Rogaland Sparebank

Årsrapport

2025

Administrerende direktør

Hovedtall

Organisasjon og ledelse

Styret

Ledergruppen

Bærekraft og samfunnsansvar

Eierstyring og selskapsledelse

Investorinformasjon

Styrets beretning

Årsregnskap

• Resultatregnskap

• Balanse

• Endring i egenkapital

• Kontantstrømoppstilling

• Noter

Alternative resultatmål (APM)

157

Vedlegg til Bærekraft og samfunnsansvar

160

Erklæring i henhold til verdipapirhandellovens § 5-5

165

Revisjonsberetning

166

Attestasjon bærekraftsrapport

171

Innhold

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

over styringsmålet til Norges Bank på 2 %. Norges Bank

er tydelige på at inflasjonen må videre ned, noe som betyr

at sentralbanken ikke har det travelt med å sette styrings-

renten ytterligere ned.

2025 ble et bra år for kundene våre og for banken, det første

hele driftsåret som Rogaland Sparebank. Vi har jobbet med

å innarbeide merkevaren Rogaland Sparebank i lokalmarkedet.

Vi skal være tydelige på hvem vi er, og hvem vi er til for.

Vi har tatt på oss større sko enn hva de to bankene hadde

hver for seg, og da er det viktig for oss å vise igjen i lokal-

samfunnene.

Vi er relevante for flere kunder enn noen gang, både privat-

personer og bedrifter. Vår største styrke er at vi er lokale,

personlige og raske. Vi skal være en attraktiv samarbeids-

partner for kundene våre.

2025 var et turbulent år i verdensøkonomien, men slik

har det dessverre vært de siste årene. Det er grunn til å tro

at også 2026 blir et turbulent år. Det er derfor godt å se

at den lokale økonomien går bra, og at de aller fleste av

våre kunder klarer seg bra, til tross for internasjonal uro.

Nasjonalt har økonomien stabilisert seg. Styringsrenten er

satt ned fra 4,5 % til 4,0 % i løpet av 2025, men inflasjonen

har bitt seg fast på litt over 3 %. Det er ett prosentpoeng

Tomas Nordbø, administrerende direktør

2025 ble et strålende første år

for Rogaland Sparebank

Året 2025

I 2024 fusjonerte Sandnes Sparebank og Hjelmeland Sparebank.

På høsten lanserte vi lokalbanken Rogaland Sparebank for Nord-Jæren

og Ryfylke, og vi er fortsatt den gule banken.

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Det skal være attraktivt å være eier og kunde i Rogaland

Sparebank. Derfor gir vi tilbake så godt som hele over-

skuddet.

Banken var en av de første i Norge som delte ut kundeutbytte,

allerede i 2017. I 2025 deler banken igjen ut kundeutbytte,

for niende år på rad, og kundeutbyttet er rekordhøyt.

En vanlig familie med 4 millioner kroner i lån og noe innskudd

gjennom året vil få utbetalt cirka 13.500 kroner. Kundeutbytte

skal ikke gå på bekostning av gavetildeling til samfunns-

nyttige formål.

Tildelingen til gavefondet øker fra 16 millioner kroner i 2024

til hele 40 millioner kroner i 2025, også det er rekordhøyt.

Vi skal gi ekstra mye tilbake via gavefondet i jubileumsåret.

Egenkapitalbeviset til banken skal være attraktivt for inves-

torene. I år deler banken ut hele 11,7 kroner per egenkapital-

bevis. Til sammen deler vi ut hele 93 % av årets overskudd.

Rogaland Sparebank er godt posisjonert for å bidra til lokal

verdiskaping, både når det handler om å utvikle lokale bedrifter

og om å hjelpe folk med å nå boligdrømmene sine. Banken

har kompetente og motiverte ansatte som også i 2026 skal

stå på for å gi kundene gode, lokale banktjenester.

Tomas Nordbø

Adm. direktør

Så langt har vi lykkes. Vi har hatt en formidabel kundevekst

i 2025, med 10 % vekst målt i utlånsvolum. Kundene gir

banken rekordgode tilbakemeldinger gjennom kundetilfreds-

hetsundersøkelser, og omdømmet vårt er sterkere enn

noen gang.

Behovet for en lokalbank som er til stede der lokale beslut-

ninger tas, blir bare viktigere og viktigere. Vi vet at lokale

banker er avgjørende for økonomisk vekst utenfor det sentrale

østlandsområdet, og kanskje spesielt på Vestlandet, hvor

næringsstrukturen er annerledes enn i resten av landet.

Vi lever i en stadig mer digitalisert bankhverdag, noe

som medfører at Rogaland Sparebank skal og må ha

gode digitale løsninger for både bedrifter og privatkunder.

Det betyr også at behovet for en lokal rådgiver, som er

tilgjengelig når viktige avgjørelser skal tas for den enkelte,

blir enda viktigere i fremtiden.

Den banken skal Rogaland Sparebank være, slik vi har

vært i 149 år.

I 2026 fyller banken 150 år, og det skal vi selvsagt feire.

Vi er kjempestolte av å drive en bank som har vært viktig

og relevant for samfunnsutviklingen over en så lang periode.

Banken er bedre stilt enn på lenge og vi skal være en attraktiv

samarbeidspartner også i årene fremover.

Resultatet i banken var i 2025 på rekordhøye 480 millioner

kroner. Banken har som policy å dele overskuddet med både

kunder, lokalsamfunnet og eiere.

ÅRSREGNSKAP

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Året 2025 Året 2024

Resultatsammendrag (beløp i tusen kroner)

Året 2025 Året 2024

784 040 718 833 Netto renteinntekter 634 250 589 654

250 473 255 239 Andre driftsinntekter 341 579 307 872

416 549 414 977 Andre driftskostnader 383 790 363 761

65 308 23 626 Netto tap/nedskrivninger 65 330 23 458

552 656 535 469 Resultat av drift før skatt 526 709 510 307

73 155 77 874 Skattekostnad 44 713 53 821

479 501 457 595 Resultat av drift etter skatt 481 996 456 486

156 901 -14 400 Andre inntekter og kostnader (etter skatt) 156 802 -14 565

636 401 443 195 Totalresultat 638 799 441 920

16 377 13 539 Hybridkapitaleierens andel av totalresultat (renter hybridkapital)

620 025 429 320 Totalresultat etter skatt for kontrollerende eierinteresser

0 336 Totalresultat etter skatt for ikke-kontrollerende eierinteresser

31.12.2025 31.12.2024

Utdrag fra balansen (beløp i millioner kroner)

31.12.2025 31.12.2024

44 146 39 702 Forvaltningskapital 27 230 25 927

41 794 36 822 Gjennomsnittlig forvaltningskapital 26 354 23 658

37 377 34 012 Utlån til kunder 18 477 18 891

37 827 34 599 Utlån til kunder inkl. Eika Boligkreditt 18 927 19 478

18 867 17 335 Innskudd fra kunder 19 092 17 555

4 787 3 688 Sertifikater og obligasjoner 4 355 3 292

90 93 Finansielle derivater 108 127

4 553 4 278 Egenkapital 4 212 3 929

31.12.2025 31.12.2024

Nøkkeltall

31.12.2025 31.12.2024

Utvikling siste 12 måneder

11,2 % 15,4 % - Forvaltning 5,0 % 15,0 %

9,9 % 15,7 % - Utlån -2,1 % 22,7 %

8,8 % 19,0 % - Innskudd 8,8 % 18,8 %

50,5 % 51,0 % Innskuddsdekning 103,3 % 92,9 %

304,3 % 235,7 % Likviditetsindikator (LCR) 250,4 % 196,3 %

Lønnsomhet

1,88 % 1,95 % Rentenetto i % av gj.sn. forvaltningskapital 2,41 % 2,49 %

40,3 % 42,6 % Kostnadsgrad 39,3 % 40,5 %

1,0 % 1,1 % Totale kostnader i % av gj.sn. forvaltningskapital 1,5 % 1,5 %

13,0 % 14,0 % Egenkapitalavkastning før skatt inkl. renter hybridkapital 13,7 % 14,8 %

11,3 % 11,9 % Egenkapitalavkastning etter skatt inkl. renter hybridkapital 12,5 % 13,2 %

Soliditet

22,5 % 20,6 % Kapitaldekningsprosent 28,9 % 26,5 %

19,9 % 18,2 % Kjernekapitalprosent 25,6 % 23,4 %

18,8 % 17,1 % Ren kjernekapitalprosent 24,2 % 22,0 %

19 946 20 794 Risikovektet kapital 14 436 14 920

Personal

165 181 Antall årsverk per avslutningsdato 150 149

Egenkapitalbevis

144,0 126,0 Børskurs 144,0 126,0

62,0 % 62,3 % Egenkapitalbevisprosent 62,0 % 62,3 %

12,5 12,7 Fortjeneste per egenkapitalbevis

12,6 12,7

12,5 12,7 Utvannet resultat per egenkapitalbevis

12,6 12,7

117,2 110,8 Bokført egenkapital per egenkapitalbevis 108,1 101,3

1,23 1,14 Pris/Bokført egenkapital (P/B) 1,33 1,24

Konsern Morbank

1 Flere av bankens nøkkeltall er definert som alternative resulatmål (APM) og er definert i vedlegg.

2 Soliditetsnøkkeltall (kapitaldekning) for konsern inkluderer innkonsolidert andel av kapital for eierforetak i samarbeidende gruppe.

3 Banken har fra 2025 endret definisjonen/grunnlaget for beregningen av fortjeneste per Ekbevis ved å trekke ut hybridkapitaleierens

andel av årsresultatet. Sammenlignbare tall for 2024 er endret tilsvarende.

Hovedtall per 31.12.2025

Organisasjon

og ledelse

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Siri Aaen Styles

Finansdirektør / CFO

Lene Nordahl

Direktør kunde og marked

Bjørn Tjensvold

Daglig leder i Aktiv Rogaland

Ingve Lerang

Direktør risk og regulatorisk

Stein Haga

HR-direktør

Lene Nevland Sivertsen

Direktør personmarked

Lars Kristiansen

Direktør bedriftsmarked

Forstanderskapet

Ekstern revisjon

Intern revisjon

Valgkomiteen

Styret

Tomas Nordbø

Administrerende direktør

Organisasjon

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Harald Espedal (1)

Styreleder

Espedal er siviløkonom fra NHH og har høyere

revisor- studium fra NHH. Han er styreformann

for investeringsselskapet Espedal & Co AS.

Tidligere administrerende direktør og investerings-

direktør i SKAGEN. Styrets leder siden 2015.

Espedal eier 886.861 egenkapitalbevis via sitt

investeringsselskap

. I tillegg forvalter Espedal

680.000 egenkapitalbevis gjennom selskapet

Salt Value AS.

Frode Svaboe (2)

Nestleder

Svaboe er utdannet siviløkonom fra BI og har

i tillegg høyere Revisorstudium fra NHH. Han er

i dag partner/daglig leder i SVAL Rådgivning AS.

Svaboe har tidligere erfaring blant annet som

revisor i KPMG og som partner/daglig leder

for KPMG SørVest. Medlem av styret i 2010.

Svaboe eier 10.200 egenkapitalbevis gjennom

investeringsselskapet FS Invest AS

Bjørg Tomlin (3)

Styremedlem

Utdannet siviløkonom fra Handelshøyskolen

i København (CBS). I tillegg har hun en master

i telekom fra BI. Er i ansatt som administrerende

direktør i Upheads AS. Tidligere direktør for

bedriftsmarkedet i Altibox. Hun har også 15 års

erfaring fra ulike lederstillinger i Telenor,

hvor av fem år som regionsdirektør Sør/vest.

Medlem av styret siden 2019. Tomlin eier

416 egenkapitalbevis

Øyvind Lundbakk (4)

Styremedlem

Lundbakk har en mastergrad i strategisk ledelse

(MBA) fra NHH. Han er i dag leder for IT og

digitalisering i industrikonsernet GMC. Han innehar

toppledererfaring i ulike selskaper og var tidligere

produktdirektør i Altibox. Tidligere styreleder

i Hjelmeland Sparebank. Tidligere styremedlem

i Altibox Danmark AS, Smartly AS, Stayon AS

og Peanuts AS. Lundbakk har også bred erfaring

fra offentlig forvaltning og regional næringsutvikling.

Lundbakk eier 583 egenkapitalbevis

Astrid Rebekka Norheim (5)

Styremedlem

Norheim har siden 2021 hatt stillingen som

Konserndirektør kunde og marked i Lyse AS.

Hun har en Bachelor of Business Administration

fra BI, i tillegg til flere lederutviklingsprogram,

også fra BI. Hun har 21 års erfaring fra ulike

roller i Sparebank 1 SR-bank. Medlem av styret

siden 2020. Norheim eier 7.410 egenkapitalbevis

Wenche Drønen Christenssen (6)

Styremedlem

Bachelor i bank/finans, samt master i ledelse

og organisasjonspsykologi fra BI. Er i dag HR-

direktør i Kuehne + Nagel Norge. Har toppleder-

erfaring fra ulike selskaper. Blant annet som

konserndirektør for marked og organisasjon

i Fremtind Forsikring AS. Tidligere administre-

rende direktør i SpareBank 1 Regnskapshuset AS.

Medlem av styret siden 2021. Christenssen

eier 2.240 egenkapitalbevis

Ingunn Ruud (7)

Ansattes representant

Bachelor i økonomi og administrasjon fra UiS.

Tidligere autorisert finansiell rådgiver fra Spare-

banken 1 SR-bank. Ansatt i Rogaland Sparebank

siden 2012. Hovedtillitsvalgt, nestleder i Finans-

forbundet i Eika Gruppen og styremedlem

i Finansforbundet Region Rogaland. Medlem

av styret siden 2020. Ruud eier 2.703 egen-

kapitalbevis

Øystein Bergøy Tungland (8)

Ansattes representant

Bachelor i økonomi og administrasjon fra

Universitetet i Stavanger. Ansatt i Rogaland

Sparebank i 2016. Jobber i dag som teamleder

for privatmarked. Tungland var fra 2022 - 2023

ansattes representant i styret i Hjelmeland

Sparebank. Tungland eier 897 EK-bevis

(1)

(5)

(2)

(6)

(3)

(7)

(4)

(8)

Styret

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Tomas Nordbø (1)

Administrerende direktør

Nordbø er utdannet siviløkonom, er autorisert

finansanalytiker og har en MBA i finans fra Norges

Handelshøyskole. Har tidligere vært finansdirektør

i Rogaland Sparebank i sju år. Før det var han

sju år i SKAGEN Fondene, fem år som portefølje-

forvalter og to år som risk manager. Jobbet fire år

som seniorkonsulent innen finansielle tjenester

i Statoil. Nordbø eier 40.557 egenkapitalbevis

per 16.02.2026.

Lene Nevland Sivertsen (2)

Direktør personmarked

Nevland Sivertsen har økonomiutdannelse fra

Universitetet i Stavanger. Hun har over 17 års

erfaring fra bank. Det meste fra Rogaland

Spare bank, hvor hun har hatt en rekke ulike roller

på personmarked. Hun har vært finansrådgiver,

leder for investeringstjenester og banksjef.

Hun sitter i styret til Rogaland Sparebank

boligkreditt og Aktiv Rogaland. Nevland Sivertsen

eier 13.128 egenkapitalbevis per 16.02.2026.

Siri Aaen Styles (3)

Finansdirektør

Styles har en master i økonomi og administrasjon

fra NHH, og en mastergrad i regnskap og revisjon

fra BI. Hun har lang erfaring som finansdirektør

i en rekke ulike selskaper, og jobbet de siste 3,5

årene som CFO i MDE Group. Hun har bakgrunn

fra selskapsledelse og regnskap, og har jobbet

i flere selskaper innen bemanning, energi og

revisjon. Aaen Styles eier 1.145 egenkapitalbevis

per 16.02.2026.

Lars Kristiansen (4)

Direktør bedriftsmarked

Kristiansen har sin utdannelse fra Høgskolen

i Harstad, Handelshøgskolen BI og IMD i Sveits.

Han kom til Rogaland Sparebank etter 16 år som

leder i Danske Bank- konsernet. De siste seks

årene som regiondirektør på bedriftsmarkedet

i SørVest, Norge og plassjef for Danske Bank

i Stavanger. Han har også jobbet fire år som

regionleder i Storebrand og har hatt flere andre

lederroller i næringslivet. Kristiansen eier 8.269

egenkapitalbevis per 16.02.2026.

Lene Nordahl (5)

Direktør kunde og marked

Lene Nordahl har studert «økonomi og informatikk»

ved Universitetet i Stavanger. Hun har 11 års

erfaring fra ulike roller i GE Money Bank og seks

års erfaring fra Lyse Dialog AS hvor hun hadde

rollen som «strategisk leder kundeservice».

Nordahl eier 7.955 egenkapitalbevis per

16.02.2026.

Ingve Lerang (6)

Direktør risk og regulatorisk

Lerang er utdannet siviløkonom og har en MSc

i finansiell økonomi fra Handelshøyskolen BI.

Han har vært leder for risikostyring i banken

siden 2020. Lerang kom til banken fra Equinor

hvor han jobbet innen finans. Før det jobbet

han i Sparebank 1 sitt kompetansesenter

for kredittmodeller. Lerang eier 5.469 egen-

kapitalbevis per 16.02.2026.

Stein Haga (7)

HR-direktør

Haga er utdannet siviløkonom fra University

of Oregon og har en Master of Management fra BI.

Erfaring som rådgiver for personal og organisasjon

i Sandnes kommune, HR-sjef i Marine Well Service

og leder for EgroBlueGarden. Haga har vært

HR-direktør i Rogaland Sparebank siden 2004.

Haga eier 16.182 egenkapitalbevis per 16.02.2026.

Bjørn Tjensvold (8)

Daglig leder i Aktiv Rogaland

Tjensvold har økonomisk utdannelse fra Høgskolen

i Oslo, masterprogram innen prosjektledelse

fra BI og lederutdanning via NHH/AFR Solstrand-

programmet. Har vært banksjef i DNB, region-

direktør i Sparebanken Vest og administrerende

direktør i Hjelmeland Sparebank. Tjensvold har

også jobbet som daglig leder innen oljeservice,

samt hatt en rekke styreverv innen teknologi-

og fintech-selskaper. Tjensvold eier 3.235

egenkapitalbevis per 16.02.2026.

(1)

(5)

(2)

(6)

(3)

(7)

(4)

(8)

Ledergruppen

Samfunns-

ansvar

Eierstyring og

selskapsledelse

Investor-

informasjon

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Rogaland Sparebank har dype røtter i lokalsamfunnet

og ser det som sitt ansvar å bidra til fellesskap, kultur,

vekst og utvikling i regionen. Gjennom støtte til lokale lag,

foreninger og prosjekter, samt aktiv deltakelse i samfunns-

debatten, ønsker banken å være en pådriver for positiv

utvikling. Vårt samfunnsengasjement handler om å skape

merverdi for både kunder og lokalsamfunn – ikke bare

gjennom finansielle tjenester, men også gjennom å styrke

sosiale, kulturelle og miljømessige initiativer. Banken prioriterer

tiltak som fremmer inkludering, bærekraft og livskvalitet,

og ser på samfunnsbidraget som en sentral del av sin

virksomhet.

Bærekraft er en integrert del av Rogaland Sparebanks

langsiktige strategi og forretningsmodell. Vi ser på bærekraft

som en forutsetning for verdiskaping for kunder, eiere

og samfunnet rundt oss. Bankens arbeid med bærekraft

er forankret i styret og ledelsen, og inngår i alle sentrale

beslutningsprosesser. Gjennom tydelige mål, kontinuerlig

kompetanseutvikling og systematisk oppfølging sikrer vi

at bærekraft ikke bare er et tillegg, men en naturlig del

av vår daglige drift og utvikling. Vår ambisjon er å bidra

til en bærekraftig framtid – både for banken, kundene

og regionen vi er en del av.

Det regulatoriske rammeverket for bærekraft er i stadig utvik-

ling. EUs taksonomi og Corporate Sustainability Reporting

Directive (CSRD) har vært sentrale for å sikre felles standarder,

redusere grønnvasking og kanalisere kapital mot bærekraftige

aktiviteter. Rogaland Sparebank har deltatt aktivt i Eika-alli-

ansens felles CSRD-prosjekt, hvor vi har investert betydelige

ressurser i å bygge kompetanse, utvikle løsninger og etablere

gode rutiner for bærekraftsrapportering og risikostyring.

Forstanderskapet er bankens øverste organ og fører tilsyn

med styrets forvaltning av banken. Forstanderskapet fastsetter

bankens vedtekter, vedtar regnskapet og velger medlemmene

til bankens styre, valgkomité, samt velger ekstern revisor.

Forstanderskapet fordeler også det beløpet, som etter finans-

foretaksloven § 10-7 kan brukes til allmennyttige formål,

i tillegg til å vedta opptak av ansvarlig lånekapital.

Ansvarlig forretningspraksis sikres gjennom å innlemme

bærekraft og samfunnsansvar i forretningsprosessene. Alle

ansatte i banken oppdateres på bankens retningslinjer for

samfunnsansvar og bærekraft årlig. Retningslinjene er ment

å sikre at banken ikke medvirker til krenkelse av menneske-

og arbeidstakerrettigheter, korrupsjon, alvorlig miljøskade

og øvrige uetiske handlinger, samt at vi bidrar til en omstilling

til et mer bærekraftig samfunn. Bærekraft og samfunnsansvar

er tatt inn i sentrale retningslinjer i banken, som bankens

kredittpolicy, kapitalforvalters investeringspolicy og risiko-

vurderingsprosesser.

Banken har gjennom sin samfunnsfunksjon

muligheten til å påvirke våre kunder og andre

selskaper til systematisk forbedring. Rogaland

Sparebank skal være en bidragsyter og på-

driver til bærekraftig verdiskaping i samfunnet

gjennom å drive ansvarlig bankvirksomhet.

Bankens retningslinjer og prinsipper for utøvelse av etikk og samfunnsansvar finnes i sin helhet

på våre nettsider https://www.rogalandsparebank.no/Barekraft-og-samfunnsansvar.

Bærekraft og

samfunnsansvar

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

I Rogaland Sparebank er etikk og bærekraft innarbeidet

i retningslinjer og rutiner. Vi innretter oss etter en rekke inter-

nasjonalt anerkjente prinsipper og initiativer. De er styrende

både i forbindelse med kredittgivning til våre kunder, egne

interne forhold og beslutninger, samt investeringer i vår

likviditetsportefølje. En uttømmende liste over de prinsipper

og initiativer banken følger finner man i bankens retnings-

linjer som er tilgjengelig på vår hjemmeside https://www.

rogalandsparebank.no/Barekraft-og-samfunnsansvar

Prosjektet har bidratt til å styrke samarbeidet mellom bankene,

dele erfaringer og sikre en strukturert tilnærming til nye

rapporteringskrav.

I desember 2025 vedtok EU-kommisjonen omfattende

forenklinger i bærekraftsrapportering gjennom Omnibus

1-pakken. For Rogaland Sparebank betyr dette at banken

ikke vil være omfattet av CSRD, og dermed ikke blir rapporte-

ringspliktig. Opprinnelig skulle banken vært rapporterings-

pliktige etter CSRD fra 2025. Som følge av endringene

er CSRD-prosjektet som i Eika avsluttet, men bærekrafts-

arbeidet videreføres gjennom løpende utvikling av bære-

kraftsrapportering og risikostyring i på tvers av bankene

i Eika-alliansen.

Rogaland Sparebank planlegger etter hvert å gå over fra GRI

til VSME som rapporteringsmetodikk, og forventer å rapportere

etter denne standarden fra og med regnskapsåret 2026.

VSME-standarden er tilpasset mindre virksomheter, med fokus

på vesentlig og relevant informasjon og en enklere rapporte-

ringsprosess. Dette gir banken mulighet til å rapportere på

en måte som er bedre tilpasset vår størrelse og kompleksitet,

samtidig som vi opprettholder ambisjonen om åpenhet

og ansvarlighet innen bærekraft.

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

INTERESSENT KONTAKTPUNKT SENTRALE TEMA TILTAK

Kunder

• Rådgiving og dialog via alle bankens

kontaktflater (herunder personlig

oppmøte, telefon, e-post, brev,

sosiale kanaler og direkte meldinger).

• Jevnlige kundeundersøkelser

i person- og bedriftsmarked.

• Kundekommunikasjon i nett-

og mobilbank, sosiale kanaler,

og bankens websider.

• Kundearrangementer.

• Rådgiving

• Serviceopplevelse

• Tilgjengelighet og svartid.

• Produkter og tjenester.

• Priser og betingelser.

• Ansvarlig sparing og ansvarlig kreditt.

• Grønne utlånsprodukter.

• Bærekraftsrapportering.

• Kontinuerlig utvikling og forbedring

av bankens produkter og tjenester.

• Kontinuerlig opplæring og veiledning

av bankens medarbeidere.

• Evaluering og forbedring

av kundeprosesser.

• Innføring av nye ESG-moduler

for kredittvurdering av bedrifts-

kunder.

Medarbeidere

• Årlig medarbeiderundersøkelse.

• Halvårlige medarbeidersamtaler.

• Samarbeids – og miljøutvalg.

• Jevnlige møter med fagforening.

• Lederutvikling, kulturutvikling.

• Gul dag og strategisamlinger.

• Opplæring og kursing i ESG-

vurderinger.

• Sikre engasjerte, kompetente

og resultatorienterte medarbeidere.

• Ivareta godt arbeidsmiljø.

• Medbestemmelse

• Organisasjonsutvikling

• Vesentlighetsanalyse, prioriteringer

for strategiplan.

• Utviklingsmål for medarbeidere.

• Sikre høy nærværsprosent blant

de ansatte.

• Kompetanseplan og kurspakke

gjennom Eika-skolen.

• Månedlig felles KPI-rapportering

for alle ledere.

• Statusrapportering basert på vesentlig-

hetsanalyse og strategiplan.

Egenkapital-

beviseiere

Investorer

• Kapitalmarkedsdag / webcasts

• Børsmelding og kvartalsrapporter.

• Forstanderskapsmøter

• Løpende kontakt med største

eiere og analytikere.

• Resultat

• ESG

• Sikre åpenhet om regnskap

og virksomhetsstyring.

• Langsiktig forutsigbart utbytte.

• Oppdatere estimater, og informere

markedet om særskilte hendelser.

Andre Eika-banker

Eika Alliansen

• Fysiske møter og nettmøter.

• Deltakelse fagutvalg, bla Fagutvalg

bærekraft og styringsgruppe

for CSRD-prosjekt i Eika.

• Fellesaktiviteter, herunder kompe-

tanse-, system- og produktutvikling.

• Strategi, retningslinjer

og tiltak - bærekraft.

• Oppfølging av anbefalte tiltak.

• Oppdatering av dobbel

vesentlighetsanalyse.

Myndigheter

• Løpende dialog med finans-

tilsynet m.fl.

• Drift, sikkerhet, personvern.

• AHV

• Kapitalsituasjon.

• Tiltak som sikrer etterlevelse

av lover og regler.

Interesse-

organisasjoner

Samfunnet

for øvrig

• Finans Norge, herunder referanse-

gruppe for bærekraft.

• Vertskap for næringslivet i Sandnes

gjennom samarbeid med Nærings-

foreningen.

• Grønn byggallianse, Landbrukets

Klimaselskap, via Eika Gruppen.

• Ulike interesseorganisasjoner gjennom

arbeid med Rogaland Sparebanks

gavefond.

• Ansvarlige investeringer, kreditt-

giving forhold til fondsleverandører.

• Aktuelle tema innen bærekraftig

finans.

• Næringslivet lokalt, Likestilling,

Bærekraft.

• Bidra til et bærekraftig samfunn

med engasjerte og ansvarsbevisste

mennesker, som skaper glede

og samhold innenfor utdanning,

opplæring, idrett og kultur.

• Aktiv deltakelse i referansegrupper.

• Videreutvikling av interne retnings-

linjer, verktøy for ESG-vurdering.

• Innspill til høringer for politikere.

• Presentasjoner og innlegg på egne

arrangementer og arrangementer

i regi av eksempelvis Nærings-

foreningen.

• Utdeling av midler fra bankens

overskudd til bærekraftige

og samfunnsnyttige formål.

punkter med sine interessenter i løpet av et år. Nedenfor

følger en oversikt over bankens dialog med interessentene

i 2025:

Rogaland Sparebank har løpende dialog med interessenter

gjennom ulike kanaler og arrangementer for å sikre at innspill

og forventninger blir ivaretatt. Banken har flere kontakt-

Interessentdialog

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Banken gjennomførte i 2024 en dobbel vesentlighetsanalyse

med innspill fra sentrale interessenter. Vesentlighetsanalysen

ble gjennomført i 2024 som en del av arbeidet med den plan-

lagte overgangen til CSRD-rapportering, som senere ikke ble

gjennomført som følge av lovendringene i Omnibus 1-pakken.

Vi har vurdert at de identifiserte vesentlige temaene fortsatt

er relevante og dekkende for årets rapportering, og har derfor

lagt denne analysen til grunn for årets rapport. Det vises også

til GRI-indeksen i årsrapporten, som angir hvilke GRI-stan-

darder som vurderes som vesentlige for bankens virksomhet.

Vesentlighetsvurdering

Andre temaer er vurdert og funnet mindre vesentlige – og ikke aktiviteter som vi rapporterer

på iht. GRI. Temaer som gjenstår i matrisen anses som mest vesentlige og rapportering iht. GRI.

BETYDNING FOR KLIMA-/MILJØ OG ETISK-/SAMFUNNSMESSIG VERDI

BETYDNING FOR VÅRE INTERESSENTERS VURDERING OG BESLUTNINGSTAKING

Bidra til bærekraftig omstilling

via utdelinger fra gavefond.

Energiforbruk og egne

reduksjonsmål

Ansvarlig kommunikasjon

og markedsføring.

Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling.

Ansvarlige innkjøp.

Klimaendringer som følge

av finansierte utslipp.

Ansvarlig bankvirksomhet.

Bekjempe økonomisk

kriminalitet.

Integrere ESG i bankens

virksomhets styring.

Kompetanseutvikling,

herunder spesielt bærekraft

og klimarisiko.

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Rogaland Sparebank prioriterer mål og tiltak både

for egen drift og bedriftskultur, for bankens kunder

og for bankens rolle som samfunnsansvarlig aktør.

En status for våre målsetninger for og tiltak utført

i 2025, samt prioriteringer inn i 2026 er angitt

i de følgende delkapitler:

Energiforbruk, utslippsmål

og finansierte utslipp

Banken skal redusere sitt klima- og miljøfotavtrykk.

Rogaland Sparebank er en miljøbevisst bank, og forurenser

det ytre miljøet lite. Banken er likevel opptatt av å drive

bære kraftig og mest mulig ressurseffektivt, og er opptatt av

å redusere eget klima- og miljøfotavtrykk. Gjennom ansvarlig

kreditt givning og investeringer skal banken være en drivkraft

for bærekraftig påvirkning og omstilling av våre kunder

og interessenter, samtidig som vi reduserer vårt klima-

og miljøavtrykk.

Dette har banken gjennomført:

Rogaland Sparebank sine redegjørelser om aktsomhets-

vurderinger i henhold til kravene i åpenhetsloven er tilgjen-

gelige på bankens hjemmeside https://www.rogalandspare-

bank.no/Barekraft-og-samfunnsansvar/apenhet. For Rogaland

Sparebank er det viktig at våre leverandører har et bevisst

forhold til etterlevelse av menneskerettigheter, arbeidstakers

rettigheter og arbeidsforhold, miljøvern, antihvitvask og skatt.

I juni 2024 vedtok Eika Banksamarbeid en felles klimaambi-

sjon for bankene i Eika-alliansen. Ambisjonen har som mål

å posisjonere bankene tydeligere i finansmarkedet, samtidig

som den gir støtte og rammeverk for arbeidet med klima-

regnskap, målsettinger og handlingsplaner. Den overordnede

ambisjonen er at samtlige banker i alliansen skal oppnå netto

nullutslipp senest innen 2050. Rogaland Sparebank deltar

aktivt i Eika-alliansen sitt arbeid med bærekraft. Gjennom

dette engasjementet bidrar Rogaland Sparebank til å sikre

at både bankens egne mål og alliansens overordnede klima-

ambisjon blir nådd, i tråd med de nasjonale og internasjonale

forpliktelsene.

Banken arbeider kontinuerlig med å forbedre ESG-vurderin-

gene i kredittprosessene. I 2025 ble det innført en ny modul for

vurdering av bærekraftsrisiko, som nå benyttes i alle kreditt-

vurderinger i bedriftsmarkedet. Rådgivere på bedriftsmarkedet

har i 2025 gjennomført obligatorisk opplæring i bærekrafts-

rådgivning og vurdering av bærekraftsrisiko, slik at de kan

gi gode råd og sikre at bærekraft inngår som en naturlig

del av kredittbeslutningene.

Ved vurdering av kredittsøknader legges det vekt på dobbel

materialitet: både hvilken påvirkning kunden og virksomheten

har på miljø og klima, og hvordan miljø- og klimarisiko kan

påvirke kundens økonomi og sikkerhet for banken. Dette bidrar

til at bærekraft og ESG-risiko vurderes på lik linje med andre

risikofaktorer i bankens kredittprosesser.

Energiforbruk og egne utslippsmål

Banken er med i kollektivordningen HjemJobbHjem, og

gjennom denne ordningen har de ansatte tilgang til rimelige

kollektivreiser til og fra jobb. Andelen ansatte som løser billett

gjennom denne ordningen er redusert fra 2024 til 2025, mens

bruk av Bysykkelen har økt i samme periode. For å unngå

utslipp i forbindelse med eksterne kundemøter, har banken

to el-biler som kan benyttes av ansatte.

Banken utførte en ny pendlerundersøkelse for å kartlegge

reisevanene til de ansatte høsten 2024, hvor GHG-protokollens

metodikk lå til grunn. Som følge av fusjonen med Hjelmeland

Sparebank i 2024 har rapportert utslipp etablert seg på et noe

høyere nivå enn tidligere.

Vi har sørget for å ha orden i eget hus. Hovedkontoret til

Rogaland Sparebank er det første næringsbygget i Sandnes

med passivhusstandard. Kontorbygget er Breeam In-Use

sertifisert med «Asset Performance» på 48,9%. Energiforbruk

er levert med opprinnelsesgaranti på 100 % fornybar energi.

Videre er vårt kontor på Hjelmeland (tidligere hovedkontor

for Hjelmeland Sparebank) miljøfyrtårnsertifisert.

Bankens klimaregnskap omfatter alle registrerte klimagass-

utslipp fra Rogaland Sparebank, bestående av avdelingene

i Sandnes (hovedkontor), Hjelmeland, Stavanger, Jørpeland

og Tau. Rogaland Sparebank er klimakvotekompensert

pr 31.12.2025 for bankens egne utslipp. Rogaland Sparebank

rapporterer i 2025 på finansierte utslipp i Scope 3, kategori

15 (investeringer) for utlånsporteføljene innen boliglån,

landbruk, nærings eiendom og motoriserte kjøretøy.

Rogaland Sparebank har utarbeidet utslippsberegninger

for finansierte utslipp ved å etterstrebe best mulig kvalitet

på datagrunnlaget. Det er blitt utarbeidet beregninger som

tilsvarer datakvalitet 3 ut ifra PCAF (Partnership for Carbon

Accounting Financials) sin datakvalitetsscore for boliglån og

4 for finansierte utslipp fra næringseiendom. Videre er vektet

snitt for datakvalitet på utslipp fra motoriserte kjøretøy 2,11.

Finansierte utslipp fra Landbrukslån er estimert ved hjelp av

en metode tilsvarende alternativ 2a i PCAF sitt datakvalitets-

hierarki, hvilket medfører at oppnådd datakvalitet på 3.

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Tabellen ovenfor viser utviklingen i bankens energi- og klima-

indikatorer for perioden 2023–2025. Indikatorene setter de

finansierte utslippene i sammenheng med sentrale nøkkel-

tall som omsetning, årsverk og bygningsareal, og gir dermed

et mer helhetlig bilde av utslippsintensiteten i virksomheten.

Det er for året 2025 endret alle reisefaktorer til å ikke kun

inkludere TTW (Tank-to-wheel) utslipp, men også WTT

(Well-to-tank) utslipp som til sammen viser WTW (Well-to-

wheel) utslippet. Dette er også endret for alle reisefaktorer

for årene 2024 og 2023, som medfører en moderat økning

i rapportert utslipp i Scope 3 knyttet til utslipp fra tjeneste-

reiser og pendling disse årene. I 2025 er det ikke inkludert

data for tjenestereiser som inkluderer buss, trikk og taxi

da datagrunnlaget for dette ikke er godt nok til å kunne

rapporteres.

Banken har ingen utslipp i Scope 1 i 2025. Utslippene

i Scope 2 inkluderer innkjøpt elektrisitet og bruk av fjern-

varme og fjernkjøling i egne lokaler basert på markeds-

basert metode. Banken kjøper opprinnelsesgarantier for sitt

elektrisitetsforbruk på kontorlokalene i Sandnes og Stavanger.

En viktig endring i årets rapport er at banken oppgir utslipp

fra elektrisitet utregnet med den lokasjonsbaserte utslipps-

faktoren Electricity Norway (NVE). Banken har byttet til denne

faktoren fra den tidligere brukte faktoren Electricity Nordic

mix for å få en landspesifikk faktor som inkluderer forbruks-

miks istedenfor produksjonsmiks som den tidligere faktoren

brukte. I tillegg inkluderer den nye faktoren strømnettets

kjøp og salg av elektrisitet. Tallene for 2024 er også endret

til den nye elektrisitetsfaktoren for å bedre sammenlign-

barheten mellom 2024 og 2025.

Finansierte utslipp

Den viktigste kilden til Rogaland Sparebank sine klimagass-

utslipp er finansierte utslipp i utlånsporteføljen. Beregningene

følger Finans Norges veileder fra 2022 (oppdatert i desember

2024), som bygger på PCAF-metodikken, og rapporteres som

Scope 3, kategori 15 i henhold til GHG-protokollen.

For boligeiendom består utslippsdataene av lån med sikkerhet

i boligtypene enebolig, tomannsbolig, rekkehus og leiligheter,

både fra personmarkedet og fra boliger til utleie i bedrifts-

markedet. For alle de fire boligtypene og alle bankene samlet,

får 99 % av eiendommene beregnet estimerte CO

-utslipp.

Dekningsgraden er noe lavere for leiligheter, og er på 99,8 %.

Finansierte utslipp fra næringseiendom inkluderer finansiering

av næringseiendom som benyttes til kommersielle formål,

definert som inntektsskapende virksomhet gjennom utleie

av for eksempel kontor, hotell, eller lagerbygg. Deknings-

graden for næringsbygg er 100 %.

Finansierte utslipp fra motoriserte kjøretøy inkluderer lån

til privatpersoner der hensikten med låneopptaket er kjøp

av et motorisert kjøretøy, også kalt salgspantlån. De finansierte

utslippene inkluderer fire ulike typer kjøpetøy: personbil, buss,

små godsbil og stor lastebil, samt fire ulike typer drivstoff:

bensin, diesel, elektrisk, og ladbar hybrid (Plug-in-hybrid).

Ikke-ladbare hybridkjøretøy regnes som bensin eller diesel-

biler etter hva slags drivstoff kjøretøyet bruker.

Dekningsgraden for finansierte utslipp fra motoriserte kjøretøy

er 100 % for salgspantlån. Data om kjørelengder hentes

fra SSB og estimert drivstofforbruk for ulike kjøretøy (WLTP/

NEDC) hentes fra Statens veivesen. Der det er ukjent om

NEDC eller WLTP er brukt som målemetode, er NEDC antatt

og utslippstallene oppjustert. Dette gjelder noen bensin-

og dieseldrevne kjøretøy.

Finansierte utslipp for landbruk inkluderer personer eller

selskaper som er aktive produsenter. Utslippene inkluderer

ikke opptak fra skog. De finansierte utslippene for landbruk

er beregnet ved hjelp av veileder fra Finans Norge, data om

bedriftskunder fra produksjons- og avløsertilskudd til jordbruks-

foretak fra Landbruksdirektoratet (Data Norge), og bankens

egne regnskapstall fra porteføljen. Dekningsgraden er 67,4 %.

I 2025 står landbruksporteføljen for 36 825,0 tonn CO

-ekviva-

lenter, tilsvarende 84 % av bankens totale finansierte utslipp.

Dette er lavere enn i 2024, men reduksjonen skyldes hoved-

sakelig en metodeendring. Fra og med 2025 rapporteres kun

driftsbygninger som fjøs, låver, korntørker og veksthus under

landbruk. Bolighus på gårdsbruk inngår nå i kategorien «Bolig».

Navn Enhet 2025 2024 2023

tCO

e/ omsetning

42 167,1 66 431,5 41 701,7

tCO

e/ årsverk

274 484,0 431 406,1 255 517,7

kgCO

e/ kvm

7 168,7 11 506,2 8 817,0

Omsetning

Mill NOK

1 035,0 974,1 775,1

Årsverk

Antall 159,0 150,0 126,5

Nøkkeltall - Energi og klimaindikatorer

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Kategori Enhet 2025 2024 2023

Endring

fra forrige år

SCOPE 1

Transport

Diesel (NO) tCO

0 0 0

Scope 1, total utslipp

tCO

0 0 0 0,0 %

SCOPE 2

Fjernvarme/ kjøling

Fjernkjøling tCO

0,8 0,3 0,2 166,7 %

Fjernvarme tCO

0,3 0,3 0,1 0,0 %

Elektrisitet lokasjonsbasert

Elektrisitet Nordisk miks tCO

10,4

Elektrisitet (NVE) tCO

6,7 6,6

El-biler total

Elbil Nordisk

Scope 2, total utslipp

tCO

7,9 7,2 10,7 9,7 %

SCOPE 3

Drivstoff og energirelaterte aktiviteter

Elektrisistet Norge (oppstrøm) tCO

3,7 2,2

Distrcit heating/colling NO (oppstrøm) tCO

1,6 1,3

Totalt

tCO

5,3 8,8

Pendling hjem - kontor

Buss tCO

3,2 2,9 3,4 10,3 %

Tog tCO

0,1 1,0 0,6 -90,0 %

Bil, fossil tCO

17,5 16,4 4,0 6,7 %

El-bil, hybrid og motorsykkel tCO

2,3 2,8 1,8 -17,9 %

Ferje uten bil tCO

0,3 0,3 0,0 %

Totalt, pendling

tCO

23,4 23,4 9,8 0,0 %

Flyreiser

Innenlands tCO

23,3 35,7 32,6 -34,7 %

Norden tCO

0 0,3 0 -100,0 %

Europa tCO

1,5 3,0 0,7 -50,0 %

Totalt, flyreiser

tCO

24,8 39,0 33,3 -36,4 %

Forretningsreiser

Tog tCO

0,1 0,1 0,1 0,0 %

Bil, Taxi tCO

4,3 3,2 0,8 34,4 %

Hotellovernattinger tCO

0,8 1,7 0,8 -52,9 %

Totalt, forr.reiser eksl fly

tCO

5,2 5,0 1,7 4,0 %

Avfall

Papiravfall, gjennvinning tCO

0,8 0,8 0,2 0,0 %

Restavfall, forbrenning tCO

3,2 1,8 77,8 %

Totalt, avfall

tCO

4,0 2,6 0,2

Utlånsportefølje

-32,6 %

Boliglån tCO

1 574,8 1 757,8 2 753,6 -10,4 %

Landbruk tCO

36 825,0 61 505,0 27 963,0 -40,1 %

Næringseiendom tCO

5 017,4 1 220,4 1 548,9 311,1 %

Billån tCO

155,3 146,8 5,8 %

Utlånsportefølje, totalt

tCO

43 572,4 64 630,0 32 265,5

Scope 3 Total utslipp

tCO

43 635,0 64 703,7 32 312,3 -32,6 %

Total (S1+S2+S3)

tCO

43 643,0 64 710,9 32 323,0 -32,6 %

Energi- og klimaregnskap, totale utslipp Rogaland Sparebank

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Metodeendringen påvirker også utviklingen i finansierte utslipp

fra boligeiendommer. Selv om flere eiendommer inngår i denne

kategorien i 2025, er utslippene lavere enn i 2024. Dette

henger sammen med at bolighus har betydelig lavere utslipps-

intensitet enn driftsbygninger i landbruket. Tallene for 2024

og 2025 er derfor ikke direkte sammenlignbare. En del av

endringen fra år til år skyldes omklassifisering av eien-

dommer, og ikke en reell utslippsreduksjon i porteføljen.

Videre prioriteringer:

Videre prioriteringer: Banken vil fortsette å legge til rette for

miljøvennlig transporttilbud til de ansatte. Vi oppfordrer fortsatt

til digital møtevirksomhet der det er hensiktsmessig, og til mest

mulig miljøvennlig transport når reisevirksomhet kreves.

Videre vil banken i 2026 arbeide med å sette konkrete mål

knyttet til utslippsreduksjoner fra finansierte utslipp i utlåns-

porteføljen. Arbeidet utføres i samråd med Eika som en del

av alliansen sin netto nullutslipp ambisjon for 2050.

Ansvarlige innkjøp

Dette har banken gjennomført.

Bærekraft er et krav i alle innkjøpsprosesser, og leverandører

må dokumentere etterlevelse av menneskerettigheter, miljø

og etikk. Bankens innkjøpspolicy beskriver nærmere gjeldende

prinsipper for innkjøp. Banken har i 2025 hatt dialog med

flere leverandører for å sikre at deres forretningsdrift er mest

mulig bærekraftig.

Eika Gruppen ble i 2021 miljøfyrtårnsertifisert, og gjennom-

fører ESG-vurdering av leverandører i tråd med sertifiseringens

kriterier, i tillegg til aktsomhetsvurdering i tråd med åpenhets-

loven. Vurderingene dekker flere av bankens største leve-

randører. Etter at åpenhetsloven trådte i kraft har banken

hatt gjennomgang av bankens leverandører og gjort vurde-

ringer knyttet til leverandørens påvirkning på klima og miljø,

sosiale forhold og påvirkning på etikk og ansvarlig næringsliv.

Både nye og eksisterende leverandører har måttet signere

egenerklæring, og dette er nedfelt i bankens innkjøpspolicy.

I forbindelse med aktsomhetsvurderinger som ble signert

av styret juni 2025 ble 183 leverandører kartlagt. Denne

gjennomgangen viste at 6 leverandører hadde noe eller økt

risiko for negativ påvirkning på miljø, sosiale- og forretnings-

etiske forhold.

Banken har vurdert at den største risikoen for negativ på virkning

for grunnleggende menneskerettigheter og anstendige arbeids-

forhold er hos forretningspartnere og i leverandørkjeden.

Bankens bruk av låneagenter har vært identifisert til å være

en av aktivitetene med høyest iboende risiko. Rogaland

Sparebank har praktisert en konservativ holdning til låne-

agenter og stilt strenge krav til dokumentasjon på at driften

er i overenstemmelse med gjeldende lover, forskrifter

og interne retningslinjer i banken.

I samsvar med bankens policy for anskaffelser og utkon-

traktering foretar Rogaland Sparebank, med utgangspunkt

i en risikobasert tilnærming, aktsomhetsvurdering av leve-

randør eller forretningspartnere før inngåelse av nye anskaffel-

sesavtaler, ved revisjon av eksisterende avtaler samt jevnlig

i avtaleforhold det er vurdert nødvendig med tettere oppfølgning,

for eksempel grunnet høy kontraktssum, leverandørens

geografiske plassering og/eller bransje. Leverandører skal

som hovedregel signere egenerklæring som bygger på

prinsippene i UN Global Compact for ansvarlig næringsliv,

alternativt skal det fastsettes kontraktuelle krav til leverandøren.

I forbindelse med rapportering etter åpenhetsloven, har banken

foretatt totalt 35 stikkprøvekontroller av sine leverandører.

Rogaland Sparebank har ikke avdekket faktisk negative

konsekvenser eller vesentlig risiko for negative konsekvenser for

grunnleggende menneskerettigheter og anstendige arbeids-

forhold i leverandørkjeden eller hos forretnings partnere. For de

leverandører hvor banken har vurdert en forhøyet risiko har man

sendt ut nytt egenerklæringsskjema og bedt leverandørene

om å signere på ny. Banken har heller ikke terminert kontrakter

med leverandører på grunn av ESG-relaterte forhold.

2025 2024 2023

Kategori tCO

Andel av totale

finansierte

utslipp tCO

Andel av totale

finansierte

utslipp tCO

Andel av totale

finansierte

utslipp

Bolig

1 574,8 4 % 1 757,8 2,7 % 2 753,6 8,5 %

Landbruk

36 825,0 84 % 61 505,0 95,1 % 27 963,0 86,7 %

Næringseiendom

5 017,4 12 % 1 220,4 1,9 % 1 548,9 4,8 %

Bil og motoriserte kjøretøy

155,3 <1 % 146,8 <1 %

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Videre prioriteringer.

Videre arbeider vi med å sikre etterlevelse av miljøkrav

hos våre leverandører, blant annet gjennom innhenting av

signerte egenerklæringen for leverlandøradferd i forbindelse

med kjøp og utkontraktering. Jevnlig dialog med sentrale

leverandører, og årlige aktsomhetsvurderinger i tråd med

åpenhetsloves kriterier internt, er med på å sikre at banken

har tilgang på bærekraftige produkter og tjenester.

Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

Likestilling og mangfold er en del av vår HR-strategi og har

et operativt fokus i vår personalpolitikk. Banken har utarbeidet

både mål og delmål i vårt arbeid på området. Videre er banken

opptatt av kulturarbeid, og etablere en felles plattform for

hvordan kulturen i Rogaland Sparebank skal være.

Dette har banken oppnådd:

Ansatte og medbestemmelse: Banken har pr årsskiftet

163 ansatte, og av disse er 4 vikarer og 10 studentstillinger.

I rapporteringen er det derfor lagt til grunn at banken har 159

fast ansatte per 31.12.2025. I løpet av 2025 har vi tilsatt 9 nye

faste medarbeidere. Turnover i banken utgjorde 6,2%. I 2025

har ikke banken benyttet innleide vikarer fra vikarbyrå. Banken

har noe bruk av eksterne konsulenter, i 2025 utgjorde dette

631 timer, tilsvarende ca. 0,4 årsverk á 1 700 timer.

108 av bankens ansatte er fagorganisert i Finansforbundet

og banken er medlem av arbeidsgiverforeningen Finans Norge.

95% av de ansatte er omfattet av kollektive tariffavtaler.

I Forstanderskapet – bankens høyeste organ – er en fjerde del

av medlemmene ansatte. I tillegg er to av styremedlemmene

i bankens styre valgt blant de ansatte.

Det er viktig at hver enkelt medarbeider blir sett og fulgt opp

av sin leder i forhold til jobbprestasjon, motivasjon og trivsel.

Ansatte har tilbud om og krav på medarbeidersamtale minst

en gang årlig. I 2025 har alle ansatte i fast stilling fått tilbud

om medarbeidersamtale med sin leder. Totalt har 75% av alle

ansatte gjennomført formalisert årlig medarbeidersamtale.

Videre er det gjennomført seniorsamtale med åtte ansatte

som fylte 60 år i 2025. Dette er et sentralt ledd i bankens

seniorpolitikk, hvor man blant annet ønsker å motivere

ansatte til å arbeide frem til ordinær pensjonsalder (70 år).

Likestilling og mangfold er en del av vår HR-strategi og har

et operativt fokus i vår personalpolitikk. Banken har utarbeidet

både mål og delmål i vårt arbeid på området. Likestillings-

arbeidet er godt forankret i organisasjonen og banken

er opptatt av å arbeide for likestilling på bred basis.

Kjønnsbalanse: Rogaland Sparebank har omtrent samme

kjønnsbalanse på ulike stillingskategorier som vi rapporterte

i 2024. Dette innebærer at vi på mellomledernivå er på 44 %

kvinner. For organisasjonen som helhet har vi en kjønnsfor-

deling på linje med tidligere år. Vi har fortsatt en skjev kjønns-

balanse på kundeservice og dagligbank med 69 % kvinne-

andel, men her har vi hatt en forbedring fra 85 % i 2023,

og 78 % kvinneandel i rapporten fra 2024.

Rogaland Sparebank er tilsluttet ”Kvinner i Finans”

hvor formålet er å øke andelen kvinner i lederstillinger

i finansnæringen.

Bankens finansdirektør, avdelingsleder for PM rådgivere

og HR sjef har et dedikert ansvar for å følge opp arbeidet

som er i regi av ”Kvinner i Finans”. Banken har ut fra dette

arbeidet spisset sin målsetting og har mål om full kjønns-

balanse på ledernivå og i spesialistfunksjoner. Dette er ikke

et mål som nås over natten, men er en klar retning og en

synlig ambisjon for arbeidet med likestilling. Rogaland

Sparebank har satt seg følgende mål knyttet til likestilling

og mangfold:

•

Vi har et mål om 50 % kjønnsbalanse på alle ledernivåer.

•

Vi har et mål om minimum 60/40 kjønnsbalanse

i avdelingen for kundeservice.

•

Vi skal ha én kandidat av hvert kjønn i alle slutt prosesser

ved rekruttering.

•

Vi skal tiltrekke oss et mangfold av kandidater

når vi rekrutterer.

Kompetanseutvikling: Rogaland Sparebank legger til

rette for kompetanseheving som sikrer at banken yter god

rådgivning til kundene og positivt bidrar til grønn omstilling.

Banken får deler av opplæringstilbudet levert av Eika-Skolen

og her er den gjennomsnittlige tiden som er brukt på opplæring

Alder Prosentandel av ansatte

10-19 år 1 %

20-29 år 4 %

30-39 år 32 %

40-49 år 30 %

50-59 år 22 %

60+ år 11 %

Aldersfordeling i banken per 31.12.2025

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

pr ansatt 13 timer i 2025. Alle autoriserte finansrådgivere

har årlig faglig oppdatering via FINAUT og Finansforbundets

webinarserie JustAddFinance er tilgjengelig og anbefalt

for bankens ansatte.

Kunnskap om bærekraft hos bankens ansatte er nøkkelen

til et godt bærekraftarbeid og rådgivning. I personmarkedet

er det årlige oppdateringer gjennom FinAut for rådgivere som

er autorisert i skadeforsikring og personforsikring. For alle

kandidater som skal autoriseres, uavhengig av ordning, gjelder

et kompetansekrav som dekker økt innsikt i grunnleggende

temaer innenfor bærekraft, klimarisiko, ESG-kriterier og EUs

arbeid med bærekraftig finans.

Gjennom Eika har banken tilgang til flere kurs og kompe-

tanseutviklingsprogram:

•

Bærekraftkurs for alle roller i banken.

•

Kurs om ESG-risiko.

•

Kurs med 4 filmer om ulike bærekrafttemaer.

•

Kurs om bærekraft i landbruket.

Styrets medlemmer innehar lederroller i ulike bedrifter

i regionen som på hver sin måte har sin tilnærming til bære-

kraft. Alle kredittsaker som behandles i styret inkluderer

beskrivelse av bærekraftsrisiko.

Nulltoleranse for diskriminering: Rogaland Sparebank

er opptatt av at de ansattes rettigheter er godt ivaretatt.

Derfor er det nulltoleranse for alle former for diskriminering.

Det er ikke rapportert om tilfeller av diskriminering av og blant

ansatte siste år.

Kjønn og likelønn: Per 31.12.25 hadde Rogaland Spare-

bank 149,5 årsverk. Kvinnelige arbeidstakere utgjør 60,1 %

av bankens ansatte. Bankens øverste ledergruppe er repre-

sentert med en kvinneandel på 3 av 7. Av ledere med personal-

ansvar i banken er 11 av 25 kvinner. I bankens styre er

4 medlemmer kvinner og 4 menn.

Lønn reflekterer i størst mulig grad markedslønn, utdan-

ningsnivå, og den enkeltes kvalifikasjoner og ansvar.

Kvinnelige mellomledere i banken tjener 86% i forhold

til de mannlige lederne. I bankens øverste ledergruppe

er tilsvarende forholdstall 80 %. Totalt i banken er kvinners

andel av menns lønn 86 %. Bankens beregning er justert

for stillingsbrøk, men ulikheter i stillingsnivå, ansiennitet og

andre forhold påvirker forholdstallet. Banken har bevissthet

rundt likelønn og gjennomfører tiltak for sikre dette. Eksem-

pel vis er likelønn en del av en helthetsvurdering i lønnsfor-

handlinger. Total kompensasjon for adm.dir. sammenlignet

med median total kompensasjon for øvrige ansatte er 411%.

Tilsvarene tall for 2024 var 436%. Det er ingen direkte

kobling mellom godtgjørelse og resultater innen bærekraft.

Majoriteten av de ansatte i Rogaland Sparebank er fast

ansatte. Banken har 159 fast ansatte, og fire vikariater,

hvor en av disse er kvinne. Av de midlertidig ansatte i banken

er alle knyttet til bankens kundeservicesenter. Av bankens

fulltidsansatte er 56 menn og 84 kvinner. Totalt har banken

23 ansatte i deltidsstillinger, der 14 av disse ansatte

er kvinner.

Medarbeidertilfredshet og helse: Medarbeiderunder-

søkelsen som gjennomføres hvert år, viser at de ansatte

i banken er godt fornøyde med å jobbe i Rogaland Spare-

bank og at arbeidsmiljøet er godt.

Samtlige ansatte i banken er omfattet av bankens styrings-

system for HMS i forhold til fysiske arbeidsforhold, psykososialt

arbeidsmiljø og sikkerhetstiltak. Banken har det siste året

hverken hatt arbeidsrelaterte skader eller arbeidsrelaterte

helseskader.

I 2025 har banken totalt hatt 6 medarbeidere som har tatt ut

foreldrepermisjon. Dette fordeler seg på fire menn og to kvinner.

I snitt tok kvinnene ut 15 uker foreldrepermisjon, mens det

tilsvarende tallet for menn er 11,8 uker. Av de som har hatt

foreldrepermisjon i 2025 er det én ansatt som ikke har returnert

tilbake til jobben etter endt permisjon.

Ansatte i banken har i tillegg til avtalt lønn og godtgjørelse,

en rekke lønnsgoder. Disse tilbys til både fast ansatte og

midlertidig ansatte, foruten sparing i egenkapitalbevis og lån

til ansattbetingelser som kun tilbys til medarbeidere med

fast ansettelse.

Etiske retningslinjer for ansatte: Hvert år signerer

alle ansatte bankens etiske retningslinjer. Disse skal bidra

til at det utvises høy integritet og profesjonalitet ved utøvelse

av all virksomhet i Rogaland Sparebank.

Kommunisering av kritiske forhold: Banken har egen

rutine for varsling av kritikkverdige forhold. Det vises til bankens

personalhåndbok for detaljert rutine. Styret har ikke mottatt

eller behandlet varslingssaker i 2025.

Bankens prosedyre for klagebehandling: Banken har

som mål å ha fornøyde bankkunder. Likevel kan det inni-

mellom oppstå forhold som gjør at våre bankkunder ikke er

fullt ut tilfredse. Banken har derfor en klageordning som står

tilgjengelig via våre hjemmesider både for bankens kunder

og for andre personer, bedrifter og organisasjoner som ønsker

å fremsette en klage. Klagen kan gjelde både kundebehandling

og andre aktiviteter som bankens interessenter mener har

en negativ effekt på enkeltpersoner eller samfunnet ellers.

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Mekanismer for å søke råd og reise bekymringer:

Banken har egen rutine for melding av uønskede hendelser,

mobbing, trakassering og seksuell trakassering i vår personal-

håndbok.

Alle ansatte og innleide (inkludert elever/studenter samt

personer under opplæring og deltaker i arbeidsrettede tiltak)

har derfor et ansvar for å registrere uønskede hendelser

i hendelsesdatabasen. Med uønskede hendelser mener vi:

•

Feil som medfører eller kunne medført tap eller merkostnad.

•

Brudd på fullmakter, rutiner og retningslinjer.

•

Hendelser som påvirker helse, miljø eller sikkerhet negativt.

•

Brudd på instrukser om sikkerhet, vedlikehold og hygiene.

Meldingene vil bli sendt til compliance-ansvarlig for videre

oppfølgning. Sakene blir i de fleste tilfeller tilegnet en egnet

person som kan ta stilling til eventuell oppfølging og tiltak.

For å unngå uønskede hendelser knyttet til personvern-

forordningen har banken implementert et varslingssystem

hvor avsender får et policyvarsel når eksterne e-poster

inneholder eksempelvis personnummer. Banken har også

gjort holdningsskapende tiltak, blant annet fremhevet alter-

native sikre kommunikasjonskanaler som en bør benytte

eksempelvis nettbank, krypterte linjer (TLS) og passord-

beskyttelse av e-post.

Bærekraft og miljø: Bærekraftig drift og utvikling er

integrert i alle forretningsområder og bankens organisasjons-

kultur. Dette er blitt tydelig bevist de senere år gjennom tiltak

for å energieffektivisere intern drift, produktutvikling og råd -

givning og gjennom økt risikoforståelse for ESG- og særlig

klimarisiko.

Evaluering av styrets ytelse: Styrets evaluering av egne

prestasjoner gjennomføres årlig ved styrets evaluering. Den

inkluderer alle fagområder, herunder også bærekraft. Innen

sosiale tiltak så godkjenner og rapporteres bankens bruk

av gavefondet fortløpende til styret.

Videre prioriteringer:

Banken vil fortsette å styrke kompetansen på bærekraft

og klimarisiko. Utover kompetansetilbud gjennom FinAut,

vil Eika Gruppen arbeide videre for å sikre tilstrekkelig

kompetansetilbud innen bærekraft til ulike roller i banken.

I 2026 skal bankens kulturprosjekt videreføres ved å ferdig-

stille en felles definisjon av den ønskede kulturen. Samtidig

skal banken fortsette det kontinuerlige arbeidet med å utvikle

organisasjonen i tråd med denne retningen. Målet er å skape

en tydelig og forankret kultur som gjennomsyrer hele virksom-

heten og styrker samhandling, verdier og langsiktig utvikling.

Ansvarlig bankvirksomhet

Dette har banken gjennomført:

I oktober 2022 ble bankens grønne rammeverk utvidet.

Dette har gjort banken i stand til å utstede grønn senior-

obligasjon, samt kartlegging av bankens utlånsportefølje

i tråd med EUs taksonomi, og vært et viktig bidrag for å legge

grunnlag for bankens rapportering av grønn brøk. Banken

har etter etablering av det grønne rammeverket utstedt

en grønn obligasjon med fortrinnsrett (OMF), og en grønn

seniorobligasjon.

Grønne innskudd: Banken har per årsslutt i 2025

61 millioner kroner i grønne innskudd via innskuddsportalen

Fixrate. Midlene er øremerket til finansiering av bærekraftig

virksomhet og energieffektiviserende investeringer i bedrifts-

markedet.

Grønne utlån: Bærekraftige utlån var per 31.12.2025, 23 %

av bankens samlede utlånsvolum, jf. figur nedenfor. Dette

inkluderer lån som er definert som grønne i henhold til bankens

oppdaterte grønne rammeverk fra oktober 2022. Det har vært

en god vekst i utlånsvolum for bankens grønne produkter.

Samlet i personmarkedet er utlånsvolumet økt fra 340,5

millioner kroner i 2024 til 347,7 millioner kroner i 2025.

Tilsvarende for bedriftsmarkedet er økningen fra 1 326 til

1 480 millioner kroner. Dette betyr at grønne lån i PM utgjør

1,2 % av utlånsporteføljen, mens tilsvarende andel for bedrifts-

lån er 16%. Banken har målsatt KPI-er for bankens ulike seg-

menter som går på volum av bærekraftig finansering. Disse

målene er oppdatert for 2025, og følges opp gjennom måle-

kortene til de ulike divisjonene. Det er forventet at dette vil fort-

sette å gi bidrag til økt andel bærekraftig finansering i banken.

Boliglån Sum utlån

74 %

84 %

77 %

26 %

16 %

23%

Bedriftslån

Grønn brøk i Rogaland Sparebank per 31.12.2025

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Bankens investeringsstrategi: Investeringsstrategien

gir tydelige retningslinjer for hvilke eierposter banken skal ha.

Banken har per 31.12.2025 en beholdning på totalt 495 milli-

oner kroner i definerte ESG-obligasjoner.

Videre prioriteringer:

Banken vil fortsette arbeidet vi har påbegynt for å bidra til

positiv miljøpåvirkning gjennom egen investerings- og

finansieringsvirksomhet. Det grønne rammeverket vil bli brukt

til å finansiere energieffektive- boliger og nærings eiendommer,

renovering av bygninger, fornybar energi, energieffektiviserende

tiltak, bærekraftig landbruk og grønn transport.

Ansvarlig utlån

Rogaland Sparebank forplikter seg til å bidra til grønn og

bærekraftig omstilling for kundene våre. Vi ønsker at våre

kunder tar gode økonomiske og bærekraftige valg i hverdagen.

Dette har banken gjennomført:

Banken stiller ekstra krav til næringer med høyere risiko

knyttet til miljø-, samfunns-, og selskapsstyringsspørsmål.

ESG-vurdering ved kredittinnvilgelse: Banken forutsetter

at alle våre bedriftskunder, uavhengig av bransje, overholder

norske lover, respekterer menneskerettigheter og tar aktivt

avstand mot diskriminering, trakassering og hvitvasking.

Dette signerer kundene på i en kundeerklæring. Banken

gjennomfører vurderinger av ESG-forhold og klimarisiko

ved kredittinnvilgelse på bedriftskunder, og benytter verktøy

utviklet i Eika for dette formål. ESG-vurdering gjennomføres

på bedriftskundene uavhengig av størrelse på kredittenga-

sjement. Alle rådgivere har gjennomført kompetanseheving

knyttet til bærekraft og klimarisiko.

Klimarisiko: Det gjennomføres periodisk vurdering av

bankens eksponering mot klimarisiko og hvilken konsekvens

det har på virksomheten. Arbeid for å kartlegge og håndtere

eksponering mot klimarisiko er tatt inn i bankens strategi og

styrende dokumenter, herunder kredittpolicy. For nærmere

detaljer, se rapportering etter TCFD sin anbefaling i appendix.

Rogaland Sparebank har analysert den fysiske klimarisikoen

knyttet til finansering av fast eiendom der banken er panthaver.

Dataene er hentet ut gjennom eiendomsvask og uttrekk

fra Eiendomsverdi. Den fysiske risikoen er gruppert inn

i følgende risikokategorier:

•

Stigende havnivå; 20 årsflom nå-scenario.

•

Flom; 20-årsflom, nå-scenario.

•

Kvikkleireskred: middels sannsynlighet, nå-scenario.

•

Snøskred og løsmasseskred; befart aktsomhetsområde,

nå-scenario.

•

Fjellskred; Faresone, nå- scenario.

•

Overvann; risikoscore 4-6. Det vil si eiendommer som

har middels til høy risiko for overvann.

Millioner kr Privatkunder Bedriftskunder Sum utlån Andel

Ikke risikoeksponert

26 178 4 794 30 972 88,6 %

Risikoeksponert:

Stigende havnivå

268 147 415 1,2 %

Flom

17 13 30 0,1 %

Kvikkleireskred

66 1 66 0,2 %

Snøskred

85 257 342 1,0 %

Fjellskred

38 13 51 0,1 %

Overvann

1 938 1 145 3 083 8,8 %

Sum risikoeksponert 2 412 1 576 3 988 11,4 %

Sum utlån eiendom 28 590 6 370 34 960 100 %

A B C D E F G

Andel boliger fordelt på estimert energimerke

5 %

14 %

20 %

11 %

21 %

16 %

13 %

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Enkelte mindre alvorlige risikoscenarioer er utelatt fra

rapporteringen. Det viktigste er knyttet til middelhøyvann,

og aktsomhetsområde for flom og løsmasseskred.

Tabellen over viser at 88,6% av eiendommene hvor banken

er panthaver ikke er risikoeksponert mot fysisk klimarisiko,

og følgelig at 11,4% er risikoutsatt. Overvann er den kategorien

som slår klart mest ut med 77% av risikoeksponerte utlån.

