Všeobecná úverová banka, a.s.

fi

Obsah

ROČNÁ FINANČNÁ SPRÁVA za rok 2023

VÝROČNÁ SPRÁVA za rok 2023

Základné informácie o banke

Vybrané ukazovatele

Úvodné slovo predsedu Dozornej rady VÚB, a.s.

Úvodné slovo predsedu Predstavenstva VÚB, a.s.

Správa Predstavenstva VÚB, a.s., o činnosti spoločnosti

Vývoj externého prostredia

Výsledky VÚB, a.s., za rok 2023

Hodnotenie hospodárskej a finančnej situácie VÚB, a.s.

Informácia o očakávanej ekonomickej a finančnej situácii na rok 2024

Vyhlásenie o správe a riadení

Metódy riadenia

Systém vnútornej kontroly

Riadenie rizík

Organizácia spoločnosti

Vzťahy medzi spoločnosťou a jej akcionármi

Prístup spoločnosti k akcionárom

Zverejňovanie informácií a transparentnosť

Nefinančné informácie

Konsolidovaná účtovná závierka

Správa nezávislého audítora

Individuálna účtovná závierka

Správa nezávislého audítora

Prílohy

Údaje o vydaných cenných papieroch emitenta

Zoznam retailových pobočiek VÚB banky

Zoznam firemných pobočiek VÚB banky

Organizačná štruktúra VÚB, a.s., k 31. decembru 2023

Predmet podnikania

3

ROČNÁ FINANČNÁ SPRÁVA za rok 2023

VÚB, a.s., je emitentom dlhových cenných papierov, ktoré boli prijaté na obchodovanie na regulovanom trhu, a preto

v zmysle § 34 zákona č. 429/2002 Z. z. o burze cenných papierov v znení neskorších predpisov a v zmysle § 77

zákona č.566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách a o zmene a doplnení niektorých zákonov

v znení neskorších predpisov je vypracovaná táto ročná finančná správa, ktorej súčasťou je výročná správa.

Výročná správa je neoddeliteľnou súčasťou ročnej finančnej správy a je vypracovaná podľa zákona č. 431/2002 Z. z.

o účtovníctve v znení neskorších predpisov, zákona č. 423/2015 Z. z. o štatutárnom audite v znení neskorších

predpisov a zákona č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách a o zmene a doplnení niektorých

zákonov v znení neskorších predpisov a v zmysle § 34 ods. 5 zákona č. 429/2002 Z. z. o burze cenných papierov

v znení neskorších predpisov a § 77 odsek 2 zákona č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách

a o zmene a doplnení niektorých zákonov v znení neskorších predpisov vrátane individuálnej a konsolidovanej

účtovnej závierky overenej audítorom Ernst & Young Slovakia, spol. s r. o., Žižkova 9, 811 02 Bratislava, licencia

SKAU č. 257, dňa 27. februára 2024.

Udalosti osobitného významu podľa

§ 20 ods. 1 písm. b) zákona č. 431/2002 Z. z. o účtovníctve, ako aj rozdelenie

zisku, sú uvedené v účtovných závierkach. Na banku sa nevzťahujú žiadne osobitné predpisy požadované podľa

§ 20

ods. 1 písm. g) zákona č. 431/2002 Z. z. o účtovníctve.

Ročná účtovná závierka materskej spoločnosti Intesa Sanpaolo S.p.A., Turín, Taliansko je v plnom rozsahu k dispozícii

na internetovej stránke materskej spoločnosti:

www.intesasanpaolo.com

.

Spôsob zverejnenia výročnej správy

Výročná správa bola zverejnená nasledujúcimi spôsobmi:

-

Register účtovných závierok,

https://www.registeruz.sk/,

dňa 28. 4. 2024,

-

internetová stránka spoločnosti

www.vub.sk

,

dňa 28. 4. 2024.

Vyhlásenie zodpovedných osôb

Vyhlasujem, že podľa svojich najlepších znalostí poskytuje účtovná závierka vypracovaná v súlade s osobitnými

predpismi pravdivý a verný obraz aktív, pasív, finančnej situácie a hospodárskeho výsledku banky a spoločností

zaradených do celkovej konsolidácie a že výročná správa obsahuje pravdivý a verný prehľad vývoja a výsledkov

obchodnej činnosti a postavenia banky a spoločností zahrnutých do celkovej konsolidácie spolu s opisom rizík a

neistôt, ktorým čelí.

Jozef Kausich

predseda predstavenstva

Darina Kmeťová

člen predstavenstva

4

VÝROČNÁ SPRÁVA za rok 2023

Základné informácie o banke

Obchodné

meno/názov:

Sídlo:

IČO:

Dátum vzniku:

Zakladateľ:

Základné imanie v EUR:

Kontaktná osoba:

Tel.:

E-mail:

Internet:

Predmet podnikania:

Všeobecná úverová banka, a.s.

Mlynské nivy 1, 829 90

Bratislava

31 320 155

1. 4. 1992

Fond národného majetku SR, Bratislava

510 819 063,81 EUR

Ing. Milan Danči

+421 904 755 502

mdanci@vub.sk

www.vub.sk

bankové služby, príloha Predmet podnikania

Organizačná zložka zahrnutá do individuálnej účtovnej závierky:

Obchodné meno

IČO

Adresa

Iná krajina

Právna forma

Hlavná činnosť

Všeobecná úverová banka a.s., pobočka Praha

48550019

Purkyňova 2121/3,

110 00

Praha 1

ČR

Organizačná

zložka v zahraničí

Služby komerčného

a investičného bankovníctva v ČR

Subjekty zahrnuté do konsolidovanej účtovnej závierky:

Obchodné meno

IČO

Adresa

Podiel

Spôsob

konsolidácie

Hlavná činnosť

Dcérske spoločnosti

VÚB Operating Leasing, a.s.

54108128

Mlynské nivy 1

820 05 Bratislava

100 %

Úplná metóda

Finančný a operatívny lízing

VÚB Generali dôchodková správcovská spoločnosť, a.s.

35903058

Mlynské nivy 1

820 04 Bratislava

55,26 %

Úplná metóda

Správa dôchodkových fondov

Spoločné podniky

Monilogi s.r.o.

54508673

Mlynské Nivy 1

821 09

Bratislava

30 %

Metóda vlastného

imania

Spracovanie hotovosti

Pridružené podniky

Slovak Banking Credit Bureau, s.r.o.

35869810

Mlynské nivy 14

821 09 Bratislava

33,33 %

Metóda vlastného

imania

Správa úverových databáz

5

Vybrané ukazovatele

(v tisícoch eur)

Individuálna účtovná závierka

zostavená podľa IFRS

v znení prijatom EÚ

Konsolidovaná účtovná závierka

zostavená podľa IFRS

v znení prijatom EÚ

2023

2022

2021

2023

2022

2021

Úvery poskytnuté klientom

18 471 650

17 504 728

16 256 447

18 464 494

17 497 930

16 659 876

Vklady a úvery od klientov

(vrátane záväzkov z lízingu)

16 039 273

15 427 835

13 973 238

16 038 978

15 427 185

13 971 898

Vlastné imanie

2 118 416

1 841 062

1 709 722

2 144 524

1 870 095

1 734 924

Bilančná suma

24 326 231

22 805 330

22 861 219

24 386 101

22 873 363

23 242 855

Profit pred tvorbou rezerv, opravných

položiek a daňami

404 295

249 736

194 586

411 934

274 190

205 163

Zisk pred zdanením

341 620

185 635

130 155

342 480

212 969

143 881

Daň z príjmov

(77 426)

(44 543)

(29 169)

(78 735)

(43 219)

(30 542)

Čistý zisk za rok

264 194

141 092

100 986

263 745

169 522

113 339

Komerčné ukazovatele

2023

2022

2021

Bankomaty

554

563

581

EFT POS terminály

14 524

13 800

12 008

Platobné karty

1 015 464

1 001 800

992 605

z toho kreditné karty

97 770

98 050

101 528

Hypotekárne úvery

(brutto, tisíc €, VÚB banka)

9 311 918

8 965 879

8 613 915

Spotrebné úvery

(brutto, tisíc €, VÚB banka)

1 605 652

1 295 640

1 275 947

Počet zamestnancov (VÚB skupina)

3 312

3 358

3 412

Počet odbytových miest na Slovensku

(VÚB banka)

167

170

179

Kľúčové ukazovatele skupiny VÚB

2023

2022

2021

Návratnosť aktív (ROA)

1,08 %

0,74 %

0,49 %

Pomer nákladov k výnosom

(bez bankového odvodu)

39,5 %

46,3 %

53,01 %

Kapitálová primeranosť Tier 1

17,25 %

16,68 %

17,24 %

Celková kapitálová primeranosť

19,79 %

19,21 %

19,51 %

Rating (stav k 31. decembru 2023)

Moody’s

Dlhodobé vklady

A2

Krátkodobé vklady

Základné úverové hodnotenie

P-1

baa2

Negatívny výhľad

Prehľad o prijatých bankových úveroch a iných úveroch– konsolidované:

v tis. EUR

Krátkodobé

Dlhodobé

Bankové úvery (vrátane nadnárodných inštitúcií)

-

780 595

Podriadený dlh

-

300 487

Za rok 2023 banka eviduje prevádzkové náklady spojené s činnosťou v oblasti výskumu a vývoja približne vo výške 2 mil. € a neeviduje získané

subvencie z verejných zdrojov.

6

Úvodné slovo predsedu Dozornej rady VÚB, a.s.

Vážený akcionár, vážení klienti a obchodní partneri, zamestnanci,

rok 2023 bol pre VÚB veľmi dobrý. Pokiaľ ide o finančné výsledky, skupina má v skutočnosti najlepší rok v histórii

s čistým príjmom vo výške 263,7 milióna eur, čo je takmer o 56 % viac ako v predchádzajúcom roku. Čiastočne

tento vynikajúci výsledok umožnili externé faktory, ako je napríklad zvýšenie trhových úrokových sadzieb a odolné

makroekonomické prostredie, a tým aj obchodný rast. Čo je však dôležitejšie, podarilo sa to dosiahnuť aj vďaka

ďalšiemu zlepšeniu efektívnosti prevádzky a obozretnému prístupu k riziku, ktoré sú rozhodujúce pre odlíšenie

výkonnosti VÚB od konkurentov. Predovšetkým pomer nákladov k výnosom VÚB klesol na 39,5 %, doteraz najlepšiu

hodnotu tohto ukazovateľa efektívnosti banky.

Vynikajúci výkon VÚB na trhu si opäť všimli aj externí pozorovatelia.

Magazín Global Finance znova ocenil VÚB ako Najlepšiu banku na

Slovensku. Išlo už o tretí rok po sebe takéto uznanie, čo len podčiarkuje

fakt, že vedúce postavenie VÚB na slovenskom trhu je dôsledné a

stabilné. V mene dozornej rady by som sa chcel poďakovať vedeniu a

zamestnancom za tieto vynikajúce úspechy.

Dôležité je, že solídne finančné výsledky VÚB umožnili Skupine ďalej

posilňovať

svoju

pozíciu

v

oblasti

firemnej

a

spoločenskej

zodpovednosti. Vedúce postavenie VÚB v oblasti CSR na Slovensku

v roku 2023 ocenil napríklad časopis Euromoney. VÚB sa tiež naďalej

sústreďuje na to, aby sa stala lídrom ESG na Slovensku – vo svojich

vlastných operáciách, vo financovaní projektov transformatívnej

zelenej ekonomiky a v presadzovaní udržateľnej spoločenskej

transformácie a podnecovaní dialógu medzi kľúčovými tretími stranami

na Slovensku, ktoré sú nositeľmi systémových zmien z hľadiska

udržateľnosti a ochrany životného prostredia. Podrobný prehľad aktivít

v tejto oblasti nájdete v pripravovanej správe ESG 2023. Mnohé z nich

zastrešuje Nadácia VÚB, ktorá v decembri 2023 oslávila 20. výročie

svojho vzniku. Dovoľte mi pri tejto príležitosti zablahoželať Nadácii VÚB

a poďakovať sa za jej poslanie zlepšovať životy ľudí, chrániť prírodu a

rozvíjať umenie na Slovensku.

Pri pohľade na rok 2024 si uvedomujem, že bude ťažké udržať finančnú výkonnosť z minulého roka. Výzva pochádza

z neistého makroekonomického výhľadu, ale ešte viac z regulačnej záťaže, najmä novej špeciálnej dane pre bankový

sektor. Daň odoberie 30 % zo zisku bankového sektora pred zdanením, čo znamená, že od januára 2024 bude

efektívna sadzba dane bankového sektora na Slovensku represívnych 45 % z očakávaného zisku.

V tejto súvislosti je zrejmé, že predtým stanovené ciele rastu sa budú musieť prehodnotiť a opätovne sa zamerať na

ďalšiu prácu na posilnenie účinnosti a efektívnosti. Napriek tomu som presvedčený, že pri pretrvávajúcej dôvere

klientov a obchodných partnerov bude VÚB pokračovať v plnení svojich cieľov. A potvrdzujem, že Intesa Sanpaolo je

naďalej odhodlaná pomáhať VÚB v akomkoľvek ohľade.

Ignacio Jaquotot,

predseda dozornej rady

7

Úvodné slovo predsedu Predstavenstva VÚB, a.s.

Vážený akcionár, vážení klienti a obchodní partneri,

vzhľadom na to, že rok 2023 bol z pohľadu makroekonomického prostredia pre bankové podnikanie špecifickým,

má zmysel ho v úvode krátko zhodnotiť. Vysoká inflácia negatívne vplývala na ekonomický rast, a tým aj na dopyt

po úveroch. Rovnako negatívne vplývala aj na mieru úspor domácností, čo malo za následok zníženie objemu vkladov

v bankovom sektore. Taktiež však zároveň viedla hlavné svetové centrálne banky vrátane Európskej centrálnej banky

(ECB) k zvýšeniu úrokových sadzieb.

Oficiálne úrokové sadzby Európskej centrálnej banky (ECB) sa v priebehu roka 2023 zvýšili o dva percentuálne body.

Toto zvýšenie vynieslo kľúčovú depozitnú sadzbu ECB na historické maximum 4 %, čo predstavuje bezprecedentný

obrat zo sadzby - 0,50 % platnej do júla 2022. Následné precenenie aktív spolu s umiestnením prebytočnej likvidity

v ECB úrokové výnosy sektora v roku 2023 oproti predchádzajúcemu roku zdvojnásobilo. Zvýšenie sadzieb zdvihlo

aj náklady na financovanie bánk, no napriek tomu čistý úrokový výnos sektora vzrástol o 27 % oproti

predchádzajúcemu roku.

Spotrebitelia na Slovensku svoje nákupy inflácii zatiaľ príliš neprispôsobili a namiesto ich prehodnotenia sa rozhodli

použiť minulé úspory na udržanie reálnych výdavkov. V dôsledku toho miera úspor klesla na historické minimum, čo

negatívne ovplyvnilo stav retailových vkladov. Banky, ktoré hľadali likviditu, sa tak museli namiesto vkladov

domácností zamerať na segmenty podnikového trhu s prebytkami hotovosti. Vysoké úrokové sadzby okrem toho

naďalej oslabovali dopyt po hypotékach a následne ochladili aj trh rezidenčných nehnuteľností. Nová výstavba bytov

sa výrazne znížila a na trhu komerčných nehnuteľností bol zaznamenaný prudký klesajúci trend. Všetky tieto faktory

mali vplyv na komerčnú stránku našich výsledkov.

Začnem hypotekárnym trhom, ktorý tvorí viac ako polovicu úverového

portfólia VÚB. V porovnaní s drámou roku 2022, keď dopyt po

hypotékach v prvej polovici roku prudko vzrástol v očakávaní obratu

úrokových sadzieb a následne v druhej polovici zamrzol, bol rok 2023

oveľa stabilnejší. Keďže refinančná časť hypotekárneho trhu takmer

zanikla, objem celkových nových obchodov bol ťahaný predovšetkým

skutočným dopytom po novom bývaní, a teda bol výrazne slabší ako

predtým. Naše portfólio hypoték vzrástlo v roku 2023 o 2,1 %. To síce

bolo spomalenie v porovnaní s medziročným rastom o 3,8 % v roku

2022 a 10 % v roku 2021, no zároveň oveľa viac podobné rastu trhu

ako predtým. V dôsledku toho sa nám podarilo udržať podiel úverov na

bývanie oveľa lepšie ako v predchádzajúcom roku. V decembri 2023 sme

ovládali 21,8 % trhu v porovnaní s 22 % v roku 2022 a 23,4 % v roku

2021.

Na

ďalšom

dôležitom

trhu

úverov

v

segmente

domácností,

v spotrebiteľských úveroch, sme objemovo v roku 2023 rástli silnejším

tempom 5,7 %. Konkurenti však rástli ešte rýchlejšie, čo nás stálo stratu

trhového podielu z 22,9 % pred rokom na 22,4 % v roku 2023. Táto

strata trhového podielu však bola čiastočne spôsobená odpredajom

nezabezpečených úverov v hodnote 15,4 mil. eur. V segmente

živnostníkov sme si udržali našu pozíciu v úverovaní s podielom 37,5 %

tohto segmentu. Celkovo bol náš podiel v retailových úveroch v decembri 2023 na úrovni 20,9 % v porovnaní

s 21,2 % pred rokom.

Na trhu korporátnych úverov bola naša pozícia zhruba stabilná. Dôležité je, že sme pokračovali v zlepšovaní našej

pozície v úverovaní nefinančných podnikov, kľúčového korporátneho segmentu, z 19,9 % podielu v roku 2022 na

20,9 % v roku 2023. Zvýšili sme objemy úverov tak veľkým spoločnostiam, ako aj malým a stredným podnikom,

o 2,7 % a 4,8 %. Samostatný, ale veľmi dynamický rast zaznamenala naša česká pobočka, ktorej portfólio

podnikových úverov vzrástlo v roku 2023 o silných 37,3 %. Čo sa týka lízingovej časti nášho korporátneho biznisu,

v roku 2023 sme sa popri plnení obchodných plánov zamerali najmä na harmonizáciu s bankovými produktmi a

procesmi. Plnenie plánu prekonalo očakávania, najmä pri korporátnom lízingu, teda financovaní inom ako osobných

áut. Financovaný objem osobných áut vzrástol o takmer 6 %, pričom objem všetkých ostatných prenajatých aktív

vzrástol o vyše 9 %. Druhá, doplnková časť našich lízingových aktivít, operatívny lízing, ktorý prevádzkuje naša

Úvodné slovo predsedu Predstavenstva VÚB, a.s.

8

dcérska spoločnosť VÚB Operatívny leasing, a.s., prechádzala v roku 2023 očakávaným procesom zladenia so

strategickým partnerom. Do palety našich služieb korporátnym klientom napokon patria aj faktoringové služby. VÚB

opäť potvrdila svoju vedúcu úlohu na slovenskom faktoringovom trhu. Iste, objemy odkúpených pohľadávok sa nám

nedarilo zvyšovať, klesli o 4,1 %. Trh však klesol ešte viac, o 6,7 %. Spomedzi bánk a faktoringových spoločností

v rámci Asociácie faktoringových spoločností si tak VÚB Factoring zlepšil svoj podiel na trhu na 38,2 % z 37,1 % na

konci roku 2022.

Pokiaľ ide o depozitnú stránku našich obchodných aktivít, s potešením môžem konštatovať, že sme si udržali

pozitívny prírastok objemov aj napriek vyššie spomínanému nepriaznivému vývoju na retailovom trhu. Podarilo sa

nám totiž zvýšiť objemy primárnych vkladov o 10 %, čo bolo nielen rýchlejšie tempo rastu ako v predchádzajúcom

roku, keď sme rástli o 3,3 %, ale aj rýchlejšie ako trh. V dôsledku toho sme zlepšili svoj podiel na trhu primárnych

vkladov z 18,7 % na 19,6 % a zlepšil sa aj pomer úverov ku vkladom. Je to veľmi dôležité vzhľadom na výzvy v riadení

likvidity v slovenskom bankovom sektore, ktorého objem primárnych vkladov je nižší než objem úverov poskytnutých

domácnostiam a firmám pôsobiacim na Slovensku. V tejto súvislosti oceňujem snahu a úspech nášho Treasury tímu

financovať skupinu mimo domáceho trhu, najmä prostredníctvom krytých dlhopisov. V priebehu roka 2023, v apríli

a auguste, totiž VÚB dokázala za neľahkých trhových podmienok vydať dve emisie krytých dlhopisov v hodnote

500

miliónov eur za rozumné ceny. Treba oceniť aj fakt, že VÚB je v súčasnosti najväčším emitentom krytých

dlhopisov spomedzi bánk krajín strednej a východnej Európy so silnou a diverzifikovanou investorskou základňou.

Keď sa vrátim k trhu vkladov, s potešením môžem povedať, že sa nám podarilo medziročne zvýšiť vklady domácností

o 3,7 %, čím sme prekonali konkurenciu a zvýšili náš podiel na celkových bankových vkladoch domácností na

Slovensku na 17,2 % zo 17 % v decembri 2022. Vzhľadom na obmedzené možnosti rastu retailových vkladov ma

ešte viac teší schopnosť VÚB pritiahnuť významné objemy korporátnych vkladov, najmä od nefinančných spoločností.

Oproti rovnakému obdobiu minulého roku sme ich objem zvýšili o 26,7 %, čo posunulo náš podiel na trhu

nefinančných vkladov na 23,8 % z už aj tak značného 22,2-percentného podielu v decembri 2022.

Zhodnotenie nášho postavenia v oblasti vkladov by jednoznačne nebolo úplné bez hodnotenia alternatívnych

produktov, v ktorých si domácnosti ukladajú svoje úspory a finančné bohatstvo. Pre skupinu VÚB sú zaujímavé najmä

trhy podielových fondov a dôchodkové trhy, na ktorých pôsobíme. Vzhľadom na príslušné trhové podmienky to bol

dobrý rok. Dovoľte mi začať správou aktív podielových fondov, v ktorej pôsobíme so silnou podporou spoločnosti

Eurizon Capital (ďalej len „Eurizon“), poprednej európskej správcovskej spoločnosti Intesa Sanpaolo. V roku 2023

sme sa naďalej zameriavali na rozširovanie produktového portfólia lokálnych, ale aj LUX fondov. Zostali sme tiež silne

zameraní na tému ESG, ktorá je jednou z našich priorít pri správe peňazí klientov. Okrem ESG sme v roku 2023

venovali veľa zdrojov aj na podporu investičných sporiacich schém ako jedného z kľúčových motorov budovania

dlhodobej kapitálovej základne na finančných trhoch. Eurizon Asset Management Slovakia navýšila svoje spravované

aktíva na 1,7 miliardy eur a zvýšila svoju klientsku základňu na takmer 170-tisíc klientov. Súhrnný trhový podiel SK a

LUX fondov AUM (po odpočítaní duplicít) dosiahol ku koncu roka 2023 úroveň 20 %, čím sa Eurizon umiestnil na

prvom mieste medzi správcovskými spoločnosťami na slovenskom trhu.

Na dôchodkovom trhu pôsobíme prostredníctvom penzijnej spoločnosti VÚB Generali, nášho spoločného podniku

s partnerom Generali Slovensko, v ktorom vlastníme väčšinový podiel 55,26 % akcií. Boli sme veľmi úspešní

v pokračujúcom raste klientskej základne. VÚB Generali naakumulovala v roku 2023 celkový objem spravovaných

prostriedkov vo výške 2,75 miliardy eur, čo znamená nárast o takmer 25 % oproti predchádzajúcemu roku vo veľmi

úspešnom roku pre spoločnosť. Jej trhový podiel sa výrazne zvýšil o 1,32 percentuálneho bodu na 20,16 %. Dôležité

je, že počet klientov nášho dôchodkového sporenia ku koncu roka 2023 vzrástol o viac ako 22-tisíc na celkových

viac ako 365-tisíc klientov. Osobitne ma teší, že VÚB Generali spravovala v roku 2023 najziskovejší fond celého

sektora 2. dôchodkového piliera – Indexový fond s výnosom 19,59 % –, čo dokazuje našu angažovanosť a schopnosť

prinášať klientom čo najlepšie zhodnotenie ich úspor.

Pokiaľ ide o finančnú výkonnosť, ziskovosť sa jednoznačne výrazne zlepšila vďaka zvýšeniu úrokových sadzieb. Čistý

úrokový výnos vzrástol o 53,6 %, čo umožnilo nárast prevádzkových výnosov skupiny VÚB o 33,3 % oproti

predchádzajúcemu roku na 680,5 milióna eur. Rád by som tu spomenul, že naše čisté úrokové výnosy sa medziročne

zvýšili nielen vďaka priaznivým trhovým podmienkam, ale aj vďaka predvídavosti nášho tímu Asset Liability

Management. Banku na začiatku roka 2023 nastavili do takej pozície voči úrokovému riziku, ktoré výrazne ťažilo

z prudkého nárastu eurových úrokových sadzieb. Ďalším faktorom vyššej výnosovosti banky bol aj väčší záujem

o firemné úvery, finančné poradenstvo a platobné transakcie či lepšia prevádzková efektivita. Udržali sme

prevádzkové náklady pod kontrolou, pričom sme ich zvýšili o 13,6 % oproti predchádzajúcemu roku. Náš pomer

nákladov k výnosom na konsolidovanej báze tak klesol na 39,5 % zo 46,3 % pred rokom. Čistému finančnému

výsledku pomohol aj lepší než očakávaný vývoj kvality aktív, pričom pomer nesplácaných úverov sa pohyboval okolo

Úvodné slovo predsedu Predstavenstva VÚB, a.s.

9

najnižšej úrovne v histórii, čo nám umožnilo vytvárať menej opravných položiek na straty z úverov, než sa

predpokladalo. Po úprave o opravné položky, rezervy a dane tak skupina vykázala čistý zisk vo výške 263,7 milióna

eur, čo je o 55,6 % viac ako pred rokom.

Čo sa týka budúceho vývoja, operačné prostredie pre bankovníctvo sa na Slovensku zhorší. Na jednej strane

ekonomický rast krajiny zostane približne rovnaký ako v roku 2023, ale s oveľa nižšou infláciou. To by mohlo umožniť

určitú úľavu na úverových trhoch a potenciálne oživiť dopyt po úveroch v niektorých segmentoch, napríklad

v hypotékach. Na druhej strane sa však výrazne zhorší regulačná záťaž bánk na Slovensku, a to najmä v dôsledku

nového odvodu pre banky v platnosti od januára 2024, ktorý predstavuje 30 % z hrubého zisku. Spolu s riadnou

daňou z príjmu vo výške 21 % sa efektívne daňové zaťaženie bankového sektora zvýši na 45 %, čo je najviac

v regióne a pravdepodobne aj v Európe. Je zrejmé, že takýto represívny daňový režim negatívne ovplyvní priestor pre

rast aktív a investície v sektore. Zhoršenie operačného prostredia sa týka aj ďalších oblastí, v ktorých skupina VÚB

pôsobí, napríklad dôchodkového trhu. Príspevky sporiteľov v súkromnom dôchodkovom systéme vrátane VÚB

Generali sa totiž znížia z 5,5 % hrubej mzdy na 4 % v rámci snahy vlády podporiť štátny dôchodkový systém.

Na záver by som rád načrtol našu víziu pre ďalší rozvoj. Týka sa najmä financovania zelenej transformácie ekonomiky,

pokračujúcich investícií do digitalizácie, modernizácie našej pobočkovej siete a infraštruktúry, zamerania sa na malé

a stredné podniky, small biznis a, samozrejme, vylepšovania služieb pre klientov. Aj vďaka nim sme tretí raz po sebe

Najlepšia banka na Slovensku podľa prestížneho magazínu Global Finance a druhý raz sme od tohto magazínu získali

aj cenu za udržateľné financovanie. Chcel by som sa preto poďakovať našim zamestnancom za ich nasadenie, tvrdú

prácu a výsledky v uplynulom roku. Taktiež by som sa chcel poďakovať klientom a obchodným partnerom VÚB za

dôveru, ktorú banke prejavujú, a akcionárom za ich podporu. Prajem nám všetkým len to najlepšie v roku 2024.

Jozef Kausich,

generálny riaditeľ a predseda predstavenstva

10

Správa Predstavenstva VÚB, a.s.,

o činnosti spoločnosti

Vývoj externého prostredia

Vonkajšie prostredie

Minulý rok v svetovej a slovenskej ekonomike priniesol prekvapivú odolnosť hospodárstiev voči zvyšovaniu úrokových

sadzieb, najmä trhov práce, keď recesiu po revíziách čísel HDP do tretieho štvrťroku nezaznamenala žiadna

z najväčších svetových ekonomík a miery nezamestnanosti ostávali blízko svojich dlhodobých miním.

Pritom tak

v USA, ako aj v Európe počas roka 2023 centrálne banky dosiahli vrchol svojich kľúčových úrokov. Z nuly, či dokonca

záporných čísel začiatkom predvlaňajška krátkodobé medzibankové sadzby narástli na vyše 5,3 percenta v Spojených

štátoch a k 4 percentám v eurozóne. Takto veľmi úroky rástli naposledy začiatkom 80. rokov.

Priemyselná výroba a zahraničný obchod síce počas roka skôr mierne klesali, no tento trend vo väčšine vyspelých

krajín dokázali viac než vykompenzovať rastúce odvetvia služieb. Výnimočne odolné ostali najmä trhy práce, čo

domácnostiam pomáhalo udržať si príjmy a už pri klesajúcej inflácii do veľkej miery aj spotrebu. Míňaniu domácností

a firiem pomohli aj naakumulované úspory zo štedrých rozpočtových a menových stimulov či z nenakupovania počas

pandémie. Teda čiastočne aj to, čo vysokú infláciu a nevyhnutnosť proti nej bojovať pôvodne pomohlo spôsobiť.

V Európe výrazne pomohla aj vyššia než očakávaná flexibilita priemyslu, ale aj služieb či poľnohospodárstva voči

zmene energetického mixu súvisiacej s ruskou vojnou proti Ukrajine. Dobrou správou takisto bolo, že ani problémy

regionálnych bánk v USA či Credit Suisse vo Švajčiarsku sa našťastie nepreliali do krízy celého finančného sektora tak

ako počas finančnej krízy v roku 2008. K nerozšíreniu tejto nákazy dopomohli svojou aktivitou aj centrálne banky.

Podľa odhadov našej materskej banky Intesa Sanpaolo tak svetová ekonomika vlani rástla stále viac ako

trojpercentným tempom, aj keď eurozóna spomalila rast svojho HDP až na 0,4 %. Slovensko zrejme za vlaňajšok

zaknihuje rast okolo 1,1 %, keď napredovanie našej ekonomiky pre vysokú infláciu brzdila najmä klesajúca reálna

spotreba domácností. Slovenskému priemyslu a vývozu pomohol aj pokles burzových cien energií či uvoľnenie úzkych

hrdiel v dodávateľských reťazcoch, čo popchlo najmä produkciu miestnych automobiliek. Podľa prvých oficiálnych

čísel hospodárstvu pomohlo aj dočerpávanie eurofondov z programového obdobia rokov 2014 – 20, no nie až tak

ako v obdobnom roku 2015. Trh práce ostal napätý, keď sa miera zamestnanosti zvýšila na historicky najvyššiu

úroveň viac ako 77 % z vekovej skupiny 20 – 64 rokov. Finančné bohatstvo domácností však pre nízku mieru úspor

len zastavilo svoj pokles, keď reálne mzdy vlani iba postupne začali rásť zo svojho veľkého inflačného prepadu v roku

2022 (za celý rok ešte v priemere klesali).

Pokračujúci rast úrokových sadzieb na hypotékach až nad 4,5 % vlani výrazne ochromil nielen nové úvery na bývanie,

ale aj trh realít, keď priemerný štvorcový meter ponúkaných domov a bytov od júla 2022 do septembra 2023 podľa

Národnej banky zlacnel o zhruba 12 %. To bolo najväčšie zlacnenie nehnuteľností určených na bývanie od roku

2009.

Verejný sektor navyše pokračuje v expanzívnej rozpočtovej politike, keď deficit verejných financií vlani dosiahol zrejme

do 6 % HDP a v tomto roku môže byť aj ešte vyšší. Agentúra Fitch tak Slovensku znížila úverový rating zo známky A

na A- a je celkom možné, že k podobnému kroku neskôr pristúpia aj S&P či Moody’s. Dlhopisové trhy však rizikovú

prirážku krajine ďalej veľmi nezvýšili, keď ku koncu roka medziročne narástla len o 4 bázické body na 109 bodov.

Finančný sektor

Ďalší rast úrokových sadzieb k dlhoročným maximám vlani na jednej strane výrazne spomalil dopyt po nových

úveroch, okrem domácností aj u firiem, no na druhej strane pomohol bankám zvýšiť svoje čisté úrokové výnosy,

keďže náklady na vklady finančným domom zväčša rástli s určitým oneskorením. Aj pri spomalenom biznise tak

banky dokázali zarobiť citeľne viac ako predvlani. Čistá ziskovosť slovenského bankového sektora zaknihovala

zvýšenie voči predchádzajúcemu roku až o 46 %. V roku 2024 však čistú ziskovosť slovenských bánk výrazne okreše

nová banková daň vo výške až 30 % celoročného hrubého zisku.

Medziročný rast úverov v retailovom sektore sa ku koncu roku 2023 podľa dát Národnej banky zmieril na 4,4 %, čo

už bolo výrazne menej ako rast HDP v bežných cenách (v záverečnom kvartáli zrejme okolo 8,5 %). Zadlženosť

domácností, v regióne strednej a východnej Európy jedna z najvyšších, sa tak v pomere k ročnému výkonu ekonomiky

mierne znížila. Bol to najmä rast spotrebiteľských úverov, ktorý čiastočne kompenzoval takmer stagnujúce úvery na

Správa Predstavenstva VÚB, a.s., o činnosti spoločnosti

11

bývanie, keďže dopyt po hypotékach ostal utlmený. Svoj rast v priebehu roku spomalili aj úvery firmám, keď

s poklesom inflácie klesol dopyt po likvidite. Strednodobé úvery (od 1 do 5 rokov) však pokračovali v rýchlom raste

aj vďaka stále slušnej investičnej aktivite.

Na strane vkladov sa ich vývoj v bankách napriek pokračujúcej nízkej miere úspor domácností stabilizoval: pri

fyzických osobách (nepodnikateľoch) sa medziročná zmena vkladov prehupla zo záporných čísel v roku 2022 na

+ 3,4 % v roku 2023, čiastočne vďaka atraktívnym úrokovým sadzbám na termínovaných vkladoch, najmä do

2 rokov. Pri firmách rast vkladov dosiahol aj pre slušnú ziskovosť až 17,9 %.

Rast celkových primárnych vkladov v roku 2023 dosiahol 5,4 %, čím predbehol rast hrubých úverov, ktorý dosiahol

3,4 %. V dôsledku toho sa rozdiel medzi primárnymi vkladmi a hrubými úvermi zmenšil na 7,9 miliardy eur z 9 miliárd

v roku 2022. Je však zrejmé, že pomer úverov k vkladom (LTD) zostal stále nepríjemne vysoký na úrovni 110,5 %.

Tento schodok vo financovaní musel byť zmiernený zvýšenou emisiou (už citeľne drahších) dlhopisov. Upravená LTD

(úvery k vkladom a vydaným dlhopisom) klesla na 93 % z úrovne 98 % v predchádzajúcom roku.

Výhľad na rok 2024

Globálna i slovenská ekonomika bude v roku 2024 čeliť viacerým rizikám. Tým hlavným je oneskorený negatívny

vplyv zvýšených úrokových sadzieb, ktorý sa zvykne v hospodárstve prejavovať aj rok a pol po poslednom zvýšení

sadzieb centrálnych bánk. Na miestne hospodárstvo môže smerom nadol tlačiť aj bázický vplyv vlaňajšieho

dočerpávania eurofondov z programového obdobia rokov 2014 – 20. Naopak, pomôcť by mala spotreba

domácností, keďže vláda zmrazením regulovaných cien energií od januára znížila infláciu zrejme niekde k 3 %, ale

priemerná mzda by mala rásť aspoň dvakrát rýchlejšie. Dobrou správou sú taktiež dodávateľské reťazce, ktoré už

nepociťujú také pnutia ako po pandémii.

Rizikom do budúcnosti je najmä geopolitická situácia, okrem pokračujúcej ruskej vojny na Ukrajine najmä vojna

Izraela proti teroristom z Hamasu, ktorá má v regióne Blízkeho a Stredného východu potenciál rozšíriť sa, ale aj

priemyselná konkurencia z Číny. Americké prezidentské voľby zasa prinášajú možnosť obratu v zahraničnej politike

USA.

Celosvetovo by mal pokles inflácie pokračovať a v Európe môže v lete rast spotrebiteľských cien dosiahnuť cielenú

dvojpercentnú úroveň (v Spojených štátoch zrejme až v budúcom roku). To vytvorí podmienky na začiatok znižovania

dnes reštriktívne nastavených úrokov centrálnych bánk: tak v eurozóne, ako aj v USA. ECB by úroky mohla znížiť

v júli a potom na jeseň spolu o 50 bázických bodov, americký Fed až v septembri a v záverečnom kvartáli spolu tiež

o pol percentuálneho bodu. Dlhodobé úrokové sadzby vrátane výnosov benčmarkových vládnych dlhopisov by ale

nemuseli veľmi poklesnúť, keďže už dnes sú v nich očakávania týchto znížení zakomponované. Dlhodobejšie

komerčné úrokové sadzby by tak mohli ostať zhruba stabilné, čo by mohlo priniesť aj stabilizáciu na realitnom trhu.

Refixácie hypotekárnych sadzieb budú postupne pokračovať, no nepredpokladáme žiadne vážnejšie problémy s ich

nesplácaním.

Napriek tomu však stále existuje nádej, že globálna ekonomika zvládne takzvané mäkké pristátie. To je aj základný

scenár väčšiny oficiálnych inštitúcií vrátane Medzinárodného menového fondu, ale aj našich kolegov v materskej

banke Intesa Sanpaolo. V aktuálnej prognóze predpokladajú, že globálny rast sa síce spomalí, no zostane jasne

pozitívny (2,8 %). Dôležité je, že podľa ich názoru žiadna z kľúčových svetových ekonomík v roku 2024 sa rastom

neprepadne do záporu. Týka sa to aj Nemecka, nášho najdôležitejšieho obchodného partnera, u ktorého

predpokladajú síce aj naďalej ťažkosti, no v roku 2024 by sa aj tam mal rast reálneho HDP preklopiť do pozitívneho

teritória (+ 0,2 %).

Spolu s týmito faktormi očakávame pokračovanie pomalšieho rastu slovenskej ekonomiky niekde nad úrovňou 1 %,

keď ekonomike môže pomôcť najmä rast spotreby domácností podporovaný vysokým schodkom verejných financií.

Ten však nie je dlhodobo udržateľný, a vláda tak bude musieť prichádzať so skutočnými úspornými opatreniami,

ktoré budú ekonomiku do budúcnosti brzdiť.

Správa Predstavenstva VÚB, a.s., o činnosti spoločnosti

12

Rast HDP v stálych cenách na medziročnej a medzikvartálnej báze

Zdroj: Eurostat, VÚB

Graf: 3M Euribor a refinančná úroková sadzba ECB

Zdroj: Bloomberg, VÚB

Pozn.: V prípade intervalov, keď sa neobchoduje, sa prenáša ostatná hodnota

Správa Predstavenstva VÚB, a.s., o činnosti spoločnosti

13

Zamestnanosť: počet pracovníkov v tisícoch

Zdroj: ŠÚ SR, Macrobond, VÚB

Vývoj objemov v bankovom sektore (v miliárdách eur)

Zdroj: NBS, VÚB

zmena metodiky

Správa Predstavenstva VÚB, a.s., o činnosti spoločnosti

14

Výnos 10-ročných vládnych dlhopisov, generic index

Zdroj: Bloomberg, VÚB

Výsledky VÚB, a.s., za rok 2023

V roku 2023 ekonomiku najviac ovplyvnilo prudké zvýšenie úrokových sadzieb ako dôsledok vysokých inflačných

tlakov. Globálna a slovenská ekonomika však prekvapilo ostala pomerne rezistentná. Slovenská ekonomika

zaznamenala rast HDP o 1,1 %.

VÚB nielenže dosiahla veľmi uspokojivú výkonnosť v komerčnej oblasti, zároveň sme však kládli veľký dôraz aj na

udržateľnosť, environmentálnu a sociálnu zodpovednosť. Počas roka sme boli svedkami náhleho zvýšenia úrokových

sadzieb, čo pozitívne ovplyvnilo profitabilitu v celom bankovom sektore. V oblasti retailových pôžičiek sa nám

podarilo udržať náš trhový podiel na uspokojivej úrovni 20,9 %. Pokiaľ ide o firemné úvery, naša pozícia na trhu sa

rovnako udržala na uspokojivej úrovni 19,3 % v decembri 2023 (v decembri 2022 to bolo 19,5 %). Na strane vkladov

bola naša iniciatíva na posilnenie vkladov ako základne pre ďalší rast úspešná a našu pozíciu sme zvýšili

o 0,5 percentuálneho bodu.

Vklady

Objem bankových vkladov vo VÚB na konci roka 2023 dosahoval takmer 16 mld. eur, čo bolo o 4 % viac ako

v predchádzajúcom roku, a to vďaka retailovým, ale hlavne

korporátnym vkladom. Na retailovom trhu sme tento

rok dokázali navýšiť úroveň objemu vkladov, a to aj napriek prebiehajúcej inflačnej kríze. Navyše termínované vklady

medziročne výrazne vzrástli vďaka novým produktom poskytovaným v spolupráci s našou českou pobočkou.

Spravované aktíva klientov ťažili tak z pozitívneho vývoja trhovej hodnoty, ako aj z nárastu čistých predajov a vykázali

výrazný nárast oproti predchádzajúcemu roku (o 20 % ročne), vysoko nad úrovňou rastu trhu (13,3 %). Trhový

podiel podielových fondov sa tak v roku 2023 zvýšil o 106 bázických bodov. Trhový podiel celkového objemu vkladov

od klientov vrátane podielových fondov bol na úrovni 19,6 %, čo predstavuje medziročný nárast o 60 bázických

bodov. Vo firemnom segmente VÚB zaznamenala nárast oproti minulému roku a zároveň aj zvýšenie trhového

podielu o 92 bázických bodov.

Správa Predstavenstva VÚB, a.s., o činnosti spoločnosti

15

Elektronické bankovníctvo

Pokračovali sme vo vylepšeniach mobilbankingu a internetbankingu, napríklad rozšírenie digitálneho biometrického

onboardingu aj pre termínované vklady pre nových klientov. Zaviedli sme tiež možnosť zriadenia investičného

sporiaceho účtu cez mobilné bankovníctvo a do aplikácie pridali aj hypotekárnu kalkulačku.

Pokračovali sme v zdokonaľovaní aj našej aplikácie VÚB Junior Banking, ktorá je určená pre klientov od 8 rokov.

V roku 2023 sme zaviedli nový vzdelávací modul na zvýšenie finančnej gramotnosti medzi deťmi. Nový vzdelávací

modul obsahuje 48 otázok z oblasti sporenia, bezpečnosti a finančného hľadiska. Zaujímavosťou je možnosť požiadať

rodičov o pomoc, ak dieťa nevie alebo si nie je isté odpoveďou, čím chceme posilniť dialóg na tému financií medzi

deťmi a rodičmi.

Implementovali sme nové online bankovníctvo a úplne novú aplikáciu mobilného bankovníctva. Pribudli aj nové

funkcie, ako je možnosť prihlásenia sa cez elektronický občiansky preukaz, a niekoľko ďalších funkcionalít. Vďaka

našej oddanosti inováciám a neustálemu zlepšovaniu bola naša aplikácia pre mobilné bankovníctvo zvolená za

najlepšiu v ankete Nay Techbox 2023. Aplikácia VÚB mala k decembru 2022 takmer 1,2 mil. online používateľov.

Platobné karty

Rok 2023 bol už druhým rokom v poradí, keď objemy platieb kartou prevýšili objem výberov hotovosti kartou

vydanou bankou. V roku 2021 bolo 48,9 % z celkového objemu kartových transakcií uskutočnených prostredníctvom

platieb. V roku 2022 to bolo 51,2 % a rok 2023 pokračuje v tomto trende s 53,4 % objemov kariet uskutočnených

platbami.

V decembri 2023 už takmer 130 000 unikátnych klientov VÚB zaplatilo kartou prostredníctvom tokenu elektronickej

peňaženky (napríklad Apple Pay alebo Google Pay). To znamená nárast o 39 % v porovnaní s decembrom 2022.

Obľúbenosť platieb mobilom či hodinkami podporila aj banka. Do konca roka 2023 sme zaviedli podporu nových

elektronických peňaženiek – Xiaomi Pay, Garmin Pay a SwatchPAY! Jedna štvrtina všetkých platieb kartou v roku

2023 sa uskutočnila prostredníctvom elektronických peňaženiek. V objemoch mali 20 % podiel. 2 z 3 mobilných

platieb boli uskutočnené prostredníctvom Apple Pay.

Aj v roku 2023 sme pokračovali v podpore charity Dobrý anjel našou co-brandovou kartou Maestro Dobrý anjel a

novo predstavenou kartou Mastercard Dobrý anjel. Ku koncu roka sme mali vydaných 75 800 týchto kariet. Celková

výška poskytnutej podpory v roku 2023 prostredníctvom POS transakcie s použitím oboch kariet Dobrého anjela bola

384 820 €.

Bankomaty a EFT POS

S počtom 554 bankomatov si VÚB udržala aj v roku 2023 druhé miesto na trhu s trhovým podielom 20 % (pokles

o 9 bankomatov oproti predchádzajúcemu roku). Pokles počtu bol v súlade s naším rozhodnutím pokračovať v rušení

neziskových bankomatov. Objem hotovosti vyberanej z bankomatov zostal medziročne na rovnakej úrovni (počet

transakcií klesol o 4 %). Je to dôsledok záujmu klientov o nákupy kartou namiesto fyzickej hotovosti.

V roku 2023 sme sa zamerali na pridávanie nových bankomatov s možnosťou vkladu hotovosti. Ku koncu roka 2023

sme mali vo výrobe 129 takýchto bankomatov, čo znamená medziročný nárast o 13 bankomatov. Objem hotovosti

uloženej prostredníctvom bankomatov vzrástol až o 20 %. Počas celého roka sa viac ako 68 % z celkových

hotovostných vkladových transakcií uskutočnilo prostredníctvom bankomatov.

V 4. štvrťroku sme rozšírili akceptáciu bezkontaktných kariet medzi prvých 150 bankomatov. Vďaka tejto funkcii

môže držiteľ karty iniciovať bankomatovú transakciu rôznymi spôsobmi – či už klasickou plastovou kartou,

bezkontaktne, alebo pomocou aplikácie ApplePay/GooglePay peňaženky.

Nové platobné riešenie mobilným telefónom (SoftPos) sme rozširovali o nových klientov, prevažne zo segmentu

malých firiem. Títo obchodníci majú často k dispozícii smartfón, a tak môžu prijímať platby kedykoľvek a kdekoľvek.

Tento produkt bol vylepšený o ďalšie funkcie, ktoré nám pomáhajú uspokojiť potreby nášho klienta.

V roku 2023 sme nainštalovali takmer 1 800 nových POS terminálov, samoobslužných terminálov pre parkovanie a

čerpacie stanice vrátane platobných brán pre e-shopy.

Správa Predstavenstva VÚB, a.s., o činnosti spoločnosti

16

Digitálna pobočka

V roku 2023 vybavilo Call centrum približne 520-tis. hovorov, čo je o 3 % viac ako v roku 2022. Nárast zaznamenali

aj ostatné interakcie, 9 % e-mailov (130-tis.) a 15 % chatov (20-tis.). Zaznamenali sme 30 % nárast žiadostí

o neoprávnené získavanie údajov, tzv. phishing. Útočníci sú oveľa rýchlejší a sofistikovanejší ako po minulé roky, čo

znamená, že riešenie týchto požiadaviek je čoraz náročnejšie. V rámci riešenia tejto situácie sme podnikli viacero

krokov – vyškolili sme viacerých agentov, nastavili sme zobrazovanie edukačnej/varovnej správy pre klientov a

zautomatizovali niektoré procesy.

V roku 2023 pokračuje projekt univerzálneho agenta – pilot v roku 2022 bol vyhodnotený ako úspešný. Nasledovala

organizačná zmena, keď sa Call centrum pretransformovalo na Digitálnu pobočku podľa vzoru ISBD, čo nám

umožňuje byť flexibilnejší. Vďaka organizačnej zmene vznikli aj nové pozície ako možnosť kariérneho postupu pre

agentov a zároveň nový tím Control room pre lepšiu a jednotnú správu pre celú pobočku Digital

V tomto roku sa tiež začína implementácia ďalšieho významného projektu s názvom Digicall v našej banke (nové

Internetové a Mobilné bankovníctvo spoločné riešenie pre našu skupinu Intesa Sanpaolo). Na jeseň prebehla migrácia

prvých klientov na Digicall a našou úlohou je pomôcť im s procesom migrácie.

Z predaja na diaľku sme sa v roku 2023 zamerali na neživotné poistenie, kde sa nám po úspechu roku 2022 podarilo

opäť narásť o 33 %. Zamerali sme sa predovšetkým na predaj rozšírených balíkov poistenia úverovej ochrany

k úverom. A naša snaha bola úspešná. Naša nová pozícia Digitálny agent senior začína v roku 2023 predávať aj

investičné sporenie (celá pobočka Digital – spolu s jednorazovými investíciami nárast o 140 % v kusoch) a

termínované vklady (spolu s tímom virtuálnych bankárov predali objem 3,5 milióna eur).

Úvery

Fyzické osoby – hypotekárne a spotrebné úvery

V roku 2023 sa zmiernil výrazný dopyt po hypotekárnych úveroch ako dôsledok náhleho nárast úrokových sadzieb.

Vo VÚB sme zaznamenali nárast úverov mierne pod trhovou mierou rastu. Celkový objem hypotekárnych úverov vo

VÚB (vrátane amerických hypoték) sa medziročne zvýšil o 2,1 %. S trhovým podielom 21,81 % si banka udržala silnú

pozíciu na hypotekárnom trhu. Objem spotrebiteľských úverov sa výrazne zvýšil vo VÚB aj na celom bankovom trhu.

Na úrovni skupiny objem spotrebiteľských úverov medziročne vzrástol o 10,5 %.

Financovanie firiem

VÚB banka prekonala zvyšok trhu v segmente podnikových úverov. Kým objem podnikových úverov na trhu vzrástol

o 1,8 %, v prípade VÚB sa zvýšil o 4,5 % na úrovni banky (bez pobočky Praha) a o 9 % na úrovni skupiny. Trhový

podiel VÚB v týchto úveroch tak vzrástol na 19,34 %.

Financovanie nehnuteľností zostalo stabilné, objem úverov na projektové financovanie, naopak, klesol o 9 % a objem

úverov na obchodné financovanie klesol o 32 %. Leasing, predtým dcérska spoločnosť VÚB Leasing, zaznamenal

rast o 13 %.

Hodnotenie hospodárskej a finančnej situácie VÚB, a.s.

V roku 2023 sme čelili značnej inflačnej kríze s nízkym makroekonomickým rastom a vysokými úrokovými sadzbami.

Slovensko zaznamenalo rast HDP okolo 1,1 %.

Na konsolidovanej báze dosiahla VÚB prevádzkové výnosy vo výške 680,5 milióna eur. V porovnaní

s predchádzajúcim rokom sa výnosy zvýšili o viac ako 33 % najmä vďaka medziročnému nárastu úrokových výnosov,

ale aj vďaka vynikajúcim výkonom v oblasti segmentov generujúcich výnosy z poplatkov a provízií. Prevádzkové

náklady sa zvýšili o 16,6 %, najmä v dôsledku nárastu mzdových nákladov, a ku koncu roka 2023 dosiahli výšku

268,5 milióna eur.

Skupina VÚB vykázala prevádzkový zisk vo výške 411,9 milióna eur a udržala si zisk pred zdanením na viac ako

uspokojivej úrovni 342,5 milióna eur. Čistý zisk skupiny vzrástol o 55,6 % a dosiahol 263,7 milióna eur. Mimoriadny

medziročný nárast ziskovosti bol spôsobený výrazne lepšími úrokovými výnosmi v porovnaní s predchádzajúcim

Správa Predstavenstva VÚB, a.s., o činnosti spoločnosti

17

rokom, ale aj vďaka rastúcim výnosom z poplatkov a provízií. Pomer nákladov a výnosov skupiny VÚB dosiahol

39,46 %.

Čo sa týka komerčnej výkonnosti, VÚB dosiahla veľmi dobrý vývoj úverového portfólia, ktoré vzrástlo o 5,4 %, čo

viedlo k výraznému trhovému podielu 20,4 %. Celkové aktíva celej skupiny VÚB vzrástli o 6,6 % a dosiahli úroveň

24,4 miliardy eur. Kvalita nášho portfólia zostala vysoká a pomer nesplácaných úverov zostal na veľmi obozretných

úrovniach. Okrem toho VÚB prekonala trh aj v kvalite úverov, keď nesplácané úvery z bankových operácií na úrovni

skupiny dosiahli ku koncu roka 2023 len 1,81 % z celkového hrubého objemu úverov vo VÚB v porovnaní s úrovňou

trhu 2 % (údaje z trhu vychádzajú z individuálnych vyjadrení NBS).

Banka zároveň dokázala zvýšiť svoje vklady klientov o 4 %, a tým si zachovala silnú likvidnú pozíciu, ktorú predstavuje

pomer úverov k vkladom (vrátane emitovaných dlhových cenných papierov) na úrovni 90,3 %.

Pre udržanie stability obchodného rastu sme si udržali jeden z najvyšších pomerov kapitálovej primeranosti na

slovenskom trhu 19,79 %, ktorý výrazne prevyšuje minimálne požiadavky stanovené centrálnou bankou. To nám

poskytuje solídny základ pre nepretržitý obchodný rast.

Informácia o očakávanej ekonomickej a finančnej situácii na rok 2024

V roku 2024 nás čaká o niečo lepší makroekonomický rast v porovnaní s rokom 2023 a zároveň výrazne nižšie

inflačné tlaky. V nadväznosti na to očakávame aj pokles kľúčových sadzieb i v druhej polovici roka.

Našou dlhodobou víziou vo VÚB banke je stať sa moderným agilným bankovým lídrom, ktorý je zároveň

priekopníkom udržateľnosti v bankovom sektore.

Máme ambíciu rozšíriť náš biznis model univerzálneho bankovníctva o špecifickejšie ponuky – so zvýšeným

zameraním na segment mladých, Magnifica segment, ako aj segment živností a SME. Chceme stavať aj na silných

stránkach skupiny ISP, ktoré nám dlhodobo prinášajú pridanú hodnotu v podobe nadpriemernej komerčnej

výkonnosti. VÚB banka bude klásť ešte väčší dôraz na vysoké podiely zelených úverov na celkovom portfóliu a

podporí ich rast prostredníctvom špecifickej ponuky ESG produktov šitej na mieru klientom.

Na podporu týchto krokov a komerčnej výkonnosti sa zameriame aj na neustále podporovanie kultúry inovácií

v banke a podporu kreativity zamestnancov. Rovnako sme odhodlaní ešte viac investovať do rozvoja našich

zamestnancov, prispôsobenia našej IT infraštruktúry novým požiadavkám bankového sektora. V oblasti klientskej

skúsenosti sa chceme aj naďalej sústrediť na neustále zlepšenia tak našich digitálnych kanálov, ako aj fyzických

pobočiek.

V neposlednom rade, VÚB ako zodpovedný člen komunity bude aj naďalej prinášať pridanú hodnotu aj mimo

podnikateľskej sféry v súlade s naším zameraním na ESG princípy. Konkrétne máme na mysli v rámci internej

komunikácie aj naďalej motivovať našich zamestnancov, aby boli čo najzodpovednejšími vo vzťahu ku komunite, kde

žijú, a k životnému prostrediu. V rámci externej komunikácie budeme pokračovať v zmysluplných aktivitách

prostredníctvom Nadácie VÚB a projektu Zelená banka (napríklad udeľovanie environmentálnej ceny ATLAS), ako aj

finančného a environmentálneho vzdelávania detí a mládeže.

18

Vyhlásenie o správe a riadení

Pri riadení spoločnosti banka dodržiava všetky zásady Kódexu správy a riadenia spoločností na Slovensku (ďalej aj

ako „Kódex“).

Predstavenstvo a dozorná rada sa zaviazali k všeobecnému zvyšovaniu úrovne corporate governance a prijali Kódex

správy a riadenia spoločností na Slovensku v rozsahu najmä:

–

Organizácia spoločnosti – Organizačný poriadok VÚB, a.s., Kompetenčný poriadok VÚB, a.s., podpisovanie vo

VÚB, a.s.

–

Vzťahy medzi spoločnosťou a jej akcionármi – Stanovy VÚB, a.s.

–

Prístup spoločnosti k akcionárom – Stanovy VÚB, a.s.

–

Zverejňovanie informácií a transparentnosť

–

Výbor pre audit, Výbor pre odmeňovanie a Výbor pre riadenie rizika

Cieľom riadiacich orgánov banky je prijímanie opatrení s cieľom úplnej implementácie princípov Kódexu.

Kódex správy a riadenia spoločností na Slovensku je verejný prístupný na stránkach Slovenskej asociácie Corporate

Governance (Slovak Association of Corporate Governance – SACG) (Central European Corporate Governance

Association – CECGA), https://sacg.sk/

Metódy riadenia

Systém a metódy riadenia banky sa spravuje Pravidlami skupiny Intesa Sanpaolo, pokiaľ tieto nie sú v rozpore

s právnymi predpismi a ustanoveniami Stanov banky. Pravidlá upravujú postup a spôsob uplatňovania inštrukcií

vydávaných skupinou Intesa Sanpaolo v súvislosti s výkonom, riadením a koordináciou činností skupiny Intesa

Sanpaolo.

Štruktúru výkonného manažmentu banky riadi predstavenstvo ako štatutárny orgán banky prostredníctvom

generálneho riaditeľa, zástupcu generálneho riaditeľa a vrchných riaditeľov úsekov, ktorí sú priamo podriadení

predstavenstvu.

Oddelené riadenie rizík od bankových činností je v rámci organizačnej štruktúry banky zabezpečené prostredníctvom

vytvorenia nezávislých útvarov zameraných najmä na oblasť riadenia trhových a úverových rizík.

Činnosti súvisiace s vykonávaním investičných obchodov sú oddelené od činností súvisiacich s vykonávaním

úverových obchodov. Organizačná štruktúra určuje útvary, ktoré vykonávajú investičné obchody, a útvary, ktoré

vykonávajú úverové obchody. Organizačné útvary vykonávajúce investičné obchody nesmú vykonávať úverové

obchody a naopak. Činnosť týchto útvarov je podrobne upravená vo vnútorných predpisoch spoločnosti.

Sledovanie rizík pri vykonávaní bankových činností s osobami s osobitným vzťahom k banke zabezpečuje samostatný

útvar oddelený od útvaru bankových činností.

Za ochranu pred legalizáciou príjmov z trestnej činnosti zodpovedá predstavenstvo, ktoré ju zabezpečuje

prostredníctvom samostatného odboru banky.

Na zabezpečenie funkčného informačného systému banka využíva podporu samostatného útvaru informačných

technológií a prevádzky, ktorou vytvára podmienky rýchleho a bezpečného informačného systému banky.

Vyhlásenie o správe a riadení

19

Systém vnútornej kontroly

Systém vnútornej kontroly banky pozostáva z troch integrálnych úrovní:

Štatutárna úroveň

je zabezpečovaná prostredníctvom:

Dozornej rady

- ako najvyššieho kontrolného orgánu banky. Poradným orgánom Dozornej rady je Výbor pre audit, ktorého

kompetencie sú vymedzené štatútom a v oblasti finančného výkazníctva sú nasledovné:

–

kontrolovať najdôležitejšie účtovné záležitosti vrátane zložitých a/alebo mimoriadnych transakcií;

–

analyzovať ročné finančné správy a štvrťročné finančné výkazy;

–

dohliadať na to, aby účtovné zásady zavedené bankou boli v súlade so štandardami skupiny ISP;

–

monitorovať proces prípravy finančných výkazov a predkladať odporúčania alebo návrhy na zabezpečenie jeho

spoľahlivosti a integrity;

–

monitorovať primeranosť a funkčnosť administratívno-účtovného systému (vrátane súvisiacich IT systémov),

ako aj jeho spoľahlivosť a správnosť vykazovania;

–

monitorovať účinnosť vnútornej kontroly kvality, systému riadenia rizík a vnútorného auditu v súvislosti

s finančným výkazníctvom;

–

preveriť pravidelné správy o činnosti týkajúcich sa administratívno-finančných aktivít vykonaných odd.

Výkazníctvo, nedostatky v účtovných procesoch a príslušné nápravné opatrenia;

–

preveriť pravidelné správy o výsledkoch dosiahnutých pri uplatňovaní kritérií a postupov zameraných na

klasifikáciu, hodnotenie a riadenie znehodnotených úverov a posúdiť potrebu definovať opatrenia na

zlepšenie týchto kritérií a postupov.

Predstavenstva

- ako najvyššieho výkonného orgánu banky, zodpovedného za návrh, sledovanie a zavedenie vhodného a

účinného systému vnútorných kontrol a vnútorných predpisov, zásad a postupov, ako aj dodržiavanie vonkajších

požiadaviek.

Výkonná úroveň

je zabezpečovaná riadiacimi zamestnancami v súlade s Organizačným poriadkom VÚB, a.s.

Pozostáva z 2 stupňov:

–

generálny riaditeľ, zástupca generálneho riaditeľa, vrchní riaditelia úsekov – v rámci obchodných, podporných

a kontrolných útvarov v súlade s Organizačným poriadkom banky;

–

riadiaci

manažéri – každý manažér je zodpovedný za dodržiavanie vnútorných a všeobecne záväzných

právnych predpisov, smerníc, zásad a postupov uplatňovaných v banke.

Kontrolná úroveň

je zabezpečovaná povereným nezávislým odborom Vnútornej kontroly a vnútorného auditu banky.

Vyhlásenie o správe a riadení

20

Riadenie rizík

Cieľom spoločnosti je, aby jej riziká boli v súlade s limitmi predpísanými regulátorom, materskou spoločnosťou a

stanovenými interne. Meranie úrokového rizika je uskutočňované prostredníctvom úrokových gapov a merania

úrokovej citlivosti pre jednotlivé meny. Zabezpečovacie deriváty slúžia na elimináciu úrokového rizika na úroveň,

ktorá je v súlade s predpísanými limitmi. Spoločnosť realizuje mikro- a makrohedgingové obchody.

Zásady banky pre riadenie rizík majú za úlohu identifikovať a analyzovať existujúce riziká, stanoviť príslušné rizikové

limity a monitorovať riziká aj dodržiavanie limitov. Tieto zásady spolu so systémami pre riadenie rizík sú stanovené

v dokumentoch Stratégia riadenie rizík, Smernica pre systém hodnotenia primeranosti vnútorného kapitálu a

jednotlivých politikách, opisujúcich riadenia a meranie rizík vo VÚB banke (Credit Risk, Market Risk, Operational Risk

Charter, Liquidity Policy atď.).

Z používania finančných nástrojov vyplýva angažovanosť banky voči týmto rizikám:

Úverové riziko

Predstavuje riziko, že klient alebo protistrana finančného nástroja nedodrží svoje zmluvné záväzky, z čoho vyplynie

pre banku riziko finančnej straty. Vzniká hlavne z úverov klientom, pohľadávok voči bankám a z finančných investícií.

Banka považuje skutočné úverové riziko spojené s finančnými derivátmi za podstatne nižšie ako angažovanosť

vypočítanú podľa úverových ekvivalentov. Úverové riziko vyplývajúce z obchodovania s cennými papiermi spravuje

osobitne, ale vykazuje sa ako zložka angažovanosti voči trhovému riziku.

(Viac v „Konsolidovaná účtovná závierka“,

kapitola „

4.1. Úverové riziko

“.)

Trhové riziko

Je riziko zmeny v trhových cenách vyplývajúce napr. z úrokovej sadzby, akciových cien, výmenných kurzov a vplyvu

tejto zmeny na výnosy banky, resp. na hodnotu ňou držaných finančných nástrojov. Metóda Value-at-Risk („VaR“)

je hlavný nástroj, ktorý sa používa na meranie a kontrolu angažovanosti voči trhovému riziku v rámci obchodného

portfólio banky.

(Viac v „Konsolidovaná účtovná závierka“, kapitola „

4.2. Trhové riziko

“.)

Operačné riziko

Definícia operačného rizika podľa Basel II vylučuje strategické a reputačné riziko, ale zahŕňa právne riziko. Právne

riziko znamená riziko strát vyplývajúcich z porušenia zákonov a právnych predpisov, zo zmluvných záväzkov, resp.

zo záväzkov mimo zmluvných podmienok, alebo z iných sporov. Interný model banky Intesa Sanpaolo kombinuje

všetky hlavné kvantitatívne (údaje o stratách z minulých období) a kvalitatívne informačné zdroje (analýza scenárov).

Banka používa tradičný model na transfer operačných rizík (poistenie) s cieľom zmierniť dôsledok akýchkoľvek

nečakaných strát.

(Viac v „Konsolidovaná účtovná závierka“, kapitola „

4.4. Operačné riziko

“.)

Riziko likvidity

Udáva, v akej výške bude potrebné získať prostriedky na splnenie záväzkov súvisiacich s finančnými nástrojmi. Banka

dodržiava výšku v súlade s opatreniami NBS. Všetky zásady a postupy súvisiace s likviditou podliehajú posúdeniu a

odsúhlaseniu zo strany ALCO a materskej spoločnosti. Kľúčové ukazovatele, ktoré banka používa pri riadení

strednodobej a dlhodobej likvidity, vychádzajú z pravidiel definovaných v zákonoch a platnej európskej a lokálnej

regulácii, ktorou sa banka musí riadiť (Single Rule Book).

(Viac v

„Konsolidovaná účtovná závierka“, kapitola

„

4.3. Riziko likvidity

“.)

Systém riadenia rizík je tvorený:

–

Dozornou radou

ako zástupcom akcionárov. Dozorná rada je hlavným kontrolným orgánom, ktorý dohliada na

predstavenstvo a realizáciu obchodných činností skupiny.

–

Predstavenstvom,

ktoré ako štatutárny orgán určuje výkonné riadenie skupiny VÚB. Takisto je zodpovedné za

vytvorenie zdravých obchodných praktík a strategických plánov, čo predpokladá kolektívne porozumenie

charakteru obchodného prostredia a rizík s tým spojených.

Členovia predstavenstva majú dostatočnú úroveň znalosti oblastí, v ktorých banka pôsobí a za ktoré nemusia nutne

byť zodpovední. Očakáva sa, že všetci členovia Predstavenstva banky majú praktické skúsenosti v oblasti finančných

Vyhlásenie o správe a riadení

21

trhov alebo z ich doterajších obchodných/pracovných aktivít získali dostatočné profesionálne skúsenosti, ktoré súvisia

s oblasťou bankovníctva.

Predstavenstvo stanovuje štruktúru výkonného vedenia skupiny VÚB.

Výkonnú funkciu tvoria všetci zamestnanci v manažérskej funkcii a pozícii v rámci skupiny, pričom každý manažér je

zodpovedný za dodržiavanie interných a externých smerníc, politík, procedúr a zákonov, ktoré upravujú operácie

bánk a/alebo skupiny.

Najdôležitejšie riadiace výbory banky, ktoré vykonávajú dohľad nad rizikami, sú:

–

Výbor pre riadenie úverového rizika

–

Výbor riadenia aktív a pasív

–

Výbor pre riadenie operačného rizika

–

Výbor pre koordináciu vnútornej kontroly

–

Úverový výbor

–

Výbor pre riadenie problémových aktív

–

Výbor pre riadenie zmien

Banka stanovila hierarchiu dokumentov, ktoré vymedzujú riadenie rizika. Predstavenstvo Banky schvaľuje Stratégiu

riadenia rizík. V zmysle tohto základného dokumentu predstavenstvo vypracovalo štatutárne dokumenty, v ktorých

sú opísané zásady a postupy uplatňované pri jednotlivých rizikách vrátane riadiacich orgánov, na ktoré je delegovaná

implementácia a presadzovanie týchto zásad a postupov. Každý úsek si pri svojom vzniku vymedzuje sériu postupov,

ktoré podrobne opisujú proces realizácie funkčných úloh.

Predstavenstvo vymedzilo stratégiu riadenia vzťahujúcu sa na všetky základné druhy rizík, s ktorými sa banka stretáva

pri svojej činnosti.

Oddelené riadenie rizík od bankových činností je v rámci organizačnej štruktúry banky zabezpečené prostredníctvom

vytvorenia nezávislých útvarov zameraných najmä na oblasť riadenia úverových, trhových a operačných rizík,

zodpovedných za:

–

nezávislé určenie a implementáciu štandardov a kritérií, týkajúcich sa úverových obchodov, investičných obchodov

a obchodovania banky na vlastný účet;

–

nezávislé sledovanie a zaznamenávanie rizík, ktorým je banka vystavená pri vykonávaní úverových obchodov,

investičných obchodov a obchodovania na vlastný účet;

–

nezávislé zastúpenie výkonu funkcie manažmentu rizík vo výboroch zaoberajúcich sa úverovými obchodmi,

investičnými obchodmi a obchodovaním na vlastný účet.

Vyhlásenie o správe a riadení

22

Organizácia spoločnosti

Orgánmi VÚB, a.s., sú:

a)

Valné zhromaždenie;

b)

Dozorná rada;

c)

Predstavenstvo.

Valné zhromaždenie

Najvyšším rozhodovacím orgánom spoločnosti je valné zhromaždenie. Rozhoduje o otázkach, ktoré kogentné

ustanovenia právnych predpisov a Stanovy VÚB, a.s., zverujú do pôsobnosti valného zhromaždenia.

Rozhodnutie jediného akcionára spoločnosti vykonávajúceho pôsobnosť valného zhromaždenia sa v roku 2023

konalo dňa 20. marca 2023, keď jediný akcionár schválil Výročnú správu VÚB, a.s., za rok 2022, Riadnu individuálnu

účtovnú závierku VÚB, a.s., za rok 2022 a Konsolidovanú účtovnú závierku VÚB, a.s., za rok 2022, obidve účtovné

závierky zostavené podľa Medzinárodných štandardov finančného výkazníctva v znení prijatom EÚ tak, ako ich

predložilo predstavenstvo banky.

Jediný akcionár ďalej schválil spoločnosť Ernst & Young Slovakia, spol. s r. o., za externého audítora VÚB, a.s., na rok

2024 a schválil odmeňovanie členov Dozornej rady VÚB, a.s.

Činnosť valného zhromaždenia spoločnosti sa riadi platnými Stanovami spoločnosti schválenými Valným

zhromaždením a platnými ustanoveniami Obchodného zákonníka. Do jeho pôsobnosti patrí:

a)

rozhodnutie o zmene Stanov VÚB, a.s.,

b)

rozhodnutie o zvýšení a znížení základného imania a rozhodnutie o poverení predstavenstva zvýšiť základné

imanie podľa § 210 Obchodného zákonníka,

c)

rozhodnutie o vydaní prioritných dlhopisov alebo vymeniteľných dlhopisov,

d)

rozhodnutie o zmene práv spojených s ktorýmkoľvek druhom akcií banky a o obmedzení

prevoditeľnosti akcií

banky,

e)

rozhodnutie o zrušení banky,

f)

voľba a odvolanie členov dozornej rady, s výnimkou členov dozornej rady volených a odvolávaných

zamestnancami banky,

g)

schválenie riadnej a/alebo mimoriadnej individuálnej a/alebo konsolidovanej účtovnej závierky, rozhodnutie

o rozdelení zisku alebo úhrade strát a určení výšky tantiém,

h)

rozhodnutie o rozdelení nerozdeleného zisku z minulých rokov a/alebo úhrady neuhradených strát minulých

rokov,

i)

rozhodnutie o použití rezervného fondu,

j)

rozhodnutie o výške, spôsobe a mieste výplaty dividend a určení rozhodujúceho dňa na určenie osôb

oprávnených uplatniť právo na dividendy,

k)

menovanie a odvolanie členov výboru pre audit; s výnimkou členov výboru pre audit, ktorí sú ustanovení

dozornou radou,

l)

rozhodnutie o ďalších otázkach, ktoré kogentné ustanovenia právnych predpisov a Stanov VÚB, a.s., zverujú

do pôsobnosti valného zhromaždenia,

m)

úprava pôsobnosti predstavenstva a dozornej rady vo vzťahu k odmeňovaniu vo VÚB, a.s.,

n)

schvaľovanie odmeny pre členov dozornej rady.

Na rozhodnutie o záležitostiach uvedených v bodoch a, b, c, e sa vyžaduje dvojtretinová väčšina hlasov akcionárov

prítomných na valnom zhromaždení a musí sa o tom vyhotoviť notárska zápisnica. Na rozhodnutie valného

zhromaždenia o zmene práv spojených s niektorým druhom akcií a/alebo o obmedzení prevoditeľnosti akcií na meno

sa vyžaduje aj súhlas dvojtretinovej väčšiny hlasov akcionárov vlastniacich tieto akcie.

Vyhlásenie o správe a riadení

23

Na rozhodnutie valného zhromaždenia o ostatných záležitostiach patriacich do rozhodovacej právomoci valného

zhromaždenia sa vyžaduje väčšina hlasov prítomných akcionárov, pokiaľ Obchodný zákonník alebo Stanovy VÚB,

a.s., neustanovujú inak.

Práva akcionárov

a postup ich vykonávania ustanovujú právne predpisy a stanovy banky:

a)

akcionár je oprávnený zúčastniť sa na valnom zhromaždení, hlasovať na ňom, požadovať na ňom informácie

a vysvetlenia týkajúce sa záležitostí spoločnosti alebo záležitostí osôb ovládaných spoločnosťou, ktoré súvisia

s predmetom rokovania valného zhromaždenia, a uplatňovať na ňom návrhy,

b)

výkon hlasovacích práv akcionára môže byť obmedzený alebo pozastavený len na základe zákona č. 513/1991

Zb. Obchodný zákonník v znení neskorších predpisov alebo osobitného právneho predpisu,

c)

akcionár môže práva akcionára pri akciách vydaných v zaknihovanej podobe uplatniť na valnom zhromaždení,

pokiaľ je oprávnený vykonávať tieto práva k rozhodujúcemu dňu určenému v pozvánke na valné

zhromaždenie. Rozhodujúci deň na uplatnenie práv akcionára je určený v súlade s právnymi predpismi,

d)

akcionár môže vykonávať svoje práva na valnom zhromaždení osobne alebo v zastúpení na základe písomného

splnomocnenia. Pokiaľ je VÚB, a.s., verejnou akciovou spoločnosťou, môže byť splnomocnencom akcionára

za podmienok ustanovených Obchodným zákonníkom aj člen dozornej rady spoločnosti. Ak akcionár udelí

splnomocnenie na výkon hlasovacích práv spojených s tými istými akciami na jednom valnom zhromaždení

viacerým splnomocnencom, spoločnosť umožní hlasovanie tomu zástupcovi, ktorý sa na valnom zhromaždení

zapísal do listiny prítomných skôr. Akcionári sú povinní riadiť sa primeranými požiadavkami stanovenými

predstavenstvom, týkajúcimi sa náležitostí splnomocnenia a použitia elektronických prostriedkov, ktorými

spoločnosť prijíma oznámenia o vymenovaní splnomocnenca, o zmene udeleného splnomocnenia

a o odvolaní

splnomocnenia, ktoré boli akcionárom oznámené v pozvánke na valné zhromaždenie a

prostredníctvom internetovej stránky spoločnosti,

e)

predstavenstvo je povinné každému akcionárovi poskytnúť na požiadanie na valnom zhromaždení úplné a

pravdivé informácie a vysvetlenia, ktoré súvisia s predmetom rokovania valného zhromaždenia. Ak

predstavenstvo nie je schopné poskytnúť akcionárovi na valnom zhromaždení úplnú informáciu alebo ak o to

akcionár na valnom zhromaždení požiada, je predstavenstvo povinné poskytnúť ich akcionárovi písomne

najneskôr do 15 dní od konania valného zhromaždenia. Písomnú informáciu zasiela predstavenstvo

akcionárovi na adresu ním uvedenú, inak ju poskytne v mieste sídla spoločnosti. Predstavenstvo môže

akcionára vo svojej písomnej informácii alebo v odpovedi priamo na rokovaní valného zhromaždenia odkázať

na internetovú stránku spoločnosti. Ak internetová stránka neobsahuje požadovanú informáciu alebo

obsahuje neúplnú informáciu, rozhodne súd na základe návrhu akcionára o povinnosti spoločnosti

požadovanú informáciu poskytnúť. Toto právo akcionára zanikne, ak ho akcionár neuplatní do jedného

mesiaca od konania valného zhromaždenia, na ktorom požiadal predstavenstvo spoločnosti alebo dozornú

radu spoločnosti o poskytnutie informácie. Poskytnutie informácie sa môže odmietnuť, iba ak by sa jej

poskytnutím porušil zákon alebo ak zo starostlivého posúdenia obsahu informácie vyplýva, že jej poskytnutie

by mohlo spôsobiť spoločnosti alebo ňou ovládanej spoločnosti ujmu alebo ak obsah požadovanej informácie

tvorí obchodné tajomstvo spoločnosti. Nemožno odmietnuť poskytnúť informácie týkajúce sa hospodárenia a

majetkových pomerov spoločnosti. O odmietnutí poskytnutia informácie rozhoduje predstavenstvo počas

rokovania valného zhromaždenia. Ak predstavenstvo odmietne poskytnúť informáciu, rozhodne na žiadosť

akcionára o povinnosti predstavenstva poskytnúť požadovanú informáciu počas rokovania valného

zhromaždenia dozorná rada; na čas nevyhnutný na prijatie rozhodnutia dozornej rady môže predseda valného

zhromaždenia na žiadosť dozornej rady prerušiť rokovanie valného zhromaždenia. Ak dozorná rada rozhodne,

že nesúhlasí s poskytnutím informácie, môže akcionár podať návrh na súd, aby rozhodol o tom, či je spoločnosť

povinná požadovanú informáciu poskytnúť. Toto právo akcionára zanikne, ak ho akcionár neuplatní do

jedného mesiaca od konania valného zhromaždenia, na ktorom požiadal predstavenstvo spoločnosti alebo

dozornú radu spoločnosti o poskytnutie informácie,

f)

akcionár má právo na podiel zo zisku banky – dividendu (rozhodujúci deň na určenie osôb oprávnených

uplatniť právo na dividendu určí valné zhromaždenie, a to najskôr na 5. a najneskôr na 30. deň od konania

valného zhromaždenia, pričom dividenda je splatná najneskôr do 60 dní od rozhodujúceho dňa),

g)

banka je povinná vyplatiť dividendy akcionárom na svoje náklady a nebezpečenstvo, akcionár nie je povinný

vrátiť banke dividendu prijatú dobromyseľne,

h)

akcionár počas existencie banky ani v prípade jej zrušenia nie je oprávnený požadovať vrátenie svojich

majetkových vkladov, ale v prípade likvidácie banky má nárok na podiel na likvidačnom zostatku.

Vyhlásenie o správe a riadení

24

Všeobecne o dozornej rade a predstavenstve banky

1.

Členov dozornej rady volí valné zhromaždenie spoločnosti. Predstavenstvo VÚB, a.s., volí dozorná rada

.

2.

Všetci členovia predstavenstva a dozornej rady majú včasný prístup ku všetkým relevantným informáciám. Počas

finančného roka 2023 zasadalo Predstavenstvo VÚB, a.s., 26-krát a 12-krát formou per rollam. Dozorná rada

VÚB, a.s., zasadala počas finančného roka 2023 celkovo 13-krát. Písomnosti s podrobnými informáciami sú

distribuované v dostatočnom predstihu – pre predstavenstvo minimálne 3 pracovné dni, pre dozornú radu

minimálne 10 dní pred termínom zasadnutia, aby sa zabezpečila schopnosť členov dozornej rady a

predstavenstva vynášať kvaliﬁkované rozhodnutia v jednotlivých záležitostiach.

3.

Žiadny z členov dozornej rady nie je členom Predstavenstva VÚB, a.s., ani nezastáva inú významnú riadiacu

funkciu v banke. S výnimkou členov dozornej rady zvolených zamestnancami člen dozornej rady nesmie byť

zamestnancom VÚB, a.s.

Pravidlá pre vymenovanie a odvolanie členov predstavenstva banky a zmenu Stanov banky sú upravené v Stanovách

banky v súlade s Obchodným zákonníkom v platnom znení, zákonom č. 483/2001 Z. z. o bankách v platnom znení

a s Pravidlami skupiny Intesa Sanpaolo. Členov predstavenstva volí a odvoláva dozorná rada. Dozorná rada zároveň

určí, ktorý z členov predstavenstva je predsedom, a pokiaľ bol určený podpredseda alebo podpredsedovia, zároveň

určí, ktorý z nich je podpredsedom alebo sú podpredsedami predstavenstva.

V súlade s článkom 10.8 Stanov spoločnosti Dozorná rada určila a schválila počet členov Predstavenstva VÚB, a.s.,

na 7 (sedem) členov s účinnosťou od 1. januára 2023 do 31. decembra 2023.

Rozhodnutie o zmene Stanov patrí v súlade s bodom 6.1 (a) Stanov VÚB, a.s., do pôsobnosti valného zhromaždenia.

Na rozhodnutie o zmene Stanov v zmysle bodu 6.1 (a) Stanov banky sa vyžaduje dvojtretinová väčšina hlasov

akcionárov prítomných na valnom zhromaždení a vyžaduje sa, aby zápisnica z valného zhromaždenia bola

vyhotovená vo forme notárskej zápisnice.

Právomoci štatutárneho orgánu sú v súlade so Stanovami banky a s Obchodným zákonníkom. Predstavenstvo je

štatutárnym orgánom riadiacim činnosť VÚB, a.s. Je oprávnené konať v mene VÚB, a.s., vo všetkých veciach

a zastupuje VÚB, a.s., voči tretím osobám, pred súdom a pred inými orgánmi. Predstavenstvo riadi činnosť VÚB, a.s.,

a rozhoduje o všetkých záležitostiach VÚB, a.s., pokiaľ nie sú právnymi predpismi a/alebo stanovami vyhradené do

pôsobnosti iných orgánov VÚB, a.s. Štatutárny orgán banky nemá právomoci rozhodnúť o vydaní akcií alebo

o spätnom odkúpení akcií. O vydaní akcií alebo o spätnom odkúpení akcií rozhoduje Valné zhromaždenie na základe

návrhu štatutárneho orgánu.

