Untitled

Dette er rapport for 2021

Innhold

Administrerende direktør

Hovedtall

Organisasjon og ledelse

Styret

Ledergruppen

Bærekraft og samfunnsansvar

Eierstyring og selskapsledelse

Investorinformasjon

Styrets beretning

Årsregnskap

– Resultatregnskap

– Balanse

– Endring i egenkapital

– Kontantstrømoppstilling

– Noter

140

Alternative resultatmål (APM)

143

Vedlegg til Bærekraft

og samfunnsansvar

148

Erklæring i henhold til verdi-

papirhandellovens § 5-5

151

Revisjonsberetning

155

Attestasjon bærekrafts-

rapport 2021

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 3

Året 2021

Det er med stolthet at vi for femte året på rad kan dele ut utbytte

til våre kunder. Vi er kundeutbyttebanken! I mars betaler vi ut et

kundeutbytte på 51,7 millioner kroner. En familie med fire millioner

i lån og 50000 i innskudd, vil få utbetalt i underkant av 9000 kroner.

Hvis denne familien har vært kunde de siste fem årene, har de fått

utbetalt hele 43000 kroner fra banken i kundeutbytte.

Det gode årsresultatet gjør at vi er godt kapitalisert for å bidra

til utviklingen i regionen, gi utbytte til eiere og kunder — og fortsatt

være en sterk bidragsyter til lokalsamfunnet. I 2021 betalte Det Gule

Gavefondet ut 14 millioner kroner i gaver til mange små og større

prosjekter i regionen og 10 % av utdelingene gikk til grønne, bære-

kraftige formål. I 2022 økes potten til gavefondet med 20 %.

Vi er banken som gir kundene egen personlig rådgiver, som er tett

på, nær og tilgjengelig og med super kundeservice. Vi er en bank

for personkunder og små og mellomstore bedrifter som ønsker

litt mer. Vi er stolte over at kundene våre blir stadig mer fornøyd.

Det viser seg også i form av en god vekst i nye kunder. Dette,

i tillegg til og god kompetanse og høyt engasjement blant ansatte,

og god aktivitet i det lokale næringsliv, gjør oss optimistiske

med tanke på fremtiden.

Trine Karin Stangeland

Adm. direktør

Vi leverer det beste resultatet i bankens historie. Det har vært et godt,

krevende og givende år i Den Gule Banken, Sandnes Sparebank.

I 2021 endret vi profilnavn til Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

og merkevaren gjør oss attraktiv for en geografisk større del av

regionen. Vi jobber kontinuerlig med å styrke bankens merkevare

og synlighet. Det er et strategisk viktig arbeid for å tiltrekke oss

nye kunder, holde på eksisterende kunder, bygge intern stolthet

og synliggjøre at vi er en viktig samfunnsaktør.

Det er bedring i den lokale økonomien og vi har lav arbeidsledighet.

Vi forventer god vekst for Den Gule Banken fremover. Det går godt

med de ﬂeste kundene til banken, og svært få har betalingsutfor-

dringer. Våre bedriftskunder melder om nye prosjekter og god

aktivitet.

I 2021 startet banken på en ny strategiperiode med klare vekst-

ambisjoner og lønnsomhetsmål, og banken er godt i rute.

Stavangersatsningen og omstruktureringen av bedriftsavdelingen

er godt i gang, og to eksempler på områder vi forventer betydelig

vekst fremover. Vi oppbemanner Balansebank og ser frem til å ta

ut mer potensiale også her.

Vi opplever at vi er en attraktiv arbeidsplass som tiltrekker oss de

riktige og dyktige folka vi trenger. Medarbeidertilfredsheten er høy

og vi opplever en god kultur der alle yter sitt beste for å nå målene

vi setter oss.

Stadig ﬂere kunder velger oss, og vi vet at personlig rådgivning,

kjapp og god kundeservice — og ikke minst kundeutbytte,

er triggere for at så mange vil over på det gule laget.

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 4

ÅRSREGNSKAP

Året 2021 Året 2020

Resultatsammendrag (beløp i tusen kroner)

Året 2021 Året 2020

456 095 469 582 Netto renteinntekter 352 671 394 187

154 286 135 027 Andre driftsinntekter 170 135 118 324

314 483 268 988 Andre driftskostnader 277 403 238 316

-32 340 24 689 Netto tap/nedskrivninger -33 699 23 415

328 238 310 932 Resultat av drift før skatt 279 101 250 780

46 933 50 160 Skattekostnad 27 996 37 173

281 305 260 772 Resultat av drift etter skatt 251 106 213 608

45 223 -353 Andre inntekter og kostnader (etter skatt) 45 136 -706

326 528 260 419 Totalresultat 296 242 212 902

325 262 259 285 Majoritetsandel av resultatet

1 266 1 134 Minoritetsandel av resultatet

31.12.2021 31.12.2020

Utdrag fra balansen (beløp i millioner kroner)

31.12.2021 31.12.2020

29 373 29 235 Forvaltningskapital 20 711 21 086

29 304 28 697 Gjennomsnittlig forvaltningskapital 20 899 20 889

25 392 24 000 Utlån til kunder 15 574 15 080

12 842 11 926 Innskudd fra kunder 12 847 11 931

2 798 3 879 Sertifikater og obligasjoner 2 240 3 406

142 326 Finansielle derivater 104 184

3 075 2 952 Egenkapital 2 775 2 680

31.12.2021 31.12.2020

Nøkkeltall

31.12.2021 31.12.2020

Utvikling siste 12 måneder

0,5 % 3,8 % - Forvaltning -1,8 % 1,9 %

5,5 % 4,9 % - Utlån 2,9 % 0,7 %

7,7 % 0,8 % - Innskudd 7,7 % 0,8 %

50,6 % 49,7 % Innskuddsdekning 82,5 % 79,1 %

198,1 % 246,6 % Likviditetsindikator (LCR) 196,2 % 251,2 %

Lønnsomhet

1,56 % 1,64 % Rentenetto i % av gj.sn. forvaltningskapital 1,69 % 1,89 %

51,5 % 44,5 % Kostnadsgrad 53,1 % 46,5 %

1,1 % 0,9 % Totale kostnader i % av gj.sn. forvaltningskapital 1,3 % 1,1 %

11,3 % 10,8 % Egenkapitalavkastning før skatt 10,6 % 9,5 %

9,7 % 9,0 % Egenkapitalavkastning etter skatt 9,6 % 8,1 %

9,5 % 8,9 % Egenkapitalavkastning etter skatt inkl. renter hybridkapital 9,4 % 7,9 %

Soliditet

18,5 % 19,8 % Kapitaldekningsprosent 20,4 % 21,9 %

17,2 % 18,5 % Kjernekapitalprosent 18,9 % 20,3 %

16,6 % 17,8 % Ren kjernekapitalprosent 18,1 % 19,5 %

16 689 15 982 Risikovektet kapital 12 894 12 722

Personal

138 132 Antall årsverk per avslutningsdato 116 111

Egenkapitalbevis

98,8 74,4 Børskurs 98,8 74,4

63,4 % 63,6 % Egenkapitalbevisprosent 63,4 % 63,6 %

8,5 7,9 Fortjeneste per egenkapitalbevis 7,6 6,5

8,5 7,9 Utvannet resultat per egenkapitalbevis 7,6 6,5

90,2 86,8 Bokført egenkapital per egenkapitalbevis 81,1 78,5

1,10 0,86 Pris/Bokført egenkapital (P/B) 1,22 0,95

Konsern Morbank

Hovedtall per 31.12.2021

1 Flere av bankens nøkkeltall er definert som alternative resulatmål (APM) og er definert i vedlegg.

2 Soliditetsnøkkeltall (kapitaldekning) for konsern inkluderer innkonsolidert andel av kapital for eierforetak i samarbeidende gruppe.

Organisasjon, ledelse og styret

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 6

Organisasjon og ledelse

Styret

Valgkomiteen

Trine Karin Stangeland

Adm. direktør / CEO

Lene Nordahl

Direktør Kundeopplevelser

Stein Haga

Direktør HR

Tomas Nordbø Middelthon

CFO / Viseadministrerende direktør

Erik Kvia Hansen

Direktør Personmarked

Lars Kristiansen

Direktør Bedriftsmarked

Ingrid O. Fure Schøpp

Kommunikasjonsdirektør

Forstanderskapet

Ekstern revisjon

Intern revisjon

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 7

Styret

Harald Espedal (1)

Styreleder

Espedal er siviløkonom fra NHH og har høyere

revisor- studium fra NHH. Han er styreformann

for investeringsselskapet Espedal & Co AS.

Espedal var tidligere administrerende direktør

og investeringsdirektør i SKAGEN, og har også

erfaring som investeringsdirektør i Vesta, europeisk

aksjeforvalter i Skandia, finans- og analysesjef

i Sparebank 1 SR-Bank og leder for rådgivnings-

og revisjonsfirmaet Arthur Andersen i Stavanger.

Styrets leder siden 2015.

Espedal eier 886.861 egenkapitalbevis via sitt

investeringsselskap, Espedal & Co AS. I tillegg

forvalter Espedal 680.000 egenkapitalbevis

gjennom selskapet Salt Value AS.

Astrid Rebekka Norheim (2)

Styremedlem

Norheim har siden 2021 hatt stillingen som

Konserndirektør Kunde og Marked i Lyse AS.

Hun har en Bachelor of Business Administration

fra Handelshøyskolen BI, i tillegg til ﬂere leder-

utviklingsprogram, også fra BI. Hun har 21 års

erfaring fra ulike roller i Sparebank 1 SR-bank,

blant annet som Direktør Formuende Kunder

og Landbruk, samt Direktør Sparing, Plassering

og Pensjon. Medlem av styret siden 2020.

Norheim eier 5.986 SADG EK-bevis.

Frode Svaboe (3)

Nestleder

Svaboe er utdannet siviløkonom fra BI og har

i tillegg høyere Revisorstudium fra NHH. Han er

i dag partner/daglig leder i SVAL Rådgivning AS.

Svaboe har tidligere erfaring bla.a. som revisor

i KPMG og som partner/daglig leder for KPMG

SørVest. Medlem av styret i 2010.

Svaboe eier 10.200 egenkapitalbevis gjennom

investeringsselskapet FS Invest AS.

Sven Chr Ulvatne (4)

Styremedlem

Sven Chr Ulvatne er utdannet sivilingeniør fra

NTNU og er i dag selvstendig næringsdrivende

gjennom sitt selskap Ulvatne AS. Ulvatne har

tidligere vært regionssjef for Backe Prosjekt AS

og administrerende direktør i selskaper som

Backe Entreprenør, Backe Bygg, NCC Constru-

ction, Sandnes Eiendom og AS Betong, i tillegg

til ledende stillinger i Block Watne og Aadnøy

Entreprenør. Han har en rekke styreverv i ulike

selskaper, blant annet som styreleder i sitt eget

investeringsselskap. Ulvatne er også sentral med

mange verv i bransjeforeninger som NHO, BNL,

EBA og Standard Norge.

Han eier 2.293 egenkapitalbevis, og 9300

egenkapitalbevis via sitt investeringsselskap

Ulvatne AS.

Bjørg Tomlin (5)

Styremedlem

Tomlin er utdannet siviløkonom fra Handels-

høyskolen i København (CBS). I tillegg har hun

en Master i telekom fra Handelshøyskolen BI.

I dag er hun ansatt som administrerende direktør

i IT selskapet Upheads AS. Tidligere har hun vært

Direktør for Bedriftsmarkedet i Altibox/ Lyse.

Hun har også 15 års erfaring fra ulike lederstillinger

i Telenor, hvor av 5 år som Regionsdirektør

Sør/vest. Medlem av styret siden 2019.

Tomlin eier ingen egenkapitalbevis

Wenche Drønen Christenssen (6)

Styremedlem

Wenche Drønen Christenssen har en bachelor

i bank/finans og en master i organisasjonspsykologi

og ledelse fra BI. Hun er i dag grunder og daglig

leder i Compute People AS i tillegg til ﬂere styre-

lederverv i Compute - gruppen. Christenssen har

toppledererfaring fra ulike selskaper hovedsakelig

innenfor finans, forsikring og regnskap. Hun har

de siste årene vært konserndirektør for marked

og organisasjon i Fremtind Forsikring AS, CEO

i SpareBank 1 Regnskapshuset AS og før det

Konserndirektør Organisasjon og HR i SpareBank 1

SR-Bank. Medlem av styret siden 2021. Christenssen

eier 240 SADG EK-bevis.

Ingunn Ruud (7)

Ansattes representant

Ruud har en bachelor i økonomi og administrasjon

fra Universitetet i Stavanger. Hun har seks års

erfaring som autorisert finansiell rådgiver fra

Sparebanken 1 SR-bank. Ansatt i Den Gule Banken,

Sandnes Sparebank siden 2012 og jobber i dag som

Teamleder Kreditt PM. Ingunn Ruud er hoved-

tillitsvalgt i banken, nestleder i Finansforbundet

i Eika Gruppen og styremedlem i Finansforbundet

Region Rogaland. Medlem av styret siden 2020.

Ruud eier 384 SADG EK-bevis.

Joakim De Haas (8)

Ansattes representant

Joakim De Haas har en Bachelor of Business

Administration fra Handelshøyskolen BI. Han

har vært ansatt i Den Gule Banken siden 2011

og jobber i dag som bedriftsrådgiver. Ansattes

representant i styret siden våren 2021.

De Haas eier 1.693 SADG EK-bevis.

(1)

(5)

(2)

(6)

(3)

(7)

(4)

(8)

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 8

Ledergruppen

Trine Karin Stangeland (1)

Administrerende direktør

Stangeland har en bachelor i økonomi og et

masterprogram i strategisk ledelse fra Handels-

høyskolen BI. Hun har ﬂere års ledererfaring

fra Lyse konsernet fra 2005 til 2016, sist som

administrerende direktør for Lyse Dialog.

Hun har før det ﬂere års ledererfaring innen

økonomi og finans fra industrien. Stangeland

er nestleder i konsernstyret i Eika Gruppen,

styremedlem i Eika Banksamarbeid og styreleder

i Kjell Haver Regnskapsservice. Hun har vært

ansatt i Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

siden februar 2017.

Stangeland eier 24.783 egenkapitalbevis.

Tomas Nordbø Middelthon (2)

CFO / Viseadministrerende direktør

Middelthon er utdannet siviløkonom, er autorisert

finansanalytiker og har en MBA i finans fra Norges

Handelshøyskole. Han kom til Den Gule Banken,

Sandnes Sparebank etter sju år i SKAGEN Fondene,

fem år som porteføljeforvalter og to år som risk

manager. Før det jobbet han fire år som senior-

konsulent innen finansielle tjenester i Statoil.

Middelthon tiltrådte stillingen som finansdirektør

i april 2017 og er administrerende direktørs sted-

fortreder. Middelthon eier 28.773 egenkapitalbevis.

Lars Kristiansen (3)

Direktør bedriftsmarked

Kristiansen har sin utdannelse fra Høgskolen

i Harstad, Handelshøgskolen BI og IMD i Sveits.

Han kom til Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

etter 16 år som leder i Danske Bank- konsernet.

De siste seks årene som regiondirektør på bedrifts-

markedet i SørVest, Norge og plassjef for Danske

Bank i Stavanger. Før det jobbet han fire år som

regionleder i Storebrand, og har også hatt ﬂere

andre lederroller i næringslivet.

Kristiansen eier ingen egenkapitalsbevis.

Erik Kvia Hansen (4)

Direktør personmarked

Kvia Hansen har utdannelse innen markedsføring

fra BI. Han har ti års erfaring fra privatmarked

i Nordea i Rogaland, bla.a. som kunderådgiver,

filialsjef og områdeansvarlig innen personmarked

med hovedfokus på nysalg. Han har også sju års

erfaring som prosjektleder innenfor CRM og

produktutvikling i markedsavdelingen i GE

Money Bank. Kvia eier 3.591 egenkapitalbevis.

Ingrid O. Fure Schøpp (5)

Kommunikasjonsdirektør

Schøpp er utdannet cand. mag. fra Hamar Lærer-

høgskole og Universitetet i Stavanger. I banken

har hun tidligere hatt stilling som markedssjef

og informasjonssjef. Schøpp er bankens presse-

kontakt og i tillegg har hun ansvaret for bankens

totale markedskommunikasjon og profilering.

Schøpp eier 10.261 egenkapitalbevis.

Stein Haga (6)

HR-direktør

Haga er utdannet siviløkonom fra University

of Oregon og har en Master of Management

fra Handelshøyskolen BI. Han har erfaring som

rådgiver for Personal og organisasjon i Sandnes

kommune, HR-sjef i Marine Well Service og leder

for EgroBlueGarden. Haga har vært HR-sjef

i Den Gule Banken, Sandnes Sparebank siden 2004.

Han eier 10.708 egenkapitalbevis.

Lene Nordahl (7)

Direktør kundeopplevelser

Lene Nordahl har studert «økonomi og informatikk»

ved Universitetet i Stavanger. Hun har 11 års

erfaring fra ulike roller i GE Money Bank og seks

års erfaring fra Lyse Dialog AS hvor hun hadde

rollen som «strategisk leder kundeservice».

Nordahl eier 3.998 egenkapitalbevis.

(1)

(5)

(2)

(6)

(3)

(7)

(4)

Samfunnsansvar

Eierstyring

og selskapsledelse

Investorinformasjon

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 10

strategi. I forbindelse med utarbeidelse av bankens bære-

kraftsstrategi, gjennomførte banken en omfattende kartlegging

av hvilke prioriteringer ansatte ønsker at banken skal ha knyttet

til bærekraft. Sammen med innspill fra andre interessenter

har dette vært et viktig grunnlag for, gjennomføring og

videreutvikling av bærekraftsinitiativ i tråd med bankens

vesentlighetsvurdering og påvirkningsanalyse.

Bankens strategiske mål er «Vi forplikter oss til å bidra til

en bedre og mer bærekraftig framtid for våre ansatte, våre

kunder og våre omgivelser». Vesentlige temaer er identifisert

og målsetninger satt for ulike områder av virksomheten vår,

for å nå den overordnede målsetning. Nedenfor følger

en oversikt over de vesentlige tema, tiltak gjennomført

og prioriteringer videre gjennom strategiperioden.

Høsten 2019 signerte banken FN’s prinsipper for ansvarlig

bankdrift (UNEP FI). Det var et naturlig steg videre i arbeidet

med å sikre bærekraftig og ansvarlig forretningsvirksomhet.

Banken rapporterer årlig på status som integrert del av

vår årsrapport. (se appendix s 143)

I arbeid med videreutvikling av bankens bærekraftsstrategi,

er FN’s bærekraftsmål og Parisavtalens reduksjonsmål

benyttet som et nyttig kompass for å definere prioriteringer

hvor banken har størst påvirkningsmulighet. Sandnes

Sparebank anerkjenner og uttrykker den fulle støtte til alle

FNs bærekraftsmål, og har særskilt knyttet målsetninger

og prioriteringer til seks utvalgte mål, hvor banken virkelig

kan bidra positivt og gjøre en forskjell. Det henvises til

våre nettsider for beskrivelse av hvordan vi bidrar for

å nå utvalgte mål.

Bankens retningslinjer og prinsipper for utøvelse av etikk

og samfunnsansvar finnes i sin helhet på våre nettsider

www.sandnes-sparebank/samfunnsansvar.no

Bærekraft og samfunnsansvar blir en stadig viktigere strategisk

driver i næringslivet. Banken er av den oppfatning at selskaper

som har integrert bærekraft i sin forretningsstrategi vil gjøre

det bedre over tid enn sine konkurrenter. Kjernen i finans-

næringens samfunnsansvar er å skape verdier og drive lønn-

somt uten at dette skjer på bekostning av menneskene rundt

oss, miljøet og i strid med grunnleggende etiske prinsipper.

Banken har gjennom sin finansieringsfunksjon muligheten

til å påvirke våre kunder og andre selskaper til systematisk

forbedring. Den Gule Banken, Sandnes Sparebank skal være

en bidragsyter og pådriver til bærekraftig verdiskaping i sam-

funnet gjennom å drive ansvarlig bankvirksomhet.

Ansvarlig forretningspraksis sikres gjennom å integrere

bærekraft og samfunnsansvar i forretningsprosessene.

Alle ansatte i banken oppdateres på bankens retningslinjer

for samfunnsansvar og bærekraft årlig. Retningslinjene

er ment å sikre at banken ikke medvirker til krenkelse

av menneske- og arbeidstakerrettigheter, korrupsjon,

alvorlig miljøskade og øvrige uetiske handlinger, samt at

vi bidrar til en omstilling til et mer bærekraftig samfunn.

Bærekraft og samfunnsansvar er tatt inn i sentrale retnings-

linjer i banken, som bankens kredittpolicy, kapitalforvalters

investeringspolicy og risikovurderingsprosesser.

For inneværende strategiperiode ble bærekraftsområdet

løftet frem som en av seks hovedpilarer i bankens virksomhets-

Bærekraft og

samfunnsansvar

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 11

Det regulatoriske rammeverket for definisjon av og rappor-

tering om bærekraft er i rivende utvikling. Banken ser svært

positivt på EU’s initiativ Sustainable Finance. Regulering

gjennom taksonomien og CSRD vil sikre oppnåelse av bære-

kraftsmål, redusere grønnvasking, sikre sammenlignbarhet

og kanalisere kapital mot definerte bærekraftige aktiviteter.

Banken anses å være godt forberedt for de økte rapporterings-

krav som er forventet, basert på allerede å etterleve anbefa-

lingene for GRI-core, regnskapslovens § 3-3, samt gjennom

vårt kontinuerlige arbeid med å sikre operasjonalisering

av anbefalinger fra TCFD og UNEP FI PRB. (se appendix s 143)

Den største utfordringen banken foreløpig har identifisert ved

økte rapporteringskrav er datatilgang for vår utlånsportefølje

i bedriftsmarkedet. Det er en utfordring banken vil prioritere

å løse i året som kommer, blant annet gjennom arbeid med

utvidelse av grønt rammeverk.

Klimaendringene forventes å være de sterkeste drivkreftene

for samfunnsutviklingen globalt de neste tiårene. FNs sjette

klimarapport publisert i august understreket at menneskers

påvirkning på klimaet har ført til at den globale oppvarmingen

går raskere enn før, og konkluderte med «kode rød»

for menneskeheten. For å nå reduksjonsmål og FN’s bære-

kraftsmål kreves store investeringer i omstilling til fornybar-

og mer ressurseektiv drift. Banken kan påvirke mest ved

å bidra til våre kunders og lokalsamfunnets omstilling.

Finansiering av omstillingsbehovet regionen vår står overfor

ønsker vi å ta vår del av ansvaret for. Derfor setter Banken

mål om, og rapporterer på fremdrift som bidrar til

å allokere kapital til bærekraftig omstilling.

Klimaendringene utgjør en risiko for samfunn, bedrifter

og banker. Banken er hovedsakelig utsatt for klimarisiko

gjennom våre utlån. Fysisk risiko og omstillingsrisiko påvirker

kredittrisiko og operasjonell risiko. Se mer utfyllende

kommentar rundt omstillingsprodukter og håndtering

av klimarisiko under Ansvarlig kreditt, samt note 7 og 8

og TCFD-rapport s 145.

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 12

INTERESSENT KONTAKTPUNKT SENTRALE TEMA TILTAK

Kunder • Rådgiving og dialog via alle bankens

kontaktﬂater (herunder personlig

oppmøte, telefon, e-post, brev,

sosiale kanaler og direkte meldinger).

• Jevnlige kundeundersøkelser

i person- og bedriftsmarked.

• Kundekommunikasjon i nett-

og mobilbank, sosiale kanaler,

og bankens websider.

• BM-kundekveld.

• Rådgiving

• Serviceopplevelse

• Tilgjengelighet og svartid.

• Produkter og tjenester.

• Priser og betingelser.

• Ansvarlig sparing og ansvarlig kreditt.

• Grønne utlånsprodukter.

• Kontinuerlig utvikling og forbedring

av bankens produkter og tjenester.

• Kontinuerlig coaching og veiledning

av bankens medarbeidere.

• Evaluering og forbedring

av kundeprosesser.

• BM-kundekveld med bærekraft

som tema.

Medarbeidere • Årlig medarbeiderundersøkelse.

• Halvårlige medarbeidersamtaler.

• Samarbeids – og miljøutvalg.

• Jevnlige møter med fagforening.

• Lederutvikling, kulturutvikling.

• Gul dag.

• Strategisamlinger.

• Sikre engasjerte, kompetente

og resultatorienterte medarbeidere.

• Ivareta godt arbeidsmiljø.

• Medbestemmelse

• Organisasjonsutvikling

• Vesentlighetsanalyse, prioriteringer

for strategiplan.

• Utviklingsmål for medarbeidere.

• Sikre høy nærværsprosent blant

de ansatte.

• Kompetanseplan og kurspakke

gjennom Eika-skolen.

• Månedlig felles KPI-rapportering

for alle ledere.

• Statusrapportering basert på vesentlig-

hetsanalyse og strategiplan.

Egenkapital-

beviseiere

Investorer

• Kapitalmarkedsdag

• Børsmelding og kvartalsrapporter.

• Forstanderskapsmøter

• Løpende kontakt med største

eiere og analytikere.

• Resultat

• ESG

• Sikre åpenhet om regnskap

og virksomhetsstyring.

• Langsiktig forutsigbart utbytte.

• Oppdatere estimater, og informere

markedet om særskilte hendelser.

Andre Eika-banker

Eika Alliansen

• Fysiske møter og nettmøter.

• Deltakelse fagutvalg, bla Fagutvalg

bærekraft og Fagutvalg ESG-modell.

• Fellesaktiviteter, herunder kompe-

tanse-, system- og produktutvikling.

• Strategi, retningslinjer

og tiltak - bærekraft.

• Oppfølging av anbefalte tiltak.

• Gjennomføring av Bærekraftsuke.

Myndigheter • Løpende dialog med finans-

tilsynet m.ﬂ.

• Drift, sikkerhet, personvern.

• AHV

• Statsgaranterte lån.

• Tiltak som sikrer etterlevelse

av lover og regler.

Interesse-

organisasjoner

Samfunnet

for øvrig

• UNEP FI

• Finans Norge, herunder referanse-

gruppe for bærekraft.

• Vertskap for næringslivet i Sandnes

gjennom samarbeid med Nærings-

foreningen.

• Grønn byggallianse, Landbrukets

Klimaselskap, via Eika Gruppen.

• Ulike interesseorganisasjoner

gjennom arbeid med Den Gule

Bankens gavefond.

• Ansvarlige investeringer, kreditt-

giving forhold til fondsleverandører.

• Aktuelle tema innen bærekraftig

finans.

• Næringslivet lokalt, Likestilling,

Bærekraft.

• Bidra til et bærekraftig samfunn

med engasjerte og ansvarsbevisste

mennesker, som skaper glede

og samhold innenfor utdanning,

opplæring, idrett og kultur.

• Statusrapportering -Prinsipper

for ansvarlig bankvirksomhet, PRB.

• Aktiv deltakelse i referansegrupper.

• Videreutvikling av interne retnings-

linjer, verktøy for ESG-vurdering.

• Innspill til høringer for politikere.

• Presentasjoner og innlegg, bla

Næringsforeningen og Kåkånomics.

• Utdeling av midler fra bankens

overskudd til bærekraftige

og samfunnsnyttige formål.

punkter med sine interessenter i løpet av et år. Nedenfor

følger en oversikt over bankens dialog med interessentene

i 2021:

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank er opptatt av åpenhet

og dialog med interessenter for å identifisere deres innspill

og hensynta disse i virksomheten. Banken har ﬂere kontakt-

Interessentdialog

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 13

Banken gjennomførte vinteren 2019/2020 en omfattende

intern vurdering med formål å identifisere de målsetninger

og tiltak hvor banken har størst påvirkningsmulighet innen

bærekraft og samfunnsansvar. Det er ikke identifisert

vesentlige endringer gjennom 2021.

Innspill fra dialog med ﬂere eksterne interessentgrupper,

blant annet Fremtiden i våre hender/ Etisk bankguide, Finans

Norge, og Eika-alliansen er hensyntatt i vår vesentlighets-

vurdering. Basert på prioriterte tema fra nevnte interesse-

grupper har banken utarbeidet sin bærekraftsstrategi

med tilhørende mål og prioriterte tiltak. Det henvises også

til GRI indeks vedlagt årsrapporten, som angir hvilke av GRI-

Andre temaer er vurdert og funnet mindre vesentlige – og ikke aktiviteter som vi rapporterer

på iht. GRI. Temaer som gjenstår i matrisen anses som mest vesentlige og rapportering iht. GRI.

standardene som oppfattes som vesentlige for bankens

virksomhet, i samsvar med de strategiske prioriteringer.

Vesentlighetsmatrisen oppsummert nedenfor er grunnlaget

for den strategi, mål og prioriteringer banken nå har staket ut

for strategiperioden 2021- 2024. Banken følger den regula-

toriske utviklingen tett, og vil løpende gjøre nødvendige juste-

ringer av strategi, mål og tiltak i takt med økende kompetanse

på, informasjon om og regulering av bærekraftig finans.

Banken vil måle og følge opp fremdrift, og rapportere på status

og målsetninger og fokusområder fremover. Minimum årlig

vil det gjennomføres en vurdering av behov for endrede

prioriteringer og vesentlige tema.

Vesentlighetsvurdering

BETYDNING FOR KLIMA/MILJØ OG ETISK/SAMFUNNSMESSIG VERDI

BETYDNING FOR VÅRE INTERESSENTERS VURDERING OG BESLUTNINGSTAKING

• Bidra til bærekraftig omstilling

via utdelinger fra gavefond.

• Energiforbruk og egne reduksjons-

mål vedr klimagassutslipp, avfall,

vann- og papirbruk.

• Balansert og åpen kommunikasjon.

• Mangfold og likestilling.

• Ansvarlige innkjøp.

• Bidra til kunders bærekraftige omstilling

ved rådgivning og produktutvikling.

• Sikre ansvarlige utlån og investering.

• Bekjempe økonomisk kriminalitet.

• Informasjonssikkerhet, Personvern.

• Sikre ESG-risikoeksponering

og- styring i tråd med policy.

• Kompetanseutvikling, herunder

spesielt bærekraft og klimarisiko.

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 14

Eika Gruppen gjennomførte en større påvirkningsanalyse

etter anbefaling fra Unep FI PRB i 2021, hvor banken

har vært aktiv bidragsyter. Påvirkningsanalysen omfatter

også alle Eika-banker. Påvirkningsanalysen viser at Eika

Gruppen med produktselskaper og alliansebanker særlig

bør prioritere tiltak rettet mot økt ressurseektivitet,

redusert avfall og økt sirkulærøkonomi, samt bidra

til reduserte klimaendringer gjennom reduserte utslipp.

I 2022 skal Eika Gruppen og alliansebankene arbeide

med å sette mål for disse bærekraftsparametrene.

For å oppnå målsetninger i tråd med utført vesentlighets-

vurdering og bankens langsiktige strategiplan, setter banken seg

årlige bærekraftsmål. Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

prioriterer mål og tiltak både for egen drift og bedriftskultur,

for bankens kunder og for bankens rolle som samfunnsan-

svarlig aktør. En status for våre målsetninger for og tiltak

utført i 2021, samt prioriteringer inn i 2022 er angitt i de

følgende delkapitler:

Ansvarlig drift

Banken skal redusere sitt klima- og miljøfotavtrykk.

Den Gule Banken er en miljøbevisst bank, og forurenser

det ytre miljøet lite. Banken anerkjenner at det er av langt

mer vesentlig betydning hvordan finansinstitusjoner kan

bidra til omstilling gjennom ansvarlig kreditt og ansvarlig

investering. Banken er likevel opptatt av å drive bærekraftig

og mest mulig ressurseektivt, og søker kontinuerlig

å redusere eget klima- og miljøfotavtrykk.

Dette har banken gjennomført:

Årlig rapportering av klimaregnskap har vært et nyttig tiltak

for å måle bankens utslipp. Det har også bidratt til en økt

bevissthet internt og sikret at banken gjennom året har hatt

fokus på å identifisere og aktivt gjennomføre ressursbespa-

rende tiltak. 2020 var et spesielt år for alle, med utstrakt

hjemmekontorbruk, og unormalt få fysiske møter. Det har

derfor vært naturlig å sette utslippsmål mot 2019. Erfaringer

fra økt ﬂeksibilitet og hjemmekontor-aktivitet tar vi med oss

og har endret våre retningslinjer og kultur. Positiv erfaring

med digital møtevirksomhet både internt og i næringslivet

generelt gjør at banken har forsterket tro på ambisiøse

utslippsmål også fremover.

Banken har gjennom 2021 fortløpende fulgt sentrale og

lokale myndigheter sine pålegg og anbefalinger i forhold

til smittevern.

Banken har hatt som siktemål både å følge retningslinjene

samt å være tilgjengelig for våre kunder. Dette har betydd

utstrakt bruk av hjemmekontor, omfattende bruk av digitale

kundemøter samt begrenset bruk av avtalte fysiske

kundemøter.

•

Miljøvennlig transport. Den største påvirkningen banken

kan ha på reduserte driftsutslipp er reduserte utslipp

fra transport; pendling og annen jobbreisevirksomhet,

særskilt ﬂyreiser. Videokonferanser benyttes i størst mulig

grad. Banken er med i kollektivordningen HjemJobbHjem.

I november 2021 benyttet nesten 30% av bankens ansatte

seg av ordningen med HjemJobbHjem kollektivreiser.

Dette tallet har variert gjennom året i takt med Covid19

tiltak som medførte hjemmekontor. I denne ordningen

er det også tilbud til ansatte om å inkludere leasing

av el-sykkel. 15 ansatte har i perioden 2020 og 2021

benyttet seg av denne muligheten. I 2021 avviklet banken

sin avtale med elbil-delingstjenesten Flaate. I stedet

har banken anskaet en el-varebil og en el-personbil.

Dette betyr at alle ansatte har tilgang til å bruke elbil

for eksterne kundemøter samt at all varebilbruk er lagt

om fra diesel til el i 2021. Utslipp fra reisevirksomhet

(scope 3) er positivt påvirket både i 2020 og 2021

som følge av perioder med hjemmekontor og unormalt

lav reisevirksomhet. Målsetning om 50% redusert utslipp

fra transport i 2021 mot 2019 er oppfylt.

•

Lavt energiforbruk. Hovedkontoret til Den Gule Banken

er det første næringsbygget i Sandnes med passivhus-

standard. Kontorbygget er Breeam-sertifisert med «Asset

Performance» på 64,3% og «Building Management»

på 40,2%. Energiforbruk er levert med opprinnelses-

garanti på 100% fornybar energi.

•

Bærekraftige innkjøp. Banken krever at leverandører

må ha et bevisst forhold til etterlevelse av menneske-

rettigheter, arbeidstakers rettigheter og arbeidsforhold,

miljøvern og antihvitvask. For å unngå svinn og unødig

forbruk tilstreber banken at alle våre innkjøp er bære-

kraftige og av god kvalitet. Bankens innkjøpspolicy beskriver

nærmere gjeldende prinsipper for innkjøp. Banken har

i 2021 hatt dialog med ﬂere leverandører for å sikre

at deres forretningsdrift er mest mulig bærekraftig.

Kantineleverandør har stort fokus på bærekraftig drift,

og er ISO-sertifisert for kvalitetsstyring og miljøledelse.

Eika Gruppen har i 2021 blitt miljøfyrtårnsertifisert,

og gjennomfører ESG-vurdering av leverandører

i tråd med sertifiseringens kriterier. Vurdering dekker

ﬂere av bankens største leverandører.

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 15

Energi og klimaregnskap, totale utslipp

Den Gule Banken

Navn Enhet 2021 2020

Scope 1 utslipp

tCO

e 0 0,3

Scope 2 utslipp

tCO

e 10,1 12,2

Scope 3 utslipp

tCO

e 18,9 22,8

Total (S1+S2+S3)

tCO

e 29,0 35,3

Nøkkeltall - Energi og klimaindikatorer

Navn Enhet 2021 2020

tCO

e/ omsetning

0,15 0,06

tCO

e/ årsverk

0,78 0,30

kgCO

e/ kvm

24,8 9,6

kWh/ kvm 0,2 0,1

Omsetning

Mill NOK 616,4 604,6

Årsverk Antall 116,5 116

•

Klimanøytral bank. Bankens klimaregnskap er tilgjengelig

i appendix. I tabell nedenfor er utvalgte nøkkeltall for

2021 og 2020. Bankens klimagassutslipp er ytterligere

redusert fra 2020 til 2021, og i stor grad påvirket av

Covid-19-situasjonen med utstrakt bruk av hjemme-

kontor og redusert reiseaktivitet. Den Gule Banken,

Sandnes Sparebank er klimakvotekompensert pr

31.12.2021 for bankens totale utslipp. Klimakvotene

er av typen VER utstedt av Gold Standard Foundation

og basert på FNs regelverk for klimareduserende

prosjekter i utviklingsland.

Videre prioriteringer:

Den Gule Banken har satt seg ﬂere reduksjonsmål

for strategiperioden. Banken vil fortsette å ha et fokus

på å sikre miljøvennlig transporttilbud til de ansatte,

og minimere ﬂyreiseaktivitet. Vesentlig redusert reise-

virksomhet og økt digital møtevirksomhet gjennom 2020

og 2021 har gitt positive eekter i form av reduserte

kostnader, klimagassutslipp og mer eektiv tidsbruk.

Samtidig erkjenner banken verdien av fysiske trepunkt

med blant annet kunder og samarbeidspartnere. Banken

vil oppfordre til fortsatt digital møtevirksomhet, og til mest

mulig miljøvennlig transport når reisevirksomhet kreves.

Banken arbeider videre med å sikre etterlevelse av miljøkrav

til våre leverandører, og vil ha dialog med sentrale leveran-

dører for å sikre bærekraftige produkter og tjenester. Banken

vil gjennom 2022 implementere tilsvarende innkjøpsrutiner

og ESG-kriterier som Eika-gruppen har etablert, og dermed

være i tråd med kriterier for Miljøfyrtårn. Åpenhetsloven

er gjeldende fra 1.juli 2022, og bankens innkjøpsrutiner

og leverandørkontroll vil tilpasses for å sikre etterlevelse

av lovens virkeområde.

Ansvarlig arbeidsgiver

Vi blir sett, hørt og tatt med på råd. Det er høyt under

taket i Den Gule Banken – og sånn skal det være!

Banken arbeider kontinuerlig for å sikre at bærekrafts-

ambisjonene integreres i forretningsområdene

og i bankens organisasjonskultur.

Dette har banken oppnådd:

•

Ansatte og medbestemmelse: Banken har pr årsskiftet 119

ansatte. Av disse arbeider 8 i en deltidsstilling,

dette utgjør 6,7%. Samtlige ansatte som arbeider deltid,

er kvinner. Totalt er 63 % av de ansatte i banken kvinner

og 37% menn. I løpet av 2021 har vi tilsatt 16 nye faste

medarbeidere. Turnover i banken utgjorde 7%.

81 av bankens ansatte er fagorganisert i finansforbundet og

banken er medlem av arbeidsgiverforeningen Finans Norge.

83% av de ansatte er omfattet av kollektive tariavtaler.

I Forstanderskapet – bankens høyeste organ – er en erde-

del av medlemmene ansatte. I tillegg er to av styremed-

lemmene i bankens styre valgt blant de ansatte.

Banken vektlegger god dialog, oppfølging og samhandling

mellom leder og ansatt. Det er viktig at hver enkelt med-

arbeider blir sett og fulgt opp av sin leder i forhold til jobb-

prestasjon, motivasjon og trivsel. Alle ansatte har tilbud

om og krav på medarbeidersamtale minst en gang årlig.

Alle ansatte som har vært ansatt hele året samt vært i fast

stilling gjennomførte i 2021 formalisert medarbeider-

samtale med sin leder.

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 16

•

Kompetanseheving. Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

legger til rette for kompetanseheving som sikrer at banken

yter god rådgivning til kundene og positivt bidrar til grønn

omstilling. Banken får deler av opplæringstilbudet levert

av Eika-Skolen og her er den gjennomsnittlige tiden som

er brukt på opplæring pr ansatt 25 timer i 2021. Utover

dette kommer opplæring på andre plattformer og i andre

sammenhenger. Alle rådgivere har årlig faglig oppdatering

via FINAUT. Et av tiltakene for økt kompetanse på bære-

kraft og klimarisiko var gjennomføring av Eikas bære-

kraftsuke i januar 2021. Alle rådgivere har gjennomført

kursmodul utarbeidet av Spama om bærekraftig finans,

og Finansforbundets webinarserie JustAddFinance

er tilgjengelig og anbefalt for bankens ansatte.

•

Nulltoleranse for diskriminering. Den Gule Banken er

opptatt av at de ansattes rettigheter er godt ivaretatt.

Derfor er det nulltoleranse for alle former for diskrimine-

ring. Det er ikke rapportert om tilfeller av diskriminering

av og blant ansatte siste år. Banken anerkjenner verdien

av mangfold på tvers av ulike egenskaper og kompetanser,

dette er nå innarbeidet som et av ﬂere vurderingsmoment

i rekrutteringssammenheng.

•

Kjønn og likelønn. Per 31.12.21 hadde Den Gule Banken

115,9 årsverk. Kvinnelige arbeidstakere utgjør 63 %

av bankens ansatte. Banken er av den oppfatning at dette

ikke er en optimal kjønnsfordeling, og arbeider for en

jevnere kjønnsfordeling totalt sett. Bankens øverste leder-

gruppe er representert med en kvinneandel på 3 av 7,

og har kvinnelig administrerende direktør. Av ledere

med personalansvar i banken er 8 av 21 kvinner.

I bankens styre er 4 medlemmer kvinner og 4 menn.

Lønn reﬂekterer i størst mulig grad markedslønn, ut-

danningsnivå, og den enkeltes kvalifikasjoner og ansvar.

Kvinnelige ledere i banken tjener 102% i forhold til de

mannlige lederne. For øvrige ansatte i banken tjener

kvinner 90% av sine mannlige kolleger. Dette er ikke

et forholdstall vi vil si oss fornøyde med gitt at grunnlaget

er sammenlignbart. Bankens beregning er justert for

stillingsbrøk og ulikheter i stillingsnivå, men ansiennitet

og andre forhold påvirker forholdstallet. Banken har

bevissthet rundt likelønn og gjennomfører tiltak for

sikre dette. Eksempelvis er likelønn en del av en

helthetsvurdering i lønnsforhandlinger.

•

Medarbeidertilfredshet og helse. Medarbeiderunder-

søkelsen som gjennomføres hvert år, viser at de ansatte

i banken er veldig fornøyde med å jobbe i Den Gule

Banken og at arbeidsmiljøet er godt.

Samtlige ansatte i banken er omfattet av bankens

styringssystem for HMS i forhold til fysiske arbeids-

forhold, psykososialt arbeidsmiljø og sikkerhetstiltak.

Banken har det siste året hverken hatt arbeidsrelaterte

skader eller arbeidsrelaterte helseskader.

•

Etiske retningslinjer for ansatte. Hvert år signerer alle

ansatte bankens etiske retningslinjer. Disse skal bidra

til at det utvises høy integritet og profesjonalitet ved

utøvelse av all virksomhet i Den Gule Banken.

•

Bærekraft og miljø. Bærekraftig drift og utvikling

er integrert i alle forretningsområder og bankens

organisasjonskultur. Dette er blitt tydelig bevist de

senere år gjennom tiltak for å energieektivisere intern

drift, produktutvikling og rådgivning og gjennom økt

risikoforståelse for ESG- og særlig klimarisiko. Banken

legger til rette for å øke ansattes generelle bærekrafts-

kompetanse, og for å sikre at tiltak som gjennomføres

har størst mulig positiv påvirkning.

Videre prioriteringer:

Den Gule Banken vil legge til rette for ytterligere kompe-

tanseheving om bærekraft og klimarisiko, for å kunne sikre

god rådgivning til kundene og positivt bidra til grønn om-

stilling. Utover kompetansetilbud gjennom FinAut, vil Eika

Gruppen arbeide videre for å sikre tilstrekkelig kompetanse-

tilbud innen bærekraft til ulike roller i banken gjennom

en egen fagplan for bærekraft i 2022. Eikas bærekraftsuke

er avholdt også i 2022, og planlegges å gjennomføres

som en årlig aktivitet.

Banken har fokus på hvordan ytterligere sikre mangfold

og likelønn. Den Gule Banken tilsluttet seg til Kvinner

i Finans Charter tidlig i 2022, og vil øke fokus og bidra

til økt kvinneandel i ledende posisjoner og spesialist-

funksjoner i finansnæringen.

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 17

Ansvarlig funding

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank vil bidra til å øke

positiv og redusere negativ miljøpåvirkning gjennom egen

investerings- og fundingvirksomhet.

Dette har banken gjennomført:

•

Grønn obligasjonsfinansiering. Sandnes Sparebank

Boligkreditt (“SSB”) etablerte i 2020 sitt første grønne

rammeverk og utstedte i juni et grønt obligasjonslån

på 300 millioner. Midlene som ble hentet gjennom

grønt obligasjonslån er utelukkende benyttet

til å finansiere energieektive boliger.

•

Grønne innskudd. Banken har per årsslutt 50 millioner

i grønne innskudd via innskuddsportalen Fixrate. Midlene

er øremerket til finansiering av bærekraftig virksomhet

og energieektiviserende investeringer i bedriftsmarkedet.

•

Bankens investeringsstrategi. Investeringsstrategien

gir tydelige retningslinjer for hvilke eierposter banken

skal ha. Banken har gjennom året hatt eierposter i definerte

grønne og blå obligasjoner, men ingen per årsslutt 2021.

Banken forventer imidlertid at investeringstakten i denne

type obligasjoner vil øke fremover.

Videre prioriteringer:

Banken vil fortsette arbeidet vi har påbegynt for å bidra

til positiv miljøpåvirkning gjennom egen investerings-

og fundingvirksomhet. Vi vil søke muligheter for ytterligere

grønn finansiering. I 2022 vil banken utvide grønt rammeverk

som vil sette oss i stand til å utstede grønn seniorobligasjon.

Videre vil dette arbeidet bidra til at banken får kartlagt sin

utlånsportefølje i tråd med EU’s taksonomi, og bidra til

å legge grunnlag for bankens rapportering av grønn brøk.

Ansvarlig kreditt

Langt større påvirkning enn på eget klimaavtrykk, er hvordan

banken kan påvirke og motivere kundene til å redusere

sitt klimaavtrykk. Vi forplikter oss til å bidra til grønn

og bærekraftig omstilling for kundene våre. Vi ønsker

at våre kunder tar gode økonomiske og bærekraftige

valg i hverdagen.

Dette har banken gjennomført:

Vi låner ikke ut til hvem som helst! Banken stiller ekstra krav

til næringer med høyere risiko knyttet til miljø-, samfunns-,

og selskapsstyringsspørsmål.

•

ESG-vurdering ved kredittinnvilgelse. Banken forutsetter

at alle våre bedriftskunder, uavhengig av bransje, over-

holder norske lover, respekterer menneskerettigheter

og tar aktivt avstand mot diskriminering, trakassering

og hvitvasking. Dette signerer kundene på i en kunde-

erklæring. Banken har siden 2020 utført vurdering

av ESG-forhold og klimarisiko ved kredittinnvilgelse

på bedriftskunder, og har i 2021 tatt i bruk verktøy utviklet

i Eika Gruppen for dette formål. ESG-vurdering skal

gjennomføres på alle bedriftskunder med engasjement

over 10 millioner kroner. Alle rådgivere har gjennomført

kompetanseheving knyttet til bærekraft og klimarisiko.

I oktober avholdt banken kundekveld for våre bedrifts-

kunder, med tema Bærekraft og ESG-risiko, som bidro

til kompetanseheving og bevisstgjøring rundt relevante

bærekraftsvurderinger for våre bedriftskunder.

•

Klimarisiko. Klima og miljø, og det omstillingsbehovet

regionen står overfor er et tema som opptar Den Gule

Banken. Klimaendringer utgjør en risiko for samfunn,

bedrifter og banker. Det gjennomføres periodisk vurdering

av bankens eksponering mot klimarisiko og hvilken

konsekvens det har på virksomheten. Det er hoved-

sakelig gjennom utlånsporteføljen til bedriftsmarked

at banken er eksponert mot klimarisiko, som igjen

kan påvirke kredittrisiko og kunders betjeningsevne

og sikkerhetsverdier. Arbeid for å kartlegge og håndtere

eksponering mot klimarisiko er tatt inn i bankens strategi

og styrende dokumenter, herunder kredittpolicy.

For nærmere detaljer, se rapportering etter TCFD’s

anbefaling i appendix.

•

Grønne lån som premierer de miljøbevisste. Den Gule

Banken ønsker å premiere kunder som gjør noe aktivt

for et grønnere miljø. Gjennom de siste årene har banken

hatt fokus på produktutvikling for å insentivere til

kundenes bærekraftige valg. I 2021 implementerte

banken Grønt Næringslån og Grønt omstillingslån,

med formål å finansiere omstilling og bærekraftige

investeringer. Per 31.12.21 utgjør grønne landbrukslån

0,6 MNOK av utlånsporteføljen. Videre tilbyr banken

grønt boliglån for finansiering av energieektive boliger.

Per 31.12.21 utgjør grønt boliglån 51,7 MNOK av utlåns-

porteføljen. Grønne utlån utgjør i 2021 en liten andel

av total portefølje, men banken har iverksatt tiltak

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 18

for å øke andel grønne lån fremover, og forventer at

kundens etterspørsel også vil øke for denne type produkt.

Gjennom Eika tilbyr banken Grønt Billån til finansiering

av miljøvennlig bil. Per 31.12.21 utgjør grønt billån 12,6

MNOK, som tilsvarer hele 40% av totalt billånvolum

for bankens kunder.

•

Ansvarlig rådgivning og utlånsprodukter. Banken har

fokus på å tilby god og ansvarlig økonomisk rådgivning.

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank legger stor vekt

på at kunder, som bruker banken som sin hovedbank,

får sin egen personlige rådgiver eller bedriftsrådgiver.

Banken tilbyr standard innskudd- og utlånsprodukter

til både til bedriftskunder og personkunder og tilbyr

fond og forsikring gjennom Eika Kapitalforvaltning

og Eika Forsikring.

Det er krevende å komme inn på boligmarkedet. Som

de andre norske bankene, tilbyr Den Gule Banken BSU,

en spareordning for å sikre kapital til boligfinansiering

for de mellom 18 -33 år. Boliglån Ung er et produkt

med gode betingelser knyttet til finansiering av den

første boligen. Boliglån Ung-porteføljen utgjør nær

3,4 milliarder kroner.

Balansebank er en egen avdeling i banken som bistår med

tett og personlig oppfølging og skreddersydde løsninger,

særlig for de som har en anstrengt personlig økonomi

av ulike grunner. Mange har opplevd uforutsette hendelser

som har medført inntektsbortfall. Målet er å friskmelde

kundenes økonomi, slik at de igjen kan bli ordinære

bankkunder.

Videre prioriteringer:

Banken vil ha videre fokus på produktutvikling og kompetanse-

utvikling, for å bidra til bærekraftig omstilling for kundene.

Det nedlegges et grundig arbeid i å identifisere hvordan

banken kan oppnå størst mulig positiv påvirkning, spesielt

på klima og miljø lokalt. Banken har som ambisjon å årlig

øke volum og omfang av grønne utlånsprodukter i porteføljen.

Gjennom videre fokus på og systematisk arbeid med å avdekke,

forstå og styre risiko i kundeforholdene, styrer banken risikoen

i egen portefølje, og bidrar til økt risikoforståelse og mer bære-

kraftig adferd hos kundene. For bedriftsmarked er det viktig

å forstå hvordan ulike bransjer og selskaper påvirkes av

og påvirker klimaendringer og omstilling. I 2022 vil banken

ta i bruk bransjespesifikke kredittmoduler for landbruk og

næringseiendom. Det vil videre arbeides med å få på plass

porteføljevask for fysisk klimarisiko på pantesikkerheter,

både for bolig og næringseiendom.

Eika Gruppen skal gjennom 2022 delta i en brukergruppe

i regi av Finans Norge for å vurdere PCAF som egnet ramme-

verk for beregning av klimagassutslipp i alliansebankenes

utlånsporteføljer. Målet er at banken skal kunne rapportere

klimagassutslipp på egen utlånsportefølje innen utgangen

av 2022.

Ansvarlig forsikring

Dette har banken og Eika Forsikring gjennomført:

Gjennom å tilby forsikring skaper vi forutsigbarhet og

trygghet for bankens kunder, og ivaretar kundens verdier.

Eika Forsikring har prioritert tiltak for å ivareta bærekrafts-

hensyn innen tre viktige områder:

•

Skadeforebygging. Det mest bærekraftige for både

samfunnet, kunden og forsikringsselskapet er å forhindre

at skaden oppstår. Oppståtte skader er miljøbelastende

ettersom det medgår ressurser til å reparere eller erstatte

skadene. Eika Forsikring arbeider målrettet med skade-

forebygging gjennom forsikringsvilkårene og gjennom

informasjon og bistand til kundene.

•

Grønt skadeoppgjør. Samtidig vet vi at skader skjer.

Derfor jobber Eika Forsikring aktivt med Skadeoppgjørs

rolle innenfor bærekraftig omstilling. Partnere som utfører

arbeidet skal kunne dokumentere gode prosesser på miljø-

ledelse i det enkelte oppdraget, samt ha fokus og måltall

på reparasjon fremfor bytte. I leverandøravtalene er det

et krav om at alle leverandører som benyttes skal oppfylle

minimumskrav til bærekraft og kvalitet.

•

Ansvarlig forvaltning. Eika Forsikrings kundemidler

og egen likviditet forvaltes av Eika Kapitalforvaltning,

og er underlagt de samme ESG-standardene som

selskapet benytter i sin øvrige forvaltning.

Videre prioriteringer:

Det vil jobbes aktivt videre med skadeoppgjørs rolle innenfor

bærekraftig omstilling. Eika Forsikring har et mål om 10%

resirkulerte deler innen motorskadeoppgjør i 2022. Som et

av ﬂere pilotprosjekter, har Eika Forsikring mål om et prosjekt

i 2022 for mer bruk av videotaksering, for å eliminere unød-

vendig reisevirksomhet for besiktigelse. Klimarisiko er en viktig

faktor i Eika Forsikring sitt arbeid fremover. Blant annet i ut-

vikling av en skademodell som kombinerer skadedata med

klimadata for å øke innsikt i sammenheng mellom klima-

endringer og skader.

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 19

Ansvarlig investering

•

Bærekraftige fondsprodukter. Vi investerer ikke i hva som

helst! Alle produkter Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

rådgir skal oppfylle krav til samfunnsansvar, bærekraft, god

forretningsskikk, etikk og åpenhet. Banken tilbyr forvalt-

ning av fondsprodukter via Eika Kapitalforvaltning (EKF).

Det er etablert et godt samarbeid med EKF for å sikre

at banken ikke medvirker til krenkelser av menneske-

og arbeidstakerrettigheter, korrupsjon, alvorlig miljøskade

og andre uetiske handlinger. Banken stiller seg bak deres

retningslinjer for bærekraftige investeringer.

Dette har banken og Eika Kapitalforvaltning gjennomført:

•

Eika Kapitalforvaltning har siden 2010 gjennomført en

negativ screening på sitt investeringsunivers før investering

av fondskapital. Dette gjøres gjennom å ekskludere alle

selskaper fra investeringer innen sektorer EKF ikke ønsker

å investere i, eller selskaper som selger produkter som

vurderes som uetiske. Gjennom 2020 utvidet EKF sin

metodikk til også å omfatte positiv screening av selskaper

i sine aksjefond. Dette innebærer at EKF i tillegg søker

å investere i de selskapene som er blant de beste på bære-

kraft innen sine respektive sektorer. Den todelte tilnær-

mingen sørger for at EKFs porteføljer består av bærekraf-

tige selskaper, som også gjenspeiles gjennom analyseby-

rået Morningstars ESG-vurdering av Eikas aksjefond. Eika

Global er pr utgangen av 2021 ratet av Morningstar blant

de 12% beste globale aksjefond målt på ESG-vurdering.

ESG-risiko i Eika Global’s investeringsportefølje er redu-

sert med 15,4% over de siste to årene.

EKF har de siste årene bygget opp en omfattende ESG

database for nærmere 10 000 selskaper. Databasen

inneholder detaljert informasjon om selskapenes organisa-

sjon, produkter og eventuelle historiske kontroverser,

samt ulike bærekraftsevalueringer. Ved utgangen av 2021

dekker ESG-databasen mellom 94% - 99% av selskapene

Eikas aksjefond er investert i. Arbeidet innen ESG som

er lagt ned de siste årene har gitt tydelige resultater

og redusert ESG-risiko i fond. Mer informasjon er tilgjengelig

på bankens og EKFs hjemmesider.

Videre prioriteringer:

Samfunnsansvaret gjelder ikke bare i lokalmiljøet. Gjennom

Eika Kapitalforvaltings spareprodukter blir bankens kunder

investorer i et stort antall selskaper i ulike sektorer og

nasjoner. Eika Kapitalforvaltning prioriterer videre arbeid

med retningslinjer, eierstyring og utelukkelse av bransjer og

enkeltselskaper, som sikrer at spareproduktene Eika Kapital-

forvaltning leverer til våre kunder oppfyller omfattende krav

til samfunnsansvar, bærekraft, etikk og åpenhet. I tråd med

MiFID II vil Eika og Banken sikre at krav til kartlegging av

kundens bærekraftspreferanser ivaretas.

Samfunnsansvar

Den Gule Banken har som visjon å være best i klassen

på gode og personlige kundeopplevelser. Bankens ambisiøse

mål skal nås gjennom lønnsom vekst, svært fornøyde kunder

og ypperlig omdømme. I Den Gule Banken betyr samfunns-

ansvar blant annet at vi har fokus på bærekraft.

I bankens arbeid med bærekraft er det naturlig å legge vekt

på det lokale. I vårt markedsområde ønsker vi å hjelpe både

organisasjoner og bedrifter i omstillingen til et mer bære-

kraftig lokalsamfunn.

Dette har banken gjennomført:

•

Ansvarlig samfunnsutbytte. En viktig del av bankens

samfunnsansvar er å gi tilbake en del av bankens over-

skudd til gode formål. Helt siden Den Gule Banken ble

stiftet i 1875 har videreutvikling av lokalsamfunnet vært

en del av bankens virksomhet. Hvert år deler banken

ut ﬂere millioner kroner, som små og store prosjekter

har fått glede av.

Det Gule Gavefondet i Den Gule Banken har øremerket

minimum 10 % av midlene til formål som skal bidra til

å bekjempe klima og miljø-utfordringer. Av prosjekter

som ble gjort i 2021 er bl.a. Bærekraftslekene i samarbeid

med Stavanger Turistforening. Gjennom ﬂere uker i sommer

kunne barnefamilier oppleve en fullspekket aktivitetsdag

med tema bærekraftsmål og omstilling til et lavutslipps-

samfunn på Gramstad i Sandnes.

Av andre prosjekter innen bærekraft gavefondet har tildelt

midler til i 2021 er et større prosjekt om skolehage ved

Vikevåg skole og støtte til bærekraftsutstilling på Sølvberget

i Stavanger, hvor FN-sambandet var en av initiativtakerne.

Det er også arrangert kundeseminar om bærekraft for

bedriftskunder i banken i samarbeid med Kjell Haver

Regnskapsservice.

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 20

•

Samarbeid. Banken anerkjenner at for å nå FN’s bære-

kraftsmål og bidra lokalt til at vi beveger oss raskt nok

i riktig retning, er det et behov for samarbeid, kompetanse-

deling og at vi alle spiller hverandre gode i omstillingen.

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank har siden 2019

deltatt aktivt i finansnæringens referansegruppe for

bærekraft. Banken har innledet dialog med aktuelle

lokale samarbeidspartnere, for å fremme fokus og

påvirkning på en bærekraftig utvikling. Ikke minst drar

banken god nytte av å være en del av Eika-Alliansen,

og samarbeider godt om felles aktiviteter og utvikling

også innen bærekraft og samfunnsansvar.

Videre prioriteringer:

For å sikre ytterligere fokus på et bærekraftig lokalsamfunn,

vil målsetningen om øremerkede midler til grønne formål

videreføres. Den Gule Banken og Gavefondet ønsker å ha

et spesielt fokus på formål som bidrar til FNs bærekraftsmål

nummer 13: Stoppe klimaendringene. I 2022 planlegges en

større kampanje der en av søknadsperiodene til Gavefondet

kun skal tilgodese grønne formål. Banken vil også fortsette

sitt arbeid for å sikre samarbeid med relevante aktører med

det formål å oppnå størst og raskest mulig positiv påvirkning

på klima, miljø og samfunn.

Ansvarlig kommunikasjon

og markedsføring

Ansvarlig informasjon og markedsføring av bankens produkter

og tjenester er avgjørende for å sikre tillit og integritet til

banken og bransjen.

For oss i Den Gule Banken er det viktig å informere om våre

produkter på en korrekt og transparent måte. Våre kunder

skal være trygge på at vi informerer om produktene på best

mulig måte, slik at de kan ta kvalifiserte valg. Dette gjelder

alle produkter; grønne og ordinære.

Vi har en tett dialog med Finansportalen som påser at

informasjon som er publisert om produkter og betingelser

i bankens kanaler, samsvarer 100 % med praksis i bankene.

Ellers er banken underlagt regulatoriske krav og retnings-

linjer til markedsføring av produkter og tjenester.

Den Gule Banken signerte grønnvaskingsplakaten i 2020.

Banken stiller seg bak innholdet i plakaten og skal være

med å sette fokus på reelle tiltak, unngå grønnvasking

og bidra til at det grønne skiftet skjer raskere.

Bankens leverandør av markedsføringseekter er Iso-sertifisert

for miljø-og kvalitetsstyring. Banken setter høye krav

til ansvarlige og bærekraftige produkter.

Vi har ikke hatt noen uønskede hendelser knyttet til brudd

på merking av produkter og tjenester eller brudd på regler

for markedsføring i 2021.

Økonomisk kriminalitet

Økonomisk kriminalitet utgjør et alvorlig samfunnsproblem,

og det er en viktig del av bankens samfunnsansvar å bidra

til å beskytte finanssystemets integritet og stabilitet, samt

bidra til et legalt lokalt næringsliv. Den Gule Banken jobber

aktivt for å avdekke og forhindre økonomisk kriminalitet

som hvitvasking, terrorfinansiering, skatteunndragelse

og korrupsjon.

Årlig gjennomfører banken en vurdering av bankens risiko

for å bli utnyttet til hvitvasking, terrorfinansiering og sank-

sjonsbrudd. Alle bankens produkter, tjenester, kundegrupper

og transaksjonstyper med mer blir vurdert og risikoreduse-

rende tiltak identifisert. Dette danner grunnlag for bankens

rutiner for å håndtere den kartlagte risikoen.

Bankens hovedoppgaver utover å gjennomføre risiko-

vurdering, er å gjennomføre kundekontroll og løpende

oppfølging av kundeforholdene, samt undersøke og eventuelt

rapportere mistenkelige transaksjoner og kunder til Økokrim.

Banken skal kjenne kundene sine godt ettersom slik kjenn-

skap gjør det enklere å iverksette risikobaserte tiltak, samt

avdekke og forbygge økonomisk kriminalitet.