Grønne lån som premierer de miljøbevisste: Rogaland

Sparebank ønsker å premiere kunder som gjør noe aktivt for

et grønnere miljø. Gjennom de siste årene har banken utviklet

grønne produkter for å gi kunder gode incentiver til å ta bære-

kraftige valg. Banken tilbyr Grønt Energilån med formål om

å finansiere omstilling og bærekraftige investeringer. Vi tilbyr

også grønne landbrukslån til våre landbrukskunder. Per

31.12.25 utgjør grønne landbrukslån 25,2 millioner kroner

av utlånsporteføljen. Dette er en nedgang fra 57,4 millioner

kroner i 2024, og skyldes naturlige endringer i kundemassen

i 2025. Videre tilbyr banken grønt boliglån for finansiering

av energieffektive boliger. Per 31.12.25 utgjør grønt boliglån

346,2 millioner kroner av utlånsporteføljen, som er en marginal

økning fra 337,7 millioner kroner i 2024. Gjennom Eika tilbyr

banken også Grønt Billån for finansiering av miljøvennlige

biler. Per 31.12.2025 utgjør porteføljen 28 millioner kroner,

en økning på 4 millioner kroner fra 2024. Av bankens totale

billånsvolum er 56 % grønne billån ved utgangen av 2025.

Ansvarlig rådgivning og utlånsprodukter: Rogaland

Sparebank skal tilby god og ansvarlig økonomisk rådgivning.

Banken tilbyr et bredt spekter av produkter og tjenester

til privat- og bedriftskunder, inkludert fond og forsikring

gjennom Eika Kapitalforvaltning og Fremtind.

Det er krevende å komme inn på boligmarkedet. Rogaland

Sparebank tilbyr både BSU-sparing og gunstige låneordninger

som Boliglån Ung og Førstehjemslån for å bistå unge med

sparing og finansering av sin første bolig. Per 31.12.25 har

banken utlån til Boliglån Ung-segmentet på 2,96 milliarder

kroner.

For kunder som opplever økonomiske utfordringer, tilbyr

banken også målrettet støtte gjennom Balansebank. Dette er

en egen avdeling som gir tett og personlig oppfølging med

skreddersydde løsninger for kunder som av ulike årsaker

har en anstrengt økonomi. Målet er å friskmelde kundenes

økonomi, slik at de igjen kan bli ordinære bankkunder.

Videre prioriteringer:

Banken vil fortsatt prioritere produktutvikling og kompetanse-

utvikling, for å bidra til bærekraftig omstilling for kundene.

Banken har som ambisjon å årlig øke volum og omfang

av grønne utlånsprodukter i porteføljen. Gjennom systematisk

arbeid med å avdekke, forstå og styre risiko i kundeforholdene,

styrer banken risikoen i egen portefølje, og bidrar til økt risiko-

forståelse og mer bærekraftig adferd hos kundene.

Ansvarlig forsikring

Dette har banken gjennomført.

Rogaland Sparebank tilbyr forsikringsprodukter gjennom

Fremtind Forsikring, som er eiet av DNB, Sparebank 1 og

Eika. Fremtind har en langsiktig ambisjon om bærekraftig

verdiskaping, og har et mål om å gjøre forsikring sirkulært

og motivere til klimatilpasning og forebygging. Fremtinds

målsetning om å gjøre forsikring mer sirkulært handler

om å bidra til mer forebygging, gjenbruk og reparasjon

gjennom hele kundereisen.

Skadeforebygging: Fremtind arbeider målrettet med skade-

forebygging gjennom veiledning rundt forebygging av skader,

i tillegg gir Fremtinds leverandører skadeforebyggende råd

i skadeprosesser. Innsatsen på skadeforebyggende arbeid har

forplantet seg i flere samarbeidsavtaler og prosjekter, eksempelvis

med Trygg Trafikk for å forebygge trafikkulykker og kurs i livs-

mestring for kunder som er uføre. Videre er det laget Vedlike-

holdsplan for boligeiere, Dugnadsveileder for styrer i borettslag

og sameier, og en egen veileder for bileiere kalt Skadefore-

bygging og vedlikehold bil. Veilederne er laget for å gjøre det

enklere for kundene å gjennomføre tiltak som har effekt.

Grønt skadeoppgjør: Fremtind jobber aktivt med skade-

oppgjørets rolle innenfor bærekraftig omstilling. Alle leveran-

dører med samarbeidsavtale, og hvor Fremtind aktivt styrer

utbedring av skaden, vurderes ut fra krav til miljøledelse og

sosiale forhold. Det stilles krav ved alle nye og reforhandlede

avtaler om at leverandør er sertifisert Miljøfyrtårn, ISO14001

eller tilsvarende, eller at de starter prosessen innen 6 måneder

og fullfører innen 18 måneder fra avtaleinngåelse. I tillegg

stilles det krav om at leverandør gir rettferdige lønnsbetingelser

i form av tariffavtaler. I skadeoppgjøret vektlegges sirkulære

løsninger så lenge kvalitet og sikkerhet ikke forringes.

Ansvarlig forvaltning: Fremtinds retningslinjer for ansvarlige

investeringer i kapitalforvaltning har som formål å sikre at

Fremtind er en ansvarlig investor og eier, og bidrar til en bære-

kraftig utvikling i tråd med FNs bærekraftsmål. Retningslinjene

finnes på Fremtinds hjemmesider og beskriver hvordan

bærekraft hensyntas i kapitalforvaltningen og hva som

konkret gjøres for å etterleve dette ansvaret.

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Videre prioriteringer

Fremtids overordnede mål er å gjøre forsikring mer sirkulær

ved å bidra til økt forebygging, gjenbruk og reparasjon gjennom

hele kundereisen. Fremtind bidrar med både data og kompe-

tanse, og gir kontinuerlig råd om skadeforebygging til kundene

og er tydelige overfor myndighetene om hva vi mener de bør

gjøre for å styrke arbeidet med klimatilpasning.

Ansvarlig investering

Bærekraftige fondsprodukter Alle produkter Rogaland

Sparebank tilbyr skal oppfylle krav til samfunnsansvar, bære-

kraft, god forretningsskikk, etikk og åpenhet. Banken tilbyr

forvaltning av fondsprodukter via Eika Kapitalforvaltning (EKF).

Det er etablert et godt samarbeid med EKF for å sikre

at banken ikke medvirker til krenkelser av menneske-

og arbeidstakerrettigheter, korrupsjon, alvorlig miljøskade

og andre uetiske handlinger.

Dette har banken og Eika Kapitalforvaltning gjennomført:

Eika Kapitalforvaltning (EKF) integrerer bærekraft i investe-

ringsprosessen gjennom å vurdere hvordan miljømessige,

sosiale og styringsrelaterte forhold kan påvirke investeringens

verdi og hvilken påvirkning investeringene kan ha på miljø

og samfunn. For å fremme fondenes miljømessige- og sosiale

egenskaper benyttes verktøy som ekskludering av selskaper,

aktivt eierskap og porteføljejustering. Siden 2010 har EKF

gjennomført screening mot ESG-data og ekskludering av

selskaper som bryter med EKFs atferds- og produktbaserte

ekskluderingskriterier. I tillegg utøver forvalterne aktivt eier-

skap og vektlegger bærekraftsrisiko og påvirkning på bære-

kraftsfaktorer gjennom selskapsdialog og stemmegivning for

å påvirke selskaper i positiv retning. Videre har EKF i løpet

av 2025 gjennomført en lands- og sektorspesifikk risiko-

vurdering av investeringene, med særskilt fokus på risiko

for menneskerettighetsbrudd i konfliktområder.

EKF har de siste årene bygget opp en omfattende ESG

database for nærmere 10 000 selskaper. Databasen inne-

holder detaljert informasjon om selskapenes organisasjon,

produkter og eventuelle historiske kontroverser, samt ulike

bærekraftsevalueringer. Ved utgangen av 2025 dekker

ESG-databasen 99% av selskapene Eikas aksjefond er

investert i. Arbeidet innen ESG som er lagt ned de siste

årene har gitt tydelige resultater og redusert ESG-risiko

i fond. Mer informasjon er tilgjengelig på bankens og EKFs

hjemmesider.

Videre prioriteringer:

Gjennom Eika Kapitalforvaltings spareprodukter blir bankens

kunder investorer i et stort antall selskaper i ulike sektorer

og nasjoner. Eika Kapitalforvaltning prioriterer videre arbeid

med retningslinjer, eierstyring og utelukkelse av bransjer og

enkeltselskaper, som sikrer at spareproduktene Eika Kapital-

forvaltning leverer til våre kunder oppfyller omfattende krav

til samfunnsansvar, bærekraft, etikk og åpenhet. I tråd med

MiFID II vil Eika og Banken sikre at krav til kartlegging av

kundens bærekraftpreferanser ivaretas.

Bærekraftig omstilling

via utdelinger fra Gavefond

Avkastningen fra grunnfondskapitalen til Rogaland Sparebank

tildeles gavefond og kundeutbytte som en del av årsdispone-

ringen, foreslått av styret, vedtatt årlig av forstanderskapet.

Gavefond bygger på sparebanktradisjonen om å dele av

overskuddet til allmennyttige formål. Prioriteringer er tett

knyttet til bankens overordnede strategi og skal bidra til

å styrke bankens posisjon som en attraktiv, solid og lokalt

forankret samfunnsaktør.

Gavefondet skal støtte allmennyttige formål som fremmer

fellesskap, inkludering og utvikling i Rogaland. Gjennom

gavefondet skal vi skape glede og begeistring for både

kunder, ansatte og lokalsamfunnene vi er en del av.

Dette har banken gjennomført:

Ansvarlig samfunnsutbytte: Banken gir årlig tilbake

til lokalsamfunnet gjennom gavefondet, med særlig vekt på

bære kraftige og samfunnsnyttige formål. Rogaland Sparebank

sitt Gavefond har som målsetting å bidra til bærekraftige

løsninger som gir langsiktig nytte for samfunnet. For å nå

denne målsetningen har gavefondet identifisert seks ulike

kategorier som man ønsker å støtte. Disse kategoriene

er som følger:

•

Kultur og kunst

•

Idrett, fysisk aktivitet og friluft

•

Humanitære tiltak og helseformål

•

Samfunn, utvikling og sosiale tiltak

•

Kompetanse, utdanning og forskning

•

Klima og miljø, naturvern

•

Næringsutvikling

Det rapporteres årlig på gavefondets tildelinger, og det etter-

strebes gaveutdelinger til søkere i alle kategorier. Det er i 2025

delt ut gaver til prosjekter og organisasjoner innen alle gave-

fondets kategorier som er omtalt ovenfor.

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Samarbeid: Banken anerkjenner at for å nå FNs bære-

kraftsmål og bidra lokalt til at vi beveger oss raskt nok i riktig

retning, er det et behov for samarbeid, kompetansedeling

og at vi alle spiller hverandre gode i omstillingen. Rogaland

Sparebank er involvert i lokale og regionale nettverksgrupper

for å fremme fokus og påvirkning på en bærekraftig utvikling

og etterlevelse av regulatoriske krav innenfor bærekraft.

Videre prioriteringer:

Strategien for gavefondet ble oppdatert i 2025, og det vil

i perioden fremover fortsatt være fokus på å oppfylle mål-

settingene som er satt for gavefondet gjennom å støtte de

små lokale initiativene som styrker fellesskapet i lokalsam-

funnene, og de større prosjektene som bidrar til utvikling

i hele regionen.

Ansvarlig kommunikasjon

og markedsføring

Ansvarlig informasjon og markedsføring av bankens produkter

og tjenester er avgjørende for å sikre tillit og integritet til

banken og bransjen.

Rogaland Sparebank stiller seg bak innholdet i grønnvaskings-

plakaten og skal være med å iverksette reelle tiltak, unngå

grønnvasking og bidra til at det grønne skiftet skjer raskere.

Bankens leverandør av markedsføringseffekter er ISO-sertifisert

for miljø- og kvalitetsstyring. Banken setter høye krav til

ansvarlige og bærekraftige produkter.

Vi har ikke hatt noen uønskede hendelser knyttet til brudd

på merking av produkter og tjenester eller brudd på regler

for markedsføring i 2025.

Bekjempe økonomisk

kriminalitet

Økonomisk kriminalitet utgjør et alvorlig samfunnsproblem,

og det er en viktig del av bankens samfunnsansvar å bidra

til å beskytte finanssystemets integritet og stabilitet, samt

bidra til et legalt lokalt næringsliv. Banken har nulltoleranse

for økonomisk kriminalitet og arbeider systematisk for å fore-

bygge hvitvasking, korrupsjon og andre uetiske handlinger.

Personvern og IT-sikkerhet har høy prioritet.

Rogaland Sparebank gjennomfører årlig en vurdering av

bankens risiko for å bli utnyttet til hvitvasking, terrorfinansiering

og sanksjonsbrudd. Alle bankens produkter, tjenester, kunde-

grupper og transaksjonstyper med mer blir vurdert og risiko-

reduserende tiltak identifisert. Dette danner grunnlag for

bankens rutiner for å håndtere den kartlagte risikoen.

Bankens hovedoppgaver utover å gjennomføre risikovurdering,

er å gjennomføre kundekontroll og løpende oppfølging av

kundeforholdene, samt undersøke og eventuelt rapportere

mistenkelige transaksjoner og kunder til Økokrim.

Dette har banken gjennomført:

De siste årene er det gjennomført en rekke tiltak for å redusere

risikoen for å bli utsatt for eller misbrukt til gjennomføring

av økonomisk kriminalitet, blant annet:

Antihvitvask: Banken har styrket antihvitvaskarbeidet

gjennom en tydeligere organisering og klarere rolle- og

ansvarsfordeling. En intern faggruppe er etablert for å sikre

samordning av tiltak og faglig forankring. I tillegg er ressursene

innen antihvitvask utvidet, både i den dedikerte antihvitvask-

avdelingen og i Privat- og Bedriftsmarkedet, der egne medar-

beidere følger opp arbeidet i den løpende kundedialogen.

Rutinene for å forebygge og avdekke hvitvasking er revidert

og videreutviklet, og arbeidsprosessene er systematisert for

å sikre en mer effektiv og enhetlig gjennomføring. Rapporte-

ringen til ledelse og styret er styrket, blant annet gjennom

faste månedsrapporter som gir bedre oversikt og styring.

Kompetanseutviklingen er også formalisert gjennom en egen

kompetanseplan som beskriver kravene til ulike roller i banken

og hvordan disse skal følges opp. Planen omfatter også styret,

som deltar i faste kompetansehevingstiltak.

Oppfølgingen av kundeporteføljen er ytterligere strukturert

gjennom periodiske vurderinger og innhenting av oppdatert

dokumentasjon ved behov. Det er etablert egne måltall for

området, som følges opp månedlig og er integrert i rådgivernes

bonusmodeller for å understøtte etterlevelse og kvalitet

i arbeidet.

Personvern og IT-sikkerhet: Rogaland Sparebank har

et eget personvernombud som har som hovedoppgave å være

et kontaktpunkt for kunder, ansatte, Datatilsynet og andre

som ønsker innsyn eller har spørsmål om hvordan person-

opplysninger blir håndtert i banken. I tillegg til personvern-

ombud er det også etablert en personverngruppe som skal

ivareta de ulike fagområdene i banken. Det er utarbeidet

rutiner og prosesser for å sikre etterlevelse av personvern-

forordningen og oppdatering av databehandleravtaler.

Det har ikke vært alvorlige brudd på personvernlovgivningen

i 2025, men vi har i 2025 registrert åtte andre brudd innenfor

SAMFUNNSANSVAR

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

GDPR, men ingen av disse var av en slik art at Datatilsynet

ble varslet. I løpet av 2025 har det vært digital opplæring

innen personvern for alle ansatte. Opplæringen er tilpasset

rolle og nivå i banken for å sikre riktig kompetanse.

Rogaland Sparebank tar informasjonssikkerhet på alvor,

og god sikkerhet er en forutsetning for å bevare tillitt til banken.

Det skal være trygt å være kunde i Rogaland Sparebank

og man skal kunne bruke både mobil- og nettbank uten

å være bekymret for at personopplysninger og kundedata

kommer på avveie. Rogaland Sparebank har tilgang på et

stort kompetansemiljø gjennom Eika-gruppen som bruker

store ressurser på sikkerhetsløsninger, overvåkning og infor-

masjon. I tillegg har banken opplæring og obligatorisk sikker-

hetskurs innen IT-sikkerhet for alle ansatte.

Arbeid mot korrupsjon: Rogaland Sparebank har null-

toleranse for korrupsjon. Det gjelder både internt, hos

bankens kunder, leverandører, selskaper banken investerer

i og hos fondsleverandører. Banken er ikke kjent med

hendelser knyttet til korrupsjon blant bankens ansatte,

kunder eller leverandører i 2025.

Finansielle sanksjoner: I november 2021 ble banken

ilagt et forelegg fordi PST mener at banken uaktsomt brøt

regelverket for finansielle sanksjoner ved at banken ikke

teknisk frøs midlene på en klientkonto raskt nok. Banken

godtok ikke forelegget, og saken ble behandlet i tingretten

i mai 2024. Rogaland Sparebank ble frifunnet i tingretten,

men påtalemyndigheten anket saken til Gulating lagmanns-

rett hvor banken ble dømt til å betale foretaksstraff på 1,2

millioner kroner. Banken anket dommen til Høyesterett,

men anken ble avvist. Dermed ble dommen fra lagmanns-

retten stående.

Videre prioriteringer:

Det gjøres fortløpende vurderinger av hvilke tiltak som

skal gjennomføres for å forebygge og bekjempe hvitvasking

og terrorfinansiering. Det baseres eksempelvis på eksterne

trusselvurderinger som Nasjonal risikovurdering (NRA)

som utgis av PST og Politidirektoratet. Videre jobbes det

kontinuerlig med håndtering av personvern og IT-sikkerhet

i banken. Et godt og transparent personvern samt gode

rutiner knyttet til IT-sikkerhet bygger tillit og er en forutsetning

for at banken skal nå sine strategiske målsetninger.

Vedlegg relatert til bærekraftsrapporteringen

TCFD-tabell – Se vedlegg, side 160 / GRI-indeks – Se vedlegg, side 162

EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Virksomhet

I bankens vedtekter går det fram at virksomhetens formål

er å fremme sparing ved å ta imot innskudd fra en ubestemt

krets av innskytere. De midlene banken rår over skal forvaltes

på en trygg måte og i samsvar med de lovregler som til enhver

tid måtte gjelde for sparebanker. Banken kan utføre alle vanlige

bankforretninger og banktjenester som er i samsvar med

sparebanklovens bestemmelser.

Rogaland Sparebank har anledning til å sette av deler av

overskuddet til kundeutbytte og allmennyttige formål gjennom

bankens gavefond. Gavefondet brukes for å fremme inspira-

sjon, vekst og utvikling. Gavetildelingen skal være forankret

i bankens visjon og forretningsidé, og skal fordeles på en

måte som underbygger bredde og mangfold.

Bankens styre gjennomgår og oppdaterer kontinuerlig

bankens målsetninger og strategier. Styret mottar regelmessig

risikorapporter, driftsrapporter, regnskapsrapporter og status

innenfor bærekraft for å følge opp at banken etterlever

gjeldende strategier og måloppnåelse.

Redegjørelse for eierstyring

og selskapsledelse

Styret legger til grunn rammeverket i ”Norsk Anbefaling

til Eierstyring og Selskapsledelse”. Styret vil i dette kapittelet

så langt som mulig gi en nærmere redegjørelse som omfatter

punktene i denne anbefalingen. ”Norsk Anbefaling til Eier-

styring og Selskapsledelse” er først og fremst rettet mot

aksjeselskaper. Rogaland Sparebank er organisert som

en egenkapitalbevisbank, og må ta hensyn til de krav som

banken er underlagt gjennom sparebanklovgivningen.

Forvaltningen av banken hører til under styret. Styret skal

sørge for en forsvarlig organisering av banken og har ansvaret

for å etablere kontrollsystemer og sikre at virksomheten

drives i samsvar med gjeldende lover, vedtekter og forskrifter.

Bankens etiske retningslinjer er gjennomgått og godkjent

i styret. Retningslinjene er formidlet til bankens ansatte,

og er tilgjengelige på bankens intranett. Alle nyansatte

signerer på at bankens etiske retningslinjer er gjennomgått,

og kjennskapen til disse måles i forbindelse med den årlige

medarbeiderundersøkelsen.

Dette kapittelet viser hvordan Rogaland Sparebank styres og hvordan det føres kontroll

med virksomheten. God styring og ledelse skal sikre effektiv bruk av bankens ressurser

og størst mulig verdiskapning. Verdiene som skapes i Rogaland Sparebank skal komme

bankens eiere, innskytere, kunder, ansatte og samfunnet til gode. Bankens virksomhets -

styring skal sikre en forsvarlig forvaltning og gi økt trygghet for at fastsatte mål og strategier

blir oppnådd og realisert.

Eierstyring og

selskapsledelse

EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

I vurderingen vil det bli lagt vekt på at egenkapitalbeviseiernes

andel av samlet egenkapital (eierbrøk) bør holdes stabil.

Ved fastsettelse av det samlede utdelingsnivå blir det tatt

hensyn til forventet resultatutvikling, eksterne rammebetingelser

og konsernets vurderte behov for kjernekapital.

Av konsernets overskudd disponeres 428,7 millioner kroner

(93 %) til utbytte, kundeutbytte og gavefond. Som følge

av disponeringen reduseres egenkapitalbevisbrøken

fra 62,8 % til 62,0 %.

Styret har i tillegg fullmakt fra forstanderskapet til å gjøre

kapitalutvidelser på egenkapital på inntil 10 % av utestående

eierandelskapital. Forstanderskapet har gitt styret fullmakt

til å forhøye bankens registrerte eierandelskapital med inntil

230 millioner kroner ved en eller flere emisjoner. Fullmakten

løper i 2 år, og er betinget av godkjennelse i Finanstilsynet.

Likebehandling av egenkapitalbeviseierne

og transaksjoner med nærstående

Rogaland Sparebank har én egenkapitalbevisklasse. Egen-

kapitalbeviseierne sikres lik behandling og samme vilkår

for innflytelse i banken. Rogaland Sparebank avholder

kvartalsvis resultatpresentasjoner hvor også bankens

egenkapitalbeviseiere har mulighet til å delta.

Bankens egenkapitalbevisbrøk utgjør 62,0 % ved utgangen

av 2025, mot 62,3% i 2024. Endringen skyldes primært

tilbakekjøp av egne egenkapitalbevis. Bankens 20 største

eiere representerer 66,12 % av egenkapitalbeviskapitalen.

Styreinstruksen inneholder klare bestemmelser knyttet til

etikk og habilitet. Bankens etiske retningslinjer omfatter

så vel tillitsvalgte som ansatte, og gir føringer blant annet

knyttet til representasjon, fordeler/gaver og taushetsplikt.

Alle transaksjoner med nærstående skjer etter prinsippet

om armlengdes avstand.

I styreinstruksen er det tatt inn bestemmelser som under-

streker styremedlemmenes aktsomhetsplikt knyttet til etisk

adferd, habilitet og integritet. Et styremedlem eller adminis-

trerende direktør må ikke delta i behandling eller avgjørelse

av spørsmål som er av særlig betydning for egen del, eller

noen nærstående, slik at vedkommende må anses å ha en

fremtredende personlig eller økonomisk særinteresse i saken.

For nærmere informasjon om transaksjoner med nær stående

parter, se note 44.

Selskapskapital og utbytte

Bankens egenkapitalbeviskapital utgjør 250.289.410 kroner

fordelt på 25.028.941 egenkapitalbevisbevis à 10 kroner,

fullt innbetalt. Av disse utgjør 2.021.449 tilsvarende 8,1 %

av utestående egne egenkapitalbevis. Egenkapitalbevisene

eies av banken og gir ikke rett til utbytte.

Ekstern tilførsel av egenkapital skjer ved utstedelse

av egenkapitalbevis eller andre egenkapitalinstrumenter

som tilfredsstiller gjeldende lovkrav.

En av styrets viktigste målsettinger er å ivareta bankens,

og dermed egenkapitalbeviseiernes, langsiktige interesser

i enhver sammenheng og henseende. Ved løpende dialog

skal banken sikre samtlige egenkapitalbeviseiere mulighet

til å gi uttrykk for deres holdninger til bankens virksomhet

og utvikling. Banken skal ha en profil som sikrer troverdighet

og forutsigbarhet i markedet. Det skal tilstrebes en lang-

siktig og konkurransedyktig avkastning.

Banken skal gi markedet relevant og utfyllende informasjon

som grunnlag for en balansert og korrekt verdsetting

av egenkapitalbeviset. Dette sikres gjennom etterlevelse

av de lover og regler som gjelder gjennom notering på

Oslo Børs. For nærmere informasjon om egenkapital-

beviset vises det til kapitlet ”Investorinformasjon”.

Som grunnlag for å vurdere om bankens egenkapital

er tilpasset gjeldende mål, strategi og risikoeksponering

gjennomfører styret årlig en grundig vurdering av kapital-

situasjonen i banken (ICAAP) og mottar kvartalsvis oppdatert

risikorapport. Bankens ICAAP og kapitalplan gjennomgås

av Finanstilsynet, og per 31.12.2025 er bankens pålagte

krav til ren kjernekapital på 14,9 %. Banken har en ren

kjernekapital på 18,8 % per 31.12.2025. Bankens mål-

setning for ren kjernekapital er satt til minimum 1,25 %

høyere enn pålagt myndighetskrav.

Bankens utbyttepolitikk er som følger: Rogaland Sparebank

har som mål å forvalte sine samlede ressurser slik at egen-

kapitalbeviseierne gis en god, stabil og konkurransedyktig

avkastning i form av utbytte og kursstigning. Årsoverskuddet

fordeles mellom eierandelskapitalen (egenkapitalbeviseierne)

og grunnfondskapitalen i samme forhold som deres respek-

tive andel av bankens egenkapital. Rogaland Sparebank

legger til grunn at mellom 75 % og 100% av eierandels-

kapitalens andel av overskuddet utbetales som utbytte,

og tilsvarende at mellom 75 % og 100 % av grunnfonds-

kapitalens andel av overskuddet utbetales som gaver

og kundeutbytte.

EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

med ansvar for valg av de ansattes representanter til styret

og forstanderskapet.

Valgkomiteen forbereder også egenkapitalbeviseiernes

og innskyternes valg av medlemmer og varamedlemmer

til forstanderskapet. I sitt arbeid skal valgkomiteen ta hensyn

til at forstanderskap, valgkomité og styret har den nødvendige

kompetanse, og at begge kjønn er godt representert.

Styret, sammensetning og uavhengighet

Styret velges av forstanderskapet og består normalt av

8 medlemmer, hvorav to medlemmer er valgt av og blant

de ansatte. Administrerende direktør er ikke medlem av styret.

Bankens styre anses å ivareta gjeldende krav til uavhengighet,

og representerer et bredt mangfold i forhold til bakgrunn og

kompetanse. Finanslovgivningen setter rammer med sikte

på ulike interessegruppers representasjonsrett. Rogaland

Sparebank bestreber størst mulig uavhengighet mellom eiere,

styret og administrasjonen. Samtlige valgte styremedlemmer

velges for to år. Medlemmer kan gjenvelges. For å sikre

kontinuitet velges halvparten av styrets medlemmer annet

hvert år. Per 31.desember 2025 er 4 av styrets medlemmer

kvinner. Informasjon om bankens styremedlemmer frem-

kommer i eget kapittel i årsrapporten.

Styrets arbeid

Styret fastsetter bankens mål, strategier og planer. Disse

gjennomgås og revideres minimum årlig i henhold til fastsatt

styrekalender.

Styret er ansvarlig for ansettelse og eventuelt avskjedigelse

av leder for internrevisjonen. Styret er alene også ansvarlig

for å ansette og eventuelt avskjedige administrerende direktør.

Styret fører tilsyn med den daglige ledelsen av banken.

Styret mottar periodisk rapportering av resultatutvikling,

markedsutvikling, ledelses-, personal- og organisasjons-

messig utvikling samt risikoeksponeringen for banken.

I tillegg fører styret jevnlig tilsyn med bankens påvirkning

av miljø og samfunn.

Bankens finansielle rapportering og bærekraftrapportering

gjennomgås og godkjennes av styret. Styret vedtar årlig

bankens kredittpolicy som inkluderer bankens risikogrenser

innen kreditt og bærekraft mot kunder. Alle kredittsaker over

et bestemt beløp blir vedtatt og årlig fulgt opp av styret.

Fri omsettelighet

Det er ikke vedtektsfestet noen form for omsetnings-

begrensninger.

Forstanderskap

Forstanderskapet er bankens øverste organ og fører

tilsyn med styrets forvaltning av banken. Forstanderskapet

fastsetter bankens vedtekter, vedtar regnskapet og velger

medlemmene til bankens styre, valgkomité, samt velger

ekstern revisor.

Forstanderskapet fordeler også det beløpet, som etter

finansforetaksloven § 10-7 kan brukes til allmennyttige

formål, i tillegg til å vedta opptak av ansvarlig lånekapital.

Før møter i forstanderskapet skal banken gi medlemmene

skriftlig innkalling med minst 21 dagers varsel, jfr. finans-

foretaksloven § 8-3 og asal. § 5-11. Forstanderskapet

kan ikke treffe beslutning i andre saker enn de som

er bestemt angitt i innkallingen.

Forstanderskapet har 40 medlemmer og 11 varamedlemmer

med følgende representasjon: Egenkapitalbeviseiere:

15 medlemmer med 4 varamedlemmer. Det offentlige:

5 medlemmer med 2 varamedlemmer. Innskyterne:

10 medlemmer med 3 varamedlemmer og Ansatte:

10 medlemmer med 3 varamedlemmer.

Protokoller fra møter i forstanderskapet er publisert

på https://www.rogalandsparebank.no/investor-relations.

Valgkomité

Bankens valgkomité er vedtektsfestet sammen med gjeldende

retningslinjer for hvordan den skal fungere. Forstanderskapet

velger medlemmene til valgkomitéen blant forstanderskapets

medlemmer. Valgkomitéen består av fire medlemmer, hvor

egenkapitalbeviseierne, innskyterne, offentlig valgte og ansatte

er representert med ett medlem hver. Fra hver gruppe velges

ett personlig varamedlem. Valget gjelder for to år om gangen.

Valgkomiteen skal forberede valg av leder og nestleder

i forstanderskapet, leder og nestleder i styret, øvrige

medlemmer i styret unntatt de ansattes representanter,

samt leder, øvrige medlemmer og varamedlemmer i valg-

komiteen. For det styremedlem med varamedlem som skal

velges blant de ansatte, er det oppnevnt et eget valgstyre

EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Risikostyring og internkontroll

Risikostyring

Effektiv risikostyring er en forutsetning for at banken skal nå

sine strategiske målsetninger. Risikostyringen er en integrert

del av ledelsens beslutningsprosesser. Banken har etablert

en egen uavhengig risikostyringsfunksjon som rapporterer

direkte til administrerende direktør. Kvartalsvis rapporteres

bankens risikoeksponering i forhold til fastsatte rammer

og målsetninger til styret.

Ansvaret for å innarbeide klimarisiko ligger hos direktør

risk og regulatorisk, i samarbeid med bærekraftsansvarlig,

som er underlagt finansdirektøren. Det trekkes på ressurser

og kompetanse fra bedriftsmarked og Eika-alliansen. Risiko-

appetitt og mandat for risikotakning, herunder kreditt-, markeds-,

operasjonell- og bærekraftrisiko vedtas av styret og forvaltes

av direktør risk og regulatorisk. Bankens risikostyringsfunksjon

koordinerer også den kontinuerlige prosessen hvor bankens

soliditet vurderes i forhold til bankens risikoeksponering.

På årlig basis oppsummeres bankens risikoeksponering

og kapitalbehov. Dette gjennomgås i styret og rapporteres

til Finanstilsynet.

Ansvarliggjøring

Ansvarliggjøring sikres gjennom tydelig kommunikasjon

av strategiske tiltak og fastsatte mål til de ansatte. Dette

blir operasjonalisert gjennom klart definerte roller, ansvar

og forventninger, der områdelederne holdes ansvarlige

for måloppnåelsen innenfor sitt ansvarsområde. Utvikling

i risikobildet rapporteres periodisk til administrerende

direktør og til styret.

Overholdelse av lover, regler og etiske standarder

Rogaland Sparebank har utarbeidet etiske retningslinjer.

I tillegg er det utarbeidet egen rutine for varsling. Den har

som formål å gjøre det enklere for bankens ansatte å ta

opp etiske problemstillinger og uønskede hendelser.

Det er utarbeidet interne retningslinjer for egenhandel

og behandling av innsideinformasjon. Retningslinjene beskriver

lover og regler som gjelder for alle ansatte, vikarer og øvrige

tillitsvalgte. De etiske retningslinjene er klart kommunisert

i organisasjonen, samt publisert på bankens intranett.

Det er etablert en egen database for uønskede hendelser.

Denne databasen administreres av direktør risk og regulatorisk.

Banken har organisert all compliance virksomhet i en egen

funksjon som er underlagt administrerende direktør. Formålet

med denne funksjonen er å kontrollere at både banken og

verdipapirforetaket opererer i henhold til gjeldende regelverk.

Styrets medlemmer er definert som primærinnsidere og må

forholde seg til bankens reglement når det gjelder erverv

av egenkapitalbevis i banken. Dette gjelder også for kjøp

av aksjer i visse selskaper som har kundeforhold i banken.

Styrets arbeidsform reguleres av en egen styreinstruks.

Styret foretar årlig en egenevaluering av sitt virke med

henblikk på arbeidsform, saksbehandling, møtestruktur og

prioritering av oppgaver. Styret har normalt 9 møter i året.

Styret har etablert et eget revisjonsutvalg som påser at banken

har en forsvarlig selskapsledelse med god og hensiktsmessig

organisering og effektive kontrollsystemer. Revisjonsutvalget

består av fire styremedlemmer, der minst ett av utvalgets

medlemmer har relevant regnskaps- eller revisjonsmessig

kompetanse. Revisjonsutvalgets formål, oppgaver og funk-

sjoner er fastsatt i samsvar med lovendringene som følge

av implementering av EUs revisjonsdirektiv og anbefaling.

Revisjonsutvalget gjennomgår blant annet bankens finansielle

rapportering. I denne forbindelse forelegger administrasjonen

vesentlige forhold relatert til bankens kvartalsvise finansielle

rapportering, samt poster som er gjenstand for individuelle

vurderinger. Som en del av gjennomgangen har utvalget

samtaler med ledelsen, bankens administrasjon og ekstern

revisor.

Utover å føre tilsyn med prosessen rundt regnskapsav-

leggelser er revisjonsutvalgets oppgaver blant annet også

å påse at konsernet har uavhengig og effektiv intern og

ekstern revisjon, og at risikostyringssystemene fungerer

effektivt. Minst en gang i året har utvalget møte med ekstern

revisor og internrevisjonen hver for seg uten at noen

fra administrasjonen er til stede.

Bankens risikoutvalg skal påse at styring og kontroll av risiko

i Rogaland Sparebank er av tilfredsstillende høy kvalitet slik

at konsernets strategiske mål kan oppnås gjennom forsvarlig

forvaltning av konsernets verdier. Utvalget består av 4 styre-

medlemmer.

Fra administrasjonen har leder for risikostyring møteplikt,

mens administrerende direktør og finansdirektør har møte-

rett. Utvalget møtes minimum hvert kvartal. Banken har

også eget godtgjørelsesutvalg bestående av 4 styremed-

lemmer. Utvalget er ansvarlig for saksforberedelse i alle saker

om godtgjørelsesordninger som skal avgjøres av styret.

EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Informasjon og kommunikasjon

Rogaland Sparebank tilstreber å gi lik, tidsrettet og relevant

informasjon til alle interessenter. Økonomiske resultater

offentliggjøres via Oslo Børs og presenteres for investorer,

analytikere og presse hvert kvartal. Informasjonen legges

også ut på bankens hjemmesider. Det avholdes regelmes-

sige presentasjoner overfor internasjonale samarbeidspart-

nere og långivere. Alle kvartalsrapporter, pressemeldinger

og presentasjoner offentliggjøres fortløpende på

https://www.rogalandsparebank.no/investor-relations.

Selskapsovertakelse

Rogaland Sparebank er en selveiende institusjon som ikke

kan bli gjenstand for direkte oppkjøp i henhold til dagens

lovverk. Ved oppkjøp fra bankens side prioriteres det høyt

å ivareta alle interessenter på best mulig måte, herunder

likebehandling av aksjonærer/eiere. Det vil tilstrebes

at eventuelle overtakelser skal ha minst mulig negativ

innvirkning på bankens daglige virksomhet.

Ekstern revisor

Ekstern revisor skal vurdere om opplysninger i årsrapporten

om årsregnskapet, bankens regnskapsprinsipper, håndtering

av risikoområder, forutsetningen om fortsatt drift og forslag

til anvendelse av overskudd eller dekning av tap, er i samsvar

med lover og forskrifter. Videre skal ekstern revisor vurdere

om formuesforvaltningen er ordnet på en betryggende måte

og med forsvarlig kontroll. Ekstern revisor velges av forstander-

skapet. Ekstern revisor avgir beretning til forstanderskapet

om disse forholdene.

Internrevisjon

Rogaland Sparebank har etablert en internrevisjonsfunksjon.

Banken har fra 2019 brukt KPMG som internrevisor. Leve-

ransen omfatter morbanken, datterselskap underlagt intern-

kontrollforskriften, samt andre vesentlige datterselskaper.

Hovedoppgaven til internrevisjonen er å vurdere om den

etablerte internkontrollen fungerer som forutsatt. I tillegg

skal internrevisjonen bidra til å forbedre bankens risiko-

styring og interne kontroll.

Det utarbeides årlig en internrevisjonsplan basert på intern-

revisjonens risikovurderinger og samtaler med ledelsen,

eksternrevisor og revisjonsutvalget/styret. Styret vedtar

årsplan og budsjett for internrevisjonen. For hvert intern-

revisjonsprosjekt utarbeides det revisjonsrapporter med

forslag til forbedringstiltak som presenteres for ansvarlig

leder og konsernets ledelse. Et sammendrag av rapportene,

inkludert anbefalinger med høy prioritet, presenteres for

revisjonsutvalget. Samtlige rapporter er tilgjengelige for

styret og revisjonsutvalget. Status på tidligere anbefalinger

følges opp av administrasjonen, og inngår i den faste

rapporteringen til revisjonsutvalget og styret.

Internrevisjonen foretar ingen finansiell revisjon.

Godtgjørelse til styret

Medlemmene av styret mottar en årlig kompensasjon

som fastsettes av bankens forstanderskap. Informasjon

om kompensasjon og lån til styrets medlemmer fremgår

hvert år av noter til årsregnskapet.

Godtgjørelse til ledende ansatte

Godtgjørelse til administrerende direktør fastsettes av styret,

som igjen i samarbeid fastsetter retningslinjer for avlønning

av øvrige ledende ansatte i banken. Bankens bonus og godt-

gjørelsesordning tilfredsstiller kravene i Forskrift om godtgjø-

relsesordninger i finansinstitusjoner. Det er ikke etablert

opsjonsordninger eller lignende. Prinsipper for avlønning

av ledende ansatte, samt informasjon om faktisk kompensasjon

og lån til disse personene, fremgår av egen godtgjørelses-

rapport som publiseres på bankens hjemmeside, samt

i noter til årsregnskapet.

INVESTORINFORMASJON

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

År Type endring Tegningskurs Antall Pålydende

Egenkapital-

beviskapital

(tusen kroner)

1995 Grunnfondsenisjon (børsnotering)

110,00 1 300 000 100 130 000

1997 Fortrinnsrettet emisjon (eiere)

130,00 1 300 000 100 260 000

2001 Rettet emisjon (ansatte)

102,13 50 000 100 265 000

2001 Fortrinnsrettet emisjon (eiere)

110,00 1 250 000 100 390 000

2003 Fortrinnsrettet emisjon (eiere)

125,00 1 300 000 100 520 000

2007 Fortrinnsrettet emisjon (eiere)

166,00 1 500 000 100 670 000

2008 Utbytteemisjon

115,00 405 811 100 710 581

2016 Endring pålydende

7 105 811 10 71 058

2016 Fortrinnsrettet emisjon (eiere)

22,00 15 909 091 10 230 149

2024 Kapitalforhøyelse (Fusjon Hjelmeland Sparebank)

104,91 2 014 039 10 250 289

andel av overskuddet utbetales som utbytte, og tilsvarende

at mellom 50 % og 100 % av grunnfonds kapitalens andel

av overskuddet utbetales som gaver og kundeutbytte.

I vurderingen vil det bli lagt vekt på at egenkapitalbeviseiernes

andel av samlet egenkapital (eierbrøk) bør holdes stabil.

Ved fastsettelse av det samlede utdelings nivå blir det tatt

hensyn til forventet resultatutvikling, eksterne ramme-

betingelser og konsernets vurderte behov for kjernekapital.

Egenkapitalbeviset

Avkastning og utbyttepolitikk

Rogaland Sparebank har som mål å forvalte sine samlede

ressurser slik at egenkapitalbeviseierne gis en god, stabil

og konkurransedyktig avkastning i form av utbytte og kurs-

stigning. Årsoverskuddet fordeles mellom eierandelskapitalen

(egenkapitalbeviseierne) og grunnfondskapitalen i samme

forhold som deres respektive andel av bankens egenkapital.

I strategien for 2025-2028 legger Rogaland Sparebank til grunn

at mellom mellom 50 % og 100 % av eierandels kapitalens

Historisk utvikling i egenkapitalbeviskapitalen siden børsnotering i 1995

Investorinformasjon

INVESTORINFORMASJON

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

på 22,7 % inkludert utbytte. Utviklingen er lavere enn Egen-

kapitalindeksen på Oslo Børs (OSEEX), som har hatt en

positiv kursutvikling på 35,1 % gjennom 2025.

Per 31. desember 2025 var kursen på ROGS 144,0 kroner

(siste omsatt kurs hos OSE). Sammenlignet med børskurs

31.12.2024 har Rogaland Sparebank gitt en avkastning

Kursutvikling i ROGS i 2025

SADG versus Egenkapitalbevisindeksen OSE

Pris Avkastning

640

600

560

520

480

440

400

360

320

280

240

200

160

120

540 %

500 %

460 %

420 %

380 %

340 %

300 %

260 %

220 %

180 %

140 %

100 %

60 %

20 %

- 20 %

DES

2016

SEP

2017

JUN

2018

MAR

2019

DES

2019

SEP

2020

JUN

2021

MAR

2022

DES

2022

JUN

2024

MAR

2025

SEP

2023

DES

2025

ROGS Hovedindeks (OSEEX) Hovedindeks (OSEBX)

INVESTORINFORMASJON

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Rogaland Sparebank har utestående 25.028.941 egen-

kapitalbevis. Det var ved utgangen av 2025 registrert

3.452 eiere av bankens egenkapitalbevis.

De 20 største eierne (inklusiv bankens egne egenkapital-

bevis) kontrollerte på dette tidspunktet 66,12 % av egen-

kapitalbeviskapitalen.

Av utbytte til grunnfondskapitalen på 159,5 millioner kroner

foreslår styret en tildeling til gavefondet på 40,0 millioner

kroner og at 119,5 millioner kroner utbetales som kunde-

utbytte.

Totale egenkapitalbevis på 25.028.941 inkluderer en beholdning

av 2.021.449 egne egenkapitalbevis per 31.12.2025. Styret

foreslår overfor forstanderskapet at det utbetales et utbytte

på 11,7 kr per egenkapitalbevis for 2025, tilsvarende ca.

93 % av konsernets fortjeneste per egenkapitalbevis.

De 20 største egenkapitalbeviseiere per 31.12.2025

Antall Andel i %

Sparebank 1 Sør-Norge ASA

3 485 009 13,92

Holmen Spesialfond

2 064 236 8,25

Rogaland Sparebank (egenbeholdning)

2 021 449 8,08

Sparebanken Norge

1 778 266 7,10

VPF EIKA Egenkapitalbevis

1 704 581 6,81

AS Straen

1 248 389 4,99

Espedal & Co AS

886 861 3,54

Salt Value AS

680 000 2,72

NORDEA BANK ABP

614 426 2,45

10.

Kommunal Landspensjonskasse Gjensidige

414 408 1,66

11.

Innovemus AS

318 542 1,27

12.

Menne Invest AS

295 574 1,18

13.

Nordhaug Invest AS

184 374 0,74

14.

Tirna Holding AS

156 255 0,62

15.

Kristian Falnes AS

143 000 0,57

16.

Meteva AS

131 881 0,53

17.

Skagenkaien Investering AS

125 000 0,50

18.

Catilina Invest AS

109 000 0,44

19.

Bøma AS

99 848 0,40

20.

Sober Kapital AS

87 500 0,35

= 20 største eiere 16 548 599 66,12

+ Øvrige eiere 8 480 342 33,88

= Totale egenkapitalbevis 25 028 941 100,00

INVESTORINFORMASJON

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Netto utlån i Rogaland Sparebank Boligkreditt utgjør et volum

på 18,9 milliarder kroner per 31.12.2025, hvilket er en økning

på 3,8 milliarder kroner siste 12 måneder. Rogaland Sparebank

Boligkreditt AS hadde per 31.12.2025 netto utestående

obligasjoner med fortrinnsrett på 16,7 (13,5) milliarder kroner.

Styret har i konsernets likviditetsstrategi fastsatt ramme som

sier at konsernet til enhver tid skal ha en beholdning av strate-

gisk likviditet som muliggjør drift i minst 3 måneder uten tilførsel

av likviditet. Tilgjengelig likviditet per 31. desember 2025 sikrer

drift i over 15 måneder uten tilførsel av likviditet.

Bankens likviditetssituasjon anses å være god. Banken

har en likviditetsportefølje (eksklusiv kontanter) på 4,8 (3,6)

milliarder kroner ved utgangen av året. Det er et mål for banken

å holde likviditetsrisikoen på et lavt nivå, og banken anses

godt diversifisert både med hensyn til finansieringskilder og

løpetider. Etablering av Rogaland Sparebank Boligkreditt AS

har gjort det mulig for konsernet Rogaland Sparebank

å utstede Obligasjoner med Fortrinnsrett (OMF), og på den

måten redusere konsernets likviditetsrisiko. Obligasjoner med

fortrinnsrett utstedt av Rogaland Sparebank Boligkreditt AS

har AAA-rating fra Scope Ratings. AAA er den beste

oppnåelige kredittratingen Scope kan gi.

Likviditet

Refinansieringsbehov

Q4 25 Q1 26 Q2 26 Q3 26 Q4 26 Q1 27 Q2 27 Q3 27

4 248

3 583

2 453

2 403

2 053

Fri likviditet Låneadgang Norges Bank Likviditetsportefølje SSBB Likviditetsbuffer

261

3 561

427

INVESTORINFORMASJON

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Banken ønsker å føre en åpen informasjonspolitikk med det

formål å gi egenkapitalbeviseierne og verdipapirmarkedet

samtidig, korrekt og relevant informasjon om bankens

økonomiske utvikling. Banken utarbeider kvartals vise

delårsrapporter.

Alle børsmeldinger er tilgjengelig på bankens hjemmesider

www.rogaland-sparebank.no/investor-relations.

Alternativt finnes informasjon vedrørende kapitalforhold

på hjemmesiden til Oslo Børs. Tickerkoden for egenkapital-

beviset på Oslo Børs er ROGS.

Banken avholder resultatpresentasjoner i etterkant

av publiseringen av kvartalsvise regnskapsrapporter.

Informasjon til markedet

Norske

kredittforetak

Senior bank

Norsk

kommune

Utenlandsk

kommune

Statsgarantert

Utenlandske

kredittforetak

56 %

17 %

4 %

2 %

14 %

7 %

Sammensetning likviditetsportefølje

Banken klassifiserer ca. 89 % av likviditetsporteføljen til virkelig verdi med verdiendring over resultatet, mens resterende

av porteføljen er klassifisert som hold-til-forfall. Porteføljen benyttes primært som en likviditetsplassering.

Obligasjonsporteføljen

Det tas forbehold om eventuelle endringer i bankens finanskalender.

Finansiell kalender for regnskapsåret 2026

Forstanderskapsmøte 25. mars 2026

Kvartalsrapport Q1 2026 6. mai 2026

Halvårsrapport 2026 12. august 2026

Kvartalsrapport Q3 2026 5. november 2026

Kapitalmarkedsdag 5. november 2026

Styrets

beretning

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Virksomhetens art

Rogaland Sparebank er en selvstendig sparebank og medlem

av Eika Alliansen med hovedkontor i sentrum av Sandnes

kommune. Banken tilbyr et bredt spekter av bank- og investe-

ringsprodukter til person- og næringslivsmarkedet. Konsernet

driver også eiendomsmegling gjennom sitt datterselskap.

Bankens markedsområde omfatter Ryfylke og Nord-Jæren,

med et befolkningsgrunnlag på rundt 300 000 personer.

Markedsområdet favner et bredt og godt næringsliv, inkludert

næringsliv knyttet til energihovedstaden og matfylket Rogaland.

Konsernets virksomhet består av morbanken og de heleide

datterselskapene Rogaland Sparebank Boligkreditt AS

og Aktiv Rogaland AS. Regnskapene til ovennevnte

selskaper konsolideres fullt ut i konsernregnskapet

til Rogaland Sparebank.

Styret anser bankens soliditets- og likviditetsnivå som tilfreds-

stillende. I samsvar med regnskapsloven §2-2, 8.ledd bekreftes

det at forutsetningene for fortsatt drift er til stede, og dette

er lagt til grunn ved avleggingen av regnskapet. Rogaland

Sparebank utarbeider både konsernregnskapet og morbank-

regnskapet i samsvar med International Financial Reporting

Standards (IFRS) godkjent av EU. Regnskapsprinsippene

som er lagt til grunn er beskrevet i note 2 til årsregnskapet.

Markedsforhold

Lokale forhold – Rogaland

Rogaland har gjennom 2025 fortsatt å vise en robust økono-

misk utvikling, til tross for global usikkerhet og handelsrelaterte

utfordringer. Regionen nyter fortsatt godt av sterk eksportrettet

industri og betydelig aktivitet innen energi, noe som bidrar

til høy sysselsetting og stabil investeringsvilje.

Ved utgangen av året var arbeidsledigheten i Rogaland 1,9 %,

tilsvarende cirka 5 163 personer helt ledige personer,

ifølge NAV.

Dette er lavere enn landsgjennomsnittet på 2,1 %. NAV

rapporterer om nedgang i ledigheten i desember, og nasjonalt

falt antallet helt ledige med 1 000 personer siste måned.

De sterkeste forbedringene kom innen bygg og anlegg, som

nå opplever et klart oppsving sammenlignet med tidligere år.

Stillingsutlysninger holder seg på et høyt nivå, særlig innen

helse og omsorg, butikk- og servicenæringen, mens etter-

spørselen etter ingeniør- og IKT-kompetanse har vært

mer moderat.

Innen energiproduksjon opprettholdes markedsoptimismen,

selv om forventningene til bemanningsbehov er noe mer

dempet enn tidligere. Eksterne bedriftsundersøkelser hos

NAV indikerer fortsatt behov for kompetanse innen sektorene,

men med større usikkerhet knyttet til konjunkturer og inter-

nasjonal etterspørsel.

Oljeprisen var på USD 75 ved inngang av året og USD 61

ved utgangen av året. Prisvolatilitet gjennom året skyldes

blant annet global usikkerhet og ujevn etterspørsel.

For Rogalands økonomi har svingninger i energipriser,

investeringer i olje/gass og elektrisitet, samt statlig politikk

som oljeskattepakker, fortsatt stor påvirkning. Satsinger

innen energioptimalisering og incentiver gjennom oljeskatte-

regimer med gyldighet fram til 2025 har bidratt til at mange

regionale bedrifter opererer på et høyere aktivitetsnivå enn

historisk gjennomsnitt. Utviklingen i regionen de siste årene

har samtidig vist en dreining mot leveranser til flere sektorer

innen teknologi og teknisk avanserte produkter, noe som

gjør det lokale næringslivet mindre sårbart for svingninger

i energipriser fremover.

Norges Banks regionale nettverksmåling fra desember

indikerer samlet sett en positiv og stabil utvikling fremover

med stabil vekst, men også økt usikkerhet. Det er stor

variasjon innen næringer og regioner, og som i de foregående

rundene er det bedriftene i Sørvest som har den sterkeste

økonomiske situasjonen, slik trenden har vært de siste

fem årene, nå til tross for at olje- og gassnæringen ikke

Styrets beretning 2025

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Netto renteinntekter

Konsernets netto renteinntekter ble 784,0 (718,8) millioner

kroner for 2025.

Rentemarginen var 1,88 % for 2025, sammenlignet med

1,95 % i tilsvarende periode i 2024.

er samme vekstdriver som tidligere. Bygg og anlegg sektoren

er den sektoren som har hatt størst negativ utvikling på lands-

basis. På Sør-Vestlandet er aktiviteten i bygg og anleggs-

næringen meget god, med en forventing om høy aktivitet

også i 2026, noe som vises igjen i for eksempel nybygg-

saktivitet i boligmarkedet.

Boligmarkedet i Rogaland har hatt et sterkt år. Ifølge Eiendom

Norge var Rogaland fylket med den høyeste boligprisveksten

i Norge i 2025, med en økning på 13,2 %. Flere områder

i regionen toppet nasjonale lister, inkludert Stavanger Nord

(+16,1 %) og kommunene Hå, Klepp og Time (+14,8 %),

Sola og Randaberg (+13,9 %) og Sandnes (+13,5 %). Gjennom-

snittlig formidlingstid på boligsalg i regionen er på 26 dager,

mot 71 dager nasjonalt, og indikerer et fortsatt stramt bolig-

marked i regionen. Det er dermed klart at Nord-Jæren og

omkring liggende områder opplever betydelig etterspørsel,

kombinert med kort omsetningstid og lav tilbudsside.

Til tross for en lengre periode med høyt rentenivå fremstår

næringseiendomsmarkedet i Rogaland fortsatt som attraktivt.

Regionen kjennetegnes av høy aktivitet, stabile til stigende

leiepriser og vedvarende etterspørsel. Investorer retter særlig

oppmerksomheten mot moderne og energieffektive bygg,

og stemningen i næringslivet preges av optimisme og tro

på videre vekst.

Resultatutvikling

Tallstørrelser i parentes gjelder tilsvarende periode i 2024.

Med mindre annet er spesifisert, omtales konsernet.

Resultat etter skatt ble 479,5 millioner kroner for 2025.

Dette er en økning på 21,9 millioner kroner sammenlignet

med samme periode i 2024. Økningen er i hovedsak forklart

med høyere netto renteinntekter i perioden, delvis motvirket

av høyere tapskostnader og lavere andre inntekter i perioden.

Totale driftskostnader er marginalt høyere enn tilsvarende

periode i fjor.

Resultat etter skatt, justert for regnskapsmessige engangs-

effekter av fusjonen med Hjelmeland Sparebank i 2024,

utgjør en økning på 70,2 millioner kroner sammenlignet

med tilsvarende periode i fjor.

Egenkapitalavkastning etter skatt, inkludert renteutgifter

på hybridkapital, ble 11,3 % (11,9 %) for 2025.

Egenkapitalavkastning etter skatt, eksklusiv netto resultat-

effekter av fusjon, var 11,2 % for tilsvarende periode i fjor.

2021 2022 2023 2024 2025

9,5 %

8,3 %

9,6 %

11,9 %

11,3 %

EGENKAPITALAVKASTNING ETTER SKATT, INKL. HYBRIDRENTER, SISTE 5 ÅR

ÅRLIG UTVIKLING I RESULTAT ETTER SKATT

OG EGENKAPITALAVKASTNING

281

266

330

458

480

2021 2022 2023 2024 2025

RESULTAT ETTER SKATT, SISTE 5 ÅR

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

inntektsføring av negativ goodwill som følge av fusjonen

på 73,7 millioner kroner i 2024. Justert for denne engangs-

posten har andre driftsinntekter økt med 68,9 millioner

kroner sammenlignet med fjoråret.

Underliggende økning i andre inntekter skyldes primært høyere

utbytte og gevinster på finansielle investeringer samt økte

netto provisjonsinntekter fra bankrelaterte tjenester, delvis

motvirket av lavere provisjonsinntekter fra konsernets eien-

domsmeglingsvirksomhet.

Netto provisjonsinntekter utgjorde 111,9 millioner kroner

for 2025, en reduksjon på 8,0 millioner kroner sammenlignet

med samme periode i 2024.

Provisjonsinntekter fra bankrelaterte tjenester, herunder

provisjonsinntekter innen betalingsformidling og provisjoner,

salg av forsikringstjenester og spareprodukter har økt sammen-

lignet med fjoråret. I tillegg er det positiv effekt knyttet til

provisjonsinntekter fra tidligere Hjelmeland Sparebank.

Totalt har netto provisjonsinntekter fra bankrelaterte tjenester

økt med 14,1 millioner kroner i 2025, sammenlignet med

samme periode i 2024.

Provisjonsinntekter fra eiendomsmeglersegmentet er til svarende

redusert med 22,1 millioner kroner inneværende år, og skyldes

primært omorganiseringer i segmentet gjennom at aktiviteten

i bankens tidligere majoritetseide Aktiv Eiendomsmegling

Jæren AS ble delt mellom de to eierne Rogaland Sparebank

og Jæren Sparebank gjennom fisjon.

Banken har gjennom året klart å opprettholde en god under-

liggende rentenetto. Bankens utlånsmarginer har økt sammen-

lignet med fjoråret, men er noe ned siste del av året etter siste

rentenedsettelse. Det oppleves samtidig press på bankens

innskuddsmarginer, som er ned sammenlignet med fjoråret.

Økt utlånsvolum i perioden påvirker rentenettoen positivt.

Konsernets rentemargin er også positivt påvirket av netto

renteinntekter tilført fra tidligere Hjelmeland Sparebank.

Norges Bank har både i juni og september 2025 besluttet

å sette ned styringsrenten fra 4,50 % til 4,00 %. I siste rente-

møte i desember valgte Norges Bank å holde styringsrenten

uendret. Norges Bank viser til at det er fortsatt stor usikkerhet

om utsiktene for internasjonal økonomi, men usikkerheten

om handelspolitikken har avtatt siden i vår. Norges Bank

signaliserer fortsatt at rentene settes videre ned det kommende

året og i siste prognose forventes det at renten settes ned

1–2 ganger neste år og videre til noe over 3 % de neste årene.

NIBOR-rentene har falt noe den siste tiden og er totalt ned

ca 30 basispunkter siste 12 måneder. Konsernets rentemargin

er også noe ned sammenlignet med fjoråret og lavere rente-

nivå vil kunne sette ytterligere press på rentemarginen frem-

over. Banken forventer likevel en forholdsvis stabil rente-

margin de kommende kvartaler – forutsatt et forholdsvis

stabilt rentemarked i tiden fremover.

Andre driftsinntekter

Andre driftsinntekter utgjorde 250,5 millioner kroner for 2025.

Dette er en reduksjon på 4,8 millioner kroner sammenlignet

med tilsvarende periode i 2024. Nedgangen skyldes primært

120

112

Øvrige

inntekter

Verdiendring

valuta og verdipapir

(omløpsmidler).

Netto

provisjons-

inntekter

Utbytte og inntekter

av eierinteresser

i tilknyttede selskaper.

154

160

255

251

-9

2021 2022 2023 2024 2025

ANDRE INNTEKTER, SISTE 5 ÅR

2021 2022 2023 2024 2025

1,56 %

1,61 %

1,85 %

1,95 %

1,88 %

NETTO RENTEMARGIN, SISTE 5 ÅR

Øvrige inntekter inkluderer inntektsført negativ goodwill på 73,8 millioner kroner

som følge av fusjon med Hjelmeland Sparebank i 2024.

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Netto avkastning på finansielle investeringer var 48,2 millioner

kroner i 2025, for tilsvarende periode i 2024 var avkastningen

15,6 millioner kroner. Konsernet har positiv avkastning

på både rente- og aksjeportefølje inneværende år. I tillegg

er det lavere kostnader forbundet med refinansieringseffekter

inneværende år, sammenlignet med tilsvarende periode i 2024.

Utbytte og inntekter fra eierinteresser utgjorde 89,3 millioner

kroner for 2025, sammenlignet med 42,7 millioner for tilsva-

rende periode i 2024. Økningen skyldes i hovedsak høyere

utbytte fra Eika Gruppen AS som utgjorde 75,3 millioner

kroner, sammenlignet med 28,4 millioner kroner for tilsva-

rende periode i 2024

Driftskostnader

Konsernets driftskostnader utgjorde 416,5 millioner kroner

for 2025. Dette er en økning på 1,6 millioner kroner sammen-

lignet med tilsvarende periode i 2024.

Banken hadde i 2024 betydelige kostnadsbelastninger knyttet

fusjonen, hvorav det var belastet 44,6 millioner kroner i ikke-

gjentakende kostnader. Følgelig har konsernets underliggende

driftskostnader økt med ca. 46 millioner kroner sammenlignet

med samme periode i fjor. Underliggende kostnadsvekst er

i stor grad knyttet til inkludering av kostnadsbase til tidligere

Hjelmeland Sparebank.

Konsernet har i 2025 høyere personalkostnader sammen-

lignet med tilsvarende periode i 2024, totalt 20,2 millioner

kroner. Dette skyldes primært økning av ca. 25 årsverk

i morbank som følge av fusjonen, i tillegg til generelle lønns-

justeringer, kostnader til sluttpakkevederlag, samt økte

sosiale kostnader og kostnader til pensjon. Dette delvis

motvirket av lavere lønnskostnader fra eiendomsmeglings-

virksomheten, som følge av omstrukturering og tilhørende

lavere antall årsverk i dette segmentet.

Utover dette har bankens generelle kostnadsnivå økt det

siste året som følge av økt prisnivå på kjøpte tjenester samt

kostnadseffekter som følge av et høyere aktivitetsnivå og

vekst i utlånsporteføljen, inkludert innfusjonert volum. Andre

driftskostnader, justert for ikke- gjentakende fusjonskostnader,

har økt med 25,2 millioner kroner sammenlignet med tilsva-

rende periode i 2024. Kostnadsøkningen skyldes blant annet

kostnadsøkninger i alliansesamarbeidet med Eika, økte

IT- kostnader, økte kostnader knyttet til juridisk bistand og

andre tjenestekjøp, samt driftskostnader knyttet til bankbygg.

Kostnader målt i prosent av inntektene utgjorde 40,3 %

for konsernet for 2025. Dette utgjør en reduksjon fra 42,6 %

for tilsvarende periode i 2024.

Kostnadsprosent, justert for netto fusjonseffekter (herunder

fusjonskostnader og negativ goodwill), utgjorde 41,1 % i 2024.

Tap og mislighold

Tap og nedskrivninger på utlån og garantier ble bokført

med 65,3 (23,6) millioner kroner i 2025.

Banken opplever fortsatt lokale markedsforhold som forholdsvis

stabile, men i noen enkeltengasjementer har banken tatt økte

tap inneværende år. Banken har også økt sine modellmessige

tapsavsetninger som følge av negative utslag i makrofaktorer

og PD beregninger. I fjerde kvartal 2025 tok banken i bruk

den oppdaterte PD-modellen fra Eika for BM som medførte

at PD-estimatene øker. Dette vil være en midlertidig effekt,

Tap på utlån og garantier

Tap i % av brutto utlån

2021 2022 2023 2024 2025

-0,13 %

0,04 % 0,04 %

0,07%

0,17%

11 11

-32

TAP PÅ UTLÅN OG GARANTIER, SISTE 5 ÅR

2021 2022 2023 2024 2025

315

324

369

415

417

Sum andre driftskostnader

Kostnadsgrad

ANDRE DRIFTSKOSTNADER, SISTE 5 ÅR

51,5 %

49,9 %

47,6 %

42,6 %

40,3 %

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

avsetninger utgjør 49,4 (50,9) millioner kroner for person-

markedet og 78,1 (67,3) millioner kroner for bedriftsmarkedet.

Netto misligholdte og tapsutsatte engasjement, som er indivi-

duelt nedskrevet, utgjorde 485,8 (522,4) millioner kroner per

31.12.2025, tilsvarende 1,30 % (1,54 %) av konsernets netto

utlån. Netto misligholdte og tapsutsatte engasjement fordeler

seg med 309,4 (299,3) millioner kroner for personmarkedet

og 176,4 (223,1) millioner kroner for bedriftsmarkedet.

Engasjementer med betalingsmislighold over 90 dager utgjør

302,2 millioner kroner per 31.12.2025, sammenlignet med

269,6 millioner kroner per 31.12.2024.

Balanseutvikling

Konsernets forvaltningskapital var 44,1 (39,7) milliarder

kroner ved utgangen av 2025. Dette tilsvarer en økning

på 11,2 % sammenlignet med utgangen av 2024 og skyldes

primært utlånsvekst i perioden.

Per 31.12.2025 er utlån på til sammen 0,5 (0,6) milliarder

kroner formidlet via Eika Boligkreditt AS. Disse lånene frem-

kommer ikke som utlån i bankens balanse og gjelder utlån

formidlet fra Hjelmeland Sparebank. Kommentarer som

men totalt sett utgjør dette en økning på om lag 6 millioner

kroner i økte modellmessige tapsavsetninger, se ytterligere

info i note 8.

Per utgangen av 2025 utgjør totale tapsavsetninger på utlån

og garantier 127,5 (118,2) millioner kroner, hvorav taps-

2021 2022 2023 2024 2025

Netto misligholdte og

tapsutsatte engasjement.

Netto misligholdt og tapsutsatt

i % av netto lån.

215

237

380

522

486

NETTO MISLIGHOLDTE OG TAPSUTSATTE ENGASJEMENT, SISTE 5 ÅR

0,85 %

0,88 %

1,29 %

1,54 %

1,30 %

Personmarked

Bedriftsmarked

8,7 %

8,6 %

6,6 %

6,7 %

18,1 %

18,8 %

18,3 %

19,3 %

9,9 %

9,6 %

BRUTTO UTLÅNSVEKST DIVISJONSFORDELT (12 MND)

0,6 %

10,1 %

12,9 %

11,9 %

12,4 %

7,0 %

5,6 %

10,2 %

7,1 %

10,9 %

2023 2024 2025

Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4

Konsern

BRUTTO UTLÅNSVEKST KONSERN (12 MND)

6,5 %

9,0 %

8,2 %

8,0 %

16,7 %

15,7 %

14,9 %

16,9 %

9,2 %

9,9 %

2023 2024 2025

Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4

Tall fra og med 3Q24 tall inkluderer tilført utlånsvolum ved fusjon.

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

1. april 2025 ble det innført nytt kapitaldekningsregelverk

(CRR3) i Norge. Regelverksendringen medførte at standard-

banker har likere konkurransevilkår med de større IRB

bankene. Endringen medfører en reduksjon i beregnings-

grunnlaget for konsernet, ved at de best sikrede boliglånene

får en lavere vekt. I tillegg vil utlån med pant i næringseien dom

få bedre risikojusterte kapitalvekter, hvor godt sikrede lån

får lavere kapitalvekter og utlån med høy belåningsgrad

vil få høyere vekt. Det ble også innført nye beregningsregler

for operasjonell risiko som også slo positivt ut for banken.

Total effekt var en økning i ren kjernekapital på cirka 3,1

prosentpoeng. For mer informasjon om overgangseffekter

ved innføring av CRR3 henvises det til note 6 i årsregnskapet.

Konsernet har per 31.12.2025 en ren kjernekapitaldekning

(inklusiv innkonsolidert andel i samarbeidende gruppe) på

18,8 %, sammenlignet med 17,1 % per 31.12.2024. Økningen

i ren kjernekapitaldekning skyldes primært innføring av nye

kapitalregler og tilbakeholdt overskudd, delvis motvirket

av utlånsvekst i perioden.

Uvektet kjernekapitalandel («Leverage ratio») for konsernet

utgjør 8,6 % per 31.12.2025, sammenlignet med 8,6 %

per 31.12.2024.

omhandler utlånsvekst, inkluderer ikke utlån formidlet

til Eika Boligkreditt AS.

Ved utgangen av 2025 utgjorde brutto utlån til kunder 37,5

(34,1) milliarder kroner. De siste 12 måneder har brutto orga-

nisk utlånsvekst for konsernet vært 9,9 %, hvorav utlåns-

vekst i personmarkedet utgjorde 9,6 % og utlånsvekst

i bedriftsmarkedet utgjorde 10,9 %.