Nie sú uzatvorené žiadne dohody s členmi orgánov spoločnosti alebo zamestnancami, na základe ktorých sa im má

poskytnúť náhrada, ak sa ich funkcia alebo pracovný pomer skončí v dôsledku ponuky na prevzatie. Podmienky

výkonu funkcie členov predstavenstva spoločnosti sú upravené v Zmluve o výkone funkcie člena predstavenstva

v súlade s príslušnými ustanoveniami Obchodného zákonníka, zákona č. 483/2001 Z. z. o bankách, prijatými

Zásadami odmeňovania a s ďalšími príslušnými právnymi predpismi. Podmienky spolupráce medzi zamestnancami

banky a spoločnosťou sú upravené v pracovných zmluvách uzatvorených v súlade s platným Zákonníkom práce a

Kolektívnou zmluvou spoločnosti.

Vyhlásenie o správe a riadení

25

Dozorná rada

Členovia dozornej rady v roku 2023

Ignacio Jaquotot

predseda dozornej rady

Elena Kohútiková

podpredsedníčka dozornej rady

Marco Fabris

člen dozornej rady

Luca Leoncini Bartoli

člen dozornej rady

Christian Schaack

člen dozornej rady

Peter Gutten

člen dozornej rady, zástupca zamestnancov od 5. 4. 2023

Dana Kondrótová

členka dozornej rady, zástupca zamestnancov od 5. 4. 2023

Andrea Fumačová

členka dozornej rady, zástupca zamestnancov od 5. 4. 2023

Róbert Szabo

člen dozornej rady, zástupca zamestnancov do 24. 1. 2023

Draginja Djurić

členka dozornej rady

Dozorná rada na návrh predstavenstva najmä:

a)

preskúmava výročnú správu, riadnu, mimoriadnu, individuálnu a konsolidovanú účtovnú závierku a odporúča

výročnú správu a riadnu, mimoriadnu, individuálnu a konsolidovanú účtovnú závierku na schválenie valnému

zhromaždeniu;

b)

schvaľuje návrh plánu rozdelenia zisku a/alebo zisku z minulých období;

c)

schvaľuje pravidlá tvorby a použitia ostatných fondov tvorených VÚB, a.s.;

d)

schvaľuje návrh plánu úhrady neuhradenej straty a/alebo neuhradených strát z minulých rokov;

e)

schvaľuje návrhy na zmeny systému vnútornej kontroly a vnútorného auditu;

f)

schvaľuje štatút, ročné plány činnosti a ročnú správu o výsledku činnosti útvaru vnútornej kontroly

a vnútorného auditu;

g)

preskúmava a schvaľuje pred predložením valnému zhromaždeniu predstavenstvom:

i.

návrhy na zmenu stanov;

ii.

návrhy na zvýšenie alebo zníženie základného imania VÚB, a.s., a/alebo na vydanie prioritných

dlhopisov alebo vymeniteľných dlhopisov podľa príslušných ustanovení Obchodného zákonníka;

h)

volí členov predstavenstva a schvaľuje zmluvy o výkone funkcie členov predstavenstva;

i)

schvaľuje akýkoľvek návrh na zvýšenie alebo zníženie základného imania VÚB, a.s.;

j)

schvaľuje akúkoľvek významnú zmenu povahy podnikateľskej činnosti VÚB, a.s., alebo spôsobu, ktorým sa

uskutočňuje podnikateľská činnosť VÚB, a.s., pokiaľ nie je už schválená v dokumente o očakávanej

hospodárskej a finančnej situácii v príslušnom roku;

k)

schvaľuje zásady odmeňovania pre vedúcich zamestnancov, ktorí priamo zodpovedajú predstavenstvu a

dozornej rade;

l)

rozhoduje o ďalších otázkach, ktoré kogentné ustanovenia právnych predpisov a stanov zverujú do pôsobnosti

dozornej rady;

m)

schvaľuje Politiku odmeňovania;

n)

schvaľuje významné obchodné transakcie podľa § 220ga Obchodného zákonníka.

Dozorná rada posudzuje najmä:

a)

návrh predstavenstva na ukončenie obchodovania s akciami spoločnosti na burze a rozhodnutie o tom, že

prestáva byť verejnou akciovou spoločnosťou

;

b)

informáciu predstavenstva o zásadných zámeroch obchodného vedenia spoločnosti na budúce obdobie

a o predpokladanom vývoji stavu majetku, financií a výnosov VÚB, a.s.

;

c)

správu predstavenstva o stave podnikateľskej činnosti a majetku spoločnosti s predpokladaným vývojom

.

Vyhlásenie o správe a riadení

26

Výbory dozornej rady:

Výbor pre audit

Výbor pre audit mal k 31. decembru 2023 troch členov vrátane predsedu. V roku 2023 zasadal výbor pre audit 8-

krát, z toho 4-krát per rollam. Záležitosti, ktoré sú predmetom jeho rokovania, sa týkajú predovšetkým: zostavovania

účtovnej závierky a dodržiavania osobitných predpisov; efektivity vnútornej kontroly a systému riadenia rizík v banke;

súladu s požiadavkami regulátorov; auditu individuálnej účtovnej závierky a auditu konsolidovanej účtovnej závierky.

Výbor pre audit ďalej preveruje a sleduje nezávislosť audítora, predovšetkým služieb poskytovaných audítorom podľa

osobitného predpisu; odporúča na schválenie audítora na výkon auditu pre banku a určuje audítorovi termín na

predloženie čestného vyhlásenia o jeho nezávislosti. Výbor pre audit pravidelne prizýval na svoje zasadnutia aj

externého audítora banky.

Kontrolnú funkciu vo VÚB, a.s., vykonáva odbor vnútornej kontroly a vnútorného auditu banky, jeho práva a

povinnosti, okrem tých, ktoré sú definované zákonom, určuje dozorná rada. Odporúčanie a predchádzajúci súhlas

dozornej rady sú podmienkou na vymenovanie alebo odvolanie riaditeľa odboru vnútornej kontroly a vnútorného

auditu banky, ako aj na stanovenie odmeňovania prislúchajúceho tejto funkcii. V roku 2023 sa predsedníčka výboru

pre audit (zároveň podpredsedníčka Dozornej rady) a riaditeľ odboru vnútornej kontroly a vnútorného auditu banky

zúčastňovali na zasadnutiach Dozornej rady. Predsedníčka Výboru pre audit pravidelne informovala Dozornú radu

o najvýznamnejších otázkach, prerokovaných na zasadnutiach Výboru pre audit.

Členovia Výboru pre audit v roku 2023:

Elena Kohútiková

predsedníčka Výboru pre audit

Christian Schaack

člen Výboru pre audit

Marco Fabris

člen Výboru pre audit

Výbor pre odmeňovanie

Výbor pre odmeňovanie bol zriadený vo VÚB, a.s., rozhodnutím Dozornej rady VÚB, a.s., v júli 2012 (ďalej len „VÚB“

alebo „banka“) v súlade so Zákonom o bankách a súvisiacimi právnymi predpismi, Stanovami banky a Smernicou

materskej spoločnosti o odmeňovaní. Výbor má 3 (troch) členov, ktorých vymenúva a odvoláva Dozorná rada VÚB.

Všetci musia byť členmi Dozornej rady banky. Jeden člen výboru musí byť vymenovaný za predsedu výboru. Výbor

sa schádza najmenej raz ročne. Má zásadnú úlohu v procese prípravy, prijímania, zmien a kontroly plnenia Zásad

odmeňovania vybraných pozícií v banke (podľa Zákona o bankách). Poskytuje podporu Dozornej rade a

Predstavenstvu banky v súvislosti s prijímaním a pravidelnou kontrolou všeobecných zásad Politík VÚB, a.s. Výbor pre

odmeňovanie je zostavený tak, aby mohol kompetentne a nezávisle posudzovať politiky a postupy odmeňovania

a vplyv odmeňovania na riadenie rizík, kapitálu a likvidity.

Výbor pre riadenie rizika

Výbor pre riadenie rizika bol založený rozhodnutím dozornej rady v septembri 2015. Má 3 členov, ktorí sú členmi

dozornej rady. Výbor zasadá minimálne 2-krát ročne. Výbor pre riadenie rizika je súčasťou riadenia rizík primárne

s dozornými, poradnými a podpornými útvarmi, najmä pri monitorovaní systému riadenia rizík a stratégie riadenia

rizík a ich implementácie.

Vyhlásenie o správe a riadení

27

Predstavenstvo

Členovia predstavenstva v roku 2023

Alexander Resch

predseda predstavenstva a generálny riaditeľ do 28. 2. 2023

Jozef Kausich

predseda predstavenstva a generálny riaditeľ od 1. 3. 2023

Gabriele Pace

člen predstavenstva a zástupca generálneho riaditeľa od 24. 5. 2023

Andrej Viceník

člen predstavenstva a vrchný riaditeľ úseku Firemné bankovníctvo

Peter Magala

člen predstavenstva a vrchný riaditeľ úseku Riadenie rizík

Martin Techman

člen predstavenstva a vrchný riaditeľ úseku Retailové bankovníctvo

Marie Kovářová

členka predstavenstva a vrchná riaditeľka úseku Prevádzka a IT

Darina Kmeťová

členka predstavenstva a vrchná riaditeľka úseku Financie, plánovanie a kontroling

Alexander Resch – predseda predstavenstva a generálny riaditeľ VÚB

1. októbra 2013 sa generálnym riaditeľom a predsedom

predstavenstva VÚB banky stal Alexander Resch, ktorý v rokoch

2008 – 2012 pôsobil ako člen jej predstavenstva a Vrchný riaditeľ

úseku Riadenia rizík a predtým ako podpredseda Predstavenstva

Consumer Finance Holding, dcérskej spoločnosti VÚB so

zameraním na spotrebné financovanie. Späť na Slovensko sa vrátil

z Albánska, kde viedol spoločnosť Intesa Sanpaolo Bank Albania.

Alexander Resch pracuje pre Intesa Sanpaolo celú svoju kariéru.

Začal v spoločnosti Bankhaus Löbbecke&Co (Berlín), vtedy

patriacej do skupiny Intesa Sanpaolo, kde bol zodpovedný za

plánovanie, kontroling a risk manažment. Na Slovensko prišiel

v roku

2004

koordinovať

akvizíciu

skupiny

spoločností

splátkového predaja TatraCredit Group, ktorá sa následne

transformovala na Consumer Finance Holding, a.s.

Alexander Resch vyštudoval ekonomiku na University Cattolica del

Sacro Cuore v Miláne a je tiež držiteľom titulov Executive MBA

z University of Minessota – Carlson School of Management

a Vienna University of Economics and Business.

Jozef Kausich – predseda predstavenstva a generálny riaditeľ VÚB

Jozef

Kausich

je

generálnym

riaditeľom

a

predsedom

predstavenstva VÚB banky od 1. marca 2023.

Predtým pôsobil päť rokov ako predseda predstavenstva

v slovinskej Banka Intesa Sanpaolo. Pred odchodom do Slovinska

bol 12 rokov členom predstavenstva a vrchným riaditeľom

korporátneho bankovníctva VÚB banky. Okrem toho bol aj

členom dozornej rady v dcérskych spoločnostiach VÚB banky, VÚB

Leasing a VÚB Factoring.

Jozef Kausich vyštudoval Ekonomickú univerzitu v Bratislave a

postupne pracoval vo viacerých finančných inštitúciách. V Bank

Austria – Creditanstalt Slovakia a.s. sa ako zástupca vedúceho

oddelenia veľkých zákazníkov začal zameriavať na firemné

bankovníctvo a následne v HVB Bank Slovakia a.s. sa stal

riaditeľom odboru firemných klientov.

Vyhlásenie o správe a riadení

28

Gabriele Pace –

člen predstavenstva a zástupca generálneho riaditeľa

Gabriele Pace sa 1. 6. 2023 stal členom predstavenstva a tiež

zástupcom generálneho riaditeľa VÚB banky. Vo svojej pozícii

zodpovedá predovšetkým za kontrolné a podporné útvary banky.

Vo VÚB banke pôsobí od začiatku roka 2023, doteraz zastával

pozíciu poradcu Management boardu. Pred príchodom na

Slovensko viedol ISP International Value Services v Chorvátsku,

ktorý je inovatívnym a medzinárodným IT poskytovateľom služieb

pre digitálnu transformáciu bankovníctva. Predtým pôsobil ako

zástupca generálneho riaditeľa v Banca Intesa Beograd v Srbsku.

Od roku 2004 pôsobil v Privredna banka Zagreb v Chorvátsku, kde

bol členom predstavenstva banky. V bankovej skupine Intesa

Sanpaolo pracuje od roku 1987, v ktorej začínal ako IT analytik

v New Yorku.

Andrej Viceník – člen predstavenstva a vrchný riaditeľ úseku Firemné bankovníctvo

Andrej Viceník pracuje vo VÚB od roku 2006. Do roku 2010 zastával

pozíciu riaditeľa odboru Firemná klientela a až do novembra 2017

riadil odbor Malé a stredné podniky.

Od decembra 2017 pôsobí ako člen predstavenstva a vrchný riaditeľ

úseku Firemné bankovníctvo a predseda dozornej rady VÚB

Leasing, a.s. Predtým pôsobil v riadiacich pozíciách Českej

poisťovne, Zurich poisťovne, ako aj HVB Bank Slovakia. Študoval na

Fakulte podnikového manažmentu na Ekonomickej univerzite

v Bratislave, vzdelanie si tiež rozšíril ukončením executive MBA, ktorý

získal na Webster University.

Vyhlásenie o správe a riadení

29

Peter Magala – člen predstavenstva a vrchný riaditeľ úseku Riadenie rizík

Vo februári 2012 menovala Dozorná rada VÚB Petra Magalu do

funkcie člena Predstavenstva a výkonného riaditeľa úseku Riadenie

rizík.

Po absolvovaní Fakulty národného hospodárstva Ekonomickej

univerzity v Bratislave začal budovať svoju kariéru v spoločnosti

Deloitte & Touche v Bratislave, kde na pozícii audítor senior pracoval

v oblasti Medzinárodných účtovných štandardov a zákonom

stanovených auditov, projektov due diligence a iných špecifických

projektov zameraných najmä na bankových klientov.

Peter Magala získal ďalšie bankové skúsenosti ako vzťahový

manažér vo finančnej inštitúcii Citibank v Bratislave, kde pracoval

v rokoch 2002 až 2004. Jeho kľúčoví klienti boli z oblasti

spotrebného

financovania

a poisťovníctva.

Od

roku

2004

pokračoval vo svojej bankovej kariére v Tatrabanke/Raiffeisen

International, najmä v segmente medzinárodných IT projektov

v Maribore (Slovinsko) ako obchodný analytik senior zodpovedný za

oblasť účtovníctva.

V roku 2006 začal Peter Magala pracovať pre VÚB. Najskôr ako

vedúci oddelenia Kontrola firemných úverov na odbore Vnútorný

audit a od roku 2007 ako riaditeľ odboru Vnútorná kontrola a

vnútorný audit banky zodpovedný za vnútorný audit celej Skupiny

VÚB.

Peter Magala získal medzinárodne uznávanú kvalifikáciu v oblasti

riadenia rizika – manažér finančného rizika (FRM) – a je členom

Asociácie certifikovaných účtovníkov (FCCA).

Martin Techman – člen predstavenstva a vrchný riaditeľ úseku Retailové bankovníctvo

Členom predstavenstva VÚB banky a vrchným riaditeľom úseku

Retailové bankovníctvo sa 1. marca 2015 stal Martin Techman. Do

VÚB prišiel z Českej sporiteľne, kde pôsobil ako riaditeľ distribučnej

siete.

Martin Techman je vo VÚB zodpovedný za riadenie pobočkovej siete

a vzťahov s klientmi, za bankové produkty pre fyzické osoby a

drobných podnikateľov, za platobné karty a tiež za oblasť privátneho

bankovníctva.

Oblasti finančných služieb a bankovníctvu sa venuje od roku 1994.

Začal v spoločnosti Multiservis, ktorú neskôr získal GE Capital. Tam

prešiel viacerými kľúčovými pozíciami ako manažér spotrebného

financovania, vedúci rozvoja produktov, vedúci produktov tretích

strán a manažér predaja hypotekárnych úverov. V rokoch 2004 až

2005 bol riaditeľom vývoja a správy produktov vo VÚB banke, kde

zodpovedal za riadenie retailových produktov, siete hypotekárnych

stredísk a za externý predaj. Od roku 2005 pôsobil v Českej sporiteľni

na pozícii riaditeľa úseku rozvoja obchodu a od roku 2011 riadil sieť

pobočiek na území Českej republiky.

Martin Techman získal titul MBA na Nottingham Trent University

v oblasti manažérskych štúdií a riadiacich pracovníkov „Senior

Executive“.

Vyhlásenie o správe a riadení

30

Marie Kovářová – členka predstavenstva a vrchná riaditeľka úseku Prevádzka a IT

Marie Kovářová sa 3. apríla 2020 stala členkou Predstavenstva

VÚB, a.s., a vrchnou riaditeľkou zodpovednou za úsek Prevádzka a

IT.

Marie Kovářová vyštudovala matematiku na Karlovej univerzite

v Prahe. Štúdium ukončila získaním doktorátu. Pracovala 6 rokov

v spoločnosti McKinsey, prevažne v Nemecku.

Od roku 2004 pôsobila vo vedení spoločnosti Česká pojišťovna

a poisťovňa Generali, kde viedla Prevádzku, IT, Nákup a HR. Na

4 roky bola vyslaná do Rumunska, kde z pozície CEO riadila fúziu

3 poisťovní. Skúsenosti z finančníctva získala pôsobením v skupine

Home Credit, pre ktorú pracovala v Číne na pozícii COO.

Darina Kmeťová – členka predstavenstva a vrchná riaditeľka úseku Financie, plánovanie a kontroling

Členkou predstavenstva VÚB banky a vrchnou riaditeľkou úseku

Financie, plánovanie a kontroling sa 7. apríla 2022 stala Darina

Kmeťová.

Darina Kmeťová nastúpila do VÚB banky v októbri 2019 na pozíciu

riaditeľky oddelenia plánovania a kontroly. Predtým pôsobila ako

líderka financií a kontrolingu v rôznych odvetviach (automobilový

priemysel,

médiá,

marketing

či

bankovníctvo)

zahraničných

spoločností. Má dlhoročné skúsenosti na seniorských finančných

pozíciách, v oblasti kontrolingu a tiež na manažérskych pozíciách

s medzinárodným

pokrytím.

Vyštudovala

Dane

a daňové

poradenstvo na Ekonomickej univerzite v Bratislave.

Kompetencie predstavenstva

Predstavenstvo riadi činnosť VÚB, a.s., a rozhoduje o všetkých záležitostiach VÚB, a.s., pokiaľ nie sú právnymi

predpismi alebo stanovami vyhradené do pôsobnosti iných orgánov. Predstavenstvo najmä:

a)

vykonáva riadenie banky a zamestnávateľské práva

;

b)

vykonáva rozhodnutia valného zhromaždenia a dozornej rady

;

c)

zabezpečuje vedenie predpísaného účtovníctva a inej evidencie, obchodných kníh a ostatných dokladov VÚB, a.s.

;

d)

predkladá valnému zhromaždeniu, po predchádzajúcom súhlase a na odporúčanie dozornej rady, na schválenie:

–

zmenu stanov banky;

–

návrhy na zvýšenie a zníženie základného imania a na vydanie dlhopisov;

–

návrhy na emisiu akcií alebo spätné odkúpenie akcií;

–

riadnu, mimoriadnu, individuálnu alebo konsolidovanú účtovnú závierku;

–

návrhy na rozdelenie súčasného alebo nerozdeleného zisku z minulých rokov a/alebo návrhy na úhradu

neuhradených strát z bežného roka alebo z minulých rokov;

–

výročnú správu;

–

návrh na schválenie alebo odvolanie audítora VÚB, a.s., na príslušné účtovné obdobie

;

e)

schvaľuje a pravidelne skúma Zásady odmeňovania banky

.

Vyhlásenie o správe a riadení

31

Podmienky výkonu funkcie členov predstavenstva spoločnosti sú upravené v Zmluve o výkone funkcie člena

predstavenstva v súlade s príslušnými ustanoveniami Obchodného zákonníka, zákona č. 483/2001 Z. z. o bankách,

s prijatými Zásadami odmeňovania a s ďalšími príslušnými právnymi predpismi.

Výbory predstavenstva

Úverový výbor

Úverový výbor je najvyšší stály rozhodovací výbor banky s ohľadom na plniace protistrany, ktorého hlavná

zodpovednosť spočíva v prijímaní úverových rozhodnutí v súlade s vydanými strategickými usmerneniami a úverovými

politikami, pričom pôsobí v rámci úverových právomocí banky a v súlade s platnými zákonmi a predpismi skupiny.

Výbor pre riadenie úverového rizika

Výbor pre riadenie úverového rizika je stály rozhodovací a poradenský výbor, ktorého poslaním je zaistiť kvalifikované

a koordinované riadenie úverového rizika v rámci úverových právomocí banky a dodržiavania platných zákonov,

predpisov ISP skupiny a strategických rozhodnutí materskej spoločnosti. Výbor zodpovedá hlavne za definovanie a

aktualizáciu strategických smerníc úverového rizika a postupov na riadenie úverov na základe nepretržitého

monitoringu portfólia. V oblasti správy produktov výbor analyzuje a posudzuje záležitosti týkajúce sa zavedenia a

monitoringu produktov, ktoré môžu mať vplyv na úverové riziko.

Výbor riadenia aktív a pasív

Výbor riadenia aktív a pasív je stálym rozhodovacím a konzultačným výborom zameraným na riadenie finančných

rizík, záležitosti spojené s aktívnou správou hodnôt, na strategické a operatívne riadenie aktív a pasív a na správu a

riadenie finančných produktov. Hlavným cieľom výboru je chrániť vlastné imanie banky a jeho rozdeľovanie, zosúladiť

aktíva a pasíva banky pri zohľadnení cenovej štruktúry a splatnosti so smernicami materskej spoločnosti, s vnútornými

predpismi banky, so zákonmi, s pravidlami a predpismi stanovenými kompetentnými orgánmi.

Výbor pre riadenie operačného rizika

Primárnym účelom Výboru pre riadenie operačného rizika je poskytovať podporu predstavenstvu banky pri kontrole

celkového profilu operačného rizika. Operačné riziko sa definuje ako riziko straty z dôvodu neprimeranosti alebo

zlyhania procesov, ľudských zdrojov a vnútorných systémov alebo ako výsledok vonkajších udalostí. Operačné riziko

zahŕňa právne riziko, ktoré predstavuje riziko straty vyplývajúcej z porušenia zákonov alebo predpisov,

zmluvných/mimozmluvných povinností alebo iných sporov; nezahŕňa strategické a reputačné riziko.

Výbor pre riadenie zmien

Výbor vytvára platformu, ktorá prepája obchodnú a IT stratégiu (a jej priority) s operačným riadením obchodných

priorít v kontexte plánovania zdrojov a kapacít IT. V naliehavých prípadoch plní úlohu eskalačného a rozhodovacieho

orgánu v prípade problémov a konfliktov v obchodných prioritách, rieši konflikty pri prideľovaní zdrojov obchodným

požiadavkám.

Výbor pre koordináciu vnútornej kontroly

Cieľom výboru pre koordináciu vnútornej kontroly je posilniť koordináciu a nástroje spolupráce medzi rôznymi

kontrolnými útvarmi banky a umožniť integráciu procesu riadenia rizika.

Výbor pre riadenie problémových aktív

Výbor pre riadenie problémových aktív je najvyšší stály rozhodovací výbor banky, pokiaľ ide o rizikové a neziskové

protistrany, ktorého poslaním je prijatie potrebných opatrení na predchádzanie a zmiernenie úverových strát

súvisiacich s rizikovými aktívami, pričom výbor koná v rámci úverového práva banky v súlade s platnými zákonmi a

predpismi ISP skupiny.

Vyhlásenie o správe a riadení

32

Krízový štáb

Krízový štáb je riadiaci a koordinačný orgán, ktorý vydáva pokyny do kľúčových oblastí banky s cieľom predísť,

zmierniť a odstrániť vplyv mimoriadnej udalosti alebo krízovej situácie na obchodnú činnosť a dobré meno banky.

Krízový štáb má právo byť informovaný o výsledkoch BIA analýzy, o tvorbe, implementácii a testovaní Plánu kontinuity

činnosti pre systémové a kritické procesy.

Členmi príslušných výborov zriaďovaných orgánmi banky sú určení členovia predstavenstva a určení zamestnanci

banky.

Výbor pre udržateľnosť v environmentálnej a sociálnej oblasti a v oblasti riadenia

Výbor pre udržateľnosť v environmentálnej a sociálnej oblasti a v oblasti riadenia je stálym poradným a rozhodovacím

výborom banky, ktorého hlavným cieľom je koordinovať a riadiť záležitosti týkajúce sa ESG a zabezpečiť správnu

implementáciu stratégie ISBD ESG a príslušných usmernení skupiny ISP v rámci banky.

Vzťahy medzi spoločnosťou a jej akcionármi

Banka dodržiava ustanovenia Obchodného zákonníka a ďalších platných právnych predpisov týkajúce sa ochrany

práv akcionárov, ako aj ustanovenia o včasnom poskytovaní všetkých relevantných informácií o spoločnosti a

ustanovenia o zvolávaní a vedení jej valných zhromaždení.

Spoločnosť dodržiava princípy týkajúce sa práv akcionárov, zásadu rovnakého prístupu k informáciám voči všetkým

akcionárom a ďalšie zásady v zmysle Kódexu správy a riadenia spoločností na Slovensku.

Prístup spoločnosti k akcionárom

Princípy správy a riadenia spoločnosti zabezpečujú, uľahčujú a ochraňujú výkon práv akcionárov. Spoločnosť si plní

riadne a včas všetky povinnosti voči akcionárom vyplývajúce z jej príslušných právnych predpisov a z Kódexu správy

a riadenia spoločností na Slovensku. Spoločnosť umožňuje riadny výkon práv akcionárov a postupuje transparentne

a výlučne v súlade s príslušnými platnými právnymi predpismi.

Zverejňovanie informácií a transparentnosť

1.

Banka uplatňuje prísne pravidlá v oblasti ochrany dôverných informácií, vedie a pravidelne aktualizuje zoznam

osôb s prístupom k dôverným informáciám.

2.

Informácie o metódach riadenia sú zverejnené na stránke VÚB banky

www.vub.sk

v časti „O banke“.

Informácie pre akcionárov sú zverejnené na stránke VÚB banky

www.vub.sk

v časti „Informácie pre akcionárov

VÚB“.

3.

Členovia predstavenstva a dozornej rady nemajú žiadnu osobnú zainteresovanosť na obchodných aktivitách

banky. Banka dôsledne dodržiava ustanovenia zákona č. 483/2001 Z. z. o bankách (ďalej ako „zákon

o bankách“), v znení neskorších predpisov, týkajúce sa poskytovania obchodov osobám s osobitným vzťahom

k banke. V zmysle zákona o bankách sa na uzatvorenie aktívneho obchodu vyžaduje jednomyseľný súhlas

všetkých členov predstavenstva prijatý na základe písomného rozboru príslušného obchodu; z rozhodovania je

vylúčená osoba, ktorej sa uvedený obchod týka. Banka nevykonáva s osobami, ktoré k nej majú osobitný vzťah,

také obchody, ktoré by sa vzhľadom na ich povahu, účel alebo riziko nevykonali s ostatnými klientmi.

4.

Banka dodržiava Kódex správy a riadenia spoločností na Slovensku,

pravidlá Burzy cenných papierov v Bratislave,

ako aj pravidlá Burzy cenných papierov v Luxemburgu, ktoré upravujú zverejňovanie všetkých podstatných

informácií. Dodržiavanie uvedených predpisov zo strany spoločnosti zabezpečuje všetkým majiteľom dlhopisov

vydaných Bankou a potenciálnym majiteľom dlhopisov vydaných Bankou

prístup k informáciám o finančnej

situácii, hospodárskych výsledkoch, o vlastníctve a riadení spoločnosti, na základe čoho môžu urobiť

kvalifikované investičné rozhodnutia. Kódex správy a riadenia spoločností na Slovensku je prístupný na stránkach

Slovenskej asociácie Corporate Governenace

https://sacg.sk/kodexy/. Burzové pravidlá sú prístupné na stránke

Burzy cenných papierov v Bratislave www.bsse.sk a pravidlá Burzy cenných papierov v Luxemburgu na

www.luxse.com. Banke nie sú známe žiadne odchýlky od kódexu riadenia spoločnosti.

Vyhlásenie o správe a riadení

33

5.

Spoločnosť aktívne podporuje konštruktívny dialóg s inštitucionálnymi investormi.

6.

Banka aplikuje zákon č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách a o zmene a doplnení

niektorých zákonov (ďalej ako „zákon o cenných papieroch“), v európskom kontexte tzv. MiFID II smernice

(Markets in Financial Instruments Directive), a pokračuje v aktivitách smerujúcich k ochrane investora a

k upevneniu dôvery klientov pri poskytovaní investičných služieb. Hlavným cieľom MiFID II smernice je zvýšiť

ochranu finančného spotrebiteľa v oblasti investičných služieb. Podstata MiFID II smernice spočíva v kategorizácii

klientov podľa ich vedomostí a skúseností v oblasti investovania s cieľom poskytnúť klientovi zodpovedajúcu

úroveň ochrany, v povinnosti banky konať v najlepšom možnom záujme klienta pri vykonávaní jeho pokynov vo

vzťahu k finančným nástrojom (best execution), vo zvýšených požiadavkách na transparentnosť trhu a na

organizáciu banky ako obchodníka s cennými papiermi, ktoré majú zabezpečiť vnútorné kontrolné mechanizmy

a predchádzanie konfliktu záujmov. Informácie súvisiace s investičnými službami VÚB banka zverejňuje

prostredníctvom internetovej stránky www.vub.sk v sekcii „Misia a hodnoty/Ochrana investora“.

7.

Banka pokračuje v poskytovaní platobných služieb podľa zákona č. 492/2009 Z. z. o platobných službách a

Smernice Európskeho parlamentu a rady 2015/2366 z 25. novembra 2015 o platobných službách na vnútornom

trhu, ktorou sa menia smernice 2002/65/ES, 2009/110/ES a 2013/36/EÚ a nariadenie (EÚ) č. 1093/2010 a ktorou

sa zrušuje smernica 2007/64/ES. Cieľom tohto zákona je o. i. poskytnutie rovnako vysokej úrovne prehľadných

informácií o platobných službách tak, aby spotrebitelia mohli prijímať obchodné rozhodnutia a nakupovať

v rámci celej Európskej únie. V záujme transparentnosti sa stanovujú harmonizované požiadavky nevyhnutné na

zabezpečenie poskytnutia potrebných a dostatočných informácií používateľom platobných služieb, ktoré sa

týkajú zmluvy o poskytovaní platobných služieb a platobných transakcií.

34

Nefinančné informácie

VÚB banka nevypracovala vyhlásenie o nefinančných informáciách, ako to vyžaduje legislatíva

o nefinančných informáciách (nefinančné ukazovatele vrátane informácie o vplyve činnosti

účtovnej jednotky na environmentálnu, sociálnu a zamestnaneckú oblasť, informáciu

o dodržiavaní ľudských práv a informáciu o boji proti korupcii a úplatkárstvu a opis politiky

rozmanitosti, ktorú uplatňuje vo svojich správnych orgánoch, riadiacich orgánoch a dozorných

orgánoch), a využila výnimku stanovenú lokálnym nariadením ako dcérska spoločnosť, ktorej

informácie sú zahrnuté v konsolidovanom vyhlásení o nefinančných informáciách predloženom

spoločnosťou Intesa Sanpaolo S.p.A.

Nefinančný výkaz materskej spoločnosti Intesa Sanpaolo S.p.A. je v plnom rozsahu k dispozícii od

druhej polovice marca 2024 na internetovej stránke materskej spoločnosti:

http://www.group.intesasanpaolo.com/.

35

Konsolidovaná účtovná závierka

Konsolidovaná účtovná závierka zostavená v súlade

s Medzinárodnými štandardmi finančného výkazníctva v znení

prijatom Európskou úniou a Správa nezávislého audítora za rok

končiaci sa 31. decembra 2023

36

Obsah

Správa nezávislého audítora

Konsolidovaný výkaz o finančnej situácii k 31. decembru 2023

Konsolidovaný výkaz ziskov a strát a ostatných súčastí komplexného výsledku za rok končiaci sa

31. decembra 2023

Konsolidovaný výkaz zmien vo vlastnom imaní za rok končiaci sa 31. decembra 2023

Konsolidovaný výkaz o peňažných tokoch za rok končiaci sa 31. decembra 2023

1.

Základné informácie

2.

Zmeny v účtovných politikách

3.

Významné účtovné politiky

4.

Riadenie finančného a operačného rizika

5.

Odhadovaná reálna hodnota finančného majetku a finančných záväzkov

6.

Segmentové vykazovanie

7.

Peniaze a peňažné ekvivalenty

8.

Finančný majetok a finančné záväzky oceňované reálnou hodnotou cez výsledok hospodárenia

9.

Deriváty – účtovanie zabezpečenia

10.

Finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku

11.

Finančný majetok a finančné záväzky oceňované umorovanou hodnotou

12.

Zmeny reálnej hodnoty zabezpečených položiek v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika

13.

Investície do spoločných podnikov a pridružených podnikov

14.

Hmotný majetok a neobežný majetok klasifikovaný ako držaný na predaj

15.

Nehmotný majetok

16.

Goodwill

17.

Splatné a odložené daňové pohľadávky a záväzky

18.

Ostatný majetok

19.

Rezervy

20.

Ostatné záväzky

21.

Pohyby v opravných položkách a rezervách na podsúvahové položky

22.

Vlastné imanie

23.

Podsúvahové položky

24.

Čisté úrokové výnosy

25.

Čisté výnosy z poplatkov a provízií

26.

Čistý zisk/(strata) z finančných operácií

27.

Ostatné prevádzkové výnosy

28.

Ostatné prevádzkové náklady

29.

Osobitný odvod vybraných finančných inštitúcií

30.

Mzdy a odmeny zamestnancom

31.

Ostatné administratívne náklady

32.

Rezervy

33.

Opravné položky a čistá (strata)/zisk vyplývajúci z ukončenia vykazovania finančného majetku

oceňovaného umorovanou hodnotou

34.

Daň z príjmov

35.

Ostatné súčasti komplexného výsledku

36.

Vplyv dane z príjmov na ostatné súčasti komplexného výsledku

37.

Spriaznené strany

38.

Udalosti po dátume, ku ktorému sa účtovná závierka zostavuje

37

Správa nezávislého audítora

38

39

40

41

42

Konsolidovaná účtovná závierka

43

Konsolidovaný výkaz o finančnej situácii

k 31. decembru 2023

(

v tisícoch EUR)

Pozn.

2023

2022

Majetok

Peniaze a peňažné ekvivalenty

7

3 802 524

3 060 496

Finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát:

8

Finančný majetok držaný na obchodovanie

56 146

60 404

Neobchodný finančný majetok oceňovaný

reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát

4 983

3 991

Deriváty – účtovanie zabezpečenia

9

183 677

352 265

Finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou

cez ostatné súčasti komplexného výsledku

10

1 259 385

1 427 578

z toho založené ako kolaterál

649 557

1 283 417

Finančný majetok oceňovaný umorovanou hodnotou:

11

Pohľadávky voči ostatným bankám

235 397

153 294

Úvery poskytnuté klientom

18 464 494

17 497 930

z toho založené ako kolaterál

49 829

77 233

Zmeny reálnej hodnoty zabezpečených položiek

v portfóliovom zabezpečení

úrokového rizika

12

(57 405)

(126 410)

Investície do spoločných podnikov a pridružených podnikov

13

719

1 885

Hmotný majetok

14

120 534

121 404

Nehmotný majetok

15

183 516

198 671

Goodwill

16

29 305

Splatné daňové pohľadávky

17

-

441

Odložené daňové pohľadávky

17

62 056

50 446

Ostatný majetok

18

39 219

35 717

Neobežný majetok klasifikovaný ako držaný na predaj

14

1 551

5 946

24 386 101

22 873 363

Záväzky

Finančné záväzky oceňované reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát:

Finančné záväzky držané na obchodovanie

8

36 450

61 463

Deriváty – účtovanie zabezpečenia

9

245 660

316 157

Finančné záväzky oceňované umorovanou hodnotou:

11

Záväzky voči bankám

964 646

1 005 068

Vklady a úvery od klientov

16 020 671

15 407 863

Záväzky z lízingu

18 307

19 322

Podriadený dlh

300 487

250 368

Emitované dlhové cenné papiere

4 436 314

3 784 008

Zmeny reálnej hodnoty zabezpečených položiek

v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika

12

(11 918)

(19 536)

Splatné daňové záväzky

17

46 839

24 231

Rezervy

19

23 960

18 888

Ostatné záväzky

20

160 161

135 436

22 241 577

21 003 268

Vlastné imanie

Základné imanie

22

510 819

430 819

Emisné ážio

13 719

Zákonný rezervný fond

87 783

87 493

Ostatné kapitálové fondy

8 464

Nerozdelený zisk

1 519 808

1 327 769

Rezervy vo vlastnom imaní

3 931

1 831

2 144 524

1 870 095

24 386 101

22 873 363

Poznámky na stranách

50 až 239

sú neoddeliteľnou súčasťou tejto účtovnej závierky.

Konsolidovaná účtovná závierka

44

Konsolidovaný výkaz ziskov a strát

a ostatných súčastí komplexného výsledku za rok

končiaci sa 31. decembra 2023

(v tisícoch EUR)

Pozn.

2023

2022

Úrokové výnosy počítané pomocou efektívnej úrokovej miery

867 365

431 969

Ostatné úrokové výnosy

6 570

4 645

Úrokové a obdobné náklady

(357 843)

(100 670)

Čisté úrokové výnosy

24

516 092

335 944

Výnosy z poplatkov a provízií

211 251

197 071

Náklady na poplatky a provízie

(35 282)

(34 020)

Čisté výnosy z poplatkov a provízií

25

175 969

163 051

Čistý zisk/(strata) z finančných operácií

26

10 994

10 671

Ostatné prevádzkové výnosy

27

6 347

40 229

Ostatné prevádzkové náklady

28

(28 922)

(39 354)

Osobitný odvod vybraných finančných inštitúcií

29

-

Mzdy a odmeny zamestnancom

30

(142 192)

(127 453)

Ostatné administratívne náklady

31

(84 788)

(76 471)

Odpisy nehmotného majetku

15

(27 868)

(18 793)

Odpisy hmotného majetku

14

(13 698)

(13 634)

Zisk pred tvorbou rezerv, opravných položiek a zdanením

411 934

274 190

Čistý zisk/(strata) z modifikácií

98

14

Rezervy

19, 32

(3 062)

(296)

Opravné položky

21, 33

(72 597)

(76 806)

Čistý zisk vyplývajúci z ukončenia vykazovania

finančného majetku oceňovaného umorovania hodnotou

33

7 866

13 729

344 239

210 831

Podiel zisku alebo straty z investícií do spoločných podnikov a

pridružených podnikov účtovaných metódou vlastného imania

(1 759)

2 138

Zisk pred zdanením

342 480

212 969

Daň z príjmov

34

(78 735)

(43 219)

Čistý zisk za rok pred odpočítaním podielu menšinových vlastníkov

263 745

169 750

Čistý zisk za rok prislúchajúci menšinovým vlastníkom

-

(228)

ČISTÝ ZISK ZA ROK

263 745

169 522

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

45

Konsolidovaný výkaz ziskov a strát

a ostatných súčastí komplexného výsledku za rok

končiaci sa 31. decembra 2023

(v tisícoch EUR)

(pokračovanie)

Pozn.

2023

2022

Ostatné súčasti komplexného výsledku za rok po zdanení:

35, 36

Položky, ktoré nie je možné reklasifikovať

do výkazu ziskov a strát v budúcich obdobiach:

Čistý zisk z precenenia hmotného majetku

(81)

1 373

Odúčtovanie odloženej dane k predanému hmotnému majetku

356

-

Odúčtovanie odloženej dane k FTA rezerve vo VÚB Leasing z dôvodu

zlúčenia VÚB Leasing do VÚB banky

-

Zmena v hodnote finančného majetku oceňovaného reálnou hodnotou

cez ostatné súčasti komplexného výsledku (majetkové nástroje)

83

(1 427)

358

(54)

Položky reklasifikovateľné do výkazu ziskov a strát v budúcich obdobiach:

Zmena v hodnote zabezpečenia peňažných tokov

(27)

-

Zmena hodnoty finančných aktív oceňovaných reálnou hodnotou cez

ostatné súčasti komplexného výsledku (dlhové nástroje)

4 533

(24 198)

Kurzový rozdiel z prepočtu zahraničnej prevádzky

(1 117)

75

3 389

(24 123)

CELKOVÝ KOMPLEXNÝ VÝSLEDOK ZA ROK

267 492

145 345

Poznámky na stranách

50 až 239

sú neoddeliteľnou súčasťou tejto účtovnej závierky.

Konsolidovaná účtovná závierka

46

Konsolidovaný výkaz zmien vo vlastnom imaní za rok

končiaci sa 31. decembra 2023

(v tisícoch EUR)

Základné

imanie

Emisné

ážio

Ostatné

kapitálo-

vé fondy

Zákonný

rezervný

fond

Nerozde-

lený zisk

Prebytok

z prece-

nenia za

budovy a

pozemky

Finančný

majetok

oceňo-

vaný

FVOCI

Zabezpe-

čenie

peňaž-

ných

tokov

Kurzový

rozdiel z

prepočtu

zahraničnej

prevádzky

Spolu

1. január 2023

430 819

13 719

8 464

87 493

1 327 769

18 588

(16 932)

-

175

1 870 095

Navýšenie

základného imania

80 000

-

80 000

Celkový komplexný

výsledok za rok po

zdanení

-

263 745

275

4 616

(27)

(1 117)

267 492

Transfery

-

290

(290)

-

Strata z predaja akcií

oceňovaných FVOCI

-

34

-

(34)

-

Zisk z predaja

hmotného majetku

-

1 613

(1 613)

-

Kurzový rozdiel

-

(65)

-

(65)

Transakcie

s vlastníkmi,

zaznamenané priamo

do vlastného imania

-

(72 998)

-

(72 998)

Dividendy

akcionárom

-

(73 318)

-

(73 318)

Premlčané dividendy

-

320

-

320

31. december 2023

510 819

13 719

8 464

87 783

1 519 808

17 250

(12 350)

(27)

(942)

2 144 524

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

47

Konsolidovaný výkaz zmien vo vlastnom imaní za rok

končiaci sa 31. decembra 2023

(v tisícoch EUR)

(pokračovanie)

Základné

imanie

Emisné

ážio

Ostatné

kapitálo-

vé fondy

Zákonný

rezervný

fond

Nerozde-

lený zisk

Prebytok

z prece-

nenia za

budovy a

pozemky

Finančný

majetok

oceňo-

vaný

FVOCI

Zabezpe-

čenie

peňaž-

ných

tokov

Kurzový

rozdiel z

prepočtu

zahraničnej

prevádzky

Spolu

1. január 2022

430 819

13 719

8 464

89 778

1 167 119

17 215

7 710

-

100

1 734 924

Navýšenie

základného imania

-

Celkový komplexný

výsledok za rok po

zdanení

-

169 522

1 373

(25 625)

-

75

145 345

Transfery

-

(2 285)

2 608

-

323

Strata z predaja akcií

oceňovaných FVOCI

-

(983)

-

983

-

Zisk z predaja

hmotného majetku

-

Kurzový rozdiel

-

(107)

-

(107)

Transakcie s

vlastníkmi,

zaznamenané priamo

do vlastného imania

-

(10 390)

-

(10 390)

Dividendy

akcionárom

-

(10 534)

-

(10 534)

Premlčané dividendy

-

144

-

144

31. december 2022

430 819

13 719

8 464

87 493

1 327 769

18 588

(16 932)

-

175

1 870 095

Poznámky na stranách

50 až 239

sú neoddeliteľnou súčasťou tejto účtovnej závierky.

Konsolidovaná účtovná závierka

48

Konsolidovaný výkaz o peňažných tokoch za rok

končiaci sa 31. decembra 2023

(v tisícoch EUR)

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Pozn.

2023

2022

Peňažné toky z prevádzkových činností:

Zisk pred zdanením

342 480

212 969

Úpravy:

(Úrokové výnosy)

24

(873 935)

(436 614)

Úrokové náklady

24

357 843

100 670

Strata z predaja/precenenia finančného majetku oceňovaného

reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku

(56 663)

104 395

(Zisk) z predaja hmotného a nehmotného majetku

28

(821)

(531)

(Zisk) z precenenia emitovaných dlhových cenných papierov

68 359

(247 844)

Odpisy nehmotného majetku

15

27 868

18 793

Odpisy hmotného majetku

14

13 698

13 634

Opravné položky a podobné položky

32, 33

129 087

129 279

Podiel zisku alebo straty z investícií do spoločných podnikov

a pridružených podnikov účtovaných metódou vlastného imania

a súvisiace položky

1 166

22 511

Kurzový rozdiel z prepočtu zahraničnej prevádzky

35, 36

(1 182)

(32)

Prijaté úroky

849 470

425 360

(Zaplatené úroky)

(327 069)

(86 463)

(Uhradená)/Vrátená daň

(67 296)

(24 828)

Pokles /(Nárast) vo finančnom majetku

oceňovaného reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát

3 582

(27 005)

Pokles/(Nárast) v derivátoch

– účtovanie zabezpečenia (majetok)

168 588

(296 691)

Finančný majetok oceňovaný umorovanou hodnotou:

(Nárast)/Pokles v pohľadávkach voči ostatným bankám

(86 712)

1 669 679

(Nárast) v úveroch poskytnutých klientom

(1 069 904)

(955 511)

(Nárast)/Pokles v reálnej hodnote zabezpečených položiek

v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika (majetok)

(69 005)

129 711

(Nárast) v ostatnom majetku

(4 383)

(11 387)

(Pokles)/Nárast vo finančných záväzkoch

oceňovaných reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát

(25 013)

30 600

(Pokles)/Nárast v derivátoch

– účtovanie zabezpečenia (záväzky)

(70 497)

284 647

Finančné záväzky oceňované umorovanou hodnotou:

Nárast/(Pokles) v záväzkoch voči bankám

11 063

(2 461 623)

Nárast vo vkladoch a úveroch od klientov

643 275

1 500 942

Nárast/(Pokles) v zmenách reálnej hodnoty zabezpečených položiek

v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika (záväzky)

7 618

(22 352)

Nárast v rezervách

4 338

1 153

Nárast v ostatných záväzkoch

25 045

45 969

Čisté peňažné prostriedky z prevádzkových činností

1 000

119 431

Peňažné toky z investičných činností:

Nákup finančného majetku oceňovaného reálnou hodnotou

cez ostatné súčasti komplexného výsledku

(353 447)

(983 835)

Predaj finančného majetku oceňovaného reálnou hodnotou

cez ostatné súčasti komplexného výsledku

412 661

293 292

Splatenie finančného majetku oceňovaného reálnou hodnotou

cez ostatné súčasti komplexného výsledku

180 019

802 803

Nákup nehmotného a hmotného majetku

(27 038)

(109 002)

Predaj nehmotného a hmotného majetku

7 576

4 007

Zvýšenie základného imania

80 000

-

Investície do Monilogi, s.r.o.

-

(1 787)

Investície do VÚB Generali d.s.s., a.s.

-

(4 519)

Čisté peňažné prostriedky z investičných činností

299 771

959

Konsolidovaná účtovná závierka

49

Konsolidovaný výkaz o peňažných tokoch za rok končiaci

sa 31. decembra 2023

(v tisícoch EUR)

(pokračovanie)

Pozn.

2023

2022

Peňažné toky z finančných činností:

Príjmy z emisie dlhových cenných papierov

1 000 000

500 000

Splatenie emitovaných dlhových cenných papierov

(420 000)

(300 000)

Príjmy z úverov a pôžičiek od ostatných bánk

50 000

350 000

Splatenie úverov a pôžičiek od ostatných bánk

(108 687)

(205 294)

Splatenie záväzkov z lízingu

(6 738)

(6 853)

Vyplatené dividendy

(73 318)

(10 534)

Čisté peňažné prostriedky z finančných činností

441 257

327 319

Čistá zmena stavu peňazí a peňažných ekvivalentov

742 028

447 709

Peniaze a peňažné ekvivalenty na začiatku roka

7

3 060 496

2 612 787

Peniaze a peňažné ekvivalenty k 31. decembru

7

3 802 524

3 060 496

Poznámky na stranách

50 až 239

sú neoddeliteľnou súčasťou tejto účtovnej závierky.

Konsolidovaná účtovná závierka

50

1.

Základné informácie

1.1.

Vykazujúca spoločnosť – všeobecné informácie

Všeobecná úverová banka, a.s., („banka“ alebo „VÚB“) poskytuje retailové a komerčné bankové služby. Banka má sídlo

v Slovenskej republike na adrese Mlynské nivy 1, 829 90 Bratislava 25, a jej identifikačné číslo (IČO) je 313 20 155 a jej

daňové identifikačné číslo (DIČ) je 2020411811.

K 31. decembru 2023 mala VÚB skupina 167 obchodných miest (vrátane retailových pobočiek, firemných pobočiek

a hypotekárnych centier) po celom Slovensku (31. december 2022: 170). VÚB skupina má aj jednu pobočku

v Českej republike (31. december 2022: 1).

Konečnou materskou spoločnosťou banky je Intesa Sanpaolo S.p.A. („ISP“ alebo „materská spoločnosť“), ktorá je akciovou

spoločnosťou sídliacou v Taliansku. Konsolidovaná účtovná závierka spoločnosti je prístupná v sídle spoločnosti na adrese

Piazza San Carlo 156, 10121 Torino, Taliansko.

Členmi predstavenstva k 31. decembru 2023 sú Jozef Kausich (predseda), Gabriele Pace, Andrej Viceník, Peter Magala,

Martin Techman, Marie Kovářová a Darina Kmeťová.

Členmi dozornej rady k 31. decembru 2023 sú Ignacio Jaquotot (predseda), Elena Kohútiková (podpredsedníčka), Marco

Fabris, Luca Leoncini Bartoli, Christian Schaack, Peter Gutten, Dana Kondrótová, Andrea Fumačová a Draginja Duric.

Celkový počet zamestnancov VÚB skupiny k 31. decembru 2023 bol 3 343 (31. december 2022: 3 358). Priemerný

počet zamestnancov VÚB skupiny počas roka končiaceho sa 31. decembra 2023 bol 3 324 (31. december

2022: 3 347).

1.2.

VÚB skupina

Konsolidovaná účtovná závierka zahŕňa banku a jej dcérske spoločnosti („VÚB skupina“) a podiely v pridružených

a spoločných podnikoch. Všetky spoločnosti majú sídlo v Slovenskej republike.

	Podiel	Podiel
	december	december	Hlavná činnosť
	2023	2022
Dcérske spoločnosti
VÚB Generali d. s. s., a.s. („VÚB Generali“)	55,26 %	55,26 %	Správa dôchodkových fondov
VÚB Operating Leasing, a.s.	100 %	100 %	Operatívny lízing
Spoločné podniky
Monilogi, s.r.o.	30 %	30 %	Spracovanie hotovosti
Pridružené spoločnosti
Slovak Banking Credit Bureau, s. r. o. („SBCB“)	33,33 %	33,33 %	Správa úverových databáz

Konečnou materskou spoločnosťou skupiny VÚB je Intesa Sanpaolo S.p.A. („ISP“ alebo „materská spoločnosť“), ktorá je

akciovou spoločnosťou sídliacou v Taliansku. Konsolidovaná účtovná závierka spoločnosti je prístupná v sídle spoločnosti na

adrese Piazza San Carlo 156, 10121 Torino, Taliansko.

1.3.

Princípy vypracovania účtovnej závierky

Konsolidovaná účtovná závierka skupiny VÚB („účtovná závierka“) bola zostavená v súlade s Medzinárodnými

štandardmi finančného vykazovania („IFRS“) vydanými Výborom pre medzinárodné účtovné štandardy („IASB“) a

v súlade s interpretáciami vydanými Komisiou pre interpretáciu medzinárodného finančného výkazníctva („IFRIC“)

schválenými Komisiou Európskej únie v zmysle nariadenia Európskeho parlamentu a Rady Európskej únie a rovnako

v súlade so zákonom č. 431/2002 Z. z. o účtovníctve.

Konsolidovaná účtovná závierka

51

Účtovná závierka bola vypracovaná na princípe historických cien upravených precenením finančného majetku

a finančných záväzkov oceňovaných reálnou hodnotou cez výsledok hospodárenia, finančného majetku

oceňovaného reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku, deriváty – účtovanie zabezpečenia,

budov a pozemkov v rámci hmotného majetku oceňovaného preceňovacím modelom na reálnu hodnotu a v prípade

finančného majetku a finančných záväzkov predstavujúcich zabezpečovací nástroj pri zabezpečení reálnej hodnoty

upravených o zmeny v reálnej hodnote vzťahujúce sa na riziko, ktoré sa zabezpečuje.

Účtovná závierka bola zostavená na základe predpokladu, že VÚB skupina bude schopná pokračovať v dohľadnej

budúcnosti v nepretržitej činnosti.

1.4.

Princípy konsolidácie

(a)

Dcérske spoločnosti

Dcérske spoločnosti sú podniky kontrolované bankou. Kontrola existuje vtedy, keď má banka právomoci nad

spoločnosťou, do ktorej investuje, a je angažovaná na variabilných výnosoch zo svojho podielu v tomto subjekte,

alebo má na tieto výnosy právo a je schopná využiť svoje právomoci nad podnikom na ovplyvnenie výšky týchto

výnosov. Účtovné závierky dcérskych spoločností sú zahrnuté do konsolidovanej účtovnej závierky od momentu, keď

nad nimi banka získa kontrolu, do momentu, keď nad nimi kontrolu stratí.

Účtovná závierka banky a jej dcérskych spoločností sa zostavuje agregáciou rovnorodých položiek majetku, záväzkov,

vlastného imania, výnosov a nákladov. Vnútroskupinové zostatky, transakcie a výsledné zisky z týchto transakcií sú

eliminované v plnej výške.

Pri kúpe dcérskych spoločností skupinou VÚB bola použitá metóda nákupu. Obstarávacia cena spoločností sa rovná

reálnej hodnote poskytnutých aktív, vydaných podielových cenných papierov a existujúcich alebo prevzatých

záväzkov ku dňu kúpy vrátane nákladov priamo súvisiacich s kúpou. Získané identifikovateľné aktíva a záväzky a

podsúvahové záväzky prevzaté v podnikovej kombinácii sú ku dňu kúpy prvotne vykazované v reálnych hodnotách

bez ohľadu na výšku podielu menšinových akcionárov.

Kladný rozdiel medzi obstarávacou cenou a reálnou hodnotou podielu skupiny VÚB na identifikovateľných čistých

aktívach obstaraných spoločností je vykazovaný ako goodwill.

(b)

Pridružené spoločnosti

Pridružené spoločnosti sú podniky, v ktorých má VÚB skupina podstatný vplyv, ale nie kontrolu nad finančnými

a prevádzkovými činnosťami. Investície do pridružených podnikov sa zahŕňajú do účtovnej závierky použitím metódy

vlastného imania od momentu získania podstatného vplyvu do momentu jeho straty.

(c)

Spoločné podniky

Spoločné podniky sú spoločné dohody, pri ktorých strany, ktoré dohodu spoluovládajú, majú práva na aktíva

a povinnosti spojené so záväzkami súvisiacimi s dohodou. Spoločné podniky sa zahŕňajú do účtovnej závierky

použitím metódy vlastného imania od momentu získania spoločnej kontroly do momentu skončenia tejto kontroly.

Pri rozhodovaní o type podielu v inej účtovnej jednotke posudzuje manažment skupiny VÚB kontrolné indikátory

opísané vyššie, a to s využitím určitej miery úsudku.

Konsolidovaná účtovná závierka

52

1.5.

Funkčná mena a prezenčná mena

Zostatky v tejto účtovnej závierke sú vykázané v tisícoch EUR („€“), pokiaľ nie je uvedené inak. EUR je funkčnou

a prezentačnou menou VÚB skupiny.

Záporné hodnoty sú uvedené v zátvorkách.

1.6.

Účtovné odhady a posúdenia

Pri príprave účtovnej závierky manažment použil odhady, posúdenia a predpoklady, ktoré ovplyvnili aplikáciu

účtovných politík VÚB skupiny a vykázané sumy aktív, pasív, výnosov a nákladov. Skutočné výsledky sa môžu líšiť od

týchto odhadov.

Odhady a východiskové predpoklady sú pravidelne prehodnocované. Prehodnotenia odhadov sú vykazované

prospektívne.

1.6.1.

Posúdenia

Informácie o posúdeniach v uplatnených účtovných politikách, ktoré majú významný vplyv na sumy vykázané

v účtovnej závierke, sú uvedené v nasledujúcich poznámkach. Najvýznamnejšie posúdenia sa týkajú zatriedenia

finančných nástrojov.

–

Zatriedenie finančných nástrojov: posúdenie obchodného modelu, v rámci ktorého je majetok držaný, a

posúdenie, či zmluvné podmienky sú výhradne splátkami istiny a úrokov (Solely Payments of Principal and Interest,

„SPPI“) z nesplatenej sumy istiny (pozn. 3.4.2).

–

Stanovenie kritérií na určenie toho, či sa úverové riziko finančných nástrojov od prvotného vykázania výrazne

zvýšilo, určenie metód na začlenenie výhľadových informácií do merania očakávaných úverových strát (Expected

Credit Loss, „ECL“), výber a schválenie modelov používaných na meranie ECL (pozn. 4.1.2).

–

Oceňovanie záväzkov z lízingu (pozn. 11.5) a práva používania (pozn. 14).

Aplikácia Medzinárodného štandardu finančného výkazníctva 16 Lízingy („IFRS 16“) vyžaduje, aby VÚB skupina

vykonala úsudky, ktoré majú vplyv na ocenenie záväzkov z lízingu a ocenenie práva používania (pozn. 3.16). Patrí

medzi ne: určenie zmlúv, ktoré spadajú pod pôsobnosť štandardu IFRS 16, určenie doby, na ktorú sa predmet lízingu

bude využívať, a určenie úrokovej miery použitej na diskontovanie budúcich peňažných tokov.

Pri posúdení doby lízingu sa berie do úvahy nielen nevypovedateľné obdobie a zmluvné obdobie, ale posudzujú sa

aj opcie na predĺženie lízingov, ak VÚB skupina plánuje, že takéto opcie uplatní, a opcie na ukončenie lízingov, ak

VÚB skupina plánuje, že takéto opcie neuplatní. Stanovená doba lízingu sa použije aj ako ekonomická doba práva

používania, na ktorú sa bude dané právo odpisovať.

V prípade prenájmu pobočiek a kancelárskych priestorov VÚB skupina usúdila, že existuje množstvo scenárov, ktoré

môžu VÚB skupiny viesť k neuplatneniu opcie na predĺženie lízingu. Preto podmienka IFRS 16, že banka si je

primerane istá, že uplatní opciu na predĺženie, nie je splnená. Doba pokrytá potenciálnym uplatnením opcie na

predĺženie lízingu bola vyňatá z doby lízingu.

V prípade lízingu pobočiek a kancelárskych priestorov na dobu neurčitú banka vo všeobecnosti odhaduje dobu

prenájmu na päť rokov. Banka monitoruje tieto predpoklady a na základe praxe v odvetví a vývoja účtovných

interpretácií vo vzťahu k odhadu doby prenájmu vykoná prípadné úpravy.

Súčasná hodnota lízingovej splátky sa určuje v dobe podpisu alebo zmeny lízingovej zmluvy pomocou bezrizikovej

diskontnej sadzby platnej pre menu nájomnej zmluvy a pre podobný tenor, pričom je korigovaná priemerným tzv.

credit spread subjektov s ratingom podobným ratingu VÚB skupiny, pozorovaným v období, keď sa začína alebo

upravuje nájomná zmluva.

Konsolidovaná účtovná závierka

53

1.6.2.

Predpoklady a neistota v odhadoch

Odhady sú používané, nie však výlučne, pre: reálnu hodnotu finančných nástrojov, reálnu hodnotu budov a

pozemkov podľa preceňovacieho modelu, opravné položky pri pohľadávkach voči ostatným bankám a úveroch

poskytnutých klientom a opravné položky vzťahujúce sa na finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou cez

ostatné súčasti komplexného výsledku, rezervy na podsúvahu, dobu životnosti a zostatkovú hodnotu hmotného a

nehmotného majetku, opravné položky hmotného a nehmotného majetku, oceňovanie záväzkov z lízingu a práva

používania, záväzky z odmien zamestnancom, rezervy na súdne spory a odložené daňové pohľadávky.

Informácie o predpokladoch a neistotách v odhadoch, pri ktorých je významné riziko, že budú viesť k materiálnym

úpravám, sú uvedené v nasledujúcich poznámkach.

–

Určenie reálnej hodnoty finančných nástrojov s významnými nepozorovateľnými vstupmi (pozn. 5). Ak reálna

hodnota finančného majetku a finančných záväzkov vykázaná vo výkaze o finančnej pozícii nemôže byť odvodená

z aktívneho trhu, je stanovená použitím rôznych oceňovacích techník, ktoré zahŕňajú aj matematické modely.

Vstupy do týchto modelov sú prevzaté z pozorovateľných trhov, ak je to možné, ale ak to možné nie je, istá miera

posúdenia je vyžadovaná pri stanovení reálnej hodnoty. Posúdenia zahŕňajú zváženie likvidity a modelových

vstupov ako korelácia a volatilita pre dlhodobé finančné nástroje.

–

Znehodnotenie finančných nástrojov: určenie vstupov do modelu na meranie očakávanej úverovej straty (ECL)

vrátane začlenenia výhľadových informácií (pozn. 4.1.2).

VÚB skupina posudzuje svoje úvery a pôžičky ku každému dňu vykazovania, aby vyhodnotila, či má zaúčtovať

individuálne posudzované opravné položky vo výkaze ziskov a strát. Posúdenie manažmentu je vyžadované najmä

pri odhade sumy a načasovania budúcich peňažných tokov, keď sa stanovuje výška požadovaných opravných

položiek. Takéto odhady sú založené na predpokladoch o viacerých faktoroch a skutočné výsledky sa môžu líšiť, čo

sa prejaví v budúcich zmenách individuálne posudzovaných opravných položiek.

–

Vykazovanie a oceňovanie rezerv na súdne spory: kľúčové predpoklady o pravdepodobnosti a rozsahu úbytku

zdrojov.

–

Vykazovanie odložených daňových pohľadávok: dostupnosť budúceho zdaniteľného príjmu, voči ktorému môže

byť budúca daňová pohľadávka použitá.

–

Testovanie znehodnotenia pre peňazotvorné jednotky vrátane goodwill: kľúčové predpoklady o vymáhateľných

sumách.

Konsolidovaná účtovná závierka

54

2.

Zmeny v účtovných politikách

Viacero nových štandardov a zmeny a doplnenia k štandardom vstúpili do platnosti od 1. januára 2023, ale tieto

nemali významný vplyv na účtovnú závierku VÚB skupiny.

Okrem nižšie uvedených zmien VÚB skupina konzistentne uplatňovala účtovné politiky opísané v poznámke 3 na

všetky obdobia prezentované v účtovnej závierke.

2.1.

Vydané štandardy a interpretácie vzťahujúce sa na operácie VÚB skupiny, ktoré nadobudli účinnosť pre

bežný rok

IAS 1 Prezentácia účtovnej závierky a IFRS metodické usmernenie 2: Zverejňovanie účtovných zásad (dodatok)

Skupina od 1. januára 2023 prijala Zverejnenia účtovných metód a účtovných zásad (dodatok k IAS 1 a IFRS

metodické usmernenie 2). Hoci novely neviedli k žiadnym zmenám v samotných účtovných zásadách, mali vplyv na

informácie o účtovných zásadách zverejnené v účtovnej závierke.

Novely vyžadujú zverejnenie „materiálnych“, a nie „významných“ účtovných zásad. Poskytujú tiež návod na

uplatňovanie významnosti pri zverejňovaní účtovných zásad a pomáhajú účtovným jednotkám poskytnúť užitočné

informácie o účtovných zásadách špecifických pre účtovnú jednotku, ktoré používatelia potrebujú na pochopenie

iných informácií v účtovnej závierke.

Manažment preveril účtovné zásady a aktualizoval informácie uvedené v Poznámke 3 Významné účtovné zásady

(2022: Významné účtovné zásady) v určitých prípadoch v súlade s dodatkami.

IAS 12 Dane z príjmov: Odložená daň súvisiaca s majetkom a záväzkami vyplývajúcimi z jednej transakcie (dodatok)

Skupina prijala od 1. januára 2023 odloženú daň súvisiacu s majetkom a záväzkami vyplývajúcimi z jednej transakcie

(dodatok k IAS 12). Novely zužujú rozsah výnimky z prvotného vykazovania tak, aby sa vylúčili transakcie, pri ktorých

vznikajú rovnaké a kompenzujúce dočasné rozdiely, napr. nájomných zmlúv. V prípade lízingu sa od účtovnej

jednotky vyžaduje, aby vykázala súvisiace odložené daňové pohľadávky a záväzky od začiatku najskoršieho

prezentovaného porovnateľného obdobia s akýmkoľvek kumulatívnym účinkom vykázaným ako úprava

nerozdeleného zisku alebo iných zložiek vlastného imania k tomuto dátumu. Na všetky ostatné transakcie účtovná

jednotka aplikuje zmeny a doplnenia na transakcie, ktoré sa vyskytnú na začiatku najskoršieho prezentovaného

obdobia alebo po ňom.

Skupina v minulosti účtovala o odloženej dani z lízingu pomocou „integrálne prepojeného“ prístupu, výsledkom

čoho je podobný výsledok ako podľa noviel, s tým rozdielom, že odložená daňová pohľadávka alebo záväzok boli

vykázané v čistých hodnotách. Po novelizácii VÚB skupina vykázala samostatnú odloženú daňovú pohľadávku vo

vzťahu k svojim záväzkom z prenájmu a odložený daňový záväzok v súvislosti s majetkom z práva na užívanie.

Nemalo to však žiadny vplyv na výkaz o finančnej situácii, pretože zostatky spĺňajú podmienky na započítanie podľa

odseku 74 IAS 12. Zmeny tiež nemali žiadny vplyv na počiatočný nerozdelený zisk k 1. 1. 2022. Kľúčový vplyv na

VÚB skupinu súvisí so zverejnením vykázaných odložených daňových pohľadávok a záväzkov (pozri pozn. 17).

Nasledujúce nové a novelizované štandardy, ktoré musí skupina VÚB uplatňovať, nemajú významný vplyv na

konsolidovanú účtovnú závierku skupiny:

–

IFRS 17: Poistné zmluvy,

–

Definícia účtovných odhadov – novela IAS 8,

–

Medzinárodná daňová reforma – modelové pravidlá druhého piliera – novela IAS 12.

2.2.

Vydané štandardy a interpretácie vzťahujúce sa na operácie VÚB skupiny, ktoré zatiaľ nenadobudli účinnosť

Viaceré nové štandardy a zmeny a doplnenia štandardov ešte nenadobudli účinnosť alebo ich Európska únia ešte

neprijala. Predčasná aplikácia je povolená, avšak VÚB skupina pri zostavovaní tejto konsolidovanej účtovnej závierky

nové a novelizované štandardy predčasne neaplikovala. Skupina VÚB má v úmysle prijať tieto štandardy, keď

nadobudnú účinnosť.

Konsolidovaná účtovná závierka

55

IFRS 16 Lízing: Záväzky z lízingu pri predaji a spätnom lízingu (zmeny a doplnenia)

Dodatky sú účinné pre ročné účtovné obdobia začínajúce sa 1. januára 2024 alebo neskôr, pričom je povolená skoršia

aplikácia.

Výbor pre interpretácie IFRS pôvodne dospel k záveru, že je nepravdepodobné, aby sa majetok z práva na užívanie

a záväzok z lízingu oceňovali nulovou hodnotou. IFRS 16 vyžaduje, aby predávajúci – nájomca odhadol variabilné

lízingové platby, ktoré očakáva počas doby lízingu. Výbor však odporučil, aby Rada pre medzinárodné účtovné

štandardy zvážila zmenu a doplnenie IFRS 16 s cieľom riešiť následné účtovanie.

Zmeny a doplnenia potvrdzujú nasledujúce skutočnosti:

–

pri prvotnom vykázaní predávajúci – nájomca zahrnie variabilné lízingové platby, keď oceňuje záväzok z lízingu

vyplývajúci z transakcie spätného lízingu,

–

po prvotnom vykázaní predávajúci – nájomca uplatňuje všeobecné požiadavky na následné účtovanie lízingového

záväzku tak, že nevykazuje žiadny zisk alebo stratu súvisiacu s právom na užívanie, ktoré si ponecháva.

Predávajúci – nájomca môže prijať rôzne prístupy, ktoré spĺňajú nové požiadavky na následné oceňovanie.

Podľa IAS 8 Účtovné zásady, zmeny v účtovných odhadoch a chyby bude musieť predávajúci – nájomca uplatniť

zmeny a doplnenia retrospektívne na transakcie spätného lízingu, ktoré boli uzavreté alebo po dátume prvotného

uplatnenia IFRS 16. To znamená, že bude musieť identifikovať a opätovne preskúmať transakcie predaja a spätného

prenájmu uzavreté od implementácie IFRS 16 v roku 2019 a potenciálne prepracovať tie, ktoré obsahovali variabilné

lízingové platby.

Skupina VÚB uzatvára zmluvy o predaji a spätnom prenájme, ale zvyčajne je schopná spoľahlivo oceniť majetok

z práva na užívanie a záväzky z prenájmu. Skupina VÚB preto očakáva, že štandard pri prvotnej aplikácii nebude

mať významný vplyv na účtovnú závierku skupiny VÚB.

Neočakáva sa, že nasledujúce nové a novelizované štandardy budú mať významný vplyv na konsolidovanú účtovnú

závierku skupiny VÚB:

–

Klasifikácia záväzkov ako krátkodobé alebo dlhodobé (novely IAS 1),

–

Dohody o financovaní dodávateľov (novely IAS 7 a IFRS 7),

–

Nedostatok zameniteľnosti (novela IAS 21),

–

Predaj alebo vklad majetku medzi investorom a jeho pridruženým alebo spoločným podnikom (novela IFRS 10

Konsolidovaná účtovná závierka a IAS 28 Investície do pridružených a spoločných podnikov).

Konsolidovaná účtovná závierka

56

2.3.

Zmeny v prezentácii

VÚB skupina počas druhého štvrťroku 2023 prehodnotila spôsob sledovania a vykazovania portfólií svojich úverových

pohľadávok voči klientom iných než bankám. Nové sledovanie

a vykazovanie rozdeľuje klientov na tieto hlavné

portfóliá, podľa právnej formy a veľkosti klienta:

Korporátni klienti, Retailoví klienti, Verejná správa

. Korporátni

klienti sa ďalej členia na

Finančné korporácie a Nefinančné korporácie

.

Tieto jednotlivé portfóliá z hľadiska právnej formy a veľkosti sa následne sledujú podľa typu produktov v každom

z nich, ktorými sú tieto hlavné produktové kategórie:

Úvery (iné ako hypotekárne), Hypotekárne úvery, Prečerpania

na bežných účtoch, Kreditné karty, Faktoring, Lízing, Dlhové cenné papiere

.

Toto nové rozdelenie portfólií nahrádza pôvodný pohľad, ktorý bol nasledovný a bol kombináciou veľkosti a

produktov:

Retailoví klienti: Malí podnikatelia, Spotrebné úvery, Hypotekárne úvery, Kreditné karty, Prečerpania, Spoločenstvá

vlastníkov bytov, Lízing; Korporátni klienti: Veľkí korporátni klienti s obratom nad 500 miliónov EUR, Veľkí korporátni

klienti s obratom do 500 miliónov EUR, Malé a stredné podniky („SME“), Nebankové finančné inštitúcie, Spoločnosti

verejného sektora, „Slotting“ modely (pre špecializované podniky, t. j. „Special Purpose Vehicles“ alebo „SPV“ a

developerské spoločnosti, t. j. „Real Estate Development“ alebo „RED“); Banky, Samosprávy, Vláda a verejný sektor.

Zmeny sa týkajú nasledovných tabuliek a kapitol účtovnej závierky, kde popri stavoch položiek za aktuálne obdobie

a porovnateľné obdobie vykázaných už podľa novej metodiky zároveň uvádzame stav položiek v porovnateľnom

období podľa pôvodnej metodiky:

–

Úverové portfólio banky na individuálne a portfóliovo posudzované,

pozn.

4.1.2. Opravné položky

,

–

Úverové portfólio banky v zmysle klasifikačných kategórií,

pozn.

4.1.3. Zatriedenie neštandardných úverov

,

Úverové portfólio z hľadiska omeškania platieb

pozn.

4.1.3. Zatriedenie neštandardných úverov

,

–

Trojetapový prístup vychádzajúci zo zmien úverovej kvality podľa triedy majetku pre všetok finančný majetok

vystavený úverovému riziku

, pozn.

4.1.3. Zatriedenie neštandardných úverov

,

–

Trojetapový prístup vychádzajúci zo zmien úverovej kvality podľa počtu dní po splatnosti pre všetok finančný

majetok vystavený úverovému riziku

, pozn.

4.1.3. Zatriedenie neštandardných úverov

,

–

Forbearance politika

, pozn.

4.1.4.. Úvery s upravenými zmluvnými podmienkami a politika úverov s odloženou

splatnosťou („forbearance“),

–

Koncentrácia úverového rizika podľa geografického členenia,

pozn.

4.1.8. Koncentrácia úverového rizika

,

–

Analýza pozícií na základe účtovnej hodnoty podľa sektorov,

pozn.

4.1.8. Koncentrácia úverového rizika

,

–

Kvalita úverového portfólia z hľadiska interných ratingov

, pozn.

4.1.9. Interné a externé ratingy

,

–

Citlivosť výpočtu ECL pri poklese a náraste PD parametra o 10 %,

pozn.

4.1.10. Analýza citlivosti opravných

položiek

,

–

Úvery poskytnuté klientom

, pozn.

11.2.Úvery poskytnuté klientom

.

Konsolidovaná účtovná závierka

57

3.

Významné účtovné politiky

3.1.

Prepočet cudzej meny

Transakcie v cudzích menách sa prepočítavajú na eurá oficiálnym spotovým výmenným kurzom Európskej centrálnej

banky („ECB“) v deň uskutočnenia transakcie.

Peňažný majetok a záväzky denominované v cudzej mene sa prepočítavajú na eurá oficiálnym spotovým výmenným

kurzom ECB platným ku dňu zostavenia účtovnej závierky. Kurzové zisky alebo straty z peňažných položiek vznikajú

ako rozdiel medzi umorovanou hodnotou vo funkčnej mene na začiatku roka upravenou o efektívne úroky a platby

počas roka a umorovanou hodnotou v cudzej mene prepočítanou spotovým výmenným kurzom platným na konci

roka.

Nepeňažný majetok a záväzky, ktoré sú oceňované reálnou hodnotou v cudzej mene, sa prepočítavajú na eurá

oficiálnym spotovým výmenným kurzom ECB platným ku dňu, keď sa určuje reálna hodnota. Nepeňažné položky,

ktoré sú oceňované v historických cenách v cudzej mene, sa prepočítavajú použitím oficiálneho spotového

výmenného kurzu ECB platného v deň transakcie.

Kurzové zisky alebo straty vznikajú ako rozdiel medzi zmluvným výmenným kurzom transakcie a oficiálnym spotovým

výmenným kurzom ECB platným ku dňu transakcie. Kurzové zisky alebo straty sú zahrnuté v položke „Čistý

zisk/(strata) z finančných operácií“, rovnako ako aj zisky alebo straty vyplývajúce z pohybu výmenných kurzov po dni

transakcie.

Kurzové rozdiely vznikajúce pri prepočte cudzej meny sú všeobecne vykazované vo výsledku hospodárenia. Kurzové

rozdiely vznikajúce pri prepočte cudzej meny z nasledujúcich položiek sú vykázané v ostatných súčastiach

komplexného výsledku („OCI“):

–

kvalifikované zabezpečenia peňažných tokov do tej miery, do akej je zabezpečenie efektívne; a

–

investície do majetkových cenných papierov, v súvislosti s ktorými sa uskutočnila voľba v súvislosti

s prezentovaním následných zmien ich reálnej hodnoty v OCI.

3.2.

Zahraničné prevádzky

Účtovná závierka zahŕňa aj zahraničné prevádzky pôsobiace na území Českej republiky. Majetok a záväzky týchto

prevádzok sú prepočítané na eurá spotovým výmenným kurzom platným ku dňu zostavenia účtovnej závierky.

Výnosy a náklady zahraničných prevádzok sú prepočítané na eurá kurzom približujúcim sa menovým kurzom platným

v deň uskutočnenia transakcií.

Rozdiely v cudzej mene vznikajúce pri týchto prepočtoch sa vykazujú v Ostatných súčastiach komplexného výsledku

a akumulujú sa v rezerve z prepočtu cudzej meny (rezerva na „prepočet zahraničnej prevádzky“).

3.3.

Peniaze a peňažné ekvivalenty

„Peniaze a peňažné ekvivalenty“ obsahujú pokladničnú hotovosť, zostatky v centrálnych bankách vrátane povinných

minimálnych rezerv a vysokolikvidný finančný majetok s pôvodnou dobou splatnosti tri mesiace alebo menej od

dátumu nadobudnutia, ktoré nie sú predmetom významného rizika zmien reálnej hodnoty a sú používané skupinou

VÚB na riadenie krátkodobých záväzkov.

„Peniaze a peňažné ekvivalenty“ sú vedené v umorovanej hodnote vo výkaze o finančnej situácii (pozn. 7).

3.4.

Finančný majetok a finančné záväzky

3.4.1.

Vykázanie a prvotné oceňovanie

VÚB skupina prvotne vykazuje úvery a preddavky (napr. „Pohľadávky voči ostatným bankám“, „Úvery poskytnuté

klientom“), vklady (napr. „Záväzky voči bankám“, „Vklady a úvery od klientov“), vydané dlhové cenné papiere

a podriadené dlhy v deň, keď vzniknú. Všetky ostatné finančné nástroje (vrátane štandardných nákupov a predajov

finančného majetku) sa vykazujú v deň uzavretia obchodu, ktorým je deň, keď sa VÚB skupina stane zmluvnou

stranou príslušného finančného nástroja.

Finančný majetok alebo finančné záväzky sa vykazujú prvotne v reálnej hodnote plus pre položky, ktoré nie sú

oceňované reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát, transakčné náklady, ktoré sú priamo priraditeľné k jeho

nákupu alebo vydaniu.

Konsolidovaná účtovná závierka

58

3.4.2.

Klasifikácia

Pri prvotnom vykázaní je finančný majetok klasifikovaný ako oceňovaný:

–

umorovanou hodnotou (amortised cost, „AC“) (pozn. 3.20),

–

reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku (fair value through other comprehensive income,

„FVOCI“) alebo

–

reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát (fair value through profit or loss, „FVTPL“).

Finančný majetok je oceňovaný AC, ak spĺňa obe z nasledujúcich podmienok a nie je určený ako FVTPL:

–

majetok je držaný v rámci biznis modelu, ktorého cieľom je držať majetok na účel získania zmluvných peňažných

tokov; a

–

zmluvné podmienky finančného majetku stanovujú konkrétne dátumy peňažných tokov, ktoré sú SPPI.

Dlhové cenné papiere sú oceňované FVOCI, len ak spĺňajú obe z nasledujúcich podmienok a nie sú určené ako FVTPL:

–

majetok je držaný v rámci biznis modelu, ktorého cieľom je držať majetok na účel získania zmluvných peňažných

tokov, ako aj predať finančný majetok; a

–

zmluvné podmienky finančného majetku stanovujú konkrétne dátumy peňažných tokov, ktoré sú SPPI.

Pri prvotnom vykázaní majetkových cenných papierov, ktoré nie sú držané na obchodovanie, sa VÚB skupina môže

neodvolateľne rozhodnúť prezentovať následné zmeny ich reálnej hodnoty v OCI (pozn. 3.6.2). Táto voľba sa

uskutočňuje samostatne pre každú investíciu.

Všetok ostatný finančný majetok je klasifikovaný ako oceňovaný FVTPL.

Okrem toho, pri prvotnom vykázaní sa VÚB skupina môže neodvolateľne rozhodnúť oceňovať finančný majetok,

ktorý by inak spĺňal požiadavky na oceňovanie AC alebo FVOCI, FVTPL, ak tak eliminuje alebo významne zníži

účtovaný nesúlad, ktorý by inak vznikol (pozn. 3.4.7).

Posúdenie obchodného modelu

VÚB skupina využíva nasledujúce obchodné modely:

–

držané na inkasovanie,

–

držané na inkasovanie a predaj,

–

držané na obchodovanie/ostatné.

VÚB skupina posudzuje cieľ obchodného modelu, v ktorom je majetok držaný, na portfóliovej úrovni, pretože to

najlepšie reflektuje spôsob, akým je riadený obchod a informácie sú poskytované manažmentu. Do posúdenia

vstupujú nasledujúce informácie:

–

Stanovené politiky a ciele pre portfólio a fungovanie týchto politík v praxi. Konkrétne, či sa stratégia manažmentu

zameriava na získanie výnosov zo zmluvných úrokov, udržiavanie konkrétneho profilu úrokových sadzieb,

prispôsobenie doby trvania finančného majetku k trvaniu záväzkov, ktoré tento majetok financujú, alebo na

realizáciu peňažných tokov prostredníctvom predaja majetku;

–

Ako sa vyhodnocuje výkonnosť portfólia a vykazuje sa manažmentu banky;

–

Riziká, ktoré ovplyvňujú výkonnosť obchodného modelu (a finančného majetku držaného v rámci obchodného

modelu), a stratégia riadenia týchto rizík;

–

Ako sú odmeňovaní manažéri zodpovední za riadenie obchodných modelov (napr. či sú odmeny založené na

reálnej hodnote spravovaného majetku, alebo na získaných zmluvných peňažných tokoch); a

–

Frekvencia, objem a načasovanie predaja v predchádzajúcich obdobiach, dôvody takéhoto predaja a očakávania

týkajúce sa budúcej predajnej činnosti. Informácie o predajnej činnosti sa však neposudzujú izolovane, ale ako

súčasť celkového hodnotenia toho, ako sa dosiahne stanovený cieľ VÚB skupiny pre správu finančného majetku

a ako sa realizujú peňažné toky.

