ROMPETROL RAFINARE SA
SITUATII FINANCIARE CONSOLIDATE
INTOCMITE IN CONFORMITATE CU
STANDARDELE INTERNATIONALE DE RAPORTARE FINANCIARA
ASA CUM AU FOST ADOPTATE DE UNIUNEA EUROPEANA (UE)
31 DECEMBRIE 2021
ROMPETROL RAFINARE SA
SITUATII FINANCIARE CONSOLIDATE
INTOCMITE IN CONFORMITATE CU
STANDARDELE INTERNATIONALE DE RAPORTARE FINANCIARA
ASA CUM AU FOST ADOPTATE DE UNIUNEA EUROPEANA (UE)
LA 31 DECEMBRIE 2021
CUPRINS PAGINA
Situatia consolidata a pozitiei financiare 3
Contul de profit si pierdere consolidat 4
Contul de profit si pierdere global consolidat 5
Situatia fluxurilor de trezorerie consolidata 6
Situatia modificarilor capitalurilor proprii consolidata 7 - 8
Note explicative la situatiile financiare consolidate 9 - 110
ROMPETROL RAFINARE SA
SITUATIA CONSOLIDATA A POZITIEI FINANCIARE
LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
Notele explicative de la de la 1 la 33 sunt parte integranta a acestor situatii financiare consolidate.
3
Note
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea Nota 2 e))
Imobilizari necorporale
3
Fond comercial
4
Imobilizari corporale
5
Dreptul de utilizare a activelor
7
Creante imobilizate
Total active imobilizate
Stocuri, net
9
Creante comerciale si alte creante
10
Instrumente financiare derivate
32.5
Casa si conturi la banci
11
Total active circulante
TOTAL ACTIVE
Capital social
12
Prime de capital
12
Rezerve din reevaluare, net
12
Alte rezerve
12
(15.503.101 )
(67.759.404 )
Alte rezerve - imprumut hibrid
12
Efectul transferurilor cu actionarii
12
(596.832.659 )
(596.832.659 )
(2.608.576.503 )
(2.608.576.503 )
Rezultatul reportat
(1.112.612.836 )
(1.506.582.395 )
(4.862.896.922 )
(6.584.819.674 )
Rezultatul exercitiului curent
(185.855.572 )
(199.779.921 )
(812.318.947 )
(873.178.101 )
Capitaluri proprii atribuibile actionarilor
Societatii-mama
Interese care nu controleaza
Total capitaluri proprii
Imprumuturi de la banci pe termen lung
13
Obligatii pentru contracte de leasing
14
Impozit pe profit amanat
15
Provizioane
19
Alte datorii pe termen lung
Total datorii pe termen lung
Datorii comerciale si alte datorii
16
Datorii contractuale
17
Instrumente financiare derivate
32.5
Obligatii pentru contracte de leasing
14
Imprumuturi de la actionari si alte parti afiliate pe
termen scurt
18
Imprumuturi de la banci pe termen scurt
18
Impozit pe profit de plata
Total datorii curente
TOTAL DATORII SI CAPITALURI PROPRII
Situatiile financiare consolidate au fost avizate de catre Consiliul de Administratie in data de 25 martie
2022 si vor fi supuse aprobarii Adunarii Generale Ordinare a Actionarilor in data de 28 aprilie 2022 de
catre:
YEDIL UTEKOV
RAMONA-GEORGIANA GALATEANU
Presedintele Consiliului de Administratie
Director Economic
FELIX CRUDU-TESLOVEANU
Director General
ROMPETROL RAFINARE SA
CONTUL DE PROFIT SI PIERDERE CONSOLIDAT
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
Notele explicative de la de la 1 la 33 sunt parte integranta a acestor situatii financiare consolidate.
4
Note
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Cifra de afaceri din contractele cu clientii
20
Costul vanzarii
21
(3.141.182.174 )
(2.243.249.528 )
(13.729.164.926 )
(9.804.570.713 )
Profit brut
Cheltuieli de desfacere si general-
administrative, inclusiv cheltuielile de
logistica
22
(233.309.032 )
(216.271.006 )
(1.019.723.787 )
(945.255.686 )
Alte venituri operationale
23
Alte cheltuieli operationale
23
(104.216.987 )
(110.051.303 )
(455.501.183 )
(481.001.230 )
Profitul / (Pierderea) operationala
afectata de amortizare
(106.533.450 )
(127.951.017 )
(465.625.752 )
(559.235.511 )
Cheltuieli financiare
24
(71.830.430 )
(59.560.773 )
(313.949.260 )
(260.322.271 )
Venituri financiare
24
Pierderi din diferentele de curs valutar, net
24
(9.867.013 )
(43.125.755 )
Profitul / (Pierdere) brut(a)
(152.502.806 )
(164.479.977 )
(666.544.014 )
(718.892.637 )
Impozitul pe profit
25
(34.281.089 )
(34.107.415 )
(149.832.356 )
(149.073.279 )
Profitul / (Pierderea) net(a) in an
(186.783.895 )
(198.587.392 )
(816.376.370 )
(867.965.916 )
din care:
Interese majoritare
(185.855.572 )
(199.779.921 )
(812.318.947 )
(873.178.101 )
Interese care nu controleaza
(928.323 )
(4.057.423 )
Rezultatul pe actiune (US centi (bani) /
actiune)
De baza
28
(0,700 )
(0,453 )
(3,059 )
(1,979 )
Situatiile financiare consolidate au fost avizate de catre Consiliul de Administratie in data de 25 martie
2022 si vor fi supuse aprobarii Adunarii Generale Ordinare a Actionarilor in data de 28 aprilie 2022 de
catre:
YEDIL UTEKOV
RAMONA-GEORGIANA GALATEANU
Presedintele Consiliului de Administratie
Director Economic
FELIX CRUDU-TESLOVEANU
Director General
ROMPETROL RAFINARE SA
CONTUL DE PROFIT SI PIERDERE GLOBAL CONSOLIDAT
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
Notele explicative de la de la 1 la 33 sunt parte integranta a acestor situatii financiare consolidate.
5
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
(Pierdere) / Profit in an
(186.783.895 )
(198.587.392 )
(816.376.370 )
(867.965.916 )
Alte elemente ale rezultatului global
Alte elemente ale rezultatului global care pot fi
reclasificate ulterior in contul de profit si pierdere (net de
impozite):
Castig/(pierdere) net(a) din acoperirea fluxurilor de
numerar
Total alte elemente ale rezultatului global care pot fi
reclasificate ulterior in contul de profit si pierdere
(net de impozite):
Alte elemente ale rezultatului global care nu pot fi
reclasificate ulterior in contul de profit si pierdere (net de
impozite):
Castiguri/(pierderi) actuariale din planurile de pensii cu
beneficii determinate
(3.054.281 )
(13.349.347 )
Reevaluarea terenurilor, constructiilor si echipamentelor
din imobilizari corporale
Impozit pe profit amanat aferent reevaluarii, recunoscut
in capitaluri proprii
(37.331.164 )
(400.280 )
(163.163.320 )
(1.749.504 )
Total alte elemente ale rezultatului global care nu vor
fi reclasificate ulterior in contul de profit si pierdere
(net de impozite):
(952.810 )
(4.164.448 )
Total alte elemente ale rezultatului global, net de
impozite, in an
(952.810 )
(4.164.448 )
Total rezultat global in perioada, net de impozite, in
an
(199.540.202 )
(872.130.364 )
din care:
Interese majoritare
(200.732.731 )
(877.342.548 )
Interese care nu controleaza
(928.323 )
(4.057.423 )
Total rezultat global in an
(199.540.202 )
(872.130.364 )
Situatiile financiare consolidate au fost avizate de catre Consiliul de Administratie in data de 25 martie
2022 si vor fi supuse aprobarii Adunarii Generale Ordinare a Actionarilor in data de 28 aprilie 2022 de
catre:
YEDIL UTEKOV
RAMONA-GEORGIANA GALATEANU
Presedintele Consiliului de Administratie
Director Economic
FELIX CRUDU-TESLOVEANU
Director General
ROMPETROL RAFINARE SA
SITUATIA FLUXURILOR DE TREZORERIE CONSOLIDATA
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
Notele explicative de la de la 1 la 33 sunt parte integranta a acestor situatii financiare consolidate.
6
Note
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea Nota 2 e))
(Pierdere)/Profit inainte de impozitul pe venit
(152.502.806 )
(164.479.977 )
(666.544.014 )
(718.892.637 )
Ajustari pentru:
Deprecierea si amortizarea imobilizarilor corporale si
imobilizarilor necorporale
21, 22
Depreciere pentru drepturile de utilizare a activelor
7
Cheltuieli/(reluari) din ajustari pentru deprecierea
creantelor si stocurilor
23
(2.059.849 )
(9.002.982 )
Ajustari pentru deprecierea imobilizarilor corporale
23
(38.117.185 )
(166.598.784 )
Pierdere la reevaluarea imobilizarilor corporale
23
Provizion pentru mediu si alte obligatii
(2.905.236 )
(12.697.915 )
Provizion pentru beneficiu la pensionare
19
(1.178.141 )
(5.149.301 )
Dobanzi de intarziere
24
Alte venituri financiare
24
(2.072.081 )
(57.466 )
(9.056.444 )
(251.167 )
Rata de actualizare pentru leasing
24
Venituri din dobanzi
24
(17.706.299 )
(32.841.360 )
(77.388.923 )
(143.539.732 )
Cheltuieli cu dobanzi si comisioane bancare
Ajustari pentru pierderea / castigul din cedarile de
imobilizari corporale
23
(280.855 )
(699.648 )
(1.227.534 )
(3.057.952 )
Diferente de curs nerealizate (Castig)/Pierdere
(11.902.815 )
(52.023.635 )
Numerar din activitatea de exploatare inainte de
modificari ale capitalului circulant
(24.734.413 )
(108.106.701 )
Modificari nete in capitalul circulant:
Creante si cheltuieli in avans
(25.522.388 )
(23.536.846 )
(111.550.701 )
(102.872.492 )
Stocuri
(132.471.117 )
(578.991.510 )
Datorii comerciale si alte datorii si datorii contractuale
Modificari nete in capitalul circulant
Intrari nete de numerar din activitati de exploatare
Flux de numerar utilizat in activitatea de investitii
Achizitii de imobilizari corporale
(49.419.894 )
(119.491.275 )
(215.999.532 )
(522.260.518 )
Achizitii de imobilizari necorporale
(1.476.713 )
(2.989.101 )
(6.454.270 )
(13.064.464 )
Incasari din vanzarea de imobilizari corporale
(Iesiri) nete de numerar din activitatea de investitii
(47.434.067 )
(116.347.023 )
(207.320.078 )
(508.517.935 )
Flux de numerar utilizat in activitatea de finantare
Cash pooling
(106.256.793 )
(464.416.558 )
Imprumuturi pe termen lung primite de la banci
Imprumuturi pe termen lung rambursate la banci
(48.270.948 )
(63.756.436 )
(210.977.833 )
(278.660.255 )
Imprumuturi pe termen scurt primite de la/ (rambursate la)
parti afiliate, net
(10.655.710 )
(10.733.365 )
(46.572.912 )
(46.912.318 )
Imprumuturi pe termen scurt primite de la / (rambursate la)
banci, net
(10.448.419 )
(45.666.906 )
Rambursari de leasing
(14.777.789 )
(9.283.821 )
(64.589.282 )
(40.576.796 )
Dobanzi si comisioane bancare platite, net
(34.687.728 )
(17.259.261 )
(151.609.654 )
(75.435.052 )
Intrari (iesiri) nete de numerar din activitati de
finantare
(225.097.387 )
(983.833.145 )
Crestere / (Descrestere) neta a numerarului si a
echivalentelor de numerar
(50.564.695 )
(221.003.114 )
Numerar la inceputul anului
Numerar la sfarsitul anului
Situatiile financiare consolidate au fost avizate de catre Consiliul de Administratie in data de 25 martie 2022 si vor fi
supuse aprobarii Adunarii Generale Ordinare a Actionarilor in data de 28 aprilie 2022 de catre:
YEDIL UTEKOV
RAMONA-GEORGIANA GALATEANU
Presedintele Consiliului de Administratie
Director Economic
FELIX CRUDU-TESLOVEANU
Director General
ROMPETROL RAFINARE SA
SITUATIA CONSOLIDATA A MODIFICARILOR CAPITALURILOR PROPRII
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
Notele explicative de la de la 1 la 33 sunt parte integranta a acestor situatii financiare consolidate.
7
Sume exprimate in USD
Capital
subscris
Prime de
capital
Rezultatul
reportat
Rezerve din
reevaluare
Impozit pe profit
amanat aferent
reevaluarii,
recunoscut in
capitaluri proprii
Efectul
transferurilor
cu actionarii
Alte rezerve
Capitaluri
proprii
atribuibile
actionarilor
societatii-
mama
Interese care
nu
controleaza
Total
capitaluri
31 decembrie 2019
(1.514.772.382 )
(25.118.634 )
(596.832.659 )
Pierderea pentru 2020
(199.779.921 )
(199.779.921 )
(198.587.392 )
Castiguri/(pierderi) actuariale din planurile de pensii
cu beneficii determinate
(3.054.281 )
(3.054.281 )
(3.054.281 )
Surplus din reevaluare
Impozitul amanat aferent surplusului din reevaluare
(400.280 )
(400.280 )
(400.280 )
Total alte elemente ale rezultatului global
(400.280 )
(3.054.281 )
(952.810 )
(952.810 )
Total rezultat global
(199.779.921 )
(400.280 )
(3.054.281 )
(200.732.731 )
(199.540.202 )
Transferul in rezultatul reportat a rezervei de
reevaluare realizata
(8.189.987 )
Impozitul amanat, aferent rezervei de reevaluare
realizata, transferat in rezultatul reportat
31 decembrie 2020
(1.706.362.316 )
(24.208.516 )
(596.832.659 )
31 decembrie 2020
(1.706.362.316 )
(24.208.516 )
(596.832.659 )
Pierderea pentru 2021
(185.855.572 )
(185.855.572 )
(928.323 )
(186.783.895 )
Surplus din reevaluare
Impozitul amanat aferent surplusului din reevaluare
(37.331.164 )
(37.331.164 )
(37.331.164 )
Rezerve hedging
Castiguri/(pierderi) actuariale din planurile de pensii
cu beneficii determinate
Total alte elemente ale rezultatului global
(37.331.164 )
Total rezultat global
(185.855.572 )
(37.331.164 )
(928.323 )
Transferul in rezultatul reportat a rezervei de
reevaluare realizata
(11.527.833 )
Impozitul amanat, aferent rezervei de reevaluare
realizata, transferat in rezultatul reportat
Diminuare capital social
(582.221.647 )
31 decembrie 2021
(1.298.468.408 )
(59.695.226 )
(596.832.659 )
Situatiile financiare consolidate au fost avizate de catre Consiliul de Administratie in data de 25 martie 2022 si vor fi supuse aprobarii Adunarii Generale Ordinare a Actionarilor in
data de 28 aprilie 2022 de catre:
YEDIL UTEKOV
RAMONA-GEORGIANA GALATEANU
Presedintele Consiliului de Administratie
Director Economic
FELIX CRUDU-TESLOVEANU
Director General
ROMPETROL RAFINARE SA
SITUATIA CONSOLIDATA A MODIFICARILOR CAPITALURILOR PROPRII
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
Notele explicative de la de la 1 la 33 sunt parte integranta a acestor situatii financiare consolidate.
8
Sume exprimate in RON (Informatii suplimentare – a se vedea Nota 2 e))
Capital subscris
Prime de
capital
Rezultatul
reportat
Rezerve din
reevaluare
Impozit pe profit
amanat aferent
reevaluarii,
recunoscut in
capitaluri proprii
Efectul
transferurilor
cu actionarii
Alte rezerve
Capitaluri proprii
atribuibile
actionarilor
societatii-mama
Interese care
nu
controleaza
Total capitaluri
31 decembrie 2019
(6.620.615.647 )
(109.786.014 )
(2.608.576.503 )
Pierderea pentru 2020
(873.178.101 )
(873.178.101 )
(867.965.916 )
Castiguri/(pierderi) actuariale din planurile de
pensii cu beneficii determinate
(13.349.347 )
(13.349.347 )
(13.349.347 )
Surplus din reevaluare
Impozitul amanat aferent surplusului din
reevaluare
(1.749.504 )
(1.749.504 )
(1.749.504 )
Total alte elemente ale rezultatului global
(1.749.504 )
(13.349.347 )
(4.164.448 )
(4.164.448 )
Total rezultat global
(873.178.101 )
(1.749.504 )
(13.349.347 )
(877.342.548 )
(872.130.364 )
Transferul in rezultatul reportat a rezervei de
reevaluare realizata
(35.795.976 )
Impozitul amanat, aferent rezervei de
reevaluare realizata, transferat in rezultatul
reportat
31 decembrie 2020
(7.457.997.771 )
(105.808.161 )
(2.608.576.503 )
31 decembrie 2020
(7.457.997.771 )
(105.808.161 )
(2.608.576.503 )
Pierderea pentru 2021
(812.318.947 )
(812.318.947 )
(4.057.423 )
(816.376.370 )
Surplus din reevaluare
Impozitul amanat aferent surplusului din
reevaluare
(163.163.320 )
(163.163.320 )
(163.163.320 )
Rezerve hedging
Castiguri/(pierderi) actuariale din planurile de
pensii cu beneficii determinate
Total alte elemente ale rezultatului global
(163.163.320 )
Total rezultat global
(812.318.947 )
(163.163.320 )
(4.057.423 )
Transferul in rezultatul reportat a rezervei de
reevaluare realizata
(50.384.697 )
Impozitul amanat, aferent rezervei de
reevaluare realizata, transferat in rezultatul
reportat
Diminuare capital social
(2.544.716.152 )
31 decembrie 2021
(5.675.215.870 )
(260.909.929 )
(2.608.576.503 )
Situatiile financiare consolidate au fost avizate de catre Consiliul de Administratie in data de 25 martie 2022 si vor fi supuse aprobarii Adunarii Generale Ordinare a Actionarilor in
data de 28 aprilie 2022 de catre:
YEDIL UTEKOV
RAMONA-GEORGIANA GALATEANU
Presedintele Consiliului de Administratie
Director Economic
FELIX CRUDU-TESLOVEANU
Director General
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
9
1. GENERAL
Rompetrol Rafinare SA (denumita in continuare “Societatea mama” sau “Societatea” sau “RRC”) este o
societate infiintata in conformitate cu legile din Romania. “Societatea mama” opereaza rafinariile
Petromidia si Vega. Rafinaria Petromidia, situata pe coasta Marii Negre, prelucreaza titei provenit din
import si produce carburanti auto care satisfac standardele Uniunii Europene, alte produse petroliere si
unele produse petrochimice. Rafinaria Petromidia a fost proiectata si construita in perioada 1975 - 1977,
fiind ulterior modernizata la inceputul anilor ’90 si in perioada 2005 - 2012.
Rompetrol Rafinare SA si filialele sale (denumite in continuare “Grupul”) desfasoara activitati de rafinare,
de productie petrochimica, comercializare, transport si au amplasate toate instalatiile de productie in
Romania (vezi Nota 8). Numarul de angajati al Grupului la sfarsitul lunii decembrie 2021 si la sfarsitul lunii
decembrie 2020 era de 1.832 si respectiv 1.848.
Sediul societatii Rompetrol Rafinare SA este Bd Navodari nr 215, Navodari, Constanta, Romania.
Rompetrol Rafinare SA si filialele sale sunt parte a grupului KMG International N.V., adresa societatii fiind
World Trade Centre, Strawinskylaan 807, Tower A, etajul 8, 1077 XX Amsterdam, Olanda.
Parintele ultim al Grupului este compania “National Welfare Fund Samruk Kazyna” JSC, cu sediul in
Kazakhstan, companie detinuta de Republica Kazakhstan.
Rompetrol Rafinare SA este o societate pe actiuni listata la Bursa de Valori Bucuresti.
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE
a) Reguli de intocmire si declaratie de conformitate
Aceste situatii financiare consolidate au fost intocmite in conformitate cu Standardele Internationale de
Raportare Financiara (“IFRS”), la data de 31 decembrie 2021, asa cum au fost adoptate de Uniunea
Europeana.
Situatiile financiare consolidate ale Grupului sunt intocmite avand la baza metoda costului istoric,
exceptie facand instrumentele financiare derivate si imobilizarile corporale, care sunt evaluate la valoarea
lor justa prin alte elemente ale rezultatului global.
Situatiile financiare consolidate furnizeaza informatii comparative in ceea ce priveste perioada anterioara.
b) Principiul continuitatii
Situatiile financiare ale Grupului au fost intocmite in baza principiului continuitatii activitatii. La
31 decembrie 2020 si 31 decembrie 2019, activul net al Grupului, inclusiv interesele care nu controleaza,
a avut valoarea de 462,6 milioane USD si respectiv 421,3 milioane USD. Pentru anul incheiat la
31 decembrie 2021, Grupul a raportat o pierdere de 185,9 milioane USD (2020: pierdere de 199,8
milioane USD) si datorii curente nete in valoare de 546,8 milioane USD (2020: datorii curente nete in
valoare de 515,8 milioane USD). Pierderile suportate in cursul anului 2021 provin din pierderi
operationale de 106,5 milioane USD (2020: pierderi operationale 127,95 milioane USD) si pierderi
financiare de 46 milioane USD (2020: 36,5 milioane USD). Pierderile acumulate inregistrate pana in
prezent se datoreaza faptului ca Societatea a fost afectata de specificul activitatii de rafinare,
caracterizata printr-o volatilitate semnificativa si marje de rafinare scazute in ultimii ani, dar, avand in
vedere tendinta investitionala masiva din ultimele perioade combinata cu imbunatatirea conditiilor de
piata compania urmareste rezultate financiare pozitive viitoare care sa reduca pierderea cumulata
inregistrata pana in prezent.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
10
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Strategia pentru anii urmatori este un mix de proiecte de optimizare a costurilor de productie si energie,
de utilizare optima a capacitatii de rafinare si de imbunatatire a randamentelor de productie. Pentru
imbunatatirea performantei financiare au fost luate urmatoarele masuri:
• Reducerea costurilor rafinariei in scopul eficientizarii proceselor si cresterii profitabilitatii;
• Imbunatatirea mixului de produse pentru a creste ponderea produselor cu marja mai mare.
Conducerea estimeaza ca evolutiile mentionate mai sus, vor duce la o imbunatatire capacitatii Societatii
de a-si sustine operatiunile in derulare.
La 6 august 2021, actionarii Societatii-mama, au aprobat reducerea capitalului social cu
1.755.000.000 RON (582,2 milioane USD) de la 4.410.920.572,60 RON la 2.655.920.572,60 RON prin
reducerea numarului de actiuni cu 17.550.000.000 actiuni, respectiv de la 44.109.205.726 actiuni la
26.559.205.726 actiuni (Nota Capital social).
In 2021, Grupul si-a actualizat strategia de dezvoltare pe termen mediu. Strategia a evaluat perspectivele
de dezvoltare ale industriei de petrol si gaze precum si tendintele actuale din sectorul downstream, atat la
nivel regional cat si la nivel international. Aceasta, reafirma increderea ca sectorul downstream ramane
extrem de atractiv pe termen mediu, in special in zonele Europe Centrala si de Est, Mediterana si Marea
Neagra.
Grupul are o pozitie puternica si active in Europa Centrala si de Est si este pozitionat optim pentru a
surprinde tendintele pozitive ale pietei pe termen mediu. Ca urmare a modernizarii si a investitiilor istorice
majore, rafinaria Petromidia se afla in cuartila superioara ca pozitionare si performanta fata de concurentii
sai directi. Astfel, in perioada urmatoare, principalul accent al investitiilor ar fi dezvoltarea retelei de retail
in Romania si in alte tari de prezenta, in proiecte care vizeaza eficienta energetica si dezvoltarea
durabila.
Aceasta strategie confirma angajamentul Grupului fata de directia aleasa de crestere prin maximizarea
valorii economice prin accesul consumatorilor finali la produsele fabricate de Grup. Grupul se sprijina pe
4 piloni strategici:
➢ O baza moderna de active, fiabila si performanta;
➢ Management capabil pentru de a obtine performante imbunatatite;
➢ O strategie care leaga punctele forte ale companiei de oportunitatile de pe piata;
➢ Acces adecvat la pietele financiare pentru finantarea implementarii strategiei.
In 21 martie 2022, Grupul a primit o scrisoare de sustinere de la principalul sau actionar, KMG
International NV, valabila pentru urmatoarele 12 luni. Conducerea considera ca sprijinul din partea KMG
International NV si a bancilor este suficient pentru a permite Companiei sa isi continue operatiunile si sa
isi solutioneze obligatiile in cursul obisnuit al activitatii, fara cedarea substantiala a activelor, ca urmare a
fortelor externe, inversarea operatiunilor sale sau actiuni similare.
Considerand bugetul Grupului pentru anul 2022, a strategiei sale de dezvoltare pe termen mediu si a altor
chestiuni mentionate mai sus, managementul Grupului considera ca intocmirea situatiilor financiare are la
baza principiul continuitatii activitatii.
c) Schimbarea politicilor contabile
Modificarea voluntara a politicii contabile pentru imobilizarile corporale
La 31 decembrie 2021, Grupul si-a reconsiderat contabilitatea imobilizarilor corporale in ceea ce priveste
evaluarea imobilizarilor corporale dupa recunoasterea initiala. Grupul a evaluat anterior toate imobilizarile
corporale, cu exceptia cladirilor, utilizand modelul costului prin care, dupa recunoasterea initiala a
activelor clasificate drept imobilizari corporale, activele au fost contabilizate la cost minus amortizarea
cumulata si pierderile din depreciere cumulate. Categoria cladirilor este evaluata la valoarea justa minus
amortizarea cumulata si pierderile din depreciere recunoscute dupa data reevaluarii.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
11
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Incepand cu exercitiul financiar incheiat la 31 decembrie 2021, Grupul a ales sa schimbe metoda de
contabilizare a imobilizarilor corporale si a aplicat prospectiv modelul de reevaluare, cu exceptia
constructiilor in curs, care sunt evaluate la cost minus orice depreciere.
In ceea ce priveste operatiunile Grupului, motivele modificarii voluntare a politicii contabile sunt
urmatoarele:
• Tranzitia de la cost la reevaluare va oferi o imagine mai transparenta si mai actualizata a valorii
activelor Grupului.
• Modelul de reevaluare ofera utilizatorilor informatii despre valoarea reala a activelor Grupului,
deoarece valoarea justa reflecta valoarea de piata. In urma listarii la bursa, societatea-mama
este deja expusa unor indicatori determinati pe baza valorii de piata (Raportul pret castig (RPC =
Pret / Rezultat pe actiune), Pret / Vanzari (P/V), Pret / Valoare contabila (P/VC - pret la valoarea
contabila), Pret / Flux de numerar (P/FN- pret la flux de numerar = Pret / Flux de numerar).
• Grupul isi va masura activele pentru a reflecta orice crestere sau scadere a pretului pietei.
• Actionarii sunt interesati de performanta viitoare a Grupului. Evaluarea valorii juste a imobilizarilor
corporale reflecta in mod dinamic evolutia valorii acestora in stransa corelatie cu evolutia pretului
petrolului, oferind investitorilor o perspectiva pe termen lung si mediu asupra performantei
investitiilor.
Standarde si interpretari noi si modificate
Politicile contabile adoptate sunt consecvente cu cele din exercitiul financiar anterior, cu exceptia
urmatoarelor amendamente la standardele IFRS, care au fost implementate de Grup incepand cu
1 ianuarie 2021:
• Reforma indicelui de referinta al ratei dobanzii – Etapa a doua – IFRS 9, IAS 39, IFRS 7, IFRS 4
si IFRS 16 (Amendamente)
In august 2020, IASB a publicat Reforma indicelui de referinta al ratei dobanzii – Etapa a doua –
Amendamente aduse standardelor IFRS 9, IAS 39, IFRS 7, IFRS 4 si IFRS 16, completand activitatea sa
de a raspunde efectelor reformei IBOR. Modificarile furnizeaza scutiri temporare care abordeaza efectele
asupra raportarii financiare atunci cand IBOR este inlocuita cu o alternativa aproape fara risc (RFR).
Amendamentele prevad, in special, o solutie practica in momentul contabilizarii modificarilor bazei de
determinare a fluxurilor de numerar contractuale aferente activelor si datoriilor financiare, impunand
ajustarea ratei dobanzii efective, similar unei actualizari a ratei de dobanda de piata. De asemenea,
modificarile prevad scutiri de la incetarea relatiei de acoperire impotriva riscurilor, inclusiv o scutire
temporara de la necesitatea identificarii separate a componentei acoperite atunci cand un instrument
RFR este desemnat intr-o relatie de acoperire a unei componente de risc. Exista, de asemenea,
modificari ale IFRS 7 Instrumente financiare: Informatii de furnizat, pentru a permite utilizatorilor situatiilor
financiare sa inteleaga efectele reformei IBOR asupra instrumentelor financiare ale entitatii si a strategiei
de management al riscurilor. Desi aplicarea este retrospectiva, entitatile nu trebuie sa realizeze retratari
pentru perioadele anterioare. Conducerea a evaluat faptul ca nu exista un impact material la nivelul
Grupului in urma aplicarii acestor amendamente.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
12
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
d) Standarde emise, dar care nu sunt inca in vigoare si care nu au fost adoptate inainte de termen
Grupul nu a adoptat inainte de termen urmatoarele standarde / interpretari:
• Modificare la IFRS 10 Situatii financiare consolidate si IAS 28 Investitii in entitatile asociate si
asocierile in participatie: Tranzactii de vanzare sau contributie a unor active intre un investitor
si entitatea asociata sau asocierea in participatie
Amendamentele se refera la o inconsecventa identificata intre cerintele IFRS 10 si cele ale IAS 28 in
legatura cu vanzarea sau contributia cu active a unui investitor in favoarea entitatii asociate sau asocierii
in participatie. Principala consecinta a modificarilor este aceea ca un castig sau o pierdere totala este
recunoscuta atunci cand tranzactia implica o intreprindere (indiferent daca este sau nu sub forma de filiala).
Un castig sau o pierdere partiala este recunoscuta atunci cand o tranzactie implica active care nu reprezinta
o intreprindere, chiar daca acestea sunt sub forma unei filiale. In luna decembrie 2015, IASB a amanat pe
termen nedeterminat data intrarii in vigoare a acestei modificari in asteptarea rezultatelor unui proiect de
cercetare cu privire la contabilizarea prin metoda punerii in echivalenta. Amendamentele nu au fost inca
adoptate de UE. Conducerea a evaluat faptul ca nu exista un impact material la nivelul Grupului in urma
aplicarii acestor amendamente.
• IAS 1 Prezentarea situatiilor financiare: Clasificarea datoriilor ca Datorii curente sau Datorii pe
termen lung (Amendamente)
Initial amendamentele ar fi trebuit sa intre in vigoare pentru perioade de raportare anuala incepand la sau
dupa 1 ianuarie 2022, cu aplicare timpurie permisa. Totusi, ca reactie la pandemia COVID-19, Consiliul a
amanat data intrarii in vigoare cu un an, respectiv pentru 1 ianuarie 2023, cu scopul de a acorda
societatilor mai mult timp pentru implementarea modificarilor de clasificare impuse. Amendamentele au
scopul de a promova consecventa in aplicarea cerintelor de clasificare ajutand societatile sa stabileasca
daca, in situatia pozitiei financiare, datoriile si alte obligatii de plata cu data de decontare incerta ar trebui
clasificate drept curente sau pe termen lung. Amendamentele afecteaza prezentarea datoriilor in situatia
pozitiei financiare si nu modifica cerintele existente privind masurarea sau momentul recunoasterii
oricarui activ, datorie, venit sau cheltuiala si nici informatiile pe care entitatile le prezinta cu privire la
aceste elemente. De asemenea, amendamentele clarifica cerintele de clasificare a datoriilor care pot fi
decontate de societate prin emiterea de instrumente de capitaluri proprii.
In luna noiembrie 2021, Consiliul a publicat un proiect de expunere, care clarifica modul de tratare a
datoriilor care fac obiectul unor angajamente financiare ce trebuie respectate, la o data ulterioara
perioadei de raportare. In special, Consiliul propune amendamente cu domeniu de aplicare redus pentru
IAS 1, care revoca efectiv amendamentele din 2020 ce impuneau entitatilor sa clasifice drept curente
datoriile care fac obiectul unor angajamente financiare ce trebuie respectate doar in urmatoarele
douasprezece luni ulterioare perioadei de raportare, daca aceste angajamente financiare nu sunt
indeplinite la sfarsitul perioadei de raportare. In schimb, propunerile ar impune entitatilor sa prezinte
separat toate datoriile pe termen lung care fac obiectul unor angajamente financiare ce trebuie respectate
numai in termen de douasprezece luni ulterioare perioadei de raportare. De asemenea, daca entitatile nu
respecta astfel de angajamente viitoare la sfarsitul perioadei de raportare, vor fi necesare prezentari de
informatii suplimentare. Propunerile vor intra in vigoare pentru perioade de raportare anuala incepand la
sau dupa 1 ianuarie 2024 si vor trebui aplicate retrospectiv in conformitate cu IAS 8, in timp ce adoptarea
timpurie este permisa. Consiliul a propus, de asemenea, sa se amane in mod corespunzator data intrarii
in vigoare a amendamentelor din 2020, astfel ca entitatile nu vor fi obligate sa schimbe practicile curente
inainte de intrarea in vigoare a amendamentelor propuse. Aceste amendamente, inclusiv propunerile
incluse in proiectul de expunere, nu au fost inca adoptate de UE. Conducerea este in proces de evaluare
a impactului la nivelul Grupului in urma aplicarii acestor amendamente.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
13
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
• IFRS 3 Combinari de intreprinderi; IAS 16 Imobilizari corporale; IAS 37 Provizioane, datorii
contingente si active contingente, precum si Imbunatatirile anuale 2018-2020 (Amendamente)
Amendamentele intra in vigoare pentru perioade anuale incepand la sau dupa 1 ianuarie 2022 si
aplicarea timpurie este permisa. IASB a emis amendamente cu domeniu de aplicare redus la urmatoarele
standarde IFRS:
➢ IFRS 3 Combinari de intreprinderi (Amendamente) actualizeaza o referinta din IFRS 3 la
Cadrul Conceptual pentru Raportarea Financiara, fara a modifica cerintele contabile pentru
combinarile de intreprinderi.
➢ IAS 16 Imobilizari corporale (Amendamente) interzice ca o societate sa deduca din costurile
imobilizarilor corporale sumele primite din vanzarea elementelor produse pe parcursul perioadei in
care societatea pregateste activul respectiv pentru functionare in maniera dorita de conducere. In
schimb, o societate va recunoaste aceste incasari din vanzari si costul aferent in contul de profit
sau pierdere.
➢ IAS 37 Provizioane, datorii contingente si active contingente (Amendamente) indica in mod
exact care sunt costurile pe care o societate le include atunci cand determina costul aferent
indeplinirii unui contract cu scopul de a evalua daca un contract este oneros.
➢ Imbunatatirile anuale 2018-2020 aduc modificari minore la IFRS 1 Adoptarea pentru prima data
a Standardelor Internationale de Raportare Financiara, IFRS 9 Instrumente financiare, IAS 41
Agricultura si la Exemplele ilustrative care insotesc IFRS 16 Contracte de leasing.
Conducerea a evaluat faptul ca nu exista un impact material la nivelul Grupului in urma aplicarii
acestor amendamente.
• IFRS 16 Contracte de leasing - Concesii privind chiria legate de COVID-19 dupa data de 30
iunie 2021 (Amendament)
Amendamentul se aplica pentru perioade de raportare anuala incepand la sau dupa 1 aprilie 2021 si
aplicarea timpurie este permisa, inclusiv in cadrul situatiilor financiare care nu au fost inca autorizate
pentru a fi emise pana la data emiterii amendamentului. In martie 2021, Consiliul a modificat conditiile
solutiei practice prevazuta in IFRS 16, care acorda locatarilor scutiri de la aplicarea cerintelor din IFRS 16
referitoare la modificarea contractelor de leasing pentru concesiile privind chiria care apar ca o
consecinta directa a pandemiei de COVID-19. Ca urmare a amendamentului, solutia practica se aplica in
prezent pentru concesiile privind chiria pentru care orice reducere a platilor de leasing afecteaza doar
platile datorate initial la 30 iunie 2022 sau inainte de aceasta data, daca sunt indeplinite celelalte conditii
pentru aplicarea solutiei practice. Conducerea a evaluat faptul ca nu exista un impact material la nivelul
Grupului in urma aplicarii acestui amendament.
• IAS 1 Prezentarea situatiilor financiare si Declaratia practica IFRS nr. 2 : Prezentarea politicilor
contabile (Amendamente)
Amendamentele intra in vigoare pentru perioade anuale incepand la sau dupa 1 ianuarie 2023 si
aplicarea timpurie este permisa. Amendamentele ofera indrumare pentru aplicarea rationamentelor cu
privire la materialitate in cadrul prezentarilor de informatii referitoare la politicile contabile. In special,
amendamentele la IAS 1 inlocuiesc cerinta de prezentare a politicilor contabile „semnificative” cu o
cerinta de prezentare a politicilor contabile „materiale”. De asemenea, in Declaratia practica sunt
adaugate indrumari si exemple ilustrative pentru a ajuta la aplicarea conceptului de materialitate atunci
cand se fac rationamente cu privire la prezentarile de informatii referitoare la politicile contabile.
Conducerea a evaluat faptul ca nu exista un impact material la nivelul Grupului in urma aplicarii acestui
amendament.
• IAS 8 Politici contabile, modificari ale estimarilor contabile si erori: Definitia estimarilor
contabile (Amendamente)
Amendamentele intra in vigoare pentru perioade de raportare anuala incepand la sau dupa 1 ianuarie
2023, aplicarea timpurie este permisa si se aplica modificarilor politicilor contabile si modificarilor
estimarilor contabile care au loc la sau dupa data de incepere a perioadei respective. Amendamentele
introduc o noua definitie a estimarilor contabile, definite ca sume monetare in situatiile financiare care
sunt supuse incertitudinii de masurare. De asemenea, amendamentele clarifica ce reprezinta modificarile
estimarilor contabile si cum difera acestea de modificarile politicilor contabile si de corectarea erorilor.
Conducerea a evaluat faptul ca nu exista un impact material la nivelul Grupului in urma aplicarii acestui
amendament.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
14
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
• IAS 12 Impozite pe profit: Impozitul amanat aferent activelor si datoriilor care rezulta dintr-o
tranzactie unica (Amendamente)
Amendamentele intra in vigoare pentru perioade anuale incepand la sau dupa 1 ianuarie 2023 si
aplicarea timpurie este permisa. In mai 2021, Consiliul a emis amendamente la IAS 12, care reduc
domeniul de aplicare al exceptiei privind recunoasterea intiala prevazuta in IAS 12 si specifica modul in
care societatile ar trebui sa contabilizeze impozitul amanat pentru tranzactii cum ar fi contractele de
leasing si obligatiile de dezafectare. Conform amendamentelor, exceptia privind recunoasterea initiala nu
se aplica tranzactiilor care, la recunoasterea initiala, dau nastere la diferente temporare deductibile si
impozabile egale. Se aplica numai daca recunoasterea unui activ de leasing si a unei datorii de leasing
(sau a unei datorii de dezafectare si a unui activ de dezafectare) dau nastere la diferente temporare
deductibile si impozabile care nu sunt egale. Amendamentele nu au fost inca adoptate de UE.
Conducerea a evaluat faptul ca nu exista un impact material la nivelul Grupului in urma aplicarii acestui
amendament.
e) Transformari in moneda straina
Moneda de prezentare a Grupului este „dolarul american” (sau „USD”), care este moneda functionala a
Societatii-Mama. USD reprezinta moneda industriei in care Grupul opereaza.
Tranzactiile si soldurile care nu sunt denominate in USD, ci in RON sau in alte monede, au fost
translatate in USD dupa cum urmeaza:
Active si datorii monetare
Numerarul si echivalentele de numerar, creantele, datoriile si imprumuturile pe termen scurt au fost
transformate in USD la cursul de schimb de la sfarsitul anului. Pierderea sau castigul rezultat din
transformarea acestor creante si datorii este inregistrat in contul de profit si pierdere.
Active si datorii nemonetare
Activele si datoriile nemonetare sunt transformate, plecand de la costul lor istoric sau valoarea lor
reevaluata, prin aplicarea cursului de schimb USD / RON din data achizitiei, reevaluarii sau aportului lor
in situatia pozitiei financiare.
Contul de profit si pierdere consolidat
Elementele contului de profit si pierdere consolidat au fost transformate folosind cursul de schimb USD /
RON din luna in care elementele au fost inregistrate initial in contul de profit si pierdere consolidat.
Castigul si / sau pierderea din diferente de schimb valutar aferente reevaluarii elementelor care nu sunt
denominate in USD sunt reflectate in contul de profit si pierdere consolidat al anului.
Alte aspecte
In Romania, cursurile de schimb valutar sunt publicate de Banca Nationala a Romaniei si sunt
considerate a fi o aproximare rezonabila a cursurilor de schimb ale pietei valutare.
Transpunerea in USD a activelor si datoriilor denominate in RON in vederea intocmirii situatiilor financiare
consolidate nu indica faptul ca Grupul poate realiza sau stinge in USD valorile acestor active si datorii. De
asemenea, aceasta nu inseamna ca Grupul ar putea sa retina sau sa distribuie catre actionari capitalurile
proprii raportate in USD.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
15
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Transpunerea in RON in scopuri informative
Sumele in RON sunt prezentate numai in scop informativ si sunt translatate inmultind sumele in USD cu
cursul de inchidere publicat de Banca Nationala a Romaniei de 4,3707 RON pentru 1 USD, valabil la
31 decembrie 2021, pentru 2021 si 2020. Translatarea se efectueaza pentru toate situatiile primare
utilizand cursul de schimb de inchidere.
f) Rationamente profesionale semnificative, estimari si ipoteze
Intocmirea situatiilor financiare consolidate ale Grupului presupune ca managementul sa faca
rationamente profesionale, estimari si ipoteze, care influenteaza valorile raportate ale veniturilor si
cheltuielilor, ale activelor si datoriilor, si prezentarea datoriilor contingente la data raportarii. Estimarile si
ipotezele asociate acestora se bazeaza pe experienta anterioara si pe alti factori considerati a fi relevanti.
Cu toate acestea, incertitudinile privind aceste previziuni si estimari ar putea avea ca rezultat ajustarea
valorii contabile a activelor si datoriilor in perioadele viitoare.
Estimarile si ipotezele care stau la baza judecatilor contabile sunt revizuite constant. Modificarile
estimarilor contabile sunt recunoscute in perioada in care este revizuita estimarea daca revizuirea
afecteaza acea perioada sau in perioada revizuirii si in perioadele urmatoare daca revizuirea afecteaza
atat perioada curenta cat si perioadele viitoare.
Aspectele prezentate mai jos sunt considerate a fi cele mai importante in intelegerea rationamentelor
profesionale care influenteaza intocmirea acestor situatii financiare precum si incertitudinile care ar putea
influenta rezultatul operatiunilor, pozitia financiara si fluxurile de trezorerie.
Principalele ipoteze privind viitorul si alte surse de estimare a incertitudinilor la data de raportare, care pot
conduce la ajustari materiale asupra activelor si datoriilor in urmatorul exercitiu financiar, sunt descrise
mai jos. Grupul a bazat ipotezele si estimarile facute pe parametrii disponibili la momentul pregatirii
situatiilor financiare consolidate. Totusi, circumstantele existente si ipotezele despre dezvoltarile viitoare
se pot modifica ca urmare a schimbarilor din piata sau circumstantelor care apar si sunt dincolo de
controlul Grupului. Astfel de modificari sunt reflectate in ipoteze atunci cand apar.
- Deprecierea fondului comercial rezultat la achizitie
Grupul realizeaza testul de depreciere al fondului comercial la valoarea justa mai putin costul vanzarii
care utilizeaza modelul valorii actualizate a fluxurilor de numerar pentru Unitatea Generatoare de
Numerar careia i-a fost alocat fondul comercial. Fluxurile de numerar rezulta din bugetul aferent
urmatorilor 5 ani si exclud fluxurile de trezorerie rezultate din restructurari viitoare la care Grupul inca nu
s-a angajat. Valoarea recuperabila este influentata semnificativ de rata de actualizare utilizata in modelul
valorii actualizate a fluxurilor de numerar, precum si de intrarile de numerar viitoare si de rata de crestere
utilizata pentru extrapolare (Nota 4).
- Deprecierea activelor nemonetare
Grupul face o evaluare la fiecare data de raportare pentru a stabili daca este un indiciu ca un activ sa fie
provizionat. Daca exista un astfel de indiciu sau cand se impune testarea anuala pentru provizionarea
unui activ, valorile contabile ramase ale principalelor imobilizari corporal, incluzand dreptul de utilizare a
activelor, sunt testate pentru depreciere. Daca se constata ca activele sunt depreciate, valorile contabile
ale acestora se ajusteaza pana la nivelul valorii recuperabile, calculata ca maximul dintre valoarea justa
minus costurile de vanzare si valoarea sa de utilizare, determinata ca fiind valoarea fluxurilor viitoare de
trezorerie actualizate. Deprecierile, mai putin cele aferente fondului comercial, sunt reversate in cazul in
care evenimentele sau circumstantele care au determinat inregistrarea initiala a deprecierii s-au
schimbat.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
16
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Grupul isi bazeaza calculul deprecierii pe baza bugetelor si previziunilor detaliate, care sunt pregatite
separat pentru fiecare dintre unitatile generatoare de numerar ale grupului. Bugetele si previziunile
utilizate pentru calcularea deprecierii acopera in general perioada de cinci ani. De asemenea, bugetele si
previziunile se bazeaza pe estimari de gestionare ale preturilor viitoare ale marfurilor, cererii si ofertei
pietei si marjelor de produs.
Evaluarile deprecierii necesita utilizarea unor estimari si ipoteze precum preturile petrolului pe termen
lung (luand in considerare preturile curente si istorice, tendintele preturilor si factorii asociati), ratele de
actualizare, costurile de exploatare si cheltuielile de capital viitoare. Aceste estimari si ipoteze sunt
supuse riscului si incertitudinii. Prin urmare, exista posibilitatea ca modificarile circumstantelor sa aiba
impact asupra acestor proiectii, care ar putea avea un impact asupra valorii recuperabile a unitatilor
generatoare de numerar.
Este posibil ca tranzitia energetica sa afecteze preturile viitoare ale petrolului si nivelul marjelor, ceea ce
poate afecta valoarea recuperabila a imobilizarilor si echipamentelor. Cea mai buna estimare a conducerii
privind asumarile in legatura cu pretul petrolului, asumari utilizate pentru testarea deprecierii au fost
revizuite in scadere in 2021 si se incadreaza in intervalul previziunilor externe.
Desi tranzitia energetica poate afecta cererea pentru anumite produse rafinate in viitor, conducerea
anticipeaza o cerere robusta pentru durata de viata utila ramasa a activelor sale de rafinarie.
Grupul monitorizeaza in mod constant cea mai recenta legislatie guvernamentala in legatura cu
problemele legate de clima, precum si evolutiile din sector in ceea ce priveste tranzitia energetica.
Estimarile contabile semnificative facute de conducere incorporeaza efectele viitoare ale propriilor decizii
strategice si angajamentele Grupului privind respectarea portofoliului sau de obiective de tranzitie
energetica, impactul pe termen mediu si lung al aspectelor legate de clima si tranzitia energetica catre
surse de energie cu emisii reduse de carbon. Grupul va ajusta ipotezele cheie utilizate in calculele valorii
juste minus costul cedarii si sensibilitatea la modificarile ipotezelor in cazul in care este necesara o
modificare.
Ipotezele cheie folosite pentru determinarea valorii recuperabile pentru fiecare unitatea generatoare de
numerar, inclusiv analiza de senzitivitate, sunt prezentate si explicate in Nota 6.
- Provizion pentru obligatiile de mediu
Grupul este implicat in activitati de rafinare si petrochimie, vanzari en-gross si retail, precum si alte
servicii asimilate. Efectele negative asupra mediului cauzate de aceste activitati obliga Grupul sa suporte
costuri de restaurare in vederea conformarii cu prevederile relevante in vigoare si in vederea stingerii
obligatilor legale sau implicite. Grupul efectueaza analize si estimari impreuna cu consultanti tehnici si
juridici pentru a determina probabilitatea, exigibilitatea si cuantumul iesirilor probabile de numerar
aferente acestor obligatii. Costurile estimate de restaurare, pentru care este probabil sa existe iesiri de
numerar, sunt recunoscute ca provizion in situatiile financiare ale Grupului. Cand valoarea finala a
acestor obligatii difera de provizioanele recunoscute, diferenta este inregistrata in contul de profit si
pierdere al Grupului.
Schimbarile climatice si tranzitia energetica pot genera costuri suplimentare de mediu pentru activele
industriei de petrol si gaze, crescand astfel valoarea actuala a provizioanelor de mediu asociate, totusi,
avand in vedere procesul in curs de analiza a impactului potential al schimbarilor climatice, conducerea
nu se asteapta ca nicio schimbare rezonabila in intervalul de timp preconizat sa aiba un efect material
asupra provizioanelor de mediu.
Detalii suplimentare privind provizioanele aferente obligatiilor de mediu sunt prezentate in Nota 19.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
17
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
- Creantele cu impozitul pe profit amanat
Creantele cu impozitul pe profit amanat, ce rezulta din pierderile fiscale neutilizate, sunt recunoscute
numai in masura in care este probabil sa existe profituri impozabile pentru care sa poata fi utilizate
pierderile precum si pentru provizionul de mediu. Stabilirea valorii creantelor privind impozitul pe profit
este influentata de judecati de valoare ale managementului cu privire la momentul realizarii de profituri
impozabile in viitor, precum si de nivelul acestora, considerand totodata strategiile viitoare de planificare
fiscala.
Valoarea contabila a activelor privind impozitul amanat este revizuita la sfarsitul fiecarei perioade de
raportare si redusa in masura in care nu mai este probabil sa existe un profit impozabil suficient pentru a
permite utilizarea totala sau partiala a impozitului amanat. Activele privind impozitul amanat nerecunoscut
sunt reevaluate la sfarsitul fiecarei perioade de raportare si sunt recunoscute in masura in care a devenit
probabil ca profitul impozabil viitor sa fie disponibil pentru a permite recuperarea creantei privind impozitul
amanat.
Pentru a evalua recuperabilitatea creantelor privind impozitul amanat, Grupul se bazeaza pe aceleasi
ipoteze de previziune utilizate in alta parte in situatiile financiare si in alte rapoarte ale managementului,
care, printre altele, reflecta impactul potential al dezvoltarii climatice asupra afacerii.
Detalii suplimentare privind impozitul amanat si pentru acele pierderi reportate pentru care nu a fost
recunoscuta o creanta privind impozitul amanat sunt prezentate in Notele 15 si 25.
- Valoarea contabila a creantelor si a altor creante comerciale
Grupul a determinat o matrice de depreciere bazata pe datele istorice privind creantele neincasate,
ajustata cu factori specifici aferenti debitorilor si mediului economic.
Grupul considera creantele comerciale si alte creante ca fiind nerecuperabile atunci cand platile
contractuale sunt restante cu 360 de zile. Cu toate acestea, in anumite cazuri, Grupul poate considera o
creanta comerciala ca fiind nerecuperabila atunci cand informatiile interne sau externe indica faptul ca
este putin probabil ca Grupul sa primeasca integral sumele contractuale restante inainte de a lua in
considerare orice instrumente de garantare detinute de Grup.
- Provizioane pentru litigii
Grupul analizeaza in mod regulat expunerea sa juridica pentru a stabili necesitatea inregistrarii de
provizioane. La determinarea valorii provizionului, ipotezele si estimarile sunt efectuate in legatura cu
probabilitatea de a pierde dosarul, considerand de asemenea opinia avocatilor externi, despagubirea ce
trebuie platita si perioada de timp estimata pana la efectuarea platii. Modificarile in aceste asumari pot
avea un impact semnificativ in valoarea provizionata.
Detalii suplimentare privind provizioanele pentru litigii sunt prezentate in Notele 19, 23, 30.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
18
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
g) Bazele consolidarii
Situatiile financiare consolidate cuprind situatiile financiare ale Societatii mama si ale filialelor sale la 31
decembrie 2021.
