Sydbank-koncernen
Årsrapport
2022
2
·Årsrapport 2022
3
Årsrapport 2022·
4
·Årsrapport 2022
Rekordresultat som følge af høj aktivitet
og stigende renter
Sydbank-koncernens regnskab for viser et resultat før skat på . mio. kr. mod
. mio. kr. i . Stigningen på mio. kr. kan primært henføres til en stigning i
indtjeningen på mio. kr. og et fald i basisomkostningerne på mio. kr., modreg
-
net effekten af lavere tilbageførsel af nedskrivninger på mio. kr. Resultatet før skat
forrenter den gennemsnitlige egenkapital med , pct. p.a.
Årets resultat udgør . mio. kr. mod . mio. kr. i og forrenter den gennem
-
snitlige egenkapital med , pct. efter skat. Ved indgangen til forventedes et
resultat efter skat i intervallet .-. mio. kr.
Administrerende direktør Karen Frøsig siger om rekordresultatet:
- Det er meget glædeligt, at vi kan præstere det bedste resultat i bankens historie.
Resultatfremgangen skyldes, at vi er lykkedes med at øge renteindtægterne betydeligt,
samtidig med at vi har reduceret omkostningerne.
Karen Frøsig udtaler om udviklingen i renteindtægterne:
- Effekten af at Nationalbanken har hævet styringsrenten gange i løbet af . halvår
kan tydeligt ses på bankens nettorenteindtægter, der nu er på et markant højere
niveau. Udviklingen i nettorenteindtægterne er væsentligt påvirket af stigningen i
udlån samt en højere forrentning af bankens markante indlånsoverskud, der hidtil har
været placeret til negativ forrentning.
Bestyrelsesformand Lars Mikkelgaard-Jensen siger:
- Det er meget tilfredsstillende, at rekordresultatet og bankens stærke kapitalforhold
giver mulighed for et rekordhøjt udbytte på , kr. pr. aktie, svarende til pct. af det
opnåede resultat for . Efter udbyttebetalingen er banken fortsat velkapitaliseret.
Forventninger til
• Der forventes negativ vækst i dansk økonomi.
• Basisindtjeningen forventes at blive højere end i 2022.
• Basisomkostningerne forventes at blive højere end i 2022.
• Nedskrivningerne forventes at udgøre en mindre udgift.
• Omkostninger med engangskarakter forventes at udgøre i intervallet 50-60 mio. kr.
• Resultat efter skat forventes at være i intervallet 1.900-2.200 mio. kr.
• Forventningerne er forbundet med usikkerhed og afhænger af udviklingen på
de finansielle markeder samt de makroøkonomiske forhold, der bl.a. kan påvirke
niveauet for nedskrivninger.
Hovedpunkter for
• Stigning i basisindtjening på 17 pct.
• Fald i basisomkostninger på 4 pct.
• Nedskrivninger på udlån en indtægt på
99 mio. kr.
• Stigning i årets resultat på 490 mio. kr.
til 1.901 mio. kr.
• Bankudlån på 73,9 mia. kr.
• Indlån på 107,5 mia. kr.
• Kapitalprocent på 19,6, heraf
egentlig kernekapitalprocent på 17,3
• Foreslået udbytte på 16,77 kr. pr. aktie
Forord
5
Årsrapport 2022·
6
·Årsrapport 2022
Indhold
Ledelsesberetning
Hovedpunkter
Koncernens hoved- og nøgletal
Resume
Regnskabsberetning
Kapitalstyring
Risikostyring og intern kontrol
vedrørende regnskabsaflæggelse
Investor Relations
Ide- og forretningsgrundlag
Organisation og selskabsledelse
En ordentlig bank
ESG i kerneforretningen
ESG-data og databehandling
Årsregnskab
Årsregnskab – indhold
Resultatopgørelse
Totalindkomstopgørelse
Balance
Egenkapitalopgørelse
Pengestrømsopgørelse
Noter
Påtegninger
Ledelsespåtegning
Revisionspåtegning
Påtegning på ESG-data
Ledelse, organisation mv.
Bestyrelse
Direktion
Repræsentantskab
Lokalråd
Organisation
7
Årsrapport 2022·
8
·Årsrapport 2022
.
Årets resultat
Egenkapitalforrentning
Basisindtjening
Basisomkostninger
Nedskrivninger på udlån
Udbytte
Bankudlån
Samlet kreditformidling
14,8 %
5.194 mio. kr.
3.040 mio. kr.
-99 mio. kr.
50 % af årets resultat (16,77 kr. pr. aktie)
73,9 mia. kr.
178,8 mia. kr.
mio. kr.
9
Årsrapport 2022·
Koncernens hoved- og nøgletal
Indeks
/
Resultatopgørelse (mio. kr.)
Basisindtjening . . . . .
Handelsindtjening
Indtjening i alt . . . . .
Basisomkostninger . . . . .
Basisresultat før nedskrivninger . . . . .
Nedskrivninger på udlån mv. - - - - -
Basisresultat . . . . .
Beholdningsresultat - - - - - -
Resultat før engangsposter . . . . .
Poster med engangskarakter, netto - - - -
Resultat før skat . . . . .
Skat
Årets resultat . . .
Udvalgte balanceposter (mia. kr.)
Udlån til amortiseret kostpris , , , , ,
Udlån til dagsværdi , , , , ,
Indlån og anden gæld , , , , ,
Udstedte obligationer til amortiseret kostpris , , , , ,
Efterstillede kapitalindskud , , , , ,
Hybrid kernekapital , , , , ,
Aktionærernes egenkapital , , , , ,
Aktiver i alt , , , , ,
Nøgletal pr. aktie (kr. pr. aktie a kr.)
Årets resultat , , , , ,
Børskurs ultimo , , , , ,
Indre værdi , , , , ,
Børskurs/indre værdi , , , , ,
Gennemsnitligt antal aktier i omløb (mio. stk.) , , , , ,
Foreslået udbytte , , , - ,
Udbytte for (udbetalt) - , - - -
Øvrige nøgletal
Egentlig kernekapitalprocent , , , , ,
Kernekapitalprocent , , , , ,
Kapitalprocent , , , , ,
Resultat før skat i pct. af gns. egenkapital , , , , ,
Resultat efter skat i pct. af gns. egenkapital , , , , ,
Basisomkostninger i pct. af indtjening i alt , , , , ,
Afkastningsgrad i pct. , , , , ,
Renterisiko , , , , ,
Valutaposition , , , , ,
Valutarisiko , , , , ,
Likviditet, LCR i pct.
Udlån i forhold til indlån , , , , ,
Udlån i forhold til egenkapital , , , , ,
Årets udlånsvækst , , -, -, -,
Summen af store eksponeringer
Akkumuleret nedskrivningsprocent , , , , ,
Årets nedskrivningsprocent -, -, , -, -,
Antal heltidsmedarbejdere ultimo . . . . .
Ved beregning af nøgletal er hybrid kernekapital betragtet som en gældsforpligtelse, uanset at der regnskabsmæssigt er tale om egenkapital. Der henvises i øvrigt til
nøgletalsdefinitioner på side . Sammenhængen mellem koncernens resultatmål og resultatopgørelsen efter IFRS fremgår af note og anvendt regnskabspraksis note .
10
·Årsrapport 2022
Resume
Sydbanks regnskab for viser et resultat før skat på .
mio. kr. mod . mio. kr. i . Resultatet forrenter den gen
-
nemsnitlige egenkapital med , pct. p.a.
Resultat før skat viser en stigning på mio. kr., der kan
henføres til en stigning i indtjeningen på mio. kr. og et fald
i basisomkostningerne på mio. kr., modregnet effekten af
lavere tilbageførsel af nedskrivninger på mio. kr.
Årets resultat udgør . mio. kr. mod . mio. kr. i og
forrenter den gennemsnitlige egenkapital med , pct. efter skat.
I forbindelse med offentliggørelsen af årsrapporten for var
forventningen for et resultat efter skat i intervallet .-
. mio. kr. Koncernen har i gennemført opjusteringer
til det forventede resultat for – fra mellem .-. mio.
kr., der var forventningen i januar – til mellem .-.
mio. kr. ved koncernens seneste opjustering i december .
Sydbanks strategi - ”Vækst i forretningen”
Strategien skal sikre, at banken på ryggen af de opnåede resulta-
ter i de foregående år bliver større og mere profitabel.
Vækst i forretningen har fokus på temaer:
• Kendt og større
• Sundt købmandskab
• Større konkurrencekraft
Kendt og større – rentabel vækst
Sydbank har et godt omdømme – og skal være mere kendt. På
ryggen af Danmarks Erhvervsbank øger vi kendskabet til Sydbank
med særligt fokus på større byer. Vi vokser rentabelt ved egen
kraft og er i form til venligsindede opkøb. Og vi indarbejder ESG
og bæredygtighed i bankens produkter og processer.
Sundt købmandskab – øget indtjening
I Sydbank har vi fokus på bankdrift og sundt købmandskab.
Vores medarbejdere er dygtige, opsøgende og værdiskabende. Vi
arbejder med udgangspunkt i princippet noget-for-noget og øger
bankens indtjening.
Større konkurrencekraft – effektiv bank
Vi prioriterer bankens indsatser og nedbringer omkostningerne.
Vi optimerer arbejdsgange og processer for at reducere tidsfor
-
bruget, højne kvaliteten og nedbringe svartiden på kundeleve-
rancer. Som en ordentlig og ansvarlig bank har vi altid fokus på
compliance, herunder it-sikkerhed.
Strategiske mål
repræsenterer værdierne fra Den blå tråd og
bankens grundfortælling, der indeholder løfter til kunderne, til
medarbejderne og til aktionærerne.
De strategiske mål dækker områderne:
• Kendskabsgrad
• Egenkapitalforrentning
• Omkostningsprocent
Kendskabsgrad:
Vi vil via målrettede indsatser øge kendskabet til Sydbank og
vores værdiskabelse for kunderne. Vi vil fordoble det uhjulpne
kendskab fra niveauet på ca. pct. ultimo til ca. pct.
ved udgangen af strategiperioden. Ultimo er det uhjulpne
kendskab forbedret til pct.
Egenkapitalforrentning:
Vi vil fortsat levere konkurrencedygtige afkast til bankens
aktionærer og har en målsætning om en egenkapitalforrentning
i niveauet pct. i – baseret på et normaliseret nedskriv
-
ningsniveau. Målsætningen blev fastsat med udgangspunkt i et
negativt rentemiljø. I udgør egenkapitalforrentningen ,
pct. mod , pct. i .
Omkostningsprocent:
Vi vil fortsat have fokus på balancen mellem indtjeningen og
omkostningerne. Dette vil ske ved en fortsat stigning i indtæg
-
terne i kombination med et konstant omkostningsfokus. Vi vil
prioritere vores initiativer og sikre en øget omkostningsforståelse
i hele organisationen samt fortsat styrke maskinrummet. Den
strategiske målsætning for omkostningsprocenten er i niveauet
. I udgør omkostningsprocenten mod i .
Rekordresultat som følge af høj aktivitet og stigende renter
11
Årsrapport 2022·
Resume
Sydbanks kunder
Bankens kundeportefølje kan opdeles i segmenterne: erhvervs-
kunder, Private Banking- og privatkunder samt institutionelle
kunder.
Særligt overfor rygraden af dansk erhvervsliv – de mellemstore
og større virksomheder – har Sydbank formået at opbygge rela
-
tioner og skabt en ekspertise blandt bankens medarbejdere, som
giver banken en stærk position som en full-service erhvervs- og
rådgivningsbank, der tilbyder en bred vifte af professionelle
finansieringsløsninger tilpasset den enkelte virksomheds behov.
Banken ønsker primært en fortsat tilgang af kunder med følgen
-
de profiler:
• Mellemstore eller større virksomheder i SME-segmentet med
vækstpotentiale
• Privatkunder med en sund økonomi
• Unge kunder med et forventet potentiale
• Formuende privatkunder
Sydbanks leveregler
Sydbanks leveregler binder vores grundfortælling og strategi
sammen. Med levereglerne konkretiserer vi, hvad vi står for og
viser retningen for banken på både kort og længere sigt. De
leveregler er nærmere beskrevet på side .
Resultat
Nettorenteindtægterne stiger med mio. kr. eller pct.
til . mio. kr. Stigningen skyldes stigende udlån til erhvervs
-
kunder samt stigende renteniveau.
Den samlede basisindtjening stiger med mio. kr. til .
mio. kr. Stigningen kan primært tilskrives højere aktivitet og
højere nettorenteindtægter.
Handelsindtjeningen udgør mio. kr. mod mio. kr. i .
Indtjeningen i alt er i forhold til steget med mio. kr. til
. mio. kr.
Basisomkostningerne er i forhold til faldet med mio.
kr. til . mio. kr.
Nedskrivninger på udlån udgør en indtægt på mio. kr. I
udgjorde nedskrivningerne en indtægt på mio. kr.
Basisresultatet for udgør . mio. kr. – en stigning på
mio. kr. i forhold til .
Koncernens positionstagning og håndtering af likviditeten har
under ét givet en negativ indtjening på mio. kr. i mod
en negativ indtjening på mio. kr. i .
Resultat før skat udgør . mio. kr. mod . mio. kr. i .
Skatten er beregnet til mio. kr. Herefter udgør årets resultat
. mio. kr. mod . mio. kr. i .
Bankudlån er steget med , mia. kr. og udgør , mia. kr. ulti
-
mo , en stigning på , pct.
Den samlede kreditformidling udgør , mia. kr. ultimo
og stiger med , mia. kr. i , svarende til , pct.
Forrentning af aktionærernes egenkapital før og efter skat udgør
henholdsvis , pct. og , pct. mod , pct. og , pct. i
.
Resultatet pr. aktie er , kr. mod , kr. i .
Aktionærernes egenkapital er i årets løb forøget med mio. kr.
til . mio. kr. Ændringen er sammensat af tilgang fra årets
resultat med . mio. kr., nettokøb af egne aktier på mio.
kr., udbetalt udbytte på mio. kr. samt øvrige egenkapitalre
-
guleringer på mio. kr.
Den egentlige kernekapitalprocent og kapitalprocenten ultimo
er, efter fradrag af foreslået udbytte, opgjort til henholdsvis
, og ,, hvor de tilsvarende procenter ultimo udgjor
-
de , og ,.
Pr. . december er det individuelle solvensbehov opgjort
til , pct. (: , pct.).
SIFI
Sydbank er udpeget som SIFI (systemisk vigtigt finansielt insti-
tut) i Danmark, og for Sydbank gælder der et yderligere buffer-
krav for egentlig kernekapital på , pct. Det er hensigten, at de
danske SIFI-kapitalkrav skal være på niveau med kravene i andre
sammenlignelige europæiske lande.
Kapitalmål
Koncernens kapitalmålsætninger er en egentlig kernekapital-
procent i niveauet ,, en kernekapitalprocent på , og en
kapitalprocent i niveauet ,.
12
·Årsrapport 2022
Forslag til udbytte for
Bestyrelsen foreslår – i overensstemmelse med bankens
udbyttepolitik – at der udbetales et udbytte på , kr. pr. aktie,
svarende til pct. af koncernens overskud efter skat, samt at
der doneres mio. kr. til Sydbank Fonden.
Der udbetales ikke udbytte af aktierne, der blev erhvervet i det i
gennemførte aktietilbagekøbsprogram.
Efter den foreslåede udbyttebetaling vil koncernen fortsat være
velkapitaliseret.
Forventninger til
Der forventes negativ vækst i dansk økonomi.
Basisindtjeningen forventes at blive højere end i .
Basisomkostningerne forventes at blive højere end i .
Nedskrivningerne forventes at udgøre en mindre udgift.
Omkostninger med engangskarakter forventes at udgøre i inter
-
vallet - mio. kr.
Resultat efter skat forventes at være i intervallet .-.
mio. kr.
Forventningerne er forbundet med usikkerhed og afhænger af
udviklingen på de finansielle markeder samt de makroøkono-
miske forhold, der bl.a. kan påvirke niveauet for nedskrivninger.
13
Årsrapport 2022·
Regnskabsberetning
Sydbank-koncernen har opnået et resultat før skat på . mio.
kr. mod . mio. kr. i . Resultatet før skat forrenter den
gennemsnitlige egenkapital med , pct. p.a.
Årets resultat efter skat udgør . mio. kr. mod . mio. kr.
i og forrenter den gennemsnitlige egenkapital med ,
pct. p.a.
I forbindelse med offentliggørelsen af årsrapporten for var
forventningen for et resultat efter skat i intervallet .-
. mio. kr.
. april opjusterede banken sin forventning for til et
resultat efter skat i intervallet .-. mio. kr.
. september opjusterede banken sin forventning til et
resultat efter skat i intervallet .-. mio. kr.
. november opjusterede banken sin forventning til et
resultat efter skat i intervallet .-. mio. kr.
. december opjusterede banken igen sin forventninger
for – et resultat efter skat i intervallet .-. mio. kr.
Årets resultat på . mio. kr. er blevet markant bedre end den
første udmeldte forventning til resultatet på .-. mio.
kr. Forbedringen kan primært henføres til en stigning i nettoren
-
teindtægterne som følge af stigningen i udlån samt en højere
forrentning af bankens markante indlånsoverskud, der hidtil har
været placeret til negativ forrentning.
Regnskabet er karakteriseret ved:
• Stigning i basisindtjening på 758 mio. kr. eller 17 pct. til
5.194 mio. kr.
• Fald i handelsindtjening på 7 mio. kr.
• Fald i basisomkostninger på 137 mio. kr. eller 4 pct. til
3.040 mio. kr.
• Nedskrivninger på udlån udgør en indtægt på 99 mio. kr.
• Stigning i basisresultatet på 572 mio. kr. til 2.537 mio. kr.
• Negativt beholdningsresultat på 141 mio. kr.
• Poster med engangskarakter, netto udgør en indtægt på
9 mio. kr.
• Bankudlån på 73,9 mia. kr. (2021: 67,0 mia. kr.)
• Indlån på 107,5 mia. kr. (2021: 93,9 mia. kr.)
• Kapitalprocent på 19,6, heraf egentlig kernekapitalprocent
på 17,3
• Individuelt solvensbehov på 10,8 pct.
• Foreslået udbytte på 16,77 kr. pr. aktie
. kvartal
• Periodens resultat efter skat udgør 714 mio. kr.
• Nedskrivninger på udlån udgør en indtægt på 12 mio. kr.
Resultatopgørelse
Koncernen (mio. kr.)
Basisindtjening . .
Handelsindtjening
Indtjening i alt . .
Basisomkostninger . .
Basisresultat før nedskrivninger . .
Nedskrivninger på udlån mv. - -
Basisresultat . .
Beholdningsresultat - -
Resultat før engangsposter . .
Poster med engangskarakter, netto -
Resultat før skat . .
Skat
Årets resultat . .
Basisindtjening
Den samlede basisindtjening stiger med mio. kr. eller pct.
til . mio. kr. Stigningen kan primært tilskrives højere aktivi
-
tet, stigende udlån til erhvervskunder samt stigende renteniveau.
Nettorenteindtægterne stiger med mio. kr. eller pct. til
. mio. kr. Stigningen skyldes stigende udlån til erhvervskun
-
der samt stigende renteniveau.
Indtægterne fra samarbejdet med Totalkredit udgør netto
mio. kr. (: mio. kr.) efter tabsmodregning på mio. kr.
(: mio. kr.). Samarbejdet med DLR Kredit har givet en
indtægt på mio. kr. (: mio. kr.). Den samlede real
-
kreditindtjening udgør mio. kr. – et fald på mio. kr. eller
pct. i forhold til .
Indtjeningen fra omprioriterings- og lånegebyrer stiger med
mio. kr. til mio. kr. – en stigning på pct. i forhold til .
Stigningen kan henføres til et højere aktivitetsniveau.
De øvrige indtjeningskomponenter stiger med mio. kr. – en
stigning på pct. i forhold til .
14
·Årsrapport 2022
Basisindtjening
Koncernen (mio. kr.)
Nettorenter mv. . .
Realkredit
Betalingsformidling
Omprioriterings- og lånegebyrer
Kurtage og agio
Provisioner mv. investeringsforeninger
og pensionspuljer
Kapitalforvaltning
Depotgebyrer
Andre driftsindtægter
I alt . .
Handelsindtjening
Handelsindtjeningen udgør mio. kr. mod mio. kr. i .
Den tilfredsstillende indtjening kan henføres til høj aktivitet på
særligt obligationsmarkedet i .
Omkostninger og afskrivninger
Koncernens samlede omkostninger og afskrivninger falder med
mio. kr. til . mio. kr. i forhold til . Faldet kan bl.a.
henføres til omkostninger til integrationen af Alm. Brand Bank
samt restafskrivningen af kapitalmarkedsplatformen i .
Omkostninger og afskrivninger
Koncernen (mio. kr.)
Personaleudgifter . .
Øvrige administrationsudgifter . .
Af- og nedskrivninger på immaterielle
og materielle aktiver
Andre driftsudgifter
I alt . .
Fordeler sig således:
Basisomkostninger . .
Beholdningsomkostninger
Omkostninger med engangskarakter
Basisomkostningerne udgør . mio. kr. mod . mio. kr. i
– et fald på mio. kr.
For yderligere information om engangsomkostninger henvises
til afsnittet herom side .
Koncernen beskæftigede . medarbejdere (omregnet til
heltid) ved udgangen af mod . ved udgangen af .
Antallet af filialer er uændret sammenholdt med ultimo ,
således at der ved udgangen af er filialer i Danmark og
i Tyskland.
Basisresultat før nedskrivninger på udlån
Basisresultat før nedskrivninger på udlån udgør . mio. kr. –
en stigning på mio. kr. i forhold til .
Nedskrivninger på udlån mv.
Nedskrivninger på udlån udgør en indtægt på mio. kr. I
udgjorde nedskrivningerne en indtægt på mio. kr.
Ledelsesmæssige skøn
Koncernen har pr. . december et ledelsesmæssigt skøn
på mio. kr. til afdækning af den makroøkonomiske usikker
-
hed. Det ledelsesmæssige skøn udgør mio. kr. vedrørende
erhvervskunder og mio. kr. vedrørende privatkunder.
Det ledelsesmæssige skøn til makroøkonomiske risici dækker
mulige tab forbundet med de afledte negative effekter af stigen
-
de energipriser, høj inflation samt risikoen for recession mv.
For yderligere information henvises til den særskilte publikation
Kreditrisiko , der er tilgængelig på sydbank.dk.
Årets nedskrivningsprocent opgjort i forhold til bankudlån ultimo
udgør -, og -, i forhold til bankudlån og garantier.
Årets nedskrivninger fordelt på brancher
Koncernen (mio. kr.)
Landbrug m.m. - -
Handel -
Fast ejendom - -
Øvrige erhverv -
Erhverv i alt -
Privat - -
I alt - -
Ultimo udgør den akkumulerede nedskrivnings- og hen-
sættelsessaldo . mio. kr. (: . mio. kr.).
I udgør de konstaterede tab mio. kr. (: mio. kr.).
Af de konstaterede tab er mio. kr. tidligere nedskrevet (:
mio. kr.).
Der nedskrives for forventede kredittab på alle finansielle aktiver,
der måles til amortiseret kostpris, og der hensættes tilsvarende
til forventede kredittab på uudnyttede kreditrammer og finan
-
sielle garantier.
15
Årsrapport 2022·
Nedskrivning for forventede kredittab afhænger af, hvorvidt
kreditrisikoen for et finansielt aktiv er steget væsentligt siden
første indregning, og foregår i stadier. Den fra Alm. Brand Bank
overtagne portefølje i stadie indregnes under ”kreditforringet
ved første indregning”:
Stadie er faciliteter, hvor der ikke er sket en væsentlig stigning
i kreditrisikoen. Aktivet nedskrives med et beløb, der svarer til det
forventede kredittab som følge af den sandsynlige misligholdel
-
se i løbet af de kommende måneder.
Stadie er faciliteter, hvor der er sket en væsentlig stigning i
kreditrisikoen. Aktivet overgår til stadie og nedskrives med et
beløb, der svarer til det forventede kredittab i aktivets levetid.
Stadie er faciliteter, hvor det finansielle aktiv er misligholdt
eller på anden måde er kreditforringet.
Kreditforringet ved første indregning er faciliteter, der ved over
-
tagelsen af Alm. Brand Bank var kreditforringet. Disse indregnes
på overtagelsen til dagsværdien af den overtagne fordring.
Koncernens udlån og nedskrivninger pr. . december
fordelt på disse stadier fremgår af nedenstående tabel.
Kreditforringede bankudlån – stadie – udgør , pct. (:
, pct.) af de samlede bankudlån før nedskrivninger og , pct.
(: , pct.) af de samlede bankudlån efter nedskrivninger.
Kreditforringede bankudlån fra overtagelsen af Alm. Brand Bank
– kreditforringet ved første indregning – udgør , pct. (:
, pct.) af de samlede bankudlån før nedskrivninger og , pct.
(: , pct.) af de samlede bankudlån efter nedskrivninger.
Nedskrivningssaldoen vedrørende kreditforringede bankudlån
i procent af kreditforringede bankudlån pr. . december
udgør , (: ,).
Basisresultat
Basisresultatet for udgør . mio. kr. – en stigning på
mio. kr. i forhold til .
Beholdningsresultat
Koncernens positionstagning og håndtering af likviditeten har
under ét givet en negativ indtjening på mio. kr. i mod
en negativ indtjening på mio. kr. i . Det negative resultat
for skyldes en kombination af effekterne af rentestignin
-
ger og kreditspændudvidelser.
Regnskabsberetning
Fordeling af udlån og nedskrivninger
(Mio. kr.) Stadie Stadie Stadie
Kreditforringet
ved første
indregning I alt
Udlån før nedskrivninger . . . .
Nedskrivninger - .
Udlån efter nedskrivninger . . .
(pct.)
Nedskrivningssaldo i pct. af bankudlån , , , - ,
Andel af bankudlån før nedskrivninger , , , , ,
Andel af bankudlån efter nedskrivninger , , , , ,
Udlån før nedskrivninger . . . .
Nedskrivninger .
Udlån efter nedskrivninger . . .
(pct.)
Nedskrivningssaldo i pct. af bankudlån , , , ,
Andel af bankudlån før nedskrivninger , , , , ,
Andel af bankudlån efter nedskrivninger , , , , ,
16
·Årsrapport 2022
Beholdningsresultat
Koncernen (mio. kr.)
Positionstagning - -
Likviditetsfremskaffelse og -reserve - -
Strategiske positioner
Omkostninger - -
I alt - -
Koncernens renterisiko er ved udgangen af positiv og vil
således medføre et tab ved rentestigninger. I forhold til koncer
-
nens beholdninger af obligationer – herunder likviditetsbered-
skab – vurderes renterisikoen som beskeden.
Poster med engangskarakter, netto
Poster med engangskarakter udgør en nettoindtægt på mio. kr.
mod en nettoudgift i på mio. kr.
I sammensættes posten af omkostninger på mio. kr. til
udvikling af boligprocessen og mio. kr. til udvikling af bank-/
forsikringspartnerskab. Der er samtidig indtægtsført mio. kr.
vedrørende ekstraordinære realiserede kursgevinster fra den
overtagne portefølje fra Alm. Brand Bank.
I var posten sammensat af omkostninger på mio. kr. i
relation til integrationen af Alm. Brand Bank, mio. kr. i relation
til ”En stærkere bank” og mio. kr. i relation til udvikling af sam
-
arbejdet med Alm. Brand Forsikring. Derudover var der udgifts-
ført mio. kr. vedrørende restafskrivning af kapitalmarkeds-
platformen, hvor den fælles udvikling på Bankdata blev afsluttet
i . Der var samtidig indtægtsført mio. kr. vedrørende
ekstraordinære realiserede kursgevinster fra den overtagne
udlånsportefølje fra Alm. Brand Bank.
Årets resultat
Resultat før skat udgør . mio. kr. (: . mio. kr.).
Skatten heraf udgør mio. kr. (: mio. kr.), svarende til
en effektiv skatteprocent på ,. Årets resultat udgør herefter
. mio. kr. (: . mio. kr.).
Anden totalindkomst
Visse strategiske aktier er – i henhold til IFRS – klassificeret
med værdiregulering over anden totalindkomst i koncernregn
-
skabet. Værdireguleringen i udgør mio. kr. (:
mio. kr.).
Forrentning
Forrentning af aktionærernes egenkapital før og efter skat udgør
henholdsvis , pct. og , pct. mod , pct. og , pct. i
. Resultatet pr. aktie er , kr. mod , kr. i .
Modervirksomheden Sydbank
Bankens samlede indtægter før omkostninger og nedskrivninger
på udlån udgør . mio. kr. (: . mio. kr.). Indtæg
-
terne indeholder det konsoliderede resultat af kapitalandele i
associerede og tilknyttede virksomheder på mio. kr. (:
mio. kr.).
De samlede omkostninger, inklusive omkostninger med
engangskarakter, netto på mio. kr. (: mio. kr.), udgør
. mio. kr. (: . mio. kr.).
Der er tilbageført nedskrivninger for mio. kr. (: indtægt
på mio. kr.) på bankudlån.
Resultatet før skat udgør . mio. kr. (: . mio. kr.).
Resultatet efter skat udgør . mio. kr. (: . mio. kr.).
Dattervirksomheder
Resultat efter skat for dattervirksomhederne udgør mio. kr.
(: mio. kr.).
Koncernen . kvartal
Kvartalets resultat før skat for koncernen udgør mio. kr.
(. kvartal : mio. kr.). Skatten udgør mio. kr., og
periodens resultat mio. kr. (. kvartal : mio. kr.).
I forhold til . kvartal viser resultat før skat:
• Basisindtjening på 1.504 mio. kr. (3. kvt.: 1.291 mio. kr.)
• Handelsindtjening på 107 mio. kr. (3. kvt.: 61 mio. kr.)
• Basisomkostninger på 752 mio. kr. (3. kvt.: 714 mio. kr.)
• Nedskrivninger på udlån en indtægt på 12 mio. kr.
(3. kvt.: indtægt på 3 mio. kr.)
• Beholdningsresultat på 17 mio. kr. (3. kvt.: -67 mio. kr.)
17
Årsrapport 2022·
Balance
Pr. . december udgjorde koncernbalancen , mia. kr.
mod , mia. kr. ultimo .
Aktiver
Koncernen – ultimo (mia. kr.)
Tilgodehavender hos kreditinstitutter mv. , ,
Udlån til dagsværdi (reverseforretninger) , ,
Udlån til amortiseret kostpris (bankudlån) , ,
Værdipapirer og kapitalandele mv. , ,
Aktiver tilknyttet puljeordninger , ,
Andre aktiver mv. , ,
I alt , ,
Koncernens bankudlån udgør , mia. kr. pr. december ,
hvilket er en stigning på , mia. kr. i forhold til .
Bankudlån
Koncernen – ultimo (mia. kr.)
Erhvervskunder , ,
Privatkunder , ,
Offentlige myndigheder , ,
I alt , ,
Bankudlån til erhvervskunder udgør , mia. kr. – en stigning
på , mia. kr., svarende til pct. i forhold til . Udlånet til
erhvervskunder er bl.a. påvirket af tilbagebetaling af statslige
hjælpepakker, der indeholdt udskydelse af moms- og skattebe
-
talinger.
Bankudlån til privatkunder udgør , mia. kr. – et fald på ,
mia. kr. i forhold til .
Kreditfaciliteter til erhvervskunder
Koncernen – ultimo (mia. kr.)
Udnyttede faciliteter = udlån før
nedskrivninger , ,
Ikke-udnyttede faciliteter , ,
I alt , ,
Koncernens samlede kreditfaciliteter til erhvervskunder er for-
øget med , mia. kr. i forhold til .
I har erhvervskunderne trukket , mia. kr. mere på deres
kreditfaciliteter.
Passiver
Koncernen – ultimo (mia. kr.)
Gæld til kreditinstitutter mv. , ,
Indlån og anden gæld , ,
Indlån i puljeordninger , ,
Udstedte obligationer , ,
Andre passiver mv. , ,
Hensatte forpligtelser , ,
Efterstillede kapitalindskud , ,
Egenkapital , ,
I alt , ,
Kvartalsvise resultater
Koncernen (mio. kr.) . kvt. . kvt. . kvt. . kvt. . kvt.
Basisindtjening . . . . .
Handelsindtjening
Indtjening i alt . . . . .
Basisomkostninger
Basisresultat før nedskrivninger
Nedskrivninger på udlån mv. - - - - -
Basisresultat
Beholdningsresultat - - -
Resultat før engangsposter
Poster med engangskarakter, netto - - - -
Resultat før skat
Skat
Periodens resultat
Regnskabsberetning
18
·Årsrapport 2022
Koncernens indlån udgør , mia. kr. Det er en stigning på
, mia. kr. i forhold til , der kan forklares med en stigning
på , mia. kr. på almindelige indlån, en stigning på , mia.
kr. på indlån med opsigelsesvarsel, en stigning på , mia. kr. på
tidsindskud og en stigning på , mia. kr. i særlige indlånsformer.
Kreditformidling
Udover traditionelle bankudlån formidler koncernen realkredit-
lån fra såvel Totalkredit som DLR Kredit. Koncernens samlede
formidling af kreditter udgøres af bankudlån, prioritetslån fundet
hos Totalkredit samt formidlede realkreditlån via henholdsvis
Totalkredit og DLR Kredit.