Dette har banken gjennomført:

Den Gule Banken har høyt fokus på og bruker mye

ressurser på dette området. De siste årene er det gjennom-

ført en rekke tiltak for å redusere risikoen for å bli utsatt for

eller misbrukt til gjennomføring av økonomisk kriminalitet,

blant annet:

• Jevnlige kompetansehevingstiltak som styrker

fagkompetansen.

• Nye og reviderte rutiner for gjennomføring av tiltak

knyttet til å forebygge og avdekke hvitvasking.

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 21

• Dedikerte ansatte som arbeider med antihvitvasking

i Privatmarked og Bedriftsmarked, i tillegg til Anti-

hvitvask-avdelingen.

• Systematisering og eektivisering av arbeidsprosesser

og oppfølging av kunder.

• Økt rapportering til ledelse og styret, herunder månedlig

status til styret på bankens antihvitvaskarbeid.

• Egne KPIer knyttet til dette området som følges opp

månedlig, herunder KPIer som er knyttet til rådgivers

bonusmodell.

• Kundeporteføljen er gjennomgått, vurdert og det

er innhentet ny dokumentasjon ved behov.

• Løft i IT-løsninger, herunder system for risikoklassifisering

og identifisering av reelle rettighetshavere.

•

Korrupsjon. Den Gule Banken, Sandnes Sparebank har

nulltoleranse for korrupsjon. Det gjelder både internt,

hos bankens kunder, leverandører, selskaper banken

investerer i og hos fondsleverandører. Alle ansatte

i banken har i 2021 utført kurs i anti-korrupsjon. Banken

er ikke kjent med hendelser knyttet til korrupsjon blant

bankens ansatte, kunder eller leverandører i 2021.

•

Finansielle sanksjoner: I november 2021 ble banken ilagt

et forelegg på 1 million kroner fordi PST mener at banken

uaktsomt brøt regelverket for finansielle sanksjoner ved

at banken ikke teknisk frøs midlene på en klientkonto raskt

nok. Banken godtok ikke forelegget, og saken vil derfor

sannsynligvis bli behandlet i tingretten i løpet av 2022.

•

Skatt. Den Gule Banken vil aldri tilrettelegge for, eller

gi råd til selskaper rundt skatteﬂukt. Banken vil heller ikke

investere i selskaper eller gi kreditt til kunder som organi-

serer sin virksomhet i såkalte skatteparadis.

Videre prioriteringer:

Det gjøres fortløpende vurderinger av hvilke tiltak som

skal gjennomføres for å forebygge og bekjempe hvitvasking

og terrorfinansiering. Det baseres eksempelvis på eksterne

trusselvurderinger som Nasjonal risikovurdering (NRA)

som utgis av PST og Politidirektoratet. I 2022 vil banken

fortsette arbeidet med å sikre oppdatert kompetanse

i tråd med nye kriminelle modus, bedre systembistand

og tett følge opp etterlevelsen på området.

Personvern

Den Gule Banken behandler en rekke personopplysninger

og det hviler et stort ansvar på banken ovenfor deres kunder

og ansatte til å behandle og beskytte data på en god måte.

Personvern har alltid stått høyt på agendaen i Den Gule

Banken, og dette arbeidet har blitt ytterligere opptrappet

og systematisert etter innføringen av EUs personvernfor-

ordning (GDPR) og ny personopplysningslov i juni 2018.

Dette har banken gjennomført:

Den Gule Banken har et eget personvernombud som har

som hovedoppgave å være et kontaktpunkt for kunder,

ansatte, Datatilsynet og andre som ønsker innsyn eller har

spørsmål om hvordan personopplysninger blir håndtert

i banken. I tillegg til personvernombud, er det også etablert

en personverngruppe som skal ivareta de ulike fagområdene

i banken. Denne gruppen har gjennom året hatt månedlige

møter og har også gjennomført spisset opplæring med ekstern

part. Det er utarbeidet rutiner og prosesser for å sikre etter-

levelse av personvernforordningen, og oppdatert alle data-

behandleravtaler. Det har ikke vært vesentlige brudd

på personvernlovgivningen i 2021.

Økt bruk av hjemmekontor krever mer bevissthet knyttet

til personvern og det har vært viktig at bankens ansatte

er godt kjent med hvordan de skal håndtere personopp-

lysninger også når de er i kontakt med kundene og sitter

i sitt eget hjem.

Gjennom høsten 2021 har det vært digital opplæring

for alle nyansatte, tilpasset rolle og nivå i banken

for å sikre riktig kompetanse.

Det har også vært gjennomført digital opplæring

for alle bankens ansatte.

Videre prioriteringer:

Personvern skal være en naturlig del av det å jobbe i Den

Gule Banken og skal gjennomsyre god rådgivningsskikk. Et

godt og transparent personvern bygger tillit, og er en forut-

setning for at banken skal nå sine strategiske målsetninger.

Det vil i fortsettelsen også være stort fokus på opplæring

og bevissthet knyttet til personvern i banken.

SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 22

IT sikkerhet

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank tar informasjonssikker-

het på høyeste alvor og god sikkerhet er en forutsetning

for å bevare tillit til banken. Det skal være trygt å være kunde

i Den Gule Banken og man skal kunne bruke både mobil-

og nettbank uten å være bekymret for at personopplysninger

og kundedata kommer på avveie.

Dette har banken gjennomført:

Den Gule Banken har tilgang på et stort kompetansemiljø

gjennom Eika-gruppen som bruker store ressurser på sikker-

hetsløsninger, overvåkning og informasjon. I tillegg til opp-

læring som tilbys fra Eika sentralt, har banken også valgt

å gjennomføre egne opplæringsrunder i regi av Xtramile.

Følgende opplæring er gjennomført i 2021:

• Digital opplæring for alle ansatte gjennom 7 leksjoner.

• Obligatorisk sikkerhetskurs for alle ansatte.

• Nasjonal sikkerhetsmåned – 8 leksjoner.

• Julekalender med fokus på personvern

og cybersikkerhet.

For det obligatoriske sikkerhetskurset må den ansatte bestå

kunnskapstest for å få kurset fullført. Dersom kurset ikke

er fullført innen fristen, vil vedkommende miste tilgang

til datasystemene og vil ikke kunne logge på PC.

Alle medarbeidere har fullført og bestått kurset i 2021.

Banken og Eika blir stadig utsatt for svindelforsøk og phishing,

men har ikke hatt alvorlig nedetid som følge av det i 2021.

Videre prioriteringer:

Banken vil fortsette med å gjennomføre jevnlige tester

samtidig som opplæring knyttet til IT-sikkerhet vil videre-

føres.

Vedlegg relatert til bærekraftsrapporteringen

UNEP-FI rapportering – Se vedlegg, side 143

TCFD-tabell – Se vedlegg, side 145

GRI-indeks – Se vedlegg, side 147

Klimaregnskap – Se vedlegg, side 148

EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 23

Eierstyring og

selskapsledelse

Virksomhet

I bankens vedtekter går det fram at virksomhetens formål

er å fremme sparing ved å ta imot innskudd fra en ubestemt

krets av innskytere. De midlene banken rår over skal forvaltes

på en trygg måte og i samsvar med de lovregler som til enhver

tid måtte gjelde for sparebanker. Banken kan utføre alle vanlige

bankforretninger og banktjenester som er i samsvar med

sparebanklovens bestemmelser.

Den Gule Banken har anledning til å sette av deler av over-

skuddet til kundeutbytte og allmennyttige formål gjennom

bankens gavefond. Gavefondet brukes for å fremme inspira-

sjon, vekst og utvikling. Gavetildelingen skal være forankret

i bankens visjon og forretningsidé, og skal fordeles på

en måte som underbygger bredde og mangfold.

Bankens styre gjennomgår og oppdaterer kontinuerlig bankens

målsetninger og strategier. Styret mottar regelmessig risiko-

rapporter, driftsrapporter og regnskapsrapporter for å følge

opp at banken etterlever gjeldende strategier og måloppnåelse.

Selskapskapital og utbytte

Bankens egenkapitalbeviskapital utgjør 230.149.020 kroner

fordelt på 23.014.902 egenkapitalbevisbevis à 10 kroner, fullt

innbetalt. Av disse utgjør 2.095.171 tilsvarende 9,1% av ute-

stående egne egenkapitalbevis. Banken kjøpte tilbake 2.080.000

Egenkapitalbevis 14 februar 2020, med formål å redusere

overkapitaliseringen av banken. Egenkapitalbevisene eies

av banken og gir ikke rett til utbytte. Resterende 15.171

egenkapitalbevis er avsatt til ansattes spareprogram.

Dette kapittelet viser hvordan Den Gule Banken, Sandnes

Sparebank styres og hvordan det føres kontroll med virk-

somheten. God styring og ledelse skal sikre eektiv bruk

av bankens ressurser og størst mulig verdiskapning. Verdiene

som skapes i Den Gule Banken skal komme bankens eiere,

innskytere, kunder, ansatte og samfunnet til gode. Bankens

virksomhetsstyring skal sikre en forsvarlig forvaltning og

gi økt trygghet for at fastsatte mål og strategier blir opp-

nådd og realisert.

Redegjørelse for eierstyring

og selskapsledelse

Styret legger til grunn rammeverket i ”Norsk Anbefaling

til Eierstyring og Selskapsledelse” så langt det passer.

Styret vil i dette kapittelet så langt som mulig gi en nærmere

redegjørelse som omfatter punktene i denne anbefalingen.

”Norsk Anbefaling til Eierstyring og Selskapsledelse” er først

og fremst rettet mot aksjeselskaper. Den Gule Banken

er organisert som en egenkapitalbevisbank, og må ta hensyn

til de krav som banken er underlagt gjennom sparebank-

lovgivningen.

Forvaltningen av banken hører til under styret. Styret skal

sørge for en forsvarlig organisering av banken og har ansvaret

for å etablere kontrollsystemer og sikre at virksomheten

drives i samsvar med gjeldende lover, vedtekter og forskrifter.

Bankens etiske retningslinjer er gjennomgått og godkjent

i styret. Retningslinjene er formidlet til bankens ansatte,

og er tilgjengelige på bankens intranett. Alle nyansatte

signerer på at bankens etiske retningslinjer er gjennomgått,

og kjennskapen til disse måles i forbindelse med den årlige

medarbeiderundersøkelsen.

EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 24

Av konsernets overskudd disponeres 175,6 mill (62,4%) til utbytte,

kundeutbytte og gavefond. Disponeringene endrer ikke eier-

brøk og beholdes tilnærmet uendret på 63,4%.

Styret har i tillegg fullmakt fra forstanderskapet til å gjøre

kapitalutvidelser på egenkapital på inntil 10 % av utestående

eierandelskapital. Forstanderskapet har gitt styret fullmakt

til å forhøye bankens registrerte eierandelskapital med inntil

230 millioner kroner ved en eller ﬂere emisjoner. Fullmakten

løper i 2 år, og er betinget av godkjennelse i Finanstilsynet.

Likebehandling av egenkapitalbeviseierne

og transaksjoner med nærstående

Den Gule Banken har én egenkapitalbevisklasse. Egenkapital-

beviseierne sikres lik behandling og samme vilkår for inn-

ﬂytelse i banken. Den Gule Banken avholder kvartalsvis

resultatpresentasjoner hvor også bankens egenkapital-

beviseiere har mulighet til å stille.

Bankens egenkapitalbevisbrøk utgjør 63,4 % ved utgangen

av 2021, mot 63,6 % i 2020. Endringen skyldes tilbakekjøp

av egne egnekapitalbevis. Bankens 20 største eiere repre-

senterer 60,7 % av egenkapitalbeviskapitalen.

Styreinstruksen inneholder klare bestemmelser knyttet til etikk

og habilitet. Bankens etiske retningslinjer omfatter så vel tillits-

valgte som ansatte, og gir føringer blant annet knyttet til

representasjon, fordeler/gaver og taushetsplikt. Alle transak-

sjoner med nærstående skjer etter prinsippet om armlengdes

avstand.

I styreinstruksen er det tatt inn bestemmelser som under-

streker styremedlemmenes aktsomhetsplikt knyttet til etisk

adferd, habilitet og integritet. Et styremedlem eller adminis-

trerende direktør må ikke delta i behandling eller avgjørelse

av spørsmål som er av særlig betydning for egen del, eller

noen nærstående, slik at vedkommende må anses å ha en

fremtredende personlig eller økonomisk særinteresse i saken.

For nærmere informasjon om transaksjoner med nærstående

parter, se note 44.

Ekstern tilførsel av egenkapital skjer ved utstedelse av egen-

kapitalbevis eller andre egenkapitalinstrumenter som tilfreds-

stiller gjeldende lovkrav.

En av styrets viktigste målsettinger er å ivareta bankens,

og dermed egenkapitalbeviseiernes, langsiktige interesser

i enhver sammenheng og henseende. Ved løpende dialog

skal banken sikre samtlige egenkapitalbeviseiere mulighet

til å gi uttrykk for deres holdninger til bankens virksomhet

og utvikling. Banken skal ha en profil som sikrer troverdighet

og forutsigbarhet i markedet. Det skal tilstrebes en langsiktig

og konkurransedyktig avkastning.

Banken skal gi markedet relevant og utfyllende informasjon

som grunnlag for en balansert og korrekt verdsetting av egen-

kapitalbeviset. Dette sikres gjennom etterlevelse av de lover

og regler som gjelder gjennom notering på Oslo Børs.

For nærmere informasjon om egenkapitalbeviset vises

det til kapitlet ”Investorinformasjon”.

Som grunnlag for å vurdere om bankens egenkapital er til-

passet gjeldende mål, strategi og risikoeksponering gjennom-

fører styret årlig en grundig vurdering av kapitalsituasjonen

i banken (ICAAP) og mottar kvartalsvis oppdatert risiko-

rapport. Bankens ICAAP og kapitalplan gjennomgås

av Finanstilsynet, og pr 31.12.2021 er bankens pålagte

krav til ren kjernekapital på 13,1%, som er forventet å øke

til 15,6 % i løpet av 2022. Banken har en ren kjernekapital

på 16,6 % etter utbetalt utbytte for 2021. Bankens målset-

ning for ren kjernekapital er satt til minimum 1,0 % høyere

enn pålagt myndighetskrav.

Bankens utbyttepolitikk er som følger:

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank har som mål å forvalte

sine samlede ressurser slik at egenkapitalbeviseierne gis en

god, stabil og konkurransedyktig avkastning i form av utbytte

og kursstigning. Årsoverskuddet fordeles mellom eierandels-

kapitalen (egenkapitalbeviseierne) og grunnfondskapitalen

i samme forhold som deres respektive andel av bankens

egenkapital. Den Gule Banken legger til grunn at mellom

50 % og 75 % av eierandelskapitalens andel av overskuddet

utbetales som utbytte, og tilsvarende at mellom 50 % og 75 %

av grunnfondskapitalens andel av overskuddet utbetales

som gaver og kundeutbytte. I vurderingen vil det bli lagt vekt

på at egenkapitalbeviseiernes andel av samlet egenkapital

(eierbrøk) bør holdes stabil. Ved fastsettelse av det samlede

utdelingsnivå blir det tatt hensyn til forventet resultatutvikling,

eksterne rammebetingelser og konsernets vurderte behov

for kjernekapital.

EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 25

skal velges blant de ansatte, er det oppnevnt et eget valg-

styre med ansvar for valg av de ansattes representanter

til styret og forstanderskapet.

Valgkomiteen forbereder også egenkapitalbeviseiernes

og innskyternes valg av medlemmer og varamedlemmer

til forstanderskapet. I sitt arbeid skal valgkomiteen ta hensyn

til at forstanderskap, valgkomité og styret har den nødvendige

kompetanse, og at begge kjønn er godt representert.

Styret, sammensetning og uavhengighet

Styret velges av forstanderskapet og består normalt av

8 medlemmer, hvorav to medlemmer er valgt av og blant

de ansatte. Administrerende direktør er ikke medlem av styret.

Bankens styre anses å ivareta gjeldende krav til uavhengighet,

og representerer et bredt mangfold i forhold til bakgrunn

og kompetanse. Finanslovgivningen setter rammer med sikte

på ulike interessegruppers representasjonsrett. Den Gule

Banken, Sandnes Sparebank bestreber størst mulig uavhen-

gighet mellom eiere, styret og administrasjonen.

Samtlige valgte styremedlemmer velges for to år. Medlemmer

kan gjenvelges. For å sikre kontinuitet velges halvparten

av styrets medlemmer annet hvert år. Per 31.desember 2021

er 4 av styrets medlemmer kvinner. Informasjon om bankens

styremedlemmer fremkommer i eget kapittel i årsrapporten.

Styrets arbeid

Styret fastsetter bankens mål, strategier og planer. Disse

gjennomgås og revideres minimum årlig i henhold til fast-

satt styrekalender.

Styret er ansvarlig for ansettelse og eventuelt avskjedigelse

av leder for internrevisjonen. Styret er alene også ansvarlig

for å ansette og eventuelt avskjedige administrerende direktør.

Styret fører tilsyn med den daglige ledelsen av banken.

Styret mottar periodisk rapportering av resultatutvikling,

markedsutvikling, ledelses-, personal- og organisasjons-

messig utvikling samt risikoeksponeringen for banken.

Bankens finansielle rapportering gjennomgås og godkjennes

av styret.

Styrets medlemmer er definert som primærinnsidere og må

forholde seg til bankens reglement når det gjelder erverv

Fri omsettelighet

Det er ikke vedtektsfestet noen form for omsetnings-

begrensninger.

Forstanderskap

Forstanderskapet er bankens øverste organ og fører tilsyn

med styrets forvaltning av banken. Forstanderskapet fastsetter

bankens vedtekter, vedtar regnskapet og velger medlemmene

til bankens styre, valgkomité, samt velger ekstern revisor.

Forstanderskapet fordeler også det beløpet, som etter finans-

foretaksloven § 10-7 kan brukes til allmennyttige formål,

i tillegg til å vedta opptak av ansvarlig lånekapital.

Før møter i forstanderskapet skal banken gi medlemmene

skriftlig innkalling med minst 21 dagers varsel, jfr. finans-

foretaksloven § 8-3 og asal. § 5-11. Forstanderskapet kan

ikke tree beslutning i andre saker enn de som er bestemt

angitt i innkallingen.

Forstanderskapet har 40 medlemmer og 11 varamedlemmer

med følgende representasjon: Egenkapitalbeviseiere:

15 medlemmer med 4 varamedlemmer. Sandnes kommune-

styre: 5 medlemmer med 2 varamedlemmer. Innskyterne:

10 medlemmer med 3 varamedlemmer og Ansatte:

10 medlemmer med 3 varamedlemmer.

Protokoller fra møter i forstanderskapet er publisert

på www.sandnes-sparebank.no/investor-relations.

Valgkomité

Bankens valgkomité er vedtektsfestet sammen med gjeldende

retningslinjer for hvordan den skal fungere. Forstanderskapet

velger medlemmene til valgkomitéen blant forstanderskapets

medlemmer. Valgkomitéen består av fire medlemmer,

hvor egenkapitalbeviseierne, innskyterne, oentlig valgte

og ansatte er representert med ett medlem hver. Fra hver

gruppe velges ett personlig varamedlem. Valget gjelder

for to år om gangen.

Valgkomiteen skal forberede valg av leder og nestleder

i forstanderskapet, leder og nestleder i styret, øvrige

medlemmer i styret unntatt de ansattes representanter,

samt leder, øvrige medlemmer og varamedlemmer i valg-

komiteen. For det styremedlem med varamedlem som

EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 26

Risikostyring og internkontroll

Risikostyring

Eektiv risikostyring er en forutsetning for at banken skal nå

sine strategiske målsetninger. Risikostyringen er en integrert

del av ledelsens beslutningsprosesser. Banken har etablert

en egen uavhengig risikostyringsfunksjon som rapporterer

direkte til administrerende direktør. Kvartalsvis rapporteres

bankens risikoeksponering i forhold til fastsatte rammer

og målsetninger til styret.

Ansvaret for å innarbeide klimarisiko ligger hos leder for

risikostyring, i samarbeid med bærekraftsansvarlig, begge

underlagt Finansdirektøren. Det trekkes på ressurser og

kompetanse fra bedriftsmarked og Eika-alliansen. Bankens

risikostyringsfunksjon koordinerer også den kontinuerlige

prosessen hvor bankens soliditet vurderes i forhold til bankens

risikoeksponering. På årlig basis oppsummeres bankens

risikoeksponering og kapitalbehov. Dette gjennomgås

i styret og rapporteres til Finanstilsynet.

Ansvarliggjøring

Ansvarliggjøring sikres gjennom tydelig kommunikasjon

av strategiske tiltak og fastsatte mål til de ansatte. Dette blir

operasjonalisert gjennom klart definerte roller, ansvar

og forventninger, der områdelederne holdes ansvarlige

for måloppnåelsen innenfor sitt ansvarsområde. Utvikling

i risikobildet rapporteres periodisk til administrerende

direktør og til styret.

Overholdelse av lover, regler og etiske standarder

Den Gule Banken har utarbeidet etiske retningslinjer.

I tillegg er det utarbeidet egen rutine for varsling. Den har

som formål å gjøre det enklere for bankens ansatte å ta

opp etiske problemstillinger og uønskede hendelser.

Det er utarbeidet interne retningslinjer for egenhandel og

behandling av innsideinformasjon. Retningslinjene beskriver

lover og regler som gjelder for alle ansatte, vikarer og øvrige

tillitsvalgte. De etiske retningslinjene er klart kommunisert

i organisasjonen, samt publisert på bankens intranett.

Det er etablert en egen database for uønskede hendelser.

Denne databasen administreres av leder for risikostyring.

Banken har organisert all compliance virksomhet i en egen

funksjon som er underlagt administrerende direktør. Formålet

med denne funksjonen er å kontrollere at både banken

og verdipapirforetaket opererer i henhold til gjeldende

regelverk.

av egenkapitalbevis i banken. Dette gjelder også for kjøp

av aksjer i visse selskaper som har kundeforhold i banken.

Styrets arbeidsform reguleres av en egen styreinstruks.

Styret foretar årlig en egenevaluering av sitt virke med hen-

blikk på arbeidsform, saksbehandling, møtestruktur og

prioritering av oppgaver. Styret har normalt 9 møter i året.

Styret har etablert et eget revisjonsutvalg som påser at banken

har en forsvarlig selskapsledelse med god og hensiktsmessig

organisering og eektive kontrollsystemer. Revisjonsutvalget

består av fire styremedlemmer, der minst ett av utvalgets

medlemmer har relevant regnskaps- eller revisjonsmessig

kompetanse. Revisjonsutvalgets formål, oppgaver og funk-

sjoner er fastsatt i samsvar med lovendringene som følge

av implementering av EUs revisjonsdirektiv og anbefaling.

Revisjonsutvalget gjennomgår blant annet bankens finansielle

rapportering. I denne forbindelse forelegger administrasjonen

vesentlige forhold relatert til bankens kvartalsvise finansielle

rapportering, samt poster som er gjenstand for individuelle

vurderinger. Som en del av gjennomgangen har utvalget

samtaler med ledelsen, bankens administrasjon og ekstern

revisor.

Utover å føre tilsyn med prosessen rundt regnskapsav-

leggelser er revisjonsutvalgets oppgaver blant annet også

å påse at konsernet har uavhengig og eektiv intern-

og ekstern revisjon, og at risikostyringssystemene fungerer

eektivt. Minst en gang i året har utvalget møte med ekstern

revisor og internrevisjonen hver for seg uten at noen

fra administrasjonen er til stede.

Bankens risikoutvalg skal påse at styring og kontroll av risiko

i Den Gule Banken, Sandnes Sparebank er av tilfredsstillende

høy kvalitet slik at konsernets strategiske mål kan oppnås

gjennom forsvarlig forvaltning av konsernets verdier.

Utvalget består av 4 styremedlemmer.

Fra administrasjonen har direktør for risikostyring møteplikt,

mens administrerende direktør og finansdirektør har møte-

rett. Utvalget møtes minimum hvert kvartal. Banken har også

eget godtgjørelsesutvalg bestående av 4 styremedlemmer.

Utvalget er ansvarlig for saksforberedelse i alle saker om

godtgjørelsesordninger som skal avgjøres av styret.

EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 27

Informasjon og kommunikasjon

Den Gule Banken tilstreber å gi lik, tidsrettet og relevant

informasjon til alle interessenter. Økonomiske resultater

oentliggjøres via Oslo Børs og presenteres for investorer,

analytikere og presse hvert kvartal. Informasjonen legges

også ut på bankens hjemmesider. Det avholdes regelmes-

sige presentasjoner overfor internasjonale samarbeidspart-

nere og långivere. Alle kvartalsrapporter, pressemeldinger

og presentasjoner oentliggjøres fortløpende på

www.sandnes-sparebank.no/investor-relations.

Selskapsovertakelse

Den Gule Banken er en selveiende institusjon som ikke kan

bli gjenstand for direkte oppkjøp i henhold til dagens lovverk.

Ved oppkjøp fra bankens side prioriteres det høyt å ivareta

alle interessenter på best mulig måte, herunder likebehandling

av aksjonærer/eiere. Det vil tilstrebes at eventuelle overtakelser

skal ha minst mulig negativ innvirkning på bankens daglige

virksomhet.

Ekstern revisor

Ekstern revisor skal vurdere om opplysninger i årsrapporten

om årsregnskapet, bankens regnskapsprinsipper, håndtering

av risikoområder, forutsetningen om fortsatt drift og forslag

til anvendelse av overskudd eller dekning av tap, er i samsvar

med lover og forskrifter. Videre skal ekstern revisor vurdere

om formuesforvaltningen er ordnet på en betryggende måte

og med forsvarlig kontroll. Ekstern revisor velges av forstander-

skapet.

Ekstern revisor avgir beretning til forstanderskapet

om disse forholdene.

Internrevisjon

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank har etablert en intern-

revisjonsfunksjon Banken har fra 2019 brukt KPMG som

internrevisor. Leveransen omfatter morbanken, datterselskap

underlagt internkontrollforskriften, samt andre vesentlige

datterselskaper.

Hovedoppgaven til internrevisjonen er å vurdere om den

etablerte internkontrollen fungerer som forutsatt. I tillegg

skal internrevisjonen bidra til å forbedre bankens risiko-

styring og interne kontroll.

Det utarbeides årlig en internrevisjonsplan basert på intern-

revisjonens risikovurderinger og samtaler med ledelsen,

eksternrevisor og revisjonsutvalget/styret. Styret vedtar

årsplan og budsjett for internrevisjonen. For hvert intern-

revisjonsprosjekt utarbeides det revisjonsrapporter med

forslag til forbedringstiltak som presenteres for ansvarlig

leder og konsernets ledelse. Et sammendrag av rapportene,

inkludert anbefalinger med høy prioritet, presenteres

for revisjonsutvalget. Samtlige rapporter er tilgjengelige

for styret og revisjonsutvalget. Status på tidligere anbefa-

linger følges opp av administrasjonen, og inngår i den

faste rapporteringen til revisjonsutvalget og styret.

Internrevisjonen foretar ingen finansiell revisjon.

Godtgjørelse til styret

Medlemmene av styret mottar en årlig kompensasjon som

fastsettes av bankens forstanderskap. Styremedlemmene

kan velge å motta inntil 50% av fastsatt styrehonorar i bankens

egenkapitalbevis. Bevisene tildeles kvartalsvis etter markeds-

pris. Det utbetales ikke honorar i tillegg til dette. Informasjon

om kompensasjon og lån til styrets medlemmer fremgår

hvert år av noter til årsregnskapet.

Godtgjørelse til ledende ansatte

Godtgjørelse til administrerende direktør fastsettes av styret,

som igjen i samarbeid fastsetter retningslinjer for avlønning

av øvrige ledende ansatte i banken. Bankens bonus og godt-

gjørelsesordning tilfredsstiller kravene i Forskrift om godt-

gjørelsesordninger i finansinstitusjoner. Det er ikke etablert

opsjonsordninger eller lignende. Prinsipper for avlønning

av ledende ansatte, samt informasjon om faktisk kompen-

sasjon og lån til disse personene, fremgår hvert år av noter

til årsregnskapet.

INVESTORINFORMASJON

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 28

År Type endring Tegningskurs Antall Pålydende

Egenkapital-

beviskapital

(tusen kroner)

1995 Grunnfondsemisjon (børsnotering)

110,00 1 300 000 100 130 000

1997 Fortrinnsrettet emisjon (eiere)

130,00 1 300 000 100 260 000

2001 Rettet emisjon (ansatte)

102,13 50 000 100 265 000

2001 Fortrinnsrettet emisjon (eiere)

110,00 1 250 000 100 390 000

2003 Fortrinnsrettet emisjon (eiere)

125,00 1 300 000 100 520 000

2007 Fortrinnsrettet emisjon (eiere)

166,00 1 500 000 100 670 000

2008 Utbytteemisjon

115,00 405 811 100 710 581

2016 Endring pålydende

7 105 811 10 71 058

2016 Fortrinnsrettet emisjon

22,00 15 909 091 10 230 149

Investorinformasjon

som utbytte, og tilsvarende at mellom 50 % og 75 % avgrunn-

fondskapitalens andel av overskuddet utbetales somgaver

og kundeutbytte. I vurderingen vil det bli lagt vekt på at

egenkapitalbeviseiernes andel av samlet egenkapital (eier-

brøk) bør holdes stabil. Ved fastsettelse av det samlede

utdelingsnivå blir det tatt hensyn til forventet resultatutvikling,

eksterne rammebetingelser og konsernets vurderte behov

for kjernekapital.

Egenkapitalbeviset

Avkastning og utbyttepolitikk

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank har som mål å forvalte

sine samlede ressurser slik at egenkapitalbeviseierne gis en

god, stabil og konkurransedyktig avkastning i form av utbytte

og kursstigning. Årsoverskuddet fordeles mellom eierandels-

kapitalen (egenkapitalbeviseierne) og grunnfondskapitalen

i samme forhold som deres respektive andel av bankens egen-

kapital. Den Gule Banken legger til grunn at mellom 50 % og

75 % av eierandelskapitalens andel av overskuddet utbetales

Historisk utvikling i egenkapitalbeviskapitalen siden børsnotering i 1995

INVESTORINFORMASJON

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 29

en avkastning på 40 % inkludert utbytte. Utviklingen er noe

svakere enn Egenkapitalindeksen på Oslo Børs (OSEEX), som

har hatt en positiv kursutvikling på 52 % gjennom 2021.

Per 31. desember 2021 var kursen på SADG 98,8 kroner

(siste omsatt kurs hos OSE). Sammenlignet med børskurs

31.12.2020 har Den Gule Banken, Sandnes Sparebank gitt

Kursutvikling i SADG i 2021

SADG versus Egenkapitalbevisindeksen OSE

Pris Avkastning

360

340

320

300

280

260

240

220

200

180

160

140

120

100

260 %

240 %

220 %

200 %

180 %

160 %

140 %

120 %

100 %

80 %

60 %

40 %

20 %

0 %

- 20 %

jan. 17

aug. 17 mar. 18 mai. 19 jul. 20okt. 18 des. 19 feb. 21 sep. 21

Den Gule Banken Oslo Børs Hovedindeks Oslo Børs EK-bevis indeks

INVESTORINFORMASJON

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 30

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank har utestående

23.014.902 egenkapitalbevis. Det var ved utgangen av 2021

registrert 3.112 eiere av bankens egenkapitalbevis.

De 20 største eierne (inklusiv bankens egne egenkapital-

bevis) kontrollerte på dette tidspunktet 60,7 % av egen-

kapitalbeviskapitalen.

62,5 % av konsernets fortjeneste per egenkapitalbevis.

Av utbytte til grunnfondskapitalen på 63,7 millioner kroner

foreslår styret en tildeling til gavefondet på 12,0 millioner

kroner og at 51,7 millioner kroner utbetales som kundeutbytte

Totale egenkapitalbevis på 23 014 902 inkluderer en behold-

ning av 2.103.383 egne egenkapitalbevis per 31.12.2021.

Styret foreslår overfor forstanderskapet at det utbetales

et utbytte på 5,35 kr per egenkapitalbevis for 2021, tilsvarende

Antall Andel i %

Sparebank 1 SR-Bank ASA, Finansavdelingen

3 485 009 15,14

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

2 095 171 9,10

Holmen Spesialfond

1 359 823 5,91

VPF EIKA Egenkapitalbevis C/O Eika Kapitalforvaltning AS

1 125 589 4,89

AS Clipper

1 088 738 4,73

Espedal & Co AS

886 861 3,85

Salt Value AS

680 000 2,95

Wenaasgruppen AS

650 000 2,82

Skagenkaien Investering AS

500 000 2,17

10.

Sparebanken Vest

370 659 1,61

11.

Spesialfondet Borea Utbytte

285 099 1,24

12.

Hausta Investor AS

220 000 0,96

13.

Innovemus AS

185 000 0,80

14.

Nordhaug Invest AS

184 374 0,80

14.

Barque AS

159 651 0,69

16.

Tirna Holding AS

156 255 0,68

17.

Kristian Falnes AS

149 794 0,65

18.

Elgar Kapital AS

133 000 0,58

19.

Meteva AS

131 881 0,57

20.

Catilina Invest AS

124 000 0,54

20 største eiere

13 970 904 60,70

Øvrige eiere

9 043 998 39,30

Totale egenkapitalbevis

23 014 902 100,00

De 20 største egenkapitalbeviseiere per 31.12.2021

INVESTORINFORMASJON

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 31

Netto utlån i SSB Boligkreditt utgjør et volum på 9,8 milliarder

kroner per 31.12.2021, hvilket er en økning på 0,9 milliarder

kroner siste 12 måneder. SBB Boligkreditt AS hadde per

31.12.2021 netto utestående obligasjoner med fortrinnsrett

på 8,4 (7,8) milliarder kroner. Styret har i konsernets likviditets-

strategi fastsatt ramme som sier at konsernet til enhver tid

skal ha en beholdning av strategisk likviditet som muliggjør

drift i minst 12 måneder uten tilførsel av likviditet. Tilgjengelig

likviditet per 31. desember 2021 sikrer drift i over 15 måneder

uten tilførsel av likviditet.

Bankens likviditetssituasjon anes å være tilfredsstillende.

Banken har en likviditetsportefølje (eksklusiv kontanter) på

2,8 (3,9) milliarder kroner ved utgangen av året. Det er et mål

for banken å holde likviditetsrisikoen på et lavt nivå, og Banken

anses godt diversifisert både med hensyn til finansierings-

kilder og løpetider. Etablering av SSB Boligkreditt AS har gjort

det mulig for konsernet Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

å utstede Obligasjoner med Fortrinnsrett (OMF), og på den

måten redusere konsernets likviditetsrisiko. Obligasjoner med

fortrinnsrett utstedt av SSB Boligkreditt AS har AAA-rating fra

Scope Ratings. AAA er den beste oppnåelige kredittratingen

Scope kan gi.

Likviditet

Refinansieringsbehov

Q4 21 Q1 22 Q2 22 Q3 22 Q4 22 Q1 23 Q2 23

2 723

2 331

392

2 660

1 898

1 800 1 800

1 015

Fri likviditet Låneadgang Norges Bank Likviditetsbuer

INVESTORINFORMASJON

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 32

Banken ønsker å føre en åpen informasjonspolitikk med

det formål å gi egenkapitalbeviseierne og verdipapirmarkedet

samtidig, korrekt og relevant informasjon om bankens

økonomiske utvikling. Banken utarbeider kvartalsvise

delårsrapporter.

Alle børsmeldinger er tilgjengelig på bankens hjemmesider

www.sandnes-sparebank.no/investor-relations.

Alternativt finnes informasjon vedrørende kapitalforhold

på hjemmesiden til Oslo Børs www.ose.no. Tickerkoden

for egenkapitalbeviset på Oslo Børs er SADG.

Banken avholder resultatpresentasjoner i etterkant

av publiseringen av kvartalsvise regnskapsrapporter.

Informasjon til markedet

Norsk kommune

Norske

kredittforetak

Utenlandsk

kommune

Statsgarantert

Utenlandske

kredittforetak

Fond

56 %

16 %

11 %

1 %

4 %

13 %

Finanskalender 2022

Kvartalsrapport Q1 2022 12. mai

Halvårsrapport 2022 11. august

Kvartalsrapport Q3 2022 08. november

Sammensetning likviditetsportefølje

Banken klassifiserer ca. 80 % av likviditetsporteføljen

til virkelig verdi med verdiendring over resultatet, mens

resterende av porteføljen er klassifisert som hold-til-forfall.

Porteføljen benyttes primært som en likviditetsplassering.

Obligasjonsporteføljen

Styrets beretning

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 34

STYRETS BERETNING

Styrets beretning 2021

mange ledige stillinger. Det vitner om en økende mismatch-

problematikk i regionen. Det innebærer at arbeidssøkere

ikke har kompetansen arbeidsgiverne etterspør.

Oljeprisen har gjennom året økt fra 52 til 80 USD, og gass-

prisen er økt ytterligere som følge av energiunderskudd

i Europa. For økonomien i Rogaland er energipriser en viktig

økonomisk faktor. Det høye prisnivået er forventet å vare

gjennom vinteren og medfører et høyere aktivitetsnivå enn

normalt for mange bedrifter tilknyttet olje og gassnæringen.

Samtidig medfører økte priser på energi, inkludert strøm,

utfordringer for andre næringer.

Norges Banks regionale nettverksmåling for regionen fra

desember melder om et høyt aktivitetsnivå og investerings-

planer blant bedriftene, men det ﬂere bedrifter som melder

om kapasitetsproblemer og knapphet på arbeidskraft noe

som påvirker produksjonen. Økt satsning på omstilling

i regionen begynner å gi resultater. Det er stadig ﬂere

bedrifter som lykkes med innovasjon og nyskaping med

nye forretningsmodeller i nye markeder.

Eiendomsmarkedet i Rogaland har utviklet seg positivt

det siste året etter ﬂere år med stabile eiendomspriser.

Prisoppgangen siste året har vært på 7,0%. Formidlingstiden

for boliger til salgs er redusert og antall usolgte boliger

er fallende. Det tyder på et bedre forhold mellom tilbud

og etterspørsel etter boliger.

Innen næringseiendom er markedet i Rogaland i bedring,

med en andel ledige lokaler på 5,4%, det laveste nivået

andel ledige lokaler siden 2015. Det er fortsatt en del ledig

utleie areal, særlig innen kontorbygg på Forus-området

og i Stavanger sentrum.

Virksomhetens art

Bankens juridiske navn er Sandnes Sparebank, heretter

omtalt som «Den Gule Banken, Sandnes Sparebank» eller

«Den Gule Banken». Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

er en selvstendig sparebank og medlem av EIKA Alliansen

med hovedkontor i sentrum av Sandnes kommune. Banken

tilbyr et bredt spekter av bank- og investeringsprodukter

til person- og næringslivsmarkedet. Konsernet driver også

eiendomsmegling gjennom datterselskapet Aktiv Eien-

domsmegling Jæren AS.

Konsernets virksomhet består av morbanken og det heleide

datterselskapet SSB Boligkreditt AS. I tillegg eies 60% av

Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS. Regnskapene til oven-

nevnte selskaper konsolideres fullt ut i konsernregnskapet

til Den Gule Banken.

Styret anser bankens soliditets- og likviditetsnivå som

tilfredsstillende. I samsvar med regnskapsloven § 3-3a

bekreftes det at forutsetningene for fortsatt drift er til stede,

og dette er lagt til grunn ved avleggingen av regnskapet.

Den Gule Banken utarbeider både konsernregnskapet

og morbankregnskapet i samsvar med International Financial

Reporting Standards (IFRS) godkjent av EU. Regnskapsprin-

sippene som er lagt til grunn er beskrevet i note 2 til års-

regnskapet.

Markedsforhold

Lokale forhold – Rogaland

Til tross for utfordringene i forbindelsen med Koronapande-

mien har økonomien i Rogaland klart seg bra i perioden

og det er igjen en positiv utvikling i regionen.

Arbeidsledigheten i Rogaland var ved inngangen til 2021

på 3,5 %, og på 2,0 % ved utgangen av året. Arbeidsledigheten

har ikke vært så lav i regionen siden 2014. Av de som fortsatt

er arbeidsledige er det en overvekt av langtidsledige og antall

på arbeidsavklaringspenger øker samtidig som det er rekord-

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 35

STYRETS BERETNING

Økningen i kostnader skyldes primært ekstraordinær kost-

nadsbelastning knyttet til bytte av nytt kjernebanksystem

på totalt 29,1 millioner kroner i 2021 i tillegg til økte personal-

kostnader.

Resultat før skatt for året ble 328,2 millioner kroner,

sammenlignet med 310,9 millioner kroner i 2020.

Totalresultatet for året ble 326,5 millioner kroner, sammen-

lignet med 260,4 millioner kroner i 2020. Økt totalresultat

skyldes delvis positiv verdiendring i bankens investering

i EIKA Gruppen AS som medførte en inntektsføring

over utvidet resultat på 45,5 millioner kroner i 2021.

Egenkapitalavkastningen etter skatt for året ble 9,7 %, mot

9,0 % i 2020. Egenkapitalavkastning etter skatt, eksklusiv

ekstraordinære konverteringskostnader, ble 10,4 % for 2021.

Egenkapitalavkastning etter skatt, inkludert renter på hybrid-

kapital, ble 9,5 % for året, mot tilsvarende 8,9 % i 2020.

Netto renteinntekter

Konsernets netto renteinntekter ble 456,1 (469,6) millioner

kroner for 2021. Rentemarginen var 1,56 % for 2021, sammen-

lignet med 1,64 % for tilsvarende periode i 2020.

Banken har gjennom 2021 klart å opprettholde en god under-

liggende rentenetto til tross for en utfordrende markeds-

situasjon. Økt utlånsvolum i perioden påvirker rentenettoen

positivt. Innen bedriftsmarketssegmentet har banken over

de siste årene redusert risikoprofilen noe som medfører

en noe lavere rentenetto for segmentet.

Resultatutvikling

Tallstørrelser i parentes gjelder tilsvarende periode i 2020.

Med mindre annet er spesifisert, omtales konsernet.

Resultat etter skatt ble 281,3 millioner kroner for 2021.

Dette er en økning på 20,5 millioner kroner sammenlignet

med samme periode i 2020. Økningen er i hovedsak forklart

med tilbakeføring av tap i 2021 sammenlignet mot økte

tapsavsetninger i or i tillegg til økte andre driftsinntekter.

Dette er delvis motvirket av lavere netto renteinntekter

og høyere kostnader.

2017 2018 2019

7,5 %

8,8 %

9,6 %

2020 2021

9,0 %

9,7 %

EGENKAPITALAVKASTNING ETTER SKATT, SISTE 5 ÅR

ÅRLIG UTVIKLING I RESULTAT ETTER SKATT

OG EGENKAPITALAVKASTNING

197

244

277

2017 2018 2019

261

281

2020 2021

RESULTAT ETTER SKATT, SISTE 5 ÅR

2017 2018 2019 2020 2021

1,81 %

1,73 % 1,72 %

1,64 %

1,56 %

NETTO RENTEMARGIN, SISTE 5 ÅR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 36

STYRETS BERETNING

2020, primært gjennom økte provisjonsinntekter fra datter-

selskapet Aktiv Eiendomsmegling AS. Provisjonsinntekter fra

eiendomsmegling har en omsetningsvekst siste 12 måneder

på 7,0 millioner kroner.

Det har i tillegg vært en økning i provisjonsinntekter innen

salg av forsikringstjenester og spareprodukter. Dette motvirkes

delvis av lavere netto garantiprovisjoner og formidlings-

provisjoner i 2021 sammenlignet med 2020.

Netto avkastning på finansielle investeringer var 14,8 millioner

kroner for 2021, for 2020 var avkastningen -3,2 millioner

kroner. Konsernet har i 2021 hatt en positiv avkastning på sin

aksjeportefølje som følge av et sterkt børsår. Dette motvirkes

delvis av negativ verdiendring på likviditetsporteføljen

og øvrige finansielle sikringsinstrumenter.

Konsernet har i tillegg i 2021 kjøpt tilbake og nedkvittert

eksisterende obligasjonsgjeld i forbindelse med større refi-

nansiering og forlengelse av forfallsprofilen på sin obligasjons-

gjeld. Isolert sett medfører det tilbakekjøp/ nedkvitterings-

eekter på ca. 5 millioner kroner. Banken utnyttet et godt

rentemarked som medfører redusert refinansieringsrisiko

fremover og en gunstig rentekostnad fremover.

Utbytte og inntekter fra eierinteresser utgjorde 47,7 millioner

kroner for 2021, sammenlignet med 57,7 millioner kroner

i 2020. Reduksjonen skyldes i hovedsak noe lavere utbytte

fra enkeltinvesteringer, delvis motvirket av positiv innregnet

resultatandel fra tilknyttet virksomhet. Totalt utbytte fra Eika

Gruppen AS utgjorde 40,8 millioner kroner i 2021, sammen-

lignet mot 41,3 millioner kroner i 2020.

Øvrige driftsinntekter var 1,4 millioner kroner høyere

sammenlignet med 2020. Økningen skyldes i hovedsak

høyere husleieinntekter på fremleid kontorlokale.

Driftskostnader

Konsernets driftskostnader utgjorde 314,5 millioner kroner

for 2021. Dette er en økning på 45,5 millioner kroner sammen-

lignet med 2020. Dette skyldes primært ekstraordinær

kostnadsbelastning knyttet til bytte av nytt kjernebanksystem.

Det er i 2021 belastet 29,1 millioner kroner knyttet til

konverteringskostnader. Banken estimerer fortsatt at totale

kostnader knyttet til implementering av nytt kjernebanksystem

beløper seg til 50-60 millioner kroner fordelt på 2021 og 2022.

Konsernets driftskostnader, eksklusiv ekstraordinære konver-

teringskostander, utgjør 285,4 millioner kroner for 2021.

Banken opplever fortsatt betydelig press på rentemarginen

som følge av det lave rentenivået og press på innskudds-

marginer. Som følge av normalisering av økonomien valgte

Norges Bank i september 2021 å sette opp styringsrenten

fra 0,0 % til 0,25 % og videre til 0,50 % i desember 2021.

Rentehevingene reﬂekteres også gjennom økte NIBOR

renter som har økt betydelig siste del av året. Banken har

også valgt å sette opp sine utlånsrenter på de ﬂeste utlåns-

produkter, først inntil 0,25 % som ble eektuert ut til kundene

medio november 2021, og ytterligere inntil 0,25 % som

får eekt medio februar 2022. Bankens rentemargin i 2021

har vært stabil, men banken forventer press på rentemarginen

inn i 2022. Norges Bank har signalisert rentehevinger gjennom

året som på kort sikt presser marginene på grunn av tidsetter-

slep mellom økte innlånskostnader og rentehevinger ut

til kundene. På noe lengre sikt forventer banken likevel

en styrkning av rentemarginen.

Andre driftsinntekter

Andre driftsinntekter utgjorde 154,3 millioner kroner for 2021.

Dette er en økning på 19,3 millioner kroner sammenlignet

med tilsvarende periode i 2020. Dette skyldes i hovedsak

økte netto provisjonsinntekter og høyere avkastning på

finansielle instrumenter.

Netto provisjonsinntekter utgjorde 89,7 millioner kroner, en

økning på 9,9 millioner kroner høyere sammenlignet med

Øvrige inntekter

Verdiendring valuta og verdipapir

(omløpsmidler).

Netto provisjonsinntekter

Utbytte og inntekter av eierinteresser

i tilknyttede selskaper.

1 Konsernet valgte fra 2020 å reklassifisere inntekter fra eiendomsmegler-

virksomhet fra øvrige inntekter til provisjonsinntekter (2019 tall er endret

tilsvarende). Tall før 2019 er ikke omarbeidet.

123

20182017

123

141

2019

135

154

-3

2020 2021

ANDRE INNTEKTER, SISTE 5 ÅR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 37

STYRETS BERETNING

I tillegg skyldes øvrig kostnadsøkning primært høyere

personalkostnader som følge økt aktivitet hos Aktiv Eiendom,

generelle lønnsjusteringer og økt bemanning. Banken har

iverksatt en økt satsning på privatmarkedet i Stavanger og

har blant annet ansatt ﬂere kunderådgivere. Riktig kompe-

tanse blir stadig viktigere for å nå bankens strategiske

målsetninger og det oppleves et generelt lønnspress

i regionen for attraktiv kompetanse.

Kostnader målt i prosent av inntektene utgjorde 51,5 % for

konsernet i 2021. Dette er en økning fra 44,5 % for tilsvarende

periode i 2020. Kostnadsprosent for konsernet, eksklusiv

konverteringskostnader, utgjør 46,8 % i 2021.

Tap og mislighold

Tap og nedskrivninger på utlån og garantier ble bokført med

-32,3 (24,7) millioner kroner i 2021. Årsaken til reduksjonen

i bokførte tap skyldes i hovedsak reversering av tidligere taps-

avsetning i noen av bankens bedriftsengasjement og tilbake-

føring av modellmessige tapsavsetninger (ECL) knyttet

til overgang til nye kredittmodeller.

Banken har gått over fra å bruke egne internt utviklede

kredittmodeller til å benytte seg av felles kredittmodell

for alle bankene i Eika Alliansen. Endringen påvirker bankens

metode for kalkulering av misligholdssannsynlighet (PD)

og tap gitt mislighold (LGD) og ble innført fra og med 01.04.21.

Kredittmodellen til Eika Alliansen gir en bedre presisjon

mot risikonivået på utlånsporteføljen til Den Gule Banken,

Sandnes Sparebank. Den egenutvikledes modellen var ut-

datert og medførte en overestimering av tap særlig i privat-

markedssegmentet, sammenlignet med ny modell. Model-

lovergang er behandlet som en estimatendring og medførte

en total tilbakeføring av tapsavsetninger i 2021 på ca 12

millioner kroner. Det henvises til note 8 for ytterligere

informasjon knyttet til modellovergangen.

Banken opplever fortsatt en forbedring av markedsforholdene

sammenlignet med i oråret selv om smittesituasjonen den

siste tiden har eskalert og pandemien på langt nær er over.

Banken har en forsiktig tilnærming til tilbakeføring av korona-

relaterte avsetninger, da langtidseekter særlig for nærings-

livet fortsatt er uavklart. Avsetningene er nå tatt inn som en

del av makrojusteringene hvor disse er justert for å ta høyde

for ekstra risiko. Banken vil løpende ta vurderinger i forhold

til ytterligere justeringer som påvirker tapsavsetningene.

Tap på utlån og garantier

Tap i % av brutto utlån

2018 2019 2020 20212017

0,33 %

0,11 %

0,06 %

0,10 %

0,13%

32

TAP PÅ UTLÅN OG GARANTIER, SISTE 5 ÅR

2018 2019 2020 20212017

Netto misligholdte og

tapsutsatte engasjement.

Netto misligholdt og tapsutsatt

i % av netto lån.

463

233

220

251

215

NETTO MISLIGHOLDTE OG TAPSUTSATTE ENGASJEMENT, SISTE 5 ÅR

2,16 %

1,05 %

0,96 %

1,04 %

0,85 %

2020 2021

269

315

2018 20192017

45,0 %

44,7 %

43,7 %

Sum andre driftskostnader

Kostnadsgrad

269

261

270

ANDRE DRIFTSKOSTNADER, SISTE 5 ÅR

44,5 %

51,5 %

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 38

STYRETS BERETNING

Ved utgangen av 2021 utgjorde brutto utlån til kunder 25,5

(24,1) milliarder kroner. De siste 12 måneder har brutto utlåns-

vekst for konsernet vært 5,5 %, hvorav utlånsvekst i person-

markedet utgjorde 5,0 % og utlånsvekst i bedriftsmarkedet

utgjorde 6,8 %.

Innen personmarkedssegmentet har banken i 2021 hatt en

positiv utlånsvekst og tatt markedsandeler. Banken har også

i 2021 hatt en solid utlånsvekst innen bedriftsmarkedsseg-

mentet. Det har vært en bevist satsning på diversifisering

i ulike sektorer, med blant annet en økning innen landbruk.

Banken har liten direkte eksponering mot detaljhandel,

reiseliv og oljerelatert virksomhet.

Banken har et begrenset omfang av statsgaranterte utlån

i porteføljen, totalt utgjør porteføljen ca. 75 (60) millioner

kroner per 31.12.2021.

Personmarkedsandelen av utlån er ved utgangen av 2021

på 71 % (71 %).

Ved utgangen av 2021 utgjorde innskuddsvolumet 12,8 (11,9)

milliarder kroner. Bankens innskuddsvolum har de siste

12 månedene økt med 7,7 %, hvorav innskuddsvekst i person-

markedet utgjorde 7,5 % og innskuddsvekst i bedriftsmarkedet

utgjorde -10,9 %. Konsernets innskuddsdekning er ved ut-

gangen av 2021 på 50,6 % (49,7 %).

Per utgangen av 2021 utgjør totale tapsavsetninger på utlån

og garantier 95,4 (151,8) millioner kroner, hvorav tapsavset-

ninger fordeler seg med 34,9 (42,0) millioner kroner for person-

markedet og 60,4 (109,7) millioner kroner for bedriftsmarkedet.

Tilbakeføringene innen bedriftsmarkedet skyldes hovedsakelig

avklaring på tidligere tapsførte enkeltengasjement.

Netto misligholdte og tapsutsatte engasjement, som er

individuelt nedskrevet, utgjorde 214,6 (250,6) millioner

kroner per 31.12.2021, tilsvarende 0,85 % (1,04 %) av konsernets

netto utlån. Netto misligholdte og tapsutsatte engasjement

fordeler seg med 155,1 (169,3) millioner kroner for person-

markedet og 59,5 (81,4) millioner kroner for bedriftsmarkedet.

Misligholdte engasjementer over 90 dager, i henhold til

ny misligholdsdefinisjon fra 01.01.21, utgjør 119,6 millioner

kroner per 31.12.2021, sammenlignet med 181,8 millioner

kroner per 31.12.2020 i henhold til gammel definisjon.

Innføring av ny misligholdsdefinisjon har ikke påvirket

bankens rapportering av totale netto misligholdte

og tapsutsatte engasjementer i vesentlig grad.

Balanseutvikling

Konsernets forvaltningskapital var 29,4 (29,2) milliarder

kroner ved utgangen av 2021. Dette tilsvarer en økning

på 0,5 % sammenlignet med utgangen av 2020 og skyldes

primært utlånsvekst i perioden, motvirket av lavere over-

skuddslikviditet.

Konsern

2019 2020 2021

Q4Q3 Q2 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4Q3Q1

BRUTTO UTLÅNSVEKST KONSERN 12 MND

3,4 %

2,5 %

2,6 %

4,5 %

4,9 %

4,8 %

4,0 %

4,3 %

5,5 %

3,9 %

Personmarked

Bedriftsmarked

-3,2 %

-4,5 %

-3,2 %

-0,7 %

-1,1 %

1,7 %

4,1 %

4,6 %

6,8 %

-3,5 %

6,7 %

6,0 %

5,3 %

6,9 %

7,5 %

6,2 %

3,9 %

4,1 %

5,0 %

7,4 %

2019 2020 2021

Q1Q3 Q4 Q3 Q1 Q2 Q3 Q4Q4Q2

BRUTTO UTLÅNSVEKST DIVISJONSFORDELT 12 MND

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 39

STYRETS BERETNING

Likviditet og finansiering

Bankens likviditetssituasjon anses tilfredsstillende. Banken

har en likviditetsportefølje (eksklusiv kontanter og rentefond)

på 2,8 (3,9) milliarder kroner ved utgangen av året. Det er

et mål for banken å holde likviditetsrisikoen på et lavt nivå.

Netto utlån i SSB Boligkreditt utgjør et volum på 9,8 milliarder

kroner per 31.12.2021, hvilket er en økning på 0,9 milliarder

kroner siste 12 måneder. SBB Boligkreditt AS hadde per

31.12.2021 netto utestående obligasjoner med fortrinnsrett

på 8,5 (7,8) milliarder kroner. Banken anses godt diversifisert

både mht. finansieringskilder og løpetider.

Soliditet

Konsernets kapitaldekning ved utgangen av året ligger

betydelig over de regulatoriske kapitalkravene og intern

minimumsmålsetting for ren kjernekapital. Konsernets

gjeldende regulatoriske minstekrav til ren kjernekapital

er på minimum 13,1 % og et internt kapitalmål på minimum

14,1 %.

Finansdepartementet har besluttet at det motsykliske

kapitalbuerkravet skal økes til 1,5 % fra 30. juni 2022

og videre til 2,0 % med virkning fra 31.desember 2022.

Følgelig vil konsernets kapitalmål fremover oppjusteres

i lys av økte buerkrav.

Styret besluttet den 01.10.21 å utbetale utbytte til eiere,

kundeutbytte og gavefond for regnskapsåret 2020.

Totalt ble det besluttet utdelt 195,5 millioner kroner som

tilsvarer 75 % av årsresultatet for 2020. Utbetalingen medførte

en reduksjon i konsernets rene kjernekapital på 1,2 %.

Konsernet har per 31.12.2021 en ren kjernekapitaldekning

(inklusiv innkonsolidert andel i samarbeidende gruppe)

på 16,6 %, som er en reduksjon fra 17,8 % per 31.12.2020.

Reduksjonen i ren kjernekapitaldekning skyldes primært

utlånsvekst i 2021 og utbetalt tilleggsutbytte for regnskaps-

året 2020, delvis motvirket av tilbakeholdt overskudd i 2021.

Uvektet kjernekapitalandel («Leverage ratio») for konsernet

utgjør 9,2 % per 31.12.2021, sammenlignet med 9,5 % per

31.12.2020.

2018 2019 2020 20212017

16,6 %

16,8 %

17,5 %

17,8 %

16,6 %

REN KJERNEKAPITALDEKNING (CET1), SISTE 5 ÅR

Ren kjernekapitaldekning inkluderer innkonsolidering av samarbeidende gruppe.

56 %

11 %

4 %

1 %

16 %

13 %

SAMMENSETNING LIKVIDITETSPORTEFØLJE

Norsk kommune

Norske

kredittforetak

Utenlandsk

kommune

Utenlandske

kredittforetak

Stats-

garantert

Fond

OMF

Seniorgjeld

Innskudd

Tilleggskapital

50 %

1 %

32 %

17 %

FINANSIERINGSKILDER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 40

STYRETS BERETNING

Kredittrisiko

Konsernet har en moderat kredittrisikoprofil. Kredittrisikoen

for løpende ordinære engasjementer er hovedsakelig i risiko-

gruppene lav og middels (se note 8). For de av engasjemen-

tene, hvor det er indikasjoner på tap, er det foretatt individuelle

nedskrivninger basert på konkrete vurderinger.

Konsernet har i løpet av året endret modeller for kalkulering

av kredittrisiko, og gått over fra egne modeller til å bruke

modeller utviklet i og for Eika bankene. Dette har sikret et

større datagrunnlag både i utvikling og i forhold til validering

av modellene. Hensikten er å gi en best mulig vurdering

av sannsynlighet for at den enkelte kunde skal misligholde

og et så forventningsrett estimat på tap gitt mislighold som

mulig. Modellene som banken har benyttet har over tid

overestimert tap. De nye modellene er, basert på tester

fra implementering, mer korrekte. Både i det at de i større

grad kan fange opp hvilke kunder som går i mislighold,

men og i forhold til nivå. Resultatet er at estimert tap er tatt

noe ned som følge av de nye modellene. Samtidig er det

konsernets oppfatning at kvaliteten på vurderingene er økt.

Porteføljen, innenfor både privatmarked- og bedriftsmarkeds-

segmentene har i løpet av perioden økt, samtidig som både

faktisk mislighold, og estimert fremtidig mislighold i porte-

føljen har gått ned. Veksten har dermed vært innenfor samme

relativt lave risikoprofil som bankens øvrige utlånsportefølje.

Og totalrisikoen i porteføljen, basert på forventninger til

fremtidige tap, er vurdert som lavere ved utgangen av året

enn ved inngangen. I disse estimatene er mulige negative

eekter for konsernets kunder tatt med, så som videre rente-

oppgang og en mer normalisert sitasjon for bedriftsmarkedet

hvor støtteordninger innført for å avhjelpe problemer relatert

til koronarestriksjonene er avviklet og en økning i antall

konkurser som følge av dette. Dette skyldes blant annet at

Den Gule Banken er relativt lite eksponert mot de industrier

som i størst grad har vært påvirket av koronasituasjonen.

Det er derfor styrets oppfatning at kredittrisikoen er vel

innenfor de rammene som banken er akseptabel med.

Likviditetsrisiko

Den Gule Banken har videreført den konservative likviditets-

strategien som har vært fulgt de siste årene.

Likviditetsstyringen reguleres blant annet gjennom interne

og regulatoriske krav til LCR (Liquidity Coverage Ratio) og

NSFR (Net Stable Funding Ratio). Foruten innskudd benytter

konsernet SSB Boligkreditt som verktøy i likviditetsstyringen.

Datterselskaper

Samlet resultat for bankens datterselskaper – før konsern-

interne elimineringer- ble 67,2 (47,8) millioner kroner

etter skatt for 2021.

SSB Boligkreditt AS er etablert som et ledd i konsernets

langsiktige finansieringsstrategi og kredittforetakets hoved-

målsetting er å utstede obligasjoner med fortrinnsrett

i markedet. Resultat etter skatt for selskapet ble 64,0

(45,0) millioner kroner for 2021.

Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS tilbyr tjenester innen

eiendomsomsetning til både personkunder og næringsliv.

Resultat etter skatt for selskapet ble 3,2 (2,8) millioner

kroner for 2021.

Risikostyring

Finansiell virksomhet innebærer behov for styring og

forvaltning av risiko. God risikostyring er strategisk viktig

for konsernets verdiskapning og skal støtte opp under

strategisk utvikling og måloppnåelse. Kombinasjonen

risikostyring og intern kontroll bidrar til eektiv drift, tilfreds-

stillende håndtering av vesentlig risiko, samt sikkerhet

for intern og ekstern rapportering av høy kvalitet.

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank har som mål å opprett-

holde en lav til moderat risikoprofil. Ønsket risikoprofil vurderes

ut fra bankens interne soliditetsmål og avkastningsmål.

Løpende oppfølging av risiko skal redusere sannsynligheten

for at enkelthendelser i alvorlig grad skal kunne skade banken

økonomisk. Styret har etablert et omfattende rammeverk for

den enkelte risiko for å styre konsernets risiko, basert på en

overordnet virksomhets- og risikostyringspolicy. Alle risiko-

styringsdokument er gjenstand for årlig diskusjon og opp-

datering i styret, og styret får også kvartalsvis rapportert

status på risiko i forhold til vedtatte måltall.

Sentralt i konsernets risikostyring er konsernets egenvurdering

av likviditets- og kapitalbehov (ILAAP og ICAAP). I denne

prosessen foretar styret vurderinger av risiko som konsernet

er eksponert mot med tilhørende vurdering av styring og

kontroll. Basert på denne vurderingen foretas det en beregning

av kapital- og likviditetsbehovet for å dekke disse risikoene.

For å påse at bankens ICAAP er av tilfredsstillende kvalitet

foretar bankens internrevisjon en årlig gjennomgang av

prosessen.

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 41

STYRETS BERETNING

Det er viktig at ESG sees i sammenheng med bankens

øvrige risikoer samtidig som det er viktig å dokumentere

blant annet klimaeksponeringen for å kunne ta beviste valg.

På kundesiden har banken i løpet av året fortsatt arbeidet

med sammenhengen mellom klimarisiko og kredittrisiko.

Det er tatt i bruk et nytt verktøy fra Eika alliansen for

å systematisere vurderingene som gjøres for bedriftskunder,

som kommer i tillegg til og understøtter dagens rapportering

av ESG risiko på enkeltkundenivå.