Controlul este obtinut cand Grupul este expus, sau are drepturi, la randamentele variabile prin implicarea
sa in entitatea in care a investit si are capacitatea sa afecteze aceste randamente prin puterea sa in
entitatea in care a investit. Grupul controleaza o entitate in care a investit daca, si numai daca, grupul are:
• Putere asupra entitatii in care a investit (i.e., drepturile existente care ii confera posibilitatea
curenta de a directiona activitatile relevante ale entitatii);
• Expunere sau drepturi la randamentele variabile prin implicarea sa in entitatea in care a investit;
• Capacitatea de a utiliza puterea sa asupra entitatii in care a investit pentru a afecta valoarea
acestor randamente.
In general, exista prezumtia ca o majoritate a drepturilor de vot determina controlul. Pentru a sprijini
aceasta prezumtie si atunci cand Grupul are mai putin de majoritea drepturilor de vot sau drepturi
similare, Grupul considera toate faptele si circumstantele relevante in a evalua daca acesta are putere
asupra entitatii in care a investit, inclusiv:
• Angajamentul contractual cu alti detinatori de voturi in entitate;
• Drepturile care decurg din alte acorduri contractuale;
• Drepturile de vot ale Grupului si drepturi de vot potentiale.
Grupul reevalueaza daca detine controlul sau nu asupra entitatii in care a investit daca faptele si
circumstantele indica faptul ca exista modificari asupra unuia sau mai multor elemente din cele trei
elemente de control.
O filiala este consolidata incepand cu momentul in care Grupul obtine control asupra filialei si inceteaza
sa fie consolidate cand Grupul pierde controlul asupra filialei. Activele, datoriile, veniturile si cheltuielile
unei filiale achizitionate sau eliminate in cursul anului sunt incluse in situatiile financiare consolidate de la
data la care Grupul obtine controlul pana la data la care acest control inceteaza.
Profitul sau pierderea si fiecare element ale rezultatului global sunt atribuite detinatorilor de capitaluri
proprii ale societatii mama a Grupului si Intereselor care nu controleaza, chiar daca conduc la un sold
negativ al Intereselor care nu controleaza. Daca este necesar, sunt facute ajustari asupra situatiilor
financiare ale filialelor pentru a aduce politicile contabile a acestora in conformitate cu politicile contabile
ale Grupului.
Toate activele si datoriile intra-grup, capitalurile proprii, veniturile, cheltuielile, fluxurile de numerar
aferente operatiunilor efectuate intre membrii Grupului sunt eliminate integral la consolidare.
O modificare a dreptului de proprietate asupra unei filiale, fara o pierdere a controlului, se contabilizeaza
ca o tranzactie de capitaluri proprii.
In cazul in care Grupul pierde controlul asupra unei filiale, derecunoaste activele aferente (inclusiv fondul
comercial), datoriile, interesele care nu controleaza si alte componenete ale capitalurilor proprii in timp ce
orice castig sau pierdere rezultata este recunoscuta in profit sau pierdere. Orice investitie pastrata este
recunoascuta la valoarea justa.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
19
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
h) Combinari de intreprinderi si fond comercial
Combinarile de intreprinderi sunt inregistrare folosind metoda achizitiei. Costul unei achizitii este masurat
ca fiind totalul contraprestatiei transferate, masurata la valoarea justa la data achizitiei si suma aferenta
oricarui interes care nu controleaza in societatea achizionata. Pentru fiecare combinare de intreprinderi,
cumparatorul masoara interesele care nu controleaza in societatea achizitionata fie la valoarea justa fie la
partea proportionala in activele nete identificabile ale societatii achizitionate. Costurile de achizitie
suportate sunt considerate cheltuieli si incluse in cheltuieli administrative.
In cazul in care Grupul a achizitionat o societate, acesta evalueaza activele financiare si datoriile asumate
pentru o clasificare corespunzatoare si o desemnare, in conformitate cu termenii contractuali, conditiile
economice si conditiile pertinente la data achizitiei.
In cazul in care o combinare de intreprinderi se realizeaza in etape, orice interes de capitaluri proprii
detinute anterior este reevaluat la data de achzitie la valoare justa si orice castig sau pierdere este
recunoscut in profit sau pierdere.
Fondul comercial este evaluat initial la cost, reprezentand surplusul dintre costul aferent combinarii de
intreprinderi si cota parte a Grupului din valoarea justa neta a activelor, datoriilor si datoriilor contingente
ale filialei achizitionate. Daca costul de achizitie este mai mic decat valoarea justa a activelor nete ale
societatii achizitionate, Grupul analizeaza daca au fost identificate corect toate activele achizitionate si
toate datoriile asumate si sunt revizuite procedurile folosite pentru a determina sumele care sa fie
recunoscute la data achizitiei. Daca dupa reevaluare, valoarea justa a activelor nete este in continuare
mai mare decat costul de achizitie, diferenta este recunoscuta in contul de profit si pierdere.
Dupa recunoasterea initiala, fondul comercial este evaluat la cost minus pierderile cumulate din
depreciere. Cu scopul de testare a deprecierii, fondul comercial dobandit intr-o combinare de intreprinderi
este, de la data achizitiei, alocat fiecarei Unitati generatoare de numerar care se asteapta sa beneficieze
de combinatie, indiferent daca alte active sau pasive ale societatii achizitionate sunt atribuite acelor
unitati.
In cazul in care fondul comercial a fost alocat unei unitati generatoare de numerar si o parte a operatiunii
din respectiva unitate este eliminat, fondul comercial asociat cu operatiunea eliminata este inclus in
valoarea contabila a operatiunii atunci cand se determina castigul sau pierderea din cedare. Fondul
comercial eliminat in aceste circumstante este masurat pe baza valorilor relative a activitatii eliminate si a
portiunii din unitatea generatoare de numerar retinuta.
i) Instrumente financiare
Un instrument financiar este orice contract care da nastere unui activ financiar pentru o entitate si o
datorie financiara sau instrument de capital pentru o alta entitate.
i. Active financiare
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
20
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Recunoastere initiala si evaluare
Activele financiare sunt clasificate, la recunoasterea initiala, ca fiind evaluate ulterior la costul amortizat,
valoarea justa prin rezultatul global, si valoarea justa prin contul de profit sau pierdere. Clasificarea
activelor financiare la recunoasterea initiala depinde de caracteristicile fluxului de numerar contractual al
activului financiar si de modelul de afaceri al Grupului pentru gestionarea acestora. Cu exceptia
creantelor comerciale care nu contin o componenta semnificativa de finantare sau pentru care Grupul a
aplicat metoda avantajoasa pentru facilitarea aplicarii, Grupul masoara initial un activ financiar la valoarea
sa justa plus, in cazul unui activ financiar care nu este evaluat la valoarea justa prin contul de profit sau
pierdere, costuri de tranzactie. Creantele comerciale care nu detin o componenta semnificativa de
finantare sau pentru care Grupul a aplicat metoda avantajoasa pentru facilitarea aplicarii, sunt evaluate la
pretul tranzactiei determinat in conformitate cu IFRS 15. A se vedea politicile contabile din sectiunea (r)
Venituri din contracte cu clientii.
Pentru ca un activ financiar sa fie clasificat si evaluat la cost amortizat sau la valoarea justa prin alte
elemente ale rezultatului global, acesta trebuie sa genereze fluxuri de trezorerie care sunt „exclusiv plati
ale principalului si ale dobanzii” (SPPI – „solely payments of principal and interest”) din suma principalului
restant. Aceasta evaluare este denumita si testul SPPI si este efectuata la nivel de instrument.
Modelul de afaceri al Grupului pentru gestionarea activelor financiare se refera la modul in care Grupul isi
administreaza activele financiare pentru a genera fluxuri de numerar. Modelul de afaceri determina daca
fluxurile de trezorerie vor rezulta din colectarea fluxurilor de trezorerie contractuale, vanzarea activelor
financiare sau ambele.
Achizitiile sau vanzarile de active financiare, care necesita livrarea de active intr-un interval de timp
stabilit prin regulament sau conventie de piata, sunt recunoscute la data tranzactiei, adica data la care
Grupul se angajeaza sa cumpere sau sa vanda activul.
Evaluare ulterioara
Pentru scopul evaluarii ulterioare, activele financiare sunt clasificate in trei categorii:
• active financiare la valoarea justa prin alte elemente ale rezultatului global cu reciclarea castigurilor
si pierderilor cumulate (instrumente de datorie);
• active financiare la valoarea justa prin alte elemente ale rezultatului global fara reciclarea
castigurilor si pierderilor cumulate la derecunoastere (instrumente de capitaluri proprii);
• active financiare la valoarea justa prin contul de profit sau pierdere.
Active financiare la valoarea justa in contul de profit sau pierdere
Activele financiare la valoare justa in contul de profit sau pierdere includ active financiare detinute pentru
tranzactionare si active financiare desemnate la recunoasterea initiala la valoarea justa in contul de profit
sau pierdere sau active financiare pentru care este obligatoriu sa fie evaluate la valoarea justa. Activele
financiare sunt clasificate ca fiind tinute pentru tranzactionare in scopul in care sunt achizitionate in
scopul vanzarii si rascumpararii pe termen scurt. Instrumentele financiare derivate, inclusiv instrumentele
derivate incorporate separat, sunt de asemenea clasificate ca fiind detinute in vederea tranzactionarii, cu
exceptia cazului in care sunt desemnate ca instrumente efective de acoperire. Activele financiare cu
fluxuri de numerar care nu sunt exclusiv plati ale principalului si ale dobanzii sunt clasificate si evaluate la
valoarea justa in contul de profit sau pierdere, indiferent de modelul de afaceri. In pofida criteriilor pentru
clasificarea instrumentelor de datorie care se clasifica la costul amortizat sau la valoarea justa in alte
elemente ale rezultatului global, cum este descris mai sus, instrumentele de datorie pot fi desemnate la
valoarea justa in contul de profit sau pierdere la recunoasterea initiala, daca aceasta elimina sau reduce
semnificativ o discrepanta contabila. Activele financiare la valoarea justa sunt prezentate in situatiile
financiare la valoarea justa, modificarile nete in valoarea justa fiind recunoscute in contul de profit si
pierdere.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
21
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Aceasta categorie include instrumente derivate si investitille in actiuni listate, pe care Grupul nu a ales in
mod irevocabil sa le clasifice la valoarea justa prin alte elemete ale rezultatului global. Dividendele din
investitiile in actiuni listate sunt, de asemenea, recunoscute ca alte venituri in situatia profitului sau
pierderii atunci cand dreptul de plata a fost stabilit.
Derecunoastere
Un activ financiar (sau, unde este cazul, o parte din activul financiar sau o parte a unui grup de active
financiare similare) este derecunoscut (adica, eliminat din situatia consolidata a pozitiei financiare) cand:
• drepturile de a primi fluxuri de numerar din activ au expirat;
Sau
• Grupul a transferat dreptul de a primi fluxuri de numerar din activ sau a asumat obligatia de a plati
numerarul primit in totalitate, fara intarzieri semnificative, catre o terta parte in cadrul unui acord
‘pass-through’ ; si fie (a) Grupul a transferat substantial toate riscurile si beneficiile asociate
activului, sau (b) Grupul nici nu a transferat nici nu a retinut toate riscurile si beneficiile asociate
activului, dar a transferat controlul asupra activului.
In cazul in care Grupul a transferat drepturile sale de a primi fluxuri de numerar de la un activ sau a intrat
intr-un acord de trecere (pass-through), se evalueaza daca si in ce masura Grupul a pastrat riscurile si
beneficiile aferente dreptului de proprietate. Atunci cand nu a transferat nici nu a retinut substantial toate
riscurile si beneficiile asociate activului, nici controlul asupra activului nu a fost transferat, Grupul continua
sa recunoasca activul transferat in masura continuarii implicarii Grupului. In acest caz, Grupul
recunoaste, de asemenea o datorie asociata. Activul transferat si datoria asociata sunt evaluate pe baza
care reflecta drepturile si obligatiile pe care Grupul le-a retinut. Implicarea continua care ia forma unei
garantii asupra activului transferat, se masoara la valoarea cea mai mica dintre valoarea contabila initiala
a activului si valoarea maxima a contraprestatiei pe care Grupul ar putea fi obligat sa o ramburseze.
Deprecierea activelor financiare
Grupul recunoaste un provizion pentru pierderile de credit asteptate (ECLs – expected credit losses)
pentru toate instrumentele de datorie care nu sunt detinute la valoarea justa prin contul de profit sau
pierdere. Pierderile de credit asteptate se bazeaza pe diferenta dintre fluxurile de trezorerie contractuale
datorate in conformitate cu contractul si toate fluxurile de trezorerie pe care Grupul se asteapta sa le
primeasca, actualizate la o aproximare a ratei efective initiale a dobanzii. Fluxurile de numerar
preconizate vor include fluxurile de trezorerie provenite din vanzarea garantiilor detinute sau alte
imbunatatiri de credit care fac parte integranta din clauzele contractuale.
Pierderile de credit asteptate sunt recunoscute in doua etape. Pentru expunerile de credit pentru care nu
s-a inregistrat o crestere semnificativa a riscului de credit de la recunoasterea initiala, pierderile de credit
asteptate sunt furnizate pentru pierderile de credit care rezulta din evenimentele de neindeplinire care
sunt posibile in urmatoarele 12 luni (pierderi de credit asteptate pe 12 luni). Pentru acele expuneri de
credit pentru care s-a inregistrat o crestere semnificativa a riscului de credit de la recunoasterea initiala,
se impune o provizionare a pierderilor de credit asteptate pentru perioada de viata ramasa a expunerii,
indiferent de momentul neindeplinirii (o durata de viata pe termen lung).
Pentru creantele comerciale si activele contractuale, Grupul aplica o abordare simplificata in calcularea
indicatorului pierderi de credit asteptate. Prin urmare, Grupul nu urmareste modificarile riscului de credit,
ci recunoaste, in schimb, un provizion pe baza duratei de viata a pierderilor de credit asteptate, la fiecare
data de raportare. Grupul a stabilit o matrice de provizioane pe baza experientei istorice in privinta
pierderilor de credite, ajustata pentru factorii de perspectiva specifici debitorilor si mediului economic.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
22
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Grupul considera un activ in situatie de neplata atunci cand platile contractuale sunt trecute de scadenta
cu 360 de zile. Cu toate acestea, in anumite cazuri, Grupul poate considera un activ financiar ca fiind in
incapacitate de plata atunci cand informatiile interne sau externe indica faptul ca este putin probabil ca
Grupul sa primeasca integral sumele contractuale restante inainte de a lua in considerare eventualele
imbunatatiri de credit detinute de Grup. Un activ financiar este anulat atunci cand nu exista o asteptare
rezonabila de recuperare a fluxurilor de numerar contractuale.
ii. Datorii financiare
Recunoastere initiala si evaluare
Datoriile financiare sunt clasificate initial ca datorii financiare la valoarea justa prin contul de profit si
pierdere, imprumuturi si credite, datorii comerciale si alte datorii, si instrumente financiare derivative.
Toate datoriile financiare sunt recunoscute initial la valoarea justa si, in cazul imprumuturilor, creditelor si
datoriilor, compensate cu costurile de tranzactionare atribuibile direct.
Datoriile financiare ale grupului cuprind datorii comerciale si alte datorii, imprumuturi bancare si linii de
credit, contracte de garantie financiara si instrumente financiare derivate.
Evaluare ulterioara
Evaluarea datoriilor financiare depinde de clasificarea acestora, descrisa mai jos:
• datorii financiare la valoarea justa prin contul de profit si pierdere
• imprumuturi si credite
Derecunoastere
O datorie financiara este derecunoscuta atunci cand obligatia este descarcata sau anulata sau expira.
Atunci cand o datorie financiara existenta se inlocuieste cu alta datorie catre acelasi creditor in conditii
substantial diferite, sau termenii actualei datorii sunt modificati in mod substantial, un asemenea schimb
sau modificare este tratat ca derecunoastere a datoriei initiale si recunoasterea unei noi datorii. Diferenta
in valorile contabile respective este recunoscute in contul de profit sau pierdere.
iii. Compensarea instrumentelor financiare
Activele financiare si datoriile financiare sunt compensate iar suma neta este raportata in situatia
consolidata a pozitiei financiare in cazul in care exista un drept legal executoriu pentru a compensa
sumele recunoscute si exista intentia de a deconta pe baza neta, de a realiza activele si a deconta
datoriile simultan.
j) Imobilizari corporale
Dupa recunoasterea initiala, imobilizarile corporale sunt evaluate la valoarea justa la data reevaluarii
minus orice amortizare acumulata ulterioara si pierderile din depreciere cumulate ulterioare. Evaluarile
sunt efectuate cu o frecventa suficienta pentru a se asigura ca valoarea contabila a unui activ reevaluat
nu difera semnificativ de valoarea sa justa.
Surplusul din reevaluare al imobilizarilor corporale pentru diferenta dintre amortizarea bazata pe valoarea
contabila reevaluata a activului si amortizarea bazata pe costul initial al activului va fi transferat in
rezultatul reportat in timp ce activele sunt utilizate de catre Grup.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
23
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Dupa derecunoasterea imobilizarilor corporale, orice surplus din reevaluare aferent activului respectiv
este transferat in rezultatul reportat, in masura in care un astfel de transfer nu a fost deja efectuat pe
masura ce activul reevaluat a fost utilizat.
Costul initial al imobilizarilor corporale este format din pretul sau de cumparare, inclusiv taxele vamale si
taxele de cumparare nerambursabile si orice costuri care se pot atribui direct aducerii activului la locatia
si starea necesara pentru ca acesta sa poata functiona. Cheltuielile ocazionate dupa punerea in functiune
a activului, cum ar fi cheltuielile cu reparatiile si intretinerea, sunt inregistrate in contul de profit si pierdere
in perioada in care costurile au avut loc. In situatiile in care se poate demonstra ca cheltuielile ocazionate
au dus la cresterea beneficiilor economice viitoare obtinute din utilizarea unei imobilizari corporale in
afara de evaluarea standard a performantei acesteia, cheltuielile sunt capitalizate ca si costuri
suplimentare ale imobilizarii corporale.
Excedentul de reevaluare este inregistrat in Alte elemente ale rezultatului global si este creditat la
excedentul din reevaluarea activului in capitalurile proprii. In orice caz, in masura in care reverseaza un
deficit de reevaluare al aceluiasi activ recunoscut anterior in profit sau pierdere, majorarea este
recunoscuta in profit si pierdere. Un deficit de reevaluare este recunoscut in situatia profitului sau a
pierderii, cu exceptia cazului in care compenseaza un excedent existent al aceluiasi activ recunoscut in
surplusul de reevaluare al activului. Nu poate fi constituita o rezerva din reevaluare negativa.
Un transfer anual de la excedentul de reevaluare a activelor la rezultatul reportat se face pentru diferenta
dintre amortizarea bazata pe valoarea contabila reevaluata a activului si amortizarea pe baza costului
initial al activului. In plus, amortizarea acumulata la data reevaluarii este eliminata in raport cu valoarea
contabila bruta a activului, iar suma neta este retratata la valoarea reevaluata a activului. La eliminare,
orice surplus din reevaluare aferent activului respectiv care este vandut este transferat in rezultatul
reportat.
Imobilizarile in curs reprezinta instalatii si cladiri in faza de constructie si sunt prezentate la cost, mai putin
orice pierdere din depreciere. Acesta include costul constructiei si alte costuri directe. Amortizarea
acestor active, ca si a celorlalte, se inregistreaza incepand cu data cand ele sunt gata de a fi utilizate
pentru activitatea pentru care sunt destinate.
Amortizarea imobilizarilor corporale mai putin terenurile si imobilizarile in curs este calculata folosind
metoda liniara pe toata durata lor de viata estimata:
Ani
Cladiri si alte constructii
5 - 50
Rezervoare
5 - 40
Cisterne auto
5 - 30
Utilaje si alte echipamente
1 - 30
Pompe de gaz
5 - 20
Autovehicule
1 - 5
Mobilier si echipamente de birou
1 - 20
Calculatoare
1 - 10
Ca urmare a schimbarii de politica contabila, privind imobilizarile corporale, de la modelul costului istoric
la valoarea justa, de asemenea duratele economice de viata ramase ale imobilizarilor corporale au fost
revizuite la 31 decembrie 2021. Amortizarea imobilizarilor corporale pe baza duratelor de viata ramase
reevaluate se aplica incepand cu 1 ianuarie 2022. Schimbarea de la cost la reevaluare ofera o imagine
mai transparenta si actualizata a valorii activelor Grupului.
Grupul revizuieste cu o anumita regularitate valorile reziduale estimate si durata de viata utila estimata a
activelor. In special, Grupul ia in considerare impactul legislatiei in materie de sanatate, siguranta si
mediu in evaluarea duratelor de viata utila si a valorilor reziduale estimate.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
24
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Activele achizitionate in leasing financiar sunt inregistrate in situatia pozitiei financiare si amortizate de-a
lungul duratei de viata estimate, pe aceleasi baze ca si activele proprii, sau pe durata contractului de
leasing daca este mai scurta.
k) Imobilizari necorporale
Activele necorporale sunt reflectate initial la cost. Imobilizarile necorporale sunt recunoscute daca este
probabil ca beneficiile economice viitoare atribuibile imobilizarii sa revina entitatii si daca costul
imobilizarii poate fi evaluat in mod fiabil. Dupa recunoasterea initiala, imobilizarile necorporale sunt
prezentate la cost mai putin amortizarea cumulata si orice pierderi din depreciere cumulate. Amortizarea
imobilizarilor necorporale este calculata folosind metoda liniara pe toata durata lor de viata estimata.
Activele necorporale cuprind in principal software si licente si sunt amortizate liniar, pe o perioada de 3 –
5 ani.
Costurile de dezvoltare aferente proiectelor specifice care se asteapta a fi recuperate din activitatea
comerciala la fel ca si cheltuiala aferenta achizitiei de software si licente sunt capitalizate si amortizate
folosind metoda liniara pe toata durata lor de viata estimata, in general 3 ani. Valoarea contabila a
fiecarui activ necorporal este revizuita anual si supusa ajustarilor de depreciere daca este necesar.
Costurile externe si interne asociate specific cu intretinerea programelor software deja existente sunt
inregistrate in momentul efectuarii lor.
l) Deprecierea activelor nefinanciare
La fiecare data de raportare, Grupul analizeaza valorile contabile nete ale imobilizarilor corporale,
imobilizarilor necorporale si drepturilor de utilizare a activelor, pentru a determina daca exista indicii ca
aceste active au suferit pierderi datorate deprecierii. Daca exista astfel de indicii, este estimata valoarea
recuperabila a activului respectiv, pentru a determina marimea pierderii din depreciere (daca exista). In
cazul in care nu este posibil sa se determine valoarea recuperabila a unui activ individual, Grupul
estimeaza valoarea recuperabila a unitatii generatoare de numerar de care apartine activul respectiv.
Valoarea recuperabila este maximul dintre valoarea justa minus costurile de vanzare, si valoarea de
utilizare. Pentru estimarea valorii de utilizare, sunt actualizate la valoarea prezenta fluxurile de trezorerie
viitoare estimate, utilizand o rata de actualizare, care reflecta evaluarile de piata curente ale valorii timp a
banilor si riscurile specifice asociate activului pentru care estimarile de fluxuri de numerar viitoare nu au
fost deja ajustate.
Daca valoarea recuperabila a unui activ (sau a unitatii generatoare de numerar) este estimata ca fiind mai
mica decat valoarea contabila, valoarea contabila a activului (sau a unitatii generatoare de numerar) este
redusa la valoarea sa recuperabila. Ajustarile pentru depreciere sunt recunoscute ca si cheltuiala
imediata, cu exceptia cazului in care activul respectiv este prezentat la valoarea lui reevaluata, caz in
care ajustarea prin depreciere este tratata ca o reducere de reevaluare.
Cand o pierdere din depreciere este reversata, valoarea contabila a activului (a unitatii generatoare de
numerar) este marita pana la valoarea recuperabila estimata revizuita, tinand cont totusi ca valoarea
contabila ramasa majorata sa nu depaseasca valoarea ramasa care ar fi fost determinata daca nu ar fi
avut loc o ajustare de depreciere a activului (a unitatii generatoare de numerar) in anii anteriori. O
reversare a ajustarii de valoare prin depreciere este recunoscuta ca un venit imediat, cu exceptia cazului
in care activul respectiv este evidentiat la valoarea reevaluata, caz in care anularea ajustarii pentru
depreciere este tratata ca o crestere a rezervei din reevaluare.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
25
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Fond comercial
Fondul comercial este testat pentru depreciere anual (la 31 decembrie) si cand exista indicii ca valoarea
sa ar putea fi depreciata.
Deprecierea fondului comercial este stabilita in baza valorii recuperabile a fiecarei unitati generatoare de
numerar (sau grup de unitati generatoare de numerar) aferente fondului comercial. Daca valoarea
recuperabila a unitatii generatoare de numerar este mai mica decat valoarea sa contabila, se iregistreaza
o pierdere din depreciere. Pierderile din depreciere aferente fondului comercial nu pot fi reversate in
perioadele viitoare.
m) Provizioane
Provizioanele sunt recunoscute atunci cand Grupul are o obligatie prezenta (legala sau implicita) ca
urmare a unui eveniment trecut, este probabil ca o iesire de resurse care sa afecteze beneficiile
economice sa fie necesara pentru a onora obligatia respectiva, si poate fi realizata o estimare credibila a
valorii obligatiei. In cazul in care Grupul asteapta rambursarea partiala sau integrala a cheltuielilor
aferente decontarii unui provizion, suma rambursata va fi recunoscuta ca un activ separat, dar numai
cand rambusarea este certa. Cheltuiala cu provizionul va fi prezentata in contul de profit si pierdere la
valoarea neta, deducand orice rambursare. Daca efectul valorii-timp a banilor este semnificativ,
provizioanele sunt actualizate utilizand o rata de actualizare, inainte de impozitare, care sa reflecte
riscurile specifice obligatiei. In cazul in care se utilizeaza actualizarea, cresterea provizionului din cauza
trecerii timpului este recunoscuta ca o cheltuiala cu dobanda.
Nu sunt recunoscute provizioane pentru pierderile operationale viitoare.
Provizioanele sunt masurate la valoarea prezenta a estimarilor managementului privind cheltuielile
necesare stingerii obligatiei prezente la data raportarii.
Comentarii suplimentare cu privire la urmatoarele obligatii:
- Obligatii de mediu
Costurile de mediu referitoare la venituri curente sau viitoare sunt inregistrate in contul de profit si
pierdere sau capitalizate dupa caz. Costurile referitoare la o conditie existenta cauzata de operatiuni
trecute si care nu contribuie la castigurile curente sau viitoare sunt inregistrate in contul de profit si
pierdere.
Grupul are o politica de mediu in conformitate cu legislatia existenta si cu orice obligatii rezultand din
autorizatiile de mediu sau de functionare. Pentru a asigura conformitatea cu toate regulile si prevederile,
Grupul a pus bazele unui sistem de monitorizare in conformitate cu cerintele autoritatilor din domeniu. In
plus, planurile de investitii sunt ajustate pentru a reflecta orice cerinte de mediu viitoare cunoscute.
Cheltuielile mentionate mai sus sunt estimate pe baza studiilor relevante de mediu.
Datoriile cu privire la costurile de remediere a mediului sunt recunoscute atunci cand estimarile privind
aceste datorii sunt probabile si costurile asociate pot fi rezonabil estimate. In general, exigibilitatea
acestor provizioane coincide cu angajamentul asumat printr-un plan formal de actiuni, sau, daca are loc
mai devreme, cu dezinvestirea sau inchiderea locatiilor inactive.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
26
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
n) Leasing
Grupul evalueaza la data de incepere a contractului daca un contract este sau contine un leasing. Adica,
in cazul in care contractul transmite dreptul de a controla utilizarea unui activ identificat pentru o perioada
de timp in schimbul unei contraprestatii.
Grupul aplica o abordare unica de recunoastere si evaluare pentru toate leasing-urile, cu exceptia
leasing-urilor pe termen scurt si a leasing-urilor de active cu valoare scazuta. Grupul recunoaste datoriile
de leasing pentru efectuarea platilor de leasing si dreptul de utilizare a activelor care reprezinta dreptul de
utilizare a activelor suport.
Dreptul de utilizare a activelor
Grupul recunoaste dreptul de utilizare a activelor la data inceperii contractului de leasing (adica la data la
care activul este disponibil pentru utilizare). Dreptul de utilizare a activelor este masurat la cost, mai putin
orice amortizare cumulata si pierderi din depreciere, si ajustat pentru orice remasurare a datoriilor de
leasing. Costul dreptului de utilizare a activelor include suma datoriei de leasing recunoscuta, costurile
initiale directe, si platile de leasing efectuate la sau inainte de data inceperii, mai putin stimulentele de
leasing primite. Dreptul de utilizare a activelor este amortizat in linie drepta pe durata mai scurta dintre
termenul de inchiriere si durata de viata utila estimata a activelor. Cea mai semnificativa categorie din
dreptul de utilizare a activelor se refera la cladirile si echipamentele benzinariilor, terenuri (pe care se afla
benzinariile) sau chirie pentru utilizarea drumurilor (pentru acces la benzinarie), pentru care perioada de
depreciere este termenul contractului de leasing, de la 25 pana la 30 de ani.
Daca dreptul de proprietate asupra activului inchiriat se transfera Grupului la sfarsitul termenului de
inchiriere sau costul reflecta exercitarea unei optiuni de cumparare, amortizarea este calculata folosind
durata de viata estimata a activului. Dreptul de utilizare a activului este, de asemenea, supus deprecierii.
A se consulta politicile contabile sectiunea l) Deprecierea activelor nefinanciare.
Datoria de leasing
La data inceprii contractului de leasing, Grupul recunoaste datoria de leasing masurata la valoarea
actuala a platilor de leasing care trebuie efectuate pe durata contractului de leasing. Platile de leasing
includ plati fixe (incluzand pe fond plati fixe) mai putin orice stimulente de leasing primite, plati variabile
care depind de un indice sau o rata, si sume preconizate a fi platite drept garantii de valoare reziduala.
Platile de leasing includ, de asemenea, pretul de exercitare al unei optiuni de cumparare, in mod
rezonabil sigur de a fi exercitat de Grup si platile de penalitati pentru incetarea contractului de leasing,
daca termenul de inchiriere reflecta optiunea de reziliere exercitata de Grup.
Platile de leasing variabile care nu depind de un indice sau o rata sunt recunoscute drept cheltuieli (cu
exceptia cazului in care sunt suportate pentru a produce stocuri) in perioada in care are loc evenimentul
sau conditia care declanseaza plata.
La calcularea valorii actuale a platilor de leasing, Grupul isi foloseste rata de imprumut incrementala la
data inceperii contractului de leasing, deoarece rata dobanzii implicite in contractul de leasing nu este
usor de determinat. Dupa data inceperii, valoarea datoriei de leasing este crescuta pentru a reflecta
acumularea dobanzilor si redusa cu platile de leasing efectuate. In plus, valoarea contabila a datoriilor de
leasing este remasurata daca exista o modificare, o schimbare a termenului de inchiriere (de exemplu,
modificari la platile viitoare rezultate dintr-o modificare a unui indice sau a unei rate utilizate pentru a
determina astfel platile de leasing) sau o modificare a evaluarii unei optiuni de cumparare a activului de
baza.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
27
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Locatarul va stabili termenul de leasing ca fiind perioada care nu poate fi anulata, precum si ambele:
➢ Perioadele acoperite de o optiune de prelungire a contractului de inchiriere in cazul in care
locatarul este in mod rezonabil sigur sa exercite acea optiune; si
➢ Perioada acoperita de o optiune de reziliere a contractului de inchiriere daca locatarul este sigur
in mod rezonabil ca nu va exercita acea optiune
Datoriile de leasing ale Grupului sunt incluse in nota de Leasing (a se vedea Nota 14).
Leasing pe termen scurt si leasing cu active cu valoare scazuta
Grupul aplica scutirea in legatura cu recunosterea contractelor de leasing pentru contractele de leasing
pe termen scurt (adica acele contracte care au termen de inchiriere de 12 luni sau mai putin de la data
inceperii contractului si nu au o optiune de cumparare). De asemenea, aplica scutirea in legatura cu
recunosterea contractelor de leasing pentru contractele de leasing de active cu valoare scazuta. Platile
de leasing pentru contractele de leasing pe termen scurt si pentru contractele de leasing cu active cu
valoare scazuta sunt recunoscute drept cheltuieli liniare pe durata contractului de leasing.
o) Stocuri
Stocurile de materii prime si produse petroliere, incluzand semifabricatele sunt evaluate la valoarea
minima dintre cost si valoarea realizabila neta. Valoarea neta realizabila este pretul de vanzare estimat a
fi obtinut, in mod obisnuit, minus costurile de finalizare, de comercializare si distributie. Costul stocurilor
cuprinde costul de achizitie si alte costuri generate pentru a aduce stocurile la locatia si starea prezenta si
este calculat prin metoda costului mediu ponderat pentru toate stocurile.
p) Creante
O creanta reprezinta dreptul Grupului la o suma de contraprestatie neconditionata. Creantele comerciale
care nu contin o componenta semnificativa de finantare sau pentru care Grupul a aplicat metoda
avantajoasa pentru facilitarea aplicarii sunt evaluate la pretul de tranzactie determinat conform IFRS 9.
O analiza a deprecierii este efectuata la fiecare data de raportare utilizand o matrice pentru a masura
pierderile de credit asteptate. Ratele de provizionare se bazeaza pe zilele ulterioare scadentei pentru
gruparile diferitelor segmente de clienti cu modele similare de pierderi (adica pe regiuni geografice, tip de
produs, tip de client si rating, si acoperire prin acreditive sau alte forme de asigurare a creditelor).
Calculul reflecta rezultatul ponderat cu probabilitate, valoarea in timp a banilor si informatiile rezonabile si
suportabile disponibile la data raportarii cu privire la evenimente trecute, conditiile actuale si previziunile
privind conditiile economice viitoare.
q) Numerar si echivalente de numerar
Numerarul include disponibilitatile din casa, disponibilul din banci si cecurile in curs de incasare.
Echivalentele de numerar sunt reprezentate de plasamente pe termen scurt, investitii lichide cu grad
ridicat de convertibilitate in sume cunoscute de numerar, avand termen scadent de trei luni sau mai putin
de la data achizitiei, si care sunt supuse unui risc nesemnificativ de devalorizare.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
28
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
r) Veniturile din contractele cu clientii
Veniturile din contractele cu clientii sunt recunoscute atunci cand controlul bunurilor sau al serviciilor este
transferat clientului la o suma care reflecta valoarea pe care Grupul se asteapta sa sa fie indreptatit in
schimbul acestor bunuri sau servicii. Termenul normal de credit este de 30 pana la 90 de zile de la
livrare.
In recunoasterea veniturilor, Grupul aplica modelul de cinci pasi in conformitate cu prevederile IFRS 15:
a) identificarea contractului cu clientul;
b) identificarea obilgatiilor de performanta in cadrul contractului;
c) determinzarea pretului tranzactiei;
d) alocarea pretului tranzactiei la obligatiile de performanta;
e) recunoasterea veniturilor la (sau in timpul) executarii obligatie.
(i) Consideratii variabile
In cazul in care contravaloarea unui contract include o suma variabila, Grupul estimeaza valoarea
contraprestatiei la care va avea dreptul in schimbul transferului bunurilor catre client. Consideratia
variabila este estimata la inceputul contractului si limitata pana cand este foarte probabil ca o reversare
semnificativa a venitului in valoarea cumulata a venitului recunoscut sa nu apara atunci cand
incertitudinea asociata cu consideratia variabila este rezolvata ulterior. Unele contracte pentru vanzarea
de produse petroliere ofera clientilor reduceri de volum. Reducerea bazata pe volum da nastere la o
consideratie variabila.
(ii) Rabaturi bazate pe volum
Grupul ofera reduceri de volum retrospectiv anumitor clienti, odata ce cantitatea de produse achizitionate,
in timpul perioadei, depaseste un prag specificat in contract. Reducerile sunt compensate cu sumele
platibile de catre client. Pentru a estima consideratia variabila a rabaturilor viitoare preconizate, Grupul
aplica metoda sumei celei mai probabile pentru contractele cu prag unic de volum si metoda valorii
estimate pentru contractele cu mai mult de un prag de volum. Metoda selectata care prezice cel mai bine
valoarea consideratiei variabile este determinata in primul rand de numarul pragurilor de volum din
contract. Grupul aplica apoi cerintele privind restrangerea estimarilor de consideratie variabila si
recunoaste o datorie de rambursare pentru rabaturile viitoare considerate.
(iii) Componenta de finantare semnificativa
In general, Grupul primeste avansuri pe termen scurt de la clientii sai. Folosind metoda avantajoasa
pentru facilitarea aplicarii din IFRS 15, Grupul nu ajusteaza valoarea compensatiei promise pentru
efectele unei componente semnificative de finantare, daca se asteapta, la inceputul contractului, ca
perioada intre transferul bunului sau serviciului promis catre client si atunci cand clientul plateste bunul
sau serviciul respectiv, sa fie mai mica de un an.
Balante contractuale
Activele contractuale
Un activ al contractului este dreptul la contraprestatie in schimbul bunurilor sau serviciilor transferate
clientului cand acel drept este conditionat de altceva decat de trecerea timpului. In cazul in care Grupul
efectueaza transferul de bunuri sau servicii catre un client inainte ca respectivul client sa plateasca o
contraprestatie sau inainte ca plata sa ajunga la scadenta, un activ contractual este recunoscut pentru
contrpartida castigata care este conditionata.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
29
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Creante comerciale
O creanta reprezinta dreptul Grupului la o suma de contraprestatie care este neconditionata (adica este
necesar doar trecerea timpului inainte de plata datoriei). A se vedea politicile contabile ale activelor
financiare din sectiunea i) Instrumente financiare – recunoastere initiala si masurarea ulterioara si
sectiunea p) Creante.
Datorii contractuale
O datorie contractuala este obligatia de a transfera bunuri sau servicii catre un client pentru care Grupul a
primit contraprestatie (sau o suma datorata) de la client. In cazul in care un client plateste o
contraprestatie inainte ca Grupul sa transfere bunuri sau servicii clientului, o datorie contractuala este
recunoscuta atunci cand plata este facuta sau plata este scadenta (oricare dintre acestea este mai
devreme). Datoriile contractuale sunt recunoscute ca venituri atunci cand Grupul isi desfasoara
activitatea in baza contractului.
s) Imprumuturi purtatoare de dobanzi
Toate imprumuturile sunt initial recunoscute la valoarea lor justa reprezentand valoarea primita mai putin
costurile de tranzactionare direct atribuibile. Dupa recunoasterea initiala imprumuturile purtatoare de
dobanzi sunt evaluate la costul amortizat utilizand metoda dobanzii efective.
Castigurile sau pierderile sunt recunoscute in contul de profit si pierdere cand datoriile sunt
derecunoscute si prin procesul de amortizare.
t) Costurile indatorarii
Costurile indatorarii atribuibile direct achizitiei, constructiei sau productiei unui activ care necesita o
perioada semnificativa de pregatire pentru a fi pus in functiune sau vanzare sunt capitalizate ca parte
componenta a costului activelor respective. Toate celelalte costuri sunt inregistrate in contul de profit si
pierdere in momentul realizarii. Costurile indatorarii cuprind dobanda si alte costuri pe care entitatea le
suporta in legatura cu fondurile imprumutate.
u) Costuri privind beneficiile de pensionare
Platile efectuate catre planurile de pensii administrate de stat sunt considerate plati catre planuri de
contributii determinate in care Grupul plateste contributii fixe catre fondul gestionat de stat si nu are nici o
obligatie legala sau implicita de a plati contributii suplimentare daca fondul nu detine suficiente active
pentru a plati toate beneficiile angajatilor aferente serviciilor prestate de angajati in perioada curenta si
trecuta. Contributiile se inregistreaza ca o cheltuiala in aceeasi perioada in care serviciul prestat de
angajat a fost efectuat.
In conformitate cu prevederile contractelor colective de munca in anumite entitati din Grup, angajatii au
dreptul la anumite beneficii la pensionare, platibile in momentul pensionarii, daca sunt angajati in cadrul
acestor entitati la data pensionarii. Aceste sume sunt estimate la data raportarii pe baza urmatoarelor
informatii: beneficiilor aplicabile furnizate de contract, numarului de angajati in entitatile Grupului si
estimarilor actuariale ale datoriilor viitoare. La data raportarii aceste obligatii privind beneficiul determinat
cuprind valoarea justa a beneficiului determinat si costul serviciilor aferent inregistrat in contul de profit si
pierdere. Toate castigurile si pierderile actuariale sunt pe deplin recunoscute in alte elemente ale
rezultatului global in perioada in care acestea apar pentru toate planurile de beneficii determinate. Costul
aferent serviciilor si dobanzii se inregistreaza in perioada in contul de profit si pierdere, in timp ce toate
castigurile si pierderile actuariale sunt recunoscute pe deplin in alte elemente ale rezultatului global in
perioada in care au loc.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
30
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Valoarea actuala a acestei obligatii si costurile aferente serviciilor curente si trecute aferente au fost
masurate prin metoda factorului de credit proiectat. Ratele de actualizarea utilizate au fost de 5,20%
(2020: 2,97%) pentru subsidiarele din Romania, cu o rata preconizata de crestere a salariului pe termen
lung de 2,90% (2020: 2,31%). De asemenea, rata de uzura a fost calculata pentru fiecare companie ca
fiind numarul mediu de angajati care au parasit compania in ultimii 3 ani raportata la numarul de angajati
de la inceptul perioadei. Varsta de pensionare pentru barbati este de 65 de ani iar pentru femei este de
63 de ani.
Grupul nu are alte obligatii cu privire la pensii viitoare, planuri de sanatate sau alte costuri aferente
angajatilor sai.
v) Taxe
- Impozitul pe profit curent
Creantele si datoriile privind impozitul curent pentru perioada curenta si pentru cele anterioare trebuie
evaluate la valoarea care se asteapta a fi recuperata sau platita autoritatilor fiscale. Ratele de impozitare
si legile fiscale utilizate in calculul valorilor sunt acelea care au fost adoptate pana la finalul perioadei de
raportare, in tarile in care Grupul opereaza si genereaza venit impozabil.
Impozitul pe profit curent aferent elementelor recunoscute direct in capitaluri este recunoscut in capitaluri
si nu in contul de profit si pierdere. Managementul evalueaza periodic declaratiile de impunere in legatura
cu situatiile cand normele fiscale aplicabile sunt subiect pentru interpretari si stabileste provizioane cand
este necesar.
- Impozitul pe profitul amanat
Impozitul pe profitul amanat este evidentiat folosind metoda datoriei bilantiere cu privire la diferentele
temporare dintre baza impozabila a activelor si datoriilor din situatiile financiare si valoarea contabila neta
a acestora.
Datoriile cu impozitul pe profitul amanat sunt recunoscute pentru toate diferentele temporare cu
urmatoarele exceptii:
➢ Cand datoria privind impozitul pe profit amanat rezulta din recunoasterea initiala a fondului
comercial sau recunoasterea creantelor sau a datoriilor, rezultand din tranzactii altele decat
combinari de intreprinderi, iar, la momentul tranzactiei nu afecteaza nici profitul contabil nici
profitul impozabil;
➢ Diferentele temporare rezultate din investitiile in filiale si parti afiliate si interese in asocierile in
participatie cand anularea diferentelor temporare poate fi controlata si este probabil ca diferentele
temporare sa nu fie reluate in viitorul previzibil.
Creantele privind impozitul pe profit amanat sunt recunoscute pentru toate diferentele temporare, pentru
reportarea pierderilor si a creditelor fiscale neutilizate in limita probabilitatii ca va exista profit impozabil in
viitor fata de care pot fi utilizate pierderile si creditele fiscale neutilizate cu urmatoarele exceptii:
➢ Cand creanta privind impozitul pe profit amanat aferenta diferentelor temporare deductibile
rezulta din recunoasterea initiala a creantelor sau a datoriilor rezultand din tranzactii altele decat
combinari de intreprinderi, iar la momentul tranzactiei nu afecteaza nici profitul contabil nici
profitul impozabil;
➢ In cazul diferentelor temporare rezultate din investitiile in filiale si parti afiliate si interese in
asocierile in participatie, creantele privind impozitul pe profit amanat sunt recunoscute doar cand
exista posibilitatea ca diferentele temporare sa fie reluate intr-un viitor previzibil si sa existe profit
impozabil fata de care pot fi utilizate diferentele temporare.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
31
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Valoarea contabila a creantelor privind impozitul pe profit amanat este revizuita la data fiecarui bilant si
diminuata corespunzator in cazul in care nu mai exista posibilitatea ca sa fie disponibile profituri
impozabile care sa permita utilizarea unei parti sau a intregii creante privind impozitul pe profit amanat.
Creantele privind impozitul pe profit amanat nerecunoscute sunt reanalizate la data fiecarui bilant si sunt
recunoscute in masura in care exista posibilitatea unor profituri impozabile care sa permita stingerea
creantei privind impozitul pe profit amanat.
Creantele si datoriile privind impozitul pe profit amanat sunt evaluate la ratele de impozitare preconizate a
fi aplicabile pentru perioada in care activul este realizat sau datoria este decontata, pe baza ratelor de
impozitare (si a legilor fiscale) care au fost adoptate sau in mare masura adoptate pana la finalul
perioadei de raportare.
Impozitul pe profit amanat aferent elementelor recunoscute in afara contului de profit sau pierdere este
recunoscut in afara contului de profit sau pierdere. Elementele de impozit pe profit amanat sunt
recunoscute, in functie de natura tranzactiei ce sta la baza, in alte elemente ale rezultatului global sau
direct in capitalurile proprii.
Creantele si datoriile privind impozitul amanat sunt compensate daca exista un drept legal de a
compensa creantele privind impozitul curent cu datoriile privind impozitul curent si daca impozitul este
aferent aceleiasi entitati impozabile si este perceput de aceeasi autoritate fiscala.
Datoriile privind impozitul amanat sunt recunoscute pentru diferentele temporare impozabile rezultate cu
privire la investitiile in filiale, cu exceptia cazului in care Grupul este in masura sa controleze reluarea
diferentei temporare si este probabil ca diferenta temporara sa nu fie reluata in viitorul apropiat.
- Taxe aferente vanzarii
Veniturile, cheltuielile si activele sunt recunoscute la valoarea neta de taxe, cu exceptia urmatoarelor:
➢ Atunci cand o taxa ocazionata de achizitia unor active sau servicii nu este recuperabila de la
autoritatea fiscala, caz in care taxa este recunoscuta in costul de achizitie al activului sau ca parte
a cheltuielii, dupa caz;
➢ Creantele si datoriile care au taxele incluse in valoare.
Valoarea neta a taxei de recuperat sau de platit catre autoritatea fiscala este inclusa in valoarea
creantelor sau a datoriilor din situatia pozitiei financiare.
w) Dividende
Dividendele sunt inregistrate in anul in care au fost aprobate de actionari.
x) Tranzactii in moneda straina
Grupul isi translateaza tranzactiile si soldurile in moneda straina, in moneda functionala prin aplicarea
cursului de schimb dintre moneda functionala si moneda straina la data tranzactiei. Diferentele de curs
valutar rezultate din convertirea activelor si pasivelor monetare sau raportarea acestora la cursuri diferite
de cele la care au fost initial inregistrate in cursul perioadei, sau raportate in situatiile financiare anterioare
sunt recunoscute in contul de profit si pierdere consolidat in perioada in care apar.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
32
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
y) Instrumente Financiare Derivate
Grupul achizitioneaza prin contracte titei, produse petroliere si drepturi de emisii CO2 (cote CO2) si le
vinde la o data de livrare ulterioara. Aceste contracte expun Grupul, in primul rand la riscul modificarii
valorii de piata a titeiului si a produselor petroliere si volatilitatii preturilor pentru certificatele EUA. De
asemenea Grupul utilizeaza instrumente financiare (in principal optiuni, contracte swap si futures), pentru
acoperirea impotriva riscurilor asociate modificarilor valorii juste legate de anumite angajamente ferme si
tranzactii prognozate.
Folosirea instrumentelor financiare derivate este reglementata de politicile Grupului aprobate de Consiliul
de Administratie, care reglementeaza principiile folosirii instrumentelor financiare derivate.
Instrumentele financiare derivate sunt evaluate initial la valoarea justa de la data contractului si sunt
reevaluate la valoarea justa de la datele de raportare ulterioare.
Derivativele sunt inregistrate ca active financiare atunci cand valoarea justa este pozitiva si ca datorii
financiare cand valoarea justa este negativa.
O relatie de acoperire se califica pentru contabilitatea de acoperire impotriva riscurilor daca si numai daca
sunt indeplinite toate conditiile urmatoare:
• relatia de acoperire consta numai din instrumente de acoperire eligibile si elemente de acoperire
eligibile;
• la inceputul relatiei de acoperire, exista o desemnare formala si o documentare a relatiei de
acoperire, precum si obiectivul si strategia Grupului de management al riscului pentru realizarea
acoperirii. Documentatia trebuie sa includa identificarea instrumentului de acoperire, a
elementului acoperit, a naturii riscului acoperit si a modului in care Grupul va evalua daca relatia
de acoperire indeplineste cerintele de eficacitate a acoperirii.
• relatia de acoperire indeplineste urmatoarele cerinte de eficacitate a acoperirii:
➢ existenta unei relatii economice intre elementul acoperit si instrumentul de acoperire
➢ efectul riscului de credit nu domina modificarile de valoare care rezulta din acea relatie
economica;
➢ rata de acoperire a relatiei de acoperire este aceeasi cu cea care rezulta din cantitatea
de element acoperit pe care Grupul il acopera efectiv si din cantitatea de instrument de
acoperire pe care Grupul o foloseste de fapt pentru a acoperi cantitatea de element
acoperit.
In scopul contabilitatii de acoperire impotriva riscurilor, acoperirile sunt clasificate ca:
• Instrumente de acoperire a valorii juste pentru acoperirea expunerii la modificarile valorii juste a
unui activ sau pasiv recunoscut sau a unui angajament ferm nerecunoscut;
• Instrumente de acoperire a fluxurilor de trezorerie atunci cand se acopera expunerea la
variabilitatea fluxurilor de trezorerie fie datorita unui risc particular asociat unui activ sau unei datorii
recunoscute, fie unei tranzactii prognozate foarte probabile sau riscului valutar intr-un angajament
ferm nerecunoscut.
Incepand cu 1 ianuarie 2018, documentatia include identificarea instrumentului de acoperire impotriva
riscurilor, a elementului acoperit, tipul riscului acoperit si modul in care Grupul va evalua daca relatia de
acoperire atinge cerintele privind eficienta hedgingului (inclusiv analiza surselor de ineficienta a
acoperirilor si modul de determinare a raportului de acoperire).
La inceputul unei relatii de acoperire impotriva riscurilor, Grupul desemneaza si documenteaza in mod
formal relatia de acoperire impotriva careia doreste sa aplice contabilitatea de acoperire impotriva
riscurilor si obiectivul si strategia de gestionare a riscului pentru realizarea acoperirii.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
33
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Eficienta acoperirii este gradul in care modificarile valorii juste sau ale fluxurilor de numerar ale
elementului acoperit, atribuibile riscului acoperit, sunt compensate de modificarile valorii juste sau ale
fluxurilor de numerar ale instrumentului de acoperire. Instrumentele de acoperire a riscului sunt
considerate a fi eficiente atunci cand nivelul de eficienta este situat in intervalul 80% - 125%.
Eficienta ar trebui recunoscuta in masura valorii teoretice a instrumentului de acoperire impotriva
riscurilor, dupa luarea in considerare a efectelor fiscale.
Eficienta acoperirii este evaluata pe baza:
➢ testarii prospective efectuate in momentul in care tranzactiile sunt executate, pe baza metodei
derivatelor ipotetice;
➢ testarii retroactive la data bilantului.
Elementele de acoperire impotriva riscurilor care indeplinesc toate criteriile de eligibilitate pentru
contabilitatea de acoperire a riscurilor sunt contabilizate, dupa cum este descris mai jos:
Instrumentul de acoperire a valorii juste
O acoperire a valorii juste este o acoperire a expunerii la modificarile valorii juste a unui activ sau a unei
datorii recunoscute sau a unui angajament ferm nerecunoscut anterior sau a unei parti identificate a unui
astfel de activ, datorie sau angajament ferm care este atribuita unui anumit risc si ar putea afecta contul
de profit sau pierdere.