Innen personmarkedssegmentet har banken gjennom

de siste årene hatt en betydelig positiv utlånsvekst og tatt

markedsandeler. Utlånsveksten i personmarkedet i 2025

er også svært positiv. Banken har også det siste året hatt

positiv utlånsvekst innen bedriftsmarkedssegmentet. Banken

har fortsatt en bevisst satsning på diversifisering innen

SMB-segmentet. Banken har liten direkte eksponering mot

detaljhandel, reiseliv og oljerelatert virksomhet. Markedet

for næringseiendom er generelt bedre i Rogaland enn

i resten av landet som følge av høyt aktivitetsnivå innen

energi sektoren og korreksjonen som følge av oljenedturen

i 2015-2017.

Personmarkedsandelen av utlån er ved utgangen

av 2025 på 76 % (76 %).

Ved utgangen av 2025 utgjorde innskuddsvolumet 18,9

(17,3) milliarder kroner. Konsernets innskuddsvolum har

de siste 12 månedene økt med 8,8 %. Innskuddsvekst

i personmarkedet utgjorde 19,6 % og innskuddsvekst

i bedriftsmarkedet utgjorde -0,2 %. Øvrige konserninn-

skudd ble redusert med 30,0 % i samme periode.

Konsernets innskuddsdekning er ved utgangen av 2025

på 50,5 % (51,0 %).

Soliditet

I oktober 2025 mottok banken endelig vedtak om nytt pilar

2-krav og kapitalkravsmargin fra Finanstilsynet. Finanstilsynets

vurdering var at Rogaland Sparebank har et samlet kapital-

behov i pilar 2 som utgjør 1,6 % av beregningsgrunnlaget

for pilar 1, sammenlignet med tidligere krav på 2,3 %.

Som tidligere skal minst 56,25 % av kravet dekkes av

ren kjernekapital, mens 75 % må dekkes av kjerne kapital.

I tillegg er forventningen til kapitalkravsmargin redusert

fra 1,50 til 1,25 %.

Som følge av vedtaket er dermed gjeldene regulatoriske

minstekrav til ren kjernekapital på minimum 14,9 %

og et internt kapitalmål på minimum 16,15 %.

2021 2022 2023 2024 2025

16,6 %

17,8 % 17,8 %

17,1 %

18,8 %

REN KJERNEKAPITALDEKNING (CET1), SISTE 5 ÅR

Ren kjernekapitaldekning inkluderer innkonsolidering av samarbeidende gruppe.

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Risikostyring

All bankvirksomhet innebærer en viss grad av risikotakning.

Rogaland Sparebanks virksomhet er således intet unntak,

og virksomheten innebærer eksponering mot kredittrisiko,

likviditetsrisiko, markedsrisiko, ESG-risiko og operasjonell

risiko.

Effektiv håndtering av risiko forutsetter en gjennomtenkt

strategi og en organisasjonsstruktur som legger til rette for

høy risikobevissthet. Dette oppnås ved å etablere tydelig

ansvarsfordeling, solide styrings- og kontrollmekanismer

samt lett tilgjengelige og presise rutiner. God risikostyring

er essensiell for konsernets verdiskaping og skal under-

støtte den strategiske utviklingen og måloppnåelsen.

Rogaland Sparebank skal ha en lav til moderat risikoprofil.

Risikoprofilen er satt ut fra en vurdering mot bankens egne

soliditets- og avkastningsmål. Risiko overvåkes, måles og

rapporteres løpende for å unngå økonomisk tap. Administra-

sjonen gir styret kvartalsvise rapporter om de viktigste

risikoene og hvordan disse samsvarer med fastsatte mål.

Styret har det overordnede ansvaret for risikostyringen og

har etablert rammeverk for håndtering av de enkelte risikoene

basert på en overordnet virksomhets- og risikostyringspolicy.

Risikostyringsdokumenter gjennomgås og oppdateres av styret.

I tillegg gir administrasjonen en årlig redegjørelse og bekref-

telse på internkontroll og vurdering av samlet risiko.

Likviditet og finansiering

Konsernets likviditetssituasjon anses tilfredsstillende. Konsernet

har en likviditetsportefølje (eksklusiv kontanter og rentefond)

på 4,8 (3,7) milliarder kroner ved utgangen av året. Det er

et mål for konsernet å holde likviditetsrisikoen på et lavt nivå.

Netto utlån i Rogaland Sparebank Boligkreditt utgjør et volum

på 18,9 milliarder kroner per 31.12.2025, hvilket er en økning

på 3,8 milliarder kroner siste 12 måneder. Rogaland Spare-

bank Boligkreditt AS hadde per 31.12.2025 netto utestående

obligasjoner med fortrinnsrett på 16,7 (13,6) milliarder kroner.

Konsernet anses godt diversifisert både mht. finansierings-

kilder og løpetider.

Datterselskaper

Samlet resultat for bankens datterselskaper – før konsern-

interne elimineringer- ble 97,5 (86,0) millioner kroner etter

skatt for 2025.

Rogaland Sparebank Boligkreditt AS er etablert som et ledd

i konsernets langsiktige finansieringsstrategi og kredittfore-

takets hovedmålsetting er å utstede obligasjoner med fortrinns-

rett i markedet. Resultat etter skatt for selskapet ble 100,6

(85,2) millioner kroner for 2025.

Aktiv Rogaland AS tilbyr tjenester innen eiendomsomsetning

til både personkunder og næringsliv. Resultat etter skatt for

selskapet ble -3,1 (0,8) millioner kroner for 2025. Selskapets

resultat for året inkluderer salg av kontorbygg som medførte

et regnskapsmessig tap på 3,5 millioner kroner.

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

tilfredsstillende, herunder at det ikke fremkommer vesentlig

kritikk. Arbeidet med å innarbeide anbefalte forbedringer

i styrende dokumenter og rapporteringsprosesser er igangsatt.

Likviditetsrisiko

Rogaland Sparebank har opprettholdt samme likviditets-

strategien som har vært fulgt de siste årene, med fokus

på lav risiko.

Likviditetsstyringen er regulert gjennom både interne

og regulatoriske krav til LCR (Liquidity Coverage Ratio)

og NSFR (Net Stable Funding Ratio). I tillegg har banken

rammer for likviditet i stresscenarioer, målt mot bankkrise,

markedskrise og en kombinasjon av disse. Banken skal

ha tilstrekkelig likviditet til å kunne operere uten eksterne

tilførsler i minst tre måneder under en kombinasjonskrise.

Konsernets er ved utgangen av året på linje med året før.

I tillegg til innskudd benytter konsernet sitt eget boligkreditt-

foretak som et verktøy i likviditetsstyringen. Boligkredittfore-

taket har overtatt godt sikrede boliglån fra banken og utstedt

obligasjoner med fortrinnsrett som finansiering, noe som

gir konsernet økt diversifisering på finansieringssiden og

mer fordelaktige betingelser. Styret vurderer konsernets

likviditetsrisiko som lav.

Markedsrisiko

Konsernet har ingen handelsportefølje av egenkapitalinstru-

menter, valuta, obligasjoner eller sertifikater. Konsernets

beholdning av obligasjoner og sertifikater inngår i likviditets-

beholdningen. Konsernet stiller krav til kredittrating, og som

et hovedprinsipp skal verdipapirene være kvalifisert for låne-

adgang i Norges Bank. Likviditetsbeholdningen vurderes til

virkelig verdi i regnskapet og er derfor utsatt for markedsrisiko.

Konsernets markedsrisiko omfatter også valutarisiko

og renterisiko. Handel med valuta og renter skjer innenfor

de vedtatte rammer og fullmakter til enhver tid. Valutarisiko

er primært knyttet til påløpte renter på kunders valutalån,

valutaderivater og kontantbeholdning. Rogaland Sparebank

følger stramme retningslinjer for godkjenning av instrumenter

som påfører kunder og banken valutarisiko. Videre har

konsernet retningslinjer for sikring av valutarisiko. Styret

vurderer eksponeringen som lav.

Renterisikoen er knyttet til beholdning av rentebærende

verdipapirer, fastrenteutlån og fastrenteinnskudd. Styret har

satt en grense på 30 millioner kroner for samlet renterisiko

på konsernets balanse. Dette måles som effekt på balansen

av et rentesjokk, med seks forskjellige scenarier. Renterisikoen

vurderes som lav.

Kredittrisiko

Konsernet har en moderat kredittrisikoprofil. Kredittrisikoen

for løpende ordinære engasjementer klassifiseres hoved-

sakelig i risikogruppene lav og middels (se note 8). For

engasjementer med indikasjoner på tap er individuelle

nedskrivninger foretatt basert på spesifikke vurderinger

i det enkelte kundeforhold.

Konsernet anvender i hovedsak modeller utviklet for Eika-

bankene til kalkulering av kredittrisiko, men tilpasser disse

til lokale forhold hvor det er nødvendig. Hovedelementene

er modellene for misligholdssannsynlighet (PD) og tap gitt

mislighold (LGD). Disse parameterne er integrert i kreditt-

prosessen og overvåkes kontinuerlig av bankens ledelse,

samt rapporteres til bankens styre. Modellene testes årlig

av Eika for alle Eika-bankene samlet samt av Rogaland

Sparebank separat for bankens egen portefølje. Testene

viser at modellene effektivt kan skille mellom høyrisiko kunder

og kunder med lavere risiko, samt estimere tap nøyaktig,

men konservativt. Styret vurderer at modellkvaliteten

er tilfredsstillende og reflekterer risikobildet i banken.

Privatmarkedsporteføljen har hatt en god økning gjennom

perioden. Denne porteføljen består hovedsakelig av lån med

pant i bolig i kommunene i og rundt bankens markedsområde.

Lånene er godt sikret, og kundene har god evne til å betjene

gjelden, noe som gir lav risiko for mislighold. Dette til tross

for at rentene ikke har gått ned like mye som kanskje mange

forventet. Andelen mislighold i porteføljen er marginalt

redusert fra forrige år.

Tilsvarende som for privatmarked, har banken hatt vekst

i utlån til næringskunder. Bankens næringslivskunder

er geografisk konsentrert i Rogaland. Porteføljen består

av engasjement innenfor de fleste bransjer med unntak

av olje- og gassindustri, og med noe konsentrasjon i eien-

dom. Bankens portefølje påvirkes således i liten grad

direkte av endringer i den geopolitiske situasjonen. Men

har en indirekte påvirkning gjennom olje- og gassektorens

påvirkning på økonomien i Norge generelt og Rogaland

spesielt. Totalt sett vurderer styret kredittrisikoen i porte-

føljen å være innenfor ønsket nivå.

Banken tar også noe kredittrisiko gjennom plassering av

overskuddslikviditet. Her praktiserer banken en lav risiko-

toleranse og holder kun rentebærende verdipapirer med

lav kredittrisiko for likviditetsformål

Finanstilsynet gjennomførte stedlig tilsyn i banken i september

2025. Tilsynet gir flere konstruktive anbefalinger som banken

vil følge opp, og administrasjonen vurderer rapporten som

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Bankens etablerte internkontroll er et viktig element

i å avdekke, følge opp og derigjennom etablere tiltak

for å redusere den operasjonelle risikoen. Styret mottar

kvartalsvis rapporter fra bankens complianceansvarlig,

som rapporterer på gjennomførte kontroller og funn.

Det er styrets oppfatning at den samlede operasjonelle

risikoen er rimelig gitt bankens størrelse og kompleksitet.

Eierstyring og selskapsledelse

Eierstyring og selskapsledelse i Rogaland Sparebank

omfatter de verdier, mål og overordnede prinsipper som

selskapet styres og kontrolleres etter, og legger grunnlaget

for langsiktig verdiskaping til det beste for egenkapitalbevis-

eierne, kundene og andre interessenter.

Rogaland Sparebank vurderer årlig prinsippene for eier-

styring og selskapsledelse og hvordan de fungerer i selskapet.

Rogaland Sparebank redegjør for prinsipper og praksis for

eierstyring og selskapsledelse i samsvar med regnskaps-

loven § 2-9 og den norske anbefalingen for eierstyring

og selskapsledelse. En nærmere redegjørelse følger

av eget kapittel (Eierstyring og selskapsledelse).

Aksjeeierforhold

Rogaland Sparebank redegjør for prinsipper og praksis

som omhandler aksjeeierforhold i selskapet i samsvar med

regnskapsloven § 2-2, 13.ledd. En nærmere redegjørelse

følger av eget kapittel (Investorinformasjon).

Bærekraft og samfunnsansvar

Bærekraft er et viktig tema i dagens samfunn, og dette påvirker

Rogaland Sparebank på flere områder. Banken har integrert

bærekraftsvurderinger i sin kredittstrategi og er tilsluttet Eika

Banksamarbeid sin felles klimaambisjon om netto nullutslipp

for samtlige banker i Eika Alliansen senest innen 2050.

Rogaland Sparebank sin tilnærming til bærekraft viser vårt

engasjement for å skape verdi for kunder og lokalsamfunn.

Banken overholder kravene i regnskapsloven § 2-4 og

rapporterer i henhold til Global Reporting Initiative (GRI)

for å sikre åpenhet og etterlevelse av nasjonale og inter-

nasjonale reguleringer. En fullstendig redegjørelse for

bankens arbeid innenfor bærekraft, samt rapportering

på vesentlige temaer er tilgjengelig i kapitelet Bærekraft

og Samfunnsansvar og tilhørende vedlegg i årsrapporten.

ESG-risiko

I begrepet ESG-risiko inngår all risiko relatert til miljø,

samfunnsansvar og selskapsstyring. For Rogaland Sparebank

gjelder dette både direkte gjennom bankens egne interne

handlinger, men også indirekte gjennom påvirkning av kunder

og leverandører. Det er vesentlig at ESG vurderes i sammen-

heng med bankens øvrige risikoelementer, samtidig som det

er viktig å dokumentere ESG-risiko separat for å muliggjøre

bevisste beslutninger. Kunders selskapsstyring vil naturlig

påvirke bankens kredittrisiko gjennom fremtidig evne

til betjening av lån. Klimarisikoen har også betydning,

potensielt både for fremtidig betjeningsevne og eventuelle

tap ved mislighold.

Når det gjelder miljø- og klimarisiko, omfatter dette både

direkte fysisk risiko samt overgangsrisiko knyttet til et grønnere

samfunn, som samlet sett definerer den totale risikoen.

Banken får stadig tilgang til ny og forbedret data knyttet

til energiklassifisering, energibruk samt fysisk risiko

for bankens panteobjekter.

Rogaland Sparebank har begrenset eksponering mot

industrier som typisk vurderes å ha høyest utslippsintensitet,

men er eksponert mot andre bransjer som kan ha ulike eller

mindre omfattende ESG-utfordringer. For å støtte omstilling

og bærekraftige investeringer, har banken innført flere

grønne kredittprodukter. Samlet sett anses denne

risikoen som lav.

Operasjonell risiko

Operasjonell risiko omfatter alle mulige tapskilder som

er knyttet til den løpende driften av konsernets virksomhet.

Svikt i rutiner, svikt i datasystemer, feil fra underleverandører,

tillitsbrudd hos ansatte og kunder er eksempler på hendelser

som defineres som operasjonell risiko, og som kan bidra

til å redusere konsernets evne til å nå sine mål.

Rogaland Sparebank har fokus på de områdene som

til enhver tid oppleves å representere de største truslene,

og følger opp hendelser som har, eller kan tenkes å påvirke

konsernets omdømme, lønnsomhet eller kunder i et eget

varslingssystem.

Det er viktig for banken å legge vekt på tiltak for å forebygge

og redusere den operasjonelle risikoen. God internkontroll

er et viktig hjelpemiddel, både når det gjelder forebygging,

avdekking og oppfølging. Risikovurderinger skjer innen alle

virksomhetsområder. De viktigste risikoer, sammen med

tiltaksplaner for å redusere disse til akseptabelt nivå,

blir rapportert for bankens styre.

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Bankens beregning er justert for stillingsbrøk, men ulikheter

i stillingsnivå, ansiennitet og andre forhold er ikke tatt med.

Banken har er en overvekt av kvinner i de lavere lønnede

stillingsnivåene.

Det er et grunnleggende prinsipp i bankens personalpolitikk

at kvinner og menn skal ha like muligheter for å kvalifisere

seg til alle typer oppgaver, og at karrieremulighetene skal

være de samme. Videre skal alle ha like muligheter uavhengig

av etnisitet, nasjonal opprinnelse, avstamning, hudfarge,

språk, religion, livssyn eller funksjonsevne.

Arbeidsmiljøundersøkelser i banken viser at de ansatte

er godt fornøyde med arbeidsplassen sin og at arbeids-

miljøet er godt. Lønn reflekterer i størst mulig grad markeds-

lønn og den enkeltes kvalifikasjoner og ansvar.

Rogaland Sparebank har bedret kjønnsbalansen på ulike

stillingskategorier fra rapporteringen for 2024, spesielt

for kundeservice og dagligbank.

For organisasjonen som helhet har vi en kjønnsfordeling

tilsvarende 60 % kvinner og 40 % menn som er på linje

med tidligere år.

Banken er tilfreds med rammene og kulturen som er på

plass for et mer inkluderende arbeidsmiljø.

Rogaland Sparebank har omtrent samme kjønnsbalanse

på ulike stillingskategorier som i 2024. Samlet sett er banken

tilfreds med rammene som er på plass for et mer inkluderende

arbeidsmiljø. Banken har også tilpasset seg nye krav i like-

stillings- og diskrimineringsloven og offentliggjør status for

dette arbeidet i en egen rapport (ARP-rapport) i tråd med

aktivitets- og redegjørelsesplikten som publiseres på bankens

hjemmesider.

Bankens rådgivere på privatmarkedet er autoriserte etter

autorisasjonsordningene for finansielle rådgivere (AFR),

skadeforsikring, personforsikring og kreditt.

Rogaland Sparebank har et høyt kompetent rådgiverkorps

både i personmarkedet og bedriftsmarkedet som ivaretar

gode kundeopplevelser og kvalitet i kundeprosessene.

Banken forurenser lite det ytre miljøet. Det har ikke fore-

kommet eller blitt rapportert alvorlige hendelser eller ulykker

i løpet av året.

Sykefraværet i banken var på gjennomsnittlig 4,9 % i 2025,

som er 0,9 % poeng høyere enn det var i 2024.

Åpenhetsloven krever at banken utfører aktsomhetsvurde-

ringer knyttet til menneskerettigheter, og siden 2023 har

banken offentliggjort sin redegjørelse om aktsomhetsvurde-

ringer i tråd med kravene i loven. Disse redegjørelsene

publiseres på bankens hjemmeside.

Etikk og forretningsskikk

For å sikre god forretningsskikk har banken implementert

etiske retningslinjer, interne opplæringstiltak og risikovurde-

ringer. Banken har en effektiv ordning via våre hjemmesider

for håndtering av klager for både kunder og andre interes-

senter som ønsker å fremsette en klage. Alle produkter

og tjenester gjennomgår kvalitetssikring før lansering,

og bankens belønnings- og godtgjørelsesordninger

er utformet for å fremme ansvarlig adferd.

Organisering, ansatte og miljø

Gjennomsnittlig antall årsverk fast ansatte for konsernet

i 2025 var 166. Konsernet hadde ved årsskiftet 164,5 årsverk,

en reduksjon på 16,5 årsverk fra desember 2024. Aktiv hadde

ved årsskiftet 15 årsverk. Banken isolert hadde ved årsskiftet

149,5 årsverk i faste stillinger.

Banken har som et av sine strategiske fokusområder

å utvikle kompetente, engasjerte og prestasjonsorienterte

medarbeidere. For å nå disse målene har banken lagt

til rette for å utvikle en kultur som fremmer prestasjoner

og som utnytter ressurser optimalt. En effektiv måte å bygge

en god prestasjonskultur på har vært å tydeliggjøre hva den

enkelte enhet skal bidra med for å nå målene, følge dette

opp via synliggjøring og deling av resultater - og ved

å verdsette og fremheve gode prestasjoner.

Gjennomsnittsalderen i Rogaland Sparebank er 44 år.

Banken har fokus på mangfold og likestilling. Dette arbeidet

inngår også som en viktig del i bankens forpliktelser knyttet

til bærekraft og bærekraftsrapportering.

Vi har mål om kjønnsnøytrale rekrutteringsprosesser med

vekt på en balansert andel kvinnelige ledere, vi har likelønns-

perspektiv i årlige lønnsforhandlinger og vi har likelønn

som en definert målsetting.

Bankens øverste ledergruppe er representert med en kvinne-

andel på 3 av 7. Av mellomledere med personalansvar

i banken er 44% kvinner. I bankens styre er 4 medlemmer

kvinner og 4 menn. Kvinnelige mellomledere i banken tjener

samlet sett 86 % i forhold til de mannlige lederne. For øvrige

ansatte i banken tjener kvinner 93 % av sine mannlige kolleger.

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Styret foreslår følgende Beløp

disponering: (millioner kroner)

Til disposisjon 482,0

Til kontantutbytte egenkapitalbevis 269,2

Til utjevningsfondet 1,1

Til sparebankens fond 0,6

Til gavefondet/kundeutbytte 159,5

Til hybridkapitaleierne 16,4

Til fond for vurderingsforskjeller 0,5

Til fond for urealiserte gevinster 34,7

Sum foreslått disponering 482,0

Resultatet er fordelt mellom egenkapitalbeviskapitalen

og grunnfondskapitalen i henhold til deres relative andel

av egenkapitalen, slik at egenkapitalbeviseierne får 62,8 %

av det disponerte resultatet. Som følge av disponeringen

reduseres egenkapitalbevisbrøken fra 62,8 % til 62,0 %.

Hendelser etter balansedagen

Det har ikke inntrådt hendelser etter balansedagen som

er av vesentlig betydning for det avlagte årsregnskapet.

Utsikter for 2026

Ett år etter fusjonen mellom Hjelmeland Sparebank

og Sandnes Sparebank har Rogaland Sparebank etablert

en tydelig og robust posisjon i både Nord-Jæren og i Ryfylke.

Lokalbankkonseptet står fortsatt som en kjerne i strategien

og gir banken en klar markedsfordel gjennom nærhet,

kjennskap og rask beslutningsevne. Dette gjør at Rogaland

Sparebank oppleves som en relevant og langsiktig partner

for både privatkunder og næringsliv i regionen.

Banken skal aktivt bidra til videre vekst i regionen for både

bedrifter og privatpersoner og har en solid base for fremtidig

lønnsom drift og en sunn vekst. Rogaland Sparebank har

en forretningskapital på om lag 44 milliarder kroner og har

150 ansatte i morbanken med tilstedeværelse på sentrale

lokasjoner både på Nord-Jæren og i Ryfylke. Hovedkontoret

ligger i Sandnes sentrum.

Makroforholdene i regionen er fortsatt gode og Rogaland

går inn i 2026 med en sterk økonomisk posisjon, lav ledighet

og høy aktivitet innen energi og eksportrettede næringer.

Bygg og anlegg er på vei opp, og boligmarkedet er blant

landets sterkeste. Næringseiendom står stabilt, med økende

preferanse for sentrumsnære lokasjoner og moderne bygg.

Rogaland Sparebank har sammen med de andre selskapene

i Eika Alliansen tegnet forsikring for styrets medlemmer

og daglig leder for deres mulige ansvar overfor foretaket

og tredjepersoner. Forsikringsdekningen for styreansvar

er 300 millioner kroner per skade og samlet per år, mens

forsikringsdekningen for profesjonsansvars- og kriminalitets-

forsikringen er 400 millioner kroner per skade og samlet per år.

Bankens egenkapitalbevis (ROGS)

Per 31.12.2025 var kursen på ROGS 144,00 kroner,

sammenlignet med 126,00 kroner per 31.12.2024. Det er

i perioden utbetalt utbytte på kr. 9,50 per egenkapitalbevis.

Det var ved utgangen av 2025 registrert 3 452 eiere av

bankens egenkapitalbevis. De 20 største eierne (inklusiv

bankens egne egenkapitalbevis) kontrollerte på dette

tidspunktet 66,12 % av egenkapitalbeviskapitalen.

Bankens utbyttepolitikk er som følger;

«Rogaland Sparebank har som mål å forvalte sine samlede

ressurser slik at egenkapitalbeviseierne gis en god, stabil

og konkurransedyktig avkastning i form av utbytte og kurs-

stigning. Årsoverskuddet fordeles mellom eierandelskapitalen

(egenkapitalbeviseierne) og grunnfondskapitalen i samme

forhold som deres respektive andel av bankens egenkapital.

Rogaland Sparebank legger til grunn at mellom 75 % og 100 %

av eierandelskapitalens andel av overskuddet utbetales som

utbytte, og tilsvarende at mellom 75 % og 100 % av grunn-

fondskapitalens andel av overskuddet utbetales som gaver

og kundeutbytte. I vurderingen vil det bli lagt vekt på at

egenkapitalbeviseiernes andel av samlet egenkapital (eier-

brøk) bør holdes stabil. Ved fastsettelse av det samlede

utdelingsnivå blir det tatt hensyn til forventet resultatutvikling,

eksterne rammebetingelser og konsernets vurderte behov

for kjernekapital.».

Disponering av resultat for 2025

I tråd med bankens utbyttepolitikk er ulike forhold vektlagt

i utbyttevurderingen. Avgjørende vekt er lagt på soliditet

og styrket kjernekapitaldekning. Styret foreslår overfor

forstanderskapet at det utbetales et utbytte på 11,70 kr

per egenkapitalbevis for 2025, tilsvarende ca. 93 % av

konsernets fortjeneste per egenkapitalbevis. Av utbytte

til grunnfondskapitalen på 159,5 millioner kroner foreslår

styret en tildeling til gavefondet på 40,0 millioner kroner

og at 119,5 millioner kroner utbetales som kundeutbytte.

STYRETS BERETNING

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Per 31.12.2025 er bankens regulatoriske minstekrav

til ren kjernekapital fastsatt til 14,9 % etter endelig vedtak

om nytt pilar 2 krav. Styret har besluttet et internt kapitalmål

på 1,25 prosentpoeng over minstekravet, hvilket innebærer

et mål om minimum 16,2 % ren kjernekapital. Det interne

kapitalmålet trådte i kraft 31.10.2025. Fra 1. april 2025

ble den nye standardmetoden for beregning av kapitalkrav

innført. Denne har gitt konsernet en kapitallettelse på om

lag 3 prosentpoeng, og innebærer en metodikk som ligger

nærmere større bankers IRB-modeller. Endringen styrker

bankens konkurransekraft, forbedrer risikostyringen

og bidrar positivt til konsernets lønnsomhet.

Banken står ved årsskiftet finansielt solid og godt posisjonert

for videre utvikling. Driftskapasitet, vekstevne, lønnsomhet,

likviditet og kapitaldekning vurderes som robuste. Styret

understreker likevel at fremtidige anslag alltid vil være

beheftet med usikkerhet.

Oljeprisen har falt betydelig i 2025, men produksjonen på

norsk sokkel holder seg høy, noe som bidrar til å opprett-

holde regionens aktivitetsnivå.

Ved utgangen av året er situasjonen for de fleste av bankens

kunder bra. I september justerte Norges Bank ned styrings-

renten ytterligere, fra 4,25 % til 4,00 % og uttalte i samtidig

at «det trolig vil være behov for en noe høyere rente fremover

enn det var utsikter til i juni». Den siste rentebanen fra

Norges Bank anslår at det først vil kommet et nytt kutt til

sommeren eller høsten 2026. Boligprisnivået i regionen

har historisk ligget lavere enn i andre større byer, noe som

har bidratt til lavere gjeldsbelastning blant husholdningene.

Dette har gjort privatkundesegmentet mindre sår bart for

det høye rentenivået de siste årene. Etter de to nylige

rentekuttene opplever banken nå økt etterspørsel

fra eksisterende kunder.

10. mars 2026

Styret i Rogaland Sparebank

Ingunn Ruud

Ansattes representant

Frode Svaboe

Nestleder

Harald Espedal

Styrets leder

Tomas Nordbø

Adm. direktør

Bjørg Tomlin

Styremedlem

Øyvind Ravnås Lundbakk

Styremedlem

Astrid Rebekka Norheim

Styremedlem

Øystein Bergøy Tungland

Ansattes representant

Wenche Drønen Christenssen

Styremedlem

Årsregnskap

ÅRSREGNSKAP

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Året 2025 Året 2024

Beløp i tusen kr

Noter

Året 2025 Året 2024

2 079 267 1 919 656 Renteinntekter effektiv rentes metode

1 208 397 1 140 149

297 275 275 773 Andre renteinntekter

268 235 246 624

1 592 503 1 476 595 Rentekostnader

842 382 797 118

784 040 718 833 Netto renteinntekter 634 250 589 654

124 578 131 253 Provisjonsinntekter

110 360 92 443

-12 711 -11 338 Provisjonskostnader

-12 711 -11 338

83 329 37 240 Utbytte fra aksjer og andre egenkapitalinstrumenter

183 329 122 240

5 984 5 419 Netto resultat fra tilknyttede selskaper

5 984 5 419

48 180 15 618 Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter

52 772 21 487

1 113 77 047 Andre driftsinntekter

1 845 77 621

250 473 255 239 Sum andre driftsinntekter 341 579 307 872

244 685 224 503 Personalkostnader

21,22,23

222 763 186 035

153 529 172 971 Andre driftskostnader

142 558 161 300

18 334 17 504 Avskrivninger/Nedskrivninger

21,31,32,33

18 468 16 426

416 549 414 977 Sum driftskostnader 383 790 363 761

617 964 559 095 Resultat av drift før nedskrivninger og skatt 592 040 533 765

65 308 23 626 Nedskrivninger og tap på utlån og garantier

65 330 23 458

552 656 535 469 Resultat av drift før skatt 526 709 510 307

73 155 77 874 Skattekostnad

44 713 53 821

479 501 457 595 Resultatet av drift etter skatt 481 996 456 486

Oppstilling av andre inntekter og kostnader

Poster som ikke vil bli reklassifisert til resultat

156 596 -14 415 Verdijustering aksjer til virkelig verdi over utvidet resultat

156 596 -14 415

407 20 Aktuarielle gevinster og tap ytelsespensjon

407 20

102 5 Skatt 102 5

156 901 -14 400 Sum 156 901 -14 400

Poster som senere kan bli reklassifisert til resultat

Verdijustering utlån målt til virkelig verdi over utvidet resultat -98 -165

Sum -98 -165

156 901 -14 400 Andre inntekter og kostnader (etter skatt) 156 802 -14 565

636 401 443 195 Totalresultat 638 799 441 920

16 377 13 539

Hybridkapitaleierens andel av resultat etter skatt

(renter hybridkapital)

463 124 443 721 Resultat etter skatt for kontrollerende eierinteresser

336 Resultat etter skatt for ikke-kontrollende eierinteresser

16 377 13 539 Hybridkapitaleierens andel av totalresultat (renter hybridkapital)

620 025 429 320 Totalresultat etter skatt for kontrollerende eierinteresser

336 Totalresultat etter skatt for ikke-kontrollerende eierinteresser

12,5 12,7 Fortjeneste per egenkapitalbevis (i hele kroner)

12,6 12,7

12,5 12,7 Utvannet resultat per egenkapitalbevis (i hele kroner)

12,6 12,7

Konsern Morbank

Resultatregnskap

1 Banken har fra 2025 endret definisjonen/grunnlaget for beregningen av fortjeneste per Ekbevis ved å trekke ut hybridkapitaleierens

andel av årsresultatet. Sammenlignbare tall for 2024 er endret tilsvarende. .

ÅRSREGNSKAP

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

31.12.2025 31.12.2024

Beløp i tusen kr

Noter

31.12.2025 31.12.2024

234 850 482 445 Kontanter og fordringer på sentralbanker

25,26

234 850 482 445

120 742 107 803 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner

11,25,26,27

120 729 106 828

35 873 591 32 381 875 Utlån til kunder til amortisert kost

8-11,25,26

15 101 780 14 173 436

1 503 360 1 629 964 Utlån til kunder til virkelig verdi

8-11,25,26

3 375 667 4 717 381

4 786 984 3 688 444 Sertifikater og obligasjoner

25,26,28,35

4 354 918 3 291 647

441 982 379 920 Aksjer

25,26,30

441 982 379 920

90 099 93 206 Finansielle derivater

15,25,26

108 495 126 858

35 368 34 828 Eierinteresser i tilknyttede selskaper

35 368 34 828

Eierinteresser i datterselskaper

879 624 877 528

901 5 454 Immaterielle eiendeler

4,31

8 190 12 186 Utsatt skattefordel

7 544 10 680

27 895 36 282 Varige driftsmidler

27 763 26 227

39 685 50 107 Bruksrettigheter leieavtaler

38 008 47 811

10 141 16 306 Andre eiendeler

29,42

1 531 836 867 715

16 098 16 523 Forskuddsbetalte kostnader og opptjente inntekter

25,26

15 702 16 523

955 916 766 857

Finansielle instrumenter med verdiendring

over utvidet resultat

25,26,34

955 916 766 857

44 145 802 39 702 201 Sum eiendeler 27 230 183 25 926 685

68 597 90 695 Gjeld til kredittinstitusjoner

25,26,35

61 897 90 695

18 866 872 17 334 944 Innskudd fra kunder

25,26,36

19 091 618 17 555 137

19 815 379 17 088 918 Verdipapirgjeld

25,26,37

3 090 317 3 531 529

78 052 128 507 Finansielle derivater

15,25,26

46 137 80 709

64 560 63 921 Annen gjeld

25,26,39

61 096 54 939

71 704 89 201 Betalbar skatt

24,25,26

44 066 64 978

179 186 Utsatt skatt

24,25,26

84 710 75 162 Påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter

25,26

81 917 69 822

18 453 14 140 Avsetninger

11,23,38

18 343 14 060

51 314 65 216 Leieforpliktelser

49 588 62 897

472 788 472 909 Ansvarlig lånekapital

25,26,40

472 788 472 909

39 592 608 35 423 800 Sum gjeld 23 017 766 21 997 675

250 289 250 289 Egenkapitalbeviskapital

41,45,46

250 289 250 289

-20 214 -20 815 Egne egenkapitalbevis

-20 214 -20 815

1 178 466 1 178 466 Overkurs

1 178 466 1 178 466

-127 370 -134 726 Annen innskutt egenkapital

-127 370 -134 726

596 415 595 162 Utjevningsfond

596 415 595 162

1 090 071 1 089 328 Sparebankens fond

1 090 071 1 089 328

181 755 151 096 Gavefond/kundeutbytte

181 755 151 096

588 680 396 850 Fond for urealiserte gevinster

588 680 396 850

5 956 5 417 Fond for vurderingsforskjeller

5 956 5 417

200 000 200 000 Hybridkapital

40,41

200 000 200 000

609 147 564 110 Annen egenkapital

268 369 217 943

3 224 Ikke kontrollerende eierinteresser

4 553 195 4 278 401 Sum egenkapital 4 212 417 3 929 010

44 145 802 39 702 201 Sum gjeld og egenkapital 27 230 183 25 926 685

Konsern Morbank

Bjørg Tomlin

Styremedlem

Frode Svaboe

Nestleder

Wenche Drønen

Christenssen

Styremedlem

Ingunn Ruud

Ansattes

representant

Astrid Rebekka

Norheim

Styremedlem

Harald Espedal

Styrets leder

Øyvind Ravnås

Lundbakk

Styremedlem

Tomas Nordbø

Adm. direktør

Øystein Bergøy

Tungland

Ansattes

representant

10. mars 2026 | Styret i Rogaland Sparebank

Balanse

ÅRSREGNSKAP

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Egen-

kapital-

bevis-

kapital

Behold-

ning

av egne

egen-

kapital-

bevis

Over-

kurs

Annen

innskutt

egen-

kapital

Utjev-

nings-

fond

Spare-

bankens

fond

Gave-

fond/

kunde-

utbytte

Fond for

ureali-

serte

gevinster

Fond for

vurde-

rings-

forskjeller

Hybrid-

kapital

Annen

egen-

kapital

Total

Ikke

kontrol-

lerende

eier-

interesser

Sum

egen-

kapital

Konsern

Egenkapital

per 01.01.2024

230 149 -20 030 987 313 -127 180 535 453 895 350 102 326 411 157 5 443 100 000 501 923 3 621 905 2 897 3 624 803

Utbetalt utbytte

-157 829 -157 829 -157 829

Utbetalte gaver

og kundeutbytte

-85 885 -85 885 -85 885

Aktuarielle gevinster

og tap ytelsespensjon

(etter skatt)

9 6 15 15

Fond for urealiserte

gevinster

-490 -490 -490

Fond for vurderings-

forskjeller

-26 -26 -26

Verdijustering aksjer

målt til virkelig verdi

over utvidet resultat

-13 817 -598 -14 415 -14 415

Endring egne egen-

kapitalbevis

-786 -7 547 -8 333 -8 333

Utstedelse av

ny hybridkapital

100 000 100 000 100 000

Utbetalte renter/omkost-

ninger på hybridkapital

-12 395 -12 395 -12 395

Tilgang ikke-kontrolle-

rende eierinteresser

-528 -528 528

Avgang ikke-kontrolle-

rende eierinteresser

-538 -538

Andre egenkapital-

føringer

1 225 1 225 1 225

Tilført egenkapital fusjon

Hjelmeland Sparebank

20 140 191 152 43 782 184 734 8 133 447 942 447 942

Årets resultat tilført

EK-fond

15 918 9 238 25 157 25 157

Årets resultat avsatt/

disponert til utbytte

218 000 218 000 218 000

Årets resultat avsatt/

disponert til gavefond/

kundeutbytte

126 522 126 522 126 522

Årets resultat disponert

til hybridkapitaleiere

13 539 13 539 13 539

Årets resultat øvrig

konsern

773 773 336 1 110

Egenkapital

per 31.12.2024

250 289 -20 815

1 178 466

-134 726 595 162

1 089 328

151 096 396 850 5 417 200 000 564 110 4 275 177 3 224 4 278 401

Egenkapital

per 01.01.2025

250 289 -20 815

1 178 466

-134 726 595 162

1 089 328

151 096 396 850 5 417 200 000 564 110 4 275 177 3 224 4 278 401

Utbetalt utbytte

-218 000 -218 000 -218 000

Utbetalte gaver

og kundeutbytte

-128 817 -128 817 -128 817

Aktuarielle gevinster

og tap ytelsespensjon

(etter skatt)

192 113 305 305

Fond for urealiserte

gevinster

34 726 34 726 34 726

Fond for vurderings-

forskjeller

539 539 539

Verdijustering aksjer

målt til virkelig verdi

over utvidet resultat

157 104 -508 156 596 156 596

Endring egne egen-

kapitalbevis

601 7 356 7 957 7 957

Utbetalte renter/omkost-

ninger på hybridkapital

-16 532 -16 532 -16 532

Avgang ikke-kontrolle-

rende eierinteresser

-3 224 -3 224

Andre egenkapital-

føringer

-2 992 -2 992 -2 992

Årets resultat tilført

EK-fond

1 061 629 1 690 1 690

Årets resultat avsatt/

disponert til utbytte

269 188 269 188 269 188

Årets resultat avsatt/

disponert til gavefond/

kundeutbytte

159 477 159 477 159 477

Årets resultat disponert

til hybridkapitaleiere

16 377 16 377 16 377

Årets resultat øvrig

konsern

-2 496 -2 496 -2 496

Egenkapital

per 31.12.2025

250 289 -20 214

1 178 466

-127 370 596 415

1 090 071

181 755 588 680 5 956 200 000 609 147 4 553 195 4 553 195

Endring i egenkapital

ÅRSREGNSKAP

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Egen-

kapital-

bevis-

kapital

Behold-

ning av

egne egen-

kapital-

bevis

Over-

kurs

Annen

innskutt

egen-

kapital

Utjev-

nings-

fond

Spare-

bankens

fond

Gave-

fond/

kunde-

utbytte

Fond for

ureali-

serte

gevinster

Fond for

vurde-

rings-

forskjeller

Hybrid-

kapital

Annen

egen-

kapital

Sum

egen-

kapital

Morbank

Egenkapital per 01.01.2024

230 149 -20 030 987 313 -127 180 535 453 895 350 102 326 411 157 5 443 100 000 156 175 3 276 157

Utbetalt utbytte

-157 829 -157 829

Utbetalte gaver og kundeutbytte

-85 885 -85 885

Aktuarielle gevinster og tap

ytelsespensjon (etter skatt)

9 6 15

Verdijustering utlån målt til virkelig

verdi over utvidet resultat

-165 -165

Fond for urealiserte gevinster

-490 -490

Fond for vurderingsforskjeller

-26 -26

Verdijustering aksjer målt til virkelig

verdi over utvidet resultat

-13 817 -598 -14 415

Endring egne egenkapitalbevis

-786 -7 547 -8 333

Utstedelse av ny hybridkapital

100 000 100 000

Utbetalte renter/omkostninger

på hybridkapital

-12 395 -12 395

Andre egenkapitalføringer

1 216 1 216

Tilført egenkapital fusjon

Hjelmeland Sparebank

20 140 191 152 43 782 184 734 8 133 447 942

Årets resultat tilført EK-fond

15 918 9 238 25 157

Årets resultat avsatt/disponert

til utbytte

218 000 218 000

Årets resultat avsatt/disponert

til gavefond/kundeutbytte

126 522 126 522

Årets resultat tilført hybrid-

kapitaleiere

13 539 13 539

Egenkapital per 31.12.2024

250 289 -20 815 1 178 466 -134 726 595 162 1 089 328 151 096 396 850 5 417 200 000 217 943 3 929 010

Egenkapital per 01.01.2025

250 289 -20 815 1 178 466 -134 726 595 162 1 089 328 151 096 396 850 5 417 200 000 217 943 3 929 010

Utbetalt utbytte

-218 000 -218 000

Utbetalte gaver og kundeutbytte

-128 817 -128 817

Aktuarielle gevinster og tap

ytelsespensjon (etter skatt)

192 113 305

Verdijustering utlån målt til virkelig

verdi over utvidet resultat

-98 -98

Fond for urealiserte gevinster

34 726 34 726

Fond for vurderingsforskjeller

539 539

Verdijustering aksjer målt til

virkelig verdi over utvidet resultat

157 104 -508 156 596

Endring egne egenkapitalbevis

601 7 356 7 957

Utbetalte renter/omkostninger

på hybridkapital

-16 532 -16 532

Årets resultat tilført EK-fond

1 061 629 1 690

Årets resultat avsatt/disponert

til utbytte

269 188 269 188

Årets resultat avsatt/disponert

til gavefond/kundeutbytte

159 477 159 477

Årets resultat tilført hybrid-

kapitaleiere

16 377 16 377

Egenkapital per 31.12.2025

250 289 -20 214 1 178 466 -127 370 596 415 1 090 071 181 755 588 680 5 956 200 000 268 369 4 212 417

Se også note 41, 45 og 46 vedrørende egenkapital og egenkapitalbevis.

Endring i egenkapital

ÅRSREGNSKAP

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Året 2025 Året 2024

Beløp i tusen kr

Året 2025 Året 2024

Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter

-3 340 761 -2 155 548 Netto innbetalinger/utbetalinger av nedbetalingslån, rammekreditter -237 094 179 187

2 145 122 1 980 326 Renteinnbetalinger, provisjonsinnbet. og gebyrer fra kunder 1 288 766 1 212 900

1 536 315 451 725 Netto innbetalinger av innskudd 1 544 998 456 563

-641 999 -585 647 Renteutbetalinger til kunder -641 999 -585 647

-1 110 144 56 322 Netto innbetaling/utbetaling ved omsetning av rentebærende verdipapirer -1 074 876 -158 923

197 124 189 580 Renteinnbetalinger på verdipapirer 168 084 160 432

-6 084 41 227 Netto innbetaling/utbetaling ved omsetning av øvrige finansielle eiendeler -13 517 25 957

38 992 -8 611 Netto plassering/låneopptak i kredittinstitusjoner 32 292 -8 611

-359 959 -353 494 Utbetaling til drift -357 763 -353 336

-87 529 -60 531 Betalte skatter -62 490 -44 885

-1 628 924 -444 650 Netto kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter 646 402 883 636

Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter

364 265 Tilført kontanter og kontantekvivalenter ved fusjon 364 265

-3 902 -696 Investering i varige drifsmidler -3 902 -528

-52 930 -165 683 Kontantstrøm fra langsiktige investeringer i aksjer -52 930 -365 683

88 774 42 685 Innbetalinger av utbytte fra langsiktige investeringer i aksjer 188 774 127 685

31 943 240 573 Netto kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter 131 943 125 740

Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter

6 200 000 5 100 000 Opptak av sertifikater og obligasjonsgjeld 800 000 300 000

-3 548 568 -3 864 552 Utbetaling ved tilbakebetaling av sertifikater og obligasjonsgjeld -1 273 078 -959 172

250 000 Opptak av ansvarlig lånekapital og fondsobligasjoner 250 000

-218 000 -157 829 Utbetaling av utbytte -218 000 -157 829

-128 817 -85 885 Utbetalt gaver og kundeutbytte av overskudd -128 817 -85 885

7 957 -8 333 Kontantstrøm ved tilbakekjøp av egne egenkapitalbevis 7 957 -8 333

-19 762 -19 384 Leiebetalinger på balanseførte leieforpliktelser -19 276 -18 234

-882 501 -837 849 Renteutbetalinger på gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer -132 842 -158 254

-31 520 -32 060 Renteutbetalinger på utstedt ansvarlige lån -31 520 -32 060

-16 462 -12 337 Renteutbetalinger på utstedt hybridkapital -16 462 -12 337

1 362 326 331 772 Netto kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter -1 012 039 -882 103

-234 656 127 694 Netto kontantstrøm for perioden -233 695 127 273

590 248 462 554 Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens begynnelse 589 274 462 001

355 592 590 248 Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens slutt 355 579 589 274

Konsern

Morbank

Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter består av regnskapslinjene ”Kontanter og fordringer på sentralbanker”

og ”Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner”. Prinsippanvendelse av kontantstrømoppstillingen bygger på den direkte metode.

Kontantstrømoppstilling

1 Det er gjort noen mindre endringer i kontantstrømoppstillingen fra 2025, dette for å ivareta bruttokravet etter IAS 7 under investeringsaktiviteter og finansieringsaktiviteter.

Sammenlignbare tall for 2024 er endret tilsvarende.

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Noter

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

NOTER

SIDE: SIDE:

Generell informasjon

Regnskapsprinsipper

Kritiske estimater og vurderinger

vedrørende bruk av regnskapsprinsipper

Oppkjøp, salg, avviklinger

og selskapsetableringer

Segmenter

Kapitalstyring og kapitaldekning

Risikostyring

Kredittrisiko

Engasjement fordelt på kunde-

grupper og geografisk

Utlån og nedskrivninger fordelt på sektor

Tap på utlån / garantier og misligholdte

/ tapsutsatte engasjementer

Renterisiko

Valutarisiko

Kursrisiko

Finansielle derivater og sikringsbokføring

100

Likviditetsrisiko

103

Netto renteinntekter

105

Netto provisjonsinntekter

106

Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter

og utbytte/inntekt av eierinteresser

107

Andre driftsinntekter

108

Andre driftskostnader

109

Godtgjørelser

111

Pensjoner

114

Skatt

117

Klassifisering av finansielle instrumenter

119

Virkelig verdi på finansielle instrumenter

122

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner

129

Sertifikater og obligasjoner

130

Eierinteresser i datterselskaper

og tilknyttede selskaper

131

Aksjer

134

Immaterielle eiendeler

135

Anleggsmidler

137

Leieavtaler

138

Finansielle instrumenter med verdiendring

over utvidet resultat

142

Gjeld til kredittinstitusjoner

143

Innskudd fra kunder

144

Verdipapirgjeld

145

Avsetning andre forpliktelser

148

Annen gjeld

148

Ansvarlig lånekapital

149

Egenkapital

151

Betingede forpliktelser

152

Hendelser etter balansedagen

152

Transaksjoner med nærstående parter

153

Fortjeneste per egenkapitalbevis

og beregning av egenkapitalbevisbrøk

155

Egenkapitalbeviskapital

og egenkapitalbeviseiere

156

Innhold

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Grunnlag for utarbeidelse av regnskapet

Konsernregnskapet for Rogaland Sparebank er utarbeidet i samsvar

med International Financial Reporting Standards (IFRS) som er godkjent

av EU. Det samme gjelder morbankens regnskap. Regnskapene er avlagt

basert på IFRS-standarder og fortolkninger obligatoriske for årsregnskap

som avlegges per 31.12.2025. Videre er kravene til tilleggsinformasjon

i gjeldende lover og forskrifter for banker ivaretatt.

For konsernregnskapet er prinsippene som omtales her anvendt konsistent

for alle rapporterte perioder. Det samme gjelder for morselskapet, med

presiseringer som angitt for relevante poster. Regnskapet er presentert

i norske kroner, og alle tall er vist i hele tusen, med mindre annet

er spesifikt angitt.

Konsolidering

Det konsoliderte regnskapet omfatter morbanken og dets datterselskaper

som vist i note 29. Et foretak vurderes å være kontrollert av konsernet

når konsernet er eksponert for eller har rettigheter til variabel avkastning

fra sitt engasjement i vedkommende foretak, og har mulighet til å påvirke

denne avkastningen gjennom sin makt over foretaket. Konsernet kontrol-

lerer derfor et foretak som det er investert i, dersom og bare dersom,

konsernet:

•

har makt over foretaket

•

er eksponert for eller har rettigheter til variabel avkastning

fra sitt engasjement i foretaket

•

har mulighet til å bruke sin makt over foretaket, til å påvirke

sin avkastning.

Vurderingene gjøres for hver investering.

Konsernet foretar en revurdering om det kontrollerer eller ikke kontrol-

lerer et foretak når fakta og omstendigheter indikerer at det foreligger

endringer i et eller flere av kontrollelementene.

Regnskapsprinsippene anvendes konsistent ved innarbeiding av eier-

interesser og rapportering er basert på de samme regnskapsperioder

som morselskapet.

Konserninterne transaksjoner og saldoer mellom de konsoliderte

selskapene er eliminert. Urealiserte tap er eliminert med mindre tapet

skyldes verdifall. Minoritetens andel av konsernets resultat blir presentert

på egen linje i resultatregnskapet. I egenkapitalen vises minoritetens

andel som egen post.

Datterselskaper

Datterselskap er definert som selskaper hvor Rogaland Sparebank

har kontroll direkte eller indirekte, eierinteresser eller andre forhold.

Normalt antas banken å ha kontroll når eierinteressene i et annet

selskap utgjør mer enn 50 %.

For oppkjøp og overdragelser gjelder følgende:

Ved overtakelse av kontroll i et selskap anvendes overtakelsesmetoden.

Alle identifiserbare anskaffede eiendeler og forpliktelser, blir innregnet

til virkelig verdi. For hvert oppkjøp, vil ikke-kontrollerende eierinteresser

bli verdsatt enten til virkelig verdi, eller som en forholdsmessig andel av

det overtatte selskaps identifiserbare eiendeler. Transaksjonskostnader

blir utgiftsført.

Dersom kontroll oppnås gjennom trinnvise oppkjøp vil eventuell differanse

mellom virkelig verdi på overtakelsestidspunktet og bokført verdi på andel

av selskapet allerede bokført, bli ført over resultatregnskapet.

Goodwill måles i utgangspunktet som differansen mellom summen av

kjøpsvederlaget og verdien på ikke-kontrollerende eierinteresser, og

netto virkelig verdi av overtatte identifiserbare eiendeler og forpliktelser.

Dersom differansen er negativ blir den resultatført over ordinært resultat.

Presentasjonsvaluta og transaksjoner i utenlandsk valuta

Presentasjonsvaluta er norske kroner som også er funksjonell valuta for

alle selskapene i konsernet. Transaksjoner i utenlandsk valuta er omregnet

til funksjonell valuta etter kursene på transaksjonstidspunktet. Valutatap

og -gevinst som oppstår på slike transaksjoner, samt på omregning

av pengeposter i utenlandsk valuta per 31.12, er regnskapsført over

resultatregnskapet.

Presentasjonsvalutaen er norske kroner (NOK), som også er funksjonell

valuta i alle enhetene i konsernet. Alle beløp er angitt i tusen kroner

med mindre noe annet er angitt.

Rogaland Sparebank er en egenkapitalbevisbank notert på Oslo Børs.

Banken har hovedkontor i Sandnes Kommune, med besøksadresse

Rådhusgata 3, 4306 Sandnes.

Konsernregnskapet og morbankregnskapet for 2025 ble godkjent

av styret 10. mars 2026, og av forstanderskapet den 25. mars 2026.

Generell informasjon

Regnskapsprinsipper

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

NOTER

Regnskapsprinsipper

Vesentlige regnskapsprinsipper er oppsummert i listen nedenfor.

Regnskapsprinsipper vedrørende finansielle instrumenter beskrives

nedenfor, øvrige regnskapsprinsipper er inkorporert i de enkelte notene.

Vedtatte standarder og fortolkninger med fremtidig

ikrafttredelsestidspunkt

IFRS 18 - Presentasjon og noteopplysninger i finansregnskap

IASB publiserte i april 2024 en ny regnskapsstandard, IFRS 18 Presentasjon

og opplysninger i finansregnskapet, som vil erstatte dagens IAS 1.

Standardens ikrafttredelse er satt til 1. januar 2027, og den skal

anvendes retrospektivt med sammenligningstall fra 2026.

IFRS 18 innebærer ingen endringer i innregning eller måling, men

representerer en endring i måten regnskapsposter struktureres, presenteres

og forklares. Hensikten er økt sammenlignbarhet, transparens og bruker-

vennlighet, spesielt knyttet til resultatoppstilling og noteinformasjon.

Hovedendringer i IFRS 18

1. Ny struktur for resultatoppstillingen

Resultatoppstillingen skal nå inndeles i fem kategorier: drift, investering,

finansiering, inntektsskatt

og avviklet virksomhet. Dette medfører også krav om nye delsummer,

blant annet driftsresultat og resultat før finansiering og inntektsskatt.

2. Økte krav til aggregering og disaggregering

Standarden innfører strengere krav til å gruppere homogene poster og

splitte opp poster som inneholder ulike forhold. Dette vil særlig påvirke

noteinformasjon.

Endring av regnskapsprinsipper

Nye standarder og fortolkninger som er tatt i bruk

fra og med regnskapsåret 2025

Det er ingen nye standarder eller fortolkninger som er tatt i bruk fra og med

regnskapsåret 2025 som anses å ha en vesentlig påvirkning på konsernets

regnskap. Anvendte regnskapsprinsipper er konsistente med prinsippene

anvendt i årsrapporten for 2024.

3. Ledelsesdefinerte resultatmål (Management Performance

Measures – MPMs)

IFRS 18 krever tydeligere opplysninger, forklaringer og avstemminger

for resultatmål som benyttes i ekstern rapportering.

Foreløpig vurdering av effekter for Rogaland Sparebank

Basert på bankens foreløpige vurderinger forventes ingen vesentlige

effekter på resultat, balanse eller egenkapital. Standarden påvirker

presentasjon og opplysninger, ikke måling.

Det kan likevel oppstå enkelte mindre effekter:

•

endringer i klassifisering i resultatoppstillingen,

•

tilpasninger i interne rapporteringsprosesser og systemer,

•

vurdering av ledelsesdefinerte resultatmål,

•

mer detaljerte noteopplysninger.

For banken blir dermed følgende fokusområder prioritert i tiden frem

mot endelig implementering;

•

gjennomføre full kartlegging av klassifiseringer og noteområder,

•

foreta nødvendige systemtilpasninger, herunder endring i kontooppsett

•

utarbeide sammenligningstall for 2026 i samsvar med IFRS 18,

•

sikre involvering av styret og relevante lederfunksjoner.

Årlige forbedringsprosjekter

IASB har i forbindelse med årlige forbedringsprosjekter gjort mindre

endringer i flere standarder. Endringene er vurdert til å ikke ha vesentlig

betydning for konsernet.

Vesentlige regnskapsprinsipperNote Gjeldene IFRS/IASFinansielle instrumenter (eiendeler og forpliktelser) Beskrives nedenfor IFRS 9, IFRS 7Utlån 10. Utlån og nedskrivninger fordelt på sektorIFRS 7, IFRS 911.Tap på utlån og garantierRenteinntekter og -kostnader 17. Netto renteinntekter IFRS 9Provisjonsinntekter og -kostnader 18. Netto provisjonsinntekter IFRS 15Pensjoner 23. Pensjoner IAS 19Skatt 24. Skatt IAS 12Investeringer i datterseslskaper og tilknyttede foretak 29. Eierinteresser i datterselskaper og tilknyttede selskaper IFRS 10, IAS 28Goodwill og andre immaterielle eiendeler 31. Immaterielle eiendeler IAS 38, IAS 36Varige driftsmidler 32. Anleggsmidler IAS 16, IAS 36Leieavtaler 33. Leieavtaler IFRS 16Egenkapital og utstedte fondsobligasjoner 41. Egenkapital

Regnskapsprinsipper

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

NOTER

Finansielle instrumenter

Klassifisering av finansielle instrumenter

Klassifisering av finansielle instrumenter foretas på grunnlag av formålet

med anskaffelsen og instrumentets karakteristika.

Finansielle eiendeler klassifiseres som:

•

Finansielle instrumenter vurdert til amortisert kost (AC).

•

Finansielle instrumenter vurdert til virkelig verdi med verdiendring

over ordinært resultat (FVTPL).

•

Finansielle instrumenter vurdert til virkelig verdi med verdiendring

over utvidet resultat (FVOCI).

Finansiell gjeld klassifiseres som:

•

Finansielle forpliktelser til virkelig verdi med verdiendringer

over resultatregnskapet.

•

Andre finansielle forpliktelser målt til amortisert kost.

Definisjonen av et finansielt instrument reguleres i IAS 32, mens

klassifisering og måling av finansielle instrumenter reguleres i IFRS 9.

Ved fastsettelse av målekategori skiller IFRS 9 mellom ordinære gjelds-

instrumenter og egenkapitalinstrumenter, herunder derivater. Med ordinære

gjeldinstrumenter menes det renteinstrumenter der avkastning utgjør

kompensasjon for tidsverdi av penger, kredittrisiko og andre relevante

risikoer som følger av ordinære gjeldsinstrumenter.

Derivater og investeringer i egenkapitalinstrumenter

Egenkapitalinstrumenter faller i målekategorien virkelig verdi over resultat

(FVTPL). For egenkapitalinstrumenter som ikke er derivater og ikke holdes

for handelsformål, er det anledning til å velge å føre disse til virkelig verdi

over utvidet resultat (FVOCI).

Alle derivater i konsernet måles til virkelig verdi med verdiendring

i resultatet, men derivater som er utpekt som sikringsinstrumenter

skal regnskapsføres i tråd med prinsippene for sikringsbokføring.

Finansielle eiendeler som er gjeldsinstrumenter

For ordinære gjeldsinstrumenter bestemmes målekategorien etter formålet

med investeringen. Gjeldsinstrumenter som inngår i en portefølje

med formål å motta kontraktsmessige kontantstrømmer i form av renter

og avdrag, skal måles til amortisert kost.

Gjeldsinstrumenter som inngår i en portefølje med formål om å både

motta kontantstrømmer og foreta salg, skal måles til virkelig verdi med

verdiendringer over utvidet resultat (FVOCI), med renteinntekt, valuta-

omregningseffekter og nedskrivninger presentert over ordinært resultat.

Instrumenter som i utgangspunktet skal måles til amortisert kost eller

til virkelig verdi med verdiendringer over utvidet resultat (FVOCI) kan

utpekes til måling til virkelig verdi med verdiendringer over resultatet

dersom dette eliminerer eller vesentlig reduserer et regnskapsmessig

misforhold (Fair Value Option/FVO).

Renteinstrumenter i øvrige forretningsmodeller skal måles til virkelig

verdi over resultat.

Finansielle forpliktelser

For finansielle forpliktelser som er bestemt regnskapsført til virkelig verdi

over ordinært resultat skal endringer i verdien som skyldes bankens

egen kredittrisiko innregnes i utvidet resultat (OCI), med mindre innregningen

i utvidet resultat (OCI) skaper eller forsterker et regnskapsmessig misforhold.

Konsernet har begrenset omfang av forpliktelser bestemt regnskapsført

til virkelig verdi og effekten for konsernet anses derfor uvesentlig.

Sikringsbokføring

Konsernet benytter sikringsbokføring for virkelig verdisikring av enkelte

fastrenteinnlån (obligasjonslån). Derivater knyttet til disse innlånene

øremerkes til sikringsformål. IFRS 9 krever at det skal være økonomisk

sammenheng mellom sikringsinstrument og sikringsobjekt, og at kreditt-

risiko ikke skal dominere verdiendringene til sikringsinstrumentet.

Det kreves videre en prospektiv (fremadskuende) effektivitetstest

og at det utarbeides sikringsdokumentasjon.

Måling

Første gangs regnskapsføring

Alle finansielle instrumenter måles til virkelig verdi på handelsdagen

ved første gangs regnskapsføring. Transaksjonskostnader som er direkte

henførbare til etableringen av eiendelen/forpliktelsen medtas i kostprisen

for alle finansielle instrumenter som ikke er klassifisert til virkelig verdi

med verdiendringer over ordinært resultat.

Etterfølgende måling

Måling til virkelig verdi

For alle finansielle instrumenter som omsettes i et aktivt marked benyttes

den noterte prisen innhentet enten fra en børs, megler eller et prissettings-

byrå. Finansielle instrumenter som ikke omsettes i et aktivt marked

verdsettes etter ulike verdsettelsesteknikker, som til dels er gjennomført

av profesjonelle byråer. Alle endringer i virkelig verdi innregnes direkte

i resultatregnskapet med mindre eiendelen er klassifisert som finansielle

instrumenter til virkelig verdi med verdiendring over utvidet resultat (FVOCI).

Banken har vurdert virkelig verdi av utlån med flytende rente til å samsvare

med nominelt pålydende, justert med tilhørende forventede kredittap

på lånet (ECL). Dette begrunnes med at slike lån reprises tilnærmet

kontinuerlig, og at et eventuelt avvik fra nominell verdi i en armlengdes

transaksjon mellom informerte og villige parter vurderes å være uvesentlig.

Måling til amortisert kost

Finansielle instrumenter som ikke måles til virkelig verdi, verdsettes til

amortisert kost og inntektene/kostnadene beregnes etter effektiv rentes

metode. Den effektive renten fastsettes ved diskontering av kontrakts-

festede kontantstrømmer innenfor forventet løpetid. Amortisert kost er

nåverdien av kontantstrømmene neddiskontert med den effektive renten.

Sikringsbokføring

Sikringseffektiviteten vurderes og dokumenteres både ved første gangs

klassifisering og ved hver regnskapsavslutning. Ved virkelig verdisikring

blir sikringsinstrumentet regnskapsført til virkelig verdi og verdien

på sikringsobjektet blir justert for verdiendringen knyttet til sikret risiko.

Endringer i disse verdiene fra inngående balanse blir resultatført.

På denne måten blir regnskapspresentasjonen for disse instrumentene

i samsvar med konsernets rentestyring og reelle økonomiske utvikling.

Dersom sikringsforholdet avbrytes eller tilstrekkelig sikringseffektivitet

ikke kan verifiseres, amortiseres verdiendring tilknyttet sikringsobjektet

over gjenværende løpetid.

Regnskapsprinsipper

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

NOTER

Nærmere om enkelte typer finansielle instrumenter

Ulån og fordringer - se tabell ovenfor

Aksjer, sertifikater og obligasjoner

Aksjer og andeler er vurdert til virkelig verdi med verdiendring over

resultat (FVTPL), med unntak av bankens investeringer i EIKA Gruppen AS

og EIKA Boligkreditt AS som er klassifisert som finansielle instrumenter

med verdiendring over utvidet resultat (FVOCI) da disse anses som

strategiske investeringer for banken.

Bankens likviditetsportefølje av sertifikater og obligasjoner vurderes

til virkelig verdi med verdiendring over ordinært resultat (FVTPL)

i henhold til den forretningsmodellen som styrer forvaltningen

av likviditetsporteføljen i samsvar med IFRS 9. Forretningsmodellen

gir et avkastningsmål for likviditetsporteføljen og kjøp og salg gjøres

ut fra et mål om maksimal fortjeneste. Banken har også en «holdt

til forfall» portefølje av obligasjoner som vurderes til amortisert kost

da banken har til hensikt å holde disse rentepapirene til forfall. Denne

porteføljen holdes atskilt fra bankens øvrige likviditetsportefølje.

Finansielle derivater

Derivater verdsettes til virkelig verdi med verdiendringer over ordinært

resultat (FVTPL). Virkelig verdi vurderes med utgangspunkt i noterte

markedspriser i et aktivt marked, inkludert nylige markedstransaksjoner

samt ulike verdsettelsesteknikker. Derivater bokføres som eiendeler

dersom virkelig verdi er positiv og som forpliktelser dersom virkelig

verdi er negativ (bruttoføring i balansen).

Innlån og andre finansielle forpliktelser

Fastrenteinnskudd fra kunder verdsettes til virkelig verdi med verdi-

endringer over ordinært resultat.

Utstedt verdipapirgjeld med flytende rente måles til amortisert kost.

For utstedt verdipapirgjeld med fast rente benyttes det sikringsbokføring

hvor verdiendringer på sikret del av gjelden føres over ordinært resultat.

Utstedt ansvarlig lån har prioritet etter all annen gjeld, og innregnes

og måles på samme måte som øvrig verdipapirgjeld.

Øvrig finansiell gjeld måles til amortisert kost hvor forskjeller mellom

mottatt beløp fratrukket transaksjonskostnader og innløsningsverdi

fordeles over låneperioden ved bruk av effektiv rentes metode.

Innregning og fraregning av finansielle eiendeler

og forpliktelser

Finansielle eiendeler og forpliktelser innregnes på handelsdagen,

det vil si det tidspunkt banken blir part i instrumentenes kontrakts-

messige betingelser.

Finansielle eiendeler fraregnes når de kontraktsmessige rettighetene

til kontantstrømmene fra de finansielle eiendelene er utløpt, eller når

rettighetene til kontantstrømmene fra eiendelene er overført på en slik

måte at risiko og avkastning knyttet til eierskapet i det alt vesentligste

er overført.

For finansielle forpliktelser fraregnes disse når de kontraktsmessige

betingelsene er innfridd, utløpt eller kansellert.

Tilbakekjøp utstedt verdipapirgjeld

Eventuell over- eller underkurs ved tilbakekjøp av egne obligasjoner

resultatføres og regnskapsføres som rentekostnader. Eventuell kjøps-

premie ved tilbakekjøp av gjeld før forfall anses som kurstap/gevinst

og presenteres og føres i resultatregnskapet under posten «netto

gevinst/tap på finansielle instrumenter». Renter fra annen finansiell

gjeld føres som ”rentekostnader” i resultatregnskapet.

eller på grupper av utlån. Beregningen forutsetter at det benyttes

størrelser som er basert på vurderinger, og disse påvirker godheten

i den beregnede verdi. Nedskrivningsvurderinger gjennomføres

hvert kvartal.

Steg 3 nedskrivninger (individuelle nedskrivninger)

Dersom det foreligger objektive bevis på at en verdireduksjon har

inntruffet for utlån vurdert til amortisert kost beregnes tapet som

forskjellen mellom balanseført verdi og nåverdien av estimerte

fremtidige kontantstrømmer diskontert med utlånets opprinnelige

effektive rentesats. Estimering av fremtidig kontantstrøm gjøres

på grunnlag av erfaringsdata og skjønn relatert til sannsynlige utfall

for blant annet markedsutvikling og konkrete forhold for det enkelte

Kritiske estimater

Utarbeidelse av regnskap i overensstemmelse med generelt aksepterte

regnskapsprinsipper krever at ledelsen i en del tilfeller tar forutsetninger

og må anvende estimater og skjønnsmessige vurderinger. Estimater

og skjønnsmessige vurderinger evalueres løpende, og er basert på historiske

erfaringer og forutsetninger om fremtidige hendelser som anses sannsyn-

lige på balansetidspunktet. Det er knyttet usikkerhet til de forutsetninger

og forventninger som ligger til grunn for anvendte estimater og skjønns-

messige vurderinger. Faktiske resultater kan avvike fra estimatene

og forutsetningene.