Samlet kreditformidling
Koncernen – ultimo (mia. kr.)
Bankudlån , ,
Fundede prioritetslån , ,
Formidlede realkreditlån – Totalkredit , ,
Formidlede realkreditlån – DLR , ,
I alt , ,
Koncernens samlede kreditformidling udgør , mia. kr. – en
stigning på , mia. kr., svarende til , pct. i forhold til ultimo
. Udviklingen kan henføres til en stigning i bankudlån på
, mia. kr., et fald i fundede prioritetslån på , mia. kr. og et fald
i formidlede realkreditlån på , mia. kr. Formidlede realkreditlån
– Totalkredit er påvirket i nedadgående retning som følge af, at
kunder har omlagt fastforrentede obligationslån. Omlægningen
af obligationslån har muliggjort, at kunderne har kunnet skære
en betydelig del af restgælden, hvorfor formidlede Totalkredit-
realkreditlån udviser et fald på , mia. kr. i .
Aktiekapital
Aktiekapitalen udgør .. kr. ultimo – et fald på
.. kr. i forhold til ultimo .
Antallet af aktier i omløb er faldet fra .. (, pct.)
ved udgangen af til .. (, pct.) ved udgangen
af . Sydbank-aktiens indre værdi er , (: ,).
Sydbank-aktiens slutkurs var ,, og børskurs/indre værdi
, ultimo .
Sydbank-aktien
Antal 2022 2021
Gns. antal aktier i omløb .. ..
Antal aktier i omløb ultimo året .. ..
Antal udstedte aktier ultimo året .. ..
Egenkapital
Pr. . december udgør aktionærernes egenkapital .
mio. kr. – en stigning på mio. kr. siden primo året. Ændringen
er sammensat af tilgang fra årets resultat med . mio. kr.,
nettokøb af egne aktier på mio. kr., udbetalt udbytte på
mio. kr. samt øvrige egenkapitalreguleringer på mio. kr.
Kapitalforhold
Banken offentliggjorde . marts et nyt aktietilbagekøbs-
program på mio. kr., dog maksimalt mio. aktier. Aktietil-
bagekøbet er foretaget som led i en tilpasning og optimering af
kapitalstrukturen i overensstemmelse med bankens kapitalmål
-
sætning og kapitalpolitik.
Aktietilkøbsprogrammet blev igangsat . marts og
afsluttet . december . Under programmet blev der købt
.. aktier med en transaktionsværdi på mio. kr.
Koncernen har i marts indfriet supplerende kapital på
mio. euro.
Hybrid kernekapital udstedt i på mio. euro kan ikke
længere indregnes i opgørelsen af kapitalgrundlaget.
Som led i arbejdet med at optimere kapitalstrukturen vil kon
-
cernen i . halvår undersøge muligheden for at udstede
supplerende kapital i niveauet mio. euro.
Koncernen har i september udstedt Green Bonds for
, mia. kr., der er en særlig type obligationer, hvor koncernen
forpligter sig til at bruge pengene fra obligationer på finansiering
af udlån, der bidrager til at reducere miljøbelastningen. Formålet
med udstedelsen er at opfylde kravet om nedskrivningsegnede
passiver (NEP).
Risikovægtede eksponeringer
De risikovægtede eksponeringer udgør , mia. kr. (: ,
mia. kr.) – en stigning på , mia. kr. Kreditrisikoen stiger med ,
mia. kr., der kan henføres til stigningen i bankudlån på , mia. kr.
i forhold til ultimo , og operationel risiko stiger , mia. kr.
Øvrige eksponeringer er på samme niveau som ultimo .
Koncernen – ultimo (mia. kr.)
Kreditrisiko , ,
Markedsrisiko , ,
Operationel risiko , ,
Andre eksponeringer inkl. CVA , ,
I alt , ,
19
Årsrapport 2022·
Udviklingen i fordeling på ratingklasser fra til på
henholdsvis privat- og erhvervsengagementer fremgår nedenfor.
Privat
Udviklingen i bruttoeksponeringen fordelt på ratingklasser for
privatengagementer kan illustreres således:
Bruttoeksponering fordelt på ratingklasser – privat
1 2 3 4 5 6 7 8 9
31.12.2020 31.12.2021 31.12.2022
60
50
40
30
20
10
0
Pct.
Bruttoeksponeringen udgøres af udlån, uudnyttede kredittilsagn, tilgodeha-
vende renter, garantier samt modpartsrisiko på afledte finansielle instrumen-
ter. Figuren omfatter eksponeringer, der behandles efter A-IRB-metoden.
Eksponeringer vedrørende kunders misligholdelser (default) indgår ikke
i fordelingen på ratingklasser. Nedskrivninger på eksponeringer er ikke
fratrukket i eksponeringen.
Bruttoeksponeringen fordelt på ratingklasser viser en uændret
høj andel i de bedste ratingklasser.
Erhverv
For erhvervsengagementer har koncernen tidligere anvendt
den grundlæggende interne ratingbaserede metode. Koncer
-
nen blev pr. . oktober godkendt af Finanstilsynet til at
anvende den avancerede metode (A-IRB) til rating af erhvervsen
-
gagementer. Implementeringen af A-IRB har medført justeret
PD-niveau, der har medført ændring i sammenhængen mellem
PD og ratingklasser.
Med den nye A-IRB-model er EBA guidelines og den nye
default-definition implementeret.
Udviklingen i bruttoeksponeringen fordelt på ratingklasser kan
illustreres som følgende – historiske data er behandlet efter den
nye A-IRB model:
Bruttoeksponering fordelt på ratingklasser – erhverv
1 2 3 4 5 6 7 8 9
31.12.2020 31.12.2021 31.12.2022
40
35
30
25
20
15
10
5
0
Pct.
Bruttoeksponeringen udgøres af udlån, uudnyttede kredittilsagn, tilgodeha-
vende renter, garantier samt modpartsrisiko på afledte finansielle instrumen-
ter. Figuren omfatter eksponeringer, der behandles efter A-IRB-metoden.
Eksponeringer vedrørende kunders misligholdelser (default) indgår ikke
i fordelingen på ratingklasser. Nedskrivninger på eksponeringer er ikke
fratrukket i eksponeringen.
Bruttoeksponeringen fordelt på ratingklasser viser en uændret
høj andel i de bedste ratingklasser.
Der henvises til noten om kreditrisiko på side samt den
særskilte publikation Kreditrisiko .
Solvens
Koncernen – ultimo (mio. kr.)
Risikovægtede eksponeringer . .
Egentlig kernekapital . .
Kernekapital . .
Kapitalgrundlag . .
Egentlig kernekapitalprocent , ,
Kernekapitalprocent , ,
Kapitalprocent , ,
Egentlig kernekapitalprocent og kapitalprocent ultimo er
opgjort til henholdsvis , og ,, hvor de tilsvarende procen
-
ter ultimo udgjorde , og ,.
Regnskabsberetning
20
·Årsrapport 2022
Udvikling i kapitalprocenten i
19,0 21,017,0 18,0
Ophør indregning af hybrid kapital
Indfriet supplerende kapital
22,4
Årets resultat
Foreslået udbytte 2022
Fradrag m.m.
Stigning i risikoeksponering
Kapitalprocent ultimo 2022
Forøgelse Reduktion
20,0
Kapitalprocent primo 2022
Aktietilbagekøb 425 mio. kr.
22,0 23,0
19,6
0,8
1,0
1,7
3,3
1,0
1,3
0,7
22,8
Pr. . december er det individuelle solvensbehov opgjort
til , pct. (: , pct.). Solvensbehovet består af et mini
-
mumskrav på pct. under søjle I og et kapitaltillæg under søjle II.
Ca. pct. af solvensbehovet skal dækkes af egentlig kernekapi
-
tal, svarende til , pct. af de risikovægtede eksponeringer.
Modervirksomhedens solvens
Egentlig kernekapitalprocent og kapitalprocent pr. . december
er opgjort til henholdsvis , og , (: , og ,).
Kapitalpolitik
Koncernens kapitalpolitik understøtter til stadighed koncernens
strategi og tilgodeser samtidig Sydbanks status som SIFI-institut
samt fuld indfasning af kapitalreguleringen. Koncernens kapital
-
målsætninger er en egentlig kernekapitalprocent i niveauet ,,
en kernekapitalprocent i niveauet , og en kapitalprocent i
niveauet ,. Kapitalmålene er fastsat for at sikre, at koncernen
lever op til samtlige kapitalkrav, inklusive bufferkrav.
Der henvises endvidere til afsnittet Kapitalstyring på side -.
Udbyttepolitik
Koncernens udbyttepolitik skal bidrage til den langsigtede
værdiskabelse for aktionærerne. Målet er under hensyntagen
til vækstplaner og kapitalpolitik at udbetale - pct. af årets
resultat efter skat som udbytte.
Krav til subordinerede passiver og nedskrivningsegnede
passiver
Finanstilsynet fastsætter én gang årligt krav til omfang af subor-
dinerede passiver og nedskrivningsegnede passiver for danske
institutter, herunder Sydbank.
Pr. . december er kravet til henholdsvis subordinerede
passiver og nedskrivningsegnede passiver identisk og udgør
, pct. af de risikovægtede eksponeringer og kan opgøres
således:
Krav og overdækning
Subordinerede
passiver
Nedskrivnings-
egnede passiver
Koncernen Pct. Mio. kr. Pct. Mio. kr.
Risikovægtede
eksponeringer . .
Kapitalkrav , . , .
Kapitalgrundlag . .
SNP-lån med restløbetid
> år . .
Dækning af kombineret
bufferkrav -.
Dækning i alt , . , .
Kapitaldækning , . , .
Sydbank-koncernen opfylder kravene pr. . december
med overdækning på henholdsvis . mio. kr. og . mio. kr.
Pr. . januar har Finanstilsynet fastsat kravene for Syd
-
bank til henholdsvis , pct. og , pct. af de risikovægtede
eksponeringer. De nye krav betyder, at overdækning vil falde til
henholdsvis . mio. kr. og . mio. kr.
Koncernen har i udstedt Green Bonds for , mia. kr., der
indgår i ovenstående opgørelse af nedskrivningsegnede passiver.
Markedsrisiko
Pr. . december udgør koncernens renterisiko mio. kr.
(: mio. kr.). Koncernen vil således tabe på en rentestigning.
Koncernen har uændret en meget lav valutakursrisiko samt en
fortsat beskeden aktieposition.
Funding og likviditet
Retningslinjerne for opgørelse af Liquidity Coverage Ratio –
LCR – foreskriver afløb af forpligtelser under hensyntagen til
modpart, størrelse af funding, sikringsforhold og løbetid. De mest
stabile indlån favoriseres således i forhold til større indlån, især i
forhold til større indlån fra erhvervsvirksomheder og finansielle
modparter.
Koncernens LCR er pct. pr. . december
(: pct.).
21
Årsrapport 2022·
LCR
Koncernen – ultimo (mia. kr.)
Likviditetsbuffer i alt , ,
Nettooutflow , ,
LCR (pct.)
Koncernen har opfyldt kravet – på pct. – til LCR hele året og
har, som det fremgår, en betydelig overdækning pr. . december
.
NSFR
Retningslinjerne for opgørelse af Net Stable Funding Ratio
– NSFR – foreskriver en tilgængelig stabil finansiering, der
overstiger den nødvendige stabile finansiering. Den nødvendige
stabile finansiering beregnes med udgangspunkt i aktivernes
balanceværdier og stabilitetsgrad, hvor de højeste krav til sta
-
bilitetsgrad findes på ikke-likvide aktiver med lang løbetid. Den
tilgængelige stabile finansiering beregnes med udgangspunkt
i finansieringens balanceværdier og stabilitetsgrad, hvor de
højeste stabilitetsgrader findes på egenkapital og finansiering
med lang løbetid.
Pr. . december udgør koncernens NSFR pct.
(: pct.).
NSFR
Koncernen – ultimo (mia. kr.)
Nødvendig stabil finansiering , ,
Tilgængelig stabil finansiering , ,
NSFR (pct.)
Koncernen har opfyldt kravet – på pct. – til NSFR i hele året
og har en betydelig overdækning pr. . december .
Funding ratio
Koncernen – ultimo (mia. kr.)
Egenkapital og efterstillet kapital , ,
SNP-lån med restløbetid > år , ,
Stabile indlån , ,
Stabil funding i alt , ,
Bankudlån , ,
Funding ratio (pct.)
Koncernens stabile funding overstiger koncernens udlån med
, mia. kr. pr. . december (: , mia. kr.).
Regnskabsmæssige skøn
De anvendte skøn i relation til måling af aktiver og forpligtel-
ser er baseret på forudsætninger, som ledelsen vurderer som
forsvarlige, men som i sagens natur er usikre. De kan således vise
sig at være ufuldstændige eller unøjagtige som følge af en anden
udvikling end den forventede – det være sig i den omverden,
koncernen fungerer i eller i forhold vedrørende kunder eller
forretningsrelationer i øvrigt. For nærmere omtale henvises til
note .
Rating
Moody’s seneste rating af Sydbank:
Outlook: Stable
Long-term deposit: A
Baseline Credit Assessment: Baa
Senior unsecured: A
Short-term deposit: P-
Aktionærer
Sydbank-aktien gav i et afkast på pct. (: pct.)
som følge af stigningen i børskursen i løbet af året samt udbetalt
udbytte for .
Bestyrelsen foreslår på generalforsamlingen, at der udbetales
pct. af koncernens overskud efter skat i udbytte, svarende til ,
kr. pr. aktie, samt at der doneres mio. kr. til Sydbank Fonden.
Tilsynsdiamant
Tilsynsdiamanten opstiller en række pejlemærker for, hvad der
som udgangspunkt anses som pengeinstitutvirksomhed med
forhøjet risiko.
Overskridelser af tilsynsdiamanten medfører reaktioner fra
Finanstilsynet.
Pr. . december opfylder såvel koncernen som modervirk
-
somheden alle tilsynsdiamantens pejlemærker.
Tilsynsdiamantens pejlemærker
Koncernen
Summen af største eksponeringer
< pct.
Udlånsvækst < pct. om året
Ejendomseksponering < pct.
Likvidtitetspejlemærke > pct.
Regnskabsberetning
22
·Årsrapport 2022
Gearingsgrad
CRR-forordningen indeholder et krav om, at kernekapitalen
udgør mindst pct. af de samlede eksponeringer (gearingsgrad).
Koncernens gearingsgrad er , pct. pr. . december
(: , pct.) under hensyntagen til overgangsreglerne.
SIFI
Sydbank er udpeget som SIFI i Danmark, og der gælder et
yderligere bufferkrav for egentlig kernekapital på , pct. Det er
hensigten, at de danske SIFI-kapitalkrav skal være på niveau med
kravene i andre sammenlignelige europæiske lande.
IFRS – overgangseffekt
For at imødegå en utilsigtet effekt på kapitalgrundlaget og
dermed pengeinstitutternes muligheder for at understøtte
kreditgivningen er der vedtaget en overgangsordning, således at
en negativ effekt af de nye nedskrivningsregler indfases over en
periode. Covid- har medført en forlængelse af ordningen, der
nu udløber i . Sydbank anvender overgangsordningen.
EU-regler om genopretning og afvikling
Direktivet, herunder bail-in-reglerne, er implementeret i dansk
lovgivning pr. . juni . I henhold til lovgivningen skal hvert
kreditinstitut opfylde minimumskrav for nedskrivningsegnede
passiver (NEP-krav). Pr. . januar har Finanstilsynet
fastsat NEP-kravet for Sydbank til , pct. af de risikovægtede
eksponeringer.
Det generelle afviklingsprincip for SIFI’er er, at de skal kunne
restruktureres og sendes tilbage på markedet med tilstrækkelig
kapitalisering til at sikre markedets tillid. Koncernens NEP-krav
beregnes med udgangspunkt i de risikovægtede eksponeringer
med en faktor fastsat som summen af gange solvensbehovet
tillagt det kombinerede kapitalbufferkrav med undtagelse af den
kontracykliske buffer.
Opbygningen af afviklingsformue er igangsat. Kreditinstitut
-
terne skal bidrage i forhold til deres relative størrelse og risiko
i Danmark. Afviklingsformuen skal være opbygget senest .
december og skal have midler svarende til mindst pct. af
de dækkede indskud i alle danske kreditinstitutter.
Koncernens bidrag til afviklingsformuen for udgør
mio. kr.
Basel IV
Siden Basel-komitéen i offentliggjorde sine anbefalinger til
ændringer vedrørende opgørelse af kapitalkrav – Basel IV – har
EU arbejdet på at implementere disse i CRR (forordning) eller
CRD (direktiv). En del af de foreslåede ændringer er allerede
implementeret, og i slutningen af fremsatte EU et forslag
til implementering af de resterende elementer. Det forventes, at
implementeringen tidligst sker . januar , ligesom der vil
være tale om implementering over en længere periode og med
væsentlige overgangsregler. Koncernen forventer, at de foreslåe
-
de ændringer har en begrænset effekt på koncernens kapitalkrav.
Forventninger til
Der forventes negativ vækst i dansk økonomi.
Basisindtjeningen forventes at blive højere end i .
Basisomkostningerne forventes at blive højere end i .
Nedskrivningerne forventes at udgøre en mindre udgift.
Omkostninger med engangskarakter forventes at udgøre i inter
-
vallet - mio. kr.
Resultat efter skat forventes at være i intervallet .-.
mio. kr.
Forventningerne er forbundet med usikkerhed og afhænger af
udviklingen på de finansielle markeder samt de makroøkono-
miske forhold, der bl.a. kan påvirke niveauet for nedskrivninger.
23
Årsrapport 2022·
Kapitalstyring
Koncernens kapitalstyring sikrer en effektiv kapitalanvendelse
i forhold til koncernens overordnede kapitalmål. Koncernens
risikoprofil fastlægges under hensyntagen til kapitalmålene, der
primært tilgodeser, at der er tilstrækkelig kapital til at dække
koncernens vækstforventninger og løbende udsving i de risici,
som koncernen påtager sig.
Koncernen anvender interne ratingmodeller til styring af kredit-
risici på koncernens erhvervs- og privatkundeporteføljer.
Koncernen har i fået tilladelse til at anvende den avan
-
cerede interne model på erhvervskunder. Koncernen anvender
derfor den avancerede interne metode for både privatkunder og
erhvervskunder til opgørelse af koncernens kapitalkrav.
Koncernen anvender standardmetoden til opgørelse af kredit-
risiko på eksponeringer mod stater, kreditinstitutter og enkelte
delporteføljer.
Yderligere oplysninger, herunder risikovægtede eksponeringer
(RVE), kapitaloplysninger og kapitalprocenter, fremgår af note .
Koncernens kapitalstyring har fokus på kapitalstørrelser: mini
-
mumskapital, det tilstrækkelige kapitalgrundlag, kapitalkrav inkl.
buffere og kapitalgrundlaget.
Minimumskapitalen er den nødvendige kapital i henhold til CRR,
og det tilstrækkelige kapitalgrundlag er koncernens opgørelse
af den kapital, som er passende til at sikre indskydere mod tab
under de gældende konjunkturer. Solvensbehovet er defineret
som det tilstrækkelige kapitalgrundlag i procent af de risikovæg
-
tede eksponeringer.
Kapitalkravet inkl. buffere beregnes som solvensbehovet med
tillæg af det kombinerede bufferkrav, der udgør , pct. pr. .
december .
Kapital og solvens samt kapitalkrav
Pct. af risikovægtede eksponeringer 31.12.2022
Kapital og solvens
Egentlig kernekapitalprocent ,
Kernekapitalprocent ,
Kapitalprocent ,
Kapitalkrav (inkl. buffere)*
Samlet kapitalkrav ,
Krav til egentlig kernekapital ,
- heraf SIFI-buffer 1,0
- heraf kapitalbevaringsbuffer 2,5
- heraf kontracyklisk buffer** 1,8
Kapitaloverdækning
Egentlig kernekapital ,
Kapitalgrundlag ,
* Det samlede kapitalkrav består af det individuelle solvensbehov og et
kombineret bufferkrav. Den kontracykliske buffer fastsættes af Erhvervs-
ministeriet og kan maksimalt udgøre , pct. Satsen er p.t. fastsat til ,
pct., men den vil stige med , procentpoint pr. . marts .
** Den kontracykliske buffer er opgjort som et eksponeringsvægtet
gennemsnit af de specifikke satser i de lande, hvor virksomhederne, som
eksponeringerne er rettet mod, er hjemmehørende. Satsen for ekspone-
ringer mod virksomheder hjemmehørende i Danmark er , pct.
Udvalgene i koncernens risikoorganisation refererer direkte
til direktionen. Udvalgene identificerer, overvåger og vurderer
risici indenfor de enkelte risikoområder og sikrer udarbejdelse af
modeller og principper for opgørelse af risici. Udvalgene påser,
at bankens forretningsområder proaktivt udøver deres forretning
og forholder sig til identificerede risici. Udvalgene behandler
årligt en risikovurdering for eget område. Koncernens risikoan
-
svarlige er medlem af alle udvalgene, jf. afsnittet om risikostyring
på side .
Fastsættelsen af det tilstrækkelige kapitalgrundlag foretages
med afsæt i Finanstilsynets tilgang (+). Oplæg til fastsættel
-
sen af det tilstrækkelige kapitalgrundlag udarbejdes af Risiko
og behandles i kapitaludvalget. Med udgangspunkt i oplægget
drøftes og fastsættes det tilstrækkelige kapitalgrundlag af
bestyrelsen.
Oplægget tager udgangspunkt i kapitaldækningsreglerne (søjle
I), og der foretages tillæg for risici, som vurderes ikke er
tilstrækkeligt dækket under søjle I. Der er ultimo foretaget
tillæg på kreditrisiko, markedsrisiko, operationel risiko og andre
eksponeringer.
Modellerne, som anvendes til søjle I-opgørelsen, er nærmere
beskrevet i note .
24
·Årsrapport 2022
Det tilstrækkelige kapitalgrundlag/solvensbehovet fordeler sig
således:
Tilstrækkeligt kapitalgrundlag/
solvensbehov Mio. kr.
Pct. af
RVE
Kreditrisiko . ,
Markedsrisiko ,
Operationel risiko ,
Andre eksponeringer ,
Tilstrækkeligt kapitalgrundlag/solvensbehov . ,
Under andre eksponeringer er blandt andet indregnet materielle
aktiver og koncernens anlægsaktier.
Kapitalgrundlaget er den faktiske kapital, som koncernen råder
over.
Med udgangspunkt i det tilstrækkelige kapitalgrundlag kan kon
-
cernens kapitalstruktur specificeres på følgende måde pr.
. december :
Kapitalstruktur Mio. kr.
Pct. af
RVE
Tilstrækkeligt kapitalgrundlag/solvensbehov . ,
Kombineret bufferkrav . ,
Kapitalkrav inkl. kombineret bufferkrav . ,
Overskydende kapital . ,
Kapitalgrundlag . ,
Ved fastsættelsen af det tilstrækkelige kapitalgrundlag indgår
stresstest som et andet vigtigt element.
Formålet med stresstest er at vurdere effekten af ugunstige
begivenheder på kapitalbehov og indtjening. Der foretages stres
-
stestberegninger, der viser effekten for de kommende år under
givne økonomiske scenarier.
Som grundlag for stresstestberegninger har koncernen pr. .
december fastlagt følgende makroøkonomiske scenarier:
Basisscenarie, der afspejler koncernens forventninger til udvik-
lingen i økonomien.
Global krise, der afspejler, at dansk økonomi rammes af et
tilbageslag i , som bliver endnu kraftigere i , hvor
global økonomi rammes af en dyb recession. Recessionen
kan udspringe fra en forsinket effekt af de kraftigt stigende
renter, der udløser store fald i boligpriser globalt, kombineret
med stigende arbejdsløshed. Der forventes et relativt stort
fald i husholdningernes indlån, primært som følge af stigende
arbejdsløshed og fald i boligpriserne. Tilbagegangen i BNP er på
niveau med recessionen i -. BNP falder samlet i
til med , pct.
Højt renteniveau, der afspejler, at centralbankerne imod forvent
-
ningen ikke får inflationen under kontrol. Renterne forudsættes
at være ca. pct. højere end i basisscenariet. Global økonomi
rammes af en hård recession, hvor boligpriserne falder bety
-
deligt, og investeringerne bremser op. Det smitter af på en lille
åben økonomi som Danmarks.
Energikrise, der afspejler, at Europa ikke formår at opbygge
gaslagrene tilstrækkeligt i løbet af foråret og sommeren, så
gaslagrene ikke er klar til fyringssæsonen /. Scenariet
kan også udløses af en ekstraordinær hård vinter i /,
så gaslagrene er helt i bund i foråret . Det vil betyde, at
Europas gaslagre har et lavt udgangspunkt før genopfyldningen
i . Scenariet forudsætter, at Europas import af flydende
naturgas (LNG) ikke stiger væsentligt fra niveauet i , og
scenariet kan blive forstærket af koldt vintervejr i /.
Den økonomiske opbremsning indtræffer i slutningen af ,
hvor energien rationeres, og opbremsningen bliver endnu krafti
-
gere i . De økonomiske effekter kommer især fra markante
stigninger i energipriserne, som får virksomhederne til at redu
-
cere produktionen, mens udhulingen af forbrugernes købekraft
bremser forbruget. Inflationen bliver markant højere end i både
basis- og stressscenariet.
Inflation, der afspejler, at udviklingen i økonomien præges af høje
lønstigninger som følge af det seneste års høje inflation og stram
-
me arbejdsmarked. Det medfører, at en række overenskomstaf-
taler i hele Europa resulterer i store lønstigninger. Det skaber en
selvforstærkende løn- og prisspiral. Centralbankerne reagerer
med kraftige pengepolitiske stramninger, som skaber finansiel
uro. Bankernes udlån falder med pct. i , da økonomien
bremser hårdt op, og inflation trækker spor helt ind i .
Ny finanskrise, der afspejler en situation, der minder om seneste
finanskrise, hvor et overophedet boligmarked i USA forplanter
sig til et globalt boligkrak. Den udløsende faktor er især det
amerikanske boligmarked, men også globalt ses overophedede
boligmarkeder. Scenariet indbefatter den hårdeste økonomiske
opbremsning af alle scenarier. Privatforbruget falder betydeligt
som følge af kraftigt stigende arbejdsløshed og højere renter,
som også medvirker til at øge tvangsauktionerne markant.
Industrien bliver også påvirket negativt. Der ses kraftigt stigende
renter i , mens centralbankerne reagerer med tilsvarende
25
Årsrapport 2022·
Kapitalstyring
rentenedsættelser i . Aktiemarkedet falder voldsomt, og
der vil generelt være stor finansiel stress. Den finansielle stress
vil ramme danske realkreditobligationer, hvor det forudsættes, at
kreditspændene udvides med bp.
Scenarierne og deres relevans vurderes løbende, og ledelsen
godkender scenarierne som baggrund for de videre stresstest-
beregninger.
Effekterne af scenarierne indgår ved vurderingen af det tilstræk-
kelige kapitalgrundlag. De gennemførte stresstest viser, at
koncernen er tilstrækkeligt kapitaliseret.
I hele har koncernen til fulde levet op til både eksterne og
interne kapitalkrav.
Med afsæt i risikorapporteringen pr. . december , her
-
under koncernens ICAAP og ILAAP, behandler bestyrelsen en
samlet risikovurdering, som har til formål at synliggøre koncer
-
nens enkelte risici og samlede risici.
Risikovurderingen indeholder en beskrivelse og vurdering af de
risikotyper, som koncernen er udsat for, herunder en vurdering af
forretningsmodellens indflydelse på risici og risikoniveau, samt
hvilke aktiviteter de enkelte risici er knyttet til.
De væsentligste risikotyper og -vurderinger er:
• Kreditrisiko, der er nærmere beskrevet i ”Noter – Risikostyring”
samt i ”Kreditrisiko 2022”, som er tilgængelig på bankens
hjemmeside – sydbank.dk.
• Markedsrisiko, likviditetsrisiko og operationel risiko, som er
nærmere beskrevet i ”Noter – Risikostyring”.
• Stresstest, herunder især konsekvenser for kapital og indtje-
ning, jf. ovenfor.
• Koncernens risikoorganisation, som er nærmere beskrevet
ovenfor og i ”Noter – Risikostyring”.
• Koncernens samlede kontrolmiljø, herunder compliance, hvid-
vask, GDPR og it-sikkerhed, som er nærmere beskrevet i ”Ide-
og forretningsgrundlag” og ”Organisation og selskabsledelse”.
• Koncernens kapital og sammensætning heraf, jf. ovenfor.
• Medarbejderressourcer, herunder en vurdering af kompetencer
og antal.
• Kommunikation, herunder koncernens evne til at kommunike
-
re internt på en hurtig, effektiv og målrettet måde, koncernens
evne til at kommunikere eksternt på en sådan måde, som op-
fylder lovgivningens og eksterne interessenters forventninger,
samt kommunikation via sociale medier.
Risikovurderingen danner grundlag for en vurdering af, hvorvidt
politikker og retningslinjer er betryggende i forhold til de forret-
ningsmæssige aktiviteter, organisation og ressourcer samt
markedsforhold.
Bestyrelsen har godkendt risikovurderingen og vurderer, at risici
og risikostyringen er passende i forhold til forretningsmodel,
risikoappetit og kapital.
For yderligere informationer om risici og risikostyringen heraf
henvises til ”Noter – Risikostyring”.
26
·Årsrapport 2022
Risikostyring og intern kontrol vedrørende
regnskabsaflæggelse
Væsentlige interne kontroller og risikostyringssystemer
Sydbanks risikostyring og interne kontroller i forbindelse med
regnskabsaflæggelsen er tilrettelagt med henblik på at aflægge:
• Et internt regnskab, der giver mulighed for at måle og følge op
på koncernens præstation.
• Et eksternt regnskab, der giver et retvisende billede uden
væsentlig fejlinformation. Koncernregnskabet aflægges i
overensstemmelse med de EU-godkendte internationale
regnskabsstandarder (IFRS) og yderligere danske oplysnings
-
krav til årsrapporter for børsnoterede finansielle selskaber.
Regnskabet for moderselskabet aflægges efter lov om finansiel
virksomhed.
Det er direktionens ansvar at opretholde effektive interne
kontroller og et risikostyringssystem i forbindelse med regn
-
skabsaflæggelsen. Direktionen har designet og implementeret
kontroller, som anses for nødvendige og effektive i relation til
at imødegå de identificerede risici ved regnskabsaflæggelsen.
Koncernens interne kontroller og risikostyringssystemer opda
-
teres løbende og er udformet med henblik på at identificere og
eliminere fejl og mangler i regnskabet.
Risikovurdering
Bestyrelsen og direktionen vurderer løbende de risici, som knytter
sig til koncernen, herunder de risici som påvirker regnskabsaf
-
læggelsen. I årsrapporten er de væsentligste identificerede risici
beskrevet i ”Regnskabsmæssige skøn og vurderinger” (note ) og i
”Noter – Risikostyring”. Der er etableret procedurer, som skal sikre,
at Sydbank til stadighed overholder relevant lovgivning og andre
regulativer i forbindelse med regnskabsaflæggelsen.
Overvågning
I forbindelse med udarbejdelsen af årsrapporten gennemføres
analyser og kontrolaktiviteter, der skal sikre, at regnskabsaf
-
læggelsen sker i overensstemmelse med IFRS som beskrevet i
”Anvendt regnskabspraksis” (note ).
27
Årsrapport 2022·
For at understøtte de strategiske mål sikrer koncernen, at
interessenter modtager korrekt og fyldestgørende information.
Det gøres ved at målrette kommunikationen til investorerne
i henhold til best practice og ved at opretholde en høj grad af
professionalisme.
Koncernen understøtter og udbygger relationer til investorer og
analytikere ved at afholde roadshows i forbindelse med offentlig
-
gørelse af regnskaber.
Ledelsen varetager desuden kontakten til analytikere, aktionærer
og potentielle investorer på en række seminarer og konferen
-
cer, hvor aktuelle forhold vedrørende Sydbank præsenteres og
diskuteres.
Kontakten med analytikere, aktionærer og potentielle investorer
er i 2022 sket ved såvel fysiske som virtuelle møder.
Sydbank-aktien
Sydbank-aktien er noteret på Nasdaq Copenhagen og indgår i
OMX Copenhagen Large Cap-indekset.
Sydbank-aktien steg fra kurs 206,8 ultimo 2021 til kurs 292,6
ultimo 2022, svarende til en stigning på 41,5 pct. Tillagt det i
2022 udbetalte udbytte på 12,00 kr. pr. aktie udgjorde afkastet
til aktionærerne 47,3 pct. Til sammenligning steg bankindekset
17,5 pct.
Sydbank-aktien 2022
Aktiekapital, mio. kr. 584 597
Total markedsværdi, ultimo året, mio. kr. 16.530 12.074
Børskurs, ultimo året 292,6 206,8
Årets resultat pr. aktie, kr. 32,2 23,0
Udbytte pr. aktie, kr. 16,77 12,00
Indre værdi pr. aktie, kr. 233,4 212,6
Børskurs/indre værdi pr. aktie 1,25 0,97
Ved udgangen af 2022 blev Sydbank-aktien dækket af 6 analy-
tikere.
Den gennemsnitlige daglige omsætning i Sydbank-aktien var
30 mio. kr. i 2022 mod 28 mio. kr. i 2021. Aktien var den 30. mest
omsatte på Nasdaq Copenhagen.
