Neste Oyj

Vuosikertomus

2024

CHANGE RUNS ON

RENEWABLES

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Vuosi 2024 lyhyesti 3

Hallinnointi 4

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä 5

Riskienhallinta 20

Palkitsemisraportti 25

Hallituksen toimintakertomus 31

Hallituksen toimintakertomus 32

Kestävyysraportti 41

Tunnusluvut 92

Tunnuslukujen laskentakaavat 94

Tilinpäätös 97

Konsernitilinpäätös 98

Emoyhtiön tilinpäätös 156

Hallituksen ehdotus voittovarojen käytöksi

ja hallituksen toimintakertomuksen

sekä tilinpäätöksen allekirjoitus 177

Tilintarkastuskertomus 178

Tietoa sijoittajille 184

Tietoa sijoittaille 185

Avainluvut 2024 187

Sisällys

Lukuohje

Nesteen suomeksi julkaistu vuosikertomus 2024 sisäl-

tää selvityksen hallinto- ja ohjausjärjestelmästä, pal-

kitsemisraportin, hallituksen toimintakertomuksen ja

tilinpäätöksen. Lisäksi Neste on julkaissut englanniksi

vuosikatsauksen. Vuosikertomus kattaa ajanjakson

1.1.2024–31.12.2024.

Vuonna 2024 kestävän kehityksen raportoinnissa

tapahtui merkittävä muutos, kun yritysten kestävän kehi-

tyksen raportointia koskeva direktiivi (Corporate Sus-

tainability Reporting Directive, CSRD) astui voimaan.

Tämän johdosta yritysten on julkistettava kattavat tiedot

ympäristö- ja sosiaalisista vaikutuksistaan, riskeistään

ja mahdollisuuksistaan. Vertailtavuuden ja vastuullisuu-

den varmistamiseksi EU on hyväksynyt eurooppalaiset

kestävyysraportointistandardit (European Sustainability

Reporting Standards, ESRS). CSRD:n soveltamisalaan

kuuluvien yritysten on noudatettava näitä standardeja

raportoinnissaan.

Tähän raporttiin sisältyvä hallituksen toimintakerto-

mus sisältää CSRD:n ja ESRS:n mukaisesti laaditun

kestävyysraportin.

Kestävyysraporttia täydentävä englanniksi julkaistu

vuosikatsaus sisältää muita olennaisia vastuullisuus-

aiheita ja kuvaa Nesteen vastuullisuustyötä vuonna

2024. Kaikki vastuullisuuteen liittyvät indikaattorit

ja mittarit on kerätty englanniksi julkaistuun Nes-

teen vastuullisuutta koskevaan datapakettiin. Englan-

niksi julkaistu vuosikertomus on luettavissa osoitteessa

neste.com/annualreport

Tässä vuosikertomuksessa käytetään seuraavia

ikoneita, jotka osoittavat linkkejä lisätietoihin:

Kestävyysraportti hallituksen

toimintakertomuksessa

Vastuullisuutta koskeva datapaketti

vuosikatsauksessa (englanniksi)

Lisätietoja Nesteen verkkosivuilla

Lisätietoja vuosikertomuksessa

Video Nesteen ulkoisissa kanavissa

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

turvallista

päivää

278

Henkilöstöä

keskimäärin

5 796

Uusiutuvat tuotteemme

auttoivat vähentämään

kasvihuonekaasupäästöjä

12,1 MtCO

Liikevaihto

20 635 M€

Osinkoehdotuksemme

/ osake vuodelle 2025

0,20 EUR

1 252 M€

Vertailukelpoinen

käyttökate (EBITDA)

Lyhyesti

2024

Neste on maailman johtava uusiutuvan lentopolttoaineen ja uusiutuvan

dieselin tuottaja sekä edelläkävijä ratkaisujen luomisessa ilmastonmuutoksen

hillitsemiseksi ja kiertotalouden vauhdittamiseksi.

Katso video Nesteen vuodesta 2024 (englanniksi)

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hallinnointi

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä 5

Riskienhallinta 20

Palkitsemisraportti 25

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä 2024

Marketing & Services -liiketoimintoa johtaa sisäinen hallitus, sen EVP ei ole johtoryhmän jäsen.

Osakkeenomistajat / Yhtiökokous

Osakkeenomistajien nimitystoimikunta

Toimitusjohtaja

Johtoryhmä

Nesteen hallintoelimet

Tilin-

tarkastus

Sisäinen

tarkastus

Hallitus

Tarkastusvaliokunta Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunta

Varmennustoiminnot

Riskienhallinta Compliance-toiminto Sisäinen valvonta

Uusiutuvat tuotteet Öljytuotteet Marketing & Services

Toiminnot

COO Office

CFO Office

People & Culture

Tämä selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä (Corpo-

rate Governance Statement) on laadittu Suomen lista-

yhtiöiden hallinnointikoodin 2025 ja arvopaperimarkki-

nalain 7 luvun 7§:n sekä arvopaperin liikkeeseenlaskijan

säännöllisestä tiedonantovelvollisuudesta annetun val-

tiovarainministeriön asetuksen 7§:n mukaisesti. Selvi-

tys annetaan erillisenä hallituksen toimintakertomuk-

sesta. Hallituksen toimintakertomus esitetään Nesteen

vuoden 2024 vuosikertomuksen sivuilla 31-96, ja se

on saatavilla vuosikertomuksen lisäksi osoitteessa

https://www.neste.com/fi-fi/sijoittajille.

Sääntely-ympäristö

Neste Oyj (”Neste” tai ”Yhtiö”) noudattaa hyvää hallin-

nointitapaa suomalaisia listayhtiöitä koskevan lainsää-

dännön, oman yhtiöjärjestyksensä ja listayhtiöiden hal-

linnointikoodin 2025 mukaisesti. Hallinnointikoodiin voi

tutustua osoitteessa cgfinland.fi. Neste Oyj:n osake on

noteerattu Nasdaq Helsingissä, ja yhtiö noudattaa Hel-

singin pörssin sääntöjä sekä Finanssivalvonnan sääntöjä

ja määräyksiä.

Nesteen tarkastusvaliokunta on käsitellyt hallinto- ja

ohjausjärjestelmää koskevan selvityksen. Myös Nesteen

tilintarkastaja KPMG Oy Ab on tarkastanut, että selvitys

on annettu ja että sen sisältämä kuvaus taloudelliseen

raportointiprosessiin liittyvien sisäisen valvonnan ja ris-

kienhallinnan järjestelmien pääpiirteistä on yhdenmukai-

nen tilinpäätöksen kanssa.

Neste laatii konsernitilinpäätöksen ja osavuosikatsa-

ukset kansainvälisten EU:n hyväksymien IFRS-tilinpää-

tösstandardien, arvopaperimarkkinalain ja soveltuvien

Finanssivalvonnan standardien sekä Nasdaq Helsinki

Oy:n sääntöjen mukaisesti. Hallituksen toimintakerto-

mus ja emoyhtiön tilinpäätös on laadittu Suomen kirjan-

pitolain ja kirjanpitolautakunnan lausuntojen ja ohjeiden

mukaisesti.

Hallintoelimet

Nesteen hallinto on jaettu yhtiökokouksen, hallituksen

ja toimitusjohtajan kesken. Ylintä päätösvaltaa käyttä-

vät osakkeenomistajat yhtiökokouksessa, jossa valitaan

hallituksen jäsenet, tilintarkastaja ja kestävyysraportoin-

nin varmentaja. Hallitus vastaa Nesteen strategiasta,

liiketoiminnan ohjaamisesta ja valvonnasta sekä nimittää

yhtiön toimitusjohtajan. Yhtiön liiketoimintaa sekä yhtiön

strategisten ja operatiivisten tavoitteiden toteuttamista

johtaa Nesteen toimitusjohtaja johtoryhmän (Neste Lea-

dership Team, NLT) avustamana. Nesteen pääkonttori

sijaitsee Espoossa.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Varsinainen yhtiökokous

Osakeyhtiölain mukaan osakkeenomistajat käyttä-

vät yhtiökokouksessa päätösvaltaansa yhtiön asioissa.

Osakkeenomistajat osallistuvat yhtiökokoukseen henki-

lökohtaisesti tai valtuutetun edustajan välityksellä. Jokai-

nen osake oikeuttaa yhteen ääneen.

Varsinaisessa yhtiökokouksessa osakkeenomistajat

päättävät muun muassa:

• tilinpäätöksen vahvistamisesta,

• taseen osoittaman voiton jakamisesta,

• vastuuvapauden myöntämisestä hallituksen jäsenille

ja toimitusjohtajalle,

• tarvittaessa palkitsemispolitiikan hyväksymisestä,

• palkitsemisraportin hyväksymisestä sekä

• hallituksen puheenjohtajan, varapuheenjohtajan ja

jäsenten sekä tilintarkastajan ja kestävyysraportoinnin

varmentajan valinnasta ja palkkioista.

Varsinainen yhtiökokous pidetään vuosittain ennen

kesäkuun loppua. Ylimääräinen yhtiökokous voidaan

pitää silloin, kun hallitus katsoo siihen olevan aihetta tai

kun yhtiön tilintarkastaja tai osakkeenomistajat, joilla on

yhteensä vähintään kymmenesosa kaikista yhtiön osak-

keista, sitä kirjallisesti vaativat tietyn asian käsittelemistä

varten.

Yhtiöjärjestyksen mukaan kutsu yhtiökokoukseen toi-

mitetaan osakkeenomistajille julkaisemalla kutsu yhtiön

verkkosivuilla neste.com/fi-fi aikaisintaan kaksi kuu-

kautta ja viimeistään kolme viikkoa ennen yhtiökokousta,

kuitenkin vähintään yhdeksän päivää ennen osakeyhti-

ölaissa tarkoitettua yhtiökokouksen täsmäytyspäivää.

Lisäksi yhtiö voi hallituksen niin päättäessä julkaista

tiedon yhtiökokouksen ajasta ja paikasta sekä yhtiön

internetsivujen osoitteen yhdessä tai useammassa

sanomalehdessä.

Nesteellä ei ole tiedossa yhtiön osakkeiden omistuk-

seen liittyviä osakassopimuksia.

2024

Neste Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin

27.3.2024 Helsingin Messukeskuksessa. Yhtiö-

kokous kannatti kaikkia yhtiökokoukselle tehtyjä

ehdotuksia ja hyväksyi palkitsemisraportin ja -poli-

tiikan. Yhtiökokous hyväksyi myös osakkeenomis-

tajien nimitystoimikunnan työjärjestyksen muut-

tamisen, joka muun muassa johtaa siihen, että

nimitystoimikunnan kokoonpano määräytyy jat-

kossa kesäkuun ensimmäisen pankkipäivän osa-

keomistusten tuottaman äänimäärän mukaan.

Yhtiökokous vahvisti vuoden 2023 tilinpäätöksen

ja konsernitilinpäätöksen ja myönsi vastuuvapau-

den hallitukselle ja toimitusjohtajalle vuodelta 2023.

Yhtiökokous hyväksyi hallituksen ehdotuksen

1,20 euron osingosta osakkeelta, joka makset-

tiin kahdessa erässä hyväksytyn vuoden 2023

taseen perusteella. Ensimmäinen erä, 0,60 euroa

osakkeelta, maksettiin 9. huhtikuuta 2024 osak-

keenomistajille, jotka olivat merkittyinä yhtiön osa-

kasluetteloon ensimmäisen maksuerän täsmäy-

tyspäivänä 2.4.2024. Toinen erä, myös 0,60 euroa

osakkeelta, maksettiin 9. lokakuuta 2024 osak-

keenomistajille, jotka olivat merkittyinä yhtiön osa-

kasluetteloon toisen maksuerän täsmäytyspäivänä

2.10.2024.

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdo-

tuksen mukaisesti yhtiökokous vahvisti hallituk-

sen jäsenmääräksi kymmenen. Yhtiökokous päätti

hallituksen kokoonpanosta ja hallituksen jäsenille

maksettavista palkkioista ja nimitti tilintarkastajan ja

kestävyysraportoinnin varmentajan. Yhtiökokous

hyväksyi myös hallituksen yhtiökokoukselle teke-

mät ehdotukset hallituksen valtuuttamiseksi päät-

tämään omien osakkeiden takaisinostoista ja osa-

keanneista sekä yhtiöjärjestyksen muuttamisesta.

Osakkeenomistajien nimitystoimikunta

Yhtiökokouksen päätöksellä yhtiöllä on pysyvä osak-

keenomistajien nimitystoimikunta, jonka vastuulla on

toimikunnan työjärjestyksen mukaisesti valmistella ja

esittää varsinaiselle yhtiökokoukselle sekä tarvittaessa

ylimääräiselle yhtiökokoukselle ehdotukset hallituksen

jäsenten lukumäärästä ja palkitsemisesta sekä ehdotuk-

set hallituksen puheenjohtajaksi, varapuheenjohtajaksi ja

muiksi jäseniksi. Lisäksi toimikunnan tehtävänä on etsiä

hallituksen jäsenten seuraajaehdokkaita.

Osakkeenomistajien nimitystoimikunta koostuu kol-

mesta jäsenestä, joista yhtiön kolme suurinta osakkeen-

omistajaa ovat kukin oikeutettuja nimeämään yhden

jäsenen. Yhtiön kulloinenkin hallituksen puheenjohtaja

toimii nimitystoimikunnan asiantuntijana. Osakkeen-

omistajien nimitystoimikunta valitsee keskuudestaan

puheenjohtajan.

Nimeämiseen oikeutetut yhtiön suurimmat osakkeen-

omistajat määräytyvät vuosittain Euroclear Finland Oy:n

pitämään yhtiön osakasluetteloon kesäkuun ensimmäi-

senä pankkipäivänä rekisteröityinä olevien omistustieto-

jen perusteella.

Yhtiön hallituksen puheenjohtaja pyytää näin mää-

räytyvän osakeomistuksen mukaisesti kolmea suurinta

osakkeenomistajaa kutakin nimeämään yhden jäse-

nen nimitystoimikuntaan. Mikäli osakkeenomistaja ei

halua käyttää nimeämisoikeuttaan, oikeus siirtyy seu-

raavaksi suurimmalle omistajalle, jolla muutoin ei olisi

nimeämisoikeutta.

Hallituksen puheenjohtaja kutsuu koolle osakkeen-

omistajien nimitystoimikunnan ensimmäisen kokouksen,

joka vastaa nimitystoimikunnan puheenjohtajan valit-

semisesta jäsenten keskuudesta. Osakkeenomistajien

nimitystoimikunnan puheenjohtaja vastaa seuraavien

kokousten koollekutsumisesta. Kun osakkeenomistajien

nimitystoimikunta on valittu, yhtiö julkaisee asiaa koske-

van tiedotteen.

Nimitystoimikunta toimii toistaiseksi, kunnes yhtiö-

kokous toisin päättää. Toimikunnan jäsenet nimitetään

vuosittain, ja jäsenten toimikausi päättyy, kun toimikun-

taan on nimitetty uudet jäsenet.

Toimikunnan tulee toimittaa ehdotuksensa yhtiön

hallitukselle vuosittain varsinaista yhtiökokousta edel-

tävän tammikuun 31. päivään mennessä. Ylimääräi-

selle yhtiökokoukselle tehtävät ehdotukset tulee toimit-

taa yhtiön hallitukselle siten, että ne voidaan sisällyttää

yhtiökokouskutsuun.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan kokoon-

pano ennen vuoden 2025 varsinaista yhtiökokousta

Nesteen osakkeenomistajien nimitystoimikuntaan nimi-

tettiin 7.6.2024 seuraavat jäsenet: puheenjohtajaksi

osastopäällikkö Maija Strandberg valtioneuvoston kans-

lian omistajaohjausosastolta sekä jäseniksi sijoitusjoh-

taja Timo Sallinen Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö

Varmasta ja toimitusjohtaja Jouko Pölönen Keskinäi-

nen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarisesta. Nesteen hallituksen

puheenjohtaja Matti Kähkönen toimii nimitystoimikun-

nan asiantuntijana.

Maija Strandberg

Kauppatieteiden maisteri

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan

puheenjohtaja

s. 1969

Osastopäällikkö, ylijohtaja, valtioneuvoston kanslian

omistajaohjausosasto. SSAB AB:n (publ) hallituksen

jäsen ja tarkastusvaliokunnan jäsen. Finnair Oyj:n ja

Fortum Oyj:n osakkeenomistajien nimitystoimikun-

tien puheenjohtaja. Kuntarahoitus Oyj:n ja Neova Oy:n

omistajien nimitysvaliokuntien jäsen.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

00 osaketta.

Valtioneuvoston kanslia:

340 107 618 osaketta.

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan jäsenet

Timo Sallinen

Kauppatieteiden maisteri

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan jäsen

s. 1970

Sijoitusjohtaja, Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö

Varma. Nordean, Nokian Renkaiden, Finnairin, Atrian,

Robitin ja Vincitin osakkeenomistajien nimitystoimikun-

tien jäsen.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

00 osaketta.

Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma:

11 551 622 osaketta.

Jouko Pölönen

eMBA, kauppatieteiden maisteri

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan jäsen

s. 1970

Toimitusjohtaja, Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilma-

rinen. Suomen Pörssisäätiön hallituksen puheenjoh-

taja. Työeläkevakuuttajat TELA ry:n hallituksen jäsen.

Nokian Renkaat Oyj:n hallituksen jäsen. Finanssiala

ry:n hallituksen jäsen. Laatukeskus Excellence Finland

Oy:n hallituksen jäsen.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

10 783 osaketta.

Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarinen:

19 726 508 osaketta.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

Omat omistukset ja määräysvaltayhteisöt.

Nimitystoimikunnan jäsenen edustaman osakkeenomistajan omistus.

Osallistuminen

Maija Strandberg 8/8

Timo Sallinen 8/8

Jouko Pölönen 8/8

Osakkeenomistajien nimitystoimikunta kokoontui

8 kertaa 31.1.2024 ja 31.1.2025 välillä, ja osakkeenomis-

tajien nimitystoimikunnan jäsenet osallistuivat kokouksiin

seuraavasti:

Nimitystoimikunnan jäsenet tekivät päätökset ehdo-

tuksistaan vuoden 2025 yhtiökokoukselle 18.12.2024

julkaistussa pörssitiedotteessa kuvatulla tavalla.

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan

kokoonpano ennen vuoden 2024

varsinaista yhtiökokousta

Nesteen osakkeenomistajien nimitystoimikuntaan nimi-

tettiin 6.9.2023 seuraavat jäsenet: puheenjohtajaksi

finanssineuvos Maija Strandberg valtioneuvoston kans-

lian omistajaohjausosastolta, jäseniksi sijoitusjohtaja

Timo Sallinen Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Var-

masta, toimitusjohtaja Jouko Pölönen Keskinäinen Elä-

kevakuutusyhtiö Ilmarisesta sekä Nesteen hallituksen

puheenjohtaja Matti Kähkönen. Nimitystoimikunta teki

ehdotuksen hallituksen jäsenistä 31.1.2024.

Muut osakkeenomistajien

nimitystoimikunnan jäsenet

vuonna 2024

Matti Kähkönen

(s. 1956)

Diplomi-insinööri

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan

hallituksen jäsen 7.6.2024 asti

– Toimii osakkeenomistajien nimitystoimikunnan

asiantuntijana. Osallistui 2/2 kokoukseen

31.1.2024–7.6.2024.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hallitus

Yhtiöjärjestyksen mukaan hallitukseen kuuluu viidestä

kymmeneen jäsentä, jotka valitaan varsinaisessa yhtiö-

kokouksessa toimikaudeksi, joka päättyy seuraavaan

varsinaiseen yhtiökokoukseen.

Hallituksen monimuotoisuus

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan suunnitellessa

taitavan, osaavan, kokeneen ja tehokkaan hallituk-

sen kokoonpanoa sillä on käytettävissä myös seuraa-

vat yhtiön itsensä määrittämät monimuotoisuutta kos-

kevat periaatteet: hallituksen monimuotoisuuden tulee

olla osana yhteistyökykyistä ja toimivaa hallitusta, joka

pystyy vastaamaan Nesteen liiketoimintojen ja strategis-

ten tavoitteiden asettamiin vaatimuksiin sekä tukemaan

ja haastamaan yhtiön toimivaa johtoa ennakoivasti ja

rakentavasti.

Hallituksen kokoonpanon kannalta olennaisia tekijöitä

ovat hallituksen jäsenten toisiaan täydentävä ja moni-

puolinen osaaminen, koulutus ja kokemus eri ammatti-

ja toimialoilta, johtamisesta, eri kehitysvaiheessa olevista

liiketoiminnoista sekä jäsenten henkilökohtaiset omi-

naisuudet, jotka kaikki tuovat hallitukseen monimuo-

toisuutta. Hallituksen monimuotoisuutta tukevat myös

kokemus Nesteelle strategisesti merkityksellisistä teol-

lisuudenaloista ja markkinoista, kokemus ja kyvykkyys

teknologioista ja kansainvälisestä toimintaympäristöstä

sekä monipuolinen ikä- ja sukupuolijakauma siten, että

hallituksessa on aina riittävästi molempia sukupuolia.

Hallituksen kokoonpanon kannalta tärkeää on huomioida

Nesteen nykyiset ja kehittyvät tarpeet ja varmistaa, että

hallitus kokonaisuutena mahdollistaa Nesteen nykyisen

ja tulevan liiketoiminnan kehittämisen, mitä myös moni-

muotoisuus omalta osaltaan tukee.

Vuoden 2024 varsinaisen yhtiökokouksen jälkeen hal-

litukseen kuului kymmenen jäsentä. Heikki Malinen toimi

Nesteen hallituksessa 13.6.2024 saakka, minkä jälkeen

Nesteen hallitukseen kuului yhdeksän jäsentä. Kaikilla

hallituksen jäsenillä on korkeakoulututkinto, ja kaksi on

väitellyt tohtoriksi. Tutkinnot ovat eri aloilta pääpainon

ollessa tekniikan ja kauppatieteiden tutkinnoissa. Suu-

rimmalla osalla hallituksen jäsenistä on kansainvälistä

työkokemusta erityyppisistä tehtävistä, ja he ovat toi-

mineet tai toimivat sekä listattujen että listaamattomien

yhtiöiden johto- tai hallitustehtävissä. Kaksi jäsenistä on

toiminut suurten kansainvälisten öljy-yhtiöiden johtoteh-

tävissä. Hallitus on myös kulttuuritaustaltaan monimuo-

toinen: jäsenet tulevat neljästä eri maasta ja puhuvat

äidinkielenään neljää eri kieltä. Naisten osuus hallituksen

jäsenistä on 33 %. Ikänsä puolesta hallituksen jäsenet

jakautuvat tasaisesti 51–68 ikävuoden välille. Hallituksen

jäsenten toimikauden pituus jakautuu seuraavasti: neljä

jäsenistä on kuulunut hallitukseen ainakin kolme vuotta

ja viisi jäsenistä alle kolme vuotta.

Hallituksen toiminta

Hallituksella tulee vuosittain olla vähintään kahdeksan

säännöllistä kokousta, joiden ajankohdat on etukäteen

määritelty. Tarvittaessa järjestetään lisäksi ylimääräisiä

kokouksia. Hallituksen puheenjohtaja tai hänen ollessa

estyneenä hallituksen varapuheenjohtaja kutsuu hallituk-

sen koolle sen jäsenen tai toimitusjohtajan pyynnöstä tai

mikäli hallituksen puheenjohtaja itse katsoo sen tarpeel-

liseksi. Kokous on päätösvaltainen, jos siihen osallistuu

yli puolet jäsenistä. Hallitus laatii itselleen toimintasuun-

nitelman varsinaisten yhtiökokousten väliseksi ajanjak-

soksi. Suunnitelma sisältää muun ohessa kokousaika-

taulun ja kussakin kokouksessa käsiteltävät tärkeimmät

asiat. Hallituksen tulee vuosittain arvioida toimintansa

tehokkuutta. Arviointi käsitellään hallituksessa tilikauden

päättymisen jälkeen. Uusille hallituksen jäsenille on jär-

jestetty perehdytysohjelma, joka kattaa kaikki yhtiön toi-

minnan kannalta olennaiset aihealueet.

Hallituksen tehtävät

Hallituksen tehtävät ja vastuut määritellään yksityiskoh-

taisesti hallituksen hyväksymässä työjärjestyksessä.

Hallituksen jäsen ei voi olla mukana päätettäessä sel-

laista asiaa, joka liittyy (i) sopimuksiin kyseisen hallituk-

sen jäsenen ja Neste-konserniin kuuluvan yhtiön välillä;

(ii) sopimuksiin Neste-konserniin kuuluvan yhtiön ja kol-

mannen osapuolen välillä, kun hallituksen jäsenellä on

sellainen olennainen etu, joka on ristiriidassa Nesteen tai

Neste-konserniin kuuluvan yhtiön edun kanssa; (iii) sopi-

muksiin Neste-konserniin kuuluvan yhtiön ja sellaisen

oikeussubjektin, jota hallituksen jäsen edustaa joko itse

tai yhdessä muiden henkilöiden kanssa, välillä. Kohtaa

(iii) ei kuitenkaan sovelleta silloin, kun Nesteen kanssa

sopimuksen solminut taho on Neste-konserniin kuuluva

yhtiö. Termi ”sopimus” käsittää tässä yhteydessä myös

kanteet sekä muut oikeusprosessit, jotka ovat seurausta

mainituista sopimuksista tai yhteydessä niihin.

2024

Vuoden 2024 varsinainen yhtiökokous vahvisti

hallituksen jäsenmääräksi kymmenen. Nykyisinä

jäseninä seuraavaan yhtiökokoukseen asti valit-

tiin jatkamaan Matti Kähkönen, John Abbott, Nick

Elmslie, Just Jansz, Heikki Malinen, Eeva Sipilä

sekä Johanna Söderström sekä uusina jäseninä

Conrad Keijzer, Pasi Laine ja Sari Mannonen. Matti

Kähkönen valittiin uudelleen hallituksen puheenjoh-

tajaksi ja Eeva Sipilä varapuheenjohtajaksi. Heikki

Malinen toimi Nesteen hallituksessa 13.6.2024

saakka, minkä jälkeen Nesteen hallitukseen kuului

yhdeksän jäsentä.

Vuonna 2024 hallitus kokoontui 18 kertaa ja osal-

listumisprosentti kokouksiin oli 92,9 %. Valintapro-

sessin, jonka tuloksena Heikki Malinen nimitettiin

yhtiön toimitusjohtajaksi 15.10.2024 alkaen, sekä

muiden johdon muutosten lisäksi hallitus keskittyi

vuonna 2024 seuraamaan strategian toteuttamista

liittyen esimerkiksi yhtiön uusiutuvaan lentopoltto-

aineeseen keskittyvän liiketoiminnan kasvun jatka-

miseen sekä yhtiön pitkän aikavälin toimintaympä-

ristön muutosten ja niiden vaikutusten arviointiin.

Hallitus seurasi myös yhtiön uusiutuvien raaka-ai-

neiden hankinnan laajentamista ja tehostamista,

jotka liittyivät myös käynnissä olevaan Rotterdamin

jalostamon laajennusprojektiin. Lisäksi vastuulli-

suusaiheet, kuten valmiuksien kehittäminen uuden

kestävyysraportointidirektiivin (CSRD) mukaista

raportointia varten, olivat hallituksen asialistalla

vuonna 2024. Edellä mainittujen ja hallituksen työ-

järjestyksessä määriteltyjen asioiden lisäksi hallitus

seurasi jatkuvasti yhtiön turvallisuuteen, taloudel-

liseen ja operatiiviseen suorituskykyyn sekä riski-

enhallintaan liittyviä aiheita. Ulkopuolinen konsultti

arvioi hallituksen työtä vuoden aikana.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hallitus, 31.12.2024

Asema

Syntymä-

vuosi Koulutus Päätoimi

Riippumaton

yhtiöstä

Riippumaton

merkittävistä

osakkeenomistajista

Henkilöstö- ja

palkitsemis-

valiokunta

Tarkastus-

valiokunta

Läsnäolo kokouksissa

Hallitus Valiokunnat

Matti Kähkönen Puheenjohtaja 1956 Diplomi-insinööri Hallitusammattilainen • • 18/18 1/1

John Abbott Jäsen 1960

Kemian tekniikan

kandidaatti

Hallitusammattilainen • • • 17/18 5/5

Nick Elmslie Jäsen 1957 Kemian kandidaatti Hallitusammattilainen • • • 18/18 5/5

Just Jansz Jäsen 1957

Kemiallisen

metallurgian tohtori

Riippumaton hallituksen

jäsen ja neuvonantaja,

toimitusjohtaja yrityksessä

Expertise Beyond Borders

• • • 17/18 5/5

Conrad Keijzer Jäsen 1968

M.Sc.

(Teollisuustekniikka)

Toimitusjohtaja, Clariant • • • 12/15 3/4

Pasi Laine Jäsen 1963

Diplomi-insinööri,

vuorineuvos

Toimitusjohtaja, Valmet

• • • 12/15 3/4

Sari Mannonen Jäsen 1966 Biokemian tohtori

Johtaja (SVP), New Business

& Hydrogen, Helen

• • • 15/15 4/4

Eeva Sipilä Jäsen 1973

Kauppatieteiden

maisteri

Metso Oyj:n talous- ja

rahoitusjohtaja ja

varatoimitusjohtaja

• • • 18/18 5/5

Johanna Söderström Jäsen 1971

Kauppatieteiden

maisteri

Tyson Foodsin

henkilöstöjohtaja

• • • 18/18 5/5

Hallituksen jäsenten osakeomistukset on esitetty ansioluetteloiden yhteydessä. Hallituksen jäsenten palkkiot on esitetty vuosikertomuksen palkitsemisraportissa.

Päätoimi päättynyt vuonna 2024.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Matti Kähkönen

(s. 1956)

Diplomi-insinööri

Hallituksen puheenjohtaja vuodesta 2018

Hallituksessa vuodesta 2017

Riippumaton jäsen

Senior Advisor, Metso Oyj 2017–2019. Toimitusjohtaja,

Metso Oyj 2011–2017. Varatoimitusjohtaja ja

toimitusjohtajan sijainen, Metso Oyj 2010–2011.

Toimitusjohtaja, Kaivos- ja maanrakennustekniikka,

Metso Oyj 2008–2011. Toimitusjohtaja, Metso Minerals

2006–2008. Toimitusjohtaja, Metso Automation 2001–

2006. Divisioonajohtaja, Metso Automation, Field Systems

1999–2001. Ennen vuotta 1999 useita päällikkö- ja

kehitystehtäviä Neles-Jamesburyllä ja Rauma-Repolassa.

Kemiran hallituksen puheenjohtaja 2022–.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

16 282 osaketta.

John Abbott

(s. 1960)

B.Sc. First Class Honours,

Chemical Engineering (kemiantekniikka)

Hallituksessa vuodesta 2021

Riippumaton jäsen

Downstream-liiketoiminnasta vastaava johtaja ja

johtoryhmän jäsen, Royal Dutch Shell 2013–2019.

Johtaja, Global Manufacturing, Shell 2012–2013.

Johtaja, Upstream Americas Heavy Oil -liiketoiminta,

Shell, Calgary, Kanada 2008–2012. Varapääjohtaja,

Manufacturing (Refining and Chemicals) Excellence

and Support -yksikkö, Shell, Houston, Yhdysvallat

2006–2008. Useita tehtäviä Shellillä Iso-Britanniassa,

Singaporessa, Thaimaassa, Alankomaissa, Kanadassa ja

Yhdysvalloissa, pääasiassa Global Manufacturing (Refining

and Chemicals) -yksikössä, sekä hankinnan, kaupan ja

jakelun alueilla 1981–2006. Vuonna 1994 lisäksi lyhyt

komennus Iso-Britannian hallinnossa. Johtaja (toimivaan

johtoon kuulumaton), Fiat Chrysler Automobiles 2018–

2021. Vanhempi johtaja (toimivaan johtoon kuulumaton),

Intercontinental Exchange (ICE) Futures Europe 2021–.

Johtaja (toimivaan johtoon kuulumaton), ICE Clear Europe

2023–. Nesteen tarkastusvaliokunnan jäsen.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

1 822 osaketta.

Nick Elmslie

(s.1957)

Kemian kandidaatti

Hallituksessa vuodesta 2020

Riippumaton jäsen

Johtaja, BP Global Petrochemicals Shanghai

2011–2015. Controller, rahoitusjohtaja, BP Downstream

2006–2011. Useita johtajatason tehtäviä BP:llä, ml.

Acetyls-liiketoiminnan johtaja, Chemicals Strategy

-liiketoimintayksikön johtaja ja Polymers & Olefins

-yksikön talous- ja rahoitusjohtaja 1992–2006. Useita eri

tehtäviä BP:llä 1978–1992. 3FBio Ltd hallituksen jäsen ja

sijoittaja 2017–, puheenjohtaja 2023–. OTI Greentech AG

hallintoneuvoston jäsen 2017–. Fosroc Group Holdings

Limited hallituksen jäsen 2009–. Nesteen henkilöstö- ja

palkitsemisvaliokunnan jäsen.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

3 822 osaketta.

Hallituksen jäsenet

Osakeomistus Neste Oyj:ssä: omat omistukset ja määräysvaltayhteisöt.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hallituksen jäsenet

Pasi Laine

(s. 1963)

Diplomi-insinööri, vuorineuvos

Hallituksessa vuodesta 2024

Riippumaton jäsen

Toimitusjohtaja, Valmet 2014–08/2024.

Varatoimitusjohtaja, toimitusjohtajan sijainen sekä johtaja,

Massa, paperi ja voimantuotanto -segmentti, Metso

2011–2013. Johtoryhmän jäsen, Metso 2006–2013.

Useita muita johtotason tehtäviä, Metso 1998–2011.

Toimitusjohtaja, Elsag Bailey Hartmann & Braun Oy

1996–1998. Useita tehtäviä Suomessa, Kanadassa,

Saksassa ja Yhdistyneissä kuningaskunnissa, Valmet

1988–1996. Hallituksen puheenjohtaja, Keskinäinen

Eläkevakuutusyhtiö Ilmarinen 2020–. Konecranesin

hallituksen jäsen 2022–, puheenjohtaja 2024–.

Nesteen henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunnan jäsen.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

1 038 osaketta.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä: omat omistukset ja määräysvaltayhteisöt.

Conrad Keijzer

(s. 1968)

M.Sc. (Teollisuustekniikka)

Hallituksessa vuodesta 2024

Riippumaton jäsen

Toimitusjohtaja, Clariant, Sveitsi 2021–. Toimitusjohtaja ja

johtaja, Imerys, Ranska 2018–2019. Johtoryhmän jäsen ja

johtaja, Performance Coatings -liiketoiminta, AkzoNobel,

Hollanti 2013–2018. Useita muita liiketoiminnan

johtotason tehtäviä Hollannissa, Saksassa, Espanjassa,

Yhdysvalloissa ja Meksikossa, AkzoNobel 1994–2013.

Hallituksen jäsen, osakkeenomistajien nimitystoimikunnan

puheenjohtaja, European Chemical Industry Council

(Cefic) 2022–. Hallituksen jäsen, American Chemistry

Council (ACC) 2022–. Nesteen tarkastusvaliokunnan

jäsen.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

1 038 osaketta.

Just Jansz

(s. 1957)

Kemiallisen metallurgian tohtori,

mineraalitekniikan diplomi-insinööri

Hallituksessa vuodesta 2022

Riippumaton jäsen

Riippumaton hallituksen jäsen ja neuvonantaja 2011–.

Toimitusjohtaja yrityksessä Expertise Beyond Borders

2011–. Technology-liiketoiminnan johtaja, Basell /

LyondellBasell 2004–2010. Advanced Polyolefins

-liiketoiminnan johtaja, Basell 2001–2004. Useita

päällikkötehtäviä Shellin tytäryhtiöissä 1989–2000.

Nesteen tarkastusvaliokunnan jäsen.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

1 822 osaketta.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Johanna Söderström

(s. 1971)

Kauppatieteiden maisteri

Hallituksessa vuodesta 2020

Riippumaton jäsen

Henkilöstöjohtaja, Tyson Foods 2020–2024.

Henkilöstöjohtaja, Dow Chemical Company 2014–2019.

Johtaja, Henkilöstöjohtamisen keskus, Dow Chemical

Company 2012–2014. Useita johtotason HR-tehtäviä,

Dow Chemical Company, Dow Europe GmbH ja Dow

Chemical Handels- und Vertriebsgesellschaft mbH

2007–2012. Johtaja, Global Compensation & Benefits,

Huhtamäki Oyj 2006–2007. Useita asiantuntija-

ja johtotason tehtäviä, Dow Europe GmbH, Dow

Chemical Handels- und Vertriebsgesellschaft mbH ja

Dow Suomi Oy 1999–2006. Ennen vuotta 1999 useita

tehtäviä, Oy L M Ericsson Ab. Nesteen henkilöstö- ja

palkitsemisvaliokunnan puheenjohtaja.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

4 822 osaketta.

Eeva Sipilä

(s. 1973)

Kauppatieteiden maisteri, CEFA

Hallituksen varapuheenjohtaja vuodesta 2023

Hallituksessa vuodesta 2022

Riippumaton jäsen

Nesteen talous- ja rahoitusjohtaja ja johtoryhmän jäsen

viimeistään 1.5.2025 alkaen. Talous- ja rahoitusjohtaja ja

varatoimitusjohtaja, Metso Oyj 2016–2025 (Metso Outotec

Oyj 2020–2023). Talous- ja rahoitusjohtaja, Cargotec

Oyj 2008–2016. Viestintä- ja sijoittajasuhdejohtaja,

Cargotec Oyj 2005–2008. Useita eri tehtäviä Metso Oyj,

Mandatum ja Arkwright AB 1997–2005. Hallintoneuvoston

jäsen, Varma 2021–. Nesteen tarkastusvaliokunnan

puheenjohtaja.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

3 198 osaketta.

Kimmo Viertola

(s. 1961)

Kauppatieteiden maisteri

Hallituksessa vuodesta 2023

Ei työ-/toimisuhteensa vuoksi ole riippumaton

yhtiön merkittävästä osakkeenomistajasta

(Suomen valtio)

– Hallituksen jäsen 27.3.2024 asti.

Heikki Malinen

(s. 1962)

Kauppatieteiden maisteri, MBA (Harvard)

Hallituksessa vuodesta 2023

Riippumaton jäsen

– Hallituksen jäsen 13.6.2024 asti.

Muut hallituksen jäsenet

vuoden 2024 aikana

Hallituksen jäsenet

Sari Mannonen

(s. 1966)

Biokemian tohtori

Hallituksessa vuodesta 2024

Riippumaton jäsen

Johtaja (SVP), New Business & Hydrogen, Helen

2024–. Johtaja (SVP), Solutions Business & Portfolio

Development, Helen 2020–2024. Johtaja (VP), UPM

Biofuels 2016–2019. Useita johtotason tehtäviä, UPM

Biofuels & Living 2011–2016. Johtaja (SVP), Corporate

Sales & Customer Management, Lindström 2007–2009.

Johtaja (VP), Sales & Marketing, Biohit 2002–2007.

Useita johtotason tehtäviä, Biohit 1995–2001. Partneri,

Hallituspartnerit Helsinki – Board Professionals Finland

2019–. Hallituksen jäsen, LUT yliopisto, Lappeenranta

& Lahti, Centre for Separation Technology (CST) 2020–.

Hallituksen jäsen, Geonova 2022–2024. Hallituksen jäsen,

Helen Aurinkopuisto Kalanti Oy & Kalanti Grid Oy 2022–.

Korkian hallituksen jäsen 2022–, varapuheenjohtaja

2024–. Hallituksen jäsen, World Energy Council, WEC

Suomi 2022–. Jäsen, Director’s Institute Finland (DIF) –

Hallitusammattilaiset ry. 2023–. Nesteen henkilöstö- ja

palkitsemisvaliokunnan jäsen.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

1 038 osaketta.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä: omat omistukset ja määräysvaltayhteisöt.

Eeva Sipilä ilmoitti eroavansa yhtiön hallituksesta 13.2.2025.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hallituksen valiokunnat

Hallitus on muodostanut keskuudestaan tarkastus-

valiokunnan ja henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunnan.

Valiokuntien kokoukset ovat päätösvaltaisia, jos nii-

hin osallistuu enemmän kuin kaksi valiokunnan jäsentä,

puheenjohtaja mukaan lukien. Valiokuntien jäsenet vali-

taan hallituksen jäsenten keskuudesta vuoden toimikau-

deksi. Hallitus on hyväksynyt kummallekin valiokunnalle

työjärjestyksen, jossa määritellään tehtävät ja vastuut.

Valiokunnan puheenjohtaja määrittää jäsenten kanssa

kokousten määrän ja aikataulun. Lisäksi hallitus voi aset-

taa valiokuntia tarpeen mukaan esimerkiksi merkittäviin

investointihankkeisiin tai muihin erityistehtäviin. Valio-

kuntakokouksia on vähintään kaksi vuodessa. Kumpi-

kin valiokunta raportoi säännöllisesti kokouksistaan hal-

litukselle. Raportti sisältää yhteenvedon valiokunnalle

osoitetuista tehtävistä ja niiden hoitamisesta. Valiokun-

nat tekevät vuosittain toiminnastaan itsearviointiraportin

hallitukselle.

Tarkastusvaliokunta

Tarkastusvaliokunta koostuu työjärjestyksensä mukai-

sesti vähintään kolmesta hallituksen jäsenestä, jotka

ovat riippumattomia yhtiöstä ja sen tytäryhtiöistä ja joista

vähintään yksi on riippumaton Nesteen merkittävistä

osakkeenomistajista. Jäsenillä tulee olla riittävät tiedot

kirjanpitokäytännöistä, taloudellisten raporttien valmis-

telusta ja lakisääteisestä kestävyysraportoinnista sekä

muu hallituksen määrittelemä pätevyys. Tarkastusvalio-

kunnalla on tarpeen mukaan lupa käyttää ulkopuolisia

konsultteja tai asiantuntijoita.

Tehtävät

Tarkastusvaliokunta vastaa yhtiön taloudellisen rapor-

toinnin ja kestävyysraportoinnin prosessien valvonnasta,

sisäisen valvonnan, riskienhallinnan ja tilintarkastuksen

seurannasta sekä tilintarkastajan riippumattomuuden ja

tilintarkastuksen oheispalvelujen arvioinnista. Tarkastus-

valiokunnan tehtävät ja vastuut määritellään yksityiskoh-

taisesti hallituksen hyväksymässä työjärjestyksessä.

2024

Tarkastusvaliokuntaan ovat 27.3.2024 alkaen kuu-

luneet Eeva Sipilä (puheenjohtaja), John Abbott,

Conrad Keijzer, Heikki Malinen ja Just Jansz. Vuo-

den 2024 aikana tarkastusvaliokunta kokoontui 5

kertaa. Jäsenten osallistumisprosentti kokouksiin

oli 95,2 %. Heikki Malinen toimi Nesteen tarkas-

tusvaliokunnassa 13.6.2024 saakka, minkä jäl-

keen Nesteen tarkastusvaliokuntaan kuului neljä

jäsentä.

Työjärjestyksensä mukaisesti tarkastusvalio-

kunta valvoi ja arvioi vuonna 2024 ulkoisen ja sisäi-

sen tarkastuksen tehtäviä sekä yhtiön taloudel-

lista raportointia ja valmiuksien kehittämistä uuden

kestävyysraportointidirektiivin (CSRD) mukaista

raportointia varten. Tarkastusvaliokunta keskittyi

myös riskienhallintaan, erityisesti markkinaympä-

ristön muutoksiin ja yhtiön taloudelliseen asemaan

liittyen. Lisäksi tarkastusvaliokunta seurasi esimer-

kiksi tietojärjestelmiin, kyberturvallisuuteen ja vaati-

mustenmukaisuuden kehittämiseen liittyviä asioita

sekä laki- ja veroasioita.

Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunta

Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunta koostuu hallituksen

puheenjohtajasta ja vähintään kahdesta muusta yhtiön

johtoon kuulumattomasta hallituksen jäsenestä.

Tehtävät

Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunta vastaa yhtiön palkit-

semisperiaatteiden ja -käytäntöjen valmistelusta, osaa-

misen johtamisen ja kehittämisen prosessin arvioinnista

sekä yhtiön toimitusjohtajan ja ylimpään johtoon kuulu-

vien johtajien palkitsemisen suunnittelusta ja seuraaja-

suunnittelusta. Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunnan

tehtävät ja vastuut määritellään yksityiskohtaisesti halli-

tuksen hyväksymässä työjärjestyksessä.

2024

Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokuntaan ovat

27.3.2024 alkaen kuuluneet Johanna Söderström

(puheenjohtaja), Nick Elmslie, Pasi Laine ja Sari

Mannonen. Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunta

kokoontui vuoden 2024 aikana 5 kertaa, ja jäsen-

ten osallistumisprosentti kokouksiin oli 95,0 %.

Vuonna 2024 henkilöstö- ja palkitsemisvalio-

kunta jatkoi keskittymistä yhtiön palkitsemisen

kokonaisvaltaiseen arviointiin ja kehittämiseen sekä

osaamisen ja kyvykkyyksien johtamisen kehittämi-

seen yhtiön operatiivisten ja strategisten tavoittei-

den tukemiseksi. Henkilöstö- ja palkitsemisvalio-

kunta keskittyi pitkän aikavälin kannustinohjelman

uusimiseen suorituspohjaisen palkitsemisen vah-

vistamiseksi ja uuden toimitusjohtajan palkitsemi-

seen. Lisäksi työjärjestyksessä esitettyjen muiden

tehtäviensä mukaisesti henkilöstö- ja palkitsemis-

valiokunta seurasi meneillään ollutta suoritusjak-

soa 2024 ja vuoden 2023 tuloksiin perustuvaa

palkitsemista. Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunta

on myös seurannut henkilöstön sitoutuneisuuden

tasoa yhtiön Pulse-kyselyjen tulosten perusteella.

Toimitusjohtaja

Nesteen toimitusjohtaja 15.10.2024 lähtien, Heikki Mali-

nen (s. 1962, kauppatieteiden maisteri, MBA (Harvard)),

johtaa yhtiön liiketoimintaa osakeyhtiölain sekä yhtiön

hallituksen antamien ohjeiden mukaisesti. Toimitusjoh-

taja hoitaa yhtiön juoksevaa hallintoa hallituksen anta-

mien ohjeiden ja määräysten mukaisesti sekä vastaa

siitä, että yhtiön kirjanpito on lainmukainen ja varainhoito

luotettavalla tavalla järjestetty.

Nesteen entinen toimitusjohtaja (2022–2024) Matti

Lehmus (s. 1974, eMBA, diplomi-insinööri) toimi Nes-

teen toimitusjohtajana 14.10.2024 saakka ja toimi sen

jälkeen yhtiön ja sen johdon neuvonantajana marras-

kuun 2024 puoliväliin asti.

Hallitus nimittää toimitusjohtajan. Hallitus arvioi toimi-

tusjohtajan suoritusta vuosittain ja päättää hänen palkit-

semisestaan henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunnan esi-

tyksen pohjalta. Toimitusjohtajan palkitsemiseen liittyvät

tiedot on esitetty vuoden 2024 palkitsemisraportissa.

Konsernin johtoryhmä

Nesteen johtoryhmä (Neste Leadership Team, NLT)

avustaa toimitusjohtajaa yhtiön johtamisessa sekä

yhtiön strategisten ja operatiivisten tavoitteiden toteut-

tamisessa. Johtoryhmän jäsenet nimittää hallitus. Joh-

toryhmä kokoontuu säännöllisesti, keskimäärin kerran

kuussa. Johtoryhmän palkitsemiseen liittyvät tiedot on

esitetty verkkosivuillamme osoitteessa neste.com/fi-fi.

2024

Johtoryhmä kokoontui vuoden aikana 12 kertaa

ja kokoontui säännöllisesti myös kokousten ulko-

puolella tiettyjen asioiden tiimoilta.

Sen lisäksi, että Nesteen johtoryhmä tuki toi-

mitusjohtajaa tämän yleisten tehtävien suoritta-

misessa, johtoryhmä seurasi säännöllisesti yhtiön

turvallisuuteen, taloudelliseen tulokseen ja toimin-

taan liittyviä asioita. Vuonna 2024 johtoryhmä jatkoi

strategian toteuttamista. Strategisiin painopistea-

lueisiin kuuluivat muun muassa kasvualueet, kuten

yhtiön uusiutuvan lentopolttoaineen liiketoiminnan

kasvun jatkaminen, sekä tehokkuuden paranta-

miseen tähtäävät aloitteet. Johtoryhmä keskittyi

myös yhtiön uusiutuvien raaka-aineiden hankin-

nan laajentamiseen ja tehostamiseen, jotka liittyi-

vät myös meneillään olevaan Rotterdamin jalos-

tamon laajennusprojektiin. Lisäksi lukuisiin muihin

asioihin kiinnitettiin erityistä huomiota, kuten uuden

kestävyysraportointidirektiivin (CSRD) mukaisten

raportointivalmiuksien kehittämiseen osana vas-

tuullisuusasioita sekä kyberturvallisuuteen ja mui-

hin vaatimustenmukaisuuteen liittyviin asioihin.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Heikki Malinen

(s. 1962)

Toimitusjohtaja

Kauppatieteiden maisteri, MBA (Harvard), vuorineuvos

Nesteen toimitusjohtaja 15.10.2024 alkaen

Tullut yhtiön palvelukseen lokakuussa 2024.

Nesteen toimitusjohtaja. Johtaa Uusiutuvat tuotteet

-liiketoiminta-aluetta. Toiminut aiemmin Outokumpu

Oyj:n toimitusjohtajana 2020–09/2024, Posti Group

Oyj:n konsernijohtajana 2012–2019, Pöyry Oyj:n

toimitusjohtajana 2008–2012, UPM-Kymmene Oyj:n

strategiajohtajana, johtajiston jäsenenä 2006–2008,

UPM North American toimitusjohtajana 2004–2005,

UPM North American myyntijohtajana 2002–2003,

Jaakko Pöyry Consultingin partnerina New Yorkissa,

Yhdysvalloissa 2000–2001 sekä useissa johto- ja

päällikkötehtävissä mm. McKinsey & Co:lla ja UPM:llä

1986–1999. Varapuheenjohtaja, Elinkeinoelämän

keskusliitto EK 2023–. Varapuheenjohtaja,

Teknologiateollisuus ry 2023–. Neste Oyj:n hallituksen

jäsen 2023–06/2024.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

1 895 osaketta.

Markku Korvenranta

(s. 1966)

Johtaja, Öljytuotteet

, sekä Operatiivinen johtaja

Diplomi-insinööri, tuotantotalous

Johtoryhmän jäsen vuodesta 2021

Tullut yhtiön palvelukseen 2021. Toimii Öljytuotteet-

liiketoiminta-alueen johtajana ja Operatiivisena johtajana.

Ennen johtoryhmäroolejaan Nesteellä toiminut mm.

Group Portfolio Developmentin johtajana Marquard &

Bahlsilla Saksassa 2019–2021, Borealis Base Chemicalsin

johtajana ja johtoryhmän jäsenenä Itävallassa 2010–2018

ja sitä ennen eri johto- ja päällikkötehtävissä Borealiksella

Itävallassa, Suomessa, Tanskassa ja Belgiassa

1994–2010. Toiminut myös useissa eri tehtävissä

Neste Chemicalsin palveluksessa 1990–1994. Oiltankingin

hallituksen jäsen Saksassa 2021–. Kemianteollisuus ry:n

hallituksen puheenjohtaja 2022–2024.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

2 073 osaketta.

Johtoryhmän jäsenet

Hannele Jakosuo-Jansson

(s.1966)

Johtaja, henkilöstö ja kulttuuri

Diplomi-insinööri

Johtoryhmän jäsen vuodesta 2006

Tullut yhtiön palvelukseen 1990. Vastuussa henkilöstöstä,

turvallisuudesta, viestinnästä, brändistä, vastuullisuudesta

ja yhteiskuntasuhteista. Ennen johtoryhmäroolejaan

Nesteellä toiminut mm. Öljynjalostuksen henkilöstö-

johtajana 2004–2005 ja laboratorio- ja tutkimuspäällikkönä

yhtiön Teknologiakeskuksessa 1998–2004.

Kemianteollisuus ry:n Osaamis- ja vetovoimavaliokunnan

puheenjohtaja 2010–. Elinkeinoelämän keskusliitto

EK:n Osaava työvoima -valiokunnan jäsen

2017–, puheenjohtaja 2024–. Finnair Oyj:n hallituksen

jäsen ja henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunnan

puheenjohtaja 2021–. Directors’ Institute of Finland,

Senior Advisor (johtava asiantuntija) 2023–.

Osakeomistus Neste Oyj:ssä 31.12.2024:

39 050 osaketta.

Matti Lehmus

(s. 1974)

eMBA, diplomi-insinööri

Toimitusjohtaja ja johtoryhmän

puheenjohtaja vuodesta 2022

14.10.2024 asti

– Jättänyt tehtävänsä Nesteen

toimitusjohtajana 14.10.2024.

Katja Wodjereck

(s. 1976)

eMBA, liiketalouden maisteri

Johtaja, Uusiutuvat tuotteet -liiketoimintayksikkö

Johtoryhmän jäsen vuodesta 2023 8.5.2024 asti

– Jättänyt tehtävänsä Nesteen johtoryhmässä

8.5.2024 jatkaakseen uraansa yhtiön

ulkopuolella.

Bart Leenders

(s. 1969)

Konetekniikan diplomi-insinööri

Johtaja, Teknologia ja projektit

Johtoryhmän jäsen vuodesta 2023

28.10.2024 asti

– Jättänyt tehtävänsä Nesteen johtoryhmässä

28.10.2024 ilmoitetun uuden johtoryhmän

nimityksen myötä.

Carl Nyberg

(s. 1979)

Kauppatieteiden maisteri

Johtaja, Uusiutuvien toimitusketju ja

vastuullisuus

Väliaikainen johtaja, Uusiutuvat tuotteet

-liiketoimintayksikkö 8.5.2024–28.10.2024

Johtoryhmän jäsen vuodesta 2019

28.10.2024 asti

– Jättänyt tehtävänsä Nesteen johtoryhmässä

28.10.2024 ilmoitetun uuden johtoryhmän

nimityksen myötä, Nesteen laajennetun

johtoryhmän jäsen.

Christian Ståhlberg

(s. 1974)

Oikeustieteen kandidaatti

Lakiasiainjohtaja

Johtoryhmän jäsen vuodesta 2017

28.10.2024 asti

– Jättänyt tehtävänsä Nesteen johtoryhmässä

28.10.2024 ilmoitetun uuden johtoryhmän

nimityksen myötä, Nesteen laajennetun

johtoryhmän jäsen.

Martti Ala-Härkönen

(s. 1965)

Kauppatieteiden tohtori, tekniikan lisensiaatti

Talous- ja rahoitusjohtaja, strategia ja IT

Johtoryhmän jäsen vuodesta 2022

28.10.2024 asti

– Jättänyt tehtävänsä Nesteen johtoryhmässä

28.10.2024 ilmoitetun uuden johtoryhmän

nimityksen myötä, jatkaa uraansa yhtiön

ulkopuolella.

Muut johtoryhmän jäsenet vuonna 2024

Osakeomistus Neste Oyj:ssä: omat omistukset ja määräysvaltayhteisöt.

Markku Korvenranta toimi Öljytuotteet-liiketoiminnan johtajana 13.2.2025 asti.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

2024

Vuoden 2024 varsinaisessa yhtiökokouksessa

yhtiön tilintarkastajaksi valittiin tilintarkastusyh-

teisö KPMG Oy Ab päävastuullisena tilintarkas-

tajana KHT Leenakaisa Winberg. Varsinaiseen

tilintarkastukseen liittyvät palkkiot olivat vuonna

2024 yhteensä 1,8 miljoonaa euroa, tilintarkasta-

jan lausunnot 0,2 miljoonaa euroa sisältäen kestä-

vyysraportin varmentamisen ja muista palveluista

maksetut palkkiot yhteensä 0,8 miljoonaa euroa.

Kestävyysraportoinnin varmennukseen liittyvät

palkkiot on eritelty tarkemmin kestävyysraportoin-

nin varmentajaa koskevassa osiossa.

Kestävyysraportoinnin varmentaja

Osakkeenomistajat valitsevat vuosittain varsinaisessa

yhtiökokouksessa yhtiölle kestävyysraportoinnin var-

mentajan. Kestävyysraportoinnin varmentajan toimikausi

päättyy ensimmäisen vaalia seuraavan varsinaisen yhtiö-

kokouksen päätyttyä.

Kestävyysraportoinnin varmentajan tehtävänä on nii-

den hallituksen toimintakertomukseen sisältyvien tietojen

tarkastus, jotka yhtiö on esittänyt kestävyysraporttinaan.

2024

Vuoden 2024 varsinaisessa yhtiökokouksessa

yhtiön kestävyysraportoinnin varmentajaksi valit-

tiin tilintarkastusyhteisö KPMG Oy Ab päävastuul-

lisena kestävyysraportoinnin varmentajana KHT

Leenakaisa Winberg. Kestävyysraportoinnin var-

mennukseen liittyvät palkkiot olivat vuonna 2024

yhteensä 0,1 miljoonaa euroa ja muista palveluista

maksetut palkkiot yhteensä 0,1 miljoonaa euroa.

Sisäinen tarkastus

Nesteen sisäinen tarkastus on riippumaton ja objektiivi-

nen varmennus- ja konsultointitoiminto, joka on suunni-

teltu tuottamaan lisäarvoa Nesteelle ja parantamaan sen

toimintaa. Sisäinen tarkastus on osa Nesteen ohjaus- ja

hallintojärjestelmää, ja se tukee organisaatiota tuotta-

malla järjestelmällisesti arvioita yhtiön hallinto-, riskien-

hallinta- ja valvontaprosessien tehokkuudesta ja suosi-

tuksia näiden prosessien parantamiseksi.

Sisäisen tarkastuksen toiminta koostuu riippumat-

tomista sisäisistä tarkastuksista, joiden tarkoituksena

on tuottaa Nesteen tarkastusvaliokunnalle ja johdolle

arvioita Nesteen hallinto-, riskienhallinta- ja valvonta-

prosessien riittävyydestä ja tehokkuudesta. Sisäisissä

tarkastuksissa mm. arvioidaan olemassa olevia riski-

enhallintakäytäntöjä, merkittävien riskien tunnistamista

ja niiden hallinnan asianmukaisuutta, tärkeimpien poli-

tiikkojen ja ohjeiden olemassaoloa ja niiden dokumen-

toinnin ja toteutuksen tehokkuutta. Lisäksi arvioidaan,

mahdollistavatko organisaatiorakenteet ja hallintomallit

tehokkaan päätöksenteon ja ohjausjärjestelmän, ovatko

roolit ja vastuut selvät ja vastaavatko toiminnan ja ohjel-

mien tulokset määriteltyjä tavoitteita.

Sisäinen tarkastustoiminta perustuu vuosittain laa-

dittavaan tarkastussuunnitelmaan. Nesteen strategiset

tavoitteet, tärkeimmät hankkeet ja tunnistetut riskit ovat

keskeisiä tarkastussuunnitelman laadinnassa. Sisäisen

tarkastuksen johtaja raportoi säännöllisesti johdolle ja hal-

lituksen tarkastusvaliokunnalle tarkastussuunnitelmaan

sisällytetyistä toimenpiteistä. Raportointi sisältää jatku-

vaan kehitykseen ja riskien minimointiin tähtäävät suosi-

tukset sekä organisaatioiden laatimat toimintasuunnitel-

mat toimintojen kehittämiseksi ja riskien minimoimiseksi.

Sisäinen tarkastus toteuttaa myös erikseen johdon

tai tarkastusvaliokunnan kanssa sovittavia erityistoi-

meksiantoja. Väärinkäytösten selvittämiseen perustetun

ryhmän (Investigation Group) jäsenenä sisäisen tarkas-

tuksen johtaja osallistuu väärinkäytösepäilyjen ja epäil-

tyjen Nesteen politiikkojen ja periaatteiden sekä lakien

ja määräysten rikkomisten tutkintaan. Tehokkaan ja

lisäarvoa tuottavan prosessin varmistamiseksi sisäi-

nen tarkastus tekee tiivistä yhteistyötä Nesteen muiden

varmennustoimintojen (riskienhallinta, sisäinen valvonta

ja compliance) ja ylimmän johdon kanssa ja jakaa par-

haita käytäntöjä prosessien ja hallinnon näkökulmasta.

Nesteen sisäinen tarkastus noudattaa IIA:n (Institute

of Internal Auditors) sisäisen tarkastuksen kansainvälisiä

ammattistandardeja. 28. lokakuuta 2024 asti sisäinen

tarkastus raportoi suoraan hallituksen tarkastusvaliokun-

nalle ja hallinnollisesti toimitusjohtajalle. Nesteen uuden

johtoryhmän nimittämisen jälkeen, 28. lokakuuta 2024

eteenpäin, sisäinen tarkastus raportoi suoraan hallituk-

sen tarkastusvaliokunnalle ja hallinnollisesti talousjohta-

jalle. Hallitus hyväksyy sisäisen tarkastuksen toiminta-

ohjeen ja tarkastussuunnitelman. Sisäisen tarkastuksen

toimintaohjeessa kuvataan sisäisen tarkastuksen asema,

toimintamalli, prosessi ja raportointisuhteet. Sisäisellä

tarkastuksella on vuosittain tarkastusvaliokunnan jäsen-

ten ja puheenjohtajan kanssa ainakin yksi tapaaminen

ilman johdon läsnäoloa. Nesteen sisäisen tarkastuksen

johtaja on vastuussa sisäisen tarkastuksen toimintaoh-

jeessa määritellystä sisäisestä tarkastustoiminnasta.

2024

Sisäinen tarkastus suoritti vuoden 2024 sisäi-

sen tarkastuksen toimintasuunnitelman mukaiset

sisäiset tarkastukset ja raportoi havainnot johdolle

ja hallituksen tarkastusvaliokunnalle. Sisäisen tar-

kastuksen toiminto vahvisti yhteistyötään muiden

Nesteen varmennustoimintojen, kuten vaatimus-

tenmukaisuuden (compliance), riskienhallinnan ja

sisäisen valvonnan, kanssa tehostaakseen var-

mennustoimintojen toiminnan kattavuutta sekä

raportointia johdolle.

Vuonna 2024 tarkastuksen painopistealueita

olivat Nesteen strategiset investoinnit, tärkeimmät

riskit ja keskeiset liiketoimintaprosessit, mukaan

lukien esimerkiksi kyberturvallisuus, EU:n kestä-

vyysraportointidirektiivin mukainen raportointi, Rot-

terdamin laajennusprojekti ja Nesteen ulkomaisten

tytäryhtiöiden toiminta Yhdysvalloissa, Intiassa ja

Brasiliassa.

Konsernin laajennettu johtoryhmä

2.12.2024 alkaen Nesteen laajennettu johtoryhmä (NELT)

koostuu Nesteen johtoryhmän (NLT) jäsenistä ja muista

nimetyistä johtajista.

Keskeisenä tehtävänä on tukea yhtiön pitkän aikavä-

lin strategista päätöksentekoa ja arvonluontia sekä var-

mistaa yhtiön strategisten päätösten yhdenmukaisuus ja

toimeenpano läpi organisaation.

Laajennetun johtoryhmän (NELT) jäsenet:

• Heikki Malinen, Toimitusjohtaja (johtoryhmän

puheenjohtaja)

• Markku Korvenranta, Öljytuotteet -liiketoiminnan

johtaja ja operatiivinen johtaja (COO)

• Eeva Sipilä, Talous- ja rahoitusjohtaja (Anssi

Tammilehto vt. talous- ja rahoitusjohtaja)

• Hannele Jakosuo-Jansson, Johtaja, henkilöstö ja

kulttuuri

• Carl Nyberg, Kaupallinen johtaja, Uusiutuvat tuotteet

• Sami Oja, johtaja, Öljytuotteiden toimitusketju,

hankinta ja trading

• Anssi Tammilehto, Johtaja, strategia, M&A ja

sijoittajasuhteet

• Lars Peter Lindfors, Johtaja, T&K ja teknologia

• Hanna Maula, Johtaja, viestintä, vastuullisuus ja

yhteiskuntasuhteet

• Christian Ståhlberg, Lakiasiainjohtaja

Tilintarkastaja

Osakkeenomistajat valitsevat vuosittain varsinaisessa

yhtiökokouksessa yhtiölle tilintarkastajan. Tilintarkas-

tajan toimikausi päättyy ensimmäisen vaalia seuraavan

varsinaisen yhtiökokouksen päätyttyä.

Tilintarkastajan tehtävänä on yhtiön kirjanpidon, tilin-

päätöksen sekä hallinnon tarkastus. Tilintarkastus-

kertomus kattaa konsernitilinpäätöksen ja emoyhtiön

tilinpäätöksen. Tilintarkastuskertomus on esitetty vuosi-

kertomuksen tilinpäätösosiossa.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Compliance-toiminto

Neste on sitoutunut korkeisiin eettisiin standardeihin ja

harjoittaa liiketoimintaansa lakien, määräysten ja yleisesti

hyväksytyn hallintotavan mukaisesti. Nesteen eettiset

säännöt muodostavat kehyksen Nesteen maailmanlaa-

juiselle liiketoiminnalle ja vahvistavat eettisiä käytäntöjä,

jotka ohjaavat Nesteen työntekijöitä heidän päivittäisissä

liiketoimissaan ja päätöksenteossaan. Neste edellyt-

tää myös toimittajiensa ja muiden liikekumppaneidensa

noudattavan soveltuvia lakeja ja vastaavia eettisiä liike-

toimintakäytäntöjä, jotka on määritelty eettisissä sään-

nöissä. Nämä on tarkemmin kuvattu Nesteen eettisissä

säännöissä toimittajille. Lisätietoja Nesteen eettisistä

säännöistä on englanniksi julkaistussa vuosikatsauk-

sessa ja Nesteen verkkosivuilla.

Nesteen Compliance-toiminnon tavoitteena on kehit-

tää, määritellä, fasilitoida ja valvoa vaatimustenmukai-

suuskäytäntöjä ja -ohjelmia. Niiden tarkoituksena on

varmistaa, että Nesteen organisaatioilla on maailmanlaa-

juisesti käytössään tehokkaat järjestelmät ja prosessit,

joilla tunnistetaan, ehkäistään, havaitaan sekä korjataan

rikkomuksia soveltuvien lakien, määräysten ja Nesteen

sisäisten sääntöjen mukaisesti. Toiminto tukee Nesteen

johtoa yhtiön vaatimustenmukaisuusriskien hallinnassa

sekä Nesteen toimintojen johtoa niiden vaatimustenmu-

kaisuuskäytäntöihin liittyvien riskien tunnistamisessa ja

hallinnassa. Compliance-toiminto tekee tiivistä yhteis-

työtä Nesteen liiketoiminta-alueiden, konsernitoiminto-

jen ja muiden sisäisten varmennustoimintojen, erityisesti

riskienhallinnan, sisäisen valvonnan ja sisäisen tarkas-

tuksen kanssa. Compliance-toiminnon johtaja on Chief

Compliance Officer (CCO), joka raportoi Nesteen laki-

asiainjohtajalle. CCO raportoi vaatimustenmukaisuus-

käytäntöihin liittyvistä toimista säännöllisesti Nesteen

johtoryhmälle ja hallituksen tarkastusvaliokunnalle. Nes-

teellä on myös Ethics and Compliance -toimikunta, joka

valvoo ja ohjaa etiikan ja vaatimustenmukaisuusohjel-

man johtamista Nesteellä.

Ulkoisesti hallinnoitua väärinkäytösten raportointikana-

vaa sekä muita kanavia pitkin vastaanotetut raportit vää-

rinkäytösepäilyistä tutkitaan soveltuvien lakien ja Nesteen

sisäisen väärinkäytösten selvittämistä koskevan stan-

dardin (Misconduct Investigation Standard) mukaisesti.

Lisätietoja väärinkäytösten selvittämistä koskevasta

standardista ja raportoiduista väärinkäytösepäilyistä löy-

tyy kestävyysraportista hallituksen toimintakertomuk-

sessa ja englanniksi julkaistusta vuosikatsauksesta.

Muiden raportointikanavien lisäksi Nesteellä on ulkoi-

sesti hallinnoitu väärinkäytösten raportointijärjestelmä,

Ethics Online, jota voivat käyttää kaikki Nesteen sisäi-

set ja ulkoiset sidosryhmät, myös sen toimitusketjuissa

mukana olevat toimijat. Ethics Online on raportointika-

nava, jonka kautta Nesteen sidosryhmät voivat tuoda

esiin havaintonsa tai epäilyksensä mahdollisista vää-

rinkäytöksistä Nesteen toiminnoissa. Tapausten arvi-

oinnista ja tutkinnasta vastaa Nesteen väärinkäytösten

selvitysryhmä (Investigation Group). Neste ei kohdista

negatiivisia seuraamuksia vilpittömässä mielessä rapor-

toiduille tapauksille, kostotoimet ovat ehdottoman kiel-

lettyjä. Nesteen pääperiaatteet ja prosessi koskien sisäi-

siä väärinkäytösselvityksiä on kuvattu yhtiön sisäisessä

väärinkäytösten selvittämistä koskevassa standardissa

(Misconduct Investigation Standard). Mahdollisista poik-

keamista tai väärinkäytöksistä raportoidaan säännölli-

sesti hallituksen tarkastusvaliokunnalle.

Sisäpiirihallinto

Neste noudattaa EU-asetusta markkinoiden väärinkäy-

töstä (596/2014), sitä täydentävää sääntelyä sekä Nas-

daq Helsinki Oy:n sisäpiiriohjetta vähimmäissäännöstönä

sisäpiiriasioissa. Tämän lisäksi yhtiöllä on oma sisäpii-

riohje, jonka yhtiön hallitus on hyväksynyt.

Yhtiön sisäpiirivastaava on yhtiön lakiasiainjohtaja,

joka hoitaa sisäpiirihallintoon kuuluvia tehtäviä yhdessä

sisäpiiriluetteloiden hoitajan, sisäpiiriviestintävastaavan

ja hankekohtaisista sisäpiirirekistereistä vastuullisten

henkilöiden kanssa. Kaikilla edellä mainituilla henkilöillä

on omat varahenkilönsä. Lisäksi kunkin toiminnon johtaja

vastaa oman organisaationsa sisäpiiriasioiden valvon-

nasta. Yhtiö järjestää sisäpiiriohjeisiin liittyvää koulutusta.

Hankekohtaisten sisäpiirirekisterien laatimisesta ja

ylläpitämisestä vastaa asianomaisen sisäpiirihank-

keen johtaja, joka on nimetty ao. hankekohtaiseen

sisäpiirirekisteriin.

Yhtiö on määritellyt johtohenkilöiksi yhtiön hallituksen

jäsenet ja sihteerin, toimitusjohtajan sekä johtoryhmän

jäsenet ja sihteerin. Näiden johtohenkilöiden sekä hei-

dän lähipiirinsä tulee ilmoittaa yhtiön rahoitusvälineillä

tai rahoitusjohdannaisilla tekemänsä omat liiketoimensa

yhtiölle ja Finanssivalvonnalle viipymättä ja viimeistään

kolmen työpäivän määräajassa liiketoimen toteuttami-

sen jälkeen. Ilmoitukset yhtiölle ja Finanssivalvonnalle

voidaan tehdä osoitteessa neste.fi/kaupat siellä annet-

tujen ohjeiden mukaisesti.

Yhtiö on lisäksi nimennyt tietyt muut henkilöt yhtiön

tiedollisessa ytimessä toimiviksi henkilöiksi, joilla on suo-

rittamiensa tehtävien perusteella parempi tietämys yhti-

östä kuin markkinoilla yleisesti. Näitä henkilöitä ovat

tyypillisesti osavuosikatsausta tai vuositilinpäätöstä val-

mistelevat, yhtiön taloudesta, taloudellisesta raportoin-

nista tai viestinnästä vastaavat henkilöt tai henkilöt, joilla

on pääsy tällaisiin tietoihin, samoin kuin eräät muut yhtiön

johtavissa tehtävissä toimivat henkilöt.

Johtohenkilöt ja tiedollisessa ytimessä toimivat hen-

kilöt eivät saa käydä kauppaa tai toteuttaa muita liike-

toimia yhtiön rahoitusvälineillä omaan tai kolmannen

lukuun suoraan tai välillisesti yhtiön vuosineljänneksen

tai tilikauden päättymispäivän ja sitä koskevan osavuosi-

katsauksen tai vuositilinpäätöksen julkistamisen välisenä

ajanjaksona. Kaupankäynti on kuitenkin aina kiellettyä

vähintään 30 vuorokauden ajan ennen osavuosikatsa-

uksen tai vuositilinpäätöksen julkistamista sekä vielä ko.

julkistamispäivänä (ns. suljettu ikkuna).

Yhtiö pitää lisäksi hanke- tai tapahtumakohtaista sisä-

piiriluetteloa kaikista henkilöistä, joilla on pääsy sisäpii-

ritietoon ja jotka työskentelevät yhtiölle työsopimuksen

perusteella tai muutoin suorittavat tehtäviä, joiden kautta

heillä on pääsy sisäpiiritietoon. Hanke- tai tapahtuma-

kohtaiseksi sisäpiiriläiseksi katsotaan henkilöt, jotka

osallistuvat sisäpiiritietoja käsittelevien hankkeiden tai

tapahtumien kuten esimerkiksi yritysjärjestelyjen suun-

nitteluun ja valmisteluun. Hankekohtainen sisäpiiriläi-

nen ei saa käydä kauppaa tai toteuttaa muita liiketoimia

yhtiön rahoitusvälineillä hankkeen aikana.

Lähipiiriliiketoimet

Neste on määritellyt lähipiiriinsä kuuluvat tahot ja tekee

joidenkin näiden tahojen kanssa säännöllisesti liiketoi-

mia. Nämä liiketoimet liittyvät yhtiön tavanomaiseen liike-

toimintaan ja ovat yhtiön toiminnan tarkoituksen mukai-

sia ja toteutetaan tavanomaisin tai kyseisellä toimialalla

yleisesti noudatettavien ja hyväksyttyjen markkinaehto-

jen tai -käytäntöjen mukaisesti.

Yhtiön talous- ja lakitoiminnot seuraavat lähipiiritoimia

osana yhtiön normaaleja raportointi- ja valvontakäytän-

töjä. Hallitus on vastuussa lähipiiriliiketoimien valvonta-

prosesseista. Yhtiön ja sen lähipiirin välisistä olennaisista

liiketoimista raportoidaan vuosittain yhtiön konsernitilin-

päätöksen liitetiedoissa. Sovellettavien lakien ja sään-

töjen niin vaatiessa olennaiset lähipiiritoimet julkaistaan

myös pörssitiedotteena.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Sisäinen valvonta

Sisäisen valvonnan tavoitteena on varmistaa taloudelli-

sen raportoinnin ja kestävyysraportoinnin luotettavuus

riittävällä tavalla.

Lisäksi sisäinen valvonta tukee liiketoimintaa toimin-

nallisten ja strategisten tavoitteiden saavuttamisessa

osallistumalla liiketoimintaprosessien kehitystyöhön.

Nesteen sisäisen valvonnan järjestelmä pohjautuu

The Committee of Sponsoring Organizations (“COSO”,

2013) viitekehykseen.

Nesteen sisäisen valvonnan vaatimukset on määritelty

sisäisen valvonnan periaatteet konserniohjeessa (Inter-

nal Control Principle), tietojärjestelmien käyttöoikeuksia

koskevassa konserniohjeessa (Access Risk Manage-

ment Principle) ja niihin liittyvissä standardeissa.

Nesteen sisäisen valvonnan toiminto johtaa konser-

ninlaajuista valvonnan kehittämistä ja monitoroi sisäisiä

kontrolleja koko yhtiössä. Sisäisen valvonnan toiminto

antaa tarvittavat ohjeet tehokkaiden kontrollien määrittä-

miseksi ja suorittamiseksi.

Valvontaympäristö

Hallitus vastaa siitä, että kirjanpidon ja varainhoidon val-

vonta on asianmukaisesti järjestetty. Toimitusjohtaja vas-

taa siitä, että yhtiön kirjanpito on lainmukainen ja varain-

hoito luotettavalla tavalla järjestetty.

Nesteen sisäisen valvonnan perustana on konserni-

rakenne, jossa liiketoiminta on jaettu organisaatioyksi-

köihin. Nesteen liiketoiminta-alueet ja taloushallinto ovat

vastuussa siitä, että taloudelliseen raportointiin ja kestä-

vyysraportointiin liittyvät kontrollit on määritelty ja ne ovat

asianmukaiset, ajantasaiset, tehokkaat ja riittävät. Ope-

ratiivinen johto omistaa riskit ja kontrollit ja on vastuussa

kontrolleista ja havaittujen puutteiden korjaamisesta.

Sisäisen valvonnan konserniohje korostaa sisäisten

kontrollien tärkeyttä ja selkeyttää kolmen linjan vastuita

tehokkaiden kontrollien toteutuksessa liiketoimintapro-

sesseissa. Nesteen arvot ja johtamisjärjestelmä, mukaan

lukien eettiset toimintaperiaatteet, ovat perustana val-

vontaympäristölle. Toimitusjohtaja ja yhtiön johto vas-

taavat eettisten toimintaperiaatteiden sekä taloudelli-

sen raportoinnin ja kestävyysraportoinnin oikeellisuuden

merkityksen korostamisesta.

Riskien arviointi

Riskien arvioinnin edellytyksenä on, että organisaation

tavoitteet on määritelty.

Taloudellisessa raportoinnissa yleisenä tavoitteena on

raportoinnin luotettavuus. Tämä tarkoittaa sitä, että lii-

ketapahtumat kirjataan ja raportoidaan täydellisesti ja

oikein. Riskien arviointi sisältää väärinkäytöksiin liittyvien

riskien arvioinnin.

Lakisääteisen kestävyysraportoinnin sisältyessä vuo-

den 2024 raportointiin, kaksoisolennaisuusanalyysissa

on tunnistettu uusia riskejä ja -kontrolleja.

Riskienhallinnan periaatteista on lisätietoa vuosikerto-

muksen Riskienhallinta -osiossa.

Valvontatoimenpiteet

Nesteen valvontatoimenpiteet ovat toimintaohjeita ja

menettelytapoja, joita noudattamalla pyritään varmista-

maan, että johdon määrittelemät, riskienhallinnan kan-

nalta tärkeät toimenpiteet toteutetaan tehokkaasti. Talo-

udellisen raportoinnin ja kestävyysraportoinnin kannalta

tärkeimmät ohjeet on kuvattu Nesteen hallinnointia ja

ohjausjärjestelmää koskevassa politiikassa (Neste Cor-

porate Governance Policy), sisäisen valvonnan peri-

aatteet -konserniohjeessa (Internal Control Principle),

tietojärjestelmien käyttöoikeuksia koskevassa konser-

niohjeessa (Access Risk Management Principle), talou-

dellisen raportoinnin ja kestävyysraportoinnin valvontas-

tandardissa (Controls over Financial and Sustainability

Reporting Standard, COFR), sisäisen valvonnan proses-

sistandardissa (Internal Control Process Standard), pro-

sessikuvauksissa, kuukausittaisen raportointiprosessin

kuvauksissa sekä taloushallinnon ammattilaisille suun-

natussa ohjeistossa (Finance Instructions).

Tärkeimmät kontrollit liiketoiminnan ja taloushallinnon

prosesseille on dokumentoitu globaaliin kontrollirekiste-

riin. Konsernitason politiikat ja ohjeet ovat Nesteen johta-

misjärjestelmässä (NMS). Kontrollirekisteriä ylläpidetään

SAP GRC -alustalla, jota käytetään sisäisen valvonnan

hallintaan.

Tiedottaminen ja viestintä

Yhtiön viestintä tukee taloudellisen raportoinnin ja kestä-

vyysraportoinnin oikeellisuuden ja täydellisyyden varmen-

tamista. Nesteen henkilökunnalla on pääsy taloudellisen

raportoinnin kannalta tärkeimpiin toimintaperiaattei-

siin sekä kontrolliohjeisiin sisältäen kontrollien suoritus-

ja valvontavastuut. Kestävyysraportointivaatimukset

ja -prosessit kommunikoidaan henkilöstölle korostaen

tietojen oikeellisuutta. Tärkeimmät keinot viestiä talou-

delliseen raportointiin ja kestävyysraportointiin liittyvistä

asioista koostuvat sisäisen valvonnan koulutuksista,

taloudellisen raportoinnin ohjeistosta sisältäen konser-

nin laskentaperiaatteet, kestävyysohjeiston, ennusteen

laatimisen ja raportoinnin, tiedotustilaisuuksista, työssä-

oppimisesta, prosessien läpikäynneistä sekä julkaisuista

sisäisillä kanavilla ja sivustoilla.

Nesteen liiketoiminta-alueet laativat johdolle säännöl-

lisesti raportit toiminnan tuloksesta sisältäen analyysejä

ja kommentteja suorituksen tasosta. Konsernin johto-

ryhmälle ja hallitukselle toimitetaan taloudelliset raportit

kuukausittain. Osavuosikatsaukset, tilinpäätökset ja kes-

tävyysraportit käsitellään tarkastusvaliokunnan kokouk-

sissa ja tämän jälkeen hallituksessa.

Seuranta

Tarkastusvaliokunta valvoo yhtiön taloutta, taloudellista

raportointia, lakisääteistä kestävyysraportointia, riski-

enhallintaa sekä sisäistä valvontaa ja tarkastusta osana

yhtiön hallinto- ja ohjausjärjestelmää. Sisäisen valvonnan

puutteet kommunikoidaan ajoissa korjaavista toimenpi-

teistä vastuussa oleville tahoille sekä tarvittaessa joh-

dolle ja hallituksen tarkastusvaliokunnalle.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Sisäisen valvonnan toiminto suorittaa sisäisen valvon-

nan arviointeja kontrollitoimenpiteiden riittävyydestä lii-

ketoimintaprosesseissa. Tulokset raportoidaan säännöl-

lisesti johtoryhmälle.

Sisäinen tarkastus arvioi taloudellisen raportoinnin ja

kestävyysraportoinnin sisäistä valvontaa sekä niihin liitty-

viä prosesseja ja menettelyitä osana liiketoimintaproses-

sien tarkastuksia.

2024

Vuonna 2024 sisäisen valvonnan toiminto täydensi

sisäisen valvonnan järjestelmää kehittämällä kont-

rolleja käynnissä oleville keskeisille ERP-hankkeille

Marketing & Services -liiketoiminnon ja Uusiutu-

vien tuotteiden liiketoimintoon liittyvien investoin-

tien osalta. Sisäinen valvonta määritti myös uusia

ESG-kontrolleja ja päivitti politiikkoja, kuten talo-

udellisen ja kestävyysraportoinnin valvontastan-

dardia (Controls over Financial and Sustainability

Reporting Standard, COFR), vastauksena EU:n

kestävyysraportointidirektiivin (CSRD) asettamiin

kestävyysraportointivaatimuksiin. Tiedonhallintaan

liittyviä politiikkoja, prosesseja ja valvontakäytän-

teitä on kehitetty tukemaan kestävyysraportointi-

direktiivin mukaista raportointia.

Vuonna 2025 sisäisen valvonnan suunnitelmat

keskittyvät kontrollien tehokkuuden testaamiseen

ja valvontakulttuurin vahvistamiseen. Vuosina

2019–2024 toteutetun kehitysohjelman jälkeen

sisäisen valvonnan etenemissuunnitelma keskit-

tyy kontrollien laadun ylläpitämiseen ja vakaan

valvontaympäristön varmistamiseen. Keskeisiä

kehitysalueita ovat tuotantomateriaalit ja varas-

tot, tarkoituksenmukaiset tytäryhtiöiden kontrollit

sekä kestävyysraportointidirektiivin lisävaatimus-

ten täyttäminen.

Koulutus ja viestintä

Nesteen henkilökunnalla on pääsy

taloudellisen raportoinnin kannalta

tärkeimpiin toimintaperiaatteisiin

sekä kontrolliohjeisiin.

Korjaavat toimenpiteet

Johdon toimenpiteiden

toteuttaminen

valvontaympäristön

vahvistamiseksi.

Laajuus

Perustuu strategiaan,

sääntely-ympäristöön ja

riskien arviointiin

Seuranta, testaus

ja raportointi

Johto hyödyntää

erilaisia menetelmiä

mm. jatkuvaa

valvontatoimenpiteiden

seurantaa, suorittaen

erillisarviointeja, testaten

kontrollien tehokkuutta jne.

Havainnot raportoidaan

asianomaisille sidosryhmille.

Valvonnan

kehittäminen

Määritetään ja kehitetään

sisäistä valvontaa.

Lisätään automaattista

valvontaa ja jatkuvaa

seurantaa.

Valvonta-

toimenpiteet

Keskittyvät taloudellisen

raportoinnin ja kestävyysraportoinnin

oikeellisuuden varmistamiseen sekä

väärinkäytösten ehkäisyyn.

Tehokkaan sisäisen valvonnan kehittäminen on jatkuva prosessi,

jota ohjaavat yhtiön strategia ja valvonnan tavoitteet

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Suoritusjohtaminen päivittäisessä työssä

Tavoitekeskustelu

Kahdenkeskiset k

ustaminen

JatkokeskusteluVälittäminen ja puuttuminen

senten kanssa – ajankohtaiset asiat

Missio

Visio

Strategia

Arvonluonti-

ohjelmat

Jatkuva kehitys, palkitseminen

Arvonluonti

Tulokset TyöhyvinvointiUudistus

Suoritusjohtamisprosessi

Nesteen päivittäisen suoritusjohtamisen keskeisenä

lähtökohtana on:

• asettaa haastavia tavoitteita ja seurata niiden

toteutumista,

• tukea tavoitteiden saavuttamisessa säännöllisen

palautteen avulla,

• arvioida omaa toimintaa ja saavutettuja tuloksia,

• kehittää toimintatapoja ja ottaa vastuuta oman

osaamisen kehittämisestä ja

• käydä säännöllisesti henkilökohtaiset

kehityskeskustelut ja päivittäistä työtä tukevia

keskusteluita.

Taloudellisen suunnittelun ja raportoinnin näkökul-

masta Nesteen suoritusjohtamisen prosessi perus-

tuu strategian mukaisiin pitkän aikavälin taloudellisiin

ennusteisiin sekä keskipitkän aikavälin suunnitteluun ja

ennustamiseen. Vuoden aikana suoritusta arvioidaan

viikoittaisessa ja kuukausittaisessa johdon raportoin-

nissa sekä kuukausittaisissa ja neljännesvuosittaisissa

suoritusarvioinneissa.

Taloudellisia ja keskeisiin suorituskykymittareihin liitty-

viä tietoja verrataan sekä strategisiin tavoitteisiin että lii-

ketoimintasuunnitelmiin ja tarvittavia toimenpiteitä ohja-

taan ja seurataan ympäri vuoden.

Suorituksen johtaminen

Suorituksen johtamisella on tärkeä tehtävä konser-

nin strategisten tavoitteiden saavuttamisessa ja suori-

tuskulttuurin vahvistamisessa. Neste on siirtynyt kohti

ketterämpää suorituksen johtamisen mallia, joka tukee

päivittäistä toimintaa.

Suoritusjohtaminen on päivittäisjohtamista, jonka

avulla yksilöt, tiimit, yksiköt ja yhtiö voivat saavuttaa

valitut strategiset tavoitteensa ja kehittää organisaation

kyvykkyyttä. Sen avulla varmistetaan, että kaikki tietävät

yhtiön arvot ja tavoitteet, omat lyhyen ja pitkän aikavälin

tavoitteensa sekä sen, mitä osaamista tarvitaan ja kehi-

tetään tavoitteiden saavuttamiseksi.

Yksilön ja tiimien tavoitteet perustuvat Nesteen strate-

giaan ja toimintatapaan. Työhyvinvoinnin ja hyvän päivit-

täisjohtamisen välillä on selvä yhteys.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Riskienhallinnan tavoitteet ja laajuus

Nesteelle riskienhallinta on erottamaton osa päivittäisiä

johtamisprosesseja ja hyvää hallinnointia. Liiketoimin-

taan liittyy epävarmuustekijöitä eli riskejä, jotka voivat

toteutuessaan vaikuttaa joko positiivisesti tai negatiivi-

sesti yhtiön toimintaan. Järjestelmälliset käytännöt ris-

kien hallitsemiseksi ovat Nesteen tapa varmistaa, että se

onnistuu saavuttamaan asettamansa strategiset tavoit-

teet ja liiketoiminnalliset päämäärät samalla, kun se pys-

tyy jatkamaan toimintojaan keskeytyksettä muuttuvassa

liiketoimintaympäristössä. Nesteen riskienhallintakäy-

tännöille ominaisina voidaan pitää seuraavia periaatteita:

• Yhtiö korostaa riskitietoista kulttuuria ja riskien

aktiivista hallintaa.

• Riskienhallinta on jatkuva prosessi, jota kehitetään

järjestelmällisesti vastaamaan muuttuvaa sisäistä ja

ulkoista toimintaympäristöä.

• Riskienhallinnan tarkoituksena on analysoida

ja hallita liiketoimintaan liittyviä mahdollisuuksia

ja uhkia. Nesteen kilpailuedun lähtökohtana on

liiketoiminnallisten mahdollisuuksien hyödyntäminen

ja uhkien rajoittaminen.

• Riskienhallinta on olennainen osa toiminnan

suunnittelua, päätöksentekoa ja operatiivisia

prosesseja, ja riskienhallinnan roolit ja vastuut on

määritelty selkeästi.

• Riskienhallinnallisten toimenpiteiden ja kontrollien

asianmukaisuutta seurataan järjestelmällisesti

Riskienhallinta

Riskienhallinnan viitekehys

ja periaatteet

Riskienhallinnan puitteet ja periaatteet on määritelty hal-

lituksen hyväksymässä riskienhallintapolitiikassa (Cor-

porate Risk Management Policy). Politiikkaa täydentävät

eri riskialueita koskevat yksityiskohtaisemmat riskienhal-

lintamenettelyt ja -ohjeet. Nesteen riskienhallinnan viite-

kehys ja prosessit huomioivat kansainvälisesti tunnus-

tetut riskienhallinnan parhaat käytännöt (COSO ERM

-viitekehys ja riskienhallintastandardi ISO 31000).

Nesteen riskimallissa riskit luokitellaan ulkoisiin, stra-

tegisiin ja luonteeltaan operatiivisempiin riskeihin, jotka

ovat useimmissa tapauksissa ehkäistävissä.

• Ulkoisten riskien luonteeseen kuuluu, että Neste ei

voi täysin vaikuttaa niihin tai ohjailla niitä. Tärkeimpiä

riskiluokkia ovat ulkoisen toimintaympäristön

muutokset sekä kumppanuusverkostoon

liittyvät riskit.

• Strategiset riskit liittyvät strategisiin valintoihin,

strategian täytäntöönpanoon ja liiketoiminnan

kannalta merkittävien projektien (esim. jalostamojen

suurseisokit) suunnitteluun ja toteuttamiseen.

Strategiseen epävarmuuteen liittyy tyypillisesti sekä

hyödyn että negatiivisen toteuman mahdollisuus.

• Kolmas riskiluokka koostuu useista erityyppisistä

riskeistä, jotka ovat useimmiten hallittavissa. Yleisesti

ottaen Neste ei saa näiden riskien ottamisesta

kilpailuetua.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Toimitusjohtaja ja

johtoryhmä

1. Puolustuslinja

Riskienhallinnan

järjestäminen

2. Puolustuslinja

Riskienhallinnan toteutuksen

tukeminen

3. Puolustuslinja

Riippumaton

varmentaminen

Riskienhallinta

Hallitus

Tarkastusvaliokunta

Ethics and

Compliance -toimikunta

ja talousjohtaja

Sisäinen

valvonta

Riskienhallintajohtaja

Riskienhallinta Compliance Sisäinen tarkastus

Riskiasiantuntijat

Toiminnot

Liiketoiminta-alueet

Riskienhallinnan ohjausmalli

Vastuu riskienhallinnan valvonnasta on viime kädessä

Nesteen hallituksella. Tässä roolissa hallituksen tehtäviin

kuuluu esimerkiksi konsernin riskinottotason vahvistami-

nen ja riskienhallintapolitiikan hyväksyminen. Riskienhal-

lintaprosessin käytännön toteutus, kehittäminen ja seu-

ranta perustuvat kolmen puolustuslinjan malliin. Roolit ja

vastuut jakautuvat puolustuslinjoittain seuraavasti:

1. Puolustuslinja

Ensimmäinen puolustuslinja vastaa tavoitteiden määri-

tyksestä, päivittäisen suorituksen johtamisesta ja tehok-

kaiden riskienhallinnan toimenpiteiden jalkauttamisesta

tavoitteiden saavuttamiseksi. Nesteellä ensimmäiseen

puolustuslinjaan kuuluvat liiketoimintayksiköt sekä toi-

minnot silloin, kun ne toteuttavat tähän puolustuslin-

jaan kuuluvia tehtäviä. Osana ensimmäistä puolustuslin-

jaa Nesteen toimitusjohtajalla ja Nesteen johtoryhmällä

on kokonaisvastuu asianmukaisen riskienhallinnan

järjestämisestä.

Käytännössä liiketoimintayksiköiden ja toimintojen ris-

kien valvonta ja riskiraportointi tapahtuvat nimettyjen ris-

kiasiantuntijoiden verkoston avulla. Riskiasiantuntijoiden

roolina on varmistaa eri riskilajeja koskeva asiantunte-

mus ja huolehtia siitä, että keskustelu riskeistä on osa

päivittäistä johtamista.

2. Puolustuslinja

Toisen puolustuslinjan toimijoiden roolina on riskienhallin-

nan toteutuksen tukeminen sekä riskienhallinnan proses-

sien ja työvälineiden kehittäminen. Toisen puolustuslinjan

tulee olla riittävässä määrin riippumaton ensimmäisestä

puolustuslinjasta, jotta se pystyy haastamaan ensimmäi-

sen puolustuslinjan toimijoita suorituksen johtamisessa

ja päätöksenteon riskitietoisuuden lisäämisessä. Nes-

teellä toiseen puolustuslinjaan kuuluvat toisen puolus-

tuslinjan roolia toteuttavat toiminnot ja riskienhallintaan

keskittyvät asiantuntijatiimit (yhtiön riskienhallinta, comp-

liance ja kontrollien kehitys).

Riskienhallintajohtaja yhtiön riskienhallintatiimin avus-

tamana vastaa kokonaisuutena riskienhallinnan viiteke-

hyksen ylläpidosta ja siitä, että Nesteen riskienhallinnan

toimintatavat ovat johdonmukaisia läpi organisaation ja

kaikissa riskiluokissa. Yhtiön riskienhallinta myös kehit-

tää jatkuvasti riskienhallinnan käytäntöjä ja työkaluja.

Yhtiön riskienhallintatiimin tukena toimii riskiasiantunti-

joista koostuva verkosto. Lisäksi Nesteellä on erillinen

Ethics and Compliance -toimikunta, joka pyrkii varmis-

tamaan asianmukaisen valvonnan ja edistämään pro-

sessien tehokkuutta ulkoiseen ja sisäiseen vaatimusten-

mukaisuuteen sekä eettisiin toimintatapoihin liittyvissä

kysymyksissä. Toimikunta myös varmentaa riskienhallin-

nan toimenpiteiden riittävyyttä korkean riskin alueilla.

3. Puolustuslinja

Sisäinen tarkastus arvioi yhtiön riskienhallinnan viiteke-

hyksen, roolien ja käytäntöjen toimivuutta ja tehokkuutta

kokonaisuutena. Lisäksi sisäinen tarkastus arvioi sisäi-

sen valvonnan ja riskienhallinnan asianmukaisuutta yksi-

tyiskohtaisemmin kunkin tarkastuksen kohteena olevilla

alueilla. Sisäinen tarkastus myös antaa suosituksia sisäi-

sen valvonnan ja riskienhallinnan kehittämiseksi.

Riskien raportointi

Riskiraportoinnin yleisenä tavoitteena on mahdollisim-

man läpinäkyvä, kattava ja johdonmukainen kuva eri ris-

kialueiden merkittävyydestä Nesteen liiketoiminnan kan-

nalta. Riskiraportointi mahdollistaa yhtiön riskiprofiilin ja

riskinottohalukkuuden vertailun ja päätöksenteon mah-

dollisista toimenpiteistä riskien tason muuttamiseksi.

Riskeihin liittyvä viestintä on kiinteä osa strategista

suunnittelua ja suorituksen johtamista. Muodollinen ris-

kiraportointi suunnataan liiketoiminta-alueiden ja toimin-

tojen johtoryhmille, Nesteen johtoryhmälle, tarkastusva-

liokunnalle ja hallitukselle. Konsernin riskienhallintatiimi

vastaa riskitiedon kokoamisesta ja raportoinnista kunkin

sisäisen ja ulkoisen sidosryhmän tarpeiden mukaisesti.

Riskienhallinnan painopisteet

vuonna 2024

Vuonna 2024 erityiset riskienhallintatoimenpiteet keskit-

tyivät strategisiin ja ulkoisiin riskeihin sekä markkinaym-

päristön mahdollisten muutostekijöiden mallintamiseen

eri skenaarioissa. Lisäksi liiketoiminnan jatkuvuudenhal-

linta pysyi riskienhallinnan keskeisenä alueena. Riski-

enhallinta oli myös tärkeässä roolissa EU:n kestävyys-

raportointidirektiivin (CSRD) riskienhallintavaatimusten

täytäntöönpanossa sekä kyberriskienhallinnan käytän-

töjen parantamisessa.

Nesteen liiketoimintaan liittyvät riskit

Nesteen liiketoiminta altistaa yhtiön erilaisille riskitekijöille,

jotka liittyvät ulkoiseen toimintaympäristöön, sisäiseen

päätöksentekoon ja toimintaprosesseihin sekä käytössä

oleviin järjestelmiin. Nesteen merkittävimmät riskitekijät

liittyvät jäljempänä mainittuihin alueisiin. Mikä tahansa

riskeistä voi joko yksinään tai yhdessä muiden kanssa

heikentää merkittävästi Nesteen liiketoiminnan edelly-

tyksiä, taloudellista asemaa, toiminnan tuloksellisuutta ja

tulevaisuudennäkymiä.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Matala-kohtalainen riskitaso ja potentiaalinen vaikutus asetettujen

tavoitteiden toteutumiseen. Tehokkaat riskienhallintatoimet käytössä.

Kohtalainen riskitaso ja potentiaalinen vaikutus asetettujen tavoitteiden toteutumiseen.

Rajalliset mahdollisuudet pienentää riskiä, riskienhallinnan painopistealue.

Merkittävä riskitaso ja potentiaalinen vaikutus asetettujen tavoitteiden toteutumiseen.

Rajalliset mahdollisuudet pienentää riskiä, riskienhallinnan painopistealue.

Riskityyppi Riskitaso

Ulkoiset riskit

Talouskehitys Makrotalousnäkymien (ml. kuluttajahintainflaatio) asteittaisesta parantumisesta huolimatta Nesteen avainmarkkinoiden taloudellinen tilanne ei ole vielä täysin palautunut, ja kasvunäkymät

pysyvät matalina. Jatkuvaisluontoinen hidastuva talouskasvu voi vaikuttaa epäsuorasti Nesteen tuotteiden kysyntään. Taloudellisen epävarmuuden vuoksi energiamarkkinoilla on jo nähty tila-

päisiä vetäytymisiä ilmastotavoitteista. Makrotaloudellinen epävarmuus on myös hidastanut Nesteen ratkaisujen kysyntää tukevien ilmastopolitiikkojen toimeenpanoa.

Geopoliittiset riskit Öljy- ja kaasumarkkinat ovat pysyneet epävakaina pääasiassa geopoliittisista syistä. Geopoliittiset jännitteet, kuten Ukrainassa jatkuva sota, Lähi-idän konfliktit ja muut kasvavat sotilaalliset

tai kansainvälisen kaupan jännitteet, voivat vaikuttaa haitallisesti maailmantalouteen ja -kauppaan. Mahdollisesti lisääntyvät tai laajemmat kauppapakotteet voivat merkittävästi haitata Nes-

teen kykyä hankkia raaka-aineita, toimittaa tuotteita ja saattaa investointiprojekteja valmiiksi. Esimerkiksi Yhdysvaltojen ja Kiinan väliset kaupankäyntiin liittyvät jännitteet voivat lisätä vaihtelua

uusiutuvien raaka-aineiden ja öljytuotteiden hinnoissa.

Ilmastonmuutos Nesteen strategisena tavoitteena on toimia suunnannäyttäjänä uusiutuvissa ja kiertotalousratkaisuissa. Lisääntyvä paine ilmastonmuutosta hidastavien toimenpiteiden toteutukseen ja kas-

vihuonepäästöjen vähentämiseen on siksi ensisijaisesti positiivinen tekijä Nesteen liiketoiminnan kannalta. Poliittinen ja yhteiskunnallinen fokus hiilen käytön vähentämisessä ja energiasekto-

rin hiilijalanjäljen pienentämisessä aiheuttaa kuitenkin myös riskejä. Ilmastonmuutoksen epäsuorat taloudelliset ja poliittiset vaikutukset saattavat lisätä liiketoimintaympäristön yleistä epävar-

muutta ja vaikuttaa sitä kautta negatiivisesti Nesteen liiketoimintaan. Monien maiden hallitukset ovat joutuneet tarkastelemaan vihreän siirtymän kustannuksia ja rahoitusta, mikä on johtanut

Nesteen tuotteiden kysyntää tukevien ilmastotavoitteiden väliaikaiseen alentamiseen ja niiden toimeenpanon siirtämiseen myöhemmäksi. Lisäksi päästökauppaan liittyvät muutokset tai vas-

taavat hankkeet EU:n, Yhdysvaltojen tai yksittäisen jäsenvaltion tasolla saattavat vaikuttaa merkittävällä tavalla Nesteen liiketoimintaan.

Lait ja sääntely Sääntelyn kehittyminen aiheuttaa Nesteen liiketoiminnalle sekä mahdollisuuksia että uhkia. Pääsääntöisesti Nesteen liiketoimintayksiköt hyötyvät biopolttoaineita ja uusiutuvia polttoaineita

koskevan sääntelyn kehityksestä (esimerkiksi biomassaosuutta koskevat velvoitteet). Lainsäädännölliset muutokset, erityisesti Euroopan unionin ja Yhdysvaltojen alueella, voivat myös luoda

epävarmuutta vaikuttamalla uusiutuvien tuotteiden kysynnän kasvuun sekä vaihtoehtoisten raaka-aineiden hyödyntämiseen. Uusiutuvien tuotteiden osalta merkittäviä epävarmuustekijöitä

ovat jäte- ja tähdeperäisten raaka-aineiden hyväksyttävyyttä ja käyttöä koskevan sääntelyn sirpaleisuus sekä paikallista tuotantoa mahdollisesti tukevat kannustimet, kuten esimerkiksi Clean

Fuel Production Credit Yhdysvalloissa.

Nesteen liiketoimintaan liittyvät riskit

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Riskityyppi Riskitaso

Strategiset riskit

Teknologia Nesteen kilpailuasema valituilla tärkeimmillä markkinoilla on hyvä. Nesteen kehittämä NEXBTL-tuotantoteknologia on kaupallisesti käyttöönotettu teknologia laadukkaan dieselin ja uusiutu-

van lentopolttoaineen tuottamiseksi uusiutuvista raaka-aineista. Tämän kilpailuaseman säilyminen ei ole kuitenkaan varmaa, kun markkinoille tulee uusia toimijoita, asiakkaiden vaatimukset

ja tarpeet muuttuvat tai kun nykyiset kilpailijat kehittävät omia teknologioitaan. Nestemäisille polttoaineille kehitettävien vaihtoehtoisten raaka-aineiden ja tuotantoteknologioiden lisäksi myös

moottoritekniikan tai vaihtoehtoisten käyttövoimien kehitys voi olla odotettua nopeampaa. Vaihtoehtoisten teknologioiden kehittyminen tai kilpailevia teknologioita ja tuotteita suosiva sääntely

voi heikentää NEXBTL- tuotantoteknologian kilpailukykyä sekä Nesteen tuotteiden kysyntää ja hintatasoa.

Kilpailu Uusiutuvien tuotteiden globaalisti kasvava jalostuskapasiteetti ja yhteisprosessointikapasiteetti ovat merkittävä riski Nesteen toiminnalle, jos kapasiteetti kasvaa kysyntää nopeammin. Johta-

juusaseman ylläpito edellyttää jatkuvaa kehittymistä, kykyä kyseenalaistaa olemassa olevia liiketoimintamalleja ja vahvaa panostusta tutkimustyöhön, kuten uusien tuotantoteknologioiden ja

raaka-ainealustojen kehitykseen. Nesteen kyky hankkia kilpailukykyisellä hinnalla vastuullisia raaka-aineita tuotantotavoitteiden tarpeisiin on tärkeää strategisten tavoitteiden saavuttamiseksi.

Mikäli kilpailijoiden kasvanut tuotantokapasiteetti johtaa kysynnän ylittävään uusiutuvien tuotteiden tarjontaan tai Nesteen tuotteiden kilpailukyvyn heikentymiseen, Nesteen uusiutuvien tuot-

teiden jalostusmarginaali voi heikentyä.

Projektiriskit Onnistuneella projektityöllä on keskeinen rooli Nesteen strategian jalkautuksessa, operatiivisessa kehityksessä ja prosessien digitalisoinnissa. Mahdolliset viivästymiset kasvuprojekteissa tai

uusien tuotantolaitosten ylösajossa ovat riski Nesteelle. Merkittävät viiveet projektien suunnittelussa tai toteutuksessa voivat heikentää toimintojen tehokkuutta tai vaikeuttaa kilpailuaseman

ylläpitoa.

Osaamisen johtaminen Vahvat ohjaus- ja hallintojärjestelmät sekä Nesteen ylimmän johdon, henkilöstön ja kumppaneiden jatkuvat panostukset ovat olennaisen tärkeitä yhtiön menestymiselle. Osaajista käytävä

ankara kilpailu aiheuttaa riskin, että Neste ei ehkä onnistu palkkaamaan ja pitämään palveluksessaan erittäin ammattitaitoista henkilöstöä, joka on tarpeen strategian toteuttamista ja tulevai-

suuden menestyksellistä toimintaa varten.

Operatiiviset riskit

Liiketoiminnan

jatkuvuus

Liiketoiminnan jatkuvuuden tärkeys on korostunut muuttuvassa liiketoimintaympäristössä. Neste on jatkanut liiketoiminnan jatkuvuudenhallinnan toteutusta strategisella ja operatiivisella

tasolla. Yhtiötasolla myös skenaariotyöllä on ollut tärkeä rooli esimerkiksi erilaisiin markkinaympäristön muutoksiin ja ilmastonmuutokseen varautumisessa.

Operatiivisella tasolla Nesteen liiketoiminnan suorituskyky on hyvin riippuvainen jalostustoiminnan jatkuvasta luotettavuudesta Suomessa (Porvoo), Singaporessa ja Alankomaissa (Rotter-

dam). Suunniteltujen seisokkien lisäksi esimerkiksi katkot käyttöhyödykkeiden tai kriittisten laitteiden käytettävyydessä voivat aiheuttaa odottamattomia tuotannon häiriöitä, jotka vaikuttavat

Nesteen kykyyn vastata asiakaskysyntään. Samoin häiriöt toimitusketjussa tai keskeytykset kuljetuksissa ovat riski Nesteelle. Esimerkiksi Nesteen vuokraamat tai omistamat alukset ovat alt-

tiina riskeille, kuten havereille, ympäristökatastrofeille sekä lastin ja omaisuuden vaurioitumisille tai menetyksille. Tällaiset tapahtumat voivat johtua monista tekijöistä, kuten epäsuotuisista sää-

olosuhteista tai laitevioista.

Nesteellä on vakuutukset omaisuusvahinkojen, liiketoiminnan keskeytymisen ja havereiden aiheuttamien taloudellisten menetysten varalta. Vakuutukset eivät kuitenkaan kata kaikkia mah-

dollisia tappioita, ja siksi toiminnalliset katastrofit tai tahallinen sabotaasi voivat aiheuttaa Nesteelle huomattavaa vahinkoa.

Laatu Nesteen tuotteiden ja palveluiden täytyy myös jatkuvasti vastata asiakkaiden vaatimuksia muun muassa tuotteiden laadun ja vastuullisuuden osalta. Asiakkaiden kehittyvät vaatimukset

yhdessä entistä monimuotoisempien hankinta- ja logistiikkaverkostojen ja tuotantomenetelmien kanssa lisäävät toiminnan laaturiskejä, joiden hallitseminen on kriittistä Nesteen maineen kan-

nalta. Riskin hallitsemiseksi Neste on ottanut käyttöön systemaattiset laadunhallinnan menettelyt sekä omien toimintojen että kumppaneiden prosessien osalta.

Matala-kohtalainen riskitaso ja potentiaalinen vaikutus asetettujen

tavoitteiden toteutumiseen. Tehokkaat riskienhallintatoimet käytössä.

Kohtalainen riskitaso ja potentiaalinen vaikutus asetettujen tavoitteiden toteutumiseen.

Rajalliset mahdollisuudet pienentää riskiä, riskienhallinnan painopistealue.

Merkittävä riskitaso ja potentiaalinen vaikutus asetettujen tavoitteiden toteutumiseen.

Rajalliset mahdollisuudet pienentää riskiä, riskienhallinnan painopistealue.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Riskityyppi Riskitaso

Operatiiviset riskit

Markkinariskit Nesteen taloudellinen tulos riippuu ennen kaikkea jalostettujen öljytuotteiden ja uusiutuvien tuotteiden hintojen sekä raakaöljyn, erilaisten kasviöljyjen ja muiden käytettävien raaka-aineiden

hintojen välisestä hintaerosta eli marginaalista. Historiallisesti jalostusmarginaalit ovat vaihdelleet ja todennäköisesti ne vaihtelevat myös tulevaisuudessa. Jalostusmarginaaleihin eniten vaikut-

tavia tekijöitä ovat seuraavat:

• Raaka-aineiden ja tuotteiden kokonaiskysynnän ja -tarjonnan muutokset.

• Yksittäisten raaka-aineiden ja tuotteiden kysynnän ja tarjonnan muutokset.

• Raaka-aineiden ja tuotteiden hintojen heilahtelut.

• Maailmanlaajuisen jalostuskapasiteetin kehitys ja etenkin Nesteen tuottamien öljytuotteiden ja uusiutuvien tuotteiden kaltaisten tuotteiden jalostuskapasiteetin kehitys.

Uusiutuvien polttoaineiden markkinoilla sekä tuote että raaka-ainepuolen kysyntä ja tarjonta ovat edelleen tasapainottumassa vastaamaan kehittyvää lainsäädäntöä. Vihreää siirtymää

tukeva trendi on kannustanut uusiutuvien tuotteiden tuotantokapasiteetin kasvattamiseen. Samanaikaisesti energiamarkkinoilla on nähty laskua lakisääteisessä ja vapaaehtoisessa

kysynnässä. Kysynnän kasvun taittuminen on aiheuttanut painetta uusiutuvien polttoaineiden hinnoille Euroopassa. Yhdysvalloissa uusiutuvien polttoaineiden sääntely liittovaltio- ja

osavaltiotasolla on ratkaisevaa uusiutuvien marginaalitason kannalta.

Osana markkinariskien hallintaa Neste käyttää johdannaisinstrumentteja suojatakseen hyödykepositiotaan markkinahintojen vaihtelulta. Neste on altis valuuttakurssien muutoksille,

koska suurin osa myynnistä on hinnoiteltu Yhdysvaltain dollareina, kun taas toiminnan kustannukset (paitsi raaka-aineiden hankinta) kirjataan euroina. Neste lieventää valuuttakurssien

vaihteluun liittyviä epävarmuustekijöitä suojaamalla sopimusten mukaiseen ja ennakoituun kassavirtaan ja taseeseen kohdistuvia valuuttariskejä. Lisätietoja markkinariskeistä on esitetty

vuosikertomuksen osassa Tilinpäätös, liitetieto 3.