Nedskrivning på utlån og garantier

For individuelt vurderte utlån og for grupper av utlån som er identifisert

som usikre, foretas det en beregning for å fastslå en verdi på utlånet

Regnskapsprinsipper

Kritiske estimater og vurderinger vedrørende

bruk av regnskapsprinsipper

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

I 2025 er det gjennomført en omstrukturering av bankens eiendomsmeg-

lingsvirksomhet i Aktiv selskapene, hvor driften i bankens primærområde

ble utfisjonert fra Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS og overført til Aktiv

Rogaland AS. Banken er følgelig ikke lenger aksjonær i Aktiv Eiendoms-

megling Jæren AS og har nå all sin eiendomsmeglervirksomhet gjennom

det heleide datterselskapet Aktiv Rogaland AS, som dekker markedsom-

Ved estimering av marginkravet tas det hensyn til observerbare markeds-

renter på tilsvarende utlån. Marginkravet til markedsaktørene er ikke

direkte observer bart og må estimeres basert på differansen mellom

de observerbare markedsrentene og swaprenten over en tidsperiode.

Da marginkravet ikke er direkte observerbart er det knyttet usikkerhet

til beregning av virkelig verdi for fastrenteutlån.

Bruk av regnskapsprinsipper

Kundeutbytte

Det er bankens forstanderskap som hvert år tar stilling til om og hvor mye

som skal deles ut i kundeutbytte. Vedtak ble gjort i bankens forstander-

skapsmøte 31. mars 2025, og banken utbetalte i 2025 totalt 110,0 millioner

kroner i kundeutbytte til bankens låne- og innskuddskunder.

Kundene vil motta et beløp basert på bankens årlige overskudd

og hvor mye kunden selv har i innskudd og lån i banken.

•

Utbytte gis til privatpersoner og bedrifter.

•

Kunden kan få kundeutbytte av maks 2 mill. kroner i lån i banken.

•

Samskyldnere (personer med felles lån) kan få kundeutbytte

for inntil 4 mill. kroner.

•

Kunden kan få kundeutbytte av maks 2 mill. kroner i innskudd

i banken.

•

Kundeutbyttet gjelder fra første krone og opp til 2 mill. kroner.

•

Opptjening av kundeutbytte baseres på daglig saldo.

Finansdepartementet har gitt tillatelse til å benytte grunnfondskapital

til kundeutbytte. Utdelingen av kundeutbytte er regulert av Finansfore-

taksloven §10-17 fjerde ledd, som klassifiserer kundeutbytte som en

disponering av årsresultatet. Denne klassifiseringen har banken lagt

til grunn regnskapsmessig, og har således behandlet utbetalingen

som en egenkapitaltransaksjon. Utbetalingen av kundeutbytte gav et

skattefradrag på 27,5 millioner kroner for inntektsåret 2025. Skatte-

fradraget resultatføres som en reduksjon av skattekostnad for 2025.

Det presiseres at det er knyttet noe usikkerhet rundt fordelingen

av skattefradraget fra kundeutbyttet mellom de ulike eierklassene.

I november 2024 publiserte Sparebankutvalget en utredning der det

foreslås å fjerne sparebankers adgang til å betale ut kundeutbytte.

Forslaget har skapt mye debatt i bankbransjen og det er forventet at

en får en endelig avklaring rundt kundeutbytteadgang i løpet av 2026.

rådene Sandnes, Stavanger, Sola og Ryfylke. Selskapet sysselsetter

15 årsverk per 31.12.25.

Det foreligger ellers ingen vesentlige endringer i konsernstruktur

per 31.desember 2025.

engasjement, herunder erfaringsdata for debitors evne til å håndtere

en presset økonomisk situasjon. Ved verdivurderingen av nedskrivning

på utlån hefter det usikkerhet ved identifiseringen av utlån som skal

nedskrives, estimering av tidspunkt og beløp for fremtidige kontant-

strømmer, samt verdivurdering av sikkerheter.

Steg 1 og 2 nedskrivninger (statistiske nedskrivninger)

Engasjementer som ikke er individuelt nedskrevet inngår i beregning

av statistiske nedskrivninger (IFRS 9 nedskrivninger) på utlån og garantier.

Nedskrivning beregnes på grunnlag av utviklingen i kundenes risiko-

klassifisering (som beskrevet i note 8), tapserfaring for de respektive

kundegrupper (PD og LGD), samt konjunktur- og markedsutvikling

(makroforhold). Se ytterligere beskrivelser i note 8.

Den statistiske modellen for beregning av ”Expected credit losses” (ECL)

på engasjementene bygger på flere kritiske forutsetninger, herunder

misligholdssannsynlighet, tap ved mislighold, forventet levetid på

engasjementene og makroutvikling. På grunn av betydelig estimat-

usikkerhet er det krav til å vise sensitivitetsanalyser gitt endring

i ulike parametere, dette fremgår av note 11.

Virkelig verdi for finansielle instrumenter

Virkelig verdi på finansielle instrumenter som ikke handles i et aktivt

marked, fastsettes ved å bruke ulike verdsettelsesteknikker. I disse

vurderingene søker konsernet i størst mulig grad å basere seg på

markedsforholdene på balansedagen. Dersom det ikke er observerbare

markedsdata gjøres antagelser om hvordan markedet vil prise instru-

mentet, for eksempel basert på prising av tilsvarende instrumenter.

I verdsettelsene kreves det utstrakt bruk av skjønn, blant annet

ved vurdering av kredittrisiko, likviditetsrisiko og volatilitet. En endring

i en eller flere av disse faktorene kan påvirke fastsatt verdi for instru-

mentet. Virkelig verdi for finansielle instrumenter fremgår av note 26.

Fastrenteutlån:

I henhold til IFRS skal verdsettelsen være basert på en vurdering

av hva en ekstern investor ville lagt til grunn ved investering i tilsvarende

utlån. Det eksisterer ikke et velfungerende marked for kjøp og salg

av fastrentelån mellom markedsaktører. Verdien av fastrenteutlånene

estimeres ved å diskontere kontantstrømmene med en risikojustert

diskonteringsfaktor som skal hensynta markedsaktørenes preferanser.

Diskonteringsfaktoren beregnes basert på en observerbar swaprente

tillagt et marginkrav.

Kritiske estimater og vurderinger vedrørende

bruk av regnskapsprinsipper

Oppkjøp, salg, avviklinger og selskapsetableringer

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

REGNSKAPSPRINSIPPER

Regnskapsprinsippene som brukes for utarbeidelse av segmentin-

formasjon er de samme som benyttes for konsernregnskapet

forøvrig. Konsernet fordeler ikke skatt eller ikke-gjentagende

gevinster og tap på segmentene. Konsernet regnskapsfører

selskapsinterne transaksjoner etter prinsippet om armlengdes

avstand. Fundingkostnader er fordelt i henhold til kapitalbehov

for henholdsvis PM og BM. Netto provisjonsinntekter er fordelt

etter salgsvolum og felleskostnader etter en fordelingsnøkler

for kostnader. Konsernet har kun virksomhet i Norge.

Konsernet har tre segmenter; Personmarked (PM), Bedrifts-

marked (BM) og Eiendom. PM og BM er bankvirksomhet fordelt

på to hovedkundegrupper. Her inngår også generell investerings-

rådgivning for bankens kunder. Eiendomssegmentet har

eiendomsmegling som virksomhet. Segmentet består

av datterselskapet Aktiv Rogaland AS.

Konsern 31.12.2025

Rapportering per segment PM BM Eiendom Øvrig TotaltNetto eksterne renteinntekter 479 629 305 214 784 842 Netto interne renteinntekter -803 -803Netto renteinntekter 479 629 305 214 -803 784 040Netto provisjonsinntekter 48 217 34 378 29 005 267 111 867Inntekt verdipapirer -4 593 142 086 137 493Andre driftsinntekter -732 1 845 1 113Sum andre driftsinntekter 43 624 34 378 28 273 144 198 250 473Personalkostnader 149 672 73 143 21 870 244 685Andre driftskostnader 101 842 42 765 8 922 153 529Avskrivning/nedskrivning 13 972 4 496 -134 18 334Resultat før tap 257 766 219 188 -2 385 143 395 617 964Nedskrivning og tap på utlån og garantier 19 919 45 390 65 308 Resultat før skatt for segmentet 237 848 173 799 -2 385 143 395 552 656Netto utlån til kunder28 417 653 8 959 297 37 376 951Øvrige eiendeler13 379 6 755 473 6 768 852Sum eiendeler28 417 653 8 959 297 13 379 6 755 473 44 145 802Innskudd fra kunder12 305 069 5 457 091 1 104 712 18 866 872Øvrige forpliktelser7 474 20 718 262 20 725 736Sum forpliktelser12 305 069 5 457 091 7 474 21 822 974 39 592 608

Segmenter

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern 31.12.2024

Rapportering per segment PM BM Eiendom Øvrig TotaltNetto eksterne renteinntekter 418 079 300 900 718 979 Netto interne renteinntekter -146 -146Netto renteinntekter 418 079 300 900 -146 718 833Netto provisjonsinntekter 41 881 32 174 51 155 -5 295 119 915Inntekt verdipapirer -5 869 64 146 58 277Andre driftsinntekter 77 047 77 047Sum andre driftsinntekter 36 012 32 174 51 155 135 898 255 239Personalkostnader 120 506 65 575 38 421 224 5031 Andre driftskostnader 113 965 49 046 10 533 -574 172 971Avskrivning/nedskrivning 12 314 4 113 1 077 17 504Resultat før tap 207 306 214 341 1 123 136 326 559 095Nedskrivning og tap på utlån og garantier 7 757 15 869 23 626 Resultat før skatt for segmentet 199 549 198 471 1 123 136 326 535 469Netto utlån til kunder25 931 087 8 080 752 34 011 839Øvrige eiendeler39 210 5 651 152 5 690 363Sum eiendeler25 931 087 8 080 752 39 210 5 651 152 39 702 201Innskudd fra kunder10 287 360 5 468 905 1 578 679 17 334 944Øvrige forpliktelser16 638 18 072 219 18 088 857Sum forpliktelser10 287 360 5 468 905 16 638 19 650 898 35 423 800

Morbank 31.12.2025

Rapportering per segment PM BM Øvrig Totalt

Netto renteinntekter

329 036 305 214 634 250

Netto provisjonsinntekter

48 217 34 378 15 054 97 649

Inntekt verdipapirer

242 086 242 086

Andre driftsinntekter

1 845 1 845

Sum andre driftsinntekter

48 217 34 378 258 984 341 579

Personalkostnader

149 620 73 143 222 763

Andre driftskostnader

99 793 42 765 142 558

Avskrivning/nedskrivning

13 972 4 496 18 468

Resultat før tap

113 867 219 188 258 984 592 040

Nedskrivning og tap på utlån og garantier

19 941 45 390 65 330

Resultat før skatt for segmentet

93 926 173 799 258 984 526 709

Netto utlån til kunder

9 518 149 8 959 297 18 477 446

Øvrige eiendeler

8 752 736 8 752 736

Sum eiendeler

9 518 149 8 959 297 8 752 736 27 230 183

Innskudd fra kunder

12 305 069 5 459 223 1 327 326 19 091 618

Øvrige forpliktelser

3 926 148 3 926 148

Sum forpliktelser

12 305 069 5 459 223 5 253 474 23 017 766

1 Andre driftskostnader inkluderer andel direkte fusjonskostnader allokert til segmentene. I 2024 var det belastet 25,2 millioner kroner

for PM og 8,8 millioner kroner for BM segmentet. Inntektsført badwill er presentert som ufordelt inntekt.

Segmenter

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Morbank 31.12.2024

Rapportering per segment PM BM Øvrig Totalt

Netto renteinntekter

288 754 300 900 589 654

Netto provisjonsinntekter

41 881 32 174 7 050 81 105

Inntekt verdipapirer

149 146 149 146

Andre driftsinntekter

77 621 77 621

Sum andre driftsinntekter

41 881 32 174 233 817 307 872

Personalkostnader

120 459 65 575 186 035

Andre driftskostnader

112 254 49 046 161 300

Avskrivning/nedskrivning

12 314 4 113 16 426

Resultat før tap

85 608 214 341 233 817 533 765

Nedskrivning og tap på utlån og garantier

7 589 15 869 23 458

Resultat før skatt for segmentet

78 019 198 471 233 817 510 307

Netto utlån til kunder

10 800 693 8 090 124 18 890 817

Øvrige eiendeler

7 035 868 7 035 868

Sum eiendeler

10 800 693 8 090 124 7 035 868 25 926 685

Innskudd fra kunder

10 287 360 5 473 773 1 794 004 17 555 137

Øvrige forpliktelser

4 442 538 4 442 538

Sum forpliktelser

10 287 360 5 473 773 6 236 541 21 997 675

Segmenter

1 Andre driftskostnader inkluderer andel direkte fusjonskostnader allokert til segmentene. I 2024 var det belastet 25,2 millioner kroner

for PM og 8,8 millioner kroner for BM segmentet. Inntektsført badwill er presentert som ufordelt inntekt.

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Rogaland Sparebank benytter standardmetoden for kredittrisiko

og operasjonell risiko. Beregningen knyttet til operasjonell risiko

beregnes ut fra standardmetoden i CRR3 fra og med 2025, mens

sammenligningstall er beregnet etter basismetoden. CVA-tillegget

beregnes etter basismetoden (Reduced BA-CVA) fra og med 2025,

sammenligningstall er beregnet etter standardmetoden.

I oktober 2025 mottok banken endelig vedtak om nytt pilar 2-krav

og kapitalkravsmargin fra Finanstilsynet. Finanstilsynets vurdering

var at Rogaland Sparebank har et samlet kapitalbehov i pilar 2 som

utgjør 1,6 % av beregningsgrunnlaget for pilar 1, sammenlignet med

tidligere krav på 2,3 %. I tillegg er forventningen til kapitalkravsmargin

redusert fra 1,50 til 1,25 %. Vedtaket trådde i kraft fra 31. oktober 2025.

Per 31.desember 2025 er kravet til bevaringsbuffer 2,5 %, systemrisiko-

buffer 4,5 % og motsyklisk kapitalbuffer 2,5 %. Disse kravene er i tillegg

til kravet om ren kjernekapital på 4,5 %, slik at samlet minstekrav til ren

kjernekapital er 14,0 %. Dette i tillegg til fastsatt pilar 2-krav for Rogaland

Sparebank på 1,6 %, hvorav 56,25 % av det fastsatte pilar 2-kravet må

dekkes med ren kjernekapital. Regulatorisk minstekrav til ren kjerne-

kapital per 31.12.25, inklusive pilar 2-kravet, er dermed 14,9 %.

Konsernets mål om ren kjernekapitaldekning er på minimum 16,15 %

per 31.12.25, som inkluderer fastsatt kapitalkravsmargin på 1,25 %

av gjeldene risikovektet beregningsgrunnlag.

Den vedtatte kapitaliseringspolicyen skal bidra til at konsernet har en

størrelse på egenkapitalen som medfører en effektiv egenkapitalbruk

i forhold til virksomhetens omfang og risikoprofil. Banken skal ha en

egenkapital som gjør at den kan oppnå en konkurransedyktig egen-

kapitalavkastning, samt konkurransedyktige vilkår i de ulike kreditt-

markedene. Hensynet til tilstrekkelig likviditetstilgang skal dominere

målet om konkurransedyktig egenkapitalavkastning. Egenkapitalen

skal også sikre at konsernet har tilstrekkelig kapitalbuffer til å stå

imot perioder med negativt resultat.

Konsernet forvalter kapitalen med tanke på svingninger i økonomiske

forhold. Dette innebærer at banken gjennomfører jevnlige balanse-

styringsmøter hvor kapitalsituasjonen gjennomgås. Her blir ferske

volumtall og prognoser vurdert i forhold til utviklingen i beregnings-

grunnlaget og hvordan banken ligger an i forhold til kapitalmålsetningene.

I tillegg blir det gitt en status på de tiltak som er besluttet gjennomført

og eventuelle behov for nye tiltak.

Konsernets forvaltningskapital var 44,1 (39,7) milliarder kroner ved

utgangen av 2025. Dette tilsvarer en økning på 11,2 % sammenlignet

med utgangen av 2024 og skyldes primært utlånsvekst i perioden.

Konsolidert beregningsgrunnlag er redusert fra 20,8 milliarder kroner

per 31.12.2024 til 19,9 milliarder kroner per 31.12.2025, reduksjon

skyldes i stor grad innføring av nytt kapitaldekningsregelverk/CRR3

delvis motvirket av utlånsvekst i perioden. Ren kjernekapital har i samme

periode økt fra 3,6 milliarder kroner per 31.12.2024 til 3,7 milliarder kroner

per 31.12.2025, som primært utgjør ren kjerne kapital tilbakeholdt

overskudd og verdiøkning av investering i EIKA Gruppen AS.

Konsernet har per 31.12.2025 en ren kjernekapitaldekning (inklusiv

innkonsolidert andel i samarbeidende gruppe) på 18,8 %, sammenlignet

med 17,1 % per 31.12.2024.

Uvektet kjernekapital (Leverage ratio) for konsernet utgjorde 8,6 %

per 31.12.25, uendret sammenlignet med forrige år. Uvektet kjerne-

kapital er betydlig over myndighetenes minstekrav på 5 %.

Innføring nytt kapitaldekningsregelverk/CRR3

Nytt regelverk (CRR3) trådte i kraft i Norge 1. april 2025. Endringene

innebærer en mer risikosensitiv standardmetode enn tidligere regelverk

(CRR2), særlig for engasjementer med pant i eiendom. Belåningsgrad

og verdsettelsesprinsipp får nå større betydning for beregning av risiko-

vekter, noe som påvirker både kapitalkrav og beregnet kapitaldekning.

Under oppsummeres hovedpunktene som har størst effekt på bankens

kapitaldekningsberegning:

Boligeiendom:

For engasjementer med pant i boligeiendom benyttes nå den såkalte

«lånesplitt-metoden».

•

For deler av lån med belåningsgrad under 55 prosent benyttes

risikovekt 20 prosent.

•

For deler over 55 prosent benyttes risikovekt 75 prosent.

Tidligere ble hele engasjementet med LTV inntil 80 prosent risikovektet

med 35 prosent. Endringen medfører at lån med lav belåningsgrad (under

om lag 77 prosent) nå får lavere risikovekt og dermed lavere kapitalkrav,

mens lån med høyere belåningsgrad får høyere kapitalkrav enn tidligere.

Næringseiendom:

CRR3 introduserer risikovekter basert på belåningsgrad, også for

næringseiendom. Dette er en endring fra tidligere praksis, hvor slike

lån i Norge normalt ble risikovektet med 100 prosent. Den nye

«hele lånet-metoden» innebærer følgende:

•

 Belåningsgrad≤60prosentgirrisikovekt70prosent.

•

Belåningsgrad mellom 60–80 prosent gir risikovekt 90 prosent.

•

Belåningsgrad > 80 prosent gir risikovekt 110 prosent.

Verdsettelse av eiendom:

Banken bruker som før markedsverdi fra Eiendomsverdi, eller salgspris

som initiell verdivurdering av pant i bolig, og i hovedsak takst for nærings-

eiendom. For å justere eiendomsverdi over tid til bruk i risikovekting skal

det etter de nye reglene i utgangspunktet benyttes et konservativt anslag

basert på gjennomsnittlig verdi over en periode på 6–8 år.

Operasjonell risiko:

CRR3 innfører en ny metode for beregning av kapitalbehov for operasjonell

risiko. Den nye metoden beregner kapitalbehov basert på gjennomsnittet

av inntekts- og kostnadsposter i regnskapet over siste tre år.

Kapitalstyring og kapitaldekning

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Kapitaleffekter av overgangen fra CRR2 til CRR3

De nye kapitalreglene gir banken lavere kapitalkrav og styrker bankens

kapitaldekning. Banken har tidligere estimert at endringene ville medføre

en reduksjon i beregningsgrunnlaget slik at ren kjernekapitaldekningen ville

øke med om lag 3 prosentpoeng. Effekten ble 3,1 prosentpoeng økning.

Ved overgang til nytt kapitalregelverk var gjennomsnittlig risikovekt på

ordinære boliglån til PM-kunder 28,5 prosent. De samme kundene ville

på samme tidspunkt hatt en gjennomsnittlig risikovekt på 39,5 prosent

med CRR2-regler.

For BM-kundene er gjennomsnittlig risikovekt 58,6 prosent. Tilsvarende

portefølje hadde på samme tidspunkt hatt en snittvekt på 67 prosent

med CRR2-regler.

For konsernet totalt ble beregningsgrunnlaget for kredittrisiko redusert

med ca. 3,1 milliarder kroner som følge av endringen fra CRR2 til CRR3.

Beregningsgrunnlag for operasjonell risiko ble tilsvarende redusert

med ca. 0,5 milliarder kroner. Total reduksjon i beregningsgrunnlag

ble derfor rett i underkant av 3,7 milliarder kroner.

Rapportering kapital for eierforetak i samarbeidende gruppe

pr 31.12.2025:

Foretak som deltar i samarbeidende gruppe skal foreta forholdsmessig

konsolidering av eierandeler i finansforetak som forestår den virksomhet

som samarbeidet omfatter, jf. Finansforetaksloven § 17-13 (2) og utfyllende

bestemmelser i CRR/CRD-forskriftens § 16 (3) og §32 (4).

Rogaland Sparebank deltar i samarbeidende gruppe med EIKA Gruppen AS

hvor banken eier 9,64 % av aksjene per 31.12.2025. I tillegg eier banken

0,42 % av aksjene i EIKA Boligkreditt AS. Bankens eierandel i Brage

Finans AS (3,88 %) og Kredittbanken (0,5 %) er også omfattet av konsoli-

deringskravene. Følgelig innkonsolideres forholdsvise andeler i EIKA

Gruppen AS, Eika Boligkreditt AS, Kredittbanken og Brage Finans

i konsolidert kapitaldekning.

Forholdsmessig konsolidering31.12.2025 31.12.2024ANSVARLIG KAPITALRen kjernekapital 3 741 008 3 551 167 Kjernekapital 3 970 914 3 782 647 Ansvarlig kapital 4 478 075 4 289 297 Beregningsgrunnlag 19 946 461 20 794 091 KAPITALDEKNINGRen kjernekapitaldekning18,8 % 17,1 %Kjernekapitaldekning19,9 % 18,2 %Kapitaldekning22,5 % 20,6 %

Kapitalstyring og kapitaldekning

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsolidert Morbank31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024ANSVARLIG KAPITAL250 289 250 289Egenkapitalbeviskapital250 289 250 289-20 214 -20 815Egenbeholdning egenkapitalbevis-20 214 -20 8151 090 071 1 089 328Sparebankens fond1 090 071 1 089 3283 186 837 2 971 451Øvrig egenkapital2 303 607 2 081 686269 188 218 000Avsatt utbytte269 188 218 000119 477 110 522Avsatt kundeutbytte119 477 110 5224 895 646 4 618 776Egenkapital (eksklusiv hybridkapital)4 012 417 3 729 010-85 864 -66 834Fradrag for eierskap i ikke vesentlige eierandeler i finansiell sektor-83 792 -66 834-152 224 -133 427Fradrag for eierskap i vesentlige eierandeler i finansiell sektor-7 989 -4 200Fradrag forsiktighetsbasert verdiansettelse-9 283 -9 263-1 910Andre fradrag etter særskilt vedtak-319 -366Fradrag manglende dekning misligholdte eksponeringer (MLC)-366-269 188 -218 000Fradrag for avsatt utbytte-269 188 -218 000-119 477 -110 522Fradrag for avsatt kundeutbytte-119 477 -110 522-702Fradrag for resultat hittil i år-518 876 -532 350Fradrag for goodwill og andre immaterielle eiendeler-35 788 -38 9243 741 008 3 551 167Sum ren kjernekapital3 494 889 3 285 100229 906 231 480Fondsobligasjon og hybridkapital200 000 200 0003 970 914 3 782 647Sum kjernekapital3 694 889 3 485 100507 161 506 650Ansvarlig lånekapital (eks. påløpte renter)470 000 470 000Fradrag for eierskap i ikke vesentlige eierandeler i finansiell sektor4 478 075 4 289 297Ansvarlig kapital4 164 889 3 955 100RISIKOVEKTET KAPITALMarkedsrisiko – standardmetode18 437 390 19 008 161Kredittrisiko – standardmetode13 242 034 13 452 6331 460 180 1 739 485Operasjonell risiko1 181 907 1 454 53627 130 27 035Tilleggsberegning faste kostnader21 762 19 410Cva-tillegg11 833 12 63019 946 461 20 794 091Beregningsgrunnlag14 435 774 14 919 79922,5 20,6Kapitaldekning28,9 26,519,9 18,2Kjernekapitaldekning25,6 23,418,8 17,1Ren kjernekapital24,2 22,0BUFFERKRAV498 662 519 852Bevaringsbuffer (2,50 %)360 894 372 995498 662 519 852Motsyklisk buffer (2,50%)360 894 372 995897 591 935 734Systemrisikobuffer (4,50%)649 610 671 3911 894 914 1 975 439Sum buffere til ren kjernekapital1 371 398 1 417 381897 591 935 734Minimumskrav til ren kjerne (4,50 %)649 610 671 391948 503 639 994Tilgjengelig ren kjernekapital utover minimumskrav og bufferkrav1 473 881 1 196 328

Kapitalstyring og kapitaldekning

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsolidert Morbank31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024 SPESIFIKASJON AV BEREGNINGSGRUNNLAG Standardmetoden Markedsrisiko 100 Stater og sentralbanker 80 671 23 109Lokale og regionale myndigheter og offentlig eide foretak 56 271 97 327 77 831Institusjoner 386 163 235 304993 498 919 034Foretak 604 240 527 3505 386 625 2 181 541Massemarked 2 764 503 1 521 152113 609 852Engasjementer med pantesikkerhet i eiendom (gammel CRR) 7 931 69215 331 829Engasjementer med pantesikkerhet i boligeiendom (CRR3) 1 841 431 13 709 345Engasjementer med pantesikkerhet i næringseiendom (CRR3) 3 703 585 1955 588ADC Oppkjøp, utvikling og konstruksjon (CRR3) 955 569 422 582 614 627Forfallte engasjement 382 839 577 5222367 915Høyrisiko-engasjement 367 473286 590 260 145Obligasjoner med fortrinnsrett 257 315 229 480Fordringer på institusjoner/selskaper med kortsiktig 13 2581kredittvurdering (CRR3 90 766 79 886Andeler i verdipapirfond 58 890 53 380935 051 740 452Egenkapitalposisjoner 2 141 965 1 910 675134 260 133 670Øvrige 89 264 98 605 18 437 390 19 008 161 Kredittrisiko 13 242 034 13 452 633 1 460 180 1 739 485 Operasjonell risko 1 181 907 1 454 536 27 130 27 035 Tilleggsberegning faste kostnader21 762 19 410CVA-tillegg 11 833 12 630 19 946 461 20 794 091 Sum beregningsgrunnlag 14 435 774 14 919 799

Likviditetsforpliktelse EBK

I henhold til ny avtale om kjøp av OMF mellom banken og Eika

Boligkreditt AS, har banken påtatt seg en likviditetsforpliktelse overfor

Eika Boligkreditt AS. Per 31.12.2025 er denne forpliktelsen på inntil

95,5 millioner kroner. I morbankens kapitaldekning har bankens

netto likviditetsforpliktelse 50 % konverteringsfaktor som igjen

vektes som OMF med 10 % risikovekt.

Nye kategorier CRR3

1 Innføring av CRR3 (fra 2.kvartal 2025) medfører en del nye kategorier i spesifikasjon av beregningsgrunnlaget. Tidligere ”Engasjementer med pantesikkerhet i eiendom”

rapporteres nå som engasjementer med pantesikkerhet i hhv. boligeiendom og næringseiendom samt oppkjøp, utvikling og konstruksjon (ADC).

2 Kategorien ”Høyrisiko engasjementer” rapporteres i CRR3 regelverket under kategorien ”ADC (oppkjøp, utvikling og konstruksjon)”. Sammenlignstall er ikke endret i tråd med nytt regelverk.

I morbankens beregningsgrunnlag for kapitaldekning inngår dermed

forpliktelsen med 95,5 millioner kroner. Likviditetsforpliktelsen elimineres

i konsolidert kapitaldekning i og med at EBK forholdsmessig innkonsolideres.

Kapitalstyring og kapitaldekning

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Rogaland Sparebank er gjennom sin forretningsutøvelse eksponert

for ulike typer risiko. Dermed er det sentralt i konsernets forretnings-

modell å styre risikoene en er eksponert mot på en helhetlig måte.

Risiko representerer ikke bare potensielle kostnader, men byr og

på muligheter. Dermed må og risikoen vurderes, måles og ikke

minst prises riktig hvor det er mulig.

Risiko påvirker alt banken foretar seg, og således er en kritisk faktor

i risikostyringen at banken har en risikokultur som bygger opp under

de mål og planer som ligger for ønskede risikomål. Risikostyringen

starter med den enkelte ansatte, og de vurderingene som blir gjort

i første- og andrelinje i banken. Felles retningslinjer og styringsmål

sikrer enhetlig og felles forståelse og vurderingsgrunnlag for risiko.

Følgende prinsipper gjelder for konsernets risikostyring:

•

Risiko tas innenfor en definert risikoappetitt.

•

Hver risiko som tas må være godkjent innenfor risikostyrings-

rammeverket.

•

Risiko må kompenseres tilstrekkelig over tid.

•

Risiko overvåkes og håndteres kontinuerlig.

Organisering og fullmaktsstruktur

Styret

Styret har ansvar for å fastsette konsernets risikoprofil. I tillegg fastsetter

styret de overordnede rammer og fullmakter innen de ulike risikoområdene.

Retningslinjer for risikostyring i konsernet, samt alle vesentlige aspekter

ved risikostyringsmodellene og beslutningsprosessene er styrets ansvar.

Videre skal styret påse at banken har tilstrekkelig kapital ut fra risiko-

toleranse og virksomhet og i forhold til regulatoriske krav.

Risikoutvalg

Risikoutvalget, er et underutvalg av styret, og har som formål å påse

at styring og kontroll av risiko er av tilfredsstillende høy kvalitet. Dette

innebærer blant annet at risikoutvalget skal følge opp konsernets

implementering av risikostrategi, gi styret råd omkring eksisterende

risikostrategi og risikotoleranse, samt forberede styrebehandling

av risikoområdet.

Administrerende direktør, leder for risikostyring og ledergruppen

Administrerende direktør har det daglige ansvaret for risikostyring,

et ansvar som operativt er delegert til direktør risk og regulatorisk.

Direktør risk og regulatorisk er ansvarlig for overvåking, analyse

og rapportering av risiko og rapporterer uavhengig til administrerende

direktør og styret for kreditt-, markeds-, likviditets- og operasjonell risiko.

Det er direktør risk og regulatorisk som har ansvar for utvikling av konsernets

strategi for helhetlig risikostyring, strategiene for kredittrisiko- og policy,

finansiell risiko, likviditetsrisiko og operasjonell risiko. I tillegg har banken

egne ansvarlige for utvalgte risikoområder. Dette gjelder blant annet en

egen bærekraftsansvarlig som har ansvar for koordinering av arbeidet

med ESG relatert risiko. Det er et eget personvernombud som koordinerer

og overvåker personvernrelaterte tema. Direktør risk og regulatorisk er og

bankens ansvarlige for AHV-området. Etterlevelse av interne og eksterne

retningslinjer og føringer kontrolleres av egen complianceansvarlig, som

rapporterer direkte til bankens styre og administrerende direktør.

I forhold til den daglige risikostyringen skal den enkelte leder i konsernet

sørge for å ha kunnskap om vesentlig risiko, av alle typer, innenfor eget

ansvarsområde. Dermed er målet at denne kan forvaltes på en økonomisk

og administrativt forsvarlig måte. Administrerende direktør har gitt nærmere

retningslinjer for gjennomføringen av overordnet kredittpolitikk og kreditt-

strategier. Hvert enkelt forretningsområde styrer sine egne kreditt-

prosesser etter gitte retningslinjer.

Rapportering skjer på avdelingsnivå og danner grunnlaget for samlede

rapporter for forretningsområder og støtteområder som inngår

i administrerende direktørs rapportering til styret.

Revisjon

Både ekstern- og intern revisjon er to viktige elementer innen risiko-

styring. Uavhengig og effektiv revisjon bidrar til hensiktsmessig intern-

kontroll og pålitelighet i den finansielle rapporteringen.

Bankens internrevisor er KPMG, mens eksternrevisor er Deloitte.

Internrevisjon har instruks fra styret, og det er også styret som godkjenner

revisjonens årlige planer.

Risikostyring og kapitalplanlegging

En sentral del i bankens risikostyring er konsernets interne vurdering

av kapitalbehov (ICAAP – Internal Capital Adequacy Assessment Process).

I denne prosessen foretas det vurderinger av alle vesentlige risikoer

banken er eksponert mot med tilhørende vurdering av internt kapital-

behov for de ulike risikoene.

Styret gjennomgår i forbindelse med ICAAP konsernets viktigste risiko-

områder og intern kontroll. Gjennomgangen tar sikte på å få dokumentert

kvaliteten på arbeidet innen de vesentligste risikoområdene. Gjennom-

gangen skal sikre at endringer i risikobildet identifiseres slik at nødvendige

forbedringstiltak kan iverksettes.

Risikokategorier

Hovedrisikokategoriene for Rogaland Sparebank-konsernet er:

Kredittrisiko

Kredittrisiko oppstår fra alle transaksjoner hvor faktiske, avtalte eller mulige

krav overfor motparter, låntakere, utstedere eller andre debitorer finnes.

Risikoen ligger i manglende evne eller vilje til tilbakebetaling fra bankens

låntakere, kombinert med manglende sikkerhet for bankens engasjement.

Kredittrisiko representerer bankens største risiko, og er og den risikoen

som setter størst krav til bankens kapital.

Banken styrer kredittrisikoen primært gjennom kredittstrategi- og policyen.

Kredittrisiko som oppstår gjennom konsernets finansiering- og plasserings-

aktivitet styres i tillegg i bankens finansstrategi.

Se note 8-11 for en vurdering av kredittrisiko.

Risikostyring

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Markedsrisiko

Markedsrisiko er muligheten for uheldig markedsverdiutvikling på handels-

eller investeringsposisjonene til banken. Markedsrisiko kan oppstå fra

endringer i rentenivåer, kredittspreader og valutakurser. Styret har fastsatt

målsetninger for markedsrisiko i bankens finansstrategi, og denne følgens

opp løpende av bankens treasuryavdeling og rapporteres til styret.

Se note 12-15 for en vurdering av markedsrisiko.

Likviditets- og oppgjørsrisiko

Likviditetsrisiko er tap som følge av at banken ikke klarer å innfri alle

betalingsforpliktelser på forfall eller at dette kun kan gjøres til ekstra

kostnader. I dette inngår og evnen til å finansiere bankens utlånsvekst.

Bankens målsetning for likviditetsrisiko er å sikre at konsernet kan

oppfylle betalingsforpliktelser og kan styre likviditets- og finansierings-

risiko innen bankens risikoappetitt. Dette er konkretisert gjennom

satte rammer for ulike måleparametere i likviditetsstrategien.

Se note 16 for en vurdering av likviditetsrisiko.

Oppgjørsrisiko er risiko for at eksisterende, betingete- eller mulige

fremtidige positive eksponeringer ikke blir oppfylt av bankens motparter.

Operasjonell risiko

Operasjonell risiko betyr risiko for tap som følge av feil- eller utilstrekkelige

interne prosesser, systemer, menneskelige feil eller tap som følge av

eksterne hendelser utenfor bankens kontroll, inklusivt juridisk risiko.

Det er knyttet operasjonell risiko til bankens IT-systemer, hvilket i stor

grad utføres av eksterne tjenesteleverandører i henhold til skriftlige

kontrakter. Med unntak av kjernebankløsning er Eika bankens hoved-

leverandører av teknologitjenester. God styring og kontroll med

IT-systemene både i banken og hos tjenesteleverandørene er av

vesentlig betydning for å sikre nøyaktig, fullstendig og pålitelig finansielle

rapportering. Banken har etablert en overordnet styringsmodell

og internkontrollaktiviteter knyttet til IT-systemene. Sentrale systemer

er standardiserte, og erfaringsmessig har det vært få operasjonelle

feil knyttet til IT-systemene.

Et viktig element i forbindelse med operasjonell risiko er oppfølging

av uønskede hendelser. Banken har etablert verktøy for rapportering,

klassifisering og oppfølging av uønskede hendelser. På denne måten

kan interne prosesser justeres slik at sannsynlighet for gjentakelse

reduseres.

ESG risiko

ESG-risiko, som inkluderer miljø, samfunnsansvar og selskapsstyring,

er en viktig del av bankens risikovurderinger. Blant disse er også klima-

risiko, som omfatter faren for økt kredittrisiko og økonomiske tap på

grunn av klimaendringer. Banken gjennomfører en årlig vurdering

av risiko, der ESG og klimarisiko er sentrale elementer.

Det er spesielt i bedriftsmarkedet at banken identifiserer klimarisiko,

både i form av fysisk risiko og overgangsrisiko ved overgangen til et

lavutslippssamfunn. Derfor er vurderinger av bærekraft og klimarisiko

innarbeidet i bankens kredittprosess. Siden banken har lite direkte

eksponering mot olje- og gassindustrien, regnes næringseiendom,

bygg og anlegg, samt landbruk som sektorer med høyest klimarisiko

i bankens portefølje. Samtidig representerer disse sektorene store

muligheter for positiv påvirkning. Dette er grunnen til at banken har

startet utvikling av grønne produkter, spesielt rettet mot de nevnte

bransjene, og tilbyr grønt landbrukslån, grønt næringslån og grønt

boliglån. Se også kapittelet om bærekraft og samfunnsansvar for

mer informasjon.

Annen risiko

Annen risiko inkluderer strategisk risiko, eierrisiko og risiko i omgivelsene.

Strategisk risiko er risiko for tap på grunn av at inntjeningen blir lavere

enn forventet, men at dette ikke er kompensert gjennom lavere kostnader.

Strategisk risiko kan oppstå fra endringer i konkurransebildet, regulatoriske

endringer eller ineffektiv posisjonering i forhold til makromiljøet som

på virker driften vår. Strategisk risiko kan også oppstå hvis man ikke evner

å leve opp til målsatte strategier og/eller ikke klarer å effektivt gjøre grep

for å justere avkastning lavere enn målsatt. Eierrisiko er risiko som oppstår

som følge av å være eier i et selskap, for eksempel gjennom drift eller

risiko for at ny kapital må tilføres.

Risikostyring

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Kredittrisiko er risikoen for tap dersom bankens kunder ikke oppfyller

sine forpliktelser overfor konsernet.

Kredittrisiko oppstår i hovedsak i bankens utlånsportefølje, men det

er også slik risiko i konsernets beholdning av obligasjoner, sertifikater

og finansielle derivater. Kredittrisiko er konsernets største risiko

og består i hovedsak av netto utlån til kunder, kontanter og fordringer

på sentralbanker samt finansielle instrumenter. Kredittrisiko for utlån,

garantier og trekkfasiliteter er viktigst både ut fra volum og risikonivå

generelt. Denne risikoen omtales således detaljert nedenfor.

Det er begrenset kredittrisiko i forbindelse med øvrig eksponering.

Konsern Morbank31.12.2025 31.12.2024 Maksimum eksponering til kredittrisiko 31.12.2025 31.12.2024234 850 482 445Kontanter og fordringer på sentralbanker234 850 482 445120 742 107 803Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner120 729 106 82835 873 591 32 381 875Utlån til kunder til amortisert kost15 101 780 14 173 4361 503 360 1 629 964Utlån til kunder til virkelig verdi3 375 667 4 717 3814 786 984 3 688 444Sertifikater og obligasjoner4 354 918 3 291 64790 099 93 206Finansielle derivater108 495 126 85810 141 16 306Andre eiendeler1 531 836 867 71516 098 16 523Forskuddsbetalte kostnader og opptjente inntekter15 702 16 52342 635 865 38 416 566Sum kredittrisikoeksponering balanseposter24 843 976 23 782 833309 186 298 769Garantiforpliktelser309 186 298 7693 605 088 3 142 899Ubenyttede trekkfasiliteter og lånetilsagn2 461 412 2 100 78146 550 139 41 858 233Total kredittrisikoeksponering27 614 574 26 182 382

Måling av kredittrisiko for utlånsporteføljen

Misligholdssannsynlighet

Konsernet bruker samme modeller for å estimere misligholdssannsynlighet

som resten av Eika bankene. Dette er scorekort som er utviklet på hele

Eika porteføljen, inkludert Rogaland Sparebank sine kunder. Med den

store poolen av data som ligger til grunn for utviklingen er det lettere

å lage treffsikre modeller, og ikke minst validere og vedlikeholde disse.

Både PM og BM kunder scores månedlig i ulike kredittmodeller.

Modellene varierer utfra hvor mye og hva slags informasjon som

er tilgjengelig på den enkelte kunde. Det betyr at for nye kunder

så tar modellene utgangspunkt i offentlig tilgjengelig informasjon,

mens for eksisterende kunder benyttes også intern adferdshistorikk

i banken. Den offentlige tilgjengelige informasjonen er fra eksternt

kredittinformasjonsbyrå. Scorekort for helt nye kunder, uten intern

historikk, er og basert på data fra og metodikk til eksternt kreditt-

informasjonsbyrå. Etter hvert som banken får mer intern informasjon

om kundene vektes mer og mer intern data inn i modellene i løpet

av inntil 4 trinn hvor man til slutt har hovedsakelig intern data.

Modellene beregner en score som kan kalkuleres om til en misligholds-

sannsynlighet og så tilordnes en risikoklasse. Banken benytter i dag

en oppdeling fra 1 til 12, hvor 1 er best og 11 og 12 er kunder som

er i mislighold eller har engasjement med individuell nedskrivning.

Modellene testes årlig, både av Eika og av banken selv. Eika sin validering

er basert på data fra alle Eika bankene, mens bankens egen validering

tester kun mot bankens kunder og bankens erfarte mislighold. Begge

testene viser at modellene som helhet differensierer bra mellom kunder

som misligholder og kunder som ikke misligholder. Og både for BM

og PM ligger estimert nivå på misligholdet noe over faktisk mislighold

men innenfor forventet avviksområde.

Kredittrisiko

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

De ulike risikoklassene og tilhørende øvre grense for misligholdssannsynlighet fremkommer av tabellen under.

Risikoklasse Øvre grenseRisikoklasse Øvre grense1 0,10 %7 3,00 %2 0,25 %8 5,00 %3 0,50 %9 8,00 %4 0,75 %10 99,99 %5 1,25 %11 og 12 100,00 %6 2,00 %

Kredittrisiko

Banken har i løpet av fjerde kvartal 2025 tatt i bruk den oppdaterte

PD-modellen fra Eika for BM. Noen Eika-banker har opplevd underesti-

mering med de gamle modellene. Dette har ikke vært tilfelle for Rogaland

Sparebank. På porteføljenivå har modellene hele tiden hatt en svak

overestimering av mislighold. En utfordring med de tidligere modellene

har imidlertid vært ustabilitet i PD-estimatene etter hvert som ny intern

informasjon er blitt tatt inn. Det har medført at enkelte kunder har endret

risikoklasse uten at underliggende forhold i realiteten har endret seg.

Den oppdaterte modellen gir mer stabile estimater. Samtidig er forklarings-

kraften i den nye modellen noe bedre enn i den gamle.

Effekten for banken er likevel at PD-estimatene øker for en del kunder,

og dermed øker tapsavsetningene noe, uten at det er underliggende

endringer i porteføljens risiko. En del av økningen skyldes at høyere PD

gjør at flere kunder flyttes til steg 2. Dette vil være en midlertidig effekt

som vil avta over tid. Totalt sett er det estimert at effekten per 31.12

som følge av endringen er om lag 6 MNOK i økte tapsavsetninger

PersonmarkedRISIKOKLASSE PER 31.12.2025Bedriftsmarked50 %45 %41,4 %40 %35 %29,2 %30 %25 %19,2 %20 %18,0 %15,5 %14,8 %13,5 %15 %10,8 %10 %6,6 %4,6 %3,5 %2,8 %3,6 %3,9 %5 %1,8 %1,7 %1,2 % 1,2 %1,6 %2,5 %0,9 %1,0 %0,4 %0,3 %0 %1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 1211

Fordeling av henholdsvis BM og PM porteføljen (total eksponering, inkl ikke trukne kreditter og garantier) kan sees i figuren under,

som viser at det er en god konsentrasjon av engasjement i de lavere risikoklassene:

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Definisjon av mislighold

Bankens definisjon på mislighold er i tråd med retningslinjene

fra European Banking Authority, hvor mislighold anses inntruffet

om ett av følgende kriterier er oppfylt:

•

Kunden har et overtrekk som både overstiger en relativ- og absolutt

grense i mer enn 90 sammenhengende dager. For både PM- og

BM-kunder er den relative grensen lik 1 % av kundens samlede

eksponeringer.

- For PM-kunder er den absolutte grensen lik 1.000 kroner.

- For BM-kunder er den absolutte grensen lik 2.000 kroner.

•

Det er vurdert som sannsynlig at kunden ikke vil kunne innfri

sine kredittforpliktelser overfor banken (unlikely to pay – UTP).

•

Kunden er smittet av en annen kunde som er i mislighold i henhold

til de to første kriteriene nevnt over.

I tillegg har misligholdte kunder en karensperiode som tilsier at kundene

blir kategorisert som misligholdt en periode etter at misligholdet er bragt

i orden. Karensperioden er tre måneder etter friskmelding med unntak

av engasjementer med forbearance-markering hvor tilhørende karens-

perioden er tolv måneder.

Tap gitt mislighold

For å redusere kredittrisikoen benyttes sikkerheter som kan være pant

i fysiske objekter, garantier eller kontantdepot. Fysisk sikkerhet skal som

hovedregel være forsikret og kan blant annet være bygninger, boliger

eller varelager. Ved vurdering av sikkerhetenes verdi på BM legges til

grunn en forventet realisasjonsverdi, noe som innebærer bruk av ulike

reduksjonsfaktorer for ulike sikkerhetstyper. Sikkerhet på BM er i hovedsak

eiendom og varige driftsmidler. For varige driftsmidler er standard

reduksjonsfaktor 80 % og næringseiendom 20 %.

For boliglån benyttes en kombinasjon av takst og statistisk verdivurdering

basert på salgspriser fra Eiendomsverdi. Verdivurderingene oppdateres

kvartalsvis basert på det statistiske materialet fra Eiendomsverdi. For å sikre

at modellene er treffsikre nok er det blant annet satt mål på kvalitet i de

statistiske modellene, gjennom andel av porteføljen som kan være i områder

med lav omsetningshastighet og dermed likviditet i boligporteføljen og

derigjennom mindre sikre estimater. Banken monitorerer løpende andel

utlån til boliger i områder hvor boligmarkedet er dårlig. Til dette brukes

Eiendomsverdi sin områdescore, som gir en score fra 0 til 20 basert på

prisnivå og antall omsetninger i et område. Bankens andel av boliglån

i områder med score under 10 er mindre enn 3,7 % og mindre enn 0,7 %

av engasjementene er i områder med score under 4.

Engasjementene klassifiseres så i opptil seks sikkerhetsklasser, basert

på belåningsgrad for PM kunder og sikkerhetsdekning for BM kunder.

For hver sikkerhetsklasse er det så beregnet en verdi for forventet tap

gitt mislighold (LGD). Disse er forskjellig for PM og BM, og kan sees

i tabellen under.

PersonmarkedetBedriftsmarkedetSikkerhetsklasse Max belåningsgrad LGDSikkerhetsklasse Min sikkerhetsdekning LGD1 60 % 2,50 %1 130 % 8 %2 80 % 3,50 %2 110 % 9 %3 100 % 6,00 %3 100 % 10 %4 110 % 12,50 %4 80 % 12 %5 25,00 %5 60 % 25 %6 usikret 35,00 %6 35 %

Kredittrisiko

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

PersonmarkedFORDELING SIKKERHETSKLASSER PER 31.12.2025Bedriftsmarked60 %55 %50 %40 %36 %33 %30 %24 %20 %13 %14 %11 %9 %10 %3 %0 % 0 % 0 %0 %1 2 3 4 56

Fordeling av PM og BM porteføljen (total eksponering, inkl ikke trukne kreditter og garantier) i de ulike sikkerhetsklassene

ut fra markedsverdi er per 31.12.2025 som følgende;

Kredittrisiko

Risikoklassifiseringen har betydning for oppfølgingsnivået til kunden,

og inngår som et kriterium ved kredittvurdering og kredittbeslutning.

I tillegg til risikoklassifisering kommer skjønnsmessige forhold som

ledelse, marked, lånehistorikk, lønnsomhet med mer. Utover bruk

av scoring-modeller har konsernet retningslinjer for hvordan sammen-

setningen av de ulike porteføljene skal være.

Nærmere om ECL modell

Risikoklassifisering legges også til grunn for beregning av tap i steg 1

og 2 i henhold til IFRS 9. I steg 1 beregnes 12 måneders forventet tap.

Ved vesentlig økning i kredittrisiko skal lånet settes i steg 2 og det beregnes

forventet tap i hele lånets løpetid. Banken definerer en vesentlig økning

i kredittrisiko som at kunden må ha en økning i sannsynlighet for

å misligholde de neste 12 månedene på minimum 0,6 prosentpoeng.

Samtidig må misligholdssannsynligheten over lånets løpetid øke slik

at engasjementet minimum migrere minimum en risikoklasse.

I tillegg defineres en konto i steg 2 hvis den er merket med betalings-

lettelse eller det er restanse eller overtrekk på mer enn 1000 kroner

i over 30 dager på kontoen.

Total risiko

Det forventede tapet for hvert engasjement beregnes på grunnlag av

misligholdssannsynlighet og tapsgrad gitt mislighold. Tre risikogrupper

er definert for ikke nedskrevne/misligholdte engasjementer på grunnlag

av forventet tap. Tabellen er lik for PM og BM.

Steg 3 er lik de individuelle nedskrivningene som vurderes subjektivt

i hvert tilfelle.

Siden det er et krav om en endring i PD på minimum 0,6 % for å definere

en vesentlig økning, kan dette vurderes å være en operasjonalisering

av et lavrisikounntak. Det anses hensiktsmessig å bruke unntaket for

å unngå at engasjementer med lav risiko for misligholdssannsynlighet

migrerer til steg 2, som følge av små absolutte endringer i misligholds-

sannsynlighet så migrer tilbake ganske snart etterpå. Alternativet uten

slike absolutte grenser for hvor mye PD kan endres før en konto flyttes

over til steg, ville medført betydelig volatilitet og stadige endringer i steg-

tilhørighet gitt at kundenes PD blir oppdatert månedlig. Det er bankens

oppfatning at bruk av dette unntaket ikke gir vesentlig utslag i fordeling

av engasjementer mellom stegene eller for de totale tapsavsetningene,

men heller gir et mer korrekt stabilt inntrykk av risikoutviklingen. Den isolerte

effekten på bankens ECL om alle endringer i PD, uavhengig av størrelsen,

skulle medføre stegvandring, ville vært en økning på 16,4 millioner kroner.

For å finne forventet tap over lånets løpetid i steg 2 antas at kunders

risikoklasseskift følger en såkalt Markov-prosess. Banken anvender da

en migreringsmatrise basert på historiske risikoklasseskift til å beskrive

fremtidige risikoklasseskift. Forventete endringer i risikoklasse ett år frem

i tid er et resultat av historiske endringer og forventete endringer f.eks.

5 år frem i tid er det samme som fem ettårige endringer på rad. På denne

måten kan misligholdssannsynlighet for hvert av et vilkårlig antall år ut

i fremtiden beregnes. PD liv matrisen angir sannsynligheten for en gitt

risikoklasse et gitt antall år ut i fremtiden.

Rogaland Sparebank justerer så tapsavsetningen med forventet utvikling

i ulike makrovariabler som anses å ha påvirkning på forventet tap. Modellen

bruker i hovedsak eksterne kilder hvor det både finnes historikk, men

og estimater fremover i tid. Dermed er det mulig for banken å estimere

fremtidige effekter. Banken har ved hjelp av regresjonsanalyse funnet

sammenheng og forklaringskraft mellom ulike kombinasjoner av variabler.

Ved å bruke estimater på fremtidig utvikling i disse variablene er det

mulig for banken å estimere effekt på tap for de kommende årene.

Forventet tap Forventet tap Risikogruppenedre grenseøvre grenseLav 0,00 %0,25 %Middels 0,25 %1,00 %Høy 1,00 %100,00 %

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Per 31.12.2025 har banken følgende forventning

til utvikling i makrovariablene

1 Kilder: Statistisk Sentralbyrå og NAV.

BNP Olje- Fastlands-Arbeids-Arbeids-SysselsattePenge-Bolig-Bolig-investeringer, Norge ledighetledighetpersonermarkedspriser priser 1 år laggÅr(årlig endring)NorgeRogaland(årlig endring)renteNorgeStavanger(årlig endring) KPI-JAE20261,8 % 4,3 % 2,0 % 0,6 % 3,8 % 3,6 % 5,0 % 6,0 % 2,9 %20272,3 % 4,1 % 2,2 % 0,5 % 3,8 % 4,7 % 5,0 % -4,0 % 2,6 %20281,7 % 4,1 % 2,4 % 0,5 % 3,8 % 4,0 % 4,0 % -5,0 % 2,5 %20291,7 % 4,1 % 2,4 % 0,5 % 3,8 % 4,0 % 4,0 % -6,0 % 2,5 %

Kredittrisiko

Banken har i løpet av fjerde kvartal 2025 oppdatert prognosene som

ligger til grunn for makrofaktorene som brukes ved beregning av ECL.

Banken har ikke foretatt andre justeringer i tapsberegningene som følge

av den geopolitiske situasjonen. Bankens portefølje er først og fremst

lokal, og påvirkes av geopolitiske endringer indirekte gjennom effekter

de har på den makroøkonomiske situasjonen. Lokalisert i Rogaland er

man i stor grad påvirket av utviklingen innenfor oljenæringen, og dette

fanges opp i bankens makromodell gjennom endring i forventning

til oljeinvestering. De fleste prognosene hentes fra SSB.

Arbeidsledighet i Norge forventes å øke noe fremover, sammenlignet

med prognosene som lå til grunn ved forrige justering av makrofaktorer

som ble gjort i andre kvartal 2025. Denne endringen gir noe økte makro-

faktorer for PM-kunder utenfor Rogaland. Makrofaktorene beregnes

som en sammenligning mellom siste 3 års historiske tall og prognoser

for fremtiden. Forventet fremtidig boligprisvekst i Rogaland er i liten grad

endret, men historisk prisvekst er nå høyere, slik at den relative endringen

fører til en negativ effekt på makrofaktorberegningen. Dette gjør at makro-

faktor for PM-kunder i Rogaland blir noe lavere. Endringen for PM

totalt er beregnet å øke tapsavsetningene med 1 MNOK.

For BM medfører oppdateringen små endringer. Beregnet økning

i tapsavsetninger som følge av endringer i makrofaktorene er 0,7 MNOK.

Makrofaktorene for bygg og anlegg øker noe, mens det for nærings-

eiendom er stabilt.

Lån med betalingslettelser

Andelen lån med betalingslettelser har gjennom året holdt seg på

et relativt lavt nivå for banken. Etter en periode med økt etterspørsel

etter avdragsfrihet har trenden snudd og andelen avdragsfrihet i privat-

markedet har falt jevnt gjennom året. I bedriftsmarkedet har andel

utlån med avdragsfrihet økt noe, men her er variasjonen stor.

Generelt sett er avdragsfrihet den formen for betalingslettelser som

banken tilbyr. Men ikke all avdragsfrihet blir klassifisert som betalings-

lettelse. Flertallet av kundene som har avdragsfrihet, er i stand til

å betjene gjelden sin, men har en så lav belåningsgrad at det ikke

er nødvendig å merke som betalingslettelse. I tillegg er det noen som

innvilges midlertidig avdragsfrihet opptil seks måneder som heller

ikke merkes som betalingslettelse. Det har ikke vært noen endringer

i retningslinjene for merking i løpet av året.

Totalt sett er det per årsslutt 112 kunder som er merket med betalings-

lettelser, en reduksjon fra 141 året før. Og total sett utgjør dette nå 614

MNOK – en økning på 5 MNOK. Hovedvekten av disse er lån som ligger

i steg 2, som indikerer at banken forventer at lånene vil bli betjent som

normalt etter hvert, mens en mindre andel ansees å være så kreditt-

forringet at det er foretatt individuelle nedskrivninger og engasjementet

er flyttet til steg 3.

Fordeling av andeler lån med betalingslettelser på de ulike stegene:

Eksponering (EAD)

EAD for avtaler i steg 1 består av utestående fordring eller forpliktelse

justert for kontantstrømmer de neste 12 månedene og for avtaler i steg 2

de neddiskonterte kontantstrømmene for den forventede levetiden til avtalen.

For garantier er EAD lik den utestående forpliktelse på rapporteringsdatoen

multiplisert med en konverteringsfaktor på mellom 0,2 og 1 avhengig

av type garanti. Ubenyttede kreditter har EAD lik utestående ubenyttet

kreditt på rapporteringstidspunktet.

2025 2024 2023 2022 2021Steg 1 0 % 0 % 0 %0 % 0 %Steg 2 67 % 56 % 71 %81 % 92 %Steg 3 33 % 44 % 29 %19 % 8 %

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

31.12.2025Utlån til kunder Garantier Ubenyttet limit Totale engasjement AndelRisikogrupper Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank KonsernLav7 550 925 7 550 925 150 523 150 523 691 156 691 156 8 392 603 8 392 603 82,8 % 82,8 %Middels952 497 952 497 64 182 64 182 161 600 161 600 1 178 279 1 178 279 11,6 % 11,6 %Høy356 666 356 666 28 140 28 140 41 766 41 766 426 572 426 572 4,2 % 4,2 %Misl/nedskrevne134 172 134 172 780 780 7 514 7 514 142 467 142 467 1,4 % 1,4 %Sum8 994 260 8 994 260 243 625 243 625 902 036 902 036 10 139 921 10 139 921 100,0 % 100,0 %

31.12.2024Utlån til kunder Garantier Ubenyttet limit Totale engasjement AndelRisikogrupper Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank KonsernLav6 358 399 6 358 399 239 656 239 656 616 677 616 677 7 214 733 7 214 733 78,5 % 78,5 %Middels1 086 380 1 086 380 29 962 29 962 89 014 89 014 1 205 357 1 205 357 13,1 % 13,1 %Høy449 067 449 067 26 607 26 607 41 192 41 192 516 865 516 865 5,6 % 5,6 %Misl./nedskrevne252 334 252 334 2 177 2 177 822 822 255 333 255 333 2,8 % 2,8 %Sum8 146 181 8 146 181 298 402 298 402 747 705 747 705 9 192 288 9 192 288 100,0 % 100,0 %

31.12.2024Utlån til kunder Garantier Ubenyttet limit Totale engasjement AndelRisikogrupper Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank KonsernLav9 657 942 24 635 734 2 207 2 207 1 340 766 2 377 685 11 000 915 27 015 627 90,2 % 95,2 %Middels659 673 809 424 9 358 14 636 669 030 824 060 5,5 % 2,9 %Høy197 274 204 738 2 935 2 935 200 210 207 674 1,6 % 0,7 %Misl./nedskrevne332 436 332 436 234 234 332 670 332 670 2,7 % 1,2 %Sum10 847 325 25 982 332 2 441 2 441 1 353 059 2 395 257 12 202 825 28 380 030 100,0 % 100,0 %

31.12.2025Utlån til kunder Garantier Ubenyttet limit Totale engasjement AndelRisikogrupper Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank KonsernLav8 570 693 27 390 150 1 125 1 125 1 026 698 2 164 124 9 598 516 29 555 399 90,3 % 96,4 %Middels578 908 659 372 3 722 9 996 582 630 669 368 5,5 % 2,2 %Høy104 408 104 408 26 26 104 434 104 434 1,0 % 0,3 %Misl/nedskrevne342 789 342 789 342 789 342 789 3,2 % 1,1 %Sum9 596 798 28 496 719 1 125 1 125 1 030 446 2 174 146 10 628 369 30 671 990 100,0 % 100,0 %

Sum næringslivsengasjement fordelt på risikogrupper

Sum privatmarkedsengasjement fordelt på risikogrupper

Kredittrisiko

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

RisikogruppeStegLav Middels Høy Mislighold/tapSumKonsern 31.12.2025189 % 3 % 0 % 0 % 92 %24 % 2 % 1 % 0 % 7 %30 % 0 % 0 % 1 % 1 %SUM93 % 5 % 1 % 1 % 100 %

Morbank

31.12.2025

Risikogruppe

Steg

Lav Middels Høy Mislighold/tap

Sum

81 % 5 % 1 % 0 % 87 %

5 % 4 % 1 % 0 % 10 %

0 % 0 % 0 % 3 % 3 %

SUM

86 % 9 % 2 % 3 % 100 %

RisikogruppeSteg Lav Middels Høy Mislighold/tap SumKonsern 31.12.2024187 % 3 % 1 % 0 % 91 %24 % 2 % 1 % 0 % 7 %30 % 0 % 0 % 2 % 2 %SUM91 % 6 % 2 % 2 % 100 %

Morbank

31.12.2024

Risikogruppe

Steg Lav Middels Høy Mislighold/tap Sum

81 % 6 % 2 % 0 % 88 %

4 % 4 % 2 % 0 % 9 %

0 % 0 % 0 % 3 % 3 %

SUM

84 % 9 % 3 % 3 % 100 %

Konsentrasjonsrisiko

Konsentrasjonsrisiko er når betydelige konsentrasjoner av risiko kommer

fra at man har eksponering mot debitorer eller verdipapirer med liknende

økonomiske egenskaper eller som er involvert i sammenliknbare aktiviteter

der disse likhetene kan gjøre at de samtidig får problemer med å holde

betalingsforpliktelsene sine eller at verdiene svinger i takt slik at hvis

en får problemer vil mange få problemer pga. likheten.

For å vurdere og styre konsentrasjonsrisiko vurderer konsernet grad

av skjevfordeling av utlånsporteføljen ut fra følgende forhold:

•

Store enkeltkunder.

•

Enkelte bransjer (næringsgrupper med spesifikke utfordringer

eller sykliske næringer).

•

Geografiske områder.

•

Sikkerhet med samme risikoegenskaper (f.eks. avhengig

av eiendomspriser).

•

Motparter i interbankoperasjoner eller handel med finansielle derivater.

Konsernet benytter samme metode som Finanstilsynet for beregning

av konsentrasjonsrisiko for individuell- og bransje risiko. Banken har en

konsentrasjon omkring engasjement til finansiering av eiendomsinves-

teringer. Konsentrasjonen har blitt redusert de siste årene og banken

har fokus på å følge opp denne konsentrasjonsrisikoen.

I tillegg vurderer banken konsentrasjonsrisiko knyttet til store enkeltenga-

sjementer. Banken definerer store engasjementer som engasjementer

som overstiger 10 % av bankens kjernekapital. Per utgangen av 2025

var det ingen utlånsengasjement som ble regnet som stort i henhold

til definisjonen. I tillegg har banken satt et mål på at maksimalt 1/3

av bankens bedriftslånsportefølje skal være til engasjement over 150

millioner kroner. Denne andelen utgjorde 23,6 % per årsslutt, og var

fordelt på 13 engasjement. Til sammenligning var andelen 15,9 %

i 2024, og også da fordelt på 8 engasjement.

Andel av eksponering fordelt per risikogruppe og steg

Kredittrisiko

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

ESG

Banken gjennomfører vurdering av ESG-forhold generelt og klima-

risiko spesielt ved kredittinnvilgelse i bedriftsmarked. Alle motparter

blir i forbindelse med kredittvurdering også gitt en ESG kategori.

Denne baserer seg på en enkel scoringsmodell utviklet i samarbeid

i Eika alliansen.

Denne scoren går ikke direkte inn i bankens ECL modell, men flagges

i hver enkelt kredittsak på lik linje med kredittscoren. Den er således

med og kan påvirke bankens beslutning.

Obligasjoner og sertifikater

For å styre kredittrisikoen i forbindelse med investeringer i obligasjoner

og sertifikater har konsernet retningslinjer for kvaliteten på investeringene

som gjennomføres, i tillegg til krav om bransjesammensetning og krav

til forfallsstruktur. Investeringer i obligasjoner og sertifikater foretas

i all hovedsak som likviditetsplasseringer.

Banken har per 31.12.25 ingen engasjementer som er misligholdt over 90 dager eller UTP markert, hvor det ikke er foretatt tapsavsetninger

på grunn av god sikkerhetsdekning. Disse engasjementene er individuelt vurdert i steg 3.

Derivater

Derivater brukes i all hovedsak til styring av konsernets rente- og valuta-

risiko i form av rentebytte- og valutabytteavtaler der en fremtidig valutakurs

eller en fremtidig rente avtales på inngåelsestidspunktene for derivatene

slik at banken ikke har risiko for svingning av disse i derivatets løpetid.

Konsernets motpartseksponering måles som en kombinasjon av markeds-

verdi på inngåtte kontrakter og hovedstol.

Oppfølging av risikorammer og risikobegrensende tiltak

Konsernet har etablert eksponeringsrammer innenfor ulike segmenter

i de ulike porteføljene. Utnyttelse av disse rammene rapporteres jevnlig

til styret og konsernets ledergruppe. Individuelle engasjementer følges

opp av de ulike kredittmiljøene i konsernet.

Tabellen viser forfalte beløp på utlån og overtrekk på kreditt fordelt på antall dager etter forfall.

Aldersfordeling 1-30 dager er ikke justert for forsinkelse i betalingsformidlingen og størrelsen

på forfalte beløp vil derfor kunne variere per rapporteringstidspunkt.