Den Gule Banken har lite eksponering mot de industrier

og bransjer som normalt vurderes å ha høyest utslippsintensi-

tet, men er eksponert mot andre bransjer som kan ha andre

eller mindre ESG utfordringer. For å bidra til omstilling og

bærekraftige investeringer, ble det i 2021 introdusert ﬂere

grønne kredittprodukter (se Bærekraft og samfunnsansvar).

Totalt sett vurderes denne risikoen som lav.

Operasjonell risiko

Operasjonell risiko omfatter alle potensielle tapskilder som

er knyttet til den løpende driften av konsernets virksomhet.

Svikt i rutiner, svikt i datasystemer, feil fra underleverandører,

tillitsbrudd hos ansatte og kunder er eksempler på hendelser

som defineres som operasjonell risiko, og som kan bidra

til å redusere konsernets evne til å nå sine mål.

Den Gule Banken har fokus på de områdene som til

enhver tid oppleves å representere de største truslene,

og følger opp hendelser som har, eller kan tenkes å påvirke

konsernets omdømme, lønnsomhet eller kunder i et eget

varslingssystem. Her varsler ansatte hendelser som har

inntruet og nærmeste leder, complianceansvarlig samt

leder for risikostyring får denne beskjeden og kan foreslå

og/eller følge opp evt. foreslåtte tiltak for å redusere mulig-

heten for at hendelsen gjentar seg. Dette hjelper banken

med å analysere operasjonelle hendelser for så å foreta

endringer i interne prosesser som skal redusere

sannsynligheten for gjentakelse.

I den årlige gjennomgangen av operasjonell risiko, som

gjøres på tvers av alle avdelinger i konsernet ble det særlig

satt søkelys på risiko knyttet til konvertering av kjernebank-

løsning, cyberkriminalitet og struktur og kontroll på egne

data som de største risikoområdene. For alle disse er det

risikoreduserende tiltak i gang som gjør at styret anser

risikoen for å være akseptabel.

Det er viktig for banken å legge vekt på tiltak for å forebygge

og redusere den operasjonelle risikoen. God internkontroll

er et viktig hjelpemiddel, både når det gjelder forebygging,

avdekking og oppfølging. Risikovurderinger skjer innen alle

SSB Boligkreditt har overtatt godt sikrede boliglån fra banken

og utstedt obligasjoner med fortrinnsrett som finansiering,

noe som gir konsernet økt diversifisering på finansierings-

siden til mer fordelaktige betingelser.

Konsernets innskuddsdekning har vært stabil gjennom 2021

og er per årsslutt like over 50 %. Styret anser konsernets

likviditetsrisiko som lav på kort sikt.

Markedsrisiko

Konsernet har ikke noen handelsportefølje av egenkapital-

instrumenter, valuta, obligasjoner eller sertifikater. Konsernets

beholdning av obligasjoner og sertifikater inngår i likviditets-

beholdningen. Konsernet stiller krav til kredittrating, og i tillegg

er det et hovedprinsipp at verdipapirene skal være kvalifisert

for låneadgang i Norges Bank. Likviditetsbeholdningen blir

vurdert til virkelig verdi i regnskapet og er dermed eksponert

for markedsrisiko. Kredittrisiko for disse eiendelene kvantifiseres

som misligholdsrisiko.

Konsernets markedsrisiko består videre av valutarisiko

og renterisiko. Handel med valuta og renter skjer innenfor

de til enhver tid vedtatte rammer og fullmakter. Valutarisiko

er hovedsakelig knyttet til påløpte renter på kunders valutalån,

valutaderivater og kontantbeholdning. Den Gule Banken,

Sandnes Sparebank har stramme retningslinjer for innvilgelse

av instrumenter som påfører kunder og banken valutarisiko.

Styret vurderer eksponeringen til å være lav. I tillegg har

konsernet retningslinjer for sikring av valutarisiko. Valuta-

risikoen er vurdert til å være moderat til lav. Renterisiko

er knyttet til beholdning av rentebærende verdipapirer,

fastrenteutlån og fastrenteinnskudd.

Styret har fastsatt en ramme på 21 millioner kroner for samlet

renterisiko i og utenfor konsernets balanse. Dette måles ved

den resultatpåvirkning som en renteendring (parallelt skift)

på 2 % gir. Beregnet resultatpåvirkning ved et renteskift

på 2 %, var under 4 millioner. Renterisikoen er derfor vurdert

til å være lav. Konsernets eksponering overfor markedsrisiko

vurderes totalt sett som moderat.

ESG-risiko

I ESG risikobegrepet inngår all risiko relatert til miljø,

samfunnsansvar og selskapsstyring. For Den Gule Banken

gjelder dette både direkte gjennom bankens egne interne

handlinger, men også indirekte gjennom påvirkning av kunder

og leverandører. I forhold til miljø og klimasiden er det både

den direkte fysiske risikoen, men også risiko relatert til over-

gang til et grønnere samfunn som er med og definerer

den totale risikoen.

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 42

STYRETS BERETNING

være de samme. Videre skal alle ha like muligheter uavhengig

av etnisitet, nasjonal opprinnelse, avstamning, hudfarge, språk,

religion, livssyn eller funksjonsevne. Arbeidsmiljøundersøkelser

i banken viser at de ansatte er godt fornøyde med arbeids-

plassen sin og at arbeidsmiljøet er godt. Lønn reﬂekterer

i størst mulig grad markedslønn og den enkeltes kvalifika-

sjoner og ansvar.

Banken jobber aktivt, målrettet og planmessig for å fremme

likestilling og hindre diskriminering. Aktivitets- og redegjørelses-

plikten på området er lovpålagt og fremgår av likestillings-

og diskrimineringsloven. Banken publiserer en egen rapport i

tråd med dette regelverket på bankens hjemmeside.

Bankens rådgivere på privatmarkedet er autoriserte etter

autorisasjonsordningene for finansielle rådgivere (AFR),

skadeforsikring, personforsikring og kreditt.

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank har et høyt kompetent

rådgiverkorps både i personmarkedet og bedriftsmarkedet som

ivaretar gode kundeopplevelser og kvalitet i kundeprosessene.

Banken forurenser lite det ytre miljøet. Det har ikke fore-

kommet eller blitt rapportert alvorlige hendelser eller

ulykker i løpet av året.

Sykefraværet i banken var på gjennomsnittlig 1,8 % i 2021.

Banken har styreansvarsforsikring felles med de andre

bankene i Eika alliansen. Forsikringssummen utgjør 250

millioner kroner pr forsikringstilfelle.

Bankens egenkapitalbevis (SADG)

Per 31.12.2021 var kursen på SADG 98,80 kroner, sammen-

lignet med 74,40 kroner per 31.12.2020. Det ble utbetalt

utbytte på 5,95kr pr egenkapitalbevis i 2021.

Det var ved utgangen av 2021 registrert 3 112 eiere av

bankens egenkapitalbevis. De 20 største eierne (inklusiv

bankens egne egenkapitalbevis) kontrollerte på dette tids-

punktet 60,70 % av egenkapitalbeviskapitalen. En oversikt

over de 20 største egenkapitalbeviseierne finnes under

investorinformasjon i årsrapporten.

Bankens utbyttepolitikk er som følger;

«Den Gule Banken, Sandnes Sparebank har som mål å forvalte

sine samlede ressurser for å sikre en god, stabil og konkurran-

sedyktig avkastning i form av utbytte og kursstigning. Årsover-

skuddet fordeles mellom eierandelskapitalen (egenkapital-

beviseierne) og grunnfondskapitalen i samme forhold

som deres respektive andel av bankens egenkapital.

virksomhetsområder. De viktigste risikoer, sammen med

tiltaksplaner for å redusere disse til akseptabelt nivå, blir

rapportert til administrerende direktør. I samråd med bankens

ledergruppe vurderer administrerende direktør den strategiske

risikoen til banken. De mest vesentlige risikoer med tilhørende

tiltak for å minimere risikoen, blir presentert for bankens styre.

Konsernets internrevisor foretar en gjennomgang og avgir

en uavhengig bekreftelse på internkontrollaktivitetene

og at disse tilfredsstiller kravene i internkontrollforskriften.

Organisering, ansatte og miljø

Gjennomsnittlig antall årsverk for konsernet i 2021 var 138.

Konsernet hadde ved årsskiftet 138 årsverk, en økning

på 6 årsverk fra desember 2020. Aktiv eiendom hadde

ved årsskiftet 22 årsverk. Banken isolert hadde ved års-

skiftet 116 årsverk.

Banken har som et av sine strategiske fokusområder

å utvikle kompetente, engasjerte og prestasjonsorienterte

medarbeidere. For å nå disse målene har banken lagt

til rette for å utvikle en kultur som fremmer prestasjoner

og som utnytter ressurser optimalt. En eektiv måte å bygge

en god prestasjonskultur på har vært å tydeliggjøre hva den

enkelte enhet skal bidra med for å nå målene, følge dette

opp via synliggjøring og deling av resultater - og ved

å verdsette og fremheve gode prestasjoner.

Gjennomsnittsalderen på ansatte i banken er 44 år.

Banken har fokus på mangfold og likestilling. Dette arbeidet

inngår også som en viktig del i bankens forpliktelser knyttet

til bærekraft og bærekraftsrapportering. Vi har mål om kjønns-

nøytrale rekrutteringsprosesser med vekt på en balansert

andel kvinnelige ledere, vi har likelønnsperspektiv i årlige

lønnsforhandlinger og vi har likelønn som en definert

målsetting.

Bankens øverste ledergruppe er representert med en kvinne-

andel på 3 av 7, og banken har kvinnelig administrerende

direktør. Av lederne med personalansvar i banken er 8 av 21

kvinner. I bankens styre er 4 medlemmer kvinner og 4 menn.

Kvinnelige ledere i banken tjener 102% i forhold til de mannlige

lederne. For øvrige ansatte i banken tjener kvinner 90% av sine

mannlige kolleger. Bankens beregning er justert for stillings-

brøk og ulikheter i stillingsnivå, men ansiennitet og andre

forhold påvirker forholdstallet.

Det er et grunnleggende prinsipp i bankens personalpolitikk

at kvinner og menn skal ha like muligheter for å kvalifisere

seg til alle typer oppgaver, og at karrieremulighetene skal

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 43

STYRETS BERETNING

Kjøpet er gjenstand for forkjøpsrett og vil være gjenstand

for rebalansering blant alle bankene i Eika Alliansen i etterkant

av transaksjonen.

Kjøperne er bankene Den Gule Banken, Sandnes Sparebank,

Totens Sparebank, Jæren Sparebank, Skue Sparebank,

Jernbanepersonalets Sparebank (JBF), Romerike Sparebank,

Aurskog Sparebank, Skagerrak Sparebank, Sparebanken

Narvik, Orkla Sparebank, Larvikbanken, Grong Sparebank,

Melhusbanken, Eidsberg Sparebank, Sogn Sparebank,

Odal Sparebank, Berg Sparebank, Hjelmeland Sparebank

og Tysnes Sparebank.

Den Gule Banken har i avtalen forpliktet seg til å kjøpe

totalt 396.550 aksjer i EIKA Gruppen AS, med en total transak-

sjonspris på 96,1 millioner kroner. Den Gule Banken eide før

transaksjonen 2.067.333 aksjer (8,4 %), og øker til 2.463.883

aksjer (10,0%) etter transaksjon. Planlagt rebalansering internt

i Eika Alliansen vil sannsynligvis redusere antall nye aksjer.

Avtalen anses som vesentlig informasjon for årsregnskapet

da banken har pådratt seg en vesentlig forpliktelse etter

balansedagen og det forhold at transaksjonsprisen er betydelig

høyere enn bokført verdi av bankens aksjer i EIKA Gruppen AS

per 31.12.2021. Dersom en legger til grunn prising i transak-

sjonen, justert for avsatt utbytte for 2021, vil dette medføre

en verdiøkning på bankens eksisterende aksjer (før transak-

sjonen) i EIKA Gruppen AS på ca. 145,8 millioner kroner.

Da aksjene måles til virkelig verdi med verdiendringer over

utvidet resultat vil en oppjustering ikke få resultateekt, men

føres over utvidet resultat/egenkapital. En oppjustering av verdi

vil ha en positiv eekt for konsernets kapitaldekning i 2022.

Utover dette er det ingen vesentlige hendelser etter balanse-

dagen som påvirker regnskapet per 31.12.2021.

Utsikter for 2022

Makroforholdene i regionen er i bedring, men med noen

utfordringer knyttet til tilgjengelig arbeidskraft og produksjons-

komponenter. De langsiktige økonomiske konsekvensene

av koronapandemien ser bedre ut enn tidligere antatt, selv med

vinterens nedstengning. Ved utgangen av året er situasjonen

for de ﬂeste av bankens kunder stabil, men det er fortsatt

noen ubalanser i den globale økonomien, som for eksempel

internasjonal logistikk, som vil påvirke utviklingen fremover.

Norges Bank har i løpet av året økt styringsrenten til 0,5 %

og varslet ﬂere økninger fremover. Det er et tydelig signal om

en normalisering av økonomien. Banken er godt posisjonert

i markedet og forventer økt vekst i utlån framover.

Den Gule Banken legger til grunn at mellom 50% og 75%

av eierandelskapitalens andel av overskuddet utbetales

som utbytte, og tilsvarende at mellom 50% og 75% av

grunnfondskapitalens andel av overskuddet utbetales

som gaver og kundeutbytte. I vurderingen vil det bli lagt vekt

på at egenkapitalbeviseiernes andel av samlet egenkapital

(eierbrøk) bør holdes stabil. Ved fastsettelse av det samlede

utdelingsnivå blir det tatt hensyn til forventet resultatutvikling,

eksterne rammebetingelser og konsernets vurderte behov

for kjernekapital».

Disponering av resultat for 2021

I tråd med bankens utbyttepolitikk er ulike forhold vektlagt

i utbyttevurderingen. Avgjørende vekt er lagt på soliditet

og styrket kjernekapitaldekning. Styret foreslår overfor

forstanderskapet at det utbetales et utbytte på 5,35 kr per

egenkapitalbevis for 2021, tilsvarende 62,5 % av konsernets

fortjeneste per egenkapitalbevis. Av utbytte til grunnfonds-

kapitalen på 63,7 millioner kroner foreslår styret en tildeling

til gavefondet på 12,0 millioner kroner og at 51,7 millioner

kroner utbetales som kundeutbytte.

Styret foreslår følgende Beløp

disponering: (millioner kroner)

Til disposisjon 251,1

Til kontantutbytte egenkapitalbevis 111,9

Til utjevningsfondet 37,1

Til sparebankens fond 21,1

Til gavefondet/kundeutbytte 63,7

Til hybridkapitaleierne 4,3

Til fond for vurderingsforskjeller 0,5

Fra fond for urealiserte gevinster 12,6

Sum foreslått disponering 251,1

Resultatet er fordelt mellom egenkapitalbeviskapitalen

og sparebankens fond i henhold til deres relative andel

av egenkapitalen, slik at egenkapitalbeviseierne får 63,7 %

av det disponerte resultatet. Som følge av disponeringen

reduseres egenkapitalbevisbrøken fra 63,7 % til 63,4 %.

Hendelser etter balansedagen

Avtale om kjøp av aksjer i EIKA Gruppen AS

Den 10.02.2022 ble det inngått en avtale mellom 19 aksjonærer

i Eika Gruppen AS om kjøp av aksjer i Eika Gruppen AS eiet

av bankene i Lokalbank alliansen. Samlet kjøper bankene

en aksjepost på 2.937.406 aksjer, tilsvarende 11,88 prosent

i Eika Gruppen AS for kr 242,50,- per aksje. Prisen er inkludert

avsatt utbytte for regnskapsåret 2021 på kr. 25,00,- per aksje.

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 44

STYRETS BERETNING

Bankens regulatoriske minstekrav til ren kjernekapital er 13,1 %.

Styret i banken har vedtatt det interne kapitalmålet til 1,0 %

over regulatorisk kapitalkrav, til minimum 14,1 % ren kjerne-

kapital. Banken har 16,6 % i ren kjernekapital ved utgangen

av året og er godt kapitalisert. Norges Bank har økt kravet

til motsyklisk buer fra 1,0 % til 2,0 % gyldig fra 31. desember

2022 og signalisert ytterligere økning til 2,5 %. Nye kapital-

krav er allerede tatt høyde for i bankens kapitalplanlegging.

Banken er godt forberedt på framtiden, både når det gjelder

drift, likviditet og finansiell soliditet. Styret understreker imidlertid

at det er knyttet usikkerhet til alle fremtidige estimater.

Banken har solid kompetanse, fornøyde kunder, en stabil

kostnadsbase, god inntjening og god soliditet. Banken er

godt rigget for lønnsom vekst og har iverksatt en ytterligere

satsning innen privatmarkedet for å ta en sterkere posisjon

i det lokale markedet. Fokus på å beholde, utvikle og å få tak

i riktig kompetanse vil være av strategisk betydning. Et annet

prioritert område av bankens strategi er å bidra til et mer

bærekraftig samfunn. Digitalisering og teknologiutvikling

er avgjørende for å lykkes, og konvertering til nytt kjerne-

banksystem i 2023 er av strategisk betydning. Overordnet

vil banken jobbe for bedre kundeopplevelser i tillegg

til et stadig fokus på mer eektiv drift.

10. mars 2022

Styret i Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

Ingunn Ruud

Ansattes representant

Frode Svaboe

Nestleder

Harald Espedal

Styrets leder

Trine Karin Stangeland

Adm. direktør

Bjørg Tomlin

Styremedlem

Sven Chr Ulvatne

Styremedlem

Astrid Rebekka Norheim

Styremedlem

Joakim De Haas

Ansattes representant

Wenche Drønen Christenssen

Styremedlem

Årsregnskap

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 46

ÅRSREGNSKAP

Året 2021 Året 2020

Beløp i tusen kr

Noter

Året 2021 Året 2020

612 622 688 046 Renteinntekter målt til effektiv rentes metode

443 199 508 393

46 846 86 418 Renteinntekter målt til virkelig verdi

41 732 80 019

203 372 304 882 Rentekostnader

132 260 194 225

456 095 469 582 Netto renteinntekter 352 671 394 187

98 778 89 351 Provisjonsinntekter

70 661 73 276

-9 126 -9 549 Provisjonskostnader

-9 126 -9 549

47 746 57 721 Utbytte og inntekter av eierinteresser i tilknyttede selskaper

84 687 57 721

14 800 -3 179 Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter

21 392 -4 349

2 089 683 Andre driftsinntekter

2 522 1 225

154 286 135 027 Sum andre driftsinntekter 170 135 118 324

161 941 146 550 Personalkostnader

21,22,23

135 182 124 080

133 681 98 767 Andre driftskostnader

124 539 91 467

18 861 23 672 Avskrivninger/Nedskrivninger

21,31,32,33

17 682 22 769

314 483 268 988 Sum driftskostnader 277 403 238 316

295 898 335 621 Resultat av drift før nedskrivninger og skatt 245 403 274 195

-32 340 24 689 Nedskrivninger og tap på utlån og garantier

-33 699 23 415

328 238 310 932 Resultat av drift før skatt 279 101 250 780

46 933 50 160 Skattekostnad

27 996 37 173

281 305 260 772 Resultatet av drift etter skatt 251 106 213 608

Oppstilling av andre inntekter og kostnader

Poster som ikke vil bli reklassifisert til resultat

45 481 Verdijustering aksjer til virkelig verdi over utvidet resultat

45 481

-345 -471 Aktuarielle gevinster og tap ytelsespensjon

-345 -471

-86 -118 Skatt -86 -118

45 223 -353 Sum 45 223 -353

Poster som senere kan bli reklassifisert til resultat

Verdijustering utlån målt til virkelig verdi over utvidet resultat -86 -353

Sum -86 -353

45 223 -353 Andre inntekter og kostnader (etter skatt) 45 136 -706

326 528 260 419 Totalresultat 296 242 212 902

325 262 259 285 Majoritetsandel av resultatet

1 266 1 134 Minoritetsandel av resultatet

8,5 7,9 Fortjeneste per egenkapitalbevis

7,6 6,5

8,5 7,9 Utvannet resultat per egenkapitalbevis 7,6 6,5

Resultatregnskap

Konsern Morbank

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 47

ÅRSREGNSKAP

31.12.2021 31.12.2020

Beløp i tusen kr

Noter

31.12.2021 31.12.2020

2 967 3 263 Kontanter

25,26

2 967 3 263

436 965 485 300 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner

11,25,26,27

444 752 510 357

24 178 029 22 694 107 Utlån til kunder til amortisert kost

8-11,25,26

13 592 027 13 178 665

1 213 479 1 305 613 Utlån til kunder til virkelig verdi

8-11,25,26

1 982 468 1 901 187

2 798 478 3 879 026 Sertifikater og obligasjoner

25,26,28,35

2 239 869 3 405 734

129 741 103 420 Aksjer

25,26,30

129 741 103 420

142 059 326 270 Finansielle derivater

15,25,26

103 898 183 697

34 338 33 767 Eierinteresser i tilknyttede selskaper

34 338 33 767

Eierinteresser i datterselskaper

354 328 354 328

5 637 12 150 Immaterielle eiendeler

1 084 7 597

16 856 8 524 Utsatt skattefordel

16 782 8 440

3 539 6 122 Varige driftsmidler

3 268 5 750

71 001 84 370 Bruksrettigheter leieavtaler

67 778 79 527

18 171 16 312 Andre eiendeler

29,42

1 417 414 1 034 165

17 486 18 550 Forskuddsbetalte kostnader og opptjente inntekter

25,26

16 797 17 769

303 898 258 417

Finansielle instrumenter med verdiendring

over utvidet resultat

25,26,34

303 898 258 417

29 372 644 29 235 211 Sum eiendeler 20 711 410 21 086 084

99 083 1 471 784 Gjeld til kredittinstitusjoner

25,26,35

216 461 1 376 117

12 842 486 11 926 057 Innskudd fra kunder

25,26,36

12 847 279 11 931 228

12 824 416 12 278 503 Verdipapirgjeld

25,26,37

4 369 023 4 512 914

46 589 146 300 Finansielle derivater

15,25,26

52 965 153 633

59 555 57 145 Annen gjeld

25,26,39

53 470 51 252

57 911 52 318 Betalbar skatt

24,25,26

38 457 39 454

187 713 Utsatt skatt

24,25,26

66 416 34 392 Påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter

25,26

61 697 30 039

13 523 14 844 Avsetninger

11,23,38

13 414 14 681

86 692 100 560 Leieforpliktelser

83 304 95 623

200 824 200 716 Ansvarlig lånekapital

25,26,40

200 824 200 716

26 297 684 26 283 331 Sum gjeld 17 936 894 18 405 656

230 149 230 149 Egenkapitalbeviskapital

41,45,46

230 149 230 149

-20 952 -21 034 Egne egenkapitalbevis

-20 952 -21 034

987 313 987 313 Overkurs

987 313 987 313

-134 516 -135 093 Annen innskutt egenkapital

-134 516 -135 093

485 723 448 818 Utjevningsfond

485 723 448 818

867 200 846 201 Sparebankens fond

867 200 846 201

77 121 16 443 Gavefond/kundeutbytte

77 121 16 443

67 753 9 716 Fond for urealiserte gevinster

67 753 9 716

4 926 4 405 Fond for vurderingsforskjeller

4 926 4 405

100 000 100 000 Hybridkapital

40,41

100 000 100 000

405 727 460 421 Annen egenkapital

109 797 193 511

4 514 4 542 Ikke kontrollerende eierinteresser

3 074 960 2 951 880 Sum egenkapital 2 774 516 2 680 428

29 372 644 29 235 211 Sum gjeld og egenkapital 20 711 410 21 086 084

Konsern Morbank

Balanse

Bjørg Tomlin

Styremedlem

Frode Svaboe

Nestleder

Wenche Drønen

Christenssen

Styremedlem

Ingunn Ruud

Ansattes

representant

Astrid Rebekka

Norheim

Styremedlem

Harald Espedal

Styrets leder

Sven Chr Ulvatne

Styremedlem

Trine Karin

Stangeland

Adm. direktør

Joakim De Haas

Ansattes

representant

10. mars 2022 | Styret i Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 48

ÅRSREGNSKAP

Egen-

kapital-

bevis-

kapital

Behold-

ning

av egne

egen-

kapital-

bevis

Over-

kurs

Annen

innskutt

egen-

kapital

Utjev-

nings-

fond

Spare-

bankens

fond

Gave-

fond/

kunde-

utbytte

Fond for

ureali-

serte

gevinster

Fond for

vurde-

rings-

forskjeller

Hybrid-

kapital

Annen

egen-

kapital

Total

Ikke

kontrol-

lerende

eier-

interesser

Sum

egen-

kapital

Konsern

Endring i egenkapital

Egenkapital per 01.01.2020

230 149 -386 987 313 410 451 831 278 90 156 12 470 100 000 354 596 3 016 027 3 408 3 019 434

Utbetalt utbytte

10 477 -115 075 -104 597 -104 597

Utbetalte gaver

og kundeutbytte

-62 889 -62 889 -62 889

Aktuarielle gevinster og tap

ytelsespensjon (etter skatt)

-225 -128 -353 -353

Fond for urealiserte

gevinster

-2 754 -2 754 -2 754

Fond for vurderings-

forskjeller

4 405 4 405 4 405

Endring egne egen-

kapitalbevis

-20 648 -135 093 -155 741 -155 741

Omdisponeringer

av utdeling av utbytte

og kundeutbytte

20 713 10 824 -10 824 -20 713

Utbetalte renter/omkost-

ninger på hybridkapital

-4 747 -4 747 -4 747

Årets resultat tilført EK-fond

7 401 4 228 11 629 11 629

Årets resultat tilført

utdelingsfond

195 498 195 498 195 498

Årets resultat disponert

til hybridkapitaleiere

4 831 4 831 4 831

Årets resultat øvrig konsern

46 030 46 030 1 134 47 164

Egenkapital per 31.12.2020

230 149 -21 034 987 313 -135 093 448 818 846 201 16 443 9 716 4 405 100 000 460 421 2 947 338 4 542 2 951 880

Egenkapital per 01.01.2021

230 149 -21 034 987 313 -135 093 448 818 846 201 16 443 9 716 4 405 100 000 460 421 2 947 338 4 542 2 951 880

Utbetalt utbytte

-124 540 -124 540 -1 294 -125 834

Utbetalte gaver

og kundeutbytte

-13 004 -61 104 -74 108 -74 108

Aktuarielle gevinster og tap

ytelsespensjon (etter skatt)

-165 -94 -259 -259

Fond for urealiserte

gevinster

12 556 12 556 12 556

Fond for vurderings-

forskjeller

521 521 521

Verdijustering aksjer målt

til virkelig verdi over

utvidet resultat

45 481 45 481 45 481

Endring egne egen-

kapitalbevis

82 577 659 659

Omdisponeringer fra

utdelingsfond til gavefond

10 000 -10 000

Utbetalte renter/omkost-

ninger på hybridkapital

-4 166 -4 166 -4 166

Årets resultat tilført EK-fond

37 071 21 093 58 163 58 163

Årets resultat avsatt/

disponert til utbytte

111 921 111 921 111 921

Årets resultat avsatt/

disponert til gavefond/

kundeutbytte

63 682 63 682 63 682

Årets resultat disponert

til hybridkapitaleiere

4 262 4 262 4 262

Årets resultat øvrig konsern

28 933 28 933 1 266 30 200

Egenkapital per 31.12.2021

230 149 -20 952 987 313 -134 516 485 723 867 200 77 121 67 753 4 926 100 000 405 727 3 070 445 4 514 3 074 960

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 49

ÅRSREGNSKAP

Egen-

kapital-

bevis-

kapital

Behold-

ning av

egne egen-

kapital-

bevis

Over-

kurs

Annen

innskutt

egen-

kapital

Utjev-

nings-

fond

Spare-

bankens

fond

Gave-

fond/

kunde-

utbytte

Fond for

ureali-

serte

gevinster

Fond for

vurde-

rings-

forskjeller

Hybrid-

kapital

Annen

egen-

kapital

Sum

egen-

kapital

Morbank

Se også note 40, 44 og 45 vedrørende egenkapital og egenkapitalbevis.

Endring i egenkapital

Egenkapital per 01.01.2020

230 149 -386 987 313 410 451 831 278 90 156 12 470 100 000 134 069 2 795 500

Utbetalt utbytte

10 477 -115 075 -104 597

Utbetalte gaver og kundeutbytte

-62 889 -62 889

Aktuarielle gevinster og tap

ytelsespensjon (etter skatt)

-225 -128 -353

Verdijustering utlån målt til virkelig

verdi over utvidet resultat

-353 -353

Fond for urealiserte gevinster

-2 754 -2 754

Fond for vurderingsforskjeller

4 405 4 405

Endring egne egenkapitalbevis

-20 648 -135 093 -155 741

Omdisponeringer av utdeling

av utbytte og kundeutbytte

20 713 10 824 -10 824 -20 713

Utbetalte renter/omkostninger

på hybridkapital

-4 747 -4 747

Årets resultat tilført EK fond

7 401 4 228 11 629

Årets resultat tilført utdelingsfond

195 498 195 498

Årets resultat disponert

til hybridkapitaleiere

4 831 4 831

Egenkapital per 31.12.2020

230 149 -21 034 987 313 -135 093 448 818 846 201 16 443 9 716 4 405 100 000 193 511 2 680 428

Egenkapital per 01.01.2021

230 149 -21 034 987 313 -135 093 448 818 846 201 16 443 9 716 4 405 100 000 193 511 2 680 428

Utbetalt utbytte

-124 540 -124 540

Utbetalte gaver og kundeutbytte

-13 004 -61 104 -74 108

Aktuarielle gevinster og tap

ytelsespensjon (etter skatt)

-165 -94 -259

Verdijustering utlån målt til virkelig

verdi over utvidet resultat

-86 -86

Fond for urealiserte gevinster

12 556 12 556

Fond for vurderingsforskjeller

521 521

Verdijustering aksjer målt til virkelig

verdi over utvidet resultat

45 481 45 481

Endring egne egenkapitalbevis

82 577 659

Omdisponeringer fra utdelingsfond

til gavefond

10 000 -10 000

Utbetalte renter/omkostninger

på hybridkapital

-4 166 -4 166

Årets resultat tilført EK fond

37 071 21 093 58 163

Årets resultat avsatt/disponert

til utbytte

111 921 111 921

Årets resultat avsatt/disponert

til gavefond/kundeutbytte

63 682 63 682

Årets resultat disponert

til hybridkapitaleiere

4 262 4 262

Egenkapital per 31.12.2021

230 149 -20 952 987 313 -134 516 485 723 867 200 77 121 67 753 4 926 100 000 109 797 2 774 516

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 50

ÅRSREGNSKAP

Året 2021 Året 2020

Beløp i tusen kr

Året 2021 Året 2020

Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter

691 112 762 013 Renteinnbetalinger, provisjonsinnbet. og gebyrer fra kunder 533 461 599 049

-59 913 -91 493 Renteutbetalinger til kunder -59 913 -91 493

65 009 -72 769 Netto innbetaling/utbetaling ved omsetning av finansielle eiendeler 55 345 -61 975

47 306 53 234 Innbetalinger av utbytte 84 247 53 234

26 277 55 349 Renteinnbetalinger på verdipapirer 21 163 47 942

-218 444 -214 749 Utbetaling til drift -214 104 -214 472

-48 875 -53 736 Skatter -37 333 -44 925

502 473 437 850 Netto kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter 382 866 287 359

Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter

3 061 -1 652 Kjøp/salg av varige driftsmidler 3 061 -1 652

-4 688 182 280 Kjøp/salg av investeringer i aksjer og andre andeler -4 688 182 280

1 034 802 -25 519 Netto innbetaling/utbetaling ved omsetning av rentebærende verdipapirer 1 120 119 -347 621

1 033 175 155 110 Netto kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter 1 118 492 -166 993

Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter

-1 408 579 -1 129 955 Netto innbetalinger/utbetalinger av nedbetalingslån, rammekreditter -892 999 -198 926

914 287 97 372 Netto innbetalinger av innskudd 914 287 97 372

-1 374 365 1 429 780 Netto plassering/låneopptak i kredittinstitusjoner -1 161 320 1 091 344

3 100 000 1 950 000 Opptak av sertifikater og obligasjonsgjeld 700 000 1 150 000

-2 394 175 -2 548 707 Utbetaling ved tilbakebetaling av sertifikater og obligasjonsgjeld -779 684 -1 953 221

-125 834 -104 597 Utbetaling av utbytte -124 540 -104 597

-74 108 -62 889 Utbetalt gaver og kundeutbytte av overskudd -74 108 -62 889

659 -155 649 Netto utbetaling ved tilbakekjøp av egne egenkapitalbevis 659 -155 649

-13 001 -16 966 Leiebetalinger på balanseførte leieforpliktelser -11 911 -16 103

-209 163 -137 207 Netto rentebetalinger på finansaktiviteter -137 644 -27 656

-1 584 278 -678 817 Netto kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter -1 567 258 -180 324

-48 630 -85 858 Netto kontantstrøm for perioden -65 901 -59 958

488 564 574 422 Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens begynnelse 513 621 573 579

439 933 488 564 Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens slutt 447 720 513 621

Konsern Morbank

Kontantstrømoppstilling

Noter

Innhold

Note 1 Generell 53

Note 2 Regnskapsprinsipper 53

Note 3 Kritiske estimater og vurderinger vedrørende bruk av regnskapsprinsipper 60

Note 4 Oppkjøp, salg, avviklinger og selskapsetableringer 61

Note 5 Segmenter 61

Note 6 Kapitalstyring og kapitaldekning 64

Note 7 Risikostyring 67

Note 8 Kredittrisiko 69

Note 9 Engasjement fordelt på kundegrupper og geografisk 78

Note 10 Utlån og nedskrivninger fordelt på sektor 80

Note 11 Tap på utlån / garantier og misligholdte / tapsutsatte engasjementer 82

Note 12 Renterisiko 92

Note 13 Valutarisiko 95

Note 14 Kursrisiko 96

Note 15 Finansielle derivater og sikringsbokføring 97

Note 16 Likviditetsrisiko 100

Note 17 Netto renteinntekter 102

Note 18 Netto provisjonsinntekter 103

Note 19 Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter og utbytte/inntekt av eierinteresser 103

Note 20 Andre driftsinntekter 104

Note 21 Andre driftskostnader 105

Note 22 Godtgjørelser 106

Note 23 Pensjoner 109

Note 24 Skatt 111

Note 25 Klassifisering av finansielle instrumenter 113

Note 26 Virkelig verdi på finansielle instrumenter 115

Note 27 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 121

Note 28 Sertifikater og obligasjoner 121

Note 29 Eierinteresser i datterselskaper og tilknyttede selskaper 122

Note 30 Aksjer 124

Note 31 Immaterielle eiendeler 125

Note 32 Anleggsmidler 126

Note 33 Leieavtaler 127

Note 34 Finansielle instrumenter med verdiendring over utvidet resultat 130

Note 35 Gjeld til kredittinstitusjoner 130

Note 36 Innskudd fra kunder 131

Note 37 Verdipapirgjeld 131

Note 38 Avsetning andre forpliktelser 133

Note 39 Annen gjeld 133

Note 40 Ansvarlig lånekapital 134

Note 41 Egenkapital 135

Note 42 Betingede forpliktelser 135

Note 43 Hendelser etter balansedagen 136

Note 44 Transaksjoner med nærstående parter 137

Note 45 Fortjeneste per egenkapitalbevis og beregning av egenkapitalbevisbrøk 138

Note 46 Egenkapitalbeviskapital og egenkapitalbeviseiere 139

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 53

NOTER

INNHOLD

1. Grunnlag for utarbeidelse av regnskapet

Konsernregnskapet for Den Gule Banken, Sandnes Sparebank er utar-

beidet i samsvar med International Financial Reporting Standards (IFRS)

som er godkjent av EU. Det samme gjelder morbankens regnskap. Regn-

skapene er avlagt basert på IFRS-standarder og fortolkninger obligato-

riske for årsregnskap som avlegges per 31.12.2021. Videre er kravene til

tilleggsinformasjon i gjeldende lover og forskrifter for banker ivaretatt.

Målegrunnlaget for regnskapet er historisk kost, unntatt finansielle

derivater og de finansielle eiendeler og gjeld som er regnskapsført

til virkelig verdi med verdiendringer over resultatet.

For konsernregnskapet er prinsippene som omtales her anvendt konsistent

for alle rapporterte perioder. Det samme gjelder for morselskapet, med

presiseringer som angitt for relevante poster. Regnskapet er presentert

i norske kroner, og alle tall er vist i hele tusen, med mindre annet er

spesifikt angitt. Konsernets balanseoppstilling er i hovedsak basert

på en vurdering av balansepostenes likviditet.

2. Nye standarder og fortolkninger som er tatt

i bruk fra og med regnskapsåret 2021

Det er ingen nye standarder eller fortolkninger som er tatt i bruk fra

og med regnskapsåret 2021 som anses å ha en vesentlig påvirkning

på konsernets regnskap.

Endringer i referanserente og eventuell påvirkning på regnskapet

I august 2020 ble fase II prosjektet av IBOR-reformen avsluttet. Dette

medfører justeringer til enkelte IFRS standarder som følge av bytte

av referanserente, herunder også nye notekrav i henhold til IFRS 7.

Endringene ble eektive fra og med 1.januar 2021.

Selskapets sikringsrelasjoner bygger utelukkende på referanserenten

NIBOR. Den Gule Banken vurderer det som sannsynlig at NIBOR vil

opprettholdes ut resterende levetid på bankens eksisterende sikrings-

relasjoner. Videre mener banken at en overgang til alternativ referanse-

rente ikke vil ha vesentlig eekt på sikringseektiviteten av bankens

eksisterende sikringsrelasjoner.

3. Konsolidering

Det konsoliderte regnskapet omfatter morbanken Den Gule Banken

og dets datterselskaper som vist i note 29. Datterselskap er konsolidert

fra det tidspunkt banken har overtatt kontroll, og det fraregnes fra det

tidspunkt banken gir fra seg kontroll. Kontroll foreligger når investoren

har makt over investeringsobjektet, er eksponert for eller har rett til

variabel avkastning, og har evne til å bruke makt til å styre de aktiviteter

hos investeringsobjektet som i vesentlig grad påvirker avkastningen.

Konsernregnskapet og morbankregnskapet for 2021 ble godkjent

av styret 10. mars 2022, og av forstanderskapet den 23. mars 2022.

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank er en egenkapitalbevisbank

notert på Oslo Børs. Banken har hovedkontor i Sandnes Kommune,

med besøksadresse Rådhusgata 3, 4306 Sandnes.

GENERELL INFORMASJON

REGNSKAPSPRINSIPPER

1. Grunnlag for utarbeidelse av regnskapet

2. Nye standarder og fortolkninger som er

tatt i bruk fra og med regnskapsåret 2021

3. Konsolidering

4. Tilknyttet foretak

5. Presentasjonsvaluta

6. Inntektsføring

7. Finansielle instrumenter

8. Immaterielle eiendeler

9. Varige driftsmidler

10. Leieavtaler

11. Pensjoner

12. Øvrige forpliktelser

13. Inntektsskatt

14. Utbytte og resultat per egenkapitalbevis

15. Egenkapital

16. Kontantstrømanalyse

17. Segmentinformasjon

18. Vedtatte standarder og fortolkninger

med fremtidig ikrafttredelsestidspunkt

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 54

NOTER

REGNSKAPSPRINSIPPER

Potensielle stemmerettigheter, opsjoner, konvertibel gjeld og andre

forhold inngår i vurderingen.

Regnskapsprinsippene anvendes konsistent ved innarbeiding av eier-

interesser og rapportering er basert på de samme regnskapsperioder

som morselskapet.

Konserninterne transaksjoner og saldoer mellom de konsoliderte

selskapene er eliminert. Urealiserte tap er eliminert med mindre tapet

skyldes verdifall. Minoritetens andel av konsernets resultat blir presentert

på egen linje i resultatregnskapet. I egenkapitalen vises minoritetens

andel som egen post.

Datterselskaper

Datterselskap er definert som selskaper hvor Den Gule Banken,

Sandnes Sparebank har kontroll direkte eller indirekte, eierinteresser

eller andre forhold. Normalt antas Den Gule Banken å ha kontroll

når eierinteressene i et annet selskap utgjør mer enn 50 %.

For oppkjøp og overdragelser gjelder følgende:

Ved overtakelse av kontroll i et selskap anvendes overtakelsesmetoden.

Alle identifiserbare anskaede eiendeler og forpliktelser, blir innregnet

til virkelig verdi. For hvert oppkjøp, vil ikke-kontrollerende eierinteresser

bli verdsatt enten til virkelig verdi, eller som en forholdsmessig andel

av det overtatte selskaps identifiserbare eiendeler. Transaksjonskostnader

blir utgiftsført.

Dersom kontroll oppnås gjennom trinnvise oppkjøp vil eventuell

dieranse mellom virkelig verdi på overtakelsestidspunktet og bokført verdi

på andel av selskapet allerede bokført, bli ført over resultatregnskapet.

Eventuell betinget andel av oppkjøpsprisen vil bli verdsatt til virkelig

verdi på overtakelsestidspunktet.

Goodwill måles i utgangspunktet som dieransen mellom summen

av kjøpsvederlaget og verdien på ikke-kontrollerende eierinteresser,

og netto virkelig verdi av overtatte identifiserbare eiendeler og for-

pliktelser. Dersom dieransen er negativ blir den resultatført.

4. Tilknyttet foretak

Definisjon av tilknyttet selskap er regulert i IAS 28. Tilknyttet foretak

innebærer at banken har betydelig innﬂytelse, men ikke kontroll over

selskapet. Normalt er det betydelig innﬂytelse når banken har en eierandel

på 20 prosent eller mer, med mindre det klart kan godtgjøres at dette

ikke er tilfellet. Behandling som tilknyttede foretak oppstår fra det tidspunkt

betydelig innﬂytelse etableres og til det opphører. Investeringen første-

gangsinnregnes til anskaelseskost og justeres deretter for endringen

i bankens andel av nettoeiendelene til det tilknyttede foretaket.

Tilknyttede foretak regnskapsføres etter egenkapitalmetoden både

i morbanken og i konsernet.

5. Presentasjonsvaluta

Presentasjonsvaluta er norske kroner som også er funksjonell valuta for

alle selskapene i konsernet. Transaksjoner i utenlandsk valuta er omregnet

til funksjonell valuta etter kursene på transaksjonstidspunktet. Valutatap

og -gevinst som oppstår på slike transaksjoner, samt på omregning

av pengeposter i utenlandsk valuta per 31.12, er regnskapsført over

resultatregnskapet.

6. Inntektsføring

Renteinntekter og -kostnader bokføres i resultatregnskapet ved bruk

av eektiv rentes metode. Eektiv rentes metode er en metode for

å beregne amortisert kost for utlån og innskudd, samt fordele rente-

inntekt eller rentekostnad over forventet løpetid. Den eektive renten

fastsettes ved diskontering av kontraktsfestede kontantstrømmer innenfor

forventet løpetid. Metoden innebærer løpende inntektsføring av nominelle

renter med tillegg av amortisering av etableringsgebyr. Dersom et utlån

er nedskrevet som følge av verditap (inngår i steg 3), inntektsføres rente-

inntekter som eektiv rente, beregnet på nedskrevne forventede kontant-

strømmer. Gebyrer knyttet til rentebærende instrumenter inngår

i beregningen av eektiv rente og resultatføres tilsvarende.

Provisjonsinntekter og -kostnader blir generelt periodisert i takt med at

en tjeneste blir ytt og klassifiseres henholdsvis som ”Provisjonsinntekter”

og ”Provisjonskostnader”.

Honorarer og gebyrer ved omsetning eller formidling av finansielle

instrumenter, eiendom eller andre investeringsobjekter som ikke genererer

balanseposter i bankens eller konsernets regnskap, resultatføres når

transaksjonen sluttføres. Inntekter fra kundekontrakter behandles i samsvar

med IFRS 15. Inntektene innregnes til det beløp som reﬂekterer vederlaget

som virksomheten forventer i bytte mot å overføre en vare eller en tjeneste

til en kunde. Tidspunkt for inntektsføring skje når en kunde oppnår

kontroll over en vare eller tjeneste, og videre har anledning til direkte

å nyttiggjøre seg av denne. Konsernet har følgende inntektsstrømmer

som behandles etter dette prinsippet:

•

Transaksjonsgebyrer

•

Produktgebyrer

•

Årsgebyrer

•

Provisjon salg av forsikring, sparing, fond og kredittkort

•

Meglerprovisjon

•

Gebyrer opptjent via tredjepart (interbank, VISA osv.)

•

Andre gebyrer i henhold til prisliste

Banken har i svært liten grad inntekter som inneholder vesentlige

elementer av separate leveringsforpliktelser.

Utleieinntekter knyttet til fast eiendom gjelder primært fremleie-

inntekter som faktureres og inntektsføres løpende i henhold

til fremleiekontrakt i tråd med IFRS 16.

Utbytte av aksjer og egenkapitalbevis inntektsføres på tidspunkt

utbyttet er vedtatt av generalforsamlingen.

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 55

NOTER

REGNSKAPSPRINSIPPER

7. Finansielle instrumenter

Klassifisering av finansielle instrumenter

Klassifisering av finansielle instrumenter foretas på grunnlag

av formålet med anskaelsen og instrumentets karakteristika.

Finansielle eiendeler klassifiseres som:

•

Finansielle instrumenter vurdert til amortisert kost (AC)

•

Finansielle instrumenter vurdert til virkelig verdi med verdiendring

over ordinært resultat (FVTPL)

•

Finansielle instrumenter vurdert til virkelig verdi med verdiendring

over utvidet resultat (FVOCI)

Finansiell gjeld klassifiseres som:

•

Finansielle forpliktelser til virkelig verdi med verdiendringer

over resultatregnskapet

•

Andre finansielle forpliktelser målt til amortisert kost

Definisjonen av et finansielt instrument reguleres i IAS 32, mens

klassifisering og måling av finansielle instrumenter reguleres i IFRS 9.

Ved fastsettelse av målekategori skiller IFRS 9 mellom ordinære

gjeldsinstrumenter og egenkapitalinstrumenter, herunder derivater.

Med ordinære gjeldinstrumenter menes det renteinstrumenter der

avkastning utgjør kompensasjon for tidsverdi av penger, kredittrisiko

og andre relevante risikoer som følger av ordinære gjeldsinstrumenter.

Derivater og investeringer i egenkapitalinstrumenter

Egenkapitalinstrumenter faller i målekategorien virkelig verdi over

resultat (FVTPL). For egenkapitalinstrumenter som ikke er derivater

og ikke holdes for handelsformål, er det anledning til å velge å føre

disse til virkelig verdi over utvidet resultat (FVOCI).

Alle derivater i konsernet måles til virkelig verdi med verdiendring

i resultatet, men derivater som er utpekt som sikringsinstrumenter

skal regnskapsføres i tråd med prinsippene for sikringsbokføring.

Finansielle eiendeler som er gjeldsinstrumenter

For ordinære gjeldsinstrumenter bestemmes målekategorien etter

formålet med investeringen. Gjeldsinstrumenter som inngår i en

portefølje med formål å motta kontraktsmessige kontantstrømmer

i form av renter og avdrag, skal måles til amortisert kost.

Gjeldsinstrumenter som inngår i en portefølje med formål om å både

motta kontantstrømmer og foreta salg, skal måles til virkelig verdi med

verdiendringer over utvidet resultat (FVOCI), med renteinntekt, valuta-

omregningseekter og nedskrivninger presentert over ordinært resultat.

Instrumenter som i utgangspunktet skal måles til amortisert kost eller

til virkelig verdi med verdiendringer over utvidet resultat (FVOCI) kan

utpekes til måling til virkelig verdi med verdiendringer over resultatet

dersom dette eliminerer eller vesentlig reduserer et regnskapsmessig

misforhold (Fair Value Option/FVO).

Renteinstrumenter i øvrige forretningsmodeller skal måles til virkelig

verdi over resultat.

Finansielle forpliktelser

For finansielle forpliktelser som er bestemt regnskapsført til virkelig

verdi over ordinært resultat skal endringer i verdien som skyldes

selskapets egen kredittrisiko innregnes i utvidet resultat (OCI), med

mindre innregningen i utvidet resultat (OCI) skaper eller forsterker

et regnskapsmessig misforhold. Konsernet har begrenset omfang

av forpliktelser bestemt regnskapsført til virkelig verdi og eekten

for konsernet anses derfor uvesentlig.

Sikringsbokføring

Konsernet benytter sikringsbokføring for virkelig verdisikring av enkelte

fastrenteinnlån (obligasjonslån). Derivater knyttet til disse innlånene

øremerkes til sikringsformål. IFRS 9 krever at det skal være økonomisk

sammenheng mellom sikringsinstrument og sikringsobjekt, og at kreditt-

risiko ikke skal dominere verdiendringene til sikringsinstrumentet.

Det kreves videre en prospektiv (fremadskuende) eektivitetstest

og at det utarbeides sikringsdokumentasjon..

Måling

Første gangs regnskapsføring

Alle finansielle instrumenter måles til virkelig verdi på handelsdagen

ved første gangs regnskapsføring. Transaksjonskostnader som er direkte

henførbare til etableringen av eiendelen/forpliktelsen medtas i kostprisen

for alle finansielle instrumenter som ikke er klassifisert til virkelig verdi

med verdiendringer over ordinært resultat.

Etterfølgende måling

Måling til virkelig verdi

For alle finansielle instrumenter som omsettes i et aktivt marked benyttes

den noterte prisen innhentet enten fra en børs, megler eller et prissettings-

byrå. Finansielle instrumenter som ikke omsettes i et aktivt marked verd-

settes etter ulike verdsettelsesteknikker, som til dels er gjennomført

av profesjonelle byråer. Alle endringer i virkelig verdi innregnes direkte

i resultatregnskapet med mindre eiendelen er klassifisert som finansielle

instrumenter til virkelig verdi med verdiendring over utvidet resultat (FVOCI).

Banken har vurdert virkelig verdi av utlån med ﬂytende rente til å samsvare

med nominelt pålydende, justert med tilhørende forventede kredittap

på lånet (ECL). Dette begrunnes med at slike lån reprises tilnærmet

kontinuerlig, og at et eventuelt avvik fra nominell verdi i en armlengdes

transaksjon mellom informerte og villige parter vurderes å være uvesentlig.

Måling til amortisert kost

Finansielle instrumenter som ikke måles til virkelig verdi, verdsettes til

amortisert kost og inntektene/kostnadene beregnes etter eektiv rentes

metode. Den eektive renten fastsettes ved diskontering av kontrakts-

festede kontantstrømmer innenfor forventet løpetid. Amortisert kost er

nåverdien av kontantstrømmene neddiskontert med den eektive renten.

Sikringsbokføring

Sikringseektiviteten vurderes og dokumenteres både ved første gangs

klassifisering og ved hver regnskapsavslutning. Ved virkelig verdisikring

blir sikringsinstrumentet regnskapsført til virkelig verdi og verdien på

sikringsobjektet blir justert for verdiendringen knyttet til sikret risiko.

Endringer i disse verdiene fra inngående balanse blir resultatført.

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 56

NOTER

REGNSKAPSPRINSIPPER

På denne måten blir regnskapspresentasjonen for disse instrumentene

i samsvar med konsernets rentestyring og reelle økonomiske utvikling.

Dersom sikringsforholdet avbrytes eller tilstrekkelig sikringseektivitet

ikke kan verifiseres, amortiseres verdiendring tilknyttet sikringsobjektet

over gjenværende løpetid.

Nedskrivning av finansielle eiendeler

Under IFRS 9 skal tapsavsetningene innregnes basert på forventet

kredittap (ECL). Den generelle modellen for nedskrivninger av finansielle

eiendeler omfatter finansielle eiendeler som måles til amortisert kost

eller til virkelig verdi med verdiendringer over utvidet resultat. I tillegg

er også lånetilsagn, finansielle garantikontrakter som ikke måles til virkelig

verdi over resultatet og fordringer på leieavtaler omfattet.

Målingen av avsetning for forventet tap i den generelle modellen

avhenger av om kredittrisikoen har økt vesentlig siden første gangs

balanseføring. Kredittforverringen måles ved utviklingen i misligholds-

sannsynlighet (PD).

Ved førstegangs balanseføring og når kredittrisikoen ikke har økt vesentlig

etter førstegangs balanseføring innregnes tap for 12-måneders forventet

tap. 12-måneders forventet tap er det tapet som er forventet å inntree

over levetiden til instrumentet, men som kan knyttes til misligholds

begivenheter som inntreer de første 12 månedene. Hvis kredittrisikoen

har økt vesentlig etter førstegangsinnregning, skal avsetningen tilsvare

forventet tap over hele levetiden.

I tråd med IFRS 9 grupperer banken sine utlån i tre steg;

STEG 1

Dette er startpunkt for alle finansielle eiendeler omfattet av den generelle

tapsmodellen. Alle eiendeler som ikke har vesentlig høyere kredittrisiko

enn ved førstegangsinnregning blir beregnet en tapskostnad lik

12 måneders forventet tap.

STEG 2

Steg 2 i tapsmodellen er eiendeler som har hatt en vesentlig økning

i kredittrisiko siden førstegangsinnregning, men hvor det ikke er inntruet

kredittap på balansedato. For disse eiendelene blir det beregnet en avset-

ning lik forventet tap over levetiden. I denne gruppen inngår kontoer

med vesentlig grad av kredittforverring, men som på balansedato tilhører

kunder hvor det ikke foreligger en objektiv tapshendelse. Når det gjelder

avgrensning mot steg 1, definerer banken vesentlig grad av kredittfor-

verring ved å ta utgangspunkt i hvorvidt et engasjements beregnede

misligholdssannsynlighet (PD) har økt vesentlig eller at kunden er gitt

betalingslettelser. For ytterligere beskrivelse av tapsmodell henvises

det til note 8.

STEG 3

I steg 3 er eiendeler, som har hatt en vesentlig økning i kredittrisiko

siden innvilgelse og hvor det foreligger en objektiv tapshendelse på

balansedato. For disse eiendelene foretar banken en individuell taps-

avsetning. På hver balansedag vurderes det om det eksisterer objektive

bevis for at verdien på individuelt vurderte utlån er redusert. Verdifallet

må være et resultat av en eller ﬂere hendelser inntruet etter førstegangs

balanseføring (en tapshendelse) og resultatet av tapshendelsen (eller

hendelsene) må i tillegg kunne måles pålitelig. Eksempler på slike hendelser

er vesentlige finansielle problemer hos debitor, betalingsmislighold eller

andre kontraktsbrudd. Dersom det foreligger objektive bevis på at en verdi-

reduksjon har inntruet, beregnes størrelsen på tapet. For utlån regnskaps-

ført til amortisert kost beregnes tapet som forskjellen mellom balanse-

ført verdi og nåverdien av estimerte fremtidige kontantstrømmer diskontert

med utlånets opprinnelige eektive rentesats. Periodens endringer

i vurdert verdi for utlån resultatføres under ”nedskrivninger og tap

på utlån og garantier”.

Definisjon av misligholdte/tapsutsatte engasjement i Steg 3

Engasjementer anses som misligholdte dersom det er betalingsmislighold

eller mislighold på grunn av manuell misligholdsmerking («unlikeliness

to pay»). Engasjementer som er misligholdte, inngår i Steg 3.

Betalingsmislighold er definert som vesentlig overtrekk med mer

enn 90 dagers varighet. Terskelverdier for vesentlig overtrekk er gitt

i CRR/CRD IV forskriften.

Mislighold på grunn av manuell misligholdmerking baserer seg i større

grad på kredittfaglige vurderinger. Hendelser som inngår i denne

kategorien er tapsavsetninger på kunden, konkurs/gjeldsordning, eller

andre indikasjoner på at det kan være betydelig tvil om kunden vil oppfylle

sine forpliktelser. Utlån og andre engasjementer som ikke er i betalings-

mislighold, men hvor kundens økonomiske situasjon gjør det sannsynlig

at banken vil bli påført tap, klassifiseres som tapsutsatte engasjementer.

Ny misligholdsdefinisjon innebærer innføring av karenstid som tilsier

at kundene blir kategorisert som misligholdt en periode etter at mislig-

holdet er bragt i orden. Karenstid er 3 måneder eller 12 måneder

avhengig av underliggende årsak til misligholdet.

Konstatert tap

Tap anses som konstatert ved stadfestet akkord eller konkurs, ved

at utleggsforretninger ikke har ført fram, ved rettskraftig dom, eller for

øvrig ved at konsernet har gitt avkall på hele eller deler av engasjementet,

eller at engasjementet vurderes som tapt av konsernet. Banken fraregner

engasjementet i balansen når det konstateres tapt. Konstaterte tap som

er dekket ved tidligere foretatte avsetninger føres mot avsetningene.

Konstaterte tap uten dekning i avsetningene samt over- eller under-

dekning i forhold til tidligere avsetninger resultatføres. Se note 11

for ytterligere informasjon knyttet til totalt utestående beløp

som er konstatert / fraregnet i balansen.

Nedskrivninger på aksjer i datterselskap

I morselskapet vurderes aksjer i datterselskap til anskaelseskost redusert

for nedskrivninger i samsvar med IAS 36. Behovet for nedskrivninger

vurderes årlig på samme måte som for øvrige langsiktige eiendeler.

Overtakelse av eiendeler

Eiendeler som overtas i forbindelse med oppfølging av misligholdte

og nedskrevne engasjementer, verdsettes til virkelig verdi ved overtakelsen.

Overtatte eiendeler klassifiseres etter sin art i balansen. Etterfølgende

verdivurdering og klassifisering av resultateekter følger prinsippene

for den aktuelle balanseposten.

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 57

NOTER

REGNSKAPSPRINSIPPER

Nærmere om enkelte typer finansielle instrumenter

Utlån og fordringer

Utlån og fordringer er finansielle eiendeler som ikke noteres i markedet.

Utlån med ﬂytende rente verdivurderes til amortisert kost etter eektiv

rentemetode. Utlån med fast rente bokføres til virkelig verdi med verdi-

endring over ordinært resultat da banken benytter Fair-Value Option

(FVO) for disse lånene. Endringen i virkelig verdi for disse lånene er ført

i resultatregnskapet i posten ” netto gevinst/tap på finansielle instrumenter”.

Renterisikoen i fastrenteutlånene styres med rentebytteavtaler som

bokføres til virkelig verdi. Det er konsernets oppfatning at vurdering

av fastrenteutlån til virkelig verdi gir mer relevant informasjon om verdiene

i balansen. Renter fra rentebytteavtalene er ført i resultatregnskapet

i posten «Renteinntekter målt til virkelig verdi».

Utlån som morbank kan overføre til SSB Boligkreditt AS er i morbankens

regnskap klassifisert til virkelig verdi med verdiendring over utvidet resultat

(FVOCI), da forretningsmodellen tilsier at morbank har til hensikt å inndrive

kontraktsfestede kontantstrømmer, men også kan selge/overføre lånene

til SSB Boligkreditt AS. I konsernregnskapet blir lånene vurdert til amortisert

kost da konsernet ikke har til hensikt å selge lånene.

Aksjer, sertifikater og obligasjoner

Aksjer og andeler er vurdert til virkelig verdi med verdiendring over

resultat (FVTPL), med unntak av bankens investering i EIKA Gruppen AS

som er klassifisert som finansielle instrumenter med verdiendring over

utvidet resultat (FVOCI) da denne anses som en strategisk investering

for banken.

Bankens likviditetsportefølje av sertifikater og obligasjoner vurderes til

virkelig verdi med verdiendring over ordinært resultat (FVTPL) iht. til den

forretningsmodellen som styrer forvaltningen av likviditetsporteføljen

i samsvar med IFRS 9. Forretningsmodellen gir et avkastningsmål for

likviditetsporteføljen og kjøp og salg gjøres ut fra et mål om maksimal

fortjeneste. Banken har også en «holdt til forfall» portefølje av obligasjoner

som vurderes til amortisert kost da banken har til hensikt å holde disse

rentepapirene til forfall. Denne porteføljen holdes atskilt fra bankens

øvrige likviditetsportefølje.

Finansielle derivater

Derivater verdsettes til virkelig verdi med verdiendringer over ordinært

resultat (FVTPL). Virkelig verdi vurderes med utgangspunkt i noterte

markedspriser i et aktivt marked, inkludert nylige markedstransaksjoner

samt ulike verdsettelsesteknikker. Derivater bokføres som eiendeler

dersom virkelig verdi er positiv og som forpliktelser dersom virkelig

verdi er negativ (bruttoføring i balansen).

Innlån og andre finansielle forpliktelser

Fastrenteinnskudd fra kunder verdsettes til virkelig verdi med verdi-

endringer over ordinært resultat.

Utstedt verdipapirgjeld med ﬂytende rente måles til amortisert kost.

For utstedt verdipapirgjeld med fast rente benyttes det sikringsbokføring

hvor verdiendringer på sikret del av gjelden føres over ordinært resultat.

Utstedt ansvarlig lån har prioritet etter all annen gjeld, og innregnes

og måles på samme måte som øvrig verdipapirgjeld.

Øvrig finansiell gjeld måles til amortisert kost hvor forskjeller mellom

mottatt beløp fratrukket transaksjonskostnader og innløsningsverdi

fordeles over låneperioden ved bruk av eektiv rentes metode.

Dag 1-gevinster

IFRS tillater ikke umiddelbar inntektsføring av ”dag 1-gevinst”. Slike

gevinster kalkuleres for hver individuell transaksjon og amortiseres

som hovedregel over transaksjonens løpetid dersom ikke annen

observerbar markedsdata eller lignende klart underbygger en annen

profil på resultatføringen.

Innregning og fraregning av finansielle eiendeler

og forpliktelser

Finansielle eiendeler og forpliktelser innregnes på handelsdagen,

det vil si det tidspunkt banken blir part i instrumentenes kontrakts-

messige betingelser.

Finansielle eiendeler fraregnes når de kontraktsmessige rettighetene

til kontantstrømmene fra de finansielle eiendelene er utløpt, eller når

rettighetene til kontantstrømmene fra eiendelene er overført på en slik

måte at risiko og avkastning knyttet til eierskapet i det alt vesentligste

er overført.

For finansielle forpliktelser fraregnes disse når de kontraktsmessige

betingelsene er innfridd, utløpt eller kansellert.

Tilbakekjøp utstedt verdipapirgjeld

Eventuell over- eller underkurs ved tilbakekjøp av egne obligasjoner

resultatføres og føres under rentekostnader. Eventuell kjøpspremie ved

tilbakekjøp av gjeld før forfall anses som kurstap/gevinst og presenteres

og føres i resultatregnskapet under posten «netto gevinst/tap på finansielle

instrumenter». Renter fra annen finansiell gjeld føres som ”rentekostnader”

i resultatregnskapet.

Modifiserte eiendeler og forpliktelser

Dersom det gjøres modifiseringer eller andre endringer i vilkårene til en

eksisterende finansiell eiendel eller forpliktelse behandles instrumentet

som en ny finansiell eiendel eller forpliktelse dersom de reforhandlede

vilkårene er vesentlig endret fra de gamle vilkårene. Dersom vilkårene

for vesentlig endring er oppfylt fraregnes den gamle eiendelen eller

forpliktelsen, og ny eiendel eller forpliktelse innregnes.

Dersom det modifiserte instrumentet ikke vurderes å være vesentlig

endret fra det eksisterende instrumentet, anses instrumentet regnskaps-

messig å være en videreføring av det eksisterende instrumentet. I slike

tilfeller diskonteres de nye kontantstrømmene med instrumentets

opprinnelige eektive rente og eventuell forskjell mot eksisterende

balanseførte beløp resultatføres over ordinært resultat.