Aktiekursudvikling
Sydbank
Bankindeks
160
180
200
220
240
260
280
300
D J F M A M J J A S O N
1. januar 2022 = indeks 206,80, dvs. Sydbanks aktiekurs
Udbyttepolitik
Sydbanks overordnede finansielle målsætning er at give sine
aktionærer et konkurrencedygtigt afkast i form af kursstigninger
og udbyttebetaling.
Udbyttepolitikken skal bidrage til den langsigtede værdiskabelse
for aktionærerne. Målet er under hensyntagen til vækstplaner og
kapitalpolitik at udbetale 30-50 pct. af årets resultat efter skat
som udbytte.
I 2022 udbetalte Sydbank et udbytte på 50 pct., jf. bankens
udbyttepolitik, svarende til 12,00 kr. pr. aktie.
I forlængelse af udbetalingen af udbyttet i 2022 har Sydbank
erhvervet 1.887.000 stk. egne aktier for 425 mio. kr. Aktietil
-
bagekøbet er foretaget som led i tilpasningen til koncernens
kapitalmål.
Koncernens målsætning er en egentlig kernekapitalprocent i
niveauet 14,5, en kernekapitalprocent i niveauet 16,0 og en
kapitalprocent i niveauet 18,5.
Bestyrelsen foreslår på generalforsamlingen, at der udbetales
50 pct. af koncernens overskud efter skat i udbytte, svarende
til 16,77 kr. pr. aktie, samt at der doneres 12 mio. kr. til Sydbank
Fonden.
Investor Relations
28
·Årsrapport 2022
Sydbank er en bank med et solidt økonomisk fundament, som
giver plads til flere forretninger med såvel nye som eksisterende
kunder. Vi vil vokse på et sundt og velfunderet grundlag. Sydbank
ønsker at forblive en bank på egne præmisser, og vi stræber efter
at være den foretrukne samarbejdspartner. Vi har fokus på egne
produkter, men benytter samarbejdspartnere til en bred vifte af
finansielle ydelser såsom realkredit, pension og forsikring.
Som rådgivnings- og servicevirksomhed er det Sydbanks pri
-
mære formål at opfylde kundernes behov for finansielle ydelser.
Dette formål realiseres med udgangspunkt i en holdning om, at
Sydbank skal være blandt de absolut bedste i Danmark til at drive
bank og rådgive kunderne ud fra deres unikke situation.
Sydbanks sønderjyske rødder udgør sammen med bankens
værdigrundlag, grundfortælling og 10 leveregler grundlaget for
Sydbank som en selvstændig bank, der kan og vil selv.
Ide- og forretningsgrundlag
29
Årsrapport 2022·
Sydbanks værdigrundlag
I Sydbank møder vi kunderne med udgangspunkt i holdningen ’Hvad kan vi gøre for dig?’, og vi handler efter værdisætningen:
’Dygtighed og relationer skaber værdi’.
Dygtighed og relationer skaber værdi
• Vi er engagerede og siger tingene, som de er
• For os betyder rådgivning at give og at råde
• Vi tror på et langt og ærligt forhold til kunderne
• Når vi arbejder sammen, vinder vi
• Vi tager ansvar for at være dygtige
• Vi gør en dyd ud af at kende kundernes liv og behov
• Vores initiativ skaber glade og tilfredse kunder
• Vi er stolte af vores håndværk og det, vi bidrager med
• Vi møder hinanden med omsorg og respekt
• Vi tror på, at menneskelighed skaber en bedre forretning
• Vi er handlekraftige og i stand til at tage beslutninger
• Vi arbejder målrettet på at skabe bedre resultater
for kunderne og for banken
Vi tror på, at kombinationen af dygtige medarbejdere og gode relationer skaber værdi for kunderne
– og dermed også for banken.
Ide- og forretningsgrundlag
Sydbanks grundfortælling
Bare bank
Sydbank er sat i verden for at være en bank tæt på dig. Vi finder
løsningerne der, hvor de er, hurtigt og effektivt. Vi bygger på
relationerne mellem mennesker. Og vi har fokus på det vigtige,
nemlig bankdrift og sundt købmandskab.
Bare bank – helt enkelt.
Vores bank
Med rødder i det sønderjyske driver vi i dag en stærk og selv
-
stændig landsdækkende bank, der kan og vil selv. For rygraden
af dansk erhvervsliv og de privatkunder, der sætter pris på
professionel rådgivning, er vi en bank for de fleste – men ikke
den samme bank for alle. Gammeldags nærvær, ny teknologi – vi
bruger det der virker. Vi kender vores kunder og er tæt på dem
med rådgivning i øjenhøjde. Med de bedste samarbejdspartnere i
ryggen skaber vi konkurrencekraft.
Vores bank – dygtighed og relationer skaber værdi.
Sydbank
Vi driver en bank med 3 løfter – til kunderne, til medarbejderne
og til aktionærerne. Kend os på værdiskabelsen for vores kunder.
Kend os på, at vi ser dygtige og engagerede medarbejdere som
vores vigtigste aktiv. Og kend os på, at vores lønsomhed altid er
så god, at vi også i fremtiden er en fri og handlekraftig bank.
Sydbank – hvad kan vi gøre for dig?
30
·Årsrapport 2022
Tilliden til bankerne er lav
Vi sætter etik før profit og har
en ansvarlig tilgang til udlån.
Og anbefaler ikke problematiske
produkter til vores kunder.
Vi vil forblive en uafhængig bank
Derfor søger vi at tiltrække aktionærer,
som ønsker langsigtet værdiskabelse.
Og ikke dem, der søger en hurtig gevinst.
Vi bygger på relationer
Vi opbygger langsigtede relationer
med nye og eksisterende kunder
og vokser med deres behov.
Og går ikke på kompromis med
vores risikoprofil eller forretnings -
mæssige standarder.
Vi vil konstant styrke vores
brand og omdømme overfor
alle interessenter
Derfor kommunikerer vi konsekvent
om vores mål, strategi og politik både
internt og eksternt.
Og ændrer ikke i vores kommunikation,
før vi ændrer vores mål eller strategi.
Vi tror, at der også i fremtiden vil
være efterspørgsel på bankydelser
Derfor investerer vi i at opnå den
bedste position og det bedste
omdømme på lang sigt.
Og reagerer ikke på kortsigtede
udsving i aktiemarkedet.
I den konkurrenceprægede danske
bankverden har Sydbank en unik
position, hvor banken både kan
udnytte stordriftsfordele og være
tæt på kunderne
Derfor holder vi fast i centraliseret
risiko- og omkostningsstyring og
decentraliseret områdestruktur
med fokus på den nære relation.
Og forsøger ikke at fjerne den menne-
skelige kontakt med vores kunder.
Vi har opnået ekspertise og skabt
relationer ved at rådgive mellemstore
og store virksomheder, privatkunder
og Private Banking-kunder
Derfor fortsætter vi med at udbygge
vores tilbud til disse kunder.
Og prioriterer ikke kundegrupper,
vi ikke har erfaring med.
I det nuværende marked er vi nødt til
at afveje investering og rentabilitet
Derfor tilstræber vi at have en egenkapitalfor-
rentning, der dækker kapitalomkostningerne.
Og søger ikke størst mulig indtjening
på kort sigt på bekostning af investering
i kompetencer og serviceydelser.
Vi skal konstant reducere driftsomkost-
ningerne, samtidig med at vi forbedrer
vores kundeservice og lever op til
øgede krav fra myndighederne
Derfor investerer vi løbende i at sænke
driftsomkostningerne.
Og undlader at fyre vores dygtige medar-
bejdere på grund af konjunkturudsving.
Vi skal konstant være nytænkende
Derfor investerer vi i dokumenteret
værdiskabende teknologi
som fast follower.
Men er ikke pionerer på området.
Sydbanks 10 leveregler
1
6
5
4
3
210
9
8
7
31
Årsrapport 2022·
Ide- og forretningsgrundlag
Sydbanks forretningsmodel
I Sydbank har vi fokus på det vigtige, nemlig bankdrift og sundt
købmandskab. Vi kalder det ’Bare bank – helt enkelt’.
Den klassiske forretningsmodel for pengeinstitutter består i at
foretage en optimal risikostyring, når korte indlån omdannes til
lange udlån. Dette er fortsat grundlaget for Sydbanks forretnings
-
model.
Bankens forretningsmodel består udover egenproducerede ind-
og udlånsprodukter af aktiviteter indenfor betalingsformidling,
handel med værdipapirer og kapitalforvaltning samt formidling
af produkter indenfor realkredit, investeringspleje og forsikring
via samarbejdspartnere. Med de bedste samarbejdspartnere i
ryggen skaber vi konkurrencekraft.
Egenkapital
I Sydbank driver vi bank med et løfte om at levere
en konkurrencedygtig forrentning af egenkap-
italen samt sikre en god lønsomhed til gavn for
aktionærerne. Derfor tilstræber Sydbank at have
en egenkapitalforrentning, der overstiger
kapitalomkostningerne.
Råvarer
Bankens likviditet er råvaren, som
anvendes til fremstilling af bankens
egenproducerede udlånsprodukter. Likvid-
iteten består hovedsagelig af indlån, men også af likviditet
fremskaffet via pengemarkedet eller via obligationsudstedel-
ser. Det er afgørende for bankens konkurrencekraft at kunne
fremskaffe likviditet til så konkurrencedygtige priser som
muligt. Sydbank tilstræber derfor en stærk kreditrating.
Produktion
Sydbanks produktion består i det klassiske og sunde bankhånd-
værk, hvor kunderne kreditvurderes med udgangspunkt i
kreditanalyser og ratings. Kreditvurderingen af kunderne er
afgørende for bankens kapitalforbrug, råvarerne, og
er dermed også bestemmende for bankens
prissætning. Foruden det klassiske
og sunde bankhåndværk udgør
overholdelse af love og regler
en stor del af produktion-
saktiviteterne, herunder
bekæmpelse af hvidvask.
En stor del af bank-
ens omkostninger er
bundet til bankens
produktion, hvorfor
en kontinuerlig effek-
tivisering af arbejdet
er afgørende for at
reducere bankens
driftsomkostninger.
Værditilbud
Bankens værditilbud til kunderne
skabes gennem værdiskabende rådgiv-
ning, opbygning af langvarige relationer samt
udbud af relevante produkter og services til konkurren-
cedygtige priser. Sydbank tilstræber en prissætning af
bankens produkter og ydelser, som sikrer, at kunderne er
profitable, dvs. at priserne overstiger kapitalomkostninger-
ne og produktionsomkostningerne.
Sådan fungerer Sydbank
Egenkapital
Råvarer
(Likviditet, LCR)
Produktion
(IRB, rating, solvens
og kapital)
Værditilbud
Real-
kredit
Data-
registrering
Lov-
overholdelse
Compliance
Kredit-
analyse
Penge-
marked
Obligations-
udstedelser
Indlån
Råd-
givning
Formue-
forvaltning
Betalings-
formidling
Udlån
Pris
AML
32
·Årsrapport 2022
Lokal forankring
Sydbank er en landsdækkende bank, der er lokalt forankret i 12
danske geografiske områder samt Nordtyskland, hvor banken har
3 filialer. Vi lægger vægt på at være tæt på vores kunder og opbyg
-
ge langvarige relationer gennem værdiskabende rådgivning og
lokalt engagement. Vores decentrale organisering med et områ
-
dehovedkontor i hvert af de 13 områder giver kunderne adgang til
specialistkompetencer og sikrer lokal og hurtig beslutningskraft.
Område
Vestjylland
Område
Aarhus
%
Område
Midtjylland
%
%
Område
Vejle
%
Område
Kolding
%
Område
Sønderjylland
%
Område
Fyn
%
Område
Sjælland
%
Område
Hovedstaden
%
Område
Nordjylland
%
Område
Horsens
%
Område
Sønderborg
%
Område
Tyskland
%
Sydbank er afhængig af aktive lokalmiljøer, der giver mulighed
for at drive forretning og skabe vækst. Vores forankring i lokal
-
samfundene er dermed en vigtig del af bankens værdigrundlag
og forretningsmodel.
Geografisk fordeling af
Sydbanks forretningsomfang
Det samlede forretningsomfang er sam-
mensat af udlån, formidlede realkreditlån,
indlån, garantier og depoter.
33
Årsrapport 2022·
Vi vil være kendt af flere, tjene flere penge og fortsat effektivi-
sere banken. Strategien gennemføres via initiativer under de
strategiske temaer Kendt og større, Sundt købmandskab samt
Større konkurrencekraft. Vi investerer i at øge kendskabet for
at vækste forretningen og øge indtjeningen. Samtidig styrkes
bankens konkurrencekraft gennem en bedre balance mellem
indtjening og omkostninger.
Strategiske temaer
Kendt og større – rentabel vækst
Sydbank har et godt omdømme – og skal være mere kendt. På
ryggen af Danmarks Erhvervsbank øger vi kendskabet til Syd
-
bank med særligt fokus på større byer. Vi vokser rentabelt ved
egen kraft og er i form til venligsindede opkøb. Og vi indarbejder
ESG og bæredygtighed i bankens produkter og processer. Ved
udgangen af strategiperioden har vi et strategisk mål om et
uhjulpet kendskab på 40 pct.
Ved årets udgang var det uhjulpne kendskab 24 pct.
Sundt købmandskab – øget indtjening
I Sydbank har vi fokus på bankdrift og sundt købmandskab.
Vores medarbejdere er dygtige, opsøgende og værdiskabende. Vi
arbejder med udgangspunkt i princippet noget-for-noget og øger
bankens indtjening. Ved udgangen af strategiperioden har vi et
strategisk mål om en egenkapitalforrentning i niveauet 10 pct. –
baseret på et normaliseret nedskrivningsniveau. Målsætningen
blev fastsat med udgangspunkt i et negativt rentemiljø.
I 2022 var egenkapitalforrentningen 14,8 pct.
Større konkurrencekraft – effektiv bank
Vi prioriterer bankens indsatser og nedbringer omkostningerne.
Vi optimerer arbejdsgange og processer for at reducere tidsfor
-
bruget, højne kvaliteten og nedbringe svartiden på kundeleve-
rancer. Som en ordentlig og ansvarlig bank har vi altid fokus på
compliance, herunder it-sikkerhed. Ved udgangen af strategi
-
perioden har vi et strategisk mål om en omkostningsprocent i
niveauet 60 pct.
I 2022 var omkostningsprocenten 55,5 pct.
Ide- og forretningsgrundlag
Sydbanks strategi 2022-24: ”Vækst i forretningen”
Strategiens
retning
Vækst i forretningen
Forudsætninger
Sydbanks fundament
Grundfortællingen Den blå tråd 10 leveregler Negativt rentemiljø* Lav lånefterspørgsel Fortsat pres på
omkostningerne
Makroøkonomiske forventninger
Strategiske
temaer
Kendt og større
- Rentabel vækst
Sundt købmandskab
- Øget indtjening
Større konkurrencekraft
- Effektiv bank
Strategiske
initiativer
Flere kunder
Større synlighed
ESG og bæredygtighed
Dygtige medarbejdere
Øget forretningsforståelse
Prioritering af initiativer
Øget omkostningsforståelse
Styrket maskinrum
Strategiske mål
2024
Kendskabsgrad Egenkapitalforrentning Omkostningsprocent
40 % I niveauet 10 % I niveauet 60 %
* Strategien og tilhørende målsætninger blev udarbejdet i 2021, hvor rentemiljøet var negativt.
34
·Årsrapport 2022
Bankens værditilbud
Sydbanks værditilbud er centreret om værdiskabende rådgivning
med udgangspunkt i kundens behov. Vi spørger derfor: ’Hvad
kan vi gøre for dig?’ og yder rådgivning i øjenhøjde ud fra den
enkeltes behov og efterspørgsel efter bankens produkter og
services.
Værditilbuddet, herunder at yde den rette rådgivning, tager
afsæt i værdisætningen: ’Dygtighed og relationer skaber
værdi’. Bankens dygtige medarbejdere er tæt på kunderne og
forstår deres behov. Banken har en organisation, som sikrer høj
tilgængelighed og let adgang til beslutninger, så vi kan handle
hurtigt. Det skaber værdi for vores kunder, at banken er enkel og
ligetil at samarbejde med.
Sydbank har en unik position og størrelse i den danske
bankverden, hvor banken både kan være tæt på kunderne
og udnytte stordriftsfordele. Sydbank ønsker at lave
bankforretninger, der er fordelagtige for både banken og
bankens kunder – det kalder vi sundt købmandskab.
Bankens kunder
Det er bankens mål at have en diversificeret kundeportefølje
med kun få store engagementer og en spredning på brancher,
der i videst muligt omfang afspejler den danske erhvervsstruktur.
Bankens kundeportefølje kan opdeles i segmenterne:
erhvervskunder, Private Banking- og privatkunder samt
institutionelle kunder.
Særligt overfor rygraden af dansk erhvervsliv – de mellemstore
og større virksomheder – har Sydbank formået at opbygge
relationer og har skabt en ekspertise blandt bankens
medarbejdere, som giver banken en stærk position som full-
service erhvervs- og rådgivningsbank, der tilbyder en bred vifte
af professionelle finansieringsløsninger tilpasset den enkelte
virksomheds behov.
Banken ønsker primært en fortsat tilgang af kunder med
følgende profiler:
• Mellemstore eller større virksomheder i SMV-segmentet
med vækstpotentiale
• Privatkunder med en sund økonomi
• Unge kunder med et forventet potentiale
• Formuende privatkunder
Tilfredse kunder
Sydbank driver bank med løftet om, at kunderne altid kan have
tillid til, at vi yder værdiskabende rådgivning. Vi tager ikke tilliden
for givet og følger derfor sektormålingerne af kundetilfredshe
-
den indenfor Erhverv, Private Banking og Privat. Målingerne, der
udføres af Aalund, Prospera og EPSI, giver os mulighed for at
afdække, hvordan vi bliver en endnu bedre bank for vores kunder.
I 2022 placerer vi os i forhold til sammenlignelige banker i Dan
-
mark som vist i figuren nedenfor.
Erhverv
Kundetilfredshed
Privat
Private Banking
Gruppen af sammenlignelige banker består af: Danske Bank, Jyske Bank,
Nordea, Spar Nord og Nykredit Bank. Spar Nord indgår kun ved Privat og
Erhverv.
Privatkundernes tilfredshed med Sydbank er ikke på det ønskede
niveau. I 2022 har vi derfor igangsat en række tiltag for at for
-
bedre kundetilfredsheden. Alle privatkunder tilbydes nu en fast
rådgiver i filialen tættest på deres bopæl. Vi har igangsat egne
løbende målinger af privatkundernes tilfredshed med Sydbank.
Målingerne giver os mulighed for at følge udviklingen lokalt i
bankens filialer og handle på de tilbagemeldinger, som kunderne
løbende giver os.
Samarbejdspartnere
Sydbank har en række samarbejdspartnere for at sikre
vores kunder konkurrencedygtige kvalitetsprodukter. På
realkreditområdet er de primære samarbejdspartnere
Totalkredit og DLR Kredit og på livsforsikringsområdet Let
-
pension og PFA. På skadesforsikringsområdet samarbejder
banken med Alm. Brand Forsikring.
35
Årsrapport 2022·
Private Banking
Private Banking tager afsæt i et ønske om at yde kompetent
og relevant rådgivning i alle livets faser. Kundens livsmål er
omdrejningspunktet for den tilbudte rådgivning og har fokus
på formueoptimering og investering. Vi bygger derfor på den
langvarige og værdiskabende relation med den enkelte kunde.
Sydbanks Private Banking-koncept tilbydes formuende
privatkunder med en nærmere fastsat investerbar formue
eller husstandsindkomst. Til de mest velhavende kunder tilbyder
vi, som en overbygning til Private Banking-konceptet, Sydbanks
Private Banking Elite-koncept.
Der er en fysisk Private Banking- og investeringsafdeling i hvert
af bankens 13 decentrale områder. Kunden rådgives af en dedi
-
keret Private Banker, der trækker på et hold af specialister, der
målrettet samles om den enkelte kunde alt efter dennes behov.
Det samlede hold rådgiver om såvel optimering af kundens
formueforhold i relation til pension, investering og løbende
finansielle forhold.
Investering er vigtig for Private Banking-kunder. Derfor får
kunderne adgang til investeringsunivers, investeringsrapporter,
nyheder og analyser. Sydbank har i mange år arbejdet
målrettet på investeringsområdet og fokuserer primært på
personlig og individuel rådgivning af bankens kunder. Graden
af investeringsrådgivning afhænger generelt af kundens
investeringspræferencer.
Kapitalforvaltning
Sydbank tilbyder rådgivning og kapitalforvaltning til
blandt andet investeringsforeninger, pensionspuljer,
fonde og institutionelle kunder. Derudover tilbydes
formuende kunder forvaltning af deres kapital
gennem individuelle porteføljemanagementaftaler,
hvor kunden får tilknyttet 2 porteføljemanagere,
som er ansvarlige for kundens portefølje. Banken
tilbyder desuden investeringsplejeprodukter til de
forskellige kundesegmenter. Banken samarbejder
på investeringsforeningsområdet med en række
underleverandører, fx Sydinvest, BankInvest, Sparinvest,
ValueInvest og Maj Invest.
Erhverv
Sydbank vil være den foretrukne samarbejdspartner for mellem
-
store og større virksomheder i Danmark. Denne position opnås
ved at opbygge og fastholde værdiskabende og nære relationer
til vores erhvervskunder.
Erhvervskunder betjenes som udgangspunkt i et af bankens
områdehovedkontorer eller i særlige erhvervsfilialer. Bankens
primære kundesegmenter indenfor erhverv er mellemstore
og større virksomheder med udviklingspotentiale, som vil
kunne drage nytte af det brede udvalg af produkter i banken.
Erhvervskunderne inddeles i 5 kundesegmenter og betjenes af:
• Corporate – Corporate & Institutional Banking
• Større erhverv – Erhvervscenter
• Mellemstore erhverv – Erhvervsafdeling
• Lokal erhverv – Privatafdeling med lokal erhverv
• Landbrug – Landbrugscenter
Som erhvervskunde i Sydbank får man adgang til produkter
og specialister tilpasset ens behov. Vi har 4 løfter til vores
erhvervskunder: Personlig rådgivning, samarbejdsplan, adgang
til specialister og et strategikompas om fremtiden. Bankens
erhvervskunder modtager professionel rådgivning fra en
personlig rådgiver, der kender den enkelte virksomheds situation
og planer for fremtiden. Den personlige rådgiver sammensætter
et team af dygtige specialister efter behov og udarbejder
sammen med kunden en plan for det fremadrettede samarbejde.
Kunden tilbydes også et strategikompas med henblik på at
sparre om virksomhedens nøgletal og udviklingspotentiale.
Som én af landets største erhvervsbanker kan Sydbank tilbyde
en bred vifte af professionelle finansieringsløsninger tilpasset
den enkelte virksomheds behov. Vores erhvervskunder har, via
bankens filialer i Tyskland samt internationale partnerbanker,
adgang til effektive internationale kommercielle bankydelser,
herunder betalingsformidling og cash management-løsninger.
Til erhvervskunder, der har international handel, kan Sydbank
endvidere tilbyde rådgivning indenfor Trade Finance.
Leasing
Sydbank Leasing tilbyder leasingløsninger
til erhvervsvirksomheder. Rullende materiel,
entreprenørmateriel og produktionsudstyr er blandt de
aktiver, kunderne kan lease hos Sydbank Leasing.
Sydbank Leasing er landsdækkende med hovedkontor i
Aabenraa og egen salgsorganisation, der samarbejder tæt
med Sydbanks filialer.
Ide- og forretningsgrundlag
36
·Årsrapport 2022
Markets
Markets tilbyder rådgivning og stiller priser indenfor
obligationer, aktier og valuta samt varetager egentlige
market maker-forpligtelser. Markets servicerer
institutionelle kunder, centralbanker, kapitalforvaltere,
udenlandske kunder, større kunder, pengeinstitutter
samt Sydbanks decentrale investeringscentre og
-afdelinger. Markets er endvidere primary dealer i danske
realkreditobligationer, og bankens samarbejdspartnere
på realkreditområdet er primært Nykredit, DLR Kredit,
Realkredit Danmark, Jyske Realkredit og Nordea Kredit.
Privat
Sydbank er en bank for privatkunder, der værdsætter god
rådgivning af deres privatøkonomi. Vi tror på langvarige
relationer med vores kunder – relationer, der er med til at give
indsigt og forståelse for vores privatkunder.
Bankens privatkunder tilknyttes en personlig rådgiver i en fysisk
filial tæt på kundens bopæl, medmindre kunden aktivt vælger
at få rådgivning gennem Sydbanks digitale filial – Rådgivning
Online.
Sydbank er en bank – helt enkelt. Med de bedste samarbejds-
partnere i ryggen kan vi tilbyde vores privatkunder en fuld
produktpalette på tværs af den daglige økonomi, pension,
forsikring og realkredit. Det mener vi er med til at give
konkurrencedygtige og tidssvarende løsninger til vores
privatkunder.
Som privatkunde kan man kontakte Sydbank via mange kanaler.
Vi er der, hvor kunden er, og er tilgængelige, når der er brug
for os. Privatkunderne kan derfor komme i kontakt med en
rådgiver alle ugens 7 dage. Sydbanks rådgivning til privatkunder
er altid, uanset valg af kanal, kompetent og nærværende med
udgangspunkt i kundens behov.
Rådgivning Online
Rådgivning Online er bankens bud på fremtidens digitale
bankfilial. For de privatkunder, som ikke ønsker betjening
i den klassiske bankfilial, er det muligt at blive tilknyttet
Rådgivning Online, som tilbyder rådgivning, produkter og
services som i den lokale filial – blot digitalt.
37
Årsrapport 2022·
Sydbanks ledelse forholder sig aktivt til corporate governance.
God selskabsledelse anses af Sydbanks bestyrelse og direktion
som en grundforudsætning for at kunne indfri bankens
finansielle og ikke-finansielle målsætninger og opretholde en
god dialog og et godt forhold til såvel interne som eksterne
interessenter.
Banken forholder sig til anbefalingerne fra Komitéen for
god Selskabsledelse. Som SIFI-bank offentliggør Sydbank
den lovpligtige redegørelse for virksomhedsledelse på
bankens hjemmeside. Bestyrelsens samlede stillingtagen til
anbefalingerne fremgår af Sydbanks redegørelse vedrørende
god selskabsledelse. Læs mere på sydbank.dk/omsydbank/
investor-relations/corporate-governance.
Sydbanks bestyrelse forholder sig også til Finansrådets
ledelseskodeks og følger alle 12 anbefalinger. Bankens samlede
stillingtagen til Finansrådets ledelseskodeks kan ses på sydbank.
dk/omsydbank/investor-relations/corporate-governance.
Sydbanks ledelse varetages af:
• Generalforsamlingen
• Repræsentantskabet
• Bestyrelsen
• Direktionen
Aktionærerne
Sydbank anser en god og løbende dialog med aktionærerne
for vigtig, så investorer opnår indsigt i bankens strategi,
forretningsmodel og resultater.
Sydbank deltager i investorpræsentationer, investorkonferencer
og roadshows, hvor institutionelle investorer har mulighed
for at indgå i dialog med ledelsen og få indblik i bankens
udvikling. Alle bankens aktionærer har løbende mulighed for
at danne sig et fyldestgørende billede af Sydbank via bankens
hjemmeside, sydbank.dk. Her kan aktionærerne løbende læse
bl.a. selskabsmeddelelser, delårs- og årsrapporter.
Generalforsamlingen
Aktionærernes ret til at stemme udøves på generalforsamlingen.
Sydbank forholder sig til anbefalingerne fra Komitéen for god
Selskabsledelse ved tilrettelæggelsen af bankens generalforsam-
ling. Sydbanks vedtægter indeholder bestemmelser om indkald-
else til generalforsamlingen, adgang til at stille forslag samt
møde- og stemmeret. Bankens vedtægter kan ses på
sydbank.dk/omsydbank.
For at vedtage forslag om vedtægtsændring samt forslag
om bankens opløsning og/eller sammenslutning med andre
selskaber kræves, at mindst 2/3 af den stemmeberettigede
selskabskapital er repræsenteret på generalforsamlingen,
samt at forslaget vedtages med mindst 2/3 af både de afgivne
stemmer og den på generalforsamlingen repræsenterede
stemmeberettigede selskabskapital.
Hvis der på generalforsamlingen ikke er repræsenteret mindst
2/3 af den stemmeberettigede selskabskapital, men forslaget
har opnået mindst 2/3 af både de afgivne stemmer og den på
generalforsamlingen repræsenterede stemmeberettigede
selskabskapital, kan forslaget vedtages på en ny general-
forsamling med den nævnte kvalificerede majoritet af de afgivne
stemmer. Dette kan ske uden hensyn til, hvor stor en del af den
stemmeberettigede selskabskapital der er repræsenteret. Er
forslaget til vedtægtsændring fremsat af repræsentantskabet
eller bestyrelsen, kan det endeligt vedtages på en enkelt general-
forsamling med mindst 2/3 af både de afgivne stemmer og den
på generalforsamlingen repræsenterede selskabskapital.
Sydbank har en stemmeretsbegrænsning, der betyder, at den
enkelte kapitalejer på egne vegne højst kan stemme med 20.000
kapitalandele.
Selskabskapitalen kan efter bestyrelsens nærmere bestemmel
-
se forhøjes ad en eller flere omgange med indtil 59.676.320 kr.
Bemyndigelsen gælder indtil 1. marts 2026. Ved udvidelse af
selskabskapitalen i henhold til denne bemyndigelse gælder, at
forhøjelse kan ske uden fortegningsret for bankens hidtidige
kapitalejere, hvis den sker i fri tegning til markedskurs eller ved
konvertering af gæld.
Bestyrelsen blev på selskabets ordinære generalforsamling 24.
marts 2022 bemyndiget til at erhverve aktier for samlet op til
10 pct. af bankens aktiekapital. Erhvervelsen af aktier skal ske
til en pris, der ikke afviger mere end 10 pct. fra den på Nasdaq
Copenhagen noterede kurs på erhvervelsestidspunktet. Bemyn
-
digelsen er gældende indtil næste ordinære generalforsamling
23. marts 2023.
Repræsentantskabet
Bankens repræsentantskab vælges af generalforsamlingen.
Generalforsamlingen fastsætter det samlede antal
repræsentantskabsmedlemmer og fordeling på geografiske
områder efter bestyrelsens indstilling.
Repræsentantskabet vælger bestyrelsens medlemmer og
fastsætter disses honorarer.
Organisation og selskabsledelse
38
·Årsrapport 2022
Repræsentantskabet har pligt til at virke for bankens trivsel samt
efter bedste evne at repræsentere banken og bistå bestyrelsen
og direktionen.
Repræsentantskabets medlemmer vælges for 3 år ad gangen.
Genvalg kan finde sted.
Bestyrelsen
Bestyrelsen består af 6-10 medlemmer, der vælges af og blandt
repræsentantskabets medlemmer. De repræsentantskabsvalgte
bestyrelsesmedlemmer vælges for 1 år ad gangen. Genvalg kan
finde sted. Hvis antallet af repræsentantskabsvalgte bestyrelses
-
medlemmer kommer under 6, skal repræsentantskabet snarest
supplere antallet til mindst 6.
Banken har ingen aldersbegrænsning for bestyrelsesmedlem-
mer i vedtægterne. Et repræsentantskabsvalgt bestyrelses-
medlem kan højst være bestyrelsesmedlem i 12 år.
Bestyrelsen holder minimum 11 ordinære møder om året.
Herudover afholdes et årligt strategiseminar, ligesom der
gennemføres 2 årlige uddannelsesdage.
Bestyrelsen foretager årligt en selvevaluering, hvor bestyrelsens
arbejde og resultater bliver vurderet.
Ved evalueringen fastlægges ud fra bankens forretningsmodel,
hvilke kompetencer der er behov for i bestyrelsens arbejde. I
forlængelse heraf vurderes, hvilke kompetencer der er til stede
med henblik på at identificere behov for at tilføre bestyrelsen
yderligere kompetencer.
Evalueringen foretages af Nomineringsudvalget og hvert 3. år
med ekstern bistand. Konklusionerne af Nomineringsudvalgets
arbejde forelægges til drøftelse i den samlede bestyrelse.
Bestyrelsens selvevaluering for 2022 er gennemført. Processen
for gennemførelse af selvevalueringen bestod af 6 arbejdstrin,
se figuren nedenfor. Med afsæt i Sydbanks forretningsmodel er
hovedkonklusionerne følgende:
• Arbejdet i bestyrelsen fungerer tilfredsstillende
• Der er et godt samarbejde samt et højt motivationsniveau og
engagement
• Kompetencemæssigt vurderes bestyrelsen at være inddækket
Bestyrelsens øvrige ledelseshverv fremgår af side 150-155.
Bestyrelsesudvalg
Sydbanks bestyrelse har nedsat 5 udvalg, der fører tilsyn med
særlige områder eller forbereder sager, som efterfølgende
behandles i den samlede bestyrelse:
• Revisionsudvalg
• Risikoudvalg
• Lønudvalg
• Nomineringsudvalg
• Digitaliseringsudvalg
Udvalgenes kommissorier kan læses på sydbank.dk/organisation,
hvor der ligeledes er en introduktion til medlemmerne og deres
kompetencer.