31.12.2024

Aldersfordeling på forfalte lån

KonsernMorbankPM BM Total Aldersfordeling på forfalte lån PM BM Total65 411 186 680 252 0911-30 dager 63 898 186 680 250 57832 307 32 30731-60 dager 32 129 32 12953 567 5 417 58 98461-90 dager 53 461 5 417 58 878184 380 85 236 269 615Over 90 dager 184 380 85 236 269 615335 665 277 332 612 998Sum 333 868 277 332 611 201

31.12.2025KonsernMorbankPM BM Total Aldersfordeling på forfalte lån PM BM Total66 409 202 877 269 2861-30 dager 62 786 202 877 265 66435 544 35 54431-60 dager 35 544 35 54435 913 1 35 91561-90 dager 35 913 1 35 915261 261 40 917 302 178Over 90 dager 261 261 40 917 302 178399 128 243 796 642 923Sum 395 505 243 796 639 301

Kredittrisiko

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Utlån Garantier Ubenyttede trekkfasiliteterKonsern31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024Jord- og skogbruk1 063 325 1 207 158 313 538 72 094 60 549Fiske og fangst1 000 500 1 588 200Bygge- og anleggsvirksomhet714 762 820 761 99 718 97 670 235 986 258 169Industri171 291 133 907 40 686 39 220 57 991 44 692Varehandel291 500 332 347 60 526 83 962 108 797 121 651Hotell- og restaurantdrift149 598 114 198 21 738 18 624 33 753 10 776Transport og lagring43 437 32 025 15 218 13 956 18 876 15 302Offentlig og privat tjenesteyting1 228 204 478 668 58 735 33 147 160 906 142 383Eiendomsdrift5 328 209 4 911 614 6 894 9 731 212 547 98 483Andre kundegrupper105 527 1 358Personkunder 28 504 765 25 988 629 7 292 2 212 2 708 952 2 393 757Sum brutto utlån til kunder37 495 091 34 124 834 312 119 300 918 3 611 488 3 145 962Nedskrivinger-118 140 -112 995 -2 933 -2 149 -6 400 -3 063Sum netto utlån til kunder37 376 951 34 011 839 309 186 298 769 3 605 088 3 142 899

Utlån Garantier Ubenyttede trekkfasiliteterKonsern31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024Rogaland31 005 344 27 778 226 262 889 256 434 3 385 230 2 941 080Oslo/Akershus3 493 416 3 148 866 43 947 36 895 120 418 97 171Andre fylker2 954 886 3 162 699 5 283 7 589 105 301 104 755Utlandet41 445 35 043 539 2 955Sum brutto utlån til kunder37 495 091 34 124 834 312 119 300 918 3 611 488 3 145 962

Fordelt på kundegrupper

Geografisk fordeling

Engasjement fordelt på kunde-

grupper og geografisk

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Utlån Garantier Ubenyttede trekkfasiliteter

31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024

Jord- og skogbruk

1 063 325 1 207 158 313 538 72 094 60 549

Fiske og fangst

1 000 500 1 588 200

Bygge- og anleggsvirksomhet

714 762 820 761 99 718 97 670 235 986 258 169

Industri

171 291 133 907 40 686 39 220 57 991 44 692

Varehandel

291 500 332 347 60 526 83 962 108 797 121 651

Hotell- og restaurantdrift

149 598 114 198 21 738 18 624 33 753 10 776

Transport og lagring

43 437 32 025 15 218 13 956 18 876 15 302

Offentlig og privat tjenesteyting

1 228 204 478 668 58 735 33 147 160 906 142 383

Eiendomsdrift

5 328 209 4 920 987 6 894 9 731 212 547 98 483

Andre kundegrupper

105 527 1 358

Personkunder

9 600 801 10 853 623 7 292 2 212 1 565 165 1 351 559

Sum brutto utlån til kunder

18 591 126 18 999 201 312 119 300 918 2 467 701 2 103 764

Nedskrivinger

-113 680 -108 384 -2 933 -2 149 -6 290 -2 983

Sum netto utlån til kunder

18 477 446 18 890 817 309 186 298 769 2 461 412 2 100 781

Utlån Garantier Ubenyttede trekkfasiliteter

31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024

Rogaland

13 994 503 14 202 512 262 889 256 434 2 352 198 1 992 977

Oslo/Akershus

2 682 307 2 468 826 43 947 36 895 63 911 52 476

Andre fylker

1 892 925 2 304 426 5 283 7 589 51 053 55 788

Utlandet

21 392 23 436 539 2 522

Sum brutto utlån til kunder

18 591 126 18 999 201 312 119 300 918 2 467 701 2 103 764

Konsern Morbank31.12.2025 31.12.202431.12.2025 31.12.2024Garantier116 173 118 289Betalingsgarantier116 173 118 289114 820 106 629Kontraktsgarantier114 820 106 62913 756 12 391Andre garantier13 756 12 39167 370 63 609Ubenyttet garantiramme67 370 63 609312 119 300 918Sum garantier312 119 300 918

Fordelt på kundegrupper

Morbank

Geografisk fordeling

Engasjement fordelt på kunde-

grupper og geografisk

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Utlån fordelt på kundegrupper

Nedskrivinger på utlån til amortisert kostKonsern 31.12.2025Brutto Herav; lån til Netto utlånamortisert kost Steg 1 Steg 2 Steg 3utlånJord- og skogbruk1 063 325 932 666 -2 062 -1 734 -1 681 1 057 848Bygge- og anleggsvirksomhet 714 762 714 762 -2 311 -1 389 -21 871 689 191Industri 171 291 171 291 -181 -8 863 -870 161 377Varehandel 291 500 291 500 -1 153 -1 044 289 303Hotell- og restaurantdrift 149 598 149 598 -291 -548 148 760Transport og lagring 43 437 43 437 -208 -104 43 1241Offentlig og privat tjenesteyting 1 228 204 1 225 425 -1 764 -6 483 -4 368 1 215 589Eiendomsdrift 5 328 209 4 958 973 -5 299 -1 885 -4 198 5 316 8262 Personkunder28 504 765 27 504 079 -5 540 -10 889 -33 402 28 454 9343Sum on-balance utlån til og fordringer på kunder 37 495 091 35 991 731 -18 810 -32 939 -66 391 37 376 951

Nedskrivinger på utlån til amortisert kostKonsern 31.12.2024Brutto Herav; lån til Netto utlånamortisert kost Steg 1 Steg 2 Steg 3utlånJord- og skogbruk1 207 158 1 073 917 -2 549 -6 587 -2 207 1 195 814Bygge- og anleggsvirksomhet 820 761 820 761 -3 192 -1 681 -23 335 792 554Industri 133 907 133 907 -868 -1 695 -21 131 324Varehandel 332 347 332 347 -1 464 -1 429 -129 329 325Hotell- og restaurantdrift 114 198 114 198 -397 -36 113 765Transport og lagring 32 025 32 025 -10 -358 31 658Offentlig og privat tjenesteyting 478 668 474 857 -1 437 -1 277 -2 663 473 291Eiendomsdrift 4 911 614 4 546 787 -6 304 -1 640 -3 013 4 900 657Andre kundegrupper 105 527 105 527 -95 105 4322 Personkunder25 988 629 24 860 543 -6 616 -10 487 -33 506 25 938 0203Sum on-balance utlån til og fordringer på kunder 34 124 834 32 494 870 -22 933 -25 190 -64 873 34 011 839

1 Offentlig og privat tjenesteyting inkluderer borettslag fra og med 2025.

2 Personkunder er her definert som alle bankens kunder som ikke har næringskode, uavhengig av hvilken avdeling/segment kunden er knyttet til.

3 Tabellene inkluderer kun stegvise tapsavsetninger på utlån og fordringer på kunder (on balance) og ikke tapsavsetninger på garantier og/eller ubenyttede kreditter (off balance eksponering).

REGNSKAPSPRINSIPPER

Alle utlån til og fordringer på kunder presenteres i balansen

inklusiv påløpte renter.

Utlån og fordringer er finansielle eiendeler som ikke noteres i markedet.

Utlån med flytende rente verdivurderes til amortisert kost etter effektiv

rentemetode. Utlån med fast rente bokføres til virkelig verdi med

verdiendring over ordinært resultat da banken benytter Fair-Value

Option (FVO) for disse lånene. Endringen i virkelig verdi for disse

lånene er ført i resultatregnskapet i posten ”netto gevinst/tap på

finansielle instrumenter”. Renterisikoen i fastrenteutlånene styres

med rentebytteavtaler som bokføres til virkelig verdi. Det er konsernets

oppfatning at vurdering av fastrenteutlån til virkelig verdi gir mer

relevant informasjon om verdiene i balansen. Renter fra rente-

bytteavtalene er ført i resultatregnskapet i posten «Renteinntekter

målt til virkelig verdi».

Utlån som morbank kan overføre/selge til boligkredittselskap

er i morbankens regnskap klassifisert til virkelig verdi med

verdiendring over utvidet resultat (FVOCI), da forretningsmodellen

tilsier at morbank har til hensikt å inndrive kontraktsfestede

kontantstrømmer, men også kan selge/overføre lånene til

bolig kredittselskap. I konsernregnskapet blir lånene vurdert til

amortisert kost da konsernet ikke har til hensikt å selge lånene.

Utlån og nedskrivninger fordelt på sektor

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Utlån fordelt på kundegrupper

Nedskrivinger på utlån

til amortisert kost/FVOCI

Brutto

utlån

Herav; lån

til amortisert

kost/FVOCI Steg 1 Steg 2 Steg 3

Netto

utlån

Jord- og skogbruk

1 207 158 1 073 917 -2 549 -6 587 -2 207 1 195 814

Bygge- og anleggsvirksomhet

820 761 820 761 -3 192 -1 681 -23 335 792 554

Industri

133 907 133 907 -868 -1 695 -21 131 324

Varehandel

332 347 332 347 -1 464 -1 429 -129 329 325

Hotell- og restaurantdrift

114 198 114 198 -397 -36 113 765

Transport og lagring

32 025 32 025 -10 -358 31 658

Offentlig og privat tjenesteyting

478 668 474 857 -1 437 -1 277 -2 663 473 291

Eiendomsdrift

4 920 987 4 556 160 -6 304 -1 640 -3 013 4 910 030

Andre kundegrupper

105 527 105 527 -95 105 432

Personkunder

10 853 623 9 725 538 -5 125 -7 367 -33 506 10 807 626

Sum on-balance utlån til og fordringer på kunder

18 999 201 17 369 237 -21 442 -22 069 -64 873 18 890 817

Nedskrivinger på utlån

til amortisert kost/FVOCI

Brutto

utlån

Herav; lån

til amortisert

kost/FVOCI Steg 1 Steg 2 Steg 3

Netto

utlån

Jord- og skogbruk

1 063 325 932 666 -2 062 -1 734 -1 681 1 057 848

Bygge- og anleggsvirksomhet

714 762 714 762 -2 311 -1 389 -21 871 689 191

Industri

171 291 171 291 -181 -8 863 -870 161 377

Varehandel

291 500 291 500 -1 153 -1 044 289 303

Hotell- og restaurantdrift

149 598 149 598 -291 -548 148 760

Transport og lagring

43 437 43 437 -208 -104 43 124

Offentlig og privat tjenesteyting

1 228 204 1 225 425 -1 764 -6 483 -4 368 1 215 589

Eiendomsdrift

5 328 209 4 958 973 -5 299 -1 885 -4 198 5 316 826

Andre kundegrupper

Personkunder

9 600 801 8 600 114 -3 848 -8 121 -33 402 9 555 429

Sum on-balance utlån til og fordringer på kunder

18 591 126 17 087 766 -17 118 -30 171 -66 391 18 477 446

Morbank 31.12.2025

Morbank 31.12.2024

Utlån og nedskrivninger fordelt på sektor

1 Offentlig og privat tjenesteyting inkluderer borettslag fra og med 2025.

2 Personkunder er her definert som alle bankens kunder som ikke har næringskode, uavhengig av hvilken avdeling/segment kunden er knyttet til.

3 Tabellene inkluderer kun stegvise tapsavsetninger på utlån og fordringer på kunder (on balance) og ikke tapsavsetninger på garantier og/eller ubenyttede

kreditter (off balance eksponering).

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

REGNSKAPSPRINSIPPER

I henhold til IFRS 9 skal tapsavsetninger baseres på forventet

kredittap (ECL). Den generelle modellen for nedskrivninger gjelder

for finansielle eiendeler som måles til amortisert kost eller til virkelig

verdi med verdiendringer over utvidet resultat. Dette inkluderer

også lånetilsagn, finansielle garantikontrakter som ikke måles

til virkelig verdi over resultatet, samt fordringer på leieavtaler.

Avsetningen for forventet tap i den generelle modellen avhenger

av om kredittrisikoen har økt betydelig siden første gangs balanse-

føring. Kredittforverring vurderes ut fra endringer i misligholds-

sannsynlighet (PD).

Ved første gangs balanseføring, og dersom kredittrisikoen ikke har

økt vesentlig etter dette tidspunkt, innregnes tap som 12-måneders

forventet tap. Dette refererer til tap som er forventet å oppstå over

instrumentets levetid, men som kan knyttes til misligholdshendelser

som inntreffer i løpet av de første 12 månedene. Hvis kredittrisikoen

har økt vesentlig etter første gangs innregning, beregnes avsetningen

som forventet tap over hele levetiden.

I tråd med IFRS 9 grupperer banken sine utlån i tre steg;

STEG 1:

Dette er startpunkt for alle finansielle eiendeler omfattet av den

generelle tapsmodellen. Alle eiendeler som ikke har vesentlig

høyere kredittrisiko enn ved førstegangsinnregning blir beregnet

en tapskostnad lik 12 måneders forventet tap.

STEG 2:

Steg 2 i tapsmodellen er eiendeler som har hatt en vesentlig

økning i kredittrisiko siden førstegangsinnregning, men hvor det

ikke er inntruffet kredittap på balansedato. For disse eiendelene

blir det beregnet en avsetning lik forventet tap over levetiden.

I denne gruppen inngår kontoer med vesentlig grad av kreditt-

forverring, men som på balansedato tilhører kunder hvor det ikke

foreligger en objektiv tapshendelse. Når det gjelder avgrensning

mot steg 1, definerer banken vesentlig grad av kredittforverring

ved å ta utgangspunkt i hvorvidt et engasjements beregnede

misligholdssannsynlighet (PD) har økt vesentlig, at kunden

har hatt restanse over 30 dager eller at det er gitt betalingslettelser.

For ytterligere beskrivelse av tapsmodell henvises det til note 8.

STEG 3:

I steg 3 er eiendeler, som har hatt en vesentlig økning i kredittrisiko

siden innvilgelse og hvor det foreligger en objektiv tapshendelse

på balansedato. For disse eiendelene foretar banken en individuell

tapsavsetning. På hver balansedag vurderes det om det eksisterer

objektive bevis for at verdien på individuelt vurderte utlån

er redusert. Verdifallet må være et resultat av en eller flere

hendelser inntruffet etter førstegangs balanseføring (en taps-

hendelse) og resultatet av tapshendelsen (eller hendelsene)

må i tillegg kunne måles pålitelig. Eksempler på slike hendelser

er vesentlige finansielle problemer hos debitor, betalingsmislig-

hold eller andre kontraktsbrudd. Dersom det foreligger objektive

bevis på at en verdireduksjon har inntruffet, beregnes størrelsen

på tapet. For utlån regnskapsført til amortisert kost beregnes

tapet som forskjellen mellom balanseført verdi og nåverdien

av estimerte fremtidige kontantstrømmer diskontert med utlånets

opprinnelige effektive rentesats. Periodens endringer i vurdert

verdi for utlån resultatføres under «nedskrivninger og tap

på utlån og garantier».

Definisjon av misligholdte/tapsutsatte engasjement i Steg 3

Engasjementer anses som misligholdte dersom det er

betalingsmislighold eller mislighold på grunn av manuell

misligholdsmerking («unlikeliness to pay»). Engasjementer som

er misligholdte, inngår i steg 3.Betalingsmislighold er definert

som vesentlig overtrekk med mer enn 90 dagers varighet.

Mislighold på grunn av manuell misligholdmerking baserer seg

i større grad på kredittfaglige vurderinger. Hendelser som inngår

i denne kategorien er tapsavsetninger på kunden, konkurs/

gjelds ordning, eller andre indikasjoner på at det kan være betydelig

tvil om kunden vil oppfylle sine forpliktelser. Utlån og andre

engasjementer som ikke er i betalingsmislighold, men hvor

kundens økonomiske situasjon gjør det sannsynlig at banken

vil bli påført tap, klassifiseres som tapsutsatte engasjementer.

Misligholdsdefinisjonen omfatter også karenstid som tilsier

at kundene blir kategorisert som misligholdt en periode etter

at misligholdet er bragt i orden. Karenstid er 3 måneder eller

12 måneder avhengig av underliggende årsak til misligholdet.

Konstatering av tap og fraregning

Tap anses som konstatert ved stadfestet akkord eller konkurs,

ved at utleggsforretninger ikke har ført fram, ved rettskraftig dom,

eller for øvrig ved at konsernet har gitt avkall på hele eller deler

av engasjementet, eller at engasjementet vurderes som tapt av

konsernet. Banken fraregner engasjementet i balansen når det

konstateres tapt. Konstaterte tap som er dekket ved tidligere

foretatte avsetninger føres mot avsetningene. Konstaterte tap

uten dekning i avsetningene samt over- eller underdekning

i forhold til tidligere avsetninger resultatføres.

Tap på utlån / garantier og misligholdte /

tapsutsatte engasjementer

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

1 Konsernet har per 31.12.25 totalt utestående beløp på 70 millioner kroner som er konstatert / fraregnet i balansen som er sendt videre til inkassoselskaper.

Tilsvarende utestående beløp var 69 millioner kroner per 31.12.24. Eventuelle tilbakebetalinger fra inkassoselskapene regnskapsføres som redusert tapskostnad

under linjen ”inngått på tidligere konstaterte tap”.

Konsern Morbank2025 2024 Tap på utlån og garantier 2025 2024-3 253 -2 344Periodens endringer i tapsavsetninger trinn 1-3 552 -2 3238 507 -1 231Periodens endringer i tapsavsetninger trinn 28 829 -1 42025 739 18 186Periodens endringer i tapsavsetninger trinn 325 739 18 18642 646 11 250Konstateringer mot tidligere steg 3 nedskrivning42 646 11 250923Konstateringer uten tidligere steg 3 nedskrivning9231 -8 331 -3 158Inngått på tidligere konstaterte tap-8 331 -3 15865 308 23 626Tap på utlån og garantier65 330 23 458

Konsern MorbankSteg 1 Steg 2 Steg 3 Totale Steg 1 Steg 2 Steg 3 Totale 12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-Endringer i tapsavsetningertaptaptapningertaptaptapninger 24 825 27 693 65 690 118 207 Tapsavsetninger per 01.01.2025 23 306 24 521 65 690 113 516 Overføringer/bevegelser: -1 714 11 743 10 029 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -1 661 10 951 9 290 -437 26 561 26 124 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -437 26 561 26 124 1 028 -6 702 -5 675 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 993 -6 105 -5 112 -1 371 6 871 5 500 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -1 371 6 871 5 500 507 -1 582 -1 075 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 507 -1 582 -1 075 134 -585 -450 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 134 -585 -450 9 533 11 128 20 660 Tilgang nye engasjementer i perioden 8 689 9 989 18 678 -7 587 -9 315 -16 902 Avgang av engasjementer i perioden -7 173 -7 880 -15 053 Endret tapsavsetning i perioden for -4 209 2 519 15 392 13 701 -4 097 2 738 15 392 14 033 engasjementer som ikke er migrert -42 646 -42 646 Konstaterte tap -42 646 -42 646 Andre justeringer 98 98 21 573 36 200 69 701 127 473 Tapsavsetninger per 31.12.2025 19 852 33 350 69 701 122 902 Bokført som reduksjon av utlån/fordinger til kredittinstitusjoner 118 140 Bokført som reduksjon av utlån til kunder 113 680 Bokført som avsetning på gjeldspost 9 333 9 223 (garantier og ubenyttede kredittrammer) 127 473 Tapsavsetninger per 31.12.2025 122 902

Tap på utlån / garantier og misligholdte /

tapsutsatte engasjementer

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern (BM)Morbank (BM)Steg 1 Steg 2 Steg 3 Totale Steg 1 Steg 2 Steg 3 Totale 12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-Endringer i tapsavsetninger BMtaptaptapningertaptaptapninger 18 088 16 997 32 178 67 262 Tapsavsetninger BM per 01.01.2025 18 088 16 997 32 178 67 262 Overføringer/bevegelser: -1 489 9 403 7 914 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -1 489 9 403 7 914 -118 23 468 23 350 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -118 23 468 23 350 957 -5 613 -4 655 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 957 -5 613 -4 655 -766 2 642 1 876 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -766 2 642 1 876 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 128 -481 -353 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 128 -481 -353 6 513 7 807 14 320 Tilgang nye engasjementer i perioden 6 513 7 807 14 320 -4 739 -4 222 -8 960 Avgang av engasjementer i perioden -4 739 -4 222 -8 960 Endret tapsavsetning i perioden for -3 539 2 349 11 040 9 849 -3 539 2 349 11 040 9 849 engasjementer som ikke er migrert -32 548 -32 548 Konstaterte tap -32 548 -32 548 15 801 25 955 36 298 78 054 Tapsavsetninger BM per 31.12.2025 15 801 25 955 36 298 78 054

Konsern (PM)Morbank (PM)Steg 1 Steg 2 Steg 3 Totale Steg 1 Steg 2 Steg 3 Totale 12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-Endringer i tapsavsetninger PMtaptaptapningertaptaptapninger 6 737 10 696 33 512 50 944 Tapsavsetninger PM per 01.01.2025 5 218 7 524 33 512 46 254 Overføringer/bevegelser: -225 2 340 2 114 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -172 1 548 1 376 -319 3 094 2 775 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -319 3 094 2 775 71 -1 090 -1 019 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 35 -492 -457 -605 4 229 3 624 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -605 4 229 3 624 507 -1 582 -1 075 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 507 -1 582 -1 075 7 -104 -97 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 7 -104 -97 3 019 3 320 6 340 Tilgang nye engasjementer i perioden 2 176 2 182 4 358 -2 848 -5 093 -7 941 Avgang av engasjementer i perioden -2 435 -3 658 -6 093 Endret tapsavsetning i perioden for -670 170 4 351 3 852 -557 389 4 351 4 183 engasjementer som ikke er migrert -10 097 -10 097 Konstaterte tap -10 097 -10 097 Andre justeringer 98 98 5 771 10 245 33 402 49 418 Tapsavsetninger PM per 31.12.2025 4 051 7 394 33 402 44 848

Fordeling tapsavsetninger på kunder - per segment

Tap på utlån / garantier og misligholdte /

tapsutsatte engasjementer

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern MorbankSteg 1 Steg 2 Steg 3 Totale Steg 1 Steg 2 Steg 3 Totale 12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-Endringer i tapsavsetningertaptaptapningertaptaptapninger 25 426 24 666 50 007 100 098 Tapsavsetninger per 01.01.2024 23 721 21 683 50 007 95 410 Overføringer/bevegelser: -1 963 9 991 8 028 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -1 899 9 115 7 216 -754 3 942 3 189 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -754 3 942 3 189 612 -6 416 -5 804 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 562 -5 790 -5 227 -1 300 3 638 2 339 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -1 300 3 638 2 339 -127 289 162 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 -127 289 162 36 -1 331 -1 296 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 36 -1 331 -1 296 10 764 6 877 17 641 Tilgang nye engasjementer i perioden 10 247 5 941 16 187 -6 833 -8 920 -15 753 Avgang av engasjementer i perioden -6 429 -7 824 -14 253 Endret tapsavsetning i perioden for -4 177 -1 080 9 237 3 980 -4 057 -1 180 9 237 4 000 engasjementer som ikke er migrertKjøpte utlån, som følge av fusjon 1 714 4 003 11 157 16 875 1 714 4 003 11 157 16 875 pr 01.08.2024 -11 250 -11 250 Konstaterte tap -11 250 -11 250 Andre justeringer 165 165 24 825 27 693 65 690 118 207 Tapsavsetninger per 31.12.2024 23 306 24 521 65 690 113 516 Bokført som reduksjon av utlån/fordringer til kredittinstitusjoner 112 995 Bokført som reduksjon av utlån til kunder 108 384 Bokført som avsetning på gjeldspost 5 212 5 132 (garantier og ubenyttede kredittrammer) 118 207 Tapsavsetninger per 31.12.2024 113 516

Tap på utlån / garantier og misligholdte /

tapsutsatte engasjementer

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern (BM)Morbank (BM)Steg 1 Steg 2 Steg 3 Totale Steg 1 Steg 2 Steg 3 Totale 12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-Endringer i tapsavsetninger BMtaptaptapningertaptaptapninger 18 689 12 820 26 449 57 957 Tapsavsetninger BM per 01.01.2024 18 689 12 820 26 449 57 957 Overføringer/bevegelser: -1 454 7 046 5 592 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -1 454 7 046 5 592 -42 -123 -165 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -42 -123 -165 255 -4 343 -4 089 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 255 -4 343 -4 089 -322 55 -266 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -322 55 -266 7 -86 -78 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 7 -86 -78 7 793 3 731 11 524 Tilgang nye engasjementer i perioden 7 793 3 731 11 524 -5 091 -3 457 -8 547 Avgang av engasjementer i perioden -5 091 -3 457 -8 547 Endret tapsavsetning i perioden for -3 488 -1 739 9 902 4 675 -3 488 -1 739 9 902 4 675 engasjementer som ikke er migrertKjøpte utlån, som følge av fusjon 1 419 3 260 4 598 9 277 1 419 3 260 4 598 9 277 per 01.08.2024 -8 618 -8 618 Konstaterte tap -8 618 -8 618 18 088 16 997 32 178 67 262 Tapsavsetninger BM per 31.12.2024 18 088 16 997 32 178 67 262

Konsern (PM)Morbank (PM)Steg 1 Steg 2 Steg 3 Totale Steg 1 Steg 2 Steg 3 Totale 12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-12 mnd. Livstid Livstid nedskriv-Endringer i tapsavsetninger PMtaptaptapningertaptaptapninger 6 737 11 846 23 558 42 141 Tapsavsetninger PM per 01.01.2024 5 032 8 863 23 558 37 453 Overføringer/bevegelser: -509 2 944 2 435 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -445 2 068 1 623 -712 4 066 3 354 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -712 4 066 3 354 357 -2 073 -1 716 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 308 -1 446 -1 138 -978 3 583 2 605 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -978 3 583 2 605 -127 289 162 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 -127 289 162 28 -1 246 -1 217 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 28 -1 246 -1 217 2 971 3 146 6 116 Tilgang nye engasjementer i perioden 2 454 2 209 4 663 -1 742 -5 464 -7 205 Avgang av engasjementer i perioden -1 339 -4 367 -5 706 Endret tapsavsetning i perioden for -689 659 -666 -695 -569 559 -666 -675 engasjementer som ikke er migrertKjøpte utlån, som følge av fusjon 295 743 6 559 7 598 295 743 6 559 7 598 per 01.08.2024 -2 632 -2 632 Konstaterte tap -2 632 -2 632 Andre justeringer 165 165 6 737 10 696 33 512 50 945 Tapsavsetninger PM per 31.12.2024 5 218 7 524 33 512 46 254

Fordeling tapsavsetninger på kunder - per segment

Tap på utlån / garantier og misligholdte /

tapsutsatte engasjementer

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

1 Tabellen over tar utgangspunkt i brutto engasjementer på rapporteringstidspunkt, herunder utlån til kunder

og fordringer mot kredittinstitusjoner. Tabellen inkluderer ikke garantier/ubenyttede kredittrammer.

KonsernMorbankTotalt Totalt engasje- Brutto balanseførte engasjement engasje- Steg 1 Steg 2 Steg 3mentmed nedskrivning for forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3mentBrutto balanseført engasjement 29 543 211 2 484 453 583 407 32 611 071 15 182 661 1 709 997 583 407 17 476 065 per 01.01.2025Overføringer: -828 304 828 304 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -628 374 628 374 -84 465 84 465 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -84 465 84 465 579 205 -579 205 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 372 664 -372 664 -137 756 137 756 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -137 756 137 756 40 568 -40 568 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 40 568 -40 568 4 322 -4 322 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 4 322 -4 322 4 470 092 -89 035 4 381 057 Tilgang nye engasjementer i perioden 331 318 -58 092 273 227 Endringer i perioden for engasjementer -658 152 -3 362 -218 153 -879 667 -324 696 2 053 -218 153 -540 796 som ikke er migrert (inkl. avgang) Brutto balanseførte engasjement 33 025 908 2 543 967 542 585 36 112 460 14 853 431 1 812 479 542 585 17 208 496 1per 31.12.2025

Endringer i brutto balanseførte engasjement

Fordeling brutto balanseførte engasjement på utlån til kunder målt til amortisert kost - per segmentKonsern (BM)Morbank (BM)Totalt Totalt engasje- Brutto balanseførte engasjement engasje- Steg 1 Steg 2 Steg 3mentmed nedskrivning for forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3mentBrutto balanseført engasjement BM 6 706 356 689 999 252 337 7 648 691 6 706 356 689 999 252 337 7 648 691 per 01.01.2025Overføringer: -348 346 348 346 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -348 346 348 346 -45 472 45 472 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -45 472 45 472 280 631 -280 631 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 280 631 -280 631 -41 826 41 826 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -41 826 41 826 1 287 -1 287 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 1 287 -1 287 1 052 904 143 722 1 196 626 Tilgang nye engasjementer i perioden 1 052 904 143 722 1 196 626 Endringer i perioden for engasjementer -220 305 39 675 -138 555 -319 184 -220 305 39 675 -138 555 -319 184 som ikke er migrert (inkl. avgang) Brutto balanseførte engasjement BM 7 427 054 899 285 199 793 8 526 133 7 427 054 899 285 199 793 8 526 133 per 31.12.2025

Tap på utlån / garantier og misligholdte /

tapsutsatte engasjementer

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern (PM) Morbank (PM)Totalt Totalt engasje- Brutto balanseførte engasjement engasje- Steg 1 Steg 2 Steg 3mentmed nedskrivning for forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3mentBrutto balanseført engasjement PM 22 761 027 1 764 864 331 071 24 856 962 8 400 477 990 408 331 071 9 721 956 per 01.01.2025Overføringer: -479 958 479 958 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -280 027 280 027 -38 993 38 993 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -38 993 38 993 298 574 -298 574 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 92 034 -92 034 -95 930 95 930 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -95 930 95 930 40 568 -40 568 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 40 568 -40 568 3 035 -3 035 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 3 035 -3 035 3 416 539 -232 757 3 183 781 Tilgang nye engasjementer i perioden -722 235 -201 814 -924 049 Endringer i perioden for engasjementer -464 960 -32 707 -79 598 -577 266 -131 505 -27 292 -79 598 -238 395 som ikke er migrert (inkl. avgang) Brutto balanseførte engasjement PM 25 495 263 1 625 422 342 792 27 463 477 7 322 786 893 934 342 792 8 559 512 per 31.12.2025

Fordeling brutto balanseførte engasjement på utlån til kunder målt til amortisert kost - per segment

Konsern MorbankTotalt Totalt engasje- Brutto balanseførte engasjement engasje- Steg 1 Steg 2 Steg 3mentmed nedskrivning for forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3mentBrutto balanseført engasjement 25 153 407 2 685 434 423 785 28 262 626 11 947 208 1 884 888 423 785 14 255 881 per 01.01.2024Overføringer: -771 908 771 908 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -571 256 571 256 -153 374 153 374 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -153 374 153 374 898 054 -898 054 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 635 962 -635 962 -75 926 75 926 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -75 926 75 926 4 814 -4 814 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 4 814 -4 814 13 327 -13 327 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 13 327 -13 327 2 651 260 -122 099 2 529 160 Tilgang nye engasjementer i perioden 1 119 280 -175 341 943 939 Endringer i perioden for engasjementer -832 550 -111 769 -111 025 -1 055 344 -393 481 -93 878 -111 025 -598 383 som ikke er migrert (inkl. avgang) Kjøpte utlån, som følge av fusjon 2 584 994 230 146 59 488 2 874 628 2 584 994 230 146 59 488 2 874 628 per 01.08.2024Brutto balanseførte engasjement 29 543 211 2 484 453 583 407 32 611 071 15 182 661 1 709 997 583 407 17 476 065 1per 31.12.2024

Endringer i brutto balanseførte engasjement

1 Tabellen over tar utgangspunkt i brutto engasjementer på rapporteringstidspunkt, herunder utlån til kunder

og fordringer mot kredittinstitusjoner. Tabellen inkluderer ikke garantier/ubenyttede kredittrammer.

Tap på utlån / garantier og misligholdte /

tapsutsatte engasjementer

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern (BM)Morbank (BM)Totalt Totalt engasje- Brutto balanseførte engasjement engasje- Steg 1 Steg 2 Steg 3mentmed nedskrivning for forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3mentBrutto balanseført engasjement BM 6 084 899 881 965 154 604 7 121 468 6 084 899 881 965 154 604 7 121 468 per 01.01.2024Overføringer: -311 655 311 655 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -311 655 311 655 -96 409 96 409 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -96 409 96 409 390 289 -390 289 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 390 289 -390 289 -6 915 6 915 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -6 915 6 915 1 079 -1 079 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 1 079 -1 079 656 795 -117 174 539 621 Tilgang nye engasjementer i perioden 656 795 -117 174 539 621 Endringer i perioden for engasjementer -268 723 -34 943 -15 517 -319 182 -268 723 -34 943 -15 517 -319 182 som ikke er migrert (inkl. avgang) Kjøpte utlån, som følge av fusjon 250 081 45 699 11 004 306 784 250 081 45 699 11 004 306 784 per 01.08.2024Brutto balanseførte engasjement BM 6 706 356 689 999 252 337 7 648 691 6 706 356 689 999 252 337 7 648 691 per 31.12.2024

Konsern (PM)Morbank (PM)Totalt Totalt engasje- Brutto balanseførte engasjement engasje- Steg 1 Steg 2 Steg 3mentmed nedskrivning for forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3mentBrutto balanseført engasjement PM 19 107 087 1 727 353 274 132 21 108 571 5 900 887 926 806 274 132 7 101 825 per 01.01.2024Overføringer: -460 253 460 253 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -259 601 259 601 -56 965 56 965 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -56 965 56 965 507 766 -507 766 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 245 674 -245 674 -69 011 69 011 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -69 011 69 011 4 814 -4 814 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 4 814 -4 814 12 249 -12 249 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 12 249 -12 249 2 283 808 -4 926 2 278 882 Tilgang nye engasjementer i perioden 751 829 -58 168 693 661 Endringer i perioden for engasjementer -611 361 -30 299 -100 459 -742 119 -172 291 -12 408 -100 459 -285 157 som ikke er migrert (inkl. avgang) Kjøpte utlån, som følge av fusjon 1 978 696 184 447 48 484 2 211 627 1 978 696 184 447 48 484 2 211 627 per 01.08.2024Brutto balanseførte engasjement PM 22 761 027 1 764 864 331 071 24 856 962 8 400 477 990 408 331 071 9 721 956 per 31.12.2024

Fordeling brutto balanseførte engasjement på utlån til kunder målt til amortisert kost - per segment

Tap på utlån / garantier og misligholdte /

tapsutsatte engasjementer

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

2025 2024Årsaker Andel (isolert) Andel totalt Andel (isolert) Andel totalt Restanse over 30 dager1 % 2 % 0 % 14 %Vesentlig økning PD 85 % 90 % 86 % 90 %Forbearance markering10 % 13 % 10 % 21 %Flere restanser siste 12 månederKombinasjon av årsaker4 % 4 %Totalt100 % 100 %

2025 2024Årsaker Andel (isolert) Andel totalt Andel (isolert) Andel totalt Ingen 30 dager restanse siste 6 mnd lengre0 % 0 % 0 % 1 %Ikke mer enn 1 restanse siste 12 mndVesentlig reduksjon i PD 98 % 98 % 95 % 96 %Ikke lenger forbearancemarkering2 % 2 % 4 % 5 %Kombinasjon av flere årsaker0 % 1 %Totalt100 % 100 %

Alle engasjementer starter i steg 1. Deretter kan enkeltengasjement

migrere til steg 2 og 3. Steg 3 er forbeholdt misligholdte og tapsutsatte

engasjement, det vil i all vesentlighet si engasjement med individuell

nedskrivning. Steg 2 er for engasjement med vesentlig økning i risiko

fra innvilgelse. Oversikt over årsaker og hvilke som har påvirket

endringer mellom steg 1 og steg 2 vises i tabellen under:

Tilsvarende viser tabellen en nedbryting av årsakene bak stegvandringer

fra steg 2 til steg 1 i 2025 (tilfriskning i perioden);

«Andel isolert» viser hvor mange prosent av verdien på lån som ble flyttet fra steg 1 til steg 2 kun på grunn av den korresponderende faktoren

isolert sett, mens «Andel totalt» viser hvor mange prosent av migrasjonen som den korresponderende faktoren var med enten alene,

eller sammen med en eller flere av de andre faktorene.

For 2025 er det totalt 253 engasjement som har hatt en positiv migrering, og gått fra steg 2 til steg 1.

Motsatt vei, fra steg 1 til 2 var det 355 engasjement som migrerte. For 2024 var tilsvarende tall 400 og 351.

Kommentarer til stegvandringer

Tap på utlån / garantier og misligholdte /

tapsutsatte engasjementer

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Sensitivitetsanalyser

Nedskrivningsmodellen for beregning av ECL på engasjementene

bygger på flere kritiske forutsetninger, herunder blant annet misligholds-

sannsynlighet, tap ved mislighold og generell makroutvikling. Modellen

og taps estimatene er således sårbare for endringer i forutsetningene

som er satt.

For bedre å forstå hvordan porteføljen kan ventes å utvikle seg ved

endringer i ulike makroøkonomiske scenarier har banken valg å foreta

sensitivitetsanalyser for følgende faktorer og scenarier;

•

Fremtiden blir som i dag (uendret forventning).

•

Fremtiden blir som i det negative makroøkonomiske scenariet.

•

Fremtiden blir som i det positive makroøkonomiske scenariet.

•

Misligholdssannsynlighet (PD) opp 10 %.

•

Misligholdssannsynlighet (PD) ned 10 %.

•

Boligprisene faller 20 %.

•

Boligprisene faller 30 %.

I de to justeringene av misligholdssannsynlighet antas det at misligholds-

sannsynligheten for alle kunder unntatt de som er i mislighold, øker

hen holdsvis minker 10 %.

Forventningene til fremtiden som er benyttet reflekterer en forventning

om økt mislighold og tap. I scenariet om at «Fremtiden blir som i dag»

er forventningen = 1. Selv om dette i teorien er et nøytralt scenario,

er det samtidig et relativt positivt scenario i og med at situasjonen i dag

for de fleste banker er at man har lave tap og misligholdstall, noe som

og reflekteres i få antall konkurser blant bedrifter og relativt lave inkasso-

tall for privatpersoner. Det er således mer optimistisk enn hva som er

bankens hovedforventning. Mens i det negative scenariet vektes det

negative scenariet fullt ut i beregningen av fremtiden. Effektene måles

hele tiden opp mot hovedforventningen.

De to siste scenariene går på endring i boligprisene. Her testes

forventet tap mot henholdsvis 20 og 30 prosent prisfall.

Tap på utlån / garantier og misligholdte /

tapsutsatte engasjementer

Endringer sentrale forutsetningerUendret Negativt Positivt PD PD Bolig-Bolig-forventning makro makro oppjustert nedjustert priser priser Konsern 31.12.2025til fremtidenscenarioscenario10 %10 %ned 20 %ned 30 %Prosentvis endring i tapsestimat BM-20,2 % 45,3 % -49,8 % 8,0 % -15,8 % 0,4 % 0,4 %Prosentvis endring i tapsestimat PM-9,4 % 42,5 % -43,8 % 8,2 % -7,7 % 64,2 % 158,1 %Prosentvis endring i tapsestimat Konsern-17,1 % 44,5 % -48,1 % 8,1 % -13,5 % 18,7 % 45,8 %Konsern 31.12.2024Prosentvis endring i tapsestimat BM-8,3 % 41,4 % -44,4 % 7,2 % -10,9 % 0,0 % 0,0 %Prosentvis endring i tapsestimat PM-3,2 % 46,7 % -48,1 % 7,6 % -8,3 % 73,9 % 190,0 %Prosentvis endring i tapsestimat Konsern-6,6 % 43,2 % -45,6 % 7,4 % -10,0 % 24,6 % 63,3 %

Resultat av sensitivitetsanalysen for tap i steg 1 og 2 er som følger, fordelt på konsern samt segmentene

personmarked (PM) og bedriftsmarked (BM);

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Endringer sentrale forutsetninger

Morbank 31.12.2025

Uendret

forventning

til fremtiden

Negativt

makro

scenario

Positivt

makro

scenario

oppjustert

10 %

nedjustert

10 %

Bolig-

priser

ned 20 %

Bolig-

priser

ned 30 %

Prosentvis endring i tapsestimat BM

-20,2 % 45,3 % -49,8 % 8,0 % -15,8 % 0,4 % 0,4 %

Prosentvis endring i tapsestimat PM

-7,9 % 42,1 % -44,2 % 7,2 % -8,0 % 73,2 % 169,4 %

Prosentvis endring i tapsestimat Morbank

-17,4 % 44,6 % -48,6 % 7,8 % -14,0 % 16,8 % 38,6 %

Morbank 31.12.2024

Prosentvis endring i tapsestimat BM

-8,3 % 41,4 % -44,4 % 7,2 % -10,9 % 0,0 % 0,0 %

Prosentvis endring i tapsestimat PM

-2,9 % 49,6 % -51,8 % 7,0 % -7,9 % 81,6 % 202,7 %

Prosentvis endring i tapsestimat Morbank

-6,8 % 43,6 % -46,4 % 7,2 % -10,1 % 22,1 % 54,9 %

Resultat av sensitivitetsanalysen for tap i steg 1 og 2 er som følger, fordelt på morbank samt segmentene

personmarked (PM) og bedriftsmarked (BM);

Tap på utlån / garantier og misligholdte /

tapsutsatte engasjementer

Sum av misligholdte engasjement over 90 dager og øvrige tapsutsatte engasjementer i steg 3;

Misligholdte og tapsutsatte engasjement (steg 3)

31.12.2025 31.12.2024KonsernPM BM Total PM BM TotalTapsutsatte engasjement før individuelle tapsnedskrivninger (brutto):Misligholdte engasjementer over 90 dg261 262 40 917 302 179 184 380 85 235 269 616Øvrige tapsutsatte engasjementer81 530 171 747 253 277 148 389 170 094 318 484Sum engasjementer før individuelle tapsnedskrivninger (brutto)342 792 212 664 555 456 332 770 255 330 588 099Individuelle tapsnedskrivninger på:Misligholdte engasjementer over 90 dg24 198 618 24 816 21 693 20 369 42 062Øvrige tapsutsatte engasjementer9 205 35 680 44 885 11 819 11 809 23 627Sum individuelle tapsnedskrivninger (steg 3)33 402 36 298 69 701 33 512 32 178 65 690Tapsutsatte engasjement etter individuelle tapsnedskrivninger (netto):Misligholdte engasjementer over 90 dg237 064 40 299 277 363 162 687 64 866 227 553Øvrige tapsutsatte engasjementer72 326 136 067 208 393 136 571 158 286 294 857Sum engasjementer etter individuelle tapsnedskrivninger (netto)309 390 176 366 485 756 299 258 223 152 522 410Avsetningsgrad misligholdte engasjementer over 90 dg9 % 2 % 8 % 12 % 24 % 16 %Avsetningsgrad øvrige tapsutsatte engasjementer11 % 21 % 18 % 8 % 7 % 7 %

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Renterisiko er risikoen for tap som oppstår ved endringer i rentenivået.

Banken måler renterisiko etter IRRBB i to dimensjoner: EVE, som viser

langsiktig verdiendring i økonomisk egenkapital ved rentesjokk, og NII,

som viser kortsiktig endring i rentenetto (resultat) over 12 måneder

ved rentesjokk. Hovedprinsippet i bankens styring av renterisiko

er å nøytralisere risikoen ved å matche aktiva- og passivasiden,

og banken har løpende oversikt over renteeksponeringen.

Renterisiko etter EVE-metoden måles ved følgende seks scenarier:

•

Parallellforskyvning opp.

•

Parallellforskyvning ned.

•

Brattere (korte renter ned, lange renter opp).

•

Flatere (korte renter opp, lange renter ned).

•

Korte renter opp.

•

Korte renter ned.

Risikoen måles som det scenariet som til enhver tid gir høyest tap.

Rammen for renterisiko er satt til 30 millioner kroner, målt som daglig

gjennomsnitt per kvartal ved EVE-metoden. Ved årsslutt var rente-

risikoen 13 millioner kroner.

Se forøvrig note 15 vedrørende bankens bruk av derivater for sikring

av sin renteeksponering.

Renterisiko

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Uten rente- Konsern 2025Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 åreksponering 31.12.2025Kontanter og fordringer på sentralbanker234 850 234 850Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner120 742 120 742Utlån til kunder81 880 35 881 954 79 351 1 082 079 251 687 37 376 951Sertifikater og obligasjoner887 236 3 647 203 50 066 202 479 4 786 984Finansielle derivater513 120 689 261 -33 371 -855 583 -223 329 90 099Øvrige eiendeler1 536 176 1 536 176Sum eiendeler1 837 829 40 218 419 96 046 428 975 28 357 1 536 176 44 145 802Gjeld til kredittinstitusjoner68 597 68 597Innskudd fra kunder143 952 18 281 634 436 298 4 988 18 866 872Verdipapirgjeld5 807 874 11 880 661 2 126 844 19 815 379Finansielle derivater1 204 949 618 833 -50 111 -1 705 771 10 152 78 052Øvrig gjeld290 920 290 920Ansvarlig lån472 788 472 788Egenkapital200 000 4 353 195 4 553 195Sum gjeld og egenkapital7 225 372 31 453 915 386 187 426 061 10 152 4 644 115 44 145 802Netto likviditetseksponering balanseposter-4 695 714 8 694 075 -306 882 -847 274 251 687 -3 107 938 -12 047Kontraktsbeløp derivater-691 829 70 428 16 740 850 189 -233 482 12 047Netto sum alle poster-5 387 543 8 764 503 -290 142 2 914 18 205 -3 107 938

Uten rente- Konsern 2024Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 åreksponering 31.12.2024Kontanter og fordringer på sentralbanker482 445 482 445Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner107 803 107 803Utlån til kunder8 008 32 378 801 185 856 975 817 463 357 34 011 839Sertifikater og obligasjoner643 501 2 560 113 207 207 277 623 3 688 444Finansielle derivater489 950 1 181 360 -78 870 -1 118 083 -381 152 93 206Øvrige eiendeler1 318 464 1 318 464Sum eiendeler1 731 708 36 120 273 314 193 135 357 82 206 1 318 464 39 702 201Gjeld til kredittinstitusjoner90 695 90 695Innskudd fra kunder215 209 16 639 361 472 508 7 865 17 334 944Verdipapirgjeld6 085 675 7 917 790 399 081 2 386 372 300 000 17 088 918Finansielle derivater1 066 395 1 862 991 -348 848 -2 180 979 -271 052 128 507Øvrig gjeld307 827 307 827Ansvarlig lån472 909 472 909Egenkapital200 000 4 078 401 4 278 401Sum gjeld og egenkapital7 457 974 27 093 051 522 742 213 259 28 948 4 386 228 39 702 201Netto likviditetseksponering balanseposter-5 149 821 9 708 854 -478 526 -1 140 797 163 357 -3 067 764 35 302Kontraktsbeløp derivater-576 445 -681 631 269 977 1 062 896 -110 099 -35 302Netto sum alle poster-5 726 266 9 027 223 -208 549 -77 901 53 258 -3 067 764

Tidspunkt frem til avtalt endring av rentebetingelser

Renterisiko

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Morbank 2025

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rente-

eksponering 31.12.2025

Kontanter og fordringer på sentralbanker

234 850 234 850

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner

120 729 120 729

Utlån til kunder

81 880 16 982 449 79 351 1 082 079 251 687 18 477 446

Sertifikater og obligasjoner

736 971 3 365 402 50 066 202 479 4 354 918

Finansielle derivater

921 254 989 592 -33 371 -1 545 651 -223 329 108 495

Øvrige eiendeler

3 933 744 3 933 744

Sum eiendeler

2 095 684 21 337 444 96 046 -261 093 28 357 3 933 744 27 230 183

Gjeld til kredittinstitusjoner

61 897 61 897

Innskudd fra kunder

143 952 18 506 380 436 298 4 988 19 091 618

Verdipapirgjeld

505 480 1 711 592 873 246 3 090 317

Finansielle derivater

890 441 320 139 -50 111 -1 124 485 10 152 46 137

Øvrig gjeld

255 009 255 009

Ansvarlig lån

472 788 472 788

Egenkapital

200 000 4 012 417 4 212 417

Sum gjeld og egenkapital

1 601 769 21 210 899 386 187 -246 251 10 152 4 267 426 27 230 183

Netto likviditetseksponering balanseposter

463 102 -542 908 -306 882 406 324 251 687 -333 682 -62 358

Kontraktsbeløp derivater

30 814 669 453 16 740 -421 166 -233 482 62 358

Netto sum alle poster

493 915 126 545 -290 142 -14 842 18 205 -333 682

Morbank 2024

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rente-

eksponering 31.12.2024

Kontanter og fordringer på sentralbanker

482 445 482 445

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner

106 828 106 828

Utlån til kunder

8 008 17 257 779 185 856 975 817 463 357 18 890 817

Sertifikater og obligasjoner

473 648 2 333 168 207 207 277 623 3 291 647

Finansielle derivater

900 665 1 489 295 -78 870 -1 521 835 -662 396 126 858

Øvrige eiendeler

3 028 089 3 028 089

Sum eiendeler

1 971 594 21 080 242 314 193 -268 394 -199 039 3 028 089 25 926 685

Gjeld til kredittinstitusjoner

90 695 90 695

Innskudd fra kunder

215 209 16 859 554 472 508 7 865 17 555 137

Verdipapirgjeld

836 415 1 335 533 399 081 960 501 3 531 529

Finansielle derivater

756 449 1 125 970 -348 848 -1 181 810 -271 052 80 709

Øvrig gjeld

266 695 266 695

Ansvarlig lån

472 909 472 909

Egenkapital

200 000 3 729 010 3 929 010

Sum gjeld og egenkapital

1 898 768 19 993 966 522 742 -213 444 -271 052 3 995 705 25 926 685

Netto likviditetseksponering balanseposter

-71 389 722 951 -478 526 285 074 463 357 -967 616 -46 149

Kontraktsbeløp derivater

144 215 363 324 269 977 -340 024 -391 344 46 149

Netto sum alle poster

72 826 1 086 276 -208 549 -54 950 72 014 -967 616

Renterisiko

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Valutarisiko er risikoen for tap som oppstår ved endringer i valutakursene,

og bankens nettoverdier målt i norske kroner synker som følge av

endringene. Styret har fastsatt rammer som definerer risikotoleransen

relatert til valutaeksponering. Maksimal tillatt valutaeksponering er

2 millioner kroner per valuta og maksimal aggregert brutto valuta-

eksponering er 6 millioner kroner.

Rammene gjelder utelukkende for kunderelatert transaksjonsformidling.

Banken har ikke rammer for egenhandel i valuta. Det er også utarbeidet

retningslinjer omkring hvilke valutaer banken kan være eksponert mot.

Det er ikke utarbeidet sensitivitetsanalyser for valutarisiko i forhold til

endring i valutakurs da denne effekten er liten på grunn av bankens

lave netto valutaeksponering.

For å sikre konsernets valuta utlån/innlån brukes valutaterminer

og valutabytteavtaler. Siden det er en økt kredittrisiko som følge

av valutakurssvingninger for kunder med lån i utenlandsk valuta,

brukes sperrede innskudd som ekstra sikkerhet. Og dersom utviklingen

i valutakursene medfører at kundens lån målt i NOK overstiger et

på forhånd definert avvik fra hovedstol, blir kunden bedt om å etablere

ekstra sikkerhet. Alternativt blir hele engasjementet konvertert til NOK

når den avtalte grensen brytes.

Både eiendeler, gjeld og valutasikringer i utenlandsk valuta er verdi-

vurdert til dagskurs per 31.12.

Konsern / Morbank 31.12.2025

Utenlandsk Valutaposisjonervaluta USD EUR JPY CHF GBP SEK DKK CAD AnnenKontanter og fordringer på sentral-bankerUtlån til kredittinstitusjoner 58 682 15 694 36 926 15 128 3 080 62 1 271 468 1 038Utlån til kunder168 006 491 6 305 4 263 100 989 55 972 -14Sertifikater, obligasjoner 79 681 79 681Øvrige eiendeler1 1Sum eiendeler306 369 16 186 43 231 4 278 101 118 3 080 56 034 80 937 468 1 038Gjeld til kredittinstitusjoner6 012 5 992 20Innskudd fra kunder56 652 16 283 36 737 9 3 110 501 11Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirerØvrig gjeldAnsvarlig lånEgenkapitalSum gjeld og egenkapital62 664 16 283 42 729 9 3 110 522 11Netto valutaeksponering 243 705 -97 502 4 278 101 109 -30 55 513 80 927 468 1 038på balanseposterValutasikring-240 867 -302 -300 -4 481 -101 067 -54 735 -79 982Netto valutaeksponering 2 838 -399 202 -203 42 -30 778 944 468 1 038

Valutarisiko

NOTER

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Kursrisiko på verdipapirer er risikoen for tap som oppstår ved endringer

i verdien på obligasjoner, sertifikater og egenkapitalpapirer som konsernet

har investert i. Banken har etablert rammer for investeringer. Rammene

for investeringer i verdipapirer utover likviditetsplassering er begrenset

til maksimalt 250 millioner kroner.

Total eksponering per utsteder beregnes ut fra Finanstilsynets modell

for markedsrisiko og består av spreadendring per risikoklasse multiplisert

med løpetid.

Rammene for investeringer settes i konsernets finansstrategi, som

er gjenstand for årlig gjennomgang og godkjenning i bankens styre.

Konsern / Morbank 31.12.2024

Utenlandsk Valutaposisjonervaluta USD EUR JPY CHF GBP SEK DKK CAD AnnenKontanter og fordringer på sentral-bankerUtlån til kredittinstitusjoner 48 948 18 421 20 368 29 423 7 887 334 152 134 1 200Utlån til kunder110 063 2 960 6 339 100 763Sertifikater, obligasjoner 354 383 152 145 68 504 133 733Øvrige eiendeler1 1Sum eiendeler513 394 18 422 175 473 6 369 101 186 7 887 68 838 133 885 134 1 200Gjeld til kredittinstitusjoner505 505Innskudd fra kunder48 806 18 562 21 950 9 8 214 6 15 47 2Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirerØvrig gjeldAnsvarlig lånEgenkapitalSum gjeld og egenkapital49 311 18 562 21 950 9 8 214 6 520 47 2Netto valutaeksponering 464 083 -140 153 523 6 369 101 178 -327 68 832 133 365 87 1 198på balanseposterValutasikring-457 956 -150 272 -6 343 -100 613 -67 005 -133 751 29Netto valutaeksponering 6 128 -140 3 250 26 564 -327 1 827 -386 87 1 227

Kursrisiko

Valutarisiko

NOTER

100

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

31.12.2025 Virkelig verdi per 31.12.2025 31.12.2024 Virkelig verdi per 31.12.2024KonsernKontrakts-PositivNegativKontrakts-PositivNegativ111 markedsverdi beløp markedsverdi markedsverdi beløp markedsverdi 2Renteavtaler 4 536 436 88 666 76 717 5 245 098 91 381 127 914Valutaavtaler184 411 1 433 1 336 197 502 1 825 593Egenkapitalrelaterte instrumenterAndre varerelaterte instrumenterSum finansielle derivater4 720 846 90 099 78 052 5 442 600 93 206 128 5072 Herav anvendt som sikringsformål2 985 000 23 776 63 782 3 085 000 107 361

Morbank

31.12.2025 Virkelig verdi per 31.12.2025 31.12.2024 Virkelig verdi per 31.12.2024

Kontrakts-

beløp

Positiv

markedsverdi

Negativ

markedsverdi

Kontrakts-

beløp

Positiv

markedsverdi

Negativ

markedsverdi

Renteavtaler

3 511 436 107 063 44 801 4 220 098 125 034 80 116

Valutaavtaler

184 411 1 433 1 336 197 502 1 825 593

Egenkapitalrelaterte instrumenter

Andre varerelaterte instrumenter

Sum finansielle derivater

3 695 846 108 495 46 137 4 417 600 126 858 80 709

Herav anvendt som sikringsformål

1 260 000 42 173 31 866 1 360 000 33 653 59 563

Konsernet benytter i stor grad finansielle instrumenter til å balansere

bankens valuta-, rente- og aksjerisiko. Valuta- og renterelaterte instrumenter

benyttes for å minimere valuta- og renterisiko på bankens utlån til kunder

og innlån fra kapitalmarkedet.

Konsernet benytter sikringsbokføring for virkelig verdisikring av enkelte

fastrenteinnlån (sertifikatlån og obligasjonslån). Det er kun rentesikring

som benyttes gjennom rentebytteavtaler. Alle rentebytteavtaler er i norske

kroner da konsernet ikke er eksponert mot gjeld i utenlandsk valuta.

Hver enkelt sikring er dokumentert med en henvisning til konsernets

risikostyringsstrategi, en entydig identifikasjon av sikringsobjekt og

sikringsinstrument, en entydig beskrivelse av den sikrede risikoen,

en beskrivelse av hvorfor sikringen er forventet å være effektiv og en

beskrivelse av når og hvordan konsernet skal dokumentere at sikringen

har vært effektiv i regnskapsperioden og forventes å være effektiv i neste

regnskapsperiode. Konsernet har definert den sikrede risikoen som

verdiendringer knyttet til NIBOR-komponenten av innlånene. Sikrings-

effektiviteten vurderes og dokumenteres både ved førstegangs klassifisering

og ved hver regnskapsavslutning. Ved virkelig verdisikring blir sikrings-

instrumentet regnskapsført til virkelig verdi, og verdien på sikringsobjektet

blir justert for verdiendringen knyttet til sikret risiko. Endringer i disse

verdiene fra inngående balanse blir resultatført som ineffektivitet

i sikringsfoholdet. På denne måten blir regnskapspresentasjonen for

disse instrumentene i samsvar med konsernets rentestyring og reelle

1 Markedsverdier på finansielle derivater presenteres inklusiv påløpt (ikke kapitalisert) rente per 31.12.

økonomiske utvikling. Eventuell ineffektivitet i bankens sikringsforhold

kan oppstå på grunn av virkelig verdijusteringer av det flytende benet

i sikringsinstrumentet. Se note 19 for resultatførte beløp. Se også

ytterligere opplysninger om bankens sikringsbokføring nedenfor.

Styret har vedtatt rammer for hvor stor eksponering banken kan ha

mot hver motpart for å redusere oppgjørsrisikoen knyttet til bruken

av finansielle instrumenter. Banken skal benytte solide og etablerte

motparter med en minimumsrating på A fra et anerkjent ratingbyrå.

Det skal etableres CSA (Credit Support Annex) med alle motparter

for å sikre lavest mulig netto eksponering ved en eventuell konkurs

fra en motpart.

Morbanken og konsernets motregningsrett følger alminnelig norsk lov.

Som følge av inngåtte ISDA avtaler mellom morbanken og finansielle

derivatmotparter, oppnås motregningsrett dersom motparten misligholder

forpliktelsene. Det er ikke motregnet i bankens balanse da de ikke

oppfyller kravene etter IAS 32.

Rogaland Sparebank Boligkreditt benytter også ISDA avtaler mot mot parter

i forbindelse med finansielle derivater. På lik linje med morbank sikrer

avtalene motregningsrett dersom motpartene misligholder sine forpliktelser

og det er også inngått CSA tillegg i ISDA avtalene med de finansielle

motpartene.

Finansielle derivater og sikringsbokføring

NOTER

101

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Nærmere om bankens sikringsbokføring

Banken benytter virkelig verdisikring, hvor verdipapirutstedelsene

inngår i et sikringsforhold med individuelt tilpassede sikringsderivater.

Opplysninger om sikringsinstrumenter

Opplysninger om sikringsobjekter

Opplysninger om ineffektivitet ved sikring

Konsern 31.12.2025

Morbank 31.12.2025

I alle bankens sikringsforhold per 31.12.2025 har sikringsobjektet

og sikringsinstrumentet samme hovedstol samt lik durasjon og kupong

på det faste benet (1:1 sikring). Den faste renten byttes til flytende

rente på tre måneders basis.

Balanseført beløp på sikringsinstrumentet

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Type sikrings-

instrument

Nominelt beløp

på sikrings-

instrument Eiendeler Gjeld

Regnskapslinje

i balansen

Renteavtaler

1 260 000 42 173 31 866

Finansielle derivater

24 678

Sum

1 260 000 42 173 31 866 24 678

Type sikringsobjekt

Nominelt beløp

på sikringsobjekt

Balanseført

beløp på sikrings-

objektet

Akkumulert verdi-

endring på sikrings-

objektet som følge av

virkelig verdi sikring

Regnskapslinje

i balansen

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Virkelig verdi sikring (renterisiko)

Verdipapirgjeld i NOK

1 260 000 1 280 768 -5 434

Verdipapirgjeld

-25 311

Sum

1 260 000 1 280 768 -5 434 -25 311

Opplysninger om sikringsinstrumenterBalanseført beløp på sikringsinstrumentetEndringer i virkelig Nominelt beløp verdi benyttet Type sikrings- på sikrings- Regnskapslinje for å beregne instrumentinstrument Eiendeler Gjeldi balansenineffektivitetRenteavtaler2 985 000 23 776 63 782Finansielle derivater54 725Sum2 985 000 23 776 63 782 54 725Opplysninger om sikringsobjekterAkkumulert verdi- Endringer i virkelig Balanseførtendring på sikrings-verdi benyttet Nominelt beløp beløp på sikrings-objektet som følge av Regnskapslinje for å beregne 1 Type sikringsobjektpå sikringsobjektobjektetvirkelig verdi sikringi balansenineffektivitetVirkelig verdi sikring (renterisiko)Verdipapirgjeld i NOK2 905 000 2 971 012 -67 151 Verdipapirgjeld-56 341Sum2 905 000 2 971 012 -67 151 -56 341Opplysninger om ineffektivitet ved sikringIneffektivitet ført over ordinært resultat (gevinst/tap på finansielle instrumenter) -1 616

Ineffektivitet ført over ordinært resultat (gevinst/tap på finansielle instrumenter)

-633

1 Balanseført verdi på sikringsobjektet er inklusiv påløpte (ikke kapitaliserte) renter men er ikke en del av verdiendring på sikringsobjektet.

Finansielle derivater og sikringsbokføring

NOTER

102

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

1 Balanseført verdi på sikringsobjektet er inklusiv påløpte (ikke kapitaliserte) renter men er ikke en del av verdiendring på sikringsobjektet.

Opplysninger om sikringsinstrumenter

Opplysninger om sikringsobjekter

Opplysninger om ineffektivitet ved sikring

Konsern 31.12.2024

Morbank 31.12.2024

Balanseført beløp på sikringsinstrumentet

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Type sikrings-

instrument

Nominelt beløp

på sikrings-

instrument Eiendeler Gjeld

Regnskapslinje

i balansen

Renteavtaler

1 360 000 33 653 59 563

Finansielle derivater

11 415

Sum

1 360 000 33 653 59 563 11 415

Type sikringsobjekt

Nominelt beløp

på sikringsobjekt

Balanseført

beløp på sikrings-

objektet

Akkumulert verdi-

endring på sikrings-

objektet som følge av

virkelig verdi sikring

Regnskapslinje

i balansen

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Virkelig verdi sikring (renterisiko)

Verdipapirgjeld i NOK

1 360 000 1 345 586 -30 745

Verdipapirgjeld

-10 994

Sum

1 360 000 1 345 586 -30 745 -10 994

Opplysninger om sikringsinstrumenterBalanseført beløp på sikringsinstrumentetEndringer i virkelig Nominelt beløp verdi benyttet Type sikrings- på sikrings- Regnskapslinje for å beregne instrumentinstrumentEiendeler Gjeldi balansenineffektivitetRenteavtaler3 085 000 107 361Finansielle derivater-2 615Sum3 085 000 107 361 -2 615Opplysninger om sikringsobjekterAkkumulert verdi- Endringer i virkelig Balanseførtendring på sikrings-verdi benyttet Nominelt beløp beløp på sikrings-objektet som følge av Regnskapslinje for å beregne 1 Type sikringsobjektpå sikringsobjektobjektetvirkelig verdi sikringi balansenineffektivitetVirkelig verdi sikring (renterisiko)Verdipapirgjeld i NOK3 085 000 3 060 702 -123 492 Verdipapirgjeld2 316Sum3 085 000 3 060 702 -123 492 2 316Opplysninger om ineffektivitet ved sikringIneffektivitet ført over ordinært resultat (gevinst/tap på finansielle instrumenter) -299

Ineffektivitet ført over ordinært resultat (gevinst/tap på finansielle instrumenter)

421

1 Balanseført verdi på sikringsobjektet er inklusiv påløpte (ikke kapitaliserte) renter men er ikke en del av verdiendring på sikringsobjektet.

Finansielle derivater og sikringsbokføring

NOTER

103

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Likviditetsrisiko er risikoen for tap som følge av at banken ikke klarer

å innfri alle betalingsforpliktelser på forfall eller at dette kun kan gjøres

til ekstra kostnader, eller at banken ikke klarer å finansiere planlagt

utlånsvekst.

Bankens styre har fastsatt rammer som likviditetsrisikoen måles

og styres mot. Det er etablert rammer innen følgende områder:

•

Liquidity Coverage Ratio.

•

Net Stable Funding Ratio.

•

Likviditetsrammer

•

Stresstest

•

Fremmedfinansiering

•

Konsentrasjonsrisiko

•

Innskudd (målsetning omkring innskuddsdekning).

Liquidity Coverage Ratio (LCR)

LCR adresserer viktigheten av å ha en beholdning av likvide eiendeler

av høy kvalitet for å overleve en likviditetsutgang i en stressperiode

på 30 dager. Konsernets målsetting til LCR er satt til minimum 110%

for alle valutaer samlet. Det vil si at banken skal ha umiddelbart likvide

midler som møter og overgår den nevnte stressete likviditetsutgangen.

Net Stable Funding Ratio (NSFR)

NSFR tar for seg viktigheten av å ha stabile langsiktige fundingkilder

over ett år. Konsernet har en målsetning om å til enhver tid ha en NSFR

på over 105 %.

Likviditetsrammer

Banken har definerte likviditetsrammer for minimum beholdning

av likviditet hvis man tar hensyn til forfall av fremmedfinansiering

samt kjente inn- og utbetalinger. Likvider skal minimum utgjøre forfall

av fremmedfinansiering samt kjente inn- og utbetalinger innenfor

3 måneder. Strategisk likviditet skal minimum utgjøre forfall av fremmed-

finansiering samt kjente inn- og utbetalinger innenfor 6 måneder.

Stresstest

Det utføres stresstester som viser konsernets behov for likviditetsreserve

med utgangspunkt i fremtidsscenarioer knyttet til lavkonjunktur. Konsernet

har definert rammer for hvor lang tid banken skal kunne driftes uten

tilførsel av kapital gitt definerte stressituasjoner og med en definert

minimumsbeholdning av likviditet.

Likviditet stresses ut fra tre typer kriser, med ulike scenarier:

•

Bankkrise (utfordrende og meget utfordrende scenario).

•

Markedskrise (utfordrende og meget utfordrende scenario).

•

Kombinert krise (Ekstremt scenario).

Fremmedfinansiering og konsentrasjonsrisiko

Fremmedfinansiering via ulike innlånsinstrumenter i kapitalmarkedet

benyttes som et supplement til innskuddsfinansiering. Banken har som

styringsmål å holde en balansert forfallsstruktur på sin innlånsportefølje

fra kapitalmarkedet. Forfall på innlån varieres, og banken refinansierer

disse i god tid før forfall for å redusere likviditetsrisikoen.

Konsentrasjonsrisikoen styres også gjennom spredning av innlånene

på ulike markeder, innlånskilder, instrumenter og løpetider.

Innskudd

For å være mindre avhengig av fremmedfinansiering er det satt måltall

for innskuddsdekning i Rogaland Sparebank konsernet på 50 %. Samtidig

er det fastsatt rammer for omfang av store innskudd. Blant annet er det

satt krav om at det ved større innskudd skal avtales regler for balansert

nedkvittering av slike innskudd, og krav om binding på det som ikke

er del av den daglige driften. I tillegg er det laget egen ramme på total

og enkeltinnskudd gjennom innskuddsplattformer.

Andre forhold

Oppgjørsrisiko, som oppstår blant annet i forbindelse med betalings-

formidling som et resultat av at ikke alle transaksjoner skjer i samtid

og i forbindelse med derivathandler, medfører også motpartsrisiko.

Rogaland Sparebank har gjennom International Swap Dealer Association

(ISDA) avtaler med sine største motparter i derivathandler. Slike avtaler

gir reduksjon av oppgjørsrisikoen i forbindelse med derivathandler.

Banken har utarbeidet en egen beredskapsplan som skal sikre konkret

handling i eventuelle likviditetskriser. Beredskapsplanen er godkjent

av bankens styre. Likviditetskrise innebærer at banken kommer i en

situasjon hvor det ikke er tilgjengelig likviditet for å møte bankens løpende

forpliktelser eller tilfredsstillende likviditet for å gjennomføre betalings-

transaksjoner for sine kunder. Beredskapsplanen skal blant annet sikre

informasjonsflyt til bankens ledergruppe og styre, samt gi klare ansvars-

områder til de enkelte områdene i banken. Informasjonsflyt og plassering

av ansvar skal hjelpe banken til å ta beslutninger for å forsøke å erstatte

tapte kontantstrømmer på et korrekt og tilstrekkelig informasjonsgrunnlag.

Likviditetsstyringsprosess

Ansvaret for konsernets daglige likviditetsstyring er lagt i treasury-

avdelingen. Avdelingen følger daglig opp konsernets kontantstrøm

for å påse at daglige utbetalinger kan gjennomføres. En slik oppfølging

inkluderer tett dialog med bankens kredittavdelinger, samt daglig

kontakt med innlånsmarkedet.

Som et ledd i likviditetsstyringen forvalter også treasuryavdelingen bankens

portefølje av strategisk likviditet. Inkludert i denne porteføljen er likvide

verdipapirer som raskt kan tas i bruk som likviditet ved eventuelle uventede

negative hendelser som påvirker bankens kontantstrøm.