8. Immaterielle eiendeler

Goodwill

Goodwill måles i utgangspunktet som dieransen mellom summen

av kjøpsvederlaget og verdien på ikke-kontrollerende eierinteresser,

og netto virkelig verdi av overtatte identifiserbare eiendeler og forpliktelser.

Goodwill ved kjøp av datterselskap er regnskapsført som immaterielle

eiendeler. De enkelte goodwillposter og immaterielle eiendeler i konsernets

balanse er allokert til vurderingsenheter med henblikk på hvilke virksom-

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 58

NOTER

REGNSKAPSPRINSIPPER

heter som nyter godt av den kjøpte eiendelen. Valg av vurderingsenhet

er gjort ut fra hensyn til hvor det er mulig å identifisere og skille ut

kontantstrømmer knyttet til virksomheten. Goodwill testes årlig for ned-

skrivning og bokføres til kostpris redusert for akkumulerte nedskrivninger.

Ved vurderingen benyttes historiske resultater samt godkjente budsjetter

og ledelsens prognoser. Avkastningskravet er basert på en vurdering av

hva som er markedets avkastningskrav til den type virksomhet som inngår

i vurderingsenheten, og reﬂekterer således risikoen i virksomheten.

Programvare og utvikling av IT-systemer

Kostnader direkte forbundet med større programvareinvesteringer

som forventes å gi vesentlige økonomiske fordeler over tid, innregnes

som immaterielle eiendeler. Kostnader til kjøpte lisenser kapitaliseres

og avskrives lineært over den utnyttbare levetiden, vanligvis 3-5 år.

Kostnader til vedlikehold av software innregnes som kostnader når

de oppstår.

På hver balansedag vurderes alle immaterielle eiendeler med sikte

på eventuelle indikasjoner på verdifall. Dersom det er indikasjoner

på verdifall, foretas det en analyse hvor det vurderes om regnskapsført

verdi av de immaterielle eiendelene kan fullt ut gjenvinnes. Gjenvinnbart

beløp er det høyeste av netto salgspris og bruksverdi. Bruksverdi

beregnes ved å diskontere forventede fremtidige kontantstrømmer

til nåverdi ved å benytte diskonteringsrente etter skatt, som reﬂekterer

markedets prissetting av tidsverdien av penger og den risiko som

er knyttet til den spesifikke eiendelen. For eiendeler som ikke hoved-

sakelig genererer uavhengige kontantstrømmer, fastsettes gjenvinn-

bart beløp for den kontantstrømsgenererende enhet som eiendelen

tilhører. Dersom gjenvinningsbeløpet er lavere enn regnskapsført

verdi, nedskrives verdien til gjenvinningsbeløpet.

9. Varige driftsmidler

Varige driftsmidler omfatter bygninger og driftsløsøre. Bygninger og

driftsløsøre er regnskapsført til anskaelseskost fratrukket akkumulerte

avskrivninger og nedskrivninger. Kostpris inkluderer alle direkte henfør-

bare kostnader knyttet til kjøpet av eiendelen. Det er benyttet lineære

avskrivninger for å allokere kostpris fratrukket eventuell restverdi over

eiendelenes estimerte levetid. Bygninger, anlegg og utstyr som avskrives,

er gjenstand for en nedskrivningstest i samsvar med IAS 36 når

omstendighetene indikerer det.

10. Leieavtaler

IFRS 16 angir en felles modell som skal anvendes for alle leieavtaler,

med enkelte unntak, hvor bruksretten til en spesifikk eiendel overføres

fra utleier til leietaker for en spesifikk periode.

For å fastsette om en kontrakt inneholder en leieavtale er det vurdert

om kontrakten overfører retten til å kontrollere bruken av en identifisert

eiendel. Standarden har for konsernet hovedsakelig fått betydning for

leieavtaler knyttet til kontorlokaler, som medfører at husleiekostnader

ikke lenger regnskapsføres som driftskostnad, men som avskrivning

av bruksrett eiendel og rentekostnad på tilhørende leieforpliktelse

i resultatregnskapet. Bankens IT-avtaler er ikke vurdert å falle inn under

IFRS 16 siden disse er basert på kjøp av kapasitet som ikke er fysisk

adskilt og dermed ikke identifiserbare. Leieavtaler med lav verdi (total-

verdi under USD 5000) og leieavtaler med en leieperiode på 12 måneder

eller mindre vil ikke bli balanseført. Leieavtalene som faller inn under

disse unntakene innregnes løpende som andre driftskostnader.

Leieperioden er beregnet basert på avtalens varighet tillagt eventuelle

opsjonsperioder dersom disse med rimelig sikkerhet vil bli utøvet.

Beregning av nåverdi av leieforpliktelse inkluderer elementer som fast

leie justert for indeksreguleringer i leiekontraktene. Eventuelle opsjoner

i leieavtalen og/eller utgifter forbundet med utkjøpsklausuler før endelig

kontraktsutløp er ikke medregnet i leieforpliktelsen med mindre det

er rimelig sikkert at opsjon utøves eller klausul benyttes. Felleskostnader

og andre variable leiebetalinger etc. vil ikke bli innregnet i leieforpliktelsen

for husleiekontraktene og føres som driftskostnad.

Diskonteringsrente for husleiekontrakter er fastsatt ved å anvende leie-

takers marginale lånerente, det vil si den rentesats en leietaker i et lignende

økonomisk miljø måtte betale for å lånefinansiere, i en tilsvarende periode

og med tilsvarende sikkerhet, de midler som er nødvendige for en eien-

del av lignende verdi som bruksretteiendelen. Renten hensyntar både

risikofri rente, kredittrisiko og leiespesifikt påslag, herunder sikkerhet/

pant i leieavtalen. Renten vil tilpasses den faktiske leiekontraktens

varighet, type eiendel etc.

Banken har innregnet sine leieforpliktelser til nåverdien av de gjenværende

leiebetalingene diskontert med marginal lånerente på tidspunktet for

førstegangsanvendelse, samt innregnet tilhørende bruksrettighet til

et beløp som reﬂekterer verdien av eiendelen som om standarden

var gjeldene fra tidspunkt for kontraktsinngåelse.

Bruksrettighetene er i balansen presentert som «Bruksrettigheter leie-

avtaler», mens leieforpliktelsene presenteres som «Leieforpliktelser»

i balansen.

Bruksrettigheter som avskrives, er gjenstand for en nedskrivningstest

i samsvar med IAS 36 når omstendighetene indikerer det.

11. Pensjoner

Selskapene i konsernet har ulike pensjonsordninger. Pensjonsordningene

er i hovedsak finansiert gjennom innbetalinger til forsikringsselskaper.

Innskuddsbasert ordning

Konsernet har innskuddsplan for selskapets ansatte, samt en ytelsesbasert

driftspensjon knyttet til tidligere administrerende direktør. En innskudds-

plan er en pensjonsordning hvor konsernet betaler faste bidrag til en juridisk

enhet som investerer midlene på vegne av medlemmene i ordningen.

Innskuddene regnskapsføres som lønnskostnad når de forfaller.

Ytelsesbasert ordning

En ytelsesplan er en pensjonsordning som definerer en pensjonsut-

betaling som en ansatt vil motta ved pensjonering. Pensjonsutbetalingen

er normalt avhengig av en eller ﬂere faktorer slik som alder, antall år

i selskapet og lønn. Den balanseførte forpliktelsen knyttet til ytelsesplaner

er nåverdien av de definerte ytelsene på balansedatoen minus virkelig verdi

av pensjonsmidlene. Pensjonsforpliktelsen beregnes årlig av en uavhengig

aktuar ved bruk av en lineær opptjeningsmetode. Diskonteringsrenten

er en beregnet markedsrente på obligasjoner med fortrinnsrett (OMF).

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 59

NOTER

REGNSKAPSPRINSIPPER

Andre parametere, som eksempelvis lønnsreguleringer, inﬂasjon og

pensjonsøkninger, fastsettes på grunnlag av forventet langsiktig utvikling

i parameterne. Endringer i pensjonsplanens ytelser kostnadsføres eller

inntektsføres løpende i resultatregnskapet.

Estimatavvik regnskapsføres over utvidet resultat (OCI) i den perioden

de oppstår og inngår i totalresultatet.

Periodens netto pensjonskostnad er inkludert i lønninger og sosiale

kostnader og består av periodens pensjonsopptjening, rentekostnad

på den beregnede pensjonsforpliktelsen samt periodisert arbeidsgiver-

avgift. Pensjonskostnaden er basert på forutsetninger fastsatt ved

periodens begynnelse.

Avtalefestet førtidspensjon

Den gamle AFP-ordningen ble vedtatt avviklet i februar 2010. Som

erstatning for den gamle AFP-ordningen er det etablert en ny AFP-

ordning som gir et livslangt tillegg på den ordinære pensjonen. Den

nye AFP-ordningen er en ytelsesbasert ﬂerforetakspensjonsordning,

og finansieres gjennom premier som fastsettes som en prosent av lønn.

Foreløpig foreligger det ingen pålitelig måling og allokering av forpliktelse

og midler i ordningen. Regnskapsmessig blir ordningen således behandlet

som en innskuddsbasert pensjonsordning hvor premiebetalinger

kostnadsføres løpende, og ingen avsetninger foretas i regnskapet.

12. Øvrige forpliktelser

Avsetning til forpliktelser blir foretatt når konsernet har en forpliktelse

basert på en tidligere hendelse, det er sannsynlig at forpliktelsen vil bli

oppgjort finansielt og forpliktelsen kan estimeres pålitelig.

13. Inntektsskatt

Årets skattekostnad består av betalbar skatt og endring i utsatt skatt på

midlertidige forskjeller. Betalbar skatt er beregnet skatt på årets skatte-

pliktige resultat. Utsatt skatt regnskapsføres etter gjeldsmetoden i samsvar

med IAS 12. Det beregnes forpliktelse eller eiendel ved utsatt skatt på

midlertidige forskjeller, som er dieransen mellom balanseført verdi og

skattemessig verdi på eiendeler og forpliktelser. Det beregnes imidlertid

ikke forpliktelse eller eiendel ved utsatt skatt på goodwill som ikke gir

skattemessige fradrag, og heller ikke på førstegangsinnregnede poster

som verken påvirker regnskapsmessig eller skattepliktig resultat.

Det beregnes en eiendel ved utsatt skatt på fremførbare skattemessige

underskudd. Utsatt skattefordel blir balanseført i den utstrekning det

er sannsynlig at den vil kunne benyttes mot fremtidig skattepliktig inntekt.

Ved beregning av utsatt skatt benyttes skattesatser og skatteregler

som gjelder på balansedagen eller som med overveiende sannsynlig-

het blir vedtatt.

Skattesats for alminnelig inntekt i Norge er per 31.12.21 på 22 %,

skattesatsen er uendret i 2022. Det er gjort unntak for finansforetak

som dermed videreføres på 2016-nivå (25% skattesats).

Formuesskatt regnes ikke som skatt etter IAS 12 og er ført som

driftskostnad.

Behandling av skatt ved egenkapitaltransaksjoner

Dersom kilden til utdelingen er tidligere resultater (opptjent kapital),

presenteres skattekonsekvensene av utdelingen som skattekostnad

i resultatregnskapet når utdelingen blir besluttet. Dette gjelder blant

annet for utbetalinger av kundeutbytte og utbetalinger av rente

på fondsobligasjoner.

14. Utbytte og resultat per egenkapitalbevis

Utbytte på egenkapitalbevis bokføres som egenkapital i perioden

frem til det er vedtatt av bankens forstanderskap.

Resultat per egenkapitalbevis beregnes ved å dividere resultatet som

tilfaller eierne av egenkapitalbevisene med antall utestående egenkapital-

bevis, hensyntatt bankens beholdning av egne egenkapitalbevis.

15. Egenkapital

Egenkapitalbeviseiernes andel av egenkapitalen består av egenkapital-

beviskapital, overkurs, annen innskutt egenkapital og utjevningsfond.

Utjevningsfondet er akkumulert overskudd som kan benyttes til frem-

tidig kontantutbytte eller fondsemisjon.

Pålydende av egne egenkapitalbevis er presentert som en reduksjon

i egenkapitalbeviskapitalen. Kjøpspris utover pålydende er ført mot

annen innskutt egenkapital. Gevinst eller tap på transaksjoner med egne

egenkapitalbevis blir bokført direkte mot annen innskutt egenkapital.

Øvrig egenkapital består av sparebankens fond, gavefond/kundeutbytte,

fond for urealiserte gevinster, fond for vurderingsforskjeller, annen

egenkapital og minoritetsinteresser. Annen egenkapital inkluderer

avsatt utbytte.

Årsoverskuddet tilordnes eierne av egenkapitalbevis og grunnfonds-

kapitalen i samme forhold som deres respektive andel av bankens

egenkapital.

Utstedte fondsobligasjoner er obligasjoner med pålydende rente, men

banken har ikke plikt til å utbetale renter i en periode hvor det ikke utbetales

utbytte, og investor har heller ikke senere krav på renter som ikke er utbetalt,

dvs. rentene akkumuleres ikke. Fondsobligasjoner tilfredsstiller ikke

definisjonen av finansiell forpliktelse i henhold til IAS 32 og klassifiseres

følgelig som egenkapital/hybridkapital i bankens balanse. Fondsobligasjo-

nene er evigvarende og banken har en ensidig rett til ikke å betale renter

til investorene under gitte vilkår. Renter presenteres dermed ikke som en

rentekostnad i resultatet, men som en reduksjon i annen egenkapital.

16. Kontantstrømanalyse

Kontantstrømanalysen er utarbeidet etter den direkte metode, og viser

kontantstrømmene gruppert etter kilder og anvendelsesområder.

Likvider omfatter kontanter og fordringer på Norges Bank, samt utlån

til og fordringer på kredittinstitusjoner.

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 60

NOTER

REGNSKAPSPRINSIPPER

17. Segmentinformasjon

Segmentrapporteringen er basert på intern ledelsesrapportering. Resultat-

og balanseoppstillingen for segmentene følger av en sammenstilling

av intern finansiell rapportering for avdelinger, i henhold til konsernets

styringsmodell. For øvrig vises til note 5 vedrørende forutsetninger

og fordelingsprinsipper.

18. Vedtatte standarder og fortolkninger

med fremtidig ikrafttredelsestidspunkt

Det er kun medtatt standarder og fortolkninger som anses relevante

for konsernet.

Årlige forbedringsprosjekter

IASB har i forbindelse med årlige forbedringsprosjekter gjort mindre

endringer i ﬂere standarder. Endringene er vurdert til å ikke ha vesentlig

betydning for konsernet.

KRITISKE ESTIMATER OG VURDERINGER VEDRØRENDE

BRUK AV REGNSKAPSPRINSIPPER

Steg 1 og 2 nedskrivninger (statistiske nedskrivninger)

Engasjementer som ikke er individuelt nedskrevet inngår i beregning

av statistiske nedskrivninger (IFRS 9 nedskrivninger) på utlån og garantier.

Nedskrivning beregnes på grunnlag av utviklingen i kundenes risiko-

klassifisering (som beskrevet i note 8) samt tapserfaring for de respektive

kundegrupper (PD og LGD). Utover dette tillegges konjunktur- og

markedsutvikling (makroforhold) som enda ikke har fått eekt på den

nevnte risikoklassifisering vekt ved vurdering av nedskrivningsbehov

på kundegrupper totalt.



To år med korona og tiltak for å redusere eektene for særlig påvirkede

næringer, påvirker også konsernets estimering av forventet tap. Blant annet

har muligheten til å få utsatt innbetaling av avgifter gitt en likviditetsfor-

bedring for mange selskaper. Dette påvirker inn i bankens modeller

og estimater for tap. Samtidig er situasjonen betraktelig mer oversiktlig

nå enn den var i or, og hvor det i or medførte et behov for økte eksplisitte

avsetninger som følge av korona, er eektene nå lettere å identifisere

og estimere og er derfor inkorporert i de generelle makrojusteringene.

Eekten er fortsatt at banken har høyere tapsavsetninger som følge

av korona enn hva tilfellet ville vært uten, men disse avsetningene

er nå i større grad basert på estimerte makroeekter og ikke eksplisitte

påslag. Se ytterligere beskrivelser i note 8.



Den statistiske modellen for beregning av ”Expected credit losses” (ECL)

på engasjementene bygger på ﬂere kritiske forutsetninger, herunder

misligholdssannsynlighet, tap ved mislighold, forventet levetid på

engasjementene og makroutvikling. På grunn av betydelig estimat-

usikkerhet er det krav til å vise sensitivitetsanalyser gitt endring

i ulike parametere, dette fremgår av note 11.

Kritiske estimater

Utarbeidelse av regnskap i overensstemmelse med generelt aksepterte

regnskapsprinsipper krever at ledelsen i en del tilfeller tar forutsetninger

og må anvende estimater og skjønnsmessige vurderinger. Estimater

og skjønnsmessige vurderinger evalueres løpende, og er basert på

historiske erfaringer og forutsetninger om fremtidige hendelser som

anses sannsynlige på balansetidspunktet. Det er knyttet usikkerhet til

de forutsetninger og forventninger som ligger til grunn for anvendte

estimater og skjønnsmessige vurderinger. Faktiske resultater kan avvike

fra estimatene og forutsetningene.

Nedskrivning på utlån og garantier

For individuelt vurderte utlån og for grupper av utlån som er identifisert

som usikre, foretas det en beregning for å fastslå en verdi på utlånet

eller på grupper av utlån. Beregningen forutsetter at det benyttes

størrelser som er basert på vurderinger, og disse påvirker godheten

i den beregnede verdi. Nedskrivningsvurderinger gjennomføres

hvert kvartal.

Steg 3 nedskrivninger (individuelle nedskrivninger)

Dersom det foreligger objektive bevis på at en verdireduksjon har inn-

truet for utlån vurdert til amortisert kost beregnes tapet som forskjellen

mellom balanseført verdi og nåverdien av estimerte fremtidige kontant-

strømmer diskontert med utlånets opprinnelige eektive rentesats.

Estimering av fremtidig kontantstrøm gjøres på grunnlag av erfarings-

data og skjønn relatert til sannsynlige utfall for blant annet markeds-

utvikling og konkrete forhold for det enkelte engasjement, herunder

erfaringsdata for debitors evne til å håndtere en presset økonomisk

situasjon. Ved verdivurderingen av nedskrivning på utlån hefter

det usikkerhet ved identifiseringen av utlån som skal nedskrives,

estimering av tidspunkt og beløp for fremtidige kontantstrømmer,

samt verdivurdering av sikkerheter.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 61

OPPKJØP, SALG, AVVIKLINGER OG SELSKAPSETABLERINGER

Det foreligger ingen vesentlige endringer i konsernstruktur

per 31.desember 2021.

Konsernet har tre segmenter, Privatmarked (PM), Bedriftsmarked (BM)

og Eiendom. PM og BM er bankvirksomhet fordelt på to hovedkunde-

grupper. Her inngår også generell investeringsrådgivning overfor

bankens kunder.



Eiendomssegmentet har eiendomsmegling som virksomhet. Segmentet

består av datterselskapet Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS. 

Regnskapsprinsippene som benyttes for utarbeidelse av segment-

informasjon er de samme som de prinsippene som fremgår av prinsipp-

noten, note 2. Konsernet fordeler ikke skatt eller ikke-gjentagende

gevinster og tap på segmentene. Konsernet regnskapsfører selskaps-

interne transaksjoner etter prinsippet om armlengdes avstand.

Fundingkostnader er fordelt i henhold til kapitalbehov for henholdsvis

PM og BM. Netto provisjonsinntekter er fordelt etter salgsvolum

og felleskostnader etter en fordelingsnøkkel for kostnader.



Konsernet har kun virksomhet i Norge, og alle inntekter er opptjent

i Norge.

SEGMENTER

Bruk av regnskapsprinsipper

Kundeutbytte

Det er bankens forstanderskap som hvert år tar stilling til om og hvor mye

som skal deles ut i kundeutbytte. Vedtak ble gjort i bankens forstander-

skapsmøte 24. mars 2021, og banken utbetalte i 4.kvartal 2021 60 mill.

kroner i kundeutbytte til bankens låne- og innskuddskunder.

Kundene vil motta et beløp basert på bankens årlige overskudd og hvor

mye kunden selv har i innskudd og lån i banken.

• Utbytte gis til privatpersoner og bedrifter.

• Kunden kan få kundeutbytte av maks 2 mill. kroner i lån i banken.

• Samskyldnere (personer med felles lån) kan få kundeutbytte

for inntil 4 mill. kroner.

• Kunden kan få kundeutbytte av maks 2 mill. kroner i innskudd

i banken.

• Kundeutbyttet gjelder fra første krone og opp til 2 mill. kroner.

• Opptjening av kundeutbytte baseres på daglig saldo.

Finansdepartementet har gitt tillatelse til å benytte grunnfondskapital

til kundeutbytte. Utdelingen av kundeutbytte er regulert av Finansfore-

taksloven §10-17 erde ledd, som klassifiserer kundeutbytte som en

disponering av årsresultatet. Denne klassifiseringen har banken lagt til

grunn regnskapsmessig, og har således behandlet utbetalingen som en

egenkapitaltransaksjon. Utbetalingen av kundeutbytte gir et skattefradrag

på 15 mill. kroner for inntektsåret 2021. Skattefradraget resultatføres

som en reduksjon av skattekostnad for 2021. Det presiseres at det er

knyttet noe usikkerhet rundt fordelingen av skattefradraget fra

kundeutbyttet mellom de ulike eierklassene.

Virkelig verdi for finansielle instrumenter

Virkelig verdi på finansielle instrumenter som ikke handles i et aktivt

marked, fastsettes ved å bruke ulike verdsettelsesteknikker. I disse

vurderingene søker konsernet i størst mulig grad å basere seg på

markedsforholdene på balansedagen. Dersom det ikke er observer-

bare markedsdata gjøres antagelser om hvordan markedet vil prise

instrumentet, for eksempel basert på prising av tilsvarende instrumenter.

I verdsettelsene kreves det utstrakt bruk av skjønn, blant annet ved

vurdering av kredittrisiko, likviditetsrisiko og volatilitet. En endring

i en eller ﬂere av disse faktorene kan påvirke fastsatt verdi for instru-

mentet. Virkelig verdi for finansielle instrumenter fremgår av note 26.

Fastrenteutlån:

I henhold til IFRS skal verdsettelsen være basert på en vurdering av hva

en ekstern investor ville lagt til grunn ved investering i tilsvarende utlån.

Det eksisterer ikke et velfungerende marked for kjøp og salg av fast-

rentelån mellom markedsaktører. Verdien av fastrenteutlånene estimeres

ved å diskontere kontantstrømmene med en risikojustert diskonterings-

faktor som skal hensynta markedsaktørenes preferanser. Diskonterings-

faktoren beregnes basert på en observerbar swaprente tillagt et marginkrav.



Ved estimering av marginkravet tas det hensyn til observerbare markeds-

renter på tilsvarende utlån. Marginkravet til markedsaktørene er ikke

direkte observer bart og må estimeres basert på dieransen mellom

de observerbare markedsrentene og swaprenten over en tidsperiode.

Da marginkravet ikke er direkte observerbart er det knyttet usikkerhet

til beregning av virkelig verdi for fastrenteutlån.

KRITISKE ESTIMATER OG VURDERINGER VEDRØRENDE BRUK AV REGNSKAPSPRINSIPPER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 62

Konsern 31.12.2021

Rapportering per segment PM BM Eiendom Øvrig Totalt

Netto eksterne renteinntekter 248 914 207 152 456 066

Netto interne renteinntekter 29 29

Netto renteinntekter 248 914 207 152 29 456 095

Netto provisjonsinntekter 28 358 25 450 39 949 (4 106) 89 652

Inntekt verdipapirer (6 592) 69 138 62 545

Andre driftsinntekter 64 10 2 014 2 089

Sum andre driftsinntekter 21 830 25 460 39 949 67 046 154 286

Personalkostnader 79 150 46 214 26 716 9 861 161 941

Andre driftskostnader 88 223 35 702 8 097 1 659 133 681

Avskrivning/nedskrivning 13 100 5 737 1 179 (1 155) 18 861

Resultat før tap 90 271 144 959 3 958 56 710 295 898

Nedskrivning og tap på utlån og garantier (5 641) (26 699) (32 340)

Resultat før skatt for segmentet 95 912 171 659 3 958 56 710 328 238

Netto utlån til kunder 18 004 753 7 386 754 25 391 507

Øvrige eiendeler 28 603 3 952 533 3 981 136

Sum eiendeler 18 004 753 7 386 754 28 603 3 952 534 29 372 644

Innskudd fra kunder 7 023 090 4 433 513 1 385 883 12 842 486

Øvrige forpliktelser 15 009 13 440 189 13 455 198

Sum forpliktelser 7 023 090 4 433 513 15 009 14 826 072 26 297 684

Konsern 31.12.2020

Rapportering per segment PM BM Eiendom Øvrig Totalt

Netto eksterne renteinntekter 255 921 213 665 469 587

Netto interne renteinntekter (4) (4)

Netto renteinntekter 255 921 213 665 (4) 469 582

Netto provisjonsinntekter 27 085 24 177 32 993 (4 452) 79 802

Inntekt verdipapirer 622 53 920 54 542

Andre driftsinntekter 194 151 339 683

Sum andre driftsinntekter 27 901 24 327 32 993 49 807 135 027

Personalkostnader 71 246 43 287 22 429 9 587 146 550

Andre driftskostnader 66 138 26 248 6 114 267 98 767

Avskrivning/nedskrivning 15 866 6 630 903 272 23 672

Resultat før tap 130 572 161 827 3 546 39 676 335 621

Nedskrivning og tap på utlån og garantier 12 012 12 676 24 689

Resultat før skatt for segmentet 118 560 149 151 3 546 39 676 310 932

Netto utlån til kunder 17 138 518 6 861 202 23 999 720

Øvrige eiendeler 29 345 5 206 146 5 235 491

Sum eiendeler 17 138 518 6 861 202 29 345 5 206 146 29 235 211

Innskudd fra kunder 6 534 277 4 974 777 417 003 11 926 057

Øvrige forpliktelser 15 626 14 341 649 14 357 274

Sum forpliktelser 6 534 277 4 974 777 15 626 14 758 652 26 283 331

SEGMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 63

Morbank 31.12.2021

Rapportering per segment PM BM Øvrig Totalt

Netto renteinntekter 145 518 207 152 352 671

Netto provisjonsinntekter 40 190 25 450 (4 106) 61 534

Inntekt verdipapirer 35 000 71 079 106 079

Andre driftsinntekter 64 10 2 448 2 522

Sum andre driftsinntekter 75 255 25 460 69 421 170 135

Personalkostnader 79 107 46 214 9 861 135 182

Andre driftskostnader 86 745 35 702 2 093 124 539

Avskrivning/nedskrivning 13 100 5 737 (1 155) 17 682

Resultat før tap 41 821 144 959 58 622 245 403

Nedskrivning og tap på utlån og garantier (7 000) (26 699) (33 699)

Resultat før skatt for segmentet 48 821 171 659 58 622 279 101

Netto utlån til kunder 8 187 741 7 386 754 15 574 495

Øvrige eiendeler 50 491 21 639 5 064 784 5 136 915

Sum eiendeler 8 238 232 7 408 393 5 064 784 20 711 410

Innskudd fra kunder 7 023 090 4 438 306 1 385 883 12 847 279

Øvrige forpliktelser 5 089 615 5 089 615

Sum forpliktelser 7 023 090 4 438 306 6 475 498 17 936 894

Morbank 31.12.2020

Rapportering per segment PM BM Øvrig Totalt

Netto renteinntekter 180 522 213 665 394 187

Netto provisjonsinntekter 44 002 24 177 (4 452) 63 727

Inntekt verdipapirer (548) 53 920 53 372

Andre driftsinntekter 194 151 880 1 225

Sum andre driftsinntekter 43 648 24 327 50 349 118 324

Personalkostnader 71 206 43 287 9 587 124 080

Andre driftskostnader 64 410 26 248 809 91 467

Avskrivning/nedskrivning 15 866 6 630 272 22 769

Resultat før tap 72 688 161 827 39 680 274 195

Nedskrivning og tap på utlån og garantier 10 739 12 676 23 415

Resultat før skatt for segmentet 61 949 149 151 39 680 250 780

Netto utlån til kunder 8 218 651 6 861 202 15 079 853

Øvrige eiendeler 65 012 27 862 5 913 358 6 006 232

Sum eiendeler 8 283 662 6 889 064 5 913 358 21 086 084

Innskudd fra kunder 6 534 277 4 979 950 417 001 11 931 228

Øvrige forpliktelser 6 474 428 6 474 428

Sum forpliktelser 6 534 277 4 979 950 6 891 429 18 405 656

SEGMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 64

KAPITALSTYRING OG KAPITALDEKNING

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank benytter standardmetoden for

kredittrisiko og basismetoden for operasjonell risiko. Per 31.desember

2021 er kravet til bevaringsbuer 2,5 %, systemrisikobuer 3,0 % og mot-

syklisk kapitalbuer 1,0 %. Finansdepartementet har besluttet at det

motsykliske kapitalbuerkravet skal økes til 1,5 % fra 30. juni 2022

og videre til 2,0 % med virkning fra 31.desember 2022. Disse kravene

er i tillegg til kravet om ren kjernekapital på 4,5 %, slik at samlet minste-

krav til ren kjernekapital er 11,0 %. I tillegg har Finanstilsynet fastsatt

et pilar 2-krav for Den Gule Banken på 2,1 %. Regulatorisk minstekrav

til ren kjernekapital, inklusive pilar 2-kravet, er dermed 13,1 %.

Konsernets mål om ren kjernekapitaldekning er minimum 14,1 %

per 31.12.2021.



Den vedtatte kapitaliseringspolicyen skal bidra til at konsernet har en

størrelse på egenkapitalen som medfører en eektiv egenkapitalbruk

i forhold til virksomhetens omfang og risikoprofil. Banken skal ha en

egenkapital som gjør at den kan oppnå en konkurransedyktig egenkapital-

avkastning, samt konkurransedyktige vilkår i de ulike kredittmarkedene.

Hensynet til tilstrekkelig likviditetstilgang skal dominere målet om

konkurransedyktig egenkapitalavkastning. Egenkapitalen skal også

sikre at konsernet har tilstrekkelig kapitalbuer til å stå imot perioder

med negativt resultat.



Konsernet forvalter kapitalen med tanke på svingninger i økonomiske

forhold. Dette innebærer at banken gjennomfører jevnlige balanse-

styringsmøter hvor kapitalsituasjonen gjennomgås. Her blir ferske

volumtall og prognoser vurdert i forhold til utviklingen i beregnings-

grunnlaget og hvordan banken ligger an i forhold til kapitalmålsetningene.

I tillegg blir det gitt en status på de tiltak som er besluttet gjennomført

og eventuelle behov for nye tiltak.



Per 31.12.2021 utgjør konsernets forvaltningskapital 29,4 milliarder kroner.

Dette er en økning på 0,1 milliarder kroner sammenlignet med 31.12.2020,

noe som tilsvarer en økning på 0,5 %. Økningen skyldes i hovedsak

utlånsvekst i perioden, delvis motvirket av lavere overskuddslikviditet.

Rapportering kapital for eierforetak i samarbeidende gruppe

pr 31.12.2021:

Foretak som deltar i samarbeidende gruppe skal foreta forholdsmessig

konsolidering av eierandeler i finansforetak som forestår den virksomhet

som samarbeidet omfatter, jf. Finansforetaksloven § 17-13 (2) og utfyllende

bestemmelser i CRR/CRD-forskriftens § 16 (3) og §32 (4).

Den Gule Banken deltar i samarbeidende gruppe med EIKA Gruppen AS

hvor banken eier 8,4 % av aksjene per 31.12.2021. Følgelig innkonsolideres

andel av EIKA Gruppen i kapitaldekningen.



Konsernet har per 31.12.2021 en ren kjernekapitaldekning (inklusiv inn-

konsolidert andel i samarbeidende gruppe) på 16,6 %, som er en reduksjon

fra 17,8 % per 31.12.2020. Reduksjonen skyldes primært utlånsvekst i 2021

og utbetalt tilleggsutbytte for regnskapsåret 2020, delvis motvirket

av tilbakeholdt overskudd i 2021.

Uvektet kjernekapital (Leverage ratio) for konsernet utgjorde 9,2 %

ved utgangen av året mot 9,5 % på samme tidspunkt i or. Årsaken til

reduksjonen skyldes primært redusert kjernekapital i perioden. Uvektet

kjernekapital er likevel betydlig over myndighetenes minstekrav på 5 %.

Forholdsmessig konsolidering

31.12.2021 31.12.2020

ANSVARLIG KAPITAL

Ren kjernekapital 2 765 864 2 843 305

Kjernekapital 2 874 226 2 951 666

Ansvarlig kapital 3 084 677 3 162 118

Beregningsgrunnlag 16 689 252 15 982 492

KAPITALDEKNING

Ren kjernekapitaldekning 16,6 % 17,8 %

Kjernekapitaldekning 17,2 % 18,5 %

Kapitaldekning 18,5 % 19,8 %

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 65

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

ANSVARLIG KAPITAL

230 149 230 149 Egenkapitalbeviskapital 230 149 230 149

-20 952 -21 034 Egenbeholdning egenkapitalbevis -20 952 -21 034

867 200 846 201 Sparebankens fond 867 200 917 276

1 790 027 1 871 428 Øvrig egenkapital 1 434 516 1 454 038

111 921 Avsatt utbytte 111 921

51 682 Avsatt kundeutbytte 51 682

3 030 027 2 926 745 Egenkapital (eksklusiv hybridkapital) 2 674 516 2 580 428

-47 309 -31 985 Fradrag for eierskap i ikke vesentlige eierandeler i finansiell sektor -155 877 -77 862

-23 761 -22 515 Fradrag for eierskap i vesentlige eierandeler i finansiell sektor

-4 557 -6 082 Fradrag forsiktighetsbasert verdiansettelse -4 800 -5 972

-762 -536 Andre fradrag etter særskilt vedtak

-111 921 Fradrag for avsatt utbytte -111 921

-51 682 Fradrag for avsatt kundeutbytte -51 682

-24 171 -22 323 Fradrag for goodwill og andre immaterielle eiendeler -17 866 -16 037

2 765 864 2 843 305 Sum ren kjernekapital 2 332 371 2 480 557

108 361 108 361 Fondsobligasjon og hybridkapital 100 000 100 000

2 874 226 2 951 666 Sum kjernekapital 2 432 371 2 580 557

210 452 210 452 Ansvarlig lånekapital (eks. påløpte renter) 200 000 200 000

Fradrag for eierskap i ikke vesentlige eierandeler i finansiell sektor -482 -200

3 084 677 3 162 118 Ansvarlig kapital 2 631 888 2 780 357

RISIKOVEKTET KAPITAL

Markedsrisiko – standardmetode

15 414 673 14 761 428 Kredittrisiko – standardmetode 11 876 075 11 740 398

1 210 887 1 198 821 Operasjonell risiko 990 405 981 773

21 156 22 243 Tilleggsberegning faste kostnader

42 536 Cva-tillegg 27 793

16 689 252 15 982 492 Beregningsgrunnlag 12 894 272 12 722 171

18,5 19,8 Kapitaldekning 20,4 21,9

17,2 18,5 Kjernekapitaldekning 18,9 20,3

16,6 17,8 Ren kjernekapital 18,1 19,5

BUFFERKRAV

417 231 399 562 Bevaringsbuffer (2,50 %) 322 357 318 054

166 893 159 825 Motsyklisk buffer (1,00 % / 2,50 %) 128 943 127 222

500 678 479 475 Systemrisikobuffer (3,00 %) 386 828 381 665

1 084 801 1 038 862 Sum buffere til ren kjernekapital 838 128 826 941

751 016 719 212 Minimumskrav til ren kjerne (4,50 %) 580 242 572 498

930 047 1 085 231 Tilgjengelig ren kjernekapital utover minimumskrav og bufferkrav 914 001 1 081 118

Konsern Morbank

KAPITALSTYRING OG KAPITALDEKNING

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 66

SPESIFIKASJON AV BEREGNINGSGRUNNLAG

Standardmetoden

Markedsrisiko

301 Stater og sentralbanker

80 013 264 560 Lokale og regionale myndigheter 52 765 238 151

119 607 163 552 Institusjoner 345 026 305 794

875 511 1 197 835 Foretak 804 202 1 142 146

1 573 673 1 521 496 Massemarked 1 331 413 1 279 676

11 012 111 10 203 130 Engasjementer med pantesikkerhet i eiendom 7 432 299 6 935 205

231 865 222 035 Forfallte engasjement 226 596 214 527

789 116 739 894 Høyrisiko-engasjement

789 116 739 894

188 603 188 620 Obligasjoner med fortrinnsrett 138 017 144 289

26 226 25 249 Andeler i verdipapirfond 18 153 16 907

402 496 117 563 Egenkapitalposisjoner 648 175 620 524

115 451 117 194 Øvrige 90 314 103 286

15 414 673 14 761 428 Kredittrisiko 11 876 075 11 740 398

1 210 887 1 198 821 Operasjonell risko 990 405 981 773

21 156 22 243 Tilleggsberegning faste kostnader

42 536 CVA-tillegg 27 793

16 689 252 15 982 492 Sum beregningsgrunnlag 12 894 272 12 722 171

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

Konsern Morbank

Høyrisiko engasjementer

Finanstilsynet publiserte i desember 2020 rundskriv 5/2020 om engasje-

menter som skal klassifiseres som høyrisiko. Ettersom Finansdeparte-

mentet la til grunn en annen lovforståelse knyttet til hvordan eiendoms-

prosjekter skal behandles, har rundskrivet blitt endret. Nytt rundskriv,

2/2021, erstatter rundskriv 5/2020. For norske banker betyr det at dersom

låntaker har inngått juridisk bindende kjøpsavtale som dekker mer enn

halvparten av engasjementsbeløpet, skal ikke prosjektet regnes som

høyrisiko. Prosjektet skal da gis risikovekt på 100 pst, og ikke 150 pst

som i opprinnelig rundskriv.

Overordnet har banken høyrisiko markert de engasjementer som

pr 31.12.2021 primært er knyttet til;

• Eiendomsutviklingsprosjekter som ikke har løpende inntekter

til selvstendig rentebetjening i utviklingsfasen.

• Eiendomsutviklingsprosjekter som er avhengig av et fremtidig

utbyggingsprosjekt før det er rimelig å anta at nedkvittering

av hovedstol kan finne sted i sin helhet.

• Eiendomsutviklingsprosjekter hvor banken har finansiert oppføring

av boliger uten tilstrekkelig forhåndssalg (typisk prosjekt bestående

av en eller maksimalt et par boliger). Alle større byggeprosjekter

krever tilfredsstillende forhåndssalg.

• Andre former for spekulativ eiendomsfinansiering.



Bankens tolkning av høyrisikoengasjementer er i henhold til de prinsipper

som er fastsatt i det oppdaterte rundskrivet fra Finanstilsynet.

KAPITALSTYRING OG KAPITALDEKNING

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 67

RISIKOSTYRING

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank er gjennom sin forretningsutøvelse

eksponert for ulike typer risiko. Dermed er det sentralt i konsernets

forretningsmodell å styre risikoene en er eksponert mot på en helhetlig

måte. For å nå målene satt i strategiplanen må det bevisst tas risiko,

men denne må måles opp mot avkastning. Dette krever samtidig at

risikoen identifiseres, vurderes og måles.

Følgende prinsipper gjelder for konsernets risikostyring:

• Risiko tas innenfor en definert risikoappetitt

• Hver risiko som tas må være godkjent innenfor risikostyrings-

rammeverket

• Risiko må kompenseres tilstrekkelig over tid og skal overvåkes

og styres kontinuerlig

Organisering og fullmaktsstruktur

Styret

Styret har ansvar for å fastsette konsernets risikoprofil. I tillegg fastsetter

styret de overordnede rammer og fullmakter innen de ulike risikoom-

rådene. Retningslinjer for risikostyring i konsernet, samt alle vesentlige

aspekter ved risikostyringsmodellene og beslutningsprosessene er styrets

ansvar. Videre skal styret påse at banken har tilstrekkelig kapital ut fra

risikotoleranse og virksomhet og i forhold til regulatoriske krav.

Risikoutvalg

Risikoutvalget, som er et styreutvalg, har som formål å påse at styring

og kontroll av risiko er av tilfredsstillende høy kvalitet. Dette innebærer

blant annet at risikoutvalget skal følge opp konsernets implementering

av risikostrategi, gi styret råd omkring eksisterende risikostrategi og

risikotoleranse, samt forbedrede styrebehandling av risikoområdet.

Administrerende direktør, leder for risikostyring og ledergruppen

Administrerende direktør har det daglige ansvaret for risikostyring,

et ansvar som operativt er delegert til Leder for risikostyring. Leder

for risikostyring rapporterer uavhengig til administrerende direktør

og styret og har konsernansvaret på tvers av avdelinger for styring

av all kreditt-, markeds-, likviditets- og operasjonell risiko i tillegg

til metodeutvikling og prosessforbedringer for risikomåling.

I tillegg er leder for risikostyring ansvarlig for overvåking, analyse

og rapportering av risiko.

Leder for risikostyring har ansvar for utvikling av konsernets strategi

for helhetlig risikostyring, strategiene for kredittrisiko- og policy, finansiell

risiko, likviditetsrisiko og operasjonell risiko. Leder for risiko arbeider

også tett med complianceansvarlig. I tillegg har banken egne ansvarlige

for utvalgte risikoområder. Dette gjelder blant annet en egen bære-

kraftsansvarlig som har ansvar for koordinering av arbeidet med ESG

relatert risiko. Det er et eget personvernombud som koordinerer

og overvåker personvernrelaterte tema. Og det er en egen avdeling

og leder for AHV.

I forhold til den daglige risikostyringen skal den enkelte leder i konsernet

sørge for å ha kunnskap om vesentlig risiko, av alle typer, innenfor eget

ansvarsområde. Dermed er målet at denne kan forvaltes på en økonomisk

og administrativt forsvarlig måte. Administrerende direktør har gitt nærmere

retningslinjer for gjennomføringen av overordnet kredittpolitikk og kreditt-

strategier. Hvert enkelt forretningsområde styrer sine egne kredittprosesser

etter gitte retningslinjer.

Alle forretningsområdene i konsernet foretar årlig en risikogjennomgang

som omfatter:

• Kommentarer til eget arbeid med internkontroll

• Risikovurderinger

• Vurdering av egen etterlevelse av eksternt og internt regelverk

• Planlagte forbedringstiltak

Rapportering skjer på avdelingsnivå og danner grunnlaget for samlede

rapporter for forretningsområder og støtteområder som inngår

i administrerende direktørs rapportering til styret.

Revisjon

Både ekstern- og intern revisjon er to viktige elementer innen risikostyring.

Uavhengig og eektiv revisjon bidrar til hensiktsmessig internkontroll

og pålitelighet i den finansielle rapporteringen.

Bankens internrevisor er KPMG, mens eksternrevisor er Deloitte. Intern-

revisjon har instruks fra styret, og det er også styret som godkjenner

revisjonens årlige planer.

Risikostyring og kapitalplanlegging

En sentral del i bankens risikostyring er konsernets interne vurdering

av kapitalbehov (ICAAP – Internal Capital Adequacy Assessment Process).

I denne prosessen foretas det vurderinger av alle vesentlige risikoer

banken er eksponert mot med tilhørende vurdering av internt kapital-

behov for de ulike risikoene.

Styret gjennomgår i forbindelse med ICAAP konsernets viktigste risiko-

områder og intern kontroll. Gjennomgangen tar sikte på å få dokumentert

kvaliteten på arbeidet innen de vesentligste risikoområdene. Gjennom-

gangen skal sikre at endringer i risikobildet identifiseres slik at nødvendige

forbedringstiltak kan iverksettes.

Risikokategorier

Hovedrisikokategoriene for Den Gule Banken-konsernet er:

Kredittrisiko

Kredittrisiko oppstår fra alle transaksjoner hvor faktiske, avtalte eller

mulige krav overfor motparter, låntakere, utstedere eller andre debitorer

finnes. Vi styrer kredittrisikoen primært gjennom kredittstrategi- og

policyen. Det er også noe kredittrisiko/ motpartsrisiko gjennom konsernets

finansiering- og plasseringsaktivitet og denne styres i finansstrategien.

Se note 8-11 for en vurdering av kredittrisiko.

Markedsrisiko

Markedsrisiko er muligheten for uheldig markedsverdiutvikling på handels-

eller investeringsposisjonene våre. Markedsrisiko kan oppstå fra endringer

i rentenivåer, kredittspreader og valutakurser.

Se note 12-15 for en vurdering av markedsrisiko.

Likviditets- og oppgjørsrisiko

Likviditetsrisiko er tap som følge av at banken ikke klarer å innfri alle

betalingsforpliktelser på forfall eller at dette kun kan gjøres til ekstra

kostnader. Vår målsetning for likviditetsrisiko er å sikre at konsernet

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 68

kan oppfylle betalingsforpliktelser og kan styre likviditets- og finansierings-

risiko innen vår risikoappetitt konkretisert gjennom satte rammer for ulike

måleparametere i likviditetsstrategien.

Se note 16 for en vurdering av likviditetsrisiko.

Oppgjørsrisiko er risiko for at eksisterende, betingete- eller mulige

fremtidige positive eksponeringer ikke blir oppfylt av bankens motparter.

Operasjonell risiko

Operasjonell risiko betyr risiko for tap som følge av feil- eller utilstrekkelige

interne prosesser, mennesker, systemer eller tap som følge av eksterne

hendelser utenfor bankens kontroll, inklusivt juridisk risiko.

Det er knyttet operasjonell risiko til bankens IT-systemer, hvilket i stor grad

utføres av eksterne tjenesteleverandører i henhold til skriftlige kontrakter.

SDC og Eika er bankes hovedleverandører av teknologitjenester. God

styring og kontroll med IT-systemene både i banken og hos tjeneste-

leverandørene er av vesentlig betydning for å sikre nøyaktig, fullstendig

og pålitelig finansielle rapportering. Banken har etablert en overordnet

styringsmodell og internkontrollaktiviteter knyttet til IT-systemene.

Sentrale systemer er standardiserte, og erfaringsmessig har det vært

få operasjonelle feil knyttet til IT-systemene.

Et viktig element i forbindelse med operasjonell risiko er oppfølging

av uønskede hendelser. Banken har etablert verktøy for rapportering,

klassifisering og oppfølging av uønskede hendelser. På denne måten

kan interne prosesser justeres slik at sannsynlighet for gjentakelse

reduseres.

ESG risiko

Risiko relatert til miljø, samfunnsansvar og selskapsstyring inngår i ESG

risiko. Deriblant også klimarisiko. Klimarisiko omfatter risiko for økt kreditt-

risiko og finansielle tap for banken som følge av klimaendringer. Banken

foretar årlig gjennomgang av risiko i banken der ESG og klimarisiko inngår.

Det er først og fremst relatert til utlån til bedriftsmarked at det er identifisert

at banken er utsatt for klimarisiko. Dette er både relatert til fysisk risiko,

men også overgangsrisiko fra dagens situasjon til et lavutslippssamfunn.

Derfor er vurdering av bærekraft og klimarisiko integrert i bankens kreditt-

prosess. Da banken er lite eksponert mot blant annet olje og gassnæringen

anses næringseiendom, bygg og anlegg samt landbruk å være de sektorer

som har høyest iboende klimarisiko i bankens portefølje. Samtidig er det

store muligheter for positiv påvirkning i disse bransjene. Det er også

årsaken til at banken har startet grønn produktutvikling rettet mot disse

bransjene, og tilbyr i dag grønne landbrukslån, grønt næringslån og

grønt boliglån. Se for øvrig kapittelet Bærekraft og samfunnsansvar.

Annen risiko

Annen risiko inkluderer strategisk risiko, eierrisiko og risiko i omgivelsene.

Strategisk risiko er risiko for tap på grunn av at inntjeningen blir lavere

enn forventet, men at dette ikke er kompensert gjennom lavere kostnader.

Strategisk risiko kan oppstå fra endringer i konkurransebildet, regulatoriske

endringer eller ineektiv posisjonering i forhold til makromiljøet som

påvirker driften vår. Strategisk risiko kan også oppstå hvis man ikke evner

å leve opp til målsatte strategier og/eller ikke klarer å eektivt gjøre grep

for å justere avkastning lavere enn målsatt. Eierrisiko er risiko som oppstår

som følge av å være eier i et selskap, for eksempel gjennom drift eller

risiko for at ny kapital må tilføres.

Risiko i omgivelsene vil i hovedsak være makroøkonomiske risikoer som

for eksempel arbeidsledighet og utvikling i konkurshyppighet.

RISIKOSTYRING

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 69

Kredittrisiko er risikoen for tap dersom bankens kunder ikke oppfyller

sine forpliktelser overfor konsernet.

Kredittrisiko oppstår i hovedsak i bankens utlånsportefølje, men det

er også slik risiko i konsernets beholdning av obligasjoner, sertifikater

og finansielle derivater. Kredittrisiko er konsernets største risiko

og består i hovedsak av netto utlån til kunder, kontanter og fordringer

på sentralbanker samt finansielle instrumenter. Kredittrisiko for utlån,

garantier og trekkfasiliteter er viktigst både ut fra volum og risikonivå

generelt. Denne risikoen omtales således detaljert nedenfor.

Det er begrenset kredittrisiko i forbindelse med øvrig eksponering.

KREDITTRISIKO

31.12.2021 31.12.2020 Maksimum eksponering til kredittrisiko 31.12.2021 31.12.2020

2 967 3 263 Kontanter 2 967 3 263

436 965 485 300 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 444 752 510 357

24 178 029 22 694 107 Utlån til kunder til amortisert kost 13 592 027 13 178 665

1 213 479 1 305 613 Utlån til kunder til virkelig verdi 1 982 468 1 901 187

2 798 478 3 879 026 Sertifikater og obligasjoner 2 239 869 3 405 734

142 059 326 270 Finansielle derivater 103 898 183 697

18 171 16 312 Andre eiendeler 1 417 414 1 034 165

17 486 18 550 Forskuddsbetalte kostnader og opptjente inntekter 16 797 17 769

28 807 634 28 728 441 Sum kredittrisikoeksponering balanseposter 19 800 194 20 234 839

349 667 399 427 Garantiforpliktelser 349 667 399 427

2 777 586 2 877 948 Ubenyttede trekkfasiliteter og lånetilsagn 1 749 737 1 855 491

31 934 887 32 005 816 Total kredittrisikoeksponering 21 899 599 22 489 756

Konsern Morbank

Måling av kredittrisiko for utlånsporteføljen

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank måler og følger opp kredittrisiko

basert på interne kalkuleringer av kredittrisiko, basert på en kombinasjon

av modeller for å estimere misligholdssannsynlighet og tap gitt mislighold,

kombinert med eksponering. I løpet av 2021 gikk banken over fra å benytte

egenutviklede modeller, til å ta i bruk felles modeller utviklet av Eika

gruppen. Struktur og funksjon i modellene er for så vidt uendret, selv

om noen underliggende parametere er endret, og eekten på porte-

føljen påvirkes gjennom at modellendringene gir noe dieranse

i estimering.

Misligholdssannsynlighet

Konsernet gikk i andre kvartal 2021 over til å benytte samme modeller

for å estimere misligholdssannsynlighet som resten av Eika bankene.

Dette er scorekort som er utviklet på hele Eika porteføljen av kunder,

inkludert Den Gule Banken sine kunder. Med den store poolen

av data som ligger til grunn for utviklingen er det lettere å lage

tresikre modeller, og ikke minst validere og vedlikeholde disse.

Både PM og BM kunder scores månedlig i ulike kredittmodeller.

Modellene varierer utfra hvor mye og hva slags informasjon som

er tilgjengelig på den enkelte kunde. Det betyr at for nye kunder

så tar modellene utgangspunkt i oentlig tilgjengelig informasjon,

mens for eksisterende kunder benyttes også adferdshistorikk i banken.

Den oentlige tilgjengelige informasjonen er fra Bisnode. Scorekort

for helt nye kunder, uten intern historikk, er også fra Bisnode. Etter hvert

som banken får mer intern informasjon om kundene vektes mer og mer

intern data inn i modellene i løpet av inntil 4 trinn hvor man til slutt

har hovedsakelig intern data.

Modellene er utviklet på data fra perioden 2014 til 2019, og laget med

utgangspunkt i den gamle misligholdsdefinisjonen. Denne hadde kun

en absolutt grense for mislighold på 1000 kroner og at misligholdet

skulle være over 90 dager. Nå er det i tillegg en relativ grense på

minimum 1% av engasjementet, samt manuelt vurdert der kunden

ikke er i mislighold men banken vurderer at kunden sannsynligvis

vil få problemer med å betjene sine forpliktelser. I bankens egen

validering, som er blitt foretatt med data frem til juni 2021 er det den

oppdaterte misligholdsdefinisjonen som er benyttet uten at det gir

noen signifikante utslag på modellens kvalitet. Forskjellen i definisjon

påvirker først og fremst når mislighold inntreer, som med ny definisjon

er noe senere enn med gammel definisjon. Det er altså ingen signifikant

forskjell i hvilke kunder som misligholder. Banken starter oppfølging

av kunder med problemer betydelig tidligere enn 90 dager etter mislig-

hold først oppstår, og vil ofte ha ﬂyttet lån til steg 3 og individuelt taps-

vurdert disse før den tid. Dette er uforandret i forhold til endring av

den formelle misligholdsdefinisjonen, og konsekvensen er at endringen

har små eekter på bankens misligholdte (inkludert individuelt taps-

vuderte) engasjement.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 70

Som en del av Eika har konsernet hatt tilgang til resultatene fra modellen

for egne kunder gjennom felles datavarehus tilbake til januar 2020,

for testing og valideringsformål.

Modellene beregner en score som kan kalkuleres om til en misligholds-

sannsynlighet og så tilordnes en risikoklasse. Banken benytter i dag en

oppdeling fra 1 til 12, hvor 1 er best og 11 og 12 er kunder som er i mislig-

hold eller har engasjement med individuell nedskrivning. Modellen testes

jevnlig både av Eika gruppen sentralt, men og gjennom bankens egen

validering.

De ulike risikoklassene og tilhørende øvre grense for misligholds-

sannsynlighet fremkommer av tabellen under.

Risikoklasse Øvre grense

1 0,10 %

2 0,25 %

3 0,50 %

4 0,75 %

5 1,25 %

6 2,00 %

Risikoklasse Øvre grense

7 3,00 %

8 5,00 %

9 8,00 %

10 99,99 %

11 og 12 100,00 %

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 1211

47 %

22 %

10 %

4 %

5 %

4 %

2 %

1 %

3 %

0 %

13 %

31 %

14 %

12 %

8 %

5 %

6 %

2 %

6 %

0 %

4 %

50 %

45 %

40 %

35 %

30 %

25 %

20 %

15 %

10 %

5 %

0 %

RISIKOKLASSE PER 31.12.2021

Personmarked

Bedriftsmarked

Fordeling av henholdsvis BM og PM porteføljen kan sees i figuren under, som viser at det er en god konsentrasjon

av engasjement i de lavere risikoklassene.

KREDITTRISIKO

Eekten av modellbytte har vært en nedjustering av misligholdssann-

synligheten i porteføljen. Sammenlignet med faktisk mislighold og estimert

mislighold viser den nye modellen mer forventningsrette verdier. Gjennom

Eika alliansen blir modellene validert både på totalnivå med data for hele

alliansen, i tillegg til at banken foretar egen vurdering basert på egen

portefølje. Dermed oppnår man fordelene av å ha en stor portefølje

gjennom Eika samarbeidet, som kan gjøre valideringer utslagskraftige

nok, i tillegg til at banken og får testet modellene mot egen portefølje

for å avdekke at det ikke er særegenheter ved egen portefølje som

gjør modellene mindre egnet til å beskrive bankens risiko.

Det har vært små utslag i PD modellen som følge av koronapandemien.

Noe av årsaken til dette skyldes de støttetiltak som myndighetene har satt

inn, og som i hvert fall i det korte bildet motvirker en del av eektene,

og som spiller direkte inn i våre modeller. Dette går på tilførsel av likviditet

til bedrifter – enten direkte gjennom støtteordninger eller indirekte

gjennom utsatte betalinger til det offentlige. Samtidig ser vi i egen

portefølje at etterspørselen etter avdragsfrihet, som steg bratt i mars

etter nedstengningen av samfunnet ganske raskt falt ned igjen til normal-

nivå. Samtidig ligger nok noe av forklaringen til at banken ikke har merket

veldig stor eekt, i at banken er lite eksponert mot de bransjene som

i størst grad har merket eekten av pandemien.

Tap gitt mislighold

For å redusere kredittrisikoen benyttes sikkerheter som kan være pant

i fysiske objekter, garantier eller kontantdepot. Fysisk sikkerhet skal som

hovedregel være forsikret og kan blant annet være bygninger, boliger

eller varelager. Ved vurdering av sikkerhetenes verdi på BM legges til

grunn en forventet realisasjonsverdi, noe som innebærer bruk av ulike

reduksjonsfaktorer for ulike sikkerhetstyper. Utgangsverdien avhenger

av sikkerhetstype, men er vanligvis enten markedsverdier eller bokførte

verdier. For varige driftsmidler bruker banken en standard reduksjons-

faktor på 80% og for næringseiendom 20%.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 71

Personmarkedet

Sikkerhetsklasse Max belåningsgrad LGD

1 60 % 2,50 %

2 80 % 3,50 %

3 100 % 6,00 %

4 110 % 12,50 %

5 25,00 %

6 n.a. n.a.

Bedriftsmarkedet

Sikkerhetsklasse Min belåningsgrad LGD

1 130 % 8 %

2 110 % 9 %

3 100 % 10 %

4 80 % 12 %

5 60 % 25 %

6 35 %

KREDITTRISIKO

Sikkerhet på BM er i hovedsak eiendom og varige driftsmidler, hvor pant

i fast eiendom utgjør det vesentlige av estimert sikkerhetsverdi – med

cirka 90% av totalverdien. I tråd med EBA guideline har banken rutiner

for vurdering av sikkerhetsverdiene, hvor det i all hovedsak skal innhentes

takst på eiendommer over en viss størrelse, men hvor interne kontant-

strømsbaserte verdivurderinger kan godtas på mindre engasjement,

innenfor gitte regler. Inkludert i slike vurderinger inngår byggets kvaliteter,

såsom energieektivitet, byggets type og beliggenhet, kredittrisiko

knyttet til leietakere og alder.

For boliglån benyttes en kombinasjon av takst og statistisk verdivurdering

basert på salgspriser fra Eiendomsverdi. Verdivurderingene oppdateres

så kvartalsvis basert på det statistiske materialet fra Eiendomsverdi.

For å sikre at modellene er tresikre nok er det blant annet satt mål

på kvalitet i de statistiske modellene, gjennom andel av porteføljen som

kan være i kommuner med lav omsetningshastighet/likviditet i boligporte-

føljen og derigjennom mindre sikre estimater. Eiendomsverdi har en skala

som går opp til 20, hvor 20 er best. Bankens andel av boliglån i kommuner

med kommunescore under 10 er mindre enn 1,5% og mindre enn 0,5%

i kommuner med score under 5.

Engasjementene klassifiseres så i opptil seks sikkerhetsklasser, basert

på belåningsgrad for PM kunder og sikkerhetsdekning for BM kunder.

For hver sikkerhetsklasse er det så beregnet en verdi for forventet tap

gitt mislighold (LGD). Denne er forskjellig for PM og BM for de enkelte

sikkerhetsklassene, og ble noe justert i forbindelse med overgang

til felles modeller med Eika, og kan sees i tabellen under.

1 2 3 4 5

52 %

50 %

40 %

30 %

20 %

10 %

0 %

20 %

36 %

21 %

11 %

0 %

1 %

0 %

12 %

26 %

6 %

15 %

SIKKERHETSFORDELING PER 31.12.2021

Personmarked

Bedriftsmarked

Fordeling av PM og BM porteføljen (brutto engasjement) i de ulike sikkerhetsklassene ut fra bankens vurderte markedsverdi

er per 31.12.2021 som følgende.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 72

Risikoklassifiseringen har betydning for oppfølgingsnivået til kunden,

og inngår som et kriterium ved kredittvurdering og kredittbeslutning.

I tillegg til risikoklassifisering kommer skjønnsmessige forhold som

ledelse, marked, lånehistorikk, lønnsomhet med mer. Utover bruk

av scoring-modeller har konsernet retningslinjer for hvordan

sammensetningen av de ulike porteføljene skal være.

Nærmere om ECL-modell

Risikoklassifisering legges også til grunn for beregning av tap i steg 1

og 2 i henhold til IFRS 9. I steg 1 beregnes 12 måneders forventet tap.

Ved vesentlig økning i kredittrisiko skal lånet settes i steg 2 og det

beregnes forventet tap i hele lånets løpetid. Vesentlig økning i kreditt-

risikoer definert som at en av to tilfeller har inntruet:

1) Enten at opprinnelig PD 12m ved låneinngåelse justert for fremtids-

utsikter < 1 % og samtidig at PD 12m har økt minst 0,5 % siden første-

gangsregistrering og samtidig at PD liv for resterende løpetid er blitt

dobbelt så høy som opprinnelig PD Liv var for resterende løpetid

2) Eller at opprinnelig PD 12m justert for fremtidsutsikter er større

enn eller lik 1 % og samtidig enten PD 12m justert for fremtidsut-

sikter har steget med minst 2 % siden låneinngåelse eller at PD

liv over gjenværende løpetid for lånet har blitt over dobbelt

så høy som ved låneinngåelse.

Overgangen til felles modeller med Eika medførte som nevnt noen

endringer i inndelinger i sikkerhetsklasser, samt at LGD verdiene ble justert

basert på valideringer gjennomført av porteføljens tap. For kunder med

pant i bolig har endringene medført at tapsforventningene er tatt noe

ned for de som har lavest belåningsgrad, mens for kunder med høy

belåningsgrad er LGD justert opp. For BM er LGD justert noe opp både

for de med god sikkerhetsdekning og de i de nest nederste kategoriene,

mens den er justert ned for de øvrige. Eekten er noenlunde nøytral

for BM, men noe lavere tapestimat totalt sett for PM.

Total risiko

Det forventede tapet for hvert engasjement beregnes på grunnlag

av misligholdssannsynlighet og tapsgrad gitt mislighold. Tre risiko-

grupper er definert, for engasjementer som ikke er misligholdt,

på grunnlag av forventet tap. Tabellen er lik for PM og BM.

I tillegg defineres en konto i steg 2 hvis den er merket med forbearance

eller er i over 30 dagers mislighold. Steg 3 er lik de individuelle ned-

skrivningene som vurderes subjektivt i hvert tilfelle.