Määräystenmukaisuus Nesteen toiminta ja tuotteet ovat laajan sääntelyn alaisia (esimerkiksi ympäristöön, henkilö- ja prosessiturvallisuuteen sekä vastuullisuuteen liittyvä sääntely). Lisäksi yleinen sääntely esimerkiksi

hyödykekaupankäynnin ja tietosuojan hallinnan alueella on aiheuttanut tarpeen toimintatapojen läpikäynnille ja päivitykselle. Nesteen raaka-ainepohjasta on tullut entistä moninaisempi ja

toimitusketjut ovat laajentuneet globaalisti. Tämä on johtanut edelleen lisääntyneeseen liiketoiminnan sääntelyyn ja vastuullisen liiketoiminnan vaatimuksiin. On ensisijaisen tärkeää, että Neste

toimii vaatimusten ja määräysten mukaisesti huomioiden raaka-aineiden ja tuotteiden moninaiset kelpoisuusvaatimukset. Ulkoisten vaatimusten ja määräysten noudattamisen epäonnistumisella

olisi haitallisia vaikutuksia Nesteen taloudelliseen tulokseen ja maineeseen.

Vastapuoli- ja

luottoriskit

Vastapuoliriskit syntyvät kaikista liikesuhteista, joissa Neste altistuu riskille siitä, että vastapuolen suoritus ei vastaa Nesteen vaatimuksia ja sopimuksellisia velvoitteita. Vastapuoliriskien laajuus

on lisääntynyt Nesteen toimittaja- ja asiakaskannan jatkuvan monipuolistumisen myötä. Riskin hallitsemiseksi Nesteellä on käytössä systemaattiset toimintatavat vastapuolten valintaan

ja valvontaan. Erityisesti myyntipuolella Neste altistuu luottoriskille eli riskille siitä, että vastapuoli ei hoida sopimusperusteisia maksuvelvoitteitaan. Riskin suuruus riippuu kyseessä olevan

liiketoimen koosta ja vastapuolen luottokelpoisuudesta, jota arvioidaan systemaattisesti sekä liikesuhteen aloituksen että keston aikana.

Vastuullisuusriskit Merkittävimmät Nesteen liiketoiminnan ja arvoketjun vastuullisuuteen liittyvät riskit on raportoitu osana hallituksen toimintakertomusta.

Kyberriskit Nesteen liiketoiminnan ydinprosessit ovat riippuvaisia turvatuista ja luotettavista tietojärjestelmistä sekä kriittisen tiedon saatavuudesta. Neste hyödyntää digitalisaatiota ja uusia teknologioita

toiminnan tehostamiseen ja uudistamiseen, mutta on samalla tietoinen jatkuvasti kehittyvistä kyberuhista ja pitkälle kehittyneistä kyberhyökkäyksistä, jotka voivat olla myös nimenomaisesti

öljy- ja kaasuteollisuutta vastaan suunnattuja.

Häiriöt tärkeimmissä järjestelmissä, tietovuodot, tietosuojaluokkaukset, kyberhyökkäykset tai muut vihamieliset hyökkäykset tuotanto- tai ohjausjärjestelmiin voivat vaikuttaa merkittävästi

liiketoimintaan, kannattavuuteen ja maineeseen. Tästä syystä Neste on sitoutunut kattavan kyberturvallisuusohjelman implementointiin ja ylläpitoon. Näin varmistetaan kriittisten järjestelmien

ja tietosuojan luotettavuutta ja toimivuutta.

Matala-kohtalainen riskitaso ja potentiaalinen vaikutus asetettujen

tavoitteiden toteutumiseen. Tehokkaat riskienhallintatoimet käytössä.

Kohtalainen riskitaso ja potentiaalinen vaikutus asetettujen tavoitteiden toteutumiseen.

Rajalliset mahdollisuudet pienentää riskiä, riskienhallinnan painopistealue.

Merkittävä riskitaso ja potentiaalinen vaikutus asetettujen tavoitteiden toteutumiseen.

Rajalliset mahdollisuudet pienentää riskiä, riskienhallinnan painopistealue.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hyvä osakkeenomistaja,

Esittelen Nesteen henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunnan

puolesta Nesteen palkka- ja palkkioselvityksen hallituk-

sen jäsenten ja toimitusjohtajien palkitsemisen osalta

tilikaudelta 2024. Raportissa kerrotaan myös, kuinka

vuoden 2024 varsinaisen yhtiökokouksen hyväksymää

palkitsemispolitiikkaa on käytännössä toteutettu. Tämä

palkitsemisraportti on laadittu suomalaisten pörssiyhti-

öiden Hallinnointikoodin 2025 sekä Suomen osakeyh-

tiölain, Suomen arvopaperimarkkinalain ja valtiovarain-

ministeriön asetuksen vaatimusten mukaisesti. Tämä

raportti esitetään Nesteen vuoden 2025 varsinaisessa

yhtiökokouksessa osakkeenomistajien neuvoa-antavaa

äänestystä varten.

Lähestymistapamme palkitsemiseen ja

yhteys vastuullisuuteen

Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunnan tarkoitus on var-

mistaa, että Nesteen palkitsemisohjelmat heijastavat

pitkäaikaisia palkitsemisperiaatteitamme, joita ovat liike-

toimintastrategian tukeminen, suoritusperusteinen pal-

kitseminen, arvojen mukaisen toiminnan rohkaiseminen

ja yksilön vastuu sekä kilpailukykyinen ja oikeudenmu-

kainen palkkaus.

Palkitsemispolitiikkamme, -käytäntömme ja -proses-

simme on suunniteltu palkitsemisperiaatteidemme poh-

jalta varmistamaan, että pystymme kilpailemaan par-

haista osaajista sekä sitouttamaan heitä markkinoilla,

joilla toimimme. Uskomme, että suoritusperusteiset

palkitsemisohjelmat, oikeiden henkilöiden valitseminen

avaintehtäviin, kohdennettu osaamisen kehittäminen,

ennakoiva seuraajasuunnittelu sekä kilpailukykyinen pal-

kitseminen luovat menestyksemme perustan – myös

tulevaisuudessa.

Nesteen palkitsemisraportti 2024

Nesteen henkilöstö- ja

palkitsemisvaliokunta

Johanna Söderström

Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunnan

puheenjohtaja

Valiokunnan jäsenet 27.3.2024 saakka:

• Matti Kähkönen, henkilöstö- ja

palkitsemisvaliokunnan puheenjohtaja

• Nick Elmslie

• Heikki Malinen

• Johanna Söderström

Valiokunnan jäsenet 27.3.2024 alkaen:

• Nick Elmslie

• Pasi Laine

• Sari Mannonen

Nesteen turvallisuuskulttuuria on kehitetty järjestel-

mällisesti useiden vuosien ajan. Prosessien ja henkilös-

tön turvallisuuden parantamiseen liittyvät mittarit muo-

dostavat 20 % lyhyen aikavälin kannustinpalkkioista.

Vastaavasti Nesteen sitoutuminen strategisiin kestä-

vyystavoitteisiin heijastuu myös pitkän aikavälin kannus-

tinohjelmaamme, jossa 20 % mittareista perustuu yhdis-

tettyyn kasvihuonekaasujen vähenemään.

Palkitsemisen tarkoituksena on vahvistaa ja tukea kes-

keistä strategista tavoitettamme tulla globaaliksi johta-

jaksi uusiutuvissa ja kiertotalousratkaisuissa, mikä tukee

kestävää pitkän aikavälin arvonluontia kaikille sidosryh-

mille. Merkittävä osa toimitusjohtajan palkitsemisesta

perustuu muuttuviin palkanosiin, joilla varmistetaan

vahva yhteys kestävään arvonluontiin osakkeenomista-

jille, suorituskyvyn ja palkitsemisen välille. Hallitus aset-

taa tavoitteet lyhyen ja pitkän aikavälin kannustimille, ja

muuttuvat palkkiot ovat suoraan yhteydessä operatiivi-

siin, strategisiin ja vastuullisuustavoitteisiimme.

Nesteen suoriutuminen vuonna 2024

Vuonna 2024 Nesteen markkinat muuttuivat merkittä-

västi, minkä lisäksi meillä oli useita toiminnallisia haas-

teita jalostamoillamme. Koko vuoden 2024 vertailukel-

poinen käyttökate oli 1 252 miljoonaa euroa.

Yhtiön suoritusperusteisen osakepalkkio-ohjelman

vuosien 2022–2024 mittareina ovat olleet Nesteen

osakkeen suhteellinen kokonaistuotto verrattuna STOXX

Europe 600 -indeksiin vuosina 2022–2024 (painoarvolla

80 %). Neste kuului vertailuindeksissä 1.5 persentiiliin ja

tämän mittarin tulos oli 0 %. Toinen mittari oli yhtiön vai-

kutus kasvihuonepäästöihin (painoarvolla 20 %). Tämän

mittarin tulos oli 10 %.

Palkitsemispolitiikan soveltaminen

vuonna 2024

Hallituksen ja toimitusjohtajien palkitseminen tilikaudella

2024 oli vuoden 2024 palkitsemispolitiikan mukaista.

Palkitsemispolitiikasta ei poikettu eikä hallituksen tai toi-

mitusjohtajien palkkioita peritty takaisin tai oikaistu tili-

kauden 2024 aikana.

Osakkeenomistajien neuvoa-antava

äänestys vuoden 2023 palkitsemisraportista

Vuoden 2024 varsinaisessa yhtiökokouksessa 95,71

% Nesteen osakkeenomistajista kannatti palkitsemisra-

portin 2023 hyväksymistä. Olemme kiitollisia osakkeen-

omistajien tuesta ja palautteesta, jonka perusteella kehi-

tämme palkitsemisraporttiamme.

Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunnan

painopistealueet vuonna 2024

Vuonna 2024 keskityimme pitkän aikavälin kannusti-

nohjelman uusimiseen suorituspohjaisen palkitsemisen

vahvistamiseksi sekä kilpailukyvyn ja houkuttelevuuden

varmistamiseksi työnantajana kansainvälisillä markki-

noilla, joilla Neste toimii. Nesteen toimitusjohtaja Matti

Lehmus toimi tehtävässä lokakuulle asti ja sen jälkeen

Heikki Malinen aloitti Nesteen toimitusjohtajana. Sekä

edellisen että uuden toimitusjohtajan palkitsemiset ovat

osakkeenomistajien vuoden 2024 varsinaisessa yhtiö-

kokouksessa hyväksymän palkitsemispolitiikan 2024

mukaisia.

Johanna Söderström

Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunnan puheenjohtaja

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Vuosipalkkio, 40 % kiinteästä vuosipalkkiosta maksettiin Nesteen osakkeina ja 60 % rahana

Puheenjohtaja 135 000 euroa vuodessa

Varapuheenjohtaja 75 000 euroa vuodessa

Jäsen 60 000 euroa vuodessa

Tarkastusvaliokunnan puheenjohtaja

75 000 euroa vuodessa

Kokouspalkkiot

kokoukselta, mikäli kokous on hallituksen jäsenen kotimaassa 1 000 euroa

kokoukselta, mikäli kokous on samassa maanosassa kuin

hallituksen jäsenen kotimaa

2 000 euroa

mikäli kokous on eri maanosassa kuin hallituksen jäsenen kotimaa 3 000 euroa

Siinä tapauksessa, ettei hän samalla toimi hallituksen puheenjohtajana tai varapuheenjohtajana

EUR Vuosipalkkio

Kokouspalkkiot

Yhteensä

Matti Kähkönen, puheenjohtaja 135 000 23 000 158 000

Eeva Sipilä, varapuheenjohtaja

75 000 27 000 102 000

John Abbott 60 000 33 000 93 000

Nick Elmslie 60 000 35 000 95 000

Just Jansz 60 000 29 000 89 000

Conrad Keijzer

60 000 25 000 85 000

Pasi Laine

60 000 19 000 79 000

Heikki Malinen

15 000 14 000 29 000

Sari Mannonen

60 000 23 000 83 000

Johanna Söderström 60 000 41 000 101 000

Kimmo Viertola

- 4 000 4 000

Hallituksen vuosipalkkio kaudelta 2024–2025 maksettiin kokonaisuudessaan toukokuussa 2024, ja siitä 40 % osakkeina

ja 60 % käteisenä. Neste on maksanut osakkeiden varainsiirtoveron ja se on käsitelty luontoisetuna hallituksen jäsenille.

Kokouspalkkiot osallistumisen mukaan vuonna 2024.

Hallituksen varapuheenjohtaja ja jäsen 13.2.2025 saakka.

Hallituksen jäsen 27.3.2024 lähtien.

Hallituksen jäsen 13.6.2024 saakka.

Hallituksen jäsen 27.3.2024 saakka.

Emoyhtiö on maksanut palkkiot kokonaisuudessaan.

Yhtiökokous päättää hallituksen jäsenille maksettavista palkkioista nimitystoimikunnan ehdotuksen perusteella

yhdeksi toimikaudeksi kerrallaan seuraavaan yhtiökokoukseen saakka. Vuoden 2024 varsinainen yhtiökokous vah-

visti 27.3.2024 hallituksen jäsenille seuraavat vuosipalkkiot. 98,84 % osakkeenomistajista kannatti nimitystoimikun-

nan ehdotusta.

Hallituksen palkitseminen edellisellä tilikaudella

Kokouspalkkiot maksettiin osallistumisen perusteella, minkä lisäksi maksettiin kulukorvaus yhtiön yleisen matkustus-

säännön mukaisesti.

Puhelimen tai muun tietoliikenneyhteyden avulla pidetystä kokouksesta maksetaan jäsenen kotimaassa pidetyn

kokouksen palkkion mukaisesti. Kokouspalkkioihin sisältyy myös hallituksen erityistehtävien johdosta suoritettuja

kokouspalkkioita, mutta ne eivät sisällä matkakuluja.

Yksityiskohdat hallituksen osakeomistuksista ovat yhtiön nettisivuilla.

Hallituksen jäsenille maksetut palkkiot vuonna 2024

Vuoden 2024 varsinainen yhtiökokous päätti, että kiinteästä vuosipalkkiosta 40 % maksetaan osakkeina ja 60 %

rahana. Osakkeet hankittiin hallituksen jäsenten puolesta osavuosikatsauksen 1.1.–31.3.2024 julkaisun jälkeen mark-

kinoilta julkisessa kaupankäynnissä muodostuvaan hintaan. Neste on maksanut osakkeiden kaupankäyntikulut ja

varainsiirtoveron. Hallituskauden 2024–2025 vuosipalkkion käteisosuus maksettiin kokonaisuudessaan toukokuussa

2024. Kokouspalkkiot maksettiin käteisenä kauden aikana kokousten jälkeen.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Nesteen hallitus päättää toimitusjohtajan palkitsemisesta henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunnan ehdotuksen perus-

teella. Toimitusjohtajan palkitseminen koostuu kiinteästä vuosipalkasta, kuten peruspalkasta ja luontoiseduista, sekä

muuttuvista palkanosista, kuten lyhyen ja pitkän aikavälin kannustinohjelmista sekä lisäeläkkeestä.

Muuttuva palkitseminen

Nesteen hallitus päättää toimitusjohtajan lyhyen aikavälin kannustinjärjestelmästä ehtoineen. Hallitus asettaa ja arvioi

vuosittain kannustinjärjestelmässä käytettävät tavoitteet toimitusjohtajalle. Nykyisen toimitusjohtajan lyhyen aikavälin

kannustinohjelman enimmäismäärä oli 120 % vuosittaisesta peruspalkasta vuonna 2024.

Nesteen hallitus päättää ja toteuttaa pitkän aikavälin kannustinjärjestelmät ja niiden ansaintamahdollisuudet toimi-

tusjohtajalle. Näiden järjestelmien tavoitteena on mahdollistaa pitkän aikavälin suoriutuminen ja menestyminen. Toimi-

tusjohtajalle maksettava palkkiotaso vaihtelee välillä 0–200 prosenttia kiinteästä vuosipalkasta suorituksen ja osake-

kurssin mukaan. Nesteen pitkän aikavälin kannustinjärjestelmän nojalla maksettavien palkkioiden määrää on rajoitettu

osakkeen kurssikehitykseen perustuvalla maksimitasolla ja käynnissä oleviin ohjelmiin sovellettava maksimi taso on

osakkeen kaksinkertainen kurssinousu ohjelman aikana. Mikäli Nesteen osakkeen kurssi yli kaksinkertaistuu ohjel-

man aikana, tämän kurssinousun ylittävä osa maksettavien palkkioiden arvosta jätetään maksamatta.

Lisäeläke

Nykyinen toimitusjohtaja on oikeutettu maksuperusteiseen lisäeläkejärjestelyyn, joka alkaa 66 vuoden iässä. Vuosi-

maksu on 20 % vuosittaisesta peruspalkasta.

Toimitusjohtajan palkitseminen vuonna 2024

Toimitusjohtajan kokonaispalkitseminen Maksettu vuonna 2024 (EUR)

Heikki Malinen

(Toimitusjohtaja

15.10.2024 alkaen)

Matti Lehmus

(Toimitusjohtaja

14.10.2024 saakka)

Kiinteä vuosipalkka

247 571 755 088

Lyhyen aikavälin kannustinohjelma

- 501 125

Pitkän aikavälin kannustinohjelma

- 14 735

Lisäeläke

51 194 118 916

Yhteensä 298 765 1 389 864

Kiinteän ja muuttuvan palkitsemisen osuus

(lisäeläkettä ei huomioitu) Kiinteä 100 %

Kiinteä 59 %

Muuttuva 41 %

Luontoisedut ja lomarahat sisältyvät kiinteään palkitsemiseen.

Perustuu tilikauden 2023 tulokseen. Matti Lehmuksen lyhyen aikavälin kannustinohjelman enimmäismäärä oli 80 % vuosittaisesta

peruspalkasta vuonna 2023 ja 2024.

Vuonna 2024 maksettu LTI:n ansaittu arvo perustuu PSP 2021–2023 ohjelmaan, joka myönnettiin hänen edelliseen tehtäväänsä

ennen toimitusjohtajan positiota. Toimitusjohtajalle maksettava palkkiotaso vaihteli välillä 0–120 prosenttia kiinteästä vuosipalkasta

suorituksen ja osakekurssin mukaan.

Matti Lehmus oli oikeutettu maksuperusteiseen lisäeläkejärjestelyyn, joka alkamisikä on 62 vuotta ja vuosimaksu on

16 % vuosittaisesta peruspalkasta.

Matti Lehmus toimi Senior Advisor -roolissa 15.10.-15.11.2024, jolloin hän sai kiinteää palkkaa etuineen 81 901 EUR, 1 892 EUR

STI-palkkiota (maksetaan vuonna 2025) ja 12 518 EUR lisäeläkemaksuja. Tämän jälkeen toimisuhteen päättämiseen liittyvänä etuutena

sopimuksen mukaisesti hän sai 111 122 EUR kiinteää palkkaa luontoisetuineen, 2 838 EUR STI-palkkiota (maksetaan vuonna 2025) ja

18 776 EUR lisäeläkemaksuja vuoden 2024 loppuun. Vuonna 2025 Matti Lehmukselle maksetaan toimisuhteen päättämiseen liittyvänä

etuutena sopimuksensa mukaisesti 1 136 435 EUR, joka sisältää kiinteän palkan luontoisetuineen, STI- ja LTI-palkkion ja lisäeläkemaksun

sekä kuuden kuukauden kiinteän palkan suuruisen irtisanomiskorvauksen.

Emoyhtiö on maksanut palkkiot kokonaisuudessaan.

Seuraavassa taulukossa on esitetty palkitsemisen verotettava arvo:

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Lyhyen aikavälin kannustinohjelma

STI-palkkio toimitusjohtajakaudesta 2024 suuruudeltaan 11 340 euroa maksetaan nykyiselle toimitusjohtajalle Heikki

Maliselle ja 17 975 euroa edelliselle toimitusjohtajalle Matti Lehmukselle maaliskuussa 2025.

Nykyisen ja edellisen toimitusjohtajan lyhyen aikavälin kannustinjärjestelmien 2024 mukaiset palkkiot:

Vuonna 2025 toimitusjohtajan lyhyen aikavälin kannustinohjelman enimmäismäärä on 120 % vuosittaisesta perus-

palkasta. Toimitusjohtajan vuoden 2025 lyhyen aikavälin kannustinohjelman mittarit, joiden perusteella makse-

taan mahdollinen palkkio maaliskuussa 2026:

Mittari Painotus

Uusiutuvat tuotteet vertailukelpoinen käyttökate (RP comparable EBITDA) 35 %

Öljytuotteet vertailukelpoinen käyttökate (OP comparable EBITDA) 25 %

Vapaa rahavirta (Free Cash Flow) 30 %

Konsernin turvallisuustavoite (TRIF) 5 %

Konsernin prosessiturvallisuustavoite (PSER) 5 %

Painotettu kokonaistulos mittareiden tuloksilla ilman pyöristystä.

STI 2023, maksettu 2024

STI 2024, maksetaan

maaliskuussa 2025

Mittari

Painotus

2023

Saavutustaso %

Kynnysarvo 50 %

Tavoitearvo 100 %

Maksimitaso 200 %

Painotus

2024

Saavutustaso %

Kynnysarvo 50 %

Tavoitearvo 100 %

Maksimitaso 200 %

Konsernin vertailukelpoinen

käyttökate (EBITDA) 50 % 112 - -

Uusiutuvat tuotteet

vertailukelpoinen käyttökate

(RP comparable EBITDA) - - 30 % 0

Öljytuotteet vertailukelpoinen

käyttökate (OP comparable

EBITDA) - - 20 % 0

Vertailukelpoinen vapaa

kassavirta (Free Cash Flow) 20 % 200 20 % 0

Oikaistu sijoitetun pääoman

keskimääräinen tuotto

verojen jälkeen (Comparable

ROACE) 10 % 169 10 % 0

Konsernin turvallisuustavoite

(TRIF) 10 % 70 10 % 60

Konsernin

prosessiturvallisuustavoite

(PSER) 10 % 167 10 % 0

Painotettu

kokonaissaavutustaso

yhteensä

100 % 136 100 % 6

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Pitkän aikavälin kannustinohjelmat

Nykyinen ja entinen toimitusjohtaja ovat oikeutettuja seuraaviin osakepalkkio-ohjelmiin:

Edellinen toimitusjohtaja Matti Lehmus on oikeutettu suoritusperusteiseen osakepalkkio-ohjelmaan 2022–2024.

Suoritus-

perusteinen

osakepalkkio-

ohjelma Mittari Painotus

Mittarin

saavutus-

taso %

Painotettu

kokonaissaavutustaso % Myöntämispäivä

Myönnettyjen osakkeiden

alkuperäinen lukumäärä

Maksettavien brutto-

osakkeiden lukumäärä

Osakkeiden

luovutuspäivä

PSP 2022–2024 Suhteellinen osakkeen kokonaistuotto

STOXX Europe 600 -indeksiin verrattuna

80 % 0 %

2 %

Helmikuu

2022

26 400 528

Maaliskuu

2025

Yhdistetty kasvihuonekaasujen

vähenemä 2022–2024

20 % 10 %

Suoritus-

perusteinen

osakepalkkio-

ohjelma Mittari Painotus

Myöntämis-

päivä nykyiselle

toimitusjohtajalle

Myönnettyjen osakkeiden

lukumäärä nykyiselle

toimitusjohtajalle

Myöntämis-

päivä edelliselle

toimitusjohtajalle

Myönnettyjen osakkeiden

alkuperäinen lukumäärä ja

päättymispäivään asti suhteutettu

osakemäärä edelliselle toimitusjohtajalle

Osakkeiden

luovutuspäivä

PSP 2023–2025 Suhteellinen osakkeen kokonaistuotto

STOXX Europe 600 -indeksiin verrattuna

80 %

Lokakuu

2024

29 097

Joulukuu

2022

23 600, suhteutettu 18 683

Maaliskuu

2026

Yhdistetty kasvihuonekaasujen

vähenemä 2023–2025

20 %

PSP 2024–2026 Suhteellinen osakkeen kokonaistuotto

STOXX Europe 600 -indeksiin verrattuna

80 %

Lokakuu

2024

54 038

Helmikuu

2024

33 700, suhteutettu 15 446

Maaliskuu

2027

Yhdistetty kasvihuonekaasujen

vähenemä 2024–2026

20 %

Toimitusjohtaja Heikki Malinen on myös oikeutettu kertaluonteiseen Nesteen palkitsemispolitiikan mukaiseen osakkeina maksettavaan palkkioon bruttopalkkiosummaltaan 1 250 000 EUR (ehdollinen osakepalkkiojärjestelmä,

luovutus lokakuussa 2025), joka myönnettiin rekrytoinnin yhteydessä edelliseltä työnantajalta menetettävät palkkiot huomioiden. Määritellessään tämän kertaluonteisen järjestelyn arvoa hallitus otti huomioon rakenteen,

aikajänteen, arvon ja suoritusmittarit menetettyjen järjestelyiden osalta. Tämä kertaluonteinen palkkio myönnettiin osakkeina luoden yhteys yhtiön pitkäaikaiseen osakkeen kehitykseen ja kannustaen osakeomistukseen.

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Riskienhallinta Palkitsemisraportti

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Palkitseminen ja yhtiön tulos viiden viime tilikauden aikana

Keskimääräinen palkitseminen (EUR) 2020 2021 2022 2023 2024

Hallituksen jäsen keskimäärin

44 386 51 368 72 512 63 191 83 455

Toimitusjohtaja

(palkitsemisen verotettava arvo eri vuosina)

Peter Vanacker

(Toimitusjohtaja marraskuusta 2018 huhtikuuhun 2022) 1 804 816 2 046 357 704 465 - -

Matti Lehmus

(Toimitusjohtaja toukokuusta 2022–14.10.2024 saakka) - - 731 441 2 014 265 1 389 864

Heikki Malinen

(Toimitusjohtaja 15.10.2024 alkaen) - - - - 298 765

Nesteen työntekijä keskimäärin

70 751

77 529

86 367

88 551 84 539

Nesteen työntekijä keskimäärin Suomessa

66 225

72 478

75 742

76 965 73 775

Yhtiön tulos

Vertailukelpoinen käyttökate (EBITDA), milj. euroa 1 929 1 920 3 537 3 458 1 252

Sisältää kaikki maksetut palkkiot hallituksen jäsenille (vuosi- ja kokouspalkkiot). Maksatuskäytäntö muuttui vuonna 2022, jolloin vuosipalkkiota maksettiin kuukausittain yhtiökokoukseen saakka, ja sen jälkeen toukokuussa 2022 maksettiin

hallituskauden 2022–2023 vuosipalkkio kokonaisuudessaan.

Sisältää kaikki palkat, mukaan lukien kannustinpalkkiot (lyhyen aikavälin kannustinpalkkio varauksen perusteella, pitkän aikavälin kannustinpalkkiot kirjanpitoarvon perusteella) ilman välillisiä työnantajakuluja (sosiaaliturvakustannukset,

eläkekustannukset ja muut kulut) jaettuna henkilöstön keskimääräisellä lukumäärällä vuoden aikana.

Ennen keskimääräisen luvun laskemista palkoista on oikaistu 22 miljoonan euron varaus, joka liittyy Naantalin jalostamon sulkemiseen.

Ennen keskimääräisen luvun laskemista palkoista on oikaistu Naantalin jalostamon sulkemiseen liittyvä 11 miljoonan euron varauksen purku. Keskimääräinen palkitseminen vuosien 2019 ja 2020 välillä on kasvanut, mikä johtuu osin

Nesteen liiketoiminnan myynnistä Venäjällä vuonna 2019 (1 133 työntekijää) ja vuosien 2020 ja 2021 välillä Naantalin jalostamon sulkemisesta. Samaan aikaan strategiaan perustuva henkilöstömäärän kasvu on keskittynyt

asiantuntijatehtäviin maissa, joissa henkilöstökulut ovat korkeampia.

Ennen keskimääräisen luvun laskemista palkoista on oikaistu Naantalin jalostamon sulkemiseen liittyvä 500 000 euron varauksen purku. Keskimääräinen palkitseminen on vuonna 2022 noussut osittain strategisen henkilöstömäärän

lisäyksen vuoksi korkeamman työvoimakustannusten markkinoilla sekä lyhyen aikavälin kannustinjärjestelmän korkeamman varaustason vuoksi.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hallituksen

toimintakertomus

Hallituksen toimintakertomus 32

Kestävyysraportti 41

Tunnusluvut 92

Tunnuslukujen laskentakaavat 94

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hallituksen toimintakertomus 2024

Vuotta 2024 leimasi geopoliittinen, taloudellinen ja sääntelyn epävarmuus. Nesteelle vuosi oli erityisen haasteellinen. Sekä Uusiu-

tuvien tuotteiden että Öljytuotteiden markkinat muuttuivat merkittävästi, minkä lisäksi meillä oli useita toiminnallisia haasteita

jalostamoillamme. Koko vuoden 2024 vertailukelpoinen käyttökate oli 1 252 (3 458) miljoonaa euroa. Tämä taso ei ole tyydyttävä

eikä kestävä.

Uusiutuvien polttoaineiden toimialalle on tullut lukuisia uusia toimijoita ja uutta kapasiteettia vuoden 2024 aikana. Alueellisista

eroista huolimatta globaali ylikapasiteetti johti uusiutuvien polttoaineiden myyntihintojen laskuun ja jäte- ja tähderaaka-aineiden

kasvaneeseen kysyntään. Lisäksi fossiilisen dieselin hinnan lasku heikensi osaltaan Uusiutuvien tuotteiden myyntihintoja. Näin

ollen myyntimarginaalit putosivat selvästi edellisvuosien tason alapuolelle. Vuoden vertailukelpoinen myyntimarginaalimme oli 377

(863) dollaria tonnilta ja segmentin vertailukelpoinen käyttökate oli 514 (1 906) miljoonaa euroa. Uusiutuvien tuotteiden myyn-

timäärä oli 3,7 (3,4) miljoonaa tonnia. Se kasvoi vuoden toisella puoliskolla, mutta jäi selvästi vuoden alun tavoitetasostamme.

Jäte- ja tähderaaka-aineiden osuus pysyi korkeana koko vuoden ja oli keskimäärin 90 % (92 %) uusiutuvien materiaalien koko-

naiskäytöstämme vuonna 2024.

Kuten olemme kertoneet, uusiutuvan dieselin jalostamoillamme oli toiminnallisia haasteita vuonna 2024. Nämä on ratkaistu,

mutta niillä oli negatiivinen vaikutus uusiutuvan dieselin tuotantoon ja myyntiin erityisesti neljännellä neljänneksellä. Positiivista oli,

että uusiutuvan lentopolttoaineen (SAF) myynti kasvoi vuoden 2024 viimeisellä neljänneksellä.

Öljytuotteissa tuotemarginaalit laskivat tavanomaisemmalle tasolle verrattuna vuoden 2023 korkeaan tasoon ja koko vuoden

kokonaisjalostusmarginaali laski 14,1 (21,1) dollariin barrelilta. Öljytuotteiden koko vuoden vertailukelpoinen käyttökate oli 633

(1 434) miljoonaa euroa, mihin vaikutti myös Porvoon suurseisokista johtuva myyntimäärien lasku toisella neljänneksellä. Porvoon

jalostamon keskimääräinen käyttöaste oli 76 % (88 %) vuonna 2024.

Vuonna 2024 jatkoimme Rotterdamin jalostamon strategista kasvuinvestointia. Haasteellisesta urakoitsijamarkkinasta johtuen

jalostamon kaupallisen toiminnan suunniteltu aloitus on kuitenkin viivästynyt vuodesta 2026 vuoteen 2027. Lisäksi investointikus-

tannusten arvioidaan nousevan 1,9 miljardista eurosta 2,5 miljardiin euroon. Olemme ryhtyneet toimiin varmistaaksemme, että

tästä eteenpäin projekti etenee aikataulun mukaisesti ja budjetissa. Noudatamme tiukkaa pääomakuria koko yhtiössä ja tulevina

vuosina Rotterdamin investointihankkeen lisäksi toteutettavien investointien odotetaan olevan kustannuksiltaan noin 0,5 miljardin

euron tasolla vuosittain ja keskittyvän turvallisuuteen sekä jalostamojen käynnin luotettavuuteen.

Nesteen nykyisessä tilanteessa on selvää, että suunnanmuutos on tarpeen. Pian sen jälkeen, kun Heikki Malinen aloitti toimi-

tusjohtajana, käynnistimme koko konsernia koskevan, kattavan täyden potentiaalin analyysin. Tämä työ on nyt saatu päätökseen,

ja olemme tänään kertoneet ohjelmasta, jolla parannamme suoritustamme. Tavoitteena on vahvistaa Nesteen taloudellista tulosta

sekä samalla turvata vankka markkina-asema ja parempi kustannuskilpailukyky uusiutuvissa polttoaineissa. Taloudellisen ja ope-

ratiivisen tuloksemme parantamiseksi ei ole olemassa yhtä ainoaa ratkaisua. Sen sijaan meidän on ryhdyttävä toimiin monella

rintamalla, ja tämä työ on jo alkanut. Suunnitellut tehostamistoimenpiteet vaikuttavat henkilöstöön ja ovat siten erityisen vaikeita

Nesteen työntekijöille, mutta samalla välttämättömiä Nesteen pitkän aikavälin kilpailukyvyn ja menestyksen varmistamiseksi.

Olemme päivittäneet taloudelliset tavoitteemme vuosille 2025–2026 vastaamaan toimintaympäristömme ja taloudellisen tulok-

semme muutosten vaatimia toimia. Ensinnäkin tavoitteenamme on 350 miljoonan euron käyttökatteen parannus vuoden 2026

loppuun mennessä suorituksen parantamiseen tähtäävästä ohjelmastamme. Tästä 250 miljoonaa euroa on operatiivisia kustan-

nuksia. Toiseksi olemme sitoutuneet säilyttämään investment grade -luottoluokituksen ja pitämään nettovelkaantumisasteen alle

40 prosentissa.

Kun katsomme eteenpäin, tarve torjua ilmastonmuutosta on vahvempi kuin koskaan, sillä vuotta 2024 leimasivat ennätyksel-

lisen korkeat lämpötilat maailmanlaajuisesti. Globaalien hiilidioksidipäästöjen vähentämiseksi tarvitaan helposti saatavilla olevia

ratkaisuja, jotka voivat vähentää hiilidioksidipäästöjä myös siellä, missä se on erityisen hankalaa, kuten lentoliikenteessä. Nes-

teellä on tässä johtava rooli: meillä on jo vakiintunut asema uusiutuvassa dieselissä ja erinomainen asema myös SAF:ssa maail-

man johtavan uusiutuvien tuotteiden arvoketjumme sekä tarvittavan osaamisemme, esimerkiksi teknologia-, esikäsittely- ja raa-

ka-aineosaamisemme, ansiosta. Jatkossa aiomme keskittyä entistä vahvemmin polttonesteisiin - tuotteisiin, jotka ovat olleet

yhtiömme ytimessä vuosikymmeniä.

Kaiken kaikkiaan vuosi 2024 oli haastava aina markkinoiden muutoksista kauppapolitiikan kehitykseen. Vuonna 2025 uusiutu-

vien tuotteiden markkinat jatkuvat haasteellisina, emmekä voi odottaa paluuta aikaisempien vuosien poikkeuksellisiin marginaa-

litasoihin. Myös sääntelyyn liittyy edelleen epävarmuustekijöitä, erityisesti Yhdysvalloissa, ja meidän on taisteltava tasapuolisten

toimintaedellytysten puolesta. Esimerkiksi EU ei tällä hetkellä ole suojattu Kiinan ja Yhdysvaltojen SAF-tuonnilta. Olen vakuuttu-

nut, että määrätietoisella toiminnalla pystymme parantamaan taloudellista tulostamme, säilyttämään investment grade -luottoluo-

kituksen, rahoittamaan käynnissä olevat kriittiset investoinnit ja varmistamaan Nesteen menestyksen tulevaisuudessa.

Hallitus on tänään ehdottanut yhtiökokoukselle, että vuodelta 2024 maksetaan osinkoa 0,20 euroa (1,20) osakkeelta.

Suluissa esitetyt luvut viittaavat vuoden 2023 vastaavaan jaksoon, ellei muuta ole mainittu.

Konsernin koko vuoden 2024 tulos

Nesteen koko vuoden 2024 liikevaihto oli 20 635 (22 926) miljoonaa euroa. Liikevaihdon lasku johtui pääasiassa markkina- ja

myyntihintojen laskusta, jolla oli noin -1,6 miljardin euron negatiivinen vaikutus. Uusiutuvien tuotteiden myyntimäärä kasvoi edel-

lisvuodesta, mutta konsernin myyntimäärällä oli noin -1,4 miljardin euron negatiivinen vaikutus liikevaihtoon. Tämä johtui pää-

asiassa Öljytuotteiden suurseisokista Porvoossa vuoden 2024 toisella neljänneksellä. Trading-toiminnan volyymien kasvulla pää-

asiassa Öljytuotteissa oli noin 0,7 miljardin euron positiivinen vaikutus liikevaihtoon. Valuuttakurssilla oli vain vähäinen vaikutus

koko vuoden tulokseen.

Konsernin vertailukelpoinen käyttökate oli 1 252 (3 458) miljoonaa euroa. Uusiutuvat tuotteet -segmentin vertailukelpoinen

käyttökate oli 514 (1 906) miljoonaa euroa, mihin vaikutti pääasiassa heikko markkinaympäristö. Myyntimarginaalin pienenemi-

sen vaikutus käyttökatteeseen oli 1 483 miljoonaa euroa, kun taas myyntimäärän kasvulla oli positiivinen tulosvaikutus. Öljytuot-

teet-segmentin koko vuoden vertailukelpoinen käyttökate oli 633 (1 434) miljoonaa euroa pääasiassa Porvoon suurseisokin ja

pienemmän kokonaisjalostusmarginaalin seurauksena. Marketing & Services -segmentin vertailukelpoinen käyttökate oli 101

(118) miljoonaa euroa. Muiden toimintojen vertailukelpoinen käyttökate oli -1 (-2) miljoonaa euroa. Konsernin kiinteät kustannuk-

set olivat 1 312 (1 329) miljoonaa euroa eli 16 miljoonaa euroa pienemmät kuin edellisenä vuotena.

Konsernin käyttökate oli 1 005 (2 548) miljoonaa euroa. Käyttökatteeseen vaikuttivat varaston arvostustappiot, jotka olivat -359

(-827) miljoonaa euroa, sekä avoimien hyödyke- ja valuuttajohdannaispositioiden käypien arvojen muutokset, jotka olivat 84 (-98)

miljoonaa euroa. Tulos ennen veroja oli -113 (1 596) miljoonaa euroa, ja tilikauden tulos oli -95 (1 436) miljoonaa euroa. Vertailu-

kelpoinen osakekohtainen tulos oli 0,17 (2,88) euroa, ja osakekohtainen tulos oli -0,12 (1,87) euroa.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

2024 2023

Vertailukelpoinen käyttökate 1 252 3 458

- varaston arvostusvoitot/-tappiot -359 -827

- avoimien hyödyke- ja valuuttajohdannaispositioiden käypien arvojen muutokset 84 -98

- omaisuuden myyntivoitot/-tappiot -2 7

- muut oikaisut 29 8

Käyttökate (EBITDA) 1 005 2 548

Liikevaihto 2024 2023

Uusiutuvat tuotteet 7 321 8 466

Öljytuotteet 11 829 13 285

Marketing & Services 4 687 5 168

Muut 125 100

Eliminoinnit -3 326 -4 094

Yhteensä 20 635 22 926

Vertailukelpoinen käyttökate 2024 2023

Uusiutuvat tuotteet 514 1 906

Öljytuotteet 633 1 434

Marketing & Services 101 118

Muut -1 -2

Eliminoinnit 6 2

Yhteensä 1 252 3 458

Liikevoitto 2024 2023

Uusiutuvat tuotteet -347 568

Öljytuotteet 345 1 068

Marketing & Services 72 84

Muut -51 -41

Eliminoinnit 6 2

Yhteensä 25 1 682

Konsernin avainluvut, miljoonaa euroa

Taloudelliset tavoitteet

Nesteen tärkeimmät taloudelliset tavoitteet vuonna 2024 olivat vertailukelpoinen keskimääräisen sijoitetun pääoman tuotto vero-

jen jälkeen (vertailukelpoinen ROACE) ja velan osuus kokonaispääomasta. Joulukuun lopussa edellisten 12 kuukauden ajalta las-

kettu vertailukelpoinen ROACE oli 2,5 % eli tavoitetason (15 %) alapuolella. Velan osuus kokonaispääomasta pysyi tavoitealueella

(alle 40 %) ja oli 36,1 %.

Rahavirta, investoinnit ja rahoitus

Konsernin liiketoiminnan nettorahavirta vuonna 2024 oli 1 183 (2 279) miljoonaa euroa. Muutos edellisvuoteen verrattuna johtui

pääasiassa käyttökatteen pienenemisestä samalla kun käteisvaroja vapautui nettokäyttöpääoman muutoksesta vuonna 2024.

Rahavirta ennen rahoituseriä oli -313 (751) miljoonaa euroa vuonna 2024, ja konsernin nettokäyttöpääoman kiertonopeus oli

39,4 (41,0) päivää liukuvalla 12 kuukauden jaksolla neljännen neljänneksen lopussa.

Rahavirtavaikutteiset investoinnit ilman yritysostoja olivat 1 552 (1 431) miljoonaa euroa ja yhteensä 1 566 (1 621) miljoonaa euroa

vuonna 2024. Porvoon suurseisokki näkyy kasvaneissa kunnossapitoinvestoinneissa, jotka olivat 579 (305) miljoonaa euroa.

Tuottavuus- ja strategiset investoinnit olivat yhteensä 987 (1 316) miljoonaa euroa. Nesteen strategian mukaisesti merkittävät kas-

vuinvestoinnit Uusiutuvat tuotteet -segmentissä jatkuivat ja olivat yhteensä 1 012 (1 365) miljoonaa euroa. Öljytuotteet-segmentin

investoinnit olivat 466 (208) miljoonaa euroa, ja Marketing & Services -segmentin investoinnit olivat 27 (16) miljoonaa euroa. Muut

investoinnit olivat 61 (32) miljoonaa euroa ja liittyivät pääasiassa tietotekniikka- ja liiketoimintainfrastruktuurin päivityksiin.

Neste allekirjoitti useita bilateraalisia vihreän lainan sopimuksia vuonna 2024, yhteensä 550 miljoonan euron arvosta. Myös

IFRS 16 vuokrasopimusvelat kasvoivat 420 miljoonaa euroa.

Konsernin korolliset nettovelat olivat joulukuun 2024 lopussa 4 192 miljoonaa euroa (2 488 milj. euroa vuoden 2023 lopussa).

Luottojen keskikorko joulukuun lopussa oli 3,3 % (3,6 %) ja luottojen erääntymisaika keskimäärin 4,1 (5,1) vuotta. Korollisen

31.12.2024 31.12.2023

Vertailukelpoinen keskimääräisen sijoitetun pääoman tuotto verojen jälkeen

(Vertailukelpoinen ROACE), % 2,5 23,9

Velan osuus kokonaispääomasta, % 36,1 22,7

2024 2023

Käyttökate (EBITDA) 1 005 2 548

Omaisuuden myyntivoitot/-tappiot 1 0

Muut oikaisut -150 108

Nettokäyttöpääoman muutos 454 21

Rahoituskulut, netto -122 -91

Maksetut verot -5 -307

Liiketoiminnan nettorahavirta 1 183 2 279

Investoinnit aineettomiin ja aineellisiin hyödykkeisiin -1 563 -1 607

Muut investoinnit 67 79

Vapaa rahavirta (rahavirta ennen rahoituseriä) -313 751

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

nettovelan ja käyttökatteen suhde neljännen neljänneksen lopussa oli 4,2 (1,0) edellisten 12 kuukauden ajalta laskettuna. Velan

osuus kokonaispääomasta joulukuun lopussa oli 36,1 % (22,7 %).

Konsernin likvidit varat ja käyttämättömät sitovat luottolimiittisopimukset olivat joulukuun lopussa 2 880 (3 480) miljoonaa

euroa. Konserniyhtiöiden nykyisissä lainasopimuksissa ei ole rahoituskovenantteja.

Suojauspolitiikkansa mukaisesti Neste suojaa suuren osan seuraavien 12 kuukauden ennustetusta nettovaluuttavirrastaan.

Suojausinstrumentteina on käytetty pääasiassa valuuttatermiinejä ja -optioita. Tärkein suojattava valuutta on Yhdysvaltain dollari.

Joulukuun lopussa konsernin seuraavien 12 kuukauden valuuttasuojausaste oli noin 51 % myyntimarginaalista

Segmenttikatsaukset

Nesteen liiketoiminnot on jaettu kolmeen raportointisegmenttiin: Uusiutuvat tuotteet, Öljytuotteet ja Marketing & Services.

Uusiutuvat tuotteet

Yhdysvaltain dollarin vaihtokurssit 2024 2023

EUR/USD-valuuttakurssi 1,08 1,08

EUR/USD, efektiivinen valuuttakurssi

1,09 1,06

Efektiivinen valuuttakurssi sisältää valuuttasuojausten vaikutuksen.

Keskeiset tunnusluvut 2024 2023

Liikevaihto, MEUR 7 321 8 466

Käyttökate (EBITDA), MEUR 242 1 049

Vertailukelpoinen käyttökate (EBITDA), MEUR 514 1 906

Liikevoitto, MEUR -347 568

Sidottu pääoma, MEUR 9 064 8 069

Sidotun pääoman tuotto, % -4,0 7,5

Vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto, % -0,9 18,9

Vertailukelpoinen myyntimarginaali, USD/tonni 377 863

Tärkeimmät markkinatekijät 2024 2023

Biomassapohjainen diesel (D4) RIN, USD/gallona 0,59 1,35

Kalifornian LCFS-päästöoikeudet, USD/tonni 60 73

Palmuöljyn hinta

, USD/tonni 902 833

Jätteiden ja tähteiden osuus raaka-aineista, % 90 92

CPO BMD 3

(raakapalmuöljyn kolmannen kuukauden futuurihinta Malesian pörssissä)

Tuotanto 2024 2023

Uusiutuva diesel

, 1 000 tonnia 2 981 3 267

Uusiutuva lentopolttoaine, 1 000 tonnia 526 251

Muut tuotteet, 1 000 tonnia

87 101

Yhteensä 3 594 3 618

Käyttöaste

, oma tuotanto, % 65 98

Sisältää Martinezin yhteisyrityksen tuotannon.

Laskutapaa on muutettu siten, että polttokaasu ei sisälly laskentaan.

Laskettu 4,5 miljoonan tonnin nimellisen vuosikapasiteetin perusteella. Vertailukauden 2023 luvut laskettu 3,3 miljoonan tonnin nimellisen

vuosikapasiteetin perusteella.

Uusiutuvien tuotteiden koko vuoden vertailukelpoinen käyttökate oli 514 (1 906) miljoonaa euroa. Vertailukelpoinen myyntimargi-

naali pieneni vuoteen 2023 verrattuna ja oli 377 (863) dollaria/tonni. Myyntimaarginaalin laskulla oli -1 483 miljoonan euron nega-

tiivinen vaikutus vertailukelpoiseen käyttökatteeseen edellisvuoteen verrattuna. BTC-verohelpotus oli 590 (417) miljoonaa euroa

vuonna 2024. BTC-verohelpotus päättyi vuoden 2024 lopussa.

Vuoden aikana jalostamoillamme oli sekä suunniteltuja että suunnittelemattomia seisokkeja. Tämä näkyi käyttöasteessa, joka oli

keskimäärin 65 % (98 %) Nesteen omissa uusiutuvien tuotteiden tuotantolaitoksissa. Singaporen laajennus ja Martinezin ylösajo

saatiin päätökseen. Martinezilla oli edelleen laimentava vaikutus Nesteen vertailukelpoiseen kokonaismyyntimarginaaliin.

Myyntimäärät kasvoivat, ja niillä oli 94 miljoonan euron vaikutus edellisvuoteen verrattuna. Yhdysvaltain Dollarin valuuttakurssilla

oli -6 miljoonan euron negatiivinen vaikutus segmentin vertailukelpoiseen käyttökatteeseen edellisvuoteen verrattuna. Segmen-

tin kiinteät kustannukset olivat 7 miljoonaa euroa suuremmat kuin vuonna 2023. Uusiutuvat tuotteet -segmentin vertailukelpoinen

sidotun pääoman tuotto oli -0,9 % (18,9 %) joulukuun lopussa viimeisten 12 kuukauden ajalta laskettuna. Vuoden aikana noin 51

% (61 %) myyntimääristä meni Euroopan markkinoille ja 49 % (39 %) Pohjois-Amerikkaan. Jätteiden ja tähteiden osuus uusiutuvien

raaka-aineiden käytöstä oli 90 % (92 %) vuonna 2024.

Yleisesti jäte- ja tähderaaka-aineiden osalta Yhdysvallat houkutteli edelleen tuontivirtoja muilta alueilta ja vaikutti hinnoitteluun

maailmanlaajuisesti vuonna 2024. Ensimmäisellä neljänneksellä vahva tarjonta ja heikko kysyntä laskivat jäte- ja tähderaaka-ainei-

den hintoja Yhdysvalloissa. Tämän jälkeen hinnat tasaantuivat kasviöljymarkkinoiden tukemana. Toisen vuosipuoliskon aikana jät-

teiden ja tähteiden sekä soijaöljyn hinnat nousivat aluksi mutta laskivat pian Yhdysvaltain soijapavun vahvojen sato-odotusten ja

yleisesti heikon maailmanlaajuisen markkinasentimentin vuoksi. Loppuvuodesta tarjonnan lasku nosti kasviöljyjen hintaa ja samalla

myös jätteiden ja tähteiden hinnat nousivat.

Saksan kasvihuonekaasupäästöjen vähennysten siirto-oikeuksien jäädytys ja EU:n polkumyyntitullit kiinalaista biodieseliä ja

uusiutuvaa dieseliä vastaan vaikuttivat myönteisesti markkinoihin. Yhdysvalloissa markkinoiden aktiviteettiin vaikutti negatiivisesti

viivästynyt CFPC-politiikkaohjaus, joka aiheutti epävarmuutta. Kalifornian Low Carbon Fuel Standard (LCFS) -hinnan kannalta oli

positiivista, että ohjelman päivitys hyväksyttiin. Renewable Identification Number (RIN) D4 -markkinat heikkenivät alkuvuodesta

2024, koska päästöoikeuksien määrä kasvoi merkittävästi mutta kiinnostusta niiden ostamiseen ei ollut. Markkinat alkoivat kuiten-

kin elpyä tasaisesti, ja hinta vuoden lopussa oli noin 0,6 dollaria gallonalta.

Uusiutuvien tuotteiden vertailukelpoiseen myyntimarginaaliin vaikuttavia keskeisiä tekijöitä ovat raaka-aineiden ja keskitisleiden

markkinahinnat, uusiutuvan dieselin hintapreemioiden kehitys, biotikettien ja uusiutuvien polttoaineiden päästöoikeuksien hinta-

taso, uusiutuvan lentopolttoaineen ja Martinezin myyntimäärien kehitys sekä marginaalien suojaus.

Myynti 2024 2023

Uusiutuva diesel, 1 000 tonnia 3 225 3 164

Uusiutuva lentopolttoaine, 1 000 tonnia 412 139

Muut tuotteet, 1 000 tonnia 92 79

Yhteensä 3 729 3 382

Euroopan osuus myyntimääristä, % 51 61

Pohjois-Amerikan osuus myyntimääristä, % 49 39

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Öljytuotteet-segmentin koko vuoden vertailukelpoinen käyttökate oli 633 (1 434) miljoonaa euroa. Kokonaisjalostusmarginaali oli

keskimäärin 14,1 (21,1) dollaria barrelilta vuonna 2024. Kokonaisjalostusmarginaalin laskulla oli -545 miljoonan euron negatiivi-

nen vaikutus vertailukelpoiseen käyttökatteeseen edellisvuoteen verrattuna. Myyntimäärät laskivat edellisvuodesta toisella neljän-

neksellä toteutetun Porvoon suurseisokin seurauksena. Myyntimäärillä oli yhteensä -221 miljoonan euron negatiivinen vaikutus

koko vuoden vertailukelpoiseen käyttökatteeseen. Valuuttakursseilla oli -3 miljoonan euron negatiivinen vaikutus vertailukelpoi-

seen käyttökatteeseen, ja segmentin kiinteät kustannukset olivat 3 miljoonaa euroa pienemmät kuin vuonna 2023. Öljytuot-

teet-segmentin vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto oli 13,2 % (45,0 %) joulukuun lopussa viimeisten 12 kuukauden ajalta

laskettuna. Porvoon jalostamon keskimääräinen käyttöaste oli 76 % (88 %).

Raakaöljyn hinnat olivat epävakaat vuoden 2024 aikana, ja Brent-raakaöljyn hinta vaihteli 71 dollarista 93 dollariin barrelilta.

Ensimmäisen neljänneksen aikana hinta nousi geopoliittisten jännitteiden myötä, mutta suuntaus kääntyi. Hinta alkoi laskea toi-

sen ja kolmannen neljänneksen aikana haasteellisen makrotaloudellisen ympäristön ja OPEC:n ulkopuolisen tuotannon kasvun

vaikuttaessa tasapainoihin. Hintojen epävakaus väheni neljännellä neljänneksellä, kun markkinoihin vaikuttivat toisaalta se, että

OPEC+ viivästytti päätöstä peruuttaa vapaaehtoisia tuotannon leikkauksia, toisaalta jatkuvat geopoliittiset riskit sekä keskus-

pankkien koronleikkaukset talouskasvun tukemiseksi. Vuosi päättyi lukemissa 74 dollaria barrelilta.

Euroopan jalostusmarginaalit olivat yleisesti epävakaita mutta normalisoituivat vuosien 2022–2023 tilapäisen vahvuuden jäl-

keen. Marginaalit heikkenivät selvästi toisella vuosipuoliskolla, kun maailmanlaajuinen uuden jalostuskapasiteetin kasvu ja jalos-

tamoajot ylittivät öljytuotteiden vaisuhkon kysynnän. Keskimäärin sekä dieselin että bensiinin hinnat olivat edelleen pitkän aika-

välin keskiarvojen yläpuolella vuonna 2024. Keskeisten käyttöhyödykkeiden hinnat olivat edellisvuotista alhaisemmat ja tukivat

Euroopan jalostustaloutta.

Öljytuotteet

Keskeiset tunnusluvut 2024 2023

Liikevaihto, MEUR 11 829 13 285

Käyttökate (EBITDA), MEUR 667 1 375

Vertailukelpoinen käyttökate (EBITDA), MEUR 633 1 434

Liikevoitto, MEUR 345 1 068

Sidottu pääoma, MEUR 2 300 2 384

Sidotun pääoman tuotto, % 14,0 42,6

Vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto, % 13,2 45,0

Kokonaisjalostusmarginaali, USD/bbl 14,1 21,1

Myynti omasta tuotannosta tuotelajeittain (1 000 tonnia) 2024 % 2023 %

Keskitisleet

4 626 46 5 631 47

Kevyet tisleet

3 877 38 4 430 37

Raskas polttoöljy 1 079 11 1 321 11

Muut tuotteet 565 6 503 5

Yhteensä 10 147 100 11 885 100

Diesel, lentopetroli, lämmitysöljy, vähärikkiset laivapolttoaineet

Moottoribensiini, bensiinikomponentit, nestekaasu

Myynti omasta tuotannosta markkina-alueittain (1 000 tonnia) 2024 % 2023 %

Itämeren alue

6 606 65 6 976 59

Muu Eurooppa 2 401 24 3 110 26

Pohjois-Amerikka 443 4 1 038 9

Muut alueet 697 7 762 6

Yhteensä 10 147 100 11 885 100

Suomi, Ruotsi, Viro, Latvia, Liettua, Puola, Tanska

Tuotanto 2024 2023

Jalostamo

- tuotanto, 1 000 tonnia 9 652 11 148

- käyttöaste, % 76 88

Jalostamon tuotantokustannukset, USD/bbl 6,7 6,6

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Marketing & Services

Myyntimäärät päätuotteittain, miljoonaa litraa 2024 2023

Bensiini, asemien myynti 608 620

Diesel, asemien myynti 1 549 1 590

Lämmitysöljy 842 793

Liikevaihto markkina-alueittain, MEUR 2024 2023

Suomi 3 657 4 114

Baltian maat 1 030 1 054

Yhteensä 4 687 5 168

Keskeiset tunnusluvut 2024 2023

Liikevaihto, MEUR 4 687 5 168

Käyttökate (EBITDA), MEUR 100 117

Vertailukelpoinen käyttökate (EBITDA), MEUR 101 118

Liikevoitto, MEUR 72 84

Sidottu pääoma, MEUR 198 236

Sidotun pääoman tuotto, % 30,9 34,6

Vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto, % 31,4 35,2

Marketing & Services -segmentin koko vuoden vertailukelpoinen käyttökate oli 101 (118) miljoonaa euroa. Dieselin markkinaky-

synnän lasku edellisvuodesta ja kilpailtu markkinaympäristö Suomessa heikensivät myyntimäärää, millä oli -4 miljoonan euron

negatiivinen vaikutus vertailukelpoiseen käyttökatteeseen. Keskimääräiset yksikkökatteet olivat pienemmät, ja niiden vaikutus

vertailukelpoiseen käyttökatteeseen oli -9 miljoonaa euroa edellisvuoteen verrattuna. Lasku johtui pääasiassa varastotappioista,

jotka johtuivat öljyn maailmanmarkkinahinnan laskusta koko vuoden 2024 aikana. Segmentin kiinteät kustannukset olivat 7 mil-

joonaa euroa suuremmat kuin vuonna 2023, mikä johtui pääasiassa toiminnanohjausjärjestelmän vaihtoon liittyvistä kuluista.

Marketing & Services -segmentin vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto oli 31,4 % (35,2 %) joulukuun lopussa viimeisten 12

kuukauden ajalta laskettuna.

Marketing & Services jatkoi sähkölatauksen käyttöönottoa suurimmilla asemillaan.

Muut koostuu yhteisistä yritys- ja toimintakustannuksista. Näiden kustannusten kohdentamisen ajankohta liiketoimintasegmen-

teille voi vaihdella vuosittain ja vuosineljänneksittäin. Muiden toimintojen koko vuoden vertailukelpoinen käyttökate oli -1 (-2) mil-

joonaa euroa.

Muut

Keskeiset tunnusluvut 2024 2023

Vertailukelpoinen käyttökate (EBITDA), MEUR -1 -2

Liikevoitto, MEUR -51 -41

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Osakkeet, kaupankäynti ja omistus

Nesteen osakkeet on listattu Nasdaq Helsinki Oy:ssä. Vuoden viimeinen noteeraus oli 12,13 euroa, joka oli 62,34 % pienempi

kuin vuoden 2023 lopussa. Vuoden aikana osakekurssi oli korkeimmillaan 33,60 euroa ja alimmillaan 10,98 euroa. Yhtiön mark-

kina-arvo oli 9,3 miljardia euroa 31.12.2024. Päivittäin vaihdettiin keskimäärin 1,77 miljoonaa osaketta, mikä on 0,2 % osakkei-

den kokonaismäärästä.

Nesteellä oli hallussaan joulukuun 2024 lopussa 995 324 yhtiön omaa osaketta. Nesteen kaupparekisteriin merkitty osake-

pääoma oli 40 miljoonaa euroa ja osakkeiden kokonaismäärä 769 211 058. Hallituksella on valtuutukset antaa ja ostaa takaisin

osakkeita 27.3.2024 pidetyn varsinaisen yhtiökokouksen päätöksen mukaisesti.

Joulukuun 2024 lopussa Suomen valtio omisti suoraan 44,2 % osakkeista (44,2 % prosenttia vuoden 2023 lopussa), ulkomai-

set instituutiot 29,8 % (36,8 %) osakkeista, suomalaiset instituutiot 14,8 % (10,6 %) ja kotitaloudet 11,2 % (8,4 %).

Suurimmat osakkeenomistajat 31.12.2024

Omistusjakauma 31.12.2024

Omistettujen osakkeiden mukaan

Osakkeenomistaja Osakkeita % osakkeista

Valtioneuvoston Kanslia 340 107 618 44,22

Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarinen 19 726 508 2,56

Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma 11 551 622 1,50

Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Elo 10 877 000 1,41

Kansaneläkelaitos 6 100 272 0,79

Kurikan Kaupunki 4 652 625 0,60

Valtion Eläkerahasto 4 200 000 0,55

St1 Nordic Corporation 3 530 000 0,46

OP-Suomi 2 011 737 0,26

Nordea Bank Abp 2 002 277 0,26

Danske Invest Finnish Equity Fund 1 893 256 0,25

Svenska Litteratursällskapet i Finland 1 450 200 0,19

Sr Seligson & Co OMX Helsinki 25 Pörssinoteerattu Rahasto 1 327 661 0,17

Sr Nordea Pro Suomi 1 289 436 0,17

Sr Nordea Fennia 1 187 235 0,15

OP-Henkivakuutus Oy 1 153 109 0,15

Sr Aktia Capital 1 083 000 0,14

Sr Nordea Pohjoismaat 1 055 000 0,14

OP-Suomi Indeksi Sr 1 049 076 0,14

Sr Säästöpankki Kotimaa 1 038 625 0,14

20 suurinta omistajaa yhteensä 417 286 257 54,25

Hallintarekisteröityä 228 182 638 29,67

Muut osakkeet 123 742 163 16,09

Yhteensä 769 211 058 100,00

Osakkeita

Osakkeen-

omistajia

% osakkeen-

omistajista Osakkeita % osakkeista

1–100 89 544 47,78 3 518 074 0,46

101–500 60 530 32,30 15 341 388 1,99

501–1 000 17 499 9,34 12 906 328 1,68

1 001–5 000 16 955 9,05 35 201 534 4,58

5 001–10 000 1 755 0,94 12 130 643 1,58

10 001–50 000 958 0,51 17 987 615 2,34

50 001–100 000 81 0,04 5 723 512 0,74

100 001–500 000 52 0,03 11 457 349 1,49

500 001 + 39 0,02 654 944 615 85,15

Yhteensä 187 413 100,00 769 211 058 100,00

joista hallintarekisteröityjä 11 0,00 228 182 638 29,67

Omistajaryhmittäin % osakkeista

Suomen valtio 44,2

Ulkomaiset omistajat 29,8

Kotitaloudet 11,2

Julkishallinto 7,7

Pankit ja vakuutuslaitokset 2,6

Yritykset 2,8

Voittoa tavoittelemattomat yhteisöt 1,7

Yhteensä 100,0

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Corporate governance

Nesteen selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä 2024 on julkistettu erillisenä Hallituksen toimintakertomuksesta. Selvitys hallinto-

ja ohjausjärjestelmästä löytyy vuosikertomuksen lisäksi yhtiön verkkosivuilta www.neste.com/fi-fi/sijoittajille/hallinnointi.

Yhtiön hallinto on jaettu yhtiökokouksen, hallituksen ja toimitusjohtajan kesken. Varsinainen yhtiökokous nimittää yhtiökokouk-

sen nimitystoimikunnan esityksen pohjalta hallituksen toimikaudelle, joka kestää valintaa seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen

loppuun. Hallitus valitsee yhtiölle toimitusjohtajan ja tekee päätöksen hänen erottamisestaan.

Varsinainen yhtiökokous voi tehdä muutoksia yhtiöjärjestykseen hallituksen esityksen pohjalta.

Neste Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin 27.3.2024 Helsingin Messukeskuksessa. Yhtiökokous kannatti kaikkia yhtiöko-

koukselle tehtyjä ehdotuksia ja hyväksyi palkitsemisraportin ja -politiikan. Yhtiökokous hyväksyi myös osakkeenomistajien nimi-

tystoimikunnan työjärjestyksen muuttamisen, joka muun muassa johtaa siihen, että nimitystoimikunnan kokoonpano määräytyy

jatkossa kesäkuun ensimmäisen pankkipäivän osakeomistusten tuottaman äänimäärän mukaan. Yhtiökokous vahvisti vuoden

2023 tilinpäätöksen ja konsernitilinpäätöksen ja myönsi vastuuvapauden hallitukselle ja toimitusjohtajalle vuodelta 2023.

Osingon maksu

Yhtiökokous hyväksyi hallituksen ehdotuksen, että vuodelta 2023 vahvistetun taseen perusteella maksetaan osinkoa yhteensä

1,20 euroa osaketta kohti. Osinko päätettiin maksaa kahdessa erässä.

Osingon ensimmäinen erä 0,60 euroa osakkeelta maksettiin osakkeenomistajalle, joka osingon ensimmäisen maksuerän täs-

mäytyspäivänä 2.4.2024 oli merkittynä Euroclear Finland Oy:n pitämään yhtiön osakasluetteloon. Ensimmäinen osinkoerä mak-

settiin 9.4.2024.

Osingon toinen erä 0,60 euroa osakkeelta maksettiin osakkeenomistajalle, joka osingon toisen maksuerän täsmäytyspäivänä

2.10.2024 oli merkittynä Euroclear Finland Oy:n pitämään yhtiön osakasluetteloon. Toinen osinkoerä maksettiin 9.10.2024.

Hallituksen kokoonpano ja palkitseminen

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotuksen mukaisesti hallituksen jäsenmääräksi vahvistettiin kymmenen.

Hallituksen jäseniksi seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen loppuun asti valittiin hallituksen nykyiset jäsenet Matti Kähkönen,

John Abbott, Nick Elmslie, Just Jansz, Heikki Malinen, Eeva Sipilä sekä Johanna Söderström sekä uusina jäseninä Conrad

Keijzer, Pasi Laine ja Sari Mannonen.

Matti Kähkönen nimitettiin uudelleen hallituksen puheenjohtajaksi ja Eeva Sipilä nimitettiin uudelleen varapuheenjohtajaksi.

Hallituksen jäsenille vuoden 2024 varsinaisen yhtiökokouksen päättyessä alkavalta ja vuoden 2025 varsinaisen yhtiökokouk-

sen päättyessä päättyvältä toimikaudelta maksettaviksi palkkioiksi yhtiökokous päätti seuraavasti:

• hallituksen puheenjohtajalle 135 000 euroa,

• hallituksen varapuheenjohtajalle 75 000 euroa,

• tarkastusvaliokunnan puheenjohtajalle 75 000 euroa siinä tapauksessa, ettei hän samalla toimi hallituksen puheenjohtajana

tai varapuheenjohtajana, ja

• hallituksen jäsenelle 60 000 euroa.

Hallituksen tai valiokunnan kokouksiin osallistumisesta kokouspalkkioiksi yhtiökokous päätti:

• 1 000 euroa kokoukselta, mikäli kokous on hallituksen jäsenen kotimaassa,

• 2 000 euroa kokoukselta, mikäli kokous on samassa maanosassa kuin hallituksen jäsenen kotimaa, ja

• 3 000 euroa kokoukselta, mikäli kokous on eri maanosassa kuin hallituksen jäsenen kotimaa.

• Puhelimen tai muun tietoliikenneyhteyden avulla pidetystä kokouksesta maksetaan jäsenen kotimaassa pidetyn kokouksen

palkkion mukaisesti.

• Lisäksi hallituksen jäsenille korvataan matka- ja majoituskustannukset yhtiön yleisen matkustussäännön mukaisesti.

Yhtiökokous päätti, että kiinteämääräisestä vuosipalkkiosta 40 % maksetaan osakkeina ja loput rahana. Kokouspalkkiot mak-

setaan rahana. Osakkeet hankitaan suoraan hallituksen jäsenten lukuun kahden viikon kuluessa Neste Oyj:n osavuosikatsauk-

sen 1.1.-31.3.2024 julkistamista seuraavasta Helsingin pörssin kaupankäyntipäivästä alkaen. Jos osakkeiden hankkimista ja/tai

toimittamista ei toteuteta yhtiöön tai hallituksen jäseneen liittyvän syyn vuoksi, maksetaan palkkio kokonaan rahana. Yhtiö vastasi

osakkeiden hankkimisesta mahdollisesti aiheutuvasta varainsiirtoverosta.

Yhtiön tilintarkastaja

Hallituksen esityksen mukaisesti yhtiön tilintarkastajaksi valittiin uudelleen seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen loppuun asti

tilintarkastusyhteisö KPMG Oy Ab päävastuullisena tilintarkastajana KHT Leenakaisa Winberg. Tilintarkastajalle maksetaan palk-

kio yhtiön hyväksymän laskun perusteella.

Kestävyysraportoinnin varmentajan valinta

Hallituksen ehdotuksen mukaisesti yhtiön kestävyysraportoinnin varmentajaksi valittiin kestävyystarkastusyhteisö KPMG Oy Ab

päävastuullisena kestävyysraportoinnin varmentajana KHT, kestävyysraportointitarkastaja (KRT) Leenakaisa Winberg. Kestävyysra-

portointitarkastajan toimikausi päättyy ensimmäisen vaalia seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen päättyessä. Kestävyysraportoin-

nin varmentajalle suoritetaan palkkio yhtiön hyväksymän laskun perusteella.

Hallituksen valtuuttaminen päättämään omien osakkeiden hankkimisesta

Yhtiökokous hyväksyi valtuutuksen, jonka nojalla hallitus on oikeutettu päättämään enintään 23 000 000 yhtiön oman osakkeen

hankkimisesta ja/tai pantiksi ottamisesta yhtiön vapaalla omalla pääomalla. Määrä vastaa noin 2,99 prosenttia yhtiön kaikista

osakkeista.

Hankkiminen voi tapahtua yhdessä tai useammassa erässä. Osakkeiden hankintahinta on vähintään yhtiön osakkeesta han-

kintahetkellä säännellyllä markkinalla tapahtuvassa kaupankäynnissä maksettu alin hinta ja enintään hankintahetkellä säännellyllä

markkinalla tapahtuvassa kaupankäynnissä maksettu korkein hinta. Omien osakkeiden hankinnan toteuttamisessa voidaan tehdä

pääomamarkkinoilla tavanomaisia johdannais-, osakelainaus- tai muita sopimuksia lain ja määräysten puitteissa markkinaehtoisesti

määräytyvään hintaan. Valtuutus oikeuttaa hallituksen päättämään hankkimisesta muuten kuin osakkeenomistajien omistamien

osakkeiden suhteessa (suunnattu hankkiminen).

Osakkeita hankitaan käytettäväksi vastikkeena mahdollisissa yrityshankinnoissa tai muissa yhtiön liiketoimintaan kuuluvissa jär-

jestelyissä, investointien rahoittamiseksi, osana yhtiön kannustinjärjestelmää tai yhtiöllä pidettäväksi, muutoin luovutettaviksi tai

mitätöitäviksi.

Hallitus päättää muista omien osakkeiden hankkimiseen liittyvistä ehdoista. Hankkimisvaltuutus on voimassa kahdeksantoista

(18) kuukautta yhtiökokouksen päätöksestä lukien.

Hallituksen valtuuttaminen päättämään osakeannista

Yhtiökokous hyväksyi valtuutuksen, jonka nojalla hallitus on oikeutettu päättämään uusien osakkeiden antamisesta ja/tai yhtiön

hallussa olevien omien osakkeiden luovuttamisesta yhdellä tai useammalla päätöksellä siten, että valtuutuksen nojalla annetta-

vien uusien osakkeiden ja/tai yhtiön hallusta luovutettavien omien osakkeiden määrä on yhteensä enintään 23 000 000 kappa-

letta, mikä vastaa noin 2,99 prosenttia yhtiön kaikista osakkeista.

Uudet osakkeet voidaan antaa ja/tai yhtiöllä olevat omat osakkeet voidaan luovuttaa yhtiön osakkeenomistajille siinä suhteessa

kuin he ennestään omistavat yhtiön osakkeita, tai osakkeenomistajan etuoikeudesta poiketen suunnatulla osakeannilla, jos sii-

hen on yhtiön kannalta painava taloudellinen syy, kuten osakkeiden käyttäminen vastikkeena mahdollisissa yrityshankinnoissa

tai muissa yhtiön liiketoimintaan kuuluvissa järjestelyissä, investointien rahoittaminen tai osakkeiden käyttäminen osana yhtiön

kannustinjärjestelmää.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Uudet osakkeet voidaan antaa ja/tai yhtiön hallussa olevat omat osakkeet voidaan luovuttaa joko maksua vastaan tai mak-

sutta. Suunnattu osakeanti voi olla maksuton vain, jos siihen on yhtiön kannalta ja sen kaikkien osakkeenomistajien etu huomioon

ottaen erityisen painava taloudellinen syy. Uudet osakkeet voidaan antaa myös maksuttomana osakeantina yhtiölle itselleen.

Hallitus päättää muista osakeantiin liittyvistä ehdoista. Valtuutus on voimassa kahdeksantoista (18) kuukautta yhtiökokouksen

päätöksestä lukien.

Yhtiöjärjestyksen muuttaminen

Yhtiökokous hyväksyi hallituksen ehdotuksen yhtiöjärjestyksen muuttamiseksi seuraavasti:

Kestävyysraportoinnin varmentajaa koskevan uuden sääntelyn vuoksi yhtiöjärjestyksen uudeksi 10 §:ksi lisättiin uusi kestä-

vyysraportoinnin varmentajaa koskeva määräys ja tämän muutoksen seurauksena yhtiöjärjestyksen nykyisten 10 §–11 §:ien

numerointi muuttui vastaavasti 11 §–12 §:ksi.

Lisäksi yhtiöjärjestyksen nykyistä 12 §:ää (aiempaa 11 §:ää) muutettiin siten, että varsinaisessa yhtiökokouksessa käsiteltäviin

asioihin lisättiin viittaus kestävyysraportoinnin varmentajan palkkiosta (nykyisen alakohdan 8 täydennys) ja että määräyksen lop-

puun lisättiin uusi viittaus kestävyysraportoinnin varmentajan valinnasta (uusi alakohta 12).

Innovaatiot

Nesteen innovaatiokulut vuonna 2024 olivat yhteensä 86 (94) miljoonaa euroa. Vuoden aikana keskityimme entistä enemmän

olemassa olevien liiketoimintojen tukemiseen ja niiden kilpailukyvyn parantamiseen. Painotimme tutkimusinvestointeja kemiallisen

kierrätyksen edistämiseen ja innovatiivisten esikäsittelyteknologioiden kehittämiseen.

Vuoden 2024 tärkeimmät tapahtumat

Neste ilmoitti 31.1.2024, että osakkeenomistajien nimitystoimikunta oli toimittanut yhtiön hallitukselle ehdotuksensa vuoden 2024

varsinaiselle yhtiökokoukselle. Nimitystoimikunta ehdotti, että Matti Kähkönen valittaisiin uudelleen hallituksen puheenjohtajaksi.

Hänen lisäkseen hallitukseen ehdotettiin valittavan uudelleen John Abbott, Nick Elmslie, Just Jansz, Heikki Malinen, Eeva Sipilä

ja Johanna Söderström. Eeva Sipilä esitettiin uudelleen valittavaksi hallituksen varapuheenjohtajaksi. Lisäksi nimitystoimikunta

ehdotti, että hallituksen jäsenmäärä olisi kymmenen ja uusiksi jäseniksi valittaisiin Conrad Keijzer, Pasi Laine ja Sari Mannonen.

Neste ilmoitti 29.4.2024, että Neste Oyj:n hallitus ja toimitusjohtaja Matti Lehmus olivat yhteisesti sopineet, että Matti Lehmus

jättää tehtävänsä toimitusjohtajana. Lehmus toimi tehtävässä toukokuusta 2022 lähtien. Hallitun tehtävän siirron varmistamiseksi

Lehmus jatkoi toimitusjohtajana, kunnes hänen seuraajansa aloitti.

Neste ilmoitti 2.5.2024, että yhtiön hallitus oli nimittänyt Heikki Malisen, KTM, MBA (Harvard), Nesteen toimitusjohtajaksi vii-

meistään 2.11.2024 alkaen. Malinen siirtyi Nesteen palvelukseen Outokumpu Oyj:stä, jossa hän oli työskennellyt toimitusjohta-

jana vuodesta 2020. Malinen oli Nesteen hallituksen jäsen, ja hän jätti hallituksen ennen kuin aloitti Nesteen toimitusjohtajana.

Neste ilmoitti 8.5.2024, että Katja Wodjereck, Uusiutuvat tuotteet -liiketoiminnan johtaja ja johtoryhmän jäsen 1.4.2023 lähtien,

jätti tehtävänsä 8.5.2024 jatkaakseen uraansa yhtiön ulkopuolella. Carl Nyberg, Uusiutuvien toimitusketju ja vastuullisuus -toi-

minnon johtaja ja johtoryhmän jäsen vuodesta 2019 lähtien, otti vastuun Uusiutuvat tuotteet -liiketoiminnasta väliaikaisesti oman

toimensa ohella.

Neste alensi 14.5.2024 vuoden 2024 vertailukelpoisen myyntimarginaalin ohjeistusta Uusiutuvissa tuotteissa. Muilta osin Uusiu-

tuvien tuotteiden ohjeistus sekä Öljytuotteiden ohjeistus pysyivät ennallaan.

Neste ilmoitti 7.6.2024, että sen osakkeenomistajien nimitystoimikuntaan oli valittu puheenjohtajaksi osastopäällikkö Maija

Strandberg valtioneuvoston kanslian omistajaohjausosastolta sekä jäseniksi sijoitusjohtaja Timo Sallinen Keskinäinen työeläkeva-

kuutusyhtiö Varmasta ja toimitusjohtaja Jouko Pölönen Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarisesta. Nesteen hallituksen puheen-

johtaja Matti Kähkönen toimii nimitystoimikunnan asiantuntijana.

Neste ilmoitti 13.6.2024, että Neste Oyj:n hallituksen jäsen Heikki Malinen oli ilmoittanut eroavansa yhtiön hallituksesta 13.6.2024

alkaen. Syynä eroon oli hänen valintansa Nesteen toimitusjohtajaksi viimeistään 2.11.2024 alkaen. Nesteen hallituksessa oli Mali-

sen eroamisen jälkeen yhdeksän jäsentä.

Neste ilmoitti 2.9.2024, että Heikki Malinen aloittaa Nesteen toimitusjohtajana 15.10.2024. Hän seuraa tehtävässä Matti Leh-

musta, joka jatkoi Nesteen toimitusjohtajana 14.10.2024 saakka ja toimi sen jälkeen yhtiön ja sen johdon neuvonantajana mar-

raskuun 2024 puoliväliin sujuvan siirtymän varmistamiseksi.

Neste alensi 11.9.2024 Uusiutuvien tuotteiden vertailukelpoisen myyntimarginaalin vuoden 2024 ohjeistusta. Lisäksi Neste tar-

kensi Uusiutuvien tuotteiden kokonaismyyntimäärän sekä uusiutuvan lentopolttoaineen myyntimäärän ennusteitaan viimeisim-

män myynnin näkymänsä perusteella. Neste optimoi tuotantokapasiteetin käyttöastettaan Uusiutuvissa tuotteissa markkinatilan-

teen mukaisesti.

Neste nimitti 28.10.2024 uuden johtoryhmän ja Eeva Sipilän talous- ja rahoitusjohtajaksi. Uusi johtoryhmä nimitettiin toiminnan

tehokkuuden ja suorituskyvyn parantamiseksi. Heikki Malinen otti toimitusjohtajan tehtävän lisäksi vastuulleen Nesteen Uusiu-

tuvat tuotteet -liiketoiminta-alueen, jolla on merkittävä rooli yhtiön arvonluonnissa tulevina vuosina. Markku Korvenranta jatkaa

johtoryhmässä ja nimitettiin Öljytuotteet-liiketoiminta-alueen johtajaksi ja yhtiön operatiiviseksi johtajaksi (COO). Eeva Sipilä nimi-

tettiin talous- ja rahoitusjohtajaksi. Hän tulee yhtiöön Metso Oyj:stä, jossa hän on toiminut talous- ja rahoitusjohtajana sekä vara-

toimitusjohtajana. Hän on ollut Nesteen hallituksen varapuheenjohtaja vuodesta 2023 lähtien ja hallituksen jäsen vuodesta 2022.

Hän aloittaa Nesteellä viimeistään 1.5.2025. Siihen asti sijoittajasuhdejohtaja Anssi Tammilehto toimii vt. talous- ja rahoitusjohta-

jana. Hannele Jakosuo-Jansson jatkaa johtoryhmässä roolissa johtaja, henkilöstö ja kulttuuri.

Neste muutti 8.11.2024 ohjeistustaan Rotterdamin jalostamon odottamattoman alasajon seurauksena. Nesteen Rotterdamin

jalostamo ajettiin alas tulipalon seurauksena 8.11.2024. Palo ei aiheuttanut henkilövahinkoja. Nesteen Rotterdamin jalostamon

tuotanto keskeytyi useiden viikkojen ajaksi, mikä vaikutti Nesteen uusiutuvan dieselin asiakastoimituksiin. Tämän vuoksi Neste

muutti Uusiutuvien tuotteiden vuoden 2024 kokonaismyyntimäärää koskevaa ohjeistustaan.

Neste ilmoitti 18.12.2024, että osakkeenomistajien nimitystoimikunta oli toimittanut yhtiön hallitukselle ehdotuksensa vuoden

2025 varsinaiselle yhtiökokoukselle. Nimitystoimikunta ehdotti, että hallituksen jäsenmäärä olisi kahdeksan. Nimitystoimikunta

ehdotti, että hallitukseen valittaisiin uudelleen John Abbott, Nick Elmslie, Just Jansz, Conrad Keijzer, Pasi Laine ja Sari Mannonen

sekä uusiksi jäseniksi Anna Hyvönen ja Essimari Kairisto. Nesteen hallituksen puheenjohtaja Matti Kähkönen luopuu suunnitellusti

hallituspaikastaan eikä ole käytettävissä uudelleenvalintaan seuraavalle hallituksen toimikaudelle. Nimitystoimikunta ehdotti, että

Pasi Laine valittaisiin yhtiön hallituksen puheenjohtajaksi ja John Abbott varapuheenjohtajaksi. Matti Kähkösen lisäksi nykyisistä

hallituksen jäsenistä Johanna Söderström on ilmoittanut, ettei hän ole enää käytettävissä uudelleenvalintaan seuraavalle hallituk-

sen toimikaudelle. Eeva Sipilä aloittaa Nesteen talous- ja rahoitusjohtajana viimeistään 1.5.2025, ja hän tulee eroamaan yhtiön

hallituksesta ennen varsinaista yhtiökokousta.

Tilikauden päättymisen jälkeiset tapahtumat

Neste ilmoitti 13.2.2025 uudesta ohjelmasta, jolla se parantaa suoritustaan, päivitti taloudelliset tavoitteet ja pääoman kohdenta-

misen vuosina 2025–2026 sekä hallituksen osinkoehdotuksen vuodelta 2024. Vuosina 2025–2026 Neste aikoo keskittyä kasvun

ja kehittämisen sijaan tehokkuuden ja kannattavuuden parantamiseen sekä tiukkaan pääomakulujen kuriin. Neste suunnittelee

yksinkertaistavansa toimintamalliaan ja lisäävänsä sisäistä tehokkuutta kannattavuutensa ja kustannuskilpailukykynsä paranta-

miseksi. Tämän seurauksena yhtiö aloittaa globaalisti muutosneuvottelut, jotka koskevat Öljytuotteet ja Uusiutuvat tuotteet -liike-

toiminta-alueita sekä kaikkia yhteisiä toimintoja. Tavoitteena on noin 65 miljoonan euron vuotuiset kustannussäästöt globaalisti.

Suunniteltujen muutosten arvioidaan johtavan noin 600 tehtävän pysyvään vähennykseen, joista noin 450 kohdistuisi Suomeen.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Henkilöstö

Neste työllisti vuoden 2024 aikana keskimäärin 5 796 (6 018) työntekijää, joista 2 153 (2 114) työskenteli Suomen ulkopuolella.

Joulukuun lopussa yhtiöllä oli 5 481 (6 014) työntekijää, joista 2 133 (2 190) työskenteli Suomen ulkopuolella.

Riskienhallinta

Nesteelle riskienhallinta on erottamaton osa päivittäisiä johtamisprosesseja ja hyvää hallinnointia. Järjestelmälliset riskienhallinta-

käytännöt ovat Nesteen tapa varmistaa, että yhtiö pystyy saavuttamaan strategiset tavoitteensa ja liiketoiminnalliset päämääränsä

ja jatkamaan samalla toimintojaan keskeytyksettä. Nesteen riskienhallinnan viitekehys ja prosessit noudattavat kansainvälisesti

tunnustettuja parhaita käytäntöjä: COSO Enterprise Risk Management -viitekehystä ja riskienhallinnan ISO 31000 -standardia.

Nesteen riskienhallinnan viitekehys ja periaatteet on määritelty hallituksen hyväksymässä riskienhallintapolitiikassa (Corporate

Risk Management Policy). Riskienhallintapolitiikkaa täydentävät eri riskialueita koskevat riskienhallinnan periaatteet, menette-

lyt ja ohjeet. Keskeisimmistä riskeistä tiedotetaan osana strategiasuunnittelun ja suoritusjohtamisen prosessia. Määrämuotoista

riskiraportointia tuotetaan liiketoimintojen ja funktioiden johtoryhmille, Nesteen johtoryhmälle, tarkastusvaliokunnalle ja yhtiön

hallitukselle.

Nesteen liiketoimintaan liittyvät riskit

Nesteen kasvuun ja taloudelliseen tulokseen voivat vaikuttaa yleinen makrotaloudellinen ja geopoliittinen kehitys. Lisäksi sään-

telymuutokset Euroopan unionin tai yksittäisten jäsenvaltioiden tasolla tai Yhdysvalloissa voivat vaikuttaa haitallisesti erityisesti

Nesteen uusiutuvien tuotteiden liiketoimintaan. Esimerkiksi siirtyminen Blender Tax Credit (BTC) -verohelpotuksesta Clean Fuel

Production Credit (CFPC) -järjestelmään Yhdysvalloissa voi vaikuttaa yhdysvaltalaisten ja ulkomaisten polttoaineiden tuottajien

suhteelliseen kilpailukykyyn. Myös kauppapolitiikkaan liittyy riskejä. Jokainen näistä voi johtaa muutoksiin Nesteen uusiutuvien

tuotteiden kokonaistuotannon optimoinnissa sekä myynnin painotuksessa eri ratkaisujen ja loppumarkkinoiden välillä.

Sodan jatkuminen Ukrainassa ja Lähi-idän kriisin kärjistyminen ovat lisänneet geopoliittisia riskejä, joilla voi olla merkittävä vai-

kutus maailmanlaajuisiin ja eurooppalaisiin energiamarkkinoihin. Sota ja kriisi voivat johtaa uusiin kauppapakotteisiin ja vaikuttaa

toimitusketjuihin sekä tarjontaan ja kysyntään markkinoilla. Ne voivat myös lisätä raaka-aineiden, materiaalien, palvelujen, logis-

tiikan ja käyttöhyödykkeiden hintoihin kohdistuvaa painetta ja ylipäänsä vaikuttaa energiamarkkinoihin, erityisesti Euroopassa.

Nesteen liiketoiminnan merkittävimmät markkinariskit liittyvät muun muassa raaka-aineiden ja tuotteiden markkinahintojen

muutoksiin, tarjonnan ja kysynnän yleiseen tasapainoon, kysynnän kasvuvauhtiin ja Nesteen kilpailutilanteeseen. Hyödykehintojen

vaihtelut vaikuttavat Nesteen tuotantokustannuksiin, tuotteiden hinnoitteluun, kannattavuuteen, tulokseen ja luoton saatavuuteen.

Muita Nesteen 12 seuraavan kuukauden tulokseen mahdollisesti vaikuttavia riskejä ovat Nesteen jalostamojen suunnitellut ja

suunnittelemattomat seisokit, viivästykset tai kustannusylitykset Rotterdamin laajennuksessa, mahdolliset lakot, kyber- ja IT-riskit,

vastapuoliriskit sekä oikeudenkäyntien tulokset. Neste operoi jalostamoitaan integroiduissa teollisuuskomplekseissa, jotka ovat

alttiita erityisesti käyttöhyödykkeiden vastaanoton ja toimituksen osalta.

Tarkempia tietoja Nesteen riskeistä ja riskienhallinnasta on yhtiön vuosikertomuksessa ja tilinpäätöksen liitetiedoissa.

Vastuullisuusriskit

Nesteen riskienhallintapolitiikkaa ja sitä tukevia periaatteita, vaatimuksia ja prosesseja sovelletaan myös vastuullisuusriskeihin.

Nesteen riskeistä ja riskienhallinnasta on lisätietoa vuosikertomuksen hallintoa käsittelevän osion kohdassa Riskienhallinta ja

tilinpäätöksen liitetiedoissa. Nesteen vastuullisuusriskeistä on lisätietoa jäljempänä Kestävyysraportissa (CSRD).

Näkymät

Markkinanäkymät vuodelle 2025

Maailmantalouden näkymien ja geopoliittisen tilanteen epävarmuuden odotetaan aiheuttavan edelleen epävakautta markkinoilla.

Uusiutuvien polttoaineiden markkinoilla odotetaan olevan ylitarjontaa, minkä vuoksi markkina on haastava vuonna 2025. Mahdol-

liset muutokset sääntelyssä, erityisesti Yhdysvalloissa ja Euroopassa, vaikuttavat Nesteen toimitusketjun kokonaisoptimointiin.

Kauppapolitiikan muutokset, kuten erilaiset tullit, voivat myös vaikuttaa Nesteen kilpailukykyyn.

Ohjeistus vuodelle 2025

• Uusiutuvien tuotteiden myyntimäärän odotetaan vuonna 2025 olevan korkeammalla tasolla kuin vuonna 2024.

• Öljytuotteiden myyntimäärän odotetaan vuonna 2025 olevan korkeammalla tasolla kuin 2024

Lisätietoja

• Vuonna 2025 on kaksi suunniteltua huoltoseisokkia. Viiden viikon huoltoseisokki Rotterdamissa Q4 2025 ja kuuden viikon

huoltoseisokki, joka alkaa joulukuun puolivälissä 2025 Singaporessa. Porvoossa ei ole suunniteltuja huoltoseisokkeja.

• Konsernin vertailukelpoisten kiinteiden kokonaiskustannusten odotetaan olevan alhaisemmalla tasolla kuin 2024 ilman

kertaluonteisia kuluja.

• Konsernin vuoden 2025 rahavirtavaikutteisten investointien ilman yritysostoja arvioidaan olevan noin 1,1–1,3 miljardia euroa.

Ehdotus osingonjaoksi

Yhtiön nykyisen taloudellisen tilanteen huomioon ottaen hallitus on päättänyt peruuttaa 19. kesäkuuta 2023 julkistetun osinko-

politiikan ja ehdottaa yhtiökokoukselle pohjautuen vuoden 2024 hyväksyttyyn taseeseen, että vuodelta 2024 maksetaan osinkoa

0,20 euroa osakkeelta. Tulevaisuudessa yhtiö pyrkii maksimoimaan operatiivisen kassavirran vahvistaakseen tasetta ja mahdol-

lisesti tarkastelemaan osinkoa tulevaisuudessa.

Osinko maksetaan yhdessä erässä, 0,20 euroa osakkeelta, osakkeenomistajille, jotka täsmäytyspäivänä 27.3.2025 ovat

merkittyinä Euroclear Finland Oy:n pitämään yhtiön osakasluetteloon. Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että osinko mak-

settaisiin 3.4.2025.

Esitetty osinko, yhteensä 0,20 euroa osakkeelta, vastaa 1,6 % osinkotuottoa osakkeelle (laskettuna osakkeen hinnalla

12,13 euroa vuoden 2024 lopussa). Osingonmaksu vuonna 2025 on yhteensä noin 154 miljoonaa euroa.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Kestävyysraportti

Yleiset tiedot 42

ESRS 2 Yleiset tiedot 42

Ympäristötiedot 52

EU-taksonomia 52

E1 Ilmastonmuutos 58

E2 Pilaantuminen 66

E4 Biologinen monimuotoisuus ja ekosysteemit 69

E5 Resurssien käyttö ja kiertotalous 72

Yhteiskunnalliset tiedot 74

S1 Oma työvoima 74

S2 Arvoketjun työntekijät 79

Hallintotapatiedot 83

G1 Liiketoiminnan harjoittaminen 83

Liitteet 86

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Kestävyysraportti

Yleiset tiedot

ESRS 2 Yleiset tiedot

Kestävyysraportin yleiset

laatimisperusteet

Nesteen kestävyysraportti kattaa koko Neste-konser-

nin. Yhdistelyn laajuus on pääosin sama kuin tilinpää-

töksessä. Yhteisöt, jotka ovat tytäryhtiöitä tai joihin käy-

tetään määräysvaltaa samalla tavalla kuin tytäryhtiöihin,

kuuluvat kestävyysraportoinnin piiriin. Yhdistely eroaa

tilinpäätöksestä siltä osin, että yhteiset toiminnot, yhtei-

syritykset ja osakkuusyritykset, mukaan lukien Mar-

tinez Renewables, eivät kuulu kestävyysraportoinnin

piiriin, koska ne ovat Nesteen operatiiviseen määräys-

valtaan kuulumattomia yhtiöitä. Tämän myötä ne käsitel-

lään osana Nesteen arvoketjua ja jätetään siten Nesteen

omaan toimintaan liittyvien tietojen ulkopuolelle. Yksittäi-

set poikkeukset ilmoitetaan mittareiden raportointiperi-

aatteissa. Yhdistelyn laajuudesta on lisätietoja kohdassa

Konsernitilinpäätöksen laadintaperiaatteet.

Vuonna 2024 tehdyn arvioinnin perusteella Neste

Markkinointi Oy, Neste Shipping Oy, Neste Netherlands

B.V., Neste Demeter B.V., Neste Components B.V., Neste

Eesti AS, SIA Neste Latvija, UAB Neste Lietuva, Neste

AB ja Neste Germany GmbH on vapautettu yhtiökoh-

taisten kestävyysraporttien julkaisemisesta tilikaudesta

2025 alkaen, sillä direktiivin 2013/34/EU 19 a artiklan 9

kohdan tai 29 a artiklan 8 kohdan edellytykset täyttyvät.

Poikkeuksen sovellettavuus arvioidaan vuosittain.

Kestävyysraportti julkaistaan vuosittain osana hallituk-

sen toimintakertomusta. Kestävyysraportin raportointi-

jakso on tilinpäätöksen tavoin tilikausi 1.1.–31.12.2024.

Kestävyysraportti on laadittu noudattaen kirjanpitolain

7 luvussa tarkoitettuja kestävyysraportointistandardeja

sekä taksonomia-asetuksen 8 artiklaa. Riippumaton

kolmas osapuoli, KPMG Oy Ab, on varmentanut kes-

tävyysraportin IAASB:n julkaiseman ISAE 3000 (uudis-

tettu) “Muut varmennustoimeksiannot kuin mennyttä

aikaa koskevaan taloudelliseen informaatioon kohdis-

tuva tilintarkastus tai yleisluontoinen tarkastus” mukai-

sesti. Raportissa esitetyt historialliset tiedot eivät kuulu

varmennuksen piiriin.

Julkistetut kestävyystiedot perustuvat Nesteen kak-

sinkertaisen olennaisuuden arviointiin. Arviointi kattaa

Nesteen koko arvoketjun, sisältäen arvoketjun alku- ja

loppupään sekä Nesteen omat toiminnot. Arvoketju-

tiedot sisältyvät tähän raporttiin olennaisin osin. Tässä

raportissa esitettyjen toimintaperiaatteiden, tavoitteiden

ja toimintasuunnitelmien osalta Neste määrittää, mitkä

arvoketjun osat tai omat toiminnot ne kattavat. Mittarei-

den raportointiperiaatteet on kuvattu kunkin aihekohtai-

sen osion lopussa.

Neste ei ole jättänyt pois tietoja, jotka liittyvät henki-

seen omaisuuteen, tietotaitoon tai innovoinnin tuloksiin,

tai käyttänyt mahdollisuutta jättää pois käynnissä ole-

vaa kehitystä tai neuvoteltavana olevia asioita koskevia

tietoja.

Tiettyjä olosuhteita koskevat tiedot

Neste soveltaa kestävyysraportoinnissa samoja aika-

horisontteja kuin suorituksen johtamisessa, jotta kestä-

vyysraportti olisi linjassa olennaisten sisäisten proses-

sien, kuten taloudellisten näkymien, riskienhallinnan ja

strategian, kanssa. Lyhyt aikaväli on 1 vuotta, keskipitkä

aikaväli 1–3 vuotta ja pitkä aikaväli yli 3 vuotta. Sovelletut

keskipitkän ja pitkän aikavälin aikahorisontit poikkeavat

ESRS 1:ssä määritetyistä aikahorisonteista.

Mittareita koskevat erityisolosuhteet on esitetty asiaan-

kuuluvan mittarin raportointiperiaatteissa. Kestävyysra-

portin taulukoiden yksittäiset luvut ja loppusummat ovat

pyöristettyjä, mistä johtuen yhteenlasketuissa riveissä ja

sarakkeissa saattaa esiintyä pyöristyseroja.

Hallinto

Hallinto-, johto- ja valvontaelinten rooli

Neste Oyj:n hallitus vastaa Neste-konsernin kannalta

merkittävistä kestävyysseikoista, joita ovat esimerkiksi

pitkän aikavälin tahtotilan ja tavoitteiden hyväksyminen,

lakisääteisen kestävyysraportoinnin hyväksyminen sekä

tavoitteiden seuranta. Hallitus hyväksyy myös Neste-kon-

sernin arvot, politiikat ja tärkeimmät toimintaperiaatteet,

kuten Nesteen vastuullisuuspolitiikan. Vastuullisuuspoli-

tiikka määrittelee Nesteen lähestymistavan olennaisten

vastuullisuusvaikutusten, -riskien ja -mahdollisuuksien

hallintaan. Kaksinkertaisen olennaisuuden arvioinnin

tulokset esitellään hallitukselle. Hallituksella on vastuu

Neste-konsernin kannalta merkittävistä kestävyyssei-

koista ja riskien valvonnasta. Kestävyysraportoinnin var-

mentaja valitaan yhtiön varsinaisessa yhtiökokouksessa.

Hallituksen tarkastusvaliokunta valvoo ja ohjaa

lakisääteistä kestävyysraportointiprosessia sekä siihen

liittyviä kontrolleja, kestävyysraportin varmennusta ja

Neste-konsernin olennaisimpia riskejä. Vastuut määritel-

lään hallituksen ja tarkastusvaliokunnan työjärjestyksissä

sekä vastuullisuuspolitiikassa.

Osakkeenomistajien nimitystoimikunta laatii vuo-

sittain ehdotuksen Nesteen hallituksen kokoonpanosta.

Osakkeenomistajien nimitystoimikuntaan kuuluu kolme

yhtiön kolmen suurimman osakkeenomistajan nimeä-

mää jäsentä sekä hallituksen puheenjohtaja. Nimitys-

toimikunnan tärkeimpänä tehtävänä on varmistaa, että

hallituksella ja sen jäsenillä on riittävä asiantuntemus,

tietämys ja pätevyys yhtiön tarpeisiin nähden, mukaan

lukien kestävyysseikkoihin liittyvä osaaminen. Ehdo-

tusta valmistellessaan nimitystoimikunta arvioi hallituk-

sen osaamista kokonaisuutena, ja kiinnittää huomiota

muun muassa tasapainoiseen sukupuolijakaumaan ja

monimuotoisuuteen.

Nesteen hallituksen jäsenillä on monipuoliset taustat

koulutuksen ja kokemuksen osalta eri ammatti- ja toi-

mialoilta sekä liiketoiminnasta ja johtamisesta, ja näihin

kaikkiin sisältyy osaamista myös kestävyysseikkoihin

liittyvissä kysymyksissä. Hallituksen monimuotoisuutta

tukee myös kokemus Nesteen kannalta strategisesti

merkittäviltä teollisuudenaloilta ja markkinoilta. Useilla

hallituksen jäsenillä on kokemusta Nesteelle merki-

tyksellisiltä toimialoilta ja tuotteista, kuten biopolttoai-

neista, kemikaaleista ja fossiilisista polttoaineista. Hal-

lituksen jäsenet ovat hankkineet kokemusta erilaisissa

johto- ja hallitustehtävissä. Tarkastusvaliokunnan jäse-

nillä on erityisesti tietoa ja kokemusta kirjanpitokäytän-

nöistä, tilinpäätöksen laatimisesta ja lakisääteisestä

kestävyysraportoinnista. Hallitus myös hankkii ulkoista

asiantuntemusta, jos ja kun se katsoo tällaisen asian-

tuntemuksen tarpeelliseksi. Nesteen hallituksessa ei ole

työntekijöiden edustajia.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hallinto-, johto- ja valvontaelinten kokoonpano 2024

Liikkeenjohtoon osallistuvien hallituksen jäsenten lukumäärä 0

Muiden hallituksen jäsenten lukumäärä 9

Miespuolisten hallituksen jäsenten keskimääräinen osuus, % 69,3

Naispuolisten hallituksen jäsenten keskimääräinen osuus, % 30,7

Hallituksen sukupuolijakauma (naispuolisten ja miespuolisten jäsenten keskimääräinen suhde), % 44,6

Riippumattomien hallituksen jäsenten osuus, % 100,0

Nesteen hallinto-, johto- ja valvontaelimille

toimitettavat tiedot ja niiden käsittelemät

kestävyysseikat

Nesteen hallitus arvioi vastuullisuusvision osa-alueisiin

liittyvien toimien edistymistä vähintään kerran vuodessa.

Myös muita kestävyysaiheita käydään säännöllisesti

läpi hallituksessa. Riskeistä raportoidaan hallitukselle

vähintään kahdesti vuodessa osana strategia- ja suo-

ritusjohtamisprosessia. Viralliset riskiraportit toimitetaan

liiketoimintojen johtoryhmille, Nesteen johtoryhmälle,

tarkastusvaliokunnalle ja hallitukselle. Olennaiset kestä-

vyysriskit esitellään tarkastusvaliokunnalle riskikatsaus-

ten yhteydessä.

Vuonna 2024 tarkastusvaliokunta ja hallitus keskit-

tyivät erityisesti kestävyysraportointidirektiivin (CSRD)

mukaisiin uusiin vaatimuksiin. Hallitus tarkasteli Nesteen

kaksinkertaisen olennaisuuden arvioinnin tuloksia, ja tar-

kastusvaliokunta ja hallitus seurasivat ESRS:n mukaisen

raportointivalmiuden kehitystä vuoden aikana. Hallitus

kävi keskusteluja toimialan yritysten kanssa ilmasto- ja

päästövähennyssuunnitelmista, sekä uusiutuvan lento-

polttoaineen roolista lentoliikenteen päästövähennysta-

voitteiden saavuttamisessa.

Hallituksen vuosittaisessa strategiakokouksessa kes-

kusteltiin kestävyysaiheista, kuten ilmasto- ja kestä-

vyys-sääntelyn vaikutuksesta Nesteen liiketoimintaan,

sekä vastuullisuuden roolista Nesteen arvolupauksessa

asiakkailleen. Nesteelle olennaisista ilmastonmuutok-

seen liittyvistä riskeistä ja mahdollisuuksista valtioiden

ilmastopolitiikka on erityisen keskeistä, sillä muutokset

valtioiden toimissa vähähiiliseen siirtymään liittyen voivat

vaikuttaa olennaisesti Nesteen liiketoimintaan. Vuoden

aikana hallitus keskusteli myös resurssien käyttöön ja

kiertotalouteen liittyvistä aiheista tarkastellessaan Nes-

teen innovaatiotoimintaa, joka pitää sisällään kiertota-

louden edistämiseen ja uusiutuviin raaka-aineisiin liittyviä

aloitteita.

Hallitus käsittelee turvallisuutta jokaisessa kokoukses-

saan, mukaan lukien Nesteen omien työntekijöiden ter-

veyteen ja turvallisuuteen liittyvien olennaisten vaikutus-

ten, riskien ja mahdollisuuksien näkökulmasta. Hallitus

tarkasteli ja hyväksyi Nesteen päivitetyn vastuullisuus-

politiikan, sekä vuoden 2024 Modern Slavery -lausun-

non. Vuosittain julkaistava lausunto kertoo toimista, joilla

Neste tunnistaa, arvioi ja käsittelee modernin orjuuden

riskejä Nesteen toiminnoissa ja toimitusketjuissa.

Kestävyyteen liittyvän suorituskyvyn

sisällyttäminen kannustinjärjestelmiin

Nesteen palkitsemisen tarkoituksena on vahvistaa ja

tukea pitkän aikavälin strategisten tavoitteiden sekä vas-

tuullisuustavoitteiden saavuttamista. Nesteen hallitus

päättää toimitusjohtajan ja Nesteen johtoryhmän jäsen-

ten palkkioista sekä pitkän ja lyhyen aikavälin kannus-

tinjärjestelmistä. Henkilöstö- ja palkitsemisvaliokunta

valmistelee palkitsemista koskevat asiat ja esitykset

hallitukselle.

Nesteen toimitusjohtaja valmistelee ja tekee hal-

litukselle tarvittavat ehdotukset vastuullisuusasioissa,

erityisesti konsernin strategiaan liittyen, mukaan lukien

Nesteen vastuullisuusvisio ja tavoitteet. Nesteen joh-

toryhmä hyväksyy Nesteen vastuullisuustyön painopis-

tealueet, ja henkilöstöjohtaja (Executive Vice President,

People & Culture) edustaa vastuullisuusasioita johto-

ryhmässä. Vastuu yksittäisten vastuullisuustavoitteiden

seurannasta on jaettu Nesteen johtoryhmän jäsenten

kesken, ja johtoryhmä arvioi tavoitteita määräajoin. Nes-

teen vastuullisuustyöstä vastaavat vastuullisuus-,

HR- ja turvallisuusyksiköt, ja sitä toteutetaan liiketoi-

minta-alueilla ja toiminnoissa sisäisten politiikkojen ja toi-

mintaperiaatteiden mukaisesti.

Olennaisia kestävyysriskejä tunnistetaan ja hallitaan

neljännesvuosittaisissa riskikatselmoinneissa osana

Nesteen vuotuista riskienhallinnan prosessia yrityksen

riskienhallintapolitiikan ja sitä tukevien riskienhallintame-

nettelyiden ja -ohjeiden mukaisesti.

Nesteen ilmastositoumukset ovat osa Nesteen pitkän

aikavälin kannustinohjelmaa avainhenkilöille. Vuonna

2024 yhdistetyn kasvihuonekaasuvaikutuksen osuus

pitkän aikavälin kannustimista on 20 %. Se sisältää kas-

vihuonekaasupäästövähennykset, jotka asiakkaat ovat

saavuttaneet Nesteen uusiutuvilla tuotteilla, sekä Nes-

teen tuotannon kasvihuonekaasupäästöt. Nämä mit-

tarit ovat myös osa yhtiön ilmastotavoitteita, kuten E1

Ilmastonmuutos -osiossa on kuvattu. Lisäksi sekä pro-

sessi- että henkilöstöturvallisuuden parantamiseen liitty-

vien mittareiden painoarvo vuoden 2024 lyhyen aikavälin

kannustinohjelmassa on vähintään 20 %.

Riskienhallinta ja sisäinen valvonta

kestävyysraportoinnin osalta

Riskienhallinta, compliance- ja sisäinen valvonta muo-

dostavat Nesteen varmennustoiminnot. Neste on sitou-

tunut täsmälliseen ja läpinäkyvään kestävyysraportointiin.

Neste hallitsee riskejä tässä prosessissa vahvalla sisäi-

sellä valvontajärjestelmällä. Nesteen sisäisen valvonnan

viitekehys perustuu COSO-viitekehykseen (Committee of

Sponsoring Organizations, 2013). Se kattaa sekä talou-

dellisen- että kestävyysraportoinnin ja edistää yhtenäistä

lähestymistapaa riskienhallintaan ja valvontatoimiin.

Nesteen sisäisen valvonnan periaatteet -konsernioh-

jeen (Internal Control Principle) ja taloudellisen- ja kes-

tävyysraportoinnin valvontastandardin (Controls over

Financial and Sustainability Reporting Standard) mukai-

set sisäisen valvonnan vaatimukset toteutetaan orga-

nisaation kaikilla tasoilla. Operatiivinen johto omistaa

vastuullisuustietoihin liittyvät riskit ja kontrollit omilla alu-

eillaan, kun taas konsernin taloustoiminnolla on koko-

naisvastuu kestävyysraportista, mikä peilaa taloudellisen

raportoinnin vastuurakennetta. Kestävyysraportoinnin

asiantuntijat antavat ohjausta ja tukea.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Neste on arvioinut ja priorisoinut riskejä sen perusteella,

miten ne mahdollisesti vaikuttavat raportoinnin luotetta-

vuuteen. Arvioinnissa on otettu huomioon muun muassa

tiedon olennaisuuden, prosessin monimutkaisuuden ja

inhimillisten virheiden mahdollisuuden kaltaisia tekijöitä.

Yhtiö kehittää jatkuvasti kestävyysraportoinnin proses-

sejaan ja järjestelmiään, mutta osa tiedonkeruusta ja tie-

tolähteistä perustuu edelleen manuaalisiin prosesseihin.

Tunnistettuja riskejä ovat tietojen tarkkuus ja täydelli-

syys. Näitä riskejä lieventävät määritetyt tiedonkeruun ja

raportoinnin roolit ja vastuut, sekä Nesteen CSRD-rapor-

tointiohje. Neste on toteuttanut tunnistettuihin riskeihin

perustuvia ennalta ehkäiseviä ja havainnoivia valvonta-

toimia, mukaan lukien määrällisen ja laadullisen kestä-

vyystiedon täsmäytys- ja arviointitarkastukset.

Sisäinen valvonta -toiminto seuraa valvonnan tuloksel-

lisuutta ja arvioi valvonnan riittävyyttä. Se raportoi sään-

nöllisesti Nesteen johtoryhmälle. Puutteista raportoidaan

viipymättä korjaavista toimenpiteistä vastaaville tahoille

ja tarvittaessa johdolle ja hallituksen tarkastusvaliokun-

nalle. Prosessi on yhdenmukainen taloudellisen rapor-

toinnin valvonnan puutteiden raportoinnin kanssa.

Strategia, liiketoimintamalli ja arvoketju

Nesteen liiketoimintamalli ja arvoketju

Neste on maailman johtava uusiutuvan lentopolttoai-

neen ja uusiutuvan dieselin tuottaja sekä polymeerien

ja kemikaalien valmistukseen tarkoitettujen uusiutuvien

ja kierrätysraaka-aineisiin perustuvien syöttöaineratkai-

sujen edelläkävijä. Nesteen liiketoiminnot on jaettu kol-

meen raportointisegmenttiin: Uusiutuvat tuotteet, Öljy-

tuotteet ja Marketing & Services.

Nesteen arvoketjun alkupää koostuu raaka-aineiden

hankinnasta, epäsuorasta hankinnasta sekä materiaalien

ja tuotteiden hankinnasta trading-toimintaan. Epäsuora

hankintatoiminta sisältää sellaisten tavaroiden ja palvelu-

jen hankinnan, ostot, sopimushallinnan ja toimittajahal-

linnan, jotka eivät sisälly raakaöljyn ja muiden fossiilisten

raaka-aineiden tai uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineiden

hankintaan ja toimitukseen. Nesteen oma toiminta kat-

taa jalostustoiminnan, investointihankkeet sekä kaupalli-

sen toiminnan. Arvoketjun loppupään aktiviteetteja ovat

Nesteen tuotteiden jatkojalostus, jakelu ja käyttö. Lisäksi

Nesteen arvoketjuun kuuluu logistiikkaa ja varastointia,

tuotteiden jakelua, innovaatio- ja tuotekehitystoimintaa

sekä elinkaaren loppuvaiheen hallintaa.