Bestyrelsens selvevaluering
Indsamling af
spørgeskemaer
Indledende analyse
– tolkning af skriftlige svar
og supplerende dataindsamling
om fx andre banker
Design af
spørgeramme
Konklusioner og
sammenfatning
Gennemførelse af
personlige interview
Perspektivering og
anbefalinger
39
Årsrapport 2022·
Revisionsudvalget
Revisionsudvalget refererer til bestyrelsen og holder minimum 4
møder om året.
Revisionsudvalget gennemgår regnskabs-, revisions- og sikker
-
hedsmæssige forhold, herunder forhold som bestyrelsen, den
interne revision, Revisionsudvalget eller den eksterne revision
ønsker gennemgået.
Revisionsudvalget følger op på, at svagheder i de interne
kontroller, som konstateres af den interne revision eller den
eksterne revision, udbedres, samt at væsentlige fejl og mangler i
årsregnskabet korrigeres. Revisionsudvalget følger endvidere op
på bankens efterlevelse af påbud fra Finanstilsynet.
Revisionsudvalget overvåger processen for regnskabsaflæggelse,
herunder den anvendte regnskabspraksis, og tager stilling til
væsentlige regnskabsmæssige skøn mv., før års- og delårsregn
-
skaber forelægges bestyrelsen.
I 2022 holdt Revisionsudvalget 6 møder.
Tidl. koncerndirektør Søren Holm er af bestyrelsen udpeget som
det bestyrelsesmedlem, der besidder særlige kvalifikationer
indenfor regnskab og revision. Søren Holm har særlige kompe
-
tencer indenfor blandt andet økonomistyring, regnskab, risiko-
og kreditstyring, ESG, revision og governance.
Udvalget består af tidl. koncerndirektør Søren Holm (formand),
adm. direktør Jacob Chr. Nielsen, adm. direktør Gitte Poulsen og
erhvervsrådgiver Carsten Andersen.
Risikoudvalget
Risikoudvalget refererer til bestyrelsen og holder minimum 4
møder om året.
Risikoudvalget skal give bestyrelsen et overblik over koncernens
faktiske risikobillede og forberede fastlæggelsen af koncernens
overordnede risikoprofil og risikostrategi, herunder de risici der
knytter sig til koncernens forretningsmodel.
Risikoudvalget skal endvidere forholde sig til koncernens interne
proces for risikoidentifikation og sammenhængen til risikorap
-
porteringen og opgørelsen af koncernens solvensbehov. Risik-
oudvalget orienteres løbende om modeller og målemetoder bag
koncernens kapitalstyring, herunder udvikling i og forventninger
til regulative krav.
Risikoudvalget påser, at bestyrelsens politikker og retningslinjer
indenfor risikoområdet er implementeret og fungerer effektivt i
koncernen.
Koncernens risikoansvarlige skal bistå udvalget med information
og deltage i udvalgets møder med henblik på at drøfte koncer
-
nens risikostyring.
I 2022 holdt Risikoudvalget 4 møder.
Udvalget består af tidl. kreditdirektør Henrik Hoffmann
(formand), tidl. adm. direktør Janne Moltke-Leth, advokat Jon
Stefansson og tidl. adm. direktør og managing director Lars
Mikkelgaard-Jensen.
Lønudvalget
Lønudvalget refererer til bestyrelsen og holder minimum 1 møde
om året.
Lønudvalget ajourfører bankens lønpolitik og tager stilling til,
hvilke funktioner i banken der er omfattet af begrebet ”væsentli
-
ge risikotagere”. Ved ændringer vedtaget af bestyrelsen, forelæg-
ges lønpolitikken på generalforsamlingen til godkendelse.
Lønudvalget følger op på, at den gældende lønpolitik overholdes.
Lovgivningen pålægger Lønudvalget at føre kontrol med lønfor
-
hold, at foretage vurderinger og kontroller af bankens lønpro-
cesser og påse, at anvendelse af variabel løn sker efter reglerne i
lønpolitikken og lovgivningen.
Lønudvalget udarbejder endvidere indstillingen til bestyrelsen
om repræsentantskabsmedlemmernes honorering.
I 2022 holdt Lønudvalget 2 møder.
Udvalget består af adm. direktør Gitte Poulsen (formand), advo
-
kat Jon Stefansson og kreditkonsulent Jørn Krogh Sørensen.
Nomineringsudvalget
Nomineringsudvalget refererer til bestyrelsen og holder mini
-
mum 4 møder om året.
Nomineringsudvalget har til opgave at foretage ledelsesevalue
-
ring og skal herudover identificere og beskrive de kompetencer,
der kræves i bankens bestyrelse, og vurdere om de er til stede.
Udvalget støtter bestyrelsen ved rekruttering af nye bestyrelses
-
medlemmer og sikrer ajourføring af bankens mangfoldigheds-
politik, der beskriver de kvalifikationer og kompetencer, der skal
være til stede i bestyrelsen. Endvidere opstiller udvalget måltal
for det underrepræsenterede køn i bestyrelsen.
I 2022 holdt Nomineringsudvalget 3 møder. Årets 2. og 3. ud
-
valgsmøde blev af tidsmæssige årsager slået sammen.
Organisation og selskabsledelse
40
·Årsrapport 2022
Mødedeltagelse/antal møder – Sydbanks bestyrelsesmedlemmer
Bestyrelse
Revisions -
udvalg
Risiko-
udvalg
Løn-
udvalg
Nominerings-
udvalg
Digitaliserings-
udvalg
Lars Mikkelgaard-Jensen (formand) / / /
Jacob Chr. Nielsen (næstformand) / / /
Janne Moltke-Leth / / /
Susanne Schou / / /
Gitte Poulsen / / /
Jon Stefansson / / /
Søren Holm / / /
Henrik Hoffmann / /
Carsten Andersen / /
Kim Holmer – udtrådt /
Jarl Oxlund / /
Jørn Krogh Sørensen / /
Pia Wrang – indtrådt /
(mødedeltagelse/antal møder)
Udvalget består af tidl. adm. direktør Janne Moltke-Leth
(formand), adm. direktør Jacob Chr. Nielsen og underdirektør
Susanne Schou.
Digitaliseringsudvalget
Digitaliseringsudvalget refererer til bestyrelsen og holder mini-
mum 4 møder årligt.
Digitaliseringsudvalget har bemyndigelse til at gennemgå,
undersøge og analysere de væsentlige digitaliseringstiltag i den
finansielle sektor set i forhold til mulighederne for Sydbank.
Digitaliseringsudvalget har til opgave at rådgive om bankens
langsigtede strategiske digitalisering og drøfte udvalgte og
planlagte initiativer.
I 2022 holdt Digitaliseringsudvalget 6 møder.
Udvalget består af underdirektør Susanne Schou (formand), tidl.
adm. direktør og managing director Lars Mikkelgaard-Jensen,
tidl. koncerndirektør Søren Holm og kredsformand Jarl Oxlund.
Direktionen
Direktionen ansættes af bestyrelsen og består af 3 medlemmer:
administrerende direktør Karen Frøsig, bankdirektør Bjarne
Larsen og bankdirektør Jørn Adam Møller.
Direktionen udgør den øverste daglige ledelse i banken, der
arbejder efter de retningslinjer og instrukser, bestyrelsen har
givet direktionen. Arbejdsfordelingen mellem bestyrelsen og
direktionen er beskrevet i forretningsordenen for bestyrelsen.
Direktionen deltager uden stemmeret i repræsentantskabets og
bestyrelsens møder.
Se mere på sydbank.dk/omsydbank/organisation.
Direktionens øvrige ledelseshverv fremgår af side 156-157.
Ledelsesaflønning
Bankens lønpolitik fastlægges af bankens bestyrelse og beskri
-
ver Sydbanks holdninger til aflønning og anvendelse af variable
løndele. Bestyrelsen har ansvaret for at foretage eventuelle og
nødvendige tilpasninger af lønpolitikken og derefter forelægge
den reviderede lønpolitik til beslutning for generalforsamlingen.
Lønpolitikken skal sikre passende rammer for at kunne tiltrække,
motivere og fastholde bankens ledelse og medarbejdere.
Bestyrelsen fastsætter indenfor rammerne af lønpolitikken den
samlede løn til direktionen, herunder også eventuelle fratrædel
-
sesvilkår.
Lønpolitikken gælder for Sydbank-koncernen.
Aflønning af bestyrelsen og direktionen fremgår af årsrappor
-
tens noteoplysninger samt af en årlig vederlagsrapport, der
forelægges generalforsamlingen til en vejledende afstemning.
Se mere på sydbank.dk/omsydbank/undersider/loenpolitik.
41
Årsrapport 2022·
Vores interessenter
Sydbanks eksistens og udvikling er afhængig af dialog og sam-
spil med vores interessenter i vores egen organisation, på marke-
det og i det omkringliggende samfund. Gennem tætte relationer
og dialog med vores væsentligste interessenter kan vi i højere
grad opnå et indblik i, hvordan vi udvikler os indenfor bæredyg
-
tighed og styrker vores bidrag til den bæredygtige omstilling.
Sydbank støtter lokalt
Lokal forankring og opbygning af langvarige relationer
i lokalsamfundene er en vigtig del af Sydbanks
forretningsmodel. Derfor er lokal forankring også
et bærende element i forhold til vores arbejde med
sponsorater, partnerskaber og fondsdonationer. Yderligere
information om arbejdet med fondsdonationer findes på
sydbank.dk/omsydbank/sponsor og
sydbank.dk/omsydbank/fonde.
Risikoorganisering
Sydbank har en formel risikoorganisation, der består af en række
risikoudvalg samt en risikoansvarlig med direkte reference til
direktionen. Den risikoansvarlige overvåger, at risikostyringen
i koncernen sker på betryggende vis og opfylder kravene i
bekendtgørelse om ledelse og styring af pengeinstitutter m.fl.
Risikoudvalgene ledes af et medlem af direktionen med den
risikoansvarlige som fast medlem.
Risikoudvalgene identificerer, overvåger og vurderer risici
indenfor de enkelte risikoområder og vurderer løbende de
modeller og principper, der anvendes til styring af risici.
Udvalgene påser, at risikostyring i koncernen sker i overens-
stemmelse med de af bestyrelsen vedtagne politikker og
retningslinjer.
For yderligere uddybning henvises til ”Noter – Risikostyring” på
side 132.
Compliance
Compliance er et uafhængigt område med direkte reference til
direktionen. Bankens Data Protection Officer (DPO) er tilknyttet
området. For information om DPO’en henvises til side 45.
Compliance kontrollerer og vurderer ud fra en risikobaseret
tilgang, om bankens forretningsområder har effektive
procedurer til at overholde lovgivning og interne regler.
En ordentlig bank
Tillid til finanssektoren er essentiel for vækst i samfundet.
Sydbank er en af Danmarks største banker, og med status som
systemisk vigtigt finansielt institut (SIFI) indebærer vores rolle
i samfundet et ansvar for at bidrage positivt til samfundets
udvikling.
Den klassiske forretningsmodel for pengeinstitutter består i at
foretage en optimal risikostyring, når korte indlån omdannes
til lange udlån. Dette er fortsat grundlaget for Sydbanks
forretningsmodel, som er nærmere beskrevet på side 32.
Gennem ordentlighed og rettidige dispositioner vil vi fastholde
en velfungerende og solid bank, der tager aktivt medansvar
for den finansielle stabilitet i det danske samfund. Bankens
politikker sikrer et grundlag for god governance omkring
bæredygtige dispositioner i relation til miljø, sociale forhold og
medarbejderforhold, respekt for menneskerettigheder samt
antikorruption og bestikkelse.
Se Sydbanks politikker på sydbank.dk/omsydbank/investor-
relations/corporate-governance.
Overblik over vores interessenter
Markedet
Vores organisation Omkringliggende samfund
Leverandører og
samarbejdspartnere
Kunder
Privat
Interesseorganisationer
Medier og presse
Private Banking
Faglige organisationer Politiske beslutningstagere
Erhverv
Medarbejdere Myndigheder
Aktionærer og
investorer
Lokalsamfund
Internationale tilslutninger
42
·Årsrapport 2022
Intern revision
For at opnå en objektiv og uafhængig vurdering af
tilstrækkeligheden, effektiviteten og kvaliteten af Sydbanks
interne kontroller har banken etableret en intern revision med
reference til bankens bestyrelse.
Intern revision foretager revision med fokus på bl.a. de
væsentligste områder af bankens compliance og risikostyring.
Herudover tilser intern revision, at koncernen har en
god administrativ og regnskabsmæssig praksis, at der er
forretningsgange og interne kontroller for de væsentligste
aktivitetsområder, at ledelsens krav om sikkerhed og kontrol
er indarbejdet i forretningsgange og efterleves, og at der er
betryggende kontrol- og sikringsforanstaltninger på it-området.
ESG-governance
Som en af Danmarks største banker har vi et ansvar for at
bidrage positivt til samfundets udvikling, så vi sammen kan sikre
fremtidige generationer en mere bæredygtig fremtid. Det ansvar
tager vi alvorligt.
Miljømæssige, sociale og ledelsesmæssige forhold, såkaldte
ESG-forhold, indgår sammen med bæredygtighed som et selv
-
stændigt strategisk initiativ i Sydbanks strategi for 2022-2024.
Formålet er at minimere bankens compliancerisici, hvorved
forstås risikoen for økonomiske tab, omdømmetab eller
myndighedssanktioner som følge af manglende overholdelse af
regler. For hver kontrol og vurdering Compliance gennemfører,
rapporteres konklusionen til fagområdets ledere, som er
ansvarlige for at udbedre eventuelle konstaterede fejl eller
mangler, herunder tilrette mangelfulde systemer og procedurer.
Compliance følger både op på de udarbejdede kontroller, og om
behørige tiltag er iværksat. Compliance rapporterer kvartalsvis til
bankens bestyrelse og direktion om sine væsentligste aktiviteter.
Sydbank har etableret et Complianceudvalg, som drøfter
aktuelle compliancerisici samt tiltag til implementering af
lovgivningsmæssige krav. Bankens risikoansvarlige direktions-
medlem er formand for udvalget. Udvalget består derudover af
relevante områdedirektører (eller disses repræsentanter) samt
bankens DPO.
Alle relevante medarbejdere i Sydbank gennemfører løbende
obligatorisk uddannelse i udvalgte emner, som har til formål
at sikre kendskab til de grundsten, der er med til at sikre
ordentlighed og compliance i banken.
Compliance er endvidere ansvarlig for, at nye produkter og
tjenesteydelser bliver risikovurderet. Sydbanks produktgodkend-
elsesprocedurer er nærmere beskrevet på side 47.
Ansvarlig finansiering
4 mia. kr. til
grøn finansiering i 2025
Ansvarlig arbejdsgiver
Top-in-class medarbejderengagement
i forhold til finansielle institutter
Ansvarlige investeringer
50-70 pct. lavere COe-aftryk* fra
investeringer i 2030 i forhold til
COe-aftrykket i 2020**
Ansvarligt klimaaftryk
75 pct. COe-reduktion fra egen drift i
2030 i forhold til udledningen i 2019***
Internt/medarbejdere
Eksternt/kunder
En ordentlig bank
> 95 pct. af bankens medarbejdere har løbende gennemført
uddannelser, der understøtter en ordentlig bank
* Hvor CO₂ alene omfatter kuldioxid, omfatter CO₂e de forskellige drivhusgasser (Kyoto-gasser) som fx metan.
** I opgørelsen af CO₂e-aftrykket medtager vi vores investeringer i aktier og virksomhedsobligationer.
Investeringsaktiviteter indenfor statsobligationer og realkreditobligationer er ikke medtaget i opgørelsen.
*** Scope 1 og scope 2 iht. GHG-protokollen, WBCSD, 2001.
5 fokusområder med tilhørende målsætninger
43
Årsrapport 2022·
Vi har derfor fokus på at indarbejde ESG og bæredygtighed i
bankens produkter og processer. Strategien er nærmere beskre
-
vet på side 51.
5 strategiske fokusområder
For Sydbank handler bæredygtighed om at gøre noget, fordi det
er det rigtige at gøre, og fordi det naturligt kan integreres i ban
-
kens forretning. Sydbank fokuserer på 5 strategiske fokusom-
råder, hvor vi vurderer, at vi kan gøre den største forskel. Banken
har opsat målsætninger til de 5 strategiske fokusområder.
Sydbanks politik for ESG og bæredygtighed sætter den overord
-
nede ramme for bankens arbejde med ESG og bæredygtighed.
Bankens 5 strategiske fokusområder er nærmere beskrevet i
politikken.
Alle relevante medarbejdere i Sydbank gennemfører løbende
obligatorisk uddannelse i bæredygtighed. Uddannelsen giver ind
-
blik i og viden om bæredygtighed i den finansielle sektor og Syd-
banks arbejde med ESG og bæredygtighed. Udover uddannelsen
i bæredygtighed gennemfører bankens medarbejdere løbende
uddannelser, der understøtter en ordentlig bank. Sydbank har sat
en målsætning for gennemførelsesprocenterne, som er nærmere
beskrevet på side 55.
Organisering og styring
Bestyrelsen er ansvarlig for bankens strategi og målsætninger
for ESG og bæredygtighed. Derfor er der krav om, at kompetencer
eller praktisk erfaring med ESG og bæredygtighed skal være til
stede i bestyrelsen og bestyrelsens Revisionsudvalg.
Direktionen har ansvaret for bankens arbejde med ESG og
bæredygtighed og har i praksis uddelegeret dette ansvar til
Sydbanks ESG-Forum, der består af Sydbanks administrerende
direktør samt områdedirektører (eller disses repræsentanter)
fra de relevante områder i banken. Forummet sikrer dialog og
sparring om målsætninger for de 5 strategiske fokusområder og
prioriterer herudover igangsættelsen af aktiviteter indenfor ESG
og bæredygtighed.
Det daglige arbejde med ESG og bæredygtighed foregår i
bankens fag- og forretningsområder. Arbejdet favner bredt,
og derfor er der nedsat en ESG-arbejdsgruppe med fokus på
sparring og videndeling på tværs af bankens områder. I gruppen
deltager relevante medarbejdere, der til dagligt arbejder med
ESG og bæredygtighed i bankens fag- og forretningsområder.
Koordinering af det daglige arbejde, herunder opfyldelse af
bankens lovoverholdelse og rapporteringsforpligtelser, foregår i
området Sekretariat, strategi & ESG.
En ordentlig bank
Sydbank deltager i arbejdsgrupper på tværs af den finansielle
sektor for at fremme en fælles forståelse og fortolkning af
arbejdet med bæredygtighed i sektoren, men også for at skabe
gennemsigtighed og sammenlignelighed i rapporteringen om
ESG-forhold og i rapporteringen af lovmæssige krav. Her kan bl.a.
nævnes, at Finans Danmark har oprettet flere arbejdsgrupper,
der beskæftiger sig med bæredygtighed i finanssektoren.
Som medlem af Finans Danmark deltager Sydbank aktivt i
arbejdsgrupper vedrørende ESG og opgørelse af COe-aftryk
samt arbejdsgrupper vedrørende bæredygtig regulering og
rapportering, bæredygtig finans og bæredygtige investeringer.
Sydbank deltager yderligere i en ESG-arbejdsgruppe i regi af
Landsdækkende Banker.
Bæredygtige tilslutninger
For at styrke Sydbanks arbejde med ESG og bæredygtighed
følger banken en række internationale og nationale
initiativer, principper og retningslinjer. Et udpluk af disse
beskriver vi nedenfor.
Finans Danmark er en af de væsentligste interesseorganisationer
for Sydbank. Finans Danmark har oprettet Forum for
Bæredygtig Finans, der har udgivet 20 anbefalinger til, hvordan
finanssektoren kan bidrage til den bæredygtige omstilling.
Som medlem af Finans Danmark er det vores ambition at følge
anbefalingerne rettet mod finanssektoren.
Sydbank har siden 2020 været medlem af FN’s Global Compact,
og Sydbank har derfor forpligtet sig til at overholde de 10
principper i Global Compact samt rapportere på overholdelsen af
principperne på årlig basis.
Sydbank har siden 2020 været tilsluttet FN’s principper for
ansvarlig bankdrift, og Sydbank har dermed forpligtet sig til at
inkorporere de 6 principper for ansvarlig bankdrift indenfor en
periode på 4 år samt forpligtet sig til løbende at rapportere på
sine fremskridt. Se Sydbanks rapportering på integrationen af
principperne på sydbank.dk/omsydbank under fanen ESG og
bæredygtighed.
Sydbank følger og støtter herudover FN’s verdensmål
for bæredygtig udvikling, Parisaftalen, OECD’s
retningslinjer for multinationale virksomheder og ILO’s
arbejdsmarkedskonventioner om værdige forhold for
arbejdstagere.
44
·Årsrapport 2022
Databehandling og informationssikkerhed
Vi arbejder løbende på at sikre, at vi efterlever gældende regler
for informationssikkerhed og databeskyttelse, herunder også
i forhold til persondata. Vores kunder skal kunne stole på, at vi
behandler deres data og oplysninger fortroligt, forsvarligt og
sikkert.
Databeskyttelse
Sydbank har en GDPR-afdeling, der analyserer bankens
behandlingsaktiviteter med henblik på hele tiden at forbedre
og optimere vores processer for at undgå fejl. Afdelingen står
for den daglige drift til bl.a. beskyttelse og overholdelse af vores
kunders rettigheder.
For at sikre at Sydbank overholder persondatareglerne,
gennemfører alle relevante medarbejdere med passende
intervaller obligatorisk uddannelse i håndteringen af persondata
i overensstemmelse med databeskyttelsesforordningen.
På sydbank.dk/persondata oplyser vi, hvordan Sydbank
behandler personoplysninger.
Data Protection Officer
Sydbank følger databeskyttelsesforordningen, som indeholder
krav til, hvordan virksomheder opbevarer og behandler
persondata. I den forbindelse har Sydbank udpeget en Data
Protection Officer (DPO), som er tilknyttet Compliance.
DPO’ens opgaver er at rådgive Sydbank indenfor persondata-
området samt kontrollere og vurdere bankens efterlevelse af
de persondataretlige regler. Derudover har DPO’en rollen som
kontaktperson for både Datatilsynet og de personer, Sydbank har
registreret oplysninger om.
Sydbanks DPO rapporterer kvartalsvis til bankens bestyrelse
og direktion. Rapporterne og det aktuelle risikobillede i
forhold til databeskyttelsesforordningen behandles i bankens
Complianceudvalg.
Politik for dataetik
Sydbanks politik for dataetik skal sikre, at vi overholder gældende
lovgivning og opfattes som en respekteret, kompetent og
ordentlig samarbejdspartner. Kunder og omverden skal have
tillid til Sydbanks behandling og opbevaring af data.
Sydbanks politik for dataetik tager udgangspunkt i de
personoplysninger, vi opbevarer og behandler, men politikken
gælder også for øvrige data, Sydbank behandler. Politik for
dataetik beskriver bankens arbejde med dataetik, herunder
bankens tilgang til god dataetik og de principper, der er gældende
for en etisk, ansvarlig og gennemsigtig behandling af data.
Alle medarbejdere i Sydbank har et ansvar for, at Sydbank
behandler data etisk korrekt. Det daglige arbejde med dataetik
foregår i bankens fag- og forretningsområder, og arbejdet
med dataetik er operationaliseret gennem interne politikker
og forretningsgange. Vi sørger løbende at forbedre vores
databehandling, og herudover samarbejder vi med myndigheder
på området.
Informationssikkerhed
Cyberangreb er en trussel mod vores forretning og mod
samfundets stabilitet, da stort set alle bankens forretninger
involverer it. Derfor prioriteres informationssikkerhed højt.
I Sydbank håndterer vi informationssikkerhed på en måde, der
sikrer, at vi efterlever lovgivningen og implementerer anbe-
falede foranstaltninger. Herudover styrker vi løbende den
operationelle sikkerhed, hvor vi har fokus på at besværliggøre og
forhindre, at fjendtligsindede får adgang til vores systemer. De
væsentlige risici for it-nedbrud og cyberkriminalitet minimeres
gennem efterlevelse af Sydbanks interne politik for beredskab,
interne politik for it-risikostyring og interne politik for it-
sikkerhed. For at være godt rustet mod et brud på sikkerheden,
har Sydbank en operationel beredskabsplan, der bl.a. indeholder
retningslinjer for genetablering af tabt data og tilgængelighed.
Sydbank deltager i Nationalbankens Threat Intelligence Based
Ethical Red-teaming (TIBER-DK), som er et testforløb, der skal
afprøve de essentielle dele af den finansielle infrastruktur.
TIBER-DK har til formål at øge den finansielle sektors cyber-
robusthed og fremme den finansielle stabilitet.
For at styrke bankens cyberrobusthed gennemfører alle
relevante medarbejdere i Sydbank årligt obligatorisk uddannelse
i temaer indenfor informationssikkerhed. Temaerne omfatter
bl.a. metoderne brugt af kriminelle og oplysninger om, hvordan
medarbejderne skal reagere i tilfælde af brud på sikkerheden.
Vores indsats mod kriminalitet og korruption
Hvidvask og terrorfinansiering
I Sydbank har vi fokus på risikoen for, at banken kan blive
misbrugt til hvidvask og terrorfinansiering, og vi arbejder derfor
løbende på at styrke vores foranstaltninger til bekæmpelse af
denne risiko. For at sikre en fokuseret og effektiv indsats mod
hvidvask og terrorfinansiering, har Sydbank skabt en stærk
governancestruktur på dette område.
45
Årsrapport 2022·
Sydbank har udpeget en hvidvaskansvarlig i bankens
direktion, som også er formand for bankens Hvidvaskudvalg.
Hvidvaskudvalget drøfter bankens arbejde med bekæmpelse
af hvidvask og terrorfinansiering og består af områdedirektører
(eller en af dem udpeget repræsentant) for afdelinger,
som har arbejdsopgaver på hvidvaskområdet. Afdelingen
AML Risikostyring, som ledes af den risikoansvarlige på
hvidvaskområdet, rapporterer løbende til det hvidvaskansvarlige
direktionsmedlem og Hvidvaskudvalget, når nye risici i banken
identificeres. Rapporteringen inkluderer bl.a. den generelle
status på området i banken og i samfundet. Afdelingen AML
Risikostyring foretager også en række kontroller af, om banken
følger både gældende lovgivning og egne forretningsgange.
Afdelingen KYC Support sikrer, at tilstrækkelige foranstaltninger
bliver gennemført til håndtering af de risici, AML Risikostyring
har identificeret og vurderet.
Sydbank udarbejder hvert år en risikovurdering, hvor hvidvask-
og terrorfinansieringsrisici identificeres og vurderes, så banken
har et samlet overblik over, hvor banken kan blive misbrugt.
På baggrund af konklusionerne i risikovurderingen har
bestyrelsen vedtaget en politik for forebyggelse af hvidvask
og terrorfinansiering samt brud på sanktioner. Politikken
ledsages af et tillæg med bankens risikotolerance på området.
Politikken danner de overordnede rammer for de procedurer,
forretningsgange, arbejdsbeskrivelser og kontroller, der skal
minimere bankens risiko for at blive misbrugt til hvidvask og
terrorfinansiering.
Sydbank samarbejder konstruktivt med alle interessenter
og myndigheder med henblik på at bekæmpe hvidvask og
terrorfinansiering. Banken deltager i relevante samarbejdsfora
i regi af den finansielle sektor, herunder Finans Danmark, med
henblik på at opnå viden om mistænkelige transaktioner og
økonomisk kriminalitet.
I 2019 vedtog finanssektoren 6 adfærdsprincipper, der skal
sikre en sund virksomhedskultur i forhold til forebyggelse
af hvidvask og terrorfinansiering. Sydbank følger fortsat
adfærdsprincipperne, som har til formål at sikre en transparant
og forbedret fællesindsats på området. Et af principperne går på,
at vi skal kunne tåle at blive kigget i kortene. Sydbanks arbejde
med bekæmpelse af hvidvask og terrorfinansiering, herunder
arbejdet med adfærdsprincipperne, er derfor nærmere beskrevet
på sydbank.dk/omsydbank/aml.
For at mindske risikoen for, at banken bliver misbrugt til hvidvask
og terrorfinansiering, gennemfører alle relevante medarbejdere
i Sydbank årligt obligatorisk uddannelse i forebyggelse af
hvidvask og terrorfinansiering.
En ordentlig bank
Ruslands invasion af Ukraine
I bestræbelserne på at forhindre at hvidvask og
terrorfinansiering foretages via banken, overvåges alle
transaktioner, og screening af udenlandske transaktioner
foretages mod gældende sanktionslister fra EU, FN og OFAC.
Et særligt fokusområde i 2022 har været krigen i Ukraine
og de mange sanktioner, der i den forbindelse er pålagt
Rusland. På trods af de massive sanktioner mod Rusland
har Sydbanks eksisterende kunder opretholdt muligheden
for at gennemføre transaktioner til og fra Rusland.
Transaktionerne bliver dog kontrolleret inden gennemførsel
for at sikre, at både Sydbank og kunderne overholder de
gældende sanktioner. Der har endvidere været stor fokus på
at sikre, at der ikke er handlet sanktionerede værdipapirer
gennem Sydbank, ligesom der ikke er modtaget indskud fra
russiske statsborgere.
Antikorruption og bestikkelse
Det danske samfund er kendetegnet ved en meget lav fore-
komst af korruption og bestikkelse. Da Sydbanks primære
forretningsområde er Danmark, vil forekomsten af korruption
og bestikkelse derfor også formodes at være lav. Risikoen for
korruption og bestikkelse kan imidlertid aldrig udelukkes,
hvorfor der i Sydbank er iværksat en række indsatser, der skal
sikre, at bankens medarbejdere ikke udsættes for eller benytter
sig af korruption og bestikkelse.
Sydbank tager afstand fra enhver form for korruption og
bestikkelse, og banken accepterer ikke forekomsten heraf
hverken i forhold til offentlige myndigheder, forretnings-
forbindelser, samarbejdspartnere eller i øvrigt.
Indsatsen mod korruption og bestikkelse er forankret i en række
politikker, som sammen med underliggende interne regler og
procedurer er med til at sikre ordentlighed både i relation til
kunder, myndigheder og samarbejdspartnere. For at tydeliggøre
Sydbanks holdning og afstandtagen til korruption og bestikkelse,
har vi i 2022 udarbejdet en særskilt politik for antikorruption
og bestikkelse. Heri kan såvel medarbejdere som øvrige
interessenter finde oplysninger om, hvilken adfærd der kan
forventes af banken på området.
For at øge kendskabet til samt forebygge korruption og
bestikkelse, gennemfører alle relevante medarbejdere i Sydbank
obligatorisk uddannelse i complianceforhold, hvor bl.a. udvalgte
emner indenfor sikring af antikorruption og bestikkelse bliver
gennemgået.
46
·Årsrapport 2022
Sydbanks whistleblowerordning
I Sydbank vil vi drive en forretning på et etisk og ansvarligt
grundlag. Vi har derfor valgt at udvide vores lovpligtige
interne whistleblowerordning til at være en portal, som både
medarbejdere i Sydbank, men også eksterne parter, kan tilgå
på Sydbanks hjemmeside. Her kan alle indberette potentielle
lovovertrædelser eller tilsvarende væsentlige brud på Sydbanks
værdigrundlag og adfærdskodeks.
Alle indberetninger behandles strengt fortroligt og i
overensstemmelse med den til enhver tid gældende
persondatalovgivning. Whistleblowerordningen håndteres
indledningsvist af en tredjepart – Advokatfirmaet Poul
Schmith/Kammeradvokaten – som foretager en screening
af indberetninger, hvorefter disse sendes til behandling hos
bankens compliancedirektør.
Ordentlighed på skatteområdet
Vi tager vores ansvar i relation til skatteindberetninger
og -indbetalinger alvorligt, da skatteindbetalingerne er
grundlaget for vores velfærdssamfund, og skatteområdet har
høj væsentlighed både for bankens interessenter og bankens
forretning. Det er vigtigt for Sydbank, at vores skattemæssige
dispositioner kan forklares og forsvares i relation til vores
interessenter. Sydbank har derfor bl.a. ikke aktiviteter i lande, der
er omfattet af EU’s eller OECD’s liste over skattelylande.
Sydbank samarbejder og er i løbende dialog med Skatte-
styrelsen, bl.a. via Tax Governance-samarbejdet for at sikre
ordentlighed i bankens arbejde på skatteområdet.
Sydbank har en skattepolitik, der fastsætter rammerne for
bankens adfærd på skatteområdet i relation til egne forhold,
kundernes forhold og forretningsforbindelsers forhold. Sydbanks
bestyrelse har ansvaret for skattepolitikken.
Forbrugerbeskyttelse og produktstyring
Sydbank vil sikre, at vores kunder træffer deres valg på et oplyst
grundlag og opnår den beskyttelse, de som forbrugere har
krav på. Disse forbrugerbeskyttelseselementer er indarbejdet i
bankens politikker og procedurer.
Sydbank bygger på relationer mellem mennesker, og her spiller
tillid en stor rolle. Derfor har Sydbank produktgodkendelses-
procedurer og product governance-foranstaltninger på plads, så
banken ikke anbefaler problematiske produkter til vores kunder.
Løbende uddannelse og test i produktkendskab skal være med til
at understøtte foranstaltningerne på området.