Likviditetsrisiko

NOTER

104

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Uten rest- Konsern 31.12.2025Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 årløpetid 2025Gjeld til kredittinstitusjoner68 597 68 597Innskudd fra kunder14 878 012 3 607 540 376 332 4 988 18 866 872Verdipapirgjeld942 380 1 364 041 17 508 957 19 815 379Øvrig gjeld290 920 290 920Ansvarlig lån472 788 472 788Finansielle derivater brutto oppgjør25 684 40 931 77 093 138 526 12 255 294 489Kontraktsfestede renteutbetalinger57 586 125 090 115 944 148 141 446 761Sum utbetalinger15 029 878 4 715 942 1 933 410 18 273 400 12 255 290 920 40 255 806

Uten rest- Konsern 31.12.2024Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 årløpetid 2024Gjeld til kredittinstitusjoner90 695 90 695Innskudd fra kunder12 604 027 4 270 036 453 016 7 865 17 334 944Verdipapirgjeld57 462 1 986 017 13 945 287 1 100 152 17 088 918Øvrig gjeld307 827 307 827Ansvarlig lån472 909 472 909Finansielle derivater brutto oppgjør28 278 47 007 79 784 181 069 26 213 362 350Kontraktsfestede renteutbetalinger66 147 101 491 138 083 198 647 7 140 511 507Sum utbetalinger12 789 146 4 475 995 2 656 900 14 805 777 1 133 505 307 827 36 169 150

Morbank 31.12.2025

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rest-

løpetid 2025

Gjeld til kredittinstitusjoner

61 897 61 897

Innskudd fra kunder

15 102 758 3 607 540 376 332 4 988 19 091 618

Verdipapirgjeld

530 869 800 025 1 759 423 3 090 317

Øvrig gjeld

255 009 255 009

Ansvarlig lån

472 788 472 788

Finansielle derivater brutto oppgjør

17 070 28 643 68 898 138 526 12 255 265 393

Kontraktsfestede renteutbetalinger

-2 403 2 998 18 115 64 621 83 332

Sum utbetalinger

15 179 323 4 170 051 1 263 370 2 440 345 12 255 255 009 23 320 354

Morbank 31.12.2024

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rest-

løpetid 2024

Gjeld til kredittinstitusjoner

90 695 90 695

Innskudd fra kunder

12 824 220 4 270 036 453 016 7 865 17 555 137

Verdipapirgjeld

35 413 1 236 083 2 260 034 3 531 529

Øvrig gjeld

266 695 266 695

Ansvarlig lån

472 909 472 909

Finansielle derivater brutto oppgjør

18 803 33 264 70 570 181 069 26 213 329 918

Kontraktsfestede renteutbetalinger

100 9 807 22 470 70 862 103 238

Sum utbetalinger

12 933 817 4 348 519 1 782 139 2 992 738 26 213 266 695 22 350 122

Restløpetid på hovedposter

1 Kontantstrømmer knyttet til forpliktelser med avtalt løpetid er basert på nominelle kontraktsstørrelser inklusiv estimerte rentebetalinger frem til forfall.

Utbetalinger inkluderer ikke ubenyttede trekkrettigheter og lånetilsagn.

Likviditetsrisiko

NOTER

105

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

1 Gjelder renter på derivater som inngår i sikringsbokføring.

Konsern MorbankNetto renteinntekter2025 2024 2025 2024RENTEINNTEKTER EFFEKTIV RENTES METODE24 943 27 785 Renteinntekter av utlån til kredittinstitusjoner71 835 65 3792 032 463 1 865 779 Renteinntekter av utlån til kunder1 114 700 1 048 67721 887 26 133 Renteinntekter av verdipapirer21 887 26 133 -25 -41Andre renteinntekter -25 -412 079 267 1 919 656 Sum renteinntekter effektiv rentes metode1 208 397 1 140 149ANDRE RENTEINNTEKTER 66 192 54 466Renteinntekter av utlån til kunder66 192 54 466 181 707 162 442Renteinntekter av verdipapirer152 668 133 293 45 585 58 569 Renteinntekter av finansielle derivater (ekskl. sikringsinstrumenter)45 585 58 569 3 791 296 Andre renteinntekter3 791 296297 275 275 773Sum andre renteinntekter268 235 246 6242 376 542 2 195 428Sum renteinntekter1 476 632 1 386 772RENTEKOSTNADER Rentekostnader av innskudd fra kredittinstitusjoner, 10 377 12 722 10 346 12 654 målt til effektiv rentes metode 553 880 484 902 Rentekostnader av innskudd fra kunder, målt til effektiv rentes metode 577 902 500 444 42 869 44 170 Rentekostnader av innskudd fra kunder, målt til virkelig verdi 42 869 44 170 31 520 32 060 Rentekostnader av ansvarlig lånekapital, målt til effektiv rentes metode 31 520 32 060 873 162 803 639 Rentekostnader av verdipapirer, målt til effektiv rentes metode 139 397 158 254 1 64 700 86 565 Renter finansielle derivater som sikringsinstrumenter 26 889 38 695 3 063 3 054 Rentekostnader leieforpliktelser (IFRS 16) 3 063 3 054 12 931 9 483 Andre rentekostnader 10 396 7 786 1 592 503 1 476 595 Sum rentekostnader 842 382 797 118 784 040 718 833Netto renteinntekter634 250 589 654

REGNSKAPSPRINSIPPER

Renteinntekter og -kostnader bokføres i resultatregnskapet ved bruk

av effektiv rentes metode. Den effektive renten fastsettes ved diskon-

tering av kontraktsfestede kontantstrømmer innenfor forventet løpetid.

Metoden innebærer løpende inntektsføring av nominelle renter

med tillegg av amortisering av etableringsgebyr. Dersom et utlån

er nedskrevet som følge av verditap (inngår i steg 3), inntektsføres

renteinntekter som effektiv rente, beregnet på nedskrevne

forventede kontantstrømmer. Gebyrer knyttet til rentebærende

instrumenter inngår i beregningen av effektiv rente og resultat-

føres tilsvarende. For rentebærende instrumenter til amortisert

kost som ikke inngår i sikringsrelasjoner, amortiseres over-/

underkurs som renteinntekt over løpetiden på kontrakten.

Netto renteinntekter

NOTER

106

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern MorbankNetto provisjonsinntekter2025 2024 2025 20245 928 5 082Garantiprovisjon5 928 5 08211 728 9 393Verdipapirformidling og forvaltning11 728 9 39343 525 40 856Betalingsformidling43 512 40 82626 731 20 278Forsikring26 731 20 278184 18Leasing184 187 477 4 471Formidling7 477 4 471Provisjonsinntekt konsernselskap14 800 12 37495 573 80 099Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester110 360 92 443-12 711 -11 338Provisjonskostnader og kostnader fra banktjenester-12 711 -11 33882 862 68 760Netto provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester97 649 81 10521 468 34 179Meglerhonorarer7 537 16 976Andre provisjonsinntekter eiendomsmegling29 005 51 155Netto provisjonsinntekter fra eiendomsmegling111 867 119 915Totale netto provisjonsinntekter97 649 81 105

REGNSKAPSPRINSIPPER

Provisjonsinntekter og -kostnader blir generelt periodisert i takt med

at en tjeneste blir ytt og klassifiseres henholdsvis som ”Provisjons-

inntekter” og ”Provisjonskostnader”.

Honorarer og gebyrer ved omsetning eller formidling av finansielle

instrumenter, eiendom eller andre investeringsobjekter som ikke

genererer balanseposter i bankens eller konsernets regnskap,

resultatføres når transaksjonen sluttføres. Inntekter fra kunde-

kontrakter behandles i samsvar med IFRS 15. Inntektene innregnes

til det beløp som reflekterer vederlaget som virksomheten forventer

i bytte mot å overføre en vare eller en tjeneste til en kunde. Tidspunkt

for inntektsføring skjer når en kunde oppnår kontroll over en vare

eller tjeneste, og videre har anledning til direkte å nyttiggjøre seg

av denne. Konsernet har følgende inntektsstrømmer

som behandles etter dette prinsippet:

•

Transaksjonsgebyrer

•

Produktgebyrer

•

Årsgebyrer

•

Provisjon salg av forsikring, sparing, fond og kredittkort.

•

Meglerprovisjon

•

Gebyrer opptjent via tredjepart (interbank, VISA).

•

Andre gebyrer i henhold til prisliste.

Banken har i svært liten grad inntekter som inneholder

vesentlige elementer av separate leveringsforpliktelser.

Netto provisjonsinntekter

NOTER

107

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

1 Banken benytter sikringsbokføring for lange innlån. Se note 15.

2 Netto gevinst/tap på gjeld målt til amortisert kost gjelder kjøpspremie

ved tilbakekjøp/refinansiering av obligasjonsgjeld før endelig forfall.

Konsern MorbankNetto gevinst/tap på finansielle instrumenter2025 2024 2025 2024Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter til virkelig verdi -20 865 17 667 Netto gevinst/tap på valuta og finansielle derivater -20 865 17 667 26 372 -14 115 Netto verdiendring på utlån 26 372 -14 115 4 227 -1 415 Netto gevinst/tap på rentebærende papirer 5 073 -242 43 537 16 421 Netto gevinst/tap på aksjer 43 537 16 421 -605 983 Netto verdiendring på finansiell gjeld -605 983 52 667 19 540Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter til virkelig verdi53 513 20 713Netto verdiendring sikrede poster 54 725 -2 615 Netto verdiendring på finansielle derivater, sikring 24 678 11 415 -56 341 2 316 Netto verdiendring på sikret finansiell gjeld -25 311 -10 994 1-1 616 -299Netto verdiendring sikrede poster-633 421Netto gevinst/tap gjeld til amortisert kost 2 -2 872 -3 623 Netto gevinst/tap gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer til amortisert kost -108 353 -2 872 -3 623Netto gevinst/tap gjeld til amortisert kost-108 35348 180 15 618Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter 52 772 21 487

Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter

og utbytte/inntekt av eierinteresser

NOTER

108

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern MorbankUtbytte og inntekter av eierinteresser2025 2024 2025 2024UtbytteInntektsført utbytte fra konsernselskaper 100 000 85 000 83 329 37 240 Inntektsført utbytte fra øvrige investeringer 83 329 37 240 83 329 37 240Inntektsført utbytte183 329 122 240Inntekter av eierinteresser i tilknyttede selskaper 5 984 5 419 Innregnet resultatandel fra tilknyttede selskaper 5 984 5 419 Øvrige inntekter fra tilknyttede selskaper5 984 5 419Inntekter av eierinteresser i tilknyttede selskaper5 984 5 41989 313 42 659Utbytte og inntekter av eierinteresser i tilknyttede selskaper189 313 127 659

Konsern MorbankAndre driftsinntekter2025 2024 2025 2024 491 1 928 Utleie fast eiendom 1 223 2 501 622 1 335 Andre inntekter 622 1 335 1 73 784 Innteksført badwill fusjon Hjelmeland Sparebank 73 784 1 113 77 047 Andre driftsinntekter 1 845 77 621

1 I forbindelse med fusjonen med Hjelmeland Sparebank i august 2024 utgjorde differansen mellom virkelig verdi av vederlaget til egenkapitalbeviseierne i Hjelmeland Sparebank

før sammenslåingen og deres andel av netto egenkapital i henhold til oppkjøpsanalysen, en negativ goodwill (badwill). Badwill oppstod som følge av at netto verdi av de identifiserte

eiendelene og forpliktelsene oversteg verdien av fusjonsvederlaget i transaksjonen. Badwill er inntektsført over ordinært resultat etter reglene i IFRS 3.

Andre driftsinntekter

Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter

og utbytte/inntekt av eierinteresser

NOTER

109

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

1 Se spesifisering av pensjonskostnad nedenfor.

2 I henhold til IFRS 16 presenteres bankens leiekostnader (husleie/andre leieavtaler) primært som rentekostnader og avskrivninger. Kostnadsførte leiekostnader

er relatert til kortsiktige leieavtaler og leieavtaler med lav verdi (som er unntatt i IFRS 16). Se også nærmere informasjon i note 33.

3 Av fusjonsrelaterte kostnader belastet i 2024 er fortsatt 24,7 millioner kroner ført som kostnadsavsetning per 31.12.25. Dette gjelder kostnader

knyttet til teknisk integrasjonskostnad mot systemleverandør. Det forventes at endelig sluttregning fra systemleverandør blir avgjort ila 2026.

Gjeldsforpliktelsen er regnskapsført under regnskapslinjen ”Påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter”.

Konsern MorbankDriftskostnader2025 2024 2025 2024 184 149 169 753 Lønn 166 492 134 717 1 16 651 15 859 Pensjoner 15 604 13 903 43 884 38 891 Sosiale kostnader 40 668 37 415 244 685 224 503 Personalkostnader 222 763 186 035 5 780 5 391 Driftskostnader eiendommer og lokaler 5 363 5 391 2 1 371 1 916 Husleie 861 139 2 1 589 1 676 Øvrige operasjonelle leieavtaler 1 470 514 3 78 766 67 892 IT-kostnader 78 205 65 853 14 871 17 424 Markedsføring og informasjon 14 517 16 734 10 793 8 922 Øvrige administrasjonskostnader 9 321 8 320 4 064 941 Konsulenthonorar 1 997 814 3 33 990 Fusjonskostnader (IT konvertering) 33 990 6 655 4 450 Formuesskatt 4 640 4 450 3 456 Tap ved salg av bygg 26 184 30 370 Øvrige driftskostnader 26 184 25 097 153 529 172 971 Sum andre driftskostnader 142 558 161 300 18 334 17 504Avskrivninger 18 468 16 426 18 334 17 504Av- og nedskrivninger totalt 18 468 16 426 416 549 414 977 Sum driftskostnader 383 790 363 761

Andre driftskostnader

NOTER

110

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Honorar til ekstern revisor

For konsernet utgjør honorar for lovpålagt revisjon 2.166.799 kroner

(2.076.460 kroner), mens honorar for skatterådgivning, attestasjons-

tjenester og annen bistand utgjør 325.563 kroner (298.840 kroner)

i 2025. I tillegg var det påløpt honorar knyttet til arbeid med fusjon

på 14.935 (494.568) kroner i 2025.

For morbank utgjør honorar for lovpålagt revisjon 1.739.936 kroner

(1.689.259 kroner) , mens honorar for skatterådgivning, attestasjons-

tjenester og annen bistand utgjør 325.563 kroner (268.724 kroner)

i 2025. I tillegg var det påløpt honorar knyttet til arbeid med fusjon

på 14.935 (494.568) kroner i 2025.

Alle beløp er inklusiv mva.

Konsern Morbank1 Spesifisering av pensjonskostnad2025 2024 2025 202412 565 13 276Kostnader innskuddspensjon 11 518 11 3191 111 556Kostnader ytelsespensjon iht. note 23 1 111 5562 975 2 027Kostnader avtalefestet pensjon (AFP) 2 975 2 028 16 651 15 859 Sum pensjonskostnad 15 604 13 903

Konsern MorbankAntall ansatte / årsverk2025 2024 2025 2024174 191Antall ansatte per 31.12159 159165 181Antall årsverk per 31.12150 149174 173Gjennomsnittlig antall ansatte 159 145166 166Gjennomsnittlig antall årsverk151 139

Andre driftskostnader

NOTER

111

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Krav til godtgjørelse er regulert i Finansforetaksloven Kapittel 15 §§ 15-1

til 15-6.

Bestemmelsene ivaretar EUs kapitalkravs- direktivs (CRD IV) bestem-

melser om gode godtgjørelsesordninger for å redusere overdreven

risikotaking og fremme en sunn og effektiv risikohåndtering i finansielle

foretak.

Med bakgrunn i dette regelverket etablerte banken et eget godtgjørelses-

utvalg 15. desember 2010. Utvalget består av 4 styremedlemmer,

hvorav 1 er ansattrepresentant.

Bestemmelsene pålegger styret et direkte ansvar for å sørge for at:

•

Banken utformer en godtgjørelsesordning for alle bankens ansatte

som er egnet til å fremme formålet med forskriften, og at bankens

lønns- og bonussystemer praktiseres i henhold til denne godt-

gjørelsesordningen.

•

Godtgjørelsesordningen er i samsvar med bankens overordnede

mål, risikotoleranse og langsiktige interesser.

•

Godtgjørelsesordningen inneholder særskilte regler for ledende

ansatte, tillitsvalgte og ansatte med oppgaver innen internkontroll

og risikostyring. Styret skal også sørge for at sammensetningen

av fast og variabel lønn for slike ansatte er balansert, og at minst

halvparten av eventuelle bonusutbetalinger skjer i form av egen-kapital-

bevis dersom bonus overstiger 12,5 % av grunnlønn. Bonusutbetalinger

i form av egenkapitalbevis kan ikke disponeres fritt av den enkelte

tidligere enn jevnt fordelt over en periode på minst tre år. Grunnlaget

for variabel godtgjørelse skal være en periode på minst to år.

•

Banken har et godtgjørelsesutvalg som er ansvarlig for saksforberedelse

i alle saker om godtgjørelsesordningen som skal avgjøres av styret.

Banken har utarbeidet en kompensasjonspolicy. Gjennom 2025 er det

ikke foretatt vesentlige endringer i bankens kompensasjonspolicy.

Formålet med Rogaland Sparebank sin kompensasjonspolicy er å trekke

til seg medarbeidere med den kompetansen banken trenger, videreutvikle

og beholde nøkkelkompetanse, samt motivere til langsiktighet og kontinu-

erlig utvikling for å nå bankens sine forretningsmessige mål.

Kompensasjonen kan bestå av følgende elementer:

•

Fast grunnlønn; Det er bankens siktemål å tilby markedslønn.

Fast grunnlønn justeres på denne bakgrunn årlig basert på resultat-

oppnåelse innen den enkelte leders arbeids- og ansvarsområde.

Administrerende direktør fastsetter endring i grunnlønn for medlem-

mene i bankens ledergruppe. Godtgjørelsesutvalget innstiller

administrerende direktørs lønn, og denne vedtas av styret.

•

Naturalytelser som omfatter telefon/mobiltelefon, avis/tidsskrift,

hjemmekontorordning og unntaksvis bilordning. For øvrig ytes lån

og banktjenester til egne betingelser etter samme regelverk som

øvrige ansatte.

•

Bonuser; Bankens ansatte inngår i bankens til enhver tid gjeldende

bonusordning. Alle faste ansatte i morbanken er omfattet av en

konsernbonusmodell. Beregningen er basert på faktisk egenkapital-

avkastning og kundetilfredshet. Modellen gav en utbetaling på 7,2 %

av grunnlønn for alle ansatte for opptjeningsåret 2024 med utbetaling

i 2025. Styret har anledning til å avkorte bonusen dersom spesielle

hensyn tilsier dette. Utover dette har også rådgivere med direkte

salgsansvar mulighet for bonus basert på egne KPI-er, med et tak

på NOK 55 000 per ansatt per år.

•

Ansatte i banken har mulighet for å kjøpe rabatterte EK-bevis

i Rogaland Sparebank en gang i året. EK-bevisene kjøpes med en

rabatt på 33 %, med sparebeløp på inntil 7,5 % av fast grunnlønn

eller inntil 5000,- pr måned. Kjøp medfører ett års opptjeningstid

og deretter ett års bindingstid, totalt to år. For spareåret 2026

har 116 ansatte tegnet seg i ordningen.

•

Pensjonsordning; Ledende ansatte har innskuddsbasert pensjon

for inntekt opp til 12G etter de til enhver tid gjeldende ordninger

for bankens ansatte. Pensjonsalder for bankens ansatte er 70 år,

med mulighet for AFP-ordning fra 62 år etter de til enhver tid

gjeldende ordninger i finanssektoren.

Samlede utgifter til lønn, pensjon og annen godtgjørelse for bankens

ledergruppe, styret og forstanderskapet er vist i nedenstående tabell.

Oppgitte beløp er totalt for hele året eller fra ansettelsesdato hvis

lederen er ansatt i løpet av året.:

Godtgjørelser

NOTER

112

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Eier antall Konsernledelsen 2025 Herav Herav Herav Utlån egenkapi- lønns-utbetalt andre per talbevis 3bonus ytelser 31.12 4Lønnkomp.per 31.12 Administrerende direktør Tomas Nordbø 3 850 220 186 10 702 37 574 Finansdirektør (CFO) Siri Aaen Styles f.o.m. 01.08. 750 34 13 107 Direktør personmarked Erik Kvia Hansen t.o.m. 28.02. 886 44 7 688 4 936 Direktør personmarked Lene Nevland Sivertsen f.o.m. 01.03. 1 819 129 62 12 016 Direktør næringsliv Lars Kristiansen 2 585 161 126 5 500 6 796 Direktør kunde og marked Lene Nordahl 1 936 118 92 4 041 7 168 Direktør risk og regulatorisk Ingve Lerang f.o.m. 01.03. 1 851 102 70 937 4 326 3HR-sjefStein Haga 1 558 75 89 93 3 045 15 122 Direktør strategi / Bjørn Tjensvold 2 011 51 81 1 979 Daglig leder Aktiv

Eier antall Konsernledelsen 2024 Herav Herav Herav Utlån egenkapi- lønns-utbetalt andre per talbevis 3bonus ytelser 31.12 4Lønnkomp.per 31.12 Administrerende direktør Trine Karin Stangeland 3 694 227 183 9 184 33 628 Finansdirektør (CFO) / Tomas Nordbø 2 848 158 129 10 921 34 976 Adm.direktør konstituertDirektør personmarked Erik Kvia Hansen 1 988 123 78 6 555 5 411 3KommunikasjonsdirektørIngrid O. Fure Schøpp t.o.m. 29.02. 801 27 32 Direktør næringsliv Lars Kristiansen 2 444 151 95 5 519 5 430 Direktør kunde og marked Lene Nordahl 1 780 102 74 4 414 6 383 3HR-direktørStein Haga t.o.m. 31.07. 1 434 75 84 69 2 571 14 013 Direktør strategi Bjørn Tjensvold f.o.m. 01.08. 753 25 20 1 050

Oppgitte beløp er totalt for hele året eller fra ansettelsesdato hvis lederen er ansatt i løpet av året.

Samlede utgifter til lønn, pensjon og annen godtgjørelse

Godtgjørelser

NOTER

113

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

1 Ansattrepresentant

2 Inkludert årlig honorar på NOK 78.000, NOK 52.000, NOK

44.200 og NOK 33.800 for risikoutvalg og revisjonsutvalg.

3 I 2012 endret banken pensjonsordningen for ledende

ansatte. Banken gikk fra en pensjonsordning for lønn

over 12 G til en direkte lønnskompensasjon. Beløpene

i kolonnen lønnskompensasjon består av månedlige

utbetalinger for 2024.

4 Rentesubsidiering ansattelån; Rentesats på lån

til ansatte er den til hver tid gjeldene normrente minus

0,75%. Lån til styremedlemmer og medlemmer

av forstanderskapet er gitt på ordinære vilkår.

For egenkapitalbeviseierne som er listet ovenfor, er også

egenkapitalbevis eiet av ektefelle, mindreårige barn eller

selskap hvor vedkommende har bestemmende innflytelse

som nevnt i aksjelovens § 1-3 nr 2 medregnet.

Forstanderskapet2025 20242025 2024Leder Ørjan Gjerde 100 100 Medlem Geir Mikalsen 3 2 Medlem Jan Erik Anfinsen 3 6 Medlem Hanne Brit Nordbø 3 1Medlem Svein Anfinsen 3 6 MedlemLisbeth Lindsay Nordhagen 3 3 Medlem Jo Michael Asbjørnsen 3 3 Medlem Eli Halvorsen Norheim 3 6 Medlem Kjell Apeland 3 Medlem Magnar Oanes 5 1Medlem Garmann Auklend 3 MedlemElisabeth Rosbach 3 6 Medlem Per Øyvind Berge 3 Medlem Tom Risa 3 1MedlemMona Aadnøy Riska 1 3 6 MedlemAnders Bjørndal 3 6 1Medlem Solveig Borgersen 3 MedlemInger-Lise Slagstad 3 6 Medlem Pål Morten Borgli 3 6 Medlem Guttorm Stangeland 3 6 Medlem Trygve Brandal 3 Medlem Elisabeth Stene 3 Medlem Bjørn Bærheim 2 Medlem Jan Olav Steensland 3 Medlem Oddvar Dalane 3 3 Medlem Bodil Sunde 6 1Medlem Martin Sunde 3 6 MedlemAnne Lise Elle 3 6 Medlem Olav Kristian Falnes 3 6 Medlem Tine Svanes 3 3 Medlem Dag Halvorsen 3 6 Medlem Reidar Søndervik 3 5 Medlem Dagfinn Svadberg Hatløy 3 Medlem Johan Ove Tolleshaug 3 1Medlem Olav Tørressen 3 6 MedlemKristine Nebdal Haver 3 6 1Medlem Aslaug Warland Ur 3 MedlemTerese Albuquerque Helleland 3 6 1Medlem Åsta Vaaland Veen 3 6 MedlemMalene Hetland 3 1Medlem Pål Hetland 3 6 MedlemKenneth Våge 2 Medlem Ragnhild Hildonen 3 6 Medlem Johan Wigerstrand 3 6 1Medlem Trond Wikstøl 3 6 MedlemNjål Kollbotn 3 3 Medlem Gunn Jane Håland 3 Medlem Inger Lomeland Wold 6 Medlem Cecilia Lindbåge Karlsen 3 Medlem Tove Wold 3 3 1Medlem Bente Løyning 6 MedlemJan Inge Aarreberg 2 Medlem Per Våland Mauritzen 3

Eier antall Honorarer Utlån per 31.12 egenkapitalbevis 31.12 Styret2025 2024 2025 2024 2025 2024Styreleder Harald Espedal 365 356 886 861 886 861 2Nestleder Frode Svaboe 349 279 10 200 10 200 Styremedlem Bjørg Tomlin 182 178 Styremedlem Astrid Rebekka Norheim 182 178 6 827 6 827 2StyremedlemWenche Drønen Christenssen 234 188 2 240 2 240 2StyremedlemØyvind Lundbakk 216 76 1StyremedlemIngunn Ruud 216 188 6 123 5 657 2 229 1 756 1 /StyremedlemØystein Bergøy Tungland 226 76 4 087 2 970 587 419

Godtgjørelser

NOTER

114

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Forutsetninger2025 2024Diskonteringsrente3,90 % 3,90 %Årlig forventet lønnsvekst4,00 % 4,00 %G-regulering3,75 % 3,75 %Regulering av løpende pensjon3,00 % 3,00 %DødelighetstabellK2013BE K2013BEAFP-uttak0,00 % 0,00 %Forventet frivillig avgang før pensjonsalder 0,00 % 0,00 %UførhetstabellKU KU

REGNSKAPSPRINSIPPER

Selskapene i konsernet har ulike pensjonsordninger. Pensjons-

ordningene er i hovedsak finansiert gjennom innbetalinger

til forsikringsselskaper.

Innskuddsbasert ordning

Banken har fra 1.1.07 tilbudt innskuddspensjon for nyansatte.

I forbindelse med omleggingen gikk også en del personer ansatt

før 1.1.07 over fra ytelsesordningen til den nye innskuddsordningen.

I slutten av 2013 gikk resterende ansatte over til innskuddsordning.

De berørte får en løpende kompensasjon i form av lønn.

En innskuddsplan er en pensjonsordning hvor konsernet betaler

faste bidrag til en juridisk enhet som investerer midlene på vegne

av medlemmene i ordningen. Innskuddene regnskapsføres som

lønnskostnader når de forfaller.

Avtalefestet førtidspensjon

AFP-ordningen er en ytelsesbasert flerforetakspensjons ordning,

og finansieres gjennom premier som fastsettes som en prosent

av lønn. Foreløpig foreligger det ingen pålitelig måling og allokering

av forpliktelse og midler i ordningen. Regnskaps messig blir ordningen

således behandlet som en innskuddsbasert pensjonsordning hvor

premiebetalinger kostnadsføres løpende, og ingen avsetninger

foretas i regnskapet. Det ble ikke betalt premie i den nye ordningen

før i 2011, og da var premien fastsatt til 1,4 % av samlede utbeta-

linger mellom 1 G og 7,1 G til bedriftens arbeidstakere. Premie

for Privat AFP faktureres i prosent av den enkelte ansattes

lønnsutbetaling mellom 1 og 7,1G. For 2025 er satsen 2,7%.

Ytelsesbasert ordning

En ytelsesplan er en pensjonsordning som definerer en pensjons-

utbetaling som en ansatt vil motta ved pensjonering. Pensjons-

utbetalingen er normalt avhengig av en eller flere faktorer

slik som alder, antall år i selskapet og lønn. Den balanse førte

forpliktelsen knyttet til ytelsesplaner er nåverdien av de definerte

ytelsene på balansedatoen minus virkelig verdi av pensjons-

midlene. Pensjonsforpliktelsen beregnes årlig av en uavhengig

aktuar ved bruk av en lineær opptjeningsmetode. Diskonterings-

renten er en beregnet markedsrente på obligasjoner med

fortrinnsrett (OMF). Andre parametere, som eksempelvis

lønnsreguleringer, inflasjon og pensjonsøkninger, fastsettes

på grunnlag av forventet langsiktig utvikling i parameterne.

Endringer i pensjonsplanens ytelser kostnadsføres eller

inntektsføres løpende i resultatregnskapet.

Estimatavvik regnskapsføres over utvidet resultat (OCI)

i den perioden de oppstår og inngår i totalresultatet.

Periodens netto pensjonskostnad er inkludert i lønninger

og sosiale kostnader og består av periodens pensjonsopptjening,

rentekostnad på den beregnede pensjonsforpliktelsen samt

periodisert arbeidsgiveravgift. Pensjonskostnaden er basert

på forutsetninger fastsatt ved periodens begynnelse.

Morbanken har to driftspensjoner for to tidligere administrerende

direktører, med utbetalingsstart ved fylte 67 år. Beregningen

av pensjonsforpliktelsen utføres av ekstern aktuar. Følgende

økonomiske og aktuarmessige forutsetninger er lagt til grunn:

Pensjoner

NOTER

115

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Kostnader knyttet til innskuddsordninger utgjør henholdsvis 11,9 millioner

kroner for konsern og 11,5 millioner kroner for morbank for 2025. Tilsvarende

for 2024 var 13,3 millioner kroner for konsern kr 11,3 millioner kroner

for morbank.

Kostnader til den nye AFP-ordningen, som er behandlet som en innskudds-

basert pensjonsordning, utgjør 3,0 millioner kroner for konsern og morbank

for 2025 og 2,3 millioner kroner for 2024.

Konsern MorbankNetto pensjonskostnader ytelsesplaner2025 2024 2025 2024786 324Nåverdi av årets pensjonsopptjening786 324325 231Rentekostnad av påløpt pensjonsforpliktelser325 2311 111 556Netto pensjonskostnader1 111 556Arbeidsgiveravgift1 111 556Totale pensjonskostnader 1 111 556

Opptjente pensjonsrettigheter

9 120 9 120 8 927 8 927

Pensjonsmidler

Beregnet pensjonsforpliktelse

9 120 9 120 8 927 8 927

Arbeidsgiveravgift av netto forpliktelse

Netto pensjonsforpliktelse

9 120 9 120 8 927 8 927

Konsernets forsikrede ordninger er underfinansierte. Netto pensjons-

forpliktelse er ført opp som langsiktig gjeld i balansen.

Aktuarielle gevinster og tap føres mot andre inntekter og kostnader (OCI)

i den perioden de oppstår. Dette medførte for 2025 en total inntektsføring

over andre inntekter og kostnader (OCI) på 0,4 millioner kroner etter skatt

for konsern og morbank. Tilsvarende tall for 2024 var en inntektsføring

på 0,0 millioner kroner etter skatt for konsern og morbank.

Netto pensjonsforpliktelse

31.12.2025 31.12.2024Konsern Sikret Usikret Sum Sikret Usikret SumOpptjente pensjonsrettigheter9 120 9 120 8 927 8 927PensjonsmidlerBeregnet pensjonsforpliktelse9 120 9 120 8 927 8 927Arbeidsgiveravgift av netto forpliktelseNetto pensjonsforpliktelse9 120 9 120 8 927 8 927

Morbank

Pensjoner

NOTER

116

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern MorbankAvstemming brutto pensjonsforpliktelser31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.20248 927 7 234Inngående balanse8 927 7 234786 324Årets opptjening786 324325 231Årets rentekostnad325 231-511 -490Utbetaling til pensjonister-511 -4901 648Pensjonsforpliktelse tilført ved fusjon1 648-407 -20Estimatavvik ført over andre inntekter og kostnader-407 -209 120 8 927Utgående balanse9 120 8 927

Gjenværende netto pensjonsforpliktelse per 31.12.2025 er relatert til driftspensjon for to tidligere administrerende direktører.

Historisk utvikling (Konsern/Morbank)Konsern 31.12.2025 31.12.2024 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2021Brutto pensjonsforpliktelser9 120 8 927 7 233 7 634 8 025Brutto pensjonsmidlerArbeidsgiveravgift av netto forpliktelseNetto balanseførte pensjonsforpliktelser9 120 8 927 7 233 7 634 8 025

Pensjoner

NOTER

117

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern Morbank2025 2024 SKATTEKOSTNAD ORDINÆRT RESULTAT 2025 2024Betalbar skatt69 369 83 469Årets skattekostnad41 730 59 221-51 -30Korrigering av tidligere års skattekost-51 -30Utsatt skatt3 837 -1 061Endring i midlertidige forskjeller3 033 -866-4 504Skatteeffekt av endring i MF ført rett mot EK-4 50473 155 77 874Sum skatt på ordinært resultat44 713 53 8212025 2024 AVSTEMMING AV SKATTEKOSTNAD MOT RESULTAT FØR SKATT 2025 2024552 656 535 359Resultat før skattekostnad (ekskl. inntektsført badwill)526 709 436 5231159 395 133 35225/22 % av resultat før skatt 131 677 109 131-86 866 -55 270Permanente forskjeller-86 913 -55 280678 -180Endring i Ikke balanseført utsatt skattefordel-51 -30Korrigering av skatt tidligere år-51 -3073 155 77 874Sum skatt på ordinært resultat44 713 53 82113 % 15 %Effektiv skattesats8 % 12 %31.12.2025 31.12.2024 AVSTEMNING AV UTSATT SKATTEFORDEL / UTSATT SKATT 31.12.2025 31.12.2024-12 000 -9 370Utsatt skattefordel/utsatt skatt per 1. januar-10 680 -8 1983 837 -1 061Endring ført mot resultatet3 033 -866102 5Skatt av andre inntekter og kostnader102 5-1 616Innfusjonert utsatt skattefordel i inntektsåret-1 61648 48Andre poster1 -5For lite avsatt tidligere år1 -5-8 011 -12 000Sum utsatt skattefordel (-) / utsatt skatt (+)-7 544 -10 680

1 I konsernet har morbank 25 % skattesats (finansforetak) mens bankens datterselskaper har 22 % skattesats.

REGNSKAPSPRINSIPPER

Årets skattekostnad består av betalbar skatt og endring i utsatt skatt

på midlertidige forskjeller. Betalbar skatt er beregnet skatt på årets

skattepliktige resultat. Utsatt skatt regnskapsføres etter gjeldsmetoden

i samsvar med IAS 12. Det beregnes forpliktelse eller eiendel ved

utsatt skatt på midlertidige forskjeller, som er differansen mellom

balanseført verdi og skattemessig verdi på eiendeler og forpliktelser.

Det beregnes imidlertid ikke forpliktelse eller eiendel ved utsatt skatt

på goodwill som ikke gir skattemessige fradrag, og heller ikke på

førstegangsinnregnede poster som verken påvirker regnskaps-

messig eller skattepliktig resultat. Det beregnes en eiendel ved

utsatt skatt på fremførbare skattemessige underskudd. Utsatt

skattefordel blir balanseført i den utstrekning det er sannsynlig

at den vil kunne benyttes mot fremtidig skattepliktig inntekt.

Ved beregning av utsatt skatt benyttes skattesatser og skatte-

regler som gjelder på balansedagen eller som med overveiende

sannsynlighet blir vedtatt.

Skattesats for alminnelig inntekt i Norge er per 31.12.25 på 22 %,

skattesatsen er uendret siste år. Det er gjort unntak for finans -

foretak som dermed videreføres på 2016-nivå (25 % skattesats).

Formuesskatt regnes ikke som skatt etter IAS 12 og er ført

som driftskostnad.

Behandling av skatt ved egenkapitaltransaksjoner

Dersom kilden til utdelingen er tidligere resultater (opptjent kapital),

presenteres skattekonsekvensene av utdelingen som skatte-

kostnad i resultatregnskapet når utdelingen blir besluttet. Dette

gjelder blant annet for utbetalinger av kundeutbytte og utbetalinger

av rente på fondsobligasjoner.

Skatt

NOTER

118

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Utsatt skattefordel og utsatt skatt i balansen splittet på midlertidige forskjeller

Utsatt skatt og utsatt skattefordel er nettoført på selskapsnivå.

Ikke balanseført utsatt skattefordel omfatter fremførbart underskudd i datterselskapet i Aktiv Rogaland AS

på 0,4 millioner kroner per 31.12.2025 (1,7 millioner kroner per 31.12.24), i tillegg til øvrige skattereduserende

forskjeller som ikke kan utlignes på 3,2 millioner kroner per 31.12.2025

Formueskatten for 2025 er kostnadsført med 4,6 millioner kroner (4,5 millioner kroner i 2024)

og klassifisert som andre driftskostnader.

Konsern Morbank31.12.2025 31.12.2024 UTSATT SKATTEFORDEL 31.12.2025 31.12.2024-3 808 -3 997Anlegg og driftsmidler -3 808 -4 047-9 502 -12 458Bruksrettigheter leieavtaler -9 502 -11 95312 397 16 234Leieforpliktelser 12 397 15 724-186 -234Gevinst og tapskonto -186 -234268Fordringer2682 280 2 232Pensjon 2 280 2 2328 374 6 887Regnskapsmessig avsetning 8 374 6 887-2 011 1 802Finansielle instrumenter -2 011 1 802646 1 452Omløpsmidler8 190 12 186Sum utsatt skattefordel7 544 10 68031.12.2025 31.12.2024 UTSATT SKATT 31.12.2025 31.12.2024376Bruksrettigheter leieavtaler-387Leieforpliktelser 190 186Finansielle instrumenter179 186Sum utsatt skatt

Skatt

NOTER

119

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Ikke Virkelig verdi Virkelig verdi Virkelig verdi Egen-finansielle Konsern 31.12.2025Amortisert over resultat over resultat Sikrings over utvidet kapital- eiendeler og 1kost (pliktig)(opsjon)bokføringresultat (OCI)metode forpliktelser SumEIENDELERKontanter og fordringer 234 850 234 850 på sentralbankerUtlån til og fordringer 120 742 120 742 på kredittinstitusjoner1Utlån til kunder 35 873 591 1 503 360 37 376 951 Sertifikater og obligasjoner 531 390 4 255 594 4 786 984 Aksjer 441 982 441 982 Eierinteresser i tilknyttet selskap 35 368 35 368 Finansielle derivater 66 323 23 776 90 099 Opptjente inntekter 16 098 16 098 Finansielle instrumenter med verdi- 955 916 955 916 endring over utvidet resultatØvrige eiendeler 86 812 86 812 Sum eiendeler 36 760 573 4 763 899 1 503 360 23 776 955 916 35 368 102 910 44 145 802 FORPLIKTELSERGjeld til kredittinstitusjoner 68 597 68 597 Innskudd fra kunder 17 956 978 909 894 18 866 872 Gjeld stiftet ved utstedelse 16 844 914 2 970 465 19 815 379 av verdipapirerFinansielle derivater 14 271 63 782 78 052 Påløpte kostnader 84 710 84 710 Ansvarlig lånekapital 472 788 472 788 Annen gjeld187 757 187 757Avsetninger 9 333 9 120 18 453 Sum forpliktelser 35 352 609 14 271 909 894 3 034 247 281 587 39 592 608

1 Eierinteresser i tilknyttet selskap som regnskapsføres etter egenkapitalmetode omfattes ikke av IFRS 9 standarden men tas med i oversikten da det er en finansiell eiendel.

Følgende tabeller presenterer klassifisering av finansielle eiendeler

og forpliktelser pr. balansedato ihht IFRS 9.

For ytterligere beskrivelse av klassifisering av finansielle instrumenter

se note 2.

Klassifisering av finansielle instrumenter

NOTER

120

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Ikke Virkelig verdi Virkelig verdi Virkelig verdi Egen-finansielle Konsern 31.12.2024Amortisert over resultat over resultat Sikrings over utvidet kapital- eiendeler og 1kost (pliktig)(opsjon)bokføringresultat (OCI)metode forpliktelser SumEIENDELERKontanter og fordringer 482 445 482 445 på sentralbanker Utlån til og fordringer på kreditt- 107 803 107 803 institusjonerUtlån til kunder 32 381 875 1 629 964 34 011 839 Sertifikater og obligasjoner 588 917 3 099 528 3 688 444 Aksjer 379 920 379 920 Eierinteresser i tilknyttet selskap 34 828 34 828 Finansielle derivater 93 206 93 206 Opptjente inntekter 16 523 16 523 Finansielle instrumenter med verdi- 766 857 766 857 endring over utvidet resultatØvrige eiendeler 120 335 120 335 Sum eiendeler 33 561 040 3 572 654 1 629 964 766 857 34 828 136 858 39 702 201 FORPLIKTELSERGjeld til kredittinstitusjoner 90 695 90 695 Innskudd fra kunder 16 294 475 1 040 469 17 334 944 Verdipapirgjeld 14 028 763 3 060 155 17 088 918 Finansielle derivater 21 146 107 361 128 507 Påløpte kostnader 75 162 75 162 Ansvarlig lånekapital 472 909 472 909 Annen gjeld 218 525 218 525 Avsetninger 5 212 8 927 14 140 Sum forpliktelser 30 892 054 21 146 1 040 469 3 167 516 302 615 35 423 800

1 Eierinteresser i tilknyttet selskap som regnskapsføres etter egenkapitalmetode omfattes ikke av IFRS 9 standarden men tas med i oversikten da det er en finansiell eiendel.

Klassifisering av finansielle instrumenter

NOTER

121

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Morbank 31.12.2025

Amortisert

kost

Virkelig verdi

over resultat

(pliktig)

Virkelig verdi

over resultat

(opsjon)

Sikrings

bokføring

Virkelig verdi

over utvidet

resultat (OCI)

Egen-

kapital-

metode

Ikke

finansielle

eiendeler og

forpliktelser Sum

EIENDELER

Kontanter og fordringer

på sentralbanker

234 850 234 850

Utlån til og fordringer på kreditt-

institusjoner

120 729 120 729

Utlån til kunder

15 101 780

1 503 360 1 872 307 18 477 446

Sertifikater og obligasjoner

531 390 3 823 527 4 354 918

Aksjer

441 982 441 982

Eierinteresser i tilknyttet selskap

35 368 35 368

Finansielle derivater

66 323 42 173 108 495

Opptjente inntekter

15 702 15 702

Finansielle instrumenter med verdi-

endring over utvidet resultat

955 916 955 916

Øvrige eiendeler

2 410 893 73 883 2 484 776

Sum eiendeler

18 399 642 4 331 833 1 503 360 42 173 2 828 223 35 368 89 584 27 230 183

FORPLIKTELSER

Gjeld til kredittinstitusjoner

61 897 61 897

Innskudd fra kunder

18 181 724

909 894 19 091 618

Verdipapirgjeld

1 809 549 1 280 768 3 090 317

Finansielle derivater

14 271 31 866 46 137

Påløpte kostnader

81 917 81 917

Ansvarlig lånekapital

472 788 472 788

Annen gjeld

154 749 154 749

Avsetninger

9 223 9 120 18 343

Sum forpliktelser

20 535 181 14 271 909 894 1 312 634 245 787 23 017 766

Morbank 31.12.2024

Amortisert

kost

Virkelig verdi

over resultat

(pliktig)

Virkelig verdi

over resultat

(opsjon)

Sikrings

bokføring

Virkelig verdi

over utvidet

resultat (OCI)

Egen-

kapital-

metode

Ikke

finansielle

eiendeler og

forpliktelser Sum

EIENDELER

Kontanter og fordringer

på sentralbanker

482 445 482 445

Utlån til og fordringer på kreditt-

institusjoner

106 828 106 828

Utlån til kunder

14 173 436 1 629 964 3 087 418 18 890 817

Sertifikater og obligasjoner

588 917 2 702 730 3 291 647

Aksjer

379 920 379 920

Eierinteresser i tilknyttet selskap

34 828 34 828

Finansielle derivater

93 206 33 653 126 858

Opptjente inntekter

16 523 16 523

Finansielle instrumenter med verdi-

endring over utvidet resultat

766 857 766 857

Øvrige eiendeler

1 744 437 85 524 1 829 960

Sum eiendeler

17 096 063 3 175 856 1 629 964 33 653 3 854 275 34 828 102 046 25 926 685

FORPLIKTELSER

Gjeld til kredittinstitusjoner

90 695 90 695

Innskudd fra kunder

16 514 668

1 040 469 17 555 137

Verdipapirgjeld

2 185 943 1 345 586 3 531 529

Finansielle derivater

21 146 59 563 80 709

Påløpte kostnader

69 822 69 822

Ansvarlig lånekapital

472 909 472 909

Annen gjeld

182 814 182 814

Avsetninger

5 132 8 927 14 060

Sum forpliktelser

19 269 347 21 146 1 040 469 1 405 149 261 563 21 997 675

1 Eierinteresser i tilknyttet selskap som regnskapsføres etter egenkapitalmetode omfattes ikke av IFRS 9 standarden men tas med i oversikten da det er en finansiell eiendel.

Klassifisering av finansielle instrumenter

NOTER

122

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

31.12.2025 31.12.2024KonsernBalanseført verdi Virkelig verdi Balanseført verdi Virkelig verdiEIENDELERKontanter og fordringer på sentralbanker234 850 234 850 482 445 482 445Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner120 742 120 742 107 803 107 803Utlån til kunder35 873 591 35 873 591 32 381 875 32 381 875Sertifikater og obligasjoner531 390 530 060 588 917 586 112Sum eiendeler36 760 573 36 759 243 33 561 040 33 558 236FORPLIKTELSERGjeld til kredittinstitusjoner68 597 68 597 90 695 90 695Innskudd fra og gjeld til kunder17 956 978 17 956 978 16 294 475 16 294 4751Verdipapirgjeld 19 815 379 19 756 306 17 088 918 16 996 906Ansvarlig lånekapital472 788 480 449 472 909 478 777Avsetninger9 333 9 333 5 212 5 212Sum forpliktelser38 323 075 38 271 663 33 952 209 33 866 065

31.12.2025 31.12.2024

Morbank

Balanseført verdi Virkelig verdi Balanseført verdi Virkelig verdi

EIENDELER

Kontanter og fordringer på sentralbanker

234 850 234 850 482 445 482 445

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner

120 729 120 729 106 828 106 828

Utlån til kunder

15 101 780 15 101 780 14 173 436 14 173 436

Sertifikater og obligasjoner

531 390 530 060 588 917 586 112

Øvrige eiendeler

2 410 893 2 410 893 1 744 437 1 744 437

Sum eiendeler

18 399 642 18 398 312 17 096 063 17 093 258

FORPLIKTELSER

Gjeld til kredittinstitusjoner

61 897 61 897 90 695 90 695

Innskudd fra og gjeld til kunder

18 181 724 18 181 724 16 514 668 16 514 668

Verdipapirgjeld

3 090 317 3 071 949 3 531 529 3 517 716

Ansvarlig lånekapital

472 788 480 449 472 909 478 777

Avsetninger

9 223 9 223 5 132 5 132

Sum forpliktelser

21 815 949 21 805 242 20 614 933 20 606 988

Virkelig verdi av finansielle instrumenter

vurdert til amortisert kost

1 Verdipapirgjeld inkluderer fastrenteobligasjoner som inngår i sikringsbokføring.

Virkelig verdi på finansielle instrumenter

NOTER

123

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

KonsernVirkelig verdi verdsettelse ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkietTotalt per Nivå 1 Nivå 2 Nivå 331.12.2025Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet Utlån til kunder1 503 360 1 503 360 Sertifikater og obligasjoner4 255 594 4 255 594 Aksjer81 680 58 973 301 330 441 982 Finansielle derivater66 323 66 323 Finansielle derivater, sikringsinstrument23 776 23 776Finansielle instrumenter til virkelig verdi over utvidet resultat Aksjer955 916 955 916Sum eiendeler81 680 4 404 666 2 760 606 7 246 951Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet Innskudd fra kunder909 894 909 894 Finansielle derivater14 271 14 271 Finansielle derivater, sikringsinstrument63 782 63 782Sum forpliktelser987 946 987 946

KonsernAmortisert kost verdsettelse ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkietTotalt per Nivå 1 Nivå 2 Nivå 331.12.2025Finansielle eiendeler til amortisert kost Kontanter og fordringer på sentralbanker 234 850 234 850 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner120 742 120 742 Utlån til kunder35 873 591 35 873 591 Sertifikater og obligasjoner531 390 531 390Sum eiendeler36 760 573 36 760 573Finansielle forpliktelser til amortisert kost Gjeld til kredittinstitusjoner68 597 68 597 Innskudd fra kunder17 956 978 17 956 9781 Verdipapirgjeld 19 815 379 19 815 379 Ansvarlig lånekapital472 788 472 788 Avsetninger9 333 9 333Sum forpliktelser38 323 075 38 323 075

1 Verdipapirgjeld inkluderer fastrenteobligasjoner som inngår i sikringsbokføring.

For finansielle instrumenter med kort løpetid (mindre enn tre måneder)

forutsettes bokført verdi å representere virkelig verdi. Denne forutsetningen

er også benyttet for innskudd og sparekontoer uten bestemt løpetid.

Utlån til / innskudd fra kunder verdsatt til amortisert kost inkluderer utlån

og innskudd med flytende rente. Utlån og innskudd med flytende rente

blir justert ved renteendringer i markedet samt ved endring av kredittrisiko.

Konsernet vurderer derfor virkelig verdi på slike produkter til å være tilnærmet

lik balanseført verdi. Utlån som ikke tilfredsstiller denne løpende reprisings-

forutsetningen, blir individuelt verdsatt til virkelig verdi per balansedagen.

Eventuelle mer- eller mindreverdier som vil oppstå innenfor en eventuell

renteendringsperiode anses ikke å utgjøre signifikant verdi for konsernet.

Finansielle instrumenter vurdert til virkelig verdi

Konsernet benytter følgende verdsettelseshieraki ved beregning

av virkelig verdi for finansielle instrumenter:

Nivå 1 – Noterte priser i et aktivt marked for gjeldende eiendel

eller forpliktelse.

Nivå 2 – Noterte priser i et aktivt marked for lignende eiendeler

eller forpliktelser, eller annen verdsettelsesmetode hvor

all vesentlig input er basert på observerbar markedsdata.

Nivå 3 – Verdsettelsesteknikker som i hovedsak ikke er basert

på observerbare markedsdata.

Virkelig verdi på finansielle instrumenter

NOTER

124

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

KonsernVirkelig verdi verdsettelse ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkietTotalt per Nivå 1 Nivå 2 Nivå 331.12.2024Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet Utlån til kunder 1 629 964 1 629 964 Sertifikater og obligasjoner 3 099 528 3 099 528 Aksjer 68 880 53 524 257 517 379 920 Finansielle derivater 93 206 93 206 Finansielle derivater, sikringsinstrumentFinansielle instrumenter til virkelig verdi over utvidet resultat Aksjer 766 857 766 857 Sum eiendeler 68 880 3 246 257 2 654 338 5 969 475 Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet Innskudd fra kunder 1 040 469 1 040 469 Finansielle derivater 21 146 21 146 Finansielle derivater, sikringsinstrument 107 361 107 361 Sum forpliktelser 1 168 976 1 168 976

KonsernAmortisert kost verdsettelse ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkietTotalt per Nivå 1 Nivå 2 Nivå 331.12.2024Finansielle eiendeler til amortisert kost Kontanter og fordringer på sentralbanker482 445 482 445 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner107 803 107 803 Utlån til kunder32 381 875 32 381 875 Sertifikater og obligasjoner588 917 588 917Sum eiendeler33 561 040 33 561 040Finansielle forpliktelser til amortisert kost Gjeld til kredittinstitusjoner90 695 90 695 Innskudd fra kunder16 294 475 16 294 4751 Verdipapirgjeld 17 088 918 17 088 918 Ansvarlig lånekapital472 909 472 909 Avsetninger5 212 5 212Sum forpliktelser33 952 209 33 952 209

1 Verdipapirgjeld inkluderer fastrenteobligasjoner som inngår i sikringsbokføring.

Virkelig verdi på finansielle instrumenter

NOTER

125

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

KonsernAksjer til Aksjer til Avstemming av bevegelser for nivå 3 virkelig verdi over virkelig verdi fra 31.12.2024 til 31.12.2025utvidet resultat over resultat 1Utlån(FVOCI) (FVTPL) TotaltBalanse per 31.12.20241 629 964 766 857 257 517 2 654 338Resultatført gevinst/tap i årets resultat26 372 29 524 55 896Resultatført gevinst/tap i andre inntekter / OCI156 596 156 596Utstedelse / kjøp77 004 52 256 16 052 145 313Oppgjør/realisasjon-229 981 -19 793 -1 763 -251 537Balanse per 31.12.20251 503 360 955 916 301 330 2 760 606

KonsernAksjer til Aksjer til Avstemming av bevegelser for nivå 3 virkelig verdi over virkelig verdi fra 31.12.2023 til 31.12.2024utvidet resultat over resultat 1Utlån(FVOCI) (FVTPL) TotaltBalanse per 31.12.20231 331 050 668 908 67 542 2 067 500Resultatført gevinst/tap i årets resultat-14 115 -1 939 -16 054Resultatført gevinst/tap i andre inntekter / OCI-14 415 -14 415Tilført ved fusjon Hjelmeland Sparebank 53 154 119 594 6 311 179 059Utstedelse / kjøp503 168 171 045 674 213Oppgjør/realisasjon-243 293 -7 229 -250 522Migrering fra nivå 214 557 14 557Balanse per 31.12.20241 629 964 766 857 257 517 2 654 338

1 Aksjer og andeler er under IFRS 9 vurdert til virkelig verdi med verdiendring over resultat (FVTPL),

med unntak av bankens investeringer i EIKA Gruppen AS og EIKA Boligkreditt AS som er klassifisert

som finansielle instrumenter med verdiendring over utvidet resultat (FVOCI) da disse anses

som strategiske investeringer for banken.

Resultatført gevinst/tap i årets resultat er inkludert i netto gevinst/tap på finansielle instrumenter

til virkelig verdi hva gjelder utlån og aksjer (FVTPL).

Virkelig verdi på finansielle instrumenter

NOTER

126

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Virkelig verdi verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2025

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Utlån til kunder

1 872 307 1 503 360 3 375 667

Sertifikater og obligasjoner

3 823 527 3 823 527

Aksjer

81 680 58 973 301 330 441 982

Finansielle derivater

66 323 66 323

Finansielle derivater, sikringsinstrument

42 173 42 173

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over utvidet resultat

Aksjer

955 916 955 916

Sum eiendeler

81 680 5 863 303 2 760 606 8 705 589

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Innskudd fra kunder

909 894 909 894

Finansielle derivater

14 271 14 271

Finansielle derivater, sikringsinstrument

31 866 31 866

Sum forpliktelser

956 031 956 031

Amortisert kost verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2025

Finansielle eiendeler til amortisert kost

Kontanter og fordringer på sentralbanker

234 850 234 850

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner

120 729 120 729

Utlån til kunder

15 101 780 15 101 780

Sertifikater og obligasjoner

531 390 531 390

Andre eiendeler

2 410 893 2 410 893

Sum eiendeler

18 399 642 18 399 642

Finansielle forpliktelser til amortisert kost

Gjeld til kredittinstitusjoner

61 897 61 897

Innskudd fra kunder

18 181 724 18 181 724

Verdipapirgjeld

3 090 317 3 090 317

Ansvarlig lånekapital

472 788 472 788

Avsetninger

9 223 9 223

Sum forpliktelser

21 815 949 21 815 949

Morbank

1 Verdipapirgjeld inkluderer fastrenteobligasjoner som inngår i sikringsbokføring.

Virkelig verdi på finansielle instrumenter

NOTER

127

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Amortisert kost verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2024

Finansielle eiendeler til amortisert kost

Kontanter og fordringer på sentralbanker

482 445 482 445

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner

106 828 106 828

Utlån til kunder

14 173 436 14 173 436

Sertifikater og obligasjoner

588 917 588 917

Andre eiendeler

1 744 437 1 744 437

Sum eiendeler

17 096 063 17 096 063

Finansielle forpliktelser til amortisert kost

Gjeld til kredittinstitusjoner

90 695 90 695

Innskudd fra kunder

16 514 668 16 514 668

Verdipapirgjeld

3 531 529 3 531 529

Ansvarlig lånekapital

472 909 472 909

Avsetninger

5 132 5 132

Sum forpliktelser

20 614 933 20 614 933

Virkelig verdi verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2024

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Utlån til kunder

3 087 418 1 629 964 4 717 381

Sertifikater og obligasjoner

2 702 730 2 702 730

Aksjer

68 880 53 524 257 517 379 920

Finansielle derivater

93 206 93 206

Finansielle derivater, sikringsinstrument

33 653 33 653

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over utvidet resultat

Aksjer

766 857 766 857

Sum eiendeler

68 880 5 970 530 2 654 338 8 693 748

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Innskudd fra kunder

1 040 469 1 040 469

Finansielle derivater

21 146 21 146

Finansielle derivater, sikringsinstrument

59 563 59 563

Sum forpliktelser

1 121 178 1 121 178

Morbank

1 Verdipapirgjeld inkluderer fastrenteobligasjoner som inngår i sikringsbokføring.

Virkelig verdi på finansielle instrumenter

NOTER

128

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Finansielle instrumenter klassifisert i nivå 2

Sertifikater og obligasjoner

Sertifikater og obligasjoner som inngår i bankens likviditetsportefølje

er verdsatt til markedsverdi basert på innhentet informasjon fra meglere

av obligasjoner i markedet. Verdiansettelse av obligasjoner og sertifikater

blir beregnet ut fra meglernes beste skjønn med hensyn til omsetningskurs

på balansedagen. Dette gjelder tilsvarende for beregning av virkelig verdi

av bankens «holdt til forfall» portefølje som i regnskapet er bokført

til amortisert kost.

Utlån til virkelig verdi med verdiendring over utvidet resultat (FVOCI)

Utlån som morbank kan overføre til boligkredittselskap er i morbank

klassifisert til virkelig verdi med verdiendring over utvidet resultat (FVOCI),

da forretningsmodellen tilsier at morbank har til hensikt å inndrive

kontraktsfestede kontantstrømmer men også kan selge/overføre lånene

til boligkredittselskap. I konsernregnskapet blir lånene vurdert til amortisert

Nedenfor følger en beskrivelse av hvordan virkelig verdi er beregnet for de finansielle

instrumenter i nivå 2 og 3, dvs. hvor det er benyttet en verdsettelsesteknikk.

kost da konsernet ikke har til hensikt å selge lånene. Virkelig verdi på

lånene antas å være tilnærmet lik verdi av ordinære utlån med flytende rente.

Finansielle investeringer

Finansielle investeringer er verdsatt i henhold til EVCA Valuation Principles

hvor slik verdsettelse gjennomføres på selskapsnivå.

Finansielle derivater

Finansielle derivater er verdsatt til markedsverdi basert på innhentet

informasjon om valutakurser og swapkurver. I kategorien inngår rente-

swapper, valutaswapper og terminkontrakter der observerbare markeds-

verdier er tilgjengelige via Reuters eller Bloomberg.

Innskudd fra kunder

Innskudd fra kunder med fastrente < 1 år er vurdert basert på avtalt

kontantstrøm på innskuddet neddiskontert med effektiv rente. Effektiv

rente er basert på gjeldende markedsbetingelser for fastrenteinnskudd

på balansedagen.

Avstemming av bevegelser for nivå 3

fra 31.12.2024 til 31.12.2025

Utlån

Aksjer til

virkelig verdi over

utvidet resultat

(FVOCI)

Aksjer til

virkelig verdi

over resultat

(FVTPL) Totalt

Balanse per 31.12.2024

1 629 964 766 857 257 517 2 654 338

Resultatført gevinst/tap i årets resultat

26 372 29 524 55 896

Resultatført gevinst/tap i andre inntekter / OCI

156 596 156 596

Utstedelse / kjøp

77 004 52 256 16 052 145 313

Oppgjør/realisasjon

-229 981 -19 793 -1 763 -251 537

Balanse per 31.12.2025

1 503 360 955 916 301 330 2 760 606

Morbank

1 Aksjer og andeler er under IFRS 9 vurdert til virkelig verdi med verdiendring over resultat (FVTPL),

med unntak av bankens investeringer i EIKA Gruppen AS og EIKA Boligkreditt AS som er klassifisert

som finansielle instrumenter med verdiendring over utvidet resultat (FVOCI) da disse anses

som strategiske investeringer for banken.

Resultatført gevinst/tap i årets resultat er inkludert i netto gevinst/tap på finansielle

instrumenter til virkelig verdi hva gjelder utlån og aksjer (FVTPL).

Avstemming av bevegelser for nivå 3

fra 31.12.2023 til 31.12.2024

Utlån

Aksjer til

virkelig verdi over

utvidet resultat

(FVOCI)

Aksjer til

virkelig verdi

over resultat

(FVTPL) Totalt

Balanse per 31.12.2023

1 331 050 668 908 67 542 2 067 500

Resultatført gevinst/tap i årets resultat

-14 115 -1 939 -16 054

Resultatført gevinst/tap i andre inntekter / OCI

-14 415 -14 415

Tilført ved fusjon Hjelmeland Sparebank

53 154 119 594 6 311 179 059

Utstedelse / kjøp

503 168 171 045 674 213

Oppgjør/realisasjon

-243 293 -7 229 -250 522

Migrering fra nivå 2

14 557 14 557

Balanse per 31.12.2024

1 629 964 766 857 257 517 2 654 338

Morbank

Virkelig verdi på finansielle instrumenter

NOTER

129

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern Morbank31.12.2025 31.12.202431.12.2025 31.12.2024Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 92 077 103 303Utlån og fordringer uten avtalt løpetid eller oppsigelse92 064 102 32828 665 4 500Utlån og fordringer med avtalt løpetid eller oppsigelse28 665 4 500120 742 107 803Sum utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner120 729 106 828

Finansielle instrumenter klassifisert i nivå 3

Utlån

Utlån til kunder med fastrente er vurdert på grunnlag av avtalt kontantstrøm

for lånene neddiskontert med effektiv rente. Effektiv rente er basert på

rådende markedsbetingelser for tilsvarende fastrentelån. Verdi på lånet

vil være mest sensitiv for endring i rentenivået og endring i kredittrisiko

på kunden (særskilt bedriftskunder). En endring på 10 punkter vil påvirke

verdsettelsen av porteføljen med 4,6 millioner kroner. Snitt durasjon

på bankens portefølje av fastrentelån er 3,1 år.

Utlån til kunder som er gjenstand for nedskrivning er vurdert med utgangs-

punkt i sannsynlig kontantstrøm for lånene neddiskontert med effektiv

rente justert for markedsvilkår for tilsvarende ikke nedskrevne lån.

Aksjer – FVOCI

For aksjer klassifisert som virkelig verdi over utvidet resultat (FVOCI)

er verdsettelsen basert på vurderinger gjort på grunnlag av historisk

informasjon, transaksjoner og generell markedsutvikling for aktuelle

bransjer. En endring i markedsutviklingen vil påvirke verdsettelsen

av aksjene. For mer informasjon knyttet til verdsettelsen av aksjene

henvises det til note 34.

Innskudd fra kunder

Innskudd fra kunder med fastrente > 1 år er vurdert basert på avtalt

kontantstrøm på innskuddet neddiskontert med effektiv rente. Effektiv

rente er basert på observerbart rentenivå i markedet og det generelle

fundingnivået for konsernet. Verdi på innskuddet er mest sensitiv for

endring i rentenivået. På grunn av lite volum på aktuelle innskudd anses

verdiendring for innskuddene å være uvesentlig for konsernet.

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner

Virkelig verdi på finansielle instrumenter

NOTER

130

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern Morbank31.12.2025 31.12.202431.12.2025 31.12.2024Sertifikater og obligasjoner4 255 594 3 099 528Sertifikater og obligasjoner til virkelig verdi3 823 527 2 702 730Ansvarlig lån til virkelig verdi4 255 594 3 099 528Sum sertifikater og obligasjoner til virkelig verdi3 823 527 2 702 7301 044 527 1 062 137Herav statsgaranterte sertifikater/obligasjoner951 166 949 061531 390 588 917Sertifikater og obligasjoner til amortisert kost531 390 588 917531 390 588 917Sum sertifikater og obligasjoner til amortisert kost531 390 588 9174 786 984 3 688 444Sum sertifikater og obligasjoner4 354 918 3 291 6474,45 % 4,77 %Snitt kupongrente sertifikater og obligasjoner til virkelig verdi4,41 % 4,67 %2,23 2,33Snitt gjenstående løpetid sertifikater og obligasjoner til virkelig verdi2,24 2,275,04 % 5,48 %Snitt kupongrente sertifikater og obligasjoner til amortisert kost5,04 % 5,48 %2,96 1,96Snitt gjenstående løpetid sertifikater og obligasjoner til amortisert kost2,96 1,96

REGNSKAPSPRINSIPPER

Banken har to separate porteføljer av rentepapirer;

1 Bankens likviditetsportefølje av sertifikater og obligasjoner

er klassifisert til virkelig verdi over resultatet iht. til den forret-

ningsmodellen som styrer forvaltningen av likviditetsporteføljen

i samsvar med IFRS 9. Forretningsmodellen gir et avkastnings mål

for likviditetsporteføljen og kjøp og salg gjøres ut fra et mål

om maksimal fortjeneste.

2 Bankens holdt til forfall portefølje er klassifisert til amortisert

kost da forretningsmodellen er at banken skal holde disse

papirene til endelig forfall (langsiktige investeringer).

Sertifikater og obligasjoner

NOTER

131

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Minoritetsinteresser i konsernet

I 2025 var det en omstrukturering av bankens eiendomsmeglingsvirksomhet

i Aktiv selskapene, hvor driften i bankens primærområde ble utfisjonert

fra Aktiv Eiendomsmegling Jæren og overført til Aktiv Rogaland AS.

Banken er følgelig ikke aksjonær i Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS

lenger og har nå all sin eiendomsmeglervirksomhet gjennom det heleide

datterselskapet Aktiv Rogaland AS. Dermed er det ikke minoritetsinteresser

i konsernet per 31.12.2025.

Utbytte mellom konsernselskaper

For 2025 ble det utbetalt utbytte fra datterselskaper til morbanken

på 100,0 millioner kroner. For 2024 ble det utbetalt utbytte på totalt

85,0 millioner kroner.

Konsern Morbank31.12.2025 31.12.202431.12.2025 31.12.2024Spesifikasjon av andre eiendeler i konsern10 141 16 306 Andre eiendeler568 806 Mellomværende Rogland Sparebank Boligkreditt1 531 269 866 909 10 141 16 306Sum andre eiendeler1 531 836 867 715

REGNSKAPSPRINSIPPER

Tilknyttet foretak

Definisjon av tilknyttet selskap er regulert i IAS 28. Tilknyttet foretak

innebærer at banken har betydelig innflytelse, men ikke kontroll over

selskapet. Normalt er det betydelig innflytelse når banken har en

eierandel på 20 prosent eller mer, med mindre det klart kan godt gjøres

at dette ikke er tilfellet. Behandling som tilknyttede foretak oppstår

fra det tidspunkt betydelig innflytelse etableres og til det opphører.

Investeringen førstegangsinnregnes til anskaffelseskost og justeres

deretter for endringen i bankens andel av nettoeiendelene til det

tilknyttede foretaket. Tilknyttede foretak regnskapsføres etter

egenkapitalmetoden både i morbanken og i konsernet.