Uusiutuvien tuotteiden, Öljytuotteiden ja Marketing

& Services -segmentin arvoketjuja ja niiden keskeisiä

panoksia ja tuotoksia on kuvattu tarkemmin alla.

Uusiutuvat tuotteet -segmentti tuottaa, markkinoi ja

myy uusiutuvaa dieseliä, uusiutuvaa lentopolttoainetta

sekä uusiutuvia ja kierrätettyjä syöttöaineita polymee-

rien ja kemikaalien valmistukseen. Nesteen uusiutuvien

raaka-aineiden portfolio koostuu laajasta valikoimasta

jäte- ja tähderaaka-aineita sekä pienemmistä määristä

vastuullisesti tuotettuja kasviöljyjä. Nesteen uusiutuvien

tuotteiden raaka-aineiden toimitusketjut ovat laajoja ja

maailmanlaajuisia. Neste hankkii raaka-aineita toimit-

tajilta eri puolilta Eurooppaa, Pohjois-Amerikkaa, Ete-

lä-Amerikkaa, Aasiaa, Afrikkaa ja Australiaa. Yhtiön jalos-

tamot Suomessa, Alankomaissa ja Singaporessa sekä

yhteistoiminto Marathon Petroleumin kanssa Kalifornian

Martinezissa Yhdysvalloissa valmistavat uusiutuvia tuot-

teita kokonaan uusiutuvista raaka-aineista. Merkittä-

viä asiakasryhmiä ovat vähittäiskauppiaat, lentoyhtiöt ja

lentopolttoaineen toimittajat sekä polymeerien ja kemi-

kaalien tuottajat. Vuonna 2024 päämarkkina-alueet ovat

Eurooppa ja Pohjois-Amerikka.

Öljytuotteet-segmentti tuottaa, markkinoi ja myy

korkealaatuisia öljytuotteita ja niihin liittyviä palveluja

tie-, lento- ja meriliikenteelle, työkoneisiin ja maatalou-

delle sekä tuotteita öljy- ja petrokemian teollisuudelle.

Vuonna 2024 yhtiön tärkeimmät raakaöljyn ja fossiilisten

raaka-aineiden lähdemaat olivat Norja, Iso-Britannia ja

Yhdysvallat. Tuotevalikoimaan kuuluvat diesel, bensiini,

lento- ja laivapolttoaineet, kevyet ja raskaat polttoöl-

jyt, bensiinikomponentit sekä erikoispolttoaineet, kuten

pienmoottoribensiini, liuottimet, nestekaasut ja bitumit.

Nesteen öljytuotteet jalostetaan Nesteen jalostamolla

Porvoossa. Öljytuotteiden pääasiakkaita ovat jälleen-

myyjät ja jakelijat, suuret öljy- ja trading-yhtiöt, petro-

kemian yritykset sekä voiteluaineita ja liuottimia markki-

noivat yhtiöt. Päämarkkina-alueet ovat Itämeren alue ja

muu Eurooppa sekä Amerikka.

Marketing & Services -segmentti markkinoi ja myy

vähäpäästöisempiä polttoaineita ja korkealaatuisia öljy-

tuotteita sekä näihin liittyviä digitaalisia ratkaisuja asi-

akkailleen Suomessa, Virossa, Latviassa ja Liettuassa.

Tärkeimpiä asiakkaita ovat kuluttajat, kuljetuspalvelu-

yritykset, lento- ja meriliikenteen toimijat, teollisuus- ja

maataloussektorin asiakkaat, kunnat sekä lämmitysöl-

jyn käyttäjät. Liikennepolttoaineita ja sähköautojen suur-

teholatauspalvelua markkinoidaan ja myydään Nesteen

omassa asemaverkostossa Suomessa ja Baltiassa.

Nesteen strategia ja sen suhde

kestävyysseikkoihin

Nesteen vastuullisuustyötä ohjaa vastuullisuusvisio, joka

kattaa ilmaston, biodiversiteetin, ihmisoikeudet sekä toi-

mitusketjun ja raaka-aineet:

• Ilmasto: Neste johtaa muutosta kohti hiilineutraalia

arvoketjua vuoteen 2040 mennessä.

• Biodiversiteetti: Nesteen tavoitteena on vaikuttaa

myönteisesti luonnon monimuotoisuuteen ja

saavuttaa luontopositiivisen arvoketjun vuoteen

2040 mennessä.

• Ihmisoikeudet: Neste pyrkii luomaan vuoteen 2030

mennessä tasavertaisen ja osallistavan arvoketjun,

jossa kaikki työskentelevät arvokkaasti.

• Toimitusketju ja raaka-aineet: Neste edistää

turvallista ja terveellistä työpaikkaa, oikeudenmukaisia

työkäytäntöjä ja sitoutumista vastuullisuuteen

koko toimitusketjussa.

Nesteen strategian keskeiset osatekijät, jotka liittyvät

tai vaikuttavat olennaisiin kestävyysseikkoihin, ovat rat-

kaisut, jotka vähentävät riippuvuutta fossiilisista resurs-

seista, sekä siirtyminen uusiutuvien ja kiertotalousratkai-

sujen tarjoajaksi:

• Nesteen uusiutuvien tuotteiden avulla asiakkaat

voivat vähentää kasvihuonekaasupäästöjään.

Uusiutuva diesel, uusiutuva lentopolttoaine ja

polymeerien ja kemikaalien uusiutuvat raaka-

aineet vähentävät kasvihuonekaasupäästöjä

merkittävästi tuotteen elinkaaren aikana

fossiilisiin vaihtoehtoihin verrattuna. Nesteen

tavoitteena on, että sen asiakkaat voivat vähentää

kasvihuonekaasupäästöjään Nesteen uusiutuvilla ja

kiertotalousratkaisuilla vähintään 20 miljoonalla

e-tonnilla vuosittain vuoteen 2030 mennessä.

• Nesteen tavoitteena on muuttaa Porvoon

jalostamo asteittain johtavaksi uusiutuvien ja

kiertotalousratkaisujen jalostamoksi 2030-

luvun puolivälissä. Tavoitteen saavuttamiseksi

Neste esimerkiksi rakentaa Porvoon jalostamolle

nesteytetyn jätemuovin jalostuslaitoksen, ja on

aloittanut muuttamalla nykyisiä jalostamoyksiköitä

niin, että uusiutuvia ja kierrätysraaka-aineita on

mahdollista yhteisprosessoida fossiilisten raaka-

aineiden kanssa perinteisessä jalostusprosessissa.

Yhteisprosessoinnin avulla Neste voi valmistaa

nykyistä enemmän tuotteita, joilla on pienemmät

kasvihuonekaasupäästöt.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Liikevaihto segmenteittäin,

MEUR 2024

Uusiutuvat tuotteet 7 321

Öljytuotteet 11 829

Marketing & Services 4 687

Muut 125

Eliminoinnit - 3 326

Kokonaisliikevaihto 20 635

Liikevaihto fossiilisista

polttoaineista, MEUR 2024

Liikevaihto öljystä 13 442

Liikevaihto kaasusta 142

Kokonaisliikevaihto fossiilisista

polttoaineista 13 584

Pääomamenot fossiilisiin

polttoaineisiin liittyviin

taloudellisiin toimintoihin, MEUR 2024

Merkittävät pääomamenot öljyyn

liittyviin taloudellisiin toimintoihin 387

Merkittävät pääomamenot kaasuun

liittyviin taloudellisiin toimintoihin 0

Työsuhteisten työntekijöiden

määrä maantieteellisten

alueiden mukaan 2024

Eurooppa 4 203

Amerikka 878

Aasian ja Tyynenmeren alue 493

Työsuhteisten työntekijöiden

kokonaismäärä 5 574

Työsuhteisten työntekijöiden määrä

Liikevaihtoa koskevien mittareiden raportointiperiaat-

teet sisältyvät konsernitilinpäätöksen liitetietoon 5 Lii-

kevaihto. Raportointi täsmää Nesteen IFRS 8 mukaisiin

toimintasegmentteihin.

Työsuhteisten työntekijöiden määrän raportointiperiaat-

teet on sisällytetty S1 Oma työvoima osion alle.

Fossiilisiin polttoaineisiin liittyvä liikevaihto

ja pääomamenot

Nesteellä on toimintaa fossiilisten polttoaineiden sekto-

rilla, ja liikevaihto tältä sektorilta on esitetty alla. Kaasusta

saatava liikevaihto täsmäytetään fossiilisiin kaasuihin liit-

tyvän toiminnan kanssa, joka esitetään osana EU:n tak-

sonomiaraportointia. Nesteellä ei ole hiileen tai taksono-

mian mukaiseen kaasuun liittyvää liikevaihtoa.

Liikesuhteet

Neste edellyttää kaikkien toimittajiensa ja muiden liike-

kumppaneidensa noudattavan sovellettavia lakeja ja

vastaavia eettisiä liiketoimintakäytäntöjä, jotka on mää-

ritetty Nesteen eettisissä säännöissä ja kuvattu tar-

kemmin Nesteen toimittajien eettisissä säännöissä.

Nesteen tavoitteena on sisällyttää toimittajien eettiset

säännöt sopimusehtoihin toimittajille, urakoitsijoille ja

muille liikekumppaneille, jotka osallistuvat raaka-ainei-

den, tuotteiden, komponenttien, materiaalien tai pal-

veluiden toimittamiseen Nesteelle. Myös yritysjärjeste-

lyjen kautta hankittujen konserniyhtiöiden odotetaan

noudattavan Nesteen toimittajien eettisiä sääntöjä han-

kinnoissaan. Nesteen toimittajien ja liikekumppaneiden

odotetaan noudattavan toimittajien eettisten sääntöjen

asettamia vaatimuksia viidellä alueella: Lakien ja mää-

räysten noudattaminen; Liiketoimintatapa; Ihmisoikeu-

det ja työntekijöiden oikeudet; Työterveys, henkilöturval-

lisuus ja yritysturvallisuus; sekä Ympäristövaikutukset ja

ilmastonmuutos.

Tuotantopanoksien keräämiseen ja kehittämiseen liit-

tyviä toimintatapoja kuvataan tarkemmin kohdassa G1

Liiketoiminnan harjoittaminen – Suhteet toimittajiin.

Liikevaihto segmenteittäin

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Sidosryhmät Tarkoitus ja keskeiset aiheet Miten vuorovaikutus on järjestetty Miten Neste ottaa tulokset huomioon

Toimittajat,

urakoitsijat

ja arvoketjun

työntekijät

• Nesteen toimittajien eettisten sääntöjen ja vastuullisen hankinnan

periaatteiden toimeenpano

• Toimittajayhteistyön ja -vuorovaikutuksen parantaminen tiedonjaon ja

osaamisen kehittämisen avulla

• Suorituskyvyn parannusten edistäminen kestävyysseikkojen osalta

• Raaka-aineiden, tuotteiden ja palvelujen saatavuuden varmistaminen

• Tiedon kerääminen Nesteen scope 3 -päästöistä vuosittain

• Myönteisten sosiaalisten ja ympäristövaikutusten edistäminen

toimitusketjussa

• Vastuullisuuteen liittyvät työpajat, koulutukset ja seminaarit

• Yhteistyöaloitteet, kuten tietoisuuden lisääminen (esim. työturvallisuus-

palavereissa) ja alueelliset yhteistyöhankkeet

• Toimittajien vastuullisuuden seuranta ja auditointi (esim. työntekijöiden

haastattelut, audiovisuaaliset kyselyt, urakoitsijoiden sosiaaliset auditoinnit)

• Uusien raaka-ainetoimittajien arviointi

• Tiedon jakaminen kokouksissa ja uutiskirjeillä

• Toimipaikkakohtaiset kanavat epäkohdista ilmoittamiseen Nesteen

jalostamoilla urakoitsijoiden ja aliurakoitsijoiden työntekijöille, myös

siirtotyöläisille

• Sen varmistaminen, että Nesteen hankintaprosessi on omien

vastuullisuustavoitteiden mukainen

• Toimittajien due diligence, auditoinnit ja seuranta

Henkilöstö • Työntekijöiden sitouttaminen yrityksen strategian toteuttamiseen

• Ymmärryksen lisääminen Nesteen liiketoimintanäkymistä ja painopisteistä

• Nesteen kulttuurin, arvojen ja toimintatapojen vahvistaminen (eettiset

säännöt)

• Oppimisen ja kehittymisen tukeminen ja mahdollistaminen

• Terveyden, turvallisuuden ja hyvinvoinnin edistäminen

• Työntekijäsuhteet ja paikalliset yhteistyökomiteat tai työneuvostot

• Säännöllinen viestintä Nesteen strategiasta ja taloudellisesta tuloksesta

• Tavoitteiden asettaminen ja kehittymissuunnitelmat

• Kehitys- ja hyvinvointikeskustelut

• Työntekijöiden sitoutumisen mittaaminen säännöllisesti kyselytutkimusten

avulla

• Työntekijöiden kannustaminen vapaaehtoistyöhön

• Sitouttamistoimien seuranta

• Kyselyjen tuloksista keskusteleminen ja toimenpiteistä ja

toimintasuunnitelmista sopiminen

• Ennakoiva ja järjestelmällinen viestintä ja koulutus kiinnostavista aiheista,

vuoropuhelu työntekijöiden esiin nostamista aiheista

• Yhteistyön varmistaminen työntekijöiden kanssa paikallisten

työehtosopimusten mukaisesti

Paikallisyhteisöt • Työllistymis- ja yhteistyömahdollisuudet

• Tiedon jakaminen työsuojeluasioista, toimipaikan investoinneista ja

kehittämishankkeista

• Paikallisyhteisöihin kohdistuvien ympäristö- ja sosiaalisten vaikutusten

ymmärtäminen

• Vuorovaikutus uutiskirjeiden, kokousten, verkkosivustojen ja sosiaalisen

median kautta

• Sidosryhmien toimipaikkakierrosten järjestäminen

• Yhteistyö paikallisten viranomaisten ja kaupungin edustajien kanssa

• Sidosryhmäkyselyn toteuttaminen jalostamon vaikutuksista Porvoon

jalostamolla joka toinen vuosi

• Ilmoituskanavien tarjoaminen paikallisyhteisöille

• Yhteisön kehitysaloitteet

• Avoin vuoropuhelu paikallisyhteisöjen kanssa

• Työntekijöiden kannustaminen vapaaehtoistyöhön paikallisissa

hyväntekeväisyysjärjestöissä

Sidosryhmien edut ja näkemykset

Neste pyrkii käymään jatkuvaa, aktiivista ja avointa vuo-

ropuhelua sidosryhmiensä kanssa ja selvittämään sään-

nöllisesti ulkopuolisten näkemyksiä toiminnastaan.

Yhtiön keskeisiin sidosryhmiin kuuluvat sekä sidosryh-

mät, joihin yhtiö voi vaikuttaa, että ne, joilla on mahdol-

lisuus vaikuttaa Nesteeseen. Näitä ovat esimerkiksi toi-

mittajat ja urakoitsijat, työntekijät, asiakkaat, sijoittajat,

päätöksentekijät, kansalaisjärjestöt, akateemiset insti-

tuutiot ja media.

Vastuullisuuspolitiikallaan Neste on sitoutunut vuoro-

vaikutukseen ja yhteistyöhön sidosryhmiensä kanssa ja

ottamaan aktiivisen roolin sidosryhmien välisissä aloit-

teissa kestävämpien ratkaisujen kehittämiseksi. Neste

tarjoaa sidosryhmille olennaista tietoa arvoketjuistaan ja

ratkaisuistaan varmistaakseen Nesteen tarjonnan hyväk-

syttävyyden keskeisillä markkinoilla. Sidosryhmien näkö-

kulmat otetaan huomioon tarpeen mukaan, kun määri-

tetään politiikkojen päämääriä tai asetetaan tavoitteita.

Neste on aktiivisesti vuorovaikutuksessa päättäjien

kanssa maailmanlaajuisesti edistääkseen kestävän kehi-

tyksen sääntelyä. Yhtiö kertoo sääntelyjä, lakeja ja mää-

räyksiä koskevista näkemyksistään viranomaisille ja lain-

säätäjille julkisissa kuulemisissa ja kokouksissa sekä

osana laajempaa sidosryhmien vuoropuhelua päättä-

jien kanssa. Neste osallistuu myös toimialajärjestöjen

työhön. Neste pyrkii ottamaan niiden näkemykset huo-

mioon yhtiön vastuullisuustyön kehittämisessä.

Nesteen sidosryhmien neuvottelukunnan tarkoituk-

sena on osaltaan ylläpitää Nesteen ja sen sidosryhmien

välistä keskustelua muun muassa yhtiön toiminnasta ja

liiketoiminnan kehityksestä sekä sen toimintaympäristön

muutoksista. Neuvottelukuntaan kuuluu Suomen edus-

kunnan ja Nesteen henkilöstön edustajia. Neuvottelu-

kunta huolehtii siitä, että johto- ja valvontaelimet pide-

tään ajan tasalla sidosryhmien näkemyksistä, erityisesti

kestävyyteen liittyvistä vaikutuksista.

Alla olevassa taulukossa on yhteenveto Nesteen vuo-

rovaikutuksesta keskeisten sidosryhmien kanssa.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Yliopistot ja

tutkimus-

laitokset

• Kehittäminen ja yhteistyö keskeisissä T&K- ja innovaatioaiheissa, kuten

raaka-aine- ja teknologiakehityksessä

• Tutkimusmahdollisuuksien selvittäminen tekemällä yhteistyötä yliopistojen ja

tutkimusorganisaatioiden kanssa maailmanlaajuisesti

• Yhteistyö Aalto-yliopiston, Åbo Akademin ja VTT:n kanssa Suomessa sekä

kansainvälisten kumppanien kanssa

• Nykyisten ja uusien uusiutuvien ja kiertotalousratkaisujen TKI-

hankeportfolion rakentaminen

• Nesteen markkinoiminen suosittuna työnantajana harjoittelun,

opinnäytetöiden, osa-aikatyön jne. avulla

Sijoittajat ja

pääoma-

analyytikot

• Tiedottaminen pääomamarkkinoille ja sijoittajille Nesteen strategiasta,

taloudesta, näkymistä ja kysyntätekijöistä vihreän siirtymän osalta

• Nesteen vastuullisuusvision edistymisestä tiedottaminen ja kokemusten

kerääminen, mukaan lukien ilmasto, biodiversiteetti, ihmisoikeudet sekä

toimitusketju ja raaka-aineet

• Taloudellinen tiedottaminen raporttien, julkaisujen, puhelujen, kokousten ja

pääomamarkkinapäivän kautta

• Ennakoivat päivitykset liiketoiminnan kehityksestä ja investoinneista

• Läpinäkyvä ja säännöllinen raportointi ja tiedottaminen

• Yhteistyö luokituslaitosten kanssa ja sijoittajien arvioinnit

• Nesteen strategian ja vastuullisuussitoumusten ja prosessien kehittäminen

vastaamaan odotuksia

• Nesteen vihreän rahoituksen viitekehys

• Raportointi- ja tiedonantokäytäntöjen kehittäminen

• Luokitusyhtiöiden ja sijoittajien kyselyihin vastaaminen

Valtiolliset

organisaatiot

• Kunnianhimoisten ja teknologianeutraalien politiikkojen edistäminen ilmasto-

ja kasvihuonekaasupäästöjen vähentämistavoitteissa

• Uusiutuvien polttoaineiden käytön edistäminen liikenteessä ja muilla

toimialoilla

• Uusiutuvien ja kierrätettyjen materiaalien markkinakehityksen edistäminen,

kiertotalous

• Kestävän rahoituksen edistäminen

• Politiikkoja, lakeja ja säännöksiä koskevien näkemysten jakaminen päättäjien

kanssa

• Päättäjien tukeminen toimialanäkemyksillä ja teknologiavalmiuksia koskevilla

tiedoilla

• Julkisiin kuulemisiin vastaaminen ja viranomaisten tapaaminen ilmasto- ja

energia-asioissa

• Aktiivinen jäsenyys toimialajärjestöissä

• Sääntelyn ja lainsäädännön kehityksen seuraaminen. Kehitys voi vaikuttaa

uusiutuvien ja kiertotalousratkaisujen kysyntänäkymiin ja vaikuttaa

strategiasuunnitteluun

• Prosessien ja toimintojen kehittäminen asiaankuuluvien lakien ja säännösten

noudattamisen varmistamiseksi

Media • Yhtiön uutisten ja osavuosi- ja vuositulosten jakaminen

• Sidosryhmille tiedottaminen yhtiön strategiasta, liiketoiminnan

kehittämisestä, yrityskaupoista ja suurhankkeista

• Tiedon jakaminen asiakasyhteistyöstä, vastuullisuudesta, innovoinnista ja

uusiutuvista ja kiertotalousratkaisuista

• Vuorovaikutus median kanssa

• Mediatiedustelujen seuraaminen ja niihin vastaaminen

• Haastattelujen, mediavierailujen ja tapahtumien järjestäminen,

taustatiedotteet

• Lehdistötiedotteet ja muut materiaalit

• Nesteen mediapalvelu seuraa ja vastaa mediatiedusteluihin

Kansalais-

järjestöt

• Yhteistyö ilmastonmuutoksen hillitsemisessä, biodiversiteetti-asioissa,

ihmisoikeuksissa, vastuullisessa raaka-aineiden hankinnassa ja

kiertotaloudessa

• Jatkuva vuoropuhelu kansalaisjärjestöjen kanssa

• Yhteistyö alueelliseen kestävyyteen ja pienviljelijöiden tukeen liittyvissä

yhteishankkeissa

• Läpinäkyvä raportointi vastuullisuuden tuloksista ja epäkohdista

• Toimitusketjun vastuullisuuden vahvistaminen

• Yhtiön vastuullisuuden lähestymistavan kehittäminen

Yritysasiakkaat • Kasvihuonekaasupäästöjen vähentämisen nopeuttaminen uusiutuvilla ja

kiertotalousratkaisuilla, kiertotalouden rakentaminen, ilmastositoumuksia

kohti eteneminen, muovijätteen kierrättäminen

• Yhteistyö, esim. innovointi ja T&K

• Nesteen strategiasta, vastuullisuussitoumuksista, turvallisuudesta ja

toiminnasta tiedottaminen ja valistaminen

• Kokoukset, uutiskirjeet ja koulutus

• Asiakastyytyväisyyden seuranta kyselyillä

• Yhteinen viestintä

• Kumppanuudet asiakkaiden hiilijalanjäljen pienentämiseksi ja vastuullisuuden

vahvistamiseksi

• Myynnin edistäminen

• Toimipaikkavierailujen järjestäminen

• Asiakkaiden tarpeisiin vastaaminen laadukkailla uusiutuvilla ja

kiertotalousratkaisuilla sekä toimitusketjujen turvaaminen

• Kumppanuuksien muodostaminen ja uusien ratkaisujen ja palvelujen

luominen yhdessä

Kuluttajat • Tuotteiden, palvelujen ja toimintojen laadun ja kestävyyden parantaminen

• Tietojen tarjoaminen tuotteista, niiden turvallisuudesta, hinnoittelusta, raaka-

aineista ja tuottamasta arvosta

• Näkemysten kerääminen kyselytutkimuksilla

• Säännöllisten tietolehtisten, lehdistötiedotteiden ja uutisten tarjoaminen

• Yhteistyö paikallisten jakelijoiden kanssa

• Mainoskampanjoiden järjestäminen

• Kuluttajien tiedusteluihin vastaaminen

• Uusiutuvien tuotteiden saatavuuden laajentaminen asemaverkostojen kautta

• Nesteen vähäpäästöisempien ratkaisujen tarjooman kehittäminen muun

muassa laajentamalla Neste MY Uusiutuvan Dieselin ja julkisen sähköautojen

latauspalvelun saatavuutta

Sidosryhmät Tarkoitus ja keskeiset aiheet Miten vuorovaikutus on järjestetty Miten Neste ottaa tulokset huomioon

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Toimialajärjestöt • Yhteistyö keskeisissä aiheissa, joita ovat esimerkiksi turvallisuus,

ilmastonmuutoksen hillitseminen, liikenteen päästövähennykset, uusiutuvat

ja kiertotalousratkaisut, kiertotalous, muovien kierrätys ja teollisuuden

kilpailukyky

• Jäsenyydet keskeisissä yhdistyksissä ja sertifioinneissa

• Vuorovaikutus ja yhteistyö

• Osallistuminen tapahtumiin, seminaareihin ja työryhmiin

• Jäsenyydet asiaankuuluvissa organisaatioissa, esim. FuelsEurope, European

Biodiesel Board, Advanced Biofuels Association (US), Kemianteollisuus,

Cefic, Renewable Carbon Initiative (RCI)

Yhteistyöelimet • Kehittäminen ja yhteistyö keskeisissä aiheissa, mm. ilmasto, biodiversiteetti,

uusiutuvat ja kiertotalousratkaisut, muovien kierrätys, resurssitehokkuus,

kiertotalous, innovaatiot, ihmisoikeudet

• Toimitusketjun vastuullisuuden edistäminen

• Vuorovaikutus ja yhteistyö

• Toimialaan liittyviin työryhmiin osallistuminen

• Yhteistyö seuraavissa, esim. International Sustainability & Carbon

Certification (ISCC), UN Global Compact, World Business Council for

Sustainable Development (WBCSD), Nordic Business Network for Human

Rights, Concawe

Sidosryhmät Tarkoitus ja keskeiset aiheet Miten vuorovaikutus on järjestetty Miten Neste ottaa tulokset huomioon

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Olennaiset aiheet Yhteenveto Nesteen olennaisista vaikutuksista, riskeistä ja mahdollisuuksista kaksinkertaisen

olennaisuuden arvioinnin perusteella

Ympäristö

Ilmastonmuutos Vaikutukset • Nesteen asiakkaat voivat vähentää uusiutuvilla ja kiertotalousratkaisuilla riippuvuutta fossiilisista resursseista ja vähentää

kasvihuonekaasupäästöjään (myönteinen vaikutus)

• Kasvihuonekaasupäästöt Nesteen arvoketjussa (kielteinen vaikutus)

• Energiankulutukseen liittyvät vaikutukset syntyvät Nesteen toiminnasta energiaintensiivisellä sektorilla (kielteinen vaikutus)

Riskit • Nesteen ratkaisujen kysyntää tukevan ilmastopolitiikan toteuttamiseen liittyvän tai keskeisten raaka-aineiden kilpailukykyyn

vaikuttavan sääntelyn epävarmuus

Mahdollisuudet • Uusien uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineiden ja teknologioiden innovointi ja skaalaaminen

• Kysynnän kasvu uusiutuvissa ja kiertotalousratkaisuissa

• Toimitusketjun joustavuuden lisääminen erilaisten uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineiden hankinnan ja jalostamisen myötä

Pilaantuminen Riskit • Nesteen on tunnistettava, arvioitava ja pantava täytäntöön kaikki olemassa olevat, tulevat ja kehittyvät sääntelyvaatimukset,

joita sovelletaan Nesteen toimintaan kemikaalien vaatimustenmukaisuuden ja turvallisuuden osalta

Biologinen

monimuotoisuus ja

ekosysteemit

Vaikutukset • Jäte- ja tähderaaka-aineiden käyttö uusiutuvissa tuotteissa voi vaikuttaa myönteisesti biodiversiteettiin arvoketjun alkupäässä

(myönteinen vaikutus)

• Fossiilisten raaka-aineiden ja yleishyödyllisten palvelujen hankinta arvoketjun alkupäässä voi vahingoittaa maa- ja

meriekosysteemejä, elinympäristöjä ja lajeja tai johtaa maaperän ja meren pilaantumiseen (kielteinen vaikutus)

Riskit • Raaka-aineita koskevat tiukat sääntely- ja markkinavaatimukset

Mahdollisuudet • Kyky käyttää haastavia jätemateriaaleja maatalouden maankäytön negatiivisten vaikutusten välttämiseksi

Resurssien käyttö

ja kiertotalous

Riskit • Hintojen volatiliteetti uusiutuvissa jäte- ja tähderaaka-aineissa sekä kierrätetyissä raaka-aineissa johtuen esimerkiksi

saatavuus-haasteista, tai kilpailusta toimialan sisällä ja sen ulkopuolella

Mahdollisuudet • Uusien raaka-aineiden saatavuuden paraneminen

Yhteiskunta

Oma työvoima Vaikutukset • Nesteen omien työntekijöiden terveyteen ja turvallisuuteen voi lyhyellä aikavälillä kohdistua suoria kielteisiä vaikutuksia yhtiön

toiminnan vaarallisten prosessien vuoksi (kielteinen vaikutus)

Riskit • Työtapaturmat ja/tai työperäiset terveysongelmat

Mahdollisuudet • Vahvalla turvallisuusjohtamisen järjestelmällä Neste pyrkii ehkäisemään loukkaantumisia ja vähentämään sairauspoissaoloja

sekä poikkeamien ja onnettomuuksien aiheuttamia alasajoja. Nesteen tavoitteena on toteuttaa ennaltaehkäiseviä

toimenpiteitä terveys- ja turvallisuusvaarojen varalta

Arvoketjun

työntekijät

Vaikutukset • Pakkotyö arvoketjussa (kielteinen vaikutus)

Hallinto

Liiketoiminnan

harjoittaminen

Vaikutukset • Parempia työoloja, eettisiä liiketoimintakäytäntöjä, terveyttä ja turvallisuutta sekä ympäristövastuuta toimitusketjussa tukevien

toimintaperiaatteiden ja käytäntöjen ajaminen (myönteinen vaikutus)

Olennaiset vaikutukset,

riskit ja mahdollisuudet

Uusiutuvan energian sektoriin, jossa Neste toimii, koh-

distuu riskejä, kuten sääntelymuutoksia, markkinoiden

epävakautta ja teknologisia muutoksia. Se tuo kuitenkin

myös mahdollisuuksia, kuten kasvavaa globaalia kysyn-

tää fossiilisia polttoaineita ja kemikaaleja kestävämmille

vaihtoehdoille.

Lisäksi Neste toimii öljy- ja kaasusektorilla. Sektorille

ominaisia kestävyysvaikutuksia ovat kasvihuonekaasu-

päästöt, joita syntyy esimerkiksi fossiilisten luonnonvaro-

jen talteenotosta ja käytöstä, sekä fossiilisiin raaka-ainei-

siin perustuvien tuotteiden käytöstä. Lisäksi fossiilisten

luonnonvarojen hankintaan ja talteenottoon voi liittyä

maankäytön muutoksia sekä pilaantumista. Siirtymä

vähähiiliseen talouteen luo sekä olennaisia siirtymäris-

kejä että -mahdollisuuksia öljy- ja kaasusektorille.

Viereisessä taulukossa on yhteenveto Nesteen tunnis-

tamista olennaisista vaikutuksista, riskeistä ja mahdolli-

suuksista sekä siitä, miten ne liittyvät yhtiön liiketoiminta-

malliin, arvoketjuun ja strategiaan. Tarkemmat kuvaukset

kustakin olennaisesta vaikutuksesta, riskistä ja mahdol-

lisuudesta on esitetty ympäristöön, yhteiskuntaan ja hal-

lintoon liittyvissä aihekohtaisissa osioissa.

Lisääntyvä paine ilmastonmuutosta hidastavien toi-

menpiteiden toteutukseen ja kasvihuonepäästöjen

vähentämiseen on ensisijaisesti positiivinen tekijä Nes-

teen liiketoiminnan kannalta. Poliittinen ja yhteiskunnal-

linen fokus hiilen käytön vähentämisessä ja energiasek-

torin hiilijalanjäljen pienentämisessä aiheuttaa kuitenkin

myös riskejä. Ilmastonmuutoksen epäsuorat taloudelliset

ja poliittiset vaikutukset saattavat lisätä liiketoimintaym-

päristön yleistä epävarmuutta ja vaikuttaa sitä kautta

negatiivisesti Nesteen liiketoimintaan. Useiden valtioi-

den hallitukset ovat joutuneet arvioimaan uudelleen vih-

reään energiaan siirtymisen kustannuksia ja rahoitusta.

Tämä on johtanut Nesteen tuotteiden kysyntää tuke-

vien ilmastotavoitteiden väliaikaiseen alentamiseen ja nii-

den toimeenpanon siirtämiseen myöhemmäksi. Lisäksi

päästökauppaan liittyvät muutokset tai vastaavat hank-

keet EU:n, Yhdysvaltojen tai yksittäisen jäsenvaltion

tasolla saattavat vaikuttaa merkittävällä tavalla Nesteen

liiketoimintaan.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Sääntelyn kehittyminen aiheuttaa Nesteen liiketoimin-

nalle sekä mahdollisuuksia että uhkia. Pääsääntöisesti

Nesteen liiketoimintayksiköt hyötyvät biopolttoaineita

ja uusiutuvia polttoaineita koskevan sääntelyn kehityk-

sestä, esimerkiksi polttoaineiden biomassaosuutta kos-

kevista velvoitteista. Lainsäädännölliset muutokset, eri-

tyisesti Euroopan unionin ja Yhdysvaltojen alueella,

voivat myös luoda epävarmuutta vaikuttamalla uusiutu-

vien tuotteiden kysynnän kasvun vauhtiin sekä uusien

raaka-aineiden hyödyntämiseen. Uusiutuvien tuotteiden

osalta merkittäviä epävarmuustekijöitä ovat jäte- ja täh-

deperäisten raaka-aineiden hyväksyttävyyttä ja käyttöä

koskevan sääntelyn sirpaleisuus sekä paikallista tuotan-

toa mahdollisesti tukevat kannustimet.

Ilmastonmuutokseen, biologiseen monimuotoisuu-

teen tai kiertotalouteen liittyvät olennaiset mahdollisuu-

det eivät ole vaikuttaneet merkittävästi taloudelliseen

asemaan, tulokseen tai rahavirtoihin vuonna 2024. Mer-

kittävimpiä vuonna 2024 toteutuneita riskejä ovat uusiu-

tuvien tuotteiden kysynnän kasvun taittuminen, kattei-

den heikentyminen kasvavan tarjonnan seurauksena ja

Nesteen jalostamoiden operatiiviset haasteet. Ilmaston-

muutoksen ja biologisen monimuotoisuuden osalta tun-

nistetut olennaiset riskit liittyvät sääntelyn kehitykseen.

Vihreää siirtymää tukevan sääntelyn ja kysynnän kehi-

tys vuonna 2024 oli odotettua heikompaa. Kuitenkaan

yhdelläkään yksittäisellä toteutuneella lainsäädännön

muutoksella ei ollut olennaista vaikutusta Nesteen talou-

delliseen asemaan, tulokseen ja rahavirtoihin. Vuonna

2024 Nesteellä ei ollut taloudellisesti merkittävää turval-

lisuuspoikkeamaa (tason 1 PSE-tapahtumat, vaikutus yli

50 milj. euroa), jotka olisivat aiheuttaneet kielteisiä ter-

veys- ja turvallisuusvaikutuksia (TRI) omalle työvoimalle.

Ympäristöviranomaiset kuitenkin (i) määräsivät Nes-

teen Rotterdamin toimipaikalle seuraamusmaksu-uh-

kaisen määräyksen haihtuvien orgaanisten hiiliyhdistei-

den (VOC) päästörajojen ylitykseen liittyen ja (ii) aloittivat

rikostutkinnan soihdutusjärjestelmään liittyvän väitetyn

rikkomuksen johdosta.

Jokaiselle arvoketjun kartoitusvaiheessa tunniste-

tulle aktiviteetille määritettiin vaikutuksen aiheuttaja

sekä vaikutus ympäristöön tai ihmisiin. Lisäksi jokai-

nen vaikutus luokiteltiin (myönteinen/kielteinen, todelli-

nen/mahdollinen, aikahorisontti) ja linkitettiin relevanttei-

hin ESRS-osa-aiheisiin ja tarvittaessa osaosa-aiheisiin.

ESRS:n keskipitkän ja pitkän aikavälin aikahorisontteja

muokattiin arvioinnissa vastaamaan Nesteen olennai-

sissa sisäisissä prosesseissa, kuten talousnäkymissä,

riskienhallinnassa ja strategiassa määritettyjä aikaho-

risontteja. Nesteen käyttämät aikahorisontit ovat lyhyt

1 vuosi, keskipitkä 1–3 vuotta ja pitkä yli 3 vuotta.

3. Taloudellinen arviointi

Taloudellisen arvioinnin tarkoituksena oli tunnistaa riskit

ja mahdollisuudet, jotka vaikuttavat olennaisesti tai joi-

den voidaan kohtuudella olettaa vaikuttavan olennaisesti

Nesteen taloudelliseen kehitykseen, tulokseen ja ase-

maan. Kestävyysseikka on olennainen taloudellisesta

näkökulmasta, jos se aiheuttaa Nesteelle olennaisia

taloudellisia vaikutuksia. Näin on silloin, kun kestävyys-

seikka synnyttää tai saattaa synnyttää riskejä tai mahdol-

lisuuksia, jotka vaikuttavat olennaisesti Nesteen kehityk-

seen, taloudelliseen asemaan, taloudelliseen tulokseen,

rahavirtoihin, rahoituksen saatavuuteen tai pääomakus-

tannuksiin lyhyellä, keskipitkällä tai pitkällä aikavälillä.

Riskien ja mahdollisuuksien tunnistamiseksi kuvattiin

tunnistetut riskit tai mahdollisuudet ja niihin liittyvät talou-

delliset vaikutukset Nesteelle sekä niiden maantieteelli-

nen sijainti ja aikahorisontti. Taloudellisessa arvioinnissa

käytettyjä aikahorisontteja muutettiin samalla tavalla kuin

vaikutusten arvioinnissa. Tunnistetut riskit ja mahdol-

lisuudet linkitettiin relevantteihin ESRS-osa-aiheisiin ja

tarvittaessa osaosa-aiheisiin sekä sijaintiin arvoketjussa

(alkupää, oma toiminta, loppupää tai läpileikkaava).

Arvioinnissa hyödynnettiin jo tunnistettuja riskejä ja

mahdollisuuksia, jotka on määritetty ja joita hallitaan

Nesteen riskienhallintajärjestelmässä. Lisäksi otettiin

huomioon mahdolliset merkittävät riskit tai mahdollisuu-

det, joita voi syntyä vaikutusten olennaisuuden arvioin-

tivaiheessa tunnistettujen vaikutusten ja riippuvuuksien

seurauksena.

Olennaisten vaikutusten, riskien ja

mahdollisuuksien tunnistamis- ja

arviointiprosessi

Julkistetut kestävyystiedot perustuvat Nesteen kak-

sinkertaisen olennaisuuden arviointiin. Kaksinkertaisen

olennaisuuden arviointi jaettiin neljään vaiheeseen ESRS

1:ssä määritettyjen yleisten vaiheiden perusteella. Tämä

on ensimmäinen kerta, kun Neste on tehnyt kaksin-

kertaisen olennaisuuden arvioinnin ESRS-vaatimusten

mukaisesti.

1. Arvoketjun kartoitus

Arvoketjun kartoituksen tarkoituksena oli kuvata Nes-

teen arvoketjua ja siihen liittyvää liiketoimintaa ketjun

alkupäässä, omassa toiminnassa ja ketjun loppupäässä.

Painopiste oli niissä toiminnoissa, liikesuhteissa, maan-

tieteellisillä alueilla tai muissa tekijöissä, jotka voivat lisätä

haittavaikutusten riskiä. Arvoketjun kartoituksen toteut-

tivat sisäiset sidosryhmät, joilla on kattava tietämys ja

ymmärrys Nesteen liiketoiminnasta. Kartoituksen tulok-

set validoitiin sisäisesti.

Nesteen kaksinkertaisen olennaisuuden arviointi kattoi

koko arvoketjun, mukaan lukien toiminnot ketjun alku-

päässä, omassa toiminnassa ja ketjun loppupäässä.

Kaksinkertaisen olennaisuuden arviointiprosessissa

kaikki tunnistetut liiketoiminnot seulottiin todellisten ja

mahdollisten vaikutusten, riskien ja mahdollisuuksien

tunnistamiseksi.

2. Vaikutusten arviointi

Vaikutusten arvioinnin tarkoituksena oli tunnistaa Nes-

teen liiketoiminnan todelliset ja mahdolliset vaikutuk-

set. Kestävyysseikka on olennainen vaikutuksen näkö-

kulmasta, kun se liittyy Nesteen olennaisiin todellisiin tai

mahdollisiin, myönteisiin tai kielteisiin vaikutuksiin joita

sillä on ympäristöön, yhteiskuntaan ja hallintoon lyhyellä,

keskipitkällä tai pitkällä aikavälillä. Vaikutusten arviointi

sisälsi Nesteen omaan toimintaan ja arvoketjuun (alku-

pää ja loppupää) liittyviä vaikutuksia, ja siinä otettiin huo-

mioon Nesteen meneillään olevien due diligence -toi-

mien ja vaikutusten arviointien tulokset.

4.1 Pisteytys

Olennaisuuden arvioinnin aiemmissa vaiheissa tun-

nistetut vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet pisteytet-

tiin. Pisteytyksen tarkoituksena oli arvioida vaikutusten

olennaisuutta vakavuuden (mittakaava, laaja-alaisuus,

vaikutuksen korjaamaton luonne) ja todennäköisyyden

yhdistelmän perusteella, sekä riskejä ja mahdollisuuk-

sia taloudellisten vaikutusten todennäköisyyden ja suu-

ruuden yhdistelmän perusteella. Taloudellisia vaikutuksia

arvioitiin Nesteen riskienhallintapolitiikan arviointiasteik-

kojen perusteella.

• Todellisten kielteisten vaikutusten osalta

olennaisuus perustuu vaikutuksen vakavuuteen,

kun taas mahdollisten kielteisten vaikutusten

osalta se perustuu vaikutuksen vakavuuteen ja

todennäköisyyteen. Vakavuus perustuu vaikutuksen

mittakaavaan, laaja-alaisuuteen ja korjaamattomaan

luonteeseen.

• Myönteisten vaikutusten osalta olennaisuus perustuu

todellisten vaikutusten vaikutuksen mittakaavaan

ja laaja-alaisuuteen sekä mahdollisten vaikutusten

vaikutuksen mittakaavaan, laaja-alaisuuteen ja

todennäköisyyteen.

• Riskien ja mahdollisuuksien olennaisuutta arvioitiin

tapahtuman todennäköisyyden ja mahdollisen

taloudellisen vaikutuksen suuruuden yhdistelmän

perusteella.

4.2 Määritys

Määritysvaiheessa asetettiin kynnysarvot sen määrittä-

miseksi, mitkä vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet ovat

Nesteelle olennaisia. Olennaisiksi arvioitiin aiheet, jotka

ylittävät kynnysarvot joko vaikutuksen tai taloudellisen

vaikutuksen tai näiden molempien osalta. Kynnysarvot

perustuvat todennäköisyyden ja vakavuuden keskiar-

voon (vaikutuksen olennaisuus) tai taloudelliseen suuruu-

teen (taloudellinen olennaisuus). Kynnysarvojen kriteerit

perustuvat vaikutuksen olennaisuuden ja taloudellisen

olennaisuuden arviointeihin, joissa otetaan huomioon

useita tekijöitä, kuten vaikutuksen, riskin ja mahdolli-

suuden merkitys sidosryhmille, ympäristölle ja yhteis-

kunnalle, mahdolliset taloudelliset vaikutukset, riskinot-

tohalukkuus ja riskinsietokyky sekä aiheen strateginen

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

merkitys. Aiheita, jotka eivät ylittäneet asetettua olen-

naisuuden kynnysarvoa mutta joita pidettiin keskeisinä

Nesteen strategian ja ydinarvojen kannalta tai joilla oli

merkitystä ulkopuolisen sidosryhmän kiinnostuksen ja

toimialan vahvan merkityksen vuoksi, arvioitiin olennai-

siksi johdon erillisen päätöksen perusteella.

Kaksinkertaisen olennaisuuden arvioinnissa asetetut

kynnysarvot eivät ole pysyviä, ja niitä voidaan tarkistaa ja

mukauttaa määräajoin.

4.3 Validointi

Nesteen hallitus ja johtoryhmä arvioivat kaksinkertai-

sen olennaisuuden arvioinnin tulokset. Lisäksi sisäisten

asiantuntijoiden ryhmä validoi jokaisen kaksinkertaisen

olennaisuuden arviointiprosessin vaiheen, ja Nesteen

johto ja hallitus pidettiin ajan tasalla prosessin aikana.

Vuoden 2024 aikana Neste määritti erityiset sisäiset

kontrollit, joilla varmistetaan asiaankuuluvien vaatimus-

ten täyttyminen kaksinkertaisen olennaisuuden arvioin-

tia tehtäessä. Kontrollit pyrkivät varmistamaan tulosten

oikeellisuuden, kattavuuden ja tarkkuuden. Kontrollien

avulla varmistetaan keskeisten asiantuntijoiden, sidos-

ryhmien ja päätöksentekijöiden näkemysten huomioimi-

nen, ja ennalta määritellyn toimintatavan noudattaminen

johdonmukaisesti.

Integrointi Nesteen prosesseihin

Kestävyyteen liittyviä riskejä tunnistetaan ja hallitaan nel-

jännesvuosittaisissa riskikatselmoinneissa osana Nes-

teen riskienhallintaa yrityksen riskienhallintapolitiikan ja

sitä tukevien periaatteiden ja standardien mukaisesti.

Arvioinnissa otetaan huomioon lyhyt, keskipitkä ja pitkä

aikaväli. Riskien priorisointi perustuu Nesteen riskienhal-

lintapolitiikan mukaisiin arviointiasteikkoihin.

Sidosryhmävuorovaikutus

Kaksinkertaisen olennaisuuden arvioinnissa olivat

mukana Nesteen kestävyysaiheiden asiantuntijat, ja

työssä hyödynnettiin Nesteen due diligence -toimista

saatuja tietoja. Sidosryhmien näkemykset otettiin huo-

mioon arviointiprosessin aikana erilaisin tavoin. Nes-

teellä on esimerkiksi käynnissä biolologiseen moni-

muotoisuuteen, ja tunnistettujen vaikutusten kohteena

Nesteen ympäristöjohtamisen periaatteen mukai-

sesti merkittäviin investointihankkeisiin kuuluu vaatimus-

tenmukaisuusanalyysi sekä -arviointi, kun rakennetaan

uutta tuotantokapasiteettia tai lisätään nykyistä kapasi-

teettia. Ympäristöjohtamisen periaate kuvataan tarkem-

min tämän raportin E2 Pilaantuminen -osiossa. Arvo-

ketjun ympäristövaikutuksia, -riskejä ja -mahdollisuuksia

tunnistetaan jatkuvilla due diligence -toimilla, jotka on

kuvattu tarkemmin tämän raportin G1 Liiketoiminnan

harjoittaminen -osiossa.

Liiketoiminnan harjoittamiseen liittyvät vaikutuk-

set, riskit ja mahdollisuudet: Neste on ottanut käyt-

töön järjestelmällisiä prosesseja vastapuolien seulontaan

ja valvontaan, joihin sisältyy potentiaalisten liikekump-

paneiden automatisoitu ennakkotarkastus. Vastapuo-

let käydään läpi taloudellisten pakotteiden ja vastaavien

sääntöjen noudattamiseen liittyvien ongelmien sekä vali-

koitujen eettisten luokitusten osalta. Seulonnassa hyö-

dynnetään kolmansien osapuolien valvontatietokantoja

ja keskeisiä uutislähteitä. Neste arvioi myös maariskiä

toimitusketjuissaan ymmärtääkseen paremmin muun

muassa eettisiin liiketoimintakäytäntöihin liittyviä riskejä.

oleviin yhteisöihin liittyviä hankkeita, joissa on mukana

ulkoisia sidosryhmiä. Hankkeissa ilmenneet havainnot

ja näkemykset huomioitiin olennaisten vaikutusten, ris-

kien ja mahdollisuuksien tunnistamisessa. Lisäksi Neste

käy vuoropuhelua ja tekee yhteistyötä paikallisyhteisö-

jen ja tuotantopaikkojen naapureiden kanssa ympäris-

töä, yhteiskuntaa ja turvallisuutta koskevien vaikutusten

osalta. Kaksinkertaisen olennaisuuden arviointiprosessin

lopuksi Neste haastatteli muutamia tärkeitä sidosryhmiä

kuullakseen heidän näkemyksensä olennaisiksi arvioi-

tuihin aiheisiin. Nesteen lähestymistapaa sidosryhmä-

vuorovaikutukseen kuvataan tarkemmin tämän raportin

Sidosryhmien edut ja näkemykset -osiossa.

Ympäristöön, yhteiskuntaan ja

liiketoiminnan harjoittamiseen

liittyvien vaikutusten, riskien ja

mahdollisuuksien tunnistaminen

Neste tunnistaa ja arvioi jatkuvasti toimintansa merkit-

täviä ympäristöön ja liiketoimintaan liittyviä vaikutuksia,

riskejä ja mahdollisuuksia. Nämä jatkuvat prosessit toi-

mivat taustana Nesteen kaksinkertaisen olennaisuuden

arvioinnissa ja määritettäessä olennaisia aiheita ja niiden

osa-aiheita:

Ympäristöön liittyvät vaikutukset, riskit ja mah-

dollisuudet: Nesteen toiminnot ovat vastuussa toimin-

tansa ympäristövaikutusten, kuten päästöjen, veden-

kulutuksen ja jätteiden syntymisen, tunnistamisesta,

arvioinnista ja seurannasta. Porvoon jalostamolla teh-

dään jatkuvaa ympäristöseurantaa, joka noudattaa pai-

kallisten viranomaisten myöntämän toimipaikan ympä-

ristöluvan vaatimuksia, ja Neste osallistuu seurannan

järjestämiseen. Vastaavaa seurantaa tehdään valikoi-

duissa Marketing & Services -segmentin toimipaikoissa

Suomessa, Virossa ja Liettuassa sekä kaikissa Latvian

toimipaikoissa. Rotterdamissa ja Singaporessa Nesteen

laitokset sijaitsevat laajalla teollisuusalueella yhdessä

muiden yhtiöiden laitosten kanssa. Viranomaiset valvo-

vat näiden teollisuusalueiden ympäristöä. Tapauksissa,

joissa paikallisviranomaiset tai lainsäädäntö eivät aseta

erityisiä vaikutusten seurantavaatimuksia, mahdollisten

vaikutusten arviointiin käytetään asiantuntija-arviota.

Nämä jatkuvat due diligence -toimet tukevat Nestettä lii-

ketoiminnan johtamiseen liittyvien vaikutusten, riskien ja

mahdollisuuksien tunnistamisessa.

Ilmastoon ja biologiseen monimuotoisuuteen liittyvien

vaikutusten, riskien ja mahdollisuuksien tunnistamista

kuvataan tarkemmin aihekohtaisissa osioissa.

Toimintaperiaatteet, joilla hallinnoidaan

olennaisia kestävyysseikkoja

Yhteenveto Nesteen olennaisiin vastuullisuusseikkoihin

liittyvistä politiikoista ja toimintaperiaatteista on esitetty

alla olevassa taulukossa. Nesteen politiikat määrittä-

vät yhtiön tarkoituksen, vision ja tavoitteet. Periaatteet

kuvaavat vähimmäisvaatimuksia, jotka ovat yhteisiä kai-

kille Nesteen toimipaikoille ja toiminnoille. Kunkin politii-

kan yksityiskohtia on kuvattu tarkemmin tämän raportin

aihekohtaisissa osioissa. Kaikissa raportissa mainituissa

politiikoissa Nesteen organisaation ylin taso, joka vas-

taa politiikkojen toteuttamisesta, on toimitusjohtaja. Vas-

tuu periaatteiden toteuttamisesta on jaettu johtoryhmän

jäsenten kesken heidän vastuualueidensa mukaisesti.

Tyyppi Nimi E1 E2 E4 E5 S1 S2 G1

Eettiset

säännöt

Nesteen eettiset säännöt x x x x

Nesteen eettiset säännöt toimittajille x x x x x

Politiikat Henkilöstöpolitiikka x

Vastuullisuuspolitiikka x x x

Turvallisuuspolitiikka x x x

Periaatteet Vastuullisuusperiaate x x x

Ihmisoikeusperiaate x x

Ympäristöjohtamisen periaate x x

Tuote- ja kemikaaliturvallisuuden periaate x

Korruption vastainen periaate x

Turvallisuusjohtamisen periaate x

Vastuullisen hankinnan periaate x x x x

Toimittajien vastuullisuuden hyväksymisen periaate x x x

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

EU-taksonomia on kestävän taloudellisen toiminnan luo-

kittelujärjestelmä. Sen tavoitteena on luoda selkeät mää-

ritelmät ja läpinäkyvät raportointikäytännöt, jotka ohjaa-

vat rahoitusta toiminnoille, jotka edistävät merkittävästi

ilmasto- ja ympäristökriisin ratkaisemista.

Nesteen on julkistettava tiedot siitä, miten ja missä

määrin sen liiketoiminta liittyy taksonomia-asetuksessa

määritettyyn ympäristön kannalta kestävään taloudelli-

seen toimintaan. EU-taksonomia raportoidaan taksono-

miakelpoisen, ei-taksonomiakelpoisen ja taksonomian

mukaisen taloudellisen toiminnan osuutena liikevaih-

dosta, pääomamenoista ja toimintamenoista. Kehyk-

sessä määritetään taloudellinen toiminta, joka edis-

tää kuutta ympäristötavoitetta. Nesteellä on toimintoja,

jotka edistävät ilmastonmuutoksen hillintää koskevaa

tavoitetta.

Taksonomia-asetuksen noudattamisen

arviointi

Toiminnan taksonomiakelpoisuus määräytyy taksono-

mia-asetukseen liittyvän ilmastoa koskevan delegoidun

säädöksen ja ympäristöä koskevan delegoidun säädök-

sen liitteissä esitettyjen toiminnan kuvausten perusteella.

Neste on arvioinut liiketoiminta-alueitaan ja innovaa-

tioaloitteitaan tunnistaakseen taksonomian piiriin kuulu-

via toimintoja. Taksonomiakelpoisia toimintoja tunnistet-

tiin taksonomia-asetukseen liittyvän ilmastoa koskevan

delegoidun säädöksen liitteessä I esitettyjen kuvausten

perusteella. Toiminnan taksonomianmukaisuutta arvioi-

daan teknisillä arviointikriteereillä, jotka koskevat merkit-

tävää edistämistä ja ei merkittävää haittaa -periaatetta

(Do no significant harm, DNSH) asiaankuuluvissa liitteissä

esitetyllä tavalla. Toiminto on taksonomian mukainen,

kun se edistää merkittävästi vähintään yhtä ympäristö-

tavoitetta eikä aiheuta merkittävää haittaa muille tekni-

sissä arviointikriteereissä asetetuille ympäristötavoitteille.

Neste on arvioinut merkittävän edistämisen kriteerit ja ei

merkittävää haittaa -kriteerit kunkin tunnistetun toimin-

non osalta. Näin on saatu selville taksonomian mukaisen

Ympäristötiedot

EU-taksonomia

taloudellisen toiminnan osuus. Lisäksi yrityksen on nou-

datettava vähimmäistason suojatoimia.

Tämän prosessin perusteella seuraavat toimin-

not taksonomiassa on tunnistettu Nesteen kannalta

merkityksellisiksi:

4.13 Liikenteessä käytettävän biokaasun ja

biopolttoaineen sekä bionesteiden valmistus

• Uusiutuvien polttoaineiden valmistus

• Uusiutuvien polttoaineiden yhteisprosessointi

6.15 Vähähiilisen tieliikenteen ja julkisen

liikenteen mahdollistava infrastruktuuri

• Sähköajoneuvojen latauspalvelut

9.1 Markkinalähtöinen tutkimus,

kehitys ja innovointi

• T&K-toiminta Nesteen liiketoiminnan

innovaatiohankkeissa (esim. uusiutuva vety ja

Power-to-X)

Nesteellä on myös taloudellista toimintaa, joka ei tällä

hetkellä kuulu EU-taksonomiaan, mutta edistää kierto-

talous- ja ilmastotavoitteiden saavuttamista. Neste esi-

merkiksi tarjoaa kemianteollisuudelle kiertotalousratkai-

suja ja uusiutuvia raaka-aineita, jotka eivät tällä hetkellä

kuulu EU-taksonomiassa lueteltuihin toimintoihin. Koska

EU-taksonomia kehittyy edelleen, Neste arvioi jatku-

vasti uudelleen toimintansa vaikutusta taksonomian

ympäristötavoitteisiin.

Nesteen ydinliiketoiminnan

merkittävästi edistävä vaikutus

Merkittävän edistämisen kriteerit

EU-taksonomiassa viitataan liikenteessä käytettävien

biopolttoaineiden valmistukseen kestävänä toimintana.

Neste on arvioinut uusiutuvien polttoaineiden valmistuk-

sen tieliikenteen ja ilmailun käyttöön sekä uusiutuvien raa-

ka-aineiden yhteisprosessoinnin taksonomiakelpoiseksi

taloudelliseksi toiminnaksi asetuksen ilmastoa koskevan

delegoidun säädöksen perusteella. Nesteen Uusiutuvat

tuotteet -segmentti tarjoaa uusiutuvia, vähäpäästöisem-

piä ratkaisuja liikenteeseen, lentoliikenteeseen, meren-

kulkuun ja muihin teollisiin käyttötarkoituksiin. Lisäksi

uusiutuvien raaka-aineiden yhteisprosessoinnin tavoit-

teena on korvata raakaöljy eri liikennesektoreilla käytet-

tävien polttoaineiden tuotannossa. Nesteen EU-takso-

nomian kannalta merkitykselliset toiminnot ovat yhtiön

ilmastotavoitteiden mukaisia ratkaisuja ilmastonmuutok-

sen hillitsemiseksi.

EU-taksonomian ilmastoa koskevan delegoidun sää-

döksen ilmastonmuutoksen hillitsemistä koskevissa tek-

nisissä arviointikriteereissä määritetään kriteerit toimin-

nalle, joka liittyy liikenteessä käytettävän biokaasun tai

liikenteessä käytettävien biopolttoaineiden valmistuk-

seen ja bionesteiden valmistukseen. Tunnistetut toimin-

not eli biopolttoaineiden valmistus ja uusiutuvien polt-

toaineiden yhteisprosessointi edistävät merkittävästi

ilmastonmuutoksen hillintää. Merkittävää edistämistä

koskevien kriteerien mukainen kynnysarvo liikenteessä

käytettävien biopolttoaineiden ja biokaasun valmistuk-

sen aiheuttamien kasvihuonekaasupäästöjen vähenemi-

selle on vähintään 65 % suhteessa kasvihuonekaasu-

päästöjen vähentämisen menetelmiin ja suhteelliseen

fossiilisten polttoaineiden vertailuarvoon direktiivin (EU)

2018/2001 mukaisesti. Lisäksi kriteereissä edellytetään,

että tuotannossa ei käytetä elintarvike- ja rehukasveja.

Siksi jäte- ja tähderaaka-aineiden tuotannon osuus on

sisällytetty taksonomian mukaisiin lukuihin tämän toimin-

nan osalta. Taksonomian mukaiset luvut, jotka koskevat

biopolttoaineiden myyntiä EU:n ulkopuolella, on rapor-

toitu erikseen, koska kasvihuonekaasupäästöjen las-

kenta- ja todentamismenetelmät ovat erilaiset. Nesteen

uusiutuvat tuotteet täyttävät markkinakohtaiset kestä-

vyyskriteerit ja EU-taksonomian kasvihuonekaasupääs-

töjen vähentämistä koskevat kynnysarvot.

Vähähiilisen tieliikenteen ja julkisen liikenteen mah-

dollistava infrastruktuuri -toiminta sisältää Nesteen

sähköajoneuvojen latauspalvelun. Sähkölatausasemat

palvelevat sekä yrityksiä että kuluttajia. Toiminta on täy-

sin taksonomiakelpoista.

Nesteen innovaatio- ja T&K-toiminta keskittyy huono-

laatuisten raaka-aineiden muuntamiseen korkealaatui-

siksi ratkaisuiksi. Markkinalähtöinen tutkimus, kehitys ja

innovointi -toiminnan alaisuudessa raportoitu tutkimus-

ja innovaatiotoiminta täyttää toimintokohtaiset takso-

nomian mukaisuuden kriteerit ja sisältää Nesteen vali-

koimaan kuuluvia hankkeita, jotka liittyvät uusiutuvaan

vetyyn ja Power-to-X -teknologiaan. Neste on päättä-

nyt vetäytyä 120 MW:n elektrolysaattorin investoinnista,

jonka tarkoituksena oli tuottaa uusiutuvaa vetyä elekt-

rolyysillä Porvoon jalostamolla. Yhtiö selvittää kuiten-

kin parhaillaan vaihtoehtoisia tapoja uusiutuvan vedyn

hankkimiseksi. Innovaatiot ja T&K-toiminta, jotka tuke-

vat yhtiön taksonomiakelpoisia ja taksonomian mukai-

sia toimintoja, kuten Nesteen olemassa olevia uusiutuvia

ratkaisuja, otetaan huomioon niiden tukeman toiminnon

taksonomialuvuissa.

Ei merkittävää haittaa -kriteerit

Liitteen I mukaiset olennaiset toimintokohtaiset ei mer-

kittävää haittaa -kriteerit on arvioitu kunkin taksonomian

mukaisen taloudellisen toiminnan osalta. Neste on luonut

ja ottanut käyttöön menettelyjä, joilla minimoidaan yhtiön

toiminnan ympäristövaikutukset. Kaikkien Nesteen toi-

mintojen on noudatettava asiaa koskevia lakisääteisiä

vaatimuksia ja ympäristötavoitteita. Nesteen lähesty-

mistapaa ympäristöasioiden hallintaan – kuten biologi-

seen monimuotoisuuteen, pilaantumiseen ja veteen – on

kuvattu tarkemmin kestävyysraportissa. Ilmastoriskien

(myös fyysisten ilmastoriskien) tunnistaminen sisältyy

Nesteen vuotuiseen riskienhallintasykliin. Tunnistetut

ilmastoriskit sisältyvät yritysriskien hallintaprosessiin, ja

riskien lieventämissuunnitelmia toteutetaan tarvittaessa.

Nesteen ilmastoon liittyvät olennaiset riskit on kuvattu

kestävyysraportissa.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Pääomamenojen

suorituskykymittarien erittely

Taksonomian

mukaiset toiminnot (A.1)

Taksonomiakelpoiset

mutta ei taksonomian

mukaiset toiminnot (A.2)

Aineellisten hyödykkeiden lisäykset 833 170

Aineettomien hyödykkeiden lisäykset 0 0

Aktivoidun käyttöoikeusomaisuuden

lisäykset 353 68

Yritysostoihin liittyvät lisäykset 0 0

Pääomamenot yhteensä (A.1 + A.2) 1 185 238

Toimintamenojen

suorituskykymittarien erittely

Taksonomian

mukaiset toiminnot (A.1)

Taksonomiakelpoiset

mutta ei taksonomian

mukaiset toiminnot (A.2)

Tutkimus- ja kehitysmenot 51 5

Lyhytaikaisten vuokrasopimusten

kustannukset 4 1

Kunnossapito- ja korjauskustannukset 89 17

Toimintamenot yhteensä (A.1 +A.2) 144 22

Vähimmäistason suojatoimet

Vähimmäistason suojatoimien noudattamista on arvi-

oitu konsernitasolla EU:n kestävän rahoituksen foorumin

lokakuussa 2022 julkaiseman vähimmäistason suojatoi-

mia koskevan raportin perusteella. Neste on arvioinut,

että sen toiminnot noudattavat yhtiön eettisissä sään-

nöissä määritettyjä vähimmäistason suojatoimia, jotka

liittyvät ihmisoikeuksiin ja työntekijöiden oikeuksiin, lah-

jontaan ja korruptioon sekä verotukseen ja reiluun kil-

pailuun. Vähimmäistason suojatoimien rikkomuksia ei

ole havaittu. Nesteen lähestymistapa ihmisoikeuksiin ja

korruption torjuntaan on kuvattu tarkemmin kestävyys-

raportin S1 Oma työvoima, S2 Arvoketjun työntekijät

ja G1 Liiketoiminnan harjoittaminen -osioissa. Nes-

teen englanninkielisessä vuosikatsauksessa on lisätietoa

yhtiön vaatimustenmukaisuusohjelmasta (myös kilpailu-

lainsäädännön noudattamisesta). Lisäksi Neste julkistaa

verojalanjälkiraporttinsa vuosittain.

Laadintaperiaatteet

Taksonomian suorituskykymittarien määritelmät perus-

tuvat tietojen julkistamista koskevaan delegoituun sää-

dökseen (Disclosures Delegated Act), joka täydentää

taksonomia-asetusta ja noudattaa tietojen julkistamista

koskevia vaatimuksia asetuksen (EU) 2020/852 artik-

lan 8 kohdan 2 mukaisesti. Taksonomiaraportoinnin laa-

juus on linjassa konsernitilinpäätöksen kanssa ja sisältää

Nesteen toiminnot globaalisti. Laskelmissa noudatetaan

yleisiä olennaisuusperiaatteita. Taksonomian suoritusky-

kymittarit lasketaan käyttämällä taloudellisia tietoja, jotka

on esitetty Nesteen vuoden 2024 vuosikertomuksen

konsernitilinpäätöksen liitetiedoissa. Raportoitujen luku-

jen kaksinkertaisen laskennan välttämiseksi kullekin toi-

minnolle on tehty kohdennukset raportointirakenteiden

perusteella, ja lopullisille luvuille on tehty täsmäytys.

Neste ei esitä taulukkoa taksonomiakelpoisuudesta ja

taksonomianmukaisuudesta jokaisen ympäristötavoit-

teen osalta, sillä 100 % suorituskykymittareista liittyy

ilmastonmuutoksen hillitsemistavoitteeseen.

Liikevaihto

Laskettaessa taksonomiakelpoiseen ja taksonomian

mukaiseen taloudelliseen toimintaan liittyvien tuottei-

den osuutta liikevaihdosta Neste ottaa huomioon tuo-

tot tavaroista ja palveluista, joilla on selkeä yhteys tun-

nistettuihin taloudellisiin toimintoihin. Biopolttoaineiden

tuotannon ja yhteisprosessoinnin liikevaihto sisältää bio-

pohjaisten polttoaineiden myynnin, fyysiseen tuottee-

seen liittyvät biopolttoainehyvitykset sekä valuuttakurs-

sien suojaukset. Vähähiilisen tieliikenteen mahdollistavan

infrastruktuurin liikevaihto sisältää sähköajoneuvojen

latauspalvelujen myynnin. Nimittäjä on Nesteen koko-

naisliikevaihto, ja se viittaa konsernitilinpäätöksen liitetie-

toon 5 Liikevaihto.

Pääomamenot

Pääomamenot sisältävät investoinnit, jotka liittyvät tak-

sonomiakelpoisiksi tai taksonomian mukaisiksi tun-

nistettuihin toimintoihin. Pääomamenoluvut koostuvat

pääasiassa investoinneista, jotka mahdollistavat Nes-

teen uusiutuvan tuotantokapasiteetin kasvun. Jotta

taksonomian mukaisten toimintojen pääomamenot

voidaan kohdentaa tarkasti, Neste on käyttänyt tak-

sonomian mukaisten tuotantovolyymien osuutta koh-

dentakseen taksonomian mukaisten pääomamenojen

suhteellisen osuuden. Esimerkiksi biopolttoaineiden val-

mistustoiminnan kohdennukset on tehty niiden tuotanto-

määrien perusteella, jotka täyttävät kyseiselle toiminnalle

määritetyt kasvihuonekaasupäästöjen vähentämistä ja

raaka-aineita koskevat tekniset arviointikriteerit.

Pääomamenolukujen erittely perustuu tietojen julkis-

tamista koskevaan delegoituun säädökseen ja sisältää

taksonomiakelpoiset ja taksonomian mukaiset pääoma-

menot. Nämä taksonomian pääomamenoluvut viittaa-

vat lisäyksiin liitetiedossa 13 Aineettomat hyödykkeet

(IAS38) ja liitetiedossa 14 Aineelliset hyödykkeet (IAS16).

Käyttöoikeusomaisuus viittaa liitetietoon 29 Vuokrasopi-

mukset (IFRS16) konsernitilinpäätöksessä. Taksonomi-

aluvut sisältävät kuitenkin vain EU-taksonomian sovelta-

misalaan kuuluvien investointien osuuden, eikä niitä näin

ollen voida johtaa suoraan liitetiedoista. Pääomamenot

sisältävät myös liiketoimintojen yhdistämisistä johtuvat

aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden lisäykset.

Tietojen julkistamista koskevan delegoidun säädök-

sen perusteella yritykset voivat raportoida taksono-

mian mukaiset pääomamenot, kun niiden raportointi on

osa suunnitelmaa taksonomianmukaisten taloudellis-

ten toimintojen laajentamiseksi tai taksonomiakelpois-

ten toimintojen muuttamista taksonomian mukaisiksi

osana pääomamenosuunnitelmaa. Nesteen taksono-

mialuvut sisältävät investointeja taksonomian mukaisten

taloudellisten toimintojen tuotantokapasiteetin laajenta-

miseen, mikä edistää ilmastonmuutoksen hillitsemista-

voitetta. Taksonomian mukaisten pääomamenojen koh-

dennukset näihin toimintoihin tehdään tuotantovolyymien

perusteella. Taksonomia edellyttää lukujen oikaisemista,

jos taksonomian mukaisten pääomamenojen nykyinen

kohdentaminen ei vastaa pääomamenosuunnitelmaa.

Pääomamenosuunnitelman tilaa seurataan vuosittain.

Toimintamenot

Taksonomiakelpoiset ja taksonomian mukaiset toimin-

tamenot sisältävät suorat aktivoimattomat menot, jotka

liittyvät tutkimukseen ja kehitykseen, lyhytaikaisiin vuok-

rasopimuksiin (IFRS 16) sekä kunnossapitoon ja kor-

jauksiin. Toimintamenoja koskevat luvut sisältävät myös

henkilöstöön liittyvät kulut. Ne ovat muita suoria kustan-

nuksia, jotka liittyvät aineellisten käyttöomaisuushyödyk-

keiden ylläpidon edellyttämään päivittäiseen huoltoon.

Toimintamenojen kohdentaminen toimintoihin, jotka

ovat osittain taksonomian mukaisia, perustuu samoi-

hin menetelmiin, joita Neste käyttää taksonomian pää-

omamenojen laskennassa, joten kyseiset kustannukset

kohdennetaan käyttämällä niiden osuutta taksonomian

mukaisista tuotantovolyymeistä.

Nesteen taksonomian toimintamenot sisältyvät liitetie-

toon 9 Liiketoiminnan muut kulut. Toimintamenot sisäl-

tävät kuitenkin vain EU-taksonomian soveltamisalaan

kuuluvat kulut ja näin ollen niitä ei voida johtaa suoraan

liitetiedosta.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tilikausi 2024 Merkittävän edistämisen kriteerit Ei merkittävää haittaa -kriteerit

(DNSH: Does Not Significantly Harm)

2023

Taloudelliset toiminnat

Koodi

Liikevaihto (MEUR)

Osuus liikevaihdosta (%)

Ilmastonmuutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Ilmastonmuutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Vähimmäistason

suojatoimet

Luokitusjärjestelmän mukaisten

(A.1) tai luokitusjärjestelmä

kelpoisten (A.2.) osuus

liikevaihdosta

Luokka

mahdollistava toiminta (M)

Luokka

siirtymätoiminta (T)

A. LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

A.1 Ympäristön kannalta kestävät toiminnat (luokitusjärjestelmän mukaiset)

Liikenteessä käytettävän biokaasun ja biopolttoaineen

sekä bionesteiden valmistus CCM 4.13 2 703 13 K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 18 - -

Liikenteessä käytettävän biokaasun ja biopolttoaineen

sekä bionesteiden valmistus

CCM 4.13 2 605 13 K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 11 - -

Ympäristön kannalta kestävistä toiminnoista saatu liikevaihto

(luokitusjärjestelmän mukaisista) (A.1) 5 308 26 100 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % K K K K K K K 28

Josta mahdollistavat toiminnat 0 0 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % K K K K K K K 0 -

Josta siirtymätoiminnat 0 0 0 % K K K K K K K 0 -

A.2 Luokitusjärjestelmäkelpoiset muttei ympäristön kannalta kestävät toiminnat

(muut kuin luokitusjärjestelmän mukaiset)

Liikenteessä käytettävän biokaasun ja biopolttoaineen

sekä bionesteiden valmistus CCM 4.13 689 3 KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 4

Vähähiilisen tieliikenteen ja julkisen liikenteen mahdollistava infrastruktuuri CCM 6.15 1 0 KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0

Luokitusjärjestelmäkelpoisista muttei ympäristön kannalta kestävistä

toiminnoista saatu liikevaihto (muista kuin luokitusjärjestelmän mukaisista) (A.2) 690 3 100 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % 4

A. Luokitusjärjestelmäkelpoisista toiminnoista saatu liikevaihto (A.1+A.2) 5 998 29 100 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % 32

B. EI-LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

Ei-luokitusjärjestelmäkelpoisista toiminnoista saatu liikevaihto 14 637 71

YHTEENSÄ (A+B) 20 635 100

EU:n ulkopuolelle myytyjen jäte- ja tähdepohjaisten uusiutuvien polttoaineiden osuus

Liikevaihto

K Kyllä, luokitusjärjestelmäkelpoinen ja luokitusjärjestelmän mukainen toiminta kyseisen ympäristötavoitteen osalta

E/S Ei sovelleta, ei-luokitusjärjestelmäkelpoinen toiminta kyseisen tavoitteen osalta

KEL Luokitusjärjestelmäkelpoinen toiminta tavoitteen osalta

E/KEL Ei-luokitusjärjestelmäkelpoinen toiminta tavoitteen osalta

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tilikausi 2024 Merkittävän edistämisen kriteerit Ei merkittävää haittaa -kriteerit

(DNSH: Does Not Significantly Harm)

2023

Taloudelliset toiminnat

Koodi

Pääomamenot (MEUR)

Osuus pääomamenoista (%)

Ilmastonmuutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Ilmastonmuutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Vähimmäistason

suojatoimet

Luokitusjärjestelmän mukaisten

(A.1) tai luokitusjärjestelmä

kelpoisten (A.2.) osuus

pääomamenoista

Luokka

mahdollistava toiminta (M)

Luokka

siirtymätoiminta (T)

A. LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

A.1 Ympäristön kannalta kestävät toiminnat (luokitusjärjestelmän mukaiset)

Liikenteessä käytettävän biokaasun ja biopolttoaineen

sekä bionesteiden valmistus CCM 4.13 542 27 K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 32 - -

Liikenteessä käytettävän biokaasun ja biopolttoaineen

sekä bionesteiden valmistus

CCM 4.13 643 32 K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 35 - -

Markkinalähtöinen tutkimus, kehitys ja innovointi CCM 9.1 0 0 K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 M -

Ympäristön kannalta kestävien toimintojen pääomamenot

(luokitusjärjestelmän mukaisista) (A.1) 1 185 59 100 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % K K K K K K K 68

Josta mahdollistavat toiminnat 0 0 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % K K K K K K K 0 M

Josta siirtymätoiminnat 0 0 0 % K K K K K K K 0 -

A.2 Luokitusjärjestelmäkelpoiset muttei ympäristön kannalta kestävät toiminnat

(muut kuin luokitusjärjestelmän mukaiset)

Liikenteessä käytettävän biokaasun ja biopolttoaineen sekä bionesteiden valmistus CCM 4.13 228 11 KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 9

Vähähiilisen tieliikenteen ja julkisen liikenteen mahdollistava infrastruktuuri CCM 6.15 10 1 KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0

Luokitusjärjestelmäkelpoisten muttei ympäristön kannalta kestävien

toimintojen pääomamenot (muiden kuin luokitusjärjestelmän mukaisten) (A.2) 238 12 100 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % 9

A. Luokitusjärjestelmäkelpoisten toimintojen pääomamenot (A.1+A.2) 1 424 71 100 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % 77

B. EI-LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

Ei-luokitusjärjestelmäkelpoisten toimintojen pääomamenot 573 29

YHTEENSÄ (A+B) 1 997 100

EU:n ulkopuolelle myytyjen jäte- ja tähdepohjaisten uusiutuvien polttoaineiden osuus

Pääomamenot

K Kyllä, luokitusjärjestelmäkelpoinen ja luokitusjärjestelmän mukainen toiminta kyseisen ympäristötavoitteen osalta

E/S Ei sovelleta, ei-luokitusjärjestelmäkelpoinen toiminta kyseisen tavoitteen osalta

KEL Luokitusjärjestelmäkelpoinen toiminta tavoitteen osalta

E/KEL Ei-luokitusjärjestelmäkelpoinen toiminta tavoitteen osalta

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tilikausi 2024 Merkittävän edistämisen kriteerit Ei merkittävää haittaa -kriteerit

(DNSH: Does Not Significantly Harm)

2023

Taloudelliset toiminnat

Koodi

Toimintamenot (MEUR)

Osuus toimintamenoista (%)

Ilmastonmuutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Ilmastonmuutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Vähimmäistason

suojatoimet

Luokitusjärjestelmän mukaisten

(A.1) tai luokitusjärjestelmä

kelpoisten (A.2.) osuus

toimintamenoista

Luokka

mahdollistava toiminta (M)

Luokka

siirtymätoiminta (T)

A. LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

A.1 Ympäristön kannalta kestävät toiminnat (luokitusjärjestelmän mukaiset)

Liikenteessä käytettävän biokaasun ja biopolttoaineen

sekä bionesteiden valmistus CCM 4.13 76 26 K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 21 - -

Liikenteessä käytettävän biokaasun ja biopolttoaineen

sekä bionesteiden valmistus

CCM 4.13 62 21 K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 17 - -

Markkinalähtöinen tutkimus, kehitys ja innovointi CCM 9.1 5 2 K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 3 M -

Ympäristön kannalta kestävien toimintojen toimintamenot

(luokitusjärjestelmän mukaisista) (A.1) 144 49 100 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % K K K K K K K 40

Josta mahdollistavat toiminnat 5 4 4 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % K K K K K K K 6 M

Josta siirtymätoiminnat 0 0 0 % K K K K K K K 0 -

A.2 Luokitusjärjestelmäkelpoiset muttei ympäristön kannalta kestävät toiminnat

(muut kuin luokitusjärjestelmän mukaiset)

Liikenteessä käytettävän biokaasun ja biopolttoaineen sekä bionesteiden valmistus CCM 4.13 22 8 KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 4

Vähähiilisen tieliikenteen ja julkisen liikenteen mahdollistava infrastruktuuri CCM 6.15 0 0 KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0

Luokitusjärjestelmäkelpoisten muttei ympäristön kannalta kestävien

toimintojen toimintamenot (muiden kuin luokitusjärjestelmän mukaisten) (A.2) 22 8 100 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % 4

A. Luokitusjärjestelmäkelpoisten toimintojen toimintamenot (A.1+A.2) 166 56 100 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % 45

B. EI-LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

Ei-luokitusjärjestelmäkelpoisten toimintojen toimintamenot 128 44

YHTEENSÄ (A+B) 294 100

EU:n ulkopuolelle myytyjen jäte- ja tähdepohjaisten uusiutuvien polttoaineiden osuus

Toimintamenot

K Kyllä, luokitusjärjestelmäkelpoinen ja luokitusjärjestelmän mukainen toiminta kyseisen ympäristötavoitteen osalta

E/S Ei sovelleta, ei-luokitusjärjestelmäkelpoinen toiminta kyseisen tavoitteen osalta

KEL Luokitusjärjestelmäkelpoinen toiminta tavoitteen osalta

E/KEL Ei-luokitusjärjestelmäkelpoinen toiminta tavoitteen osalta

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Fossiilisiin kaasuihin liittyvät toiminnot

Lomake 1: Ydinvoimaan ja fossiilisiin kaasuihin liittyvät toiminnot

Lomake 4: Luokitusjärjestelmäkelpoiset, mutta ei luokitusjärjestelmän mukaiset taloudelliset toiminnot

Rivi Ydinenergiaan liittyvät toiminnot

1 Yritys toteuttaa tai rahoittaa sellaisiin innovatiivisiin sähköntuotantolaitoksiin liittyvää tutkimusta, kehittämistä, demonstrointia ja käyttöönottoa, jotka tuottavat energiaa ydinreaktion avulla siten, että

polttoainekierrosta aiheutuu mahdollisimman vähän jätettä, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita. EI

2 Yritys toteuttaa tai rahoittaa sähkön tai prosessilämmön tuottamiseen tarkoitettujen uusien ydinlaitosten rakentamista ja turvallista käyttöä, myös kaukolämpöä tai teollisia prosesseja, kuten vedyn

tuotantoa, varten sekä niiden turvallisuuden parantamista, käyttäen parasta käytettävissä olevaa teknologiaa, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita. EI

3 Yritys toteuttaa tai rahoittaa olemassa olevien sähköä tai prosessilämpöä tuottavien ydinlaitosten turvallista toimintaa, myös kaukolämpöä tai teollisia prosesseja, kuten vedyn tuotantoa ydinenergiasta,

varten sekä niiden turvallisuuden parantamista, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita. EI

Fossiiliseen kaasuun liittyvät toiminnot

4 Yritys toteuttaa tai rahoittaa fossiilisia kaasumaisia polttoaineita käyttävien sähköntuotantolaitosten rakentamista tai toimintaa, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita. EI

5 Yritys toteuttaa tai rahoittaa fossiilisia kaasumaisia polttoaineita käyttävien yhdistettyjen lämpöä tai jäähdytystä ja sähköä tuottavien laitosten rakentamista, kunnostamista ja käyttöä, tai sillä on tällaiseen

toimintaan liittyviä vastuita. KYLLÄ

6 Yritys toteuttaa tai rahoittaa fossiilisia kaasumaisia polttoaineita käyttävien lämpöä tai jäähdytystä tuottavien laitosten rakentamista, kunnostamista ja käyttöä, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita. EI

Rivi Taloudelliset toiminnot Osuus liikevaihdosta

(Ilmastonmuutoksen hillintä

+ ilmastonmuutokseen sopeutuminen) Ilmastonmuutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Määrä % Määrä % Määrä %

5 4.30 Lämmön tai jäähdytyksen ja sähkön tehokas yhteistuotanto fossiilisista kaasumaisista

polttoaineista 39 27 39 27 - -

7 Muiden kuin edellä 1–6 rivillä tarkoitettujen luokitusjärjestelmäkelpoisten mutta ei

luokitusjärjestelmän mukaisten taloudellisten toimintojen määrä ja osuus liikevaihdon

nimittäjässä 103 73 103 73 - -

8 Luokitusjärjestelmäkelpoisten mutta ei luokitusjärjestelmän mukaisten taloudellisten

toimintojen kokonaismäärä ja osuus liikevaihdon nimittäjässä 142 100 142 100 - -

Neste raportoi fossiilisiin kaasuihin liittyvistä toiminnois-

taan täydentävän ilmastoa koskevan delegoidun sää-

döksen (2022/1214) mukaisesti. Neste on kytköksissä

maakaasuun liittyvään toimintaan 40 prosentin omis-

tusosuudellaan Kilpilahden Voimalaitos Oy:stä, joka

on sähkön ja lämmön yhteistuotantolaitosta operoiva

yhteisyritys. Taksonomiakelpoinen liikevaihto toimin-

nasta 4.30 Lämmön tai jäähdytyksen ja sähkön tehokas

yhteistuotanto fossiilisista kaasumaisista polttoaineista

sisältää Nesteen maakaasun myynnin Kilpilahden voima-

laitokselle, ja muu fossiilisiin kaasuihin liittyvä liikevaihto

tulee Nesteen maakaasun myynnistä muille osapuolille.

Maakaasuun liittyvien taksonomiakelpoisten toimin-

tamenojen tulisi kattaa suorat kulut tietojen julkista-

mista koskevan delegoidun säädöksen määritelmien

mukaisesti. Koska raportointikauden aikana ei ole ollut

merkittäviä toimintamenoja eivätkä tiedot ole taloudel-

lisesti olennaisia, Neste ei julkaise maakaasuun liittyviä

toimintamenoja koskevaa lomaketta.

Lisäksi maakaasuun liittyviä pääomamenoja ei julkis-

teta, koska Kilpilahden voimalaitokseen liittyvät inves-

toinnit eivät sisälly Nesteen kokonaispääomamenoihin.

Neste ei tunnistanut täydentävän ilmastoa koskevan

delegoidun säädöksen mukaisia ydinvoimaan liittyviä

toimintoja.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

E1 Ilmastonmuutos

Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet

Neste on tunnistanut ilmastonmuutoksen osalta seuraavat olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet:

Ilmastonmuutoksen hillintä

Hiilikädenjälki (yhteisökohtainen aihe)

Myönteiset vaikutukset Koko arvoketju Nesteen asiakkaat voivat vähentää uusiutuvilla ja kiertotalousratkaisuilla riippuvuutta fossiilisista resursseista ja vähentää kasvihuonekaasupäästöjään. Nesteen

hiilikädenjäljellä tarkoitetaan kasvihuonekaasupäästöjen vähennystä, jonka asiakkaat saavat aikaan Nesteen tuotteita käyttämällä. Lisäksi raaka-aine- ja tuotevalikoiman

muuttaminen sekä jäte- ja tähderaaka-aineiden hyödyntäminen fossiilisten raaka-aineiden sijaan johtaa kasvihuonekaasupäästöjen vähenemiseen ja vähemmän hiili-

intensiivisiin raaka-aineisiin. Vaikutukset ulottuvat lyhyelle, keskipitkälle ja pitkälle aikavälille.

Kielteiset vaikutukset Koko arvoketju Kasvihuonekaasupäästöjä syntyy arvoketjun alkupäässä fossiilisten raaka-aineiden hankinnassa, omassa toiminnassa muun muassa jalostuksessa ja muussa tuotantoon

liittyvässä toiminnassa sekä arvoketjun loppupäässä Nesteen tuotteiden käytössä ja jatkojalostuksessa. Kasvihuonekaasupäästöt Nesteen arvoketjussa myötävaikuttavat

ilmaston lämpenemiseen ja ilmastonmuutokseen ja vaikuttavat ympäristöön ja yhteiskuntaan. Ilmastonmuutoksen maailmanlaajuisia vaikutuksia ovat muun muassa veden

saatavuuden muutokset, biologisen monimuotoisuuden väheneminen, muuttuneet sääolot, aiempaa useammin toistuvat luonnonkatastrofit (mukaan lukien merenpinnan

nousu ja äärimmäiset sääilmiöt), terveysriskit, taloudelliset kustannukset ja suhteettomat vaikutukset haavoittuviin yhteisöihin. Vaikutukset ulottuvat lyhyelle, keskipitkälle ja

pitkälle aikavälille.

Mahdollisuudet Koko arvoketju Yritysten, sääntelyn ja ympäristötietoisten kuluttajien ohjaama uusiutuvien ja kiertotalousratkaisujen kysynnän kasvu tarjoaa Nesteelle mahdollisuuksia, joilla on ensisijainen

taloudellinen vaikutus Nesteen tuloihin pitkällä aikavälillä. Innovatiiviset ratkaisut, kuten uudet raaka-aineet, tuotteet ja uusiutuva vety, voivat tuoda uutta liikevaihtoa, sekä

korkeamman arvon tuotteita keskipitkällä ja pitkällä aikavälillä.

Riskit Koko arvoketju Nesteen ratkaisujen kysyntää tukevan ilmastopolitiikan toteuttamiseen liittyvän sääntelyn epävarmuus, sekä keskeisten raaka-aineiden kilpailukyvyn heikentyminen voi

johtaa tuotteiden myynnin tai katteiden laskuun lyhyellä-, keskipitkällä-, ja pitkällä aikavälillä.

Ilmastonmuutokseen sopeutuminen

Mahdollisuudet Arvoketjun alkupää Valmiudet hankkia ja jalostaa erilaisia uusiutuvia ja kierrätysraaka-aineita, myös jätteitä ja tähteitä, lisää toimitusketjun joustavuutta. Pitkällä aikavälillä nämä valmiudet voivat

alentaa kustannuksia toimitusketjussa, ja nostaa tuotteiden arvoa.

Energia

Kielteiset vaikutukset Oma toiminta Energiankulutukseen liittyvät vaikutukset syntyvät Nesteen toiminnasta energiaintensiivisellä sektorilla. Nesteen jalostusprosessien, kaupallisen toiminnan,

innovaatiotoiminnan ja T&K:n energiankulutus liittyy erilaisiin lyhyen, keskipitkän ja pitkän aikavälin ympäristövaikutuksiin, kuten luonnonvaroihin ja ekosysteemeihin

kohdistuvien paineiden lisääntymiseen, kasvihuonekaasupäästöihin ja ilmaston lämpenemiseen sekä pilaantumisen ja jätteiden lisääntymiseen. Lisäksi energiankulutus voi

osaltaan lisätä energiakustannuksia ja resurssien niukkuutta.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Ilmastoon liittyvien vaikutusten, riskien ja

mahdollisuuksien tunnistamisprosessit

Neste hyödyntää skenaarioanalyysiä ja riskienhallin-

taa tunnistaakseen ja arvioidakseen riskejä ja mahdol-

lisuuksia, sekä arvioidakseen Nesteen strategian resi-

lienssiä ja sopeutumiskykyä ilmastonmuutokseen. Riskit

ja mahdollisuudet on sisällytetty Nesteen kaksinkertai-

sen olennaisuuden arviointiin, jota kuvataan tarkemmin

kohdassa ESRS 2 Yleiset tiedot. Neste ei tee erillistä

ilmastoresilienssianalyysiä.

Vuosittaisen skenaarioanalyysin laajuus kattaa Nes-

teen koko arvoketjun yleisellä tasolla. Analyysi sisältää

skenaarioajurien arvioinnin sekä vaikutukset liiketoimin-

taympäristöön ja Nesteen liiketoimintaan ja strategiaan.

Analyysi keskittyy siirtymäriskeihin, kuten esimerkiksi

ilmastopoliittisen kehityksen ennakoituihin taloudelli-

siin vaikutuksiin. Neste esimerkiksi laskee vaikutukset

ja testaa strategiansa resilienssiä skenaarioissa arvioi-

malla vaikutuksen Nesteen kannattavuuteen verrattuna

perustasoon. Tuloksia käytetään Nesteen strategian

kehittämisen ja taloussuunnittelun tukena, ja tunnistetut

ilmastoriskit sisältyvät Nesteen riskienhallintaprosessiin.

Riskien lievennyssuunnitelmia toteutetaan tarvittaessa

ESRS 2:ssa kuvatulla tavalla.

Erilaisia ilmaston lämpenemisen kehityspolkuja kuvaa-

vat ilmastoskenaariot ovat keskeisiä lähtökohtia skenaa-

rioanalyysille. Nesteen analyysi perustuu kansainvälisesti

tunnustettuihin, esim. Kansainvälisen energiajärjestön

IEA:n julkaisemiin ilmastoskenaarioihin. Neste täydentää

ilmastoskenaarioita sisäisellä analyysillä ja tunnistamalla

liiketoimintansa kannalta merkityksellisiä trendejä ja teki-

jöitä. Täydentävät oletukset ja painotukset vaihtelevat

skenaarioiden välillä. Vuonna 2024 Nesteelle aiheutuvia

seurauksia arvioitiin kolmessa ilmastoskenaariossa:

• Net Zero World 2050, joka on 1,5 celsiusasteen

kehityspolun mukainen

• Net Zero EU and North America by 2050, joka on 2

asteen kehityskaaren mukainen

• Compromised climate targets, joka heijastaa

ilmaston lämpenemistä vähintään 2,5 asteella

vuosisadan loppuun mennessä.

Jokaisessa skenaariossa otetaan huomioon maailman-

laajuisten ilmastotavoitteiden kehitys, talouskasvun

ennusteet, globalisaatio ja geopolitiikka sekä keskeisten

teknologioiden kehitys. Nämä tekijät ovat merkitykselli-

siä, koska ne vaikuttavat Nesteen tuotteiden kysyntään,

keskeisten ja uusien raaka-aineiden tarjontaan ja käyt-

töönottoon, pääoman saatavuuteen sekä Nesteen ase-

maan maailmanlaajuisen energiasiirtymän ja globaalien

ilmastotavoitteiden tukemisessa.

Nesteen strateginen suunnittelu keskittyy seuraaville

kymmenelle vuodelle, ja skenaarioanalyysi ulottuu vuo-

teen 2050, jotta ilmastonmuutoksen kasvava vaikutus

voidaan ottaa huomioon. Skenaarioiden arvioinnissa käy-

tetyt aikahorisontit ovat lyhyt aikaväli (1–2 vuotta), kes-

kipitkä aikaväli (3–5 vuotta) ja pitkä aikaväli (yli 6 vuotta),

jotta omaisuuserien odotettu elinkaari, strateginen suun-

nittelu, sekä pääoman kohdentamissuunnitelmat tulevat

huomioiduksi.

Skenaarioanalyysiin liittyviä epävarmuustekijöitä ovat

muun muassa ilmastopolitiikan kehitys ja laajuus, tekno-

loginen kehitys, markkinadynamiikka, ilmastonmuutok-

sen vaihtelevat vaikutukset eri maantieteellisillä alueilla ja

toimialoilla, sekä kansallisen tai alueellisen tiedon käyttö.

Nämä tekijät vaikuttavat huomioon otettaviin ennustei-

siin energian kysynnästä, vähähiilisempien teknologioi-

den käyttöönotosta ja globaalista siirtymästä uusiutuviin

ratkaisuihin. Näiden tekijöiden vaikutuspotentiaalia Nes-

teen toimintaan arvioidaan lyhyellä, keskipitkällä ja pit-

källä aikavälillä vaihtelevalla varmuudella.

Neste uskoo, että sovelletut skenaariot edustavat

ilmastonmuutokseen liittyviä olennaisia riskejä, mahdol-

lisuuksia ja epävarmuustekijöitä. Tilinpäätöksessä esi-

tetyt keskeiset ilmastoon liittyvät oletukset on kuvattu

Nesteen konsernitilinpäätöksen liitetiedossa 2 Laadin-

taperiaatteet otsikon Ilmastoliitännäiset asiat alla. Nämä

oletukset perustuvat samoihin riskeihin ja mahdollisuuk-

siin kuin tässä osiossa on kuvattu. Täten, Neste sisällyt-

tää E1 Ilmastonmuutos -standardin soveltamista koske-

van vaatimuksen 15 viittauksena tilinpäätökseensä.

Ilmastovaikutukset

Ilmastovaikutusten arvioinnissa, mittaamisessa ja hallin-

nassa Neste noudattaa toiminnassaan ja arvoketjussaan

Greenhouse Gas Protocol -ohjeistusta kasvihuonekaasu-

päästöjen arviointiin ja laskentaan. Kasvihuonekaasu-

päästöjen arviointi on sisällytetty Nesteen investointi-

prosesseihin läpinäkyvyyden lisäämiseksi, sekä yhtiön

investointien ilmastovaikutusten hallitsemiseksi. Aiem-

min tehtyjen scope 1 ja scope 2 arviointien lisäksi vuoden

2024 aikana Neste teki perusteellisen scope 3 -olennai-

suusarvioinnin varmistaakseen, että kaikki yrityksen kan-

nalta merkitykselliset scope 3 -kategoriat on tunnistettu.

Merkitykselliset kategoriat valitaan niiden olennaisuuden

ja liiketoiminnallisen merkityksellisyyden perusteella, ja

samalla varmistetaan yhtenäisten päästötietojen katta-

vuus ja saatavuus.

Kasvihuonekaasu- tai energiaintensiiviset

omaisuuserät

Nesteellä on jalostamoillaan energia- ja kasvihuone-

kaasuintensiivistä omaisuutta. Neste on tunnistanut

Porvoon jalostamon ja öljynjalostusliiketoimintansa

omaisuudeksi ja toiminnaksi, jotka ovat riskinalaisia

ilmastopolitiikan kehityksen ja vähähiiliseen talouteen

siirtymisen vuoksi. Nesteen tavoitteena on muuttaa Por-

voon jalostamonsa asteittain johtavaksi uusiutuvien ja

kiertotalousratkaisujen jalostamoksi 2030-luvun puolivä-

lissä. Neste lopetti jalostamotoiminnan Naantalin öljyn-

jalostamollaan vuonna 2021, ja jalostamo on poistettu

kokonaan käytöstä. Valmistuessaan Porvoon jalostamon

muutos viimeistelee Nesteen kehityksen 100-prosentti-

sesti uusiutuvien ja kiertotalousratkaisujen tuottajaksi.

Tunnistetut riskit ja mahdollisuudet

Neste on tunnistanut kaksi olennaista ilmastoon liittyvää

siirtymäriskiä, jotka liittyvät ilmastopolitiikan kehitykseen.

Ensinnäkin lainsäädännön kehitys voi johtaa kilpailuhait-

toihin tai Nesteen nykyisten tai potentiaalisten markki-

noiden menettämiseen. Toinen tunnistettu siirtymäriski

liittyy sääntelyn kehitykseen, joka voi myös heikentää

Nesteelle keskeisten raaka-aineiden kilpailukykyä. Kak-

sinkertaisen olennaisuuden arvioinnissa ei tunnistettu

olennaisia fyysisiä ilmastoriskejä.

Siirtyminen vähähiilisempään talouteen muuttaa ener-

gialähteiden yhdistelmää fossiilisista polttoaineista vähä-

hiilisempiin polttoaineisiin. Siirtymän laajuuden odote-

taan riippuvan teknologian kehityksestä, ja edellyttävän

kestävien ratkaisujen kasvavaa käyttöä. Kestävien tek-

nologioiden kehityksen odotetaan jatkuvan, mitä tukee

tukee pitkällä aikavälillä suhteellisen vakaat makrota-

louden näkymät tilapäisistä nousuista ja laskuista huo-

limatta. Maailman kasvava väestö sekä talouskasvu

lisäävät energian kysyntää, mutta energiatehokkuuden

parannukset tasapainottavat nettovaikutusta.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Ilmastonmuutoksen mahdolliset vaikutukset Nesteelle

Net Zero World 2050 Net Zero EU and North America by 2050 Compromised climate targets

Kuvaus Nopeat ja radikaalit päästövähennykset maailmanlaajuisesti

nettonollapäästöjen saavuttamiseksi vuoteen 2050 mennessä ja

ilmaston lämpenemisen rajoittaminen 1,5 celsiusasteeseen IEA:n

Net Zero 2050 -skenaarion pohjalta.

Kehittyneet taloudet toteuttavat sitoutuneesti ilmastotoimia, kun

taas kehittyvät taloudet etenevät hitaammin 2 celciusasteen

kehityskaaren mukaisesti IEA:n Announced Pledges -skenaarion

pohjalta.

Ilmastotoimien toteuttamatta jättäminen johtaa nykyisten

trendien jatkumiseen, minkä seurauksena ilmasto lämpenee

2,5–3 ceilsiusastetta tai enemmän vuosisadan loppuun

mennessä. Skenaario perustuu osittain IEA:n Stated Policies

-skenaarioon.

Mahdollisuudet Uusiutuvien ja kiertotalousratkaisujen kiihtyvä maailmanlaajuinen

kysyntä tuo Nesteelle mahdollisuuksia hyödyntää globaalia

ulottuvuutta, laajentua uusille markkinoille sekä optimoida eri

raaka-aineiden, maiden ja asiakassektoreiden välillä.

Jatkuva kysynnän kasvu uusiutuvissa ja kiertotalousratkaisuissa;

sääntelymarkkinat, joita tukevat vapaaehtoiset ilmastotavoitteet.

Vaatimaton uusiutuvien tuotteiden kysynnän kasvu

epäsuotuisamman sääntelyn vuoksi antaa tilaa erilaistumiselle ja

valittujen markkinoiden tehokkaalle palvelemiselle.

Riskit Uusiutuvien ja kiertotalousratkaisujen kiihtyvä maailmanlaajuinen

kysyntä ja niitä tukeva sääntely-ympäristö voivat aiheuttaa

siirtymäriskejä, jotka liittyvät tiukkaan kilpailuun keskeisissä

raaka-aineissa ja uusille markkinoille pääsyyn.

Tunnistetut siirtymäriskit liittyvät sääntelyyn, joka rajoittaa

uusiutuvien polttoaineiden kilpailukykyä tai kaventaa keskeisten

raaka-aineiden kelpoisuutta. Fossiilisten polttoaineiden kysynnän

lasku voidaan nähdä myös Nesteen nykyisen liiketoiminnan

siirtymäriskinä. Myös nopeutettuun vaihtoehtoisen teknologian

kehittämiseen liittyviä riskejä on tunnistettu.

Siirtymäriskejä ovat muun muassa sääntelyn keventäminen,

mikä hidastaa uusiutuvien tuotteiden kysynnän kasvua. Pitkällä

aikavälillä kroonisiin ja akuutteihin ilmastonmuutoksen

vaikutuksiin liittyvillä fyysisillä riskeillä voi olla merkittäviä kielteisiä

vaikutuksia raaka-aineiden saatavuuteen, toimitusketjuihin ja

omaisuuteen.

Suuntaa-antava

taloudellinen vaikutus

Nesteelle

Myönteinen Perustaso Hieman kielteinen

Resilienssianalyysi

Tunnistetut ja kaksinkertaisessa olennaisuuden arvioin-

nissa olennaisiksi arvioidut vaikutukset, riskit ja mah-

dollisuudet ovat keskeisiä Nesteen strategiassa, ja ne

sisältyvät muun muassa suuria investointeja ja pääoman

kohdentamista koskevaan päätöksentekoon. Neste

uskoo, että se on hyvässä asemassa sopeuttaakseen

strategiaansa ja liiketoimintamalliansa ilmastonmuutok-

seen. Nesteen strategia tähtää kasvuun kestävämmissä

ratkaisuissa, mikä tukee liiketoiminnan resilienssiä, ja

esimerkiksi raaka-aine- ja liiketoimintamallivalintoja voi-

daan sopeuttaa liiketoimintaympäristön olosuhteiden

mukaan.

Toimintaperiaatteet

Neste käsittelee olennaisia ilmastoon liittyviä vaikutuksia,

riskejä ja mahdollisuuksia seuraavissa politiikoissa ja peri-

aatteissa: vastuullisuuspolitiikka, vastuullisuusperi-

aate, ympäristöjohtamisen periaate, Nesteen eetti-

set säännöt toimittajille, sekä turvallisuuspolitiikka.

Lisäksi Nesteen eettisissä säännöissä esitetään

yhtiön sitoumus vähentää päästöjään, saavuttaa ilmas-

totavoitteensa ja käyttää toiminnassaan energiatehok-

kaita ratkaisuja. Eettisistä säännöistä on lisätietoa tämän

raportin G1 Liiketoiminnan harjoittaminen -osiossa.

Nesteen vastuullisuuspolitiikan tarkoituksena on

kuvata Nesteen vastuullisuussitoumuksia ja vastuulli-

suuden hallinnointia. Politiikan avulla pyritään varmista-

maan, että vastuullisuus on osa Nesteen jokapäiväistä

liiketoimintaa, ja että Neste edistää kestävää kehitystä.

Tähän kuuluu yhteiskunnan, ympäristön ja talouden

kannalta kestävän liiketoiminnan edistäminen kaikissa

Nesteen toiminnoissa koko arvoketjussa samalla, kun

luodaan arvoa yhtiön sidosryhmille. Nesteen ilmasto-

ja muilla vastuullisuussitoumuksilla yhtiö haluaa osoit-

taa johtajuutta ja sitoutuneisuutta tehdä osansa ilmas-

ton lämpenemisen rajoittamiseksi 1,5 celciusasteeseen

Pariisin sopimuksen tavoitteiden mukaisesti. Neste tie-

dostaa myös oikeudenmukaisen siirtymän merkityksen

Pariisin sopimuksen tarkoittamalla tavalla.

Vastuullisuuspolitiikka kattaa ilmastonmuutoksen hillin-

tään, ilmastonmuutokseen sopeutumiseen ja energiaan

liittyvät vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet. Toimitusjoh-

tajalla on hallituksen valtuuttamana vastuu Neste-kon-

sernin kannalta merkittävistä vastuullisuusseikoista ja

riskien hallinnasta.

Vastuullisuusperiaatteen tarkoituksena on esittää

Nesteen keskeiset vastuullisuussitoumukset ja mää-

rittää, mitä näiden sitoumusten täyttäminen tarkoittaa.

Periaatteessa kuvataan myös, miten vastuullisuutta ja

vastuullisuusriskejä hallitaan Nesteellä. Se kattaa Nes-

teen lähestymistavan ilmastonmuutoksen hillintään ja

ilmastonmuutokseen sopeutumiseen sekä esittää Nes-

teen pyrkimykset uusiutuvan energian ja energiatehok-

kuuden suhteen.

Vastuullisuuspolitiikkaa ja -periaatetta sovelletaan kaik-

kiin Nesteen toimintoihin, ja ne koskevat kaikkia Nesteen

työntekijöitä sekä kaikkia, jotka työskentelevät minkä

tahansa Neste-konsernin liiketoimintayksikön palveluk-

sessa tai edustavat sitä. Ne on julkaistu englanninkielisinä

Nesteen verkkosivustolla. Nesteen vastuullisuuspoli-

tiikka ja -periaate soveltavat useita kansainvälisiä kehyk-

siä, joista ilmastonmuutoksen kannalta merkittävimpiä

ovat Task Force on Climate-related Financial Disclosure

(TCFD) -raportointiperiaatteet ilmastoon liittyvien talou-

dellisten riskien julkistamiseksi sekä YK:n Global Com-

pact -aloitteen kymmenen periaatetta.

Nesteen eettiset säännöt toimittajille määrittävät

ilmastoa koskevat vähimmäisvaatimukset yhtiön toimit-

tajille ja liikekumppaneille. Nesteen toimittajilta odotetaan

vähintään, että ne harkitsevat toimintansa ilmastovaiku-

tuksia ja ryhtyvät mahdollisuuksien mukaan toimenpi-

teisiin kasvihuonekaasujen vähentämiseksi. Toimittajien

eettisistä säännöistä ja niiden toimeenpanosta kerrotaan

tarkemmin G1 Liiketoiminnan harjoittaminen -osiossa.

Nesteen turvallisuuspolitiikka ja ympäristöjoh-

tamisen periaate kuvaavat tarkemmin, miten Neste

varmistaa resurssien ja energian tehokkaan käytön

toiminnassaan. Investointihankkeiden energiatehok-

kuuden varmistaminen sisältyy ympäristövaatimusten

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

noudattamista koskevaan analyysiin, joka tehdään kai-

kille suurille investointihankkeille, kun rakennetaan uutta

tuotantokapasiteettia tai lisätään nykyistä kapasiteettia.

Nesteen turvallisuuspolitiikasta on lisätietoja S1 Oma

työvoima -osiossa ja ympäristöjohtamisen periaatteesta

on lisätietoja E2 Pilaantuminen -osiossa.

Kuvaus hallintotavasta, sisältäen toimintaperiaattei-

den vastuut sekä niiden toteuttamiseen liittyvän vuoro-

puhelun sidosryhmien kanssa, löytyy kestävyysraportin

ESRS 2 Yleiset tiedot -kohdasta.

Ilmastonmuutoksen hillintää koskeva

siirtymäsuunnitelma

Uusiutuvien ja kiertotalousratkaisujen saatavuuden lisää-

minen on keskeinen osa Nesteen strategiaa. Tämän avulla

voidaan vähentää riippuvuutta fossiilisista resursseista.

Nesteen uusiutuvien tuotteiden avulla asiakkaat voivat

vähentää kasvihuonekaasupäästöjään. Nesteen tavoit-

teena on muuttaa Porvoon jalostamo johtavaksi uusiutu-

vien ja kiertotalousratkaisujen jalostamoksi. Nesteellä ei

ole erillistä, ESRS mukaista siirtymäsuunnitelmaa, mutta

sen tavoitteet, toimet, resurssit ja sisäinen hiilen hinta

tukevat siirtymää ilmastonmuutoksen hillitsemiseksi.

Neste arvioi erillisen siirtymäsuunnitelman kehittämistä

huomioiden esimerkiksi EU:n yritysvastuudirektiivin.

Nesteen ilmastotavoitteiden saavuttamiseen tarvittavia

toimia ja niihin tarvittavia investointeja ohjaa Nesteen hal-

litus osana Nesteen strategian ohjausta. Neste on sul-

jettu EU:n Pariisin sopimuksen mukaisten vertailuarvojen

ulkopuolelle, koska yhtiö saa tuloja fossiilisten polttoai-

neiden jalostamisesta.

Tavoitteet

Osana vastuullisuusvisiotaan Nesteen tavoitteena on

johtaa muutosta kohti hiilineutraalia arvoketjua vuoteen

2040 mennessä, mukaan lukien hiilineutraalin tuotan-

non saavuttaminen vuoteen 2035 mennessä. Nesteellä

on kolme määrällistä, aikasidonnaista tavoitetta ilmas-

tonmuutoksen hillitsemiseksi (taulukko: Nesteen tavoit-

teet ilmastonmuutoksen hillitsemiseksi). Nesteen ilmas-

totavoitteet ovat osa yrityksen liiketoimintastrategiaa, ja

ne otetaan huomioon taloudellisessa suunnittelussa ja

resurssien kohdentamisessa esimerkiksi sisäisen hiilen

hinnoittelujärjestelmän avulla.

Tavoitteiden asettamisessa Neste on käyttänyt johta-

via ilmastoviitekehyksiä, kuten Science Based Targets

-aloitetta (SBTi, sisältäen sekä yleisen ohjeistuksen että

luonnoksen ohjeistuksesta öljy- ja kaasualalle), Transition

Pathway Initiativea (TPI) (kasvihuonekaasujen päästöin-

tensiteettipolut, scope 1 ja scope 2 sekä scope 3, myy-

tyjen tuotteiden käyttö IEA Net Zero 2050 -skenaarion

perusteella) ja Exponential Roadmap initiative -etene-

missuunnitelmaa (50 %:n vähennys joka vuosikymme-

nellä), ohjaamaan ilmastotavoitteiden kehitystä vastaa-

maan viimeisintä ilmastotieteellistä näkemystä ja 1,5

celsiusasteen kehityspolkuja. Neste on ottanut ja tulee

jatkossa ottamaan huomioon sekä sisäisten että ulkois-

ten sidosryhmien näkemyksiä ilmastotavoitteiden kehit-

tämisessä ja asettamisessa. Neste arvioi vuodelle 2030

asetetun scope 1- ja scope 2 -tavoitteen olevan lin-

jassa monialaisen päästöjen kehityspolun kanssa, joka

mahdollistaisi ilmaston lämpenemisen rajoittamisen 1,5

celsiusasteeseen.

Nesteen kasvihuonekaasupäästöjen vähennystavoit-

teet ovat linjassa kasvihuonekaasuinventaarion rajausten

kanssa. Ne noudattavat samaa laajuutta ja luokkamää-

rittelyä, ja niissä käytetään tässä raportissa ilmastomit-

tareiden raportointiperiaatteissa esitettyä laskentatapaa.

Nesteen ilmastotavoitteiden perusarvot kuvaavat yhtiön

kokonaistoimintaa sekä mahdollisia ulkoisia vaikutuksia,

jotka johtaisivat merkittäviin poikkeamiin vuosittaisista

päästöistä. Scope 1- ja scope 2 -tavoitteisiin liittyvät suo-

rituskykymittarit ovat ESRS-mittareiden mukaisia. Hiilikä-

denjälki ja siihen liittyvä suorituskykymittari sekä käyttö-

vaiheen scope 3 -päästöintensiteetin suorituskykymittari

ovat yhteisökohtaisia. Scope 1- ja scope 2 -tavoitteen

ja käyttövaiheen Scope 3 -päästöintensiteettitavoitteen

perustasoa on verrattu aiempien vuosien arvoihin, jotta

on voitu varmistaa, että suuria muutoksia tai ulkoisia vai-

kutuksia ei ole tapahtunut. Perustasot sisältävät kaikki

operatiivisen määräysvallan raportointirajaukseen sisäl-

tyvät toiminnot. Scope 1- ja scope 2 -tavoitteessa on

huomioitu markkinaperusteiset scope 2 -päästöt.