Bankens direktion godkender alle nye produkter og væsentlige
ændringer af eksisterende produkter i overensstemmelse med
lovgivningen. Grundlaget for godkendelsen er en beskrivelse af
produktet og dets karakteristika ledsaget af en risikovurdering,
som er udarbejdet af fagområderne Compliance og Risiko samt
øvrige relevante aktører. Hvis risikovurderingen tilsiger det,
foretages eventuelle nødvendige tilpasninger af produktet før
lancering.
Kampen mod it-svindel
It-svindlere udnytter desværre alle muligheder for at
franarre bankens kunder penge, og derfor gør Sydbank en
stor indsats for at beskytte vores kunder og samfundet mod
it-svindlere. Sydbank har en afdeling for svindel,
der overvåger og stopper mistænkelige betalinger og
netbank-indbrud, behandler sager om kortmisbrug samt
leverer oplysninger i forbindelse med sager om bedrageri
og anden kriminalitet. I diverse medier og på vores egne
digitale kanaler og platforme, fx Pengeliv på sydbank.
dk, orienterer vi løbende om svindel og giver gode råd til,
hvordan man undgår svindel. Derudover har Sydbank
i 2022 etableret foredraget "Stop svindlerne" i samarbejde
med Ældre Sagen med det formål at ruste det ældre
segment bedre mod it-svindel.
Sydbank er underlagt MiFID II’s product governance-regler.
Det betyder, at alle de investeringsprodukter, banken tilbyder,
skal have en defineret og afgrænset målgruppe. Løbende
interne kontroller og overvågning er foretaget af Sydbanks
produktstyringskomité og har til formål at sikre, at banken
tilbyder de rette produkter til de rette målgrupper, samt at
produkterne fortsat opfylder kundernes behov. Hvis et produkt
ikke længere opfylder kundens ønsker eller behov, iværksættes
nødvendige foranstaltninger.
Finansiel dannelse
Sydbank vil gerne hjælpe de yngre generationer, så de
er klædt godt på til at træffe finansielle beslutninger og
blive inspirere til at leve et økonomisk ansvarligt liv.
Sydbank deltager derfor årligt i Pengeugen, arrangeret
af Finans Danmark, hvor landets lokale 7.-9. klasser
har mulighed for at deltage i undervisningen, der
giver økonomisk basisviden. Undervisningen kommer
bl.a. ind på vigtigheden af en opsparing, budgetter og
kviklånskarakteristika. Herudover besøger en række af
vores filialer de lokale uddannelsesinstitutioner og holder
oplæg om sund økonomi, selvstændighed og fremtidige
karrieremuligheder i finanssektoren.
47
Årsrapport 2022·
En ordentlig bank
at fastholde det høje medarbejderengagement, og derfor har
Sydbank fastsat en målsætning om at have et top-in-class
medarbejderengagement i forhold til finansielle institutter.
Banken vil fortsætte med at have dygtige medarbejdere –
et mål, der bliver opfyldt via uddannelse og rekruttering.
Bankens medarbejdere motiveres løbende til at videreuddanne
sig, og banken udbyder både interne og eksterne
uddannelsesaktiviteter.
Diskrimination, mobning og chikane accepteres ikke i Sydbank,
men det kan ikke udelukkes, at uacceptabel adfærd finder sted.
Sydbank har derfor arbejdet med kortlægning og forebyggelse
af digital chikane som et særligt fokusområde i 2022. Digital
chikane er episoder, hvor telefon, e-mails, sociale medier eller
hjemmesider bruges til at chikanere en medarbejder. Sydbanks
arbejdsmiljøudvalg arbejder med implementering af afbødende
tiltag, når en medarbejder har oplevet chikane. Åbenhed og
dialog er nøgleord i dette arbejde.
7674 78 80 82 84
2022
Sektorgennemsnit *
2020
Motivation i arbejdet
2022
Sektorgennemsnit *
2020
Tilfredshed med Sydbank som arbejdsplads
Medarbejderengagement på en skala fra 1 til 100
* Ennovas sektorgennemsnit 2022
2022
Sektorgennemsnit *
2020
Arbejdsglæde
Enkelte konflikter og ubehagelige konfrontationer opstår
desværre mellem medarbejdere og bankens kunder, der ikke
har fået indfriet deres forventninger. Sådanne situationer kan
påvirke medarbejdernes fysiske og psykiske velbefindende
– i nogle tilfælde så voldsomt, at følgerne vurderes som en
arbejdsskade. I 2022 har banken indberettet 16 arbejdsskader og
13 ubehagelige kundeoplevelser.
De overordnede retningslinjer for medarbejderforhold er fastsat
i uddannelsespolitikken, sundhedspolitikken, politik for sund
virksomhedskultur og personalehåndbogen.
Sund virksomhedskultur
Som betalings-, kredit- og investeringsformidler har
pengeinstitutter en vigtig rolle i samfundet. Samfundet har
derfor en berettiget forventning om, at pengeinstitutterne,
herunder Sydbank, varetager denne rolle på bedst mulig vis.
Sydbanks politik for sund virksomhedskultur er udarbejdet for at
sikre og fastholde, at vi i Sydbank har en sund virksomhedskultur.
Politikken sætter de overordnede rammer for, hvordan vi
sikrer en sund virksomhedskultur gennem risikobevidsthed,
hensigtsmæssig adfærd og åben kommunikation.
En sund virksomhedskultur favner bredt og kræver både løbende
opmærksomhed og indsatser på tværs af hele organisationen.
Bankens politikker, forretningsgange og arbejdsbeskrivelser
indeholder mere udførlige beskrivelser af forventningerne
til bankens medarbejdere. Den administrerende direktør
rapporterer løbende og minimum en gang årligt til bestyrelsen
om implementering og efterlevelse af politikken. Der foretages,
som en del af medarbejderengagementsundersøgelsen hvert
andet år, målinger på forhold, der understøtter den sunde
virksomhedskultur i banken.
Sydbanks adfærdskodeks fastlægger desuden et sæt over-
ordnede retningslinjer for den forretningsmæssige adfærd
i Sydbank, som gælder for ledelsen og alle medarbejdere.
Adfærdskodekset giver bankens interessenter oplysning
om, hvad de kan forvente af Sydbank i relation til kunder,
markedspladsen og samfundet generelt. Adfærdskodekset
understreger, at bankens adfærd skal være karakteriseret
ved ansvarlighed, ordentlighed og respekt for mennesker.
Menneskerettigheder og arbejdstagerrettigheder er
herudover integreret i politikker gældende for bankens
væsentligste forretningsområder – nemlig kreditgivning
og kapitalforvaltning. For yderligere information om disse
rettigheder henvises til afsnittet ”ESG i kerneforretningen”.
Ansvarlig arbejdsgiver
Trivsel og tryghed for medarbejderne
Sydbank vil tilbyde sine medarbejdere et sundt og attraktivt
arbejdsmiljø og arbejdsforhold, der giver plads til faglig udvikling
og dygtiggørelse. Vi vil være en virksomhed med dygtige og
engagerede medarbejdere. Derfor spørger vi hvert andet år
medarbejderne om deres engagement og arbejdsglæde i en
stor engagementsundersøgelse. Undersøgelsen bidrager til,
at vi kan udvikle os som arbejdsplads. Vi vil fortsat arbejde på
48
·Årsrapport 2022
Diversitet
I Sydbank tror vi på, at diversitet blandt ledere og medarbejdere
skaber de bedste resultater. For at øge andelen af det
underrepræsenterede køn, har banken udarbejdet en politik for
det underrepræsenterede køn på både bestyrelsesniveau og
øvrige ledelsesniveauer. Sydbanks overordnede mål er at opnå
en lige kønsfordeling blandt alle ledere. Banken har fastsat en
målsætning om, at kvinder skal udgøre minimum 35 pct. af
alle ledere i banken i 2025. Opnåelsen af målet søges både i
forbindelse med rekruttering af nye ledere og ved en bredere
understøttelse af eksisterende medarbejders udvikling. Ved
slutningen af 2022 var andelen af kvinder i ledelsen 31,8 pct.
Organisationens sammensætning
Gennemsnitligt antal ansatte (FTE’er) .
Antal medarbejdere i fleksjob
Ansatte i lederjob (pct.) ,
Sygefravær (pct.) ,
Medarbejderomsætning (pct.) ,
Kvinder i bestyrelsen (pct.) ,
Kvinder i direktionen (pct.) ,
Kvinder i ledelsen (pct.) ,
Fordeling af mænd og kvinder blandt
medarbejderne (pct.) /
Lønforskel mellem CEO og
medarbejderne (gange) ,
Lønforskel mellem mænd og kvinder
på tværs af Sydbank (gange) 1,2
Sydbank følger anbefalingerne fra Komitéen for god
Selskabsledelse om, at bestyrelsen årligt drøfter aktiviteter for at
sikre mangfoldighed. Kvinder er underrepræsenteret i Sydbanks
bestyrelse, og bestyrelsen har derfor et mål om, at kvinder skal
udgøre en andel på mindst 30 pct. af de repræsentantskabsvalgte
bestyrelsesmedlemmer. Ved udgangen af 2022 bestod Sydbanks
bestyrelse af 8 repræsentantskabsvalgte medlemmer. Af disse er
3 kvinder og 5 mænd. Det opstillede måltal er således realiseret.
Sydbank ønsker ikke at forskelsbehandle på løn. Vi arbejder
på at fastsætte lønnen fair og passende i forhold til det
arbejde, der ligger i jobbet og i forhold til medarbejderens
kompetencer. I banken har vi en del faggrupper, hvor det ene
køn er overrepræsenteret. Fordelingen af kønnene på forskellige
faggrupper og stillinger har betydning for, hvordan lønforskellen
ser ud i Sydbank. Når vi kigger på enkelte, større faggrupper
er der tilfælde, hvor kvindelige medarbejderes medianløn er
tilsvarende eller højere end mændenes, men det generelle billede
er, at mændenes medianløn er højest. Mændenes medianløn i
2022 er 1,2 gange højere end kvindernes.
Ansvarligt klimaaftryk
Ambition og målsætning
Sydbank vil i alle dele af forretningen agere respektfuldt overfor
klimaet og gøre en positiv forskel for at nå både vores egne,
nationale og globale klimamål. Vi energioptimerer løbende
for at reducere bankens forbrug, og vi prioriterer transparent
rapportering på vores COe-udledning. Derfor opgør vi COe-
regnskab baseret på Greenhouse Gas-protokollen. Sydbanks
målsætning er en 75 pct. COe-reduktion fra egen drift (scope 1
og scope 2) i 2030 i forhold til COe-aftrykket i 2019.
Overvågning af energiforbrug
Sydbanks mål om at reducere COe-udledningen fra egen drift
og dermed nedbringe det reelle forbrug nødvendiggør indsigt i
bankens energiforbrug.
Siden 2004 har bankens energiforbrug været overvåget via
energistyringsværktøjet App.KeepFocus. Energiforbruget
overvåges time for time på 95 pct. af bankens arealer via
værktøjet, der giver et overblik over bankens forbrug og slår
alarm, når der er udsving. Mere end 1.100 alarmer er tilknyttet
systemet, og vi modtager forbrugsalarmer på fx konstant højt
forbrug eller tekniske alarmer på manglende data. Værktøjet er
indstillet på en sådan måde, at vi kan beregne vores forbrug efter
Greenhouse Gas-protokollen.
Sydbanks forbrug har siden 2012 været faldende med ganske få
undtagelser. Sydbank har i 2022 reduceret COe-udledningen
med 7,7 pct. i forhold til 2021 (location based-opgørelse).
Reduktionen kan primært forklares ved forbedring af
energieffektiviteten gennem en række energimæssige tiltag.
Vedvarende energikilder og energioptimering
Anvendelsen af vedvarende energikilder er væsentlig for
at opnå Sydbanks målsætning om COe-reduktion fra egen
drift. Sydbank har derfor i perioden 2020-2022 etableret
solcelleanlæg ved bankens hovedsæde i Aabenraa samt ved
områdehovedkontorerne i Slagelse og Esbjerg. Strømmen
fra solcelleparkerne udgør 7,2 pct. af Sydbanks samlede
strømforbrug.
Sydbank anser ikke klimakompensation for et førstevalg eller
en tilladelse til COe-udledning. Banken vil først og fremmest
forsøge at reducere udledningen mest muligt gennem tiltag,
der nedbringer det reelle forbrug. Klimakompensation er
dermed ikke en langsigtet løsning, men et aktuelt alternativt
hjælpemiddel. Sydbank køber dansk vindmøllestrøm for at
kompensere for forbruget af konventionel strøm. Købet af den
vedvarende vindenergi tilknyttes individuelle deklarationer,
49
Årsrapport 2022·
der giver dokumentation for, at den indkøbte strøm kommer
fra danske vindmøller. Herudover specificerer deklarationerne,
at den indkøbte strøm kommer fra danske vindmøller, der er
mellem 2-10 år gamle. Ved at stille alderskrav til vindmøllerne
håber vi, at Sydbank kan være med til at bidrage til udbredelsen
af vedvarende vindenergi.
Energioptimering er et nødvendigt værktøj til nedbringelse af
bankens reelle forbrug. I løbet af 2022 har vi derfor bl.a. udskiftet
5.500 m
2
af Sydbanks lysareal med sensorstyret LED-belysning.
Det samlede lysareal med LED-belysning udgør nu 60 pct.
af bankens totale areal. Vi har samtidig implementeret nye
teknologier, der bidrager til forbedring af energieffektiviteten.
De nye teknologier omfatter fx centralstyring af ventilation,
varme mv. (CTS-styring), køleanlæg samt mere energieffektive
PC-skærme.
En ordentlig bank
I 2023 fortsætter Sydbanks energioptimerende tiltag til
nedbringelse af bankens reelle forbrug og dermed reduktionen
af bankens egen COe-udledning.
Genbrug af it-hardware
Sydbank samarbejder med it-virksomheden Codeex for at
medvirke til genbrug af it-hardware, så vi sikrer, at ressourcer og
produkter bruges mere effektivt. I 2022 har Sydbanks genbrug
af it-udstyr sparet miljøet for CO₂e-udledning, da banken har
sendt 99 skærme og 978 computere til genbrug, hvor 80 pct. af
skærmene og 97 pct. af computerne har fået nyt liv.
50
·Årsrapport 2022
ESG i kerneforretningen
Sydbank har stort fokus på at integrere ESG i kerneforretningen,
da vi vurderer, at banken opnår den største langsigtede værdi,
når arbejdet med ESG er forretningsdrevet. Integrationen
af ESG i bankens produkter og processer er derfor et
væsentligt strategisk initiativ. Der er ingen lette løsninger, hvis
integrationen af ESG skal ske ordentligt, og derfor tror vi på, at
det lange, seje træk skaber den største blivende effekt.
EU har i handlingsplanen for finansiering af bæredygtig
vækst givet den finansielle sektor 2 overordnede opgaver
på ESG-området: Sektoren skal integrere ESG i den
finansielle beslutningstagning, og sektoren skal omlægge
kapitalstrømme i retning af en mere bæredygtig økonomi.
Opgaverne understreger vigtigheden af Sydbanks arbejde
med ESG i kerneforretningen, nemlig ansvarlig finansiering i
bankens kreditgivning og ansvarlige investeringer i bankens
kapitalforvaltning.
Datakvalitet og datatilgængelighed er væsentlige elementer i
arbejdet med ESG i kerneforretningen. Vi arbejder kontinuerligt
på at forbedre vores datagrundlag i forhold til ESG for at sikre
den datakvalitet, som kræves af en voksende regulering,
markedet og vores interne behov. Sydbank arbejder på at
etablere sit eget data warehouse til håndtering af ESG-data for at
muliggøre synergier på tværs af forretningen og for at forbedre
datakvaliteten og datatilgængeligheden.
Ansvarlig finansiering
Sydbank vil gennem ordentlighed og systematiske arbejdsgange
fastholde en velfungerende og solid bank, der arbejder ansvarligt
med finansiering til bankens kunder. Bankens fornuftige og
forsigtige tilgang til kredit understøtter en høj kreditkvalitet.
Vores kreditværdighedsvurdering sikrer, at kunden har råd til
at optage det ønskede lån, så kunden ikke sættes i en uholdbar
økonomisk situation på grund af gæld til Sydbank.
Sydbanks første grønne obligationsudstedelse
Sydbank vil være med til at give vores investorer mulighed for
at finansiere den grønne omstilling. I september 2022 foretog
Sydbank sin første grønne obligationsudstedelse på baggrund
af bankens Green Bond Framework, der blev vedtaget i maj
2022. Sydbanks Green Bond Framework indeholder 5 mulige
udlånskategorier: vedvarende energi, grønt byggeri, bæredygtig
transport, bæredygtig brug af naturressourcer samt genbrug og
bæredygtig produktion. I forbindelse med den grønne udstedelse
har Sydbank forpligtet sig til, at udstedelsen senest efter 36
måneder skal være allokeret til udlån, der er i overensstemmelse
med bankens Green Bond Framework.
Sydbank skal i løbet af 2023 udarbejde den første rapport over
udstedelsens påvirkning og allokering, og derfor sætter den
grønne udstedelse nye krav til data.
Grønne lån
For at Sydbank kan være med til at understøtte finansieringen
af den grønne omstilling, ønsker vi at kunne tilbyde flere grønne
produkter i 2023. Grænserne for, hvad der betegnes som
grønt, ændres kontinuerligt i disse år i takt med at begrebet
rammesættes af øget regulering, viden og fokus fra markedet.
For at sikre at banken understøtter finansieringen af den grønne
omstilling har Sydbank fastsat en målsætning om, at banken
i 2025 skal have finansieret grønne formål for 4 mia. kr. Vi
forholder os løbende til det, vi kalder grønt udlån. Eksempelvis
er udlånsformålet i Sydbank Energilån i 2022 blevet tilrettet
i overensstemmelse med definitionerne af grønt udlån i
overensstemmelse med bankens Green Bond Framework.
Boligpakke som bidrag til en bæredygtig omstilling
Sydbank Energilån skal gøre det attraktivt for privatkunder
at energioptimere deres bolig for at spare penge og mindske
CO₂e-udledningen. Sydbanks privatkunder kan igennem
samarbejdet med Totalkredit få professionel energirådgivning
indeholdende et energitjek til en fordelagtig pris. Herudover
henviser Sydbank til Totalkredits Energiberegner, der kan
hjælpe privatkunderne med at få viden om og motivation til
at energiforbedre deres bolig. Energiberegneren viser mulige
forbedringsforslag, årlig besparelse, pris for forbedring samt
årlig CO₂e-besparelse.
ESG-risici i kreditvurdering og kreditindstilling
Sydbank forholder sig løbende til ESG-risici i kreditvurderingen
af bankens erhvervskunder. Bankens indsigt i ESG-relaterede
risici opnås på baggrund af kundernes data sammenholdt med
bankens branchekendskab. Vi har siden starten af 2022 forholdt
os til kundernes ESG-risici ved at vurdere kunderne på en række
ESG-relaterede emner – en dataopsamling, som vores rådgivere
uddannelsesmæssigt er klædt på til. Herudover indeholder
Sydbanks brancheanalyser branchespecifikke ESG-risici.
Integrationen af ESG i kreditvurderingen er forankret i bankens
kreditpolitik.
Sydbank vil i 2023 forholde sig til ESG-risici, når kunden
efterspørger kredit til et konkret formål. En sådan integration
af ESG i kreditindstillingen formaliseres i bankens kreditpolitik
i 2023.
51
Årsrapport 2022·
COe-aftryk af bankens udlån
Sydbank følger anbefalingerne fra Forum for Bæredygtig Finans
om at opgøre COe-aftrykket af bankens udlånsportefølje. Til
opgørelsen af bankens COe-aftryk følger vi Finans Danmarks
CO-model for den finansielle sektor for 2022. Læs mere om
opgørelsen på side 58.
Erhvervsudlån udgør en overvejende del af Sydbanks udlån.
Sammenlignet med udlån til private er erhvervsudlån forbundet
med en væsentlig højere udledning pr. udlånskrone. Det samlede
COe-aftryk i ton for Sydbanks eget udlån udgør 695.495 pr. 31.
december 2022 og svarer til en udledningsintensitet på 10,15 ton
pr. 1. mio. kr.
Som supplement til COe-aftrykket af bankens udlån opgøres
COe-aftrykket forbundet med realkredit formidlet af banken.
Det samlede COe-aftryk i ton forbundet med bankens
formidlede realkredit udgør 253.947. Læs mere om opgørelsen
på side 59.
Fastsættelse af reduktionsmål for COe-aftryk i 2023
Sydbank vil tage ansvar ved at sætte reduktionsmål for det COe-
aftryk, der er forbundet med bankens udlån. Samtidig ønsker vi
et retvisende udgangspunkt for vores reduktionsmål.
I 2022 har vi igangsat et internt projekt for at præcisere vores
erhvervskunders branchetilhør. Hvis COe-udledningsdata
fra den enkelte erhvervskunde ikke er tilgængeligt, har
erhvervskundens branche stor betydning for det beregnede
COe-aftryk. Vi forventer et fald i det beregnede COe-aftryk
for udlån i forbindelse med præciseringen af de brancher, vores
erhvervskunder tilhører. Som ansvarlig bank ønsker vi ikke at
kunne opnå COe-reduktion alene ved at præcisere de brancher,
vores erhvervskunder tilhører. Sydbank vil derfor i 2023
fastsætte COe-reduktionsmål for bankens udlån, når brancherne
er præciseret, så målet bliver fastlagt på et retvisende grundlag.
Fremgang på klimamæssige målsætninger siden
fastsættelsen 1. juli 2022
På baggrund af Sydbanks tilslutning til FN’s principper for
ansvarlig bankdrift har banken i 2022 foretaget en klimamæssig
påvirkningsanalyse med udgangspunkt i data for regnskabsåret
2021. I forlængelse af påvirkningsanalysen har Sydbank opstillet
4 klimamæssige målsætninger for bankens eget udlån:
• Sydbank vil fra 1. juli 2022 øge udlånet til vedvarende energi
med 1.000 mio. kr. inden udgangen af 2025.
• Sydbank vil fra 1. juli 2022 øge udlånet til grønne erhvervsbyg
-
ninger med 1.000 mio. kr. inden udgangen af 2025.
ESG i kerneforretningen
• Sydbank vil fra 1. juli 2022 øge udlånet til elbiler med 200 mio.
kr. inden udgangen af 2025.
• Sydbank vil fra 1. juli 2022 øge leasingaktiviteter vedrørende
energibesparende maskiner/lastbiler med 500 mio. kr. inden
udgangen af 2025.
Udviklingen i opfyldelsen af målsætningerne følges løbende.
Siden 1. juli 2022 er bankens identificerede udlån til de
klimamæssige målsætninger øget med 528 mio. kr.
Status klimamæssige udlån (mio. kr.)
3.000
2.500
2.000
1.500
1.000
500
0
528
Jul
2022
Dec
2022
Dec
2023
Dec
2024
Dec
2025
Ansvarlige investeringer
I Sydbank ønsker vi, at vores investeringer skal skabe værdi
for vores kunder. Vi ønsker samtidig at investere ansvarligt
og bidrage til en bæredygtig samfundsudvikling. Vi har derfor
etableret en overordnet investeringsproces, som er formaliseret
i Sydbanks politik for ansvarlige investeringer og aktivt ejerskab.
Investeringsprocessen skal sikre, at vores investeringsbeslutnin
-
ger tager højde for alle relevante risici, herunder også bæredyg-
tighedsrisici.
Sydbank har i 2010 tilsluttet sig FN’s principper for ansvarlige
investeringer. Tilslutningen forpligter banken til at overholde
de 6 principper for ansvarlige investeringer og tage højde for
bæredygtighedsfaktorer som fx menneskerettigheder, miljøhen
-
syn, ordentlige sociale forhold, god selskabsledelse samt solide
institutioner i vores overordnede investeringsproces.
Sydbank har en ambition om, at vores investeringsportefølje skal
være i overensstemmelse med den omstilling, som er nødvendig
for at kunne efterleve målsætningerne i FN’s klimakonvention af
2015 (Parisaftalen) om en begrænset global temperaturstigning
på 1,5 og maksimalt 2 grader celsius.
52
·Årsrapport 2022
I nogle tilfælde kan eksklusion af selskaber og lande være en
nødvendig følge af at sikre en ansvarlig investeringsproces. Læs
mere om opgørelsen af aktivt ejerskab og de opnåede resultater
på side 60.
Dialog med udvalgte selskaber
Sydbank screener løbende selskaberne i vores investeringspor
-
tefølje for brud på internationale normer med et fokus på de 10
principper i FN’s Global Compact. Hvis vi bliver bekendt med
alvorlige forhold, som indikerer et potentielt brud på et eller flere
af disse principper, vil vi altid indlede en dialog med selskabet
igennem vores samarbejdspartner på området. Sydbank sam
-
arbejder i denne dialogproces med andre ansvarlige investorer
for at få større gennemslagskraft overfor selskaberne. Ved at gå
sammen med andre investorer øger vi vores muligheder for at få
selskaberne til at adressere de kritikpunkter, som har bragt dem
på kant med et eller flere af principperne i FN’s Global Compact.
Sydbank ønsker at gøre en målrettet indsats overfor brud på
bredt anerkendte internationale konventioner og normer.
Hensigten er at påvirke de selskaber, Sydbank har investeret i,
til at udvise en mere ansvarlig adfærd og herigennem mindske
investeringernes bæredygtighedsrisici. Dialogprocessen fører
dog i nogle tilfælde ikke til de ønskede ændringer, og i sådanne
tilfælde vil vi som udgangspunkt ekskludere selskabet fra vores
investeringsportefølje.
I 2022 har vi afsluttet 6 dialogforløb med et positivt resultat, og
vi har igangsat 7 nye dialogforløb vedrørende potentielle brud på
principperne i FN’s Global Compact.
Stemmeafgivelse på selskabers generalforsamling
Afgivelse af stemmer på selskabernes generalforsamling er
en vigtig del af vores samlede interaktion med de selskaber,
vi udøver aktivt ejerskab i, fordi selskabers ledelse normalt er
påvirkelige overfor deres ejeres holdninger og krav. Målet med
stemmeafgivelsen er at fremme den langsigtede værdiskabelse
i de selskaber, som vi har investeret i, til gavn for vores kunder.
Derudover ønsker vi, at vores stemmeafgivelse skal bidrage til
øget transparens i væsentlige bæredygtighedsforhold og til
-
skynde ledelsen til at fremme selskabets transition mod en mere
bæredygtig forretningsmodel.
Sydbank stemte i 2022 imod bestyrelsers anbefalinger i 10,1
pct. af dagordenspunkterne. Vores stemmer imod bestyrelsers
anbefalinger er ofte relateret til bestyrelsernes sammensætning
og kandidater, som ikke overholder bedste praksis på området.
Derudover har vi ofte stemt for forslag vedrørende øget transpa
-
rens i selskabers arbejde med miljømæssige eller sociale forhold.
Vi inddrager selskabers klimabelastning i vores investeringsud
-
vælgelsesproces for løbende at tilpasse vores investeringsporte-
følje til målsætningen i Parisaftalen. Vi er dog stærkt afhængige
af, at selskaberne i vores investeringsportefølje generelt formår
at omstille forretningsmodellen og sænke deres COe-udledning
betydeligt, hvis vi skal indfri vores klimamålsætning om en sam
-
let investeringsportefølje, som overholder Parisaftalen. Vi mener
grundlæggende, at frasalg af forurenende selskaber i strategisk
vigtige industrier, eksempelvis cement- eller stålindustrien, ikke
vil bidrage effektivt til reduktion af den faktiske COe-udledning
på verdensplan. Til gengæld er vi bevidste om, at aktivt ejerskab
i form af dialog og stemmeafgivelse på generalforsamlinger kan
bidrage afgørende til, at selskaber udvikler en mere bæredygtig
forretningsmodel, og dermed bliver i stand til at sænke deres
COe-udledning.
Klimamålsætning
Sydbanks klimamålsætning er et 50-70 pct. lavere COe-aftryk af
investeringsporteføljen i 2030 i forhold til COe-aftrykket i 2020.
For at sikre den rette kurs har vi sat et delmål om 25-35 pct.
lavere COe-aftryk af investeringsporteføljen i 2025.
Sydbanks ambition er, at alle aktivklasser skal være omfattet af
vores klimamålsætning i takt med at data og beregningsmeto
-
der modnes. I første omgang inkluderer vi vores investeringer i
aktier og virksomhedsobligationer i klimamålsætningen. Vores
udgangspunkt for beregningerne er COe-aftrykket af aktier
og virksomhedsobligationer i vores investeringsportefølje ved
udgangen af 2020.
I 2022 er COe-aftrykket af investeringsporteføljen steget i
forhold til niveauet i 2021. Det stigende COe-aftryk skyldes
primært, at værdien af vores investeringsportefølje er faldet
betydeligt i 2022 som følge af udviklingen på de finansielle
markeder. Udviklingen i COe-aftrykket i 2022 understreger, at
der er flere eksterne faktorer udenfor vores kontrol, som påvirker
vores mulighed for at indfri vores klimamålsætning. På trods af
disse eksterne faktorer arbejder vi dog målrettet på at udvælge
selskaber med COe-effektive forretningsmodeller, eller selska
-
ber som har et stort effektiviseringspotentiale i forhold til deres
nuværende COe-udledning.
Aktivt ejerskab
Vores proces for ansvarlige investeringer er forankret i aktivt
ejerskab, som vi anser som den bedste metode til at bidrage til
en mere bæredygtig samfundsudvikling. Aktivt ejerskab bidrager
samtidig til at sikre vores kunder det bedst mulige risikojustere
-
de afkast. Vi udøver aktivt ejerskab igennem dialog med udvalgte
selskaber og ved at stemme på selskabernes generalforsamling.
53
Årsrapport 2022·
Eksklusion kan være nødvendigt
Ikke alle selskaber er forenelige med vores principper for an
-
svarlig investering. Sydbank betragter som udgangspunkt ikke
frasalg af aktier som den bedste måde at påvirke ændringer i for
-
retningsmodellen hos selskaberne i vores investeringsunivers. Vi
har dog identificeret en række industrier, som ikke er forenelige
med vores principper for ansvarlige investeringer, og selskaber
i disse industrier udelukkes fra vores investeringsunivers uden
dialog.
Følgende selskaber anses for uforenelige med Sydbanks prin
-
cipper for ansvarlige investeringer og er ekskluderet fra vores
investeringsunivers:
• Selskaber, som bryder internationale våbenkonventioner.
• Selskaber med mere end 5 pct. omsætning fra produktion af
termisk kul.
• Selskaber med mere end 5 pct. omsætning fra produktion af
oliesand.
• Selskaber med mere end 5 pct. omsætning fra produktion eller
distribution af tobak.
• Selskaber, der forbryder sig mod internationale normer, og hvor
dialog ikke har medført de ønskede ændringer.
Selskaber med forretningsområder indenfor termisk kul,
oliesand og tobak er tilføjet eksklusionslisten i 2022, da vi ikke
længere betragter disse selskaber som forenelige med vores
principper for ansvarlige investeringer. Ruslands invasion af
Ukraine har også medført, at vi har ekskluderet flere russiske
selskaber fra vores investeringsunivers i 2022. Vi har ekskluderet
flere russiske selskaber fra vores investeringsunivers som følge
af, at den russiske stat har en betydelig ejerandel i selskaberne.
Sydbank har ved udgangen af 2022 en eksklusionsliste, som
indeholder 230 selskaber.
Vi fravælger også lande, når vi investerer i statsobligationer
Sydbank har udviklet sin egen proces for ESG-analyse af stats
-
obligationer, hvor de respektive lande tildeles ESG-scores ud fra
landets nuværende niveau og udviklingspotentiale på længere
sigt. For at efterleve FN’s Global Compact fokuserer Sydbanks
analyse på flere forskellige og uafhængige data for landenes
miljøhensyn, personlige og politiske frihedsrettigheder, statens
evne til at levere tryghed og velfærd samt udbredelsen af
korruption mv.
Sydbank ønsker at investere ansvarligt og aktivt i statsobligati
-
oner. Vores strategi er, at visse mindstekriterier altid skal være
opfyldt. En række internationalt anerkendte normer, herunder
Danmarks og EU’s sanktioner, udgør et minimumskriterium,
men et isoleret fokus på normer kan ikke stå alene. Sydbanks
ESG-analyse kategoriserer landene efter en trafiklysmodel, hvor
visse kvantitative og kvalitative kriterier skal være opfyldt, før et
land kan blive inkluderet i investeringsuniverset.
Sydbank har ultimo 2022 ekskluderet 22 lande fra vores investe
-
ringsunivers indenfor statsobligationer.
ESG i kerneforretningen
54
·Årsrapport 2022
ESG-data og databehandling
ESG-data oplyst i afsnittene "En ordentlig bank", "ESG i kerne-
forretningen" og "ESG-data og databehandling" udgør en del
af Sydbanks redegørelse for samfundsansvar og omfatter hele
Sydbank-koncernen, medmindre andet er angivet.
Vi samler som udgangspunkt data om ESG og bæredygtighed én
gang om året, mens der løbende rapporteres internt på mange af
de enkelte dataområder.
Alle data er opgjort for perioden 1. januar 2022 – 31. december
2022, medmindre andet er angivet i dette afsnit. Ændringer
i forhold til konkrete dataopgørelser eller metoder fremgår i
tilknytning til de relevante data.