Grupul cumpara titei de pe piata, il rafineaza si mai tarziu vinde produsele finite (de exemplu: benzina,
motorina, carburant, etc.). De asemenea, Grupul achizitioneaza drepturi de emisii CO2 in scopul
indeplinirii cotei anuale in conformitate cu legislatia Uniunii Europene referitoare la Emisiile de Carbon,
comercializare si livrarea.
Grupul acopera preturile stocurilor (atat la materie prima cat si la produse) peste BOS (base operating
stock) si drepturi de emisii CO2 folosind instrumente futures pentru o perioada care se apropie
aproximativ de durata ciclului de functionare.
Contabilitatea de hedging este aplicata pentru instrumentele futures. Modificarea valorii juste a unui
instrument de acoperire este recunoscuta in contul de profit sau pierdere drept cost de vanzare.
Modificarea in valoarea justa a elementului acoperit care poate fi atribuita riscului acoperit este
inregistrata ca parte a valorii contabile a stocurilor si este, de asemenea, recunoscuta in contul de profit
sau pierdere drept cost de vanzare. In cazul in care elementul acoperit este derecunoscut, valoarea justa
neamortizata este recunoscuta imediata in contul de profit sau pierdere (a se vedea nota 32.5).
Instrumentul de acoperire a fluxului de numerar
O acoperire a fluxurilor de numerar este o acoperire a expunerii la variabilitatea fluxurilor de numerar
care:
• este atribuita unui anumit risc asociat cu un activ sau cu o datorie recunoscuta sau cu o
tranzactie prognozata foarte probabila;
si
• ar putea afecta profitul sau pierderea.
Grupul cumpara titei de pe piata, il rafineaza si mai tarziu vinde produsele finite (de exemplu: benzina,
motorina, carburant, etc.) si certificate EUA. Pe parcursul unei perioade date, volatilitatea asociata cu
piata petrolului, atat la materie prima cat si la produse finite, este transmisa marjei de refinare a grupului
(diferenta intre pretul de achizitie al titeiului si pretul de vanzare al produselor finite). De asemenea,
volatilitatea drepturi de emisii CO2 poate expune Grupul la o variabilitate semnificativa a fluxului de
numerar. Pentru a reduce aceaste volatilitati, Grupul acopera marja de rafinare cu o tranzactie swap pe
un cos de acoperire relevant pentru acea perioada si drepturi de emisii CO2.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
34
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Instrumentul de acoperire a fluxului de numerar se aplica instrumentelor swap pentru marja de rafinare si
instrumentelor futures pentru drepturi de emisii CO2.
Acoperirea fluxurilor de numerar este contabilizata dupa cum urmeaza:
• portiunea din castigul sau pierderea din instrumentul de acoperire impotriva riscului care este
determinata a fi o acoperire efectiva este recunoscuta in capitalurile proprii;
• ca alte venituri globale;
• orice parte ineficienta este recunoscuta imediat in contul de profit sau pierdere.
Sumele recunoscute ca alte elemente ale rezultatului global sunt transferate in contul de profit sau
pierdere atunci cand tranzactia acoperita afecteaza profitul sau pierderea (a se vedea Nota 32.5).
Modificarea valorii juste a instrumentelor derivate, ce nu sunt utilizate in contabilitatea de hedging, sunt
recunoscute in contul de profit sau pierdere in perioada aferenta acestor tranzactii.
z) Drepturi de emisie
Operatiunilor de rafinare si petrochimie ale Grupului i-au fost alocate cote gratuite de emisii de CO2
(certificate). Pentru perioada 2021 - 2025 cotele au fost validate de catre Uniunea Europeana si sunt
postate pe site-ul Ministerului Mediului din Romania. Grupul isi contabilizeaza datoria aferenta acestor
emisii folosind metoda datoriei nete. Datoria este recunoscuta numai in momentul in care emisiile actuale
depasesc cota alocata pentru companiile respective. Venitul este recunoscut numai atunci cand
certificatele in exces sunt vandute pe piata.
aa) Evaluarea valorii juste
Grupul masoara instrumente financiare, cum ar fi instrumente financiare derivate la valoarea justa, la
fiecare data a bilantului.
Valoarea justa este pretul care ar fi primit pentru a vinde un activ sau pretul platit pentru a transfera un
pasiv intr-o tranzactie ordonata intre participantii la piata la data evaluarii. Masurarea valorii juste se
bazeaza pe prezumtia ca tranzactia de vanzare a activului sau de transfer al pasivului are loc fie:
• Pe piata principala a activului sau pasivului;
Sau
• In lipsa unei piete principale, pe cea mai avantajoasa piata a activului sau pasivului.
Piata principala sau cea mai avantajoasa trebuie sa fie accesibila de catre Grup.
Valoarea justa a unui activ sau a unei datorii este masurata pe baza ipotezelor pe care participantii pe
piata le-ar folosi la stabilirea pretului activului sau pasivului, presupunand ca participantii pe piata
actioneaza in interesul lor economic.
Evaluarea la valoarea justa a unui activ nefinanciar tine seama de capacitatea participantului de a genera
beneficii economice prin utilizarea activului in cea mai mare si cea mai buna utilizare a acestuia sau prin
vanzarea acestuia unui alt participant la piata care ar folosi activul in cea mai mare si cea mai buna
utilizare.
Grupul utilizeaza tehnici de evaluare care sunt adecvate in circumstante si pentru care sunt disponibile
suficiente date pentru a masura valoarea justa, pentru a maximiza utilizarea intrarilor observabile
relevante si pentru a minimiza utilizarea intrarilor neobservabile.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
35
2. SUMARUL PRINCIPALELOR POLITICI CONTABILE (continuare)
Toate activele si pasivele pentru care valoarea justa este evaluata sau prezentata in situatiile financiare
sunt clasificate in ierarhia valorii juste, descrisa dupa cum urmeaza, pe baza intrarilor de nivel inferior
care sunt semnificative pentru masurarea valorii juste in ansamblu:
• Nivelul 1 - Preturile de piata cotate (neajustate) pe pietele active pentru active sau pasive identice;
• Nivelul 2 - Tehnici de evaluare pentru care nivelul de intrare cel mai scazut care este semnificativ
pentru masurarea valorii juste poate fi observat direct sau indirect;
• Nivelul 3 - Tehnici de evaluare pentru care nivelul de intrare cel mai scazut, care este semnificativ
pentru masurarea valorii juste, este neobservat.
Pentru activele si pasivele recunoscute in situatiile financiare la valoarea justa pe o baza periodica,
Grupul determina daca transferurile au avut loc intre nivelele din ierarhie prin re-evaluarea clasificarii (pe
baza celei mai scazute intrari care este semnificativa pentru valoarea justa masurata ca intreg) la sfarsitul
fiecarei perioade de raportare.
In scopul prezentarii informatiilor privind valoarea justa, Grupul a determinat clasele de active si pasive pe
baza naturii, caracteristicilor si riscurilor activului sau pasivului si nivelului ierarhiei valorii juste, asa cum
s-a explicat mai sus.
ab) Clasificarea curenta / non- curenta
Grupul prezinta activele si pasivele in situatia pozitiei financiare pe baza clasificarii curent / non-curent.
Un activ este curent cand acesta este:
• Asteptat sa fie realizat sau destinat a fi vandut sau consumat in ciclul normal de functionare;
• Detinut in principal in scopul tranzactionarii;
• Se asteapta sa se realizeze in termen de douasprezece luni dupa perioada de raportare;
Sau
• Numerarul sau echivalentul de numerar, cu exceptia cazului in care este restrictionat sa fie
schimbat sau utilizat pentru decontarea unui pasiv timp de cel putin douasprezece luni dupa
perioada de raportare.
Toate celelalte active sunt clasificate drept active imobilizate (non-curente).
O datorie este actuala atunci cand:
• Este de asteptat sa fie decontata in ciclul normal de operare;
• Este detinuta in principal in scopul tranzactionarii;
• Se va deconta in termen de douasprezece luni dupa perioada de raportare;
Sau
• Nu exista dreptul neconditionat de a amana decontarea datoriei timp de cel putin douasprezece
luni dupa perioada de raportare.
Grupul clasifica toate celelalte datorii ca imobilizate.
Creantele si pasivele privind impozitul amanat sunt clasificate ca active si pasive imobilizate (non-
curente).
ac) Active si datorii contingente
Datoriile contingente nu sunt inregistrate in situatiile financiare consolidate. Acestea sunt prezentate, cu
exceptia cazului in care posibilitatea iesirii de resurse ce implica beneficii economice este redusa.
Activele contingente nu sunt inregistrate in situatiile financiare, dar sunt prezentate atunci cand o intrare
de beneficii economice este probabila.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
36
3. IMOBILIZARI NECORPORALE
Sume exprimate in USD
Programe
informatice
Altele
Imobilizari
necorporale
in curs
Total
Cost
Sold initial la 1 ianuarie 2020
35.864.711
40.209.168
5.296.415
81.370.294
Cresteri
10.278
306.183
2.672.640
2.989.101
Transferuri din imobilizari in curs
2.424.150
3.076.550
(5.500.700)
-
Transferuri si reclasificari*
-
-
1.727.341
1.727.341
Sold final la 31 decembrie 2020
38.299.139
43.591.901
4.195.696
86.086.736
Cresteri
1.566
-
1.475.147
1.476.713
Transferuri din imobilizari in curs
3.341.459
528.540
(3.869.999)
-
Transferuri si reclasificari*
-
-
117.442
117.442
Sold final la 31 decembrie 2021
41.642.164
44.120.441
1.918.286
87.680.891
Amortizare cumulata
Sold initial la 1 ianuarie 2020
(35.070.216)
(37.252.098)
(523.380)
(72.845.694)
Amortizare inregistrata in cursul anului
(1.290.912)
(979.223)
-
(2.270.135)
Sold final la 31 decembrie 2020
(36.361.128)
(38.231.321)
(523.380)
(75.115.829)
Amortizare inregistrata in cursul anului
(1.741.555)
(1.353.800)
-
(3.095.355)
Sold final la 31 decembrie 2021
(38.102.683)
(39.585.121)
(523.380)
(78.211.184)
Valoare contabila neta
La data de 31 decembrie 2020
1.938.011
5.360.580
3.672.316
10.970.907
La data de 31 decembrie 2021
3.539.481
4.535.320
1.394.906
9.469.707
*) Include transferuri din proprietate, imobilizari corporale, reclasificari intre categorii si alte ajustari
Cea mai mare parte din „Altele” (imobilizari necorporale) se refera la licente.
Sume exprimate in RON (informatii suplimentare – a se vedea nota 2(e))
Programe
informatice
Altele
Imobilizari
necorporale
in curs
Total
Cost
Sold initial la 1 ianuarie 2020
156.753.892
175.742.211
23.149.041
355.645.144
Cresteri
44.922
1.338.234
11.681.308
13.064.464
Transferuri din imobilizari in curs
10.595.232
13.446.677
(24.041.909)
-
Transferuri si reclasificari*
-
-
7.549.689
7.549.689
Sold final la 31 decembrie 2020
167.394.047
190.527.122
18.338.129
376.259.297
Cresteri
6.845
-
6.447.425
6.454.270
Transferuri din imobilizari in curs
14.604.515
2.310.090
(16.914.605)
-
Transferuri si reclasificari*
-
-
513.302
513.302
Sold final la 31 decembrie 2021
182.005.406
192.837.211
8.384.252
383.226.870
Amortizare cumulata
Sold initial la 1 ianuarie 2020
(153.281.393)
(162.817.744)
(2.287.537)
(318.386.674)
Amortizare inregistrata in cursul anului
(5.642.189)
(4.279.891)
-
(9.922.080)
Sold final la 31 septembrie 2020
(158.923.582)
(167.097.635)
(2.287.537)
(328.308.754)
Amortizare inregistrata in cursul anului
(7.611.814)
(5.917.054)
-
(13.528.868)
Sold final la 31 decembrie 2021
(166.535.397)
(173.014.688)
(2.287.537)
(341.837.622)
Valoare contabila neta
La data de 31 decembrie 2020
8.470.465
23.429.487
16.050.592
47.950.543
La data de 31 decembrie 2021
15.470.010
19.822.523
6.096.715
41.389.248
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
37
4. FOND COMERCIAL
Valoarea contabila a fondului comercial la data de 31 decembrie 2021 si la 31 decembrie 2020 a fost de
82.871.706 USD (362.207.365 RON).
Intreaga valoare contabila a fondului comercial a fost alocata pentru Unitatea Generatoare de Numerar
Downstream Romania. Celelalte doua unitati generatoare de numerar ale Grupului sunt: Rafinariile si
Petrochimia.
Unitatea generatoare de numerar Downstream Romania cuprinde activitatile de retail si en gros ale
Rompetrol Downstream SRL si activitatea en gros sustinuta de depozitele de stocare detinute de
Rom Oil SA.
Test de depreciere
Grupul a efectuat un test de depreciere in ceea ce priveste valoarea fondului comercial la 31 decembrie
2021 pentru unitatea generatoare de numerar Downstream Romania. In baza acestui test, nu a fost
identificata nici o depreciere a valorii fondului comercial. Pentru detalii suplimentare consultati Nota 6.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
38
5. IMOBILIZARI CORPORALE
Sume exprimate in USD
Terenuri
Cladiri
Instalatii si
echipamente
Autovehicule
si altele
Imobilizari
corporale in
curs
Total
Cost
La 1 ianuarie 2020
69.198.085
686.315.654
1.286.858.834
131.776.943
151.573.371
2.325.722.887
Achizitii
-
590.394
491.896
176.696
118.232.289
119.491.275
Transferuri din imobilizari in curs
372.949
29.943.496
85.530.114
5.586.894
(121.433.453)
-
Ajustari din reevaluare
-
2.501.751
-
-
-
2.501.751
Iesiri
-
(4.568.601)
(14.078.619)
(2.634.497)
(49.275)
(21.330.992)
Transferuri si reclasificari*
-
-
303
1.284
(1.823.761)
(1.822.174)
La 31 decembrie 2020
69.571.034
714.782.694
1.358.802.528
134.907.320
146.499.171
2.424.562.747
Achizitii
-
758.002
415.441
58.957
48.187.494
49.419.894
Transferuri din imobilizari in curs
22.060
21.656.927
70.555.351
5.189.096
(97.423.434)
-
Ajustari din reevaluare
32.463.419
(60.308.925)
149.974.537
5.265.777
-
127.394.807
Iesiri
(372.949)
(1.908.114)
(519.906)
(625.661)
(21.459)
(3.448.089)
Eliminarea amortizarii cumulate fata de valoarea contabila bruta a activelor reevaluate*
(9.903.032)
(132.330.620)
(880.994.848)
(117.982.853)
(379.948)
(1.141.591.300)
La 31 decembrie 2021
91.780.532
542.649.964
698.233.103
26.812.635
96.861.824
1.456.338.059
Amortizarea cumulata & Ajustari de depreciere
La 1 ianuarie 2020
(78.373)
(182.861.249)
(830.162.192)
(103.169.761)
(29.496.409)
(1.145.767.984)
Amortizarea inregistrata in cursul anului
-
(39.163.338)
(70.182.127)
(8.364.526)
-
(117.709.991)
Amortizarea aferenta activelor cedate
-
609.792
13.213.862
1.611.693
-
15.435.347
Ajustari de depreciere
(1.885.934)
(2.896.746)
(110.903)
-
(3.273.976)
(8.167.559)
Transferuri si reclasificari*
-
-
(1.253)
(335)
-
(1.588)
La 31 decembrie 2020
(1.964.307)
(224.311.541)
(887.242.613)
(109.922.929)
(32.770.385)
(1.256.211.775)
Amortizarea inregistrata in cursul anului
-
(40.418.849)
(69.580.852)
(8.172.356)
-
(118.172.057)
Amortizarea aferenta activelor cedate
-
59.585
51.175
151.990
-
262.750
Ajustari de depreciere
2.078.779
23.175.047
12.815.192
24.362
27.460
38.120.839
Eliminarea amortizarii cumulate fata de valoarea contabila bruta a activelor reevaluate*
9.903.032
132.328.350
881.093.611
117.981.544
-
1.141.306.536
La 31 decembrie 2021
10.017.503
(109.167.409)
(62.863.488)
62.611
(32.742.925)
(194.693.707)
Valoarea contabila neta la 31 decembrie 2020
67.606.727
490.471.153
471.559.915
24.984.391
113.728.786
1.168.350.972
Valoarea contabila neta la 31 decembrie 2021
101.798.036
433.482.555
635.369.615
26.875.247
64.118.899
1.261.644.352
*) Include transferul de la imobilizari corporale la stocuri si imobilizari necorporale si alte ajustari in valoare de 284 mii USD (2020: 1,8 milioane USD).
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
39
5. IMOBILIZARI CORPORALE (continuare)
Sume exprimate in RON (informatii suplimentare – a se vedea nota 2(e))
Terenuri
Cladiri
Instalatii si
echipamente
Autovehicule
si altele
Imobilizari
corporale in
curs
Total
Cost
La 1 ianuarie 2020
302.444.070
2.999.679.829
5.624.473.906
575.957.485
662.481.733
10.165.037.022
Achizitii
-
2.580.435
2.149.930
772.285
516.757.866
522.260.516
Transferuri din imobilizari in curs
1.630.048
130.874.038
373.826.469
24.418.638
(530.749.193)
-
Ajustari din reevaluare
-
10.934.403
-
-
-
10.934.403
Iesiri
-
(19.967.984)
(61.533.420)
(11.514.596)
(215.366)
(93.231.367)
Transferuri si reclasificari*
-
-
1.324
5.612
(7.971.123)
(7.964.187)
La 31 decembrie 2020
304.074.118
3.124.100.721
5.938.918.209
589.639.424
640.303.916
10.597.036.387
Achizitii
-
3.312.999
1.815.768
257.683
210.613.080
215.999.530
Transferuri din imobilizari in curs
96.418
94.655.931
308.376.273
22.679.982
(425.808.603)
-
Ajustari din reevaluare
141.887.866
(263.592.220)
655.493.708
23.015.130
-
556.804.484
Iesiri
(1.630.048)
(8.339.794)
(2.272.353)
(2.734.577)
(93.791)
(15.070.563)
Eliminarea amortizarii cumulate fata de valoarea contabila bruta a activelor reevaluate*
(43.283.180)
(578.377.439)
(3.850.564.181)
(515.667.657)
(1.660.640)
(4.989.553.097)
La 31 decembrie 2021
401.145.173
2.371.760.198
3.051.767.423
117.189.986
423.353.962
6.365.216.742
Amortizarea cumulata & Ajustari de depreciere
La 1 ianuarie 2020
(342.545)
(799.231.661)
(3.628.389.893)
(450.924.074)
(128.919.955)
(5.007.808.128)
Amortizarea inregistrata in cursul anului
-
(171.171.201)
(306.745.022)
(36.558.834)
-
(514.475.058)
Amortizarea aferenta activelor cedate
-
2.665.218
57.753.827
7.044.227
-
67.463.271
Ajustari de depreciere
(8.242.852)
(12.660.808)
(484.724)
-
(14.309.565)
(35.697.948)
Transferuri si reclasificari*
-
-
(5.476)
(1.464)
-
(6.941)
La 31 decembrie 2020
(8.585.397)
(980.398.452)
(3.877.871.289)
(480.440.146)
(143.229.520)
(5.490.524.803)
Amortizarea inregistrata in cursul anului
-
(176.658.663)
(304.117.031)
(35.718.916)
-
(516.494.610)
Amortizarea aferenta activelor cedate
-
260.428
223.671
664.301
-
1.148.399
Ajustari de depreciere
9.085.719
101.291.177
56.011.359
106.479
120.019
166.614.752
Eliminarea amortizarii cumulate fata de valoarea contabila bruta a activelor reevaluate*
43.283.180
578.367.518
3.850.995.844
515.661.936
-
4.988.308.478
La 31 decembrie 2021
43.783.502
(477.137.993)
(274.757.446)
273.653
(143.109.500)
(850.947.784)
Valoarea contabila neta la 31 decembrie 2020
295.488.722
2.143.702.268
2.061.046.920
109.199.278
497.074.396
5.106.511.584
Valoarea contabila neta la 31 decembrie 2021
444.928.676
1.894.622.205
2.777.009.978
117.463.639
280.244.461
5.514.268.958
*) Include transferul de la imobilizari corporale la stocuri si imobilizari necorporale in valoare de 1,24 milioane RON (2020: 7,87 milioane RON).
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
40
5. IMOBILIZARI CORPORALE (continuare)
In 2021 din totalul achizitiilor pentru imobilizari in curs, cele mai semnificative se refera la urmatoarele
proiecte in ceea ce priveste Rompetrol Rafinare SA: repornire rafinarie- incident 2021 in valoare de 21,4
milioane USD, autorizari ISCIR (Inspectia de Stat pentru controlul Cazanelor, Recipientelor sub Presiune
si Instalatiilor de Ridicat) in valoare de 2,08 milioane USD, inlocuire echipamente strategice (rotori) in
valoare de 4,7 milioane USD, inlocuire catalizator DHT in valoare de 1,73 milioane USD, inlocuirea
conductelor de apa pentru stingerea incendiilor in valoare de1,3 milioane USD, swing PP la HDPE in
valoare de 0,5 milioane USD. Achizitii pentru imobilizari in curs in rafinaria Vega in valoare de 4,5
milioane USD, in Rompetrol Downstream in valoare de 3,8 milioane USD, in Romoil in valoare de 1,7
milioane USD si in Rompetrol Gas in valoare de 1,1 milioane USD. O parte din aceste proiecte a fost
transferata in imobilizari corporale.
In 2020 din totalul achizitiilor pentru imobilizari in curs, cele mai semnificative se refera la urmatoarele
proiecte in ceea ce priveste Rompetrol Rafinare SA: inlocuire catalizatori in valoare de 13,65 milioane
USD, autorizari ISCIR (Inspectia de Stat pentru controlul Cazanelor, Recipientelor sub Presiune si
Instalatiilor de Ridicat) in valoare de 21,84 milioane USD, reabilitare rezervor in valoare de 2,73 milioane
USD, revizia generala 2020 pentru rafinarie si petrochimie in valoare de 40,31 milioane USD, reabilitarea
unitatii de cracare catalitica fluida (FCC) in valoare de 6 milioane USD, inlocuire reactor, imbunatatire
functionare cocker, imbunatatire sistem IPPA si rampa CF, inlocuirea intrerupatoarelor si retelelor vechi,
proiectarea detaliata a sistemului de stingere a incendiilor si alte proiecte mici totalizand 18,47 milioane
USD. Achizitii pentru imobilizari in curs in rafinaria Vega in valoare de 5,6 milioane USD, in Rompetrol
Downstream in valoare de 5,5 milioane USD, in Romoil in valoare de 2,9 milioane USD si in Rompetrol
Gas in valoare de 1 milion USD. O parte din aceste proiecte a fost transferata in imobilizari corporale.
- Imobilizari in curs
La sfarsitul anului 2021 proiectele principale ramase in imobilizari in curs se refera la: repornire rafinarie
incident 2021 in valoare 8,54 milioane USD, inlocuire echipamente strategice in valoare de 4,71 milioane
USD, autorizari ISCIR (Inspectia de Stat pentru controlul Cazanelor, Recipientelor sub Presiune si
Instalatiilor de Ridicat) in valoare de 2,08 milioane USD, inlocuirea conductelor de apa pentru stingerea
incendiilor in valoare de 1,32 milioane USD, pregatirea pentru revizia generala din 2024 si unitatea HPP
in valoare de 1,86 milioane USD, reabilitare rezervoare in valoare de 0,9 milioane USD, fiabilitate unitate
de hidrocracare usoare in valoare de 0,97 milioane USD, si alte proiecte in curs in rafinarie (aproximativ
10,5 milioane USD).
In anul 2021, Rompetrol Downstream a continuat procesul de extindere a retelei prin deschiderea de
statii noi si rebrandingul celor existente. Valoarea investitiei a fost de 17,75 milioane USD.
In soldul ramas, la 31 decembrie 2021, 22,17 milioane USD reprezinta active in curs de constructie in
ceea ce priveste dezvoltarea retelei de vanzare cu amanuntul.
La sfarsitul anului 2020, proiectele principale ramase in imobilizari in curs se refera la: reabilitare rezervor
in valoare de 4,4 milioane USD, autorizari ISCIR (Inspectia de Stat pentru controlul Cazanelor,
Recipientelor sub Presiune si Instalatiilor de Ridicat) in valoare de 27,07 milioane USD, APC (adica
Advance Process Control) in toate instalatiile rafinarie in valoare de 3,05 milioane USD, inlocuire reactor,
imbunatatire functionare cocker, imbunatatire sistem IPPA si rampa CF, inlocuirea intrerupatoarelor si
retelelor vechi, proiectarea detaliata a sitemului de stingere a incendiilor, conducte noi, maximizarea
utilizarii unitatii de condensare, inlocuire parte electica totalizand 16,8 milioane USD, piese de schimb in
capex 4,5 milioane USD si alte proiecte in curs in rafinarie in valoare totala de 13,9 milioane USD.
In anul 2020, Rompetrol Downstream a continuat procesul de extindere a retelei prin deschiderea de
statii noi si rebrandingul celor existente. Valoarea investitiei a fost de 12,48 milioane USD.
In soldul ramas, la 31 decembrie 2020, 22,46 milioane USD reprezinta active in curs de constructie in
ceea ce priveste dezvoltarea retelei de vanzare cu amanuntul.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
41
5. IMOBILIZARI CORPORALE (continuare)
- Iesiri
3,4 milioane USD active cedate in anul 2021 se refera la Rompetrol Downstream si sunt aferente vanzarii
a 2 benzinarii catre Rompetrol Development, ca parte a Fondului Energetic de Investitii kazah - roman.
In 2020, din totalul activelor cedate in valoare de 21,3 milioane USD, 12,4 milioane USD se refera la
inlocuirea catalizatorilor in instalatiile din Rompetrol Rafinare SA si 5,37 milioane USD pentru Rompetrol
Downstream aferente vanzarii a 4 benzinarii catre Rompetrol Development, ca parte a Fondului Energetic
de Investitii kazah - roman.
- Capitalizarea costurilor de indatorare
In anul 2021 proiectele de investitii au fost finantate din fluxurile operationale de numerar ale Grupului,
prin urmare nu a fost capitalizat niciun cost de indatorare direct atribuibil achizitiei, constructiei sau
productiei unui activ eligibil a fost capitalizat in cursul anului 2021 (2020: USD zero). Fondurile de
imprumut ale Grupului obtinute in general pentru afacere nu sunt utilizate in scopul obtinerii unui activ
eligibil, astfel incat conducerea a stabilit ca niciun cost al imprumutului nu este considerat in 2021 si 2020
ca fiind eligibil pentru capitalizare prin aplicarea unei rate de capitalizare a cheltuielilor pentru activ.
- Deprecierea
Grupul efectueaza anual evaluarea privind ajustarile de depreciere pentru fiecare entitate in functie de
considerente specifice, si luand in calcul estimari ale fluxurilor de numerar viitoare. Grupul a efectuat un
test de depreciere in ceea ce priveste valoarea imobilizarilor corporale si a drepturilor de utilizare la
31 decembrie 2021 pentru unitatile generatoare de numerar detaliate mai jos in Nota 6.
- Reevaluarea imobilizarilor corporale
Incepand cu exercitiul financiar incheiat la 31 decembrie 2021, Grupul implementeaza schimbarea
voluntara a politicii contabile privind evaluarea tuturor echipamentelor si terenurilor Grupului la valoarea
justa deoarece noua metoda conduce la obtinerea de informatii mai relevante si fiabile. Constructiile sunt
evaluate folosind metoda valorii juste incepand cu 31 decembrie 2017, ca urmarea a schimbarii voluntare
a politicii contabile.
La data reevaluarii la 31 decembrie 2021, valorile juste ale proprietatilor se bazeaza pe evaluari efectuate
de PricewaterhouseCoopers Management Consultants S.R.L., un evaluator independent acreditat cu
experienta in exercitii similare de evaluare. Valoarea justa a proprietatilor a fost determinata folosind
abordarea costului net de inlocuire pentru majoritatea activelor, dar si abordarea pietei a fost aplicata
pentru un numar de active, cum ar fi terenuri si cladiri rezidentiale. Evaluarile echipamentelor au fost
efectuate de catre evaluator pe baza metodei costului net de inlocuire si ulterior elementele au fost
testate pentru depreciere. Un castig net din reevaluarea imobilizarilor corporale de 195,9 milioane USD a
fost recunoscut in alte elemente ale rezultatului global la 31 decembrie 2021.
Evaluarea la valoarea justa a imobilizarilor corporale este considerata la Nivelul 3, avand in vedere ca
tehnicile de evaluare utilizeaza informatii care au un efect semnificativ asupra valorii juste inregistrate
care nu se bazeaza pe date observabile de piata. Detalii despre tehnicile de evaluare utilizate si
informatiile cheie sunt detaliate mai jos.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
42
5. IMOBILIZARI CORPORALE (continuare)
Descrierea tehnicilor de evaluare utilizate si a elementelor cheie pentru evaluarea imobilizarilor
corporale
Mijloc Fix
Tehnica de
evaluare
Informatii semnificativ neobservabile
Interval (medie ponderata)
Rafinaria
Petromidia
Costul net de
inlocuire
Capacitatea proiectata a rafinarie de procesare
a titeiului
5,320 mii tone/an (110 mii bbl/zi)
Costul unitar al unei distilari atmosferice pentru
o rafinarie de titei greu, presupunand costuri
„ISBL” – Inside Battery Limit si costuri
„overnight” (excluzand costurile “off-site”,
finantarea sau alte costuri);
30,6 USD/tona
Factorul de complexitate Nelson
10,5
Rafinaria Vega
Costul net de
inlocuire
Capacitatea proiectata a rafinarie de procesare
a titeiului
500 mii tone/an (11 mii bbl/day)
Costul unitar al unei distilari atmosferice pentru
o rafinarie de titei greu, presupunand costuri
„ISBL” – Inside Battery Limit si costuri
„overnight” (excluzand costurile “off-site”,
finantarea sau alte costuri);
59,9 USD / ton
Factorul de complexitate Nelson
Instalatie de distilare in vid 2,0
n-hexan 1,5
Rectificare 1,0
Rompetrol
Downstream
Costul net de
inlocuire
Rezervor - metoda costului capacitatii
16,624 USD – 19,102 USD
Constructia subterana aferenta rezervorului –
metoda capacitatii de cost
21,632 USD – 23,862 USD
Conducte si retea tehnologica – cost de
achizitie ajustat cu indicele CET / rata inflatiei
623 USD/m
2
– 1.084 USD/m
2
Rompetrol Gas
Costul net de
inlocuire
GPL si rezervoare de apa – metoda capacitatii
de cost
Skid - metoda capacitatii de cost
158 mii USD – 296 mii USD
RomOil
Costul net de
inlocuire
Rezervor - metoda costului capacitatii
352 USD pentru rezervoare cu o
capacitate de 1.000 mc – 805
USD pentru rezervoare cu o
capacitate de 5.000 mc
Constructie speciala (adica platforme) – cost
de inlocuire estimat pe baza catalogului
IROVAL
99 USD/m
2
Instalatiile si utilitatile secundare din afara amplasamentului Petromida reprezinta aproximativ 42% din
costurile totale Inside Baterry Limit (“ISBL”) ale principalelor unitati de productie aferente rafinariei
Petromidia. Activele externe si productive nu fac parte din facilitatile rafinariei Petromidia
Vega este in prezent o rafinarie de nisa specializata in productia de solventi si hexan si una dintre cele
mai vechi rafinarii din Romania. Activele evaluate sunt unitati de productie, depozite de materii prime si
produse (semi) finite, unitati secundare si utilitati. Instalatiile si utilitatile secundare in afara
amplasamentului, inclusiv depozitele de titei si produsele (semi) finite - reprezinta aproximativ 42% din
costurile totale ISBL ale principalelor unitati de productie prezentate mai sus. Acest procent a fost ajustat
cu un factor de 1,9 dat fiind procesul tehnologic care presupune capacitati de stocare mult mai mari fata
de Petromidia si implicit retele de utilitati mai extinse.
Pentru ambele rafinarii, costul brut de inlocuire pentru cladirile si constructiile speciale, pentru care erau
disponibile informatii tehnice, a fost estimat pe baza caracteristicilor tehnice, folosind cataloage pentru
costurile de constructie si ajustari corespunzatoare.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
43
5. IMOBILIZARI CORPORALE (continuare)
Costul brut de inlocuire pentru caile ferate Petromidia, rampele si turnurile de racire si rezervoarele PEM
si VEGA au fost estimate pe baza costurilor si volumelor unitare. Costul de inlocuire brut pentru active
specializate a rezultat din actualizarea valorii de achizitie/valorii reevaluate cu indici specifici sau indicele
preturilor de consum.
Valoarea justa a terenului Grupului a fost estimata folosind abordarea bazata pe piata, metoda
comparatiei directe. Pentru acestea au fost analizate tranzactiile si ofertele de teren sau teren industrial,
unde sunt deja in functiune instalatii industriale.
Estimarea deprecierii s-a bazat pe data achizitiei inregistrata in contabilitate si upgrade-urile ulterioare,
tinand cont de mediul de utilizare si de timpul normal/tehnic de functionare pentru diferitele categorii de
active.
Reconcilierea valorii contabile:
milioane
USD
Terenuri
Cladiri
Instalatii si
echipamente
Mobilier si
altele
Total
Valoarea contabila si valoarea justa la
31 decembrie 2020
67,61
490,47
471,56
24,98
1.054,62
Castiguri din reevaluare
37,49
90,73
204,38
10,28
342,87
Pierderi din reevaluare
(5,03)
(151,04)
(54,40)
(5,01)
(215,48)
Amortizarea inregistrata in cursul anului
-
(40,42)
(69,58)
(8,17)
(118,17)
Aditii / Iesiri / Transferuri si reclasificari
1,73
43,74
83,42
4,80
133,68
Valoarea contabila si valoarea justa la
31 decembrie 2021
101,80
433,48
635,37
26,88
1.197,53
*Valoarea contabila la 31 decembrie 2020 include cladiri evaluate la valoarea reevaluata
**Valoarea contabila nu include Constructiile in curs in valoare de 64,1 milioane USD (2021: 280,2 milioane lei). Impactul
transferurilor si reclasificarilor de 133,68 milioane USD este prezentat in Nota 5
In cazul in imobilizarile corporale ar fi fost masurate utilizand modelul de cost, valoarea contabila ar fi fost,
dupa cum urmeaza:
milioane
USD
31 decembrie 2021
Terenuri
Cladiri
Instalatii si
echipamente
Mobilier si
altele
Total
Cost
69,22
735,29
1.429,25
139,53
2.373,29
Amortizarea cumulata si ajustari de depreciere
(1,96)
(264,67)
(956,77)
(117,94)
(1.341,35)
Valoarea contabila neta
67,26
470,62
472,48
21,59
1.031,94
31 decembrie 2020
Cost
69,57
714,78
1.358,80
134,91
2.278,06
Amortizarea cumulata si ajustari de depreciere
(1,96)
(224,31)
(887,24)
(109,92)
(1.223,44)
Valoarea contabila neta
67,61
490,47
471,56
24,98
1.054,62
- Mijloace fixe gajate
Grupul a gajat imobilizari corporale cu o valoare contabila de 407 milioane USD (2020: 390 milioane
USD) pentru asigurarea facilitatilor de credit acordate entitatilor din Grup.
In anul 2010 in cadrul Rompetrol Rafinare SA (“Societatea”) ANAF a instituit sechestru asigurator asupra
tuturor mijloacelor fixe si a investitiilor precum si asupra titlurilor de participare in valoare de
1.595.020.055 RON in favoarea Statului Roman (reprezentat de ANAF). Asupra acestor titluri s-a
constituit o garantie de rang 2 in favoarea KMG International N.V.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
44
5. IMOBILIZARI CORPORALE (continuare)
Cu privire la garantiile in favoarea ANAF, in data de 10 septembrie 2010, ANAF a instituit un sechestru
asigurator asupra participatiilor detinute de Societate in filialele sale, precum si asupra activelor mobile si
imobile ale Societatii, mai putin stocurile. Sechestrul asigurator are la baza articolul 129 din Codul de
Procedura Fiscala si principala consecinta consta in faptul ca Societatea nu poate sa vanda / transfere
activele aflate sub sechestru.
In baza Memorandumului de Intelegere incheiat de KMG International NV cu Statul Roman si aprobat de
HG nr. 35/2014, ANAF ar fi trebuit sa ridice si sa revoce sechestrul instituit la 10 septembrie 2010. La
data acestor situatii financiare ANAF un a aplicat cerintele Memorandumului de Intelegere si nu a ridicat
sechestrul asigurator.
In data de 9 mai 2016, societatii Rompetrol Rafinare SA i s-a comunicat faptul ca a fost inclusa ca parte
responsabila civilmente, intr-un dosar in curs de ancheta la DIICOT (a se vedea nota 30). De asemenea,
la aceeasi data a fost aplicata masura sechestrului asigurator asupra bunurilor mobile si imobile ale
Rompetrol Rafinare SA, cat si asupra tuturor participatiilor pe care le detine in filialele sale.
La 22 aprilie 2019, DIICOT a emis o ordonanta prin care toate participatiile detinute de Societate la
filialele sale, precum si parte din bunurile mobile si imobile ale Rompetrol Rafinare S.A au fost eliberate
de sub sechestrul penal.
La 5 decembrie 2019, DIICOT a emis o noua ordonanta prin care toate acuzatiile penale au fost clasate
fie pe fond, fie ca urmare a indeplinirii termenului de prescriptie.
Sechestrul a fost ridicat in totalitate, dar pentru a proteja partile civile, si anume Faber si Autoritatea de
Stat care administreaza bunurile statului, un sechestru temporar este pastrat, pana la suma de 106
milioane USD, pe 4 instalatii din Rompetrol Rafinare S.A., pentru o perioada limitata de 30 de zile. Daca
respectivele parti civile mai sus mentionate nu formuleaza pretentii civile in instanta impotriva societatilor
din Grup, sechestrul temporar este nul. Daca partile civile vor formula asemenea actiuni in instanta, este
in competenta respectivelor instante sa aprecieze motivele de mentinere a acestei masuri, pana cand
pretentiile civile sunt solutionate.
Atat Faber, AVAS, cat si Grupul au atacat ordonanta. Grupul a atacat ordonanta in data de 27 decembrie
2019, pentru respingerea acuzatiilor pe fond, nu doar ca urmare a implinirii termenului de prescriptie. In 7
februarie, DIICOT a respins plangerile formulate impotriva ordonantei din 5 decembrie 2019. Grupul a
introdus la Curtea Suprema plangere impotriva solutiei de respingere si primul termen a fost stabilit
pentru 8 aprilie 2020. Urmatoarele termene au fost stabilite pentru 29 mai si, ulterior pentru 26 iunie 2020,
pentru a permite partilor sa isi pregateasca apararea. In 10 iulie 2020, Curtea Suprema a emis decizia
finala potrivit careia toate plangerile formulate impotriva respingerii plangerilor impotriva Ordonantei din 5
decembrie 2019, emisa in dosarul penal 225/D/P/2006 de catre PICCJ-DIICOT, au fost respinse ca
inadmisibile.
Faber a introdus actiune civila la Tribunalul Constanta impotriva companiilor Grupului. La 25 mai 2020,
Tribunalul Bucuresti a respins cererea Faber de a reanaliza taxa de timbru pe care Faber ar trebui sa o
plateasca pentru a-si timbra pretentiile civile (aproximativ 530.000 USD). In 8 iulie 2020, Tribunalul
Bucuresti a anulat actunea civila a Faber ca netimbrata.
Impotriva mentinerii sechestrului penal asupra a patru instalatii a Rompetrol Rafinare SA, in valoare de
106 milioane USD, societatea a formulat o actiune civila care, judecandu-se in camera de consiliu, a fost
admisa in parte, in contradictoriu AVAS, dar a fost respinsa in contradictoriu cu Faber. Imporiva solutiei
de respingere, Rompetrol Rafinare SA a formulat recurs.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
45
5. IMOBILIZARI CORPORALE (continuare)
Pe de alta parte, Faber a repus pe rol unul din vechile sale actiuni civile introduse impotriva Rompetrol
Rafinare S.A., prin care Faber contesta majorarile de capital realizate in 2003-2004. Termenul initial a
fost stabilit pentru 14 aprilie 2020, dar dosarul a fost suspendat urmare a situatiei de urgenta din 16
martie 2020. Urmatorul termen a fost stabilit pentru 27 aprilie 2021. In data de 20 iulie 2021 Tribunalul
Ialomita a respins cererea de chemare in judecata formulata de Faber alaturi de Balkan. In data de 28
februarie 2022 Curtea de Apel Bucuresti a admis apelul formulat de Rompetrol Rafinare, a schimbat
Sentinta de fond in sensul admiterii exceptiilor invocate de Rompetrol Rafinare si a respins recursul
formulat de Balkan Petroleum.
6. TESTUL DE DEPRECIERE
Grupul a efectuat un test de depreciere in ceea ce priveste valoarea fondului comercial si a valorii
contabile a imobilizarilor corporale si a drepturilor de utilizare a activelor la 31 decembrie 2021 pentru
unitatile generatoare de numerar Rafinariile Rompetrol, Petrochimie si Downstream Romania. In baza
acestui test efectuat, nu a fost identificata nicio valoare aferenta deprecierii de inregistrat.
La 31 decembrie 2021, Grupul reversat deprecierea specifica de 38,1 milioane USD inregistrata in
perioadele anterioare prin contul de profit si pierdere. Reversarea deprecierii a fost declansata de
reevaluarea imobilizarilor corporale efectuata la 31 decembrie 2021 (Nota 2 j)).
Deprecierea specifica inregistrata la 31 decembrie 2020, in valoare de 8,17 milioane USD se refera in
principal la elementele vechi in constructie in curs pentru benzinarii (3,3 milioane USD) si deprecierea
pentru o cladire detinuta de Rompetrol Logistic (2,3 milioane USD).
La 31 decembrie 2021, valoarea contabila neta a imobilizarilor corporale inclusiv fondul comercial pentru
unitatile generatoare de numerar este urmatoarea: Rafinare 950,3 milioane USD, Petrochimie
13,8 milioane USD, Downstream 310,3 milioane USD (din care 82,87 milioane USD reprezinta Fond
comercial). Valoarea contabila neta a drepturilor de utilizare a activelor este 109,6 USD.
Rafinariile Rompetrol
Unitatea Generatoare de Numerar Rafinariile Rompetrol include operatiunile Rafinariei Petromidia,
unitatea de polipropilena, Rafinaria Vega. Valoarea recuperabila a unitatii Rafinariile Rompetrol s-a
determinat pe baza valorii juste mai putin cheltuielile ocazionate de vanzare, folosind bugetele financiare
aprobate de conducere, acoperind o perioada de cinci ani. Rata de actualizare aplicata proiectiilor privind
fluxurile de numerar este de 11,4% (2020: 1,7%), iar fluxurile din afara perioadei de 5 ani sunt extrapolate
folosindu-se o rata de crestere de 2,5% (2020: 2,2%) este in linie cu nivelul asteptat pentru rata inflatiei
USD. Rata de capitalizare folosita pentru valorile reziduale este de 8,9% (2020: 8,5%).
Petrochimie
Unitatea generatoare de numerar include activitatea petrochimica a Grupului, in principal unitatea de
polietilena de inalta presiune, care este inclusa in Rompetrol Rafinare SA, entitate legala, implicata in
productia si distributia de olefine din Romania.
Suma recuperabila din partea unitatii Petrochemicals s-a determinat pe baza valorii juste mai putin
cheltuielile ocazionate de vanzare, folosind bugetele financiare aprobate de conducerea senioara,
acoperind o perioada de cinci ani. Rata de actualizare aplicata proiectiilor privind fluxurile de numerar
este de 11,4% (2020: 10,7%), iar fluxurile din afara perioadei de 5 ani sunt extrapolate folosindu-se o rata
de crestere de 2,5% (2020: 2,2%) in linie cu nivelul asteptat pentru rata inflatiei USD. Rata de capitalizare
folosita pentru valorile reziduale este de 8,9% (2020: 8,5%).
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
46
6. TESTUL DE DEPRECIERE (continuare)
Downstream Romania
Unitatea generatoare de numerar Downstream Romania cuprinde activitatile de retail si en gros ale
Rompetrol Downstream SRL si activitatea en gros sustinuta de depozitele de stocare detinute de Rom Oil
S.A.
Valoarea recuperabila a unitatii generatoare de numerar a Downstream Romania a fost determinata in
baza valorii juste mai putin cheltuielile ocazionate de vanzare, utilizand bugetele financiare aprobate de
managementul Grupului care acopera o perioada de cinci ani, avand ipoteze macroeconomice si privind
piata produselor rafinate similare unitatii generatoare de numerar Rafinare. Rata de actualizare utilizata
pentru proiectiile de fluxuri de numerar este 11,4% (2020: 10,7%), iar fluxurile de numerar aferente
perioadelor viitoare care depasesc perioada initiala de cinci ani au fost extrapolate folosind o rata de
crestere de 2,5% (2020: 2,2%) in linie cu nivelul asteptat pentru rata inflatiei USD. Rata de capitalizare
utilizata pentru valorile reziduale este de 8,9% (2020: 8,5%).
Grupul monitorizeaza in mod constant cele mai recente legislatii guvernamentale in legatura cu
problemele legate de clima. Grupul va ajusta ipotezele cheie utilizate in calculele valorii juste minus costul
cedarii si sensibilitatea la modificarile ipotezelor in cazul in care este necesara o modificare.
Ipoteze cheie folosite in calculele valorii juste mai putin cheltuielile ocazionate de vanzare.
Ipotezele cheie folosite in calculele valorii juste minus costurile de vanzare pentru cele de mai sus sunt:
• Profit operational;
• Rate de actualizare;
• Rata de crestere folosita pentru a extrapola fluxurile de numerar din afara perioadei bugetului.
S-au aplicat urmatoarele marje ale profitului din exploatare pe baza veniturilor nete pentru unitatile
relevante generatoare de numerar:
2022
2023
2024
2025
2026
%
%
%
%
%
Rafinariile Rompetrol
(0,2)
1,6
2,5
3,7
3,6
Petrochimie
1,2
2,7
1,6
2,8
3,5
Downstream Romania
1,6
2,1
2,1
2,1
2,2
Ratele de actualizare reflecta estimarile curente de piata cu privire la riscurile specifice unitatilor
generatoare de numerar. Rata de actualizare a fost estimata in baza mediei ponderate a costului mediu
al capitalului in industria specifica. Aceasta rata a fost ulterior ajustata pentru a reflecta evaluarea de
piata a oricarui risc specific unitatii generatoare de numerar pentru care estimarile viitoare de fluxuri de
numerar nu au fost deja ajustate.
Ratele de crestere estimate se bazeaza pe rate publicate in studii specifice industriei.
Sensibilitatea la modificarea ipotezelor.
Referitor la evaluarea valorii juste mai putin cheltuielile ocazionate de vanzare pentru unitatea
generatoare de numerar, conducerea considera ca este foarte putin probabil ca posibile modificari
rezonabile a ipotezelor in care valoarea contabila a unitatii ar fi mai mare decat valoarea sa recuperabila,
cu exceptia celor prezentate in continuare:
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
47
6. TESTUL DE DEPRECIERE (continuare)
Rafinariile Rompetrol
Pragul de rentabilitate al modelului actual se obtine prin reducerea profitului din exploatare cu 6,9%,
atingandu-se urmatoarele marje brute de profit operational:
2022
2023
2024
2025
2026
%
%
%
%
%
Pragul de rentabilitate al marjei profitului operational
(0,1)
1,6
2,5
3,5
3,5
Petrochimie
Pragul de rentabilitate al modelului actual se obtine prin reducerea profitului din exploatare cu 15,3%,
atingandu-se urmatoarele marje brute de profit operational:
2022
2023
2024
2025
2026
%
%
%
%
%
Pragul de rentabilitate al marjei profitului operational
1,0
2,3
1,3
2,4
3,0
Downstream Romania
Pragul de rentabilitate al modelului actual se obtine prin reducerea profitului din exploatare cu 2,7%,
atingandu-se urmatoarele marje brute de profit operational:
2022
2023
2024
2025
2026
%
%
%
%
%
Pragul de rentabilitate al marjei profitului operational
2,3
2,8
2,6
2,6
2,6
* Marjele de profit operationale au fost recalculate folosind venitul net
O crestere/scadere a ratei de actualizare cu 1% va genera urmatoarele modificari in cadrul valorii juste a
unitatii generatoare de numerar:
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
48
6. TESTUL DE DEPRECIERE (continuare)
Modificarea ratei de actualizare
Rafinarie
Petrochimie
Downstream
Romania
Modificarea valorii juste la o crestere cu 1% a ratei de
actualizare
(10,36)%
(12,4)%
(12,4)%
Modificarea valorii juste la o scadere cu 1% a ratei de
actualizare
13,2%
15,1%
15,5%
Sensibilitatea ratei de crestere a perpetuitatii: o crestere / scadere cu 1% a ratei de crestere a sensibilitatii
va genera urmatoarele modificari in cadrul valorii juste a unitatii generatoare de numerar:
Modificarea ratei de crestere
Rafinarie
Petrochimie
Downstream
Romania
Modificarea valorii juste la o crestere de 1% a ratei de
crestere a perpetuitatii
5,4%
6,0%
1,0%
Modificarea valorii juste la o scadere de 1% a ratei de
crestere a perpetuitatii
(4,4)%
(4,8)%
(9,7)%
7. DREPTUL DE UTILIZARE A ACTIVELOR
Sume exprimate in USD
Cladiri si
constructii
(inclusiv terenuri)
Instalatii si
echipamente
Autovehicul
e si altele
TOTAL
Cost:
1 ianuarie 2020
67.216.970
24.817
413.829
67.655.616
Aditii
8.841.467
41.527
1.154.322
10.037.316
Iesiri
(1.387.940)
-
(7.745)
(1.395.685)
Reclasificari si alte transferuri
31.863
115.285
(119.528)
27.620
Recalculatie
10.251.128
194.512
17.717
10.463.357
31 decembrie 2020
84.953.488
376.141
1.458.595
86.788.224
Aditii
40.252.939
-
333.810
40.586.749
Iesiri
(2.120)
-
(46.421)
(48.541)
Reclasificari si alte transferuri
41.239
-
(40.544)
696
Recalculatie
157.127
25.153
37.612
219.892
31 decembrie 2021
125.402.673
401.294
1.743.053
127.547.020
Amortizarea cumulata si ajustari de depreciere:
1 ianuarie 2020
(4.607.506)
(10.707)
(193.582)
(4.811.795)
Amortizarea inregistrata in cursul anului
(5.112.757)
(111.244)
(229.069)
(5.453.070)
Amortizarea aferenta activelor cedate
20.230
-
-
20.230
Reclasificari si alte transferuri
-
(86.090)
86.090
-
31 decembrie 2020
(9.700.033)
(208.041)
(336.561)
(10.244.635)
Amortizarea inregistrata in cursul anului
(7.092.151)
(123.872)
(508.960)
(7.724.983)
Amortizarea aferenta activelor cedate
2.120
-
24.925
27.045
Reclasificari si alte transferuri
(8.257)
-
8.778
521
31 decembrie 2021
(16.798.321)
(331.913)
(811.818)
(17.942.052)
Valoarea contabila neta la 31 decembrie 2021
108.604.352
69.381
931.235
109.604.968
Valoarea contabila neta la 31 decembrie 2020
75.253.455
168.100
1.122.034
76.543.589
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
49
7. DREPTUL DE UTILIZARE A ACTIVELOR (continuare)
Sume exprimate in RON (informatii suplimentare – a se vedea nota 2(e))
Cladiri si
constructii
(inclusiv terenuri)
Instalatii si
echipamente
Autovehicule
si altele
TOTAL
Cost:
1 ianuarie 2020
293.785.211
108.468
1.808.722
295.702.401
Aditii
38.643.402
181.502
5.045.195
43.870.099
Iesiri
(6.066.269)
-
(33.851)
(6.100.120)
Reclasificari si alte transferuri
139.264
503.876
(522.421)
120.719
Recalculatie
44.804.605
850.154
77.436
45.732.194
31 decembrie 2020
371.306.212
1.643.999
6.375.081
379.325.293
Aditii
175.933.520
-
1.458.985
177.392.505
Iesiri
(9.265)
-
(202.891)
(212.156)
Reclasificari si alte transferuri
180.244
1
(177.204)
3.041
Recalculatie
686.755
109.934
164.392
961.082
31 decembrie 2021
548.097.466
1.753.935
7.618.362
557.469.763
Amortizarea cumulata si ajustari de depreciere:
-
-
-
-
1 ianuarie 2020
(20.138.026)
(46.797)
(846.089)
(21.030.912)
Amortizarea inregistrata in cursul anului
(22.346.326)
(486.214)
(1.001.192)
(23.833.732)
Amortizarea aferenta activelor cedate
88.419
-
-
88.419
Reclasificari si alte transferuri
-
(376.274)
376.274
-
31 decembrie 2020
(42.395.933)
(909.285)
(1.471.007)
(44.776.225)
Amortizarea inregistrata in cursul anului
(30.997.670)
(541.407)
(2.224.508)
(33.763.586)
Amortizarea aferenta activelor cedate
9.265
-
108.940
118.205
Reclasificari si alte transferuri
(36.087)
-
38.364
2.277
31 decembrie 2021
(73.420.425)
(1.450.692)
(3.548.212)
(78.419.329)
Valoarea contabila neta la 31 decembrie 2021
474.677.041
303.243
4.070.151
479.050.434
Valoarea contabila neta la 31 decembrie 2020
328.910.279
734.715
4.904.074
334.549.067
Aditiile in an reprezinta in principal contracte incheiate de Rompetrol Downstream pentru inchirierea
benzinariilor de la Rompetrol Development (40 milioane USD).