Nesteen tavoitteet ilmastonmuutoksen hillitsemiseksi

Tavoitteet Tavoitteen tiedot 2024

Scope 1 ja scope 2: Nesteen oman tuotannon

kasvihuonekaasupäästöjen vähentäminen 50 %:lla

vuoteen 2030 mennessä vuoden 2019 perustasoon

verrattuna

Suorituskykymittari: Absoluuttiset scope 1- ja scope 2 -kasvihuonekaasupäästöt (MtCO

Yksikkö: %-vähennys CO

e-tonneina

Perusvuosi: 2019

Jakso: Vuoteen 2030 saakka

Laajuus: Oma toiminta

2,68 MtCO

24 %:n vähennys

lähtötasoon verrattuna

Scope 3: Myytyjen tuotteiden käyttövaiheen

päästöintensiteetin vähentäminen 50 %:lla vuoteen

2040 mennessä vuoden 2020 tasoon verrattuna

Suorituskykymittari: Käyttövaiheen päästöintensiteetti (gCO

e/MJ)

Yksikkö: Päästöintensiteetin %-vähennys CO

e-tonneina

Perusvuosi: 2020

Jakso: Vuoteen 2040 saakka

Laajuus: Toimitusketjun loppupää (myydyt tuotteet)

54 gCO

e/MJ

7 %:n vähennys

lähtötasoon

verrattuna

Hiilikädenjälki: Nesteen asiakkaiden

kasvihuonekaasupäästöjen vähentäminen vuosittain

vähintään 20 miljoonalla tonnilla uusiutuvien ja

kiertotalousratkaisujen avulla vuoteen 2030 mennessä

Suorituskykymittari: Nesteen asiakkaiden Nesteen tuotteilla raportointivuoden aikana vähentämät kasvihuonekaasupäästöt

(fossiiliseen polttoaineeseen verrattuna) (MtCO

Perusvuosi: -

Jakso: Vuosittain ja vuoteen 2030 saakka

Laajuus: Oma toiminta sekä arvoketjun alku- ja loppupää, tuotteiden asiakaskäyttö

12,1 MtCO

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Nesteellä ei ole erillisiä mitattavia, aikasidonnaisia ja

tulossuuntautuneita tavoitteita ilmastonmuutokseen

sopeutumiseen liittyvälle mahdollisuudelle eikä ilmaston-

muutoksen hillintään liittyville arvoketjun alkupään vai-

kutuksille, riskeille ja mahdollisuuksille, mutta se seuraa

politiikkojen ja toimien tehokkuutta alla esitetyllä tavalla.

Ilmastonmuutokseen sopeutuminen: Neste jat-

kaa raaka-ainevalikoimansa kasvattamista ja monipuo-

listamista vastatakseen mahdollisuuteen lisätä toimitus-

ketjun joustavuutta jäte- ja tähderaaka-aineiden avulla.

Nämä toimet ovat merkityksellisiä Nesteen arvoketjun

alkupään toiminnalle.

Ilmastonmuutoksen hillintä: Neste jatkaa yhteis-

työtä yhtiön toimittajien ja kumppaneiden kanssa kas-

vihuonekaasupäästöjen vähentämiseksi koko arvoket-

jussaan. Näiden toimintojen piiriin kuuluvat arvoketjun

alku- ja loppupään scope 3 -päästöt, esimerkiksi ostetut

tavarat, palvelut, kuljetus ja logistiikka. Edistyminen tulee

näkymään scope 3 -kasvihuonekaasupäästöissä.

Edistyminen kohti tavoitteita

Nesteen ilmastotavoitteita seurataan ja tarkastellaan

esim. osana Nesteen avainhenkilöiden palkitsemista,

sillä scope 1 ja scope 2 sekä hiilikädenjälkeen liittyvät

tavoitteet ovat tulosmittareita Nesteen pitkän aikavä-

lin kannustimissa. Edistyminen kohti ilmastotavoitteita

vuonna 2024 on esitetty alla:

• Scope 1- ja scope 2 -kasvihuonekaasupäästöt:

Tähän mennessä Neste on saavuttanut 0,83

MtCO

e:n (24 %:n) vähennyksen scope 1- ja scope

2 -kasvihuonekaasupäästöissään verrattuna vuoden

2019 lähtötasoon (3,52 MtCO

e).

• Scope 3 Käyttövaiheen päästöintensiteetti:

Tähän mennessä Neste on saavuttanut 7 %:n

vähennyksen käyttövaiheen päästöintensiteetissään

verrattuna vuoden 2020 lähtötasoon (58 gCO

e/MJ).

• Nesteen asiakkaiden Nesteen tuotteiden

avulla saavuttama kasvihuonekaasupäästöjen

vähennys (fossiiliseen dieseliin verrattuna):

Vuonna 2024, Nesteen uusiutuvat tuotteet auttoivat

vähentämään asiakkaiden kasvihuonekaasupäästöjä

12,1 milj. tonnia.

Ilmastonmuutoksen hillintään tunnistetut toimet Merkitys Nesteen ilmastotavoitteille

(suuntaa-antava)

Toimet

Scope 1 ja

scope 2

Käyttövaiheen scope 3

-päästöintensiteetti Hiilikädenjälki

Uusiutuvat ja

kierrätysraaka-

aineet ja

riippuvuuden

vähentäminen

fossiilisista

polttoaineista

Aiempia toimia:

• Singaporen jalostamon laajennus ja Martinez Renewables - yhteistoiminto

• Naantalin jalostamon sulkeminen

Käynnissä ja arvioitavana olevat toimet:

• Uusiutuvien tuotteiden tuotantokapasiteetti, esim. Rotterdamin laajennus

• Raaka-ainevalikoiman monipuolistaminen, sekä sellaisten raaka-aineiden käytön

kasvattaminen, joilla on matalammat elinkaaren aikaiset

kasvihuonekaasupäästöt

• Käynnissä oleva investointi kierrätysraaka-aineiden jalostuskapasiteettiin

Porvoossa

x x x

Uusiutuva energia • Jatkuvat toimenpiteet: Uusiutuva sähkö, kuten sähkönostosopimukset,

ja alkuperätakuut

• Arvioitavana olevat toimet: Uusiutuva höyry, esim. uusiutuvan energian kattilat ja

mahdolliset tulevaisuuden investoinnit

x x

Energiatehokkuus

ja sähköistäminen

• Jatkuvat energiatehokkuuden parannukset esim. höyrynkulutuksen

vähentämiseksi

• Arvioitavana olevat toimet: Prosessilämmityksen sähköistämisen vaihtoehtojen

selvittäminen

x x

Fossiilisen vedyn

korvaaminen

vaihtoehtoisilla

ratkaisuilla

Arvioitavana olevat toimet:

• Vaihtoehtoisten polkujen arviointi fossiilisen vedyn käytön korvaamiseksi

jalostamoilla

• Uusien myytävien ratkaisujen (esim. power-to-x) mahdollisuuksien arviointi

toiminnan laajentamiseksi

x x x

Arvioitu kasvihuonekaasupäästöjen vähennyspotentiaali ~1,5 MtCO

e scope 1 ja scope 2 päästöjä vuoteen 2030 mennessä

Taloudelliset resurssit Nesteen ilmastotavoitteiden saavuttamisen odotetaan edellyttävän merkittäviä

taloudellisia resursseja (pääomamenot ja/tai toimintamenot yli 50 milj. euroa)

Edistyminen kohti tavoitteita on yleisesti suunnitellun

mukaista. Nesteen toimintojen luonteen vuoksi edistyk-

sen ei odoteta olevan vuosittain lineaarista, vaan edistymi-

nen riippuu esimerkiksi myyntivolyymeihin ja tuotevalikoi-

maan vaikuttavista markkinaolosuhteista ja seisokeista.

Neste ei ole tunnistanut merkittäviä muutoksia tai kehi-

tyssuuntia, jotka olisivat vaikuttaneet ilmastotavoitteissa

edistymiseen vuonna 2024. Porvoon jalostamon suur-

seisokilla oli alentava vaikutus scope 1 ja scope 2 -kas-

vihuonekaasupäästöihin, kun taas odotettua heikompi

kysyntä ja tuotannolliset haasteet uusiutuvien tuotteiden

osalta johtivat heikentyneeseen hiilikädenjälkeen.

Toimet

Alla olevassa taulukossa on yhteenveto Nesteen kes-

keisistä toimista, joilla pyritään hallitsemaan olennaisia

ilmastoon liittyviä vaikutuksia, riskejä ja mahdollisuuksia

sekä etenemään kohti yhtiön ilmastotavoitteita.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Energiankulutus ja energialähteiden yhdistelmä 2024

Hiilestä ja hiilituotteista peräisin olevan polttoaineen kulutus, MWh 0

Raakaöljystä ja öljytuotteista peräisin olevan polttoaineen kulutus, MWh 7 322 000

Maakaasusta peräisin olevan polttoaineen kulutus, MWh 858 000

Muista fossiilisista lähteistä peräisin olevan polttoaineen kulutus, MWh 0

Ostetun tai hankitun fossiilisista lähteistä peräisin olevan sähkön, lämmön, höyryn ja

jäähdytyksen kulutus, MWh 1 577 000

Fossiilisen energian kokonaiskulutus, MWh 9 757 000

Fossiilisten energialähteiden osuus energian kokonaiskulutuksesta, % 80

Ydinvoimaan perustuvista lähteistä peräisin olevan energian kulutus, MWh 600

Ydinvoimaan perustuvien lähteiden osuus energian kokonaiskulutuksesta, % 0

Uusiutuvista lähteistä, mukaan lukien biomassa, peräisin olevan polttoaineen kulutus, MWh 994 000

Ostetun tai hankitun uusiutuvista lähteistä peräisin olevan sähkön, lämmön, höyryn ja

jäähdytyksen kulutus, MWh 1 520 000

Itse tuotetun, muusta kuin polttoaineesta peräisin olevan uusiutuvan energian kulutus, MWh 10

Uusiutuvan energian kokonaiskulutus, MWh 2 514 000

Uusiutuvien energialähteiden osuus energian kokonaiskulutuksesta, % 20

Energian kokonaiskulutus, MWh 12 272 000

Tuotettu energia 2024

Tuotettu uusiutuva energia, MWh 1 000

Tuotettu uusiutumaton energia, MWh 176 000

Energiaintensiteetti suhteessa liikevaihtoon 2024

Ilmastovaikutuksiltaan merkittävien alojen toiminnan kokonaisenergiankulutus

suhteessa ilmastovaikutuksiltaan merkittävien alojen toiminnasta peräisin olevaan

liikevaihtoon, MWh/MEUR 595

Mittarit

Energiankulutus ja energialähteiden yhdistelmä

Odotetut tulokset

Näiden toimien odotettuja tuloksia ovat muun muassa

kasvihuonekaasupäästöjen väheneminen (scope 1 ja

scope 2), energiatehokkuuden paraneminen, myytyjen

tuotteiden alhaisempi käyttövaiheen päästöintensiteetti

ja suurempi hiilikädenjälki. Nämä toimet edistävät Nes-

teen oman toiminnan ja arvoketjun kasvihuonekaasu-

päästöihin liittyvien olennaisten kielteisten vaikutusten,

energiankulutuksen sekä Nesteen asiakkaiden kasvi-

huonekaasupäästöjen vähenemiseen liittyvien myön-

teisten vaikutusten hallintaa. Näillä toimilla Neste edis-

tää vastuullisuuspolitiikkansa tavoitetta johtaa muutosta

kohti hiilineutraalia arvoketjua.

Resurssit toimien toteuttamiseksi

Nesteen ilmastotavoitteiden saavuttamiseksi tarvittavien

toimien toteuttamisen odotetaan vaativan merkittäviä (yli

50 milj. euroa) toiminta- ja/tai pääomamenoja. Näiden

toimien toteuttaminen voi riippua yksittäisistä investoin-

tipäätöksistä ja eri tekijöistä, myös ulkoisista tekijöistä,

kuten ilmastopolitiikan ja markkinoiden kehityksestä.

Vuonna 2024 ilmastotavoitteiden saavuttamiseen osoi-

tetut olennaiset taloudelliset resurssit sisältyvät Nesteen

raportointiin EU-taksonomian mukaisesti. Nesteen takso-

nomiaraportointiin sisältyvät myös investoinnit nykyisen

taksonomian mukaisen taloudellisen toiminnan tuotan-

tokapasiteetin laajentamiseksi osana CapEx-suunnitel-

maa, joka edistää edellä kuvattuja ilmastonmuutoksen

hillitsemistoimia. Lisätietoja CapEx-suunnitelmasta löy-

tyy tämän raportin EU-taksonomia -osiossa.

Sisäinen hiilen hinnoittelu

Neste soveltaa scope 1- ja scope 2- kasvihuonekaasu-

päästöt kattavaa sisäistä hiilen hintaa investointilaskel-

missa, liiketoimintamahdollisuuksien arvioinneissa ja

strategisessa suunnittelussa. Sisäistä hiilen varjohintaa

hyödynnetään maailmanlaajuisesti Nesteen liiketoimin-

ta-alueilla ja toiminnoissa.

Vuonna 2024 Nesteen sisäinen hiilen hinta oli lyhy-

ellä aikavälillä 100 euroa/tCO

e. Sisäisen hiilen hinnan

on suunniteltu nousevan yli 120 euroon/tCO

e vuoteen

2030 mennessä. Neste hyödyntää sisäistä hiilen hintaa

määrittäessään erilaisia lähteitä, esimerkiksi EU:n pääs-

tökauppajärjestelmän päästöoikeuden hintaa ja ennus-

teita, sekä muita ulkoisia lähteitä, kuten Kansainvälisen

energiajärjestön (IEA) ilmastoskenaarioissa käytettyä

hiilen hintaa. EU:n päästökauppajärjestelmä on valittu

lähteeksi sen suoran taloudellisen merkityksen vuoksi

Nesteelle, IEA antaa myös viitteitä sektori- ja toimiala-

kohtaisista hiilen hintatasoista, joita tarvitaan Pariisin

ilmastosopimuksen tavoitteiden saavuttamiseksi. Tämä

koskee erityisesti aikahorisontteja, joilla näkyvyys yksi-

tyiskohtaiseen ilmastopolitiikkaan on epäselvä. Neste

arvioi säännöllisesti sisäistä hiilen hintaa osana strate-

gista suunnitteluprosessiaan. Nesteen sisäinen hiilen

hinta ei kata scope 3 -kasvihuonekaasupäästöjä.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Takautuva

Scope 1 -kasvihuonekaasupäästöt

Perusvuosi

(2019) 2024

Konsernin kasvihuonekaasujen scope 1 -bruttopäästöt, tCO

-ekv. 2 290 000

Operatiivisessa määräysvallassa olevien sijoituskohteiden kasvihuonekaasujen

scope 1 -bruttopäästöt, tCO

-ekv. 0

Kasvihuonekaasujen scope 1 -bruttopäästöt, tCO

-ekv. 2 580 000 2 290 000

Säänneltyjen päästökauppajärjestelmien piiriin kuuluvien

scope 1 -kasvihuonekaasupäästöjen prosenttiosuus, % 94

Scope 2 -kasvihuonekaasupäästöt  

Konsernin kasvihuonekaasujen sijaintiperusteiset scope 2 -bruttopäästöt, tCO

-ekv. 470,000

Operatiivisessa määräysvallassa olevien sijoituskohteiden kasvihuonekaasujen sijaintiperusteiset

scope 2 -bruttopäästöt, tCO

-ekv. 100

Kasvihuonekaasujen sijaintiperusteiset scope 2 -bruttopäästöt, tCO

-ekv. 513 000 470 000

Konsernin kasvihuonekaasujen markkinaperusteiset scope 2 -bruttopäästöt, tCO

-ekv. 393 000

Operatiivisessa määräysvallassa olevien sijoituskohteiden kasvihuonekaasujen

markkinaperusteiset scope 2 -bruttopäästöt, tCO

-ekv. 0

Kasvihuonekaasujen markkinaperusteiset scope 2 -bruttopäästöt, tCO

-ekv. 936 000 393 000

Merkittävät scope 3 -kasvihuonekaasupäästöt  

Kasvihuonekaasujen epäsuorat (scope 3) kokonaisbruttopäästöt, tCO

-ekv. 56 490 000

1 Ostetut tavarat ja palvelut, tCO

-ekv. 7 390 000

3 Polttoaineeseen ja energiaan liittyvät toiminnat

(jotka eivät sisälly scope 1- tai scope 2 -päästöihin), tCO

-ekv. 100 000

4 Tuotantoketjun alkupään kuljetukset ja jakelu, tCO

-ekv. 820 000

5 Toiminnassa muodostuva jäte, tCO

-ekv. 310 000

9 Kuljetukset tuotantoketjun loppupäässä, tCO

-ekv. 720 000

11 Myytyjen tuotteiden käyttö, tCO

-ekv. 45 070 000

12 Myytyjen tuotteiden käsittely käyttöiän lopussa, tCO

-ekv. 900 000

15 Investoinnit, tCO

-ekv. 1 180 000

Kokonaiskasvihuonekaasupäästöt

Kokonaiskasvihuonekaasupäästöt (sijaintiperusteiset), tCO

-ekv. 59 250 000

Kokonaiskasvihuonekaasupäästöt (markkinaperusteiset), tCO

-ekv. 59 173 000

Kasvihuonekaasujen scope 1, 2 ja 3 -bruttopäästöt ja kokonaispäästöt

Kasvihuonekaasuintensiteetti suhteessa liikevaihtoon 2024

Kasvihuonekaasujen (sijaintiperusteiset) kokonaispäästöt

suhteessa liikevaihtoon, tCO

-ekv./MEUR 2 871

Kasvihuonekaasujen (markkinaperusteiset) kokonaispäästöt

suhteessa liikevaihtoon, tCO

-ekv./MEUR 2 868

Hiilikädenjälki 2024

Nesteen asiakkaiden Nesteen tuotteilla raportointivuoden

aikana vähentämät kasvihuonekaasupäästöt

(fossiiliseen polttoaineeseen verrattuna) (MtCO

e) 12,1

Hiilikädenjälki

Raportointiperiaatteet

Suurin osa energian kulutuksen ja tuotannon tiedoista

kerätään joko Nesteen omista mittauslaitteista tai ener-

gialaskuista. Arvioita käytettiin vähäisiin energiankulu-

tuslähteisiin, kuten pieniin vuokratoimistoihin ja omaan

logistiikkaan. Tietojen kattavuuden arvioidaan olevan

yli 99 %.

Neste noudattaa GHG Protocol Corporate -standar-

dia ja sitä täydentävää Corporate Value Chain (Scope

3) Accounting and Reporting -standardia. Raportointi

sisältää GHG-protokollan kattamien kasvihuonekaasu-

jen päästöt (CO

, CH

, N

O, HFC, PFC, SF

ja NF

Päästöt on muutettu hiilidioksidiekvivalenteiksi.

Scope 1 ja scope 2: Nesteen scope 1 -kirjanpito perus-

tuu polttoaineenkulutus- ja päästölaskelmiin. Scope 1

-päästöjen laskemiseksi toimintatiedot (kulutettuun polt-

toaineeseen sisältyvät megawattitunnit) kerrotaan toimi-

paikka- ja polttoainekohtaisilla päästökertoimilla, jotta

saadaan kokonaiskasvihuonekaasupäästöjen vaikutus.

Tapauksissa, joissa päästöt raportoidaan EU:n päästö-

kauppajärjestelmän tai muiden säännösten mukaisesti,

käytetään samoja päästökertoimia kuin näissä rapor-

tointijärjestelmissä. Muussa tapauksessa käytetään

maakohtaisia julkaistuja päästökertoimia. Hiilidioksidin

lisäksi muut olennaiset kasvihuonekaasupäästöt laske-

taan erikseen kaikesta jalostamolla tapahtuvasta pol-

tosta. Muut päästölähteet on arvioitu merkityksettömiksi.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Scope 2 -päästöjen laskemiseksi toimintatiedot

(megawattituntia ostetun energian kulutusta) kerrotaan

päästökertoimilla, jotta saadaan selville ostetun energian

(sähkön, lämmön, höyryn) käytön kokonaiskasvihuone-

kaasupäästöjen vaikutus. Markkinaperusteiset scope

2 -päästöt perustuvat toimittajakohtaisiin päästöker-

toimiin, jos niitä on saatavilla. Muissa tapauksissa käy-

tetään jäännösjakaumaa tai maakohtaisia päästöker-

toimia. Sijaintiperusteiset scope 2 -päästöt perustuvat

IEA:n, Motivan ja muiden maakohtaisten julkisten lähtei-

den julkaisemiin maakohtaisiin päästökertoimiin. CO

ekv -päästökertoimia käytetään, kun niitä on saatavilla.

Markkinaperusteinen scope 2 -kirjanpito sisältää

sopimusperusteisesti ostetun sähkön, johon on yhdis-

tetty instrumentteja, kuten alkuperätakuita. Erillisiä

uusiutuvan energian sertifikaatteja ei hyödynnetä Nes-

teen markkinaperusteisessa scope 2 -kirjanpidossa.

Vuonna 2024 alkuperätakuut kattoivat 86,2 % Nesteen

kokonaissähkönkulutuksesta.

Biogeeniset scope 1 -päästöt olivat 421 000 tCO2 ja

biogeeniset scope 2 -päästöt 58 000 tCO

vuonna 2024.

Scope 1 -luku sisältää prosessipäästöt, jotka perustuvat

osittain arvioon.

Kasvihuonekaasujen intensiteetti ja energiain-

tensiteetti lasketaan konsernitilinpäätöksen liitetie-

dossa 5 Liikevaihto esitetyn liikevaihdon perusteella.

Kaikki Nesteen operatiiviseen määräysvaltaan kuulu-

vat toiminnot sisältyvät energiaintensiteettilukuun. Nes-

teen tulkinnan mukaan relevantteja ilmastovaikutuksil-

taan merkittäviä toimialoja (NACE-luokitus) ovat muun

muassa Nesteen jalostustoiminnot, raaka- ja polttoainei-

den myynti, trading-toiminnot, polttoaineiden ja vastaa-

vien tuotteiden vähittäismyynti, rahtaustoiminnot sekä

muut tukevat toiminnot, esimerkiksi terminaalioperaatiot.

Scope 3: Scope 3 -kasvihuonekaasupäästöjen osalta

kullakin raportoidulla kategorialla voi olla erilaisia mene-

telmiä, jotka on esitetty GHG-protokollan teknisissä

ohjeissa scope 3 -päästöjen laskemiseksi. Neste on

käyttänyt seuraavia menetelmiä kategorioittain: keskiar-

vomenetelmä (kategoriat 1 ja 3); kulupohjainen mene-

telmä (kategoria 1); toimittajakohtainen menetelmä

(kategoria 1); etäisyyteen perustuva menetelmä (katego-

riat 4 ja 9); jätetyyppikohtainen menetelmä (kategoriat 5

ja 12); ISO 14083 -standardin mukainen käyttövaiheen

suorien päästöjen menetelmä (kategoria 11); investointi-

kohtainen menetelmä (kategoria 15); sekä elinkaariarvi-

oinnin biopolttoaineiden sääntelymenetelmä uusiutuvan

energian direktiivistä (EU) 2018/2001 tai CARB-sään-

nöksestä (kategoriat 1, 4, 9 ja 11). Menetelmät on valittu

tietojen saatavuuden ja tarkkuuden sekä mahdollisuuk-

sien mukaan kolmannen osapuolen sertifiointiprosessin

perusteella.

Kun varsinaisia kasvihuonekaasujen päästökertoimia

ei ole saatavilla, käytetään toimiala- tai sijaintikohtaisia

kasvihuonekaasujen päästökertoimia teollisuuden tieto-

kannoista tai tieteellisistä raporteista. Lähteitä ovat muun

muassa Euroopan komission YTK-tutkimukset, Yhdisty-

neen kuningaskunnan Department for Energy Security &

Net Zero, EN ISO 14083 -standardi, uusiutuvan energian

direktiivi (EU) 2018/2001 ja komission täytäntöönpa-

noasetus (EU) 2022/996, WWF, California Air Resources

Board, Tilastokeskus, Ecoinvent, ICCT ja S&P Global.

Tuotantoketjun alkupään (kategoria 4) ja loppupään

(kategoria 9) kuljetusten osalta Nesteen kuljetuspäästö-

jen luokittelu alkupäähän ja loppupäähän (tuotevirtaan

perustuva lähestymistapa) eroaa hieman GHGP Corpo-

rate Value Chain (Scope 3) Accounting and Reporting

-standardissa esitetystä rahoitusvirtaan perustuvasta

lähestymistavasta.

Kaikki Nesteen scope 3 -kasvihuonekaasupäästöt

mitataan omien toimintojen tuottaman tiedon perus-

teella käyttämällä toiminnanohjausjärjestelmien tietoja

toimituksiin, myyntiin tai hankintoihin sekä käyttöjärjes-

telmien tietoja tuotantoon ja toimipaikkatietoihin liittyen.

Nesteen uusiutuva liiketoiminta tuottaa myös tietoa tuot-

teiden ja raaka-aineiden biokriteerien hallinnan ja jäljitet-

tävyysjärjestelmien kautta. Päästöistä 3,4 % lasketaan

käyttämällä toimittajilta tai muilta arvoketjun kumppa-

neilta saatuja ensisijaisia tietoja.

Osasta kuljetusten päästöjä (kategoriat 4 ja 9) ja oste-

tuista tavaroista ja palveluista (kategoria 1) käytetään toi-

mialakohtaista keskiarvotietoa, jos luotettavia tietoja ei

ole saatavilla. Joidenkin tytäryhtiöiden, yhteisyritysten

tai muiden Nesteen operatiivisen määräysvallan ulko-

puolisten yhteisöjen osalta on tehty määrällisiin tietoihin,

kuten tuotantokapasiteettiin, perustuvia arvioita. Arvioita

verrataan toimintatietojen tunnettuun osaan ja/tai toimi-

alan keskiarvotietoihin riittävän tarkkuuden varmistami-

seksi. Neste jatkaa yhteistyötä toimittajien ja kumppanei-

den kanssa parantaakseen luotettavan arvoketjutiedon

saatavuutta osana ilmastonmuutoksen hillitsemiseen liit-

tyviä toimiaan.

Merkittäviä scope 3 -kategorioita Nesteelle ovat kate-

goriat 1, 3, 4, 5, 9, 11, 12 ja 15. Poissuljettuja kategori-

oita ovat:

• Tuotantohyödykkeet (kategoria 2): Nesteen

toimittajakuluihin verrattuna tuotantohyödykkeiden

kulutuksella ei ole merkitystä. Tällä hetkellä

tuotantohyödykkeet ja muut ostetut materiaalit

sisältyvät kulutietojen kautta kategoriaan 1.

• Liiketoimintaan liittyvä matkustaminen (kategoria 6):

laadullisen arvioinnin perusteella liikematkustamiseen

liittyvien päästöjen merkitys arvioidaan vähäiseksi

(alle 0,5 %) verrattuna muihin scope 3 -kategorioihin.

• Työsuhteisten työntekijöiden työmatkaliikenne

(kategoria 7): laadullisen arvioinnin perusteella

työsuhteisten työntekijöiden työmatkaliikenteeseen

liittyvien päästöjen merkitys arvioidaan vähäiseksi

(alle 0,5 %) verrattuna muihin scope 3 -kategorioihin.

• Tuotantoketjun alkupään vuokratut omaisuuserät

(kategoria 8): laadullisen arvioinnin perusteella

Nesteellä ei ole tuotantoketjun alkupään vuokrattuja

omaisuuseriä, joten kategoria ei ole merkityksellinen.

• Myytyjen tuotteiden jalostus (kategoria 10):

laadullisen arvioinnin perusteella Nesteen myytyjen

tuotteiden jalostuksen kasvihuonekaasupäästöt on

otettu huomioon kategoriassa 11.

• Tuotantoketjun loppupään vuokratut omaisuuserät

(kategoria 13): laadullisen arvioinnin perusteella

tuotantoketjun loppupään vuokrattuihin

omaisuuseriin liittyvien päästöjen merkitys arvioidaan

vähäiseksi (alle 0,5 %) verrattuna muihin scope 3

-kategorioihin.

• Franchising (kategoria 14): laadullisen arvioinnin

perusteella päästöjen merkitys arvioidaan vähäiseksi

kokonaisarvon perusteella, koska Neste ei harjoita

franchising-toimintaa.

Nesteen arvoketjun alku- ja loppupäässä syntyy 12,3

Mt biogeenistä hiilidioksidia biomassan palamisesta tai

biohajoamisesta.

Käyttövaiheen päästöintensiteetti lasketaan jaka-

malla Nesteen tuottamien ja myymien tuotteiden käy-

töstä aiheutuvat päästöt (osa scope 3 -luokkaa) myydyn

energian kokonaismäärällä (gCO

e/MJ).

Edellä kuvatut energia- ja ilmastomittarit eivät ole

ulkopuolisen kolmannen osapuolen validoimia. Jotkin

taustalla olevat tietolähteet kuuluvat sertifiointi- ja pääs-

tökauppajärjestelmien sekä niihin liittyvien validointipro-

sessien piiriin.

Hiilikädenjälki: Hiilikädenjälki kuvaa tuotteen tai pal-

velun ja perustason tuotteen tai palvelun hiilijalanjäljen

eroa. Mitä suurempi kädenjälki, sen parempi. Se ilmais-

taan massana, esimerkiksi hiilidioksidiekvivalenttiton-

neina. ESRS 2 Yleiset tiedot Kestävyysraportin yleisten

laatimisperusteiden mukaisten tietojen lisäksi mittari sisäl-

tää toimitukset Martinez Renewables -yhteistoiminnosta.

Nesteen asiakkaiden kasvihuonekaasupäästöjen

vähennys lasketaan laskemalla yhteen asiakkaan kasvi-

huonekaasupäästöjen vähennys jokaiselle Nesteen asi-

akkaille toimitetulle uusiutuvien tuotteiden erälle. Neste

kerää jokaisesta tuote-erästä tuotteen energiamäärän ja

päästökertoimen (gCO

e/MJ). Biopolttoaine- ja bioke-

miallisen teollisuuden jäljitettävyysvaatimukset (uusiutu-

van energian direktiivi, California CARB -säännökset tai

CORSIA) varmistavat, että nämä päästökertoimet koh-

dennetaan oikein yksittäiselle erälle kolmannen osapuo-

len auditoiman biokriteerien hallintajärjestelmän avulla.

Lisäksi nämä päästökertoimet lasketaan kolmannen

osapuolen varmentamien tosiasiallisten tuotantotietojen

tai hyväksytyn oletusarvon perusteella edellä lueteltujen

toimiala- ja markkinasäädösten mukaisesti. Tässä las-

kentamenetelmässä petrokemian teollisuudelle myytä-

viä uusiutuvia tuotteita pidetään polttoaineina poltetta-

vina. Kuhunkin erään liittyviä kasvihuonekaasupäästöjä

verrataan siihen kasvihuonekaasupäästöön, jonka sama

määrä fossiilista polttoainetta (perustaso) aiheuttaisi.

Fossiilisten vertailutuotteiden päästökertoimet riippuvat

markkinoista, joilla tuote on myyty, ja niiden sääntelystä.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

E2 Pilaantuminen

Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet

Neste on tunnistanut pilaantumisen osalta seuraavan olennaisen riskin:

Huolta aiheuttavat aineet

Riski Koko arvoketju Nesteen on tunnistettava, arvioitava ja pantava täytäntöön kaikki voimassaolevat, tulevat ja kehittyvät sääntelyvaatimukset, joita sovelletaan Nesteen toimintaan

kemikaalien vaatimustenmukaisuuden ja turvallisuuden osalta. Osa Nesteen raakaöljypohjaisista tuotteista sekä Nesteen jalostamoilla käytetyistä kemikaaliesta kuuluu

huolta aiheuttavien aineiden luokkaan. Täten osa Nesteen liikevaihdosta perustuu huolta aiheuttavien aineiden valmistukseen ja myyntiin. Neste noudattaa huolellisesti

erilaisia kemikaalien vaatimustenmukaisuutta ja turvallisuutta koskevia määräyksiä, kuten EU:n REACH- ja CLP-asetuksia, joilla pyritään varmistamaan ihmisten terveyden

ja ympäristön korkeatasoinen suojelu. Tässä työssä epäonnistuminen voi aiheuttaa terveys- tai ympäristöhuolia tai kielteisten brändi- tai taloudellisten vaikutusten riskin.

Olennaisten vaikutusten, riskien ja

mahdollisuuksien tunnistaminen ja

arviointi

Neste arvioi kaikkien tuotteidensa terveys- ja ympäris-

tövaikutukset lainsäädännön mukaisesti. Näiden arvioin-

tien tulokset dokumentoidaan muun muassa asiakkaille

toimitettavissa kemikaalien käyttöturvallisuustiedot-

teissa. Myös Nesteen tuotteiden valmistuksessa käytet-

tävät raaka-aineet arvioidaan terveys- ja turvallisuusvai-

kutusten osalta.

Monet Nesteen raakaöljypohjaiset tuotteet sekä jotkin

Nesteen jalostamoiden valmistusprosesseissa käytetyt

kemikaalit ovat tai sisältävät huolta aiheuttavia aineita

(SoC) kestävyysraportointidirektiivin määritelmän mukai-

sesti. Huolta aiheuttavien aineiden määritelmä perustuu

vain aineen vaaraominaisuuksiin, ei altistuksen todennä-

köisyyteen tai riskinäkökohtiin. Nesteen kaikissa toimin-

tamaissa on lainsäädännöllisiä vaatimuksia, jotka liittyvät

ihmisten terveyden ja ympäristön suojeluun. Tällaisten

määräysten täytäntöönpanolla pyritään hallitsemaan

vaarallisten kemikaalien aiheuttamia riskejä. Näiden vaa-

timusten noudattamisen ja toteuttamisen lisäksi Nes-

teellä on oma turvallisuusjohtamisen järjestelmä sekä

sisäiset ohjeet ja prosessit, joiden avulla suoriutumista

voidaan seurata. Osa Nesteen liikevaihdosta perus-

tuu huolta aiheuttavia aineita – kemikaaleja, kuten tie-

ja meriliikenteessä käytettäviä polttoaineita – sisältävien

tuotteiden valmistukseen ja myyntiin. Siksi huolta aiheut-

tavia aineita pidetään Nesteelle olennaisina, vaikka tur-

vallisuusjohtamisen järjestelmät ovat käytössä ihmisten

ja ympäristön suojelemiseksi todellisilta vaikutuksilta.

Nesteen kaikessa toiminnassa on noudatettava asiaan-

kuuluvia lakisääteisiä vaatimuksia ja ympäristötavoitteita.

Sääntelyviranomaiset ovat asettaneet lakisääteiset vaati-

mukset ihmisten terveyden ja ympäristön suojelemiseksi

pilaantumiselta. Esimerkiksi EU:ssa vaaditaan ympäris-

tölupa toimintaan, joka voi aiheuttaa ympäristön pilaan-

tumista tai sen vaaraa. Toimintaa koskevat vaatimukset

perustuvat tieteellisen tiedon perusteella viranomaisten

asettamiin ilman ja veden laatunormeihin. Kun näitä lupa-

ehtoja ja -rajoja noudatetaan, ympäristölle tai ihmisten

terveydelle ei aiheudu merkittävää haittaa. Siksi luparajo-

jen mukaiset päästöt eivät yleensä ole merkittäviä. Neste

raportoi huolta aiheuttaviksi aineiksi luokitellut päästöt

(päästökomponentit) jalostamoistaan. Valittu raportoin-

nin laajuus täyttää E2 Pilaantuminen -standardin yleisen

kokonaispäästöjä koskevan vaatimuksen sellaisten lai-

tosten osalta, joiden osalta sovellettava E-PRTR-kynnys

(nykyinen IEPR) ylittyy.

Toimintaperiaatteet

Turvallisuuden ja jatkuvan parantamisen perusteet on

määritetty Nesteen turvallisuuspolitiikassa ja Nes-

teen turvallisuuden johtamisjärjestelmässä (Ope-

rations Excellence Management System, OEMS), joka

sisältää turvallisuuspolitiikan, turvallisuusperiaatteet ja

täydentävät yksityiskohtaiset standardit. Turvallisuuspo-

litiikka määrittää Nesteen toimintatavat vaaratilanteiden

ehkäisemiseksi ja tehokkaiden suojatoimien varmistami-

seksi ihmisille ja ympäristölle. Politiikan mukaisesti huolta

aiheuttaviin aineisiin puututaan varmistamalla, että tuot-

teiden vaatimustenmukaisuus ja kemikaaliturvallisuus-

riskit hallitaan tehokkaasti. Lisätietoja turvallisuuspolitii-

kasta on osiossa S1 Oma työvoima.

OEMS-järjestelmän kautta Neste pyrkii varmistamaan,

että sen toiminnassa hallitaan tehokkaasti tuotteiden

vaatimustenmukaisuutta ja kemikaaliturvallisuusriskejä.

OEMS-järjestelmään sisältyy Nesteen tuote- ja kemi-

kaaliturvallisuuden periaate, joka linjaa pakolliset

kemikaalilainsäädännön vaatimukset ja niiden käsittelyn

yhtiön toiminnassa. Se kattaa Nesteen huolta aiheutta-

vien aineiden käyttöön ja käsittelyyn liittyvien olennaisten

riskien lieventämisen. Neste on sitoutunut tuote- ja kemi-

kaaliturvallisuuteen, varmistamaan määräysten noudat-

tamisen, minimoimaan riskit ja edistämään kemikaalien

vastuullista hallintaa.

Tuote- ja kemikaaliturvallisuuden periaate velvoittaa

tunnistamaan huolta aiheuttavat aineet. Neste pyrkii

mahdollisuuksien mukaan aktiivisesti korvaamaan kemi-

kaaleja vähemmän haitallisilla vaihtoehdoilla ja lisäämään

uusiutuvien raaka-aineiden ja tuotteiden käyttöä. Tämä

siirtymä uusiutuviin raaka-aineisiin on avainasemassa,

kun huolta aiheuttavien aineiden määrää Nesteen toi-

minnassa vähennetään asteittain.

Periaate kattaa kaikki Nesteen käyttämät, varastoi-

mat, myymät, valmistamat, ostamat tai maahantuomat

kemikaalit, mukaan lukien huolta aiheuttavat aineet. Se

koskee kaikkia Nesteen työntekijöitä ja kaikkia yhtiön

lukuun työskenteleviä, myös palveluntarjoajia ja ura-

koitsijoita. Periaatteen toteuttaminen on Nesteen liike-

toiminta-alueiden, hankinnan, T&K:n ja turvallisuusor-

ganisaation yhteistyötä. Liiketoiminta-alueet vastaavat

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

vaatimustenmukaisuudesta myynnissä, kaupankäyn-

nissä ja tuotannossa sekä kemikaalien turvallisesta käsit-

telystä ja hävittämisestä. Turvallisuusorganisaatiolla on

ratkaiseva rooli sääntelyvaatimusten tunnistamisessa,

tietoisuuden lisäämisessä, koulutusten järjestämisessä,

vaarojen arvioinnissa ja työperäisen altistumisen mini-

moinnin tukemisessa.

Periaatteen vaatimukset perustuvat Nesteen toimin-

taan sovellettaviin lakisääteisiin vaatimuksiin, joita ovat

esimerkiksi REACH- ja CLP-asetukset EU:ssa, TSCA

Yhdysvalloissa, työturvallisuuslaki Singaporessa sekä

kansainväliset sopimukset, kuten ILO:n kemikaaleja

koskeva yleissopimus. Periaate on saatavilla sisäisesti

Nesteen johtamisjärjestelmässä, ja vaatimuksia seura-

taan OEMS-auditointimenettelyillä sekä jatkuvalla sisäi-

sellä vuorovaikutuksella asiaankuuluvien sidosryhmien

kanssa.

Nesteen ympäristöjohtamisen periaate kuvaa

ympäristönsuojelun parantamisen keskeiset näkökoh-

dat ja vähimmäisvaatimukset Nesteen toiminnassa. Sen

avulla varmistetaan, että vaatimukset toteutetaan yhte-

näisesti. Nesteen toimintojen vastuulla on ymmärtää ja

hallita oman toimintansa ympäristönäkökohtia ja -vai-

kutuksia. Tähän sisältyy muun muassa päästöjen tun-

nistaminen ja vähentäminen sekä mahdollisten ympä-

ristöriskien tunnistaminen ja lieventäminen. Merkittäviä

ympäristövaikutuksia aiheuttavien vaaratilanteiden ja

onnettomuuksien välttämiseksi Nesteen toiminnot tun-

nistavat ympäristökriittiset toiminnot, järjestelmät ja lait-

teet sekä laativat asianmukaiset hallintasuunnitelmat.

Periaate koskee myös huolta aiheuttaviin aineisiin liit-

tyvien olennaisten riskien hallintaa edellyttämällä, että

tuotantolaitokset arvioivat erityistä huolta aiheuttavien

aineiden esiintymistä ja nykyistä tai aikaisempaa käyt-

töä sekä laativat ohjelman riskienhallintaa, valvontaa tai

poistamista sekä asianmukaista käsittelyä varten.

Ympäristöjohtamisen periaatetta sovelletaan kaik-

kiin Nesteen omistamiin ja operoimiin tuotantolaitoksiin

ja terminaaleihin sekä Nesteen operoimiin logistiikka-,

Marketing & Services- ja muihin toimintoihin (esim. tek-

nologia ja projektit). Periaate on saatavilla sisäisesti Nes-

teen johtamisjärjestelmässä, ja kuvaus periaatteen kes-

keisestä sisällöstä on saatavilla julkisesti. Periaatteen

noudattamista toteutetaan erillisellä ohjelmalla vuosien

2024–2026 aikana. Lisäksi sitä seurataan sisäisillä audi-

toinneilla ja ympäristövaatimusten noudattamista koske-

valla kuukausittaisella raportoinnilla.

Kuvaus hallintotavasta, sisältäen toimintaperiaattei-

den vastuut sekä niiden toteuttamiseen liittyvän vuoro-

puhelun sidosryhmien kanssa, löytyy kestävyysraportin

ESRS 2 Yleiset tiedot -osiosta.

Tavoitteet

Neste noudattaa tuote- ja kemikaaliturvallisuutta koske-

via sääntelyvaatimuksia, jotka on kuvattu Nesteen turval-

lisuuspolitiikassa sekä tuote- ja kemikaaliturvallisuuden

periaatteessa. Näin yhtiö käsittelee huolta aiheutta-

viin aineisiin liittyviä vaikutuksia toimitusketjussaan ja

tuotteissaan. Nesteellä ei ole erillisiä tavoitteita huolta

aiheuttavien aineiden osalta, vaan se seuraa toiminta-

periaatteidensa tehokkuutta muun muassa alla esite-

tyn yhteisökohtaisen suorituskykymittarin avulla. Neste

pyrkii minimoimaan tuotteidensa terveys- ja turvallisuus-

vaatimuksiin liittyvien rikkomusten määrän. Neste ei ole

määrittänyt perustasoa suorituskykymittarin seurantaan.

Toimet ja resurssit

Toimet

Raportointivuoden keskeisiä toimia olivat käytäntöjen

jatkuva kehittäminen vaatimustenmukaisuuden varmis-

tamiseksi ja turvallisuusstandardien ja -vaatimusten yllä-

pitämiseksi Nesteen omassa toiminnassa ja toimitus-

ketjussa tuote- ja kemikaaliturvallisuuslainsäädännön

mukaisesti. Kemikaalien vaatimustenmukaisuus ja tur-

vallisuus varmistetaan sisäisten valvontajärjestelmien

avulla, ylläpitämällä ja kehittämällä ohjeita, koulutusta,

valistuskampanjoita, verkostoitumista ja käytännön työ-

kaluja tuote- ja kemikaaliturvallisuuden vaatimustenmu-

kaisuuden hallintaan sekä suorittamalla järjestelmällisesti

itsearviointeja ja auditointeja vaatimustenmukaisuu-

den varmistamiseksi. Nämä toimet ovat jatkuvia, ja niitä

toteutetaan myös keskipitkällä ja pitkällä aikavälillä.

Neste jatkaa sisäisten järjestelmien kehittämistä ja

parantamista varmistaakseen kemikaalien vaatimusten-

mukaisuuden ja turvallisuuden, mukaan lukien työkalut

vaatimustenmukaisuuden varmistamiseen. Nykyisiä toi-

mia jatketaan myös pitkällä aikavälillä. Tietoa turvalli-

suuspoikkeamien (myös huolta aiheuttaviin aineisiin liit-

tyvien) käsittelystä on tämän raportin S1 Oma työvoima

-osiossa.

Odotetut tulokset

Näiden toimien tuloksena Neste odottaa tuotteidensa

täyttävän jatkossakin kemikaaliturvallisuusvaatimukset

ja minimoivan samalla poikkeamat kemikaalivaatimusten

noudattamisessa tai turvallisuudessa.

Näiden toimien edistymistä tarkastellaan seuraamalla

jatkuvasti tuotteiden terveys- ja turvallisuusvaatimusten

rikkomuksia, sisältäen tuote- ja kemikaaliturvallisuuslain-

säädännön sekä Nesteen politiikoiden ja periaatteiden

noudattamisen.

Suorituskykymittari Tulos ja edistyminen vuonna 2024

Tuotteiden terveys- ja turvallisuusvaatimusten

rikkomukset

Yksi puuttuvaan viranomaisilmoitukseen liittyvä

tapaus vuonna 2023, josta Neste sai viranomaisen

varoituksen/ilmoituksen vuonna 2024.

Resurssit toimien toteuttamiseksi

Huolta aiheuttaviin aineisiin liittyvien toimien toteuttami-

nen katetaan muun muassa prosessiturvallisuusinves-

toinneilla, joihin käytetään priorisoituja kunnossapidon

toiminta- tai pääomamenoja. Näin varmistetaan toimin-

nan turvallisuus ja luotettavuus. Tuote- ja kemikaaliturval-

lisuutta koskevien lakisääteisten vaatimusten noudatta-

miseen liittyvät toimet ovat tavanomaista liiketoimintaa,

jonka ei odoteta vaativan merkittäviä (yli 50 mil. euroa)

taloudellisia resursseja. Lisäksi edellä lueteltuihin toimiin

osoitetut tulevat taloudelliset resurssit voivat olla yksit-

täisten investointipäätösten alaisia ja riippua erilaisista

sisäisistä ja ulkoisista tekijöistä.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Mittarit

Huolta aiheuttavat aineet,

kilotonni

Vaaraluokka:

Terveys 2024

Vaaraluokka:

Ympäristö 2024

Kokonaismäärä huolta

aiheuttavia aineita, joita syntyy

tai käytetään tuotannon aikana

tai jotka hankitaan

10 467,9 0,0

Määrä huolta aiheuttavia aineita,

jotka lähtevät yrityksen laitoksista

tuotteina

6 378,5 22,3

Määrä huolta aiheuttavia aineita,

jotka lähtevät yrityksen laitoksista

osana tuotteita

5 307,1 0,0

Kokonaismäärä huolta

aiheuttavia aineita, jotka

lähtevät yrityksen laitoksista

tuotteina tai osana tuotteita

11 685,5 22,3

Määrä huolta aiheuttavia aineita,

jotka lähtevät yrityksen laitoksista

päästöinä

0,6 0,0

Kokonaismäärä huolta

aiheuttavia aineita, jotka

lähtevät yrityksen laitoksista

päästöinä, tuotteina tai osana

tuotteita

11 686,1 22,3

Raportointiperiaatteet

Nesteen sisäisissä tietojärjestelmissä tunnistetaan ja

seurataan huolta aiheuttavia aineita. Valmistetuista ja

maahantuoduista kemikaaleista ja niiden vuosittaisista

määristä ilmoittamisesta kansallisille viranomaisille on ole-

massa useita voimassa olevia lakisääteisiä vaatimuksia.

Näitä ja monia muita EU:n ja kansallisia vaatimuksia hal-

litsemalla Neste on kerännyt vaarallisia kemikaaleja kos-

kevia tietoja. ESRS-standardeissa määriteltyjen huolta

aiheuttavien aineiden raportointia hallinnoidaan yhdessä

näihin sääntelyvaatimuksiin liittyvän työn kanssa. Neste

kehittää edelleen huolta aiheuttavien aineiden laskentaa

kestävyysraportointia varten.

Kemialliset aineet

Aine on huolta aiheuttava aine (SoC), jos:

• Se on EU:n REACH-asetuksen mukainen erityistä

huolta aiheuttava aine (SVHC), jonka ECHA on

lisännyt ehdokasluetteloon lupamenettelyä varten

(alakohta i. SoC:n määritelmässä EU 2023/2772)

• Se on luokiteltu CLP-asetuksen liitteessä VI

olevassa 3 osassa johonkin niistä vaaraluokista tai

vaarakategorioista, jotka on esitetty alakohdassa ii.

SoC:n määritelmässä EC 2023/2772

• EU:n tuotekohtaisten ekosuunnitteluvaatimusten

mukaan se vaikuttaa kielteisesti uudelleenkäyttöön

ja kierrätykseen. Ekosuunnitteluasetus (ESPR)

tuli voimaan heinäkuussa 2024. Se luo puitteet

ekosuunnitteluvaatimusten asettamiselle tietyille

tuoteryhmille.

Kemialliset aineet tunnistetaan CAS/EC-numerolla, joka

on ilmoitettu SVHC-luettelossa ja CLP-asetuksen liit-

teessä VI. Neste on ottanut käyttöön kemikaalien CAS/

EC-numerot ERP-järjestelmässä, jotta huolta aiheutta-

vat aineet voidaan seuloa ja määrät laskea.

Mitkään Nesteen raaka-aineeksi toimittamat tai itse

tuottamat kemikaalit eivät ole ECHA:n SVHC-luettelossa.

Monet öljytuotteet on kuitenkin sisällytetty CLP-asetuk-

sen liitteeseen VI terveysvaikutusten, kuten karsinogee-

nisuuden, harmonisoidun luokituksen vuoksi. Suurin

osa ilmoitetuista määristä on peräisin terveydelle vaa-

rallisista aineista, koska CLP-asetuksen liitteessä VI ei

ole yhdenmukaistettua ympäristövaaraluokitusta esim.

öljytuotteille. Öljytuotteilla on kuitenkin ominaisuuk-

sia, jotka ovat ympäristölle haitallisia ja yhtiö luokit-

telee ne omaehtoisesti siten ympäristölle haitallisiksi.

Omaehtoisesti määritelty luokittelu ilmoitetaan esim.

käyttöturvallisuustiedotteissa.

Päästöt

Tuotantolaitosten on arvioitava huolta aiheuttavat (SoC)

päästöt, jotka on todettu merkittäviksi ympäristölupien

tai muiden viranomais- tai lakisääteisten vaatimusten

mukaisesti. Tunnistamisen pääasiallinen viite on teolli-

suuspäästöportaaliasetuksen (EU) N:o 2024/1244) liite

II, joka kattaa myös merkittävimmät SoC/SVHC-aineet.

Vuonna 2024 Neste raportoi päästöinä ympäristöön

niiden huolta aiheuttavien aineiden kokonaismäärän,

jotka lähtevät yhtiön jalostamoilta ja jotka voidaan var-

masti tunnistaa esimerkiksi CAS-numeron perusteella.

Raportoinnissa viitataan EU:n teollisuuspäästöportaali-

asetuksen (2024/1244) liitteeseen II ja keskitytään niihin

aineisiin, jotka ylittävät edellä mainitun asetuksen raja-ar-

vot ilmaan, veteen ja maaperään. Ilmapäästöjen osalta

raportoitavat epäpuhtaudet ovat hiilimonoksidi (yli 95 %

kaikista raportoitavista SoC-päästöistä) ja bentseeni.

Polttoprosesseissa muodostuu hiilimonoksidia, mutta

ilmakehään päästyään se hapettuu edelleen hiilidiok-

sidiksi, jota ei ole luokiteltu huolta aiheuttavaksi yhdis-

teeksi. Alle 0,1 % kaikista raportoitavista SoC-päästöistä

(kuten fenoli, nikkeli ja sinkki) päätyy vesistöihin. Näillä

päästöillä ei ole havaittu olevan merkittävää vaikutusta

esimerkiksi vesistöjen tilaan.

Bentseeni on tunnistettu ja raportoitu merkittävimmäksi

NMVOC-päästöjen SoC-aineeksi Porvoon jalostamolla.

Neste on tietoinen siitä, että myös muita SoC-aineita

voi esiintyä NMVOC-päästöissä. Öljynjalostamoiden

NMVOC-kokonaismäärä määritetään kokonaishiilenä,

eikä tarkkaa koostumusta raportoida. Raportointimää-

ritelmien tarkentuessa ja yleisen tietopohjan karttuessa

SoC-päästöjen raportointia arvioidaan uudelleen.

Muun ulkopuolisen tahon kuin varmennuk-

sen antajan tekemä validointi: Neste on vuosittain

ympäristöviranomaisten tarkastusten alaisena ja rapor-

toi päästönsä toimivaltaisille viranomaisille. Nesteen on

ilmoitettava vuosittain toimivaltaiselle viranomaiselle tie-

dot IEPR-asetuksen liitteessä II lueteltujen epäpuhtauk-

sien ilmaan, veteen ja maaperään joutuvista päästöistä,

joiden osalta kyseisessä liitteessä määritetty sovellettava

raja-arvo ylittyy. Viranomaiset arvioivat tietojen laatua,

erityisesti tarkkuutta, täydellisyyttä, johdonmukaisuutta

ja uskottavuutta. Prosessi perustuu teollisuuden pääs-

töportaaliasetuksen (IEPR) vaatimuksiin.

Singaporessa kansallinen vesivirasto (National Water

Agency, PUB) säätelee viemärijärjestelmää sekä teolli-

suusjätevesien käsittelyä ja johtamista Singaporen ylei-

seen viemäriverkostoon. Singaporen jalostamon teolli-

suusjätevedet johdetaan tähän viemäriverkostoon. Ne

on tarpeen mukaan käsiteltävä määrättyjen standardien

mukaisesti ennen viemäriin johtamista.

Tuotteiden terveys- ja turvallisuusvaatimusten

rikkomus (yhteisökohtainen suorituskykymittari)

on tapaus, johon liittyy määräysten noudattamatta jättä-

minen, josta seuraa sakko, rangaistus tai varoitus. Kemi-

kaalien terveys- ja turvallisuusvaatimusten rikkomukset

raportoidaan Nesteen johtamisjärjestelmän mukaisesti.

Mittari perustuu GRI-indikaattorin 416-2 määritelmiin.

Suorituskykymittari ei ole ulkopuolisen kolmannen osa-

puolen validoima.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

E4 Biologinen monimuotoisuus ja ekosysteemit

Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet

Neste on tunnistanut biologisen monimuotoisuuden (biodiversiteetti) osalta seuraavat olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet:

Biologisen monimuotoisuuden vähenemisen suorat vaikutustekijät

Myönteiset vaikutukset Arvoketjun alkupää Jäte- ja tähderaaka-aineiden käyttö uusiutuvissa tuotteissa voi vaikuttaa myönteisesti biodiversiteettiin arvoketjun alkupäässä. Näin voidaan lyhyellä aikavälillä vähentää

metsäkatoon ja muuhun maankäytön muutokseen kohdistuvia paineita ja riippuvuuksia sekä ympäristön pilaantumista. Neste pyrkii jatkuvasti monipuolistamaan nykyistä

raaka-ainevalikoimaansa uusilla skaalautuvilla raaka-aineilla sekä kehittämään teknologioita niiden hyödyntämiseksi.

Kielteiset vaikutukset Arvoketjun alkupää Nesteen raakaöljyn toimitusketjulla ja fossiilisten hyödykkeiden, kuten maakaasun ja vedyn, hankinnalla on olennaisia lyhyen ja keskipitkän aikavälin vaikutuksia biologiseen

monimuotoisuuteen, ja ne voivat johtaa maa- ja meriekosysteemeihin, elinympäristöihin ja lajeihin kohdistuviin kielteisiin vaikutuksiin sekä maaperän ja merten

pilaantumiseen.

Mahdollisuudet Arvoketjun alkupää Neste investoi tutkimus- ja kehitystoimintaan, keskittyen vaikeasti hyödynnettävien raaka-aineiden, kuten jäte- ja tähdemateriaalien, jalostamiseen korkealaatuisiksi

tuotteiksi. Toimilla voidaan vähentää painetta maatalouden maankäyttöön liittyviin biodiversiteettivaikutuksiin lyhyellä aikavälillä. Mahdollisuudet laajentaa raaka-

ainevalikoimaa voivat johtaa esimerkiksi brändimielikuvan parantumiseen ja/tai pääsyyn uusille markkinoille.

Riskit Arvoketjun alkupää Yritysten odotetaan varmistavan, että niiden raaka-aineet hankitaan vastuullisesti. Tämä tarkoittaa näiden materiaalien alkuperän ja ympäristövaikutusten, kuten

metsäkadon, ymmärtämistä. Tässä epäonnistuminen voisi vahingoittaa Nesteen mainetta. Toimitusketjuihin kohdistuvat tiukentuvat sääntely- ja markkinavaatimukset voivat

myös rajoittaa hyväksyttyjen raaka-aineiden saatavuutta ja lisätä raaka-aineiden hankinnan kustannuksia keskipitkällä aikavälillä.

Nesteen olennaiset biodiversiteettiin liittyvät vaikutukset

syntyvät arvoketjun alkupäässä. Nesteen toimipaikoissa

ei ole tunnistettu olennaisia biodiversiteettiin liittyviä kiel-

teisiä vaikutuksia tai biodiversiteetin kannalta herkille

alueille kohdistuvia vaikutuksia. Yhtiön omien toimipaik-

kojen luonnon tilan arviointi osoittaa, että sen mailla Por-

voossa ja Naantalissa on joitakin vaarantuneita lajeja ja

elinympäristöjä. Näitä alueita ei kuitenkaan suurimmaksi

osaksi pidetä biodiversiteetin kannalta merkittävinä.

Neste lopetti jalostamotoiminnan Naantalin öljynjalosta-

mossaan vuonna 2021, ja jalostamo on poistettu koko-

naan käytöstä. Naantalin entisen jalostamon alueella on

kuitenkin metsäalueita, joita yhtiö on suojellut vapaaeh-

toisesti kansallisen lainsäädännön mukaisesti. Suoje-

lualue on kolme hehtaaria 300 hehtaarin kokonaisalasta.

Olennaiset kielteiset vaikutukset Nesteen arvoketjussa

eivät liity maaympäristön tilan heikkenemiseen, aavikoi-

tumiseen tai maaperän sulkemiseen.

Biologiseen monimuotoisuuteen ja

ekosysteemeihin liittyvien vaikutusten,

riskien ja mahdollisuuksien

tunnistamisprosessit

Neste on lisännyt ymmärrystään biologiseen monimuo-

toisuuteen liittyvistä riskeistä ja mahdollisuuksista koko-

naisvaltaisten olennaisuusanalyysien avulla. Nämä arvi-

oinnit ovat kattaneet sekä siirtymä- että systeemiset

biodiversiteettiriskit ja -mahdollisuudet.

Ensimmäinen Nesteen biologiseen monimuotoisuu-

teen liittyvien vaikutusten ja riskien olennaisuuden arviointi

tehtiin vuonna 2021. Arviointi koostui yrityksen sisäisistä

haastatteluista, joissa keskityttiin vaikutusten ja riskien

ennakoidun vakavuuden, palautumiskyvyn, esiintymisti-

heyden ja todennäköisyyden arviointiin. Lähestymistapa

on linjassa biologista monimuotoisuutta ja ekosysteemi-

palveluja käsittelevän hallitustenvälisen tiede- ja politiik-

kafoorumin (IPBES) kanssa. Nesteen toimitusketjussa

tunnistettiin olennaisia aiheita, joita olivat maankäyttö ja

maankäytön muutokset, makean veden käyttö ja veden

pilaantuminen. Arvoketjun alkupään ja suorien toimin-

tojen olennaisten biodiversiteettivaikutusten ja -riskien

arviointi ja priorisointi jatkui vuonna 2022 Science Based

Targets for Nature-verkoston (SBTN) menetelmää hyö-

dyntäen sekä vuosina 2023–2024 osallistumalla SBTN:n

pilottihankkeeseen, jossa arvioitiin, tulkittiin ja priorisoitiin

vaikutuksia ja riippuvuuksia maata ja makeaa vettä kos-

kevien tavoitteiden kehittämiseksi. Metodologiaan kuu-

luu keskeisten biologiseen monimuotoisuuteen liittyvien

näkökohtien ja ajureiden arviointi ISIC-sektoriin liittyvien

riskiluokkien perusteella.

Yhteistyö SBTN kanssa, ja sen kautta käytössä ollut

olennaisuuden arviointityökalu ovat auttaneet Nes-

tettä lisäämään ymmärrystä liiketoimintansa resiliens-

sistä suhteessa biologiseen monimuotoisuuteen liitty-

viin riskeihin. SBTN:n työkalulla kartoitetaan biologiseen

monimuotoisuuteen liittyviä riskialueita Nesteen arvoket-

jussa. Arvioinnin perusteella Nesteen arvoketjun alku-

pää tunnistettiin biologisen monimuotoisuuden kannalta

olennaiseksi. Yhteistyö Fauna & Flora -kansalaisjärjestön

kanssa on auttanut Nestettä saamaan paikallista tietoa

olennaisista toimitusketjuistaan.

Mahdollisuuksien ja riippuvuuksien arviointia kehitettiin

edelleen ESRS-vaatimusten mukaisesti tehdyssä kaksin-

kertaisen olennaisuuden arviointiprosessissa, sisältäen

siirtymä- ja fyysiset riskit sekä biologiseen monimuo-

toisuuteen ja ekosysteemeihin liittyvät mahdollisuudet.

Myös ekosysteemeihin tai ekosysteemipalveluihin koh-

distuvia vaikutuksia tai riippuvuuksia on arvioitu. Neste

jatkaa biologiseen monimuotoisuuteen liittyvien riskien ja

mahdollisuuksien arviointia ja ymmärryksen lisäämistä.

Nesteen biodiversiteetin olennaisuusarvioinnit on

tehty sisäisten sidosryhmien ja ulkoisten asiantuntijoi-

den, kuten Fauna & Floran ja SBTN-verkoston, kanssa.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Kuten tämän raportin ESRS 2 Yleiset tiedot -osiossa on

kuvattu (ks. Sidosryhmävuorovaikutus ja Kaksinkertai-

sen olennaisuuden arviointiprosessi), Neste tekee yhteis-

työtä paikallisyhteisöjen, tuotantopaikkojensa naapurei-

den ja muiden sidosryhmien kanssa tunnistaakseen ja

lieventääkseen biodiversiteettiin kohdistuvia vaikutuk-

sia arvoketjussa. Neste osallistuu alueellisiin toimialojen

yhteistyöhankkeisiin Brasiliassa ja Indonesiassa, joissa

yhteistyö paikallisyhteisöjen kanssa on lisännyt ymmär-

rystä biodiversiteetistä Nesteen uusiutuvien tuotteiden

arvoketjun alkupäässä. Vaikutusten kohteena olevat

yhteisöt eivät ole olleet suoraan mukana Nesteen biodi-

versiteetin olennaisuusarvioinnissa.

Tähän mennessä tehty työ ei vielä täytä kaikkia ESRS:n

vaatimuksia Nesteen liiketoimintamallin resilienssianalyy-

sista biodiversiteettiin liittyvien siirtymä- ja järjestelmäris-

kien osalta.

Tunnistetut vaikutukset, riskit ja

mahdollisuudet

Nesteen raakaöljyn toimitusketju ja maakaasun hankinta

voivat aiheuttaa vaikutuksia maa- ja meriekosysteemei-

hin, elinympäristöihin ja lajeihin, kuten on kuvattu yllä E4

standardin Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuu-

det kohdassa. Neste pyrkii edistämään kiertotaloutta ja

resurssitehokkuutta muun muassa käyttämällä jäte- ja

tähderaaka-aineita uusiutuvissa tuotteissa. Tämän seu-

rauksena neitseellisten uusiutuvien ja kiertotalousmateri-

aalien kysyntä voisi vähentyä, mikä lievittäisi luonnonva-

roihin kohdistuvaa painetta ja riippuvuutta raakaöljystä ja

muista fossiilisista resursseista.

Neste on toteuttanut biologisen monimuotoisuuden

vertailutason kartoitukset Porvoon ja Naantalin toimi-

paikoissaan Suomessa vuosina 2022–2023 mahdollis-

ten lieventävien toimenpiteiden tunnistamiseksi. Tietyillä

alueilla määritettiin olevan kansallisen ja eurooppalai-

sen sääntelyn mukaisesti biodiversiteetiltään kohtalaisen

arvokkaita alueita. Näillä alueilla on mahdollisuuksia bio-

diversiteettivaikutusten lieventämiseen.

Toimintaperiaatteet

Vastuullisuuspolitiikka ja toimittajien eettiset sään-

nöt ovat Nesteen keskeiset luonnon monimuotoisuutta

koskevat politiikat ja periaatteet. Lisäksi vastuullisuus-

periaate, vastuullisen hankinnan periaate ja toimit-

tajien vastuullisuuden hyväksymisperiaate asetta-

vat vaatimuksia sille, miten biodiversiteettiasiat otetaan

huomioon yhtiön arvoketjun alkupäässä ja toimittaja-

suhteissa. Nesteen eettiset säännöt määrittävät Nes-

teen sitoumuksen ympäristövaikutusten vähentämiseen.

Sitoumukseen kuuluu muun muassa luonnon monimuo-

toisuuden ja arvokkaiden suojelualueiden suojelun vah-

vistaminen, niiden luonnonarvojen kestävyyden paran-

tamisen edistäminen ja tukeminen, sekä metsäkadon

torjuminen.

Nesteen vastuullisuuspolitiikkaan sisältyy kestävä

maan ja veden käytön edistäminen sekä pilaantumisen

minimointi. Nesteen vastuullisuusperiaate määrittää

tarkemmin, mitä näiden sitoumusten täyttäminen tar-

koittaa. Neste on sitoutunut suojelemaan luonnonympä-

ristöä toiminta-alueillaan sekä niitä ympäröiviä yhteisöjä.

Yhtiö seuraa jatkuvasti ympäristön, kuten ilman, merive-

den ja pohjaveden laatua, ja on sitoutunut korjaamaan

toimintansa mahdollisesti aiheuttamat ympäristöhaitat.

Vastuullisuusperiaatteessa esitetään myös Nesteen

sitoutuminen biologiseen monimuotoisuuteen hankinta-

toiminnoissa. Neste on sitoutunut ehkäisemään metsä-

katoa toimitusketjussaan. Neste välttää biodiversiteetin

kannalta arvokkaiden elinympäristöjen muuttamista bio-

massan tuotantoon ja kannustaa vahvistamaan luon-

non monimuotoisuuden ja korkean suojeluarvon alueita.

Yhtiö hyväksyy ainoastaan uusiutuvia raaka-aineita,

jotka täyttävät jäljitettävyydelle asetetut vähimmäissään-

telyvaatimukset. Vastuullisuuspolitiikka ja vastuullisuus-

periaate on kuvattu tarkemmin tämän raportin E1 Ilmas-

tonmuutos -osiossa.

Yksityiskohtaisemmat biodiversiteettivaatimukset

Nesteen uusiutuvien raaka-aineiden toimittajille on määri-

tetty Nesteen vastuullisen hankinnan periaatteessa.

Neste edellyttää toimittajiltaan samaa sitoumusta

myönteisen kehityksen edistämiseen ja elinympäristön

tuhoutumisen ehkäisemiseen. Liiketoimintansa ja toi-

mintatapojensa kautta Neste pyrkii ehkäisemään metsä-

katoa ja elinympäristöjen muuttumista sekä muita ympä-

ristövaikutuksia. Vastuullisen hankinnan periaate kattaa

olennaisten biologiseen monimuotoisuuteen liittyvien

vaikutusten, riskien ja mahdollisuuksien hallinnan uusiu-

tuvien raaka-aineiden hankinnan osalta.

Vastuullisen hankinnan periaate kieltää hankinnan alu-

eilta, joilla raaka-ainetuotanto on vaikuttanut haitallisesti

metsäisten alueiden, kosteikkojen, niittyjen ja muiden

luonnon ekosysteemien maankäyttöön ja elinympäristö-

jen muuttamiseen. Vastuullisen hankinnan periaate sisäl-

tää myös vaatimuksia yhteisön maaoikeuksista ja ruoka-

turvasta, kestävistä maankäyttötavoista, biodiversiteetin

suorista vaikutustekijöistä ja vaikutuksista ekosysteemi-

palveluihin, ekosysteemien laajuuteen ja tilaan sekä lajien

tilaan.

Kaikki Nesteen uusiutuvien raaka-aineiden toimittajat

on hyväksytty toimittajien vastuullisuuden hyväksy-

misperiaatteen mukaisesti. Periaate linjaa biodiversi-

teetin suojeluun liittyviä vaatimuksia, kuten uusiutuvien

raaka-aineiden jäljitettävyysvaateen. Periaate ja määri-

telty lähestymistapa vastuullisuuden due diligence -pro-

sessiin tukee Nesteen biologiseen monimuotoisuuteen

liittyvien olennaisten vaikutusten ja riskien hallintaa ja

lieventämistä uusiutuvien raaka-aineiden arvoketjussa.

Periaatteesta on lisätietoa tämän raportin G1 Liiketoi-

minnan harjoittaminen -osiossa.

Nesteen toimittajien eettisten sääntöjen mukaisesti

Nesteen toimittajia kannustetaan ottamaan käyttöön

menettelyjä, joilla minimoidaan toiminnan mahdolliset

haitalliset ympäristövaikutukset, ja osoittamaan samalla

jatkuvia parannuksia. Nesteellä ei ole erillistä politiikkaa,

joka kattaisi kestävät meriin liittyvät käytännöt tai toimin-

taperiaatteet, mutta toimittajien eettisissä säännöissä

käsitellään ympäristövaikutuksia, mukaan lukien valta-

meriin kohdistuvia vaikutuksia. Toimittajien eettiset sään-

nöt auttavat lieventämään Nesteen biologiseen moni-

muotoisuuteen liittyviä olennaisia vaikutuksia ja riskejä.

Ne kattavat useita tekijöitä, jotka vaikuttavat suoraan

biologiseen monimuotoisuuteen, kuten päästöt ilmaan

ja veteen.

Kuvaus hallintotavasta, sisältäen toimintaperiaattei-

den vastuut sekä niiden toteuttamiseen liittyvän vuoro-

puhelun sidosryhmien kanssa, löytyy kestävyysraportin

ESRS 2 Yleiset tiedot -kohdasta.

Biologista monimuotoisuutta

ja ekosysteemejä koskeva

siirtymäsuunnitelma

Kaikki Nesteen olennaiset biologiseen monimuotoisuu-

teen liittyvät vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet liitty-

vät systeemiseen vihreään siirtymään yhteiskunnassa.

Neste on tehnyt biodiversiteetin kannalta olennaisiin vai-

kutuksiin, riskeihin ja mahdollisuuksiin liittyviä strategisia

valintoja: kasvu uusiutuvissa ja kiertotalousratkaisuissa,

sekä päätös muuttaa Porvoon jalostamo uusiutuvien

ja kiertotalousratkaisujen jalostamoksi. Neste jatkaa

työtä uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineiden saatavuu-

den lisäämiseksi ja kehittää samalla teknologioita, joiden

avulla monipuolistetaan yhtiön nykyistä raaka-ainevali-

koimaa uusilla skaalautuvilla raaka-aineilla.

Neste pyrkii puuttumaan olennaisiin biologiseen moni-

muotoisuuteen liittyviin riskeihinsä myös osallistumalla

alueellisiin yhteistyöhankkeisiin. Näillä hankkeilla pyri-

tään ehkäisemään metsäkatoa, kehittämään kestävyys-

tietoisuutta ja tukemaan rakennemuutosta metsänsuo-

jelun edistämiseksi Nesteen uusiutuvien raaka-aineiden

toimitusketjussa.

Neste on hyödyntänyt YK:n Global Compact -aloit-

teen SDG Compass -työkalua tunnistaakseen ne kes-

tävän kehityksen tavoitteet (SDG), jotka ovat yhtiölle

merkittävimpiä. Yhtiön työ biologisen monimuotoisuu-

den hyväksi edistää kestävän kehityksen tavoitetta 15

(Maanpäällinen elämä) maaekosysteemien suojelussa,

ennallistamisessa ja kestävässä käytössä. Lisäksi Nes-

teen vastuullisuusvisio edistää maailmanlaajuisen luon-

non monimuotoisuuden viitekehyksen (Global Biodi-

versity Framework) tavoitetta 1, jonka tavoitteena on

vähentää luonnon monimuotoisuuden köyhtymistä.

Neste edistää EU:n biodiversiteettistrategian tavoitetta

priorisoida biodiversiteetille suotuisia uusiutuvan ener-

gian ratkaisuja käyttämällä jätteitä ja tähteitä tuottei-

densa raaka-aineena.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tavoitteet

Osana vastuullisuusvisiotaan Nesteen tavoitteena on vai-

kuttaa myönteisesti luonnon monimuotoisuuteen ja saa-

vuttaa luontopositiivinen arvoketju vuoteen 2040 men-

nessä. Neste on sitoutunut näkökulman sekä tieteeseen

perustuvien menetelmien kehittämiseen arvioidakseen,

priorisoidakseen, lieventääkseen ja seuratakseen biodi-

versiteettiin sekä maahan, veteen ja pilaantumiseen liit-

tyviä (tunnistettuja) vaikutuksia yritysvastuudirektiivin (EU

Corporate Sustainability Due Diligence Directive) mukai-

sesti. Tämä sitoumus tukee Nesteen vastuullisuuspolitii-

kan, vastuullisen hankinnan periaatteiden ja toimittajien

eettisten sääntöjen tavoitteita. Nesteellä ei ole erillisiä

mitattavia, aikasidonnaisia ja tulossuuntautuneita tavoit-

teita, jotka kohdistuisivat arvoketjun alkupään olennaisiin

biologiseen monimuotoisuuteen liittyviin vaikutuksiin, ris-

keihin ja mahdollisuuksiin. Neste seuraa politiikkojen ja

toimien tehokkuutta muiden asiaankuuluvien mittareiden

ja suorituskykymittareiden avulla. Näitä ovat esimerkiksi

tämän raportin E1 Ilmastonmuutos- ja G1 Liiketoiminnan

harjoittaminen -osioiden suorituskykymittarit, joilla keski-

tytään vähentämään riippuvuutta fossiilisista resursseista

ja edistämään toimitusketjun ympäristövastuullisuutta.

Toimet ja resurssit

Toimet

Kattaakseen biologiseen monimuotoisuuteen liittyvät vai-

kutukset, riskit ja mahdollisuudet arvoketjun alkupäässä

Neste tekee toimittajien kanssa yhteistyötä toimittajien

eettisten sääntöjen toteuttamiseksi. Nesteen toimittajien

due diligence -prosessia kuvataan tarkemmin osana G1

Liiketoiminnan harjoittaminen -osiota. Yhtiö on arvioi-

nut raakaöljyn hankintamahdollisuuksia tavoitteenaan

vähentää ympäristövaikutuksia ja varmistaa, että toimit-

tajilla on riittävät ympäristöpolitiikat ja -käytännöt.

Fauna & Floran kanssa Neste jatkoi vuonna 2024 bio-

diversiteettiin liittyvän metodologian kehittämistä ja vali-

dointia. SBTN-validointipilotin kautta tunnistettiin Nes-

teen uusiutuvan toimitusketjun keskeiset kehitysalueet.

Neste tunnistaa ja priorisoi uusiutuviin raaka-aineisiinsa

liittyviä tarvittavia toimia SBTN:n luontotavoitteiden pilot-

tivaatimusten mukaisesti.

Neste jatkaa biologiseen monimuotoisuuteen liittyvien

riskien arviointia, olennaisten toimitusketjujen priorisoin-

tia ja vaikutusten lieventämistoimien kehittämistä muun

muassa alueellisten toimialojen yhteistyöhankkeiden

kautta. Neste kehittää toimintasuunnitelmia maahan,

veteen ja pilaantumiseen liittyen koko arvoketjussa.

Paikallista ja alkuperäiskansojen tietämystä ei ole suo-

raan sisällytetty edellä mainittuihin toimiin. Olennaisiin

arvoketjun alkupään vaikutuksiin, riskeihin ja mahdolli-

suuksiin liittyvät toimet eivät sisällä luontopohjaisia ratkai-

suja. Toimenpiteet koskevat arvoketjun alkupäätä, ja ne

keskittyvät erityisesti uusiutuvien raaka-aineiden hankin-

taan. Neste odottaa nykyisten ja suunniteltujen toimien

toteutuvan lyhyellä, keskipitkällä ja pitkällä aikavälillä.

Odotetut tulokset

Näiden toimien odotetaan lieventävän Nesteen toimitus-

ketjujen biologiseen monimuotoisuuteen liittyviä riskejä ja

lopulta vähentävän maan, veden ja pilaantumisen osalta

tunnistettuja vaikutuksia sekä tehostavan jätemateriaalin

käyttöä Nesteen vastuullisuuspolitiikan ja muiden biolo-

giseen monimuotoisuuteen ja ekosysteemeihin liittyvien

politiikkasitoumusten mukaisesti.

Resurssit toimien toteuttamiseksi

Edellä mainittujen toimien toteuttamisen ei odoteta vaa-

tivan merkittäviä (yli 50 milj. euroa) taloudellisia resurs-

seja. Nesteen ilmastotavoitteisiin liittyviä toimia ja resurs-

seja sekä fossiilisten polttoaineiden käytön vähentämistä

kuvataan E1 Ilmastonmuutos -osiossa.

Biologiseen monimuotoisuuteen

ja ekosysteemeihin liittyvät

vaikutusmittarit

Neste noudattaa keskeisiä viitekehyksiä ja tekee yhteis-

työtä biologiseen monimuotoisuuteen liittyvien mitta-

reiden kehittämisessä. Neste on esimerkiksi tehnyt

yhteistyötä Fauna & Floran ja SBTN-verkoston kanssa

kehittääkseen metodologian Nesteen käyttöön.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

E5 Resurssien käyttö ja kiertotalous

Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet

Neste on tunnistanut resurssien käytön ja kiertotalouden osalta seuraavat olennaiset riskit ja mahdollisuudet:

Resurssien sisäänvirtaukset, mukaan lukien resurssien käyttö

Mahdollisuus Arvoketjun alkupää Kiertotalouden periaatteita hyödyntäen voidaan parantaa uusien raaka-aineiden saatavuutta, esimerkiksi talteenottamalla ja hyödyntämällä käytettyä paistorasvaa ja

nesteytettyä jätemuovia. Tämä on Nesteelle keskipitkän aikavälin mahdollisuus kasvattaa myyntiä tai vähentää raaka-aineisiin liittyviä kustannuksia.

Riski Arvoketjun alkupää Hintojen volatiliteetti uusiutuvissa jäte- ja tähderaaka-aineissa sekä kierrätetyissä raaka-aineissa johtuen esimerkiksi saatavuushaasteista, tai kilpailusta sekä toimialan

sisällä että sen ulkopuolella. Tämä on Nesteelle lyhyen aikavälin riski, joka vaikuttaa raaka-ainekustannuksiin.

E5 Resurssien käyttö ja kiertotalous -standardin osalta

neljä näkökulmaa ovat merkityksellisiä Nesteen strate-

gialle ja liiketoimintamallille: uusiutuvat ja kierrätysraa-

ka-aineet, resurssitehokkuus ja ympäristövaikutukset

omassa toiminnassa, uusiutuvat ja kiertotaloustuotteet

sekä innovointi ja yhteistyö. Kaksinkertaisen olennaisuus-

arvioinnin perusteella uusiutuviin ja kierrätysraaka-ainei-

siin liittyvien arvoketjun alkupään riskien ja mahdollisuuk-

sien katsottiin olevan Nesteelle olennaisia.

• Uusiutuvat ja kierrätysraaka-aineet: Neste on

sitoutunut resurssitehokkuuteen ja kiertotalouden

käytäntöihin, joiden avulla varmistetaan resurssien

kestävän hallinnan sen koko toiminnassa. Neste

pyrkii jatkuvasti monipuolistamaan nykyistä raaka-

ainevalikoimaansa uusilla skaalautuvilla raaka-

aineilla sekä kehittämään teknologioita niiden

hyödyntämiseksi.

• Resurssitehokkuus ja ympäristövaikutukset

omassa toiminnassa: Kaikkien Nesteen

operoimien toimipaikkojen on oltava tietoisia

toimintansa merkittävistä ympäristövaikutuksista,

mukaan lukien jätteen syntyyn liittyvät

seikat. Nesteen omissa toiminnoissa jätettä

käsittelevät paikallisesti sopimussuhteessa

olevat kolmannet osapuolet. Neste noudattaa

toiminnassaan paikallista jätelainsäädäntöä ja

etsii jatkuvasti uusia mahdollisuuksia minimoida

kaatopaikkajätteen määrää ja löytää uusia jätteiden

hyödyntämisratkaisuja.

• Uusiutuvat ja kiertotaloustuotteet: Nesteen

uusiutuvilla ja kiertotalousratkaisuilla on merkittävästi

alhaisemmat kasvihuonekaasupäästöt tuotteiden

elinkaaren aikana fossiilisiin vaihtoehtoihin verrattuna.

Nesteen uusiutuvat ja kiertotalousratkaisut vastaavat

liikenteen, ilmailun, meriliikenteen ja muun teollisen

käytön sekä kemian- ja muoviteollisuuden vaativiin

tarpeisiin.

• Innovointi ja yhteistyö: Innovoinnin myötä

Neste on kehittynyt paikallisesta öljynjalostajasta

uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineisiin perustuvien

syöttöaineratkaisujen globaaliksi edelläkävijäksi.

Nesteen innovaatiotyö keskittyy uusien

liiketoimintamahdollisuuksien kartoittamiseen

tulevaisuuden skaalautuvien raaka-aineiden ja

niihin liittyvien teknologioiden ympärillä. Neste

edistää kiertotalouden ratkaisuja ja varmistaa

kestävien käytäntöjen laajan käyttöönoton tekemällä

yhteistyötä eri sidosryhmien – kuten valtioiden,

teollisuuden ja akateemisten instituutioiden –

kanssa. Hyödyntämällä edistyksellistä teknologiaa ja

vaalimalla kumppanuuksia Neste edistää siirtymistä

kohti kestävämpää ja kiertotalouteen perustuvaa

taloutta. Neste parantaa tuotteidensa kestävyyttä

investoimalla tutkimukseen ja kehitykseen. Vuonna

2024 Neste käytti 86 miljoonaa euroa innovaatio-

sekä tutkimus- ja kehitystoimintaan raaka-aineiden

ja niiden käytön mahdollistavien teknologioiden

tutkimukseen.

Edellä mainitut Nesteen strategian ja liiketoimintamal-

lin osatekijät tukevat sietokykyä suhteessa tunnistettui-

hin riskeihin ja mahdollisuuksiin resurssien käytössä ja

kierrossa.

Toimintaperiaatteet

Alla kuvattuja politiikkoja ja periaatteita hyödynnetään

Nesteen uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineiden käyt-

töön liittyvien olennaisten riskien ja mahdollisuuksien

hallinnassa.

Nesteen vastuullisuuspolitiikan myötä yhtiö sitou-

tuu käyttämään luonnonvaroja vastuullisesti ja pyrki-

mään aktiivisesti kohti vastuullisempaa resurssi- ja ener-

giatehokasta arvoketjua tarjoamalla ratkaisuja, joissa

hyödynnetään jäte- ja tähderaaka-aineita ja joilla ediste-

tään kiertotaloutta. Vastuullisuusperiaatteessa Neste

asettaa asianmukaiset vaatimukset uusiutuvien luon-

nonvarojen vastuulliselle hankinnalle ja käytölle asiaan-

kuuluvien sääntelyvaatimusten mukaisesti. Lisätietoa

vastuullisuuspolitiikasta ja -periaatteesta on E1 Ilmas-

tonmuutos -osiossa.

Nesteen keskeiset uusiutuvien raaka-aineiden toimi-

tusketjujen vastuullisuuteen liittyvät toimintaperiaatteet

ovat toimittajien eettiset säännöt ja vastuullisen

hankinnan periaatteet. Lisäksi toimittajien vastuulli-

suuden hyväksymisperiaate asettaa vähimmäisvaati-

mukset uusiutuvien raaka-aineiden toimittajien hyväksy-

miselle. Kaikkia Nesteen raaka-ainetoimittajia koskevat

toimittajien eettiset säännöt ja toimittajien vastuullisuu-

den hyväksymisperiaate on kuvattu tarkemmin koh-

dassa G1 Liiketoiminnan harjoittaminen.

Toimittajien eettisten sääntöjen lisäksi uusiutuvien raa-

ka-aineiden toimittajien on noudatettava Nesteen vas-

tuullisen hankinnan periaatetta. Neste odottaa toi-

mittajiltaan samaa sitoutumista myönteisten vaikutusten

edistämiseen ja elinympäristöjen muuttamisen ehkäise-

miseen koko toimitusketjussaan. Neste pyrkii estämään

metsäkatoa, elinympäristöjen muuttumista ja muita

yhteiskuntaan ja ympäristöön liittyviä kielteisiä vaikutuk-

sia. Vastuullisen hankinnan periaate on linjassa asiaan-

kuuluvien sääntelyvaatimusten kanssa, muun muassa

EU:n RED II -direktiivi, US Renewable Fuels Standard

(RFS) ja YK:n yrityksiä ja ihmisoikeuksia koskevat ohjaa-

vat periaatteet.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Mittarit

Resurssien sisäänvirtaukset 2024

Raportointikauden aikana käytettyjen tuotteiden sekä teknisten ja biologisten

materiaalien kokonaispaino, tonni 15 285 000

Biologisten materiaalien osuus, % 25

Nesteen tuotteiden ja palvelujen valmistukseen käytettyjen uudelleenkäytettyjen tai

kierrätettyjen komponenttien ja -välituotteiden sekä uusiomateriaalien absoluuttinen

paino, tonni 2 000

Nesteen tuotteiden ja palvelujen valmistukseen käytettyjen uudelleenkäytettyjen tai

kierrätettyjen komponenttien ja -välituotteiden sekä uusiomateriaalien osuus, % 0

Neste seuraa näiden periaatteiden toteutumista

perusteellisella vastuullisuuden due diligence -proses-

silla, joka on kuvattu kohdassa G1 Liiketoiminnan har-

joittaminen. Yleinen hallinto sekä ylin vastuuvelvollisuus

toimintaperiaatteesta ja toimintaperiaatteen toteuttami-

seen liittyvä sidosryhmävuorovaikutus on kuvattu tämän

raportin kohdassa ESRS 2 Yleiset tiedot.

Tavoitteet

Neste hallitsee resurssien käyttöön ja kiertotalouteen liit-

tyviä olennaisia riskejä ja mahdollisuuksia vahvistamalla

ja laajentamalla raaka-ainevalikoimaansa ja globaaleja

hankintavalmiuksiaan. Nesteellä ei ole erillisiä mitatta-

via, aikasidonnaisia ja tulossuuntautuneita tavoitteita

resurssien käyttöön ja kiertotalouteen liittyville olennai-

sille riskeille ja mahdollisuuksille, mutta se seuraa toimin-

taperiaatteidensa ja toimiensa tehokkuutta seuraavassa

osiossa kuvatulla tavalla.

Toimet ja resurssit

Toimet

Nesteen merkittävimmät toimet resurssien käytön ja

kiertotalouden osalta ovat uusiutuvien ja kiertotalousrat-

kaisujen tuottaminen, sekä investoinnit tutkimukseen ja

kehitykseen. Nämä toimet kattavat lyhyen, keskipitkän ja

pitkän aikavälin, ja niitä kuvataan tarkemmin alla.

• Uusien markkinoiden ja hankintamahdollisuuksien

tutkiminen maailmanlaajuisesti: Neste jatkaa työtä

uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineiden saatavuuden

lisäämiseksi. Yhtiö hankkii uusiutuvia raaka-

aineita maailmanlaajuisesti uusiutuvien tuotteiden

jalostamoilleen Suomessa, Alankomaissa ja

Singaporessa sekä yhteiselle toiminnolle Kaliforniassa

Yhdysvalloissa.

• Teknologioiden kehittäminen raaka-ainevalikoiman

monipuolistamiseksi: Neste kehittää teknologioita

raaka-ainevalikoiman monipuolistamiseksi uusilla

skaalautuvilla raaka-aineilla. Neste on investoinut

myös kemiallisen kierrätyksen teknologioihin, mikä

tulee mahdollistamaan vaikeasti kierrätettävän

muovijätteen muuntamisen korkealaatuiseksi uusien

muovien raaka-aineeksi.

• Raaka-ainevalikoiman laajentaminen esim.

tutkimuksen, kehityksen ja innovoinnin kautta:

Neste etsii jatkuvasti entistä heikkolaatuisempia

jätteitä ja tähteitä käytettäväksi polttoaineiden,

polymeerien ja kemikaalien tuotannossa. Neste

tutkii myös uudistavilla viljelymenetelmillä tuotettuja

kasviöljyjä. Pitkällä aikavälillä esimerkiksi uusiutuva

vety ja lignoselluloosapohjaiset jätteet ja tähteet

voivat olla kannattavia sekä vastuullisempia

raaka-ainevaihtoehtoja.

• Toimittajasuhteiden jatkuva kehittäminen: Neste

odottaa kaikkien liikekumppaniensa ja toimittajiensa

noudattavan yhtiön toimintaperiaatteita, mukaan

lukien Nesteen toimittajien eettisiä sääntöjä, jotka

ovat keskeinen osa yhtiön toimittajien hallintaa.

Jotta toimet vastaisivat tunnistettuja olennaisia riskejä ja

mahdollisuuksia, niiden kohteena ovat erityisesti yrityk-

sen arvoketjun alkupään toiminnot sekä uusiutuvien (eri-

tyisesti jätteiden ja tähteiden) ja kierrätysraaka-aineiden

käyttö. Näihin toimiin ei sisälly korjaavia toimia.

Odotetut tulokset

Näitä toimia toteuttamalla Neste pyrkii hallitsemaan tun-

nistettuja olennaisia riskejä ja mahdollisuuksia, jotka liitty-

vät uusiutuvien (erityisesti jätteiden ja tähteiden) ja kierrä-

tysraaka-aineiden käyttöön. Toimet liittyvät myös niiden

Nesteen vastuullisuuspolitiikan tavoitteiden toteuttami-

seen, jotka koskevat jäte- ja tähderaaka-aineita hyödyn-

tävien ja kiertotaloutta edistävien ratkaisujen tarjoamista.

Resurssit toimien toteuttamiseksi

Edellä mainittujen toimien toteuttamisen odotetaan vaa-

tivan merkittäviä (yli 50 milj. euroa) taloudellisia resurs-

seja. Näiden toimien toteuttaminen voi riippua yksit-

täisistä investointipäätöksistä ja eri tekijöistä, myös

ulkoisista tekijöistä, kuten markkinoiden kehityksestä ja

sääntelystä.

Raportointiperiaatteet

Seuraavat materiaalit sisältyvät resurssien sisäänvirtauk-

sen mittariin:

• Tuotannossa käytettyjen uusiutuvien ja fossiilisten

raaka-aineiden kokonaispaino, mukaan lukien

yhteisprosessoidut määrät

• Tuotannossa käytetty ostettu vety

• Tuotannossa käytetty maakaasu

• Tuotantoon käytetyt kierrätysraaka-aineet

(nesteytetty jätemuovi)

• Tuotannossa käytetty etanoli

• Tuotannossa käytetty propaani (ulkoisesti ostettu)

• Sekoitteisiin käytetyt raaka-aineet.

Edellä kuvatut yksittäiset mittarit eivät ole ulkopuolisen

kolmannen osapuolen validoimia. Nesteen resurssien

sisäänvirtauksiin liittyvät olennaiset riskit ja mahdollisuu-

det linkittyvät biologisten materiaalien käyttöön, jotka

sisältävät Nesteen käyttämät uusiutuvat raaka-aineet,

sekä kierrätysraaka-aineet, kuten nesteytetyn jätemuo-

vin käyttö tuotannossa. Neste käyttää vain vastuullisesti

hankittuja uusiutuvia raaka-aineita, jotka täyttävät sen

keskeisillä markkina-alueilla lainsäädännössä määritellyt

kestävyysvaatimukset. Lisäksi Neste varmistaa uusiu-

tuvien polttoaineiden tuotantoketjun vastuullisuuden

esimerkiksi Euroopan komission hyväksymillä vapaa-

ehtoisilla järjestelmillä, kuten ISCC EU -sertifioinnilla,

sekä kansallisilla kestävyysärjestelmillä. Kaikilla Nesteen

uusiutuvia tuotteita tuottavilla jalostamoilla on EU:n sää-

dösten mukaiset ISCC (International Sustainability and

Carbon Certification) -sertifikaatit. Resurssien sisäänvir-

tausmittareiden tiedot kerätään suoraan Nesteen sisäi-

sistä järjestelmistä.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Yhteiskunnalliset tiedot

S1 Oma työvoima

Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet

Neste on tunnistanut oman henkilöstön osalta seuraavat olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet:

Työolot: Terveys ja turvallisuus

Kielteinen vaikutus Oma toiminta Nesteen omien työntekijöiden terveyteen ja turvallisuuteen voi lyhyellä aikavälillä kohdistua suoria vaikutuksia yhtiön toiminnan vaarallisten prosessien vuoksi.

Riski Oma toiminta Nesteen työntekijöiden työtapaturmat ja/tai työperäiset terveysongelmat voivat olla yhtiölle lyhyen aikavälin riski. Loukkaantumiset, sairauslomakulut ja mahdolliset

turvallisuuteen liittyvät prosessien alasajot voivat aiheuttaa erilaisia taloudellisia vaikutuksia kertakustannuksista pitkittyneisiin tuotantohäiriöihin.

Mahdollisuus Oma toiminta Vahvalla turvallisuusjohtamisen järjestelmällä Neste pyrkii ehkäisemään loukkaantumisia ja vähentämään sairauspoissaoloja sekä poikkeamien ja onnettomuuksien

aiheuttamia alasajoja. Nesteen tavoitteena on toteuttaa ennaltaehkäiseviä toimenpiteitä terveys- ja turvallisuusvaarojen varalta.

Turvallisuus on Nesteen vastuullisen liiketoiminnan edel-

lytys. Turvallisuuden ja toiminnan laadun varmistami-

nen ja parantaminen mahdollistavat Nesteen No Harm.

Together -turvallisuusvision toteutumisen. Turvallisuus

on olennainen osa Nesteen arvoja ja kulttuuria psykolo-

gisesti turvallisen ja avoimen työympäristön luomisessa.

Työntekijöiden turvallisuuteen liittyvät olennaiset riskit ja

mahdollisuudet aiheutuvat riippuvuuksista Nesteen hen-

kilöstöön liittyen. Vahvan turvallisuusjohtamisen järjes-

telmän avulla Neste voi ehkäistä ja vähentää kielteisiä

vaikutuksia yhtiön jalostamoilla ja toimipaikoissa työs-

kenteleviin työntekijöihin. Turvallisuustietoisuus sekä vaa-

rojen, riskien ja mahdollisuuksien ymmärtäminen mah-

dollistavat järjestelmällisen ja tehokkaan turvallisuuden

hallinnan. Kaikki Nesteen omat työntekijät ovat mukana

tämän raportin tiedoissa.

Nesteen työntekijöiden terveyteen ja turvallisuuteen

liittyvät olennaiset kielteiset vaikutukset voivat koskea

yhtiön tuotantolaitoksissa, kaupallisessa toiminnassa

tai rakennus- ja kunnossapitohankkeissa työskenteleviä

työntekijöitä. Terveyteen ja turvallisuuteen liittyvät vaiku-

tukset voivat vaihdella yksittäistapauksista laajempiin tai

systeemisiin tapauksiin. Neste toimii korkean riskin alalla,

ja järjestelmällinen turvallisuusjohtaminen on avainase-

massa yksilöiden ja ympäristön turvaamisessa sekä

yrityksen toiminnan, omaisuuden, tietojen ja brändin

suojaamisessa mahdollisilta haitoilta ja kielteisiltä vaiku-

tuksilta. Työpaikka-arvioinnit ja säännöllinen turvallisuus-

raportointi auttavat Nestettä ymmärtämään paremmin

työntekijöihin mahdollisesti vaikuttavia olennaisia kieltei-

siä vaikutuksia.

Toimintaperiaatteet

Työolot

Nesteellä on käytössä seuraavat politiikat, periaatteet ja

johtamisjärjestelmät, joilla puututaan henkilöstöön liitty-

viin vaikutuksiin, riskeihin ja mahdollisuuksiin eli omien

työntekijöiden terveyteen ja turvallisuuteen, työtapatur-

miin ja/tai työperäisiin terveysongelmiin:

Nesteen henkilöstöpolitiikka luo puitteet Nesteen

henkilöstöprosesseille ja -käytännöille, jotka tukevat

yhtiön strategian toteuttamista ja parantavat liiketoimin-

nan suorituskykyä. Nesteen arvot – me välitämme, me

olemme rohkeita ja teemme yhteistyötä – luovat perus-

tan arvolähtöiselle kulttuurille sekä osallistavalle joh-

tajuudelle ja työskentelytavoille. Politiikka linjaa myös

Nesteen sitoutumista turvalliseen ja terveelliseen työ-

paikkaan. Se koskee koko Neste-konsernia. Yhteenveto

politiikasta on saatavilla Nesteen verkkosivuilla. Politiikka

kokonaisuudessaan on saatavilla sisäisesti Nesteen

johtamisjärjestelmässä.

Nesteen turvallisuuspolitiikka ja Nesteen

turvallisuuden johtamisjärjestelmä

Turvallisuuden ja jatkuvan parantamisen perusteet

on määritelty Nesteen turvallisuuspolitiikassa ja

Nesteen turvallisuuden johtamisjärjestelmässä

(Operations Excellence Management System, OEMS).

OEMS-järjestelmä sisältää turvallisuuspolitiikan, peri-

aatteet ja täydentävät yksityiskohtaiset standardit.

OEMS-järjestelmän vaatimukset koskevat kaikkia Nes-

teen työntekijöitä ja kaikkia, jotka työskentelevät mille

tahansa Neste-konsernin liiketoimintayksikölle tai edus-

tavat sitä. Nesteen turvallisuustyön tavoitteena on:

• Ehkäistä kuolemantapauksia, loukkaantumisia ja

poikkeamia

• Varmistaa tehokkaat suojatoimet, joilla suojellaan

ihmisiä, ympäristöä ja omaisuutta

• Varmistaa työntekijöiden ja urakoitsijoiden terveys ja

hyvinvointi

• Hallita tuotteiden vaatimustenmukaisuutta ja

kemikaaliturvallisuusriskejä

• Ylläpitää omaisuuden eheyttä ja luotettavaa toimintaa

• Optimoida resurssien ja energian käyttö

• Varmistaa, että tuotteiden ja palvelujen laatu vastaa

asiakkaiden tarpeita

• Noudattaa lakeja, määräyksiä ja lupia

• Parantaa jatkuvasti OEMS-järjestelmän toteuttamista.

Nesteen OEMS-järjestelmä perustuu jatkuvan paran-

tamisen periaatteisiin ja prosessilähtöiseen ajatteluun.

Se on linjassa ISO-standardien 9001, 14001 ja 45001

kanssa. Nesteen liiketoiminta-alueiden ja toimintojen

johtoryhmät vastaavat politiikan vaatimusten toteuttami-

sesta päivittäisessä toiminnassa. Politiikan toteutumista

seurataan paikan päällä suoritettavilla OEMS-auditoin-

neilla yhtiön toiminnoissa. Sisäiset OEMS-auditoin-

nit kattavat Nesteen OEMS-järjestelmän alaiset toimin-

not Continual Improvement Principle -mukaisesti. Tämä

tarkoittaa, että jokainen periaatteen kohta tulee katet-

tua sisäisellä auditoinnilla joka kolmas vuosi. Politiikka

on julkisesti saatavilla Nesteen verkkosivuilla, kun taas

yksityiskohtaiset periaatteet ja standardit ovat saatavilla

sisäisesti Nesteen johtamisjärjestelmässä. Politiikka kat-

taa työntekijöiden turvallisuuteen liittyvät vaikutukset, ris-

kit ja mahdollisuudet ja määrittää Nesteen lähestymista-

van työtapaturmien ehkäisemiseen.

Turvallisuusjohtamisen periaate asettaa minimi-

vaatimukset ja odotukset Nesteen turvallisuusjohtami-

selle ja vastuille. Periaate sisältää Nesteen turvallisuuden

pääsäännöt (Neste Life Saving Rules) ja työn keskeyt-

tämisluvan (Stop Work Authority), ja se kattaa työn-

tekijöiden turvallisuuteen liittyvät vaikutukset, riskit ja

mahdollisuudet. Periaate koskee kaikkia Nesteen työn-

tekijöitä ja kaikkia, jotka työskentelevät mille tahansa

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Neste-konsernin liiketoimintayksikölle tai edustavat sitä.

Se on saatavilla sisäisesti Nesteen johtamisjärjestel-

mässä. Nesteen johtoryhmän jäsenten vastuulla on val-

voa turvallisuusjohtamisen periaatteen toteutumista lii-

ketoiminta-alueilla ja toiminnoissa tarpeen mukaan.

Ihmisoikeudet

Nesteen ihmisoikeusperiaate kuvaa Nesteen sitou-

tumista ihmisoikeuksien kunnioittamiseen ja haitallisten

ihmisoikeusvaikutusten korjaamiseen kaikissa liiketoi-

minnoissaan ja arvoketjuissaan. Periaatteen mukaisesti

Neste osoittaa ja täyttää tämän sitoumuksen imple-

mentoimalla ja toimimalla YK:n yrityksiä ja ihmisoikeuk-

sia koskevien periaatteiden ja OECD:n monikansallisten

yritysten toimintaohjeiden mukaisesti. Neste kunnioittaa

kansainvälisesti tunnustettuja ihmisoikeuksia sellaisina

kuin ne on määritelty kansainvälisessä ihmisoikeusasia-

kirjassa (johon sisältyvät ihmisoikeuksien yleismaailmal-

linen julistus, kansalaisoikeuksia ja poliittisia oikeuksia

koskeva kansainvälinen yleissopimus sekä taloudelli-

sia, sosiaalisia ja kulttuurisia oikeuksia koskeva kan-

sainvälinen yleissopimus) ja Kansainvälisen työjärjes-

tön (ILO) julistuksessa työelämän perusperiaatteista ja

-oikeuksista.

Ihmisoikeusperiaatteessa kerrotaan, miten Neste

toteuttaa jatkuvaa ihmisoikeuksia koskevaa huolellisuus-

velvoitetta (due diligence -prosessia) tunnistaakseen,

ehkäistäkseen ja lieventääkseen haitallisia ihmisoikeus-

vaikutuksia ja miten Neste puuttuu niihin. Tämä kattaa

todelliset ja mahdolliset ihmisoikeusvaikutukset, joita

Neste voi aiheuttaa tai joihin se voi vaikuttaa omalla toi-

minnallaan tai jotka voivat liittyä suoraan sen liiketoimin-

taan, tuotteisiin tai palveluihin. Periaate kattaa seitsemän

keskeistä painopistealuetta, joihin Nesteen ihmisoikeus-

työ keskittyy: oikeudenmukainen työllistäminen, terveys

ja turvallisuus, yhdenvertaisuus, monimuotoisuus ja syr-

jimättömyys, lapset ja nuoret työntekijät, moderni orjuus,

oikeudenmukainen kohtelu sekä taloudelliset, sosiaaliset

ja kulttuuriset oikeudet.

Vuorovaikutus sidosryhmien kanssa on keskeinen osa

Nesteen ihmisoikeuksiin liittyvää due diligence -toimin-

taa. Neste ylläpitää jatkuvaa dialogia vaikutuspiirissään

olevien sidosryhmiensä kanssa, joihin kuuluvat muun

muassa omat työntekijät, urakoitsijoiden ja palveluntar-

joajien työntekijät, toimitusketjun työntekijät, yhteisöt ja

asiakkaat. Nesteen ihmisoikeusperiaatteessa määritel-

lään, miten haitallisiin vaikutuksiin puututaan ja miten ne

korjataan. Nesteellä on käytössään tehokkaat ilmoitus-

kanavat, jotka mahdollistavat asianmukaisten ja vaikut-

tavien korjaustoimenpiteiden toteuttamisen. Jos Neste

havaitsee, että sen toiminta on aiheuttanut haitallisia vai-

kutuksia tai myötävaikuttanut niihin, se ryhtyy korjaaviin

toimenpiteisiin tai tekee yhteistyötä muiden toimijoiden

kanssa toteuttaakseen korjaavia toimia lain puitteissa.

Jos Neste ei ole aiheuttanut haitallisia vaikutuksia tai

myötävaikuttanut niihin, mutta on niihin yhteydessä liike-

suhteiden kautta, Neste pyrkii käyttämään vaikutusval-

taansa estääkseen tai lieventääkseen vaikutusten jatku-

misen tai toistumisen riskiä.

Ihmisoikeusperiaate koskee nimenomaisesti ihmis-

kauppaa, pakkotyötä ja lapsityövoimaa. Siinä käsitel-

lään myös erityisesti syrjintää ja häirintää sekä yhtäläis-

ten mahdollisuuksien edistämistä ja muita tapoja edistää

monimuotoisuutta ja inklusiivisuutta. Ihmisoikeusperi-

aate kieltää kaikenlaisen syrjinnän, mukaan lukien rodun,

etnisen taustan, iän, sukupuolen, sukupuoli-identiteetin,

seksuaalisen suuntautumisen, vammaisuuden, tervey-

dentilan, geneettisen tiedon, ihonvärin, uskonnon, syn-

nyinmaan, kansallisuuden, syntyperän, kastin, siviilisää-

dyn, raskauden, huollettavien, yhteiskuntaluokan, roolin,

ammattiliiton jäsenyyden, poliittisten näkemysten tai

minkä tahansa muun paikallisen lain tai asetuksen suo-

jaaman ominaisuuden perusteella. Tämä koskee kaikkia

työsuhteen osa-alueita. Nesteen ihmisoikeusperiaate

koskee koko Neste-konsernia ja on julkisesti saatavilla

Nesteen verkkosivuilla.

Ihmisoikeusperiaatteen merkittävien päivitysten yhtey-

dessä kuullaan laajasti sekä sisäisiä että ulkoisia sidos-

ryhmiä. Neste hakee ulkoisen kuulemisprosessin aikana

parannussuosituksia useilta tunnustetuilta asiantunti-

joilta, kuten ihmisoikeusjärjestöiltä, valtion edustajilta

ja ammattiliittojen asiantuntijoilta. Lisäksi käydään laa-

ja-alaisesti sisäisiä keskusteluja esim. vastuullisuus-,

henkilöstö-, turvallisuus, yhteiskuntasuhteet-, lakiasiat-

ja Compliance-toimintojen, kanssa.

Kuvaus hallintotavasta, sisältäen toimintaperiaattei-

den vastuut sekä niiden toteuttamiseen liittyvän vuoro-

puhelun sidosryhmien kanssa, löytyy kestävyysraportin

ESRS 2 Yleiset tiedot -kohdasta.

Vuorovaikutusprosessit oman

henkilöstön ja heidän edustajiensa

kanssa

Jatkuvalla vuorovaikutuksella ja viestinnällä varmiste-

taan tiedon jakaminen ja työntekijöiden kuuleminen Nes-

teellä. Neste toteuttaa vuosittain globaaleja henkilöstö-

kyselyjä ymmärtääkseen, miten yhtiön toiminta vaikuttaa

sen työntekijöihin ja millaisia odotuksia työntekijöillä on

Nestettä kohtaan. Kyselyt osallistavat työntekijöitä suo-

raan monenlaisiin aiheisiin, kuten sitoutumiseen, strate-

giaan, yhteenkuuluvuuteen, johtamiseen, hyvinvointiin ja

turvallisuuteen. Kyselyjen tuloksista keskustellaan sään-

nöllisesti ja toimenpiteistä ja toimintasuunnitelmista sovi-

taan ja niitä seurataan tiimeissä organisaation jokaisella

tasolla. Määritettyjen toimien vaikuttavuutta arvioidaan

muun muassa seuraavan kyselyn tulosten perusteella.

Henkilöstöjohtaja vastaa näiden toimien toteutumisesta

Nesteellä.

Paikallisella tasolla yhteistyötä työntekijöiden kanssa

ohjaavat kunkin toimintamaan paikalliset vaatimukset.

Neste on sitoutunut noudattamaan sovellettavia pai-

kallisia työehtosopimuksia. Nesteellä on myös paikal-

lisia yhteistyöelimiä: vuonna 2024 Suomessa, Alan-

komaissa ja Singaporessa toimi yhteistyökomitea tai

yritysneuvosto.

Nesteen turvallisuusjohtamisen periaate asettaa vaati-

muksia henkilöstön osallistamiselle työterveys- ja turval-

lisuusasioissa, työkäytäntöjen kehittämisessä, poikkea-

mien selvittämisessä ja riskien arvioinnissa koko yhtiössä

maailmanlaajuisesti. Neste tekee OEMS-auditointeja

seuratakseen vaatimusten täyttymistä ja arvioidakseen

prosessien ja johtamisjärjestelmän tehokkuutta. Nesteen

toimitusjohtaja ja johtoryhmän jäsenet ovat vastuussa

siitä, että turvallisuusjohtamisen periaatteet toteutuvat

asianmukaisesti liiketoiminta-alueilla ja toiminnoissa.

Turvallisuusaiheita käsitellään tarkemmin tiimien tur-

vallisuuskeskusteluissa, joiden tarkoituksena on mah-

dollistaa tiedon ja kokemusten jakaminen ja oppiminen

suoraan tiimin jäsenten kesken. Tiiminvetäjät ovat vas-

tuussa siitä, että tiimien turvallisuuskeskusteluja käy-

dään säännöllisesti. Tiimien turvallisuuskeskustelujen

määrästä ja aikatauluista päätetään organisaatiotasolla.

Tiimin turvallisuuskeskusteluista saatavalla palautteella

parannetaan organisaation turvallisuusjohtamista ja

-kulttuuria.

Prosessit kielteisten vaikutusten

korjaamiseksi ja kanavat omalle

henkilöstölle huolenaiheiden esiin

tuomiseksi

Ilmoituskanava

Nesteellä on työntekijöilleen mekanismeja, joiden avulla

he voivat ilmoittaa huolenaiheistaan tai epäkohdista

ilman pelkoa vastatoimista. Neste on sitoutunut käsit-

telemään asiat oikeudenmukaisesti, luottamuksellisesti

ja nopeasti. Nesteen epäkohdista ilmoittamisen ja käsit-

telyn prosessi on kuvattu tarkemmin kohdassa G1 Lii-

ketoiminnan harjoittaminen. Haitallisia vaikutuksia kor-

jataan parantamalla ilmoitusmekanismien ja -kanavien

saatavuutta sekä tekemällä yhteistyötä niiden haitallisten

vaikutusten korjaamisessa, joita Neste on aiheuttanut tai

joihin se on myötävaikuttanut.