En ordentlig bank
ESG-governance
Uddannelse i Sydbank
Uddannelser, der understøtter en ordentlig bank, er defineret
som de uddannelsesmoduler, der er listet i nedenstående tabel.
I tabellen oplyses også gennemførelsesprocent for hvert enkelt
uddannelsesmodul.
Bankens HR-afdeling har en opfølgningsprocedure på uddan
-
nelserne, som er beskrevet i en intern forretningsgang. Data til
opfølgningen trækkes 2 gange om året – medio maj og medio
november fra bankens læringssystem, Videnbarometer®.
Udvalgte uddannelser opgjort . november
Tema Gennemførelsesprocent
Forebyggelse af hvidvask og
terrorfinansiering 99,1
Håndtering af persondata 99,4
Informationssikkerhed 99,7
Compliance i Sydbank 99,9
ESG og bæredygtighed 99,9
Gennemførelsesprocenten beregnes som antallet af medarbej-
dere, der har gennemført uddannelsen holdt op imod antallet af
medarbejdere, der har haft mulighed for og pligt til at gennem
-
føre uddannelsen. Det betyder, at medarbejdere med længereva-
rende fravær, fratrådte/fritstillede medarbejdere, medarbejdere,
som endnu ikke er tiltrådt, samt medarbejdere der ikke er omfat
-
tet af målgruppen for den specifikke uddannelse, ikke indgår i
beregningen af ovennævnte gennemførelsesprocent.
Ansvarlig arbejdsgiver
Medarbejderengagementsundersøgelse
Sydbank benytter Ennova som leverandør til måling af medar
-
bejderengagement. Medarbejderengagementsundersøgelsen
foretages hvert 2. år. Den seneste måling er fra september 2022.
Undersøgelsen omfatter alle bankens medarbejdere med undta
-
gelse af medarbejdere på orlov, medarbejdere i længerevarende
sygdomsforløb, fritstillede medarbejdere, vikaransatte, timeløn
-
nede samt medarbejdere, der i løbet af den sidste måned forud
for undersøgelsen har skiftet afdeling.
Ennova stiller de samme spørgsmål til alle deres samarbejds
-
partnere i sektoren. Derved får vi et sektorgennemsnit, som vi
kan bruge til at sammenligne os med ca. 40.000 medarbejdere
hos arbejdsgivere i den finansielle sektor i Danmark.
Medarbejderngagement – vurdering på en skala fra -
Ennovas
sektor-
gennem-
snit
Arbejdsglæde 81 77 81
Tilfredshed med Sydbank
som arbejdsplads 83 79 83
Motivation i arbejdet 82 79 83
Indberettede hændelser
Antal arbejdsskader
Alle former for fysiske skader, der er sket på arbejdspladsen
eller i forbindelse med arbejdets udførelse, skal anmeldes som
arbejdsskade. Tilsvarende skal tilfælde af vold, trusler og røverier,
hvor medarbejderen gennemgår psykologisk efterbearbejdning,
anmeldes som en arbejdsskade. Sikringschefen vurderer, om den
indberettede hændelse udgør en arbejdsskade, som skal registre
-
res. De registrerede arbejdsskader indgår i opgørelsen.
Antal ubehagelige kundeoplevelser
Kundekonfrontationer af ubehagelig, men lidt lettere karakter, og
hvor medarbejderen ikke umiddelbart gennemgår psykologisk
efterbearbejdning, registreres som ubehagelig kundeoplevelse.
Vurderingen af hvornår en hændelse skal indberettes som
ubehagelig kundeoplevelse sker i samråd mellem den ramte
medarbejder, afdelingens ledelse samt sikringschefen.
55
Årsrapport 2022·
Indberettede hændelser
Antal arbejdsskader 16 9 7
Antal ubehagelige
kundeoplevelser 13 1 6
De væsentligste årsager til stigningen i antal anmeldte arbejds-
skader skal findes i skader i forbindelse med Sydbank-dagen i
september samt en generel stigning af forskelligartede skader
efter corona-årene, hvor antallet var i den lave ende. Med andre
ord er 2022 lidt mere normalt eller en anelse over gennemsnittet.
Antallet af indberettede ubehagelige kundeoplevelser var i 2021
ekstremt lavt, og igen er 2022 mere tilbage på et normalt eller
lidt stigende antal. Bevidstheden om indberetning har også
været øget i 2022 (bl.a. via fokus fra arbejdsmiljøorganisationen),
og den øges i øvrigt yderligere her i 2023.
Organisationens sammensætning
Antallet af medarbejdere er koncernens gennemsnitlige antal
beskæftigede omregnet til heltidsbeskæftigede (FTE) i regn
-
skabsperioden. Data inkluderer ikke fritstillede medarbejdere,
medarbejdere på orlov uden løn, medarbejdere på rådighedstje
-
neste, timelønnede og parlamentariske udvalg.
Antallet af medarbejdere i fleksjob inkluderer medarbejdere, der
er omfattet af fleksjobaftaler i henhold til lov om aktiv beskæfti
-
gelsesindsats og angives i antal medarbejdere ultimo regnskabs-
perioden.
Antal ansatte i lederjob opgøres som alle fastansatte ledere med
medarbejderansvar, inklusive direktionen, og angives i procent af
antal medarbejdere ultimo regnskabsperioden.
Årets sygefravær registreres i Sydbanks tids- og fraværssystem.
Sygefraværet inkluderer medarbejderens egen sygdom hel samt
delvis i dage for året og angives i procent af mulig arbejdstid i
dage for regnskabsperioden.
Medarbejderomsætning beregnes på følgende måde: Frivillige
(medarbejder siger op) og ufrivillige (medarbejder afskediges)
forladende omregnet til heltidsbeskæftigede / gennemsnitligt
antal heltidsbeskæftigede * 100 for regnskabsperioden.
Kønsdiversiteten i bestyrelsen for Sydbank A/S udregnes for de
repræsentantskabsvalgte medlemmer og opgøres ultimo regn
-
skabsperioden. Kønsdiversiteten i direktionen for Sydbank A/S
opgøres ultimo regnskabsperioden. Kønsdiversiteten af kvinder i
ledelsen for koncernen udregnes som alle fastansatte kvindelige
ledere med medarbejderansvar i procent af alle ledere med med
-
arbejderansvar og opgøres ultimo regnskabsperioden. Fordeling
af kvinder og mænd i procent udregnes blandt alle koncernens
medarbejdere og opgøres ultimo regnskabsperioden.
Lønforskellen mellem CEO og medarbejderne er beregnet med
udgangspunkt i medianlønnen, eksklusive CEO-løn. Der tages
udgangspunkt i medarbejdernes faste årsløn ultimo regnskabs
-
perioden. Lønforskellen mellem kønnene er beregnet ud fra
medianlønnen, inklusive CEO-løn. Der tages udgangspunkt i
medarbejdernes faste årsløn ultimo regnskabsperioden.
Organisationens
sammensætning
Gennemsnitligt antal ansatte
(FTE’er) 2.072 2.168 2.021
Antal medarbejdere i fleksjob 15 17 20
Ansatte i lederjob (pct.) 13,0 12,9 13,0
Sygefravær (pct.) 3,5 5,8 3,3
Medarbejderomsætning (pct.) 14,0 15,8 8,0
Kvinder i bestyrelsen (pct.) 37,5 37,5 37,5
Kvinder i direktionen (pct.) 33,3 33,3 25,0
Kvinder i ledelsen (pct.) 31,8 30,5 29,3
Fordeling af mænd og kvinder
blandt medarbejderne (pct.) 50/50 49/51 50/50
Lønforskel mellem CEO og
medarbejderne (gange) 14,2 13,9 12,6
Lønforskel mellem mænd og
kvinder på tværs af Sydbank
(gange) 1,2 1,3 1,2
Ansvarligt klimaaftryk
Afgrænsning
Rapportering på ansvarligt klimaaftryk omfatter aftrykket af ban
-
kens egen interne drift. Ferieboliger og lejligheder medtages ikke i
rapporteringen, da forbruget ikke anses for forretningsrelateret.
Forbrugsopgørelse
Naturgas og biogas
Forbrugsdata på biogas og naturgas opsamles i energistyrings
-
værktøjet App.KeepFocus.
El, vand og varme
Vi overvåger el-, vand- og varmeforbruget for 95 pct. af Sydbanks
bygninger på timebasis via energistyringsværktøjet App.Keep
-
Focus. De resterende 5 pct. indeholder 10 lejemål samt en tom
bygning og opgøres manuelt ved lokale målere med udgangs
-
punkt i en estimeret opgørelse baseret på et gennemsnitligt
forbrug pr. kvm for 2022.
ESG-data og databehandling
56
·Årsrapport 2022
Forbruget dækker Sydbanks hovedsæde samt filialer i Danmark,
der enten er ejet eller lejet af Sydbank og udgåede filialer, der
er bygninger eller arealer, banken har solgt eller ikke længere
lejer. Forbruget medregnes frem til ophør af lejemål eller salg af
ejendommene. Elforbruget ved arealer med hæveautomater, der
ikke er tilknyttet en filial, medregnes ikke, da forbruget udgør
mindre end 1 pct. af det samlede elforbrug. Det samlede elfor
-
brug udgør summen af købt el og egenproduktion via solceller. El,
der er produceret af Sydbanks solceller, omfatter solcelleanlæg
ved hovedkontoret i Aabenraa og ved områdehovedkontorene i
Slagelse og Esbjerg.
Varmeforbruget omfatter gas-, el- og fjernvarme. For regnskabs
-
årene 2021 og 2022 indgår fjernkøling fra områdehovedkontoret
på Kgs. Nytorv, København, ligeledes i opgørelsen af fjernvarme
-
forbruget. Varmeforbruget omfatter Sydbanks hovedsæde, ejede
og lejede filialer i Danmark, udgåede filialer i Danmark samt
filialer i Nordtyskland.
Kørsel
Kørsel i privatbil er opgjort efter medarbejdernes indberetning af
kørte kilometer i bankens HR-system. Antallet af kørte kilometer
i privatbiler er en blanding af kørsel i el-, diesel- og benzinbiler,
Forbrugsdata
Bilkørsel
Antal km kørt i privat bil i bankens tjeneste 2.234.011 1.748.554 1.576.042
Forbrug af diesel (L) i Sydbanks biler 95.252 119.670 112.964
Forbrug af benzin (L) i Sydbanks biler 42.388 29.065 14.943
Forbrug af el (kWh) i Sydbanks biler 69.241 7.066 2.806
Forbrug af el (kWh)
Filialer i alt 5.898.512 6.602.424 6.441.908
Energi produceret af vedvarende energikilder (kWh)
El produceret af bankens solcelleanlæg 396.754 367.708 195.767
El indkøbt fra vindenergi 5.419.181 5.933.968 968.752
Forbrug af varme (kWh)
Filialer i alt 6.264.795 7.807.677 6.600.159
Forbrug af vand (m
3
)
Filialer i alt 13.843 14.447 14.419
Opgørelser vedrørende det samlede energiforbrug
Samlet energiforbrug (GJ) 50.684 57.981 -
Vedvarende energiandel af samlet energiforbrug (pct.) 72 71 -
hvor antagelsen for tidligere regnskabsår har været, at kørte
kilometer i privatbil er en blanding af kørsel i diesel- og benzin
-
biler. Kørsel i Sydbanks biler er opgjort efter forbrug af benzin og
diesel i liter samt el i kWh. Opladning i medarbejdernes private
hjem er ikke rapporteret til Sydbank i 2020 og 2021, og disse
opgørelser er derfor ikke medtaget i opgørelserne for regnskabs
-
årene 2020 og 2021. Herudover omfatter tidligere rapportering
på eldrevne køretøjer ikke hele Sydbanks eldrevne bilflåde, men
alene biler, stillet til rådighed for bankens medarbejdere og
dermed ikke biler, udleveret som en del af enkelte medarbejderes
lønpakke. Opladning i medarbejdernes private hjem og hele Syd
-
banks eldrevne bilflåde er medtaget i opgørelsen for regnskabs-
året 2022, og opgørelsen for 2022 kan derfor ikke sammenlignes
med tidligere opgørelser. Forbrugsopgørelserne medtager ikke
Sydbanks 10 biler i Tyskland. Sydbank henter data om forbrug fra
Circle-K, Shell og Clever.
Forbrugsdata på kørsel viser en stigning i særligt elforbruget.
Stigningen kan bl.a. forklares med medtagelsen af opladning
i medarbejdernes private hjem, samt at Sydbanks bilflåde er
ændret til at omfatte betydeligt færre dieselbiler og betydeligt
flere eldrevne biler i 2022 sammenlignet med tidligere år.
57
Årsrapport 2022·
ESG-data og databehandling
Opgørelse af det samlede energiforbrug
Opgørelsen af det totale energiforbrug og den vedvarende ener
-
giandel og energiintensitet i Sydbank opgøres efter følgende
formler:
Totalt energiforbrug: ∑ (brugt brændselstype (t) * energifaktor pr.
type brændsel) pr. brændselstype + (brugt elektricitet
(inkl. vedvarende energi) (MWh)*3,6) + (brugt fjernvarme/fjern
-
køling, inkl. vedvarende kilder til varme/køling (GJ)).
Vedvarende energiandel: (vedvarende energi/totalt energifor
-
brug) * 100.
Den vedvarende energiandel udregnes på baggrund af el
produceret af bankens solceller, indkøbt vindmøllestrøm og den
vedvarende energiandel i fjernvarmen i Danmark.
COe-regnskabet
Opgørelsesmetode
Sydbank opgør COe-regnskab på scope 1 og scope 2 i henhold til
Greenhouse Gas-protokollens retningslinjer.
Scope 1-emissioner omfatter direkte emissioner fra kilder ejet eller
kontrolleret af Sydbank fx udledninger fra kørsel i bankens biler.
Scope 2-emissioner dækker indirekte emissioner fra den energi,
Sydbank køber fra en tredjepart til bankens eget forbrug, dvs.
elektricitet og fjernvarme.
Scope 3-emissioner omfatter indirekte emissioner, der ikke stam
-
mer fra kilder ejet direkte af Sydbank, men som stammer fra
bankens aktiviteter. I COe-regnskabet for ansvarligt klimaaftryk
indgår som scope 3 medarbejdernes kørsel i egen bil og indirekte
energiforbrug fra Bankdata. Scope 3-emissionerne fra aktivite
-
terne i bankens kerneforretning udgør størstedelen af Sydbanks
scope 3-emissioner, og disse udledninger er opgjort i relation til
afsnittet om ESG i kerneforretningen (ansvarlig finansiering og
ansvarlige investeringer).
Sydbank leverer data for bankens forbrug til en ekstern samar
-
bejdspartner, der udarbejder COe-regnskabet på basis af det
opgjorte forbrug og relevante, identificerede emissionsfaktorer.
I tillæg til scope 1 og 2 medtages 2 udvalgte kategorier af scope
3: Bankdata og medarbejdernes kørsel i egne biler. Sydbank har
et betydeligt indirekte energiforbrug som følge af, at it-udvikling
og -drift i stor udstrækning er outsourcet til Bankdata. Indirek
-
te energiforbrug fra Bankdata indgår derfor i opgørelsen fra
regnskabsåret 2022. Den totale COe-udledning for tidligere år er
genberegnet som følge af inddragelsen af Bankdata. COe-regn
-
skabet på medarbejdernes kørsel i egne biler baserer sig på
principperne i Greenhouse Gas-protokollen og på afregnede kilo
-
meter i egen bil multipliceret med relevante emissionsfaktorer.
COe-udledningen for el og varme beregnes ved brug af de sene
-
ste emissionsfaktorer fra nationale myndigheder.
Årets forbrug af naturgas og biogas beregnes som et forbrug af
gennemsnitlig gas i det danske naturgasnet (kaldet ”lednings
-
gas”), dvs. naturgas med det gennemsnitlige biogasindhold
(biogasandel), der er oplyst af Energistyrelsen. Gasforbruget i
2022 bliver betragtet både fra en location og market based-be
-
regning, hvor der for location based anvendes gennemsnitlig
iblanding af biogas (ledningsgas) og for market based anvendes
emissionsfaktor for 100 pct. biogas. Biogas er ikke medregnet i
opgørelserne for 2021 og 2020, og disse opgørelser kan derfor
ikke sammenlignes med opgørelsen for 2022.
Sydbanks COe-regnskab for 2022 viser en samlet udledning
på 2.274 ton COe ud fra en location based-opgørelse. Banken
oplever en reduktion på 7,7 pct. fra udledningerne i 2021.
Location based – COe-udledning (ton)
Scope 1 373 412 382
Scope 2 1.234 1.515 1.830
Scope 3 450 392 340
I alt 2.057 2.319 2.552
Scope 3 - specifikation:
Transport – kørsel i privatbil kat 6 300 269 199
Bankdata – indirekte forbrug kat 15 150 123 141
I alt 450 392 340
Market based – COe-udledning (ton)
Scope 1 362 412 382
Scope 2 597 766 1.830
Scope 3 450 392 340
I alt 1.409 1.570 2.552
Scope 3 - specifikation:
Transport – kørsel i privatbil kat 6 300 269 199
Bankdata – indirekte forbrug kat 15 150 123 141
I alt 450 392 340
ESG i kerneforretningen
Ansvarlig finansiering
Regnskabspraksis for bankens opgørelse af COe-aftryk på
udlån
Sydbanks rapportering af COe-aftryk af bankens udlån tager
udgangspunkt i Finans Danmarks CO-model for den finansielle
sektor for 2022. Finans Danmarks CO-model arbejder med
en prioriteret liste over datakvalitet, som tager udgangspunkt i
Partnership for Carbon Accounting Financials (PCAF). Sydbank
anvender altid bedst tilgængelige data ud fra den prioritere
-
de liste i CO-modellen. Kategoriseringen i Finans Danmarks
CO-model dækker ikke alle vores udlån, og kombineret med
databegrænsninger er der en del af vores udlån, hvorpå vi ikke
kan beregne et COe-aftryk. Sydbank opgør derfor særskilt den
58
·Årsrapport 2022
andel af bankens udlån, hvorpå det ikke er muligt at beregne
COe-aftryk. COe-aftrykket beregnes af udlån til bankens
erhvervskunder, bolig, privatbiler og privatleasing. Som sup
-
plement til bankens eget COe-aftryk opgøres COe-aftrykket
forbundet med formidlet realkredit.
Beregning af COe-aftryk foretages kvantitativt.
Rapporteringen af COe-aftryk af bankens udlån sker for 2. gang i
forbindelse med regnskabsåret 2022.
Udledningsintensiteten for bankens samlede udlån falder fra
2021 til 2022 primært grundet stigning i bankens andel af
erhvervsudlån, som oplever fald i udledningsintensiteten.
Erhverv
COe-aftrykket af erhvervsudlån beregnes ud fra den prioriterede
liste i Finans Danmarks CO-model, og vi beregner COe-aftryk
-
ket på hver enkelt erhvervskunde, der har en registreret branche-
kode. Beregningerne er baseret på tilgængelige data.
Beregningen af COe-aftrykket på erhvervsudlån er primært
afhængig af udlånssammensætningen og de branchegennem
-
snit, som udarbejdes af Danmarks Statistik. Udledningsintensi-
teten på erhvervsudlån falder fra 2021 til 2022, da branchegen-
nemsnittene for bankens udlånssammensætning i 2022 har
været relativt lavere end sammensætningen i 2021.
Privatbiler
COe-aftrykket beregnes med udgangspunkt i bilens brændsels
-
motor i de tilfælde, hvor Sydbank har pant i bilen. Hvis Sydbank
ikke har pant i bilen, benytter vi en gennemsnitsbetragtning af
den danske bilpark fra Nationalt Center for Miljø og Energi (DCE).
COe-aftrykket beregnes på baggrund af lånets størrelse ved
oprettelse og af bilens købsværdi. I de tilfælde, hvor Sydbank ikke
har pant i bilen, kan vi ikke opgøre bilens købsværdi. I sådanne
tilfælde beregnes købsprisen konservativt som 125 pct. af lånets
størrelse ved oprettelse, eftersom privatkunderne som minimum
selv skal betale 20 pct. af bilens købsværdi.
Udledningsintensiteten på privatbiler stiger fra 2021 til 2022, og
stigningen kan primært begrundes med afdrag på eksisterende
udlån. Beregningen af COe-aftrykket tager udgangspunkt i det
oprindelige udlåns andel af bilens købspris og ikke det aktuelle
udlåns andel af bilens købspris. Afdrag på eksisterende udlån med
-
fører, at bilens COe-aftryk skal fordeles på et mindre udlån, hvilket
betyder, at udledningsintensiteten stiger fra 2021 til 2022.
Bolig
COe-aftrykket på bolig beregnes efter den prioriterede liste i
Finans Danmarks CO-model for 2022. COe-aftrykket beregnes
på baggrund af Sydbanks eget datagrundlag og anvendte esti
-
mater i relation til boligers udledning leveret fra Totalkredit, hvor
udgangspunkt er taget i det senest komplette datasæt leveret fra
Totalkredit.
Rapportering af COe-aftrykket
på udlån
Udlån
(mio. kr.)
COe-aftryk (t)
af udlån*
COe-aftryk (t)
pr. mio. kr.-
udlån*
Udlån
(mio. kr.)*
COe-aftryk (t)
på udlån*
COe-aftryk (t)
pr. mio. kr.-
udlån*
Privat – bil 2.084 33.128 15,89 3.531 46.942 13,30
Privat – bolig 6.216 10.637 1,71 7.273 13.225 1,82
Privat (bil og bolig) 8.300 43.764 5,27 10.803 60.166 5,57
Erhverv 60.210 651.731 10,82 56.748 752.498 13,26
Udlån, hvorpå
COe-aftryk kan
beregnes 68.510 695.495 10,15 67.552 812.664 12,03
Udlån, hvorpå
COe-aftryk ikke
kan beregnes 5.423 - - - - -
Udlån i alt 73.933 - - - - -
Formidlet realkredit – erhverv 17.683 190.746 10,79 - - -
Formidlet realkredit – privat 73.388 63.201 0,86 88.278 99.673 1,13
Formidlet realkredit, hvorpå
CO₂e-aftryk kan beregnes 91.071 253.947 2,79 - - -
Formidlet realkredit, hvorpå
CO₂e-aftryk ikke kan beregnes 13.760 - - - - -
Udlån + formidlet realkredit, hvorpå
COe-aftryk kan beregnes 159.581 949.442 5,95 - - -
* Hvor beregning af
CO₂e-aftryk har været mulig.
59
Årsrapport 2022·
ESG-data og databehandling
Opgørelse af den andel af udlånet, hvorpå CO₂e-aftrykket ikke
kan beregnes
COe-aftrykket beregnes for alt erhvervsudlån, der har en regi
-
streret branchekode. Vi kan ikke beregne COe-aftrykket på den
del af vores privatudlån, der går til andelsboliger, boliger udenfor
Danmark, biler der ikke er indregistreret i Danmark samt udlån
til private, som ikke går til bil, bolig eller har sikkerhed i bolig.
Udlån, hvor der ikke beregnes COe-aftryk, udgør 5.423 mio. kr.
Datakvalitetsscore
I Sydbank ønsker vi at finansiere den bæredygtige omstilling på
et oplyst grundlag. Vi arbejder derfor kontinuerligt med datakva
-
liteten. For at være transparente vedrørende den datakvalitet,
som COe-aftrykket beregnes på baggrund af, opgøres i oven
-
stående tabel en oversigt over datakvaliteten for det beregnede
COe-aftryk af udlån.
Ansvarlige investeringer
Afgrænsning
Sydbank har for regnskabsåret 2022 ændret omfanget af aktiver
medtaget i rapporteringen på ansvarlige investeringer. Rapporte
-
ringen vedrører for regnskabsåret 2022 alene aktiver, som er en
del af Sydbanks finansielle balance.
Investeringernes COe-aftryk
I opgørelsen af COe-aftrykket medtager vi vores investeringer
i aktier og virksomhedsobligationer, som er en del af Sydbanks
samlede puljeordninger. Vi medtager i beregningerne både vores
direkte investeringer og de investeringer, vi har fortaget igennem
indeksfonde og ETF’er. Vores investeringsaktiviteter indenfor
statsobligationer, realkreditobligationer og alternativer er ikke
medtaget i beregningerne. Investeringsporteføljens COe-aftryk
er et øjebliksbillede ved regnskabsperiodens afslutning.
Sydbank har en klimamålsætning på COe-aftryk af investe
-
ringsporteføljen, som tager udgangspunkt i år 2020. For at
kunne følge udviklingen på målsætningen, har vi i opgørelsen af
investeringernes COe-aftryk beregnet historisk data for 2020.
Som konsekvens af rapporteringsafgrænsningen indført for
regnskabsåret 2022 har vi genberegnet data for 2021.
Særskilt opgørelse af formidlet realkredit
COe-aftrykket af formidlet realkredit til privat beregnes på sam
-
me måde som COe-aftrykket af boligudlån. Vi kan ikke beregne
COe-aftryk på 13.760 mio. kr. i relation til formidlet realkredit til
privat. For formidlet realkredit til erhverv beregnes COe-aftryk
-
ket på samme måde som COe-aftrykket af erhvervsudlån.
COe-aftrykket beregnes i overensstemmelse Finans Danmarks
CO-model for den finansielle sektor for 2022.
Finans Danmarks CO-model foreskriver, at vi opgør COe-af
-
trykket ud fra vores ejerandel i de enkelte selskaber beregnet
med udgangspunkt i nøgletallet Enterprise Value Including Cash
(EVIC). Dette nøgletal sikrer, at den samlede udledning af COe
bliver fordelt forholdsmæssigt mellem aktie- og gældsinvesto
-
rerne i den enkelte virksomhed. Vi anvender COe-data fra vores
dataleverandør MSCI ESG Research i beregningen af investerin
-
gernes COe-aftryk. I beregningen af COe-aftryk for 2022 har vi
COe-data tilgængelig for 94,9 pct. af investeringsporteføljen. I
beregningen af COe-aftrykket har vi opregnet datadækningen
til 100 pct. Vores COe-datasæt indeholder 79,4 pct. rapporteret
data (PCAF Score 2) og 20,6 pct. estimeret data (størstedelen
heraf udgør PCAF Score 4).
I 2022 er COe-aftrykket af investeringsporteføljen steget i
forhold til niveauet i 2021. Det stigende COe-aftryk skyldes
primært, at værdien af vores investeringsportefølje er faldet
betydeligt i 2022 som følge af udviklingen på de finansielle mar
-
keder. Udviklingen i COe-aftrykket i 2022 understreger, at der er
flere eksterne faktorer udenfor vores kontrol, som påvirker vores
mulighed for at indfri vores klimamålsætning. På trods af disse
eksterne faktorer arbejder vi dog målrettet på at udvælge selska
-
ber med COe-effektive forretningsmodeller, eller selskaber med
et stort effektiviseringspotentiale i forhold til deres nuværende
COe-udledning.
Pct.
Udlån
Score
Score
Score
Score
Score
Vægtet
datakvalitetsscore
Privat – bolig 45,9 46,3 7,8 3,62
Privat – bil 100,0 4,00
Erhverv 1,1 0,1 78,3 20,5 4,17
I alt 0,9 0,1 4,2 76,1 18,8 4,12
Datakvaliteten opgøres ud fra Finans Danmarks CO-model, hvor 1 er den højeste score, og 5 er den laveste score.
60
·Årsrapport 2022
Investeringernes COe-aftryk
Forretningsomfang (mia. kr.) 10,51 12,60 9,97
Udledning (t
COe)
101.632 96.977 109.863
Udledning pr. investeret mio.
usd (t
COe/mUSD) 67,39 50,32 67,05
Procentvis ændring i udledning
pr. investeret mio. usd i forhold
til niveauet ultimo 2020 0,5 -24,9 -
Aktiviteter med aktivt ejerskab
Vores aktiviteter for aktivt ejerskab gælder for vores direkte inve
-
steringer i aktier, virksomhedsobligationer og statsobligationer.
Det betyder, at selskaber eller statsobligationer i passive inve
-
steringsprodukter som indeksfonde og exchange traded funds
(ETF'er) ikke er medtaget i opgørelsen. I overensstemmelse med
rapporteringsafgrænsningen indført for regnskabsåret 2022 har
vi ændret omfanget af aktiver, som er medtaget i opgørelsen af
vores aktiviteter med aktivt ejerskab. I antal selskaber screenet
medtages i 2022 også vores investeringer i virksomhedsobligati
-
oner. Ændringerne medfører, at data for 2022 ikke kan sammen-
lignes med historisk data.
Antal selskaber screenet
MSCI ESG Research er hovedleverandør af data, som anvendes
til screening og analyse af ESG-forhold i vores investeringspor
-
tefølje. Til screening af eventuelle brud på principperne i FN’s
Global Compact anvender vi data fra vores samarbejdspartner
Sustainalytics. Vi screener løbende selskaberne i vores investe
-
ringsportefølje for eventuelle konflikter med vores politik for
ansvarlig investering og aktivt ejerskab. Opgørelsen viser antallet
af selskaber i vores portefølje ultimo regnskabsperioden.
Dialog om brud på internationale normer
Engagementsprocessen under vores aktive ejerskab foretages
af vores eksterne samarbejdspartner Sustainalytics, der løbende
vurderer, hvilke selskaber der har alvorlige problemer med
at overholde principperne i FN’s Global Compact. Når der er
mistanke om eller et bekræftet brud på et eller flere af princip
-
perne, vil vi altid indlede en dialog med selskabet igennem vores
samarbejdspartner. Et selskab kan være involveret i flere sager
om potentielle eller bekræftede brud på principperne i FN’s
Global Compact. Opgørelsen viser igangværende sager ultimo
regnskabsperioden.
Eksklusion af selskaber
Sydbanks Komité for Ansvarlige Investeringer har det overord
-
nede ansvar for at bestemme, hvilke selskaber der ikke bør indgå
i investeringsuniverset som følge af manglende efterlevelse
af principperne i bankens politik for ansvarlige investeringer
og aktivt ejerskab. Selskaber kan blive udelukket fra investe
-
ringsuniverset som følge af en fejlslagen dialog om brud på
principperne i FN’s Global Compact. Hvert kvartal indstiller
vores samarbejdspartner nye selskaber til eksklusionslisten som
følge af en mislykket dialogproces. Selskaber kan også ende på
eksklusionslisten som følge af involvering i forretningsområder,
som er uforenelige med vores ansvarlige investeringspolitik. Til
vores eksklusion af selskaber anvendes data baseret på forret
-
ningsområder fra MSCI ESG Research. Opgørelsen viser antallet
af selskaber på vores eksklusionsliste ultimo regnskabsperioden.
I 2022 er antallet af ekskluderede selskaber steget i forhold til
antallet i 2021. Baggrunden for stigningen i antallet af eksklude
-
rede selskaber er nærmere beskrevet på side 54.
Eksklusion af lande
Sydbank har udviklet sin egen proces for ESG-analyse af statsob
-
ligationer. Eksklusion af lande foregår på baggrund af en analyse
af miljømæssige, sociale og ledelsesmæssige forhold i de enkelte
lande. Vi foretager en løbende ESG-analyse af landene i vores
investeringsunivers. Investeringsteamet med ansvar for investe
-
ring i statsobligationer kommer hvert kvartal med en indstilling
til Sydbanks Komité for Ansvarlige Investeringer om, hvilke lande
der kan udgå af investeringsuniverset som følge af den løbende
ESG-analyse. Komitéen afgør på baggrund af denne indstilling,
hvilke lande der skal stå på vores eksklusionsliste. Opgørelsen
viser antallet af lande ekskluderet fra vores investeringsunivers
for statsobligationer ultimo regnskabsperioden.
Deltagelse på generalforsamlinger og afgivelse af stemmer
Sydbank samarbejder med ISS Governance om stemmeafgivelse.
Sydbank stemmer på udvalgte generalforsamlinger i selskaber,
hvor vi har foretaget direkte aktieinvesteringer. Udvælgelses
-
processen er nærmere beskrevet i bankens politik for ansvarlig
investering og aktivt ejerskab. Sydbank afgiver løbende igennem
regnskabsperioden stemmer på selskabernes generalforsam
-
linger igennem stemmeplatformen ISS ProxyExchange. Platfor-
men bruges også til at indsamle data for stemmeafgivelser, som
er afgivet i regnskabsperioden. I 2022 er antal selskaber screenet
steget i forhold til antallet i 2021. Vi har en ambition om løbende
at øge vores aktiviteter indenfor aktivt ejerskab. Derfor har vi
stemt på betydeligt flere generalforsamlinger i løbet af 2022.
Aktiviteter med aktivt ejerskab
Antal selskaber screenet 1.389 1.276 1.183
Antal sager med dialog om brud
på internationale normer 50 49 45
Ekskluderede selskaber 230 85 75
Ekskluderede lande – investering
i statsobligationer 22 21 16
Antal generalforsamlinger,
hvor Sydbank har deltaget 170 36 32
Andel af dagsordenspunkter, hvor
Sydbank har stemt imod
bestyrelsen (pct.) 10,1 8,7 3,5
61
Årsrapport 2022·
Rapportering under
taksonomiforordningens artikel 8
Data i følgende afsnit er opgjort i henhold til artikel 8 i takso-
nomiforordningen (Europa-Parlamentets og Rådets forordning
(EU) 2020/852 af 18. juni 2020 om fastlæggelse af en ramme til
fremme af bæredygtige investeringer og om ændring af forord
-
ning (EU) 2019/2088) og den delegerede forordning (Kommissi-
onens delegerede forordning (EU) 2021/4987 af 6. juli 2021).