Grupul a recunoscut dreptul de utilizare a activelor pentru urmatoarele categorii principale de leasing.
Categoria cladiri si constructii (inclusiv terenuri) include in principal:
• Contracte de inchiriere pentru benzinarii – in Rompetrol Downstream, in aceasta categorie sunt
incluse contractele pentru cladirile, terenurile (pe care se afla benzinariile) sau chirie pentru utilizarea
drumurilor (pentru acces la benzinarie);
• Inchiriere de cladiri administrative;
• Chirie pentru utilizarea portului maritim – danele portului Midia utilizate de Romeptrol Rafinare;
• Chirie depozite – utilizate pentru depozitarea produselor petroliere.
USD
Valoarea contabila
neta la
31 decembrie 2021
Valoarea contabila
neta la
31 decembrie 2020
Contracte de inchiriere pentru benzinarii
94.290.441
59.549.633
Contracte inchiriere cladiri administrative
615.320
986.309
Chirie pentru utilizarea portului maritim
12.731.229
13.265.255
Chirie depozite
967.362
1.452.258
Total
108.604.352
75.253.455
Categoria de instalatii si echipamente include in principal echipamente pentru statii industriale de
pompare a apei.
Vehicule si alte categorii includ in principal acordurile privind inchirierea autovehiculelor din parcul auto.
Drepturile de utilizare a activelor fac obiectul testului de depreciere si sunt incluse in unitatea generatoare
de venit din care fac parte, conform Notei 6.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
50
8. IMOBILIZARI FINANCIARE
Investitii in filialele consolidate
Detalii privind filialele consolidate la 31 decembrie 2021 si 31 decembrie 2020 sunt dupa cum urmeaza:
Societate
Tara de
inregistrare
Domeniu de
activitate
Participare
efectiva la
31 decembrie
2021
Control la
31 decembrie
2021
Participare
efectiva la
31 decembrie
2020
Control la
31 decembrie
2020
%
%
%
%
Rompetrol Downstream
SRL
Romania
Vanzari de carburanti
en detail
100
100
100
100
Rom Oil SA
Romania
Vanzari de carburanti
en gros; depozitare
carburanti
100
100
100
100
Rompetrol Logistics SRL
Romania
Operatiuni logistice
66,19
100
66,19
100
Rompetrol
Petrochemicals SRL
Romania
Fabricarea produselor
petrochimice
100
100
100
100
Rompetrol Quality
Control SRL
Romania
Controlul calitatii
produselor petroliere
100
100
100
100
Rompetrol Gas SRL
Romania
Vanzari de gaze
petroliere lichefiate
66,19
100
66,19
100
- Iesiri aferente vanzarii de subsidiare si lichidari
In 2021 si 2020 nu au avut loc vanzari de filiale.
Dreptul efectiv de proprietate al Grupului ia in considerare participarea indirecta ponderata cu gradul de
detinere de catre Grup a actionarului indirect si acest procent este folosit in consolidare, in timp ce
controlul unei entitati ia in considerare intregul interes controlat direct si indirect.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
51
9. STOCURI, NET
Miscarea stocurilor in anul 2021 si 2020 este prezentata mai jos:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea Nota 2 e))
Titei si alte materii prime (la valoarea
mai mica dintre cost si valoarea
realizabila neta)
130.548.331
63.607.277
570.587.592
278.008.326
Produse finite (la valoarea mai mica
dintre cost si valoarea realizabila
neta)
137.131.456
93.997.400
599.360.453
410.834.436
Productie in curs de executie (la cost)
34.001.462
19.014.944
148.610.191
83.108.616
Piese de schimb (la cost minus
deprecierea stocurilor)
4.321.124
4.509.895
18.886.337
19.711.398
Alte materiale consumabile (la cost
minus deprecierea stocurilor)
4.732.824
5.732.734
20.685.755
25.056.060
Marfuri (la cost minus deprecierea
stocurilor)
15.443.052
13.838.181
67.496.949
60.482.538
Alte stocuri (la cost minus
deprecierea stocurilor)
3.025.755
1.466.968
13.224.666
6.411.677
Total
329.204.005
202.167.399
1.438.851.943
883.613.051
Miscarea provizionului stocurilor:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Provizion la 1 ianuarie
(21.848.928)
(26.408.965)
(95.495.110)
(115.425.663)
Provizion de inregistrat
(10.903.582)
(47.344.879)
(47.656.286)
(206.930.263)
Reduceri
1.427.889
10.886
6.240.875
47.579
Reluarea provizionului
4.390.528
51.894.030
19.189.681
226.813.237
Provizion la 31 decembrie
(26.934.093)
(21.848.928)
(117.720.840)
(95.495.110)
Provizioanele pentru stocuri reprezinta in principal provizioane pentru valoarea realizabila neta (6,8
milioane USD) aferenta stocurilor rafinariilor si petrochimiei (precum produse petroliere si petrochimice
produse si achizitionate, materii prime).
In scopul de garantare a facilitatilor bancare Grupul a gajat stocuri in valoare de 282 milioane USD (2020:
172 milioane USD).
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
52
10. CREANTE COMERCIALE SI ALTE CREANTE
Dupa cum se mentioneaza in Nota 1, Societatea mama si filialele ei fac parte din KMG International
Group. Soldurile cu partile afiliate sunt prezentate in Nota 27.
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea Nota 2 e))
Creante comerciale
219.302.251
194.100.203
958.504.351
848.353.757
Avansuri platite furnizorilor
46.632.884
8.011.509
203.818.347
35.015.902
Debitori diversi
93.054.030
119.603.528
406.711.248
522.751.140
TVA de recuperat
29.386
415.186
128.436
1.814.653
Alte creante
371.875.651
278.617.317
1.625.356.907
1.217.752.707
Provizioane pentru pierderile asteptate
(40.343.673)
(47.192.128)
(176.330.091)
(206.262.634)
Total
690.550.529
553.555.615
3.018.189.197
2.419.425.526
Miscarea provizionului de mai sus este prezentata mai jos si in Nota 23.
In categoria debitori diversi in anul 2021 este inclusa suma de 5,8 milioane USD (2020: 6,4 milioane
USD) reprezentand datorii si penalitati platite catre ANAF dupa raportul general privind inspectia fiscala
care acopera perioada 2007 - 2010 si 2011 - 2015, precum si o suma suplimentara de 1,94 milioane USD
(2020: 3,46 milioane USD) pentru plata efectuata de Rompetrol Rafinare SA catre Primaria Navodari ca
urmare a controlului fiscal privind impozitele locale (in ceea ce priveste reevaluarea cladirilor) (a se vedea
nota 30). De asemenea, categoria de debitori diversi include suma de 65,7 milioane USD (2020:
76.5 milioane USD) care se refera la creantele Rompetrol Petrochemicals SRL, fata de KMGI, urmare a
cesiunii de creante efectuata de Rompetrol Petrochemicals catre KMGI incepand cu luna noiembrie 2017
pentru sume de incasat de la Rompetrol Rafinare SA (a se vedea si Nota 12).
In cursul anului 2021 s-au incasat 11 milioane USD de la Ministerul Mediului si Apelor, diminuand astfel
creanta fata de statul roman privind litigiul cerificatelor de CO2.
In anul 2021 din suma totala de 46.3 milioane USD (2020: 18 milioane USD) reprezentand avansuri
platite furnizorilor, 40 milioane USD (2020: 5,7 milioane USD) se refera la achizitia de alte materii prime,
proiecte de investitii, servicii de management si achizitii certificate CO2 in Rompetrol Rafinare si 3,7
milioane USD (2020: 2 milioane USD) pentru proiecte de investitii legate de constructia de noi statii,
procesul de rebranding produse petroliere in Rompetrol Downstream, precum si 3,2 milioane USD in
Rompetrol Gas.
Din soldul pentru alte creante in suma de 371,9 milioane USD (2020: 278,6 milioane USD) 341,8 milioane
USD (2020: 238,7 milioane USD) fac referinta la creante cash pooling in: Rompetrol Downstream 180,9
milioane USD (2020:175,5 milioane USD), Rompetrol Rafinare 65,8 milioane USD (2020:19,1 milioane
USD) Rompetrol Gas 79,8 milioane USD (2020: 43,7 milioane USD), Rompetrol Quality Control 0,8
milioane USD (2020: 0,3 milioane USD), Rompetrol Logistics 6,4 milioane USD si Rompetrol
Petrochemicals 8 milioane USD. De asemnea in alte creante intra si accize de primit pentru Rompetrol
Rafinare in suma de 14,7 milioane USD (2020: 22,5 milioane USD).
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
53
10. CREANTE COMERCIALE SI ALTE CREANTE (continuare)
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea Nota 2 e))
Debitori diversi
93.054.030
119.603.528
406.711.248
522.751.140
Alte creante
371.875.651
278.598.734
1.625.356.907
1.217.671.487
Ajustari de valoare pentru deprecierea
creantelor pentru debitorii diversi si alte
creante
(5.382.267)
(5.654.824)
(23.524.275)
(24.715.541)
Din suma totala de pe liniile de alte creante si debitori diversi in valoare de 464,9 milioane USD (2020:
398,2 milioane USD), 5,4 milioane USD sunt provizionati (2020: 5,7 milioane USD).
Nu a fost considerat provizion suplimentar referitor la creantele Rompetrol Petrochemicals SRL, fata de
KMGI, urmare a cesiunii de creante efectuata de Rompetrol Petrochemicals catre KMGI incepand cu luna
noiembrie 2017 pentru sume de incasat de la Rompetrol Rafinare SA.
Miscarea ajustarilor pentru pierderile asteptate este dupa cum urmeaza:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea Nota 2 e))
Sold la inceputul anului
(47.192.128)
(46.982.359)
(206.262.634)
(205.345.796)
Ajustari de valoare pentru deprecierea
creantelor
(467.049)
(2.368.205)
(2.041.330)
(10.350.714)
Provizioane reversate
2.598.573
4.914.449
11.357.583
21.479.582
Sume neutilizare reversate
562.610
393.920
2.458.998
1.721.706
Reclasificari intre categorii creante
comerciale si alte creante
-
1.055
-
4.611
Diferente de curs valutar
4.154.321
(3.150.988)
18.157.291
(13.772.023)
Sold la sfarsitul anului
(40.343.673)
(47.192.128)
(176.330.091)
(206.262.634)
La 31 decembrie 2021, analiza scadentelor crentelor comerciale si soldul pierderilor anticipate de credit este dupa
cum urmeaza:
2021
Creante comerciale
USD
Zile trecute de scadenta
Curente
<30 zile
30 - 60 zile
61 - 90 zile
90 - 120 zile
>120 zile
Total
Rata anticipata a pierderilor
0,21%
0,17%
7,93%
34,50%
1,05%
94,87%
Valoarea contabila bruta
total estimata
161.462.434
18.442.776
294.220
84.324
2.510.561
36.507.936
219.302.251
Pierderea anticipata
337.782
31.026
23.331
29.091
26.255
34.636.671
35.084.157
2021
Creante comerciale
RON
Zile trecute de scadenta
Curente
<30 zile
30 - 60 zile
61 - 90 zile
90 - 120 zile
>120 zile
Total
Rata anticipata a pierderilor
0,21%
0,17%
7,93%
34,50%
1,05%
94,87%
Valoarea contabila bruta
total estimata
705.703.862
80.607.842
1.285.946
368.556
10.972.910
159.565.235
958.504.351
Pierderea anticipata
1.476.345
135.604
101.974
127.149
114.751
151.386.499
153.342.323
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
54
10. CREANTE COMERCIALE SI ALTE CREANTE (continuare)
2020
Creante comerciale
USD
Zile trecute de scadenta
Curente
<30 zile
30 - 60 zile
61 - 90 zile
90 - 120 zile
>120 zile
Total
Rata anticipata a
pierderilor
0,62%
0,17%
1,83%
4,78%
27,81%
94,72%
Valoarea contabila bruta
total estimata
66.336.195
78.250.034
2.266.251
3.431.393
1.068.744
42.747.586
194.100.203
Pierderea anticipata
409.568
134.248
41.476
164.042
297.179
40.490.791
41.537.304
2020
Creante comerciale
RON
Zile trecute de scadenta
Curente
<30 zile
30 - 60 zile
61 - 90 zile
90 - 120 zile
>120 zile
Total
Rata anticipata a
pierderilor
0,62%
0,17%
1,83%
4,78%
27,81%
94,72%
Valoarea contabila bruta
total estimata
289.935.607
342.007.424
9.905.103
14.997.589
4.671.159
186.836.874
848.353.757
Pierderea anticipata
1.790.099
586.758
181.279
716.978
1.298.880
176.973.098
181.547.093
La 31 decembrie 2021, creante comerciale la valoarea initiala de 35,1 milioane USD (2020: 41,5 milioane
USD) au fost considerate incerte si provizionate. Mai jos se regaseste miscarea provizionului pentru
creante:
Provizionate
individual
Provizionate
colectiv
Total
USD
USD
USD
La 1 ianuarie 2020
35.961.862
5.735.182
41.697.044
Constituiri in an
709.382
1.658.640
2.368.022
Sume utilizate
(4.161.107)
(753.342)
(4.914.449)
Sume neutilizate si reluate in perioada
(3.640)
(388.949)
(392.589)
Reclasificare intre creante comerciale si alte creante
(43.841)
42.786
(1.055)
Diferente de curs valutar
2.034.239
746.092
2.780.331
La 31 decembrie 2020
34.496.895
7.040.409
41.537.304
Constituiri in an
233.302
350.811
584.114
Sume utilizate
(2.145.800)
(452.773)
(2.598.573)
Sume neutilizate si reluate in perioada
(49.495)
(629.216)
(678.711)
Reclasificare intre categorii (provizionate individual si provizionate
colectiv)
-
(100.215)
(100.215)
Diferente de curs valutar
(2.567.505)
(1.092.255)
(3.659.760)
La 31 decembrie 2021
29.967.398
5.116.761
35.084.159
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
55
10. CREANTE COMERCIALE SI ALTE CREANTE (continuare)
Provizionate
individual
Provizionate
colectiv
Total
RON
RON
RON
La 1 ianuarie 2020
157.178.510
25.066.760
182.245.270
Constituiri in an
3.100.496
7.249.418
10.349.914
Sume utilizate
(18.186.950)
(3.292.632)
(21.479.582)
Sume neutilizate si reluate in perioada
(15.909)
(1.699.979)
(1.715.889)
Reclasificare intre creante comerciale si alte creante
(191.616)
187.005
(4.611)
Diferente de curs valutar
8.891.048
3.260.944
12.151.993
La 31 decembrie 2020
150.775.579
30.771.516
181.547.095
Constituiri in an
1.019.695
1.533.290
2.552.986
Sume utilizate
(9.378.648)
(1.978.935)
(11.357.583)
Sume neutilizate si reluate in perioada
(216.327)
(2.750.116)
(2.966.443)
Reclasificare intre categorii (provizionate individual si provizionate
colectiv)
-
(438.009)
(438.009)
Diferente de curs valutar
(11.221.795)
(4.773.918)
(15.995.713)
La 31 decembrie 2021
130.978.505
22.363.828
153.342.332
Creante comerciale in valoare de 144 milioane USD la 31 decembrie 2021, respectiv in valoare de 115,2
milioane USD la 31 decembrie 2020, sunt gajate in vederea obtinerii de facilitati de credit (vezi Notele 12
si 18).
11. CASA SI CONTURI LA BANCI
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea Nota 2 e))
Conturi la banci
48.442.660
99.203.775
211.728.334
433.589.939
Casa
1.573.582
1.396.775
6.877.656
6.104.884
Alte valori si avansuri de trezorerie
75.018
55.406
327.883
242.163
Total
50.091.261
100.655.956
218.933.873
439.936.987
Alte valori de trezorerie reprezinta in cea mai mare parte cecuri ce urmeaza a fi incasate.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
56
12. CAPITAL SOCIAL
La 6 august 2021, actionarii Societatii-mama, au aprobat reducerea capitalului social cu
1.755.000.000 RON (582,2 milioane USD) de la 4.410.920.572,60 RON la 2.655.920.572,60 RON prin
reducerea numarului de actiuni cu 17.550.000.000 actiuni, respectiv de la 44.109.205.726 actiuni la
26.559.205.726 actiuni.
Structura actionariatului la 31 decembrie 2021:
Actionari
Procent
detinut (%)
Sume statutare in
[RON]
Sume conform
IFRS [USD]
Sume conform
IFRS [RON]
KMG International NV
48,11%
1.277.857.773
423.929.605
1.852.869.125
Statul Roman reprezentat de Ministerul
Energiei
44,70%
1.187.087.758
393.816.632
1.721.254.353
Rompetrol Financial Group SRL
6,47%
171.851.155
57.011.660
249.180.861
Rompetrol Well Services SA
0,05%
1.323.486
439.067
1.919.029
Altii (nici Statul, nici grupul KMGI)
0,67%
17.800.400
5.905.287
25.810.237
Total
100%
2.655.920.573
881.102.250
3.851.033.605
* La data prezentelor situatii financiare, avand denumirea Ministerul Energiei
Structura actionariatului la 31 decembrie 2020:
Actionari
Procent
detinut (%)
Sume statutare in
[RON]
Sume conform
IFRS [USD]
Sume conform
IFRS [RON]
KMG International NV
48,11%
2.122.250.643
704.057.130
3.077.222.497
Statul Roman reprezentat de Ministerul
Energiei
44,70%
1.971.500.905
654.045.871
2.858.638.288
Rompetrol Financial Group SRL
6,47%
285.408.308
94.684.271
413.836.543
Rompetrol Well Services SA
0,05%
2.198.030
729.197
3.187.101
Altii (nici Statul, nici grupul KMGI)
0,67%
29.562.687
9.807.428
42.865.326
Total
100%
4.410.920.573
1.463.323.897
6.395.749.756
Prime de capital si efectul transferurilor cu actionarii
Primele de capital si efectul transferurilor cu actionarii sunt rezultatul conversiei obligatiunilor in actiuni
ordinare la 30 septembrie 2010 in favoarea Statului Roman, reprezentat de Ministerul de Finante, prin
Ordonanta de Urgenta ("OUG") 118/2003 ratificata prin Legea 89/2005.
Aceste tranzactii au dus la inregistrarea unui impact asupra rezervei Efectul transferurilor cu actionarii in
valoare de 596,83 milioane USD si a primei de capital in valoare de 74 milioane USD.
Imprumut Hibrid
In anul 2012, 800 milioane USD din soldul total al imprumutului acordat de KMG International NV a fost
convertit intr-un imprumut hibrid negarantat rambursabil peste 51 de ani. In cursul anului 2013 imprumutul
hibrid a fost suplimentat cu 200 milioane USD (150 milioane USD pentru Rompetrol Rafinare si 50
milioane USD pentru Rompetrol Dowstream) atingand valoarea de 1,000 milioane USD. Imprumutul este
subordonat oricaror datorii prezente si viitoare al companiilor. La scadenta creditul poate fi rambursat in
numerar sau convertit integral sau partial in actiuni, la optiunea emitentului. Rata dobanzii pentru acest
imprumut este 15% din valoarea totala a indicatorului EBIT (profitul operational) si se calculeaza si devine
platibila numai daca se indeplinesc cumulativ conditiile de mai jos:
✓ Societatea inregistreaza in an profit net dupa impozitare;
✓ Societatea va fi in masura sa distribuie dividende in conformitate cu legislatia romana.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
57
12. CAPITAL SOCIAL (continuare)
In anul 2017, o suma aditionala de 72,2 milioane USD aferenta Rompetrol Rafinare a fost transformata in
imprumut hibrid rambursabil peste 51 de ani. La 31 decembrie 2017 valoarea totala a imprumutului hibrid
se ridica la 1.072 milioane USD. Creditul suplimentar este subordonat oricarei datorii prezente si viitoare
a companiei. La scadenta, imprumutul poate fi rambursat in numerar sau transformat partial sau total in
actiuni. Rata dobanzii pentru acest imprumut este de 2% din valoarea agregata a profitului operational
(EBIT) anual al companiei si se calzuleaza si devine platibila numai daca se indeplinesc cumulativ
conditiile de mai jos:
✓ Societatea inregistreaza in an profit net dupa impozitare;
✓ Societatea va fi in masura sa distribuie dividende in conformitate cu legislatia romana.
De asemenea, in anul 2017, managementul a desfasurat o evaluare a unei dobanzi potentiale aferente
imprumutului hibrid, si a inregistrat 14,6 milioane USD, pe baza rentabilitatii proiectate a activitatii in
perioada urmatoare. Aceasta datorie a fost actualizata in 2018 la 17 milioane USD si nu a rezultat nicio
modificare in evaluarea dobanzii pentru anul 2019. Anual se face o revaluare a dobanzii viitoare, cu
impact direct in rezultatul anului curent.
La 31 decembrie 2020, conducerea a efectuat o evaluare a potentialului datoriei dobanzii la imprumutul
hibrid si a rezultat ca nu trebuie inregistrate dobanzi de platit pe baza rentabilitatii proiectate a afacerii
pana la sfarsitul perioadei contractuale, avand in vedere pierderile contabile curente acumulate. Ca
rezultat al evaluarii efectuate, datoria potentiala a dobanzii la imprumut hibrid a fost reversata prin
rezultatul anului current.
In mai 2021, societatea-mama a incheiat acte aditionale la contractele de imprumut hibrid prin care se
precizeaza ca dobanda va fi calculata si va deveni exigibila atunci cand:
✓ Societatea inregistreaza in an profit net dupa impozitare;
✓ Societatea va distribui dividende conform prevederilor legii romane.
Rezerve din reevaluare
La 31 decembrie 2021, soldul rezervelor din reevaluare este afectat de un excedent din reevaluare de
233,2 milioane USD datorat schimbarii voluntare a politicii contabile pentru imobilizari corporale. Impactul
de mai sus este partial compensat de transferul in rezultatul reportat a diferentei dintre amortizarea
bazata pe valoarea contabila reevaluata si amortizarea bazata pe costul initial al activelor din categoria
cladirilor.
Excedentul de reevaluare inclus in rezervele din reevaluare este capitalizat prin transferul in rezultatul
reportat ca urmare a utilizarii sau cedarii activului. Astfel, la 31 decembrie 2021, excedentul de reevaluare
transferat in rezultatul reportat a fost de 11,5 milioane USD (2020: 8,2 milioane USD).
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
58
13. IMPRUMUTURI PE TERMEN LUNG DE LA BANCI
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Unicredit Bank, ING Bank, BCR, Raiffeisen Bank
96.109.744
96.110.111
420.066.856
420.068.463
Rompetrol Downstream: Facilitate de 435 milioane USD pentru scop general si capital de lucru.
Facilitatea consta in 3 parti: (I) linie angajata de 240 milioane USD avand scadenta la 23 aprilie 2023,
(II) 75 milioane USD facilitate rotativa, avand scadenta la 23 aprilie 2022 si (III) 120 milioane USD linie
neangajata avand scadenta la 23 aprilie 2022. Facilitatea este garantata de stocuri, creante, depozite,
statii si conturi curente.
Unicredit Bank, ING Bank, BCR, Raiffeisen Bank
95.668.569
143.994.567
418.138.614
629.357.053
Rompetrol Rafinare: Facilitate de 435 milioane USD pentru scop general si capital de lucru. Facilitatea
consta in 3 parti: (I) linie angajata de 240 milioane USD avand scadenta la 23 aprilie 2023, (II) 75
milioane USD facilitate rotativa, avand scadenta la 23 aprilie 2022 si (III) 120 milioane USD linie
neangajata avand scadenta la 23 aprilie 2022. Facilitatea este garantata de stocuri, creante, depozite,
statii si conturi curente.
Suma platibila intr-un an aferenta creditelor pe termen lung
(49.261)
(104.678)
(215.304)
(457.516)
Total
191.729.052
240.000.000
837.990.167
1.048.968.000
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Un an sau mai putin - principal
49.261
104.678
215.304
457.516
Intre 2 si 5 ani
191.729.052
240.000.000
837.990.167
1.048.968.000
Total
191.778.312
240.104.678
838.205.470
1.049.425.516
Imprumuturile sunt garantate cu gajuri asupra imobilizarilor corporale in valoare de 407 milioane USD (2020: 390 milioane USD), stocurilor in valoare de
282 milioane USD (2020: 172 milioane USD) si creantelor comerciale in valoare de 144 milioane USD (2020: 115 milioane USD).
Pe baza testarii efectuate la 31 decembrie 2021, nu exista cazuri de nerespectare a obligatiilor de imprumut.
La nivelul KMG International NV, conditiile financiare sunt testate pentru imprumutul sindicalizat la fiecare 6 luni. EBITDA/Dobanda bancara pentru cele 12 luni
ale anului 2021 este peste pragul minim. In ceea ce priveste datoria, soldul la sfarsitul anului 2021 este sub pragul maxim.
Urmatoarea obligatie de indeplinire a conditiilor financiare este la 30 iunie 2022 si pe baza bugetelor aprobate si fluxurilor de numerar estimate, Conducerea
KMG International considera ca aceste conditii financiare vor fi respectate la aceasta data.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
59
14. OBLIGATII PENTRU CONTRACTE DE LEASING
La 1 ianuarie
85.820.519
66.076.256
375.095.744
288.799.492
Aditii
40.411.215
9.955.900
176.625.298
43.514.252
Remasurare
219.443
8.854.342
959.118
38.699.673
Plati
(14.777.795)
(9.283.822)
(64.589.308)
(40.576.800)
Dobanda cumulata
7.991.671
4.644.299
34.929.198
20.298.838
Impact din diferente de curs
(7.748.098)
5.349.584
(33.864.611)
23.381.427
Alte modificari
33
223.960
145
978.861
La 31 decembrie
111.916.989
85.820.519
489.155.583
375.095.742
Pe termen lung
108.237.081
81.816.635
473.071.809
357.595.967
Curent
3.679.908
4.003.884
16.083.774
17.499.776
Urmatoarele valori au fost recunoscute in contul de profit si pierdere:
Recunoscut in profit sau pierdere
2021
2020
2021
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea Nota 2 e))
Cheltuieli cu amortizarea privind dreptul de utilizare
a activelor
7.724.983
5.453.070
33.763.584
23.833.733
Cheltuieli cu dobanzile aferente datoriilor de leasing
7.991.671
4.644.299
34.929.198
20.298.838
Plati variabile de leasing (incluse in cheltuieli de
desfacere)
6.183.461
5.428.099
27.026.051
23.724.592
Suma total inclusa in profit sau pierdere
21.900.115
15.525.468
95.718.833
67.857.163
Grupul are contracte de inchieriere pentru benzinarii care contin o plata fixa, plus o plata variabila pe
baza cantitatilor de petrol vandute:
2021
2020
Plati fixe
Plati variabile
Plati fixe
Plati variabile
Chirie fixa
14.777.795
-
8.863.890
-
Chirie variabila cu plata minima
-
6.183.461
419.932
5.428.099
Total
14.777.795
6.183.461
9.283.822
5.428.099
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
60
15. 15. CREANTE SI DATORII PRIVIND IMPOZITUL PE PROFIT AMANAT
Impozitul amanat, soldurile nete, sunt prezentate in situatia pozitiei financiare, dupa cum urmeaza:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea Nota 2 e))
Datorii privind impozit pe profit amanat
72.659.146
4.339.808
317.571.328
18.967.999
(Creante)/Datorii privind impozitul pe
profit amanat, net
72.659.146
4.339.808
317.571.328
18.967.999
Crentele / datoriile privind impozitul pe profit amanat, sunt formate din efectul fiscal al diferentelor
temporare aferente:
USD
2021
Sold initial
Contul de
profit/pierdere
Rezultatul
reportat
Sold final
Diferente temporare
Imobilizari necorporale
49.238
-
-
49.238
Imobilizari corporale
303.369.770
350.646
221.791.941
525.512.357
Stocuri
82.619
-
-
82.619
Provizioane
(59.203.562)
(12.320.332)
-
(71.523.893)
Pierderi fiscale
(217.173.599)
217.173.599
-
(0)
Altele
(663)
-
-
(663)
Total diferente temporare (creanta) / datorie
27.123.803
205.203.913
221.791.941
454.119.656
Efectul impozitului amanat
Imobilizari necorporale
7.878
-
-
7.878
Imobilizari corporale
48.539.163
56.103
35.486.711
84.081.977
Stocuri
13.219
-
-
13.219
Provizioane
(9.472.570)
(1.971.253)
(11.443.823)
Pierderi fiscale
(34.747.776)
34.747.776
-
Altele
(106)
-
-
(106)
Total datorie / (creanta) privind impozitul pe profit amanat
4.339.808
32.832.627
35.486.711
72.659.146
RON (informatii suplimentare – a se vedea nota 2(e))
2021
Sold initial
Contul de
profit/pierdere
Rezultatul
reportat
Sold final
Diferente temporare
Imobilizari necorporale
215.201
-
-
215.201
Imobilizari corporale
1.325.938.249
1.532.569
969.386.035
2.296.856.853
Stocuri
361.102
-
-
361.102
Provizioane
(258.761.011)
(53.848.475)
-
(312.609.486)
Pierderi fiscale
(949.200.653)
949.200.653
-
(0)
Altele
(2.896)
-
-
(2.896)
Total diferente temporare (creanta) / datorie
118.549.992
896.884.747
969.386.035
1.984.820.774
Efectul impozitului amanat
Imobilizari necorporale
34.432
-
-
34.432
Imobilizari corporale
212.150.120
245.212
155.101.768
367.497.100
Stocuri
57.776
-
-
57.776
Provizioane
(41.401.762)
(8.615.757)
-
(50.017.518)
Pierderi fiscale
(151.872.105)
151.872.105
-
-
Altele
(463)
-
-
(463)
Total datorie / (creanta) privind impozitul pe profit amanat
18.967.999
143.501.560
155.101.768
317.571.328
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
61
15. CREANTE SI DATORII PRIVIND IMPOZITUL PE PROFIT AMANAT (continuare)
Detaliul privind total (creanta) / datorie recunoscuta privind impozitul pe profit amanat la nivelul fiecarei
entitati este prezentat mai jos:
USD
Total datorie / (creanta) recunoscuta privind
impozitul pe profit amanat
Sold initial
Contul de
profit/ pierdere
Rezultatul
reportat
Sold final
Rompetrol Rafinare SA
250.183
32.832.627
24.876.433
57.959.242
Rompetrol Downstream SRL
1.246.280
-
4.618.417
5.864.697
Rom Oil SA
1.918.708
-
4.519.817
6.438.525
Rompetrol Gas SRL
342.992
-
543.456
886.448
Rompetrol Logistics SRL
581.645
-
823.658
1.405.303
Rompetrol Quality Control SRL
-
-
104.930
104.930
Total datorie / (creanta) recunoscuta privind
impozitul pe profit amanat
4.339.808
32.832.627
35.486.711
72.659.146
RON (informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Total datorie / (creanta) recunoscuta privind
impozitul pe profit amanat
Sold initial
Contul de profit/
pierdere
Rezultatul
reportat
Sold final
Rompetrol Rafinare SA
1.093.475
143.501.560
108.727.424
253.322.459
Rompetrol Downstream SRL
5.447.116
-
20.185.714
25.632.830
Rom Oil SA
8.386.097
-
19.754.766
28.140.863
Rompetrol Gas SRL
1.499.115
-
2.375.284
3.874.399
Rompetrol Logistics SRL
2.542.196
-
3.599.964
6.142.160
Rompetrol Quality Control SRL
-
-
458.616
458.616
Total datorie / (creanta) recunoscuta privind
impozitul pe profit amanat
18.967.999
143.501.560
155.101.768
317.571.328
USD
2020
Sold initial
Contul de
profit/pierdere
Rezultatul
reportat
Sold final
Diferente temporare
Imobilizari necorporale
49.238
-
-
49.238
Imobilizari corporale
307.638.713.00
1.419.295
(5.688.238)
303.369.770
Investments
-
-
-
-
Stocuri
82.619
-
-
82.619
Provizioane
(63.788.275)
4.584.713
-
(59.203.562)
Pierderi fiscale
(380.951.481)
163.777.882
-
(217.173.599)
Altele
(663)
-
-
(663)
Total diferente temporare (creanta) / datorie
(136.969.849)
169.781.890
(5.688.238)
27.123.803
Efectul impozitului amanat
Imobilizari necorporale
7.878
-
-
7.878
Imobilizari corporale
49.222.194
227.087
(910.118)
48.539.163
Stocuri
13.219
-
-
13.219
Provizioane
(10.206.124)
733.554
-
(9.472.570)
Pierderi fiscale
(60.952.237)
26.204.461
(34.747.776)
Altele
(106)
-
-
(106)
Total datorie / (creanta) privind impozitul pe
profit amanat
(21.915.176)
27.165.102
(910.118)
4.339.808
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
62
15. CREANTE SI DATORII PRIVIND IMPOZITUL PE PROFIT AMANAT (continuare)
RON (informatii suplimentare – a se vedea nota 2(e))
2020
Sold initial
Contul de
profit/
pierdere
Rezultatul
reportat
Sold final
Diferente temporare
Imobilizari necorporale
215.202
-
-
215.202
Imobilizari corporale
1.344.596.517
6.203.312
(24.861.580)
1.325.938.249
Stocuri
361.102
-
-
361.102
Provizioane
(278.799.417)
20.038.405
-
(258.761.011)
Pierderi fiscale
(1.665.024.639)
715.823.986
-
(949.200.653)
Altele
(2.896)
-
-
(2.896)
Total diferente temporare (creanta)/datorie
(598.654.131)
742.065.703
(24.861.580)
118.549.992
Efectul impozitului amanat
Imobilizari necorporale
34.432
-
-
34.432
Imobilizari corporale
215.135.443
992.529
(3.977.853)
212.150.120
Stocuri
57.776
-
-
57.776
Provizioane
(44.607.906)
3.206.145
-
(41.401.761)
Pierderi fiscale
(266.403.942)
114.531.838
-
(151.872.105)
Altele
(463)
-
-
(463)
Total datorie / (creanta) privind impozitul pe
profit amanat
(95.784.660)
118.730.512
(3.977.853)
18.967.999
Creanta privind impozitul pe profit amanat a fost recunoscuta pentru provizionul in legatura cu proiectul
de mediu din rafinaria Vega si casetele Vadu. Revizuirea provizionului in cursul anului 2021 (a se vedea
Nota 19), a dus la o crestere de 1,97 milioane USD pentru creanta privind impozitul pe profit amanat.
Abilitatea Grupului in vederea ecuperabilitatii creantei privind impozitul amanat depinde de capacitatea
entitatilor care au inregistrat pierderi fiscale sa genereze profituri impozabile suficiente pentru a acoperi
pierderile fiscale inregistrate.
Recuperarea creantei privind impozitul amanat recunoscut de Grup depinde de capacitatea acestuia de a
genera suficient venit impozabil pentru a utiliza pierderile fiscale reportate disponibile.
La 31 decembrie 2021, Grupul a revizuit valoarea contabila a creantelor privind impozitul amanat si a
redus-o in masura in care nu mai este probabil ca profit impozabil suficient sa fie disponibil pentru a
permite utilizarea totala sau partiala a impozitului amanat. In acest sens, conducerea Grupului a efectuat
o evaluare a recuperabilitatii impozitului amanat avand in vedere previziunile care sunt in concordanta cu
planurile de afaceri utilizate pentru testul de depreciere ajustate in scopuri fiscale si rezultatele istorice
inregistrate de Grup.
Pe baza evaluarii efectuate, a fost recunoscuta o reversare a creantei privind impozitul amanat in valoare
de 34,7 milioane USD (217,2 milioane lei) in raport cu pierderile fiscale reportate.
Grupul are 387,56 milioane USD (2020: 492,96 milioane USD) de pierderi fiscale reportate, pentru care
nu a fost recunoscut nicio creanta privind impozitul amanat la 31 decembrie 2021 (2020: 217 milioane
USD).
La 31 decembrie 2021, Grupul a efectuat o evaluare a creantelor privind impozitul amanat nerecunoscut
si astfel de elemente sunt legate de diferentele temporare deductibile generate de beneficiile de
pensionare si provizioanele pentru stocuri (Net Realizable Value) in valoare de 6,3 milioane USD (2020:
2,86 milioane USD).
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
63
15. CREANTE SI DATORII PRIVIND IMPOZITUL PE PROFIT AMANAT (continuare)
A se vedea, de asemenea, Nota 25 pentru detalii privind rata impozitului pe profit si alte aspecte conexe.
Creantele si datoriile privind impozitul pe profit amanat nu pot fi compensate intre companii in Romania.
Legea fiscala din Romania nu defineste conceptul de “Grup Fiscal”, prin urmare pierderile fiscale nu pot fi
compensate intre societati din aceeasi tara.
16. DATORII COMERCIALE SI ALTE DATORII
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Datorii comerciale
1.022.468.222
651.293.146
4.468.901.847
2.846.606.954
Accize
1.319
1.036
5.766
4.527
Fond special pentru produse petroliere
6.305.873
6.948.356
27.561.077
30.369.180
TVA de plata
93.392.700
186.126.448
408.191.472
813.502.866
Taxe de plata
(67.710)
(53.617)
(295.941)
(234.344)
Datorii cu personalul si asigurari sociale
6.604.702
7.473.168
28.867.171
32.662.975
Alte datorii
414.348.188
415.945.223
1.810.991.624
1.817.971.786
Total
1.543.053.293
1.267.733.760
6.744.223.017
5.540.883.945
Grupul deruleaza un contract Cash pooling pentru implementarea unui sistem de optimizare a soldurilor
de casa, unde KMG Rompetrol SRL este “Societate coordonatoare” si companiile din Grup societati
participante. Sumele in sold la 31 decembrie 2021 sunt incluse in alte datorii pentru urmatoarele
companii: Rompetrol Rafinare 342,6 milioane USD, Romoil 14,4 milioane si Rompetrol Gas 51,1 milioane
USD.
De asemenea, in categoria alte datorii sunt incluse si garantiile pe termen scurt in Rompetrol
Downstream SRL, in suma de 4,78 milioane USD (2020: 4,24 milioane USD).
17. DATORII CONTRACTUALE
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Avansuri pe termen scurt de la clienti en-
gros
16.996.514
19.570.720
74.286.662
85.537.746
Avansuri pe termen scurt de la alti clienti
21.509.334
5.401.097
94.010.847
23.606.575
Venituri amanate
6.374.404
5.941.032
27.860.606
25.966.469
Total avansuri pe termen scurt
44.880.252
30.912.849
196.158.115
135.110.789
Datoriile contractuale se refera la plati incasate in avans in baza obligatiilor contractuale. Datoriile
contractuale sunt recunoscute in venituri pe masura ce (atunci cand) Grupul isi executa obligatiile
contractuale.
Sumele detaliate reprezinta avansuri primite de la clienti pentru vanzarile de produse petroliere si accize.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
64
18. IMPRUMUTURI PE TERMEN SCURT DE LA BANCI
Imprumuturi de la banci:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Banca Transilvania
42.372.534
30.131.421
185.197.633
131.695.401
Rompetrol Rafinare S.A.: Doua facilitati pe termen scurt de tip revolving, una in valoare de
pana la 30 mil EUR si a doua in valoare de pana la 27,96 mil EUR pentru emitere de
acreditive si scrisori de garantie, scadenta la 31 ianuarie 2022. Trageri in USD/EUR/RON.
Unicredit Bank, ING Bank, BCR, Raiffeisen Bank
-
22.689.532
-
99.169.138
Rompetrol Rafinare: Facilitate de 435 milioane USD pentru scop general si capital de lucru.
Facilitatea consta in 3 parti: (I) linie angajata de 240 milioane USD avand scadenta la 23
aprilie 2023, (II) 75 milioane USD facilitate rotativa, avand scadenta la 23 aprilie 2022 si
(III) 120 milioane USD linie neangajata avand scadenta la 23 aprilie 2022. Facilitatea este
garantata de stocuri, creante, depozite, statii si conturi curente.
Dobanda de plata
-
23.452
-
102.502
Suma platibila intr-un an aferenta creditelor pe termen lung
49.261
104.678
215.304
457.516
Total
42.421.794
52.949.083
185.412.936
231.424.556
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
65
18. IMPRUMUTURI PE TERMEN SCURT DE LA BANCI (continuare)
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
Imprumuturi de la actionari si alte parti afiliate
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
KMG International N.V.
-
10.655.710
-
46.572.912
Rompetrol Rafinare SA: Facilitate de credit pe termen scurt pentru asigurarea capitalului
de lucru, in valoare de pana la 250 mil USD cu scadenta 31 decembrie 2020; Garantii:
cesiune de creante, garantie reala mobiliara asupra investitiilor in Rompetrol Logistics,
Rompetrol Petrochemicals SRL, Rompetrol Downstream SRL, Romoil SA; garantie
reala mobiliara asupra conturilor la banca. Facilitatea a fost achitata integral pe 18
februarie 2021.
Dobanda de plata
-
1.686.456
-
7.370.993
Total
-
12.342.166
-
53.943.905
La nivelul KMG International NV, conditiile financiare sunt testate pentru imprumutul sindicalizat la fiecare 6 luni. Pe baza testarii efectuate la 31 decembrie 2021,
nu exista cazuri de nerespectare a obligatiilor de imprumut.
Urmatoarea obligatie de indeplinire a conditiilor financiare este la 30 iunie 2022 si pe baza bugetelor aprobate si fluxurilor de numerar estimate, Conducerea
KMG International considera ca aceste conditii financiare vor fi respectate la aceasta data.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
66
18. IMPRUMUTURI PE TERMEN SCURT DE LA BANCI (continuare)
Creditele purtatoare de garantii sunt garantate cu gajuri asupra impobilizarilor corporale in valoare de 407 milioane USD (2020: 390 milioane USD), stocurilor in
valoare de 282 milioane USD (2020: 172 milioane USD) si creantelor comerciale in valoare de 144 milioane USD (2020: 115 milioane USD).
Miscarea imprumuturilor este prezentata mai jos:
USD
La 1 ianuarie
2021
Trageri
Rambursari
Dobanzi
constituite
Impact din
diferente de
curs valutar
La 30 septembrie
2021
Imprumuturi de la banci pe termen lung
240.000.000
-
(48.270.948)
-
-
191.729.052
Imprumuturi de la banci pe termen scurt
52.820.953
22.112.868
(31.551.578)
-
(1.009.710)
42.372.534
Imprumuturi de la parti afiliate pe termen scurt
10.655.710
-
(10.655.710)
-
-
-
-
Dobanda imprumuturi de la banci pe termen lung
-
-
(7.932.624)
7.932.624
-
-
Dobanda imprumuturi de la parti afiliate pe termen scurt
1.686.456
-
(1.724.709)
38.253
-
-
Dobanda imprumuturi de la banci pe termen scurt
128.130
-
(6.733.820)
6.654.951
-
49.261
Total
305.291.249
22.112.868
(106.869.390)
14.625.828
(1.009.710)
234.150.846
RON (informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
La 1 ianuarie
2021
Trageri
Rambursari
Dobanzi
constituite
Impact din
diferente de
curs valutar
La 30 septembrie
2021
Imprumuturi de la banci pe termen lung
1.048.968.000
-
(210.977.833)
-
-
837.990.167
Imprumuturi de la banci pe termen scurt
230.864.539
96.648.714
(137.902.483)
-
(4.413.138)
185.197.633
Imprumuturi de la parti afiliate pe termen scurt
46.572.912
-
(46.572.912)
-
-
-
-
Dobanda imprumuturi de la banci pe termen lung
-
-
(34.671.120)
34.671.120
-
-
Dobanda imprumuturi de la parti afiliate pe termen scurt
7.370.992
-
(7.538.185)
167.192
-
-
Dobanda imprumuturi de la banci pe termen scurt
560.018
-
(29.431.508)
29.086.794
-
215.304
Total
1.334.336.461
96.648.714
(467.094.041)
63.925.106
(4.413.138)
1.023.403.103
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
67
19. PROVIZIOANE
Provizioanele cuprind urmatoarele:
2021
2020
2021
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Provizioane partea pe termen lung
84.606.213
79.332.744
369.788.374
346.739.624
Total provizioane
84.606.213
79.332.744
369.788.374
346.739.624
Miscarea provizioanelor este prezentata mai jos:
USD
1 ianuarie
2021
Rezultatul
reportat
Constituiri in
an
Sume
utilizate
Rata de
actualizare
31 decembrie
2021
Provizion pentru beneficiu la
pensionare
18.361.742
(6.713.303)
2.305.523
(1.385.332)
-
12.568.630
Provizion pentru mediu
60.527.516
-
20.282.844
(4.317.444)
(4.898.819)
71.594.097
Alte provizioane
443.486
-
-
-
-
443.486
Total
79.332.744
(6.713.303)
22.588.367
(5.702.776)
(4.898.819)
84.606.213
RON (Informatii suplimentare
– a se vedea Nota 2 e))
1 ianuarie
2021
Rezultatul
reportat
Constituiri in
an
Sume utilizate
Rata de
actualizare
31 decembrie
2021
Provizion pentru beneficiu la
pensionare
80.253.666
(29.341.833)
10.076.750
(6.054.873)
-
54.933.711
Provizion pentru mediu
264.547.614
-
88.650.228
(18.870.254)
(21.411.268)
312.916.320
Alte provizioane
1.938.344
-
-
-
-
1.938.344
Total
346.739.624
(29.341.833)
98.726.978
(24.925.127)
(21.411.268)
369.788.375
USD
1 ianuarie
2020
Rezultatul
reportat
Constituiri in
an
Sume
utilizate
Rata de
actualizare
31 decembrie
2020
Provizion pentru beneficiu la
pensionare
16.485.602
3.054.281
1.193.847
(2.371.988)
-
18.361.742
Provizion pentru mediu
63.862.752
-
-
(5.399.888)
2.064.652
60.527.516
Alte provizioane
13.486
-
430.000
-
-
443.486
Total
80.361.840
3.054.281
1.623.847
(7.771.876)
2.064.652
79.332.744
RON (Informatii suplimentare
– a se vedea nota 2 e))
1 ianuarie
2020
Rezultatul
reportat
Constituiri in
an
Sume
utilizate
Rata de
actualizare
31 decembrie
2020
Provizion pentru beneficiu la
pensionare
72.053.621
13.349.346
5.217.947
(10.367.248)
-
80.253.666
Provizion pentru mediu
279.124.930
-
-
(23.601.290)
9.023.974
264.547.614
Alte provizioane
58.943
-
1.879.401
-
-
1.938.344
Total
351.237.494
13.349.346
7.097.348
(33.968.538)
9.023.974
346.739.624
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
68
19. PROVIZIOANE (continuare)
Provizion pentru mediu
Lagunele Vega
La 31 decembrie 2021, Grupul a recunoscut un provizion de mediu in valoare de 66.56 milioane USD
(2020: 60.5 milioane USD) pe baza revizuirii provizionului pentru refacerea sitului. Revizuirea a fost
efectuata luand in considerare urmatoarele modificare ale asumarilor, in comparatie cu perioada
anterioara:
➢ termen prelungit pentru planul de reabilitare pana la 30 iunie 2025, care se afla in discutii
avansate cu autoritatile de mediu;
➢ preturi actualizate pentru lucrarile de reabilitare aferente lagunelor 19 - 20, 7 - 12, 13 - 15 si
lucrarile ramase pentru reabilitarea lagunelor 16 si 17. Preturile actualizate folosesc ca baza de
referinta preturile cuprinse in contractele incheiate pentru reabilitarea lagunelor deja curatate, sau
actualizari recente ale unor astfel de acorduri, cu o crestere care sa reflecte evolutia indicelui
preturilor constructiilor si cresterea specifica a preturilor;
➢ lucrari de reabilitare efectuate in cursul anului;
➢ indicatori variabili actualizati pe durata proiectului (adica cursul de schimb, rata de actualizare,
rata inflatiei).
Rezultatele revizuirii au condus la o crestere a provizionului cu 6,1 milioane USD (2020: 3,3 milioane
USD reversare), fiind generata in principal de costurile suplimentare de 15,3 milioane USD, compensate
de efectul ratei de actualizare de 4,9 milioane (2020: USD 2,06 milioane) si costurile de 4,3 milioane USD
(2020: 6,5 milioane USD) aferente lucrarilor efectuate in cursul anului 2021.
Am analizat toate implicatiile investigatiei DIICOT aflate in desfasurare, asa cum este descris in Nota 31
si am stabilit ca nu exista niciun impact asupra ipotezelor luate in considerare pentru calcularea
provizionului, asa cum este descris mai sus.
Casetele Vadu
Pe parcursul anului 2021, Grupul a derulat procedurile de investigare obligatorii in conformitate cu Legea
74/2019 in ceea ce priveste zona de depozitare a deseurilor biologice rezultate din IAZ nr.1 („Casetele
Vadu”). Procesul este in derulare si desfasurat in conformitate cu cerintele autoritatilor de mediu
competente („Agentia pentru Protectia Mediului Constanta”).
In cursul anului 2021, un raport de investigatie detaliat a fost transmis autoritatilor de mediu. A fost
contractat si finalizat si studiul de fezabilitate, urmatorii pasi pentru actiuni de remediere urmand a fi
comunicati de catre autoritatea competenta. Pe baza studiului de fezabilitate si a corespondentei cu
autoritatile de mediu, conducerea a concluzionat ca societatea-mama are o obligatie implicita de
reabilitare a casetelor, astfel incat a fost efectuata o evaluare a obligatiei la 31 decembrie 2021. In acest
sens, un provizion de USD 4,9 milioane a fost inregistrat la 31 decembrie 2021 (2020: 0 USD).
Provizion pentru beneficiu la pensionare
In conformitate cu contractele colective de munca in vigoare in cadrul unora dintre societatile Grupului,
angajatii sunt indreptatiti sa primeasca anumite beneficii de pensionare, platibile in momentul pensionarii,
cu conditia de a fi angajati ai entitatilor la data pensionarii. Aceste sume sunt estimate la data raportarii
potrivit beneficiilor stipulate in contracte, in functie de numarul angajatilor din societati si conform
ipotezelor actuariale privind rata mortalitatii, rulajul personalului, etc. Pentru calcul este utilizata o
evaluare actuariala ce presupune diferite ipoteze, care pot fi diferite de evolutiile reale in viitor. Datorita
complexitatii implicate in evaluare si caracterul sau pe termen lung, o obligatie privind beneficiile
determinate este extrem de sensibila la modificarile acestor ipoteze. Toate ipotezele sunt revizuite la
fiecare data de raportare.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
69
19. PROVIZIOANE (continuare)
Valoarea actuala a acestei obligatii si costurile aferente serviciilor curente si trecute aferente au fost
masurate prin metoda factorului de credit proiectat. Ratele de actualizarea utilizate au fost de 5,2%
(2020: 2,97%) pentru subsidiarele din Romania, cu o rata preconizata de crestere a salariului pe termen
lung de 2,90% (2020: 2,31%). De asemenea, rata de uzura a fost calculata pentru fiecare companie ca
fiind numarul mediu de angajati care au parasit compania in ultimii 3 ani raportata la numarul de angajati
de la inceptul perioadei. Varsta de pensionare pentru barbati este de 65 de ani iar pentru femei este de
63 de ani.