Henkilöstön turvallisuuteen liittyvien

olennaisten kielteisten vaikutusten

korjausprosessi

Yleisten ilmoituskanavien lisäksi Nesteen vaarojen

tunnistamisen, riskien arvioinnin ja hallinnan peri-

aate sisältää prosesseja, standardeja ja työmenetel-

miä, joiden avulla työntekijät voivat tunnistaa, arvioida ja

hallita työpaikan vaaroja. Keskeisiä yleisiä vaatimuksia

ovat prosessiriskien analysointi, prosessiriskien luokit-

telu, prosessiturvallisuustieto ja työriskien hallinta. Neste

soveltaa hallintahierarkiaa vaarojen poistamiseen ja val-

vonnan ohjaamiseen. Kaikilla Nesteen työntekijöillä ja

urakoitsijoilla on työn keskeyttämislupa. Se valtuuttaa

kenet tahansa keskeyttämään työn ja siirtämään henki-

löstön pois vaarallisista tilanteista.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Nesteen OEMS-järjestelmä sisältää myös hätätilan-

teiden ja kriisinhallinnan periaatteet. Näiden periaat-

teiden tarkoituksena on varmistaa Nesteen liiketoimin-

noissa riittävä osaaminen, jotta pystytään havaitsemaan

ja reagoimaan esiin tuleviin tilanteisiin, jotka voivat vai-

kuttaa työntekijöiden terveyteen ja turvallisuuteen sekä

ympäristöön. Nesteen liiketoimintojen odotetaan täyttä-

vän näiden periaatteiden vaatimukset tämän kyvykkyy-

den varmistamiseksi.

Nesteen OEMS-järjestelmän vaaratilanteista oppimi-

sen standardi tukee prosessia, jonka avulla työntekijät

voivat raportoida vaaratilanteista, osallistua niistä oppi-

miseen ja tunnistaa parannustoimia. Kun turvallisuus-

poikkeamasta tai läheltä piti -tilanteesta tehdään ilmoi-

tus, asiaankuuluvat korjaavat toimenpiteet määritetään

ja toteutetaan. Vastuussa oleva organisaatio seuraa

toimenpiteiden tehokkuutta. Myös OEMS-auditointeja

käytetään Nesteen turvallisuusprosessien tehokkuuden

arviointiin.

Tavoitteet

Nesteen turvallisuustavoitteet edistävät turvallisuuspo-

litiikassa, turvallisuusjohtamisen periaatteessa ja henki-

löstöpolitiikassa asetettuja sitoumuksia.

Nesteen turvallisuustavoitteet on asetettu Nesteen No

Harm. Together -turvallisuusvision, Nesteen turvallisuus-

politiikan, Nesteen turvallisuusjohtamisen periaatteen

ja toimialan parhaiden käytäntöjen mukaisesti. Tavoit-

teena on varmistaa, että yrityksen omalle henkilöstölle

ei aiheudu haittaa. Tavoitteet ovat jatkuvia, ja niitä verra-

taan yhtiön edellisen vuoden tulokseen. Kuolemantapa-

usten määrää ja tapaturmataajuutta (TRIF) koskevat suo-

rituskykymittarit ovat ESRS-mittareiden mukaisia, kun

taas prosessiturvallisuustapahtumien taajuus (PSER) on

yhteisökohtainen suorituskykymittari.

Neste käy vuoropuhelua turvallisuusvisiostaan henki-

löstön kanssa esimerkiksi I Act Safe -työpajojen avulla.

Neste tekee tarvittaessa muutoksia esimerkiksi turvalli-

suustavoitteisiin, suorityskykymittareihin, tai toimintata-

poihin tunnistettujen kehitysalueiden pohjalta.

Edistyminen kohti tavoitteita

Vuonna 2024 Nesteen työturvallisuus (TRIF) oli 2,2 eikä

saavuttanut tavoitetasoa (1,8). Prosessiturvallisuusarvo

(PSER) oli 1,3 jääden tavoitetasosta (0,9). Parannuk-

sia saavutettiin työturvallisuustasossa, joka laski vuo-

den 2023 tasosta (2,3). Prosessiturvallisuus jäi vuoden

2023 suorituskyvystä, jolloin PSER oli 1,2. Nesteen tur-

vallisuustasoa ja tavoitteiden saavuttamista arvioidaan

kuukausittain muun muassa Nesteen johtoryhmässä ja

jokaisessa hallituksen kokouksissa.

Toimet ja resurssit

Toimet

Nesteen prosessi terveys- ja turvallisuusasioiden tunnis-

tamiseksi ja niihin puuttumiseksi on linjassa yhtiön tur-

vallisuusvision kanssa. Nesteen turvallisuusjohtamisen

periaatteessa linjataan turvallisuusjohtamiseen liittyviä

odotuksia ja vastuuvelvollisuuksia kaikkien työntekijöi-

den ja yhtiön lukuun työskentelevien osalta.Turvallisuus-

osaamisen ja jatkuvan parantamisen perustan määrittää

Nesteen OEMS, joka sisältää turvallisuusperiaatteet ja

niitä täydentävät yksityiskohtaiset standardit. Vaatimuk-

set koskevat paitsi yhtiön työntekijöitä myös sen toimitta-

jia ja yhteistyökumppaneita. Henkilöstön turvallisuuteen

liittyvät keskeiset toimet ovat Nesteen turvallisuuspolitii-

kan mukaisia.

• Nesteen OEMS-järjestelmän kypsyyden

jatkuva parantaminen: Tämän toiminnan

tavoitteena on luoda Nesteen liiketoimintoihin

turvallisuuden parantamiseen vaikuttavia ohjelmia.

Keskeisiä aloitteita ovat turvallisuustyöpajojen

järjestäminen sekä turvallisuusjohtajuuden ja

-kulttuurin parantaminen koulutuksen avulla. Lisäksi

Neste pyrkii parantamaan prosessiturvallisuutta

suunnittelemalla ja rakentamalla turvallisia laitoksia ja

toimintoja, elinkaaren aikaisen omaisuudenhallinnan

ja säännöllisten tarkastusten avulla. Neste Process

Safety Fundamentals (PSF) -oppimismateriaalia

on myös otettu käyttöön. Se sisältää esimerkkejä

parhaista käytännöistä, jotka parantavat

työntekijöiden prosessiturvallisuuden osaamista

heidän päivittäisissä tehtävissään.

• Turvallisuus sisältyy priorisoituihin

kunnossapidon pääoma- ja toimintamenoihin:

Vuonna 2024 Nesteen painopisteenä oli edelleen

turvallisuuden sisällyttäminen projekteihin,

kuten investointeihin, muutosaloitteisiin ja

huoltoseisokkeihin. Neste panostaa organisaation

oppimiseen varmistaakseen menestyksensä

tällä alueella. Lisäksi turvallisuusprotokollien

vahvistaminen ja vaarojen tunnistamisen ja riskien

arviointiprosessien parantaminen ovat osa näitä

toimia.

• Kuolemantapausten ja vakavien

vaaratilanteiden ehkäisy: Nesteen

turvallisuuden pääsäännöt toimivat ohjenuorana

kuolemantapausten ja pysyvien vammojen

ehkäisemisessä. Ne valtuuttavat ja velvoittavat

kaikkia keskeyttämään työnteon silloin, kun

se on tarpeen oman tai muiden turvallisuuden

varmistamiseksi. Neste järjestää myös kattavaa

turvallisuuskoulutusta Nesteen prosessiturvallisuuden

peruskäytäntöjen ja I Act Safe -työpajojen puitteissa.

Nämä toimet ovat osa Nesteen päivittäisiä toimintoja ja

käytäntöjä. Toiminta-alueita kehitetään turvallisuuspolitii-

kan mukaisesti. Lisäksi varmistetaan, että edellä mainitut

käytännöt eivät aiheuta tai lisää vaikutuksia Nesteen

työntekijöille. Nämä aloitteet keskittyvät Nesteen omaan

henkilöstöön. Joitakin lisäaloitteita on suunnattu urakoit-

sijoille ja arvoketjun työntekijöille. Nesteen turvallisuus-

prosessien tehokkuutta seurataan organisaation turval-

lisuustason säännöllisellä seurannalla ja Nesteen omien

toimintojen OEMS-auditoinneilla.

Odotetut tulokset

Näiden toimien odotetaan johtavan kestävään turvalli-

suuskulttuuriin ja vaarojen ja riskien tehokkaaseen hal-

lintaan. Näillä toimilla Neste voi parantaa työpaikan vaa-

rojen ennakoivaa tunnistamista ja lieventämistä sekä

vähentää vammojen syntymistä. Toiminnan edistymistä

ja vaikuttavuutta seurataan Nesteen edellä kuvattujen

tavoitteiden (TRIF, PSER) avulla.

Resurssit toimien toteuttamiseksi

Turvallisuuteen liittyvät investoinnit ovat osa priorisotuja

kunnossapidon toiminta- tai pääomamenoja turvallisuu-

den ja toimintavarmuuden takaamiseksi. Turvallisuuteen

ja edellä lueteltuihin toimiin osoitetut tulevat taloudelliset

resurssit voivat olla yksittäisten investointipäätösten alai-

sia ja riippua erilaisista sisäisistä ja ulkoisista tekijöistä.

Tavoitteet Suorituskykymittari

Tulos ja edistyminen

vuonna 2024

Pysyvä vuosittainen turvallisuustavoite:

nolla kuolemantapausta ja vakavaa

onnettomuutta omassa toiminnassa

Kuolemantapaukset, omat työntekijät 0 kuolemantapausta

Pitkän aikavälin tavoitteena on vähentää

jatkuvasti kaikkien onnettomuuksien

riskiä ja lisätä turvallisten päivien määrää

omassa toiminnassa.

Prosessiturvallisuustapahtumien taajuus

(PSER, Process Safety Event Rate)

omassa toiminnassa

1,3

Tapaturmataajuus

(TRIF, Total Recordable Incident

Frequency)

2,2

Ei sisällä uusia laajennushankkeita, joissa Neste ei ole vastuussa rakennustyömaasta.

Sisältää Nesteen toimipaikoissa työskentelevät urakoitsijat.

Nesteen omaan työvoimaan liittyvät tavoitteet

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Henkilömäärä sukupuolen mukaan

Sukupuoli 2024

Miehet 3 830

Naiset 1 744

Työntekijät yhteensä 5 574

Nesteeltä lähteneiden työsuhteisten työntekijöiden kokonaismäärä

ja työsuhteisten työntekijöiden vaihtuvuus raportointikauden aikana

2024

Nesteeltä lähteneiden työsuhteisten työntekijöiden kokonaismäärä raportointikauden aikana 1 184

Työsuhteisten työntekijöiden vaihtuvuus raportointikauden aikana, % 21,2

Henkilömäärä Nesteen merkittävimpien

maiden mukaan

Maa 2024

Suomi 3 439

USA 870

Alankomaat 511

Singapore 451

Muut 303

Yhteensä 5 574

Henkilömäärä sopimustyypeittäin eriteltynä sukupuolen mukaan vuonna 2024

Naiset Miehet Yhteensä

Työsuhteisten työntekijöiden määrä 1 744 3 830 5 574

Vakinaisten työsuhteisten työntekijöiden määrä 1 641 3 294 4 935

Määräaikaisten työsuhteisten työntekijöiden määrä 36 55 91

Vaihtelevalla työajalla työskentelevien työsuhteisten

työntekijöiden määrä 67 481 548

Kokoaikaisten työsuhteisten työntekijöiden määrä 1 648 3 733 5 381

Osa-aikaisten työsuhteisten työntekijöiden määrä 96 97 193

Henkilömäärä sopimustyypeittäin eriteltynä alueittain vuonna 2024

Eurooppa Amerikka

Aasian ja

Tyynenmeren

alue Yhteensä

Työsuhteisten työntekijöiden määrä 4 203 878 493 5 574

Vakinaisten työsuhteisten työntekijöiden määrä 4 062 385 488 4 935

Määräaikaisten työsuhteisten työntekijöiden määrä 86 0 5 91

Vaihtelevalla työajalla työskentelevien

työsuhteisten työntekijöiden määrä 55 493

0 548

Kokoaikaisten työsuhteisten työntekijöiden määrä 4 010 878 493 5 381

Osa-aikaisten työsuhteisten työntekijöiden määrä 193 0 0 193

Yhdysvallat: Paikallisen lainsäädännön perusteella ei ole sopimusvelvoitetta tarjota tässä ryhmässä määritellyille työntekijöille

vähimmäismäärää tai kiinteää määrää työtunteja päivässä, viikossa tai kuukaudessa. Käytännössä kuitenkin tämän ryhmän työntekijät ovat

tyypillisesti tehneet kokopäivätyötä vuonna 2024.

Terveyttä ja turvallisuutta koskevat mittarit 2024

Yrityksen omaan työvoimaan kuuluvien henkilöiden prosenttiosuus, jotka kuuluvat yrityksen

työterveyden ja työturvallisuuden hallintajärjestelmän piiriin 100 %

Oman työvoiman työperäisistä vammoista johtuvien kuolemantapausten lukumäärä 0

Oman työvoiman työperäisistä terveysongelmista johtuvien kuolemantapausten lukumäärä 0

Oman työvoiman työperäisistä vammoista ja työperäisistä terveysongelmista johtuvien

kuolemantapausten lukumäärä 0

Yrityksen toimipaikoissa työskentelevien muiden työntekijöiden työperäisistä vammoista

johtuvien kuolemantapausten lukumäärä 0

Yrityksen toimipaikoissa työskentelevien muiden työntekijöiden työperäisistä terveysongelmista

johtuvien kuolemantapausten lukumäärä 0

Yrityksen toimipaikoissa työskentelevien muiden työntekijöiden työperäisistä vammoista ja

työperäisistä terveysongelmista johtuvien kuolemantapausten lukumäärä 0

Oman työvoiman kirjattavien työtapaturmien lukumäärä

Oman työvoiman kirjattavien työtapaturmien osuus

2,8

Ei sisällä uusia laajennushankkeita, joissa Neste ei ole vastuussa rakennustyömaasta.

Terveys ja turvallisuus

Mittarit

Nesteen työntekijöiden ominaisuudet

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Raportointiperiaatteet

Henkilömäärä: Raportoitu henkilömäärä koskee rapor-

tointikauden päättymispäivää (31.12.2024) ja sisältää

kaikki Nesteen työntekijät. Henkilömäärä kasvaa tyy-

pillisesti kesäkuukausien aikana kesäharjoittelijoiden

vuoksi. Kokonaishenkilömäärä on pienentynyt edellis-

vuoteen verrattuna organisaatiomuutoksen ja siihen liit-

tyvien muutosneuvottelujen vuoksi. Raportointivuoden

henkilöstömäärä on esitetty konsernitilinpäätöksen liite-

tiedossa 8 Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut. Tilin-

päätöksessä ilmoitettu luku on keskiarvo, eikä se sisällä

tilapäisiä tuntityöntekijöitä.

Neste ei raportoi henkilömääriä Muut ja Ei ilmoitet-

tu-kategorioista Henkilömäärä sukupuolen mukaan

-taulukossa. Henkilömäärä Nesteen merkittävimpien

maiden mukaan -taulukossa eritellään maat, joissa

Nesteellä on työsuhteisia työntekijöitä, joiden osuus on

vähintään 10 prosenttia sen työsuhteisten työntekijöi-

den kokonaismäärästä, sekä maat, joissa Nesteellä on

tuotantokapasiteettia.

Työsuhteisten työntekijöiden vaihtuvuus sisältää

irtisanomisen, eläkkeelle jäämisen, kuoleman tai keski-

näisen suostumuksen vuoksi eronneiden tai lähteneiden

vakinaisten työsuhteisten työntekijöiden määrän jaet-

tuna vakinaisten työsuhteisten työntekijöiden kokonais-

määrällä (mukaan lukien vakinaiset, vaihtelevalla työajalla

työskentelevät työsuhteiset työntekijät Yhdysvalloissa)

raportointikauden lopussa.

Turvallisuus

Työtapaturmat ovat työssä tai työtehtävissä sattuneita

tapaturmia. Kaikki tilastoidut tapaturmat (TRI) sisältävät

työtapaturmat, jotka johtavat poissaoloon, työn rajoit-

tamiseen, lääketieteelliseen hoitoon tai kuolemaan.

Raportoituja kuolemantapauksia ovat työtapaturmat tai

työmatkalla sattuneet tapaturmat, jotka aiheuttavat kuo-

leman vuoden kuluessa tapaturmapäivästä.

Kaikkien tilastoitujen tapaturmien taajuus (TRIF):

Tapaturmataajuuden (työpaikkatapaturmat miljoonaa

tehtyä työtuntia kohden) laskentakaava: työpaikkata-

paturmien kokonaismäärä * 1 000 000/tehdyt työtun-

nit. TRIF-tapaturmataajuus on Nesteen yhteisökohtai-

nen keskeinen suorituskykymittari, joka sisältää Nesteen

toimipaikoissa työskentelevät urakoitsijat, kun taas ter-

veyteen ja turvallisuuteen liittyvät ESRS-mittarit viittaavat

Nesteen omiin työntekijöihin.

Prosessiturvallisuus (PSER) tarkoittaa prosessitur-

vallisuustapahtumien taajuutta miljoonaa työtuntia kohti.

PSE1- ja PSE2-tapaukset Nesteen omassa toiminnassa

kuuluvat siihen.

PSE1 (Process Safety Event, prosessiturvallisuusta-

pahtuma) on prosessissa tapahtunut suunnittelematon

ja hallitsematon minkä tahansa aineen päästö, mukaan

lukien myrkyttömät ja ei-palavat aineet, joka johtaa

PSE1-luokituksen mukaisiin seurauksiin. Mahdolliset

seuraukset:

• Poissaoloon (LWI, RWI) tai kuolemaan johtanut

tapaturma.

• Sairaalahoitoa vaativa kolmannen osapuolen vamma

ja/tai kuolema.

• Tulipalot tai räjähdykset, joiden välittömät

kustannukset (pois lukien tuotannonmenetykset) ovat

yli 100 000 euroa.

• Virallinen evakuointi tai sisäsuojautuminen, mukaan

lukien varotoimenpiteenä tehty evakuointi tai

sisäsuojautuminen.

• Syttymätön aineen vapautuminen, joka ylittää

tai vastaa American Petroleum Instituten (API)

Recommended Practice (RP) 754 Taulukko 1:ssä

kuvattuja raja-arvoja missä tahansa yhden tunnin

aikaikkunassa.

• Varolaitteen purkaus / häiriöpäästö ilmaan, joka

ylittää PSE1-rajan ja jolla on yksi tai useampi

seuraavista seurauksista: nestepurkaus; päästö

mahdollisesti turvattomaan paikkaan; laitosalueella

tapahtuva sisäsuojautuminen tai evakuointi, pois

lukien varotoimenpiteenä laitosalueella tapahtuva

sisäsuojautuminen tai evakuointi; laitoksen

ulkopuoliset suojautumistoimenpiteet, mukaan lukien

varotoimenpiteenä tehdyt laitoksen ulkopuoliset

suojautumistoimenpiteet.

PSE2 (Process Safety Event, prosessiturvallisuustapah-

tuma) on prosessissa tapahtunut suunnittelematon ja hal-

litsematon minkä tahansa aineen päästö, mukaan lukien

myrkyttömät ja ei-palavat aineet, joka johtaa PSE2-luo-

kituksen mukaisiin seurauksiin. Mahdolliset seuraukset:

• Lääkinnällistä hoitoa (MTC) vaativa työtapaturma.

• Tulipalot tai räjähdykset, joiden välittömät

kustannukset (pois lukien tuotannonmenetykset) ovat

yli 2 500 euroa.

• Syttymätön aineen vapautuminen, joka ylittää tai

vastaa API RP 754 Taulukko 1:ssä kuvattuja raja-

arvoja missä tahansa yhden tunnin aikaikkunassa.

• Varolaitteen purkaus / häiriöpäästö ilmaan, joka

ylittää PSE2-rajan ja jolla on yksi tai useampi

seuraavista seurauksista: nestepurkaus; päästö

mahdollisesti turvattomaan paikkaan; laitosalueella

tapahtuva sisäsuojautuminen tai evakuointi, pois

lukien varotoimenpiteenä laitosalueella tapahtuva

sisäsuojautuminen tai evakuointi; laitoksen

ulkopuoliset suojautumistoimenpiteet, mukaan lukien

varotoimenpiteenä tehdyt laitoksen ulkopuoliset

suojautumistoimenpiteet.

Kaikki tapaukset ja läheltä piti -tilanteet kirjataan Synergi-

järjestelmään vaaratilanteista oppimisen standardin ja

siihen liittyvien ohjeiden mukaisesti. Jos tapaukset liitty-

vät prosessiturvallisuuteen, ne saavat PSE-luokituksen

Synergissä. PSE1- ja PSE2-luokitellut tapaukset otetaan

huomioon PSER-arvoa määritettäessä.

Tehdyt työtunnit: Koko henkilöstön sekä urakoitsijoi-

den tekemät työtunnit tarkastelujakson aikana. Urakoit-

sijoiden työtunneissa saatetaan käyttää arviota (esim.

kirjanpitotunnit), jos tarkka tuntimäärä ei ole tiedossa.

Edellä kuvatut yksittäiset omaan työvoimaan liitty-

vät mittarit eivät ole ulkopuolisen kolmannen osapuolen

validoimia.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

S2 Arvoketjun työntekijät

Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet

Neste on tunnistanut arvoketjun työntekijöiden osalta seuraavat olennaiset vaikutukset:

Muut työhön liittyvät oikeudet: Pakkotyö

Kielteiset vaikutukset Arvoketjun alkupää Pakkotyö arvoketjussa voi vaikuttaa vakavasti työntekijöihin vahingoittamalla heidän fyysistä ja henkistä terveyttään, rajoittamalla heidän vapauttaan, heikentämällä heidän

ihmisarvoaan ja riistämällä heiltä perusihmisoikeudet. Pakkotyön riski koskee Nesteen uusiutuvien raaka-aineiden toimitusketjujen alkupään työntekijöitä sekä Nesteen

jalostamoilla rakennus- ja huoltotöitä tekeviä kolmannen osapuolen työntekijöitä. Siirtotyöläiset ovat erityisen haavoittuva ryhmä. Nesteen ydinliiketoimintamallin tai

strategian ei arvioida olevan suoraan syynä pakkotyöhön, mutta Neste altistuu pakkotyöriskeille liikesuhteidensa kautta erityisesti riskialttiilla maantieteellisillä alueilla ja

aloilla, joilla pakkotyö on systeeminen ongelma. Näihin systeemisiin ongelmiin liittyy pitkäaikaisia riskejä, jotka edellyttävät jatkuvia hillitsemistoimia.

Neste on mukauttanut toimintaansa ennakoivasti var-

mistaakseen tehokkaan modernin orjuuden riskien hil-

litsemisen. Neste käyttää Verisk Maplecroftin alan johta-

vaa räätälöityä maakohtaista riskinarviointimenetelmää

kartoittaakseen modernin orjuuden riskejä maissa,

joissa yhtiö toimii ja joissa sillä on toimitusketjuja. Neste

toteuttaa tiukkaa ihmisoikeuksia koskevaa huolellisuus-

velvoitetta (due diligence), johon kuuluu muun muassa

riskinarviointeja, toimittajien itsearviointeja, paikan päällä

tehtäviä vastuullisuusauditointeja ja videokyselyjä työn-

tekijöille. Lisäksi yhtiö osallistuu aktiivisesti sidosryhmien

yhteenliittymiin käsitelläkseen ja torjuakseen näitä raken-

teellisia ongelmia toimitusketjuissaan.

Vaikka Neste tiedostaa, että modernia orjuutta voi

esiintyä kaikissa maissa ja kaikilla toimialoilla, yhtiö on

todennut, että sen uusiutuvien tuotteiden toimitusket-

juilla Kaakkois-Aasian palmuöljyteollisuudessa

on suu-

rimmat riskit lapsi-, pakko- ja velkatyövoiman käytölle.

Siirtotyöläiset ovat erityisen alttiita kielteisille vaikutuk-

sille näissä toimitusketjuissa. Nesteen modernia orjuutta

koskevien lausuntojen mukaisesti tämä perustuu kol-

mannen osapuolen (BSR) tekemän koko yhtiön laajui-

sen ihmisoikeusvaikutusten arvioinnin tuloksiin Nes-

teen liiketoiminnassa ja arvoketjuissa (2016); sosiaalisiin

ja työvoimatutkimuksiin paikan päällä Indonesiassa ja

Malesiassa (2015–2016); toimittajien sitouttamistoi-

miin (2015–2024); vastuullisuusauditointien havaintoihin

Neste ei hanki palmuöljyä, mutta käyttää erilaisia palmuöljyteollisuuden jäte- ja tähderaaka-aineita uusiutuvien tuotteiden valmistuksessa.

(2017–2024); yhtiön Malesian palmuöljyntoimittajille teh-

tyyn eettisen rekrytoinnin kyselyyn (2020); yhteistyöhön

eri sidosryhmien yhteisissä aloitteissa (2016–2024); sekä

jatkuvaan työhön yhtiön toimitusketjujen kartoittamiseksi

ja ihmisoikeusriskien arvioimiseksi toimialan ja maantie-

teellisen sijainnin mukaan. Arviointien perusteella nämä

pakkotyöriskit ovat Kaakkois-Aasian palmuöljyteollisuu-

den systeemisiä rakenteellisia ongelmia, eivätkä ne johdu

Nesteen liiketoimintamallista tai strategiasta.

Omassa toiminnassaan Neste on tunnistanut korkean

riskin hyväksikäytölle ja pakkotyölle Singaporen, Rotter-

damin ja Porvoon jalostamoiden rakennus- ja kunnos-

sapitohankeissa. Tällaisten hankkeiden aikana Nesteen

jalostamoilla työskentelee tilapäisesti suuri määrä kol-

mannen osapuolen rakennus- ja kunnossapitotyönteki-

jöitä, joiden määrä on huipussaan jalostamojen alasajojen

ja suunniteltujen seisokkien sekä laajennushankkeiden

aikana. Tämä sisältää kolmannen osapuolen siirtotyö-

läiset, jotka eivät välttämättä tunne paikallista työkieltä,

kulttuuria, työnormeja tai lakisääteisiä vaatimuksia, mikä

tekee heistä alttiimpia joutumaan työvoiman hyväksikäy-

tön uhreiksi.

Neste tunnistaa nämä riskit ja ymmärtää, että hyväk-

sikäyttö on systeemistä rakennusalalla. Siksi Neste on

ennakoivasti mukauttanut vastuullisuustyötään turvatak-

seen kolmannen osapuolen työntekijöiden ja siirtotyö-

läisten oikeudet toimipaikoillaan.

Toimintaperiaatteet

Seuraavissa Nesteen politiikoissa ja periaatteissa käsi-

tellään pakkotyöhön liittyvien olennaisten vaikutusten

hallintaa Nesteen arvoketjun alkupäässä:

Nesteen eettiset säännöt koskevat koko Neste-kon-

sernia. Ne sisältävät keskeiset ihmisoikeuksia koskevat

vaatimukset ja odotukset, joita kaikkien Nesteen työnte-

kijöiden on noudatettava päivittäisessä työssään. Eetti-

sistä säännöistä on lisätietoa G1 Liiketoiminnan harjoit-

taminen -osiossa.

Nesteen toimittajille asettamat ihmisoikeuksia kos-

kevat vähimmäisvaatimukset on esitetty Nesteen eet-

tisissä säännöissä toimittajille. Niissä viitataan

ihmisoikeuksien yleismaailmalliseen julistukseen ja Kan-

sainvälisen työjärjestön (ILO) työelämän perusperiaat-

teisiin ja -oikeuksiin. Toimittajien eettiset säännöt kiel-

tävät lapsityövoiman käytön ja kaikenlaisen pakkotyön.

Niissä myös nimenomaisesti edellytetään, että Nesteen

toimittajien työntekijöiltä ei peritä rekrytointimaksuja tai

muita liitännäiskuluja ja että kaikille työntekijöille kerro-

taan heidän työsuhteensa keskeisistä ehdoista ennen

työhön sitoutumista. Näiden vaatimusten tarkoituksena

on vähentää epävarmojen työsuhteiden riskiä yhdessä

toimittajille asetettujen vähimmäisvaatimusten kanssa ja

varmistaa siten turvallinen ja turvattu työpaikka ja pai-

kallisten työlakien noudattaminen. Ihmiskauppa sisäl-

tyy Nesteen pakkotyön määritelmään, kuten Nesteen

toimittajille tarkoitetussa Nesteen eettisiä sääntöjä kos-

kevassa täydentävässä oppaassa todetaan. Täydentä-

vässä oppaassa on myös lisäviittauksia erityisiin sovel-

lettaviin ILO:n standardeihin, kuten työhön pääsemiseksi

vaadittavaa vähimmäisikää koskevaan sopimukseen

vuodelta 1973 (No. 138). Toimittajia koskevista eettisistä

säännöistä on lisätietoa G1 Liiketoiminnan harjoittami-

nen -osiossa.

Nesteen ihmisoikeusperiaate kuvaa Nesteen sitou-

tumista ihmisoikeuksien kunnioittamiseen ja kielteisten

ihmisoikeusvaikutusten korjaamiseen kaikissa sen lii-

ketoiminnoissa ja arvoketjuissa. Siinä kerrotaan, miten

Neste toteuttaa YK:n yrityksiä ja ihmisoikeuksia koske-

via ohjaavia periaatteita, ihmisoikeuksien due diligence

-prosessia ja sidosryhmävuorovaikutusta. Ihmisoikeus-

periaate määrittää Nesteen oikeuksiin perustuvan toi-

mintamallin standardit kaikissa Nesteen liiketoiminta-

päätöksissä. Periaatteen mukaisesti Neste kannustaa

ja tukee liikekumppaneitaan jatkuvasti parantamaan ja

kehittämään toimintaansa toimittajien eettisten sääntö-

jen vähimmäisvaatimusten lisäksi saavuttaakseen ihmis-

oikeusperiaatteessa asetetut ihmisoikeusstandardit ja

-odotukset.

Ihmisoikeusperiaatteensa mukaisesti Neste ei osal-

listu minkäänlaisen pakko- tai lapsityövoiman käyt-

töön tai tukemiseen. Neste on sitoutunut tunnistamaan,

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

arvioimaan ja käsittelemään näitä riskejä globaaleissa

toiminnoissaan ja arvoketjuissaan. Tähän kuuluvat kaikki

hyväksikäyttötilanteet, joista henkilö ei voi kieltäytyä tai

poistua uhkailun, väkivallan, pakottamisen, vallan vää-

rinkäytön tai petoksen vuoksi, mukaan lukien muun

muassa ihmiskauppa, orjuus, maaorjuus, pakkoavio-

liitto, pakkotyö, velkaorjuus, vangeilla teetettävä pak-

kotyö, harhaanjohtava työhön tai palveluihin rekrytointi

ja lapsityövoima. Periaate kieltää myös sellaiset käytän-

nöt, jotka voivat johtaa pakkotyöhön, kuten asiakirjojen

talteenotto, rekrytointimaksut, harhaanjohtavat työsopi-

muskäytännöt ja liikkumisvapauden loukkaukset. Ihmis-

oikeusperiaatetta kuvataan tarkemmin S1 Oma työ-

voima -osiossa.

Vastuullisen hankinnan periaate asettaa lisävaati-

muksia kaikille Nesteen uusiutuvien raaka-aineiden toi-

mittajille. Periaate sisältää Nesteen sitoutumisen kaikkien

työntekijöiden ja yhteisöjen ihmisoikeuksien kunnioit-

tamiseen sen toimittajakannassa. Neste on sitoutunut

ehkäisemään ennakoivasti kielteiset ihmisoikeusvaiku-

tukset kaikissa liiketoiminnoissaan ja arvoketjuissaan.

Neste tiedottaa edellä mainituista pakkotyöhön liitty-

vistä toimintaperiaatteista eri tavoin, kuten julkaisemalla

ne Nesteen verkkosivuilla eri kielillä, järjestämällä Nes-

teen työntekijöille pakollisia verkkokoulutuksia toiminta-

periaatteista sekä järjestämällä koulutustyöpajoja ura-

koitsijoille, toimittajille ja alihankkijoille.

Kuvaus hallintotavasta, sisältäen toimintaperiaattei-

den vastuut sekä niiden toteuttamiseen liittyvän vuoro-

puhelun sidosryhmien kanssa, löytyy kestävyysraportin

ESRS 2 Yleiset tiedot -kohdasta.

Prosessit

Neste toteuttaa toiminnassaan ja toimitusketjuissaan

jatkuvaa ihmisoikeuksien due diligence -prosessia, jolla

tunnistetaan ja ehkäistään pakko- ja lapsityötä ja lieven-

netään ja tarvittaessa korjataan sen vaikutuksia. Ihmisoi-

keuksien due diligence tarkoittaa jatkuvaa riskienhallin-

taprosessia ja toimintaa, jolla tunnistetaan, ehkäistään,

lievennetään ja/tai korjataan ihmisoikeusriskejä, ja se voi

sisältää esimerkiksi sisäisten prosessien kehittämistä,

vaikutusten arviointeja, riskien kartoittamista ja puuttei-

den arviointia. Due diligence -prosessia voivat suorittaa

Ihmisoikeuksien arvioinnissa yhtiö kiinnittää erityistä huo-

miota haavoittuvassa asemassa oleviin ryhmiin, kuten

naisiin, lapsiin, siirtotyöläisiin ja alkuperäiskansoihin.

Neste on yhteydessä arvoketjun työntekijöihin sekä

suoraan että edustajien kautta. Esimerkkejä:

• Videokyselyteknologia työntekijöiden kuulemi-

seksi: Neste on ottanut käyttöön teknologisen rat-

kaisun, jonka avulla voidaan käydä dialogia laajemmin

yrityksen arvoketjun työntekijöiden kanssa, sekä lisätä

ymmärrystä työntekijöiden kokemuksista. Ratkaisu

perustuu audiovisuaaliseen, mobiililaitteella käytettä-

vään kyselyyn, johon työntekijät voivat vastata ano-

nyymisti omalla äidinkielellään, eikä vastaamiseen tar-

vita lukutaitoa. Kysely toimii syrjäisilläkin alueilla ilman

internetyhteyttä, jolloin Neste voi käydä dialogia jopa

kaikkein heikoimmassa asemassa olevien työntekijä-

ryhmien kanssa. Teknologiaa käytetään ympäri vuo-

den Nesteen globaaleilla hankinta-alueilla. Näistä tut-

kimuksista selviää arvoketjun työntekijöiden suoria

näkemyksiä useista aiheista, kuten pakkotyön tun-

nistamisesta, rekrytointimaksuista, lasten oikeuksista,

elämiseen riittävästä palkasta, eriarvoisuudesta ja

elintasosta sekä asioista, jotka vaikuttavat haavoittu-

vassa asemassa oleviin ryhmiin, kuten nuoriin työn-

tekijöihin, siirtotyöläisiin, naisiin ja vammaisiin työnte-

kijöihin. Tämän kyselyn avulla kerätty tieto vaikuttaa

vuosittaiseen ihmisoikeusarviointiin, joka on Nesteen

ihmisoikeuksia koskevien periaatteiden ja riskinhallin-

takeinojen perusta.

• Vastuullisuusauditoinnit: Nesteen vastuullisuusau-

ditoinneissa painotetaan ihmisiin kohdistuvien vaiku-

tusten arviointia ja pakkotyön mahdollisten merkkien

tunnistamista. Yhtiön uusiutuvien raaka-aineiden tuo-

tantoketjun alkupään auditointeihin kuuluu kahden-

keskisiä haastatteluja eri työntekijäryhmien kanssa,

mukaan lukien johto, erilaisissa tehtävissä toimivat

työntekijät, kolmannen osapuolen työntekijät ja mah-

dollisuuksien mukaan ammattiliittojen tai työntekijä-

neuvostojen edustajat.

Neste sisäisesti ja/tai uskottavat kolmannen osapuolen

asiantuntijat Nesteen puolesta.

Lisäksi Nesteellä on vastuullisuuden due diligence

-prosessi uusiutuvien, kierrätettyjen ja fossiilisten raa-

ka-aineiden toimittajille. Pakkotyöriskejä sekä mahdol-

lisia poikkeamia seurataan osana due diligence -pro-

sessia. Neste on ottanut käyttöön johtamisprosessit

haitallisten ihmisoikeusvaikutusten tunnistamiseksi,

ehkäisemiseksi, lieventämiseksi ja korjaamiseksi. Yhtiö

seuraa jatkuvasti toimiensa tehokkuutta läpinäkyvällä

raportoinnilla ja viestinnällä siitä, miten vaikutuksiin puu-

tutaan. Nesteen vastuullisuusyksiköllä on operatiivinen

vastuu Nesteen jatkuvan ihmisoikeuksien due diligence

-prosessin ja siihen liittyvien sidosryhmävuorovaikutuk-

sen mekanismien varmistamisesta.

Vuorovaikutusprosessit arvoketjun

työntekijöiden kanssa

Sidosryhmävuorovaikutus ja yhteydenpito arvoketjun

työntekijöihin on keskeinen osa Nesteen ihmisoikeuksien

due diligence -prosessia. Neste toteuttaa sidosryhmä-

yhteistyötä jatkuvana vuorovaikutuksen ja vuoropuhe-

lun prosessina vaikutusten kohteena olevien sidosryh-

miensä kanssa, jotta se voi kuulla ja ymmärtää heidän

etujaan ja huolenaiheitaan ja vastata niihin muun muassa

yhteistoiminnallisesti. Neste pyrkii tunnistamaan enna-

koivasti vaikutusten kohteena olevat ja mahdollisesti ole-

vat sidosryhmät ja parhaat tavat olla vuorovaikutuksessa

niiden tai niiden edustajien kanssa. Yhtiö kiinnittää huo-

miota etenkin yksilöihin ja ryhmiin, jotka saattavat olla

erityisen alttiina haitallisille vaikutuksille.

Neste pyrkii osallistamaan vaikutusten kohteena mah-

dollisesti olevia sidosryhmiä varhaisessa vaiheessa ja

ennen päätösten tekemistä, eikä vasta silloin, kun pää-

tös tarvitaan välittömästi tai tilanne on jo kärjistymässä.

Neste pyrkii ottamaan vaikutusten kohteena olevien

sidosryhmien näkökulmat huomioon päätöksenteossaan

sekä suunnitellessaan ennaltaehkäiseviä, lieventäviä ja

korjaavia toimia, joilla puututaan kielteisiin ihmisoikeus-

vaikutuksiin. Neste pyrkii suunnittelemaan sidosryhmien

sitouttamisen prosesseja, jotka ovat osallistavia, saavu-

tettavia, avoimia, uskottavia, kulttuurisesti tarkoituksen-

mukaisia, kontekstisidonnaisia ja sukupuolisensitiivisiä.

• Ihmisoikeuksien vaikutusarviointi: Neste arvioi

ihmisoikeusriskejä suunnitellessaan toiminnan aloitta-

mista uusilla uusiutuvien raaka-aineiden hankinta-alu-

eilla. Tähän voi liittyä kentällä tehtävää tutkimusta ja

oikeudenhaltijoiden ja/tai heidän laillisten edustajiensa

haastatteluja. Esimerkiksi vuosina 2023–2024 Neste

teki yhteistyötä Solidaridad-säätiön asiantuntijoiden

kanssa arvioidessaan Brasilian toimitusketjuihinsa liit-

tyviä ihmisoikeusvaikutuksia. Arviointiin sisältyi suku-

puolisensitiivisiä haastatteluja eri ryhmien, myös arvo-

ketjun työntekijöiden ja alkuperäiskansojen edustajien

kanssa.

• Yhteydenpito kolmannen osapuolen työnteki-

jöiden kanssa Nesteen toimipaikoissa: Neste on

eri tavoin aktiivisesti vuorovaikutuksessa jalostamoilla

työskentelevien kolmannen osapuolen työntekijöiden

kanssa avoimen viestinnän ja tuen varmistamiseksi.

Yhtiö painottaa perehdytyksissä ja työturvallisuuskes-

kusteluissa kolmansien osapuolten työntekijöiden työ-

oikeuksia koskevaa koulutusta. Nämä tilaisuudet tar-

joavat turvallisen tilan kahdenkeskisille keskusteluille,

jolloin työntekijät voivat tuoda esiin huolenaiheitaan ja

keskustella sosiaalisista kysymyksistä suoraan Nes-

teen edustajien kanssa. Lisäksi Neste tiedottaa aktii-

visesti toimipaikkakohtaisista ilmoituskanavista sekä

aloitelaatikoista ja kannustaa työntekijöitä antamaan

palautetta ja kertomaan huolenaiheistaan, minkä voi

tehdä nimettömästi ja turvallisesti. Neste tiedostaa

siirtotyöläisten olevan erityisen haavoittuva ryhmä ja

varmistaa, että keskeiset materiaalit ovat saatavilla

näiden työntekijöiden yleisimmin puhumilla kielillä.

Tällaisia materiaaleja ovat esimerkiksi toimipaikkaan

perehdyttävät esitteet ja julisteet, joissa kerrotaan

työntekijöille heidän oikeuksistaan ja hyväksikäytön

tunnistamisesta ja raportoinnista.

Vuorovaikutuskanavien vaikuttavuutta arvioidaan ensisi-

jaisesti suoralla työntekijäpalautteella ja eri vuorovaiku-

tuskanavien kautta saatujen vastausten määrän ja laa-

dun jatkuvalla seurannalla.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Prosessit kielteisten vaikutusten

korjaamiseksi ja kanavat arvoketjun

työntekijöille huolenaiheiden esiin

tuomiseksi

Ihmisoikeusperiaatteensa mukaisesti Neste on sitoutu-

nut korjaamaan liiketoimintaansa ja arvoketjuunsa liit-

tyvät kielteiset ihmisoikeusvaikutukset. Oikeudenhal-

tijoiden saatavilla on tehokkaat ilmoituskanavat myös

operatiivisella ja toimipaikkatasolla asianmukaisten ja

tehokkaiden korjaavien toimenpiteiden toteuttamiseksi.

Neste pyrkii varmistamaan, että ilmoitetut epäkohdat

käsitellään ja korjataan mahdollisimman nopeasti.

Jos Neste tunnistaa aiheuttaneensa kielteisiä ihmis-

oikeusvaikutuksia tai myötävaikuttaneensa niihin, yhtiö

tarjoaa korjaavia toimenpiteitä tai tekee yhteistyötä vai-

kutusten korjaamiseksi laillisin prosessein, joilla varmis-

tetaan asianmukaiset ja tehokkaat toimenpiteet. Tähän

voi kuulua yhteistyö valtiojohtoisten mekanismien, kuten

OECD:n kansallisten yhteyselinten, avulla.

Jos Neste ei ole aiheuttanut haitallisia vaikutuksia tai

myötävaikuttanut niihin, mutta on niihin yhteydessä liike-

suhteiden kautta, Neste pyrkii käyttämään vaikutusval-

taansa estääkseen tai lieventääkseen vaikutusten jatku-

misen tai toistumisen riskiä. Tähän voi kuulua yrityksen

liikekumppaneiden tukeminen näiden vaikutusten kor-

jaamisessa liikekumppaneiden omien hallintaprosessien

kautta tai yhteistyön tukeminen ei-oikeudellisten korja-

ustoimien järjestämiseksi kolmansien osapuolten kautta.

Neste suhtautuu vakavasti kaikkiin väitteisiin siitä, että

ihmisoikeuksia ei kunnioiteta asianmukaisesti sen liike-

toiminnassa tai toimitusketjuissa. Neste kannustaa ihmi-

siä, yhteisöjä, liikekumppaneita tai muita sidosryhmiä,

joilla on syytä uskoa, että tällaista tapahtuu, esittämään

huolenaiheensa ilman pelkoa vastatoimista Ethics Online

-raportointikanavan kautta. Ethics Online on kuvattu tar-

kemmin G1 Liiketoiminnan harjoittaminen osion alla.

Ethics Online on käytettävissä ympäri vuorokauden ja

useilla kielillä. Ilmoituksen voi tehdä nimettömästi puheli-

mitse tai verkkopalvelussa kuka tahansa, mukaan lukien

arvoketjun työntekijät.

Nesteellä on vakiintuneet menettelytavat epäkohtien

seuraamiseksi ja käsittelemiseksi konsernitasolla. Nii-

hin kuuluu eri toimintojen edustajista koostuva tiimi, joka

Nesteen vuosittaisessa Modern Slavery -lausunnossa

lisätietojen antamiseksi ja läpinäkyvyyden lisäämiseksi.

Neste kannustaa toimittajiaan ottamaan käyttöön

asianmukaiset kanavat ja mekanismit, joiden avulla työn-

tekijät voivat ilmoittaa todellisista tai epäillyistä ihmisoike-

usloukkauksista, sekä läpinäkyvät prosessit ilmoitusten

vastaanottoon ja seurantaan. Tätä käsitellään toimitta-

jille tarkoitetussa Nesteen eettisiä sääntöjä koskevassa

oppaassa ja säännöllisesti Nesteen järjestämissä kou-

lutuksissa uusiutuvien raaka-aineiden toimittajille. Neste

käyttää työntekijöiden audiovisuaalista kyselyä ja vas-

tuullisuusauditoinneissa tehtyjä henkilökohtaisia haas-

tatteluja arvioidessaan, ovatko arvoketjun työntekijät tie-

toisia työpaikkansa ilmoituskanavista ja luottavatko he

niihin tapana tuoda esille ja käsitellä huolenaiheita.

Tavoitteet

Ihmisoikeudet ovat osa Nesteen vastuullisuusvisiota,

jonka mukaisesti Neste pyrkii luomaan vuoteen 2030

mennessä tasavertaisen ja osallistavan arvoketjun, jossa

kaikki työskentelevät arvokkaasti. Neste on sitoutu-

nut toteuttamaan ja ylläpitämään kattavaa vastuullisuu-

den due diligence -prosessia omissa toiminnoissaan

varmistaa epäkohtien nopean ja johdonmukaisen käsit-

telyn sekä arvioi toimiensa tehokkuutta. Yhtiö julkistaa

ja seuraa sekä suoraan henkilökohtaisesti että Ethics

Online -kanavan kautta tehtyjen ilmoitusten määrää ja

teemoja.

Neste on myös perustanut jalostamoilleen pysyviä toi-

mipaikkakohtaisia ilmoituskanavia urakoitsijoiden ja ali-

hankkijoiden työntekijöiden (myös siirtotyöläisten) huo-

lenaiheiden käsittelemiseksi. Näitä kanavia käytetään

aloitelaatikoiden välityksellä tai QR-koodeilla, joita on eri

puolille toimipaikkaa sijoitetuissa julisteissa. Kanavien

kautta työntekijät voivat tehdä nimettömästi ilmoituk-

sia suoraan Nesteelle. Julisteissa työntekijöille kerrotaan

heidän oikeuksistaan eri kielillä. Niissä käytetään kuvi-

tusta ja yksinkertaista terminologiaa, joilla rohkaistaan

työntekijöitä ilmoittamaan tilanteista, joissa he ovat saat-

taneet joutua hyväksikäytön kohteeksi. Ilmoituksia vas-

taanottavat ja hallinnoivat paikalliset toimikunnat, jotka

toteuttavat korjaavia toimia ja arvioivat näiden toimien

tehokkuutta jatkuvasti. Työntekijät voivat myös ilmoittaa

huolenaiheistaan suoraan esihenkilöille tai käyttää Nes-

teen koko yhtiön laajuista Ethics Online -ilmoituskana-

vaa. Kaikki kanavat takaavat luottamuksellisuuden ja

suojan vastatoimilta.

Neste ylläpitää verkkosivuillaan julkisesti saatavilla

olevaa lokia vastuullisuuteen liittyvistä huolenaiheista ja

valituksista, joita on esitetty sen uusiutuvien raaka-ai-

neiden toimitusketjuissa. Lokiin lisätään kuukausittain

mahdolliset uudet tapaukset ja päivitetään tiedot aiem-

pien tapausten korjaustoimenpiteistä, ja korjaustoimien

tehokkuutta seurataan. Kirjatut ilmoitukset voivat koskea

esimerkiksi pakkotyötapauksia tai vakavia ihmisoikeus-

kysymyksiä. Lokiin kirjataan myös tapaukset, joissa yri-

tyksiä ja ihmisoikeuksia koskevia YK:n ohjaavia periaat-

teita, työelämän perusperiaatteita ja -oikeuksia koskevaa

ILO:n julistusta tai OECD:n toimintaohjeita monikansalli-

sille yrityksille on rikottu tai epäillään rikotun ja osallisina

on arvoketjun työntekijöitä. Lokissa on kuvaukset tällais-

ten tapausten luonteesta. Lisäksi Neste raportoi vuo-

sittain vastuullisuusauditoinneissa havaittujen ihmis- ja

työoikeusloukkausten prosenttiosuuden. Auditoinneissa

arvioidaan myös näiden kansainvälisten standardien

noudattamista. Joitakin tapauksia käsitellään tarkemmin

ja toimitusketjuissaan yritysvastuudirektiivin (Corporate

Sustainability Due Diligence Directive) mukaisesti. Nes-

teellä ei ole erillistä arvoketjun ihmisoikeuskysymyk-

siin liittyvää mitattavaa aikasidonnaista tavoitetta, mutta

yhtiö seuraa toimintaperiaatteidensa ja toimiensa tehok-

kuutta muun muassa keskeisille liiketoiminta-alueille/

toiminnoille toteutetun Ihmisoikeuksien due diligence

-prosessin yhteisökohtaisen suorituskykymittarin avulla.

Suorituskykymittari keskittyy Nesteen arvoketjun alku-

pään toimintoihin ja omaan toimintaan. Ulkoinen kolmas

osapuoli ei ole varmentanut suorituskykymittaria.

Seuranta: Neste arvioi vuosittain ihmisoikeusvaikutus-

tensa merkittävyyttä vakavuuden ja todennäköisyyden

perusteella. Arvioinneissa tarkastellaan Nesteen todelli-

sia ja mahdollisia vaikutuksia ihmisiin koko arvoketjussa

käytännön tasolla ja yksityiskohtaisemmalla tasolla. Näin

Neste voi seurata edistymistään, ottaa huomioon liike-

toimintansa muutoksista johtuvat uudet riskit sekä koh-

distaa ja priorisoida työnsä tarkasti. Osana tätä arviointia

Neste myös seuraa ja arvioi nykyisten ehkäisevien ja lie-

ventävien toimenpiteiden tehokkuutta sekä arvioi, ovatko

olemassa olevat käytännöt riittävän laajoja ja monitahoi-

sia keskeisten ihmisoikeuskysymysten käsittelemiseksi.

Suorituskykymittari Tulos 2024

Ihmisoikeuksia koskeva due diligence -prosessi

keskeisillä liiketoiminta-alueilla/keskeisissä

toiminnoissa (määrä ja kuvaus)

Vuonna 2024 toteutettiin neljä merkittävää

arviointia/aloitetta:

1) Konserninlaajuinen Nesteen keskeisten

ihmisoikeuskysymysten ja hillintätoimien arviointi.

2) Ihmisoikeusvaikutusten ja -riskien arviointi Porvoon

jalostamon mahdollisen uuden yksikön

rakentamiselle ja toiminnalle.

3) Nesteen Suomessa, Rotterdamissa ja Baltiassa

omistamien terminaalien ihmisoikeusarvioinnit.

4) Nesteen omien työntekijöiden toimeentulon turvaavaa

palkkaa koskeva arviointi maailmanlaajuisesti.

) Ihmisoikeuksien due diligence -prosessi on kuvattu kohdassa Prosessit

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Toimet ja resurssit

Toimet

Neste on toteuttanut useita aloitteita tunnistaakseen ja

ymmärtääkseen, miten ihmisoikeusriskejä, myös moder-

niin orjuuteen ja lapsityövoimaan liittyviä, voi esiintyä sen

toiminnassa ja toimitusketjuissa, urakoitsijat mukaan

lukien. Nesteen toiminnan priorisoimiseksi yhtiön ris-

kinarviointiin kuuluvat toimitusketjujen ja toimintojen kar-

toittaminen urakoitsijat mukaan lukien, maakohtaiset

riskinarvioinnit, yksittäisten hankkeiden riskinarvioinnit,

kirjalliseen aineistoon perustuva tutkimus, toimittaja- ja

urakoitsijakyselyt ja itsearviointikyselyt, yhteydenpito toi-

mittajiin ja urakoitsijoihin, auditoinnit sekä keskustelut

asiantuntijasidosryhmien kanssa.

Neste toteuttaa toiminnassaan ja toimitusketjuissaan

jatkuvaa ihmisoikeuksien due diligence -prosessia, jolla

tunnistetaan ja ehkäistään pakko- ja lapsityötä ja lieven-

netään ja tarvittaessa korjataan sen vaikutuksia. Poten-

tiaaliset liikekumppanit käyvät läpi automaattisen, kol-

mannen osapuolen valvontatietokantoja ja merkittäviä

uutislähteitä hyödyntävän ennakkotarkastuksen, joka

keskittyy talouspakotteisiin ja tiettyihin eettisiin huolen-

aiheisiin. Nämä voivat käytännössä sisältää moderniin

orjuuteen liittyviä aiheita. Lisäksi uusiutuvien raaka-ai-

neiden toimittajiin ja valikoituihin Nesteen toimipaikoissa

toimiviin urakoitsijoihin sovelletaan ihmisoikeuksien due

diligence -prosessia pakko- ja lapsityövoiman osalta.

Prosessi sisältää esimerkiksi maa- ja toimialariskien arvi-

ointeja, toimittajien arviointeja, yhteydenpitoa toimittajiin,

vastuullisuusauditointeja, asiakirjakatsauksia sekä toi-

mittajien, urakoitsijoiden ja henkilöstön koulutusta.

Neste käsittelee haitallisia vastuullisuusvaikutuksia,

myös mahdollisia haitallisia ihmisoikeusvaikutuksia, kun

yhtiö tulee niistä tietoiseksi, kuten alla olevassa Nesteen

korjaustoimiprosessin kuvauksessa on tarkemmin ker-

rottu. Korjaustoimiprosessi on olennainen osa due dili-

gence -prosessia. Korjaustoimia tehdään tapauksissa,

joissa havaitaan haitallisia vaikutuksia. Yhtiö pyrkii ensi-

sijaisesti korjaamaan ongelmat vuorovaikutuksessa ja

toimitusketjuissa. Siksi Neste kehittää säännöllisesti val-

miuksia yhteistyössä toimittajiensa ja urakoitsijoidensa

kanssa. Yhtiö seuraa myös toimittajatietoja ja on vuo-

rovaikutuksessa toimittajiin Supplier Sustainability Portal

-alustansa (SSP) kautta. SSP on digitaalinen alusta, jolla

helpotetaan potentiaalisten ja olemassa olevien uusiutu-

vien raaka-aineiden toimittajien arviointia, tuetaan suori-

tuskyvyn seurantaa ja mahdollistetaan aktiivinen vuoro-

vaikutus toimittajien kanssa. Tämä ja yhteydenpito muihin

sidosryhmiin (kuten ESRS 2 Yleiset tiedot -osiossa on

kuvattu) ohjaavat Nesteen pyrkimystä puuttua pakko-

työhön arvoketjussa.

Nesteen tavoitteena on jatkaa edellä mainittuja toimia

kunnes asiayhteys, parhaat käytännöt tai vaatimukset

muuttuvat. Neste jatkaa due diligence -järjestelmänsä

vahvistamista yritysten kestävän toiminnan huolellisuus-

velvoitetta koskevan direktiivin mukaisesti.

Odotetut tulokset

Näillä toimilla Neste pyrkii varmistamaan ihmisoikeuk-

sien kunnioittamisen ja vähentämään pakkotyön riskiä

koko arvoketjussa. Lisäksi nämä toimet tukevat toimi-

tusketjun sosiaalisten ja ympäristöllisten olosuhteiden

parantamista ja vahvistavat toimittajien vastuullisuutta

lyhyellä ja keskipitkällä aikavälillä. Nämä toimet tukevat

toimittajien eettisten sääntöjen noudattamista ympäris-

töä, yhteiskuntaa, liiketoiminnan harjoittamista, turvalli-

suutta ja ihmisoikeuksia koskevien vaatimusten osalta.

Edistymistä seurataan edellä mainitun ihmisoikeuksien

due diligence -prosessin suorituskykymittarilla.

Resurssit toimien toteuttamiseksi

Edellä mainittujen toimien toteuttamisen ei odoteta vaati-

van merkittäviä (yli 50 milj. euroa) taloudellisia resursseja.

yhteistyössä toimittajien ja urakoitsijoiden kanssa, koska

Nesteen ensisijainen tavoite on niiden hyvinvointi, joiden

oikeuksia on loukattu. Ostojen lopettaminen ei ratkaise

ongelmia tai auta oikeudenhaltijoita. Korjaaviin toimenpi-

teisiin sisältyy:

• Perusteellisen ja puolueettoman tutkimuksen

tekeminen ja toimintatavan valitseminen

vaikutuksen vakavuuden perusteella (esim.

toimittajan kuuleminen, yrityksen omien paikallisten

vastuullisuusasiantuntijoiden tai kolmannen

osapuolen auditoijan suorittamat auditoinnit).

• Toimien toteuttaminen välittömästi tutkinnan aikana

havaittujen kiireellisten tai kriittisten kysymysten

ratkaisemiseksi.

• Suunnitelman vaatiminen toimittajalta

yksityiskohtaisista korjaavista toimenpiteistä ja niiden

aikajanasta.

• Yhteistyö toimittajan ja muiden sidosryhmien kanssa

toiminnan, käytäntöjen ja prosessien kehittämiseksi,

tarvittavien korjaavien toimenpiteiden toteuttamiseksi

ja tulosten seuraamiseksi.

• Edistymisen seuraaminen ja raportointi verkossa

Nesteen uusiutuvien raaka-aineiden toimitusketjun

ilmoituslokin kautta.

• Ostojen lopettaminen, jos Neste ei havaitse riittävää

edistymistä tai jos toimittaja menettää asiaankuuluvat

sertifioinnit.

• Yrityksen prosessien tarkistaminen, parantaminen ja

mukauttaminen tarvittaessa.

• Yhtiö myös kouluttaa omia työntekijöitään ja kehittää

toimittajiensa valmiuksia.

• Yhtiö seuraa näiden toimien toteuttamisen

edistymistä ja tehokkuutta suorituskykymittareiden ja

epäkohtien seurantaprosessin avulla.

Neste uskoo, että sitouttaminen ja läheinen yhteistyö

raaka-ainetoimittajien ja sen toimipaikoilla työskente-

levien urakoitsijoiden kanssa antaa sille parhaat mah-

dollisuudet edistää ihmisoikeuksia ja pienentää enna-

koivasti moderniin orjuuteen liittyviä riskejä yhtiön

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hallintotapatiedot

G1 Liiketoiminnan harjoittaminen

Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet

Neste on tunnistanut yhtiön liiketoiminnan harjoittamisen osalta seuraavat olennaiset vaikutukset:

Suhteet toimittajiin

Myönteinen vaikutus Arvoketjun alkupää Neste edistää toimintaperiaatteita ja käytäntöjä, jotka tukevat parempia työoloja, eettisiä liiketoimintakäytäntöjä, terveyttä ja turvallisuutta sekä ympäristövastuuta sen

toimitusketjuissa. Neste pyrkii sisällyttämään toimittajien eettiset säännöt kaikkien toimittajien ja liikekumppaneiden sopimusehtoihin, asettaen tiukat kriteerit ihmis- ja

työoikeuksille, työterveydelle ja -turvallisuudelle, ilmastolle, ympäristölle ja eettiselle liiketoiminnalle. Kaikkiin Nesteen raaka-ainetoimittajiin sovelletaan vastuullisuuden

huolellisuusvelvoitteen lisävaatimuksia. Myönteisen vaikutuksen mahdollisuus on erityisen merkityksellinen Nesteen uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineiden hankinnassa

lyhyellä, keskipitkällä ja pitkällä aikavälillä.

Liiketoiminnan harjoittamista koskevat

toimintaperiaatteet

Nesteen eettiset säännöt luovat puitteet yhtiön maail-

manlaajuiselle liiketoiminnalle. Eettiset säännöt koskevat

koko Neste-konsernia ja ne sisältävät yhtiön periaatteet

ja keskeiset vaatimukset, joita kaikkien Nesteen työnte-

kijöiden on noudatettava päivittäisessä työssään sekä

toimiessaan asiakkaiden, toimittajien ja muiden liike-

kumppanien ja sidosryhmien kanssa. Ne sisältävät myös

viittauksia yksityiskohtaisempiin vaatimuksiin ja ohjeisiin

muihin keskeisiin politiikkoihin ja periaatteisiin. Nesteen

johto vastaa eettisten sääntöjen toimeenpanosta Nes-

teen Compliance-toiminnon tuella.

Nesteen eettiset säännöt sisältävät viittauksia usei-

siin kansainvälisiin viitekehyksiin. YK:n liiketoimintaa ja

ihmisoikeuksia ohjaavien periaatteiden mukaisesti Neste

kunnioittaa kansainvälisesti tunnustettuja ihmisoikeuksia

ja työelämän oikeuksia sellaisina kuin ne on määritelty

kansainvälisessä ihmisoikeusasiakirjassa sekä kansain-

välisen työjärjestön ILO:n työelämän perusperiaatteita

ja oikeuksia koskevassa julistuksessa. Neste on myös

sitoutunut noudattamaan sen allekirjoittamia YK:n Global

Compact -yritysvastuualoitteen kymmentä periaatetta ja

implementoimaan ne. Eettiset säännöt ovat julkisesti Nes-

teen sidosryhmien saatavilla. Tietoisuuden lisääminen ja

koulutus eettisistä ohjeista ja niihin liittyvistä aiheista ovat

keskeinen osa Nesteen vaatimustenmukaisuusohjelmaa.

Neste viestii säännöllisesti sisäisesti vaatimustenmukai-

suuteen liittyvistä aiheista ja kouluttaa työntekijöitään

sekä verkkokursseilla että virtuaali- ja luokkahuonekou-

lutuksella. Valikoiduista vaatimustenmukaisen ja eettisen

liiketoiminnan harjoittamisen aiheista järjestetään koulu-

tusta vuosittain. Eettisiä sääntöjä koskeva verkkokurssi

on osa uusien työntekijöiden perehdytystä, ja se järjeste-

tään säännöllisesti myös koko organisaatiolle

Compliance-toiminto, jota johtaa Chief Compliance

Officer, raportoi säännöllisesti vaatimustenmukaisuuteen

liittyvistä toimista Nesteen johtoryhmälle ja hallituksen

tarkastusvaliokunnalle. Nesteellä on myös Ethics and

Compliance -toimikunta, joka valvoo ja ohjaa etiikan- ja

vaatimustenmukaisuusohjelman johtamista Nesteellä.

Compliance-aiheita ja -riskejä raportoidaan ja käsitellään

säännöllisesti myös liiketoiminta-alueiden ja toimintojen

tasolla.

Eettisten sääntöjensä mukaisesti Nesteellä on nol-

latoleranssi kaikenlaiselle korruptiolle ja lahjonnalle lii-

ketoiminnassaan. Nollatoleranssi koskee niin Nesteen

omia työntekijöitä kuin sen puolesta toimivia kolman-

sia osapuolia. Nesteen korruptionvastainen periaate

määrittää säännöt korruption ehkäisyyn Nesteen liike-

toiminnassa ja sisältää tarkempia ohjeita vastuullisiin lii-

ketoimintakäytäntöihin ja korruption ehkäisyyn. Periaate

koskee kaikkia Nesteen työntekijöitä sekä tahoja, jotka

työskentelevät Nesteen liiketoiminnoille tai edustavat

niitä. Periaate on linjassa YK:n korruption vastaisen yleis-

sopimuksen kanssa. Korruptionvastainen periaate ja sii-

hen liittyvä ohjeistus ovat sisäisesti saatavilla Nesteen

globaalissa intranetissä. Siitä myös tiedotetaan sään-

nöllisillä uutiskirjeillä ja järjestetään koulutusta kaikille toi-

mistotyöntekijöille verkkokurssina sekä kohdennettuina

koulutuksina. Nesteen johto vastaa korruptionvastai-

sen periaatteen täytäntöönpanosta Nesteen Complian-

ce-toiminnon tuella.

Korruptio- ja lahjontariskejä pidetään tyypillisesti öljy-

ja kaasusektorin luonteeseen liittyvinä riskeinä, jotka joh-

tuvat sektorin globaalista luonteesta, paikallishallintojen

kanssa solmituista sopimussuhteista ja monimutkaisista

toimittaja- ja urakoitsijaverkostoista. Ehkäistäkseen kor-

ruptiota ja lahjontaa Neste on kehittänyt vaatimustenmu-

kaisuusohjelman, joka sisältää asiaa koskevat politiikat

(eettiset säännöt ja korruptionvastainen periaate), verk-

kokoulutusmoduuleita, vuosittaisen vaatimustenmukai-

suuden vahvistamisen (Annual Compliance Acknowled-

gement) ja säännöllisen viestinnän sekä Ethics Online

-kanavan, jonka kautta voidaan ilmoittaa epäillyistä vää-

rinkäytöksistä. Nesteen vastapuolien tulee noudattaa

Nesteen eettisiä sääntöjä toimittajille ja/tai omia vastaa-

via periaatteitaan ja käydä läpi vaatimustenmukaisuu-

den ja vastapuoliriskin arviointi. Kuten eettisissä sään-

nöissä todetaan, Nesteellä on huolellisuusvelvoitetta

koskevat (due diligence) prosessit liikekumppaneilleen.

Vaatimustenmukaisuuden ja vastapuoliriskin arviointiin

kuuluvia riskejä ovat kauppapakotteet, poliittisesti vaiku-

tusvaltaiset henkilöt, rahanpesu, korruptio ja lahjonta.

Työntekijöitä kannustetaan ja vaaditaan ilmoittamaan

huolenaiheistaan tai havaituista tai epäillyistä Nesteen

eettisten sääntöjen tai korruptionvastaisen periaatteen

rikkomuksista omalle esihenkilölleen, Nesteen henkilös-

töosastolle tai Compliance- tai sisäisen tarkastuksen toi-

minnoille. Eettisiä sääntöjä koskeva verkkokurssi sisältää

ohjeet siitä, miten havaituista tai epäillyistä Nesteen eet-

tisten sääntöjen, Nesteen muiden käytäntöjen tai peri-

aatteiden tai sovellettavien lakien tai määräysten rikko-

muksista ilmoitetaan. Muiden raportointikanavien lisäksi

Nesteellä on myös ulkoisesti hallinnoitu väärinkäytösten

raportointijärjestelmä, Ethics Online, joka on saatavilla

kaikille Nesteen sisäisille ja ulkopuolisille sidosryhmille,

myös sen toimitusketjuissa mukana oleville toimijoille.

Ethics Online on raportointikanava, jonka kautta Nesteen

sidosryhmät voivat tuoda esiin nimettömästi havaintonsa

tai epäilyksensä mahdollisista väärinkäytöksistä. Ethics

Online -kanavaa voi käyttää puhelimitse tai verkkosivus-

ton kautta. Nesteen ilmoituskanavien vaikuttavuutta arvi-

oidaan seuraamalla säännöllisesti kanavien kautta tehty-

jen ilmoitusten määrää. Neste voi pyytää työntekijöiltään

palautetta kanavista esimerkiksi henkilöstökyselyissä.

Nesteen väärinkäytösten selvitysryhmä (Neste

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Investigation Group) arvioi ja tutkii ilmoitetut tapaukset

ammattimaisesti, objektiivisesti, luottamuksellisesti ja

nopeasti. Selvitysryhmä päättää tutkinnan johtamisesta

ja lähestymistavasta ilmoitetun syytöksen ja/tai huo-

lenaiheen luonteen perusteella. Kaikkien tutkintojen on

oltava puolueettomia, niiden on perustuttava tosiseikko-

jen selvittämiseen, ja niitä on hoidettava asianmukaisin

resurssein. Nesteen väärinkäytösten selvitysryhmä hyö-

dyntää säännöllisesti ja tarpeen mukaan riippumatonta

ulkopuolista rikosteknistä ja/tai oikeudellista asiantunte-

musta tutkinnan suorittamisessa. Mahdollisten väärin-

käytösten tutkinnoista ja niiden lopputuloksista rapor-

toidaan säännöllisesti Nesteen Ethics and Compliance

-toimikunnalle ja vähintään kerran vuodessa Nesteen

hallituksen tarkastusvaliokunnalle.

Neste ei kohdista negatiivisia seuraamuksia vilpit-

tömässä mielessä raportoiduille tapauksille, kostotoi-

met ovat ehdottoman kiellettyjä. Nesteen periaatteet ja

politiikka, joita noudatetaan sisäisissä väärinkäytöstut-

kimuksissa, on kuvattu yhtiön sisäisessä väärinkäytös-

ten selvittämistä koskevassa standardissa (Misconduct

Investigation Standard). Standardi on linjassa direktiivin

(EU) 2019/1937 kanssa (direktiivi unionin oikeuden rik-

komisesta ilmoittavien henkilöiden suojelusta).

Suhteet toimittajiin

Toimintaperiaatteet

Yksi Nesteen vastuullisuusvision osa-alueista on edis-

tää turvallista ja terveellistä työpaikkaa, oikeudenmukai-

sia työkäytäntöjä ja sitoutumista vastuullisuuteen koko

toimitusketjussa. Nesteen sitoutuminen vastuulliseen ja

eettiseen liiketoimintaan ei ole riippuvainen ainoastaan

Nesteen työntekijöistä vaan myös siitä, että yhteistyötä

tehdään liikekumppanien kanssa, jotka jakavat samat

arvot ja eettiset standardit.

Neste edellyttää kaikkien toimittajiensa ja muiden lii-

kekumppaneidensa noudattavan sovellettavia lakeja ja

vastaavia eettisiä liiketoimintakäytäntöjä, jotka on mää-

ritetty Nesteen eettisissä säännöissä ja kuvattu tarkem-

min Nesteen toimittajien eettisissä säännöissä.

Nesteen toimittajien eettisissä säännöissä määritetään

perusvaatimukset, joita Neste odottaa toimittajiensa ja

Tavoitteet

Neste on sitoutunut toteuttamaan ja ylläpitämään kat-

tavaa vastuullisuuden huolellisuusvelvoiteprosessia (due

diligence) Nesteen omissa toiminnoissa ja toimitusket-

juissa yritysvastuudirektiivin (Corporate Sustainability

Due Diligence Directive) mukaisesti. Eurooppalaisten

kestävyysraportointistandardien ja edellä mainitun direk-

tiivin vaatimusten mukaisia tavoitteita voidaan kehittää

tarvittaessa.

Nesteen vastuullisuuden due diligence -prosessi on

keskeisessä roolissa, kun pyritään vaikuttamaan olen-

naisiin vaikutuksiin ja toteuttamaan Nesteen toimittaja-

suhteiden hallintaan liittyviä toimintaperiaatteita. Nesteen

vastuullisuuden due diligence -prosessi kattaa uusiutu-

vien, kierrätys- ja fossiilisten raaka-aineiden toimittajat, ja

sisältää maariskien arvioinnin, toimittajien due diligence

-prosessin ja siihen liittyvät auditoinnit, yhteydenpidon

toimittajiin ja epäkohtien tutkinnat.

Neste seuraa suorituskykymittarina niiden liikekump-

panien prosenttiosuuksia, jotka ovat sitoutuneet Nesteen

toimittajien eettisten sääntöjen mukaisiin tai vastaaviin

vähimmäisvaatimuksiin, kuten alla olevassa taulukossa

on esitetty. Tavoitetasona Neste odottaa kaikkien toi-

mittajiensa ja muiden liikekumppaneidensa noudatta-

van sovellettavia lakeja ja vastaavia eettisiä liiketoimin-

takäytäntöjä, jotka on määritetty Nesteen eettisissä

säännöissä ja kuvattu tarkemmin Nesteen toimittajien

eettisissä säännöissä. Neste ei ole määrittänyt erillistä

perusjaksoa suorituskykymittarin seurantaan.

näiden ensimmäisen portaan toimittajien, urakoitsijoiden

ja liikekumppaneiden noudattavan ja toteuttavan. Neste

pyrkii sisällyttämään kaikkien raaka-aineiden, tuotteiden,

komponenttien, materiaalien tai palveluiden toimittajien,

urakoitsijoiden ja muiden liikekumppaneiden sopimu-

sehtoihin toimittajien eettiset säännöt. Myös yritysjär-

jestelyjen kautta hankittujen konserniyhtiöiden odote-

taan noudattavan Nesteen toimittajien eettisiä sääntöjä

hankinnoissaan. Toimittajien eettiset säännöt sisältävät

vaatimuksia lakien ja määräysten noudattamisesta, lii-

ketoiminnan harjoittamisesta, ympäristövaikutuksista ja

ilmastonmuutoksesta, työterveydestä ja työturvallisuu-

desta, yritysturvallisuudesta sekä ihmis- ja työoikeuk-

sista. Niissä viitataan ihmisoikeuksien yleismaailmalliseen

julistukseen ja kansainvälisen työjärjestön (ILO) kahdek-

sassa yleissopimuksessa määritettyihin perusoikeuksiin.

Nesteen toimittajien eettiset säännöt ovat julkisesti

saatavilla Nesteen verkkosivuilla useilla kielillä. Neste

järjestää koulutuksia ja tarjoaa oppaan käytännön suo-

situksilla tukeakseen toimittajiaan eettisten sääntöjen

mukaisten velvoitteiden täyttämisessä.

Lisäksi Neste edellyttää, että kaikki sen uusiutuvien

raaka-aineiden toimittajat noudattavat Nesteen vastuul-

lisen hankinnan periaatetta. Vastuullisen hankinnan

periaatteen vaatimuksia on kuvattu tarkemmin osiossa

E5 Resurssien käyttö. Toimittajien eettiset säännöt ja

niihin liittyvät muut toimintaperiaatteet ovat keskeisiä

työkaluja positiivisen vaikutuksen edistämisessä, jonka

Neste pyrkii saavuttamaan koko arvoketjussaan.

Yleinen hallinto, myös ylin vastuuvelvollisuus toiminta-

periaatteista, ja toimintaperiaatteiden toteuttamiseen liit-

tyvä sidosryhmävuorovaikutus on kuvattu tämän rapor-

tin osiossa ESRS 2 Yleiset tiedot.

Toimet ja resurssit

Toimet

Toimittajasuhteiden hallinnan keskeiset toimet:

Riskienarviointi toimitusketjuissa: Maakohtais-

ten riskien arviointi on keskeistä yhtiön toimitusketjujen

vastuullisuusriskien ymmärtämisessä. Neste hyödyntää

arvioinnissa yhtiön tarpeisiin mukautettua Verisk Maple-

croftin menetelmää. Se on toimialan johtava riskinarvi-

ointimenetelmä, jonka avulla yhtiö tunnistaa korkean

vastuullisuusriskin maita ja maantieteellisiä alueita, joissa

se toimii ja joissa sillä on raaka-aineiden toimitusket-

juja. Neste ylläpitää ajantasaista maariskiluokitusta. Se

perustuu maariski-indekseihin, kuten eettisiin liiketoimin-

takäytäntöihin, ihmisoikeuksiin ja työntekijöiden oikeuk-

siin, terveyteen ja turvallisuuteen sekä ympäristöön.

Luokitus sisältää myös luettelon kielletyistä maista ja alu-

eista, jotka on määritetty kauppapakotteiden, konfliktien

ja vastuullisuusriskien perusteella. Maariskien arvioinnilla

Neste voi priorisoida toimintaansa tehokkaasti tunnista-

malla merkittävimmät vastuullisuusriskit tietyissä maissa

tai tietyillä maantieteellisillä alueilla.

Vastuullisuuden due diligence -prosessi: Vas-

tuullisuusriskien arviointi yhtiön toimitusketjuissa alkaa

ennen sopimusten allekirjoittamista tai raaka-aineiden,

tuotteiden, komponenttien, materiaalien tai palveluiden

toimittamista. Neste varmistaa toimittajiensa eettisten

sääntöjen noudattamisen järjestelmällisillä vastapuolien

seulonnan ja seurannan valvontakeinoilla, joihin sisäl-

tyy potentiaalisten liikekumppaneiden automaattinen

ennakkotarkastus. Vastapuolet käydään läpi taloudel-

listen pakotteiden ja vastaavien sääntöjen noudattami-

seen liittyvien ongelmien sekä valikoitujen eettisten luo-

kitusten osalta. Seulonnassa hyödynnetään kolmansien

osapuolien valvontatietokantoja ja tärkeimpiä uutisläh-

teitä. Kaikkiin Nesteen raaka-ainetoimittajiin sovelletaan

vastuullisuuden due diligence -lisävaatimuksia. Neste

käyttää arvioinnin tyypin määrittämiseen riskiperusteista

menetelmää. Arviointi voi sisältää aineistojen läpikäyn-

tiä, toimitusketjujen ja toimintojen kartoitusta, yhteyden-

pitoa toimittajiin ja vastuullisuusauditointeja. Riskiperus-

teisessa menetelmässä maariski on yksi riskinarvioinnin

osatekijöistä. Raaka-aineiden alkuperän tunteminen on

Suorituskykymittari Tulos 2024

Nesteen toimittajien eettisten sääntöjen

vähimmäisvaatimuksiin tai vastaaviin

vaatimuksiin* sitoutuneet

liikekumppanit

100 % uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineiden volyymistä

81 % raakaöljyn ja fossiilisten raaka-aineiden volyymistä

91 % epäsuorista sopimushankinnoista

) Toimittajan tai liikekumppanin toimintaperiaatteiden arvioinnin jälkeen Neste voi sopia, että toimittajan omien eettisten sääntöjen noudattaminen

riittää täyttämään Nesteen toimittajien eettisten sääntöjen vaatimukset.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

perustavanlaatuinen toimittajavaatimus. Mahdollisuuk-

sien mukaan tavoitteena on saada näkyvyyttä koko raa-

ka-aineiden toimitusketjuun, myös Nesteen toimittajien

toimittajiin.

Uusiutuvien raaka-aineiden hankinta: Neste edel-

lyttää, että kaikki sen uusiutuvien raaka-aineiden toimit-

tajat noudattavat Nesteen toimittajien eettisiä sääntöjä

ja Nesteen vastuullisen hankinnan periaatetta. Kaikki

Nesteen uusiutuvien raaka-aineiden toimittajat käy-

vät myös läpi perusteellisen vastuullisuuden due dili-

gence -prosessin Nesteen toimittajien vastuullisuuden

hyväksymisperiaatteen mukaisesti. Periaatetta sovel-

letaan maailmanlaajuisesti kaikkiin Nesteen yhtiöihin,

jotka luovat liikesuhteen uusiutuvien raaka-aineiden toi-

mittajan kanssa. Periaate asettaa kestävän kehityksen

vähimmäisvaatimukset toimittajien hyväksymiselle viisi-

vaiheisessa prosessissa, johon kuuluvat raaka-aineiden

arviointi, riskinarvioinnit, vastapuoliselvitys, vastuullisuus-

arviointi ja auditoinnit. Periaate on saatavilla sisäisesti.

Vastuullisuusarvioinnilla Neste varmistaa, että toimit-

tajat noudattavat Nesteen toimittajien eettisiä sääntöjä.

Arviointi sisältää useita aiheita, esimerkiksi hallinnon,

työnormit ja -käytännöt, ihmisoikeudet, ympäristönä-

kökohdat sekä terveyden ja turvallisuuden. Yhtiö jatkaa

kaupallisia neuvotteluja vain sellaisten hyväksyttyjen osa-

puolten kanssa, jotka täyttävät vastuullisuutta koskevat

vaatimukset. Kaikkien kumppanien on täytettävä nämä

kriteerit. Arvio toimittajan vastuullisuudesta on voimassa

kolme tai viisi vuotta. Siihen vaikuttavat esimerkiksi maa-

riski, Nesteelle toimitetut raaka-ainemäärät ja vastuulli-

suusarvioinnin lopputulos. Voimassaoloajan päätyttyä

toimittaja arvioidaan uudelleen.

Nesteytetyn jätemuovin hankinta: Neste edellyttää

nesteytetyn jätemuovin toimittajiensa täyttävän Nesteen

toimittajien eettisten sääntöjen vaatimukset ja hyväksy-

vän vain nesteytetyn jätemuovin, jonka alkuperä on jäljitet-

tävissä ja joka täyttää ISCC Plus -sertifiointivaatimukset.

Raakaöljyn ja muiden fossiilisten raaka-aineiden

hankinta: Yhtiön raakaöljyn ja muiden fossiilisten raa-

ka-aineiden toimittajia koskeva due diligence -prosessi

sisältää maariskin arvioinnin ja vastapuoliselvityksen.

Lisäksi Neste arvioi kaikki uudet toimittajat julkisesti saa-

tavilla olevien tietojen perusteella Nesteen toimittajien

Valmiuksien kehittäminen: Neste ymmärtää, että

due diligence -prosessit ja vastuullisuusauditoinnit eivät

yksin riitä myönteisen vaikutuksen aikaansaamiseksi

sen arvoketjussa. Siksi yhtiö kehittää säännöllisesti val-

miuksia yhteistyössä toimittajiensa kanssa. Neste järjes-

tää säännöllisesti koulutuksia ja työpajoja muun muassa

Nesteen toimittajien eettisten sääntöjen vaatimuksista,

vastuullisuuspolitiikan kehittämisestä, due diligence

-prosessista, jäljitettävyydestä ja epäkohtien hallinnasta.

Yhtiö on myös sitoutunut järjestämään omille työntekijöil-

leen koulutusta toimintaperiaatteistaan varmistaakseen

niiden soveltamisen kaikissa toiminnoissa. Nesteen toi-

mittajien eettisiä sääntöjä käsitellään sekä verkkokoulu-

tuksessa että valikoiduille tiimeille järjestettävissä ihmis-

oikeus- ja vastuullisuusasiantuntijoiden fasilitoimissa

luokkahuonekoulutuksissa.

Epäkohdat ja huolenaiheet toimitusketjussa:

Neste tutkii kaikki valitukset ja väitteet epäillyistä vas-

tuullisuusrikkomuksista, mukaan lukien Nesteen toimit-

tajien eettisten sääntöjen ja Nesteen vastuullisen han-

kinnan periaatteen epäiltyjä rikkomuksia. Vuorovaikutus

ja yhteistyö yhtiön toimittajien ja urakoitsijoiden kanssa

ovat ensisijaisia keinoja puuttua epäkohtiin ja käsitellä

huolenaiheita. Ostojen lopettaminen ei välttämättä rat-

kaise ongelmaa, vaan tekemällä yhteistyötä toimittajiensa

kanssa Neste voi saada aikaan parannuksia toimittajan

toiminnassa. Neste irtisanoo sopimuksensa toimittajan

tai urakoitsijan kanssa, jos sopimukseen sisältyviä vas-

tuullisuuden kriteerejä ja vaatimuksia on todistettavasti

rikottu ja jos rikkomukset ovat vakavia eikä niiden rat-

kaisemisessa edistytä kohtuullisessa ajassa. Osiossa

S2 Arvoketjun työntekijät on lisätietoa Nesteen pro-

sesseista, joilla korjataan kielteisiä vaikutuksia ja varmis-

tetaan, että arvoketjun työntekijöiden käytettävissä on

ilmoitusmekanismeja epäkohtien esille tuomiseen.

Neste aikoo jatkaa toimittajien due diligence -proses-

sin kehittämistä tulevan sääntelyn (esim. yritysvastuudi-

rektiivin) mukaisesti.

eettisissä säännöissä esitettyjen aiheiden, ilmasto- ja

ympäristösitoumusten sekä raakaöljyn tuotantoon liitty-

vien seikkojen (esim. soihdutuksen ja vuotojen) osalta.

Fossiilisten raaka-aineiden toimittajien vastuullisuusarvi-

ointi uusitaan kolmen vuoden välein.

Epäsuora hankinta: Nesteen epäsuora hankinta

vastaa sellaisten tavaroiden ja palvelujen hankinnasta,

ostoista, sopimushallinnasta ja toimittajahallinnasta,

jotka eivät sisälly raakaöljyn ja muiden fossiilisten raa-

ka-aineiden tai uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineiden

hankintaan ja toimitukseen. Automaattisen vastapuolen

vastuullisuusselvityksen lisäksi Neste on tehnyt katego-

ria- ja toimittajakohtaisia riskinarviointeja parantaakseen

ymmärrystään vastuullisuusriskistä Nesteen epäsuorien

hankintojen toimitusketjuissa. Neste on tehnyt kolman-

nen osapuolen Sedex-itsearvioinnit Porvoon, Rotterda-

min ja Singaporen jalostamoillaan. Niiden avulla se voi

arvioida perusteellisesti johtamisjärjestelmien ja ihmisoi-

keuksien due diligence -prosessin puutteita. Yhtiö aikoo

jatkaa vastuullisuuden sisällyttämistä epäsuorien han-

kintojen prosessiin ja jatkaa ennakoivaa työtä työnteki-

jöiden oikeuksien kunnioittamisen edistämiseksi kaikissa

tuotantolaitoksissaan. Lisätietoja Nesteen vaikutuksia

koskevasta yhteydenpidosta arvoketjun työntekijöiden

kanssa on osiossa S2 Arvoketjun työntekijät.

Vastuullisuusauditoinnit: Neste tekee auditointeja

toimitusketjujen vastuullisuusriskien lieventämiseksi.

Kohteiden valinnassa kiinnitetään erityistä huomiota toi-

mittajiin, raaka-aineisiin tai maihin, joiden vastuullisuus-

riskit ovat suurimmat. Vastuullisuusauditoinnit ovat yksi

tapa varmistaa, että toimittajat noudattavat Nesteen toi-

mittajien eettisiä sääntöjä. Kaikissa auditoinneissa nou-

datetaan Nesteen vastuullisuusauditointien standardin

vaatimuksia, joita verrataan säännöllisesti kansainväli-

sesti tunnustettuihin vastuullisuusstandardeihin, kuten

SMETA ja SA8000. Auditoinnin jälkeen Neste seuraa

tapauksia, joissa vaatimuksia ei ole noudatettu, ja vaa-

tii toimittajia korjaamaan merkittävät ongelmat määrä-

ajassa. Vastuullisuusauditoinnit suorittaa joko Nesteen

oma paikallinen vastuullisuusasiantuntija tai ulkopuoli-

nen varmentaja. Mahdollisuuksien mukaan yhtiö tekee

auditointeja myös toimittajien toimittajille (toisen portaan

toimittajille tai jopa pidemmälle toimitusketjussa).

Odotetut tulokset

Näillä toimilla Neste pyrkii parantamaan toimitusketjun

sosiaalisia ja ympäristöolosuhteita sekä vahvistamaan

toimittajien vastuullisuutta lyhyellä ja keskipitkällä aika-

välillä. Toimet tukevat toimittajien eettisten sääntöjen

noudattamista ympäristöä, yhteiskuntaa, liiketoiminnan

harjoittamista, turvallisuutta ja ihmisoikeuksia koske-

vien vaatimusten osalta. Toimien edistymistä seurataan

edellä mainitulla suorituskykymittarilla.

Resurssit toimien toteuttamiseksi

Edellä mainittujen toimien toteuttamisen ei odoteta vaati-

van merkittäviä (yli 50 milj. euroa) taloudellisia resursseja.

Raportointiperiaatteet

Eettiset säännöt toimittajille: Nesteen toimittajien

eettisten sääntöjen tai vastaavien vaatimusten kattamien

uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineiden määrien sekä raa-

kaöljyn ja fossiilisten raaka-aineiden määrien osuus las-

ketaan Nesteelle raportointivuoden aikana toimitettu-

jen volyymien perusteella. Nesteen toimittajien eettisten

sääntöjen kattama osuus epäsuorista hankinnoista las-

ketaan kulujen perusteella. Suorituskykymittari ei ole

ulkopuolisen kolmannen osapuolen validoima.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Liitteet

Selvitys kestävyyttä koskevasta due diligence -prosessista

Due diligence -prosessin keskeiset osatekijät Kohdat kestävyysraportissa Sivunumero

a) Due diligence -prosessin sisällyttäminen hallintoon, strategiaan ja liiketoimintamalliin S2 Arvoketjun työntekijät 79–80

G1 Liiketoiminnan harjoittaminen 84–85

b) Vuorovaikutus vaikutusten kohteena olevien sidosryhmien kanssa kaikissa

due diligence -prosessin keskeisissä vaiheissa

ESRS 2 Yleiset tiedot 46–48

S1 Oma työvoima 75–76

S2 Arvoketjun työntekijät 80–81

c) Haitallisten vaikutusten tunnistaminen ja arviointi ESRS 2 Yleiset tiedot 50–51

S1 Oma työvoima 74

S2 Arvoketjun työntekijät 79, 80

G1 Liiketoiminnan harjoittaminen 84–85

d) Toimien toteuttaminen kyseisten haitallisten vaikutusten torjumiseksi S1 Oma työvoima 76

S2 Arvoketjun työntekijät 81–82

e) Kyseisten toimien tuloksellisuuden seuranta ja viestintä S1 Oma työvoima 75–76

S2 Arvoketjun työntekijät 79–82

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

ESRS 2 Yleiset tiedot

Tiedonantovaatimus Sivu

BP-1 Kestävyysselvitysten yleiset laatimisperusteet 42

BP-2 Tiettyjä olosuhteita koskevat tiedot 42, 64–65, 68, 73, 78,

GOV-1 Hallinto-, johto- ja valvontaelinten rooli 42–43

GOV-2 Yrityksen hallinto-, johto- ja valvontaelimille toimitettavat tiedot ja niiden

käsittelemät kestävyysseikat

GOV-3 Kestävyyteen liittyvän suorituskyvyn sisällyttäminen kannustinjärjestelmiin 43

GOV-4 Selvitys kestävyyttä koskevasta due diligence -prosessista 86

GOV-5 Riskienhallinta ja sisäinen valvonta kestävyysraportoinnin osalta 43–44

SBM-1 Strategia, liiketoimintamalli ja arvoketju 44–45

SBM-2 Sidosryhmien edut ja näkemykset 46–48

SBM-3 Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet sekä niiden vuorovaikutus

strategian ja liiketoimintamallin kanssa

49–50

IRO-1 Kuvaus olennaisten vaikutusten, riskien ja mahdollisuuksien tunnistamis- ja

arviointiprosessista

50–51

IRO-2 Yrityksen kestävyysselvityksissä huomioon otetut ESRS-standardien

tiedonantovaatimukset

87–91

Nesteen kestävyysraportissa

huomioon otetut ESRS-standardien

tiedonantovaatimukset

Seuraavassa taulukossa on lueteltu kaikki ESRS 2:n tie-

donantovaatimukset ja seitsemän aihekohtaista stan-

dardia, jotka ovat Nesteelle olennaisia ja sisältyvät

tähän kestävyysraporttiin. Neste jättää pois kaikki tie-

dot, jotka liittyvät aihekohtaisiin standardeihin E3 Vesi-

varat ja merten luonnonvarat, S3 Vaikutusten kohteena

ESRS E1 Ilmastonmuutos

Tiedonantovaatimus Sivu

ESRS 2 GOV-3 Kestävyyteen liittyvän suorituskyvyn sisällyttäminen

kannustinjärjestelmiin

E1-1 Ilmastonmuutoksen hillintää koskeva siirtymäsuunnitelma 44–45, 61–63

ESRS 2 SBM-3 Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet sekä niiden

vuorovaikutus strategian ja liiketoimintamallin kanssa

49–50, 58–60

ESRS 2 IRO-1 Kuvaus ilmastoon liittyvien olennaisten vaikutusten, riskien ja

mahdollisuuksien tunnistamis- ja arviointiprosesseista

50–51, 59–60

E1-2 Ilmastonmuutoksen hillintään ja siihen sopeutumiseen liittyvät toimintaperiaatteet 51, 60–61

E1-3 Ilmastonmuutosta koskeviin toimintaperiaatteisiin liittyvät toimet ja resurssit 62–63

E1-4 Ilmastonmuutoksen hillintään ja siihen sopeutumiseen liittyvät tavoitteet 61–62

E1-5 Energiankulutus ja energialähteiden yhdistelmä 63, 64–65

E1-6 Kasvihuonekaasujen scope 1-, scope 2- ja scope 3 -bruttopäästöt ja

kokonaispäästöt

64–65

E1-8 Sisäinen hiilen hinnoittelu 63

ESRS E2 Pilaantuminen

Tiedonantovaatimus Sivu

ESRS 2 IRO-1 Kuvaus pilaantumiseen liittyvien olennaisten vaikutusten, riskien ja

mahdollisuuksien tunnistamis- ja arviointiprosesseista

50–51, 66

E2-1 Pilaantumiseen liittyvät toimintaperiaatteet 51, 66–67

E2-2 Pilaantumiseen liittyvät toimet ja resurssit 67

E2-3 Pilaantumiseen liittyvät tavoitteet 67

E2-5 Huolta aiheuttavat aineet ja erityistä huolta aiheuttavat aineet 68

olevat yhteisöt ja S4 Kuluttajat ja loppukäyttäjät, koska

näitä ei arvioitu olennaisiksi kaksinkertaisen olennaisuu-

den arvioinnissa. Asiaankuuluvat tiedonantovaatimuk-

set on tunnistettu yhdistämällä olennaiset vaikutukset,

riskit ja mahdollisuudet ja niihin liittyvät osa-aiheet tai

osaosa-aiheet asianomaiseen ESRS-standardiin. Muut

yhteisökohtaiset tiedot on määritelty implementoitujen

tavoitteiden sekä yhteisökohtaisen Hiilikädenjälki-aiheen

perusteella.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

ESRS E4 Biologinen monimuotoisuus ja ekosysteemit

Tiedonantovaatimus Sivu

E4-1 Siirtymäsuunnitelma sekä biologisen monimuotoisuuden ja ekosysteemien

huomioiminen strategiassa ja liiketoimintamallissa

44, 70–71

ESRS 2 SBM-3 Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet sekä niiden

vuorovaikutus strategian ja liiketoimintamallin kanssa

49–50, 69–70

ESRS 2 IRO-1 Kuvaus biologiseen monimuotoisuuteen ja ekosysteemeihin liittyvien

olennaisten vaikutusten, riskien ja mahdollisuuksien tunnistamis- ja

arviointiprosesseista

50–51, 69–70

E4-2 Biologiseen monimuotoisuuteen ja ekosysteemeihin liittyvät toimintaperiaatteet 51, 70

E4-3 Biologiseen monimuotoisuuteen ja ekosysteemeihin liittyvät toimet ja resurssit 71

E4-4 Biologiseen monimuotoisuuteen ja ekosysteemeihin liittyvät tavoitteet 71

E4-5 Biologisessa monimuotoisuudessa ja ekosysteemeissä tapahtuviin muutoksiin

liittyvät vaikutusmittarit

ESRS E5 Resurssien käyttö ja kiertotalous

Tiedonantovaatimus Sivu

ESRS 2 IRO-1 Kuvaus resurssien käyttöön ja kiertotalouteen liittyvien olennaisten

vaikutusten, riskien ja mahdollisuuksien tunnistamis- ja arviointiprosesseista

50–51

E5-1 Resurssien käyttöön ja kiertotalouteen liittyvät toimintaperiaatteet 51, 72–73

E5-2 Resurssien käyttöön ja kiertotalouteen liittyvät toimet ja resurssit 73

E5-3 Resurssien käyttöön ja kiertotalouteen liittyvät tavoitteet 73

E5-4 Resurssien sisäänvirtaukset 73

ESRS S1 Oma työvoima

Tiedonantovaatimus Sivu

ESRS 2 SBM-2 Sidosryhmien edut ja näkemykset 46–48

ESRS 2 SBM-3 Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet sekä niiden

vuorovaikutus strategian ja liiketoimintamallin kanssa

49–50, 74

S1-1 Omaan työvoimaan liittyvät toimintaperiaatteet 51, 74–75

S1-2 Prosessit, jotka koskevat yhteydenpitoa vaikutuksista oman työvoiman ja

työntekijöiden edustajien kanssa

S1-3 Prosessit kielteisten vaikutusten korjaamiseksi ja kanavat omalle työvoimalle

huolenaiheiden esiin tuomiseksi

75–76, 83–84

S1-4 Toimien toteuttaminen omaan työvoimaan kohdistuvien olennaisten vaikutusten

suhteen ja toimintatavat omaan työvoimaan liittyvien olennaisten riskien

hallitsemiseksi ja olennaisten mahdollisuuksien hyödyntämiseksi sekä kyseisten

toimien vaikuttavuus

S1-5 Tavoitteet, jotka liittyvät olennaisten kielteisten vaikutusten hallintaan,

myönteisten vaikutusten edistämiseen sekä olennaisten riskien ja mahdollisuuksien

hallintaan

S1-6 Yrityksen työsuhteisten työntekijöiden ominaisuudet 77, 78

S1-14 Terveyttä ja turvallisuutta koskevat mittarit 77, 78

ESRS S2 Arvoketjun työntekijät

Tiedonantovaatimus Sivu

ESRS 2 SBM-2 Sidosryhmien edut ja näkemykset 46–48

ESRS 2 SBM-3 Olennaiset vaikutukset, riskit ja mahdollisuudet sekä niiden

vuorovaikutus strategian ja liiketoimintamallin kanssa

49–50, 79

S2-1 Arvoketjun työntekijöihin liittyvät toimintaperiaatteet 51, 75, 79–80

S2-2 Prosessit, jotka koskevat yhteydenpitoa vaikutuksista arvoketjun työntekijöiden

kanssa

S2-3 Prosessit kielteisten vaikutusten korjaamiseksi ja kanavat arvoketjun

työntekijöille huolenaiheiden esiin tuomiseksi

81, 83–84

S2-4 Arvoketjun työntekijöihin kohdistuviin olennaisiin riskeihin liittyviin toimiin

ryhtyminen ja lähestymistavat arvoketjun työntekijöihin kohdistuvien olennaisten

riskien hallitsemiseksi ja olennaisten mahdollisuuksien hyödyntämiseksi sekä

kyseisten toimien tehokkuus

81–82

S2-5 Olennaisten kielteisten vaikutusten hallintaan, myönteisten vaikutusten

edistämiseen ja olennaisten riskien ja mahdollisuuksien hallintaan liittyvät tavoitteet

ESRS G1 Liiketoiminnan harjoittaminen

Tiedonantovaatimus Sivu

ESRS 2 GOV-1 Hallinto-, johto- ja valvontaelinten rooli 42–43

ESRS 2 IRO-1 Kuvaus olennaisten vaikutusten, riskien ja mahdollisuuksien

tunnistamis- ja arviointiprosesseista

50–51

G1-1 Liiketoiminnan harjoittamista koskevat

toimintaperiaatteet ja yrityskulttuuri

51, 83–84

G1-2 Suhteet toimittajiin 45, 84–85

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Luettelo EU:n lainsäädännöstä

johdetuista monialaisten ja

aihekohtaisten standardien

tietopisteistä

Alla oleva taulukko sisältää kaikki ESRS 2 -standardin liit-

teessä B luetellut muusta EU:n lainsäädännöstä johdetut

tietopisteet. Taulukosta käy ilmi, miltä sivulta tietopisteet

ESRS 2 GOV-1 Hallituksen sukupuolijakauma 21 kohdan d alakohta X X 43

ESRS 2 GOV-1 Riippumattomien hallituksen jäsenten prosenttiosuus 21 kohdan e alakohta X 43

ESRS 2 GOV-4 Selvitys kestävyyttä koskevasta due diligence -prosessista 30 kohta X 86

ESRS 2 SBM-1 Osallistuminen fossiilisiin polttoaineisiin liittyvään toimintaan 40 kohdan d alakohdan i alakohta X X X 45

ESRS 2 SBM-1 Osallistuminen kemikaalien tuotantoon liittyvään toimintaan 40 kohdan d alakohdan ii alakohta X X Ei sovellettavissa

ESRS 2 SBM-1 Osallistuminen kiistanalaisiin aseisiin liittyvään toimintaan 40 kohdan d alakohdan iii alakohta X X Ei sovellettavissa

ESRS 2 SBM-1 Osallistuminen tupakan viljelyyn ja tuotantoon liittyvään toimintaan 40 kohdan d alakohdan iv alakohta X Ei sovellettavissa

ESRS E1-1 Siirtymäsuunnitelma ilmastoneutraaliuden saavuttamiseksi vuoteen 2050 mennessä 14 kohta X 61–63

ESRS E1-1 Pariisin sopimuksen mukaisten vertailuarvojen ulkopuolelle suljetut yritykset 16 kohdan g alakohta X X 61

ESRS E1-4 Kasvihuonekaasupäästöjen vähennystavoitteet 34 kohta X X X 61–62

ESRS E1-5 Fossiilisista lähteistä peräisin olevan energian kulutus eriteltynä lähteiden mukaan (vain ilmastovaikutuksiltaan merkittävät alat) 38 kohta X 63

ESRS E1-5 Energiankulutus ja energialähteiden yhdistelmä 37 kohta X 63

ESRS E1-5 Energiaintensiteetti, joka liittyy toimintaan ilmastovaikutuksiltaan merkittävillä aloilla 40–43 kohta X 63, 65

ESRS E1-6 Kasvihuonekaasujen scope 1-, scope 2- ja scope 3 -bruttopäästöt ja kokonaispäästöt 44 kohta X X X 64

ESRS E1-6 Kasvihuonekaasujen bruttopäästöjen intensiteetti 53–55 kohta X X X 64, 65

ESRS E1-7 Kasvihuonekaasujen poistot ja päästöhyvitykset 56 kohta X Ei olennainen

ESRS E1-9 Vertailuarvosalkun alttius ilmastoon liittyville fyysisille riskeille 66 kohta X Ei julkistettu

ESRS E1-9 Rahallisten määrien erittely akuutin ja kroonisen fyysisen riskin mukaan 66 kohdan a alakohta X Ei julkistettu

ESRS E1-9 Sellaisten merkittävien omaisuuserien sijaintipaikka, joihin kohdistuu olennainen fyysinen riski 66 kohdan c alakohta X Ei julkistettu

ESRS E1-9 Yrityksen kiinteistöomaisuuden kirjanpitoarvo eriteltynä energiatehokkuusluokittain 67 kohdan c alakohta X Ei julkistettu

ESRS E1-9 Ilmastoon liittyvien mahdollisuuksien huomioiminen salkussa 69 kohta X Ei julkistettu

ESRS E2-4 Kunkin sellaisen ilmaan, veteen ja maaperään päätyvän epäpuhtauden määrä, joka mainitaan E-PRTR-asetuksen (epäpuhtauksien

päästöjä ja siirtoja koskeva eurooppalainen rekisteri) liitteen II luettelossa 28 kohta

X Ei olennainen

ESRS E3-1 Vesivarat ja merten luonnonvarat 9 kohta X Ei olennainen

Tiedonantovaatimus ja siihen liittyvä tietopiste

Viittaus tiedonanto-

velvoite-asetukseen

Viittaus

pilariin 3

Viittaus vertailuarvo-

asetukseen

Viittaus EU:n

ilmastolakiin

Sivuviittaus

kestävyysraportissa

löytyvät Nesteen kestävyysraportista. Poissuljetut data-

pisteet on merkitty i) Ei olennainen kaksoisolennaisuus-

arvioinnin tulosten perusteella, ii) Ei julkistettu, mikäli tie-

donantovaatimus otetaan käyttöön vaiheittain ESRS 1

liitteen C määräyksen mukaisesti tai iii) Ei sovellettavissa,

jos tiedonantovaatimus ei liity Nesteen liiketoimintaan.

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

ESRS E3-1 Kohdennetut toimintaperiaatteet 13 kohta X Ei olennainen

ESRS E3-1 Merien ja valtamerten kestävyys 14 kohta X Ei olennainen

ESRS E3-4 Kierrätetyn ja uudelleenkäytetyn veden kokonaismäärä 28 kohdan c alakohta X Ei olennainen

ESRS E3-4 Kokonaisvedenkulutus kuutiometreinä oman toiminnan liikevoittoa kohti laskettuna 29 kohta X Ei olennainen

ESRS 2 IRO-1 E4 16 kohdan a alakohdan i alakohta X Ei olennainen

ESRS 2 IRO-1 E4 16 kohdan b alakohta X 69

ESRS 2 IRO-1 E4 16 kohdan c alakohta X 69

ESRS E4-2 Kestävät maata tai maataloutta koskevat käytännöt tai toimintaperiaatteet 24 kohdan b alakohta X 70

ESRS E4-2 Kestävät meriin liittyvät käytännöt tai toimintaperiaatteet 24 kohdan c alakohta X 70

ESRS E4-2 Metsäkatoon puuttumista koskevat toimintaperiaatteet 24 kohdan d alakohta X 70

ESRS E5-5 Kierrättämätön jäte 37 kohdan d alakohta X Ei olennainen

ESRS E5-5 Vaarallinen jäte ja radioaktiivinen jäte kohta 39 X Ei olennainen

ESRS 2 SBM-3 S1 Pakkotyötapausten riski 14 kohdan f alakohta X Ei olennainen

ESRS 2 SBM-3 S1 Lapsityövoimatapausten riski 14 kohdan g alakohta X Ei olennainen

ESRS S1-1 Ihmisoikeuspoliittiset sitoumukset 20 kohta X 75

ESRS S1-1 Kansainvälisen työjärjestön kahdeksan perusyleissopimuksen käsittelemiä aiheita koskevat due diligence -käytännöt 21 kohta X 75

ESRS S1-1 Ihmiskaupan ehkäisemistä koskevat prosessit ja toimenpiteet 22 kohta X 75

ESRS S1-1 työtapaturmien ehkäisemistä koskevat toimintaperiaatteet tai hallintajärjestelmä 23 kohta X 74

ESRS S1-3 Epäkohtien tai valitusten käsittelyjärjestelmät 32 kohdan c alakohta X 75, 83–84

ESRS S1-14 Kuolemantapausten lukumäärä ja työtapaturmien lukumäärä ja osuus 88 kohdan b ja c alakohta X X 77

ESRS S1-14 Loukkaantumisten, onnettomuuksien, kuolemantapausten tai sairauksien vuoksi menetettyjen päivien määrä 88 kohdan e alakohta X Ei julkistettu

ESRS S1-16 Sukupuolten välinen tasoittamaton palkkaero 97 kohdan a alakohta X X Ei olennainen

ESRS S1-16 Toimitusjohtajan suhteettoman suuri palkka 97 kohdan b alakohta X Ei olennainen

ESRS S1-17 Syrjintätapaukset 103 kohdan a alakohta X Ei olennainen

ESRS S1-17 Yritystoimintaa ja ihmisoikeuksia koskevien YK:n ohjaavien periaatteiden ja OECD:n periaatteiden noudattamatta jättäminen

104 kohdan a alakohta

X X Ei olennainen

ESRS 2 SBM-3 S2 Huomattava lapsityövoiman tai pakkotyön käytön riski arvoketjussa 11 kohdan b alakohta X 79

ESRS S2-1 Ihmisoikeuspoliittiset sitoumukset 17 kohta X 79–80, 84

ESRS S2-1 Arvoketjun työntekijöihin liittyvät toimintaperiaatteet 18 kohta X 79–80, 84

Tiedonantovaatimus ja siihen liittyvä tietopiste

Viittaus tiedonanto-

velvoite-asetukseen

Viittaus

pilariin 3

Viittaus vertailuarvo-

asetukseen

Viittaus EU:n

ilmastolakiin

Sivuviittaus

kestävyysraportissa

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

ESRS S2-1 Yritystoimintaa ja ihmisoikeuksia koskevien YK:n ohjaavien periaatteiden ja OECD:n toimintaohjeiden noudattamatta jättäminen 19

kohta

X X 81

ESRS S2-1 Kansainvälisen työjärjestön kahdeksan perusyleissopimuksen käsittelemiä aiheita koskevat due diligence -käytännöt 19 kohta X 79–80

ESRS S2-4 Arvoketjun alku- ja loppupäähän liittyvät ihmisoikeusongelmat ja ihmisoikeuksien loukkaukset 36 kohta X 81

ESRS S3-1 Ihmisoikeuspoliittiset sitoumukset 16 kohta X Ei olennainen

ESRS S3-1 Yritystoimintaa ja ihmisoikeuksia koskevien YK:n ohjaavien periaatteiden, ILO:n periaatteiden tai OECD:n toimintaohjeiden

noudattamatta jättäminen 17 kohta

X X Ei olennainen

ESRS S3-4 Ihmisoikeusongelmat ja ihmisoikeuksien loukkaukset 36 kohta X Ei olennainen

ESRS S4-1 Kuluttajiin ja loppukäyttäjiin liittyvät toimintaperiaatteet kohta 16 X Ei olennainen

ESRS S4-1 Yritystoimintaa ja ihmisoikeuksia koskevien YK:n ohjaavien periaatteiden ja OECD:n toimintaohjeiden noudattamatta jättäminen 17

kohta

X X Ei olennainen

ESRS S4-4 Ihmisoikeusongelmat ja ihmisoikeuksien loukkaukset 35 kohta X Ei olennainen

ESRS G1-1 Korruption vastainen Yhdistyneiden kansakuntien yleissopimus 10 kohdan b alakohta X Ei sovellettavissa

ESRS G1-1 Väärinkäytösten paljastajien suojelu 10 kohdan d alakohta X Ei sovellettavissa

ESRS G1-4 Korruption ja lahjonnan torjuntaa koskevien lakien rikkomisesta määrätyt sakot 24 kohdan a alakohta X X Ei olennainen

ESRS G1-4 Korruption ja lahjonnan torjuntaa koskevat normit 24 kohdan b alakohta X Ei olennainen

Tiedonantovaatimus ja siihen liittyvä tietopiste

Viittaus tiedonanto-

velvoite-asetukseen

Viittaus

pilariin 3

Viittaus vertailuarvo-

asetukseen

Viittaus EU:n

ilmastolakiin

Sivuviittaus

kestävyysraportissa

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tunnusluvut

Hallituksen ehdotus yhtiökokoukselle. Vuoden 2022 tunnusluvut sisältävät varsinaisen osingon 1,02 euroa per osake, ylimääräisen osingon 0,25

euroa per osake sekä harkinnanvaraisen toisen ylimääräisen osingon 0,25 euroa per osake.

Tuloslaskelma 2024 2023 2022

Liikevaihto milj. euroa 20 635 22 926 25 707

Käyttökate (EBITDA) milj. euroa 1 005 2 548 3 048

- osuus liikevaihdosta % 4,9 11,1 11,9

Liikevoitto milj. euroa 25 1 682 2 410

- osuus liikevaihdosta % 0,1 7,3 9,4

Voitto ennen veroja milj. euroa -113 1 596 2 279

- osuus liikevaihdosta % -0,5 7,0 8,9

Tilikauden voitto milj. euroa -95 1 436 1 891

- osuus liikevaihdosta % -0,5 6,3 7,4

Vertailukelpoinen käyttökate (EBITDA) milj. euroa 1 252 3 458 3 537

Vertailukelpoinen tilikauden voitto milj. euroa 131 2 216 2 336

Kannattavuus

Oman pääoman tuotto (ROE) % -1,2 17,9 25,1

Vertailukelpoinen keskimääräisen sijoitetun

pääoman tuotto verojen jälkeen

(Vertailukelpoinen ROACE) % 2,5 23,9 30,1

Rahoitus ja taloudellinen asema

Korollinen nettovelka milj. euroa 4 192 2 488 1 344

Velan osuus kokonaispääomasta % 36,1 22,7 13,9

Omavaraisuusaste % 47,7 53,1 56,3

Nettovelka / käyttökate % 4,2 1,0 0,4

Muut tunnusluvut

Sijoitettu pääoma milj. euroa 12 564 12 532 10 942

Nettokäyttöpääoman kiertonopeus 39,4 41,0 35,4

Investoinnit aineettomiin ja aineellisiin

hyödykkeisiin sekä osakkeisiin milj. euroa 2 006 2 351 2 218

- osuus liikevaihdosta % 9,7 10,3 8,6

Tutkimus- ja kehitysmenot milj. euroa 86 94 85

- osuus liikevaihdosta % 0,4 0,4 0,3

Henkilöstö keskimäärin 5 796 6 018 5 244

Osakekohtaiset tunnusluvut 2024 2023 2022

Tulos / osake (EPS) euroa -0,12 1,87 2,46

Vertailukelpoinen tulos / osake euroa 0,17 2,88 3,04

Oma pääoma / osake euroa 9,65 11,02 10,83

Rahavirta / osake euroa 1,54 2,97 1,56

Osinko / osake euroa 0,20

1,20 1,52

Osinko tuloksesta % -162,3

64,3 61,8

Efektiivinen osinkotuotto % 1,6

3,7 3,5

Osakekurssi

Päätöskurssi euroa 12,13 32,21 43,02

Keskikurssi euroa 19,26 37,66 42,26

Alin kurssi euroa 10,98 28,55 30,81

Ylin kurssi euroa 33,60 48,50 52,18

Osakekannan markkina-arvo milj. euroa 9 331 24 776 33 091

Osakkeiden vaihdon kehitys

Vaihdettu osakemäärä 1 000 443 798 242 189 270 643

Osuus ulkona olevien osakkeiden lukumäärän

keskiarvosta % 58 32 35

Ulkona olevien osakkeiden lukumäärän

painotettu keskiarvo 768 212 287 768 175 637 768 060 103

Ulkona olevien osakkeiden lukumäärä

kauden lopussa 768 215 734 768 199 747 768 083 170

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tunnuslukujen täsmäytyslaskelmat IFRS-tilinpäätökseen

Vertailukelpoisen käyttökatteen, raportoidun käyttökatteen ja liikevoiton täsmäytyslaskelmat on esitetty liitetiedossa 4,

Segmentti-informaatio.