Finančný majetok, držaný na obchodovanie alebo spravovaný a jeho výkonnosť je vyhodnocovaná na základe reálnej

hodnoty, sa oceňuje FVTPL, pretože nie je ani držaný na účel získania zmluvných peňažných tokov, ani držaný na

účel získania zmluvných peňažných tokov a zároveň na predaj finančného majetku.

Konsolidovaná účtovná závierka

59

Posúdenie, či zmluvné peňažné toky sú SPPI

Na účely tohto posúdenia je „istina“ definovaná ako reálna hodnota finančného majetku pri prvotnom vykázaní.

„Úrok“ je definovaný ako protihodnota za časovú hodnotu peňazí a za úverové riziko spojené s nesplatenou istinou

počas konkrétneho časového obdobia a pre ostatné základné riziká a náklady spojené s poskytovaním pôžičiek (napr.

riziko likvidity a administratívne náklady), ako aj ziskové rozpätie.

Pri posudzovaní, či sú zmluvné peňažné toky SPPI, VÚB skupina berie do úvahy zmluvné podmienky nástroja. Zahŕňa

to posúdenie, či finančný majetok obsahuje zmluvnú podmienku, ktorá by mohla zmeniť načasovanie alebo výšku

zmluvných peňažných tokov tak, aby nespĺňala túto podmienku. Pri posúdení VÚB skupina berie do úvahy:

–

prípadné udalosti, ktoré by zmenili výšku a načasovanie peňažných tokov;

–

vlastnosti pákového efektu;

–

podmienky predčasného splatenia a predĺženia splatnosti;

–

podmienky, ktoré obmedzujú nároky VÚB skupiny na peňažné toky z konkrétneho majetku (napr. bezregresné

pôžičky); a

–

vlastnosti, ktoré modifikujú zohľadnenie časovej hodnoty peňazí (napr. pravidelné refixácie úrokových sadzieb).

VÚB skupina drží portfólio dlhodobých úverov s pevnou úrokovou sadzbou, pre ktoré má VÚB skupina možnosť

navrhnúť refixáciu úrokovej sadzby v pravidelných termínoch. Toto právo je obmedzené na trhovú sadzbu v čase

refixácie. Dlžníci majú možnosť buď prijať revidovanú sadzbu, alebo splatiť pôžičku v nominálnej hodnote bez

sankcie. VÚB skupina vyhodnotila, že zmluvné peňažné toky z týchto úverov sú SPPI, pretože opciou sa mení úroková

miera spôsobom, ktorý zohľadňuje časovú hodnotu peňazí, úverové riziko, ďalšie základné riziká spojené

s poskytovaním pôžičiek a náklady spojené s nesplatenou istinou.

VÚB skupina klasifikuje finančné záväzky, iné ako finančné záruky a úverové prísľuby, ako oceňované umorovanou

hodnotou alebo FVTPL.

Reklasifikácie

Finančný majetok sa nereklasifikuje následne po jeho prvotnom vykázaní, s výnimkou obdobia nasledujúcom po tom,

ako VÚB skupina zmení svoj obchodný model pre správu finančného majetku. Finančné záväzky sa nikdy

nereklasifikujú.

3.4.3.

Následné oceňovanie

Po prvotnom vykázaní VÚB skupina oceňuje finančný majetok a finančné záväzky v súlade s klasifikáciou reálnou

hodnotou cez výkaz ziskov a strát (pozn. 3.5), reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku (pozn.

3.6) alebo umorovanou hodnotou (pozn. 3.7).

3.4.4.

Ukončenie vykazovania

Ukončenie vykazovania z dôvodu podstatnej úpravy podmienok

VÚB skupina ukončí vykazovanie finančného majetku, ako je úver poskytnutý klientovi, ak sa opätovne prerokované

podmienky upravia v takej miere, že v podstate vznikne nový úver, s rozdielom vykázaným ako zisk alebo strata

z ukončenia vykazovania do výšky, ku ktorej nebola zatiaľ vytvorená opravná položka. Pri posudzovaní, či je alebo

nie je možné ukončiť vykazovanie úveru poskytnutého klientovi, VÚB skupina okrem iného berie do úvahy faktory,

ako je zmena meny úveru, zavedenie črty vlastného imania, zmena protistrany či úprava, ktorá by spôsobila, že

nástroj by už viac nespĺňal kritérium SPPI.

Ak sa existujúci finančný záväzok nahradí iným od toho istého veriteľa za podstatne odlišných podmienok alebo ak

sa podmienky existujúceho záväzku podstatne zmenia, takáto výmena alebo zmena sa považuje za ukončenie

pôvodného záväzku a vykázanie nového záväzku. Rozdiel medzi účtovnou hodnotou pôvodného finančného

záväzku a zaplatenou protihodnotou sa vykazuje vo výkaze ziskov a strát.

Konsolidovaná účtovná závierka

60

Ukončenie vykazovania z iných dôvodov ako podstatná úprava podmienok

VÚB skupina ukončí vykazovanie finančného majetku, keď vyprší zmluvné právo na peňažné toky z finančného

majetku alebo banka prevedie práva na získanie zmluvných peňažných tokov pri transakcii, v rámci ktorej sa prevedú

v podstate všetky riziká a výhody plynúce z vlastníctva finančného majetku alebo v rámci ktorej VÚB skupina

neprevedie finančný majetok, ale ani si neponechá v podstate všetky riziká a výhody plynúce z vlastníctva

finančného majetku a nezachová si ani kontrolu nad finančným majetkom.

Pri ukončení vykazovania finančného majetku je rozdiel medzi účtovnou hodnotou majetku (alebo účtovnou

hodnotou pridelenou odúčtovanej časti majetku) a sumou (i) prijatej protihodnoty (vrátane každého nového

získaného majetku mínus akýkoľvek nový záväzok) a (ii) kumulatívnych ziskov alebo strát, ktoré boli vykázané v OCI,

vykázaný vo výkaze ziskov a strát.

Kumulatívny zisk alebo strata vykázaná v OCI v súvislosti s majetkovými cennými papiermi oceňovanými FVOCI sa

nevykazuje vo výkaze ziskov a strát pri ukončení vykazovania takýchto cenných papierov, ako je vysvetlené vyššie.

Akýkoľvek podiel na prevedenom finančnom majetku, ktorý spĺňa podmienky na ukončenie vykazovania a ktorý

VÚB skupina vytvára alebo získa, sa vykazuje ako samostatný majetok alebo záväzok.

VÚB skupina uzatvára transakcie, ktorými prevádza majetok vykázaný vo výkaze o finančnej situácii, ale ponecháva

si všetky alebo v podstate všetky riziká a výhody plynúce z prevedeného majetku alebo jeho časti. V takýchto

prípadoch sa prevedený majetok neodúčtuje. Príkladom takýchto transakcií sú pôžičky cenných papierov a

transakcie predaja a spätného odkúpenia (pozn. 3.8).

Pri transakciách, pri ktorých si VÚB skupina neponechá, ale ani neprevedie všetky riziká a výhody plynúce

z vlastníctva finančného majetku, ale ponechá si kontrolu nad majetkom, VÚB skupina naďalej vykazuje majetok

v rozsahu jej pokračujúcej zainteresovanosti, ktorá je určená rozsahom, v akom je vystavená zmenám v hodnote

prevedeného majetku.

VÚB skupina ukončí vykazovanie finančného záväzku v prípade, že sú jeho zmluvné záväzky splnené alebo zrušené,

alebo keď vyprší ich platnosť.

3.4.5.

Modifikácie

Ak sa podmienky pre finančný majetok menia, VÚB skupina posudzuje, či sa významne menia peňažné toky súvisiace

s modifikovaným majetkom.

Ak sú peňažné toky významne odlišné, zmluvné práva čerpať tieto peňažné toky, plynúce z pôvodného finančného

majetku, sú považované za neplatné. V tom prípade je finančný majetok odúčtovaný (pozri vyššie Odúčtovanie

finančného nástroja kvôli iným ako podstatným zmenám v zmluvných podmienkach) a je zaúčtovaný nový finančný

majetok v reálnej hodnote vrátane akýchkoľvek transakčných nákladov. Akékoľvek poplatky získané ako súčasť

modifikácie sú účtované takto:

–

poplatky, ktoré sú brané do úvahy pri určovaní reálnej hodnoty nového majetku, a poplatky, ktoré predstavujú

úhradu predpokladaných transakčných nákladov, sú zahrnuté do počiatočného ocenenia majetku;

–

ostatné poplatky sú zahrnuté do výsledku hospodárenia ako zisky alebo straty pri odúčtovaní.

Ak sa peňažné toky dlžníka menia v dôsledku jeho finančných problémov, cieľom modifikácie je vtedy zvyčajne radšej

v maximálnej miere uhradiť pôvodné zmluvné požiadavky, skôr ako vytvoriť nový majetok s významne zmenenými

zmluvnými podmienkami. Ak VÚB skupina plánuje modifikovať finančný majetok spôsobom, ktorý bude viesť

k odpusteniu peňažných tokov, prvotne zvažuje, či môže byť časť majetku odpísaná pred uskutočnením modifikácie

(pozri nižšie politika odpisovania, pozn. 4.1.5). Tento prístup má vplyv na výsledok kvantitatívneho hodnotenia a

v tomto prípade znamená, že kritériá pre odúčtovanie nie sú splnené.

Ak modifikácia finančného majetku oceneného v umorovanej hodnote alebo cez ostatné súčasti komplexného

výsledku nemá za následok odúčtovanie finančného majetku, VÚB skupina najprv prepočíta hrubú účtovnú hodnotu

finančného majetku použitím pôvodnej efektívnej úrokovej miery a účtuje výslednú zmenu ako zisk alebo stratu

z modifikácie do výsledku hospodárenia vykázanú v riadku „Opravné položky“. Pre variabilnú sadzbu, ako aj pre

fixnú sadzbu finančného majetku, pri ktorom sa očakáva opätovné nastavenie na trhové podmienky, je pôvodná

efektívna úroková miera použitá na výpočet zisku alebo straty z modifikácie upravená tak, aby zohľadňovala súčasné

trhové podmienky v čase modifikácie. Dochádza teda k zmene efektívnej úrokovej sadzby. Akékoľvek vzniknuté

poplatky a náklady a poplatky prijaté ako súčasť modifikácie upravujú hrubú účtovnú hodnotu modifikovaného

finančného majetku a sú umorovované počas zostávajúceho obdobia modifikovaného finančného majetku.

Konsolidovaná účtovná závierka

61

Ak je takáto modifikácia vykonaná kvôli finančným ťažkostiam dlžníka (pozn. 4.1.2), zisk alebo strata je vykázaná

spoločne s opravnými položkami.

3.4.6.

Vzájomné započítavanie

Finančný majetok a finančné záväzky sa vzájomne započítavajú a vo výkaze o finančnej situácii sa vykazuje čistá

hodnota vtedy a len vtedy, keď má VÚB skupina aktuálne zo zákona vykonateľné právo vzájomne započítať tieto

hodnoty a má v úmysle ich aj vysporiadať v čistej hodnote alebo realizovať majetok a vyrovnať záväzok súbežne.

Výnosy a náklady sa vykazujú v čistej hodnote iba vtedy, ak to povoľuje IFRS, alebo v prípade ziskov a strát

vznikajúcich zo skupiny podobných transakcií, ako sú finančné operácie skupiny VÚB.

3.4.7.

Oceňovanie reálnou hodnotou

„Reálna hodnota“ je cena, ktorá by bola prijatá za predaj majetku alebo zaplatená za prevod záväzku pri riadnej

transakcii medzi účastníkmi trhu k dátumu ocenenia na hlavnom trhu, alebo ak taký trh neexistuje, na

najvýhodnejšom trhu, na ktorý má VÚB skupina prístup k tomuto dátumu. Reálna hodnota záväzku odráža riziko

jeho nesplatenia.

Ak je k dispozícii, VÚB skupina určuje reálnu hodnotu nástroja pomocou kótovanej ceny na aktívnom trhu daného

nástroja. Trh sa považuje za „aktívny“, ak sa transakcie s majetkom alebo so záväzkom uskutočňujú s dostatočnou

frekvenciou a objemom, aby neustále poskytovali informácie o cenách.

Ak na aktívnom trhu nie je kótovaná cena, potom VÚB skupina používa oceňovacie techniky, ktoré maximalizujú

použitie relevantných pozorovateľných vstupov a minimalizujú používanie nepozorovateľných vstupov. Zvolená

metóda oceňovania zahŕňa všetky faktory, ktoré by účastníci trhu vzali do úvahy pri oceňovaní transakcie. Hierarchia

oceňovacích techník je vysvetlená v pozn. 5.

Najlepším dôkazom reálnej hodnoty finančného nástroja pri prvotnom vykázaní je obvykle transakčná cena, t. j.

reálna hodnota poskytnutej alebo prijatej protihodnoty.

Ak VÚB skupina zistí, že reálna hodnota pri prvotnom vykázaní sa líši od transakčnej ceny a reálna hodnota nie je

podložená ani kótovanou cenou na aktívnom trhu za identické aktívum alebo pasívum, ani na základe oceňovacej

techniky, pri ktorej sú považované nepozorovateľné vstupy za nevýznamné vo vzťahu k oceneniu, potom sa finančný

nástroj prvotne oceňuje v reálnej hodnote podľa modelu, upravenej o odloženie rozdielu medzi reálnou hodnotou

pri prvotnom vykázaní a transakčnou cenou. Následne je tento rozdiel postupne časovo rozlišovaný vo výkaze ziskov

alebo strát počas doby životnosti nástroja, ale najneskôr dovtedy, kým je ocenenie plne podložené pozorovateľnými

trhovými údajmi alebo je transakcia uzavretá.

3.5.

Finančný majetok a finančné záväzky oceňované reálnou hodnotou cez výsledok hospodárenia

Finančný majetok a finančné záväzky oceňované reálnou hodnotou cez výsledok hospodárenia pozostávajú

z finančného majetku a z finančných záväzkov držaných na obchodovanie vrátane derivátov a z neobchodného

finančného majetku oceňovaného cez výkaz ziskov a strát.

3.5.1.

Finančný majetok a finančné záväzky držané na obchodovanie

VÚB skupina klasifikuje obchodné portfólio ako finančný majetok alebo finančné záväzky oceňované FVTPL, ak sú

nakúpené alebo vydané predovšetkým na dosiahnutie krátkodobého zisku prostredníctvom obchodných činností

alebo ak sú súčasťou portfólia finančných nástrojov, ktoré sú riadené spoločne na dosiahnutie krátkodobého zisku.

Finančný majetok a finančné záväzky určené na obchodovanie sa vykazujú a oceňujú vo výkaze o finančnej situácii

v reálnej hodnote. Zmeny reálnej hodnoty sa vykazujú vo výkaze ziskov a strát s výnimkou pohybov reálnej hodnoty

záväzkov klasifikovaných ako FVTPL v dôsledku zmien vlastného kreditného rizika VÚB skupiny. Takéto zmeny reálnej

hodnoty sú zaznamenané v položke „Reálnou hodnotou ocenené zisky a straty vyplývajúce z vlastného kreditného

rizika VÚB skupiny súvisiaceho s derivátovými záväzkami“ a nepremietajú sa do výkazu ziskov a strát. Úroky získané

alebo vzniknuté z nástrojov klasifikovaných ako FVTPL sú vykazované v položke „Ostatné úrokové výnosy“. Výnosy

z dividend z nástrojov vlastného imania oceňovaných ako FVTPL sú rovnako považované za súvisiace s obchodnými

operáciami VÚB skupiny a sú vykázané vo výkaze ziskov a strát ako „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“, ak

právo k platbe bolo pevne stanovené.

Konsolidovaná účtovná závierka

62

Do klasifikácie finančného majetku držaného na obchodovanie sú zaraďované deriváty na obchodovanie, dlhové

cenné papiere, akcie, krátke pozície a úvery klientom, ktoré boli nadobudnuté hlavne na účely predaja v blízkej

budúcnosti.

VÚB skupina monitoruje zmeny v reálnych hodnotách a vykazuje nerealizované zisky a straty vo výkaze ziskov a strát

v položke „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“.

Derivátové finančné nástroje

V rámci svojej bežnej činnosti VÚB skupina uzatvára zmluvy na finančné deriváty, ktoré predstavujú veľmi nízku

počiatočnú investíciu v porovnaní s dohodnutou hodnotou zmluvy. Finančné deriváty zahŕňajú dohody o budúcich

úrokových mierach, menové a komoditné fowardy, úrokové, menové a komoditné swapy, úrokové, menové,

akciové a komoditné opcie, krížové menové swapy a termínové obchody (futures). VÚB skupina tiež používa

finančné nástroje na zaistenie rizika úrokových sadzieb a menového rizika spojeného s jej transakciami na finančných

trhoch. Tieto zaistenia sú účtované ako finančné deriváty určené na obchodovanie, keďže úplne nespĺňajú definíciu

zabezpečovacieho derivátu v zmysle IFRS. V oblasti derivátov poskytuje VÚB skupina aj sprostredkovateľské služby

klientom.

Derivátové finančné nástroje, ktoré sa nepoužívajú pre zabezpečovacie účtovníctvo, sú prvotne vykázané a následne

ocenené vo výkaze o finančnej situácii v reálnej hodnote ako súčasť „Finančného majetku držaného na

obchodovanie“.

Všetky derivátové finančné nástroje sa v prípade kladnej reálnej hodnoty vykazujú ako majetok a v prípade zápornej

reálnej hodnoty ako záväzky. Zmeny reálnej hodnoty derivátových finančných nástrojov určených na obchodovanie

sú vykazované v položke „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“.

Reálne hodnoty sa získavajú z trhových cien. Ak trhové ceny nie sú k dispozícii, použijú sa modely diskontovaných

peňažných tokov a modely oceňovania opcií. Výpočet reálnej hodnoty derivátových finančných nástrojov sa robí

pomocou štandardných vzorcov a úrokových sadzieb platných pre príslušné meny, dostupných na trhu k dátumu,

ku ktorému sa účtovná závierka zostavuje.

Vložené derivátové nástroje

Vložený derivát je komponent hybridného (zloženého) nástroja, ktorý zahŕňa aj nederivátovú hostiteľskú zmluvu.

Vplyv vloženého derivátu je taký, že peňažné toky vyplývajúce z hybridného nástroja sa menia podobným spôsobom

ako pri samostatnom derivátovom nástroji. Vložený derivát zapríčiní, že niektoré alebo všetky peňažné toky, ktoré

by inak boli požadované z kontraktu, budú modifikované podľa špecifikovaných úrokových mier, ceny finančných

nástrojov, ceny komodít, výmenných kurzov, cenových indexov alebo sadzieb, úverových ratingov a úverových

indexov alebo iných premenných, čo spôsobí v prípade nefinančných premenných, že nie sú špecifické pre

protistranu kontraktu. Derivát, ktorý je vložený do finančného nástroja, ale je zmluvne transferovateľný nezávisle od

nástroja alebo má odlišnú protistranu od nástroja, nie je vložený derivát, ale samostatný finančný nástroj.

VÚB skupina posudzuje, či akékoľvek vložené deriváty zahrnuté v príslušnej zmluve musia byť oddelené od

hostiteľskej zmluvy a zaúčtované ako deriváty.

Deriváty môžu byť vložené do inej zmluvnej dohody (hostiteľský kontrakt). VÚB skupina účtuje o vloženom deriváte

oddelene od hostiteľského kontraktu, ak:

–

hostiteľský kontrakt nepredstavuje majetok v súlade s IFRS 9;

–

hostiteľský kontrakt nie je vykázaný vo FVTPL;

–

podmienky vloženého derivátu by spĺňali definíciu derivátu, ak by boli obsahom samostatnej zmluvy; a

–

ekonomické charakteristiky a riziká vloženého derivátu priamo nesúvisia s ekonomickými charakteristikami

a rizikami hostiteľského kontraktu.

Oddelené vložené deriváty sú oceňované reálnou hodnotou spolu so všetkými zmenami v reálnej hodnote

vykázanými vo výkaze ziskov a strát v čistom výsledku z obchodných operácií, pokiaľ nepredstavujú kvalifikovanú

súčasť vzťahu zabezpečenia peňažných tokov. Oddelené vložené deriváty sú vykázané vo výkaze o finančnej situácii

spolu s ostatnými derivátmi.

Konsolidovaná účtovná závierka

63

3.5.2.

Finančný majetok oceňovaný cez výkaz ziskov a strát

Finančným majetkom v tejto kategórii je finančný majetok, ktorý nie je držaný na obchodovanie a podľa IFRS 9 sa

povinne oceňuje v reálnej hodnote, pretože nespĺňa požiadavky SPPI testu.

Finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou tiež zahŕňajú nástroje vlastného imania, ktoré nie sú určené na

obchodovanie, a VÚB skupina si nevybrala možnosť klasifikovať tieto investície ako oceňované FVOCI. Finančný

majetok oceňovaný FVTPL sa vykazuje vo výkaze o finančnej situácii v reálnej hodnote. Zmeny reálnej hodnoty sa

vykazujú v položke „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“. Úrokové výnosy alebo výnosy z dividend sa vykazujú

v položke „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“ podľa podmienok zmluvy alebo ku dňu vzniku práva na platbu.

3.6.

Finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku

3.6.1.

Dlhodobé nástroje oceňované reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku

VÚB skupina uplatňuje klasifikáciu dlhových nástrojov podľa IFRS 9, oceňovanú v FVOCI, ak sú splnené obe

nasledujúce podmienky:

–

nástroj je držaný v rámci obchodného modelu, ktorého cieľom je inkaso zmluvných peňažných tokov z finančného

majetku a tiež z predajov, ktoré sú neoddeliteľnou súčasťou stratégie obchodného modelu a

–

zmluvné podmienky finančného majetku spĺňajú požiadavky SPPI testu.

Dlhové nástroje oceňované FVOCI sa následne oceňujú reálnou hodnotou so zaevidovaním zisku alebo straty

vzniknutých v dôsledku zmien reálnej hodnoty vo vlastnom imaní. Úrokové výnosy a kurzové zisky a straty sa

vykazujú vo výkaze ziskov a strát rovnakým spôsobom ako pri finančnom majetku oceňovanom v umorovanej

hodnote. VÚB skupina uplatňuje požiadavky na zníženie hodnoty na dlhové nástroje, ktoré sa oceňujú v reálnej

hodnote cez ostatné súčasti komplexného výsledku hospodárenia. Opravná položka sa však vykazuje v ostatných

súčastiach komplexného výsledku a nezníži účtovnú hodnotu finančného majetku vo výkaze o finančnej situácii.

Ak VÚB skupina vlastní viac ako jednu investíciu toho istého cenného papiera, vyraďujú sa metódou prvý dnu, prvý

von. Pri odúčtovaní sú kumulované zisky alebo straty predtým vykázané vo vlastnom imaní preklasifikované

z vlastného imania do výkazu ziskov a strát.

Reálna hodnota dlhových nástrojov, pre ktoré existuje aktívny trh a trhová hodnota môže byť spoľahlivo odhadnutá,

sa oceňuje kótovanými trhovými cenami. V prípade, že kótované trhové ceny nie sú dostupné, reálna hodnota sa

odhaduje použitím súčasnej hodnoty budúcich peňažných tokov.

V prípade dlhových nástrojov oceňovaných vo FVOCI sa zníženie hodnoty posudzuje na základe rovnakých kritérií

ako pri finančnom majetku v umorovanej hodnote. Ak sa v nasledujúcom období zvýši reálna hodnota dlhového

nástroja a tento nárast sa vzťahuje na udalosť, ku ktorej došlo po vykázaní opravnej položky vo výkaze ziskov a strát

v položke „Opravné položky“, strata zo zníženia hodnoty sa zruší prostredníctvom výkazu ziskov a strát.

3.6.2.

Nástroje vlastného imania oceňované reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku

Pri prvotnom vykázaní sa VÚB skupina môže rozhodnúť neodvolateľne klasifikovať niektoré svoje kapitálové

investície ako nástroje vlastného imania vo FVOCI, ak spĺňajú definíciu vlastného imania podľa IAS 32 Finančné

nástroje: prezentácia a nie sú držané na obchodovanie. Takáto klasifikácia sa určuje na úrovni jednotlivých nástrojov.

Zisky a straty z týchto nástrojov vlastného imania nikdy nie sú recyklované do výkazu ziskov a strát. Dividendy sa

vykazujú vo výkaze ziskov a strát v položke „Ostatné prevádzkové výnosy“ v deň, keď bolo zistené právo na platbu,

s výnimkou prípadov, keď VÚB skupina využíva takéto výnosy ako náhradu časti nákladov na získanie nástroja.

V takom prípade sa takéto zisky zaznamenávajú v ostatných súčastiach komplexného výsledku. Nástroje vlastného

imania vo FVOCI nepodliehajú znehodnoteniu.

3.7.

Finančný majetok a finančné záväzky oceňované umorovanou hodnotu

Finančný majetok oceňovaný umorovanou hodnotou zahŕňa pohľadávky voči bankám, úvery poskytnuté klientom

vrátane dlhových cenných papierov. Finančné záväzky oceňované umorovanou hodnotou zahŕňajú záväzky voči

bankám, záväzky voči klientom, podriadený dlh a emitované dlhové cenné papiere.

Konsolidovaná účtovná závierka

64

3.7.1.

Finančný majetok oceňovaný umorovanou hodnotou: Pohľadávky voči ostatným bankám a Úvery

poskytnuté klientom

VÚB skupina oceňuje v umorovanej hodnote iba „Pohľadávky voči ostatným bankám“ a „Úvery poskytnuté

klientom“, ak sú splnené obe nasledujúce podmienky:

–

finančný majetok je držaný v rámci obchodného modelu, ktorého cieľom je inkaso zmluvných peňažných tokov

z finančného majetku držaného v portfóliu a

–

zmluvné podmienky finančného majetku spĺňajú požiadavky SPPI testu.

Pohľadávky voči ostatným bankám

Pohľadávky voči ostatným bankám tvoria pohľadávky z bežných účtov v iných ako centrálnych bankách, termínované

vklady, úvery poskytnuté komerčným bankám a cenné papiere nakúpené od komerčných bánk. Zostatky sú

vykázané v umorovanej hodnote vrátane akumulovaných úrokov a bez opravných položiek.

Úvery poskytnuté klientom

Pohľadávky voči klientom zahŕňajú úvery a pôžičky a cenné papiere s fixnými alebo so stanovenými platbami a

s pevnou splatnosťou. Tieto pohľadávky sú vykázané v umorovanej hodnote bez opravných položiek (pozn. 12.2).

Znehodnotenie

Detailný opis politiky je v poznámke 4.1.2.

VÚB skupina odpisuje stratové „Pohľadávky voči ostatným bankám“ a „Úvery poskytnuté klientom“ vtedy, keď

rozhodne, že tieto úvery a pohľadávky sú nevymožiteľné. Úvery sa odpisujú voči rozpusteniu príslušných opravných

položiek z finančného majetku oceňovaného umorovanou hodnotou a zostávajúca suma sa odpíše oproti ziskom

a stratám vykázaným v časti „Opravné položky“. Sumy zinkasované neskôr od dlžníka sa pri ich získaní premietnu

do výnosov vo výkaze ziskov a strát.

3.7.2.

Finančné záväzky oceňované umorovanou hodnotou: Záväzky voči bankám, Vklady a úvery od klientov,

Podriadený dlh a Emitované dlhové cenné papiere

Vklady, vydané cenné papiere a podriadené záväzky sú zdroje dlhového financovania VÚB skupiny.

VÚB skupina klasifikuje kapitálové nástroje ako finančné záväzky alebo nástroje vlastného imania v súlade

s podstatou zmluvných podmienok nástrojov.

Vklady, vydané cenné papiere a podriadené záväzky sa prvotne oceňujú reálnou hodnotou zníženou o priame

prírastkové transakčné náklady a následne sú oceňované umorovanou hodnotou použitím metódy efektívnej

úrokovej miery.

Vklady a úvery od klientov zahŕňajú aj záväzky z lízingu (pozn. 3.16).

V roku 2021 VÚB skupina vstúpila do Targeted Long Term Refinancing Operation (TLTRO) s centrálnou bankou a je

to prezentované pod položkou „Záväzky voči centrálnym bankám“. K 31. decembru 2023 má skupina VÚB záväzok

vo forme prijatej pôžičky vo výške 60 miliónov EUR (pozn. 11.3).

VÚB skupina posudzovala vhodné účtovanie vzhľadom na TLTRO. VÚB skupina sa rozhodla, že takýto nástroj sa

nepokladá za pôžičky pod trhovou úrokovou sadzbou. To je dôvod, prečo sa to neúčtuje podľa IAS 20. VÚB skupina

uplatňuje na transakcie TLTRO III účtovný postup určený v súlade s IFRS 9, pričom podmienky refinancovania

stanovené ECB považuje za trhové sadzby v rámci opatrení menovej politiky Eurosystému.

3.8.

Repo obchody a reverzné obchody

Cenné papiere predané na základe zmlúv o predaji a spätnom odkúpení („repo obchody“) zostávajú vykázané ako

majetok v riadku výkazu o finančnej situácii „Dlhové cenné papiere“ a záväzok z prijatého úveru sa vykazuje v riadku

„Záväzky voči bankám“ alebo „Vklady a úvery od klientov“.

Cenné papiere nakúpené na základe zmlúv o nákupe a spätnom predaji („reverzné repo obchody“) sa vykazujú len

v podsúvahe a poskytnutý úver sa vykazuje v riadku „Peniaze a zostatky na účtoch v centrálnych bankách“,

„Pohľadávky voči ostatným bankám“ alebo „Úvery poskytnuté klientom“, podľa typu transakcie.

Rozdiel medzi nákupnou a predajnou cenou cenných papierov sa účtuje ako úrokový náklad alebo výnos, ktorý sa

časovo rozlišuje počas trvania zmluvy.

Konsolidovaná účtovná závierka

65

3.9.

Deriváty – účtovanie zabezpečenia

Pri prvotnom uplatnení IFRS 9 sa VÚB skupina rozhodla naďalej uplatňovať požiadavky na zabezpečovacie

účtovníctvo podľa IAS 39 namiesto štandardu IFRS 9.

Deriváty držané na účely riadenia rizika zahŕňajú všetky pohľadávky a záväzky z derivátov, ktoré nie sú klasifikované

ako deriváty držané na obchodovanie. Deriváty držané na účel riadenia rizika sú oceňované reálnou hodnotou vo

výkaze o finančnej situácii v položke „Deriváty – účtovanie zabezpečenia“.

VÚB skupina používa derivátové nástroje, aby kontrolovala svoju angažovanosť voči riziku úrokových sadzieb,

menovému riziku, riziku inflácie a kreditnému riziku vrátane angažovaností vyplývajúcich z veľmi pravdepodobných

transakcií. S cieľom kontrolovať určité riziká používa VÚB skupina účtovanie o zabezpečení, a to pri transakciách,

ktoré spĺňajú špecifikované kritériá.

VÚB skupina formálne zdokumentuje vzťah medzi zabezpečovanou položkou a zabezpečovacím nástrojom pri vzniku

vrátane povahy rizika, cieľov a stratégie príslušného zabezpečenia a metódu, ktorá sa použije na posúdenie

efektívnosti tohto zabezpečovacieho vzťahu.

Pri vzniku zabezpečovacieho vzťahu sa vykoná aj formálne posúdenie, ktoré v súlade s očakávaniami zabezpečí, že

zabezpečovací nástroj bude pri vzájomnej kompenzácii vymedzených rizík v zabezpečovanej položke

vysokoefektívny. Zabezpečenia sa formálne posudzujú každý mesiac. Považujú sa za vysokoefektívne vtedy, keď

v súlade s očakávaniami zmeny v reálnej hodnote peňažných tokov súvisiacich so zaisťovaným rizikom počas obdobia,

na ktoré bolo zabezpečenie vymedzené, dosiahnu kompenzáciu v rozmedzí 80 % až 125 %.

V situáciách, v rámci ktorých zabezpečovaná položka predstavuje predpovedanú transakciu, VÚB skupina posúdi, či

je táto transakcia vysokopravdepodobná a či predstavuje angažovanosť voči variabilite v peňažných tokoch, ktoré

ovplyvnia výkaz ziskov a strát

Zabezpečovanie peňažných tokov

Pri určených a oprávnených zabezpečeniach peňažných tokov sa efektívna časť zisku alebo strát zo zabezpečovacieho

nástroja prvotne vykazuje v ostatných súčastiach komplexného výsledku v položke „Zabezpečenie peňažných tokov“.

Neefektívna časť zisku alebo straty zo zabezpečovacieho nástroja sa zaúčtuje priamo vo výkaze ziskov a strát ako

„Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“.

Keď zabezpečované peňažné toky vplývajú na vykazovaný čistý zisk alebo stratu, zisk alebo strata zo

zabezpečovacieho nástroja sa reklasifikuje z ostatných súčastí komplexného výsledku do výkazu ziskov a strát ako

reklasifikačná úprava v položke „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“. Ak zabezpečovací nástroj zanikne alebo je

predaný, ukončený, realizovaný alebo už nespĺňa kritériá účtovania o zabezpečení a zabezpečované peňažné toky

sú stále pravdepodobné, akýkoľvek kumulatívny zisk alebo strata, ktoré boli vykázané v ostatných súčastiach

komplexného výsledku, zostanú oddelene vo vlastnom imaní a reklasifikujú sa z ostatných súčastí komplexného

výsledku do hospodárskeho výsledku ako reklasifikačná úprava v momente zaúčtovania príslušnej zabezpečovanej

transakcie. Ak sa už predpovedaná transakcia neočakáva, kumulatívny zisk alebo strata, ktoré boli vykázané vo

vlastnom imaní, sa reklasifikujú z ostatných súčastí komplexného výsledku do výkazu ziskov a strát ako reklasifikačná

úprava.

Zabezpečovanie reálnej hodnoty

Pri určených a oprávnených zabezpečeniach reálnej hodnoty sa zmena reálnej hodnoty zabezpečovacieho derivátu

vykazuje vo výkaze ziskov a strát ako „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“. Zmena reálnej hodnoty

zabezpečovanej položky súvisiacej so zabezpečovaným rizikom tvorí súčasť jej účtovnej hodnoty a táto zmena sa vo

výkaze ziskov vykáže tiež ako „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“.

Keď zabezpečované peňažné toky vplývajú na vykazovaný čistý zisk alebo stratu, zisk alebo strata zo

zabezpečovacieho nástroja sa reklasifikuje z ostatných súčastí komplexného výsledku do výkazu ziskov a strát ako

reklasifikačná úprava v položke „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“.

Ak zabezpečovací nástroj zanikne alebo je predaný, ukončený, realizovaný alebo už nespĺňa kritériá účtovania

o zabezpečení a zabezpečované peňažné toky sú stále pravdepodobné, akýkoľvek kumulatívny zisk alebo strata,

ktoré boli vykázané v ostatných súčastiach komplexného výsledku, zostanú oddelene vo vlastnom imaní a

reklasifikujú sa z ostatných súčastí komplexného výsledku do hospodárskeho výsledku ako reklasifikačná úprava

v momente zaúčtovania príslušnej zabezpečovanej transakcie. Ak sa už predpovedaná transakcia neočakáva,

kumulatívny zisk alebo strata, ktoré boli vykázané vo vlastnom imaní, sa reklasifikujú z ostatných súčastí

komplexného výsledku do výkazu ziskov a strát ako reklasifikačná úprava.

Konsolidovaná účtovná závierka

66

Konkrétne politiky pre zaistenie ovplyvnené reformou IBOR

Doplnenia fázy 1

Ak je zabezpečovací vzťah priamo ovplyvnený reformou IBOR, potom VÚB skupina uplatňuje určité výnimky

(uvádzané ako „doplnenia fázy 1“) zo všeobecných zásad účtovania zabezpečenia.

Všetky zaistenia ovplyvnené reformou IBOR boli buď splatné, alebo boli ukončené, preto skupina VÚB prestala

uplatňovať príslušné dodatky z 1. fázy.

Doplnenia fázy 2

Politiky špecifické pre nezmluvne špecifikované rizikové časti

Ak VÚB skupina určí ako zabezpečené riziko alternatívnu referenčnú sadzbu a alternatívna referenčná sadzba je

nezmluvne špecifikovaná riziková časť, ktorá nie je osobitne identifikovateľná k dátumu jej určenia, VÚB skupina

predpokladá, že sadzba spĺňa kritérium osobitnej identifikácie, ak odôvodnene očakáva, že alternatívna referenčná

sadzba bude osobitne identifikovateľná do 24 mesiacov. 24-mesačné obdobie sa uplatňuje na tzv. rate-by-rate

základe a začína plynúť od dátumu, keď banka prvýkrát určí alternatívnu referenčnú sadzbu ako zabezpečené riziko.

Ak banka následne očakáva, že nezmluvne špecifikovaná alternatívna zložka rizika referenčnej úrokovej sadzby

nebude v rámci 24-mesačného obdobia osobitne identifikovateľná, ukončí perspektívne zabezpečovacie účtovníctvo

odo dňa tohto prehodnotenia pre všetky zaisťovacie vzťahy, v ktorých je alternatívna referenčná sadzba určená ako

nezmluvne špecifikovaná riziková časť.

Politiky špecifické pre zaistenie peňažných tokov

Keď sa úroková sadzba, na ktorej boli založené zabezpečené budúce peňažné toky, zmení tak, ako to vyžaduje

reforma IBOR, na účely určenia, či sa očakáva výskyt zabezpečených budúcich peňažných tokov, sa VÚB skupina

domnieva, že zabezpečovacia rezerva vykázaná v OCI pre daný zabezpečovací vzťah je založená na alternatívnej

referenčnej sadzbe, na ktorej budú založené zabezpečené budúce peňažné toky.

3.10.

Transakcie pod spoločnou kontrolou

Transakcie pod spoločnou kontrolou sa vzťahujú na podnikové kombinácie zahrňujúc subjekty, ktoré patria do

rovnakej skupiny. Konkrétne kombinácia spoločností alebo obchodov pod spoločnou kontrolou je podnikovou

kombináciou, v ktorej všetky zlučované spoločnosti alebo obchody sú nakoniec kontrolované tou istou stranou pred

aj po podnikovej kombinácii a nedochádza k presunu kontroly.

VÚB skupina nadväzuje na účtovanie o týchto transakciách v kontinuite hodnôt (združovania záujmov), ktoré sa

skladá zo zachovania účtovných hodnôt u nadobúdaného v účtovnej závierke nadobúdateľa. Majetok a záväzky

nadobudnutej spoločnosti sa vykazujú v účtovnej hodnote zhodnej s IFRS. Akékoľvek rozdiely medzi čistým vlastným

imaním nadobudnutej spoločnosti a investíciou do dcérskych spoločností ocenenej v obstarávacej cene sa

zaznamenávajú do nerozdeleného zisku nadobúdateľa.

Porovnateľné obdobia nie sú predmetom úpravy, ak VÚB skupina nekonsolidovala výsledky nadobúdaného subjektu

v konsolidovanej účtovnej závierke pred dátumom kombinácie.

3.11.

Hmotný majetok

Budovy a pozemky sú vykázané v reálnej hodnote založenej na pravidelnom, prinajmenšom ročnom, ocenení

externými nezávislými špecializovanými spoločnosťami, poníženej o oprávky za budovy.

V prípade, že nová reálna hodnota prevyšuje účtovnú hodnotu, hodnota majetku na súvahe je zvýšená cez ostatné

súčasti komplexného výsledku a akumulovaná vo vlastnom imaní pod hlavičkou „Budovy a pozemky“. V prípade, že

opravná položka bola predtým zaúčtovaná vo výkaze ziskov a strát, rozpustenie opravnej položky sa zaúčtuje do

výsledku hospodárenia do výšky predtým vykázanej cez výkaz ziskov a strát. Ak je nová reálna hodnota nižšia ako

účtovná hodnota, pokles je účtovaný do výsledku hospodárenia. Skupina ISP si vybrala eliminačný prístup, čo

znamená, že už vytvorené oprávky sú eliminované voči hrubej účtovnej hodnote majetku v deň precenenia. Majetok,

ktorý je predmetom preceňovacieho modelu, sa odpisuje na základe jeho precenenej hodnoty.

Všetok ostatný hmotný majetok sa vykazuje v obstarávacej cene zníženej o oprávky a o opravné položky.

Obstarávacia cena zahŕňa cenu obstarania a ostatné náklady súvisiace s obstaraním, napríklad o dopravu, clo alebo

provízie. Náklady na rozšírenie, modernizáciu alebo na rekonštrukciu vedúce k zvýšeniu produktivity, kapacity alebo

účinnosti sa aktivujú. Náklady na opravy a údržbu sa vykazujú vo výkaze ziskov a strát v čase ich vzniku.

Konsolidovaná účtovná závierka

67

Výška odpisov sa vypočíta pomocou metódy rovnomerných odpisov s cieľom odpísať obstarávaciu cenu jednotlivých

položiek majetku na ich zostatkovú hodnotu počas ich odhadovanej ekonomickej životnosti:


	Počet rokov
Budovy	10 – 29
Zariadenia	4 – 12
Ostatný hmotný majetok	4 – 12

Pozemky, obstaraný a nezaradený majetok (nedokončené investície) a umelecké diela sa neodpisujú. Odpisovanie

nedokončených investícií sa začína v okamihu zaradenia príslušného majetku do používania.

VÚB skupina preveruje hodnotu majetku na znehodnotenie na ročnej báze. Keď účtovná hodnota majetku prevyšuje

jeho odhadovanú realizovateľnú hodnotu, zníži sa na túto realizovateľnú hodnotu.

Odpisové metódy, doby životnosti a zostatkové hodnoty sa prehodnocujú k dátumu zostavenia účtovnej závierky.

Hmotný majetok zahŕňa aj právo používania majetku (pozn. 3.16).

3.12.

Nehmotný majetok

Nehmotný majetok sa účtuje v obstarávacej cene zníženej o oprávky a opravné položky. Amortizácia sa počíta

pomocou metódy rovnomerných odpisov s cieľom odpísať obstarávaciu cenu jednotlivých položiek majetku na ich

zostatkovú hodnotu počas ich odhadovanej ekonomickej životnosti. Doby amortizácie sú nasledujúce:


	Počet rokov
Softvér a ostatný nehmotný majetok	7 – 10

Odpisové metódy, doby životnosti a zostatkové hodnoty sa prehodnocujú k dátumu, ku ktorému sa účtovná závierka

zostavuje.

3.13.

Goodwill

Goodwill predstavuje časť obstarávacej ceny podniku, ktorá prevyšuje reálnu hodnotu identifikovateľných aktív,

záväzkov a podmienených záväzkov obstaraného podniku ku dňu jeho obstarania.

Goodwill je vykazovaný v obstarávacej cene zníženej o opravné položky, ak je na ne dôvod. Goodwill je ročne alebo

aj častejšie testovaný na zníženie hodnoty, ak udalosti alebo zmeny v okolnostiach naznačujú, že jeho účtovná

hodnota môže byť znížená

.

3.14.

Lízing

Lízingy, pri ktorých VÚB skupina vystupuje ako prenajímateľ

V prípade lízingových zmlúv, pri ktorých VÚB skupina vystupuje ako prenajímateľ, sa každý lízing klasifikuje ako operatívny

alebo finančný lízing. Lízing, pri ktorom si významnú časť rizík a úžitkov vyplývajúcich z vlastníctva ponechá prenajímateľ, sa

klasifikuje ako operatívny lízing.

Finančný lízing

Lízing sa klasifikuje ako finančný lízing, ak sa transferujú všetky riziká a úžitky vyplývajúce z vlastníctva na nájomcu. Príklady

situácií, keď riziká a úžitky z vlastníctva sa považujú za prenesené na nájomcu, sú takéto:

–

lízing prenesie vlastníctvo aktíva na nájomcu na konci doby lízingu,

–

nájomca má opciu na kúpu príslušného majetku za cenu podstatne nižšiu, ako je jeho reálna hodnota k dátumu

uplatniteľnosti opcie, a je primerane isté na začiatku lízingu, že opcia bude uplatnená,

–

doba lízingu je prinajmenšom na 3/4 ekonomickej životnosti majetku, aj keď vlastnícke právo nie je prevedené;

–

na začiatku lízingu sa súčasná hodnota minimálnych lízingových splátok rovná minimálne 90 % reálnej hodnoty

prenajímaného majetku, alebo

–

prenajímaný majetok je takého špecializovaného charakteru, že ho môže použiť len nájomca bez vykonania

väčších úprav.

Konsolidovaná účtovná závierka

68

Klasifikácia lízingu sa robí k dátumu začiatku a prehodnocuje sa iba vtedy, ak dôjde k úprave lízingu.

Pohľadávka z financií vo výške čistej investície do lízingu je ku dňu začatia vykázaná vo výkaze o finančnej situácii v položke

„Pohľadávky voči klientom“.

Počiatočné ocenenie lízingových splátok zahrnutých do čistej investície do lízingu:

–

fixné platby mínus akékoľvek splatné lízingové stimuly;

–

akékoľvek záruky zostatkovej hodnoty poskytnuté prenajímateľovi nájomcom, osobou spriaznenou s nájomcom

alebo treťou stranou, ktorá nie je spriaznená s prenajímateľom a ktorá je finančne schopná plniť záväzky

vyplývajúce zo záruky;

–

realizačná cena nákupnej opcie, ak si je nájomca dostatočne istý, že túto opciu uplatní; a

–

platby pokút za ukončenie lízingu, ak doba lízingu odráža uplatnenie opcie na ukončenie lízingu zo strany

nájomcu.

Následné meranie:

Úrokové výnosy sa vykazujú vo výkaze ziskov a strát v položke „Ostatné úrokové výnosy“ počas doby lízingu s použitím

sadzby implicitnej v lízingu, ktorá predstavuje diskontnú sadzbu, ktorá na začiatku lízingu spôsobuje súhrnnú súčasnú

hodnotu minimálnych lízingových splátok, a nezaručená zostatková hodnota sa rovná súčtu reálnej hodnoty prenajatého

majetku a akýchkoľvek počiatočných priamych nákladov prenajímateľa.

Lízingové splátky sa účtujú oproti hrubej investícii do lízingu a znižujú istinu, ako aj nerealizovaný finančný výnos.

Podrobný opis zníženia hodnoty čistej investície do lízingu je uvedený v poznámke 4.1.2.

Nezaručené zostatkové hodnoty sa pravidelne prehodnocujú a odhadujú, aby sa vypočítala hrubá investícia do lízingu. Ak

došlo k zníženiu odhadovanej nezaručenej zostatkovej hodnoty, alokácia výnosov počas doby lízingu sa reviduje a akékoľvek

zníženie v súvislosti s naakumulovanými sumami sa okamžite zaúčtuje.

3.15.

Rezervy

Rezervy pozostávajú z rezerv na súdne spory, finančné záruky a úverové prísľuby.

VÚB skupina vykazuje rezervy na súdne spory, ak má súčasný záväzok (zákonný alebo zmluvný) ako následok minulých

udalostí, pričom je pravdepodobné, že na úhradu záväzku bude potrebný úbytok ekonomických zdrojov a je možné

spoľahlivo odhadnúť výšku záväzku.

Finančné záruky sú zmluvy, ktoré zaväzujú VÚB skupinu zaplatiť určitú platbu ako úhradu straty držiteľa záruky z

neplnenia záväzkov konkrétneho dlžníka v čase ich splatnosti v zmysle podmienok dlhového nástroja. Finančné

záruky pozostávajú z akreditívov, zo záruk a z akceptácií.

Rezervy na finančné záruky sú prvotne vykázané v účtovnej závierke v reálnej hodnote, ktorá predstavuje prijatú

prémiu. Po prvotnom vykázaní sa záväzok banky z každej záruky oceňuje vo vyššej zo súm – buď sumy pôvodne

vykázanej, zníženej o kumulatívne amortizácie vykázané vo výkaze ziskov a strát v položke „Výnosy z poplatkov a

provízií“, rovnomerne počas životnosti záruky alebo sumy rezervy na očakávané úverové straty.

Opravné položky ECL na finančné záruky sa vykazujú na základe štádia finančného nástroja (trojstupňový prístup),

ktorý ovplyvňuje výpočet očakávanej straty z finančnej záruky. Akékoľvek zvýšenie alebo zníženie rezervy vyplývajúce

zo zmien v opravných položkách ECL týkajúcich sa finančných záruk sa zaznamenáva vo výkaze ziskov a strát v

položke „Straty zo zníženia hodnoty“.

V prípade uplatnenia finančnej záruky VÚB skupina vyplatí záruku jej držiteľovi a záruka zaniká. Namiesto toho sa

vytvorí pohľadávka proti protistrane, pre ktorú VÚB skupina vydala finančnú záruku, a pôvodná rezerva k finančným

zárukám sa premení na opravnú položku k tejto pohľadávke spolu s prípadným pohybom v rámci položky „Opravné

položky“.

Úverové prísľuby sú pevným záväzkom banky poskytnúť úver pri definovaných podmienkach. Pre úverové prísľuby

VÚB skupina tiež vykazuje rezervy, a to na základe etapy finančného nástroja. Nárast a pokles rezerv vzťahujúcich sa

na Úverové prísľuby je vykázaný vo výkaze ziskov a strát v položke „Opravné položky“.

Konsolidovaná účtovná závierka

69

3.16.

Rezervy na zamestnanecké požitky

Záväzkom VÚB skupiny v súvislosti s odchodným do dôchodku a s pracovnými jubileami zamestnancov je hodnota

budúceho požitku, ktorý zamestnanci získali výmenou za svoje služby v súčasnosti a v minulých obdobiach. Požitok

je diskontovaný na súčasnú hodnotu. Rezervy na zamestnanecké požitky sú vykázané vo výkaze o finančnej situácii

v „Ostatných záväzkoch“. Všetky výnosy a náklady, ktoré vznikajú v súvislosti so zamestnaneckými požitkami, sú

vykázané v položke „Mzdy a odmeny zamestnancom“.

3.17.

Rezervy vo vlastnom imaní

Rezervy, ktoré sú vykázané vo vlastnom imaní a zároveň v ostatných súčastiach komplexného výsledku, sú

nasledujúce:

–

Rezerva „Prebytok z precenenia za budovy a pozemky“ obsahuje prebytok z precenenia budov a pozemkov,

ktorý vznikol použitím preceňovacieho modelu.

–

Rezerva „Zabezpečenie peňažných tokov“ obsahuje efektívnu časť zisku alebo straty zabezpečovacieho nástroja

použitého na zabezpečenie peňažných tokov.

–

Rezerva „Finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku“ zahŕňa

zmeny v reálnej hodnote finančného majetku oceňovaného FVOCI.

–

Rezerva „Kurzový rozdiel z prepočtu zahraničnej prevádzky“ sa používa na zaznamenanie kurzových rozdielov,

ktoré vznikajú z prepočtu čistej investície do zahraničnej prevádzky.

3.18.

Čisté úrokové výnosy

Čistý úrokový výnos zahŕňa úrokový výnos a úrokový náklad vypočítaný metódou aj efektívnej úrokovej miery aj inými

metódami. Tieto sa zverejňujú oddelene vo výkaze ziskov a strát pre úrokové výnosy a úrokové náklady, aby poskytli

symetrické a porovnateľné informácie.

Úrokové výnosy a náklady sa vykazujú vo výkaze ziskov a strát na základe časového rozlíšenia s použitím metódy

efektívnej úrokovej miery (EIR) pre všetky finančné nástroje oceňované amortizovanou hodnotou (poznámka 3.7.1.

a 3.7.2).

Podľa IFRS 9 sa úrokové výnosy zaznamenávajú pomocou metódy EIR pre všetky finančné aktíva oceňované

v umorovanej hodnote, úrokové deriváty, na ktoré sa aplikuje zabezpečovacie účtovníctvo a súvisiaci efekt

amortizácie/recyklácie účtovania o zabezpečení. Úrokové výnosy z úročených finančných aktív ocenených FVOCI

podľa IFRS 9 sa tiež zaznamenávajú pomocou metódy EIR. Úrokové náklady sú tiež vypočítané pomocou metódy EIR

pre všetky finančné záväzky držané v amortizovanej hodnote. EIR je sadzba, ktorá presne diskontuje odhadované

budúce peňažné príjmy počas očakávanej životnosti finančného aktíva alebo záväzku, prípadne kratšieho obdobia,

na hrubú účtovnú hodnotu finančného aktíva.

EIR (a teda amortizovaná cena (AC) finančného aktíva) sa vypočítava tak, že sa zohľadnia transakčné náklady

a prípadné zľavy alebo prémie pri obstaraní finančného aktíva, ako aj poplatky a náklady, ktoré sú neoddeliteľnou

súčasťou EIR. Skupina vykazuje úrokové výnosy pomocou miery návratnosti, ktorá predstavuje najlepší odhad

konštantnej miery návratnosti počas očakávanej doby trvania úveru. Výpočet EIR teda zohľadňuje aj vplyv potenciálne

odlišných úrokových sadzieb, ktoré môžu byť účtované v rôznych fázach očakávanej životnosti finančného aktíva, a

ďalšie charakteristiky životného cyklu produktu (vrátane preddavkov, sankčných úrokov a poplatkov).

Ak sa očakávania peňažných tokov „finančných aktív s pevnou sadzbou“ alebo „záväzkov“ revidujú z iných dôvodov,

ako je úverové riziko, potom sa zmeny budúcich zmluvných peňažných tokov diskontujú v pôvodnej EIR s následnou

úpravou účtovnej hodnoty. Rozdiel oproti predchádzajúcej účtovnej hodnote sa účtuje ako kladná alebo záporná

úprava účtovnej hodnoty finančného majetku alebo záväzku v súvahe so zodpovedajúcim zvýšením alebo znížením

výnosových/nákladových úrokov vypočítaných metódou efektívnej úrokovej miery.

V prípade finančných nástrojov s pohyblivou sadzbou pravidelné prehodnocovanie peňažných tokov, aby odrážali

pohyby trhových úrokových sadzieb, tiež mení efektívnu úrokovú sadzbu, ale keď boli nástroje pôvodne vykázané

v sume rovnajúcej sa istine, prehodnocovanie budúcich úrokových sadzieb významne neovplyvňuje účtovnú hodnotu

majetku alebo záväzku.

V prípade zabezpečovacieho vzťahu (ako je definované v poznámke 3.9) úrok z úrokového swapu efektívne nahrádza

zmluvnú úrokovú sadzbu zabezpečenej položky a takýto úrok je uvedený v časti „Výnosové úroky vypočítané

metódou efektívnej úrokovej miery“.

Konsolidovaná účtovná závierka

70

Dodatky k reforme IBOR vo fáze 2 umožňujú, aby sa zmeny základu pre určovanie zmluvných peňažných tokov

považovali za zmeny pohyblivej úrokovej sadzby za predpokladu splnenia určitých podmienok. Medzi podmienky

patrí, že zmena je nevyhnutná ako priamy dôsledok reformy IBOR a že prechod prebehne na ekonomicky

rovnocennom základe.

Ostatné úrokové výnosy zahŕňajú úroky prijaté z finančného majetku v reálnej hodnote cez výkaz ziskov a strát,

okrem úrokov z derivátov s použitím zmluvnej úrokovej sadzby a z finančného lízingu, kde sa používa sadzba

implicitná v lízingu.

Úrokový výnos/náklad na všetky deriváty sa vykazuje ako súčasť zmeny reálnej hodnoty v položke „Čistý zisk

z finančných operácií“.

Záporné úroky z finančného majetku sa vykazujú v úrokových nákladoch a záporné úroky z finančných záväzkov sa

vykazujú v úrokových výnosoch.

V roku 2021 skupina VÚB vstúpila do cielenej dlhodobej refinančnej operácie (TLTRO) s centrálnou bankou

a je uvedená v riadku „Záväzky voči bankám“.

Podľa účtovných zásad VÚB Group sa revízia podmienok nástroja zo strany ECB považuje za zmenu pohyblivej sadzby

podľa nominálnej hodnoty. B5.4.5 štandardu IFRS 9 s výhľadovou úpravou úrokovej sadzby vzhľadom na skutočnosť,

že ECB má pri stanovovaní sadzieb menovej politiky možnosť meniť úrokové sadzby podľa vlastného uváženia (ako

to urobila v októbri 2022). Úroky sa preto vykazujú pravidelne na základe úrokovej sadzby nástroja za každé obdobie

(- 0,5 % do 24. júna 2020, - 1 % do 23. júna 2022 a následne na základe existujúcich podmienok), ako sa vyžaduje

v odseku B5.4.5 štandardu IFRS 9.

Úrokové náklady z TLTRO, prezentované v riadku „Výnosové úroky“.

3.19.

Čisté výnosy z poplatkov a provízií

VÚB skupina získava príjmy z poplatkov a provízií z rôznych finančných služieb, ktoré poskytuje svojim klientom.

Výnosy z poplatkov a provízií sa vykazujú v sume, ktorá odráža protihodnotu, na ktorú banka podľa očakávania

bude mať nárok výmenou za poskytnutie služieb.

Výnosy a náklady z poplatkov a provízií, ako sú počiatočné poplatky a poplatky za záväzky, ktoré sú neoddeliteľnou

súčasťou efektívnej úrokovej miery finančného aktíva alebo finančného záväzku, sú zahrnuté v efektívnej úrokovej

miere (pozri pozn. 3.20).

Ostatné výnosy z poplatkov a provízií vznikajú z finančných služieb poskytovaných skupinou VÚB vrátane vedenia

účtu, služieb správy hotovosti, maklérskych služieb, administratívnych služieb týkajúcich sa úverov, investičného

poradenstva a finančného plánovania, služieb investičného bankovníctva, transakcií projektového financovania,

služieb správy aktív, faktoringových služieb a ďalšie. Výnosy a náklady z poplatkov a provízií sa vykazujú pri

poskytnutí príslušnej služby. Ak sa neočakáva, že úverový prísľub bude mať za následok čerpanie úveru, príslušný

poplatok za úverový prísľub sa vykáže rovnomerne počas doby prísľubu.

Povinnosti plnenia, ako aj načasovanie ich splnenia sú identifikované a určené pri uzavretí zmluvy. Výnosové zmluvy

skupiny VÚB nezahŕňajú viaceré záväzky na plnenie.

Banka vo všeobecnosti dospela k záveru, že je hlavnou stranou vo svojich dohodách o výnosoch, pretože zvyčajne

kontroluje služby pred ich prevodom na zákazníka

.

Keď skupina VÚB poskytuje službu svojim zákazníkom, protihodnota je fakturovaná a spravidla splatná okamžite po

uspokojení služby poskytnutej v určitom čase alebo na konci zmluvného obdobia za službu poskytovanú v priebehu

času.

Konsolidovaná účtovná závierka

71

Podstata a načasovanie vysporiadania povinností plnenia zmluvy vrátane dôležitých platobných podmienok:


Bežné účty	Poplatky za vedenie účtu sú účtované na klientskych účtoch na mesačnej báze. Banka
	stanovuje sadzby osobitne pre retailových klientov a korporátnych klientov v každej
	jurisdikcii na ročnej báze.
Karty	Poplatky za kreditné a debetné karty súvisia s vydaním karty na obdobie platnosti, ako aj
	s poplatkami za špecifické transakcie.
Platby a riadenie hotovosti	Transakčné poplatky za platby a transakcie v cudzej mene sú účtované na účte klienta
	v čase uskutočnenia transakcie.
Úvery	Služby k úverom zahŕňajú hlavne poplatky za prečerpanie, ktoré sú vykázané lineárne
	počas doby prečerpania.
	Taktiež zahŕňajú ostatné poplatky za služby, ktoré sú účtované na mesačnej báze a sú
	založené na pevných sadzbách, ktoré banka prehodnocuje na ročnej báze.
Nepriame vklady	Tieto poplatky súvisia so sprostredkovaním investícií do podielových fondov
	prostredníctvom bankovej pobočkovej siete. Poplatky sú banke platené od VÚB Asset
	Management, správ. spol., a.s. Nakoľko banka nemá v súvislosti s týmito poplatkami
	žiadnu priebežnú povinnosť plniť svoje záväzky, vykazuje ich v plnej výške pri uskutočnení
	sprostredkovania.
Poistenie	Banka sprostredkováva poistenie popri predaji vlastných produktov. S výnimkou
	sprostredkovania životného poistenia, iba alikvotná časť provízie je posielaná poisťovacou
	spoločnosťou na mesačnej báze, preto banka vykazuje iba príslušnú časť provízie ako
	výnos v priebehu času. Ak klient zruší svoju zmluvu s poisťovacou spoločnosťou,
	poisťovacia spoločnosť prestane banke vyplácať alikvotnú časť provízie a banka prestane
	vykazovať tieto poplatky. Banka nie je zaviazaná vrátiť späť poisťovacej spoločnosti
	alikvotnú časť provízie, ktorú už vykázala v poplatkoch.
	Pri sprostredkovaní životného poistenia je banka vystavená riziku predčasného
	vypovedania poistnej zmluvy zo strany klienta počas istého obdobia. Banka vypočítala
	dopad týchto prípadov na vykazovanie podľa Medzinárodného štandardu finančného
	výkazníctva 15 Výnosy zo zmlúv so zákazníkmi („IFRS 15“) a vyhodnotila ho ako
	nemateriálny a pokračuje vo vykazovaní výnosov z týchto poplatkov tak, ako sú
	poskytované príslušné sprostredkovateľské služby.
Finančné obchody, štruktúrované	Poplatky za úverové prísľuby, pri ktorých banka neočakáva čerpanie úveru, sú vykazované
obchody	lineárne počas doby trvania úverového prísľubu.
	Správa syndikovaných úverov, vykonávanie klientskych transakcií s burzami a upisovaním
	cenných papierov, poplatky za predčasné splatenie úveru a ostatné poplatky sú účtované
	v čase uskutočnenia transakcie.
Faktoring	Služby týkajúce sa faktoringu zahŕňajú:
	- poplatok za finančný nástroj, kde poplatky sú vykazované lineárne počas doby trvania
	prísľubu;
	- poplatky za spracovanie faktúr, kde sa účtuje fixný poplatok za spracovanie každej
	faktúry;
	- poplatky za faktoring, kde poplatok predstavuje percento z celkovej sumy pohľadávky.

Konsolidovaná účtovná závierka

72

Vykazovanie výnosov podľa IFRS 15:


Bežné účty	Výnosy za služby k účtom a zo servisných poplatkov sú vykazované počas doby
	poskytovania služieb.
Karty	Výnosy z poplatkov za vydávanie kariet sú vykazované počas doby poskytovania služby.
	Výnosy plynúce z transakcií sú vykazované v čase uskutočnenia transakcie.
Platby a riadenie hotovosti	Výnosy z poplatkov za transakcie sú vykazované v čase uskutočnenia transakcie.
Úvery	Poplatky za prečerpanie sú vykazované lineárne počas doby trvania prečerpania.
	Výnosy týkajúce sa transakcií sú vykazované v čase uskutočnenia transakcie.
Nepriame vklady	Výnosy týkajúce sa transakcií sú vykazované v čase uskutočnenia transakcie.
Poistenie	Výnosy z poplatkov za sprostredkovanie poistenia sú vykazované počas doby trvania
	zmluvy, s výnimkou poplatkov za sprostredkovanie životného poistenia, kde je poplatok
	vykázaný v čase poskytnutia služby a vypovedanie zmluvy je vykázané, keď nastane.
Finančné obchody, štruktúrované	Poplatky za úverové prísľuby sú vykazované lineárne počas doby trvania prísľubu.
obchody	Výnosy z poplatkov za transakcie sú vykazované v čase uskutočnenia transakcie.
Faktoring	Poplatok za finančný nástroj je vykazovaný lineárne počas doby trvania prísľubu.
	Výnosy týkajúce sa spracovania faktúr a poplatok za faktoring sú vykazované
	v čase uskutočnenia transakcie.

3.20.

Čistý zisk/(strata) z finančných operácií

„Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“ zahŕňa zisky a straty z nákupov, predajov a zo zmien v reálnej hodnote

finančného majetku a záväzkov vrátane cenných papierov a derivátov. Tiež zahŕňa výsledok zo všetkých transakcií

v cudzej mene.

3.21.

Splatná a odložená daň z príjmov

Daň sa počíta v súlade s predpismi platnými v Slovenskej republike a v ďalších krajinách, v ktorých VÚB skupina

vykonáva svoju činnosť.

Náklady na daň z príjmov sa vykazujú v každom časovom intervale v priebehu účtovného roka na základe najlepšieho

odhadu váženého priemeru ročnej sadzby dane z príjmov očakávanej za celý účtovný rok. V prípade zmeny odhadu

ročnej sadzby dane z príjmov sa môže časovo rozlíšená suma nákladov na daň z príjmov v jednom z časových

intervalov v priebehu účtovného roka upraviť v nasledujúcom období daného účtovného roka.

Odložené daňové pohľadávky a záväzky sa vykazujú pomocou súvahovej metódy z dočasných rozdielov medzi

účtovnou hodnotou majetku a záväzkov a ich daňovou základňou. Na určenie odloženej dane sa používajú daňové

sadzby očakávané v čase realizácie majetku a záväzkov.

VÚB skupina je tiež platiteľom rôznych nepriamych prevádzkových daní. Tieto dane sú súčasťou položky „Ostatné

prevádzkové náklady“.

Konsolidovaná účtovná závierka

73

4.

Riadenie finančného a operačného rizika

V tejto časti sa nachádzajú informácie o angažovanosti VÚB skupiny voči každému z uvedených rizík, ako aj jej ciele,

zásady a postupy pri meraní a riadení rizík.

Predstavenstvo je štatutárny orgán zahŕňajúci výkonný manažment VÚB skupiny, ktorý má absolútnu kontrolu nad

záležitosťami týkajúcimi sa rizika. Medzi jeho hlavné zodpovednosti patrí vytvorenie a zrušenie výborov riadiacich

riziko. Najdôležitejšie riadiace výbory vykonávajúce dohľad nad rizikami sú:

–

Výbor riadenia aktív a pasív („ALCO“),

–

Výbor pre riadenie úverového rizika („CRGC“),

–

Výbor operačného rizika („ORC“).

Predstavenstvo deleguje svoju kontrolu nad rizikami na uvedené riadiace výbory vo forme štatútov, v ktorých sú

určení členovia riadiacich výborov, ako aj ich kompetencie a zodpovednosť. Kompetencia každého riadiaceho

orgánu je vymedzená v príslušnom dokumente.

Politiky riadenia rizík skupiny VÚB sú zavedené s cieľom identifikovať a analyzovať existujúce riziká, ktorým čelí

skupina VÚB, stanoviť ich primerané limity a kontroly a monitorovať riziká a dodržiavanie limitov. Politiky a systémy

riadenia rizík sa pravidelne prehodnocujú, aby odrážali zmeny trhových podmienok, ponúkaných produktov a

služieb. Skupina VÚB sa prostredníctvom svojich školiacich a riadiacich štandardov a postupov zameriava na rozvoj

disciplinovaného a konštruktívneho kontrolného prostredia, v ktorom všetci zamestnanci chápu svoje úlohy a

povinnosti. Odbor Vnútorný audit VÚB skupiny je zodpovedný za monitorovanie dodržiavania zásad a postupov

riadenia rizík skupiny VÚB a za kontrolu primeranosti rámca riadenia rizík, ktorému je VÚB skupina vystavená.

Vnútorný audit vykonáva pravidelné ako aj ad-hoc overenie kontrol a procesov v oblasti riadenia rizík.

4.1.

Úverové riziko

Úverové riziko zohľadňuje riziko, že klient alebo protistrana finančného nástroja nedodrží svoje zmluvné záväzky, z

čoho VÚB skupine vyplynie riziko finančnej straty. Takéto riziko vzniká hlavne z úverov poskytnutých klientom,

pohľadávok voči bankám a z finančných investícií. Na účely výkazníctva riadenia rizika zvažuje a konsoliduje VÚB

skupina všetky prvky úverovej angažovanosti (napr. riziko zlyhania jednotlivých dlžníkov, riziko krajiny a riziko

sektora). Na účely riadenia rizík sa síce úverové riziko vyplývajúce z obchodovania s cennými papiermi spravuje

osobitne, ale vykazuje sa ako zložka angažovanosti voči trhovému riziku.

Credit Risk Charter („CRC“) vymedzuje princípy na meranie, kontrolu a riadenie úverového rizika, definujúc právny

rámec, hlavné úlohy, predpisy a metodológie, ktoré podporujú proces riadenia úverového rizika v banke.

Na spresnenie, CRC definuje všeobecné a špecifické (retailové, korporátne) požiadavky úverového rizika na

používané metódy a postupy a zahŕňa ako samostatné časti zásady, ktorými sa riadia kľúčové aspekty procesu

riadenia úverového rizika vo VÚB skupine:

–

schvaľovacie kompetencie,

–

politiku riadenia zabezpečenia,

–

politiku opravných položiek,

–

limity koncentrácie rizika,

–

definíciu zlyhania,

–

segmentáciu klientov pre potreby riadenia rizík,

–

úverovú politiku pre korporátnych klientov, úverovú politiku pre retailových klientov,

–

riadenie ozdravných opatrení a vymáhanie pohľadávok.

Konsolidovaná účtovná závierka

74

4.1.1.

Riadenie úverového rizika

Úsek Riadenie rizík ako kontrolná jednotka skupiny VÚB je riadená vrchným riaditeľom úseku Riadenie rizík, ktorý je

členom predstavenstva VÚB skupiny. Jej organizačná štruktúra má za cieľ poskytovať podporu pobočkám a podávať

správy o úverových, trhových a operačných rizikách dozornej rade a predstavenstvu. Úsek zodpovedá za kontrolu

nad úverovým rizikom vrátane:

–

prípravy stratégie, princípov, procesov a postupov na riadenie rizika pokrývajúcej aj pravidlá na posúdenie úverov,

požiadavky na zabezpečenie, stupne rizík a súvisiace výkazníctvo;

–

stanovenia limitov na koncentráciu angažovanosti voči protistranám, osobám s osobitným vzťahom, krajinám

a monitorovania dodržiavania týchto limitov,

–

tvorby štruktúry oprávnení na schválenie a obnovu úverových limitov. Informácie o limitoch oprávnení sa uvádzajú

v dokumente CRC,

–

posúdenia úverového rizika v súlade so stanovenými princípmi,

–

sledovania plnenia portfólia kvality a jeho súladu so stanovenými limitmi (regulačnými a internými limitmi);

pravidelné správy o úverovej kvalite skupinových portfólií sa predkladajú predstavenstvu,

–

prípravy, vedenia a validácie skóringových a ratingových modelov – aplikačných aj behaviorálnych,

–

prípravy, údržby a spätného testovania modelu tvorby opravných položiek.

4.1.2.

Opravné položky

VÚB skupina tvorí opravné položky na straty z dôvodu znehodnotenia, ktoré predstavujú očakávanú stratu úverového

portfólia.

Ak existuje dôkaz o znehodnotení pri akomkoľvek individuálne významnom klientovi, napr. porušenie zmluvy,

problémy so splátkami alebo so zabezpečením, VÚB skupina postúpi tohto klienta na oddelenie manažmentu

rizikových pohľadávok, ktoré realizuje aktivity spojené s vymáhaním. Pri klientoch, pri ktorých hodnota pohľadávky

prekročí prah významnosti (500 tisíc EUR, resp. 100 tisíc EUR pri klientoch VÚB Operating Leasing, a.s.), sa vykazuje

znehodnotenie na individuálnej báze. Na znehodnotenie na portfóliovej báze používa VÚB skupina údaje z minulých

období a výhľadové informácie dokazujúce znehodnotenie na portfóliovej báze vychádzajúce hlavne z platobnej

disciplíny klientov.

Pravidlá na určenie individuálne významných klientov a metodiky výpočtu sú stanovené v dokumentoch Credit Risk

Charter alebo v internom predpise Tvorba opravných položiek (Provisioning Policy).

Individuálne posúdenie expozícií je založené na podrobnom preskúmaní a analýze situácie dlžníka vrátane kritického

preskúmania nasledujúcich zdrojov informácií bez obmedzenia sa na:

–

najaktuálnejšie dostupné finančné výkazy (vrátane konsolidovaných účtovných výkazov, ak existujú), ku ktorým

je priložená správa o činnosti a správa o audite, ak existujú, ako aj finančné výkazy predchádzajúcich rokov;

–

informácie o konkrétnych firemných udalostiach (napr. mimoriadne transakcie);

–

súčasnú a predpokladanú finančnú situáciu a výsledky, analýzu rozdielov medzi prognózami a skutočnými

hodnotami;

–

pre dlžníkov patriacich do hospodársky prepojených skupín, informácie o ich vnútorných a vonkajších vzťahoch

(na účel posúdenia rizika kontaminácie alebo jeho zhoršenia);

–

zoznam vzťahov s bankou (úverové linky/využitie/stav transakcie);

–

krátkodobé a strednodobé plány a stratégie zákazníka doplnené o finančné prognózy (najmenej tri roky), výkaz

o očakávaných peňažných tokoch, analýzu produktov, odvetvové a trhové štúdie atď.;

–

akúkoľvek dokumentáciu od odborníkov tretích strán o dôvodoch zhoršenia stavu dlžníka a o možných

opatreniach na reorganizáciu spoločnosti a ukončenie krízy;

–

aktualizované obchodné profily zo Slovenskej obchodnej a priemyselnej komory, z Obchodného registra alebo

z ich ekvivalentov, katastrálne prieskumy týkajúce sa všetkých dlžníkov a ručiteľov;

–

povahu a platnosť zabezpečenia, ocenenie každého majetku, registráciu hypoték/záložných práv iných ako VÚB

skupiny;

–

najnovšie a historické správy Spoločného registra bankových informácií a Nebankového registra klientskych

informácií.

Individuálne hodnotenie analyticky formulované pre každú expozíciu vychádza z podrobného a komplexného

preskúmania všetkých dostupných prvkov.

Konsolidovaná účtovná závierka

75

Vstupy, predpoklady a techniky používané na odhad znehodnotenia

Výpočet kolektívnych opravných položiek („ECL“) je založený na konkrétnom regulačnom segmente, expozícii v čase

zlyhania („EAD“), pravdepodobnosti zlyhania („PD“), strate v prípade zlyhania („LGD“), kreditnom konverznom

faktore („CCF“). Pre každý segment boli rozvinuté modely pre tieto rizikové parametre. Tieto modely sú pravidelne

revidované vývojovou funkciou, odborom Kontroly úverového portfólia a Interná validácia a odborom Vnútorná

kontrola a vnútorný audit banky.

VÚB skupina identifikovala nasledujúce portfóliá: Retailoví klienti, Korporátni klienti, SME Retailoví klienti (zahrňajúce

aj Spoločenstvá vlastníkov bytov), Veľkí korporátni klienti s obratom nad 500 miliónov EUR, Banky (zahrňajúce aj

Nebankové finančné inštitúcie), Samosprávy, Vláda a verejný sektor, „Slotting“ modely (pre špecializované podniky,

t. j. „Special Purpose Vehicles“ alebo „SPV“).

Metodológia rizikových parametrov používaných na výpočet ECL je v súlade s metodológiou ISP skupiny poskytnutou

materskou spoločnosťou.

Pre PD modely v portfóliách, kde VÚB skupina používa interné modely, je používaný pokročilý prístup. Modelový

prístup pozostáva z nasledujúcich krokov:

–

vytvorenie prechodných matíc pomocou interných ratingov;

–

odstránenie makroekonomických vplyvov z prechodných matíc požitím Mertonovho vzorca;

–

vytvorenie Through-the-cycle („TTC“) matice vypočítanej ako priemer ročných prechodných matíc získaných po

odstránení makroekonomického vplyvu;

–

vytvorenie budúcich Point-in-Time („PIT“) matíc získaných úpravou TTC matice Mertonovým vzorcom

a výhľadovými informáciami;

–

po získaní finálnych PD medzi dátumom vzniku a dátumom vykázania vynásobením predpovedanými PIT a TTC

maticami upravenými o dodatky vzniknuté zapracovaním ostatných ekonomických scenárov.

Pre LGD modely v portfóliách, v ktorých VÚB skupina používa interné modely, modelový prístup pozostáva

z nasledujúcich krokov:

–

výpočet nominálnych LGD;

–

zapracovanie výhľadových informácií využitím koeficientov vypočítaných pomocou EBA generátora, ktoré vydáva

Európsky orgán pre bankovníctvo („EBA“), alebo použitím interne vyvinutých makroekonomických satelitných

modelov;

–

získanie finálnych LGD hodnôt pomocou diskontovania mierami návratnosti, použijúc efektívnu úrokovú mieru

a priemernú dobu zotavenia.

Pri portfóliách, kde nie je možné použiť tento prístup (nedostupnosť interného modelu, nízky počet pozorovaní,

nízky počet zlyhaní, nedostupnosť makroekonomického modelu pre portfólio), VÚB skupina použije zjednodušený

prístup, napríklad finálne hodnoty poskytnuté materskou spoločnosťou, kritériá posunu („notching criteria“)

s použitím ratingu krajiny a LGD atď.

Protistrany s nízkym počtom pozorovaní a nízkym počtom zaznamenaných zlyhaní, kde nebolo možné vytvoriť

spoľahlivé migračné matice alebo vyvinúť satelitný makroekonomický model na predpovedanie miery zlyhania, boli

definované ako portfólio s nízkym zlyhaním. Parametre pre tieto portfóliá dodáva materská spoločnosť.

EAD sa počíta osobitne pre umorované a neumorované produkty. Hodnota EAD pre umorované produkty je založená

na splátkových kalendároch, zatiaľ čo hodnota EAD pre produkty bez umorenia sa počíta pomocou kreditného

konverzného faktora (CCF). V súčasnosti VÚB skupina používa modely CCF iba pre segmenty Retailoví klienti –

kreditné karty a Retailoví klienti – prečerpania. Pre všetky ostatné portfóliá/segmenty sa používajú regulačné hodnoty

CCF.

Metodika výpočtu počtu dní splatnosti („DPD“)

VÚB skupina sa riadi podľa Usmernenia o uplatňovaní vymedzenia zlyhania EBA/GL/2016/07 podľa článku 178

nariadenia (EÚ) č. 575/2013. Banka počíta počet dní po dni splatnosti na úrovni dlžníka. Na účely posúdenia dlžnej

sumy po splatnosti banka berie do úvahy istinu po splatnosti, úrok po splatnosti, poplatky po splatnosti. V prípade

úpravy splátkového kalendára na úvere sa počet dní omeškania počíta už podľa upraveného splátkového kalendára.

V prípadoch, keď podmienky zmluvy vyslovene povoľujú dlžníkovi za určitých podmienok meniť harmonogram,

pozastaviť alebo odložiť splátky a dlžník toto právo využije, tak zmenené, odložené alebo pozastavené splátky sa

nepovažujú po termíne splatnosti.

Vyhodnotenie materiality na výpočet počtu dní po dni splatnosti sa počíta denne. Informácia o počte dní po splatnosti

dlžníka a príznak zlyhania je na účely schvaľovacieho procesu, risk manažmentu, interného a externého reportingu

a na výpočet vlastných zdrojov k dispozícii v aktuálnom stave.

Konsolidovaná účtovná závierka

76

Počet dní po dni splatnosti sa začína počítať v okamihu, keď dlžná suma po splatnosti dlžníka presiahne absolútnu

a relatívnu hraničnú hodnotu súčasne. Hraničné hodnoty sú stanovené podľa nariadenia Delegované nariadenie

Komisie (EÚ) 2018/171 z 19. októbra 2017 o doplnení nariadenia Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) č. 575/2013,

pokiaľ ide o regulačné technické predpisy týkajúce sa prahu závažnosti pre kreditné záväzky po termíne splatnosti.

Absolútna hraničná hodnota je presiahnutá ak:

dlžná suma po splatnosti dlžníka > absolútna hraničná hodnota

.

Absolútna hraničná hodnota sa rovná súčtu všetkých úverových záväzkov dlžníka po dni splatnosti voči banke.

Absolútna hraničná hodnota je stanovená na 100 € pre retailových dlžníkov a 500 € pre ostatných dlžníkov.

Relatívna hraničná hodnota je presiahnutá, ak:

dlžná suma po dni splatnosti dlžníka/celkový súvahový záväzok dlžníka > relatívna hraničná hodnota.

Relatívna hraničná hodnota je definovaná ako percento úverových záväzkov po dni splatnosti v pomere k celkovým

bilančným expozíciám dlžníka mimo akciových expozícií. Relatívna hraničná hodnota je stanovená na 1 % pre

všetkých dlžníkov.

Metodika stanovenia etapy

Podľa odseku 5.5.9 IFRS 9 „Ku každému dátumu vykazovania účtovná jednotka posudzuje, či od prvotného

vykázania došlo k výraznému zvýšeniu úverového rizika vyplývajúceho z finančného nástroja. Pri uskutočňovaní

posúdenia účtovná jednotka používa zmenu rizika výskytu zlyhania počas očakávanej životnosti finančného

nástroja.“

IFRS 9 zavádza trojetapový prístup vychádzajúci zo zmien úverovej kvality od prvotného vykázania:

–

Do etapy 1 patria finančné nástroje, ktorých úverová kvalita sa od prvotného vykázania významne nezhoršila

alebo ktoré nesú k dátumu vykázania nízke úverové riziko.

–

Do etapy 2 patria finančné nástroje, ktorých úverová kvalita sa od prvotného vykázania významne zhoršila, avšak

pri ktorých neexistujú objektívne dôkazy o udalosti spojenej s úverovou stratou.

–

Do etapy 3 patria finančné nástroje, pri ktorých k dátumu vykázania existujú objektívne dôkazy o znížení hodnoty.

VÚB skupina zaviedla interné pravidlá s využitím významného počtu dní v omeškaní, významného nárastu PD,

forbearance hodnôt, metódy včasného varovania, procesu proaktívneho riadenia úverov („PCM“), neštandardných

kategórií na hodnotenie správnosti etapy pre výpočet očakávanej straty. Tieto indikátory sú detailne opísané nižšie.

Klasifikácia expozícií do etáp je založená na nasledujúcich kritériách:

Etapa 1	Etapa 2	Etapa 3
Štandardné expozície s DPD menej	Štandardné nezlyhané kontrakty
ako 30 dní	s DPD viac ako 30 dní	Neštandardné expozície po splatnosti
	Štandardné expozície s odloženou	Neštandardné expozície pravdepodobné
	splatnosťou	nesplatenie
	Štandardné expozície vedené
	pod PCM	Neštandardné expozície sporné
	Štandardné expozície s výrazným
	nárastom PD

Vo všeobecnosti sa aplikujú tieto pravidlá:

–

pri vzniku sa finančné nástroje klasifikujú do etapy 1, okrem nástrojov, ktoré sú znehodnotené v deň

nadobudnutia, ktoré sú zatriedené do príslušnej etapy;

–

ak nie je dostatok informácií na určenie toho, či sa úver významne znehodnotil od svojho vzniku, finančný nástroj

je zaradený do etapy 2.