Sumele recunoscute in salarii, cheltuielile cu dobanzile pentru aceasta obligatie, sunt urmatoarele:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
Dobanda
465.684
132.230
2.035.367
577.938
Costul serviciilor
1.839.839
1.061.617
8.041.384
4.640.009
Costuri aferente beneficiilor acordate
(1.385.332)
(2.371.988)
(6.054.872)
(10.367.248)
Total
920.191
(1.178.141)
4.021.879
(5.149.301)
Sumele recunoscute in situatia pozitiei financiare cu privire la aceasta obligatie sunt dupa cum urmeaza:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
Sold initial
18.361.742
16.485.602
80.253.666
72.053.621
Sumele recunoscute in contul de profit si
pierdere
920.191
(1.178.141)
4.021.879
(5.149.301)
Pierderi / (castiguri) actuariale inregistrate in
an (sume recunoscute in situatia "Alte
elemente ale rezultatului global")
(6.713.303)
3.054.281
(29.341.833)
13.349.346
Sold final
12.568.630
18.361.742
54.933.711
80.253.666
Castigurile actuariale se refera la modificari in estimari 6,7 milioane USD (ratele de actualizarea utilizate
au fost de 5,2%, cu o rata preconizata de crestere a salariului pe termen lung de 2,90%), costul aferent
anului este inclus in cheltuiala cu salariile din contul de profit si pierdere 0,9 milioane USD.
In ceea ce priveste provizioanele se estimeaza ca nu exista datorii semnificative ce vor aparea in
urmatoarele douasprezece luni pana la 31 decembrie 2022.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
70
19. PROVIZIOANE (continuare)
O analiza de sensitivitate pentru ipoteze semnificative incepand cu luna decembrie este prezentata mai
jos:
Impactul asupra
obligatiei cu
beneficii
determinate
2021
USD
milioane
Ipoteze privind rata de actualizare:
1% crestere
(1,27)
1% descrestere
1,48
2021
USD
milioane
Ipoteze privind fluctuatia salariala:
1% crestere
1,27
1% descrestere
(1,34)
2021
USD
milioane
Ipoteze privind sensibilitatea la longevitate:
1% crestere
0,07
Celelalte variabile (rata de schimb, rata mortalitatii si cifra de afaceri) nu au avut un impact semnificativ in
2021.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
71
20. VENITURI DIN CONTRACTELE CU CLIENTII
2021
USD
Rafinarie
Petrochimie
Marketing
Ajustari de
consolidare
Consolidat
Venituri brute din vanzarea de produse petroliere finite
3.682.904.428
-
-
342.127.788
4.025.032.216
Minus taxe aferente vanzarii de produse petroliere finite
(1.046.350.750)
-
-
1.028.878.390
(17.472.360)
Venituri nete din vanzarea de produse petroliere finite
2.636.553.678
-
-
1.371.006.178
4.007.559.856
Venituri brute din vanzarea de marfuri
76.437.807
-
3.053.186.318
(2.929.564.479)
200.059.646
Minus taxe aferente vanzarii de marfuri
-
-
(1.070.368.475)
4.087.800
(1.066.280.675)
Minus discounturi comerciale aferente vazarii de marfuri
-
-
(194.228.900)
7.151.110
(187.077.790)
Venituri nete din vanzarea de marfuri
76.437.807
-
1.788.588.942
(2.918.325.568)
(1.053.298.819)
Venituri din productia petrochimica
-
185.552.642
-
-
185.552.642
Venituri din vanzarea de marfuri petrochimice
-
843.737
-
-
843.737
Venituri din vanzarea de alte marfuri
381.697
-
168.207.905
(65)
168.589.537
Venituri din vanzarea de utilitati
8.502.415
-
-
(161.167)
8.341.249
Venituri din transport
-
-
3.616.729
-
3.616.729
Venituri din chirii alte servicii
3.783.539
-
31.809.787
(8.542.104)
27.051.222
Cifra de afaceri neta
2.725.659.137
186.396.379
1.992.223.363
(1.556.022.726)
3.348.256.153
2021
RON (informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Rafinarie
Petrochimie
Marketing
Ajustari de
consolidare
Consolidat
Venituri brute din vanzarea de produse petroliere finite
16.096.870.384
-
-
1.495.337.923
17.592.208.308
Minus taxe aferente vanzarii de produse petroliere finite
(4.573.285.223)
-
-
4.496.918.779
(76.366.444)
Venituri nete din vanzarea de produse petroliere finite
11.523.585.161
-
-
5.992.256.702
17.515.841.863
Venituri brute din vanzarea de marfuri
334.086.723
-
13.344.561.439
(12.804.247.467)
874.400.695
Minus taxe aferente vanzarii de marfuri
-
-
(4.678.259.494)
17.866.548
(4.660.392.947)
Minus discounturi comerciale aferente vazarii de marfuri
-
-
(848.916.254)
31.255.359
(817.660.895)
Venituri nete din vanzarea de marfuri
334.086.723
-
7.817.385.691
(12.755.125.561)
(4.603.653.147)
Venituri din productia petrochimica
-
810.994.934
-
-
810.994.934
Venituri din vanzarea de marfuri petrochimice
-
3.687.721
-
-
3.687.721
Venituri din vanzarea de alte marfuri
1.668.283
-
735.186.290
(285)
736.854.288
Venituri din vanzarea de utilitati
37.161.507
-
-
(704.411)
36.457.096
Venituri din transport
-
-
15.807.638
-
15.807.638
Venituri din chirii alte servicii
16.536.712
-
139.031.034
(37.334.972)
118.232.774
Cifra de afaceri neta
11.913.038.387
814.682.656
8.707.410.654
(6.800.908.527)
14.634.223.169
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
72
20. VENITURI DIN CONTRACTELE CU CLIENTII (CONTINUARE)
2020
USD
Rafinarie
Petrochimie
Marketing
Ajustari de
consolidare
Consolidat
Venituri brute din vanzarea de produse petroliere finite
2.713.573.209
-
-
348.153.781
3.061.726.990
Minus taxe aferente vanzarii de produse petroliere finite
(921.720.454)
-
-
916.329.087
(5.391.367)
Venituri nete din vanzarea de produse petroliere finite
1.791.852.755
-
-
1.264.482.868
3.056.335.623
Venituri brute din vanzarea de marfuri
13.076.200
-
2.301.556.077
(2.211.370.621)
103.261.656
Minus taxe aferente vanzarii de marfuri
-
-
(960.635.229)
3.278.924
(957.356.305)
Minus discounturi comerciale aferente vazarii de marfuri
-
-
(174.593.096)
5.900.921
(168.692.175)
Venituri nete din vanzarea de marfuri
13.076.200
-
1.166.327.752
(2.202.190.776)
(1.022.786.824)
Venituri din productia petrochimica
-
146.907.912
-
-
146.907.912
Venituri din vanzarea de marfuri petrochimice
-
2.263.959
-
-
2.263.959
Venituri din vanzarea de alte marfuri
428.599
-
123.457.586
(15)
123.886.170
Venituri din vanzarea de utilitati
2.103.525
-
-
(113.856)
1.989.669
Venituri din transport
-
-
3.233.112
-
3.233.112
Venituri din chirii alte servicii
3.567.786
-
27.432.563
(8.607.436)
22.392.913
Cifra de afaceri neta
1.811.028.865
149.171.871
1.320.451.013
(946.429.215)
2.334.222.534
2020
RON (informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Rafinarie
Petrochimie
Marketing
Ajustari de
consolidare
Consolidat
Venituri brute din vanzarea de produse petroliere finite
11.860.214.427
-
-
1.521.675.730
13.381.890.157
Minus taxe aferente vanzarii de produse petroliere finite
(4.028.563.588)
-
-
4.004.999.541
(23.564.048)
Venituri nete din vanzarea de produse petroliere finite
7.831.650.838
-
-
5.526.675.271
13.358.326.109
Venituri brute din vanzarea de marfuri
57.152.147
-
10.059.411.144
(9.665.237.573)
451.325.718
Minus taxe aferente vanzarii de marfuri
-
-
(4.198.648.395)
14.331.193
(4.184.317.202)
Minus discounturi comerciale aferente vazarii de marfuri
-
-
(763.094.045)
25.791.155
(737.302.889)
Venituri nete din vanzarea de marfuri
57.152.147
-
5.097.668.704
(9.625.115.225)
(4.470.294.374)
Venituri din productia petrochimica
-
642.090.411
-
-
642.090.411
Venituri din vanzarea de marfuri petrochimice
-
9.895.086
-
-
9.895.086
Venituri din vanzarea de alte marfuri
1.873.278
-
539.596.071
(66)
541.469.283
Venituri din vanzarea de utilitati
9.193.877
-
-
(497.630)
8.696.246
Venituri din transport
-
-
14.130.963
-
14.130.963
Venituri din chirii alte servicii
15.593.722
-
119.899.505
(37.620.522)
97.872.705
Cifra de afaceri neta
7.915.463.862
651.985.497
5.771.295.243
(4.136.558.172)
10.202.186.429
Veniturile totale au crescut in principal datorita volatilitatii mediului de piata al petrolului si gazelor naturale rezultand un pret mediu mai mare al titeiului alaturi de
un volum similar de produse vandute. Nu exista o diferenta semnificativa de timp intre plata si transferul controlului asupra bunurilor sau serviciilor.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
73
21. COSTUL VANZARII
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Titei si alte materii prime
2.555.954.358
1.805.207.442
11.171.309.711
7.890.020.168
Consumabile si alte materiale
10.565.959
11.476.116
46.180.638
50.158.660
Utilitati
126.065.368
82.891.666
550.993.904
362.294.605
Cheltuieli cu personalul
27.922.725
30.609.706
122.041.856
133.785.842
Transport
203.554
189.046
889.672
826.263
Mentenanta si reparatii
22.208.440
23.398.038
97.066.431
102.265.805
Asigurari
1.395.820
1.545.887
6.100.712
6.756.608
Mediu
422.190
2.299.410
1.845.264
10.050.031
Altele
23.017.346
19.740.272
100.601.913
86.278.807
Costul productiei - cash
2.767.755.760
1.977.357.583
12.097.030.100
8.642.436.789
Amortizare
70.280.711
78.979.027
307.175.905
345.193.633
Costul productiei
2.838.036.471
2.056.336.610
12.404.206.004
8.987.630.422
Plus: variatia stocurilor
(63.273.466)
48.534.599
(276.549.339)
212.130.172
Minus: Productia proprie de imobilizari
(3.550.153)
(5.885.037)
(15.516.656)
(25.721.731)
Costul marfurilor petroliere revandute
197.293.863
93.775.778
862.312.287
409.865.793
Costul marfurilor petrochimice revandute
761.397
3.163.286
3.327.836
13.825.774
Costul altor marfuri vandute
135.893.124
98.862.497
593.948.079
432.098.316
Costul utilitatilor revandute
1.902.988
1.090.304
8.317.390
4.765.392
(Castiguri)/pierderi din derivative
34.117.950
(52.628.509)
149.119.325
(230.023.424)
Total
3.141.182.174
2.243.249.528
13.729.164.926
9.804.570.713
Rezultatul negativ al tranzactiilor cu instrumente financiare derivate inregistrate in 2021 se datoreaza
acoperirii stocului tehnologic (Base Operating Stock) folosind contracte futures tranzactionate pe piata
bursiera ICE Exchange, pentru a proteja valoarea stocurilor impotriva scaderii preturilor. Pe parcursul
anului 2021, cantitatea medie de contracte futures pentru acoperirea stocului tehnologic (Base Operating
Stock) a fost de 144 mii tone, mai mare fata de cantitatea medie din 2020 de 90,3 mii tone. Atunci cand
preturile scad stocurile se depreciaza dar instrumetele de acoperire vor avea un efect pozitiv,
compensand pierderea fizica. Dar in anul 2021, titeiul de tip Dated Brent a crescut cu 50% de la 50
USD/bbl. la 77 USD /bbl., generand o pierdere din instrumentele de acoperire. Astfel, acoperirea pe
parcursul cresterii pietei a avut un rezultat negativ de -24,3 milioane USD. Comparativ cu anul 2020, un
an foarte ciudat cu volatilitate uriasa, fluctuatii ale pietei si evenimente imprevizibile din cauza blocajelor
cauzate de COVID-19 si a socului urias al cererii la nivel mondial, 2021 a fost caracterizat ca un fiind un
an de redresare a cererii la niveluri pre-pandemice (2019), in principal din datorita programului de
vaccinare COVID care a dus la relaxarea restrictiilor in intreaga lume.
De asemenea, in trimestrul I 2021 Rompetrol Rafinare a incheiat tranzactii swap pentru a acoperi
diferenta dintre Urals - Dated Brent. Rafinaria, care prelucreaza un procent mai mare de titei Urals
(aproximativ 70%), incearca sa stabileasca un nivel al diferentialului cat mai negativ, ceea ce inseamna
un titei Urals mai ieftin decat Dated Brent. Cu instrumentele de swap, diferentialul Urals-Dated Brent a
fost stabilit la -0,66 USD/bbl. comparativ cu bugetul de -0,28 USD/bbl. pentru 5,5 milioane de barili (19%
din cantitatea de titei Urals procesata in 2021). Insa pe parcursul anului, diferentialul a avut o valoare mai
negativa de -1,92 USD/bbl., rezultand pierderi de -7 milioane USD din instrumentele swap. Observand
tendinta descendenta a diferentialului, nu s-au incheiat alte tranzactii swap, lasand rafinaria sa
beneficieze din punct de vedere fizic de un titei Urals mai ieftin decat Dated Brent pentru diferenta de
81% din procesarea titeiului Urals. Acest impact este inregistrat la valoarea justa prin contul de profit si
pierdere.
In Rompetrol Downstream, pierderea semnificativa intrgistrata in anul 2021 se datoreaza acoperirii
stocului optim (benchmark stock), in valoarea de -4,3 milioane USD pentru stocurile de benzina si
motorina din depozitele Downstream, precum si acoperire impotriva fluctuatiilor cursului de schimb, in
valoare de +1,2 milioane USD (castig). Acestea sunt inregistrate la valoarea justa prin contul de profit si
pierdere.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
74
22. CHELTUIELI DE DESFACERE, GENERALE SI ADMINISTRATIVE, INCLUSIV CHELTUIELILE
LOGISTIC
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Cheltuieli cu personalul
26.792.013
26.496.388
117.099.849
115.807.763
Utilitati
8.511.483
6.469.760
37.201.139
28.277.380
Transport
61.064.946
53.280.804
266.896.558
232.874.410
Consultanta
26.651.455
34.055.758
116.485.513
148.847.501
Chirii
4.036.216
5.574.776
17.641.087
24.365.673
Consumabile
651.476
702.654
2.847.408
3.071.090
Marketing
2.954.287
3.166.922
12.912.302
13.841.666
Taxe
2.036.590
2.222.840
8.901.326
9.715.367
Posta si telecomunicatii
821.106
967.870
3.588.807
4.230.269
Asigurari
1.428.718
1.179.354
6.244.499
5.154.603
Cheltuieli IT
8.382.553
7.984.904
36.637.624
34.899.620
Cheltuieli de mediu
1.554.287
5.095
6.793.323
22.269
Reparatii si mentananta
12.016.345
9.468.833
52.519.838
41.385.428
Alte cheltuieli
17.695.874
18.240.879
77.343.357
79.725.410
Cheltuieli inainte de amortizare
174.597.348
169.816.837
763.112.630
742.218.449
Cheltuieli cu amortizarea
58.711.684
46.454.169
256.611.158
203.037.236
Total
233.309.032
216.271.006
1.019.723.787
945.255.686
23. ALTE VENITURI / (CHELTUIELI) OPERATIONALE, NET
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Castiguri / (pierderi) nete din cedarea
activelor
280.855
699.648
1.227.534
3.057.952
Reluarea deprecierii imobilizarilor
corporale, net
38.120.840
(8.167.559)
166.614.754
(35.697.950)
Provizioane pentru deprecierea creantelor
si creante trecute pe cheltuiala, net
1.353.998
(2.348.409)
5.917.919
(10.264.191)
Provizioane pentru deprecierea stocurilor,
net
(6.513.051)
4.560.037
(28.466.594)
19.930.554
Cheltuieli de exploatare privind imobilizarile
corporale si necorporale depreciate
(3.654)
(461.940)
(15.970)
(2.019.001)
Pierderi din reevaluarea imobilizarilor
corporale
(105.845.408)
-
(462.618.523)
-
Cheltuieli de exploatare privind stocurile
depreciate
(516.669)
(151.779)
(2.258.204)
(663.380)
Alte provizioane, net
(10.375.393)
(1.714.550)
(45.347.731)
(7.493.784)
Alte cheltuieli, net
3.200.084
4.931.535
13.986.608
21.554.260
Total
(80.298.398)
(2.653.017)
(350.960.208)
(11.595.541)
In anul 2021, ca urmare a schimbarii voluntare a politicii imobilizarilor corporale, a fost efectuata o
reevaluare a imobilizarilor corporale, inclusiv pentru cladirile anterior reevaluate. In consecinta, s-a
inregistrat o pierdere in valoare de 105,8 milioane USD, aferenta activelor pentru care valoarea
reevaluata a fost mai mica decat valoarea neta contabila si fara rezerva din reevaluare anterior
constituita.
Reversarea provizioanelor aferente echipamentelor specifice, in valoare de 38,12 milioane USD este
aferenta Rompetrol Petrochemicals in suma de 29,3 milioane USD, Rompetrol Logistics in suma de 2,3
milioane USD, Rompetrol Gas in suma de 0,18 milioane USD, Romoil in suma de 0,7 milioane USD,
Rompetrol Downstream in suma de 5,7 milioane USD.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
75
24. ALTE VENITURI / (CHELTUIELI) OPERATIONALE, NET (continuare)
Alte provizioane, net in valoare de 10,4 milioane USD, sunt legate in principal de provizioanele de mediu
pentru casetele Vadu si lagunele Vega.
Alte cheltuieli, net in valoare de 3,2 milioane USD se refera la venituri din daune ce urmeaza a fi primite
de la compania de asigurari in legatura cu incidentul survenit in 2 iulie 2021 la rafinaria Petromidia, in
valoare de 8 milioane USD, partial compensate cu 5 milioane USD reprezentand reversare
angajamentelor inregistrate pentru cotele CO2 cote aferente cotelor anului 2020.
Miscarea provizioanelor este prezentata in notele 5, 9 si 10.
25. CHELTUIELI FINANCIARE, VENITURI FINANCIARE SI DIFERENTE DE CURS VALUTAR
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
Cheltuieli finaciare
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Cheltuieli privind penalitatile
(2.759.225)
(12.740)
(12.059.745)
(55.683)
Cheltuieli privind dobanzile
(35.909.924)
(27.669.469)
(156.951.505)
(120.934.948)
Cheltuieli privind dobanzile catre parti
afiliate
(38.253)
(416.845)
(167.192)
(1.821.904)
Rata de actualizare leasing
(7.991.671)
(4.644.298)
(34.929.196)
(20.298.833)
Rata de actualizare provizion de mediu
(4.898.819)
(2.064.652)
(21.411.268)
(9.023.974)
Alte cheltuieli financiare
(20.232.538)
(24.752.769)
(88.430.353)
(108.186.927)
(71.830.430)
(59.560.773)
(313.949.260)
(260.322.271)
Venituri financiare
Venituri din dobanzi
17.706.299
15.831.440
77.388.923
69.194.475
Venituri din dobanzi - instrument hybrid
-
17.009.920
-
74.345.257
Alte venituri financiare
2.072.081
57.466
9.056.444
251.167
19.778.380
32.898.826
86.445.368
143.790.899
Rezultat financiar, net
(52.052.049)
(26.661.947)
(227.503.892)
(116.531.372)
Castig/ (pierdere) din diferente de curs
valutar-nerealizate
7.836.973
(3.827.296)
34.253.056.64
(16.727.964)
Castig/(pierdere) din diferente de curs
valutar-realizate
(1.754.279)
(6.039.717)
(7.667.427)
(26.397.791)
Castig/(pierdere) din diferente de
curs valutar, net(a)
6.082.694
(9.867.013)
26.585.630
(43.125.755)
Total
(45.969.356)
(36.528.960)
(200.918.262)
(159.657.126)
In anul 2021 din totalul de 20,2 milioane USD (2020: 24,7 milioane USD) reprezentand alte cheltuieli
financiare, o suma de aproximativ 12,24 milioane USD (2020: 20,1 milioane USD) se refera la alte
cheltuieli de finantare datorate KMG Trading pentru activitatea de finantare.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
76
26. IMPOZITUL PE PROFIT
a) Rata impozitului pe profit a fost de 16% in 2021 la fel ca in 2020.
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Cheltuiala cu impozitul pe profit cuprinde:
Cheltuiala curenta privind impozitul pe
profit
1.448.463
6.942.313
6.330.796
30.342.767
Cheltuiala cu impozitul pe profit amanat
aferenta diferentelor temporare
32.832.626
27.165.102
143.501.560
118.730.511
Total cheltuiala impozit pe
profit/(venit)
34.281.089
34.107.415
149.832.356
149.073.279
Efectul net al impozitului amanat in 2021 a fost in valoare de 32,83 milioane USD.
La 31 decembrie 2021, Grupul a avut urmatoarele pierderi fiscale totale neutilizate:
Entitatea
Pierdere
fiscala 2021
Creante
privind
impozitul
amanat 2021
Pierdere
fiscala 2020
Creante
privind
impozitul
amanat 2020
Milioane
USD
Milioane
USD
Rompetrol Rafinare SA
380,41
-
483,10
217,17
Rompetrol Petrochemicals SRL
3,18
-
3,56
-
Rompetrol Downstream SRL
-
-
-
-
Rompetrol Logistics SRL
2,91
-
5,13
-
Rom Oil SA
1,07
-
1,17
-
La 31 decembrie
387,56
-
492,96
217,17
Grupul are 387,56 milioane USD (2020: 492,96 milioane USD) reprezentand pierderi fiscale reportate,
pentru care nu a fost recunoscuta nicio creanta privind impozitul amanat la 31 decembrie 2021 (2020:
217 milioane USD) pe baza evaluarii efectuate.
In aceste conditii critice de piata, Rompetrol Rafinare a diminuat cat mai mult posibil efectele datorate
pietei prin asigurarea livrarilor de produse combustibile catre cele mai valoroase canale de distributie, in
principal livrarile pe piata din Romania fiind la acelasi nivel ca in 2021, iar exporturile au fost usor mai
reduse. De asemenea, Rompetrol Rafinare a adaptat functionarea rafinariei la structura optima de
produse valoroase, luand in considerare flexibilitatea de rafinare pentru a reactiona la schimbarile pietei;
principalul exemplu este scaderea productiei Jet A1, avand cea mai mare scadere a marjei de piata, si
transferata in randamentele pentru motorina.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
77
25. IMPOZITUL PE PROFIT (continuare)
Entitatea
Pierdere
fiscala
milioane USD
Pierdere
fiscala
milioane RON
Pierderea
fiscala
Expira in
Rompetrol Rafinare SA
2015
87,62
382,97
2022
2016
2,79
12,20
2023
2018
17,17
75,03
2025
2019
39,63
173,20
2026
2020
126,25
551,82
2027
2021
106,95
467,43
2028
380,41
1.662,65
Rompetrol Petrochemicals SRL
2015
0,41
1,81
2022
2016
0,28
1,24
2023
2018
2,42
10,56
2025
2019
0,07
0,30
2026
3,18
13,91
Rom Oil SA
2017
0,38
1,66
2024
2020
0,32
1,40
2027
2021
0,37
1,60
2028
1,07
4,66
Rompetrol Logistics SRL
2015
0,27
1,19
2022
2016
0,28
1,23
2023
2017
1,54
6,73
2024
2018
0,34
1,47
2025
2019
0,31
1,36
2026
2020
0,17
0,73
2027
2,91
12,71
387,56
1.693,93
Guvernul Romaniei are un numar de agentii care sunt autorizate sa auditeze (controleze) atat societatile
romanesti cat si pe cele straine care desfasoara afaceri in Romania. Aceste controale sunt similare cu
auditurile fiscale efectuate de autoritatile fiscale din multe tari, dar se pot extinde nu numai la chestiuni
fiscale, ci si la alte chestiuni legale sau de reglementare care pot fi de interes pentru agentia aplicabila.
Managementul considera ca a inregistrat in mod corespunzator datoriile fiscale in aceste situatii
financiare.
b) Detaliile despre creantele si datoriile cu privire la impozitul pe profitul amanat sunt prezentate
in Nota 15.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
78
25. IMPOZITUL PE PROFIT (continuare)
c) In cele de mai jos s-a realizat o reconciliere intre impozitul curent pe profit inregistrat in contul
de profit si pierdere si intreaga cheltuiala cu impozitul pe profit luand in considerare diferentele
temporare si elementele nedeductibile:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
Rezultatul inainte de impozitare
(152.502.806)
(164.479.977)
(666.544.014)
(718.892.637)
din care:
Societati care au inregistrat profit
31.369.466
41.561.308
137.106.525
181.652.009
Societati care au inregistrat pierdere
(183.872.272)
(206.041.285)
(803.650.539)
(900.544.644)
Impozit pe profit (16%)
4.615.273
6.455.628
20.171.974
28.215.613
Efectul pierderilor fiscale reportate
(16.775.190)
(1.938.788)
(73.319.324)
(8.473.860)
Efectul ajustarilor privind elementele
nedeductibile/ neimpozabile
13.608.379
2.425.473
59.478.142
10.601.015
Cheltuieli nedeductibile
(1.856.483)
(10.289.147)
(8.114.130)
(44.970.775)
Venituri neimpozabile
15.464.862
12.714.620
67.592.272
55.571.790
Reversarea impozitului amanat recunoscut
pentru pierderile fiscale reportate
32.832.627
27.165.102
143.501.564
118.730.511
Venit / (cheltuiala) privind impozitul pe
profit
34.281.089
34.107.415
149.832.356
149.073.279
26. INFORMATII PE SEGMENTE OPERATIONALE
a) Segmente operationale
In scopuri de management, Grupul este organizat in prezent in 3 segmente – rafinare, petrochimie si
marketing (desfacere). Rafinarea cuprinde Rafinaria Petromidia si Rafinaria Vega, petrochimia cuprinde
divizia de petrochimie din Rompetrol Rafinare SA si Rompetrol Petrochemicals SRL, iar marketing
cuprinde Rompetrol Downstream, Rom Oil, Rompetrol Logistics, Rompetrol Gas si Rompetrol Quality
Control SRL.
Contul de profit si pierdere este analizat separat de management pe cele 3 segmente: rafinarie,
petrochimie si marketing. Bilantul contabil este analizat de catre management la nivel cumulativ pentru
segmentele de rafinarie si petrochimie. Ca urmare, informatiile privind bilantul pentru segmentele de
rafinarie si petrochimie sunt prezentate impreuna.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
79
26. INFORMATII PE SEGMENTE OPERATIONALE (continuare)
2021 Contul de profit si pierdere
USD
Rafinarie
Petrochimie
Sume ramase nealocate
intre segmentele de
Rafinarie si Petrochimie
Segmentul de
distributie
Impact din
tranzactii intre
segmente
Consolidat
Cifra de afaceri neta - "Clienti externi"
1.177.643.373
186.396.379
-
1.984.216.402
-
3.348.256.153
Cifra de afaceri neta - "Intragrup"
1.548.015.764
-
-
8.006.962
(1.556.022.726)
-
Costul vanzarii
(2.709.250.090)
(191.041.191)
-
(1.832.519.863)
1.591.628.971
(3.141.182.174)
Profit brut
16.409.047
(4.644.812)
-
159.703.500
35.606.245
207.073.980
Cheltuieli de desfacere si general-administrative
(68.201.812)
(12.600.776)
-
(119.218.396)
(33.288.049)
(233.309.032)
Alte (cheltuieli)/venituri operationale
(86.669.210)
(12.294)
-
6.173.180
209.926
(80.298.398)
Profit/(Pierdere) operational(a) afectat(a) de amortizare (EBIT)
(138.461.975)
(17.257.882)
-
46.658.284
2.528.123
(106.533.450)
Cheltuieli financiare, net
(43.525.891)
(8.522.047)
(4.111)
(52.052.049)
Rezultat net din diferente de curs valutar
18.166.418
(12.083.724)
-
6.082.694
Profit / (Pierdere) bruta inainte de impozitul pe profit
(138.461.975)
(17.257.882)
(25.359.473)
26.052.512
2.524.011
(152.502.806)
Impozitul pe profit
(32.832.626)
(1.448.463)
-
(34.281.089)
Profit/(Pierderea) neta
(138.461.975)
(17.257.882)
(58.192.099)
24.604.050
2.524.011
(186.783.895)
Amortizare
80.580.556
18.510.955
-
29.004.806
896.078
128.992.395
RON (informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Rafinarie
Petrochimie
Sume ramase nealocate
intre segmentele de
Rafinarie si Petrochimie
Segmentul de
distributie
Impact din
tranzactii intre
segmente
Consolidat
Cifra de afaceri neta - "Clienti externi"
5.147.125.887
814.682.656
-
8.672.414.626
-
14.634.223.169
Cifra de afaceri neta - "Intragrup"
6.765.912.500
-
-
34.996.028
(6.800.908.527)
-
Costul vanzarii
(11.841.319.368)
(834.983.734)
(8.009.394.565)
6.956.532.742
(13.729.164.926)
Profit brut
71.719.018
(20.301.079)
-
698.016.088
155.624.215
905.058.243
Cheltuieli de desfacere si general-administrative
(298.089.658)
(55.074.212)
-
(521.067.844)
(145.492.074)
(1.019.723.787)
Alte (cheltuieli)/venituri operationale
(378.805.114)
(53.734)
-
26.981.116
917.525
(350.960.208)
Profit/(Pierdere) operational(a) afectat(a) de amortizare (EBIT)
(605.175.754)
(75.429.025)
-
203.929.361
11.049.666
(465.625.752)
Cheltuieli financiare, net
(190.238.612)
(37.247.311)
(17.969)
(227.503.892)
Rezultat net din diferente de curs valutar
79.399.964
(52.814.334)
-
26.585.630
Profit / (Pierdere) bruta inainte de impozitul pe profit
(605.175.754)
(75.429.025)
(110.838.648)
113.867.716
11.031.697
(666.544.014)
Impozitul pe profit
(143.501.560)
(6.330.796)
-
(149.832.356)
Profit/(Pierderea) neta
(605.175.754)
(75.429.025)
(254.340.208)
107.536.920
11.031.697
(816.376.370)
Amortizare
352.193.437
80.905.831
-
126.771.304
3.916.493
563.787.064
Pentru informatii suplimentare privind segmentele operationale si fluxurile de activitati a se vedea si Nota 20 Venituri din contractele cu clientii.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
80
26. INFORMATII PE SEGMENTE OPERATIONALE (continuare)
2021 Informatii privind situatia pozitiei financiare
USD
Rafinarie si
Petrochimie
Segmentul de
distributie
Ajustari de
consolidare
Consolidat
Active imobilizate
1.704.935.022
359.012.762
(597.217.596)
1.466.730.188
Active circulante
730.333.591
549.375.427
(185.904.430)
1.093.804.588
TOTAL ACTIVE
2.435.268.613
908.388.189
(783.122.025)
2.560.534.777
Capitaluri proprii
688.923.225
365.510.442
(591.853.181)
462.580.486
Datorii pe termen lung
248.093.715
209.544.373
(232.848)
457.405.240
Datorii pe termen scurt
1.498.251.673
333.333.374
(191.035.996)
1.640.549.051
TOTAL DATORII SI CAPITALURI PROPRII
2.435.268.613
908.388.189
(783.122.025)
2.560.534.777
Investitii in imobilizari
42.901.277
7.995.330
-
50.896.607
RON (informatii suplimentare – a se
vedea nota 2 e))
Rafinarie si
Petrochimie
Segmentul de
distributie
Ajustari de
consolidare
Consolidat
Active imobilizate
7.451.759.494
1.569.137.080
(2.610.258.952)
6.410.637.622
Active circulante
3.192.069.025
2.401.155.180
(812.532.492)
4.780.691.714
TOTAL ACTIVE
10.643.828.520
3.970.292.260
(3.422.791.444)
11.191.329.336
Capitaluri proprii
3.011.076.737
1.597.536.490
(2.586.812.703)
2.021.800.525
Datorii pe termen lung
1.084.343.200
915.855.592
(1.017.707)
1.999.181.085
Datorii pe termen scurt
6.548.408.583
1.456.900.177
(834.961.034)
7.170.347.726
TOTAL DATORII SI CAPITALURI
PROPRII
10.643.828.520
3.970.292.260
(3.422.791.444)
11.191.329.336
Investitii in imobilizari
187.508.611
34.945.189
-
222.453.800
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
81
26. INFORMATII PE SEGMENTE OPERATIONALE (continuare)
2020 Contul de profit si pierdere
USD
Rafinarie
Petrochimie
Sume ramase nealocate
intre segmentele de
Rafinarie si Petrochimie
Segmentul de
distributie
Impact din
tranzactii intre
segmente
Consolidat
Cifra de afaceri neta - "Clienti externi"
872.629.010
149.171.871
-
1.312.421.653
-
2.334.222.534
Cifra de afaceri neta - "Intragrup"
938.399.855
-
-
8.029.360
(946.429.215)
-
Costul vanzarii
(1.871.907.092)
(179.841.188)
(1.165.023.008)
973.521.760
(2.243.249.528)
Profit brut
(60.878.227)
(30.669.317)
-
155.428.005
27.092.545
90.973.006
Cheltuieli de desfacere si general-administrative
(59.847.138)
(11.852.385)
-
(118.829.370)
(25.742.113)
(216.271.006)
Alte (cheltuieli)/venituri operationale
7.682.452
586
-
(10.469.059)
133.004
(2.653.017)
Profit/(Pierdere) operational(a) afectat(a) de amortizare (EBIT)
(113.042.913)
(42.521.116)
-
26.129.576
1.483.436
(127.951.017)
Cheltuieli financiare, net
(18.869.039)
(7.523.101)
(269.807)
(26.661.947)
Rezultat net din diferente de curs valutar
(17.795.103)
7.928.090
-
(9.867.013)
Profit / (Pierdere) bruta inainte de impozitul pe profit
(113.042.913)
(42.521.116)
(36.664.142)
26.534.565
1.213.629
(164.479.977)
Impozitul pe profit
(27.165.102)
(6.942.313)
-
(34.107.415)
Profit/(Pierderea) neta
(113.042.913)
(42.521.116)
(63.829.244)
19.592.252
1.213.629
(198.587.392)
Amortizare
83.568.841
15.134.600
26.424.738
305.017
125.433.196
RON (informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Rafinarie
Petrochimie
Sume ramase nealocate
intre segmentele de
Rafinarie si Petrochimie
Segmentul de
distributie
Impact din
tranzactii intre
segmente
Consolidat
Cifra de afaceri neta - "Clienti externi"
3.813.999.614
651.985.497
-
5.736.201.319
-
10.202.186.429
Cifra de afaceri neta - "Intragrup"
4.101.464.248
-
-
35.093.924
(4.136.558.172)
-
Costul vanzarii
(8.181.544.327)
(786.031.880)
-
(5.091.966.061)
4.254.971.555
(9.804.570.713)
Profit brut
(266.080.465)
(134.046.384)
-
679.329.181
118.413.383
397.615.716
Cheltuieli de desfacere si general-administrative
(261.573.886)
(51.803.219)
-
(519.367.527)
(112.511.053)
(945.255.686)
Alte (cheltuieli)/venituri operationale
33.577.693
2.561
-
(45.757.116)
581.321
(11.595.541)
Profit/(Pierdere) operational(a) afectat(a) de amortizare (EBIT)
(494.076.658)
(185.847.042)
-
114.204.538
6.483.651
(559.235.511)
Cheltuieli financiare, net
(82.470.909)
(32.881.218)
(1.179.245)
(116.531.372)
Rezultat net din diferente de curs valutar
(77.777.057)
34.651.302
-
(43.125.755)
Profit / (Pierdere) bruta inainte de impozitul pe profit
(494.076.658)
(185.847.042)
(160.247.965)
115.974.622
5.304.405
(718.892.637)
Impozitul pe profit
(118.730.511)
(30.342.767)
-
(149.073.279)
Profit/(Pierderea) neta
(494.076.658)
(185.847.042)
(278.978.477)
85.631.855
5.304.405
(867.965.916)
Amortizare
365.254.335
66.148.795
115.494.602
1.333.138
548.230.870
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
82
26. INFORMATII PE SEGMENTE OPERATIONALE (continuare)
In total cifra de afaceri neta sunt inclusi clienti care detin mai mult de 10% din total vanzari (si anume
KazMunayGas Trading AG) valoarea acestora fiind de 531 milioane USD in 2021 si 353 milioane in 2020.
2021 Informatii privind situatia pozitiei financiare
USD
Rafinarie si
Petrochimie
Segmentul
de distributie
Ajustari de
consolidare
Consolidat
Active imobilizate
1.672.649.263
266.627.897
(596.396.951)
1.342.880.209
Active circulante
560.066.827
442.697.786
(146.176.613)
856.588.000
TOTAL ACTIVE
2.232.716.090
709.325.683
(742.573.564)
2.199.468.209
Capitaluri proprii
738.211.082
277.463.169
(594.377.191)
421.297.060
Datorii pe termen lung
233.554.480
172.604.754
(313.986)
405.845.248
Datorii pe termen scurt
1.260.950.528
259.257.760
(147.882.387)
1.372.325.901
TOTAL DATORII SI CAPITALURI PROPRII
2.232.716.090
709.325.683
(742.573.564)
2.199.468.209
Investitii in imobilizari
111.081.509
11.403.743
(4.876)
122.480.376
RON (informatii suplimentare – a se vedea
nota 2 e))
Rafinarie si
Petrochimie
Segmentul de
distributie
Ajustari de
consolidare
Consolidat
Active imobilizate
7.310.648.136
1.165.350.549
(2.606.672.162)
5.869.326.523
Active circulante
2.447.884.077
1.934.899.213
(638.894.118)
3.743.889.172
TOTAL ACTIVE
9.758.532.213
3.100.249.763
(3.245.566.280)
9.613.215.695
Capitaluri proprii
3.226.499.175
1.212.708.273
(2.597.844.392)
1.841.363.055
Datorii pe termen lung
1.020.796.565
754.403.598
(1.372.338)
1.773.827.825
Datorii pe termen scurt
5.511.236.473
1.133.137.892
(646.349.550)
5.998.024.814
TOTAL DATORII SI CAPITALURI PROPRII
9.758.532.213
3.100.249.763
(3.245.566.280)
9.613.215.695
Investitii in imobilizari
485.503.954
49.842.336
(21.311)
535.324.979
• Veniturile dintre segmente sunt eliminate la consolidare;
• Preturile de transfer dintre segmentele operationale sunt stabilite pe baza regulilor de piata
convenite intre segmente. Aceste preturi de transfer tin cont de cele mai recente preturi de piata
ale produselor din titei/rafinate, ajustate cu diverse marje / discounturi, tinand cont de cantitate,
calitate, conditii de plata, costuri de transport etc.
b) Segmente geografice
Toate facilitatile de productie ale Grupului sunt amplasate in Romania, Tabelul urmator furnizeaza o
analiza a cifrei de afaceri nete a Grupului in functie de piata geografica (in functie de locatia clientului):
Net revenues
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
Romania
2.499.848.602
1.763.494.139
10.926.088.287
7.707.703.833
Export
848.407.551
570.728.395
3.708.134.883
2.494.482.596
din care
Produse petroliere
775.540.762
502.888.156
3.389.656.008
2.197.973.263
Produse petrochimice
72.866.789
67.840.239
318.478.875
296.509.333
Total
3.348.256.153
2.334.222.534
14.634.223.169
10.202.186.429
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
83
27. PARTI AFILIATE
Parintele ultim al Grupului este societatea „National Welfare Fund Samruk Kazyna” JSC, o societate cu
sediul in Kazakhstan, detinuta integral de Statul Kazakhstan. Partile afiliate si natura relatiei sunt
prezentate mai jos:
Denumirea partii afiliate
Natura relatiei
KMG International N.V.
Actionar majoritar
Byron Shipping SRL
Companie detinuta de Grupul KMG International
Byron Shipping LTD
Companie detinuta de Grupul KMG International
Global Security Sistem S.A.
Companie detinuta de Grupul KMG International
Global Security Systems Fire Services SRL
Companie detinuta de Grupul KMG International
KazMunayGas Engineering B.V.
Companie detinuta de Grupul KMG International
KazMunayGas –Engineering LLP
Companie detinuta de Grupul KMG International
KazMunayGas Trading AG
Companie detinuta de Grupul KMG International
KMG Rompetrol S.R.L
Companie detinuta de Grupul KMG International
KMG Rompetrol Services Center
Companie detinuta de Grupul KMG International
KMG Rompetrol Development S.R.L.
Companie detinuta de Grupul KMG International
Midia Marine Terminal S.R.L.
Companie detinuta de Grupul KMG International
Oilfield Exploration Business Solutions S.A.
Companie detinuta de Grupul KMG International
Palplast S.A.
Companie detinuta de Grupul KMG International
Rominserv S.R.L.
Companie detinuta de Grupul KMG International
Rompetrol Bulgaria JSC
Companie detinuta de Grupul KMG International
Rompetrol Energy S.A.
Companie detinuta de Grupul KMG International
Rompetrol Financial Group S.R.L.
Companie detinuta de Grupul KMG International
Rompetrol Georgia LTD
Companie detinuta de Grupul KMG International
Rompetrol Moldova SA
Companie detinuta de Grupul KMG International
Rompetrol Well Services S.A.
Companie detinuta de Grupul KMG International
TRG Petrol Anonim Sirketi
Companie detinuta de Grupul KMG International
Fondul de Investitii in Energie Kazah - Roman S.A
Companie detinuta de Grupul KMG International
Agat LTD
Companie detinuta de Grupul KMG International
Rompetrol Drilling S.R.L.
Companie detinuta de Grupul KMG International
Oman J.V.
Companie detinuta de Grupul KMG International
Statul Roman si Autoritatile Romane
Actionar semnificativ
Uzina Termoelectrica Midia S.A.
Asociat al Grupului KMG International
Vanzarile si cumpararile catre si de la partile afiliate reprezinta parte a activitatii curente si sunt efectuate
pe o baza care considera ca termenii si conditiile de piata predominante ar fi aplicabile la natura bunurilor
si serviciilor furnizate sau primite.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
84
27. PARTI AFILIATE (continuare)
Creante si alte active
Denumirea partii afiliate
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
KazMunayGas Trading AG
49.105.800
2.735.609
214.626.721
11.956.526
Rominserv S.R.L.
1.055.085
2.588.730
4.611.460
11.314.562
KMG International N.V.
69.011.806
80.121.018
301.629.899
350.184.933
KMG Rompetrol S.R.L
183.332
1.124.212
801.287
4.913.593
KMG Rompetrol SRL - cash pooling
341.818.192
238.725.868
1.493.984.773
1.043.399.151
Oilfield Exploration Business Solutions
S.A.
1.092.813
1.181.252
4.776.357
5.162.898
Rompetrol Well Services S.A.
90.042
52.131
393.549
227.849
KMG Rompetrol Services Center
25.839
28.044
112.937
122.572
Palplast S.A.
-
705.993
-
3.085.684
Rompetrol Bulgaria JSC
2.099.100
1.341.387
9.174.534
5.862.800
Rompetrol Moldova SA
557.371
392.737
2.436.103
1.716.536
Rompetrol Financial Group S.R.L.
2.537
2.713
11.089
11.858
KazMunayGas Engineering B.V.
3.573
3.573
15.615
15.617
Rompetrol Energy S.A.
7.952.993
-
34.760.147
-
Byron Shipping SRL
2.095
707
9.155
3.090
Midia Marine Terminal S.R.L.
224.814
227.374
982.593
993.784
KazMunayGas –Engineering LLP
168.167
168.167
735.008
735.008
Rompetrol Georgia LLC
50
-
219
-
Uzina Termoelectrica Midia S.A.
1.071.666
2.261.869
4.683.930
9.885.951
KMG Rompetrol Development S.R.L.
15.808.957
69.096.209
-
Global Security Sistem S.A.
251.144
219.425
1.097.676
959.041
Total
490.525.376
331.880.809
2.143.939.262
1.450.551.452
Datorii, imprumuturi si alte datorii
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
Denumirea partii afiliate
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
KazMunayGas Trading AG
831.104.808
470.169.204
3.632.509.783
2.054.968.540
Rominserv S.R.L.
20.837.780
27.298.020
91.075.684
119.311.456
KMG International N.V.
5.816.786
8.001.539
25.423.425
34.972.327
KMG International N.V.- Datorii pe termen
scurt - principal
-
10.655.710
-
46.572.912
KMG International N.V.- Datorii pe termen
scurt - dobanda
-
1.686.454
-
7.370.984
KMG Rompetrol S.R.L
752.997
6.932.425
3.291.124
30.299.550
KMG Rompetrol SRL - cash pooling
408.124.986
411.289.453
1.783.791.876
1.797.622.812
Oilfield Exploration Business Solutions S.A.
269.948
248.452
1.179.863
1.085.909
Rompetrol Well Services S.A.
159.451
100.342
696.912
438.565
KMG Rompetrol Services Center
976.952
1.649.652
4.269.964
7.210.134
Rompetrol Bulgaria JSC
90.163
137.134
394.075
599.372
Rompetrol Moldova SA
3.651.514
3.439.765
15.959.673
15.034.181
Byron Shipping SRL
2.167
2.379
9.470
10.398
Rompetrol Energy S.A.
11.677.401
-
51.038.418
-
Palplast S.A.
888
3.879
-
Midia Marine Terminal S.R.L.
10.171.077
8.410.459
44.454.725
36.759.593
Rominserv Valves Iaifo SRL
1.882
7.575
8.225
33.108
Rompetrol Georgia LLC
50
50
219
219
Uzina Termoelectrica Midia S.A.
5.020.865
8.953.547
21.944.693
39.133.268
Rompetrol Exploration and Production S.R.L
-
17
-
74
KMG Rompetrol Development S.R.L.
2.163.113
93.751
9.454.318
409.757
Global Security Sistem S.A.
402.760
671.723
1.760.342
2.935.900
Global Security Systems Fire Services SRL
125.220
212.088
547.297
926.973
TRG Petrol Anonim Sirketi
2.538
2.538
11.092
11.093
Total
1.301.353.343
959.962.277
5.687.825.055
4.195.707.124
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
85
27. PARTI AFILIATE (continuare)
In 2021 si 2020, Grupul Rompetrol Rafinare a realizat urmatoarele tranzactii cu partile afiliate:
Vanzari si alte venituri
Denumirea partii afiliate
Natura tranzactiei
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea
nota 2 e))
KazMunayGas Trading AG
Combustibil
531.143.618
352.942.845
2.321.469.411
1.542.607.293
Rominserv S.R.L.
Combustibil, utilitati si
alte servicii
844.085
913.564
3.689.243
3.992.914
KMG International N.V.
Dobanda
4.021.143
21.564.786
17.575.210
94.253.210
KMG Rompetrol S.R.L
Combustibil si alte
servicii
116.589
72.674
509.575
317.636
Oilfield Exploration Business
Solutions S.A.
Combustibil
5.126
2.810
22.404
12.282
Rompetrol Well Services S.A.
Combustibil si alte
servicii
616.233
395.152
2.693.370
1.727.091
Palplast S.A.
Combustibil si alte
servicii
10.978
9.255
47.982
40.451
Rompetrol Bulgaria JSC
Combustibil
47.596.754
31.018.753
208.031.132
135.573.664
Rompetrol Moldova SA
Combustibil
144.300.147
111.255.033
630.692.654
486.262.373
KMG Rompetrol Services
Center
Chirii si alte servicii
147.089
133.912
642.881
585.289
Midia Marine Terminal S.R.L.
Combustibil, chirii si alte
servicii
416.151
337.195
1.818.870
1.473.778
Byron Shipping SRL
Combustibil si alte
servicii
17.837
15.092
77.961
65.963
Rominserv Valves Iaifo SRL
Combustibil si alte
servicii
2.494
7.295
10.901
31.884
Uzina Termoelectrica Midia
S.A.
Utilitati si alte servicii
17.865.245
15.969.117
78.083.627
69.796.220
Rompetrol Energy S.A.
Alte servicii
6.699.169
464
29.280.056
2.028
Global Security Sistem S.A.
Combustibil
87.612
69.927
382.924
305.630
KMG Rompetrol Development
S.R.L.
Mijloace fixe si alte
servicii
16.263.996
16.044.109
71.085.048
70.123.987
Total
770.154.266
550.751.983
3.366.113.252
2.407.171.692
Achizitii si alte costuri
Denumirea partii afiliate
Natura tranzactiei
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
(Informatii suplimentare – a se vedea
nota 2 e))
KazMunayGas Trading AG
Achizitie de titei si alte
materii prime
2.465.656.573
1.589.577.068
10.776.645.182
6.947.564.491
Rominserv S.R.L.
Achizitie si mentenanta a
mijloacelor fixe
67.812.546
128.101.135
296.388.296
559.891.631
KMG International N.V.
Servicii de management
6.019.435
6.682.115
26.309.145
29.205.520
KMG Rompetrol S.R.L
Servicii de management
26.849.418
32.178.603
117.350.753
140.643.020
Oilfield Exploration Business
Solutions S.A.
Servicii de management
54.134
44.694
236.604
195.344
Rompetrol Financial Group
S.R.L.
Servicii de mediu
-
14.629
-
63.939
Rompetrol Well Services S.A.
Dobanda aferenta
imprumutului
121
116
530
507
Palplast S.A.
Tevi HDPE
-
7
-
31
Rompetrol Bulgaria JSC
Sales intermediary services
72.090
-
315.082
-
KMG Rompetrol Services Center
Servicii suport
7.057.579
7.608.803
30.846.561
33.255.795
Midia Marine Terminal S.R.L.
Servicii portuare/Tranzit
14.759.470
15.973.568
64.509.213
69.815.674
Rominserv Valves Iaifo SRL
Valve
15.720
94.588
68.707
413.416
Uzina Termoelectrica Midia S.A.
Achizitie de utilitati
25.191.253
28.035.173
110.103.408
122.533.331
Rompetrol Energy S.A.
Achizitie de utilitati
8.301.739
-
36.284.411
-
KMG Rompetrol Development
S.R.L.
Retail
10.073.548
6.692.197
44.028.456
29.249.585
Global Security Sistem S.A.
Servicii de paza si protectie
3.213.345
3.151.955
14.044.565
13.776.250
Global Security Systems Fire
Services SRL
Servicii PSI
1.713.327
1.575.245
7.488.438
6.884.923
Total
2.636.790.297
1.819.729.896
11.524.619.351
7.953.493.456
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
86
27. PARTI AFILIATE (continuare)
Natura tranzactiilor de vanzari consta in vanzari de produse petroliere. Vanzarile catre partile afiliate
includ si taxele aferente vanzarii.
Ministerul Finantelor Publice din Romania (“MFPR”) a detinut 44,6959% din actiunile Rompetrol Rafinare
SA din septembrie 2010 si pana in iulie 2012. Incepand cu iulie 2012, printr-o Ordonanta de Guvern,
actionarul a devenit Ministerul Economiei, Comertului si Mediului de Afaceri (“MECMA”) pana in mai
2013, cand, ca urmare a reorganizarii MECMA, noul actionar a devenit Ministerul Economie (“ME”).
Ulterior a fost redenumit in Ministerul Energiei, Intreprinderilor Mici si Mijlocii si Mediului de afaceri. La
31 decembrie 2019 s-a numit Ministerul Energiei iar in anul 2020 a devenit Ministerul Economiei, Energiei
si Mediului de Afaceri. In prezent se numeste Ministerul Energiei conform OUG 212/2020. Astfel, MFPR,
MECMA, ME si alte autoritati sunt considerate ca fiind parte afiliata Grupului. Nu exista entitati in cadrul
Grupului care sa fi avut tranzactii sau solduri la final de perioada, altele decat cele care rezulta din
cerintele fiscale si legislative din Romania, cu MFPR, MECMA, ME si alte autoritati din Romania, in
perioada in care MFPR, MECMA si ME au devenit parti afiliate.