Modellen Den Gule Banken, Sandnes Sparebank benytter for å beregne

forventet tap har operasjonalisert et lavrisikounntak ved at engasjementer

som anses å ha en lav kredittrisiko på rapporteringstidspunktet kan antas

at det ikke har vært en vesentlig økning i kredittrisiko gitt at det ikke er andre

endringer på kunden enn en statistisk beregnet økning i PD på mindre

enn 0,5 prosentpoeng og at kunden har en 12 måneders PD som er

under 1%. Tilsvarende er kravet 2 prosentpoeng når man kommer over

en 12 måneders PD på 1%. Det anses hensiktsmessig å bruke unntaket

for å unngå at engasjementer med lav risiko for misligholdsannsynlighet

migrerer til steg 2, som følge av små absolutte endringer i misligholds-

sannsynlighet. Alternativet uten slike absolutte grenser for hvor mye

PD kan endres før en konto ﬂyttes over til steg, ville medført betydelig

volatilitet og stadige endringer i stegtilhørighet gitt at kundenes PD

blir oppdatert månedlig. Dersom dette unntaket ble ernet ville isolert

eekt på ECL være 3,8 MNOK, hvorav 1,1 MNOK er relatert til unntaket

for kunder med PD under 1% og resten relatert til unntaket for kunder

over 1% i 12 måneders PD. Størstedelen er også relatert til BM kunder

(2,4 MNOK).

For å finne forventet tap over lånets løpetid i steg 2 antas at kunders

risikoklasseskift følger en såkalt Markov-prosess. Banken anvender

da en migreringsmatrise basert på historiske risikoklasseskift til å beskrive

fremtidige risikoklasseskift. Forventete endringer i risikoklasse ett år

frem i tid er et resultat av historiske endringer og forventete endringer

f.eks. 5 år frem i tid er det samme som fem ettårige endringer på rad.

På denne måten kan misligholdssannsynligheter et vilkårlig antall år

ut i fremtiden beregnes. PD liv matrisen angir sannsynligheten for

en gitt risikoklasse et gitt antall år ut i fremtiden.

Ved misligholdssannsynlighet på 5 % eller mindre benyttes forventet

løpetid. Forventet løpetid er beregnet ut ifra empiriske data som et

gjennomsnitt per produkttype for både privat og bedrift. Ved mislig-

holdssannsynlighet på over 5 % benyttes full løpetid.

Den Gule Banken justerer så tapsavsetningen med forventet utvikling

i ulike makrovariabler som anses å ha påvirkning på forventet tap.

Utgangspunktet for makroscenariene mottas fra Eika, men Den Gule

Banken tilpasser disse til sin eksponering og markedsoppfatning.

Forventninger til fremtiden er utledet av en makromodell der det

hensyntas tre scenarier – hovedforventningen, et utfall basert på

positive forventninger samt et utfall basert på negative forventninger

for makroøkonomisk utvikling ett til tre år fram i tid.

Risikogruppe

Forventet tap

nedre grense

Forventet tap

øvre grense

Lav 0,00 % 0,25 %

Middels 0,25 % 1,00 %

Høy 1,00 % 100,00 %

KREDITTRISIKO

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 73

Vekting av scenarioene er 70% for hovedforventningen, 10% for det

positive scenariet og 20 % for det negative scenariet. Dette brukes

så til å generere multiplikatorer for forventing til fremtiden i ECL modellen,

som påvirker nedskrivningene i steg 1 og steg 2. For PM beregnes

det individuelle verdier for de ulike fylkene, og for ulike løpetider,

mens for BM er inndelingen basert på industri.

Nedside-scenariet til Eika tar utgangspunkt i Finanstilsynets stress-

scenario for perioden 2021-2024. Her legges det til grunn at norsk

økonomi får et rentesjokk fra utlandet. I Finanstilsynets scenario

(fra juni 2021) i form av en sterk økning i utenlandske sentralbank-

renter, som Norges Bank følger opp med tilsvarende rentehopp.

De nye rentenivåer antas å nå et smertefullt nivå for norsk næringsliv,

for norske lånekunder og dermed for norske banker. Eiendomspriser

faller her kraftig tilbake.

I oppside-scenariet, som skal være særs optimistisk, kan en tenke seg

at de økonomiske virkninger av pandemiens herjinger blir små både

for husholdninger og bedrifter, enten fordi de ikke påvirker økonomien,

eller fordi de økonomiske tiltakene som settes i sving av myndighetene

oppveier alle dens skadevirkninger. Erfaringen fra 2020 til 2021 var

at en blanding av rentekutt, adgang til lettere lån for næringslivet

i bankene (og hos myndighetene), kompensasjonsordninger fra staten,

og annen raus bruk av oljepenger ble så kraftfulle i sum at man fikk

en sterk nedgang i antall konkurser. Tiltakene mer enn oppveide de

økonomiske eektene av pandemien. Basis-scenarioet for norsk økonomi

innebærer en sterk gjeninnhenting av økonomisk aktivitet etter pandemien.

I hovedsak fordi privat konsum øker sterkt det neste år. Samtidig vender

også våre handelspartnere tilbake til en mer normal kapasitetsutnytting

i sine økonomier, noe som vil hjelpe våre eksportnæringer. Problemene

med smittetrykk antas ikke å bli så store at de preger utviklingen av norsk

økonomi. Likevel må en regne med at mislighold og konkurser vil øke

fra dagens ekstremt lave nivåer. En normalisering til konkursrater fra

tiden før pandemien slo inn i Norge

I forhold til de verdiene som makromodellen gir, har banken i tillegg

manuelt justert opp multiplikatoren for forventning til fremtiden for

enkelte bransjer, for å ta høyde for mer risiko enn det modellen klarer

å estimere, gitt situasjonen man er i, og som modellene kan ha problemer

med å fange opp. Dette gjelder for selskaper relatert til reiseliv, restaurant

og underholdning hvor banken har økt risikojusteringen betydelig.

Dette er samtidig bransjer hvor banken er lite eksponert. Her har vi justert

opp den fremtidige makrojusteringen for fremtiden med 100%. Dette

er noe ned fra tilsvarende justering som ble gjort i or. Tilsvarende har

vi fortsatt en noe forhøyet, men redusert justering fra i or, for bygge-

og anleggsvirksomhet, samt at risikoen for varehandel er justert enda

mer ned. Totalt sett er eekten på porteføljen relativt liten, og nedjuste-

ringene av fremtidig risiko har en total eekt for disse bransjene

på under 1 MNOK.

Modellen tar utgangspunkt i nåsituasjonen for forventet tap, i form

av eksisterende beregnede PD og LGD verdier. Når disse er lave vil også

utslag av de ulike scenariene bli relativt små. Banken har derfor i tillegg

sett på hvordan tapsforventningen er i forhold til langsiktige gjennom-

snitt for både PM og BM, og justert opp verdien for fremtidsforventning

basert på dette. For BM er justeringen beregnet basert på gjennom-

snittlig tap for ulike bransjer, vektet i henhold til bankens egen porte-

følje, mens for PM er justeringen foretatt basert på kombinasjonen

av styringsrente og historisk mislighold blant husholdninger. Dermed

fanger banken opp blant annet endring i rente som ellers ikke er en

direkte variabel inn i bankens modeller. Denne justeringen tar også

høyde for de utfordringer som ligger fremover for deler av nærings-

livet, som ikke fanges opp gjennom PD modellene, ved at myndig-

hetene har stimulert likviditeten gjennom rentefri kreditt på moms-

betalinger etc., vil eekten når disse stimuleringsordningene forsvinner

være økt press på likviditeten. Justeringene av denne makrovariabelen

tar opp i seg dette, og det erstatter det som tidligere var eksplisitte

koronajusteringer. Det som tidligere var eksplisitte avsetninger relatert

til korona, er nå bakt inn i de makroøkonomiske forventningene

til fremtiden, og sånn sett integrert i modellen. Det betyr og at når

situasjonen endres vil banken justere forventningene til fremtiden

og utfasing av koronaeekter vil skje implisitt gjennom disse justerin-

gene når forutsetningene for slike endringer eventuelt er på plass.

2022 2023 2024 2025

HOVEDSCENARIET

Arbeidsledighet (nivå) 4,3 % 4,1 % 3,8 % 4,1 %

Gjeld husholdning (endring) 0,5 % 0,5 % 0,4 % 0,5 %

Bankenes utlånsrente (nivå) 2,5 % 3,1 % 3,5 % 3,5 %

Oljepris (USD per fat) 80 75 70 67

NEGATIVT SCENARIO

Arbeidsledighet (nivå) 4,9 % 4,7 % 4,4 % 4,4 %

Gjeld husholdning (endring) -1,9 % -0,9 % -0,6 % -0,5 %

Bankenes utlånsrente (nivå) 2,0 % 2,6 % 3,0 % 3,0 %

Oljepris (USD per fat) 60 55 50 47

POSITIVT SCENARIO

Arbeidsledighet (nivå) 3,7 % 3,5 % 3,2 % 3,2 %

Gjeld husholdning (endring) 0,0 % 1,0 % 1,3 % 1,4 %

Bankenes utlånsrente (nivå) 3,0 % 3,6 % 4,0 % 4,0 %

Oljepris (USD per fat) 80 75 70 67

Per 31.12.2021 har banken følgende forventning

til utvikling i makrovariablene:

KREDITTRISIKO

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 74

Eekter på ECL estimater som følge av modellendringer

Som nevnt over har Den Gule Banken, Sandnes Sparebank gått over

fra egne modeller for PD og LGD, til å benytte felles modeller utviklet

av Eika gruppen. Eekten av modellendringen har i hovedsak medført

en nedjustering av tapsforventningene, selv om eekten på det enkelte

engasjement kan variere. Blant annet er det noen engasjement hvor

estimatet nå er høyere fordi at LGD verdiene for noen kunder er justert

noe opp, mens for andre kunder er PD endret. Tabellen under er ment

å vise hvor stor eekt modellendringene samlet har hatt på ECL i de ulike

stegene. Totaleekten er i overkant av 12 millioner kroner, hvorav det

aller meste er relatert til de beste engasjementene klassifisert i steg 1.

Lån med betalingslettelser

Andelen lån med betalingslettelser er på et relativt lavt nivå for banken.

Etter den umiddelbare økningen i etterspørsel etter avdragsfrihet som

fulgte av koronanedstengningen, falt dette behovet relativt raskt, og

har holdt seg lavt gjennom 2021. For bedriftsmarked er andelen lån

med avdragsfrihet nå på et historisk lavt nivå.

I utgangspunktet er avdragsfrihet den form for betalingslettelser som

banken gir. Men ikke all avdragsfrihet merkes som betalingslettelse.

Største delen av kundene som har avdragsfrihet er kunder som evner

å betjene gjelden sin men som har så lav belåningsgrad at det ikke er

nødvendig pt. I tillegg er det noen som innvilges kortsiktig avdragsfrihet

på opptil 6 måneder som heller ikke merkes som betalingslettet.

Det har ikke vært noen endringer i policy for merking i løpet av året.

Totalt sett er det per årsslutt 425 engasjement som er merket med

betalingslettelser (forbearance), en reduksjon fra 507 året før. Og total

sett utgjør dette nå 1216 MNOK. Hovedvekten av disse er lån som ligger

i steg 2, som indikerer at banken forventer at lånene vil bli betjent som

normalt etter hvert, mens en mindre andel ansees å være så kreditt-

forringet at det er foretatt individuelle nedskrivninger og engasjementet

er ﬂyttet til steg 3.

Andeler lån med betalingslettelser fordelt i de ulike stegene:

Eksponering (EAD)

EAD for avtaler i steg 1 består av utestående fordring eller forpliktelse

justert for kontantstrømmer de neste 12 månedene og for avtaler i steg

2 de neddiskonterte kontantstrømmene for den forventede levetiden

til avtalen. For garantier er EAD lik den utestående forpliktelse på rapporte-

ringsdatoen multiplisert med en konverteringsfaktor på mellom 0,2 og 1

avhengig av type garanti. Ubenyttede kreditter har EAD lik utestående

ubenyttet kreditt på rapporteringstidspunktet.

2021 2020

Steg 1 0 % 0 %

Steg 2 92 % 94 %

Steg 3 8 % 6 %

KREDITTRISIKO

Steg

Tapsavsetninger

per 31.12.21

Tapsavsetninger

per 31.12.20

Totale endringer

i tapsavsetninger

gjennom året

Endringer

som skyldes

endret modell

Endringer

som skyldes

øvrige endringer

i porteføljen

1 13 596 25 300 11 704 11 126 578

2 44 248 52 051 7 803 7 7 796

3 37 571 74 444 36 873 1 153 35 720

TOTALT 95 416 151 796 56 379 12 286 44 093

Både justeringene av LGD verdier, men og endringene i PD modell bidrar til eektene i total ECL, hvor LGD justeringene bidrar i størst grad.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 75

31.12.2021

Utlån til kunder Garantier Ubenyttet limit Totale engasjement Andel

Risikogrupper Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern

Lav 5 600 090 5 600 090 283 022 283 022 691 667 691 667 6 574 779 6 574 779 79,7 % 79,7 %

Middels 1 043 228 1 043 228 36 954 36 954 109 516 109 516 1 189 697 1 189 697 14,4 % 14,4 %

Høy 367 803 367 803 15 991 15 991 24 875 24 875 408 669 408 669 5,0 % 5,0 %

Misl/nedskrevne 61 231 61 231 11 986 11 986 1 469 1 469 74 686 74 686 0,9 % 0,9 %

Sum

7 072 351 7 072 351

347 954 347 954

827 527 827 527

8 247 831 8 247 831

100,0 % 100,0 %

31.12.2020

Utlån til kunder Garantier Ubenyttet limit Totale engasjement Andel

Risikogrupper

Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern

Lav 4 454 573 4 454 573 240 473 240 473 500 709 500 709 5 195 755 5 195 755 66,6 % 66,6 %

Middels 1 472 697 1 472 697 114 787 114 787 124 357 124 357 1 711 841 1 711 841 21,9 % 21,9 %

Høy 719 700 719 700 21 281 21 281 81 562 81 562 822 542 822 542 10,5 % 10,5 %

Misl./nedskrevne 47 066 47 066 21 082 21 082 5 440 5 440 73 588 73 588 0,9 % 0,9 %

Sum 6 694 035 6 694 035 397 623 397 623 712 068 712 068 7 803 727 7 803 727 100,0 % 100,0 %

31.12.2020

Utlån til kunder Garantier Ubenyttet limit Totale engasjement Andel

Risikogrupper Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern

Lav 6 832 683 15 429 765 1 565 1 565 1 039 117 2 061 233 7 873 364 17 492 563 82,6 % 89,8 %

Middels 633 912 783 154 91 306 91 306 725 219 874 460 7,6 % 4,5 %

Høy 752 781 924 763 164 164 12 402 12 743 765 347 937 671 8,0 % 4,8 %

Misl./nedskrevne 166 441 168 002 75 75 597 597 167 114 168 675 1,8 % 0,9 %

Sum 8 385 817 17 305 685 1 804 1 804 1 143 423 2 165 880 9 531 043 19 473 368 100,0 % 100,0 %

31.12.2021

Utlån til kunder Garantier Ubenyttet limit Totale engasjement Andel

Risikogrupper Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern Morbank Konsern

Lav 7 901 234 17 606 931 1 639 1 639 915 467 1 939 909 8 818 340 19 548 479 93,6 % 96,4 %

Middels 319 597 429 095 6 486 9 891 326 083 438 986 3,5 % 2,2 %

Høy 141 523 143 341 159 159 141 682 143 500 1,5 % 0,7 %

Misl/nedskrevne 139 790 139 790 75 75 99 99 139 964 139 964 1,5 % 0,7 %

Sum 8 502 145 18 319 157 1 714 1 714 922 211 1 950 059 9 426 069 20 270 929 100,0 % 100,0 %

Sum næringslivsengasjement fordelt på risikogrupper

Sum privatmarkedsengasjement fordelt på risikogrupper

KREDITTRISIKO

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 76

Konsern

31.12.2021

Risikogruppe

Steg

Lav Middels Høy Mislighold/tap

Sum

1 80 % 2 % 0 % 0 % 82 %

2 12 % 4 % 2 % 0 % 17 %

3 0 % 0 % 0 % 1 % 1 %

SUM 91 % 6 % 2 % 1 % 100 %

Morbank

31.12.2021

Risikogruppe

Steg Lav Middels Høy Mislighold/tap Sum

1 75 % 4 % 1 % 0 % 79 %

2 11 % 5 % 3 % 0 % 19 %

3 0 % 0 % 0 % 2 % 2 %

SUM 86 % 9 % 3 % 2 % 100 %

Konsern

31.12.2020

Risikogruppe

Steg Lav Middels Høy Mislighold/tap Sum

1 75 % 5 % 2 % 0 % 81 %

2 8 % 4 % 5 % 0 % 18 %

3 0 % 0 % 0 % 1 % 1 %

SUM 83 % 9 % 6 % 1 % 100 %

Morbank

31.12.2020

Risikogruppe

Steg

Lav Middels Høy Mislighold/tap

Sum

1 66 % 8 % 2 % 0 % 76 %

2 8 % 6 % 7 % 0 % 22 %

3 0 % 0 % 0 % 2 % 2 %

SUM 74 % 14 % 10 % 2 % 100 %

Konsentrasjonsrisiko

Konsentrasjonsrisiko er når betydelige konsentrasjoner av risiko kommer

fra at man har eksponering mot debitorer eller verdipapirer med liknende

økonomiske egenskaper eller som er involvert i sammenliknbare aktiviteter

der disse likhetene kan gjøre at de samtidig får problemer med å holde

betalingsforpliktelsene sine eller at verdiene svinger i takt slik at hvis

en får problemer vil mange få problemer pga. likheten.

For å vurdere og styre konsentrasjonsrisiko vurderer konsernet grad

av skjevfordeling av utlånsporteføljen ut fra følgende forhold:

• Store enkeltkunder

• Enkelte bransjer (næringsgrupper med spesifikke

utfordringer eller sykliske næringer)

• Geografiske områder

• Sikkerhet med samme risikoegenskaper

(f.eks. avhengig av eiendomspriser)

• Motparter i interbankoperasjoner eller handel

med finansielle derivater

Konsernet benytter samme metode som Finanstilsynet for beregning

av konsentrasjonsrisiko for individuell- og bransje risiko. Banken har

en ikke-uvesentlig konsentrasjon omkring engasjement til finansiering

av eiendomsinvesteringer. Totalt 51,3 % (50,3 %) av bankens næringsliv-

sengasjement har tilknytning til eiendomsdrift per 31.12.21. Banken

har fokus på å følge opp denne konsentrasjonsrisikoen.



I tillegg vurderer banken konsentrasjonsrisiko knyttet til store enkelt-

engasjementer. Banken definerer store engasjementer som engasje-

menter som overstiger 10 % av bankens ansvarlige kapital. Per utgangen

av 2021 var det kun tre engasjement som ble regnet som store i henhold

til definisjonen. Alle disse var tilknyttet eiendomsdrift. I tillegg har banken

satt et mål på at maksimalt 1/3 av bankens bedriftslånsportefølje skal

være til engasjement over 150 millioner kroner. Denne andelen utgjorde

27% per årsslutt, og var fordelt på 11 engasjement.

Andel av eksponering fordelt per risikogruppe og steg

KREDITTRISIKO

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 77

PM BM Total Aldersfordeling på forfalte lån PM BM Total

65 793 191 336 257 129 1-30 dager 52 340 191 336 243 676

33 624 27 33 651 31-60 dager 33 243 27 33 270

13 353 7 054 20 407 61-90 dager 13 353 7 054 20 407

89 955 29 664 119 619 Over 90 dager 89 955 29 664 119 619

202 725 228 081 430 806 Sum 188 892 228 081 416 973

ESG

Banken gjennomfører vurdering av ESG-forhold generelt og klima-

risiko spesielt ved kredittinnvilgelse i bedriftsmarked. Alle motparter

blir i forbindelse med kredittvurdering også gitt en ESG kategori.

Denne baserer seg på en enkel scoringsmodell utviklet i samarbeid

i Eika alliansen. Alle engasjement over 10 millioner skal scores, og totalt

er cirka 30% av bankens BM portefølje scoret i denne modellen i løpet

av året – noe som er på nivå med snittet i Eika alliansen. Av de som

er klassifisert til nå er ingen engasjement kategorisert som høy bære-

kraftsrisiko, og det er en overvekt (54%) som kategoriseres som lav.



Denne scoren går ikke direkte inn i bankens ECL modell, men ﬂagges

i hver enkelt kredittsak på lik linje med kredittscoren. Den er således

med og kan påvirke bankens beslutning. Videre jobbes det i Eika regi

med å få integrert data på fysisk risiko koblet opp mot panteobjekter

innen bolig- og næringseiendom.

Banken har per 31.12.21 samlede engasjementer på ca 32 millioner kroner (77 millioner kroner per 31.12.20) som er misligholdte over 90 dager

hvor det ikke er foretatt tapsavsetninger på grunn av god sikkerhetsdekning. Disse engasjementene er individuelt vurdert i steg 3.

Obligasjoner og sertifikater

For å styre kredittrisikoen i forbindelse med investeringer i obligasjoner

og sertifikater har konsernet retningslinjer for kvaliteten på investeringene

som gjennomføres, i tillegg til krav om bransjesammensetning og krav

til forfallsstruktur. Investeringer i obligasjoner og sertifikater foretas

i all hovedsak som likviditetsplasseringer.

Derivater

Derivater brukes i all hovedsak til styring av konsernets rente- og valuta-

risiko i form av rentebytte- og valutabytteavtaler der en fremtidig valutakurs

eller en fremtidig rente avtales på inngåelsestidspunktene for derivatene

slik at banken ikke har risiko for svingning av disse i derivatets løpetid.

Konsernets motpartseksponering måles som en kombinasjon av markeds-

verdi på inngåtte kontrakter og hovedstol.

Oppfølging av risikorammer og risikobegrensende tiltak

Konsernet har etablert eksponeringsrammer innenfor ulike segmenter

i de ulike porteføljene. Utnyttelse av disse rammene rapporteres jevnlig

til styret og konsernets ledergruppe. Individuelle engasjementer følges

opp av de ulike kredittmiljøene i konsernet.

Tabellen viser forfalte beløp på utlån og overtrekk på kreditt fordelt på antall dager etter forfall.

Aldersfordeling 1-30 dager er ikke justert for forsinkelse i betalingsformidlingen og størrelsen

på forfalte beløp vil derfor kunne variere per rapporteringstidspunkt.

31.12.2021

31.12.2020

Konsern

Morbank

PM BM Total Aldersfordeling på forfalte lån PM BM Total

309 857 19 819 329 677 1-30 dager 259 341 19 819 279 160

68 027 11 143 79 169 31-60 dager 53 554 11 143 64 697

29 843 29 843 61-90 dager 29 843 29 843

120 930 60 870 181 800 Over 90 dager 120 930 60 870 181 800

528 657 91 832 620 489 Sum 463 668 91 832 555 500

Aldersfordeling på forfalte lån

KREDITTRISIKO

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 78

ENGASJEMENT FORDELT PÅ KUNDEGRUPPER OG GEOGRAFISK

Utlån Garantier Ubenyttede trekkfasiliteter

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

Jord- og skogbruk 703 414 460 229 459 225 46 197 33 749

Fiske og fangst 370 200 200

Bygge- og anleggsvirksomhet 1 026 902 1 292 382 176 712 187 642 245 870 176 844

Industri 161 214 161 310 30 763 28 249 30 913 107 224

Olje og energi 13 965 110

Varehandel 284 872 218 087 60 549 55 649 88 461 86 237

Hotell- og restaurantdrift 87 780 94 667 10 535 14 522 7 670 5 064

Transport og lagring 40 538 27 868 12 430 8 288 7 974 16 088

Offentlig og privat tjenesteyting 716 928 580 221 48 742 81 646 163 484 171 967

Eiendomsdrift 4 076 654 3 769 528 10 085 22 237 89 943 83 727

Andre kundegrupper 58 74

Personkunder 18 383 248 17 526 432 1 714 2 795 2 099 756 2 201 195

Sum brutto utlån til kunder 25 481 609 24 145 132 351 990 401 253 2 780 468 2 882 404

Nedskrivinger -90 102 -145 412 -2 323 -1 826 -2 883 -4 456

Sum netto utlån til kunder 25 391 507 23 999 720 349 667 399 427 2 777 586 2 877 948

Utlån Garantier Ubenyttede trekkfasiliteter

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

Rogaland 20 726 142 19 545 039 272 932 305 026 2 465 614 2 584 450

Oslo/Akershus 2 392 558 2 256 654 50 985 56 604 108 151 159 494

Andre fylker 2 332 708 2 307 248 28 073 39 623 200 040 138 460

Utlandet 30 201 36 191 6 664

Sum brutto utlån til kunder 25 481 609 24 145 132 351 990 401 253 2 780 468 2 882 404

Konsern

Fordelt på kundegrupper

Geografisk fordeling

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 79

Utlån Garantier Ubenyttede trekkfasiliteter

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

Jord- og skogbruk 703 414 460 229 459 225 46 197 33 749

Fiske og fangst 370 200 200

Bygge- og anleggsvirksomhet 1 026 902 1 292 382 176 712 187 642 245 870 176 844

Industri 161 214 161 310 30 763 28 249 30 913 107 224

Olje og energi 13 965 110

Varehandel 284 872 218 087 60 549 55 649 88 461 86 237

Hotell- og restaurantdrift 87 780 94 667 10 535 14 522 7 670 5 064

Transport og lagring 40 538 27 868 12 430 8 288 7 974 16 088

Offentlig og privat tjenesteyting 716 928 580 221 48 742 81 646 163 484 171 967

Eiendomsdrift 4 076 654 3 769 528 10 085 22 237 89 943 83 727

Andre kundegrupper 58 74

Personkunder 8 559 729 8 601 383 1 714 2 795 1 071 799 1 178 574

Sum brutto utlån til kunder 15 658 089 15 220 083 351 990 401 253 1 752 511 1 859 783

Nedskrivinger -83 594 -140 230 -2 323 -1 826 -2 774 -4 293

Sum netto utlån til kunder 15 574 495 15 079 852 349 667 399 427 1 749 737 1 855 491

Utlån Garantier Ubenyttede trekkfasiliteter

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

Rogaland 12 069 301 11 712 738 272 932 305 026 1 533 185 1 646 707

Oslo/Akershus 1 877 219 1 796 005 50 985 56 604 69 910 122 552

Andre fylker 1 695 635 1 692 949 28 073 39 623 148 007 90 524

Utlandet 15 935 18 391 1 409

Sum brutto utlån til kunder 15 658 089 15 220 083 351 990 401 253 1 752 511 1 859 783

31.12.2021 31.12.2020

Garantier

31.12.2021 31.12.2020

95 398 101 226 Betalingsgarantier 95 398 101 226

157 206 181 098 Kontraktsgarantier 157 206 181 098

9 155 Skattetrekksgarantier 9 155

10 113 9 089 Andre garantier 10 113 9 089

89 273 100 685 Ubenyttet garantiramme 89 273 100 685

351 990 401 253 Sum garantier 351 990 401 253

Konsern Morbank

ENGASJEMENT FORDELT PÅ KUNDEGRUPPER OG GEOGRAFISK

Fordelt på kundegrupper

Morbank

Geografisk fordeling

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 80

UTLÅN OG NEDSKRIVNINGER FORDELT PÅ SEKTOR

Utlån fordelt på kundegrupper

Nedskrivinger på utlån

til amortisert kost

Brutto

utlån

Herav; lån til

amortisert kost Steg 1 Steg 2 Steg 3

Netto

utlån

Jord- og skogbruk 703 414 586 404 -777 -2 199 700 438

Fiske og fangst

Bygge- og anleggsvirksomhet 1 026 902 1 026 902 -2 351 -7 626 -4 215 1 012 709

Industri 161 214 161 214 -313 -1 415 -10 159 476

Olje og energi

Varehandel 284 872 276 824 -694 -1 621 -15 282 543

Hotell- og restaurantdrift 87 780 87 780 -112 -204 87 464

Transport og lagring 40 538 40 538 -26 -277 40 235

Offentlig og privat tjenesteyting 716 928 714 051 -963 -2 051 -1 454 712 460

Eiendomsdrift 4 076 654 3 964 359 -3 521 -7 638 -16 100 4 049 395

Andre kundegrupper 58 58 58

Personkunder

18 383 248 17 410 001 -3 113 -19 262 -14 144 18 346 730

Sum on-balance utlån til og fordringer på kunder

25 481 609 24 268 130 -11 871 -42 294 -35 937 25 391 507

Konsern 31.12.2021

Nedskrivinger på utlån

til amortisert kost

Brutto

utlån

Herav; lån til

amortisert kost Steg 1 Steg 2 Steg 3

Netto

utlån

Jord- og skogbruk 460 229 374 920 -477 -1 459 458 293

Fiske og fangst 370 370 -2 368

Bygge- og anleggsvirksomhet 1 292 382 1 266 777 -2 170 -9 299 -4 790 1 276 123

Industri 161 310 161 310 -328 -925 -13 900 146 156

Olje og energi 13 965 13 965 -13 600 365

Varehandel 218 087 209 369 -1 276 -1 803 -1 585 213 423

Hotell- og restaurantdrift 94 667 94 667 -117 -360 94 190

Transport og lagring 27 868 27 868 -25 -210 27 632

Offentlig og privat tjenesteyting 580 221 568 311 -1 136 -4 051 -9 203 565 831

Eiendomsdrift 3 769 528 3 678 335 -7 686 -9 721 -15 335 3 736 787

Andre kundegrupper 74 74 74

Personkunder

17 526 431 16 443 553 -10 180 -20 817 -14 957 17 480 479

Sum on-balance utlån til og fordringer på kunder

24 145 132 22 839 519 -23 397 -48 645 -73 370 23 999 720

Konsern 31.12.2020

1 Personkunder er her definert som alle bankens kunder som ikke har næringskode, uavhengig av hvilken avdeling/segment kunden er knyttet til.

2 Tabellene inkluderer kun stegvise tapsavsetninger på utlån og fordringer på kunder (on balance) og ikke tapsavsetninger på garantier og/eller ubenyttede kreditter

(off balance eksponering).

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 81

UTLÅN OG NEDSKRIVNINGER FORDELT PÅ SEKTOR

Utlån fordelt på kundegrupper

Nedskrivinger på utlån

til amortisert kost

Brutto

utlån

Herav; lån til

amortisert kost Steg 1 Steg 2 Steg 3

Netto

utlån

Jord- og skogbruk 703 414 586 404 -777 -2 199 700 438

Fiske og fangst

Bygge- og anleggsvirksomhet 1 026 902 1 026 902 -2 351 -7 626 -4 215 1 012 710

Industri 161 214 161 214 -313 -1 415 -10 159 476

Olje og energi

Varehandel 284 872 276 824 -694 -1 621 -15 282 542

Hotell- og restaurantdrift 87 780 87 780 -112 -204 87 464

Transport og lagring 40 538 40 538 -26 -277 40 235

Offentlig og privat tjenesteyting 716 928 714 051 -963 -2 051 -1 454 712 460

Eiendomsdrift 4 076 654 3 964 359 -3 521 -7 638 -16 100 4 049 395

Andre kundegrupper 58 58 58

Personkunder

8 559 729 7 586 481 -2 529 -13 339 -14 144 8 529 717

Sum on-balance utlån til og fordringer på kunder

15 658 089 14 444 611 -11 286 -36 370 -35 938 15 574 495

Morbank 31.12.2021

Nedskrivinger på utlån

til amortisert kost

Brutto

utlån

Herav; lån til

amortisert kost Steg 1 Steg 2 Steg 3

Netto

utlån

Jord- og skogbruk 460 229 374 920 -477 -1 459 458 293

Fiske og fangst 370 370 -2 368

Bygge- og anleggsvirksomhet 1 292 382 1 266 777 -2 170 -9 299 -4 790 1 276 123

Industri 161 310 161 310 -328 -925 -13 900 146 157

Olje og energi 13 965 13 965 -13 600 365

Varehandel 218 087 209 369 -1 276 -1 803 -1 585 213 423

Hotell- og restaurantdrift 94 667 94 667 -117 -360 94 190

Transport og lagring 27 868 27 868 -25 -210 27 633

Offentlig og privat tjenesteyting 580 221 568 311 -1 136 -4 051 -9 203 565 831

Eiendomsdrift 3 769 528 3 678 335 -7 686 -9 721 -15 335 3 736 786

Andre kundegrupper 74 74 74

Personkunder

8 601 382 7 518 505 -7 632 -18 183 -14 957 8 560 610

Sum on-balance utlån til og fordringer på kunder

15 220 083 13 914 471 -20 849 -46 011 -73 370 15 079 852

Morbank 31.12.2020

1 Personkunder er her definert som alle bankens kunder som ikke har næringskode, uavhengig av hvilken avdeling/segment kunden er knyttet til.

2 Tabellene inkluderer kun stegvise tapsavsetninger på utlån og fordringer på kunder (on balance) og ikke tapsavsetninger på garantier og/eller ubenyttede kreditter

(off balance eksponering).

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 82

TAP PÅ UTLÅN / GARANTIER OG MISLIGHOLDTE / TAPSUTSATTE ENGASJEMENTER

1 Konsernet har per 31.12.21 totalt utestående beløp på 69 millioner kroner som er konstatert / fraregnet i balansen som er sendt videre til inkassoselskaper. Tilsvarende

utestående beløp var 66 millioner kroner per 31.12.20. Eventuelle tilbakebetalinger fra inkassoselskapene regnskapsføres som redusert tapskostnad under linjen ”inngått på

tidligere konstaterte tap”.

2021 2020 Tap på utlån og garantier 2021 2020

-11 704 -5 683 Periodens endringer i tapsavsetninger steg 1 -9 696 -5 925

-7 803 16 405 Periodens endringer i tapsavsetninger steg 2 -11 170 15 374

-36 873 -5 860 Periodens endringer i tapsavsetninger steg 3 -36 873 -5 860

27 753 12 696 Konstateringer mot tidligere steg 3 nedskrivning 27 753 12 696

5 428 11 018 Konstateringer uten tidligere steg 3 nedskrivning 5 428 11 018

-9 141 -3 887 Inngått på tidligere konstaterte tap

-9 141 -3 887

-32 340 24 689 Tap på utlån og garantier -33 699 23 415

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

Endringer i tapsavsetninger

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

25 300 52 051 74 444 151 796 Tapsavsetninger per 01.01.2021 22 602 49 405 74 444 146 451

Overføringer/bevegelser:

-6 041 18 281 12 240 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -5 306 15 249 9 943

-5 57 52 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -5 57 52

676 -10 302 -9 625 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 628 -8 482 -7 854

-1 709 2 170 461 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -1 709 2 170 461

4 -18 -14 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 4 -18 -14

1 674 234 1 908 Tilgang nye engasjementer i perioden 1 621 234 1 854

-7 500 -14 715 -22 215 Avgang av engasjementer i perioden -6 665 -13 984 -20 650

-508 404 7 902 7 798

Endret tapsavsetning i perioden for

engasjementer som ikke er migrert

32 -2 481 7 902 5 452

-27 753 -27 753 Konstaterte tap -27 753 -27 753

-19 231 -19 231 Tilbakeføring av tidligere nedskrivning -19 231 -19 231

Andre justeringer 86 86

13 596 44 248 37 571 95 416 Tapsavsetninger per 31.12.2021 12 992 38 236 37 571 88 799

109

Bokført som reduksjon av utlån/fordinger

til kredittinstitusjoner

109

90 102 Bokført som reduksjon av utlån til kunder 83 594

5 206

Bokført som avsetning på gjeldspost

(garantier og ubenyttede kredittrammer)

5 096

95 416 Tapsavsetninger per 31.12.2021 88 799

Konsern

Morbank

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 83

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

Endringer i tapsavsetninger BM

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

16 258 31 858 61 587 109 704 Tapsavsetninger BM per 01.01.2021 16 258 31 858 61 587 109 704

Overføringer/bevegelser:

-3 444 11 187 7 744 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -3 444 11 187 7 744

-2 10 8 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -2 10 8

600 -6 811 -6 211 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 600 -6 811 -6 211

-415 1 017 602 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -415 1 017 602

1 308 196 1 504 Tilgang nye engasjementer i perioden 1 308 196 1 504

-5 178 -6 288 -11 465 Avgang av engasjementer i perioden -5 178 -6 288 -11 465

1 135 -3 408 2 627 354

Endret tapsavsetning i perioden for

engasjementer som ikke er migrert

1 135 -3 408 2 627 354

-24 428 -24 428 Konstaterte tap -24 428 -24 428

-17 385 -17 385 Tilbakeføring av tidligere nedskrivning -17 385 -17 385

10 678 26 320 23 428 60 426 Tapsavsetninger BM per 31.12.2021 10 678 26 320 23 428 60 426

Konsern (BM)

Konsern (PM)

Morbank (BM)

Morbank (PM)

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

Endringer i tapsavsetninger PM

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

8 950 20 183 12 857 41 989 Tapsavsetninger PM per 01.01.2021 6 251 17 537 12 857 36 645

Overføringer/bevegelser:

-2 597 7 094 4 496 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -1 862 4 062 2 200

-4 47 43 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -4 47 43

76 -3 491 -3 414 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 28 -1 671 -1 643

-1 294 1 153 -141 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -1 294 1 153 -141

4 -18 -14 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 4 -18 -14

360 8 368 Tilgang nye engasjementer i perioden 307 8 315

-2 293 -8 418 -10 711 Avgang av engasjementer i perioden -1 458 -7 687 -9 145

-1 652 3 812 5 275 7 435

Endret tapsavsetning i perioden for

engasjementer som ikke er migrert

-1 113 927 5 275 5 089

-3 326 -3 326 Konstaterte tap -3 326 -3 326

-1 845 -1 845 Tilbakeføring av tidligere nedskrivning -1 845 -1 845

Andre justeringer 86 86

2 840 17 898 14 144 34 881 Tapsavsetninger PM per 31.12.2021 2 236 11 885 14 144 28 264

Fordeling tapsavsetninger på kunder - per segment

TAP PÅ UTLÅN / GARANTIER OG MISLIGHOLDTE / TAPSUTSATTE ENGASJEMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 84

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

Endringer i tapsavsetninger

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

30 983 35 646 80 305 146 934 Tapsavsetninger per 01.01.2020 28 174 34 032 80 305 142 510

Overføringer/bevegelser:

-5 644 19 645 14 001 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -5 101 18 392 13 291

-425 3 530 3 105 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -421 3 530 3 109

992 -7 318 -6 326 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 909 -6 289 -5 380

-691 3 118 2 428 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -686 3 118 2 433

351 -100 251 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 351 -100 251

440 -250 190 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 440 -250 190

2 711 564 3 274 Tilgang nye engasjementer i perioden 2 429 485 2 914

-12 092 -10 782 -22 874 Avgang av engasjementer i perioden -11 129 -10 402 -21 531

8 336 14 636 11 943 34 915

Endret tapsavsetning i perioden for

engasjementer som ikke er migrert

6 948 13 521 11 943 32 412

-12 696 -12 696 Konstaterte tap -12 696 -12 696

-11 406 -11 406 Tilbakeføring av tidligere nedskrivning -11 406 -11 406

Andre justeringer 353 353

25 300 52 051 74 444 151 796 Tapsavsetninger per 31.12.2020 22 602 49 405 74 444 146 451

102

Bokført som reduksjon av utlån/fordringer

til kredittinstitusjoner

102

145 412 Bokført som reduksjon av utlån til kunder 140 230

6 282

Bokført som avsetning på gjeldspost

(garantier og ubenyttede kredittrammer)

6 119

151 796 Tapsavsetninger per 31.12.2020 146 451

Konsern Morbank

TAP PÅ UTLÅN / GARANTIER OG MISLIGHOLDTE / TAPSUTSATTE ENGASJEMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 85

TAP PÅ UTLÅN / GARANTIER OG MISLIGHOLDTE / TAPSUTSATTE ENGASJEMENTER

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

Endringer i tapsavsetninger BM

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

18 103 25 839 68 849 112 791 Tapsavsetninger BM per 01.01.2020 18 103 25 839 68 849 112 791

Overføringer/bevegelser:

-2 174 10 252 8 078 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -2 174 10 252 8 078

-86 2 480 2 394 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -86 2 480 2 394

723 -4 566 -3 843 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 723 -4 566 -3 843

-159 24 -135 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -159 24 -135

5 -250 -244 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 5 -250 -244

2 257 476 2 732 Tilgang nye engasjementer i perioden 2 257 476 2 732

-7 918 -7 705 -15 623 Avgang av engasjementer i perioden -7 918 -7 705 -15 623

5 349 7 722 4 350 17 421

Endret tapsavsetning i perioden for

engasjementer som ikke er migrert

5 349 7 722 4 350 17 421

-4 687 -4 687 Konstaterte tap -4 687 -4 687

-9 179 -9 179 Tilbakeføring av tidligere nedskrivning -9 179 -9 179

16 258 31 858 61 587 109 704 Tapsavsetninger BM per 31.12.2020 16 258 31 858 61 587 109 704

Konsern (BM)

Konsern (PM)

Morbank (BM)

Morbank (PM)

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

Endringer i tapsavsetninger PM

Steg 1

12 mnd.

tap

Steg 2

Livstid

tap

Steg 3

Livstid

tap

Totale

nedskriv-

ninger

12 788 9 807 11 455 34 051 Tapsavsetninger PM per 01.01.2020 9 979 8 193 11 455 29 627

Overføringer/bevegelser:

-3 474 9 393 5 919 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -2 927 8 140 5 213

-335 1 050 715 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -335 1 050 715

269 -2 751 -2 482 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 186 -1 722 -1 536

-527 3 094 2 567 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -527 3 094 2 567

351 -100 251 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 351 -100 251

435 435 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 435 435

435 88 523 Tilgang nye engasjementer i perioden 154 10 163

-4 146 -3 077 -7 223 Avgang av engasjementer i perioden -3 183 -2 696 -5 879

2 977 6 899 7 593 17 469

Endret tapsavsetning i perioden for

engasjementer som ikke er migrert

1 589 5 789 7 593 14 972

-8 009 -8 009 Konstaterte tap -8 009 -8 009

-2 227 -2 227 Tilbakeføring av tidligere nedskrivning -2 227 -2 227

Andre justeringer 353 353

8 950 20 183 12 857 41 989 Tapsavsetninger PM per 31.12.2020 6 251 17 537 12 857 36 645

Fordeling tapsavsetninger på kunder - per segment

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 86

Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

Brutto balanseførte engasjement

med nedskrivning før forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

18 845 527 4 213 672 290 808 23 350 007

Brutto balanseført engasjement

per 01.01.2021

10 995 824 3 139 610 289 496 14 424 930

Overføringer:

-1 658 225 1 658 225 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -1 005 545 1 005 545

-11 154 11 154 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -11 154 11 154

952 881 -952 881 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 509 854 -509 854

-58 632 58 632 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -58 632 58 632

10 -10 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 10 -10

6 581 684 876 767 7 458 451 Tilgang nye engasjementer i perioden 5 380 923 707 149 6 088 072

-4 644 300 -1 332 884 -126 181 -6 103 365

Endringer i perioden for engasjementer

som ikke er migrert (inkl. avgang)

-4 201 502 -1 297 160 -124 868 -5 623 531

20 066 412 4 404 276 234 404 24 705 092

Brutto balanseførte engasjement

per 31.12.2021

11 668 399 2 986 669 234 404 14 889 472

Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

Brutto balanseførte engasjement

med nedskrivning før forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

5 129 465 1 507 520 114 441 6 751 426

Brutto balanseført engasjement BM

per 01.01.2021

5 129 465 1 507 520 114 441 6 751 426

Overføringer:

-582 154 582 154 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -582 154 582 154

-1 030 1 030 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -1 030 1 030

289 056 -289 056 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 289 056 -289 056

-10 965 10 965 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -10 965 10 965

1 824 960 297 053 2 122 013 Tilgang nye engasjementer i perioden 1 824 960 297 053 2 122 013

-1 234 013 -439 198 -56 836 -1 730 047

Endringer i perioden for engasjementer

som ikke er migrert (inkl. avgang)

-1 234 013 -439 198 -56 836 -1 730 047

5 426 284 1 647 509 69 600 7 143 392

Brutto balanseførte engasjement BM

per 31.12.2021

5 426 284 1 647 509 69 600 7 143 392

1 Tabellen over tar utgangspunkt i brutto engasjementer på rapporteringstidspunkt, herunder utlån til kunder og fordringer

mot kredittinstitusjoner og sentralbank. Tabellen inkluderer ikke garantier/ubenyttede kredittrammer.

Konsern

Konsern (BM)

Morbank

Morbank (BM)

Endringer i brutto balanseførte engasjement

Fordeling brutto balanseførte engasjement på utlån til kunder målt til amortisert kost - per segment

TAP PÅ UTLÅN / GARANTIER OG MISLIGHOLDTE / TAPSUTSATTE ENGASJEMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 87

Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

Brutto balanseførte engasjement

med nedskrivning før forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

13 210 426 2 701 307 176 368 16 088 101

Brutto balanseført engasjement PM

per 01.01.2021

5 360 743 1 627 246 175 055 7 163 044

Overføringer:

-1 072 371 1 072 371 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -419 691 419 691

-10 125 10 125 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -10 125 10 125

663 826 -663 826 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 220 798 -220 798

-47 667 47 667 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -47 667 47 667

10 -10 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 10 -10

4 963 389 579 714 5 543 102 Tilgang nye engasjementer i perioden 3 555 963 410 096 3 966 059

-3 556 177 -888 842 -69 345 -4 514 364

Endringer i perioden for engasjementer som

ikke er migrert inkl avgang og fastrentelån

-2 906 734 -853 118 -68 033 -3 827 885

14 198 967 2 753 068 164 804 17 116 839

Brutto balanseførte engasjement PM

per 31.12.2021

5 800 955 1 335 460 164 804 7 301 218

Konsern (PM) Morbank (PM)

Fordeling brutto balanseførte engasjement på utlån til kunder målt til amortisert kost - per segment

Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

Brutto balanseførte engasjement

med nedskrivning før forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

19 103 681 3 222 886 279 691 22 606 258

Brutto balanseført engasjement

per 01.01.2020

11 923 782 2 500 991 279 691 14 704 464

Overføringer:

-1 652 405 1 652 405 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -1 143 559 1 143 559

-76 201 76 201 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -75 751 75 751

733 610 -733 610 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 424 706 -424 706

-36 829 36 829 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -35 966 35 966

2 829 -2 829 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 2 829 -2 829

4 529 -4 529 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 4 529 -4 529

5 545 584 1 039 454 6 585 038 Tilgang nye engasjementer i perioden 4 234 465 881 408

5 115 873

-4 813 272 -933 462 -94 555 -5 841 289

Andre endringer i perioden for engasje-

menter som ikke er migrert (inkl. avgang)

-4 372 348 -928 503 -94 555

-5 395 407

18 845 527 4 213 672 290 808 23 350 007

Brutto balanseførte engasjement

per 31.12.2020

10 995 824 3 139 610 289 496 14 424 930

Konsern Morbank

Endringer i brutto balanseførte engasjement

1 Tabellen over tar utgangspunkt i brutto engasjementer på rapporteringstidspunkt, herunder utlån til kunder og fordringer

mot kredittinstitusjoner og sentralbank. Tabellen inkluderer ikke garantier/ubenyttede kredittrammer.

TAP PÅ UTLÅN / GARANTIER OG MISLIGHOLDTE / TAPSUTSATTE ENGASJEMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 88

Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

Brutto balanseførte engasjement

med nedskrivning før forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

5 609 170 1 250 252 152 503 7 011 926

Brutto balanseført engasjement BM

per 01.01.2020

5 609 170 1 250 252 152 503 7 011 926

Overføringer:

-677 422 677 422 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -677 422 677 422

-12 088 12 088 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -12 088 12 088

214 320 -214 320 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 214 320 -214 320

Overføringer fra Steg 2 til Steg 3

1 105 -1 105 Overføringer fra Steg 3 til Steg 1 1 105 -1 105

1 525 162 171 970 1 697 133 Tilgang nye engasjementer i perioden 1 525 162 171 970 1 697 133

-1 530 783 -377 804 -49 046 -1 957 633

Andre endringer i perioden for engasje-

menter som ikke er migrert (inkl. avgang)

-1 530 783 -377 804 -49 046 -1 957 633

5 129 465 1 507 520 114 441 6 751 426

Brutto balanseførte engasjement BM

per 31.12.2020

5 129 465 1 507 520 114 441 6 751 426

Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

Brutto balanseførte engasjement

med nedskrivning før forventet tap Steg 1 Steg 2 Steg 3

Totalt

engasje-

ment

12 960 418 2 000 716 99 104 15 060 239

Brutto balanseført engasjement PM

per 01.01.2020

5 780 519 1 278 822 99 104 7 158 445

Overføringer:

-974 983 974 983 Overføringer fra Steg 1 til Steg 2 -466 137 466 137

-64 112 64 112 Overføringer fra Steg 1 til Steg 3 -63 663 63 663

519 290 -519 290 Overføringer fra Steg 2 til Steg 1 210 386 -210 386

-36 829 36 829 Overføringer fra Steg 2 til Steg 3 -35 966 35 966

2 829 -2 829 Overføringer fra Steg 3 til Steg 2 2 829 -2 829

4 010 442 862 640 4 873 081 Tilgang nye engasjementer i perioden 2 683 117 704 594 3 387 710

-3 244 052 -583 741 -17 426 -3 845 220

Andre endringer i perioden for engasje-

menter som ikke er migrert (inkl. avgang)

-2 786 903 -578 782 -17 426 -3 383 111

13 210 426 2 701 307 176 368 16 088 101

Brutto balanseførte engasjement PM

per 31.12.2020

5 360 743 1 627 246 175 055 7 163 044

Konsern (BM)

Konsern (PM)

Morbank (BM)

Morbank (PM)

Fordeling brutto balanseførte engasjement på utlån til kunder målt til amortisert kost - per segment

TAP PÅ UTLÅN / GARANTIER OG MISLIGHOLDTE / TAPSUTSATTE ENGASJEMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 89

TAP PÅ UTLÅN / GARANTIER OG MISLIGHOLDTE / TAPSUTSATTE ENGASJEMENTER

2021 2020

Årsaker Andel (isolert) Andel totalt Andel (isolert) Andel totalt

P.g.a. restanse i 30 dager 0 % 1 % 0 % 2 %

P.g.a. restanser siste 12 mnd. 4 % 12 % 6 % 9 %

P.g.a. vesentlig økning i PD 49 % 58 % 53 % 60 %

P.g.a. forbearance 6 % 6 % 17 % 23 %

Manglende data på kunde 1 % 1 % 7 % 7 %

Kombinasjon av årsakene over 40 % 17 %

Totalt 100 % 100 % 100 % 100 %

2021 2020

Årsaker Andel (isolert) Andel totalt Andel (isolert) Andel totalt

Ingen 30 dagers restanse siste 6m lenger 0 % 0 % 0 % 1 %

Ikke mer enn 1 restanse siste 12 mnd. 0 % 4 % 0 % 5 %

Vesentlig reduksjon i PD 85 % 91 % 84 % 86 %

Ingen forbearancemarkering lenger 8 % 3 % 8 % 8 %

Fått data på kunden 6 % 0 % 0 %

Kombinasjon av flere årsaker 6 % 8 %

Totalt 100 % 100 % 100 % 100 %

Alle engasjementer starter i steg 1. Det er deretter fem faktorer som kan

føre til at engasjementet blir ﬂyttet over fra steg 1 til steg 2, herunder;

1) Mislighold på mer enn 30 dager

2) Ved ﬂere enn 2 restanser på minst 5 dagers varighet de siste 12 måneder

3) En vesentlig økning i risiko, dvs. at PD har økt siden initiell PD for engasjementet (se definisjon i note 8)

4) Forbearancemarkering (at kunden er gitt nødvendige betalingslettelser)

5) Manglende data på kunden

Tabellen under viser en nedbrytning av årsakene bak alle stegvandringer fra steg 1 til steg 2.

Tilsvarende viser tabellen nedenfor en nedbryting av årsakene bak stegvandringer

fra steg 2 til steg 1 (tilfriskning i perioden);

«Andel isolert» viser hvor mange prosent av verdien på lån som ble ﬂyttet fra steg 1

til steg 2 p.g.a. kun den korresponderende faktoren isolert sett, mens «Andel totalt»

viser hvor mange prosent av migrasjonen som den korresponderende faktoren

var med enten alene, eller sammen med en eller ﬂere av de andre faktorene.

«Andel isolert» viser hvor mange prosent av verdien på lån som ble ﬂyttet fra steg 2 til steg 1

p.g.a. kun den korresponderende faktoren isolert sett, mens «Andel totalt» viser hvor mange prosent

av migrasjonen som den korresponderende faktoren var med enten alene, eller sammen med

en eller ﬂere av de andre faktorene.

For 2021 er det totalt 528 engasjementer som har migrert fra steg 2 til steg 1,

mens totalt 967 engasjementer migrerte fra steg 1 til steg 2.

For 2020 var tilsvarende 360 engasjementer som migrerte fra steg 2 til steg 1,

mens totalt 598 engasjementer migrerte fra steg 1 til steg 2.

Kommentarer til stegvandringer

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 90

TAP PÅ UTLÅN / GARANTIER OG MISLIGHOLDTE / TAPSUTSATTE ENGASJEMENTER

Sensitivitetsanalyser

Nedskrivningsmodellen for beregning av ECL på engasjementene

bygger på ﬂere kritiske forutsetninger, herunder blant annet mislig-

holdssannsynlighet, tap ved mislighold og generell makroutvikling.

Modellen og tapsestimatene er således sårbare for endringer

i forutsetningene som er satt.

Utviklingen i 2021 viste seg å være betydelig bedre enn man gjerne

hadde grunn til å frykte ved inngangen av året. Både for privat- og

bedriftsmarked representert i bankens portefølje har vist en positiv

risikoutvikling. For privatmarked skyldes dette en kombinasjon av at

boligprisene økte, og at mislighold og arbeidsledighet var synkende.

For bedriftsmarked har det generelt vært rekordlavt antall konkurser

i landet. Mye kan nok tilskrives myndighetenes tiltak, som har lovt

liv i mange som ellers ville hatt problemer, men for hjemregionen

til Den Gule Banken, Sandnes Sparebank påvirkes man også av at

olje- og gasspriser har utviklet seg positivt. Samtidig er situasjonen

ved inngangen til 2022 at de høye energiprisene også har smittet

over på strømpriser, som gjør at man også her til lands har rekord-

høye energikostnader, som rammer likviditeten både til privatpersoner,

men også små- og mellomstore bedrifter.

For bedre å forstå hvordan porteføljen kan ventes å utvikle seg

ved endringer i ulike makroøkonomiske scenarier har banken valgt

å foreta sensitivitetsanalyser for følgende faktorer og scenarier;

• Fremtiden blir som i dag (uendret forventning)

• Fremtiden blir som i det negative makroøkonomiske scenariet

• Forventet levetid lik full løpetid

• Misligholdssannsynlighet (PD) opp 10 %

• Misligholdssannsynlighet (PD) ned 10 %

• Boligprisene faller 10%

• Boligprisene stiger 10%

I de to justeringene av misligholdssannsynlighet antas det at mislig-

holdssannsynligheten for alle kunder untatt de som er i mislighold,

øker henholdsvis minker 10%.

Hvis kunder faller i kredittkvalitet, vil de ha vanskeligere med å få refinansiert

lån og samtidig ha lavere mulighet til å førinnfri eller foreta ekstra inn-

betalinger. Scenariet om forventet løpetid lik full løpetid, antar at samtlige

utlån går til endelig forfall og at alle uopptrukne kreditter utnyttes fullt

ut. Forventningene til fremtiden er i hovedscenariet negativ (basert på

en sammenvekting av et positivt- et negativt-, samt en hovedforventning).

I scenariet om at «Fremtiden blir som i dag» er forventningen = 1. Selv

om dette i teorien er et nøytralt scenario, er det samtidig et relativt positivt

scenario i og med at situasjonen i dag for de ﬂeste banker er at man

har historisk lave tap og misligholdstall, noe som og reﬂekteres i få antall

konkurser blant bedrifter og relativt lave inkassotall for privatpersoner.

Det er således mer optimistisk enn hva som er bankens hovedforventning.

Mens i det negative scenariet vektes det negative scenariet (presentert

i note 8) fullt ut i beregningen av fremtiden. I simuleringer her er fortsatt

de ekstra justeringene banken la på makroforventningene beholdt.

Eekten ved å vekte det negative scenariet 100% legges på toppen

av en forventning som i utgangspunktet allerede er justert opp og gir

dermed enda høyere eekt enn om banken ikke hadde gjort sine egne

justeringer. Samtidig er det viktig å påpeke at det negative scenariet

for 2021 er noe mildere enn forrige år, slik at sammenligningstallene

er med et scenario som da tok høyde for en enda verre utvikling enn i år.

De to siste scenariene går på endring i boligprisene, og ser på

eekten av endring på 10% i boligpriser, og påvirker lån med pant

i bolig. Tidligere har banken bare sett på nedsiderisikoen, men har

i år valg å også ta med oppsiden. Det er derfor ingen sammenlignings-

tall på prisoppgang fra i or.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 91

Endringer sentrale forutsetninger

Morbank 31.12.2021

Uendret

forventning til

fremtiden

Negativt

makro

scenarie

Full

løpetid

oppjustert

10%

nedjustert

10%

Boligpriser

opp

10%

Boligpriser

ned

10%

Prosentvis endring i tapsestimat BM -21,1 % 113,4 % 7,8 % 4,9 % -5,5 % n/a n/a

Prosentvis endring i tapsestimat PM -15,4 % 42,3 % 7,8 % 2,7 % -3,9 % -14,5 % 23,0 %

Prosentvis endring i tapsestimat Morbank -19,2 % 89,1 % 7,8 % 4,2 % -5,0 % -5,0 % 7,9 %

Morbank 31.12.2020

Prosentvis endring i tapsestimat BM -2,9 % 132,2 % 7,4 % 3,3 % -3,4 % n/a 0,5 %

Prosentvis endring i tapsestimat PM -1,2 % 218,0 % 2,2 % 0,6 % -3,6 % n/a 10,0 %

Prosentvis endring i tapsestimat Morbank -2,5 % 144,5 % 6,1 % 2,6 % -3,5 % n/a 1,8 %

Resultat av sensitivitetsanalysen er som følger, fordelt på morbank samt segmentene personmarked (PM) og bedriftsmarked (BM);

TAP PÅ UTLÅN / GARANTIER OG MISLIGHOLDTE / TAPSUTSATTE ENGASJEMENTER

Endringer sentrale forutsetninger

Konsern 31.12.2021

Uendret

forventning til

fremtiden

Negativt

makro

scenarie

Full

løpetid

oppjustert

10%

nedjustert

10%

Boligpriser

opp

10%

Boligpriser

ned

10%

Prosentvis endring i tapsestimat BM -21,1 % 113,4 % 7,8 % 4,9 % -5,5 % n/a n/a

Prosentvis endring i tapsestimat PM -17,3 % 54,1 % 13,8 % 4,0 % -5,1 % -13,5 % 22,4 %

Prosentvis endring i tapsestimat Konsern -19,7 % 90,4 % 10.1 % 4,5 % -5,3 % -5,2 % 8,7 %

Konsern 31.12.2020

Prosentvis endring i tapsestimat BM -2,9 % 132,2 % 7,4 % 3,3 % -3,4 % n/a 0,5 %

Prosentvis endring i tapsestimat PM -1,7 % 197,7 % 3,4 % 1,7 % -4,1 % n/a 8,1 %

Prosentvis endring i tapsestimat Konsern -2,6 % 148,6 % 6,3 % 2,9 % -3,6 % n/a 2,4 %

Resultat av sensitivitetsanalysen er som følger, fordelt på konsern samt segmentene personmarked (PM) og bedriftsmarked (BM);

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 92

RENTERISIKO

Renterisiko er risikoen for tap som oppstår ved endringer i rentenivået.

Risikoen oppstår hovedsakelig fra fastrenteutlån og finansiering med

fastrente. Rentekurver pleier å primært ﬂytte seg parallelt opp eller ned

og konsernet måler renterisiko som resultateekten ved et parallelt skift

i rentekurven. Risikoen for ikke-parallelle skift er dekket gjennom

begrensinger på maksimal eksponering.

Hovedprinsippet i bankens styring av renterisiko er å nøytralisere rente-

risikoen ved å balansere bankens aktiva- og passivaside. Banken holder

løpende oversikt over renteeksponeringen i alle tidsintervaller på 3 måneder

fra 0-15 år. Banken har som strategi å ikke pådra seg vesentlig renterisiko

innenfor den ordinære virksomheten. Ramme for renterisiko for konsernet

er satt til at maksimalt tap ikke skal overstige kr 21 millioner ved et parallelt

skift i rentekurvene på 2 %. Ramme for konsernet er fordelt på kr 15 millioner

for morbank og kr 6 millioner for SSB Boligkreditt. Maksimal renteekspo-

nering innenfor hvert løpetidsintervall skal ikke overstige 3,75 millioner

kroner.



Se forøvrig note 15 vedrørende bankens bruk av derivater for sikring

av sin renteeksponering.

TAP PÅ UTLÅN / GARANTIER OG MISLIGHOLDTE / TAPSUTSATTE ENGASJEMENTER

Konsern

31.12.2021

31.12.2020

PM BM Total PM BM Total

Tapsutsatte engasjement før individuelle

tapsnedskrivninger (brutto):

Misligholdte engasjementer over 90 dg 89 955 29 664 119 619 120 930 60 870 181 800

Øvrige tapsutsatte engasjementer 79 303 53 298 132 601 61 190 82 102 143 292

Sum engasjementer før individuelle tapsnedskrivninger (brutto) 169 258 82 962 252 221 182 120 142 972 325 092

Individuelle tapsnedskrivninger på:

Misligholdte engasjementer over 90 dg 9 569 10 935 20 504 5 656 36 545 42 201

Øvrige tapsutsatte engasjementer 4 574 12 493 17 067 7 201 25 042 32 244

Sum individuelle tapsnedskrivninger (steg 3) 14 144 23 428 37 571 12 857 61 587 74 444

Tapsutsatte engasjement etter individuelle

tapsnedskrivninger (netto):

Misligholdte engasjementer over 90 dg 80 386 18 729 99 115 115 274 24 325 139 599

Øvrige tapsutsatte engasjementer 74 729 40 805 115 534 53 988 57 060 111 048

Sum engasjementer etter individuelle tapsnedskrivninger (netto) 155 115 59 535 214 649 169 263 81 385 250 647

Avsetningsgrad misligholdte engasjementer over 90 dg 11 % 37 % 17 % 5 % 60 % 23 %

Avsetningsgrad ikke misligholdte tapsutsatte engasjementer 6 % 23 % 13 % 12 % 31 % 23 %

Ny misligholdsdefinisjon fra 01.01.21

Konsernet har fra 01.01.2021 implementert ny misligholdsdefinisjon.

Denne er utformet i henhold til European Banking Authority (EBA) sine

retningslinjer for hvordan banker skal anvende misligholdsdefinisjon

i kapitalkravsforordningen (CRR) samt presiseringer i CRR/CRD IV forskriften.



Mislighold er definert som betalingsmislighold eller mislighold på grunn

av manuell misligholdmerking (unlikeliness to pay).

1) Betalingsmislighold er definert som vesentlig overtrekk med mer

enn 90 dagers varighet. Terskelverdier for vesentlig overtrekk

er gitt i CRR/CRD IV forskriften.

2) Mislighold på grunn av manuell misligholdmerking baserer seg

i større grad på kredittfaglige vurderinger. Hendelser som inngår

i denne kategorien er tapsavsetninger på kunden, konkurs/gjelds-

ordning, eller andre indikasjoner på at det kan være betydelig tvil

om kunden vil oppfylle sine forpliktelser.



Videre er det for bedriftsmarked mislighold på konsernnivå (morbank

og finanseringsselskap), mens det for personmarked er gitte kriterier

som medfører misligholdssmitte i konsernet.