K 31. decembru 2023 a 31. decembru 2022 banka neklasifikovala žiadny finančný majetok ako kúpený alebo

vzniknutý úverovo znehodnotený (Purchased or Originated Credit Impaired, „POCI“).

Konsolidovaná účtovná závierka

77

Kritérium pre etapu 2: Štandardné expozície s viac ako 30 dňami po splatnosti

Podľa IFRS 9, odseku 5.5.11: „… existuje vyvrátiteľná domnienka, že úverové riziko vyplývajúce z finančného majetku

sa od prvotného vykázania výrazne zvýšilo, keď sú zmluvné platby viac než 30 dní po splatnosti“. Na dodržanie tejto

požiadavky VÚB skupina prijíma kritérium počtu dní po splatnosti podľa Metodiky výpočtu počtu dní po dni splatnosti

vyššie.

Kritérium pre etapu 2: Štandardné expozície s odloženou splatnosťou

Expozície s odloženou splatnosťou sa považujú za ďalšie kritérium zvýšenia kreditného rizika, keďže predstavujú riziko

nesplácania, ak klient má alebo bude mať pri plnení svojich finančných záväzkov ťažkosti. Štandardné úvery

s odloženou splatnosťou tvoria modifikované a refinancované úvery. Minimálna skúšobná doba pre tieto zmluvy je

24 mesiacov, po tejto dobe môže byť zmluva presunutá do etapy 1, ak spĺňa stanovené kritériá pre klasifikáciu úverov

s odloženou splatnosťou (napríklad nie je viac ako 30 dní v omeškaní, zmluva je štandardná alebo protistrana splatila

viac ako významnú čiastku z dlžnej sumy od vstupu do stavu s odloženou splatnosťou).

Kritérium pre etapu 2: Splácané expozície vykazované v rámci

PCM

Expozície klientov PCM sa zaraďujú do etapy 2, keďže ich možno považovať za expozície s výrazným zvýšením

kreditného rizika od prvotného vykázania.

Kritérium pre etapu 2: Štandardné expozície s výrazným nárastom PD

Významný nárast PD medzi vznikom (alebo prvým vykázaním) a dátumom vykázania sa používa ako ukazovateľ

znižovania úverovej kvality podľa princípu uvedeného v odseku 5.5.9 IFRS 9: „Ku každému dátumu vykazovania

účtovná jednotka posudzuje, či od prvotného vykázania došlo k výraznému zvýšeniu úverového rizika vyplývajúceho

z finančného nástroja. Pri uskutočňovaní posúdenia účtovná jednotka používa zmenu rizika výskytu zlyhania počas

očakávanej životnosti finančného nástroja.“ PD pri vzniku sa používa výlučne na stanovenie etapy.

Kritérium je používané pre všetky portfóliá. Na zhodnotenie, či sa od vzniku úverové riziko zvýšilo významne, je

potrebné porovnať PD za obdobie medzi vznikom a dátumom vykázania.

Toto kritérium sa určuje samostatne pre každý segment, avšak hlavné črty metodiky sú spoločné.

Podľa metodiky je potrebné vykonať porovnanie medzi:

–

PD

origination

– PD za celé obdobie v porovnaní so zostávajúcim časom do splatnosti vo vzťahu k ratingu, do

ktorého nástroj patril pri vzniku (ak sa okrem ratingu používajú aj iné ukazovatele rizika, použijú sa hodnoty

k dátumu vykázania), a

–

PD

reporting

– PD za celé obdobie v porovnaní so zostávajúcim časom do splatnosti vo vzťahu k ratingu, do ktorého

nástroj patrí k dátumu vykázania.

Relatívna zmena PD za obdobie sa vypočíta ako ("P" "D" _"reporting" )⁄("P" "D" _"origination") "- 1". Ak je táto

relatívna zmena vyššia ako stanovená hranica PD, potom sa expozícia zaradí do etapy 2.

Pre toto kritérium je kľúčové správne nastavenie hranice PD. Metodika banky uvádza, že hranica PD môže byť

v závislosti od segmentu/modelu, zostávajúceho času do splatnosti, ratingovej triedy a iných potenciálnych

ukazovateľov rôzna. Kumulatívne PD a ich relatívne rozdiely (medzi niektorými dvoma ratingovými stupňami) sa

v skutočnosti s rastúcim časom do splatnosti menia veľmi rýchlo. Preto by jedna spoločná hranica pre všetky splatnosti

neviedla k správnemu stanoveniu etáp. Rozlíšenie hraníc medzi ratingovými úrovňami je tiež dôležité – čím horší je

rating, tým nižšia hranica sa použije.

Kritérium pre etapu 3

Finančný majetok v Kritériu etapy 3 je považovaný za úverovo znehodnotený. Je to v prípade, keď jedna alebo viacero

udalostí určuje nepriaznivý vplyv na odhadované budúce peňažné toky.

Dôkazy, že finančné aktívum je úverovo znehodnotené, zahŕňajú nasledujúce pozorovateľné dáta:

–

výrazné finančné ťažkosti dlžníka alebo emitenta;

–

porušenie zmluvy, ako sú zlyhanie alebo udalosť po splatnosti;

–

reštrukturalizácia úveru alebo preddavku VÚB skupinou, ak sa VÚB skupina nerozhodne inak;

–

pravdepodobnosť, že dlžník bude čeliť úpadku alebo inej finančnej situácii; alebo

–

strata aktívneho trhu v dôsledku finančných ťažkostí.

Konsolidovaná účtovná závierka

78

Úver, ktorý bol opätovne prerokovaný z dôvodu zhoršenia stavu dlžníka, je zvyčajne považovaný za úverovo zlyhaný,

pokiaľ neexistuje dôkaz, že riziko z neobdržania zmluvných peňažných tokov sa významne znížilo, a neexistujú žiadne

ďalšie indikátory znehodnotenia.

Kritériá určovania etáp pre dlhové cenné papiere

Proces určovania etáp pre dlhopisy sa vykonáva paralelne s určovaním etáp pre úvery. Kritériom, ktoré sa použije na

posúdenie, či sa úverové riziko dlhopisu od vzniku významne zvýšilo, je porovnanie PD za dobu životnosti.

Nasledujúce kritériá boli schválené pre každú etapu za dlhové cenné papiere:

Etapa 1	Etapa 2	Etapa 3
Dlhopisy bez výrazného zvýšenia	Dlhopisy s výrazným zvýšením PD od	Zlyhané dlhopisy
kreditného rizika	vzniku
Dlhopisy investičného stupňa
(Výnimka nízkeho úverového rizika
platí len pre dlhopisy v portfóliu FVOCI
pri prvotnej aplikácii IFRS 9 („FTA“).)

Okrem uvedených kritérií sa pri určovaní etáp musia dodržať nasledujúce pravidlá:

–

pri vzniku sú finančné nástroje zaradené do etapy 1;

–

ak neexistuje dostatok informácií na určenie, či sa kreditné riziko od vzniku výrazne zvýšilo, finančný nástroj sa

zaradí do etapy 2.

Kritériá určovania etáp pre portfólio s nízkym zlyhaním a vnútroskupinové expozície

Portfólio s nízkym zlyhaním definované materskou spoločnosťou tvoria expozície voči nasledujúcim subjektom:

–

štátom (centrálnym bankám, vládam, obciam a mestám, subjektom verejného sektora);

–

inštitúciám (bankám a iným finančným inštitúciám);

–

veľkým spoločnostiam (spoločnosti s obratom vyše 500 miliónov EUR).

Vnútroskupinové expozície sú expozície voči nasledujúcim subjektom:

–

materská spoločnosť;

–

vlastné dcérske spoločnosti banky;

–

iné dcérske spoločnosti skupiny ISP.

Vzhľadom na ich zvláštnu povahu (expozície sú v rámci vlastnej bankovej skupiny s nízkym rizikovým profilom) sa

vnútroskupinové transakcie vždy zaraďujú do etapy 1 s 12-mesačným ECL.

Pravidlá na určovanie etáp pre portfólio s nízkym zlyhaním a vnútroskupinové expozície určuje materská spoločnosť

pre úvery a dlhopisy a tieto pravidlá platia na úrovni ISP skupiny. Expozície sú zaradené do etapy 2 na základe kritéria

významného zvýšenia kreditného rizika meraného porovnaním PD za dobu životnosti. Toto kritérium pre portfólio

s nízkym zlyhaním je definované na základe špecifických ratingov a zostatkovej splatnosti expozície. Hranice

poskytuje materská spoločnosť. Hranice sú aplikované rovnako, ako je opísané v Kritériu pre etapu 2: Štandardné

expozície s výrazným nárastom PD.

Výpočet očakávanej úverovej straty

Etapa 1

Očakávaná strata pre expozície zaradené do etapy 1 sa vypočítava takto:

V tom:

–

PD12m = 1-ročná predpoveď PD očakávaná v čase 0 (čas 0 je dátum vykázania);

–

LGD12m = percento straty v prípade zlyhania, odhadované v čase 0;

–

EAD12m = expozícia pri zlyhaní, odhadovaná na začiatku sledovaného obdobia.

Konsolidovaná účtovná závierka

79

Pri výpočte Očakávanej kreditnej straty z pozícií, ktoré vypršia počas prvého roku, možno PD upraviť takto, aby sa

celé PD nezapočítalo na ročnej báze a aby sa zohľadnil skutočný dátum exspirácie:

– pričom n je počet mesiacov do splatnosti.

Pri transakciách bez dátumu splatnosti sa predpokladá, že tieto transakcie sa raz ročne prehodnocujú, a predpokladá

sa, že ich splatnosť je rovná jednému roku.

Etapa 2

Vzorec na výpočet očakávanej straty za celé obdobie, vypočítaný so zohľadnením času do splatnosti voči dátumu

vykázania, je zhrnutý takto:

Pri expozíciách s časom do splatnosti kratším alebo rovným jednému roku (pozri Etapa 1):

Pri expozíciách s časom do splatnosti dlhším ako jeden rok:

V tom:

–

PDt je kumulatívne PD odhadované za čas medzi časom 0 a časom t (čas 0 je dátum vykázania, čas t je konkrétny

z času do splatnosti);

–

LGDt je percento straty v prípade zlyhania, odhadované v čase t;

–

EADt je expozícia pri zlyhaní, odhadovaná na začiatku roku t;

–

EIR je efektívna úroková miera;

–

M je čas do splatnosti v rokoch.

Na ilustráciu použitia vzorca 2 na výpočet ECL pre expozície na úrovni 2 s časom do splatnosti tri roky sa poskytuje

nasledujúci príklad:

V tom:

–

EAD1, EAD2, EAD3 sú expozície v zlyhaní na začiatku každého zostávajúceho roku;

–

PD1 je pravdepodobnosť, že expozícia počas prvého roku zostávajúceho do splatnosti vstúpi do zlyhania;

–

PD2

-

PD1 je marginálna PD za celé obdobie, ktorá predstavuje pravdepodobnosť, že expozícia vstúpi do zlyhania

počas druhého roku jej času do splatnosti;

–

PD3

-

PD2 je marginálna PD za celé obdobie, ktorá predstavuje pravdepodobnosť, že expozícia vstúpi do zlyhania

počas tretieho roku jej času do splatnosti;

–

LGD1, LGD2, LGD3 je percento straty v prípade zlyhania v každom zostávajúcom roku;

–

EIR je efektívna úroková miera.

Pri výpočte Očakávanej kreditnej straty z pozície, ktorá vyprší počas prvého roku, možno PD upraviť tak, aby sa celé

PD nezapočítalo na ročnej báze a aby sa zohľadnil skutočný dátum exspirácie.

Pri transakciách bez dátumu splatnosti sa predpokladá, že tieto transakcie sa raz ročne prehodnocujú, a predpokladá

sa, že ich splatnosť je rovná jednému roku.

Ďalej sa v prípadoch, keď je čas do splatnosti zlomkom rokov, VÚB skupina môže rozhodnúť používať splatnosť

takto:

–

ak je časť času do splatnosti, ktorá prevyšuje rok, dlhšia ako šesť mesiacov, splatnosť sa zaokrúhli na

bezprostredne nasledujúci rok;

–

ak je časť času do splatnosti, ktorá prevyšuje rok, kratšia ako šesť mesiacov alebo im rovná, splatnosť sa zaokrúhli

na bezprostredne predchádzajúci rok

.

Konsolidovaná účtovná závierka

80

Etapa 3

VÚB skupina sa rozhodla určiť rezervu na nesplácané expozície (transakcie v Etape 3) vrátane navýšenia, ktorého

odhad vychádza z prvkov pohľadu do budúcnosti a ktoré zvyšuje súčasnú úroveň krytia neštandardných expozícií.

Výpočet rezervy na expozície v etape 3 vychádza z nasledujúceho vzorca:

EL

Stage3

= PCBS * (1 +Add-on

Performing

)

V tom:

–

PCBS je aktuálna rezerva určená VÚB skupinou pri neštandardných expozíciách;

–

Add-onPerforming sa vypočíta ako priemer navýšení odhadovaných pre splácané LGD za celé obdobie, získané

podľa ideálneho, najpravdepodobnejšieho a najhoršieho scenára zo scenárov určených koeficientmi EBA pre

korešpondujúce segmenty

Zohľadnenie výhľadových informácií

Banka zohľadňuje výhľadové informácie pri tvorbe odhadov použitím základného scenára z interných satelitných

modelov alebo použitím Baseline koeficientov pre stresové testovanie, ktoré získame z EBA generátora. Ostatné

scenáre sú zohľadnené vo forme tzv. add-on. Add-on sa vyráta ako kombinácia finálnych hodnôt PD alebo LGD

zrátaných pre všetky 3 scenáre na 3 nasledujúce roky.

Banka používa interne vyvinuté satelitné modely na predikciu budúcich mier zlyhania pre rôzne segmenty. Tieto

modely sú založené na makroekonomických premenných. Výstup z týchto modelov zahŕňa model pre základný

scenár, ako aj ostatné scenáre, ktoré sa používajú na výpočet add-on. Tento prístup sa používa pri vývoji väčšiny

modelov na odhad pravdepodobnosti zlyhania.

Banka taktiež používa koeficienty, ktoré sú výstupom EBA generátora pre stresové testovanie. Výstupom sú

koeficienty len pre Adverse a Baseline scenár, a preto Best koeficient sa doráta na základe týchto dvoch koeficientov.

Tieto scenáre sa potom použijú na výpočet add-on. Použitie EBA koeficientov je charakteristické pre modely na stratu

v prípade zlyhania pre neretailové portfólio. Podobný prístup sa používa pri výpočte add-on pre expozície v etape 3.

Pre retailové portfólio banka používa interne vyvinuté makroekonomické satelitné modely pre zapracovanie

výhľadových informácii do LGD parametra. Výstupom z týchto modelov sú predikované hodnoty straty v prípade

zlyhania pre základný scenár navýšené o add-on, ktorý zohľadňuje aj ostatné scenáre.

Satelitné modely na predikciu mier zlyhania sa taktiež používajú aj na iný účel, ako napr. stresové testovanie. Základný

scenár je zároveň aj tým najpravdepodobnejším. Ostatné scenáre reprezentujú optimistickejšie a pesimistickejšie

výsledky. Banka pravidelne vykonáva rekalibráciu týchto satelitných modelov.

Banka identifikovala faktory, ktoré sú hlavnými vstupmi do modelov pre každé portfólio. Relevantné faktory boli

vybrané do finálneho modelu pre každé portfólio. Predikované hodnoty makropremenných použitých v modeloch

sú dodávané materskou spoločnosťou.

Konsolidovaná účtovná závierka

81

Rozdelenie úverového portfólia v

etape 1

na individuálne a portfóliovo posudzované expozície:


2023	Expozície posudzované			Expozície posudzované
	na portfóliovej báze			na individuálnej báze
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Etapa 1
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
bankám	166 001	(5)	165 996	-	-	-
Úvery poskytnuté
klientom:
Finančné
korporácie	1 036 062	(242)	1 035 820	-	-	-
Nefinančné
korporácie	5 167 587	(25 318)	5 142 269	-	-	-
Retailoví klienti	10 254 420	(15 627)	10 238 793	-	-	-
Verejná správa	266 863	(1 411)	265 452	-	-	-
	16 890 933	(42 603)	16 848 330	-	-	-
Finančný majetok vo
FVOCI – dlhové cenné
papiere	1 259 458	(232)	1 259 226	-	-	-
Podsúvahové položky	4 630 724	(4 722)	4 626 002	-	-	-

Konsolidovaná účtovná závierka

82

2022 – upravený	Expozície posudzované			Expozície posudzované
	na portfóliovej báze			na individuálnej báze
	Hrubá	Opravné			Opravné
€ ’000	hodnota	položky	Čistá hodnota	Hrubá hodnota	položky	Čistá hodnota
Etapa 1
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	72 612	(10)	72 602	-	-	-
Úvery poskytnuté
klientom:
Finančné korporácie	775 306	(241)	775 065	-	-	-
Nefinančné korporácie	5 026 167	(24 505)	5 001 662
Retailoví klienti	9 965 774	(19 072)	9 946 702	-	-	-
Verejná správa	177 914	(1 355)	176 559	-	-	-
	16 017 773	(45 183)	15 972 590	-	-	-
Finančný majetok vo FVOCI
– dlhové cenné papiere	1 427 714	(277)	1 427 437	-	-	-
Podsúvahové
položky	5 641 802	(5 819)	5 635 983	-	-	-

2022 – pôvodný	Expozície posudzované			Expozície posudzované
	na portfóliovej báze			na individuálnej báze
	Hrubá	Opravné			Opravné
€ ’000	hodnota	položky	Čistá hodnota	Hrubá hodnota	položky	Čistá hodnota
Etapa 1
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným
bankám	72 612	(10)	72 602	-	-	-
Úvery poskytnuté
klientom:
Verejná správa	182 440	(1 310)	181 130	-	-	-
Korporátni klienti	5 669 272	(21 978)	5 647 294	-	-	-
Retailoví klienti	10 101 000	(25 686)	10 075 314	-	-	-
	16 025 324	(48 984)	15 976 340	-	-	-
Finančný majetok vo FVOCI
– dlhové cenné papiere	1 427 714	(277)	1 427 437	-	-	-
Podsúvahové
položky	5 641 325	(5 149)	5 636 176	-	-	-

Konsolidovaná účtovná závierka

83

Rozdelenie úverového portfólia v

etape 2

na individuálne a portfóliovo posudzované:

2023	Expozície posudzované			Expozície posudzované
	na portfóliovej báze			na individuálnej báze
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Etapa 2
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
bankám	-	-	-	-	-	-
Úvery poskytnuté
klientom:
Finančné korporácie	1	-	1	-	-	-
Nefinančné
korporácie	1 112 271	(60 344)	1 051 927	-	-	-
Retailoví klienti	613 616	(61 576)	552 040	-	-	-
Verejná správa	45 759	(1 861)	43 898	-	-	-
	1 771 647	(123 781)	1 647 866	-	-	-
Podsúvahové položky	683 854	(7 776)	676 078	-	-	-

Konsolidovaná účtovná závierka

84

2022 – upravený	Expozície posudzované			Expozície posudzované
	na portfóliovej báze			na individuálnej báze
	Hrubá	Opravné			Opravné
€ ’000	hodnota	položky	Čistá hodnota	Hrubá hodnota	položky	Čistá hodnota
Etapa 2
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	80 511	(88)	80 423	-	-	-
Úvery poskytnuté
klientom:
Finančné korporácie	3	-	3	-	-	-
Nefinančné korporácie	1 006 413	(46 199)	960 214
Retailoví klienti	579 642	(56 288)	523 354	-	-	-
Verejná správa	8 053	(325)	7 728	-	-	-
	1 674 622	(102 900)	1 571 722	-	-	-
Podsúvahové položky	154 179	(3 178)	151 001	-	-	-

2022 – pôvodný	Expozície posudzované			Expozície posudzované
	na portfóliovej báze			na individuálnej báze
	Hrubá	Opravné			Opravné
€ ’000	hodnota	položky	Čistá hodnota	Hrubá hodnota	položky	Čistá hodnota
Etapa 2
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným
bankám	80 511	(88)	80 423	-	-	-
Úvery poskytnuté
klientom:
Verejná správa	7 976	(325)	7 651	-	-	-
Korporátni klienti	879 291	(37 340)	841 951	-	-	-
Retailoví klienti	702 851	(65 106)	637 745	-	-	-
	1 670 629	(102 859)	1 567 770	-	-	-
Podsúvahové položky	155 049	(3 181)	151 868	-	-	-

Konsolidovaná účtovná závierka

85

Rozdelenie úverového portfólia v

etape 3

na individuálne a portfóliovo posudzované:

2023	Expozície posudzované			Expozície posudzované
	na portfóliovej báze			na individuálnej báze
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Etapa 3
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
bankám	3	(1)	2	74 502	(5 103)	69 399
Úvery poskytnuté
klientom:
Finančné korporácie	8	(3)	5	-	-	-
Nefinančné
korporácie	32 952	(15 558)	17 394	70 484	(40 765)	29 719
Retailoví klienti	223 050	(145 150)	77 900	10 257	(4 453)	5 804
Verejná správa	3 473	(1)	3 472	-	-	-
	259 486	(160 713)	98 773	155 243	(50 321)	104 922
Podsúvahové položky	4 640	(326)	4 314	11 601	(4 064)	7 537

Konsolidovaná účtovná závierka

86

2022 – upravený	Expozície posudzované			Expozície posudzované
	na portfóliovej báze			na individuálnej báze
	Hrubá	Opravné			Opravné
€ ’000	hodnota	položky	Čistá hodnota	Hrubá hodnota	položky	Čistá hodnota
Etapa 3
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným
bankám	-	-	-	536	(267)	269
Úvery poskytnuté
klientom:
Finančné korporácie	-	-	-	-	-	-
Nefinančné korporácie	30 387	(21 465)	8 922	73 692	(45 665)	28 027
Retailoví klienti	216 790	(150 545)	66 245	3 852	(2 150)	1 702
Verejná správa	1 751	(4)	1 747	-	-	-
	248 928	(172 014)	76 914	78 080	(48 082)	29 998
Podsúvahové položky	7 100	(658)	6 442	14 143	(4 752)	9 391

2022 – pôvodný	Expozície posudzované			Expozície posudzované
	na portfóliovej báze			na individuálnej báze
	Hrubá	Opravné			Opravné
€ ’000	hodnota	položky	Čistá hodnota	Hrubá hodnota	položky	Čistá hodnota
Etapa 3
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným
bankám	-	-	-	536	(267)	269
Úvery poskytnuté
klientom:
Verejná správa	15	(4)	11	-	-	-
Korporátni klienti	5 347	(3 325)	2 022	71 080	(43 865)	27 215
Retailoví klienti	239 935	(164 566)	75 369	6 538	(4 310)	2 228
	245 297	(167 895)	77 402	78 154	(48 442)	29 712
Podsúvahové položky	6 707	(1 325)	5 382	14 143	(4 752)	9 391

Konsolidovaná účtovná závierka

87

Pohyby v

opravných položkách

od počiatočného zostatku po konečný zostatok podľa dôvodu, pre ktorý došlo

k zmene stavu:

2023
								Odpí-
			Zmeny v	Transfer	Transfer	Transfer		saný/		31.
	1.		riziku	do etapy	do etapy	do etapy	Ukonče-	predaný	Ostat-	decem-
	január	Vznik	(čisté)	1	2	3	nie	majetok	né	ber
€ ’000
Etapa 1
Finančný
majetok
oceňovaný
FVOCI	277	21	(92)	57	(1)	-	(30)	-	-	232
Finančný
majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky
voči bankám	10	58	2	-	-	-	(65)	-	-	5
Úvery
Poskytnuté
klientom:	48 974	32 275	(76 821)	81 466	(37 693)	(232)	(5 371)	-	-	42 598
	48 984	32 333	(76 819)	81 466	(37 693)	(232)	(5 436)	-	-	42 603
Podsúvahové
položky	5 149	13 754	(14 529)	9 506	(6 770)	(3)	(2 467)	-	82	4 722
Etapa 2
Finančný
majetok
oceňovaný
FVOCI	-	-	56	(57)	1	-	-	-	-	-
Finančný
majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky
voči bankám	88	-	2 841	-	-	(2 929)	-	-	-	-
Úvery
Poskytnuté
klientom:	102 771	-	95 789	(78 977)	41 121	(32 170)	(4 753)	-	-	123 781
	102 859	-	98 630	(78 977)	41 121	(35 099)	(4 753)	-	-	123 781
Podsúvahové
položky	3 181	-	9 376	(9 030)	6 896	(930)	(1 717)	-	-	7 776
Etapa 3
Finančný
majetok
oceňovaný AC
Pohľadávky
voči bankám	267	-	1 908	-	-	2 929	-	-	-	5 104
Úvery
Poskytnuté
klientom:	216 070	-	3 209	(2 407)	(3 428)	32 401	14 650	(54 564)	(1)	205 930
	216 337	-	5 117	(2 407)	(3 428)	35 330	14 650	(54 564)	(1)	211 034
Podsúvahové
položky	6 077	-	898	(558)	(126)	934	(2 834)	-	(1)	4 390

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

88

2023
								Odpí-
			Zmeny v	Transfer	Transfer	Transfer		saný/		31.
			riziku	do etapy	do etapy	do etapy	Ukonče-	predaný	Ostat-	decem-
	1. január	Vznik	(čisté)	1	2	3	nie	majetok	né	ber
€ ’000
Spolu
Finančný
majetok
oceňovaný
FVOCI	277	21	(36)	-	-	-	(30)	-	-	232
Finančný
majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky
voči bankám	365	58	4 751	-	-	-	(65)	-	-	5 109
Úvery
Poskytnuté
klientom:	367 815	32 275	22 177	82	-	(1)	4 526	(54 564)	(1)	372 309
	368 180	32 333	26 928	82	-	(1)	4 461	(54 564)	(1)	377 418
Podsúvahové
položky	14 407	13 754	(4 255)	(82)	-	1	(7 018)	-	81	16 888

Konsolidovaná účtovná závierka

89

2022
			Zmeny					Odpísaný/
			v riziku	Transfer do	Transfer do	Transfer do		predaný
€ ’000	1. január*	Vznik	(čisté)	etapy 1	etapy 2	etapy 3	Ukončenie	majetok	Ostatné	31. december
Etapa 1
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI	329	84	(220)	108	-	-	(24)	-	-	277
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
ostatným bankám	90	23	(11)	-	(70)	-	(22)	-	-	10
Úvery poskytnuté
klientom:	73 056*	42 923	(77 338)	45 808	(30 191)	(87)	(5 197)	-	-	48 974
	73 146	42 946	(77 349)	45 808	(30 261)	(87)	(5 219)	-	-	48 984
Podsúvahové
položky	5 057	14 031	(12 028)	6 563	(6 200)	(7)	(2 267)	-	-	5 149
Etapa 2
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
ostatným bankám	19	-	20	-	70	(21)	-	-	-	88
Úvery poskytnuté
klientom:	45 174	-	98 629	(43 298)	35 178	(26 316)	(6 596)	-	-	102 771
	45 193	-	98 649	(43 298)	35 248	(26 337)	(6 596)	-	-	102 859
Podsúvahové
položky	6 683	-	4 411	(6 444)	6 236	(4 023)	(3 682)	-	-	3 181
Etapa 3
Finančný majetok
oceňovaný AC
Pohľadávky voči
ostatným bankám	-	-	246	-	-	21	-	-	-	267
Úvery poskytnuté
klientom:	228 356	-	26 933	(2 510)	(4 987)	26 403	(6 401)	(51 672)	(52)	216 070
	228 356	-	27 179	(2 510)	(4 987)	26 424	(6 401)	(51 672)	(52)	216 337
Podsúvahové
položky	8 707	-	(2 677)	(119)	(36)	4 030	(3 828)	-	-	6 077

* Počiatočné zostatky zahŕňajú záverečné zostatky za predchádzajúci rok v spol. VÚB Leasing, ktorá bola zlúčená do VÚB banky

k počiatku roka 2022.

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

90


2022
			Zmeny					Odpísaný/
			v riziku	Transfer do	Transfer do	Transfer do		predaný
€ ’000	1. január	Vznik	(čisté)	etapy 1	etapy 2	etapy 3	Ukončenie	majetok	Ostatné	31. december
Spolu
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI	329	84	(112)	-	-	-	(24)	-	-	277
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
ostatným bankám	109	23	255	-	-	-	(22)	-	-	365
Úvery poskytnuté
klientom:	346 586	42 923	48 224	-	-	-	(18 194)	(51 672)	(52)	367 815
	346 695	42 946	48 479	-	-	-	(18 216)	(51 672)	(52)	368 180
Podsúvahové
položky	20 447	14 031	(10 294)	-	-	-	(9 777)	-	-	14 407

Pri presune medzi etapami dôjde najskôr k presunu pôvodnej výšky opravnej položky a následne sa v novej etape

prejaví zmena v kreditnom riziku.

Zmeny v dôsledku modifikácií, ktoré nemajú za následok odúčtovanie finančného majetku, sú nemateriálne.

Konsolidovaná účtovná závierka

91

Pohyby v

hrubých účtovných hodnotách

finančných nástrojov počas roka súvisiacich so zmenami v opravných

položkách:

2023
							Odpísaný/
			Transfer do	Transfer do	Transfer		predaný
€ ’000	1. január	Vznik	etapy 1	etapy 2	do etapy 3	Ukončenie	majetok	31. december
Etapa 1
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI	1 427 437	382 467	248 674	(247 563)	-	(146 499)	(405 058)	1 259 458
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
bankám	72 612	7 259 212	-	-	-	(7 165 823)	-	166 001
Úvery
poskytnuté
klientom	15 952 712	8 173 615	2 053 833	(2 702 889)	(29 474)	(6 722 865)	-	16 724 932
	16 025 324	15 432 827	2 053 833	(2 702 889)	(29 474)	(13 888 688)	-	16 890 933
Podsúvahové
položky	5 641 325	1 378 279	735 738	(1 371 690)	(7 168)	(1 745 759)	-	4 630 725
Etapa 2
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI	-	1 111	(248 674)	247 563	-	-	-	-
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
bankám	80 511	-	-	-	(79 766)	(745)	-	-
Úvery
poskytnuté
klientom	1 590 118	(550)	(2 038 522)	2 715 097	(128 170)	(366 326)	-	1 771 647
	1 670 629	(550)	(2 038 522)	2 715 097	(207 936)	(367 071)	-	1 771 647
Podsúvahové
položky	155 049	181 307	(730 970)	1 373 318	(11 780)	(283 070)	-	683 854
Etapa 3
Finančný majetok
oceňovaný AC
Pohľadávky voči
bankám	-	806	-	-	79 766	(6 067)	-	74 505
Úvery
poskytnuté
klientom	322 915	(28)	(15 311)	(12 208)	157 643	(57 996)	(54 791)	340 224
	322 915	778	(15 311)	(12 208)	237 409	(64 063)	(54 791)	414 729
Podsúvahové
položky	20 850	-	(4 768)	(1 628)	18 948	(17 162)	-	16 240

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

92

2023							Odpísaný/
			Transfer do	Transfer do etapy	Transfer do		predaný
€ ’000	1. január	Vznik	etapy 1	2	etapy 3	Ukončenie	majetok	31. december
Spolu
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI	1 427 437	383 578	-	-	-	(146 499)	(405 058)	1 259 458
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
bankám	153 123	7 260 018	-	-	-	(7 172 635)	-	240 506
Úvery
poskytnuté
klientom	17 865 745	8 173 037	-	-	(1)	(7 147 187)	(54 791)	18 836 803
	18 018 868	15 433 055	-	-	(1)	(14 319 822)	(54 791)	19 077 309
Podsúvahové
položky	5 817 224	1 559 586	-	-	-	(2 045 991)	-	5 330 819

Konsolidovaná účtovná závierka

93

2022
			Transfer do	Transfer do	Transfer do		Odpísaný/
€ ’000	1. január	Vznik	etapy 1	etapy 2	etapy 3	Ukončenie	predaný majetok	31. december
Etapa 1
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI	1 670 857	649 792	119 913	(126 024)	-	(596 831)	(290 270)	1 427 437
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
ostatným bankám	2 191 690	10 123 874	-	(80 691)	-	(12 162 261)	-	72 612
Úvery poskytnuté
klientom	15 936 220	7 240 963	1 540 096	(2 628 607)	(10 862)	(6 125 098)	-	15 952 712
	18 127 910	17 364 837	1 540 096	(2 709 298)	(10 862)	(18 287 359)	-	16 025 324
Podsúvahové
položky	5 432 799	4 843 518	525 496	(571 295)	(4 362)	(4 584 831)	-	5 641 325
Etapa 2
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI	-	-	(119 913)	126 024	-	(6 111)	-	-
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
ostatným bankám	701	-	-	80 691	(707)	(174)	-	80 511
Úvery poskytnuté
klientom	909 303	2 667	(1 530 655)	2 646 234	(112 013)	(325 418)	-	1 590 118
	910 004	2 667	(1 530 655)	2 726 925	(112 720)	(325 592)	-	1 670 629
Podsúvahové
položky	186 417	102 493	(522 553)	572 028	(12 486)	(170 850)	-	155 049
Etapa 3
Finančný majetok
oceňovaný AC
Pohľadávky voči
ostatným bankám	-	-	-	-	707	(707)	-	-
Úvery poskytnuté
klientom	369 164	-	(9 441)	(17 627)	122 875	(86 013)	(56 054)	322 915
Podsúvahové
položky	23 521	11	(2 943)	(733)	16 848	(15 843)	-	20 850

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

94

2022							Odpísaný/
			Transfer do	Transfer do	Transfer do		predaný
€ ’000	1. január	Vznik	etapy 1	etapy 2	etapy 3	Ukončenie	majetok	31. december
Spolu
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI	1 670 857	649 792	-	-	-	(602 942)	(290 270)	1 427 437
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
ostatným bankám	2 192 391	10 123 874	-	-	-	(12 163 142)	-	153 123
Úvery poskytnuté
klientom	17 214 687	7 243 641	-	-	-	(6 536 529)	(56 054)	17 865 745
	19 407 078	17 367 515	-	-	-	(18 699 671)	(56 054)	18 018 868
Podsúvahové
položky	5 642 737	4 946 011	-	-	-	(4 771 524)	-	5 817 224

Konsolidovaná účtovná závierka

95

4.1.3.

Zatriedenie neštandardných úverov

VÚB skupina považuje finančný majetok za neštandardný v súlade s Vykonávacím nariadením Komisie (EÚ)

č. 680/2014 a ďalšími dodatkami (Zavedenie Technických štandardov, „ITS“), ak:

–

je nepravdepodobné, že dlžník splatí svoje záväzky z úverov VÚB skupine v plnej sume, bez zásahov VÚB skupiny,

ako je napríklad realizácia zabezpečenia (ak má banka v držbe); alebo

–

dlžník je viac ako 90 dní po dni splatnosti so splatením akéhokoľvek materiálneho záväzku z úveru VÚB skupine.

VÚB

skupina

využíva definíciu Neštandardných úverov odvodenú z projektu Harmonizácie. Projekt Harmonizácie bol

stimulovaný Intesa Sanpaolo s cieľom zjednotiť definície a kategórie neštandardných úverov naprieč dcérskymi

spoločnosťami ISP skupiny. Definícia neštandardných úverov, ktoré zahŕňajú tri klasifikačné kategórie (po splatnosti,

pravdepodobné nesplatenie, sporné), je založená na omeškaní (dní po dni splatnosti) a posudzovacích kritériách pre

kategórie sporné a pravdepodobné nesplatenie. V prípade kategórie po splatnosti sú brané do úvahy DPD a hranice

pre materialitu dlžníka.

Opis

jednotlivých

kategórií úverov je nasledujúci:


Kategória	Opis
Sporné	Expozície voči klientom, ktorí sú v stave platobnej neschopnosti (aj keď nie je nutné
	potvrdenie súdu) alebo v akomkoľvek porovnateľnom stave bez ohľadu na výšku straty
	predpovedanú bankou.
Pravdepodobné nesplatenie	Expozície voči klientom, u ktorých je nepravdepodobné, že budú schopní splatiť svoje
	záväzky bez použitia opatrení, napríklad v podobe vymáhania záruk/zabezpečení.
Po splatnosti	Expozície klasifikované inak ako sporné alebo pravdepodobné nesplatenie, ktoré majú
	v čase vykázania omeškanie aspoň 90 dní po dni splatnosti.
Štandardné	Všetky expozície, ktoré nie sú klasifikované ako sporné, pravdepodobné nesplatenie a ani
	po splatnosti.

V kategórii

Pravdepodobné nesplatenie

sú brané do úvahy nasledujúce kvalitatívne ukazovatele:

–

dlžník má ťažkosti včas splniť platobné záväzky (vystavený tolerancii veriteľa), napriek spoľahlivým očakávaniam

budúcich prevádzkových peňažných tokov;

–

dlžník rokuje s bankou o mimosúdnej dohode o reštrukturalizácii/vysporiadaní;

–

dlžníci, ktorí podpísali mimosúdne dohody o reštrukturalizácii/vysporiadaní a pravidelne spĺňajú svoje finančné

záväzky;

–

dlžníci, ktorých ukazovatele úverovej kvality sa významne zhoršili a kde nie je možné očakávať, že budúce

peňažné toky budú dostatočné na splnenie záväzkov voči banke;

–

vážne problémy v podnikaní dlžníka (požiadavka na ďalší kapitál, narušená platobná schopnosť).

V kategórii

Sporné

sú brané do úvahy nasledujúce kvalitatívne ukazovatele:

–

ak je dlžník v dobrovoľnom zániku alebo inej právne záväznej forme likvidácie bez možnosti nepretržite

pokračovať v činnosti;

–

v prípade, ak bola súdne nariadená likvidácia a dlžníkove aktivity nie sú právne pozastavené;

–

ak podľa akéhokoľvek verejného registra alebo súdnym príkazom bola ukončená existencia právnickej osoby;

–

ak bol dlžník registrovaný (mal byť registrovaný) na zozname Fraud/Black List;

–

dlžníci, ktorí očakávajú peňažné toky, ktoré nevyplývajú z vlastného podnikania, ale z uplatnenia záložného

práva/záruky („gone concern“ prístup);

–

dlžníci (zvyčajne fyzické osoby), voči ktorým sa začalo nútené správne alebo vymáhacie konanie.

Neštandardný status je vykonávaný na úrovni dlžníka v súlade s jednotnými pravidlami z materskej spoločnosti.

Konsolidovaná účtovná závierka

96

Nasledujúca tabuľka opisuje úverové portfólio VÚB skupiny v zmysle klasifikačných kategórií:

2023		Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	Kategória	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám
	Štandardné	166 001	(5)	165 996
	Pravdepodobné
	nesplatenie	74 502	(5 103)	69 399
	Sporné	3	(1)	2
		240 506	(5 109)	235 397
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Štandardné	1 036 063	(242)	1 035 821
	Sporné	8	(3)	5
		1 036 071	(245)	1 035 826
Nefinančné korporácie
	Štandardné	6 279 858	(85 662)	6 194 196
	Po splatnosti	10 331	(3 489)	6 842
	Pravdepodobné
	nesplatenie	56 100	(26 774)	29 326
	Sporné	37 005	(26 060)	10 945
		6 383 294	(141 985)	6 241 309
		7 419 365	(142 230)	7 277 135
Retailoví klienti
	Štandardné	10 868 036	(77 203)	10 790 833
	Po splatnosti	35 532	(18 187)	17 345
	Pravdepodobné
	nesplatenie	45 743	(22 615)	23 128
	Sporné	152 032	(108 801)	43 231
		11 101 343	(226 806)	10 874 537
Verejná správa
	Štandardné	312 622	(3 272)	309 350
	Po splatnosti	1	-	1
	Sporné	3 472	(1)	3 471
		316 095	(3 273)	312 822
		18 836 803	(372 309)	18 464 494
		19 077 309	(377 418)	18 699 891
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové
cenné papiere
	Štandardné	1 259 458	(232)	1 259 226
Podsúvahové položky
	Štandardné	5 314 579	(12 498)	5 302 081
	Po splatnosti	1 311	(15)	1 296
	Pravdepodobné
	nesplatenie	12 272	(4 292)	7 980
	Sporné	2 657	(83)	2 574
		5 330 819	(16 888)	5 313 931

Konsolidovaná účtovná závierka

97

2022 – upravený		Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	Kategória	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám
	Štandardné	153 123	(98)	153 025
	Po splatnosti	536	(267)	269
		153 659	(365)	153 294
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Štandardné	775 309	(241)	775 068
Nefinančné korporácie
	Štandardné	6 032 580	(70 704)	5 961 876
	Po splatnosti	8 459	(4 723)	3 736
	Pravdepodobné
	nesplatenie	45 040	(17 964)	27 076
	Sporné	50 580	(44 443)	6 137
		6 136 659	(137 834)	5 998 825
		6 911 968	(138 075)	6 773 893
Retailoví klienti
	Štandardné	10 545 416	(75 360)	10 470 056
	Po splatnosti	33 719	(18 365)	15 354
	Pravdepodobné
	nesplatenie	32 427	(19 507)	12 920
	Sporné	154 496	(114 823)	39 673
		10 766 058	(228 055)	10 538 003
Verejná správa
	Štandardné	185 967	(1 680)	184 287
	Sporné	1 751	(4)	1 747
		187 718	(1 684)	186 034
		17 865 744	(367 814)	17 497 930
		18 019 403	(368 179)	17 651 224
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové
cenné papiere
	Štandardné	1 427 714	(277)	1 427 437
Podsúvahové položky
	Štandardné	5 795 981	(8 997)	5 786 984
	Po splatnosti	1 972	(7)	1 965
	Pravdepodobné
	nesplatenie	14 400	(4 521)	9 879
	Sporné	4 871	(882)	3 989
		5 817 224	(14 407)	5 802 817

Konsolidovaná účtovná závierka

98

2022 – pôvodný
		Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	Kategória	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám
	Štandardné	153 123	(98)	153 025
	Po splatnosti	536	(267)	269
		153 659	(365)	153 294
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Štandardné	190 416	(1 635)	188 781
	Sporné	15	(4)	11
		190 431	(1 639)	188 792
Korporátni klienti
	Štandardné	6 548 563	(59 318)	6 489 245
	Po splatnosti	1 502	(283)	1 219
	Pravdepodobné
	nesplatenie	38 792	(14 260)	24 532
	Sporné	36 133	(32 647)	3 486
		6 624 990	(106 508)	6 518 482
Retailoví klienti
	Štandardné	10 803 851	(90 792)	10 713 059
	Po splatnosti	40 487	(22 641)	17 846
	Pravdepodobné
	nesplatenie	38 233	(22 864)	15 369
	Sporné	167 753	(123 371)	44 382
		11 050 324	(259 668)	10 790 656
		17 865 745	(367 815)	17 497 930
		18 019 404	(368 180)	17 651 224
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové
cenné papiere
	Štandardné	1 427 714	(277)	1 427 437
Podsúvahové položky
	Štandardné	5 796 374	(8 330)	5 788 044
	Po splatnosti	2 693	(666)	2 027
	Pravdepodobné
	nesplatenie	14 402	(4 521)	9 881
	Sporné	3 755	(890)	2 865
		5 817 224	(14 407)	5 802 817

Konsolidovaná účtovná závierka

99

Nasledujúca tabuľka znázorňuje kvalitu úverového portfólia VÚB skupiny z hľadiska omeškania platieb:

2023
	Hrubá		Čistá
€ ’000	hodnota	Opravné položky	hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám
Bez omeškania	166 001	(5)	165 996
Viac ako 181 dní	74 505	(5 104)	69 401
	240 506	(5 109)	235 397
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
Bez omeškania	1 036 011	(242)	1 035 769
1 – 30 dní	52	-	52
Viac ako 181 dní	8	(3)	5
	1 036 071	(245)	1 035 826
Nefinančné korporácie
Bez omeškania	6 244 674	(98 234)	6 146 440
1 – 30 dní	62 963	(2 797)	60 166
31 – 60 dní	11 778	(1 020)	10 758
61 – 90 dní	4 256	(1 426)	2 830
91 – 180 dní	6 274	(2 815)	3 459
Viac ako 181 dní	53 349	(35 693)	17 656
	6 383 294	(141 985)	6 241 309
	7 419 365	(142 230)	7 277 135
Retailoví klienti
Bez omeškania	10 746 999	(77 632)	10 669 367
1 – 30 dní	165 940	(24 453)	141 487
31 – 60 dní	37 101	(10 915)	26 186
61 – 90 dní	18 289	(7 069)	11 220
91 – 180 dní	25 219	(14 162)	11 057
Viac ako 181 dní	107 795	(92 575)	15 220
	11 101 343	(226 806)	10 874 537
Verejná správa
Bez omeškania	316 093	(3 273)	312 820
1 – 30 dní	1	-	1
Viac ako 181 dní	1	-	1
	316 095	(3 273)	312 822
	18 836 803	(372 309)	18 464 494
	19 077 309	(377 418)	18 699 891
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere
Bez omeškania	1 259 458	(232)	1 259 226
Podsúvahové položky
Bez omeškania	5 330 819	(16 888)	5 313 931

Konsolidovaná účtovná závierka

100

2022 – upravený	Hrubá				Čistá
€ ’000	hodnota		Opravné položky		hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám
Bez omeškania 153 123			(98)		153 025
Viac ako 181 dní 536			-		-
153 659			(365)		153 294
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
Bez omeškania	775 300		(241)		775 059
31 – 60 dní	9		-		9
	775 309		(241)		775 068
Nefinančné korporácie
Bez omeškania	6 014 938		(83 135)		5 931 803
1 – 30 dní	55 722		(4 031)		51 691
31 – 60 dní	5 258		(1 331)		3 927
61 – 90 dní	6 261		(2 873)		3 388
91 – 180 dní	5 870		(3 189)		2 681
Viac ako 181 dní	48 610		(43 275)		5 335
	6 136 659		(137 834)		5 998 825
	6 911 968		(138 075)		6 773 893
Retail
Bez omeškania	10 453 431		(86 140)		10 367 291
1 – 30 dní	145 281		(24 333)		120 948
31 – 60 dní	30 953		(10 244)		20 709
61 – 90 dní	16 141		(6 519)		9 622
91 – 180 dní	21 567		(12 885)		8 682
Viac ako 181 dní	98 685		(87 934)		10 751
	10 766 058		(228 055)		10 538 003
Verejná správa
Bez omeškania	187 347		(1 682)		185 665
1 – 30 dní	333		-		333
91 – 180 dní	37		(2)		35
Viac ako 181 dní	1		-		1
	187 718	-	(1 684)	-	186 034
	17 865 744	-	(367 814)	-	17 497 930
	18 019 403	-	(368 179)	-	17 651 224
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere
Bez omeškania	1 427 714		(277)		1 427 437
Podsúvahové položky
Bez omeškania	5 817 224		(14 407)		5 802 817

Konsolidovaná účtovná závierka

101

2022 – pôvodný	Hrubá		Čistá
€ ’000	hodnota	Opravné položky	hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám
Bez omeškania	153 123	(98)	153 025
Viac ako 181 dní	536
	153 659	(365)	153 294
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
Bez omeškania	189 725	(1 637)	188 088
1 – 30 dní	705	(2)	703
31 – 60 dní	1	-	1
	190 431	(1 639)	188 792
Korporátni klienti
Bez omeškania	6 551 935	(71 097)	6 480 838
1 – 30 dní	28 244	(278)	27 966
31 – 60 dní	2 439	(298)	2 141
61 – 90 dní	4 441	(1 875)	2 566
91 – 180 dní	4 099	(4 024)	75
Viac ako 181 dní	33 832	(28 936)	4 896
	6 624 990	(106 508)	6 518 482
Retail
Bez omeškania	10 774 676	(99 708)	10 674 968
1 – 30 dní	71 982	(13 713)	58 269
31 – 60 dní	14 588	(4 086)	10 502
61 – 90 dní	10 862	(3 689)	7 173
91 – 180 dní	22 535	(15 526)	7 009
Viac ako 181 dní	155 681	(122 946)	32 735
	11 050 324	(259 668)	10 790 656
	17 865 745	(367 815)	17 497 930
	18 019 404	(368 180)	17 651 224
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere
Bez omeškania	1 427 713	(276)	1 427 437
Podsúvahové položky
Bez omeškania	5 817 224	(14 407)	5 802 817

Konsolidovaná účtovná závierka

102

Nasledujúca tabuľka uvádza trojetapový prístup vychádzajúci zo zmien úverovej kvality

podľa triedy majetku

pre

všetok finančný majetok vystavený úverovému riziku.

2023		Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný
majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky
voči bankám	166 001	(5)	165 996	-	-	-	74 505	(5 104)	69 401
Úvery
poskytnuté
klientom:
Korporátni
klienti
Finančné
korporácie
Úvery	658 603	(168)	658 435	1	-	1	8	(3)	5
Prečerpania	17 735	(2)	17 733	-	-	-	-	-	-
Kreditné
karty	4	-	4	-	-	-	-	-	-
Dlhové
cenné
papiere	359 687	(72)	359 615	-	-	-	-	-	-
Lízing	33	-	33	-	-	-	-	-	-
	1 036 062	(242)	1 035 820	1	-	1	8	(3)	5
Nefinančné
korporácie
Úvery	4 261 860	(23 806)	4 238 054	729 149	(56 869)	672 280	60 290	(29 927)	30 363
Hypotéky	7 135	(23)	7 112	2 797	(200)	2 597	445	(298)	147
Prečerpania	489 435	(768)	488 667	333 501	(2 502)	330 999	31 001	(20 311)	10 690
Kreditné
karty	1 106	(6)	1 100	462	(74)	388	97	(64)	33
Faktoring	136 197	(80)	136 117	4 781	(9)	4 772	2 317	(988)	1 329
Dlhové
cenné
papiere	124 500	(209)	124 291	-	-	-	-	-	-
Lízing	147 354	(426)	146 928	41 581	(690)	40 891	9 286	(4 735)	4 551
	5 167 587	(25 318)	5 142 269	1 112 271	(60 344)	1 051 927	103 436	(56 323)	47 113
	6 203 649	(25 560)	6 178 089	1 112 272	(60 344)	1 051 928	103 444	(56 326)	47 118

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

103

2023		Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný
majetok
oceňovaný
AC:
Úvery
poskytnuté
klientom:
Retailoví
klienti
Úvery	1 275 921	(10 912)	1 265 009	211 156	(27 454)	183 702	118 575	(97 951)	20 624
Hypotéky	8 838 942	(4 415)	8 834 527	359 819	(32 982)	326 837	102 780	(44 325)	58 455
Prečerpania	57 605	(139)	57 466	28 530	(432)	28 098	7 997	(5 282)	2 715
Kreditné
karty	74 676	(112)	74 564	10 259	(547)	9 712	3 264	(1 841)	1 423
Faktoring	53	-	53	-	-	-	-	-	-
Lízing	7 223	(49)	7 174	3 852	(161)	3 691	691	(204)	487
	10 254 420	(15 627)	10 238 793	613 616	(61 576)	552 040	233 307	(149 603)	83 704
Verejná
správa
Úvery	157 517	(1 396)	156 121	44 791	(1 859)	42 932	3 472	(1)	3 471
Prečerpania	1 746	-	1 746	858	(2)	856	1	-	1
Kreditné
karty	4	-	4	-	-	-	-	-	-
Dlhové
Cenné
papiere	106 799	(15)	106 784	-	-	-	-	-	-
Lízing	797	-	797	110	-	110	-	-	-
	266 863	(1 411)	265 452	45 759	(1 861)	43 898	3 473	(1)	3 472
	16 724 932	(42 598)	16 682 334	1 771 647	(123 781)	1 647 866	340 224	(205 930)	134 294
	16 890 933	(42 603)	16 848 330	1 771 647	(123 781)	1 647 866	414 729	(211 034)	203 695
Finančný
majetok
oceňovaný
FVOCI
- dlhové
cenné
papiere	1 259 458	(232)	1 259 226	-	-	-	-	-	-
Podsúvahové
položky	4 630 724	(4 722)	4 626 002	683 854	(7 776)	676 078	16 241	(4 390)	11 851

Konsolidovaná účtovná závierka

104

2022 - upravený		Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
ostatným bankám	72 612	(10)	72 602	80 511	(88)	80 423	536	(267)	269
Úvery poskytnuté
klientom:
Korporátni klienti :
Finančné
korporácie
Úvery	486 917	(158)	486 759	2	-	2	-	-	-
Prečerpania	20 940	(3)	20 937	1	-	1	-	-	-
Dlhové cenné
papiere	261 018	(80)	260 938	-	-	-	-	-	-
Ostatné	6 400	-	6 400	-	-	-	-	-	-
Lízing	31	-	31	-	-	-	-	-	-
	775 306	(241)	775 065	3	-	3	-	-	-
Nefinančné
korporácie
Úvery	3 744 754	(22 929)	3 721 825	856 063	(43 269)	812 794	56 166	(31 571)	24 595
Hypotéky	8 850	(38)	8 812	3 978	(366)	3 612	507	(373)	134
Prečerpania	860 910	(1 162)	859 748	67 898	(949)	66 949	30 606	(23 455)	7 151
Faktoring	154 769	(62)	154 707	4 006	(3)	4 003	2 402	(1 140)	1 262
Dlhové cenné
papiere	103 146	(53)	103 093	43 887	(866)	43 021	-	-	-
Lízing	153 738	(261)	153 477	30 581	(746)	29 835	14 398	(10 591)	3 807
	5 026 167	(24 505)	5 001 662	1 006 413	(46 199)	960 214	104 079	(67 130)	36 949
	5 801 473	(24 746)	5 776 727	1 006 416	(46 199)	960 217	104 079	(67 130)	36 949

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

105

2022 – upravený		Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté
klientom:
Retailoví klienti
Úvery	1 143 125	(13 768)	1 129 357	203 920	(24 622)	179 298	105 756	(95 392)	10 364
Hypotéky	8 671 518	(4 844)	8 666 674	342 413	(30 200)	312 213	96 300	(40 300)	56 000
Prečerpania	68 047	(208)	67 839	20 748	(467)	20 281	7 221	(6 471)	750
Kreditné karty	73 468	(169)	73 299	9 908	(897)	9 011	10 716	(10 036)	680
Faktoring	45	-	45	2	-	2	-	-	-
Lízing	9 571	(83)	9 488	2 651	(102)	2 549	649	(496)	153
	9 965 774	(19 072)	9 946 702	579 642	(56 288)	523 353	220 642	(152 695)	67 947
Verejná správa
Úvery	176 290	(1 352)	174 938	7 910	(325)	7 585	1 750	(4)	1 746
Prečerpania	1 096	(2)	1 094	2	-	2	1	-	1
Lízing	528	(1)	527	141	-	141	-	-	-
	177 914	(1 355)	176 559	8 053	(325)	7 728	1 751	(4)	1 747
	15 945 161	(45 173)	15 899 988	1 594 111	(102 812)	1 491 299	326 472	(219 828)	106 643
	16 017 773	(45 183)	15 972 590	1 674 622	(102 900)	1 571 722	327 008	(220 096)	106 912
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI –
dlhové cenné
papiere	1 427 714	(277)	1 427 437	-	-	-	-	-	-
Podsúvahové
položky	5 641 802	(5 819)	5 635 983	154 179	(3 178)	151 001	21 243	(5 410)	15 833

Konsolidovaná účtovná závierka

106

2022 – pôvodný		Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
ostatným bankám	72 612	(10)	72 602	80 511	(88)	80 423	536	(267)	269
Úvery poskytnuté
klientom:
Verejná správa
Štátna správa	79 706	(647)	79 059	-	-	-	-	-	-
Samosprávy	102 459	(662)	101 797	7 912	(325)	7 587	15	(4)	11
Samosprávy –
Lízing	274	(1)	273	65	-	65	-	-	-
	182 439	(1 310)	181 129	7 977	(325)	7 652	15	(4)	11
Korporátni klienti
Veľkí
korporátni
klienti	2 183 197	(1 527)	2 181 670	502 801	(22 314)	480 487	237	(173)	64
Veľkí
korporátni
klienti –
dlhové cenné
papiere	103 145	(53)	103 092	43 887	(866)	43 021	-	-	-
Špecializované
financovanie	883 705	(17 281)	866 424	40 483	(6 646)	33 837	4 886	(3 936)	950
SME	1 493 918	(2 644)	1 491 274	269 144	(7 069)	262 075	59 041	(34 355)	24 686
Ostatné
nebankové
finančné
inštitúcie	450 371	(138)	450 233	2	-	2	-	-	-
Ostatné
nebankové
finančné
inštitúcie –
dlhové cenné
papiere	261 018	(80)	260 938	-	-	-	-	-	-
Spoločnosti
verejného
sektora	2 943	(1)	2 942	417	-	417	-	-	-
Lízing	132 117	(191)	131 926	22 558	(444)	22 114	9 896	(7 598)	2 298
Faktoring	158 857	(65)	158 792	-	-	-	2 367	(1 127)	1 240
	5 669 271	(21 980)	5 647 291	879 292	(37 339)	841 953	76 427	(47 189)	29 238

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

107

2022 –
pôvodný		Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný
majetok
oceňovaný AC:
Úvery
poskytnuté
klientom:
Retailoví klienti
Malé
podniky	359 623	(9 193)	350 430	147 423	(10 431)	136 992	31 204	(22 636)	8 568
Malé
podniky –
lízing	27 755	(184)	27 571	10 031	(397)	9 634	4 956	(3 327)	1 629
Spotrebné
úvery	976 846	(11 027)	965 819	195 344	(26 597)	168 747	123 451	(102 371)	21 080
Hypotekárne
úvery	8 572 225	(4 706)	8 567 519	323 500	(26 408)	297 092	70 154	(24 706)	45 448
Kreditné
karty	77 210	(165)	77 045	9 561	(845)	8 716	10 408	(9 909)	499
Prečerpania	44 136	(172)	43 964	16 274	(422)	15 852	6 163	(5 802)	361
Lízing	3 781	(7)	3 774	718	(6)	712	135	(125)	10
Spoločenstvá
vlastníkov
bytov	39 426	(232)	39 194	-	-	-	-	-	-
	10 101 002	(25 686)	10 075 316	702 851	(65 106)	637 745	246 471	(168 876)	77 595
	15 952 712	(48 976)	15 903 736	1 590 120	(102 770)	1 487 350	322 913	(216 069)	106 844
	16 025 324	(48 986)	15 976 338	1 670 631	(102 858)	1 567 773	323 449	(216 336)	107 113
Finančný
majetok
oceňovaný
FVOCI – dlhové
cenné papiere	1 427 713	(276)	1 427 437	-	-	-	-	-	-
Podsúvahové
položky	5 641 325	(5 149)	5 636 176	155 049	(3 181)	151 868	20 850	(6 077)	14 773

Konsolidovaná účtovná závierka

108

Nasledujúca tabuľka uvádza trojetapový prístup vychádzajúci zo zmien úverovej kvality

podľa počtu dní po splatnosti

pre všetok finančný majetok vystavený úverovému riziku.

2023		Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
bankám
Bez omeškania	166 001	(5)	165 996	-	-	-	-	-	-
Viac ako
181 dní	-	-	-	-	-	-	74 505	(5 104)	69 401
	166 001	(5)	165 996	-	-	-	74 505	(5 104)	69 401
Úvery poskytnuté
klientom:
Korporátni
klienti:
Finančné
korporácie
Bez omeškania	1 036 010	(242)	1 035 768	1	-	1	-	-	-
1 – 30 dní	52	-	52	-	-	-	-	-	-
Viac ako
181 dní	-	-	-	-	-	-	8	(3)	5
	1 036 062	(242)	1 035 820	1	-	1	8	(3)	5
Nefinančné
korporácie
Bez omeškania	5 138 850	(25 126)	5 113 724	1 071 601	(58 486)	1 013 115	34 223	(14 622)	19 601
1 – 30 dní	28 631	(175)	28 456	30 565	(1 284)	29 281	3 767	(1 338)	2 429
31 – 60 dní	55	(1)	54	8 838	(465)	8 373	2 885	(554)	2 331
61 – 90 dní	-	-	-	1 177	(81)	1 096	3 079	(1 345)	1 734
91 – 180 dní	-	-	-	30	(8)	22	6 244	(2 807)	3 437
Viac ako
181 dní	51	(16)	35	60	(20)	40	53 238	(35 657)	17 581
	5 167 587	(25 318)	5 142 269	1 112 271	(60 344)	1 051 927	103 436	(56 323)	47 113
	6 203 649	(25 560)	6 178 089	1 112 272	(60 344)	1 051 928	103 444	(56 326)	47 118

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

109

2023		Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný
majetok
oceňovaný AC:
Úvery
poskytnuté
klientom:
Retailoví klienti
Bez
omeškania	10 195 239	(14 239)	10 181 000	496 264	(40 587)	455 677	55 496	(22 806)	32 690
1 – 30 dní	55 876	(1 297)	54 579	89 488	(14 163)	75 325	20 576	(8 993)	11 583
31 – 60 dní	2 037	(56)	1 981	19 709	(4 375)	15 334	15 355	(6 484)	8 871
61 – 90 dní	587	(25)	562	6 151	(1 899)	4 252	11 551	(5 145)	6 406
91 – 180 dní	340	(1)	339	1 777	(498)	1 279	23 102	(13 663)	9 439
Viac ako
181 dní	341	(9)	332	227	(54)	173	107 227	(92 512)	14 715
	10 254 420	(15 627)	10 238 793	613 616	(61 576)	552 040	233 307	(149 603)	83 704
Verejná správa
Bez
omeškania	266 863	(1 411)	265 452	45 758	(1 861)	43 897	3 472	(1)	3 471
1 – 30 dní	-	-	-	1	-	1	-	-	-
Viac ako
181 dní	-	-	-	-	-	-	1	-	1
	266 863	(1 411)	265 452	45 759	(1 861)	43 898	3 473	(1)	3 472
	16 724 932	(42 598)	16 682 334	1 771 647	(123 781)	1 647 866	340 224	(205 930)	134 294
	16 890 933	(42 603)	16 848 330	1 771 647	(123 781)	1 647 866	414 729	(211 034)	203 695
Finančný
majetok
oceňovaný
FVOCI – dlhové
cenné papiere
Bez
omeškania	1 259 458	(232)	1 259 226	-	-	-	-	-	-
Podsúvahové
položky
Bez
omeškania	4 630 724	(4 722)	4 626 002	683 854	(7 776)	676 078	16 241	(4 390)	11 851

Konsolidovaná účtovná závierka

110

2022 – upravený			Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
ostatným bankám
Bez omeškania	72 612	(10)	72 602	80 511	(88)	80 423	-	-	-
Viac ako 181 dní	-	-	-	-	-	-	536	(267)	269
	72 612	(10)	72 602	80 511	(88)	80 423	536	(267)	269
Úvery poskytnuté
klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
Bez omeškania	775 297	(241)	775 056	3	-	3	-	-	-
31 – 60 dní	9	-	9	-	-	-	-	-	-
	775 306	(241)	775 065	3	-	3	-	-	-
Nefinančné
korporácie
Bez omeškania	4 992 342	(24 209)	4 968 133	985 552	(44 995)	940 557	37 044	(13 931)	23 113
1 – 30 dní	31 821	(249)	31 572	17 089	(946)	16 143	6 812	(2 836)	3 976
31 – 60 dní	15	(1)	14	2 849	(146)	2 703	2 394	(1 184)	1 210
61 – 90 dní	2	(1)	1	743	(75)	668	5 516	(2 797)	2 719
91 – 180 dní	1 729	(20)	1 709	102	(11)	91	4 039	(3 158)	881
Viac ako 181 dní	258	(25)	233	78	(26)	52	48 274	(43 224)	5 050
	5 026 167	(24 505)	5 001 662	1 006 414	(46 199)	960 214	104 079	(67 130)	36 949
	5 801 473	(24 746)	5 776 727	1 006 417	(46 199)	960 217	104 079	(67 130)	36 949

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

111

2022 – upravený			Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté
klientom:
Retailoví klienti:
Bez omeškania	9 919 273	(17 903)	9 901 370	477 223	(37 120)	440 103	56 935	(31 117)	25 818
1 – 30 dní	44 893	(1 107)	43 786	79 285	(13 323)	65 962	21 103	(9 903)	11 200
31 – 60 dní	1 032	(40)	992	14 462	(3 362)	11 100	15 459	(6 842)	8 617
61 – 90 dní	92	(5)	87	6 234	(1 939)	4 295	9 815	(4 575)	5 240
91 – 180 dní	209	(5)	204	2 132	(467)	1 665	19 226	(12 413)	6 813
Viac ako 181 dní	275	(12)	263	306	(77)	229	98 104	(87 845)	10 259
	9 965 774	(19 072)	9 946 702	579 642	(56 288)	523 354	220 642	(152 695)	67 947
Verejná správa
Bez omeškania	177 585	(1 355)	176 230	8 011	(323)	7 688	1 751	(4)	1 747
1 – 30 dní	329	-	329	4	-	4	-	-	-
91 – 180 dní	-	-	-	37	(2)	35	-	-	-
Viac ako 181 dní	-	-	-	1	-	1	-	-	-
	177 914	(1 355)	176 559	8 053	(325)	7 728	1 751	(4)	1 747
	15 945 161	(45 173)	15 899 988	1 594 111	(102 812)	1 491 299	326 472	(219 829)	106 643
	16 017 773	(45 183)	15 972 590	1 674 622	(102 900)	1 571 722	327 008	(220 096)	106 912
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI –
dlhové cenné papiere
Bez omeškania	1 427 714	(277)	1 427 437	-	-	-	-	-	-
Podsúvahové
položky
Bez omeškania	5 645 886	(5 819)	5 640 067	154 179	(3 178)	151 001	21 243	(5 410)	15 833

Konsolidovaná účtovná závierka

112

2022 – pôvodný			Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
ostatným bankám
Bez omeškania	72 612	(10)	72 602	80 511	(88)	80 423	-	-	-
Viac ako 181 dní	-	-	-	-	-	-	536	(267)	269
	72 612	(10)	72 602	80 511	(88)	80 423	536	(267)	269
Úvery poskytnuté
klientom:
Verejná správa
Bez
omeškania	181 771	(1 310)	180 461	7 939	(323)	7 616	15	(4)	11
1 – 30 dní	668	-	668	37	(2)	35	-	-	-
31 – 60 dní	-	-	-	1	-	1	-	-	-
	182 439	(1 310)	181 129	7 977	(325)	7 652	15	(4)	11
Korporátni klienti
Bez
omeškania	5 645 383	(21 906)	5 623 477	872 425	(37 039)	835 386	34 127	(12 152)	21 975
1 – 30 dní	22 703	(44)	22 659	5 025	(213)	4 812	516	(21)	495
31 – 60 dní	383	(1)	382	1 510	(76)	1 434	546	(221)	325
61 – 90 dní	5	-	5	332	(11)	321	4 104	(1 864)	2 240
91 – 180
dní	-	-	-	-	-	-	4 099	(4 024)	75
Viac ako
181 dní	797	(29)	768	-	-	-	33 035	(28 907)	4 128
	5 669 271	(21 980)	5 647 291	879 292	(37 339)	841 953	76 427	(47 189)	29 238

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

113

2022 –
pôvodný			Etapa 1			Etapa 2			Etapa 3
		Opravn		Hrubá	Opravn	Čistá	Hrubá
	Hrubá	é		hodnot	é	hodnot	hodnot	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	Čistá hodno	a	položky	a	a	položky	hodnota
Finančný
majetok
oceňovaný AC:
Úvery
poskytnuté
klientom:
Retailoví
klienti
Bez
omeškania	10 077 875	(24 686)	10 053 189	648 904	(52 819)	596 085	47 897	(22 203)	25 694
1 – 30 dní	23 127	(1 000)	22 127	36 364	(7 635)	28 729	12 491	(5 078)	7 413
31 – 60 dní	-	-	-	10 190	(2 414)	7 776	4 398	(1 672)	2 726
61 – 90 dní	-	-	-	7 393	(2 238)	5 155	3 469	(1 451)	2 018
91 – 180 dní	-	-	-	-	-	-	22 535	(15 526)	7 009
Viac ako
181 dní	-	-	-	-	-	-	155 681	(122 946)	32 735
	10 101 002	(25 686)	10 075 316	702 851	(65 106)	637 745	246 471	(168 876)	77 595
					(102
	15 952 712	(48 976)	15 903 736	1 590 120	770)	1 487 350	322 913	(216 069)	106 844
	16 025 324	(48 986)	15 976 338	1 670 631	(102 858)	1 567 773	323 449	(216 336)	107 113
Finančný
majetok
oceňovaný
FVOCI – dlhové
cenné papiere
Bez
omeškania	15 238	-	15 238	-	-	-	-	-	-
Podsúvahové
položky
Bez
omeškania	5 641 325	(5 149)	5 636 176	155 049	(3 181)	151 868	-	-	-

Konsolidovaná účtovná závierka

114

4.1.4.

Úvery s upravenými zmluvnými podmienkami a politika úverov s odloženou splatnosťou („forbearance“)

Úvery s upravenými zmluvnými podmienkami sú úvery, ktoré boli reštrukturalizované v dôsledku zhoršenia finančnej

situácie dlžníka a pri ktorých VÚB skupina urobila určité úľavy a súhlasila s výhodnejšími podmienkami pre dlžníka,

než boli pôvodne poskytnuté podmienky. Upravené podmienky zvyčajne zahŕňajú predĺženie splatnosti, zmenu

načasovania splácania úrokov a iné úpravy zmluvných podmienok. VÚB skupina uplatňuje politiku odloženej

splatnosti s cieľom maximalizovať príležitosti na inkasovanie pohľadávok a minimalizovať riziko zlyhania. Podľa

forbearance politiky banky sa úver pokladá za úver s odloženou splatnosťou, ak sú splnené obidve z týchto

podmienok:

–

VÚB skupina identifikovala finančné ťažkosti, ktorým dlžník čelí alebo sa chystá čeliť;

–

expozícia bola predmetom zmeny zmluvných podmienok alebo refinancovania poskytovaných v prípade

súčasných finančných ťažkostí dlžníka alebo v prípade, keď by finančné ťažkosti nastali, ak by nedošlo k zmene

zmluvných podmienok alebo k refinancovaniu.

VÚB skupina nasleduje pravidlá Európskej centrálnej banky stanované v dokumente „ECB Guidance to banks on

non-performing loans“, ktorý bol vydaný v marci 2017.

Pod forborne expozíciami rozumieme také zmluvy, ktoré sú buď performing, alebo non-performing a zároveň

vykazujú známky zhovievavosti/ústupkov zo strany VÚB skupiny.

Opatrenia splácania pozostávajú z ústupkov voči dlžníkovi, ktorý čelí alebo bude čeliť ťažkostiam pri plnení svojich

finančných záväzkov („finančné ťažkosti“).

Pod ústupkami (forbearance) zo strany VÚB skupiny rozumieme:

–

priaznivé pozmenenie zmluvných podmienok pre dlžníka vo finančných ťažkostiach (

modifikácia)

,

–

poskytnutie nového úveru na pokrytie predchádzajúcej pohľadávky pre dlžníka vo finančných ťažkostiach

(

refinancovanie)

,

–

zmeny zmluvných podmienok na žiadosť dlžníka v rámci možností existujúcej zmluvy, s ktorými Banka súhlasila

s vedomím finančných ťažkostí dlžníka (

vložené klauzuly zhovievavosti

).

To teda znamená, že definícia forborne expozícií sa nevzťahuje na zmeny zmluvných podmienok z komerčných

dôvodov. Pojem „forborne expozícia“ sa viaže k jednotlivým zmluvám, ktoré sú predmetom ústupkov, a nie voči

celému klientovi. Napriek tomu musia byť finančné ťažkosti hodnotené na úrovni klienta.

Cieľom forborne procesu (ústupkov zo strany VÚB skupiny) je zamedzenie zhoršeniu finančnej situácie dlžníka alebo

ako pomôcka pri návrate dlžníka k udržateľnému splateniu dlhu. V prípade, že ide o performing klienta, tak daný

ústupok by nemal oddialiť preklasifikovanie klienta do non-performing kategórie, ak jeho finančná situácia

odôvodňuje preklasifikovanie klienta do rizikovejšej kategórie.

Udelenie ústupkov neznamená automatickú klasifikáciu do kategórie non-performing. Situácia sa vyhodnotí tzv.

„net present value“ testom v aplikácii Finevare, ktorý identifikuje, či zmeny zmluvných podmienok vedú k zníženiu

finančného záväzku dlžníka podľa vzorca:

kde:

–

DO je znížený finančný záväzok;

–

NPV0 je čistá aktuálna hodnota peňažných tokov (vrátane neuhradeného úroku a poplatkov) očakávaná podľa

zmluvných záväzkov pred zmenami podmienok zmluvy diskontovanej s použitím pôvodnej efektívnej úrokovej

miery zákazníka;

–

NPV1 je čistá aktuálna hodnota peňažných tokov očakávaná na základe nového opatrenia diskontovaného

s použitím pôvodnej efektívnej úrokovej miery zákazníka.

Konsolidovaná účtovná závierka

115

Ak je vo výsledku znížený finančný záväzok vyšší ako prah 1 %, tak je daná expozícia klasifikovaná ako non-

performing, inak je klasifikovaná ako performing.

Pri identifikácii forborne expozícií Európske pravidlá rozlišujú medzi absolútnym a relatívnym predpokladom.

Absolútny predpoklad nadväzuje na také skutočnosti, ktoré vždy spadajú pod definíciu forborne expozícií bez

možnosti predloženia protichodných dôkazov. Na druhej strane, relatívny predpoklad odkazuje na skutočnosti, ktoré

spadajú pod definíciu forborne, pokiaľ nie je dokázaný opak. To znamená, že Banka môže na individuálnej báze

vypracovať analýzu, ktorá odôvodní, že daná situácia klienta nemôže byť považovaná za ústupok zo strany Banky.

V zozname nižšie sú uvedené niektoré príklady najčastejších zmien zmluvných podmienok, ktoré môžu byť

považované za ústupky zo strany Banky v zmysle definície forborne, pokiaľ je klient vo finančných ťažkostiach:

–

Krátkodobé kreditné záväzky podliehajúce konsolidácii alebo reštrukturalizácii dlhu,

–

Strednodobé úvery podliehajúce:

–

reštrukturalizácii splátkového kalendára s čiastočným odpustením alebo pozastavením splátok,

–

predĺženiu splatnosti,

–

predĺženiu obdobia pred začiatkom amortizácie,

–

zmene splátkového plánu z pravidelných splátok na jednu splátku pri splatnosti úveru,

–

konsolidácii;

–

Zmena zmluvných podmienok vychádzajúca z porušenia finančných prísľubov;

–

Reštrukturalizácia dlhu klasifikovaného ako performing alebo dlhu po splatnosti ešte neklasifikovaného ako non-

performing, ak ide o syndikovaný úver viacerých bánk;

–

Zmena zmluvných podmienok, napríklad ak je dlžníkovi znížená úroková miera;

–

Refinancovanie dlhu, aj krátkodobé, ak nové financovanie umožňuje dlžníkovi oddialenie splatenia dlhu;

–

Konverzia dlhu na vlastnícky podiel na majetku;

–

V prípade predaja cenných papierov so spätným nákupom (REPO obchod), ak kapitalizácia finančných tokov má

negatívny výsledok pri mark-to-market ohodnotení.

Ďalej nasledujú príklady, ktoré podľa Európskych pravidiel musia byť považované za forborne (absolútny predpoklad):

–

Zmena zmluvných podmienok, ktorej následkom je čiastočné alebo kompletné odpísanie dlhu;

–

Využitie zmluvných podmienok zo strany dlžníka, ktoré mu umožňujú pozmenenie zmluvy (vložené klauzuly

zhovievavosti);

–

Poskytnutie nového úveru dlžníkovi na účel splatenia istiny a/alebo úrokov iného úveru.

Konsolidovaná účtovná závierka

116

Predmetom forbearance politiky sú expozície retailových aj korporátnych klientov:

2023	Štandardné s odloženou			Štandardné s odloženou
	splatnosťou			splatnosťou
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
bankám	-	-	-	74 502	(5 103)	69 399
Úvery poskytnuté
klientom:
Finančné korporácie	1	-	1	-	-	-
Nefinančné
korporácie	100 538	(7 060)	93 478	42 562	(26 283)	16 279
Retailoví klienti	92 548	(8 663)	83 885	35 970	(23 886)	12 084
Verejná správa	13	-	13	-	-	-
	193 100	(15 723)	177 377	153 034	(55 272)	97 762
Podsúvahové položky	1 885	(12)	1 873	2 881	(1 191)	1 690

2022 – upravený	Štandardné s odloženou splatnosťou			Neštandardné s odloženou splatnosťou
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným
bankám	80 511	(88)	80 423	-	-	-
Finančné korporácie	2	-	2	-	-	-
Nefinančné korporácie	75 106	(4 845)	70 261	45 153	(32 173)	12 980
Retailoví klienti	90 525	(8 221)	82 304	25 590	(18 684)	6 906
Verejná správa	22	-	22	-	-	-
	246 166	(13 154)	233 012	70 743	(50 857)	19 886
Podsúvahové položky	1 690	(1)	1 689	3 928	(1 140)	2 788

2022 – pôvodný	Štandardné s odloženou			Neštandardné s odloženou
	splatnosťou			splatnosťou
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným
bankám	80 511	(88)	80 423	-	-	-
Korporátni klienti	68 916	(4 480)	64 436	39 392	(28 177)	11 215
Retailoví klienti	96 672	(8 548)	88 124	30 871	(22 205)	8 666
	246 099	(13 116)	232 983	70 263	(50 382)	19 881
Podsúvahové položky	1 690	1	1 691	3 928	1 140	5 068

Konsolidovaná účtovná závierka

117

4.1.5.

Politika odpisovania pohľadávok

VÚB skupina odpisuje zostatky úverov alebo dlhových cenných papierov, ak sa zistí, že tieto zostatky úverov alebo

dlhových cenných papierov sú nenávratné. VÚB skupina štandardne uvažuje o nenávratnosti úverových zostatkov na

základe počtu dní omeškania (1 080 dní po lehote splatnosti). Zostatky úverov alebo dlhových cenných papierov sa

odpíšu iba v prípade, keď už bol realizovaný kolaterál. Nenávratné pohľadávky vymáhajú externé agentúry, až kým

nespĺňajú podmienky na odpísanie.

Úverový zostatok možno odpísať aj skôr, ako sa uvádza v predchádzajúcom texte, v prípade, že existuje dôkaz

o nevymožiteľnosti danej pohľadávky. Odpis takýchto pohľadávok podlieha schváleniu zo strany riaditeľa divízie

úverového rizika.

Finančný majetok, ktorý je odpísaný, podlieha naďalej procesu vymáhania. Väčšina takéhoto majetku je predmetom

predaja tretím stranám za najlepšie ponúkané ceny.

Hodnota úverov odpísaných počas roka, ktoré sú stále predmetom vymáhania je 32 034 tisíc EUR (31. december

2022: 4 015 tisíc EUR).

4.1.6.

Politika zabezpečenia

Politika zabezpečenia je neoddeliteľnou a nevyhnutnou súčasťou riadenia a eliminácie úverového rizika v rámci VÚB

skupiny. Zabezpečenie primárne slúži ako prostriedok na splatenie angažovanosti v prípade zlyhania dlžníka.

Základným cieľom politiky zabezpečenia je jasne definovať pravidlá pre bežné a štandardné typy zabezpečenia

používané VÚB skupinou v rámci jej úverových aktivít. Pravidlá minimálne opisujú a určujú:

–

podmienky na právnu vymožiteľnosť;

–

podmienky na proces ohodnotenia, ktorého výsledkom je maximálna hodnota akceptovaná VÚB skupinou pre

jednotlivé typy zabezpečení pri poskytovaní úverov;

–

podmienky na proces prehodnotenia.

Riadenie zabezpečenia má však širší význam ako len jednoduché prevzatie zabezpečenia z dôvodu splatenia

angažovanosti VÚB skupiny. Toto širšie ponímanie zahŕňa:

–

stanovenie a následne udržiavanie politiky zabezpečenia zahŕňajúcej základné typy zabezpečení, právnu

dokumentáciu používanú VÚB skupinou na zabezpečenie práv v prípade zlyhania dlžníka a ocenenie

zabezpečení. Tieto aspekty riadenia zabezpečenia sú podrobnejšie uvedené v internej politike VÚB skupiny;

–

relevantnú a riadnu právnu bezchybnosť a registráciu zabezpečenia, aby bolo zachované právo VÚB skupiny na

zabezpečenie v prípade zlyhania dlžníka;

–

pravidelný monitoring a prehodnotenie zabezpečenia držaného VÚB skupinou počas životnosti úveru;

–

analýzu, monitoring a prehľad realizácie zabezpečení dosiahnutých oddelením vymáhania pohľadávok z dôvodu

vyhodnotenia efektívnosti politiky zabezpečenia ako nástroja na zmiernenie rizika.

Rozhodovanie VÚB skupiny pri realizácii zabezpečenia je individuálne a závisí od faktorov, akými sú aktuálna výška

pohľadávky, aktuálny stav a hodnota zabezpečenia, dĺžka obdobia realizácie kolaterálu alebo náklady spojené

s vymáhaním. O tom, ktorý zabezpečovací nástroj sa použije v konkrétnom prípade, rozhoduje príslušný

kompetentný orgán VÚB skupiny.

VÚB skupina využíva najmä tieto formy realizácie zabezpečenia:

–

dobrovoľnú dražbu,

–

exekučné konanie,

–

speňaženie zabezpečenia pohľadávky v konkurznom konaní,

–

odpredaj pohľadávok vrátane zabezpečenia.

VÚB skupina prijíma zabezpečenie a iné nástroje na zníženie úverového rizika oproti určitým typom expozícií.

Zabezpečenie na poskytnuté úvery klientom banka prijíma väčšinou vo forme záložného práva na hmotný majetok,

iného zabezpečenia a garancií. Odhady reálnej hodnoty vychádzajú z hodnoty zabezpečenia posúdeného v čase

poskytnutia pôžičky, pričom VÚB skupina reálnu hodnotu pravidelne aktualizuje.

VÚB skupina zmierňuje úverové riziko derivátov a reverzných repo obchodov uzatváraním rámcových dohôd

o vzájomnom započítavaní a prijímaním zabezpečenia vo forme hotovosti a obchodovateľných cenných papierov.