Vertailukelpoisen keskimääräisen sijoitetun pääoman tuotto verojen jälkeen

(Vertailukelpoinen ROACE), %, täsmäytyslaskelma

milj. euroa 2024 2023 2022

Vertailukelpoinen käyttökate, viim. 12kk 1 252 3 458 3 537

IS Poistot ja arvonalentumiset -980 -866 -638

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat poistot ja arvonalentumiset 15 0 27

IS Rahoitustuotot 47 45 9

IS Kurssierot ja käypien arvojen muutokset -29 -9 -80

IS Tuloverot 19 -160 -388

Verot muista tunnuslukuun vaikuttavista eristä -59 -145 -76

Vertailukelpoinen tilikauden voitto verojen jälkeen 266 2 324 2 391

Sijoitettu pääoma keskimäärin 12 398 11 514 9 823

Keskeneräiset hankinnat keskimäärin -1 756 -1 789 -1 880

Vertailukelpoinen keskimääräisen sijoitetun pääoman tuotto

verojen jälkeen (Vertailukelpoinen ROACE), % 2,5 23,9 30,1

Omavaraisuusasteen täsmäytyslaskelma, %

milj. euroa 2024 2023 2022

BS Oma pääoma 7 417 8 463 8 327

BS Varat yhteensä 15 581 15 983 14 917

Saadut ennakot -42 -39 -138

Omavaraisuusaste, % 47,7 53,1 56,3

Nettokäyttöpääoman kiertonopeuden täsmäytyslaskelma

milj. euroa 2024 2023 2022

Operatiiviset saamiset 1 488 1 788 1 902

BS Vaihto-omaisuus 2 898 3 366 3 648

Operatiiviset velat -2 159 -2 581 -3 057

Nettokäyttöpääoma 2 227 2 573 2 494

IS Liikevaihto 20 635 22 926 25 707

Nettokäyttöpääoman kiertonopeus 39,4 41,0 35,4

Vertailukelpoisen käyttökatteen ja vertailukelpoisen tilikauden voiton täsmäytyslaskelma

milj. euroa 2024 2023 2022

Vertailukelpoinen käyttökate 1 252 3 458 3 537

IS Poistot ja arvonalentumiset -980 -866 -638

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat poistot ja arvonalentumiset 15 0 27

IS Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä -138 -86 -131

IS Tuloverot 19 -160 -388

IS Määräysvallattomien omistajien osuus 0 -3 -3

Verot vertailukelpoisuuteen vaikuttavista eristä -37 -128 -68

Vertailukelpoinen tilikauden voitto 131 2 216 2 336

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tunnuslukujen laskentakaavat

Neste esittää vaihtoehtoisia tunnuslukuja lisätäkseen tilikausien välistä vertailukelpoisuutta sekä tuottaakseen tietoa yhtiön operatiivisesta suoriutumisesta ja taloudellisen riskin tasosta. Vaihtoehtoisia tunnuslukuja tulee tarkastella yhdessä IFRS-tunnuslukujen

kanssa.

Tunnusluku Laskentakaava Tunnusluvun käyttämisen syy

Käyttökate (EBITDA) = Liikevoitto + poistot ja arvonalentumiset

Käyttökate on operatiivista tuloksellisuutta ja rahavirran muodostumista kuvaava

mittari.

Vertailukelpoinen käyttökate (EBITDA) =

Käyttökate -/+ varaston arvostusvoitot/-tappiot -/+ avoimien hyödyke- ja

valuuttajohdannaisten käypien arvojen muutokset -/+ omaisuuden myyntivoitot/-tappiot

- vakuutus- ja muut korvaukset -/+ muut oikaisut

Vertailukelpoinen käyttökate kuvastaa operatiivista suorituskykyä ja rahavirran

muodostumista.

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät =

Varaston arvostusvoitot/-tappiot, avoimien hyödyke- ja valuuttajohdannaisten käypien

arvojen muutokset, omaisuuden myyntivoitot/-tappiot, vakuutus- ja muut korvaukset,

arvonalentumiset ja muut oikaisut

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät ovat odottamattomia ja olennaisia tapahtumia,

jotka eivät ole osa normaalia päivittäistä toimintaa.

Vertailukelpoinen tilikauden voitto =

Vertailukelpoinen käyttökate - poistot ja arvonalentumiset -/+ vertailukelpoisuuteen

vaikuttavat poistot ja arvonalentumiset - rahoitustuotot ja -kulut yhteensä - tuloverot -

määräysvallattomien omistajien osuus - verot vertailukelpoisuuteen vaikuttavista eristä

Vertailukelpoista tilikauden voittoa käytetään vaihtoehtoisena taloudellisen

suorituskyvyn mittarina, jonka avulla voidaan paremmin vertailla nettokannattavuutta

eri kausien välillä.

Oman pääoman tuotto (ROE), % = 100 x

Voitto ennen veroja - tuloverot, viim. 12 kk

Oman pääoman tuotto tarjoaa lisäinformaatiota liiketoiminnan kannattavuudesta.

Oma pääoma keskimäärin, 5 kvartaalin loppuarvot

Vertailukelpoinen keskimääräisen sijoitetun

pääoman tuotto verojen jälkeen

(Vertailukelpoinen ROACE), %

= 100 x

Vertailukelpoinen käyttökate - poistot ja arvonalentumiset -/+ vertailukelpoisuuteen

vaikuttavat poistot ja arvonalentumiset + rahoitustuotot + kurssierot ja käypien arvojen

muutokset - tuloverot - verot muista tunnuslukuun vaikuttavista eristä, viim. 12 kk

Vertailukelpoinen keskimääräisen sijoitetun pääoman tuotto verojen jälkeen

(Vertailukelpoinen ROACE) on yksi Nesteen keskeinen taloudellinen tavoite. Se on

pitkän aikavälin indikaattori, joka mittaa Nesteen kannattavuutta ja pääoman käytön

tehokkuutta.

Sijoitettu pääoma keskimäärin - keskeneräiset hankinnat keskimäärin, 5 kvartaalin

loppuarvot

Sijoitettu pääoma = Oma pääoma yhteensä + korolliset velat

Sijoitettua pääomaa käytetään pääasiassa vertailukelpoisen keskimääräisen

sijoitetun pääoman tuotto verojen jälkeen (Vertailukelpoinen ROACE) -tunnusluvun

laskemisessa, joka on Nesteen keskeinen taloudellinen tavoite.

Korollinen nettovelka = Korolliset velat - rahat ja pankkisaamiset - lyhytaikaiset sijoitukset

Korollinen nettovelka on indikaattori, joka mittaa konsernin ulkoisen velkarahoituksen

kokonaismäärää.

Velan osuus kokonaispääomasta, % = 100 x

Korollinen nettovelka Velan osuus kokonaispääomasta on yksi Nesteen keskeisistä taloudellisista

tavoitteista. Tunnusluku tuottaa hyödyllistä lisätietoa Nesteen pääomarakenteesta ja

taloudellisen riskin tasosta.

Korollinen nettovelka + oma pääoma yhteensä

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Omavaraisuusaste, % = 100 x

Oma pääoma yhteensä

Omavaraisuusaste antaa hyödyllistä informaatiota taloudellisen riskin tasosta.

Varat yhteensä - saadut ennakot

Nettokäyttöpääoman kiertonopeus = 365 x

Nettokäyttöpääoma

Nettokäyttöpääoman kiertonopeus mittaa tehokkuutta muuttaa nettokäyttöpääoma

liikevaihdoksi.

Liikevaihto, viim. 12 kk

Nettovelka/käyttökate =

Korollinen nettovelka

Nettovelka/käyttökate mittaa pääomarakennetta ja velanmaksukykyä.

Käyttökate (EBITDA), viim. 12 kk

Sidotun pääoman tuotto, % = 100 x

Segmentin liikevoitto, viim. 12 kk

Neste käyttää sidotun pääoman tuottoa seuratakseen liiketoimintasegmenttien

operatiiivista tuloksellisuutta.

Segmentin sidottu pääoma keskimäärin, 5 kvartaalin loppuarvot

Vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto, % = 100 x

Segmentin vertailukelpoinen käyttökate, viim. 12 kk - poistot ja arvonalentumiset -/+

vertailukelpoisuuteen vaikuttavat poistot ja arvonalentumiset

Neste käyttää vertailukelpoista sidotun pääoman tuottoa seuratakseen

liiketoimintasegmenttien operatiivista suorituskykyä.

Segmentin sidottu pääoma keskimäärin, 5 kvartaalin loppuarvot

Segmentin sidottu pääoma =

Segmentin aineelliset hyödykkeet + liikearvo + aineettomat hyödykkeet + osuudet

osakkuus- ja yhteisyrityksissä + vaihto-omaisuus + segmenteille kohdistetut korottomat

saamiset ja velat - varaukset - eläkevelvoitteet

Segmentin sidottua pääomaa käytetään pääasiassa sidotun pääoman tuoton ja

vertailukelpoisen sidotun pääoman tuoton määrittämisessä.

Osakekohtaiset tunnusluvut

Tulos / osake (EPS) =

Emoyhtiön omistajille kuuluva kauden voitto

Ulkona olevien osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo

Vertailukelpoinen tulos / osake =

Vertailukelpoinen tilikauden voitto

Ulkona olevien osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo

Oma pääoma / osake =

Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma

Ulkona olevien osakkeiden lukumäärä kauden lopussa

Rahavirta / osake =

Liiketoiminnan nettorahavirta

Ulkona olevien osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo

Tunnusluku Laskentakaava Tunnusluvun käyttämisen syy

KestävyysraporttiHallituksen toimintakertomus Tunnusluvut Tunnuslukujen laskentakaavat

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Osinko tuloksesta, % = 100 x

Osinko / osake

Tulos / osake

Efektiivinen osinkotuotto, % = 100 x

Osinko / osake

Päätöskurssi kauden lopussa

Keskikurssi =

Osakkeen euromääräinen kokonaisvaihto

Kauden aikana vaihdettujen osakkeiden lukumäärä

Osakekannan markkina-arvo = Osakkeiden lukumäärä kauden lopussa x päätöskurssi kauden lopussa

Markkinatekijöiden tunnusluvut

Öljytuotteiden kokonaisjalostusmarginaali

(USD/bbl)

Vertailukelpoinen myyntikate x keskimääräinen EUR/USD-valuuttakurssi kyseiselle

ajanjaksolle x keskimääräinen jalostuksen tuotesaanto

Öljytuotteiden kokonaisjalostusmarginaali mittaa segmentin vertailukelpoista

myyntikatetta myytyä yksikköä kohden. USD/bbl on yleisesti öljytoimialalla käytettävä

mittayksikkö.

Jalostettujen tuotteiden myyntivolyymi x barreleita tonnissa -muuntosuhde

Uusiutuvien tuotteiden vertailukelpoinen

myyntimarginaali (USD/tonni)

Vertailukelpoinen myyntikate x keskimääräinen EUR/USD-valuuttakurssi

kyseiselle ajanjaksolle

Uusiutuvien tuotteiden vertailukelpoinen myyntimarginaali mittaa myyntikatetta

myytyä yksikköä kohden.

Uusiutuvan dieselin ja lentopolttoaineen sekä muiden tuotteiden myyntimäärät

Liiketoimintaympäristössä, jossa Neste toimii, hyödykkeiden hinnat ja valuuttakurssit heilahtelevat ja voivat siten aiheuttaa merkittävää vaihtelua varaston arvoihin ja liikevoittoon. Vertailukelpoinen käyttökate poistaa sekä varaston arvostusvoitot/-tappiot, jotka ovat syntyneet raaka-aineiden hintojen

muutoksista että avointen johdannaisten muutokset, ja siten kuvastaa paremmin yhtiön operatiivista suorituskykyä. Lisäksi se heijastaa Nesteen operatiivista rahavirtaa, jossa varaston arvostuksesta aiheutunut liikevoiton muutos kompensoidaan nettokäyttöpääoman muutoksella. Vertailukelpoisuuteen

vaikuttavat erät ovat odottamattomia ja olennaisia tapahtumia, jotka eivät ole osa normaalia päivittäistä toimintaa. Vertailukelpoisuuteen vaikuttavia eriä ovat muun muassa arvonalennukset ja niiden palautumiset, liiketoimintojen yhdistämiseen tai lopettamiseen liittyvät voitot tai tappiot, uudelleenjärjestelyihin

liittyvät kustannukset sekä omaisuuden myyntivoitot tai -tappiot. Vertailukelpoisuuteen vaikuttaviin eriin luetaan vain tulosvaikutukseltaan yli miljoonan euron tapahtumat.

Tunnusluku Laskentakaava Tunnusluvun käyttämisen syy

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tilinpäätös

Konsernin tuloslaskelma 98

Konsernin laaja tuloslaskelma 98

Konsernin tase 99

Konsernin rahavirtalaskelma 100

Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista 101

Konsernitilinpäätöksen liitetiedot 102

Emoyhtiön tuloslaskelma 156

Emoyhtiön tase 156

Emoyhtiön rahoituslaskelma 157

Emoyhtiön tilinpäätöksen liitetiedot 158

Hallituksen ehdotus voittovarojen käytöksi

ja hallituksen toimintakertomuksen

sekä tilinpäätöksen allekirjoitus 177

Tilintarkastuskertomus 178

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Konsernin tuloslaskelma

milj. euroa Liite 1.1.–31.12.2024 1.1.–31.12.2023

Liikevaihto 4, 5 20 635 22 926

Liiketoiminnan muut tuotot 6 54 55

Osuus osakkuus- ja yhteisyritysten tuloksesta 15 -9 1

Materiaalit ja palvelut 7 -18 388 -19 098

Henkilöstökulut 8 -582 -642

Poistot ja arvonalentumiset 4 -980 -866

Liiketoiminnan muut kulut 9 -706 -695

Liikevoitto 25 1 682

Rahoitustuotot ja -kulut 10

Rahoitustuotot 47 45

Rahoituskulut -156 -122

Kurssierot ja käypien arvojen muutokset -29 -9

Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä -138 -86

Voitto ennen veroja -113 1 596

Tuloverot 11 19 -160

Tilikauden voitto -95 1 436

Voiton jakautuminen:

Emoyhtiön omistajille -95 1 433

Määräysvallattomille omistajille 0 3

-95 1 436

Emoyhtiön omistajille kuuluvasta konsernin voitosta

laskettu osakekohtainen tulos (euroa/osake) 12

Laimentamaton osakekohtainen tulos -0,12 1,87

Laimennettu osakekohtainen tulos -0,12 1,87

Konsernin laaja tuloslaskelma

milj. euroa 1.1.–31.12.2024 1.1.–31.12.2023

Tilikauden voitto -95 1 436

Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen:

Erät, joita ei myöhemmin siirretä tulosvaikutteisiksi

Etuuspohjaisen eläkejärjestelyn uudelleenarvostaminen 5 11

Muiden rahoitusvarojen käyvän arvon muutokset -15 -3

Yhteensä -10 8

Erät, jotka voidaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteisiksi

Muuntoerot 100 -66

Rahavirran suojaukset

kirjattu omaan pääomaan -141 50

siirretty tuloslaskelmaan 19 -85

Pääomaosuusmenetelmällä käsiteltyjen sijoituskohteiden

osuus muista laajan tuloksen eristä -2 -4

Yhteensä -23 -105

Tilikauden muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen -34 -97

Tilikauden laaja tulos yhteensä -128 1 339

Jakautuminen:

Emoyhtiön omistajille -128 1 336

Määräysvallattomille omistajille 0 3

-128 1 339

Oheiset liitetiedot ovat olennainen osa konsernitilinpäätöstä.

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Konsernin tase

milj. euroa Liite 31.12.2024 31.12.2023

VARAT

Pitkäaikaiset varat

Liikearvo 13 514 496

Aineettomat hyödykkeet 13 164 185

Aineelliset hyödykkeet 14 8 872 7 786

Osuudet osakkuus- ja yhteisyrityksissä 15 53 58

Pitkäaikaiset saamiset 17 128 126

Laskennalliset verosaamiset 11 222 127

Johdannaissopimukset 16, 19 33 26

Muut rahoitusvarat 17 40 54

Pitkäaikaiset varat yhteensä 10 026 8 858

Lyhytaikaiset varat

Vaihto-omaisuus 18 2 898 3 366

Myyntisaamiset ja muut saamiset 17 1 539 1 913

Verosaamiset 50 76

Johdannaissopimukset 16, 19 113 190

Lyhytaikaiset sijoitukset 17 0 5

Rahat ja pankkisaamiset 17 955 1 575

Lyhytaikaiset varat yhteensä 5 555 7 125

Varat yhteensä 15 581 15 983

OMA PÄÄOMA

Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma 20

Osakepääoma 40 40

Muu oma pääoma 7 377 8 423

Yhteensä 7 417 8 463

Määräysvallattomien omistajien osuus 0 0

Oma pääoma yhteensä 7 417 8 463

VELAT

Pitkäaikaiset velat

Korolliset velat 21 4 362 3 487

Laskennalliset verovelat 11 335 317

Varaukset 22 144 187

Eläkevelat 23 73 93

Johdannaissopimukset 16, 19 8 6

Muut pitkäaikaiset velat 21 32 42

Pitkäaikaiset velat yhteensä 4 953 4 132

Lyhytaikaiset velat

Korolliset velat 21 786 581

Verovelat 11 15

Johdannaissopimukset 16, 19 230 212

Ostovelat ja muut velat 21 2 185 2 580

Lyhytaikaiset velat yhteensä 3 210 3 388

Velat yhteensä 8 164 7 520

Oma pääoma ja velat yhteensä 15 581 15 983

Oheiset liitetiedot ovat olennainen osa konsernitilinpäätöstä.

milj. euroa Liite 31.12.2024 31.12.2023

100

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Konsernin rahavirtalaskelma

milj. euroa Liite 1.1.–31.12.2024 1.1.–31.12.2023

Liiketoiminnan rahavirta

Voitto ennen veroja -113 1 596

Oikaisut

Osuus osakkuus- ja yhteisyritysten tuloksesta 4, 15 9 -1

Poistot ja arvonalentumiset 4 980 866

Muut tuotot ja kulut, joihin ei liity maksua -159 109

Rahoituskulut, netto 10 138 86

Aineettomien ja aineellisten hyödykkeiden sekä

osakkeiden myyntivoitot ja -tappiot 1 0

Rahavirta ennen nettokäyttöpääoman muutosta 855 2 656

Nettokäyttöpääoman muutokset

Myynti- ja muiden saamisten lisäys (-) / vähennys (+) 326 99

Vaihto-omaisuuden lisäys (-) / vähennys (+) 504 261

Osto- ja muiden velkojen lisäys (+) / vähennys (-) -376 -338

Nettokäyttöpääoman muutos 454 21

Rahavarat liiketoiminnasta 1 309 2 677

Maksetut korot ja muut rahoituskulut -189 -109

Saadut korot 38 34

Realisoituneet valuuttakurssivoitot ja -tappiot 28 -17

Maksetut välittömät verot -5 -307

Rahoituskulut ja maksetut verot -127 -398

Liiketoiminnan nettorahavirta 1 183 2 279

Investointien rahavirta

Investoinnit aineellisiin hyödykkeisiin -1 525 -1 403

Investoinnit aineettomiin hyödykkeisiin 13 -27 -27

Tytäryritysten hankinnat -11 -176

Aineellisten hyödykkeiden myynnit 8 0

Muutokset pitkäaikaisissa saamisissa ja muissa

rahoitusvaroissa 59 78

Investointien rahavirta -1 496 -1 528

Rahavirta ennen rahoituseriä -313 751

Rahoituksen rahavirta

Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut (-) / nostot (+) 295 -380

Pitkäaikaisten lainojen nostot 1 374 1 591

Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut -782 -209

Vuokrasopimusvelkojen takaisinmaksut -278 -254

Liiketoimet määräysvallattomien omistajien kanssa 0 -18

Osingonjako emoyhtiön omistajille -922 -1 168

Osingonjako määräysvallattomille omistajille -1 -3

Rahoituksen rahavirta -314 -441

Rahavarojen muutos -627 311

Rahavarat tilikauden alussa 1 575 1 271

Valuuttakurssien muutosten vaikutus 7 -7

Rahavarat tilikauden lopussa 17 955 1 575

Oheiset liitetiedot ovat olennainen osa konsernitilinpäätöstä.

milj. euroa Liite 1.1.–31.12.2024 1.1.–31.12.2023

101

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista

milj. euroa Liite

Osake-

pääoma

Vara-

rahasto

Sijoitetun

vapaan oman

pääoman

rahasto

Omat

osakkeet

Käyvän

arvon

ja muut

rahastot

Uudelleen-

arvostaminen Muuntoerot

Edellisten

tilikausien

voitto

Emoyhtiön

omistajat

Määräys-

vallattomat

omistajat

Oma

pääoma

yhteensä

Oma pääoma 1.1.2024 40 7 16 -5 56 -67 -131 8 548 8 463 0 8 463

Kauden voitto 0 0 0 0 0 0 0 -95 -95 0 -95

Kauden muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen 0 0 0 0 -138 5 100 0 -34 0 -34

Kauden laaja tulos yhteensä 0 0 0 0 -138 5 100 -95 -128 0 -128

Liiketoimet omistajien kanssa näiden toimiessa

omistajan ominaisuudessa

Osingonjako 0 0 0 0 0 0 0 -922 -922 0 -922

Osakeperusteinen palkitseminen 0 0 0 0 0 0 0 3 3 0 3

Siirto kertyneistä voittovaroista 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Oma pääoma 31.12.2024 20 40 7 16 -5 -82 -63 -32 7 536 7 417 0 7 417

milj. euroa Liite

Osake-

pääoma

Vara-

rahasto

Sijoitetun

vapaan oman

pääoman

rahasto

Omat

osakkeet

Käyvän

arvon

ja muut

rahastot

Uudelleen-

arvostaminen Muuntoerot

Edellisten

tilikausien

voitto

Emoyhtiön

omistajat

Määräys-

vallattomat

omistajat

Oma

pääoma

yhteensä

Oma pääoma 1.1.2023 40 7 16 -5 98 -78 -66 8 309 8 322 5 8 327

Kauden voitto 0 0 0 0 0 0 0 1 433 1 433 3 1 436

Kauden muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen 0 0 0 0 -43 11 -66 0 -97 0 -97

Kauden laaja tulos yhteensä 0 0 0 0 -43 11 -66 1 433 1 336 3 1 339

Liiketoimet omistajien kanssa näiden toimiessa

omistajan ominaisuudessa

Osingonjako 0 0 0 0 0 0 0 -1 168 -1 168 -3 -1 171

Liiketoimet määräysvallattomien omistajien kanssa 0 0 0 0 0 0 0 -27 -27 -4 -31

Osakeperusteinen palkitseminen 0 0 0 1 0 0 0 0 1 0 1

Siirto kertyneistä voittovaroista 0 0 0 0 0 0 0 0 -1 0 -1

Oma pääoma 31.12.2023 20 40 7 16 -5 56 -67 -131 8 548

8 463 0 8 463

Oheiset liitetiedot ovat olennainen osa konsernitilinpäätöstä.

102

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Konsernitilinpäätöksen liitetiedot

1 Yrityksen perustiedot

Neste Oyj on suomalainen julkinen osakeyhtiö, jonka kotipaikka on Espoo. Yhtiön osakkeet noteerataan NASDAQ Helsinki

Oy:ssä. Yhtiön rekisteröity osoite on Keilaranta 21, PL 95, 00095 Neste, Suomi.

Neste on maailman johtava uusiutuvan lentopolttoaineen ja uusiutuvan dieselin tuottaja sekä polymeerien ja kemikaalien val-

mistukseen tarkoitettujen uusiutuvien ja kierrätysraaka-aineisiin perustuvien syöttöaineratkaisujen edelläkävijä. Yhtiö tuottaa rat-

kaisuja ilmastonmuutoksen hillitsemiseksi ja kiertotalouden vauhdittamiseksi.

Nesteen jalostamot sijaitsevat Suomessa, Alankomaissa ja Singaporessa. Lisäksi Nesteellä on yhteinen toiminto Marathon

Petroleumin kanssa Yhdysvalloissa, minkä tarkoituksena on uusiutuvan dieselin tuottaminen. Yhtiön liikenneasemaverkosto kat-

taa Suomen ja Baltian maat.

Yhtiön hallitus on hyväksynyt tämän konsernitilinpäätöksen 13.2.2025.

2 Laadintaperiaatteet

Seuraavassa esitetään tässä konsernitilinpäätöksessä sovelletut keskeiset laadintaperiaatteet. Niitä on noudatettu johdonmukai-

sesti kaikilla esitettävillä tilikausilla, ellei toisin ole mainittu.

Laatimisperusta

Tämä konsernitilinpäätös on laadittu Euroopan unionissa hyväksyttyjen kansainvälisten tilinpäätösstandardien (International Finan-

cial Reporting Standards, IFRS) ja niitä koskevien tulkintojen (IFRIC) mukaisesti. Tilinpäätös täyttää myös Suomen kirjanpitolain

vaatimukset sekä muut Suomessa voimassa olevat tilinpäätöksen laadintaa koskevat säännökset ja määräykset. Konsernitilin-

päätös on laadittu alkuperäisten hankintamenojen perusteella, ellei laadintaperiaatteissa ole muuta kerrottu.

Tilinpäätöksessä esitetyt luvut ovat miljoonina euroina, ellei toisin ole mainittu. Taulukoiden yksittäiset luvut ja loppusummat

pyöristetään miljooniksi, mistä johtuen yhteenlasketuissa riveissä ja sarakkeissa saattaa esiintyä pyöristyseroja.

Neste esittää laadintaperiaatteet kunkin liitetiedon yhteydessä parantaakseen tilinpäätöksen kunkin osa-alueen ymmärrettä-

vyyttä. Liitetiedoissa on käytetty symboleita IS, OCI, BS ja CF niillä riveillä, jotka ovat täsmäytettävissä Nesteen tuloslaskelmaan

(IS – Income Statement), laajaan tuloslaskelmaan (OCI – Other Comprehensive Income), taseeseen (BS – Balance Sheet) tai

rahavirtalaskelmaan (CF - Cash Flow).

Käyttöön otetut uudet standardit, merkittävät muutokset ja tulkinnat

Neste on soveltanut uusia ja muuttuneita standardeja, jotka ovat tulleet voimaan 1.1.2024 alkaneella tilikaudella. Standardeihin

tehdyillä uudistuksilla ei ole ollut merkittävää vaikutusta Nesteen tilinpäätökseen. Neste ei ole ottanut käyttöön jo julkaistuja uusia

tai uudistettuja IFRS-standardeja tai tulkintoja, jotka eivät ole tulleet voimaan vielä 1.1.2024 alkaneella tilikaudella.

Tilikauden alussa 1.1.2024 (ellei toisin mainittu) voimaan tulleet uudet standardit, tulkinnat ja muutokset olemassa oleviin

standardeihin:

• Vuokrasopimusvelka myynnissä ja takaisinvuokrauksessa – Muutokset IFRS 16:een Vuokrasopimukset

• Velkojen luokittelu lyhyt- tai pitkäaikaisiksi - Muutokset IAS 1:een Tilinpäätöksen esittäminen

• Tavarantoimittajia tai palveluntuottajia koskevat rahoitusjärjestelyt – Muutokset IAS 7:ään Rahavirtalaskelmat ja IFRS 7:ään

Rahoitusinstrumentit: tilinpäätöksessä esitettävät tiedot

Neste on ottanut käyttöön vähimmäisverosäädännön (Pilari 2) vuoden 2024 alusta ja kirjannut tuloverot sen mukaisesti.

Lisätietoja vaikutuksista löytyy liitetiedosta 11 Tuloverot.

Uudet standardit, muutokset ja tulkinnat, joita ei ole vielä otettu käyttöön

Joitain uusia standardeja, standardien muutoksia ja tulkintoja on jo julkaistu, mutta niitä ei ole sovellettu vielä tätä konsernitilin-

päätöstä laadittaessa.

IFRS 18 – Tilinpäätöksen esittämistapa ja tilinpäätöksessä esitettävät tiedot – tilinpäätösstandardia on sovellettava 1.1.2027

alkaen. Tilinpäätösstandardi tulee vaikuttamaan tilinpäätöksen esittämistapaan ja Neste valmistautuu sen käyttöön ottoon.

Muilla käyttöön ottamattomilla IFRS-standardilla tai IFRIC-tulkinnalla ei katsota olevan merkittävää vaikutusta Nesteelle.

Arvioiden ja johdon harkinnan käyttö

Tilinpäätöksen laatiminen Euroopan unionissa hyväksyttyjen kansainvälisten tilinpäätöskäytäntöjen mukaisesti edellyttää tiettyjä

johdon arvioita ja oletuksia, jotka vaikuttavat taseen varojen ja velkojen määriin tilinpäätöksen laadintahetkellä, ehdollisten varojen

ja velkojen raportointiin sekä tuottojen ja kulujen määriin tilikaudella. Lisäksi johdon harkintaa edellytetään sovellettaessa laadin-

taperiaatteita esimerkiksi myytävänä olevien omaisuuserien luokitteluun.

Arviot ja oletukset perustuvat johdon aiempiin kokemuksiin sekä muihin tekijöihin, ja sisältävät myös tulevaisuuden tapahtumia

koskevia odotuksia, joiden oletetaan olevan perusteltuja. Käytettyjä arvioita ja oletuksia arvioidaan jatkuvasti. Toteutuneet tulok-

set voivat poiketa tilinpäätöksessä käytetyistä arvioista.

Neste seuraa arvioiden ja oletusten muutoksia sekä arvioihin ja oletuksiin vaikuttavia tekijöitä käyttämällä useita sisäisiä ja ulkoi-

sia tietolähteitä. Mahdolliset muutokset arvioissa ja oletuksissa otetaan huomioon niillä tilikausilla, joiden aikana arvio tai oletus

muuttuu.

Merkittävimmät Nesteellä tunnistetut epävarmuustekijät, jotka vaativat arviointia ja johdon harkintaa, on esitetty sen liitetiedon

yhteydessä, johon nämä arviot vaikuttavat.

Nesteen kasvuun ja taloudelliseen tulokseen voivat vaikuttaa yleinen makrotaloudellinen ja geopoliittinen kehitys. Lisäksi sään-

telymuutokset Euroopan unionin tai yksittäisten jäsenvaltioiden tasolla tai Yhdysvalloissa voivat vaikuttaa haitallisesti erityisesti

Nesteen uusiutuvien tuotteiden liiketoimintaan. Esimerkiksi siirtyminen Blender Tax Credit (BTC) -verohelpotuksesta Clean Fuel

Production Credit (CFPC) -järjestelmään Yhdysvalloissa voi vaikuttaa yhdysvaltalaisten ja ulkomaisten polttoaineiden tuottajien

suhteelliseen kilpailukykyyn. Nämä ja kauppapolitiikkaan liittyvät riskit voivat johtaa muutoksiin Nesteen uusiutuvien tuotteiden

kokonaistuotannon optimoinnissa sekä myynnin painotuksessa eri ratkaisujen ja loppumarkkinoiden välillä. Ukrainassa käytä-

vän sodan seurauksena Neste on arvioinut taseeseen merkittyjä kirjanpitoarvoja. Läpikäynnissä ei havaittu viitteitä omaisuuse-

rien arvonalentumisesta. Nesteellä ei ole käyttöomaisuutta Venäjällä eikä Ukrainassa. Nesteen taloudellinen asema pysyi hyvänä.

Muutokset makroekonomisessa ympäristössä on otettu huomioon päivittämällä korkokanta, diskonttokorko- ja inflaatio-oletuk-

set heijastamaan nykyistä tilannetta. Lisätietoja löytyy liitetiedoista 3 Taloudellisten riskien hallinta, 13 Liikearvo ja aineettomat

hyödykkeet ja 23 Työsuhde-etuuksista johtuvat velvoitteet.

103

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Ilmastoliitännäiset asiat

Nesteen lähestyminen ilmastonmuutoksen hillintään on kaksiosainen. Neste auttaa asiakkaitaan vähentämään päästöjään tarjo-

amalla uusiutuvia tuotteita ja kiertotalousratkaisuja. Samanaikaisesti Neste on sitoutunut pienentämään omaa hiilijalanjälkeään.

Näihin ilmastositoumuksiin liittyvät suorituskykymittarit sisältyvät Nesteen avainhenkilöiden pitkän aikavälin kannustimiin. Lisätie-

toja on esitetty liitetiedossa 24 Osakeperusteiset maksut.

Ilmastoliitännäisten seikkojen taloudelliset vaikutukset on kirjattu tilinpäätökseen laskentaperiaatteiden mukaisesti. Esimerkiksi

investoinnit Uusiutuvat tuotteet segmenttiin ovat pääosin EU-taksonomian mukaisia investointeja.

Ilmastonmuutos ja vähähiiliseen talouteen siirtyminen sekä sääntelyn kehittyminen tuo Nesteelle sekä liiketoimintamahdolli-

suuksia että -riskejä. Hallituksen toimintakertomukseen sisältyvällä kestävyysraportilla kuvataan Nesteelle olennaisimmat ilmas-

toriskit. Lisääntyvä paine ilmastonmuutosta hidastavien toimenpiteiden toteutukseen ja kasvihuonepäästöjen vähentämiseen on

ensisijaisesti positiivinen tekijä Nesteen liiketoiminnan kannalta. Pääsääntöisesti Nesteen liiketoimintayksiköt hyötyvät biopoltto-

aineita ja uusiutuvia polttoaineita koskevan sääntelyn kehityksestä.

Poliittinen ja yhteiskunnallinen fokus hiilen käytön vähentämisessä ja energiasektorin hiilijalanjäljen pienentämisessä aiheut-

taa kuitenkin myös riskejä. Lainsäädännölliset muutokset voivat myös luoda epävarmuutta vaikuttamalla uusiutuvien tuotteiden

kysynnän kasvuun sekä vaihtoehtoisten syöttöaineiden hyödyntämisen nopeuteen. Epäsuorat taloudelliset ja poliittiset vaikutuk-

set saattavat lisätä liiketoimintaympäristön yleistä epävarmuutta ja heikentää Nesteelle keskeisten raaka-aineiden kilpailukykyä.

Lisäksi päästökauppaan liittyvät muutokset tai vastaavat hankkeet EU:n, Yhdysvaltojen tai yksittäisen jäsenvaltion tasolla saatta-

vat vaikuttaa merkittävällä tavalla Nesteen liiketoimintaan. Riskinä on myös kasvihuonekaasupäästöjen hinnoittelun epäsuotuisa

kehitys ja kasvihuonekaasupäästöjen vähentämistä koskevan sääntelyn epävarmuus.

Merkittäviä markkinariskejä ovat myös epäedulliset muutokset sidosryhmien ja asiakkaiden asenteissa, muutokset Nesteen

tuotteiden tarjonnassa ja kysynnässä sekä raaka-aine- tai peruspalvelukustannusten nousu sekä uusiutuvien raaka-aineiden

saatavuus. Yhtiön näkemyksen mukaan maailmanlaajuisten ilmastotavoitteiden ja niihin liittyvien säännösten lisääntyminen kas-

vattaisi uusiutuvien ja kiertotalousratkaisujen kysyntää.

Yllä kuvatut riskit ja mahdollisuudet on otettu huomioon Uusiutuvien tuotteiden liikearvon arvonalentumistestauksessa. Lisätie-

toja on esitetty liitetiedossa 13 Liikearvo ja aineettomat hyödykkeet.

Neste käyttää vihreää rahoitusta sen solmiman Vihreän rahoituksen viitekehyksen (Green Finance Framework) mukaisesti edis-

tääkseen ilmastotavoitteiden saavuttamista. Vuonna 2024 Neste allekirjoitti kolme vihreää lainasopimusta. Lisätietoja liitetiedossa

21 Rahoitusvelat. Ilmastoliitännäisillä seikoilla ei ole olennaista vaikutusta varauksiin. Lisätietoja on esitetty liitetiedossa 22 Vara-

ukset. Ympäristöviranomaiset määräsivät Nesteen Rotterdamin toimipaikalle seuraamusmaksu-uhkaisen määräyksen haihtuvien

orgaanisten hiiliyhdisteiden (VOC) päästörajojen ylitykseen liittyen ja aloittivat rikostutkinnan soihdutusjärjestelmään liittyvän väite-

tyn rikkomuksen johdosta. Määräyksellä ei ollut olennaista vaikutusta tilinpäätökseen.

Konsernitilinpäätöksen yhdistely

Tytäryritykset

Konsernitilinpäätös sisältää emoyhtiö Neste Oyj:n ja kaikki ne yhtiöt, joissa Nesteellä on määräysvalta. Nesteellä on määräysvalta

yrityksessä, jos Neste altistuu sen muuttuvalle tuotolle tai on oikeutettu sen muuttuvaan tuottoon olemalla osallisena yrityksessä

ja pystyy vaikuttamaan tähän tuottoon käyttämällä valtaansa yrityksessä. Tytäryritykset on yhdistelty konsernitilinpäätökseen siitä

hetkestä lähtien, kun Neste on saanut määräysvallan, siihen hetkeen asti, kun Nesteen määräysvalta lakkaa.

Hankitut tai perustetut tytäryhtiöt yhdistellään konsernitilinpäätökseen hankintamenetelmää käyttäen. Luovutettu vastike ja

hankitun yrityksen yksilöitävissä olevat varat ja vastattavaksi otetut velat arvostetaan hankinta-ajankohdan käypiin arvoihin. Luo-

vutettu vastike sisältää mahdolliset luovutetut varat ja hankkijaosapuolelle hankinnan kohteen aiempia omistajia kohtaan synty-

neet velat. Liiketoimintojen yhdistämiseen liittyvä mahdollinen ehdollinen vastike (lisäkauppahinta) arvostetaan käypään arvoon

hankinta-ajankohtana ja luokitellaan velaksi tai omaksi pääomaksi. Velaksi luokiteltu ehdollinen vastike arvostetaan käypään arvoon

jokaisen raportointikauden päättymispäivänä, ja tästä syntyvä voitto tai tappio kirjataan tulosvaikutteisesti. Omaksi pääomaksi

luokiteltua ehdollista vastiketta ei arvosteta uudelleen. Luovutettu vastike ei sisällä hankinnasta erillisenä käsiteltäviä liiketoimia,

vaan ne käsitellään hankinnan yhteydessä tulosvaikutteisesti. Hankintaan liittyvät menot kirjataan kuluiksi toteutumishetkellä.

Nesteen sisäiset liiketapahtumat, saamiset, velat ja realisoitumattomat katteet sekä sisäinen voitonjako eliminoidaan konserni-

tilinpäätöstä laadittaessa.

Tilikauden tuloksen erät ja muihin laajan tuloksen eriin kuuluvat erät kohdistetaan emoyhtiön omistajille ja määräysvallattomille

omistajille ja esitetään tuloslaskelman ja muiden laajan tuloksen erien yhteydessä. Määräysvallattomien omistajien osuus esite-

tään omassa pääomassa erillään emoyrityksen omistajille kuuluvasta omasta pääomasta. Laaja tulos kohdistetaan emoyhtiön

omistajille ja määräysvallattomille omistajille, vaikka tämä johtaisi siihen, että määräysvallattomien omistajien osuudesta tulisi

negatiivinen, ellei määräysvallattomilla omistajilla ole sitovaa velvollisuutta olla kattamatta tappioita sijoituksensa ylittävältä osalta.

Yhteisjärjestelyt

Yhteisjärjestelyt ovat sopimukseen perustuvia järjestelyitä, jotka tuottavat yhdelle tai useammalle osapuolelle yhteisen määräys-

vallan. Yhteinen määräysvalta vallitsee vain silloin, kun merkityksellisiä toimintoja koskevat päätökset edellyttävät määräysvallan

jakavien osapuolten yksimielistä hyväksyntää. Yhteisjärjestelyt luokitellaan yhteisiksi toiminnoiksi tai yhteisyrityksiksi sijoittajien

sopimusperusteisten oikeuksien ja velvoitteiden mukaan pikemmin kuin yhteisjärjestelyn juridisen rakenteen perusteella. Neste

on arvioinut yhteisjärjestelyjensä luonteen ja määritellyt ne joko yhteisyrityksiksi tai yhteisiksi toiminnoiksi.

Yhteinen toiminto on yhteisjärjestely, jossa osapuolilla, joilla on järjestelyssä yhteinen määräysvalta, on järjestelyyn liittyviä varoja

koskevia oikeuksia ja velkoja koskevia velvoitteita. Yhteisyritys on yhteisjärjestely, jonka mukaan osapuolilla, joilla on järjestelyssä

yhteinen määräysvalta, on oikeuksia järjestelyn nettovarallisuuteen.

Nesteellä on 50 prosentin omistusosuus Martinez Renewables -nimisestä yhteisjärjestelystä, joka perustettiin tuottamaan

uusiutuvia polttoaineita. Neste on hankinnan yhteydessä tehnyt tulkinnan, että yhteisjärjestelyn perustaminen ja alkuinvestointi

käsitellään omaisuuserien hankintana. Neste on hankinnan jälkeen luokitellut yhteisjärjestelyn yhteiseksi toiminnoksi, koska Nes-

teellä ja Marathon Petroleumilla on yhteinen määräysvalta järjestelyn relevanteista toiminnoista, ja laitoksessa tuotettavat tuotteet

jaetaan tasan Nesteen ja Marathon Petroleumin välillä. Yhteinen toiminto -luokittelun seurauksena Neste on merkinnyt tilinpää-

tökseensä 50 prosentin osuutensa yhteisen toiminnon varoista, veloista, tuotoista ja kuluista.

Yhteisyritykset yhdistellään käyttämällä pääomaosuusmenetelmää. Yhteiset toiminnot yhdistellään rivi riviltä -menetelmällä,

jonka perusteena on omistusosuuden mukainen osuus varoista, veloista, tuloista, kuluista ja rahavirrasta. Pääomaosuusmene-

telmää sovellettaessa yhteisyritysosuudet kirjataan alun perin hankintamenon määräisenä, ja sitä lisätään tai vähennetään kirjaa-

malla Nesteen osuus hankinta-ajankohdan jälkeisistä voitoista tai tappioista ja muista laajan tuloksen eristä. Jos Nesteen osuus

yhteisyrityksen tappioista on yhtä suuri tai suurempi kuin sen osuus yhteisyrityksestä (mukaan lukien mahdolliset pitkäaikaiset

saamiset, jotka tosiasiallisesti muodostavat osan Nesteen nettosijoituksesta yhteisyritykseen), Neste ei kirjaa lisää tappiota, ellei

sillä ole oikeudellista tai tosiasiallista velvoitetta eikä se ole suorittanut maksuja yhteisyrityksen puolesta.

Nesteen ja sen yhteisjärjestelyiden välisistä liiketapahtumista aiheutuvat realisoitumattomat voitot eliminoidaan Nesteen omis-

tusosuutta vastaavasti. Myös realisoitumattomat tappiot eliminoidaan, ellei liiketapahtuma anna viitteitä luovutetun omaisuuse-

rän arvonalentumisesta.

104

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Osakkuusyritykset

Osakkuusyritykset ovat yrityksiä, joissa Nesteellä on huomattava vaikutusvalta, mutta ei määräysvaltaa. Merkittävä vaikutus-

valta syntyy yleensä 20–50 prosentin osuudella äänivallasta. Osakkuusyritykset yhdistellään pääomaosuusmenetelmällä, joka on

kuvattu kohdassa Yhteisjärjestelyt.

Strukturoidut yhteisöt

Neste harjoittaa liiketoimintaa erityisiin liiketoimintatarkoituksiin suunniteltujen strukturoitujen yhteisöjen kanssa. Strukturoitu

yhteisö on rakennettu siten, etteivät äänioikeudet tai vastaavanlaiset oikeudet ole ratkaiseva tekijä päätettäessä, kenellä on mää-

räysvalta yhteisössä. Esimerkki tästä on, kun äänioikeudet liittyvät vain hallinnollisiin tehtäviin ja merkityksellisiä toimintoja ohja-

taan sopimukseen perustuvien järjestelyjen avulla.

Strukturoidut yhteisöt yhdistellään konsernitilinpäätökseen, kun Nesteen ja strukturoidun yhteisön välisen suhteen sisältö osoit-

taa Nesteen käyttävän määräysvaltaa strukturoidussa yhteisössä. Nesteen osuus konsernitilinpäätökseen yhdistelemättömistä

strukturoiduista yhteisöistä vaihtelee strukturoidun yhteisön luonteesta riippuen. Yhteisöjä ei ole yhdistelty, koska Nesteellä ei ole

näihin määräysvaltaa äänivallan, sopimuksen, rahoitusjärjestelyjen tai vastaavien kautta.

Yhtiön johto käyttää harkintaa määritellessään strukturoitujen yhteisöjen kirjanpitokäsittelyä. Äänivallan tai vastaavien oikeuk-

sien lisäksi johto tarkastelee muita tekijöitä, kuten järjestelyn luonnetta, sopimukseen perustuvia järjestelyjä ja vaikutusvallan

tasoa strukturoiduissa yhteisöissä.

Valuuttamääräiset tapahtumat

(a) Raportointivaluutta

Kunkin konserniyrityksen tilinpäätökseen sisältyvät erät arvostetaan yrityksen pääasiallisen taloudellisen toimintaympäristön

valuuttaan (’toimintavaluutta’). Emoyhtiön toimintavaluutta on euro, ja konsernitilinpäätös esitetään euroissa, joka on emoyhtiön

raportointivaluutta.

(b) Valuuttamääräiset tapahtumat

Valuuttamääräiset liiketapahtumat muunnetaan toimintavaluutaksi tapahtumapäivän kurssiin tai arvostuspäivän kursseihin, jos

erät on arvostettu uudelleen. Valuuttamääräisten erien suorittamisesta syntyvät kurssierot sekä valuuttamääräisten saamis- ja

velkaerien tilinpäätöspäivän kurssiin muuntamisesta syntyvät kurssierot esitetään tuloslaskelmassa, ellei kyseessä ole suojaus-

laskennan ehdot täyttävä tulevien kassavirtojen tai ulkomaisen tytäryrityksen nettosijoituksen suojaus, jolloin kurssierot esitetään

Nesteen laajassa tuloslaskelmassa.

Jos tytäryrityksen toimintavaluutta on muu kuin Nesteen raportointivaluutta (Nesteellä ei ole tytäryrityksiä hyperinflaatiomaissa),

sen tulos ja taloudellinen asema muunnetaan raportointivaluutaksi seuraavasti:

• Taseen varat ja velat muunnetaan tilinpäätöspäivän kursseilla.

• Tuloslaskelman tuotot ja kulut muunnetaan käyttämällä tilikauden keskikurssia (siinä tapauksessa, että keskikurssi ei ole riittävä

arvio tapahtumapäivinä vallinneiden valuuttakurssien kumulatiivisesta vaikutuksesta, tuotot ja kulut muunnetaan käyttämällä

tapahtumapäivien valuuttakursseja).

• Eri valuuttakurssien käytöstä syntyvät muuntoerot kirjataan muihin laajan tuloksen eriin.

Konsernitilinpäätöksen yhdistelyssä tytäryrityksen oman pääoman muuntamisesta syntyvät muuntoerot ja nettosijoitusta suojaa-

viksi johdannaissopimuksiksi määriteltyjen valuuttajohdannaisten kurssierot kirjataan muihin laajan tuloksen eriin, ja ne kertyvät

omaan pääomaan sisältyviin muuntoeroihin. Kun ulkomainen tytäryritys myydään, muuntoerot kirjataan tulosvaikutteisesti osaksi

myyntituottoa tai -tappiota. Ulkomaisen tytäryrityksen hankinnasta syntyvää liikearvoa ja varojen käypään arvoon arvostamisesta

hankintahetkellä syntyviä eriä käsitellään samalla tavalla kuin ulkomaisen yrityksen tase-eriä, ja ne muunnetaan raportointivaluu-

taksi tilinpäätöspäivän kurssiin.

3 Taloudellisten riskien hallinta

Taloudellisten riskien hallintaan liittyvät periaatteet

Hallituksen hyväksymä konsernin riskienhallintapolitiikka, sekä sitä tukevat riskienhallinnan periaatteet ja ohjeistukset, määritte-

levät suuntaviivat Nesteen kannalta merkityksellisten taloudellisten riskien hallinnalle. Nesteen riskienhallintapolitiikka määrittelee

muun muassa taloudellista riskinottoa säätelevät mandaatit ja limiitit.

Lisätietoja Nesteen riskienhallinnan yleisistä periaatteista ja merkittävimmistä riskitekijöistä löytyy vuosikertomuksen riskienhal-

lintaa koskevassa osuudessa.

Markkinariskit

Markkinariski on riski tai epävarmuus, joka aiheutuu mahdollisista markkinahintojen muutoksista ja niiden vaikutuksista liiketoi-

mintaan. Nesteen kannalta keskeisimmät markkinariskit ovat hyödykehinta-, valuuttakurssi- ja korkoriski. Markkinariskityypit on

kuvattu yksityiskohtaisemmin seuraavissa kappaleissa. Markkinariskejä hallitaan erilaisilla johdannaisinstrumenteilla Nesteen ris-

kienhallintapolitiikan mukaisesti. Markkinariskipositioita seurataan ja valvotaan päivittäin.

1. Hyödykehintariski

Neste kohtaa liiketoiminnoissaan hyödykehintariskejä, jotka liittyvät pääasiassa raakaöljyn, uusiutuvien syöttöaineiden ja muiden

syöttöaineiden markkinahintoihin sekä jalostettujen öljytuotteiden ja uusiutuvien tuotteiden markkinahintoihin. Nämä hinnat vaih-

televat merkittävästi eri markkina-alueiden ajoittaisen yli- tai alitarjonnan sekä kysynnän vaihtelun vuoksi.

Nesteen liiketoiminnan tulos perustuu ensisijaisesti uusiutuvien tuotteiden ja öljytuotteiden kysyntään ja hintoihin suhteessa

raaka-aineiden tarjontaan ja hintoihin. Näiden lisäksi raaka-aineiden omalla käytöllä ja tuotantovolyymilla on merkittävä vaikutus

yhtiön Uusiutuvat tuotteet ja Öljytuotteet -segmenttien tulokseen ja rahavirtaan. Nämä kaksi ovat Nesteen suurimmat segmentit

liikevaihdon, tuloksen ja sidotun pääoman osalta.

Neste jakaa liikevaihtoon, tulokseen ja sidottuun pääomaan vaikuttavat hyödykehintariskit kahteen pääluokkaan: varastohinta-

riskiin ja jalostusmarginaaliriskiin.

Varastohintariski

Hintariskien hallinnan näkökulmasta Nesteen jalostamoiden varasto koostuu kahdesta osasta. Ensimmäistä ja suurinta osaa kut-

sutaan perusvarastoksi, ja sen koko pysyy verrattain vakaana. Toista osaa kutsutaan transaktiopositioksi. Se on perusvarastota-

sosta poikkeava varaston osa, jonka koko vaihtelee päivittäin.

Perusvarasto on vähimmäistaso, jolla voidaan kohtuullisesti varmistaa, että jalostamot pysyvät käynnissä eivätkä toimituk-

set vaarannu. Se koostuu varastoista jalostamoilla ja logistiikassa. Perusvarasto sisältää Suomen lakien ja säädösten mukaisen

velvoitevaraston.

Perusvarasto muodostaa Nesteen tuloslaskelmaan ja taseeseen kohdistuvan riskin, koska Neste arvostaa hankinnan ja val-

mistuksen kulut sekä raaka-aineet ja varastot painotetun keskihinnan menetelmällä. Hintariskien suojaustoimenpiteitä ei kohdis-

teta perusvarastoon. Nesteen varastoriskien hallintaperiaatteita sovelletaan transaktiopositioon siinä määrin kuin siitä voi aiheutua

rahavirtariskejä syöttöainehankintojen, jalostamon tuotannon ja jalostettujen öljytuotteiden myynnin välisten suhteiden perusteella.

Nesteen riskienhallintaperiaatteen mukaisesti avoinna oleva transaktiopositio suojataan viipymättä siihen vaikuttavan sisään- tai

105

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Transaktioriski

Pääsääntöisesti kaikki raportointisegmentit suojaavat erittäin todennäköiset, valuuttamääräisiksi sovitut rahavirrat. Valuuttamää-

räiset nettorahavirrat ennustetaan rullaavasti seuraavan 12 kuukauden ajalta ja suojataan uusiutuvien polttoaineiden osalta kes-

kimäärin 70-prosenttisesti kuuden ensimmäisen kuukauden ajalta ja 30-prosenttisesti kuuden seuraavan kuukauden osalta sekä

fossiilisten polttoaineiden osalta keskimäärin 80-prosenttisesti kuuden ensimmäisen kuukauden ajalta ja 40-prosenttisesti kuu-

den seuraavan kuukauden ajalta. Tavoitesuojausasteesta voidaan poiketa konsernin riskienhallintapolitiikan mukaisesti. Tärkein

suojattava valuutta on Yhdysvaltain dollari. Muita Nesteelle keskeisiä valuuttariskiin vaikuttavia valuuttoja ovat Ruotsin kruunu,

Kiinan renminbi, Singaporen dollari ja Australian dollari. Nesteen nettopositiota hallitaan valuuttatermiineillä ja -optioilla. Johdan-

naissopimukset solmitaan suojaustarkoituksessa, ja suurimpaan osaan sovelletaan IFRS:n mukaista suojauslaskentaa. Rapor-

tointisegmentit vastaavat tulevien valuuttamääräisten nettorahavirtojensa ennustamisesta, ja konsernirahoitus sekä riskienhal-

linta vastaavat suojaustoimien toteuttamisesta. Edellä mainittujen valuuttasuojausohjelmien lisäksi Neste on jatkanut merkittäviin

investointihankkeisiin liittyvien kulujen valuuttariskien suojaamista.

Nesteellä on taseessaan valuuttamääräisiä varoja ja velkoja, kuten valuuttamääräisiä lainoja, talletuksia, nettokäyttöpääomaa ja

rahavaroja muussa kuin kotivaluutassa. Pääperiaatteena on suojata tämä taseriski kokonaan valuuttatermiinisopimuksia käyttä-

mällä. Samoin kuin hyödykkeiden hintariskien hallinta, varastoihin liittyvän valuuttakurssiriskin suojaus ja varastohintariskin hallinta

kohdistuvat perusvaraston ylittävään varasto-osuuteen. Suojaamattomia positioita sallitaan konsernin riskienhallintapolitiikan kul-

loinkin määrittelemissä rajoissa. Nettokäyttöpääoma on taseen merkittävin ja eniten vaihtelua aiheuttava valuuttamääräinen erä.

Monet Nesteen liiketoimintaan liittyvät transaktiot, kuten tuotteiden ja palveluiden myynnit sekä raakaöljyn ja muiden syöttöainei-

den ostot liittyvät dollarimääräiseen liiketoimintaympäristöön. Tämän vuoksi nettokäyttöpääoman päivittäistä määrää suojataan

osana tasesuojausta, jonka tarkoituksena on vähentää euron ja Yhdysvaltain dollarin välisen valuuttakurssin aiheuttamaa vaihte-

lua. Tilikauden 2024 aikana päivittäin suojattava tasepositio vaihteli noin 830 miljoonan dollarin ja 2 083 miljoonan dollarin välillä

(2023: 827 miljoonan dollarin ja 2 322 miljoonan dollarin välillä).

uloshinnoittelun tapahtuessa, mikäli olemassa olevilla suojausinstrumenteilla on saavutettavissa asianmukainen suojaustehokkuus.

Transaktioposition suojauksessa käytetään johdannaissopimuksia. Koska syöttöaineiden tai jalostettujen öljytuotteiden ominai-

suudet eroavat siitä, mitä johdannaisilla voidaan ostaa tai myydä, ja koska Nesteen katsauskauden aikana käyttämien syöttöai-

neiden ja jalostamien öljytuotteiden laatu vaihtelee, liiketoimintaan kohdistuu aina jonkinasteinen basis-riski. Basis-riski on tyypilli-

sesti suurempi Uusiutuvat tuotteet -liiketoiminnassa kuin fossiilisen polttoaineen jalostuksessa, mikä johtuu syöttöainevalikoiman

luonteesta ja käytettävien suojausinstrumenttien niukkuudesta.

Jos raakaöljy tai tuotemarkkinat ovat contangossa, eli sen hetkiset forward-hinnat ovat korkeammat kuin spot-hinnat, on Nes-

teellä aika ajoin mahdollisuus toteuttaa fyysisen volyymin contango-varastointia. Nämä varastot eriytetään normaalista transak-

tiopositiosta ja suojataan erikseen.

Jalostusmarginaaliriski

Neste altistuu Uusiutuvat tuotteet -segmentissä suuremmalle marginaalivaihtelulle kuin fossiilisen polttoaineen jalostuksessa.

Uusiutuvien tuotteiden jalostusmarginaali muodostuu pääasiassa uusiutuvan tuotteen myyntihinnan ja käytetyn syöttöaineen hin-

nan erotuksesta. Uusiutuvan dieselin hinnoittelun perusteena käytetyt hintanoteeraukset liittyvät ensisijaisesti öljytuotteisiin. Hin-

tanoteerausten päälle maksetut preemiot vaihtelevat alueittain biomandaattien ja -kannustimien luonteen, paikallisen tarjonnan

ja kysynnän sekä fossiilisten polttoaineiden hintojen mukaan. Pohjois-Amerikassa SME (Soy Methyl Esther) on tärkeä preemioita

ajava tekijä RIN (Renewable Identification Number) hinnoittelun kautta. Syöttöainekustannukset riippuvat tarjolla olevasta syöttö-

ainevalikoimasta ja liittyvät tyypillisesti kasviöljyihin ja -rasvoihin. Syöttöaineiden hintoihin vaikuttavat päätekijät ovat kysynnän ja

tarjonnan välinen suhde, satoennusteet ja paikallinen sää. Uusiutuvat tuotteet -segmentin marginaalin volatiliteettia hallitaan sekä

operatiivisin toimin että marginaalisuojauksin.

Öljytuotteet-segmentissä jalostusmarginaali on tärkeä tulokseen vaikuttava tekijä ja sen vaihtelu muodostaa merkittävän riski.

Jalostusmarginaaliriski muodostuu fossiilisista polttoaineista valmistettujen tuotteiden myyntihinnoista, valmistukseen käytettyjen

raaka-aineiden hinnoista sekä muista kustannuksista. Nesteen korkean konversioasteen jalostamo lieventää yhtiön perinteisen

öljynjalostusliiketoiminnan jalostusmarginaaliriskiä.

Marginaalin ja rahavirran varmistamiseksi Neste on määritellyt marginaalin suojausperiaatteet tärkeimmille jalostusliiketoimil-

leen. Uusiutuvat tuotteet -segmentissä tavoiteltu suojausaste on tyypillisesti korkeampi, ja sen voidaan odottaa vaihtelevan ajan

mittaan. Fossiilisten polttoaineiden osalta suojausaste on tyypillisesti maltillinen.

Sekä Öljy- että Uusiutuvat tuotteet -segmenttien marginaalit altistuvat käyttöhyödykkeiden hintariskille, joka johtuu pääasiassa

sähkön ja maakaasun kulutuksesta. Neste on määritellyt suojausperiaatteet näiden riskien suojaamiseksi. Jalostusmarginaalin

sekä hyödykehintariskin suojauksessa käytetään johdannaissopimuksia. Kuten transaktioposition suojauksessa, myös jalostus-

marginaalin ja hyödykehintariskin suojauksessa altistutaan basis-riskille, joka johtuu suojauksen kohteena olevien erien ja käytet-

tävissä olevien johdannaistuotteiden välisistä eroista.

Liitetiedossa 19 on esitetty hyödykejohdannaisiin liittyvä Nesteen avoin johdannaispositio. Neste ei sovella IFRS:n mukaista

suojauslaskentaa hyödykehintasuojauksiin.

2. Valuuttariski

Nesteen liiketoimintaan kohdistuu valuuttariskejä, koska yhtiön tärkeimmillä markkinoilla keskeisin toimintavaluutta on Yhdysval-

tain dollari ja Nesteen toiminta- ja raportointivaluutta on euro. Nesteen valuuttariskien hallinnan tavoitteena on rajoittaa epävar-

muutta, jota valuuttakurssimuutokset aiheuttavat rahavirtaan, tulokseen ja taseeseen. Yleisesti valuuttariskiä voidaan hallita suo-

jaamalla sovittuihin ja ennakoituihin rahavirtoihin liittyviä valuuttariskejä sekä taseeseen sisältyviä valuuttariskejä (transaktiopositio)

ja niiden tytäryhtiöiden, joiden toimintavaluutta ei ole euro, omaan pääomaan liittyviä riskejä (translaatiopositio).

Suojauslaskennan alainen USD -transaktioriski

milj. US dollaria 31.12.2024 31.12.2023

Nettopositio 12kk 3 686 6 096

Suojaus 12 kk (termiini) 1 874 2 795

Suojauksen keskikurssi 1,098 1,089

Konsernirahoitus ja riskienhallinta vastaavat valuuttakurssiriskille altistuvien tase-erien yhdistämisestä suojattavaksi nettopositioksi

sekä suojaustransaktioiden tekemisestä. Liitetiedossa 19 on esitetty valuuttajohdannaisiin liittyvä Nesteen avoin johdannaispositio.

Translaatioriski

Konsernirahoitus ja riskienhallinta vastaavat myös Nesteen translaatioriskin hallinnasta. Translaatiopositio muodostuu sijoi-

tuksista tytäryhtiöihin ja yhteisyrityksiin. Pääperiaatteena on olla suojaamatta translaatiopositiota. Neste saattaa kuitenkin

pyrkiä vähentämään translaatioriskistä johtuvaa konsernin oman pääoman määrän vaihtelua suojaustoimenpiteillä. Konser-

nirahoitus ja riskienhallinta päättävät mahdollisista suojaustoimista. Vuoden 2024 lopussa suurimmat translaatiopositiot oli-

vat Yhdysvaltain dollari 2 963 miljoonaa euroa ja Ruotsin kruunu 92 miljoonaa euroa (2023: Yhdysvaltain dollari 3 106 milj.

euroa, Ruotsin kruunu 87 milj. euroa). Neste ei ole suojannut positioita vuosina 2024 ja 2023.

106

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

3. Korkoriski

Neste altistuu korkoriskille pääasiassa korollisten nettovelkojensa myötä. Korkoriskin hallinnan tavoitteena on vähentää korko-

kulujen vaihtelua tuloslaskelmassa. Nesteen velkaposition vertailuduraatio on 12 kuukautta, ja duraatio voi vaihdella kuudesta

kuukaudesta 96 kuukauteen. Vuoden 2024 lopussa duraatio oli 27 kuukautta (2023: 34 kuukautta). Duraation lisäksi Neste on

asettanut rajan korkovirtariskille.

Korkojohdannaisia voidaan käyttää velkaposition duraation mukauttamiseen. Konsernirahoitus ja riskienhallinta hallinnoivat

keskitetysti Nesteen korkoriskipositiota. Liitteessä 19 on esitetty korkojohdannaisiin liittyvän konsernin avoimen johdannaisposi-

tion nimellisarvot ja käyvät arvot tilinpäätöshetkellä 31.12.2024 (31.12.2023).

Korollisten velkojen korontarkistuksen ajankohta

2024

1 vuoden

kuluessa

1–5

vuotta

Yli 5

vuotta Yhteensä

Vaihtuvakorkoiset rahoitusinstrumentit

Lainat rahoituslaitoksilta 1 580 0 0 1 580

Muut lainat 1 0 0 1

Koronvaihtosopimusten vaikutus 250 0 0 250

Kiinteäkorkoiset rahoitusinstrumentit

Joukkovelkakirjalainat 0 994 1 121 2 115

Yritystodistusvelat 307 0 0 307

Vuokrasopimusvelat 224 420 470 1 114

Muut lainat 0 30 0 30

Koronvaihtosopimusten vaikutus 0 100 -350 -250

2 363 1 544 1 240 5 147

Korollisten velkojen korontarkistuksen ajankohta

2023

1 vuoden

kuluessa

1–5

vuotta

Yli 5

vuotta Yhteensä

Vaihtuvakorkoiset rahoitusinstrumentit

Lainat rahoituslaitoksilta 759 0 0 759

Muut lainat 1 0 0 1

Koronvaihtosopimusten vaikutus 550 0 0 550

Kiinteäkorkoiset rahoitusinstrumentit

Joukkovelkakirjalainat 201 496 1 614 2 311

Vuokrasopimusvelat 199 370 398 967

Muut lainat 30 0 0 30

Koronvaihtosopimusten vaikutus 0 0 -550 -550

1 740 866 1 462 4 068

4. Herkkyys markkinariskeille

Liikevoiton herkkyys konsernin liiketoimintaan liittyville markkinariskeille

Nesteen liiketoiminnan luonteen vuoksi konsernin taloudellinen tulos on herkkä edellä kuvatuille markkinariskeille. Seuraavassa

taulukossa on kuvattu Nesteen toiminnan kannalta keskeisten hinta- ja valuuttatekijöiden muutosten keskimääräistä vaikutusta

yhtiön liikevoittoon vuonna 2025 (2024), olettaen että markkina- ja toimintaolosuhteet ovat tavanomaiset ja että seuraavat herk-

kyysoletukset täyttyvät:

• Suojaustoimenpiteitä ei huomioida

• Taulukon jokaisen muuttujan herkkyys on erillinen ja muiden muuttujien oletetaan pysyvän ennallaan ceteris paribus -periaat-

teen mukaisesti

• Euron ja Yhdysvaltain dollarin valuuttakurssin herkkyys perustuu positioennusteeseen

• Öljytuotteiden kokonaisjalostusmarginaalin herkkyys perustuu volyymiennusteeseen, vastaten 1 dollaria barrelilta muutoksen

vaikutusta

• Raakaöljyn muutoksen herkkyys Öljytuotteet-segmentissä perustuu varaston arvostusvoittojen/-tappioiden vaikutukseen ja

muutokseen hyödyke-ja rahtikustannuksissa

• Uusiutuvien Tuotteiden jalostusmarginaalin herkkyys perustuu nimelliskapasiteettiin vuoden 2024 lopussa, vastaten 50 dollaria

tonnilta muutoksen vaikutusta

Keskimääräinen vaikutus liikevoittoon ilman suojauksia 2025 2024

+/- 10 %:n muutos euron ja dollarin välisessä valuuttakurssissa milj. euroa -323/+394 -502/+613

Öljytuotteiden kokonaisjalostusmarginaalin muutos

+/-1,00 dollaria barrelilta milj. US dollaria +/-85 +/-80

Raakaöljyn hinnan muutos

+/-10 dollaria barrelilta - Öljytuotteet

milj. US dollaria +/-115 +/-110

Uusiutuvien tuotteiden jalostusmarginaalin muutos

+/-50 dollaria tonnilta

milj. US dollaria +/-280 +/-280

Varaston arvostusvoitot/-tappiot eivät sisälly vertailukelpoiseen käyttökatteeseen

Perustuu nimelliskapasiteettiin

Rahoitusinstrumenteista aiheutuva IFRS 7 -standardin tarkoittama herkkyys markkinariskeille

Seuraavassa on esitetty IFRS 7 -standardin edellyttämä herkkyysanalyysi. Se pyrkii havainnollistamaan Nesteen tilikauden tulok-

sen ja oman pääoman herkkyyttä öljyn hinnan muutokselle, euron ja dollarin väliselle valuuttakurssille sekä koroille, jotka johtuvat

taseeseen 31.12.2024 (31.12.2023) sisältyvistä rahoitusinstrumenteista, kuten rahoitusvaroista ja rahoitusveloista sekä johdan-

naissopimuksista IFRS -standardien mukaisesti. Yllä mainituille markkinariskeille herkkiä rahoitusinstrumentteja ovat nettokäyttö-

pääoman erät, kuten myyntisaamiset ja muut saamiset, sekä ostovelat ja muut velat, korolliset velat, talletukset, likvidit varat ja

johdannaissopimukset. Rahavirran suojauslaskentaa sovellettaessa, johdannaissopimusten käyvän arvon muutos oletetaan kir-

jattavan kokonaisuudessaan omaan pääomaan.

107

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Öljyn hinnan muutoksesta aiheutuvaa herkkyyttä laskettaessa on käytetty seuraavia oletuksia:

• Raakaöljyyn, öljytuotteisiin ja kasviöljyihin liittyvien johdannaissopimusten hintatason muutoksen oletetaan olevan +/-20 %

• Laskelma sisältää jalostamoiden varastoposition hintariskiä suojaaviin öljyn johdannaissopimuksiin kohdistuvan herkkyyden.

Vastaava kohde-etuutena oleva varastopositio ei kuitenkaan sisälly laskelmaan, koska vaihto-omaisuutta ei luokitella

rahoitusinstrumentiksi

• Laskelma sisältää ennustettua jalostusmarginaalia suojaaviin öljyn johdannaissopimuksiin kohdistuvan herkkyyden. Kohde-

etuutena oleva ennustettu jalostusmarginaalipositio ei kuitenkaan sisälly laskelmaan

Euron ja dollarin välisen valuuttakurssin muutoksesta aiheutuvaa herkkyyttä laskettaessa on käytetty seuraavia oletuksia:

• Euron ja dollarin välisen valuuttakurssimuutoksen oletetaan olevan +/-10 %

• Positio sisältää dollarimääräiset rahoitusvarat ja rahoitusvelat eli korolliset velat, talletukset, myyntisaamiset ja muut saamiset

sekä ostovelat ja muut velat, likvidit varat sekä johdannaissopimukset

• Positio ei sisällä tulevia dollarimääräisiä rahavirtoja

Korkotason muutoksesta aiheutuvaa herkkyyttä laskettaessa on käytetty seuraavia oletuksia:

• Korkotason muutokseksi oletetaan yhden prosenttiyksikön suuruinen yhdensuuntainen muutos korkokäyrällä

• Positio sisältää korolliset rahoitusvelat (poislukien vuokrasopimusvelat), korolliset rahoitussaamiset ja koronvaihtosopimukset,

mutta likvidit varat eivät ole mukana positiossa

• Vaihtuvakorkoiset rahoitusinstrumentit vaikuttavat tuloslaskelmaan, lukuun ottamatta omaan pääomaan kirjattavia

suojauslaskennan alaisia johdannaisia

2024 2023

Rahoitusinstrumenteista aiheutuva IFRS 7 -standardin

tarkoittama herkkyys markkinariskeille

Tulos-

laskelma

Oma

Pääoma

Tulos-

laskelma

Oma

Pääoma

+/- 20 %:n muutos öljyn hinnassa

milj. euroa +/-25 +/-0 +/- 37 +/- 0

+/- 10 %:n muutos euron ja dollarin välisessä

valuuttakurssissa milj. euroa +114/-139 +143/-143 +144/-176 +197/-197

+/- 1 prosenttiyksikön muutos markkinakoroissa milj. euroa -/+14 +/-1 -/+8 +/-0

Sisältää raakaöljyn, öljytuotteiden ja kasviöljyjen johdannaisia

Seuraavassa taulukossa esitetty herkkyysanalyysi ei välttämättä ole edustava, koska Neste altistuu markkinariskeille myös mui-

den tase-erien kuin rahoitusinstrumenttien, kuten vaihto-omaisuuden kautta. Herkkyysanalyysissa ei ole huomioitu tulevia raha-

virtoja, joihin Neste kohdistaa merkittäviä suojaustoimenpiteita, joten se kuvastaa ainoastaan suojausinstrumenttien käyvän arvon

muutosta. Lisäksi euron ja dollarin välisen valuuttakurssin muutokselle herkän position suuruus vaihtelee merkittävästi, joten tilin-

päätöshetken tilanne ei välttämättä kuvaa keskimääräistä tilannetta tilikauden aikana. Oma pääoma -sarake sisältää suoraan

omaan pääomaan kirjatut erät. Tuloslaskelmaan vaikuttavat erät eivät ole mukana omassa pääomassa.

Likvidit varat sekä käyttämättömät sitovat luottolimiittisopimukset 31.12.2024 31.12.2023

Likvidit varat 955 1 580

Luottolimiittisopimukset ja valmiusluottojärjestelyt, vuoden kuluessa erääntyvät 242 150

Valmiusluottojärjestelyt, yli vuoden kuluttua erääntyvät 1 683 1 750

Yhteensä 2 880 3 480

Lisäksi: käyttämätön yritystodistusohjelma (ei sitova) 89 400

Likviditeetti- ja jälleenrahoitusriski

Likviditeettiriskillä tarkoitetaan likvidien varojen riittämättömyyttä tai poikkeuksellisen korkeita rahoituskustannuksia tilanteessa,

jossa liiketoiminnan olosuhteet heikentyvät odottamattomasti ja vaativat rahoitusta. Likviditeettiriskin hallinnan tavoitteena on

ylläpitää riittävä maksuvalmius kaikissa olosuhteissa taloudellisten vaikeuksien välttämiseksi.

Liiketoiminnan rahavirta on Nesteen pääasiallinen rahoituslähde. Lisäksi Neste pyrkii alentamaan likviditeetti- ja jälleenrahoi-

tusriskiään hajauttamalla lainojensa erääntymisaikoja. Likviditeetti- ja jälleenrahoitusriskiä on minimoitu myös asettamalla eräitä

muita limiittejä. Lyhytaikaisen rahoituksen määrä on rajoitettu suurempaan seuraavista: 500 miljoonaa euroa tai 30 % korollis-

ten velkojen kokonaismäärästä. Käyttämättömien sitovien luottolimiittisopimusten ja käteisvarojen yhteismäärän on aina oltava

vähintään 700 miljoonaa euroa sekä riittävä kattamaan ennustetut negatiiviset nettorahavirrat ja seuraavan 12 kuukauden aikana

erääntyvät korolliset lainat.

Nesteen lainojen keskimääräinen erääntymisaika 31.12.2024 oli 4,1 vuotta (2023: 5,1 vuotta). Tärkeimmät olemassa olevat

rahoitusohjelmat ovat sitova monivaluuttainen valmiusluottosopimus 1 200 miljoonaa euroa, muut sitovat euromääräiset valmius-

luottosopimukset yhteensä 825 miljoonaa, sitovat luottolimiittisopimukset 150 miljoonaa euroa ja ei-sitova yritystodistusohjelma

400 miljoonaa euroa. Monivaluuttainen valmiusluottosopimus EUR 1 200 miljoonaa, allekirjoitettu 2019 konsernin yleisiin rahoi-

tustarpeisiin, erääntyy joulukuussa 2026. Valmiusluottosopimuksen marginaalia tarkistetaan sen mukaan, miten Neste edistyy

kasvihuonekaasupäästöjen vähenemätavoitteessaan. Muut sitovat euromääräiset valmiusluottosopimukset, yhteensä 825 mil-

joonaa, erääntyvät vuosien 2025–2027 aikana.

108

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Rahoitusvelkojen sopimuksiin perustuvat maturiteetit 31.12.2024 2025 2026 2027 2028 2029 2030– Yhteensä

Osto- ja muut velat 2 092 1 1 15 1 13 2 124

Korolliset velat

Joukkovelkakirjalainat

0 0 0 500 500 1 100 2 100

Lainat rahoituslaitoksilta 253 156 773 0 200 200 1 582

Vuokrasopimusvelat

224 160 107 85 68 470 1 114

Yritystodistusvelat 307 0 0 0 0 0 307

Muut lainat 1 0 0 0 30 0 31

Korot leasing veloista 54 46 40 35 31 323 528

Korot muista veloista 120 116 100 84 81 135 636

Yhteensä 3 052 479 1 021 719 910 2 241 8 423

Hyödykejohdannaiset 83 2 0 0 0 0 84

Koronvaihtosopimukset 0 2 1 1 1 0 6

Bruttomääräisesti toteutettavat valuuttatermiinit

- tuleva (-) -3 636 0 0 0 0 0 -3 636

- lähtevä 3 783 0 0 0 0 0 3 783

Johdannaiset yhteensä 230 4 1 1 1 0 237

Lisätietoja liitetiedossa 21 Rahoitusvelat

Lisätietoja liitetiedossa 29 Vuokrasopimukset

Rahoitusvelkojen sopimuksiin perustuvat maturiteetit 31.12.2023 2024 2025 2026 2027 2028 2029– Yhteensä

Osto- ja muut velat 2 433 10 2 2 2 24 2 473

Korolliset velat

Joukkovelkakirjalainat

201 0 0 0 500 1 600 2 301

Lainat rahoituslaitoksilta 149 6 506 98 0 0 759

Vuokrasopimusvelat

199 145 98 70 58 398 967

Muut lainat 32 0 0 0 0 0 32

Korot leasing veloista 50 41 36 32 28 310 497

Korot muista veloista 91 95 82 72 68 195 604

Yhteensä 3 154 297 723 274 655 2 528 7 633

Hyödykejohdannaiset 203 6 0 0 0 0 209

Bruttomääräisesti toteutettavat valuuttatermiinit

- tuleva (-) -770 0 0 0 0 0 -770

- lähtevä 779 0 0 0 0 0 779

Johdannaiset yhteensä 212 6 0 0 0 0 219

Lisätietoja liitetiedossa 21 Rahoitusvelat

Lisätietoja liitetiedossa 29 Vuokrasopimukset

109

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Netotussopimusten alaisten instrumenttien

netotusten taloudelliset vaikutukset

31.12.2024 31.12.2023

Rahoitusvarat Rahoitusvelat Rahoitusvarat Rahoitusvelat

Johdannaiset Myyntisaamiset Johdannaiset Ostovelat Johdannaiset Myyntisaamiset Johdannaiset Ostovelat

Rahoitusinstrumenttien kirjanpitoarvot 145 18 238 3 217 0 219 23

Netotusjärjestelyn alaiset erät 128 0 128 0 120 0 120 0

CSA-sopimukset 1 0 21 0 1 0 35 0

Nettopositio 16 18 89 3 96 0 64 23

Luotto- ja vastapuoliriski

Vastapuoli- ja luottoriskit liittyvät kaikkiin liiketoimintasuhteisiin, joissa Neste altistuu riskille siitä, että vastapuolen suoritus ei vas-

taa Nesteen vaatimuksia ja sopimuksellisia velvoitteita. Riski syntyy erityisesti myynti-, hankinta-, suojaus- ja kaupankäyntitapah-

tumista sekä rahavarojen sijoittamisesta. Riskin suuruus määräytyy liiketoimen koon ja vastapuolen luottokelpoisuuden perus-

teella. Vastapuoli- ja luottoriskien hallinnan tavoitteena on ennaltaehkäistä ja minimoida tappioita, jotka syntyisivät vastapuolen

velvoitteiden täyttämättä jättämisestä. Vastapuoli- ja luottoiriskin hallintaa koskevat limiitit, mandaatit ja periaatteet on määritelty

Nesteen riskienhallintapolitiikassa sekä erillisissä periaate- ja ohjetason dokumenteissa. Luottoriskirajat asetetaan konsernita-

solla, määritellään eri päätöksentekotasoilla ja jaetaan Nesteen raportointisegmenteille, jotka vastaavat luottoiriskin hallinnasta

näiden rajojen puitteissa.

Myyntisopimusten luottolimiittejä määriteltäessä vastapuolet seulotaan ja arvioidaan luottokelpoisuuden osalta. Tällöin pääte-

tään, myönnetäänkö luottolimiitti vai vaaditaanko vakuus, kuten remburssi, pankkitakaus tai emoyrityksen takaus. Jos vakuus

vaaditaan, arvioidaan luottoriski vakuuden antajan taloudellisen tilanteen perusteella. Asiakkaalta voidaan myös vaatia ennak-

komaksu ennen myytyjen tuotteiden tai palveluiden luovuttamista, jos se katsotaan tarpeelliseksi luottoriskin hallinnan kannalta.

Lisäksi Neste voi alentaa vastapuoliriskejä myymällä myyntisaamisia kolmannelle osapuolelle, kuten pankille.

Nesteen riskienhallintapolitiikka jakaa vastapuolille myönnettävät limiitit fyysisten transaktioiden, johdannaiskaupan ja rahoi-

tustransaktioiden luottolimiitteihin. Jokaisessa luokassa tarkastellaan erikseen luottoluokituslaitoksen luokittelemia ja luokittele-

mattomia vastapuolia koskevia päätöksentekovaltuutuksia. Pörssin ulkopuolisten OTC-johdannaissopimusten (over-the-counter)

osalta Neste on neuvotellut tärkeimpien vastapuolten kanssa hyödyke-, päästöoikeus-, valuutta- ja korkojohdannaisia koskevat

ISDA-puitesopimukset (International Swaps and Derivatives Association). Nämä sopimukset sallivat avoimen position netotuksen

ja sopimuksen päättämisen tiettyjen laiminlyöntien ja tapahtuminen puitteissa. Osaan sopimuksista sisältyy luottoriskiä vähentävä

Credit Support Annex (CSA), jonka mukaan sopimuksessa määritellyn rajan ylittävälle saldolle on annettava rahavakuus tai rem-

burssi. Joulukuun 2024 lopussa Nesteellä oli CSA-sopimusten puitteissa saatuja CSA-rahavakuuksia 1 miljoonaa euroa (2023:

1 milj. euroa) ja rembursseja 0 miljoonaa euroa (2023: 0 milj. euroa) sekä annettuja rahavakuuksia 21 miljoonaa euroa (2023: 35

milj. euroa) ja rembursseja 0 miljoonaa euroa (2023: 0 milj. euroa).

Kuten liitetiedossa 21 on kuvattu, Neste osallistuu myös toimittajarahoitusjärjestelyyn, jonka ensisijaisena tarkoituksena on hel-

pottaa toimittajalaskujen tehokasta maksujen käsittelyä. Järjestelyn puitteissa toimittaja voi halutessaan saada ennakkomaksun

rahoituslaitokselta myymällä laskusaatavan Nesteeltä.

Nesteen näkökulmasta järjestely pidentää jossain määrin maksuehtoja normaaleista maksuehdoista, jotka on sovittu muiden

järjestelyyn osallistumattomien toimittajien kanssa. Järjestelyyn osallistuvien toimittajien maksuehtoja pidennetään keskimäärin

60 päivällä verrattuna muiden toimittajien kanssa erikseen sovittuihin maksuehtoihin.

Neste ylläpitää riittävästi käteisvaroja ja käyttämättömiä sitovia luottolimiittejä vähentääkseen jälleenrahoitusriskiä koskien

toimittajarahoitusjärjestelyä.

110

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Myyntisaamisten ikäjakauma 31.12.2024

Luottotappion

todennäköisyys, % 31.12.2023

Luottotappion

todennäköisyys, %

Erääntymättömät 1 100 0–0,04 % 1 263 0–0,04 %

1–30 päivää sitten erääntyneet

111 0,01–4 % 179 0,01–4 %

31–60 päivää sitten erääntyneet 8 5–43 % 47 5–43 %

61–90 päivää sitten erääntyneet 11 10–55 % 17 10–55 %

91–180 päivää sitten erääntyneet 4 25–100 % 73 25–100 %

Yli 180 päivää sitten erääntyneet

99 100 % 43 100 %

Myyntisaamiset yhteensä 1 333 1 622

Luottotappiovaraus -14 -17

Myyntisaamiset, netto 1 319 1 605

Blender’s Tax Credit saamiset USA:n veroviranomaisilta olivat 31.12.2024 yhteensä 200 milj. euroa, joista 10 milj. euroa oli 1-30 päivää sitten

erääntyneitä ja 76 milj. euroa yli 180 päivää sitten erääntyneitä.

Nesteen tytäryhtiöt ovat velvollisia tallettamaan ylimääräiset rahavaransa konsernin tileille. Näin varmistetaan riittävä riskienhallinta

ja näkyvyys konsernin rahavaroihin.

Osana vastapuoliriskin hallintaa, Nesteelle vakuutusturvaa tarjoavien vakuutusyhtiöiden ja jälleenvakuuttajien osalta luottoluo-

kituksen vähimmäisvaatimus on määritelty vakuuttamisen periaatteissa.

Nesteellä on huomattava määrä kansainvälisiä vastapuolia, joista merkittävimmät ovat suuria kansainvälisiä öljy-yhtiöitä ja

rahoituslaitoksia. Nesteen altistuminen odottamattomille luottotappioille yksittäisessä raportointisegmentissä voi kasvaa, mikäli

syntyy useiden samalla toimialalla tai maantieteellisellä alueella toimivien vastapuolten keskittymiä ja näihin keskittymiin kohdistuu

epäsuotuisia taloudellisia, poliittisia tai muita muutoksia. Näitä riskejä pienennetään ottamalla merkittävät keskittymäriskit huo-

mioon luottopäätöksissä.

Yli 85 prosentilla Nesteen hyödykejohdannaissopimusten vastapuolista tai niiden emoyrityksistä oli 31.12.2024 hyvä luot-

toluokitus (vähintään investment grade) kansainvälisiltä luottoluokituslaitoksilta. Kaikilla konsernirahoituksen ja riskienhallinnan

valuutta- ja korkojohdannaisten vastapuolilla oli 31.12.2024 hyvä luottoluokitus (vähintään investment grade). Hyödykkeiden joh-

dannaiskauppaa tehdään myös pörssin välityksellä.

Neste arvioi myyntisaamisiin liittyvät odotettavissa olevat luottotappiot ja kirjaa luottotappiovarauksen perustuen historiallisesti

toteutuneisiin luottotappioihin sekä nykyisiin olosuhteisiin ja makroekonomiseen analyysiin tulevaisuudesta. Analyysissä hyödyn-

netään toimialanäkymiä ja taloudellisia ennusteita useista eri tietolähteistä. Neste on valinnut varovaisen odotetun luottotappion

laskentatavan, kuten historiallisten luottotappioiden matala taso suhteessa tehtyihin luottotappiovarauksiin osoittaa. Luottotap-

piovaraus arvioidaan myyntisaamisten ikäjakaumasta segmenttikohtaisesti liiketoiminta-alueeseen ja maantieteelliseen sijaintiin

perustuen, sekä saatavakohtaista harkintaa käyttäen. Luottotappiovarausta on kirjattu myyntisaamisista ikäjakauman mukai-

sesti 14 miljoonaa euroa vuonna 2024 (2023: 17 mil. euroa). Myyntisaamisista kirjattu lopullinen luottotappio oli 1 miljoona euroa

vuonna 2024 (2023: 1 milj. euroa).

Myyntisaamiset ja sopimukseen perustuvat omaisuuserät kirjataan pois taseesta lopullisina luottotappioina silloin, kun niistä ei

voida kohtuudella odottaa saatavan maksua. Viitteitä siitä, ettei maksua voida kohtuudella odottaa, ovat esimerkiksi se ettei

velallinen ole sitoutunut takaisinmaksusuunnitelmaan tai sopimukseen perustuvien maksujen viivästyminen yli 180 päivällä. Alas-

kirjauksia arvioidaan kuitenkin tapauskohtaisesti ja jos on erittäin todennäköistä, että saatava tullaan maksamaan, luottotap-

piokirjausta ei tehdä. Konkursseista ja velkasaneerauksista Neste tekee luottotappiokirjauksen välittömästi. Myyntisaamisista

ja sopimukseen perustuvista omaisuuseristä johtuvat arvonalentumistappiot esitetään liikevoittoon sisältyvinä nettomääräisinä

arvonalentumistappioina. Jos lopullisiksi luottotappioiksi kirjatuista eristä saadaan myöhemmin maksu, se kirjataan hyvitykseksi

samalle tuloslaskelmariville.

111

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Velan osuus kokonaispääomasta 31.12.2024 31.12.2023

Korolliset velat 5 147 4 068

Likvidit varat 955 1 580

Korollinen nettovelka 4 192 2 488

Oma pääoma yhteensä 7 417 8 463

Korollinen nettovelka ja oma pääoma yhteensä 11 609 10 952

Velan osuus kokonaispääomasta 36,1 % 22,7 %

Korollisten nettovelkojen täsmäytyslaskelma Rahat ja pankkisaamiset Likvidit sijoitukset Vuokrasopimusvelat Lainat Yhteensä

Nettovelat 1.1.2024 -1 575 -5 967 3 101 2 488

Rahavirrat 655 5 -278 943 1 325

Uudet vuokrasopimusvelat 0 0 420 0 420

Yrityshankinnat ja -myynnit 0 0 0 0 0

Valuuttakurssierot -36 0 11 -10 -35

Muut muutokset, joihin ei liity maksua 0 0 -6 0 -6

Nettovelat 31.12.2024 -955 0 1 114 4 034 4 192

Korollisten nettovelkojen täsmäytyslaskelma Rahat ja pankkisaamiset Likvidit sijoitukset Vuokrasopimusvelat Lainat Yhteensä

Nettovelat 1.1.2023 -1 271 0 535 2 080 1 344

Rahavirrat -327 -5 -254 1 033 447

Uudet vuokrasopimusvelat 0 0 765 0 765

Yrityshankinnat ja -myynnit 0 0 1 6 7

Valuuttakurssierot 24 0 -8 -19 -3

Muut muutokset, joihin ei liity maksua 0 0 -72 0 -72

Nettovelat 31.12.2023 -1 575 -5 967 3 101 2 488

Pääomarakenteen hallinta

Nesteen tavoitteena on varmistaa tehokas pääomarakenne, joka takaa konsernin toimintaedellytykset pääomamarkkinoilla kai-

kissa olosuhteissa toimialan suhdannevaihteluista huolimatta. Neste pyrkii ylläpitämään pääomarakennetta, joka vastaa vahvan

luottoluokituksen (investment grade) pääomarakennetta. Yhtiön hallitus arvioi Nesteen pääomarakennetta säännöllisesti.

Neste seuraa pääomarakenteensa kehitystä tarkastelemalla velan osuutta kokonaispääomasta eli korollisen nettovelan suh-

detta korollisen nettovelan ja oman pääoman summaan. Korollinen nettovelka lasketaan vähentämällä likvidit varat korollisista

veloista. Nesteen velan osuus kokonaispääomasta tulee todennäköisesti vaihtelemaan suhdannesyklien mukaan, ja Nesteen

tavoitteena on pitää tunnusluku alle 40 %:n.

112

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

4 Segmentti-informaatio

Laadintaperiaate

Nesteen toiminta on jaettu kolmeen toimintasegmenttiin: Uusiutuvat tuotteet, Öljytuotteet ja Marketing & Services.

Segmenttien suoritusta tarkastellaan säännöllisesti ylimmän operatiivisen päätöksentekijän, toimitusjohtajan, toimesta

suorituksen arvioimiseksi ja resurssien kohdistamiseksi. Toimintasegmenttien tiedot raportoidaan samalla tavalla kuin ne

raportoidaan ylimmälle operatiiviselle päätöksentekijälle.

Segmenttien tuloksen arviointi perustuu vertailukelpoiseen käyttökatteeseen ja vertailukelpoiseen sidotun

pääoman tuottoon. Segmenttiraportoinnin laadintaperiaatteet ovat yhdenmukaiset Nesteen konsernitilinpäätöksen

laadintaperiaatteiden kanssa. Segmenttien väliset liiketapahtumat ovat markkinaehtoisia, ja ne eliminoidaan

konserniyhdistelyssä. Segmenttien liikevoitto sisältää tulevien myyntien ja ostojen rahavirtoja suojaavien valuutta- ja

hyödykejohdannaisten toteutuneet voitot ja tappiot, jotka on kirjattu tuloslaskelmaan.

Segmentin varat ja velat ovat sellaisia eriä, joita segmentti käyttää liiketoiminnassaan. Segmentin varat muodostuvat

pääasiassa aineellisista hyödykkeistä, liikearvosta, aineettomista hyödykkeistä, osuuksista osakkuus- ja yhteisyrityksissä,

vaihto-omaisuudesta sekä operatiivisista saamisista. Verot, korolliset saamiset ja tulevan rahavirran suojaamiseksi

solmitut johdannaissopimukset eivät sisälly segmentin varoihin. Segmentin velat sisältävät operatiiviset velat, eläkevelat,

lyhyt- ja pitkäaikaiset vuokrasopimusvelat ja varaukset. Verot, korolliset velat ja tulevan rahavirran suojaamiseksi solmitut

johdannaissopimukset eivät sisälly segmentin velkoihin.

Nesteen liiketoimintarakenne

Neste ilmoitti 13.3.2024 päättäneensä organisaationsa muutosneuvottelut, jotka käynnistettiin 1.11.2023. Neste nimitti

28.10.2024 uuden johtoryhmän parantaakseen toimintansa tehokkuutta ja suorituskykyään. Organisaatiorakenteen muutoksilla

ei ollut vaikutusta Nesteen segmenttiraportointiin. Nesteen organisaatio koostuu kolmesta liiketoiminta-alueesta ja kolmesta

funktiosta. Liiketoiminta-alueet ovat tulosvastuullisia yksiköitä, jotka vastaavat asiakkuuksista ja tuotteista sekä liiketoiminnan

kehittämisestä. Liiketoiminta-alueet ovat Uusiutuvat tuotteet, Öljytuotteet ja Marketing & Services. Nesteen funktioita ovat

COO Office, CFO Office ja People & Culture. Funktiot tukevat liiketoiminta-alueita ja muita organisaatioita ja varmistavat niiden

kustannustehokkuuden, läpinäkyvyyden ja toimintatapojen yhdenmukaisuuden koko yhtiössä, kuin myös resurssien käytön ja

riittävyyden.

113

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Toimintasegmentit

Nesteen toimintasegmentit kattavat seuraavat liiketoiminnot:

Uusiutuvat tuotteet -segmentti tuottaa, markkinoi ja myy

uusiutuvaa dieseliä, uusiutuvaa lentopolttoainetta ja siihen

perustuvia ratkaisuja sekä muovien ja kemikaalien uusiutuvia

ja kierrätysraaka-aineita yritysasiakkaille sekä kotimaisille ja

kansainvälisille tukkumarkkinoille. Jalostamomme Suomessa,

Alankomaissa ja Singaporessa ja Martinez Renewables

-yhteistoimintomme Marathon Petroleumin kanssa Kaliforni-

assa, Yhdysvalloissa valmistavat uusiutuvia tuotteita kokonaan

uusiutuvista raaka-aineista. Uusiutuvien tuotannon vuotuinen

nimelliskapasiteetti on noin 5,5 miljoonaa tonnia. Kun Nesteen

Rotterdamin jalostamon laajennushanke saadaan päätökseen,

se kasvattaa Nesteen uusiutuvien tuotteiden kokonaistuotan-

tokapasiteetin 6,8 miljoonaan tonniin vuodessa. Tämä auttaa

Nestettä vastaamaan vähäpäästöisempien tuotteiden kasva-

vaan maailmanlaajuiseen kysyntään. Uusiutuvat tuotteet -seg-

mentin arvioidaan sisältävän taksonomiakelpoista ja -mukaista

taloudellista toimintaa taksonomia-asetukseen liittyvän ilmas-

toa koskevan delegoidun säädöksen perusteella. Nämä tak-

sonomian mukaiset toiminnat ovat yhtiön ilmastotavoitteiden

mukaisia ratkaisuja ilmastonmuutoksen hillitsemiseksi.

Nesteen hiilikädenjäljen sekä EU-taksonomiakelpoisten ja

-mukaisten tunnuslukujen laskelmat perustuvat suurilta osin

Uusiutuvat tuotteet -segmentin lukuihin. Lisätietoa Nesteen

vastuullisuudesta sisältäen ilmastoliitännäiset asiat löytyy eng-

lanniksi julkaistusta Annual review -osiosta ja kestävyysrapor-

tista (CSRD) hallituksen toimintakertomuksessa.

Öljytuotteet-segmentti valmistaa, markkinoi ja myy laajaa

tuotevalikoimaa laadukkaita öljytuotteita ja niihin liittyviä pal-

veluita globaalille asiakaskunnalle. Tuotevalikoima sisältää die-

selpolttoaineet, bensiinit, lento- ja laivaliikenteen polttoaineet,

kevyet ja raskaat polttoöljyt, bensiinikomponentit, erikoispolt-

toaineet, kuten pienmoottoribensiini, liuottimet ja nestekaasut.

Öljytuotteet jalostetaan Nesteen Suomen jalostamolla Por-

voossa. Vuotuinen raakaöljyn jalostuskapasiteetti on noin 10

miljoonaa tonnia vuodessa.

Nesteen tavoitteena on muuttaa Porvoon öljynjalostamo asteit-

tain johtavaksi uusiutuvien ja kiertotalousratkaisujen jalosta-

moksi 2030-luvun puolivälissä. Tavoitteen saavuttamiseksi

Neste esimerkiksi rakentaa Porvoon jalostamolle nesteyte-

tyn jätemuovin jalostuslaitoksen, ja on aloittanut muuttamalla

nykyisiä jalostamoyksiköitä niin, että uusiutuvia ja kierrätysraa-

ka-aineita on mahdollista yhteisprosessoida fossiilisten raa-

ka-aineiden kanssa perinteisessä jalostusprosessissa. Yhteis-

prosessoinnin avulla Neste voi valmistaa nykyistä enemmän

tuotteita, joilla on pienemmät kasvihuonekaasupäästöt.

Marketing & Services -segmentti markkinoi ja myy

vähäpäästöisempiä polttoaineita ja korkealaatuisia öljytuotteita

ja näihin liittyviä digitaalisia ratkaisuja asiakkailleen Suomessa,

Virossa, Latviassa ja Liettuassa. Tärkeimpiä asiakkaita ovat

kuluttajat, kuljetuspalveluyritykset, lento- ja meriliikenteen

toimijat, teollisuus- ja maataloussektorin asiakkaat, kunnat ja

lämmitysöljyn käyttäjät. Liikennepolttoaineita ja sähköautojen

suurteholatauspalvelua markkinoidaan ja myydään Nesteen

omassa asemaverkostossa Suomessa ja Baltiassa.

’Muut’ sisältää konsernin yhteiset ja toimintojen kustannukset.

Edellä kuvatut toimintasegmentit eivät sisällä sellaisia segment-

tejä, joihin olisi yhdistelty useampia pienempiä segmenttejä.

Tuloslaskelman ’Liiketoiminnan muut kulut’ -rivi sisältää seu-

raavat liiketoimintasegmenteille keskeiset kuluerät:

• Uusiutuvat tuotteet: kunnossapitokulut, suunnittelu-

ja konsultointipalvelut, vuokrat ja muut kiinteistökulut,

matka-, HSE- ja markkinointikulut sekä vakuutusmaksut

• Öljytuotteet: kunnossapitokulut, suunnittelu- ja

konsultointipalvelut, vuokrat ja muut kiinteistökulut, HSE-

kulut ja vakuutusmaksut

Marketing & Services: kunnossapitokulut, vuokrat ja

muut kiinteistökulut ja markkinointikulut.

Konsernin asiakasrakenne oli vuosina 2024 ja 2023 sellainen,

ettei suuria keskittymiä muodostunut millään maantieteellisellä

alueella tai toimintasegmentillä.

Uusiutuvat

tuotteet

Öljytuotteet

Marketing &

Services

114

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Nesteen toimintasegmenttien tiedot 31.12.2024 ja 31.12.2023 on esitetty alla olevissa taulukoissa.

2024

Uusiutuvat

tuotteet

Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Eliminoinnit Konserni Liite

IS Ulkoinen liikevaihto 7 075 8 904 4 645 11 0 20 635

Sisäinen liikevaihto 246 2 925 42 114 -3 326 0

IS Liikevaihto yhteensä 7 321 11 829 4 687 125 -3 326 20 635 5

IS Liiketoiminnan muut tuotot 22 22 5 33 -27 54 6

IS, CF Osuus osakkuus- ja yhteisyritysten tuloksesta -6 -2 0 0 0 -9 15

IS Materiaalit ja palvelut -6 289 -10 839 -4 475 -12 3 228 -18 388 7

IS Henkilöstökulut -257 -135 -33 -156 0 -582 8

IS, CF Poistot ja arvonalentumiset -589 -322 -28 -41 0 -980

IS Liiketoiminnan muut kulut -549 -207 -83 1 132 -706 9

IS Liikevoitto

-347 345 72 -51 6 25

IS Rahoitustuotot ja -kulut -138 10

IS Voitto ennen veroja -113

IS Tuloverot 19 11

IS Tilikauden voitto -95

Vertailukelpoinen käyttökate (EBITDA) 514 633 101 -1 6 1 252

varaston arvostusvoitot/-tappiot -352 -7 0 0 0 -359

avoimien hyödyke- ja valuuttajohdannaisten käypien arvojen muutokset 86 -2 0 0 0 84

omaisuuden myyntivoitot/-tappiot 0 -2 0 0 0 -2

muut oikaisut -6 45 -1 -9 0 29

Käyttökate (EBITDA) 242 667 100 -10 6 1 005

IS, CF Poistot ja arvonalentumiset -589 -322 -28 -41 0 -980

IS Liikevoitto -347 345 72 -51 6 25

Yhdysvaltain BTC-verohelpotuksen liikevoittovaikutus oli 590 milj. euroa Uusiutuvat tuotteet -segmentissä vuonna 2024. Lisätietoa biopolttoainehyvityksistä yleisesti sekä niiden laadintaperiaatteista, myyntimääristä ja keskimääräisistä hinnoista on esitetty liitetiedossa 5 Liikevaihto.

115

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

2024

Uusiutuvat

tuotteet Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Eliminoinnit Konserni Liite

Investoinnit 1 446 453 39 69 0 2 006

Segmentin varat 9 911 3 560 559 357 -333 14 053

BS Osuudet osakkuus- ja yhteisyrityksissä 32 21 0 0 0 53 15

BS Laskennalliset verosaamiset 222 11

Kohdistamattomat varat 1 252

BS Varat yhteensä 9 943 3 581 559 357 -333 15 581

Segmentin velat 1 891 1 310 421 280 -328 3 574

BS Laskennalliset verovelat 335 11

Kohdistamattomat velat 4 255

BS Velat yhteensä 1 891 1 310 421 280 -328 8 164

Segmentin sidottu pääoma 9 064 2 300 198 88 -5 11 646

Sidotun pääoman tuotto, % -4,0 14,0 30,9

Vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto, % -0,9 13,2 31,4

116

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

2023

Uusiutuvat

tuotteet

Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Eliminoinnit Konserni Liite

IS Ulkoinen liikevaihto 8 212 9 566 5 123 26 0 22 926

Sisäinen liikevaihto 254 3 720 45 75 -4 094 0

IS Liikevaihto yhteensä 8 466 13 285 5 168 100 -4 094 22 926 5

IS Liiketoiminnan muut tuotot 12 16 4 46 -23 55 6

IS, CF Osuus osakkuus- ja yhteisyritysten tuloksesta -4 5 0 0 0 1 15

IS Materiaalit ja palvelut -6 624 -11 548 -4 945 -14 4 033 -19 098 7

IS Henkilöstökulut -282 -146 -32 -181 0 -642 8

IS, CF Poistot ja arvonalentumiset -480 -307 -33 -46 0 -866

IS Liiketoiminnan muut kulut -519 -238 -77 54 85 -695 9

IS Liikevoitto

568 1 068 84 -41 2 1 682

IS Rahoitustuotot ja -kulut -86 10

IS Voitto ennen veroja 1 596

IS Tuloverot -160 11

IS Tilikauden voitto 1 436

Vertailukelpoinen käyttökate (EBITDA) 1 906 1 434 118 -2 2 3 458

varaston arvostusvoitot/-tappiot -784 -43 0 0 0 -827

avoimien hyödyke- ja valuuttajohdannaisten käypien arvojen muutokset -73 -25 0 0 0 -98

omaisuuden myyntivoitot/-tappiot 0 5 0 2 0 7

muut oikaisut 0 4 -1 5 0 8

Käyttökate (EBITDA) 1 049 1 375 117 5 2 2 548

IS, CF Poistot ja arvonalentumiset -480 -307 -33 -46 0 -866

IS Liikevoitto 568 1 068 84 -41 2 1 682

Yhdysvaltain BTC-verohelpotuksen liikevoittovaikutus oli 417 milj. euroa Uusiutuvat tuotteet -segmentissä vuonna 2023.

117

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

2024 Suomi Muut Pohjoismaat Itämeren alue Muut Euroopan maat Yhdysvallat Muut maat Konserni

IS Liikevaihto kohdemaan mukaan 5 641 1 911 1 763 4 236 6 242 841 20 635

Pitkäaikaiset varat 2 763 3 79 2 835 1 865 2 059 9 603

Investoinnit 678 3 8 966 165 187 2 006

2023 Suomi Muut Pohjoismaat Itämeren alue Muut Euroopan maat Yhdysvallat Muut maat Konserni

IS Liikevaihto kohdemaan mukaan 6 515 3 278 1 715 4 775 5 640 1 002 22 926

Pitkäaikaiset varat 2 578 2 78 1 779 2 022 2 065 8 525

Investoinnit 415 3 11 774 814 334 2 351

Maantieteelliset tiedot

Nesteellä on tuotantolaitoksia Suomessa, Singaporessa, Alankomaissa ja Yhdysvalloissa ja vähittäismyyntiverkosto Suomessa, Virossa, Latviassa ja Liettuassa. Seuraavassa taulukossa on esitetty Nesteen liikevaihto kohdistettuna kohdemaan mukaan riip-

pumatta tuotteen tai palvelun alkuperämaasta ja pitkäaikaiset varat ja investoinnit kohdistettuna sijainnin mukaan.

Pitkäaikaiset varat pitävät sisällään liikearvon, aineettomat ja aineelliset hyödykkeet ja osuudet osakkuus- ja yhteisyrityksissä. ’Muut Pohjoismaat’ sisältää Ruotsin, Norjan, Tanskan ja Islannin. ’Itämeren alue’ sisältää Viron, Latvian, Liettuan ja Puolan. Kon-

sernin toiminnot tällä maantieteellisellä alueella muodostuvat pääasiassa vähittäismyynnistä kyseisissä maissa.

2023

Uusiutuvat

tuotteet Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Eliminoinnit Konserni Liite

Investoinnit 1 915 336 38 61 0 2 351

Segmentin varat 9 242 3 824 647 480 -397 13 794

BS Osuudet osakkuus- ja yhteisyrityksissä 33 25 0 0 0 58 15

BS Laskennalliset verosaamiset 127 11

Kohdistamattomat varat 2 004

BS Varat yhteensä 9 275 3 849 647 480 -397 15 983

Segmentin velat 2 046 1 521 473 384 -387 4 037

BS Laskennalliset verovelat 317 11

Kohdistamattomat velat 3 166

BS Velat yhteensä 2 046 1 521 473 384 -387 7 520

Segmentin sidottu pääoma 8 069 2 384 236 104 -11 10 783

Sidotun pääoman tuotto, % 7,5 42,6 34,6

Vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto, % 18,9 45,0 35,2

118

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

5 Liikevaihto

Laadintaperiaate

Myyntituotot asiakassopimuksista kirjataan liikevaihtoon, kun Neste täyttää suoritevelvoitteen luovuttamalla luvatun tavaran

tai palvelun asiakkaalle. Tämä tapahtuu, kun asiakas saa siihen määräysvallan eli kyvyn ohjata tavaran tai palvelun käyttöä ja

saada siihen liittyvän hyödyn, joko ajan kuluessa tai yhtenä ajankohtana. Neste täyttää pääsääntöisesti suoritevelvoitteensa

yhtenä ajankohtana. Ajan kuluessa täytettävien suoritevelvoitteiden osuus ei ole merkittävä.

Kun suoritevelvoite on täytetty, liikevaihtoon kirjataan se osuus myyntituotosta, joka voidaan kohdistaa kyseiselle

suoritevelvoitteelle. Myyntituotto on se osuus vastikemäärästä, johon Neste odottaa olevansa oikeutettu luvattuja tavaroita

tai palveluita vastaan. Myyntituotto kohdistetaan sopimuksen suoritevelvoitteille luvattujen tavaroiden tai palvelujen erillisten

myyntihintojen perusteella.

Yhtenä ajankohtana syntyvät tuotot kirjataan tyypillisesti silloin, kun määräysvalta on siirtynyt tavaran toimituksessa

käytettyjen toimitusehtojen perusteella. Saaminen kirjataan, kun tavarat on toimitettu. Tämä on se ajankohta, jolloin

vastikkeeseen ei enää liity ehtoja, koska maksun erääntyminen edellyttää vain ajan kulumista.

Ajan kuluessa kirjattavat tuotot arvostetaan panokseen perustuvalla menetelmällä (syntyneiden menojen perusteella arvioitu

edistyminen), kun sopimuksen lopputulos voidaan luotettavasti arvioida. Neste käyttää panokseen perustuvaa menetelmää

suoritevelvoitteen täyttymisasteen määrittämiseen, koska asiakas vastaanottaa ja kuluttaa hyödyn samanaikaisesti sitä

mukaan kun Neste suorittaa palvelua. Kun lopputulosta ei pystytä luotettavasti määrittämään, aiheutuneet kulut rasittavat

sen tilikauden tulosta, jolloin ne syntyvät, mutta tulot kirjataan vain siltä osin kuin yhtiö saa todellisten kustannusten määrää

vastaavia tuloja. Kaikki tappiot kirjataan kuluiksi välittömästi.

Joihinkin Nesteen sopimuksiin sisältyy muuttuvan vastikkeen elementtejä, kuten alennuksia, palkkioita tai sopimussakkoja.

Muuttuvat vastikkeet arvioidaan käyttäen joko odotusarvoon tai todennäköisimpään rahamäärään perustuvaa menetelmää

muuttuvan vastikkeen tai siihen liittyvien sopimusehtojen luonteesta riippuen. Muuttuva vastike sisällytetään transaktiohintaan

vain siltä osin kuin on todennäköistä, että kirjattuihin myyntituottoihin ei jouduta tekemään merkittävää peruutusta myöhemmin.

Neste tarjoaa asiakkailleen tavanomaiset maksuehdot. Mikäli yli vuoden pituisia maksuehtoja tarjotaan, laskutettua

määrää oikaistaan rahan aika-arvolla ja korkotuotto jaksotetaan luottoajalle.

Liikevaihto on esitetty nettona, josta on vähennetty välilliset verot, kuten arvonlisävero sekä lakisääteinen

huoltovarmuusmaksu, sopimussakot ja alennukset.

