2 Årsrapport Bank ASA 2023
Opplysninger om selskapet
Adresse:
Storebrand Bank ASA
Telefon: +47 915 08 880
Hjemmeside: www.storebrand.no
E-post adresse: bank@storebrand.no
Kontaktpersoner:
Camilla Leikvoll. Administrerende direktør. E-mail: camilla.leikvoll@storebrand.no. Tlf. + 47 979 89 128.
Kjetil Ramberg Krøkje. Leder Strategi og Finans. E-mail: kjetil.r.krokje@storebrand.no. Tlf. + 47 934 12 155.
Johannes Narum. Leder Investor Relations og Rating. E-mail: johannes.narum@storebrand.no. Tlf. + 47 993 33 569.
Innhold
Innhold side
Årsberetning
Opplysninger selskapet 2
Nøkkeltall Storebrand Bank Konsern og
Storebrand Bank ASA 3
Årsberetning 4
Innhold side
Regnskap og noter
STOREBRAND BANK KONSERN
Resultatregnskap 18
Balanse 20
Konsolidert oppstilling over endring i egenkapital 22
Kontantstrømoppstilling 24
Noter 25
STOREBRAND BANK ASA
Resultatregnskap 70
Balanse 72
Oppstilling over endring i egenkapital 74
Kontantstrømoppstilling 76
Noter 77
Erklæring fra styret og administrerende direktør 126
Revisjonsberetning 127
3 Årsrapport Bank ASA 2023
Nøkkeltall Storebrand Bank
NOK mill. og prosent 2023 2022
Resultatregnskapet: (i % av gj.snittlig forv.kapital)
Netto renteinntekter
1)
1,43 % 1,19 %
Andre inntekter
2)
0,15 % 0,13 %
Hovedtall fra balansen:
Forvaltningskapital 70 327,0 56 631,2
Gjennomsnittlig forvaltningskapital
1)
63 928,9 51 387,5
Brutto utlån til kunder 59 702,0 49 993,9
Innskudd fra kunder 23 948,2 19 477,8
Kundeinnskudd i % av brutto utlån 40,1 % 39,0 %
Egenkapital 4 727,2 3 360,9
Andre nøkkeltall:
Tapskostnad i % av gjennomsnittlig brutto utlån
4)
0,10 % 0,03 %
Misligholdte engasjementer i % av brutto utlån 0,6 % 0,2 %
Kostnader i % av driftsinntekter
3)
45,3 % 56,9 %
Justert avkastning på egenkapital 9,9 % 7,4 %
Ren kjernekapitaldekning 17,0 % 15,7 %
LCR
5)
352,0 % 166,0 %
NOK mill. og prosent 2023 2022
Resultatregnskapet: (i % av gj.snittlig forv.kapital)
Netto renteinntekter
1)
1,92 % 1,47 %
Andre inntekter
2)
1,02 % 0,81 %
Resultat før andre inntekter og kostnader i prosent av totale eiendeler 0,90 % 0,57 %
Hovedtall fra balansen:
Forvaltningskapital 33 873,5 28 135,9
Gjennomsnittlig forvaltningskapital
1)
30 705,7 26 384,8
Brutto utlån til kunder 14 612,5 12 512,9
Innskudd fra kunder 23 948,2 19 477,8
Kundeinnskudd i % av brutto utlån 163,9 % 155,7 %
Egenkapital 4 483,6 3 442,5
Andre nøkkeltall:
Tapskostnad i % av gjennomsnittlig brutto utlån
4)
0,29 % 0,06 %
Misligholdte engasjementer i % av brutto utlån 1,1 % 0,5 %
Kostnader i % av driftsinntekter
3)
50,5 % 63,6 %
Ren kjernekapitaldekning 25,0 % 22,4 %
LCR
5)
338,0 % 143,0 %
Definisjoner:
1) Neto renteinntekter i prosent av gjennomsnittlig eiendeler. Gjennomsnittlig forvaltningskapital er beregnet ut fra månedlig forvaltningskapital for h.h.v. kvartal og hittil i år.
2) Andre inntekter inkluderer netto provisjonsinntekter.
3) Totale driftskostnader i prosent av totale inntekter.
4) Tapskostnad består av periodens nedskrivninger og tap på utlån inkludert statistiske nedskrivninger.
5) Liquidity coverage requirement.
Storebrand Bank konsern
Storebrand Bank ASA
4 Årsrapport Bank ASA 2023
Årsberetning
Hovedtrekk
Storebrand Bank ASA er et heleid datterselskap av Storebrand ASA . Bankens virksomhet drives som en integrert del av
Storebrandkonsernets virksomhet, og er organisert under Personmarkedet. Storebrand Bank ASA er en forretningsbank
konsesjon fra Finanstilsynet til å utstede obligasjoner med fortrinnsrett (OMF). I 2020 ble også konsernets
investeringsrådgivningsvirksomhet mot personmarkedet, Storebrand Finansiell Rådgivning AS (SFR), innfusjonert i
banken, og banken har derfor ytterligere konsesjoner under verdipapirhandelloven, å motta og formidle ordre, samt
investeringsrådgivning.
Makroøkonomisk påvirkning
Høy inflasjon med tilhørende økte styringsrenter har preget den makroøkonomiske situasjonen i Norge de siste årene.
Mange nordmenn, inkludert våre kunder, har fått større utfordringer med å håndtere økte priser og lånerenter, men et
godt arbeidsmarked og lav arbeidsledighet har bidratt til at den privatøkonomiske situasjonen likevel har vært håndterlig
for de aller fleste. Boligmarkedet holdt seg overraskende godt i første halvdel av 2023, men stagnerte i andre halvdel
med tilhørende redusert omsetning og fallende priser. I 2024 er det ventet at styringsrenten vil begynne å kuttes utover i
året, at inflasjonen vil avta og at arbeidsledighet kun vil øke svakt.
I nedskrivningsvurderingene er det gjort en samlet vurdering av fremtidige utsikter hvor rentenivå, inflasjon og
arbeidsledighet er noen av faktorene som vurderes. Utviklingen i misligholdte lån, lån med restanse og avdragsfrihet
følges tett.
Resultatutvikling
600
500
400
300
200
100
–
2019 2020 2021 2022 2023
Resultat før skatt
Utvikling i resultat før skatt (MNOK)
Resultat før skatt ble for bankkonsernet 500 millioner kroner for 2023 mot 281 millioner kroner i 2022 for videreført
virksomhet. Netto renteinntekter økte med 307 millioner kroner i 2023 til 917 millioner kroner, som følge av både økt
forvaltningskapital og bedret margin. Driftskostnadene økte fra 383 millioner kroner i 2022 til 458 millioner kroner i
2023, hovedsakelig grunnet noe økt bemanning i salg og betjening og økte systemkostnader. Tap på utlån utgjør 54
millioner kroner i 2023 mot 14 millioner kroner i 2022. Bankkonsernet oppnådde et resultat etter skatt på 380 millioner
kroner i 2023 mot 214 millioner kroner i 2022.
5 Årsrapport Bank ASA 2023
Netto renteinntekter
Netto renteinntekter (MNOK) og netto renteinntekter i
prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital
1000
800
600
400
200
–
2019 2020 2021 2022 2023
2,00 %
1,50 %
1,00 %
0,50 %
0,00 %
Netto renteinntekter
Netto renteinntekter i prosent av
gjennomsnittlig forvaltningskapital
Netto renteinntekter for bankkonsernet beløper seg til 917 millioner kroner i 2023 mot 610 millioner kroner året før.
Økningen skyldes både økt forvaltningskapital og bedret rentemargin. Netto renteinntekter i prosent av gjennomsnittlig
forvaltningskapital utgjør 1,43 prosent i 2023, en økning på 0,25 prosentpoeng fra 2022. Fra 2022 til 2023 har
marginene på utlån blitt svekket noe, samtidig som innskuddsmarginene er vesentlig styrket.
Netto provisjonsinntekter
Bankkonsernets netto provisjonsinntekter utgjør 96 millioner kroner, mot 98 millioner kroner i 2022.
Andre inntekter
Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter reduseres fra minus 30 millioner kroner i 2022 til minus 2 millioner kroner i
2023. Forbedring i andre inntekter skyldes i hovedsak endring i verdi på finansielle instrumenter.
Driftskostnader
500
400
300
200
100
–
2019 2020 2021 2022 2023
Driftskostnader
Driftskostnader (MNOK)
Driftskostnadene i bankkonsernet utgjør totalt 458 millioner kroner (383 millioner). Ressursbruken økte i hovedsak i
tilknytning til salg og betjening for å understøtte bankens vekst. Kostnadsprosenten ble 45 prosent i 2023 (57 prosent).
6 Årsrapport Bank ASA 2023
Tap og mislighold
Utvikling i brutto misligholdte engasjementer med og uten verdifall (MNOK) og i
prosent av gjennomsnittlig brutto utlån
Brutto misligholdte engasjementer
med og uten verdifall
Brutto misligholdte engasjementer
i prosent av brutto utlån*
400
350
300
250
200
150
100
50
–
2019 2020 2021 2022 2023
0,70 %
0,60 %
0,50 %
0,40 %
0,30 %
0,20 %
0,10 %
0,00 %
* Mislighold målt på kontonivå
Samlede utlånstap utgjør 54 millioner kroner for bankkonsernet i 2023 mot 14 millioner kroner i 2022. Den
største økningen i tap i forhold til 2022 er knyttet til boliglån og tap utgjør nå 0,04% av den gjennomsnittlige
boliglånsporteføljen.
Misligholdte lån uten verdifall økte i 2023 og utgjør 267 millioner kroner (73 millioner), mens misligholdte lån med
verdifall utgjør 112 millioner kroner (25 millioner). Samlet misligholdsvolum utgjør 0,6 prosent av brutto utlån (0,2
prosent).
Balanse
100 000
80 000
60 000
40 000
20 000
–
2019 2020 2021 2022 2023
Bankkonsern
Storebrand Livsforsikring
Utvikling i brutto utlån fordelt på bankkonsern og Storebrand Livsforsikring (MNOK)
Ved utgangen av 2023 hadde bankkonsernet en forvaltningskapital på 70,3 milliarder kroner. Brutto utlån til kunder var
59,7 milliarder kroner ved utgangen av året, en økning på 9,7 milliarder kroner fra 2022. I 2016 inngikk banken avtale
med Storebrand Livsforsikring AS om salg av utlån til personmarkedet. Porteføljen av boliglån i Storebrand Livsforsikring
AS er marginalt endret i 2023 og utgjør 17 milliarder kroner per 31. desember 2023.
Utlånsporteføljen inkludert lån forvaltet på vegne av Storebrand Livsforsikring AS utgjør 76,7 milliarder kroner ved
utgangen av året noe som innebærer en økning på 9,6 milliarder kroner fra inngangen av året.
Bankkonsernets utlånsportefølje består hovedsakelig av boliglån med lav risiko. Gjennomsnittlig veid belåningsgrad for
bankkonsernets boliglånsportefølje er 65 prosent mot 57 prosent ved utgangen av 2022. Belåningsgraden beregnes ut
ifra trukket beløp ved kreditter.
Bankkonsernet har en balansert finansieringsstruktur og baserer sine innlån på kundeinnskudd, utstedelse av
verdipapirer og obligasjoner med fortrinnsrett, samt innlån i det norske og internasjonale kapitalmarkedet. Banken har
etablert gode likviditetsbuffere. Volumet av innskudd fra kunder var 23,9 milliarder kroner (19,5 milliarder) ved utgangen
av året, noe som tilsvarer en innskuddsdekning på 40 prosent (39 prosent).
7 Årsrapport Bank ASA 2023
Bankkonsernet har utstedt 0,6 milliard kroner i seniorobligasjoner og 9,8 milliarder kroner i obligasjoner med fortrinnsrett
(OMF) i løpet av 2023. Ved årsslutt hadde Storebrand Bank ASA 37,3 milliarder kroner i obligasjoner med fortrinnsrett
(OMF) utstedt av Storebrand Boligkreditt AS.
Virksomhetsområder
Storebrand Bank ASA er en nettbasert bank som leverer tradisjonelle bankprodukter til det norske personmarkedet.
Tilbudet består blant annet av lån til bolig, forbrukslån, brukskonto og kort, samt mobilbank og nettbank. Banken
samarbeider med flere eksterne partnere, deriblant eiendomsmeglerkjeden Nordvik og interesseorganisasjonen
Huseierne.
Storebrand Bank ASA tilbyr dessuten et bredt spekter av alternativer for banksparing, og er hovedsete for konsernets
investeringsrådgivningsvirksomhet mot personmarkedet. Storebrand Bank ASA er også partner med Dreams som tilbyr
en innovativ spareapp som gjør sparing enkelt og morsomt, samt tjenesten Bli Gjeldfri som del av forbrukslånstilbudet til
banken.
Bankkonsernet hadde ved utgangen av 2023 ca. 175 000 aktive kunder med et brutto utlånsvolum på 59,7 milliarder
kroner og innskuddsvolum på 23,9 milliarder kroner.
Konsernforhold og datterselskaper
Datterselskapet Storebrand Boligkreditt AS har konsesjon til utstedelse av obligasjoner med fortrinnsrett med pant i
privatboliger. Selskapet har en balanse på 46,6 milliarder kroner (39,1 milliarder) ved utgangen av 2023 og fungerer
i all hovedsak som et finansieringsverktøy. Det er utstedt obligasjonslån med fortrinnsrett for 37,3 milliarder kroner.
Volumet av misligholdte og tapsutsatte utlån utgjør 0,49 prosent av brutto utlån ved utgangen av 2023. Det etablerte
låneprogrammet har en AAA-rating fra ratingbyrået S&P Global Rating Services.
Risikostyring
En banks kjernevirksomhet er knyttet til verdiskapning gjennom eksponering mot akseptabel risiko. Bankkonsernet har
et bevisst forhold til risikoene i virksomheten, har god forståelse for risikoer som medfører inntjening og tap og arbeider
kontinuerlig med å videreutvikle systemer og prosesser for risikostyring. Risikoprofilen vurderes som lav til moderat.
Risiko i bankkonsernet følges opp i henhold til styrevedtatte retningslinjer for risikostyring og internkontroll. Styret
fastsetter årlig risikoappetitt og -strategi og risikorammer. Det utarbeides separate risikostrategier for de enkelte
risikoene, med risikoindikatorer og risikorammer. Utvikling av disse parametrene følges gjennom risikorapporter til styret.
Kredittrisiko og likviditetsrisiko er de vesentligste risikoene for bankkonsernet. Banken er også eksponert for
solidietsrisiko, markedsrisiko, operasjonell risiko inkl. IKT-risiko og compliancerisiko.
Kredittrisiko
Bankkonsernet har netto utlån til kunder på 59,7 milliarder kroner 31. desember 2023. Inkludert i samlet eksponering
per 31. desember 2023 inngår i tillegg lånetilsagn, ubenyttede kredittrammer og garantier på i alt 7,5 milliarder kroner.
Utlånsvolum inkludert lånetilsagn og ubenyttede kredittrammer utgjør 67,2 milliarder kroner. Kredittkvaliteten i
porteføljen vurderes som god med lav til moderat risiko som er i tråd med risikoappetitten. Tilnærmet hele porteføljen
er sikret med pant i fast eiendom. Porteføljens høye sikkerhetsdekning tilsier begrenset tapsrisiko. Innvilgelse av nye lån
skjer i tråd med forskriften om krav til nye utlån med pant i bolig.
Gjennomsnittlig veid belåningsgrad i bankkonsernet er om lag 65 prosent (58 prosent) for boligengasjementer. Blant
boligengasjementene er 39 prosent (51 prosent) innenfor 60 prosent belåningsgrad, 73 prosent (90 prosent) innenfor
80 prosent og 99 prosent (99 prosent) er innenfor 100 prosent belåningsgrad. Storebrand Bank ASA overvåker
belåningsgraden løpende, og oppdaterer markedsverdiene kvartalsvis.
Boligkreditts balanse (rammelån med pant i boligeiendom) utgjør 15 prosent (9 prosent) av samlet eksponering.
Utnyttelsesgraden på rammelånene er gjennomsnittlig 70 prosent (66 prosent).
Bankkonsernet hadde ved årsskiftet deponert verdipapirer til virkelig verdi på 1.429 millioner kroner som sikkerhet for
trekkadgang til dagslån i Norges Bank. Videre er det deponert verdipapirer til virkelig verdi på 152 millioner kroner til
andre kredittinstitusjoner.
Likviditetsrisiko
Storebrand Bank konsernet har solide likviditetsbuffere. Liquidity coverage requirement (LCR) måler størrelsen på
foretakets likvide aktiva, i forhold til netto likviditetsutgang 30 dager frem i tid, i en gitt stressituasjon i penge- og
kapitalmarkedene. Minstekrav til LCR er 100 prosent. Banken rapporterer LCR månedlig. LCR-kravet er tilfredsstilt
ved samtlige måletidspunkt. Ved utgangen av året utgjør bankkonsernets LCR 352 prosent. I Storebrand Boligkreditt
er overpantsettelsen 24,3 prosent (32,3 prosent), hvor lovkravet er 5 prosent (OMF Premium). Storebrand Bank ASA
8 Årsrapport Bank ASA 2023
har i tillegg vesentlig volum på bankbalansen som kan selges kredittforetaket. Banken har dermed et stort potensial for
utstedelse av OMF-er.
Innskuddsdekningen i Storebrand Bank konsernet er 40 prosent ved utgangen av året, og tilsvarende tall for Storebrand
Bank ASA er 165 prosent. For markedsfinansieringen legges det stor vekt på å ha en balansert finansieringsstruktur med
hensyn til forfallstidspunkt, instrumenter og utstedelser i ulike markeder. Storebrand Bank konsernet måler og vurderer
blant annet NSFR i vurderingen av bankens finansieringsprofil og risiko. Minstekravet til NSFR er 100%. Bankkonsernets
NSFR var 118 prosent ved utgangen av 2023.
Markedsrisiko
Renterisiko og spreadrisiko i likviditetsporteføljen utgjør de mest vesentlige markedsrisikoene. Renterisiko i bankboken
(IRRBB) og kreditt spread risiko i bankboken er målt i henhold til regulatoriske krav med separate risiko grenser. Samlet
er markedsrisikoen lav. Det er svært lave rammer for valutarisiko, og det er ingen aktiv investeringsstrategi for aksjer.
Banken har ingen handelsportefølje.
Operasjonell risiko
For å håndtere operasjonell risiko fokuserer bankkonsernet på å etablere gode arbeids- og kontrollrutiner, og arbeider
samtidig systematisk med å skape gode holdninger blant bankkonsernets ansatte. De viktigste tiltakene for å redusere
operasjonell risiko er systematiske risikogjennomganger i alle deler av bankkonsernet minimum halvårlig, samt ved
igangsettelse av prosjekter og dersom spesielle hendelser inntreffer. Siste risikogjennomgang ble gjennomført i andre
halvår i 2023. Operasjonell risiko vurderes som lav.
Bankens IT-systemer er sentrale for bl.a. produktetablering, kredittinnvilgelse, porteføljeoppfølging og regnskapsføring.
Feil og driftsavbrudd kan få konsekvenser for driften og påvirke kunders tillit. I ytterste konsekvens kan avvikssituasjoner
føre til sanksjoner fra tilsynsmyndigheter. Operasjonell drift av IT-systemene er i betydelig grad utkontraktert. Bankens
systemplattform bygger på innkjøpte standardsystemer som driftes og følges opp gjennom tjenesteavtaler. Det er
etablert en tverrgående styringsmodell med tett leverandøroppfølging og internkontrollaktiviteter for å redusere risikoen
knyttet til IT-systemenes utvikling, forvaltning, drift og informasjonssikkerhet. IT plattformen er stabil og fungerer godt.
Compliancerisiko
Risikoen for at man pådrar seg offentlige sanksjoner eller økonomisk tap som følge av manglende etterlevelse av eksternt
og internt regelverk, er definert som bankkonsernets compliancerisiko. Storebrand Bank ASA er spesielt oppmerksom
på risiko i forbindelse med etterlevelse og implementering av endringer i gjeldende lovverk rundt anti-hvitvask og
terrorfinansiering (AML-CFT), kundebeskyttelse/-vern, kapitaldekning, likviditetsstyring og anvendelse av internasjonale
regnskapsstandarder.
Svindel og tvistesaker
Storebrand Bank ASA har i 2023 politianmeldt tre (to) svindelsaker. Banken har totalt i 2023 mottatt 34 (11)
kundeklager. Kundene har fått medhold i 11 (to) saker, delvis medhold i én (tre) sak(er), resterende er behandlet/avvist
(6). Klagene har medført tapsføring på til sammen 0,2 millioner kroner.
Kapitalstyring
Kapitaldekning
Bankkonsernet har ved utgangen av 2023 en netto ansvarlig kapital på 5,4 milliarder kroner (4,4 milliarder).
Kapitaldekningen, kjernekapitaldekning og ren kjernekapitaldekning var henholdsvis 21,8 prosent, 18,5 prosent
og 17,0 prosent ved årsslutt 2023 mot 21,3 prosent, 17,2 prosent og 15,7 prosent ved utgangen av 2022. Uvektet
kjernekapitalandel utgjorde 6,3 prosent ved utgangen av 2023 mot 6,1 prosent ved utgangen av 2022. Bankkonsernet
skal til enhver tid overholde kapitalkrav med tilstrekkelig margin. Samlet krav til ren kjernekapital, kjernekapital
og ansvarlig kapital er henholdsvis 14,7, 16,5 og 18,8 prosent. Krav til uvektet kjernekapitalandel er 3,0 prosent.
Selskapet har tilfredsstillende soliditet og likviditet sett i forhold til virksomheten. Både bankkonsernet, morbanken og
boligkredittforetaket oppfyller gjeldende lovkrav.
Åpenhetsloven
Formål og avgrensning
Storebrand Bank ASA er gjennom lov om virksomheters åpenhet og arbeid med grunnleggende menneskerettigheter
og anstendige arbeidsforhold (åpenhetsloven) 01.07.2022, pliktig til å utføre aktsomhetsvurderinger i tråd med OECDs
retningslinjer for flernasjonale selskaper.
Vi skal etterleve universelle menneske- og arbeidsrettigheter, og minimere risikoen for brudd gjennom egen drift og
i leverandørkjede. Med egen drift menes påvirkning gjennom finansielle tjenester som tilbys og behandling av egne
ansatte.
9 Årsrapport Bank ASA 2023
Formålet med denne rapporten er å gjøre det enklere for forbrukere, organisasjoner og andre interessenter å få innsikt
i hvordan Storebrand Bank ASA arbeider med menneske- og arbeidstakers rettigheter, og om vi enten har forårsaket,
bidratt til eller er direkte forbundet med brudd på disse.
I tillegg til denne rapporten vises det til Storebrandkonsernets årsrapport og felles redegjørelse etter åpenhetsloven.
Sistnevnte beskriver i kapittel 3 konsernfelles retningslinjer som ligger til grunn for arbeidet med menneskerettigheter i
Storebrand Bank ASA.
Organisering
Konsernorganisering
Det er identifisert ansvarlige i hvert enkelt konsernforetak som skal sikre at det jevnlig gjennomføres vurderinger
av risiko og foretas aktsomhetsvurderinger av leverandørkjede og forretningspartnere, samt egen drift. Det vises til
Storebrandkonsernets årsrapport og felles redegjørelse etter åpenhetsloven kapittel 2.1 for mer informasjon om
organiseringen i konsernet.
Organisering og ansvar
Storebrand Bank ASA er et heleid datterselskap av Storebrand ASA, og er en forretningsbank med konsesjoner
under verdipapirhandelloven. Storebrand Bank er en digital bank som tilbyr tradisjonelle bankprodukter, som
boliglån, kontoprodukter, betalingstjenester og usikret lån til det norske personmarkedet. Banken tilbyr også
investeringsrådgivning og ordreformidling til personkunder og selskaper, primært i Norge, som distributør for
produktselskapene Storebrand Asset Management AS og Storebrand Livsforsikring AS.
Administrerende direktør i Storebrand Bank ASA er ansvarlig for implementering av arbeidet med menneskerettigheter
og anstendige arbeidsforhold i selskapet. Ledergruppen i Storebrand Bank håndterer risiko og aktsomhetsvurderinger av
leverandørkjede og forretningspartnere, samt drift innenfor respektive ansvarsområder og funksjoner. Chief Risk Officer
(CRO) og Chief Compliance Officer (CCO) i Storebrand Bank ASA gir løpende råd og overvåker vurderinger og prosesser
knyttet til menneskerettigheter og anstendige arbeidsforhold. Banken involverer dessuten sentrale konsernfelles
fagmiljøer for bistand knyttet til innkjøpsprosess, risikovurderinger, samt juridiske og tekniske problemstillinger og krav, i
forbindelse med anskaffelser og inngåelse av nye avtaler.
Det er etablert felles rammeverk for etterlevelse av Åpenhetsloven og Storebrand Bank ASA følger etablerte
retningslinjer og rutiner. Konsernet har dessuten etablerte systemer for klager og varsling. Ansatte kan varsle både internt
og eksternt via en tredjepartskanal, og det er mulig å sende inn klage fra Storebrands nettsider eller ved å ta kontakt med
kundesenteret.
Leverandørforhold
Storebrand har konsernfelles leverandører innenfor blant annet IT og IKT-virksomhet, kontortjenester og renhold,
regnskap og finansielle tjenester og konsulenttjenester. For en overordnet oversikt over Storebrandkonsernets
leverandører, se kapittel 2.2 i Storebrandkonsernets årsrapport og felles redegjørelse etter åpenhetsloven.
For sentrale system- og tjenesteleveranser benytter Storebrand Bank i hovedsak store nordiske leverandører, som er
etablerte og kjente aktører innenfor banksektoren i Norge. Leveransene omfatter blant annet kundesystem, nett- og
mobilbank, betalingsinfrastruktur, korttjenester og inkassotjenester. Storebrand Bank har videre utkontraktert enkelte
forretningsprosesser til et britisk selskap med internasjonal virksomhet. Disse tjenestene leveres fra selskapets kontor i
Litauen.
Storebrand Bank samarbeider tett med alle disse leverandørene, og har etablert oppfølgingsprosesser som gjennom
risiko- og aktsomhetsvurderinger sikrer at bankens forventninger og krav knyttet til menneskerettigheter og anstendige
arbeidsforhold tilfredsstilles.
Retningslinjer
Storebrand ønsker å være åpne og transparente om arbeidet innenfor menneske- og arbeidsrettigheter. Derfor har vi høy
grad av offentlig tilgjengelige retningslinjer og dokumenter. For en oversikt over styrende dokumenter og retningslinjer,
se kapittel 3 i Storebrandkonsernets årsrapport og felles redegjørelse etter åpenhetsloven. Disse omfatter alle
konsernforetakene.
Risiko- og aktsomhetsvurderinger
Storebrand Bank vurderer risiko for brudd på menneskerettigheter og anstendige arbeidsforhold gjennom bruk av
leverandører og deres underleverandører og gjennom distribusjon av finansielle tjenester. I det følgende redegjøres det
for de mest vesentlige risikoområdene for Storebrand Bank samt tilhørende mitigerende tiltak.
Totalt risikonivå for Storebrand Bank anses som lavt. Foruten konsernfelles risikoer, som er nærmere beskrevet i
Storebrandkonsernets årsrapport og felles redegjørelse etter åpenhetsloven under kapitel 4, er det en iboende risiko
i Storebrand Bank som følger av valget om å være en digital bank. Kundene får tilgang til informasjon, kjøper og endrer
produkter, og utfører selv dagligbanktjenester på digitale flater som bankens nettsider, samt mobil- og nettbank. Det
er en viss risiko for at kunder med begrensede digitale kapabiliteter opplever det som utfordrende å forholde seg til
10 Årsrapport Bank ASA 2023
bankens digitale tjenester. For å imøtekomme denne risikoen og være en allmenn tilgjengelig bank, har banken mulighet
for kommunikasjon over telefon. I forbindelse med opptak av boliglån og investeringer vil det alltid være en rådgiver
tilgjengelig.
Storebrand Bank har dessuten høyt fokus på å tilstrebe lik behandling og rådgivning til kunder, uten noen form
for diskriminering basert på bakgrunn. Et viktig tiltak for dette er transparent og lett tilgjengelig informasjon om
kontraktsvilkår, og åpenhet rundt implikasjoner for kunden i forbindelse med opptak av lån og kjøp av spareprodukter.
Metodikk
Vurderingene baserer seg på i hvor stor grad rettighetene nedfelt i nedenstående rettighetserklæringer og konvensjoner
er truet, og hva slags konsekvens og skade et brudd vil medføre.
• Verdenserklæringen om Menneskerettigheter (UDHR)
• FNs internasjonale konvensjon om sivile og politiske rettigheter (ICCPR)
• FNs internasjonale konvensjon om økonomiske, sosiale og kulturelle rettigheter (ICESCR)
• FNs konvensjon om å avskaffe alle former for diskriminering av kvinner (CEDAW)
• FNs konvensjon om barnets rettigheter (CRC)
• De grunnleggende rettighetene fra den internasjonale arbeidsorganisasjonen (ILO)
For en detaljert beskrivelse av rammeverk, se Storebrandkonsernets redegjørelse publisert i juni 2023 kapittel 6.1.
Bærekraft
Storebrandkonsernet tilbyr pensjon, spareprodukter, forsikring og bankprodukter til personkunder, bedriftskunder og
offentlige virksomheter. Storebrand Bank ASA skal være nærmest kunden og kjenne dem så godt at vi alltid kan hjelpe
dem med det de trenger. Vi tilbyr produkter og tjenester som skal gi kundene våre økt økonomisk trygghet og frihet. Målet
er å gjøre det enklere for kundene å investere i fremtiden ved å ta gode økonomiske valg i dag. Formålet vårt sier klart og
enkelt hva som er viktigst for oss: Skape en fremtid å glede seg til.
Arbeidet med bærekraft har stor betydning for konsernet, kundene og omverdenen og vi bidrar til økonomisk trygghet
og frihet gjennom god forvaltning av kundenes midler, utbetaling av livs-uføre- og skadeforsikringer og finansiering
av boligkjøp. Vi tror at godt arbeid med bærekraft bidrar til at konsernet kan levere best mulig risikojustert fremtidig
avkastning til kunder og eiere, og er derfor viktig for å nå de kommersielle målene.
Storebrands konsernstrategi er bygget rundt vårt formål og visjon om å levere økonomisk trygghet og frihet til
privatpersoner og bedrifter. Vi ønsker å motivere kunder til å ta gode økonomiske valg for fremtiden. Ved å tilby
bærekraftige løsninger slik at kundene kan ha en fremtid å glede seg til, skaper vi verdi for kunder, eiere og samfunn.
Vårt arbeid med bærekraft er tredelt:
• Storebrand som samfunnsaktør
• Bærekraft i egen virksomhet
• Bærekraft i produkter og tjenester
Storebrand skal ta hensyn til bærekraft, både gjennom våre produkter, tjenester og gjennom vårt samarbeid med
leverandører og partnere. I arbeidet baserer vi oss på disse prinsippene:
• Vi skal gjennom vår virksomhet bidra til å nå FNs bærekraftsmål, samt tilhørende nasjonale og internasjonale mål som
myndighetene der vi opererer har forpliktet seg til.
• Vi skal prioritere arbeid med utvalgte bærekraftsmål der vi kan påvirke i betydelig grad – og som i betydelig grad
påvirker oss.
• Vi skal hjelpe kundene våre til å ta mer bærekraftige valg, gjennom produktene og tjenestene vi tilbyr.
• Vi er en ansvarlig arbeidsgiver.
• Vi skal ta hensyn til bærekraft i alle prosesser og beslutninger – fra styrene og konsernledelse, som har det overordnede
ansvaret, til hver leder og medarbeider.
• Vi samarbeider med kunder, leverandører, myndigheter og partnere i vårt arbeid med bærekraft.
• Vi er åpne om bærekraftsarbeidet vårt og om resultatene vi oppnår.
Storebrand Bank ASA har de samme prinsipper for arbeidet med bærekraft som Storebrandkonsernet samlet.
Storebrandkonsernet er åpne om bærekraftsarbeidet vårt og rapporterer i samsvar med flere ledende
rapporteringsstandarder, herunder Global Reporting Initiative (GRI), Task Force on Climate-Related Financial Disclosures
(TCFD) og CDP (tidligere Carbon Disclosure Project), i tråd med forventningene til viktige interessenter. Strategiske
ambisjoner, spesifikke mål, rapportering og kommunikasjon om bærekraft er viktige suksesskriterier i vårt arbeid. I tillegg
engasjerer vi oss i internasjonale initiativer som Net Zero Asset Owner Alliance, Net Zero Asset Manager Alliance, UN
Principles for Responsible Investments (PRI) og Climate Action 100+ for å samarbeide med andre likesinnede aktører
om å finne løsninger til globale bærekraftsutfordringer og sette krav for å nå nullutslippsmålsetninger.