Sydbank bakker op om en fælles definition af miljømæssig bære
-
dygtighed. Taksonomien er ny, og vi mangler stadig offentliggø-
relse af tekniske screeningkriterier for 4 ud af de i alt 6 miljømål,
hvilket betyder, at mange af de økonomiske aktiviteter, som
banken har bevilget udlån til og har investeringer i, endnu ikke
er beskrevet i taksonomiforordningen. I Sydbank forholder vi os
løbende til taksonomiforordningen og forordningens udvikling.
Taksonomiforordningen anvendes i Sydbanks Green Bond Fra
-
mework. Bankens Green Bond Framework vil danne udgangs-
punkt for udvikling af nye finansieringsløsninger. I 2022 har vi
indsamlet tilgængelig information på de af vores kunder, der
er forpligtet til at rapportere under taksonomiforordningen, for
at opnå indsigt i, hvorvidt kundernes økonomiske aktiviteter er
omfattet af taksonomiforordningen. Sydbank anvender ikke tak
-
sonomiforordningen i bankens overordnede forretningsstrategi.
Med vores nuværende kendskab til indholdet af taksonomifor
-
ordningen har vi ikke konstateret manglende overensstemmel-
ser med forordningen.
Regnskabspraksis
Virksomheder er forpligtet til at rapportere under taksonomi
-
forordningen, når de er omfattet af Non-Financial Reporting
Directive (NFRD). Virksomheder er omfattet af NFRD, når de er
børsnoterede og har mere end 500 ansatte (NFRD-virksomhe
-
der). Sydbanks rapportering for regnskabsåret 2022 omfatter
bankens erhvervskunder, udlån til privatkunder og virksomheder
i investeringsuniverset, hvis erhvervskunden, privatudlånet eller
virksomheden i investeringsuniverset er omfattet af taksonomi
-
forordningen.
Udlån under rapporteringen for 2022 udgøres af eksponering
mod de erhvervskunder, der er omfattet af taksonomiforord
-
ningen, og som inden udgangen af januar 2023 har foretaget
egen rapportering under taksonomiforordningen. Bankens
eksponering overfor erhvervskunder er væsentlig større end
eksponeringen overfor privatkunder. Størstedelen af bankens
erhvervskunder er dog ikke forpligtet til at rapportere under tak
-
ESG-data og databehandling
sonomiforordningens artikel 8, og derfor vil Sydbanks rapporte-
ring alene udgøre en mindre del af bankens samlede udlån.
I beregningerne for investeringsaktiviteter indgår aktiver, som
er en del af Sydbanks samlede puljeordninger. Beregningerne
tager udgangspunkt i en samlet investeringsportefølje fratrukket
investeringer i statsobligationer på 19,4 mia. kr.
Et frivilligt supplement til den obligatoriske rapportering i
form af en estimeret opgørelse af investeringsaktiviteter, der
er eligible i henhold til taksonomiforordningen, er beregnet på
baggrund af estimater af økonomiske aktiviteter som beskrevet
i bilag 1 og bilag 2 i den delegerede retsakt til taksonomiforord
-
ningens artikel 8. Estimaterne af investeringsaktiviteterne tager
udgangspunkt i virksomhedens stiftelse i et EU-medlemsland
samt virksomhedens rapporteringskrav under NFRD. Virksom
-
heden tildeles herefter en primær NACE-branchekode. Er den
tildelte primære branchekode beskrevet i bilag 1 og 2, vil den
pågældende investeringsaktivitet blive betragtet som omfattet
af taksonomiforordningens klassifikationssystem. Hvis en pri
-
mær branchekode ikke kan estimeres i relation til en investe-
ringsaktivitet, betragtes investeringsaktiviteten som værende
ikke omfattet af klassifikationssystemet.
62
·Årsrapport 2022
Anvendte definitioner
Total covered assets – samlede aktiviteter
fratrukket de i artikel 7, stk. 1 omfattede
aktivtyper
De samlede aktiver på balancen i regnskabsmæssig sammenhæng fratrukket eks-
poneringer til statsmellemværender i form af centralbanker, supranationale udste-
dere og centralregeringer.
Eksponering overfor økonomiske aktiviteter,
der er omfattet af taksonomiforordningen
Andelen af total covered assets, der er eksponeringer overfor NFRD-virksomheder
samt bil- og boligprodukter der er omfattet af taksonomien divideret med total
covered assets. Opgørelsen af investeringsaktiviteter i NFRD-virksomheder tager
udgangspunkt i virksomhedens stiftelse i et EU-medlemsland samt virksomhe-
dens rapporteringskrav under NFRD.
Eksponering overfor økonomiske aktiviteter,
der ikke er omfattet af taksonomiforordnin-
gen
Andelen af total covered assets, der ikke er eksponeringer over NFRD-
virksomheder samt bil- og boligprodukter, divideret med total covered assets.
Eksponering overfor økonomiske aktiviteter
til NFRD-virksomheder, som de enkelte
NFRD-virksomheder har rapporteret at
være eligible under taksonomiforordningens
artikel 8 (gældende for udlån)
Andelen af total covered assets, som er eksponeringer overfor virksomheder, der er
omfattet af NFRD, og som inden ultimo januar 2023 har rapporteret under takso-
nomiforordningens artikel 8.
Eksponering overfor centraladministrationer,
centralbanker og supranationale udstedere
Eksponering overfor statsmellemværende i form af centralbanker, supranationale
udstedere og centralregeringer divideret med total covered assets.
Eksponering overfor derivater Eksponering overfor derivater divideret med total covered assets.
Eksponering overfor virksomheder, der ikke
er omfattet af NFRD
Eksponering overfor virksomheder, der ikke er omfattet af NFRD, divideret med
total covered assets.
Samlet eksponering overfor handelsbehold-
ning og demand interbanklån
Eksponering overfor handelsbeholdning og demand interbanklån divideret med
total covered assets.
Frivilligt supplement til den obligatoriske
rapportering – eksponering overfor investe-
ringsaktiviteter til NFRD-virksomheder som
estimeres til at være eligible (gældende for
investering)
Eksponering overfor investeringsaktiviteter til NFRD-virksomheder som estimeres
til at være eligibile ved brug af estimater divideret med total covered assets. På
grund af manglende data anvendes estimater i dette frivillige supplement til den
obligatoriske rapportering af eligibility på investering.
63
Årsrapport 2022·
Rapportering under taksonomiforordningens artikel *
Eksponering overfor økonomiske aktiviteter, der er omfattet af taksonomien 12 % 7 %
Eksponering overfor økonomiske aktiviteter, der ikke er omfattet af taksonomien 88 % 93 %
Eksponering overfor økonomiske aktiviteter til NFRD-virksomheder, som de enkelte NFRD-
virksomheder har rapporteret at være eligible under taksonomiforordningens artikel 8 0 % -
Eksponering overfor centraladministrationer, centralbanker og supranationale udstedere 19 % 12 %
Eksponering overfor derivater 4 % 2 %
Eksponering overfor virksomheder, der ikke er omfattet af NFRD 49 % 42 %
Samlet eksponering overfor handelsbeholdningen og demand interbanklån 20 % 19 %
Samlede aktiviteter fratrukket de i artikel 7, stk. 1 omfattede aktivtyper (mio. DKK) 151.105 149.504
Frivilligt supplement til den obligatoriske rapportering - eksponering overfor investeringsakti-
viteter til NFRD-virksomheder som estimeres til at være eligible. 1 % -
* Beregningsmetoderne har ændret sig fra opgørelsen for 2021 (hvor data for udlån og investeringer var opdelt) og til opgørelsen for
2022 (hvor data for udlån og investeringer rapporteres samlet), og de 2 datakolonner kan derfor ikke sammenlignes.
ESG-data og databehandling
64
·Årsrapport 2022
65
Årsrapport 2022·
66
·Årsrapport 2022
1 Anvendt regnskabspraksis 73
2 Regnskabsmæssige skøn og vurderinger 84
3 Solvens 86
4 Gearingsgrad 87
5 Segmentoplysninger 87
6 Sammenhæng mellem koncernens resultatmål
og resultatopgørelsen efter IFRS 89
7 Renteindtægter 90
8 Renteudgifter 91
9 Udbytte af aktier 91
10 Gebyrer og provisionsindtægter 91
11 Kursreguleringer 92
12 Andre driftsindtægter 92
13 Udgifter til personale og administration 93
14 Nedskrivninger på udlån mv. 95
15 Resultat af kapitalandele i
associerede og tilknyttede virksomheder 96
16 Skat 96
17 Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker 97
18 Udlån 98
19 Obligationer til dagsværdi 106
20 Aktier mv. 106
21 Kapitalandele i associerede virksomheder mv. 106
22 Kapitalandele i tilknyttede virksomheder mv. 107
23 Aktiver tilknyttet puljeordninger 107
24 Immaterielle aktiver 108
25 Domicilejendomme 109
26 Øvrige materielle aktiver 110
27 Andre aktiver 110
28 Gæld til kreditinstitutter og centralbanker 110
29 Indlån og anden gæld 111
30 Udstedte obligationer til amortiseret kostpris 111
31 Andre passiver 111
32 Hensatte forpligtelser 111
33 Efterstillede kapitalindskud 112
34 Egne kapitalandele 113
35 Eventualforpligtelser og andre forpligtende aftaler 114
36 Dagsværdisikring af renterisici (makrohedge) 115
37 Sikkerhedsstillelse 116
38 Nærtstående parter 117
39 Oplysning om dagsværdi 119
40 Restløbetid af finansielle forpligtelser – kontraktligt forfald 123
41 Aktivitet pr. land 123
42 Hoved- og nøgletal 124
43 Begivenheder indtruffet efter balancedagen 125
44 Koncernoversigt 126
45 Store aktionærer 126
46 Sammenhæng mellem koncernens resultat og egenkapital
iht. IFRS og Finanstilsynets regnskabsbekendtgørelse 126
Nøgletals- og resultatsmålsdefinitioner for koncernen 127
Afledte finansielle instrumenter 128
Risikostyring 132
Kreditrisiko 133
Markedsrisiko 136
Likviditetsrisiko 138
Operationel risiko 140
It-sikkerhed 140
Kapitalgrundlag 141
Resultatopgørelse 68
Totalindkomstopgørelse 68
Balance 69
Egenkapitalopgørelse 70
Pengestrømsopgørelse 72
Årsregnskab
67
Årsrapport 2022·
Sydbank-koncernen Sydbank A/S
Mio. kr. Note
2022 2021 2022 2021
Renteindtægter opgjort efter effektive rentes metode
Andre renteindtægter
Renteindtægter
7
Renteudgifter
8 487 437 490 435
Nettorenteindtægter
Udbytte af aktier
9 30 25 42 25
Gebyrer og provisionsindtægter
10 2.671 2.624 2.547 2.478
Afgivne gebyrer og provisionsudgifter
10 319 324 294 290
Nettorente- og gebyrindtægter
Kursreguleringer
11 386 474 427 593
Andre driftsindtægter
12 24 24 25 26
Udgifter til personale og administration
13 2.931 3.237 2.871 3.179
Af- og nedskrivninger på immaterielle og materielle aktiver
Andre driftsudgifter
Nedskrivninger på udlån mv. 14
-96 -415 -96 -415
Resultat af kapitalandele i associerede og tilknyttede virksomheder
15 8 7 31 25
Resultat før skat
Skat
16 504 353 513 358
Årets resultat
Fordeling af årets resultat
Aktionærer i Sydbank A/S
1.898 1.455
Indehavere af hybrid kernekapital
39 39
I alt til disposition
1.937 1.494
Foreslået udbytte til aktionærer i Sydbank A/S
947 701
Rente til indehavere af hybrid kernekapital
39 39
Foreslået anvendt til andre formål
12 12
Henlagt til egenkapital
939 742
I alt anvendt
1.937 1.494
Årets resultat pr. aktie (kr.)* 32,2 23,0 33,0 24,6
Årets resultat pr. aktie udvandet (kr.)* 32,2 23,0 33,0 24,6
Foreslået udbytte pr. aktie (kr.) 16,77 12,00 16,77 12,00
* Beregnet ud fra gennemsnitligt antal aktier i omløb, jf. side 19.
Totalindkomstopgørelse
Årets resultat
Anden totalindkomst
Poster, der ikke kan blive reklassificeret til resultatopgørelsen:
Ejendomsopskrivninger
Værdiregulering af visse strategiske aktier
- -
Anden totalindkomst efter skat
Årets totalindkomst 1.955 1.531 1.949 1.522
Resultatopgørelse
68
·Årsrapport 2022
Sydbank-koncernen Sydbank A/S
Mio. kr. Note
2022 2021 2022 2021
Aktiver
Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker
17 21.959 16.798 21.959 16.798
Udlån til dagsværdi
18 10.490 16.918 10.490 16.918
Udlån til amortiseret kostpris
18 73.933 67.041 74.410 67.540
Obligationer til dagsværdi
19 30.553 28.703 30.553 28.703
Aktier mv. 20 3.064 2.790 3.064 2.790
Kapitalandele i associerede virksomheder mv. 21 165 174 165 174
Kapitalandele i tilknyttede virksomheder mv. 22 - - 2.128 2.219
Aktiver tilknyttet puljeordninger
23 20.597 22.180 20.597 22.180
Immaterielle aktiver
24 364 405 363 405
Domicilejendomme
25 1.125 1.131 903 905
Domicilejendomme (leasing)
Grunde og bygninger i alt
Øvrige materielle aktiver
26 48 53 48 53
Aktuelle skatteaktiver
Udskudte skatteaktiver
16 8 6 11 11
Andre aktiver
27 8.139 5.955 7.739 5.522
Periodeafgrænsningsposter
Aktiver i alt
Passiver
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker
28 5.483 6.907 5.483 6.907
Indlån og anden gæld
29 107.501 93.877 109.637 96.120
Indlån i puljeordninger
Udstedte obligationer til amortiseret kostpris
30 13.242 13.313 13.242 13.313
Aktuelle skatteforpligtelser
Andre passiver
31 17.180 16.447 17.076 16.320
Periodeafgrænsningsposter
Gæld i alt
Hensatte forpligtelser
32 197 366 195 364
Efterstillede kapitalindskud
33 1.115 1.858 1.115 1.858
Egenkapital
Aktiekapital
Opskrivningshenlæggelser
Andre reserver:
Vedtægtsmæssige reserver
Reserve for nettoopskrivning efter indre værdis metode
Overført overskud
Foreslået udbytte mv. 959 713 959 713
Aktionærer i Sydbank A/S
Indehavere af hybrid kernekapital
Minoritetsaktionærer
Egenkapital i alt
Passiver i alt
Balance
69
Årsrapport 2022·
70
·Årsrapport 2022
Egenkapitalopgørelse
Mio. kr.
Egenkapital primo
2022 597 132 425 2 10.544 713 12.413 757 42 13.212
Periodens resultat
Anden totalindkomst
Årets totalindkomst
Transaktioner med ejere
Køb af egne aktier
-1.386 -1.386 -1.386
Salg af egne aktier
Nedsættelse af aktiekapital
-13 13 - -
Betalte renter af hybrid kernekapital
Valutakursregulering
Udbetalt udbytte mv. -713 -713 -9 -722
Udbytte, egne aktier
Transaktioner med ejere i alt
-13 - - - -412 -713 -1.138 -39 -9 -1.186
Egenkapital ultimo 2022 584 144 425 2 11.071 959 13.185 757 39 13.981
Egenkapital primo 2021 597 104 425 2 10.336 248 11.712 757 37 12.506
Periodens resultat
Anden totalindkomst
Årets totalindkomst
Transaktioner med ejere
Køb af egne aktier
-1.437 -1.437 -1.437
Salg af egne aktier
Betalte renter af hybrid kernekapital
Valutakursregulering
Udbetalt udbytte mv. -248 -248 -6 -254
Udbytte, egne aktier
Udbytte for
-340 -340 -340
Køb af kapitalandele i dattervirksomheder
Transaktioner med ejere i alt
Egenkapital ultimo 2021 597 132 425 2 10.544 713 12.413 757 42 13.212
* Vedtægtsmæssige reserver er bunden sparekassereserve i henhold til vedtægternes § 4.
** Hybrid kernekapital er uden forfald. Betaling af renter og tilbagebetaling af hovedstol er frivillig. Derfor behandles hybrid kernekapital regnskabsmæs-
sigt som egenkapital. Sydbank udstedte i maj 2018 100 mio. euro med mulighed for førtidsindfrielse den 28. august 2025. Udstedelsen forrentes med
Mid-Swap Rate + margin på 4,62 pct., i alt 5,25 pct. For udstedelsen gælder, at lånet vil blive nedskrevet, såfremt den egentlige kernekapitalprocent i
Sydbank A/S eller Sydbank-koncernen falder under 7.
Egenkapital
i alt
Hybrid
kernekapital**
Minoritets-
aktionærer
Aktionærer
i Sydbank A/S
Foreslået
udbytte mv.
Overført
overskud
Reserve for
nettoopskr. efter
indre værdis metode
Vedtægts-
mæssige reserver*
Opskriv nings-
henlæg gelser
Aktiekapital
Sydbank-koncernen
71
Årsrapport 2022·
Mio. kr.
Egenkapital primo
2022 597 132 425 2 10.544 713 12.413 757 13.170
Periodens resultat
0 939 959 1.898 39 1.937
Anden totalindkomst
12 0 12 12
Årets totalindkomst
- 12 - 0 939 959 1.910 39 1.949
Transaktioner med ejere
Køb af egne aktier
-1.386 -1.386 -1.386
Salg af egne aktier
959 959 959
Nedsættelse af aktiekapital
-13 13 - -
Betalte renter af hybrid kernekapital
- -39 -39
Valutakursregulering
0 0 0 -
Udbetalt udbytte mv. -713 -713 -713
Udbytte egne aktier
2 2 2
Transaktioner med ejere i alt
-13 - - - -412 -713 -1.138 -39 -1.177
Egenkapital ultimo 2022 584 144 425 2 11.071 959 13.185 757 13.942
Egenkapital primo 2021 597 104 425 2 10.336 248 11.712 757 12.469
Periodens resultat
0 742 713 1.455 39 1.494
Anden totalindkomst
28 - 28 28
Årets totalindkomst
- 28 - 0 742 713 1.483 39 1.522
Transaktioner med ejere
Køb af egne aktier
-1.437 -1.437 -1.437
Salg af egne aktier
1.239 1.239 1.239
Betalte renter af hybrid kernekapital
- -39 -39
Valutakursregulering
0 0 0 -
Udbetalt udbytte mv. -248 -248 -248
Udbytte egne aktier
4 4 4
Udbytte for
-340 -340 -340
Transaktioner med ejere i alt
- - - - -534 -248 -782 -39 -821
Egenkapital ultimo 2021 597 132 425 2 10.544 713 12.413 757 13.170
Aktiekapitalen består af 58.387.320 aktier med en pålydende værdi a 10 kr. eller i alt 583,9 mio. kr.
Banken har kun én aktieklasse, idet alle aktier besidder samme rettigheder.
Hybrid
kernekapital**
Aktionærer
i Sydbank A/S
Foreslået
udbytte mv.
Overført
overskud
Reserve for
nettoopskr. efter
indre værdis metode
Vedtægts-
mæssige reserver*
Opskriv nings-
henlæg gelser
Aktiekapital
Egenkapital
i alt
Sydbank-koncernen
Mio. kr.
2022
2021
Driftsaktivitet
Årets resultat før skat
Betalte skatter
-938 -790
Regulering for ikke-kontante driftsposter:
Resultat af kapitalandele i associerede virksomheder
Afskrivning på immaterielle og materielle aktiver
Nedskrivninger på udlån/garantier
Andre ikke-kontante driftsposter
-169 -149
Ændring i driftskapital:
Kreditinstitutter og centralbanker
-6.930 -5.819
Handelsbeholdning
-1.963 7.925
Andre finansielle instrumenter til dagsværdi
-198 241
Udlån
-561 -5.354
Indlån
Øvrige aktiver/passiver
-1.110 1.209
Pengestrømme fra driftsaktivitet
Investeringsaktivitet
Køb af kapitalandele i associerede virksomheder
Salg af kapitalandele i associerede virksomheder
Køb af anlægsaktier
-228 -206
Salg af anlægsaktier
Salg af kapitalandele i andre dattervirksomheder
Køb/salg af immaterielle aktiver
Køb af materielle aktiver
-72 -152
Salg af materielle aktiver
Pengestrømme fra investeringsaktivitet
-214 -202
Finansieringsaktivitet
Køb og salg af egne kapitalandele
-427 -198
Udbytte mv. -711 -584
Indfrielse af efterstillede kapitalindskud
-744 -
Udstedelse af obligationer
Indfrielse af obligationer
-3.718 -
Pengestrømme fra finansieringsaktivitet
-1.882 2.937
Årets pengestrømme
Likvider primo
Årets pengestrømme (ændring i året)
Likvider ultimo
Likvider ultimo
Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker
Fuldt ud sikre og likvide anfordringstilgodehavender i kreditinstitutter og forsikringsselskaber
Likvider ultimo
72
·Årsrapport 2022
Note 1 Anvendt regnskabspraksis
Væsentlige indregnings- og målingsprincipper
Noter
73
Årsrapport 2022·
Finansielle aktiver og forpligtelser
Note 1 Anvendt regnskabspraksis – fortsat
Noter
74
·Årsrapport 2022
Note 1 Anvendt regnskabspraksis – fortsat
75
Årsrapport 2022·
Note 1 Anvendt regnskabspraksis – fortsat
Noter
76
·Årsrapport 2022
Note 1 Anvendt regnskabspraksis – fortsat
77
Årsrapport 2022·
Note 1 Anvendt regnskabspraksis – fortsat
Noter
78
·Årsrapport 2022
Puljeaktiviteter
Samtlige puljeaktiver og -indlån indregnes i separate balance-
poster. Afkast af puljeaktiver og fordeling til puljedeltagere føres
under posten ”Kursreguleringer”. De aktiver, som puljedeltager
-
nes opsparing er placeret i, værdiansættes til dagsværdi.
Beholdningen af aktier og obligationer udstedt af koncernen
reduceres i henholdsvis egenkapitalen og udstedte obligationer.
”Indlån i puljeordninger” kan derfor overstige ”Aktiver tilknyttet
puljeordninger”.
Note 1 Anvendt regnskabspraksis – fortsat
79
Årsrapport 2022·
Note 1 Anvendt regnskabspraksis – fortsat
Noter
80
·Årsrapport 2022
Note 1 Anvendt regnskabspraksis – fortsat
81
Årsrapport 2022·
Modervirksomhedens regnskabspraksis
Årsregnskabet for modervirksomheden aflægges efter lov om
finansiel virksomhed og Finanstilsynets regnskabsbekendt
-
gørelse. Den anvendte regnskabspraksis i årsregnskabet for
modervirksomheden er den samme som for koncernregnskabet
bortset fra:
• Strategiske aktiebesiddelser, som i årsregnskabet for moder-
virksomheden værdireguleres over resultatopgørelsen, mens
de i koncernregnskabet værdireguleres over anden total
-
indkomst. Forskellen skyldes, at Finanstilsynets regnskabs-
bekendtgørelse ikke på dette punkt er forenelig med IFRS.
Forholdet har ingen indvirkning på balancen og egenkapitalen,
mens indvirkning på årets resultat er specificeret i note 46.
• Modervirksomhedens leje af ejendomme af dattervirksom
-
heder, der i overensstemmelse med Finanstilsynets regn-
skabsbekendtgørelse ikke behandles efter principperne i IFRS
16, men fortsat behandles efter principperne i IAS 17. Dette
skyldes, at modervirksomheden finansierer ejendommene
fuldt ud, og anvendelse af IFRS 16 dermed ville medføre en
dobbelt indregning af ejendommene i modervirksomhedens
balance.
Tilknyttede virksomheder er virksomheder, i hvilke modervirk
-
somheden har bestemmende indflydelse. Kapitalandele i tilknyt-
tede virksomheder indregnes og måles efter den indre værdis
metode. Den forholdsmæssige andel af de enkelte virksomhe
-
ders resultat efter skat føres under posten ”Resultat af kapitalan-
dele i associerede og tilknyttede virksomheder”.
Rapportering i henhold til ESEF-forordningen
Årsrapporten for Sydbank udarbejdes i henhold til ESEF-forord-
ningen (EU-Kommissionens delegerede forordning 2019/815
om det digitale fælles elektroniske rapporteringsformat ESEF).
Årsrapporten rapporteres i XHTML-format med en iXBRL-tag
-
ging af koncernregnskabet inkl. noter. ESEF-forordningen
kræver anvendelse af det særlige digitale rapporteringsformat
for årsrapporter for børsnoterede virksomheder, og fastsætter
de generelle regler for årsrapportens format og mere specifikke
regler om tagging af koncernregnskabet inkl. noter.
Kombinationen af XHTML-formatet og iXBRL-tagging gør det
muligt at læse koncernregnskabet maskinelt, samt forbedrer
sammenligneligheden af regnskabsoplysninger.
Koncernregnskabet inkl. noter er opmærket i iXBRL ved brug af
ESEF-taksonomien, der er en del af ESEF-forordningen.
Årsrapporten består af XHTML-dokumentet sammen med de
tekniske filer, der alle er inkluderet i ZIP-filen Sydbank-2022-12-
31-da.zip.
Nøgledefinitioner
XHTML (eXtensible HyperText Markup Language) er et sprog,
som bruges til at strukturere og markere indhold i dokumenter,
der kan vises i en standard webbrowser.
iXBRL-tagging er skjulte informationer, der er indeholdt i kilde
-
koden i XHTML-dokumentet og muliggør en konvertering af
informationen til en maskinlæsbar XBRL-data.
Note 1 Anvendt regnskabspraksis – fortsat
Noter
82
·Årsrapport 2022
Note 1 Anvendt regnskabspraksis – fortsat
ESEF-data
Virksomhedens domicil Danmark
Navn på koncernens øverste
modervirksomhed
Beskrivelse af virksomhedens drift
og primære aktiviteter
Indregistreringsland Danmark
Hovedforretningssted Danmark
Redegørelse for ændring af navn på
regnskabsaflæggende virksomhed N/A
Virksomhedens juridiske form A/S
Navn på regnskabsaflæggende
virksomhed Sydbank A/S
Modervirksomhedens navn
Sydbank A/S (noteret på
Nasdaq Copenhagen)
Virksomhedens hjemsted
83
Årsrapport 2022·
Noter
Note 2 Regnskabsmæssige skøn og vurderinger
84
·Årsrapport 2022
Note 2 Regnskabsmæssige skøn og vurderinger – fortsat
85
Årsrapport 2022·
Noter
86
·Årsrapport 2022
87
Årsrapport 2022·
Noter
88
·Årsrapport 2022
89
Årsrapport 2022·
Noter
90
·Årsrapport 2022
91
Årsrapport 2022·
Noter
92
·Årsrapport 2022
93
Årsrapport 2022·
Noter
94
·Årsrapport 2022
95
Årsrapport 2022·
Noter
96
·Årsrapport 2022
97
Årsrapport 2022·
Noter
98
·Årsrapport 2022
99
Årsrapport 2022·
Noter
100
·Årsrapport 2022
101
Årsrapport 2022·
Noter
102
·Årsrapport 2022
103
Årsrapport 2022·
Noter
104
·Årsrapport 2022
105
Årsrapport 2022·
Noter
106
·Årsrapport 2022
107
Årsrapport 2022·
Note 24 Immaterielle aktiver
Noter
108
·Årsrapport 2022
109
Årsrapport 2022·
Noter
110
·Årsrapport 2022
I alt
17.180 16.447 17.076 16.320
111
Årsrapport 2022·
Noter
112
·Årsrapport 2022
113
Årsrapport 2022·
Noter
114
·Årsrapport 2022
115
Årsrapport 2022·
Noter
116
·Årsrapport 2022
117
Årsrapport 2022·
Noter
118
·Årsrapport 2022
119
Årsrapport 2022·
Noter
120
·Årsrapport 2022
121
Årsrapport 2022·
Noter
122
·Årsrapport 2022
123
Årsrapport 2022·
Udbytte
-
9,36
Noter
124
·Årsrapport 2022
Udbytte
16,77 12,00 4,00
-
9,36
125
Årsrapport 2022·
Bestemt for salg
Green Team Group A/S, Sønder Omme Engroshandel
101 4 -24 100
Noter
126
·Årsrapport 2022
Nøgletals- og resultatmålsdefinitioner for koncernen
Nøgletal/resultatmål Definition
Årets resultat pr. aktie (kr.)* Årets resultat divideret med gennemsnitligt antal aktier i omløb.
Årets resultat pr. aktie (udvandet) (kr.)* Årets resultat divideret med gennemsnitligt antal aktier i omløb inkl.
udvandingseffekt af aktieoptioner og betingede aktier.
Børskurs ultimo Slutkurs på Sydbank-aktien ultimo året.
Indre værdi pr. aktie (kr.)
Egenkapital ultimo året divideret med antal aktier i omløb ultimo året.
Egentlig kernekapitalprocent Egentlig kernekapital divideret med risikovægtede risikoeksponeringer.
Kernekapitalprocent Kernekapital inklusive hybrid kernekapital divideret med risikovægtede
eksponeringer.
Kapitalprocent Kapitalgrundlag divideret med risikovægtede eksponeringer.
Resultat før skat i pct. af gns. egenkapital* Resultat før skat divideret med det kvartalsvise gennemsnit af egenkapitalen,
beregnet som et gennemsnit af årets kvartalers egenkapital ultimo.
Resultat efter skat i pct. af gns. egenkapital*
Resultat efter skat divideret med det kvartalsvise gennemsnit af egenkapitalen,
beregnet som et gennemsnit af årets
4 kvartalers egenkapital ultimo.
Afkastningsgrad i pct. Årets resultat divideret med gennemsnitlige aktiver i alt.
Udlån i forhold til indlån Udlån til amortiseret kostpris divideret med indlån (indlån samt anden gæld og indlån i
puljeordninger).
Udlån i forhold til egenkapital
Udlån til amortiseret kostpris divideret med egenkapitalen
.
Årets udlånsvækst
Udregnes på grundlag af udlån til amortiseret kostpris
.
Akkumuleret nedskrivningsprocent Nedskrivninger og hensættelser ultimo (korrektivkonto) divideret med udlån til
amortiseret kostpris og garantier før nedskrivninger og hensættelser.
Årets nedskrivningsprocent
Nedskrivninger på udlån mv
. divideret med udlån til amortiseret kostpris og garantier
før nedskrivninger og hensættelser.
Antal heltidsmedarbejdere ultimo
Antal fuldtidsansatte (deltidsansatte omregnet til fuldtidsansatte) ultimo året
.
* Nøgletallene er beregnet, som om den hybride kernekapital regnskabsmæssigt behandles som en forpligtelse.
Vedrørende definition af basisindtjening og beholdningsresultat henvises til anvendt regnskabspraksis note 1.
127
Årsrapport 2022·
Noter – Afledte finansielle instrumenter
128
·Årsrapport 2022
129
Årsrapport 2022·
Noter – Afledte finansielle instrumenter
130
·Årsrapport 2022
131
Årsrapport 2022·
Noter – Risikostyring
132
·Årsrapport 2022
133
Årsrapport 2022·
Noter – Risikostyring
134
·Årsrapport 2022
135
Årsrapport 2022·
Noter – Risikostyring
136
·Årsrapport 2022
137
Årsrapport 2022·
Noter – Risikostyring
138
·Årsrapport 2022
139
Årsrapport 2022·
It-sikkerhed
It understøtter en stor del af de processer, der anvendes af
bankens kunder og rådgivere. Denne rolle styrkes af den øgede
digitalisering i Sydbank, som kunderne oplever i form af øget
selvbetjening og bedre onlineoplevelser.
Cyber- og informationssikkerhed er derfor væsentlige elementer
i bankens operationelle risiko.
Koncernen gennemgår løbende dette område. Det gøres på
strategisk, taktisk og operationelt niveau. På baggrund af nye
lovkrav og reguleringer opdateres og opstilles der løbende krav
til fortrolighed, integritet og tilgængelighed for it-systemer i
relation til cyber- og informationssikkerhed.
Bestyrelsen opstiller og formulerer kravene til it-risikostyringen
i henholdsvis IT-Risikostyringspolitikken, It-sikkerhedspolitikken
og It-beredskabspolitikken. Politikkerne udgør fundamentet for
arbejdet med cyber- og informationssikkerhed.
Som en del af dette arbejde udarbejdes der årligt en risiko-
analyse, hvor de opstillede mål for fortrolighed, tilgængelighed
og integritet for hver enkelt proces og understøttende systemer
vurderes. Vurdering foretages ud fra sandsynlighed og
konsekvens, sammenkoblet med modenheden af administrative
og tekniske tiltag.
Alle politikker behandles og ajourføres årligt af bestyrelsen.
I politikkerne forholder bestyrelsen sig det aktuelle
risikobillede, og fastsætter på den baggrund kravene til blandt
andet tilgængelighed og stabilitet for den samlede it-og
dataanvendelse i Sydbank. De opstillede krav har medført, at
en stor del af koncernens it-anvendelse er redundant, for at
minimere risikoen for driftsforstyrrelser.