Derivátové obchody sa vykonávajú buď na burze, alebo sa uzatvárajú v rámci dohody o vzájomnom započítavaní

International Swaps and Derivatives Association („ISDA“). Vo všeobecnosti platí, že na základe rámcových zmlúv

Konsolidovaná účtovná závierka

118

ISDA sú za určitých okolností, napríklad v prípade zlyhania, všetky aktívne transakcie ukončené, určí sa ich konečná

hodnota a na vysporiadanie všetkých transakcií sa použije čistá hodnota.

Hodnota zabezpečenia akceptovaná VÚB skupinou (reálna hodnota upravená podľa interných pravidiel limitovaná

istinou úverovej expozície) a ostatné zabezpečenia držané proti finančnému majetku sú vykázané nižšie:


		2023		2022
€ ’000	Klienti	Banky	Klienti	Banky
Nehnuteľnosti	10 337 722	-	10 128 795	-
z toho kryjúce hypotéky:	9 227 671	-	9 026 361	-
LTV* nižšie než 60 %	4 823 321	-	3 465 997	-
LTV vyššie než 60 % a nižšie než 80 %	3 297 272	-	4 279 547	-
LTV vyššie než 80 % a nižšie než 100 %	1 100 158	-	1 276 087	-
LTV vyššie než 100 %	6 920	-	4 730	-
Dlhové cenné papiere	25 723	33 678	34 149	15 180
Ostatné	613 090	71 239	580 950	78 043
	10 976 535	104 917	10 743 894	93 223

Hodnota zabezpečenia držaného proti finančnému majetku v etape 3 je takáto:


		2023		2022
€ ’000	Klienti	Banky	Klienti	Banky
Nehnuteľnosti	121 087	-	117 925	-
z toho kryjúce hypotéky:	101 000	-	94 779	-
LTV* nižšie než 60 %	84 060	-	56 520	-
LTV vyššie než 60 % a nižšie než 80 %	12 843	-	33 269	-
LTV vyššie než 80 % a nižšie než 100 %	3 890	-	4 228	-
LTV vyššie než 100 %	207	-	762	-
Dlhové cenné papiere	277	-	-	-
Ostatné	17 667	71 239	9 885	5 096
	139 031	71 239	127 810	5 096

* LTV (loan to value) je pomer aktuálneho súvahového zostatku úveru k aktuálne alokovanej hodnote kolaterálu na daný kontrakt.

4.1.7.

Vzájomné započítavanie finančného majetku a záväzkov

Vzájomné započítavanie finančného majetku a záväzkov sa týka finančného majetku a záväzkov, ktoré spĺňajú tieto

kritériá:

–

sú vzájomne započítané vo výkaze o finančnej situácii; alebo

–

sú predmetom vynútiteľných rámcových dohôd o vzájomnom započítavaní alebo podobných dohôd, ktoré

pokrývajú podobné finančné nástroje bez ohľadu na to, či sú započítané vo výkaze o finančnej situácii.

Podobné dohody zahŕňajú zmluvy o clearovaní transakcií, rámcové dohody o spätnom odkúpení a rámcové dohody

o zapožičaní cenných papierov. Podobné finančné nástroje zahŕňajú deriváty, repo obchody, reverzné repo obchody

a pôžičky cenných papierov. Finančné nástroje ako úvery a vklady nie sú v týchto zverejneniach zahrnuté, pokiaľ nie

sú vzájomne započítané vo finančných výkazoch.

ISDA a podobné rámcové dohody o vzájomnom započítavaní nespĺňajú podmienky na započítanie vo výkaze

o finančnej situácii. Dôvodom je, že vynútiteľné právo na započítanie vykázaných hodnôt vzniká pre strany dohody

iba v prípade zlyhania, insolventnosti alebo bankrotu VÚB skupiny či protistrany, alebo v dôsledku iných vopred

určených udalostí. Okrem toho VÚB skupina ani jej protistrany nemajú v úmysle realizovať čisté vysporiadanie alebo

realizovať majetok a zároveň vysporiadať záväzok.

Konsolidovaná účtovná závierka

119

VÚB skupina prijíma a poskytuje zabezpečenie vo forme hotovosti a obchodovateľných cenných papierov v súvislosti

s nasledujúcimi transakciami:

–

deriváty,

–

repo obchody a reverzné repo obchody.

Takéto zabezpečenie sa riadi štandardnými podmienkami vyplývajúcimi zo štandardných dodatkov k ISDA,

tzv.

ISDA/Credit Support Annex (CSA) a Global Master Repurchase Agreement („GMRA“). Cenné papiere prijaté alebo

poskytnuté ako zabezpečenie môžu byť počas obdobia trvania transakcie ďalej založené alebo predané, pri ukončení

transakcie však musia byť vrátené. Podmienky tiež umožňujú každej zo strán dohody ukončiť príslušné transakcie,

ak protistrana nedodá dohodnuté zabezpečenie.

Nasledujúce tabuľky znázorňujú finančný majetok a finančné záväzky, ktoré sú predmetom vynútiteľných rámcových

dohôd a podobných dohôd o vzájomnom započítavaní vo výkaze o finančnej situácii (Statement of finacial position,

„SOFP“):


						Súvisiace hodnoty
2023						nezapočítané v SOFP
					Finančné
					nástroje a	Peňažné
			Hrubá hodnota	Čistá	nepeňaž-	zabez-
		Hrubá	započítaná	hodnota v	né zabez-	pečenie	Čistá
€ ’000	Pozn.	hodnota	v SOFP	SOFP	pečenie	prijaté	hodnota
Typy finančného
majetku
Reverzné repo transakcie	7	849 221	-	849 221	(849 221)	-	-
Derivátové finančné nástroje	8, 9	215 710	-	215 710	-	(1 840)	213 870


						Súvisiace hodnoty
2023						nezapočítané v SOFP
					Finančné
					nástroje a	Peňažné
			Hrubá hodnota	Čistá	nepeňaž-	zabez-
		Hrubá	započítaná	hodnota v	né zabez-	pečenie	Čistá
€ ’000	Pozn.	hodnota	v SOFP	SOFP	pečenie	prijaté	hodnota
Typy finančných
záväzkov
Derivátové finančné nástroje	8, 9	277 208	-	277 208	-	(109 424)	167 784


						Súvisiace hodnoty
2022						nezapočítané v SOFP
					Finančné
					nástroje a	Peňažné
			Hrubá hodnota	Čistá	nepeňaž-	zabez-
		Hrubá	započítaná	hodnota v	né zabez-	pečenie	Čistá
€ ’000	Pozn.	hodnota	v SOFP	SOFP	pečenie	prijaté	hodnota
Typy finančného
majetku
Reverzné repo transakcie	7	373 437	-	373 437	(373 437)	-	-
Derivátové finančné nástroje	8, 9	405 067	-	405 067	-	(2 360)	402 707


						Súvisiace hodnoty
2022						nezapočítané v SOFP
					Finančné
					nástroje a	Peňažné
			Hrubá hodnota	Čistá	nepeňaž-	zabez-
		Hrubá	započítaná	hodnota v	né zabez-	pečenie	Čistá
€ ’000	Pozn.	hodnota	v SOFP	SOFP	pečenie	prijaté	hodnota
Typy finančných
záväzkov
Derivátové finančné nástroje	8, 9	360 848	-	360 848	-	(10 327)	350 521

Konsolidovaná účtovná závierka

120

Nižšie je uvedené porovnanie čistej hodnoty finančných nástrojov, ktoré sú predmetom vynútiteľných rámcových

dohôd a podobných dohôd o vzájomnom započítavaní, a celkovej účtovnej hodnoty prezentovanej vo výkaze

o finančnej situácii:


				2023			2022
		Celková			Celková
		účtovná		Nie je	účtovná		Nie je
		hodnota vo	Je predmetom	predmetom	hodnota vo	Je predmetom	predmetom
		výkaze o fin.	zverejnenia o	zverejnenia o	výkaze o fin.	zverejnenia o	zverejnenia o
€ ’000	Pozn.	situácii	započítaní	započítaní	situácii	započítaní	započítaní
Finančný majetok
Peniaze a peňažné
ekvivalenty	7	3 802 524	849 221	2 953 303	3 060 496	373 437	2 687 059
Finančný majetok
oceňovaný FVTPL:	8
Finančný majetok
držaný na
obchodovanie		38 334	32 033	6 301	58 872	52 802	6 070
Deriváty – účtovanie
zabezpečenia	9	183 677	183 677	-	352 265	352 265	-
Finančné záväzky
Finančné záväzky
oceňované FVTPL	8
Finančné záväzky
držané na
obchodovanie		41 450	31 548	9 902	61 463	44 691	16 772
Deriváty – účtovanie
zabezpečenia	9	245 660	245 660	-	316 157	316 157	-

Konsolidovaná účtovná závierka

121

4.1.8.

Koncentrácia úverového rizika

VÚB skupina monitoruje koncentráciu úverového rizika podľa geografického členenia. Analýza koncentrácie

úverového rizika k dňu zostavenia účtovnej závierky je v nižšie uvedenej tabuľke:

2023
	Hrubá	Opravné položky/	Čistá
€ ’000	hodnota	rezervy	hodnota
Slovensko
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	4 596	-	4 596
Úvery poskytnuté klientom:
Finančné korporácie	97 993	(7)	97 986
Nefinančné korporácie	4 299 677	(116 606)	4 183 071
Retailoví klienti	10 852 643	(223 891)	10 628 752
Verejná správa	279 630	(1 659)	277 971
	15 529 943	(342 163)	15 187 780
	15 534 539	(342 163)	15 192 376
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere	763 205	(101)	763 104
Podsúvahové položky	3 396 267	(15 548)	3 380 719
Česká republika
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	134	-	134
Úvery poskytnuté klientom:
Finančné korporácie	335 697	(98)	335 599
Nefinančné korporácie	900 138	(3 401)	896 737
Retailoví klienti	21 213	(1 186)	20 027
	1 257 048	(4 685)	1 252 363
	1 257 182	(4 685)	1 252 497
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere	43 879	-	43 879
Podsúvahové položky	1 316 303	(811)	1 315 492
Ostatné európske krajiny
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	160 094	(6)	160 088
Úvery poskytnuté klientom:
Finančné korporácie	602 381	(140)	602 241
Nefinančné korporácie	1 025 675	(21 968)	1 003 707
Retailoví klienti	201 739	(1 415)	200 324
	1 829 795	(23 523)	1 806 272
	1 989 889	(23 529)	1 966 360
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere	345 282	(126)	345 156
Podsúvahové položky	515 226	(449)	514 777

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

122

2023
	Hrubá	Opravné položky/	Čistá
€ ’000	hodnota	rezervy	hodnota
Amerika
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	74 502	(5 103)	69 399
Úvery poskytnuté klientom:
Retailoví klienti	5 843	(43)	5 800
	80 345	(5 146)	75 199
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere	107 092	(5)	107 087
Podsúvahové položky	722	(1)	721
Ázia
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	1 180	-	1 180
Úvery poskytnuté klientom:
Nefinančné korporácie	157 087	(10)	157 077
Retailoví klienti	15 879	(244)	15 635
	172 966	(254)	172 712
	174 146	(254)	173 892
Podsúvahové položky	101 974	(79)	101 895
Zvyšok sveta
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Nefinančné korporácie	717	-	717
Retailoví klienti	4 026	(27)	3 999
Verejná správa	36 465	(1 614)	34 851
	41 208	(1 641)	39 567
	41 208	(1 641)	39 567
Podsúvahové položky	327	-	327

Konsolidovaná účtovná závierka

123

2022 – upravený
	Hrubá	Opravné položky/	Čistá
€ ’000	hodnota	rezervy	hodnota
Slovensko
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	1 014	-	1 014
Úvery poskytnuté klientom:
Finančné korporácie	54 915	(14)	54 901
Nefinančné korporácie	4 202 850	(113 189)	4 089 661
Retailoví klienti	10 580 068	(225 299)	10 354 769
Verejná správa	149 971	(1 056)	148 915
	14 987 804	(339 558)	14 648 246
	14 988 818	(339 558)	14 649 260
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere	837 575	(106)	837 469
Podsúvahové položky	3 647 682	(13 688)	3 633 994
Česká republika
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	124	-	124
Úvery poskytnuté klientom:
Finančné korporácie	253 327	(60)	253 267
Nefinančné korporácie	748 738	(6 468)	742 270
Retailoví klienti	21 276	(1 654)	19 622
	1 023 341	(8 182)	1 015 159
	1 023 465	(8 182)	1 015 283
Podsúvahové položky	1 556 267	(391)	1 555 876
Ostatné európske krajiny
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	66 237	(277)	65 960
Úvery poskytnuté klientom:
Finančné korporácie	467 067	(167)	466 900
Nefinančné korporácie	1 009 305	(18 155)	991 150
Retailoví klienti	144 048	(970)	143 078
	1 620 420	(19 292)	1 601 128
	1 686 657	(19 569)	1 667 088
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere	498 826	(169)	498 657
Podsúvahové položky	449 035	(291)	448 744

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

124

2022 – upravený
	Hrubá	Opravné položky/	Čistá
€ ’000	hodnota	rezervy	hodnota
Amerika
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	80 434	(88)	80 346
Úvery poskytnuté klientom:
Nefinančné korporácie	55	-	55
Retailoví klienti	6 018	(65)	5 953
	6 073	(65)	6 008
	86 507	(153)	86 354
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere	91 311	(1)	91 310
Podsúvahové položky	164	-	164
Ázia
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	5 850	-	5 850
Úvery poskytnuté klientom:
Nefinančné korporácie	175 579	(22)	175 557
Retailoví klienti	11 946	(57)	11 889
	187 525	(79)	187 446
	193 375	(79)	193 296
Podsúvahové položky	163 309	(35)	163 274
Zvyšok sveta
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Nefinančné korporácie	132	-	132
Retailoví klienti	2 702	(10)	2 692
Verejná správa	37 747	(628)	37 119
	40 581	(638)	39 943
Podsúvahové položky	767	(2)	765

Konsolidovaná účtovná závierka

125

2022 – pôvodný
	Hrubá	Opravné položky/	Čistá
€ ’000	hodnota	rezervy	hodnota
Slovensko
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám	1 013	-	1 013
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa	152 684	(1 011)	151 673
Korporátni klienti	3 977 058	(81 641)	3 895 417
Retailoví klienti	10 866 415	(256 902)	10 609 513
	14 996 157	(339 554)	14 656 603
	14 997 170	(339 554)	14 657 616
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere	837 577	(106)	837 471
Podsúvahové položky	3 647 432	(13 439)	3 633 993
Česká republika
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám	124	-	124
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti	1 002 253	(6 525)	995 728
Retailoví klienti	21 426	(1 661)	19 765
	1 023 679	(8 186)	1 015 493
Podsúvahové položky	1 556 512	(640)	1 555 872
Ostatné európske krajiny
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám	66 238	(277)	65 961
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti	1 469 905	(18 320)	1 451 585
Retailoví klienti	140 416	(947)	139 469
	1 610 321	(19 267)	1 591 054
	1 676 559	(19 544)	1 657 015
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere	498 826	(169)	498 657
Podsúvahové položky	435 852	(291)	435 561

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

126

2022 – pôvodný
	Hrubá	Opravné položky/	Čistá
€ ’000	hodnota	rezervy	hodnota
Severná Amerika
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti	55	-	55
Retailoví klienti	2 990	(4)	2 986
	3 045	(4)	3 041
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové cenné
papiere	91 311	(1)	91 310
Podsúvahové položky	164	-	164
Ázia
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám	5 850	-	5 850
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti	175 587	(22)	175 565
Retailoví klienti	14 961	(83)	14 878
	190 548	(105)	190 443
	196 398	(105)	196 293
Podsúvahové položky	176 492	(35)	176 457
Zvyšok sveta
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám	80 434	(88)	80 346
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa	37 747	(628)	37 119
Korporátni klienti	132	-	132
Retailoví klienti	4 116	(71)	4 045
	41 995	(699)	41 296
	122 429	(787)	121 642
Podsúvahové položky	772	(2)	770

Konsolidovaná účtovná závierka

127

Analýza koncentrácie úverového rizika cenných papierov je takáto:

			2023			2022
	Hrubá	Opravné	Čistá	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	hodnota	položky	hodnota	hodnota	položky	hodnota
Európa
Slovensko	763 205	(101)	763 104	837 578	(106)	837 471
Taliansko	122 887	(54)	122 833	214 036	(101)	213 936
Maďarsko	100 662	(66)	100 596	90 097	(59)	90 038
Poľsko	35 072	-	35 071	39 349	-	39 349
Veľká Británia	44 671	(1)	44 670	30 837	-	30 836
Česko	31 237	-	31 236	-	-	-
Francúzsko	30 222	(1)	30 221	33 705	(8)	33 698
Estónsko	21 576	(3)	21 573	20 827	-	20 827
Rakúsko	2 834	-	2 834	-	-	-
Španielsko	-	-	-	69 974	(1)	69 973
	1 152 366	(227)	1 152 139	1 336 403	(276)	1 336 127
Severná Amerika
Kanada	107 092	(5)	107 087	91 309	-	91 309

Konsolidovaná účtovná závierka

128

Analýza pozícií na základe účtovnej hodnoty podľa sektorov je uvedená v nižšie priloženej tabuľke.

2023						Finančný
						majetok
	Finančný majetok oceňovaný AC:					oceňovaný
						FVOCI
						dlhové
		Finančné	Nefinančné	Retailoví	Verejná	cenné
€ ’000	Banky	korporácie	korporácie	klienti*	správa	papiere	Podsúvaha
Poľnohospodárstvo,
lesníctvo a rybolov	-	-	272 391	18 688	182	-	146 051
Ťažba a dobývanie	-	-	31 908	6	-	-	104 279
Priemyselná výroba	-	-	1 073 838	23 180	-	-	857 463
Dodávka elektriny,
plynu, pary a
studeného vzduchu	-	-	607 419	4	-	-	730 561
Dodávka vody	-	-	71 883	367	328	-	25 649
Stavebníctvo	-	-	370 984	22 974	-	-	670 106
Veľkoobchod a
maloobchod	-	52	1 206 727	56 540	-	-	536 676
Doprava a
skladovanie	-	-	577 790	8 202	5 547	-	310 087
Ubytovacie a
stravovacie služby	-	-	46 682	5 921	-	-	6 256
Informácie a
komunikácia	-	19	71 610	1 960	-	-	63 529
Finančné a
poisťovacie
činnosti**	235 332	1 023 677	127 825	1 145	-	426 822	659 535
Činnosti v oblasti
nehnuteľností	-	-	818 504	39 359	51	-	177 525
Odborné, vedecké
a technické
testovanie a
analýzy	-	-	246 770	10 093	-	-	154 776
Administratívne a
podporné činnosti	-	-	274 581	3 345	-	-	77 674
Verejná správa a
obrana, povinné
sociálne
zabezpečenie	-	-	712	24	278 504	832 404	54 509
Vzdelávanie	-	-	4 874	635	20	-	347
Zdravotníctvo a
sociálna pomoc	-	-	60 868	4 187	27 225	-	9 042
Umenie, zábava a
rekreácia	-	-	9 814	2 149	960	-	4 077
Ostatné činnosti
služieb	-	12 074	354 751	42 101	1	-	114 542
Činnosti
domácností ako
zamestnávateľov;
nediferencované
činnosti
domácností
produkujúce tovary
a služby na vlastné
použitie	-	-	-	121 766	-	-	47
Kreditné karty***	65	4	1 522	87 274	4	-	156 441
Spotrebné úvery	-	-	-	1 204 798	-	-	142 089
Hypotéky***	-	-	9 856	9 219 819	-	-	312 670
	235 397	1 035 826	6 241 309	10 874 537	312 822	1 259 226	5 313 931

* Retailoví klienti zahŕňajú okrem iného malých podnikateľov a spoločenstvá vlastníkov bytov.

** Finančné a poisťovacie činnosti zahŕňajú finančné služby, leasing a poistenie.

*** Kreditné karty a hypotéky len v rozdelení na segmenty. Kreditné karty sa pôvodne vykazovali na fyzické osoby a boli súčasťou spotrebných úverov.

Konsolidovaná účtovná závierka

129

2022 – upravený
	Finančný majetok oceňovaný AC:
						Finančný
						majetok
						oceňovaný
		Finančné	Nefinančné	Retailoví	Verejná	FVOCI dlhové
€ ’000	Banky	korporácie	korporácie	klienti*	správa	cenné papiere	Podsúvaha
Poľnohospodárstvo,
lesníctvo a rybolov	-	-	252 169	22 829	307	-	114 524
Ťažba a dobývanie	-	-	48 854	30	-	-	163 617
Priemyselná výroba	-	-	943 743	23 591	-	-	879 254
Dodávka elektriny, plynu,
pary a studeného vzduchu	-	-	644 997	7	-	-	726 224
Dodávka vody	-	-	81 354	273	227	-	16 089
Stavebníctvo	-	-	392 703	20 892	-	-	601 650
Veľkoobchod a
maloobchod	-	70	1 096 396	54 736	-	-	556 835
Doprava a skladovanie	-	-	582 322	8 132	11 094	-	318 832
Ubytovacie a stravovacie
služby	-	-	45 593	6 055	-	-	3 498
Informácie a komunikácia	-	-	72 269	2 168	-	-	55 919
Finančné a poisťovacie
činnosti**	153 294	739 345	106 182	1 075	-	278 014	799 033
Činnosti v oblasti
nehnuteľností	-	-	758 755	42 584	11	-	293 004
Odborné, vedecké
a technické testovanie
a analýzy	-	-	237 510	9 319	11	-	195 850
Administratívne a podporné
činnosti	-	-	259 190	2 856	-	-	50 443
Verejná správa a obrana,
povinné sociálne
zabezpečenie	-	-	891	7	142 123	1 149 423	48 275
Vzdelávanie	-	-	4 867	550	2	-	951
Zdravotníctvo a sociálna
pomoc	-	-	54 550	4 430	30 603	-	13 519
Umenie, zábava a rekreácia	-	-	1 313	76	-	-	8
Ostatné činnosti služieb	-	35 653	402 610	7 100	1 656	-	78 242
Činnosti domácností ako
zamestnávateľov;
nediferencované činnosti
domácností produkujúce
tovary a služby na vlastné
použitie	-	-	-	69 505	-	-	36 111
Spotrebné úvery	-	-	-	1 143 912	-	-	148 049
Kreditné karty***	-	-	-	82 989	-	-	156 668
Hypotéky***	-	-	12 557	9 034 887	-	-	546 222
	153 294	775 068	5 998 825	10 538 003	186 034	1 427 437	5 802 817

* Retailoví klienti zahŕňajú okrem iného malých podnikateľov a spoločenstvá vlastníkov bytov.

** Finančné a poisťovacie činnosti zahŕňajú finančné služby, leasing a poistenie.

*** Kreditné karty a hypotéky len v rozdelení na segmenty. Kreditné karty sa pôvodne vykazovali na fyzické osoby a boli súčasťou spotrebných úverov.

Konsolidovaná účtovná závierka

130

2022 – pôvodný
	Finančný majetok oceňovaný AC:
					Finančný majetok
					oceňovaný FVOCI
		Verejná	Korporátni	Retailoví	dlhové cenné
€ ’000	Banky	správa	klienti	klienti*	papiere	Podsúvaha
Poľnohospodárstvo,
lesníctvo a rybolov	-	53	205 688	26 946	-	114 587
Ťažba a dobývanie	-	-	44 832	394	-	163 956
Priemyselná výroba	-	-	902 415	37 973	-	896 901
Dodávka elektriny, plynu,
pary a studeného vzduchu	-	-	751 555	1 403	-	715 924
Dodávka vody	-	-	77 611	2 580	-	16 101
Stavebníctvo	-	-	321 643	43 358	-	602 359
Veľkoobchod a
maloobchod	-	-	1 067 106	123 447	-	578 545
Doprava a skladovanie	-	272	676 345	153 254	-	219 635
Ubytovacie a stravovacie
služby	-	-	30 604	13 491	-	3 630
Informácie a komunikácia	-	6	115 552	9 853	-	89 412
Finančné a poisťovacie
činnosti**	153 294	-	805 123	445	278 014	708 621
Činnosti v oblasti
nehnuteľností	-	-	678 338	65 577	-	293 093
Odborné, vedecké
a technické testovanie
a analýzy	-	8	215 609	37 862	-	206 839
Administratívne a
podporné činnosti	-	-	145 868	13 943	-	50 983
Verejná správa a obrana,
povinné sociálne
zabezpečenie	-	186 787	587	195	1 149 423	209 724
Vzdelávanie	-	1	3 348	1 427	-	970
Zdravotníctvo a sociálna
pomoc	-	-	17 533	29 610	-	12 589
Umenie, zábava a rekreácia	-	1 664	18 638	10 557	-	412
Ostatné činnosti služieb	-	1	440 087	6 199	-	78 041
Spotrebné úvery	-	-	-	1 302 083	-	294 273
Hypotéky	-	-	-	8 910 059	-	546 222
	153 294	188 792	6 518 482	10 790 656	1 427 437	5 802 817

* Retailoví klienti zahŕňajú okrem iného malých podnikateľov a spoločenstvá vlastníkov bytov.

** Finančné a poisťovacie činnosti zahŕňajú finančné služby, leasing a poistenie.

Konsolidovaná účtovná závierka

131

4.1.9.

Interné a externé ratingy

Prehľad stupňov interných ratingov podľa rizikových profilov platných pre korporátne expozície a retailové expozície

za malých podnikateľov a spoločenstvá vlastníkov bytov je uvedený v tabuľke:

Rizikový profil	Opis
Veľmi nízky	Dobrá kvalita majetku, intenzívne prenikanie na trh, stabilná činnosť, osvedčené výrazné
	manažérske zručnosti, široká kapacita krytia dlhu.
Nízky	Uspokojivá kvalita dostupného majetku, priemerné prenikanie na trh a manažérske kvality, dobre
	nastavená platobná schopnosť, kapitálová štruktúra a zloženie dlhu, nadpriemerná kapacita krytia
	dlhu.
Nižší – stredný	Prijateľná kvalita dostupného majetku, aj keď s nezanedbateľným stupňom rizika, vyvážená
	platobná schopnosť, kapitálová štruktúra a zloženie dlhu s miernym prebytkom likvidity a so slabšou
	kapacitou krytia dlhu.
Stredný	Prijateľná kvalita dostupných aktív, aj keď so značným stupňom rizika, citlivé marže v priebehu času,
	kapitálová štruktúra a zloženie dlhu poukazujúce na zhoršujúce sa signály, nízka úroveň likvidity
	a krátkodobé rozpätie pokrytia dlhu.
Vyšší – stredný	Stále akceptovateľná kvalita majetku, aj keď s možnosťou problémov s likviditou, vysoký stupeň
	zadlženosti, slabé manažérske zručnosti, nízka penetrácia na trh a udržanie postavenia, marže
	a konkurencieschopnosť pod tlakom.
Vysoký	Okrem rizikových čŕt platných pre vyšší až stredný profil, expozície vykazujú očividné ťažkosti,
	rovnako ako aj problém s riadením dlhu.
Zlyhaný	Za vznik zlyhania (default) v súvislosti s konkrétnym dlžníkom sa považuje, ak nastala aspoň jedna
	z dvoch nasledujúcich udalostí:
	- dlžník je viac ako 90 dní po dni splatnosti v súvislosti s plnením svojím rozsahom významného
	záväzku voči banke, prípadne materskej alebo dcérskej spoločnosti;
	- banka usúdi, že dlžník si pravdepodobne nesplní svoj záväzok voči bankovej skupine bez toho, aby
	došlo napríklad k realizácii zabezpečenia.

Špecializované financovanie zahŕňa ratingové segmenty SPV. Pre špecializované financovanie VÚB skupina používa

takzvaný „slotting“ prístup. Klienti sú zaradení do piatich slotting kategórií na základe kvalitatívneho ocenenia a

informácií o riziku zlyhania. Pre každú kategóriu sú tiež definované rizikové váhy a očakávaná strata používané pri

výpočte kapitálovej požiadavky. Kategórie sú definované Nariadením (EÚ) č. 575/2013 o prudenciálnych

požiadavkách na úverové inštitúcie a investičné spoločnosti („CRR“) a interne sa používané kategórie označujú takto:

Špecializované financovanie – SPV

–

Strong

–

Good

–

Satisfactory

–

Weak

–

Default

Konsolidovaná účtovná závierka

132

V prípade hypoték a nezabezpečených retailových pohľadávok zahŕňa retailový segment veľké množstvo individuálne

nevýznamných expozícií s rôznymi charakteristikami, preto opis jednotlivých škál interných ratingov korešponduje

s týmito rizikovými profilmi.

Rizikový profil	Opis
Veľmi nízky	Socio-demografické údaje klienta a doterajšia finančná disciplína klienta sú na veľmi vysokej úrovni.
Nízky	Socio-demografické údaje klienta a doterajšia finančná disciplína klienta sú na nadpriemernej
	úrovni.
Nižší – stredný	Socio-demografické údaje klienta a doterajšia finančná disciplína sú na akceptovateľnej úrovni.
Stredný	Socio-demografické údaje klienta a doterajšia finančná disciplína sú stále na akceptovateľnej úrovni
	a u klienta sú identifikované signály zhoršovania kreditnej kvality.
Vyšší – stredný	Socio-demografické údaje klienta a doterajšia finančná disciplína sú stále na akceptovateľnej úrovni
	a u klienta sa vyskytuje zhoršené kreditné správanie.
Vysoký	Socio-demografické údaje klienta a doterajšia finančná disciplína sú stále na akceptovateľnej úrovni
	a u klienta sa vyskytuje negatívne kreditné správanie.
Zlyhaný	Za vznik zlyhania (default) v súvislosti s konkrétnym dlžníkom sa považuje, ak nastala aspoň jedna
	z dvoch nasledujúcich udalostí:
	- dlžník je viac ako 90 dní po dni splatnosti (Metodika výpočtu počtu dní po dni splatnosti) pri
	materiálnom úverovom záväzku voči VÚB skupine (absolútna hranica ja určená podľa nariadenia
	NBS);
	- banka usúdi, že dlžník si pravdepodobne nesplní svoj záväzok voči bankovej skupine bez toho, aby
	došlo napríklad k realizácii zabezpečenia.

Pri segmentoch Jednotný rezolučný fond, spoločnosti verejného sektora, faktoring a lízing VÚB skupina nepriraďuje

klientovi interný rating.

Výpočet kapitálovej požiadavky

VÚB skupina vo všeobecnosti používa štandardizovaný prístup na výpočet kapitálovej požiadavky. Na výpočet

kapitálovej požiadavky pre úverové riziko a riziko protistrany však VÚB skupina začala na základe povolenia

dohliadacieho orgánu NBS od júla 2012 používať „Advanced IRB“ prístup pre portfólio rezidenčných hypoték a od

júna 2014 aj pre regulatórny segment právnické osoby podnikatelia, malé a stredné podniky (SME) a retailoví malí

podnikatelia. Od decembra 2022 dostala banka povolenie na používanie IRB prístupu aj pre segment expozícií

nezabezpečený retail. Slotting prístup používa banka pre expozície špecializovaného financovania. Jednoduchý IRB

prístup sa používa pre investície do akcií a metodika výpočtu požiadavky pre vlastné imanie a investície do akcií

v súlade s článkom 155 Nariadenia CRR č. 575/2013. VÚB skupina tiež pokračuje s vývojom ďalších ratingových

modelov pre ostatné triedy aktív, pre ktoré sa aktuálne používa štandardizovaný prístup, a v rozširovaní aplikácie

pokročilého prístupu v súlade s plánom prechodu na pokročilé prístupy, ktorý bol prezentovaný dohliadaciemu

orgánu.

Konsolidovaná účtovná závierka

133

Nasledujúca tabuľka uvádza kvalitu úverového portfólia v

etape 1

z hľadiska interných ratingov:

2023
	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Etapa 1
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám
	Veľmi nízky	70 385	(5)	70 380
	Nižší – stredný	95 466	-	95 466
	Bez ratingu	150	-	150
		166 001	(5)	165 996
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Veľmi nízky	702 633	(74)	702 559
	Nízky	286 170	(93)	286 077
	Nižší – stredný	14 631	(68)	14 563
	Stredný	32 630	(7)	32 623
	Vyšší – stredný	(2)	-	(2)
		1 036 062	(242)	1 035 820
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	1 006 699	(431)	1 006 268
	Nízky	1 454 772	(414)	1 454 358
	Nižší – stredný	1 379 401	(3 894)	1 375 507
	Stredný	437 045	(2 393)	434 652
	Vyšší – stredný	122 065	(1 126)	120 939
	Vysoký	1 849	(154)	1 695
	Bez ratingu	14 087	(133)	13 954
		4 415 918	(8 545)	4 407 373
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Strong	191 713	(1 277)	190 436
	Good	328 424	(4 366)	324 058
	Satisfactory	225 778	(10 714)	215 064
	Weak	5 754	(416)	5 338
		751 669	(16 773)	734 896
		6 203 649	(25 560)	6 178 089
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	6 207 047	(1 363)	6 205 684
	Nízky	1 553 002	(656)	1 552 346
	Nižší – stredný	1 921 421	(7 417)	1 914 004
	Stredný	242 850	(2 506)	240 344
	Vyšší – stredný	60 821	(1 840)	58 981
	Vysoký	18 269	(1 560)	16 709
	Zlyhaný	5	-	5
	Bez ratingu	251 005	(285)	250 720
		10 254 420	(15 627)	10 238 793

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

134

2023			Opravné
	Rizikový	Hrubá	položky/	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	rezervy	hodnota
Etapa 1
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Veľmi nízky	71 465	(27)	71 438
	Nízky	27 640	(13)	27 627
	Stredný	13 434	(11)	13 423
	Vyšší – stredný	11 442	(52)	11 390
	Vysoký	1 934	(69)	1 865
	Bez ratingu	140 948	(1 239)	139 709
		266 863	(1 411)	265 452
		16 724 932	(42 598)	16 682 334
		16 890 933	(42 603)	16 848 330
Finančný majetok FVOCI – dlhové cenné papiere
	Bez ratingu	1 259 458	(232)	1 259 226
Podsúvahové položky:
Pohľadávky voči bankám
	Veľmi nízky	12 009	(1)	12 008
	Nižší – stredný	225 424	(6)	225 418
	Vyšší – stredný	167	-	167
	Bez ratingu	1 627	-	1 627
		239 227	(7)	239 220
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Veľmi nízky	225 715	(3)	225 712
	Nízky	47 265	(2)	47 263
	Nižší – stredný	73 692	(92)	73 600
	Stredný	12 912	(14)	12 898
		359 584	(111)	359 473
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	1 547 981	(231)	1 547 750
	Nízky	825 516	(45)	825 471
	Nižší – stredný	632 652	(815)	631 837
	Stredný	151 087	(389)	150 698
	Vyšší – stredný	13 540	(182)	13 358
	Zlyhaný	1	-	1
	Bez ratingu	(2 938)	-	(2 938)
		3 167 839	(1 662)	3 166 177

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

135

2023	Rizikový	Hrubá		Čistá
€ ’000	profil	hodnota	Rezervy	hodnota
Etapa 1
Podsúvahové položky:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Strong	23 199	(93)	23 106
	Good	83 539	(835)	82 704
	Satisfactory	38 255	(1 336)	36 919
		144 993	(2 264)	142 729
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	256 257	(44)	256 213
	Nízky	93 887	(28)	93 859
	Nižší – stredný	180 480	(209)	180 271
	Stredný	19 198	(115)	19 083
	Vyšší – stredný	4 154	(75)	4 079
	Vysoký	1 081	(119)	962
	Zlyhaný	1	-	1
	Bez ratingu	2 364	11	2 375
		557 422	(579)	556 843
Verejná správa
	Veľmi nízky	80 782	(13)	80 769
	Nízky	6 138	(1)	6 137
	Stredný	2 650	(1)	2 649
	Vyšší – stredný	2 135	(4)	2 131
	Vysoký	12	-	12
	Bez ratingu	69 943	(80)	69 863
		161 660	(99)	161 561
		4 630 725	(4 722)	4 626 003

Konsolidovaná účtovná závierka

136

2022 – upravený	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Etapa 1
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám
	Veľmi nízky	12 831	-	12 831
	Nízky	51 289	(6)	51 283
	Nižší – stredný	356 590	-	356 590
	Zlyhaný	559	-	559
	Bez ratingu	(348 657)	(4)	(348 661)
		72 612	(10)	72 602
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Veľmi nízky	464 550	(103)	464 447
	Nízky	254 698	(107)	254 591
	Nižší – stredný	13 964	(11)	13 953
	Stredný	35 503	(19)	35 484
	Vyšší – stredný	(8)	-	(8)
	Bez ratingu	6 599	(1)	6 598
		775 306	(241)	775 065
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	683 652	(102)	683 550
	Nízky	1 309 136	(516)	1 308 620
	Nižší – stredný	728 633	(757)	727 876
	Stredný	685 200	(1 663)	683 537
	Vyšší – stredný	282 105	(1 536)	280 569
	Vysoký	12 090	(341)	11 749
	Bez ratingu	440 640	(2 299)	438 341
		4 141 456	(7 214)	4 134 242
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Strong	301 520	(1 611)	299 909
	Good	289 145	(3 117)	286 028
	Satisfactory	265 176	(9 606)	255 570
	Weak	28 870	(2 957)	25 913
		884 711	(17 291)	867 420
		5 801 473	(24 746)	5 776 727
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	6 186 321	(1 828)	6 184 493
	Nízky	1 513 391	(804)	1 512 587
	Nižší – stredný	1 703 303	(4 175)	1 699 128
	Stredný	221 310	(2 604)	218 706
	Vyšší – stredný	50 638	(1 862)	48 776
	Vysoký	4 831	(1 148)	3 683
	Zlyhaný	333	-	333
	Bez ratingu	285 647	(6 651)	278 996
		9 965 774	(19 072)	9 946 702

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

137

2022 – upravený			Opravné
	Rizikový	Hrubá	položky/	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	rezervy	hodnota
Etapa 1
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Veľmi nízky	18 960	(3)	18 957
	Nízky	52 297	(23)	52 274
	Stredný	37 747	(628)	37 119
	Vyšší – stredný	36 867	(54)	36 813
	Vysoký	1 255	(46)	1 209
	Bez ratingu	30 788	(601)	30 187
		177 914	(1 355)	176 559
		15 945 161	(45 173)	15 899 988
		16 017 773	(45 183)	15 972 590
Finančný majetok FVOCI – dlhové cenné papiere
	Bez ratingu	1 427 714	(277)	1 427 437
Podsúvahové položky:
Pohľadávky voči bankám
	Veľmi nízky	12 006	(1)	12 005
	Nižší – stredný	226 465	(7)	226 458
	Bez ratingu	1 664	-	1 664
		240 135	(8)	240 127
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Veľmi nízky	390 206	(24)	390 182
	Nižší – stredný	2 000	-	2 000
	Stredný	4 596	(7)	4 589
	Bez ratingu	39 553	(23)	39 530
		436 355	(54)	436 301
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	8 943	(1)	8 942
	Nízky	28 277	(6)	28 271
	Nižší – stredný	12 476	(6)	12 470
	Stredný	14 380	(27)	14 353
	Vyšší – stredný	6 152	(58)	6 094
	Vysoký	254	(14)	240
	Zlyhaný	72	-	72
	Bez ratingu	3 614 488	(2 052)	3 612 436
		3 685 042	(2 164)	3 682 878

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

138

2022 – upravený	Rizikový	Hrubá		Čistá
€ ’000	profil	hodnota	Rezervy	hodnota
Etapa 1
Podsúvahové položky:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Nefinančné korporácie
- špecializované financovanie
	Strong	102 208	(413)	101 795
	Good	88 780	(727)	88 053
	Satisfactory	24 695	(705)	23 990
		215 683	(1 845)	213 838
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	400 387	(111)	400 276
	Nízky	130 801	(57)	130 744
	Nižší – stredný	246 900	(294)	246 606
	Stredný	27 807	(221)	27 586
	Vyšší – stredný	6 314	(143)	6 171
	Vysoký	637	(38)	599
	Zlyhaný	49	-	49
	Bez ratingu	45 243	(674)	44 569
		858 138	(1 538)	856 600
Verejná správa
	Veľmi nízky	23 526	(3)	23 523
	Nízky	8 661	(1)	8 660
	Stredný	62 250	(5)	62 245
	Vyšší – stredný	704	(4)	700
	Vysoký	97	(1)	96
	Bez ratingu	111 211	(196)	111 015
		206 449	(210)	206 239
		5 641 802	(5 819)	5 635 983

Konsolidovaná účtovná závierka

139

2022 – pôvodný
	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Etapa 1
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám
	Veľmi nízky	1 014	-	1 014
	Bez ratingu	71 598	(10)	71 588
		72 612	(10)	72 602
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Veľmi nízky	40 542	(9)	40 533
	Nízky	56 948	(29)	56 919
	Stredný	50 565	(639)	49 926
	Vyšší – stredný	10 917	(42)	10 875
	Vysoký	1 255	(46)	1 209
	Bez ratingu	22 213	(545)	21 668
		182 440	(1 310)	181 130
Korporátni klienti
Veľkí korporátni klienti, SME, ostatné
nebankové finančné inštitúcie, spoločnosti
verejného sektora, faktoring a lízing
	Veľmi nízky	1 022 305	(187)	1 022 118
	Nízky	1 510 683	(583)	1 510 100
	Nižší – stredný	812 148	(797)	811 351
	Stredný	775 914	(1 616)	774 298
	Vyšší – stredný	265 513	(1 196)	264 317
	Vysoký	13 315	(192)	13 123
	Bez ratingu	384 677	(117)	384 560
Špecializované financovanie – SPV, RED
	Strong	301 520	(1 610)	299 910
	Good	289 141	(3 117)	286 024
	Satisfactory	265 186	(9 607)	255 579
	Weak	28 870	(2 956)	25 914
		5 669 272	(21 978)	5 647 294

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

140

2022 – pôvodný
	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Etapa 1
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Retailoví klienti
Malí podnikatelia, spoločenstvá
vlastníkov bytov
	Veľmi nízky	19 751	(6)	19 745
	Nízky	36 047	(33)	36 014
	Nižší – stredný	107 450	(7 811)	99 639
	Stredný	189 099	(716)	188 383
	Vyšší – stredný	75 468	(707)	74 761
	Vysoký	2 732	(343)	2 389
	Bez ratingu	36	-	36
Hypotéky
	Veľmi nízky	6 012 939	(1 736)	6 011 203
	Nízky	1 425 715	(718)	1 424 997
	Nižší – stredný	1 087 281	(1 725)	1 085 556
	Stredný	39 009	(342)	38 667
	Vyšší – stredný	6 544	(137)	6 407
	Vysoký	713	(47)	666
	Bez ratingu	24	-	24
Nezabezpečený retail
	Veľmi nízky	162 443	(87)	162 356
	Nízky	78 981	(76)	78 905
	Nižší – stredný	626 036	(2 508)	623 528
	Stredný	117 546	(2 030)	115 516
	Vyšší – stredný	40 952	(1 721)	39 231
	Vysoký	8 704	(1 084)	7 620
	Bez ratingu	63 530	(3 859)	59 671
		10 101 000	(25 686)	10 075 314
		15 952 712	(48 974)	15 903 738
Finančný majetok FVOCI – dlhové cenné papiere
	Bez ratingu	1 427 714	(277)	1 427 437

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

141

2022 – pôvodný
	Rizikový	Hrubá		Čistá
€ ’000	profil	hodnota	Rezervy	hodnota
Etapa 1
Podsúvahové položky:
Pohľadávky voči ostatným bankám
	Veľmi nízky	12 006	(1)	12 005
	Nižší – stredný	226 465	(7)	226 458
		238 471	(8)	238 463
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Veľmi nízky	123 526	(15)	123 511
	Nízky	10 027	(2)	10 025
	Stredný	62 213	(5)	62 208
	Vyšší – stredný	704	(4)	700
	Vysoký	97	(1)	96
	Bez ratingu	9 857	(183)	9 674
		206 424	(210)	206 214
Korporátni klienti
Veľkí korporátni klienti, SME, ostatné
nebankové finančné inštitúcie,
spoločnosti verejného sektora, faktoring
a lízing
	Veľmi nízky	1 856 369	(114)	1 856 255
	Nízky	970 932	(166)	970 766
	Nižší – stredný	489 401	(294)	489 107
	Stredný	497 840	(832)	497 008
	Vyšší – stredný	62 805	(281)	62 524
	Vysoký	5 103	(119)	4 984
	Bez ratingu	225 958	(306)	225 652
Špecializované financovanie –
SPV, RED
	Strong	102 208	(413)	101 795
	Good	88 770	(726)	88 044
	Satisfactory	24 685	(705)	23 980
	Bez ratingu	20	-	20
		4 324 091	(3 956)	4 320 135
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	404 321	(111)	404 210
	Nízky	148 055	(60)	147 995
	Nižší – stredný	262 672	(299)	262 373
	Stredný	42 114	(249)	41 865
	Vyšší – stredný	12 413	(201)	12 212
	Vysoký	798	(52)	746
	Bez ratingu	1 966	(3)	1 963
		872 339	(975)	871 364
		5 402 854	(5 141)	5 397 713

Konsolidovaná účtovná závierka

142

Nasledujúca tabuľka uvádza kvalitu úverového portfólia v

etape 2

z hľadiska interných ratingov:

2023	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Etapa 2
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Stredný	1	-	1
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	55 609	(103)	55 506
	Nízky	4 204	(17)	4 187
	Nižší – stredný	263 472	(3 433)	260 039
	Stredný	263 290	(3 156)	260 134
	Vyšší – stredný	255 343	(7 623)	247 720
	Vysoký	124 532	(22 640)	101 892
	Bez ratingu	6 754	(55)	6 699
		973 204	(37 027)	936 177
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Good	3 411	(37)	3 374
	Satisfactory	59 417	(3 767)	55 650
	Weak	76 239	(19 513)	56 726
		139 067	(23 317)	115 750
		1 112 272	(60 344)	1 051 928
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	27 467	(767)	26 700
	Nízky	25 171	(633)	24 538
	Nižší – stredný	231 177	(13 298)	217 879
	Stredný	141 337	(11 214)	130 123
	Vyšší – stredný	89 357	(9 422)	79 935
	Vysoký	96 791	(26 106)	70 685
	Bez ratingu	2 316	(136)	2 180
		613 616	(61 576)	552 040

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

143

2023			Opravné
	Rizikový	Hrubá	položky/	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	rezervy	hodnota
Etapa 2
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Veľmi nízky	32	-	32
	Nízky	2 545	(5)	2 540
	Nižší – stredný	181	-	181
	Stredný	492	(2)	490
	Vyšší – stredný	4 834	(156)	4 678
	Vysoký	1 119	(82)	1 037
	Bez ratingu	36 556	(1 616)	34 940
		45 759	(1 861)	43 898
		1 771 647	(123 781)	1 647 866
		1 771 647	(123 781)	1 647 866
Podsúvahové položky:
Pohľadávky voči bankám
	Bez ratingu	10	-	10
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	199 444	(2 386)	197 058
	Nízky	34 437	(81)	34 356
	Nižší – stredný	178 963	(922)	178 041
	Stredný	69 567	(695)	68 872
	Vyšší – stredný	69 735	(1 524)	68 211
	Vysoký	19 523	(195)	19 328
	Bez ratingu	400	-	400
		572 069	(5 803)	566 266

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

144

2023	Rizikový	Hrubá		Čistá
€ ’000	profil	hodnota	Rezervy	hodnota
Etapa 2
Podsúvahové položky:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Good	22 244	(508)	21 736
	Satisfactory	9 147	(149)	8 998
	Weak	3 180	(187)	2 993
		34 571	(844)	33 727
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	5 010	(164)	4 846
	Nízky	6 027	(83)	5 944
	Nižší – stredný	52 462	(261)	52 201
	Stredný	4 827	(267)	4 560
	Vyšší – stredný	3 733	(242)	3 491
	Vysoký	682	(108)	574
		72 741	(1 125)	71 616
Verejná správa
	Veľmi nízky	728	-	728
	Nízky	2 143	(1)	2 142
	Nižší – stredný	188	-	188
	Stredný	828	(1)	827
	Vyšší – stredný	436	(1)	435
	Vysoký	140	(1)	139
		4 463	(4)	4 459
		683 854	(7 776)	676 078

Konsolidovaná účtovná závierka

145

2022 – upravený	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Etapa 2
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám
	Vysoký	80 511	(88)	80 423
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Stredný	1	-	1
	Bez ratingu	2	-	2
		3	-	3
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	1 050	-	1 050
	Nízky	42 604	(222)	42 382
	Nižší – stredný	27 025	(171)	26 854
	Stredný	377 192	(5 971)	371 221
	Vyšší – stredný	187 181	(6 526)	180 655
	Vysoký	261 889	(24 331)	237 558
	Bez ratingu	67 321	(2 254)	65 067
		964 262	(39 475)	924 787
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Strong	177	(1)	176
	Good	398	(17)	381
	Satisfactory	26 354	(3 025)	23 329
	Weak	15 222	(3 681)	11 541
		42 151	(6 724)	35 427
		1 006 416	(46 199)	960 217
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	24 421	(619)	23 802
	Nízky	15 004	(403)	14 601
	Nižší – stredný	214 712	(8 340)	206 372
	Stredný	134 692	(10 443)	124 249
	Vyšší – stredný	85 070	(10 264)	74 806
	Vysoký	83 308	(24 390)	58 918
	Zlyhaný	24	(1)	23
	Bez ratingu	22 411	(1 828)	20 583
		579 642	(56 288)	523 354

(

Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.

)

Konsolidovaná účtovná závierka

146

2022 – upravený	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Etapa 2
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Vyšší – stredný	5 562	(192)	5 370
	Vysoký	1 819	(127)	1 692
	Bez ratingu	672	(6)	666
		8 053	(325)	7 728
		1 594 111	(102 812)	1 491 299
		1 674 622	(102 900)	1 571 722
Podsúvahové položky:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Stredný	5 034	(109)	4 925
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	245	-	245
	Nízky	222	-	222
	Nižší – stredný	478	(2)	476
	Stredný	2 650	(128)	2 522
	Vyšší – stredný	3 695	(83)	3 612
	Vysoký	848	(146)	702
	Bez ratingu	88 655	(1 237)	87 418
		96 793	(1 596)	95 197

(

Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.

)

Konsolidovaná účtovná závierka

147

2022 – upravený	Rizikový	Hrubá		Čistá
€ ’000	profil	hodnota	Rezervy	hodnota
Etapa 2
Podsúvahové položky:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Strong	3 772	(516)	3 256
	Good	980	(52)	928
	Satisfactory	36	(7)	29
		4 788	(575)	4 213
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	1 760	(83)	1 677
	Nízky	588	(33)	555
	Nižší – stredný	35 268	(241)	35 027
	Stredný	3 131	(155)	2 976
	Vyšší – stredný	1 456	(167)	1 289
	Vysoký	744	(177)	567
	Bez ratingu	1 387	(24)	1 363
		44 334	(880)	43 454
Verejná správa
	Nízky	621	(2)	619
	Stredný	597	(1)	596
	Vyšší – stredný	1 932	(15)	1 917
	Vysoký	80	-	80
		3 230	(18)	3 212
		154 179	(3 178)	151 001

Konsolidovaná účtovná závierka

148

2022 – pôvodný	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Etapa 2
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám
	Vysoký	80 511	(88)	80 423
		80 511	(88)	80 423
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Nízky	492	(1)	491
	Stredný	464	(2)	462
	Vyšší – stredný	5 142	(192)	4 950
	Vysoký	1 819	(127)	1 692
	Bez ratingu	59	(3)	56
		7 976	(325)	7 651
Korporátni klienti
Veľkí korporátni klienti, SME, ostatné
nebankové finančné inštitúcie,
spoločnosti verejného sektora, faktoring
a lízing
	Veľmi nízky	1 868	(1)	1 867
	Nízky	44 358	(219)	44 139
	Nižší – stredný	34 560	(114)	34 446
	Stredný	361 677	(5 419)	356 258
	Vyšší – stredný	143 230	(2 673)	140 557
	Vysoký	251 022	(22 228)	228 794
	Bez ratingu	492	(1)	491
Špecializované financovanie – SPV, RED
	Strong	177	(1)	176
	Good	398	(17)	381
	Satisfactory	26 287	(2 986)	23 301
	Weak	15 222	(3 681)	11 541
		879 291	(37 340)	841 951

(

Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.

)

Konsolidovaná účtovná závierka

149

2022 – pôvodný	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Etapa 2
Finančný majetok oceňovaný AC
Úvery poskytnuté klientom:
Retailoví klienti
Malí podnikatelia, spoločenstvá
vlastníkov bytov
	Veľmi nízky	880	(1)	879
	Nízky	941	(7)	934
	Nižší – stredný	17 783	(2 071)	15 712
	Stredný	38 241	(911)	37 330
	Vyšší – stredný	83 073	(4 831)	78 242
	Vysoký	17 254	(3 013)	14 241
Hypotéky
	Veľmi nízky	23 595	(616)	22 979
	Nízky	13 532	(396)	13 136
	Nižší – stredný	135 121	(6 474)	128 647
	Stredný	82 019	(7 572)	74 447
	Vyšší – stredný	42 285	(5 636)	36 649
	Vysoký	26 948	(5 715)	21 233
Nezabezpečený retail
	Veľmi nízky	748	(3)	745
	Nízky	1 370	(7)	1 363
	Nižší – stredný	79 503	(1 885)	77 618
	Stredný	45 289	(2 728)	42 561
	Vyšší – stredný	37 061	(4 486)	32 575
	Vysoký	57 190	(18 752)	38 438
	Bez ratingu	18	(2)	16
		702 851	(65 106)	637 745
		1 590 118	(102 771)	1 487 347

(

Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.

)

Konsolidovaná účtovná závierka

150

2022 – pôvodný	Rizikový	Hrubá		Čistá
€ ’000	profil	hodnota	Rezervy	hodnota
Etapa 2
Podsúvahové položky
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Nízky	621	(2)	619
	Stredný	597	(1)	596
	Vyšší – stredný	1 932	(15)	1 917
	Vysoký	80	-	80
		3 230	(18)	3 212
Korporátni klienti
Veľkí korporátni klienti, SME, ostatné
nebankové finančné inštitúcie, spoločnosti
verejného sektora, faktoring a lízing
	Veľmi nízky	605	-	605
	Nízky	9 476	(31)	9 445
	Nižší – stredný	2 045	(27)	2 018
	Stredný	37 589	(233)	37 356
	Vyšší – stredný	28 148	(407)	27 741
	Vysoký	10 442	(590)	9 852
	Bez ratingu	7 601	(83)	7 518
Špecializované financovanie – SPV, RED
	Good	3 772	(517)	3 255
	Satisfactory	980	(52)	928
	Weak	36	(7)	29
		100 694	(1 947)	98 747
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	2 004	(83)	1 921
	Nízky	810	(33)	777
	Nižší – stredný	35 766	(244)	35 522
	Stredný	5 724	(284)	5 440
	Vyšší – stredný	5 077	(253)	4 824
	Vysoký	1 401	(314)	1 087
	Bez ratingu	343	(5)	338
		51 125	(1 216)	49 909
		155 049	(3 181)	151 868

Konsolidovaná účtovná závierka

151

Nasledujúca tabuľka uvádza kvalitu úverového portfólia v

etape 3

z hľadiska interných ratingov:

2023			Opravné
	Rizikový	Hrubá	položky/	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	rezervy	hodnota
Etapa 3
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám
	Zlyhaný	74 505	(5 104)	69 401
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Zlyhaný	8	(3)	5
Nefinančné korporácie
	Zlyhaný	98 817	(52 567)	46 250
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Zlyhaný	4 619	(3 756)	863
		103 444	(56 326)	47 118
Retailoví klienti
	Zlyhaný	233 307	(149 603)	83 704
Verejná správa
	Zlyhaný	3 473	(1)	3 472
		340 224	(205 930)	134 294
		414 729	(211 034)	203 695
Podsúvahové položky:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Nefinančné korporácie
	Zlyhaný	12 888	(4 368)	8 520
Retailoví klienti
	Zlyhaný	3 352	(22)	3 330
		16 240	(4 390)	11 850

Konsolidovaná účtovná závierka

152

2022 – upravený			Opravné
	Rizikový	Hrubá	položky/	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	rezervy	hodnota
Etapa 3
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám
	Zlyhaný	536	(267)	269
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Nefinančné korporácie
	Zlyhaný	99 174	(63 194)	35 980
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Zlyhaný	4 905	(3 936)	969
		104 079	(67 130)	36 949
Retailoví klienti
	Zlyhaný	220 642	(152 695)	67 947
Verejná správa
	Zlyhaný	1 751	(4)	1 747
		326 472	(219 829)	106 643
		327 008	(220 096)	106 912
Podsúvahové položky:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Nefinančné korporácie
	Zlyhaný	14 813	(5 153)	9 660
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Zlyhaný	116	(116)	-
Retailoví klienti
	Zlyhaný	6 314	(141)	6 173
		21 243	(5 410)	15 833

Konsolidovaná účtovná závierka

153

2022 – pôvodný
	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Etapa 3
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám
	Zlyhaný	536	(267)	269
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Zlyhaný	15	(4)	11
Korporátni klienti
Veľkí korporátni klienti, SME, ostatné
nebankové finančné inštitúcie,
spoločnosti verejného sektora,
faktoring a lízing
	Zlyhaný	74 154	(43 302)	30 852
Špecializované financovanie – SPV, RED
	Zlyhaný	2 273	(3 888)	(1 615)
		76 427	(47 190)	29 237
Retailoví klienti
Malí podnikatelia, spoločenstvá
vlastníkov bytov
	Zlyhaný	36 297	(26 088)	10 209
Hypotéky
	Zlyhaný	70 154	(24 706)	45 448
Nezabezpečený retail
	Zlyhaný	140 022	(118 082)	21 940
		246 473	(168 876)	77 597
		322 915	(216 070)	106 845
Podsúvahové položky:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti
Veľkí korporátni klienti, SME, ostatné
nebankové finančné inštitúcie,
spoločnosti verejného sektora,
faktoring a lízing
	Zlyhaný	14 824	(5 144)	9 680
Špecializované financovanie – SPV, RED
	Zlyhaný	116	(116)	-
		14 940	(5 260)	9 680
Retailoví klienti
	Zlyhaný	5 910	(817)	5 093
		20 850	(6 077)	14 773

Konsolidovaná účtovná závierka

154

Nasledujúca tabuľka uvádza kvalitu

úverového portfólia

banky z hľadiska interných ratingov:

2023	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám
	Veľmi nízky	70 385	(5)	70 380
	Nižší – stredný	95 466	-	95 466
	Zlyhaný	74 505	(5 104)	69 401
	Bez ratingu	150	-	150
		240 506	(5 109)	235 397
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Veľmi nízky	702 633	(74)	702 559
	Nízky	286 170	(93)	286 077
	Nižší – stredný	14 631	(68)	14 563
	Stredný	32 631	(7)	32 624
	Vyšší – stredný	(2)	-	(2)
	Zlyhaný	8	(3)	5
		1 036 071	(245)	1 035 826
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	1 062 308	(534)	1 061 774
	Nízky	1 458 976	(431)	1 458 545
	Nižší – stredný	1 642 873	(7 327)	1 635 546
	Stredný	700 335	(5 549)	694 786
	Vyšší – stredný	377 408	(8 749)	368 659
	Vysoký	126 381	(22 794)	103 587
	Zlyhaný	98 817	(52 567)	46 250
	Bez ratingu	20 841	(188)	20 653
		5 487 939	(98 139)	5 389 800
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Strong	191 713	(1 277)	190 436
	Good	331 835	(4 403)	327 432
	Satisfactory	285 195	(14 481)	270 714
	Weak	81 993	(19 929)	62 064
	Zlyhaný	4 619	(3 756)	863
		895 355	(43 846)	851 509
		7 419 365	(142 230)	7 277 135
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	6 234 514	(2 130)	6 232 384
	Nízky	1 578 173	(1 289)	1 576 884
	Nižší – stredný	2 152 598	(20 715)	2 131 883
	Stredný	384 187	(13 720)	370 467
	Vyšší – stredný	150 178	(11 262)	138 916
	Vysoký	115 060	(27 666)	87 394
	Zlyhaný	233 312	(149 603)	83 709
	Bez ratingu	253 321	(421)	252 900
		11 101 343	(226 806)	10 874 537

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

155

2023			Opravné
		Hrubá	položky/	Čistá
€ ’000	Rizikový profil	hodnota	rezervy	hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Veľmi nízky	71 497	(27)	71 470
	Nízky	30 185	(18)	30 167
	Nižší – stredný	181	-	181
	Stredný	13 926	(13)	13 913
	Vyšší – stredný	16 276	(208)	16 068
	Vysoký	3 053	(151)	2 902
	Zlyhaný	3 473	(1)	3 472
	Bez ratingu	177 504	(2 855)	174 649
		316 095	(3 273)	312 822
		18 836 803	(372 309)	18 464 494
		19 077 309	(377 418)	18 699 891
Finančný majetok FVOCI – dlhové cenné papiere
	Bez ratingu	1 259 458	(232)	1 259 226
Podsúvahové položky:
Pohľadávky voči bankám
	Veľmi nízky	12 009	(1)	12 008
	Nižší – stredný	225 424	(6)	225 418
	Vyšší – stredný	167	-	167
	Bez ratingu	1 637	-	1 637
		239 237	(7)	239 230
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Veľmi nízky	225 715	(3)	225 712
	Nízky	47 265	(2)	47 263
	Nižší – stredný	73 692	(92)	73 600
		359 584	(111)	359 473
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	1 747 425	(2 617)	1 744 808
	Nízky	859 953	(126)	859 827
	Nižší – stredný	811 615	(1 737)	809 878
	Stredný	220 654	(1 084)	219 570
	Vyšší – stredný	83 275	(1 706)	81 569
	Vysoký	19 523	(195)	19 328
	Zlyhaný	12 889	(4 368)	8 521
	Bez ratingu	(2 538)	-	(2 538)
		3 752 796	(11 833)	3 740 963

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

156

2023		Hrubá		Čistá
€ ’000	Rizikový profil	hodnota	Rezervy	hodnota
Podsúvahové položky:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Strong	23 199	(93)	23 106
	Good	105 783	(1 343)	104 440
	Satisfactory	47 402	(1 485)	45 917
	Weak	3 180	(187)	2 993
		179 564	(3 108)	176 456
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	261 267	(208)	261 059
	Nízky	99 914	(111)	99 803
	Nižší – stredný	232 942	(470)	232 472
	Stredný	24 025	(382)	23 643
	Vyšší – stredný	7 887	(317)	7 570
	Vysoký	1 763	(227)	1 536
	Zlyhaný	3 353	(22)	3 331
	Bez ratingu	2 364	11	2 375
		633 515	(1 726)	631 789
Verejná správa
	Veľmi nízky	81 510	(13)	81 497
	Nízky	8 281	(2)	8 279
	Nižší – stredný	188	-	188
	Stredný	3 478	(2)	3 476
	Vyšší – stredný	2 571	(5)	2 566
	Vysoký	152	(1)	151
	Bez ratingu	69 943	(80)	69 863
		166 123	(103)	166 020
		5 330 819	(16 888)	5 313 931

Konsolidovaná účtovná závierka

157

2022 – upravený	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám
	Veľmi nízky	12 831	-	12 831
	Nízky	51 289	(6)	51 283
	Nižší – stredný	356 590	-	356 590
	Vysoký	80 511	(88)	80 423
	Zlyhaný	1 095	(267)	828
	Bez ratingu	(348 657)	(4)	(348 661)
		153 659	(365)	153 294
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Veľmi nízky	464 550	(103)	464 447
	Nízky	254 698	(107)	254 591
	Nižší – stredný	13 964	(11)	13 953
	Stredný	35 504	(19)	35 485
	Vyšší – stredný	(8)	-	(8)
	Bez ratingu	6 601	(1)	6 600
		775 309	(241)	775 068
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	684 702	(102)	684 600
	Nízky	1 351 740	(738)	1 351 002
	Nižší – stredný	755 658	(928)	754 730
	Stredný	1 062 392	(7 634)	1 054 758
	Vyšší – stredný	469 286	(8 062)	461 224
	Vysoký	273 979	(24 672)	249 307
	Zlyhaný	99 174	(63 194)	35 980
	Bez ratingu	507 961	(4 553)	503 408
		5 204 892	(109 883)	5 095 009
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Strong	301 697	(1 612)	300 085
	Good	289 543	(3 134)	286 409
	Satisfactory	291 530	(12 631)	278 899
	Weak	44 092	(6 638)	37 454
	Zlyhaný	4 905	(3 936)	969
		931 767	(27 951)	903 816
		6 911 968	(138 075)	6 773 893
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	6 210 742	(2 447)	6 208 295
	Nízky	1 528 395	(1 207)	1 527 188
	Nižší – stredný	1 918 015	(12 515)	1 905 500
	Stredný	356 002	(13 047)	342 955
	Vyšší – stredný	135 708	(12 126)	123 582
	Vysoký	88 139	(25 538)	62 601
	Zlyhaný	220 999	(152 696)	68 303
	Bez ratingu	308 058	(8 479)	299 579
		10 766 058	(228 055)	10 538 003

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

158

2022 – upravený			Opravné
		Hrubá	položky/	Čistá
€ ’000	Rizikový profil	hodnota	rezervy	hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Veľmi nízky	18 960	(3)	18 957
	Nízky	52 297	(23)	52 274
	Stredný	37 747	(628)	37 119
	Vyšší – stredný	42 429	(246)	42 183
	Vysoký	3 074	(173)	2 901
	Zlyhaný	1 751	(4)	1 747
	Bez ratingu	31 460	(607)	30 853
		187 718	(1 684)	186 034
		17 865 744	(367 814)	17 497 930
		18 019 403	(368 179)	17 651 224
Podsúvahové položky:
Pohľadávky voči bankám
	Veľmi nízky	12 006	(1)	12 005
	Nižší – stredný	226 465	(7)	226 458
	Bez ratingu	1 664	-	1 664
		240 135	(8)	240 127
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
	Veľmi nízky	390 206	(24)	390 182
	Nižší – stredný	2 000	-	2 000
	Stredný	9 630	(116)	9 514
	Bez ratingu	39 553	(23)	39 530
		441 389	(163)	441 226
Nefinančné korporácie
	Veľmi nízky	9 188	(1)	9 187
	Nízky	28 499	(6)	28 493
	Nižší - stredný	12 954	(8)	12 946
	Stredný	17 030	(155)	16 875
	Vyšší – stredný	9 847	(141)	9 706
	Vysoký	1 102	(160)	942
	Zlyhaný	14 885	(5 153)	9 732
	Bez ratingu	3 703 143	(3 289)	3 699 854
		3 796 648	(8 913)	3 787 735

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

159

2022 – upravený		Hrubá		Čistá
€ ’000	Rizikový profil	hodnota	Rezervy	hodnota
Podsúvahové položky:
Úvery poskytnuté klientom:
Korporátni klienti:
Nefinančné korporácie
– špecializované financovanie
	Strong	102 208	(413)	101 795
	Good	92 552	(1 243)	91 309
	Satisfactory	25 675	(757)	24 918
	Weak	36	(7)	29
	Zlyhaný	116	(116)	-
		4 458 624	(11 612)	4 447 012
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	402 147	(194)	401 953
	Nízky	131 389	(90)	131 299
	Nižší – stredný	282 168	(535)	281 633
	Stredný	30 938	(376)	30 562
	Vyšší – stredný	7 770	(310)	7 460
	Vysoký	1 381	(215)	1 166
	Zlyhaný	6 363	(141)	6 222
	Bez ratingu	46 630	(698)	45 932
		908 786	(2 559)	906 227
Verejná správa
	Veľmi nízky	23 526	(3)	23 523
	Nízky	9 282	(3)	9 279
	Stredný	62 847	(6)	62 841
	Vyšší – stredný	2 636	(19)	2 617
	Vysoký	177	(1)	176
	Bez ratingu	111 211	(196)	111 015
		209 679	(228)	209 451
		5 817 224	(14 407)	5 802 817

Konsolidovaná účtovná závierka

160

2022 – pôvodný
	Rizikový	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	profil	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám
	Veľmi nízky	1 014	-	1 014
	Vysoký	80 511	(88)	80 423
	Zlyhaný	536	(267)	269
	Bez ratingu	71 598	(10)	71 588
		153 659	(365)	153 294
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Veľmi nízky	40 542	(9)	40 533
	Nízky	57 440	(30)	57 410
	Stredný	51 029	(641)	50 388
	Vyšší – stredný	16 059	(234)	15 825
	Vysoký	3 074	(173)	2 901
	Zlyhaný	15	(4)	11
	Bez ratingu	22 272	(548)	21 724
		190 431	(1 639)	188 792
Korporátni klienti
Veľkí korporátni klienti, SME, ostatné
nebankové finančné inštitúcie,
spoločnosti verejného sektora, faktoring
a lízing
	Veľmi nízky	1 024 173	(188)	1 023 985
	Nízky	1 555 041	(802)	1 554 239
	Nižší – stredný	846 708	(911)	845 797
	Stredný	1 137 591	(7 035)	1 130 556
	Vyšší – stredný	408 743	(3 869)	404 874
	Vysoký	264 337	(22 420)	241 917
	Zlyhaný	74 154	(43 302)	30 852
	Bez ratingu	385 169	(118)	385 051
Špecializované financovanie – SPV, RED
	Strong	301 697	(1 611)	300 086
	Good	289 539	(3 134)	286 405
	Satisfactory	291 473	(12 593)	278 880
	Weak	44 092	(6 637)	37 455
	Zlyhaný	2 273	(3 888)	(1 615)
		6 624 990	(106 508)	6 518 482

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

161

2022 – pôvodný
		Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	Rizikový profil	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté klientom:
Retailoví klienti
Malí podnikatelia, spoločenstvá
vlastníkov bytov
	Veľmi nízky	20 631	(7)	20 624
	Nízky	36 988	(40)	36 948
	Nižší – stredný	125 233	(9 882)	115 351
	Stredný	227 340	(1 627)	225 713
	Vyšší – stredný	158 541	(5 538)	153 003
	Vysoký	19 986	(3 356)	16 630
	Zlyhaný	36 297	(26 088)	10 209
	Bez ratingu	36	-	36
Hypotéky
	Veľmi nízky	6 036 534	(2 352)	6 034 182
	Nízky	1 439 247	(1 114)	1 438 133
	Nižší – stredný	1 222 402	(8 199)	1 214 203
	Stredný	121 028	(7 914)	113 114
	Vyšší – stredný	48 829	(5 773)	43 056
	Vysoký	27 661	(5 762)	21 899
	Zlyhaný	70 154	(24 706)	45 448
	Bez ratingu	24	-	24
Nezabezpečený retail
	Veľmi nízky	163 191	(90)	163 101
	Nízky	80 351	(83)	80 268
	Nižší – stredný	705 539	(4 393)	701 146
	Stredný	162 835	(4 758)	158 077
	Vyšší – stredný	78 013	(6 207)	71 806
	Vysoký	65 894	(19 836)	46 058
	Zlyhaný	140 022	(118 082)	21 940
	Bez ratingu	63 548	(3 861)	59 687
		11 050 324	(259 668)	10 790 656
		17 865 745	(367 815)	17 497 930
Finančný majetok FVOCI – dlhové cenné papiere
	Bez ratingu	1 427 714	(277)	1 427 437

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Konsolidovaná účtovná závierka

162

2022 – pôvodný
		Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	Rizikový profil	hodnota	položky	hodnota
Podsúvahové položky:
Pohľadávky voči ostatným bankám
	Veľmi nízky	12 006	(1)	12 005
	Nižší – stredný	226 465	(7)	226 458
		238 471	(8)	238 463
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
	Veľmi nízky	123 526	(15)	123 511
	Nízky	10 648	(4)	10 644
	Stredný	62 810	(6)	62 804
	Vyšší – stredný	2 636	(19)	2 617
	Vysoký	177	(1)	176
	Bez ratingu	9 857	(183)	9 674
		209 654	(228)	209 426
Korporátni klienti
Veľkí korporátni klienti, SME, ostatné
nebankové finančné inštitúcie,
spoločnosti verejného sektora, faktoring
a lízing
	Veľmi nízky	1 856 974	(114)	1 856 860
	Nízky	980 408	(197)	980 211
	Nižší – stredný	491 446	(321)	491 125
	Stredný	535 429	(1 065)	534 364
	Vyšší – stredný	90 953	(688)	90 265
	Vysoký	15 545	(709)	14 836
	Zlyhaný	14 824	(5 144)	9 680
	Bez ratingu	233 559	(389)	233 170
Špecializované financovanie – SPV, RED
	Strong	102 208	(413)	101 795
	Good	92 542	(1 243)	91 299
	Satisfactory	25 665	(757)	24 908
	Weak	36	(7)	29
	Zlyhaný	116	(116)	-
	Bez ratingu	20	-	20
		4 439 725	(11 163)	4 428 562
Retailoví klienti
	Veľmi nízky	406 325	(194)	406 131
	Nízky	148 865	(93)	148 772
	Nižší – stredný	298 438	(543)	297 895
	Stredný	47 838	(533)	47 305
	Vyšší – stredný	17 490	(454)	17 036
	Vysoký	2 199	(366)	1 833
	Zlyhaný	5 910	(817)	5 093
	Bez ratingu	2 309	(8)	2 301
		929 374	(3 008)	926 366
		5 578 753	(14 399)	5 564 354

Konsolidovaná účtovná závierka

163

Pre niektoré portfóliá sú používané informácie z externých ratingových agentúr. Kreditná kvalita pre Finančný

majetok oceňovaný umorovanou hodnotou: Pohľadávky voči ostatným bankám je v ratingovej škále od Aaa do Caa1

(31. december 2022: Aaa do Caa1). Nasledujúca tabuľka stanovuje kreditnú kvalitu dlhových cenných papierov

oceňovaných vo FVOCI. Analýza bola založená na hodnotení spoločnosti

Moody's

.

2023
	Externý	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	rating	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové
cenné papiere
	Aaa	305 711	(16)	305 694
	Aa1	59 482	(3)	59 479
	Aa2	31 237	(0)	31 236
	Aa3	20 608	(3)	20 605
	A2	626 837	(92)	626 746
	Baa2	100 662	(66)	100 596
	Baa3	102 280	(52)	102 228
		1 246 816	(232)	1 246 584

2022
	Externý	Hrubá	Opravné	Čistá
€ ’000	rating	hodnota	položky	hodnota
Finančný majetok oceňovaný FVOCI – dlhové
cenné papiere
	Aaa	202 609	(9)	202 601
	Aa1	60 177	(1)	60 176
	Aa2	4 982	(0)	4 982
	A2	785 838	(106)	785 732
	Baa1	69 974	(1)	69 973
	Baa2	90 097	(59)	90 038
	Baa3	198 799	(101)	198 699
		1 412 475	(276)	1 412 200

Konsolidovaná účtovná závierka

164

4.1.10.

Analýza citlivosti opravných položiek

Nasledujúce tabuľky uvádzajú citlivosť výpočtu ECL pri

poklese

alebo

náraste

PD parametra o 10 %:

	Základný
2023	scenár	Pokles PD o 10 %			Nárast PD o 10 %
	Opravné
		Opravné	Abs.	Rel.	Impairment	Abs.	Rel.
€ ’000	položky	položky	zmena	zmena	losses	change	change
Banky	5 109	5 108	(1)	(0,02)%	5 139	30	0,59%
Korporátni klienti
Finančné korporácie
Úvery	171	156	(15)	(8,77)%	191	20	11,70%
Prečerpania	2	2	-	-	2	-	-
Kreditné karty	-	-	-	-	-	-	-
Dlhové cenné papiere	72	65	(7)	(9,72)%	79	7	9,72%
Ostatné	-	-	-	-	-	-	-
Lízing	-	-	-	-	-	-	-
	245	223	(22)	(8,98)%	272	27	11,02%
Nefinančné korporácie
Úvery	110 602	102 535	(8 067)	(7,29)%	118 670	8 068	7,29%
Hypotéky	521	499	(22)	(4,22)%	544	23	4,41%
Prečerpania	23 581	23 254	(327)	(1,39)%	23 908	327	1,39%
Kreditné karty	144	135	(9)	(6,25)%	152	8	5,56%
Faktoring	1 077	1 068	(9)	(0,84)%	1 086	9	0,84%
Dlhové cenné papiere	209	188	(21)	(10,05)%	230	21	10,05%
Ostatné	-	-	-	-	-	-	-
Lízing	5 851	5 534	(317)	(5,42)%	5 756	(95)	(1,62%)
	141 985	133 213	(8 772)	(6,18)%	150 346	8 361	5,89%
Retailoví klienti
Úvery	136 317	132 480	(3 837)	(2,81)%	140 154	3 837	2,81%
Hypotéky	81 722	77 983	(3 739)	(4,58)%	85 462	3 740	4,58%
Prečerpania	5 853	5 796	(57)	(0,97)%	5 910	57	0,97%
Kreditné karty	2 500	2 434	(66)	(2,64)%	2 566	66	2,64%
Faktoring	-	-	-	-	-	-	-
Ostatné	-	-	-	-	-	-	-
Lízing	414	305	(109)	(26,33)%	348	(66)	(15,94%)
	226 806	218 998	(7 808)	(3,44)%	234 440	7 634	3,37%
Verejná správa
Úvery	3 256	2 930	(326)	(10,01)%	3 581	325	9,98%
Prečerpania	2	2	-	-	3	1	50,00%
Kreditné karty	-	-	-	-	-	-	-
Faktoring	15	13	(2)	(13,33)%	16	1	6,67%
Dlhové cenné papiere	-	-	-	-	-	-	-
Ostatné	-	-	-	-	-	-	-
Lízing	-	-	-	-	-	-	-
	3 273	2 945	(328)	(10,02)%	3 600	327	9,99%
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI
– dlhové cenné papiere	232	207	(25)	(10,78)%	253	21	9,05%

Konsolidovaná účtovná závierka

165

	Základný
2022 – upravený	scenár	Pokles PD o 10 %			Nárast PD o 10 %
	Opravné
		Opravné	Abs.	Rel.	Impairment	Abs.	Rel.
€ ’000	položky	položky	zmena	zmena	losses	change	change
Banky	365	355	(10)	(2,74)%	375	10	2,74%
Korporátni klienti
Finančné korporácie
Úvery	158	145	(13)	(8,23)%	177	19	12,03%
Prečerpania	3	3	-	-	3	-	-
Kreditné karty	-	-	-	-	-	-	-
Dlhové cenné papiere	80	72	(8)	(10,00)%	88	8	10,00%
Ostatné	-	-	-	-	-	-	-
Lízing	-	-	-	-	-	-	-
	241	220	(21)	(8,71)%	268	27	11,20%
Nefinančné korporácie
Úvery	97 769	91 114	(6 655)	(6,81)%	104 347	6 578	6,73%
Hypotéky	777	737	(40)	(5,15)%	818	41	5,28%
Prečerpania	25 566	25 355	(211)	(0,83)%	25 777	211	0,83%
Kreditné karty	-	-	-	-	-	-	-
Faktoring	1 205	1 198	(7)	(0,58)%	1 211	6	0,50%
Dlhové cenné papiere	919	827	(92)	(10,01)%	1 010	91	9,90%
Ostatné	-	-	-	-	-	-	-
Lízing	11 598	11 530	(68)	(0,59)%	11 740	142	1,22%
	137 834	130 761	(7 073)	(5,13)%	144 903	7 069	5,13%
Retailoví klienti
Úvery	133 783	129 565	(4 218)	(3,15)%	138 000	4 217	3,15%
Hypotéky	75 344	71 840	(3 504)	(4,65)%	78 848	3 504	4,65%
Prečerpania	7 146	7 078	(68)	(0,95)%	7 213	67	0,94%
Kreditné karty	11 102	10 996	(106)	(0,95)%	11 209	107	0,96%
Faktoring	-	-	-	-	-	-	-
Ostatné	-	-	-	-	-	-	-
Lízing	681	662	(19)	(2,79)%	699	18	2,64%
	228 056	220 141	(7 915)	(3,47)%	235 969	7 913	3,47%
Verejná správa
Úvery	1 681	1 512	(169)	(10,05)%	1 848	167	9,93%
Prečerpania	2	2	-	-	2	-	-
Kreditné karty	-	-	-	-	-	-	-
Faktoring	-	-	-	-	-	-	-
Dlhové cenné papiere	-	-	-	-	-	-	-
Ostatné	-	-	-	-	-	-	-
Lízing	1	1	-	-	1	-	-
	1 684	1 515	(169)	(10,04)%	1 851	167	9,92%
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI
– dlhové cenné papiere	276	248	(28)	(10,14)%	303	27	9,78%

Konsolidovaná účtovná závierka

166

2022 – pôvodný	Základný
	scenár			Pokles PD o 10 %
	Opravné	Opravné		Relatívna
€ ’000	položky	položky	Absolútna zmena	zmena
Finančný majetok oceňovaný AC
Pohľadávky voči ostatným bankám	365	355	(10)	(2,74) %
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
Verejná správa	1 638	1 474	(164)	(10,01) %
Verejná správa – lízing	1	-	(1)	(100,00) %
	1 639	1 474	(175)	(10,68) %
Korporátni klienti
Veľkí korporátni klienti	24 014	21 630	(2 384)	(9,93) %
Veľkí korporátni klienti
– dlhové cenné papiere	919	827	(92)	(10,01) %
Špecializované financovanie	27 863	25 470	(2 393)	(8,59) %
SME	44 068	43 096	(972)	(2,21) %
Ostatné nebankové finančné inštitúcie	138	126	(12)	(8,70) %
Ostatné nebankové finančné inštitúcie –
dlhové cenné papiere	80	72	(8)	(10,00) %
Spoločnosti verejného sektora	1	1	-	-
Lízing	8 233	8 169	(64)	(0,78) %
Faktoring	1 192	1 185	(7)	(0,59) %
	106 508	100 576	(5 932)	(5,57) %
Retail
Malí podnikatelia	42 260	40 298	(1 962)	(4,64) %
Malí podnikatelia – lízing	3 908	3 951	-	-
Spotrebné úvery	139 995	136 232	(3 763)	(2,69) %
Hypotéky	55 820	52 708	(3 112)	(5,58) %
Kreditné karty	10 919	10 818	(101)	(0,92) %
Prečerpania	6 396	6 336	(60)	(0,94) %
Lízing	138	35	(103)	(74,64) %
Spoločenstvá vlastníkov bytov	232	209	(23)	(9,91) %
	259 668	250 587	(9 124)	(3,51) %
	367 815	352 637	(15 220)	(4,14) %
	368 180	352 992	(15 230)	(4,14) %
Finančný majetok oceňovaný FVOCI
– dlhové cenné papiere	276	248	(28)	(10,14) %

Konsolidovaná účtovná závierka

167

2022 – pôvodný	Základný
	scenár			Nárast PD o 10 %
	Opravné	Opravné		Relatívna
€ ’000	položky	položky	Absolútna zmena	zmena
Finančný majetok oceňovaný AC
Pohľadávky voči ostatným bankám	365	375	10	2,74 %
Úvery poskytnuté klientom:
Verejná správa
Verejná správa	1 638	1 802	164	10,01 %
Verejná správa – lízing	1	1	-	-
	1 639	1 803	174	10,62 %
Korporátni klienti
Veľkí korporátni klienti	24 014	26 398	2 384	9,93 %
Veľkí korporátni klienti
– dlhové cenné papiere	919	1 011	92	10,01 %
Špecializované financovanie	27 863	30 256	2 393	8,59 %
SME	44 068	45 039	971	2,20 %
Ostatné nebankové finančné inštitúcie	138	155	17	12,32 %
Ostatné nebankové finančné inštitúcie
– dlhové cenné papiere	80	88	8	10,00 %
Spoločnosti verejného sektora	1	1	-	-
Lízing	8 233	8 296	63	0,77 %
Faktoring	1 192	1 198	6	0,50 %
	106 508	112 442	5 934	5,57 %
Retail
Malí podnikatelia	42 260	44 223	1 963	4,65 %
Malí podnikatelia – lízing	3 908	4 067	159	4,07 %
Spotrebné úvery	139 995	143 757	3 762	2,69 %
Hypotéky	55 820	58 931	3 111	5,57 %
Kreditné karty	10 919	11 020	101	0,92 %
Prečerpania	6 396	6 455	59	0,92 %
Lízing	138	38	(100)	(72,46 %)
Spoločenstvá vlastníkov bytov	232	255	23	9,91 %
	259 668	268 746	9 078	3,50 %
	367 815	382 991	15 186	4,13 %
	368 180	383 366	15 196	4,13 %
Finančný majetok oceňovaný FVOCI
– dlhové cenné papiere	276	303	27	9,78 %

Konsolidovaná účtovná závierka

168

4.1.11.