11 Årsrapport Bank ASA 2023
Vår bærekraftrapport er integrert i årsrapporten til Storebrand ASA og følger GRIs (Global Reporting Initiative) standarder
for rapportering. All informasjon om konsernets bærekraftsarbeid ligger tilgjengelig i Storebrands bærekraftsbibliotek på
våre nettsider
1)
.
Bærekraftig finans
Storebrand har ambisjon om å sette agendaen for bærekraftig finans. Vi mener at hensyn til bærekraft gir best mulig
fremtidig risikojustert avkastning for kunder og eiere, og at å ikke hensynta klima, natur og sosiale forhold kan utgjøre en
stor risiko for tap av verdier. Som finansaktør kan Storebrand både påvirke utviklingen i samfunnet, og blir også påvirket
av samfunnsutviklingen, som gir både risiko og muligheter.
Finansbransjen spiller en viktig rolle i å finansiere omstillingen til et bærekraftig samfunn, gjennom investeringer,
utlånsvirksomhet og forsikringer. Dette er anerkjent og institusjonalisert gjennom EUs Green Deal, som skal sikre et
klimanøytralt og konkurransedyktig Europa. Ett av ti initiativer i Green Deal, handler om å finansiere omstillingen,
gjennom å dreie kapital mot mer bærekraftige aktiviteter, etablere åpenhet om selskapers arbeid med bærekraft og ved å
integrere bærekraft i risikovurderinger.
Som investor skal Storebrand sikre best mulig avkastning for kunder og eiere, redusere finansiell risiko og samtidig være
en pådriver for varig endring i måten selskapene styres på. Vi tror at investeringer i selskaper som er godt posisjonert
for å levere løsninger på FNs bærekraftsmål, vil gi bedre risikojustert fremtidig avkastning for våre kunder. Vi mener at
selskaper som håndterer bærekraftsrisiko og -muligheter på en god måte har et potensielt konkurransefortrinn som kan
gjøre dem i stand til å levere bedre avkastning, samtidig som de bidrar til en positiv utvikling.
Storebrands arbeid med bærekraftig finans er nærmere beskrevet i kapitlene En pådriver for bærekraftige investeringer
og Bærekraft i forsikring i Storebrands årsrapport.
Klima og miljø
Storebrands største påvirkning på klimaendringer kommer fra finansierte utslipp gjennom våre investeringer. Fordi vi er
en betydelig eier av eiendeler med globale posisjoner, ser vi på klimaendringer som et av områdene der vi indirekte kan
bidra positivt eller negativt på samfunnet – og dette kan påvirke oss negativt. For å redusere den negative innvirkningen
på klimaendringer, har vi definert vitenskapsbaserte og verifiserte mål for investeringer og egen drift. Storebrands
overordnede ambisjon er å bidra til å oppnå Paris-avtalen og maksimum temperaturøkning på 1,5 °C.
I vår egen drift har vi mål om å redusere klimagassutslipp med 7,6 prosent per år fra nivået i 2019, i tråd med
1,5-gradersmålet og konklusjonene i FNs Emissions Gap report 2019. Vi har også følgende vitenskapsbaserte mål. Disse
er verifisert av Science Based Targets Initiative.
• Storebrand forplikter seg til å redusere absolutte utslipp (scope 1-2) med 52% innen 2030, med 2018 som basisår
• Storebrand forplikter seg til å fortsette med årlig kjøp av 100% fornybar elektrisitet frem til 2030
2)
.
For å redusere utslipp i egen virksomhet jobber vi med å bli mer energieffektive, redusere avfallsproduksjon, øke andelen
avfall som sorteres, og redusere vårt karbonavtrykk i forbindelse med forretningsreiser og pendling. I Storebrand har
vi en intern karbonavgift for flyreiser som gir innsikt i avdelingens reisevaner. Pengene fra karbonavgiften brukes til å
kjøpe klimakvoter og andre klimakompenserende aktiviteter. Systemet ble videreutviklet i 2023 for å gi oss økt innsikt i
driverne bak flyreiser og tiltak til reduksjon. I 2023 økte antall flyreiser i konsernet, og vi oversteg målsatt nivå i utslipp av
CO2 fra våre flyreiser. Vi er nå tilbake til omtrent samme nivå som i 2019, før pandemien. Vi jobber målrettet med tiltak
for å reversere trenden, blant annet ved oppdaterte retningslinjer for forretningsreiser og vurdering av intern karbonpris.
Storebrand har forpliktet seg til en investeringsportefølje med netto null klimagassutslipp innen 2050. Storebrand har en
egen klimapolicy for investeringer som setter rammene for dette målet. Vi forventer at selskaper adresserer hvilken effekt
deres virksomhet har på klima, i form av både risiko og muligheter. Vi prioriterer arbeid med selskapene i porteføljen med
mest vesentlige utslipp på tvers av scope 1-3, samt selskapene med høyest klimarisiko. For å realisere det overordnede
målet er det etablert flere undermål:
• 32 prosent reduksjon i scope 1-2-utslipp fra aksjer
3)
, selskapsobligasjoner og eiendomsinvesteringer innen 2025
(vs. 2018)
• 15 prosent av investerte midler i «løsninger
4)
» innen 2025
• Dialog og særskilt oppfølging av de 20 største utslipperne
1) https://www.storebrand.no/en/sustainability/sustainability-library
2) Vi har benyttet en lokasjonsbasert metode for våre scope 1-2-utslippsmål for egen virksomhet, men også inkludert et markedsbasert mål for anskaffelse av fornybar elektrisitet
3) Beregnet som Weighted Average Carbon Intensity
4) Løsninger defineres som aksjer i løsningsselskaper, grønne obligasjoner, grønn eiendom og grønn infrastruktur
12 Årsrapport Bank ASA 2023
Vi har også følgende vitenskapsbaserte mål som er verifisert av Science Based Targets Initiative:
• 42 prosent av børsnoterte aksjer og selskapsobligasjoner (basert på investerte midler) skal ha satt validerte,
vitenskapsbaserte mål (SBTi) innen 2027
• Redusere scope 1-2-utslipp fra eiendomsinvesteringer med 64 prosent (per kvadratmeter) for boligbygg (”residential
buildings”) innen 2030 (mot basisår 2019
5)
)
• Redusere scope 1-2-utslipp fra eiendomsinvesteringer med 71 prosent for kommersielle bygninger innen 2030
Storebrands arbeid med klima er nærmere beskrevet i kapitlet Klimaendringer og En pådriver for bærekraftige
investeringer i Storebrands årsrapport.
Egne medarbeidere
Storebrand har en betydelig innflytelse på ansattes trivsel, selv om omfanget av påvirkningen i stor grad er begrenset
til interne forhold i Storebrand. Storebrands medarbeidere utgjør vår viktigste kilde til innovasjon, utvikling og vekst. Vi
trenger medarbeidere som er modige pionerer, som utfordrer og tenker kreativt for å bidra til økonomisk trygghet og frihet
for våre kunder. Arbeid med etikk, samfunnsansvar og bærekraft utgjør et viktig verdigrunnlag for vår virksomhet. Vår
People-strategi har ambisjon om å skape en balanse mellom verdiskaping sett fra et kunde- og medarbeiderperspektiv,
et lønnsomhetsperspektiv og et bærekraftperspektiv. Vi skal utvikle en organisasjon som hver dag jobber for at
kundene våre skal få en fremtid å glede seg til. Dette gjør vi gjennom å levere økonomisk trygghet og frihet gjennom
kunnskapsdeling og rådgivning, i tillegg til finansielle produkter og tjenester. Kundene våre skal oppleve at vi har både
kompetanse og engasjement for det vi driver med. Også arbeidet vårt med bærekraft bidrar til å tiltrekke motiverte
talenter og styrke merkevaren Storebrand blant dagens og fremtidige medarbeidere. Vi var tidlig ute med å se kunstig
intelligens (AI) som en viktig del av vår strategi. Vi delte vår visjon og kunnskap om AI med alle våre medarbeidere på
Storebrand-dagen i 2023, vår årlige medarbeiderdag.
Medarbeiderundersøkelser viste at den høye graden av engasjement blant våre medarbeidere holdt seg i 2023.
I 2023 fortsatte vi med å tilrettelegge for tilpasset kompetanseutvikling til alle våre medarbeidere, basert på dialog med
hver enkelt. Planlegging for fremtidige kompetansebehov kan gi Storebrand en konkurransefordel som kan føre til økt
fortjeneste. Vårt arbeid med mangfold og like muligheter kan gi en indirekte økonomisk gevinst som følge av ekstern
oppmerksomhet og et godt omdømme. Vi etterstreber alltid å være en organisasjon preget av inkludering og tilhørighet.
Alle medarbeidere i Storebrand skal behandles likeverdig, uavhengig av alder, kjønn, funksjonshemming, kulturell
bakgrunn, religiøs tro eller seksuell orientering, både i rekrutteringsprosesser og gjennom hele arbeidsforholdet. Vi har
nulltoleranse for trakassering og diskriminering.
I 2023 var 57,1 prosent av styremedlemmene i Storebrand Bank ASA kvinner. Det er 34,6 prosent kvinner med
lederansvar i selskapet.
Storebrands langsiktige ambisjon er å sikre et trygt og sikkert arbeidsmiljø for alle medarbeidere, både fysisk og psykisk,
samt beskytte miljøet vi opererer i. Storebrand har en høy standard for dette og arbeider systematisk med tiltak for å
forebygge risikoen for skader, beskytte våre medarbeidere og videreutvikle et godt og trygt arbeidsmiljø. Blant konsernets
viktigste mål for dette arbeidet er et stabilt og lavt sykefravær på under 3,5 prosent og null fysiske skader. Sykefravær
blant medarbeidere i Storebrand Bank ASA var 2,2 prosent i 2023.
Storebrand hadde ingen ulykker som medførte personskade i 2023. Det har ikke vært noen tilfeller av materielle skader.
Storebrands arbeid med likestilling, personalhåndtering, arbeidsmiljø og etisk regelverk er nærmere beskrevet i kapitlene
Egne medarbeidere og Virksomhetsstyring og etterlevelse i Storebrands årsrapport samt egen rapport om likestilling og
diskriminering som ligger tilgjengelig i Storebrands bærekraftsbibliotek på våre nettsider
6)
.
Økonomisk godtgjørelse
Den økonomiske godtgjørelsen i Storebrand skal bidra til å tiltrekke, utvikle og beholde kompetente, motiverte og
tilpasningsdyktige medarbeidere som bidrar til den langsiktige verdiskapingen i konsernet. Storebrands retningslinjer
for godtgjørelse er nærmere beskrevet i kapitlene Aksjonærforhold og Eierstyring og selskapsledelse i Storebrands
årsrapport.
Kunder og sluttbrukere
Vi tilbyr langsiktige spare- og forsikringsløsninger som hjelper privatpersoner og bedrifter å oppnå økonomisk trygghet
og frihet. Slik kan vi påvirke samfunnet på en positiv måte. Storebrands evne til å levere økonomisk sikkerhet og frihet
er avgjørende for å tiltrekke seg kunder. Når kundene tar grep for å sikre sin finansielle fremtid sammen med Storebrand
skal de føle seg trygge på at de har tatt gode valg. Kundene skal oppleve at vi tilbyr relevante og gode produkter.
5) Markedsbasert metode brukes, men prioriteten vil være å avkarbonisere forvaltede eiendommer gjennom direkte inngrep i energireduksjon og produksjon av fornybar energi
på stedet, og til slutt å anskaffe fornybar energi i markedet
6) https://www.storebrand.no/en/sustainability/sustainability-library
13 Årsrapport Bank ASA 2023
Prinsippet «kunden først» er utgangspunktet for all kundekontakt. Dette reflekteres i våre servicestandarder:
Troverdig – Jeg holder det jeg lover, og jeg er profesjonell
Bry seg om – Jeg behandler alle individuelt, hjelper dem og gir råd
Entusiastisk – Jeg er positiv og overgår forventninger
Effektiv – Jeg gjør kundereisen enkel og forbedrer organisasjonen
Vi ønsker å øke antallet fornøyde og lojale kunder gjennom gode, digitale kundeopplevelser. Samspillet mellom
digitale tjenester og automatiserte prosesser er nøkkelen til effektiv distribusjon og betjening, og en forutsetning
for et lønnsomt og fremtidsrettet Storebrand i årene som kommer. Gjennom investeringer i teknologi og definerte
digitaliseringsprogrammer i hvert forretningsområde sikrer vi konkurransekraft i markedet.
Storebrands arbeid med kunderelasjoner er nærmere beskrevet i kapitlet Kunder og sluttbrukere i Storebrand sin
årsrapport.
Virksomhetsstyring og etterlevelse
For å bygge og bevare tilliten våre kunder, aksjeeiere, myndigheter og samfunnet ellers har til oss, er vi bevisste på
hvordan mekanismer for styring og kontroll bidrar til å forme virksomhetskulturen i Storebrand. Dette handler både
om hvilke verdier vi fremmer, hvordan hver enkelt medarbeider opptrer og hvordan vi legger til rette for å etterleve
internt og eksternt regelverk. Kulturen vår påvirker blant annet hvordan vi samhandler, tar beslutninger og hvordan vi
oppfører oss i jobbhverdagen. Alle medarbeidere skal ta obligatoriske kurs i bærekraft, etikk, antikorrupsjon, personvern,
informasjonssikkerhet, hvitvasking og terrorfinansiering hvert år.
Vi har en tilnærming om å jobbe målrettet med å utvikle medarbeidernes kompetanse, identifisere risikoer og muligheter,
og utvikle vårt interne regelverk. Dette bidrar til å bygge en kultur med åpen kommunikasjon, tillit og respekt, samtidig
som det fremmer mangfold og inkludering, læring og ansvarlighet. Storebrand jobber aktivt med å bygge og bevare en
åpen virksomhetskultur.
Personvern og digital tillit
Den digitale utviklingen gir en økende risiko for at personopplysninger kan komme på avveier, bli stjålet eller delt
med uvedkommende. Kundene og våre medarbeidere må kunne stole på at vi forvalter personopplysningene deres
på en ansvarlig måte. Det krever at vi har gode sikkerhetstiltak, et godt etablert rammeverk for personvern og en god
etterlevelse av dette. I tillegg må medarbeiderne våre vite hvordan personopplysninger skal håndteres på forsvarlig vis i
sin daglige jobb, og generelt i virksomheten vår.
Arbeid mot hvitvasking og terrorfinansiering
Storebrand skal handle konsekvent og i samsvar med relevant lovgivning i saker som omhandler hvitvasking,
terrorfinansiering og annen økonomisk kriminalitet, og unngå at våre selskaper misbrukes til slike formål. Dette krever
systematisk og kontinuerlig arbeid. Dette søker vi å oppnå gjennom gode rutiner, opplæring og løpende oppfølging av
våre kunder og samarbeidspartnere.
Arbeid mot korrupsjon
I Storebrand har vi nulltoleranse for korrupsjon og andre økonomiske misligheter. Korrupsjon kan føre til økonomisk
ustabilitet og er straffbart i alle land hvor Storebrand opererer. Tilliten våre kunder og omverden har til oss, men også til
finansbransjen generelt, vil påvirkes negativt av en mulig korrupsjonssak. Derfor er det viktig for oss å bidra til å fremme
etikk, aktivt eierskap og ansvarlighet fordi det bidrar til å bekjempe korrupsjon. Vi jobber kontinuerlig med å identifisere
interne områder med høy risiko for korrupsjon. Vi har også en rekke tiltak for å forebygge misligheter.
Informasjonssikkerhet
Som finansinstitusjon er våre digitale løsninger og vår infrastruktur kritisk for samfunnet. Vi forvalter store mengder
informasjon og verdier for kundene våre. Vi kan være et attraktivt mål for en rekke trusselaktører på grunn av vår
markedsposisjon, våre kunder, leverandører, samarbeidspartnere og medarbeidere. Vi jobber med informasjonssikkerhet
ved å se mennesker, prosesser og teknologi som en helhet. For at Storebrand skal kunne drive en god finansvirksomhet
og øke vår innovasjonskraft i årene som kommer, er sikre og stabile IT-løsninger og infrastruktur en forutsetning. Vi jobber
derfor kontinuerlig og strategisk med informasjonssikkerhet for å håndtere risiko og for å styrke vår motstandsdyktighet.
En ansvarlig verdikjede
Innkjøp er et område hvor vi kan påvirke leverandørene våre i en mer ansvarlig retning. I vår virksomhet har vi en
betydelig andel utkontraktering. Dette krever strengere prosedyrer for oppfølging av arbeidsforhold, ivaretakelse av
menneskerettigheter og håndtering av miljøbelastninger i verdikjeden. En sentral målsetting er å unngå avtaler med
leverandører der produksjonsprosesser eller produkter bryter med internasjonale avtaler, nasjonal lovgivning eller
interne retningslinjer. Vi skal gjennom vår egen virksomhet og innkjøpsvirksomheten bidra til en bærekraftig utvikling,
og til at menneskerettigheter og arbeidstakerrettigheter ikke krenkes. Vi har siden 2020 stilt ambisiøse klimakrav til våre
leverandører. I 2023 justerte vi disse kravene. Vi opprettholder høye ambisjoner, samtidig som kravene i større grad
oppfordrer leverandørene til å gjøre konkrete tiltak i egen virksomhet framfor å kjøpe klimakvoter i sitt arbeid mot netto
14 Årsrapport Bank ASA 2023
null, samt redusere risiko for grønnvasking. Våre oppdaterte konkrete mål innebærer at leverandørene innen 2050 skal
nå netto null klimagassutslipp fra sin virksomhet gjennom:
1. Måle og rapportere utslippene av klimagasser fra virksomheten
2. Innen utgangen av 2025, sette vitenskapsbaserte klimamål i tråd med relevant bransjestandard for å redusere
klimagassutslippene
3. Redusere utslippene så mye som mulig gjennom egne handlinger og innføre hensiktsmessige tiltak for å kompensere
for egne utslipp som ikke kan unngås
Storebrands arbeid med virksomhetsstyring er nærmere beskrevet i kapitlet Virksomhetsstyring og etterlevelse i
Storebrand sin årsrapport.
Forsikring for styrets medlemmer og selskapets ledelse
Styret og ledende ansatte er omfattet av selskapets løpende styreansvarsforsikring. Denne er plassert hos
forsikringsgivere med solid rating.
Forsikringsgiver vil, innenfor rammene av forsikringsdekningen, erstatte formuestap som følge av krav fremsatt mot
sikrede for personlig ledelsesansvar i forsikringsperioden.
Redegjørelse for foretaksstyring
Bankkonsernets systemer for internkontroll og risikostyring tilknyttet regnskapsprosessen følger Storebrand konsernets
retningslinjer. Retningslinjene besluttes i styret årlig. I tillegg kjøper bankkonsernet, gjennom inngåtte tjenesteavtaler,
tjenester tilknyttet regnskapsføring og finansiell rapportering fra Storebrand Livsforsikring AS.
Ledelsen og styret i Storebrand ASA vurderer årlig prinsippene for eierstyring og selskapsledelse. Storebrand ASA
etablerte prinsipper for eierstyring og selskapsledelse i 1998. Storebrand avlegger i samsvar med regnskapsloven § 3-3b
og den norske anbefalingen for eierstyring og selskapsledelse utgitt av Norsk utvalg for eierstyring og selskapsledelse,
NUES, (som senest ble revidert 14. oktober 2021) en redegjørelse for prinsipper og praksis for eierstyring og
selskapsledelse. For en nærmere redegjørelse om Storebrands eierstyring og selskapsledelse samt om foretaksstyring
etter regnskapsloven § 3-3b, vises til kapittelet Eierstyring og selskapsledelse i årsrapporten til Storebrand konsern for
2023. Anbefalingen fra Norsk utvalg for eierstyring og selskap er tilgjengelig på www.nues.no.
Bankkonsernet offentliggjør fire kvartalsregnskaper i tillegg til ordinært årsregnskap. Regnskapene skal tilfredsstille krav
i lover og forskrifter og skal avlegges i henhold til vedtatte regnskapsprinsipper samt følge tidsfrister fastsatt av styret
i Storebrand ASA. Bankens regnskap utarbeides av avdelingen Konsernregnskap i Storebrand Livsforsikring AS som
er organisert under Storebrand konsernets CFO. Sentrale ledere i Konsernregnskap har fast årlig kompensasjon som
ikke er påvirket av konsernets regnskapsmessige resultater. Det er etablert en rekke risikovurderings- og kontrolltiltak
i forbindelse med regnskapsavleggelsene. Det avholdes interne møter, samt møter hvor eksternrevisor deltar, for å
identifisere risikoforhold og tiltak knyttet til vesentlige regnskapsposter eller andre forhold. Det avholdes også tilsvarende
kvartalsvise møter med ulike fagmiljøer i konsernet som blant annet er sentrale i forbindelse med vurdering og
verdsettelse av utlån, finansielle instrumenter og andre vurderingsposter. I disse møtene er det særlig fokus på eventuelle
markedsendringer, spesifikke forhold knyttet til misligholdsutvikling, enkelte lån og enkeltinvesteringer, transaksjoner
samt operasjonelle forhold mv. Vurderinger knyttet til vesentlige regnskapsposter samt eventuelle prinsippendringer mv,
beskrives i et eget dokument (Vurderingspostnotat). Eksternrevisor deltar i styremøter ved behandling av årsregnskap
og i møter i revisjonsutvalg i Storebrand ASA. Det utarbeides månedlige og kvartalsvise driftsrapporter hvor resultater
per forretningsområde og produktområde analyseres og vurderes mot fastsatte budsjetter. Driftsrapporteringen
avstemmes mot øvrig regnskapsrapportering. For øvrig foretas det løpende avstemminger av fagsystemer mv mot
regnskapssystemet.
Styrets arbeidsform reguleres i egen styreinstruks. Vedtektene fastsetter at mellom fem og ni medlemmer velges av
generalforsamlingen. Inntil to medlemmer velges av og blant de ansatte. Styrets medlemmer velges for ett år om gangen.
Styret i Storebrand ASA har i tillegg etablert et overordnet ”Styringsdokument styring og kontroll i Storebrandkonsernet”
samt en instruks for datterselskapsstyrer. Disse dokumentene beskriver hvordan retningslinjer, planer og strategier
vedtatt av konsernstyret forventes å bli fulgt, samt hvordan risikostyring og kontroll skal gjennomføres i konsernet.
Styret i Storebrand ASA har fire rådgivende og forberedende arbeidsutvalg: Strategiutvalget, Kompensasjonsutvalget,
Revisjonsutvalget og Risikoutvalget. Kompensasjonsutvalget, Revisjonsutvalget og Risikoutvalget oppfyller de kravene
som stilles til arbeidsutvalg i datterselskap.
Banken har ingen vedtektsbestemmelser og fullmakter som gir styret adgang til å beslutte at foretaket skal kjøpe tilbake
eller utstede egne aksjer eller egenkapitalbevis. Retningslinjer for likestilling og mangfold, inkl. mål, gjennomføring og
virkning er omtalt i avsnittet ”Egne medarbeidere” tidligere i årsberetningen.
Endringer i styresammensetning
Beate Steen Kolstø og Trygve Saue Håkedal er nye i styret fra 6. mai 2023 og erstatter h.h.v Leif Helmich Pedersen og
Karin Greve-Isdahl Flaa.
15 Årsrapport Bank ASA 2023
Fortsatt drift
Styret bekrefter at forutsetningen om fortsatt drift er til stede, og årsregnskapet er avlagt under denne forutsetningen.
Hendelser etter balansedagen
Storebrand Bank konsern er som ledd i ordinær virksomhet løpende involvert i rettssaker og tvistesaker. Styret er ikke
kjent med at det har inntruffet hendelser etter balansedagen som har vesentlig betydning for det avlagte årsregnskap og
konsernregnskap.
Strategi og utsikter for 2024
Etter flere turbulente år, med først pandemi og så krig på det europeiske kontinentet, har 2023 sett en lang rekke
renteøkninger for å motvirke inflasjon i norsk økonomi. Ved utgangen av 2023 kan det se ut som rentetoppen er
nådd, på høye nivåer som gjør at flere husholdninger nå virkelig merker innstrammingen i egen økonomi. Samtidig har
boligprisutviklingen i spesielt Oslo-området holdt seg relativt sterk gjennom perioden, selv om aktiviteten i markedet har
falt drastisk.
Til tross for turbulente markeder, har Storebrand Bank ASA hatt sterk vekst gjennom hele perioden, og bygget
et tydelig verdiforslag myntet på god rådgivning med boligbytte i fokus. Dette arbeidet vil fortsette inn i 2024,
med ytterligere vekstambisjoner innen både utlån og innskudd. I løpet av 2024 vil man i tillegg skalere spare- og
investeringsrådgivningsvirksomheten, gjennom både betjente kanaler og potensiell fusjon med Kron AS.
Effektiv drift er nøkkelen både til skalerbar vekst og gode kundeopplevelser, og arbeidet med å standardisere,
effektivisere og automatisere bankens prosesser vil fortsette med ytterligere styrke inn i 2024. Dette inkluderer
videreutvikling av den nye nett- og mobilbanken, utnytte potensiale i CRM-verktøyet, Salesforce, samt aktiv jobbe med
ende-til-ende automatisering og bruk av kunstig intelligens (roboter)
Banken vil prioritere å opprettholde en moderat til lav risikoprofil med god balanse- og fundingsammensetning. God
styring av bankens kreditt- og likviditetsrisiko, og kontroll av den operasjonelle risikoen i sentrale arbeidsprosesser vil
fortsatt stå sentralt også i 2024. Banken vil styrke den tette oppfølgingen av misligholds- og tapsutviklingen, da man ser
en betydelig økning gjennom 2023. Utvikling i norske og internasjonale kapitalmarkeder, rentenivå, arbeidsledighet og
eiendomsmarkedet, spesielt i Oslo, vurderes som de vesentligste risikofaktorer som kan påvirke resultatet til Storebrand
Bank konsern i 2024.
Resultat Storebrand Bank ASA
Årsresultat for morbanken, Storebrand Bank ASA utgjør 305 millioner kroner (159 millioner) for 2023. Netto
renteinntekter for Storebrand Bank ASA ble 591 millioner kroner (387 millioner) for 2023. Det er netto kostnadsført 44
millioner kroner (8 millioner) i nedskrivninger på utlån for året.
Morbanken hadde ved utgangen av året sum eiendeler på 33,9 milliarder kroner (28,1 milliarder). Brutto utlån i
morbanken utgjorde 14,6 milliarder kroner (12,5 milliarder). Morbankens egenkapital ved utgangen av året utgjorde
4,5 milliarder kroner (3,4 milliarder). Netto ansvarlig kapital utgjorde ved utgangen av året etter avgitt konsernbidrag
5,2 milliarder kroner (4,2 milliarder). Selskapets kapitaldekning utgjør 32,2 prosent (30,6 prosent) og ren
kjernekapitaldekning utgjør 25,0 prosent (22,3 prosent).
Bankkonsernets virksomhet med unntak for virksomheten i Storebrand Boligkreditt AS drives av morbanken. I
Storebrand Boligkreditt AS ligger deler av Bankkonsernets virksomhetsområde personmarked. Øvrig resultat- og
balanseutvikling for morbanken dekkes av beskrivelse for bankkonsernet ovenfor.
Overskuddsdisponering
Storebrand Bank ASA (morbanken) oppnådde for 2023 et årsresultat på 305,1 millioner kroner.
Styret foreslår at det utdeles 397,0 millioner kroner i konsernbidrag til Storebrand ASA hvorav 390,3 millioner kroner er
med skatteeffekt og 4,7 millioner kroner er uten skatteeffekt. Styret vurderer bankkonsernets og Storebrand Bank ASAs
kapitalforhold som gode med hensyn til risikoprofil og foreslår overfor bankens generalforsamling følgende disponering
av årets resultat:
Beløp i NOK mill.
Avgitt konsernbidrag etter skatt -297,4
Overført til annen egenkapital -7,7
Totalt disponert -305,1
Storebrand Bank ASA gir konsernbidrag til datterselskapet Storebrand Boligkreditt AS på 46,7 millioner kroner uten
skatteeffekt
16 Årsrapport Bank ASA 2023
Lysaker, 6. februar 2024
Styret i Storebrand Bank ASA
Heidi Skaaret (sign.) Trygve Saue Håkedal (sign.) Beate Steen Kolstø (sign.)
Styrets leder
Jan Birger Penne (sign.) Gro Opsanger Rebbestad (sign.) Maria Skotnes (sign.)
Joachim Collett Thue (sign.) Camilla Leikvoll (sign.)