Nedskrivninger på aksjer i datterselskap

I morselskapet vurderes aksjer i datterselskap til anskaffelses-

kost redusert for nedskrivninger i samsvar med IAS 36. Behovet

for nedskrivninger vurderes årlig på samme måte som for øvrige

langsiktige eiendeler.

Aksjer i datterselskap

Bokført Bokført Foretaks-Selskaps- Eierandel Antall Pålyd-verdiverdiDatterselskapnummer Adresse Stedkapital (%)aksjerende Kostpris31.12.2531.12.24Aktiv Eiendoms-megling Jæren AS 934 001 942 Jernbanegata 5 Bryne 4 185Aktiv Rogaland AS 987 031 204 Rådhusgata 12 Jørpeland 600 100 1 200 500 9 481 9 481 3 200Rogaland Sparebank Boligkreditt AS 993 153 036 Rådhusgata 3 Sandnes 427 600 100 4 276 000 100 870 130 870 130 870 130Leirfivel AS 920 538 606 Rådhusgata 3 Sandnes 30 100 30 000 1 30 13 13Bokført verdi datterselskaper879 641 879 624 877 528

Eierinteresser i datterselskaper

og tilknyttede selskaper

NOTER

132

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Bokført Bokført TilknyttedeForetaks-Selskaps- Eierandel Antall Pålyd-verdiverdiselskapernummer Adresse Stedkapital (%)aksjerende Kostpris31.12.2531.12.24Kjell Haver Regn-skapsservice AS 947 214 489 Welhavens vei 5 Sandnes 2 697 49,5 345 015 3,87 29 363 35 368 34 828Bokført verdi aksjer i tilknyttede selskaper (konsern og morbank)29 363 35 368 34 828

Aksjer i tilknyttede selskaper

Kjell Haver Balanseført verdi i konsern og morbank 2025Regnskapsservice AS SumVerdi i balansen ved periodens begynnelse 34 828 34 828 Kapitalforhøyelse/kjøp Utbytte -5 445 -5 445 Årets resultatandel 5 984 5 984 Verdi i balansen ved periodens slutt 35 368 35 368

Kjell Haver Balanseført verdi i konsern og morbank 2024Regnskapsservice AS SumVerdi i balansen ved periodens begynnelse 34 855 34 855 Kapitalforhøyelse/kjøp Utbytte -5 445 -5 445 Årets resultatandel 5 419 5 419 Verdi i balansen ved periodens slutt 34 828 34 828

Tilknyttede selskaper

Eierinteresser i datterselskaper

og tilknyttede selskaper

NOTER

133

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Kjell Haver Selskapsinformasjon 2025Regnskapsservice AS SumKontanter og kontantekvivalenter 17 586 17 586 Øvrige omløpsmidler 7 711 7 711 Anleggsmidler 2 069 2 069 Sum eiendeler 27 367 27 367 Kortsiktige finansielle forpliktelser 24 492 24 492 Langsiktige forpliktelserEgenkapital 2 876 2 876 Sum egenkapital og gjeld 27 367 27 367 Driftsinntekter 67 052 67 052 Avskrivninger -533 -533 Øvrige driftskostnader -51 441 -51 441 Renteinntekter 431 431 Rentekostnader -1 -1 Skattekostnad -3 419 -3 419 Totalresultat etter skatt 12 090 12 090 Mottatt utbytte fra tilknyttet virksomhet 5 445 5 445 (andel Rogaland Sparebank)

Kjell Haver Regnskapsservice AS er et lokalt Sandnes selskap som tilbyr regnskap- og rådgivningstjenester for sine kunder.

Selskapet har 34 ansatte per 31.12.2025.

Eierinteresser i datterselskaper

og tilknyttede selskaper

NOTER

134

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Antall Bokført verdi Aksjer og fondOrg.nr.aksjer/andeler Eierandel31.12.2025Brage Finans AS995610760 5 411 183 3,88 % 184 486Eiendomskreditt979391285 91 837 1,71 % 13 560EIKA VBB AS921859708 13 294 9,89 % 83 792Kredittbanken ASA975966453 45 849 0,63 % 16 246Jæren Sparebank Egenkapitalbevis937895976 210 000 4,26 % 81 680Kredittforeningen for Sparebanker986918930 920 1,84 % 948Kvinesdal Sparebank Egenkapitalbevis937894805 9 555 1,50 % 908Nordic Technology Group AS926789759 75 653 0,05 % 83VN Norge AS (antall aksjer i milliarder)821083052 7 954 679 0,84 % 1 204Øvrige unoterte187Sum aksjer til virkelig verdi over resultatet383 093DNB Obligasjon A979480520 5 693 0,03 % 5 942Holberg Kreditt C997642589 437 221 0,82 % 52 948Sum aksjer og fond441 982

Antall Bokført verdi Aksjer og fondOrg.nr.aksjer/andeler Eierandel31.12.2024Brage Finans AS995610760 5 467 541 4,00 % 171 045Eiendomskreditt979391285 91 837 1,71 % 13 560EIKA VBB AS921859708 13 294 9,89 % 66 834Jæren Sparebank Egenkapitalbevis937895976 210 000 4,26 % 68 880Kredittforeningen for Sparebanker986918930 920 1,84 % 948Kvinesdal Sparebank Egenkapitalbevis937894805 9 555 1,50 % 908Nordic Technology Group AS926789759 75 653 0,11 % 144VN Norge AS (antall aksjer i milliarder)821083052 7 954 679 0,84 % 4 035Øvrige unoterte187Sum aksjer til virkelig verdi over resultatet326 540DNB Obligasjon A979480520 5 556 0,02 % 5 617Holberg Kreditt B997642589 400 775 0,56 % 47 764Sum aksjer og fond379 920

Konsern / Morbank

Disse eiendelene er klassifisert til virkelig verdi med verdiendring over

resultatet. For netto verdiendring av investeringene, se note 19.

Total kostpris for aksjene utgjør 278,2 (263,9) millioner kroner. Kostpris

for rentefondene utgjør 56,6 (48,4) millioner kroner. Banken har ikke

vesentlig innflytelse i selskapene.

Banken eier indirekte aksjer i VIPPS AS gjennom EIKA VBB AS som

fungerer som felles holdingsselskap for EIKA bankene. Aksjene utgjør

primært vederlagsaksjer knyttet til fusjonen mellom BankID Norge,

BankAxept AS og Vipps AS tilbake i 2018.

For investeringer i Brage Finans AS, Eiendomskreditt AS, Kredittbanken AS

og EIKA VBB AS (største nivå 3 investeringene) er det benyttet siste

tilgjenglige emisjonskurs som grunnlag for verdsettelsen av aksjene

per 31.12.25.

Aksjer

NOTER

135

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

REGNSKAPSPRINSIPPER

Goodwill måles i utgangspunktet som differansen mellom summen

av kjøpsvederlaget og verdien på ikke-kontrollerende eierinteresser,

og netto virkelig verdi av overtatte identifiserbare eiendeler og

forpliktelser. Goodwill ved kjøp av datterselskap er regnskapsført

som immaterielle eiendeler. De enkelte goodwillposter og immateri-

elle eiendeler i konsernets balanse er allokert til vurderingsenheter

med henblikk på hvilke virksomheter som nyter godt av den kjøpte

eiendelen. Valg av vurderingsenhet er gjort ut fra hensyn til hvor

det er mulig å identifisere og skille ut kontantstrømmer knyttet til

virksomheten. Goodwill testes årlig for nedskrivning og bokføres

til kostpris redusert for akkumulerte nedskrivninger. Ved vurderingen

benyttes historiske resultater samt godkjente budsjetter og ledelsens

prognoser. Avkastningskravet er basert på en vurdering av hva som

er markedets avkastningskrav til den type virksomhet som inngår

i vurderingsenheten, og reflekterer således risikoen i virksomheten.

Goodwill i konsernet er relatert til Aktiv Rogaland AS (eiendoms-

segment, goodwill oppstod som følge av utkjøp av minoritetsaksjo-

nærer i 2024. Nedskrivningstesting av balanseførte verdier foretas

ved en neddiskontering av forventet fremtidig kontantstrøm fra

virksomheten. Kontantstrømmene er basert på godkjente budsjetter

og ledelsens prognoser. Både budsjetter og prognoser er beheftet

med stor grad av usikkerhet. Dersom de faktiske økonomiske

forhold avviker fra de forutsetningene som er lagt til grunn

i budsjetter og planer vil nedskrivningstestene kunne gi et annet

resultat. Videre avhenger nedskrivningstestene av det benyttede

avkastningskrav. Avkastningskravet er skjønnsmessig fastsatt

på grunnlag av tilgjengelig informasjon på balansedagen.

Nedskrivningstest gjennomføres årlig, og gir ikke grunnlag

for nedskrivning for 2025.

I forbindelse med fusjonen med Hjelmeland Sparebank i august

2024 utgjorde differansen mellom virkelig verdi av vederlaget

til egenkapitalbeviseierne i Hjelmeland Sparebank før sammen-

slåingen og deres andel av netto egenkapital i henhold til opp kjøps -

analysen, en negativ goodwill (badwill). Badwill oppstod som følge

av at netto verdi av de identifiserte eiendelene og forpliktelsene

oversteg verdien av fusjonsvederlaget i transaksjonen. Badwill

er inntektsført i 2024 over ordinært resultat etter reglene i IFRS 3.

Immaterielle eiendeler

NOTER

136

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern MorbankSum Sum immaterielle immaterielle Goodwill IT systemereiendelerGoodwill IT systemereiendelerImmaterielle eiendeler 4 553 4 553 Bokført verdi per 31.12.2023 901 901 TilgangAvhendelserNedskrivningerAvskrivninger 5 454 5 454 Bokført verdi per 31.12.2024 5 471 193 644Opprinnelig anskaffelseskost 185 229 185 229 17 188 190Samlede av- og nedskrivninger 185 229 185 229 5 454 5 454 Bokført verdi per 31.12.20243-5 årUtnyttbar levetid3-5 årTilgang 4 553 4 553 Avhendelser/fisjonNedskrivningerAvskrivninger 901 901 Bokført verdi per 31.12.2025 5 471 188 173 193 644Opprinnelig anskaffelseskost 185 229 185 229 4 570 188 173 192 743Samlede av- og nedskrivninger 185 229 185 229 901 901 Bokført verdi per 31.12.2025

Konsern31.12.2025 31.12.2024 31.12.2023Balanseført goodwill 4 553 4 553 Aktiv Eiendomsmegling Jæren901 901 Aktiv Rogaland (tidl. Ryfylke Eiendomsmegling) 901 5 454 4 553 Sum goodwill

Immaterielle eiendeler

NOTER

137

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern MorbankSum Sum Maskiner, Tomt og fast anleggs- Maskiner, Tomt og fast anleggs- inventar etceiendommidlerinventar etceiendommidlerAnleggsmidler3 233 3 233Bokført verdi per 31.12.20232 818 2 818 2 154 2 154Tilgang 982 982 Avhendelser/nedskrivninger 33 545 33 545 Tilgang ved fusjon 24 000 24 000 2 219 431 2 650 Avskrivninger 1 072 501 1 573 3 168 33 114 36 282Bokført verdi per 31.12.20242 728 23 499 26 227103 853 33 545 175 584Opprinnelig anskaffelseskost97 173 24 000 124 073100 684 431 139 301Samlede av- og nedskrivninger94 445 501 97 8463 168 33 114 36 282Bokført verdi per 31.12.20242 728 23 499 26 227 1 703 2 466 4 169 Tilgang 1 500 2 466 3 966 440 9 615 10 055 AvhendelserNedskrivninger 1 320 1 182 2 502 Avskrivninger 1 247 1 182 2 429 3 112 24 783 27 895Bokført verdi per 31.12.20252 981 24 783 27 763105 555 36 011 179 752Opprinnelig anskaffelseskost98 673 26 466 128 039102 444 11 228 151 858Samlede av- og nedskrivninger95 692 1 683 100 2753 112 24 783 27 895Bokført verdi per 31.12.20252 981 24 783 27 7633-5 år 20 årUtnyttbar levetid3-5 år 20 år

Aktiverte investeringer knyttet til leide lokaler avskrives over resterende

leieperiode.

Forretningsbygg på Jørpeland tidligere eid via Aktiv Rogaland AS

er i løpet av året solgt. Salget ga et regnskapsmessig tap for konsernet

på ca. 3,5 millioner kroner.

Forretningsbygg tilhørende morbanken gjelder to eiendommer i Hjelmeland

Kommune og ble tilført via fusjonen i 2024. Utnyttbar levetid for eien-

dommene er satt til 20 år.

REGNSKAPSPRINSIPPER

Varige driftsmidler omfatter bygninger og driftsløsøre. Bygninger

og driftsløsøre er regnskapsført til anskaffelseskost fratrukket

akkumulerte avskrivninger og nedskrivninger. Kostpris inkluderer

alle direkte henførbare kostnader knyttet til kjøpet av eiendelen.

Det er benyttet lineære avskrivninger for å allokere kostpris

fratrukket eventuell restverdi over eiendelenes estimerte levetid.

Bygninger, anlegg og utstyr som avskrives, er gjenstand for en

nedskrivningstest i samsvar med IAS 36 når omstendighetene

indikerer det.

Anleggsmidler

NOTER

138

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

REGNSKAPSPRINSIPPER

IFRS 16 angir en felles modell som skal anvendes for alle leieavtaler,

med enkelte unntak, hvor bruksretten til en spesifikk eiendel overføres

fra utleier til leietaker for en spesifikk periode.

For å fastsette om en kontrakt inneholder en leieavtale er det vurdert

om kontrakten overfører retten til å kontrollere bruken av en identifisert

eiendel. Standarden har for konsernet hovedsakelig fått betydning

for leieavtaler knyttet til kontorlokaler, som medfører at leiekostnader

regnskapsføres som avskrivning av bruksrett eiendel og rentekostnad

på tilhørende leieforpliktelse i resultatregnskapet. Bankens IT-avtaler

er ikke vurdert å falle inn under IFRS 16 siden disse er basert på kjøp

av kapasitet som ikke er fysisk adskilt og dermed ikke identifiserbare.

Leieavtaler med lav verdi (totalverdi under USD 5000) og leieavtaler

med en leieperiode på 12 måneder eller mindre vil ikke bli balanse-

ført. Leieavtalene som faller inn under disse unntakene innregnes

løpende som andre driftskostnader.

Leieperioden er beregnet basert på avtalens varighet tillagt eventuelle

opsjonsperioder dersom disse med rimelig sikkerhet vil bli utøvet.

Beregning av nåverdi av leieforpliktelse inkluderer elementer som

fast leie justert for indeksreguleringer i leiekontraktene. Eventuelle

opsjoner i leieavtalen og/eller utgifter forbundet med utkjøpsklausuler

før endelig kontraktsutløp er ikke medregnet i leieforpliktelsen med

mindre det er rimelig sikkert at opsjon utøves eller klausul benyttes.

Felleskostnader og andre variable leiebetalinger vil ikke bli innregnet

i leieforpliktelsen for husleiekontraktene og føres som driftskostnad.

Diskonteringsrente for husleiekontrakter er fastsatt ved å anvende

leietakers marginale lånerente, det vil si den rentesats en leietaker

i et lignende økonomisk miljø måtte betale for å lånefinansiere,

i en tilsvarende periode og med tilsvarende sikkerhet, de midler

som er nødvendige for en eiendel av lignende verdi som

bruks retteiendelen. Renten hensyntar både risikofri rente,

kredittrisiko og leiespesifikt påslag, herunder sikkerhet/pant

i leieavtalen. Renten vil tilpasses den faktiske leiekontraktens

varighet og type eiendel.

Banken har innregnet sine leieforpliktelser til nåverdien av de

gjenværende leiebetalingene diskontert med marginal lånerente

på tidspunktet for førstegangsanvendelse, samt innregnet

tilhørende bruksrettighet til et beløp som reflekterer verdien

av eiendelen som om standarden var gjeldende fra tidspunkt

for kontraktsinngåelse.

Bruksrettighetene er i balansen presentert som «Bruksrettig-

heter leieavtaler», mens leieforpliktelsene presenteres som

«Leieforpliktelser».

Bruksrettigheter som avskrives, er gjenstand for en ned skrivnings-

test i samsvar med IAS 36 når omstendighetene indikerer det.

Konsernets leide eiendeler inkluderer bygninger/kontorer

og annen fast eiendom, maskiner/utstyr og kjøretøy. Konsernets

bruksretteiendeler er kategorisert og presentert i tabellen under:

Leieavtaler

NOTER

139

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern MorbankMaskinerMaskinerTotalt Kjøretøyog utstyr BygningerBygningerog utstyr Kjøretøy TotaltBruksretteiendeler 127 760 653 5 923 121 184 Anskaffelseskost 01.01.2024 116 145 5 923 653 122 721 9 884 519 2 177 7 188 Tilgang av bruksretteiendeler 4 969 2 177 519 7 665 365 365 Tilgang ved fusjon 365 365 Justeringer av bruksrettighet gjennom -3 667 327 -3 993 -3 993 327 -3 667året 134 342 1 172 8 426 124 379 Anskaffelseskost 31.12.2024 117 486 8 426 1 172 127 084 Akkumulerte av-og nedskrivninger 68 251 520 2 823 64 907 61 076 2 823 520 64 419 01.01.2024 15 983 127 1 780 14 076 Avskrivninger i perioden 12 946 1 780 127 14 853 Akkumulerte av- og nedskrivninger 84 234 647 4 604 78 983 74 021 4 604 647 79 272 31.12.2024Balanseført verdi av bruksretteiendeler 50 107 525 3 822 45 396 43 464 3 822 525 47 811 31.12.2024 133 977 1 172 8 426 124 379 Anskaffelseskost 01.01.2025 117 486 8 426 1 172 127 084 2 533 1 998 535 Tilgang av bruksretteiendeler 535 1 998 2 533 AvhendingerJusteringer av bruksrettighet gjennom 3 929 -64 3 993 3 767 -64 3 702 året 140 439 1 172 10 360 128 907 Anskaffelseskost 31.12.2025 121 787 10 360 1 172 133 320 Akkumulerte av- og nedskrivninger 84 234 647 4 604 78 983 74 021 4 604 647 79 272 01.01.2025 16 520 268 1 349 14 903 Avskrivninger i perioden 14 422 1 349 268 16 039 Akkumulerte av- og nedskrivninger 100 755 915 5 953 93 887 88 444 5 953 915 95 312 31.12.2025Balanseført verdi av bruksretteiendeler 39 685 257 4 407 35 020 33 344 4 407 257 38 008 31.12.2025Laveste av gjenstående leieperiode 3-5 år 3-5 år 1-10 år1-10 år 3-5 år 3-5 åreller økonomisk levetidLineær Lineær LineærAvskrivningsmetodeLineær Lineær Lineær

Bruksretteiendeler

Leieavtaler

NOTER

140

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern MorbankMaskinerUdiskonterte leieforpliktelser MaskinerTotalt Kjøretøyog utstyr Bygningerog forfall av betalinger Bygningerog utstyr Kjøretøy Totalt 23 352 205 2 007 21 139 Mindre enn 1 år 20 445 2 007 205 22 658 22 852 120 1 995 20 736 1-2 år 20 250 1 995 120 22 365 6 585 742 5 844 2-3 år 5 844 742 6 585 1 212 59 1 152 3-4 år 1 152 59 1 212 4-5 årMer enn 5 årTotale udiskonterte leieforpliktelser 54 000 326 4 803 48 871 47 691 4 803 326 52 820 31.12.2025Endringer i leieforpliktelser 78 019 219 3 149 74 650 Totale leieforpliktelser 31.12.2023 73 310 3 274 94 76 678 Nye/endrede leieforpliktelser 6 128 519 2 595 3 014 918 2 595 519 4 031 innregnet i perioden 421 421 Tilgang ved fusjon Hjelmeland Sparebank 421 421 -19 352 -151 -1 819 -17 383Betaling av hovedstol -16 265 -1 819 -151 -18 234 -3 081 -18 -273 -2 790Betaling av renter -2 757 -273 -18 -3 048 3 081 18 273 2 790 Rentekostnad tilknyttet leieforpliktelser 2 757 273 18 3 048 65 216 587 3 926 60 702 Totale leieforpliktelser 31.12.2024 58 383 4 050 463 62 897Nye/endrede leieforpliktelser 6 101 1 935 4 166 4 321 1 935 6 257 innregnet i perioden -20 002 -187 -1 516 -18 300Betaling av hovedstol -17 863 -1 516 -187 -19 565 -3 179 -34 -263 -2 882Betaling av renter -2 766 -263 -34 -3 063 3 179 34 263 2 882 Rentekostnad tilknyttet leieforpliktelser 2 766 263 34 3 063 51 314 400 4 345 46 567 Totale leieforpliktelser 31.12.2025 44 842 4 470 276 49 588

Leieforpliktelser

Gjennomsnittlig diskonteringsrente på husleieavtaler er ca. 4,8 %.

Gjennomsnittlig diskonteringsrente på leie av maskiner og utstyr

er ca. 5,2 % og for kjøretøy er ca. 5,2 %.

For husleieavtaler bruker vi leietakers marginale lånerente,

mens for maskiner og kjøretøy er det benyttet den implisitte

renten i leieavtalen.

Indeksjustering av husleiekostnader er hensyntatt i beregningen

av forpliktelsen basert på det som fremgår av avtalen.

Leieavtalene inneholder ikke restriksjoner på konsernets utbytte-

politikk eller finansieringsmuligheter. Konsernet har ikke vesentlige

restverdigarantier knyttet til sine leieavtaler.

Leieavtaler

NOTER

141

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern Morbank2025 20242025 2024Andre leiekostnader innregnet i resultatet 3 535 3 223 Felleskostnader leide lokaler (variable kostnader) 3 535 3 223 Driftskostnader knyttet til kortsiktige leieavtaler 1 371 1 842 861 65 (inkludert kortsiktige leieavtaler av lav verdi)Driftskostnader knyttet til eiendeler av lav verdi 1 589 2 578 1 470 1 416 (ekskl. kortsiktige leieavtaler over) 6 495 7 643 Totale leiekostnader inkludert i andre driftskostnader 5 865 4 704

Opsjoner om å forlenge en leieavtale

Konsernets leieavtaler av bygninger har leieperioder opptil 10 år.

Flere av avtalene inneholder en rettighet til forlengelse som kan utøves

i løpet av avtalens siste periode. Ved inngåelse av en avtale vurderer

konsernet om rettigheten til forlengelse med rimelig sikkerhet vil utøves.

Konsernets potensielle fremtidige leiebetalinger som ikke er inkludert

i leieforpliktelsene knyttet til forlengelsesopsjoner er 10,8 millioner

kroner per 31. desember 2025.

Kjøpsopsjoner

Konsernet leier maskiner og utstyr og kjøretøy med en leieperiode

mellom 3 og 5 år. Ingen av disse leiekontraktene inkluderer en opsjon

til å kjøpe eiendelene ved endt leieperiode.

Anvendte praktiske løsninger

Konsernet leier også PC-er, IT-utstyr og maskiner med avtalevilkår

fra 1 til 3 år. Konsernet har besluttet å ikke innregne leieavtaler der

den underliggende eiendelen har lav verdi eller har kortsiktig varighet,

herunder 12 måneder. Konsernet innregner dermed ikke leieforpliktelser

og bruksretteiendeler for noen av disse leieavtalene. I stedet kostnads-

føres leiebetalingene når de inntreffer.

I tillegg til leieforpliktelsene over er konsernet bundet til å betale variable leiebetalinger for noen av sine leieavtaler.

Felleskostnader, kortsiktige leieavtaler og avtaler med lav verdi kostnadsføres over perioden det gjelder.

Leieavtaler

NOTER

142

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Aksjer og andeler er som hovedregel under IFRS 9 vurdert til virkelig

verdi med verdiendring over resultat (FVTPL), med unntak av bankens

investering i EIKA Gruppen AS og EIKA Boligkreditt AS som er klassifisert

som finansielle instrumenter med verdiendring over utvidet resultat

(FVOCI). For aksjer som klassifiseres til virkelig verdi med verdiendring

over ordinært resultat henvises det til note 30.

Basert på oppdatert selskapsverdsettelse av aksjene i EIKA Gruppen AS

er investeringen priset til kr. 361,3 per aksje per 31.12.2025, opp fra kr. 299

per aksje per 31.12.2024, verdiøkningen i EIKA Gruppen skyldes primært

økte underliggende verdier i Fremtind Forsikring. Justert for tilganger av

nye aksjer i perioden er verdien av aksjene i EIKA Gruppen AS dermed

opp justert med ca 157 milloner kroner i 2025 og verdiendringen er ført over

utvidet resultat. I 2024 var verdiendringen negativ med ca 14 millioner kroner.

Tilleggskommentarer og sensitivitet rundt verdsettelse av aksjer

i EIKA Gruppen per 31.12.25;

Eika Gruppen AS er verdsatt basert på en verdivurdering gjennomført

av Eika i 4. kvartal 2025. Denne er foretatt med basis i regnskapstall

per 30. september 2025. Eika Gruppen er verdsatt ved hjelp av en

«sum-of-the-parts»-tilnærming (SOTP), det vil si at alle datterselskaper

er verdsatt hver for seg. SOTP er valgt fordi dette gir en mer finmasket

verdivurdering med avkastningskrav tilpasset risikoforhold i det enkelte

datterselskap. De enkelte datterselskapene og tilknyttet selskap

(Fremtind Forsikring) verdsettes under forutsetning om fortsatt drift

med anerkjente verdsettelsesmetoder, herunder utbyttemodell

og diskontert kontantstrømanalyse. Det er benyttet samme metodikk

og de samme prinsipper som ved tidligere verdivurderinger.

Verdien av Fremtind Forsikring (tilknyttet selskap) utgjør den absolutt

største delen av samlede verdi i EIKA Gruppen AS. I denne verdi-

vurderingen er et justert «business case» fra fusjonen mellom EIKA

Forsikring og Fremtind lagt til grunn, justert med faktiske tall i etterkant

av fusjonstidspunkt og estimerte synergieffekter fra fusjonen.

Verdsettelsen er også sammenlignet mot kursutvikling i sammen-

lignbare børsnoterte selskaper innen forsikring.

Verdien av Eika aksjen er, hensyntatt relevante risikoforhold, beregnet

til 366,9 kr. per aksje. Tilleggsutbytte på 5,6 kr. per aksje som ble vedtatt

og utbetalt i november 2025 inngår i verdien på 366,9 kr. Justert for

tilleggs utbytte er dermed verdien av Eika Gruppen på 361,3 kr. per

aksje ultimo 2025.

Verdivurderingen er forbundet med usikkerhet, idet disse er basert

på forventninger om fremtidig inntjening og fastsettelse av relevante

avkastningskrav.

I forbindelse med verdivurderingen av Eika Gruppen vurderes

følgende forhold å være blant de mest sentrale:

•

Nivået på avkastningskravene.

•

Langsiktig vekstrate (g) i terminalverdi-leddet.

•

Fremtind Forsikring – vekst i premieinntekter, combined ratio (CR),

finansavkastning og utbyttenivå.

•

Størrelsen på minoritetsrabatten på eierposten i Fremtind Forsikring.

•

Eika Kapitalforvaltning – forvaltningshonorarer, avkastning i fondene,

netto nytegning og provisjoner til distributørene.

Tabellen nedenfor viser sensitivitet ved endring i avkastningskravet

og i langsiktig vekstrate (g) i terminalverdi leddet på verdien Eika aksjen,

samt effekt på utvidet resultat (OCI) for banken;

Konsern MorbankFinansielle instrumenter med verdiendring over utvidet resultat 31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.202425 479 39 274EIKA Boligkreditt AS (org. nr. 885621252)25 479 39 274930 437 727 583EIKA Gruppen AS (org. nr. 979319568)930 437 727 583Sum finansielle instrumenter med verdiendring 955 916 766 857955 916 766 857over utvidet resultat (OCI)

Finansielle instrumenter med verdiendring

over utvidet resultat

Endring i avkastningskrav - / +Vekstrate (g) 1,0 % 0,5 % 0,0 % -0,5 % -1,0 %1,0 % 310,8 325,3 341,3 359,3 379,41,5 % 318,0 333,5 350,8 370,2 392,22,0 % 325,9 342,6 361,3 382,5 406,72,5 % 334,7 352,8 373,2 396,6 423,43,0 % 344,5 364,3 386,8 412,7 442,8

Endring i avkastningskrav - / +Vekstrate (g) 1,0 % 0,5 % 0,0 % -0,5 % -1,0 %1,0 % -130,0 -92,8 -51,4 -5,3 46,51,5 % -111,7 -71,7 -27,2 22,8 79,42,0 % -91,3 -48,3 0,0 54,6 116,82,5 % -68,7 -22,0 30,7 90,8 159,93,0 % -43,3 7,7 65,7 132,3 209,8

Verdi per Eika aksje

Effekt på utvidet resultat (OCI) i banken i NOK mill.

Banken eier totalt 2.575.249 aksjer i selskapet som utgjør 9,64 % av totale

utestående aksjer i EIKA Gruppen AS. Total kostpris for aksjene utgjør

431,2 millioner kroner per 31.12.25, sammenlignet med 382,4 millioner

kroner fra 31.12.24.

Utbetalt utbytte fra Eika Gruppen utgjorde 75,3 millioner kroner i 2025,

sammenlignet med 28,4 millioner kroner i 2024. Mottatt utbytte er regn-

skapsført over ordinært resultat.

I tillegg eier banken 6.270.991 (0,42 %) av aksjene i EIKA Boligkreditt AS.

Kostpris for aksjene er 26,0 (39,8) millioner kroner, mot bokført verdi

25,5 (39,3) millioner kroner per 31.12.2025.

NOTER

143

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Per 31.12.2025 var obligasjoner og sertifikater verdsatt til 3.888 millioner

kroner i morbanken stillet som sikkerhet for låneramme på inntil 3.568

millioner kroner i Norges Bank. Per 31.12.2024 var obligasjoner

og sertifikater verdsatt til 3.291 millioner kroner i morbanken stillet som

sikkerhet for låneramme på inntil 3.129 millioner kroner i Norges Bank

Konsern MorbankGjeld til kredittinstitusjoner31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.202468 597 40 295Lån og innskudd fra kredittinstitusjoner uten avtalt løpetid61 897 40 29550 400KFS50 40050 400Sum gjeld til kredittinstitusjoner med avtalt løpetid50 40068 597 90 695Sum gjeld til kredittinstitusjoner 61 897 90 695

Spesifisert per valuta

62 585 90 190 NOK 55 885 90 190 5 992 EUR 5 992 20 505 Øvrige 20 505 68 597 90 695 Sum gjeld til kredittinstitusjoner 61 897 90 695

Gjeld til kredittinstitusjoner

NOTER

144

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

31.12.2025 31.12.202431.12.2025 31.12.2024Kundeinnskudd fordelt på kundegrupper231 046 294 237Jord- og skogbruk231 046 294 23734 416 37 893Fiske og fangst34 416 37 893625 497 430 898Bygge- og anleggsvirksomhet625 497 430 898209 944 518 240Industri209 944 518 240326 691 438 204Olje og energi326 691 438 204317 497 286 824Varehandel317 497 286 824201 116 208 536Hotell- og restaurantdrift201 116 208 536144 703 371 758Transport og lagring144 703 371 7583 306 921 2 948 722Offentlig og privat tjenesteyting3 306 921 3 164 0471 185 730 1 100 730Eiendomsdrift1 186 796 1 105 5985 430 32 085Andre kundegrupper5 430 32 08512 277 881 10 666 817Personkunder12 501 561 10 666 81718 866 872 17 334 944Sum innskudd kunder19 091 618 17 555 137

Konsern Morbank31.12.2025 31.12.202431.12.2025 31.12.2024Innskudd fra kunder14 292 475 11 845 737Innskudd fra kunder uten avtalt løpetid 14 517 221 12 065 9304 574 397 5 489 206Innskudd fra kunder med avtalt løpetid 4 574 397 5 489 206 18 866 872 17 334 944Sum innskudd kunder19 091 618 17 555 137

For innskudd fra kunder uten avtalt løpetid var gjennomsnittlig rente 2,98 %

for 2025 og 2,78 % for 2024. For innskudd fra kunder med avtalt løpetid

utgjør gjennomsnittlig rente 4,32 % for 2025 og 4,68 % for 2024. Gjennom-

snittlig rente på innskudd er beregnet på grunnlag av gjennomsnittlig

saldo i året.

Innskudd fra kunder med avtalt løpetid består av fastrenteinnskudd,

depositumskonti, BSU, skattetrekkskonti og andre konti med uttaks-

begrensning.

Innskudd fra kunder

NOTER

145

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern Morbank31.12.2025 31.12.202431.12.2025 31.12.2024Verdipapirgjeld19 815 379 17 088 918Obligasjonslån, justert for renter og over-/underkurs3 090 317 3 531 529Obligasjonslån, egenbeholdning19 815 379 17 088 918Sum verdipapirgjeld3 090 317 3 531 5294,51 % 4,84 %Gjennomsnittlig rente obligasjonslån4,49 % 4,48 %

Balanse

31.12.2024 Emittert Forfall/Innløst

Øvrige

endringer

Balanse

31.12.2025

Obligasjonsgjeld, nominell verdi

3 533 000 800 000 1 273 000 3 060 000

Renter/verdijusteringer

-1 471 31 788 30 317

Sum verdipapirgjeld

3 531 529 3 090 317

Balanse

31.12.2023 Emittert Forfall/Innløst

Øvrige

endringer

Balanse

31.12.2024

Obligasjonsgjeld, nominell verdi

3 790 000 300 000 557 000 3 533 000

Renter/verdijusteringer

-8 470 6 999 -1 471

Sum verdipapirgjeld

3 781 530 3 531 529

Endring i verdipapirgjeld

Balanse Øvrige Balanse Konsern31.12.2024 Emittert Forfall/Innløstendringer31.12.2025Obligasjonsgjeld, nominell verdi17 058 000 6 200 000 3 540 000 19 718 000Renter/verdijusteringer 30 918 66 461 97 379Sum verdipapirgjeld17 088 918 19 815 379

Balanse Øvrige Balanse Konsern31.12.2023 Emittert Forfall/Innløstendringer31.12.2024Obligasjonsgjeld, nominell verdi15 415 000 5 100 000 3 457 000 17 058 000Renter/verdijusteringer 20 958 9 960 30 918Sum verdipapirgjeld15 435 958 17 088 918

Morbank

Verdipapirgjeld

NOTER

146

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Andre effekterBalanse Balanse 31.12.2024 Kontantstrøm Påløpt rente Verdijusteringer Øvrig31.12.2025Obligasjonsgjeld, konsern 17 088 918 2 651 432 18 688 56 341 19 815 379 Obligasjonsgjeld, morbank 3 531 529 -473 078 6 555 25 311 3 090 317

Andre effekterBalanse Balanse 31.12.2023 Kontantstrøm Påløpt rente Verdijusteringer Fusjon31.12.2024Obligasjonsgjeld, konsern 15 435 958 1 235 448 19 899 -2 316 399 929 17 088 918 Obligasjonsgjeld, morbank 3 781 530 -659 172 -1 751 10 994 399 929 3 531 529

Endring i forpliktelser fra finansiering

Utstedt av morbank Pålydende Endelig forfallNO0010872971400 000 16.02.2026NO0010917172400 000 12.06.2026NO0012658048260 000 05.10.2027NO0012622721400 000 27.08.2027NO0012816174100 000 18.03.2026NO001281618250 000 18.09.2026NO0013091850350 000 07.12.2026NO0013354704300 000 01.10.2029NO0013507228300 000 17.03.2028NO0013607036500 000 03.07.2028Sum pålydende obligasjoner 3 060 000utstedt av morbank

Utstedt av kredittforetak Pålydende Endelig forfallNO00132104763 200 000 07.02.2030NO0012699042400 000 21.10.2027NO0010753320345 000 18.03.2026NO0010834070300 000 10.10.2028NO0010849847300 000 19.06.2029NO0010868706300 000 20.05.2030NO0010952872563 000 18.05.2026NO00124229082 250 000 26.04.2027NO00128104823 000 000 03.04.2028NO00131329933 000 000 05.03.2029NO00136831443 000 000 14.11.2030Sum pålydende obligasjoner 16 658 000utstedt av kredittforetakSum pålydende obligasjoner 19 718 000totalt

Obligasjoner

Obligasjonslånene regnskapsføres til amortisert kost.

Det benyttes sikringsbokføring på bankens fastrente obligasjoner.

Verdipapirgjeld

NOTER

147

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Beløpsmessig balanse for obligasjoner utstedt av kredittforetaket (OMF)

Beløpsmessig balanse er beregnet iht finansforetaksloven § 11-11 krav til stadig beløpsmessig balanse.

Loven krever at sikkerhetsmassens verdi til enhver tid minimum overstiger 105 % av verdien av obligasjonene

med fortrinnsrett til dekning i sikkerhetsmassen.

Beløpsmessig balanse - brutto utstedte obligasjoner med fortrinnsrett31.12.2025 31.12.2024Nominell verdi netto OMF 16 658 000 13 525 000 EgenbeholdingSum OMF i sikkerhetsmassen inkl. egenbeholdning 16 658 000 13 525 000 1Utlån til kunder 18 865 442 15 102 268 Bankinnskudd 199 999 200 000 Likvide eiendeler 426 550 391 000 Sum verdi sikkerhetsmasse 19 491 992 15 693 268 Overpantsettelse for ratingformål117,0 % 116,0 %2Overpantsettelse for regulatoriske formål 117,0 % 116,0 %Krav for opprettholdelse av rating (AAA)105,0 % 106,0 %Regulatorisk minstekrav til overpantsettelse105,0 % 105,0 %

Verdipapirgjeld

1 Utlån til kunder: Brutto utlån fratrukket utlån som ikke kvalifiserer til den tellende sikkerhetsmassen. Dette inkluderer blant annet engasjementer

i mislighold samt deler av lån med belåningsgrad (LTV) over 80 %.

2 I den regulatoriske beregningen inngår beholdning av egne OMF som finansielle forpliktelser, og disse tillegges ingen verdi i likviditetsreserven.

NOTER

148

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Konsern Morbank31.12.2025 31.12.202431.12.2025 31.12.2024Avsetning andre forpliktelser9 120 8 927Pensjonsforpliktelser9 120 8 9279 333 5 212Tapsavsetninger garantier/ubenyttede kreditrammer9 223 5 132Andre avsetninger18 453 14 140Sum avsetning andre forpliktelser18 343 14 060

Tapsavsetninger garantier og ubenyttede kreditrammer består av

taps avsetninger iht IFRS 9 på eiendeler som ligger utenfor balansen.

For ytterligere detaljer se note 11.

Se forøvrig note 23 for ytterligere detaljer vedrørende pensjons-

forpliktelser.

Konsern Morbank31.12.2025 31.12.202431.12.2025 31.12.2024Annen gjeld597 597Bankremisser597 59728 149 20 089Interimskontoer28 149 20 08935 814 43 235Annen gjeld32 349 34 25364 560 63 921Sum annen gjeld61 096 54 939

Avsetning andre forpliktelser

Annen gjeld

NOTER

149

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Endring i ansvarlig lånekapital

Ansvarlig lånekapital

Balanse Forfall/ Øvrige Balanse Konsern / Morbank31.12.2024 LåneopptakInnløstendringer31.12.2025Ansvarlig lånekapital470 000 470 000Renter/verdijusteringer 2 909 -121 2 788Sum ansvarlig lånekapital472 909 472 788

Konsern / Morbank31.12.2025 31.12.2024Ansvarlig lånekapital, nominell verdi470 000 470 000Renter/verdijusteringer2 788 2 909Sum ansvarlig lånekapital472 788 472 909

Balanse Forfall/ Øvrige Balanse Konsern / Morbank31.12.2023 LåneopptakInnløstendringer31.12.2024Ansvarlig lånekapital320 000 150 000 470 000Renter/verdijusteringer 2 007 902 2 909Sum ansvarlig lånekapital322 007 472 909

Andre effekterBalanse Balanse Konsern / Morbank31.12.2024 Kontantstrøm Påløpt rente Verdijusteringer31.12.2025Ansvarlig lånekapital 472 909 -121 472 788

Andre effekterBalanse Balanse Konsern / Morbank31.12.2023 Kontantstrøm Påløpt rente Verdijusteringer31.12.2024Ansvarlig lånekapital 322 007 150 000 902 472 909

Endring i forpliktelser fra finansiering

Ansvarlig lånekapital

NOTER

150

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Ansvarlig lån, tidsbegrenset

Opptaksår Betingelser Forfall Calldato Nominell verdi2022 3 mnd NIBOR + 2,20 %01.12.2032 01.09.2027 220 0002023 3 mnd NIBOR + 2,28 %23.11.2033 23.08.2028 100 0002024 3 mnd NIBOR + 1,90 %23.05.2034 23.05.2029 150 000Sum nominell verdi ansvarlig lån470 000

Konsernet har i tillegg utstedt to fondsobligasjoner til nominell verdi 100

MNOK (ISIN NO0012928771) og 100 MNOK (ISIN NO0013251199).

Rentebetingelser på lånene er hhv. 3 mnd NIBOR + 4,15 % og 3 mnd

NIBOR +3,05 %. Lånene er regnskapsmessig behandlet som hybrid-

kapital og inngår i konsernets egenkapital og renteutgifter på hybrid-

kapital føres over egenkapitalen.

Det er i 2025 påløpt 16,4 millioner kroner i renter på hybridkapital

(13,5 millioner kroner for tilsvarende periode i 2024).

Ansvarlig lånekapital

NOTER

151

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

REGNSKAPSPRINSIPPER

Egenkapitalbeviseiernes andel av egenkapitalen består av egen-

kapitalbeviskapital, overkurs, annen innskutt egenkapital og utjevnings-

fond. Utjevningsfondet er akkumulert overskudd som kan benyttes

til fremtidig kontantutbytte eller fondsemisjon.

Pålydende av egne egenkapitalbevis er presentert som en reduksjon

i egenkapitalbeviskapitalen. Kjøpspris utover pålydende er ført

mot annen innskutt egenkapital. Gevinst eller tap på transaksjoner

med egne egenkapitalbevis blir bokført direkte mot annen innskutt

egenkapital.

Øvrig egenkapital består av sparebankens fond, gavefond/kunde-

utbytte, fond for urealiserte gevinster, fond for vurderingsforskjeller,

annen egenkapital og minoritetsinteresser. Annen egenkapital

inkluderer avsatt utbytte.

Årsoverskuddet tilordnes eierne av egenkapitalbevis og

grunnfondskapitalen i samme forhold som deres respektive

andel av bankens egenkapital.

Utstedte fondsobligasjoner er obligasjoner med pålydende rente,

men banken har ikke plikt til å utbetale renter i en periode hvor

det ikke utbetales utbytte, og investor har heller ikke senere krav

på renter som ikke er utbetalt, dvs. rentene akkumuleres ikke.

Fondsobligasjoner tilfredsstiller ikke definisjonen av finansiell

forpliktelse i henhold til IAS 32 og klassifiseres følgelig som

egenkapital/hybridkapital i bankens balanse. Fondsobligasjonene

er evigvarende og banken har en ensidig rett til ikke å betale

renter til investorene under gitte vilkår. Renter presenteres

dermed ikke som en rentekostnad i resultatet, men som en

reduksjon i annen egenkapital. Se forøvrig note 40 for mer

informasjon vedrørende konsernets fondsobligasjoner.

Vedtektsfestet egenkapitalbeviskapital NOK 250 289 410 fordelt

på 25.028.941 egenkapitalbevis, med pålydende 10 kroner

per egenkapitalbevis.

Det er foreslått utbetaling av utbytte på 11,70 kr per egenkapitalbevis

for 2025, tilsvarende ca. 93 % av konsernets fortjeneste per egenkapital-

bevis. For 2024 ble det utbetalt et utbytte på 9,50 kr per egenkapitalbevis.

Forstanderskapet 31.mars 2025 ga styret i banken fullmakt til å kjøpe

egne egenkapitalbevis for samlet pålydende inntil 25,029 millioner kroner,

svarende til 10 % av egenkapitalbeviskapitalen. Hvert egenkapitalbevis

kan kjøpes til kurser mellom 1 og 200 kroner. Fullmakten er gyldig frem

til og med ordinært forstanderskapsmøte i 2026, dog ikke lengre enn

18 måneder fra tidspunktet fullmakten er gitt. Per 31.12.2025 eier

Rogaland Sparebank 2.021.449 egne egenkapitalbevis som tilsvarer

ca. 8,1 % av totalt antall utstedte egenkapitalbevis.

Kundeutbytte er en del av overskuddsdisponeringen i tillegg til å dele

ut gaver til allmennyttige formål. Det er per 31.12.2025 avsatt 119,5

millioner kroner til kundeutbytte. For 2024 ble det utbetalt 110,0 millioner

kroner i kundeutbytte (utbetalt i 2025).

Egenkapital

NOTER

152

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Betingede forpliktelser

Det foreligger ingen vesentlige betingede forpliktelser per 31.12.2025.

Det har ikke inntrådt hendelser etter balansedagen som er av vesentlig

betydning for det avlagte årsregnskapet per 31.12.2025.

REGNSKAPSPRINSIPPER

Regnskapet anses som godkjent for offentliggjøring når styret har

behandlet regnskapet. Forstanderskap og regulerende myndigheter

vil etter dette kunne nekte å godkjenne regnskapet, men ikke forandre

det. Hendelser frem til regnskapet anses godkjent for offentliggjøring

og som vedrører forhold som allerede var kjent på balansedagen,

vil inngå i informasjonsgrunnlaget for fastsettelsen av regnskaps-

estimater og således reflekteres fullt ut i regnskapet. Hendelser

som vedrører forhold som oppstår etter balansedagen, vil bli

opplyst om dersom de er vesentlige. Regnskapet er avlagt etter

en forutsetning om fortsatt drift. Denne forutsetningen var etter

styrets oppfatning til stedet på det tidspunkt regnskapet ble

godkjent for fremleggelse.

Betingede forpliktelser

Hendelser etter balansedagen

NOTER

153

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Transaksjoner mellom mor og datterselskap

Transaksjoner mellom mor og datterselskap er primært kun relatert

til ordinære banktjenester. Tjenestene er gitt til forretningsmessige

vilkår og er eliminert i konsernregnskapet.

Rogaland Sparebank Boligkreditt

I oktober 2008 besluttet Stortinget å iverksette en ordning der staten

og banken bytter statskasseveksler mot obligasjoner med fortrinnsrett,

OMF. For å kunne benytte denne ordningen etablerte banken i februar

2009 et eget kredittforetak, kalt SSB Boligkreditt (nå Rogaland Sparebank

Boligkreditt AS). Rogaland Sparebank Boligkreditt AS er et heleid selskap

som forvalter boliglån som er finansiert ved utstedelse av obligasjoner med

fortrinnsrett. Morbanken selger utlån til selskapet som igjen finansierer

seg gjennom utstedelse av obligasjoner med fortrinnsrett. I tillegg har

datterselskapet både innskudd og gjeld mot morselskapet som

renteberegnes etter armlengdes prinsipper.

Det er i perioden frem til 31.12.2025 overført 18,9 (15,1) milliarder kroner

i utlån. Sikkerhetsmassen utgjør totalt 19,5 (15,7) milliarder kroner, hvorav

16,7 (13,6) milliarder kroner er finansiert ved utstedelse av OMF-er,

og 1,5 (0,9) milliarder kroner er finansiert med kortsiktig kreditt.

Per 31.12.2025 har Rogaland Sparebank Boligkreditt 0,2 (0,2) milliarder

kroner i bank innskudd i morbank.

Rogaland Sparebank Boligkreditt betaler forvaltningshonorar for overførte

lån samt betaling for kjøp av administrative tjenester fra morbanken.

Forvaltningshonorar er belastet Rogaland Sparebank Boligkreditt med

14,8 millioner kroner i 2025, sammenlignet med 12,4 millioner kroner

i tilsvarende periode i 2024. Morbank har i 2025 belastet renter/kreditt-

provisjoner på kortsiktig kreditt med 46,9 millioner kroner, sammenlignet

med 37,7 millioner kroner i tilsvarende periode i 2024. I tillegg har

mor banken betalt totalt 24,0 millioner kroner i innskuddsrenter til

Rogaland Sparebank Boligkreditt, sammenlignet med 15,3 millioner

kroner i samme periode 2024.

Det er i 2025 utbetalt et tilleggsutbytte til morbank på 100,0 millioner

kroner, i 2024 var utbyttebeløpet 85,0 millioner kroner.

Forholdet mellom morbanken og Rogaland Sparebank Boligkreditt

Overtakelse av boliglån med gjenkjøp

Rogaland Sparebank har avtale om overføring av utlån med høy sikkerhet

og pant i eiendom til Rogaland Sparebank Boligkreditt AS. I henhold

til inngått forvaltningsavtale forestår banken forvalting av utlånene

og opprettholder kundekontakten. Banken mottar et vederlag for de

plikter som følger med forvaltningen av lånene. Banken har vurdert

de regnskapsmessige implikasjonene dithen at det vesentligste av risiko

og fordeler ved eierskap knyttet til de solgte utlånene er overført.

Dette innebærer full fraregning i bankens balanse. Det foreligger ingen

plikt til å kjøpe tilbake lån og i tilfelle krise skal Rogaland Sparebank

Boligkreditt og sikkerhetsmassen stå på egne ben, noe også ratingen

av foretakets obligasjoner hensyntar med hensyn til overpantsettelse-

skravet på 5 % og myndighetskravet på 5 %. Risiko på overførte lån

overføres til Rogaland Sparebank Boligkreditt, som på selvstendig

grunnlag har alle lån fullt innregnet i beregningsgrunnlaget som inngår

i den regulatoriske kapitalkravsberegningen.

Mottatt vederlag for lån som er overført til Rogaland Sparebank

Boligkreditt tilsvarer bokført verdi og vurderes å samsvare med lånenes

virkelige verdi på overføringstidspunktet. Banken innregner alle rettig heter

og plikter som skapes eller beholdes ved overføringen separat som

eiendeler eller forpliktelser.

Morbanken er hovedbank/oppgjørsbank for Rogaland Sparebank

Boligkreditt og alle betalinger gjøres via Rogaland Sparebank Boligkreditts

konti i Rogaland Sparebank. Når boligkredittselskapet kjøper boliglån

fra morbanken så avregnes kjøpet mot boligkredittens sin oppgjørskonto

i Rogaland Sparebank. Dersom Rogaland Boligkreditt ikke har kontanter,

det vil si i de tilfeller hvor Rogaland Sparebank Boligkreditt kjøper lån før

det utstedes ny OMF, så vil banken midlertidig finansiere boliglånskjøpet

med usikret finansiering.

I henhold til avtale mellom morbanken og Rogaland Sparebank Boligkreditt

er morbanken forpliktet til å overføre sikkerhet til Rogaland Sparebank

Boligkreditt som tilsvarer et eventuelt krav til etterfylling av sikkerhet

(overpantsettelse) som følge av negativ verdiutvikling i boliglånsporte-

føljens belåningsgrad.

Avtalen går i korte trekk ut på følgende:

•

Lån verdsettes før overføring.

•

Når et lån overføres i fra banken til Rogaland Sparebank Boligkreditt

sendes det notifikasjonsbrev til kunden.

•

Ved refinansiering tilbakeføres lån til banken for så å sjekkes på ny

om de kvalifiserer til overføring til Rogaland Boligkreditt.

Aktiv Rogaland

Banken har per 31.12.2025 samlede utlån og kreditter til Aktiv Rogland AS

på 1,1 (9,4) millioner kroner. Lånene er gitt på forretningsmessige vilkår

og lånene er eliminert i konsernregnskapet. Reduksjon i mellomværende

skyldes salg av eiendom og tilhørende nedkvittering av gjeld inneværende

år. Utover dette er det ingen vesentlige transaksjoner mellom banken

og Aktiv Rogaland AS.

Forholdet mellom morbanken og Eika Boligkreditt (EBK)

Som følge av fusjonen har Rogaland Sparebank overtatt distribusjons-

avtalen med EIKA Boligkreditt AS og opptrer som agent. Rogaland

Sparebank har en portefølje ved utgangen av 2025 på 449,7 (587,5)

millioner kroner. Totalt garantiansvar er på 5,0 (5,9) millioner kroner.

Rogaland Sparebank har i henhold til avtale med EBK forpliktet seg

til å ha følgende garantiforpliktelser:

•

Saksgaranti for hele lånebeløpet fra bankens anmodning

om utbetaling til rettsvern er oppnådd.

•

Tapsgaranti begrenset til 1,0 % av utlånsporteføljen i EBK

i en løpende 12 måneders periode, minimum 5,0 millioner kroner.

Transaksjoner med nærstående parter

NOTER

154

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Rogaland Sparebank kan formidle lån mellom EBK og bankens kunder.

Banken har etter fusjon ikke formidlet/overført lån (utover minimums-

tilførsel) til EBK da banken primært benytter eget boligkredittforetak

(Rogaland Sparebank Boligkreditt).

For eksisterende portefølje har banken likevel påtatt seg en garanti-

forpliktelse som nevnt over og mottar formidlingsprovisjon knyttet

til disse lånene. Garantien Rogaland Sparebank har avgitt til EBK

er gitt i forbindelse med boliglån som er innenfor regelverket for

obligasjoner med fortrinnsrett, og vil medføre utbetaling fra banken

i de tilfeller der lånebeløpet ikke kan dekkes hos den enkelte kunde.

I og med at garantien er gitt for en rekke godt sikrede lån anser

Rogaland Sparebank risikoen knyttet til garantien som lav.

Som en av eierbankene i EBK er også banken forpliktet til å tilføre kapital

i EBK, i den grad det er nødvendig for å opprettholde selskapets kapitalmål.

Kapitalmål kan endres etter anbefaling eller pålegg fra Finanstilsynet.

Eierbankenes ansvar for tilførsel av kapital er proratarisk, og fordeles

i henhold til den enkelte eierbanks andel av EBK sin utlånsportefølje

på emisjonstidspunktet. Den enkelte eierbanks forpliktelse kan økes inntil

to ganger deres opprinnelige pro rata andel dersom det er eierbanker

som misligholder forpliktelsene om innbetaling av kapital.

Konsern MorbankLån og garantier2025 2024 2025 202410 211 8 627Samlet lån og garantier til styret inklusiv nærstående10 211 8 62742 959 62 729Samlet lån og garantier forstanderskapet42 959 62 729606 175 579 633Samlet lån (inkludert trekk på kassekreditt) til ansatte584 556 549 273659 344 650 989Sum lån og garantier til ansatte og tillitsvalgte637 726 620 629

Transaksjoner med nærstående parter

NOTER

155

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Beregning av egenkapitalbevisbrøk 31.12.2025 31.12.2024Egenkapitalbeviskapital 250 289 250 289 Egne egenkapitalbevis -20 214 -20 815Overkurs 1 178 466 1 178 466 Annen innskutt egenkapital -127 370 -134 726Utjevningsfond 596 415 595 162 A = Kapital egenkapitalbeviseiere 1 877 585 1 868 376 Sparebankens fond 1 090 071 1 089 328 Gavefond (ekskl. avsatt kundeutbytte) 62 279 40 574 B = Grunnfondskapital 1 152 350 1 129 903 A / (A + B) = Egenkapitalbevisprosent62,0 % 62,3 %

Konsern Morbank2025 2024 Fortjeneste per egenkapitalbevis 2025 2024 12,5 12,7 Fortjeneste per egenkapitalbevis (NOK) 12,6 12,7 12,5 12,7 Utvannet fortjeneste per egenkapitalbevis (NOK) 12,6 12,7 1Grunnlag for beregningen 479 501 457 595 Resultat etter skatt 481 996 456 486 16 377 13 539 Hybridkapitaleierens andel av resultat etter skatt 16 377 13 539 463 124 444 057 Resultat etter skatt for kontrollerende eierinteresser 465 620 442 947 62,0 % 62,3 %Egenkapitalsbevisprosent62,0 % 62,3 %286 988 276 714Resultat henførbart til egenkapitalbeviseiere288 534 276 02222 984 21 799Antall utestående egenkapitalbevis (tusen)22 984 21 79922025 2024 Antall utestående egenkapitalbevis 2025 202422 947 21 012Utestående per 1.122 947 21 01222 979 21 044Utestående per 31.0322 979 21 04422 989 21 055Utestående per 30.0622 989 21 05522 998 22 939Utestående per 30.0922 998 22 93923 007 22 947Utestående per 31.1223 007 22 94722 984 21 799Gj.sn antall utestående egenkapitalbevis i perioden (tusen)22 984 21 799

Overskuddet tilordnes eierene etter eierbrøk før resultatdisponering.

Beregning av fortjeneste per egenkapitalbevis er basert på egenkapital-

bevisprosenten per 31.12.

1 Banken har fra 2025 endret definisjonen/grunnlaget for beregningen av fortjeneste per Ekbevis ved å trekke ut hybridkapitaleierens andel av årsresultatet

og benyttet gjennomsnittlig antall utestående Ekbevis i beregningen. Sammenlignbare tall for 2024 er endret tilsvarende.

2 Antall utestående egenkapitalbevis er redusert for bankens beholdning av egne egenkapitalbevis.

Fortjeneste per egenkapitalbevis

og beregning av egenkapitalbevisbrøk

NOTER

156

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Vedtekstfestet eierandelskapital i Rogaland Sparebank er NOK 250 289

410 fordelt på 25 028 941 egenkapitalbevis, hvert pålydende 10 kroner.

Per 31.12.2025 var det registrert 3 452 egenkapitalbeviseiere. De 20 største

eierne (inklusiv bankens egne egenkapitalbevis) kontrollerte på dette

tidspunktet 66,12 % av egenkapitalbeviskapitalen.

Totale egenkapitalbevis på 25 028 941 per 31.12.2025 inkluderer en

beholdning av 2.021.449 egne egenkapitalbevis. Pålydende av bankens

egenbeholdning føres under egenkapitalposten ”Egne egenkapitalbevis”

mens egenkapitalbelastning utover pålydende føres under posten

”Annen innskutt egenkapital”.

20 største egenkapitalbeviseiere per 31.12.2025Antall egenkapitalbevis Andel i %Sparebank 1 Sør-Norge ASA3 485 009 13,92Holmen Spesialfond2 064 236 8,25Rogaland Sparebank (egenbeholdning)2 021 449 8,08Sparebanken Norge1 778 266 7,10VPF EIKA Egenkapitalbevis 1 704 581 6,81AS Straen1 248 389 4,99Espedal & Co AS886 861 3,54Salt Value AS680 000 2,72NORDEA BANK ABP614 426 2,45Kommunal Landspensjonskasse Gjensidige414 408 1,66Innovemus AS318 542 1,27Menne Invest AS295 574 1,18Nordhaug Invest AS184 374 0,74Tirna Holding AS156 255 0,62Kristian Falnes AS143 000 0,57Meteva AS131 881 0,53Skagenkaien Investering AS125 000 0,50Catilina Invest AS109 000 0,44Bøma AS99 848 0,40Sober Kapital AS87 500 0,3520 største eiere16 548 599 66,12Øvrige eiere8 480 342 33,88Totale egenkapitalbevis25 028 941 100,00

Egenkapitalbeviskapital31.12.202531.12.2024Egenkapitalbeviskapital, bokført verdi250 289 250 289Egne egenkapitalbevis-20 214 -20 815Antall egenkapitalbevis (tusen)25 029 25 029Overkurs, bokført verdi1 178 466 1 178 466Annen innskutt egenkapital-127 370 -134 726Utjevningsfond596 415 595 162

Egenkapitalbeviskapital og egenkapitalbeviseiere

NOTER

157

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Definisjon

Beregninger / grunnlag (TNOK)

31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024

Antall dager i perioden 365 366 365 366

Antall dager i året 365 366 365 366

1 INNSKUDDSDEKNING

UB innskudd fra kunder /

UB netto utlån til kunder

UB innskudd fra kunder

18 866 872 17 334 944 19 091 618 17 555 137

UB netto utlån til kunder

37 376 951 34 011 839 18 477 446 18 890 817

Innskuddsdekning

50,5 % 51,0 % 103,3 % 92,9 %

2 RENTEMARGIN

((Netto renteinntekter / dager

i perioden) x dager i året) /

gjennomsnittlig forvaltnings-

kapital

Netto renteinntekter

784 040 718 833 634 250 589 654

Gjennomsnittlig forvaltningskapital

41 793 973 36 822 346 26 354 032 23 658 085

Rentemargin

1,88 % 1,95 % 2,41 % 2,49 %

3 RENTEMARGIN INKL. RENTER HYBRIDKAPITAL

(((Netto renteinntekter - rente-

kostnader på hybridkapital) /

dager i perioden) x dager i året)

/ gjennomsnittlig forvalt-

ningskapital

Netto renteinntekter

784 040 718 833 634 250 589 654

Rentekostnader på hybridkapital

16 377 13 539 16 377 13 539

Gjennomsnittlig forvaltningskapital

41 793 973 36 822 346 26 354 032 23 658 085

Rentemargin inkl. renter hybridkapital

1,84 % 1,92 % 2,34 % 2,44 %

4 KOSTNADSGRAD

Sum driftskostnader / (netto

renteinntekter + sum andre

driftsinntekter)

Sum driftskostnader

416 549 414 977 383 790 363 761

Netto renteinntekter

784 040 718 833 634 250 589 654

Andre driftsinntekter

250 473 255 239 341 579 307 872

Kostnadsgrad

40,3 % 42,6 % 39,3 % 40,5 %

5 TOTALE KOSTNADER I % GJ.SN FORVALTNINGSKAPITAL

((Sum driftskostnader / dager

i perioden) x dager i året) /

gjennomsnittlig forvaltnings-

kapital

Sum driftskostnader

416 549 414 977 383 790 363 761

Gjennomsnittlig forvaltningskapital

41 793 973 36 822 346 26 354 032 23 658 085

Totale kostnader i % gj.sn forvaltningskapital

1,0 % 1,1 % 1,5 % 1,5 %

Rogaland Sparebank sine alternative resultatmål (APM) er nøkkeltall som

har til hensikt å gi nyttig tilleggsinformasjon til regnskapet. Disse nøkkel-

tallene er enten justerte nøkkeltall eller nøkkeltall som ikke er definert

under IFRS eller annen lovgivning og er ikke nødvendigvis direkte

sammenlignbare med tilsvarende nøkkeltall hos andre selskaper.

APM-ene er ikke subsitutter for regnskapstall som utarbeides etter

IFRS og skal heller ikke tillegges mer vekt enn regnskapstallene,

men er inkludert i bankens finansielle rapportering med formål

å gi en fyldigere beskrivelse av bankens prestasjoner. Banken benytter

utelukkende nøkkeltall som etterspørres av investorer og analytikere.

Rogaland Sparebanks APM-er benyttes både i oversikten over hovedtall,

i styrets beretning og i regnskapspresentasjoner og prospekter. Alle APM-er

vises med tilsvarende sammenligningstall for tidligere perioder.

MorbankKonsern

Alternative resultatmål

NOTER

158

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

6 EGENKAPITALAVKASTNING FØR SKATT

((Resultat før skatt - rentekost-

nader på hybridkapital) /

dager i perioden x dager i året)

/ ((gjennomsnittlig egenkapital

i perioden), ekskl. hybridkapital

Resultat før skatt

552 656 535 469 526 709 510 307

Rentekostnader på hybridkapital

16 377 13 539 16 377 13 539

Gjennomsnittlig egenkapital i perioden

4 110 221 3 737 460 3 735 858 3 363 578

Egenkapitalavkastning før skatt

13,0 % 14,0 % 13,7 % 14,8 %

7 EGENKAPITALAVKASTNING ETTER SKATT, INKL. RENTER HYBRIDKAPITAL

((Resultat etter skatt - rente-

kostnader på hybridkapital) /

dager i perioden x dager i året)

/ (gjennomsnittlig egenkapital

i perioden), ekskl. hybrid kapital

Resultat etter skatt

479 501 457 595 481 996 456 486

Rentekostnader på hybridkapital

16 377 13 539 16 377 13 539

Gjennomsnittlig egenkapital i perioden

4 110 221 3 737 460 3 735 858 3 363 578

Egenkapitalavkastning etter skatt,

inkl renter hybridkapital

11,3 % 11,9 % 12,5 % 13,2 %

8 EGENKAPITALBEVISPROSENT

(Egenkapitalbeviskapital +

egne egenkapitalbevis +

overkurs + annen innskutt

egenkapital + utjevningsfond) /

(egenkapitalbeviskapital +

egne egenkapitalbevis +

overkurs + annen innskutt

egenkapital + utjevningsfond +

sparebankens fond + gavefond

(ekskl. avsatt kundeutbytte)

Egenkapitalbeviskapital

250 289 250 289 250 289 250 289

Egne egenkapitalbevis

-20 214 -20 815 -20 214 -20 815

Overkurs

1 178 466 1 178 466 1 178 466 1 178 466

Annen innskutt egenkapital

-127 370 -134 726 -127 370 -134 726

Utjevningsfond

596 415 595 162 596 871 595 162

Sparebankens fond

1 090 071 1 089 328 1 090 347 1 089 328

Gavefond (ekskl. avsatt kundeutbytte)

62 279 40 574 62 279 40 574

Egenkapitalbevisprosent

62,0 % 62,3 % 62,0 % 62,3 %

9 FORTJENESTE PER EGENKAPITALBEVIS

((Resultat etter skatt - rente-

kostnader på hybridkapital)

x egenkapitalbevisprosent)

/ gj.sn antall utestående

egenkapitalbevis i perioden

Resultat etter skatt

479 501 457 595 481 996 456 486

Rentekostnader på hybridkapital

16 377 13 539 16 377 13 539

Egenkapitalbevisprosent

62,0 % 62,3 % 62,0 % 62,3 %

Gj.sn antall utestående egenkapitalbevis

i perioden

22 984 162 21 799 329 22 984 162 21 799 329

Fortjeneste per egenkapitalbevis

12,5 12,7 12,6 12,7

10 BOKFØRT EGENKAPITAL PER EGENKAPITALBEVIS

(UB sum egenkapital –

hybridkapital) x egenkapital-

bevisprosent / antall ute stående

egenkapitalbevis

Sum egenkapital UB (ekskl. hybridkapital)

4 353 195 4 078 401 4 012 417 3 729 010

Egenkapitalbevisprosent

62,0 % 62,3 % 62,0 % 62,3 %

Antall utestående egenkapitalbevis

23 007 492 22 947 399 23 007 492 22 947 399

Bokført egenkapital per egenkapitalbevis

117,2 110,8 108,1 101,3

Definisjon

Beregninger / grunnlag (TNOK)

31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024

MorbankKonsern

Alternative resultatmål

NOTER

159

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

11 PRIS / BOKFØRT EGENKAPITAL (P/B)

Børskurs / bokført egen kapital

per egenkapitalbevis

Børskurs

144,0 126,0 144,0 126,0

Bokført egenkapital per egenkapitalbevis

117,2 110,8 108,1 101,3

Pris / bokført egenkapital (P/B)

1,23 1,14 1,33 1,24

12 RESULTAT AV DRIFT FØR TAP OG SKATT

Resultat etter skatt +

skattekostnad +

nedskrivninger og tap

på utlån og garantier

Resultat etter skatt

479 501 457 595 481 996 456 486

Skattekostnad

73 155 77 874 44 713 53 821

Nedskrivninger og tap på utlån og garantier

65 308 23 626 65 330 23 458

Resultat av drift før tap og skatt

617 964 559 095 592 040 533 765

13 LIKVIDITETSINDIKATOR (LCR)

Likvide aktiva / Netto

likviditetsutgang innen

30 dager i et stresscenario

Likvide aktiva

4 585 640 3 981 844 4 179 726 3 607 342

Netto likviditetsutgang innen 30 dager

i stresscenario

1 506 917 1 689 649 1 668 967 1 837 689

LCR

304,3 % 235,7 % 250,4 % 196,3 %

Definisjon

Beregninger / grunnlag (TNOK)

31.12.2025 31.12.2024 31.12.2025 31.12.2024

MorbankKonsern

1 Gjennomsnittlig forvaltningskapital er beregnet som gjennomsnittet av bokført forvaltningskapital per utgangen av 2024 (IB)

og bokført forvaltningskapital ved kvartalsavslutning i 2025.