Innføring av ny misligholdsdefinisjon påvirker ikke bankens rapportering

av totale netto misligholdte og tapsutsatte engasjementer i vesentlig grad

men påvirker til dels fordelingen mellom hvilke engasjementer som anses

misligholdte og hvilke engasjementer som inngår i øvrige tapsutsatte

engasjementer. Misligholdstall for 2020 er i henhold til gammel misligholds-

definisjon.

Sum av misligholdte engasjement over 90 dager og øvrige tapsutsatte engasjementer i steg 3;

Misligholdte og tapsutsatte engasjement (steg 3)

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 93

RENTERISIKO

Konsern 2021

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rente-

eksponering 31.12.2021

Kontanter 2 967 2 967

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 436 965 436 965

Utlån til kunder 24 177 577 75 146 634 486 504 299 25 391 507

Sertifikater og obligasjoner 298 387 2 013 654 50 085 436 352 2 798 478

Finansielle derivater -139 583 -3 132 205 1 150 400 1 373 545 889 902 142 059

Øvrige eiendeler 600 666 600 666

Sum eiendeler 598 736 23 059 026 1 275 631 2 444 382 1 394 201 600 666 29 372 644

Gjeld til kredittinstitusjoner 99 083 99 083

Innskudd fra kunder 105 437 12 526 906 186 820 23 323 12 842 486

Verdipapirgjeld 1 770 325 6 758 176 390 284 3 006 470 899 161 12 824 416

Finansielle derivater -287 753 -838 234 838 053 -74 185 408 708 46 589

Øvrig gjeld 284 286 284 286

Ansvarlig lån 100 412 100 412 200 824

Egenkapital 100 000 2 974 960 3 074 960

Sum gjeld og egenkapital 1 787 503 18 647 259 1 415 158 2 955 609 1 307 869 3 259 245 29 372 644

Netto likviditetseksponering balanseposter -1 336 937 6 705 737 -451 874 -1 958 956 -394 862 -2 658 579 -95 470

Kontraktsbeløp derivater 148 170 -2 293 970 312 347 1 447 730 481 194 95 470

Netto sum alle poster -1 188 767 4 411 767 -139 526 -511 226 86 332 -2 658 579

Konsern 2020

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rente-

eksponering 31.12.2020

Kontanter 3 263 3 263

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 485 300 485 300

Utlån til kunder 4 966 094 17 781 101 144 239 660 801 447 485 23 999 720

Sertifikater og obligasjoner 726 086 2 397 821 262 886 492 233 3 879 026

Finansielle derivater -405 569 -5 283 697 652 735 3 408 169 1 954 632 326 270

Øvrige eiendeler 541 632 541 632

Sum eiendeler 5 775 175 14 895 225 1 059 860 4 561 202 2 402 117 541 632 29 235 211

Gjeld til kredittinstitusjoner 1 471 784 1 471 784

Innskudd fra kunder 5 802 426 5 975 366 140 273 7 992 11 926 057

Verdipapirgjeld 1 859 026 5 883 478 222 729 2 682 698 1 630 572 12 278 503

Finansielle derivater 1 382 211 -4 329 392 575 051 1 861 102 657 328 146 300

Øvrig gjeld 159 411 159 411

Ansvarlig lån 100 358 100 358 200 716

Egenkapital 100 000 2 851 880 2 951 880

Sum gjeld og egenkapital 10 615 804 7 729 810 938 054 4 551 791 2 287 900 3 011 291 29 134 651

Netto likviditetseksponering balanseposter -3 052 850 8 119 720 44 123 -1 537 656 -1 183 088 -2 469 659 -79 410

Netto likviditetseksponering balanseposter -1 787 779 -954 305 77 683 1 547 067 1 297 304 179 970

Netto sum alle poster -4 840 629 7 165 415 121 806 9 411 114 217 -2 469 659 100 561

Tidspunkt frem til avtalt endring av rentebetingelser

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 94

Morbank 2021

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rente-

eksponering 31.12.2021

Kontanter 2 967 2 967

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 444 752 444 752

Utlån til kunder 14 360 565 75 146 634 486 504 299 15 574 495

Sertifikater og obligasjoner 71 749 1 681 684 50 085 436 352 2 239 869

Finansielle derivater 176 077 -1 397 367 1 150 400 236 229 -61 442 103 898

Øvrige eiendeler 2 345 428 2 345 428

Sum eiendeler 695 546 14 644 881 1 275 631 1 307 067 442 857 2 345 428 20 711 410

Gjeld til kredittinstitusjoner 216 461 216 461

Innskudd fra kunder 105 437 12 531 699 186 820 23 323 12 847 279

Verdipapirgjeld 1 721 509 580 408 390 284 1 676 822 4 369 023

Finansielle derivater -287 753 -592 501 838 053 -313 543 408 708 52 965

Øvrig gjeld 250 343 250 343

Ansvarlig lån 100 412 100 412 200 824

Egenkapital 100 000 2 674 516 2 774 516

Sum gjeld og egenkapital 1 856 065 12 720 017 1 415 158 1 386 602 408 708 2 924 859 20 711 410

Netto likviditetseksponering balanseposter -1 624 350 2 729 730 -451 874 -629 307 504 299 -579 431 -50 933

Kontraktsbeløp derivater 463 831 -804 866 312 347 549 772 -470 150 50 933

Netto sum alle poster -1 160 519 1 924 864 -139 526 -79 536 34 149 -579 431

Morbank 2020

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rente-

eksponering 31.12.2020

Kontanter 3 263 3 263

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 510 357 510 357

Utlån til kunder 4 950 518 8 876 810 144 239 660 801 447 485 15 079 852

Sertifikater og obligasjoner 649 181 2 001 434 262 886 492 233 3 405 734

Finansielle derivater -67 658 -3 326 710 652 735 2 453 602 471 729 183 697

Øvrige eiendeler 1 903 180 1 903 180

Sum eiendeler 6 045 661 7 551 534 1 059 860 3 606 635 919 214 1 903 180 21 086 084

Gjeld til kredittinstitusjoner 1 376 117 1 376 117

Innskudd fra kunder 5 807 599 5 975 364 140 273 7 992 11 931 228

Verdipapirgjeld 1 787 282 419 344 222 729 1 783 262 300 298 4 512 914

Finansielle derivater 1 405 949 -4 345 798 575 051 1 861 102 657 328 153 633

Øvrig gjeld 135 426 135 426

Ansvarlig lån 100 358 100 358 200 716

Egenkapital 100 000 2 580 428 2 680 428

Sum gjeld og egenkapital 10 477 304 2 249 268 938 054 3 652 355 957 626 2 715 854 20 990 461

Netto likviditetseksponering balanseposter -2 958 035 4 283 178 44 123 -638 220 147 187 -812 674 65 559

Netto likviditetseksponering balanseposter -1 473 608 1 019 087 77 683 592 500 -185 599 30 064

Netto sum alle poster -4 431 643 5 302 265 121 806 -45 720 -38 412 -812 674 95 623

Rentefølsomhet

Styret har fastsatt en ramme på 21 millioner kroner for samlet rente-

risiko i og utenfor konsernets balanse. Dette måles ved den resultat-

påvirkning som en renteendring (parallelt skift) på 2 % gir.

Ved årsskiftet var beregnet resultatpåvirkning ved et renteskift

på 2 % 3 millioner kroner. Renterisikoen er således vurdert

til å være lav.

RENTERISIKO

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 95

VALUTARISIKO

Valutarisiko er risikoen for tap fra endringer i valutakursene slik at våre

nettoverdier målt i norske kroner synker. Banken har etablert rammer

som definerer risikotoleransen relatert til valutaeksponering. Maksimal

tillatt valutaeksponering er 2 millioner kroner per valuta og maksimal

aggregert brutto valutaeksponering er 6 millioner kroner.



Rammene gjelder utelukkende for kunderelatert transaksjonsformidling.

Banken har ikke rammer for egenhandel i valuta. Det er også utarbeidet

retningslinjer omkring hvilke valutaer banken kan være eksponert mot.

Det er ikke utarbeidet sensitivitetsanalyser for valutarisiko i forhold til

endring i valutakurs da denne eekten er liten på grunn av bankens

lave netto valutaeksponering.

For å sikre konsernets valuta utlån/innlån brukes valutaterminer

og valutabytteavtaler. Siden det er en økt kredittrisiko som følge

av valutakurssvingninger for kunder med lån i utenlandsk valuta,

brukes sperrede innskudd som ekstra sikkerhet. Dersom utviklingen

i valutakursene medfører at kundens lån målt i NOK overstiger et

på forhånd definert avvik fra hovedstol blir kunden bedt om å etablere

ekstra sikkerhet. Dersom ikke ekstra sikkerhet i form av innskudd blir

etablert, blir hele engasjementet konvertert til NOK når den avtalte

grensen brytes.

Både eiendeler, gjeld og valutasikringer i utenlandsk valuta

er verdivurdert til dagskurs per 31.12.

Konsern / Morbank 31.12.2021

Valutaposisjoner

Utenlandsk

valuta USD EUR JPY CHF GBP SEK DKK CAD Annen

Kontanter

Utlån til kredittinstitusjoner 37 555 4 206 26 143 8 184 4 187 257 1 162 272 1 135

Utlån til kunder 160 646 47 661 7 227 15 940 89 818

Sertifikater, obligasjoner 450 738 217 783 113 699 119 256

Øvrige eiendeler 4 056 1 4 055

Sum eiendeler 652 994 51 868 251 153 15 948 90 002 4 187 113 956 124 474 272 1 135

Gjeld til kredittinstitusjoner 943 943

Innskudd fra kunder 79 265 48 292 28 105 7 2 599 222 39 2

Gjeld stiftet ved utstedelse

av verdipapirer

Øvrig gjeld

Ansvarlig lån

Egenkapital

Sum gjeld og egenkapital 80 208 48 292 28 105 7 2 599 1 164 39 2

Netto valutaeksponering

på balanseposter

572 786 3 576 223 048 15 948 89 994 1 588 112 792 124 435 272 1 133

Valutasikring -562 448 -18 217 -212 668 -15 872 -89 703 -536 -111 428 -114 023

Netto valutaeksponering 10 338 -14 641 10 380 75 291 1 052 1 364 10 412 272 1 133

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 96

KURSRISIKO

Kursrisiko på verdipapirer er risikoen for tap som oppstår ved endringer

i verdien på obligasjoner, sertifikater og egenkapitalpapirer som konsernet

har investert i. Banken har etablert rammer for investeringer. Rammene

for investeringer i verdipapirer utover likviditetsplassering er begrenset

til maksimalt MNOK 250.



Total eksponering per utsteder beregnes ut fra Finanstilsynets modell

for markedsrisiko og består av spread endring per risikoklasse multiplisert

med løpetid. Det er satt krav om rapportering av endring i verdi på mer

enn -5%.



Rammene for investeringer settes i konsernets finansstrategi, som er

gjenstand for årlig gjennomgang og godkjenning i bankens styre.



Konsern / Morbank 31.12.2020

Valutaposisjoner

Utenlandsk

valuta USD EUR JPY CHF GBP SEK DKK CAD Annen

Kontanter 22 3 14 5

Utlån til kredittinstitusjoner 51 708 3 840 10 567 26 237 5 932 27 909 988 471 1 738

Utlån til kunder 217 491 46 187 24 348 17 231 96 122 33 603

Sertifikater, obligasjoner 479 448 285 855 122 217 71 375

Øvrige eiendeler 4 268 1 4 267

Sum eiendeler 752 937 50 028 320 773 17 257 96 359 5 933 183 743 76 636 471 1 738

Gjeld til kredittinstitusjoner

Innskudd fra kunder 56 012 3 781 12 666 7 6 111 32 937 46 463

Gjeld stiftet ved utstedelse

av verdipapirer

Øvrig gjeld

Ansvarlig lån

Egenkapital

Sum gjeld og egenkapital 56 012 3 781 12 666 7 6 111 32 937 46 463

Netto valutaeksponering

på balanseposter

696 926 46 247 308 107 17 257 96 351 -178 150 806 76 590 471 1 275

Valutasikring -681 776 -48 417 -300 540 -17 143 -95 777 408 -150 097 -70 585 374

Netto valutaeksponering 15 150 -2 170 7 567 114 575 230 710 6 005 471 1 648

VALUTARISIKO

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 97

FINANSIELLE DERIVATER OG SIKRINGSBOKFØRING

Konsern

31.12.2021 Virkelig verdi per 31.12.2021 31.12.2020 Virkelig verdi per 31.12.2020

Kontrakts-

beløp

Positiv

markedsverdi

Negativ

markedsverdi

Kontrakts-

beløp

Positiv

markedsverdi

Negativ

markedsverdi

Renteavtaler

9 786 246 139 219 45 737 12 876 048 321 614 145 261

Valutaavtaler 241 647 2 840 852 349 698 4 656 1 038

Egenkapitalrelaterte instrumenter

Andre varerelaterte instrumenter

Sum finansielle derivater 10 027 893 142 059 46 589 13 225 746 326 270 146 300

Herav anvendt som sikringsformål 4 309 000 85 870 30 041 4 696 000 294 243 67 076

Morbank

31.12.2021 Virkelig verdi per 31.12.2021 31.12.2020 Virkelig verdi per 31.12.2020

Kontrakts-

beløp

Positiv

markedsverdi

Negativ

markedsverdi

Kontrakts-

beløp

Positiv

markedsverdi

Negativ

markedsverdi

Renteavtaler

7 561 246 101 058 52 112 10 558 048 179 040 152 594

Valutaavtaler 241 647 2 840 852 349 698 4 656 1 038

Egenkapitalrelaterte instrumenter

Andre varerelaterte instrumenter

Sum finansielle derivater 7 802 893 103 898 52 965 10 907 746 183 697 153 633

Herav anvendt som sikringsformål 2 084 000 47 708 36 417 2 378 000 151 669 74 409

Konsernet benytter i stor grad finansielle instrumenter til å balansere

bankens valuta-, rente- og aksjerisiko. Valuta- og renterelaterte

instrumenter benyttes for å minimere valuta- og renterisiko på bankens

utlån til kunder og innlån fra kapitalmarkedet.



Konsernet benytter sikringsbokføring for virkelig verdisikring av enkelte

fastrenteinnlån (sertifikatlån og obligasjonslån). Det er kun rentesikring

som benyttes gjennom rentebytteavtaler. Alle rentebytteavtaler er

i norske kroner da konsernet ikke er eksponert mot gjeld i utenlandsk

valuta. Hver enkelt sikring er dokumentert med en henvisning til

konsernets risikostyringsstrategi, en entydig identifikasjon av sikrings-

objekt og sikringsinstrument, en entydig beskrivelse av den sikrede

risikoen, en beskrivelse av hvorfor sikringen er forventet å være eektiv

og en beskrivelse av når og hvordan konsernet skal dokumentere

at sikringen har vært eektiv i regnskapsperioden og forventes å være

eektiv i neste regnskapsperiode. Konsernet har definert den sikrede

risikoen som verdiendringer knyttet til NIBOR-komponenten av innlånene.

Sikringseektiviteten vurderes og dokumenteres både ved førstegangs

klassifisering og ved hver regnskapsavslutning. Ved virkelig verdisikring

blir sikringsinstrumentet regnskapsført til virkelig verdi, og verdien

på sikringsobjektet blir justert for verdiendringen knyttet til sikret risiko.

Endringer i disse verdiene fra inngående balanse blir resultatført som

ineektivitet i sikringsfoholdet. På denne måten blir regnskapspresenta-

1 Markedsverdier på finansielle derivater presenteres inklusiv påløpt (ikke kapitalisert) rente per 31.12.

sjonen for disse instrumentene i samsvar med konsernets rentestyring

og reelle økonomiske utvikling. Eventuell ineektivitet i bankens sikrings-

forhold kan oppstå på grunn av virkelig verdijusteringer av det ﬂytende

benet i sikringsinstrumentet. Se note 19 for resultatførte beløp. Se også

ytterligere opplysninger om bankens sikringsbokføring nedenfor.



Styret har vedtatt rammer for hvor stor eksponering banken kan ha mot

hver motpart for å redusere oppgjørsrisikoen knyttet til bruken av finansielle

instrumenter. Banken skal benytte solide og etablerte motparter med

en minimumsrating på A fra et anerkjent ratingbyrå. Det skal etableres CSA

(Credit Support Annex) med alle motparter for å sikre lavest mulig netto

eksponering ved en eventuell konkurs fra en motpart.



Morbanken og konsernets motregningsrett følger alminnelig norsk lov.

Som følge av inngåtte ISDA avtaler mellom morbanken og finansielle

derivatmotparter, oppnås motregningsrett dersom motparten misligholder

forpliktelsene. Det er ikke motregnet i bankens balanse da de ikke oppfyller

kravene etter IAS 32.



SSB Boligkreditt benytter også ISDA avtaler mot motparter i forbindelse

med finansielle derivater. På lik linje med morbank sikrer avtalene mot-

regningsrett dersom motpartene misligholder sine forpliktelser og det er

også inngått CSA tillegg i ISDA avtalene med de finansielle motpartene.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 98

FINANSIELLE DERIVATER OG SIKRINGSBOKFØRING

Nærmere om bankens sikringsbokføring

Banken benytter virkelig verdi-sikring, hvor verdipapirutstedelsene

inngår i et sikringsforhold med individuelt tilpassede sikringsderivater.

I alle bankens sikringsforhold per 31.12.2021 har sikringsobjektet og

Opplysninger om sikringsinstrumenter

Opplysninger om sikringsobjekter

Opplysninger om ineffektivitet ved sikring

Konsern 31.12.2021

Morbank 31.12.2021

sikringsinstrumentet samme hovedstol samt lik durasjon og kupong

på det faste benet (1:1 sikring). Den faste renten byttes til ﬂytende

rente på tre måneders basis.

Balanseført beløp på sikringsinstrumentet

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Type sikrings-

instrument

Nominelt beløp

på sikrings-

instrument Eiendeler Gjeld

Regnskapslinje

i balansen

Renteavtaler 4 309 000 85 870 30 041 Finansielle derivater -163 514

Sum 4 309 000 85 870 30 041 -163 514

Type sikringsobjekt

Nominelt beløp

på sikringsobjekt

Balanseført

beløp på sikrings-

objektet

Akkumulert verdi-

endring på sikrings-

objektet som følge av

virkelig verdi sikring

Regnskapslinje

i balansen

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Virkelig verdi sikring (renterisiko)

Verdipapirgjeld i NOK 4 309 000 4 370 670 755 Verdipapirgjeld 163 514

Sum 4 309 000 4 370 670 755 163 514

Balanseført beløp på sikringsinstrumentet

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Type sikrings-

instrument

Nominelt beløp

på sikrings-

instrument Eiendeler Gjeld

Regnskapslinje

i balansen

Renteavtaler 2 084 000 47 708 36 417 Finansielle derivater -66 302

Sum 2 084 000 47 708 36 417 -66 302

Type sikringsobjekt

Nominelt beløp

på sikringsobjekt

Balanseført

beløp på sikrings-

objektet

Akkumulert verdi-

endring på sikrings-

objektet som følge av

virkelig verdi sikring

Regnskapslinje

i balansen

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Virkelig verdi sikring (renterisiko)

Verdipapirgjeld i NOK 2 084 000 2 098 753 -14 184 Verdipapirgjeld 66 302

Sum 2 084 000 2 098 753 -14 184 66 302

Ineffektivitet ført over ordinært resultat (gevinst/tap på finansielle instrumenter) 0

1 Balanseført verdi på sikringsobjektet er inklusiv påløpte (ikke kapitaliserte) renter men er ikke en del av verdiendring på sikringsobjektet.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 99

Opplysninger om sikringsinstrumenter

Opplysninger om sikringsobjekter

Opplysninger om ineffektivitet ved sikring

Konsern 31.12.2020

Morbank 31.12.2020

Balanseført beløp på sikringsinstrumentet

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Type sikrings-

instrument

Nominelt beløp

på sikrings-

instrument Eiendeler Gjeld

Regnskapslinje

i balansen

Renteavtaler 4 696 000 294 243 67 076 Finansielle derivater 189 419

Sum 4 696 000 294 243 67 076 189 419

Type sikringsobjekt

Nominelt beløp

på sikringsobjekt

Balanseført

beløp på sikrings-

objektet

Akkumulert verdi-

endring på sikrings-

objektet som følge av

virkelig verdi sikring

Regnskapslinje

i balansen

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Virkelig verdi sikring (renterisiko)

Verdipapirgjeld i NOK 4 696 000 4 922 862 164 268 Verdipapirgjeld -189 419

Sum 4 696 000 4 922 862 164 268 -189 419

Balanseført beløp på sikringsinstrumentet

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Type sikrings-

instrument

Nominelt beløp

på sikrings-

instrument Eiendeler Gjeld

Regnskapslinje

i balansen

Renteavtaler 2 378 000 151 669 74 409 Finansielle derivater 73 126

Sum 2 378 000 151 669 74 409 73 126

Type sikringsobjekt

Nominelt beløp

på sikringsobjekt

Balanseført

beløp på sikrings-

objektet

Akkumulert verdi-

endring på sikrings-

objektet som følge av

virkelig verdi sikring

Regnskapslinje

i balansen

Endringer i virkelig

verdi benyttet

for å beregne

ineffektivitet

Virkelig verdi sikring (renterisiko)

Verdipapirgjeld i NOK 2 378 000 2 458 292 52 118 Verdipapirgjeld -73 126

Sum 2 378 000 2 458 292 52 118 -73 126

Ineffektivitet ført over ordinært resultat (gevinst/tap på finansielle instrumenter) 0

1 Balanseført verdi på sikringsobjektet er inklusiv påløpte (ikke kapitaliserte) renter men er ikke en del av verdiendring på sikringsobjektet.

FINANSIELLE DERIVATER OG SIKRINGSBOKFØRING

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 100

LIKVIDITETSRISIKO

Likviditetsrisiko er risikoen for tap som følge av at banken ikke klarer

å innfri alle betalingsforpliktelser på forfall eller at dette kun kan gjøres

til ekstra kostnader.

Bankens styre har fastsatt rammer som likviditetsrisikoen måles

og styres mot. Det er etablert rammer innen følgende områder:

• Liquidity Coverage Ratio

• Net Stable Funding Ratio

• Likviditetsrammer

• Stresstest

• Fremmedfinansiering

• Konsentrasjonsrisiko

• Innskudd (målsetning omkring innskuddsdekning)

Liquidity Coverage Ratio (LCR)

LCR adresserer viktigheten av å ha en beholdning av likvide eiendeler

av høy kvalitet for å overleve en likviditetsutgang i en stressperiode

på 30 dager. Kravet til LCR er at LCR skal være minst 110% for alle

valutaer samlet, dvs. at banken skal ha umiddelbart likvide midler

minst tilsvarende den nevnte stressete likviditetsutgangen.

Banken er betydelig over minimumskravet.

Net Stable Funding Ratio (NSFR)

NSFR tar for seg viktigheten av å ha stabile langsiktige fundingkilder

over 1 år. Banken har en målsetning om å til enhver tid ha en NSFR

på over 105 %.

Likviditetsrammer

Banken har definerte likviditetsrammer for minimum beholdning

av likviditet hvis man tar hensyn til forfall av fremmedfinansiering samt

kjente inn- og utbetalinger. Likvider skal minimum utgjøre forfall

av fremmedfinansiering samt kjente inn- og utbetalinger innenfor

6 måneder. Strategisk likviditet skal minimum utgjøre forfall

av fremmedfinansiering samt kjente inn- og utbetalinger innen-

for 12 måneder.

Stresstest

Det utføres stresstester som viser konsernets behov for likviditetsreserve

med utgangspunkt i fremtidsscenarioer knyttet til lavkonjunktur. Konsernet

har definert rammer for hvor lang tid banken skal kunne driftes uten

tilførsel av kapital gitt definerte stressituasjoner og med en definert

minimumsbeholdning av likviditet.

Likviditet stresses ut fra tre typer kriser, med ulike scenarier:

• Bankkrise (utfordrende og meget utfordrende scenario)

• Markedskrise (utfordrende og meget utfordrende scenario)

• Kombinert krise (Ekstremt scenario)

Fremmedfinansiering og konsentrasjonsrisiko

Fremmedfinansiering via ulike innlånsinstrumenter i kapitalmarkedet

benyttes som et supplement til innskuddsfinansiering. Banken har som

styringsmål å holde en balansert forfallsstruktur på sin innlånsportefølje

fra kapitalmarkedet. Forfall på innlån varieres, og banken refinansierer

disse i god tid før forfall for å redusere likviditetsrisikoen.

Konsentrasjonsrisikoen styres også gjennom spredning av innlånene

på ulike markeder, innlånskilder, instrumenter og løpetider.

Innskudd

For å være mindre avhengig av fremmedfinansiering er det satt måltall

for innskuddsdekning i Den Gule Banken, Sandnes Sparebank konsernet

på minimum 48 %. Samtidig er det fastsatt rammer for omfang av store

innskudd, for dette formål definert som innskudd over 50 millioner kroner,

for å redusere likviditetsrisikoen.

Andre forhold

Oppgjørsrisiko, som oppstår blant annet i forbindelse med betalings-

formidling som et resultat av at ikke alle transaksjoner skjer i samtid

og i forbindelse med derivathandler, medfører også motpartsrisiko.

Den Gule Banken har gjennom International Swap Dealer Association

(ISDA) avtaler med sine største motparter i derivathandler. Slike avtaler

gir reduksjon av oppgjørsrisikoen i forbindelse med derivathandler.

Det er utarbeidet egen likviditetsstrategi som styret behandler minimum

årlig etter oppdateringer foreslått av leder for risikostyring og leder

for Treasury. I likviditetsstrategien fastsettes rammer som tar hensyn

til fremtidig likviditetsbehov. Etterlevelse av rammer overvåkes

i risikorapporter og rapporteres minst kvartalsvis til bankens styre

og risikoutvalg.

Banken har utarbeidet en egen beredskapsplan som skal sikre konkret

handling i eventuelle likviditetskriser. Beredskapsplanen er underlagt årlig

styrebehandling og godkjenning. Likviditetskrise innebærer at banken

kommer i en situasjon hvor det ikke er tilgjengelig likviditet for å møte

bankens løpende forpliktelser eller tilfredsstillende likviditet for å gjennom-

føre betalingstransaksjoner for sine kunder. Beredskapsplanen skal blant

annet sikre informasjonsﬂyt til bankens ledergruppe og styre, samt gi klare

ansvarsområder til de enkelte områdene i banken. Informasjonsﬂyt

og plassering av ansvar skal hjelpe banken til å ta beslutninger for

å forsøke å erstatte tapte kontantstrømmer på et korrekt og tilstrekkelig

informasjonsgrunnlag.

Likviditetsstyringsprosess

Ansvaret for konsernets daglige likviditetsstyring er lagt hos treasury

avdelingen. Avdelingen følger daglig opp konsernets kontantstrøm

for å påse at daglige utbetalinger kan gjennomføres. En slik oppfølging

inkluderer tett dialog med bankens kredittavdelinger, samt daglig

kontakt med innlånsmarkedet.

Som et ledd i likviditetsstyringen forvalter også treasury-avdelingen

bankens portefølje av strategisk likviditet. Inkludert i denne porteføljen

er også likvide verdipapirer som raskt kan tas i bruk som likviditet ved

uventede innvirkninger på bankens kontantstrøm.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 101

Konsern 31.12.2021

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rest-

løpetid 2021

Gjeld til kredittinstitusjoner 99 083 99 083

Innskudd fra kunder 10 100 645 2 292 660 298 856 150 326 12 842 486

Verdipapirgjeld 85 382 820 323 11 019 551 899 161 12 824 416

Øvrig gjeld 284 286 284 286

Ansvarlig lån 200 824 200 824

Hybridkapital som EK 100 000 100 000

Finansielle derivater brutto oppgjør 4 354 30 621 66 756 98 203 49 039 248 973

Kontraktsfestede renteutbetalinger 6 572 50 933 95 129 264 030 66 720 483 384

Sum utbetalinger 10 210 652 2 459 595 1 281 065 11 832 933 1 014 920 284 286 27 083 451

Konsern 31.12.2020

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rest-

løpetid 2020

Gjeld til kredittinstitusjoner 1 471 784 1 471 784

Innskudd fra kunder 9 997 945 1 587 302 193 106 147 704 11 926 057

Verdipapirgjeld 145 000 360 000 9 916 000 1 625 000 12 046 000

Øvrig gjeld 257 882 257 882

Ansvarlig lån 200 000 200 000

Hybridkapital som EK 100 000 100 000

Finansielle derivater brutto oppgjør 6 936 49 374 78 401 130 723 61 593 327 028

Kontraktsfestede renteutbetalinger 5 028 42 313 95 046 322 275 108 765 573 426

Sum utbetalinger 11 481 692 1 823 990 726 553 10 816 702 1 795 358 257 882 26 902 177

Morbank 31.12.2021

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rest-

løpetid 2021

Gjeld til kredittinstitusjoner 216 461 216 461

Innskudd fra kunder 10 105 438 2 292 660 298 856 150 326 12 847 279

Verdipapirgjeld 36 565 390 284 3 942 173 4 369 023

Øvrig gjeld 250 343 250 343

Ansvarlig lån 200 824 200 824

Hybridkapital som EK 100 000 100 000

Finansielle derivater brutto oppgjør 3 425 24 098 65 546 98 203 49 039 240 311

Kontraktsfestede renteutbetalinger 6 572 18 568 49 268 91 980 166 388

Sum utbetalinger 10 331 895 2 371 891 803 954 4 583 506 49 039 250 343 18 390 628

Morbank 31.12.2020

Inntil 1 mnd 1-3 mnd 3 mnd-1 år 1-5 år Over 5 år

Uten rest-

løpetid 2020

Gjeld til kredittinstitusjoner 1 376 117 1 376 117

Innskudd fra kunder 10 003 116 1 587 302 193 106 147 704 11 931 228

Verdipapirgjeld 52 000 360 000 3 716 000 300 000 4 428 000

Øvrig gjeld 231 049 231 049

Ansvarlig lån 200 000 200 000

Hybridkapital som EK 100 000 100 000

Finansielle derivater brutto oppgjør 6 272 25 931 76 175 130 723 61 593 300 695

Kontraktsfestede renteutbetalinger 5 028 15 562 52 596 130 395 7 440 211 020

Sum utbetalinger 11 390 532 1 680 795 681 877 4 424 822 369 033 231 049 18 778 109

Restløpetid på hovedposter

LIKVIDITETSRISIKO

1 Kontantstrømmer knyttet til forpliktelser med avtalt løpetid er basert på nominelle kontraktsstørrelser inklusiv estimerte rentebetalinger frem til forfall.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 102

NETTO RENTEINNTEKTER

2021 2020 2021 2020

RENTEINNTEKTER MÅLT TIL EFFEKTIV RENTES METODE

3 142 4 324 Renteinntekter av utlån til kredittinstitusjoner 10 408 17 467

605 667 680 061 Renteinntekter av utlån til kunder 428 978 487 275

3 892 3 714 Renteinntekter av verdipapirer 3 892 3 714

(79) (54) Andre renteinntekter (79) (62)

612 622 688 046 Sum renteinntekter målt til effektiv rentes metode 443 199 508 393

RENTEINNTEKTER MÅLT TIL VIRKELIG VERDI

35 435 32 298 Renteinntekter av utlån til kunder 35 435 32 298

26 262 56 514 Renteinntekter av verdipapirer 21 148 50 114

(15 644) (6 393) Renteinntekter av finansielle derivater (ekskl. sikringsinstrumenter) (15 644) (6 393)

793 3 999 Andre renteinntekter 793 3 999

46 846 86 418 Sum renteinntekter målt til virkelig verdi 41 732 80 019

659 468 774 464 Sum renteinntekter 484 931 588 412

RENTEKOSTNADER

1 690 5 590

Rentekostnader av innskudd fra kredittinstitusjoner,

målt til effektiv rentes metode

1 915 5 656

49 634 72 031 Rentekostnader av innskudd fra kunder, målt til effektiv rentes metode 49 882 72 249

2 669 9 020 Rentekostnader av innskudd fra kunder, målt til virkelig verdi 2 669 9 020

4 436 5 365 Rentekostnader av ansvarlig lånekapital, målt til effektiv rentes metode 4 436 5 365

196 121 241 361 Rentekostnader av verdipapirer, målt til effektiv rentes metode 92 320 105 869

(62 886) (43 782) Renter finansielle derivater som sikringsinstrumenter

(28 928) (17 183)

3 372 4 113 Rentekostnader leieforpliktelser (IFRS 16) 3 372 4 113

8 336 11 184 Andre rentekostnader 6 595 9 134

203 372 304 882 Sum rentekostnader 132 260 194 225

456 095 469 582 Netto renteinntekter 352 671 394 187

Konsern Morbank

1 Gjelder renter på derivater som inngår i sikringsbokføring.

Netto renteinntekter

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 103

NETTO PROVISJONSINNTEKTER

NETTO GEVINST/TAP PÅ FINANSIELLE INSTRUMENTER

OG UTBYTTE/INNTEKT AV EIERINTERESSER

2021 2020 2021 2020

6 092 6 310 Garantiprovisjon 6 092 6 310

5 125 3 984 Verdipapirformidling og forvaltning 5 125 3 984

17 023 17 240 Betalingsformidling 17 023 17 240

12 354 10 505 Forsikring 12 354 10 505

18 234 18 321 Andre gebyrer 30 066 35 238

58 829 56 359 Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 70 661 73 276

-9 126 -9 549 Provisjonskostnader og kostnader fra banktjenester -9 126 -9 549

49 702 46 810 Netto provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 61 534 63 727

28 548 23 323 Meglerhonorarer

11 401 9 670 Andre provisjonsinntekter eiendomsmegling

39 949 32 993 Netto provisjonsinntekter fra eiendomsmegling

89 652 79 802 Totale netto provisjonsinntekter 61 534 63 727

Konsern Morbank

Netto provisjonsinntekter

2021 2020 2021 2020

Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter til virkelig verdi

64 055 -19 878 Netto gevinst/tap på valuta og finansielle derivater 64 054 -19 881

-49 704 25 881 Netto verdiendring på utlån -49 704 25 881

-18 889 -5 485 Netto gevinst/tap på rentebærende papirer -17 169 -6 652

22 940 -2 484 Netto gevinst/tap på aksjer 22 940 -2 484

1 271 -1 212 Netto verdiendring på finansiell gjeld 1 271 -1 212

19 672 -3 179 Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter til virkelig verdi 21 392 -4 349

Netto verdiendring sikrede poster

-163 514 189 419 Netto verdiendring på finansielle derivater, sikring -66 302 73 126

163 514 -189 419 Netto verdiendring på sikret finansiell gjeld 66 302 -73 126

Netto verdiendring sikrede poster

Netto gevinst/tap gjeld til amortisert kost

-4 873

Netto gevinst/tap gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer til amortisert kost

-4 873 Netto gevinst/tap gjeld til amortisert kost

14 800 -3 179 Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter 21 392 -4 349

Konsern Morbank

1 Banken benytter sikringsbokføring for lange innlån. Se note 15.

2 Netto gevinst/tap på gjeld målt til amortisert kost gjelder kjøpspremie

ved tilbakekjøp/refinansiering av obligasjonsgjeld før endelig forfall.

Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 104

2021 2020 2021 2020

Utbytte

Inntektsført utbytte fra konsernselskaper 36 941

42 825 53 317 Inntektsført utbytte fra øvrige investeringer 42 825 53 317

42 825 53 317 Inntektsført utbytte 79 766 53 317

Inntekter av eierinteresser i tilknyttede selskaper

4 920 4 405 Innregnet resultatandel fra tilknyttede selskaper 4 920 4 405

Øvrige inntekter fra tilknyttede selskaper

4 920 4 405 Inntekter av eierinteresser i tilknyttede selskaper 4 920 4 405

47 746 57 721 Utbytte og inntekter av eierinteresser i tilknyttede selskaper 84 687 57 721

Konsern Morbank

Utbytte og inntekter av eierinteresser

NETTO GEVINST/TAP PÅ FINANSIELLE INSTRUMENTER

2021 2020 2021 2020

478 281 Utleie fast eiendom 911 822

1 611 402 Andre inntekter 1 611 402

2 089 683 Andre driftsinntekter 2 522 1 225

ANDRE DRIFTSINNTEKTER

Konsern Morbank

Andre driftsinntekter

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 105

2021 2020 2021 2020

124 521 111 940 Lønn 98 881 90 212

10 196 8 831

Pensjoner

9 275 8 351

27 224 25 779 Sosiale kostnader 27 026 25 517

161 941 146 550 Personalkostnader 135 182 124 080

2 995 3 186 Driftskostnader eiendommer og lokaler 2 995 3 186

314 961

Husleie

314 529

724 706

Øvrige operasjonelle leieavtaler

255 428

82 021 53 055

IT-kostnader

81 264 52 730

12 274 9 672 Markedsføring og informasjon 11 330 9 212

5 731 6 717 Øvrige administrasjonskostnader 4 845 5 770

167 782 Konsulenthonorar 11 610

29 455 23 688 Øvrige driftskostnader 23 525 19 003

133 681 98 767 Sum andre driftskostnader 124 539 91 467

18 861 23 672 Avskrivninger 17 682 22 769

18 861 23 672 Av- og nedskrivninger totalt 17 682 22 769

314 483 268 988 Sum driftskostnader 277 403 238 316

ANDRE DRIFTSKOSTNADER

Konsern Morbank

1 Se spesifisering av pensjonskostnad nedenfor.

2 I henhold til IFRS 16 presenteres nå bankens leiekostnader (husleie/andre leieavtaler) nå primært som rentekostnader og avskrivninger. Kostnadsførte leiekostnader

er relatert til kortsiktige leieavtaler og leieavtaler med lav verdi (som er unntatt i IFRS 16). Se også nærmere informasjon i note 33.

3 Kostnadsførte IT kostnader for 2021 inkluderer en ekstraordinær kostnadsbelastning på 29,1 millioner kroner knyttet til bytte av nytt kjernebanksystem.

Banken estimerer at totale kostnader knyttet til implementering av nytt kjernebanksystem beløper seg til 50-60 millioner kroner fordelt på 2021 og 2022.

Driftskostnader

Honorar til ekstern revisor

For konsernet utgjør honorar for lovpålagt revisjon 1.381.506 kroner

(1.816.804 kroner), mens honorar for skatterådgivning, attestasjons-

tjenester og annen bistand utgjør 512. 775 kroner (240.000 kroner) i 2021.

For morbank utgjør honorar for lovpålagt revisjon 1.122.678 kroner

(1.581.236 kroner), mens honorar for skatterådgivning, attestasjons-

tjenester og annen bistand utgjør 380.088 kroner (7.500 kroner) i 2021.

Alle beløp er inklusiv mva.

2021 2020 2021 2020

8 558 7 173 Kostnader innskuddspensjon 7 637 6 694

132 174 Kostnader ytelsespensjon iht. note 23 132 174

1 506 1 483 Kostnader avtalefestet pensjon (AFP) 1 506 1 483

10 196 8 831 Sum pensjonskostnad 9 275 8 351

2021 2020 2021 2020

142 136 Antall ansatte per 31.12 119 114

138 132 Antall årsverk per 31.12 116 111

138 137 Gjennomsnittlig antall ansatte 115 116

133 133 Gjennomsnittlig antall årsverk 111 113

Konsern

Morbank

Spesifisering av pensjonskostnad

Antall ansatte / årsverk

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 106

GODTGJØRELSER

Krav til godtgjørelse er regulert i Finansforetaksloven Kapittel 15 §§ 15-1

til 15-6

Bestemmelsene ivaretar EUs kapitalkravs- direktivs (CRD IV) bestemmelser

om gode godtgjørelsesordninger for å redusere overdreven risikotaking

og fremme en sunn og eektiv risikohåndtering i finansielle foretak.

Med bakgrunn i dette regelverket etablerte banken et eget godtgjørelses-

utvalg 15. desember 2010. Utvalget består av 4 styremedlemmer,

hvorav 1 er ansattrepresentant.

Bestemmelsene pålegger styret et direkte ansvar for å sørge for at:

• Banken utformer en godtgjørelsesordning for alle bankens ansatte

som er egnet til å fremme formålet med forskriften, og at bankens

lønns- og bonussystemer praktiseres i henhold til denne godt-

gjørelsesordningen.

• Godtgjørelsesordningen er i samsvar med bankens overordnede mål,

risikotoleranse og langsiktige interesser.

• Godtgjørelsesordningen inneholder særskilte regler for ledende

ansatte, tillitsvalgte og ansatte med oppgaver innen internkontroll

og risikostyring. Styret skal også sørge for at sammensetningen

av fast og variabel lønn for slike ansatte er balansert, og at minst

halvparten av eventuelle bonusutbetalinger skjer i form av egen-

kapitalbevis dersom bonus overstiger 12,5 % av grunnlønn.

Bonusutbetalinger i form av egenkapitalbevis kan ikke disponeres

fritt av den enkelte tidligere enn jevnt fordelt over en periode

på minst tre år. Grunnlaget for variabel godtgjørelse skal være

en periode på minst to år.

• Banken har et godtgjørelsesutvalg som er ansvarlig for saksforberedelse

i alle saker om godtgjørelsesordningen som skal avgjøres av styret.

Banken har utarbeidet en kompensasjonspolicy. Gjennom 2021 er det

ikke foretatt vesentlige endringer i bankens kompensasjonspolicy.

Formålet med Den Gule Banken, Sandnes Sparebank sin kompensasjons-

policy er å trekke til seg medarbeidere med den kompetansen banken

trenger, videreutvikle og beholde nøkkelkompetanse, samt motivere

til langsiktighet og kontinuerlig utvikling for å nå Den Gule Banken

sine forretningsmessige mål.

Kompensasjonen kan bestå av følgende elementer:

• Fast grunnlønn. Det er bankens siktemål å tilby markedslønn. Fast

grunnlønn justeres på denne bakgrunn årlig basert på resultatopp-

nåelse innen den enkelte leders arbeids- og ansvarsområde.

Administrerende direktør fastsetter endring i grunnlønn for medlemmene

i bankens ledergruppe. Godtgjørelsesutvalget innstiller administrerende

direktørs lønn, og denne vedtas av styret.

• Naturalytelser som omfatter telefon/mobiltelefon, avis/tidsskrift,

hjemmekontorordning og unntaksvis bilordning. For øvrig ytes lån

og banktjenester til egne betingelser etter samme regelverk som

øvrige ansatte.

• Bonuser. Bankens ansatte inngår i bankens til enhver tid gjeldende

bonusordning. Alle faste ansatte i morbanken er omfattet av en

konsernbonusmodell. Beregningen er basert på faktisk egenkapital-

avkastning og kundetilfredshet. Modellen gav en utbetaling på 4 %

av grunnlønn for alle ansatte for opptjeningsåret 2020 med utbetaling

i 2021. Styret har anledning til å avkorte bonusen dersom spesielle

hensyn tilsier dette. Utover dette har også rådgivere med direkte

salgsansvar mulighet for bonus basert på egne KPI-er, med et tak på

NOK 55 000 per ansatt per år. For 2020 med utbetaling i mars 2021

oppnådde rådgivere på PM en bonus på 30 000,-. Administrerende

direktør omfattes kun av bankens konsernbonusordning, på linje

med øvrige ansatte. Hun har ikke egen bonuslønn utover dette.

• Ansatte i banken har mulighet for å kjøpe rabatterte EK-bevis

i Den Gule Banken en gang i året. EK-bevisene kjøpes med

en rabatt på 33 %, med sparebeløp på inntil 7,5% av fast grunnlønn

eller inntil 5000,- pr måned. Kjøp medfører ett års opptjeningstid

og deretter ett års bindingstid, totalt to år.

• Pensjonsordning; Ledende ansatte har innskuddsbasert pensjon

for inntekt opp til 12G etter de til enhver tid gjeldende ordninger

for bankens ansatte. Pensjonsalder for bankens ansatte er 70 år,

med mulighet for AFP-ordning fra 62 år etter de til enhver

tid gjeldende ordninger i finanssektoren.

Samlede utgifter til lønn, pensjon og annen godtgjørelse for bankens

ledergruppe, styret og forstanderskapet er vist i nedenstående tabell.

Oppgitte beløp er totalt for hele året eller fra ansettelsesdato hvis lederen

er ansatt i løpet av året:

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 107

Konsernledelsen 2021

Lønn

Herav

lønns-

komp.

Herav

utbetalt

bonus

Herav

andre

ytelser

Utlån

per

31.12

Eier antall

egenkapi-

talbevis

per 31.12

Administrerende direktør Trine Karin Stangeland 3 193 111 174 7 502 22 753

Finansdirektør (CFO) Tomas Nordbø Middelthon 2 220 78 95 4 000 27 357

Direktør personmarked Erik Kvia Hansen 1 647 57 64 7 146 3 237

Kommunikasjonsdirektør

Ingrid O. Fure Schøpp

1 697 159 55 49 1 587 9 671

Direktør næringsliv til 1.10.21

Magnar Oanes

2 324 147 72 233 14 874

Direktør næringsliv fra.1.10.21 Lars Kristiansen 504 4

Direktør kundeopplevelser Lene Nordahl 1 415 50 78 5 553 3 408

HR-direktør Stein Haga 1 257 75 42 55 2 007 10 167

Konsernledelsen 2020

Lønn

Herav

lønns-

komp.

Herav

utbetalt

bonus

Herav

andre

ytelser

Utlån

per

31.12

Eier antall

egenkapi-

talbevis

per 31.12

Administrerende direktør Trine Karin Stangeland 3 184 205 170 7 833 18 935

Finansdirektør (CFO) Tomas Nordbø Middelthon 2 236 145 103 4 000 24 689

Direktør personmarked Erik Kvia Hansen 1 613 108 72 7 351 2 467

Kommunikasjonsdirektør

Ingrid O. Fure Schøpp

1 706 159 103 37 8 542

Direktør næringsliv

Magnar Oanes

2 400 154 159 251 14 415

Direktør kundeopplevelser Lene Nordahl 1 421 92 67 5 948 2 279

HR-direktør (fra 1.07.20) Stein Haga 1 238 74 126 1 539 8 765

Oppgitte beløp er totalt for hele året eller fra ansettelsesdato hvis lederen er ansatt i løpet av året.

Samlede utgifter til lønn, pensjon og annen godtgjørelse

GODTGJØRELSER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 108

Honorarer Utlån per 31.12

Eier antall

egenkapitalbevis 31.12

2021 2020 2021 2020 2021 2020

Styreleder Harald Espedal 303 297 886 861 886 861

Nestleder

Frode Svaboe

273 270 10 200 10 200

Styremedlem Heidi Nag Flikka 121 2 331

Styremedlem Birte Norheim 37 2 674

Styremedlem

Sven Christian Ulvatne

177 206 11 413 10 433

Styremedlem Bjørg Tomlin 151 149

Styremedlem Astrid Rebekka Norheim 151 111 5 806 4 935

Styremedlem

Wenche Drønen Christenssen

128 240

Styremedlem

Solveig Vatne

37 2 932 18 798

Styremedlem

Jan Inge Aarreberg

37 149 3 179 3 270 3 377 2 764

Styremedlem

Ingunn Ruud

177 136 5 877 5 655 282 71

Styremedlem

Joakim De Haas

114 4 240 1 512

2021 2020

Leder Ørjan Gjerde 88 134

Medlem Jan Erik Anfinsen 2 4

Medlem Svein Anfinsen 2 4

Medlem Jo Michael Asbjørnsen 2 4

Medlem Garmann Auklend 2

Medlem Per Øyvind Berge 2 2

Medlem

Anders Bjørndal

2 4

Medlem Solveig Borgersen 2

Medlem Bjørn Bærheim 2 4

Medlem Bjørn Roald Eknes 2

Medlem

Anne Lise Elle

2 4

Medlem Inger-Lise Erga 2 4

Medlem Olav Kristian Falnes 2 4

Medlem

Thor Erik Gilje

2 4

Medlem

Joakim De Haas

Medlem Dag Halvorsen 2 2

Medlem

Terese Albuquerque Helleland

2 4

Medlem Ragnhild Hildonen 4

Medlem John Hov 2 2

Medlem

Njål Kollbotn

2 4

Medlem Gunn Jane Håland 2 4

Medlem Kari Solheim Larsen 2 4

2021 2020

1 Ansattrepresentant

2 Inkludert årlig honorar på NOK 48 675, NOK 25 850,

NOK 25 850 og NOK 14 300 for revisjon - og risikout-

valg.

3 I 2012 endret banken pensjonsordningen for ledende

ansatte. Banken gikk fra en pensjonsordning for lønn

over 12 G til en direkte lønnskompensasjon. Beløpene

i kolonnen lønnskompensasjon består av månedlige

utbetalinger for 2021.

4 Gikk ut av styret i løpet av 2021.

5 Rentesubsidiering ansattelån; Rentesats på lån til

ansatte er den til hver tid gjeldene normrente minus

0,75%. Lån til styremedlemmer og medlemmer

av forstanderskapet er gitt på ordinære vilkår.

For egenkapitalbeviseierne som er listet ovenfor, er

også egenkapitalbevis eiet av ektefelle, mindreårige

barn eller selskap hvor vedkommende har bestem-

mende innflytelse som nevnt i aksjelovens § 1-3 nr 2

medregnet.

Medlem Bente Løyning 2 4

Medlem Geir Mikalsen 2 2

Medlem Ragnvald Nilsen 4

Medlem Hanne Brit Nordbø 2 2

Medlem Arne Oftedal 2 4

Medlem Egil Omland 2 4

Medlem Kjell Rommetvedt 2 2

Medlem

Mona Aadnøy Riska

2 4

Medlem Åge Skår 2 4

Medlem

Inger-Lise Slagstad

2 4

Medlem Guttorm Stangeland 2 4

Medlem

Vilde Stødle

2 4

Medlem Martin Sunde 2 4

Medlem Tine Svanes 2 4

Medlem Aase Sveinsvoll 2 4

Medlem Vidar Torsøe 2 4

Medlem Siv Merethe Tuftedal 2 4

Medlem

Kenneth Våge

Medlem Johan Wigerstrand

Medlem Trond Wikstøl 2 4

Medlem Tove Wold 2 4

Forstanderskapet

Styret

GODTGJØRELSER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 109

PENSJONER

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank har en innskuddsbasert ordning

som tilfredsstiller kravene i Lov om Foretakspensjon.

Den Gule Banken har fra 1.1.07 tilbudt innskuddspensjon for nyansatte.

I forbindelse med omleggingen gikk også en del personer ansatt før 1.1.07

over fra ytelsesordningen til den nye innskuddsordningen. I slutten

av 2013 gikk resterende ansatte over til innskuddsordning. De berørte

får en løpende kompensasjon i form av lønn.

Morbanken har i tillegg en AFP-ordning. Den gamle AFP-ordningen

ble vedtatt avviklet i februar 2010. Som erstatning for den gamle

AFP-ordningen er det etablert en ny AFP-ordning som gir et livslangt

tillegg på den ordinære pensjonen. Den nye AFP-ordningen er en

ytelsesbasert ﬂerforetakspensjonsordning, og finansieres gjennom

premier som fastsettes som en prosent av lønn. Foreløpig foreligger det

ingen pålitelig måling og allokering av forpliktelse og midler i ordningen.

Regnskapsmessig blir ordningen således behandlet som en innskudds-

basert pensjonsordning hvor premiebetalinger kostnadsføres løpende,

og ingen avsetninger foretas i regnskapet. Det ble ikke betalt premie

i den nye ordningen før i 2011, og da var premien fastsatt til 1,4 % av

samlede utbetalinger mellom 1 G og 7,1 G til bedriftens arbeidstakere.

Morbanken har også en driftspensjon for en tidligere administrerende

direktør, med utbetalingsstart ved fylte 67 år. Beregningen av pensjons-

forpliktelsen utføres av ekstern aktuar. Følgende økonomiske og aktuar-

messige forutsetninger er lagt til grunn:

Kostnader knyttet til innskuddsordninger utgjør henholdsvis 8,6

millioner kroner for konsern og 7,6 millioner kroner for morbank

for 2021. Tilsvarende for 2020 var 7,2 millioner kroner for konsern

og 6,7 millioner kroner for morbank.

Kostnader til den nye AFP-ordningen, som er behandlet som

en innskuddsbasert pensjonsordning, utgjør 1,5 millioner kroner

for konsern og morbank for 2021 og 1,5 millioner kroner for 2020.

2021 2020

Diskonteringsrente 1,90 % 1,70 %

Årlig forventet lønnsvekst 2,75 % 2,25 %

G-regulering 2,50 % 2,00 %

Regulering av løpende pensjon 1,75 % 1,25 %

Dødelighetstabell K2013BE K2013BE

AFP-uttak 0,00 % 0,00 %

Forventet frivillig avgang før pensjonsalder 0,00 % 0,00 %

Uførhetstabell KU KU

2021 2020 2021 2020

Nåverdi av årets pensjonsopptjening

132 174 Rentekostnad av påløpt pensjonsforpliktelser 132 174

132 174 Netto pensjonskostnader 132 174

Arbeidsgiveravgift

132 174 Totale pensjonskostnader 132 174

Konsern Morbank

Netto pensjonskostnader ytelsesplaner

Forutsetninger

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 110

31.12.2021 31.12.2020

Sikret Usikret Sum Sikret Usikret Sum

Opptjente pensjonsrettigheter 8 025 8 025 8 005 8 005

Pensjonsmidler

Beregnet pensjonsforpliktelse 8 025 8 025 8 005 8 005

Arbeidsgiveravgift av netto forpliktelse

Netto pensjonsforpliktelse 8 025 8 025 8 005 8 005

Opptjente pensjonsrettigheter 8 025 8 025 8 005 8 005

Pensjonsmidler

Beregnet pensjonsforpliktelse 8 025 8 025 8 005 8 005

Arbeidsgiveravgift av netto forpliktelse

Netto pensjonsforpliktelse 8 025 8 025 8 005 8 005

PENSJONER

Konsernets forsikrede ordninger er underfinansierte. Netto pensjons-

forpliktelse er ført opp som langsiktig gjeld i balansen.

Aktuarielle gevinster og tap føres mot andre inntekter og kostnader (OCI) i

den perioden de oppstår. Dette medførte for 2021 en total kostnadsføring

over andre inntekter og kostnader (OCI) på 0,3 millioner kroner etter

skatt for konsern og morbank. Tilsvarende tall for 2020 var en kostnads-

føring på 0,4 millioner kroner etter skatt for konsern og morbank.

Netto pensjonsforpliktelse

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

8 005 7 810 Inngående balanse 8 005 7 810

Årets opptjening

132 174 Årets rentekostnad 132 174

-457 -450 Utbetaling til pensjonister -457 -450

345 471 Estimatavvik ført over andre inntekter og kostnader 345 471

8 025 8 005 Utgående balanse 8 025 8 005

Konsern Morbank

Avstemming brutto pensjonsforpliktelser

Konsern

Morbank

Gjenværende netto pensjonsforpliktelse per 31.12.2021 er relatert til driftspensjon fra fylte 67 år for en tidligere administrerende direktør.

Konsern 31.12.2021 31.12.2020 31.12.2019 31.12.2018 31.12.2017

Brutto pensjonsforpliktelser 8 025 8 005 7 810 7 489 7 736

Brutto pensjonsmidler

Arbeidsgiveravgift av netto forpliktelse

Netto balanseførte pensjonsforpliktelser 8 025 8 005 7 810 7 489 7 736

Historisk utvikling (Konsern/Morbank)

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 111

SKATT

2021 2020 SKATTEKOSTNAD ORDINÆRT RESULTAT 2021 2020

Betalbar skatt

55 701 50 109 Årets skattekostnad 36 263 37 454

-12 -197 Korrigering av tidligere års skattekost -12 24

Utsatt skatt

-8 756 248 Endring i midlertidige forskjeller -8 255 -305

46 933 50 160 Sum skatt på ordinært resultat 27 996 37 173

2021 2020 AVSTEMMING AV SKATTEKOSTNAD MOT RESULTAT FØR SKATT 2021 2020

328 238 310 932 Resultat før skattekostnad 279 101 250 780

88 712 75 906

25/22 % av resultat før skatt

69 775 62 695

-41 768 -25 548 Permanente forskjeller -41 768 -25 546

-12 -197 Korrigering av skatt tidligere år -12 24

46 933 50 160 Sum skatt på ordinært resultat 27 996 37 173

14 % 16 % Effektiv skattesats 10 % 15 %

31.12.2021 31.12.2020 AVSTEMNING AV UTSATT SKATTEFORDEL / UTSATT SKATT 31.12.2021 31.12.2020

-7 811 -7 733 Utsatt skattefordel/utsatt skatt per 1. januar -8 440 -8 017

-8 756 248 Endring ført mot resultatet -8 255 -305

-86 -118 Skatt av andre inntekter og kostnader -86 -118

-16 -209 Andre poster

-16 669 -7 811 Sum utsatt skattefordel / utsatt skatt -16 782 -8 440

Konsern Morbank

1 I konsernet har morbank 25 % skattesats (finansforetak) mens bankens datterselskaper har 22 % skattesats.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 112

Konsern Morbank

Utsatt skattefordel og utsatt skatt i balansen splittet på midlertidige forskjeller

Utsatt skatt og utsatt skattefordel er nettoført på selskapsnivå.

31.12.2021 31.12.2020 UTSATT SKATTEFORDEL 31.12.2021 31.12.2020

747 -816 Anlegg og driftsmidler 680 -885

-17 654 -20 947 Bruksrettigheter leieavtaler -16 945 -19 882

21 571 24 992 Leieforpliktelser 20 826 23 906

-442 -47 Gevinst og tapskonto -433 -37

2 006 2 001 Pensjon 2 006 2 001

6 475 63 Regnskapsmessig avsetning 6 475 63

4 172 3 274 Finansielle instrumenter 4 172 3 274

-20 4 Omløpsmidler

16 856 8 524 Sum utsatt skattefordel 16 782 8 440

31.12.2021 31.12.2020 UTSATT SKATT 31.12.2021 31.12.2020

187 713 Finansielle instrumenter

187 713 Sum utsatt skatt

SKATT

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 113

KLASSIFISERING AV FINANSIELLE INSTRUMENTER

Konsern 31.12.2021

Amortisert

kost

Virkelig verdi

over resultat

(pliktig)

Virkelig verdi

over resultat

(opsjon)

Sikrings

bokføring

Virkelig verdi

over utvidet

resultat (OCI)

Egen-

kapital-

metode

Ikke

finansielle

eiendeler og

forpliktelser Sum

EIENDELER

Kontanter 2 967 2 967

Utlån til og fordringer

på kredittinstitusjoner

436 965 436 965

Utlån til kunder 24 178 029 1 213 479 25 391 507

Sertifikater og obligasjoner 613 972 2 184 506 2 798 478

Aksjer 129 741 129 741

Eierinteresser i tilknyttet selskap 34 338 34 338

Finansielle derivater 56 190 85 870 142 059

Opptjente inntekter 17 486 17 486

Finansielle instrumenter med verdi-

endring over utvidet resultat

303 898 303 898

Øvrige eiendeler 115 204 115 204

Sum eiendeler 25 231 933 2 370 437 1 213 479 85 870 303 898 34 338 132 690 29 372 644

FORPLIKTELSER

Gjeld til kredittinstitusjoner 99 083 99 083

Innskudd fra kunder 12 247 421 595 065 12 842 486

Gjeld stiftet ved utstedelse

av verdipapirer

8 453 747 4 370 670 12 824 416

Finansielle derivater 16 548 30 041 46 589

Påløpte kostnader 66 416 66 416

Ansvarlig lånekapital 200 824 200 824

Annen gjeld 204 346 204 346

Avsetninger 5 206 8 318 13 523

Sum forpliktelser 21 006 280 16 548 595 065 4 400 711 279 080 26 297 684

Konsern 31.12.2020

Amortisert

kost

Virkelig verdi

over resultat

(pliktig)

Virkelig verdi

over resultat

(opsjon)

Sikrings

bokføring

Virkelig verdi

over utvidet

resultat (OCI)

Egen-

kapital-

metode

Ikke

finansielle

eiendeler og

forpliktelser Sum

EIENDELER

Kontanter 3 263 3 263

Utlån til og fordringer

på kredittinstitusjoner

485 300 485 300

Utlån til kunder 22 694 107 1 305 613 23 999 720

Sertifikater og obligasjoner 332 253 3 546 773 3 879 026

Aksjer 103 420 103 420

Eierinteresser i tilknyttet selskap 33 767 33 767

Finansielle derivater 32 027 294 243 326 270

Opptjente inntekter 18 550 18 550

Finansielle instrumenter med verdi-

endring over utvidet resultat

258 417 258 417

Øvrige eiendeler 127 477 127 477

Sum eiendeler 23 514 924 3 682 220 1 305 613 294 243 258 417 33 767 146 028 29 235 211

FORPLIKTELSER

Gjeld til kredittinstitusjoner 1 471 784 1 471 784

Innskudd fra kunder 11 454 320 471 736 11 926 057

Gjeld stiftet ved utstedelse

av verdipapirer

7 355 641 4 922 862 12 278 503

Finansielle derivater 79 223 67 076 146 300

Påløpte kostnader 34 392 34 392

Ansvarlig lånekapital 200 716 200 716

Annen gjeld 210 736 210 736

Avsetninger 6 282 8 562 14 844

Sum forpliktelser 20 488 743 79 223 471 736 4 989 938 253 690 26 283 331

1 Eierinteresser i tilknyttet selskap som regnskapsføres etter egenkapitalmetode omfattes ikke

av IFRS 9 standarden men tas med i oversikten da det er en finansiell eiendel.

2 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner inkluderer fordringer på sentralbank.

Følgende tabeller presenterer klassifisering av finansielle eiendeler

og forpliktelser pr. balansedato ihht IFRS 9.

For ytterligere beskrivelse av klassifisering av finansielle instrumenter

se note 2.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 114

Morbank 31.12.2021

Amortisert

kost

Virkelig verdi

over resultat

(pliktig)

Virkelig verdi

over resultat

(opsjon)

Sikrings

bokføring

Virkelig verdi

over utvidet

resultat (OCI)

Egen-

kapital-

metode

Ikke

finansielle

eiendeler og

forpliktelser Sum

EIENDELER

Kontanter 2 967 2 967

Utlån til og fordringer

på kredittinstitusjoner

444 752 444 752

Utlån til kunder 13 592 027 1 213 479 768 989 15 574 495

Sertifikater og obligasjoner 613 972 1 625 898 2 239 869

Aksjer 129 741 129 741

Eierinteresser i tilknyttet selskap 34 338 34 338

Finansielle derivater 56 190 47 708 103 898

Opptjente inntekter 16 797 16 797

Finansielle instrumenter med

verdiendring over utvidet resultat

303 898 303 898

Øvrige eiendeler 1 769 164 91 490 1 860 654

Sum eiendeler 16 422 883 1 811 828 1 213 479 47 708 1 072 887 34 338 108 287 20 711 410

FORPLIKTELSER

Gjeld til kredittinstitusjoner 216 461 216 461

Innskudd fra kunder 12 252 214 595 065 12 847 279

Gjeld stiftet ved utstedelse

av verdipapirer

2 270 270 2 098 753 4 369 023

Finansielle derivater 16 548 36 417 52 965

Påløpte kostnader 61 697 61 697

Ansvarlig lånekapital 200 824 200 824

Annen gjeld 175 231 175 231

Avsetninger 5 096 8 318 13 414

Sum forpliktelser 14 944 865 16 548 595 065 2 135 170 245 246 17 936 894

Morbank 31.12.2020

Amortisert

kost

Virkelig verdi

over resultat

(pliktig)

Virkelig verdi

over resultat

(opsjon)

Sikrings

bokføring

Virkelig verdi

over utvidet

resultat (OCI)

Egen-

kapital-

metode

Ikke

finansielle

eiendeler og

forpliktelser Sum

EIENDELER

Kontanter 3 263 3 263

Utlån til og fordringer

på kredittinstitusjoner

510 357 510 357

Utlån til kunder 13 178 665 1 305 613 595 574 15 079 852

Sertifikater og obligasjoner 332 253 3 073 481 3 405 734

Aksjer 103 420 103 420

Eierinteresser i tilknyttet selskap 33 767 33 767

Finansielle derivater 32 027 151 669 183 696

Opptjente inntekter 17 769 17 769

Finansielle instrumenter med

verdiendring over utvidet resultat

258 417 258 417

Øvrige eiendeler 1 386 382 103 426 1 489 807

Sum eiendeler 15 410 921 3 208 928 1 305 613 151 669 853 991 33 767 121 195 21 086 084

FORPLIKTELSER

Gjeld til kredittinstitusjoner 1 376 117 1 376 117

Innskudd fra kunder 11 459 492 471 736 11 931 228

Gjeld stiftet ved utstedelse

av verdipapirer

2 054 622 2 458 292 4 512 914

Finansielle derivater 79 223 74 409 153 633

Påløpte kostnader 30 039 30 039

Ansvarlig lånekapital 200 716 200 716

Annen gjeld 186 329 186 329

Avsetninger 6 119 8 562 14 681

Sum forpliktelser 15 097 065 79 223 471 736 2 532 701 224 930 18 405 656

1 Eierinteresser i tilknyttet selskap som regnskapsføres etter egenkapitalmetode omfattes ikke

av IFRS 9 standarden men tas med i oversikten da det er en finansiell eiendel.