Administrerende direktør
17 Årsrapport Bank ASA 2023
Innholdsfortegnelse regnskap og noter
Innhold side
Storebrand Bank konsern
Resultatregnskap 18
Balanse 20
Konsolidert oppstilling over endring i egenkapital 22
Kontantstrømoppstilling 24
Note 1: Selskapsinformasjon og regnskapsprinsipper 25
Note 2: Viktige regnskapsestimater og skjønnsmessige
vurderinger 30
Note 3: Risikostyring 31
Note 4: Kredittrisiko 32
Note 5: Likviditetsrisiko 36
Note 6: Markedsrisiko 39
Note 7: Operasjonell risiko 40
Note 8: Klimarisiko 41
Note 9: Verdsettelse av finansielle instrumenter 42
Note 10: Netto inntekter fra finansielle instrumenter 45
Note 11: Provisjoner 46
Note 12: Godtgjørelse til ekstern revisor 46
Note 13: Driftskostnader 47
Note 14: Pensjoner 47
Note 15: Tap på utlån, garantier og ubenyttede kreditter 50
Note 16: Skatt 50
Note 17: Klassifisering av finansielle eiendeler og forpliktelser 52
Note 18: Rentebærende verdipapirer til virkelig verdi med
verdiendringer over resultatet 52
Note 19: Rentebærende verdipapirer til amortisert kost 53
Note 20: Gjenkjøpsavtaler (repoavtaler) 53
Note 21: Aksjer 53
Note 22: Finansielle derivater 53
Note 23: Valutaeksponering 54
Note 24: Utlån, garantier og ubenyttede kreditter 54
Note 25: Engasjement fordelt på kundegrupper og geografisk
område 57
Note 26: Nedskrivninger av utlån, garantier og ubenyttede
kreditter 59
Note 27: Fordeling av nedskrivninger og eksponering på
pantsikrede og usikre engasjementer 60
Note 28: Misligholdte og tapsutsatte lån 61
Note 29: Betalingslettelser 63
Note 30: Immaterielle eiendeler 64
Note 31: Innskudd fra kunder 64
Note 32: Sikringsbokføring 65
Note 33: Annen gjeld 65
Note 34: Forpliktelser utenom balansen og betingede
forpliktelser 66
Note 35: Sikkerhetsstillelser 66
Note 36: Kapitaldekning 66
Note 37: Nærstående parter 69
Innhold side
Storebrand Bank ASA
Resultatregnskap 70
Balanse 72
Oppstilling over endring i egenkapital 74
Kontantstrømoppstilling 76
Note 1: Selskapsinformasjon og regnskapsprinsipper 77
Note 2: Viktige regnskapsestimater og skjønnsmessige
vurderinger 81
Note 3: Risikostyring 83
Note 4: Kredittrisiko 83
Note 5: Likviditetsrisiko 88
Note 6: Markedsrisiko 90
Note 7: Operasjonell risiko 91
Note 8: Klimarisiko 92
Note 9: Verdsettelse av finansielle instrumenter 93
Note 10: Netto inntekter fra finansielle instrumenter 96
Note 11: Provisjoner 97
Note 12: Godtgjørelse til ekstern revisor 97
Note 13: Driftskostnader 98
Note 14: Pensjoner 98
Note 15: Tap på utlån, garantier og ubenyttede kreditter 101
Note 16: Skatt 102
Note 17: Klassifisering av finansielle eiendeler og forpliktelser 104
Note 18: Eierinteresser i konsernselskaper 104
Note 19: Rentebærende verdipapirer til virkelig verdi med
verdiendringer over resultatet 105
Note 20: Rentebærende verdipapirer til amortisert kost 105
Note 21: Gjenkjøpsavtaler (repoavtaler) 105
Note 22: Aksjer 105
Note 23: Finansielle derivater 106
Note 24: Valutaeksponering 106
Note 25: Utlån, garantier og ubenyttede kreditter 107
Note 26: Engasjement fordelt på kundegrupper og geografisk
område 110
Note 27: Nedskrivninger av utlån, garantier og ubenyttede
kreditter 112
Note 28: Fordeling av nedskrivninger og eksponering på pant-
sikrede og usikre engasjementer 113
Note 29: Misligholdte og tapsutsatte lån 114
Note 30: Betalingslettelser 117
Note 31: Immaterielle eiendeler 117
Note 32: Andre eiendeler 118
Note 33: Innskudd fra kunder 118
Note 34: Sikringsbokføring 118
Note 35: Annen gjeld 119
Note 36: Forpliktelser utenom balansen og betingede forplik-
telser 120
Note 37: Sikkerhetsstillelser 120
Note 38: Kapitaldekning 120
Note 39: Eierskap i Storebrand Boligkreditt AS 122
Note 40: Godtgjørelse til ledende ansatte og tillitsvalgte 123
Note 41: Nærstående parter 124
18 Årsrapport Bank ASA 2023
Resultatregnskap
1. januar – 31. desember
NOK mill. Note 2023 2022
Renteinntekter og lignende inntekter
Renteinntekter beregnet etter effektivrentemetoden 2 958,5 1 341,4
Øvrige renteinntekter 135,1 58,8
Sum renteinntekter og lignende inntekter 10 3 093,6 1 400,2
Rentekostnader og lignende kostnader
Rentekostnader beregnet etter effektivrentemetoden -2 141,8 -763,4
Øvrige rentekostnader -34,7 -26,5
Sum rentekostnader og lignende kostnader 10 -2 176,5 -789,9
Netto renteinntekter 10 917,1 610,4
Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 11 128,1 124,5
Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester 11 -32,3 -26,3
Inntekter av aksjer, andeler og andre egenkapitalinstrumenter 5,0
Netto verdiendring og gevinst/tap på valuta og finansielle instrumenter 10, 32 -1,9 -34,6
Sum andre driftsinntekter 93,9 68,6
Lønn og andre personalkostnader 13, 14 -198,4 -180,4
Andre driftskostnader 12, 13 -243,0 -186,5
Avskrivninger 13, 30 -16,6 -16,5
Sum driftskostnader før kredittap på utlån mv. -457,9 -383,5
Resultat før kredittap på utlån mv. 553,1 295,5
Kredittap på utlån, garantier og rentebærende verdipapirer 15 -53,6 -14,2
Resultat for skatt fra videreført virksomhet 499,5 281,3
Skatt på resultat fra videreført virksomhet 16 -119,5 -67,6
Resultat etter skatt fra videreført virksomhet 380,0 213,7
Resultat fra virksomhet under avvikling etter skatt 0,0
Resultat før andre inntekter og kostnader 380,0 213,7
Storebrand Bank konsern
19 Årsrapport Bank ASA 2023
NOK mill. Note 2023 2022
Andre inntekter og kostnader
Andre inntekter og kostnader som ikke blir omklassifisert til resultatet
Estimatendringer knyttet til ytelsesbaserte pensjonsordninger 0,1 1,1
Skatt -0,3
Sum andre inntekter og kostnader som ikke blir omklassifisert til resultatet 0,1 0,8
Andre inntekter og kostnader som kan bli omklassifisert til resultatet
Endring i urealisert gevinst/tap på lån vurdert til virkelig verdi over andre inntekter og
kostnader (OCI) 0,1
Sum andre inntekter og kostnader som kan bli omklassifisert til resultatet 0,1 0,0
Sum andre inntekter og kostnader 0,2 0,8
Totalresultat for regnskapsåret 380,2 214,5
Totalresultat kan henføres til:
Andel tilordnet aksjonærer 352,9 200,4
Andel tilordnet hybridkapitalinvestorer 27,3 14,1
Totalresultat 380,2 214,5
20 Årsrapport Bank ASA 2023
NOK mill. Note 2023 2022
Kontanter og fordringer på sentralbanker 17 6,2 7,5
Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 9, 17, 20 1 137,9 108,5
Utlån til kunder
4, 9, 17, 24, 25,
26, 27, 28, 29 59 609,1 49 926,4
Rentebærende verdipapirer
4, 9, 17, 18, 19,
20 9 362,0 6 394,9
Finansielle derivater 9, 17, 22, 32 89,9 52,7
Aksjer 9, 17, 21 44,4 42,2
Immaterielle eiendeler 30 27,6 31,7
Andre eiendeler 17 50,0 67,2
Sum eiendeler 70 327,0 56 631,2
Innlån fra kredittinstitusjoner 5, 9, 17 283,2 403,0
Innskudd fra og gjeld til kunder 9, 17, 31 23 948,2 19 477,8
Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 5, 9, 17, 32 40 154,1 32 290,0
Finansielle derivater 5, 9, 17, 22, 32 62,3 67,5
Annen gjeld 5, 17, 33 187,3 130,0
Pensjonsforpliktelser 14 1,4 1,7
Betalbar skatt 16 97,6 50,8
Utsatt skatt 16 24,4 9,7
Avsetninger på garantier og ubenytte kredittrammer 26 12,5 9,8
Andre avsetninger 0,3 2,1
Ansvarlig lånekapital 5, 9, 17 828,6 828,0
Sum gjeld 65 599,8 53 270,4
Aksjekapital 968,1 963,6
Overkurs 1 298,5 628,0
Hybridkapital 408,2 326,9
Annen innskutt egenkapital 1 215,1 808,1
Sum innskutt egenkapital 3 889,9 2 726,6
Annen egenkapital 837,3 634,3
Sum opptjent egenkapital 837,3 634,3
Sum egenkapital 36 4 727,2 3 360,9
Sum gjeld og egenkapital 70 327,0 56 631,2
Balanse
31. desember
Storebrand Bank konsern
21 Årsrapport Bank ASA 2023
Lysaker, 6. februar 2024
Styret i Storebrand Bank ASA
Heidi Skaaret (sign.) Trygve Saue Håkedal (sign.) Beate Steen Kolstø (sign.)
Styrets leder
Jan Birger Penne (sign.) Gro Opsanger Rebbestad (sign.) Maria Skotnes (sign.)
Joachim Collett Thue (sign.) Camilla Leikvoll (sign.)
Administrerende direktør
22 Årsrapport Bank ASA 2023
Konsolidert oppstilling over endring i
egenkapital
Innskutt egenkapital Opptjent egenkapital
NOK mill.
Aksje-
kapital Overkurs
Hybrid-
kapital
Annen
innskutt
egenkapital
Sum
innskutt
egenkapital
Annen
egenkapital
Sum
annen
egenkapital
Total
egenkapital
Egenkapital 31.12.2021 962,1 404,5 225,7 728,1 2 320,4 609,4 609,4 2 929,7
Periodens resultat 14,1 14,1 199,6 199,6 213,7
Sum andre inntekter og
kostnader som ikke blir
omklassifisert til resultatet 0,8 0,8 0,8
Sum andre inntekter og kostnad
-
er som kan bli reklassifisert til
resultatet
Sum andre inntekter og
kostnader
Totalresultat for perioden
Egenkapitaltransaksjoner
med eiere:
Kapitaltilførsel 1,5 223,5 225,0 225,0
Fondsobligasjoner klassifisert som
hybridkapital 100,0 100,0 3,5 3,5 103,5
Utbetaling til
hybridkapitalinvestorer -12,9 -12,9 -12,9
Mottatt konsernbidrag 80,0 80,0 80,0
Utbetalt konsernbidrag -179,0 -179,0 -179,0
Egenkapital 31.12.2022
Periodens resultat 27,3 27,3 352,7 352,7 380,0
Sum andre inntekter og
kostnader som ikke blir
omklassifisert til resultatet
Sum andre inntekter og
kostnader som kan bli reklassifisert
til resultatet
Sum andre inntekter og
kostnader 0,2 0,2 0,2
Totalresultat for perioden 27,3 27,3 352,9 352,9 380,2
Egenkapitaltransaksjoner med
eiere:
Kapitaltilførsel 4,5 670,5 0,0 675,0 675,0
Fondsobligasjoner klassifisert som
hybridkapital 79,8 79,8 6,8 6,8 86,6
Utbetaling til
hybridkapitalinvestorer -25,8 -25,8 -25,8
Mottatt konsernbidrag 407,0 407,0 407,0
Utbetalt konsernbidrag -156,7 -156,7 -156,7
Egenkapital 31.12.2023 968,1 1 298,5 408,2 1 215,1 3 889,9 837,3 837,3 4 727,2
Storebrand Bank konsern
23 Årsrapport Bank ASA 2023
Egenkapitalen endrer seg med resultatet i den enkelte periode, egenkapitaltransaksjoner med eierne og poster som
innregnes direkte mot totalresultatet. Aksjekapital, overkurs og annen egenkapital vurderes og styres samlet. Overkurs og
annen egenkapital kan anvendes i samsvar med allmennaksjelovens bestemmelser.
Storebrand Bank ASA legger vekt på å tilpasse nivået på egenkapital i bankkonsernet fortløpende og planmessig. Nivået
tilpasses den økonomiske risikoen og kapitalkrav i virksomheten, hvor vekst og sammensetning av forretningsområder
vil være en viktig drivkraft. Kapitalstyringen har som målsetting å sikre en effektiv kapitalstruktur og ivareta en
hensiktsmessig balanse mellom interne mål i forhold til regulatoriske og ratingselskapenes krav. Hvis det er behov for ny
egenkapital må denne innhentes av holdingselskapet Storebrand ASA.
Storebrand Bank ASA er et delkonsern som har lovmessige krav til ansvarlig kapital etter kapitaldekningsreglene.
Ansvarlig kapital omfatter både egenkapital og ansvarlige lånekapital. For Storebrand Bank ASA er det disse lovkravene
som har størst betydning for styring av kapitalen.
For nærmere opplysninger om delkonsernets oppfyllelse av kapitalkrav, se note 36.
24 Årsrapport Bank ASA 2023
Kontantstrømoppstilling
NOK mill. Note 2023 2022
Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter
Innbetalinger av renter, provisjoner og gebyrer fra kunder 2 987,2 1 466,2
Utbetalinger av renter, provisjoner og gebyrer til kunder -535,7 -152,3
Netto inn-/utbetalinger på utlån kunder -9 602,1 -10 930,5
Netto inn-/utbetalinger av kundeinnskudd bank 4 470,4 2 239,0
Netto inn-/utbetalinger vedrørende verdipapirer -2 720,4 -478,0
Utbetalinger til drift -563,6 -479,0
Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter -5 964,3 -8 334,5
Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter
Netto innbetalinger/utbetalinger ved salg/kjøp av driftsmidler 30 -12,4 -3,9
Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter -12,4 -3,9
Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter
Utbetalinger ved nedbetaling av gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 5 -4 895,0 -1 432,5
Innbetaling ved opptak av gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 5 12 643,7 9 822,1
Utbetaling av renter gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer -1 508,9 -598,0
Innbetaling av ansvarlig lånekapital 5 400,0
Utbetalinger ved tilbakebetaling av ansvarlig lånekapital 5 -150,0
Utbetaling av renter på ansvarlig lånekapital -43,3 -22,2
Innbetaling av hybridkapital 250,0 100,0
Utbetalinger ved tilbakebetaling av hybridkapital -170,2
Utbetaling av renter på hybridkapital -25,8 -12,9
Innbetaling ved opptak av lån fra kredittinstitusjoner 5 12 105,0 22 473,8
Nedbetaling av lån fra kreditinstitusjoner 5 -12 224,7 -22 573,1
Innbetaling ved utstedelse av aksjekapital og annen egenkapital 675,0 225,0
Innbetaling av mottatt konsernbidrag 407,0
Utbetaling av konsernbidrag/utbytte -208,0 -158,0
Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter 7 004,8 8 074,1
Netto kontantstrøm i perioden 1 028,1 -264,3
Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens start 116,1 380,4
Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodeslutt 1 144,2 116,1
Kontanter og fordringer på sentralbanker 6,2 7,5
Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 1 137,9 108,5
Sum beholdning av kontanter og kontantekvivalenter i balansen 1 144,2 116,1
1. januar – 31. desember
Storebrand Bank konsern
Se note 34 for informasjon om ubenyttede kredittrammer.
25 Årsrapport Bank ASA 2023
Noter
Storebrand Bank konsern
26 Årsrapport Bank ASA 2023
27 Årsrapport Bank ASA 2023
28 Årsrapport Bank ASA 2023
29 Årsrapport Bank ASA 2023
30 Årsrapport Bank ASA 2023
31 Årsrapport Bank ASA 2023
32 Årsrapport Bank ASA 2023
33 Årsrapport Bank ASA 2023
Maksimal kreditteksponering
34 Årsrapport Bank ASA 2023
35 Årsrapport Bank ASA 2023
37 Årsrapport Bank ASA 2023
38 Årsrapport Bank ASA 2023
39 Årsrapport Bank ASA 2023
40 Årsrapport Bank ASA 2023
41 Årsrapport Bank ASA 2023
42 Årsrapport Bank ASA 2023
43 Årsrapport Bank ASA 2023
44 Årsrapport Bank ASA 2023
45 Årsrapport Bank ASA 2023
46 Årsrapport Bank ASA 2023
47 Årsrapport Bank ASA 2023
48 Årsrapport Bank ASA 2023
Avstemming av eiendeler og gjeld bokført i balansen
NOK mill. 2023 2022
Nåverdi av forsikret pensjonsforpliktelse inkl. arbeidsgiveravgift 4,2 6,3
Virkelig verdi på pensjonsmidler -4,6 -7,5
Netto pensjonsforpliktelse/midler forsikret ordning -0,5 -1,2
Øvre grense pensjonseiendel 0,5 1,2
Nåverdi av uforsikret pensjonsforpliktelse 1,4 1,7
Netto pensjonsforpliktelse i balansen 1,4 1,7
Inkl. arbeidsgiveravgift på netto underfinansiert forpliktelse som inngår i bruttoforpliktelsen.
Bokført i balansen
NOK mill. 2023 2022
Pensjonseiendel
Pensjonsforpliktelser 1,4 1,7
Endringene i den ytelsesbaserte pensjonsforpliktelsen i løpet av året
NOK mill. 2023 2022
Netto pensjonsforpliktelse 1.1 inkl avsatt arbeidsgiveravgift 8,1 10,6
Rentekostnader på forpliktelsen 0,3 0,2
Estimatavvik -2,5 -2,6
Utbetalt pensjon -0,3 -0,1
Netto pensjonsforpliktelse 31.12. 5,6 8,1
Endringene i pensjonsmidlenes virkelige verdi
NOK mill. 2023 2022
Virkelig verdi av pensjonsmidler 1.1 7,5 7,6
Forventet avkastning 0,3 0,1
Estimatavvik -3,1 -0,3
Innbetalt premie 0,1 0,2
Utbetalte pensjoner -0,2
Netto pensjonsmidler 31.12. 4,6 7,5
Forventede innbetalinger av premie (ytelse) i 2024: 0,1
Forventede innbetalinger av premie (innskudd) i 2024: 13,3
Forventede innbetalinger AFP i 2024: 4,0
Forventede utbetalinger over drift (usikret ordning) i 2024: 0,1
49 Årsrapport Bank ASA 2023
50 Årsrapport Bank ASA 2023
51 Årsrapport Bank ASA 2023
52 Årsrapport Bank ASA 2023
55 Årsrapport Bank ASA 2023
56 Årsrapport Bank ASA 2023
57 Årsrapport Bank ASA 2023
59 Årsrapport Bank ASA 2023
60 Årsrapport Bank ASA 2023
61 Årsrapport Bank ASA 2023
62 Årsrapport Bank ASA 2023
63 Årsrapport Bank ASA 2023
64 Årsrapport Bank ASA 2023
65 Årsrapport Bank ASA 2023
67 Årsrapport Bank ASA 2023
68 Årsrapport Bank ASA 2023
70 Årsrapport Bank ASA 2023
Resultatregnskap
1. januar – 31. desember
NOK mill. Note 2023 2022
Renteinntekter og lignende inntekter
Renteinntekter beregnet etter effektivrentemetoden 1 140,2 585,9
Øvrige renteinntekter 172,7 54,2
Sum renteinntekter og lignende inntekter 10 1 312,9 640,1
Rentekostnader og lignende kostnader
Rentekostnader beregnet etter effektivrentemetoden -703,4 -231,2
Øvrige rentekostnader -18,6 -22,0
Sum rentekostnader og lignende kostnader 10 -722,0 -253,2
Netto renteinntekter 10 590,9 386,8
Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 11 284,9 241,0
Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester 11 -32,0 -26,1
Inntekter av aksjer, andeler og andre egenkapitalinstrumenter 5,0
Inntekter av eierinteresser i konsernselskaper 18 59,9 32,1
Netto verdiendring og gevinst/tap på valuta og finansielle instrumenter 10, 34 0,3 -37,4
Sum andre driftsinntekter 313,1 214,6
Lønn og andre personalkostnader 13, 14 -198,1 -180,2
Andre driftskostnader 12, 13 -241,5 -185,6
Avskrivninger av ikke-finansielle eiendeler 13, 31 -16,6 -16,5
Sum driftskostnader før kredittap på utlån mv. -456,2 -382,3
Resultat før kredittap på utlån mv. 447,8 219,1
Kredittap på utlån, garantier og rentebærende verdipapirer 15 -44,3 -8,3
Resultat for skatt fra videreført virksomhet 403,5 210,9
Skatt på resultat fra videreført virksomhet 16 -98,4 -51,5
Resultat etter skatt fra videreført virksomhet 305,1 159,4
Resultat fra virksomhet under avvikling etter skatt
Resultat før andre inntekter og kostnader 305,1 159,4
Andre inntekter og kostnader
Andre inntekter og kostnader som ikke blir omklassifisert til resultatet
Estimatendringer knyttet til ytelsesbaserte pensjonsordninger 0,1 1,1
Skatt -0,3
Sum andre inntekter og kostnader som ikke blir omklassifisert til resultatet 0,1 0,8
Storebrand Bank ASA
71 Årsrapport Bank ASA 2023
NOK mill. Note 2023 2022
Andre inntekter og kostnader som kan bli omklassifisert til resultatet
Endring i urealisert gevinst/tap på lån vurdert til virkelig verdi over andre inntekter og
kostnader (OCI)
Sum andre inntekter og kostnader som kan bli omklassifisert til resultatet
Sum andre inntekter og kostnader 0,1 0,8
Totalresultat for regnskapsåret 305,2 160,2
Totalresultat kan henføres til:
Andel tilordnet aksjonærer 277,9 146,1
Andel tilordnet hybridkapitalinvestorer 27,3 14,1
Totalresultat 305,2 160,2
72 Årsrapport Bank ASA 2023
NOK mill. Note 2023 2022
Kontanter og fordringer på sentralbanker 5, 17 6,2 7,5
Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 5, 9, 17, 21 6 703,7 6 992,1
Utlån til kunder
4, 9, 17, 25, 26,
27, 28, 29, 30 14 539,7 12 456,1
Rentebærende verdipapirer 9, 17, 19, 20, 21 8 703,0 5 261,5
Finansielle derivater 5, 9, 17, 23, 34 36,8 37,8
Aksjer 9, 17, 22 44,4 42,2
Eierinteresser i konsernselskap 18 3 391,5 2 794,8
Immaterielle eiendeler 31 27,6 31,7
Utsatt skattefordel 16 23,2 16,7
Andre eiendeler 17, 32 397,4 495,3
Sum eiendeler 33 873,5 28 135,9
Innlån fra kredittinstitusjoner 5, 9, 17 338,4 423,5
Innskudd fra og gjeld til kunder 9, 17, 33 23 948,2 19 477,8
Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 5, 9, 17, 34 3 632,3 3 317,4
Finansielle derivater 5, 9, 17, 23, 34 19,6 22,0
Annen gjeld 5, 17, 35 608,6 611,0
Pensjonsforpliktelser 14 1,4 1,7
Avsetninger på garantier og ubenytte kredittrammer 27 12,5 9,8
Andre avsetinger 0,3 2,1
Ansvarlig lånekapital 5, 9, 17 828,6 828,0
Sum gjeld 29 389,9 24 693,3
Aksjekapital 968,1 963,6
Overkurs 1 298,5 628,0
Hybridkapital 408,2 326,9
Annen innskutt egenkapital 1 683,6 1 386,6
Sum innskutt egenkapital 4 358,4 3 305,1
Annen egenkapital 125,2 137,4
Sum opptjente egenkapital 125,2 137,4
Sum egenkapital 38 4 483,6 3 442,5
Sum gjeld og egenkapital 33 873,5 28 135,9
Balanse
31. desember
Storebrand Bank ASA
73 Årsrapport Bank ASA 2023
Lysaker, 6. februar 2024
Styret i Storebrand Bank ASA
Heidi Skaaret (sign.) Trygve Saue Håkedal (sign.) Beate Steen Kolstø (sign.)
Styrets leder
Jan Birger Penne (sign.) Gro Opsanger Rebbestad (sign.) Maria Skotnes (sign.)
Joachim Collett Thue (sign.) Camilla Leikvoll (sign.)
Administrerende direktør
74 Årsrapport Bank ASA 2023
Oppstilling over endring i egenkapital
NOK mill.
Innskutt egenkapital Opptjent egenkapital
Aksje-
kapital Overkurs
Hybrid-
kapital
Annen
innskutt
egenkapital
Sum
innskutt
egenkapital
Annen
egen-
kapital
Sum
annen
egenkapital
Total
egen-
kapital
Egenkapital 31.12.2021 962,1 404,5 225,7 979,6 2 571,9 144,7 144,7 2 716,6
Periodens resultat 14,1 14,1 145,3 145,3 159,4
Sum andre inntekter og
kostnader som ikke blir
omklassifisert til resultatet 0,8 0,8 0,8
Sum andre inntekter og kostnader
som kan bli omklassifisert til
resultatet
Sum andre inntekter og kostnader 0,8 0,8 0,8
Totalresultat for perioden 14,1 14,1 146,1 146,1 160,2
Egenkapitaltransaksjoner med eiere:
Kapitaltilførsel 1,5 223,5 225,0 225,0
Fondsobligasjoner klassifisert som
hybridkapital 100,0 100,0 3,5 3,5 103,5
Utbetaling til hybridkapitalinvestorer -12,9 -12,9 -12,9
Mottatt konsernbidrag 407,0 407,0 0,0 0,0 407,0
Avgitt konsernbidrag -156,9 -156,9 -156,9
Egenkapital 31.12.2022 963,6 628,0 326,9 1 386,6 3 305,1 137,4 137,4 3 442,5
Periodens resultat 27,3 27,3 277,8 277,8 305,1
Sum andre inntekter og
kostnader som ikke blir
omklassifisert til resultatet 0,1 0,1 0,1
Sum andre inntekter og
kostnader som kan bli
omklassifisert til resultatet
Sum andre inntekter og kostnader 0,1 0,1 0,1
Totalresultat for perioden 27,3 27,3 277,9 277,9 305,2
Egenkapitaltransaksjoner med eiere:
Kapitaltilførsel 4,5 670,5 675,0 675,0
Fondsobligasjoner klassifisert som
hybridkapital 79,8 79,8 6,8 6,8 86,6
Utbetaling til hybridkapitalinvestorer -25,8 -25,8 -25,8
Mottatt konsernbidrag 297,0 297,0 297,0
Avgitt konsernbidrag -296,9 -296,9 -296,9
Egenkapital 31.12.2023 968,1 1 298,5 308,2 1 683,6 4 258,4 125,2 125,2 4 483,6
Storebrand Bank ASA
Hele aksjekapitalen på 968,1 millioner kroner, fordelt på 64.537.182 aksjer (pålydende 15,-) eies av Storebrand ASA.
75 Årsrapport Bank ASA 2023
Egenkapitalen endrer seg med resultatet i den enkelte periode, egenkapitaltransaksjoner med eierne og poster som
innregnes direkte mot totalresultatet. Aksjekapital, overkurs og annen egenkapital vurderes og styres samlet. Overkurs og
annen egenkapital kan anvendes i samsvar med allmennaksjelovens bestemmelser.
Storebrand Bank ASA legger vekt på å tilpasse nivået på egenkapital i bankkonsernet fortløpende og planmessig. Nivået
tilpasses den økonomiske risikoen og kapitalkrav i virksomheten, hvor vekst og sammensetning av forretningsområder
vil være en viktig drivkraft. Kapitalstyringen har som målsetting å sikre en effektiv kapitalstruktur og ivareta en
hensiktsmessig balanse mellom interne mål i forhold til regulatoriske og ratingselskapenes krav. Hvis det er behov for ny
egenkapital må denne innhentes av holdingselskapet Storebrand ASA.
Storebrand Bank ASA er et selskap som har lovmessige krav til ansvarlig kapital etter kapitaldekningsreglene. Ansvarlig
kapital omfatter både egenkapital og ansvarlige lånekapital. For Storebrand Bank ASA er det disse lovkravene som har
størst betydning for styring av kapitalen.
For nærmere opplysninger om bankens oppfyllelse av kapitalkrav, se note 38.
76 Årsrapport Bank ASA 2023
Kontantstrømoppstilling
NOK mill. Note 2023 2022
Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter
Innbetalinger av renter, provisjoner og gebyrer fra kunder 1 220,7 760,5
Utbetalinger av renter, provisjoner og gebyrer til kunder -535,7 -152,3
Netto inn-/utbetalinger på utlån kunder -2 065,1 104,3
Netto inn-/utbetalinger av kundeinnskudd bank 4 470,4 2 239,0
Netto innbetalinger/utbetalinger vedrørende verdipapirer -3 084,0 3 022,3
Utbetalinger til drift -436,9 -382,2
Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter -430,7 5 591,5
Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter
Netto utbetalinger ved kjøp/kapitalisering av datterselskaper -550,0 -900,0
Netto innbetalinger/utbetalinger ved salg/kjøp av driftsmidler/IT-systemer 31 -12,4 -3,9
Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter -562,4 -903,9
Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter
Utbetalinger ved nedbetaling av gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 5 -895,0 -1 025,0
Innbetaling ved opptak av gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 5 1 200,0 950,0
Utbetaling av renter gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer -157,7 -78,3
Innbetaling av ansvarlig lånekapital 5 400,0
Utbetalinger ved tilbakebetaling av ansvarlig lånekapital 5 -150,0
Utbetaling av renter på ansvarlig lånekapital -43,3 -22,2
Innbetaling av hybridkapital 250,0 100,0
Utbetalinger ved tilbakebetaling av hybridkapital -170,2
Utbetaling av renter på hybridkapital -25,8 -12,9
Innbetaling ved opptak av lån fra kredittinstitusjoner 5 12 139,8 16 710,6
Utbetaling ved nedbetaling av lån fra kreditinstitusjoner 5 -12 224,7 -16 789,3
Innbetaling ved utstedelse av aksjekapital 675,0 225,0
Innbetaling av mottatt konsernbidrag 435,4 139,5
Utbetaling av konsernbidrag/utbytte -480,1 -266,8
Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter 703,4 180,5
Netto kontantstrøm i perioden -289,7 4 868,1
Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens start 6 999,7 2 131,6
Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodeslutt 6 709,9 6 999,7
Kontanter og fordringer på sentralbanker 6,2 7,5
Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 6 703,7 6 992,1
Sum beholdning av kontanter og kontantekvivalenter i balansen 6 709,9 6 999,7
Se note 36 for informasjon om ubenyttede kredittrammer.
1. januar – 31. desember
Storebrand Bank ASA
77 Årsrapport Bank ASA 2023
Noter
Storebrand Bank ASA
Note 1 - Selskapsinformasjon og regnskapsprinsipper
1. Selskapsinformasjon
Storebrand Bank ASA er et norsk allmennaksjeselskap med obligasjoner notert på Oslo Børs. Selskapsregnskapet for
2022 ble godkjent av styret 6. februar 2024.
Storebrand Bank ASA er en nettbasert bank som leverer tradisjonelle bankprodukter til det norske personmarkedet.
Tilbudet består blant annet av lån til bolig, forbrukslån, brukskonto og kort, et bredt spekter av sparekontoer samt
mobilbank og nettbank. Storebrand Bank ASA har hovedkontor i Professor Kohts vei 9, Lysaker.
2 – Vesentlige regnskapsprinsipper
2.1 Grunnlag for utarbeidelse av regnskapet
Regnskapsprinsippene som benyttes i selskapsregnskapet er beskrevet nedenfor. Prinsippene er benyttet konsistent for
like transaksjoner og andre hendelser under like omstendigheter.
Selskapsregnskapet for Storebrand Bank ASA er avgitt i samsvar med forskrift om årsregnskap for banker, kredittforetak
og finansieringsforetak § 1-4, 2 ledd b) samt ytterligere norske opplysningskrav som følger av lover og forskrifter.
Dette innebærer at måling og innregning fullt ut er i samsvar med IFRS, med unntak av at styrets forslag til utbytte og
konsernbidrag avsettes som gjeld på balansedagen.
Datterselskaper innregnes etter kostmetoden i morselskapet.
Bruk av estimat i utarbeidelsen av årsregnskapet
Utarbeidelsen av årsregnskapet i overensstemmelse med gjeldende lover og forskrifter krever at ledelsen gjør
vurderinger og estimater og tar forutsetninger som påvirker eiendeler, gjeld, inntekter, kostnader, noteopplysninger og
opplysning om potensielle forpliktelser. Faktiske tall kan avvike fra benyttede estimater. Se nærmere omtale om dette i
note 2.
2.2. Endringer i regnskapsprinsipper
Banken har implentert endringene i IAS 1.117 om vesentlige opplysninger om regnskapsprinsipper. Utover det er ikke
implementert nye regnskapsstandarder i 2023 som har hatt vesentlig effekt for selskapsregnskapet til Storebrand Bank
ASA. For endring av estimater, se nærmere omtale av dette i note 2.
Det er ingen nye standarder eller endringer i standarder som ikke er gjort gjeldende ved avleggelsen av årsregnskapet
2023 som forventes å gi en vesentlig effekt på bankens regnskap.
2.3. Inntektsføring
Netto renteinntekter
Inntektsføring av renter etter effektiv rentemetode benyttes for rentebærende balanseposter som vurderes til amortisert
kost og balanseposter som vurderes til virkelig verdi over andre inntekter og kostnader. Den effektive renten er den
renten som får nåverdien av fremtidige kontantstrømmer innenfor lånets forventede løpetid til å bli lik bokført verdi av
lånet ved første gangs balanseføring. Kontantstrømmene inkluderer etableringsgebyrer, samt eventuelt restverdi ved
utløpet av forventet løpetid. Renteinntekter på engasjementer som er kredittforringet beregnes ved bruk av effektiv rente
på nedskrevet verdi. Renteinntekter på engasjementer som ikke er kredittforringet beregnes ved bruk av effektiv rente på
brutto amortisert kost (amortisert kost før avsetning for forventede tap).
For rentebærende balanseposter som vurderes til virkelig verdi over resultatet inntektsføres renteinntekter basert på
nominell rente.
2.4. Finansielle eiendeler og forpliktelser
2.4.1. Innregning
Alminnelige kjøp og salg av finansielle eiendeler er regnskapsført på transaksjonsdagen og finansielle forpliktelser er
regnskapført på oppgjørsdagen.
2.4.2. Virkelig verdi
Virkelig verdi er det beløp en eiendel kan omsettes for i en transaksjon på armlengdes avstand mellom velinformerte,
frivillige parter. For finansielle eiendeler som er notert på børs eller annen regulert markedsplass hvor det skjer
regelmessige handler, settes virkelig verdi til kurs på siste handelsdag frem til og med balansedagen.
78 Årsrapport Bank ASA 2023
Dersom markedet for et finansielt instrument ikke er aktivt, fastsettes virkelig verdi ved hjelp av anerkjente
verdsettingsmetoder. Verdsettingsmetoder omfatter bruk av nylig foretatte markedstransaksjoner på armlengdes
avstand mellom velinformerte og uavhengige parter, dersom slike er tilgjengelige, henvisning til løpende virkelig verdi
av et annet instrument som er praktisk talt det samme, diskontert kontantstrømsberegning og opsjonsprisingsmodeller.
Dersom det er en verdsettingsmetode som er i vanlig bruk av deltakerne i markedet for å prissette instrumentet og
denne metoden har vist seg å gi pålitelige estimater av priser oppnådd i faktiske markedstransaksjoner, benyttes denne
metoden.
Ved beregning av virkelig verdi på utlån legges gjeldende markedsrente på tilsvarende utlån til grunn. Det tas hensyn til
endring i kredittrisiko.
2.4.3. Klassifikasjon og måling av finansielle eiendeler og forpliktelser
Finansielle eiendeler klassifiseres og måles i en av de etterfølgende kategorier:
• Finansielle eiendeler målt til amortisert kost
• Finansielle eiendeler målt til virkelig verdi med verdiendring over andre inntekter og kostnader (OCI) med
reklassifisering av akkumulerte gevinster og tap til resultatet
• Finansielle eiendeler målt til virkelig verdi over resultat
Finansielle eiendeler klassifisert og målt til amortisert kost
En finansiell eiendel er klassifisert og målt til amortisert kost når den:
• i hovedsak er anskaffet eller pådratt med det formål å holde for å motta kontraktsfestede kontantstrømmer som bare er
betaling av hovedstol og renter på gitte datoer.