Vplyv možných scenárov na opravné položky a rezervy

Správanie sa modelu je popísané šiestimi možnými scenármi simulujúcimi zhoršenie makroekonomickej situácie.

Výsledkom scenárov bolo zvýšenie očakávanej straty v 1. aj 2. etape. Simulácia prebiehala na úrovni Skupiny VÚB na

celom segmente Retail – hypotéky, spotrebné úvery, kreditné karty, kontokorenty, bývalé produkty CFH (Quatro,

Slovenská požičovňa, SKK kreditné karty, HRL) a retailové produkty VUBL a QCAR retail.

Ak sa predpovedaná medzikvartálna zmena rastu HDP zníži o 3 bps (30 % poslednej dostupnej hodnoty v čase vývoja

modelu), dopad na P&L efekt bude 107,27 tis. EUR pre 1. etapu a 408,31 tis. EUR pre etapu 2. Ďalšie scenáre a ich

vplyv sú znázornené v tabuľke nižšie:

Scenáre a ich dopady:

		ETAPA 1 (hodnoty v € ’000)
2023	Opis scenára	Opravné položky	ECL	Absolútna
Scenár		Rezervy		zmena		Relatívna zmena
BASE	bez stresu	15 627	16 144	- - -	- - -	- - -	- - -
		517		- - -		- - -
HDP stress 10 %	qq pokles rastu HDP o 1 bps	15 248	15 767	- 379	- 377	- 2,43 %	- 2,34 %
		519		2		0,39 %
Bank Deposit rate	qq zmena bankovej depozitnej	15 284	15 804	- 343	- 340	- 2,19 %	- 2,11 %
stress 10 %	sadzby o 15 bps	520		3		0,58 %
ALL stress 10 %	qq pokles rastu HDP o 1 bps	15 292	15 814	- 335	- 330	- 2,14 %	- 2,04 %
	a zníženie bankovej depozitnej	522		5		0,97 %
	sadzby o 15 bps
GDP stress 30 %	qq pokles rastu HDP o 3 bps	15 318	15 840	- 309	- 304	- 1,98 %	- 1,88 %
		522		5		0,97 %	- 1,20 %
Bank Deposit rate	qq zmena bankovej depozitnej	15 425	15 951	- 202	- 193	- 1,29 %
stress 30 %	sadzby o 46 bps	526		9		1,74 %	- 0,51 %
ALL stress 30 %	qq pokles rastu HDP o 3 bps	15 530	16 061	- 97	- 83	- 0,62 %
	a zníženie bankovej depozitnej	531		14		2,71 %
	sadzby o 46
	bps

Konsolidovaná účtovná závierka

169

		ETAPA 2 (hodnoty v € ’000)
2023
	Opis
Scenár	scenára	Opravné položky	ECL	Absolútna zmena		Relatívna zmena
			Rezervy
BASE	bez stresu	7 484	7 484	- - -	- - -	- - -	- - -
		0		- - -		- - -
HDP stress 10	qq pokles	96	96	- 7 388	- 7	- 98,72 %	- 98,72 %
%	rastu HDP	0		0	388	0,00 %
	o 1 bps
Bank Deposit	qq zmena
rate stress 10 %	bankovej	96	96	- 7 388	- 7 388	- 98,72 %	- 98,72 %
	depozitnej	0		0		0,00 %
	sadzby
	o 15 bps
	qq pokles
	rastu HDP
ALL stress 10 %	o 1 bps	96	96	- 7 388		- 98,72 %	- 98,72 %
	a zníženie	0		0	- 7 388	0,00 %
	bankovej
	depozitnej
	sadzby o
	15 bps
GDP stress 30	qq pokles	96	96	- 7 388	- 7 388	- 98,72 %
%	rastu HDP	0		0		0,00 %	- 98,72 %
	o 3 bps
	qq zmena	96	96	- 7 388	- 7 388	- 98,72 %	- 98,72 %
Bank Deposit	bankovej	0		0		0,00 %
rate stress 30 %	depozitnej
	sadzby o
	46 bps
	qq pokles
	rastu HDP
	o 3 bps
	a zníženie	96	96	- 7 388	- 7 388	- 98,72 %	- 98,72 %
ALL stress 30 %	bankovej	0		0		0,00 %
	depozitnej
	sadzby
	o 46
	bps

Konsolidovaná účtovná závierka

170

	ETAPA 1 (hodnoty v € ’000)
2022
	Opis scenára	Opravné položky		Absolútna
Scenár		Rezervy	ECL	zmena		Relatívna zmena
BASE	bez stresu	16 077	16 926	- - -	- - -	- - -	- - -
		849		- - -		- - -
HDP stress 10 %	qq pokles rastu HDP o 1 bps	16 090	16 939	13	13	0,08 %	0,08 %
		849		0		0,00 %
Bank Deposit rate	qq zmena bankovej depozitnej	16 327	17 193	250	267	1,56 %	1,58 %
stress 10 %	sadzby o 15 bps	866		17		2,00 %
	qq pokles rastu HDP o 1 bps	16 344	17 211	267	285	1,66 %	1,68 %
ALL stress 10 %	a zníženie bankovej depozitnej	867		18		2,12 %
	sadzby o 15 bps
GDP stress 30 %	qq pokles rastu HDP o 3 bps	16 113	16 964	36	38	0,22 %	0,22 %
		851		2		0,24 %
Bank Deposit rate	qq zmena bankovej depozitnej	16 849	17 752	772	826	4,88 %	4,80 %
stress 30 %	sadzby o 46 bps	903		54		6,36 %
	qq pokles rastu HDP o 3 bps						5,09 %
ALL stress 30 %	a zníženie bankovej depozitnej	16 883	17 788	806	862	5,01 %
	sadzby o 46	905		56		6,60 %
	bps

Konsolidovaná účtovná závierka

171

		ETAPA 2 (hodnoty v € ’000)
2022		Opravné položky	ECL	Absolútna
Scenár	Opis scenára	Rezervy		zmena		Relatívna zmena
		54 278		- - -		- - -
BASE	bez stresu		55 069		- - -		- - -
		791		- - -		- - -
		54 304		26		0,05 %
HDP stress 10 %	qq pokles rastu HDP o 1 bps	792		1		0,13 %
			55 096		27		0,05 %
Bank Deposit rate	qq zmena bankovej depozitnej	55 055		777		1,43 %
			55 854		785		1,43 %
stress 10 %	sadzby o 15 bps	799		8		1,01 %

	qq pokles rastu HDP o 1 bps	55 093		815		1,50 %
ALL stress 10 %	a zníženie bankovej depozitnej		55 893		824		1,50 %
	sadzby o 15 bps	800		9		1,14 %
GDP stress 30 %	qq pokles rastu HDP o 3 bps	54 372	55 164	94	95	0,17 %	0,17 %
		792		1		0,13 %
Bank Deposit rate	qq zmena bankovej depozitnej	56 672	57 488	2 394	2 419	4,41 %	4,39 %
stress 30 %	sadzby o 46 bps	816		25		3,16 %
	qq pokles rastu HDP o 3 bps
	a zníženie bankovej depozitnej	56 770		2 492		4,59 %
ALL stress 30 %	sadzby o 46		57 587		2 518		4,57 %
	bps	817		26		3,29 %

Konsolidovaná účtovná závierka

172

4.1.12.

Úverové riziko finančných derivátov

Úverová expozícia (alebo náklady na nahradenie transakcie) finančných nástrojov predstavuje úverové riziko VÚB

skupiny z transakcií s kladnou reálnou hodnotou. To znamená, že vyjadruje maximálne odhadované straty v prípade,

keď protistrany nesplnia svoje záväzky. Zvyčajne ide o malú časť nominálnych hodnôt kontraktov. Úverové riziko

každého kontraktu je vyjadrené úverovým ekvivalentom vypočítaným v súlade so všeobecne platnou metodikou

použitím metódy súčasnej angažovanosti, pričom zahŕňa trhovú hodnotu kontraktu (len v prípade, keď je kladná,

v opačnom prípade je jej hodnota nulová) a časť nominálnej hodnoty, ktorá vyjadruje potenciálnu zmenu trhovej

hodnoty počas trvania kontraktu. Úverový ekvivalent je určený v závislosti od typu zmluvy a od dĺžky jej splatnosti.

VÚB skupina sleduje úverové riziko všetkých finančných nástrojov na dennej báze.

V súvislosti so štandardom IFRS 13, ktorý obsahuje spresnenie týkajúce sa rizika neplnenia pri určovaní reálnej

hodnoty mimoburzových derivátov, VÚB skupina používa bilaterálny Credit Value Adjustment model („bCVA“).

Tento model plne zohľadňuje vplyvy zmien v kreditnom ratingu protistrany, ako aj vo vlastnom kreditnom ratingu.

Model bCVA má dve zložky počítané za predpokladu, že obidve protistrany môžu zbankrotovať. Ide o takzvaný

Credit Value Adjustment („CVA“) a Debit Value Adjustment („DVA“):

–

CVA (záporný) berie do úvahy scenáre, pri ktorých protistrana zlyhá skôr ako VÚB skupina, ktorá má voči

protistrane kladnú expozíciu. V týchto scenároch VÚB skupina utrpí stratu rovnajúcu sa nákladu na

nahradenie/zatvorenie derivátového kontraktu,

–

DVA (kladný) berie do úvahy scenáre, pri ktorých VÚB skupina zlyhá skôr ako protistrana a má zápornú expozíciu

voči protistrane. V týchto scenároch VÚB skupina dosahuje zisk rovnajúci sa nákladom na nahradenie/zatvorenie

derivátového kontraktu.

Model bCVA závisí od expozície, pravdepodobnosti zlyhania a straty v čase zlyhania protistrany. VÚB skupina je

obozretná pri výbere protistrán a stanovuje limity na transakcie uzavreté s klientmi. VÚB skupina berie do úvahy svoje

vlastné kreditné riziko, ako aj kreditné riziko protistrán v rovnakom rozsahu, aké očakáva od ostatných účastníkov

trhu.

Nasledujúca tabuľka zobrazuje maximálne úverové riziko derivátových finančných nástrojov. Na vyjadrenie

maximálneho úverového rizika je reálna hodnota derivátových finančných nástrojov zvýšená o hodnotu potenciálnej

úverovej expozície („add on“) vypočítanej vynásobením nominálnej hodnoty derivátového finančného nástroja

príslušným koeficientom závislým od typu nástroja. Úverové riziko ostatného finančného majetku, ktorý nie je

vykázaný v tabuľke, sa blíži k jeho účtovnej hodnote.

€ ’000	2023	2022
Finančný majetok
Finančný majetok oceňovaný FVTPL:
Finančný majetok držaný na obchodovanie:
Derivátové finančné nástroje	53 533	(8 336)
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	240 134	419 583
	293 667	411 247

Konsolidovaná účtovná závierka

173

4.2.

Trhové riziko

Trhové riziko je riziko, pri ktorom zmeny trhových cien, napr. úrokových sadzieb, akciových cien, výmenných kurzov a pod.

ovplyvnia výnos VÚB skupiny, resp. hodnotu ňou držaných finančných nástrojov. Cieľom politiky riadenia trhového rizika

je spravovať a kontrolovať stav angažovanosti voči trhovému riziku v rámci prijateľných parametrov a zároveň optimalizovať

návratnosť rizika.

4.2.1.

Riadenie trhového rizika

VÚB skupina delí svoju angažovanosť voči trhovému riziku medzi obchodné („obchodná kniha“) a neobchodné

portfólio („banková kniha“). Obchodné portfóliá sú spravované oddelením Obchodovanie a oddelením Predaj a

zahŕňajú pozície vyplývajúce z činnosti tvorcu trhu, ako aj z obchodovania na vlastný účet banky. Akékoľvek menové

riziko vo VÚB skupine sa každodenne postupuje oddeleniu Obchodovanie a tvorí neoddeliteľnú súčasť obchodného

portfólia na účely riadenia rizika. Neobchodné portfólio spravované oddelením Riadenie bilancie zahŕňa pozície, ktoré

nie sú obchodného charakteru.

Obchodné portfóliá zahŕňajú derivátové finančné nástroje používané pre obchodovanie a zabezpečenie a cenné

papiere klasifikované ako finančný majetok držaný na obchodovanie. Finančné nástroje s iným ako obchodným

účelom sú súčasťou bankovej knihy.

Celková zodpovednosť za trhové riziká je na strane výboru ALCO. Odbor Riadenie rizík je zodpovedný za prípravu

podrobných zásad na riadenie rizík (podliehajú kontrole a schváleniu ALCO), za ich implementáciu a za každodenné

monitorovanie trhových rizík a príslušnú oblasť výkazníctva.

V rámci svojej bežnej činnosti uzatvára VÚB skupina obchody s finančnými derivátmi s cieľom zabezpečiť riziko

likvidity, menové a úrokové riziko. Uzatvára tiež obchody s finančnými derivátmi s cieľom dosiahnuť zisk

z krátkodobých výkyvov trhových cien. VÚB skupina používa systém limitov na trhové riziká a limitov protistrán, ktoré

slúžia na obmedzenie angažovanosti na pohyb trhových cien a koncentrácie protistrán, a denne sleduje dodržiavanie

týchto limitov.

4.2.2.

Angažovanosť voči trhovému riziku

–

obchodné portfóliá

Metóda Value at Risk („VaR“) je hlavný nástroj, ktorý sa používa na meranie a kontrolu angažovanosti voči trhovému

riziku v rámci obchodného portfólia VÚB skupiny. Z metódy VaR je odvodená metóda stress VaR („sVaR“), ktorá

predstavuje maximálnu hodnotu VaR vybraného 1-ročného obdobia generujúceho najvyššiu hodnotu VaR počas

obdobia posledných minimálne desiatich rokov. VaR obchodného portfólia predstavuje odhadovanú stratu, ktorá

vznikne z portfólia počas určitého časového obdobia v dôsledku nepriaznivej trhovej fluktuácie s určitou

pravdepodobnosťou. Model VaR používaný VÚB skupinou sa zakladá na 99-percentnej pravdepodobnosti a

predpokladá obdobie držby pozície v rozsahu jedného dňa.

Používaný model VaR a sVaR sa zakladajú na historickej simulácii. Model zohľadňuje trhové údaje

z predchádzajúceho roka, v prípade sVaR jednoročný scenár z minimálne desaťročnej histórie, a zaznamenané vzťahy

medzi rôznymi trhmi a cenami a generuje škálu možných budúcich scenárov pre pohyby cien na trhu. Model VaR

schválila NBS ako základ na výpočet kapitálových požiadaviek pre trhové riziko obchodnej knihy.

VÚB skupina používa limity VaR pre celkové trhové riziko v obchodnej knihe, menové a úrokové riziko. Celková

štruktúra limitov VaR a sVaR podlieha posúdeniu a schváleniu zo strany ALCO a Intesa Sanpaolo. Hodnoty VaR sa

merajú každý deň. Denné správy o využití limitov VaR sa predkladajú oddeleniu Obchodovanie, vrchnému riaditeľovi

Úseku riadenia rizík a riaditeľovi odboru Riadenie bilancie a Treasury. Pravidelné zhrnutia sa predkladajú ISP a ALCO.

Zhrnutie pozície VaR a sVaR obchodných portfólií VÚB skupiny:

				2023				2022
€ ‘000	Stav	Priemer	Max	Min	Stav	Priemer	Max	Min
Menové riziko	36	96	326	11	118	103	197	12
Úrokové riziko	62	124	292	62	87	297	546	73
Celkové VaR	77	161	344	64	154	339	650	71
Celkové s VaR	235	406	957	125	322	438	977	153

Konsolidovaná účtovná závierka

174

Napriek tomu, že VaR je obľúbený a všeobecne rozšírený nástroj na riadenie rizika, sú známe viaceré obmedzenia

tohto modelu, pričom najdôležitejšie sú tieto:

–

VaR nepredstavuje stratu dosiahnutú v prípade najhoršieho scenára, keďže 99 % interval spoľahlivosti

znamená, že v jednom percente prípadov je očakávaná strata vyššia ako hodnota VaR;

–

Hodnota VaR vypočítaná s použitím lehoty držania jeden deň predpokladá buď zabezpečenie, alebo

zatvorenie pozície do jedného dňa, pričom tento predpoklad nemusí byť pravdivý v prípade dlhšie

pretrvávajúcej nelikvidnosti na trhu.

Tieto obmedzenia metodiky VaR sa riešia doplnením limitov VaR o ďalšie štruktúry limitov na pozície. VÚB skupina

navyše používa širokú škálu stresových testov na modelovanie finančného vplyvu rozličných výnimočných trhových

scenárov na pozície VÚB skupiny. Tiež začlenenie sVaR metódy do celkového VaR konceptu vplýva na zmierňovanie

obmedzení súvisiacich s použitím historických hodnôt a s možným vynechaním scenárov mimoriadnej povahy.

4.2.3.

Angažovanosť voči úrokovému riziku bankovej knihy

Úrokové riziko zahŕňa riziko, že hodnota finančného nástroja bude kolísať z dôvodu zmien v trhových úrokových

sadzbách, ako aj riziko, že sa splatnosť úročených pohľadávok odlišuje od splatnosti úročených záväzkov používaných

na financovanie daných pohľadávok. Dĺžka časového obdobia, na ktoré je úrok pre daný finančný nástroj fixovaný,

teda určuje mieru vystavenia sa úrokovému riziku.

Všetky predpoklady, metodiky a zodpovednosti sú popísané v interných dokumentoch ‘Guidelines on the

Governance of Interest Rate Risk in the Banking Book’ a ‘Rules on the Measurement and Control of Interest Rate Risk

in the Banking Book in VUB Group’, ktoré sú schválené predstavenstvom skupiny VÚB a sú v súlade s IRRBB

smernicami a pravidlami skupiny ISP.

Hlavné riziko, ktorému sú neobchodné portfóliá vystavené, je riziko straty vyplývajúce z fluktuácií budúcich

peňažných tokov a reálnych hodnôt finančných nástrojov, z dôvodu zmeny trhových úrokových sadzieb. Úrokové

riziko bankovej knihy je riadené hlavne prostredníctvom monitorovania časového nesúladu v splatnosti a preceňovaní

(tzv. interest rate gaps). Finančné nástroje sú zaradené do časových pásiem, buď podľa ich splatnosti pre nástroje

s fixnou úrokovou sadzbou, alebo podľa dátumu ich najbližšieho precenenia pre nástroje s pohyblivou sadzbou.

Pohľadávky a záväzky, ktoré nemajú dátum zmluvnej splatnosti, sú do časových pásiem zaradené podľa splatnosti

na základe interných behaviorálnych modelov.

Útvar Riadenie rizík je zodpovedný za monitorovanie a reportovanie daného časového nesúladu (tzv. interest rate

gaps) minimálne na mesačnej báze. Úrokové riziko bankovej knihy je merané analýzou citlivosti súčasnej hodnoty na

posun výnosových kriviek, tzv. shift sensitivity of fair value analýzou. V súlade s metodikou skupiny ISP sa citlivosť na

posun výnosových kriviek meria s použitím základných, interných stresových a regulatórnych scenárov. Základné

scenáre sú definované ako paralelný a okamžitý posun výnosovej krivky o +/- 100 bázických bodov a tzv. ‘BCBS-like’

scenáre nakalibrované na základe posunu výnosovej krivky o + 100 bázických bodov. Interné stresové scenáre merajú

citlivosť na paralelný a okamžitý posun výnosovej krivky o +/- 200 bázických bodov. Šesť regulatórnych scenárov,

definovaných v čl. 114 EBA/GL/2018/02, zahŕňa okrem paralelného posunu výnosovej krivky nahor a nadol aj

neparalelné posuny výnosovej krivky – tzv. zostrmovanie a splošťovanie výnosovej krivky, ako aj posun krátkych

sadzieb nahor a nadol.

Citlivosť úrokovej marže (citlivosť čistého úrokového výnosu) sa taktiež meria s použitím základných, interných

stresových a regulatórnych scenárov. Základné úrokové scenáre predstavujú paralelný a okamžitý posun výnosovej

krivky o +/- 50 bázických bodov v období nasledujúcich dvanástich mesiacov. Interné stresové scenáre zahŕňajú posun

výnosovej krivky o +/- 100 bps a +/- 200 bps a taktiež sa používa šesť regulatórnych scenárov spomenutých vyššie.

Celkové pozície na bankovej knihe podliehajúce úrokovému riziku sú spravované oddelením Riadenie bilancie, ktoré

používa rôzne súvahové a podsúvahové nástroje na riadenie celkových pozícií vyplývajúcich z aktivít na bankovej

knihe skupiny VÚB.

Konsolidovaná účtovná závierka

175

Modely používané pri výpočte úrokového rizika bankovej knihy

Každý finančný nástroj je alokovaný do príslušného časového pásma podľa zmluvného dátumu splatnosti alebo

precenenia, resp. dátumu precenenia určeného podľa behaviorálneho modelu:

Zmluvná kategória

Táto kategória zahŕňa položky, pri ktorých VÚB skupina presne vie, kedy nastane splatnosť alebo dôjde k ďalšiemu

preceneniu. Tento spôsob sa aplikuje hlavne pri nakúpených a emitovaných cenných papieroch, prijatých úveroch

a termínovaných vkladoch.

Behaviorálna kategória

Do tejto kategórie patria položky, pri ktorých nie je známe, kedy nastane splatnosť alebo ďalšie precenenie (napr.

bežné účty). Existujú tiež položky, pri ktorých je síce známa splatnosť alebo dátum precenenia, ale predpokladá sa,

že sa budú správať odlišne (napríklad predčasné splátky v prípade hypoték a spotrebných úverov). V tomto prípade

je nevyhnutné použiť predpoklady, ktoré budú odrážať charakteristiky správania takýchto položiek. Použité

predpoklady sú založené na analýze historických časových radov skupiny VÚB, ako aj na štatistických modeloch.

Senzitivita úrokovej marže bankovej knihy vo výsledku hospodárenia v horizonte jedného roka, za predpokladu

paralelného nárastu výnosovej krivky o 100 bázických bodov, dosiahla k 31. decembru 2023 hodnotu

44 914 tisíc EUR (31. december 2022: (56 987) tisíc EUR).

Senzitivita úrokovej marže bankovej knihy vo výsledku hospodárenia v horizonte jedného roka, za predpokladu

paralelného poklesu výnosovej krivky o 100 bázických bodov, dosiahla k 31. decembru 2023 hodnotu

(52 561) tisíc EUR (31. december 2022: (47 819) tisíc EUR).

K 31. decembru 2023 úrokové riziko bankovej knihy, merané pomocou analýzy paralelného pohybu výnosovej krivky

o nárast 100 bázických bodov, zaznamenalo hodnotu (13 005) tisíc EUR (31. december 2022: (30 206) tisíc EUR).

K 31. decembru 2023 úrokové riziko bankovej knihy, merané pomocou analýzy paralelného pohybu výnosovej krivky

o pokles 100 bázických bodov, zaznamenalo hodnotu 5 450 tisíc EUR (31. december 2022: 22 574 tisíc EUR).

Senzitivita rezervy Finančný majetok oceňovaný FVOCI vykázanej vo vlastnom imaní, vzťahujúca sa na nezabezpečenú

časť portfólia, na nárast výnosovej krivky o 100 bázických bodov, dosiahla k 31. decembru 2023 hodnotu (392) tisíc

EUR (31. december 2022: (2 799) tisíc EUR).

Konsolidovaná účtovná závierka

176

Preceňovacia štruktúra úročeného majetku a záväzkov pre neobchodné portfóliá na základe zmluvných

diskontovaných

peňažných tokov bola nasledujúca:

2023	Do	1 až 3	3 mesiace	1 až	Viac ako
€ ’000	1 mesiaca	mesiace	až 1 rok	5 rokov	5 rokov	Nešpec.	Spolu
Finančný majetok závislý od
úrokovej miery
Peniaze a peňažné ekvivalenty	3 802 524	-	-	-	-	-	3 802 524
Finančný majetok oceňovaný FVTPL
(bez derivátov na obchodovanie)	-	-	5	6 327	11 480	(12 829)	4 983
Finančný majetok oceňovaný FVOCI	37 877	45 229	105 462	762 280	308 379	158	1 259 385
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám	(3 051)	739	-	49 995	-	187 714	235 397
Úvery poskytnuté klientom	3 197 827	2 475 734	3 188 023	8 191 677	1 209 954	201 279	18 464 494
	7 035 177	2 521 702	3 293 490	9 010 279	1 529 813	376 322	23 766 783
Finančné záväzky závislé od
úrokovej miery
Finančné záväzky oceňovaný AC:
Záväzky voči bankám	(174 149)	(600 917)	(27 408)	(52 761)	-	(109 411)	(964 646)
Vklady a úvery od klientov	(7 266 952)	(1 238 276)	(2 992 451)	(4 062 299)	(460 693)	-	(16 020 671)
Záväzky z lízingu	(559)	(1 147)	(4 733)	(10 898)	(970)	-	(18 307)
Podriadený dlh	-	(300 487)	-	-	-	-	(300 487)
Emitované dlhové cenné papiere	(250 832)	(541 099)	(16 148)	(2 967 092)	(661 143)	-	(4 436 314)
	(7 692 492)	(2 681 926)	(3 040 740)	(7 093 050)	(1 122 806)	(109 411)	(21 740 425)
Čistá pozícia finančných nástrojov	(657 315)	(160 224)	252 750	1 917 229	407 007	266 911	2 026 358
Kumulatívna čistá pozícia
finančných nástrojov	(657 315)	(160 224)	252 750	1 917 229	407 007	266 911	2 026 358
	(657 315)	(817 539)	(564 789)	1 352 440	1 759 447	2 026 358	-
Prírastok peňažných tokov
z derivátov
Úbytok peňažných tokov z
derivátov	1 429 203	2 437 399	1 942 221	1 955 396	1 024 541	-	8 788 760
Čistá pozícia z derivátov	(994 193)	(2 483 730)	(1 351 020)	(3 021 568)	(953 091)	-	(8 803 602)
Celková čistá pozícia	435 010	(46 331)	591 201	(1 066 172)	71 450	-	(14 842)
Kumulatívna celková čistá pozícia	(222 305)	(206 555)	843 951	851 057	478 457	266 911	2 011 516

Konsolidovaná účtovná závierka

177

2022	Do	1 až 3	3 mesiace	1 až	Viac ako
€ ’000	1 mesiaca	mesiace	až 1 rok	5 rokov	5 rokov	Nešpec.	Spolu
Finančný majetok závislý od
úrokovej miery
Peniaze a peňažné ekvivalenty	3 060 496	-	-	-	-	-	3 060 496
Finančný majetok oceňovaný FVTPL
(bez derivátov na obchodovanie)	-	-	10	-	1 522	2 459	3 991
Finančný majetok oceňovaný FVOCI	75 440	71 448	202 156	656 586	421 807	141	1 427 578
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám	13 774	83 097	928	54 902	-	593	153 294
Úvery poskytnuté klientom	2 703 832	2 096 560	2 539 826	8 792 686	1 173 438	191 588	17 497 930
	5 853 542	2 251 105	2 742 920	9 504 174	1 596 767	194 781	22 143 289
Finančné záväzky závislé od
úrokovej miery
Finančné záväzky oceňovaný AC:
Záväzky voči bankám	(266 851)	(554 301)	(34 607)	(149 309)	-	-	(1 005 068)
Vklady a úvery od klientov	(8 003 536)	(988 649)	(2 245 285)	(3 733 251)	(437 142)	-	(15 407 863)
Záväzky z lízingu	(566)	(1 142)	(4 775)	(12 044)	(795)	-	(19 322)
Podriadený dlh	-	(250 368)	-	-	-	-	(250 368)
Emitované dlhové cenné papiere	(6 507)	(105 280)	(325 063)	(2 694 492)	(652 666)	-	(3 784 008)
	(8 277 460)	(1 899 740)	(2 609 730)	(6 589 096)	(1 090 603)	-	(20 466 629)
Čistá pozícia finančných nástrojov	(2 423 918)	351 365	133 190	2 915 078	506 164	194 781	1 676 660
Kumulatívna čistá pozícia
finančných nástrojov	(2 423 918)	(2 072 553)	(1 939 363)	975 715	1 481 879	1 676 660	-
Prírastok peňažných tokov
z derivátov	2 180 936	3 749 842	2 191 562	2 572 804	1 130 045	-	11 825 189
Úbytok peňažných tokov z
derivátov	(1 494 126)	(3 016 504)	(2 298 591)	(3 908 383)	(1 171 246)	-	(11 888 850)
Čistá pozícia z derivátov	686 810	733 338	(107 029)	(1 335 579)	(41 201)	-	(63 661)
Celková čistá pozícia	(1 737 108)	1 084 703	26 161	1 579 499	464 963	194 781	1 612 999
Kumulatívna celková čistá pozícia	(1 737 108)	(652 405)	(626 244)	953 255	1 418 218	1 612 999	-

Konsolidovaná účtovná závierka

178

4.2.4.

Menová štruktúra majetku a záväzkov

Menové riziko spočíva v tom, že hodnota finančného majetku a záväzkov bude kolísať v dôsledku zmien výmenných

kurzov na trhu. Politikou VÚB skupiny je riadiť riziko zmeny výmenných kurzov pravidelným monitorovaním a

vykazovaním otvorených devízových pozícií a aplikovaním limitu na celkovú otvorenú devízovú pozíciu, ako aj

limitovaním devízovej pozície v jednotlivých menách.

2023
€ ’000	EUR	USD	CZK	Iné	Spolu
Finančný majetok
Peniaze a peňažné ekvivalenty	2 850 914	5 275	939 416	6 919	3 802 524
Finančný majetok oceňovaný
FVTPL	48 452	4 948	1 401	6 328	61 129
	178 766	-	3 684	1 227	183 677
Finančný majetok oceňovaný
FVOCI	1 259 385	-	-	-	1 259 385
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným
bankám	235 125	-	(12 340)	12 612	235 397
Úvery poskytnuté klientom	17 198 854	296 291	706 555	262 794	18 464 494
Zmeny reálnej hodnoty
zabezpečených položiek
v portfóliovom zabezpečení
úrokového rizika	(57 405)	-	-	-	(57 405)
	21 714 091	306 514	1 638 716	289 880	23 949 201
Finančné záväzky
Finančné záväzky oceňované
FTVPL	35 869	595	(117)	103	36 450
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	230 470	957	358	13 875	245 660
Finančné záväzky oceňované AC:
Záväzky voči bankám	908 308	48	39 368	16 922	964 646
Vklady a úvery od klientov	14 152 105	271 793	1 541 137	73 943	16 038 978
Podriadený dlh	300 487	-	-	-	300 487
Emitované dlhové cenné papiere	4 436 314	-	-	-	4 436 314
Zmeny reálnej hodnoty
zabezpečených položiek
v portfóliovom zabezpečení
úrokového rizika	(11 918)	-	-	-	(11 918)
	20 051 635	273 393	1 580 746	104 843	22 010 617
Čistá pozícia	1 662 456	33 121	57 970	185 037	1 938 584

Pohľadávky a záväzky z derivátov účtované v podsúvahe:

2023	EUR	USD	CZK	Iné	Spolu
€ ’000
Pohľadávky	348 181	71 105	102 326	56 796	578 408
Záväzky	(418 590)	(67 308)	(101 827)	(56 781)	(644 506)
Čistá pozícia z derivátov	(70 409)	3 797	499	15	(66 098)

Konsolidovaná účtovná závierka

179

2022
€ ’000	EUR	USD	CZK	Iné	Spolu
Finančný majetok
Peniaze a peňažné ekvivalenty	2 549 366	4 007	501 879	5 244	3 060 496
Finančný majetok oceňovaný
FVTPL	55 953	5 025	3 417	-	64 395
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	337 450	-	12 206	2 609	352 265
Finančný majetok oceňovaný
FVOCI	1 427 578	-	-	-	1 427 578
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám	148 092	999	(944)	5 147	153 294
Úvery poskytnuté klientom	16 246 404	365 104	691 199	195 223	17 497 930
Zmeny reálnej hodnoty
zabezpečených položiek
v portfóliovom zabezpečení
úrokového rizika	(126 410)	-	-	-	(126 410)
	20 638 433	375 135	1 207 757	208 223	22 429 548
Finančné záväzky
Finančné záväzky oceňované
FTVPL	59 793	1 670	-	-	61 463
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	311 205	2 230	-	2 722	316 157
Finančné záväzky oceňované AC:
Záväzky voči bankám	910 292	1 153	93 623	-	1 005 068
Vklady a úvery od klientov	13 921 240	384 953	1 046 521	74 471	15 427 185
Podriadený dlh	250 368	-	-	-	250 368
Emitované dlhové cenné papiere	3 784 008	-	-	-	3 784 008
Zmeny reálnej hodnoty
zabezpečených položiek
v portfóliovom zabezpečení
úrokového rizika	(19 536)	-	-	-	(19 536)
	19 217 370	390 006	1 140 144	77 193	20 824 713
Čistá pozícia	1 421 063	(14 871)	67 613	131 030	1 604 835

Pohľadávky a záväzky z derivátov účtované v podsúvahe:

2022	EUR	USD	CZK	Iné	Spolu
€ ’000
Pohľadávky	288 290	110 935	75 907	56 793	531 925
Záväzky	(137 964)	(110 056)	(106 649)	(187 092)	(541 761)
Čistá pozícia z derivátov	150 326	879	(30 742)	(130 299)	(9 836)

Konsolidovaná účtovná závierka

180

4.2.5.

Reforma referenčných úrokových sadzieb

IBOR reforma predstavila jednu z najvýznamnejších zmien, ktorou prechádzal finančný sektor počas posledných

rokov. Dopad na VÚB skupinu nebol materiálny a banka úspešne implementovala všetky zmeny do svojich IT

systémov, ktoré banku plne zosúladia s novou reguláciou.

4.3.

Riziko likvidity

Riziko likvidity predstavuje riziko neschopnosti banky splácať svoje záväzky v čase ich splatnosti v dôsledku

neschopnosti získať prostriedky na trhu (riziko financovania sa) alebo speňažiť svoj majetok (trhové riziko likvidity).

Za normálnych podmienok je banka schopná pokryť záporné peňažné toky kladnými peňažnými tokmi, prípadne

vysoko likvidnými aktívami alebo schopnosťou získať úver.

Rámec na riadenie rizika likvidity prijatý bankou zahŕňa princípy, metódy, predpisy a kontrolné procesy potrebné na

predchádzanie vzniku likviditnej krízy a podporuje rozvoj obozretného prístupu k riadeniu rizika likvidity, umožňujúc

tak udržať celkový rizikový profil na nízkej úrovni.

Základné princípy, na ktorých stojí politika riadenia rizika likvidity vo VÚB skupine, sú:

–

existencia obchodnej štruktúry, ktorá funguje v rámci stanovených limitov a prahov včasného varovania, ako aj

existencia nezávislej kontrolnej štruktúry;

–

obozretný prístup k odhadu kladných a záporných peňažných tokov pre všetky položky súvahy aj podsúvahy,

najmä tých bez zmluvnej splatnosti;

–

posúdenie vplyvu rôznych scenárov vrátane scenárov stresového testovania na kladné a záporné peňažné toky;

–

udržiavanie primeranej úrovne nezaťažených vysokokvalitných likvidných aktív vzhľadom na stanovenú hranicu

tolerancie rizika likvidity s cieľom umožniť bežné operácie aj v rámci dňa.

Banka pravidelne stresuje svoju likviditnú pozíciu s cieľom simulovať potenciálne stresové scenáre. Úroveň

nezaťažených vysokokvalitných likvidných aktív je nastavená tak, aby banka mala dostatok likvidity aj v prípade

mimoriadnych udalostí. Banka tiež môže získať krátkodobé financovanie od materskej spoločnosti alebo

medzibankového trhu na podporu svojej likviditnej pozície.

Všetky predpoklady, metodiky a zodpovednosti sú popísané v interných dokumentoch ‘VUB Liquidity Risk

Management Guidelines’ a ‘VUB Liquidity Risk Management Implementing Procedure’, ktoré sú schválené

predstavenstvom banky a sú konzistentné so smernicami a pravidlami skupiny ISP v oblasti riadenia rizika likvidity.

Útvarom banky zodpovedným za správnu implementáciu riadenia rizika likvidity je Riadenie bilancie a treasury.

Rámec riadenia rizika likvidity je rozdelený do troch oblastí – riadenie krátkodobej likvidity, riadenie štrukturálnej

likvidity a likviditný pohotovostný plán, ktoré tvoria neoddeliteľnú súčasť procesu hodnotenia primeranosti likvidity.

Odbor Riadenie bilancie a treasury je zodpovedný za riadenie likvidity, zatiaľ čo odbor Riadenia rizík je zodpovedný

za reportovanie a monitorovanie ukazovateľov rizika likvidity.

Riadenie krátkodobej likvidity zahŕňa súbor parametrov, limitov a prahových hodnôt, ktoré umožňujú meranie

expozície voči riziku likvidity v krátkodobom horizonte za normálnych aj stresových trhových podmienok. Dôraz sa

kladie na posúdenie maximálnej miery rizika a na dodržanie najvyššej možnej obozretnosti pri jeho riadení.

Hlavným regulatórnym ukazovateľom používaným na monitorovanie a riadenie krátkodobej likvidity je ukazovateľ

krytia likvidity („Liquidity Coverage Ratio“ alebo „LCR“). Je požadovaný nariadením CRR, pričom detailnejšie je

definovaný delegovaným nariadením (EÚ) č. 2015/61. Cieľom ukazovateľa krytia likvidity je zabezpečiť, aby banka

udržiavala primeraný stav nezaťažených vysokokvalitných likvidných aktív (HQLA) na pokrytie svojich krátkodobých

čistých peňažných tokov v stresových podmienkach trvajúcich 30 kalendárnych dní.

Riadenie štrukturálnej likvidity obsahuje súbor opatrení a limitov určených na kontrolu a riadenie rizík vyplývajúcich

z časového nesúladu strednodobých a dlhodobých splatností aktív a pasív, ktoré sú nevyhnutné pre strategické

plánovanie riadenia likvidity. Zahŕňa prijatie interných limitov zameraných na predchádzanie vzniku nerovnováhy

spôsobenej nadmerným financovaním strednodobých a dlhodobých aktív krátkodobými pasívami. Hlavným

regulatórnym ukazovateľom používaným na monitorovanie a riadenie štrukturálnej likvidity je ukazovateľ čistého

stabilného financovania („Net Stable Funding Ratio“ alebo „NSFR“), ktorý je požadovaný nariadením CRR.

Ukazovateľ čistého stabilného financovania sa rovná pomeru dostupného stabilného financovania k požadovanému

stabilnému financovaniu.

Rámec riadenia rizika likvidity spolu s riadením krátkodobej a štrukturálnej likvidity obsahuje aj metódy riadenia

potenciálnej likviditnej krízy, ktorá je definovaná ako neschopnosť banky plniť svoje záväzky, bez toho, aby banka

musela zaviesť postupy a/alebo použiť nástroje, ktoré sú nad rámec bežnej činnosti.

Likviditný pohotovostný plán stanovuje ciele ochrany kapitálu skupiny VÚB a zároveň garantuje kontinuitu činností

Konsolidovaná účtovná závierka

181

v krízovej likviditnej situácii. Zabezpečuje tiež identifikáciu predbežných varovných signálov a ich priebežné

monitorovanie, definovanie postupov, ktoré sa majú implementovať v prípade nedostatku likvidity, okamžité akčné

línie a intervenčné opatrenia na riešenie mimoriadnych situácií. Indexy predbežného varovania, zamerané na

identifikáciu náznakov potenciálnych problémov s likviditou, systémových aj špecifických, sú priebežne

zaznamenávané a reportované útvarom zodpovedným za riadenie a monitorovanie rizika likvidity.

Odbor Riadenie rizík pravidelne prezentuje likviditnú pozíciu banky výboru ALCO.

Nižšie uvedená tabuľka zobrazuje analýzu aktív a pasív (základ

diskontovaných

peňažných tokov) podľa toho, kedy

sa očakáva, že budú vrátené alebo vysporiadané:

2023	Menej než	Viac ako
€ ’000	12 mesiacov	12 mesiacov	Spolu
Majetok
Peniaze a peňažné ekvivalenty	3 802 524	-	3 802 524
Finančný majetok oceňovaný FVTPL	10 138	50 991	61 129
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	11 847	171 830	183 677
Finančný majetok oceňovaný FVOCI	63 426	1 195 959	1 259 385
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám	152 626	82 771	235 397
Úvery poskytnuté klientom	3 620 738	14 843 756	18 464 494
Zmeny reálnej hodnoty zabezpečených položiek
v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika	-	(57 405)	(57 405)
Investície do dcérskych spoločností, spoločných
podnikov a pridružených podnikov	-	719	719
Hmotný majetok	-	120 534	120 534
Nehmotný majetok	-	183 516	183 516
Goodwill	-	29 305	29 305
Splatné daňové pohľadávky	-	-	-
Odložené daňové pohľadávky	-	62 056	62 056
Ostatný majetok	39 219	-	39 219
Neobežné aktíva a skupiny na vyradenie
klasifikované ako držané na predaj	1 551	-	1 551
	7 702 069	16 684 032	24 386 101
Záväzky
Finančné záväzky oceňované FVTPL	(12 631)	(23 819)	(36 450)
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	(5 163)	(240 497)	(245 660)
Finančné záväzky oceňované AC:
Záväzky voči bankám	(282 497)	(682 149)	(964 646)
Vklady a úvery od klientov	(2 019 706)	(14 000 965)	(16 020 671)
Záväzky z lízingu	(6 439)	(11 868)	(18 307)
Podriadený dlh	(487)	(300 000)	(300 487)
Emitované dlhové cenné papiere	(808 078)	(3 628 236)	(4 436 314)
Zmeny reálnej hodnoty zabezpečených položiek
v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika	-	11 918	11 918
Splatné daňové záväzky	(46 839)	-	(46 839)
Rezervy	-	(23 960)	(23 960)
Ostatné záväzky	(155 748)	(4 413)	(160 161)
	(3 337 588)	(18 903 989)	(22 241 577)
Čistá pozícia	4 364 481	(2 219 956)	2 144 524

Konsolidovaná účtovná závierka

182

2022	Menej než	Viac ako
€ ’000	12 mesiacov	12 mesiacov	Spolu
Majetok
Peniaze a peňažné ekvivalenty	3 060 496	-	3 060 496
Finančný majetok oceňovaný FVTPL	11 505	52 890	64 395
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	22 504	329 761	352 265
Finančný majetok oceňovaný FVOCI	247 741	1 179 837	1 427 578
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám	39 941	113 353	153 294
Úvery poskytnuté klientom	3 274 076	14 223 854	17 497 930
Zmeny reálnej hodnoty zabezpečených položiek
v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika	-	(126 410)	(126 410)
Investície do dcérskych spoločností, spoločných
podnikov a pridružených podnikov	-	1 885	1 885
Hmotný majetok	-	121 404	121 404
Nehmotný majetok	-	198 671	198 671
Goodwill	-	29 305	29 305
Splatné daňové pohľadávky	441	-	441
Odložené daňové pohľadávky	-	50 446	50 446
Ostatný majetok	35 717	-	35 717
Neobežné aktíva a skupiny na vyradenie klasifikované
ako držané na predaj	5 946	-	5 946
	6 698 367	16 174 996	22 873 363
Záväzky
Finančné záväzky oceňované FVTPL	-	-	-
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	(1 293)	(314 864)	(316 157)
Finančné záväzky oceňované AC:
Záväzky voči bankám	(216 589)	(788 479)	(1 005 068)
Vklady a úvery od klientov	(2 104 912)	(13 302 951)	(15 407 863)
Záväzky z lízingu	(6 359)	(12 963)	(19 322)
Podriadený dlh	(368)	(250 000)	(250 368)
Emitované dlhové cenné papiere	(436 637)	(3 347 371)	(3 784 008)
Zmeny reálnej hodnoty zabezpečených položiek
v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika	-	19 536	19 536
Splatné daňové záväzky	(24 231)	-	(24 231)
Rezervy	-	(18 888)	(18 888)
Ostatné záväzky	(131 023)	(4 413)	(135 436)
	(2 936 405)	(18 066 864)	(21 003 268)
Čistá pozícia	3 761 962	(1 891 868)	1 870 094

Konsolidovaná účtovná závierka

183

Zostatková splatnosť majetku a záväzkov na základe zmluvných

nediskontovaných

peňažných tokov bola takáto:

2023	Do	1 až	3 mesiace	1 až	Nad
€ ’000	1 mesiaca*	3 mesiace	až 1 rok	5 rokov	5 rokov	Nešpec.	Spolu
Finančný majetok
Peniaze a peňažné ekvivalenty	3 802 524	-	-	-	-	-	3 802 524
Finančný majetok oceňovaný
FVTPL (okrem derivátov na
obchodovanie)	-	375	-	8 444	13 642	4 964	27 425
Finančný majetok oceňovaný
FVOCI	36 398	24 018	11 734	989 341	363 254	158	1 424 903
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným
bankám	162 654	(1)	(719)	47 707	77 269	-	286 910
Úvery poskytnuté klientom	1 668 038	543 713	1 737 774	7 592 663	10 892 974	9 827	22 444 989
	5 669 614	568 105	1 748 789	8 638 155	11 347 139	14 949	27 986 751
Finančné záväzky
Finančné záväzky oceňované AC:
Záväzky voči bankám	(122 377)	(110 759)	(91 192)	(690 875)	(139 108)	-	(1 154 311)
Vklady a úvery od klientov	(13 336 636)	(1 134 341)	(1 439 571)	(157 636)	-	-	(16 068 184)
Záväzky z lízingu	(552)	(1 102)	(4 089)	(10 987)	(1 944)	-	(18 674)
Podriadený dlh	-	(4 501)	(18 123)	(243 752)	(55 494)	-	(321 870)
Emitované dlhové cenné
papiere	(251 250)	(544 656)	(53 626)	(3 219 287)	(741 987)	-	(4 810 806)
	(13 710 815)	(1 795 359)	(1 606 601)	(4 322 537)	(938 533)	-	(22 373 845)
Čistá pozícia finančných
nástrojov	(8 041 201)	(1 227 254)	142 188	4 315 618	10 408 606	14 949	5 612 906
Prírastok peňažných tokov
z derivátov	181 178	10 323	88 426	151 068	-	-	430 995
Úbytok peňažných tokov
z derivátov	(181 344)	(10 486)	(89 368)	(151 072)	-	-	(432 270)
Čistá pozícia z derivátov	(166)	(163)	(942)	(4)	-	-	(1 275)
Čistá pozícia z podsúvahových
položiek	(5 334 144)	-	-	-	-	-	(5 334 144)

Konsolidovaná účtovná závierka

184

2022	Do	1 až	3 mesiace	1 až	Nad
€ ’000	1 mesiaca*	3 mesiace	až 1 rok	5 rokov	5 rokov	Nešpec.	Spolu
Finančný majetok
Peniaze a peňažné ekvivalenty	3 060 496	-	-	-	-	-	3 060 496
Finančný majetok oceňovaný
FVTPL (okrem derivátov na
obchodovanie)	-	-	-	110	2 423	4 075	6 608
Finančný majetok oceňovaný
FVOCI	75 494	71 726	108 697	828 177	518 140	141	1 602 375
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným
bankám	39 532	12 957	11 722	120 846	576	-	185 633
Úvery poskytnuté klientom	1 392 618	511 674	1 579 896	7 233 255	10 976 605	18 163	21 712 211
	4 568 140	596 357	1 700 315	8 182 388	11 497 744	22 379	26 567 323
Finančné záväzky
Finančné záväzky oceňované AC:
Záväzky voči bankám	(102 966)	(167 760)	(28 881)	(829 395)	(110 003)	-	(1 239 005)
Vklady a úvery od klientov	(13 553 070)	(961 370)	(788 629)	(126 241)	-	-	(15 429 310)
Záväzky z lízingu	(552)	(1 102)	(4 089)	(10 987)	(1 944)	-	(18 674)
Podriadený dlh	-	(3 340)	(17 610)	(271 420)	(73 158)	-	(365 528)
Emitované dlhové cenné
papiere	(3 589)	(107 238)	(340 095)	(2 859 825)	(801 390)	-	(4 112 137)
	(13 660 177)	(1 240 810)	(1 179 304)	(4 097 868)	(986 495)	-	(21 164 654)
Čistá pozícia finančných
nástrojov	(9 092 037)	(644 453)	521 011	4 084 520	10 511 249	22 379	5 402 669
Prírastok peňažných tokov
z derivátov	210 827	45 320	84 339	94 632	-	-	435 118
Úbytok peňažných tokov
z derivátov	(211 876)	(46 102)	(85 637)	(95 856)	-	-	(439 471)
Čistá pozícia z derivátov	(1 049)	(782)	(1 298)	(1 224)	-	-	(4 353)
Čistá pozícia z podsúvahových
položiek	(5 821 308)	-	-	-	-	-	(5 821 308)

* Vysoká hodnota záporného rozdielu v likvidite v prvom intervale je spôsobená vysokým objemom vkladov na požiadanie (bez

zmluvnej splatnosti), ktoré sú vykázané na riadku „Vklady a úvery od klientov“. Na účely vnútorného riadenia likvidity je

posudzovaný behaviorálny profil vkladov na požiadanie založený na štatistickom modeli, ktorý využíva interné historické údaje.

Podľa obdobia, v ktorom sa očakáva ich vysporiadanie, sú umiestňované do jednotlivých intervalov splatnosti (viď predchádzajúcu

tabuľku).

4.4.

Operačné riziko

Operačné riziko je riziko straty vyplývajúce z nevhodných alebo chybných vnútorných procesov v banke, zo zlyhania

ľudského faktora, zo zlyhania bankou používaných systémov alebo z vonkajších udalostí. Táto definícia zahŕňa aj

právne riziko, riziko spojené s dodržiavaním predpisov, riziko modelov, riziko informačných a komunikačných

technológií a riziko finančného vykazovania, pričom nezahŕňa strategické a reputačné riziko. Môže vyplynúť zo

zákonných požiadaviek, požiadaviek regulátora, ako aj z nesúladu so všeobecnými štandardmi správania korporácií.

Operačné riziko je spojené so všetkými transakciami VÚB skupiny.

4.4.1.

Stratégia a procesy riadenia operačných rizík

VÚB skupina v koordinácii s materskou spoločnosťou ISP stanovila celkový rámec riadenia operačných rizík pomocou

skupinovej politiky VÚB, ktorá vymedzuje procesy merania, riadenia a kontroly operačného rizika.

Zodpovednosť za kontrolu a riadenie operačného rizika predstavenstvo banky delegovalo na Výbor pre operačné

riziká, ktorý definuje politiky riadenia rizík. Dozorná rada a predstavenstvo VÚB skupiny garantujú funkčnosť,

výkonnosť a účinnosť systému riadenia a kontroly operačných rizík.

Konsolidovaná účtovná závierka

185

Výbor pre operačné riziká, ktorého členmi sú riadiaci pracovníci útvarov riadiaceho centra (generálny riaditeľ,

zástupca generálneho riaditeľa) a obchodných útvarov výraznejšie zapojených v systéme riadenia a kontroly

operačného rizika (s hlasovacím právom: vrchný riaditeľ úseku Riadenie rizík, vrchný riaditeľ úseku Financie,

plánovanie a kontroling, vrchný riaditeľ úseku Prevádzka a IT, riaditeľ odboru Compliance a AML; stáli prizývaní

členovia bez hlasovacieho práva: vrchný riaditeľ úseku Firemné bankovníctvo, vrchný riaditeľ úseku Retailové

bankovníctvo, riaditeľ odboru Riadenie rizík, riaditeľ odboru Právne služby, riaditeľ odboru Ľudské zdroje a

Organizácia, vedúci oddelenia Informačná bezpečnosť), má okrem iného za úlohu s definovanou periodicitou: revíziu

celkovej expozície voči operačným rizikám, definovanie a verifikáciu nápravných opatrení, koordinovanie a

monitoring efektívnosti prijatých nápravných opatrení a schvaľovanie stratégií transferu operačného rizika.

4.4.2.

Organizačná štruktúra funkcie riadenia operačných rizík

V súvislosti s riadením operačných rizík vo VÚB skupine bola v rámci úseku Riadenie rizík identifikovaná

centralizovaná funkcia. Tento útvar je v koordinácii s materskou spoločnosťou zodpovedný za definovanie,

implementáciu a monitorovanie metodickej a organizačnej štruktúry riadenia operačných rizík, ako aj za meranie

rizikového profilu, verifikáciu účinnosti nápravných opatrení a za reportovanie vrcholovému manažmentu. V súlade

s platnými požiadavkami individuálne relevantné organizačné útvary participujú v procese a každý z nich je

zodpovedný za identifikáciu, odhad, riadenie a zmierňovanie operačných rizík za špecifickú oblasť. V rámci týchto

organizačných útvarov boli identifikované špecifické odbory a funkcie so zodpovednosťou za štruktúrovaný zber

informácií súvisiacich s udalosťami operačného rizika, analýzou scenárov a hodnotenia úrovne rizík spojených

s obchodným prostredím vrátane rizika informačných a komunikačných technológií. Úsek Riadenie rizík vykonáva

druhú úroveň monitorovania týchto aktivít.

4.4.3.

Rozsah aplikácie a charakteristiky systému merania a reportovania rizík

Na základe žiadosti materskej spoločnosti banka ako súčasť skupiny VÚB získala vo februári 2010 povolenie od

relevantných regulatívnych autorít používať Pokročilý prístup merania na riadenie a meranie operačného rizika

(„AMA“). Zároveň bolo v rámci výpočtu kapitálovej požiadavky povolené využitie efektu poistenia a vzhľadom na

zmenu alokačného mechanizmu bola splnená aj podmienka na používanie diverzifikačného efektu. V júni 2013

banka v rámci žiadosti za skupinu získala povolenie používať prístup AMA aj pre dcérsku spoločnosť VÚB Leasing,

a.s. Zánik spoločnosti VÚB Leasing s účinnosťou k 1. 1. 2022 (a zlúčenie jednotlivých portfólií do VÚB, a.s., a do VÚB

Operating Leasing, a.s.) nemalo vplyv na konsolidovaný perimeter AMA, nakoľko spoločnosť VÚB Operating Leasing,

a.s., ako nástupnícka spoločnosť VÚB Leasing, a.s., prevzala v plnom rozsahu rámec riadenia operačného rizika, čím

je zaručený úplný súlad s internými a externými regulatórnymi požiadavkami na účely výpočtu požiadavky na vlastné

zdroje pri AMA prístupe.

Na účely používania prístupu AMA nastavila VÚB skupina, navyše k systému riadenia požadovaného regulatórnymi

požiadavkami, systém na riadenie operačných rizík, ktorý je každoročne certifikovaný v rámci procesu

samohodnotenia vykonávaného bankou, ako aj dcérskou spoločnosťou VÚB Operating Leasing, a.s., spadajúcou pod

rozsah aplikácie prístupu AMA. Tento proces je verifikovaný oddelením Interný audit a kontrola a postúpený

príslušnej komisii VÚB Skupiny na každoročnú certifikáciu súladu s požiadavkami stanovenými regulátorom.

V rámci prístupu AMA sa kapitálová požiadavka vypočítava pomocou interného modelu, ktorý kombinuje všetky

elementy požadované regulátorom, umožňujúc tak meranie expozície senzitívnejšie voči riziku. Monitorovanie

operačných rizík sa vykonáva pomocou integrovaného systému reportovania, ktorý poskytuje manažmentu

informácie potrebné na riadenie a/alebo na zmierňovanie operačného rizika.

Pre spoločnosť VÚB Generali VÚB Skupina k decembru 2022 aplikovala Prístup založený na základnom indikátore

(BIA).

4.4.4.

Politiky na zmierňovanie operačného rizika

VÚB skupina v koordinácii s materskou spoločnosťou používa tradičný nástroj na prenesenie rizika (poistenie), pričom

hlavným cieľom je zmierňovanie vplyvov neočakávaných strát. Výpočet AMA zahŕňa výhody transferu operačného

rizika pomocou poistných zmlúv, čo vedie k zníženiu kapitálovej požiadavky vypočítanej pomocou interného modelu.

Konsolidovaná účtovná závierka

186

5.

Odhadovaná reálna hodnota finančného majetku a finančných záväzkov

Účtovná politika je uvedená v poznámke 3.4.7.

VÚB skupina používa nasledujúcu hierarchiu reálnych hodnôt, ktorá kategorizuje vstupy techník oceňovania

používaných na oceňovanie reálnou hodnotou do troch úrovní:

Úroveň 1:

kótované (neupravené) ceny pre identické aktíva alebo pasíva z aktívnych trhov, ku ktorým má VÚB

skupina prístup k dátumu ocenenia;

Úroveň 2:

iné vstupy ako kótované ceny zahrnuté do úrovne 1, ktoré sú zistiteľné pre aktíva alebo pasíva buď

priamo, alebo nepriamo;

Úroveň 3:

nezistiteľné vstupy pre aktívum alebo záväzok.

V rámci hierarchie majú najvyššiu prioritu kótované ceny (úroveň 1) použité na ocenenie aktív či záväzkov alebo pre

podobné aktíva alebo záväzky ocenené technikou využívajúcou iné trhovo zistiteľné vstupy ako kótované ceny

(úroveň 2) a najnižšiu prioritu majú nezistiteľné vstupy (úroveň 3). Aby bola hierarchia dodržaná, v prípade

dostupnosti sa odhady reálnej hodnoty robia na základe cien kótovaných na trhu. Pre veľkú časť finančných nástrojov

VÚB skupiny však neexistujú dostupné trhové ceny. Ak neexistujú dostupné ceny kótované na trhu, reálna hodnota

sa odhaduje pomocou modelov diskontovaných peňažných tokov alebo iných vhodných oceňovacích modelov.

V rámci úrovne 2 je jednou zo základných techník stanovenia reálnej hodnoty dlhových nástrojov metóda

diskontovania budúcich peňažných tokov. Výpočet zohľadňuje časovú hodnotu peňazí (bezriziková úroková sadzba)

a kreditné riziko vyjadrené formou kreditnej prirážky aplikovanej na výnos dlhopisov, ktorá predstavuje rizikovú

prirážku požadovanú investorom nad bezrizikovou investíciou. V prípade derivátových finančných nástrojov VÚB

skupina používa štandardné modely výpočtu reálnej hodnoty založené na výpočte čistej súčasnej hodnoty pri použití

výnosových kriviek na diskontovanie všetkých budúcich tokov z derivátov pre všetky príslušné meny. Hlavnými

vstupmi, ktoré tieto modely využívajú, sú úrokové výnosové krivky, volatilita, spotové a forwardové ceny a vzájomný

vzťah medzi podkladovými aktívami. Zmeny východiskových predpokladov týkajúce sa diskontných sadzieb

a odhadovaných budúcich peňažných tokov majú na odhady výrazný vplyv. VÚB skupina tiež zohľadňuje vlastné

kreditné riziko, ako aj kreditné riziko protistrany.

Technika oceňovania používaná na určenie reálnej hodnoty finančného nástroja sa uplatňuje konzistentne a k jej

zmene dochádza iba v prípade významných zmien trhových podmienok alebo subjektívnych podmienok týkajúcich

sa emitenta. VÚB skupina sleduje výskyt týchto zmien a následne prehodnocuje klasifikáciu do úrovní hierarchie

reálnych hodnôt. Na určenie načasovania presunov medzi úrovňami VÚB skupina používa koniec obdobia

vykazovania ako deň, keď sa predpokladá, že došlo k presunom.

Pri stanovení reálnej hodnoty finančných nástrojov VÚB skupiny boli použité nasledujúce metódy a predpoklady:

(a) Peniaze a peňažné ekvivalenty

Účtovná hodnota peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov sa približuje k ich reálnej hodnote.

(b) Pohľadávky voči ostatným bankám

Reálna hodnota pohľadávok voči bankám s lehotou splatnosti viac ako jeden rok sa odhaduje pomocou analýzy

diskontovaných peňažných tokov na základe bezrizikovej úrokovej krivky. Pri lehotách splatnosti do jedného roka a

pri nevýznamných zostatkoch sa účtovná hodnota pohľadávok voči bankám približuje k ich reálnej hodnote. Pri

výpočte reálnej hodnoty sa berú do úvahy opravné položky.

Konsolidovaná účtovná závierka

187

(c) Úvery poskytnuté klientom

Reálna hodnota úverov poskytnutých klientom sa odhaduje pomocou analýzy diskontovaných peňažných tokov na

základe bezrizikovej úrokovej krivky a rizika, ktoré odráža úverovú bonitu zmluvnej strany.

(d) Nakúpené cenné papiere a podiely

Účtovná hodnota peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov sa približuje k ich reálnej hodnote.

(e) Záväzky voči bankám a vklady a úvery od klientov

Účtovná hodnota záväzkov voči bankám sa približuje k ich reálnej hodnote. Reálna hodnota vkladov klientov sa

odhaduje pomocou diskontovania ich budúcich očakávaných peňažných tokov pri použití bezrizikovej úrokovej

krivky.

(f) Podriadený dlh

Reálna hodnota podriadeného dlhu je diskontovaná použitím bezrizikovej úrokovej krivky a vlastného úverového

rizika.

(g) Emitované dlhové cenné papiere

Reálna hodnota dlhových cenných papierov emitovaných VÚB skupinou vychádza z kótovaných trhových cien. Ak

takéto ceny nie sú k dispozícii, výpočet reálnej hodnoty sa zakladá na diskontovaných budúcich peňažných tokoch

pri použití bezrizikovej úrokovej krivky upravenej o príslušnú kreditnú prirážku, ktorá odráža kreditnú kvalitu VÚB

ako emitenta.

2023				Účtovná hodnota				Reálna hodnota
		V amor-		Celková				Celková
		tizovanej	V reálnej	účtovná				reálna
€ ’000	Pozn.	hodnote	hodnote	hodnota	Úroveň 1	Úroveň 2	Úroveň 3	hodnota
Finančný majetok
	7	3 802 524	-	3 802 524	-	3 802 524	-	3 802 524
Finančný majetok oceňovaný
FVTPL	8	-	61 129	61 129	4 983	56 146	-	61 129
Deriváty – účtovanie
zabezpečenia	9	-	183 677	183 677	-	183 677	-	183 677
Finančný majetok oceňovaný
FVOCI	10	-	1 259 385	1 259 385	1 246 633	109	-	1 246 742
Finančný majetok oceňovaný AC:	11
Pohľadávky voči ostatným
bankám		235 397	-	235 397	-	235 397	-	235 397
Úvery poskytnuté klientom		18 464 494	-	18 464 494	-	584 422	18 921 068	19 505 490
		22 502 415	1 504 191	24 006 606	1 251 616	4 862 275	18 921 068	25 034 959
Finančné záväzky
Finančné záväzky oceňované
FVTPL	8	-	36 450	36 450	-	36 450	-	36 450
Deriváty – účtovanie
zabezpečenia	9	-	245 660	245 660	-	245 660	-	245 660
Finančné záväzky oceňované AC:	11
Záväzky voči bankám		964 646	-	964 646	-	964 646	-	964 646
Vklady a úvery od klientov		16 020 671	-	16 020 671	-	16 010 131	-	16 010 131
Lease liabilities		18 307	-	18 307	-	18 307	-	18 307
Podriadený dlh		300 487	-	300 487	-	339 816	-	339 816
Emitované dlhové cenné papiere		4 436 314	-	4 436 314	-	4 392 794	-	4 392 794
		21 740 425	282 110	22 022 535	-	22 007 804	-	22 007 804

Konsolidovaná účtovná závierka

188

2022				Účtovná hodnota				Reálna hodnota
		V amor-		Celková				Celková
		tizovanej	V reálnej	účtovná				reálna
€ ’000	Pozn.	hodnote	hodnote	hodnota	Úroveň 1	Úroveň 2	Úroveň 3	hodnota
Finančný majetok
Peniaze a peňažné ekvivalenty	7	3 060 496	-	3 060 496	-	3 060 496	-	3 060 496
Finančný majetok oceňovaný FVTPL	8	-	64 395	64 395	3 991	60 404	-	64 395
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	9	-	352 265	352 265	-	352 265	-	352 265
Finančný majetok oceňovaný FVOCI	10	-	1 427 578	1 427 578	1 412 238	102	-	1 412 340
Finančný majetok oceňovaný AC:	11
Pohľadávky voči ostatným bankám		153 294	-	153 294	-	153 294	-	153 294
Úvery poskytnuté klientom		17 497 930	-	17 497 930	-	220 133	17 662 869	17 883 002
		20 711 720	1 844 238	22 555 958	1 416 229	3 846 694	17 662 869	22 925 792
Finančné záväzky
Finančné záväzky oceňované FVTPL	8	-	61 463	61 463	-	61 463	-	61 463
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	9	-	316 157	316 157	-	316 157	-	316 157
Finančné záväzky oceňované AC:	11
Záväzky voči bankám		1 005 068	-	1 005 068	-	1 005 068	-	1 005 068
Vklady a úvery od klientov		15 407 863	-	15 407 863	-	15 394 552	-	15 394 552
Lease liabilities		19 322	-	19 322	-	19 322	-	19 322
Podriadený dlh		250 368	-	250 368	-	289 008	-	289 008
Emitované dlhové cenné papiere		3 784 008	-	3 784 008	-	3 636 835	-	3 636 835
		20 466 629	377 620	20 844 249	-	20 722 405	-	20 722 405

Počas roku 2023 ani počas roku 2022 nenastali žiadne presuny medzi jednotlivými úrovňami.

Konsolidovaná účtovná závierka

189

6.

Segmentové vykazovanie

VÚB skupina v tejto účtovnej závierke vykazuje finančné a opisné informácie o svojich prevádzkových segmentoch.

Prevádzkový segment predstavuje komponent VÚB skupiny podieľajúci sa na obchodných činnostiach, z ktorých

vyplývajú výnosy aj náklady (vrátane výnosov a nákladov týkajúcich sa transakcií s inými komponentmi VÚB skupiny).

Výsledky hospodárenia komponentu pravidelne posudzuje vedenie VÚB skupiny, aby rozhodlo o rozmiestnení

zdrojov a o posúdení ich výkonu, pričom k dispozícii sú samostatné finančné informácie.

VÚB skupina pôsobí v troch prevádzkových segmentoch

–

Retailové bankovníctvo, Korporátne bankovníctvo a

Central Treasury. Každý segment je vystavený rôznym rizikám a rozlišuje sa aj v charaktere poskytovaných služieb,

obchodných postupov a typov klientov na dané výrobky a služby.

VÚB skupina pri všetkých segmentoch vykazuje ocenenie segmentového majetku a záväzkov, výnosov a nákladov,

odsúhlasenie celkových výnosov, celkový zisk alebo stratu, celkový majetok, záväzky a iné sumy zverejnené za dané

segmenty korešpondujúce so sumami v účtovnej závierke VÚB skupiny.

Väčšina transakcií VÚB skupiny sa týka slovenského trhu, ale skupina pôsobí aj na českom trhu prostredníctvom

zahraničnej pobočky v Prahe, prevažne s aktivitami v oblasti korporátneho bankovníctva a Treasury.

Prevádzkové segmenty platia a prijímajú úrok do/z Central Treasury na základe obvyklých podmienok, aby tak

zohľadňovali náklady financovania.

Retailové bankovníctvo zahŕňa úvery, vklady a iné transakcie a zostatky prevádzkového segmentu domácností,

živnostníkov a malých podnikov.

Korporátne bankovníctvo zahŕňa segment malých a stredných podnikov (SME), Corporate Customer Desk („CCD“),

samosprávy a spoločnosti verejného sektora. Segment SME zahŕňa komplexné úverové štruktúry, vklady a iné

transakcie a zostatky malých a stredných podnikov (podnikové výnosy do 50 miliónov EUR; ak nie je k dispozícii

informácia o výnosoch, použije sa obrat na bankovom účte). CCD zahŕňa komplexné úverové štruktúry, vklady a iné

transakcie a zostatky významnej korporátnej klientely (podnikové výnosy nad 50 miliónov EUR).

Central Treasury zabezpečuje financovanie VÚB skupiny, emisie dlhových cenných papierov, ako aj transakcie

súvisiace s obchodnou knihou.

VÚB skupina vykazuje v rámci stĺpca Ostatné riadiace centrum, ktoré spravuje všeobecný investičný majetok VÚB

skupiny, jej investície do akcií a vlastný kapitál, ako aj úsek Riadenia rizík, ktorý má na starosti stratové úverové

portfólio. Nezaradené položky sa tiež vykazujú v rámci tohto stĺpca.

Konsolidovaná účtovná závierka

190

2023	Retailové	Korporátne		Vykazované
	bankov-	bankov-	Central	segmenty
€ ’000	níctvo	níctvo	Treasury	spolu	Ostatné	Spolu
Externé výnosy:
Úrokové a obdobné
výnosy	285 389	342 991	253 166	881 546	(7 611)	873 935
Úrokové a obdobné
náklady	(37 100)	(151 102)	(150 967)	(339 169)	(18 674)	(357 843)
Výnosy medzi segmentmi	64 857	(17 567)	(117 366)	(70 076)	70 076	-
Čisté úrokové výnosy	313 146	174 322	(15 167)	472 301	43 791	516 092
Čisté výnosy z poplatkov
a provízií (pozn. 25)	123 950	42 207	1 064	167 221	8 748	175 969
Výnosy z dividend	-	-	-	-	-	-
Čistý zisk/(strata)
z finančných operácií	6 383	6 873	5 341	18 597	(7 603)	10 994
Ostatné prevádzkové
výnosy	(6 531)	5 008	(1 497)	(3 020)	9 367	6 347
Ostatné prevádzkové
náklady	(9 082)	(2 212)	19	(11 275)	(17 647)	(28 922)
Mzdy a odmeny
zamestnancom	(53 127)	(13 339)	(861)	(67 327)	(74 865)	(142 192)
Ostatné administratívne
náklady*	-	746	222	968	(85 756)	(84 788)
Odpisy nehmotného
majetku	(7 918)	(762)	(6)	(8 686)	(19 182)	(27 868)
Odpisy hmotného majetku	(1 962)	(1 889)	9	(3 842)	(9 856)	(13 698)
Zisk pred tvorbou rezerv,
opravných položiek a
zdanením	364 859	210 954	(10 876)	564 937	(153 003)	411 934
Čistý zisk alebo (strata)
z modifikácií	-	-	-	-	98	98
Rezervy*	-	-	-	-	(3 062)	(3 062)
Opravné položky	(28 938)	(32 760)	(9 931)	(71 629)	(968)	(72 597)
Čistá (strata)/ zisk vyplývajúci
z ukončenia vykazovania
finančného majetku
oceňovaného AC	7 939	282	-	8 221	(355)	7 866
Zisk pred zdanením	343 860	178 476	(20 807)	501 529	(157 290)	344 239
Majetok v rámci segmentu	11 054 774	7 457 255	5 230 224	23 742 253	643 848	24 386 101
Záväzky v rámci segmentu	10 099 438	6 913 716	4 767 292	21 780 446	461 131	22 241 577

* Banka nealokuje tieto položky k jednotlivým segmentom.

Konsolidovaná účtovná závierka

191

2022	Retailové	Korporátne
	bankov-	bankov-	Central	Vykazované
€ ’000	níctvo	níctvo	Treasury	segmenty spolu	Ostatné	Spolu
Externé výnosy:
Úrokové a obdobné výnosy	200 719	187 603	27 680	416 002	20 612	436 614
Úrokové a obdobné
náklady	(6 522)	(42 062)	(26 749)	(75 333)	(25 337)	(100 670)
Výnosy medzi segmentmi	3 990	(16 468)	6 479	(5 999)	5 999	-
Čisté úrokové výnosy	198 187	129 073	7 410	334 670	1 274	335 944
Čisté výnosy z poplatkov
a provízií (pozn. 25)	123 378	40 773	710	164 861	(1 810)	163 051
Výnosy z dividend	-	-	-	-	-	-
Čistý zisk/(strata)
z finančných operácií	6 268	7 842	(3 968)	10 142	529	10 671
Ostatné prevádzkové
výnosy	(4 859)	6 421	(1 602)	(40)	40 269	40 229
Ostatné prevádzkové
náklady	(22 198)	(2 441)	19	(24 620)	(14 734)	(39 354)
Mzdy a odmeny
zamestnancom	(49 604)	(12 770)	(705)	(63 079)	(64 374)	(127 453)
Ostatné administratívne
náklady*	-	626	206	832	(77 303)	(76 471)
Odpisy nehmotného
majetku	(7 044)	(563)	-	(7 607)	(11 186)	(18 793)
Odpisy hmotného majetku	(2 579)	(2 015)	13	(4 581)	(9 053)	(13 634)
Zisk pred tvorbou rezerv,
opravných položiek a zdanením	241 549	166 946	2 083	410 578	(136 388)	274 190
Čistý zisk alebo (strata)
z modifikácií	-	-	-	-	14	14
Rezervy*	-	-	-	-	(296)	(296)
Opravné položky	(53 449)	(13 337)	(257)	(67 043)	(9 763)	(76 806)
Čistá (strata)/ zisk vyplývajúci
z ukončenia vykazovania
finančného majetku
oceňovaného AC	12 028	2 063	-	14 091	(362)	13 729
Zisk pred zdanením	200 128	155 672	1 826	357 626	(146 795)	210 831
Majetok v rámci segmentu	10 485 304	7 201 298	4 585 021	22 271 623	601 740	22 873 363
Záväzky v rámci segmentu	9 646 340	6 622 254	4 314 731	20 583 325	419 943	21 003 268

* Banka nealokuje tieto položky k jednotlivým segmentom.

Konsolidovaná účtovná závierka

192

7.

Peniaze a peňažné ekvivalenty

Peniaze a peňažné ekvivalenty zahŕňajú nasledujúce zostatky:

€ ’000	2023	2022
Pokladničná hotovosť	224 138	188 375
Zostatky v centrálnych bankách:
Povinné minimálne rezervy	239 168	169 104
Bežné účty	2	1
Termínované vklady	2 459 473	2 303 949
Úvery	849 221	373 437
	3 547 856	2 846 491
Pohľadávky voči ostatným bankám:
Bežné účty	30 530	25 630
	3 802 524	3 060 496

8.

Finančný majetok a finančné záväzky oceňované reálnou hodnotou cez

výsledok hospodárenia

€ ’000	2023	2022
Finančný majetok držaný na obchodovanie:
Deriváty na obchodovanie	38 334	58 872
Akcie	-	-
Dlhové cenné papiere vlád krajín Európskej únie	17 812	1 532
	56 146	60 404
Neobchodný finančný majetok oceňovaný FVTPL:
Akcie	4 983	3 991
Finančné záväzky držané na obchodovanie:
Deriváty na obchodovanie	36 450	61 463

Akcie v „Neobchodnom finančnom majetku oceňovanom reálnou hodnotou cez výsledok hospodárenia“

predstavujú podiely v spoločnosti Intesa Sanpaolo S.p.A., ktoré sú súčasťou motivačného plánu, ktorý zaviedla

materská spoločnosť v súlade s Kapitálovou smernicou CRD III (t. j. smernica 2010/76/EÚ, ktorou sa menila smernica

o kapitálových požiadavkách). VÚB skupina si nezvolila možnosť vykazovať ich v portfóliu „Finančný majetok

oceňovaný reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku“.

VÚB skupina v priebeh

u účtovného roka 2023 mala vo svojom majetku akcie materskej účtovnej jednotky podľa

§ 22 ods. 3 zákona č. 431/2002 Z. z. o účtovníctve, v platnom znení, spoločnosti Intesa Sanpaolo S.p.A., so sídlom

Piazza San Carlo 156, Turín, Taliansko, akcie ISIN IT0000072618, vydané v zaknihovanej podobe, kmeňové, na

meno, menovitá hodnota jednej akcie je 0,52 Eur v počte 235 507

kusov. Podiel ich menovitej hodnoty na

základnom imaní spoločnosti je 0,03 %. Dôvodom nadobudnutia týchto akcií je prijatie a implementácia politiky

odmeňovania materskej jednotky ISP s platnosťou pre celú skupinu ISP v súlade s Kapitálovou smernicou CRD V (t. j.

smernica 2019/878/EÚ, ktorou sa menila smernica o kapitálových požiadavkách). V roku 2022 VÚB banka previedla

11 472

kusov v súlade s politikou odmeňovania materskej jednotky ISP.

Nie sú známe informácie o dohodách medzi majiteľmi cenných papierov, ktoré môžu viesť k obmedzeniam

prevoditeľnosti cenných papierov a obmedzeniam hlasovacích práv.

Konsolidovaná účtovná závierka

193

€ ’000	2023	2022	2023	2022
	Pohľadávky	Pohľadávky	Záväzky	Záväzky
Deriváty na obchodovanie – reálna hodnota
Nástroje úrokovej miery:
Forwardy a swapy	35 586	55 616	32 048	54 596
Opcie	64	97	38	62
	35 650	55 713	32 086	54 658
Menové nástroje:
Forwardy a swapy	2 200	2 852	3 657	6 503
Opcie	482	92	482	91
	2 682	2 944	4 139	6 594
Akciové a komoditné nástroje:
Komoditné forwardy a swapy	2	215	1	211
	2	215	1	211
	38 334	58 872	36 226	61 463

€ ’000	2023	2022	2023	2022
	Pohľadávky	Pohľadávky	Záväzky	Záväzky
Deriváty na obchodovanie – nominálna
hodnota
Nástroje úrokovej miery:
Forwardy a swapy	1 445 862	1 964 282	1 445 884	1 964 282
Opcie	57 090	73 073	57 090	73 073
Futures	-	1 556	-	1 556
	1 502 952	2 038 911	1 502 974	2 038 911
Menové nástroje:
Forwardy a swapy	349 371	406 523	350 788	411 118
Opcie	3 090	15 916	3 090	15 916
	352 461	422 439	353 878	427 034
Akciové a komoditné nástroje:
Komoditné forwardy a swapy	-	2 276	-	2 276
	-	2 276	-	2 276
	1 855 413	2 463 626	1 856 852	2 468 221

Konsolidovaná účtovná závierka

194

9.

Deriváty

–

účtovanie zabezpečenia

	2023	2022	2023	2022
€ ’000	Pohľadávky	Pohľadávky	Záväzky	Záväzky
Zabezpečovanie peňažných tokov súvisiacich
s menovým rizikom	-	-	34	-
Zabezpečenie reálnych hodnôt súvisiacich s
rizikom úrokových sadzieb, menovým a
inflačným rizikom	183 677	352 265	245 626	316 157
	183 677	352 265	245 660	316 157

9.1.

Zabezpečenie peňažných tokov súvisiacich s menovým rizikom

Banka používa jeden menový forward na zabezpečenie menového rizika očakávanej budúcej transakcie pri prevode

hospodárskeho výsledku v mene CZK pobočky VÚB Praha do VÚB Bratislava v sume 742 959 tisíc CZK. Splatnosť

tohto zabezpečovacieho nástroja je 12. 1. 2024. Z povahy obchodu sa neočakáva neefektívnosť zabezpečenia.

2023	Majetok	Záväzky	Majetok	Záväzky
					Zmena v
					reálnej
					hodnote	Neefektívnosť
					použitej pri	vykázaná vo
	Reálna	Reálna	Nominálna	Nominálna	výpočte	výsledku
€ ’000	hodnota	hodnota	hodnota	hodnota	neefektívnosti	hospodárenia
Mikro zabezpečenie
Menové nástroje:
Zabezpečenie peňažných
tokov v cudzej mene	-	34	30 000	30 050	-	-

Konsolidovaná účtovná závierka

195

9.2.