Såvel IT-Risikostyringspolitikken, It-sikkerhedspolitikken som
It-beredskabspolitikken gælder alle aspekter i koncernens
it-anvendelse, også der hvor it eller dele af den er outsourcet.
Derfor er Sydbanks samarbejde med Bankdata, herunder JN
Data, der er ansvarlig for den daglige drift, også indeholdt i
processerne for cyber- og informationssikkerhed.
Der afholdes løbende it-beredskabsøvelser både i sektoren, med
leverandører såvel som interne, der skal sikre, at Sydbank er så
godt forberedt som muligt på de hændelser, som måtte opstå.
Sydbank skal som et led i de gældende regler vedrørende
antiterror og hvidvask sikre, at der foreligger legitimation
vedrørende bankens kunder. Banken foretager også løbende
kontrol af de transaktioner, som behandles i bankens systemer.
Mistænkelige transaktioner indberettes.
Noter – Risikostyring
140
·Årsrapport 2022
Noter – Kapitalgrundlag
141
Årsrapport 2022·
Ledelsespåtegning
Bestyrelse
Direktion
Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse.
142
·Årsrapport 2022
143
Årsrapport 2022·
Den uafhængige revisors revisionspåtegning
Revisionspåtegning på regnskabet
Den uafhængige revisor
Revisionspåtegning
144
·Årsrapport 2022
Den uafhængige revisor
145
Årsrapport 2022·
Den uafhængige revisor
Revisionspåtegning
146
·Årsrapport 2022
Den uafhængige revisor
Statsautoriseret Revisionspartnerselskab
CVR-nr. 3377 1231
147
Årsrapport 2022·
Den uafhængige revisors erklæring med begrænset sikkerhed på ESG-data
Til Sydbank A/S’ interessenter
Vi fik af Sydbank A/S til opgave at afgive en erklæring med
begrænset sikkerhed på ESG-data anført på siderne
55-61 i
Sydbank A/S’ årsrapport, som dækker perioden
1. januar – 31.
december
2022 (”ESG-data”).
Vores konklusion
På grundlag af de af os udførte handlinger og det derved opnåede
bevis er vi ikke blevet bekendt med forhold, der giver os anled
-
ning til at konkludere, at ESG-data i Sydbank A/S’ årsrapport ikke,
i alle væsentlige henseender, er opgjort i henhold til de anførte
metoder til databehandling udviklet af Sydbank A/S som anført
på siderne
55-61.
Denne konklusion skal læses i sammenhæng med vores øvrige
kommentarer i denne erklæring.
Hvad vi erklærer os om
Omfanget af vores arbejde var at opnå begrænset sikkerhed om
ESG-data i afsnittet ESG-data og databehandling på siderne
55-
61 i 2022 årsrapportens ledelsesberetning.
Vores konklusion er afgivet med begrænset sikkerhed.
Anvendte faglige standarder og grad af sikkerhed
Vi udførte erklæringsopgaven med begrænset sikkerhed i over
-
ensstemmelse med ISAE 3000 (ajourført) “Andre erklæringer
med sikkerhed end revision eller review af historiske finansielle
oplysninger”, og hvad de rapporterede drivhusgasemissioner
angår i overensstemmelse med ISAE
3410 “Erklæringsopgaver
med sikkerhed om opgørelser af drivhusgasser”. Kvantificerin
-
gen af drivhusgasemissioner er behæftet med en iboende usik-
kerhed på grund af ufuldstændig videnskabelig viden, der bruges
til at bestemme emissionsfaktorerne og de nødvendige værdier
for at kombinere emissioner af forskellige gasser.
Omfanget af en erklæringsopgave med begrænset sikkerhed er
betydeligt mindre end en erklæringsopgave med høj sikkerhed
hvad angår både risikovurderingsprocedurer, herunder forståelse
af de interne kontroller, og de udførte procedurer til håndtering
af de vurderede risici. Den opnåede sikkerhed, der opnås ved en
erklæringsopgave med begrænset sikkerhed, er således bety
-
deligt mindre end den sikkerhed, der ville være opnået, hvis vi
havde udført en erklæringsopgave med høj sikkerhed.
Vores uafhængighed og kvalitetsstyring
Vi har overholdt kravene til uafhængighed og andre etiske krav
i de etiske regler for revisorer, International Code of Ethics for
Professional Accountants (IESBA Code), udstedt af International
Ethics Standards Board for Accountants, der bygger på de grund
-
læggende principper om integritet, objektivitet, faglig kompeten-
ce og fornøden omhu, fortrolighed, professionel adfærd og etiske
krav gældende i Danmark.
PwC er underlagt international standard om kvalitetsstyring, Qu
-
ality Control 1, og anvender således et omfattende kvalitetssty-
ringssystem, herunder dokumenterede politikker og procedurer
vedrørende overholdelse af etiske krav, faglige standarder og
gældende krav i lov og øvrig regulering. Vores arbejde er udført
af et uafhængigt tværfagligt team med erfaring inden for bære
-
dygtighedsrapportering.
Forståelse af metoder for måling og rapportering
ESG-data skal læses og forstås i sammenhæng med de anførte
metoder for databehandling, som ledelsen har eneansvar for at
udarbejde og anvende.
Fraværet af en generelt gældende praksis for opgørelse af
ESG-data, som man kan henholde sig til hvad angår vurdering
og opgørelse af ESG-data, gør det muligt at anvende forskellige,
men acceptable, måleteknikker, hvilket kan påvirke sammen
-
ligneligheden mellem forskellige virksomheder og mellem
forskellige perioder.
Udført arbejde
Vi forventes at planlægge og udføre vores arbejde med henblik
på at kunne overveje risikoen for væsentlig fejlinformation i
anførte ESG-data opgørelse. I denne forbindelse, og på grundlag
af vores faglige vurdering, har vi:
• Gennemført forespørgsler og foretaget interviews med kon
-
cernansvarlige for at kunne vurdere processer til konsolidering,
brug af koncernsystemer og kontroller udført på koncernni
-
veau,
• Foretaget stikprøvevis kontrol af ESG-data til underliggende
dokumentation og vurderet tilstrækkeligheden af opgørelses
-
metoder samt efterlevelse af anførte metoder for databehand-
ling til udarbejdelse af ESG-dataopgørelse,
• Foretaget analytisk kontrol af ESG-data og anførte udviklings
-
forklaringer,
• Vurderet den samlede fremstilling og præsentation af ESG-
data i årsrapporten,
• Vurderet det samlede, opnåede bevis.
Påtegning på ESG-data
148
·Årsrapport 2022
Den uafhængige revisors erklæring med begrænset sikkerhed på ESG-data
Herning, den
1. marts 2023
PricewaterhouseCoopers
Statsautoriseret Revisionspartnerselskab
CVR-nr. 3377 1231
Jens Pultz Pedersen
Civilingeniør
Per Rolf Larssen
statsautoriseret revisor
Vurdering af øvrige informationer om ESG og bæredygtighed
i årsrapporten
Sydbank A/S’ ledelse er ansvarlig for øvrige informationer om
ESG og bæredygtighed anført i
2022 årsrapportens ledelsesbe-
retning.
Vores konklusion vedrørende ESG-data på siderne
55-61 omfat-
ter ikke øvrige informationer om ESG og bæredygtighed, og vi
erklærer os ikke herom. I forbindelse med vores gennemgang af
ESG-data har vi læst øvrige informationer om ESG og bære
-
dygtighed i 2022 ledelsesberetningen, og i den sammenhæng
vurderet om øvrige informationer om ESG og bæredygtighed i
væsentligt omfang er inkonsistente med anførte ESG-data og vo
-
res opnåede viden eller på anden måde synes at være væsentligt
fejlbehæftede. Vi har intet at rapportere desangående.
Ledelsens ansvar
Sydbank A/S’ ledelse er ansvarlig for:
• At opstille, implementere og vedligeholde intern kontrol vedrø
-
rende relevant information til opgørelse af ESG-data, herunder
tilsikre at data er uden væsentlige fejlinformationer, uanset om
de skyldes fejl eller besvigelser,
• At etablere objektive principper for opgørelsen af ESG-data,
• At opgøre og rapportere ESG-data i henhold til anførte metoder
for databehandling, og
• Indholdet af årsrapporten.
Vores ansvar
Vi er ansvarlige for:
• At planlægge og udføre vores arbejde med henblik på at opnå
begrænset sikkerhed for, at ESG-data for perioden
1. januar –
31. december 2022 er opgjort, i alle væsentlige henseender, i
overensstemmelse med de anførte metoder for databehand
-
ling,
• Udtrykke en konklusion med begrænset sikkerhed på grundlag
af det udførte arbejde og det opnåede bevis, og
• Rapportere vores konklusion til Sydbank A/S’ interessenter.
149
Årsrapport 2022·
Formand
Lars Mikkelgaard-Jensen
Tidl. adm. direktør og managing director
Født: ..
Køn: Mand
Uddannelse: Cand.polit.
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Ja
Udvalgsposter: Medlem af Digitaliseringsudvalget og
Risikoudvalget
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde:
M.J. Grønbech Ejendomme A/S, bestyrelsesmedlem
M.J. Grønbech & Sønner Holding A/S, bestyrelsesmedlem
Industripension Holding A/S, bestyrelsesmedlem
Industriens Pensionsforsikring A/S, bestyrelsesmedlem
Særlige kompetencer: IT og digitalisering, robotics, ledelse,
strategi og forretningsudvikling og makroøkonomi
Næstformand
Jacob Chr. Nielsen
Adm. direktør
Født: ..
Køn: Mand
Uddannelse: HD regnskabsvæsen og økonomistyring, MBA
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Ja
Udvalgsposter: Medlem af Revisionsudvalget og
Nomineringsudvalget
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde:
Erhvervshus Sydjylland, adm. direktør
Camping Outdoor Danmark, formand
Gråsten Landbrugsskole, bestyrelsesmedlem
Særlige kompetencer: Ledelse, regnskab, forsikring,
industri, finansiering og revision
Bestyrelse
150
·Årsrapport 2022
Bestyrelsesmedlem
Janne Moltke-Leth
Tidl. adm. direktør
Født: ..
Køn: Kvinde
Uddannelse: Cand.merc.int., HD (O)
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Ja
Udvalgsposter: Formand for Nominerings udvalget og
medlem af Risikoudvalget
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde:
Krebs Skole, bestyrelsesmedlem
Særlige kompetencer: Ledelse, strategi- og forretnings-
udvikling, markedsføring og kommunikation, procesanalyse,
salg og distribution, ESG
Bestyrelsesmedlem
Susanne Schou
Underdirektør
Født: ..
Køn: Kvinde
Uddannelse: –
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Ja
Udvalgsposter: Formand for Digitaliseringsudvalget og
medlem af Nomineringsudvalget
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde:
Swienty A/S, bestyrelsesmedlem
Sydbank Fonden, bestyrelsesmedlem
Særlige kompetencer: Forretningsudvikling, forandrings-
ledelse, strategiudvikling, digitalisering og HR
151
Årsrapport 2022·
Bestyrelsesmedlem
Gitte Poulsen
Adm. direktør
Født: ..
Køn: Kvinde
Uddannelse: –
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Ja
Udvalgsposter: Formand for Lønudvalget og medlem af
Revisionsudvalget
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde:
KP Invest Herning A/S, adm. direktør
Selskabet af .. A/S, bestyrelsesformand
Gitte Poulsen Holding ApS, direktør
Herning Folkeblads Fond, bestyrelsesmedlem
A/S af .., bestyrelsesformand
KP Finans III A/S, bestyrelsesformand
KP Finans II A/S, bestyrelsesformand
KP Finans I A/S, bestyrelsesformand
QC ApS, adm. direktør
Ejendomsselskabet af .. A/S, bestyrelsesformand
Gitte Poulsen Holding ApS, direktør
Særlige kompetencer: Ledelse, strategi og forretningsudvikling,
økonomistyring og regnskab
Bestyrelsesmedlem
Jon Stefansson
Advokat
Født: ..
Køn: Mand
Uddannelse: Advokat
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Ja
Udvalgsposter: Medlem af Risikoudvalget og Lønudvalget
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde:
Michael Nissen Holding ApS, bestyrelsesformand
P. Christensen A/S, bestyrelsesformand
Moravia Invest A/S, bestyrelsesformand
P. Christensen Ejendomme A/S, bestyrelsesformand
P. Christensen Mobility A/S, bestyrelsesformand
Andersen Partners International ApS under frivillig likvidation,
likvidator
A Tower ApS under frivillig likvidation, likvidator
Andersen Partners Advokatpartnerselskab, bestyrelsesmedlem
Kai D Fonden, bestyrelsesformand
P. Christensen, Odense, Holding A/S, bestyrelsesformand
Særlige kompetencer: Compliance/jura, ledelse, strategi og
forretningsudvikling
Bestyrelse
152
·Årsrapport 2022
Bestyrelsesmedlem
Henrik Hoffmann
Tidl. kreditdirektør
Født: ..
Køn: Mand
Uddannelse: Bankuddannet, HD i udenrigshandel
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Ja
Udvalgsposter: Formand for Risikoudvalget
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde:
Accunia Fondsmæglerselskab A/S, bestyrelsesmedlem
ACM Forvaltning A/S, bestyrelsesmedlem
Sirena A/S, bestyrelsesmedlem
Sirena Group A/S, bestyrelsesmedlem
Særlige kompetencer: Ledelse i finansiel virksomhed,
risikostyring, kreditstyring, finansiering, strategi og
forretningsudvikling
Bestyrelsesmedlem
Søren Holm
Tidl. koncerndirektør
Født: ..
Køn: Mand
Uddannelse: Cand.polit.
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Ja
Udvalgsposter: Formand for Revisionsudvalget
og medlem af Digitaliseringsudvalget
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde: –
Særlige kompetencer: Ledelse i finansiel virksomhed, strategi-
og forretningsudvikling, økonomistyring, regnskab og revision,
risikostyring, kreditstyring, Treasury, værdipapirudstedelse og
kapitalstyring, ESG og governance
153
Årsrapport 2022·
Bestyrelsesmedlem
Carsten Andersen
Erhvervsrådgiver
Født: ..
Køn: Mand
Uddannelse: Akademiuddannelse i Finansiel Rådgivning,
Ejendomsmægleruddannelsen, HD (R) i Regnskab og
Økonomistyring
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Nej
Valgt af medarbejderne
Udvalgsposter: Medlem af Revisionsudvalget
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde:
Sundeved Vælgerforening, bestyrelsesmedlem
Kommuneforeningen for Venstre i Sønderborg,
bestyrelsesmedlem
Særlige kompetencer: Kreditgivning, finansiering,
økonomi og regnskab
Bestyrelsesmedlem
Jarl Oxlund
Kredsformand
Født: ..
Køn: Mand
Uddannelse: Bankuddannet, HD,
Master i Organisationspsykologi
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Nej
Valgt af medarbejderne
Udvalgsposter: Medlem af Digitaliseringsudvalget.
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde:
Finansforbundet, hovedbestyrelsesmedlem
Sydbank Kreds/Finansforbundet, kredsformand
Særlige kompetencer: Regnskab, bankprodukter,
kreditrisici og organisation
Bestyrelse
154
·Årsrapport 2022
Bestyrelsesmedlem
Pia Wrang
Private Banking-chef
Født: ..
Køn: Kvinde
Uddannelse: Eksamineret finansrådgiver – formuerådgivning,
Statens Skatte- og afgiftsuddannelse, Traineeuddannelse fra
A.P. Møller-Mærsk
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Nej
Valgt af medarbejderne
Udvalgsposter: –
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde: –
Særlige kompetencer: Kredit, skat, regnskab, bankprodukter og
konceptudvikling
Bestyrelsesmedlem
Jørn Krogh Sørensen
Kreditkonsulent
Født: ..
Køn: Mand
Uddannelse: Bankuddannet, HD i Kredit og Finansiering,
Finanssektorens Master i Ledelse
Valgt til bestyrelsen:
Nuværende valgperiode udløber:
Uafhængig: Nej
Valgt af medarbejderne
Udvalgsposter: Medlem af Lønudvalget
Ledelseshverv/Bestyrelsesarbejde: –
Særlige kompetencer: Kredit, finansiering, risikostyring,
regnskab og ledelse
155
Årsrapport 2022·
Adm. direktør
Karen Frøsig
Født: ..
Køn: Kvinde
Medlem af direktionen:
Administrerende direktør:
Bestyrelsesarbejde:
Sydbank Fonden, bestyrelsesmedlem
BOKIS A/S, bestyrelsesmedlem
Ejendomsselskabet af . juni A/S, bestyrelsesformand
Landsdækkende Banker, bestyrelsesformand
Syd Administration A/S, bestyrelsesformand
Foreningen Bankdata, bestyrelsesformand
Finans Danmark, bestyrelsesmedlem
PRAS A/S, bestyrelsesnæstformand
BI Holding A/S, bestyrelsesmedlem
Musikhuset Esbjerg, Fond, bestyrelsesmedlem
FR I af . september A/S, bestyrelsesmedlem
Museum Sønderjylland, bestyrelsesmedlem
Kunsten ApS, bestyrelsesmedlem
Letpension Forsikringsformidling A/S, bestyrelsesmedlem
Bankdirektør
Bjarne Larsen
Født: ..
Køn: Mand
Medlem af direktionen:
Bestyrelsesarbejde:
DLR Kredit A/S, bestyrelsesmedlem
Syd Administration A/S, bestyrelsesnæstformand
Ejendomsselskabet af . juni A/S, bestyrelsesmedlem
Opendo A/S, bestyrelsesmedlem
Opendo Holding A/S, bestyrelsesmedlem
Direktion
156
·Årsrapport 2022
Bankdirektør
Jørn Adam Møller
Født: ..
Køn: Mand
Medlem af direktionen:
Bestyrelsesarbejde:
Syd Administration A/S, direktør og bestyrelsesmedlem
Ejendomsselskabet af . juni A/S, direktør og
bestyrelsesmedlem
157
Årsrapport 2022·
Formand
Peter Erik Hansen
Direktør
Ragebøl
Næstformand
Tine Seehausen
Advokat
Odense
Lars Andersen
Direktør
Broager
Rasmus Normann Andersen
Adm. direktør
Holstebro
Erwin Andresen
Smedemester
Tinglev
Jesper Arkil
Adm. direktør
Haderslev
Torben Bech
Direktør/fabrikant
Aarhus
Frans Bennetsen
Advokat
Esbjerg
Steen Bjergegaard
Tandlæge
Odense
Michael Ahlefeldt Laurvig Bille
Greve
Kværndrup
Jørn Brandt
Direktør
Varde
Christian Bring
CEO
Næstved
Jan Christensen
Adm. direktør
Aarhus
Otto Christensen
Direktør
Vejle
Peter Vang Christensen
Adm. direktør
Egå
Chr. la Cour
Godsejer
Havndal
Peder Damgaard
Direktør
Kruså
Nicolai Dyhr
Advokat
Hellerup
Robin Feddern
Adm. direktør
Odense
Richard Fynbo
Direktør
Hjørring
Kim Galsgaard
Direktør
Svendborg
Jan Gerber
Direktør
Haderslev
Arne Gerlyng-Hansen
Adm. direktør
Rungsted Kyst
Mikkel Grene
Adm. direktør
Højbjerg
Leo Grønvall
Adm. direktør
Vejle
Peter Gæmelke
Gårdejer
Vejen
Jesper Hansson
Adm. direktør
Kolding
Per Have
CEO
Sønderborg
Lasse Rich Henningsen
Adm. direktør
Aalborg
Henrik Hoffmann*
Tidl. kreditdirektør
Frederiksberg
Søren Holm*
Tidl. koncerndirektør
København
Thomas Iversen
Direktør
Horsens
Flemming Jensen
Tømrermester
Esbjerg
Mia Dela Jensen
Direktør
Esbjerg
Svend Erik Dalsgaard Justesen
Tidl. gårdejer
Brædstrup
Repræsentantskab
158
·Årsrapport 2022
Hans-Jørgen Jørgensen
Direktør
Haderslev
Hanni Toosbuy Kasprzak
Bestyrelsesformand
Haderslev
Andreas Kirk
VP WE Legal
Charlottenlund
Svend Erik Kriby
Direktør
Klampenborg
Carsten Sandbæk Kristensen
Direktør
Thisted
Erik Steen Kristensen
Direktør
Esbjerg
Michael Kvist
Direktør
Årre
Michael Madsen
Direktør
Aabenraa
Lasse Meldgaard
Direktør
Rødekro
Lars Mikkelgaard-Jensen*
Tidl. adm. direktør og
managing director
Rungsted Kyst
Janne Moltke-Leth*
Tidl. adm. direktør
København
Tina Schmidt Madsen
Direktør
Herning
Ole Schou Mortensen
Prof. bestyrelsesmedlem
Rønne
Jan Müller
Direktør
Højer
Lars Thurø Møller
Advokat (L)
Slagelse
Jacob Chr. Nielsen*
Adm. direktør
Haderslev
Per Nordvig Nielsen
Direktør
Svendborg
Ellen Trane Nørby
Fhv. MF og minister
Sønderborg
Bjarne Emborg Pedersen
Direktør
Horsens
Hans Maigaard Petersen
Arkitekt
Gistrup
Jens Iwer Petersen
Direktør
Sønderborg
Gitte Poulsen*
Adm. direktør
Herning
Bente Rasmussen
Direktør
Sønderborg
Henrik Raunkjær
Adm. direktør
Ulkebøl
Michael Torp Sangild
Gårdejer
Rødekro
Susanne Schou*
Underdirektør
Sønderborg
Jon Stefansson*
Advokat
Kolding
Willy Støckler
Direktør
Esbjerg
Per Sørensen
Direktør
Tønder
Peter Sven Sørensen
Direktør
Juelsminde
Peter Therkelsen
Adm. direktør
Kruså
Jan Østerskov
CFO/Direktør
Køge
* Bestyrelsesmedlem
159
Årsrapport 2022·
Lokalråd
Område Fyn
Odense
Steen Bjergegaard
Tandlæge
Odense
Thomas Christensen
Direktør
Odense
Robin Feddern
Adm. direktør
Odense
Anders Flou
Partner og statsaut. revisor
Odense
Arne Gerlyng-Hansen
Adm. direktør
Rungsted Kyst
Jens Nannerup
Adm. direktør
Strib
Per Juul Nielsen
Adm. direktør
Odense
Poul Henrik Schou
Adm. direktør
Odense
Tine Seehausen
Advokat
Odense
Thomas Wulff
Direktør
Odense
Svendborg
Anders J. Banke
Adm. direktør
Tåsinge
Michael Ahlefeldt Laurvig Bille
Greve
Kværndrup
Kim Galsgaard
Direktør
Svendborg
Johan Groth
Statsaut. revisor
Svendborg
Frederik Harald Halberg
Adm. direktør
Svendborg
Claus Koch
Godsejer
Faaborg
Per Nordvig Nielsen
Direktør
Svendborg
Område Horsens
Stig Ersgard
Direktør
Juelsminde
Thomas Iversen
Direktør
Horsens
Christian Jakobsen
Direktør
Horsens
Peter Bjerremand Jensen
Direktør
Horsens
Svend Erik Dalsgaard Justesen
Tidl. gårdejer
Brædstrup
Anders Kjær Jørgensen
Direktør
Juelsminde
Jens Jørgen Nielsen
Gårdejer
Løsning
Anders Juel Sørensen
Direktør
Horsens
Peter Sven Sørensen
Direktør
Juelsminde
Område Hovedstaden
Andreas Byder
Adm. direktør
Virum
Nicolai Dyhr
Advokat
Hellerup
Søren Holm
Tidl. koncerndirektør
København
Svend Erik Kriby
Direktør
Klampenborg
Brian Kristoffersen
Direktør
Vedbæk
Brit Markussen
Adm. direktør
Hvidovre
Janne Moltke-Leth
Tidl. adm. direktør
København
160
·Årsrapport 2022
Område Kolding
Peter Gæmelke
Gårdejer
Vejen
Jesper Hansson
Adm. direktør
Kolding
Anders Jensen
Adm. direktør
Kolding
Morten Høilund
Adm. direktør
Kolding
Mette Myong Kind
Direktør
Kolding
Tommy Højtoft Pedersen
Adm. direktør
Kolding
Pernille Skov-Poulsen
Direktør
Vejen
Jon Stefansson
Advokat
Kolding
Peter Thorning
Bestyrelsesformand
Kolding
Område Midtjylland
Karsten Vang Andersen
Direktør
Ikast
Rasmus Normann Andersen
Direktør
Holstebro
Kirsten Elkjær-Holm
Tandlæge
Herning
Jon Skovhus Knudsen
Direktør
Randers
Niels Kofoed
Statsaut. ejendomsmægler
Herning
Carsten Sandbæk Kristensen
Direktør
Thisted
Henrik Pedersen Linneberg
Adm. direktør
Herning
Søren Vesterager Madsen
Direktør
Brande
Tina Schmidt Madsen
Direktør
Herning
Gitte Poulsen
Adm. direktør
Herning
Lise Von Seelen
Prof. bestyrelsesmedlem
Holstebro
Poul Sand Thomsen
Direktør
Herning
Torben Skov Villadsen
Direktør
Herning
Område Nordjylland
Anemette Bühlmann
Direktør
Aalborg
Mads Duedahl
Politiker
Aalborg
Richard Fynbo
Direktør
Hjørring
Henrik Glantz
Adm. direktør
Aalborg
Jesper Toft Hansen
Ejendomschef
Dronninglund
Lasse Rich Henningsen
Adm. direktør
Aalborg
Mads Lund Jensen
CEO
Aalborg
Per Dam Jensen
Direktør
Løkken
Peter Libak
CEO
Nibe
161
Årsrapport 2022·
Lokalråd
Mark Nielsen
Direktør
Aabybro
Peter Fogh Nissen
Direktør
Aalborg
Casper Nørgaard
Managing Director
Frederikshavn
Anders H. Petersen
CEO
Aalborg
Hans Maigaard Petersen
Arkitekt
Gistrup
Bo Lynge Rydahl
Adm. direktør
Aalborg
Peter Tuure
CFO
Støvring
Ann-Louise Christine Aasted
Direktør
Aalborg
Område Sjælland
Peter Vilhelm Andersen
Adm. direktør
Næstved
Christian Bring
CEO
Næstved
Lars Mikkelgaard-Jensen
Tidl. managing director
Rungsted Kyst
Lars Thurø Møller
Advokat (L)
Slagelse
Mette Radich Pedersen
Direktør
Holmegaard
Nils Jørgen Stølsgård
Adm. direktør
Køge
Jan Østerskov
CFO/direktør
Køge
Bornholm
Carsten Andersen
Direktør
Nexø
Andreas Brandt-Andersson
Direktør
Rønne
Ole Schou Mortensen
Prof. bestyrelsesmedlem
Rønne
Carsten Schou
Statsaut. ejendomsmægler
Rønne
Kurt Sjøholm
El-installatør
Rønne
Stefan Thunberg
Direktør
Allinge
Område Sønderborg
Lars Andersen
Direktør
Broager
Nicolai Faaborg Andresen
Direktør
Sønderborg
Peder Damgaard
Direktør
Kruså
Charlotte Wejs Hansen
Direktør
Sønderborg
Jens Hansen
Gårdejer
Nordborg
Peter Erik Hansen
Direktør
Ragebøl
Per Have
CEO
Sønderborg
Hans Heissel
Direktør
Gråsten
Henning Højberg Kristensen
Managing Director
Sønderborg
Bent Larsen
Direktør
Nordborg
Vivi Muurholm Matthiesen
Advokat
Sønderborg
162
·Årsrapport 2022
Ellen Trane Nørby
Fhv. MF og minister
Sønderborg
Bente Rasmussen
Direktør
Sønderborg
Henrik Raunkjær
Adm. direktør
Ulkebøl
Susanne Schou
Underdirektør
Sønderborg
Område Sønderjylland
Erwin Andresen
Smedemester
Tinglev
Jesper Arkil
Adm. direktør
Haderslev
Jan Gerber
Direktør
Haderslev
Anita Jacobsen
Økonomichef
Aabenraa
Hans-Jørgen Jørgensen
Direktør
Haderslev
Hanni Toosbuy Kasprzak
Bestyrelsesformand
Haderslev
Helen Lisby
Revisor
Tønder
Michael Madsen
Direktør
Aabenraa
Lasse Meldgaard
Direktør
Rødekro
Jan Müller
Direktør
Højer
Ove Bonde Møller
Gårdejer
Skærbæk
Jacob Chr. Nielsen
Adm. direktør
Haderslev
Jens Iwer Petersen
Direktør
Sønderborg
Martin Lentfer Petersen
Direktør
Sønderborg
Michael Torp Sangild
Gårdejer
Rødekro
Morten Skakke
Direktør
Aabenraa
Per Sørensen
Direktør
Tønder
Helle Taulbjerg
Hotel- og kroejer
Aabenraa
Peter Therkelsen
Adm. direktør
Kruså
Claus Tygesen
Adm. direktør
Tønder
Område Vejle
Otto Christensen
Direktør
Vejle
Bernt Dahl
Adm. direktør
Børkop
Leo Grønvall
Adm. direktør
Randbøl
Henrik Gundtoft
Butiksindehaver
Vejle
Bjarne Hessel
Direktør
Vejle
Anders Kirk Johansen
Direktør
Stouby
Anders Lage Jørgensen
Gårdejer
Hyrup, Stouby
Peter Due Laursen
Direktør
Hedensted
Peter Nielsen
Direktør
Børkop
Bjarne Emborg Pedersen
Direktør
Horsens
Uffe Vestergård Schmidt
Forretningsindehaver
Hejnsvig
163
Årsrapport 2022·
Lokalråd
Område Vestjylland
Frans Bennetsen
Advokat
Esbjerg
Jørn Brandt
Direktør
Varde
Christian Rølmer Christensen
Direktør
Esbjerg
Søren Faurholm Christensen
Direktør
Esbjerg
Anett Egsgaard
Adm. direktør
Esbjerg
Flemming Jensen
Tømrermester
Esbjerg
Mia Dela Jensen
Direktør
Esbjerg
Birgitte Nygaard Jørgensen
Statsaut. revisor
Varde
Andreas Kirk
VP WE Legal
Charlottenlund
Gitte Kirkegaard
Adm. direktør
Ribe
Erik Steen Kristensen
Direktør
Varde
Søren Aagaard Kruse
Restauratør
Esbjerg
Michael Kvist
Direktør
Årre
Rasmus Lynddahl
Direktør
Ribe
Michael Mathiesen
Murermester
Varde
Willy Støckler
Direktør
Esbjerg
Henning Urup
Gårdejer
Ansager
Område Aarhus
Torben Bech
Direktør/fabrikant
Aarhus
Jan Christensen
Adm. direktør
Skanderborg
Peter Vang Christensen
Adm. direktør
Egå
Chr. la Cour
Godsejer
Havndal
Samson Evar
Restauratør
Aarhus
Mikkel Grene
Adm. direktør
Højbjerg
Mette Hejl
Adm. direktør
Aarhus
Henrik Herold
Direktør
Randers
Henrik Hoffmann
Tidl. kreditdirektør
Frederiksberg
Ole Iversen
Direktør
Egå
Helle Østergaard Kristiansen
CEO
Aarhus
Bo Fischer Larsen
Adm. direktør
Aarhus
Jacob Eiskjær Olesen
CEO
Harlev
Niels Opstrup
Direktør
Nimtofte
Anders Thoustrup
Direktør
Randers
Henrik Kirkegaard Thygesen
Direktør
Mariager
Thomas Vinter
Adm. direktør
Beder
Morten Winther
CEO og Partner
Højbjerg
164
·Årsrapport 2022
Organisation
Direktion
Karen Frøsig
Bjarne Larsen
Jørn Adam Møller
Revision
Poul-Erik Winther
Jura
Karin Sønderbæk
Compliance
Lone Frederiksen
Sekretariat,
strategi og ESG
Flemming Ramberg
Mortensen
Erhverv/Privat
Claus Peter Michelsen
Område Kolding
Søren Olling
Område Sønderborg
Bente Skylvad
Område Tyskland
Kim Møller Nielsen
Kapitalforvaltning
Mads Kjølsen Olsen
Økonomi
Jacob Stig Blomberg
Fællesfunktioner
Linjefunktioner
Corporate
Banking and Finance
Steen S. Hansen
Digital Banking
Kristian Mikkelsen
Transaction Banking
Niels Skylvad
Sydbank Direkte
Torben Bruun Jørgensen
Markets
Pia B. Andersen
Kredit
Stig Westergaard
Kommunikation &
Marketing
Søren Hansen Reumert
Område Horsens
Claus Brandt
Område Fyn
Claus Braad Hansen
Område Sjælland
Jesper Lund Wimmer
Område Midtjylland
Claus Brændstrup
Område Aarhus
Torben R. Rasmussen
Område Vejle
Tina K. Lyngsø
Område Vestjylland
Frank Bondorph
Sydbank Landbrug
Brian Skov Nielsen
Private Banking
Steen Sandager
Digital & Support
Morten Barsballe Nielsen
Risiko
Bjørn S. Clausen
Område Hovedstaden
Søren Gadeberg
Område Nordjylland
Claus Starbæk
Område Sønderjylland
Laurids Kudsk
HR & Organisation
Else Guldager
IT-Service og
Informationssikkerhed
Erik Meldgaard
Operations
Jakob Aarup Petersen
165
Årsrapport 2022·
Sydbank A/S
CVR-nr. DK
tlf. 74 37 37 37