Finansielle eiendeler målt til amortisert kost regnskapsføres til amortisert kost etter effektiv rentes metode.
Storebrand Bank ASA benytter denne kategorien for fordringer på sentralbanken, utlån til kredittinstitusjoner, kredittkort,
kontokreditter og forbrukslån til kunder, rentebærende verdipapirer i en langsiktig investeringsportefølje, aksjer i
datterselskap og alle poster som inngår i regnskapslinjen andre eiendeler.
Finansielle eiendeler klassifisert og målt til virkelig verdi over OCI med reklassifisering av akkumulerte gevinster
og tap til resultat
En betydelig andel av Storebrands Bank ASAs finansielle instrumenter er klassifisert til kategorien virkelig verdi over
andre inntekter og kostnader (OCI). En finansiell eiendel er klassifisert og målt til virkelig verdi over OCI når den:
• i hovedsak er anskaffet eller pådratt med det formål å holde for å motta kontraktsfestede kontantstrømmer som bare er
betaling av hovedstol og renter på gitte datoer, og for salg.
Finansielle eiendeler i denne kategorien regnskapsføres til virkelig verdi med verdiendring over OCI. Tilhørende
renteinntekt, valutaomregningsdifferanser og eventuelle nedskrivninger regnskapsføres i ordinært resultat.
Storebrand Bank ASA benytter denne kategorien for alle boliglån til kunder med flytende rente.
Finansielle eiendeler klassifisert og målt til virkelig verdi over resultat
Storebrand Bank ASA har finansielle instrumenter klassifisert til kategorien virkelig verdi over resultatet på grunn av:
• de finansielle eiendelene inngår i en portefølje som løpende måles og rapporteres til virkelig verdi,
• de finansielle eiendelene har kontantstrømmer som ikke bare er renter og avdrag på hovedstolen, eller at
• klassifiseringen reduserer mismatch i måling eller innregning som ellers ville oppstått som følge av ulike regler for
måling av eiendeler og forpliktelser.
Renteinntekter inntektsføres basert på nominell rente, mens øvrige verdiendringer presenteres som «Netto verdiendring
og gevinster/tap på valuta og finansielle instrumenter».
Storebrand Bank ASA benytter denne kategorien for alle boliglån til kunder med fast rente, derivater, aksjer samt
rentebærende verdipapirer som inngår i en kortsiktig likviditetsportefølje.
Finansielle forpliktelser
Etter førstegangsinnregning måles alle finansielle forpliktelser til amortisert kost ved en effektiv rentemetode.
Se også klassifikasjon av finansielle instrumenter i note 17.
2.4.4. Nedskrivning
Etter IFRS 9 innregnes tapsavsetningene basert på forventet kredittap (ECL).
For å estimere det forventede kredittapet er det utviklet modeller for misligholdsannsynlighet (PD), tapsgrad gitt
mislighold (LGD) og eksponering gitt mislighold (EAD). Modellene er avledet av tilsvarende modeller som benyttes for
79 Årsrapport Bank ASA 2023
interne vurderinger for kapitalbehov. Modellene i IFRS 9-formål baseres på ståsted i makroøkonomien og forventninger
fremover, og modellene for PD, LGD og EAD er dermed såkalte ”Point In Time” (PIT) modeller. Det er forskjellig fra
”Through The Cycle” (TTC) modellene som benyttes for kapitalbehovsformål. Risikoparametrene til IFRS 9 kalibreres
også slik at de i enda større grad vurderer fremtiden. Siden fremtiden er usikker, benyttes ulike fremtidsscenarioer for
å beregne PD-er, LGD-er og EAD-er på engasjementene. De ulike fremtidsscenarioene har ulike vekter som fastsettes
ut fra ståsted i den økonomiske syklusen og forventninger til fremtiden. Det endelige forventede kredittapet per
engasjement vil være et veiet gjennomsnitt av forventet kredittap i de ulike scenarioene. Samlet forventet kredittap for
porteføljen er summen av de veide kredittapene per engasjement.
I PD-modellen er finansielle forhold en vesentlig forklaringsvariabel sammen med adferdsdata på kunden. Modellen
er statistisk utviklet basert på logistisk regresjon. I LGD-modellen er belåningsgrad en vesentlig faktor. For EAD er
lånestørrelsen for nedbetalingslån og rammestørrelsen for rammekreditter mest vesentlig. Modellene gjennomgår årlig
validering.
Fremtidsvurderinger påvirker spesielt PD- og LGD-estimatene.
I beregning av forventet kredittap benytter Storebrand Bank ASA fremtidsscenarioer. Når fremtidsscenarioer vurderes,
legger Storebrand Bank ASA til grunn fremtidsscenarioer presentert av Norges Bank i Finansiell stabilitet og vurderinger
fra SSB. Scenarioene bygger på gjeldende makroøkonomiske situasjon, fremtidsforventninger til makroøkonomien
og på makroøkonomiens innvirkning på kredittrisikoen i bankens engasjementer. Forventningene påvirker
misligholdssannsynligheten, eksponeringen og tapsgraden.
For PD er blant annet arbeidsledighet, lønnsvekst og rentenivå av vesentlig betydning. Høyere arbeidsledighet og
rentenivå gir svakere betjeningsevne i porteføljen, og lavere lønnsvekst medfører også svakere betjeningsevne og dermed
dårligere PD. Makrovariabler vil kunne virke i ulike retninger på risikoparametrene, og påvirkningen vil kunne være
vesentlig forskjellig for de enkelte kundene i porteføljen. Gjennomsnittlig PD vil øke i nedgangsperioder.
Nedgangsperioder vil isolert sett medføre svakere boligprisutvikling. Dette vil påvirke belåningsgrad og dermed også
LGD. For flere engasjementer er tapsgraden svært liten gitt eksisterende markedspriser. Økning i LGD som følge av
boligprisfall er større enn reduksjon i LGD ved boligprisstigning. Ikke-lineariteter i ECL blir hensyntatt ved å estimere ECL
i ulike scenarioer.
Stresstester og sensitivitetstester benyttes i vurderingen på forventet kredittap. Det gjøres sensitivitetsvurderinger på
trinnmigrering ved å vurdere endring i forventet kredittap dersom enkelte engasjementer migrerer fra trinn 1 til trinn 2.
Sensitivitetsanalyser er gjennomført i ICAAP og gjennomføres regelmessig.
Porteføljens ECL vurderes å være sensitiv til endringer i observert mislighold, tapsgrad og forventet løpetid på de
finansielle aktivaene. Det er også modellusikkerhet knyttet til de enkelte estimatene. Usikkerheten knyttes blant annet til
anslag på størrelse og utvikling av ulike makrovariabler i fremtiden i de enkelte makroscenarioene samt innvirkningen de
ulike fremtidsutsiktene har på enkeltparametere.
Misligholdsdefinisjonen
Storebrand Bank ASA har fastsatt misligholdsdefinisjon i tråd med anbefalinger gitt i EBAs veiledning til implementering
av misligholdsdefinisjon iht. artikkel 178 (EU Regulation 575/2013).
Misligholdsdefinisjonen anvendes på debitornivå med absolutte og relative terskler på restanse/overtrekk. Restanse/
overtrekk for hvert enkelt engasjement måles i forhold til samlet debitoreksponering. Absolutt terskel er satt til 1.000
kroner (per engasjement), og relativ terskel er 1% av samlet debitoreksponering. Felles engasjementer (engasjementer
med flere debitorer) er definert som et separat risikopunkt, og de inngår ikke i samlet eksponering for de respektive
enkeltdebitorene.
Mislighold inntreffer etter 90 dager med restanse/overtrekk over både absolutt og relative terskler. Alle
debitorsengasjementer regnes som misligholdte hvis mislighold har inntruffet på minst ett av dem. I tråd med
veiledningen fra EBA (European Banking Authority) anvendes det karensperiode på 3 måneder. Karenseperiode starter
når misligholdskriterier ikke lenger er til stedet. For at karensperioden skal bli avsluttet må restanse/overtrekk være
under terskelverdiene i hele karensperioden.
Kunde anses å være i mislighold hvis en avfølgende kriterier har inntruffet (UTP kriterier):
• kunde er i personlig konkurs,
• kunde er i eller settes i gjeldsordning,
• banken har tvangsolgt pant hos kunden,
• kunde har ikke lenger inntekt som er tilstrekkelig for lånestørrelsen.
80 Årsrapport Bank ASA 2023
Definisjon av kredittap
Kredittap er et tap som oppstår som følge av kredittrisiko hvor tapet er forskjellen mellom verdien av kontraktsfestet
kontantstrøm og forventet kontantstrøm diskontert med opprinnelig effektiv rente.
Forventet kredittap er differansen mellom nåverdi av kontraktsfestet kontantstrøm og sannsynlighetsveiet forventet
kontantstrøm.
Forventet kredittap estimeres enten ved individuell vurdering (individuell nedskrivning) eller ved bruk av statistiske
modeller (modellbasert nedskrivning) for å beregne sannsynlighetsveiet forventet kontantstrøm.
Individuell vurdering med påfølgende bokføring av individuelle nedskrivninger gjennomføres på engasjementer
hvor det er objektive bevis på at tapshendelse har inntruffet, og at hendelsen reduserer engasjementets fremtidige
kontantstrømmer. Individuelt vurderte engasjementer flyttes til trinn 3, se nærmere beskrivelse av trinn 3
nedenfor. Objektive hendelser kan være vesentlige finansielle problemer hos debitor, mislighold, gjelds- og/eller
konkursbehandlinger for debitor eller at dette er sannsynlig eller betalingslettelser som er forårsaket av finansielle
problemer. Kontantstrømberegningen og nedskrivningene vurderes med forventede verdier.
For øvrige engasjementer estimeres forventet kredittap ved bruk av modellbasert nedskrivning. Engasjementene deles
inn i ulike trinn, se avsnittet nedenfor om beregning av forventet kredittap. Modellbasert nedskrivning avhenger av hvilket
trinn engasjementet tilhører, parameterestimater for PD, EAD, LGD og forventet løpetid.
Beregning av forventet kredittap
Trinninndeling og trinnskifte beskrives i avsnittene nedenfor.
Trinn 1
Utgangspunktet for samtlige finansielle eiendeler er trinn 1. I trinn 1 er alle finansielle eiendeler som ikke har vesentlig
høyere kredittrisiko enn ved førstegangsinnregning. Finansielle eiendeler med lav kredittrisiko kan unntas og uansett
være i trinn 1 selv om kredittrisikoen er vesentlig høyere. Storebrand Bank benytter p.t. ikke denne unntaksregelen. I trinn
1 beregnes forventet kredittap over 12 måneder.
Trinn 2
Trinn to består av finansielle eiendeler hvor det er en vesentlig økning av kredittrisiko siden førstegangsinnregning, men
som ikke er misligholdte eller hvor det er objektive bevis for tap. For finansielle eiendeler i trinn 2 beregnes forventet
kredittap over forventet løpetid. Forventet løpetid avviker fra kontraktsfestet løpetid og er estimert som historisk
observert løpetid.
Trinn 3
Trinn 3 består av finansielle eiendeler som er misligholdt og/eller hvor det er objektive bevis på tap. For engasjementer
hvor det er objektive bevis for tap, foretas det en vurdering om individuell nedskrivning må gjennomføres. For øvrige
engasjementer uten individuell nedskrivning, beregnes det forventet kredittap over forventet løpetid.
Migrering til lavere trinn
Et engasjement som ikke lenger oppfyller kriteriet for trinn 2, flyttes til trinn 1. Risikomodellene sikrer at det har vært en
tilstrekkelig lang periode med betalinger før risikoen er redusert og flyttes tilbake til trinn 1. Et engasjement i trinn 3 kan
flyttes både til trinn 2, dersom trinn 2 kriterier er oppfylt, eller direkte til trinn 1 når kriteriene for trinn 3 ikke lenger er
oppfylt.
Vesentlig økning i kredittrisiko
Vesentlig økning i kredittrisiko vurderes basert på misligholdsannsynligheten (PD) til engasjementet på måletidspunktet
i forhold til førstegangs innregning. Vurderingen gjøres både basert på endringer i misligholdsannsynlighet over forventet
levetid (livstids PD) og endringer i misligholdsannsynlighet neste 12 måneder (12-måneders PD). Vurderingene gjøres i
forhold til absolutte endringer og relative endringer.
For engasjementer hvor 12-måneders PD ved første gangs innregning er lavere enn 0,5 prosent, må både et relativt
og et absolutt kriterium bli tilfredsstilt for at engasjementet skal anses å ha vesentlig økning i kredittrisiko. Det relative
kriteriet er en relativ økning i livstids PD på mer enn 150 prosent eller mer fra første gangs innregning til måletidspunktet.
Kriteriet er ekvivalent med at livstids PD ved måletidspunkt er større enn 2,5 mulitplisert med livstids PD ved
innregningstidspunktet. Det absolutte kriteriet er at 12-måneders PD ved måletidspunktet er 0,6 prosentpoeng høyere
enn 12-måneders PD ved første gangs innregning.
For engasjementer hvor 12-måneders PD ved første gangs innregning er høyere eller lik 0,5 prosent, må enten et relativt
eller et absolutt kriterium bli tilfredsstilt for at engasjementet skal anses å ha vesentlig økning i kredittrisiko. Det relative
kriteriet er identisk som det ovenfor, dvs. en økning i livstids PD på mer enn 150 prosent eller mer fra første gangs
innregning til måletidspunktet. Det absolutte kriteriet er at 12-måneders PD ved måletidspunktet er 1,5 prosentpoeng
høyere enn 12-måneders PD ved første gangs innregning.
81 Årsrapport Bank ASA 2023
Engasjementer som har forfalt med 30 dager eller mer, vurderes uansett å ha en vesentlig økning i kredittrisiko.
Tilsvarende gjelder engasjementer hvor det er gitt betalingslettelser (”forbearance”) med bakgrunn i kundenes forverret
finansiell situasjon, men det er ikke alvorlig nok for å klassifisere engasjementer som kredittforringet.
Forventet løpetid
Det er estimert forventet løpetid for ulike engasjementer. Forventet løpetid er vesentlig fordi for engasjementer med
vesentlig økning av kredittrisiko, altså engasjementer i trinn 2, skal forventet kredittap beregnes over engasjementenes
forventede løpetid. Den samlede misligholdsannsynligheten øker over tidshorisonten det måles over, og det forventede
kredittapet over forventet løpetid er derfor høyere enn forventet kredittap over ett år gitt at lånets gjenværende
forventede løpetid er mer enn 12 måneder.
For engasjementer i trinn 3 benyttes det avtalt (kontraktsfestet) løpetid for å måle forventet tap.
Forventet løpetid beregnes for ulike produkter. For nedbetalingslån er forventet løpetid estimert til om lag 5 år, og
6 år for rammekreditter. For kredittkort er forventet løpetid ved innnvilgelsestidspunktet estimert til 9 år og 9 år
for kontokreditter. Forventet løpetid er også kontraktsfestet løpetid for topplån (låneandel utover LTV på 70 %),
byggekreditt og mellomfinansiering. Forventet løpetid revurderes og valideres regelmessig.
For løpende engasjementer justeres forventet løpetid med en løpetidsfaktor: Løpetidsfaktoren er forholdet mellom
forventet løpetid og kontraktsfestet løpetid. Gjenværende forventet løpetid er forventet løpetid for produktet multiplisert
med løpetidsfaktoren.
Oppdeling i porteføljer
Storebrand Bank ASA har kun Personmarkedsportefølje som deles inn i
i) Boliglån og boligkreditter
ii) Kredittkort
iii) Andre kreditter
2.4.5. Derivater
Derivater som ikke faller inn under kriteriene for sikring klassifiseres og måles til virkelig verdi over resultat. Virkelig verdi
av derivatene klassifiseres henholdsvis som en eiendel eller som en forpliktelse, med endringer i virkelig verdi over
resultatet.
Hoveddelen av de derivater som løpende benyttes i forvaltningen faller inn under denne kategorien.
2.4.6. Sikringsbokføring
Virkelig verdi sikring
Storebrand Bank ASA benytter seg av virkelig verdi sikring. Sikringsobjektene er finansielle eiendeler og forpliktelser som
måles til amortisert kost. Derivater regnskapsføres til virkelig verdi over resultatet. Verdiendringer på sikringsobjektet som
er henførbar til den sikrede risikoen, justerer sikringsobjektets balanseførte verdi og innregnes i resultatet. Se note 34.
2.4.7. Kontantstrømsoppstilling
Kontantstrømoppstillingen utarbeides etter den direkte metoden og viser kontantstrømmene gruppert etter
kilder og anvendelsesområder. Kontanter er definert som kontanter, fordringer på sentralbanker og fordringer på
kredittinstitusjoner uten oppsigelsesfrist.
Kontantstrømsoppstillingen spesifiseres på operasjonelle, investerings- og finansierings aktiviteter.
Note 2 - Viktige regnskapsestimater og skjønnsmessige vurderinger
Ved utarbeidelse av selskapsregnskapet må ledelsen foreta estimater, skjønnsmessige vurderinger og forutsetninger
av usikre størrelser. Estimater og vurderinger evalueres løpende og er basert på historisk erfaring og forventning om
fremtidige hendelser og representerer ledelsens beste skjønn på tidspunkt for regnskapsavleggelsen.
De faktiske resultatene kan avvike fra regnskapsestimatene.
Selskapets mest vesentlige estimater og vurderinger som kan gi vesentlig justering av innregnede verdier, er omtalt
nedenfor:
Høy inflasjon med tilhørende økte styringsrenter har preget den makroøkonomiske situasjonen i Norge de siste årene.
Mange nordmenn, inkludert våre kunder, har fått større utfordringer med å håndtere økte priser og lånerenter, men
et godt arbeidsmarked og en lav arbeidsledighet har bidratt til at den privatøkonomiske situasjonen likevel har vært
82 Årsrapport Bank ASA 2023
håndterlig for de aller fleste. Boligmarkedet holdt seg overraskende godt i første halvdel av 2023, men stagnerte i andre
halvdel med tilhørende redusert omsetning og fallende priser. I 2024 er det ventet at styringsrenten vil begynne å kuttes
utover i året, at inflasjonen vil avta og at arbeidsledighet kun vil øke svakt.
I nedskrivningsvurderingene er det gjort en samlet vurdering av fremtidige utsikter, hvor både rentenivå, inflasjon og
høye energipriser er noen av faktorene som vurderes. Utsikter til strammere likviditet hos våre kunder, på grunn av økte
levekostnader og rentebelastning, er hensyntatt i makrojustering av misligholdssannsynlighet. Utviklingen i misligholdte
lån, lån med restanse og avdragsfrihet følges tett.
Nedskrivninger på utlån
For utlån vurdert til amortisert kost eller til virkelig verdi over andre inntekter og kostnader (OCI), innregnes
tapsavsetningene basert på forventet kredittap, ”Expected Credit Loss” (ECL) etter den generelle metoden. Modellene
i IFRS9 tar utgangspunkt i nåverdier (”Point In Time”) av PD og LGD som er estimert basert på misligholds- og
tapshistorikk.
I framskrivningene justeres PD og LGD i henhold til tre scenarioer. De tre scenarioene vektlegges med en angitt
prosentsats:
• ”base case”-scenario som er forventet utvikling, 60 prosent sannsynlighet,
• ”worst case”-scenario som er økonomiske nedgangstider, 20 prosent sannsynlighet,
• ”best case” som er bedre enn forventet utvikling, 20 prosent sannsynlighet.
Modellene i IFRS 9 baseres på ståsted i makroøkonomien og forventninger fremover, og modellene for PD, LGD og EAD
er dermed såkalte ”Point In Time” (PIT) modeller. Fremtidsscenarioer benyttes for å beregne PD-er, LGD-er og EAD-er
på engasjementene.
Fremtidsvurderinger påvirker spesielt PD- og LGD-estimatene.
For PD er blant annet arbeidsledighet, lønnsvekst og rentenivå av vesentlig betydning. Nedgangsperioder vil isolert sett
medføre svakere boligprisutvikling. Dette vil påvirke belåningsgrad og dermed også LGD.
Scenariojusterte PD og LGD inngår i beregningen av forventet tap (ECL).
Porteføljens ECL vurderes å være sensitiv til endringer i observert mislighold, tapsgrad og forventet løpetid på de
finansielle aktivaene. Det er også modellusikkerhet knyttet til de enkelte estimatene. Usikkerheten knyttes blant annet til
anslag på størrelse og utvikling av ulike makrovariabler i fremtiden i de enkelte makroscenarioene samt innvirkningen de
ulike fremtidsutsiktene har på enkeltparametere.
Det er gjennomført sensitivtetsanalyse av forventet tap for engasjementer i trinn 1 og 2 ved endring av samtlige
12-månederes PD estimater. Hvis samtlige 12-måneders PD estimater hadde økt med 10 prosent, hadde forventet
tap økt med om lag 18 prosent. Tilsvarende ved 10 prosent reduksjon av samtlige 12-måneders PD estimater, hadde
forventet tap blitt redusert med om lag 14 prosent.
Det er også gjennomført sensitivtetsanalyse av forventet tap for engasjementer i trinn 2, Hvis avtalt løpetid hadde blitt
brukt i stedet for forventet, hadde trinn 2 forventet tap økt med om lag 9 prosent.
Se også note 1 Selskapsinformasjon og regnskapsprinispper, pkt 2.4.4. for mer informasjon om nedskrivninger.
Finansielle instrumenter til virkelig verdi
Det vil være usikkerhet knyttet til prisingen av finansielle instrumenter som ikke prises i et aktivt marked. Dette
gjelder særlig for de typer verdipapirer som er priset på bakgrunn av ikke-observerbare forutsetninger, og for disse
investeringene benyttes ulike verdsettelsesteknikker for å fastsette virkelig verdi, herunder fastrenteutlån og andre
finansielle instrumenter hvor det nyttes teoretiske modeller ved prisingen. Eventuelle endringer i forutsetninger vil kunne
påvirke innregnede verdier.
Det vil være usikkerhet knyttet til verdsettelsen av fastrenteutlån som er klassifisert til virkelig verdi, da det er variasjon i
rentebetingelsene som bankene tilbyr og siden det ofte vil være ulik kredittrisiko knyttet til den enkelte låntager.
Det vises for øvrig til note 9 hvor verdsettelse av finansielle instrumenter til virkelig verdi beskrives ytterligere.
Betingede forpliktelser
Storebrand Bank ASA kan bli part i rettstvister. Betingede forpliktelser vurderes i hvert enkelt tilfelle og vil baseres på
juridiske vurderinger.
83 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 3 - Risikostyring
Kontinuerlig overvåking og aktiv styring av risiko er et kjerneområde i bankens virksomhet og organisasjon. Strategi- og
planprosessen legger føringer for virksomheten de neste årene. Strategi og planer fastsettes av styret. Styret fastsetter
årlig risikoappetitt og risikorammer for de ulike risikoformene.
Organisering av risikostyringen
Styret i Storebrand Bank ASA har det overordnede ansvaret for å følge opp og styre virksomhetens risikoer. Styret
fastsetter årlig risikoappetitt og risikostrategi, rammer og retningslinjer for virksomhetens risikotakning, mottar rapporter
over faktisk risikonivå og gjør en framoverskuende vurdering av risikobildet.
Administrerende direktør har ansvaret for operasjonaliserng av risikostyrings- og internkontrollsysmset, inkludert at
bankkonsernet er innenfor risikorammene fastsatt av styret. Administrerende direktør har det overordnede ansvaret
for implementering av risikostyringsrutiner. Administrerende direktør har en rådgivende ledergruppe, og de enkelte
enhetene er ansvarlig for risikostyringen i sine områder
Banken har en balansestyringskomité (BSK) hvor administrerende direktør, treasury, CRO og økonomiavdelingen deltar. I
BSK diskuteres og vurderes finansiering, likviditet og markedssituasjon, inkludert prognoser, og utvikling i balanseposter
som medfører endringer i likviditets- og finansieringssituasjonen. BSK møtes regelmessig. ICAAP og ILAAP behandles
også i BSK, både for innledende diskusjoner, og i forkant av styrebehandlinger. Komiteen er også rådgivende organ for
forventede tap i IFRS 9.
Storebrandkonsernets organisering av risikostyringsansvar følger en modell basert på 3 forsvarslinjer. Modellen skal
ivareta risikostyringsansvar både på selskaps- og konsernnivå.
Første forsvarslinje
Ansvaret for risikostyring og internkontroll er en integrert del av lederansvaret i Storebrandkonsernet. Ledere på alle
nivåer i virksomheten har ansvar for risikohåndteringen innen eget ansvarsområde. God risikohåndtering forutsetter klare
mandat og ansvarsfordeling, arbeid med mål, strategier og handlingsplaner, identifisering, vurdering og overvåkning av
risikoer og hendelser, dokumentasjon av prosesser og rutiner, prioritering og gjennomføring av forbedringstiltak, samt
kommunikasjon, informasjon og rapportering.
Høy bevissthet på risikoer og risikohåndtering er sentrale elementer i konsernets risikokultur.
Administrerende direktør, ledergruppen i banken, administrerende direktør i Storebrand Boligkreditt AS og ledere
i Storebrand konsernområder som leverer tjenester for banken, avgir årlig en lederbekreftelse som dokumenterer
enhetens risikohåndtering og internkontroll.
Andre forsvarslinje
Storebrand Bank ASA har uavhengige kontrollfunksjoner for virksomhetens risikohåndtering (Chief Risk Officer,
CRO) og for regeletterlevelse (Chief Compliance Officer, CCO). CRO og CCO er direkte underlagt administrerende
direktør og begge har direkte rapportering til bankens styre. CCO innehar også rollen som etterlevelsesansvarlig iht.
hvitvaskingsregelverket (AML). CRO og CCO utarbeider regelmessige rapporter til styret. Funksjonelt har de uavhengige
kontrollfunksjonene tilhørighet Governance Risk & Compliance (GRC) i Storebrandkonsernet, hvor CRO i Storebrand
ASA er underlagt konsernsjefen og har rapportering til styret i Storebrand ASA.
Tredje forsvarslinje
Internrevisjonen er direkte underlagt styret og skal gi styret en bekreftelse på hensiktsmessigheten og effektiviteten i
virksomhetens risikohåndtering, herunder hvordan forsvarslinjene fungerer.
Note 4 - Kredittrisiko
Kredittrisiko er risiko for tap knyttet til at kunder eller motparter ikke oppfyller sine forpliktelser. Risikoen omfatter
risiko på kundeutlån og motpartsrisiko på utlån til kredittinstitusjoner og fordringer på sentralbanken, verdipapirer og
finansielle derivater. Kredittrisiko inkluderer eventuell konsentrasjonsrisiko i utlånsporteføljen. Kredittrisiko er den mest
vesentlige risikoen i Storebrand Bank konsern. Kredittrisiko for utlån, garantier og ubenyttede kreditter er viktigst både ut
fra volum og risikonivå generelt. Denne risikoen omtales i tabellene nedenfor. Det er begrenset kredittrisiko i forbindelse
med øvrig eksponering. Se note 19 og 20 for mer informasjon om sammensetning av likviditetsporteføljen og note 23 for
informasjon om derivater.
84 Årsrapport Bank ASA 2023
Risikostyring
Risikostrategien gir uttrykk for hvor mye kredittrisiko bankkonsernet er villig til å akseptere. Risikoviljen er tilpasset
bankens risikoappetitt og målsetninger om risikoprofil, soliditet og vekst. Kredittpolicyer beskriver overordnede
prinsipper for kredittgivning. Bankkonsernets rutiner for kredittbehandling er fastsatt i kreditthåndboken. Den retter seg
i første rekke mot kundeansvarlige og andre som deltar i saksbehandlingsprosessen. Kreditthåndboken inneholder felles
retningslinjer for kredittvirksomheten i bankkonsernet, og skal sikre en enhetlig og konsistent behandling av kreditter.
Kredittrisiko vurderes i forhold til kundenes, inkludert eventuelle medlåntakeres, betjeningsevne, betjeningsvilje
og eventuelle sikkerheter. Banken benytter kredittrisikomodeller for å risikoklassifisiere kundene med hensyn til
misligholdsannsynlighet (PD, ”Probability of Default”), og tapsgrad gitt mislighold (LGD, ”Loss Given Default”)
og forventet eksponering gitt mislighold (EAD, ”Exposure At Default”). Kredittvurderingene vurderes i hovedsak i
automatiserte og delautomatiserte prosesser med automatiske beregninger.
I kreditthåndbøkene og i vedtatte rutiner gis spesifikke kriterier for oppfølging av mislighold, låneforutsetninger/
covenants på lån og individuell tapsvurdering. Videre sikrer modeller for risikoklassifisering enhetlig
porteføljerisikovurdering og rapportering av utvikling i risiko. Modellene benyttes også i vurdering av forventet kredittap
(ECL) i IFRS 9. Det er funksjoner for depot, låneetablering og administrasjon av kundeporteføljen. Kredittinnvilgelsen
skjer iht. en vedtatt fullmaktsstruktur.
Utlånsporteføljen vurderes ift. bærekraftsrisiko etter dobbelt materialitet, dvs. hvor risikoen vurderes både for
banken og for omverdenen. Miljørisiko er vurdert som bankens største bærekraftsrisiko, og det er klimarisikoen som
er vurdert høyest i miljørisikoen. Klimarisikoen er delt inn i fysisk risiko og overgangsrisiko. For fysisk risiko vurderes
sikkerhetsobjektene ift. fysisk klimarisiko. For overgangsrisiko vurderes energiklassifisering, samt estimert energiforbruk
og CO2-forbruk.
Treasury har kredittrisiko for sine eksponeringer i likviditetsporteføljen. Tillatte eksponeringer og
porteføljesammensetning er beskrevet i motpartsrisikopolicy for bankkonsernet.
Eksponeringer i utlån til kredittinstitusjoner og fordringer på sentralbanken, verdipapirer og finansielle derivater med
motparter, inngår under kredittrisiko og styres etter egen policy ut fra vurdering av motpartens tilbakebetalingsevne,
rating og forvaltningsstørrelse. Tillatte finansielle derivater i banken er angitt i policydokumenter.
Risikokontroll
Kontroll av kredittrisiko gjennomføres direkte i modeller og prosesser, i ulike enheter i førstelinje, samt med kontroller fra
andrelinje for å sikre etterlevelse av internt og eksternt regelverk
Eksponering i forbindelse med handler med finansielle derivater for kunder følges av Back Office. Kursutviklingen følges
opp mot engasjement, klarert linje og bruddklausuler. Middle Office gjennomfører fortløpende stikkprøvekontroller på
dette.
Handler Treasury gjennomfører, kontrolleres av Middle Office iht. egne rutiner og arbeidsbeskrivelser.
Chief Risk Officer (CRO) rapporterer løpende om utvikling i kredittrisiko til styret.
85 Årsrapport Bank ASA 2023
Maksimal kreditteksponering
NOK mill.
Balanseført
beløp
Garantier,
ubenyttede
kreditter
og lånetilsagn
2023
Maksimal
kreditt-
eksponering
2022
Maksimal
kreditt-
eksponering
Kontanter og fordringer på sentralbanken 6,2 6,2 313,0
Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 6 703,7 6 703,7 1 818,6
Utlån til kunder vurdert til amortisert kost 375,6 2 472,6 2 848,2 2 780,0
Rentebærende verdipapirer til amortisert kost 5 906,4 5 906,4 3 258,1
Sum finansielle instrumenter til amortisert kost 12 992,0 2 472,6 15 464,6 8 169,7
Aksjer 44,4 44,4 40,1
Utlån til kunder vurdert til virkelig verdi over resultatet 351,3 351,3 489,4
Rentebærende verdipapirer til virkelig verdi over resultatet 2 796,5 2 796,5 4 932,9
Renteswapper 36,8 36,8 53,9
Sum finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet 3 229,0 3 229,0 5 516,4
Utlån til kunder vurdert til virkelig verdi over totalresultat (OCI) 13 812,8 2 607,0 16 419,7 15 180,7
Sum finansielle instrumenter til virkelig verdi over totalresultat
(OCI)
13 812,8 2 607,0 16 419,7 15 180,7
Total eksponering for kredittrisiko 1), 2), 3) 30 033,7 5 079,5 35 113,3 28 866,8
1) hvorav finansielle eiendeler i steg 1:
Kontanter og fordringer på sentralbanken 6,2 6,2 313,0
Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner og sentralbanken 6 703,7 6 703,7 1 818,6
Utlån til kunder 12 250,5 4 935,9 17 186,4 17 175,3
Rentebærende verdipapirer 5 906,4 5 906,4 3 258,1
Sum eksponering for kredittrisiko på finansielle eiendeler i steg 1 24 866,9 4 935,9 29 802,8 22 565,0
2) hvorav finansielle eiendeler i steg 2:
Utlån til kunder 1 836,0 143,7 1 979,7 762,7
Sum eksponering for kredittrisiko på finansielle eiendeler i steg 2 1 836,0 143,7 1 979,7 762,7
3) hvorav finansielle eiendeler i steg 3 :
Utlån til kunder 101,9 -0,1 101,8 22,6
Sum eksponering for kredittrisiko på finansielle eiendeler i steg 3 101,9 -0,1 101,8 22,6
Storebrand Bank ASA har ingen finansielle eiendeler som er kredittforringede ved kjøp eller opprettelse av eiendelen..