Biopolttoainehyvitykset

Neste ansaitsee biopolttoainehyvityksiä Yhdysvalloissa Low Carbon Fuel Standard -hyvityksinä (LCFS) ja Renewable

Identification Number (RIN) tunnisteina, jotka kirjataan liikevaihtoon. Neste pitää biopolttoainehyvityksiä omaisuuserinä,

jotka on luotu erilaisten hallitusten ohjelmien puitteissa uusiutuvien polttoaineiden tarjonnan kannustamiseksi. Täten Neste

käsittelee biopolttoainehyvitykset kirjanpidossa valtionavustuksina, kun tuotevarasto vastaanotetaan Yhdysvalloissa ja

kirjaa ne edelleen liikevaihtoon kun kannustin myydään kolmannelle osapuolelle. Low Carbon Fuel Standard (LCFS) on

suunniteltu vähentämään liikenteen kasvihuonekaasupäästöjä. Kalifornian ilmansuojeluviraston (CARB) asettaman tavoitteen

tarkoituksena on alentaa osavaltiossa käytettävien liikennepolttoaineiden hiilidioksidipitoisuutta (CI). Hyvityksiä ansaitaan

tuottamalla polttoaineita, joiden hiilidioksidipitoisuus on alle asetetun tavoitteen. Alijäämää syntyy tuottamalla polttoaineita,

joiden hiilidioksidipitoisuus ylittää asetetun tavoitteen. Tuottajat voivat myydä ja ostaa hyvityksiä kompensoidakseen

syntyneen alijäämän. Renewable Identification Number (RIN) on tunniste, joka annetaan biopolttoaine-erälle sen tuotannon,

käytön ja kaupan seurantaa varten. RIN-tunnisteita ansaitaan, kun tuotetaan tai tuodaan uusiutuvia polttoaineita, jotka

täyttävät Yhdysvaltain ympäristönsuojeluviraston (EPA) kelpoisuusvaatimukset. Sekä LCFS-hyvityksillä, että RIN-tunnisteilla

käydään aktiivisesti kauppaa markkinoilla. Markkinoiden likviditeetti on riittävä, jotta yhtiö voi luotettavasti arvioida

biopolttoainehyvitysten käyvän arvon.

LCFS:n ja RIN:ien lisäksi Blender’s Tax Credit (BTC) vaikuttaa Liikevaihto ja Materiaalit ja palvelut -eriin ja se kirjataan, jos

Yhdysvaltain hallitus päättää myöntää sen. Päätös tehdään vuosittain. Blender’s Tax Credit on polttoaineen jakelijoille tarkoitettu

kannustin, joka edistää uusiutuvan polttoaineen käyttöä helpottamalla biomandaattien ehtojen saavuttamista. Jos Nesteen

asiakkaat ovat polttoaineiden sekoittajia, BTC-hyvityksen arvo sisällytetään myyntihintaan ja kirjataan liikevaihtoon. Suoraan

Yhdysvaltain veroviranomaisilta saadut BTC -hyvitykset kirjataan materiaalien ja palveluiden kustannusten vähennykseksi.

BTC-verohelpotus päättyi vuoden 2024 lopussa. BTC -hyvityksestä Clean Fuels Production Credit (CFPC) -hyvitykseen

siirtymiseen Yhdysvalloissa liittyvät epävarmuustekijät voivat vaikuttaa yhdysvaltalaisten ja ulkomaisten polttoainetuottajien

suhteelliseen kilpailukykyyn ja saattavat vaatia Nesteeltä maailmanlaajuisen tuotantokapasiteettinsa ja toimitusketjunsa

uudelleenoptimointia arvon maksimoimiseksi. Myös Clean Fuel Production Credit (CFPC) -kannustinjärjestelmän vaikutus

jää nähtäväksi.

119

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Liikevaihdon tuloutusajankohta 2024 2023

Ulkoinen liikevaihto

Uusiutuvat

tuotteet Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Yhteensä

Uusiutuvat

tuotteet Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Yhteensä

Yhtenä ajankohtana siirrettävät tuotteet 7 037 8 780 4 635 0 20 452 8 207 9 499 5 110 0 22 816

Yhtenä ajankohtana siirrettävät palvelut 38 124 10 1 173 5 66 12 1 84

Ajan kuluessa siirrettävät palvelut 0 0 0 10 10 0 0 0 25 25

IS Yhteensä 7 075 8 904 4 645 11 20 635 8 212 9 566 5 123 26 22 926

Liikevaihto toimintasegmenteittäin 2024

Uusiutuvat

tuotteet Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Eliminoinnit Yhteensä

Ulkoinen liikevaihto 7 075 8 904 4 645 11 0 20 635

Sisäinen liikevaihto 246 2 925 42 114 -3 326 0

IS Liikevaihto yhteensä 7 321 11 829 4 687 125 -3 326 20 635

Liikevaihto toimintasegmenteittäin 2023

Uusiutuvat

tuotteet Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Eliminoinnit Yhteensä

Ulkoinen liikevaihto 8 212 9 566 5 123 26 0 22 926

Sisäinen liikevaihto 254 3 720 45 75 -4 094 0

IS Liikevaihto yhteensä 8 466 13 285 5 168 100 -4 094 22 926

Polttoaineet kategoria sisältää Nesteen omien jalostamoiden, muiden tuotantolaitosten ja vähittäismyyntiketjun tuotemyynnin, muun jalostettujen öljytuotteiden ja raaka-aineiden myynnin sekä öljytradingin. Valmiiden öljytuotteiden vähittäismyyntihintaan sisältyvä

polttoainevero, 1 422 milj. euroa (2023: 1 523 milj. euroa), sisältyy keskitisleet riville. Vastaava summa sisältyy valmiiden öljytuotteiden hankintahintaan Materiaalit ja palvelut -liitetiedossa 7.

Polttoaineet kategoriaan sisältyvä öljytrading sisältää kansainvälisillä ja alueellisilla markkinoilla käydyn fyysisen tradingkaupan kaupankäynnin tuloksen, joka syntyy lyhyellä aikavälillä tapahtuvasta öljytuotteiden ja raaka-aineiden hankinnasta ja edelleen myyn-

nistä ja jonka tarkoituksena on hyötyä taloudellisesti hintojen ja marginaalien lyhyen aikavälin vaihtelusta.

Rahavirran suojauksen ehdot täyttävien myyntiin kohdentuvien johdannaissopimusten nettovoitot ja -tappiot sisältyvät liikevaihtoon ollen -23 milj. euroa (2023: 108 milj. eur

oa).

Liikevaihto kategorioittain 2024 2023

Ulkoinen liikevaihto

Uusiutuvat

tuotteet Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Yhteensä

Uusiutuvat

tuotteet Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Yhteensä

Polttoaineet

6 355 8 421 4 539 0 19 315 7 522 9 162 5 003 0 21 687

Keskitisleet 6 203 4 650 3 596 0 14 449 7 383 5 141 3 986 0 16 510

Kevyet tisleet 153 3 161 938 0 4 252 139 3 404 1 012 0 4 556

Raskas polttoöljy 0 610 5 0 615 0 616 5 0 620

Muut tuotteet 681 359 96 0 1 136 685 338 107 0 1 129

Muut palvelut 38 124 10 11 183 5 66 12 26 109

IS Yhteensä 7 075 8 904 4 645 11 20 635 8 212 9 566 5 123 26 22 926

Keskitisleet sisältävät dieselin, lentopetrolin, matalarikkiset laivapolttoaineet, lämmitysöljyn, uusiutuvan dieselin ja uusiutuvan lentopolttoaineen. Kevyet tisleet sisältävät moottoribensiinin, bensiinikomponentit, nestekaasun, uusiutuvan naftan ja biopropaanin. RIN- (Renewable Identification Number) ja LCFS-

(Low Carbon Fuels Standard) sertifikaatit, sekä BTC:t (Blender’s Tax Credits) sisältyvät vastaaviin polttoainekategorioihin Uusiutuvat tuotteet -segmentissä.

120

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

6 Liiketoiminnan muut tuotot

7 Materiaalit ja palvelut

Laadintaperiaate

Muu kuin varsinaisen toiminnan liikevaihto kirjataan muihin tuottoihin. Muita tuottoja ovat esimerkiksi aineellisten ja

aineettomien hyödykkeiden myyntivoitot sekä vuokratuotot.

Laadintaperiaate

Blender’s Tax Credit (BTC) vaikuttaa liikevaihtoon ja materiaalit ja palvelut -erään, jos Yhdysvaltojen hallitus päättää sen

myöntää. Päätös tehdään vuosittain. Blenders Tax Credit on polttoaineen jakelijoille tarkoitettu kannustin, joka edistää

uusiutuvan polttoaineen käyttöä helpottamalla biomandaattien ehtojen saavuttamista. Jos Nesteen asiakkaat sekoittavat

itse ostetun tuotteen, Neste laskuttaa BTC-osuuden myyntihinnassa ja tämä osuus kirjataan liikevaihtoon. Nesteen suoraan

USA:n veroviranomaisilta saama BTC kirjataan kulujen vähennyksenä materiaaleihin ja palveluihin. BTC-verohelpotus päättyi

vuoden 2024 lopussa.

2024 2023

Valtion avustukset 19 20

Vakuutuskorvaukset 11 6

Vuokratuotot 7 7

Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden myyntivoitot 3 0

Muut 14 22

IS Liiketoiminnan muut tuotot 54 55

2024 2023

Materiaalit ja tarvikkeet 17 821 18 752

Varaston muutos 497 279

Ulkopuoliset palvelut 70 66

IS Materiaalit ja palvelut 18 388 19 098

Biopolttoainehyvitykset

Tärkeimmät markkinatekijät 2024 2023

Biomassapohjainen diesel (D4) RIN, USD/gallona 0,59 1,35

Kalifornian LCFS-päästöoikeudet, USD/tonni 60 73

RIN-tunnisteiden myyntimäärät (1 000 kpl) 1 161 628 658 096

LCFS-päästöoikeushyvitysten myyntimäärät (1 000 kpl) 2 886 2 138

Valmiiden öljytuotteiden vähittäismyyntihintaan sisältyvä polttoainevero 1 422 milj. euroa (2023: 1 523 milj. euroa) sisältyy Mate-

riaaleihin ja tarvikkeisiin. Vastaava summa sisältyy Liikevaihtoon liitetiedossa 5.

Ilman suojauslaskentaa olevien hyödyke- ja valuuttajohdannaisten nettovoitot ja -tappiot olivat 2 milj. euroa (2023: -288 milj.

euroa). Ostoihin liittyvien johdannaisten, jotka täyttävät rahavirran suojauksen ehdot, nettotulos oli 0 milj. euroa (2023: 1 milj.

euroa). Molemmat edellä mainitut erät sisältyvät Materiaaleihin ja tarvikkeisiin.

Materiaaleihin ja tarvikkeisiin sisältyy myös 17 milj. euroa (2023: 14 milj. euroa) vuokrasopimuksiin liittyviä maksuja, jotka kirja-

taan vuokra-aikana tulosvaikutteisesti tasaerinä. Lisätietoja löytyy liitetiedosta 29 Vuokrasopimukset.

Liikevaihto kohdemaan mukaan 2024 2023

Ulkoinen liikevaihto

Uusiutuvat

tuotteet Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Yhteensä

Uusiutuvat

tuotteet Öljytuotteet

Marketing &

Services Muut Yhteensä

Suomi 172 1 849 3 609 11 5 641 406 2 021 4 063 26 6 515

Muut Pohjoismaat 722 1 187 2 0 1 911 2 175 1 101 2 0 3 278

Itämeren alue 56 676 1 031 0 1 763 40 620 1 055 0 1 715

Muut Euroopan maat 2 392 1 841 3 0 4 236 1 984 2 789 3 0 4 775

Yhdysvallat 3 556 2 687 0 0 6 242 3 437 2 203 0 0 5 640

Muut maat 177 664 0 0 841 170 832 0 0 1 002

IS Yhteensä 7 075 8 904 4 645 11 20 635 8 212 9 566 5 123 26 22 926

Valtion avustukset liittyvät pääasiassa innovaatiotukiin sekä varustamotoimintaan, joka on oikeutettu hakemaan tiettyjä

avustuksia Suomen lainsäädännön perusteella.

121

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

8 Henkilöstökulut

2024 2023

Palkat ja palkkiot 500 531

Sosiaalikulut 28 30

Osakeperusteiset maksut 5 7

Eläkekulut - maksupohjaiset järjestelyt 62 69

Eläkekulut - etuuspohjaiset järjestelyt 2 4

Käyttöomaisuuteen aktivoidut palkat -33 -20

Muut kulut 18 21

IS Henkilöstökulut 582 642

9 Liiketoiminnan muut kulut

2024 2023

Kunnossapitokulut 210 184

Palvelut 317 289

Vuokrat ja muut kiinteistökulut 49 48

Vakuutukset 50 48

Muut 80 126

IS Liiketoiminnan muut kulut 706 695

Tilintarkastajan palkkiot 2024 2023

Tilintarkastusyhteisö KPMG KPMG

Tilintarkastuspalkkiot 1,8 1,6

Tilintarkastajan lausunnot 0,2 0,0

Veroneuvonta 0,6 0,8

Muut palvelut 0,2 0,3

2,8 2,7

Henkilöstö (keskimäärin) 2024 2023

Uusiutuvat tuotteet 2 046 1 983

Öljytuotteet 1 301 1 257

Marketing & Services 424 412

Muut 2 025 2 366

5 796 6 018

Johdon palkat ja palkkiot sekä muut etuudet on esitetty liitetiedossa 25 Lähipiiritapahtumat. Osakeperusteinen palkitseminen

on kuvattu liitetiedossa 24 Osakeperusteiset maksut ja etuuspohjaiset järjestelyt liitetiedossa 23 Työsuhde-etuuksista johtuvat

velvoitteet.

Palvelut sisältävät suunnittelu- ja konsultointipalvelut, tietojärjestelmäpalvelut, tutkimus- ja laboratoriopalvelut sekä muut palvelut.

Vuokrat ja muut kiinteistökulut sisältävät 13 milj. euroa (2023: 13 milj. euroa) vuokrasopimuksiin liittyviä maksuja, jotka kirjataan

vuokra-aikana tulosvaikutteisesti tasaerinä. Lisätietoja löytyy liitetiedosta 29 Vuokrasopimukset.

Muut kulut sisältävät matka-, terveys-, turvallisuus- ja ympäristö- sekä mainoskulut.

Tutkimusmenot kirjataan kuluksi sillä tilikaudella, jonka aikana ne syntyvät. Tutkimusmenot sisältyvät tuloslaskelman liiketoi-

minnan muihin kuluihin.

KPMG Oy Ab:n palkkiot tilintarkastuksesta olivat 791 tuhatta euroa ja tilintarkastajan lausunnoista 160 tuhatta euroa. Tilintarkastajan

lausunnot sisältävät kestävyysraportin varmentamisen kulut. Muut kuin tilintarkastuspalvelut Neste-konsernin yhtiöille tilikaudella

2024 olivat yhteensä 737 tuhatta euroa (2023: 1 002 tuhatta euroa). Palvelut koostuivat veroneuvonnasta 559 tuhatta euroa

(2023: 707 tuhatta euroa) ja muista palveluista 178 tuhatta euroa (2023: 295 tuhatta euroa).

122

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

10 Rahoitustuotot ja -kulut

2024 2023

Rahoitustuotot

Korkotuotot jaksotettuun hankintamenoon kirjatuista rahoitusvaroista 47 45

47 45

Rahoituskulut

Korkokulut jaksotettuun hankintamenoon kirjatuista rahoitusveloista/-saamisista

Vuokrasopimusvelat -60 -50

Muut rahoitusvelat -87 -68

Korkojohdannaiset, käyvän arvon suojauslaskennan alaiset 0 -1

Muut rahoituskulut -9 -3

-156 -122

Kurssierot ja käypien arvojen muutokset

Jaksotettuun hankintamenoon kirjatut rahoitusvarat ja -velat 32 9

Tulosvaikutteisesti kirjatut rahoitusvarat ja -velat -62 -18

-29 -9

IS, CF Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä -138 -86

Liikevoittoon ja aineellisiin hyödykkeisiin sisältyvät

johdannaissopimusten nettovoitot ja -tappiot 2024 2023

Valuuttajohdannaiset, suojauslaskennan alaiset

Sisältyvät liikevaihtoon -23 108

Sisältyvät materiaalit ja palvelut -erään 0 1

Sisältyvät aineellisiin hyödykkeisiin 0 -6

Valuuttajohdannaiset, ilman suojauslaskentaa

Sisältyvät materiaalit ja palvelut -erään -2 14

Hyödykejohdannaiset, ilman suojauslaskentaa

Sisältyvät materiaalit ja palvelut -erään 4 -302

-21 -186

Tunnistettu tehottomuus oli 0 milj. euroa (2023: 0 milj. euroa).

123

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

11 Tuloverot

Laadintaperiaate

Nesteen veroihin kirjataan konserniyhtiöiden tilikauden tulokseen perustuvat verot ja aikaisempien tilikausien verojen

oikaisut sekä laskennallisten verojen muutos. Jakamattomista ulkomaisista voittovaroista tehty laskennallisen veron kirjaus

perustuu oletettuihin olosuhteisiin ja johdon näkemykseen jaettavista voittovaroista. Suoraan omaan pääomaan tai laajaan

tuloslaskelmaan kirjattavien erien verovaikutus kirjataan vastaavaan erään.

Mikäli epävarmoja veropositioita koskevia oikaisuja tehdään tilanteissa, joissa ei ole todennäköistä, että veroviranomainen

ja/tai tuomioistuin hyväksyisi tietyn verokäsittelyn, Neste valitsee velan kirjaamistavan, joka parhaiten kuvaa epävarmuuden

toteutumista.

Laskennalliset verot lasketaan velkamenetelmän mukaisesti kaikista taseen kirjanpitoarvon ja verotuksellisen arvon

välisistä väliaikaisista eroista. Laskennallinen verosaaminen kirjataan niin suurena kuin se todennäköisesti voidaan hyödyntää

tulevaisuudessa syntyvää verotettavaa tuloa vastaan. Laskennalliset verot lasketaan käyttämällä tilinpäätöspäivänä voimassa

olevia verokantoja ja olettamalla, että ne ovat voimassa, kun laskennallinen verosaaminen realisoidaan tai verovelka

maksetaan.

Laskennalliset verosaamiset ja -velat netotetaan silloin, kun on olemassa laillisesti toimeenpantavissa oleva oikeus kuitata

tuloverosaamiset ja -velat keskenään ja kun laskennalliset verot kohdistuvat samaan veronsaajaan. Verotappioista ja muista

käyttämättömistä verohyvityksistä on kirjattu laskennallinen verosaaminen sen verohyödyn osalta, jonka katsotaan olevan

todennäköisesti hyödynnettävissä tulevaisuudessa syntyviä verotettavia tuloja vastaan.

Neste on määritellyt, että Pilari 2 -lainsäädännön mukainen globaali vähimmäisvero on IAS 12 alainen tulovero. Konserni

on soveltanut tilapäistä pakollista helpotusta vähimmäisveroon liittyvien laskennallisten verojen kirjaamiseen ja kirjaa

vähimmäisveron tilikauden verona, kun se syntyy.

Arvioiden ja johdon harkinnan käyttö

Verosaamiset ja -velat perustuvat arvioon kauden verotettavan tulon perusteella maksettavasta tai hyvitettävästä verosta.

Pitkäaikaisia verosaamisia ja -velkoja ei diskontata.

Nesteellä on laskennallisia verosaamisia ja -velkoja, joiden arvioidaan realisoituvan kirjattaviksi tuloslaskelmaan

tiettyinä ajanjaksoina tulevaisuudessa. Nesteen johto on tehnyt oletuksia ja käyttänyt tiettyjä arvioita liittyen tulevien

vuosien veroseuraamuksiin, jotka johtuvat varojen ja velkojen tilinpäätökseen kirjattujen kirjanpitoarvojen sekä niiden

verotuksellisten arvojen eroista. Keskeiset oletukset liittyvät esimerkiksi siihen, että arvioitujen vähennyskelpoisten

vahvistettujen verotappioiden hyödyntämisaika pysyy muuttumattomana, ja että voimassaolevat verolait ja verokannat

pysyvät muuttumattomina ennakoitavissa olevassa tulevaisuudessa. Jokaisena tilinpäätöspäivänä johto käyttää harkintaa

arvioidessaan laskennallisten verosaamisten hyödynnettävyyttä. Mikäli olosuhteet viittaavat siihen, että ennakoitavissa

olevassa tulevaisuudessa ei synny verotettavaa tuloa, jota vasten väliaikainen ero voidaan hyödyntää, laskennallinen

verosaaminen puretaan käytettävissä olevaan määrään.

Tuloveron tärkeimmät osatekijät 2024 2023

Tilikauden verot 22 296

Globaali vähimmäisvero 0 0

Tilikaudella kirjatut oikaisut aikaisempien tilikausien veroihin 7 -56

Laskennallisten verojen muutos -48 -81

IS Tuloverot -19 160

Tuloverojen täsmäytys Suomen yhteisöverokannan mukaiseen tuloveroon 2024 2023

IS Voitto ennen veroja -113 1 596

Suomen verokannan mukainen tulovero 20 % 23 -319

Suomen ja ulkomaisten tytäryritysten verokantojen ero -17 68

Vähennyskelvottomat kulut ja muut pysyvät erot -1 -2

Verovapaat tulot 98 78

Tuloverot jakamattomista voittovaroista -1 -2

Verot aikaisemmilta tilikausilta -9 53

Yhteisyritysten nettotulokset -2 0

Laskennallisten verosaamisten arvostus -77 -38

Muut 5 4

IS Tuloverot 19 -160

Efektiivinen verokanta, % 17 10

Vuonna 2024 Nesteen efektiiviseen veroasteeseen vaikutti verokantaerojen lisäksi merkittävästi Blender’s Tax Credit, joka on osit-

tain verovapaata tuloa Yhdysvaltojen tuloverotuksessa. Laskennallisten verosaamisten arvostuksen muutos johtuu Yhdysvaltojen

verotappioista, joista ei ole kirjattu laskennallista verosaamista täysimääräisesti. Suurin osa aikaisempien tilikausien veroista joh-

tui Suomen ja Singaporen verohallintojen solmimasta siirtohinnoittelun ennakkosopimuksesta, joka sisälsi myös oikaisun vuosille

2022 ja 2023.

Suomessa ja useissa muissa Nesteen toimintamaissa on vuonna 2024 voimassa globaali vähimmäisverosäännöstö (Pilari 2

-säännöstö). Vähimmäisverojen vaikutus Nesteen vuoden 2024 tilinpäätökseen on epäolennainen.

124

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Laskennallisten verosaamisten

ja verovelkojen muutos 2024 1.1.2024 Tuloslaskelmaan kirjatut erät Muut laajan tuloksen erät

Kurssierot, myytävänä olevat

varat ja muut muutokset 31.12.2024

Verotappiot 280 107 0 21 407

Varaukset 34 -12 0 0 22

Eläkkeet 18 -3 -1 0 15

Käyttöomaisuus 191 35 0 4 230

Johdannaissopimukset 2 11 0 0 13

Muut väliaikaiset erot 32 7 2 1 42

Laskennalliset verosaamiset yhteensä 557 146 1 26 730

Netotettu laskennallista verovelkaa vastaan -431 -61 0 -17 -508

BS Laskennalliset verosaamiset 127 85 1 9 222

Tuloverot jakamattomista voittovaroista 11 -1 0 0 10

Käyttöomaisuus 531 102 0 6 638

Johdannaissopimukset 17 3 -19 0 1

Osuudet yhtymissä 181 -16 0 11 176

Muut väliaikaiset erot 8 10 0 0 18

Laskennalliset verovelat yhteensä 747 98 -19 17 843

Netotettu laskennallista verosaamista vastaan -431 -60 0 -17 -508

BS Laskennalliset verovelat 317 37 -19 0 335

Laskennallisten verosaamisten

ja verovelkojen muutos 2023 1.1.2023 Tuloslaskelmaan kirjatut erät Muut laajan tuloksen erät

Kurssierot, myytävänä olevat

varat ja muut muutokset 31.12.2023

Verotappiot 61 219 0 0 280

Varaukset 33 2 0 0 34

Eläkkeet 24 -3 -3 0 18

Käyttöomaisuus 116 75 0 0 191

Johdannaissopimukset 2 0 0 0 2

Muut väliaikaiset erot 25 6 1 0 32

Laskennalliset verosaamiset yhteensä 260 300 -2 0 557

Netotettu laskennallista verovelkaa vastaan -201 -229 0 0 -431

BS Laskennalliset verosaamiset 59 70 -2 0 127

Tuloverot jakamattomista voittovaroista 9 2 0 0 11

Käyttöomaisuus 454 77 0 0 531

Johdannaissopimukset 17 9 -10 0 17

Osuudet yhtymissä 50 130 0 0 181

Muut väliaikaiset erot 7 0 0 1 8

Laskennalliset verovelat yhteensä 537 219 -10 1 747

Netotettu laskennallista verosaamista vastaan -201 -229 0 0 -431

BS Laskennalliset verovelat 336 -11 -10 1 317

125

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Verotappioita, joista ei ole kirjattu laskennallista verosaamista, on yhteensä 1 143 miljoonaa euroa (2023: 806 miljoonaa euroa).

Nämä tappiot liittyvät Yhdysvaltojen verotappioiden kasvuun ja niitä voidaan hyödyntää ilman aikarajoitteita.

Verotappioiden, joista laskennallinen verosaaminen kirjataan, kasvu liittyy pääasiassa Yhdysvalloissa, Suomessa ja Singapo-

ressa syntyneisiin tappioihin.

Osuudet yhtymissä -rivi laskennallisissa veroveloissa sisältää Martinez Renewable LLC yhteisen toiminnon väliaikaisista eroista

kirjatun laskennallisen veron.

Käyttöomaisuuteen liittyvien laskennallisten verosaamisten ja -velkojen kasvu liittyy IFRS 16 mukaisten vuokrasopimusten kas-

vuun sekä veropoistojen vuoksi kasvaneisiin laskennallisiin verovelkoihin.

Tytäryhtiöiden jakamattomien voittovarojen osalta on kirjattu laskennallinen verovelka, jos voitonjaon yhteydessä tulee makset-

tavaksi tuloveroa.

Muihin laajan tuloksen eriin liittyvät laskennalliset verot:

Osakekohtainen tulos

Laimentamaton osakekohtainen tulos lasketaan jakamalla emoyhtiön omistajille kuuluva tilikauden voitto kauden aikana ulkona

olevien osakkeiden lukumäärän painotetulla keskiarvolla. Omana pääomana maksettavien osakeperusteisten maksujen laimentava

vaikutus otetaan huomioon laskettaessa laimenusvaikutuksella oikaistua osakekohtaista tulosta.

Osakekohtainen osinko

Vuonna 2024 osinkoa maksettin 1,20 euroa osakkeelta, yhteensä 922 milj. euroa (2023: 1,52 euroa osakkeelta, yhteensä 1 168

milj). euroa). Yhtiökokoukselle, joka kokoontuu 25.3.2025, ehdotetaan, että osinkoa jaettaisin 0,20 euroa osaketta kohti eli noin

154 milj. euroa. Ehdotettua osinkoa ei ole kirjattu osinkovelaksi tässä tilinpäätöksessä.

2024

Ennen veroja

Verokulu (-)

/tuotto

Verojen

jälkeen

OCI Etuuspohjaisen eläkejärjestelyn uudelleenarvostaminen 6 -1 5

OCI Muiden rahoitusvarojen käyvän arvon muutokset -19 4 -15

OCI Muuntoerot 100 0 100

Rahavirran suojaukset

OCI kirjattu omaan pääomaan -163 23 -141

OCI siirretty tuloslaskelmaan 23 -4 19

OCI Pääomaosuusmenetelmällä käsiteltyjen

sijoituskohteiden osuus muista laajan tuloksen eristä -2 0 -2

OCI Muut laajan tuloksen erät -55 21 -34

2023

Ennen veroja

Verokulu (-)

/tuotto

Verojen

jälkeen

OCI Etuuspohjaisen eläkejärjestelyn uudelleenarvostaminen 14 -3 11

OCI Muiden rahoitusvarojen käyvän arvon muutokset -4 1 -3

OCI Muuntoerot -66 0 -66

Rahavirran suojaukset

OCI kirjattu omaan pääomaan 57 -7 50

OCI siirretty tuloslaskelmaan -102 17 -85

OCI Pääomaosuusmenetelmällä käsiteltyjen

sijoituskohteiden osuus muista laajan tuloksen eristä -4 0 -4

OCI Muut laajan tuloksen erät -105 8 -97

12 Osakekohtainen tulos ja osakekohtainen osinko

2024 2023

IS Emoyhtiön omistajille kuuluva tilikauden voitto, milj. euroa -95 1 433

Ulkona olevien osakkeiden painotettu keskimääräinen lukumäärä vuoden aikana,

1 000 kpl 768 212 768 176

IS Laimentamaton osakekohtainen tulos (euroa / osake) -0,12 1,87

Osakepohjaisten kannustinjärjestelmien vaikutus, 1 000 kpl

289 260

Laimennettu osakkeiden painotettu keskimääräinen lukumäärä vuoden aikana,

1 000 kpl 768 501 768 436

IS Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos (euroa / osake) -0,12 1,87

Osakepohjaisten kannustinjärjestelmien vaikutusta ei ole otettu huomioon vuonna 2024, koska laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen

tulos on tappiollinen.

126

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

13 Liikearvo ja aineettomat hyödykkeet

Laadintaperiaate

Liikearvo

Liikearvo muodostuu hankitun liiketoiminnan, tytär-, osakkuus- tai yhteisyrityksen siitä Nesteelle kuuluvan nettovarallisuuden

käyvästä arvosta, joka hankintahetkellä ylittää hankintamenon. Taseeseen merkitty liikearvo testataan arvonalentumisen

varalta ja kirjataan taseeseen hankintamenoon vähennettynä kertyneillä arvonalentumisilla. Testaus suoritetaan vuosittain

sekä tarpeen vaatiessa, jos arvonalentumisesta on viitteitä. Tehtyjä arvonalentumistappioita ei peruuteta. Myydyn

yrityksen myyntivoitto tai -tappio sisältää myytyyn yritykseen kohdistuneen liikearvon tasearvon. Liikearvo kohdistetaan

arvonalentumistestausta varten Nesteen rahavirtaa tuottaville yksiköille. Kohdistaminen tehdään niille rahavirtaa tuottaville

yksiköille, joiden odotetaan hyötyvän siitä hankinnasta, josta liikearvo on syntynyt.

Diskonttokorko edustaa liiketoiminta-alueittain määritettyä pääoman tuottovaatimusta (WACC) verojen jälkeen.

Tuottovaatimuksen laskentakomponentit ovat riskitön tuottoprosentti, markkinariskipreemio, toimialakohtainen betakerroin,

tavoitepääomarakenne, vieraan pääoman kustannus sekä maariskit. WACC-prosentit on eritelty jokaiselle rahavirtaa

tuottavalle yksikölle erikseen alla olevassa taulukossa. WACC-prosenttia ja kasvuprosenttia käytetään ainoastaan

arvonalentumistestaukseen.

Aineettomat hyödykkeet

Aineettomat hyödykkeet kirjataan alkuperäiseen hankintamenoon ja poistetaan tasapoistoin niiden taloudellisena pitoaikana.

Aineettomat hyödykkeet muodostuvat seuraavista eristä:

Ohjelmistot

Ohjelmistojen lisenssit aktivoidaan hankintamenon ja ohjelman käyttöön saattamisesta aiheutuneiden menojen arvoon.

Menot sisältävät ohjelmistokehitykseen kohdistuvat työntekijäkustannukset sekä asiantuntijapalkkiot, jotka vaikuttavat

suoraan hyödykkeen toimintakuntoon saattamiseen. Aktivointi riippuu käytettävästä teknologiasta; esimerkiksi pilvipalveluita

ei aktivoida. Hankintameno poistetaan tasapoistoina lisenssien arvioituna taloudellisena pitoaikana (3–5 vuotta).

Tietokoneohjelmien päivitykseen ja ylläpitoon liittyvät menot kirjataan kuluksi sillä tilikaudella, jonka aikana ne syntyvät.

Tavaramerkit ja lisenssit

Tavaramerkeillä ja lisensseillä on määriteltävissä oleva taloudellinen pitoaika, ja ne arvostetaan alkuperäiseen hankintamenoon

vähennettynä kertyneillä poistoilla. Tavaramerkit ja lisenssit poistetaan tasapoistoina taloudellisena pitoaikanaan (3–10

vuotta).

Päästöoikeudet

Tulevan päästöoikeuskauden vajetta kattamaan ostetut päästöoikeudet kirjataan aineettomiin oikeuksiin hankintamenoon,

ja ilmaiseksi saadut päästöoikeudet arvostetaan nimellisarvoonsa eli nollaan.

Päästöoikeuksien palautusvelvollisuuden kattamiseksi kirjataan varaus, jos ilmaiseksi saadut ja vajetta kattamaan

hankitut päästöoikeudet eivät kata toteutuneita päästöjä. Varaus arvostetaan sen todennäköiseen arvoon velvoitteen

toteutumisajankohtana. Toteutuneiden päästöjen ja saatujen päästöoikeuksien erotus sekä varauksen todennäköisessä

arvossa tapahtuvat muutokset kirjataan liikevoittoon.

Muun kuin rahoitusvaroihin kuuluvan omaisuuserän arvonalentuminen

Poistoja ei kirjata aineettomista hyödykkeistä, joiden taloudellinen vaikutusaika on rajoittamaton tai jotka eivät vielä ole

käyttövalmiita. Tällaisille aineettomille hyödykkeille tehdään vuosittain arvonalentumistesti. Arvonalentumistesti tehdään

myös omaisuuserille, joita poistetaan niiden taloudellisena pitoaikana, jos on viitteitä siitä, että niiden tasearvo ylittää

niiden kerrytettävissä olevan rahamäärän. Arvonalentumistappio kirjataan Nesteen tuloslaskelmaan siinä määrin kuin

tasearvo ylittää omaisuuserän kerrytettävissä olevan rahamäärän. Omaisuuserän kerrytettävissä oleva rahamäärä on

nettomyyntihinta tai sitä korkeampi käyttöarvo. Liikearvoa lukuun ottamatta muuhun kuin rahoitusvaroihin kuuluvaan

omaisuuserään aiemmilla tilikausilla tehtyjen arvonalentumisten perusteet tarkistetaan tilinpäätöspäivänä mahdollisen

arvonalentumisen peruuttamisen toteamiseksi.

Arvioiden ja johdon harkinnan käyttö

Aineettomien ja aineellisten hyödykkeiden arvonalentumista testataan aina kun on viitteitä siitä, että jonkin omaisuuserän

arvo saattaa olla alentunut. Kun kerrytettävissä oleva rahamäärä on kirjanpitoarvoa pienempi, arvonalentumistappio kirjataan

välittömästi kuluksi ja kirjanpitoarvoa pienennetään vastaamaan kerrytettävissä olevaa rahamäärää.

Johto on käyttänyt harkintaa määrittäessään Uusiutuvat tuotteet yhdeksi rahavirtaa tuottavaksi yksiköksi ja tehdessään

valinnan määrittää rahavirtaa tuottavien yksiköiden kerrytettävissä olevat rahamäärät käyttöarvoon perustuvien laskelmien

avulla. Näissä laskelmissa ennakoidut rahavirrat perustuvat johdon hyväksymiin viiden vuoden ajanjakson taloudellisiin

suunnitelmiin. Näiden laskelmien laadinta edellyttää johdon arvioita tulevaisuuden odotuksista. Uusiutuvissa tuotteissa

keskeisimmiksi oletuksiksi on määritetty myyntimarginaali sekä korkokanta. Johdon taloudelliset suunnitelmat huomioivat

myös ulkoisista lähteistä saatavilla olevaa tietoa, kuten julkaistut sääntelyvelvoitteet, sekä johdon näkemyksen toimialan ja

yhtiön liiketoiminnnan kasvusta sekä muutoksista tarjonnassa, kysynnässä ja hinnoittelussa.

Ilmastonmuutosliitännäiset oletukset sisältävät kysynnän kehityksen Uusiutuvat tuotteet rahavirtaa tuottavassa yksikössä,

mikä vaikuttaa myyntimarginaalin kehitykseen ja viiden vuoden ajanjakson jälkeiseen kasvuprosenttiin.

127

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

2024 Liikearvo

Aineettomat

hyödykkeet Yhteensä

Hankintameno 1.1. 498 537 1 035

Kurssierot 19 4 23

CF Lisäykset 0 27 27

Vähennykset 0 -10 -10

Uudelleenryhmittelyt 0 0 0

Hankintameno 31.12. 516 559 1 075

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. 2 352 354

Kurssierot 0 1 1

Vähennykset 0 -10 -10

Tilikauden poistot ja arvonalentumiset 0 51 51

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. 2 395 396

BS Kirjanpitoarvo 1.1.2024 496 185 681

BS Kirjanpitoarvo 31.12.2024 514 164 678

2023 Liikearvo

Aineettomat

hyödykkeet Yhteensä

Hankintameno 1.1. 402 470 873

Kurssierot -9 -3 -12

Yrityshankinnat 104 43 147

CF Lisäykset 0 27 27

Vähennykset 0 -1 -1

Uudelleenryhmittelyt 0 1 1

Hankintameno 31.12. 498 537 1 035

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. 2 301 303

Kurssierot 0 0 0

Vähennykset 0 -1 -1

Tilikauden poistot ja arvonalentumiset 0 53 53

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. 2 352 354

BS Kirjanpitoarvo 1.1.2023 401 169 570

BS Kirjanpitoarvo 31.12.2023 496 185 681

2024 2023

Uusiutuvat tuotteet 514 496

BS Liikearvo 514 496

WACC% 9,4 8,1

Liikearvon arvonalentumistestaus

Liikearvo on allokoitu Nesteen Uusiutuvat tuotteet rahavirtaa tuottavalle yksikölle, joka on sama kuin Uusiutuvat tuotteet -segmentti. Vuoden 2024 arvonalentumistestauksessa Uusiutuvat tuotteet -yksikön kerrytettävissä olevat rahamäärät ylitti sen kirjanpitoarvon.

Tilikausien 2024 ja 2023 aikana liikearvoon ei kohdistunut arvonalentumisia.

Segmenttitason yhteenveto liikearvon kohdistamisesta:

Laskelmien herkkyysanalyysien mukaan 20 %:n lasku myyntimarginaalissa (2023: 20 %) tai 2,9 (2023: 4,0) prosenttiyksikön nousu diskonttokorossa ei johtaisi tilanteeseen, jossa rahavirtaa tuottavien yksikköjen kirjanpitoarvo ylittäisi niiden kerrytettävissä

olevan rahamäärän. Viiden vuoden ajanjakson jälkeiset rahavirrat on arvioitu käyttäen 2,0 % (2023: 2,0 %) nimellistä kasvuprosenttia.

128

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

14 Aineelliset hyödykkeet

Laadintaperiaate

Aineelliset hyödykkeet koostuvat pääosin jalostamoista ja muista tuotantolaitoksista, varastosäiliöistä ja

merenkulkulaivastosta sekä polttonesteiden vähittäismyyntiketjun koneista ja kalustosta. Neste omistaa asemaverkoston

kauppiasasemia lukuun ottamatta. Aineelliset hyödykkeet arvostetaan alkuperäiseen hankintamenoon vähennettynä

kertyneillä poistoilla ja arvonalentumisilla. Alkuperäinen hankintameno koostuu hyödykkeen välittömästä hankinnasta

aiheutuneista menoista sekä alkuperäisen arvion mukaiset menot hyödykkeen purkamisesta ja siirtämisestä sekä sen

sijaintipaikan palauttamisesta alkuperäiseen tilaan. Hankintamenoon saattaa sisältyä valuuttamääräisiin hankintoihin

kohdistuvia tulevan kassavirran suojaustuloksia, jotka on kirjattu omasta pääomasta osaksi hankintamenoa. Hankitun

tytäryrityksen aineelliset hyödykkeet arvostetaan käypään arvoon hankintahetkellä.

Myöhemmin syntyvät menot sisällytetään hyödykkeen kirjanpitoarvoon tai merkitään taseeseen erillisenä omaisuuseränä

ainoastaan silloin, kun on todennäköistä, että hyödykkeeseen liittyvä vastainen taloudellinen hyöty koituu Nesteen hyväksi

ja hyödykkeen hankintameno on luotettavasti määritettävissä. Jalostamoissa ja muissa tuotantolaitoksissa 2–5 vuoden

välein toteutettavien määräaikaisten kunnossapitoseisokkien menot kirjataan taseeseen ja poistetaan seisokkien välisenä

aikana. Muut korjaus- ja kunnossapitomenot kirjataan kuluksi tuloslaskelmaan sillä tilikaudella, jonka aikana ne syntyvät.

Maa-alueita ei poisteta. Kalliovaraston pohjalle jäävä raakaöljy ja tuotantoprosessissa käytettävät katalyyttien jalometallit

sisältyvät muihin aineellisiin hyödykkeisiin, ja ne poistetaan mahdollisen käytön mukaan substanssipoistoina. Aineellisten

hyödykkeiden poistot lasketaan hankintamenon ja jäännösarvon erotuksesta tasapoistoina niiden arvioidulle taloudelliselle

pitoajalle seuraavien poistoaikojen mukaan:

Hyödykkeiden jäännösarvot ja taloudelliset pitoajat tarkistetaan tilinpäätöspäivänä. Jos ne eroavat aikaisemmista arvioista,

poistoaikoja muutetaan vastaavasti. Hyödykkeen kirjanpitoarvosta vähennetään arvonalentumistappio, jotta kirjanpitoarvo

vastaa hyödykkeen kerrytettävissä olevaa rahamäärää, jos kirjanpitoarvo on tätä arvoa suurempi. Aineellisten hyödykkeiden

myyntivoitot ja -tappiot lasketaan vertaamalla myyntihintaa kirjanpitoarvoon. Myyntivoitot ja -tappiot kirjataan tuloslaskelman

eriin ‘Liiketoiminnan muut tuotot’ tai ‘Liiketoiminnan muut kulut’.

Vieraan pääoman menot, jotka välittömästi johtuvat ehdot täyttävän omaisuuserän, kuten uuden tuotantolaitoksen

tai tuotantolinjan hankkimisesta, rakentamisesta tai valmistamisesta, muodostavat osan kyseisen omaisuuserän

hankintamenosta. Muut vieraan pääoman menot kirjataan kuluksi.

Tutkimusmenot kirjataan kuluksi sillä tilikaudella, jonka aikana ne syntyvät. Tutkimusmenot kirjataan tuloslaskelmaan

liiketoiminnan muihin kuluihin. Kehitysmenoja aktivoidaan ainoastaan silloin, kun ne täyttävät tiukat ehdot eli liittyvät

esimerkiksi uusiin tuotteisiin, jotka ovat kaupallisesti ja teknisesti käyttökelpoisia. Nesteen kehitysmenot eivät pääosin täytä

aktivoinnin edellytyksiä, ja ne kirjataan kuluksi syntymiskaudella.

Rakennukset ja rakennelmat, mukaan lukien terminaalit 20–40 vuotta

Koneet ja kalusto:

Tuotantokoneet ja kalusto 15–20 vuotta

Merenkulkulaivasto 15–20 vuotta

Vähittäismyyntiketjun koneet ja kalusto 5–15 vuotta

Muut kulkuneuvot, koneet ja kalusto 2–15 vuotta

Muut aineelliset hyödykkeet 20–40 vuotta

Vuokrasopimukset

Neste arvioi sopimuksen syntymisajankohtana, onko sopimus vuokrasopimus tai sisältyykö siihen vuokrasopimus.

Vuokrasopimus on sopimus tai sopimuksen osa, joka antaa oikeuden yksilöidyn omaisuuserän käyttöä koskevaan

määräysvaltaan tietyksi ajanjaksoksi vastiketta vastaan.

Neste kirjaa vuokralle ottajana vuokrasopimuksen alkamisajankohtana käyttöoikeusomaisuuserän taseeseen

aineellisiin hyödykkeisiin hankintamenoon, joka sisältää vuokrasopimusvelan alkuperäisen määrän, ennen sopimuksen

alkamisajankohtaa maksetut vuokrat vähennettynä saaduilla kannustimilla, alkuvaiheen välittömät menot ja menot

alkuperäiseen tilaan palauttamisesta.

Käyttöoikeusomaisuuseristä tehdään poistot tasaerinä omaisuuserän vuokrakauden aikana. Vuokrattu

käyttöomaisuushyödyke testataan arvonalentumisen varalta Nesteen aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden

arvonalentumista koskevan laadintaperiaatteen mukaisesti (katso liitetieto 13 Liikearvo ja aineettomat hyödykkeet).

Lisätietoja liitetiedossa 29 Vuokrasopimukset.

129

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

2024 Maa-alueet

Rakennukset ja

rakennelmat

Koneet ja

kalusto

Muut aineelliset

hyödykkeet

Keskeneräiset

hankinnat Yhteensä

Hankintameno 1.1. 349 3 637 7 242 1 108 1 274 13 610

Kurssierot 3 3 85 21 1 113

Lisäykset 45 35 501 320 1 026 1 927

Vähennykset -3 -23 -54 -104 6 -178

Uudelleenryhmittelyt 1 16 3 104 -72 52

Hankintameno 31.12. 395 3 668 7 776 1 449 2 236 15 524

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. 54 1 407 3 988 341 33 5 824

Kurssierot 0 1 12 7 0 21

Vähennykset 0 -8 -22 -93 0 -123

Uudelleenryhmittelyt 2 0 -52 52 0 2

Tilikauden poistot ja alaskirjaukset 16 124 586 188 15 929

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. 73 1 525 4 513 494 48 6 653

BS Kirjanpitoarvo 1.1.2024 295 2 230 3 254 767 1 241 7 786

BS Kirjanpitoarvo 31.12.2024 322 2 144 3 264 955 2 188 8 872

Keskeneräisten hankintojen kirjanpitoarvo 31.12.2024 sisältää pääosin hankintoja liittyen meneillään olevaan laajennusprojektiin Alankomaissa. Aineelliset hyödykkeet sisältävät käyttöoikeusomaisuushyödykkeitä, joissa Neste on vuokralle ottajana liitetiedossa 29

Vuokrasopimukset esitetyn mukaisesti.

130

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Keskeneräisten hankintojen kirjanpitoarvo 31.12.2023 sisältää pääosin hankintoja liittyen meneillään olevaan laajennusprojektiin Alankomaissa. Aineelliset hyödykkeet sisältävät käyttöoikeusomaisuushyödykkeitä, joissa Neste on vuokralle ottajana liitetiedossa 29

Vuokrasopimukset esitetyn mukaisesti.

Vieraan pääoman aktivoidut menot

Investointihankkeisiin liittyviä korkokuluja on aktivoitu 53 milj. euroa (2023: 22 milj. euroa) vuoden 2024 aikana liittyen laajennusprojektiin Alankomaissa. Erä sisältyy aineellisiin hyödykkeisiin. Korkoprosenttina on käytetty kuukausittain laskettua Nesteen keskimääräistä

korollisten velkojen korkokantaa, joka oli 3,6 % vuonna 2024 (2023: 3,2 %).

2023 Maa-alueet

Rakennukset ja

rakennelmat

Koneet ja

kalusto

Muut aineelliset

hyödykkeet

Keskeneräiset

hankinnat Yhteensä

Hankintameno 1.1. 363 2 654 5 557 567 2 595 11 736

Kurssierot -2 -1 -24 -11 -19 -56

Lisäykset 30 106 620 600 777 2 132

Yrityshankinnat 1 17 10 0 2 29

Vähennykset -37 -17 -15 -146 7 -208

Uudelleenryhmittelyt -5 878 1 094 98 -2 087 -22

Hankintameno 31.12. 349 3 637 7 242 1 108 1 274 13 610

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. 46 1 300 3 527 262 32 5 166

Kurssierot 0 0 -3 -4 0 -8

Vähennykset -8 -12 -39 -67 0 -126

Uudelleenryhmittelyt 2 0 -24 0 0 -22

Tilikauden poistot ja alaskirjaukset 15 119 527 150 2 813

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. 54 1 407 3 988 341 33 5 824

BS Kirjanpitoarvo 1.1.2023 318 1 354 2 030 305 2 563 6 570

BS Kirjanpitoarvo 31.12.2023 295 2 230 3 254 767 1 241 7 786

131

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

15 Osuudet osakkuus- ja yhteisyrityksissä

Kirjanpitoarvo 2024 2023

Tilikauden alussa 1.1. 58 63

IS, CF Osuus osakkuus- ja yhteisyritysten tuloksesta -9 1

OCI Pääomaosuusmenetelmällä käsiteltyjen sijoituskohteiden

osuus muista laajan tuloksen eristä -2 -4

Muuntoerot 1 -1

Investoinnit 5 0

Muut muutokset 0 0

BS Tilikauden lopussa 31.12. 53 58

2024 2023

Liiketoiminta-

suhteen luonne Kotipaikka

Omistus-

osuus (%)

Omistus-

osuus (%)

Alterra Energy LLC Osakkuusyritys

Yhdysvallat 29,99 40,00

Kilpilahden Voimalaitos Oy Yhteisyritys

Suomi 40,00 40,00

Nesteen merkittävimmät sijoitukset julkisesti noteeraamattomiin osakkuus- ja yhteisyrityksiin tilikauden lopussa on esitetty

seuraavassa taulukossa:

1) Alterra Energy LLC on yhdysvaltalainen, kemiallisen kierrätyksen teknologiaan erikoistunut yritys. Nesteen ja Alterran väli-

nen yhteistyö kattaa kemiallisen kierrätyksen teknologian kehittämisen sekä teknologian kaupallistamisen. Yhtiön johto on

luokitellut tämän omistuksen osakkuusyritykseksi Nesteen huomattavan vaikutusvallan perusteella. Nesteen omistusosuus

Alterrassa pieneni tilikauden 2024 aikana noin 10 %.

2) Kilpilahden Voimalaitos Oy on yhteisyritys, joka tuottaa höyryä ja muita käyttöhyödykkeitä Nesteen jalostamon ja Borealik-

senpetrokemiantuotannon tarpeisiin Porvoossa. Neste ja Veolia omistavat Kilpilahden Voimalaitos Oy:stä kumpikin 40 %, ja

loput 20 % omistaa Borealis.

Yhtiön johto on luokitellut tämän omistuksen yhteisyritykseksi, koska se on järjestelty erillistä sijoitusvälinettä käyttäen, jonka

oikeudellinen muoto erottaa järjestelyn varat ja velat osakkeenomistajien varoista ja veloista ja merkittävien päätösten tekeminen

vaatii kaikkien osakkeenomistajien yksimielistä hyväksyntää. Uuden voimalaitoksen kapasiteetti on tarkoitettu palvelemaan myös

ulkoisia asiakkaita Nesteen ja Borealiksen lisäksi, ja siten optimoimaan kaikkien osakkeenomistajien tuottoja. Johto on myös huo-

mioinut, että Kilpilahden Voimalaitos Oy vastaa voimalaitostoiminnoista itsenäisesti Veolian operoimana.

Osakkuus- ja yhteisyritykset on yhdistelty konsernitilinpäätökseen pääomaosuusmenetelmää käyttäen.

132

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Alterra Energy LLC Kilpilahden Voimalaitos Oy

2024 2023 2024 2023

Pitkäaikaiset varat 36 36 501 532

Lyhytaikaiset varat

Rahat ja pankkisaamiset 20 2 9 5

Muut lyhytaikaiset varat

(pl. rahat ja pankkisaamiset) 1 1 78 90

Lyhytaikaiset varat yhteensä 21 3 87 95

Pitkäaikaiset velat

Rahoitusvelat (pl. ostovelat ja varaukset) 6 11 490 510

Muut pitkäaikaiset velat 0 0 21 21

Pitkäaikaiset velat yhteensä 6 11 512 531

Lyhytaikaiset velat

Rahoitusvelat (pl. ostovelat ja varaukset) 0 0 31 31

Muut lyhytaikaiset velat 4 2 24 37

Lyhytaikaiset velat yhteensä 4 2 55 68

Nettovarallisuus 47 25 22 29

Liikevaihto 8 5 234 306

Poistot ja arvonalentumiset 2 2 33 13

Korkotuotot 0 0 6 2

Korkokulut 1 0 26 14

Tuloverot 0 0 0 0

Voitto/tappio -17 -11 1 -3

Yhteenveto Nesteen osakkuus- ja yhteisyritysten tilinpäätöstiedoista:

133

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Alterra Energy LLC Kilpilahden Voimalaitos Oy

2024 2023 2024 2023

Nettovarallisuus 1.1. 82 96 62 61

Investointi osakkuus-/yhteisyritykseen 38 0 0 0

Tilikauden voitto/tappio -17 -11 -6 13

Muut laajan tuloksen erät 4 -2 -4 -11

Muut muutokset 0 0 0 -1

Nettovarallisuus 31.12. 107 82 52 62

Osuus yhteisyrityksessä 32 33 21 25

Kirjanpitoarvo 32 33 21 25

Osakkuus- ja yhteisyritysten tilikauden tulokset ovat yhdistelty yhtiöiden alustavien raportointikauden tuloksien mukaan.

Liiketoimet osakkuus- ja yhteisyritysten kanssa on esitetty liitetiedossa 25 Lähipiiritapahtumat. Vastuusitoumukset liittyen Nesteen osuuksiin osakkuus- ja yhteisyrityksissä on eritelty liitetiedossa 28 Vastuusitoumukset.

Taloudellista informaatiota koskevan yhteenvedon täsmäyttäminen

Taloudellista informaatiota koskevan yhteenvedon täsmäyttäminen osakkuus- ja yhteisyritysten kirjanpitoarvoon.

134

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

16 Rahoitusvarat ja -velat arvostusryhmittäin

Nesteen rahoitusvarat ja -velat on luokiteltu IFRS 9 -standardin mukaan. Rahoitusvarojen ja -velkojen laadintaperiaatteet, luokitteluperusteet sekä muuta informaatiota löytyy liitetiedosta 17 Rahoitusvarat ja liitetiedosta 21 Rahoitusvelat.

Käypä arvo muun laajan tuloksen kautta -kategoriaan luokitellut johdannaissopimukset ovat suojauslaskennan alaisuuteen kuuluvia.

Johdannaissopimukset merkitään taseeseen käypään arvoon kaupankäyntipäivänä ja arvostetaan uudelleen käypään arvoon tilinpäätöspäivinä. Valuuttatermiini- ja koronvaihtosopimusten käyvät arvot on laskettu tulevien kassavirtojen nykyarvona ja valuutta-

optioiden Black and Scholes –optiohinnoittelumallilla. Pörsseissä noteerattujen hyödykejohdannaisten käyvät arvot perustuvat pörssinoteerauksiin, ja OTC-hyödykejohdannaisten käyvät arvot niistä aiheutuvien kassavirtojen nykyarvoon. Kaikkien johdannaisten

käyvät arvot lasketaan käyttäen markkinoilla todennettavissa olevia tilinpäätöspäivän valuuttakursseja, korkoja, volatiliteetteja ja hyödykehintanoteerauksia. Johdannaissopimukset sisältyvät lyhytaikaisiin rahoitusvaroihin tai -velkoihin, paitsi yli 12 kuukauden kulut-

tua tilinpäätöspäivästä realisoituvat johdannaissopimukset, jotka kirjataan pitkäaikaisiin rahoitusvaroihin tai -velkoihin. Lisätietoja johdannaissopimusten laadintaperiaatteista löytyy liitetiedosta 19 Johdannaissopimukset.

31.12.2024

Tase-erä

Käypä arvo muun

laajan tuloksen kautta

Käypä arvo

tulosvaikutteisesti

Jaksotettu

hankintameno Kirjanpitoarvo Käypä arvo Taso 1 Taso 2 Taso 3

Pitkäaikaiset rahoitusvarat

BS Pitkäaikaiset saamiset 128 128 128

BS Johdannaissopimukset 33 33 33 0 33

BS Muut rahoitusvarat 30 10 40 40 40

Lyhytaikaiset rahoitusvarat

Myyntisaamiset ja muut saamiset

1 490 1 490 1 490

BS Johdannaissopimukset 27 85 113 113 22 90

BS Lyhytaikaiset sijoitukset 0 0

BS Rahat ja pankkisaamiset 955 955 955

Rahoitusvarat 57 128 2 573 2 758 2 758

Pitkäaikaiset rahoitusvelat

BS Korolliset velat 4 362 4 362 4 348 2 101 2 247

BS Johdannaissopimukset 6 2 8 8 8

Muut pitkäaikaiset velat

14 17 32 32 14

Lyhytaikaiset rahoitusvelat

BS Korolliset velat 786 786 786 786

BS Johdannaissopimukset 114 116 230 230 46 184

Ostovelat ja muut velat

13 2 080 2 092 2 092 13

Rahoitusvelat 120 145 7 244 7 509 7 495

pois lukien muut kuin rahoituserät

Tasolla 1 olevat korolliset velat ovat listattuja joukkovelkakirjalainoja. Tasolla 1 olevat johdannaissopimukset ovat hyödykejohdannaisia, jotka on arvostettu suoraan pörssinoteeraukseen. Käypä arvo tulosvaikutteisesti -kategoriaan luokitellut muut rahoitusvarat

koostuvat listaamattomista 10 miljoonan euron arvoisista muista sijoituksista. Käypä arvo muun laajan tuloksen kautta -kategoriaan luokitellut muut rahoitusvarat koostuvat listaamattomista 30 miljoonan euron arvoisista osakkeista. Käypä arvo tulosvaikutteisesti

-kategoriaan luokitellut muut rahoitusvelat koostuvat pääosin päättyneen ja aiempien vuosien yrityshankintojen ehdollisista lisäkauppahinnoista. Käyvät arvot määritetään IFRS 13 mukaisesti. Vuoden 2024 aikana ei ollut siirtoja käypien arvojen tasojen 1 ja 2

välillä. Tasolta 3 ei ollut siirtoja muille tasoille eikä sinne ollut siirtoja muilta tasoilta.

Taseessa käypään arvoon arvostetut rahoitusinstrumentit sekä korolliset velat on luokiteltu tasoihin käyvän arvon määrittämiseen käytettävien arvostusmenetelmien syöttötietojen perusteella:

Taso 1: täysin samanlaisille varoille ja veloille noteerattuja (oikaisemattomia) hintoja toimivilla markkinoilla

Taso 2: muita kuin tasolle 1 kuuluvia noteerattuja hintoja, jotka ovat havainnoitavissa omaisuuserälle tai velalle joko suoraan tai epäsuorasti

Taso 3: varoja tai velkoja koskevat syöttötiedot, jotka eivät perustu todennettavissa olevaan markkinatietoon.

135

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Vuoden 2023 aikana ei ollut siirtoja käypien arvojen tasojen 1 ja 2 välillä. Tasolta 3 ei ollut siirtoja muille tasoille eikä sinne ollut siirtoja muilta tasoilta.

31.12.2023

Tase-erä

Käypä arvo muun

laajan tuloksen kautta

Käypä arvo

tulosvaikutteisesti

Jaksotettu

hankintameno Kirjanpitoarvo Käypä arvo Taso 1 Taso 2 Taso 3

Pitkäaikaiset rahoitusvarat

BS Pitkäaikaiset saamiset 126 126 126

BS Johdannaissopimukset 26 26 26 0 26

BS Muut rahoitusvarat 46 8 54 54 54

Lyhytaikaiset rahoitusvarat

Myyntisaamiset ja muut saamiset

1 872 1 872 1 872

BS Johdannaissopimukset 52 138 190 190 37 153

BS Lyhytaikaiset sijoitukset 5 5 5

BS Rahat ja pankkisaamiset 1 575 1 575 1 575

Rahoitusvarat 98 173 3 578 3 848 3 848

Pitkäaikaiset rahoitusvelat

BS Korolliset velat 3 487 3 487 3 503 2 125 1 377

BS Johdannaissopimukset 6 6 6 6

Muut pitkäaikaiset velat

22 18 40 40 22

Lyhytaikaiset rahoitusvelat

BS Korolliset velat 581 581 579 199 380

BS Johdannaissopimukset 4 208 212 212 40 172

Ostovelat ja muut velat

9 2 424 2 433 2 433 9

Rahoitusvelat 4 246 6 509 6 759 6 773

pois lukien muut kuin rahoituserät

136

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Likvidit varat 2024 2023

BS Lyhytaikaiset sijoitukset 0 5

BS, CF Rahat ja pankkisaamiset 955 1 575

Likvidit varat 955 1 580

Myynti- ja muut saamiset 2024 2023

Myyntisaamiset 1 319 1 605

Muut saamiset 150 248

Ennakkomaksut 12 14

Siirtosaamiset 58 47

BS Myyntisaamiset ja muut saamiset 1 539 1 913

Myyntisaamiset ja muut saamiset poislukien muut kuin rahoituserät 1 490 1 872

Pitkäaikaiset rahoitusvarat 2024 2023

Pitkäaikaiset korolliset saamiset 113 107

Muut saamiset 15 18

BS Pitkäaikaiset saamiset 128 126

BS Muut rahoitusvarat 40 54

Likvideihin varoihin liittyvä maksimiluottoriski on niiden kirjanpitoarvo. Lisätietoa luottoriskistä on esitetty liitetiedossa 3 Taloudellisten

riskien hallinta. Likvideistä varoista ei ole kirjattu luottotappiovarausta sen ollessa suuruudeltaan epäolennainen.

Lyhytaikaisten myynti- ja muiden saamisten luonteesta johtuen niiden kirjanpitoarvon oletetaan olevan sama kuin käypä arvo.

Myyntisaamisiin ja muihin saamisiin liittyvä maksimiluottoriski on niiden kirjanpitoarvo. Myyntisaamisten ikäjakauma ja tietoa

luottotappiovarauksesta sekä toteutuneesta luottotappiosta on esitetty liitetiedossa 3 Taloudellisten riskien hallinta, ‘Luotto ja

vastapuoliriski’ -osiossa.

Pitkäaikaisten rahoitussaamisten käypä arvo ei poikkea merkittävästi kirjanpitoarvosta, joka vastaa myös niihin liittyvää

maksimiluottoriskiä. Luottotappiovarausta ei ole kirjattu, koska saamisiin ei liity olennaista riskiä. Muut rahoitusvarat koostuvat

listaamattomista osakkeista.

17 Rahoitusvarat

Laadintaperiaate

Rahoitusvarat luokitellaan kolmeen pääryhmään: jaksotettuun hankintamenoon kirjattavat, käypään arvoon

tulosvaikutteisesti kirjattavat ja käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavat. Luokittelu riippuu

yrityksen toimintamallista sekä kyseisten rahoitusvarojen sopimukseen perustuvista kassavirroista. Varat kirjataan

lyhytaikaisiin rahoitusvaroihin, ellei niiden eräpäivä ole yli 12 kuukauden kuluttua tilinpäätöspäivästä, jolloin ne ovat

pitkäaikaisia rahoitusvaroja. Varojen hankinnat ja myynnit kirjataan selvityspäivänä (poislukien johdannaiset, liitetieto 19

Johdannaissopimukset). Rahoitusvarat kirjataan pois taseesta, kun oikeus rahoitusvaraan liittyvään kassavirtaan on lakannut

tai siirtynyt pois konsernista ja kun rahoitusvaran omistukseen liittyvät riskit ja hyödyt ovat siirtyneet pois konsernista.

Jaksotettu hankintameno -ryhmään sisältyvät likvidit varat sekä myynti- ja lainasaamiset, jotka liiketoimintamallin mukaan

pidetään ainoastaan sopimukseen perustuvien rahavirtojen keräämiseksi ja kun kyseiset rahavirrat koostuvat yksinomaan

pääoman ja koron maksuista. Nämä rahoitusvarat arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon käyttäen efektiivisen koron

menetelmää.

Käypä arvo tulosvaikutteisesti -ryhmä koostuu oman pääoman ehtoisista sijoituksista (suojauslaskennan alaisuuteen

kuulumattomien johdannaisten lisäksi). Noteeraamattomien osakkeiden käypä arvo määritetään IFRS 13:n mukaisesti.

Oman pääoman ehtoisiin sijoituksiin liittyvät voitot tai tappiot kirjataan rahoitustuottoihin ja -kuluihin.

Käypä arvo muun laajan tuloksen kautta -kategoriaan luokitellut muut rahoitusvarat koostuvat listaamattomista

osakkeista, joita ei pidetä kaupankäyntitarkoituksessa. Ne ovat strategisia sijoituksia, ja Neste on katsonut tämän luokittelun

relevantimmaksi.

Likvidit varat

Likvidit varat koostuvat rahoista ja pankkisaamisista sekä lyhytaikaisista sijoituksista. Rahat ja pankkisaamiset sisältävät

käteisvarat sekä alkuperäiseltä maturiteetiltaan enintään kolmen kuukauden mittaiset pankkitalletukset ja muut erittäin

likvidit sijoitukset. Lyhytaikaiset sijoitukset koostuvat pankkitalletuksista ja muista likvideistä sijoituksista, kuten

rahamarkkinarahastoista, joiden alkuperäinen maturiteetti on kolmesta kuukaudesta vuoteen.

Arvonalentuminen

Jaksotettuun hankintamenoon kirjatuille velkainstrumenteille sovelletaan yleistä, odotettuihin luottotappioihin perustuvaa

lähestymistapaa, ja kriteerien täyttyessä luottotappiovaraus kirjataan tulosvaikutteisesti. Lopullinen luottotappio

kirjataan saatavakohtaisesti tehdyn harkinnan perusteella. Myyntisaamisten luottotappiovarauksiin sovelletaan IFRS 9

-standardin yksinkertaistettua lähestymistapaa. Jokaisella liiketoiminta-alueella on myyntisaamisille oma luottotappioiden

laskentamatriisi johtuen liiketoimintojen luonteiden erilaisuudesta. Liiketoiminta-alueiden laskentamatriisit pohjautuvat

historiallisesti toteutuneisiin luottotappioihin sekä nykyisiin olosuhteisiin ja makroekonomiseen analyysiin tulevaisuudesta.

Luottotappiovaraukset sekä luottotappiot kirjataan liiketoiminnan muihin kuluihin.

137

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

18 Vaihto-omaisuus

19 Johdannaissopimukset

Laadintaperiaate

Vaihto-omaisuus arvostetaan hankintamenoon tai sitä alempaan nettorealisointiarvoon. Hankintameno määritellään käyttäen

painotetun keskihinnan menetelmää. Valmiiden ja keskeneräisten tuotteiden hankintameno sisältää raaka-aineet, välittömät

valmistuspalkat, muut välittömät menot sekä osuuden valmistuksen yleiskustannuksista (määritelty normaalitoiminta-

asteen mukaan). Nettorealisointiarvo on tavallisessa liiketoiminnassa saatu arvioitu myyntihinta vähennettynä arvioiduilla

välittömillä myyntikuluilla. Trading-tarkoituksessa hankitut varastot arvostetaan tilinpäätöspäivänä käypään arvoon

vähennettynä välittömillä myyntikuluilla. Standardivaraosat sisällytetään vaihto-omaisuuteen ja kirjataan tulosvaikutteisesti

käytön mukaan. RIN (Renewable Identification Number) ja LCFS (Low Carbon Fuels Standard) -sertifikaatit käsitellään

kirjanpidossa valtionavustuksina, kun tuotevarasto vastaanotetaan Yhdysvalloissa. RIN:t ja LCFS:t käsitellään kirjanpidossa

osana vaihto-omaisuutta ja ne kirjataan Valmiit tuotteet ja tavarat -ryhmään.

Laadintaperiaate

Johdannaissopimukset solmitaan pääsääntöisesti suojaustarkoituksessa, mutta kaikkiin sopimuksiin ei sovelleta

suojauslaskentaa. Suojauslaskennan alaisuuteen kuulumattomien johdannaisten käyvän arvon muutos kirjataan

tuloslaskelmassa liikevoittoon tai rahoitustuottoihin ja -kuluihin suojatun kohteen luonteen mukaisesti. Johdannaisten

vaikutus tuloslaskelmaan on esitetty liitetiedossa 10 Rahoitustuotot ja -kulut.

Kun johdannaissopimus on määritetty suojauslaskennan alaiseksi, arvostuserosta syntyvän voiton tai tappion kirjaamistapa

riippuu suojatun kohteen luonteesta. Neste määrittelee suojauslaskennan alaiset johdannaiset joko erittäin todennäköisten

ennakoitujen liiketoimien suojaukseksi (rahavirran suojaus), taseeseen merkittyjen varojen tai velkojen tai taseeseen

merkitsemättömien kiinteäehtoisten sitoumusten suojaukseksi (käyvän arvon suojaus) tai ulkomaisiin tytäryrityksiin tehtyjen

nettosijoitusten suojaukseksi.

Jos johdannaissopimus täyttää rahavirran suojauksen ehdot, ja sen suojausvaikutus voidaan osoittaa tehokkaaksi, käyvän

arvon muutos kirjataan omaan pääomaan. Omaan pääomaan kertyneet voitot ja tappiot siirretään ennakoituja myyntejä

suojaavien erien osalta liikevaihtoon ja investointien suojausten osalta aineellisten hyödykkeiden hankintamenoon, kun

suojauskohteen vastaiset rahavirrat toteutuvat. Valuuttatermiinisopimuksiin liittyvät korkopisteet ja valuuttaoptioiden aika-

arvo ovat liiketoimeen liittyviä, jolloin näiden omaan pääomaan kirjattu käyvän arvon muutos kirjataan joko tuloslaskelmaan tai

hankintamenon oikaisuksi suojaussuhteen mukaisesti. Rahavirran suojauksissa suojauskohteiden ja suojausinstrumenttien

kriittiset ehdot ovat samat ja suojauskohteille sovelletaan suojausastetta 1:1. Tehottomaan osuuteen liittyvä mahdollinen

voitto tai tappio kirjataan välittömästi tuloslaskelmaan. Vaihtuvakorkoisia lainoja suojaavien koronvaihtosopimusten kertynyt

korko kirjataan tuloslaskelman rahoituskuluihin. Jos ennakoidun liiketapahtuman ei enää odoteta tapahtuvan, omaan

pääomaan kirjattu kertynyt voitto tai tappio kirjataan välittömästi tuloslaskelmaan.

Käyvän arvon suojauksiksi määritettyjen ja nämä ehdot täyttävien koronvaihtosopimusten käypien arvojen muutokset

kirjataan tuloslaskelman rahoitustuottoihin ja -kuluihin. Tuloslaskelman rahoitustuottoihin ja -kuluihin kirjataan myös

omaisuuserän tai velan suojatun osan käyvän arvon muutokset, jotka kompensoivat johdannaissopimusten tulosvaikutusta.

Tehottomaan osuuteen liittyvä voitto tai tappio kirjataan välittömästi tuloslaskelmaan.

Neste dokumentoi sopimuksen solmimishetkellä suojauksen kohteen ja suojaavan instrumentin välisen yhteyden sekä

riskienhallintapolitiikan tarkoituksen ja strategian suojaustoimenpiteiden tekemiseen. Myös suojauksen tehokkuuden

arviointi dokumentoidaan sekä suojaussuhteen alkaessa että suojaussuhteen voimassaoloaikana vuosineljänneksittäin sen

todentamiseksi, että suojaustransaktiot ovat tehokkaita suojaamaan käyvän arvon muutoksia tai tulevia rahavirtoja.

Arvioiden ja johdon harkinnan käyttö

Nettorealisointiarvo perustuu luotettavimpiin arviointihetkellä käytettävissä oleviin arvioihin. Arvioita tehtäessä otetaan

huomioon raportointikauden jälkeiset myyntihinnan ja myyntikulujen vaihtelut siinä määrin kuin niistä on lisänäyttöä

raportointikauden päättyessä.

Neste pitää biopolttoainehyvityksiä omaisuuserinä, jotka on luotu erilaisten hallitusten ohjelmien puitteissa

uusiutuvien polttoaineiden tarjonnan kannustamiseksi. Koska Neste myy biopolttoainehyvitykset eteenpäin, kirjataan ne

vaihto-omaisuuteen.

2024 2023

Materiaalit ja tarvikkeet 1 356 1 416

Valmiit tuotteet ja tavarat 1 541 1 949

Muu vaihto-omaisuus 0 1

BS Vaihto-omaisuus 2 898 3 366

Vaihto-omaisuuteen sisältyi 112 milj. euroa (2023: 122 milj. euroa) alaskirjausta tilikauden lopussa.

138

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

31.12.2024 31.12.2023

Nimellisarvo maturiteetin

mukaan

Käypä arvo

Nimellisarvo maturiteetin

mukaan

Käypä arvo

< 1 vuosi > 1 vuosi Positiivinen Negatiivinen Netto < 1 vuosi > 1 vuosi Positiivinen Negatiivinen Netto

Valuutta ja korkojohdannaiset

Koronvaihtosopimukset 0 300 0 6 -6 0 0 0 0 0

Valuuttatermiinit 3 135 0 27 114 -86 2 861 0 52 4 48

Valuuttaoptiot

Ostetut 7 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Asetetut 7 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Rahavirran suojaukseksi määritellyt johdannaiset 3 148 300 27 120 -93 2 861 0 52 4 48

Koronvaihtosopimukset 0 550 29 0 29 0 550 26 0 26

Käyvän arvon suojaukseksi määritellyt johdannaiset 0 550 29 0 29 0 550 26 0 26

Valuuttatermiinit 2 018 0 11 33 -22 1 849 0 19 6 14

Ilman suojauslaskentaa olevat johdannaiset 2 018 0 11 33 -22 1 849 0 19 6 14

Hyödykejohdannaiset

Öljy- ja kasviöljyjohdannaiset

Myydyt termiinit, miljoonaa bbl 16 0 21 26 -5 24 0 105 26 79

Ostetut termiinit, miljoonaa bbl 17 0 37 51 -14 25 0 14 122 -109

Sähkö- ja kaasujohdannaiset

Myydyt termiinit, GWh 7 126 0 1 -1 0 0 0 0 0

Ostetut termiinit, GWh 2 348 873 20 6 13 2 236 794 1 61 -60

Ilman suojauslaskentaa olevat johdannaiset 78 84 -7 119 209 -90

Johdannaiset yhteensä 145 238 -92 217 219 -2

joista

BS Pitkäaikaiset johdannaissopimukset 33 8 25 26 6 20

BS Lyhytaikaiset johdannaissopimukset 113 230 -117 190 212 -22

Neste käyttää valuutta-, korko- ja hyödykejohdannaisia hallitakseen markkinariskejä (liitetieto 3). Nesteen hyödykejohdannaissopimuksiin ei sovelleta suojauslaskentaa vaikka sopimukset tehdään pääasiassa suojaustarkoituksessa. Nesteen käyttämiä hyödyke-

johdannaisia ovat öljy-, kasviöljy- rahti-, sähkö- ja kaasujohdannaiset. Neste käyttää suojausinstrumentteina termiinejä.

Neste on määritellyt tietyt valuutta- ja korkojohdannaiset tulevan liiketapahtuman eli rahavirran suojauksiksi. Tällaisia johdannaissopimuksia ovat esimerkiksi konsernin riskienhallintapolitiikan mukaisesti seuraavan 12 kuukauden ennakoituja Yhdysvaltojen dol-

larin tai Ruotsin kruunun määräisiä myyntejä suojaavat valuuttajohdannaiset (liitetieto 3). Rahavirran suojauksia ovat myös Singaporen investoinnin kuluja suojaavat valuuttajohdannaiset. Neste käyttää suojausinstrumentteina valuuttatermiinejä ja -optioita. Lisäksi

koronvaihtosopimukset on määritelty käyvän arvon suojaukseksi. Näistä kirjattiin tuloslaskelmaan 29 milj.euroa (2023: 26 milj euroa) ja suojauksen kohteesta -30 milj.euroa (2023: -27 milj. euroa).

139

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

20 Oma pääoma

Osakepääoma

Kaupparekisteriin merkitty emoyhtiön osakepääoma 31.12.2024 oli 40 000 000 euroa jaettuna 769 211 058 samanarvoiseen osakkeeseen. Neste Oyj:lla on yksi osakesarja ja kukin osake oikeuttaa osakkeenomistajan yhteen ääneen yhtiökokouksessa. Osakkeen

nimellisarvoa ei ole määritelty. Osakepääoma on kokonaan maksettu. Osakepääomassa ei ole tapahtunut muutoksia vuosina 2024 tai 2023.

Omat osakkeet

Neste Oyj on 26.4.2024 luovuttanut 2 201 yhtiön hallussa olevaa omaa osaketta vastikkeetta osakepalkkiojärjestelmän 2019

suoriteperusteiseen osakepalkkio-ohjelman 2021–2023 sekä ehdollisten osakepalkkio-ohjelmien 2021–2023 ja 2022–2024 osal-

listujana olevalle avainhenkilölle järjestelmän ehtojen mukaisesti. Omien osakkeiden luovuttaminen suunnatulla maksuttomalla

osakeannilla perustuu Neste Oyj:n yhtiökokouksen 28.3.2023 hallitukselle antamaan valtuutukseen. Luovutuksen jälkeen yhtiön

hallussa on 995 324 omaa osaketta.

Neste Oyj on 14.3.2024 luovuttanut yhteensä 13 786 yhtiön hallussa olevaa omaa osaketta vastikkeetta osakepalkkiojärjestel-

män 2019 suoriteperusteiseen osakepalkkio-ohjelman 2021–2023 sekä ehdollisen osakepalkkio-ohjelman 2021–2023 osallis-

tujille järjestelmän ehtojen mukaisesti. Omien osakkeiden luovuttaminen suunnatulla maksuttomalla osakeannilla perustuu Neste

Oyj:n yhtiökokouksen 28.3.2023 hallitukselle antamaan valtuutukseen. Luovutuksen jälkeen yhtiön hallussa on 997 525 omaa

osaketta.

Neste Oyj on 22.5.2023 luovuttanut 4 267 yhtiön hallussa olevaa omaa osaketta vastikkeetta osakepalkkiojärjestelmän 2019

suoriteperusteiseen osakepalkkio-ohjelman 2020–2022 sekä ehdollisen osakepalkkio-ohjelman 2020–2022 osallistujana olevalle

avainhenkilölle järjestelmän ehtojen mukaisesti. Omien osakkeiden luovuttaminen suunnatulla maksuttomalla osakeannilla perus-

tuu Neste Oyj:n yhtiökokouksen 18.5.2020 hallitukselle antamaan valtuutukseen. Luovutuksen jälkeen yhtiön hallussa on 1 011

311 omaa osaketta.

Neste Oyj on 15.3.2023 luovuttanut yhteensä 112 310 yhtiön hallussa olevaa omaa osaketta vastikkeetta osakepalkkiojärjes-

telmän 2019 suoriteperusteiseen osakepalkkio-ohjelman 2020–2022 sekä ehdollisen osakepalkkio-ohjelman 2020–2022 osallis-

tujille järjestelmän ehtojen mukaisesti. Omien osakkeiden luovuttaminen suunnatulla maksuttomalla osakeannilla perustuu Neste

Oyj:n yhtiökokouksen 18.5.2020 hallitukselle antamaan valtuutukseen. Luovutuksen jälkeen yhtiön hallussa on 1 015 578 omaa

osaketta.

Osakkeiden lukumäärä, 1 000 kpl Omat osakkeet, 1 000 kpl Ulkona olevat osakkeet, 1 000 kpl

1.1.2024 769 211 -1 011 768 200

Omien osakkeiden luovutus 0 16 16

31.12.2024 769 211 -995 768 216

1.1.2023 769 211 -1 128 768 083

Omien osakkeiden luovutus 0 117 117

31.12.2023 769 211 -1 011 768 200

Muu oma pääoma

Vararahasto sisältää muuta sidottua pääomaa kuin osakepääomaa.

Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto sisältää muut oman pääoman luonteiset sijoitukset ja osakkeiden merkintähinnan

siltä osin kuin sitä ei nimenomaisen päätöksen mukaan merkitä osakepääomaan.

Käyvän arvon ja muut rahastot koostuvat pääasiallisesti käyvän arvon rahastoista. Käyvän arvon rahastot sisältävät rahavir-

ran suojaukseksi solmittujen ja suojauslaskennan ehdot täyttävien johdannaissopimusten käyvän arvon muutoksen tehokkaan

osan ja muiden rahoitusvarojen käyvän arvon muutokset, jotka kirjataan laajaan tuloslaskelmaan. Muut rahastot sisältävät pää-

omaosuusmenetelmällä käsiteltyjen sijoituskohteiden osuuden muista laajan tuloksen eristä.

Uudelleenarvostusrahasto sisältää etuuspohjaisen eläkejärjestelyn uudelleen määrittämisestä johtuvat erät.

Muuntoerot sisältävät konsernitilinpäätöksen yhdistelyssä tytäryrityksen oman pääoman muuntamisesta syntyvät muuntoerot,

ulkomaisen tytäryrityksen nettosijoituksen suojauksen käypien arvojen muutokset sekä ulkomaisten tytäryritysten tuloslaskelman

keskikurssilla muuntamisesta ja taseen tilinpäätöspäivän kurssilla muuntamisesta syntyvät kurssierot.

140

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

21 Rahoitusvelat

Laadintaperiaate

Rahoitusvelat luokitellaan jaksotettuun hankintamenoon (paitsi johdannaiset, joiden laadintaperiaate on esitetty liitetiedossa

19 Johdannaissopimukset). Jaksotettuun hankintamenoon kirjatut velat merkitään taseeseen, kun yhteisöstä tulee

instrumentin sopimusosapuoli. Velka kirjataan taseeseen alun perin saatujen varojen arvoon vähennettynä välittömillä

kuluilla. Myöhemmin ne arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon, ja saatujen nettovarojen ja lainan nimellismäärän erotus

kirjataan korkokuluksi lainan juoksuaikana efektiivisen koron menetelmällä. Velat kirjataan pitkäaikaisiin velkoihin, paitsi alle

12 kuukauden kuluessa tilikauden päättymisestä erääntyvät lainat, jotka kirjataan lyhytaikaisiin velkoihin. Rahoitusvelka

kirjataan pois taseesta, kun velkaan liittyvä velvoite on täytetty tai kumottu tai sen voimassaolo on lakannut.

Käytössä oleva pankkitilin limiitti kirjataan taseeseen lyhytaikaisiin velkoihin. Valmiusluottojärjestelyiden palkkiot on aktivoitu

ja jaksotetaan luottojärjestelyn voimassaoloajalle.

Joukkovelkakirjojen käypä arvo perustuu markkinanoteerauksiin. Muiden jaksotettuun hankintamenoon kirjattujen

korollisten velkojen käypä arvo on määritelty diskontatun kassavirran menetelmällä diskonttaamalla tilinpäätöshetken

markkinakorolla.

Pitkäaikaiset rahoitusvelat 2024 2023

Joukkovelkakirjalainat

2 115 2 110

Lainat rahoituslaitoksilta

1 327 609

Vuokrasopimusvelat

890 768

Muut lainat 30 0

Muut pitkäaikaiset velat 32 40

Yhteensä 4 394 3 527

BS joista korollisia 4 362 3 487

Muut kuin rahoituserät, jotka sisältyvät muihin pitkäaikaisiin velkoihin 0 2

Listatut joukkovelkakirjalainat

Liikkeeseenlasku/Eräpäivä Koron peruste Korko, % Valuutta Nimellisarvo Kirjanpitoarvo

2021/2028 Kiinteä 0,750 EUR 500 497

2023/2029 Kiinteä 3,875 EUR 500 497

2023/2031 Kiinteä 3,875 EUR 600 607

2023/2033 Kiinteä 4,250 EUR 500 514

Yhteensä 2 100 2 115

Lyhytaikaiset rahoitusvelat 2024 2023

Joukkovelkakirjalainat 0 201

Lainat rahoituslaitoksilta 253 149

Yritystodistusvelat 307 0

Vuokrasopimusvelat

224 199

Muut lainat 1 32

Saadut ennakot 25 21

Ostovelat 1 475 1 728

Muut lyhytaikaiset velat 592 684

Yhteensä 2 878 3 014

BS joista korollisia 786 581

Muut kuin rahoituserät, jotka sisältyvät osto- ja muihin velkoihin 92 148

Neste Oyj julkisti 6.3.2023 takaisinostotarjouksen, jossa yhtiön liikkeelle laskemien kesäkuussa 2024 erääntyvien 400 milj. euron 1,50 prosentin

velkakirjojen haltijat kutsuttiin myymään velkakirjansa käteistä vastaan tarjousmuistiossa esitettyjen ehtojen mukaisesti. Neste ilmoitti 14.3.2023,

että velkakirjojen lopullinen hyväksytty määrä oli nimellisarvoltaan yhteensä 199 milj. euroa takaisinostotarjouksen mukaisesti.

Maaliskuussa 2023 Neste Oyj laski liikkeelle 6.3.2023 perustetun EMTN-ohjelman (Euro Medium Term Note) alla 6 vuoden, 500 milj. euron vihreän

joukkovelkakirjalainan, jonka kiinteä korko on 3,875 %, sekä 10 vuoden, 500 milj. euron vihreän joukkovelkakirjalainan, jonka kiinteä korko on

4,250 %. Näistä joukkovelkakirjalainoista saatavat varat käytetään hankkeiden ja investointien rahoittamiseen Nesteen vihreän rahoituksen

viitekehyksen puitteissa.

Marraskuussa 2023 Neste Oyj laski liikkeeseen 600 miljoonan euron vihreän joukkovelkakirjalainan, jonka maturiteetti on 7,5 vuotta, ja jolle se

maksaa kiinteää 3,875 prosentin korkoa, 6.3.2023 perustetun ja 9.11.2023 päivätyllä täydennyksellä täydennetyn EMTN-ohjelman (Euro Medium

Term Note), alla. Liikkeeseenlaskusta saatavat varat käytetään hankkeiden ja investointien rahoittamiseen Nesteen vihreän rahoituksen

viitekehyksen puitteissa.

Neste Oyj on allekirjoittanut kolme vihreää lainasopimusta yhteensä 550 miljoonaa euron arvosta vuonna 2024. Lainasopimuksesta saatavat varat

käytetään Nesteen vihreän rahoituksen viitekehyksen (Green Finance Framework) mukaisiin hankkeisiin ja projekteihin. Lainojen laina-aika on

2–6 vuotta. Lainojen maturiteetit on esitetty liitetiedossa 3, Taloudellisten riskien hallinta.

Katso liitetieto 29 Vuokrasopimukset.

Rahoitusvelkojen käyvät arvot löytyvät liitetiedosta 16. Korollisten velkojen koronmuutosten ajankohdat on esitetty liitetiedossa 3,

Taloudellisten riskien hallinta, Markkinariskit -osiossa.

141

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Toimittajarahoitusjärjestelyt

Neste on solminut toimittajarahoitusjärjestelyn, jonka puitteissa toimittaja voi halutessaan saada ennakkomaksun rahoituslaitok-

selta myymällä laskusaatavan Nesteeltä. Järjestelyn ensisijaisena tarkoituksena on helpottaa maksujen tehokasta käsittelyä ja

tarjota toimittajille pääsy toimittajarahoitukseen. Maksuehtoja toimittajien kanssa on yleensä pidennetty 90 päivään asti. Järjestely

ei vaikuta Nesteen velvoitteisiin mukaan lukien maksuvelvoitteet toimittajia kohtaan.

Neste ei ole kirjannut pois järjestelyyn liittyviä alkuperäisiä ostovelkoja, koska lainmukaista perustetta poiskirjaukseen ei ole eikä

alkuperäistä ostovelkaa ole olennaisesti muutettu järjestelyn solmimisen yhteydessä.

Nesteen näkökulmasta järjestely pidentää jossain määrin toimittajien maksuehtoja normaaleista maksuehdoista, jotka on sovittu

muiden järjestelyyn osallistumattomien toimittajien kanssa, mutta kuitenkin järjestely tarjoaa halukkaille toimittajille mahdollisuu-

den ennakkomaksuun. Lisäksi konsernille ei kerry maksettavaksi korkokulua rahoituslaitokselle liittyen toimittajille maksettaviin

suorituksiin. Tästä syystä Neste sisällyttää järjestelyn kohteena olevat määrät ostovelkoihin, koska näiden ostovelkojen luonne ja

tarkoitus säilyvät samoina kuin muiden ostovelkojen.

Kaikki järjestelyn mukaiset ostovelat on luokiteltu lyhytaikaisiksi 31.12.2024 ja 31.12.2023.

Vuoden 2024 aikana rahoitusvelkojen kirjanpitoarvoissa ei ollut merkittäviä muutoksia, joihin ei liity maksua, jotka liittyivät toimit-

tajarahoitusjärjestelyihin.

Maksut rahoituslaitoksille on esitetty liiketoiminnan rahavirrassa, koska ne ovat edelleen Nesteen normaalin toimintasyklin puit-

teissa ja niiden pääluonne säilyy operatiivisena, kuten tavaroita ja palveluja koskevat hankinnat. Lisätietoa siitä, miten nämä jär-

jestelyt altistaa Nesteen likviditeettiriskille on esitetty liitetiedossa 3 Taloudellisten riskien hallinta.

Rahoitusvelkojen kirjanpitoarvo 31.12.2024

Esitetty ostoveloissa ja muissa veloissa: 145

– josta toimittajat ovat saaneet maksun rahoituksen tarjoajalta 125

Maksujen eräpäivien vaihteluväli 31.12.2024

Velat, jotka ovat osana toimittajarahoitusjärjestelyjä 90 päivää laskun päivämäärän jälkeen

Vertailukelpoiset ostovelat, jotka eivät ole

osana toimittajarahoitusjärjestelyjä 5–30 päivää laskun päivämäärän jälkeen

Neste on soveltanut siirtymäkauden helpotusta, eikä julkaise vertailukaudelta informaatiota ensimmäisenä raportointivuonna.

142

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

22 Varaukset

Ympäristö-

varaukset

Uudelleen

järjestely-

varaukset

Päästö-

oikeuksien

palautus-

velvoite

Muut

varaukset Yhteensä

BS Tilikauden alussa 1.1.2024 177 0 0 10 187

Varausten lisäykset 2 14 89 16 121

Tilikauden aikana käytetyt varaukset -6 -12 -89 -3 -110

Peruutetut käyttämättömät varaukset -46 0 0 -2 -48

Muutokset diskonttauskorossa ja

inflaatio-olettamassa -5 0 0 0 -5

BS Tilikauden lopussa 31.12.2024 121 2 0 21 144

Ympäristö-

varaukset

Uudelleen

järjestely-

varaukset

Päästö-

oikeuksien

palautus-

velvoite

Muut

varaukset Yhteensä

BS Tilikauden alussa 1.1.2023 187 0 0 13 200

Varausten lisäykset 23 0 68 5 95

Tilikauden aikana käytetyt varaukset -10 0 -68 -7 -85

Peruutetut käyttämättömät varaukset -1 0 0 0 -1

Muutokset diskonttauskorossa ja

inflaatio-olettamassa -22 0 0 0 -22

BS Tilikauden lopussa 31.12.2023 177 0 0 10 187

Ympäristövaraukset koostuvat pääasiallisesti Naantalin jalostamon sulkemiseen liittyvästä varauksesta ja ARO-varauksista (Asset

Retirement Obligation), jotka liittyvät vähittäismyyntiasemiin ja jalostamoihin. Naantalin jalostamon sulkemiseen liittyvän varauk-

sen odotetaan realisoituvan vuoteen 2032 mennessä. ARO-varausten odotetaan realisoituvan pääosin seuraavan 30-50 vuoden

aikana. Neste kirjaa varauksen asemien ja jalostamoiden purkukustannuksista siinä suuruudessa, kuin se on velvollinen puhdis-

tamaan jo aiheutettua vahinkoa. Varaukset diskontataan niissä tapauksissa, kun rahan aika-arvon muutos on merkittävä.

Naantalin jalostamon sulkemiseen vuonna 2021 liittyvää ympäristövarausta purettiin 46 miljoonalla eurolla 2024 kolmannen

vuosineljänneksen aikana tilannearvion ja tutkimustulosten myötä päivitetyn toimenpidesuunnitelman perusteella.

Uudelleenjärjestelyvaraukset liittyvät organisaatiomuutokseen, joka valmistui 2024 ensimmäisen neljänneksen aikana.

Nesteen varauksiin sisältyvä kurssiero ei ole merkittävä.

Laadintaperiaate

Nesteen tiettyihin toimintoihin liittyy niiden luonteen vuoksi ympäristökustannusten ja -vastuiden riski, joka aiheutuu

valmistettaessa, käytettäessä, varastoitaessa, sijoitettaessa, kuljetettaessa meri- ja maateitse sekä myytäessä aineita,

joita ympäristöön joutuessaan saatetaan pitää ympäristön pilaantumista aiheuttavina. Myös kiinteistöjen tai liiketoimintojen

ostaminen tai omistaminen voi johtaa korvausvastuuseen.

Varaus merkitään taseeseen, kun Nesteellä on oikeudellinen tai tosiasiallinen velvoite aikaisemman tapahtuman seurauksena

ja on todennäköistä, että velvoitteen täyttäminen edellyttää taloudellista suoritusta, jonka määrä on luotettavasti arvioitavissa.

Varauksia voi syntyä ympäristövelvoitteista, oikeudenkäynneistä, uudelleenjärjestelyistä ja tappiollisista sopimuksista.

Ympäristövaraukset merkitään taseeseen ympäristölainsäädännön ja muiden määräysten voimassa olevan tulkinnan mukaisesti

silloin, kun yllä mainitut varauksen kirjaamisedellytykset täyttyvät. Nesteen eläkevelat on kirjattu taseeseen.

Jos samankaltaisia velvoitteita on useita, kustannusten toteutumisen todennäköisyys määritetään tarkastelemalla

velvoitteiden ryhmää yhtenä kokonaisuutena. Varaus kirjataan, vaikka kustannusten toteutumisen todennäköisyys olisi pieni

jokaisen samaan ryhmään kuuluvan yksittäisen erän osalta.

Varauksena kirjattava määrä on niiden menojen nykyarvo, joita velvoitteen täyttämisen odotetaan edellyttävän. Nykyarvon

laskennassa käytetään ennen veroja määritettyä korkoa, joka kuvastaa markkinoiden näkemystä rahan aika-arvosta ja kyseistä

velvoitetta koskevista erityisriskeistä tarkasteluhetkellä. Ajan kulumisesta johtuva varauksen lisäys kirjataan korkokuluksi.

Arvioiden ja johdon harkinnan käyttö

Varausten kirjausedellytyksistä päätettäessä ja varausten määrää määritettäessä joudutaan käyttämään arvioita velvoitteen

olemassaolosta ja määrästä. Kirjattu määrä on paras arvio velvoitteen aiheuttamista kustannuksista tilinpäätöshetkellä

tai siinä tapauksessa, että se siirtyisi kolmannelle osapuolelle. Arvio aikaisemman tapahtuman tulemasta ja taloudellisista

vaikutuksista edellyttää johdon harkintaa, joka perustuu aiempiin samankaltaisiin tapahtumiin ja tarvittaessa ulkopuolisten

asiantuntijoiden näkemyksiin. Arviot voivat poiketa toisistaan tulevaisuudessa toteutuvan velvoitteen määrän ja olemassaolon

osalta. Tunnistettujen varausten lisäksi Nesteellä on joitakin taseen ulkopuolisia vastuita, joista tulevaisuudessa mahdollisesti

toteutuvia velvoitteita (ajoitus, kustannukset) ei voida ennustaa luotettavasti.

Ympäristövastuut ovat merkittävin taseessa esitetty varaus. Ympäristövastuut perustuvat johdon tekemään parhaaseen

arvioon kunnostamiskustannuksista. Uudelleenjärjestelyvaraus kirjataan, kun Neste on laatinut ja julkaissut yksityiskohtaisen

suunnitelman uudelleenjärjestelystä.

143

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Päästöoikeudet

Nesteen Porvoon jalostamo kuuluu Euroopan unionin päästökauppajärjestelmään. Jalostamolle myönnetään yhteensä 2,0 mil-

joonaa tonnia päästöoikeuksia kaudelle 2024. Vuonna 2024 uutena toimintona mukaan päästökauppaan liittyi myös Neste Ship-

pingin rahtaustoiminnot. Oman toiminnan päästöjen lisäksi Neste varautuu hankkimaan oikeuksia kattamaan myös joidenkin

jalostamolle hyödykkeitä toimittavien kumppaneiden päästöjä. Päästöoikeuksien palautusvelvollisuuden kattamiseksi kirjataan

varaus, jos ilmaiseksi saadut ja vajetta kattamaan hankitut päästöoikeudet eivät kata toteutuneita päästöjä. Tulevan päästöoi-

keuskauden vajetta kattamaan ostetut päästöoikeudet kirjataan aineettomiin oikeuksiin hankintamenoon, ja ilmaiseksi saadut

päästöoikeudet arvostetaan nimellisarvoonsa eli nollaan.

Konsernitaseessa 31.12.2024 ei ole päästöoikeuksien palautusvelvollisuuden kattamiseen liittyvää varausta (31.12.2023:

0 milj. euroa). Tilikaudella 2024 toteutuneet hiilidioksidipäästöt olivat 2,6 milj. tonnia (2023: 2,9 milj. tonnia). Konsernin päästöoikeu-

ksien nettomyynnit ja -hankinnat olivat 31. joulukuuta 2024 päättyneellä tilikaudella 0,6 milj. tonnia (2023: 0,8 milj. tonnia).

23 Työsuhde-etuuksista johtuvat velvoitteet

Laadintaperiaate

Konserniyhtiöillä on eri maissa pääasiassa eläkevakuutusyhtiöissä hoidettuja eläkejärjestelyjä, jotka täyttävät maiden

lainsäädännölliset ja sopimukselliset vaatimukset. Eläkejärjestelyt koostuvat sekä maksupohjaisista että etuuspohjaisista

järjestelyistä. Eläkevakuutusyhtiössä vakuutettu Suomen lakisääteinen työeläke käsitellään maksupohjaisena järjestelynä

konsernitilinpäätöksessä.

Maksupohjaisiin järjestelyihin tehdyt suoritukset kirjataan tuloslaskelmaan sillä tilikaudella, jota suoritus koskee.

Maksupohjaisissa järjestelyissä Nesteellä ei ole oikeudellista eikä tosiasiallista velvoitetta lisämaksujen suorittamiseen, mikäli

maksujen saajataho ei pysty suoriutumaan eläke-etuuksien maksamisesta. Järjestelyt, jotka eivät täytä maksupohjaisen

järjestelyn ehtoja, käsitellään etuuspohjaisina järjestelyinä.

Etuuspohjaisissa eläkejärjestelyissä Nesteelle voi jäädä järjestelystä velvoitteita tai varoja tilikauden maksun suorittamisen

jälkeen. Etuuspohjainen velvoite kuvaa maksettavista etuuksista johtuvien tulevien rahavirtojen nykyarvoa, joka on

laskettu ennakoituun etuusyksikköön perustuvalla menetelmällä (projected unit credit method). Eläkevelan nykyarvoa

laskettaessa käytetään diskonttauskorkona yritysten liikkeelle laskemien korkealaatuisten, vastaavan maturiteetin omaavien

joukkovelkakirjojen (AA-luokitus) korkoa. Eläkemenot on kirjattu tuloslaskelmaan kuluksi jakamalla kustannus työntekijöiden

palvelusajalle auktorisoitujen vakuutusmatemaatikkojen laskelmien perusteella. Nettokorko sisältyy tuloslaskelman

rahoituskuluihin.

Konsernitaseeseen merkitty velka (tai varat) on etuuspohjaisen velvoitteen eläkevastuun määrä tilinpäätöshetkellä

vähennettynä järjestelyyn liittyvien varojen käyvällä arvolla. Vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot, jotka syntyvät

kokemusperäisistä oikaisuista ja muutoksista vakuutusmatemaattisissa oletuksissa, kirjataan omaan pääomaan

muihin laajan tuloksen eriin sillä kaudella, jonka aikana ne syntyvät. Nesteen etuuspohjaisille eläkejärjestelyille tehdään

vakuutusmatemaattiset arvostukset vuosittain.

Arvioiden ja johdon harkinnan käyttö

Etuuspohjaisten eläkejärjestelyjen ja muiden pitkäaikaisten työsuhde-etuuksien laskenta edellyttää vakuutusmatemaattisten

oletusten valintaa sekä merkittävien arvioiden käyttämistä. Vakuutusmatemaatikot laskevat näiden pohjalta Nesteen kuluja

ja velvoitteita. Merkittävimmät oletukset Nesteen raportoinnin kannalta ovat diskonttauskorko, palkkatason tuleva kehitys

ja etuuksien korotukset. Näissä oletuksissa tapahtuvilla muutoksilla voi olla merkittävä vaikutus eläkevastuuseen ja tulevaan

eläkekuluun. Muutosten mahdollisia vaikutuksia esitetään herkkyysanalyysissä.

144

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Nesteellä on etuuspohjaisia eläkejärjestelyjä Suomessa, Sveitsissä ja Hollannissa. Merkittävimmät eläkejärjestelyt ovat Suomessa,

joka kattaa 94 % (2023: 93 %) Nesteen etuuspohjaisista velvoitteista ja 94 % (2023: 92 %) Nesteen järjestelyyn kuuluvien varojen

kokonaismäärästä. Suomen lisäeläkejärjestely, joka kattaa merkittävän osan etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä, on ollut suljettu

1.1.1994 lähtien. Vakuutettu lisäeläkejärjestely muodostuu etuuspohjaisista ryhmäeläkevakuutuksista, jotka ovat rakenteeltaan

samanlaisia lukuun ottamatta vanhuuseläkeikää ja eläkkeen karttumissääntöjä.

Muut pitkäaikaiset työsuhde-etuudet ovat pitkäaikaiseen työsuhteeseen liittyviä palkkioita, jotka käsitellään IAS 19:n mukaisina

rahastoimattomina etuuspohjaisina järjestelyinä.

Suomen etuuspohjaisen eläkejärjestelyn ominaispiirteet

Nesteellä on Suomessa vapaaehtoinen rajattua työntekijäryhmää koskeva lisäeläkejärjestely kokonaiseläkekarttuman kattami-

seksi. Lisäeläkejärjestely hoidetaan vakuutusyhtiössä.

Eläkejärjestelyn lisäeläke-etuus määräytyy vakuutussopimuksessa määritellyn kokonaiseläkkeen perusteella, joka on kokonai-

seläkkeen ja lakisääteisen eläkkeen erotus laskettuna 63 vuoden iästä vanhuseläkkeen osalta. Kokonaiseläke on eläkejärjeste-

lystä riippuen enintään 60 % tai 66 % lisäeläkepalkasta, joka määräytyy indeksillä tarkistettujen eläketapahtumaa edeltäneiden 10

vuoden ansioiden perusteella. Sopimuksen mukaisia etuuksia ovat vanhuus-, työkyvyttömyys- ja perhe-eläke sekä hautausavus-

tus. Vakuutetut vanhuuseläkeiät ovat 60, 62 ja 65 vuotta. Joissakin vakuutussopimuksissa lisäeläketurvaan sisältyy myös oikeus

varhennettuun vanhuuseläkkeeseen.

Vakuutusyhtiö perii vuosittain työnantajalta vakuutusmaksua karttuvien etuuksien kattamiseksi. Vakuutusmaksut määritetään

niin, että vanhuuseläke-etuus on kokonaan rahastoitu eläkeikään mennessä. Lisäksi työkyvyttömyys- ja perhe-eläkkeitä rahoite-

taan työssäoloaikana perittävillä riskivakuutusmaksuilla. Vakuutusmaksut perustuvat viimeiseen tiedossa olevaan palkkatasoon,

johon ei huomioida tulevia palkankorotusoletuksia, sekä kiinteään 1,5 % laskuperustekorkoon. Vakuutusyhtiö takaa eläkevaroille

vakuutusmaksujen laskennassa käytettävää korkoa vastaavan korkotuoton.

Työnantajan maksamat lisämaksut kattavat vuoden aikana tapahtuneen eläkeindeksin nousun. Vakuutusyhtiön maksama

indeksihyvitys laskee lisämaksua. Vakuutusyhtiö määrittää indeksihyvityksen määrän vuosittain.

Neste on vakuuttanut etuuksien indeksikorotukset vuosittain sitä mukaa kuin etuuksia on korotettu. Jos vakuutusyhtiön myön-

tämä asiakashyvitys ei riitä kattamaan vuosittaisia indeksikorotuksia, vakuutusyhtiö perii työnantajalta vakuutusmaksua, jota käy-

tetään vuotuisten indeksikorotusten kattamiseen. Vakuutusyhtiön asiakashyvitys vaihtelee vuosittain.

Etuuspohjaisiin järjestelyihin liittyvät riskit

Etuuspohjaiset järjestelyt altistavat Nesteen useille riskeille. Työnantajan etuuspohjaiseen velvoitteeseen vaikuttaa diskonttokorko,

jonka määrittely pohjautuu raportointihetken joukkovelkakirjalainoihin. Laskennassa käytetyn diskonttokoron aleneminen kasvat-

taa etuuspohjaista velvoitetta. Diskonttokoron tuoton aleneminen kasvattaa kuitenkin omaisuuserän käypää arvoa, jolloin tuo-

tossa tapahtunut muutos vaikuttaa vain osittain etuuspohjaiseen nettovelkaan.

Järjestelyn etuudet on sidottu työeläkeindeksiin, johon vaikuttavat inflaatio ja yleinen ansiotasoindeksi. Korkeampi inflaatio nos-

taa työeläke-indeksiä, joka lisää eläkevelkaa sekä vuotuisia työantajalta perittäviä vakuutusmaksuja.

Työsuhteessa olevien henkilöiden ansiotasoindeksiä korkeampi palkkakehitys lisää järjestelyn luvattuja etuuksia samalla kas-

vattaen eläkevelkaa ja työnantajan vuosittaisia vakuutusmaksuja henkivakuutusyhtiölle.

Jos henkilöiden toteutunut elinaika poikkeaa oletetusta, kantaa vakuutusyhtiö tästä aiheutuvan pitkäikäisyysriskin. Mahdolli-

set elinaikaodotteen tarkistukset laskentaoletuksissa vaikuttavat IFRS:n mukaiseen työnantajan eläkevastuuseen. Vakuutusyhtiö

vastaa elinajanodotteen liittyvistä riskeistä kokonaan jo maksettujen etuuksien osalta. Kuolevuusriski vaikuttaa työnantajaan vain,

jos vakuutusyhtiö kuolevuusoletuksen muutoksen johdosta korottaa tulevaisuudessa kertyvien etuuksien maksua.

Etuuspohjaiset velvoitteet

Etuuspohjaisten järjestelyiden tulosvaikutteinen kulu 2024 2023

Työsuoritukseen perustuva kulu 2 4

Nettokorko (+kulu/-tuotto) 3 4

Tulosvaikutteisesti kirjattu kulu etuuspohjaisista järjestelyistä 5 7

Etuuspohjaisen eläkejärjestelyn uudelleenmäärittäminen 2024 2023

Vakuutusmatemaattiset voitot/tappiot

Väestötilastollisten oletusten muutokset 0 2

Taloudellisten oletusten muutokset -9 30

Järjestelyyn kuuluvien varojen tuotto, poislukien nettokorkoon liittyvät erät 13 -15

Kokemusperäiset muutokset 2 -4

Laajaan tuloskelmaan kirjattu, uudelleenmäärittämisestä johtuva vaikutus yhteensä 6 12

Taseeseen merkityt erät 2024 2023

Rahastoitujen etuuspohjaisten velvoitteiden nykyarvo 346 354

Rahastoimattomien etuuspohjaisten velvoitteiden nykyarvo 7 7

Järjestelyyn kuuluvien varojen käypä arvo -280 -268

BS Etuuspohjainen nettovelka 73 93

Järjestelyyn kuuluvien varojen käyvän arvon muutokset 2024 2023

Varat 1.1. 268 273

Korkotuotot 9 8

Varojen tuotto, poislukien nettokorkokuluun sisältyvä korkotuotto 13 -15

Työnantajan suorittamat maksut 19 21

Velvoitteen täyttäminen -1 0

Maksetut etuudet -29 -20

Varat 31.12. 280 268

Järjestelyn varat ovat vakuutusyhtiöiden vastuulla ja osana vakuutusyhtiöiden sijoitusomaisuutta. Niiden jakautumisesta omai-

suuslajeittain ei ole saatavissa järjestelykohtaisia tietoja.

145

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Järjestelyyn sisältyvän velvoitteen

nykyarvon muutos

2024 2023

Rahastoidut

Rahastoi-

mattomat Rahastoidut

Rahastoi-

mattomat

Velvoite 1.1. 354 7 385 7

Kauden työsuoritukseen perustuva kulu 2 0 3 1

Korkokulu 12 0 12 0

Vakuutusmatemaattisista olettamista

johtuvat muutokset 8 0 -27 -1

Velvoitteen täyttäminen -1 0 0 0

Maksetut etuudet -28 -1 -19 -1

Velvoite 31.12. 346 7 354 7

Keskeiset vakuutusmatemaattiset oletukset (ilmoitettu painotettuina keskiarvoina) 2024 2023

Diskonttokorko, %

Suomi 3,10 % 3,70 %

Muut maat 0,91 % 1,57 %

Tuleva palkankorotus, %

Suomi 3,05 % 3,45 %

Muut maat 1,11 % 1,09 %

Etuuksien korotus, %

Suomi 2,10 % 2,49 %

Muut maat 0,00 % 0,00 %

Vaikutus etuuspohjaiseen

velvoitteeseen

Olettamat Muutos olettamassa 2024 2023

Diskonttokorko

0,50 % korotus milj. euroa -19 -16

0,50 % vähennys milj. euroa 21 18

Palkankorotusolettama

0,50 % korotus milj. euroa 1 1

0,50 % vähennys milj. euroa -1 -1

Etuuksien korotus

0,50 % korotus milj. euroa 17 17

0,50 % vähennys milj. euroa -16 -16

Arvioidut maksusuoritukset etuuspohjaisiin järjestelyihin vuonna 2025 ovat 9 milj. euroa.

Merkittävien vakuutusmatemaattisten olettamien herkkyysanalyysi

Jokseenkin mahdolliset muutokset tietyissä merkityksellisissä vakuutusmatemaattisissa oletuksissa muiden muuttujien pysyessä

ennallaan olisivat vaikuttaneet etuuspohjaiseen velvoitteeseen seuraavasti:

- 0,50 % korotus /vähennys diskonttokorossa aiheuttaisi 5,3 % /5,9 %:n vähennyksen /korotuksen etuuspohjaisessa

eläkevelassa.

- 0,50 % korotus /vähennys palkankorotusolettamassa aiheuttaisi 0,3 % /0,3 %:n korotuksen /vähennyksen etuuspohjaisessa

eläkevelassa.

- 0,50 % korotus /vähennys työeläkeindeksissä aiheuttaisi 4,8 % /4,4 %:n korotuksen /vähennyksen etuuspohjaisessa

eläkevelassa.

Yllä kuvattu herkkyysanalyysi ei välttämättä anna oikeaa kuvaa muutosten todellisista vaikutuksista. Jos useampi olettamus

muuttuisi samanaikaisesti, näiden muutosten yhteisvaikutus ei välttämättä olisi sama kuin yksittäisten muutosten summa. Jos

olettamukset muuttuvat toisin kuin yllä kuvatuissa määrin, ei vaikutus etuuspohjaiseen velvoitteeseen ole välttämättä lineaarinen.

Diskonttaamattoman eläkevastuun maturiteettijakauma 2024

Seuraavan 12 kk:n kuluessa 24

1–5 vuotta 91

5–10 vuotta 99

Yli 10 vuotta 309

Yhteensä 523

Etuuspohjaisen velvoitteen keskimääräinen kesto raportointikauden päättyessä on 12 vuotta.

146

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

24 Osakeperusteiset maksut

Laadintaperiaatteet

Nesteen osakepalkkiojärjestelmät, jotka maksetaan nettomääräisesti osakkeina, kirjataan kokonaisuudessaan osakkeina

selvitettävinä järjestelyinä huolimatta siitä, että työnantaja maksaa verot rahana palkkionsaajien puolesta. Osakkeina

maksettavan palkkion palkkakustannus jaksotetaan etuuden syntymisajanjaksolle, kun taas käteisvaroina maksettavan

palkkion palkkakustannus jaksotetaan etuuden myöntämishetken ja maksuajankohdan välille. Järjestely arvostetaan

kokonaisuudessaan osakepalkkion myöntöhetken käypään arvoon ja tuloslaskelmakirjausta vastaava summa kumuloidaan

omaan pääomaan. Palkkion maksuhetkellä realisoituva erotus kirjataan niin ikään omaan pääomaan.