Zabezpečenie reálnych hodnôt súvisiacich s rizikom úrokových sadzieb, menovým a inflačným rizikom ku

dňu zostavenia účtovnej závierky

2023	Majetok	Záväzky	Majetok	Záväzky
					Zmena v
					reálnej
					hodnote	Neefek-
					použitej pri	tívnosť
					výpočte	vykázaná vo
	Reálna	Reálna	Nominálna	Nominálna	neefek-	výsledku
€ ’000	hodnota	hodnota	hodnota	hodnota	tívnosti	hospodárenia
Mikro zabezpečenie
Nástroje úrokovej miery:
Swapy
Zabezpečenie
cenných papierov
oceňovaných FVOCI	75 594	31 264	1 438 000	1 438 000	(54 568)	-
Zabezpečenie
Korporátnych
úverov	10 111	358	260 550	260 550	(13 179)	(54)
Zabezpečenie
úveru od EIB	-	4 367	50 000	50 000	2 251	15
Zabezpečenie
krytých dlhopisov	66 091	170 729	3 372 400	3 372 400	83 325	-
Zabezpečenie
štátnych dlhopisov
HTC	-	5 786	99 600	99 600	(5 940)	(1)
Menové nástroje:
Swapy
Zabezpečenie
Korporátnych
úverov	1 227	957	87 606	89 970	(1 811)	-
Zabezpečenie
Korporátnych
Dlhopisov
oceňovaných AC	-	9 071	115 273	121 903	(1 302)	-
Portfóliové zabezpečenie
Nástroje úrokovej miery:
Swapy
Zabezpečenie
hypoték	29 439	5 177	1 104 000	1 104 000	(37 981)	812
Zabezpečenie
Korporátnych
Dlhopisov
oceňovaných AC	-	4 803	77 444	81 807	(21)	-
Zabezpečenie
bežných účtov	1 215	13 114	211 500	211 500	7 650	32

Konsolidovaná účtovná závierka

196

2022	Majetok	Záväzky	Majetok	Záväzky
					Zmena v reálnej
					hodnote	Neefektívnosť
					použitej pri	vykázaná vo
	Reálna	Reálna	Nominálna	Nominálna	výpočte neefek-	výsledku
€ ’000	hodnota	hodnota	hodnota	hodnota	tívnosti	hospodárenia
Mikro zabezpečenie
Nástroje úrokovej miery:
Swapy
Zabezpečenie cenných
papierov oceňovaných
FVOCI	126 491	24 211	1 408 200	1 408 200	96 703	-
Zabezpečenie
korporátnych úverov	23 284	-	341 988	341 988	17 861	(46)
Zabezpečenie úveru od
EIB	-	6 330	50 000	50 000	(5 445)	15
Zabezpečenie krytých
dlhopisov	69 792	261 343	3 292 400	3 292 400	(211 307)	-
Menové nástroje:
Swapy
Zabezpečenie
korporátnych úverov	2 609	2 230	87 606	91 205	9 249	-
Zabezpečenie
korporátnych dlhopisov
oceňovaných AC	-	2 722	38 817	40 378	(647)	-
Portfóliové zabezpečenie
Nástroje úrokovej miery:
Swapy
Zabezpečenie hypoték	130 089	-	3 830 400	3 830 400	127 783	(511)
Zabezpečenie bežných
účtov	-	19 321	166 500	166 500	(22 298)	53
Zabezpečenie
reverzného REPO
obchodu	-	-	-	-	150	70

Konsolidovaná účtovná závierka

197

Hodnoty týkajúce sa zabezpečených položiek sú takéto:

2023
				Zmena v	Akumulovaná
			Akumulovaná	reálnej	hodnota zmeny
			hodnota zmeny	hodnote	reálnej hodnoty
			reálnej hodnoty	použitej pri	po ukončení
			zahrnutá v	výpočte	zabezpe-
	Položka vo výkaze		účtovnej	neefektív-	čovacieho
€ ’000	o finančnej situácii	Účtovná hodnota	hodnote	nosti	vzťahu*
Mikro zabezpečenie
Dlhové cenné papiere	Finančný majetok oceňovaný
oceňované FVOCI	FVOCI	1 115 294	-	54 568	183
	Finančný majetok oceňovaný
Korporátne úvery	AC:
	Úvery poskytnuté klientom	350 520	(15 407)	14 936	(332)
Korp. dlhopisy oceňované	Finančný majetok oceňovaný
AC	AC:
	Úvery poskytnuté klientom	193 994	-	1 302	-
Štátne dlhopisy oceňované	Finančný majetok oceňovaný
AC	AC:
	Úvery poskytnuté klientom	100 845	-	5 939	-
	Finančný majetok oceňovaný
Úver od EIB	AC:
	Záväzky voči bankám	50 000	(3 769)	2 236	(223)
	Finančné záväzky oceňované
Kryté dlhopisy	AC:
	Emitované dlhové cenné
	papiere	2 177 161	(109 406)	83 325	(11 869)
Portfóliové zabezpečenie
	Finančný majetok oceňovaný
Hypotéky	AC:
	Úvery poskytnuté klientom	1 104 000	(26 437)	38 793	(26 935)
	Finančné záväzky oceňované
Bežné účty	AC:
	Vklady a úvery od klientov	211 500	(11 918)	7 618	-
	Finančný majetok oceňovaný
Reverzný REPO obchod	AC:
	Úvery poskytnuté bankám	81 807	(4 033)	21	-

* Hedžing úrokového rizika krytých dlhopisov je niekedy ukončený pred pôvodnou splatnosťou úrokového swapu. Dôvodom je,

že úrokové riziko VÚB skupiny sa zmenilo spôsobom, ktorý vyžaduje viac záväzkov s fixnou úrokovou sadzbou. A nakoľko pôvodne

kryté dlhopisy s fixnou úrokovou sadzbou boli v minulosti zmenené do pohyblivej úrokovej sadzby, tieto swapy boli predčasne

ukončené s cieľom dosiahnuť požadované úrokové riziko VÚB skupiny.

Konsolidovaná účtovná závierka

198

2022
					Akumulovaná
			Akumulovaná	Zmena	hodnota
			hodnota	v reálnej	zmeny reálnej
			zmeny reálnej	hodnote	hodnoty po
			hodnoty	použitej pri	ukončení
			zahrnutá	výpočte	zabezpe-
	Položka vo výkaze	Účtovná	v účtovnej	neefektív-	čovacieho
€ ’000	o finančnej situácii	hodnota	hodnote	nosti	vzťahu*
Mikro zabezpečenie
Dlhové cenné papiere	Finančný majetok oceňovaný
oceňované FVOCI	FVOCI	1 114 137	-	(96 703)	233
Korporátne úvery	Finančný majetok oceňovaný AC:
	Úvery poskytnuté klientom	433 193	(34 397)	(27 156)	(963)
Dlhopisy oceňované AC	Finančný majetok oceňovaný AC:
	Úvery poskytnuté klientom	-	-	647	-
Úver od EIB	Finančný majetok oceňovaný AC:
	Záväzky voči bankám	50 000	(6 005)	(5 460)	-
Kryté dlhopisy	Finančné záväzky oceňované AC:
	Emitované dlhové cenné papiere	2 308 346	(192 731)	(211 307)	3 070
Portfóliové zabezpečenie
Hypotéky	Finančný majetok oceňovaný AC:
	Úvery poskytnuté klientom	3 830 400	(126 425)	(128 294)	15
Bežné účty	Finančné záväzky oceňované AC:
	Vklady a úvery od klientov	-	(19 536)	(22 351)	-
Reverzný REPO obchod	Finančný majetok oceňovaný AC:
	Úvery poskytnuté bankám	166 500	-	(80)	-

* Hedžing úrokového rizika krytých dlhopisov je niekedy ukončený pred pôvodnou splatnosťou úrokového swapu. Dôvodom je,

že úrokové riziko VÚB skupiny sa zmenilo spôsobom, ktorý vyžaduje viac záväzkov s fixnou úrokovou sadzbou. A nakoľko pôvodne

kryté dlhopisy s fixnou úrokovou sadzbou boli v minulosti zmenené do pohyblivej úrokovej sadzby, tieto swapy boli predčasne

ukončené s cieľom dosiahnuť požadované úrokové riziko VÚB skupiny.

Konsolidovaná účtovná závierka

199

Splatnosť nominálnych hodnôt zabezpečovacích nástrojov určených na zabezpečenie reálnej hodnoty a priemerné

úrokové sadzby:

			2023
	Menej ako		Viac ako
€ ’000	1 rok	1 – 5 rokov	5 rokov
Nástroje úrokovej miery:
Swapy
Zabezpečenie cenných papierov oceňovaných
FVOCI	47 400	816 000	318 600
	(0,01) %	1,06 %	0,98 %
Zabezpečenie korporátnych úverov	23 089	237 461	-
	3,31 %	2,93 %	-
Zabezpečenie korporátnych dlhopisov v AC	81 807	-	-
	0,00 %	-	-
Zabezpečenie štátnych dlhopisov v AC	-	-	99 600
	-	-	3,25 %
Zabezpečenie hypoték	-	1 104 000	-
	-	1,68 %	-
Zabezpečenie úveru od EIB	-	50 000	-
	-	(0,26) %	-
Zabezpečenie bežných účtov	-	112 500	99 000
	-	0,64 %	2,29 %
Zabezpečenie krytých dlhopisov	788 000	1 016 500	367 900
	1,75 %	0,15 %	0,88 %
Menové nástroje:
Swapy
Zabezpečenie korporátnych úverov	-	89 970	-
	-	2,63 %	-
Zabezpečenie korporátnych dlhopisov v AC	-	121 903	-
	-	0,00 %	-

Konsolidovaná účtovná závierka

200

			2022
	Menej ako		Viac ako
€ ’000	1 rok	1 – 5 rokov	5 rokov
Nástroje úrokovej miery:
Swapy
Zabezpečenie cenných papierov oceňovaných FVOCI	80 200	531 900	490 100
	(0,39) %	(0,04) %	0,71 %
Zabezpečenie korporátnych úverov	85 733	256 254	-
	0,26 %	2,84 %	-
Zabezpečenie hypoték	1 277 000	2 472 000	81 400
	(0,16) %	0,57 %	1,72 %
Úver od EIB	-	50 000	-
	-	(0,26) %	-
Zabezpečenie bežných účtov	-	112 500	54 000
	-	0,64 %	(0,01) %
Zabezpečenie krytých dlhopisov	170 000	1 824 500	367 900
	0,78 %	1.02 %	0,88 %
Menové nástroje:
Swapy
Zabezpečenie korporátnych úverov	-	91 206	-
	-	2,63 %	-
Zabezpečenie korporátnych dlhopisov v AC	-	40 378	-
	-	0,00 %	-

10.

Finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou cez ostatné súčasti

komplexného výsledku

€ ’000	2023	2022
Dlhové cenné papiere vlád krajín Európskej únie	832 403	1 149 424
z toho dlhové cenné papiere Talianska	102 228	198 699
Dlhové cenné papiere bánk	396 602	249 297
Dlhové cenné papiere iných emitentov	30 221	28 716
Akcie:
Visa Inc. prioritné akcie séria A	-	-
Visa Inc. prioritné akcie séria C	-	-
Intesa Sanpaolo S.p.A.	50	39
S.W.I.F.T.	109	102
	159	141
	1 259 385	1 427 578

K 31. decembru 2023 dlhopisy v celkovej nominálnej hodnote

717 000

tisíc EUR boli založené Bankou na

zabezpečenie transakcií (k 31. decembru 2022:

1 404 950

tisíc EUR). Tieto dlhopisy boli založené v prospech ECB

v rámci balíka aktív, ktoré môžu byť okamžite použité ako kolaterál za prijaté zdroje potrebné na účely riadenia

likvidity.

Konsolidovaná účtovná závierka

201

11.

Finančný majetok a finančné záväzky oceňované umorovanou hodnotou

11.1.

Pohľadávky voči ostatným bankám

€ ’000	Pozn.	2023	2022
Termínované vklady:
so zmluvnou splatnosťou viac ako 90 dní		4 670	6 036
Úvery a pôžičky:
so zmluvnou splatnosťou viac ako 90 dní		126 412	137 296
Peňažné zabezpečenie		109 424	10 327
Opravné položky	21	(5 109)	(365)
		235 397	153 294

11.2.

Úvery poskytnuté klientom

2023		Opravné položky
€ ’000	Hrubá hodnota	(pozn. 21)	Účtovná hodnota
Korporátni klienti
Finančné korporácie
Úvery	658 612	(171)	658 441
Prečerpania	17 735	(2)	17 733
Kreditné karty	4	-	4
Dlhové cenné papiere	359 687	(72)	359 615
Lízing	33	-	33
	1 036 071	(245)	1 035 826
Nefinančné korporácie
Úvery	5 051 299	(110 602)	4 940 697
Hypotéky	10 377	(521)	9 856
Prečerpania	853 937	(23 581)	830 356
Kreditné karty	1 665	(144)	1 521
Faktoring	143 295	(1 077)	142 218
Dlhové cenné papiere	124 500	(209)	124 291
Lízing	198 221	(5 851)	192 370
	6 383 294	(141 985)	6 241 309
	7 419 365	(142 230)	7 277 135
Retailoví klienti
Úvery	1 605 652	(136 317)	1 469 335
Hypotéky	9 301 541	(81 722)	9 219 819
Prečerpania	94 132	(5 853)	88 279
Kreditné karty	88 199	(2 500)	85 699
Faktoring	53	-	53
Lízing	11 766	(414)	11 352
	11 101 343	(226 806)	10 874 537
Verejná správa
Úvery	205 780	(3 256)	202 524
Prečerpania	2 605	(2)	2 603
Kreditné karty	4	-	4
Dlhové cenné papiere	106 799	(15)	106 784
Lízing	907	-	907
	316 095	(3 273)	312 822
	18 836 803	(372 309)	18 464 494

Konsolidovaná účtovná závierka

202

2022 – upravený		Opravné položky
€ ’000	Hrubá hodnota	(pozn. 21)	Účtovná hodnota
Korporátni klienti:
Finančné korporácie
Úvery	486 919	(158)	486 761
Prečerpania	20 941	(3)	20 938
Dlhové cenné papiere	261 018	(80)	260 938
Rezervný fond	6 400	-	6 400
Lízing	31	-	31
	775 309	(241)	775 068
Nefinančné korporácie
Úvery	4 656 983	(97 769)	4 559 214
Hypotéky	13 335	(777)	12 558
Prečerpania	959 414	(25 566)	933 848
Faktoring	161 177	(1 205)	159 972
Dlhové cenné papiere	147 033	(919)	146 114
Lízing	198 717	(11 598)	187 119
	6 136 659	(137 834)	5 998 825
	6 911 968	(138 075)	6 773 893
Retailoví klienti
Úvery	1 452 801	(133 782)	1 319 019
Hypotéky	9 110 231	(75 344)	9 034 887
Prečerpania	96 016	(7 146)	88 870
Kreditné karty	94 092	(11 102)	82 990
Faktoring	47	-	47
Lízing	12 871	(681)	12 190
	10 766 058	(228 055)	10 538 003
Verejná správa
Úvery	185 950	(1 681)	184 269
Prečerpania	1 099	(2)	1 097
Lízing	669	(1)	668
	187 718	(1 684)	186 034
	17 865 744	(367 814)	17 497 930

Konsolidovaná účtovná závierka

203

2022 – pôvodný
		Opravné položky
€ ’000	Hrubá hodnota	(pozn. 21)	Účtovná hodnota
Verejná správa
Štátna správa	79 706	(647)	79 059
Samosprávy	110 386	(991)	109 395
Samosprávy – lízing	339	(1)	338
	190 431	(1 639)	188 792
Korporátni klienti
Veľkí korporátni klienti	2 686 235	(24 014)	2 662 221
Veľkí korporátni klienti – dlhové cenné papiere	147 032	(919)	146 113
Špecializované financovanie	929 074	(27 863)	901 211
Malé a stredné podniky (SME)	1 822 103	(44 068)	1 778 035
Ostatné nebankové finančné inštitúcie	450 373	(138)	450 235
Ostatné nebankové finančné inštitúcie – dlhové cenné
papiere	261 018	(80)	260 938
Spoločnosti verejného sektora	3 360	(1)	3 359
Lízing	164 571	(8 233)	156 338
Faktoring	161 224	(1 192)	160 032
	6 624 990	(106 508)	6 518 482
Retailoví klienti
Malí podnikatelia	538 250	(42 260)	495 990
Malí podnikatelia – lízing	42 742	(3 908)	38 834
Spotrebné úvery	1 295 641	(139 995)	1 155 646
Hypotéky	8 965 879	(55 820)	8 910 059
Kreditné karty	97 179	(10 919)	86 260
Prečerpania	66 573	(6 396)	60 177
Lízing	4 634	(138)	4 496
Spoločenstvá vlastníkov bytov	39 426	(232)	39 194
	11 050 324	(259 668)	10 790 656
	17 865 745	(367 815)	17 497 930

K 31. decembru 2023 zostatky úverov 20 najväčších korporátnych klientov predstavovali sumu 1 375 124 tisíc EUR

(31. december 2022: 1 418 666 tisíc EUR), respektíve 7,45 % (31. december 2022: 8,11 %) z celkovej sumy

úverového portfólia.

Nasledujúca tabuľka zobrazuje analýzu splatnosti lízingových pohľadávok, obsahuje nediskontované lízingové platby,

ktoré budú prijaté po dni vykazovania.

€ ’000	2023	2022
Do jedného roka	-	-
Od jedného do dvoch rokov	80 462	84 013
Od dvoch do troch rokov	61 076	56 253
Od troch do štyroch rokov	40 231	41 365
Od štyroch do piatich rokov	22 626	21 958
Nad päť rokov	11 044	9 876
	9 709	8 229
Budúce finančné výnosy z finančného lízingu	225 148	221 694
Opravné položky	(14 220)	(9 409)
	(6 266)	(12 279)

Konsolidovaná účtovná závierka

204

11.3.

Záväzky voči bankám

€ ’000	2023	2022
Vklady centrálnych bánk:
Bežné účty	849	964
Úvery a pôžičky od centrálnych bánk	61 622	59 610
	62 471	60 574
Vklady v iných bankách:	-	-
Bežné účty	109 978	100 060
Termínované vklady	13 531	8 639
Úvery a pôžičky od ostatných bánk	780 595	839 440
Precenenie úverov a pôžičiek – zabezpečenie reálnych hodnôt	(3 769)	(6 005)
Prijaté peňažné zabezpečenie	1 840	2 360
	902 175	944 494
	964 646	1 005 068

K 31. decembru 2023 položka „Úvery a pôžičky od centrálnych bánk“ pozostáva z jednej pôžičky z NBS v nominálnej

hodnote 60 000 tisíc EUR. Úroková sadzba tejto pôžičky je 4 % a splatnosť je v roku 2024. Istina a úroky sú splatné

pri splatnosti úverov.

Rozdelenie položky „Úvery a pôžičky od ostatných bánk“ podľa protistrany:

€ ’000	2023	2022
Intesa Sanpaolo S.p.A.	651 205	751 459
Európska investičná banka	126 524	83 294
Európska banka pre obnovu a rozvoj	2 866	4 687
	780 595	839 440

Zverejnenie pohybov vyplývajúcich z peňažných tokov a nepeňažných zmien v záväzkoch z finančných činností:

2023			Peňažné toky		Nepeňažné zmeny
				Časové
€ ’000	1. január	Príjmy	Splatenie	rozlíšenie	Precenenie	Ostatné	31. december
Úvery a pôžičky
od ostatných
bánk (vrátane
precenenia)	839 440	50 000	(108 687)	3 611	(3 769)	-	780 595
2022			Peňažné toky		Nepeňažné zmeny
				Časové
€ ’000	1. január	Príjmy	Splatenie	rozlíšenie	Precenenie	Ostatné	31. december
Úvery a pôžičky
od ostatných
bánk (vrátane
precenenia)	699 280	350 000	(205 294)	1 459	(6 005)	-	839 440

Konsolidovaná účtovná závierka

205

11.4.

Vklady a úvery od klientov

€ ’000	2023	2022
Bežné účty	10 062 267	10 828 356
Termínované vklady	5 150 250	3 475 387
Vklady vlády a samospráv	551 089	812 724
Sporiace účty	119 282	167 748
Prijaté úvery	-	-
Ostatné vklady	137 783	123 648
	16 020 671	15 407 863

11.5.

Záväzky z lízingu

€ ’000	2023	2022
Záväzky z lízingu	18 307	19 322

Zverejnenie pohybov vyplývajúcich z peňažných tokov a nepeňažných zmien v záväzkoch z finančných činností:

2023		Peňažné
		toky			Nepeňažné zmeny
€ ’000				Časové
	1. január	Príjmy	Splatenie	rozlíšenie	Precenenie	Ostatné	31. december
Záväzky z lízingu	19 322	5 723	(6 738)	-	-	-	18 307
2022		Peňažné
		toky			Nepeňažné zmeny
				Časové
€ ’000	1. január	Príjmy	Splatenie	rozlíšenie	Precenenie	Ostatné	31. december
Záväzky z lízingu	19 133	7 042	(6 853)	-	-	-	19 322

11.6.

Podriadený dlh

€ ’000	2023	2022
Podriadený dlh	300 487	250 368

Zostatok podriadeného dlhu k 31. decembru 2023 pozostával z dvoch úverov od INTESA SANPAOLO SPA v celkovej

nominálnej hodnote 100 000 tis. EUR so splatnosťou v roku 2032 a 2033 a úrokovými sadzbami 7,366 %

a 7,211 %

a jedného úveru od Intesa Sanpaolo Holding International v nominálnej hodnote 200 000 tis. EUR so splatnosťou

v roku 2026 a úrokovou sadzbou 7,201 %.

(Zostatok podriadeného dlhu k 31. decembru 2022 pozostával z jedného úveru od INTESA SANPAOLO SPA

v nominálnej hodnote 50 000 tis. EUR so splatnosťou v roku 2032 a úrokovou sadzbou 5,552 % a jedného úveru

od Intesa Sanpaolo Holding International v nominálnej hodnote 200 000 tis. EUR so splatnosťou v roku 2026

a úrokovou sadzbou 5,366 %.)

V súlade s úverovou zmluvou môže byť úver ako nezabezpečený záväzok použitý na úhradu dlhov banky a nesmie

byť splatený pred splatením všetkých pohľadávok nepodriadených veriteľov banky.

Konsolidovaná účtovná závierka

206

Zverejnenie pohybov vyplývajúcich z peňažných tokov a nepeňažných zmien v záväzkoch z finančných činností:

2023		Peňažné toky			Nepeňažné zmeny
				Časové
€ ’000	1. január	Príjmy	Splatenie	rozlíšenie	Precenenie	Ostatné	31. december
Podriadený
dlh	250 368	50 000	-	119	-	-	300 487
2022		Peňažné toky			Nepeňažné zmeny
				Časové
€ ’000	1. január	Príjmy	Splatenie	rozlíšenie	Precenenie	Ostatné	31. december
Podriadený
dlh	200 150	250 000	(200 000)	218	-	-	250 368

11.7.

Emitované dlhové cenné papiere

€ ’000	2023	2022
Kryté dlhopisy	2 380 428	1 665 323
Kryté dlhopisy – zabezpečenie reálnych hodnôt	2 177 161	2 308 346
	4 557 589	3 973 669
Precenenie krytých dlhopisov – zabezpečenie reálnych hodnôt	(109 406)	(192 731)
Neumorená časť precenenia k ukončeným
zabezpečeniam reálnych hodnôt	(11 869)	3 070
	4 436 314	3 784 008

Splatenie krytých dlhopisov je financované hypotekárnymi úvermi v mene EUR poskytnutými klientom VÚB skupiny

(pozn. 11. 2.) a dlhovými cennými papiermi z portfólia FVOCI (pozn. 10.).

Zverejnenie pohybov vyplývajúcich z peňažných tokov a nepeňažných zmien v záväzkoch z finančných činností:

2023		Peňažné toky			Nepeňažné zmeny
		Príjmy		Časové
€ ’000	1. január	z emisie	Splatenie	rozlíšenie	Precenenie	Ostatné	31. december
Kryté dlhopisy	3 784 008	1 000 000	(420 000)	181 712	(109 406)	-	4 436 314
2022		Peňažné toky			Nepeňažné zmeny
		Príjmy		Časové
€ ’000	1. január	z emisie	Splatenie	rozlíšenie	Precenenie	Ostatné	31. december
Kryté dlhopisy	3 829 056	500 000	(300 000)	15 781	(260 829)	-	3 784 008

Konsolidovaná účtovná závierka

207

12.

Zmeny reálnej hodnoty zabezpečených položiek v portfóliovom zabezpečení

úrokového rizika

€ ’000	2023	2022
Finančný majetok oceňovaný AC:
Úvery poskytnuté iným bankám:
Úvery a preddavky	-	-
Úvery poskytnuté klientom:
Retailoví klienti – hypotéky	(53 372)	(126 410)
Korporátni klienti – úvery a preddavky	(4 054)	-
Korporátni klienti – dlhové cenné papiere	21	-
Finančné záväzky oceňované AC:
Vklady a úvery od klientov	(11 918)	(19 536)

13.

Investície do spoločných podnikov a pridružených podnikov

2023	Podiel	Obstarávacia	Precenenie	Účtovná
€ ’000		cena		hodnota
Monilogi, s.r.o.	30,00 %	2 387	-	616
Slovak Banking Credit Bureau, s. r. o.	33,33 %	3	100	103
		2 390	100	719
2022	Podiel	Obstarávacia	Precenenie	Účtovná
€ ’000		cena		hodnota
Monilogi, s.r.o.	30,00 %	1 787	-	1 787
Slovak Banking Credit Bureau, s. r. o.	33,33 %	3	95	98
		1790	95	1 885

Monilogi aj Slovak Banking Credit Bureau sú pridružené podniky VÚB skupiny konsolidované

metódou vlastného

imania

. Podniky majú sídlo v Slovenskej republike.

Konsolidovaná účtovná závierka

208

14.

Hmotný majetok a neobežný majetok klasifikovaný ako držaný na predaj


2023
	Vlastnený a	Vlastnený a	Práva použitia
€ ’000	používaný	prenajímaný	majetku	Spolu
Budovy a pozemky	74 542	-	15 979	90 521
Zariadenia	5 349	281	-	5 630
Ostatný hmotný majetok	1 449	8 217	2 030	11 696
Obstaranie	11 258	2 981	-	14 239
	92 598	11 479	18 009	122 086


2022
	Vlastnený	Vlastnený	Práva použitia
€ ’000	a používaný	a prenajímaný	majetku	Spolu
Budovy a pozemky	76 823	-	16 621	93 444
Zariadenia	5 602	141	-	5 743
Ostatný hmotný majetok	1 025	11 791	2 425	15 241
Obstaranie	12 871	51	-	12 922
	96 321	11 983	19 046	127 350

Konsolidovaná účtovná závierka

209

2023			Ostatný
	Budovy a		hmotný
€ ’000	pozemky	Zariadenia	majetok	Obstaranie	Spolu
Obstarávacia cena alebo reálna
hodnota
1. január	117 817	37 074	43 358	12 922	211 171
Precenenie	(3 409)	-	-	-	(3 409)
Prírastky	5 638	21	28	9 089	14 776
Úbytky	(8 186)	(4 154)	(6 134)	-	(18 474)
Transfery	5 252	1 263	1 256	(7 772)	(1)
Kurzové rozdiely	(24)	(2)	(1)	-	(27)
31.december	117 088	34 202	38 507	14 239	204 036
Oprávky
1. január	(24 261)	(31 331)	(27 796)	-	(83 388)
Precenenie	3 329	-	-	-	3 329
Odpisy za obdobie	(9 310)	(1 380)	(3 008)	-	(13 698)
Úbytky	3 762	4 136	4 232	-	12 130
Kurzové rozdiely	7	3	-	-	10
31.december	(26 473)	(28 572)	(26 572)	-	(81 617)
Opravné položky (pozn. 21)
1. január	(112)	-	(321)	-	(433)
Tvorba	-	-	(18)	-	(18)
Rozpustenie	18	-	100	-	118
31,december	(94)	-	(239)	-	(333)
Účtovná hodnota
1. január	93 444	5 743	15 241	12 922	127 350
31.december	90 521	5 630	11 696	14 239	122 086

2022	Budovy		Ostatný hmotný
€ ’000	a pozemky	Zariadenia	majetok	Obstaranie	Spolu
Obstarávacia cena alebo reálna
hodnota
1. január	113 201	46 372	45 665	6 470	211 708
Precenenie	(1 570)	-	-	-	(1 570)
Prírastky zo zlúčenia	394	123	115	-	632
Prírastky	6 063	54	583	11 728	18 428
Úbytky	(1 982)	(9 712)	(5 392)	-	(17 086)
Vklad do Monilogi	-	(955)	(8)	-	(963)
Transfery	1 695	1 187	2 394	(5 276)	-
Kurzové rozdiely	16	5	1	-	22
31. december	117 817	37 074	43 358	12 922	211 171
Oprávky
1. január	(19 561)	(40 186)	(28 161)	-	(87 908)
Precenenie	3 307	-	-	-	3 307
Prírastky zo zlúčenia	(184)	(106)	(44)	-	(334)
Odpisy za obdobie	(8 733)	(1 573)	(3 328)	-	(13 634)
Úbytky	912	9 692	3 729	-	14 333
Vklad do Monilogi	-	846	8	-	854
Kurzové rozdiely	(2)	(4)	-	-	(6)
31. december	(24 261)	(31 331)	(27 796)	-	(83 388)
Opravné položky (pozn. 21)
1. január	(326)	-	(362)	-	(688)
Tvorba	-	-	(315)	-	(315)
Rozpustenie	214	-	356	-	570
31. december	(112)	-	(321)	-	(433)
Účtovná hodnota
1. január	93 314	6 186	17 142	6 470	123 112
31. december	93 444	5 743	15 241	12 922	127 350

Konsolidovaná účtovná závierka

210

Z toho práva na vlastnený a prenajímaný hmotný majetok:

2023		Ostatný
	Zariadenia		Obstaranie	Spolu
€ ’000		Hmotný
Obstarávacia cena
1. január	165	19 492	51	19 708
Prírastky	-	-	3 616	3 616
Úbytky	-	(4 473)	(56)	(4 529)
Transfery	256	373	(629)	-
31.december	421	15 392	2 982	18 795
Oprávky
1. január	(24)	(7 380)	-	(7 404)
Odpisy za obdobie	(116)	(2 150)	-	(2 266)
Úbytky	-	2 593	-	2 593
31.december	(140)	(6 937)	-	(7 077)
Opravné položky
1. január	-	(321)	-	(321)
Tvorba	-	(18)	-	(18)
Rozpustenie	-	100	-	100
31.december	-	(239)	-	(239)
Účtovná hodnota
1. január	141	11 791	51	11 983
31.december	281	8 216	2982	11 479

2022
		Ostatný
		Hmotný
€ ’000	Zariadenia	majetok	Obstaranie	Spolu
Obstarávacia cena
1. január	299	20 998	-	21 297
Prírastky	-	-	2 515	2 515
Úbytky	(283)	(3 777)	-	(4 060)
Transfery	149	2 271	(2 464)	(44)
31. december	165	19 492	51	19 708
Oprávky
1. január	(246)	(6 942)	-	(7 188)
Odpisy za obdobie	(59)	(2 551)	-	(2 610)
Úbytky	281	2 113	-	2 394
31. december	(24)	(7 380)	-	(7 404)
Opravné položky
1. január	-	(362)	-	(362)
Tvorba	-	(315)	-	(315)
Rozpustenie	-	356	-	356
31. december	-	(321)	-	(321)
Účtovná hodnota
1. január	53	13 694	-	13 747
31. december	141	11 791	51	11 983

Konsolidovaná účtovná závierka

211

Z toho práva na používanie majetku:

2023
		Ostatný
		hmotný
€ ’000	Budovy a pozemky	majetok	Spolu
Obstarávacia cena
1. január	37 672	3 319	40 991
Prírastky zo zlúčenia	-	-	-
Prírastky	5 638	26	5 664
Úbytky	(3 503)	-	(3 503)
Kurzové rozdiely	(24)	(1)	(25)
31.december	39 783	3 344	43 127
Oprávky
1. január	(21 051)	(894)	(21 945)
Prírastky zo zlúčenia	-	-	-
Odpisy za obdobie	(6 234)	(421)	(6 655)
Úbytky	3 474	1	3 475
Kurzové rozdiely	7	-	7
31.december	(23 804)	(1 314)	(25 118)
Účtovná hodnota
1. január	16 621	2 425	19 046
31.december	15 979	2 030	18 009
2022
		Ostatný
		hmotný
€ ’000	Budovy a pozemky	majetok	Spolu
Obstarávacia cena
1. január	32 506	2 735	35 241
Prírastky zo zlúčenia	394	-	394
Prírastky	6 063	583	6 646
Úbytky	(1 304)	-	(1 304)
Kurzové rozdiely	13	1	14
31. december	37 672	3 319	40 991
Oprávky
1. január	(15 788)	(487)	(16 275)
Prírastky zo zlúčenia	(184)	-	(184)
Odpisy za obdobie	(6 285)	(405)	(6 690)
Úbytky	1 207	(2)	1 205
Kurzové rozdiely	(1)	-	(1)
31. december	(21 051)	(894)	(21 945)
Účtovná hodnota
1. január	16 718	2 248	18 966
31. december	16 621	2 425	19 046

Konsolidovaná účtovná závierka

212

Pre „Budovy a pozemky“ VÚB skupina používa na oceňovanie preceňovací model. Vedenie stanovilo, že predstavujú

jednu triedu majetku založenú na pôvode, charakteristikách a rizikách. VÚB skupina používa na oceňovanie výnosovú

metódu používajúc trhové nájomné a výnosnosť ako kľúčové vstupy. Reálne hodnoty sú založené na oceneniach

vykonaných akreditovaným nezávislým odhadcom. Preceňovací model zosúlaďuje účtovnú hodnotu s aktuálnou

trhovou hodnotou. V dôsledku významných nepozorovateľných odhadovaných vstupných hodnôt boli reálne

hodnoty zaradené do úrovne 3. V priebehu júla 2023 VÚB skupina aktualizovala precenenie budov a pozemkov na

ich aktuálnu trhovú hodnotu.

Významná časť priestorov pobočiek, ktoré skupina VÚB využíva, je výsledkom transakcií predaja a spätného

prenájmu. Tieto spätné prenájmy sa vykazujú ako majetok s právom na užívanie a záväzky z prenájmu. Priemerná

doba prenájmu týchto priestorov bola odhadnutá na štyri roky.

V

roku

2023 VÚB skupina preskúmala účtovnú hodnotu svojho majetku. Banka vykonala test na zníženie hodnoty,

aby určila realizovateľnú hodnotu. Realizovateľná hodnota sa určuje na základe reálnej hodnoty zníženej o náklady

na predaj alebo hodnoty z používania, ak je stanoviteľná a ak je vyššia ako reálna hodnota. Pri hmotnom majetku

inom ako budovy a pozemky sa predpokladá, že účtovná hodnota bežne zodpovedá hodnote z používania, pretože

je určená procesom odpisovania odhadnutým na základe efektívneho príspevku aktíva do výrobného procesu a od

toho, že určenie reálnej hodnoty je mimoriadne subjektívne. Tieto dve hodnoty sa líšia a vedú k zníženiu hodnoty

v prípade poškodenia, ukončenia výrobného procesu alebo iných podobných neopakujúcich sa okolností. VÚB

skupina oceňuje budovy a pozemky podľa preceňovacieho modelu; v takom prípade sa s akoukoľvek stratou zo

zníženia hodnoty preceneného majetku musí zaobchádzať ako s poklesom precenenia až do príslušnej výšky, potom

sa akýkoľvek rozdiel zaúčtuje do výkazu ziskov a strát. Na základe testu na zníženie hodnoty VÚB skupina vykázala

zisk vo výške 18 tisíc EUR (31. december 2022: strata zo zníženia hodnoty 136 tisíc EUR).

Ak by sa „Budovy a pozemky“ naďalej oceňovali nákladovým modelom, tak účtovné hodnoty by boli takéto:


€ ’000	2023	2022
Obstarávacia cena	108 695	107 082
Oprávky	(58 975)	(57 447)
Opravné položky	(94)	(112)
	49 626	49 523

VÚB skupina držala v portfóliu neobežného majetku klasifikovaného ako držaný na predaj budovy a pozemky

v hodnote:


€ ’000	2023	2022
Obstarávacia cena	1 714	6 385
Oprávky	(82)	(360)
Opravné položky	(79)	(79)
	1 553	5 946

K 31. decembru 2023 bola obstarávacia hodnota plne odpísaného hmotného majetku, ktorý VÚB skupina naďalej

používa, 50 080 tisíc EUR (31. december 2022: 59 030 tisíc EUR).

Neexistujú žiadne obmedzenia týkajúce sa vlastníckeho práva a žiadny hmotný majetok nie je založený ako

zábezpeka za záväzky.

K 31. decembru 2023 bola hodnota neodvolateľných zmluvných záväzkov na nadobudnutie hmotného majetku

0 EUR (31. december 2022: 0 EUR).

Poistný program skupiny pokrýva všetky štandardné riziká súvisiace s hmotným a nehmotným majetkom (krádež,

vlámanie, živelné pohromy, vandalizmus a iné škody).

Konsolidovaná účtovná závierka

15.

Nehmotný majetok

2023		Ostatný
		nehmotný
€ ’000	Softvér	majetok	Obstaranie	Spolu
Obstarávacia cena
1. január	316 458	90 541	68 673	475 672
Prírastky zo zlúčenia	-	-	-	-
Prírastky	113	-	7 423	7 536
Úbytky	(4)	(26)	-	(30)
Transfery	42 061	-	(42 061)	-
Kurzové rozdiely	(25)	-	-	(25)
31.december	358 603	90 515	34 035	483 153
Oprávky
1. január	(255 609)	(10 969)	-	(266 578)
Prírastky zo zlúčenia	-	-	-	-
Odpisy za obdobie	(25 009)	(2 859)	-	(27 868)
Úbytky	4	-	-	4
Kurzové rozdiely	22	-	-	22
31.december	(280 592)	(13 828)	-	(294 420)
Opravné položky (pozn. 21)
1. január	-	-	(10 423)	(10 423)
Tvorba	-	(5 217)	-	(5 217)
Rozpustenie	-	-	10 423	10 423
31.december	-	(5 217)	-	(5 217)
Účtovná hodnota
1. január	60 849	79 572	58 250	198 671
31.december	78 011	71 470	34 035	183 516
2022		Ostatný
		nehmotný
€ ’000	Softvér	majetok	Obstaranie	Spolu
Obstarávacia cena
1. január	305 778	10 729	61 575	378 082
Prírastky zo zlúčenia	2 466	79 811	178	82 455
Prírastky	19	-	16 209	16 228
Úbytky	(1 124)	-	-	(1 124)
Transfery	9 290	-	(9 289)	1
Kurzové rozdiely	29	1	-	30
31. december	316 458	90 541	68 673	475 672
Oprávky
1. január	(236 760)	(10 474)	-	(247 234)
Prírastky zo zlúčenia	(1 649)	-	-	(1 649)
Odpisy za obdobie	(18 299)	(494)	-	(18 793)
Úbytky	1 125	-	-	1 125
Kurzové rozdiely	(26)	(1)	-	(27)
31. december	(255 609)	(10 969)	-	(266 578)
Opravné položky
1. január	-	-	-	-
Rozpustenie	-	-	(10 423)	(10 423)
31. december	-	-	(10 423)	(10 423)
Účtovná hodnota
1. január	69 018	255	61 575	130 848
31. december	60 849	79 572	58 250	198 671

Obstaranie majetku zahŕňa najmä vývoj nových softvérových aplikácií a náklady na technické zhodnotenie softvéru,

ktoré ešte neboli zaradené do používania.

K 31. decembru 2023 bola obstarávacia hodnota plne odpísaného nehmotného majetku, ktorý banka naďalej

používa, 179 025 tisíc EUR (31. december 2022: 162 210 tisíc EUR).

K 31. decembru 2023 bola hodnota neodvolateľných zmluvných záväzkov na nadobudnutie nehmotného majetku

0 EUR (31. december 2022: 0 EUR).

213

Konsolidovaná účtovná závierka

214

16.

Goodwill


€ ’000	2023	2022
Retailové bankovníctvo	18 871	18 871
VÚB Leasing, a.s.	10 434	10 434
	29 305	29 305

VÚB skupina identifikovala tri peňazotvorné jednotky – retailové bankovníctvo, korporátne bankovníctvo a Central

Treasury –, ktoré tiež predstavujú prevádzkové segmenty používané pri segmentovom výkazníctve (pozn. 6). VÚB

Leasing bola súčasťou prevádzkového segmentu korporátne bankovníctvo. Každý z nich predstavuje najmenšiu

skupinu majetkov generujúcich nezávislé prichádzajúce peňažné toky a tiež minimálnu úroveň sledovanú bankou

pre procesy plánovania a vykazovania.

Kalkulácia je založená na rovnakých postupoch ako pri teste znehodnotenia investícií dcérskych spoločností

a pridružených spoločností (pozn. 13).

Pri zlúčení spol. Consumer Finance Holding, a.s., do banky

v roku 2018 bol goodwill prislúchajúci Consumer Finance

Holding, a.s., tiež zlúčený do banky. Banka priradila tento goodwill k peňazotvornej jednotke Retailové bankovníctvo,

nakoľko Consumer Finance Holding, a.s., pôsobil v oblasti spotrebných úverov.

Pri rozdelení spoločnosti VÚB Leasing došlo k rozoznaniu goodwillu prislúchajúcemu spoločnosti VÚB Leasing do

Banky. Tento goodwill je ďalej posudzovaný v rámci segmentu korporátne bankovníctvo.

VÚB skupina používa na prepočet model CAPM pre testovanie znehodnotenia, využitím projekcie peňažných tokov

založených na posledných finančných rozpočtoch odsúhlasených vyšším manažmentom, pokrývajúcimi plánované

päťročné obdobie. Diskontná sadzba aplikovaná na budúce peňažné toky po období piatich rokov je upravená

o projektovanú sadzbu rastu. Diskontná sadzba aj projektovaná sadzba rastu sa stanovujú na úrovni skupiny ISP

špecificky pre slovenský trh.

Investície do dcérskych spoločností, spoločných podnikov a pridružených podnikov sú testované na znehodnotenie

ročne alebo aj častejšie, ak udalosti alebo zmeny okolností indikujú, že ich účtovná hodnota môže byť znížená. Žiadne

straty zo znehodnotenia goodwillu neboli vykázané v roku 2023 a 2022.

VÚB skupina použila nasledujúce sadzby:


€ ’000	2023	2022
Diskontná sadzba pred zdanením – peňažné toky	11,74 %	10,32 %
Diskontná sadzba pred zdanením – konečná hodnota	12,42 %	11,32 %
Projektová sadzba rastu	4,55 %	4,55 %

Výpočet berie do úvahy nasledujúce kľúčové parametre:

–

úrokové marže

–

vývoj marží a objemov podľa produktových radov,

–

diskontné sadzby

–

založené na CAPM,

–

podiel na trhu počas plánovaného obdobia,

–

projektované sadzby rastu použité na extrapoláciu peňažných tokov po skončení plánovaného obdobia,

–

aktuálny HDP,

–

sadzby inflácie.

Konsolidovaná účtovná závierka

215

17.

Splatné a odložené daňové pohľadávky a záväzky


€ ’000	2023	2022
Splatné daňové pohľadávky	-	441
Odložené daňové pohľadávky	62 056	50 446
Splatné daňové záväzky	46 839	24 231

Odložené daňové pohľadávky a záväzky sú vypočítané zo všetkých dočasných rozdielov za použitia

daňovej sadzby vo výške 21 % (31. december 2022: 21 %) takto:


				Akvizícia
		Zisk/(strata)	Vlastné	VUBL a DSS	Kurzové
€ ’000	2023	(pozn. 34)	imanie	Generali	rozdiely	2022
Derivátové finančné
nástroje – CF Hedge	7	-	7	-	-	-
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI	5 138	-	(1 284)	-	-	6 422
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči
ostatným bankám	1 072	997	-	-	-	75
Úvery poskytnuté
klientom	63 173	7 785	-	-	21	55 367
Hmotný majetok	(12 206)	890	356	-	-	(13 452)
Nehmotný majetok	(12 869)	1 596	-	6	-	(14 471)
Ostatný majetok	7	-	-	-	-	7
Finančné záväzky
oceňované AC:
Záväzky z lízingu	3 788	(225)	-	-	-	4 013
Rezervy	3 224	304	-	-	-	2 920
Ostatné záväzky	13 283	1 664	-	-	-	11 619
Ostatné	(2 561)	(516)	9	-	-	(2 054)
	62 056	12 495	(912)	6	21	50 446

18.

Ostatný majetok


€ ’000	Pozn.	2023	2022
Prevádzkové pohľadávky a preddavky		21 667	19 078
Náklady a príjmy budúcich období		18 820	16 244
Ostatné daňové pohľadávky		1 274	2 597
Vysporiadanie operácií s finančnými nástrojmi		1 027	680
Zásoby		311	365
Ostatné		257	186
Pohľadávky z ukončenia lízingu		5	14
Opravné položky	21	(4 142)	(3 447)
		39 219	35 717

Konsolidovaná účtovná závierka

216

19.

Rezervy


€ ’000	Pozn.	2023	2022
Rezervy na podsúvahu	21	16 888	14 407
Súdne spory	23	6 872	3 831
Rezerva na reštrukturalizáciu		-	470
Ostatné rezervy		200	180
		23 960	18 888


2023
		1.	Čistá tvorba/		31.
€ ’000	Pozn.	január	rozpustenie	Použitie	december
Súdne spory	23, 32	3 831	3 045	(4)	6 872
Rezerva na reštrukturalizáciu	32	470	-	(470)	-
Ostatné rezervy	32	180	20	-	200
		4 481	3 065	(474)	7 072
2022
			Čistá tvorba/
€ ’000	Pozn.	1. január	rozpustenie	Použitie	31. december
Súdne spory	23, 32	3 715	120	(4)	3 831
Rezerva na reštrukturalizáciu	32	900	352	(782)	470
Ostatné rezervy	32	-	180	-	180
		4 615	652	(786)	4 481

Konsolidovaná účtovná závierka

217

20.

Ostatné záväzky


€ ’000	2023	2022
Rôzni veritelia	73 524	52 491
Opčné schémy minoritných akcionárov	38 059	38 396
Zúčtovanie so zamestnancami	31 775	28 804
Odstupné a pracovné jubileá	4 413	4 413
Výdavky a výnosy budúcich období	3 344	2 799
Záväzky z DPH a z ostatných daní	3 063	772
Vysporiadanie operácií s finančnými nástrojmi	2 523	4 159
Plán odmeňovania akciami	574	429
Zúčtovanie s akcionármi	358	678
Investičné certifikáty	276	359
Ostatné	2 252	2 136
	160 161	135 436

K 31. decembru 2023 a 31. decembru 2022 neboli v rámci „Ostatných záväzkov“ žiadne záväzky po splatnosti.

Odstupné a pracovné jubileá

sú diskontované na určenie ich súčasnej hodnoty. Diskontná sadzba je určená na

základe výnosovej krivky slovenských štátnych dlhopisov s 15-ročnou dobou splatnosti, pričom toto obdobie je

najbližšie k priemernému obdobiu trvania požitkov. Na výpočet sa používa metóda projektovaných jednotkových

kreditov. Pri výpočte sa použila priemerná miera fluktuácie, ktorá vychádza z historických údajov o obrate

zamestnancov v banke za posledné tri roky. Priemerná miera fluktuácie podľa veku sa počítala ako pomer počtu

výpovedí a priemerného počtu zamestnancov. Všetci zamestnanci VUB skupiny sú zaradení do programu požitkov

odchodné do dôchodku a pracovné jubileá.

Pohyby v záväzkoch zo sociálneho fondu vykázané v rámci položky „Zúčtovanie so zamestnancami“ boli takéto:


2023		Tvorba
€ ’000	1. január	(pozn. 31)	Použitie	31. december
Sociálny fond	566	4 645	(4 414)	797
2022		Tvorba
€ ’000	1. január	(pozn. 31)	Použitie	31. december
Sociálny fond	1 525	3 147	(4 105)	567

Konsolidovaná účtovná závierka

218

21.

Pohyby v opravných položkách a rezervách na podsúvahové položky


2023			Čistá tvorba/	Odpísaný/
		1.	(rozpustenie)	predaný	Kurzové		31.
€ ’000	Pozn.	január	(pozn. 33)	majetok	rozdiely	Ostatné*	december
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI		276	(44)	-	-	-	232
Finančný majetok
oceňovaný AC:	11
Pohľadávky voči
ostatným bankám		365	4 751	-	(7)	-	5 109
Pohľadávky voči
klientom		367 815	61 140	(54 483)	(2 253)	90	372 309
Opravné položky podľa
IFRS 9		368 456	65 847	(54 483)	(2 260)	90	377 650
Posúvahové položky	19	14 407	734	-	1 747	-	16 888
Opravné položky a rezervy
podľa IFRS 9		382 863	66 581	(54 483)	(513)	90	394 538
Hmotný majetok a
neobežný majetok
klasifikovaný ako držaný
na predaj	14	10 856	5 135	(10 441)	-	-	5 550
Ostatný majetok	18	3 447	881	(82)	1	(105)	4 142
Opravné položky a rezervy
na podsúvahové položky
spolu		397 166	72 597	(65 006)	(512)	(15)	404 230

* Položka „Ostatné“ obsahuje úrokovú zložku („unwinding of interest“).


2022			Čistá tvorba/	Odpísaný/
			(rozpustenie)	predaný	Kurzové
€ ’000	Pozn.	1. január	(pozn. 33)	majetok	rozdiely	Ostatné*	31. december
Finančný majetok oceňovaný
FVOCI		329	(53)	-	-	-	276
Finančný majetok oceňovaný
AC:	11
Pohľadávky voči ostatným
bankám		109	256	-	-	-	365
Pohľadávky voči klientom		346 586	74 084	(51 672)	(1 183)	-	367 815
Opravné položky podľa IFRS 9		347 024	74 287	(51 672)	(1 183)	-	368 456
Podsúvahové položky	19	20 447	(7 326)	-	1 286	-	14 407
Opravné položky a rezervy
podľa IFRS 9		367 471	66 961	(51 672)	103	-	382 863
Hmotný majetok a neobežný
majetok klasifikovaný ako
držaný na predaj	14	687	10 381	(213)	1	-	10 856
Ostatný majetok	18	3 473	(536)	-	510	-	3 447
Opravné položky a rezervy na
podsúvahové položky spolu		371 631	76 806	(51 885)	614	-	397 166

* Položka „Ostatné“ predstavuje: úrokovú zložku („unwinding of interest“).

Konsolidovaná účtovná závierka

219

22.

Vlastné imanie


€ ’000	2023	2022
Základné imanie – schválené, vydané a splatené:
80 dodatočných kmeň. akcií, hodnota jednej akcie 1 mil. €, vydané v r. 2023	80 000	-
89 kmeňových akcií, hodnota jednej akcie 3 319 391,89 €, neobchodované	295 426	295 426
4 078 108 kmeňových akcií, hodnota jednej akcie 33,2 €,
verejne obchodované	135 393	135 393
	510 819	430 819
Emisné ážio	13 719	13 719
Rezervné fondy	91 714	89 324
Ostatné kapitálové fondy	8 464	8 464
Nerozdelený zisk (bez čistého zisku za obdobie)	1 256 063	1 158 247
	1 880 779	1 700 573

Základné imanie je vo výške 510 819 063,81 eur a bolo vytvorené vkladom zakladateľa uvedeným v zakladateľskej

listine ku dňu vzniku spoločnosti VÚB, a.s.

Rozvrhnuté je na 4 078 108 akcií na meno vydaných v zaknihovanej podobe, pričom menovitá hodnota jednej akcie

je 33,20 eur, 89 akcií na meno vydaných v zaknihovanej podobe, pričom menovitá hodnota jednej akcie je

3 319 391,89 eur a 80 akcií na meno vydaných v zaknihovanej podobe, pričom menovitá hodnota jednej akcie je

1 000 000 eur.

V súlade s legislatívnymi požiadavkami a so stanovami banky vzniká VÚB skupine povinnosť prispievať do zákonného

rezervného fondu vo výške najmenej 10 % z ročného čistého zisku, kým zákonný rezervný fond nedosiahne 20 %

základného imania banky. Použitie zákonného rezervného fondu je obmedzené zákonom výhradne na krytie strát

VÚB skupiny.


€ ’000	2023	2022
Čistý zisk za obdobie prislúchajúci akcionárom v tisícoch €	263 745	169 522

Práva a povinnosti akcionára ustanovujú príslušné právne predpisy a Stanovy banky. S akciou na meno je spojené

právo akcionára podieľať sa na riadení banky a právo na podiel zo zisku a z likvidačného zostatku pri zrušení banky

likvidáciou. Akcionár je oprávnený zúčastniť sa na valnom zhromaždení, hlasovať na ňom, požadovať na ňom

informácie a vysvetlenia a uplatňovať návrhy. Počet hlasov akcionára je určený pomerom menovitej hodnoty jeho

akcií k výške základného imania banky. Akcionár môže práva akcionára uplatniť na valnom zhromaždení, pokiaľ je

oprávnený vykonávať tieto práva k rozhodujúcemu dňu určenému v pozvánke na valné zhromaždenie. Výkon

hlasovacích práv akcionára môže byť obmedzený alebo pozastavený len na základe zákona. Akcie sú voľne

prevediteľné registráciou ich prevodu v súlade s príslušnými právnymi predpismi. Rozhodnúť o vydaní akcií alebo

o spätnom odkúpení akcií je právomocou valného zhromaždenia banky ako jej najvyššieho rozhodovacieho orgánu.

Informácie o akcionároch sa uverejňujú štvrťročne, do 30 dní od konca daného kvartálu. Uvedené údaje sú stavom

k 31. decembru 2023. Štruktúra akcionárov je nasledujúca:


€ ’000	2023	2022
Intesa Sanpaolo Holding International S. A.	100,00 %	100,00 %

Konsolidovaná účtovná závierka

220

Detail akcií vydaných VÚB, a.s.:


Názov cenného papiera	Akcie VÚB, a.s., 1
Celková suma emisie	135 393 185,60 €
Druh, forma a podoba cenného papiera	Akcie VÚB, a.s., vydané na meno v zaknihovanej podobe
Počet kusov a menovitá hodnota 1 akcie	4 078 108 kusov po 33,20 €
ISIN	SK1110001437 séria 01, 02, 03, 04, 05, 06
Podiel na ZI %	26,51 %
Prijaté/neprijaté na obchodovanie	Neprijaté na obchodovanie
Názov cenného papiera:	Akcie VÚB, a.s., 2
Celková suma emisie	295 425 878,21 €
Druh, forma a podoba cenného papiera	Akcie VÚB, a.s., vydané na meno v zaknihovanej podobe
Počet kusov a menovitá hodnota 1 akcie	89 kusov po 3 319 391,89 €
ISIN	SK1110003573 séria 01
Podiel na ZI %	57,83 %
Prijaté/neprijaté na obchodovanie	Neprijaté na obchodovanie
Názov cenného papiera:	Akcie VÚB, a.s., 3
Celková suma emisie	80 000 000,00 €
Druh, forma a podoba cenného papiera	Akcie VÚB, a.s., vydané na meno v zaknihovanej podobe
Počet kusov a menovitá hodnota 1 akcie	80 kusov po 1 000 000,00 €
ISIN	SK1000026403
Podiel na ZI %	15,66 %
Prijaté/neprijaté na obchodovanie	Neprijaté na obchodovanie

Kvalifikovaná účasť je aspoň 5 % na základnom imaní spoločnosti. Akcionári disponujúci kvalifikovanou účasťou sú

oprávnení požiadať predstavenstvo spoločnosti o zaradenie nimi určenej záležitosti na program rokovania valného

zhromaždenia. Ďalej, akcionári s kvalifikovanou účasťou majú právo požiadať o zvolanie mimoriadneho valného

zhromaždenia v súlade so Stanovami banky. Okrem jediného akcionára – Intesa Sanpaolo Holding International S.A.

Luxemburg, so sídlom L-1821, 28 Boulevard de Kockelscheuer, Luxemburg, ktorej celkový podiel na základnom

imaní spoločnosti je 100 %, nemá iný akcionár kvalifikovanú účasť na základnom imaní spoločnosti.

V sledovanom období VÚB skupina neuzatvorila významné dohody, ktorých je zmluvnou stranou a ktoré nadobúdajú

účinnosť, menia sa alebo ktorých platnosť sa skončí v dôsledku zmeny jej kontrolných pomerov, ku ktorej došlo

v súvislosti s ponukou na prevzatie, nakoľko nenastala situácia v súvislosti s ponukou na prevzatie.

Medzi primárne ciele riadenia kapitálu VÚB skupiny patrí zabezpečiť dodržiavanie povinných požiadaviek na kapitál,

ako aj udržanie silných kreditných ratingov a zdravej kapitálovej primeranosti na účely podporenia obchodu a

maximalizovania hodnoty akcionárov.

VÚB skupina riadi štruktúru svojho kapitálu a upravuje ho v zmysle zmien ekonomických podmienok a rizikových

charakteristík jej aktivít. VÚB skupina môže na účely udržania alebo úpravy kapitálovej štruktúry upraviť výšku

dividend vyplácaných akcionárom, vrátiť kapitál akcionárom alebo vydať kapitálové akcie. Od minulých rokov

nenastali žiadne zmeny v cieľoch, politikách a procesoch.

Konsolidovaná účtovná závierka

221

Kapitál VÚB skupiny na regulatórne účely bol vypočítaný na základe pravidiel na výpočet kapitálovej primeranosti

stanovených Nariadením CRR:


€ ’000	2023	2022
Základný kapitál (Tier 1)
Základné imanie	510 819	430 819
Emisné ážio	13 719	13 719
Nerozdelený zisk*	1 256 063	1 158 247
Oprávnený zisk alebo (strata)	131 648	169 522
Zákonný rezervný fond	87 783	87 493
Ostatné kapitálové fondy	8 464	8 464
Ostatné súčasti komplexného výsledku	3 931	1 831
(-) Úpravy ocenenia spôsobené požiadavkami na obozretné oceňovanie	(81)	(43)
Ostatné prechodné úpravy k CET 1 kapitálu	-	11 219
CET 1 kapitálové položky alebo odpočítateľné položky – ostatné	-	(6 400)
Zníženie o goodwill a nehmotný majetok	(176 099)	(211 543)
Zníženie o IRB úpravy kreditného rizika o očakávané straty	-	-
(-) Nedostatočné pokrytie nevýkonných expozícií	(1 702)	(157)
	1 834 546	1 663 170
Dodatkový kapitál (Tier 2)
IRB prebytok rezerv od očakávaných prípustných strát	50 682	44 858
Podriadený dlh	219 515	209 726
Ostatné prechodné úpravy k dodatkovému kapitálu	-	(2 570)
	270 198	252 014
Celkový regulatórny kapitál	2 104 743	1 915 184

* Okrem čistého zisku za obdobie/rok, v schvaľovaní a ostatných kapitálových fondov.


€ ’000	2023	2022
Nerozdelený zisk bez ostatných kapitálových fondov	1 519 808	1 327 769
Čistý zisk za obdobie/rok	(263 745)	(169 522)
	1 256 063	1 158 247


€ ’000	2023	2022	2023	2022
			Požiadavka	Požiadavka
Tier 1 kapitál	1 834 546	1 663 170	850 654	797 750
Tier 2 kapitál	270 198	252 014	270 198	252 014
Celkový regulatórny kapitál	2 104 743	1 915 184	850 654	797 750
Rizikovo vážené aktíva spolu	10 633 179	9 971 874	10 633 179	9 971 874
Kapitálová primeranosť CET 1	17,25%	16,68%	12,34%	11,84%
Celková kapitálová primeranosť	19,79%	19,21%	16,50%	16,00%

Konsolidovaná účtovná závierka

222

Regulatórny kapitál pozostáva z kapitálu Tier 1, ktorý predstavuje základné imanie, emisné ážio, nerozdelený zisk,

akumulovaný iný komplexný účtovný výsledok, fondy z prepočtu zahraničnej prevádzky a iné fondy. Odpočítané

položky v rámci Tier 1 kapitálu sú goodwill, nehmotný majetok, prudenciálne filtre, nedostatočné krytie pri

problémových expozíciách a IRB úpravy, ak sú záporné. IFRS komponenty, ktoré sú upravené na základe požiadaviek

Nariadenia CRR. Ďalší komponent regulatórneho kapitálu je kapitál Tier 2, ktorý zahŕňa podriadený dlhodobý dlh a

nadbytok rezerv nad prípustnými očakávanými stratami pri prístupe IRB.

Vlastné zdroje, rizikovo vážené aktíva a ukazovatele kapitálu boli k 31. decembru 2023 počítané podľa harmonizovaných

pravidiel a regulácií pre banky a investičné spoločnosti obsiahnuté v Smernici 2013/36/EU („CRD IV“) a v Nariadení CRR

z 26. júna 2013 (v súlade s ich aktualizovanými verziami Nariadenia (EÚ) č. 2019/876 a Smernice (EÚ) č. 2019/878), ktoré

transponujú štandardy bankového dohľadu definované Bazilejským výborom (Bazilejská rámcová dohoda 3) na zákony

Európskej únie.

Na základe procesu preskúmania a hodnotenia orgánmi dohľadu („SREP“) Európska centrálna banka každoročne

prehodnocuje rozhodnutie pre kapitálové požiadavky, ktoré je banka povinná dodržiavať

na konsolidovanej úrovni. Od

1. januára 2022 celková kapitálová primeranosť banky musí splniť kritériá pre ukazovateľ vlastný kapitál Tier 1 („CET 1“)

10,25 %. Výsledkom je:

–

SREP požiadavky pozostávajúcej z minimálnej kapitálovej požiadavky pre Pilier 1

–

4,5 % a dodatočnej kapitálovej

požiadavky Pilier 2

–

1,5 %, na vlastný kapitál Tier 1;

–

dodatočnej požiadavky na CET 1

–

vankúš na zachovanie kapitálu

–

2,5 %, vankúš pre ostatné systémovo

významné banky („O-SII vankúš“)

–

1,75 % a vankúš na krytie systémového rizika („SRB“) bol k 1. 1. 2022 zrušený.

Pre úplnosť je potrebné spomenúť, že direktíva CRD IV ustanovuje povinnosť poverených národných orgánov

aktivovať funkčný rámec pre definovanie ukazovateľa proticyklického kapitálového vankúša („CCyB“) od 1. januára

2016. Ukazovateľ podlieha preskúmaniu na štvrťročnej báze. Európska regulácia bola implementovaná NBS

v príslušných nariadeniach, ktoré sa týkajú CCyB. Na základe analýzy referenčných ukazovateľov Národná banka

Slovenska rozhodla o zavedení proticyklického vankúša (určeného pre expozície voči slovenským protistranám).

Z dôvodu pandemickej situácie COVID-19 znížila NBS od 1. augusta 2020 úroveň proticyklického vankúša na 1 %

z predošlých 1,5 %. NBS však znova zvýšila proticyklický kapitálový vankúš od 1. 8. 2023 späť na 1,5 %. Kompozícia

požiadavky Pillar 2 Requirement („P2R“) podľa direktívy CRD V je stanovená na 75 % Tier 1 kapitálu, z ktorého musí

tvoriť 75 % CET 1 kapitál (56,25 % požiadavky P2R). Požiadavka pre CET 1 kapitál (bez Pillar 2 Capital Guidance)

od 1. 8. 2023 je na úrovni 11,09 % a požiadavka pre Tier 1 kapitál na úrovni 12,88 %.

Celková kapitálová požiadavka bola na úrovni VÚB skupiny k 31. decembru 2023 stanovená na 16,50 % a skladá

sa z:

–

kapitálovej požiadavky pre Pilier 1 (8 %),

–

kapitálovej požiadavky pre Pilier 2 („SREP add on“ 1,5 % a Pillar 2 Capital Guidance 1,25 %),

–

kapitálovej požiadavky na kombinovaný vankúš (5,75 %), ktorú tvorí požiadavka na vankúš na zachovanie

kapitálu 2,5 %, požiadavka na vankúš pre inak systémovo významné inštitúcie 1,75 % a požiadavka na

proticyklický vankúš 1,5 %.

Pillar 2 Capital Guidance sa zvýšil na 1,25 % od marca 2022 a spolu s navýšeným proticyklickým vankúšom sa aj

celková kapitálová požiadavka zvýšila na 16,5 % (14,13 % pre Tier1 kapitál a 12,34 % pre CET1 kapitál). Avšak od

1. 1. 2024 sa Pillar 2 Capital Guidance znižuje o - 0,25 %. Taktiež, od novembra 2014 banka spadá pod dohľad

Európskej centrálnej banky.

Interne, v rámci rámca rizikového apetítu, banka nastavila interné limity pre oba ukazovatele, OCR a CET1, riadiac

tak regulatórne kapitálové požiadavky dodatočne s interným riadením vankúša.

Dopad prijatia IFRS 9 na vlastné zdroje

V decembri 2017 Európsky parlament a Európska rada vydali Nariadenie (EÚ) č. 2017/2395 doplňujúce Nariadenie

CRR týkajúce sa prechodových úprav na zmiernenie dopadu prijatia IFRS 9 na vlastné zdroje, zjednocujúci Nariadenie

CRR s článkom 473 „Prijatie IFRS 9“. Nový článok dovoľuje bankám znovu uviesť vo vlastnom kapitáli Tier 1

(Common Equity Tier 1, „CET 1“) klesajúci podiel vplyvu IFRS 9 počas päťročného prechodového obdobia (2018 –

2022). Táto suma bude určená použitím statického modelu prijatého bankou. Týka sa len dopadu prvotnej aplikácie

(FTA) a vyplýva z porovnania IAS 39 opravných položiek k 31. decembru 2017 a IFRS 9 opravných položiek k

1. januáru 2018 – zahrňujúc štandardné úvery klasifikované v etape 1 a etape 2 a úpravy k neštandardným úverom

(etapa 3), ku ktorej je použitý klesajúci koeficient (95 % pre 2018, 85 % pre 2019, 70 % pre 2020, 50 % pre 2021

a 25 % pre 2022), tak aby bola dosiahnutá suma zahrnutá v CET 1. Od roku 2023 sa pre banku neočakávajú už

žiadne vplyvy zo zavedenia IFRS 9, pretože prechodné obdobie skončilo ku dňu 31. 12. 2022.

Konsolidovaná účtovná závierka

223

Statický model počas prechodného obdobia nie je použiteľný pre zmeny v oceňovaní vyplývajúce z reklasifikácie

finančných nástrojov počas FTA (dopad vyplývajúci zo zatrieďovania a oceňovania).


€ ’000	2018	2019	2020	2021	2022
Koeficient poklesu	95 %	85 %	70 %	50 %	25 %
Vplyv na CET 1	39 281	35 146	28 944	20 674	10 337

Následne, podľa paragrafu 7 článku 473 Nariadenia CRR, spoločnosti ISP skupiny, ktoré prijali prechodný prístup,

budú aktualizovať výpočet nasledujúcich zložiek vzťahujúcich sa na určenie požiadaviek regulátora na kapitál tak,

aby sa vyhli neprimeraným výhodám.

–

Odložená daňová pohľadávka odpočítaná z CET 1 pre štandardné expozície a expozície na základe interných

ratingov („IRB“);

–

Určenie expozície v stave zlyhania použitím stupnice pre rizikovo vážené aktíva pre štandardné expozície;

–

Tier 2 zložky vzťahujúce sa na IRB vážené expozície.

Prijatie štandardu IFRS 9 na vlastné zdroje a prijatie statického modelu počas prechodného obdobia (2018 – 2022),

ako to povoľuje Nariadenie (EÚ) č. 2017/2395, malo vplyv na vlastné zdroje a prudenciálne ukazovatele

(s uplatňovaním prechodných ustanovení pre IFRS 9 a bez uplatnenia prechodného ustanovenia) takto:

–

zníženie CET 1 vzhľadom na vplyv FTA spojený dopadom prvotnej aplikácie IFRS 9;

–

zvýšenie CET 1 v dôsledku zahrnutia postupne klesajúcej prechodnej sumy v dôsledku prijatia úpravy zavedenej

vyššie uvedeným Nariadením, ktorých cieľom je zmierniť vplyv FTA;

–

zvýšenie nadbytku rezerv nad prípustnými očakávanými stratami pri prístupe IRB na základe ustanovení vyššie

uvedeného nariadenia, ktoré sa môže pripočítať ku kapitálu Tier 2 až do výšky 0,6 % IRB RWA, čo sa vzťahuje

iba na časť prevyšujúcu sumu, ktorá bola opätovne zahrnutá do CET 1 v dôsledku prijatia uvedenej prechodnej

úpravy;

–

zníženie rizikovo vážených aktív (RWA) pri štandardných expozíciách k 1. januáru 2018, ktoré v dôsledku zvýšenia

opravných položiek znížili rizikovú expozíciu (EAD); v súvislosti s prvým prijatím IFRS 9;

–

zvýšenie rizikovo vážených aktív (RWA) pri štandardných expozíciách v dôsledku uplatňovania škálovacieho

koeficientu stanoveného v Nariadení č. (EÚ) 2017/2395 v súlade so statickým modelom prechodného obdobia

.

V súlade s Nariadením (EÚ) č. 2020/873 z 24. júna 2020, ktorým sa menia nariadenia (EÚ) č. 575/2013 a (EÚ)

č. 2019/876, pokiaľ ide o určité úpravy v reakcii na pandémiu ochorenia COVID-19 týkajúce sa zmien prechodných

dojednaní vyplývajúcich z uplatňovania IFRS 9 (Čl. 473a CRR), banka pokračuje v používaní statického prístupu

definovaného v súvislosti s prvotným uplatňovaním IFRS 9 pri výpočte regulatórneho kapitálu, čo je v súlade aj

s prístupom skupiny ISP. Obdobne, banka sa rozhodla neaplikovať dočasné zaobchádzanie s nerealizovanými ziskmi

a stratami oceňovanými v reálnej hodnote cez iný komplexný účtovný výsledok vzhľadom na pandémiu ochorenia

COVID-19 (Čl. 468).

Prudenciálne zaobchádzanie so softvérovými aktívami

Banka prijala prudenciálne zaobchádzanie so softvérovými aktívami na základe návrhu Regulačných technických

predpisov o prudenciálnom zaobchádzaní so softvérovými aktívami podľa článku 36 Nariadenia (EÚ) č. 575/2013

(CRR), EBA/RTS/2020/07, v rámci aktualizovanej verzie Nariadenia (EÚ) 2019/876 a Smernice (EÚ) 2019/878 (CRR

II/CRD V) uverejnených v júni 2019 obsahujúc (CRR II) zmenenú verziu článku 36 ods. 1 b) v súvislosti s požiadavkami

na vlastné zdroje inštitúcií. Banka prijala prístup prudenciálnej akumulovanej amortizácie softvérových aktív v rámci

výpočtu CET1 na individuálnej a konsolidovanej úrovni od decembra 2020 na základe metodiky EBA/RTS/2020/07,

ktorá je v súlade s prístupom skupiny ISP. Prudenciálna amortizácia umožňuje bankám neodpočítavať od CET1

softvérové aktíva, ktoré sú obozretne ocenené (t. j. keď hodnota softvérových aktív nie je podstatne ovplyvnená

riešením krízovej situácie, platobnou neschopnosťou alebo likvidáciou inštitúcie). Zostatková časť účtovnej hodnoty

softvéru je rizikovo vážená (100 %) v súlade so súčasnými ustanoveniami CRR. Toto zaobchádzanie bolo ustanovené

Delegovaným Nariadením Komisie (EÚ) 2020/2176 z 12. novembra 2020, ktorým sa mení delegované nariadenie

(EÚ) č. 241/2014, pokiaľ ide o odpočet softvérových aktív od položiek vlastného kapitálu Tier 1 (CET1).

Konsolidovaná účtovná závierka

23.

Podsúvahové položky

23.1.

Vydané záruky a úverové prísľuby a nevyčerpané úverové limity

€ ’000	2023	2022
Vydané záruky	1 145 593	1 181 884
Úverové prísľuby a nevyčerpané úverové limity	4 185 226	4 635 340
z toho odvolateľné	1 508 865	1 691 107
	5 330 819	5 817 224

Vydané záruky predstavujú neodvolateľné uistenie, že VÚB skupina vykoná platby v prípade, keď dlžník nie je

schopný plniť si svoje záväzky voči tretím stranám. Tieto uistenia obsahujú rovnaké úverové riziko ako úvery, preto

VÚB skupina účtuje rezervy k týmto nástrojom (pozn. 19).

Hlavným cieľom úverových prísľubov je zabezpečiť, že klientovi budú k dispozícii finančné prostriedky tak, ako

požaduje. Úverové prísľuby a nevyčerpané úverové limity predstavujú vydané úverové prísľuby, nevyčerpané časti

úverov a schválených kontokorentných úverov.

23.2.

Súdne spory

V rámci svojej bežnej činnosti VÚB skupina podlieha niekoľkým súdnym sporom. VÚB skupina preskúmala stav týchto

súdnych sporov k 31. decembru 2023 a vykázala rezervy vo výške 6 872 tisíc EUR (31. december 2022: 3 831 tisíc

EUR) (pozn. 19). VÚB skupina bude aj naďalej obhajovať svoju pozíciu v súvislosti s každým z týchto súdnych konaní.

€ ’000	2023	2022
Súdne spory týkajúce sa lízingových zmlúv	3 442	3 369
Súdne spory týkajúce právnych odškodnení	1 544	-
Súdne spory týkajúce sa zrušenia konkurzov	1 501	226
Súdne spory týkajúce sa úverových zmlúv	236	228
Súdne spory týkajúce sa pracovno-právnych sporov	61	-
Súdne spory týkajúce sa iných ako úverových bankových produktov	49	-
Súdne spory týkajúce sa ostatných civilných sporov	31	-
Súdne spory týkajúce sa výberu pohľadávok	8	8
	6 872	3 831

Okrem súdnych sporov, ktoré sú pokryté rezervami, VÚB skupina eviduje k 31. decembru 2023 podsúvahové záväzky

vyplývajúce zo súdnych sporov v celkovej výške 32 729 tisíc EUR (31. december 2022: 31 777 tisíc EUR). Táto suma

predstavuje aktuálne súdne spory voči VÚB skupine, ktoré pravdepodobne nebudú viesť k žiadnym plneniam zo

strany banky.

23.3.

Operatívny lízing

Nasledujúca tabuľka zobrazuje analýzu splatnosti lízingových pohľadávok, obsahuje nediskontované lízingové platby,

ktoré budú prijaté po dni vykazovania.

€ ’000

2023

2022

Do jedného roka

1 898

4 931

Od jedného do dvoch rokov

855

2 701

Od dvoch do troch rokov

211

1 109

Od troch do štyroch rokov

32

204

Od štyroch do piatich rokov

-

40

2 996

8 985

224

Konsolidovaná účtovná závierka

225

24.

Čisté úrokové výnosy


€ ’000	2023	2022
Úrokové a obdobné výnosy
	434	10
Finančný majetok oceňovaný FVOCI	21 399	4 878
Finančný majetok oceňovaný AC:
Pohľadávky voči ostatným bankám	130 797	26 117
Úvery poskytnuté klientom	615 715	387 380
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	105 590	1 858
Úrokové výnosy zo záväzkov	-	16 371
	873 935	436 614
Úrokové a obdobné náklady
Finančné záväzky oceňované AC:
Záväzky voči bankám	(41 290)	(10 587)
Vklady a úvery od klientov a podriadený dlh	(211 669)	(56 586)
Záväzky z lízingu	(209)	(168)
Emitované dlhové cenné papiere	(50 234)	(32 731)
Deriváty – účtovanie zabezpečenia	(54 311)	12 084
Úrokové náklady na aktíva	(130)	(12 682)
	(357 843)	(100 670)
	516 092	335 944


€ ’000	2023	2022
Úrokové a obdobné výnosy
Celkové úrokové výnosy počítané pomocou efektívnej úrokovej miery	867 365	431 969
Ostatné úrokové výnosy – úrokové výnosy z finančného lízingu	6 136	4 635
Ostatné úrokové výnosy – úrokové výnosy z finančného majetku oceňovaného
FVTPL	434	10
	873 935	436 614


€ ’000	2023	2022
Čisté úrokové výnosy
Finančný majetok oceňovaný FVOCI	21 399	4 878
Finančný majetok oceňovaný AC	740 246	396 180
	761 645	401 058
Finančné záväzky oceňované AC	(303 193)	(83 533)

Úrokové výnosy zo

znehodnotených úverov

poskytnutých klientom za rok 2023 dosiahli výšku 14 555 tisíc EUR

(2022: 9 535 tisíc EUR).

Konsolidovaná účtovná závierka

226

25.

Čisté výnosy z poplatkov a provízií


2023	Retailoví	Korporátni
€ ’000	klienti	klienti	Treasury	Ostatné	Spolu
Výnosy z poplatkov a provízií
Bežné účty	40 496	3 239	-	11	43 746
Karty	39 560	902	-	42	40 504
Nepriame vklady	26 798	32	-	-	26 830
Platby a riadenie hotovosti	14 288	8 596	-	-	22 884
Poistenie	17 230	563	-	-	17 793
Úvery	6 552	8 587	-	(39)	15 100
Obchodné financovanie	17	9 358	1 846	-	11 221
Faktoring	-	2 198	-	-	2 198
Štruktúrované obchody	-	1 430	-	-	1 430
Ostatné	458	5 454	1 808	10 306	18 026
	145 399	40 359	3 654	10 320	199 732
Náklady na poplatky a provízie
Karty	(19 484)	(91)	-	-	(19 575)
Platby a riadenie hotovosti	(1 095)	(8 209)	-	-	(9 304)
Bežné účty	-	-	(679)	(654)	(1 333)
Faktoring	-	(511)	-	-	(511)
Poistenie	(501)	-	-	-	(501)
Úvery	11	-	-	-	11
Ostatné	(380)	-	(1 911)	(918)	(3 209)
	(21 449)	(8 811)	(2 590)	(1 572)	(34 422)
Čisté výnosy z poplatkov a provízií
podľa IFRS 15	123 950	31 548	1 064	8 748	165 310
Výnosy za záruky podľa IFRS 9	-	10 659	-	-	10 659
Celkové čisté výnosy z poplatkov a
provízií	123 950	42 207	1 064	8 748	175 969

Konsolidovaná účtovná závierka

227


2022	Retailoví	Korporátni
€ ’000	klienti	klienti	Treasury	Ostatné	Spolu
Výnosy z poplatkov a provízií
Bežné účty	38 980	4 192	-	9	43 181
Karty	34 655	777	-	36	35 468
Úvery	16 362	11 103	-	180	27 645
Platby a riadenie hotovosti	15 170	11 225	-	1	26 396
Nepriame vklady	24 441	39	-	-	24 480
Poistenie	14 309	-	-	-	14 309
Obchodné financovanie	11	8 279	1 436	-	9 726
Štruktúrované obchody	-	2 458	-	-	2 458
Faktoring	-	2 184	-	-	2 184
Ostatné	485	1 802	637	-	2 924
	144 413	42 059	2 073	226	188 771
Náklady na poplatky a provízie
Karty	(18 224)	(84)	-	-	(18 308)
Platby a riadenie hotovosti	(2 235)	(7 430)	-	-	(9 665)
Bežné účty	-	-	(498)	(690)	(1 188)
Faktoring	-	(603)	-	-	(603)
Poistenie	(399)	-	-	-	(399)
Ostatné	(177)	65	(865)	(1 346)	(2 323)
	(21 035)	(8 052)	(1 363)	(2 036)	(32 486)
Čisté výnosy z poplatkov a provízií
podľa IFRS 15	123 378	34 007	710	(1 810)	156 285
Výnosy za záruky podľa IFRS 9	-	6 766	-	-	6 766
Celkové čisté výnosy z poplatkov a
provízií	123 378	40 773	710	(1 810)	163 051

Konsolidovaná účtovná závierka

228

26.

Čistý zisk/(strata) z finančných operácií


€ ’000	2023	2022
Menové deriváty a transakcie	9 781	(5 297)
Marže z menových konverzií s klientmi	9 678	10 421
Finančný majetok držaný na obchodovanie – dlhové cenné papiere	6 703	(72)
Čistá zisk/(strata) zo zabezpečovacích transakcií	804	(419)
Neobchodný finančný majetok oceňovaný FVTPL	111	(51)
Dividendy z akcií oceňovaných FVOCI	57	153
Finančný majetok oceňovaný FVOCI	(952)	1 343
Úrokové deriváty	(2 082)	7 649
Akciové deriváty	(5 000)	-
Krížové menové swapy	(8 115)	(3 223)
Ostatné deriváty	9	167
	10 994	10 671

27.

Ostatné prevádzkové výnosy


€ ’000	2023	2022
Výnosy z operatívneho lízingu	3 226	3 826
Čistý zisk z predaja hmotného majetku	1 097	1 902
Finančné výnosy	292	737
Služby	35	45
Zisk z precenenia pôvodnej účasti v Joint Venture s DSS Generali	390	31 495
Ostatné	1 307	2 224
	6 347	40 229

28.

Ostatné prevádzkové náklady


€ ’000	2023	2022
Príspevok do Jednotného rezolučného fondu	(7 437)	(16 067)
Príspevok do Fondu ochrany vkladov	(1 600)	(6 083)
Náklady na podporu produktu – kreditné karty	(2 214)	(1 848)
Súdne poplatky a náklady a mimosúdne vyrovnania	(706)	(481)
Ostatné škody	(3 272)	(92)
Ostatné	(13 693)	(14 783)
	(28 922)	(39 354)

Konsolidovaná účtovná závierka

229

29.

Osobitný odvod vybraných finančných inštitúcií

K 21. júlu 2020 nadobudla účinnosť novela zákona č. 67/2020 Z. z. o niektorých mimoriadnych opatreniach vo

finančnej oblasti v súvislosti so šírením nebezpečnej nákazlivej ľudskej choroby COVID-19. Táto novela sa týkala aj

opatrení v oblasti osobitného odvodu vybraných finančných inštitúcií. Podľa týchto opatrení sa od júla 2020 do konca

roku 2023 nevyžadovali žiadne ďalšie platby osobitných odvodov.

30.

Mzdy a odmeny zamestnancom


€ ’000	2023	2022
Mzdy	(98 403)	(90 546)
Náklady na sociálne zabezpečenie	(39 614)	(34 787)
Sociálny fond	(4 645)	(3 147)
Čistá rezerva na reštrukturalizáciu	470	430
Odstupné a pracovné jubileá	-	597
	(142 192)	(127 453)

Okrem povinného dôchodkového zabezpečenia nemá VÚB skupina žiadny iný systém dôchodkového zabezpečenia.

Podľa zákonov platných v Slovenskej republike je zamestnávateľ povinný prispievať na dôchodkové zabezpečenie

stanoveným percentom z hrubej mzdy zamestnanca do Sociálnej poisťovne a do súkromných dôchodkových fondov.

Táto suma sa vykazuje ako náklady toho obdobia, v ktorom zamestnanec dostal príslušnú mzdu. VÚB skupine

nevznikajú z titulu vyplácania dôchodkov v budúcnosti žiadne záväzky voči zamestnancom.

Konsolidovaná účtovná závierka

230

31.