Kreditteksponering utlån
Personmarked
Privatkunder vurderes etter evne og vilje til å betale lånet. I tillegg til betjeningsevne sjekkes kundene ift. policyregler,
og kundene scores i en scoringmodell. For øvrige personkunder er det lagt til grunn den overordnede belåningsgraden
og betjeningsevnen (følger av bankens kredittpolicy mot segmentet) som er gjeldende for porteføljen. Sikkerhetene for
porteføljen ligger i all hovedsak innenfor bolig for privatporteføljen.
Storebrand Bank har utviklet interne modeller for klassifisering av boligengasjementer. Modellene estimerer et
engasjements misligholdssannsynlighet (PD, Probability of Default), tapsgrad (LGD, Loss Given Default) og eksponering
ved misligholdstidspunkt (EAD, Exposure At Default). Estimering av PD baserer seg på en logistisk regresjonsmodell
der betalingsanmerkninger, purringer, overtrekk og opplysninger om formue sentrale forklaringsvariabler i
prediksjon av mislighold. I estimering av LGD er belåningsgraden den mest sentrale forklaringsvariablen.
Boligengasjementer klassifiseres iht. bankens masterskala bestående av 11 risikoklasser fra A til K, der A indikerer
lavest misligholdssannsynlighet og K inneholder misligholdte engasjementer. Klassifiseringen av boligengasjementer
86 Årsrapport Bank ASA 2023
oppdateres automatisk månedelig. Per utgangen av 2023 er 44,3 % av EAD knyttet til boligengasjementer i risikoklasse
A, mens 5,4 % av EAD er i risikoklasser G til J. Det gjennomføres validering av modellene årlig, der modellenes
treffsikkerhet sammenholdes med faktisk utfall.
Ved inngåelse av låneengasjement innhenter Storebrand Bank informasjon av betydning for boligens verdi. Hvert kvartal
innhenter banken oppdatert, uavhengig verdivurdering av boliger fra Eiendomsverdi AS. For boliger Eiendomsverdi
AS ikke har oppdatert verdivurdering av (eksempelvis enkelte borettslagsleiligheter, aksjeleiligheter og enkelte
fritidsboliger) vil sist oppdaterte markedsverdi benyttes videre. I den grad Eiendomsverdi AS ikke med høy sikkerhet
kan fastslå markedsverdien på en bolig benyttes en ”hair-cut”, slik at risikoen for å oppgi en for høy antatt markedsverdi
er redusert. Dersom Eiendomsverdi AS aldri har hatt informasjon om boligens markedsverdi, vil verdi registrert ved
kontraktsinngåelse (depotverdi) bli benyttet. Slike engasjementer utgjør i underkant av 1 % av total eksponering for
porteføljen.
I Personmarkedet er det hovedsaklig lån med pant i boligeiendom. Det er 14,2 milliarder kroner i utlån til
boligengasjementer med ytterligere 1,4 milliarder kroner i ubenyttede trekkrettigheter. Totalt engasjement i
boligengasjement er dermed om lag 15,6 milliarder kroner.
Gjennomsnittlig veid belåningsgrad er litt i overkant av 75% for boligengasjementene. Knapt 49 % av engasjementene er
innenfor 80 % belåningsgrad og om lag 96 % er innenfor 100 % belåningsgrad. Om lag 23 % av boligengasjementene er
innenfor 60 % belåningsgrad.
Porteføljen anses å inneha lav til moderat kredittrisiko, i tråd med bankens risikoappetitt.
Sikkerheten for misligholdte lån uten verdifall hos privatkunder er i det vesentlige tilfredstillende. Gjennomsnittlig
belåningsgrad for disse lånene er i underkant av 83 %. Boliglån/boligkreditt som inngår i misligholdsvolumet utgjør 50
millioner kroner. Sikkerheten er også god for forfalte boliglån/boligkreditt mellom 1 og 90 dager. I Privatmarkedet selges
pantesikkerhetene. De overtas ikke av banken.
I kredittkort- og kontokredittporteføljen er det trukket om lag 195 millioner kroner, og det er 1,1 milliard kroner i utrukne
rammer. Forbrukslånporteføljen er på om lag 210 millioner kroner.
Storebrand Bank ASA har et volum på 112 millioner kroner av lån med betalingslettelser ved utgangen av 2023 Banken
gir unntaksvis lettelser på engasjementer med pant i bolig i form av avdragsfrihet for lån over 60% i belåningsgrad. Det
gis også kortsiktig avdragsfrihet på forbrukslån. Ved utgangen av 2023 er det om lag 18 millioner i forbrukslån som er
registrert med avdragsfrihet, og dermed betalingslettelse.
Belåningsgrad, utlån sikret med pant
NOK mill.
2023
Fordeling i prosent
Balanseført verdi
(brutto)
Ubenyttede
kredittrammer
Sum
engasjementer
0% - 40% 10,9 % 679,4 1 025,0 1 704,4
40% - 60% 18,2 % 2 557,2 276,0 2 833,2
60% - 80% 24,2 % 3 708,8 66,5 3 775,2
80% - 90% 33,8 % 5 262,0 11,6 5 273,6
90% - 100% 9,3 % 1 442,8 1,9 1 444,7
> 100% 3,6 % 556,7 6,7 563,3
Sum utlån sikret med pant 100,0 % 14 206,9 1 387,6 15 594,5
Lånetilsagn og finansieringsbevis, sikret 2 607,0 2 607,0
Sum utlån sikret med pant inkl.
lånetilsagn og finansieringsbevis 14 206,9 3 994,6 18 201,5
87 Årsrapport Bank ASA 2023
NOK mill.
2022
Fordeling i prosent
Balanseført verdi
(brutto)
Ubenyttede
kredittrammer
Sum
engasjementer
0% - 40% 9,4 % 757,1 494,9 1 251,9
40% - 60% 28,9 % 3 230,3 626,4 3 856,7
60% - 80% 30,5 % 3 948,6 124,2 4 072,8
80% - 90% 26,7 % 3 546,6 20,8 3 567,4
90% - 100% 3,2 % 411,9 13,3 425,2
> 100% 1,3 % 159,6 10,9 170,4
Sum utlån sikret med pant 100,0 % 12 054,1 1 290,3 13 344,4
Lånetilsagn og finansieringsbevis, sikret 3 246,4 3 246,4
Sum utlån sikret med pant inkl.
lånetilsagn og finansieringsbevis 12 054,1 4 536,8 16 590,9
Risikoklasser, utlån sikret med pant
NOK mill.
2023
Fordeling i prosent
Balanseført verdi
(brutto)
Ubenyttede
kredittrammer
Sum
engasjementer
Lav risiko 82,9 % 11 564,8 1 362,1 12 926,9
Middels risiko 15,2 % 2 351,4 25,6 2 376,9
Høy risiko 1,2 % 186,0 186,0
Mislighold inkl. mislighold med verdifall 0,7 % 104,8 104,8
Sum utlån sikret med pant 100,0 % 14 206,9 1 387,6 15 594,5
Lånetilsagn og finansieringsbevis, sikret 2 607,0 2 607,0
Sum utlån sikret med pant inkl.
lånetilsagn og finansieringsbevis 14 206,9 3 994,6 18 201,5
NOK mill.
2022
Fordeling i prosent
Balanseført verdi
(brutto)
Ubenyttede
kredittrammer
Sum
engasjementer
Lav risiko 85,6 % 10 177,0 1 247,5 11 424,5
Middels risiko 13,4 % 1 748,6 42,8 1 791,4
Høy risiko 0,9 % 115,8 115,9
Mislighold inkl. mislighold med verdifall 0,1 % 12,7 12,7
Sum utlån sikret med pant 100,0 % 12 054,1 1 290,3 13 344,4
Lånetilsagn og finansieringsbevis, sikret 3 246,4 3 246,4
Sum utlån sikret med pant inkl.
lånetilsagn og finansieringsbevis 12 054,1 4 536,8 16 590,9
88 Årsrapport Bank ASA 2023
Kredittrisiko finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultatet
NOK mill.
Utlån Rentebærende verdipapirer
2023 2022 2023 2022
Balanseført verdi maksimal eksponering for kredittrisiko 351,3 318,8 2 796,5 1 439,9
Balanseført verdi av tilknyttede kredittderivater som
reduserer kredittrisikoen (nettingsavtaler)
Sikkerhetsstillelser
Netto kredittrisiko 351,3 318,8 2 796,5 1 439,9
Årets endring i virkelig verdi av lån og fordringer på kunder
og rentebærende verdipapirer som skyldes endringer i
kredittrisiko 1,1 0,2
Akkumulert endring i virkelig verdi av lån og fordringer
på kunder og rentebærende verdipapirer som skyldes
endringer i kredittrisiko 1,2 1,3
Årets endring i virkelig verdi på tilknyttede kredittderivater
Akkumulert endring i virkelig verdi på tilknyttede
kredittderivater
Fastrente utlån til kunder måles til virkelig verdi basert på verdsettingsteknikker. I verdsettingsteknikkene benyttes
rentekurver hentet fra Reuters og kredittspreader for tilsvarende nye lån per utgangen av desember.
Finansielle eiendeler øremerkes til virkelig verdi over resultatet (FVTPL) ved førstegangsinnregning i de tilfeller en
annen måling ville medført inkonsistens i resultatregnskapet. På de papirer der det finnes objektive markedspriser
benyttes disse. For de resterende papirene benyttes verdsettelsesteknikker hvor det benyttes rentekurver fra Reuters og
kredittspreader fra eksterne leverandører.
Note 5 - Likviditetsrisiko
Likviditetsrisiko er risiko for at selskapet ikke klarer å refinansiere sine forpliktelser (refinansieringsrisiko) eller at
selskapet ikke får refinansiert forpliktelsene uten at det oppstår vesentlige ekstraomkostninger (prisrisiko).
Risikostyring
Risikostrategien setter overordnede rammer for hvor mye refinansieringsrisiko banken er villig til å akseptere gitt et
mål om å ha lavest mulig finansieringskostnader (pris). Policy for likviditetsrisiko beskriver prinsipper for likviditets- og
finansieringsstyring og spesifiserer stresstesting, minimums likviditetsbeholdning og indikatorer for måling av likviditets-
og finansieringsrisiko. I tillegg utarbeider Treasury-avdelingen årlig en fundingstrategi og fundingplan som legger
overordnede rammer for bankkonsernets fundingvirksomhet.
Stresstester benyttes for å synliggjøre forventete effekter av ulike scenarioer på balansen og på kontantstrømmer.
Resultater fra stresstestene legges til grunn når rammer for likviditetsrisiko vurderes. Det utarbeides årlig en
beredskapsplan for å sikre god håndtering av likviditetssituasjonen i stressede perioder.
Treasury-funksjonen er ansvarlig for bankens likviditetsstyring, og Middle Office overvåker og rapporterer utnyttelse av
rammer ift. likviditetspolicy. Risikostyring utarbeider likviditetsprognoser.
Risikokontroll
Risikokontroll av likviditets- og finansieringsrisiko gjennomføres blant annet gjennom månedlige likviditetsprognoser,
rapporteringer av likviditets- og finansieringsindikatorer og forfallsprofil. Dette inngår i CROs rapporter til styret.
Indikatorer som følges, er beskrevet i likviditetsrisikopolicy. Middle Office kontrollerer handler Treasury gjennomfører i
etterkant for å sjekke om handlene er iht. gjeldende policyregler.
89 Årsrapport Bank ASA 2023
Udiskonterte kontantstrømmer finansielle forpliktelser
NOK mill.
0 - 6
mnd
7 - 12
mnd 2 - 3 år 4 - 5 år
Over
5 år Sum
Balanseført
verdi 2023
Balanseført
verdi 2022
Innlån fra kredittinstitusjoner 338,4 338,4 338,4 423,5
Innskudd fra og gjeld til kunder 23 611,5 10,2 133,4 53,7 139,5 23 948,2 23 948,2 19 477,8
Gjeld stiftet ved utstedelse av verdi-
papirer 1 041,5 659,2 2 139,2 3 839,9 3 632,3 3 317,4
Derivater -6,5 5,3 -11,6 -5,3 -2,3 -20,4 19,6 22,0
Annen gjeld 608,6 608,6 608,6 611,0
Ansvarlig lånekapital 24,8 23,1 484,1 408,6 940,7 828,6 828,0
Ubenyttede kredittrammer utlån til
kunder 2 485,0 2 485,0
Lånetilsagn 2 607,0 2 607,0
Sum finansielle forpliktelser 2023 30 710,4 697,7 2 745,1 457,0 137,2 34 747,4 29 375,7
Sum finansielle forpliktelser 2022 26 196,5 530,6 2 650,7 1 071,2 154,2 30 603,1 24 679,7
Forfallsoversikten er inkludert renter. For å beregne rentekostnadene for innlån med FRN betingelser benyttes implisitte
forward renter basert på yieldkurven den 31.12.2023. Det er benyttet call dato som forfallsdato på de ansvarlige lånene.
I forfallsoversikten er det ikke hensyntatt at obligasjonslånene har utvidet forfallsdato, dvs. opprinnelig forfallsdato er
benyttet Innskudd fra og gjeld til kunder er innskudd uten binding, eller innskudd med binding under 6 mnd.
Spesifikasjon av innlån fra kredittinstitusjoner
NOK mill. Balanseført verdi 2023 Balanseført verdi 2022
Sum innlån fra kredittinstitusjoner uten avtalt løpetid 58,3 43,3
F-lån, forfall 2023 380,2
F-lån, forfall 2024 280,1
Sum innlån fra kredittinstitusjoner med avtalt løpetid 280,1 380,2
Sum innlån fra kredittinstitusjoner 338,4 423,5
Spesifikasjon av gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer
NOK mill.
ISIN nummer
Utstedende
selskap
Netto
pålydende
Valuta
Rente Forfall
Balanseført
verdi 2023
Balanseført
verdi 2022
Sertifikater
NO0013095588
Storebrand Bank ASA 600,0 NOK Flytende 06.12.2024 602,3
Senior obligasjoner
NO0010881386
Storebrand Bank ASA 300,0 NOK Flytende 04.05.2023 302,1
NO0010891344
Storebrand Bank ASA 450,0 NOK Flytende 25.08.2023 451,8
NO0012626953
Storebrand Bank ASA 250,0 NOK Fast 19.02.2026 254,6 252,0
NO0010931819
Storebrand Bank ASA 955,0 NOK Flytende 15.02.2024 961,3 1 105,1
NO0011146359
Storebrand Bank ASA 500,0 NOK Flytende 05.02.2025 503,9 502,8
NO0012617697
Storebrand Bank ASA 700,0 NOK Flytende 15.08.2025 705,0 703,7
NO0012981630
Storebrand Bank ASA 600,0 NOK Flytende 07.08.2026 605,1
Sum utstedte verdipapirer 3 632,3 3 317,4
90 Årsrapport Bank ASA 2023
Spesifikasjon av ansvarlig lånekapital
NOK mill.
ISIN nummer
Utstedende
selskap
Netto
pålydende
Valuta
Rente Call-dato
Balanseført
verdi 2023
Balanseført
verdi 2022
Tidsbegrenset ansvarlig lån
NO0010843519 Storebrand Bank ASA 125,0 NOK Flytende 27.02.2025 125,8 125,6
NO0011104077
Storebrand Bank ASA 300,0 NOK Flytende 23.09.2026 300,2 300,3
NO0012446428
Storebrand Bank ASA 400,0 NOK Flytende 27.02.2027 402,6 402,0
Sum ansvarlig lånekapital 828,6 828,0
Finansieringsaktiviteter - bevegelser i løpet av året
NOK mill.
2023
Ansvarlig lån
Innlån fra
kredittinstitusjoner
Gjeld stiftet ved utstedelse
av verdipapirer
Balanse 1.1.2023 828,0 423,5 3 317,4
Opptak av nye lån/gjeld 12 139,8 1 200,0
Innfrielse av lån/gjeld -12 224,7 -895,0
Endring i påløpte renter 0,7 -0,1 11,7
Annet -1,9
Balanse 31.12.2023 828,6 338,4 3 632,3
NOK mill.
2022
Ansvarlig lån
Innlån fra
kredittinstitusjoner
Gjeld stiftet ved utstedelse
av verdipapirer
Balanse 1.1.2022 575,9 502,0 3 379,9
Opptak av nye lån/gjeld 400,0 16 710,6 950,0
Innfrielse av lån/gjeld -150,0 -16 789,3 -1 025,0
Endring i påløpte renter 2,1 0,2 13,9
Annet -1,3
Balanse 31.12.2022 828,0 423,5 3 317,4
Note 6 - Markedsrisiko
Markedsrisiko er risiko for endring i verdier som skyldes at finansmarkedspriser (for eksempel renter, valutakurser,
kredittspreader) eller volatilitet avviker fra det som er forventet.
Risikostyring
Risikostrategien setter overordnete rammer for markedsrisiko. Bankens markedsrisiko er i det vesentlige knyttet til
spreadrisiko i likviditetsporteføljen og renterisiko, både på egenkapitalen og netto renteinntekter. Banken er i liten grad
eksponert for markedsrisiko i egenkapitalinstrumenter og valuta.
Policyer for markedsrisiko angir grenser for den markedsrisikoen banken er villig til å akseptere. Bankens markedsrisiko
styres og kontrolleres hovedsakelig gjennom daglig oppfølging av risikoeksponeringer ift. policyene og løpende analyser
av utestående posisjoner. Kredittspreadrisiko er regulert gjennom rammer på kredittspreadrisiko og indirekte via rammer
på investeringer.
Rammene for eksponering gjennomgås og fornyes av styret minimum én gang per år. Størrelsen på rammene fastsettes
på bakgrunn av stresstester og analyser av markedsbevegelser.
Risikokontroll
Middle Office har ansvaret for den løpende, uavhengige overvåkingen av markedsrisikoen. Risikokontroll av markedsrisiko
gjennomføres blant annet gjennom månedlige rapporteringer av indikatorer for markedsrisiko. Markedsrisikoindikatorer
som følges, er beskrevet i renterisikopolicy, motpartsrisikopolicy inkl. kredittspreadrisiko og valutarisikopolicy, og inngår i
CROs løpende rapportering til styret.
91 Årsrapport Bank ASA 2023
Ved endringer av markedsrisiko som inntreffer i løpet av 1 år vil innvirkning for resultat og egenkapital bli som fremstilt
nedenfor basert på balansen per 31.12.2023:
Innvirkning på regnskapsmessige inntekter
NOK mill. 2023 2022
Renter -2,0% -71,7 -61,6
Renter +2,0% 71,7 61,6
Innvirkning på regnskapsmessig resultat/egenkapital
1)
NOK mill. 2023 2022
Renter -2,0% -71,7 -61,6
Renter +2,0% 71,7 61,6
1) Før skatteeffekter
Økonomisk renterisiko
NOK mill. 2023 2022
Renter -2,0% 19,0 -24,9
Renter +2,0% -19,0 24,9
Noten viser den regnskapsmessige effekten over en 12 måneders periode samt den umiddelbare økonomiske
effekt av en umiddelbar parallell renteendring på henholdsvis + 2,0%-poeng og - 2,0%-poeng. Ved beregning av
den regnskapsmessige risikoen er det tatt hensyn til den engangseffekt en slik umiddelbar renteendring har på de
poster som føres til virkelig verdi og sikringsverdi og på de effekter renteendringen har på resultatet for gjenværende
rentedurasjonsperiode før renteendringen får inntekts-/og kostnadsmessig effekt.
Poster som påvirkes av engangseffekter og som føres til virkelig verdi er investeringsporteføljen, utlån til fastrente og
derivater. Poster som påvirkes av engangseffekter og som sikringsbokføres er innlån med fastrente. Ved beregning av den
økonomiske effekt er det sett på endring i markedsverdi på alle poster på balansen som en slik umiddelbar renteendring
vil medføre.
Se også note 24 vedrørende valutaeksponering.
Note 7 - Operasjonell risiko
Operasjonell risiko
Vurdering av operasjonelle risikoer er knyttet til evnen til å nå mål og gjennomføre planer. Operasjonell risiko defineres
som risiko for økonomisk tap eller redusert omdømme som følge av utilstrekkelige eller sviktende interne prosesser,
kontrollrutiner, systemer, menneskelige feil eller eksterne hendelser.
Risikostyring
Operasjonell risiko kontrolleres og reduseres med et effektivt system for internkontroll med 1) klare ansvarsbeskrivelser,
2) tydelige rutiner, og 3) dokumenterte fullmakter. Risikoer følges opp gjennom ledelsens risikogjennomgang med
dokumentering av risikoer, tiltak og oppfølging av hendelser. Banken har utarbeidet beredskapsplaner som oppdateres
regelmessig. I tillegg kommer internrevisjonens uavhengige kontroll gjennom styrevedtatte revisjonsprosjekter.
Risikokontroll
CRO støtter prosessen for risikogjennomgang og har ansvar for å sammenstille og rapportere områdets risikobilde, følge
opp forbedringstiltak og kontrollere at risikoregistreringen er oppdatert i det sentrale systemet. Resultater fra prosessen
rapporteres til styret.
For å kunne identifisere problemområder internt har banken implementert rutiner for løpende rapportering av hendelser
til CRO, som er ansvarlig for loggføring og oppfølging av meldte hendelser. CRO gjennomgår de vesentligste hendelsene
med styret.
92 Årsrapport Bank ASA 2023
I forbindelse med måneds-, kvartals- og årsregnskapene foretar bankens stabsfunksjoner flere kontroller og
avstemminger for å kontrollere og redusere den operasjonelle risikoen. I tillegg gjennomfører compliancefunksjonen og
internrevisor stikkprøver innenfor en rekke av de viktigste arbeidsprosesser. Resultatene av disse rapporteres til ledelsen
og styret.
Compliancerisiko
Compliancerisiko er risikoen for at selskapet pådrar seg økonomisk tap, offentlige sanksjoner, erstatningskrav og/eller
tap av omdømme som følge av manglende etterlevelse av eksternt og internt regelverk.
Risikostyring
Compliancerisiko i Storebrand Bank ASA styres gjennom instruks for compliancefunksjonen. Hovedansvar til funksjonen
er å understøtte foretakets styre og ledelse i arbeidet med å etterleve relevante lov og forskriftsbestemmelser ved
å selvstendig og uavhengig identifisere, vurdere, overvåke og rapportere compliancerisiko. Funksjonen skal arbeide
forebyggende gjennom rådgivning og sikring av at det er etablert effektive prosesser for informasjon og implementering
av gjeldende og fremtidig regelverk. Compliancefunksjonen skal ha en risikobasert tilnærming.
Risikokontroll
Compliancefunksjonen gjennomfører kontrollaktiviteter for å påse faktisk etterlevelse av vesentlig regelverk.
Note 8 - Klimarisiko
Storebrand Banks utlånsvirksomhet består hovedsakelig av boliglån, og tilnærmet hele utlånsporteføljen er sikret med
pant i fast eiendom.Med bakgrunn i dette lanserte selskapet i 2016 ”boliglån fremtid”. Boliglån fremtid er et boliglån
med fordelaktig rente, der kundene får tips og motivasjon til å gjøre smarte energigrep i boligen sin. Storebrand Bank har
identifisert følgende klimarisiko:
Lavere etterspørsel etter lån og andre banktjenester
Rask overgang til lavutslipp rammer norsk økonomi spesielt. Storebrand Bank har ingen direkte eksponering mot fossil
sektor. Arbeids-, bolig- og eiendomsmarkedet og den makroøkonomiske konjunkturen generelt er avhengig av fossil
sektor. Overgangen kan bidra til lavkonjunktur og til at norske renter blir lave lenge. Etterspørselen etter kreditt er lavere i
lav- og nedgangskonjunktur. På kort sikt er risikoen størst i scenarioet Rask overgang.
Økte tap på utlån som følge av klimaendringer eller overgang til lavutslipp
Makroøkonomien i enkelte områder/regioner er svakere spesielt som følge av overgangsrisikoer. Debitorrisikoen øker som
følge av dette. Verdien av sikkerhetsobjekter utvikles relativt sett svakere enn andre objekter som følge av fysisk risiko
(markedsverdier utvikles svakere i områder hvor det for eksempel blir større fare for flom, skred, nedbør enn markedet
generelt) og/eller overgangsrisiko (markedsverdier faller mer i områder med større overgangsrisiko pga. svakere
økonomisk utvikling). Risikoen kan materialisere seg i økte tap på utlån. Klimarisiko er lite målbart og har ikke påvirket
tapsavsningene i regnskapet for 2023.
Grønne boliglån gir lav lønnsomhet
Risikoen er størst i Dagens politikk-scenarioet. Storebrand Banks satsning på grønne boliglån møter lav interesse og
etterspørsel. Investeringen gir da svak avkastning. Ved stor satsning på grønne boliglån, kan andre initiativ få lavere
prioritet, og disse initiativene kan ha større etterspørsel blant husholdningene, som dekker behovet i andre banker.
Regulatorisk risiko fra manglende etterlevelse av nye krav til klimatilpasning eller rapportering
Risikoen vurderes som lav, men mye nytt og omfattende regelverk krever oppfølging og rapportering. Den største
utfordringen er mangel på konsistens i kundekommunikasjon og markedsføring. Risikoen inkluderer omdømmerisiko.
Egne mål for klimatilpasning ikke nås eller at ambisjonene er for lave
Risikoen inkluderer sen/forsinket utstedelse av grønne obligasjoner/OMF-er ift. konkurrenter. Risikoen vurderes som lav,
men det er viktig at målsetningene skjerpes i takt med økte forventninger.
93 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 9 - Verdsettelse av finansielle instrumenter
Storebrand Bank ASA gjennomfører en omfattende prosess for å sikre en mest mulig markedsriktig verdifastsettelse av
finansielle instrumenter. Børsnoterte finansielle instrumenter verdsettes basert på offisielle sluttkurser fra børs innhentet
gjennom Reuters og Bloomberg. Obligasjoner verdsettes som hovedregel basert på innhentede kurser fra Reuters,
Bloomberg og Nordic Bond Pricing. Obligasjoner der det ikke stilles priser regelmessig, vil normalt verdsettes basert på
anerkjente teoretiske modeller. Sistnevnte gjelder i særlig grad obligasjoner denominert i norske kroner. Som grunnlag
for slik verdsettelse benyttes diskonteringsrenter bestående av swaprenter tillagt en kredittpremie. Kredittpremien vil
oftest være utstederspesifikk, og normalt basert på konsensus av kredittspreader kvotert av et utvalg meglerforetak.
Unoterte derivater, herunder primært rente- og valutainstrumenter, verdsettes også teoretisk. Pengemarkedsrenter,
swaprenter, valutakurser og volatiliteter som danner grunnlag for verdsettelse hentes fra Reuters, Bloomberg og Norges
Bank.
Storebrand Bank ASA gjennomfører løpende kontroll for å sikre kvaliteten på innhentede markedsdata fra eksterne
kilder. Slike kontroller vil generelt omfatte sammenligning av multiple kilder samt kontroll og rimelighetsvurdering av
unormale endringer.
Storebrand konsernet kategoriserer finansielle instrumenter som verdsettes til virkelig verdi på tre forskjellige nivåer
som er nærmere beskrevet nedenfor. Nivåene gir uttrykk for ulik grad av likviditet og ulike målemetoder. Selskapet har
etablert verdsettelsesmodeller for å fange opp informasjon fra et bredt utvalg med godt informerte kilder med henblikk
på å minimere usikkerhet knyttet til verdsettelsen.
Nivå 1: Finansielle instrumenter der verdsettelse er basert på stilte priser i aktive markeder for identiske eiendeler
Obligasjoner, sertifikater eller tilsvarende instrumenter utstedt av nasjonal stat er generelt klassifisert på nivå 1. Når det
gjelder derivater vil standardiserte aksjeindeks- og rentefutures omfattes på dette nivå.
Nivå 2: Finansielle instrumenter der verdsettelse er basert på observerbar markedsinformasjon ikke omfattet av
nivå 1
Denne kategorien omfatter finansielle instrumenter som verdsettes basert på markedsinformasjon som kan være direkte
observerbar eller indirekte observerbar. Markedsinformasjon som er indirekte observerbar innebærer at prisene kan
være avledet fra observerbare relaterte markeder. Nivå 2 omfatter aksjer eller tilsvarende egenkapitalinstrumenter der
markedskurser er tilgjengelig, men der omsetningsvolum er for begrenset til å oppfylle kriteriet for nivå 1. Normalt vil
aksjene på dette nivå være omsatt i løpet av siste måned. Obligasjoner og tilsvarende instrumenter er generelt klassifisert
på dette nivå. Videre er rente- og valutaswap’er, ikke-standardiserte rente- og valutaderivater klassifisert på nivå 2.
Nivå 3: Finansielle instrumenter der verdsettelse er basert på informasjon som ikke er observerbar iht nivå 2
Finansielle instrumenter klassifisert på nivå 3 omfatter alle utlån til kunder, utlån til kredittinstitusjoner og investering i
VN Norge AS.
Verdien av fastrenteutlånene fastsettes ved at avtalte kontantstrømmer neddiskonteres over gjenværende løpetid
med gjeldene diskonteringsfaktor justert for markedsspread. Diskonteringsfaktoren som benyttes tar utgangspunkt
i en swaprente (mid swap) med en løpetid som tilsvarer gjenværende bindingstid på underliggende. Markedsspread
som benyttes på balansedag fastsettes ved vurdering av markedsforholdene, markedspris ut til kunden og tilhørende
swaprente.
Verdien på boliglån med flytende rente er verdsatt til nominell verdi med fradrag for forventet tap. Lån uten vesentlig
økning i kredittrisiko fra førstegangsinnregning er verdsatt til nominell verdi. Lån hvor det har vært en vesentlig økning
i kredittrisiko etter førstegangsinnregning eller lån hvor det er objektive bevis for tap, verdsettes til nominell verdi med
fradrag av forventet tap over lånets løpetid.
Under aksjer er det primært investering i VN Norge AS. Ved utgangen av året er verdien av aksjen beregnet ut fra kurs på
aksjene i VISA Inc. samt valutakurs USD/NOK. VerdIen er også justert for en likviditets- og generell usikkerhetsrabatt på
14%.
94 Årsrapport Bank ASA 2023
Verdsettelse av finansielle instrumenter til virkelig verdi
Verdsettelse av finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet (FVTPL)
NOK mill.
NIVÅ 1
Kvoterte
priser
NIVÅ 2
Observerbare
forutsetninger
NIVÅ 3
Ikke observerbare
forutsetninger
Balanse-
ført verdi
31.12.2023
Balanse-
ført verdi
31.12.2022
Aksjer og andeler 36,4 8,0 44,4 42,2
Sum aksjer 31.12.2023 36,4 8,0 44,4
Sum aksjer 31.12.2022 36,1 6,1 42,2
Utlån til kunder - Personmarked 351,3 351,3 318,8
Sum utlån til kunder 31.12.2023 351,3 351,3
Sum utlån til kunder 31.12.2022 318,8 318,8
Stat og statsgaranterte obligasjoner 670,1 670,1 495,4
Verdipapiriserte obligasjoner 2 126,5 2 126,5 944,5
Sum rentebærende verdipapirer
31.12.2023 2 796,5 2 796,5
Sum rentebærende verdipapirer
31.12.2022 1 439,9 1 439,9
Rentederivater 17,2 17,2 15,8
Sum derivater 31.12.2023 17,2 17,2
herav derivater med positiv markedsverdi 36,8 36,8 37,8
herav derivater med negativ markedsverdi -19,6 -19,6 -22,0
Sum derivater 31.12.2022 15,8 15,8
Det er ingen bevegelser mellom kvoterte priser og observerbare forutsetninger for de ulike finansielle instrumentene i
året.
Verdsettelse av finansielle instrumenter til virkelig verdi over totalresultat (FVOCI)
NOK mill. NIVÅ 1 NIVÅ 2 NIVÅ 3
Balanse-
ført verdi
31.12.2023
Balanse-
ført verdi
31.12.2022
Netto utlån til kunder - bedriftsmarked 3,0
Netto utlån til kunder - personmarked 13 812,8 13 812,8 11 682,7
Sum utlån til kunder 13 812,8 13 812,8 11 685,7
Finansielle instrumenter til virkelig verdi - nivå 3
NOK mill.