Cheltuielile cu salariile aferente managementului pentru anul 2021 au fost in valoare de 1,8 milioane USD
(2020: 1,3 milioane USD), reprezentand beneficii pe termen scurt si bonusuri.
28. REZULTATUL PE ACTIUNE
Calculul rezultatului pe actiune de baza aferent actionarilor majoritari ai societatii mama se bazeaza pe
urmatoarele date:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
USD
USD
RON
RON
Rezultate
(Informatii suplimentare – a se vedea nota 2 e))
Profit/ (pierderea) cuvenit(a) actionarilor
majoritari
(185.855.572)
(199.779.921)
(812.318.947)
(873.178.101)
Numar de actiuni
Numar mediu de actiuni pentru calculul
rezultatului pe actiune de baza (vezi
Nota 11)
26.559.205.726
44.109.205.726
26.559.205.726
44.109.205.726
Rezultat pe actiune (US centi (bani)/
actiune)
De baza
(0,700)
(0,453)
(3,059)
(1,979)
29. DATORII CONTINGENTE
a) Privitor la imprumuturile tehnologice de produse petroliere catre alte rafinarii efectuate de Societatea-
Mama, D.G.F.P. Constanta a pretins ca Societatea-Mama nu a inregistrat venituri la care a calculat
accize, TVA si penalitati cumuland 47,7 milioane RON (11,08 milioane USD) care urmeaza sa fie platite
de Societatea-Mama pe baza inspectiei din 2003. O suspendare a controlului fiscal a fost emisa de
autoritatile fiscale (D.G.S.C – A.N.A.F.). De asemenea, solutionarea recursului administrativ a fost
suspendat pana la pronuntarea sentintei finale privind cauza penala conexa, deoarece autoritatea fiscala
considera ca aceasta chestiune urmeaza a fi tratata in cadrul anchetei penale initiate de Procuratura
Generala (a se vedea primul caz in nota 30). Managemetul este increzator in apararile formulate de
Societatea-Mama, probabilitatea unui rezultat negativ fiind considerata extrem de scazuta. In 5
decembrie 2019, DIICOT a emis o Ordonanta prin care toate acuzatiile penale au fost respinse pe fond,
sau ca fiind prescrise. In aceasta situatie, a incetat motivul pentru care a fost suspendata solutionarea
contestatiei administrative. Contestatia a fost solutionata prin Decizia nr. 238/29.10.2020 in favoarea
Rompetrol Rafinare, in urma acesteia stabilindu-se ca Rompetrol Rafinare S.A. nu datoreaza nicio suma
de bani catre ANAF.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
87
29. DATORII CONTINGENTE (continuare)
b) In 2001, Societatea-Mama a procesat titei pentru o alta rafinarie si a emis initial facturi pentru accizele
aferente. Cu toate acestea, invocand acte normative aplicabile in perioada respectiva, rafinaria anterior
amintita a contestat aceste facturi de acciza emise de Societatea-Mama, iar instantele au retinut la acel
moment ca Societatea-Mama nu trebuia sa emita respectivele facturi de acciza si, astfel, Societatea-
Mama a procedat la stornarea acestora. DGFP Constanta a depus o contestatie impotriva Societatii-
Mama in legatura cu aceste stornari, stabilind sa nu tina seama de concluziile deciziei pronuntate de
instanta si a obligat Societatea-Mama la plata accizelor. Procesul verbal de control fiscal a fost contestat
de Societatea-Mama, fiind suspendat conform celor mentionate in paragraful de mai sus. Suma
mentionata in procesele verbale emise de catre D.G.F.P. Constanta este de 9,5 milioane RON (2,3
milioane USD). Managementul este increzator ca probabilitatea anularii deciziei anterioare a instantei de
judecata este extrem de mica. In 5 decembrie 2019, DIICOT a emis o Ordonanta prin care toate
acuzatiile penale au fost respinse pe fond, sau ca fiind prescrise. In aceasta situatie, a incetat motivul
pentru care a fost suspendata solutionarea contestatiei administrative. Contestatia a fost solutionata prin
Decizia nr. 238/29.10.2020 in favoarea Rompetrol Rafinare, in urma acesteia stabilindu-se ca Rompetrol
Rafinare S.A. nu datoreaza nicio suma de bani catre ANAF.
c) Rompetrol Rafinare SA – Active aflate sub sechestru asigurator - Conversia obligatiunilor
Ordonanta de Urgenta a Guvernului („OUG”) 118/2003 aprobata prin Legea 89/2005 si Conventia de
Emisiune din 5 decembrie 2003 („Conventia de emisiune”), a reglementat conversia a
2.177,7 milioane RON reprezentand obligatii la bugetul de stat, inclusiv penalitati, in 22.812.098
obligatiuni pe termen lung exprimate in Euro, cu o valoare nominala de 25 EUR fiecare (cumuland o
valoare totala de 570,3 milioane EUR la cursul RON / EUR din 30 septembrie 2003 de 3,8185 RON /EUR
sau 719,4 milioane USD la aceeasi data), denumite in continuare “Instrumente Hybrid” sau “Obligatiuni”.
Obligatiunile erau purtatoare de dobanda si puteau fi rascumparate la sau pana la scadenta, intrucat
OUG nr.118/2003 prevedea in mod specific ca obligatiunile ramase nerascumparate pana la data de
30.09.2010 vor fi convertibile, la rata de conversie fixa, in actiuni ordinare ale Rompetrol Rafinare SA la
optiunea Societatii (KMGI).
In conformitate cu prevederile OUG 118/2003 si ale Conventiei de Emisiune, Rompetrol Rafinare S.A. a
intreprins urmatoarele tranzactii in legatura cu obligatiunile:
1) Adunarea Generala Extraordinara a Actionarilor convocata la 30.06.2010 a aprobat majorarea
capitalului social al Societatii cu 100,2 milioane USD;
2) La data de 09.08.2010, Rompetrol Rafinare S.A. a rascumparat un numar de 2.160.000 de
obligatiuni in valoare totala de de 54 milioane EUR.
3) La data de 30.09.2010, Adunarea Generala Extraordinara a Actionarilor a Rompetrol Rafinare SA a
aprobat conversia Obligatiunilor nerascumparate in actiuni, majorarea de capital social aferenta si
numarul exact de actiuni ce urmau a fi primite de Ministerul Finantelor Publice din Romania pentru
Obligatiunile detinute. Numarul de actiuni a fost calculat pe baza ratei de conversie a obligatiunilor in
actiuni prevazuta de OUG 118/2003 si de Conventia de Emisiune.
Ministerul Finantelor Publice si-a exprimat in mod public dezacordul cu privire la aceasta actiune pe care
a contestat-o prin diverse proceduri judiciare.
La data de 10 septembrie 2010, ANAF a emis o decizie de infiintare a sechestrului asigurator asupra
tuturor participatiilor detinute de Rompetrol Rafinare SA in societatile sale afiliate, precum si asupra
bunurilor mobile si imobile ale Rompetrol Rafinare S.A., cu exceptia stocurilor. Aceasta masura este inca
in vigoare si a fost atacata de catre Grup. Pana in acest moment, sechestrul nu a produs efecte directe
asupra operatiunilor recurente ale Societatii.
In data de 15 februarie 2013, Grupul si Statul Roman prin Oficiul Participatiilor Statului si Privatizarii in
Industrie (“OPSPI”) au semnat un protocol de intelegere prin care acestea au agreat asupra solutionarii
pe cale amiabila a litigiului. Ca urmare a protocolului de intelegere, partile au agreat sa suspende
procedurile judiciare pentru a avea timp sa implementeze prevederile protocolului, protocol de care
instanta a luat cunostiinta la data de 18 februarie 2013.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
88
29. DATORII CONTINGENTE (continuare)
La 22 ianuarie 2014, Memorandumul de intelegere a fost aprobat prin Hotararea Guvernului no.35/2014
in conformitate cu care Ministerul Finantelor Publice a fost autorizat si mandatat sa indeplineasca toate
actiunile procedurale necesare pentru stingerea, prin renuntarea la judecata cererilor de chemare in
judecata in cadrul tuturor litigiilor aflate pe rolul instantelor judecatoresti, inclusiv cererea principala, fara
audiere pe fond ale acestora. Memorandumul de intelegere include urmatoarele aspecte-cheie:
• OPSPI va vinde si Grupul va achizitiona actiunile detinute de OPSPI, reprezentand 26,6959% din
capitalul social al Rompetrol Rafinare S.A. contra sumei de 200 milioane USD;
• Grupul va investi pe parcursul unei perioade de 7 ani suma de 1 miliard USD in proiecte din
domeniul energetic legate in mod direct de liniile sale principale de activitate;
• MFP va renunta la toate actiunile in justitie initiate impotriva hotararilor AGA cu privire la
conversia de obligatiuni si va anula titlul executoriu.
In urma audierii din data de 24 martie 2014, s-a confirmat ca litigiul s-a finalizat ca urmare a cererii de
renuntare, a tuturor actiunilor mai sus mentionate, formulata de Ministerul de Finante.
Ca urmare a acestei decizii, Rompetrol a prezentat autoritatilor romane o cerinta de anulare a sechestrului.
Atata timp cat hotararea judecatoreasca a confirmat faptul ca statul este actionar in Petromidia si, prin
urmare, nu exista nici o suma de plata de catre Rafinarie catre stat, nu exista nici un obiect pentru
sechestru. Cu toate acestea, sechestrul asupra activelor Rompetrol Rafinare nu a fost ridicat pana in
prezent. In data de 15 iunie 2021, Rompetrol Rafinare SA a formulat la Curtea de Apel Constanta o cerere
de obligare a ANAF-Directia Generala de Administrare a Marilor Contribuabili sa emita Decizia de ridicare
a sechestrului asigurator instituit asupra bunurilor reclamantei ROMPETROL RAFINARE SA prin Decizia
de instituire a masurilor asiguratorii nr. 1059301/10.09.2010 si Decizia de revocare a Titlului executoriu nr.
8993/17.11.2010. In data de 21 decembrie 2021, instanta a admis cererea formulata de catre Rompetrol
Rafinare SA. Hotararea pronuntata este supusa recursului.
Acordul actionarilor privind infiintarea Fondului de Investitii Kazah-Roman a fost semnat la 26 octombrie
2018 si la scurt timp acesta a fost inregistrat ca societate pe actiuni. Toate organismele sale de
conducere au fost organizate si sunt functionale.
In urma semnarii acordului de asociere pentru infiintarea Fondului de Investitii in Energie Kazah – Roman
(intre KazMunayGas International (KMGI) si Societatea de Administrare a Participatiilor in Energie
(SAPE), in conformitate cu prevederile Memorandumului de Intelegere, in octombrie 2018, perioada de
investitii de 7 ani este stabilita in perioada 2019 - 2025.
Datorii contingente - Managementul riscului si control intern
Angajamentul Grupului fata de integritate, responsabilitate si conduita etica este deosebit de important in
domeniul mitei si prevenirii si detectarii coruptiei.
Grupul se angajeaza sa isi desfasoare afacerile in mod corect, onorabil, cu integritate si onestitate si in
conformitate cu toate legile aplicabile. Grupul adopta o abordare de toleranta zero fata de mita si coruptie
in toate relatiile si relatiile sale de afaceri, oriunde isi desfasoara activitatea. Grupul are standarde si linii
directoare interne cu privire la investigare obligatory cu terti, conflicte de interese, cadouri si ospitalitate,
care se concentreaza pe atenuarea riscurilor potentiale de coruptie.
Codul de Etica si Conduita al Rompetrol este aprobat de Consiliul de Administratie si se aplica tuturor
directorilor, managerilor si angajatilor, indiferent de natura relatiei lor contractuale cu Grupul. Codul
creeaza un cadru de referinta pentru intelegerea si punerea in practica a asteptarilor Grupului cu privire la
comportamentul fiecarei persoane, in lumina principiilor de actiune ale Grupului. Angajatii Rompetrol
urmeaza cursuri profesionale regulate, instruiri privind standardele etice si conduita anticoruptie.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
89
29. DATORII CONTINGENTE (continuare)
Incidentele de denuntare sunt luate foarte in serios de catre Grup si directorii sai. Orice plangeri sau
acuzatii primite sunt investigate in mod corespunzator de catre departamentele desemnate. Grupul a
stabilit si mentinut un canal deschis pentru a gestiona si discuta rapoartele interne referitoare la finante,
controlul intern si frauda pentru a se asigura ca toate rapoartele vor primi suficienta atentie. In
conformitate cu Politica de raportare a neregulilor, investigatiile interne efectuate in cursul anului 2021 si
pana la data aprobarii situatiilor financiare nu au evidentiat niciun caz de abatere etica si nerespectare a
legilor si reglementarilor aplicabile. Rezultatele tuturor investigatiilor interne au fost discutate cu organele
statutare ale Societatii, care au concluzionat ca avertismentele nu au fost confirmate.
30. ASPECTE LEGALE
Litigiul cu Statul avand ca obiect acuzatii penale
Incepand cu data de 22 martie 2005 au fost initiate investigatii cu privire la anumiti fosti administratori,
directori si cenzori externi ai societatii Rompetrol Rafinare SA; acestea s-au derulat la nivel formal si s-au
materializat in diverse activitati de procedura penala (inclusiv expertize judiciare specializate), in prezent
faza de urmarire penala fiind in derulare. La data prezentei, numai una dintre persoanele de mai sus
lucreaza in cadrul grupului de societati KMG International.
Acuzatiile formulate impotriva acestor persoane formulate in cadrul anchetei au fost:
a) nerespectarea angajamentelor investitionale stabilite prin contractul de privatizare in ceea ce
priveste Societatea-Mama;
b) declararea nelegala a accizelor si altor datorii catre bugetul de stat;
c) tinerea incorecta a registrelor contabile cu privire la tranzactiile intreprinse la terminalul petrolier
detinut de Oil Terminal, Aceste acuzatii vizeaza evenimente ce au avut loc in perioada aprilie
2001 – octombrie 2002;
d) situatia adoptarii OUG nr. 118/203.
Ca urmare a acuzatiilor mai sus enumerate, au fost emise de catre DIICOT si comunicate la data de 9 -
10 mai 2016 ordonante de sechestru asigurator (“Ordonantele”), prin care s-a decis sa se aplice
sechestrul asigurator (indisponibilizarea activelor) asupra bunurilor mobile si imobile ale KMG
International N.V., Rompetrol Rafinare SA si Oilfield Exploration Business Solutions SA (fostul Rompetrol
SA), ca si asupra actiunilor / partilor sociale pe care aceste companii le detin in subsidiare din Romania.
Sechestrul asigurator instituit asupra activelor nu afecteaza stocurile, creantele si conturile bancare ale
Rompetrol Rafinare si acest fapt permite companiei sa isi continue activitatea normala de zi cu zi.
Rompetrol Rafinare a contestat in instanta dispozitia de sechestru asigurator. Dupa doua termene la
Tribunalul Constanta, cauza a fost trimisa spre solutionare Inaltei Curti de Casatie si Justitie, care a
respins in totalitate contestatiile introduse de subsidiarele Grupului la 17 iunie 2016.
In acelasi timp, companiile, in data de 30 mai 2016, au solicitat procurorului superior anularea
Ordonantelor. Cererea inaintata a fost respinsa in decembrie 2016.
Avand in vedere natura acuzatiilor aduse de DIICOT, societatile din grupul KMGI au formulat o cerere de
disjungere a cauzei, pentru a avea doua dosare distincte care sa priveasca acuzatiile aferente perioadei
de privatizare si post privatizare a Rompetrol Rafinare S.A. - intr-unul dintre dosare, si, respectiv
emisiunea de obligatiuni de catre Rompetrol Rafinare S.A. (OUG 118/2003) - in cel de-al doilea. Pana in
acest moment nu s-a primit niciun raspuns de la DIICOT cu privire la acest aspect.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
90
30. ASPECTE LEGALE (continuare)
Intrucat societatile din Grupul KMGI nu au avut nici o calitate in acest dosar pana in 2016, si se pare ca
intregul proces (cu mici exceptii) de strangere a probelor de catre DIICOT, a fost efectuat inainte de luna
mai 2016, societatile au depus la 7 aprilie 2017, propria cerere prin care solicita pe de o parte, atasarea
probelor la dosar pentru a-si construi apararea, si pe de alta parte, refacerea anumitor probe (precum
raportul de expertiza) efectuat inainte de 2016. Pana in acest moment nu s-a primit niciun raspuns de la
DIICOT cu privire la acest aspect.
La data de 12 aprilie 2017, Societatile din Grupul KMGI au depus, de asemenea cererea prin care au
solicitat respingerea acuzatiilor privind OUG 248/2000 (privind privatizarea Rompetrol Rafinare S.A.) si
OUG 118/2003 (emiterea de obligatiuni), avand in vedere recenta hotarare a Curtii Constitutionale nr.
68/2017, prin care Curtea a stabilit ca procesul legislativ, precum si aspectele privind oportunitatea si/sau
legalitatea unui act emis fie de Parlament fie de Guvern, nu pot face obiectul unei anchete penale, iar
Constitutia prevede alte parghii atribuite altor autoritati publice care pot controla aceste aspecte. Nu s-a
primit niciun raspuns de la DIICOT pe aceasta tema.
In data de 10 mai si 28 iunie 2017, Societatile si-au prezentat cererile impotriva acuzatiilor DIICOT pentru
urmatoarele subiecte: creante Libia, privatizarea Rompetrol Rafinare S.A. si perioada post-privatizare,
privatizarea rafinariei Vega si emisiunea de obligatiuni (OUG 118/2003), tranzactii intragroup, taxe si
impozite la Bugetul de Stat.
In data de 17 iulie 2017, DIICOT a emis o Ordonanta, care, in general, pastreaza abordarea Ordonatelor
emise in 2016, dar permite partilor civile si anume Ministerului Energiei si Ministerului de Finante sa puna
la dispozitie sumele pentru pretinsul prejudiciu suferit, precum si probele pentru sustinerea oricaror daune
pretinse. Singura pretinsa parte vatamata care a solicitat un pretins prejudiciu este Faber Invest & Trade,
prin reprezentantii sai legali, de 96,6 milioane USD.
La 22 decembrie 2017, a fost depusa o intampinare impotriva Ordonantei din iulie 2017, precum si o
contestatie impotriva acesteia in fata procurorului superior la 29 septembrie 2017.
La 12 aprilie 2018, DIICOT a emis o Ordonanta care a anulat Ordonantele anterioare din 17 iulie 2017,
18 septembrie 2017 si 6 decembrie 2017 emise de procurorul insarcinat cu acest dosar, prin care s-a
extins investigatia asupra altor diverse persoane si / sau anumite fapte penale au fost abordate intr-o
maniera mai defavorabila pentru anumiti acuzati. Avand in vedere ca cele trei Ordonante anulate sunt
bazate pe Ordonanta din aprilie 2016 emisa de procurorul in acest dosar prin care au fost impuse masuri
de sechestru asupra activelor KMGI, OEBS si Rompetrol Rafinare S.A., companiile grupului KMG
International N.V., Rompetrol Rafinare SA si Oil Field Explorations Business Solution SRL au depus, la
20 aprilie 2018, o noua contestatie la Inalta Curte de Casatie si Justitie pentru ridicarea sechestrului. La
22 mai 2018, instanta a respins contestatiile formulate. Un apel a fost formulat impotriva acestei decizii
dar numai pe aspectul legat de constitutionalitatea dispozitei legale in baza caruia au fost respinse
contsetatiile. Primul termen a fost stabilit pentru data de 8 octombrie 2018. Instanta a amanat
pronuntarea pentru 22 octombrie 2018 cand instanta a respins si cerea de sesizare a Curtii
Constitutionale.
O contestatie similara a fost depusa pe 23 noiembrie 2018. La 4 decembrie 2018, procurorul a convenit in
principiu asupra eliberarii partiale a sechestrului, cu conditia sa se faca o expertiza, iar raportul final sa
arate ca valoarea activelor aflate sub sechestru depaseste daunele pretinse. Raportul a fost prezentat
catre DIICOT in data de 15 martie 2019. O noua cerere de eliberare partiala a sechestrului a fost depusa
la 8 aprilie 2019.
O noua ordonanta a fost emisa de catre DIICOT la 9 noiembrie 2018, care modifica cadrul legal pentru
toate faptele investigate in cauza.
La 22 aprilie 2019, DIICOT a emis o ordonanta prin care toate participatiile detinute de Societate la filialele
sale, precum si parte din bunurile mobile si imobile ale Societatii au fost eliberate de sub sechestrul penal.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
91
30. ASPECTE LEGALE (continuare)
La 22 iulie 2016, NC KMG si KMGI au transmis autoritatilor romane o Notificare formulata in baza
tratatelor privind protejarea investitiilor - avand ca temei prevederile Acordului incheiat intre Guvernul
Romaniei si Guvernul Republicii Kazahstan, ale Acordului incheiat intre Guvernul Regatului Tarilor de Jos
si Guvernul Romaniei si ale Tratatului Cartei Energiei.
Transmiterea Notificarii mai sus mentionata reprezinta primul pas procedural care ar putea duce la
disputa de arbitraj intre un investitor si tara in care a fost realizata investitia. Daca nu se va ajunge la o
intelegere intre NC KMG, KMG International N.V. si Romania, cazul ar putea fi deferit catre si solutionat
de Centrul International pentru Reglementarea Diferendelor Relative la Investitii din cadrul Bancii
Mondiale, cu sediul in Washington, D.C., sau Institutului de Arbitraj al Camerei de Comert de la
Stockholm, in conformitate cu prevederile tratatelor si cu solutiile si masurile avute in vedere de
societatile din grupul KMG.
La 23 octombrie 2019, toate actiunile sechestrate in mai 2016, toate bunurile KMGI, ca si bunurile
societatii Rompetrol Rafinare S.A. situate la adresa sediului secundar Vega, de pe platforma industriala
din Ploiesti, ca si bunurile OEBS au fost scoare de sub sechestru (in 22 aprilie 2019). Astfel, singurele
bunuri ramase sub sechestru sunt cele de pe platforma industriala Petromidia. In 12 iulie 2019, Grupul a
depus o alta intampinare, contestand acuzatiile din dosarul penal.
In 5 decembrie 2019, DIICOT a emis o noua Ordonanta prin care toate acuzatiile penale au fost clasate,
fie pe fond, fie ca urmare a implinirii termenului de prescriptie.
Sechestrul penal este ridicat in totalitate dar, pentru a proteja partile civile, respectiv Faber si AVAS, un
sechestru temporar este pastrat pana la valoarea de 106 milioane USD asupra a 4 instalatii a Rompetrol
Rafinare S.A., pentru o perioada de 30 zile. Daca respectivele parti civile mai sus mentionate nu
formuleaza pretentii civile in instanta impotriva societatilor din Grup, sechestrul temporar este nul. Daca
partile civile vor formula asemenea actiuni in instanta, este in competenta respectivelor instante sa
aprecieze motivele de mentinere a acestei masuri, pana cand pretentiile civile sunt solutionate.
Atat Faber, AVAS, cat si Grupul au atacat ordonanta. Grupul a atacat ordonanta in data de 27 decembrie
2019, cu privire la respingerea acuzatiilor fara a se intra pe fond, ci doar ca urmare a implinirii termenului
de prescriptie.
In 7 februarie 2020, DIICOT a respins plangerile formulate impotriva ordonantei din 5 decembrie 2019.
Grupul a introdus la Curtea Suprema plangere impotriva solutiei de respingere si primul termen a fost
stabilit pentru 8 aprilie 2020. Urmatoarele termene au fost stabilite pentru 29 mai si, ulterior pentru 26
iunie 2020, pentru a permite partilor sa isi pregateasca apararea. In 10 iulie 2020, Curtea Suprema a
emisdecizia finala potrivit cu care toate plangerile formulate impotriva respingerii plangerilor impotriva
Ordonantei din 5 decembrie 2019, emisa in dosarul penal 225/D/P/2006 de catre PICCJ-DIICOT, au fost
respinse ca inadmisibile.
Faber a introdus actiune civila la Tribunalul Constanta impotriva companiilor Grupului. La 25 mai 2020,
Tribunalul Bucuresti a respins cererea Faber de a reanaliza taxa de timbru pe care Faber ar trebui sa o
plateasca pentru a-si timbra pretentiile civile (aproximativ 530.000 USD). In 8 iulie 2020, Tribunalul
Bucuresti a anulat actunea civila a Faber ca netimbrata.
Impotriva mentinerii sechestrului penal asupra a patru instalatii a Rompetrol Rafinare SA, in valoare de 106
milioane USD, societatea a formulat o actiune civila care, judecandu-se in camera de consiliu, a fost admisa
in parte, in contradictoriu AVAS, dar a fost respinsa in contradictoriu cu Faber. Imporiva solutiei de
respingere, Rompetrol Rafinare SA a formulat recurs.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
92
30. ASPECTE LEGALE (continuare)
Pe de alta parte, Faber a repus pe rol unul din vechile sale actiuni civile introduse impotriva Rompetrol
Rafinare SA, prin care Faber contesta majorarile de capital realizate in 2003-2004. Termenul initial a fost
stabilit pentru 14 aprilie 2020, dar dosarul a fost suspendat urmare a situatiei de urgenta din16 martie 2020.
Urmatorul termen a fost stabilit pentru 27 aprilie 2021. In data de 20 iulie 2021 Tribunalul Ialomita a respins
cererea de chemare in judecata formulata de Faber alaturi de Balkan. In data de 28 februarie 2022 Curtea
de Apel Bucuresti a admis apelul formulat de Rompetrol Rafinare, a schimbat Sentinta de fond in sensul
admiterii exceptiilor invocate de Rompetrol Rafinare si a respins recursul formulat de Balkan Petroleum.
De asemenea, in decembrie 2020, Faber a reluat cateva dosare din cele suspendate in 2005/2006.
Audierile au avut loc in cursul lunilor aprilie si mai 2021. Prin Deciziile pronuntate de Tribunalul Constanta,
respectiv Curtea de Apel Constanta, au fost admise exceptiile invocate de Rompetrol Rafinare, actiunile au
fost constatate ca perimate iar cereile de repunere pe rol ca fiind formulate de o persoana fara calitate.
Pe scurt, dosarele privesc urmatoarele:
1. Anularea documentelor statutare emise in 2001 cand capitalul social a fost majorat conform
evaluarii mijloacelor fixe. Fondul a fost castigat, la acest moment Faber solicitand repunerea pe
rol a apelului;
2. Anularea documentelor statutare emise in 2001 cu privire la schimbarea denumirii companiei
(Rompetrol Rafinare S.A.), activitati suplimentare si modificarea AC conform legislatiei societatilor
comerciale;
3. Anularea documentelor statutare emise in 2003 privind evaluarea terenurilor si majorarea
capitalului social de catre RPSA cu acest teren;
4. Anularea documentelor statutare emise in 2002 privind evaluarea activelor (constructii,
echipamente) prin care RPSA a contribuit la majorarea capitalului social Rompetrol Rafinare
S.A.;
5. Anularea documentelor statutare emise in 2003 cu privire la contributia in natura facuta de DWS,
RWS, RPSA la capitalul social Rompetrol Rafinare S.A.;
6. Anularea documentelor statutare emise in 2001 privind majorarea capitalului social conform
contractului de privatizare;
Impotriva Deciziilor pronuntate in dosarele de mai sus, Faber alaturi de Balkan au formulat recursuri,
acestea fiind deja inregistrate pe rolul Curtii de Apel Constanta si pe rolul Inaltei Curti de Casatie si Justitie
fiind stabilite termene de judecata in cursul lunilor noiembrie si decembrie 2021. In urma admiterii
recursurilor formulate la Faber, dosarele urmeaza a fi inregistrate pe rolul Tribunalului si Curtii de Apel
Constanta in vederea reluarii judecarii fondului. O parte din Dosare au fost inregistrate si au stabilite primele
termene de judecata in cursul lunii martie si mai 2022.
In plus, Faber a formulat o cerere de revizuire impotriva unei Sentinte definitive de constatare a perimarii
(atunci cand instanta a cerut reclamantului sa faca ceva si acesta nu isi indeplineste obligatiile in termenul
de 6 luni / 1 an). In 28 aprilie 2021 Tribunalul Constanta a admis exceptia invocata de Rompetrol Rafinare
si a respins cererea de revizuire ca tardiv formulata. In cursul lunii decembrie 2021, Sentinta Tribunalului
Constanta de respingere a cererii de revizuire a ramas definitiva prin respingerea de catre Curtea de Apel
Constanta a recursului formulat de Faber.
Litigiul referitor la Inspectia Fiscala pentru Rompetrol Rafinare SA in anul 2017
In decembrie 2017 ANAF – DGAMC a finalizat controlul fiscal general cu referire la perioada fiscala 2011
- 2015, taxele acoperite fiind: TVA grup fiscal (toate entitatile apartinand grupului fiscal au fost supuse
controlului), impozitul pe profit, impozitele pe veniturile nerezidentilor si accize.
Pe baza deciziei de impunere (primita in ianuarie 2018), au fost impuse urmatoarele taxe suplimentare:
26,1 milioane RON reprezentand TVA (din care 13,1 milioane RON aferente TVA Rompetrol Rafinare SA,
restul apartinand societatilor din grupul de TVA), 6,5 milioane RON reprezentand impozit pe veniturile
nerezidentilor si diminuarea pierderilor fiscale aferente Rompetrol Rafinare SA cu 144, 4 milioane RON.
Accesoriile aferente taxelor stabilite suplimentar au fost in valoare la 16,3 milioane RON pentru toate
societatile din grupul de TVA. Impozitele suplimentare si accesoriile aferente au fost partial platite si
partial compensate cu impozitul de incasat.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
93
30. ASPECTE LEGALE (continuare)
Raportul de inspectie fiscala si decizia de impunere aferenta a fost contestata pe 26 februarie 2018. La
23 ianuarie 2019, autoritatea fiscala D.G.S.C. – A.N.A.F. a emis decizia de solutionare a contestatiei
administrative a societatii, prin care autoritatea fiscala a decis urmatoarele:
i. Din suma de 20 de milioane RON reprezentand TVA (din care 12,8 milioane RON aferente TVA-
ului Rompetrol Rafinare SA) autoritatea fiscala respinge contestatia pentru suma de 11,6 milioane
RON (11,07 milioane RON in legatura cu Rompetrol Rafinare SA) si anuleaza decizia de impunere
pentru suma de 8,4 milioane RON (1,75 milioane RON in legatura cu Rompetrol Rafinare SA).
ii. Respinge contestatia pentru suma de 6,5 milioane RON reprezentand impozitul retinut la sursa de
catre Rompetrol Rafinare SA si accesoriile aferente in valoare de 0,2 milioane RON.
iii. Din suma de 16,3 milioane RON reprezentand penalitati legate de TVA (din care 12 milioane RON
aferente Rompetrol Rafinare SA) autoritatea fiscala respinge contestatia pentru suma de 11,05
milioane RON (10,6 milioane RON in legatura cu Rompetrol Rafinare SA) si anuleaza decizia de
impunere pentru suma de 5,3 milioane RON (1,4 milioane RON aferenta Rompetrol Rafinare SA).
iv. Respinge contestatia impotriva diminuarii pierderii fiscale a Societatii cu suma de 140 milioane
RON.
Societatea a formulat actiune in instanta, prin care a contestat sumele respinse de catre ANAF – DGSC
prin Decizia de solutionare a contestatiei administrative.
Sumele pentru care organul de solutionare a contestatiei administrative a dispus anularea deciziei si
reverificarea nu fac obiectul actiunii depuse in instanta.
Actiunea formulata de Rompetrol Rafinare S.A. a fost inregistrata in data de 25.07.2019 la Curtea de Apel
Constanta, formandu-se Dosarul nr. 393/36/2019. Instanta a stabilit primul termen de judecata pentru data
de 13 noiembrie 2019. La termenul din 11 decembrie 2019, Curtea a aprobat solicitarea Companiei de a
efectua o expertiza financiar-contabila in dosarul cauzei si a stabilit urmatorul termen pentru 15 ianuarie
2020, cand instanta a nominalizat trei experti pentru a realiza expertiza si a stabilit termen la 12 februarie
pentru initierea expertizei. Urmatorul termen a fost stabilit la 11 martie 2020 pentru depunerea raportului
de expertiza. Dosarul a fost suspendat, conform art. 42 punctul 6 din Decretul Prezidential 195/2020, privind
stabilirea starii de urgenta pe teritoriul Romaniei si potrivit Hotararii conducerii Curtii de Apel Constanta, de
drept, fara a se realiza niciun act de procedura. In urma depunerii Raportului de expertiza ANAF a formulat
obiectiuni, Curtea de Apel Constanta stabilind termen de judecata in data de 24 martie 2021 in vederea
discutarii acestora. In 28 aprilie 2021 Curtea de Apel Constanta a respins actiunea Rompetrol Rafinare ca
nefondata. Compania urmeaza sa formuleze recurs in 15 zile de la comunicarea Sentintei motivata.
In ceea ce priveste acest litigiu, Rompetrol Rafinare are inregistrat un provizion in valoarea de
3,12 milioane USD.
Litigiu cu privire la certificatele de emisie de CO2
La data de 28 februarie 2011, Rompetrol Rafinare SA a castigat dosarul impotriva Guvernului Romaniei si
a Ministerului Mediului care le solicita autoritatilor romane sa aloce societatii Rompetrol Rafinare un
numar suplimentar de 2.577.938 certificate de emisie CO2 pentru intreaga perioada 2008 - 2012 (decizia
69/CA/2011). Aceasta prima hotarare emisa de Curtea de Apel Constanta a fost contestata de Ministerul
Mediului si de Guvernul Romaniei, insa apelurile au fost respinse de Inalta Curte de Casatie si Justitie la
data de 30 octombrie 2012, hotararea curtii de prima instanta ramanand definitiva.
Conform legislatiei romanesti si europene curente, certificatele obtinute pentru perioada 2008 – 2012 pot
fi detinute si utilizate si pentru urmatoarea perioada 2013 – 2020.
Avand in vedere faptul ca Ministerul Mediului si Guvernul Romaniei nu au respectat hotararea instantei
referitoare la termenul limita, Rompetrol Rafinare SA a inaintat o actiune judecatoreasca impotriva
acestora, avand ca obiect daune in valoare de 36 milioane EUR – dosarul nr 917/36/2013*.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
94
30. ASPECTE LEGALE (continuare)
Ultima audiere a avut loc in data de 25 februarie 2019 si o decizie a fost luata in 19 martie 2019. Instanta
a admis cererea Rompetrol Rafinare SA si a tras la raspundere atat Guvernul Romaniei cat si Ministerul
Mediului pentru daune in valoare de 31.806.598,74 EUR, echivalentul in RON la data platii, pentru
incapcacitatea observarii deciziei finale emise de catre Curtea Suprema in octombrie 2012.
Luandu-se in considerare faptul ca, potrivit deciziei luata de instanta, aceasta a acordat o suma mai mica
decat cea reclamata, a fost formulat un recurs final in termenul legal. De asemenea si paratii au formulat
recurs contestand Sentinta Curtii de Apel Constanta. Curtea Suprema a stabilit ca prim termen de
solutionare data de 11 noiembrie 2021, dar Societatea a depus la inceputul lunii octombrie o cerere de
preschimbare a termenului, considerand ca au trecut deja 7 ani de cand a fost data o hotarare
judecatoreasca favorabila societatii de catre Curtea Suprema.
La data de 17 iunie 2020, Curtea Suprema a emis decizia finala potrivit cu care recursurile declarate de
catre Rompetrol Rafinare SA si de Ministerul Mediului, a Apelor si a Padurilor, ca si de Guvernul
Romaniei – secretariatul General al Guvernului, impotriva deciziei emisa de Curtea de Apel Constanta in
2019, au fost respinse. Decizia favorabila a primei instante va fi pusa in executare pentru obtinerea
sumelor castigate.
La 17 decembrie 2020, Rompetrol Rafinare a primit ca plata partiala de la Ministerul Mediului suma de 30
milioane RON.
La inceputul lunii septembrie, RRC a trimis o noua scrisoare catre Ministerul Mediului pentru a solicita plata
integrala pana la 1 noiembrie.
Pe 10 decembrie, Ministerul Mediului a platit inca 36,2 milioane RON, iar pe 24 decembrie inca 12 milioane
RON.
Pe 4 martie 2022, Ministerul Mediului a platit o suma de 12 milioane EUR, valoarea ramasa neachitata este
de 3,9 milioane EUR.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
95
30. ASPECTE LEGALE (continuare)
Litigiul dintre Rompetrol Rafinare si Primaria Navodari
La data de 19 noiembrie 2015, s-a finalizat auditul privind taxele locale, realizat de Primaria Navodari
pentru perioada 2012 - 2014. Singura constatare neconforma se refera la reevaluarea cladirilor efectuata
de societate la data de 31 decembrie 2009 si 31 decembrie 2011, si anume pentru ca reevaluarea nu a
fost realizata asupra tuturor mijloacelor fixe inregistrate in contul 212 „Constructii”, in opinia lor, aceasta
fiind realizata fara respectarea normelor contabile stipulate prin OMFP 3055/2009. Ca atare, echipa de
inspectie a considerat ca pentru anul 2012, anumite cladiri nu au fost reevaluate in termen de trei ani de
la reevaluarea anterioara si a aplicat o rata mai mare a taxei locale de 10% pentru cladiri, si, prin urmare,
a evaluat o taxa suplimentara pe cladiri si penalitati aferente in valoare totala de 20,4 milioane RON, din
care suma principala este de 11,2 milioane RON, iar penalitatile si sumele accesorii sunt de 9,2 milioane
RON (calculate pana la data raportului).
a) Impotriva Deciziei de Impunere emise de Primaria Navodari s-a depus plangerea administrativa
care a fost respinsa ca fiind lipsita de obiect, fara a se pronunta o decizie pe fond. Aceasta
procedura juridica a fost judecata de Curtea de Apel Constanta, care a efectuat o investigatie
judiciara si a dat o sentinta la 16 martie 2017, cand a fost respinsa contestatia depusa de
Rompetrol Rafinare. Solutia a fost atacata de Rompetrol Rafinare. Recursul se afla in procedura
de examinare prealabila iar prima sedinta in fata Inaltei Curti este programata pe 30 ianuarie
2020. La cererea formulata de reprezentantul Primariei Navodari, instanta a acordat un nou
termen de judecata in data de 7 mai 2020. Urmatorul termen a fost stabilit pentru 16 iulie 2020,
cand recursul formulat de Rompetrol Rafinare s-a judecat, pronuntarea solutiei fiind amanata
pentru data de 21 iulie 2020. La aceasta data, instanta suprema a admis recursul si a casat in
intregime solutia primei instante, admitand actiunea formulata de societatea Rompetrol Rafinare
SA. Decizia urmeaza a fi pusa in executare pentru obtinerea sumelor castigate. De asemenea,
Curtea Suprema a admis cererea de completare a Rompetrol Rafinare S.A. si a dispus
completarea deciziei cu obligatia clara a Primariei din Navodari de a restitui Rompetrol Rafinare
S.A. sumele platite de companie. Societatea a executat deja o parte din suma prin diverse
operatiuni de compensatii cu Primaria Navodari in valoare de 5.259.449,54 RON dintr-un total de
13.722.110 RON.
b) Deoarece decizia emisa de Primaria Navodari, de respingere a plangerii administrative ca fiind
lipsita de obiect se bazeaza pe Decizia Consiliului Local Navodari nr. 435 / 21 decembrie 2015,
potrivit careia Rompetrol Rafinare a obtinut anularea a 73% din penalitati, Rompetrol Rafinare a
formulat o a doua actiune in anularea in parte a Hotararii Consiliului Local al municipiului
Navodari nr. 435/21 decembrie 2015. Aceasta actiune a fost admisa de Tribunalul Constanta.
Aceasta solutie a fost atacata de Consiliul Local Navodari la Curtea de Apel Constanta, unde
prima sedinta a fost stabilita la 16 ianuarie 2017, cand apelul a fost respins. Solutia este finala.
c) Rompetrol Rafinare a depus, de asemenea, cererea de suspendare a efectelor executorii ale
deciziei de impunere, in temeiul Legii 554/2004 si Ordonantei Guvernului 92/2003, dosar nr.788 /
36/2015. Declaratia de aparare a fost depusa de Primaria Navodari, iar prima sedinta a fost
stabilita pentru 22 februarie 2016. Instanta a acordat castig de cauza Rompetrol Rafinare si a
suspendat efectele aplicarii Raportului de inspectie fiscala si a Deciziilor fiscale emise de orasul
Navodari in data de 19 noiembrie 2015. Solutia a fost atacata de Primaria Navodari. La 2
noiembrie 2018, cazul a fost suspendat. In data de 10 ianuarie 2020, prin Hotararea 73/2020
Inalta Curte de Casatie si Justitie a constatat perimat recursul formulat de Primaria Navodari.
Solutia este finala.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
96
30. ASPECTE LEGALE (continuare)
Litigiul intre Rompetrol Rafinare si Compania Nationala – Administratia Porturilor Maritime
Constanta SA
Avand in vedere nerespectarea de catre Compania Nationala Administratia Porturilor Maritime Constanta
a prevederilor legale de reglemetare a activitatii acesteia, in sensul ca nu asigura mentinerea in parametri
optimi a portului Midia aflat in administratia sa, cu scopul asigurarii sigurantei navigatiei, a pastrarii cel
putin a caracteristicilor tehnice ale portului, a unui acces si a unei operari maritime in conditii de siguranta
a acestuia, societatea a recurs la cateva masuri judiciare impotriva sa, dupa cum urmeaza:
a) Plangere impotriva Societatii Nationale „Administratia Porturilor Maritime” SA pentru incalcarea
prevederilor art, 9 din Legea nr. 21/1996 care a determinat pentru Rompetrol Rafinare SA daune
de 1,8 milioane USD – cheltuieli de dragare; 3,3 milioane USD – pierderi comerciale; plangerea a
dus la o investigatie lansata in aprilie 2016 de catre Consiliul Concurentei. Consiliul Concurentei
are dreptul sa recunoasca incalcarea de catre Administratia Porturilor Maritime a prevederilor art,
9 din Legea nr. 21/1996, sanctionarea societatii in conditiile legii si obligarea societatii de a duce
la buna indeplinire, sub rezerva termenilor si conditiilor legale, a obligatiilor care ii revin ca
administrator al zonelor portuare si ca furnizor de bunuri si servicii specifice exploatarii zonelor
maritime nationale, in special cu privire la Portul Midia. Prin Decizia 21/2018, Consiliul
Concurentei a respins plangerile formulate de Rompetrol Rafinare SA si de Midia Marine
Terminal SRL. Ambele companii au atacat aceasta decizie la curtea de Apel Bucuresti, primul
termen fiind stabilit in data de 13 mai 2019, pentru a fi comunicata intampinarea formulata de
Compania Nationala „Administratia Porturilor Maritime” SA. Urmatorul termen a fost stabilit pentru
21 octombrie 2019 cand plangerile celor doi reclamanti au fost respinse de catre instanta de
judecata. Solutia a fost apelata de catre Rompetrol Rafinare SA iar primul termen de judecata a
fost stabilit de Inalta Curte de Casatie si Justitie pentru 12 aprilie 2022.
b) Actiune impotriva Administratiei Portului Constanta pentru daune acordate Rompetrol Rafinare
referitor la pescajul maxim pentru port din ianuarie - mai 2015 (0,8 milioane USD) si pentru
restituirea cheltuielilor de dragare (1,7 milioane USD). La data de 19 mai 2017, Curtea a admis
partial cererea reclamantului Rompetrol Rafinare impotriva inculpatului Administratia Portului
Constanta si l-a obligat pe parat sa plateasca reclamantului:
• Suma de 1,57 milioane EUR reprezentand cheltuieli de dragare platite de Rompetrol
Rafinare SA in perioada 30 aprilie 2015-11 mai 2015;
• Suma de 0,079 milioane RON reprezentand cheltuieli juridice.
Ambele parti au formulat apel impotriva solutiei pronuntate de prima instanta. La 27 decembrie
2017, Curtea de Apel Constanta a admis recursul depus de Administratia Portului Constanta,
respingand recursul formulat de Rompetrol Rafinare SA si a modificat sentinta pronuntata de
prima instanta, astfel incat toate pretentiile Rompetrol Rafinare impotriva APMC au fost respinse.
Rompetrol Rafinare va depune contestatie in termen de 30 de zile de la data comunicarii hotararii
Curtii de Apel Constanta. Decizia a fost comunicata si recursul s-a introdus de catre Rompetrol
Rafinare SA in data de 6 august 2018. Cazul se afla in procedurile de filtrare, iar primul termen
de audiere va fi stabilit mai tarziu. In timpul procedurii de filtru, Compania Nationala Administratia
Porturilor Maritime SA a ridicat exceptia inadmisibilitatii recursului Rompetrol Rafinare, motivat de
faptul ca, potrivit articolului 483 alineat 2 Cod Procedura Civila, navigatia civila si activitatea in
port sunt exceptate de la calea de atac a recursului. Rompetrol Rafinare SA a ridicat exceptia de
neconstitutionalitate a dispozitiilor articolului 483 alineat 2 Cod Procedura Civila. Din acest motiv,
Inalta Curte de Casatie si Justitie a suspendat procedura de filtru pana cand Curtea
Constitutionala se va pronunta asupra exceptiei ridicata de catre Rompetrol Rafinare SA.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
97
30. ASPECTE LEGALE (continuare)
Proceduri in care este implicata Rompetrol Rafinare SA, Rominserv SRL, si angajati ai celor 2
companii, urmare a producerii incidentul tehnic din rafinaria Petromidia din data de 22 august
2016
La 22 august 2016, a avut loc un incident tehnic in instalatia Distilare Atmosferica si in Vid. In urma
evenimentului, doi angajati ai Rominserv SRL, societate membra a grupului KMG International, au suferit
arsuri si alti doi angajati au decedat.
Urmare a finalizarii urmaririi penale, Rompetrol Rafinare SA, Rominserv SRL si 4 angajati ai celor 2
companii au fost trimisi in judecata pentru: neluarea masurilor de securitate si sanatate in munca,
vatamare corporala din culpa, ucidere din culpa, poluare accidentala. Totodata in cadrul dosarului
Rompetrol Rafinare SA are si calitate de parte responsabila civilmente.
Dosarul penal a fost finalizat de procuror si trimis in instanta de doua ori, ocazie cu care judecatorii de
camera preliminara au decis sa trimita dosarul inapoi la Parchetul de pe langa Curtea de Apel Constanta
din cauza faptului ca rechizitoriul procurorului contine nereguli si, prin urmare, obiectul si limitele judecatii
nu pot fi stabilite, au constatat nulitatea relativa a rechizitoriului emis.
Compania a fost convocata la parchet la 2 iunie 2020 pentru a fi informata despre calitatea de suspect in
dosar.
Potrivit celui de-al treilea rechizitoriu, au fost retinute urmatoarele infractiuni pentru ROMPETROL
RAFINARE, ROMINSERV, STANCIU DANIEL, MARGINEAN ION si CARAMAN VASILE:
a. neluarea din culpa a masurilor legale de sanatate si siguranta a muncii, conform art. 349 alin. 2 Cod
penal;
b. vatamare corporala din culpa, conform art. 196 alin. 1 si 4 din Codul penal;
c. ucidere din culpa conform art. 192 alin. 1,2 si 3 din Codul penal;
d. poluare accidentala, conform art. 98 alin.1 lit.b din OUG nr. 195/2005.
La 24 iunie 2020 compania a primit rechizitoriul procurorului de la Tribunalul Constanta. Luand in
considerare faptul ca instanta a fost sesizata cu un nou rechizitoriu, pentru a treia oara s-a parcurs
procedura de camera preliminara. La data de 17 septembrie 2020, judecatorul de camera preliminara a
respins ca neintemeiate pretentiile si exceptiile invocate de toti inculpatii - adica Rompetrol Rafinare S.A.,
Rominserv SRL si persoanele fizice inculpate - a luat act de legalitatea investirii instantei de judecata cu
rechizitoriul nr. 586 / P / 2016 al Parchetului de pe langa Curtea de Apel Constanta, a administrarii
probelor si a efectuarii urmaririi penale si a dispus inceperea judecarii procesului. Decizia instantei a fost
atacata cu apel, recursurile au fost respinse, urmatorul termen de judecata fiind stabilit la data de 12
aprilie 2022.
Cu privire la angajatii Rompetrol Rafinare S.A., Andrei Felicia si Oancea Cornel, dosarul a fost clasat.
Pe de alta parte, a fost admisa cererea depusa de Rominserv prin care s-a invocat exceptia de
neconstitutionalitate a anumitor dispozitii, care urmeaza sa fie solutionata de Curtea Constitutionala.
Dispozitiile respective privesc posibilitatea de a rectifica documentul de initiere a procedurilor judiciare in
timpul procedurii de camera preliminara.
Avand in vedere acuzatiile, amenda penala ce poate fi stabilita in sarcina fiecarei companii este de
aproximativ 1,5 mililoane USD (6 milioane RON).
In ceea ce priveste acest litigiu, Rompetrol Rafinare are inregistrat un provizion in valoarea de
0,43 milioane USD.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
98
30. ASPECTE LEGALE (continuare)
Dosar penal privind incidentul de la rafinaria Petromidia din data de 2 iulie 2021
La 2 iulie 2021 a avut loc o explozie urmata de un incendiu la rafinaria Petromidia la instalatia Hidrofinare
Petrol Motorina denumita in continuare uzina HPM. In urma incidentului, au decedat 3 angajati ai
companiei si un alt angajat a suferit o fractura de sold. Cercetarile penale sunt efectuate de Parchetul de
pe langa Tribunalul Constanta, a fost finalizata si comunicata Societatii expertiza tehnica de catre INCD
INSEMEX Petrosani, dispusa de organele de urmarire penala, documentul urmand sa fie analizat de
avocatii penalisti, expertul parte si specialistii societatii; in dosarul penal compania are calitatea de parte
responsabila civilmente; s-au efectuat audieri ale angajatilor implicati in eveniment. Concomitent,
accidentul colectiv de munca este investigat de catre Inspectoratul Teritorial de Munca conform legislatiei
privind incidentele.
Dosar Penal Investigatie DIICOT
In cadrul investigatiei efectuata de Directia de Investigare a Infractiunilor de Criminalitate Organizata si
Terorism („DIICOT”), investigatie ce face obiectul dosarului penal 279/D/P/2020, Societatii i-au fost
comunicate in cursul anului 2021 o serie de ordonante prin care s-a solicitat punerea la dispozitia
organelor de urmarire penala a unor documente in legatura cu lucrarile contractate pentru ecologizarea
lagunei 18 din rafinaria Vega. Pentru toate cele 14 lagune, Societatea a obtinut Acordul de Mediu nr.
1/18.02.2015, revizuit la data de 14.01.2021, emis de autoritatea de mediu competenta pentru executia
ecologizarii acestora. La data intocmirii prezentelor situatii financiare, Societatea nu are nicio calitate in
dosarul penal. Suspiciunile organelor de urmarire penala vizeaza presupusul caracter fictiv al unor servicii
pentru care Societatea ar fi achitat nejustificat suma de aproximativ 10 mil RON. La data de 23.02.2022,
DIICOT a comunicat Societatii daca intentioneaza sa se constituie parte civila in procesul penal
mentionat mai sus, Societatea rezervandu-si dreptul ca in raport de evolutia cauzei penale ce face
obiectul dosarului penal 279/D/P/2020 sa formuleze o astfel de cerere de constituire ca parte civila, daca
va fi cazul.
31. ANGAJAMENTE
Riscuri si obligatii de mediu
Activitatile de afaceri ale Grupului sunt supuse reglementarilor locale, nationale si europene in continua
schimbare referitoare la mediu si activitatea industriala, care presupun indeplinirea unor cerinte din ce in
ce mai complexe si restrictive. In acest sens, aceste activitati pot implica o resursa financiara pentru a se
conforma cu legislatia si reglementarile restrictive incidentale referitoare la activitatile Grupului.
Desi Grupul a prevazut obligatii de mediu cunoscute care sunt probabile si estimabile in mod rezonabil,
este posibil ca Grupul sa continue sa suporte datorii suplimentare. Valoarea costurilor suplimentare
viitoare nu este pe deplin determinabila din cauza unor factori precum calendarul necunoscut, amploarea
actiunilor corective care pot fi necesare, daca este cazul, precum si cresterea imprevizibila a costurilor
generata de cresterea preturilor la utilitati, evolutia al indicelui preturilor in constructie si a cresterii globale
a preturilor. Ca urmare a acestor riscuri, datoriile de mediu ar putea fi substantiale si pot implica costuri
suplimentare care pot afecta rezultatele operationale si fluxul de numerar ale Grupului.