2 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner inkluderer fordringer på sentralbank.

KLASSIFISERING AV FINANSIELLE INSTRUMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 115

VIRKELIG VERDI PÅ FINANSIELLE INSTRUMENTER

31.12.2021 31.12.2020

Konsern

Balanseført verdi Virkelig verdi Balanseført verdi Virkelig verdi

EIENDELER

Kontanter 2 967 2 967 3 263 3 263

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 436 965 436 965 485 300 485 300

Utlån til kunder 24 178 029 24 178 029 22 694 107 22 694 107

Sertifikater og obligasjoner 613 972 616 652 332 253 336 669

Sum eiendeler 25 231 933 25 234 613 23 514 924 23 519 340

FORPLIKTELSER

Gjeld til kredittinstitusjoner 99 083 99 083 1 471 784 1 471 784

Innskudd fra og gjeld til kunder 12 247 421 12 247 421 11 454 320 11 454 320

Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer

12 824 416 12 839 353 12 278 503 12 314 290

Ansvarlig lånekapital 200 824 202 906 200 716 204 149

Avsetninger 5 206 5 206 6 282 6 282

Sum forpliktelser 25 376 949 25 393 968 25 411 605 25 450 825

31.12.2021 31.12.2020

Morbank

Balanseført verdi Virkelig verdi Balanseført verdi Virkelig verdi

EIENDELER

Kontanter og fordringer på sentralbanker 2 967 2 967 3 263 3 263

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 444 752 444 752 510 357 510 357

Utlån til kunder 13 592 027 13 592 027 13 178 665 13 178 665

Sertifikater og obligasjoner 613 972 616 652 332 253 336 669

Øvrige eiendeler 1 769 164 1 769 164 1 386 382 1 386 382

Sum eiendeler 16 422 883 16 425 563 15 410 921 15 415 336

FORPLIKTELSER

Gjeld til kredittinstitusjoner 216 461 216 461 1 376 117 1 376 117

Innskudd fra og gjeld til kunder 12 252 214 12 252 214 11 459 492 11 459 492

Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer

4 369 023 4 372 788 4 512 914 4 528 741

Ansvarlig lånekapital 200 824 202 906 200 716 204 149

Avsetninger 5 096 5 096 6 119 6 119

Sum forpliktelser 17 043 618 17 049 465 17 555 357 17 574 617

For finansielle instrumenter med kort løpetid (mindre enn tre måneder)

forutsettes bokført verdi å representere virkelig verdi. Denne forutsetningen

er også benyttet for innskudd og sparekontoer uten bestemt løpetid.

Utlån til / innskudd fra kunder verdsatt til amortisert kost inkluderer utlån

og innskudd med ﬂytende rente. Utlån og innskudd med ﬂytende rente blir

justert ved renteendringer i markedet samt ved endring av kredittrisiko.

Konsernet vurderer derfor virkelig verdi på slike produkter til å være tilnærmet

lik balanseført verdi. Utlån som ikke tilfredsstiller denne løpende reprisings-

forutsetningen, blir individuelt verdsatt til virkelig verdi per balansedagen.

Eventuelle mer- eller mindreverdier som vil oppstå innenfor en eventuell

renteendringsperiode anses ikke å utgjøre signifikant verdi for konsernet.

Finansielle instrumenter vurdert til virkelig verdi

Konsernet benytter følgende verdsettelseshieraki ved beregning

av virkelig verdi for finansielle instrumenter:

Nivå 1 – Noterte priser i et aktivt marked for gjeldende eiendel

eller forpliktelse

Nivå 2 – Noterte priser i et aktivt marked for lignende eiendeler

eller forpliktelser, eller annen verdsettelsesmetode hvor

all vesentlig input er basert på observerbar markedsdata

Nivå 3 – Verdsettelsesteknikker som i hovedsak ikke er basert

på observerbare markedsdata

Virkelig verdi av finansielle instrumenter

vurdert til amortisert kost

1 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer inkluderer fastrenteobligasjoner som inngår i sikringsbokføring.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 116

Virkelig verdi verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2021

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Utlån til kunder 1 213 479 1 213 479

Sertifikater og obligasjoner 2 184 506 2 184 506

Aksjer 43 680 74 598 11 462 129 741

Finansielle derivater 56 190 56 190

Finansielle derivater, sikringsinstrument 85 870 85 870

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over utvidet resultat

Aksjer 303 898 303 898

Sum eiendeler 43 680 2 401 164 1 528 839 3 973 683

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Innskudd fra kunder 595 065 595 065

Finansielle derivater 16 548 16 548

Finansielle derivater, sikringsinstrument 30 041 30 041

Sum forpliktelser 641 654 641 654

Amortisert kost verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2021

Finansielle eiendeler til amortisert kost

Kontanter 2 967 2 967

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 436 965 436 965

Utlån til kunder 24 178 029 24 178 029

Sertifikater og obligasjoner 613 972 613 972

Sum eiendeler 25 231 933 25 231 933

Finansielle forpliktelser til amortisert kost

Gjeld til kredittinstitusjoner 99 083 99 083

Innskudd fra kunder 12 247 421 12 247 421

Verdipapirgjeld

12 824 416 12 824 416

Ansvarlig lånekapital 200 824 200 824

Avsetninger 5 206 5 206

Sum forpliktelser 25 376 949 25 376 949

Konsern

1 Verdipapirgjeld inkluderer fastrenteobligasjoner som inngår i sikringsbokføring.

VIRKELIG VERDI PÅ FINANSIELLE INSTRUMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 117

Virkelig verdi verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2020

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Utlån til kunder 1 305 613 1 305 613

Sertifikater og obligasjoner 3 546 773 3 546 773

Aksjer 33 600 58 043 11 778 103 420

Finansielle derivater 32 027 32 027

Finansielle derivater, sikringsinstrument 294 243 294 243

Finansielle instrumenter tilgjengelig for salg

Aksjer 258 417 258 417

Sum eiendeler 33 600 3 931 085 1 575 807 5 540 492

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Innskudd fra kunder 471 736 471 736

Finansielle derivater 79 223 79 223

Finansielle derivater, sikringsinstrument 67 076 67 076

Sum forpliktelser 618 036 618 036

Amortisert kost verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2020

Finansielle eiendeler til amortisert kost

Kontanter og fordringer på sentralbanker 3 263 3 263

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 485 300 485 300

Utlån til kunder 22 694 107 22 694 107

Sertifikater og obligasjoner 332 253 332 253

Sum eiendeler 23 514 924 23 514 924

Finansielle forpliktelser til amortisert kost

Gjeld til kredittinstitusjoner 1 471 784 1 471 784

Innskudd fra kunder 11 454 320 11 454 320

Verdipapirgjeld

12 278 503 12 278 503

Ansvarlig lånekapital 200 716 200 716

Avsetninger 6 282 6 282

Sum forpliktelser 25 411 605 25 411 605

Avstemming av bevegelser for nivå 3

fra 31.12.2020 til 31.12.2021

Utlån

Aksjer til

virkelig verdi over

utvidet resultat

(FVOCI)

Aksjer til

virkelig verdi

over resultat

(FVTPL) Totalt

Balanse per 31.12.2020 1 305 613 258 417 11 778 1 575 807

Resultatført gevinst/tap i årets resultat -49 704 -316 -50 019

Resultatført gevinst/tap i andre inntekter / OCI 45 481 45 481

Utstedelse 220 189 220 189

Oppgjør -262 619 -262 619

Balanse per 31.12.2021 1 213 479 303 898 11 462 1 528 839

Konsern

2 Aksjer og andeler er under IFRS 9 vurdert til virkelig verdi med verdiendring over

resultat (FVTPL), med unntak av bankens investering i EIKA Gruppen AS som er

klassifisert som finansielle instrumenter med verdiendring over utvidet resultat

(FVOCI) da denne anses som en strategisk investering for banken.

Resultatført gevinst/tap i årets resultat er inkludert i netto gevinst/tap på

finansielle instrumenter til virkelig verdi hva gjelder utlån og aksjer (FVTPL).

1 Verdipapirgjeld inkluderer fastrenteobligasjoner som inngår i sikringsbokføring.

VIRKELIG VERDI PÅ FINANSIELLE INSTRUMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 118

Virkelig verdi verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2021

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Utlån til kunder 768 989 1 213 479 1 982 468

Sertifikater og obligasjoner 1 625 898 1 625 898

Aksjer 43 680 74 598 11 462 129 741

Finansielle derivater 56 190 56 190

Finansielle derivater, sikringsinstrument 47 708 47 708

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over utvidet resultat

Aksjer 303 898 303 898

Sum eiendeler 43 680 2 573 383 1 528 839 4 145 902

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Innskudd fra kunder 595 065 595 065

Finansielle derivater 16 548 16 548

Finansielle derivater, sikringsinstrument 36 417 36 417

Sum forpliktelser 648 030 648 030

Amortisert kost verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2021

Finansielle eiendeler til amortisert kost

Kontanter 2 967 2 967

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 444 752 444 752

Utlån til kunder 13 592 027 13 592 027

Sertifikater og obligasjoner 613 972 613 972

Andre eiendeler 1 769 164 1 769 164

Sum eiendeler 16 422 883 16 422 883

Finansielle forpliktelser til amortisert kost

Gjeld til kredittinstitusjoner 216 461 216 461

Innskudd fra kunder 12 252 214 12 252 214

Verdipapirgjeld

4 369 023 4 369 023

Ansvarlig lånekapital 200 824 200 824

Avsetninger 5 096 5 096

Sum forpliktelser 17 043 618 17 043 618

Morbank

1 Verdipapirgjeld inkluderer fastrenteobligasjoner som inngår i sikringsbokføring.

VIRKELIG VERDI PÅ FINANSIELLE INSTRUMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 119

VIRKELIG VERDI PÅ FINANSIELLE INSTRUMENTER

Amortisert kost verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2020

Finansielle eiendeler til amortisert kost

Kontanter 3 263 3 263

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 510 357 510 357

Utlån til kunder 13 178 665 13 178 665

Sertifikater og obligasjoner 332 253 332 253

Andre eiendeler 1 386 382 1 386 382

Sum eiendeler 15 410 921 15 410 921

Finansielle forpliktelser til amortisert kost

Gjeld til kredittinstitusjoner 1 376 117 1 376 117

Innskudd fra kunder 11 459 492 11 459 492

Verdipapirgjeld

4 512 914 4 512 914

Ansvarlig lånekapital 200 716 200 716

Avsetninger 6 119 6 119

Sum forpliktelser 17 555 357 17 555 357

Virkelig verdi verdsettelse

ved utgangen av perioden etter verdsettelseshierarkiet

Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3

Totalt per

31.12.2020

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Utlån til kunder 595 574 1 305 613 1 901 187

Sertifikater og obligasjoner 3 073 481 3 073 481

Aksjer 33 600 58 043 11 778 103 420

Finansielle derivater 32 027 32 027

Finansielle derivater, sikringsinstrument 151 669 151 669

Finansielle instrumenter tilgjengelig for salg

Aksjer 258 417 258 417

Sum eiendeler 33 600 3 910 794 1 575 807 5 520 201

Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet

Innskudd fra kunder 471 736 471 736

Finansielle derivater 79 223 79 223

Finansielle derivater, sikringsinstrument 74 409 74 409

Sum forpliktelser 625 369 625 369

Morbank

1 Verdipapirgjeld inkluderer fastrenteobligasjoner som inngår i sikringsbokføring.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 120

Finansielle instrumenter klassifisert i nivå 2

Sertifikater og obligasjoner

Sertifikater og obligasjoner som inngår i bankens «likviditetsportefølje»

er verdsatt til markedsverdi basert på innhentet informasjon fra meglere

av obligasjoner i markedet. Verdiansettelse av obligasjoner og sertifikater

blir beregnet ut fra meglernes beste skjønn med hensyn til omsetnings-

kurs på balansedagen. Dette gjelder tilsvarende for beregning av virkelig

verdi av bankens «holdt til forfall» portefølje som i regnskapet er bokført

til amortisert kost.

Utlån til virkelig verdi med verdiendring over utvidet resultat (FVOCI)

Utlån som morbank kan overføre til SSB Boligkreditt AS er i morbank

klassifisert til virkelig verdi med verdiendring over utvidet resultat

(FVOCI), da forretningsmodellen tilsier at morbank har til hensikt

å inndrive kontraktsfestede kontantstrømmer men også kan selge/

overføre lånene til SSB Boligkreditt AS. I konsernregnskapet blir lånene

vurdert til amortisert kost da konsernet ikke har til hensikt å selge

lånene. Virkelig verdi på lånene antas å være tilnærmet lik verdi

av ordinære utlån med ﬂytende rente.

Finansielle investeringer

Finansielle investeringer er verdsatt i henhold til EVCA Valuation

Principles hvor slik verdsettelse gjennomføres på selskapsnivå.

Finansielle derivater

Finansielle derivater er verdsatt til markedsverdi basert på innhentet

informasjon om valutakurser og swapkurver. I kategorien inngår

renteswapper, valutaswapper og terminkontrakter der observerbare

markedsverdier er tilgjengelige via Reuters eller Bloomberg.

Innskudd fra kunder

Innskudd fra kunder med fastrente < 1 år er vurdert basert på avtalt

kontantstrøm på innskuddet neddiskontert med eektiv rente. Eektiv

rente er basert på gjeldende markedsbetingelser for fastrenteinnskudd

på balansedagen.

Nedenfor følger en beskrivelse av hvordan virkelig verdi er beregnet for de finansielle

instrumenter i nivå 2 og 3, dvs. hvor det er benyttet en verdsettelsesteknikk.

Finansielle instrumenter klassifisert i nivå 3

Utlån

Utlån til kunder med fastrente er vurdert på grunnlag av avtalt kontant-

strøm for lånene neddiskontert med eektiv rente. Eektiv rente er basert

på rådende markedsbetingelser for tilsvarende fastrentelån. Verdi på lånet

vil være mest sensitiv for endring i rentenivået og endring i kredittrisiko

på kunden (særskilt bedriftskunder). En endring på 10 punkter vil påvirke

verdsettelsen av porteføljen med 5,1 millioner kroner.

Utlån til kunder som er gjenstand for nedskrivning er vurdert med utgangs-

punkt i sannsynlig kontantstrøm for lånene neddiskontert med eektiv

rente justert for markedsvilkår for tilsvarende ikke nedskrevne lån.

Aksjer – FVOCI

For aksjer klassifisert som virkelig verdi over utvidet resultat (FVOCI)

er verdsettelsen basert på vurderinger gjort på grunnlag av historisk

informasjon og generell markedsutvikling for aktuelle bransjer.

En endring i markedsutviklingen vil påvirke verdsettelsen av aksjene.

Innskudd fra kunder

Innskudd fra kunder med fastrente > 1 år er vurdert basert på avtalt

kontantstrøm på innskuddet neddiskontert med eektiv rente. Eektiv

rente er basert på observerbart rentenivå i markedet og det generelle

fundingnivået for konsernet. Verdi på innskuddet er mest sensitiv for

endring i rentenivået. På grunn av lite volum på aktuelle innskudd anses

verdiendring for innskuddene å være uvesentlig for konsernet.

Avstemming av bevegelser for nivå 3

fra 31.12.2020 til 31.12.2021

Utlån

Aksjer til

virkelig verdi over

utvidet resultat

(FVOCI)

Aksjer til

virkelig verdi

over resultat

(FVTPL) Totalt

Balanse per 31.12.2020 1 305 613 258 417 11 778 1 575 807

Resultatført gevinst/tap i årets resultat -49 704 -316 -50 019

Resultatført gevinst/tap i andre inntekter / OCI 45 481 45 481

Utstedelse 220 189 220 189

Oppgjør -262 619 -262 619

Balanse per 31.12.2021 1 213 479 303 898 11 462 1 528 839

Morbank

1 Aksjer og andeler er under IFRS 9 vurdert til virkelig verdi med verdiendring over resultat (FVTPL),

med unntak av bankens investering i EIKA Gruppen AS som er klassifisert som finansielle instrumenter

med verdiendring over utvidet resultat (FVOCI) da denne anses som en strategisk investering

for banken.

Resultatført gevinst/tap i årets resultat er inkludert i netto gevinst/tap på finansielle

instrumenter til virkelig verdi hva gjelder utlån og aksjer (FVTPL).

VIRKELIG VERDI PÅ FINANSIELLE INSTRUMENTER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 121

UTLÅN TIL OG FORDRINGER PÅ KREDITTINSTITUSJONER

SERTIFIKATER OG OBLIGASJONER

31.12.2021 31.12.2020

Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner

31.12.2021 31.12.2020

436 965 485 300

Utlån og fordringer uten avtalt løpetid eller oppsigelse

444 752 510 357

Utlån og fordringer med avtalt løpetid eller oppsigelse

436 965 485 300 Sum utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 444 752 510 357

Konsern Morbank

1 Inkluderer fordring på Sentralbanken med 369,3 millioner kroner per 31.12.21 og 377,2 millioner kroner per 31.12.2020.

31.12.2021 31.12.2020

Sertifikater og obligasjoner

31.12.2021 31.12.2020

2 183 257 3 545 917 Sertifikater og obligasjoner til virkelig verdi 1 624 648 3 072 625

1 250 856 Ansvarlig lån til virkelig verdi 1 250 856

2 184 506 3 546 773 Sum sertifikater og obligasjoner til virkelig verdi 1 625 898 3 073 481

383 110 658 957 Herav statsgaranterte sertifikater/obligasjoner 383 110 658 957

613 972 332 253 Sertifikater og obligasjoner til amortisert kost 613 972 332 253

613 972 332 253 Sum sertifikater og obligasjoner til amortisert kost 613 972 332 253

2 798 478 3 879 026 Sum sertifikater og obligasjoner 2 239 869 3 405 734

1,09 % 1,07 % Snitt kupongrente sertifikater og obligasjoner til virkelig verdi 1,04 % 1,10 %

1,80 1,67 Snitt gjenstående løpetid sertifikater og obligasjoner til virkelig verdi 1,85 1,51

1,56 % 0,81 % Snitt kupongrente sertifikater og obligasjoner til amortisert kost 1,56 % 0,81 %

4,40 4,53 Snitt gjenstående løpetid sertifikater og obligasjoner til amortisert kost 4,40 4,53

Konsern Morbank

Banken har to separate porteføljer av rentepapirer;

1) Bankens likviditetsportefølje av sertifikater og obligasjoner er klassifisert

til virkelig verdi over resultatet iht. til den forretningsmodellen som

styrer forvaltningen av likviditetsporteføljen i samsvar med IFRS 9.

Forretningsmodellen gir et avkastningsmål for likviditetsporteføljen

og kjøp og salg gjøres ut fra et mål om maksimal fortjeneste. 

2) Bankens holdt til forfall portefølje er klassifisert til amortisert kost da

forretningsmodellen er at banken skal holde disse papirene til endelig

forfall (langsiktige investeringer).

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 122

EIERINTERESSER I DATTERSELSKAPER OG TILKNYTTEDE SELSKAPER

31.12.2021 31.12.2020

Spesifikasjon av andre eiendeler i konsern

31.12.2021 31.12.2020

18 171 16 312 Andre eiendeler 2 578 2 111

Mellomværende SSB Boligkreditt 1 414 836 1 032 054

18 171 16 312 Sum andre eiendeler 1 417 414 1 034 165

Konsern Morbank

Minoritetsinteresser i konsernet

I 2015 kjøpte konsernet 100 % av aksjene i Aktiv Eiendomsmegling Jæren

og selskapet ble i det påfølgende fusjonert med datterselskapet Sandnes

Eiendom. Etter fusjonen solgte konsernet 40 % av aksjene i selskapet

til Jæren Sparebank. Selskapets formål er å drive eiendomsmegling.



Utbytte mellom konsernselskaper

For 2021 ble det utbetalt utbytte fra datterselskaper til morbanken

på 36,9 millioner kroner. For 2020 ble det ikke utbetalt utbytte

fra datterselskaper.

Datterselskap

Foretaks-

nummer Adresse Sted

Selskaps-

kapital

Eierandel

(%)

Antall

aksjer

Pålyd-

ende Kostpris

Bokført

verdi

31.12.21

Bokført

verdi

31.12.20

Aktiv Eiendoms-

megling Jæren AS 934 001 942 Jernbanegata 5 Bryne 608 60 36 465 472 0,01 4 185 4 185 4 185

SSB Boligkreditt AS 993 153 036 Rådhusgata 3 Sandnes 350 100 100 2 276 000 100 350 130 350 130 350 130

Leirfivel AS 920 538 606 Rådhusgata 3 Sandnes 30 100 30 000 1 30 13 13

Bokført verdi datterselskaper 354 345 354 328 354 328

Tilknyttede

selskaper

Foretaks-

nummer Adresse Sted

Selskaps-

kapital

Eierandel

(%)

Antall

aksjer

Pålyd-

ende Kostpris

Bokført

verdi

31.12.21

Bokført

verdi

31.12.20

Kjell Haver

Regnskapsservice AS 947 214 489 Welhavens vei 5 Sandnes 2 697 49,5 345 015 3,87 29 363 34 338 33 767

Bokført verdi aksjer i tilknyttede selskaper (konsern og morbank) 29 363 34 338 33 767

Aksjer i datterselskap

Aksjer i tilknyttede selskaper

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 123

Kjell Haver

Regnskapsservice AS Sum

Verdi i balansen ved periodens begynnelse 33 767 33 767

Kapitalforhøyelse/kjøp 49 49

Utbytte -4 399 -4 399

Årets resultatandel 4 920 4 920

Verdi i balansen ved periodens slutt 34 338 34 338

Kjell Haver

Regnskapsservice AS Sum

Verdi i balansen ved periodens begynnelse

Kapitalforhøyelse/kjøp 29 363 29 363

Utbytte

Årets resultatandel 4 405 4 405

Verdi i balansen ved periodens slutt 33 767 33 767

Kjell Haver

Regnskapsservice AS Sum

Kontanter og kontantekvivalenter 15 382 15 382

Øvrige omløpsmidler 6 735 6 735

Anleggsmidler 1 834 1 834

Sum eiendeler 23 950 23 950

Kortsiktige finansielle forpliktelser 20 911 20 911

Langsiktige forpliktelser

Egenkapital 3 039 3 039

Sum egenkapital og gjeld 23 950 23 950

Driftsinntekter 52 658 52 658

Avskrivninger -454 -454

Øvrige driftskostnader -39 580 -39 580

Renteinntekter 70 70

Rentekostnader -2 -2

Skattekostnad -2 848 -2 848

Totalresultat etter skatt 9 846 9 846

Mottatt utbytte fra tilknyttet virksomhet

(andel Den Gule Banken, Sandnes Sparebank)

4 399 4 399

Balanseført verdi i konsern og morbank 2021

Balanseført verdi i konsern og morbank 2020

Selskapsinformasjon 2021

Kjell Haver Regnskapsservice AS er et lokalt Sandnes-selskap som tilbyr regnskap- og rådgivningstjenester for sine kunder.

Selskapet har 34 ansatte per 31.12.2021.

Tilknyttede selskaper

EIERINTERESSER I DATTERSELSKAPER OG TILKNYTTEDE SELSKAPER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 124

AKSJER

31.12.2021 31.12.2020

Aksjer og fond

31.12.2021 31.12.2020

9 047 9 047 Eiendomskreditt AS (org.nr.979391285) 9 047 9 047

43 680 33 600 Jæren Sparebank (org.nr 937895976) 43 680 33 600

47 309 31 985 EIKA VBB AS (org.nr 921859708) 47 309 31 985

1 1 Saffron India Real Estate Fund I 1 1

7 407 7 510 VN Norge AS (org.nr 821083052) 7 407 7 510

4 055 4 267 Skandinavisk Data Center A/S 4 055 4 267

89 103 Øvrige unoterte 89 103

111 588 86 514 Sum aksjer til virkelig verdi over resultatet 111 588 86 514

18 153 16 907 Andeler i obligasjonsfond 18 153 16 907

129 741 103 420 Sum aksjer og fond til virkelig verdi over resultatet 129 741 103 420

Konsern Morbank

Disse eiendelene er klassifisert til virkelig verdi med verdiendring over

resultatet. For netto verdiendring av investeringene, se note 19.

Total kostpris for aksjene utgjør 58,6 (56,0) millioner kroner. Kostpris

for rentefondene utgjør 15,9 (15,1) millioner kroner. Den Gule Banken,

Sandnes Sparebank har ikke vesentlig innﬂytelse i selskapene.

For Såkorn Invest som inngår i øvrige unoterte aksjer, er uinnkalt

kommitert kapital 0,0 (0,2) millioner kroner per 31.12.2021.

Banken eier indirekte aksjer i VIPPS AS gjennom EIKA VBB AS som fungerer

som felles holdingsselskap for EIKA bankene. Aksjene utgjør primært

vederlagsaksjer knyttet til fusjonen mellom BankID Norge, BankAxept AS

og Vipps AS tilbake i 2018. Det har i 2021 vært en emisjon i EIKA VBB AS

og banken eier totalt 8.696 aksjer i EIKA VBB AS. Prisingen av aksjene

er basert på ekstern verdsettelse av underliggende VIPPS AS aksjer

per 31.12.2021.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 125

IMMATERIELLE EIENDELER

Goodwill IT systemer

Sum

immaterielle

eiendeler

Immaterielle eiendeler

Goodwill IT systemer

Sum

immaterielle

eiendeler

4 553 16 243 20 796 Bokført verdi per 31.12.2019 16 243 16 243

744 744 Tilgang 744 744

Avhendelser

Nedskrivninger

9 390 9 390 Avskrivninger 9 390 9 390

4 553 7 597 12 150 Bokført verdi per 31.12.2020 7 597 7 597

4 570 187 915 192 485 Opprinnelig anskaffelseskost 184 971 184 971

17 180 318 180 335 Samlede av- og nedskrivninger 177 374 177 374

4 553 7 597 12 150 Bokført verdi per 31.12.2020 7 597 7 597

258 258 Tilgang 258 258

Avhendelser

Nedskrivninger

6 771 6 771 Avskrivninger 6 771 6 771

4 553 1 084 5 637 Bokført verdi per 31.12.2021 1 084 1 084

4 570 188 173 192 743 Opprinnelig anskaffelseskost 185 229 185 229

17 187 089 187 106 Samlede av- og nedskrivninger 184 145 184 145

4 553 1 084 5 637 Bokført verdi per 31.12.2021 1 084 1 084

3-5 år Utnyttbar levetid 3-5 år

De enkelte goodwillposter og andre immaterielle eiendeler i konsernets

balanse er allokert til vurderingsenheter med henblikk på hvilke virksom-

heter som nyter godt av den kjøpte eiendelen. Valg av vurderingsenhet

er gjort ut fra hensyn til hvor det er mulig å identifisere og skille ut

kontantstrømmer knyttet til virksomheten.

Goodwill i konsernet er i sin helhet relatert til Aktiv Eiendomsmegling Jæren.

Første del av posten oppstod i 2005 da konsernet økte eierandelen

i datterselskapet Sandnes Eiendom fra 50 % til 100 %. I 2015 kjøpte

konsernet 100 % av aksjene i Aktiv Eiendomsmegling Jæren og resterende

del av goodwill stammer fra dette oppkjøpet. Sandnes Eiendom

og Aktiv Eiendomsmegling Jæren ble i det påfølgende fusjonert,

og konsernet solgte seg ut med 40 % av selskapet. Nedskrivningstesting

av balanseførte verdier foretas ved en neddiskontering av forventet

fremtidig kontantstrøm fra virksomheten. Kontantstrømmene er basert

på godkjente budsjetter og ledelsens prognoser. Både budsjetter

og prognoser er beheftet med stor grad av usikkerhet. Dersom de faktiske

økonomiske forhold avviker fra de forutsetningene som er lagt til grunn

i budsjetter og planer vil nedskrivningstestene kunne gi et annet resultat.

Videre avhenger nedskrivningstestene av det benyttede avkastningskrav.

Avkastningskravet er skjønnsmessig fastsatt på grunnlag av tilgjengelig

informasjon på balansedagen. Nedskrivningstest gjennomføres årlig,

og gir ikke grunnlag for nedskrivning for 2021. Goodwill knyttet til

Aktiv Eiendomsmegling Jæren er rapportert under segmentet

Eiendomsmegling.

IT systemer gjelder utvikling og kjøp av IT-applikasjoner, herunder

applikasjoner til dataanalyse og risikovurdering. Implementerte systemer

blir avskrevet lineært over 3-5 år. Nedskrivningstest gjennomføres årlig.

Det ble ikke identifisert noen nedskrivningsbehov av immaterielle

eiendeler i 2021.

Konsern Morbank

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2019

Balanseført goodwill

4 553 4 553 4 553 Aktiv Eiendomsmegling Jæren

4 553 4 553 4 553 Sum goodwill

Konsern

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 126

ANLEGGSMIDLER

Maskiner,

inventar etc

Tomt og fast

eiendom

Sum

anleggs-

midler

Anleggsmidler

Maskiner,

inventar etc

Tomt og fast

eiendom

Sum

anleggs-

midler

4 325 1 612 5 937 Bokført verdi per 31.12.2019 4 161 1 612 5 773

1 378 1 378 Tilgang 1 075 1 075

Avhendelser

Nedskrivninger

1 141 51 1 192 Avskrivninger 1 047 51 1 098

4 562 1 562 6 122 Bokført verdi per 31.12.2020 4 189 1 562 5 750

99 753 38 186 137 939 Opprinnelig anskaffelseskost 94 538 2 900 97 439

95 191 36 625 131 816 Samlede av- og nedskrivninger 90 349 1 339 91 688

4 562 1 562 6 122 Bokført verdi per 31.12.2020 4 189 1 562 5 750

215 215 Tilgang 145 145

1 540 1 540 Avhendelser 1 540 1 540

Nedskrivninger

1 237 21 1 258 Avskrivninger 1 066 21 1 087

3 539 3 539 Bokført verdi per 31.12.2021 3 268 3 268

99 968 38 186 138 154 Opprinnelig anskaffelseskost 94 683 2 900 97 584

96 428 38 186 134 614 Samlede av- og nedskrivninger 91 415 2 900 94 315

3 539 3 539 Bokført verdi per 31.12.2021 3 268 3 268

3-5 år 50 år Utnyttbar levetid 3-5 år 50 år

Aktiverte investeringer knyttet til leide lokaler avskrives over resterende leieperiode.

Konsern Morbank

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 127

LEIEAVTALER

I henhold til IFRS 16 Leieavtaler skilles det ikke mellom operasjonell

og finansiell leasing og hvor inngåtte leieavtaler overfører bruksretten

til en spesifikk eiendel fra utleier til leietaker for en spesifikk periode.

For å fastsette om en kontrakt inneholder en leieavtale er det vurdert

om kontrakten overfører retten til å kontrollere bruken av en identifisert

eiendel. Bruksrettigheter på leieavtaler som omfattes av IFRS 16 oppføres

i balansen som ”Bruksrettigheter leieavtaler” med tilhørende leiefor-

pliktelse under ”Leieforpliktelser”.



For ytterligere beskrivelser om implementeringseekter og bankens

vurderinger knyttet til leieavtaler se note 2.

Konsernets leide eiendeler inkluderer bygninger/kontorer og annen

fast eiendom, maskiner/utstyr og kjøretøy. Konsernets bruksretteien-

deler er kategorisert og presentert i tabellen under:

Totalt Køretøy

Maskiner

og utstyr Bygninger

Bruksretteiendeler

Bygninger

Maskiner

og utstyr Køretøy Totalt

98 758 363 602 97 793 Anskaffelseskost 01.01.2020 97 793 602 363 98 758

9 309 21 9 287 Tilgang av bruksrett eiendeler 3 636 21 3 657

Avhendinger

108 066 363 623 107 080 Anskaffelseskost 31.12.2020 101 428 623 363 102 415

10 606 113 10 493

Akkumulerte av-og nedskrivninger

01.01.2020

10 493 113 10 606

13 090 121 134 12 835 Avskrivninger i perioden 12 027 134 121 12 282

23 696 121 247 23 328

Akkumulerte av- og nedskrivninger

31.12.2020

22 520 247 121 22 888

84 370 242 376 83 752

Balanseført verdi av bruksretteiendeler

31.12.2020

78 908 376 242 79 527

108 066 363 623 107 080 Anskaffelseskost 01.01.2021 101 428 623 363 102 415

290 290 Tilgang av bruksretteiendeler 290 290

(1 311) (1 311) Justeringer av bruksrettighet gjennom året (698) (698)

107 045 653 623 105 769 Anskaffelseskost 31.12.2021 100 730 623 653 102 006

23 696 121 247 23 328

Akkumulerte av-og nedskrivninger

01.01.2021

22 520 247 121 22 888

12 348 137 134 12 077 Avskrivninger i perioden 11 069 134 137 11 340

36 044 258 381 35 405

Akkumulerte av- og nedskrivninger

31.12.2021

33 588 381 258 34 228

71 001 395 242 70 364

Balanseført verdi av bruksretteiendeler

31.12.2021

67 141 242 395 67 778

3-5 år 3-5 år 1-10 år

Laveste av gjenstående leieperiode eller

økonomisk levetid

1-10 år 3-5 år 3-5 år

Lineær Lineær Lineær Avskrivningsmetode Lineær Lineær Lineær

Konsern Morbank

Bruksretteiendeler

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 128

Totalt Køretøy

Maskiner

og utstyr Bygninger

Udiskonterte leieforpliktelser

og forfall av betalinger Bygninger

Maskiner

og utstyr Køretøy Totalt

16 601 236 140 16 225 Mindre enn 1 år 14 981 140 236 15 357

16 726 106 105 16 515 1-2 år 15 249 105 106 15 460

16 899 88 16 811 2-3 år 15 522 88 15 610

15 211 15 211 3-4 år 14 842 14 842

14 965 14 965 4-5 år 14 965 14 965

17 819 17 819 Mer enn 5 år 17 819 17 819

98 221 430 245 97 547

Totale udiskonterte leieforpliktelser

31.12.2021

93 379 245 430 94 054

Endringer i leieforpliktelser

107 903 488 363 107 052 Totale leieforpliktelser 31.12.2019 107 052 488 363 107 903

9 475 9 475

Nye/endrede leieforpliktelser

innregnet i perioden

3 823 3 823

(16 818) (159) (138) (16 521) Betaling av hovedstol (15 806) (138) (159) (16 103)

(4 261) (14) (17) (4 230) Betaling av renter (4 081) (17) (14) (4 113)

4 261 14 17 4 230 Rentekostnad tilknyttet leieforpliktelser 4 081 17 14 4 113

100 560 329 225 100 007 Totale leieforpliktelser 31.12.2020 95 069 349 204 95 623

(408) 290 (698)

Nye/endrede leieforpliktelser

innregnet i perioden

(698) 290 (408)

(13 461) (152) (155) (13 154) Betaling av hovedstol (11 605) (155) (152) (11 911)

(3 550) (12) (13) (3 526) Betaling av renter (3 348) (13) (12) (3 372)

3 550 12 13 3 526 Rentekostnad tilknyttet leieforpliktelser 3 348 13 12 3 372

86 692 467 70 86 154 Totale leieforpliktelser 31.12.2021 82 766 194 343 83 304

Konsern Morbank

Leieforpliktelser

Gjennomsnittlig diskonteringsrente på husleieavtaler er ca. 3,5%.

Gjennomsnittlig diskonteringsrente på leie av maskiner og kjøretøy er 3,5%.

For husleieavtaler bruker vi leietakers marginale lånerente, mens for

maskiner og kjøretøy er det benyttet den implisitte renten i leieavtalen.



Indeksjustering av husleiekostnader er hensyntatt i beregningen

av forpliktelsen basert på det som fremgår av avtalen.

Leieavtalene inneholder ikke restriksjoner på konsernets utbyttepolitikk

eller finansieringsmuligheter. Konsernet har ikke vesentlige restverdi-

garantier knyttet til sine leieavtaler.

LEIEAVTALER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 129

2021 2020

Andre leiekostnader innregnet i resultatet

2021 2020

1 901 1 812 Felleskostnader leide lokaler (variable leiebetalinger) 1 901 1 812

314 962

Driftskostnader i perioden knyttet til kortsiktige leieavtaler

(inkludert kortsiktige leieavtaler av lav verdi)

314 529

724 706

Driftskostnader i perioden knyttet til eiendeler av lav verdi

(ekskludert kortsiktige leieavtaler over)

255 428

2 939 5 076 Totale leiekostnader inkludert i andre driftskostnader 2 470 2 769

Konsern Morbank

Opsjoner om å forlenge en leieavtale

Konsernets leieavtaler av bygninger har leieperioder opptil 10 år. Flere

av avtalene inneholder en rettighet til forlengelse som kan utøves i løpet

av avtalens siste periode. Ved inngåelse av en avtale vurderer konsernet

om rettigheten til forlengelse med rimelig sikkerhet vil utøves. Konsernets

potensielle fremtidige leiebetalinger som ikke er inkludert i leieforpliktelsene

knyttet til forlengelsesopsjoner er 4,8 MNOK per 31. desember 2021.



Kjøpsopsjoner

Konsernet leier maskiner og utstyr og kjøretøy med en leieperiode

mellom 3 og 5 år. Ingen av disse leiekontraktene inkluderer en opsjon

til å kjøpe eiendelene ved endt leieperiode.



Anvendte praktiske løsninger

Konsernet leier også PC-er, IT-utstyr og maskiner med avtalevilkår

fra 1 til 3 år. Konsernet har besluttet å ikke innregne leieavtaler der

den underliggende eiendelen har lav verdi eller har kortsiktig varighet,

herunder 12 måneder. Konsernet innregner dermed ikke leieforpliktelser

og bruksretteiendeler for noen av disse leieavtalene. I stedet kostnads-

føres leiebetalingene når de inntreer.

I tillegg til leieforpliktelsene over er konsernet bundet til å betale variable leiebetalinger for noen av sine leieavtaler.

Felleskostnader, kortsiktige leieavtaler og avtaler med lav verdi kostnadsføres over perioden det gjelder.

LEIEAVTALER

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 130

FINANSIELLE INSTRUMENTER MED VERDIENDRING OVER UTVIDET RESULTAT

GJELD TIL KREDITTINSTITUSJONER

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

303 898 258 417 Eika Gruppen AS (org. nr. 979 319 568) 303 898 258 417

303 898 258 417

Sum finansielle instrumenter med verdiendring

over utvidet resultat

303 898 258 417

Konsern Morbank

Aksjer og andeler er som hovedregel under IFRS 9 vurdert til virkelig

verdi med verdiendring over resultat (FVTPL), med unntak av bankens

investering i EIKA Gruppen AS som er klassifisert som finansielle instru-

menter med verdiendring over utvidet resultat (FVOCI) da denne anses

som en strategisk investering for banken. For aksjer som klassifiseres

til virkelig verdi med verdiendring over ordinært resultat henvises

det til note 30.

Investeringen i Eika Gruppen AS er per 31.12.2021 verdsatt til virkelig

verdi på grunnlag av et vektet snitt av siste tilgjengelige emisjonskurs

i aksjen og verdiestimat i henhold siste mottatte verdivurdering.

Verdien av aksjene i EIKA Gruppen AS er oppjustert med 45,5 milloner

kroner i 2021 og verdiendringen er ført over utvidet resultat. I 2020 var

verdien på aksjene uendret.

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank eier totalt 2.067.333 aksjer

i selskapet som representerer 8,4 % av aksjene i selskapet. Total kostpris

for aksjene utgjør 250,5 millioner kroner.

Utbetalt utbytte fra Eika Gruppen utgjorde 40,8 millioner kroner i 2021,

sammenlignet med 41,3 millioner kroner i 2020.

Finansielle instrumenter med

verdiendring over utvidet resultat

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

99 083 180 116 Lån og innskudd fra kredittinstitusjoner uten avtalt løpetid 216 461 84 449

1 291 668

F-lån Norges Bank

1 291 668

Sum gjeld til kredittinstitusjoner med avtalt løpetid

1 291 668

99 083 1 471 784 Sum gjeld til kredittinstitusjoner 216 461 1 376 117

Konsern Morbank

Per 31.12.2021 var obligasjoner og sertifikater verdsatt til kr 1.903

millioner kroner i morbanken stillet som sikkerhet for låneramme

på inntil kr 1.875 millioner kroner i Norges Bank. Per 31.12.2020

var obligasjoner og sertifikater verdsatt til 3.283 millioner kroner

i morbanken stillet til sikkerhet for låneramme på inntil kr 3.257 millioner

kroner i Norges Bank.

Gjeld til kredittinstitusjoner

Spesifisert per valuta

98 140 1 471 784 NOK 215 518 1 376 117

943 Øvrige 943

99 083 1 471 784 Sum gjeld til kredittinstitusjoner 216 461 1 376 117

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 131

INNSKUDD FRA KUNDER

VERDIPAPIRGJELD

31.12.2021 31.12.2020

Innskudd fra kunder

31.12.2021 31.12.2020

9 605 785 9 150 311 Innskudd fra kunder uten avtalt løpetid 9 610 578 9 155 482

3 236 701 2 775 746 Innskudd fra kunder med avtalt løpetid 3 236 701 2 775 746

12 842 486 11 926 057 Sum innskudd kunder 12 847 279 11 931 228

31.12.2021 31.12.2020

Kundeinnskudd fordelt på kundegrupper

31.12.2021 31.12.2020

165 148 154 614 Jord- og skogbruk 165 148 154 614

19 801 13 711 Fiske og fangst 19 801 13 711

381 214 538 044 Bygge- og anleggsvirksomhet 381 214 538 044

353 888 137 003 Industri 353 888 137 003

654 569 263 129 Olje og energi 654 569 263 129

355 247 314 022 Varehandel 355 247 314 022

112 774 70 158 Hotell- og restaurantdrift 112 774 70 158

118 177 63 816 Transport og lagring 118 177 63 816

2 304 491 2 816 746 Offentlig og privat tjenesteyting 2 304 491 2 816 746

889 039 839 881 Eiendomsdrift 893 832 845 055

22 733 22 232 Andre kundegrupper 22 733 22 232

7 465 405 6 692 701 Personkunder 7 465 405 6 692 699

12 842 486 11 926 057 Sum innskudd kunder 12 847 279 11 931 228

Konsern Morbank

For innskudd fra kunder uten avtalt løpetid var gjennomsnittlig rente 0,27 %

for 2021 og 0,47 % for 2020. For innskudd fra kunder med avtalt løpetid

utgjør gjennomsnittlig rente 1,07 % for 2021 og 1,54 % for 2020. Gjennom-

snittlig rente på innskudd er beregnet på grunnlag av gjennomsnittlig

saldo i året.

Innskudd fra kunder med avtalt løpetid består av fastrenteinnskudd,

depositumskonti, BSU, skattetrekkskonti og andre konti med uttaks-

begrensning.

31.12.2021 31.12.2020

Verdipapirgjeld

31.12.2021 31.12.2020

14 355 416 14 550 503 Obligasjonslån, justert for renter og over-/underkurs 5 900 023 6 784 914

-1 531 000 -2 272 000 Obligasjonslån, egenbeholdning -1 531 000 -2 272 000

12 824 416 12 278 503 Sum verdipapirgjeld 4 369 023 4 512 914

1,77 % 1,54 % Gjennomsnittlig rente obligasjonslån 1,99 % 1,92 %

Konsern Morbank

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 132

Balanse

31.12.2020 Emittert Forfall/Innløst

Øvrige

endringer

Balanse

31.12.2021

Obligasjonsgjeld, nominell verdi 12 046 000 3 100 000 2 442 000 12 704 000

Renter/verdijusteringer 232 503 -112 087 120 416

Sum verdipapirgjeld 12 278 503 12 824 416

Balanse

31.12.2019 Emittert Forfall/Innløst

Øvrige

endringer

Balanse

31.12.2020

Obligasjonsgjeld, nominell verdi 12 647 000 1 950 000 2 551 000 12 046 000

Renter/verdijusteringer 45 071 187 433 232 503

Sum verdipapirgjeld 12 692 071 12 278 503

Balanse

31.12.2020 Emittert Forfall/Innløst

Øvrige

endringer

Balanse

31.12.2021

Obligasjonsgjeld, nominell verdi 4 428 000 700 000 779 000 4 349 000

Renter/verdijusteringer 84 914 -64 891 20 023

Sum verdipapirgjeld 4 512 914 4 369 023

Balanse

31.12.2019 Emittert Forfall/Innløst

Øvrige

endringer

Balanse

31.12.2020

Obligasjonsgjeld, nominell verdi 5 232 000 1 150 000 1 954 000 4 428 000

Renter/verdijusteringer 11 585 73 329 84 914

Sum verdipapirgjeld 5 243 585 4 512 914

Utstedt av morbank Pålydende Endelig forfall

NO0010649940 400 000 20.06.2022

NO0010746324 700 000 29.09.2022

NO0010812779 1 000 000 21.12.2023

NO0010814171 800 000 16.01.2023

NO0010831712 200 000 11.03.2024

NO0010831944 400 000 19.06.2024

NO0010845969 180 000 11.03.2024

NO0010872971 400 000 16.02.2026

NO0010872385 1 000 000 25.04.2025

NO0010892318 400 000 09.09.2025

NO0010917172 400 000 12.06.2026

Sum pålydende obligasjoner

utstedt av morbank

5 880 000

Utstedt av kredittforetak Pålydende Endelig forfall

NO0010856271 300 000 05.06.2023

NO0010822398 600 000 08.05.2024

NO0010868706 300 000 20.05.2030

NO0010849847 300 000 19.06.2029

NO0010834070 300 000 10.10.2028

NO0010753320 425 000 18.03.2026

NO0010731938 430 000 15.06.2022

NO0010833254 2 400 000 27.09.2024

NO0010871452 1 000 000 16.05.2023

NO0010952872 2 000 000 18.05.2026

NO0010886237 300 000 16.06.2025

Sum pålydende obligasjoner

utstedt av kredittforetak

8 355 000

Sum pålydende obligasjoner

totalt

14 235 000

Obligasjoner

Obligasjonslånene regnskapsføres til amortisert kost.

Det benyttes sikringsbokføring på bankens

fastrenteobligasjoner.

VERDIPAPIRGJELD

Endring i verdipapirgjeld

Konsern

Morbank

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 133

AVSETNING ANDRE FORPLIKTELSER

ANNEN GJELD

31.12.2021 31.12.2020

Avsetning andre forpliktelser

31.12.2021 31.12.2020

8 025 8 005 Pensjonsforpliktelser 8 025 8 005

5 206 6 282 Tapsavsetninger garantier/ubenyttede kreditrammer 5 096 6 119

293 557 Andre avsetninger 293 557

13 523 14 844 Sum avsetning andre forpliktelser 13 414 14 681

Konsern Morbank

Tapsavsetninger garantier og ubenyttede kreditrammer består av taps-

avsetninger iht IFRS 9 på eiendeler som ligger utenfor balansen.

For ytterligere detaljer se note 11.

Se forøvrig note 23 for ytterligere detaljer vedrørende pensjons-

forpliktelser.

31.12.2021 31.12.2020

Annen gjeld

31.12.2021 31.12.2020

839 747 Bankremisser 839 747

31 071 31 161 Interimskontoer 31 071 31 161

27 646 25 237 Annen gjeld 21 560 19 345

59 555 57 145 Sum annen gjeld 53 470 51 252

Konsern Morbank

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 134

ANSVARLIG LÅNEKAPITAL

Endring i ansvarlig lånekapital

Ansvarlig lånekapital

Ansvarlig lån, tidsbegrenset

Balanse

31.12.2020 Låneopptak

Forfall/

Innløst

Øvrige

endringer

Balanse

31.12.2021

Ansvarlig lånekapital 200 000 200 000

Renter/verdijusteringer 716 107 824

Sum ansvarlig lånekapital 200 716 200 824

Balanse

31.12.2019 Låneopptak

Forfall/

Innløst

Øvrige

endringer

Balanse

31.12.2020

Ansvarlig lånekapital 200 000 200 000

Renter/verdijusteringer 1 191 -474 716

Sum ansvarlig lånekapital 201 191 200 716

Opptaksår Betingelser Forfall Calldato Nominell verdi

2018 3 mnd NIBOR + 1,55% 16.02.2028 16.02.2023 100 000

2018 3 mnd NIBOR + 1,90% 16.10.2028 16.10.2023 100 000

Sum nominell verdi ansvarlig lån 200 000

31.12.2021 31.12.2020

Ansvarlig lånekapital, nominell verdi 200 000 200 000

Verdijusteringer 824 716

Sum ansvarlig lånekapital 200 824 200 716

Konsernet har i tillegg utstedt fondsobligasjon til nominell verdi 100

MNOK (ISIN NO0010832553). Denne er regnskapsmessig behandlet

som hybridkapital og inngår i konsernets egenkapital. Rentebetingelser

på lånet er 3 mnd NIBOR + 3,7 %. Lånet har calldato 21.09.2023.

Renteutgifter på hybridkapital føres over egenkapitalen (utbytte/utdeling),

mens skattefradraget blir presentert som en del av skattekostnad. Det er

i 2021 påløpt 4,3 millioner kroner i renter på hybridkapital (4,8 millioner

kroner i 2020).

Konsern / Morbank

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 135

EGENKAPITAL

BETINGEDE FORPLIKTELSER

Egenkapitalbeviseiernes andel av egenkapitalen består av egenkapital-

beviskapital, overkurs, annen innskutt egenkapital og utjevningsfond.

Utjevningsfondet er akkumulert overskudd som kan benyttes til fremtidig

kontantutbytte eller fondsemisjon.

Vedtektsfestet eierandelskapital i Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

er NOK 230 149 020 fordelt på 23 014 902 egenkapitalbevis, hvert

pålydende 10 kroner.

Øvrig egenkapital består av sparebankens fond, gavefond/kundeutbytte,

fond for urealiserte gevinster, fond for vurderingsforskjeller, annen

egenkapital og minoritetsinteresser. I tillegg er fondsobligasjonslån

regnskapsmessig behandlet som hybridkapital og inngår i konsernets

egenkapital (ref note 40).

Det er foreslått utbetaling av utbytte på 5,35 kr per egenkapitalbevis for

2021, tilsvarende 62,5% av konsernets fortjeneste per egenkapitalbevis.

For 2020 ble det utbetalt et utbytte på 5,95 kr per egenkapitalbevis.

Betingede forpliktelser

Det foreligger ingen vesentlige betingede forpliktelser per 31.12.2021.

Banken har i februar 2022 inngått avtale om kjøp av aksjer i EIKA Gruppen AS

og dermed stilt garanti for kjøp av 396.550 aksjer. Det henvises til note 43

Hendelser etter balansedagen for ytterligere informasjon.



Forstanderskapet 24. mars 2021 ga styret i Den Gule Banken fullmakt

til å kjøpe egne egenkapitalbevis for samlet pålydende inntil 23,015

millioner kroner, svarende til 10 % av egenkapitalbeviskapitalen. Hvert

egenkapitalbevis kan kjøpes til kurser mellom 1 og 150 kroner. Fullmakten

er gyldig frem til og med ordinært forstanderskapsmøte i 2022, dog ikke

lengre enn 18 måneder fra tidspunktet fullmakten er gitt. Per 31.12.2021

eier Den Gule Banken 2 095 171 egne egenkapitalbevis, som tilsvarer

ca 9,1 %

Kundeutbytte er en del av overskuddsdisponeringen i tillegg til å dele ut

gaver til allmennyttige formål. Det er i 2021 avsatt 51,7 millioner kroner

til kundeutbytte. For 2020 ble det utbetalt 60,4 millioner i kundeutbytte.

Øvrige avtaler

Banken har sammen med de andre bankene i Eika alliansen inngått avtale

med TietoEvry om overgang til nytt kjernebanksystem. Dette vil over tid

bidra til mer eektive, ﬂeksible og fremtidsrettede løsninger. Endelig

systemkonvertering ventes i løpet av våren 2023. Totale kostnader knyttet

til implementeringen er estimert til 50-60 millioner kroner. I 2021 er

det resultatbelastet totalt 29,1 millioner kroner som ekstraordinære

konverteringskostnader. Resterende kostnadsforpliktelse forventes

primært å bli resultatført i 2022.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 136

HENDELSER ETTER BALANSEDAGEN

Avtale om kjøp av aksjer i EIKA Gruppen AS

Den 10.02.2022 ble det inngått en avtale mellom 19 aksjonærer

i Eika Gruppen AS om kjøp av aksjer i Eika Gruppen AS eiet av bankene

i Lokalbank alliansen. Samlet kjøper bankene en aksjepost på 2.937.406

aksjer, tilsvarende 11,88 prosent i Eika Gruppen AS for kr 242,50,-

per aksje. Prisen er inkludert avsatt utbytte for regnskapsåret 2021

på kr. 25,00,- per aksje.



Kjøpet er gjenstand for forkjøpsrett og vil være gjenstand for rebalansering

blant alle bankene i Eika Alliansen i etterkant av transaksjonen.



Kjøperne er bankene Den Gule Banken, Sandnes Sparebank,

Totens Sparebank, Jæren Sparebank, Skue Sparebank, Jernbane-

personalets Sparebank (JBF), Romerike Sparebank, Aurskog Sparebank,

Skagerrak Sparebank, Sparebanken Narvik, Orkla Sparebank,

Larvikbanken, Grong Sparebank, Melhusbanken, Eidsberg Sparebank,

Sogn Sparebank, Odal Sparebank, Berg Sparebank, Hjelmeland

Sparebank og Tysnes Sparebank.



Den Gule Banken har i avtalen forpliktet seg til å kjøpe totalt 396.550

aksjer i EIKA Gruppen AS, med en total transaksjonspris på 96,1 millioner

kroner. Den Gule Banken eide før transaksjonen 2.067.333 aksjer

(8,4 %), og øker til 2.463.883 aksjer (10,0%) etter transaksjon. Planlagt

rebalansering internt i Eika Alliansen vil sannsynligvis redusere antall

nye aksjer.



Avtalen anses som vesentlig informasjon for årsregnskapet da banken

har pådratt seg en vesentlig forpliktelse etter balansedagen og det forhold

at transaksjonsprisen er betydelig høyere enn bokført verdi av bankens

aksjer i EIKA Gruppen AS per 31.12.2021. Dersom en legger til grunn prising

i transaksjonen, justert for avsatt utbytte for 2021, vil dette medføre en

verdiøkning på bankens eksisterende aksjer (før transaksjonen) i EIKA

Gruppen AS på ca. 145,8 millioner kroner. Da aksjene måles til virkelig

verdi med verdiendringer over utvidet resultat vil en oppjustering ikke få

resultateekt, men føres over utvidet resultat/egenkapital. En oppjustering

av verdi vil ha en positiv eekt for konsernets kapitaldekning i 2022.



Utover dette er det ingen vesentlige hendelser etter balansedagen

som påvirker regnskapet per 31.12.2021.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 137

TRANSAKSJONER MED NÆRSTÅENDE PARTER

Transaksjoner mellom mor og datterselskap

Transaksjoner mellom mor og datterselskap er primært kun relatert

til ordinære banktjenester. Tjenestene er gitt til forretningsmessige

vilkår og er eliminert i konsernregnskapet.



SSB Boligkreditt

I oktober 2008 besluttet Stortinget å iverksette en ordning der staten

og banken bytter statskasseveksler mot obligasjoner med fortrinnsrett,

OMF. For å kunne benytte denne ordningen etablerte SSB i februar

2009 et eget kredittforetak, kalt SSB Boligkreditt. SSB Boligkreditt AS

er et heleid selskap som forvalter boliglån som er finansiert ved utstedelse

av obligasjoner med fortrinnsrett. Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

selger utlån til selskapet som igjen finansierer seg gjennom utstedelse

av obligasjoner med fortrinnsrett. I tillegg har datterselskapet både

innskudd og gjeld mot morselskapet som renteberegnes etter

armlengdes prinsipper.



Det er i perioden frem til 31.12.2021 overført 9,8 milliarder kroner

i utlån. Sikkerhetsmassen utgjør totalt 10,3 milliarder kroner, hvorav 8,5

milliarder kroner er finansiert ved utstedelse av OMF-er, og 1,6 milliarder

kroner er finansiert med kortsiktig kreditt og innskudd fra SSB.



SSB Boligkreditt betaler forvaltningshonorar for overførte lån samt

betaling for kjøp av administrative tjenester fra Den Gule Banken.

Forvaltningshonorar for overførte utlån til kunder er belastet SSB

Boligkreditt med 12,0 millioner kroner for 2021, sammenlignet

med 17,0 millioner kroner i 2020. Det er i tillegg belastet renter/

kredittprovisjoner med 8,2 millioner kroner, sammenlignet

med 13,8 millioner kroner i 2020.

SSB Boligkreditt har i tillegg utbetalt et tilleggsutbytte til morbank

på 35,0 millioner kroner i 2021, det ble ikke utbetalt utbytte i 2020.



Forholdet mellom morbanken og SSB Boligkreditt

Overtakelse av boliglån med gjenkjøp

Den Gule Banken har avtale om overføring av utlån med høy sikkerhet

og pant i eiendom til SSB Boligkreditt AS. I henhold til inngått forvaltnings-

avtale forestår banken forvalting av utlånene og opprettholder kunde-

kontakten. Banken mottar et vederlag for de plikter som følger med

forvaltningen av lånene. Banken har vurdert de regnskapsmessige

implikasjonene dithen at det vesentligste av risiko og fordeler ved

eierskap knyttet til de solgte utlånene er overført. Dette innebærer full

fraregning i bankens balanse. Det foreligger ingen plikt til å kjøpe tilbake

lån og i tilfelle krise skal SSB Boligkreditt og sikkerhetsmassen stå på egne

ben, noe også ratingen av foretakets obligasjoner hensyntar med hensyn

til overpantsettelseskravet på 4 %, som er betydelig over myndighets-

kravet på 2 %. Risiko på overførte lån overføres til SSB Boligkreditt,

som på selvstendig grunnlag har alle lån fullt innregnet i beregnings-

grunnlaget som inngår i den regulatoriske kapitalkravsberegningen.

Mottatt vederlag for lån som er overført til SSB Boligkreditt tilsvarer

bokført verdi og vurderes å samsvare med lånenes virkelige verdi

på overføringstidspunktet. Banken innregner alle rettigheter og plikter

som skapes eller beholdes ved overføringen separat som eiendeler

eller forpliktelser.



Den Gule Banken er hovedbank/oppgjørsbank for SSB Boligkreditt

og alle betalinger gjøres via SSB Boligkreditts konti i Den Gule Banken.

Når SSB Boligkreditt kjøper boliglån fra Den Gule Banken lån så avregnes

kjøpet mot SSB Boligkreditt sin oppgjørskonto i Den Gule Banken.

Dersom SSB Boligkreditt ikke har kontanter, det vil si i de tilfeller hvor

SSB Boligkreditt kjøper lån før det utstedes ny OMF, så vil banken

midlertidig finansiere boliglånskjøpet med usikret finansiering.



I henhold til avtale mellom morbanken og SSB Boligkreditt er morbanken

forpliktet til å overføre sikkerhet til SSB Boligkreditt som tilsvarer et

eventuelt krav til etterfylling av sikkerhet (overpantsettelse) som følge

av negativ verdiutvikling i boliglånsporteføljens belåningsgrad.



Avtalen går i korte trekk ut på følgende:

• Lån verdsettes før overføring.

• Når et lån overføres i fra banken til SSB Boligkreditt sendes

det notifikasjonsbrev til kunden.

• Ved refinansiering tilbakeføres lån til banken for så å sjekkes

på ny om de kvalifiserer til overføring til SSB Boligkreditt.

• Misligholdte lån tilbakeføres til banken. Før tilbakeføring gjøres

det en verdivurdering av hvert enkelt lån.

2021 2020 2021 2020

13 296 11 857 Samlet lån og garantier til styret inklusiv nærstående 13 296 11 857

35 874 45 079 Samlet lån og garantier forstanderskapet 35 874 45 079

336 463 275 536 Samlet lån (inkludert trekk på kassekreditt) til ansatte 315 825 259 155

385 633 332 472 Sum lån og garantier til ansatte og tillitsvalgte 364 996 316 091

Konsern Morbank

Lån og garantier

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 138

FORTJENESTE PER EGENKAPITALBEVIS OG BEREGNING AV EGENKAPITALBEVISBRØK

2021 2020 Fortjeneste per egenkapitalbevis 2021 2020

8,5 7,9 Fortjeneste per egenkapitalbevis 7,6 6,5

8,5 7,9 Utvannet fortjeneste per egenkapitalbevis 7,6 6,5

Grunnlag for beregningen

281 305 260 772 Resultat etter skatt 251 106 213 608

63,4 % 63,6 % Egenkapitalsbevisprosent 63,4 % 63,6 %

178 409 165 967 Resultat henførbart til egenkapitalbeviseiere 159 256 135 949

20 920 20 912 Antall utestående egenkapitalbevis (tnok) 20 920 20 912

2021 2020 Antall utestående egenkapitalbevis

2021 2020

20 911 519 22 976 272 Utestående per 1.1 20 911 519 22 976 272

20 919 731 20 911 519 Utestående per 31.12 20 919 731 20 911 519

Beregning av egenkapitalbevisbrøk 31.12.2021 31.12.2020

Egenkapitalbeviskapital 230 149 230 149

Egne egenkapitalbevis (20 952) (21 034)

Overkurs 987 313 987 313

Annen innskutt egenkapital (134 516) (135 093)

Utjevningsfond 485 723 448 818

A = Kapital egenkapitalbeviseiere 1 547 718 1 510 153

Sparebankens fond 867 200 846 201

Gavefond (ekskl. avsatt kundeutbytte) 25 440 16 443

B = Grunnfondskapital 892 640 862 645

A / (A + B) = Egenkapitalbevisprosent 63,4 % 63,6 %

Konsern Morbank

Antall utstedte egenkapitalbevis er 23 014 902 per 31.12.2021, hvorav

bankens egenbeholdning er 2.095.171 egenkapitalbevis per 31.12.2021,

mens tilsvarende antall per 31.12.20 var 2.103.383. Antall utestående

egenkapitalbevis utgjør følgelig 20.919.731 per 31.12.2021, sammen-

lignet med 20.911.519 per 31.12.2020.