2023
Aksjer
Utlån til kunder til virkelig
verdi over resultatet
Utlån til kunder til virkelig
verdi over totalresultat (OCI)
Balanse 1.1.2023 6,1 318,8 11 685,7
Netto gevinster/tap på finansielle instrumenter 1,9 3,1 -1,3
Tilgang/kjøp 98,2 9 634,0
Salg/forfalte oppgjør -68,9 -7 505,7
Balanse 31.12.2023 8,0 351,3 13 812,8
95 Årsrapport Bank ASA 2023
NOK mill.
2022
Aksjer
Utlån til kunder til virkelig
verdi over resultatet
Utlån til kunder til virkelig
verdi over totalresultat (OCI)
Balanse 1.1.2022 11,2 489,4 11 664,8
Netto gevinster/tap på finansielle instrumenter -5,1 -22,3 -2,0
Tilgang/kjøp 99,3 9 667,3
Salg/forfalte oppgjør -247,7 -9 644,4
Balanse 31.12.2022 6,1 318,8 11 685,7
Verdsettelse av finansielle instrumenter til amortisert kost
NOK mill.
NIVÅ 1
Kvoterte
priser
NIVÅ 2
Observerbare
forutsetninger
NIVÅ 3
Ikke
observerbare
forutsetninger
Virkelig
verdi
31.12.2023
Balanse-
ført verdi
31.12.2023
Virkelig
verdi
31.12.2022
Balanse-
ført verdi
31.12.2022
Finansielle eiendeler
Utlån og fordringer på
kredittinstitusjoner 6 703,7 6 703,7 6 703,7 6 992,1 6 992,1
Netto utlån til kunder
- personmarked 375,6 375,6 375,6 451,6 451,6
Rentebærende
verdipapirer 5 898,8 5 898,8 5 906,4 3 806,5 3 821,6
Sum finansielle
eiendeler 31.12.2023 5 898,8 7 079,3 12 978,2 12 985,7
Sum finansielle
eiendeler 31.12.2022 3 806,5 7 443,7 11 250,2 11 265,4
Finansielle forpliktelser
Innlån fra
kredittinstitusjoner 338,4 338,4 338,4 423,5 423,5
Innskudd fra og gjeld til
kunder 23 948,2 23 948,2 23 948,2 19 477,8 19 477,8
Gjeld stiftet ved utstedelse
av verdipapirer 3 641,4 3 641,4 3 632,3 3 308,3 3 317,4
Ansvarlig lånekapital 817,1 817,1 828,6 799,0 828,0
Sum finansielle
forpliktelser 31.12.2023 28 745,0 28 745,0 28 747,5
Sum finansielle
forpliktelser 31.12.2022 24 008,6 24 008,6 24 046,7
Virkelig verdi på rentebærende verdipapirer, gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer og ansvarlig lånekapital er
basert på normale verdsettingsteknikker. Kontantstrømmer neddiskonteres over gjenværende løpetid med gjeldene
diskonteringsfaktor. Diskonteringsfaktoren som benyttes tar utgangspunkt i en swaprente (mid swap) med en løpetid
som tilsvarer løpetid på det underliggende finansielle instrumentet. For postene utlån til og fordringer på
kredittinstitusjoner og utlån til kunder er virkelig verdi lik amortisert kost med fradrag for forventet tap. For postene innlån
fra kredittinstitusjoner og innskudd fra og gjeld til kunder er virkelig verdi tilnærmet lik amortisert kost.
Sensitivitet finansielle instrumenter til virkelig verdi
Utlån til kunder til virkelig verdi over totalresultat (OCI)
Verdien på boliglån med flytende rente er verdsatt til nominell verdi med fradrag for forventet tap. Lån uten vesentlig
økning i kredittrisiko fra førstegangsinnregning er verdsatt til nominell verdi. Lån hvor det har vært en vesentlig økning
i kredittrisiko etter førstegangsinnregning eller lån hvor det er objektive bevis for tap, verdsettes til nominell verdi med
fradrag av forventet tap over lånets løpetid.
Aksjer
Denne posten inneholder aksjer i VN Norge AS. Ved utgangen av året er verdien av aksjen beregnet ut fra kurs på aksjene
i VISA Inc. samt valutakurs USD / NOK. Verdien er også justert for en likviditets- og generell usikkerhetsrabatt på 14%.
96 Årsrapport Bank ASA 2023
NOK mill.
Flytenderente utlån til kunder
Virkelig verdi
over totalresultat (OCI)
Flytenderente utlån til kunder
Virkelig verdi
over totalresultat (OCI)
Aksjer
Endring markedsspread Endring markedsspread Endring verdi
+ 10 bp - 10 bp + 25 bp - 25 bp + 25 bp - 25 bp
Endring virkelig verdi per
31.12.2023 -1,6 1,6 -4,0 4,0 9,1 -9,1
Endring virkelig verdi per
31.12.2022 -1,3 1,3 -3,4 3,4 7,1 -10,2
Denne posten inneholder aksjer i VN Norge AS. Ved utgangen av året er verdien av aksjen beregnet ut fra kurs på aksjene
i VISA Inc. samt valutakurs USD/NOK. Verdien er også justert for en likviditets- og generell usikkerhetsrabatt på 14%.
Note 10 - Netto inntekter fra finansielle instrumenter
Netto renteinntekter
NOK mill. 2023 2022
Renter på utlån til kredittinstitusjoner 137,0 85,8
Renter på utlån til kunder - lån vurdert til amortisert kost 57,2 54,6
Renter på utlån til kunder - lån vurdert til virkelig verdi med verdiendring over andre inntekter og
kostnader (OCI) 744,6 378,7
Renter på rentebærende verdipapirer vurdert til amortisert kost 201,4 66,7
Sum renteinntekter beregnet etter effektivrentemetoden 1 140,2 585,9
Renter på utån til kunder - lån vurdert til virkelig verdi med verdiendring over resultat 11,8 11,1
Renter på rentebærende verdipapirer vurdert til virkelig verdi med verdiendring over resultat 156,7 38,7
Renter på finansielle derivater 4,2 4,4
Sum øvrige renteinntekter 172,7 54,2
Sum renteinntekter 1 312,9 640,1
Renter på innlån fra kredittinstitusjoner -11,6 -3,8
Renter på innskudd fra kunder -503,1 -126,2
Renter på gjeld utstedt ved verdipapirer -144,8 -77,0
Renter på ansvarlig lånekapital -43,9 -24,3
Sum rentekostnader beregnet etter effektivrentemetoden -703,4 -231,2
Renter på finansielle derivater -0,1 -4,8
Andre rentekostnader -18,5 -17,3
Sum øvrige rentekostnader -18,6 -22,0
Sum rentekostnader -722,0 -253,2
Netto renteinntekter 590,9 386,8
97 Årsrapport Bank ASA 2023
Netto verdiendring og gevinst/tap på valuta og finansielle instrumenter
NOK mill. 2023 2022
Realisert gevinst/tap på utlån og fordringer
Urealisert gevinst/tap på utlån og fordringer -1,9 -36,8
Netto verdiendring og gevinst/tap på utlån og fordringer -1,9 -36,8
Realisert gevinst/tap på rentebærende verdipapirer -2,2 -18,0
Urealisert gevinst/tap på rentebærende verdipapirer -1,4 3,0
Netto verdiendring og gevinst/tap på rentebærende verdipapirer -3,6 -14,9
Realisert gevinst/tap på aksjer og andre egenkapitalinstrumenter 0,2
Urealisert gevinst/tap på aksjer og andre egenkapitalinstrumenter 5,2 -2,8
Netto verdiendring og gevinst/tap på aksjer og andre egenkapitalinstrumenter 5,4 -2,8
Realisert gevinst/tap på finansielle forpliktelser -0,2 0,1
Urealisert gevinst/tap på finansielle forpliktelser 2,1 1,6
Netto verdiendring og gevinst/tap på finansielle forpliktelser (med unntak av finansielle
derivater) 1,9 1,7
Realisert gevinst/tap på valuta og finansielle derivater 2,7 4,9
Urealisert gevinst/tap på valuta og finansielle derivater -4,4 10,7
Netto verdiendring og gevinst/tap på valuta og finansielle derivater -1,6 15,5
Sum netto verdiendring og gevinst/tap på valuta og finansielle instrumenter 0,3 -37,4
Note 11 - Provisjoner
NOK mill. 2023 2022
Gebyrer bankvirksomhet 59,4 53,3
Gebyrer og forvaltning utlån 225,5 187,7
Sum provisjonsinntekter *) 284,9 241,0
Gebyrer og provisjoner bankvirksomhet -31,1 -25,1
Øvrige gebyrer -0,9 -1,0
Sum provisjonskostnader **) -32,0 -26,1
Netto provisjonsinntekter 252,9 214,8
*) Herav sum provisjonsinntekter fra balanseførte finansielle eiendeler og forpliktelser som ikke vurderes til virkelig verdi 59,4 53,3
**) Herav sum provisjonskostnader fra balanseførte finansielle eiendeler og forpliktelser som ikke vurderes til virkelig verdi -32,0 -26,1
Note 12 - Godtgjørelse til ekstern revisor
Godtgjørelse (inkl. mva):
NOK 1000 2023 2022
Lovpålagt revisjon -810 -590
Andre attestasjonstjenester -7 -236
Andre tjenester utenfor revisjonen -50
Sum -867 -826
98 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 13 - Driftskostnader
NOK 1000 2023 2022
Lønnskostnader -139,8 -129,7
Arbeidsgiveravgift -28,9 -26,1
Pensjonskostnader (se note 14) -19,5 -17,8
Øvrige personalkostnader -10,0 -6,6
Sum lønn og andre personalkostnader -198,1 -180,2
IT-kostnader -108,2 -74,7
Kontordrift og andre administrasjonskostnader -1,0 -1,9
Husleie og husværekostnader -6,7 -17,1
Fremmedtjenester (se note 12) -12,4 -17,2
Kjøpte tjenester fra konsernet
1)
-181,1 -158,5
Solgte tjenester til konsernet 79,3 94,5
Øvrige driftskostnader -11,5 -10,6
Sum andre driftskostnader -241,5 -185,6
Avskrivninger -16,6 -16,5
Sum avskrivninger/nedskrivinnger ikke-finansielle eiendeler -16,6 -16,5
Sum driftskostnader -456,2 -382,3
1) Kjøpte tjenester fra konsernet inneholder kostnader vedrørende bankproduksjon, IT-tjenester, felles administrative funksjoner, økonomi- og juridiske tjenester,
markedsføringsaktiviteter, personal og r samt sparerådgivning.
Note 14 - Pensjoner
Storebrand er forpliktet til å ha en tjenestepensjonsordning etter lov om obligatorisk tjenestepensjon. Foretakets
pensjonsordninger oppfyller lovens krav.
Storebrandkonsernet har landspesifikke pensjonsordninger.
De ansatte i Storebrandi Norge har en innskuddsbasert pensjonsordning. I en innskuddsordning setter foretaket av
et avtalt tilskudd til en pensjonskonto. Den fremtidige pensjonen er avhengig av bidragenes størrelse og avkastningen
på pensjonskontoen. Når innskuddene er betalt har foretaket ingen ytterligere betalingsforpliktelser knyttet til
innskuddspensjonen, og innbetalingen til pensjonskonto kostnadsføres fortløpende. Det er av regulatoriske årsaker ikke
anledning til spare for lønn som overstiger 12G i innskuddspensjon. Storebrand har for ansatte med lønn over 12G en
pensjonssparing i spareproduktet Ekstrapensjon.
Premiesatser og innhold for innskuddspensjonsordningen er følgende:
• Sparingen starter fra første lønnskrone
• Sparesats på 7 prosent av lønn fra 0 til 12G (Grunnbeløp utgjør kr 118.620 pr 31.12.23)
• I tillegg spares 13 prosent av lønn mellom 7,1 til 12G
• Sparesats i Ekstrapensjon for lønn over 12G er 20 prosent
De norske selskapene er med i Fellesordningen for avtalefestet pensjon AFP. Den private AFP-ordningen gir et livslangt
tillegg til den ordinære pensjonen og er en flerforetaksordning pensjonsordning, men det foreligger ikke tilgjengelig
pålitelig informasjon for innregning av forpliktelsen i balansen. Ordningen blir finansiert gjennom årlig premie som
fastsettes som en prosent av lønn mellom 1 og 7,1G. Premiesatsen i 2023 var på 2,6 %, og den øker til 2,7 % i 2024.
Det foreligger også pensjonsforpliktelser for ytelsesordning knyttet til driftspensjoner for enkelte tidligere ansatte og
tidligere styremedlemmer.
99 Årsrapport Bank ASA 2023
Avstemming av eiendeler og gjeld bokført i balansen
NOK mill. 2023 2022
Nåverdi av forsikret pensjonsforpliktelse 4,2 6,3
Virkelig verdi på pensjonsmidler -4,6 -7,5
Netto pensjonforpliktelse/-midler forsikret ordning -0,5 -1,2
Øvre grense pensjonseiendel 0,5 1,2
Nåverdi av uforsikret pensjonsforpliktelse 1,4 1,7
Netto pensjonsforpliktelse i balansen 1,4 1,7
Inkl. arbeidsgiveravgift på netto underfinansiert forpliktelse som inngår i bruttoforpliktelse.
Bokført i balansen
NOK mill. 2023 2022
Pensjonseiendel
Pensjonsforpliktelser 1,4 1,7
Endringene i den ytelsesbaserte pensjonsforpliktelsen i løpet av året
NOK mill. 2023 2022
Pensjonsforpliktelse 1.1. 8,1 10,6
Rentekostnader på forpliktelsen 0,3 0,2
Estimatavvik / aktuarial tap/gevinst -2,5 -2,6
Utbetalte pensjoner -0,3 -0,1
Netto pensjonsforpliktelse 31.12. 5,6 8,1
Endringene i pensjonsmidlenes virkelige verdi
NOK mill. 2023 2022
Virkelig verdi av pensjonsmidler 1.1 7,5 7,6
Forventet avkastning 0,3 0,1
Estimatavvik -3,1 -0,3
Innbetalt premie 0,1 0,2
Utbetalte pensjoner -0,2
Netto pensjonsmidler 31.12. 4,6 7,5
Forventede innbetalinger av premie (ytelse) i 2024 0,1
Forventede innbetalinger av premie (innskudd) i 2024 13,3
Forventede innbetalinger AFP i 2024 4,0
Forventede utbetalinger over drift (usikret ordning) i 2024 0,1
100 Årsrapport Bank ASA 2023
Pensjonsmidler er basert på Storebrand Livsforsikring/SPPs finansielle midler som har følgende
sammensetning 31.12:
2023 2022
Bygninger og fast eiendom 15 % 14 %
Obligasjoner til amortisert kost 48 % 43 %
Utlån 14 % 16 %
Aksjer og andeler 6 % 5 %
Obligasjoner og andre rentebærende papirer 18 % 20 %
Andre kortsiktige finansielle eiendeler 1 %
Sum 100 % 100 %
Tabellen viser prosentvis plassering av pensjonsmidlene ved utgangen av året som administreres av Storebrand Livsforsikring.
Finansielle instrumenter verdsettes på tre forskjellige nivåer.
Bokført (realisert) avkastning av eiendelene 0,8 % 0,5 %
Netto pensjonskostnad i resultatregnskapet, spesifisert som følger:
NOK mill. 2023 2022
Netto rentekostnad/avkastning 0,1
Sum ytelsesbaserte ordninger 0,1
Periodens kostnad til innskuddsordninger 16,7 15,1
Periodens kostnad til AFP 2,8 2,6
Netto pensjonskostnad resultatført i perioden 19,5 17,8
Netto pensjonskostnad inkluderer arbeidsgiveravgift og inngår i driftskostnader. Se note 13.
Analyse av aktuarielt tap (gevinst) i perioden
NOK mill. 2023
Tap (gevinst) - endring i diskonteringsrenten -0,1
Tap (gevinst) - opplevd DBO -2,4
Tap (gevinst) - opplevd Pensjonsmidler 3,0
Investerings-/administrasjonskostnader 0,1
Øvre grense pensjonsmidler -0,7
Aktuarielt tap (gevinst) i perioden -0,1
Hovedforutsetninger benyttet i beregningene av netto pensjonsforpliktelse
31.12.2023 31.12.2022
Diskonteringsrente 3,8 % 3,8 %
Forventet lønnsvekst 3,5 % 3,5 %
Forventet årlig regulering folketrygd 0,0 % 0,0 %
Forventet årlig regulering utbetaling av pensjoner 3,5 % 3,5 %
Uførhetstabell KU KU
Dødelighetstabell K2013BE K2013BE
Økonomiske forutsetninger:
Fastsettelse av økonomiske forutsetninger er basert på reglene i IAS 19. Det vil særlig være betydelig usikkerhet knyttet
til langsiktige antagelser som fremtidig inflasjon, realrente, reallønnsvekst og G-regulering.
Det er i Norge benyttet en diskonteringsrente fastsatt med utgangspunkt i obligasjoner med fortrinnsrett (OMF). Basert
på observert markeds- og volumutvikling må det norske OMF-markedet etter Storebrands oppfatning defineres som et
dypt marked.
101 Årsrapport Bank ASA 2023
Ved fastsettelse av økonomiske forutsetninger vurderes også bedriftsspesifikke forhold herunder forventet vekst i direkte
lønn.
Aktuarielle forutsetninger:
I Norge er det standardiserte forutsetninger om døds-/uføreutvikling samt andre demografiske faktorer utarbeidet
av Finansnæringens Fellesorganisasjon. Det ble med virkning fra 2014 innført et nytt dødelighetsgrunnlag K2013 for
kollektive pensjonsforsikringer i livsforsikringsselskaper og pensjonskasser. Storebrand har benyttet dødelighetstabell
K2013BE (beste estimat) i aktuarberegningene per 31.12.2023
Note 15 - Tap på utlån, garantier og ubenyttede kreditter
NOK mill.
2023
Utlån og verdipapirer til
amortisert kost og utlån til
virkelig verdi over OCI
Garantier og ubenyttede
kredittrammer Sum
Periodens endring i nedskrivninger steg 1 1,8 0,3 2,2
Periodens endring i nedskrivninger steg 2 -1,6 -3,0 -4,6
Periodens endring i nedskrivninger steg 3 -16,3 -16,3
Konstaterte tap -28,8 -28,8
Inngått på tidligere konstaterte tap 3,6 3,6
Andre endringer -0,3 -0,3
Periodens tapskostnad -41,6 -2,6 -44,3
Storebrand Bank ASA har 5,6 millioner kroner utestående kontraktsmessige beløp for utlån som er nedskrevet i løpet av
2023 som fremdeles er underlagt håndhevingsaktiviteter
NOK mill.
2022
Utlån og verdipapirer til
amortisert kost og utlån til
virkelig verdi over OCI
Garantier og ubenyttede
kredittrammer Sum
Periodens endring i nedskrivninger steg 1 -1,0 -0,1 -1,1
Periodens endring i nedskrivninger steg 2 -4,1 -0,8 -5,0
Periodens endring i nedskrivninger steg 3 -7,3 -0,2 -7,5
Konstaterte tap -12,0 -12,0
Inngått på tidligere konstaterte tap 17,7 17,7
Andre endringer -0,5 -0,5
Periodens tapskostnad -7,2 -1,1 -8,3
Storebrand Bank ASA har 1 million kroner utestående kontraktsmessige beløp for utlån som er nedskrevet i løpet av 2022
som fremdeles er underlagt håndhevingsaktiviteter
102 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 16 - Skatt
Skattekostnad i resultatet
NOK mill. 2023 2022
Betalbar skatt i resultatet -104,4 -54,0
Endring i utsatt skatt i balansen 6,5 2,9
Endring skatt tidligere år -0,5 -0,4
Sum skattekostnad -98,4 -51,5
Årets skattegrunnlag
NOK mill. 2023 2022
Resultat før skattekostnad 403,5 210,9
+ Mottatt konsernbidrag, forskjell mellom regnskapsført og skattepliktig -7,2 -3,4
+/- regnskapsmessig resultatandel hybridkapitalinvestorer -27,3 -14,1
- Aksjeutbytte innenfor EØS -5,0
+/- Regnskapsmessig realisert gevinst/tap aksjer EØS -5,0 2,8
+/- Skattemessig realisert gevinst aksjer EØS 0,2
Andre permanente forskjeller 1,8 -0,3
Endring i midlertidige forskjeller 24,4 12,0
Årets skattegrunnlag for betalbar skatt
1)
390,3 203,0
Skattesats 25 % 25 %
1) Avgitt konsernbidrag med skatteeffekt
Avstemming av forventet skattekostnad til faktisk skattekostnad
NOK mill. 2023 2022
Ordinært resultat før skatt 403,5 210,9
Forventet inntektsskatt med nominell skattsats -100,9 -52,7
Skatteeffekten av :
Realiserte aksjer 1,3 0,5
Permanente forskjeller -0,4 0,3
Mottatt konsernbidrag 1,8 0,9
Effekt av nedvurdert utsatt skatt / skattefordel 0,4 -0,1
Endring av skatt/ligning tidligere år -0,5 -0,4
Skattekostnad -98,4 -51,5
Effektiv skattesats 24 % 24 %
Betalbar skatt i balansen
NOK mill. 2023 2022
Betalbar skatt i resultat -104,4 -54,0
Betalbar skatt i egenkapitalen 6,8 3,5
Betalbar skatt i OCI -0,3
- skatteffekt på avgitt konsernbidrag 97,6 50,8
Betalbar skatt i balansen 0,0 0,0
103 Årsrapport Bank ASA 2023
Beregning av utsatt skattefordel og utsatt skatt av midlertidige forskjeller og underskudd til fremføring
NOK mill. 2023 2022
Skatteøkende midlertidige forskjeller
Finansielle instrumenter -90,8 -62,5
Sum skatteøkende midlertidige forskjeller -90,8 -62,5
Skattereduserende midlertidige forskjeller
Pensjon -1,4 -1,7
Driftsmidler 2,2 -2,0
Avsetninger -7,1 -6,4
Sum skattereduserende midlertidige forskjeller -6,3 -10,2
Grunnlag utsatt skatt/skattefordel -97,1 -72,6
Midlertidig forskjell ikke med i beregningen av utsatt skatt/skattefordel 4,2 5,8
Netto grunnlag for utsatt skatt og utsatt skattefordel -92,8 -66,8
Netto utsatt skatt/skattefordel i balansen -23,2 -16,7
Storebrand Bank ASA er omfattet av finansskatt og har en skattesats på 25 prosent.
Spesifikasjon av betalbar og utsatt skatt ført i totalresultat 2023 2022
Estimatavvik pensjoner -0,3
Endring i urealisert gevinst/tap på finansielle instrumenter til virkelig verdi
over totalresultat
Sum -0,3
Suppleringsskatt
I løpet av desember 2023 og januar 2024 vedtok både svenske og norske myndigheter å innføre endringer i skattelovgivningen med
virkning fra inntektsåret 2024. Det nye lovverket introduserer suppleringsskatt, en global minimumsbeskatning som skal forhindre
overskuddsflytting mellom land, og sørge for en effektiv skattesats på minimum 15prosent.
Storebrand er omfattet av det nye regelverket. Konsernet jobber med innføringen av suppleringsskatt, og er foreløpig ikke ferdig med å
analysere effektene. Konsernet har ikke virksomhet i land som har en selskapsskatt under 15 prosent. Det ser foreløpig ut til at de
skattemessige konsekvensene blir minimale for Storebrand. Det er ikke innregnet utsatt skatt knyttet til den globale suppleringsskatten
i regnskapet for 2023.
104 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 17 - Klassifisering av finansielle eiendeler og forpliktelser
NOK mill.
Amortisert
kost
Virkelig verdi
over resultat
Virkelig verdi
over totalresultat
(OCI)
Sum
balanseført
verdi 2023
Sum
balanseført
verdi 2022
Finansielle eiendeler
Kontanter og fordringer på sentralbanker 6,2 6,2 7,5
Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 6 703,7 6 703,7 6 992,1
Aksjer og andeler 44,4 44,4 42,2
Rentebærende verdipapirer 5 906,4 2 796,5 8 703,0 5 261,5
Finansielle derivater 36,8 36,8 37,8
Utlån til kunder 375,6 351,3 13 812,8 14 539,7 12 456,1
Andre eiendeler 397,4 397,4 495,3
Sum finansielle eiendeler 2023 13 389,4 3 229,0 13 812,8 30 431,2
Sum finansielle eiendeler 2022 11 768,2 1 838,7 11 685,7 25 292,6
Finansielle forpliktelser
Innlån fra kredittinstitusjoner 338,4 338,4 423,5
Innskudd fra og gjeld til kunder 23 948,2 23 948,2 19 477,8
Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 3 632,3 3 632,3 3 317,4
Finansielle derivater 19,6 19,6 22,0
Annen kortsiktig gjeld 608,6 608,6 611,0
Ansvarlig lånekapital 828,6 828,6 828,0
Sum finansielle forpliktelser 2023 29 356,1 19,6 29 375,7
Sum finansielle forpliktelser 2022 24 657,7 22,0 24 679,7
Note 18 - Eierinteresser i datterselskaper
Aksjer i datterselskaper
NOK mill. Org. nr.
Forretnings-
kontor
Eier-
andel
Stemme-
rett
Aksje-
kapital Kostpris
Balansert
verdi
31.12.2023
Balansert
verdi
31.12.2022
Storebrand Boligkreditt AS
990645515
Lysaker 100,0% 100,0% 496,8 3 391,5 3 391,5 2 794,8
Sum aksjer i datterselskaper 3 391,5 3 391,5 2 794,8
Inntekter av eierinteresser i konsernselskaper
NOK mill. 2023 2022
Mottatt konsernbidrag fra Storebrand Boligkreditt AS 59,9 32,1
Sum inntekter fra eierinteresser i konsernselskaper 59,9 32,1
105 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 19 - Rentebærende verdipapirer til virkelig verdi med verdiendringer over resultatet
NOK mill.
2023
Virkelig verdi
2022
Virkelig verdi
Offentlig utsteder og/eller statsgarantert 670,1 495,4
Verdipapiriserte obligasjoner 2 126,5 944,5
Sum 2 796,5 1 439,9
Modifisert durasjon 0,17 0,17
Gjennomsnittlig effektiv rente per 31.12. 4,91 % 3,49 %
Alle verdipapirer er i norske kroner. Sammenvektingen til gjennomsnittlig effektiv rente for totalbeholdningen er gjort
med det enkelte papirs andel av total rentefølsomhet som vekter.
Note 20 - Rentebærende verdipapirer til amortisert kost
NOK mill.
2023 2022
Balanseført
verdi
Virkelig
verdi
Balanseført
verdi
Virkelig
verdi
Offentlig utsteder og/eller statsgarantert 3 436,8 3 427,5 2 860,7 2 848,2
Verdipapiriserte obligasjoner 2 469,6 2 471,4 961,0 958,3
Sum 5 906,4 5 898,8 3 821,6 3 806,5
Modifisert durasjon 0,13 0,14
Gjennomsnittlig effektiv rente per 31.12. 4,97 % 3,29 %
Alle verdipapirer er i norske kroner. Sammenvektingen til gjennomsnittlig effektiv rente for totalbeholdningen er gjort
med det enkelte papirs andel av total rentefølsomhet som vekter.
Note 21 - Gjenkjøpsavtaler (Repoavtaler)
NOK mill.
2023
Balanseført verdi
2022
Balanseført verdi
Mottatte obligasjoner som sikkerhet 1 009,4
Eiendeler relatert til repoavtaler 1 009,4
Storebrand Bank ASA har inngått to gjenkjøpsavtale per 31.12.2023.
Mottatte obligasjoner som sikkerhet innregnes ikke da all risiko og avkastning på papirene beholdes av motparten.
Note 22 - Aksjer
NOK mill.
Navn på selskap Org.nr Antall aksjer Eierandel
2023
Balanseført
verdi
2022
Balanseført
verdi
VN Norge AS 821083052 10 138 359 344 595 400 1,014 % 8,1 6,1
Øvrige norske selskaper 0,5 0,5
Scandinavisk Datacenter AS 55 699 3,21 % 34,6 34,5
Øvrige utenlandske selskaper 1,3 1,2
Sum aksjer 44,4 42,2
106 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 23 - Finansielle derivater
Finansielle derivater er knyttet til underliggende størrelser som ikke bokføres i balansen.For å kvantifisere omfanget av derivater
refereres det til slike underliggende størrelser betegnet som underliggende hovedstol, nominelt volum og lignende. Nominelt volum
beregnes ulikt for ulike typer finansielle derivater, og det gir et visst uttrykk for omfang og risiko av posisjonene av finansielle derivater.
Brutto nominelt volum gir først og fremst informasjon om omfanget, mens netto nominelt volum gir et visst uttrykk for risikoposisjoner.
Nominelt volum for ulike instrumenter er imidlertid ikke nødvendigvis sammenlignbare med tanke på risikoeksponering. I motsetning til
brutto nominelt volum tar beregningen av netto nominelt volum også hensyn til fortegnet til instrumentenes markedsrisikoeksponering,
ved å skille mellom såkalte eiendelsposisjoner og gjeldsposisjoner.
En eiendelsposisjon i et aksjederivat innebærer en positiv verdiøkning ved økning i aksjekurser. For rentederivater medfører en
eiendelsposisjon en positiv verdiøkning ved rentenedgang - tilsvarende som for obligasjoner. En eiendelsposisjon i et valutaderivat
gir positiv verdiendring ved økning i den aktuelle valutakursen mot NOK. Gjennomsnittlig brutto nominelt volum er basert på daglige
beregninger av brutto nominelt volum.
NOK mill.
Brutto nom.
volum
1)
Brutto
balanseførte
finansielle
eiendeler
Brutto
balanseført
gjeld
Nettoført
finansielle
eiendeler/
gjeld i
balansen
Nettobeløp hensyntatt
nettingavtaler
Netto beløp
Finansielle
eiendeler
Finansiell
gjeld
Rentederivater
2)
1 045,0 36,8 19,6 17,2
Valutaderivater 5,9
Sum derivater 31.12.2023 1 050,9 36,8 19,6 17,2
Sum derivater 31.12.2022 996,1 37,8 22,0 15,8
1) Verdier per 31.12.
2) Rentederivater er inklusive opptjente ikke forfalte renter.
Investeringer underlagt netting agreements/CSA
NOK mill.
Balanseførte
eiendeler
Balanseførte
forpliktelser
Netto
eiendeler
Sikkerhetsstillelser
Netto
eksponering
Kontanter
(+/-)
Verdipapirer
(+/-)
Investeringer underlagt netting agreements/CSA 16,3 19,6 -3,3
-150,0 146,7
Investeringer ikke underlagt netting agreements/
CSA 20,5 20,5
Sum 2023 36,8 19,6 17,2
Sum 2022 37,8 22,0 15,8
Note 24 - Valutaeksponering
Finansielle eiendeler og forpliktelser i utenlandsk valuta.
NOK mill.
Balanseposter eksklusiv
valuta derivater Netto
i balansen
Valutaterminer
Netto salg
Nettoposisjon
2023 i valuta
Nettoposisjon
2023 i NOK
Nettoposision
2022 i NOK
CHF 0,1
DKK -0,2 0,2 -0,2
EUR -5,1 0,2 -4,9 -55,2 -20,4
GBP -0,1
JPY -0,1 -0,1
SEK -0,8 0,8 0,1
USD 0,2 -0,2 0,1
Andre -0,6 0,8 0,2
Sum nettoposisjon i valuta -55,1 -20,5
Tillatt grense for bankens valutaposisjon er 0,30 prosent av ansvarlig kapital, p.t. omlag 16 millioner kroner.
107 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 25 - Utlån, garantier og ubenyttede kreditter
NOK mill.
2023
Balanseført verdi
2022
Balanseført verdi
Utlån til kunder til amortisert kost 422,9 484,1
Utlån til kunder til virkelig verdi over resultatet (PL) 351,3 318,8
Utlån til kunder til virkelig verdi over totalresultat (OCI) 13 838,3 11 709,9
Sum brutto utlån til kunder 14 612,5 12 512,9
Forventet tap steg 1 -4,7 -6,5
Forventet tap steg 2 -14,1 -12,5
Forventet tap steg 3 -54,1 -37,9
Netto utlån til kunder 14 539,7 12 456,1
Se note 26 for overiskt av engasjement fordelt på kundegrupper og geografisk område og note 27 for spesifikasjon av
nedskrivninger.
Endring i brutto utlån til kunder vurdert til amortisert kost
NOK mill.