Situatiile financiare ale Grupului contabilizeaza provizioanele referitoare la costurile obligatiilor de mediu
care pot fi estimate in mod rezonabil intr-o maniera fiabila.
Grupul a continuat procesul de ecologizare a lagunelor Vega, progresul si stadiul proiectului fiind
raportate in mod regulat autoritatilor competente de mediu. Pe parcursul anului 2021 Grupul a initiat
discutii cu autoritatile de mediu pentru prelungirea planului de reabilitare pana la 30 iunie 2025, termenul
initial fiind 30 iunie 2022. Prelungirea termenului pentru lucrarile de reabilitare nu a fost inca aprobata si
se afla in stadiul avansat in discutiile cu autoritatile de mediu.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
99
31. ANGAJAMENTE (continuare)
In anul 2021, Grupul a derulat procedurile de investigare obligatorii in conformitate cu Legea 74/2019 in
ceea ce priveste zona de depozitare a deseurilor biologice rezultate din IAZ nr.1 ("casetele Vadu").
Procesul este in derulare si desfasurat in conformitate cu cerintele autoritatilor de mediu competente
(„Agentia pentru Protectia Mediului Constanta”). In cursul anului 2021, un expert extern a efectuat un
studiu de fezabilitate, iar rezultatele au fost comunicate autoritatilor de mediu. Urmatorii pasi pentru
actiunile de remediere sunt de asteptat sa fie comunicati de catre autoritatea competenta in perioada
urmatoare.
La 31 decembrie 2021, Grupul a recunoscut un provizion pentru costurile de restaurare aferente
lagunelor Vega si, de asemenea, pentru casetele Vadu, vezi Nota 19.
Schimbarile climatice si tranzitia energetica
Industria petrolului si gazelor se confrunta cu noi provocari pe masura ce lumea trece la o economie cu
emisii scazute de carbon. Lumea trece prin schimbari rapide pe masura ce sustenabilitatea si, in primul
rand, agenda climatica intra in vigoare. In acest context, schimbarea este de asteptat sa aduca atat
amenintari, cat si oportunitati suplimentare, deoarece lumea trebuie sa reduca emisiile cu efect de sera,
continuand in acelasi timp cresterea economica durabila.
Grupul este constient de importanta problemelor climatice si sprijina angajamentele europene pentru
reducerea emisiilor stabilite in Acordul de la Paris si isi propune sa construiasca o afacere durabila,
rezistenta pe termen lung si sa reduca emisiile de CO2. Estimarea cererii globale de energie spre 2050
(stabilita ca tinta de Uniunea Europeana) este o misiune extrem de dificila. Planurile de afaceri ale
Grupului sunt construite pentru o perioada de 5 ani si iau in considerare anumite actiuni intreprinse pentru
a-si atinge obiectivul de emisii nete zero pana in 2050. Planurile noastre de afaceri reflecta mediul
economic actual si asteptarile rezonabile ale Grupului cu privire la modul in care vor progresa urmatorii 5
ani.
Grupul se concentreaza pe cresterea rezistentei si a profitabilitatii prin diversificare si tranzitie ulterioara
de la un jucator diversificat din sectorul downstream la un furnizor de energie. Pentru a aborda aceste
obiective, au fost definite proiecte, corespunzand unor orizonturi de timp diferite, cu cea mai mare
prioritate pentru proiectele pe termen scurt si mediu implementate pe pietele existente cu capacitatea de
productie si distributie deja planificata. Cu toate acestea, indeplinirea obiectivelor economiei cu emisii
scazute de carbon este o aspiratie globala care trebuie consolidata in realitate. Acest lucru necesita ca
economia mondiala sa se transforme in moduri complexe si conectate, iar situatiile financiare consolidate
ale Grupului pentru anul incheiat la 31 decembrie 2021 reflecta lumea asa cum exista in prezent si ceea
ce conducerea asteapta in mod rezonabil in viitorul previzibil, pe baza faptelor si dovezilor actuale.
Pe termen mediu, se asteapta o perspectiva economica favorabila, cu un impact pozitiv asupra cererii de
carburanti rutieri in Europa Centrala si de Est („ECE”), determinata de cresterea ratei de motorizare si a
ratelor mici de electrificare in ECE. Dezvoltarea extensiva a canalelor de retail si en-gros in Romania
ramane o directie importanta de dezvoltare pana in 2025, pentru a asigura atenuarea fluctuatiilor marjelor
de petrol si rafinarie si pentru a creste profitabilitatea prin volume.
Pe termen lung (2035+) cererea de combustibili rutieri va fi afectata negativ de scaderea populatiei, rata
mai mare de electrificare, precum si imbunatatirea eficientei energetice a vehiculelor. Scaderea cererii de
combustibili va pune presiune asupra volumelor de rafinare, utilizarii si marjelor.
In 2022, intentionam sa actualizam strategia Grupului, punand un accent major pe clima si pe alte
aspecte ale agendei de sustenabilitate.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
100
31. ANGAJAMENTE (continuare)
Riscul cibernetic
Progresul inregistrat in directia digitalizarii aduce cu siguranta mari beneficii, insa pe masura ce utilizarea
noilor tehnologii si capacitatile acestora cresc, la fel cresc si riscurile derivate din expunerea lor in spatiul
cibernetic, dependenta de sistemele implementate si de informatiile generate de Grup. Riscurile nu sunt
doar tehnice, ci si de afaceri si pot duce la intreruperi operationale, frauda sau furtul de informatii
sensibile.
Grupul este puternic dependent de sistemele de tehnologie a informatiei, inclusiv de infrastructura
noastra de retea pentru functionarea sigura si eficienta a afacerii. Grupul se bazeaza pe astfel de sisteme
pentru a procesa, transmite si stoca informatii electronice, inclusiv inregistrari financiare si informatii de
identificare personala si pentru a gestiona sau sustine o varietate de procese de afaceri, inclusiv lantul de
aprovizionare, operatiuni de conducte, operatiuni de colectare si procesare, vanzari cu amanuntul,
tranzactii financiare, tranzactii bancare si numeroase alte procese si tranzactii. Orice intrerupere sau
defectiune a oricarui sistem de tehnologie a informatiei, inclusiv o intrerupere sau esec din cauza unei
incalcari a securitatii cibernetice, ar putea avea un efect negativ asupra afacerii, situatiei financiare,
rezultatelor operatiunale si fluxurilor de numerar.
Sistemele si infrastructura sunt supuse unor potentiale daune sau intreruperi din mai multe surse
potentiale, inclusiv intreruperi de curent si atacuri cibernetice si alte evenimente, iar protectiile noastre de
securitate cibernetica, tehnologiile de protectie a infrastructurii, planurile de recuperare in caz de dezastru
si instruirea angajatilor ar putea sa nu fie suficiente pentru a ne apara impotriva tuturor incercarilor
neautorizate de a accesa informatiile noastre.
In perioada ulterioara, Grupul a fost supus unei incercari de a obtine acces neautorizat la reteaua si
sistemele de calculatoare, care nu a avut ca rezultat intreruperi operationale majore si nu au avut un efect
negativ material, totusi acest tip de evenimente pot aparea in viitor.
Grupul imbunatateste in mod continuu capacitatile de securitate cibernetica si supravegheaza activitatea
de securitate cibernetica, asigurand protectia confidentialitatii, integritatii si disponibilitatii datelor. De
asemenea, Grupul isi educa continuu angajatii si partenerii cu privire la riscurile de securitate cibernetica
si ii sprijina sa actioneze intr-un mod responsabil.
Siguranta muncii si siguranta operatiunile
Protejarea angajatilor este o prioritate a Grupului si Grupul se angajeaza la operatiuni sigure si
responsabile pentru a proteja sanatatea si siguranta angajatilor, contractorilor si comunitatilor noastre.
Acest angajament se reflecta in proiectarea sistemului nostru de siguranta si in concentrarea noastra
asupra invatarii si dezvoltarii continue realizate prin formare in domeniul drepturilor omului si sigurantei
muncii.
Pe langa setul de masuri si politici in vigoare, accidentele de munca pot aparea in continuare, totusi
prioritatile principale raman imbunatatirea securitatii industriale, reducerea accidentarilor cauzate de
munca si functionarea fara accidente a unitatilor de productie.
Alte angajamente
La data de 31 decembrie 2021 Rompetrol Rafinare SA a contractat obligatii de capital in proiecte legate
de mentenanta capitala, autorizatii si alinierea la standardele Euro si alte proiecte in rafinaria Petromidia
in valoare de 61,91 milioane USD (2020: 22,07 milioane USD). La data de 31 decembrie 2021 Rompetrol
Downstream SRL a contractat obligatii de capital in valoare de 0,25 milioane USD (2020: 2,9 milioane
USD).
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
101
31. ANGAJAMENTE (continuare)
Angajamente de vanzare si cumparare
La data de 31 decembrie 2021, principalele angajamente ale Grupului sunt aferente Rompetrol Rafinare
SA care are angajamente de cumparare materii prime si utilitati din afara grupului in valoare de 2.393,72
milioane USD (2020: 2.349,84 milioane USD) si angajamente de vanzare de produse petroliere, produse
petrochimice si utilitati in afara grupului, in valoare de 1.450,80 milioane USD (2020: 1.240,30 milioane
USD).
32. INSTRUMENTE FINANCIARE SI DE MANAGEMENT AL RISCULUI
32.1. RISCUL DE CAPITAL
Grupul gestioneaza capitalul astfel incat sa se asigure ca entitatile din cadrul Grupului vor putea sa-si
continue activitatea si in acelasi timp sa maximizeze castigul actionarilor prin optimizarea imprumuturilor
si a capitalurilor. Structura capitalului in cadrul Grupului este formata din datorii (vezi Nota 18), numerar si
echivalente de numerar si capitaluri proprii atribuibile actionarilor Societatii-Mama, incluzand capitalul
social, rezerve si rezultatul reportat asa cum sunt prezentate in ”Situatia consolidata a modificarilor
capitalurilor proprii”.
32.2. INDICATORUL GRADULUI DE INDATORARE
Indicatorul gradului de indatorare la sfarsitul anului se prezinta astfel:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
Imprumuturi (mai putin imprumuturile de la actionari si partile afiliate)
346.067.835
378.769.602
Casa si conturi la banci
(50.091.261)
(100.655.956)
Imprumuturi, net
295.976.574
278.113.646
Capitaluri proprii (inclusiv imprumuturile de la actionari si partile afiliate)
462.580.486
433.639.226
Indicatorul gradului de indatorare
0,64
0,64
Grupul isi gestioneaza structura de capital si face ajustari in functie de modificarile conditiilor economice
si de cerintele conventiilor financiare. Grupul isi propune sa aiba o datorie neta nu mai mare decat nivelul
capitalului propriu si, in consecinta, incearca sa mentina un indicator al gradului de indatorare de
maximum 1.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
102
32. INSTRUMENTE FINANCIARE SI DE MANAGEMENT AL RISCULUI (continuare)
32.3. INSTRUMENTE FINANCIARE
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
Active financiare
Creante comerciale si alte creante
627.898.443
521.579.273
Creante imobilizate
3.139.455
4.143.035
Instrumente financiare derivate
23.958.794
209.030
Casa si conturi la banci
50.091.261
100.655.956
TOTAL ACTIVE FINANCIARE
705.087.953
626.587.294
Datorii financiare
Imprumuturi pe termen lung
191.729.052
240.000.000
Instrumente financiare derivate
3.478.830
375.916
Imprumuturi de la actionari pe termen scurt
-
12.342.166
Alte datorii pe termen lung
173.749
356.061
Datorii comerciale si alte datorii
1.436.816.409
1.067.238.369
Imprumuturi pe termen scurt
42.421.794
52.949.083
TOTAL DATORII FINANCIARE
1.674.619.835
1.373.261.595
Creantele comerciale si alte creante sunt prezentate la valoarea recuperabila neta iar urmatoarele
categorii nu sunt considerate active financiare:
• TVA de recuperat;
• Impozit pe profit de recuperat;
• Alte taxe de recuperat.
Similar pentru datorii comerciale si alte datorii urmatoarele categorii nu sunt fost considerate datorii
financiare:
• Accize;
• Fond special pentru produse petroliere;
• TVA de plata;
• Impozit pe profit de plata;
• Taxe salariale de plata;
• Alte taxe;
Valoarea justa a activelor si datoriilor financiare este inclusa la valoarea la care instrumentul poate fi
schimbat intr-o tranzactie curenta intre parti, alta decat in cazul unei vanzari constranse sau lichidari.
Urmatoarele metode si ipoteze au fost folosite in vederea estimarii valorii juste:
• Valoarea contabila pentru numerar si depozite pe termen scurt, creante comerciale, datorii
comerciale si alte datorii este aproximata in mare masura prin scadentele pe termen scurt ale acestor
instrumente financiare;
• Valoarea justa a activelor financiare disponibile necotate in vederea vanzarii este estimata folosind
metode de evaluare corespunzatoare;
• Grupul efectueaza operatiuni cu instrumente financiare derivate cu diversi parteneri. La 31 decembrie
2021 valoarea marcata la piata a pozitiei deschise a derivativelor se refera la instrumentele financiare
recunoscute la valoarea justa.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
103
32. INSTRUMENTE FINANCIARE SI DE MANAGEMENT AL RISCULUI (continuare)
32.4 Ierarhia valorii juste
Grupul foloseste urmatoarea ierarhie pentru determinarea si prezentarea valorii juste a instrumentelor
financiare prin metoda evaluarii:
• Nivelul 1: preturi necotate (neajustate) pe o piata activa pentru active si datorii identice;
• Nivelul 2: alte metode pentru care toate intrarile care au un efect important asupra valorii juste au la
baza date din piata observabile fie direct, fie indirect;
• Nivelul 3: metode care utilizeaza intrarile cu un efect important asupra valorii juste inregistrate, care
nu au la baza date observabile de piata.
31 decembrie
2021
Level 1
Level 2
Level 3
Active financiare
Creante comerciale si alte creante
627.898.443
-
627.898.443
-
Creante imobilizate
3.139.455
-
3.139.455
-
Instrumente financiare derivate
23.958.794
-
23.958.794
-
Casa si conturi la banci
50.091.261
50.091.261
-
-
TOTAL ACTIVE FINANCIARE
705.087.953
50.091.261
654.996.692
-
Datorii financiare
Imprumuturi pe termen lung
199.024.984
-
199.024.984
-
Instrumente financiare derivate
3.478.830
-
3.478.830
-
Imprumuturi de la actionari pe termen scurt
-
-
-
-
Alte datorii pe termen lung
173.749
-
173.749
-
Datorii comerciale si alte datorii
1.436.816.409
-
1.436.816.409
-
Imprumuturi pe termen scurt
42.421.794
-
42.421.794
-
TOTAL DATORII FINANCIARE
1.681.915.767
-
1.681.915.767
-
31 decembrie
2020
Level 1
Level 2
Level 3
Active financiare
Creante comerciale si alte creante
521.579.273
-
521.579.273
-
Creante imobilizate
4.143.035
-
4.143.035
-
Instrumente financiare derivate
209.030
-
-
209.030
Casa si conturi la banci
100.655.956
100.655.956
-
-
TOTAL ACTIVE FINANCIARE
626.587.294
100.655.956
525.722.308
209.030
Datorii financiare
Imprumuturi pe termen lung
256.223.200
-
256.223.200
-
Instrumente financiare derivate
375.916
-
-
375.916
Imprumuturi de la actionari pe termen scurt
12.342.166
-
12.342.166
-
Alte datorii pe termen lung
356.061
-
356.061
-
Datorii comerciale si alte datorii
1.067.238.369
-
1.067.238.369
-
Imprumuturi pe termen scurt
52.949.083
-
52.949.083
-
TOTAL DATORII FINANCIARE
1.389.484.795
-
1.389.108.879
375.916
La data de 31 decembrie 2021 si 31 decembrie 2020, nu au existat transferuri intre nivelul 1 si nivelul 2
de evaluare a valorii juste, si nu s-au efectuat transferuri in si din nivelul 3 de evaluare a valorii juste.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
104
32. INSTRUMENTE FINANCIARE SI DE MANAGEMENT AL RISCULUI (continuare)
32.5. INSTRUMENTE FINANCIARE DERIVATE
Grupul foloseste diverse instrumente derivate pentru management-ul riscului pentru titei si produsele
aferente.
Bilant:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
Active financiare derivate
23.958.794
209.030
Datorii financiare derivate
(3.478.830)
(375.916)
Pozitia neta - activ/(datorie)
20.479.964
(166.886)
Active/datorii derivate 2020
(166.886)
(2.533.340)
Plati
(2.953.663)
2.366.454
Rezerva de acoperire a fluxurilor de numerar
23.600.512
-
Active/datorii derivate 2021
20.479.964
(166.886)
Contul de profit si pierdere:
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
Pierderi/(castiguri) realizate - net
34.117.950
(52.628.509)
Pozitia totala - (castig)/pierdere in Costul vanzarii
34.117.950
(52.628.509)
Instrumentele financiare derivate sunt initial evaluate la valoarea justa la data din contract, si reevaluate
la valoarea justa la datele de raportare ulterioare. Schimbarile valorii juste a instumentelor financiare
derivate sunt recunoscute in contul de profit si pierdere pe masura ce apar.
Acoperirea fluxului de numerar in valoare de 23 de milioane USD se refera in principal la pozitia deschisa
la 31 decembrie 2021 pentru 900 mii certificate de CO2. Evaluarea justa la 31 decembrie 2021 a pozitiei
deschise este efectuata utilizand metoda „mark to market” („MTM”), folosind ultimul pret conform
platformei de tranzactionare.
Grupul are urmatoarele tranzactii de acoperire impotriva riscurilor care s-ar putea califica pentru
acoperirea la valoarea justa:
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
105
32. INSTRUMENTE FINANCIARE SI DE MANAGEMENT AL RISCULUI (continuare)
Tranzactia
Elementul de acoperire
Riscul acoperit
Instrumentul de
acoperire
Cumpararea/vanzarea
marfurilor la pret fix
Stoc tehnologic (Base
operating stock - BOS) – adica
titei, materie prima, motorina,
benzina si jet
Stocurile operationale pretuite
din jurul zestrei
Riscul de pret al
marfurilor
Swap, Future,
Purchase put / call
option
Riscul valutar aferent
elementului monetar
Element monetar care nu este
in moneda functionala a
Grupului
Modificarea
cursului de schimb
valutar
Swap, currency
forward
Riscul valutar legat de un
angajament ferm
Angajament ferm care nu este
denominat in moneda
functionala a Grupului
Modificarea
cursului de schimb
valutar
Swap, currency
forward
Riscul de valoare justa legat
de ratele fixe ale dobanzii
Creanta sau datorie la dobanda
fixa
Riscul de valoare
justa legat de
dobanda
Swap
Grupul are urmatoarele tranzactii de acoperire impotriva riscurilor care ar putea fi eligibile pentru
acoperirea fluxurilor de numerar:
Tranzactia
Elementul de acoperire
Riscul acoperit
Instrumentul de
acoperire
Cumpararea/vanzarea
prognozata de marfuri
Marja de rafinare estimata
si diferentialul Urals-Dated
Brent estimat
Riscul de pret al
marfurilor
Swap, Future, Purchased
put / call option
Certificate EUA
Achizitia prognozata de
certificate EUA
Riscul de pret al
certificatelor EUA
Futures
32.6 RISCUL DE PIATA
Activitatile Grupului il expun unei varietati de riscuri, inclusiv efectelor determinate de modificarea
cotatiilor internationale la titei si produse petroliere, modificarea ratelor de schimb valutare si a ratelor
dobanzilor. Obiectivul general al Grupului in ceea ce priveste managementul riscului este de a reduce la
minim potentialele influente negative asupra performantelor financiare ale societatilor Grupului.
32.7 GESTIONAREA RISCULUI VALUTAR
Moneda functionala a Societatii este USD, iar importurile de titei si o parte semnificativa a vanzarilor de
produse petroliere sunt denominate in principal in dolari US, astfel nu exista o expunere mare fata de
riscul de valuta. In plus, anumite active si datorii sunt denominate in valute, si sunt apoi retranslatate la
cursul de schimb de la data raportarii. Diferentele nerealizate sunt debitate sau creditate in contul de
profit si pierdere consolidat, dar nu afecteaza fluxul de numerar. Trezoreria Grupului este responsabila
pentru realizarea tranzactiilor Grupului in valuta straina.
Datorii
Active
2021
2020
2021
2020
Valuta RON
720.356.926
727.341.012
527.169.368
593.071.444
Valuta EUR
64.261.161
51.469.531
63.785.055
68.999.943
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
106
32. INSTRUMENTE FINANCIARE SI DE MANAGEMENT AL RISCULUI (continuare)
32.8. ANALIZA DE SENZITIVITATE LA RISCUL VALUTAR
Grupul este expus la riscul de fluctuatie al monedelor RON si EUR.
Urmatorul tabel detaliaza senzitivitatea Grupului la o crestere si scadere cu 5% in cursul de schimb al
USD cu principalele monede straine. Analiza de senzitivitate cuprinde numai elementele bilantiere
monetare denominate in valuta si ajusteaza translatarea lor la sfarsitul perioadei pentru o modificare cu
5% a cursurilor de schimb. O suma pozitiva in tabelul mai jos arata o crestere in profit si a celorlalte
capitaluri proprii generata de o variatie pozitiva a cursului de schimb cu 5%. Pentru o scadere cu 5% a
cursului de schimb USD fata de principalele monede rezulta un impact negativ in profit cu aceeasi
valoare.
RON
EUR
2021
2020
2021
2020
USD
USD
Profit /(pierdere)
5%
(9.659.378)
(6.713.478)
(23.805)
876.521
-5%
9.659.378
6.713.478
23.805
(876.521)
32.9. RISCUL DE RATA A DOBANZII
Riscul de valoare justa determinat de rata dobanzilor reprezinta riscul ca valoarea unui instrument
financiar sa fluctueze din cauza modificarii ratei dobanzii de piata comparativ cu rata dobanzii care se
aplica acelui instrument financiar. Riscul de lichiditate determinat de rata dobanzii este riscul ce
presupune o fluctuatie in timp a costurilor cu dobanzile. Grupul are datorii pe termen lung si scurt care
genereaza dobanzi la rate fixe si variabile ale dobanzilor, si care expun Grupul atat riscului de flux de
numerar cat si riscului de valoare justa. Detalii referitoare la ratele dobanzilor, care sunt valabile pentru
imprumuturile Grupului, sunt prevazute in Notele 13 si 18.
Analiza de senzitivitate de mai sus a fost intocmita pe baza instrumentelor financiare la data raportarii.
Pentru datoriile purtatoare de dobanzi variabile, analiza a fost intocmita pornind de la ipoteza ca valoarea
datoriei in sold la data raportarii a existat pe tot parcursul anului.
Daca ratele dobanzilor ar fi variat cu + / - 50 de puncte de baza si toate celelalte variabile ar fi ramas
constante, rezultatul net al Grupului la 31 decembrie 2021 ar creste / descreste cu 9.683 mii USD (2020:
crestere/ descrestere cu 5.837 mii USD).
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare suplimentare (a se vedea Nota 2e))
107
32. INSTRUMENTE FINANCIARE SI DE MANAGEMENT AL RISCULUI (continuare)
32.10. RISCUL DE LICHIDITATE
Tabelele de mai jos prezinta scadentele datoriilor financiare la data 31 decembrie 2021 si 31 decembrie 2020 in baza platilor contractuale nediscountate,
incluzand dobanzile de plata pana la sfarsitul contractului de leasing sau de imprumut.
Sold la 31 decembrie 2021
Mai putin de 1
luna sau curente
<3 luni
3 - 12 luni
1 - 5 ani
>5 ani
Total
Datorii pe termen lung
-
1.367.987
4.103.960
193.553.037
-
199.024.984
Obligatii nete pentru contracte de leasing - termen lung
-
-
-
36.201.650
145.251.068
181.452.718
Datorii comerciale si alte datorii
1.293.734.471
124.501.707
23.229.223
-
-
1.441.465.401
Instumente financiare derivate
-
3.478.830
-
-
-
3.478.830
Obligatii nete pentru contracte de leasing - termen scurt
502.125
2.068.095
7.710.661
-
-
10.280.881
Imprumuturi de la banci pe termen scurt
-
-
42.372.534
49.261
-
42.421.794
Alte datorii pe termen lung
173.750
-
-
-
-
173.750
1.294.410.346
131.416.619
77.416.378
229.803.947
145.251.068
1.878.298.358
Sold la 31 decembrie 2020
Mai putin de 1
luna sau curente
<3 luni
3 - 12 luni
1 - 5 ani
>5 ani
Total
Datorii pe termen lung
-
1.738.200
5.214.600
249.270.400
-
256.223.200
Obligatii nete pentru contracte de leasing - termen lung
-
-
-
30.216.181
109.163.159
139.379.340
Datorii comerciale si alte datorii
1.038.287.057
8.429.527
20.458.490
63.295
-
1.067.238.369
Instumente financiare derivate
-
375.916
-
-
-
375.916
Obligatii nete pentru contracte de leasing - termen scurt
4.397
2.508.385
7.538.344
-
-
10.051.126
Imprumuturi pe termen scurt de la parti afiliate
-
-
12.342.166
-
-
12.342.166
Imprumuturi de la banci pe termen scurt
-
411.325
53.285.087
104.678
-
53.801.090
Alte datorii pe termen lung
5.064
-
-
350.997
-
356.061
1.038.296.518
13.463.353
98.838.687
280.005.551
109.163.159
1.539.767.268
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
108
32. INSTRUMENTE FINANCIARE SI DE MANAGEMENT AL RISCULUI (continuare)
32.11. RISCUL DE PRET AL MATERIILOR PRIME SI PRODUSELOR PETROLIERE
Grupul este expus riscului modificarii pretului titeiului, a produselor petroliere si a marjelor de rafinare.
Activitatile operationale ale Grupului necesita achizitia continua de titei pentru utilizarea acestuia in
productie precum si pentru livrarile catre clientii sai. Datorita cresterii semnificative a volatilitatii pretului
petrolului, managementul a dezvoltat o politica privind managementul riscului care a fost prezentata
Consiliului de Administratie al Grupului si care a fost aprobata in aspectele sale esentiale in 2010, iar la
un nivel mai detaliat in februarie 2011. Incepand cu ianuarie 2011. Grupul a implementarat politica de
acoperire a riscurilor in cadrul Rompetrol Rafinare iar in anul 2014 un program de acoperire a riscurilor a
fost implementat in Rompetrol Downstream.
In conformitate cu politica de acoperire a riscurilor, pe partea de marfuri, este acoperit riscul de pret
pentru stocuri care depasesc un anumit prag (numit stoc tehnologic pentru Rompetrol Rafinare si stoc
optim pentru Rompetrol Downstream) folosind contracte futures tranzactionate pe piata bursiera ICE
Exchange, impreuna cu un numar de instrumente extrabursiere pentru a acoperi riscurile secundare.
Stocul tehnologic este echivalentul stocurilor ce sunt detinute in orice moment in cadrul Grupului, prin
urmare, fluctuatiile de pret nu vor afecta fluxul de numerar.
Activitatile de risc management sunt separate in tranzactii fizice efective (achizitionarea de la terte parti,
si Grupul KazmunayGas, si vanzarile catre terte parti si companii din grup) si tranzactii financiare (avand
ca scop acoperirea riscului). Fiecare tranzactie fizica efectiva este acoperita printr-o pozitie futures in
functie de parametrii de expunere stabiliti de management (pe baza cantitatilor fizice vandute sau
cumparate).
Grupul vinde sau cumpara un numar echivalent de contracte futures. Acesta tranzactie financiara se face
numai pentru a acoperi riscul de pret si nu pentru a obtine profit speculativ prin tranzactionarea acestor
instrumente.
Impactul net al tranzactiilor de acoperire al riscului materiilor prime a fost de -8,9 milioane USD la
31 decembrie 2021 (2020: castig net de + 9,75 milioane USD).
32.12. RISCUL DE CREDIT
Riscul de credit este riscul pentru care un client nu isi va indeplini obligatiile asumate prin instrumente
financiare sau contracte de vanzare-cumparare, ceea ce va duce la inregistrarea de pierderi financiare.
Grupul este expus riscului de credit din activitatile operationale mai ales din creante comerciale si din
activitati de finantare, incluzand depozite bancare, tranzactii de schimb in valuta straina si alte
instrumente financiare.
Creante comerciale
Segmentul operational de retail este expus riscului de credit. Soldurile clientilor restanti sunt urmarite cu
regularitate. Vanzarile catre KazMunayGas Trading AG reprezinta 16% din cifra de afaceri a Grupului.
Necesitatea inregistrarii unor provizioane pentru clienti este analizata in mod obisnuit atat individual cat si
colectiv in baza scadentei.
Instrumente financiare si depozite la banci
Riscul de credit aferent activitatilor bancare si institutiilor finaciare este gestionat de trezoreria Grupului in
conformitate cu politicile Grupului.
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
109
33. EVENIMENTE ULTERIOARE DATEI BILANTULUI
Facilitatile acordate Rompetrol Rafinare SA de catre Banca Transilvania in suma de 30 milioane EUR si
27,96 milioane EUR au fost prelungite pana la 30 iulie 2022.
A fost semnat un contract de imprumut cu Fondul de Investitii in Energie Kazah-Roman S.A. in suma de
16.540.000 USD in scopul finantarii proiectului de conversie a instalatiei HDPE in PP. Imprumutul va fi
utilizat in perioada 2022-2023 iar perioada de rambursare este de 13 ani de la data executiei contractului.
Impactul riscurilor privind sanctiuni si al conflictului din Ucraina
In contextul conflictului militar dintre Rusia si Ucraina, inceput la 24 februarie 2022, UE, SUA, Marea
Britanie si alte tari au impus diverse sanctiuni impotriva Rusiei, inclusiv restrictii de finantare asupra
anumitor banci si companii de stat rusesti, precum si sanctiuni personale impotriva unui numar de indivizi.
Avand in vedere tensiunile geopolitice, din februarie 2022 s-a inregistrat o crestere a volatilitatii pietelor
financiare si a presiunii de depreciere a cursului de schimb.
Razboiul din Ucraina creeaza riscuri geopolitice tot mai mari si sunt de asteptat noi provocari pentru
lanturile globale de aprovizionare, care vor avea un impact asupra economiei globale. Anticipam faptul ca
aceste conditii provocatoare globale vor persista in urmatoarele luni.
In prezent, monitorizam foarte indeaproape situatia actuala si evolutia sanctiunilor aplicate Rusiei si
efectuam in mod regulat o evaluare a riscurilor pe aceasta baza. Suntem in dialog constant cu clientii si
furnizorii nostri din regiune, ceea ce ne permite, de asemenea, sa identificam orice impact asupra afacerii
si lanturilor noastre de aprovizionare intr-un stadiu incipient si sa actionam in consecinta.
Este de asteptat ca aceste evenimente sa afecteze activitatile din diferite sectoare ale economiei, sa aiba
ca rezultat cresteri suplimentare ale preturilor la energie in Europa si un risc crescut de perturbari a
lantului de aprovizionare.
Grupul nu are expuneri directe fata de parti afiliate si/sau clienti sau furnizori cheie din acele tari.
Resursele de petrol ale Grupului nu sunt din Rusia, iar Grupul nu are operatiuni in Rusia sau Ucraina.
Efectele conflictului Rusia-Ucraina reprezinta un eveniment neajustabil dupa perioada de raportare si,
prin urmare, nu are impact asupra recunoasterii si evaluarii activelor si pasivelor la data bilantului. In
prezent, exista un grad ridicat de incertitudine in legatura cu conflictul militar si care vor fi repercursiunile
economice.
In general, impactul conflictului si orice escaladare ulterioara a performantei afacerii in 2022 nu pot fi
determinate in prezent cu suficienta acuratete.
In aceasta etapa, conducerea nu se asteapta ca un astfel de conflict sa aiba un impact negativ
semnificativ asupra operatiunilor Grupului si asupra valorii recuperabile a activelor pe termen lung ale
Grupului si considera ca este adecvata intocmirea situatiilor financiare pe baza principiului continuitatii
activitatii.
Situatiile financiare consolidate au fost avizate de catre Consiliul de Administratie in data de 25 martie
2022 si vor fi supuse aprobarii Adunarii Generale Ordinare a Actionarilor in data de 28 aprilie 2022 de
catre:
YEDIL UTEKOV
RAMONA-GEORGIANA GALATEANU
Presedintele Consiliului de Administratie
Director Economic
FELIX CRUDU-TESLOVEANU
Director General
ROMPETROL RAFINARE SA
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE CONSOLIDATE
PENTRU ANUL INCHEIAT LA 31 DECEMBRIE 2021
(Sume exprimate in USD reprezinta moneda functionala si de prezentare. Sumele in RON sunt informatii financiare
suplimentare (a se vedea Nota 2e))
110
www.rompetrol.com
549300QBL587DDXVXW29
1
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
RAPORTUL ANUAL AL CONSILIULUI DE ADMINISTRATIE AL ROMPETROL
RAFINARE ASUPRA SITUATIILOR FINANCIARE CONSOLIDATE INTOCMITE
PENTRU ANUL 2021
Cifrele pe 2021 includ rezultatele financiare consolidate elaborate de companie in conformitate cu Standardele
Internationale de Raportare Financiara („IFRS”). Situatiile financiare consolidate ale Grupului Rompetrol Rafinare
includ rezultatele Rompetrol Rafinare S.A. si cele ale subsidiarelor Rompetrol Petrochemicals S.R.L., Rom Oil S.A.,
Rompetrol Downstream S.R.L., Rompetrol Quality Control S.R.L. si Rompetrol Logistics S.R.L. (impreuna cu subsidiara
Rompetrol Gas S.R.L).
ISTORIC
Rompetrol Rafinare S.A., companie membra a grupului KMG International, opereaza rafinaria Petromidia, fiind
localizata in Navodari, judetul Constanta. Incepand cu 1 decembrie 2007 compania opereaza si rafinaria Vega situata
in Ploiesti, judetul Prahova. Incepand cu data de 1 ianuarie 2014, Rompetrol Rafinare S.A. a preluat instalatiile
operationale (de productie polimeri si utilitati) ale Rompetrol Petrochemicals S.R.L.
Rompetrol Rafinare prelucreaza o larga varietate de titeiuri cu diferite continuturi de sulf. Aprovizionarea cu titei se
realizeaza in cea mai mare parte prin terminalul marin construit de Grupul KMG International in Marea Neagra, in
apropierea rafinariei Petromidia, iar diferenta prin facilitatile Oil Terminal din portul Constanta. In ceea ce priveste
produsele obtinute, ele pot fi livrate pe calea ferata, auto si via mare.
La finele anului 2008 compania a incheiat si lucrarile de extindere cu 350% a capacitatiii de tranzit a produselor finite
prin portul Midia, prin construirea a doua noi dane de incarcare–descarcare produse petroliere, Dana 9B si Dana 9C.
In 2012 Rompetrol Rafinare SA a finalizat amplul proces de modernizare ceea ce a permis extinderea capacitatii de
rafinare pana la 5 milioane tone titei/an si eficientizarea si concentrarea productiei pe produsele petroliere cerute de
piata.
Rafinaria Petromidia a continuat programele de optimizare a proceselor de productie (cresterea capacitatii de
procesare impreuna cu cresterea productivitatii de produse valoroase; reducerea pierderilor tehnologice, optimizare
retetelor de materii prime; aprovizionarea constanta cu titei, materii prime alternative si alte materii prime; optimizarea
functiunilor unitatilor de distributie; atenuarea evenimentelor de capacitate redusa / oprire planificata / evenimente
neplanificate) si eficientizare a costurilor de operare (eficienta energetica si reducerea costurilor de procesare),
programe continuate cu succes pana in prezent.
In anul 2019, Rafinaria Petromidia a aniversat 40 de ani de activitate, perioada in care a ajuns de la o idee, la cea mai
mare unitate de profil din Romania si una dintre cele mai moderne din regiunea Marii Negre.
Numarul de angajati ai Romeptrol Rafinare S.A., impreuna cu cel al filialelor sale, la sfarsitul anului 2021 a fost de
1.832.
Compania foloseste cele mai bune practici pentru atragerea, pastrarea si motivarea angajatilor sai, care sunt principalii
contribuabili la dezvoltarea grupului. Compania este pe deplin angajata in responsabilitatile sale pentru dezvoltarea lor
si pentru comunitatile in care isi desfasoara activitatea.
2
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
ACTIUNILE COMPANIEI SI LISTAREA LA BURSA
Incepand cu data de 07 aprilie 2004, actiunile Societatii sunt tranzactionate pe piata reglementata adiministrata de
Bursa de Valori Bucuresti S.A. (“BVB”) sub simbolul emitent - “RRC” si cod ISIN ROPTRMACNOR5.
Actiunile Rompetrol Rafinare sunt tranzactionate in totalitate la categoria Standard a Bursei de Valori Bucuresti. La
data de 31.12.2021, numarul total de actiuni emise de Rompetrol Rafinare este de 26.559.205.726, reprezentand o
valoare totala a capitalului social de 2.655.920.572,60 lei. Actiunile Societatii sunt comune, nominative, emise in forma
dematerializata, a caror evidenta este tinuta de DEPOZITARUL CENTRAL S.A. Bucuresti, in calitate de registru
independent, autorizata de Autoritatea de Supraveghere Financiara.
Activitatea desfasurata de RRC in anul 2021, in calitate de emitent de valori mobiliare pe piata de capital din Romania,
se prezinta astfel:
➢ in anul 2021, au avut loc un numar total de 1.545 tranzactii cu actiuni RRC, cu un numar mediu zilnic de 7
tranzactii;
➢ volumul total ajustat al actiunilor RRC tranzactionate in anul 2021 a fost de 18.775.685 actiuni (cu cca. 43%
mai putin decat in 2020 cand a fost inregistrat un volum total de 33.117.257 actiuni); Volumul total al actiunilor
a fost ajustat de Bursa de Valori Bucuresti pe baza factorului de corectie aferent reducerii capitalului social
(aprobata de AGEA din 6 august 2021) avand data inregistrarii 7 decembrie 2021;
➢ valoarea totala a tranzactiilor in anul 2021 cu actiuni RRC a fost de 1.496.267 lei;
➢ tranzactiile RRC in anul 2021, au fost incheiate doar pe piata REGS;
Capitalizarea bursiera
1
in ultima zi de tranzactionare din anii 2019, 2020 si 2021 este prezentata in tabelul de mai
jos.
Actiunile Rompetrol Rafinare
2019
2020
2021
Numar de actiuni
44.109.205.726
44.109.205.726
26.559.205.726
2
Capitalizare bursiera, mil. lei
3
2.205,46
1.940,81
2.177,85
Capitalizare bursiera, mil. Euro
4
461,54
398,16
440,06
Pret la sfarsitul anului, lei
0,05
0,044
0,082
1
Capitalizarea reprezinta valoarea totala de piata a Societatii (numar actiuni * pretul de piata al actiunii).
2
La data de 8 decembrie 2021 Depozitarul Central a inregistrat reducerea capitalului social de la un numar de 44.109.205.726
actiuni la 26.559.205.726 actiuni. Mentionam ca reducerea capitalului social s-a efectuat in cota tuturor actionarilor
inregistrati in Registrul Rompetrol Rafinare la data de 7 decembrie 2021, proportional cu cota de participare la capitalul social
la aceasta data.
3
Calculat pe baza pretului actiunii in ultima zi de tranzactionare din anul analizat, respectiv 30 decembrie 2021.
4
Calculat la cursul euro (4,9490 lei) din ultima sedinta de tranzactionare din anul analizat, respectiv 30 decembrie 2021.
3
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
PRETUL MEDIU PONDERAT
Pretul mediu ponderat (PMP)
5
al actiunilor RRC in cursul anului 2021 = 0,0797 lei/actiune luand in considerare
tranzactiile realizate la Bursa de Valori Bucuresti pe piata principala a pietei reglementate (REGS) si ajustat in urma
modificarii capitalului social (reducerii capitalului social aprobata de AGEA din 6 august 2021) avand data de
inregistrare 7 decembrie 2021.
ACTIONARIATUL ROMPETROL RAFINARE
La 6 august 2021, actionarii Societatii-mama, au aprobat reducerea capitalului social cu 1.755.000.000 RON de la
4.410.920.572,60 RON la 2.655.920.572,60 RON prin reducerea numarului de actiuni cu 17.550.000.000 actiuni,
respectiv de la 44.109.205.726 actiuni la 26.559.205.726 actiuni.
Structura actionarilor semnificativi ai Societatii este prezentata in graficul de mai jos:
5
Calculat ca raport dintre Total Valoare tranzactionata si Total volum tranzactionat. Volumul a fost ajustat pe baza factorului
de corectie aferent diminuarii de capital avand data inregistrarii 7 decembrie 2021.
48,1136%
44,6959%
6,6438%
0,5467%
Structura consolidata de Depozitarul Central S.A. la data de 31.12.2021
KMG INTERNATIONAL N.V.
STATUL ROMAN, reprezentat prin
Ministerul Energiei
Persoane Juridice care detin fiecare
in parte mai putin de 10% din
capitalul social
Persoane Fizice care detin fiecare
in parte mai putin de 10% din
capitalul social
Nota:
La data de 31.12.2021, actionarii apartinand Grupului KMG International, detin un numar de
14.510.324.147 actiuni, reprezentand 54,6339% din capitalul social.
4
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
ACTIUNI PROPRII
ROMPETROL RAFINARE S.A. detinea la data de 31.12.2021 un numar de 3.698.582 actiuni proprii, cu o valoare
nominala de 0,10 lei fiecare, in valoare de 369.858,20 lei, reprezentand 0,01393% din capitalul social al Societatii.
Din totalul de 3.698.582 actiuni inregistrate in contul Societatii la 31.12.2021, un numar de 4.733 actiuni au rezultat din
operatiunea de inregistrare a reducerii capitalului social in data de 8 decembrie 2021, proportional cu cota de
participare a actionarilor la data de inregistrare de 7 decembrie 2021 si a metodei de rotunjire la intregul inferior utilizata
pentru operatiunea sus mentionata, aprobata prin Hotararea nr. 7/2021 AGEA din 6 august 2021.
In anul 2021, Societatea nu a tranzactionat (cumparat, respectiv vandut) actiuni proprii.
In anul 2021, Rompetrol Rafinare nu a rascumparat si nici nu a anulat actiuni proprii.
NUMARUL SI VALOAREA NOMINALA A ACTIUNILOR EMISE DE SOCIETATEA MAMA, DETINUTE DE FILIALE
In anul 2021, filialele societatii nu au detinut actiuni emise de Rompetrol Rafinare.
CALENDARUL FINANCIAR PROPUS PENTRU ANUL 2022
Calendar financiar
Data
Prezentarea rezultatelor preliminare, neauditate, individuale si consolidate, pentru anul
2021 si Trimestrul IV 2021
28 februarie 2022
Luni
Adunarea Generala Ordinara a Actionarilor pentru aprobarea rezultatelor financiare anuale
2021
28 aprilie 2022 (prima convocare)
29 aprilie 2022 (a doua convocare)
Joi/Vineri
Publicarea Raportului Anual 2021
29 aprilie 2022
Vineri
Prezentarea rezultatelor pentru primul trimestru 2022
16 mai 2022
Luni
Prezentarea rezultatelor semestrului I si trimestrului II 2022
12 august 2022
Vineri
Prezentarea rezultatelor pentru trimestrul III si ianuarie – septembrie 2022
15 noiembrie 2022
Marti
Conferinte telefonice si/sau intalniri cu investitorii si analistii financiari, dupa caz
La solicitare
GUVERNANTA CORPORATIVA
Raportul Guvernantei Corporative al Rompetrol Rafinare S.A. pentru anul 2021 este intocmit in baza Codului de
Guvernanta Corporativa („CGC” sau „Codul”), a Legii nr. 24/2017 privind emitentii de instrumente financiare si
operatiuni de piata, a regulamentelor si instructiunilor emise de Autoritatea de Supraveghere Financiara – „ASF” si a
reglementarilor bursiere.
Declaratia „Aplici sau Explici” prezinta stadiul conformarii Societatii cu noile prevederi ale CGC BVB. Rompetrol
Rafinare va continua sa evalueze prevederile Codului si orice progres ulterior pe care Societatea il va face in realizarea
conformarii cu acesta va fi raportat catre piata. De asemenea vor fi raportate si aspectele “negative” (de la conformitate
la neconformitate).
5
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
In cursul anului 2021, Rompetrol Rafinare a continuat procesul de implementare a bunelor practici de guvernanta
corporativa astfel incat practicile interne sa corespunda din punct de vedere calitativ noilor cerinte aferente calitatii de
societate admisa la tranzactionare la BVB.
RAPORT DE SUSTENABILITATE
Raportul Administratorilor nu include raportul de sustenabilitate, acesta urmand a fi depus la o data ulterioara datei
aprobarii Situatiilor financiare de catre Consiliul de Administratie.
PREZENTAREA ADMINISTRATORILOR SOCIETATII
Consiliul de Administratie este responsabil pentru indeplinirea tuturor masurilor necesare desfasurarii activitatii
Societatii, cat si pentru supravegherea activitatii. Componenta, organizarea, atributiile si responsabilitatile acestuia
sunt stabilite de Actul Constitutiv al Societatii, disponibil pe website-ul nostru (www.rompetrol-rafinare.ro, sectiunea
Relatia cu Investitorii/Guvernanta Corporativa, subsectiunea Documente de Guvernanta Corporativa).
La data de 31 decembrie 2021, componenta Consiliului de Administratie era urmatoarea:
• Yedil Utekov, cetatean al statului Kazahstan, Presedinte al Consiliului de Administratie;
• Alexey Golovin, cetatean al statului Kazahstan, membru al Consiliului de Administratie;
• Felix Crudu-Tesloveanu, cetatean roman, membru executiv al Consiliului de Administratie, exercitand si
functia de Director General al Societatii (incepand cu 1 ianuarie 2020);
• Nicolae Bogdan Codrut Stanescu, cetatean roman, membru al Consiliului de Administratie;
• Bogdan-Catalin Steriopol, cetatean roman, membru al Consiliului de Administratie.
COMITETE CONSULTATIVE
In activitatea sa, Consiliul de Administratie este sprijinit de doua comitete consultative si anume: Comitetul de Audit si
Comitetul de Strategie, fiind insarcinate cu desfasurarea de analize si cu elaborarea de recomandari pentru Consiliul
de Administratie, in domeniile specifice, avand obligatia de a inainta periodic rapoarte de activitate membrilor
Consiliului de Administratie.
Comitetul Consultativ de Audit
Comitetul a fost constituit in baza Deciziei nr. 1 a Consiliului de Administratie din 13 aprilie 2018.
Comitetul Consultativ de Strategie
Comitetul a fost constituit in baza Deciziei nr. 4 a Consiliului de Administratie din 20 aprilie 2019.
Prezentarea detaliata a atributiilor si responsabilitatilor Comitetelor Consultative se regaseste in Regulamentele de
organizare si functionare aprobate de Consiliul de Administratie, reglementari publicate pe pagina de internet a
Societatii www.rompetrol-rafinare.ro, sectiunea Relatia cu investitorii – Guvernanta Corporativa – Documente de
Guvernanta Corporativa.
6
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
INFORMATII DESPRE ADUNAREA GENERALA A ACTIONARILOR SI DREPTURILE ACTIONARILOR
Organismele corporative ale RRC, societate administrata in sistem unitar, sunt structurate dupa cum urmeaza:
Adunarea Generala a Actionarilor, care este cel mai inalt forum decizional al societatii si Consiliul de Administratie.
Adunarea Generala a Actionarilor (”AGA”)
Adunarea Generala a Actionarilor este principalul organism de guvernare corporativa a Societatii, cu atributii de decizie
asupra activitatii detaliate in Actul Constitutiv al Societatii.
Din punct de vedere al structurii sale, in functie de aspectele ce necesita aprobarea actionarilor, Adunarea Generala
a actionarilor poate fi ordinara sau extraordinara.
Adunarea Generala Ordinara a Actionarilor (”AGOA”)
Conform articolului 11 din Actul Constitutiv al Societatii actualizat, coroborat cu prevederile legale aplicabile, Adunarea
Generala Ordinara se intruneste cel putin o data pe an, in termenul imperativ prevazut de lege, si are urmatoarele
atributii principale:
a) sa discute, sa aprobe sau sa modifice situatiile financiare anuale, pe baza rapoartelor prezentate de consiliul
de administratie si de auditorul financiar, si sa fixeze dividendul;
b) sa aleaga si sa revoce administratorii Societatii;
c) sa numeasca si sa fixeze durata minima a contractului de audit financiar, precum si sa revoce auditorul
financiar;
d) sa fixeze pentru fiecare exercitiu in curs remuneratia cuvenita administratorilor;
e) sa se pronunte asupra gestiunii administratorilor;
f) sa stabileasca bugetul de venituri si cheltuieli si, dupa caz, programul de activitate, pe exercitiul financiar
urmator;
g) sa hotarasca gajarea, inchirierea sau desfiintarea uneia sau a mai multor unitati ale Societatii;
h) aproba limitele maxime ale remuneratiei persoanelor care ocupa/exercita functii de conducere atunci cand
legea prevede acest lucru.
Adunarea Generala Extraordinara a Actionarilor (”AGEA”)
Adunarea Generala Extraordinara are urmatoarele atributii:
a) schimbarea formei juridice a societatii;
b) mutarea sediului societatii;
c) schimbarea obiectului de activitate al societatii;
d) infiintarea sau desfiintarea unor sedii secundare: sucursale, agentii, reprezentante sau alte asemenea unitati
fara personalitate juridica;
e) prelungirea duratei societatii;
f) majorarea capitalului social;
g) reducerea capitalului social sau reintregirea lui prin emisiune de noi actiuni;
h) fuziunea cu alte societati sau divizarea societatii;
i) dizolvarea anticipata a societatii;
j) conversia actiunilor dintr-o categorie in cealalta;
k) conversia unei categorii de obligatiuni in alta categorie sau in actiuni;
l) emisiunea de obligatiuni;
7
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
m) oricare alta modificare a Actului constitutiv sau oricare alta hotarare pentru care este ceruta aprobarea
adunarii generale extraordinare a actionarilor.
Adunarea Generala Extraordinara deleaga Consiliului de Administratie exercitiul atributiilor prevazute la literele b) si c)
ale alineatului de mai sus din cuprinsul Actului Constitutiv actualizat.
De asemenea, Adunarea Generala Extraordinara poate delega administratorilor majorarea capitalului social, in
conformitate cu dispozitiile art. 85 din Legea nr. 24/2017 privind emitentii de instrumente financiare si operatiuni de
piata.
Convocarea, functionarea, procesul de vot precum si alte prevederi referitoare la AGA sunt detaliate in Actul Constitutiv
al Rompetrol Rafinare S.A. precum si in “Regulamentul privind desfasurarea Adunarii Generale si respectarea
drepturilor actionarilor Rompetrol Rafinare S.A.” publicat pe pagina de internet a Societatii, in cadrul sectiunii Relatia
cu investitorii – Guvernanta Corporativa – Documente de Guvernanta Corporativa.
ACTIUNILE SI DREPTURILE ACTIONARILOR
Drepturile actionarilor Rompetrol Rafinare sunt cele conferite de Legea nr. 31/1990 privind societatile, Legea 24/2017
privind emitentii de instrumente financiare si operatiuni de piata, Regulamentul A.S.F. nr. 5/2018, alte regulamente si
instructiuni emise de A.S.F., de Codul Bursier, si alte reglementari legale in vigoare.
Toti detinatorii de actiuni RRC sunt tratati in mod echitabil. Toate actiunile emise confera detinatorilor drepturi egale.
Fiecare actiune subscrisa si platita de actionari, potrivit legii, confera acestora dreptul la un vot in adunarea generala
a actionarilor, dreptul de a alege si de a fi alesi in organele de conducere, dreptul de a participa la distribuirea profitului
conform prevederilor Actului Constitutiv al Societatii si dispozitiilor legale, precum si alte drepturi prevazute de Actul
Constitutiv si de prevederile legale aplicabile.
Dobandirea de catre o persoana, in mod direct sau indirect, astfel prevazut de lege, a dreptului de proprietate asupra
unei actiuni are ca efect dobandirea de drept a statutului de actionar al societatii cu toate drepturile si obligatiile care
decurg din aceasta calitate, potrivit legii si a Actului Constitutiv.