Ostatné administratívne náklady


€ ’000	2023	2022
Ostatné služby tretích strán	(21 347)	(20 587)
Údržba informačných technológií	(16 278)	(14 629)
Reklama a sponzorstvo	(6 098)	(5 332)
Energie	(5 707)	(5 431)
Prepravné	(4 005)	(1 397)
Prenájom budov a súvisiace náklady	(4 349)	(3 821)
Údržba a opravy	(3 871)	(6 347)
Nepriame personálne náklady a náhrady	(3 388)	(2 129)
Poštovné	(3 114)	(2 837)
Tlačivá a kancelárske potreby	(2 430)	(2 176)
Lízing systému spracovania elektronických dát	(2 409)	(2 004)
Telefónne a telekomunikačné náklady	(2 326)	(2 693)
Upratovanie	(1 497)	(1 278)
Ochrana	(1 262)	(1 096)
Ostatné prenájmy	(1 093)	(938)
Archívy a dokumenty	(1 488)	(970)
Konzultácie a iné poplatky*	(995)	(679)
Poistenie	(851)	(1 024)
Náklady na právne služby	(763)	(692)
Daň z pridanej hodnoty a ostatné dane	(413)	257
Informácie a prieskum	(214)	(226)
Ostatné náklady	(2 509)	(1 981)
Refakturácie	1 619	1 539
	(84 788)	(76 471)

* „Konzultácie a iné poplatky“ zahŕňajú odmenu za štatutárny audit a účtovnú závierku vo výške 383 tisíc EUR (2022: 368 tisíc

EUR). V cene je zahrnutý aj poplatok za audit koncoročného skupinového výkazníctva, vedľajšie poplatky, audit konsolidovanej

účtovnej závierky ako aj audit pobočky VÚB Praha.

Ostatné uisťovacie služby súvisiace s auditom a neaudítorské služby vykonávané štatutárnym audítorom sa týkali obmedzeného

preskúmania polročných účtovných závierok a balíkov správ, obmedzeného preskúmania účtovných závierok a balíkov správ

k 31. marcu a 30. júnu 2023, auditu regulačných výkazov obozretného podnikania podľa požiadaviek slovenskej legislatívy

a rozšírenej správy audítora pre Národnú banku Slovenska, Q2 Priebežná skrátená kontrola FS ISRE 2410, postupy vo vzťahu

k primeranosti opatrení banky podľa § 71h – 71k zákona č. 566/2001, odporúčací list v súvislosti s overením zisku na konci roka

2023 pre ECB a odporúčací list v súvislosti s emisiou krytých dlhopisov z marca a septembra 2023 predstavovali 324 tis. EUR

(2022: 217 tis. EUR). Všetky tu uvedené sumy sú bez DPH.

Konsolidovaná účtovná závierka

231

32.

Rezervy


€ ’000	Pozn.	2023	2022
Čisté rozpustenie a použitie rezerv na súdne spory	19	(3 042)	(116)
Čisté rozpustenie a použitie ostatných rezerv	19	(20)	(180)
		(3 062)	(296)

33.

Opravné položky a čistá (strata)/zisk vyplývajúci z ukončenia vykazovania

finančného majetku oceňovaného umorovanou hodnotou


€ ’000	Pozn.	2023	2022
Čistá (tvorba)/rozpustenie opravných položiek	21	(71 863)	(84 132)
Čistá (tvorba)/rozpustenie rezerv na podsúvahové položky	21	(734)	7 326
		(72 597)	(76 806)
Čistý zisk/(strata) vyplývajúce z ukončenia vykazovania
finančného majetku oceňovaného AC		7 866	13 729

34.

Daň z príjmov


€ ’000	Pozn.	2023	2022
Splatná daň z príjmov	17	(91 230)	(48 616)
Odložená daň z príjmov	17	12 495	5 397
		(78 735)	(43 219)

Pohyb vo výkaze ziskov a strát z titulu odložených daní bol takýto:


€ ’000	2023	2022
Pohľadávky voči ostatným bankám	997	53
Úvery poskytnuté klientom	7 785	6 930
Hmotný majetok	890	(781)
Nehmotný majetok	1 596	-
Záväzky z lízingu	(225)	(361)
Rezervy	304	(989)
Ostatné záväzky	1 664	1 760
Ostatné	(516)	(3 504)
	12 495	5 397

Konsolidovaná účtovná závierka

232

Efektívna sadzba dane z príjmov sa líši od štatutárnej sadzby dane z príjmov v rokoch 2023 a 2022. Odsúhlasenie

zisku VÚB skupiny pred zdanením s výškou skutočnej dane z príjmov právnických osôb je nasledujúci:


€ ’000	2023	2022
Zisk pred zdanením	342 480	212 969
Teoretická daň vypočítaná pri sadzbe dane 21 %	(71 921)	(44 723)
Daňový dopad:
Nezdaniteľné výnosy	1 902	1 713
Daňovo neuznané náklady	(14 647)	(2 822)
Opravné položky a rezervy, v čistom	(3 730)	(3 043)
Úprava dane minulých období	(1 409)	369
Tvorba/(rozpustenie) rezerv na neistú realizáciu odložených daňových
pohľadávok	11 070	5 287
Daň z príjmov	(78 735)	(43 219)
Efektívna daň za rok	22,99%	20,29 %

35.

Ostatné súčasti komplexného výsledku


€ ’000	2023	2022
Položky, ktoré nie je možné reklasifikovať
do výkazu ziskov a strát v budúcich obdobiach
Zmena v hodnote finančného majetku oceňovaného FVOCI (akciové nástroje):
Zisky/(Straty) z precenenia, ktoré vznikli počas roka	130	(2 528)
Reklasifikačná úprava zisku z predaja akcií oceňovaných FVOCI
v rámci vlastného imania	(34)	983
	96	(1 545)
Čistý zisk z precenenia hmotného majetku	(102)	1 738
Odúčtovanie odloženej dane z príjmu z FTA rezervy v dôsledku zlúčenia spol. VÚB
Leasing do VÚB banky	-	-
Odúčtovanie odloženej dane k predanému hmotnému majetku	356	-
	350	193
Položky reklasifikovateľné
do výkazu ziskov a strát v budúcich obdobiach
Zmena v hodnote zabezpečených peňažných tokov:
Zisky z precenenia, ktoré vznikli počas obdobia	(34)	-
Zmena v hodnote finančného majetku oceňovaného FVOCI
(dlhové nástroje):
(Straty)/zisky z precenenia, ktoré vznikli počas roka	1 448	(34 636)
Reklasifikačná úprava zisku z predaja cenných papierov
z FVOCI portfólia zahrnutá do výkazu ziskov a strát	4 290	4 006
	5 738	(30 630)
Kurzové rozdiely z operácií s cudzími menami	(1 117)	75
	4 587	(30 555)
Ostatné súčasti komplexného výsledku spolu	4 937	(30 362)
Daň z príjmov z ostatných súčastí komplexného výsledku (pozn. 36)	(1 190)	6 185
Ostatné súčasti komplexného výsledku za rok po zdanení	3 747	(24 177)

Konsolidovaná účtovná závierka

233

36.

Vplyv dane z príjmov na ostatné súčasti komplexného výsledku


	2023			2022
	Hodnota	Daňový			Daňový
	pred	(výdavok)	Hodnota po	Hodnota pred	(výdavok)	Hodnota po
€ ’000	zdanením	/benefit	zdanení	zdanením	/benefit	zdanení
Položky, ktoré nie je možné
reklasifikovať do výkazu
ziskov a strát v budúcich
obdobiach
Zmena v hodnote
finančného majetku
oceňovaného FVOCI
(majetkové nástroje)	(102)	21	(81)	1 738	(365)	1 373
Odúčtovanie odloženej dane
k predanému hmotnému
majetku	356	-	356	-	-	-
Odúčtovanie odloženej dane
z príjmov z FTA rezervy
z dôvodu zlúčenia VÚB
Leasing do VÚB banky	-	-	-	-	-	-
Čistý zisk z precenenia
hmotného majetku	96	(13)	83	(1 545)	118	(1 427)
	350	8	358	193	(247)	(54)
Položky, ktoré je
možné reklasifikovať
do výkazu ziskov
a strát v budúcich
obdobiach
Zmena v hodnote
finančného majetku
oceňovaného FVOCI
(dlhové nástroje)	5 738	(1 205)	4 533	(30 630)	6 432	(24 198)
Kurzový rozdiel z prepočtu
zahraničnej prevádzky	(1 117)	-	(1 117)	75	-	75
Zmena v hodnote
zabezpečených
peňažných tokov	(34)	7	(27)	-	-	-
	4 587	(1 198)	3 389	(30 555)	6 432	(24 123)
	4 937	(1 190)	3 747	(30 362)	6 185	(24 177)

Konsolidovaná účtovná závierka

234

37.

Spriaznené strany

Definíciu spriaznených strán spĺňajú nasledujúce osoby alebo spoločnosti:

(a)

spoločnosti, ktoré priamo alebo nepriamo prostredníctvom jedného alebo viacerých medzistupňov kontrolujú

alebo sú kontrolované, majú významný vplyv alebo sú pod spoločnou kontrolou vykazujúcej spoločnosti;

(b)

pridružené podniky, v ktorých má materská spoločnosť podstatný vplyv a ktoré nie sú dcérskym ani spoločným

podnikom;

(c)

jednotlivci vlastniaci priamo alebo nepriamo podiel na hlasovacom práve VÚB skupiny, čo im dáva podstatný

vplyv vo VÚB skupine, a každý iný jednotlivec, od ktorého sa môže očakávať, že ovplyvní alebo bude ovplyvnený

takouto osobou pri obchodoch s VÚB skupinou;

(d)

kľúčoví riadiaci pracovníci, t. j. osoby, ktoré majú právomoc a zodpovednosť za plánovanie, riadenie a kontrolu

činnosti VÚB skupiny vrátane riaditeľov, vedúcich pracovníkov VÚB skupiny a blízkych členov rodiny takýchto

jednotlivcov;

(e)

podniky, v ktorých podstatný podiel na hlasovacích právach vlastní priamo alebo nepriamo ktorákoľvek osoba

opísaná v bode (c) alebo (d), alebo na ktorú môže mať takáto osoba podstatný vplyv. Sem patria podniky

vlastnené riaditeľmi alebo hlavnými akcionármi VÚB skupiny a podniky, ktoré majú s VÚB skupinou spoločného

člena kľúčového manažmentu.

Celková výška odmien vyplatených členom predstavenstva v roku 2023 bola 3 604 tisíc EUR (2022: 3 468 tisíc EUR),

z čoho bolo odstupné

0 EUR (2022: 48 tisíc EUR). Členom dozornej rady boli vyplatené odmeny v celkovej výške

82 tisíc EUR (2022: 58 tisíc EUR).

Konsolidovaná účtovná závierka

235

Konečné zostatky so spriaznenými stranami k 31. decembru 2023:

2023	Kľúčoví
	riadiaci
	pracovníci	Spoločné	Pridružené		Spoločnosti
€ ’000	(„KRP“)	podniky	podniky	ISP	skupiny ISP	Spolu
Majetok
Peniaze a peňažné
ekvivalenty	-	-	-	21 614	853	22 467
Finančný majetok oceňovaný
FVTPL:
Finančný majetok
držaný na obchodovanie	-	-	-	30 622	-	30 622
Neobchodný finančný
majetok oceňovaný FVTPL	-	-	-	574	-	574
Deriváty – účtovanie
zabezpečenia	-	-	-	182 450	-	182 450
Finančný majetok oceňovaný
FVOCI	-	-	-	50	-	50
Finančný majetok oceňovaný
AC:
Pohľadávky voči bankám	-	-	-	102 094	-	102 094
Úvery poskytnuté klientom	1 685	-	-	-	65 146	66 831
Ostatný majetok	-	-	-	71	3 655	3 726
	1 685	-	-	337 475	69 654	408 814
Záväzky
Finančné záväzky oceňované
FVTPL:
Finančné záväzky
držané na obchodovanie	-	-	-	30 502	34	30 536
Deriváty – účtovanie
zabezpečenia	-	-	-	230 795	-	230 795
Finančné záväzky
oceňované AC:
Záväzky voči bankám	-	-	-	754 915	2 810	757 725
Vklady a úvery od klientov	1 782	-	276	-	12 741	14 799
Záväzky z lízeasingu	-	-	-	-	-	-
Podriadený dlh	-	-	-	100 091	200 396	300 487
Rezervy	-	-	-	4	2	6
Ostatné záväzky	574	-	-	1 479	2 275	4 328
	2 356	-	276	1 117 786	218 258	1 338 676

Konsolidovaná účtovná závierka

236

Konečné zostatky so spriaznenými stranami k 31. decembru 2022:

2022	Kľúčoví
	riadiaci
	pracovníci	Spoločné	Pridružené		Spoločnosti
€ ’000	(„KRP“)	podniky	podniky	ISP	skupiny ISP	Spolu
Majetok
Peniaze a peňažné
ekvivalenty	-	-	-	15 683	765	16 448
Finančný majetok
oceňovaný FVTPL:
Finančný majetok držaný
na obchodovanie	-	-	-	50 234	-	50 234
Neobchodný finančný
majetok oceňovaný FVTPL	-	-	-	429	-	429
Deriváty – účtovanie
zabezpečenia	-	-	-	349 655	-	349 655
Finančný majetok
oceňovaný FVOCI	-	-	-	39	-	39
Finančný majetok
oceňovaný AC:
Pohľadávky voči bankám	-	-	-	45 109	-	45 109
Úvery poskytnuté
klientom	919	-	-	-	50 211	51 130
Ostatný majetok	-	-	-	72	3 115	3 187
	919	-	-	461 221	54 091	516 231
Záväzky
Finančné záväzky
oceňované FVTPL:
Finančné záväzky držané
na obchodovanie	-	-	-	42 853	38	42 891
Deriváty – účtovanie
zabezpečenia	-	-	-	311 205	-	311 205
Finančné záväzky
oceňované AC:
Záväzky voči bankám	-	-	-	886 546	2 927	889 473
Vklady a úvery od klientov	912	-	254	-	8 250	9 416
Záväzky z leasingu	-	-	-	-	-	-
Podriadený dlh	-	-	-	58 978	200 298	259 276
Rezervy	-	-	-	6	2	8
Ostatné záväzky	429	-	-	2 276	33	2 738
	1 341	-	254	1 301 864	211 548	1 515 007

Konsolidovaná účtovná závierka

237

K

onečné podsúvahové zostatky so spriaznenými stranami k 31. decembru 2023:

2023		Spoločné	Pridružené		Spoločnosti
€ ’000	KRP	podniky	podniky	ISP	skupiny ISP	Spolu
Úverové prísľuby
a nevyčerpané úverové
limity	1 023	-	-	179 710	10	180 743
Vydané záruky	-	-	-	31 747	12 943	44 690
Prijaté záruky	-	-	-	1 600	-	1 600
Derivátové finančné
nástroje (nominálne
hodnoty – majetok)	-	-	-	7 822 258	19 592	7 841 850
Derivátové finančné
nástroje (nominálne
hodnoty – záväzky)	-	-	-	7 821 709	19 609	7 841 318

K

onečné podsúvahové zostatky so spriaznenými stranami k 31. decembru 2022:

2022		Spoločné	Pridružené		Spoločnosti
€ ’000	KRP	podniky	podniky	ISP	skupiny ISP	Spolu
Úverové prísľuby
a nevyčerpané úverové
limity	257	-	-	187 532	8	187 797
Vydané záruky	-	-	-	30 579	7 880	38 459
Prijaté záruky	-	-	-	1 700	4 688	6 388
Derivátové finančné
nástroje (nominálne
hodnoty – majetok)	-	-	-	10 822 596	17 701	10 840 297
Derivátové finančné
nástroje (nominálne
hodnoty – záväzky)	-	-	-	10 822 894	17 729	10 840 623

Konsolidovaná účtovná závierka

238

Konečné stavy so spriaznenými stranami za rok končiaci sa 31. decembra 2023:


2023		Spoločné	Pridružené		Spoločnosti
€ ’000	KRP	podniky	podniky	ISP	skupiny ISP	Spolu
Výnosy a náklady
Úrokové a obdobné
výnosy	20	-	-	3 904	2 501	6 425
Úrokové a obdobné
náklady	(29)	-	-	(35 867)	(13 322)	(49 218)
Výnosy z poplatkov a
provízií	1	-	2	128	23 734	23 865
Náklady na poplatky a
provízie	-	-	-	(768)	(16)	(784)
Čistý zisk/(strata)
z finančných operácií	-	-	-	5 192	2 511	7 703
Ostatné prevádzkové
výnosy	-	-	-	664	171	835
Ostatné prevádzkové
náklady	-	-	-	(534)	-	(534)
Ostatné administratívne
náklady	-	-	-	(4 536)	(11 546)	(16 082)
Opravné položky	-	-	-	1	-	1
	(8)	-	2	(31 816)	4 033	(27 789)

Konečné stavy so spriaznenými stranami za rok končiaci sa 31. decembra 2022:


2022		Spoločné	Pridružené		Spoločnosti
€ ’000	KRP	podniky	podniky	ISP	skupiny ISP	Spolu
Výnosy a náklady
Úrokové a obdobné výnosy	6	-	-	75	1 044	1 125
Úrokové a obdobné náklady	(3)	-	-	(15 083)	(6 693)	(21 779)
Výnosy z poplatkov a
provízií	1	-	1	178	20 902	21 082
Náklady na poplatky
a provízie	-	-	-	(488)	(4)	(492)
Čistý zisk/(strata)
z finančných operácií	-	-	-	8 579	1 366	9 945
Ostatné prevádzkové výnosy	-	-	-	516	4 749	5 265
Ostatné prevádzkové
náklady	-	-	-	(8)	-	(8)
Ostatné administratívne
náklady	-	-	-	(4 803)	(11 595)	(16 398)
Opravné položky	-	-	-	6	-	6
	4	-	1	(11 028)	9 769	(1 254)

Konsolidovaná účtovná závierka

239

38.

Udalosti po dátume, ku ktorému sa účtovná závierka zostavuje

Ku koncu roku 2023 s účinnosťou od januára 2024 vstúpi na Slovensku do platnosti nový súbor opatrení na

konsolidáciu verejných financií, známy ako LEX KONSOLIDÁCIA. Ide o súbor 18 opatrení v hodnote 1,96 miliardy

eur, ktorých cieľom je zlepšiť stav verejných financií. Jedným z týchto opatrení je aj nový druh bankového odvodu,

ktorý má formu dodatočného zdanenia tak, aby bankám znížil ich zisky o vládou požadovanú úroveň a tieto zisky sa

presunuli do štátneho rozpočtu krajiny. Pre rok 2024 bude výška osobitého odvodu vo výške 30 percent

z hospodárskeho výsledku pred zdanením a následné roky bude do roku 2027 postupne po piatich percentách klesať

až na úroveň 15 percent.

Ku koncu februára 2024 Marie Kovářová po vzájomnej dohode končí svoje pôsobenie na pozícii prevádzkovej

riaditeľky úseku Prevádzka a IT. Úsek bude dočasne viesť zástupca generálneho riaditeľa Gabriele Pace. Jeho podpora

a expertíza v IT oblasti je pre VÚB skupinu zárukou kontinuity a stability na úseku Prevádzka a IT.

Od 31. decembra 2023 až do dátumu schválenia tejto závierky neboli zistené žiadne ďalšie udalosti, ktoré by si

vyžadovali úpravu alebo vykázanie v tejto účtovnej závierke.

Táto účtovná závierka bola schválená na zverejnenie predstavenstvom dňa 27. februára 2024. Táto závierka bude

zverejnená dňa 29. februára

2024 a prístupná v sídle banky.

Jozef Kausich

predseda predstavenstva

Darina Kmeťová

členka predstavenstva

240

Individuálna účtovná závierka

Individuálna účtovná závierka zostavená v súlade s Medzinárodnými

štandardmi finančného výkazníctva v znení prijatom Európskou úniou

a Správa nezávislého audítora za rok končiaci sa 31. decembra 2023

241

Obsah

Správa nezávislého audítora

Individuálny výkaz o finančnej situácii k 31. decembru 2023

Individuálny výkaz ziskov a strát a ostatných súčastí komplexného výsledku za rok

končiaci sa 31. decembra 2023

Individuálny výkaz zmien vo vlastnom imaní za rok končiaci sa 31. decembra 2023

Individuálny výkaz o peňažných tokoch za rok končiaci sa 31. decembra 2023

1.

Základné informácie

2.

Zmeny v účtovných politikách

3.

Významné účtovné politiky

4.

Riadenie finančného a operačného rizika

5.

Odhadovaná reálna hodnota finančného majetku a finančných záväzkov

6.

Segmentové vykazovanie

7.

Peniaze a peňažné ekvivalenty

8.

Finančný majetok a finančné záväzky oceňované reálnou hodnotou cez výsledok hospodárenia

9.

Deriváty – účtovanie zabezpečenia

10.

Finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku

11.

Finančný majetok a finančné záväzky oceňované umorovanou hodnotou

12.

Zmeny reálnej hodnoty zabezpečených položiek v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika

13.

Investície do dcérskych spoločností, spoločných podnikov a pridružených podnikov

14.

Hmotný majetok a neobežný majetok klasifikovaný ako držaný na predaj

15.

Nehmotný majetok

16.

Goodwill

17.

Splatné a odložené daňové pohľadávky a záväzky

18.

Ostatný majetok

19.

Rezervy

20.

Ostatné záväzky

21.

Pohyby v opravných položkách a rezervách na podsúvahové položky

22.

Vlastné imanie

23.

Podsúvahové položky

24.

Čisté úrokové výnosy

25.

Čisté výnosy z poplatkov a provízií

26.

Čistý zisk/(strata) z finančných operácií

27.

Ostatné prevádzkové výnosy

28.

Ostatné prevádzkové náklady

29.

Osobitný odvod vybraných finančných inštitúcií

30.

Mzdy a odmeny zamestnancom

31.

Ostatné administratívne náklady

32.

Rezervy

33.

Opravné položky a čistá (strata)/zisk vyplývajúci z ukončenia

vykazovania finančného majetku

oceňovaného umorovanou hodnotou

34.

Daň z príjmov

35.

Ostatné súčasti komplexného výsledku

36.

Vplyv dane z príjmov na ostatné súčasti komplexného výsledku

37.

Spriaznené strany

38.

Rozdelenie zisku

39.

Udalosti po dátume, ku ktorému sa účtovná závierka zostavuje

Správa nezávislého audítora

Správa nezávislého audítora

243

Správa nezávislého audítora

244

Správa nezávislého audítora

245

Správa nezávislého audítora

246

Správa nezávislého audítora

247

Individuálna účtovná závierka

248

Individuálny výkaz o finančnej situácii

k 31. decembru 2023

(v tisícoch EUR)

Pozn.

2023

2022

Majetok

Peniaze a peňažné ekvivalenty

7

3 802 523

3 060 496

Finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát:

8

Finančný majetok držaný na obchodovanie

56 146

60 404

Neobchodný finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou cez výkaz

ziskov a strát

4 983

3 991

Deriváty – účtovanie zabezpečenia

9

183 677

352 265

Finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou cez ostatné súčasti

komplexného výsledku

10

1 246 743

1 412 341

z toho založené ako kolaterál

649 557

1 283 417

Finančný majetok oceňovaný umorovanou hodnotou:

11

Pohľadávky voči ostatným bankám

230 866

152 280

Úvery poskytnuté klientom

18 471 650

17 504 728

z toho založené ako kolaterál

49 829

77 233

Zmeny reálnej hodnoty zabezpečených položiek

v portfóliovom zabezpečení

úrokového rizika

12

(57 405)

(126 410)

Investície do spoločných podnikov a pridružených podnikov

13

26 985

26 406

Hmotný majetok

14

109 141

109 829

Nehmotný majetok

15

112 167

119 261

Goodwill

16

29 305

Odložené daňové pohľadávky

17

76 845

65 382

Ostatný majetok

18

31 053

29 106

Neobežný majetok klasifikovaný ako držaný na predaj

14

1 552

5 946

24 326 231

22 805 330

Záväzky

Finančné záväzky oceňované reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát:

Finančné záväzky držané na obchodovanie

8

41 450

61 463

Deriváty – účtovanie zabezpečenia

9

245 660

316 157

Finančné záväzky oceňované umorovanou hodnotou:

11

Záväzky voči bankám

964 646

1 005 068

Vklady a úvery od klientov

16 020 696

15 407 883

Záväzky z lízingu

18 577

19 952

Podriadený dlh

300 487

250 368

Emitované dlhové cenné papiere

4 436 314

3 784 008

Zmeny reálnej hodnoty zabezpečených položiek

v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika

12

(11 918)

(19 536)

Splatné daňové záväzky

17

46 948

24 231

Rezervy

19

23 760

18 708

Ostatné záväzky

20

121 195

95 966

22 207 815

20 964 268

Vlastné imanie

Základné imanie

22

510 819

430 819

Emisné ážio

13 719

Zákonný rezervný fond

87 493

Ostatné kapitálové fondy

8 464

Nerozdelený zisk

1 493 705

1 298 089

Rezervy vo vlastnom imaní

4 216

2 478

2 118 416

1 841 062

24 326 231

22 805 330

Poznámky na stranách

254 až 441

sú neoddeliteľnou súčasťou tejto účtovnej závierky.

Individuálna účtovná závierka

249

Individuálny výkaz ziskov a strát

a ostatných súčastí komplexného výsledku za rok

končiaci sa 31. decembra 2023

(v tisícoch EUR)

Pozn.

2023

2022

Úrokové výnosy počítané pomocou efektívnej úrokovej miery

867 667

431 987

Ostatné úrokové výnosy

6 306

4 380

Úrokové a obdobné náklady

(357 862)

(100 713)

Čisté úrokové výnosy

24

516 111

335 654

Výnosy z poplatkov a provízií

199 877

195 538

Náklady na poplatky a provízie

(34 430)

(33 890)

Čisté výnosy z poplatkov a provízií

25

165 447

161 648

Výnosy z dividend

2 772

8 003

Čistý zisk/(strata) z finančných operácií

26

6 044

10 671

Ostatné prevádzkové výnosy

27

1 997

4 271

Ostatné prevádzkové náklady

28

(26 691)

(36 883)

Osobitný odvod vybraných finančných inštitúcií

29

-

Mzdy a odmeny zamestnancom

30

(140 460)

(126 921)

Ostatné administratívne náklady

31

(84 275)

(76 759)

Odpisy nehmotného majetku

15

(24 937)

(18 305)

Odpisy hmotného majetku

14

(11 713)

(11 643)

Zisk pred tvorbou rezerv, opravných položiek a zdanením

404 295

249 736

Čistý zisk/(strata) z modifikácií

98

14

Rezervy

19, 32

(3 042)

(116)

Opravné položky

21, 33

(67 642)

(76 744)

Čistý zisk vyplývajúci z ukončenia vykazovania finančného majetku

oceňovaného umorovania hodnotou

33

7 911

12 745

Zisk pred zdanením

341 620

185 635

Daň z príjmov

34

(77 426)

(44 543)

ČISTÝ ZISK ZA ROK

264 194

141 092

Ostatné súčasti komplexného výsledku za rok po zdanení:

35, 36

Položky, ktoré nie je možné reklasifikovať do výkazu ziskov a strát

v budúcich obdobiach:

Čistý zisk z precenenia hmotného majetku

(81)

1 373

Odúčtovanie odloženej dane k predanému hmotnému majetku

356

-

Zmena v hodnote finančného majetku oceňovaného reálnou hodnotou cez

ostatné súčasti komplexného výsledku (majetkové nástroje)

83

(1 427)

358

(54)

Položky reklasifikovateľné do výkazu ziskov a strát v budúcich obdobiach:

Zmena v hodnote zabezpečenia peňažných tokov

(27)

-

Zmena hodnoty finančných aktív oceňovaných reálnou hodnotou cez

ostatné súčasti komplexného výsledku (dlhové nástroje)

4 171

(23 233)

Kurzový rozdiel z prepočtu zahraničnej prevádzky

(1 117)

75

3 027

(23 158)

Ostatné súčasti komplexného výsledku za rok po zdanení

3 385

(23 212)

CELKOVÝ KOMPLEXNÝ VÝSLEDOK ZA ROK

267 579

117 880

Základný a zriedený zisk na akciu v hodnote 33,2 €

18,33

10,87

Poznámky na stranách

254 až 441

sú neoddeliteľnou súčasťou tejto účtovnej závierky.

Individuálna účtovná závierka

250

Individuálny výkaz zmien vo vlastnom imaní

za rok končiaci sa 31. decembra 2023

(v tisícoch EUR)

Základné

imanie

Emisné

ážio

Ostatné

kapitálo-

vé fondy

Zákonný

rezervný

fond

Nerozde-

lený zisk

Prebytok

z prece-

nenia za

budovy a

pozemky

Finančný

majetok

oceňo-

vaný

FVOCI

Zabezpe-

čenie

peňaž-

ných

tokov

Kurzový

rozdiel z

prepočtu

zahraničnej

prevádzky

Spolu

1. január 2023

430 819

13 719

8 464

87 493

1 298 089

18 588

(16 285)

-

175

1 841 062

Navýšenie

základného imania

80 000

-

80 000

Celkový komplexný

výsledok za rok po

zdanení

-

264 194

275

4 254

(27)

(1 117)

267 579

Transfery

-

Strata z predaja akcií

oceňovaných FVOCI

-

34

-

(34)

-

Zisk z predaja

hmotného majetku

-

1 613

(1 613)

-

Kurzový rozdiel

-

1

-

1

Transakcie

s vlastníkmi,

zaznamenané priamo

do vlastného imania

-

(70 226)

-

(70 226)

Dividendy

akcionárom

-

(70 546)

-

(70 546)

Premlčané dividendy

-

320

-

320

31. december 2023

510 819

13 719

8 464

87 493

1 493 705

17 250

(12 065)

(27)

(942)

2 118 416

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Individuálna účtovná závierka

251

Individuálny výkaz zmien vo vlastnom imaní za rok

končiaci sa 31. decembra 2023

(v tisícoch EUR)

(pokračovanie)

Základné

imanie

Emisné

ážio

Ostatné

kapitálo-

vé fondy

Zákonný

rezervný

fond

Nerozde-

lený zisk

Prebytok

z prece-

nenia za

budovy a

pozemky

Finančný

majetok

oceňo-

vaný

FVOCI

Zabezpe-

čenie

peňaž-

ných

tokov

Kurzový

rozdiel z

prepočtu

zahraničnej

prevádzky

Spolu

1. január 2022

430 819

13 719

8 464

87 493

1 168 151

17 215

7 392

-

100

1 733 353

Navýšenie

základného imania

-

Celkový komplexný

výsledok za rok po

zdanení

-

141 092

1 373

(24 660)

-

75

117 880

Transfery

-

Strata z predaja akcií

oceňovaných FVOCI

-

(983)

-

983

-

Zisk z predaja

hmotného majetku

-

Kurzový rozdiel

-

219

-

219

Transakcie s

vlastníkmi,

zaznamenané priamo

do vlastného imania

-

(10 390)

-

(10 390)

Dividendy

akcionárom

-

(10 534)

-

(10 534)

Premlčané dividendy

-

144

-

144

31. december 2022

430 819

13 719

8 464

87 493

1 298 089

18 588

(16 285)

-

175

1 841 062

Poznámky na stranách

254 až 441

sú neoddeliteľnou súčasťou tejto účtovnej závierky.

Individuálna účtovná závierka

252

Individuálny výkaz o peňažných tokoch za rok končiaci

sa 31. decembra 2023

(v tisícoch EUR)

Pozn.

2023

2022

Peňažné toky z prevádzkových činností:

Zisk pred zdanením

341 620

185 635

Úpravy:

Úrokové výnosy

24

(873 973)

(436 367)

Úrokové náklady

24

357 862

100 713

Výnosy z dividend

(2 772)

(8 003)

(Zisk)(Strata z predaja/precenenia finančného majetku oceňovaného

reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku

(56 196)

103 592

(Zisk)/Strata z predaja hmotného a nehmotného majetku

28

(94)

102

Strata/(Zisk) z precenenia emitovaných dlhových cenných papierov

68 359

(247 844)

Odpisy nehmotného majetku

15

24 937

18 305

Odpisy hmotného majetku

14

11 713

11 643

Opravné položky a podobné položky

32, 33

122 998

126 814

Kurzový rozdiel z prepočtu zahraničnej prevádzky

35, 36

(1 116)

294

Prijaté úroky

849 363

424 568

(Zaplatené úroky)

(327 088)

(86 506)

(Uhradená) daň

(66 172)

(40 554)

Pokles /(Nárast) vo finančnom majetku

oceňovaného reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát

3 582

(27 005)

Pokles /(Nárast) v derivátoch – účtovanie zabezpečenia (majetok)

168 588

(296 691)

Finančný majetok oceňovaný umorovanou hodnotou:

(Nárast)/Pokles v pohľadávkach voči ostatným bankám

(83 196)

1 670 665

(Nárast) v úveroch poskytnutých klientom

(1 069 220)

(976 277)

(Nárast)/Pokles v reálnej hodnote zabezpečených položiek

v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika (majetok)

(69 005)

129 711

(Nárast)/Pokles v ostatnom majetku

(2 916)

21 794

(Pokles)/Nárast vo finančných záväzkoch

oceňovaných reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát

(20 013)

30 600

(Pokles)/Nárast v derivátoch – účtovanie zabezpečenia (záväzky)

(70 497)

284 647

Finančné záväzky oceňované umorovanou hodnotou:

Nárast/(Pokles) v záväzkoch voči bankám

11 063

(2 461 623)

Nárast vo vkladoch a úveroch od klientov

643 280

1 500 963

Nárast/(Pokles) v zmenách reálnej hodnoty zabezpečených položiek

v portfóliovom zabezpečení úrokového rizika (záväzky)

7 618

(22 352)

Nárast v rezervách

4 318

972

Nárast v ostatných záväzkoch

25 549

7 441

Čisté peňažné prostriedky (na)/z prevádzkových činností

(1 408)

15 237

Peňažné toky z investičných činností:

Nákup finančného majetku oceňovaného reálnou hodnotou

cez ostatné súčasti komplexného výsledku

(353 446)

(967 225)

Predaj finančného majetku oceňovaného reálnou hodnotou

cez ostatné súčasti komplexného výsledku

409 382

293 292

Splatenie finančného majetku oceňovaného reálnou hodnotou

cez ostatné súčasti komplexného výsledku

180 019

802 803

Nákup nehmotného a hmotného majetku

(23 417)

(30 548)

Predaj nehmotného a hmotného majetku

5 028

5 638

Prijaté dividendy

2 772

8 003

Zvýšenie základného imania

80 000

-

Investície v Monilogi, s.r.o.

-

(1 787)

Investície vo VÚB Generali d.s.s., a.s.

(579)

(4 519)

Čisté peňažné prostriedky z investičných činností

299 759

105 657

(Tabuľka pokračuje na ďalšej strane.)

Individuálna účtovná závierka

253

Individuálny výkaz o peňažných tokoch za rok končiaci sa

31. decembra 2023

(v tisícoch EUR)

(pokračovanie)

Pozn.

2023

2022

Peňažné toky z finančných činností:

Príjmy z emisie dlhových cenných papierov

1 000 000

500 000

Splatenie emitovaných dlhových cenných papierov

(420 000)

(300 000)

Príjmy z úverov a pôžičiek od ostatných bánk

50 000

350 000

Splatenie úverov a pôžičiek od ostatných bánk

(108 687)

(205 294)

Splatenie záväzkov z lízingu

(7 091)

(7 355)

Vyplatené dividendy

(70 546)

(10 534)

Čisté peňažné prostriedky z finančné činnosti

443 676

326 817

Čistá zmena stavu peňazí a peňažných ekvivalentov

742 027

447 711

Peniaze a peňažné ekvivalenty na začiatku roka

7

3 060 496

2 612 785

Peniaze a peňažné ekvivalenty k 31. decembru

7

3 802 523

3 060 496

Poznámky na stranách

254 až 441

sú neoddeliteľnou súčasťou tejto účtovnej závierky.

Individuálna účtovná závierka

254

1.

Základné informácie

1.1.

Vykazujúca spoločnosť

–

všeobecné informácie

Všeobecná úverová banka, a.s. („banka“ alebo „VÚB“), poskytuje retailové a komerčné bankové služby. Banka má sídlo

v Slovenskej republike na adrese Mlynské nivy 1, 829 90 Bratislava 25 a jej identifikačné číslo (IČO) je 313 20 155 a jej

daňové identifikačné číslo (DIČ) je 2020411811.

Konečnou materskou spoločnosťou banky je Intesa Sanpaolo S.p.A. („ISP“ alebo „materská spoločnosť“), ktorá je akciovou

spoločnosťou sídliacou v Taliansku. Individuálna účtovná závierka spoločnosti je prístupná v sídle spoločnosti na adrese

Piazza San Carlo 156, 10121 Torino, Taliansko.

K 31. decembru 2023 mala banka 167 obchodných miest (vrátane retailových pobočiek, firemných pobočiek

a hypotekárnych centier) po celom Slovensku (31. december 2022: 170). Banka má aj jednu pobočku v Českej republike

(31. december 2022: 1).

Členmi predstavenstva k 31. decembru 2023 sú Jozef Kausich (predseda), Gabriele Pace, Andrej Viceník, Peter Magala,

Martin Techman, Marie Kovářová a Darina Kmeťová.

Členmi dozornej rady k 31. decembru 2023 sú Ignacio Jaquotot (predseda), Elena Kohútiková (podpredsedníčka), Marco

Fabris, Luca Leoncini Bartoli, Christian Schaack, Peter Gutten, Dana Kondrótová, Andrea Fumačová a Draginja Duric.

Celkový počet zamestnancov banky k 31. decembru 2023 bol 3 312 (31. december 2022: 3 328). Priemerný počet

zamestnancov banky počas roka končiaceho sa 31. decembra 2023 bol 3 318 (31. december 2022: 3 340).

1.2.

Princípy vypracovania účtovnej závierky

Individuálna účtovná závierka banky

(„účtovná závierka“) bola zostavená v súlade s Medzinárodnými štandardmi

finančného vykazovania („IFRS“) vydanými Výborom pre medzinárodné účtovné štandardy („IASB“) a v súlade

s interpretáciami vydanými Komisiou pre interpretáciu medzinárodného finančného výkazníctva („IFRIC“)

schválenými Komisiou Európskej únie v zmysle nariadenia Európskeho parlamentu a Rady Európskej únie a rovnako

v súlade so zákonom č. 431/2002 Z. z. o účtovníctve.

Účtovná závierka bola vypracovaná na princípe historických cien upravených precenením finančného majetku

a finančných záväzkov oceňovaných reálnou hodnotou cez výsledok hospodárenia, finančného majetku

oceňovaného reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku, deriváty

–

účtovanie zabezpečenia,

budov a pozemkov v rámci hmotného majetku oceňovaného preceňovacím modelom na reálnu hodnotu a v prípade

finančného majetku a finančných záväzkov predstavujúcich zabezpečovací nástroj pri zabezpečení reálnej hodnoty

upravených o zmeny v reálnej hodnote vzťahujúce sa na riziko, ktoré sa zabezpečuje.

Účtovná závierka bola zostavená na základe predpokladu, že banka bude schopná pokračovať v dohľadnej

budúcnosti v nepretržitej činnosti.

1.3.

Funkčná a prezentačná mena

Zostatky v tejto účtovnej závierke sú vykázané v tisícoch EUR („€“), pokiaľ nie je uvedené inak. EUR je funkčnou

a prezentačnou menou banky.

Záporné hodnoty sú uvedené v zátvorkách.

1.4.

Účtovné odhady a posúdenia

Pri príprave účtovnej závierky manažment použil odhady, posúdenia a predpoklady, ktoré ovplyvnili aplikáciu

účtovných politík banky a vykázané sumy aktív, pasív, výnosov a nákladov. Skutočné výsledky sa môžu líšiť od týchto

odhadov.

Odhady a východiskové predpoklady sú pravidelne prehodnocované. Prehodnotenia odhadov sú vykazované

prospektívne.

Individuálna účtovná závierka

255

1.4.1.

Posúdenia

Informácie o posúdeniach v uplatnených účtovných politikách, ktoré majú významný vplyv na sumy vykázané

v účtovnej závierke, sú uvedené v nasledujúcich poznámkach. Najvýznamnejšie posúdenia sa týkajú zatriedenia

finančných nástrojov.

–

Zatriedenie finančných nástrojov: posúdenie obchodného modelu, v rámci ktorého je majetok držaný, a

posúdenie, či zmluvné podmienky sú výhradne splátkami istiny a úrokov (Solely Payments of Principal and

Interest, „SPPI“) z nesplatenej sumy istiny (pozn. 3.4.2).

–

Stanovenie kritérií na určenie toho, či sa úverové riziko finančných nástrojov od prvotného vykázania výrazne

zvýšilo, určenie metód na začlenenie výhľadových informácií do merania očakávaných úverových strát

(Expected Credit Loss, „ECL“), výber a schválenie modelov používaných na meranie ECL (pozn. 4.1.2).

–

Oceňovanie záväzkov z lízingu (pozn. 11.5) a práva používania (pozn. 14).

Aplikácia Medzinárodného štandardu finančného výkazníctva 16 Lízingy („IFRS 16“) vyžaduje, aby banka vykonala

úsudky, ktoré majú vplyv na ocenenie záväzkov z lízingu a ocenenie práva používania (pozn. 3.16). Patrí medzi ne:

určenie zmlúv, ktoré spadajú pod pôsobnosť štandardu IFRS 16, určenie doby, na ktorú sa predmet lízingu bude

využívať, a určenie úrokovej miery použitej na diskontovanie budúcich peňažných tokov.

Pri posúdení doby lízingu sa berie do úvahy nielen nevypovedateľné obdobie a zmluvné obdobie, ale posudzujú sa

aj opcie na predĺženie lízingov, ak banka plánuje, že takéto opcie uplatní, a opcie na ukončenie lízingov, ak banka

plánuje, že takéto opcie neuplatní. Stanovená doba lízingu sa použije aj ako ekonomická doba práva používania, na

ktorú sa bude dané právo odpisovať.

V prípade prenájmu pobočiek a kancelárskych priestorov banka usúdila, že existuje množstvo scenárov, ktoré môžu

banky viesť k neuplatneniu opcie na predĺženie lízingu. Preto podmienka IFRS 16, že banka si je primerane istá, že

uplatní opciu na predĺženie, nie je splnená. Doba pokrytá potenciálnym uplatnením opcie na predĺženie lízingu bola

vyňatá z doby lízingu.

V prípade lízingu pobočiek a kancelárskych priestorov na dobu neurčitú odhaduje banka vo všeobecnosti dobu

prenájmu na päť rokov. Banka monitoruje tieto predpoklady a na základe praxe v odvetví a vývoja účtovných

interpretácií vo vzťahu k odhadu doby prenájmu vykoná prípadné úpravy.

Súčasná hodnota lízingovej splátky sa určuje v dobe podpisu alebo zmeny lízingovej zmluvy pomocou bezrizikovej

diskontnej sadzby platnej pre menu nájomnej zmluvy a pre podobný tenor, pričom je korigovaná priemerným tzv.

credit spread subjektov s ratingom podobným ratingu banky, pozorovaným v období, keď sa začína alebo upravuje

nájomná zmluva.

Individuálna účtovná závierka

256

1.4.2.

Predpoklady a neistota v odhadoch

Odhady sú používané, nie však výlučne, pre: reálnu hodnotu finančných nástrojov, reálnu hodnotu budov a

pozemkov podľa preceňovacieho modelu, opravné položky pri pohľadávkach voči ostatným bankám a úveroch

poskytnutých klientom a opravné položky vzťahujúce sa na finančný majetok oceňovaný reálnou hodnotou cez

ostatné súčasti komplexného výsledku, rezervy na podsúvahu, dobu životnosti a zostatkovú hodnotu hmotného a

nehmotného majetku, opravné položky hmotného a nehmotného majetku, oceňovanie záväzkov z lízingu a práva

používania, záväzky z odmien zamestnancom, rezervy na súdne spory a odložené daňové pohľadávky.

Informácie o predpokladoch a neistotách v odhadoch, pri ktorých je významné riziko, že budú viesť k materiálnym

úpravám, sú uvedené v nasledujúcich poznámkach.

–

Určenie reálnej hodnoty finančných nástrojov s významnými nepozorovateľnými vstupmi (pozn. 5). Ak reálna

hodnota finančného majetku a finančných záväzkov vykázaná vo výkaze o finančnej pozícii nemôže byť odvodená

z aktívneho trhu, je stanovená použitím rôznych oceňovacích techník, ktoré zahŕňajú aj matematické modely.

Vstupy do týchto modelov sú prevzaté z pozorovateľných trhov, ak je to možné, ale ak to možné nie je, istá miera

posúdenia je vyžadovaná pri stanovení reálnej hodnoty. Posúdenia zahŕňajú zváženie likvidity a modelových

vstupov ako korelácia a volatilita pre dlhodobé finančné nástroje.

–

Znehodnotenie finančných nástrojov: určenie vstupov do modelu na meranie očakávanej úrokovej straty ECL

vrátane začlenenia výhľadových informácií (pozn. 4.1.2).

Banka posudzuje svoje úvery a pôžičky ku každému dňu vykazovania, aby vyhodnotila, či má zaúčtovať individuálne

posudzované opravné položky vo výkaze ziskov a strát. Posúdenie manažmentu je vyžadované najmä pri odhade

sumy a načasovania budúcich peňažných tokov, keď sa stanovuje výška požadovaných opravných položiek. Takéto

odhady sú založené na predpokladoch o viacerých faktoroch a skutočné výsledky sa môžu líšiť, čo sa prejaví

v budúcich zmenách individuálne posudzovaných opravných položiek.

–

Vykazovanie a oceňovanie rezerv na súdne spory: kľúčové predpoklady o pravdepodobnosti a rozsahu úbytku

zdrojov.

–

Vykazovanie odložených daňových pohľadávok: dostupnosť budúceho zdaniteľného príjmu, voči ktorému môže

byť budúca daňová pohľadávka použitá.

–

Testovanie znehodnotenia pre peňazotvorné jednotky vrátane goodwill: kľúčové predpoklady o vymáhateľných

sumách.

Individuálna účtovná závierka

257

2.

Zmeny v účtovných politikách

Viacero nových štandardov vstúpilo do platnosti od 1. januára 2023, ale tieto nemali materiálny vplyv na účtovnú

závierku banky.

Okrem nižšie opísaných zmien banka konzistentne uplatňuje účtovné politiky, ako sú opísané v poznámke 3 pre

všetky obdobia prezentované v tejto účtovnej závierke.

2.1.

Vydané štandardy a interpretácie vzťahujúce sa na operácie banky, ktoré nadobudli účinnosť pre bežný rok

IAS 1 Prezentácia účtovnej závierky a IFRS metodické usmernenie 2: Zverejňovanie účtovných zásad (dodatok)

Banka od 1. januára 2023 prijala Zverejnenia účtovných metód a účtovných zásad (dodatok k IAS 1 a IFRS metodické

usmernenie 2). Hoci novely neviedli k žiadnym zmenám v samotných účtovných zásadách, mali vplyv na informácie

o účtovných zásadách zverejnené v účtovnej závierke.

Novely vyžadujú zverejnenie „materiálnych“, a nie „významných“ účtovných zásad. Poskytujú tiež návod na

uplatňovanie významnosti pri zverejňovaní účtovných zásad a pomáhajú účtovným jednotkám poskytnúť užitočné

informácie o účtovných zásadách špecifických pre účtovnú jednotku, ktoré používatelia potrebujú na pochopenie

iných informácií v účtovnej závierke.

Manažment preveril účtovné zásady a aktualizoval informácie uvedené v Poznámke 3 Významné účtovné zásady

(2022: Významné účtovné zásady) v určitých prípadoch v súlade s dodatkami.

IAS 12 Dane z príjmov: Odložená daň súvisiaca s majetkom a záväzkami vyplývajúcimi z jednej transakcie (dodatok)

Banka prijala od 1. januára 2023 odloženú daň súvisiacu s majetkom a záväzkami vyplývajúcimi z jednej transakcie

(dodatok k IAS 12). Novely zužujú rozsah výnimky z prvotného vykazovania tak, aby sa vylúčili transakcie, pri ktorých

vznikajú rovnaké a kompenzujúce dočasné rozdiely — napr. nájomných zmlúv. V prípade lízingu sa od účtovnej

jednotky vyžaduje, aby vykázala súvisiace odložené daňové pohľadávky a záväzky od začiatku najskoršieho

prezentovaného porovnateľného obdobia s akýmkoľvek kumulatívnym účinkom vykázaným ako úprava

nerozdeleného zisku alebo iných zložiek vlastného imania k tomuto dátumu. Na všetky ostatné transakcie účtovná

jednotka aplikuje zmeny a doplnenia na transakcie, ktoré sa vyskytnú na začiatku najskoršieho prezentovaného

obdobia alebo po ňom.

Banka v minulosti účtovala o odloženej dani z lízingu pomocou „integrálne prepojeného“ prístupu, výsledkom čoho

je podobný výsledok ako podľa noviel, s tým rozdielom, že odložená daňová pohľadávka alebo záväzok boli

vykázané v čistých hodnotách. Po novelizácii banka vykázala samostatnú odloženú daňovú pohľadávku vo vzťahu

k svojim záväzkom z prenájmu a odložený daňový záväzok v súvislosti s majetkom z práva na užívanie. Nemalo to

však žiadny vplyv na výkaz o finančnej situácii, pretože zostatky spĺňajú podmienky na započítanie podľa odseku

74 IAS 12. Zmeny tiež nemali žiadny vplyv na počiatočný nerozdelený zisk k 1. 1. 2022. Kľúčový vplyv na banku

súvisí so zverejnením vykázaných odložených daňových pohľadávok a záväzkov (pozri pozn. 17).

Nasledujúce nové a novelizované štandardy, ktoré musí banka uplatňovať, nemajú významný vplyv na

konsolidovanú účtovnú závierku banky:

–

IFRS 17: Poistné zmluvy,

–

Definícia účtovných odhadov – novela IAS 8,

–

Medzinárodná daňová reforma – modelové pravidlá druhého piliera – novela IAS 12.

2.2.

Vydané

štandardy a interpretácie vzťahujúce sa na operácie banky, ktoré zatiaľ nenadobudli účinnosť

Viaceré nové štandardy a zmeny a doplnenia štandardov ešte nenadobudli účinnosť alebo ich Európska únia ešte

neprijala. Predčasná aplikácia je povolená, avšak banka pri zostavovaní tejto individuálnej účtovnej závierky nové a

novelizované štandardy predčasne neaplikovala. Banka má v úmysle prijať tieto štandardy, keď nadobudnú účinnosť.

Individuálna účtovná závierka

258

IFRS 16 Lízing: Záväzky z lízingu pri predaji a spätnom lízingu (zmeny a doplnenia)

Dodatky sú účinné pre ročné účtovné obdobia začínajúce sa 1. januára 2024 alebo neskôr, pričom je povolená skoršia

aplikácia.

Výbor pre interpretácie IFRS pôvodne dospel k záveru, že je nepravdepodobné, aby sa majetok z práva na užívanie

a záväzok z lízingu oceňovali nulovou hodnotou. IFRS 16 vyžaduje, aby predávajúci – nájomca odhadol variabilné

lízingové platby, ktoré očakáva počas doby lízingu. Výbor však odporučil, aby Rada pre medzinárodné účtovné

štandardy zvážila zmenu a doplnenie IFRS 16 s cieľom riešiť následné účtovanie.

Zmeny a doplnenia potvrdzujú nasledujúce skutočnosti:

–

pri prvotnom vykázaní predávajúci – nájomca zahrnie variabilné lízingové platby, keď oceňuje záväzok z lízingu

vyplývajúci z transakcie spätného lízingu,

–

po prvotnom vykázaní predávajúci – nájomca uplatňuje všeobecné požiadavky na následné účtovanie lízingového

záväzku tak, že nevykazuje žiadny zisk alebo stratu súvisiacu s právom na užívanie, ktoré si ponecháva.

Predávajúci – nájomca môže prijať rôzne prístupy, ktoré spĺňajú nové požiadavky na následné oceňovanie.

Podľa IAS 8 Účtovné zásady, zmeny v účtovných odhadoch a chyby bude musieť predávajúci – nájomca uplatniť

zmeny a doplnenia retrospektívne na transakcie spätného lízingu, ktoré boli uzavreté alebo po dátume prvotného

uplatnenia IFRS 16. To znamená, že bude musieť identifikovať a opätovne preskúmať transakcie predaja a spätného

prenájmu uzavreté od implementácie IFRS 16 v roku 2019 a potenciálne prepracovať tie, ktoré obsahovali variabilné

lízingové platby.

Banka uzatvára zmluvy o predaji a spätnom prenájme, ale zvyčajne je schopná spoľahlivo oceniť majetok z práva

na užívanie a záväzky z prenájmu. Banka preto očakáva, že štandard pri prvotnej aplikácii nebude mať významný

vplyv na účtovnú závierku banky.

Neočakáva sa, že nasledujúce nové a novelizované štandardy budú mať významný vplyv na konsolidovanú účtovnú

závierku banky:

–

Klasifikácia záväzkov ako krátkodobé alebo dlhodobé (novely IAS 1),

–

Dohody o financovaní dodávateľov (novely IAS 7 a IFRS 7),

–

Nedostatok zameniteľnosti (novela IAS 21),

–

Predaj alebo vklad majetku medzi investorom a jeho pridruženým alebo spoločným podnikom (novela IFRS 10

Konsolidovaná účtovná závierka a IAS 28 Investície do pridružených a spoločných podnikov).

Individuálna účtovná závierka

259

2.3.

Zmeny v prezentácii

Banka počas druhého štvrťroka 2023 prehodnotila spôsob sledovania a vykazovania portfólií svojich úverových

pohľadávok voči klientom iných než bankám. Nové sledovanie a vykazovanie rozdeľuje klientov na tieto hlavné

portfóliá, podľa právnej formy a veľkosti klienta:

Korporátni klienti, Retailoví klienti, Verejná správa.

Korporátni

klienti sa ďalej členia na

Finančné korporácie a Nefinančné korporácie.

Tieto jednotlivé portfóliá z hľadiska právnej formy a veľkosti sa následne sledujú podľa typu produktov v každom

z nich, ktorými sú tieto hlavné produktové kategórie:

Úvery (iné ako hypotekárne), Hypotekárne úvery, Prečerpania

na bežných účtoch, Kreditné karty, Faktoring, Lízing, Dlhové cenné papiere.

Toto nové rozdelenie portfólií nahrádza pôvodný pohľad, ktorý bol nasledovný a bol kombináciou veľkosti a

produktov:

Retailoví klienti: Malí podnikatelia, Spotrebné úvery, Hypotekárne úvery, Kreditné karty, Prečerpania, Spoločenstvá

vlastníkov bytov, Lízing; Korporátni klienti: Veľkí korporátni klienti s obratom nad 500 miliónov EUR, Veľkí korporátni

klienti s obratom do 500 miliónov EUR, Malé a stredné podniky („SME“), Nebankové finančné inštitúcie, Spoločnosti

verejného sektora, „Slotting“ modely (pre špecializované podniky, t. j. „Special Purpose Vehicles“ alebo „SPV“ a

developerské spoločnosti, t. j. „Real Estate Development“ alebo „RED“); Banky, Samosprávy, Vláda a verejný sektor.

Zmeny sa týkajú nasledovných tabuliek a kapitol

účtovnej závierky, kde popri stavoch položiek za aktuálne obdobie

a porovnateľné obdobie vykázaných už podľa novej metodiky zároveň uvádzame stav položiek v porovnateľnom

období podľa pôvodnej metodiky:

–

Úverové portfólio banky na individuálne a portfóliovo posudzované,

pozn.

4.1.2. Opravné položky

,

–

Úverové portfólio banky v zmysle klasifikačných kategórií,

4.1.3. Zatriedenie neštandardných úverov

,

Úverové portfólio z hľadiska omeškania platieb

pozn.

4.1.3. Zatriedenie neštandardných úverov

,

–

Trojetapový prístup vychádzajúci zo zmien úverovej kvality podľa triedy majetku pre všetok finančný majetok

vystavený úverovému riziku

, pozn.

4.1.3. Zatriedenie neštandardných úverov

,

–

Trojetapový prístup vychádzajúci zo zmien úverovej kvality podľa počtu dní po splatnosti pre všetok finančný

majetok vystavený úverovému riziku

, pozn.

4.1.3. Zatriedenie neštandardných úverov

,

–

Forbearance politika

, pozn.

4.1.4. Úvery s upravenými zmluvnými podmienkami a politika úverov s odloženou

splatnosťou („forbearance“),

–

Koncentrácia úverového rizika podľa geografického členenia,

pozn.

4.1.8. Koncentrácia úverového rizika

,

–

Analýza pozícií na základe účtovnej hodnoty podľa sektorov,

pozn.

4.1.8. Koncentrácia úverového rizika

,

–

Kvalita úverového portfólia z hľadiska interných ratingov

, pozn.

4.1.9. Interné a externé ratingy

,

–

Citlivosť výpočtu ECL pri poklese a náraste PD parametra o 10 %,

pozn.

4.1.10. Analýza citlivosti opravných

položiek

,

–

Úvery poskytnuté klientom

, pozn.

11.2. Úvery poskytnuté klientom

.

Individuálna účtovná závierka

260

3.

Významné účtovné politiky

3.1.

Prepočet cudzej meny

Transakcie v cudzích menách sa prepočítavajú na eurá oficiálnym spotovým výmenným kurzom Európskej centrálnej

banky („ECB“) v deň uskutočnenia transakcie.

Peňažný majetok a záväzky denominované v cudzej mene sa prepočítavajú na eurá oficiálnym spotovým výmenným

kurzom ECB platným ku dňu zostavenia účtovnej závierky. Kurzové zisky alebo straty z peňažných položiek vznikajú

ako rozdiel medzi umorovanou hodnotou vo funkčnej mene na začiatku roka upravenou o efektívne úroky a platby

počas roka a umorovanou hodnotou v cudzej mene, prepočítanou spotovým výmenným kurzom platným na konci

roka.

Nepeňažný majetok a záväzky, ktoré sú oceňované reálnou hodnotou v cudzej mene, sa prepočítavajú na eurá

oficiálnym spotovým výmenným kurzom ECB platným ku dňu, keď sa určuje reálna hodnota. Nepeňažné položky,

ktoré sú oceňované v historických cenách v cudzej mene, sa prepočítavajú použitím oficiálneho spotového

výmenného kurzu ECB platného v deň transakcie.

Kurzové zisky alebo straty vznikajú ako rozdiel medzi zmluvným výmenným kurzom transakcie a oficiálnym spotovým

výmenným kurzom ECB platným ku dňu transakcie. Kurzové zisky alebo straty sú zahrnuté v položke „Čistý

zisk/(strata) z finančných operácií“, rovnako ako aj zisky alebo straty vyplývajúce z pohybu výmenných kurzov po dni

transakcie.

Kurzové rozdiely vznikajúce pri prepočte cudzej meny sú všeobecne vykazované vo výsledku hospodárenia. Kurzové

rozdiely vznikajúce pri prepočte cudzej meny z nasledujúcich položiek sú vykázané v ostatných súčastiach

komplexného výsledku („OCI“):

–

kvalifikované zabezpečenia peňažných tokov do tej miery, do akej je zabezpečenie efektívne; a

–

investície do majetkových cenných papierov, v súvislosti s ktorými sa uskutočnila voľba v súvislosti

s prezentovaním následných zmien ich reálnej hodnoty v OCI.

3.2.

Zahraničné prevádzky

Účtovná závierka zahŕňa aj zahraničné prevádzky pôsobiace na území Českej republiky. Majetok a záväzky týchto

prevádzok sú prepočítané na eurá spotovým výmenným kurzom platným ku dňu zostavenia účtovnej závierky.

Výnosy a náklady zahraničných prevádzok sú prepočítané na eurá kurzom približujúcim sa menovým kurzom platným

v deň uskutočnenia transakcií.

Rozdiely v cudzej mene vznikajúce pri týchto prepočtoch sa vykazujú v Ostatných súčastiach komplexného výsledku

a akumulujú sa v rezerve z prepočtu cudzej meny (rezerva na „prepočet zahraničnej prevádzky“).

3.3.

Peniaze a peňažné ekvivalenty

„

Peniaze a peňažné ekvivalenty“ obsahujú pokladničnú hotovosť, zostatky v centrálnych bankách vrátane povinných

minimálnych rezerv a vysokolikvidný finančný majetok s pôvodnou dobou splatnosti tri mesiace alebo menej od

dátumu nadobudnutia, ktoré nie sú predmetom významného rizika zmien reálnej hodnoty a sú používané bankou

na riadenie krátkodobých záväzkov.

„Peniaze a peňažné ekvivalenty“ sú vedené v umorovanej hodnote vo výkaze o finančnej situácii (pozn. 7).

3.4.

Finančný majetok a finančné záväzky

3.4.1.

Vykázanie a prvotné oceňovanie

Banka prvotne vykazuje úvery a preddavky (napr. „Pohľadávky voči ostatným bankám“, „Úvery poskytnuté

klientom“), vklady (napr. „Záväzky voči bankám“, „Vklady a úvery od klientov“), vydané dlhové cenné papiere a

podriadené dlhy v deň, keď vzniknú. Všetky ostatné finančné nástroje (vrátane štandardných nákupov a predajov

finančného majetku) sa vykazujú v deň uzavretia obchodu, ktorým je deň, v ktorý sa banka stane zmluvnou stranou

príslušného finančného nástroja.

Finančný majetok alebo finančné záväzky sa vykazujú prvotne v reálnej hodnote plus pre položky, ktoré nie sú

oceňované reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát, transakčné náklady, ktoré sú priamo priraditeľné k jeho

nákupu alebo vydaniu.

Individuálna účtovná závierka

261

3.4.2.

Klasifikácia

Pri prvotnom vykázaní je finančný majetok klasifikovaný ako oceňovaný:

–

umorovanou hodnotou (amortised cost, „AC“),

–

reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku (fair value through other comprehensive income,

„FVOCI“) alebo

–

reálnou hodnotou cez výkaz ziskov a strát (fair value through profit or loss, „FVTPL“).

Finančný majetok je oceňovaný AC, ak spĺňa obe z nasledujúcich podmienok a nie je určený ako FVTPL:

–

majetok je držaný v rámci biznis modelu, ktorého cieľom je držať majetok na účel získania zmluvných peňažných

tokov; a

–

zmluvné podmienky finančného majetku stanovujú konkrétne dátumy peňažných tokov, ktoré sú SPPI.

Dlhové cenné papiere sú oceňované FVOCI, len ak spĺňajú obe z nasledujúcich podmienok a nie sú určené ako FVTPL:

–

majetok je držaný v rámci biznis modelu, ktorého cieľom je držať majetok na účel získania zmluvných peňažných

tokov,

ako aj predať finančný majetok; a

–

zmluvné podmienky finančného majetku stanovujú konkrétne dátumy peňažných tokov, ktoré sú SPPI.

Pri prvotnom vykázaní majetkových cenných papierov, ktoré nie sú držané na obchodovanie, sa banka môže

neodvolateľne rozhodnúť prezentovať následné zmeny ich reálnej hodnoty v OCI (pozn. 3.6.2). Táto voľba sa

uskutočňuje samostatne pre každú investíciu.

Všetok ostatný finančný majetok je klasifikovaný ako oceňovaný FVTPL.

Okrem toho, pri prvotnom vykázaní sa banka môže neodvolateľne rozhodnúť oceňovať finančný majetok, ktorý by

inak spĺňal požiadavky na oceňovanie AC alebo FVOCI, FVTPL, ak tak eliminuje alebo významne zníži účtovaný

nesúlad, ktorý by inak vznikol (pozn. 3.4.7).

Posúdenie obchodného modelu

Banka využíva nasledujúce obchodné modely:

–

držané na inkasovanie,

–

držané na inkasovanie a predaj,

–

držané na obchodovanie/ostatné.

Banka posudzuje cieľ obchodného modelu, v ktorom je majetok držaný, na portfóliovej úrovni, pretože to najlepšie

reflektuje spôsob, akým je riadený obchod, a informácie sú poskytované manažmentu. Do posúdenia vstupujú

nasledujúce informácie:

–

Stanovené politiky a ciele pre portfólio a fungovanie týchto politík v praxi. Konkrétne, či sa stratégia manažmentu

zameriava na získanie výnosov zo zmluvných úrokov, udržiavanie konkrétneho profilu úrokových sadzieb,

prispôsobenie doby trvania finančného majetku k trvaniu záväzkov, ktoré tento majetok financujú, alebo na

realizáciu peňažných tokov prostredníctvom predaja majetku;

–

Ako sa vyhodnocuje výkonnosť portfólia a vykazuje sa manažmentu banky;

–

Riziká, ktoré ovplyvňujú výkonnosť obchodného modelu (a finančného majetku držaného v rámci obchodného

modelu), a stratégia riadenia týchto rizík;

–

Ako sú odmeňovaní manažéri zodpovední za riadenie obchodných modelov (napr. či sú odmeny založené na

reálnej hodnote spravovaného majetku alebo na získaných zmluvných peňažných tokoch); a

–

Frekvencia, objem a načasovanie predaja v predchádzajúcich obdobiach, dôvody takéhoto predaja a očakávania

týkajúce sa budúcej predajnej činnosti. Informácie o predajnej činnosti sa však neposudzujú izolovane, ale ako

súčasť celkového hodnotenia toho, ako sa dosiahne stanovený cieľ banky pre správu finančného majetku a ako

sa realizujú peňažné toky.

Finančný majetok držaný na obchodovanie alebo spravovaný a jeho výkonnosť je vyhodnocovaná na základe reálnej

hodnoty, sa oceňuje FVTPL, pretože nie je ani držaný na účel získania zmluvných peňažných tokov, ani držaný na

účel získania zmluvných peňažných tokov a zároveň na predaj finančného majetku.

Individuálna účtovná závierka

262

Posúdenie, či zmluvné peňažné toky sú SPPI

Na účely tohto posúdenia „istina“ je definovaná ako reálna hodnota finančného majetku pri prvotnom vykázaní.

„Úrok“ je definovaný ako protihodnota za časovú hodnotu peňazí a za úverové riziko spojené s nesplatenou istinou

počas konkrétneho časového obdobia a pre ostatné základné riziká a náklady spojené s poskytovaním pôžičiek (napr.

riziko likvidity a administratívne náklady), ako aj ziskové rozpätie.

Pri posudzovaní, či sú zmluvné peňažné toky SPPI, banka berie do úvahy zmluvné podmienky nástroja. Zahŕňa to

posúdenie, či finančný majetok obsahuje zmluvnú podmienku, ktorá by mohla zmeniť načasovanie alebo výšku

zmluvných peňažných tokov tak, aby nespĺňala túto podmienku. Pri posúdení banka berie do úvahy:

–

prípadné udalosti, ktoré by zmenili výšku a načasovanie peňažných tokov;

–

vlastnosti pákového efektu;

–

podmienky predčasného splatenia a predĺženia splatnosti;

–

podmienky, ktoré obmedzujú nároky banky na peňažné toky z konkrétneho majetku (napr. bezregresné pôžičky);

–

vlastnosti, ktoré modifikujú zohľadnenie časovej hodnoty peňazí (napr. pravidelné refixácie úrokových sadzieb).

Banka drží portfólio dlhodobých úverov s pevnou úrokovou sadzbou, pre ktoré má banka možnosť navrhnúť refixáciu

úrokovej sadzby v pravidelných termínoch. Toto právo je obmedzené na trhovú sadzbu v čase refixácie. Dlžníci majú

možnosť buď prijať revidovanú sadzbu, alebo splatiť pôžičku v nominálnej hodnote bez sankcie. Banka vyhodnotila,

že zmluvné peňažné toky z týchto úverov sú SPPI, pretože opciou sa mení úroková miera spôsobom, ktorý zohľadňuje

časovú hodnotu peňazí, úverové riziko, ďalšie základné riziká spojené s poskytovaním pôžičiek a náklady spojené

s nesplatenou istinou.

Banka klasifikuje finančné záväzky, iné ako finančné záruky a úverové prísľuby, ako oceňované umorovanou

hodnotou alebo FVTPL.

Reklasifikácie

Finančný majetok sa nereklasifikuje následne po jeho prvotnom vykázaní, s výnimkou obdobia nasledujúcom po tom,

ako banka zmení svoj obchodný model pre správu finančného majetku. Finančné záväzky sa nikdy nereklasifikujú.

3.4.3.

Následné oceňovanie

Po prvotnom vykázaní banka oceňuje finančný majetok a finančné záväzky v súlade s klasifikáciou reálnou hodnotou

cez výkaz ziskov a strát (pozn. 3.5), reálnou hodnotou cez ostatné súčasti komplexného výsledku (pozn. 3.6) alebo

umorovanou hodnotou (pozn. 3.7).

3.4.4.

Ukončenie vykazovania

Ukončenie vykazovania z dôvodu podstatnej úpravy podmienok

Banka ukončí vykazovanie finančného majetku, ako je úver poskytnutý klientovi, ak sa opätovne prerokované

podmienky upravia v takej miere, že v podstate vznikne nový úver, s rozdielom vykázaným ako zisk alebo strata

z ukončenia vykazovania do výšky, ku ktorej nebola zatiaľ vytvorená opravná položka. Pri posudzovaní, či je alebo

nie je možné ukončiť vykazovanie úveru poskytnutého klientovi, banka okrem iného berie do úvahy faktory, ako je

zmena meny úveru, zavedenie črty vlastného imania, zmena protistrany či úprava, ktorá by spôsobila, že nástroj by

už viac nespĺňal kritérium SPPI.

Ak sa existujúci finančný záväzok nahradí iným od toho istého veriteľa za podstatne odlišných podmienok alebo ak

sa podmienky existujúceho záväzku podstatne zmenia, takáto výmena alebo zmena sa považuje za ukončenie

pôvodného záväzku a vykázanie nového záväzku. Rozdiel medzi účtovnou hodnotou pôvodného finančného záväzku

a zaplatenou protihodnotou sa vykazuje vo výkaze ziskov a strát.

Individuálna účtovná závierka

263

Ukončenie vykazovania z iných dôvodov ako podstatná úprava podmienok

Banka ukončí vykazovanie finančného majetku, keď vyprší zmluvné právo na peňažné toky z finančného majetku

alebo banka prevedie práva na získanie zmluvných peňažných tokov pri transakcii, v rámci ktorej sa prevedú

v podstate všetky riziká a výhody plynúce z vlastníctva finančného majetku alebo v rámci ktorej banka neprevedie

finančný majetok, ale ani si neponechá v podstate všetky riziká a výhody plynúce z vlastníctva finančného majetku

a nezachová si ani kontrolu nad finančným majetkom.

Pri ukončení vykazovania finančného majetku je rozdiel medzi účtovnou hodnotou majetku (alebo účtovnou

hodnotou pridelenou odúčtovanej časti majetku) a sumou (i) prijatej protihodnoty (vrátane každého nového

získaného majetku mínus akýkoľvek nový záväzok) a (ii) kumulatívnych ziskov alebo strát, ktoré boli vykázané v OCI,

vykázaný vo výkaze ziskov a strát.

Kumulatívny zisk alebo strata vykázaná v OCI v súvislosti s majetkovými cennými papiermi oceňovanými FVOCI sa

nevykazuje vo výkaze ziskov a strát pri ukončení vykazovania takýchto cenných papierov, ako je vysvetlené vyššie.

Akýkoľvek podiel na prevedenom finančnom majetku, ktorý spĺňa podmienky na ukončenie vykazovania a ktorý

banka vytvára alebo získa, sa vykazuje ako samostatný majetok alebo záväzok.

Banka uzatvára transakcie, ktorými prevádza majetok vykázaný vo výkaze o finančnej situácii, ale ponecháva si

všetky alebo v podstate všetky riziká a výhody plynúce z prevedeného majetku alebo jeho časti. V takýchto

prípadoch sa prevedený majetok neodúčtuje. Príkladom takýchto transakcií sú pôžičky cenných papierov a

transakcie predaja a spätného odkúpenia (pozn. 3.8).

Pri transakciách, pri ktorých si banka neponechá, ale ani neprevedie všetky riziká a výhody plynúce z vlastníctva

finančného majetku, ale ponechá si kontrolu nad majetkom, banka naďalej vykazuje majetok v rozsahu jej

pokračujúcej zainteresovanosti, ktorá je určená rozsahom, v akom je vystavená zmenám v hodnote prevedeného

majetku.

Banka ukončí vykazovanie finančného záväzku v prípade, že sú jeho zmluvné záväzky splnené alebo zrušené alebo

keď vyprší ich platnosť.

3.4.5.

Modifikácie

Ak sa podmienky pre finančný majetok menia, banka posudzuje, či sa významne menia peňažné toky súvisiace

s modifikovaným majetkom.

Ak sú peňažné toky významne odlišné, zmluvné práva čerpať tieto peňažné toky, plynúce z pôvodného finančného

majetku, sú považované za neplatné. V tom prípade je finančný majetok odúčtovaný (pozri vyššie Odúčtovanie

finančného nástroja kvôli iným ako podstatným zmenám v zmluvných podmienkach) a je zaúčtovaný nový finančný

majetok v reálnej hodnote vrátane akýchkoľvek transakčných nákladov. Akékoľvek poplatky získané ako súčasť

modifikácie sú účtované takto:

–

poplatky, ktoré sú brané do úvahy pri určovaní reálnej hodnoty nového majetku, a poplatky, ktoré predstavujú

úhradu predpokladaných transakčných nákladov, sú zahrnuté do počiatočného ocenenia majetku;

–

ostatné poplatky sú zahrnuté do výsledku hospodárenia ako zisky alebo straty pri odúčtovaní.

Ak sa peňažné toky dlžníka menia v dôsledku jeho finančných problémov, cieľom modifikácie je vtedy zvyčajne radšej

v maximálnej miere uhradiť pôvodné zmluvné požiadavky, skôr ako vytvoriť nový majetok s významne zmenenými

zmluvnými podmienkami. Ak banka plánuje modifikovať finančný majetok spôsobom, ktorý bude viesť k odpusteniu

peňažných tokov, prvotne zvažuje, či môže byť časť majetku odpísaná pred uskutočnením modifikácie (pozri nižšie

politika odpisovania, pozn. 4.1.5). Tento prístup má vplyv na výsledok kvantitatívneho hodnotenia a v tomto prípade

znamená, že kritériá pre odúčtovanie nie sú splnené.

Ak modifikácia finančného majetku oceneného v umorovanej hodnote alebo cez ostatné súčasti komplexného

výsledku nemá za následok odúčtovanie finančného majetku, banka najprv prepočíta hrubú účtovnú hodnotu

finančného majetku použitím pôvodnej efektívnej úrokovej miery a účtuje výslednú zmenu ako zisk alebo stratu

z modifikácie do výsledku hospodárenia. Pre variabilnú sadzbu, ako aj pre fixnú sadzbu finančného majetku je

pôvodná efektívna úroková miera použitá na výpočet zisku alebo straty z modifikácie upravená, aby zohľadňovala

súčasné trhové podmienky v čase modifikácie. Akékoľvek poplatky a náklady zahrnuté a poplatky získané ako súčasť

modifikácie upravujú hrubú účtovnú hodnotu modifikovaného finančného majetku a sú umorované počas

zostávajúceho obdobia modifikovaného finančného majetku.

Individuálna účtovná závierka

264

Ak je takáto modifikácia vykonaná kvôli finančným ťažkostiam dlžníka (pozn. 4.1.2), zisk alebo strata je vykázaná

spoločne s opravnými položkami.

3.4.6.

Vzájomné započítavanie

Finančný majetok a finančné záväzky sa vzájomne započítavajú a vo výkaze o finančnej situácii sa vykazuje čistá

hodnota vtedy a len vtedy, keď má banka aktuálne zo zákona vykonateľné právo vzájomne započítať tieto hodnoty

a má v úmysle ich aj vysporiadať v čistej hodnote alebo realizovať majetok a vyrovnať záväzok súbežne.

Výnosy a náklady sa vykazujú v čistej hodnote iba vtedy, ak to povoľuje IFRS, alebo v prípade ziskov a strát

vznikajúcich zo skupiny podobných transakcií, ako sú finančné operácie banky.

3.4.7.

Oceňovanie reálnou hodnotou

„Reálna hodnota“ je cena, ktorá by bola prijatá za predaj majetku alebo zaplatená za prevod záväzku pri riadnej

transakcii medzi účastníkmi trhu k dátumu ocenenia na hlavnom trhu, alebo ak taký trh neexistuje, na

najvýhodnejšom trhu, na ktorý má banka prístup k tomuto dátumu. Reálna hodnota záväzku odráža riziko jeho

nesplatenia.

Ak je k dispozícii, banka určuje reálnu hodnotu nástroja pomocou kótovanej ceny na aktívnom trhu daného nástroja.

Trh sa považuje za „aktívny“, ak sa transakcie s majetkom alebo so záväzkom uskutočňujú s dostatočnou frekvenciou

a objemom, aby neustále poskytovali informácie o cenách.

Ak na aktívnom trhu nie je kótovaná cena, potom banka používa oceňovacie techniky, ktoré maximalizujú použitie

relevantných pozorovateľných vstupov a minimalizujú používanie nepozorovateľných vstupov. Zvolená metóda

oceňovania zahŕňa všetky faktory, ktoré by účastníci trhu vzali do úvahy pri oceňovaní transakcie. Hierarchia

oceňovacích techník je vysvetlená v pozn. 5.

Najlepším dôkazom reálnej hodnoty finančného nástroja pri prvotnom vykázaní je obvykle transakčná cena, t. j.

reálna hodnota poskytnutej alebo prijatej protihodnoty.

Ak banka zistí, že reálna hodnota pri prvotnom vykázaní sa líši od transakčnej ceny a reálna hodnota nie je podložená

ani kótovanou cenou na aktívnom trhu za identické aktívum alebo pasívum, ani na základe oceňovacej techniky, pri

ktorej sú považované nepozorovateľné vstupy za nevýznamné vo vzťahu k oceneniu, potom sa finančný nástroj

prvotne oceňuje v reálnej hodnote upravenej o odloženie rozdielu medzi reálnou hodnotou pri prvotnom vykázaní a

transakčnou cenou. Následne je tento rozdiel postupne časovo rozlišovaný vo výkaze ziskov alebo strát počas doby

životnosti nástroja, ale najneskôr dovtedy, kým je ocenenie plne podložené pozorovateľnými trhovými údajmi alebo

je transakcia uzavretá.

3.5.

Finančný majetok a finančné záväzky oceňované reálnou hodnotou cez výsledok hospodárenia

Finančný majetok a finančné záväzky oceňované reálnou hodnotou cez výsledok hospodárenia pozostávajú

z finančného majetku a z finančných záväzkov držaných na obchodovanie vrátane derivátov a z neobchodného

finančného majetku oceňovaného cez výkaz ziskov a strát.

3.5.1.

Finančný majetok a finančné záväzky držané na obchodovanie

Banka klasifikuje obchodné portfólio ako finančný majetok alebo finančné záväzky oceňované FVTPL, ak sú

nakúpené alebo vydané predovšetkým na dosiahnutie krátkodobého zisku prostredníctvom obchodných činností

alebo ak sú súčasťou portfólia finančných nástrojov, ktoré sú riadené spoločne na dosiahnutie krátkodobého zisku.

Finančný majetok a finančné záväzky určené na obchodovanie sa vykazujú a oceňujú vo výkaze o finančnej situácii

v reálnej hodnote. Zmeny reálnej hodnoty sa vykazujú vo výkaze ziskov a strát s výnimkou pohybov reálnej hodnoty

záväzkov klasifikovaných ako FVTPL v dôsledku zmien vlastného kreditného rizika banky. Takéto zmeny reálnej

hodnoty sú zaznamenané v položke „Reálnou hodnotou ocenené zisky a straty vyplývajúce z vlastného kreditného

rizika banky súvisiaceho s derivátovými záväzkami“ a nepremietajú sa do výkazu ziskov a strát. Úroky získané alebo

vzniknuté z nástrojov klasifikovaných ako FVTPL sú vykazované v položke „Ostatné úrokové výnosy“. Výnosy

z dividend z nástrojov vlastného imania oceňovaných ako FVTPL sú rovnako považované za súvisiace s obchodnými

operáciami banky a sú vykázané vo výkaze ziskov a strát ako „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“, ak právo k

platbe bolo pevne stanovené.

Individuálna účtovná závierka

265

Do klasifikácie finančného majetku držaného na obchodovanie sú zaraďované dlhové cenné papiere, akcie, krátke

pozície a úvery klientom, ktoré boli nadobudnuté hlavne na účely predaja v blízkej budúcnosti.

Banka monitoruje zmeny v reálnych hodnotách a vykazuje nerealizované zisky a straty vo výkaze ziskov a strát

v položke „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“.

Derivátové finančné nástroje

V rámci svojej bežnej činnosti banka uzatvára zmluvy na finančné deriváty, ktoré predstavujú veľmi nízku počiatočnú

investíciu v porovnaní s dohodnutou hodnotou zmluvy. Finančné deriváty zahŕňajú dohody o budúcich úrokových

mierach, menové a komoditné forwardy, úrokové, menové a komoditné swapy, úrokové, menové, akciové a

komoditné opcie, krížové menové swapy a termínové obchody (futures). Banka tiež používa finančné nástroje na

zaistenie rizika úrokových sadzieb a menového rizika spojeného s jej transakciami na finančných trhoch. Tieto

zaistenia sú účtované ako finančné deriváty určené na obchodovanie, keďže úplne nespĺňajú definíciu

zabezpečovacieho derivátu v zmysle IFRS. V oblasti derivátov poskytuje banka aj sprostredkovateľské služby

klientom.

Derivátové finančné nástroje, ktoré sa nepoužívajú pre zabezpečovacie účtovníctvo, sú prvotne vykázané a následne

ocenené vo výkaze o finančnej situácii v reálnej hodnote ako súčasť „Finančného majetku držaného na

obchodovanie“.

Všetky derivátové finančné nástroje sa v prípade kladnej reálnej hodnoty vykazujú ako majetok a v prípade zápornej

reálnej hodnoty ako záväzky. Zmeny reálnej hodnoty derivátových finančných nástrojov určených na obchodovanie

sú vykazované v položke „Čistý zisk/(strata) z finančných operácií“.

Reálne hodnoty sa získavajú z trhových cien. Ak trhové ceny nie sú k dispozícii, použijú sa modely diskontovaných

peňažných tokov a modely oceňovania opcií. Výpočet reálnej hodnoty derivátových finančných nástrojov sa robí

pomocou štandardných vzorcov a úrokových sadzieb platných pre príslušné meny, dostupných na trhu k dátumu,

ku ktorému sa účtovná závierka zostavuje