2023
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Sum brutto utlån
Brutto utlån 1.1.2023 346,0 106,8 31,4 484,1
Overført til steg 1 5,7 -5,0 -0,7 0,0
Overført til steg 2 -26,7 27,1 -0,4 0,0
Overført til steg 3 -7,3 -8,6 15,9 0,0
Nye utlån 92,2 13,5 21,7 127,4
Fraregnede utlån -110,3 -49,4 -13,8 -173,5
Andre endringer -9,0 -6,4 0,2 -15,1
Brutto utlån til amortisert kost 31.12.2023 290,6 78,0 54,3 422,9
NOK mill.
2022
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Sum brutto utlån
Brutto utlån 1.1.2022 331,8 88,7 18,0 438,5
Overført til steg 1 15,1 -14,8 -0,2 0,0
Overført til steg 2 -29,4 29,4 0,0
Overført til steg 3 -5,7 -7,4 13,1 0,0
Nye utlån 150,2 37,4 9,7 197,3
Fraregnede utlån -112,4 -28,6 -7,9 -148,9
Andre endringer -3,5 2,1 -1,3 -2,8
Brutto utlån til amortisert kost 31.12.2022 346,0 106,8 31,4 484,1
108 Årsrapport Bank ASA 2023
Endring i brutto utlån til kunder vurdert til virkelig verdi over totalresultat (OCI)
NOK mill.
2023
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Sum brutto utlån
Brutto utlån 1.1.2023 10 699,4 981,4 29,2 11 709,9
Overført til steg 1 104,8 -104,8 0,0
Overført til steg 2 -570,9 570,9 0,0
Overført til steg 3 -52,5 -29,3 81,8 0,0
Nye utlån 8 759,5 859,2 15,3 9 634,0
Fraregnede utlån -6 856,8 -486,1 -21,4 -7 364,3
Andre endringer -119,0 -19,2 -3,1 -141,4
Brutto utlån til virkelig verdit over totalresultat (OCI) 31.12.2023 11 964,6 1 772,0 101,7 13 838,3
NOK mill.
2022
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Sum brutto utlån
Brutto utlån 1.1.2022 11 060,6 582,3 44,2 11 687,1
Overført til steg 1 47,7 -47,6 -0,1 0,0
Overført til steg 2 -253,1 253,2 -0,1 0,0
Overført til steg 3 -0,7 -1,0 1,7 0,0
Nye utlån 9 017,8 647,1 2,3 9 667,3
Fraregnede utlån -9 099,8 -456,8 -18,7 -9 575,3
Andre endringer -73,1 4,1 -0,1 -69,1
Brutto utlån til virkelig verdit over totalresultat (OCI) 31.12.2022 10 699,4 981,4 29,2 11 709,9
Endring i maksimal eksponering på garantier og ubenyttede kreditter
NOK mill.
2023
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Sum eksponering
Maksimal ekspopnering 1.1.2023 2 259,9 107,9 0,3 2 368,1
Overført til steg 1 5,2 -5,1 -0,1 0,0
Overført til steg 2 -57,2 57,3 0,0
Overført til steg 3 -0,3 -0,2 0,6 0,0
Nye garantier og ubenyttede kreditter 893,7 26,8 920,5
Fraregnede garantier og ubenyttede kreditter -749,7 -27,9 -0,1 -777,7
Andre endringer -18,7 -6,8 -0,4 -25,9
Maksimal eksponering 31.12.2023 2 332,7 152,0 0,3 2 485,0
NOK mill.
2022
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Sum eksponering
Maksimal ekspopnering 1.1.2022 2 276,5 95,5 0,3 2 372,3
Overført til steg 1 27,1 -27,0 -0,1 0,0
Overført til steg 2 -61,8 61,8 0,0
Overført til steg 3 -0,2 -0,2 0,4 0,0
Nye garantier og ubenyttede kreditter 786,8 19,4 806,2
Fraregnede garantier og ubenyttede kreditter -736,2 -17,7 -753,9
Andre endringer -32,3 -23,8 -0,3 -56,4
Maksimal eksponering 31.12.2022 2 259,9 107,9 0,3 2 368,1
109 Årsrapport Bank ASA 2023
Samlet engasjementsbeløp fordelt etter gjenstående avtalt løpetid
NOK mill.
2023
Utlån til kunder
vurdert til amorti-
sert kost
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over OCI
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over resultat Garantier
Ubenyttede
kredittrammer
Sum
engasjementer
Inntil 1 mnd 22,3 22,4
Fra 1 mnd inntil 3 mnd 4,1 234,8 14,4 253,3
Fra 3 mnd inntil 1 år 15,0 1 080,4 13,3 1 108,7
Fra 1 år inntil 5 år 79,9 261,0 0,1 151,1 492,2
over 5 år 323,8 12 239,8 351,2 0,3 2 306,0 15 221,0
Sum 422,9 13 838,3 351,3 0,3 2 484,8 17 097,5
NOK mill.
2022
Utlån til kunder
vurdert til amorti-
sert kost
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over OCI
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over resultat Garantier
Ubenyttede
kredittrammer
Sum
engasjementer
Inntil 1 mnd 5,6 39,9 45,5
Fra 1 mnd inntil 3 mnd 3,5 277,3 27,4 308,3
Fra 3 mnd inntil 1 år 34,5 845,7 59,0 939,1
Fra 1 år inntil 5 år 102,0 353,2 146,1 601,3
over 5 år 338,6 10 193,8 318,8 0,3 2 135,3 12 986,8
Sum 484,1 11 709,9 318,8 0,3 2 367,9 14 881,0
110 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 26 - Engasjement fordelt på kundegrupper og geografisk område
Engasjement fordelt på kundegrupper
NOK mill.
2023
Utlån til kunder
vurdert til
amortisert kost
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over OCI
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over resultat Garantier
Ubenyttede
kredittrammer
Sum
engasjementer
Tjenesteytende næringer 0,1 0,3 0,2 0,5
Lønnstakere o.a. 420,5 13 703,4 308,8 0,0 2 466,4 16 899,2
Andre 2,3 134,9 42,4 0,0 18,2 197,8
Sum 422,9 13 838,3 351,3 0,3 2 484,8 17 097,5
Nedskrivninger steg 1 -3,1 -1,6 -3,8 -8,4
Nedskrivninger steg 2 -6,4 -7,6 -8,3 -22,4
Nedskrivninger steg 3 -37,7 -16,4 -0,4 -54,5
Sum utlån til og fordringer på
kunder 375,6 13 812,8 351,3 0,3 2 472,3 17 012,2
Fordelt på geografisk område
Østlandet 285,0 12 393,3 333,3 0,3 2 086,4 15 098,3
Vestlandet 70,9 760,1 1,8 246,1 1 078,9
Sørlandet 14,1 166,1 1,0 35,3 216,5
Midt-Norge 23,9 199,3 56,3 279,5
Nord-Norge 27,3 197,6 6,2 45,7 276,9
Utlandet 1,7 121,9 9,0 15,0 147,5
Sum 422,9 13 838,3 351,3 0,3 2 484,8 17 097,5
Nedskrivninger steg 1 -3,1 -1,6 -3,8 -8,4
Nedskrivninger steg 2 -6,4 -7,6 -8,3 -22,4
Nedskrivninger steg 3 -37,7 -16,4 -0,4 -54,5
Sum utlån til kunder, garantier
og ubenyttede kreditter 375,6 13 812,8 351,3 0,3 2 472,3 17 012,2
111 Årsrapport Bank ASA 2023
NOK mill.
2022
Utlån til kunder
vurdert til
amortisert kost
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over OCI
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over resultat Garantier
Ubenyttede
kredittrammer
Sum
engasjementer
Omsetning og drift av fast
eiendom 15,9 15,9
Tjenesteytende næringer 0,2 0,2
Lønnstakere o.a. 481,5 11 580,2 275,6 2 352,4 14 689,8
Andre 2,6 113,9 43,2 0,3 15,3 175,1
Sum 484,1 11 709,9 318,8 0,3 2 367,9 14 881,0
Nedskrivninger steg 1 -4,3 -2,2 -4,1 -10,6
Nedskrivninger steg 2 -6,4 -6,0 -5,3 -17,8
Nedskrivninger steg 3 -21,8 -16,0 -0,3 -38,2
Netto utlån, garantier og
ubenyttede kredittrammer 451,6 11 685,7 318,8 0,3 2 358,1 14 814,5
Fordelt på geografisk område
Østlandet 316,9 10 354,5 296,0 0,3 1 993,9 12 961,5
Vestlandet 82,3 709,2 6,4 233,0 1 031,0
Sørlandet 19,5 197,0 1,1 34,1 251,6
Midt-Norge 26,1 160,8 52,5 239,4
Nord-Norge 37,2 182,9 6,4 42,4 268,9
Utlandet 2,0 105,6 9,0 12,0 128,7
Sum 484,1 11 709,9 318,8 0,3 2 367,9 14 881,0
Nedskrivninger steg 1 -4,3 -2,2 -4,1 -10,6
Nedskrivninger steg 2 -6,4 -6,0 -5,3 -17,8
Nedskrivninger steg 3 -21,8 -16,0 -0,3 -38,2
Sum utlån til kunder, garantier
og ubenyttede kreditter 451,6 11 685,7 318,8 0,3 2 358,1 14 814,5
Ubenyttede kredittrammer gjelder innvilget og ubenyttet kreditt på kontokreditter og kredittkort, samt ubenyttet ramme
på boligkreditt.
Inndelingen i kundegrupper er basert på Statistisk Sentralbyrås standard for sektor- og næringsgruppering. Den enkelte
kundes innplassering er bestemt av kundens hovedvirksomhet.
112 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 27 - Nedskrivninger av utlån, garantier og ubenyttede kreditter
NOK mill.
2023
Steg 1
12 mnd ECL
Steg 2
Levetid ECL - ikke
objektive bevis på tap
Steg 3
Levetid ECL -
objektive bevis på tap Total
Nedskrivninger 1.1.2023 10,6 17,8 38,2 66,6
Overført til steg 1 (12 mnd ECL) 1,7 -1,2 -0,5 0,0
Overført til steg 2 (levetid ECL - ikke objektive bevis på tap) -1,1 1,4 -0,3 0,0
Overført til steg 3 (levetid ECL - objektive bevis på tap ) -0,2 -1,2 1,4 0,0
Netto ny måling av tap -1,6 4,4 23,7 26,6
Nye utstedte eller kjøpte finansielle eiendeler 2,9 6,3 15,1 24,4
Finansielle eiendeler som har blitt fraregnet -3,2 -5,5 -1,9 -10,6
ECL endring på finansielle eiendeler som ikke har endret
stage i perioden -0,7 0,8 -0,2 -0,2
Konstaterte tap -0,1 -0,4 -20,9 -21,4
Nedskrivninger 31.12.2023 8,4 22,4 54,5 85,3
Nedskrivninger på utlån til kunder vurdert til amortisert
kost 3,1 6,4 37,7 47,3
Nedskrivninger på utlån til kunder vurdert til virkelig verdi
over totalresultat (OCI) 1,6 7,6 16,4 25,6
Nedskrivninger på garantier og ubenyttede kreditter 3,8 8,3 0,4 12,5
Sum 8,4 22,4 54,5 85,3
NOK mill.
2022
Steg 1
12 mnd ECL
Steg 2
Levetid ECL - ikke
objektive bevis på tap
Steg 3
Levetid ECL -
objektive bevis på tap Total
Nedskrivninger 1.1.2022 9,5 12,8 30,7 53,0
Overført til steg 1 (12 mnd ECL) 3,4 -3,2 -0,2 0,0
Overført til steg 2 (levetid ECL - ikke objektive bevis på tap) -1,3 1,3 0,0
Overført til steg 3 (levetid ECL - objektive bevis på tap ) -0,1 -0,8 0,9 0,0
Netto ny måling av tap -3,0 3,5 7,9 8,4
Nye utstedte eller kjøpte finansielle eiendeler 4,9 7,1 6,8 18,8
Finansielle eiendeler som har blitt fraregnet -2,7 -3,3 -2,6 -8,6
ECL endring på finansielle eiendeler som ikke har endret
stage i perioden -0,2 0,5 -0,4 -0,1
Konstaterte tap 0,0 -0,1 -4,9 -4,9
Nedskrivninger 31.12.2022 10,6 17,8 38,2 66,6
Nedskrivninger på utlån til kunder vurdert til amortisert
kost 4,3 6,4 21,8 32,6
Nedskrivninger på utlån til kunder vurdert til virkelig verdi
over totalresultat (OCI) 2,2 6,0 16,0 24,3
Nedskrivninger på garantier og ubenyttede kreditter 4,1 5,3 0,4 9,8
Sum 10,6 17,8 38,2 66,6
Periodiske endringer i individuelle nedskrivninger og forventet tap på utlån (ECL), ubenyttede kreditter og garantier
er vist ovenfor. Storebrand Bank ASA har ingen forventede nedskrivninger (ECL) knyttet til lån til Norges Bank,
kredittinstitusjoner og rentebærende verdipapirer. Periodens resultatførte tap er vist i note 15.
113 Årsrapport Bank ASA 2023
Nedskrivninger fordelt på kundegrupper
NOK mill.
2023
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Total
Lønnstakere o.a. 8,3 21,8 54,2 84,4
Andre 0,1 0,6 0,3 0,9
Sum nedskrivninger 31.12.2023 8,4 22,4 54,5 85,3
NOK mill.
2022
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Total
Omsetning og drift av fast eiendom 12,9 12,9
Lønnstakere o.a. 10,4 17,3 24,9 52,6
Andre 0,2 0,5 0,4 1,1
Sum nedskrivninger 31.12.2022 10,6 17,8 38,2 66,6
Note 28 - Fordeling av nedskrivninger og eksponering på pantsikrede og usikre
engasjementer
Fordeling av nedskrivninger
NOK mill.
2023
Steg 1 Steg 2 Steg 3
Sum
nedskrivninger
Engasjementer med pant 1,6 7,6 15,9 25,1
Usikrede lån og kreditter 6,8 14,7 38,0 59,6
Øvrige engasjementer inkl. næringsengasjementer 0,6 0,6
Sum nedskrivninger 8,4 22,4 54,5 85,3
NOK mill.
2022
Steg 1 Steg 2 Steg 3
Sum
nedskrivninger
Engasjementer med pant 2,3 6,0 2,5 10,8
Usikrede lån og kreditter 8,3 11,7 22,2 42,2
Øvrige engasjementer inkl. næringsengasjementer 13,5 13,5
Sum nedskrivninger 10,6 17,8 38,2 66,6
Fordeling av eksponering inkl. ubenyttede kredittrammer og garantier
NOK mill.
2023
Steg 1 Steg 2 Steg 3
Sum
eksponering
Engasjementer med pant 13 642,7 1 847,1 104,8 15 594,5
Usikrede lån og kreditter 1 253,1 194,4 54,6 1 502,0
Øvrige engasjementer inkl. næringsengasjementer 0,3 0,1 0,6 1,0
Sum eksponering 14 896,1 2 041,5 159,9 17 097,5
114 Årsrapport Bank ASA 2023
NOK mill.
2022
Steg 1 Steg 2 Steg 3
Sum
eksponering
Engasjementer med pant 12 293,1 1 038,7 12,7 13 344,4
Usikrede lån og kreditter 1 318,3 169,7 31,6 1 519,6
Øvrige engasjementer inkl. næringsengasjementer 0,3 0,2 16,5 17,0
Sum eksponering 13 611,7 1 208,5 60,8 14 881,0
Note 29 - Misligholdte og tapsutsatte lån
NOK mill. 2023 2022
Misligholdte lån
Misligholdte lån uten verdifall 104,2 40,6
Tapsutsatte lån med verdifall 55,4 19,9
Brutto misligholdte og tapsutsatte lån 159,6 60,5
Nedskrivninger steg 3 -54,1 -37,9
Netto misligholdte og tapsutsatte lån 105,5 22,7
Misligholdte og tapsutsatte lån fordelt på kundegrupper
NOK mill.
2023
Misligholdte lån
uten verdifall
Tapsutsatte lån
med verdifall
Brutto misligholdte
og tapsutsatte lån
Nedskrivninger
steg 3 *
Netto misligholdte
og tapsutsatte lån
Lønnstakere o.a. 103,8 55,4 159,2 53,8 105,4
Andre 0,4 0,4 0,3 0,1
Sum 104,2 55,4 159,6 54,1 105,5
NOK mill.
2022
Misligholdte lån
uten verdifall
Tapsutsatte lån
med verdifall
Brutto misligholdte
og tapsutsatte lån
Nedskrivninger
steg 3 *
Netto misligholdte
og tapsutsatte lån
Omsetning og drift av fast
eiendom 15,9 15,9 12,9 3,0
Lønnstakere o.a. 40,0 4,0 44,0 24,6 19,5
Andre 0,6 0,6 0,4 0,2
Sum 40,6 19,9 60,5 37,9 22,7
* Inkludert både individuelle og modellberegnede statistiske nedskrivninger. Kun nedskrivninger som er gjort på misligholdte og tapsutsatte engasjementer med og uten verdifall.
Misligholdte og tapsutsatte lån fordelt på geografisk område
NOK mill.
2023
Misligholdte lån
uten identifisert
verdifall
Tapsutsatte lån
med identifisert
verdifall
Brutto misligholdte
og tapsutsatte lån
Nedskrivninger
steg 3 *
Netto misligholdte
og tapsutsatte lån
Østlandet 76,3 50,5 126,7 34,6 92,2
Vestlandet 11,0 4,9 16,0 10,2 5,8
Sørlandet 2,0 2,0 1,4 0,6
Midt-Norge 8,9 9,0 3,8 5,2
Nord-Norge 5,8 5,8 4,1 1,8
Utlandet 0,1 0,1 0,1 0,0
Sum 104,2 55,4 159,6 54,1 105,5
* Inkludert både individuelle og modellberegnede statistiske nedskrivninger. Kun nedskrivninger som er gjort på misligholdte og tapsutsatte engasjementer med og uten verdifall.
115 Årsrapport Bank ASA 2023
NOK mill.
2022
Misligholdte lån
uten identifisert
verdifall
Tapsutsatte lån
med identifisert
verdifall
Brutto misligholdte
og tapsutsatte lån
Nedskrivninger
steg 3 *
Netto misligholdte
og tapsutsatte lån
Østlandet 18,7 18,4 37,2 25,7 11,5
Vestlandet 9,7 1,4 11,1 6,0 5,1
Sørlandet 2,3 2,3 1,6 0,7
Midt-Norge 4,9 0,1 4,9 1,1 3,8
Nord-Norge 4,7 4,7 3,3 1,4
Utlandet 0,3 0,3 0,2 0,1
Sum 40,6 19,9 60,5 37,9 22,7
* Inkludert både individuelle og modellberegnede statistiske nedskrivninger. Kun nedskrivninger som er gjort på misligholdte og tapsutsatte engasjementer med og uten verdifall.
Aldersfordeling på forfalte engasjementer uten nedskrivning
NOK mill.
2023
Utlån til kunder
vurdert til
amortisert kost
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over OCI
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over resultat Garantier
Ubenyttede
kredittrammer
Sum
engasjementer
Forfalt 1 - 30 dager 44,1 127,8 1,5 173,3
Forfalt 31 - 60 dager 9,5 47,9 57,5
Forfalt 61- 90 dager 5,0 9,8 14,8
Forfalt over 90 dager
** 54,2 46,3 3,7 0,3 104,5
Sum 112,8 231,7 3,7 1,9 350,1
Forfalte engasjementer over 90 dager fordelt på geografisk område:
Østlandet 30,0 42,7 3,7 0,2 76,5
Vestlandet 11,0 0,1 11,1
Sørlandet 2,0 2,0
Midt-Norge 5,3 3,7 8,9
Nord-Norge 5,8 5,8
Utlandet 0,1 0,1
Sum 54,2 46,3 3,7 0,3 104,5
NOK mill.
2022
Utlån til kunder
vurdert til amorti-
sert kost
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over OCI
Utlån til kunder
vurdert til virkelig
verdi over resultat Garantier
Ubenyttede
kredittrammer
Sum
engasjementer
Forfalt 1 - 30 dager 54,8 40,6 1,3 96,7
Forfalt 31 - 60 dager 10,4 0,1 10,6
Forfalt 61- 90 dager 9,5 4,0 13,4
Forfalt over 90 dager ** 31,3 9,3 0,3 40,9
Sum 106,0 53,9 1,8 161,6
Forfalte engasjementer over 90 dager fordelt på geografisk område:
Østlandet 16,2 2,5 0,2 18,9
Vestlandet 6,4 3,3 9,7
Sørlandet 2,3 2,3
Midt-Norge 1,4 3,5 4,9
Nord-Norge 4,7 4,7
Utlandet 0,3 0,3
Sum 31,3 9,3 0,3 40,8
** Kun misligholdte engasjementer blir fordelt pr. geografisk område i denne oversikten
116 Årsrapport Bank ASA 2023
Oversikt over nedskrivninger og sikkerheter på lån i steg 3
NOK mill.
2023
Brutto beløp Nedskrivninger Netto verdi
Verdi av
sikkerhet Type sikkerhet
Misligholdte lån uten identifisert verdifall
- engasjementer med pant 50,0 -2,1 47,8 63,2 boligeiendom
- usikrede lån og kreditter 54,2 -38,0 16,2
Sum misligholdte lån uten identifisert
verdifall 104,2 -40,1 64,1
Misligholdte lån med identifisert verdifall
- engasjementer med pant 54,8 -13,8 41,1 60,6 boligeiendom
- øvrige engasjementer inkl. næringsengasje-
menter 0,6 -0,6 0,0
Sum misligholdte lån med identifisert
verdifall 55,4 -14,4 41,1
Banken har utlån på 42,3 millioner kroner i steg 3 det det ikke er foretatt nedskrivninger grunnet verdien på
sikkerhetsstillelser.
NOK mill.
2022
Brutto beløp Nedskrivninger Netto verdi
Verdi av
sikkerhet Type sikkerhet
Misligholdte lån uten identifisert verdifall
- engasjementer med pant 9,3 -0,3 9,1 18,8 boligeiendom
- usikrede lån og kreditter 31,3 -22,1 9,1
Sum misligholdte lån uten identifisert verdifall 40,6 -22,4 18,2
Misligholdte lån med identifisert verdifall
- engasjementer med pant 3,3 -2,3 1,0 3,3 boligeiendom
- usikrede lån og kreditter 0,1
- øvrige engasjementer inkl. næringsengasje-
menter 16,5 -13,5 3,0
Sum misligholdte lån med identifisert verdifall 19,9 -15,8 4,1
Banken har utlån på 3.2 millioner kroner i steg 3 det det ikke er foretatt nedskrivninger grunnet verdien på
sikkerhetsstillelser.
117 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 30 - Betalingslettelser
Lån med betalingslettelser er utlån hvor det er gitt lettelser i vilkår etter at kunden har fått betalingsproblemer og hvor
banken ikke ville gitt disse vilkår ved en ordinær låneutstedelse.
NOK mill.
31.12.2023 31.12.2022
Steg 2 Steg 3 Total Steg 2 Steg 3 Total
Lån til kunder sikret med pant:
Betalingslettelser utlån til kunder. brutto 93,6 93,6 85,3 1,0 86,3
Nedskrivninger (ECL) -0,2 -0,2 -0,1 -0,1 -0,2
Betalingslettelser utlån til kunder (sikret
med pant), netto 93,4 93,4 85,2 0,9 86,1
Lån til kunder uten sikkerhet:
Betalingslettelser utlån til kunder, brutto 13,2 4,8 18,0 10,1 0,8 10,9
Nedskrivninger (ECL) -0,8 -3,5 -4,3 -0,6 -0,7 -1,3
Betalingslettelser utlån til kunder (uten
sikkerhet), netto 12,4 1,3 13,7 9,5 0,1 9,6
Totale betalingslettelser utlån til kunder:
Betalingslettelser utlån til kunder, gross 106,8 4,8 111,6 95,4 1,8 97,2
Nedskrivninger (ECL) -1,0 -3,5 -4,5 -0,7 -0,9 -1,5
Betalingslettelser utlån til kunder
(sikrede og usikrede lån), netto 105,8 1,3 107,1 94,7 1,0 95,7
Banken gir unntaksvis lettelser på engasjementer med pant i bolig i form av avdragsfrihet for lån over 60% i
belåningsgrad. Det gis også kortsiktig avdragsfrihet på forbrukslån.
Note 31 - Immaterielle eiendeler
NOK mill. IT-systemer
Sum balanseført verdi
2023
Sum balanseført verdi
2022
Anskaffelseskost 1.1. 165,0 165,0 161,1
Tilgang i perioden:
Kjøpt separat 14,2 14,2 8,5
Avgang i perioden -1,8 -1,8 -4,7
Anskaffelseskost 31.12. 177,4 177,4 165,0
Akkumulerte av- og nedskrivninger 1.1. -133,3 -133,3 -116,8
Avskrivning i perioden -16,6 -16,6 -16,5
Akkumulerte av- og nedskrivninger 31.12. -149,9 -149,9 -133,3
Balanseført verdi per 31.12. 27,6 27,6 31,7
For hver klasse av anleggsmidler:
Avskrivningsmetode lineær metode lineær metode
Økonomisk levetid 2 - 10 år 2 - 10 år
Avskrivningssats 10,0% -50,0% 10,0% -50,0%
Immaterielle eiendeler består av utvikling av systemer, datavarehus, bruksrett til systemer og lignende. All utvikling av
systemer foretas av ekstene ressurser. Det foretas en årlig vurdering av estimat på økonomisk levetid.
118 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 32 - Andre eiendeler
NOK mill.
2023
Balanseført verdi
2022
Balanseført verdi
Opptjente ikke mottatte inntekter og forskuddsbetalte kostnader 36,0 36,2
Tilgode fra konsernselskaper 357,3 435,7
Andre eiendeler 4,1 23,4
Sum andre eiendeler 397,4 495,3
Note 33 - Innskudd fra og gjeld til kunder
NOK mill.
2023
Balanseført verdi
2022
Balanseført verdi
Innskudd fra kunder uten avtalt løpetid 17 624,8 18 087,1
Innskudd fra kunder med avtalt løpetid 6 323,4 1 390,7
Sum 23 948,2 19 477,8
Innskudd med avtalt løpetid er innskudd som har kontraktsfestet oppgjørstidspunkt.
Innskudd uten avtalt løpetid har ingen binding og kunden disponerer innskuddene etter eget ønske.
Innskudd fordelt på sektor og geografi
NOK mill.
2023
Balanseført verdi
2022
Balanseført verdi
Sektor og næringsfordeling
Utvikling av byggeprosjekter 56,2 25,6
Omsetning og drift av fast eiendom 627,0 664,0
Faglig og finansiell tjenesteyting 831,6 921,2
Lønnstakere o.a. 20 399,7 16 609,8
Andre 2 033,7 1 257,2
Sum 23 948,2 19 477,8
Geografisk fordeling
Østlandet 17 386,9 14 478,7
Vestlandet 3 582,9 2 648,9
Sørlandet 547,1 459,0
Midt-Norge 885,0 722,8
Nord-Norge 1 212,9 818,5
Utlandet 333,3 349,8
Sum 23 948,2 19 477,8
Note 34 - Sikringsbokføring
Storebrand Bank ASA følger IFRS 9 på sikringsbokføring. Storebrands Bank ASA sin renterisikostrategi er definert i
renterisikopolicyen, som setter rammer for å begrense selskapets renterisikoeksponering.
Selskapet benytter virkelig verdisikring for å redusere renterisikoen på innlån med fastrentebetingelser. Den risikoen som
sikres i henhold til renterisikopolicyen er Nibor. Det vil si egen kredittrisko sikres ikke gjennom å holde kredittspreaden
konstant som ved opprettelse. Sikret risiko utgjør ca 90 % av den totale renterisikoeksponeringen i lånene. Virkelig
verdisikring av sikringsobjektet rentesikres ved at det inngås en renteswap, hvor banken swapper fra fast til flytende,
for å redusere risikoen knyttet til fremtidige renteendringer. Sikringene tilfredsstiller kravene til sikringsbokføring på
individuelt transaksjonsnivå, ved at et sikringsinstrument er direkte knyttet til et sikret objekt, og sikringsrelasjonen er
tilfredsstillende dokumentert.
119 Årsrapport Bank ASA 2023
Alle sikringsrelasjoner er etablert med identisk fastrenteprofil; fastrente, hovedstol, kupongforfall og hovedforfall, både
i objektet og instrumentet. Instrumentet swapper fra fastrente til flytenderente kvotert på Nibor 3 måneder. Fastbenet
ligger i området mellom 2 til 4 %. Sikringsforholdet er forventet å være høyst effektiv ved å motvirke effekten av endringer
i virkelig verdi som følge av endringer i rentenivået. Netto resultatførte verdiendringer i virkelig verdisikringerskyldes
verdiendringer som følge av endrede markedsrenter, dvs sikret risiko. Dette føres i regnskapet under ”Netto urealiserte
verdiendringer på finansielle instrumenter”. Sikringseffektivitet måles basert på enkel Dollar Offset metode med hensyn
til prospektiv effektivitet.
Storebrand Bank har identifisert følgende kilder til ineffektivitet:
• Verdiendring på kortbenet (Nibor 3 måneder)
• Kredittrisiko på motpart
Det forventes ikke at disse forholdene vil skape vesentlig ineffektivitet. Det er ikke identifisert andre kilder til ineffektivitet
i løpet av regnskapsåret.
NOK mill.
2023 2022
Nominell
verdi Virkelig verdi
1)
Nominell
verdi Virkelig verdi
1)
0 - 4 år Eiendeler Gjeld 0 - 4 år Eiendeler Gjeld
Renteswapper 250,0 3,5 250,0 0,9
Sum rentederivater 250,0 3,5 250,0 0,9
Sum derivater 250,0 3,5 250,0 0,9
NOK mill.
Nominell
verdi Sikringsverdi
1)
Nominell
verdi Sikringsverdi
1)
0 - 4 år Eiendeler Gjeld 0 - 4 år Eiendeler Gjeld
Sum underliggende sikringsinstrumenter
250,0 246,1 250,0 248,4
Sikringseffektivitet - prospektiv 95,9 % 98,8 %
Gevinst/tap virkelig verdi sikring:
2)
NOK mill.
2023
Gevinst / tap
2022
Gevinst / tap
På sikringsinstrumentet -2,5 -0,9
På objektet som sikres 2,3 1,6
1) Balanseførte verdier per 31.12.
2) Beløpene inngår i regnskapslinjen “Netto verdiendring og gevinst/tap på finansielle forpliktelser “.
Note 35 - Annen gjeld
NOK mill.
2023
Balanseført verdi
2022
Balanseført verdi
Gjeld innen Storebrand konsernet 39,3 25,0
Betalingsformidling 45,3 34,2
Skyldig konsernbidrag til konsernselskaper 441,7 480,1
Leverandørgjeld 21,5 9,4
Påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter 28,6 23,8
Annen gjeld 32,2 38,6
Sum annen gjeld 608,6 611,0
120 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 36 - Forpliktelser utenom balansen og betingede forpliktelser
NOK mill. 2023 2022
Garantier 0,3 0,3
Ubenyttede kredittrammer 4 904,7 3 479,7
Lånetilsagn privatmarkedet 2 607,0 3 246,4
Sum 7 511,9 6 726,4
Garantier gjelder i hovedsak betalingsgarantier og kontraktsgarantier. Se forøvrig note 26.
Ubenyttede kredittrammer gjelder innvilget og ubenyttet kreditt på kontokreditter og kredittkort, samt ubenyttet ramme
på boligkreditter til kunder. Ubenyttede kredittrammer inkluderer 2,4 milliarder kroner i trekkfasilitet til Storebrand
Boligkreditt AS.
Storebrand Bank ASA driver omfattende virksomhet og kan bli part i rettstvister.
Note 37 - Sikkerhetsstillelser
Mottatt og avgitte sikkerhetsstilllelser
Banken har ingen mottatte eller avgitte sikkerhetsstillelser utenom verdipapirer som er stillet som sikkerhet i Norges
Bank og i andre kredittinstitusjoner (se tabell nedenfor).
NOK mill. 2023 2022
Balanseført verdi av verdipapirer stillet som sikkerhet for bankens D-lån
og F-lån i Norges Bank 1 428,6 1 589,8
Balanseført verdi av verdipapirer stillet som sikkerhet i andre
kredittinstitusjoner 152,3 151,0
Sum 1 580,9 1 740,8
Verdipapirer stillet som sikkerhet knytter seg til låneadgangen i Norges Bank, hvor lån iht. forskrift skal være fullt ut sikret
med pantsettelse av rentebærende verdipapirer og/eller av bankens innskudd i Norges Bank. Storebrand Bank ASA har
F-lån på tilsammen 280 millioner kroner i Norges Bank per 31.12.2023.