Overskuddet er fordelt basert på egenkapitalbevisprosenten.

Det samme prinsippet er benyttet ved beregning av fortjeneste

per egenkapitalbevis.

1 Antall utestående egenkapitalbevis er redusert for bankens beholdning av egne egenkapitalbevis.

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 139

EGENKAPITALBEVISKAPITAL OG EGENKAPITALBEVISEIERE

Vedtekstfestet eierandelskapitalen i Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

er NOK 230 149 020 fordelt på 23 014 902 egenkapitalbevis, hvert pålydende

10 kroner.

Per 31.12.2021 var det 3 112 egenkapitalbeviseiere. De 20 største eierne

kontrollerte på dette tidspunktet 60,70 % av egenkapitalbeviskapitalen.

Totale egenkapitalbevis på 23 014 902 per 31.12.2021 inkluderer en

beholdning av 2.095.171 egne egenkapitalbevis. Pålydende av bankens

egenbeholdning føres under egenkapitalposten ”Egne egenkapitalbevis”

mens egenkapitalbelastning utover pålydende føres under posten

”Annen innskutt egenkapital”.

Antall egenkapitalbevis Andel i %

Sparebank 1 SR-Bank ASA, Finansavdelingen 3 485 009 15,14

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank 2 095 171 9,10

Holmen Spesialfond 1 359 823 5,91

VPF EIKA Egenkapitalbevis C/O Eika Kapitalforvaltning AS 1 125 589 4,89

AS Clipper 1 088 738 4,73

Espedal & Co AS 886 861 3,85

Salt Value AS 680 000 2,95

Wenaasgruppen AS 650 000 2,82

Skagenkaien Investering AS 500 000 2,17

Sparebanken Vest 370 659 1,61

Spesialfondet Borea Utbytte 285 099 1,24

Hausta Investor AS 220 000 0,96

Innovemus AS 185 000 0,80

Nordhaug Invest AS 184 374 0,80

Barque AS 159 651 0,69

Tirna Holding AS 156 255 0,68

Kristian Falnes AS 149 794 0,65

Elgar Kapital AS 133 000 0,58

Meteva AS 131 881 0,57

Catilina Invest AS 124 000 0,54

20 største eiere 13 970 904 60,70

Øvrige eiere 9 043 998 39,30

Totale egenkapitalbevis 23 014 902 100,00

20 største egenkapitalbeviseiere per 31.12.21

31.12.2021

31.12.2020

Egenkapitalbeviskapital, bokført verdi 230 149 230 149

Egne egenkapitalbevis -20 952 -21 034

Antall egenkapitalbevis 23 015 23 015

Overkurs, bokført verdi 987 313 987 313

Annen innskutt egenkapital -134 516 -135 093

Utjevningsfond 485 723 448 818

Egenkapitalbeviskapital

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 140

ALTERNATIVE RESULTATMÅL

Definisjon

Beregninger / grunnlag (TNOK)

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

1 INNSKUDDSDEKNING

UB innskudd fra kunder /

UB netto utlån til kunder

UB innskudd fra kunder 12 842 486 11 926 057 12 847 279 11 931 228

UB netto utlån til kunder 25 391 507 23 999 720 15 574 495 15 079 852

Innskuddsdekning 50,6 % 49,7 % 82,5 % 79,1 %

2 RENTEMARGIN

((Netto renteinntekter / dager

i perioden) x dager i året) /

gjennomsnittlig forvaltnings-

kapital

Netto renteinntekter 456 095 469 582 352 671 394 187

Gjennomsnittlig forvaltningskapital 29 303 927 28 696 735 20 898 747 20 889 424

Rentemargin 1,56 % 1,64 % 1,69 % 1,89 %

3 RENTEMARGIN INKL. RENTER HYBRIDKAPITAL

(((Netto renteinntekter – rente-

kostnader på hybridkapital) /

dager i perioden) x dager i året)

/ gjennomsnittlig forvalt-

ningskapital

Netto renteinntekter 456 095 469 582 352 671 394 187

Rentekostnader på hybridkapital 4 262 4 831 4 262 4 831

Gjennomsnittlig forvaltningskapital 29 303 927 28 696 735 20 898 747 20 889 424

Rentemargin inkl. renter hybridkapital 1,54 % 1,62 % 1,67 % 1,86 %

4 KOSTNADSGRAD

Sum driftskostnader / (netto

renteinntekter + sum andre

driftsinntekter)

Sum driftskostnader 314 483 268 988 277 403 238 316

Netto renteinntekter 456 095 469 582 352 671 394 187

Andre driftsinntekter 154 286 135 027 170 135 118 324

Kostnadsgrad 51,5 % 44,5 % 53,1 % 46,5 %

5 TOTALE KOSTNADER I % GJ.SN FORVALTNINGSKAPITAL

((Sum driftskostnader / dager

i perioden) x dager i året) /

gjennomsnittlig forvaltnings-

kapital

Sum driftskostnader 314 483 268 988 277 403 238 316

Gjennomsnittlig forvaltningskapital 29 303 927 28 696 735 20 898 747 20 889 424

Totale kostnader i % gj.sn forvaltningskapital 1,1 % 0,9 % 1,3 % 1,1 %

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank sine alternative resultatmål (APM)

er nøkkeltall som har til hensikt å gi nyttig tilleggsinformasjon til regnskapet.

Disse nøkkeltallene er enten justerte nøkkeltall eller nøkkeltall som ikke

er definert under IFRS eller annen lovgivning og er ikke nødvendigvis

direkte sammenlignbare med tilsvarende nøkkeltall hos andre selskaper.

APM-ene er ikke subsitutter for regnskapstall som utarbeides etter IFRS

og skal heller ikke tillegges mer vekt enn regnskapstallene, men

er inkludert i bankens finansielle rapportering med formål å gi en fyldigere

beskrivelse av bankens prestasjoner. Banken benytter utelukkende

nøkkeltall som etterspørres av investorer og analytikere.

Den Gule Bankens APM-er benyttes både i oversikten over hovedtall,

i styrets beretning og i regnskapspresentasjoner og prospekter. Alle APM-er

vises med tilsvarende sammenligningstall for tidligere perioder.

MorbankKonsern

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 141

6 EGENKAPITALAVKASTNING FØR SKATT

(Resultat før skatt / dager

i perioden x dager i året) /

((sum egenkapital UB +

sum egenkapital IB) /

2, ekskl. hybridkapital

Resultat før skatt 328 238 310 932 279 101 250 780

Sum egenkapital IB (ekskl. hybridkapital) 2 851 880 2 919 434 2 580 428 2 695 500

Sum egenkapital UB (ekskl. hybridkapital) 2 974 960 2 851 880 2 674 516 2 580 428

Egenkapitalavkastning før skatt 11,3 % 10,8 % 10,6 % 9,5 %

7 EGENKAPITALAVKASTNING ETTER SKATT

(Resultat etter skatt / dager

i perioden x dager i året) /

((sum egenkapital UB

+ sum egenkapital IB) /

2, ekskl. hybridkapital

Resultat etter skatt 281 305 260 772 251 106 213 608

Sum egenkapital IB (ekskl. hybridkapital) 2 851 880 2 919 434 2 580 428 2 695 500

Sum egenkapital UB (ekskl. hybridkapital) 2 974 960 2 851 880 2 674 516 2 580 428

Egenkapitalavkastning etter skatt 9,7 % 9,0 % 9,6 % 8,1 %

8 EGENKAPITALAVKASTNING ETTER SKATT, INKL. RENTER HYBRIDKAPITAL

(Resultat etter skatt – rente-

kostnader på hybridkapital)

/ dager i perioden x dager

i året) / ((sum egenkapital

UB + sum egenkapital IB) /

2, ekskl. hybridkapital

Resultat etter skatt 281 305 260 772 251 106 213 608

Rentekostnader på hybridkapital 4 262 4 831 4 262 4 831

Sum egenkapital IB (ekskl. hybridkapital) 2 851 880 2 919 434 2 580 428 2 695 500

Sum egenkapital UB (ekskl. hybridkapital) 2 974 960 2 851 880 2 674 516 2 580 428

Egenkapitalavkastning etter skatt,

inkl renter hybridkapital

9,5 % 8,9 % 9,4 % 7,9 %

9 EGENKAPITALBEVISPROSENT

(Egenkapitalbeviskapital +

egne egenkapitalbevis +

overkurs + annen innskutt

egenkapital + utjevningsfond) /

(egenkapitalbeviskapital +

egne egenkapitalbevis +

overkurs + annen innskutt

egenkapital + utjevningsfond +

sparebankens fond + gavefond

(ekskl. avsatt kundeutbytte)

Egenkapitalbeviskapital 230 149 230 149 230 149 230 149

Egne egenkapitalbevis -20 952 -21 034 -20 952 -21 034

Overkurs 987 313 987 313 987 313 987 313

Annen innskutt egenkapital -134 516 -135 093 -134 516 -135 093

Utjevningsfond 485 723 448 818 485 723 448 818

Sparebankens fond 867 200 846 201 867 200 846 201

Gavefond (ekskl. avsatt kundeutbytte) 25 440 16 443 25 440 16 443

Egenkapitalbevisprosent 63,4 % 63,6 % 63,4 % 63,6 %

10 FORTJENESTE PER EGENKAPITALBEVIS

(Resultat etter skatt x

egenkapitalbevisprosent) /

antall utestående egen-

kapitalbevis

Resultat etter skatt 281 305 260 772 251 106 213 608

Egenkapitalbevisprosent 63,4 % 63,6 % 63,4 % 63,6 %

Antall utestående egenkapitalbevis 20 919 731 20 911 519 20 919 731 20 911 519

Fortjeneste per egenkapitalbevis 8,5 7,9 7,6 6,5

Definisjon

Beregninger / grunnlag (TNOK)

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

MorbankKonsern

ALTERNATIVE RESULTATMÅL

NOTER

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 142

11 BOKFØRT EGENKAPITAL PER EGENKAPITALBEVIS

(UB sum egenkapital –

hybridkapital) x egenkapital-

bevisprosent / antall ute-

stående egenkapitalbevis

Sum egenkapital UB (ekskl. hybridkapital) 2 974 960 2 851 880 2 674 516 2 580 428

Egenkapitalbevisprosent 63,4 % 63,6 % 63,4 % 63,6 %

Antall utestående egenkapitalbevis 20 919 731 20 911 519 20 919 731 20 911 519

Bokført egenkapital per egenkapitalbevis 90,2 86,8 81,1 78,5

12 PRIS / BOKFØRT EGENKAPITAL P/B

Børskurs / bokført egen-

kapital per egenkapitalbevis

Børskurs 98,8 74,4 98,8 74,4

Bokført egenkapital per egenkapitalbevis 90,2 86,8 81,1 78,5

Pris / bokført egenkapital (P/B) 1,10 0,86 1,22 0,95

13 RESULTAT AV DRIFT FØR TAP OG SKATT

Resultat etter skatt +

skattekostnad +

nedskrivninger og tap

på utlån og garantier

Resultat etter skatt 281 305 260 772 251 106 213 608

Skattekostnad 46 933 50 160 27 996 37 173

Nedskrivninger og tap på utlån og garantier -32 340 24 689 -33 699 23 415

Resultat av drift før tap og skatt 295 898 335 621 245 403 274 195

14 LIKVIDITETSINDIKATOR LCR

Likvide aktiva / Netto

likviditetsutgang innen

30 dager i et stresscenario

Likvide aktiva 2 605 194 2 357 175 2 444 483 2 223 841

Netto likviditetsutgang innen 30 dager

i stresscenario

1 314 964 955 867 1 246 078 885 414

LCR 198,1 % 246,6 % 196,2 % 251,2 %

15 KOSTNADSGRAD JUSTERT FOR KONVERTERINGSKOSTNADER

(Sum driftskostnader –

konverteringskostnader) /

(netto renteinntekter +

sum andre driftsinntekter)

Sum driftskostnader 314 483 268 988 277 403 238 316

Konverteringskostnader

29 124 29 124

Netto renteinntekter 456 095 469 582 352 671 394 187

Andre driftsinntekter 154 286 135 027 170 135 118 324

Kostnadsgrad 46,8 % 44,5 % 47,5 % 46,5 %

16 EGENKAPITALAVKASTNING ETTER SKATT JUSTERT

FOR KONVERTERINGSKOSTNADER

((Resultat etter skatt + konver-

teringskostnader etter skatt) /

dager i perioden x dager i året)

/ ((sum justert egenkapital UB +

sum egenkapital IB) /

2, ekskl. hybridkapital

Resultat etter skatt 281 305 260 772 251 106 213 608

Konverteringskostnader etter skatt

21 843 21 843

Sum egenkapital IB (ekskl. hybridkapital) 2 851 880 2 919 434 2 580 428 2 695 500

Sum egenkapital UB (ekskl. hybridkapital) 2 996 802 2 851 880 2 696 359 2 580 428

Egenkapitalavkastning etter skatt 10,4 % 9,0 % 10,3 % 8,1 %

Definisjon

Beregninger / grunnlag (TNOK)

31.12.2021 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2020

MorbankKonsern

ALTERNATIVE RESULTATMÅL

1 Som følge av bankens konvertering til nytt kjernebanksystem (TietoEvry) påløper det en del ekstraordinære kostnader

frem mot konverteringstidspunkt. Justerte nøkkeltall representerer finansiell stilling eksklusiv disse kostnadene.

2 Konverteringskostnader justert for skatteeffekt (25% skattesats).

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 143

PRINSIPPER FOR ANSVARLIG BANKDRIFT  UNEP FI PRB

VEDLEGG – BÆREKRAFT OG SAMFUNNSANSVAR

Prinsipp/ krav Rapportering Referanse

PRINSIPP 1

Samordning

Vi vil samordne forretningsstrategien vår for å være konsekvent med og bidra til enkeltmenneskers behov

og samfunnets mål, slik det er uttrykt i bærekraftmålene, Parisavtalen og relevante nasjonale og regionale

rammeverk. Vi vil rette innsatsen vår mot områdene der vi har størst innvirkning.

1.1 Beskrivelse

av forretnings-

modell

Den Gule Banken, Sandnes Sparebank er en selvstendig sparebank og medlem av Eika Alliansen

med hovedkontor i Sandnes kommune. Banken tilbyr et bredt spekter av bank- og investerings-

produkter til person- og næringslivsmarkedet. Utlån i personmarked utgjør omtrent 70% og utlån

til bedriftsmarked utgjør nær 30% av konsernets utlånsportefølje. Konsernet driver også eiendoms-

megling gjennom datterselskapet Aktiv Eiendomsmegling. Henviser til ytterligere beskrivelse

i styrets beretning.

ÅR s 34 - Styrets beretning

1.2 Forretningsstrategi

i tråd med SDG’s mål

og Parisavtalen

I bankens arbeid med utvikling av bankens bærekrafts-strategi, har banken benyttet FN’s bære-

kraftsmål og Parisavtalens reduksjonsmål som et nyttig kompass for å definere prioriteringer hvor

banken har størst påvirkningsmulighet. Banken har særskilt knyttet målsetninger og prioriteringer

til seks utvalgte bærekraftsmål hvor banken virkelig kan bidra positivt og gjøre en forskjell.

Henviser til beskrivelse i kapittel for bærekraft, samt nettsider for ytterligere detaljer.

ÅR s 10,

sandnes-sparebank.no/

samfunnsansvar/baerekraft-

strategi

PRINSIPP 2

Påvirkning

og KPIer

Vi vil arbeide for å kontinuerlig øke den positive påvirkningen, redusere den negative påvirkningen på,

og håndtere risikoen for, mennesker og miljø som følge av våre aktiviteter, produkter og tjenester. 

Vi vil sette mål og gjennomføre tiltak hvor vi har størst positiv påvirkningsmulighet.

2.1 Påvirkningsanalyse Den Gule Banken har i 2021 bidratt til Eika-alliansens gjennomføring av påvirkningsanalyse

i tråd med UNEP FI-metodikk.

ÅR s 13

Se https://eika.no/eika-alliansen/

eikagruppen/baerekraft,

under Sentrale Dokumenter,

for påvirkningsanalyse utført

for hele Eika-alliansen.

2.2 Målsetting Bankens bærekraftsstrategi, mål og prioriteringer er et resultat av ulike analyser gjennomført,

herunder intern idemyldring, vesentlighetsvurdering, interessentanalyse og påvirkningsanalyse.

ÅR s 13-22

2.3 Plan for oppfølging

av måloppnåelse

KPI’er måles og følges opp på periodisk basis. Henviser til ytterligere beskrivelse

i årsrapporten under Bærekraft og samfunnsansvar.

ÅR s 13-22

2.4 Status for implemen-

tering av mål

Henviser til beskrivelse i årsrapport under Bærekraft og samfunnsansvar for status

på ulike bærekrafts-mål, og plan for videre arbeid.

ÅR s 13-22

PRINSIPP 3

Kunder

Vi jobber med kundene våre på ansvarlig vis for å oppfordre til bærekraftig praksis og muliggjøre

økonomiske aktiviteter som skaper økt velstand for dagens og fremtidige generasjoner.

3.1 Rutiner og retnings-

linjer som oppmuntrer

til fokus på bærekraft

Henviser til bankens rapport - retningslinjer for bærekraft og samfunnsansvar, kapittel 4,

samt beskrivelse under Ansvarlig kreditt i årsrapporten.

https://sandnes-sparebank.no/

samfunnsansvar

ÅR s 17-18

3.2 Beskrivelse av utført

arbeid for å oppmuntre

til bærekraftig fokus

og aktiviteter blant

våre kunder

Banken premierer sine miljøbevisste kunder gjennom gunstige betingelser på grønne utlån.

Bankens kunder kan investere sine sparemidler i bærekraftige fondsprodukter fra Eika Kapital-

forvaltning. Den Gule Banken vil fortsatt ha fokus på produktutvikling og kompetanseheving

for å oppmuntre til og rådgi om bærekraftig omstilling for sine kunder. Henviser til ytterligere

beskrivelse under Ansvarlig kreditt og Ansvarlig investering.

ÅR s 17-19

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 144

PRINSIPPER FOR ANSVARLIG BANKDRIFT  UNEP FI PRB FORTS.

VEDLEGG – BÆREKRAFT OG SAMFUNNSANSVAR

Prinsipp/ krav Rapportering Referanse

PRINSIPP 4

Interessenter

Vi vil proaktivt og på ansvarlig vis konsultere, involvere og inngå samarbeid med relevante

interessenter for å oppnå samfunnets mål.

4.1 Interessentdialog Henviser til beskrivelse av dialog med og oversikt over våre interessenter

under Interessentdialog.

ÅR s 12

PRINSIPP 5

Selskapsstyring

og målsetting

Vi vil implementere disse prinsippene gjennom effektiv forretningsetisk styring og en ansvarlig

bankkultur som viser våre ambisjoner og ansvarlighet ved å sette offentlige mål som er relatert

til områdene der vi har størst innvirkning.

5.1 Selskapsstyring Den Gule Banken, Sandnes Sparebank har en bærekraftig og ansvarlig selskapsstyring som gir

et godt fundament for å implementere og videreutvikle vår bærekraftsstrategi. Henviser til kapittel

om eierstyring og selskapsledelse for ytterligere informasjon.

ÅR s 23

5.2 Tiltak og mål Henviser til kapittel om bærekraft i årsrapporten for beskrivelse av tiltak gjennomført i 2021,

og mål satt for 2022.

ÅR s 10

5.3 Styring og oppfølging

av måloppnåelse

Bankens bærekraftsstrategi er styrebehandlet. Ledelse og styre gjennomgår periodisk status

for måloppnåelse gjennom året.

ÅR s 10

PRINSIPP 6

Åpenhet

og ansvarlighet

Med jevne mellomrom gjennomgår vi vår individuelle og den samlede implementeringen

av disse prinsippene, og vi vil være åpne om og ta ansvar for positive og negative påvirkninger

- og vårt bidrag til samfunnets mål.

6.1 Fremdrift for imple-

mentering av PRB/

UNEP FI prinsipper

for ansvarlig

bankdrift

Den Gule Banken tilsluttet seg prinsippene høsten 2019, og rapporterte første gang i forbindelse

med årsrapport 2020. Banken rapporterer årlig i tråd med prinsippene på fremdrift på vårt arbeid.

Banken vil iløpet av 2022 utføre en kost-nytte-analyse og vurdering av om et videre medlemskap

i Unep FI PRB er hensiktsmessig for en lokal norsk sparebank av vår størrelse. Per i dag er vi av den

oppfatning at det vil være tilstrekkelig at Eika Gruppen er tilsluttet, mens bankene i alliansen vil støtte

opp under prinsippene gjennom felles prioriteringer og arbeidsgrupper initiert av Eika Gruppen

på bakgrunn av Unep FI PRB-tilslutningen. Slik vil samtlige alliansebanker i Eika kunne opptre i tråd

med prinsippene uten å pålegges omfattende administrative oppgaver og rapportering som ikke

gir tilstrekkelig bærekraftsgevinst per bank. Vi følger den omfattende regulatoriske utviklingen tett,

og vil påse å etterleve til enhver tid gjeldende regulering. EU’s taksonomi og rapporteringskrav

oppfattes å være vel så relevante å bruke ressurser på å tolke og etterleve, og vi er av den oppfatning

at dette arbeidet gir oss tilstrekkelig kompetanse og setter riktig kurs på vårt bærekraftsarbeid,

sammen med den interaksjon vi har med ulike interessentgrupper. Henviser også til rapportering

i tråd med TCFD’s anbefaling, samt GRI-standardene.

Egenevaluering av hvorvidt banken har oppfylt kravene til fremdrift på implementering av de seks prinsippene for ansvarlig bankdrift:

Den Gule Banken har hatt god fremdrift i tråd med plan. Som nevnt over evaluerer vi imidlertid nå nytteverdi av å være tilstluttet direkte.

Vi er av den oppfatning at banken vil kunne etterleve PRB på tilstrekkelig vis gjennom Eika Gruppens tilslutning, og sikre oppfølging gjennom Eika Gruppens

bærekraftsarbeid og felles prioriteringer i alliansen.

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 145

VEDLEGG – BÆREKRAFT OG SAMFUNNSANSVAR

TCFD NOTEINFORMASJON

Klimarisiko - rapportering på Task Force on Climate Related Financial Disclosure

Styring

Beskriv virksomhetens styring av klimarelaterte risikoer og muligheter Referanse

A Styrets innsikt i klima-

relaterte risikoer

og muligheter

Styret har behandlet og vurdert klimarisiko ved flere anledninger gjennom 2021:

• Strategisamling, diskusjon og gjennomgang av bærekraftsstrategi, herunder bankens nåværende

dokumenterte klimarisiko-eksponering, og videre mål og planlagt arbeid knyttet til området.

• Kvartalsvis risikovurdering, herunder klimarisiko. Primært knyttet til utlånsporteføljen.

• Ved behandling av konsernets ICAAP-prosess hvor esg-risiko er integrert.

Styrets beretning

B Ledelsens rolle

i vurderingen

og håndteringen

av klima-relatert

risiko og muligheter

Gjennom styrevedtatt bærekraftsstrategi, har konsernledelsen lagt ambisjonsnivået for arbeidet

med klimarisiko i banken. Ansvaret for å innarbeide klimarisiko i bankens risikostyring ligger

hos Risk Manager, i samarbeid med bærekraftsansvarlig, begge underlagt CFO. Det trekkes

på ressurser og kompetanse fra bedriftsmarked og Eika-alliansen.

Eierstyring

og selskapsledelse

Strategi

Beskriv faktisk og potensiell påvirkning av klimarelatert risiko og muligheter

på virksomhetens operasjoner, strategi og finansiell planlegging Referanse

A Hvilke klimarelaterte

risikoer og muligheter

virksomheten har

identifisert på kort,

medium og lang sikt

Overordnede analyser som er gjennomført konkluderer med at det er realtiv lav klimarisiko

både i personmarkedsporteføljen og bedriftsmarkedsporteføljen. Blant annet som følge

av at banken ikke fiinansierer fossil energiproduksjon, eller i vesentlig grad utslippstung industri.

Den klimarisiko banken er eksponert mot er likevel hovedsaklig gjennom utlån til bedrifts-

markedet, og på medium og lang sikt, men også til dels på kortere sikt. Banken anser nærings-

eiendom, bygg&anlegg samt landbruk å være de sektorer som har iboende høyest klimarisiko,

samtidig som vi ser store muligheter for positiv påvirkning i disse bransjene. Det er også årsaken

til at banken har startet grønn produktutvikling rettet mot disse bransjene, og tilbyr i dag grønne

landbrukslån, grønt næringslån og grønt boliglån.

Bankens retningslinjer for bærekraft og samfunnsansvar omfatter også bankens likviditets-

forvaltning. Likviditetsportefølje består hovedsaklig av obligasjonsinvesteringer i boligkreditt-

foretak, stat og kommune, hvor klimarisikoeksponering er vurdert å være lav.

Klimarisiko i kundenes verdipapirfondsporteføljer er også vurdert å være relativt lav.

Henviser til Eika Kapitalforvaltnings nettsider for beskrivelse av investeringsstrategi,

ESG-kriterier og håndtering av klimarisiko i investeringsportefølje.

Bærekraft og samfunnsansvar,

samt noter til årsregnskap;

note 7 og 8

B Hvilken påvirkning

har klimarelatert risiko

og muligheter på virk-

somhetens drift,

strategi og finansielle

planlegging

FN’s bærekraftsmål nr 13 - stoppe klimaendringene, er et av de bærekraftsmål banken spesifikt

jobber etter. Arbeid for å kartlegge og håndtere eksponering mot klimarisiko er tatt inn i bankens

strategi og styrende dokumenter, herunder kredittpolicy. Den Gule Banken, Sandnes Sparebank

samarbeider med Eikagruppen om utvikling og forbedring av verktøy og risikomodell som

hensyntar klimarisiko.

Bærekraft og samfunnsansvar

C Ulike scenariers

potensielle påvirkning

på virksomheten drift,

strategi og finansielle

planlegging, inkludert

et 2ºC-scenario

Vi er i dialog med Eika gruppen om en gjennomføring av scenarieanalyse. Utfordringer med

å få gjennomført en hensiktsmessig scenarieanalyse er knyttet til datatilgjengelighet og -kvalitet.

Gjennomføring av scenarieanalyse er derfor avhengig av det arbeid som er iverksatt for økt

datatilgjang for vår utlånsportefølje, se punkt a under Risikostyring. Vi har som målsetning

å få gjennomført dette i 2022.

Bærekraft og samfunnsansvar

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 146

TCFD NOTEINFORMASJON FORTS.

Risikostyring

Beskriv hvordan virksomheten identifiserer, vurderer og håndterer klimarelatert risiko Referanse

A Virksomhetens

prosess for å identi-

fisere og vurdere

klimarelatert risiko

Vi gjør årlig en risikovurdering i banken, der ESG- og klimarisiko inngår. Risiko og compliance

har i samarbeid med leder for bærekraft og kredittsjef bedriftsmarked, gjort en overordnet risiko-

analyse av klimarisiko for utlånsporteføljen. Vi gjennomfører vurdering av ESG-forhold generelt

og klimarisiko spesielt ved kredittinnvilgelse i bedriftsmarked, se nærmere beskrivelse i rapport

under ”ansvarlig kreditt”. Vi vil prioritere å videreutvikle systemstøtte og risikomodell for å også

fremover tilstrekkelig hensynta ESG-risikofaktorer. Eika gruppen har et pågående prosjekt

med Eiendomsverdi for å få integrert data på fysisk risiko koblet til bankens panteobjekter

innen bolig- og næringseiendom.

Eierstyring og selskapsledelse,

Bærekraft og samfunnsansvar,

samt note 7 og 8

B Virksomhetens

prosesser for

å håndtere klima-

relatert risiko

Vi gjennomfører kvartalsvise evalueringer av risikoeksponering i banken, herunder ESG-risiko.

Rapport forelegges konsernledelse og styre. Henviser ellers til beskrivelse i årsrapporten av tiltak

utført og videre mål for å håndtere klimarelatert risiko både i kreditt, men også operasjonelt.

Bærekraft og samfunnsansvar,

samt noter til årsregnskap;

note 7 og 8

C Hvordan er prosesser

for å identifisere,

vurdere og håndtere

klimarelatert risiko

integrert i virksom-

hetens overordnede

risikostyring

Risiko og compliance er ansvarlig for årlig kartlegging av risikoeksponering, der ESG- og klima-

risiko inngår som en del av total risikoidentifikasjon og - vurdering. Risk manager er ansvarlig

for kvartalsvis rapportering av status.

Eierstyring og selskapsledelse,

samt note 7 og 8

Mål

Beskriv beregninger og mål som brukes for å vurdere og håndtere relevante

klimarelaterte risiko og muligheter Referanse

A Rapporter på

beregninger og mål

som brukes av virksom-

heten for å vurdere

klimarelaterte risikoer

og muligheter, i tråd

med strategi og risiko-

håndteringsprosesser

Banken har i 2021 utført kvalitativ vurdering av ESG-forhold generelt og klimarisiko spesielt,

som en integrert del av kredittvurdering i bedriftsmarked, samt gjennom ICAAP-prosessen.

Vi vil gjennom 2022 videreutvikle kompetanse, samt systemstøtte og modell for å beregne

eksponering og kapitalbehov for klimarelaterte risikofaktorer.

Noter til årsregnskap

- note 7 og 8

B Rapporter på scope 1,

scope 2 og, dersom

relevant, scope 3

klimagassutslipp

(GHG), og relatert

risiko

Henviser til klimaregnskap vedlagt årsrapporten for detaljer vedr rapportering av scope 1, 2 og 3,

samt egne reduksjonsmål. Når det gjelder risikovurdering anser vi imidlertid egne utslipp som mindre

avgjørende, mens klimahensyn i kreditt og investeringer er av langt mer vesentlig betydning.

Dette ligger også til grunn for vår vesentlighetsanalyse og prioritering av tiltak og mål. Eika Gruppen

er fra 2022 involvert ibrukergruppe for beregning av klimagassutslipp i utlåns- og investerings-

porteføljer, i regi av Finans Norge. På bakgrunn av de anbefalinger gruppen fatter, vil banken

vurdere å ta i bruk PCAF som rammeverk for måling av utslippseksponering i utslånsporteføljen.

Ref s 148

C Beskriv hvilke mål

virksomheten bruker

for å håndtere klima-

relatert risiko og mulig-

heter, samt målopp-

nåelse

Se kommentar over, samt henviser til oversikt over mål og prioriteringer i vår bærekrafts-

rapportering.

Bærekraft og samfunnsansvar

VEDLEGG – BÆREKRAFT OG SAMFUNNSANSVAR

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 147

VEDLEGG – BÆREKRAFT OG SAMFUNNSANSVAR

GRI TABELL 2021

ÅR = Årsrapport

BR = Bærekraftsrapport (https://sandnes-sparebank.no/samfunnsansvar)

GRI-

element Beskrivelse Referanse

Rapportering

direkte i indeks

GENERELL INFORMASJON

Organisasjonsprofil

102-1 Navn på organisasjonen

Den Gule Banken,

Sandnes Sparebank

102-2 Viktigste produkter og/eller tjenester

ÅR s 40

102-3 Lokalisering av hovedkontor Sandnes

102-4 Land hvor organisasjonen har aktivitet 1 - Norge

102-5 Eierskap og juridisk selskapsform

ÅR s 34

102-6 Beskrivelse av de markedene

organisasjonen opererer i

ÅR s 34

102-7 Organisasjonens størrelse og omfang

ÅR s 4,34,40

102-8 Informasjon om ansatte

ÅR s 15-16,42

102-9 Selskapets leverandørkjede

ÅR s 14-15,40

102-10 Vesentlige endringer i selskapet

og leverandørkjeden

Ingen store

endringer

102-11 Anvendelse av "føre-var"-prinsippet

ÅR s 10,17

BR s 6

Vi støtter og aner-

kjenner UN Global

Compact-

prinsippene

102-12 Eksterne initiativer

ÅR s 10,11

UNEP FI, GRI

102-13 Medlemskap i organisasjoner

og foreninger

Finans Norge,

UNEP FI

Strategi

102-14 Uttalelse fra øverste leder

ÅR s 3,10

Etikk og integritet

102-16 Verdier, prinsipper, standarder

og normer for adferd

ÅR s 10,

15, 19-22

BR s 6,8

Ledelsesstyring

102-18 Organisasjonens styringsstruktur

ÅR s 6,40

102-22 Styrets sammensetning

ÅR s 7

Engasjement med interessenter

102-40 Oversikt over interessenter

ÅR s 12

102-41 Kollektive tariffavtaler

ÅR s 15

102-42 Utvelgelse av interessenter

ÅR s 12-14

102-43 Interaksjon med interessenter

ÅR s 12-14

102-44 Viktigste temaer fremmet

av interessenter

ÅR s 12-14

Rapporteringspraksis

102-45 Enheter omfattet av selskapets

årsregnskap

ÅR s 40,122

102-46 Bestemmelse av rapportens

innhold og avgrensninger

ÅR s 13

102-47 Oversikt over vesentlige tema

ÅR s 13

102-48 Endringer av historiske data

fra tidligere rapporter

Ingen

102-49 Vesentlige endringer fra forrige rapport Ingen

102-50 Rapporteringsperiode 2021

102-51 Dato for utgivelse av forrige rapport 17. mars 2021

102-52 Rapporteringsfrekvens Årlig

102-53 Kontaktperson for spørsmål

vedrørende rapporten

Tove Linn Bjørnå

102-54 Rapporteringsnivå GRI Standards, Core

102-55 GRI tabell GRI tabell 2021

102-56 Ekstern attestasjon Rapport verifiseres

av Deloitte

GRI-

element Beskrivelse Referanse

Rapportering

direkte i indeks

LEDELSESPRAKSIS

103-1 Identifisering og forklaring

om vesentlige tema

ÅR s 13

103-2 Ledelsespraksis

ÅR s 3,10,40

103-3 Evaluering av ledelsespraksis

ÅR s 10,

14-22,26

ØKONOMISKE INDIKATORER

201-1 Økonomiske verdier skapt

og distribuert

ÅR s 4,46

201-2 Økonomiske konsekvenser

og andre risikoer og muligheter

som følge av klimaendringer

ÅR s 17-19,

68,77,

145-146

201-3 Pensjons- og forsikringsordninger

ÅR s 106-107

205-1 Andel av virksomheten som er vurdert

i forhold til risiko for korrupsjon

ÅR s 20,21

205-2 Andel av ledelse og ansatte som

har hatt opplæring i antikorrupsjon

ÅR s 20,21

205-3 Bekreftede tilfeller av korrupsjon

og korrigerende tiltak

ÅR s 20,21

206-1 Antall rettslige saker innen

konkurransehindrende atferd,

antitrust- og monopolpraksis

ÅR s 20,21

MILJØINDIKATORER

302-1 Energibruk

ÅR s 15

305-1 Direkte klimagassutslipp (scope 1)

ÅR s 148

305-2 Indirekte klimagassutslipp (scope 2)

ÅR s 148

305-3 Andre indirekte klimagassutslipp

(scope 3)

ÅR s 148

SOSIALE INDIKATORER

401-1 Antall nyansettelser og turnover

ÅR s 15-16

403-8 Andel av ansatte som omfattes

av styringssystem for HMS

ÅR s 15-16

403-9 Arbeidsrelaterte skader

ÅR s 15-16

403-10 Arbeidsrelaterte helseskader

ÅR s 15-16

404-1 Gjennomsnitt antall timer

opplæring per ansatt

ÅR s 15-16

404-3 Andel av ansatte som gjennomfører

medarbeider- og utviklingssamtale

ÅR s 15-16

405-1 Diversitet blant ledelse og ansatte

ÅR s 16,42

405-2 Likelønn

ÅR s 16,42

406-1 Tilfeller av diskriminering

og korrigerende tiltak

ÅR s 16

Ingen

417-1 Krav til informasjon og merking

av produkter og tjenester

ÅR s 20

Ingen

417-2 Saker med brudd på krav

til informasjon og merking

av produkter og tjenester

ÅR s 20

Ingen

417-3 Saker med brudd på regler

om markedsføring

ÅR s 20

Ingen

418-1 Substansielle klager på brudd

på personvern og tap av kundedata

ÅR s 21

Ingen

419-1 Bøter og ikke-finansielle sanksjoner

som følge av brudd på lover og regler

Ingen

BRANSJESPESIFIKKE INDIKATORER

FS7 Verdi av produkter og tjenester utviklet

for å gi spesifikke sosiale fordeler

ÅR s 18

FS8 Verdi av produkter og tjenester utviklet

for å bidra til en miljøfordel

ÅR s 17,18

FS10

Andel og antall selskaper i porteføljen

som banken har samhandlet med om

miljømessige og sosiale forhold

ÅR s 17,18

FS11

Andel av investeringer som er gjenstand

for positiv og negativ miljømessig og

sosial screening

ÅR s 19

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 148

VEDLEGG – BÆREKRAFT OG SAMFUNNSANSVAR

ENERGI OG KLIMAREGNSKAP

Kategori Enhet 2021 2020

Endring

fra forrige år

SCOPE 1

Transport

Diesel (NO) tCO

e 0,3

Scope 1, total utslipp

tCO

0,3 -100,0 %

SCOPE 2

Fjernvarme/ kjøling

Fjernkjøling tCO

e 0,9 0,2

Fjernvarme tCO

Elektrisitet

Elektrisitet Nordisk miks tCO

e 9,2 12

Scope 2, total utslipp

tCO

10,1 12,2 -17,7 %

SCOPE 3

Pendling hjem - kontor *

Buss tCO

e 3,2 3,6

Tog tCO

e 1,6 2,2

Bil, fossil tCO

e 6,3 8,4

El-bil, motorsykkel tCO

e 2,1 0,6

Totalt, pendling

tCO

13,2 14,8 -11,8 %

Flyreiser

Innenlands tCO

e 3,9 6,3

Norden tCO

e 0,3 0,5

Totalt, flyreiser

tCO

4,2 6,8 -38,2 %

Forretningsreiser

Tog tCO

e 0,1

Bil, Taxi tCO

e 0,8 1,0

Totalt, forr.reiser eksl fly

tCO

0,9 1 -10,0 %

Avfall

Papiravfall, gjennvinning tCO

e 0,6 0,1

Scope 3 Total utslipp

tCO

18,9 22,8 -17,1 %

Total (S1+S2+S3)

tCO

29,1 35,4 -17,8 %

REVISORS BERETNING

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 149

Erklæring i henhold til verdipapirhandellovens § 5-5

Vi bekrefter at årsregnskapet for perioden 1. januar til 31. desember 2021 etter vår beste overbevisning

er utarbeidet i samsvar med IFRS og at opplysningene i regnskapet gir et rettvisende bilde av foretakets

og konsernets eiendeler, gjeld, finansielle stilling og resultat som helhet, og at opplysningene i årsberetningen

gir en rettvisende oversikt over utviklingen, resultatet og stillingen til foretaket og konsernet, sammen med

en beskrivelse av de mest sentrale risiko- og usikkerhetsfaktorer foretakene står ovenfor.

Sandnes, 10. mars 2022

I styret for Sandnes Sparebank

Harald Espedal Frode Svaboe Bjørg Tomlin Sven Chr. Ulvatne Astrid Rebekka Norheim

Styrets leder Nestleder Styremedlem Styremedlem Styremedlem

Wenche Drønen Christensen Ingunn Ruud Joakim De Haas Trine Karin Stangeland

Styremedlem Ansattes Ansattes Adm. direktør

representant representant

Erklæring i henhold til verdipapirhandellovens § 5-5

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 150

Deloitte refers to one or more of Deloitte Touche Tohmatsu Limited (“DTTL”), its global network of member firms, and their related entities

(collectively, the “Deloitte organization”). DTTL (

also referred to as “Deloitte Global”) and each of its member firms and related entities are legally

separate and independent entities, which cannot obligate or bind each other in respect of third parties.

DTTL and each DTTL member firm and

related entity is liable only for its own acts and omissions, and not those of each other. DTTL does not provide services to

clients. Please see

www.deloitte.no to learn more.

Registrert i Foretaksregisteret Medlemmer av Den

norske Revisorforening

Organisasjonsnummer: 980 211 282

Deloitte AS

Strandsvingen 14 A

-4032 Stavanger

Norway

Tel:

+47 51 81 56 00

www.deloitte.no

Til Forstanderskapet i Sandnes Sparebank

UAVHENGIG REVISORS BERETNING

Uttalelse om årsregnskapet

Konklusjon

Vi har revidert Sandnes Sparebanks årsregnskap, som består av:

• selskapsregnskapet, som består av balanse per 31. desember 2021, resultatregnskap, oppstilling over endringer i

egenkapital og kontantstrømoppstilling for regnskapsåret avsluttet per denne datoen og noter til årsregnskapet,

herunder et sammendrag av viktige regnskapsprinsipper, og

• konsernregnskapet, som består av balanse per 31. desember 2021, resultatregnskap, oppstilling over endringer i

egenkapital og kontantstrømoppstilling for regnskapsåret avsluttet per denne datoen og noter til årsregnskapet,

herunder et sammendrag av viktige regnskapsprinsipper.

Etter vår mening

• oppfyller årsregnskapet gjeldende lovkrav,

• gir selskapsregnskapet et rettvisende bilde av selskapets finansielle stilling per 31. desember 2021 og av dets

resultater og kontantstrømmer for regnskapsåret avsluttet per denne datoen i samsvar med International

Financial Reporting Standards som fastsatt av EU, og

• gir konsernregnskapet et rettvisende bilde av konsernets finansielle stilling per 31. desember 2021 og av dets

resultater og kontantstrømmer for regnskapsåret avsluttet per denne datoen i samsvar med International

Financial Reporting Standards som fastsatt av EU.

Vår konklusjon er konsistent med vår tilleggsrapport til revisjonsutvalget.

Grunnlag for konklusjonen

Vi har gjennomført revisjonen i samsvar med de internasjonale revisjonsstandardene International Standards on

Auditing (ISA-ene). Våre oppgaver og plikter i henhold til disse standardene er beskrevet nedenfor under Revisors

oppgaver og plikter ved revisjonen av årsregnskapet. Vi er uavhengige av selskapet og konsernet slik det kreves i lov,

forskrift og International Code of Ethics for Professional Accountants utstedt av the International Ethics Standards

Board for Accountants (IESBA-reglene), og vi har overholdt våre øvrige etiske forpliktelser i samsvar med disse

kravene. Innhentet revisjonsbevis er etter vår vurdering tilstrekkelig og hensiktsmessig som grunnlag for vår

konklusjon.

Vi er ikke kjent med at vi har levert tjenester som er i strid med forbudet i revisjonsforordningen (EU) No 537/2014

artikkel 5 nr. 1.

Vi har vært Sandnes Sparebanks revisor sammenhengende i 11 år fra valget på forstanderskapsmøtet den 31. mars

2011 for regnskapsåret 2011 med gjenvalg på forstanderskapsmøtet den 23. mars 2022.

Sentrale forhold ved revisjonen

Sentrale forhold ved revisjonen er de forhold vi mener var av størst betydning ved revisjonen av årsregnskapet for

2021. Disse forholdene ble håndtert ved revisjonens utførelse og da vi dannet oss vår mening om årsregnskapet som

helhet. Vi konkluderer ikke særskilt på disse forholdene.

Revisors beretning

REVISORS BERETNING

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 151

side 2

Uavhengig revisors beretning -

Sandnes Sparebank

Beskrivelse av sentrale forhold Hvordan vår revisjon adresserte sentrale

forhold

IT SYSTEMER OG KONTROLLER RELEVANT FOR FINANSIELL RAPPORTERING

Sandnes Sparebanks IT-systemer er helt sentrale for

regnskapsføringen og rapporteringen av gjennomførte

transaksjoner, for å fremskaffe grunnlag for viktige

estimater og beregninger, og for å fremskaffe relevant

tilleggsinformasjon.

IT- systemene er standardiserte, og forvaltningen og

driften er i stor grad utkontraktert til

tjenesteleverandører.

Det vises til nærmere beskrivelse om forvaltning og drift

av IT-systemene i Sandnes Sparebank, se note 7 i

årsregnskapet.

God styring og kontroll med IT-systemene både i Sandnes

Sparebank og hos tjenesteleverandørene er av vesentlig

betydning for å sikre nøyaktig, fullstendig og pålitelig

finansiell rapportering og er derfor et sentralt forhold i

revisjonen.

Sandnes Sparebank har etablert en overordnet

styringsmodell og kontrollaktiviteter knyttet til sine IT-

systemer. Vi har opparbeidet oss en forståelse for

Sandnes Sparebanks overordnede styringsmodell for IT-

systemene som er relevant for den finansielle

rapporteringen.

Vi vurderte og testet utformingen av utvalgte

kontrollaktiviteter relevant for den finansielle

rapporteringen som er knyttet til tilgangsstyring. For et

utvalg av disse kontrollaktivitetene testet vi om de

hadde fungert i perioden.

Vi vurderte tredjepartsbekreftelsen (ISAE 3402-rapport)

fra Sandnes Sparebanks tjenesteleverandør av

kjernebanksystemet med hensyn til om denne hadde

tilfredsstillende internkontroll på IT-områder som kan

ha betydning for Sandnes Sparebanks finansielle

rapportering. Vi vurderte også tredjepartsbekreftelse

(Avtalte kontrollhandlinger) knyttet til

tjenesteleverandøren med hensyn til om utvalgte

automatiserte kontrollaktiviteter i IT-systemene,

herunder blant annet beregning av renter og gebyrer,

og systemgenererte rapporter var tilfredsstillende

utformet og om de hadde fungert i perioden.

Vi benyttet egne IT-spesialister i arbeidet med å forstå

den overordnede styringsmodellen for IT- systemer og i

vurderingen og testingen av kontrollaktivitetene

knyttet til IT-systemer.

NEDSKRIVING FOR FORVENTET TAP PÅ UTLÅN TIL BEDRIFTSMARKEDET

Sandnes Sparebank har utlån til bedriftsmarkedet, se

note 8, 10 og 11 for en omtale av kredittrisiko,

nedskrivinger på utlån og garantier.

Sandnes Sparebank har foretatt en vurdering av behovet

for nedskrivninger på utlånene per 31.12.2021. Det er

knyttet betydelig skjønn til bankens vurderinger av

størrelsen på nedskrivningene innen bedriftsmarkedet.

Skjønnsutøvelsen knytter seg til framoverskuende

vurderinger av sannsynligheten for mislighold og tap gitt

mislighold for å estimere forventet tap, inkludert

vurderinger av hvordan forventet tap påvirkes av

usikkerheter om den økonomiske utviklingen etter

utbruddet av Covid-19 pandemien. Sandnes Sparebank

Sandnes Sparebank har etablert ulike kontrollaktiviteter

knyttet til nedskrivninger på utlån innen

bedriftsmarkedet.

Vi rimelighetsvurderte nedskrivningene og endringene i

nedskrivningene gjennom året, og innhentet og

vurderte Sandnes Sparebanks begrunnelse for

endringene.

Vi vurderte og testet utformingen av utvalgte

kontrollaktiviteter knyttet til individuelle nedskrivninger

på tapsutsatte utlån. Kontrollaktivitetene vi vurderte og

testet var knyttet til identifikasjon av tapsutsatte utlån

og vurdering av kontantstrømmer fra disse utlånene.

REVISORS BERETNING

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 152

side 3

Uavhengig revisors beretning -

Sandnes Sparebank

benytter modeller og informasjon fra en

tjenesteleverandør i beregningen av forventet tap.

Forutsetningene og estimatene som benyttes i

vurderingene er avgjørende for størrelsen på

nedskrivningene, og nedskrivninger på utlån i

bedriftsmarkedet er derfor et sentralt forhold i vår

revisjon.

For et utvalg av disse kontrollaktivitetene testet vi om

de hadde fungert i perioden.

For et utvalg av tapsutsatte utlån testet vi om disse var

tidsriktig identifisert og vurderte de kontantstrømmer

som banken hadde estimert fra utlånene.

For øvrige nedskrivninger på utlån beregnet ved bruk

av modeller og informasjon fra Sandnes Sparebanks sin

tjenesteleverandør, vurderte vi:

• modelldokumentasjon

• beregning av sannsynlighet for mislighold, tap

gitt mislighold og eksponering på tidspunkt for

mislighold

Vi vurderte et utvalg av benyttede framoverskuende

forutsetninger mot eksterne rapporter om

framtidsutsikter fra Norges Bank og Statistisk

Sentralbyrå.

Vi vurderte om noteopplysningene om nedskrivninger

på utlån innen bedriftsmarkedet tilfredsstiller kravene i

IFRS 7.

Øvrig informasjon

Styret og daglig leder (ledelsen) er ansvarlige for informasjonen i årsberetningen og annen øvrig informasjon som er

publisert sammen med årsregnskapet. Øvrig informasjon omfatter informasjon i årsrapporten bortsett fra

årsregnskapet og den tilhørende revisjonsberetningen. Vår konklusjon om årsregnskapet ovenfor dekker verken

informasjonen i årsberetningen eller annen øvrig informasjon.

I forbindelse med revisjonen av årsregnskapet er det vår oppgave å lese årsberetningen og annen øvrig informasjon.

Formålet er å vurdere hvorvidt det foreligger vesentlig inkonsistens mellom årsberetningen, annen øvrig informasjon

og årsregnskapet og den kunnskap vi har opparbeidet oss under revisjonen av årsregnskapet, eller hvorvidt

informasjon i årsberetningen og annen øvrig informasjon ellers fremstår som vesentlig feil. Vi har plikt til å

rapportere dersom årsberetningen eller annen øvrig informasjon fremstår som vesentlig feil. Vi har ingenting å

rapportere i så henseende.

Basert på kunnskapen vi har opparbeidet oss i revisjonen, mener vi at årsberetningen

• er konsistent med årsregnskapet og

• inneholder de opplysninger som skal gis i henhold til gjeldende lovkrav.

Vår uttalelse om årsberetningen gjelder tilsvarende for redegjørelser om foretaksstyring og samfunnsansvar.

Ledelsens ansvar for årsregnskapet

Ledelsen er ansvarlig for å utarbeide årsregnskapet og for at det gir et rettvisende bilde i samsvar med International

Financial Reporting Standards som fastsatt av EU. Ledelsen er også ansvarlig for slik intern kontroll som den finner

nødvendig for å kunne utarbeide et årsregnskap som ikke inneholder vesentlig feilinformasjon, verken som følge av

misligheter eller utilsiktede feil.

Ved utarbeidelsen av årsregnskapet er ledelsen ansvarlig for å ta standpunkt til selskapets og konsernets evne til

fortsatt drift og opplyse om forhold av betydning for fortsatt drift. Forutsetningen om fortsatt drift skal legges til

REVISORS BERETNING

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 153

side 4

Uavhengig revisors beretning -

Sandnes Sparebank

grunn for årsregnskapet med mindre ledelsen enten har til hensikt å avvikle konsernet eller å legge ned

virksomheten, eller ikke har noe realistisk alternativ til dette.

Revisors oppgaver og plikter ved revisjonen av årsregnskapet

Vårt mål er å oppnå betryggende sikkerhet for at årsregnskapet som helhet ikke inneholder vesentlig feilinformasjon,

verken som følge av misligheter eller utilsiktede feil, og å avgi en revisjonsberetning som inneholder vår konklusjon.

Betryggende sikkerhet er en høy grad av sikkerhet, men ingen garanti for at en revisjon utført i samsvar med ISA-ene,

alltid vil avdekke vesentlig feilinformasjon som eksisterer. Feilinformasjon kan oppstå som følge av misligheter eller

utilsiktede feil. Feilinformasjon blir vurdert som vesentlig dersom den enkeltvis eller samlet med rimelighet kan

forventes å påvirke økonomiske beslutninger som brukerne foretar basert på årsregnskapet.

Som del av en revisjon i samsvar med ISA-ene, utøver vi profesjonelt skjønn og utviser profesjonell skepsis gjennom

hele revisjonen. I tillegg:

• identifiserer og vurderer vi risikoen for vesentlig feilinformasjon i regnskapet, enten det skyldes misligheter eller

utilsiktede feil. Vi utformer og gjennomfører revisjonshandlinger for å håndtere slike risikoer, og innhenter

revisjonsbevis som er tilstrekkelig og hensiktsmessig som grunnlag for vår konklusjon. Risikoen for at vesentlig

feilinformasjon som følge av misligheter ikke blir avdekket, er høyere enn for feilinformasjon som skyldes

utilsiktede feil, siden misligheter kan innebære samarbeid, forfalskning, bevisste utelatelser, uriktige

fremstillinger eller overstyring av internkontroll.

• opparbeider vi oss en forståelse av den interne kontroll som er relevant for revisjonen, for å utforme

revisjonshandlinger som er hensiktsmessige etter omstendighetene, men ikke for å gi uttrykk for en mening om

effektiviteten av selskapets og konsernets interne kontroll.

• evaluerer vi om de anvendte regnskapsprinsippene er hensiktsmessige og om regnskapsestimatene og

tilhørende noteopplysninger utarbeidet av ledelsen er rimelige.

• konkluderer vi på hensiktsmessigheten av ledelsens bruk av fortsatt drift-forutsetningen ved avleggelsen av

årsregnskapet, basert på innhentede revisjonsbevis, og hvorvidt det foreligger vesentlig usikkerhet knyttet til

hendelser eller forhold som kan skape tvil av betydning om selskapets og konsernets evne til fortsatt drift.

Dersom vi konkluderer med at det eksisterer vesentlig usikkerhet, kreves det at vi i revisjonsberetningen

henleder oppmerksomheten på tilleggsopplysningene i årsregnskapet, eller, dersom slike tilleggsopplysninger

ikke er tilstrekkelige, at vi modifiserer vår konklusjon. Våre konklusjoner er basert på revisjonsbevis innhentet

inntil datoen for revisjonsberetningen. Etterfølgende hendelser eller forhold kan imidlertid medføre at selskapet

og konsernet ikke fortsetter driften.

• evaluerer vi den samlede presentasjonen, strukturen og innholdet i årsregnskapet, inkludert

tilleggsopplysningene, og hvorvidt årsregnskapet gir uttrykk for de underliggende transaksjonene og hendelsene

på en måte som gir et rettvisende bilde.

• innhenter vi tilstrekkelig og hensiktsmessig revisjonsbevis vedrørende den finansielle informasjonen til enhetene

eller forretningsområdene i konsernet for å kunne gi uttrykk for en mening om det konsoliderte regnskapet. Vi

er ansvarlige for å lede, følge opp og gjennomføre konsernrevisjonen. Vi alene er ansvarlige for vår

revisjonskonklusjon.

Vi kommuniserer med styret blant annet om det planlagte omfanget av revisjonen og til hvilken tid revisjonsarbeidet

skal utføres. Vi utveksler også informasjon om forhold av betydning som vi har avdekket i løpet av revisjonen,

herunder om eventuelle svakheter av betydning i den interne kontrollen.

Vi gir revisjonsutvalget en uttalelse om at vi har etterlevd relevante etiske krav til uavhengighet, og om at vi har

kommunisert og vil kommunisere med dem alle relasjoner og andre forhold som med rimelighet kan tenkes å kunne

påvirke vår uavhengighet, og, der det er relevant, om tilhørende forholdsregler.

Av de sakene vi har kommunisert med styret, tar vi standpunkt til hvilke som var av størst betydning for revisjonen av

årsregnskapet for den aktuelle perioden, og som derfor er sentrale forhold ved revisjonen. Vi beskriver disse sakene i

revisjonsberetningen med mindre lov eller forskrift hindrer offentliggjøring av saken, eller dersom vi, i ekstremt

sjeldne tilfeller, beslutter at en sak ikke skal omtales i beretningen siden de negative konsekvensene av en slik

offentliggjøring med rimelighet må forventes å oppveie allmennhetens interesse av at saken blir omtalt.

REVISORS BERETNING

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 154

side 5

Uavhengig revisors beretning -

Sandnes Sparebank

Uttalelse om andre lovmessige krav

Uttalelse om etterlevelse av forskrift om elektronisk rapporteringsformat (ESEF)

Konklusjon

Vi har utført et attestasjonsoppdrag for å oppnå betryggende sikkerhet for at årsregnskapet med filnavn

sandnessparebank-2021-12-31.zip er utarbeidet i overensstemmelse med verdipapirhandelloven § 5-5 og tilhørende

forskrift (ESEF-regelverket). Etter vår mening er årsregnskapet i det alt vesentlige utarbeidet i overensstemmelse

med kravene i ESEF-regelverket.

Ledelsens ansvar

Ledelsen er ansvarlig for at årsregnskapet utarbeides, merkes og offentliggjøres i det felles elektroniske

rapporteringsformatet som kreves i ESEF-regelverket. Ansvaret omfatter en hensiktsmessig prosess, og slik intern

kontroll ledelsen finner nødvendig for utarbeidelsen, merkingen og offentliggjøringen.

Revisors oppgaver og plikter

Vår oppgave er å gi uttrykk for en mening om årsregnskapet er utarbeidet i overensstemmelse med det felles

elektronisk rapporteringsformat som kreves etter ESEF-regelverket. Vi har utført vårt arbeid i samsvar med

internasjonal attestasjonsstandard (ISAE) 3000 – «Attestasjonsoppdrag som ikke er revisjon eller forenklet

revisorkontroll av historisk finansiell informasjon». Standarden krever at vi planlegger og utfører handlinger for å

oppnå betryggende sikkerhet for at årsregnskapet er utarbeidet i overensstemmelse med det felles elektroniske

rapporteringsformatet.

Som et ledd i vårt arbeid utførte vi handlinger for å gjøre oss kjent med selskapets prosesser for å utarbeide

årsregnskapet i det felles elektroniske rapporteringsformatet. Vi rettet kontroller mot fullstendigheten og

nøyaktigheten av merkingen, og vurderte ledelsens anvendelse av skjønn. Vårt arbeid omfattet kontroll av samsvar

mellom årsregnskapet som er merket i henhold til det felles elektroniske rapporteringsformatet og det reviderte

regnskapet i menneskelig lesbart format. Vi mener at innhentet bevis er tilstrekkelig og hensiktsmessig som grunnlag

for vår konklusjon.

Stavanger, 10. mars 2022

Deloitte AS

statsautorisert revisor

REVISORS BERETNING

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 155

Deloitte AS

Strandsvingen 14 A

Postboks 287 Forus

-4066 Stavanger

Norway

Tel: +47 51 81 56 00

Fax: +47 51 81 56 01

www.deloitte.no

Deloitte AS and Deloitte Advokatfirma AS are the Norwegian affiliates of Deloitte NSE LLP, a member firm of Deloitte Touche

Tohmatsu Limited ("DTTL"), its network of member firms, and their related entities. DTTL and each of its member firms are

legally separate and independent entities. DTTL (also referred to as "Deloitte Global") does not provide services to clients.

Please see www.deloitte.no for a more detailed description of DTTL and its member firms.

Registrert i Foretaksregisteret

Medlemmer av Den norske Revisorforening

Organisasjonsnummer: 980 211 282

Til Ledelsen i Sandnes Sparebank

UAVHENGIG ATTESTASJONSUTTALELSE TIL SANDNES SPAREBANKS RAPPORTERING OM

BÆREKRAFT FOR 2021

Vi har på oppdrag fra ledelsen i Sandnes Sparebank gjort en uavhengig gjennomgang av bankens

rapportering om bærekraft for 2021 («Rapporten»). Rapporten er inntatt i Sandnes Sparebank

Årsrapport 2021 og omfatter avsnittet Bærekraft og Samfunnsansvar samt avsnittet Vedlegg til

Bærekraft og Samfunnsansvar. Vår oppgave er å gi ledelsen moderat sikkerhet for de forhold vi har

konkludert på nedenfor.

Ledelsens ansvar

Ledelsen er ansvarlig for utarbeidelse og presentasjon av Rapporten i samsvar med GRI Standards, nivå

Core, og kriterier for rapporteringen som beskrevet i Rapporten. Ledelsen er også ansvarlig for slik

internkontroll som de finner nødvendig for å kunne utarbeide informasjon som ikke inneholder vesentlig

feilinformasjon, verken som følge av misligheter eller utilsiktede feil.

Revisors oppgaver og plikter

Vår oppgave er å uttrykke våre konklusjoner med moderat grad av sikkerhet knyttet til informasjonen i

Rapporten. Vi har utført vårt arbeid i samsvar med ISAE 3000 (revidert) Attestasjonsoppdrag som ikke er

revisjon eller forenklet revisorkontroll av historisk finansiell informasjon, utgitt av International Auditing

and Assurance Standards Board.

Deloitte AS anvender International Standard on Quality Control 1 og opprettholder følgelig et

omfattende kvalitetskontrollsystem, herunder dokumenterte retningslinjer og rutiner for etterlevelse av

etiske krav, profesjonelle standarder og gjeldende lovmessige og regulatoriske krav.

Vi har utført oppdraget i samsvar med krav til uavhengighet og andre etiske krav i Code of Ethics for

Professional Accountants utgitt av International Ethics Standards Board for Accountants, som bygger på

grunnleggende prinsipper om integritet, objektivitet, profesjonell kompetanse og tilbørlig aktsomhet,

konfidensialitet og profesjonell atferd.

Handlingene utført på et attestasjonsoppdrag som skal gi moderat sikkerhet, avviker i art og tidspunkt

fra et attestasjonsoppdrag som skal gi betryggende sikkerhet, og er mindre i omfang; og følgelig er

graden av sikkerhet som fremskaffes på et attestasjonsoppdrag som skal gi moderat sikkerhet betydelig

lavere enn sikkerheten som ville ha vært fremskaffet hvis det var blitt utført et attestasjonsoppdrag som

skal gi betryggende sikkerhet.

Basert på vurdering av vesentlighet og risiko, har vårt arbeid omfattet analyser og stikkprøvemessig

gjennomgang av underliggende dokumentasjon. Vi har gjennomført intervjuer og møter med ansvarlige

for rapporteringen og for oppfølging av forhold relatert til bærekraft på konsernnivå.

Vi har utført det arbeid vi mener har vært nødvendig for å avgi vår uttalelse med moderat grad av

sikkerhet.

Attestasjon bærekraftrapport 2021

REVISORS BERETNING

Sandnes Sparebank Årsrapport 2021 156

Etter vår mening er innhentet bevis tilstrekkelig og hensiktsmessig som grunnlag for vår konklusjon.

Konklusjon

Vi har gjennom vårt arbeid ikke fått kjennskap til forhold som gir oss grunn til ikke å anta at:

• Sandnes Sparebank har etablert rutiner for å identifisere, samle inn, sammenstille og

kvalitetssikre informasjon om bærekraft for 2021 til bruk i Rapporten, som beskrevet i

Rapporten.

• Informasjon om bærekraft presentert for 2021 er i samsvar med data fremkommet som et

resultat av disse rutinene og er tilfredsstillende presentert i Rapporten.

• Sandnes Sparebank sin praksis for rapportering om bærekraft samsvarer i all hovedsak med

Global Reporting Initative (GRI) Standards sine rapporteringsprinsipper og rapporteringen

tilfredsstiller nivå Core i henhold til GRI Standards. GRI-indeks 2021 reflekterer på en

hensiktsmessig måte hvor informasjon om de ulike rapporteringselementene i GRI Standards og

andre indikatorer er presentert.

Stavanger, 10. mars 2022

Deloitte AS

Bjarte M. Jonassen Frank Dahl

statsautorisert revisor fagekspert bærekraft

www.sandnes-sparebank.no

Design: Fasett 2022