- Gjennomsnittlig forvaltningskapital konsern 01.01.25-31.12.25 = (39.702.201 + 41.026.293 + 41.614.838 + 42.480.729+ 44.145.802) / 5 = 41.793.973

- Gjennomsnittlig forvaltningskapital morbank 01.01.25-31.12.25 = (25.926.685 + 25.704.597+ 26.184.273 + 26.724.421 + 27.230.183) / 5 = 26.354.032

- Gjennomsnittlig forvaltningskapital konsern 01.01.24-31.12.24 = (34.415.046 + 35.121.831 + 35.686.686 + 39.185.965 + 39.702.201) / 5 = 36.822.346

- Gjennomsnittlig forvaltningskapital morbank 01.01.24-31.12.24 = (22.549.883 + 22.149.600 + 22.334.341 + 25.329.917 + 25.926.685) / 5 = 23.658.085

2 Gjennomsnittlig egenkapital i perioden er beregnet som gjennomsnittet av bokført egenkapital (eksklusiv hybridkapital) per utgangen av 2024 (IB)

og bokført egenkapital ved hver kvartalsavslutning i 2025.

- Gjennomsnittlig egenkapital konsern 01.01.25-31.12.25 = (4.078.401 + 3.880.658 + 4.066.116 + 4.172.738 + 4.353.195) / 5 = 4.110.221

- Gjennomsnittlig egenkapital morbank 01.01.25-31.12.25 = (3.729.010 + 3.514.652 + 3.672.371 + 3.750.840 + 4.012.417) / 5 = 3.735.858

- Gjennomsnittlig egenkapital konsern 01.01.24-31.12.24 = (3.524.803 + 3.616.269 + 3.484.506 + 3.983.321 + 4.078.401) / 5 = 3.737.460

- Gjennomsnittlig egenkapital morbank 01.01.24-31.12.24 = (3.176.157 + 3.252.352 + 3.093.075 + 3.567.297 + 3.729.010) / 5 = 3.363.578

Alternative resultatmål

160

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Klimarisiko - rapportering på Task Force on Climate Related Financial Disclosure

Styring Beskriv virksomhetens styring av klimarelaterte risikoer og muligheter Referanse

A Styrets innsikt i klima-

relaterte risikoer

og muligheter

Styret har behandlet og vurdert klimarisiko ved flere anledninger gjennom 2025:

• Kvartalsvis risikovurdering, herunder klimarisiko. Primært knyttet til utlånsporteføljen.

• Gjennomgang av status på ESG-rapportering og CSRD-prosjektet i risiko- og revisjonsutvalget.

• Ved kredittbehandling av saker som krever beslutning og oppfølgning i bankens styre.

• Ved behandling av konsernets ICAAP-prosess hvor ESG-risiko er integrert.

• Ved gjennomgang og godkjennelse av rutiner og retningslinjer som er knyttet

til klimarelatert risiko og mulighet.

Styrets beretning

B Ledelsens rolle

i vurderingen

og håndteringen

av klimarelatert

risiko og muligheter

Gjennom styrevedtatt bærekraftsstrategi, har konsernledelsen lagt ambisjonsnivået for arbeidet

med klimarisiko i banken. Ansvaret for å innarbeide klimarisiko i bankens risikostyring ligger

hos Risk Manager, i samarbeid med bærekraftsansvarlig, begge underlagt CFO. Det trekkes

på ressurser og kompetanse fra bedriftsmarked og Eika.

Eierstyring

og selskapsledelse

Strategi

Beskriv faktisk og potensiell påvirkning av klimarelatert risiko og muligheter

på virksomhetens operasjoner, strategi og finansiell planlegging Referanse

A Hvilke klimarelaterte

risikoer og muligheter

virksomheten har

identifisert på kort,

medium og lang sikt

Overordnede analyser som er gjennomført konkluderer med at det er relativ lav klimarisiko både

i personmarkedsporteføljen og bedriftsmarkedsporteføljen. Blant annet som følge av at banken

ikke finansierer fossil energiproduksjon, eller i vesentlig grad utslippstung industri. Den klimarisiko

banken er eksponert mot er likevel hovedsaklig gjennom utlån til bedriftsmarkedet. Banken anser

næringseiendom, bygg og anlegg samt landbruk å være de sektorer som har iboende høyest

klimarisiko, samtidig som vi ser store muligheter for positiv påvirkning i disse bransjene.

Det er også årsaken til at banken tilbyr grønne landbrukslån, grønt næringslån, grønt energilån

og grønt boliglån.

Bankens retningslinjer for bærekraft og samfunnsansvar omfatter også bankens likviditetsforvaltning.

Likviditetsportefølje består hovedsaklig av obligasjonsinvesteringer i boligkredittforetak, stat

og kommune, hvor klimarisikoeksponering er vurdert å være lav.

Klimarisiko i kundenes verdipapirfondsporteføljer er også vurdert å være relativt lav. Henviser

til Eika Kapitalforvaltnings nettsider for beskrivelse av investeringsstrategi, ESG-kriterier

og håndtering av klimarisiko i investeringsportefølje.

Bærekraft og samfunnsansvar,

samt noter til årsregnskap;

note 7 og 8

B Hvilken påvirkning

har klimarelatert risiko

og muligheter på virk-

somhetens drift,

strategi og finansielle

planlegging

FN’s bærekraftsmål nr 13 - stoppe klimaendringene, er et av de bærekraftsmål banken spesifikt

jobber etter. Arbeid for å kartlegge og håndtere eksponering mot klimarisiko er tatt inn i bankens

strategi og styrende dokumenter, herunder kredittpolicy. Sandnes Sparebank samarbeider

med Eika om utvikling og forbedring av verktøy og risikomodell som hensyntar klimarisiko.

Bærekraft og samfunnsansvar

C Ulike scenariers

potensielle påvirkning

på virksomhetens drift,

strategi og finansielle

planlegging, inkludert

et 2ºC-scenario

Vi er i dialog med Eika om en gjennomføring av scenarieanalyse. Utfordringer med å få gjennomført

en hensiktsmessig scenarieanalyse er knyttet til datatilgjengelighet og kvalitet. Gjennomføring

av scenarieanalyse er derfor avhengig av det arbeid som er iverksatt for økt datatilgjang

for vår utlånsportefølje, se punkt a under Risikostyring.

Bærekraft og samfunnsansvar

VEDLEGG – BÆREKRAFT OG SAMFUNNSANSVAR

TCFD noteinformasjon

161

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Risikostyring Beskriv hvordan virksomheten identifiserer, vurderer og håndterer klimarelatert risiko Referanse

A Virksomhetens

prosess for å identi-

fisere og vurdere

klimarelatert risiko

Vi gjør årlig en risikovurdering i banken, der ESG- og klimarisiko inngår. Risiko og compliance

har i samarbeid med leder for bærekraft og kredittsjef bedriftsmarked, gjort en overordnet risiko-

analyse av klimarisiko for utlånsporteføljen. Vi gjennomfører vurdering av ESG-forhold generelt

og klimarisiko spesielt ved kredittinnvilgelse i bedriftsmarked, se nærmere beskrivelse i rapport

under ””ansvarlig kreditt””. Vi vil prioritere å videreutvikle systemstøtte og risikomodell for å også

fremover tilstrekkelig hensynta ESG-risikofaktorer.

Eierstyring og selskapsledelse,

Bærekraft og samfunnsansvar,

samt note 7 og 8

B Virksomhetens

prosesser for

å håndtere klima-

relatert risiko

Vi gjennomfører kvartalsvise evalueringer av risikoeksponering i banken, herunder ESG-risiko.

Rapport forelegges konsernledelse og styre. Henviser ellers til beskrivelse i årsrapporten av tiltak

utført og videre mål for å håndtere klimarelatert risiko både i kreditt, men også operasjonelt.

Bærekraft og samfunnsansvar,

samt noter til årsregnskap;

note 7 og 8

C Hvordan er prosesser

for å identifisere,

vurdere og håndtere

klimarelatert risiko

integrert i virksom-

hetens overordnede

risikostyring

Direktør for risk og regulatorsk, samt compliance officier er ansvarlig for årlig kartlegging

av risikoeksponering, der ESG- og klimarisiko inngår som en del av total risikoidentifikasjon

og - vurdering. Risk manager er ansvarlig for kvartalsvis rapportering av status.

Eierstyring og selskapsledelse,

samt note 7 og 8

Mål

Beskriv beregninger og mål som brukes for å vurdere og håndtere relevante

klimarelaterte risiko og muligheter Referanse

A Rapporter på

beregninger og mål

som brukes av virksom-

heten for å vurdere

klimarelaterte risikoer

og muligheter, i tråd

med strategi og risiko-

håndteringsprosesser

Banken har i 2025 utført kvalitativ vurdering av ESG-forhold generelt og klimarisiko spesielt,

som en integrert del av kredittvurdering i bedriftsmarked, samt gjennom ICAAP-prosessen.

Siden 2023 har den fysiske klimarisikoen i bankens utlånsportefølje blitt beregnet gjennom

datafangst fra Eiendomsverdi og funnene er rapportert i årsrapporten.

Bærekraft og samfunnsansvar,

samt note 7 og 8

B Rapporter på scope 1,

scope 2 og, dersom

relevant, scope 3

klimagassutslipp

(GHG), og relatert

risiko

Klimaregnskapet som er vedlagt årsrapporten inneholder detaljer vedrørende rapportering

av scope 1, 2 og 3, samt egne reduksjonsmål. Når det gjelder risikovurdering anser vi imidlertid

egne utslipp som mindre avgjørende, mens klimahensyn i kreditt og investeringer er av langt mer

vesentlig betydning. Dette ligger også til grunn for vår vesentlighetsanalyse og prioritering av tiltak

og mål. I 2023 ble Finans Norge sin veileder for beregning av finansierte utslipp lansert, og denne

er benyttet for å beregne bankens finansierte utslipp også i årsrapporten for 2025. Vi jobber

kontinuerlig med å forbedre datafangssten, slik at vi får inkludert en større andel av utlåns-

porteføljen i beregningen av finansierte utslipp.

Ref s. 17 (Energi- og klima-

regnskap).

C Beskriv hvilke mål

virksomheten bruker

for å håndtere klima-

relatert risiko og mulig-

heter, samt målopp-

nåelse

Se kommentar over, samt henviser til oversikt over mål og prioriteringer

i vår bærekraftsrapportering.

Bærekraft og samfunnsansvar

VEDLEGG – BÆREKRAFT OG SAMFUNNSANSVAR

TCFD noteinformasjon

162

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

ÅR = Årsrapport

GRI-

indikator Beskrivelse Rapportering 2025

Utelatte

krav Årsak Forklaring

GENERELL INFORMASJON

Organisasjonen og dens rapporteringspraksis

2-1

Detaljer om organisasjonen; Navn på virksomhet, eierskap

og juridisk selskapsform, hovedkontor, land virksomheten

opererer i

ÅR – Eierstyring og selskapsledelse.

Rogaland Sparebank

Rådhusgata 3, 4306 Sandnes

2-2

Enheter inkludert i organisasjonens bærekraftsrapportering Rogaland Sparebank og Rogaland

Sparebank Boligkreditt AS

2-3

Rapporteringsperiode, hyppighet og kontaktperson Finansielt år 2025, Kontaktperson

er Administrerende direktør,

Tomas Nordbø.

2-4

Endring av historiske data fra tidligere rapporter ÅR – Eierstyring og selskapsledelse

ÅR – Energiforbruk, utslippsmål

og finansierte utslipp

2-5

Gjeldende praksis for ekstern verifikasjon av rapporteringen ÅR – Revisors beretning og attestasjon

av bærekraftsrapport 2025 (Deloitte).

Aktiviteter og ansatte

2-6

Aktiviteter, verdikjede og andre forretningsforbindelser ÅR – Eierstyring og selskapsledelse

ÅR – Styrets beretning 2025

2-7

Ansatte

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold og likestilling

2-8

Arbeidere som ikke er ansatte

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold og likestilling

Styring

2-9

Styringsstruktur og sammensetning ÅR – Organisasjon og ledelse

ÅR – Styrets beretning 2025

2-10

Nominering og utvelgelse av øverste beslutningsorgan

ÅR – Organisasjon og ledelse

2-11

Informasjon om styreleder

ÅR – Styret

2-12

Styrets og konsernledelsens oversikt over håndteringen

av organisasjonens påvirkning

ÅR – Eierstyring og selskapsledelse

2-13

Delegering av ansvar for å håndtere organisasjonens påvirkning

ÅR – Eierstyring og selskapsledelse

2-14

Styrets godkjenning av bærekraftsrapportering

ÅR – Eierstyring og selskapsledelse

2-15

Interessekonflikter ÅR – Eierstyring og selskapsledelse,

Styret

2-15b Ikke aktuelt Ingen vesentlige

interessekonflikter.

2-16

Kommunikasjon av kritiske hensyn til styret

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold og likestilling

2-17

Styrets samlede kunnskap om bærekraftstrategien ÅR – Styret

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold og likestilling

2-18

Evaluering av styrets ytelse

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold og likestilling

2-19

Retningslinjer for godtgjørelse

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold og likestilling

2-20

Prosessen rundt å fastsette godtgjørelse

ÅR – Eierstyring og selskapsledelse

2-21

Årlige totale kompensasjonsforhold

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold og likestilling

Strategiutforming og utførelse

2-22

Uttalelse om bærekraftsstrategi

ÅR – Bærekraft og samfunnsansvar

2-23

Bedriftens retningslinjer

ÅR – Bærekraft og samfunnsansvar

2-24

Innarbeidelse av bedriftens retningslinjer

ÅR – Bærekraft og samfunnsansvar

2-25

Klageordninger og prosessen for å utbedre negativ påvirkning

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold og likestilling

2-26

Varsling og andre ordninger for å søke råd

og sende bekymringsmeldinger

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold og likestilling

2-27

Etterlevelse av lover og reguleringer Ingen vesentlige brudd på lover

og reguleringer.

2-28

Medlemskap i bransjeorganisasjoner

eller andre sammenslutninger

Finans Norge

Interessenter

2-29

Tilnærming til interessentdialog

ÅR – Interessentdialog

2-30

Tariffavtaler ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

Utelatelser

VEDLEGG – BÆREKRAFT OG SAMFUNNSANSVAR

GRI tabell 2025

163

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

GRI-

indikator Beskrivelse Rapportering 2025

Utelatte

krav Årsak Forklaring

SPESIFIKK INFORMASJON

OM VESENTLIGE TEMA

Opplysninger om vesentlige tema

3-1

Prosess for å identifisere vesentlige tema ÅR – Vesentlighetsvurdering

3-2

Liste over vesentlige tema ÅR – Vesentlighetsvurdering

3-3

Håndtering av vesentlige tema ÅR – Vesentlighetsvurdering

ØKONOMI - ØKONOMISKE RESULTATER OG

VÅRT ARBEID MOT ØKONOMISK KRIMINALITET

3-3

Håndtering av vesentlige tema ÅR – Hovedtall per 31.12.2025

ÅR – Vesentlighetsvurdering

ÅR – Ansvarlig bankvirksomhet

ÅR – Årsregnskap

ÅR – Note 7 Risikostyring

ÅR – Note 9 Engasjement fordelt

på kundegrupper og geografisk

ÅR – TCFD noteinformasjon

Økonomiske resultater

201-1

Direkte økonomisk verdi generert og distribuert ÅR – Årsregnskap

201-2

Finansielle konsekvenser og andre risikoer og muligheter

som følge av klimaendringer

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

ÅR – Note 7, Risikostyring

ÅR – Note 8, Kredittrisiko

ÅR – TCFD noteinformasjon

201-3

Pensjonsforpliktelser og andre ytelser ÅR – Note 22, Godtgjørelser

201-4

Offentlige støtteordninger Ingen Ikke

relevant

Banken har

ikke mottatt

offentlige

støtte ordninger

Anti-korrupsjon og økonomisk kriminalitet

205-1

Transaksjoner som er risikovurdert ÅR – Bekjempe økonomisk kriminalitet

205-2

Kommunikasjon og opplæring om policyer og prosedyrer

knyttet til anti-korrupsjon

ÅR – Bekjempe økonomisk kriminalitet

205-3

Bekreftede tilfeller av korrupsjon og korrigerende tiltak ÅR – Bekjempe økonomisk kriminalitet

ROGS-1

Arbeid mot hvitvasking og terrorfinansiering ÅR – Bekjempe økonomisk kriminalitet

ENERGIFORBRUK, UTSLIPPSMÅL

OG FINANSIERTE UTSLIPP

3-3

Håndtering av vesentlige tema ÅR – Vesentlighetsvurdering

ÅR – Energiforbruk, utslippsmål

og finansierte utslipp

ÅR – GRI tabell 2025

Utslipp og etterlevelse av miljøregelverk

305-1

Direkte utslipp av klimagasser (Scope 1) ÅR – Energiforbruk, utslippsmål

og finansierte utslipp

305-2

Indirekte utslipp av klimagasser knyttet til energiforbruk (Scope 2) ÅR – Energiforbruk, utslippsmål

og finansierte utslipp

305-3

Andre indirekte utslipp av klimagasser (Scope 3) ÅR – Energiforbruk, utslippsmål

og finansierte utslipp

GRI 305-3d Ufullstendig

informasjon

Utslipp fra investeringer og utlåns-

portefølje er delvis rapportert. Det er

inkludert beregnede finansierte utslipp

knyttet til finansiering av boligeiendom,

næringseiendom, landbruk og motori-

serte kjøretøy.

305-4

Intensitet på klimagassutslipp ÅR – Energiforbruk, utslippsmål

og finansierte utslipp

305-5

Reduksjon av klimagasser ÅR – Energiforbruk, utslippsmål

og finansierte utslipp

305-6

Utslipp av stoffer som skader ozonlaget GRI 305-6 Ikke

gjeldende

Ikke relevant da banken ikke

har slike typer utslipp.

305-7

Nitrogenoksider (NOx), svoveloksider (SOx) og andre

signifikante utslipp til luft

GRI 305-7 Ikke

gjeldende

Ikke relevant da banken ikke

har slike typer utslipp.

Miljøvurdering av leverandører

308-1

Nye leverandører som er vurdert opp mot miljøkriterier ÅR – Ansvarlige innkjøp

308-2

Negativ påvirkning på miljø i leverandørkjeden og iverksatte tiltak ÅR – Ansvarlige innkjøp

ÅR = Årsrapport

Utelatelser

VEDLEGG – BÆREKRAFT OG SAMFUNNSANSVAR

GRI tabell 2025

164

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

VEDLEGG – BÆREKRAFT OG SAMFUNNSANSVAR

GRI-

indikator Beskrivelse Rapportering 2025

Utelatte

krav Årsak Forklaring

ARBEIDSFORHOLD, MANGFOLD

OG LIKESTILLING

3-3

Håndtering av vesentlige tema ÅR – Vesentlighetsvurdering,

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

Arbeidsforhold

401-1

Antall nyansettelser og turnover ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

401-2

Fordeler gitt til fulltids-ansatte, men ikke til midlertidige

eller deltidsansatte

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

401-3

Foreldrepermisjon ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

Opplæring

404-1

Gjennomsnittlig antall timer med opplæring per år per ansatt ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

404-2

Programmer for videreutdanning og overgangen

til pensjonis ttilværelsen

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

404-3

Prosentandel av ansatte som har regelmessige

medarbeidersamtaler

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

Mangfold og like muligheter

405-1

Kjønnssammensetning i styrende organer og ledelsen ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

405-2

Lønnsforskjeller mellom menn og kvinner ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

Ikke-diskriminering

406-1

Antall tilfeller av diskriminering og korrigerende tiltak

som er iverksatt

ÅR – Arbeidsforhold, mangfold

og likestilling

ANSVARLIG BANKVIRKSOMHET

3-3

Håndtering av vesentlige tema ÅR – Vesentlighetsvurdering

ÅR – Ansvarlig bankvirksomhet

ÅR – Bekjempe økonomisk kriminalitet

Markedsføring og produktmerking

417-1

Krav til informasjon og merking av produkter og tjenester ÅR – Ansvarlig kommunikasjon

og markedsføring

417-2

Tilfeller av manglende overholdelse av krav knyttet

til informasjon og merking av produkter og tjenester

ÅR – Ansvarlig kommunikasjon

og markedsføring

417-3

Tilfeller av manglende overholdelse av krav knyttet

til kommunikasjon og markedsføring

ÅR – Ansvarlig kommunikasjon

og markedsføring

Personvern og IT-sikkerhet

418-1

Dokumenterte klager angående brudd på kundenes

personvern og tap av kundedata

ÅR – Personvern og IT-sikkerhet

ANSVARLIG FINANSIERING

OG ANSVARLIG INVESTERING

3-3

Håndtering av vesentlige tema ÅR – Vesentlighetsvurdering

ÅR – Ansvarlig utlån

ÅR – Ansvarlig investering

Produktansvar

FS 7

Verdi av produkter og tjenester utviklet for å gi

spesifikke sosiale fordeler

ÅR – Ansvarlig utlån

FS 8

Verdi av produkter og tjenester utviklet for å bidra til en miljøfordel ÅR – Ansvarlig utlån

Aktivt eierskap

FS 10

Andel og antall selskaper i porteføljen som banken

har samhandlet med om miljømessige og sosiale forhold

ÅR – Ansvarlig Investering

FS 11

Andel av investeringer som er gjenstand for positiv

og negativ miljømessig og sosial screening

ÅR – Ansvarlig Investering

ÅR = Årsrapport

Utelatelser

GRI tabell 2025

REVISORS BERETNING

165

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Rådhusgata 3, 4306 Sandnes

Boks 1133, 4391 Sandnes

Telefon 51 67 67 00

kundeservice@rogalandsparebank.no

www.rogalandsparebank.no

Org. nr. 915 691 161

SWIFTadr. SASKNO22

Erklæring i henhold til verdipapirhandellovens § 5-5

Vi bekrefter at årsregnskapet for perioden 1. januar til 31. desember 2025 etter vår beste overbevisning

er utarbeidet i samsvar med IFRS og at opplysningene i regnskapet gir et rettvisende bilde av foretakets

og konsernets eiendeler, gjeld, finansielle stilling og resultat som helhet, og at opplysningene i årsberetningen

gir en rettvisende oversikt over utviklingen, resultatet og stillingen til foretaket og konsernet, sammen med

en beskrivelse av de mest sentrale risiko- og usikkerhetsfaktorer foretakene står ovenfor.

Sandnes, 10. mars 2026

I Styret for Rogaland Sparebank

Harald Espedal

Styrets leder

Frode Svaboe

Nestleder

Ingunn Ruud

Ansattes

representant

Wenche Drønen Christenssen

Styremedlem

Bjørg Tomlin

Styremedlem

Øyvind Ravnås Lundbakk

Styremedlem

Øystein Bergøy Tungland

Ansattes

representant

Astrid Rebekka Norheim

Styremedlem

Tomas Nordbø

Adm. direktør

Erklæring i henhold til verdipapirhandellovens § 5-5

166

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

REVISORS BERETNING

Revisors beretning

Deloitte AS

Knud Holms gate 8

-4005 Stavanger

Norway

+47 51 81 56 00

www.deloitte.no

Deloitte AS and Deloitte Advokatfirma AS are the Norwegian affiliates of Deloitte NSE LLP, a member firm of Deloitte Touche T

ohmatsu Limited, a

UK private company limited by guarantee (“DTTL”). DTTL and each of its member firms are legally separate and ind

ependent entities. DTTL and

Deloitte NSE LLP do not provide services to clients. Please see www.deloitte.com/about to learn more about our global network

of member firms.

Deloitte Norway conducts business through two legally separate and independent limit

ed liability companies; Deloitte AS, providing audit,

consulting, financial advisory and risk management services, and Deloitte Advokatfirma AS, providing tax and legal services.

Registrert i Foretaksregisteret

Medlemmer av Den norske Revisorforening

Organisasjonsnummer: 980 211 282

Til forstanderskapet i Rogaland Sparebank

UAVHENGIG REVISORS BERETNING

Uttalelse om årsregnskapet

Konklusjon

Vi har revidert årsregnskapet for Rogaland Sparebank som består av:

• selskapsregnskapet, som består av balanse per 31. desember 2025, totalresultat, oppstilling over

endringer i egenkapital, kontantstrømoppstilling for regnskapsåret avsluttet per denne datoen og

noter til årsregnskapet, herunder vesentlige opplysninger om regnskapsprinsipper.

• konsernregnskapet, som består av balanse per 31. desember 2025, totalresultat, oppstilling over

endringer i egenkapital, kontantstrømoppstilling for regnskapsåret avsluttet per denne datoen og

noter til årsregnskapet, herunder vesentlige opplysninger om regnskapsprinsipper.

Etter vår mening

• oppfyller årsregnskapet gjeldende lovkrav,

• gir selskapsregnskapet et rettvisende bilde av selskapets finansielle stilling per 31. desember 2025

og av dets resultater og kontantstrømmer for regnskapsåret avsluttet per denne datoen i samsvar

med IFRS Accounting Standards som godkjent av EU, og

• gir konsernregnskapet et rettvisende bilde av konsernets finansielle stilling per 31. desember 2025 og

av dets resultater og kontantstrømmer for regnskapsåret avsluttet per denne datoen i samsvar med

IFRS Accounting Standards som godkjent av EU.

Vår konklusjon er konsistent med vår tilleggsrapport til revisjonsutvalget.

Grunnlag for konklusjonen

Vi har gjennomført revisjonen i samsvar med International Standards on Auditing (ISA-ene). Våre oppgaver og

plikter i henhold til disse standardene er beskrevet nedenfor under Revisors oppgaver og plikter ved

revisjonen av årsregnskapet. Vi er uavhengige av selskapet og konsernet i samsvar med kravene i relevante

lover og forskrifter i Norge og International Code of Ethics for Professional Accountants (inkludert

internasjonale uavhengighetsstandarder) utstedt av International Ethics Standards Board for Accountants

(IESBA-reglene) som gjelder for revisjon av regnskaper til foretak av allmenn interesse, og vi har overholdt våre

øvrige etiske forpliktelser i samsvar med disse kravene. Innhentet revisjonsbevis er etter vår vurdering

tilstrekkelig og hensiktsmessig som grunnlag for vår konklusjon.

Vi er ikke kjent med at vi har levert tjenester som er i strid med forbudet i revisjonsforordningen (EU) No

537/2014 artikkel 5 nr. 1.

Vi har vært Rogaland Sparebanks revisor sammenhengende i 15 år fra valget på generalforsamlingen den 31.

mars 2011 for regnskapsåret 2011 (med gjenvalg på forstanderskapsmøtet den 23. mars 2022).

Sentrale forhold ved revisjonen

Sentrale forhold ved revisjonen er de forhold vi mener var av størst betydning ved revisjonen av årsregnskapet

for 2025. Disse forholdene ble håndtert ved revisjonens utførelse og da vi dannet oss vår mening om

årsregnskapet som helhet. Vi konkluderer ikke særskilt på disse forholdene.

REVISORS BERETNING

167

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Revisors beretning

Uavhengig revisors beretning

Rogaland Sparebank



IT SYSTEMER OG KONTROLLER RELEVANT FOR FINANSIELL RAPPORTERING

Beskrivelse av det sentrale forhold Hvordan vår revisjon adresserte det sentrale forholdet

Rogaland Sparebanks IT-systemer er helt

sentrale for regnskapsføringen og

rapporteringen av gjennomførte

transaksjoner for å fremskaffe grunnlag for

viktige estimater og beregninger, og for å

fremskaffe relevant tilleggsinformasjon.

IT- systemene er standardiserte, og

forvaltningen og driften er i stor grad

utkontraktert til tjenesteleverandører.

Det vises til nærmere beskrivelse om

forvaltning og drift av IT-systemene i

Rogaland Sparebank, se note 7 i

årsregnskapet.

God styring og kontroll med IT-systemene

både i Rogaland Sparebank og hos

tjenesteleverandørene er av vesentlig

betydning for å sikre nøyaktig, fullstendig og

pålitelig finansiell rapportering og er derfor

et sentralt forhold i revisjonen.

Rogaland Sparebank har etablert en overordnet

styringsmodell og kontrollaktiviteter knyttet til sine IT-

systemer. Vi har opparbeidet oss en forståelse for

Rogaland Sparebanks overordnede styringsmodell for IT-

systemene som er relevant for den finansielle

rapporteringen.

Vi vurderte og testet utformingen av utvalgte

kontrollaktiviteter relevant for den finansielle

rapporteringen som er knyttet til IT-drift,

endringshåndtering og informasjonssikkerhet. For et

utvalg av disse kontrollaktivitetene testet vi om de hadde

fungert i perioden.

Vi vurderte tredjepartsbekreftelse (ISAE 3402-rapport) fra

en av Rogaland Sparebanks tjenesteleverandører med

hensyn til om denne hadde tilfredsstillende internkontroll

på IT-områder som kan ha betydning for Rogaland

Sparebanks finansielle rapportering. Vi vurderte også

tredjepartsbekreftelser (ISAE 3000 og ISAE 3402) knyttet til

tjenesteleverandøren med hensyn til om utvalgte

automatiserte kontrollaktiviteter i IT-systemene, herunder

blant annet beregning av renter og gebyrer og

systemgenererte rapporter, var tilfredsstillende utformet

og om de hadde fungert i perioden.

Vi benyttet egne IT-spesialister i arbeidet med å forstå den

overordnede styringsmodellen for IT- systemer og i

vurderingen og testingen av kontrollaktivitetene knyttet til

IT-systemer.

NEDSKRIVING FOR FORVENTET TAP PÅ UTLÅN TIL BEDRIFTSMARKEDET

Beskrivelse av det sentrale forhold

Hvordan vår revisjon adresserte det sentrale

forholdet

Rogaland Sparebank har utlån til

bedriftsmarkedet, se note 8, 10 og 11 for en

omtale av kredittrisiko, nedskrivinger på utlån

og garantier. Rogaland Sparebank har foretatt

en vurdering av behovet for nedskrivninger på

utlånene per 31.12.2025. Det er knyttet

betydelig skjønn til bankens vurderinger av

Rogaland Sparebank har etablert ulike

kontrollaktiviteter knyttet til nedskrivninger på utlån

innen bedriftsmarkedet. Vi rimelighetsvurderte

nedskrivningene og endringene i nedskrivningene

gjennom året, og innhentet og vurderte Rogaland

Sparebanks begrunnelse for endringene.

REVISORS BERETNING

168

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Revisors beretning

Uavhengig revisors beretning

Rogaland Sparebank



størrelsen på nedskrivningene innen

bedriftsmarkedet.

Skjønnsutøvelsen knytter seg til

framoverskuende vurderinger av

sannsynligheten for mislighold og tap gitt

mislighold for å estimere forventet tap,

inkludert vurderinger av hvordan forventet tap

påvirkes av usikkerheter om den økonomiske

utviklingen. Rogaland Sparebank benytter

modeller og informasjon fra en

tjenesteleverandør i beregningen av forventet

tap.

Forutsetningene og estimatene som benyttes i

vurderingene er avgjørende for størrelsen på

nedskrivningene, og nedskrivninger på utlån i

bedriftsmarkedet er derfor et sentralt forhold i

vår revisjon.

Vi vurderte og testet utformingen av utvalgte

kontrollaktiviteter knyttet til individuelle

nedskrivninger på tapsutsatte utlån.

Kontrollaktivitetene vi vurderte og testet var knyttet til

identifikasjon av tapsutsatte utlån og vurdering av

kontantstrømmer fra disse utlånene. For et utvalg av

disse kontrollaktivitetene testet vi om de hadde

fungert i perioden.

For et utvalg av tapsutsatte utlån testet vi om disse var

tidsriktig identifisert og vurderte de kontantstrømmer

som banken hadde estimert fra utlånene.

For øvrige nedskrivninger på utlån beregnet ved bruk

av modeller og informasjon fra Rogaland Sparebanks

sin tjenesteleverandør, vurderte vi:

• modelldokumentasjon

• beregning av sannsynlighet for mislighold, tap gitt

mislighold og eksponering på tidspunkt for mislighold

Vi vurderte et utvalg av benyttede framoverskuende

forutsetninger mot eksterne rapporter om

framtidsutsikter fra Norges Bank og Statistisk

Sentralbyrå.

Vi vurderte om noteopplysningene om nedskrivninger

på utlån innen bedriftsmarkedet tilfredsstiller kravene i

IFRS 7.

Øvrig informasjon

Styret og daglig leder (ledelsen) er ansvarlige for informasjonen i årsberetningen og annen øvrig informasjon

som er publisert sammen med årsregnskapet. Øvrig informasjon omfatter informasjon i årsrapporten,

bortsett fra årsregnskapet og den tilhørende revisjonsberetningen. Vår konklusjon om årsregnskapet ovenfor

dekker verken informasjonen i årsberetningen eller annen øvrig informasjon.

I forbindelse med revisjonen av årsregnskapet er det vår oppgave å lese årsberetningen og annen øvrig

informasjon. Formålet er å vurdere hvorvidt det foreligger vesentlig inkonsistens mellom årsberetningen,

annen øvrig informasjon og årsregnskapet og den kunnskap vi har opparbeidet oss under revisjonen av

årsregnskapet, eller hvorvidt informasjon i årsberetningen og annen øvrig informasjon ellers fremstår som

vesentlig feil. Vi har plikt til å rapportere dersom årsberetningen eller annen øvrig informasjon fremstår som

vesentlig feil. Vi har ingenting å rapportere i så henseende.

Basert på kunnskapen vi har opparbeidet oss i revisjonen, mener vi at årsberetningen

• er konsistent med årsregnskapet og

• inneholder de opplysninger som skal gis i henhold til gjeldende lovkrav.

Vår uttalelse om årsberetningen gjelder tilsvarende for redegjørelse om foretaksstyring.

REVISORS BERETNING

169

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Revisors beretning

Uavhengig revisors beretning

Rogaland Sparebank



Ledelsens ansvar for årsregnskapet

Ledelsen er ansvarlig for å utarbeide årsregnskapet og for at det gir et rettvisende bilde, i samsvar med IFRS

Accounting Standards som godkjent av EU. Ledelsen er også ansvarlig for slik internkontroll som den finner

nødvendig for å kunne utarbeide et årsregnskap som ikke inneholder vesentlig feilinformasjon, verken som

følge av misligheter eller utilsiktede feil.

Ved utarbeidelsen av årsregnskapet må ledelsen ta standpunkt til selskapets og konsernets evne til fortsatt

drift og opplyse om forhold av betydning for fortsatt drift. Forutsetningen om fortsatt drift skal legges til grunn

for årsregnskapet med mindre ledelsen enten har til hensikt å avvikle selskapet eller konsernet eller legge ned

virksomheten, eller ikke har noe realistisk alternativ til dette.

Revisors oppgaver og plikter ved revisjonen av årsregnskapet

Vårt mål er å oppnå betryggende sikkerhet for at årsregnskapet som helhet ikke inneholder vesentlig

feilinformasjon, verken som følge av misligheter eller utilsiktede feil, og å avgi en revisjonsberetning som

inneholder vår konklusjon. Betryggende sikkerhet er en høy grad av sikkerhet, men ingen garanti for at en

revisjon utført i samsvar med ISA-ene, alltid vil avdekke vesentlig feilinformasjon. Feilinformasjon kan oppstå

som følge av misligheter eller utilsiktede feil. Feilinformasjon er å anse som vesentlig dersom den enkeltvis

eller samlet med rimelighet kan forventes å påvirke de økonomiske beslutningene som brukerne foretar på

grunnlag av årsregnskapet.

Som del av en revisjon i samsvar med ISA-ene, utøver vi profesjonelt skjønn og utviser profesjonell skepsis

gjennom hele revisjonen. I tillegg:

• identifiserer og vurderer vi risikoen for vesentlig feilinformasjon i årsregnskapet, enten det skyldes

misligheter eller utilsiktede feil. Vi utformer og gjennomfører revisjonshandlinger for å håndtere slike

risikoer, og innhenter revisjonsbevis som er tilstrekkelig og hensiktsmessig som grunnlag for vår

konklusjon. Risikoen for at vesentlig feilinformasjon som følge av misligheter ikke blir avdekket, er

høyere enn for feilinformasjon som skyldes utilsiktede feil, siden misligheter kan innebære

samarbeid, forfalskning, bevisste utelatelser, uriktige fremstillinger eller overstyring av internkontroll.

• opparbeider vi oss en forståelse av intern kontroll som er relevant for revisjonen, for å utforme

revisjonshandlinger som er hensiktsmessige etter omstendighetene, men ikke for å gi uttrykk for en

mening om effektiviteten av selskapets og konsernets interne kontroll.

• evaluerer vi om de anvendte regnskapsprinsippene er hensiktsmessige og om regnskapsestimatene

og tilhørende noteopplysninger utarbeidet av ledelsen er rimelige.

• konkluderer vi på om ledelsens bruk av fortsatt drift-forutsetningen er hensiktsmessig, og, basert på

innhentede revisjonsbevis, hvorvidt det foreligger vesentlig usikkerhet knyttet til hendelser eller

forhold som kan skape tvil av betydning om selskapets og konsernets evne til fortsatt drift. Dersom vi

konkluderer med at det eksisterer vesentlig usikkerhet, kreves det at vi i revisjonsberetningen

henleder oppmerksomheten på tilleggsopplysningene i årsregnskapet, eller, dersom slike

tilleggsopplysninger ikke er tilstrekkelige, at vi modifiserer vår konklusjon. Våre konklusjoner er

basert på revisjonsbevis innhentet frem til datoen for revisjonsberetningen. Etterfølgende hendelser

eller forhold kan imidlertid medføre at selskapet og konsernet ikke kan fortsette driften.

• evaluerer vi den samlede presentasjonen, strukturen og innholdet i årsregnskapet, inkludert

tilleggsopplysningene, og hvorvidt årsregnskapet gir uttrykk for de underliggende transaksjonene og

hendelsene på en måte som gir et rettvisende bilde.

• innhenter vi tilstrekkelig og hensiktsmessig revisjonsbevis vedrørende den finansielle informasjonen

til enhetene eller forretningsområdene i konsernet for å kunne gi uttrykk for en mening om

konsernregnskapet. Vi er ansvarlige for å lede, følge opp og gjennomføre konsernrevisjonen. Vi har

eneansvar for vår konklusjon om konsernregnskapet.

Vi kommuniserer med styret blant annet om det planlagte innholdet i og tidspunkt for revisjonsarbeidet og

eventuelle vesentlige funn i revisjonen, herunder vesentlige svakheter i intern kontroll som vi avdekker

gjennom revisjonen.

REVISORS BERETNING

170

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Revisors beretning

Uavhengig revisors beretning

Rogaland Sparebank



Vi avgir en uttalelse til revisjonsutvalget om at vi har etterlevd relevante etiske krav til uavhengighet, og

kommuniserer med dem alle relasjoner og andre forhold som med rimelighet kan tenkes å kunne påvirke vår

uavhengighet, og der det er relevant, om tilhørende forholdsregler.

Av de forholdene vi har kommunisert med styret, tar vi standpunkt til hvilke som var av størst betydning for

revisjonen av årsregnskapet for den aktuelle perioden, og som derfor er sentrale forhold ved revisjonen. Vi

beskriver disse forholdene i revisjonsberetningen med mindre lov eller forskrift hindrer offentliggjøring av

forholdet, eller dersom vi, i ekstremt sjeldne tilfeller, beslutter at forholdet ikke skal omtales i

revisjonsberetningen siden de negative konsekvensene ved å gjøre dette med rimelighet må forventes å

oppveie allmennhetens interesse av at forholdet blir omtalt.

Uttalelse om øvrige lovmessige krav

Uttalelse om etterlevelse av krav om felles elektronisk rapporteringsformat (ESEF)

Konklusjon

Som en del av revisjonen av årsregnskapet for Rogaland Sparebank har vi utført et attestasjonsoppdrag for å

oppnå betryggende sikkerhet for at årsregnskapet som inngår i årsrapporten med filnavn

549300G2EWXR3BRFKQ37-2025-12-31-1-no.zip i det alt vesentlige er utarbeidet i overensstemmelse med

kravene i delegert kommisjonsforordning (EU) 2019/815 om et felles elektronisk rapporteringsformat (ESEF-

regelverket) etter forskrift gitt med hjemmel i verdipapirhandelloven § 5-5, som inneholder krav til

utarbeidelse av årsrapporten i XHTML-format og iXBRL-markering av konsernregnskapet.

Etter vår mening er årsregnskapet som inngår i årsrapporten i det alt vesentlige utarbeidet i

overensstemmelse med kravene i ESEF-regelverket.

Ledelsens ansvar

Ledelsen er ansvarlig for å utarbeide årsrapporten i overensstemmelse med ESEF-regelverket. Ansvaret

omfatter en hensiktsmessig prosess, og slik intern kontroll ledelsen finner nødvendig.

Revisors oppgaver og plikter

Vår oppgave er, på grunnlag av innhentet revisjonsbevis, å gi uttrykk for en mening om årsregnskapet, som

inngår i årsrapporten, i det alt vesentlige er utarbeidet i overensstemmelse med kravene i ESEF-regelverket. Vi

utfører vårt arbeid i samsvar med internasjonal attestasjonsstandard (ISAE) 3000 – «Attestasjonsoppdrag som

ikke er revisjon eller forenklet revisorkontroll av historisk finansiell informasjon». Standarden krever at vi

planlegger og utfører handlinger for å oppnå betryggende sikkerhet for at årsregnskapet er utarbeidet i

overensstemmelse med kravene i ESEF-regelverket.

Som et ledd i vårt arbeid utfører vi handlinger for å opparbeide forståelse for selskapets prosesser for å

utarbeide årsregnskapet i overensstemmelse med ESEF-regelverket. Vi kontrollerer om årsregnskapet

foreligger i XHTML-format. Vi utfører kontroller av fullstendigheten og nøyaktigheten av iXBRL-markeringen av

konsernregnskapet, og vurderer ledelsens anvendelse av skjønn. Vårt arbeid omfatter kontroll av samsvar

mellom markeringene av data i iXBRL og det reviderte årsregnskapet i menneskelig lesbart format. Vi mener at

innhentet bevis er tilstrekkelig og hensiktsmessig som grunnlag for vår konklusjon.

Stavanger, 10. mars 2026

Deloitte AS

Else Høyland Joranger

statsautorisert revisor

REVISORS BERETNING

171

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Attestasjon bærekraftrapport 2025

ĞůŽŝƚƚĞ^ 

<ŶƵĚ,ŽůŵƐŐĂƚĞϴ

EKͲϰϬϬϱ^ƚĂǀĂŶŐĞƌ

EŽƌǁĂǇ



dĞůнϰϳϱϭϴϭϱϲϬϬ

&ĂǆнϰϳϱϭϴϭϱϲϬϭ

ǁǁǁĚĞůŽŝƚƚĞŶŽ



dŝů^ƚǇƌĞƚŝZŽŐĂůĂŶĚ^ƉĂƌĞďĂŶŬ

hs,E'/'Zs/^KZ^dd^d^:KE^hdd>>^KDZK'>E^WZE<^

Z<Z&d^ZWWKZdZ/E'&KZϮϬϮϱ



sŝŚĂƌƵƚĨƆƌƚĞƚĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐƐŽŵƐŬĂůŐŝŵŽĚĞƌĂƚƐŝŬŬĞƌŚĞƚĨŽƌĂƚďčƌĞŬƌĂĨƚƐƌĂƉƉŽƌƚĞƌŝŶŐĞŶĞƌ

ƵƚĂƌďĞŝĚĞƚƐůŝŬĚĞŶĚĞĨŝŶĞƌĞƐŝ'Z//ŶĚĞǆϮϬϮϱ;hƚǀĂůŐƚŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶͿŝZŽŐĂůĂŶĚ^ƉĂƌĞďĂŶŬƐ;^ĞůƐŬĂƉĞƚͿ

ďčƌĞŬƌĂĨƐƌĂƉƉŽƌƚĨŽƌƌĂƉƉŽƌƚĞƌŝŶŐƐƉĞƌŝŽĚĞŶƐŽŵďůĞĂǀƐůƵƚƚĞƚϯϭĚĞƐĞŵďĞƌϮϬϮϱ



<ŽŶŬůƵƐũŽŶŵĞĚŵŽĚĞƌĂƚƐŝŬŬĞƌŚĞƚ

ĂƐĞƌƚƉĊĚĞƵƚĨƆƌƚĞŚĂŶĚůŝŶŐĞƌďĞƐŬƌĞǀĞƚŝĚĞŶŶĞƵƚƚĂůĞůƐĞŶŽŐďĞǀŝƐĞƌǀŝŚĂƌŝŶŶŚĞŶƚĞƚŚĂƌǀŝŝŬŬĞďůŝƚƚ

ŽƉƉŵĞƌŬƐŽŵƉĊĨŽƌŚŽůĚƐŽŵŐŝƌŽƐƐŐƌƵŶŶƚŝůĊƚƌŽĂƚĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞ/ŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶĨŽƌĊƌĞƚƐŽŵďůĞ

ĂǀƐůƵƚƚĞƚϯϭĚĞƐĞŵďĞƌϮϬϮϱƐůŝŬďĞƐŬƌĞǀĞƚŶĞĚĞŶĨŽƌŝŬŬĞŝĚĞƚĂůƚǀĞƐĞŶƚůŝŐƐƚĞĞƌƵƚĂƌďĞŝĚĞƚŝƐĂŵƐǀĂƌ

ŵĞĚ'ũĞůĚĞŶĚĞŬƌŝƚĞƌŝĞƌ

KŵĨĂŶŐĞƚĂǀǀĊƌƚĂƌďĞŝĚ

sŝŚĂƌƵƚĨƆƌƚĞƚĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐŵĞĚŵŽĚĞƌĂƚƐŝŬŬĞƌŚĞƚŝƐĂŵƐǀĂƌŵĞĚŝŶƚĞƌŶĂƐũŽŶĂůƐƚĂŶĚĂƌĚĨŽƌ

ĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐ;/^ͿϯϬϬϬ;ZĞǀŝĚĞƌƚͿͲƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐƐŽŵŝŬŬĞĞƌƌĞǀŝƐũŽŶĞůůĞƌĨŽƌĞŶŬůĞƚ

ƌĞǀŝƐŽƌŬŽŶƚƌŽůůĂǀŚŝƐƚŽƌŝƐŬĨŝŶĂŶƐŝĞůůŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶƵƚƐƚĞĚƚĂǀdŚĞ/ŶƚĞƌŶĂƚŝŽŶĂůƵĚŝƚŝŶŐĂŶĚƐƐƵƌĂŶĐĞ

^ƚĂŶĚĂƌĚƐŽĂƌĚ;/^ͿŽŐǀĊƌĞĂǀƚĂůƚĞƐƚĂŶĚĂƌĚǀŝůŬĊƌ

/ŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶƐŽŵĞƌŽŵĨĂƚƚĞƚĂǀǀĊƌƚĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐĞƌƉƌĞƐĞŶƚĞƌƚŝďčƌĞŬƌĂĨƚƐƌĂƉƉŽƌƚĞŶĨŽƌĊƌĞƚ

ƐŽŵďůĞĂǀƐůƵƚƚĞƚϯϭĚĞƐĞŵďĞƌϮϬϮϱĞƌƐŽŵĨƆůŐĞƌ



hƚǀĂůŐƚŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶ

'ũĞůĚĞŶĚĞŬƌŝƚĞƌŝĞƌ

'Z//ŶĚĞǆϮϬϮϱ

ZĂƉƉŽƌƚĞƌŝŶŐŝŚĞŶŚŽůĚƚŝů;ŝŶĂĐĐŽƌĚĂŶĐĞǁŝƚŚͿ

'Z/^ƚĂŶĚĂƌĚƐƉƵďůŝƐĞƌƚĂǀ'ůŽďĂůZĞƉŽƌƚŝŶŐ

/ŶŝƚŝĂƚŝǀĞ;ŐůŽďĂůƌĞƉŽƌƚŝŶŐŽƌŐͿ



ĞŶhƚǀĂůŐƚĞ/ŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶƉƌĞƐĞŶƚĞƌƚŽǀĞŶĨŽƌŵĊůĞƐĞƐŽŐĨŽƌƐƚĊƐƐĂŵŵĞŶŵĞĚ'ũĞůĚĞŶĚĞŬƌŝƚĞƌŝĞƌ



/ďŽĞŶĚĞďĞŐƌĞŶƐŶŝŶŐĞƌ

sŝŚĂƌŐũĞŶŶŽŵĨƆƌƚĞƚĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐŵĞĚŵŽĚĞƌĂƚƐŝŬŬĞƌŚĞƚŽŵĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶŝĚĞƚ

ĂůƚǀĞƐĞŶƚůŝŐĞĞƌƵƚĂƌďĞŝĚĞƚŝƐĂŵƐǀĂƌŵĞĚ'ũĞůĚĞŶĚĞŬƌŝƚĞƌŝĞƌ/ďŽĞŶĚĞďĞŐƌĞŶƐŝŶŐĞƌĨŝŶŶĞƐŝĂůůĞ

ĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐ

ŶŚǀĞƌƐƚƌƵŬƚƵƌƉĊŝŶƚĞƌŶŬŽŶƚƌŽůůƵĂŶƐĞƚƚŚǀŽƌĞĨĨĞŬƚŝǀĚĞŶĞƌŬĂŶŝŬŬĞĞůŝŵŝŶĞƌĞŵƵůŝŐŚĞƚĞŶĨŽƌĂƚ

ŵŝƐůŝŐŚĞƚĞƌĞůůĞƌƵƚŝůƐŝŬƚĞĚĞĨĞŝůŬĂŶŽƉƉƐƚĊŽŐŝŬŬĞďůŝƌĂǀĚĞŬŬĞƚŽŐƐŝĚĞŶǀŝďĞŶǇƚƚĞƌŽƐƐĂǀ

ƐƚŝŬŬƉƌƆǀĞďĂƐĞƌƚƚĞƐƚŝŶŐŝĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐĞƚĞƌĚĞƚŝŶŐĞŶŐĂƌĂŶƚŝĨŽƌĂƚŵŝƐůŝŐŚĞƚĞƌĞůůĞƌƵƚŝůƐŝŬƚĞĚĞ

ĨĞŝůŚǀŝƐƐůŝŬĞĞƌƚŝůƐƚĞĚĞǀŝůďůŝŽƉƉĚĂŐĞƚ



Deloitte refers to one or more of Deloitte Touche Tohmatsu Limited (“DTTL”), its global network of member firms, and their reůĂƚĞĚĞŶƚŝƚŝĞƐ

;ĐŽůůĞĐƚŝǀĞůǇƚŚĞ“Deloitteorganization”).dd>;ĂůƐŽƌĞĨĞƌƌĞĚƚŽĂƐ“DeloitteGlobal”) andĞĂĐŚŽĨŝƚƐŵĞŵďĞƌĨŝƌŵƐĂŶĚƌĞůĂƚĞĚĞŶƚŝƚŝĞƐĂƌĞůĞŐĂůůǇ

ƐĞƉĂƌĂƚĞĂŶĚŝŶĚĞƉĞŶĚĞŶƚĞŶƚŝƚŝĞƐǁŚŝĐŚĐĂŶŶŽƚŽďůŝŐĂƚĞŽƌďŝŶĚĞĂĐŚŽƚŚĞƌŝŶƌĞƐƉĞĐƚŽĨƚŚŝƌĚƉĂƌƚŝĞƐdd>ĂŶĚĞĂĐŚdd>ŵĞŵďĞƌĨŝƌŵĂŶĚ

ƌĞůĂƚĞĚĞŶƚŝƚǇŝƐůŝĂďůĞŽŶůǇĨŽƌŝƚƐŽǁŶĂĐƚƐĂŶĚŽŵŝƐƐŝŽŶƐĂŶĚŶŽƚƚŚŽƐĞŽĨĞĂĐŚŽƚŚĞƌdd>ĚŽĞƐŶŽƚƉƌŽǀŝĚĞƐĞƌǀŝĐĞƐƚŽĐůŝĞŶƚƐWůĞĂƐĞƐĞĞ

ǁǁǁĚĞůŽŝƚƚĞŶŽƚŽůĞĂƌŶŵŽƌĞ

ΞĞůŽŝƚƚĞ^

ZĞŐŝƐƚƌĞƌƚŝ&ŽƌĞƚĂŬƐƌĞŐŝƐƚĞƌĞƚDĞĚůĞŵŵĞƌĂǀĞŶ

ŶŽƌƐŬĞZĞǀŝƐŽƌĨŽƌĞŶŝŶŐ

KƌŐĂŶŝƐĂƐũŽŶƐŶƵŵŵĞƌϵϴϬϮϭϭϮϴϮ

REVISORS BERETNING

172

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Attestasjon bærekraftrapport 2025

ƐŝĚĞϮ

hĂǀŚĞŶŐŝŐƌĞǀŝƐŽƌƐĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐƵƚƚĂůĞůƐĞ–



ZŽŐĂůĂŶĚ^ƉĂƌĞďĂŶŬ



^ƚǇƌĞƚƐĂŶƐǀĂƌ

^ƚǇƌĞƚŚĂƌĂŶƐǀĂƌĨŽƌĊ

• &ĂƐƚƐĞƚƚĞŽŐĞƚĂďůĞƌĞ'ũĞůĚĞŶĚĞŬƌŝƚĞƌŝĞƌ

• &ŽƌďĞƌĞĚĞŵĊůĞƉƌĞƐĞŶƚĞƌĞŽŐƌĂƉƉŽƌƚĞƌĞĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶŝƐĂŵƐǀĂƌŵĞĚ'ũĞůĚĞŶĚĞ

ŬƌŝƚĞƌŝĞƌ

• KĨĨĞŶƚůŝŐŐũƆƌĞ'ũĞůĚĞŶĚĞŬƌŝƚĞƌŝĞƌŝĨŽƌŬĂŶƚĂǀĞůůĞƌƐĂŵƚŝĚŝŐŵĞĚƉƵďůŝƐĞƌŝŶŐĞŶĂǀĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞ

ŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶ

• hƚĨŽƌŵĞŝŵƉůĞŵĞŶƚĞƌĞŽŐǀĞĚůŝŬĞŚŽůĚĞŝŶƚĞƌŶĞƉƌŽƐĞƐƐĞƌŽŐŬŽŶƚƌŽůůĞƌƐŽŵĞƌƌĞůĞǀĂŶƚĞĨŽƌ

ƵƚĂƌďĞŝĚĞůƐĞŶĂǀĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶĨŽƌĊƐŝŬƌĞĂƚĚĞŶŝŬŬĞŝŶŶĞŚŽůĚĞƌǀĞƐĞŶƚůŝŐĨĞŝůŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶ

ƐŽŵĨƆůŐĞĂǀŵŝƐůŝŐŚĞƚĞƌĞůůĞƌƵƚŝůƐŝŬƚĞĚĞĨĞŝů

sĊƌƚĂŶƐǀĂƌ

sŝĞƌĂŶƐǀĂƌůŝŐĞĨŽƌ

• WůĂŶůĞŐŐĞŽŐŐũĞŶŶŽŵĨƆƌĞŚĂŶĚůŝŶŐĞƌĨŽƌĊŝŶŶŚĞŶƚĞƚŝůƐƚƌĞŬŬĞůŝŐŽŐŚĞŶƐŝŬƚƐŵĞƐƐŝŐďĞǀŝƐĨŽƌĊ

ŬƵŶŶĞĂǀŐŝĞŶƵĂǀŚĞŶŐŝŐĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐƵƚƚĂůĞůƐĞŵĞĚŵŽĚĞƌĂƚƐŝŬŬĞƌŚĞƚƉĊĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞ

ŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶ

• <ŽŵŵƵŶŝƐĞƌĞĨŽƌŚŽůĚƐŽŵŬĂŶǀčƌĞƌĞůĞǀĂŶƚĞĨŽƌĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶƚŝůƌĞůĞǀĂŶƚƉĂƌƚ

ŚĞƌƵŶĚĞƌŝĚĞŶƚŝĨŝƐĞƌƚĞĞůůĞƌŵŝƐƚĂŶŬĞŽŵŵĂŶŐůĞŶĚĞŽǀĞƌŚŽůĚĞůƐĞĂǀůŽǀĞƌƌĞŐůĞƌŽŐĨŽƌƐŬƌŝĨƚĞƌ

ŵŝƐůŝŐŚĞƚĞƌĞůůĞƌŵŝƐƚĞŶŬƚĞŵŝƐůŝŐŚĞƚĞƌƐĂŵƚŵĂŶŐůĞŶĚĞŽďũĞŬƚŝǀŝƚĞƚǀĞĚƵƚĂƌďĞŝĚĞůƐĞŶĂǀĚĞŶ

hƚǀĂůŐƚĞŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶ

• ZĂƉƉŽƌƚĞƌĞǀĊƌŬŽŶŬůƵƐũŽŶŝĞŶƵĂǀŚĞŶŐŝŐĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐƵƚƚĂůĞůƐĞŵĞĚŵŽĚĞƌĂƚƐŝŬŬĞƌŚĞƚƚŝůƐƚǇƌĞƚ



sĊƌƵĂǀŚĞŶŐŝŐŚĞƚŽŐŬǀĂůŝƚĞƚƐƐƚǇƌŝŶŐ

sŝĞƌƵĂǀŚĞŶŐŝŐĞĂǀƐĞůƐŬĂƉĞƚƐůŝŬĚĞƚŬƌĞǀĞƐŝůŽǀĨŽƌƐŬƌŝĨƚŽŐ/ŶƚĞƌŶĂƚŝŽŶĂůŽĚĞŽĨƚŚŝĐƐĨŽƌWƌŽĨĞƐƐŝŽŶĂů

ĐĐŽƵŶƚĂŶƚƐ;ŝŶŬůƵĚĞƌƚŝŶƚĞƌŶĂƐũŽŶĂůĞƵĂǀŚĞŶŐŝŐŚĞƚƐƐƚĂŶĚĂƌĚĞƌͿƵƚƐƚĞĚƚĂǀƚŚĞ/ŶƚĞƌŶĂƚŝŽŶĂůƚŚŝĐƐ

^ƚĂŶĚĂƌĚƐŽĂƌĚĨŽƌĐĐŽƵŶƚĂŶƚƐ;/^ƌĞŐůĞŶĞͿŽŐǀŝŚĂƌŽǀĞƌŚŽůĚƚǀĊƌĞƆǀƌŝŐĞĞƚŝƐŬĞĨŽƌƉůŝŬƚĞůƐĞƌŝ

ƐĂŵƐǀĂƌŵĞĚĚŝƐƐĞŬƌĂǀĞŶĞ

sŝĂŶǀĞŶĚĞƌŝŶƚĞƌŶĂƐũŽŶĂůƐƚĂŶĚĂƌĚĨŽƌŬǀĂůŝƚĞƚƐƐƚǇƌŝŶŐ;/^YDͿϭ<ǀĂůŝƚĞƚƐƐƚǇƌŝŶŐĨŽƌƌĞǀŝƐũŽŶƐĨŽƌĞƚĂŬƐŽŵ

ƵƚĨƆƌĞƌƌĞǀŝƐũŽŶŽŐĨŽƌĞŶŬůĞƚƌĞǀŝƐŽƌŬŽŶƚƌŽůůĂǀƌĞŐŶƐŬĂƉĞƌƐĂŵƚĂŶĚƌĞĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐŽŐďĞƐůĞŬƚĞĚĞ

ƚũĞŶĞƐƚĞƌŽŐŽƉƉƌĞƚƚŚŽůĚĞƌĞƚŽŵĨĂƚƚĞŶĚĞƐǇƐƚĞŵĨŽƌŬǀĂůŝƚĞƚƐŬŽŶƚƌŽůůŝŶŬůƵĚĞƌƚĚŽŬƵŵĞŶƚĞƌƚĞ

ƌĞƚŶŝŶŐƐůŝŶũĞƌŽŐƉƌŽƐĞĚǇƌĞƌǀĞĚƌƆƌĞŶĚĞĞƚƚĞƌůĞǀĞůƐĞĂǀĞƚŝƐŬĞŬƌĂǀĨĂŐůŝŐĞƐƚĂŶĚĂƌĚĞƌŽŐŐũĞůĚĞŶĚĞ

ůŽǀŵĞƐƐŝŐĞŽŐƌĞŐƵůĂƚŽƌŝƐŬĞŬƌĂǀ



^ĞŶƚƌĂůĞŚĂŶĚůŝŶŐĞƌ

sŝĞƌƉĊůĂŐƚĊƉůĂŶůĞŐŐĞŽŐƵƚĨƆƌĞǀĊƌƚĂƌďĞŝĚĨŽƌĊĂĚƌĞƐƐĞƌĞĚĞŽŵƌĊĚĞŶĞĚĞƌǀŝŚĂƌŝĚĞŶƚŝĨŝƐĞƌƚĂƚ

ǀĞƐĞŶƚůŝŐĨĞŝůŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶŬĂŶŽƉƉƐƚĊŝĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶĞŚĂŶĚůŝŶŐĞŶĞǀŝŚĂƌƵƚĨƆƌƚĞƌďĂƐĞƌƚ

ƉĊǀĊƌƉƌŽĨĞƐũŽŶĞůůĞƐŬũƆŶŶŽŐŝŶŬůƵĚĞƌĞƌďůĂŶƚĂŶŶĞƚĞŶǀƵƌĚĞƌŝŶŐĂǀŚĞŶƐŝŬƚƐŵĞƐƐŝŐŚĞƚĞŶĂǀ'ũĞůĚĞŶĚĞ

ŬƌŝƚĞƌŝĞƌsĞĚŐũĞŶŶŽŵĨƆƌŝŶŐĞŶĂǀĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐĞƚŚĂƌǀŝƵƚĨƆƌƚĨƆůŐĞŶĚĞŚĂŶĚůŝŶŐĞƌŬŶǇƚƚĞƚƚŝůĚĞŶ

hƚǀĂůŐƚĞŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶŵŽƚ'ũĞůĚĞŶĚĞ<ƌŝƚĞƌŝĞƌ

• 'ũĞŶŶŽŵĨŽƌĞƐƉƆƌƐůĞƌƚŝůƌĞůĞǀĂŶƚĞƉĞƌƐŽŶĞƌŚĂƌǀŝŽƉƉĂƌďĞŝĚĞƚĞŶĨŽƌƐƚĊĞůƐĞĂǀ^ĞůƐŬĂƉĞƚĚĞƚƐ

ŬŽŶƚƌŽůůŵŝůũƆƵƚǀĂůŐƚĞƉƌŽƐĞƐƐĞƌŽŐŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶƐƐǇƐƚĞŵĞƌƐŽŵĞƌƌĞůĞǀĂŶƚĞĨŽƌƵƚĂƌďĞŝĚĞůƐĞŶĂǀ

ĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞ/ŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶ&ŽƌƐƚĊĞůƐĞŶƐŬĂůǀčƌĞƚŝůƐƚƌĞŬŬĞůŝŐƚŝůĊŝĚĞŶƚŝĨŝƐĞƌĞŽŵƌĊĚĞƌŝĚĞŶ

hƚǀĂůŐƚĞŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶŚǀŽƌĚĞƚĞƌƐĂŶŶƐǇŶůŝŐĂƚǀĞƐĞŶƚůŝŐĨĞŝůŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶŬĂŶĨŽƌĞŬŽŵŵĞŽŐ

ĚĂŶŶĞŐƌƵŶŶůĂŐĨŽƌƵƚĨŽƌŵŝŶŐĞŶŽŐŐũĞŶŶŽŵĨƆƌŝŶŐĞŶĂǀŚĂŶĚůŝŶŐĞƌĨŽƌĊŚĊŶĚƚĞƌĞĚĞŝĚĞŶƚŝĨŝƐĞƌƚĞ

ŽŵƌĊĚĞŶĞŽŐĨŽƌĊŽƉƉŶĊƚŝůƐƚƌĞŬŬĞůŝŐƐŝŬŬĞƌŚĞƚƚŝůĊƐƚƆƚƚĞĞŶŬŽŶŬůƵƐũŽŶŵĞĚŵŽĚĞƌĂƚƐŝŬŬĞƌŚĞƚ

• 'ũĞŶŶŽŵĨŽƌĞƐƉƆƌƐůĞƌƚŝůƌĞůĞǀĂŶƚĞƉĞƌƐŽŶĞƌŚĂƌǀŝŽƉƉĂƌďĞŝĚĞƚĞŶĨŽƌƐƚĊĞůƐĞĨŽƌƐĞůƐŬĂƉĞƚƐ

ŝŶƚĞƌŶĞ

ƉƌŽƐĞƐƐĞƌƐŽŵĞƌƌĞůĞǀĂŶƚĞĨŽƌĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞŝŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶĚĂƚĂĞŶĞƐŽŵďĞŶǇƚƚĞƐŝ

REVISORS BERETNING

173

Rogaland Sparebank Årsrapport 2025

Attestasjon bærekraftrapport 2025

ƐŝĚĞϯ

hĂǀŚĞŶŐŝŐƌĞǀŝƐŽƌƐĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐƵƚƚĂůĞůƐĞ–



ZŽŐĂůĂŶĚ^ƉĂƌĞďĂŶŬ



ƵƚĂƌďĞŝĚĞůƐĞŶĂǀĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞ/ŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶŵĞƚŽĚŝŬŬĞŶĨŽƌŝŶŶƐĂŵůŝŶŐŽŐƐĂŵŵĞŶƐƚŝůůŝŶŐĂǀ

ĚĂƚĂĞŶĞŽŐƉƌŽƐĞƐƐĞŶĨŽƌĊƵƚĂƌďĞŝĚĞŽŐƌĂƉƉŽƌƚĞƌĞĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞ/ŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶ

• hƚĨƆƌƚŚĂŶĚůŝŶŐĞƌƉĊƐƚŝŬŬƉƌƆǀĞďĂƐŝƐĨŽƌĊǀƵƌĚĞƌĞŽŵĚĞŶhƚǀĂůŐƚĞ/ŶĨŽƌŵĂƐũŽŶĞŶĞƌƐĂŵŵĞŶƐƚŝůƚ

ŽŐƌĂƉƉŽƌƚĞƌƚŝƐĂŵƐǀĂƌŵĞĚ'ũĞůĚĞŶĚĞŬƌŝƚĞƌŝĞƌŝŶŬůƵĚĞƌƚŬŽŶƚƌŽůůĂǀĚĂƚĂŵŽƚ

ŬŝůĚĞĚŽŬƵŵĞŶƚĂƐũŽŶ

ƌƚĞŶƚŝĚƐƉƵŶŬƚĞƚĨŽƌŽŐŽŵĨĂŶŐĞƚĂǀŚĂŶĚůŝŶŐĞƌƐŽŵƵƚĨƆƌĞƐƉĊĞƚĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐƐŽŵƐŬĂůŐŝ

ŵŽĚĞƌĂƚƐŝŬŬĞƌŚĞƚĞƌďĞŐƌĞŶƐĞƚƐĂŵŵĞŶůŝŐŶĞƚŵĞĚĚĞƚƐŽŵĞƌŶƆĚǀĞŶĚŝŐƉĊĞƚĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐƐŽŵ

ƐŬĂůŐŝďĞƚƌǇŐŐĞŶĚĞƐŝŬŬĞƌŚĞƚ&ƆůŐĞůŝŐĞƌŐƌĂĚĞŶĂǀƐŝŬŬĞƌŚĞƚƐŽŵŽƉƉŶĊƐǀĞĚĞƚĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐƐŽŵ

ƐŬĂůŐŝŵŽĚĞƌĂƚƐŝŬŬĞƌŚĞƚďĞƚǇĚĞůŝŐůĂǀĞƌĞĞŶŶǀĞĚĞƚĂƚƚĞƐƚĂƐũŽŶƐŽƉƉĚƌĂŐƐŽŵƐŬĂůŐŝďĞƚƌǇŐŐĞŶĚĞ

ƐŝŬŬĞƌŚĞƚ



^ƚĂǀĂŶŐĞƌϭϬŵĂƌƐϮϬϮϲ

ĞůŽŝƚƚĞ^



ůƐĞ,ƆǇůĂŶĚ:ŽƌĂŶŐĞƌ

^ƚĂƚƐĂƵƚŽƌŝƐĞƌƚƌĞǀŝƐŽƌ

Design: Fasett 2026

www.rogalandsparebank.no

Forretningsadresse:

Rådhusgata 3, 4306 Sandnes, Sandnes Kommune