Note 38 - Kapitaldekning
For kapitaldekningsberegning gjelder egne konsolideringsregler iht. Forskrift om anvendelse av soliditetsregler på
konsolidert basis mv. (Konsolideringsforskriften). Storebrand Bank konsern defineres som en finansiell gruppe
bestående bare eller hovedsakelig av andre foretak enn forsikringsselskap iht. §5 i Konsolideringsforskriften.
Ansvarlig kapital er tillagt årets resultat.
121 Årsrapport Bank ASA 2023
Ansvarlig kapital
NOK mill. 2023 2022
Aksjekapital 968,1 963,6
Øvrig egenkapital 3 515,6 2 479,0
Egenkapital 4 483,6 3 442,5
Hybridkapital inkludert i egenkapital -404,8 -325,0
Netto påløpte renter på kjernekapitalinstrumenter inkludert i egenkapital -3,4 -1,9
Egenkapital som inngår i ren kjernekapital 4 075,4 3 115,6
Fradrag:
AVA justering -17,7 -13,6
Immaterielle eiendeler -27,6 -31,7
Kjernekapital uten fondsobligasjoner (ren kjernekapital) 4 030,1 3 070,3
Annen godkjent kjernekapital: (§3a Beregningsforskrift)
Fondsobligasjoner 404,8 325,0
Fondsobligasjoner som ikke inngår i kjernekapital -54,8
Kjernekapital 4 380,1 3 395,3
Ansvarlig lånekapital, fratrukket egen beholdning 825,0 825,0
Annen tilleggskapital (§4.3-5 Beregningsforskrift)
Netto ansvarlig kapital 5 205,1 4 220,3
Minimumskrav ansvarlig kapital
NOK mill. 2023 2022
Kredittrisiko 1 189,7 1 017,5
Herav:
Lokale og regionale myndigheter 9,5 7,9
Institusjoner 373,1 321,1
Engasjementer med pant i fast eiendom* 400,0 351,4
Massemarkedsengasjementer 70,7 56,6
Forfalte engasjementer 13,8 4,9
Obligasjoner med fortrinnsrett 302,8 233,3
Øvrige engasjementer 19,9 42,1
Sum minimumskrav kredittrisiko 1 189,7 1 017,5
Sum minimumskrav markedsrisiko
Operasjonell risiko 101,1 85,4
CVA-risiko 1,4 0,6
Minimumskrav ansvarlig kapital 1 292,2 1 103,5
* Etter kravene opplyst i CRD IV skal engasjementer til foretak som har pant i næringseiendom legges til ”Engasjementer med pant i fast eiendom”.
Kapitaldekning
NOK mill. 2023 2022
Kapitaldekning 32,2 % 30,6 %
Kjernekapitaldekning 27,1 % 24,6 %
Ren kjernekapitaldekning 25,0 % 22,3 %
Det benyttes standardmetoden for kredittrisiko og markedsrisiko og basismetoden for operasjonell risiko. Kravet til
systemrisikobuffer har økt med 1,5 prosent fra og med 31.12.2023. Samlet krav til ren kjernekapital og ansvarlig kapital
er henholdsvis 14,0 og 17,5 prosent.
122 Årsrapport Bank ASA 2023
Spesifikasjon av beregningsgrunnlag (risikovektet volum)
NOK mill. 2023 2022
Kredittrisiko 14 871,3 12 718,2
Herav:
Lokale og regionale myndigheter 118,3 99,3
Institusjoner 4 663,2 4 013,8
Engasjementer med pant i fast eiendom* 4 999,5 4 393,0
Massemarkedsengasjementer 883,8 708,1
Forfalte engasjementer 172,7 60,8
Obligasjoner med fortrinnsrett 3 785,4 2 916,9
Øvrige engasjementer 248,5 526,4
Sum kredittrisiko 14 871,3 12 718,2
Sum markedsrisiko
Operasjonell risiko 1 264,2 1 067,1
CVA-risiko 17,1 8,0
Samlet beregningsgrunnlag 16 152,6 13 793,3
Uvektet kjernekapitalandel (leverage ratio)
NOK mill. 2023 2022
Kjernekapital 4 380,1 3 395,3
Eksponeringsmål 68 367,2 56 675,8
Uvektet kjernekapitalandel 6,41 % 5,99 %
Krav til uvektet kjernekapitalandel er 3,0 prosent poeng pr. 31.12.2023.
Note 39 - Eierskap i Storebrand Boligkreditt AS
2023 2022
Overføringsgrad på boliglån til Storebrand Boligkreditt AS 76 % 76 %
Boliglån på bankens balanse (Mill. NOK) 14 206,9 12 058,9
Gjennomsnittlig belåningsgrad for boliglån på bankens balanse 75 % 67 %
Gjennomsnittlig belåningsgrad for overførte boliglån til Storebrand Boligkreditt AS 59 % 55 %
Overpantsettelsesgrad i sikkerhetsmassen (Storebrand Boligkreditt AS) 24 % 32 %
Tellende sikkerhetsmasses andel av sikkerhetsmasse totalt (Storebrand Bolig-
kreditt AS) 99 % 99 %
Trukket beløp på likviditetsfasiliteter med Storebrand Boligkreditt AS (Mill. NOK) 5 580 6 888
Ubenyttet beløp på likviditetsfasiliteter med Storebrand Boligkreditt AS (Mill.
NOK) 2 420 1 112
Bokført verdi av utstedte obligasjoner med fortrinnsrett i Storebrand Boligkreditt
AS (Mill. NOK) * 37 104,3 29 398,9
* Det er ingen annen finansiering i Storebrand Boligkreditt AS utover trukket beløp på likviditetsfasilitet og utstedte obligasjoner med fortrinnsrett.
Storebrand Bank ASA administrerer utlånsporteføljen i Storebrand Boligkreditt AS iht. inngått avtale. Storebrand
Boligkreditt AS har ingen ansatte og kjøper personaltjenester fra Storebrand Bank ASA. Banken har ingen andre
forpliktelser overfor Storebrand Boligkreditt AS.
123 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 40 - Godtgjørelse til ledende ansatte og tillitsvalgte
NOK 1000
Ordinær
lønn
1)
Andre
ytelser
2)
Total
godtgjørelse
opptjent i året
Årets
pensjons-
opptjening
Lønns-
garanti
(mnd) Lån
3)
Eier antall
aksjer
4)
Ledende ansatte
Camilla Leikvoll 3 056 8 3 064 59 12 4 006 12 758
Odd Arild Grefstad
5)
8 715 158 8 873 1 692 18 7 000 266 610
Lars Aa. Løddesøl
5)
6 578 173 6 751 1 246 18 11 206 173 615
Heidi Skaaret
5, 7)
4 961 133 5 094 895 12 2 793 128 366
Jan Erik Saugestad
5)
7 515 138 7 653 1 426 12 1 200 143 578
Karin Greve-Isdahl
5, 6)
2 108 10 2 118 355 12
Trygve Håkedal
5)
4 739 8 4 747 866 12 8 592 41 231
Tove Selnes
5)
3 767 128 3 895 666 12 16 039 42 769
Vivi Måhede Gevelt 4 612 8 4 620 856 12 15 627
Sum 2023 46 051 764 46 815 8 061 50 836 824 554
Sum 2022 50 130 1 119 51 249 9 118 68 133 897 461
1) En andel av konsernledelsens fastlønn vil være bundet til kjøp av fysisk STB-aksjer med 3 års bindingstid. Kjøp av aksjer vil foregå en gang per år.
2) Omfatter bilgodtgjørelse, telefon, forsikring, rentefordel, andre trekkpliktige ytelser.
3) Ansatte kan låne inntil 7 millioner kroner til subsidierte priser mens overskytende lånebeløp følger markedsrente.
4) Oversikten viser antall aksjer eid av vedkommende person, samt nærmeste familie og selskaper der vedkommende har bestemmende innflytelse, jamfør regnskapsloven 7-26.
5) Operasjonelt ansvar i Storebrand konsernet går på tvers av juridisk struktur, og ledende ansatte for en juridisk enhet kan være avvikende fra ansatteforholdet.
6) Karin Greve-Isdahl fratrådte sin stilling som konserndirektør for kommunikasjon, næringsliv og bærekraft 31. juli 2023. Antall aksjer er på tidspunktet for fratredelse.
7) Heidi Skaaret fratrådte rollen som konserndirektør for Personmarkedet 1. november 2023. Samlet godtgjørelse er relatert til perioden frem til 1.november 2023.
NOK 1000 Godtgjørelse Lån Eier antall aksjer
2)
Styret
1)
Heidi Skaaret
3)
128 366 2 793
Karin Greve-Isdahl
3, 4)
35 705
Trygve Saue Håkedal
3, 4)
41 231 8 592
Jan Birger Penne 205
Beate Steen Kolstø 69
Leif Helmich Pedersen
5)
67
Gro Opsanger Rebbestad
3)
1 745 12 494
Joachim Collett Thue 80 1 300 4 355
Maria Skotnes 80 1 939 4 055
Sum 2023 501 174 581 67 994
Sum 2022 487 37 056 159 544
1) Godtgjørelse til styret er godtgjørelse utbetalt i forbindelse med den enkeltes styreverv i Storebrand Bank ASA.
2) Oversikten viser antall aksjer eid av vedkommende person, samt nærmeste familie og selskaper der vedkommende har bestemmende innflytelse, jamfør regnskapsloven 7-26.
3) Heidi Skaaret,Karin Greve-Isdahl,Trygve Saue Håkedal og Gro Opsanger Rebbestad mottar ingen godtgjørelse fra Storebrand Bank ASA for dette styrevervet.
4) Karin Greve-Isdahl satt i styret frem til 6.mai 2023. Trygve Saue Håkedal ble med i styret fra 6.mai 2023.
5) Leif Helmich Pedersen satt i styret frem til 6.mai 2023.
124 Årsrapport Bank ASA 2023
Note 41 - Nærstående parter
Transaksjoner med konsernselskaper
NOK mill.
2023 2022
Datterselskaper
Øvrige
konsernselskaper Datterselskaper
Øvrige
konsernselskaper
Renteinntekter 148,1 95,6
Solgte tjenester 157,4 181,1 116,7 94,6
Kjøpte tjenester 79,3 158,7
Tilgode 5 639,9 297,4 6 916,5 407,3
Gjeld 137,3 399,0 294,0 211,1
Transaksjoner med konsernselskaper er basert på prinsipp om armlengdes avstand.
Utlån overført til Storebrand Boligkreditt AS
Storebrand Bank ASA selger lån til kredittforetaket Storebrand Boligkreditt AS. Etter overføringen av lånene overtar
Storebrand Boligkreditt AS alle risikoer og fordeler ved eierskap til utlånsporteføljen. Det er Storebrand Boligkreditt AS
som mottar alle kontantstrømmer fra lånekunden. Banken og Storebrand Boligkreditt har ikke inngått avtaler om garanti,
opsjoner, gjenkjøp eller lignende forbundet med utlånsporteføljen i Storebrand Boligkreditt AS. Storebrand Bank ASA
skal sørge for overførsler og tilbakeføringer av lån ved endringsbehov, dvs. ved behov for opplåning, overgang fra flytende
til fast rente, overgang til ansattelån og overgang til boligkreditt. Kostnadene inngår som en del av det avtalefestede
forvaltningshonoraret.
Lån i Storebrand Boligkreditt AS som blir misligholdt blir liggende i foretaket. I henhold til tjenesteavtale med Storebrand
Bank ASA, vil disse lånene bli behandlet på samme måte som misligholdte lån i banken. Det blir utarbeidet egen
misligholdsrapport for misligholdte lån i Storebrand Boligkreditt AS. Disse lånene inngår ikke i kredittforetakets
sikkerhetsmasse.
Lån til ansatte kan overføres til Storebrand Boligkreditt AS. Forskjellen mellom markedsrente og subsidiert rente blir
dekket månedlig av det selskap hvor debitor er ansatt.
Oversikt over overførte utlån til/fra Storebrand Boligkreditt AS
NOK mill. 2023 2022
Til Storebrand Boligkreditt AS - akkumulert overføring 45 089,5 37 481,0
Fra Storebrand Boligkreditt AS - siste års overføring 833,1 5 294,9
Storebrand Bank ASA har ikke gitt noen garantier knyttet til lån i Storebrand Boligkreditt AS.
Salg av utlån til Storebrand Livsforsikring AS
Storebrand Bank ASA har solgt boliglån til søsterselskapet Storebrand Livsforsikring AS. I 2023 er er det solgt lån for
totalt 6,5 milliarder kroner. Total låneportefølje forvaltet på vegne av Storebrand Livsforsikring er 17 milliarder kroner per
31.12.2023. Storebrand Livsforsikring AS som kjøper, har overtatt både kontantstrømmer og det vesentlige av risiko og
kontroll. Utlånene er derfor fraregnet i bankens balanse iht. IFRS9. Storebrand Bank ASA mottar forvaltningshonorar for
arbeidet som gjøres med den solgte porteføljen. Banken har inntektsført 67,4 millioner kroner i regnskapet for 2023.
Likviditetsfasiliteter utstedt til Storebrand Boligkreditt AS
Banken har to trekkfasiliteter med Storebrand Boligkreditt AS. Den ene trekkfasiliteten er en ordinær kassekreditt
og har en ramme på 8 milliarder kroner. Denne har ingen utløpsdato, men kan sies opp av banken med 15 måneders
oppsigelsestid. Den andre fasiliteten er ikke oppsigelig fra banken før tidligst 3 måneder etter forfall av OMF og
tilknyttede derivater med lengst løpetid. For begge avtalene gjelder at de til enhver tid skal ha en tilstrekkelig stor ramme
til å dekke renter og avdrag på obligasjoner med fortrinnsrett og tilknyttede derivater kommende 31 dager.
125 Årsrapport Bank ASA 2023
Øvrige nærstående parter
Storebrand Bank ASA har transaksjoner med nærstående parter som gjøres som en del av de normale forretninger.
Vilkår for transaksjoner med ledende ansatte og nærstående fremgår av note 40 for Storebrand Bank ASA.
Lån til ansatte
NOK mill. 2023 2022
Lån til ansatte i Storebrand Bank ASA 129,0 73,8
Lån til ansatte i Storebrand konsern ekskl. Storebrand Bank ASA 421,4 399,5
Lån opp til 7 millioner kroner følger ordinære ansattevilkår mens overskytende lånebeløp følger ordinære
markedsbetingelser.
Bemanning og personalforhold
2023 2022
Antall ansatte 31.12. 167 169
Gjennomsnitt antall ansatte 167 168
Antall årsverk 31.12. 166 168
Gjennomsnitt antall årsverk 165 166
126 Årsrapport Bank ASA 2023
Storebrand Bank ASA og
Storebrand Bank konsern
- Erklæring fra styrets medlemmer og administrerende direktør
Styret og administrerende direktør har i dag behandlet og godkjent årsberetningen og årsregnskapet for Storebrand Bank
ASA og Storebrand Bank Konsern for 2023 (årsrapporten 2023).
Konsernregnskapet er avlagt i samsvar med de EU-godkjente IFRSer og tilhørende fortolkningsuttalelser,
samt de ytterligere norske opplysningskrav som følger av regnskapsloven og årsregnskapsforskriften for
banker, finansieringsforetak mv. Årsregnskapet for morselskapet er avlagt i samsvar med regnskapsloven,
årsregnskapsforskriften for banker, finansieringsforetak mv. samt norske tilleggskrav i verdipapirhandelloven.
Årsberetningen for konsern og mor er i samsvar med regnskapslovens krav og Norsk Regnskapsstandard nr. 16 per
31. desember 2023.
Etter styrets og administrerende direktørs beste overbevisning er årsregnskapet for 2023 utarbeidet i samsvar med
gjeldende regnskapsstandarder og opplysningene i regnskapet gir et rettvisende bilde av morselskapets og konsernets
eiendeler, gjeld, finansielle stilling og resultat som helhet per 31. desember 2023. Etter styrets og administrerende
direktørs beste overbevisning gir årsberetningen en rettvisende oversikt over viktige begivenheter i regnskapsperioden og
deres innflytelse på årsregnskapet. Etter styrets og administrerende direktørs beste overbevisning gir også beskrivelsen
av de mest sentrale risiko- og usikkerhetsfaktorer virksomheten står overfor i neste regnskapsperiode, samt beskrivelsen
av nærståendes vesentlige transaksjoner, en rettvisende oversikt.
Lysaker, 6. februar 2024
Styret i Storebrand Bank ASA
Heidi Skaaret (sign.) Trygve Saue Håkedal (sign.) Beate Steen Kolstø (sign.)
Styrets leder
Jan Birger Penne (sign.) Gro Opsanger Rebbestad (sign.) Maria Skotnes (sign.)
Joachim Collett Thue (sign.) Camilla Leikvoll (sign.)
Administrerende direktør
PricewaterhouseCoopers AS, Dronning Eufemias gate 71, Postboks 748 Sentrum, NO-0106 Oslo
T: 02316, org. no.: 987 009 713 MVA, www.pwc.no
Statsautoriserte revisorer, medlemmer av Den norske Revisorforening og autorisert regnskapsførerselskap
Til generalforsamlingen i Storebrand Bank ASA
Uavhengig revisors beretning
Uttalelse om årsregnskapet
Konklusjon
Vi har revidert årsregnskapet for Storebrand Bank ASA, som består av:
• selskapsregnskapet, som består av balanse per 31. desember 2023, resultatregnskap, oppstilling
over endring i egenkapital og kontantstrømoppstilling for regnskapsåret avsluttet per denne datoen
og noter til årsregnskapet, herunder vesentlige opplysninger om regnskapsprinsipper, og
• konsernregnskapet, som består av balanse per 31. desember 2023, resultatregnskap, konsolidert
oppstilling over endringer i egenkapital og kontantstrømoppstilling for regnskapsåret avsluttet per
denne datoen og noter til årsregnskapet, herunder vesentlige opplysninger om
regnskapsprinsipper.
Etter vår mening
• oppfyller årsregnskapet gjeldende lovkrav,
• gir selskapsregnskapet et rettvisende bilde av selskapets finansielle stilling per 31. desember 2023
og av dets resultater og kontantstrømmer for regnskapsåret avsluttet per denne datoen i samsvar
med regnskapslovens regler og god regnskapsskikk i Norge, og
• gir konsernregnskapet et rettvisende bilde av konsernets finansielle stilling per 31. desember 2023
og av dets resultater og kontantstrømmer for regnskapsåret avsluttet per denne datoen i samsvar
med IFRS Accounting Standards som godkjent av EU.
Grunnlag for konklusjonen
Vi har gjennomført revisjonen i samsvar med International Standards on Auditing (ISA-ene). Våre oppgaver
og plikter i henhold til disse standardene er beskrevet nedenfor under Revisors oppgaver og plikter ved
revisjonen av årsregnskapet. Vi er uavhengige av selskapet og konsernet i samsvar med kravene i
relevante lover og forskrifter i Norge og International Code of Ethics for Professional Accountants (inkludert
internasjonale uavhengighetsstandarder) utstedt av International Ethics Standards Board for Accountants
(IESBA-reglene), og vi har overholdt våre øvrige etiske forpliktelser i samsvar med disse kravene. Innhentet
revisjonsbevis er etter vår vurdering tilstrekkelig og hensiktsmessig som grunnlag for vår konklusjon.
Vi er ikke kjent med at vi har levert tjenester som er i strid med forbudet i revisjonsforordningen (EU) No
537/2014 artikkel 5 nr. 1.
Vi har vært revisor for Storebrand Bank ASA sammenhengende i 6 år fra valget på generalforsamlingen
den 9. april 2018 for regnskapsåret 2018.
Sentrale forhold ved revisjonen
Sentrale forhold ved revisjonen er de forhold vi mener var av størst betydning ved revisjonen av
årsregnskapet for 2023. Disse forholdene ble håndtert ved revisjonens utførelse og da vi dannet oss vår
mening om årsregnskapet som helhet, og vi konkluderer ikke særskilt på disse forholdene. Virksomheten
har i hovedsak vært uendret sammenlignet med fjoråret. Det har ikke vært regulatoriske endringer,
transaksjoner eller hendelser av vesentlig betydning for årsregnskapet 2023 som har avledet nye
fokusområder.
2 / 5
Sentrale forhold ved revisjonen
Hvordan vi i vår revisjon håndterte sentrale
forhold ved revisjonen
Verdien av utlån til kunder
Utlån utgjør en betydelig andel av verdien av
eiendelene i balansen. Vurdering av nedskrivninger
er basert på et modellbasert rammeverk med
elementer som krever at ledelsen bruker skjønn og
store mengder data som gjør beregningene av tap
på utlån komplekse.
I henhold til IFRS 9 skal nedskrivningene på utlån
bygge på fremoverskuende vurderinger, slik at
nedskrivninger reflekterer forventede tap. Bruk av
modeller for å beregne forventet kredittap omfatter
bruk av skjønn. Vi har særlig fokusert på:
• risikoklassifisering av utlån,
• identifisering av lån hvor det har vært en
vesentlig økning i kredittrisiko,
• hvordan lånene blir kategorisert i
ulike trinn, og
• fastsetting av vesentlige parametere i
modellen
Bankens utlån er i hovedsak til personkunder, og
modellen som er utviklet skal estimere
tapsavsetninger til dette segmentet.
I tillegg foretas individuelle avsetninger for utlån
hvor det foreligger objektive indikasjoner på
verdifall. Denne vurderingen krever også at
ledelsen bruker skjønn.
Konsernets noter 1, 2, 4, 15, 24, 25, 26, 27, 28, 29
og morbankens noter 1, 2, 4, 15, 25, 26, 27, 28, 29
og 30 er relevante for beskrivelsen av
tapsmodellen, kredittrisiko og nedskrivning av utlån
til kunder.
Ved vår revisjon av forventede tapsavsetninger
vurderte og testet vi utformingen og effektiviteten
av utvalgte kontroller for kvalitetssikring av
anvendte forutsetninger og beregningsmetoder. Vi
opparbeidet oss en detaljert forståelse av
prosessen for å vurdere
• kalkulasjoner og metode som ble benyttet,
• at modellen som ble benyttet, var i henhold
til rammeverket og at modellen virket som
den skulle, og
• påliteligheten og nøyaktigheten av
parametre og data som blir benyttet i
modellen.
Vår gjennomgang ga ingen indikasjoner på
vesentlige feil i modellen eller vesentlige avvik fra
IFRS 9.
Vi testet et utvalg av utlån hvor det forelå objektive
indikasjoner på verdifall og hvor
nedskrivningsbeløpet var individuelt beregnet.. Vi
vurderte realisasjonsverdien og andre
skjønnsmessig vurderinger ledelsen hadde lagt til
grunn. For å ta stilling til realisasjonsverdien
gjennomgikk vi blant annet takstene som forelå ved
innvilgelse av utlånene. Videre testet vi om utlån
med individuelle tapsavsetninger var riktig
klassifisert i modellen og vurderte rimeligheten og
fullstendigheten av de totale individuelle
tapsavsetningene. Vi avdekket ikke vesentlige
avvik i forbindelse med våre tester.
Banken benytter eksterne serviceleverandører for å
drifte enkelte IT-systemer. Revisor hos de
relevante serviceorganisasjonene er benyttet til å
evaluere design og effektivitet av og teste etablerte
kontroller som skal sikre integriteten av IT-
systemene som er relevante for finansiell
rapportering. Revisors testing omfattet blant annet
om sentrale beregninger foretatt av
kjernesystemene ble utført i tråd med
forventningene, herunder renteberegninger og
amortiseringer. For å ta stilling til om vi kunne legge
informasjonen i revisors rapporter til grunn for våre
vurderinger, forsikret vi oss om revisorens
kompetanse og objektivitet og gjennomgikk
tilsendte rapporter og vurderte mulige avvik og
tiltak. Vi gjennomførte også selv testing av
tilgangskontroller til IT-systemer og arbeidsdeling
3 / 5
der det var nødvendig av hensyn til våre egne
konkrete revisjonshandlinger.
Våre vurderinger og tester underbygget at vi kunne
legge til grunn at dataene som håndteres i- og
beregningene som foretas av selskapets eksterne
kjernesystem var pålitelige. Dette var et nødvendig
grunnlag for vår revisjon.
Vi leste notene til regnskapet og fant at
informasjonen knyttet til tapsmodell, ulike
parametere og skjønnsmessige vurderinger var
tilstrekkelige dekkende.
Øvrig informasjon
Styret og daglig leder (ledelsen) er ansvarlige for informasjonen i årsberetningen og annen øvrig
informasjon som er publisert sammen med årsregnskapet. Øvrig informasjon omfatter informasjon i
årsrapporten bortsett fra årsregnskapet og den tilhørende revisjonsberetningen. Vår konklusjon om
årsregnskapet ovenfor dekker verken informasjonen i årsberetningen eller annen øvrig informasjon.
I forbindelse med revisjonen av årsregnskapet er det vår oppgave å lese årsberetningen og annen øvrig
informasjon. Formålet er å vurdere hvorvidt det foreligger vesentlig inkonsistens mellom årsberetningen,
annen øvrig informasjon og årsregnskapet og den kunnskap vi har opparbeidet oss under revisjonen av
årsregnskapet, eller hvorvidt informasjon i årsberetningen og annen øvrig informasjon ellers fremstår som
vesentlig feil. Vi har plikt til å rapportere dersom årsberetningen eller annen øvrig informasjon fremstår som
vesentlig feil. Vi har ingenting å rapportere i så henseende.
Basert på kunnskapen vi har opparbeidet oss i revisjonen, mener vi at årsberetningen
• er konsistent med årsregnskapet og
• inneholder de opplysninger som skal gis i henhold til gjeldende lovkrav.
Vår uttalelse om årsberetningen gjelder tilsvarende for redegjørelser om foretaksstyring og
samfunnsansvar.
Ledelsens ansvar for årsregnskapet
Ledelsen er ansvarlig for å utarbeide årsregnskapet og for at det gir et rettvisende bilde, i samsvar med
regnskapslovens regler og god regnskapsskikk i Norge for selskapsregnskapet, og i samsvar med IFRS
Accounting Standards som godkjent av EU for konsernregnskapet. Ledelsen er også ansvarlig for slik intern
kontroll som den finner nødvendig for å kunne utarbeide et årsregnskap som ikke inneholder vesentlig
feilinformasjon, verken som følge av misligheter eller utilsiktede feil.
Ved utarbeidelsen av årsregnskapet må ledelsen ta standpunkt til selskapets og konsernets evne til fortsatt
drift og opplyse om forhold av betydning for fortsatt drift. Forutsetningen om fortsatt drift skal legges til
grunn for selskapsregnskapet så lenge det ikke er sannsynlig at virksomheten vil bli avviklet.
Forutsetningen om fortsatt drift skal legges til grunn for konsernregnskapet med mindre ledelsen enten har
til hensikt å avvikle konsernet eller legge ned virksomheten, eller ikke har noe realistisk alternativ til dette.
Revisors oppgaver og plikter ved revisjonen av årsregnskapet
Vårt mål er å oppnå betryggende sikkerhet for at årsregnskapet som helhet ikke inneholder vesentlig
feilinformasjon, verken som følge av misligheter eller utilsiktede feil, og å avgi en revisjonsberetning som
inneholder vår konklusjon. Betryggende sikkerhet er en høy grad av sikkerhet, men ingen garanti for at en
revisjon utført i samsvar med ISA-ene, alltid vil avdekke vesentlig feilinformasjon. Feilinformasjon kan
oppstå som følge av misligheter eller utilsiktede feil. Feilinformasjon er å anse som vesentlig dersom den
enkeltvis eller samlet med rimelighet kan forventes å påvirke de økonomiske beslutningene som brukerne
foretar på grunnlag av årsregnskapet.
4 / 5
Som del av en revisjon i samsvar med ISA-ene, utøver vi profesjonelt skjønn og utviser profesjonell skepsis
gjennom hele revisjonen. I tillegg:
• identifiserer og vurderer vi risikoen for vesentlig feilinformasjon i regnskapet, enten det skyldes
misligheter eller utilsiktede feil. Vi utformer og gjennomfører revisjonshandlinger for å håndtere
slike risikoer, og innhenter revisjonsbevis som er tilstrekkelig og hensiktsmessig som grunnlag for
vår konklusjon. Risikoen for at vesentlig feilinformasjon som følge av misligheter ikke blir avdekket,
er høyere enn for feilinformasjon som skyldes utilsiktede feil, siden misligheter kan innebære
samarbeid, forfalskning, bevisste utelatelser, uriktige fremstillinger eller overstyring av
internkontroll.
• opparbeider vi oss en forståelse av intern kontroll som er relevant for revisjonen, for å utforme
revisjonshandlinger som er hensiktsmessige etter omstendighetene, men ikke for å gi uttrykk for en
mening om effektiviteten av selskapets og konsernets interne kontroll.
• evaluerer vi om de anvendte regnskapsprinsippene er hensiktsmessige og om
regnskapsestimatene og tilhørende noteopplysninger utarbeidet av ledelsen er rimelige.
• konkluderer vi på om ledelsens bruk av fortsatt drift-forutsetningen er hensiktsmessig, og, basert
på innhentede revisjonsbevis, hvorvidt det foreligger vesentlig usikkerhet knyttet til hendelser eller
forhold som kan skape tvil av betydning om selskapets og konsernets evne til fortsatt drift. Dersom
vi konkluderer med at det eksisterer vesentlig usikkerhet, kreves det at vi i revisjonsberetningen
henleder oppmerksomheten på tilleggsopplysningene i årsregnskapet, eller, dersom slike
tilleggsopplysninger ikke er tilstrekkelige, at vi modifiserer vår konklusjon. Våre konklusjoner er
basert på revisjonsbevis innhentet frem til datoen for revisjonsberetningen. Etterfølgende hendelser
eller forhold kan imidlertid medføre at selskapet og konsernet ikke kan fortsette driften.
• evaluerer vi den samlede presentasjonen, strukturen og innholdet i årsregnskapet, inkludert
tilleggsopplysningene, og hvorvidt årsregnskapet gir uttrykk for de underliggende transaksjonene
og hendelsene på en måte som gir et rettvisende bilde.
• innhenter vi tilstrekkelig og hensiktsmessig revisjonsbevis vedrørende den finansielle
informasjonen til enhetene eller forretningsområdene i konsernet for å kunne gi uttrykk for en
mening om konsernregnskapet. Vi er ansvarlige for å lede, følge opp og gjennomføre
konsernrevisjonen. Vi har eneansvar for vår konklusjon om konsernregnskapet.
Vi kommuniserer med styret blant annet om det planlagte innholdet i og tidspunkt for revisjonsarbeidet og
eventuelle vesentlige funn i revisjonen, herunder vesentlige svakheter i intern kontroll som vi avdekker
gjennom revisjonen.
Av de forholdene vi har kommunisert med styret, tar vi standpunkt til hvilke som var av størst betydning for
revisjonen av årsregnskapet for den aktuelle perioden, og som derfor er sentrale forhold ved revisjonen. Vi
beskriver disse forholdene i revisjonsberetningen med mindre lov eller forskrift hindrer offentliggjøring av
forholdet, eller dersom vi, i ekstremt sjeldne tilfeller, beslutter at forholdet ikke skal omtales i
revisjonsberetningen siden de negative konsekvensene ved å gjøre dette med rimelighet må forventes å
oppveie allmennhetens interesse av at forholdet blir omtalt.
5 / 5
Uttalelse om andre lovmessige krav
Uttalelse om etterlevelse av krav om felles elektronisk rapporteringsformat (ESEF)
Konklusjon
Som en del av revisjonen av årsregnskapet for Storebrand Bank ASA har vi utført et attestasjonsoppdrag
for å oppnå betryggende sikkerhet for at årsregnskapet som inngår i årsrapporten med filnavn
storebrandbank-2023-12-31-nb.zip i det alt vesentlige er utarbeidet i overensstemmelse med kravene i
delegert kommisjonsforordning (EU) 2019/815 om et fells elektronisk rapporteringsformat (ESEF-
regelverket) etter forskrift gitt med hjemmel i verdipapirhandelloven § 5-5, som inneholder krav til
utarbeidelse av årsrapporten i XHTML-format og iXBRL-markering av konsernregnskapet.
Etter vår mening er årsregnskapet som inngår i årsrapporten i det alt vesentlige utarbeidet i
overensstemmelse med kravene i ESEF-regelverket.
Ledelsens ansvar
Ledelsen er ansvarlig for å utarbeide årsrapporten i overensstemmelse med ESEF-regelverket. Ansvaret
omfatter en hensiktsmessig prosess, og slik intern kontroll ledelsen finner nødvendig.
Revisors oppgaver og plikter
For beskrivelse av revisors oppgaver og plikter ved attestasjonen av ESEF-rapporteringen, vises det til:
https://revisorforeningen.no/revisjonsberetninger
Oslo, 6. februar 2024
PricewaterhouseCoopers AS
Thomas Steffensen
Statsautorisert revisor
(elektronisk signert)