Actionarul care, intr-o anumita operatiune, are, fie personal, fie ca reprezentant al unei alte persoane, un interes contrar
fata de interesul Societatii, va trebui sa se abtina de la deliberarile privind aceea operatiune.
Actiunile emise in forma dematerializata sunt tranzactionate pe o piata reglementata in conformitate cu legislatia pietei
de capital. Drepturile si obligatiile legate de actiuni urmeaza actiunile in cazul trecerii lor in proprietatea altor persoane.
Actionarii au dreptul la o completa informare in Adunarea Generala a Actionarilor asupra situatiei Societatii. In cazul
emisiunii de noi actiuni, actionarii existenti au drept de preferinta la subscriere, in conditiile legii, proportional cu
procentul de actiuni detinute in Societate.
Toti detinatorii de instrumente financiare emise de Rompetrol Rafinare din aceeasi tip si clasa de titluri beneficiaza de
tratament egal, iar Societatea depune permanent eforturi pentru o comunicare transparenta in vederea exercitarii
drepturilor in mod echitabil.
Societatea a creat pe pagina proprie de internet o sectiune speciala, denumita „Relatia cu Investitorii”, unde informatiile
relevante cu privire la procedurile privind accesul si participarea la Adunarea Generala a Actionarilor (AGA),
convocarile AGA, completarile ordinii de zi ale AGA, raspunsurile Consiliului de Administratie la intrebarile adresate de
actionari, rapoartele curente, rapoartele anuale, semestriale si trimestriale, situatiile financiare, exercitarea drepturilor
de vot in AGA, materialele de pe agenda AGA, modele de procura speciala, calendarul financiar, guvernanta
8
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
corporativa, etc. ale RRC, sunt permanent actualizate si sunt accesibile, in acest mod contribuind la informarea
transparenta si echitabila a investitorilor.
Principalele drepturi ale actionarilor in legatura cu AGA sunt:
➢ Dreptul de informare despre o viitoare AGA
Actionarii RRC sunt informati despre o viitoare AGA prin intermediul Convocatorului publicat in Monitorul Oficial al
Romaniei, Partea a IV-a si intr-un ziar de circulatie nationala cu cel putin 30 de zile inainte de data adunarii; de
asemenea, Convocatorul se publica pe website-ul Societatii in sectiunea „Relatia cu Investitorii” si se transmite la
Autoritatea de Supraveghere Financiara si la Bursa de Valori Bucuresti.
➢ Dreptul de acces la informatie
Documentele si materialele informative se publica pe pagina de internet
➢ Dreptul de a completa ordinea de zi a AGA;
Unul sau mai multi actionari reprezentand, individual sau impreuna, cel putin 5% din capitalul social are/au dreptul, in
conditiile legii, sa solicite Consiliului de Administratie al Societatii: a) de a introduce puncte suplimentare pe ordinea
de zi a adunarii generale, cu conditia ca fiecare punct sa fie insotit de o justificare sau de un proiect de hotarare
propus spre adoptare de adunarea generala; si b) de a prezenta proiecte de hotarare pentru punctele incluse sau
propuse spre a fi incluse pe ordinea de zi a adunarii generale.
➢ Dreptul de a participa la AGA
Actionarii inregistrati in lista actionarilor RRC la data de referinta comunicata in Convocatorul AGA si primita de la
Depozitarul Central au dreptul de a participa personal sau prin reprezentant la AGA.
➢ Dreptul de vot
Fiecare actiune inregistrata pe numele actionarului la data de referinta confera un drept de vot in AGA.
Actionarii Rompetrol Rafinare isi pot exercita dreptul de vot dupa cum urmeaza:
1. Vot direct – personal, in cadrul AGA;
2. Vot prin reprezentant cu imputernicire speciala sau generala;
3. Vot prin corespondenta.
➢ Dreptul de a adresa intrebari
Fiecare actionar, indiferent de participatia la capitalul social, are dreptul sa adreseze intrebari referitoare la punctele
de pe ordinea de zi a adunarilor generale, iar Societatea poate raspunde la intrebarile adresate de actionari prin
postarea raspunsului pe website-ul Societatii. Intrebarile trebuie sa fie pertinente, sa aiba legatura cu punctele de pe
ordinea de zi, sa nu lezeze confidentialitatea si interesele comerciale ale Societatii si sa fie formulate in scris, fie prin
posta sau servicii de curierat, fie prin mijloace electronice. De asemenea, in convocatorul adunarii generale este
mentionat termenul pana la care actionarii isi pot exercita drepturile mai sus mentionate.
9
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
Actionarii au dreptul de a participa efectiv si de a vota in cadrul AGA si de a fi informati cu privire la regulile, inclusiv
procedurile de vot, care guverneaza AGA. Fiecare actiune confera un drept de vot, un dividend. Nu exista actiuni
preferentiale fara drept de vot sau actiuni care confera dreptul la mai mult de un vot.
In situatia in care Adunarea Generala a Actionarilor aproba distribuirea de dividende din profitul net realizat de
Societate, sunt indreptatiti sa primeasca dividende toti actionarii inregistrati in Registrul Actionarilor la data de
inregistrare hotarata de adunarea generala care aproba si valoarea dividendelor si termenul in care acestea se platesc
actionarilor.
CONTACT PENTRU RELATIA CU INVESTITORII
Rapoartele anuale, semestriale si trimestriale se pun la dispozitia actionarilor, la solicitarea acestora. Solicitarile se pot
efectua si in format electronic, prin e-mail la adresa:
Investor.Relations.RRC@rompetrol.com.
STRATEGIE
In anul 2021 Grupul a actualizat strategia de dezvoltare pe termen mediu. Aceasta strategie a evaluat perspectivele
de dezvoltare ale industriei de petrol si gaz, tendintele actuale din sectorul downstream, atat la nivel regional cat si la
nivel international. Aceasta reafirma increderea ca sectorul downstream va ramane extrem de atractiv pe termen
mediu, in special in zonele Europa Centrala si de Est / Mediterana / Marea Neagra.
In perioada urmatoare investitiile in infrastructura actuala se vor concentra pe dezvoltarea retelei de retail in Romania
si in proiecte care vizeaza obiectivele strategice de decarbonizare pe termen mediu si lung.
Avand in vedere acordul ecologic la nivel european si tendintele globale in domeniul dezvoltarii durabile, in toamna
anului 2021, Grupul a inceput dezvoltarea strategiei de decarbonizare, in urma noului set de masuri al Uniunii Europene
care urmareste atingerea emisiilor „zero net” pana in anul 2050, strategie care urmareste reducerea emisiilor Grupului
si a costurilor asociate atenuarii emisiilor si maximizarea profitabilitatii fie prin extinderea duratei de viata a afacerii
Grupului, integrarea activelor existente cu noile oportunitati generate de decarbonizare si/sau diversificarea afacerilor.
PERSPECTIVE PENTRU 2022
Operatiuni de Grup: Grupul va continua sa-si imbunatateasca performanta operationala si sa continue initiativele
operationale care au fost identificate si puse in miscare acum cativa ani, cum ar fi: planificarea si optimizarea productiei
in rafinarie, eficienta energetica si eficienta organizationala, dezvoltarea retelei de distributie, cresterea profitabilitatii
pentru non-combustibili, cresterea profitabilitatii, dupa cum urmeaza:
✓ Total materie prima planificata pentru procesare in 2022 estimata la 5,7 milioane tone (total supus DAV 5,034
milioane tone adica procesarea zilnica de 14,8 mii tone);
✓ Randamentul produselor albe de 85,5%, cu -0,59% mai mic dacat realizatul anului 2021;
✓ Vanzari planificate pentru Downstream Romania de 2,44 milioane tone, cu +14% crestere comparativ cu 2021;
✓ Marja non-fuel pentru Downstream Romania in 2022 estimata la 38,6 milioane USD, +30% comparativ cu
2021.
10
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
Avand in vedere bugetul Grupului pentru anul 2022, strategia de dezvoltare pe termen mediu, precum si alte aspecte
mentionate mai sus, managementul Grupului considera ca intocmirea situatiilor financiare se face pe baza principiului
continuitatii activitatii.
PRINCIPALII INDICATORI FINANCIARI – CONSOLIDAT
2021
2020
%
2021
2020
%
Financiar
USD
USD
RON
RON
Cifra de afaceri bruta
4.619.086.978
3.465.662.381
33%
20.188.643.455
15.147.370.569
33%
Cifra de afaceri neta
3.348.256.153
2.334.222.534
43%
14.634.223.169
10.202.186.429
43%
EBITDA
106.794.756
2.566.542
4061%
466.767.841
11.217.585
4061%
Marja EBITDA
3,2%
0,1%
3,2%
0,1%
EBIT
(106.533.450)
(127.951.017)
17%
(465.625.752)
(559.235.511)
17%
Profit / (Pierdere) net(a)
(186.783.895)
(198.587.392)
6%
(816.376.370)
(867.965.916)
6%
Marja profit / (pierdere) net(a)
-5,6%
-8,5%
-5,6%
-8,5%
Grupul Rompetrol Rafinare a atins in anul 2021 o cifra de afaceri consolidata bruta de aproximativ 4,62 miliarde USD,
fiind in crestere cu 33% fata de anul 2020, ca rezultat al cotatiilor de piata mai mari comparativ cu perioadele similare
ale anului trecut, alaturi de un volum de vanzari aproximativ similar cu anul 2020.
Rezultatele consolidate ale companiei pentru anul 2021 au fost impactate de incidentul tehnic survenit pe data de 2
iulie 2021, in instalatia Hidrofinare Petrol Motorina (HPM), care a afectat atat instalatia HPM, cat si instalatiile
Hidrofinare Petrol Reactor (“HPR”) si Reformare Catalitica (“RC”).
La 6 august 2021, actionarii Societatii-mama, au aprobat reducerea capitalului social cu 1.755.000.000 RON de la
4.410.920.572,60 RON la 2.655.920.572,60 RON prin reducerea numarului de actiuni cu 17.550.000.000 actiuni,
respectiv de la 44.109.205.726 actiuni la 26.559.205.726 actiuni.
Incepand cu exercitiul financiar incheiat la 31 decembrie 2021 Societatea implementeaza modificarea voluntara a
politicii contabile in ce priveste recunoasterea tuturor imobilizarilor corporale ale Societatii si ale investitiilor in
subsidiarele sale la valoarea justa intrucat noua metoda duce la obtinerea de informatii mai credibile si mai sigure
(„faithful representation”), astfel incat utilizatorii finali ai situatiilor financiare vor avea informatii despre valoarea actuala
de piata a activelor Societatii.
11
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
MEDIUL DE AFACERI GLOBAL
2021
2020
%
Titei Brent Dated
USD/bbl
70,9
41,8
69%
Titei Ural Med
USD/bbl
69,2
41,6
67%
Diferential Brent-Ural
USD/bbl
1,7
0,3
544%
Cotatia benzinei fara plumb 10 ppm FOB
Med
USD/t
670
382
75%
Cotatia motorinei ULSD 10 ppm FOB Med
USD/t
580
362
60%
Curs mediu RON/USD
4,16
4,24
-2%
Curs de inchidere RON/USD
4,37
3,97
10%
Curs mediu RON/EURO
4,92
4,84
2%
Curs de inchidere RON/EURO
4,95
4,87
2%
Paritatea USD/EURO
1,13
1,23
-8%
Rata inflatiei in Romania*
8,19%
2,06%
298%
Sursa: Platts, * INSSE (Rata de inflatie in Romania este calculata pe baza IPC – Indicele Preturilor de Consum)
Titeiul de tip Dated Brent a crescut cu +29,1 $/bbl. (+69%) in anul 2021 comparativ cu anul 2020 si s-a situat la un
nivel mediu de 70,9 $/bbl.
Titeiul de tip Dated Brent a avut un trend ascendent pe parcursul anului 2021, pornind de la un nivel de 50$/bbl. si
terminand anul in jurul valorii de 80$/bbl., atingand cel mai inalt nivel din octombrie 2018.
In prima parte a anului, pretul titeiului a fost sustinut de optimismul ca reluarea activitatii economice in SUA si Europa
va ajuta cererea dupa o scadere semnificativa a cazurilor de coronavirus nou confirmate.
OPEC+ a decis sa creasca treptat productia in mai (+350 mii bpd), iunie (+350 mii bpd) si iulie – decembrie (+400 mii
bpd in fiecare luna), in ciuda cererilor consumatorilor pentru titei mai mult si mai ieftin.
Un alt sprijin pentru pretul titeiului a venit dupa cresterea tensiunilor din Orientul Mijlociu si dupa ce stocurile din SUA
au scazut la un minim din ultimii doi ani din cauza perturbarilor cauzate de uraganul Ida.
In prima parte a trimestrului IV, pretul titeiului a avut cea mai mare crestere din 2015, in urma deciziei OPEC+ de a-si
mentine cresterea graduala planificata a ofertei, in ciuda faptului ca piata se confrunta cu o criza energetica globala
inainte de iarna si cu o cerere in crestere pentru titei si produse petroliere.
12
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
Dupa aceea, pretul titeiului s-a corectat pe baza semnalelor ca SUA, China si Japonia se pregatesc sa exploateze
rezervele nationale de titei, pe masura ce preocuparile privind aceleratia inflatiei se intesifica.
In decembrie, pretul titeiului a inregistrat cea mai mare scadere lunara (-10%) de la primele zilei ale pandemiei de
coronavirus, deoarece investitorii au tinut cont de riscurile prezentate de noua varianta Omicron, un producator de top
de medicamente spunand ca lumea ar putea avea nevoie de acum de noi vaccinuri.
Marja europeana de rafinare a crescut cu crescut cu +7,1$/MT (+45%) in 2021 comparativ cu 2020 si s-a situat la un
nivel mediu de 22,9$/MT.
In trimestrul I, marjele de rafinare au crescut fata de sfarsitul anului 2020, datorita unei cereri transatlantice constante
de produse petroliere din cauza temperaturilor scazute care au lovit regiunea Texas.
In trimestrul II, inainte de vara, marjele s-au consolidat, deoarece lansarea rapida a programelor de vaccinare a oferit
un optimism reinnoit pentru o redresare economica mai larga.
In trimestrul III, marjele au atins cele mai inalte niveluri din 2021 pe fondul scaderii pretului titeiului si, de asemenea,
sustinute de cererea interna puternica de combustibil de transport si de exporturile transatlantice ridicate, deoarece
sectorul rafinariilor din SUA a fost afectat de uraganul Ida.
Pe parcursul trimestrului IV, marjele de rafinare au scazut drastic, trase in jos de temerile privind repunerea in aplicare
a masurilor de izolare pe continent din cauza raspandirii unei noi variante COVID-19, dar in decembrie s-au corectat
in sus, deoarece temerile privind varianta Omicron nu s-au materializat.
Dinamica anuala a pietei principalelor trei produse petroliere (reprezentand aproximativ 75% din randamentele de
productie) a fost urmatoarea:
• Marjele de benzina raportate la Urals (tipul principal de titei folosit) au inregistrat un nivel mediu de 169$/MT
in 2021, comparativ cu 81$/MT in 2020. Marjele europene de benzina au crescut la niveluri observate ultima
data in octombrie 2019, sustinute de o mobilitate in crestere in Europa, care a trimis stocurile din zona ARA
(Amsterdam, Rotterdam si Antwerp) la cel mai scazut nivel din 2016 (cu aproape 50% mai scazut decat anul
trecut, la un total de 6,2mil bbl.) si de numeroase rezervari in special din SUA, care a fost afectata de
temperaturile scazute din februarie si de uraganul Ida din august, perturband productia.
• Marjele de motorina s-au stabilit la un nivel mediu de 79$/MT in 2021, fata de 61$/MT in 2020. Marjele au atins
cea mai mare valoare din aprilie 2020 datorita cresterii exporturilor in SUA. Cererea interna europeana si-a
revenit considrabil, sustinuta de nivelurile de mobilitate in crestere si de o performanta mai puternica a
sectoarelor agricole si de productie, care stimuleaza consumul de motorina pentru transportul marfurilor.
• Marjele de jet au fost de 92$/MT in 2021, comparativ cu 40$/MT in 2020. Marjele de jet au atins cel mai inalt
nivel de la inceputul pandemiei de COVID, ajutate de eliminarea cerintelor de carantina in multe dintre tarile
UE si SUA. De asemenea, dinamica favorabila import-export a ajutat marjele deoarece fluxurile din Orientul
Mijlociu si Asia catre Europa au scazut, iar livrarile din Europa spre SUA au crescut semnificativ peste media
ultimilor 3 ani, de la inceputul trimestrului al doilea.
13
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
Pe parcursul anului 2021, moneda RON s-a depreciat puternic fata de USD, cu aproximativ 10%, depasind nivelul
psihologic de 4,4, pana la sfarsitul anului. Cu toate acestea, din punct de vedere al mediei anuale, USD/RON a fost
tranzactionat la un curs mai mic decat in 2020, si anume 4,16 comparativ cu 4,24 in 2020.
In ceea ce priveste cursul de schimb EUR/RON, moneda RON s-a depreciat cu aproximativ 2% fata de EUR (4,92 in
2021 fata de 4,84 in 2020).
In 2021, agentia de rating Standard & Poor’s a imbunatatit perspectiva Romaniei de la negativa la stabila. Productia
industriala romaneasca a fost intr-o tendinta de crestere, iar vanzarile cu amanuntul au revenit pe un teritoriu pozitiv.
Consiliul de Administratie al Bancii Nationale a Romaniei a decis majorarea de doua ori a ratei de politica monetara
cu 25 de puncte de baza la sfarsitul anului.
In Romania inflatia a ajuns in cursul anului 2021 la un nivel de 8,19%, calculat pe baza IPC, adica Indicele Preturilor
de Consum.
*Informatille au fost oferite de analistii de la JBC Energy GmbH si Banca Nationala a Romaniei
14
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
SEGMENTUL DE RAFINARE
2021
2020
%
2021
2020
%
Financiar
USD
USD
RON
RON
Cifra de afaceri bruta
USD/RON
3.772.009.887
2.732.749.319
38%
16.486.323.612
11.944.027.449
38%
Cifra de afaceri neta
USD/RON
2.725.659.137
1.811.028.865
51%
11.913.038.388
7.915.463.860
51%
EBITDA
USD/RON
31.598.260
(33.378.262)
N/A
138.106.514
(145.886.370)
N/A
Marja EBITDA
%
1,2%
-1,8%
1,2%
-1,8%
EBIT
USD/RON
(138.461.975)
(113.042.913)
-22%
(605.175.752)
(494.076.660)
-22%
Rezultat net
USD/RON
(193.616.606)
(186.634.742)
-4%
(846.240.098)
(815.724.467)
-4%
Marja rezultatului net
%
-7,1%
-10,3%
-7,1%
-10,3%
Marja bruta de
rafinare/tona (Petromidia)
USD/(RON)/t
34,4
15,2
126%
150,6
66,6
126%
Marja bruta de rafinare /bbl
(Petromidia)
USD/(RON)/bbl
4,7
2,1
126%
20,7
9,2
126%
Marja neta de rafinare/tona
(Petromidia)
USD/(RON)/t
1,8
(11,2)
N/A
7,9
(49,1)
N/A
Marja neta de rafinare /bbl
(Petromidia)
USD/(RON)/bbl
0,2
(1,5)
N/A
1,1
(6,8)
N/A
Operational
Materii prime procesate in
rafinaria Petromidia
Kt
4.586
4.864
-6%
Materii prime procesate in
rafinaria Vega
Kt
321
364
-12%
Productie benzina
Kt
1.135
1.159
-2%
Productie combustibil
diesel & jet
Kt
2.480
2.649
-6%
Vanzari carburanti- intern
Kt
2.333
2.380
-2%
Vanzari carburanti- export
Kt
1.167
1.248
-7%
Export - carburanti
%
33%
34%
Intern - carburanti
%
67%
66%
Activitatea de rafinare cuprinde rezultatele societatii Rompetrol Rafinare referitoare la rafinariile Petromidia si Vega. Rompetrol
Rafinare calculeaza marja bruta de rafinare dupa cum urmeaza - (Vanzari de produse petroliere – Costul materiei prime )/Volumul
vanzarilor. Marja neta de rafinare este profitul operational (EBITDA) impartit la volumul vanzarilor.
Cifra de afaceri bruta a segmentului de rafinare a atins peste 3,77 miliarde USD in anul 2021, fiind in crestere cu 38%
comparativ cu anul 2020.
15
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
Activitatile de productie ale rafinariei Petromidia au fost reluate la sfarsitul lunii septembrie 2021, dupa evenimentul
petrecut pe 2 iulie 2021 la instalatia Hidrofinare Petrol Motorina (HPM); instalatiile tehnologice au fost repornite treptat
dupa ce au avut loc o serie de lucrari pentru refacerea instalatiilor afectate. In ceea ce priveste instalatia Hidrofinare
Petrol Motorina (HPM), aceasta a fost izolata tehnologic, finalizarea reconstructiei si repornirea urmand sa aiba loc in
cursul anului 2022.
Desi in perioada dupa incident si pana la repornire, activitatea de productie a fost complet sistata, pentru asigurarea
vanzarilor pe piata interna si in reteaua de distributie din Rompetrol Bulgaria, Georgia si Moldova au fost importati
componenti pentru combustibilii auto si de asemenea combustibilii de aviatie pentru principalele aeroporturi din
Romania.
In anul 2021, supusul total de materii prime al rafinariei Petromidia a fost de 4,59 milioane tone in scadere cu 5,7%
fata de supusul total de materie prima din anul trecut, cand a fost procesata o cantitate de 4,86 milioane tone.
Rezultatele obtinute pentru principalii parametrii tehnologici si operationali sunt urmatoarele:
✓ randamentul produselor albe obtinute de 86,12%wt;
✓ pierdere tehnologica de 0,82%wt.
In ceea ce priveste rafinaria Vega, singurul producator intern de bitum si hexan, procesarea totala de materii prime a
fost de 321.052 tone in anul 2021, in scadere cu 11,75% fata de anul 2020, cand au fost 363.803 tone.
In 2021 gradul de utilizare a capacitatii de rafinare a fost de 97,29%, in scadere cu 12,95% comparativ cu anul trecut.
Rafinaria Vega a obtinut urmatoarele rezultate operationale in anul 2021:
✓ pierdere tehnologica de 0,64%;
✓ consum energetic de 2,76 GJ/t;
✓ disponibilitate mecanica 98,72%.
Rompetrol Rafinare a continuat sa fie un contribuabil important la bugetul de stat al Romaniei, platind peste 1,63
miliarde USD in anul 2021.
16
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
SEGMENTUL DE PETROCHIMIE
2021
2020
%
2021
2020
%
Financiar
USD
USD
RON
RON
Cifra de afaceri bruta
USD/RON
186.396.379
149.171.871
25%
814.682.654
651.985.497
25%
EBITDA
USD/RON
1.260.196
(26.274.984)
N/A
5.507.938
(114.840.073)
N/A
EBIT
USD/RON
(17.257.882)
(42.521.116)
59%
(75.429.026)
(185.847.042)
59%
Profit net / (pierdere)
USD/RON
(20.295.350)
(32.758.531)
38%
(88.704.888)
(143.177.711)
38%
Operational
Propilena procesata
Kt
110
117
-6%
Etilena procesata
Kt
37
66
-44%
Productie totala
polimeri
Kt
106
143
-26%
Vanzari din productie
proprie
Kt
111
160
-30%
Vanzari trading
Kt
0.5
2.5
-79%
Total vanzari
Kt
112
162
-31%
Export
%
39%
46%
Intern
%
61%
54%
Segmentul de petrochimie cuprinde activitatea de petrochimie din societatea Rompetrol Rafinare si activitatea societatii Rompetrol
Petrochemicals SRL.
Activitatea curenta de petrochimie este desfasurata prin instalatiile PP si LDPE.
Instalatia de polietilena de joasa densitate (LDPE), din segmentul de petrochimie functioneaza 100% cu etilena din
import iar instalatia de polipropilena (PP) functioneaza cu materie prima produsa si livrata intern de catre rafinaria
Petromidia.
In anul 2021 productia totala de polimeri in Petrochimie a fost de 106 mii tone, in scadere cu 26% fata de anul trecut
cand s-au produs 143 mii tone. Aceasta scadere este cauzata, in principal, nefunctionarii instalatiilor de polimeri in
perioada iulie-septembrie 2021, nefunctionare corelata cu oprirea productiei rafinariei Petromidia precum si
nefunctionarii instalatiei LDPE in luna octombrie si in prima jumatate a lunii noiembrie 2021, in vederea rezolvarii
problemelor aparute la vasul de inalta presiune V106.
Segmentul de petrochimie este unicul producator de polipropilena si polietilene din Romania, reusind constant sa-si
majoreze cota de piata si pe categorile secundare de produse. Strategia sa dinamica de dezvoltare asigura companiei
o pozitie competitiva pe piata interna dar si pe cea regionala - zona Marii Negre si a Marii Mediterane, Europa Centrala
si de Est, urmarind sa mentina avantajul competitiv odata ce piata se stabilizeaza.
17
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
SEGMENTUL DE DISTRIBUTIE
2021
2020
%
2021
2020
%
Financiar
USD
USD
RON
RON
Cifra de afaceri bruta
USD/RON
3.256.820.738
2.455.679.338
33%
14.234.586.401
10.733.037.683
33%
EBITDA
USD/RON
70.792.122
60.565.576
17%
309.411.128
264.713.963
17%
EBIT
USD/RON
46.658.284
26.129.576
79%
203.929.361
114.204.538
79%
Profit net / (pierdere)
USD/RON
24.604.050
19.592.252
26%
107.536.920
85.631.855
26%
Operational
Cantitati carburanti
vandute retail
Kt
935
799
17%
Cantitati carburanti
vandute en-gros
Kt
1.181
1.190
-1%
Cantitati GPLvandute
Kt
319
351
-9%
Segmentul de distributie cuprinde rezultatele subsidiarelor Rompetrol Downstream, Rom Oil, Rompetrol Quality Control, Rompetrol Logistics si
Rompetrol Gas
In anul 2021, cifra de afaceri bruta consolidata pentru segmentul de distributie a inregistrat peste 3,25 miliarde USD,
in crestere cu 33% comparativ cu anul 2020; performanta segmentului de distributie pentru anul 2021 a atins un nivel
EBITDA de 70,8 milioane USD (adica +17% comparativ cu anul anterior).
In anul 2021, comparativ cu anul 2020, media cotatiilor Platts (FOB Med Italy) exprimate in USD (moneda de referinta)
a inregistrat o crestere de +60% pentru motorina, respectiv, o crestere de +75% pentru benzina. In moneda nationala,
cotatia internationala a motorinei a crescut cu +57%, iar cotatia internationala a benzinei a crescut cu +72% fata de
anul 2020.
Vanzarile de carburanti (in zona de retail si en-gros), pentru anul 2021 s-au ridicat la 2,116 milioane tone, +6% fata de
anul trecut, din care, cantitatile vandute in retail au avut o crestere de 17%.
Vanzarile totale (incluzand si GPL) au atins nivelul de 2,435 milioane tone in anul 2021, cu +4% mai mult fata de anul
anterior.
La sfarsitul lunii decembrie 2021, segmentul de distributie al Rompetrol Downstream cuprindea 1207 puncte de
comercializare, incluzand aici reteaua de statii proprii, statii partener, statii mobile: expres, CUVE si RBI.
Pe parcursul anului 2021, Rompetrol Gas si-a crescut performanta volumului de vanzari retail cu +11% fata de anul
2020, in timp ce volumul vanzarilor GPL auto, GPL intern si Propan en-gros in Romania a atins nivelul de 149,8 mii
tone, cu aproximativ 6% peste nivelul anului 2020.
Rompetrol Quality Control este o companie independenta si competitiva pe piata analizelor de laborator, care ofera
prin rezultatele sale, dovada de incredere atat pentru clientii terti cat si pentru companiile din Grup. In anul 2021
Rompetrol Quality Control (RQC) a continuat sa inregistreze rezultate pozitive, in scopul de a-si consolida cota de
piata si pentru cresterea cifrei de afaceri si a profitabilitatii de la clientii terti.
18
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
ANEXA 1 – CONTUL DE PROFIT SI PIERDERE CONSOLIDAT PE ANUL 2021
2021
2020
%
2021
2020
%
USD
USD
RON
RON
Cifra de afaceri bruta
4.619.086.978
3.465.662.381
33%
20.188.643.455
15.147.370.569
33%
Taxe aferente vanzarilor
(1.270.830.825)
(1.131.439.847)
12%
(5.554.420.286)
(4.945.184.139)
12%
Cifra de afaceri neta
3.348.256.153
2.334.222.534
43%
14.634.223.169
10.202.186.429
43%
Costul vanzarilor
(3.141.182.174)
(2.243.249.528)
40%
(13.729.164.926)
(9.804.570.713)
40%
Marja bruta
207.073.980
90.973.006
128%
905.058.243
397.615.716
128%
Cheltuieli de desfacere. generale
si administrative
(233.309.032)
(216.271.006)
8%
(1.019.723.787)
(945.255.686)
8%
Alte venituri operationale
23.918.589
107.398.286
-78%
104.540.975
469.405.689
-78%
Alte cheltuieli operationale
(104.216.987)
(110.051.303)
-5%
(455.501.183)
(481.001.230)
-5%
Profit operational afectat de
amortizare (EBIT)
(106.533.450)
(127.951.017)
17%
(465.625.752)
(559.235.511)
17%
Rezultat financiar
(52.052.049)
(26.661.947)
95%
(227.503.892)
(116.531.372)
95%
Forex nerealizat
7.836.973
(3.827.296)
N/A
34.253.057
(16.727.964)
N/A
Forex realizat
(1.754.279)
(6.039.717)
-71%
(7.667.427)
(26.397.791)
-71%
Profit/ (Pierdere) inainte de
impozitul pe profit
(152.502.806)
(164.479.977)
7%
(666.544.014)
(718.892.637)
7%
Impozitul pe profit
(34.281.089)
(34.107.415)
1%
(149.832.356)
(149.073.279)
1%
Profit / (pierdere) neta
(186.783.895)
(198.587.392)
6%
(816.376.370)
(867.965.916)
6%
EBITDA
106.794.756
2.566.542
4061%
466.767.841
11.217.585
4061%
19
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
ANEXA 2 – BILANT CONSOLIDAT LA DATA DE 31 DECEMBRIE 2021
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
%
31 decembrie
2021
31 decembrie
2020
%
Active
Active imobilizate
Imobilizari necorporale
9.469.707
10.970.907
-14%
41.389.248
47.950.543
-14%
Fond comercial
82.871.706
82.871.706
0%
362.207.365
362.207.365
0%
Imobilizari corporale
1.261.644.352
1.168.350.972
8%
5.514.268.958
5.106.511.584
8%
Drept de utilizare a activelor
109.604.968
76.543.589
43%
479.050.434
334.549.067
43%
Imobilizari financiare si alte imobilizari
3.139.455
4.143.035
-24%
13.721.616
18.107.963
-24%
Total active imobilizate
1.466.730.188
1.342.880.209
9%
6.410.637.622
5.869.326.523
9%
Active circulante
Stocuri
329.204.005
202.167.399
63%
1.438.851.943
883.613.051
63%
Creante
690.550.529
553.555.615
25%
3.018.189.197
2.419.425.526
25%
Instrumente financiare derivate
23.958.794
209.030
11362%
104.716.702
913.607
11362%
Casa, conturi la banci
50.091.261
100.655.956
-50%
218.933.873
439.936.987
-50%
Total active circulante
1.093.804.589
856.588.000
28%
4.780.691.714
3.743.889.172
28%
Total active
2.560.534.777
2.199.468.209
16%
11.191.329.336
9.613.215.695
16%
Capitaluri si datorii
Total capitaluri proprii
462.580.486
421.297.060
10%
2.021.800.525
1.841.363.055
10%
Datorii pe termen lung
Imprumuturi pe termen lung
191.729.052
240.000.000
-20%
837.990.167
1.048.968.000
-20%
Provizioane
84.606.213
79.332.744
7%
369.788.374
346.739.624
7%
Obligatii aferente angajamentelor de
leasing
108.237.081
81.816.635
32%
473.071.809
357.595.967
32%
Alte datorii pe termen lung
72.832.895
4.695.869
1451%
318.330.735
20.524.235
1451%
Total datorii pe termen lung
457.405.240
405.845.248
13%
1.999.181.085
1.773.827.825
13%
Datorii curente
Datorii comerciale si datorii asimilate
1.543.053.293
1.267.733.760
22%
6.744.223.017
5.540.883.945
22%
Datorii contractuale
44.880.252
30.912.849
45%
196.158.115
135.110.789
45%
Instrumente financiare derivate
3.478.830
375.916
825%
15.204.923
1.643.016
825%
Obligatii aferente angajamentelor de
leasing
3.679.908
4.003.884
-8%
16.083.774
17.499.776
-8%
Imprumuturi pe termen scurt
42.421.794
65.291.249
-35%
185.412.936
285.368.461
-35%
Impozit pe profit de plata
3.034.974
4.008.243
-24%
13.264.959
17.518.828
-24%
Total datorii curente
1.640.549.051
1.372.325.901
20%
7.170.347.726
5.998.024.814
20%
Total capitaluri si datorii
2.560.534.777
2.199.468.209
16%
11.191.329.336
9.613.215.695
16%
20
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
MANAGEMENTUL RISCULUI
Activitatile Grupului il expun unei varietati de riscuri, inclusiv efectelor determinate de modificarea preturilor la titei si
produse petroliere, modificarea ratelor de schimb intre valute si a ratelor la dobanzi. Obiectivul principal al
managementului de risc la nivelul intregului Grup este de a minimiza potentialele influente negative asupra
performantelor financiare ale societatilor Grupului si de a dezvolta o cultura a constientizarii riscurilor in care toate
partile interesate contribuie in mod proactiv la protejarea rezultatelor financiare ale Grupului de volatilitatea pietei, la
minimizarea pierderilor viitoare si la optimizarea randamentelor pentru a maximiza valoarea actionarilor.
Scenarii de criza au fost dezvoltate si implementate la toate nivelurile si a fost efectuata o monitorizare atenta a
situatiilor. Obiectivul principal a fost asigurarea sanatatii si sigurantei tuturor angajatilor, dar, de asemenea, au fost
luate mai multe masuri pentru a asigura continuitatea afacerii: optimizarea costurilor, adaptarea productiei si vanzarilor
la noul mediu, gestionarea corecta a numerarului si a soldului creantelor si datoriilor pentru a asigura corectitudinea
lichiditatii si functionarea afacerii.
RISCUL DETERMINAT DE RATA DOBANZII
Riscul de valoare justa determinat de rata dobanzilor reprezinta riscul ca valoarea unui instrument financiar sa fluctueze
din cauza modificarii ratei dobanzii de piata comparativ cu rata dobanzii care se aplica acelui instrument financiar.
Riscul de lichiditati determinat de rata dobanzii este riscul ca si costurile cu dobanzile sa fluctueze in timp. Grupul are
datorii pe termen lung si scurt care genereaza dobanzi la rate fixe si variabile ale dobanzilor, si care expun Grupul atat
riscului de flux de numerar cat si riscului de valoare justa.
RISCUL VARIATIILOR DE CURS VALUTAR
Moneda functionala a Grupului este USD, iar importurile de titei si o parte semnificativa a produselor petroliere sunt
denominate in principal in dolari US, astfel nu exista o expunere mare fata de riscul de valuta. In plus, anumite active
si datorii sunt denominate in valute, si sunt apoi retranslatate la cursul de schimb de la data raportarii. Diferentele care
rezulta sunt debitate sau creditate in contul de profit si pierdere consolidat, dar nu afecteaza fluxul de numerar.
Trezoreria Grupului este responsabila pentru realizarea tranzactiilor Grupului in valuta straina.
RISCUL DE LICHIDITATE SI CASH-FLOW
Riscul de lichiditate deriva din posibilitatea ca surse financiare sa nu poata fi disponibile astfel incat sa onoreze la timp
obligatiile scadente. Managementul firmei urmareste zilnic cu ajutorul cash-ului previzionat nivelul lichiditatii si
asigurarea indeplinirii obligatiilor fata de furnizori, bugetul statului, bugetele locale etc conform exigibilitatii acestora.
Coeficientii de lichiditate curenta si imediata sunt monitorizati permanent.
Cunoasterea efectelor acestor riscuri constituie una din preocuparile conducerii societatii Rompetrol Rafinare SA in
desfasurarea fara sincope a activitatii economico-financiare. Rompetrol Rafinare este parte din facilitatea cash pooling
din cadrul grupului KMGI si prin urmare poate acoperi iesiri neprevizionate de numerar prin trageri din facilitate.
Riscul este gestionat prin procese financiare, proiectii ale fluxurilor de numerar si teste de stres, mentinand un buffer
de numerar suficient, revizuiri periodice ale conditiilor pietei si proceselor de planificare si investitii. Lichiditatea a fost
pusa sub presiune in acest an din cauza conditiilor macroeconomice nefavorabile, dar au fost implementate masuri
adecvate de gestionare a numerarului atat in domeniile operationale, cat si in cele financiare. Legislatia favorabila
existenta legata de Covid -19 in Romania care a permis amanarea unor taxe, o monitorizare foarte atenta a colectarii
pentru a evita deteriorarea negocierilor comerciale si cresterea unor facilitati a permis companiei sa atenueze acest
risc pentru a evita orice incidente materiale de lichiditate.
21
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
RISCUL DE CREDIT
Riscul de credit este riscul pentru care un client nu isi va indeplini obligatiile asumate prin instrumente financiare sau
contracte de vanzare-cumparare, ceea ce va duce la inregistrarea de pierderi financiare. Grupul este expus riscului de
credit din activitatile operationale mai ales din creante comerciale si din activitati de finantare, incluzand depozite
bancare, tranzactii de schimb in valuta straina si alte instrumente financiare.
- Creante Comerciale
Grupul este expus riscului de credit. Soldurile clientilor restanti sunt urmarite cu regularitate. Necesitatea inregistrarii
unor provizioane pentru clienti este analizata in mod obisnuit atat individual cat si colectiv in baza scadentei.
- Instrumente financiare si depozite la banci
Riscul de credit aferent activitatilor bancare si institutiilor financiare este gestionat de trezoreria Grupului in conformitate
cu politicile Grupului.
RISCUL DE PRET AL MATERIILOR PRIME SI AL PRODUSELOR PETROLIERE
Grupul este expus riscului modificarii pretului titeiului, a produselor petroliere si a marjelor de rafinare. Activitatile
operationale ale Grupului necesita achizitia continua de titei pentru utilizarea acestuia in productie precum si pentru
livrarile catre clientii sai. Datorita cresterii semnificative a volatilitatii pretului petrolului, managementul a dezvoltat o
politica privind managementul riscului care a fost prezentata Consiliului de Administratie al Grupului si care a fost
aprobata in aspectele sale esentiale in 2010, iar la un nivel mai detaliat in februarie 2011. Incepand cu ianuarie 2011,
Grupul a implementat politica de acoperire a riscurilor in cadrul Rompetrol Rafinare iar in anul 2014 un program de
acoperire a riscurilor a fost implementat in Rompetrol Downstream.
In conformitate cu politica de acoperire a riscurilor, pe partea de materii prime si produse petroliere, riscul de pret
pentru aceste stocuri care depasesc un anumit prag (numit stoc tehnologic pentru Rompetrol Rafinare si stoc optim
pentru Rompetrol Downstream) este acoperit folosind contracte futures tranzactionate pe piata bursiera ICE Exchange,
impreuna cu un numar de instrumente extrabursiere pentru a acoperi riscurile secundare. Stocul tehnologic este
echivalentul stocurilor ce sunt detinute in orice moment in cadrul Grupului, prin urmare, fluctuatiile de pret nu vor afecta
fluxul de numerar.
Activitatile de risc management sunt separate in tranzactii fizice efective (achizitionarea de materii prime si vanzarile
de produse petroliere catre terte parti sau companii din grup) si tranzactii financiare (avand ca scop acoperirea riscului).
Fiecare tranzactie fizica efectiva este acoperita printr-o pozitie futures in functie de parametrii de expunere stabiliti de
management (pe baza cantitatilor fizice vandute sau cumparate).
Grupul vinde sau cumpara un numar echivalent de contracte futures in functie de pozitia actuala de la momentul
respectiv. Acesta tranzactie financiara se face numai pentru a acoperi riscul de pret si nu pentru a obtine profit
speculativ prin tranzactionarea acestor instrumente.
RISCUL OPERATIONAL
Riscul operational deriva din posibilitatea producerii de accidente, erori, functionari deficitare, precum si din influentele
mediului asupra rezultatelor operationale si financiare; Rompetrol Rafinare SA a continuat un proces amplu de
modernizare a tehnologiei rafinariei, avand ca obiectiv cresterea volumului productiei, diminuarea pierderilor
tehnologice, precum si eliminarea intreruperilor accidentale in procesul de prelucrare. De asemenea, firma a
implementat un sistem integrat de management calitate-mediu-securitate cu rezultate asupra imbunatatirii imaginii
22
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
organizatiei, prin satisfacerea cerintelor referitoare la calitate, protectia mediului si securitatea muncii, imbunatatirea
relatiilor cu autoritatile publice, comunitatea socio-economica in ansamblu, limitarea raspunderii civile si penale, prin
satisfacerea reglementarilor legale referitoare la calitate –mediu-securitate.
Riscuri suplimentare au fost aduse de pandemia de Covid-19. Au fost implementate masuri de prevenire (calatorii de
afaceri limitate sau interzise la nivel local sau international, program de lucru flexibil, lucru de acasa, intalniri online,
evenimente corporative anulate, monitorizarea temperaturii corpului, solutii specifice de dezinfectare furnizate, reguli
si protocoale in conformitate cu aplicabilitatea reglementarilor locale). Programul de testare, atat RT-PCR, cat si
antigen, continua in toate entitatile. Testele rapide au fost distribuite operatiunilor cheie pentru a verifica frecvent starea
personalului cheie (rafinarii, depozite si benzinarii). Liniile / unitatile de afaceri urmaresc si actualizeaza continuu
planurile de urgenta. Salubrizarea locurilor de munca cu biocide este efectuata in mod regulat.
Sistemul de management stabileste reguli si principii clare care guverneaza activitatile cheie de gestionare a
riscurilor,cum ar fi inspectiile, intretinerea, testarea si instruirea, continuitatea activitatii si planificarea raspunsului la
criza. Riscurile de securitate care afecteaza oamenii si operatiunile noastre sunt, de asemenea, tinute sub o
monitorizare atenta de catre departamente specializate. Acest risc, perceput de obicei ca fiind ridicat datorita naturii
activitatii noastre si tratat ca o prioritate ridicata de catre grupul nostru, a crescut in cursul anului 2021 cand, alaturi de
provocarile normale ale afacerii, a avut loc un incident critic, la pltforma de productie, ale carui cauze sunt inca
investigate de catre experti, incident care a dus la explozie, incendiu, daune asupra activelor si pierderi de vieti.
Existenta unor proceduri adecvate de gestionare a crizelor a permis ca masurile necesare sa fie implementate imediat
pentru a limita la maximum pierderile. Compania a luat masuri semnificative pentru a consolida controalele de
securitate si siguranta existente la toate nivelele.
Riscurile de mediu sunt strict monitorizate, iar un accent deosebit se acorda activitatilor de protectie a mediului. Grupul
se angajeaza sa respecte toate legile si reglementarile de mediu. Asigurarea respectarii obligatiilor de mediu pune o
presiune mare in profilul de risc al Grupului. Pentru a atenua acest risc, Grupul a facut o serie de investitii pentru a
asigura integritatea echipamentelor tehnice si respectarea limitelor de mediu si a derulat proiecte complexe.
MANAGEMENTUL RISCULUI SI CONTROL INTERN
Angajamentul Grupului fata de integritate, responsabilitate si conduita etica este deosebit de important in domeniul
mitei si prevenirii si detectarii coruptiei.
Grupul se angajeaza sa isi desfasoare afacerile in mod corect, onorabil, cu integritate si onestitate si in conformitate
cu toate legile aplicabile. Grupul adopta o abordare de toleranta zero fata de mita si coruptie in toate relatiile si relatiile
sale de afaceri, oriunde isi desfasoara activitatea. Grupul are standarde si linii directoare interne cu privire la investigare
obligatory cu terti, conflicte de interese, cadouri si ospitalitate, care se concentreaza pe atenuarea riscurilor potentiale
de coruptie.
Codul de Etica si Conduita al Rompetrol este aprobat de Consiliul de Administratie si se aplica tuturor directorilor,
managerilor si angajatilor, indiferent de natura relatiei lor contractuale cu Grupul. Codul creeaza un cadru de referinta
pentru intelegerea si punerea in practica a asteptarilor Grupului cu privire la comportamentul fiecarei persoane, in
lumina principiilor de actiune ale Grupului. Angajatii Rompetrol urmeaza cursuri profesionale regulate, instruiri privind
standardele etice si conduita anticoruptie.
Incidentele de denuntare sunt luate foarte in serios de catre Grup si directorii sai. Orice plangeri sau acuzatii primite
sunt investigate in mod corespunzator de catre departamentele desemnate. Grupul a stabilit si mentinut un canal
deschis pentru a gestiona si discuta rapoartele interne referitoare la finante, controlul intern si frauda pentru a se
asigura ca toate rapoartele vor primi suficienta atentie. In conformitate cu Politica de raportare a neregulilor,
investigatiile interne efectuate in cursul anului 2021 si pana la data aprobarii situatiilor financiare nu au evidentiat niciun
23
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
caz de abatere etica si nerespectare a legilor si reglementarilor aplicabile. Rezultatele tuturor investigatiilor interne au
fost discutate cu organele statutare ale Societatii, care au concluzionat ca avertismentele nu au fost confirmate.
RISCUL CIBERNETIC
Progresul inregistrat in directia digitalizarii aduce cu siguranta mari beneficii, insa pe masura ce utilizarea noilor
tehnologii si capacitatile acestora cresc, la fel cresc si riscurile derivate din expunerea lor in spatiul cibernetic,
dependenta de sistemele implementate si de informatiile generate de Grup. Riscurile nu sunt doar tehnice, ci si de
afaceri si pot duce la intreruperi operationale, frauda sau furtul de informatii sensibile.
Grupul este puternic dependent de sistemele de tehnologie a informatiei, inclusiv de infrastructura noastra de retea
pentru functionarea sigura si eficienta a afacerii. Grupul se bazeaza pe astfel de sisteme pentru a procesa, transmite
si stoca informatii electronice, inclusiv inregistrari financiare si informatii de identificare personala si pentru a gestiona
sau sustine o varietate de procese de afaceri, inclusiv lantul de aprovizionare, operatiuni de conducte, operatiuni de
colectare si procesare, vanzari cu amanuntul, tranzactii financiare, tranzactii bancare si numeroase alte procese si
tranzactii. Orice intrerupere sau defectiune a oricarui sistem de tehnologie a informatiei, inclusiv o intrerupere sau esec
din cauza unei incalcari a securitatii cibernetice, ar putea avea un efect negativ asupra afacerii, situatiei financiare,
rezultatelor operatiunale si fluxurilor de numerar.
Sistemele si infrastructura sunt supuse unor potentiale daune sau intreruperi din mai multe surse potentiale, inclusiv
intreruperi de curent si atacuri cibernetice si alte evenimente, iar protectiile noastre de securitate cibernetica,
tehnologiile de protectie a infrastructurii, planurile de recuperare in caz de dezastru si instruirea angajatilor ar putea sa
nu fie suficiente pentru a ne apara impotriva tuturor incercarilor neautorizate de a accesa informatiile noastre.
In perioada ulterioara, Grupul a fost supus unei incercari de a obtine acces neautorizat la reteaua si sistemele de
calculatoare, care nu a avut ca rezultat intreruperi operationale majore si nu au avut un efect negativ material, totusi
acest tip de evenimente pot aparea in viitor.
Grupul imbunatateste in mod continuu capacitatile de securitate cibernetica si supravegheaza activitatea de securitate
cibernetica, asigurand protectia confidentialitatii, integritatii si disponibilitatii datelor. De asemenea, Grupul isi educa
continuu angajatii si partenerii cu privire la riscurile de securitate cibernetica si ii sprijina sa actioneze intr-un mod
responsabil.
EVENIMENTE ULTERIOARE DATEI BILANTULUI
Facilitatile acordate Rompetrol Rafinare SA de catre Banca Transilvania in suma de 30 milioane EUR si 27,96 milioane
EUR au fost prelungite pana la 30 iulie 2022.
A fost semnat un contract de imprumut cu Fondul de Investitii in Energie Kazah-Roman S.A. in suma de 16.540.000
USD in scopul finantarii proiectului de conversie a instalatiei HDPE in PP. Imprumutul va fi utilizat in perioada 2022-
2023 iar perioada de rambursare este de 13 ani de la data executiei contractului.
Impactul riscurilor privind sanctiuni si al conflictului din Ucraina
In contextul conflictului militar dintre Rusia si Ucraina, inceput la 24 februarie 2022, UE, SUA, Marea Britanie si alte
tari au impus diverse sanctiuni impotriva Rusiei, inclusiv restrictii de finantare asupra anumitor banci si companii de
stat rusesti, precum si sanctiuni personale impotriva unui numar de indivizi.
24
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
Avand in vedere tensiunile geopolitice, din februarie 2022 s-a inregistrat o crestere a volatilitatii pietelor financiare si a
presiunii de depreciere a cursului de schimb.
Razboiul din Ucraina creeaza riscuri geopolitice tot mai mari si sunt de asteptat noi provocari pentru lanturile globale
de aprovizionare, care vor avea un impact asupra economiei globale. Anticipam faptul ca aceste conditii provocatoare
globale vor persista in urmatoarele luni.
In prezent, monitorizam foarte indeaproape situatia actuala si evolutia sanctiunilor aplicate Rusiei si efectuam in mod
regulat o evaluare a riscurilor pe aceasta baza. Suntem in dialog constant cu clientii si furnizorii nostri din regiune,
ceea ce ne permite, de asemenea, sa identificam orice impact asupra afacerii si lanturilor noastre de aprovizionare
intr-un stadiu incipient si sa actionam in consecinta.
Este de asteptat ca aceste evenimente sa afecteze activitatile din diferite sectoare ale economiei, sa aiba ca rezultat
cresteri suplimentare ale preturilor la energie in Europa si un risc crescut de perturbari a lantului de aprovizionare.
Grupul nu are expuneri directe fata de parti afiliate si/sau clienti sau furnizori cheie din acele tari.
Resursele de petrol ale Grupului nu sunt din Rusia, iar Grupul nu are operatiuni in Rusia sau Ucraina.
Efectele conflictului Rusia-Ucraina reprezinta un eveniment neajustabil dupa perioada de raportare si, prin urmare, nu
are impact asupra recunoasterii si evaluarii activelor si pasivelor la data bilantului. In prezent, exista un grad ridicat de
incertitudine in legatura cu conflictul militar si care vor fi repercusiunile economice.
In general, impactul conflictului si orice escaladare ulterioara a performantei afacerii in 2022 nu pot fi determinate in
prezent cu suficienta acuratete.
In aceasta etapa, conducerea nu se asteapta ca un astfel de conflict sa aiba un impact negativ semnificativ asupra
operatiunilor Grupului si asupra valorii recuperabile a activelor pe termen lung ale Grupului si considera ca este
adecvata intocmirea situatiilor financiare pe baza principiului continuitatii activitatii.
25
ROMPETROL RAFINARE SA
215 Năvodari Blvd. Administrative Building, 905700, Năvodari, Constanța, ROMANIA
fax: + (40) 241 506 930 | phone: + (40) 241 506 150 | email: office.rafinare@rompetrol.com
www.rompetrol.com
Nota:
Raportul Consiliului de Administratie a fost redactat in baza situatiilor financiare consolidate auditate.
Moneda functionala care a stat la baza intocmirii situatiilor financiare este USD. Moneda RON este folosita ca
moneda de prezentare a informatiilor in USD, conform Standardelor Internationale de Raportare Financiara.
Toate informatiile in RON au fost obtinute inmultind valorile in USD cu cursul de schimb USD/RON = 4,3707
valabil pe 31 decembrie 2021.
CONSILIUL DE ADMINISTRATIE:
Presedinte
Yedil Utekov
Membru
Alexey Golovin
Membru
Bogdan-Catalin Steriopol
Membru
Nicolae Bogdan Codrut Stanescu
Membru si Director General Director Economic
Felix Crudu-Tesloveanu Ramona-Georgiana Galateanu