Nesteen osakepohjaisten kannustinjärjestelmien tarkoituksena on pitkäaikaisen kestävän kasvun kannustaminen sekä ylimmän

johdon ja osakkeenomistajien etujen yhteensovittaminen. Hallitus valitsee vuosittain ylimmästä johdosta ja avainhenkilöistä hen-

kilöt kannustinjärjestelmän piiriin.

Neste soveltaa osakeomistussääntöä Nesteen johtoryhmän jäseniin. Sen mukaan johtoryhmän kunkin jäsenen odotetaan säi-

lyttävän omistuksessaan vähintään puolet Nesteen osakepalkkiojärjestelmistä saamistaan osakkeista kunnes hänen osakeomis-

tuksensa arvo Nesteessä vastaa vähintään hänen kiinteän bruttomääräisen vuosipalkkansa määrää.

Nesteen pitkän aikavälin kannustinjärjestelmän nojalla maksettavien palkkioiden määrää on rajoitettu osakkeen kurssikehityk-

seen perustuvalla maksimitasolla jonka hallitus asettaa. Nyt käynnissä oleviin ohjelmiin sovellettava maksimitaso on osakkeen

kaksinkertainen kurssinousu ohjelman aikana. Mikäli Nesteen osakkeen kurssi yli kaksinkertaistuu ohjelman aikana, tämän kurs-

sinousun ylittävä osa maksettavien palkkioiden arvosta jätetään maksamatta palkkioiden saajille.

1.1.2022 alkaen voimassa ollut osakepalkkiojärjestelmä

Neste Oyj:n hallitus päätti 9.2.2022 uuden osakepohjaisen pitkän aikavälin kannustinjärjestelmän perustamisesta Nesteen joh-

dolle ja valituille avainhenkilöille. Järjestelmä koostuu suoriteperusteisesta osakepalkkiojärjestelmästä (PSP) päärakenteena sekä

ehdollisesta osakepalkkiojärjestelmästä (RSP) täydentävänä osakepalkkiojärjestelmänä erityistilanteita varten.

Suoriteperusteinen osakepalkkiojärjestelmä koostuu kolmesta vuosittain alkavasta yksittäisestä osakepalkkio-ohjelmasta, joista

kukin sisältää kolmen vuoden pituisen suoritusjakson sekä mahdollisen osakepalkkion maksamisen sen jälkeen. Kyseiset kolme

ohjelmaa alkoivat vuosina 2022, 2023 ja 2024. Kunkin yksittäisen ohjelman alkaminen edellyttää hallituksen erillistä päätöstä.

Mahdollinen osakepalkkio maksetaan Neste Oyj:n osakkeina (vähennettynä soveltuvalla ennakonpidätyksellä) edellyttäen, että

hallituksen ohjelmalle asettama suoritustavoite saavutetaan. Vuosina 2022 (PSP 2022–2024), 2023 (PSP 2023–2025) ja 2024

(PSP 2024–2026) alkaneiden ohjelmien suoritusmittareina ovat Nesteen osakkeen kokonaistuoton suhteellinen kehitys ja Nes-

teen vaikutus kasvihuonekaasupäästöihin. Vaikutuksessa kasvihuonekaasupäästöihin huomioidaan sekä Nesteen uusiutuvilla

tuotteilla saavutettu asiakkaiden päästövähenemä että Nesteen tuotannon päästöt.

Ehdollinen osakepalkkiojärjestelmä koostuu vuosittain alkavista yksittäisistä ehdollisista osakepalkkio-ohjelmista, ja Neste voi

ohjelman aikana luvata kiinteämääräisiä osakepalkkioita erikseen valituille avainhenkilöille. Palkkiot maksetaan viimeistään rajoi-

tusjakson päättymisen jälkeen ohjelman neljännen vuoden ensimmäisen puoliskon kuluessa. Palkkiot maksetaan Neste Oyj:n

listattuina osakkeina (vähennettynä soveltuvalla ennakonpidätyksellä). Edellytyksenä osakepalkkion maksamiselle yksittäiselle

osallistujalle ehdollisen osakepalkkiojärjestelmän perusteella on, että osallistujan työsuhde Nesteellä jatkuu palkkioiden maksa-

misajankohtaan saakka.

1.1.2019 alkaen voimassa ollut osakepalkkiojärjestelmä

Neste Oyj:n hallitus päätti 12.12.2018 uuden osakepohjaisen pitkän aikavälin kannustinjärjestelmän perustamisesta Nesteen joh-

dolle ja valituille avainhenkilöille. Järjestelmä koostuu suoriteperusteisesta osakepalkkiojärjestelmästä päärakenteena sekä ehdol-

lisesta osakepalkkiojärjestelmästä täydentävänä osakepalkkiojärjestelmänä erityistilanteita varten.

Suoriteperusteinen osakepalkkiojärjestelmä (PSP) koostuu kolmesta vuosittain alkavasta yksittäisestä osakepalkkio-ohjel-

masta, joista kukin sisältää kolmen vuoden pituisen ansaintajakson sekä mahdollisen osakepalkkion maksamisen sen jälkeen.

Kyseiset kolme ohjelmaa alkoivat vuosina 2019, 2020 ja 2021.

Osakepalkkio maksettiin Neste Oyj:n osakkeina (vähennettynä soveltuvalla ennakonpidätyksellä) edellyttäen, että hallituksen

ohjelmalle asettama suoritustavoite saavutettiin. PSP 2021–2023 -ohjelmassa oli suoritusmittarina Nesteen osakkeen kokonais-

tuoton suhteellisen kehityksen lisäksi Nesteen vaikutus kasvihuonekaasupäästöihin. Vaikutuksessa kasvihuonekaasupäästöihin

huomioidaan sekä Nesteen uusiutuvilla tuotteilla saavutettu asiakkaiden päästövähenemä että Nesteen tuotannon päästöt.

Ehdollinen osakepalkkiojärjestelmä (RSP) koostuu vuosittain alkavista erillisistä ehdollisista osakepalkkio-ohjelmista. Kukin

ohjelma koostuu kolmen vuoden pituisesta rajoitusjaksosta, jonka jälkeen ohjelman puitteissa luvatut osakepalkkiot maksetaan

osallistujille Nesteen osakkeina (vähennettynä soveltuvalla ennakonpidätyksellä). Kunkin yksittäisen ohjelman alkaminen edellyt-

tää hallituksen erillistä päätöstä. Edellytyksenä osakepalkkion maksamiselle yksittäiselle osallistujalle ehdollisen osakepalkkiojär-

jestelmän perusteella on, että osallistujan työsuhde Nesteellä jatkuu palkkioiden maksamisajankohtaan saakka.

Ansaintajakson 2020–2022-osakepalkkio-ohjelman puitteissa maksetun palkkion brutto-osakemäärä oli 259 529 osaketta

vastaten noin 10,9 milj. euroa. Palkkion saajille luovutettiin 116 577 osaketta, ja loppuosa maksettiin käteisenä verojen ja muiden

lakisääteisten maksujen suorittamista varten. Osakkeen käypä arvo luovutushetkellä oli 42,24 euroa (15.3.2023) ja 37,48 euroa

(22.5.2023). Nesteen johtoryhmän jäsenille luovutettiin 86 020 osakkeen arvoa vastaava palkkio.

Ansaintajakson 2021–2023-osakepalkkio-ohjelman puitteissa maksetun palkkion brutto-osakemäärä oli 40 768 osaketta vas-

taten noin 1,0 milj. euroa. Palkkion saajille luovutettiin 15 987 osaketta, ja loppuosa maksettiin käteisenä verojen ja muiden laki-

sääteisten maksujen suorittamista varten. Osakkeen käypä arvo luovutushetkellä oli 24,81 euroa (14.3.2024) ja 22,75 euroa

(26.4.2024). Nesteen johtoryhmän jäsenille luovutettiin 17 033 osakkeen arvoa vastaava palkkio.

147

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tarkemmat tiedot osakepalkkiojärjestelmistä on esitetty seuraavissa taulukoissa.

Järjestelmä Osakepalkkiojärjestelmä 2022 Osakepalkkiojärjestelmä 2019

Järjestelmän tyyppi Osakeallokaatio Osakeallokaatio

Instrumentti PSP 2024–2026 RSP 2024–2026 PSP 2023–2025 RSP 2023–2025 PSP 2022–2024 RSP 2022–2024 PSP 2021–2023 RSP 2021–2023

Myöntämispäivät 7.2.2024 7.2.2024 11.1.2023 1.9.2023 11.2.2022 11.5.2022 13.1.2021 21.1.2021

Osakepalkkion käypä arvo myöntämishetkellä, euroa 23,99 - 40,36 30,06 35,14 36,58 57,81 59,82

Osakekurssi myöntämishetkellä, euroa 31,49 - 44,98 34,07 37,97 39,40 60,94 62,64

Ansaintajakson alkamispäivä 1.1.2024 1.1.2024 1.1.2023 1.1.2023 1.1.2022 1.1.2022 1.1.2021 1.1.2021

Ansaintajakson päättymispäivä 31.12.2026 31.12.2026 31.12.2025 31.3.2026 31.12.2024 31.3.2025 31.12.2023 31.12.2023

Ansaintahetki 31.3.2027 31.3.2027 31.3.2026 31.3.2026 31.3.2025 31.3.2025 31.3.2024 31.3.2024

Muutokset tilikauden aikana, osakeallokaatio Osakkeet Osakkeet Osakkeet Osakkeet Osakkeet Osakkeet Osakkeet Osakkeet

Osakepalkkioiden määrä kauden alussa, kpl 0 0 326 602 1 500 324 071 91 800 180 445 23 000

Kauden aikana myönnetyt

489 517 0 29 097 3 000 0 0 0 0

Kauden aikana menetetyt 51 700 0 68 968 0 51 570 9 877 164 677 0

Kauden aikana vapautuneet 0 0 42 0 1 887 6 123 15 768 23 000

Osakepalkkioiden määrä kauden lopussa, kpl 437 817 0 286 689 4 500 270 614 75 800 0 0

Järjestelmän piiriin kuuluvien henkilöiden

lukumäärä kauden lopussa 114 0 113 2 105 44 0 0

Osakekurssi tilinpäätöspäivänä, euroa 12,13 12,13 12,13 12,13 12,13 12,13 24,7 24,7

Ansaintakriteerien toteumaoletus, % 10 % - 56 % 100 % 27 % 100 % 40 % 100 %

Arvio palautuvien osakepalkkioiden määrästä

ennen rajoitusjakson päättymistä, % 0 % - 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 %

Lisäksi vuonna 2024 on myönnetty 1,3 milj. euron bruttoarvosta ehdollisten osakepalkkiojärjestelmien mukaisia ehdollisia osakkeita, jotka luovutetaan lokakuussa 2025. Osakkeiden lukumäärä määräytyy Nesteen osakkeen 60 päivän keskikurssin perusteella ennen luovutusta.

148

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Käyvän arvon määrittely

Osakepohjaiset kannustinjärjestelmät on arvostettu käypään arvoon niiden myöntämishetkellä ja kirjataan kuluksi tuloslaskelmaan

tasaerinä oikeuden syntymisajanjakson aikana. Osakkeen arvo myöntämishetkellä, eli osakkeen käypä arvo, on määritelty

seuraavasti: osakkeen myöntämishetken arvo on myöntämispäivän osakekurssi vähennettynä arvioiduilla ansaintajakson

aikana maksettavilla osingoilla. Vuoden 2019 ja 2022 osakepalkkiojärjestelmiin kuuluviin järjestelmiin sisältyy markkinaehtoinen

suoritusmittari. Näiden osalta käyvän arvon määritys on tehty käyttämällä Monte Carlo -simulaatiota. Simulaation käyttö edellyttää

arvostusparametrien, kuten volatiliteetin ja riskittömän koron arvioimista.

Tuloslaskelmaan sisältyvä kulu on eritelty seuraavassa taulukossa:

2024 2023

Osakeperusteisten maksujen kuluvaikutus, osakkeina maksettavat 5 7

Tuloslaskelman kulukirjaus yhteensä 5 7

Raportointihetken arvio osakeperusteisista maksuista tulevaisuudessa rahana selvitettävästä ja verottajalle maksettavasta

osuudesta on 4 milj. euroa (2023: 8 milj. euroa).

25 Lähipiiritapahtumat

Suomen valtiolla on 44,2 % omistusosuudella määräysvalta Nesteessä. Loput 55,8 % osakkeista ovat laajasti jakautuneet eri

sijoittajille.

Nesteen lähipiiriin kuuluvat tytäryhtiöt, osakkuusyritykset, yhteisjärjestelyt ja yhteisöt, joissa määräysvaltaa käyttää Nesteen

merkittävin osakkeenomistaja Suomen valtio. Lähipiiriin kuuluvat myös hallituksen jäsenet, toimitusjohtaja ja johtoryhmän jäsenet

(yrityksen johtoon kuuluvat avainhenkilöt) ja yrityksen johtoon kuuluvien avainhenkilöiden läheiset perheenjäsenet sekä yritykset,

joissa heillä tai heidän perheenjäsenillään on määräysvalta.

Tytäryritykset, osakkuusyritykset ja yhteisjärjestelyt luetellaan liitetiedossa 26 Konserniyritykset.

Nesteen emoyritys on Neste Oyj. Liiketoimet Nesteen ja sen lähipiiriin kuuluvien tytäryritysten ja yhteisten toimintojen kesken

on eliminoitu konserniyhdistelyssä, eivätkä ne sisälly tämän liitetiedon lukuihin. Kaikki liiketoimet Nesteen ja muiden suomalais-

ten valtionyhtiöiden välillä tapahtuvat markkinaehtoisesti. Muiden lähipiiriin kuuluvien yritysten kanssa tehdyt liiketoimet on eritelty

alla olevassa taulukossa.

Liiketoimet lähipiirin kanssa

2024

Tavaroiden ja

palveluiden

myynnit

Tavaroiden ja

palveluiden

ostot

Rahoitus-

tuotot ja

-kulut Saamiset Velat

Yhteisyritykset 106 107 6 142 11

Muu lähipiiri 210 234 0 2 0

316 341 6 144 11

2023

Tavaroiden ja

palveluiden

myynnit

Tavaroiden ja

palveluiden

ostot

Rahoitus-

tuotot ja

-kulut Saamiset Velat

Yhteisyritykset 161 153 5 144 9

Muu lähipiiri 99 103 0 1 0

260 256 5 145 9

Yrityksen johtoon kuuluvien avainhenkilöiden tai heidän määräysvallassaan olevien yritysten kanssa ei ollut merkittäviä liiketoimia.

Valtaosa Nesteen ja sen yhteisyritysten välisistä liiketoimista tapahtui Kilpilahden Voimalaitoksen kanssa. Nesteen liiketoimet

Kilpilahden Voimalaitoksen kanssa muodostuivat pääasiassa höyryn ostosta sekä raskaan polttoöljyn, veden ja asfalteenin myyn-

nistä. Höyryn hankintasopimus sisältää kiinteän vuosittaisen 45 milj. euron palkkion vuoteen 2037 asti.

149

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hallituksen ja ylimmän johdon palkat ja palkkiot

1 000 euroa 2024 2023

Palkat ja muut lyhytaikaiset työsuhde-etuudet 5 370 6 482

Työsuhteen päättämiseen liittyvät etuudet 2 657 0

Lakisääteiset eläkkeet 685 919

Lisäeläkkeet 582 555

Osakeperusteiset etuudet 414 3 585

Yhteensä 9 709 11 541

Hallituksen jäsenten palkkiot

1 000 euroa 2024 2023

Hallituksen jäsenet 31.12.2024

Matti Kähkönen 158 119

Eeva Sipilä 102 79

John Abbott 93 76

Nick Elmslie 95 75

Just Jansz 89 73

Conrad Keijzer, 27.03.2024 alkaen 85 0

Pasi Laine, 27.03.2024 alkaen 79 0

Sari Mannonen, 27.03.2024 alkaen 83 0

Johanna Söderström 101 74

Hallituksen aiemmat jäsenet

Martina Flöel, 28.03.2023 asti 0 2

Heikki Malinen, 13.06.2024 asti 29 64

Jari Rosendal, 31.07.2023 asti 0 61

Kimmo Viertola, 27.03.2024 asti 4 67

Marco Wirén, 28.03.2023 asti 0 4

Hallituksen kaikki jäsenet yhteensä 918 695

Toimitusjohtajan sekä johtoryhmän palkat ja palkkiot

Toimitusjohtaja Johtoryhmä

1 000 euroa

Heikki

Malinen

Matti

Lehmus

Yhteensä

2024 2023 2024 2023

Vuosittaiset palkkiot

Peruspalkka 245 743 987 981 1 974 2 842

Verotettavat etuudet 3 12 15 16 77 140

Vuosikannustinpalkkio

(lyhytaikainen

kannustinjärjestelmä) 0 501 501 424 897 1 384

Vuosittaiset palkkiot yhteensä 248 1 256 1 504 1 420 2 948 4 367

Työsuhteen päättämiseen

liittyvät etuudet 0 1 365 1 365 0 1 292 0

Pitkän aikavälin

kannustinjärjestelmän palkkiot

Lisäeläkemaksut 51 119 170 146 412 409

Osakepalkkiojärjestelmä 0 15 15 448 399 3 138

Palkkiot yhteensä 299 2 755 3 054 2 014 5 052 7 913

Sisältää 28.10.2024 asti toimineen johtoryhmän (Neste Executive Committee) ja uuden johtoryhmän (Neste Leadership Team).

Ylin johto koostuu toimitusjohtajasta sekä johtoryhmän jäsenistä. Ylimmältä johdolta ei ollut lainasaamisia 31.12.2024 eikä

31.12.2023.

Neste nimitti uuden johtoryhmän 2024 neljännen vuosineljänneksen aikana.

Hallituksen palkkiot sisältävät vuosipalkkion sekä kokouspalkkion, joka maksetaan jokaisesta kokouksesta sekä hallituksen valio-

kuntien kokouksista, joihin hallituksen jäsen osallistuu. Hallituksen jäsenet eivät kuulu yhtiön palkitsemisjärjestelmien piiriin, eivätkä

siten saa tulos- eikä osakepalkkioita.

Toimitusjohtajan molemminpuolinen irtisanomisaika on kuusi kuukautta. Jos yhtiö irtisanoo toimitusjohtajan, hän on oikeutettu

kuuden kuukauden irtisanomisajan palkan lisäksi kuuden kuukauden palkkaa vastaavaan erorahaan. Toimitusjohtajalla on mak-

superusteinen lisäeläke, jossa maksu on 20 % kiinteästä vuosipalkasta ja eläkeikä 66 vuotta.

Aiempien toimitusjohtajien eläkejärjestelmien vastuut 31.12.2024 olivat 978 tuhatta euroa (2023: 1 348 tuhatta euroa).

150

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tytäryritykset

Konsernin

omistusosuus, % Maa

B J B, LLC 100,00 % Yhdysvallat

Kiinteistö Oy Espoon Keilaranta 21 100,00 % Suomi

Mahoney Environmental Solutions, LLC 100,00 % Yhdysvallat

Mahoney Transportation Services LLC 100,00 % Yhdysvallat

Navidom Oy 50,00 % Suomi

NERM Solutions India Private Limited 100,00 % Intia

Neste (Shanghai) Trading Company Limited 100,00 % Kiina

Neste (Suisse) S.A. 100,00 % Sveitsi

Neste AB 100,00 % Ruotsi

Neste Asia Pacific Pte. Ltd 100,00 % Singapore

Neste Australia Pty Ltd 100,00 % Australia

Neste Belgium NV 100,00 % Belgia

Neste Brazil LTDA 100,00 % Brasilia

Neste Canada Inc. 100,00 % Kanada

Neste Components B.V. 100,00 % Alankomaat

Neste Demeter B.V.

80,00 % Alankomaat

Neste Eesti AS 100,00 % Viro

Neste Germany GmbH 100,00 % Saksa

Neste Insurance Limited 100,00 % Guernsey

Neste Italy S.R.L. 100,00 % Italia

Neste Markkinointi Oy 100,00 % Suomi

Neste Netherlands B.V. 100,00 % Alankomaat

Neste Pretreatment Rotterdam B.V. 100,00 % Alankomaat

Neste Renewable Products Inc. 100,00 % Yhdysvallat

Neste Renewable Solutions US, Inc. 100,00 % Yhdysvallat

Neste RPC Solutions US, Inc. 100,00 % Yhdysvallat

Neste Shipping Oy 100,00 % Suomi

Neste Singapore Pte. Ltd. 100,00 % Singapore

Neste Spain S.L. 100,00 % Espanja

Neste Terminal Rotterdam B.V. 100,00 % Alankomaat

Neste US, Inc. 100,00 % Yhdysvallat

Neste USA, L.L.C. 100,00 % Yhdysvallat

Neste Walco Limited 100,00 % Irlanti

26 Konserniyritykset

Tytäryritykset

Konsernin

omistusosuus, % Maa

SIA Neste Latvija 100,00 % Latvia

Sterling Logistics, LLC 100,00 % Yhdysvallat

UAB Neste Lietuva 100,00 % Liettua

Osakkuusyritykset

Konsernin

omistusosuus, % Maa

Alterra Energy LLC 29,99 % Yhdysvallat

Neste Arabia Co. Ltd. (ei toiminnassa) 48,00 % Saudi-Arabia

Yhteisjärjestelyt

Konsernin

omistusosuus, % Luokittelu Maa

A/B Svartså Vattenverk - Mustijoen Vesilaitos O/Y 40,00 % Yhteinen toiminto Suomi

Kilpilahden Voimalaitos Oy 40,00 % Yhteisyritys Suomi

Martinez Renewables LLC 50,00 % Yhteinen toiminto Yhdysvallat

Neste kasvatti omistustaan tytäryhtiössään Neste Demeter B.V.:stä 1.11.2023 ja yhtiö on käsitelty 100%:na tytäryhtiönä konsernissa. Nesteellä on

velvoite hankkia määräysvallattomien omistajien osuus sovitun ajan kuluessa, minkä vuoksi siitä ei ole kirjattu konsernin taseeseen määräysvallattomien

omistajien osuutta. Kyseinen velvoite on arvostettu käypään arvoon ja kirjattu konsernin taseeseen velaksi. Määräysvallattomien omistajien osuus tilikauden

voitosta sisältää Neste Demeterin määräysvallattomille omistajille kuuluvan kumulatiivisen voiton hankintahetkeen 1.11.2023 saakka.

151

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Taloudellista tietoa tytäryrityksistä, joissa määräysvallattomilla omistajilla on

merkittävä omistusosuus

Navidom Oy

2024 2023

Määräysvallattomien omistajien omistusosuus 50,00 % 50,00 %

Lyhytaikaiset varat 0 0

Pitkäaikaiset varat 0 0

Lyhytaikaiset velat 0 0

Pitkäaikaiset velat 0 0

Liikevaihto 1 1

Tilikauden voitto 0 0

Osingonjako määräysvallattomille omistajille 0 0

Liiketoiminnan rahavirta 0 0

Rahoituksen rahavirta 0 0

Konsernitilinpäätökseen sisältymättömät strukturoidut yhteisöt

Vuonna 2015 Neste myi koko osakekantansa Aurora Kilpilahti Oy:stä (ennen: Kilpilahden Sähkönsiirto Oy). Kaupan jälkeen Nes-

teellä ei ole suoria eikä epäsuoria omistuksia yhtiössä. Aurora Kilpilahti Oy on vastuussa korkea- ja keskijännitteisen sähkön jake-

lusta Kilpilahden teollisuusalueella, missä Nesteen Porvoon jalostamo sijaitsee. Nesteen lisäksi Aurora Kilpilahti Oy:n asiakkaisiin

kuuluvat myös muut alueella toimivat yritykset.

Aurora Kilpilahti Oy:n kanssa toteutettavan sopimusjärjestelyjen puitteissa, Neste toimittaa pienen ja jatkuvasti vähenevän osan

sähkönjakelussa tarvittavista käyttöpalveluista. Nesteellä on rajoitettu mahdollisuus vaikuttaa Aurora Kilpilahti Oy:n kehitysinves-

tointeihin. Aurora Kilpilahti Oy jakaa sähköä Nesteelle, ja Neste pysyy sähkönjakeluverkon kapasiteetin pääasiallisena käyttäjänä.

Aurora Kilpilahti Oy toimii Nesteeltä 30 vuodeksi vuokratulla maa-alueella, ja Aurora Kilpilahti Oy:llä on optio jatkaa vuokrasopi-

musta. Neste ei ole tarjonnut minkäänlaista taloudellista tai muuta tukea Aurora Kilpilahti Oy:lle ilman sopimuksellista velvoitetta.

Edellä mainittujen tekijöiden perusteella Neste on määrittänyt, että sillä on rajallista vaikutusvaltaa, mutta ei määräysvaltaa

Aurora Kilpilahti Oy:ssä ja, että se käsittelee yhtiötä konsernitilinpäätökseen sisältymättömänä strukturoituna yhteisönä. Yhtiön

johto on arvioinut suurimman mahdollisen tappion ottaen huomioon Nesteen osallistumisen luonteen Aurora Kilpilahti Oy:ssä

sekä yhtiön merkityksestä Nesteelle operatiivisesta näkökulmasta. Nesteen altistuminen riskille on pääosin riippuvainen sähkön-

jakeluverkon tehokkaasta toiminnasta.

Konsernitilinpäätökseen sisältyvät strukturoidut yhteisöt

Neste on käsitellyt vuodesta 2014 lähtien Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarisen ja Huoltovarmuuskeskuksen kanssa tehdyt

alusten pitkäaikaiset sopimukset strukturoituna yhteisönä. Neste takaa järjestelyssä aluksien jäännösarvon sekä tietyn takuutuoton.

152

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

27 Yrityshankinnat ja -myynnit

Yrityshankinnat

2024

Tilikaudella 2024 ei ollut merkittäviä yrityshankintoja.

2023

Neste osti 13.1.2023 SeQuential Environmental Services ja Pure SQ -yhtiöt Crimson Renewable Energy Holdings LLC:ltä. Yhtiöt

harjoittavat käytetyn paistorasvan keräys- ja hankintaliiketoimintaa Yhdysvaltain länsirannikolla.

Hankitun nettovarallisuuden käyvät arvot on esitetty alla olevassa taulukossa. Osa kauppahinnasta kohdistettiin toimittaja- ja

asiakassuhteille, jotka on kirjattu aineettomiin hyödykkeisiin. Liikearvo kuvastaa hankitun liiketoimintaosaamisen sekä synergi-

oiden arvoa ja on verotuksessa vähennyskelpoinen. Kauppahinta maksettiin kokonaisuudessaan käteisellä sisältäen noin 18

miljoonan euron ehdollisen vastikkeen. Hankintaan liittyvät kulut sisältyivät konsernin tuloslaskelman erään ‘Liiketoiminnan muut

kulut’. Hankinnalla ei ollut olennaista vaikutusta konsernin liikevaihtoon tai tulokseen.

SeQuential Environmental Services ja Pure SQ -yhtiöt fuusioituvat sisaryhtiöönsä Mahoney Environmental Solutions:iin 31.12.2023.

Yritysmyynnit

Tilikausilla 2024 ja 2023 ei ollut merkittäviä yritysmyyntejä.

Hankittujen varojen ja velkojen arvot hankintahetkellä Käypä arvo

Aineettomat hyödykkeet 43

Aineelliset hyödykkeet 29

Vaihto-omaisuus 3

Myyntisaamiset ja muut saamiset 2

Varat yhteensä 77

Korolliset velat 6

Ostovelat ja muut velat 10

Velat yhteensä 16

Hankittu nettovarallisuus 61

Luovutettu vastike 165

Hankittu nettovarallisuus -61

Liikearvo 104

Hankinnan rahavirtavaikutus 2023

Käteisvastike -165

Hankitut ja kaupan toteutumishetkellä poismaksetut velat -1

Hankintaan liittyvät kulut -1

Nettorahavirta -167

153

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Sitoumukset 2024 2023

Sitoumukset aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden ostamiseen 585 710

Muut sitoumukset 5 8

Yhteensä 590 718

Vakuuden arvo Vakuuden arvo

Annetut vakuudet ja vastuusitoumukset 2024 2023

Omasta puolesta sitoumuksiin annetut

Kiinteistökiinnitykset 26 26

Vastuusitoumukset ja muut vastuut 24 24

Yhteensä 50 50

Yhteisjärjestelyjen puolesta annetut

Pantit 119 114

Yhteensä 119 114

Muiden puolesta annetut

Takaukset 1 1

Yhteensä 1 1

Yhteensä 170 164

28 Vastuusitoumukset

Yhteisjärjestelyn puolesta annetut pantit liittyvät Kilpilahden Voimalaitos Oy:n kaikkien maksuvelvoitteiden täyttämiseen

luotonantajille. Pantti käsittää osakaslainan, rahoitusosuuslainan saatavat sekä Kilpilahden Voimalaitos Oy:n osakkeet. Vakuusjakso

päättyy sinä päivänä, jolloin kaikki taatut velvoitteet on täysin maksettu.

Sitoumukset liittyvät pääosin Rotterdamin jalostamon laajennusprojektiin, joka lisää Nesteen uusiutuvien tuotteiden kokonais-

kapasiteettia.

Ota tai maksa -sopimukset

Nesteellä on pitkäaikaisia hankintasopimuksia liittyen vedyn, typen, höyryn, maakaasun ja sähkön hankintaan liittyen. Nämä

sopimukset ovat yleensä luonteeltaan ota tai maksa sopimuksia. Sopimukset sisältävät minimiostovelvotteiden lisäksi tavallisesti

irtisanomiskorvauksen, mikäli sopimus päätetään ennenaikaisesti. Tällaisten tilanteiden toteutumisen todennäköisyyden katsotaan

olevan alhainen.

29 Vuokrasopimukset

Laadintaperiaate

Neste arvioi sopimuksen syntymisajankohtana, onko sopimus vuokrasopimus tai sisältyykö siihen vuokrasopimus.

Vuokrasopimus on sopimus tai sopimuksen osa, joka antaa oikeuden yksilöidyn omaisuuserän käyttöä koskevaan

määräysvaltaan tietyksi ajanjaksoksi vastiketta vastaan.

Neste vuokralle ottajana

Nesteen vuokrasopimukset koostuvat pääosin maa-alueiden, alusten, tankkien, säiliöiden, toimitilojen ja muiden laitteiden

vuokrista. Vuokrasopimukset tehdään kiinteälle ajanjaksolle vaihdellen yhdestä 60 vuoteen. Joihinkin vuokrasopimuksiin liittyy

optio jatkaa vuokrasopimusta tietyllä ajanjaksolla sopimuksen päättymisen jälkeen tai päättää sopimus vuokra-ajan kuluessa.

Neste kirjaa vuokratun käyttöomaisuushyödykkeen ja vuokrasopimusvelan sopimuksen alkamisajankohtana, pois lukien

lyhytaikaiset vuokrasopimukset ja arvoltaan vähäisten omaisuuserien vuokrasopimukset.

i) Käyttöoikeusomaisuuserät

Neste kirjaa vuokrasopimuksen alkamisajankohtana käyttöoikeusomaisuuserän. Käyttöoikeusomaisuuserä arvostetaan

hankintamenoon, josta on vähennetty mahdolliset kertyneet poistot ja arvonalentumiset, sekä oikaistu vuokrasopimusvelkojen

uudelleenarvioinnit. Hankintameno sisältää vuokrasopimusvelan alkuperäisen määrän, alkuvaiheen välittömät menot,

menot alkuperäiseen tilaan palauttamisesta ja ennen sopimuksen alkamisajankohtaa maksetut vuokrat vähennettyinä

mahdollisilla saaduilla kannustimilla. Käyttöoikeusomaisuuseristä tehdään poistot tasaerinä vuokrakauden aikana. Mikäli

käyttöoikeusomaisuuserän omistajuus siirtyy Nesteelle vuokra-ajan päättyessä tai hankintameno vastaa osto-option käyttöä,

käytetään käyttöoikeusomaisuuserän poistoaikana omaisuuserän taloudellista vaikutusaikaa. Vuokrattu käyttöomaisuushyödyke

testataan arvonalentumisen varalta, mikäli on viitteitä arvonalentumisesta.

Nesteen käyttöoikeusomaisuuserät sisältyvät Aineellisiin hyödykkeisiin (katso liitetieto 14 Aineelliset hyödykkeet).

ii) Vuokrasopimusvelat

Vuokra-ajan alkamisajankohtana Neste kirjaa vuokrasopimusvelan, joka arvostetaan vuokra-aikana maksettavien vuokrien

nykyarvoon. Vuokrat sisältävät kiinteät maksut (mukaan lukien tosiasiallisesti kiinteät maksut) vähennettyinä mahdollisilla

saatavilla kannustimilla, muuttuvat vuokrat, jotka perustuvat indeksiin tai hintatasoon ja määrät, jotka Nesteen odotetaan

maksavan jäännösarvotakuiden perusteella. Vuokriin sisältyvät myös osto-option toteutushinta, jos on kohtuullisen varmaa, että

Neste käyttää tämän option, ja rangaistusmaksut vuokrasopimuksen päättämisestä, jos vuokra-ajassa on otettu huomioon,

että Neste käyttää tämän option.

Vuokrat diskontataan käyttäen vuokrasopimuksen sisäistä korkoa. Jos tämä korko ei ole helposti määritettävissä, käytetään

vuokralle ottajan lisäluoton korkoa. Tämä on korko, jonka asianomainen vuokralle ottaja joutuisi maksamaan lainatessaan

vastaavaksi ajaksi ja vastaavanlaisin vakuuksin rahat, jotka tarvitaan käyttöoikeusomaisuuserän arvoa vastaavan omaisuuserän

hankkimiseksi vastaavanlaisessa taloudellisessa ympäristössä.

Muuttuvat vuokrat, jotka eivät riipu indeksistä tai hintatasosta, kirjataan tulosvaikutteisesti menoksi kaudella, jolla kyseisten

maksujen toteutumisen aiheuttava tapahtuma tai olosuhde toteutuu.

Vuokrasopimusvelka arvostetaan myöhemmillä kausilla efektiivisen koron menetelmällä jaksotettuun hankintamenoon ja

uudelleenarvioidaan kun tulevaisuuden vuokramaksuissa on muutoksia uudelleenneuvottelun, indeksimuutoksen tai hintatason

tai optioiden uudelleenarvioinnin seurauksena. Nesteen vuokrasopimusvelat sisältyvät Rahoitusvelkoihin (katso liitetieto 21

Rahoitusvelat).

154

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Käyttöoikeusomaisuuserät Liite 2024 2023

Maa-alueet 257 230

Rakennukset ja rakennelmat 54 49

Koneet ja kalusto 164 237

Muut aineelliset hyödykkeet 629 467

Varat yhteensä aineellisissa hyödykkeissä 14 1 104 983

Vuokrasopimusvelat

Pitkäaikaiset vuokrasopimusvelat 890 768

Lyhytaikaiset vuokrasopimusvelat 224 199

Velat yhteensä rahoitusveloissa 21 1 114 967

Käyttöoikeusomaisuuserien poistot Liite 2024 2023

Maa-alueet 17 15

Rakennukset ja rakennelmat 18 14

Koneet ja kalusto 84 82

Muut aineelliset hyödykkeet 181 143

14 299 255

Vuokrasopimusvelkojen korkokulut (sisältyy rahoituskuluihin) 10 60 50

Lyhytaikaisiin vuokrasopimuksiin liittyvät kulut (sisältyy materiaaleihin ja palveluihin) 7 17 14

Lyhytaikaisiin vuokrasopimuksiin liittyvät kulut (sisältyy liiketoiminnan muihin kuluihin) 9 10 8

Arvoltaan vähäisiä omaisuuseriä koskeviin vuokrasopimuksiin liittyvät kulut

(sisältyy liiketoiminnan muihin kuluihin) 9 1 1

Vuokrasopimusvelkoihin sisältymättömiin muuttuviin vuokriin liittyvät kulut

(sisältyy materiaaleihin ja palveluihin) 7 0 0

Vuokrasopimusvelkoihin sisältymättömiin muuttuviin vuokriin liittyvät kulut

(sisältyy liiketoiminnan muihin kuluihin) 9 3 4

iii) Lyhytaikaiset vuokrasopimukset ja arvoltaan vähäisten omaisuuserien vuokrasopimukset

Neste soveltaa standardin sisältämää kirjaamista koskevaa helpotusta lyhytaikaisiin vuokrasopimuksiin (vuokra-aika on

enintään 12 kuukautta eikä sopimukseen sisälly osto-optiota) ja vuokrasopimuksiin, joissa kohdeomaisuuserä on arvoltaan

vähäinen. Näihin vuokrasopimuksiin liittyvät vuokrat kirjataan kuluiksi tasaerinä vuokra-ajalle.

Neste vuokralle antajana

Vuokrasopimuksen alkamisajankohtana Neste arvioi, onko vuokrasopimus rahoitusleasingsopimus vai operatiivinen

vuokrasopimus. Mikäli vuokrasopimus siirtää kohdeomaisuuserän omistamiselle ominaiset riskit ja edut kaikilta olennaisilta

osin, vuokrasopimus luokitellaan rahoitusleasingsopimukseksi; mikäli ei, vuokrasopimus luokitellaan operatiiviseksi

vuokrasopimukseksi. Nesteellä on vähäinen määrä operatiivisia vuokrasopimuksia, joissa vuokra-aikana saatavat vuokrat

tuloutetaan tasaerinä ja näytetään liiketoiminnan muissa tuotoissa. Alkuvaiheen välittömät menot, joita syntyy operatiivisen

vuokrasopimuksen saamisesta, lisätään kohdeomaisuuserän kirjanpitoarvoon ja kirjataan kuluiksi vuokra-ajan kuluessa

samalla perusteella kuin vuokratuotot.

Arvioiden ja johdon harkinnan käyttö

Neste määrittelee vuokrakauden ajanjaksoksi, jona vuokrasopimus ei ole peruutettavissa, huomioiden jatko-optiot ja

päättämisoptiot, mikäli on kohtuullisen varmaa, että Neste aikoo käyttää jatko-option tai jättää päättämisoption käyttämättä.

Useat Nesteen vuokrasopimukset sisältävät jatkamis- ja päättämisoptioita. Johto käyttää harkintaa arvioidessaan, onko

kohtuullisen varmaa, että jatko-optio tai päättämisoptio käytetään tai jätetään käyttämättä. Johto ottaa huomioon kaikki

merkitykselliset tosiseikat ja olosuhteet, jotka synnyttävät vuokralle ottajalle taloudellisen kannustimen vuokrasopimuksen

jatkamisoption käyttämiseen tai päättämisoption käyttämättä jättämiseen. Vuokra-aikaa arvioidaan uudelleen, kun toteutuu

joko merkittävä tapahtuma tai merkittävä olosuhteiden muutos, joka on vuokralle ottajan määräysvallassa ja vaikuttaa

siihen, onko kohtuullisen varmaa, että vuokralle ottaja käyttää option tai se jättää käyttämättä option.

Johto käyttää lisäksi harkintaa toistaiseksi voimassa olevien vuokrasopimusten pituuden arvioinnissa. Johdon tekemät

arviot perustuvat Nesteen strategiseen tilanteeseen ja markkinaolosuhteisiin sekä kustannuksiin, jotka aiheutuisivat

vuokrattavan hyödykkeen korvaamisesta toisella hyödykkeellä.

Käyttöoikeusomaisuuserien lisäykset tilikaudella 2024 olivat 423 milj. euroa (2023: 780 milj. euroa).

Vuokrasopimusvelkojen maturiteettijakauma on esitetty liitetiedossa 3 Taloudellisten riskien hallinta.

Tuloslaskelmaan merkityt määrät

Tuloslaskelma sisältää seuraavat vuokrasopimuksiin liittyvät määrät:

Taseeseen merkityt määrät

Taseessa esitetään seuraavat vuokrasopimuksiin liittyvät määrät:

155

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

30 Riita-asiat ja mahdolliset oikeusprosessit

31 Tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat

Neste on asianosaisena liiketoimintaan liittyvissä oikeudenkäynneissä ja riita-asioissa. Johdon arvion mukaan näiden lopputulokset

ovat vaikeasti ennustettavia, mutta niillä ei todennäköisesti ole olennaista vaikutusta Nesteen taloudelliseen asemaan.

Neste ilmoitti 13.2.2025 uudesta ohjelmasta, jolla se parantaa suoritustaan, päivitti taloudelliset tavoitteet ja pääoman kohdenta-

misen vuosina 2025–2026 sekä hallituksen osinkoehdotuksen vuodelta 2024. Vuosina 2025–2026 Neste aikoo keskittyä kasvun

ja kehittämisen sijaan tehokkuuden ja kannattavuuden parantamiseen sekä tiukkaan pääomakulujen kuriin. Neste suunnittelee

yksinkertaistavansa toimintamalliaan ja lisäävänsä sisäistä tehokkuutta kannattavuutensa ja kustannuskilpailukykynsä paran-

tamiseksi. Tämän seurauksena yhtiö aloittaa globaalisti muutosneuvottelut, jotka koskevat Öljytuotteet ja Uusiutuvat tuotteet -

liiketoiminta-alueita sekä kaikkia yhteisiä toimintoja. Tavoitteena on noin 65 miljoonan euron vuotuiset kustannussäästöt

globaalisti. Suunniteltujen muutosten arvioidaan johtavan noin 600 tehtävän pysyvään vähennykseen, joista noin 450 kohdistuisi

Suomeen.

156

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

milj. euroa Liite 1.1.–31.12.2024 1.1.–31.12.2023

Liikevaihto 2 12 266 15 768

Valmiiden tuotteiden varastojen muutos -205 -235

Liiketoiminnan muut tuotot 3 33 31

Materiaalit ja palvelut 4 -10 851 -13 173

Henkilöstökulut 5 -303 -355

Poistot ja arvonalentumiset 6 -230 -211

Liiketoiminnan muut kulut 7 -666 -509

Liikevoitto/-tappio 43 1 317

Rahoitustuotot ja -kulut 8 156 27

Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä 156 27

Voitto ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja 199 1 343

Tilinpäätössiirrot 9 41 97

Tuloverot 10 9 -262

Tilikauden voitto 250 1 178

Emoyhtiön tuloslaskelma

Emoyhtiön tase

milj. euroa Liite 31.12.2024 31.12.2023

VASTAAVAA

Pysyvät vastaavat 11, 12

Aineettomat hyödykkeet 111 116

Aineelliset hyödykkeet 1 907 1 878

Sijoitukset 5 948 4 071

Pysyvät vastaavat yhteensä 7 966 6 064

Vaihtuvat vastaavat

Vaihto-omaisuus 13 1 375 1 518

Pitkäaikaiset saamiset 14 104 64

Lyhytaikaiset saamiset 15 2 020 2 702

Rahat ja pankkisaamiset 706 1 328

Vaihtuvat vastaavat yhteensä 4 204 5 611

Vastaavaa yhteensä 12 170 11 676

VASTATTAVAA

Oma pääoma 16

Osakepääoma 40 40

Muut rahastot

Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 19 19

Käyvän arvon rahasto -53 24

Muut rahastot yhteensä -33 43

Edellisten tilikausien voitto 2 906 2 649

Tilikauden voitto 250 1 178

Oma pääoma yhteensä 3 162 3 911

Tilinpäätössiirtojen kertymä 17 1 205 1 163

Pakolliset varaukset 18 45 103

Vieras pääoma 19

Pitkäaikainen vieras pääoma 3 471 2 823

Lyhytaikainen vieras pääoma 4 287 3 676

Vieras pääoma yhteensä 7 758 6 499

Vastattavaa yhteensä 12 170 11 676

157

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

milj. euroa 1.1.–31.12.2024 1.1.–31.12.2023

Liiketoiminnan rahavirta

Voitto ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja 199 1 343

Oikaisut:

Poistot ja arvonalentumiset 230 211

Muut tuotot ja kulut, joihin ei liity maksua

-107 119

Rahoitustuotot ja -kulut -156 -27

Pysyvien vastaavien myyntivoitot ja -tappiot -1 0

Rahavirta ennen käyttöpääoman muutosta 166 1 647

Käyttöpääoman muutos

Konsernipankkitilisaamisten lisäys (-) / vähennys (+) 86 16

Muiden lyhytaikaisten korottomien liikesaamisten

lisäys (-) / vähennys (+) 297 483

Vaihto-omaisuuden lisäys (-) / vähennys (+) 143 396

Konsernipankkitilivelkojen lisäys (+) / vähennys (-) 1 044 -621

Muiden lyhytaikaisten korottomien velkojen lisäys (+) / vähennys (-) -200 -349

Käyttöpääoman muutos 1 369 -74

Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja 1 535 1 573

Maksetut korot ja muut rahoituserät, netto -96 -35

Saadut osingot liiketoiminnasta 284 122

Maksetut välittömät verot 20 -257

Toteutuneet kurssierot, netto 23 -20

Liiketoiminnan rahavirta 1 766 1 384

Emoyhtiön rahoituslaskelma

Investointien rahavirta

Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin -282 -148

Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutustulot 3 0

Investoinnit tytäryhtiöosakkeisiin -1 281 -810

Investoinnit muihin osakkeisiin -2 -1

Myyntitulot ja pääomanpalautukset tytäryhtiöosakkeista 15 0

Muiden sijoitusten lisäys (-) -530 -81

Muiden sijoitusten vähennys (+) 96 264

Investointien rahavirta -1 982 -777

Rahavirta ennen rahoitusta -216 607

Rahoituksen rahavirta

Pitkäaikaisten lainojen nostot 1 374 1 671

Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut -1 285 -209

Lyhytaikaisten lainojen muutos 308 -380

Maksetut osingot -922 -1 168

Saadut ja maksetut konserniavustukset 120 0

Rahoituksen rahavirta -405 -86

Laskelman mukainen rahavarojen muutos,

lisäys (+) / vähennys (-) -622 521

Rahavarat tilikauden alussa 1 328 806

Rahavarat tilikauden lopussa 706 1 328

Taseen mukainen rahavarojen muutos,

lisäys (+) / vähennys (-) -622 521

milj. euroa 1.1.–31.12.2024 1.1.–31.12.2023

Muut tuotot ja kulut, joihin ei liity maksua koostuu valuutta- ja hyödykejohdannaisten muutoksesta, varausten muutoksesta sekä realisoituneiden

valuuttakurssivoittojen/-tappioiden oikaisuista.

158

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Rakennukset ja rakennelmat 20–40 vuotta

Tuotantokoneet ja kalusto, mukaan lukien erikoisvaraosat 15–20 vuotta

Muut kulkuneuvot, koneet ja kalusto 2–15 vuotta

Muut aineelliset hyödykkeet 20–40 vuotta

Liikearvo ja aineettomat hyödykkeet

3–10 vuotta

Aineettomat hyödykkeet sisältävät aktivoituja kehittämismenoja.

1 Laadintaperiaatteet

Neste Oyj:n tilinpäätös on laadittu Suomen kirjanpitolain säännösten ja muiden Suomessa voimassa olevien tilinpäätöstä koske-

vien säännösten ja määräysten mukaisesti. Tilinpäätöksen liitetiedot esitetään tuhansina euroina, ellei muuta ole kerrottu. Taulu-

koiden luvut ovat tarkkoja arvoja, ja tästä johtuen yksittäisistä luvuista lasketut summat saattavat poiketa esitetyistä summista.

Neste Oyj laatii erilliset maakaasun myynnin ja verkon tilinpäätökset, jotka julkaistaan Neste-konsernin konsernitilinpäätöksessä.

Nesteen kasvuun ja taloudelliseen tulokseen voivat vaikuttaa yleinen makrotaloudellinen ja geopoliittinen kehitys. Lisäksi sään-

telymuutokset Euroopan unionin tai yksittäisten jäsenvaltioiden tasolla voivat vaikuttaa haitallisesti erityisesti Nesteen uusiutu-

vien tuotteiden liiketoimintaan. Ukrainassa käytävän sodan seurauksena Neste on arvioinut taseeseen merkittyjä kirjanpitoarvoja.

Läpikäynnissä ei havaittu viitteitä omaisuuserien arvonalentumisesta. Nesteellä ei ole käyttöomaisuutta Venäjällä eikä Ukrainassa.

Nesteen taloudellinen asema pysyi hyvänä.

Liikevaihto

Liikevaihtoon luetaan myyntituotot vähennettynä alennuksilla sekä myyntiin perustuvilla välillisillä veroilla, kuten arvonlisäveroilla,

valmistajana suoritetuilla valmisteveroilla ja huoltovarmuusmaksuilla.

Liiketoiminnan muut tuotot

Liiketoiminnan muina tuottoina kirjataan omaisuuden myyntivoitot, saadut avustukset ja muut kuin varsinaiseen suoritemyyntiin

liittyvät säännölliset sekä kertaluonteiset tuotot.

Ulkomaanrahan määräiset erät

Ulkomaanrahan määräiset tapahtumat kirjataan tapahtumahetken kurssiin. Tilinpäätöshetkellä taseessa olevat ulkomaanrahan

määräiset saatavat ja velat arvostetaan tilinpäätöspäivän kurssiin. Varsinaiseen liiketoimintaan liittyvät kurssivoitot ja -tappiot käsi-

tellään myyntien ja ostojen oikaisuerinä. Rahoituserien kurssierot kirjataan rahoitustuottoihin tai -kuluihin.

Rahoitusvarat ja -velat

Johdannaissopimukset merkitään taseeseen käypään arvoon kaupankäyntipäivänä, ja arvostetaan uudelleen käypään arvoon

tilinpäätöspäivänä. Käyvän arvon suojauksen alaiset velat kirjataan osittain käypään arvoon. Näissä suojauskohteesta syntyvä

suojausvoitto tai -tappio kirjataan suojauskohteen kirjanpitoarvon oikaisuksi. Muut rahoitusvarat ja -velat arvostetaan jaksotet-

tuun hankintamenoon ja merkitään taseeseen selvityspäivänä.

Lainat ja saamiset koostuvat rahavaroista, myönnetyistä lainoista sekä myynti- ja muista saamisista. Muut rahoitusvelat sisäl-

tävät korollisia velkoja sekä osto- ja muita velkoja. Lyhytaikaisten myynti- ja muiden saamisten luonteesta johtuen niiden kirjanpi-

toarvon oletetaan olevan sama kuin käypä arvo.

Johdannaisten, jotka eivät täytä suojauslaskennan ehtoja, käyvän arvon muutokset kirjataan tuloslaskelmaan. Käyvän arvon

muutos kirjataan omaan pääomaan, jos johdannaissopimus täyttää rahavirran suojaukset ehdot. Johdannaiset merkitään tasee-

seen käypään arvoon sinä päivänä, jolloin johdannaissopimus solmitaan, ja muut rahoitusvarat ja –velat niiden selvityspäivänä.

Johdannaiset arvostetaan uudelleen käypään arvoon tilinpäätöspäivänä ja arvostuserosta syntyvä voitto tai tappio kirjataan

tuloslaskelmaan, mikäli suojauslaskentaa ei sovelleta.

Johdannaissopimukset

Yhtiö solmii johdannaissopimuksia pääasiassa suojautuakseen hyödykkeiden hintariskeiltä, valuuttakurssivaihteluilta ja korkota-

son vaihteluilta, mutta kaikkiin sopimuksiin ei sovelleta suojauslaskentaa.

Suojauslaskentaan kuulumattomien johdannaissopimusten nettotulos kirjataan tuloslaskelmassa liikevoittoon tai rahoitustuot-

toihin ja -kuluihin suojatun kohteen luonteen mukaisesti.

Lyhytaikaiset sijoitukset

Lyhytaikaiset sijoitukset koostuvat pankkitalletuksista ja muista likvideistä sijoituksista, joiden alkuperäinen maturiteetti on kol-

mesta kuukaudesta vuoteen.

Suojauslaskenta

Suojauslaskennassa käytettäviä johdannaissopimuksia ovat valuuttatermiinit, optiot sekä korkojohdannaiset.

Käyvän arvon suojaus

Emoyhtiö käyttää käyvän arvon suojauslaskentaa vähentääkseen korkotason muutoksista johtuvien korollisten velkojen käyvän

arvon muutosten vaikutusta. Käyvän arvon suojauksessa käytettävien johdannaisten käyvän arvon muutos sekä käyvän arvon

suojauslaskennan piirissä olevien rahoitusvelkojen käyvän arvon muutoksen se osuus, joka syntyy suojattavan riskin vaikutuk-

sesta, kirjataan rahoitustuottoihin ja -kuluihin.

Rahavirran suojaus

Yhtiö soveltaa suojauslaskentaa vähentämään tulevien rahanvirtojen valuuttakurssien ja korkojen vaihtelusta johtuvaa tulosvaih-

telua. Valuuttajohdannaiset, jotka suojaavat tulevia valuuttamääräisiä rahavirtoja ja täyttävät suojauslaskennan ehdot, kirjataan

tuloslaskelmaan kun vastaiset rahavirrat toteutuvat. Koronvaihtosopimusten voitot ja tappiot, jotka suojaavat korkopositiota, jak-

sotetaan eräpäivään asti, jolloin ne kirjataan siihen liittyvän velan korkotulojen tai -kulujen oikaisuksi.

Pysyvät vastaavat

Aineettomien ja aineellisten hyödykkeiden tasearvo muodostuu välittömästä hankintamenosta vähennettynä suunnitelman mukai-

silla poistoilla ja mahdollisilla arvonalennuksilla sekä lisättynä tehdyillä arvonkorotuksilla. Aineettomista ja aineellisista hyödykkeistä

tehdään suunnitelman mukaiset poistot, jotka perustuvat hyödykkeiden taloudelliseen pitoaikaan. Maa-alueita ei poisteta.

Poistoajat ovat:

Pysyvien vastaavien sijoituksissa olevat tytäryhtiöosakkeet sekä muut osakkeet ja osuudet on arvostettu hankintamenoon tai sitä

alempaan käypään arvoon.

159

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Vaihto-omaisuus

Vaihto-omaisuus arvostetaan hankintamenoon tai sitä alempaan nettorealisointiarvoon. Hankintameno määritetään käyttäen

painotetun keskihinnan menetelmää. Valmiiden ja keskeneräisten tuotteiden hankintamenoon sisällytetään raaka-aineet, välittömät

valmistuspalkat, muut välittömät menot sekä osuus valmistuksen yleiskustannuksista (määritelty normaalitoiminta-asteen mukaan).

Nettorealisointiarvo on tavallisessa liiketoiminnassa saatu arvioitu myyntihinta vähennettynä arvioiduilla välittömillä myyntikuluilla.

Trading-tarkoituksessa hankitut varastot arvostetaan tilinpäätöspäivänä käypään arvoon vähennettynä välittömillä myyntikuluilla.

Standardivaraosat sisällytetään vaihto-omaisuuteen ja kirjataan tulosvaikutteisesti käytön mukaan.

Tutkimus ja tuotekehitys

Tutkimusmenot kirjataan kuluksi sillä tilikaudella, jonka aikana ne syntyvät. Tutkimusmenot sisältyvät tuloslaskelman liiketoimin-

nan muihin kuluihin. Kehitysmenoja aktivoidaan ainoastaan silloin, kun ne täyttävät tiukat ehdot eli liittyvät esimerkiksi uusiin tuot-

teisiin, jotka ovat kaupallisesti ja teknisesti käyttökelpoisia. Yhtiön kehitysmenot eivät pääosin täytä aktivoinnin edellytyksiä, ja ne

kirjataan kuluksi syntymiskaudella.

Konsernitilisaamiset/velat

Konsernitilierät esitetään luonteensa mukaan lyhytaikaisina saamisina tai velkoina.

Eläkekulut

Lakisääteinen eläketurva on hoidettu ulkopuolisessa eläkevakuutusyhtiössä. Eläkemenot kirjataan kuluiksi kertymisvuonna.

Tilinpäätössiirrot

Tilinpäätössiirtoihin kirjataan konserniyritysten väliset konserniavustukset ja poistoeron muutos.

Laskennalliset verot

Laskennalliset verot on kirjattu taseeseen väliaikaisista eroista, jotka johtuvat varojen ja velkojen kirjanpitoarvon ja verotuksellisen

arvon erosta. Laskennallinen vero on laskettu vahvistettua verokantaa käyttäen.

Pakolliset varaukset

Vastaisuudessa toteutuvat menot ja ilmeiset menetykset, jotka eivät enää kerrytä vastaavaa tuloa ja joiden suorittamiseen yhtiö

on velvoitettu tai sitoutunut ja joiden rahallinen arvo voidaan kohtuullisesti arvioida, kirjataan tuloslaskelmaan kuluksi ja taseen

pakollisiin varauksiin. Tällaisia eriä ovat esim. eläkevastuut, takausvastuut, todettujen ympäristövahinkojen tulevat puhdistusme-

not ja päästöoikeuksien palautusvelvollisuus, sekä uudelleenjärjestelyvaraukset. Varaukset perustuvat johdon arvioon tulevasta

velvoitteesta.

2 Liikevaihto

3 Liiketoiminnan muut tuotot

Liikevaihto toimialoittain, milj. euroa 2024 2023

Uusiutuvat tuotteet

3 230 4 985

Öljytuotteet 8 871 10 582

Marketing & Services 4 -7

Muut 161 208

12 266 15 768

milj. euroa 2024 2023

Vuokratuotot 2 3

Myyntivoitot aineellisista ja aineettomista hyödykkeistä 2 0

Vakuutuskorvaukset 14 7

Saadut avustukset 13 14

Muut 2 7

Liiketoiminnan muut tuotot yhteensä 33 31

Liikevaihto markkina-alueittain, milj. euroa 2024 2023

Suomi 4 337 4 668

Muut Pohjoismaat 1 809 2 867

Itämeren alue 1 128 1 465

Muut Euroopan maat 4 024 4 770

Yhdysvallat 375 1 420

Muut maat 591 578

12 266 15 768

Suomen ja Singaporen verohallinnot solmivat vuonna 2024 siirtohinnoittelun ennakkosopimuksen, joka vaikuttaa Neste Oyj:n ja Neste Singapore Pte.

Ltd:n väliseen siirtohinnoitteluun. Vuoden 2024 liikevaihto sisältää tästä johtuvaa tuloa 95 milj. euroa, josta 58 milj. euroa on vuosien 2022 ja 2023

siirtohintaoikaisua.

160

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

milj. euroa 2024 2023

Suunnitelman mukaiset poistot 213 207

Romutukset 18 4

Poistot ja arvonalentumiset yhteensä 230 211

milj. euroa 2024 2023

Vuokrat ja muut kiinteistökulut

-15 19

Kunnossapitokulut

331 117

Suunnittelu- ja konsultointipalvelut 45 40

IT-palvelut 141 149

Muut 163 183

Liiketoiminnan muut kulut yhteensä 666 509

Tilintarkastajan palkkiot

1 000 euroa 2024 2023

Tilintarkastusyhteisö KPMG KPMG

Tilintarkastuspalkkiot 717 680

Tilintarkastajan lausunnot 152 35

Veroneuvonta 233 204

Muut palvelut 174 260

1 276 1 179

4 Materiaalit ja palvelut 6 Poistot ja arvonalentumiset

7 Liiketoiminnan muut kulut

5 Henkilöstökulut

milj. euroa 2024 2023

Aineet ja tarvikkeet

Ostot tilikauden aikana 10 476 12 420

Varastojen muutos -62 162

10 414 12 581

Ulkopuoliset palvelut 437 592

Materiaalit ja palvelut yhteensä 10 851 13 173

milj. euroa 2024 2023

Palkat ja palkkiot 259 286

Henkilösivukulut

Eläkekulut 60 69

Muut henkilöstökulut 9 12

Käyttöomaisuuteen aktivoidut palkat -24 -11

Henkilöstökulut yhteensä 303 355

Henkilöstö keskimäärin 2024 2023

Toimihenkilöt 2 514 2 919

Työntekijät 717 743

3 231 3 661

Johdon palkat ja palkkiot

Johdon palkat ja palkkiot on esitetty konsernitilinpäätöksen yhteydessä liitetiedossa 25.

Naantalin jalostamon sulkemiseen liittyvää ympäristövarausta purettiin 55 milj. eurolla 2024 kolmannen neljänneksen aikana.

Kunnossapitokulujen kasvu johtuu Porvoon jalostamon suurseisokista.

161

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

milj. euroa 2024 2023

Osinkotuotot

Saman konsernin yrityksiltä 284 122

Osinkotuotot yhteensä 284 122

Korkotuotot pitkäaikaisista sijoituksista

Saman konsernin yrityksiltä 4 1

Korkotuotot muilta 6 5

Korkotuotot pitkäaikaisista sijoituksista yhteensä 10 6

Muut korko- ja rahoitustuotot

Saman konsernin yrityksiltä 40 18

Muilta 34 39

Muut korko- ja rahoitustuotot yhteensä 74 57

Arvonalentumiset pysyvien vastaavien sijoituksista

Arvonalentumiset muista pysyvien vastaavien sijoituksista 0 0

Arvonalentumiset pysyvien vastaavien sijoituksista yhteensä 0 0

Korkokulut ja muut rahoituskulut

Saman konsernin yrityksille -52 -46

Muille -135 -76

Korkokulut ja muut rahoituskulut yhteensä -186 -122

Kurssierot -25 -36

Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä 156 27

Korkotuottojen ja -kulujen yhteismäärät, milj. euroa 2024 2023

Korkotuotot 84 62

Korkokulut -179 -120

Nettokorot -96 -57

milj. euroa 2024 2023

Poistoeron muutos

Suunnitelman mukaisten poistojen ja

verotuksessa tehtyjen poistojen erotus -42 -23

Konserniavustukset

Saadut konserniavustukset 84 120

Tilinpäätössiirrot yhteensä 41 97

milj. euroa 2024 2023

Tuloverot varsinaisesta liiketoiminnasta 2 261

Tuloverot aikaisemmilta vuosilta

11 -1

Laskennallisen verosaamisen muutos -23 3

Tuloverot yhteensä -9 262

8 Rahoitustuotot ja -kulut

9 Tilinpäätössiirrot

10 Tuloverot

Suurin osa aikaisempien tilikausien veroista johtui Suomen ja Singaporen verohallintojen solmimasta siirtohinnoittelun ennakkosopimuksesta, joka

sisälsi myös oikaisun vuosille 2022 ja 2023.

162

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Aineettomat hyödykkeet, milj. euroa Liikearvo

Muut aineettomat

hyödykkeet Yhteensä

Hankintameno 1.1.2024 1 382 383

Lisäykset 0 26 26

Vähennykset 0 -3 -3

Siirrot erien välillä 0 0 0

Hankintameno 31.12.2024 1 406 407

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2024 1 266 268

Tilikauden poistot ja arvonalentumiset 0 29 29

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2024 1 295 296

Tasearvo 31.12.2024 0 111 111

Aineettomat hyödykkeet, milj. euroa Liikearvo

Muut aineettomat

hyödykkeet Yhteensä

Hankintameno 1.1.2023 1 358 359

Lisäykset 0 24 24

Vähennykset 0 0 0

Siirrot erien välillä 0 0 0

Hankintameno 31.12.2023 1 382 383

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023 1 235 236

Tilikauden poistot ja arvonalentumiset 0 32 32

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023 1 266 268

Tasearvo 31.12.2023 0 116 116

11 Pysyvät vastaavat

163

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Aineelliset hyödykkeet, milj. euroa Maa-alueet

Rakennukset

ja rakennelmat Koneet ja kalusto

Muut aineelliset

hyödykkeet

Ennakkomaksut ja

keskeneräiset hankinnat Yhteensä

Hankintameno 1.1.2024 26 1 487 3 408 103 204 5 228

Lisäykset 0 8 95 0 124 228

Vähennykset 0 -1 -3 0 -12 -17

Siirrot erien välillä 0 17 81 0 -98 0

Hankintameno 31.12.2024 26 1 511 3 580 103 218 5 439

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2024 0 879 2 446 51 0 3 377

Vähennysten ja siirtojen kertyneet poistot ja arvonalentumiset 0 -1 -1 0 0 -2

Tilikauden poistot ja arvonalentumiset 0 39 142 2 0 184

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2024 0 917 2 588 53 0 3 559

Arvonkorotukset 6 21 0 0 0 27

Tasearvo 31.12.2024 31 615 993 50 218 1 907

Tuotantotoiminnan koneiden ja laitteiden tasearvo 993

Aineelliset hyödykkeet, milj. euroa Maa-alueet

Rakennukset

ja rakennelmat Koneet ja kalusto

Muut aineelliset

hyödykkeet

Ennakkomaksut ja

keskeneräiset hankinnat Yhteensä

Hankintameno 1.1.2023 26 1 453 3 323 102 167 5 072

Lisäykset 0 23 32 1 116 172

Vähennykset 0 0 -14 0 -1 -15

Siirrot erien välillä 0 10 66 1 -78 0

Hankintameno 31.12.2023 26 1 487 3 408 103 204 5 228

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023 0 840 2 323 50 0 3 213

Vähennysten ja siirtojen kertyneet poistot ja arvonalentumiset 0 0 -12 0 0 -11

Tilikauden poistot ja arvonalentumiset 0 39 135 2 0 176

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023 0 879 2 446 51 0 3 377

Arvonkorotukset 6 21 0 0 0 27

Tasearvo 31.12.2023 31 629 961 52 204 1 878

Tuotantotoiminnan koneiden ja laitteiden tasearvo 961

164

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Sijoitukset, milj. euroa

Osuudet

saman konsernin

yrityksissä

Saamiset

saman konsernin

yrityksiltä

Osuudet omistus-

yhteysyrityksissä

Saamiset omistus-

yhteysyrityksiltä

Muut osakkeet

ja osuudet Muut saamiset Yhteensä

Hankintameno 1.1.2024 3 939 0 7 107 23 3 4 079

Lisäykset

1 281 603 0 6 3 0 1 892

Vähennykset -15 0 0 0 0 0 -15

Hankintameno 31.12.2024 5 206 603 7 113 25 3 5 956

Kertyneet arvonalentumiset 1.1.2024 0 0 0 0 5 3 8

Vähennykset 0 0 0 0 0 0 0

Kertyneet arvonalentumiset 31.12.2024 0 0 0 0 5 3 8

Tasearvo 31.12.2024 5 206 603 7 113 20 0 5 948

Sijoitukset, milj. euroa

Osuudet

saman konsernin

yrityksissä

Saamiset

saman konsernin

yrityksiltä

Osuudet omistus-

yhteysyrityksissä

Saamiset omistus-

yhteysyrityksiltä

Muut osakkeet

ja osuudet Muut saamiset Yhteensä

Hankintameno 1.1.2023 3 130 170 7 82 21 3 3 413

Lisäykset 810 0 0 26 1 0 837

Vähennykset 0 -170 0 -1 0 0 -171

Hankintameno 31.12.2023 3 939 0 7 107 23 3 4 079

Kertyneet arvonalentumiset 1.1.2023 0 0 0 0 5 3 8

Vähennykset 0 0 0 0 0 0 0

Kertyneet arvonalentumiset 31.12.2023 0 0 0 0 5 3 8

Tasearvo 31.12.2023 3 939 0 7 107 17 0 4 071

Korolliset ja korottomat saamiset, milj. euroa

2024 2023

Korollinen 716 107

716 107

Osuuksia koskevat lisäykset sisältävät pääasiassa muut oman pääoman sijoitukset

165

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

12 Arvonkorotukset

13 Vaihto-omaisuus

14 Pitkäaikaiset saamiset

15 Lyhytaikaiset saamiset

milj. euroa

Arvon-

korotukset

1.1.2024 Lisäykset Vähennykset

Arvon-

korotukset

31.12.2024

Maa-alueet 6 0 0 6

Rakennukset 21 0 0 21

Arvonkorotukset yhteensä 27 0 0 27

Arvon-

korotukset

1.1.2023 Lisäykset Vähennykset

Arvon-

korotukset

31.12.2023

Maa-alueet 6 0 0 6

Rakennukset 21 0 0 21

Arvonkorotukset yhteensä 27 0 0 27

milj. euroa 2024 2023

Aineet ja tarvikkeet 749 687

Valmiit tuotteet ja tavarat 626 831

Ennakkomaksut 0 0

Vaihto-omaisuus yhteensä 1 375 1 518

Jälleenhankintahinta 1 438 1 607

Kirjanpitoarvo 1 375 1 518

Erotus 63 89

milj. euroa 2024 2023

Saamiset muilta

Pitkäaikaiset ennakkomaksut 13 16

Muut saamiset 33 32

Laskennalliset verosaamiset 57 16

Pitkäaikaiset saamiset yhteensä 104 64

Siirtosaamiset, milj. euroa 2024 2023

Korot 10 6

Johdannaissopimukset 198 280

Lyhytaikaiset sijoitukset 0 5

Muut 26 48

Yhteensä 235 338

milj. euroa 2024 2023

Saamiset konserniyrityksiltä

Myyntisaamiset 625 712

Lainasaamiset 6 85

Konserniavustussaamiset 84 120

Muut saamiset 500 588

Siirtosaamiset 94 127

Yhteensä 1 308 1 633

Saamiset omistusyhteysyrityksiltä

Myyntisaamiset 18 22

Lainasaamiset 0 0

Yhteensä 18 22

Saamiset muilta

Myyntisaamiset 477 666

Muut saamiset 75 170

Siirtosaamiset 141 211

Yhteensä 693 1 047

Lyhytaikaiset saamiset yhteensä 2 020 2 702

Arvonkorotusten periaatteet ja arvonmääritysmenetelmät

Arvonkorotukset perustuvat tekohetken laskennalliseen nykykäyttöarvoon.

Arvonkorotuksista ei ole kirjattu laskennallista verovelkaa.

166

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

16 Oman pääoman muutos

17 Tilinpäätössiirtojen kertymä

milj. euroa 2024 2023

Osakepääoma 1.1. 40 40

Osakepääoma 31.12. 40 40

Käyvän arvon rahasto 1.1. 24 69

Lisäykset 1 667 3 265

Vähennykset -1 744 -3 310

Käyvän arvon rahasto 31.12. -53 24

Sidottu oma pääoma yhteensä -13 64

Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 1.1. 19 19

Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 31.12. 19 19

Kertyneet voittovarat 1.1. 3 827 3 817

Maksetut osingot -922 -1 168

Tilikauden voitto 250 1 178

Kertyneet voittovarat 31.12. 3 155 3 827

Vapaa oma pääoma yhteensä 3 174 3 847

Aktivoidut kehittämismenot 14 12

Jakokelpoiset varat 3 108 3 835

Omien osakkeiden määrä on esitetty konsernitilinpäätöksen yhteydessä liitetiedossa 20.

milj. euroa 2024 2023

Poistoero 1 205 1 163

18 Pakolliset varaukset

2024

milj. euroa

Uudelleen-

järjestely-

varaukset

Ympäristö-

varaukset

Ympäristövaraukset

Naantalin jalostus-

toiminnan sulkemisesta

Muut

varaukset Yhteensä

Tasearvo 1.1.2024 0 1 99 3 103

Varausten lisäykset 13 0 0 0 13

Varausten vähennykset

11 0 58 2 71

Tasearvo 31.12.2024 2 1 42 0 45

2023

milj. euroa

Uudelleen-

järjestely-

varaukset

Ympäristö-

varaukset

Ympäristövaraukset

Naantalin jalostus-

toiminnan sulkemisesta

Muut

varaukset Yhteensä

Tasearvo 1.1.2023 0 1 111 4 117

Varausten lisäykset 0 0 0 3 3

Varausten vähennykset 0 0 12 4 16

Tasearvo 31.12.2023 0 1 99 3 103

Naantalin jalostamon sulkemiseen liittyvää ympäristövarausta purettiin 55 milj. eurolla 2024 kolmannen neljänneksen aikana tilannearvion ja tutkimustulosten myötä

päivitetyn toimenpidesuunnitelman perusteella.

167

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

19 Vieras pääoma

Pitkäaikainen vieras pääoma, milj. euroa 2024 2023

Joukkovelkakirjalainat 2 115 2 110

Lainat rahoituslaitoksilta 1 327 609

Saadut ennakot 17 18

Velat saman konsernin yrityksille

Muut pitkäaikaiset velat 3 80

Siirtovelat 8 6

Pitkäaikainen vieras pääoma yhteensä 3 471 2 823

Viiden vuoden tai sitä pitemmän ajan kuluttua erääntyvät korolliset velat 2024 2023

Lainat rahoituslaitoksilta 93 93

Joukkovelkakirjalainat 1 091 1 587

1 184 1 680

Lyhytaikainen vieras pääoma, milj. euroa 2024 2023

Joukkovelkakirjalainat 0 201

Lainat rahoituslaitoksilta 81 6

Saadut ennakot 14 11

Ostovelat 642 689

Velat saman konsernin yrityksille

Saadut ennakot 0 0

Ostovelat 643 692

Muut lyhytaikaiset velat 1 737 1 119

Siirtovelat 67 71

Yhteensä 2 448 1 881

Velat omistusyhteysyrityksille

Ostovelat 11 9

Yhteensä 11 9

Muut lyhytaikaiset velat 738 530

Siirtovelat 355 348

Lyhytaikainen vieras pääoma yhteensä 4 287 3 676

Lyhytaikaiset siirtovelat, milj. euroa 2024 2023

Palkat ja henkilösivukulut 55 95

Korot 57 43

Verot 9 0

Johdannaissopimukset 296 277

Muut 5 4

421 419

Korolliset ja korottomat velat, milj. euroa 2024 2023

Pitkäaikainen vieras pääoma

Korollinen 3 442 2 799

Koroton 29 24

3 471 2 823

Lyhytaikainen vieras pääoma

Korollinen 2 117 1 322

Koroton 2 170 2 354

4 287 3 676

Joukkovelkakirjalainojen liikkeeseenlaskut

Listatut joukkovelkakirjat

Koron

peruste Korko, % Valuutta

Nimellis-

arvo milj.

euroa

Tasearvo

milj. euroa

2021/2028 Kiinteä 0,750 EUR 500 497

2023/2029 Kiinteä 3,875 EUR 500 497

2023/2031 Kiinteä 3,875 EUR 600 607

2023/2033 Kiinteä 4,250 EUR 500 514

Yhteensä 31.12.2024 2 100 2 115

168

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

20 Vastuusitoumukset

Annetut vakuudet ja vastuusitoumukset, milj. euroa 2024 2023

Vastuusitoumukset omasta puolesta

Kiinteistökiinnitykset 26 26

Annetut pantit 0 0

Muut vakuudet 21 23

Yhteensä 47 49

Vastuusitoumukset konserniyritysten puolesta

Takaukset 164 206

Yhteensä 164 206

Vastuusitoumukset omistusyhteysyritysten puolesta

Annetut pantit 119 114

Yhteensä 119 114

Vastuusitoumukset muiden puolesta

Takaukset 1 1

Yhteensä 1 1

Muut vastuut

Yhtiö on velvollinen tarkistamaan vuonna 2008 tai sen jälkeen valmistuneista kiinteistöinvestoinneista tekemiään

arvonlisäverovähennyksiä, mikäli kiinteistön verollinen käyttö vähenee 10 vuoden tarkistuskauden aikana.

Arvonlisäverovähennysten summa 31.12.2024 oli 34 milj. euroa.

Leasingvastuut 2024 2023

Yhden vuoden kuluessa erääntyvät 23 10

Yli vuoden kuluttua erääntyvät 32 8

Yhteensä 55 19

Sitoumukset 2024 2023

Sitoumus aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden ostamiseen 35 100

Muut sitoumukset 5 8

Yhteensä 40 108

169

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

31.12.2024 31.12.2023

Nimellisarvo

maturiteetin mukaan Käypä arvo

Nimellisarvo

maturiteetin mukaan Käypä arvo

milj. euroa < 1 vuosi > 1 vuosi Positiivinen Negatiivinen Netto < 1 vuosi > 1 vuosi Positiivinen Negatiivinen Netto

Valuuttajohdannaiset

Koronvaihtosopimukset 0 300 0 6 -6 0 0 0 0 0

Valuuttatermiinit 1 882 0 15 75 -60 1 944 0 33 3 30

Valuuttaoptiot

Ostetut 7 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Asetetut 7 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Rahavirran suojaukseksi määritellyt johdannaiset 1 896 0 15 81 -66 1 944 0 33 3 30

Koronvaihtosopimukset 0 550 29 0 29 0 550 26 0 26

Käyvän arvon suojaukseksi määritellyt johdannaiset 0 550 29 0 29 0 550 26 0 26

Valuuttatermiinit 3 270 0 24 72 -48 2 766 0 38 7 31

Konsernin sisäiset valuuttatermiinit 1 795 0 44 22 22 1 350 0 5 22 -17

Valuuttaoptiot

Ostetut 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Asetetut 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Konsernin sisäiset valuuttaoptiot

Ostetut 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Asetetut 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ilman suojauslaskentaa olevat johdannaiset 5 065 0 68 94 -26 4 117 0 43 29 15

21 Johdannaissopimukset

170

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

31.12.2024 31.12.2023

Nimellisarvo

maturiteetin mukaan Käypä arvo

Nimellisarvo

maturiteetin mukaan Käypä arvo

< 1 vuosi > 1 vuosi Positiivinen Negatiivinen Netto < 1 vuosi > 1 vuosi Positiivinen Negatiivinen Netto

Hyödykejohdannaiset

Öljy- ja kasviöljyjohdannaiset

Myydyt termiinit, miljoonaa bbl 16 0 21 26 -5 25 0 74 26 48

Ostetut termiinit, miljoonaa bbl 17 0 37 51 -14 25 0 13 122 -109

Konsernin sisäiset termiinit

Myydyt termiinit, miljoonaa bbl 9 0 24 19 5 11 0 33 17 16

Ostetut termiinit, miljoonaa bbl 10 0 17 18 -1 11 0 35 29 6

Sähkö- ja kaasujohdannaiset

Myydyt termiinit, GWh 7 126 0 0 0 0 0 0 0 0

Ostetut termiinit, GWh 2 348 873 20 6 13 2 172 767 1 57 -57

Konsernin sisäiset termiinit

Myydyt termiinit, GWh 1 061 661 2 12 -10 1 282 531 54 0 54

Ilman suojauslaskentaa olevat johdannaiset 3 469 1 659 119 132 -12 3 526 1 298 210 252 -42

Johdannaiset yhteensä 232 307 -75 312 283 29

joista

Lyhytaikaiset johdannaissopimukset 198 296 -98 280 277 3

Pitkäaikaiset johdannaissopimukset 33 11 22 32 6 26

Hyödykejohdannaiset ilman suojauslaskentaa sisältävät öljy-, kasviöljy- ja sähkö- ja kaasujohdannaisia. Ne ovat trading-tarkoituksessa solmittuja johdannaissopimuksia ja rahavirran suojauksia, joihin ei sovelleta suojauslaskentaa.

171

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Johdannaissopimusten käyvän arvon hierarkia, milj. euroa 2024 2023

Rahoitusvarat Taso 1 Taso 2 Taso 3 Yhteensä Taso 1 Taso 2 Taso 3 Yhteensä

Pitkäaikaiset johdannaissopimukset

Korkojohdannaiset 0 29 0 29 0 26 0 26

Valuuttajohdannaiset 0 0 0 0 0 0 0 0

Hyödykejohdannaiset 0 4 0 4 0 6 0 6

Muut rahoitusvarat 0 0 0 0 0 0 0 0

Lyhytaikaiset johdannaissopimukset

Valuuttajohdannaiset 0 83 0 83 0 76 0 76

Hyödykejohdannaiset 57 58 0 115 69 134 0 204

Rahoitusvelat

Pitkäaikaiset johdannaissopimukset

Korkojohdannaiset 0 6 0 6 0 0 0 0

Valuuttajohdannaiset 0 0 0 0 0 0 0 0

Hyödykejohdannaiset 0 5 0 5 0 6 0 6

Lyhytaikaiset johdannaissopimukset

Valuuttajohdannaiset 0 169 0 169 0 31 0 31

Hyödykejohdannaiset 71 56 0 127 71 175 0 246

Taseessa käypään arvoon arvostetut rahoitusinstrumentit luokitellaan tasoihin käyvän arvon määrittämiseen käytettävien arvostusmenetelmien syöttötietojen perusteella:

Taso 1: syöttötiedot täysin samanlaisille varoille ja veloille toimivilla markkinoilla noteerattuja (oikaisemattomia) hintoja

Taso 2: syöttötiedot muita kuin tasolle 1 kuuluvia hintoja, jotka ovat havainnoitavissa varoille tai veloille joko suoraan tai epäsuorasti

Taso 3: varoja tai velkoja koskevat syöttötiedot, jotka eivät perustu todennettavissa olevaan markkinatietoon (ei todettavissa olevat syöttötiedot)

Käyvän arvon määrittäminen

Johdannaissopimukset on alun perin merkitty taseeseen ja uudelleenarvostettu tilinpäätöspäivänä käypiin arvoihin, eli hintaan, joka saataisiin omaisuuserän myynnistä tai maksettaisiin velan siirtämisestä markkinaosapuolten välillä arvostuspäivänä toteutuvassa

tavanmukaisessa liiketoimessa.

Hyödykepörsseissä noteerattujen johdannaissopimusten käyvät arvot perustuvat tilinpäätöshetken markkinahintoihin.

Hyödykepörssien ulkopuolella tehtyjen hyödykejohdannaisten käyvät arvot perustuvat niistä aiheutuvien markkinanoteerausten mukaisten kassavirtojen nykyarvoon.

172

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Kotipaikka Osakkeet kpl Osuus-%

Tytäryritykset

Kiinteistö Oy Espoon Keilaranta 21 Suomi 16 000 100,00

Navidom Oy Suomi 50 50,00

Neste (Suisse) S.A. Sveitsi 200 100,00

Neste AB Ruotsi 2 000 000 100,00

Neste Belgium NV Belgia 615 100,00

Neste Canada Inc. Kanada 30 000 100,00

Neste Components B.V. Alankomaat 40 100,00

Neste Eesti AS Viro 10 000 100,00

Neste Germany GmbH Saksa 25 000 100,00

Neste Insurance Limited Guernsey 7 000 000 100,00

Neste Italy S.R.L. Italia 1 100,00

Neste Markkinointi Oy Suomi 210 560 100,00

Neste Netherlands B.V. Alankomaat 18 000 100,00

Neste Pretreatment Rotterdam B.V. Alankomaat 18 000 100,00

Neste Renewable Products Inc Yhdysvallat 5 000 100,00

Neste Renewable Solutions US, Inc. Yhdysvallat 1 000 100,00

Neste RPC Solutions US, Inc. Yhdysvallat 1 000 100,00

Neste Shipping Oy Suomi 101 100,00

Neste Singapore Pte. Ltd. Singapore 1 727 535 875 100,00

Neste Spain S.L. Espanja 3 000 100,00

Neste US, Inc. Yhdysvallat 1 000 100,00

SIA Neste Latvija Latvia 348 100,00

UAB Neste Lietuva Liettua 1 055 134 100,00

Omistusyhteysyritykset

A/B Svartså Vattenverk - Mustijoen Vesilaitos O/Y Suomi 14 40,00

Kilpilahden Voimalaitos Oy Suomi 20 000 40,00

Neste Arabia Co. Ltd. Saudi-Arabia 480 48,00

22 Osakkeet ja osuudet

23 Riita-asiat ja mahdolliset oikeusprosessit

Muut osakkeet ja osuudet

Circularise B.V. Alankomaat 19 420

CLEEN Oy Suomi 100

Kiinteistö Oy Himoksen Aurinkopaikka Suomi 51

Kiinteistö Oy Katinkullan Hiekkaniemi Suomi 102

Kiinteistö Oy Katinkultaniemi Suomi 51

Kiinteistö Oy Kotkan Klubi Suomi 30

Kiinteistö Oy Kuusamon Tähti 1 Suomi 51

Kiinteistö Oy Laavutieva Suomi 51

Kiinteistö Oy Lapinniemi & Osakeyhtiö Lapinniemi Suomi 24

Posintra Oy Suomi 190

St Laurence Golf Oy, B-osake Suomi 3

Sunfire GmbH Saksa 264 121

Puhelinosakkeet ja -osuudet

Elisa Oyj Suomi 1

Pietarsaaren Seudun Puhelin Oy Suomi 3

Savonlinnan Puhelinosuuskunta SPY Suomi 1

Kotipaikka Osakkeet kpl

Neste Oyj on asianosaisena liiketoimintaan liittyvissä oikeudenkäynneissä ja riita-asioissa. Johdon arvion mukaan näiden

lopputulokset ovat vaikeasti ennustettavia, mutta niillä ei ole todennäköisesti olennaista vaikutusta Nesteen taloudelliseen asemaan.

173

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

24 Maakaasuverkon ja maakaasun myynnin liiketoimintojen eriyttäminen

Oikaistu

TASE, milj. euroa 31.12.2024 31.12.2023

VASTAAVAA

Pysyvät vastaavat

Aineelliset hyödykkeet

Maakaasuverkon aineelliset hyödykkeet

0 0

Vaihtuvat vastaavat

Vaihto-omaisuus 0 0

Saamiset

Pitkäaikaiset saamiset

0 0

Lyhytaikaiset saamiset

Myyntisaamiset

1 3

Muut saamiset

1 0

Rahat ja pankkisaamiset

-1 0

1 3

Vastaavaa yhteensä 1 3

VASTATTAVAA

Oma pääoma

Osakepääoma

0 0

Muut rahastot

0 0

Edellisten tilikausien voitto

-1 -1

Tilikauden voitto/tappio

1 0

0 -1

Tilinpäätössiirtojen kertymä

0 0

Pakolliset varaukset

0 0

Vieras pääoma

Pitkäaikainen vieras pääoma

0 0

Lyhytaikainen koroton vieras pääoma

Ostovelat

1 0

Muut velat

0 4

1 4

Vastattavaa yhteensä

1 3

TULOSLASKELMA, milj. euroa 1.1.–31.12.2024 1.1.–31.12.2023

Liikevaihto 10 9

Liiketoiminnan muut tuotot

Käyttöhyödyketuotot 13 7

Materiaalit ja palvelut 0 0

Ulkopuoliset palvelut

Verkkopalvelumaksut -21 -16

Henkilöstökulut

Palkat ja palkkiot 0 0

Poistot ja arvonalentumiset

Suunnitelman mukaiset poistot

Suunnitelman mukaiset poistot maakaasuverkon hyödykkeistä 0 0

Liiketoiminnan muut kulut -1 0

Liikevoitto/-tappio 1 0

Rahoitustuotot- ja kulut 0 0

Voitto/tappio ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja 1 0

Tilikauden voitto/tappio 1 0

Laadintaperiaate

Maakaasumarkkinalain mukaan liiketapahtumat ja tase-erät kirjataan liiketoimintojen tuloslaskelmiin ja taseisiin

suoriteperiaatteen mukaisesti. Tuloslaskelman ja taseen erät, jotka eivät ole suoraan kohdennettavissa liiketoiminnnoille

suoriteperiaatteen mukaisesti, jaetaan liiketoiminnnon laajuuteen perustuvilla jakoperusteilla. Kaikkien suoriteperiaatteella ja

liiketoiminnan laajuuteen perustuvilla jakoperusteilla kohdistettujen tase-erien kohdistamisen jälkeen jäävä tase-ero tasataan

tase-erässä Rahat ja pankkisaamiset.

Maakaasumarkkinalain (587/2017) 13 luvussa säädetään maakaasuliiketoimintojen kirjanpidollisesta eriyttämisestä toisistaan

sekä maakaasualaan kuulumattomasta liiketoiminnasta. Tämän lisäksi laskennallista eriyttämistä sääntelee työ- ja elinkeinominis-

teriön asetus maakaasuliiketoimintojen eriyttämisestä (1306/2019).

Vuoden 2023 tilinpäätöksessä ei esitetty osakepääomaa. Osakepääoman osuus on korjattu muista veloista kohtaan osakepääoma vuoden 2023

esitetyssä tilinpäätöksessä.

174

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Maakaasuverkkotoiminnan käyttöomaisuuden nettoinvestoinnit

Maakaasuverkkotoimintaan sijoitetun pääoman tuottoprosentti

Aineelliset hyödykkeet Maakaasuverkkotoiminta

Hankintameno 1.1.2024 0

Lisäykset 0

Vähennykset 0

Hankintameno 31.12.2024 0

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2024 0

Tilikauden poistot ja arvonalentumiset 0

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2024 0

Tasearvo 31.12.2024 0

Aineelliset hyödykkeet Maakaasuverkkotoiminta

Hankintameno 1.1.2023 0

Lisäykset 0

Vähennykset 0

Hankintameno 31.12.2023 0

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023 0

Tilikauden poistot ja arvonalentumiset 0

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023 0

Tasearvo 31.12.2023 0

2024 2023

Sijoitetun pääoman tuottoprosentti, % 43,81 -5,74

Maakaasuverkon liiketoimintojen eriyttämisen liitetiedot

175

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Maakaasun myynnin liiketoimintojen eriyttäminen

TASE, milj. euroa 31.12.2024 31.12.2023

VASTAAVAA

Pysyvät vastaavat 0 0

Vaihtuvat vastaavat

Vaihto-omaisuus 0 0

Saamiset

Pitkäaikaiset saamiset 0 0

Lyhytaikaiset saamiset

Myyntisaamiset 5 25

Muut saamiset 4 1

Rahat ja pankkisaamiset 30 9

39 35

Vastaavaa yhteensä 39 35

VASTATTAVAA

Oma pääoma

Osakepääoma 0 0

Muut rahastot 0 0

Edellisten tilikausien voitto 4 5

Tilikauden tappio -3 -1

1 4

Tilinpäätössiirtojen kertymä 0 0

Pakolliset varaukset 0 0

Vieras pääoma

Pitkäaikainen vieras pääoma 0 0

Lyhytaikainen vieras pääoma

Lyhytaikainen koroton vieras pääoma

Ostovelat 38 31

38 31

Vastattavaa yhteensä 39 35

TULOSLASKELMA, milj. euroa 1.1.–31.12.2024 1.1.–31.12.2023

Liikevaihto 79 105

Liiketoiminnan muut tuotot

Käyttöhyödyketuotot 75 78

Materiaalit ja palvelut

Aineet, tarvikkeet ja tavarat

Ostot tilikauden aikana -158 -184

Henkilöstökulut

Palkat ja palkkiot 0 0

Poistot ja arvonalentumiset 0 0

Liiketoiminnan muut kulut 0 0

Liiketappio -3 -1

Rahoitustuotot- ja kulut 0 0

Tappio ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja -3 -1

Tilikauden tappio -3 -1

176

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Rahoitusinstrumenttien vaikutus tuloslaskelmassa 2024 2023

Muuttuvat kulut; johdannaiset

Realisoitunut voitto 0 0

Realisoitunut tappio 0 0

Realisoitumaton tappio 0 0

Valuuttajohdannainen

Maakaasun myyntiin liittyvien valuuttajohdannaisten realisoituneet että realisoitumattomat voitot ja tappiot kirjataan materiaalit ja

palvelut -ryhmään maakaasun myynnin tuloslaskelmaan.

Maakaasun myynnin liiketoimintojen eriyttämisen liitetiedot

177

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Hallituksen ehdotus voittovarojen käytöksi ja

hallituksen toimintakertomuksen sekä tilinpäätöksen allekirjoitus

Tilintarkastusmerkintä

Suoritetusta tilintarkastuksesta on tänään annettu kertomus.

Helsingissä 13. päivänä helmikuuta 2025

KPMG Oy Ab

Tilintarkastusyhteisö

Leenakaisa Winberg

KHT

Espoossa 13. päivänä helmikuuta 2025

Matti Kähkönen

Pasi Laine John Abbott

Nick Elmslie Just Jansz

Conrad Keijzer Eeva Sipilä

Johanna Söderström Sari Mannonen

Heikki Malinen

Toimitusjohtaja

Emoyhtiön jakokelpoiset varat 31.12.2024 olivat 3 108 miljoonaa euroa. Hallitus ehdottaa, että Neste Oyj jakaa vuodelta 2024

osinkoa 0,20 euroa osaketta kohti eli yhteensä 154 miljoonaa euroa. Loppuosa jakokelpoisista varoista jätetään voittovaroihin.

Hallituksen ja toimitusjohtajan lausumat

Vahvistamme, että:

• EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten IFRS-tilinpäätösstandardien mukaisesti laadittu konsernitilinpäätös ja

emoyhtiön Suomessa voimassa olevien tilinpäätöksen laatimista koskevien säännösten mukaisesti laadittu tilinpäätös

antaa oikean ja riittävän kuvan sekä yrityksen että sen konsernitilinpäätökseen sisältyvien yritysten kokonaisuuden varoista,

vastuista, taloudellisesta asemasta sekä voitosta tai tappiosta

• toimintakertomuksessa on todenmukaisen kuvan antava selostus yrityksen ja konsernitilinpäätökseen sisältyvien yritysten

kokonaisuuden liiketoiminnan kehittymisestä ja tuloksesta sekä kuvaus merkittävimmistä riskeistä ja epävarmuustekijöistä ja

muusta yrityksen tilasta; ja

• toimintakertomukseen sisältyvä kestävyysraportti on laadittu noudattaen kirjanpitolain 7 luvussa tarkoitettuja

raportointistandardeja sekä taksonomia-asetuksen 8 artiklaa.

178

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tilinpäätöksen tilintarkastus

Lausunto

Olemme tilintarkastaneet Neste Oyj:n (y-tunnus 1852302-9)

tilinpäätöksen tilikaudelta 1.1.–31.12.2024. Tilinpäätös sisäl-

tää konsernin taseen, tuloslaskelman, laajan tuloslaskelman,

laskelman oman pääoman muutoksista, rahavirtalaskelman

ja liitetiedot, mukaan lukien olennainen tilinpäätöksen laati-

misperiaatteita koskeva informaatio, sekä emoyhtiön taseen,

tuloslaskelman, rahoituslaskelman ja liitetiedot.

Lausuntonamme esitämme, että

• konsernitilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan konsernin

taloudellisesta asemasta sekä sen toiminnan tuloksesta ja

rahavirroista EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten

IFRS-tilinpäätösstandardien mukaisesti,

• tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan emoyhtiön

toiminnan tuloksesta ja taloudellisesta asemasta Suomessa

voimassa olevien tilinpäätöksen laatimista koskevien

säännösten mukaisesti ja täyttää lakisääteiset vaatimukset.

Lausuntomme on ristiriidaton tarkastusvaliokunnalle annetun

lisäraportin kanssa.

Lausunnon perustelut

Olemme suorittaneet tilintarkastuksen Suomessa nouda-

tettavan hyvän tilintarkastustavan mukaisesti. Hyvän tilintar-

kastustavan mukaisia velvollisuuksiamme kuvataan tarkem-

min kohdassa Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen

tilintarkastuksessa.

Olemme riippumattomia emoyhtiöstä ja konserniyrityk-

sistä niiden Suomessa noudatettavien eettisten vaatimusten

mukaisesti, jotka koskevat suorittamaamme tilintarkastusta ja

olemme täyttäneet muut näiden vaatimusten mukaiset eetti-

set velvollisuutemme.

Emoyhtiölle ja konserniyrityksille suorittamamme muut kuin

tilintarkastuspalvelut ovat parhaan tietomme ja käsityksemme

mukaan olleet Suomessa noudatettavien, näitä palveluja kos-

kevien säännösten mukaisia, emmekä ole suorittaneet EU-ase-

tuksen 537/2014 5 artiklan 1 kohdassa tarkoitettuja kiellettyjä

palveluja. Suorittamamme muut kuin tilintarkastuspalvelut on

esitetty konsernitilinpäätöksen liitetiedossa 9.

Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme

perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa

tilintarkastusevidenssiä.

Olennaisuus

Tarkastuksemme laajuuteen on vaikuttanut soveltamamme

olennaisuus. Olennaisuus on määritetty perustuen ammatilli-

seen harkintaamme ja se ohjaa tarkastustoimenpiteiden luon-

teen, ajoituksen ja laajuuden määrittämisessä, sekä todettujen

virheellisyyksien vaikutusten arvioimisessa suhteessa tilinpää-

tökseen kokonaisuutena. Olennaisuuden taso perustuu arvi-

oomme sellaisten virheellisyyksien suuruudesta, joilla yksin tai

yhdessä voisi kohtuudella odottaa olevan vaikutusta tilinpää-

töksen käyttäjien tekemiin taloudellisiin päätöksiin. Olemme

ottaneet huomioon myös sellaiset virheellisyydet, jotka laadul-

listen seikkojen vuoksi ovat mielestämme olennaisia tilinpää-

töksen käyttäjille.

Tilintarkastuskertomus

Neste Oyj:n yhtiökokoukselle

Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat

Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat ovat seikkoja, jotka

ammatillisen harkintamme mukaan ovat olleet merkittävimpiä

tarkastuksen kohteena olevan tilikauden tilintarkastuksessa.

Nämä seikat on otettu huomioon tilinpäätökseen kokonai-

suutena kohdistuneessa tilintarkastuksessamme sekä laaties-

samme siitä annettavaa lausuntoa, emmekä anna näistä sei-

koista erillistä lausuntoa. EU-asetuksen 537/2014 10 artiklan

2 kohdan c alakohdan mukaiset merkittävät olennaisen vir-

heellisyyden riskit sisältyvät alla kuvattuihin tilintarkastuksen

kannalta keskeisiin seikkoihin.

Olemme ottaneet tilintarkastuksessamme huomioon riskin

siitä, että johto sivuuttaa kontrolleja. Tähän on sisältynyt arvi-

ointi siitä, onko viitteitä sellaisesta johdon tarkoitushakuisesta

suhtautumisesta, josta aiheutuu väärinkäytöksestä johtuvan

olennaisen virheellisyyden riski.

179

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

TILINTARKASTUKSEN KANNALTA

KESKEISET SEIKAT

KUINKA KYSEISIÄ SEIKKOJA KÄSITELTIIN

TILINTARKASTUKSESSA

Uusiutuvien polttoaineiden kannustimet

(konsernitilinpäätöksen liitetiedot 4, 5 ja 18)

Uusiutuvat tuotteet -segmentin liikevaihtoon sisältyy

uusiutuvien polttoaineiden kannustimia, joita Neste

ansaitsee myyntitoiminnastaan pääosin Yhdysvalloissa.

Uusiutuvien polttoaineiden kannustimet liittyvät uusiutuvien

polttoaineiden maahantuontiin ja myyntiin Yhdysvalloissa

Renewable Identification Number (RIN), Low Carbon Fuel

Standard (LCFS) ja Blender’s Tax Credit (BTC) -tukien

muodossa.

RIN:t ja LCFS:t käsitellään kirjanpidossa

valtionavustuksina, kun tuotevarasto vastaanotetaan

Yhdysvalloissa ja kirjataan liikevaihtoon, kun uusiutuvan

polttoaineen kannustin myydään kolmannelle osapuolelle.

RIN:t ja LCFS:t käsitellään kirjanpidossa osana varastoa

siinä määrin kuin ne on erotettu fyysisistä polttoaineista,

mikä tapahtuu, kun fossiilista polttoainetta sekoitetaan

uusiutuvaan polttoaineeseen.

Uusiutuvien polttoaineiden kannustimet ovat

tilintarkastuksen kannalta keskeinen seikka, koska on

olemassa riski, että käytetyt kirjanpitoarvot eivät olisi

asianmukaiset.

Uusiutuvien polttoaineiden kannustimiin liittyen suoritimme

muun muassa seuraavat tarkastustoimenpiteet:

• Arvioimme konsernin uusiutuvien polttoaineiden

kannustimien kirjaamista koskevia laskentaperiaatteita

suhteessa soveltuvaan IFRS-säännöstöön.

• Arvioimme prosessia uusiutuvien polttoaineiden

kannustimien rekisteröimiseksi sekä saldojen

oikeellisuuden täsmäyttämiseksi.

• Vertasimme rekisteröityjä saldoja Yhdysvaltain

Environmental Protection Agency’n hallinnoimiin

järjestelmiin.

Uusiutuvien polttoaineiden kannustimien oikeellisuutta

tarkastimme seuraavin toimenpitein:

• Testasimme myynnin tuloutusta otantaan perustuen

myyntisopimuksille ja järjestelmän raporteille.

• Vertasimme varastossa olevien RIN:ien ja LCFS:ien

arvoa noteerattuihin markkinahintoihin.

• Vertasimme BTC:n arvoa Yhdysvaltain viranomaisten

määrittämään tukimäärään.

TILINTARKASTUKSEN KANNALTA

KESKEISET SEIKAT

KUINKA KYSEISIÄ SEIKKOJA KÄSITELTIIN

TILINTARKASTUKSESSA

Vaihto-omaisuuden arvostus

(konsernitilinpäätöksen liitetieto 18)

Vaihto-omaisuuden määrä sekä Uusiutuvat tuotteet -seg-

mentissä että Öljytuotteet-segmentissä on merkittävä. Vaih-

to-omaisuus arvostetaan hankintamenoon tai sitä alempaan

netto-realisointiarvoon. Uusiutuvat tuotteet -segmentissä

vaihto-omaisuuden hankintameno heijastelee ostohintoja,

joihin vaikuttavia tekijöitä ovat erilaisten raaka-aineiden mark-

kinahinnat sekä ostettujen raaka-ainelajien jakautuminen.

Varastojen hallinta, inventointikäytännöt ja vaihto-omaisuu-

den hinnoittelu ovat keskeisiä tekijöitä vaihto-omaisuuden

arvostuksessa.

Uusiutuvat tuotteet -segmentin varaston

arvostuslaskennan monimutkaisuudesta johtuen segmentin

varaston arvostus on tilintarkastuksen kannalta keskeinen

seikka.

Suoritimme Uusiutuvat tuotteet -segmentin vaihto-

omaisuuden arvostuksen osalta muun muassa seuraavat

tarkastustoimenpiteet:

• Arvioimme sovellettujen laskentaperiaatteiden

asianmukaisuutta suhteessa IFRS-säännöstöön.

• Testasimme vaihto-omaisuuden hallintaan ja

arvostukseen liittyvien kontrollien toimivuutta.

• Suoritimme aineistotarkastustoimenpiteitä sen

varmistamiseksi, että vaihto-omaisuus on arvostettu

tilinpäätöksessä hankintamenoon tai sitä alempaan

nettorealisointiarvoon testaamalla otantaan perustuen

varastotapahtumien arvostukseen vaikuttavia

osatekijöitä.

Olemme lisäksi arvioineet vaihto-omaisuutta koskevien

konsernitilinpäätöksen liitetietojen asianmukaisuutta.

180

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tilinpäätöstä koskevat hallituksen ja

toimitusjohtajan velvollisuudet

Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat tilinpäätöksen laatimi-

sesta siten, että konsernitilinpäätös antaa oikean ja riittävän

kuvan EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten IFRS-ti-

linpäätösstandardien mukaisesti ja siten, että tilinpäätös antaa

oikean ja riittävän kuvan Suomessa voimassa olevien tilinpää-

töksen laatimista koskevien säännösten mukaisesti ja täyttää

lakisääteiset vaatimukset. Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat

myös sellaisesta sisäisestä valvonnasta, jonka ne katsovat tar-

peelliseksi voidakseen laatia tilinpäätöksen, jossa ei ole vää-

rinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä.

Hallitus ja toimitusjohtaja ovat tilinpäätöstä laatiessaan vel-

vollisia arvioimaan emoyhtiön ja konsernin kykyä jatkaa toi-

mintaansa ja soveltuvissa tapauksissa esittämään seikat,

jotka liittyvät toiminnan jatkuvuuteen ja siihen, että tilinpäätös

on laadittu toiminnan jatkuvuuteen perustuen. Tilinpäätös laa-

ditaan toiminnan jatkuvuuteen perustuen, paitsi jos emoyhtiö

tai konserni aiotaan purkaa tai toiminta lakkauttaa tai ei ole

muuta realistista vaihtoehtoa kuin tehdä niin.

Tilintarkastajan velvollisuudet

tilinpäätöksen tilintarkastuksessa

TTavoitteenamme on hankkia kohtuullinen varmuus siitä, onko

tilinpäätöksessä kokonaisuutena väärinkäytöksestä tai vir-

heestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä, sekä antaa tilintar-

kastuskertomus, joka sisältää lausuntomme. Kohtuullinen var-

muus on korkea varmuustaso, mutta se ei ole tae siitä, että

olennainen virheellisyys aina havaitaan hyvän tilintarkastusta-

van mukaisesti suoritettavassa tilintarkastuksessa. Virheelli-

syyksiä voi aiheutua väärinkäytöksestä tai virheestä, ja niiden

katsotaan olevan olennaisia, jos niiden yksin tai yhdessä voisi

kohtuudella odottaa vaikuttavan taloudellisiin päätöksiin, joita

käyttäjät tekevät tilinpäätöksen perusteella.

Hyvän tilintarkastustavan mukaiseen tilintarkastukseen kuuluu,

että käytämme ammatillista harkintaa ja säilytämme ammatilli-

sen skeptisyyden koko tilintarkastuksen ajan. Lisäksi:

• Tunnistamme ja arvioimme väärinkäytöksestä tai virheestä

johtuvat tilinpäätöksen olennaisen virheellisyyden riskit,

suunnittelemme ja suoritamme näihin riskeihin vastaavia

tilintarkastustoimenpiteitä ja hankimme lausuntomme

perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa

tilintarkastusevidenssiä. Riski siitä, että väärinkäytöksestä

johtuva olennainen virheellisyys jää havaitsematta, on

suurempi kuin riski siitä, että virheestä johtuva olennainen

virheellisyys jää havaitsematta, sillä väärinkäytökseen voi

liittyä yhteistoimintaa, väärentämistä, tietojen tahallista

esittämättä jättämistä tai virheellisten tietojen esittämistä

taikka sisäisen valvonnan sivuuttamista.

• Muodostamme käsityksen tilintarkastuksen kannalta

relevantista sisäisestä valvonnasta pystyäksemme

suunnittelemaan olosuhteisiin nähden asianmukaiset

tilintarkastustoimenpiteet mutta emme siinä tarkoituksessa,

että pystyisimme antamaan lausunnon emoyhtiön tai

konsernin sisäisen valvonnan tehokkuudesta.

• Arvioimme sovellettujen tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden

asianmukaisuutta sekä johdon tekemien kirjanpidollisten

arvioiden ja niistä esitettävien tietojen kohtuullisuutta.

TILINTARKASTUKSEN KANNALTA

KESKEISET SEIKAT

KUINKA KYSEISIÄ SEIKKOJA KÄSITELTIIN

TILINTARKASTUKSESSA

Aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden ja liikearvon arvostus

Uusiutuvat tuotteet liiketoiminnassa

(konsernitilinpäätöksen liitetiedot 4, 13 ja 14)

Uusiutuvat tuotteet -segmentin varat 31.12.2024 oli

yhteensä 9,9 miljardia euroa sisältäen liikearvon 0,5

miljardia euroa.

Neste on tehnyt viime vuosina merkittäviä investointeja

lisätäkseen kapasiteettiaan Uusiutuvat tuotteet

liiketoiminnassa. Samaan aikaan talousnäkymät ja

geopoliittinen tilanne on luonut markkinoiden epävakautta

Uusiutuvat tuotteet liiketoimintaan. Vuoden 2024

viimeisellä neljänneksellä yhtiö käynnisti kattavan täyden

potentiaalin analyysin varmistaakseen taloudellisen

suoritus- ja kilpailukyvyn eri markkinaolosuhteissa.

Jokaisen raportointikauden lopussa johdon on

arvioitava, onko olemassa viitteitä siitä, että omaisuuserän

arvo saattaa olla alentunut. Jos tällaisia viitteitä

tunnistetaan, omaisuuserästä kerrytettävissä oleva

rahamäärä on arvioitava. Liikearvon osalta suoritetaan

vuosittainen arvonalentumistestaus.

Aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden ja liikearvon

arvostuksessa käytettävät keskeisimmät oletukset liittyvät

arvioituihin kerrytettävissä oleviin rahamääriin ja niiden

taustalla oleviin myyntimarginaaleihin sekä

diskonttokorkoihin, joita käytetään nykyarvon laskennassa.

Uusiutuvien tuotteiden käyttöomaisuushyödykkeiden ja

liikearvon arvostuksessa käytettävät oletukset vaativat

merkittävästi johdon arviota ja siksi Uusiutuvien tuotteiden

käyttöomaisuushyödykkeiden ja liikearvon arvostus on

tilintarkastuksen kannalta keskeinen seikka.

Suoritimme arvonalentumistestien osalta muun muassa

seuraavat tarkastustoimenpiteet:

• Arvioimme laskelmissa käytettyjä keskeisiä oletuksia,

kuten kannattavuustasoja, käytettyjä diskonttokorkoja ja

pitkän aikavälin kasvuennusteita.

• Arvioimme käytettyjen menetelmien ja keskeisten

oletusten asianmukaisuutta sekä onko niitä sovellettu

johdonmukaisesti vuodesta toiseen.

• Tarkastukseen on osallistunut KPMG:n arvonmäärityksen

asiantuntijoita, jotka ovat testanneet laskelmien teknistä

oikeellisuutta sekä verranneet käytettyjä oletuksia

markkina- ja toimialakohtaisiin tietoihin.

Aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden osalta

olemme arvioineet johdon prosessia poistoaikojen

asianmukaisuuden arvioimiseksi.

Lisäksi olemme arvioineet kyseisiä eriä koskevien

liitetietojen asianmukaisuutta konsernitilinpäätöksessä.

Emoyhtiön tilinpäätöksen osalta emme ole tunnistaneet tilintarkastuksen kannalta keskeisiä seikkoja.

181

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

• Teemme johtopäätöksen siitä, onko hallituksen ja

toimitusjohtajan ollut asianmukaista laatia tilinpäätös

perustuen oletukseen toiminnan jatkuvuudesta, ja teemme

hankkimamme tilintarkastusevidenssin perusteella

johtopäätöksen siitä, esiintyykö sellaista tapahtumiin tai

olosuhteisiin liittyvää olennaista epävarmuutta, joka voi

antaa merkittävää aihetta epäillä emoyhtiön tai konsernin

kykyä jatkaa toimintaansa. Jos johtopäätöksemme on, että

olennaista epävarmuutta esiintyy, meidän täytyy kiinnittää

tilintarkastuskertomuksessamme lukijan huomiota

epävarmuutta koskeviin tilinpäätöksessä esitettäviin

tietoihin tai, jos epävarmuutta koskevat tiedot eivät ole

riittäviä, mukauttaa lausuntomme. Johtopäätöksemme

perustuvat tilintarkastuskertomuksen antamispäivään

mennessä hankittuun tilintarkastusevidenssiin. Vastaiset

tapahtumat tai olosuhteet voivat kuitenkin johtaa siihen,

ettei emoyhtiö tai konserni pysty jatkamaan toimintaansa.

• Arvioimme tilinpäätöksen, kaikki tilinpäätöksessä

esitettävät tiedot mukaan lukien, yleistä esittämistapaa,

rakennetta ja sisältöä ja sitä, kuvastaako tilinpäätös sen

perustana olevia liiketoimia ja tapahtumia siten, että se

antaa oikean ja riittävän kuvan.

• Suunnittelemme ja suoritamme konsernin tilintarkastuksen

hankkiaksemme konsernitilinpäätöstä koskevan

tilintarkastuslausunnon laatimisen perustaksi tarpeellisen

määrän tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä

konserniin kuuluvia yhteisöjä tai liiketoimintayksikköjä

koskevasta taloudellisesta informaatiosta. Vastaamme

konsernin tilintarkastusta varten suoritettavan

tilintarkastustyön ohjauksesta, valvonnasta ja läpikäynnistä.

Vastaamme tilintarkastuslausunnosta yksin.

Kommunikoimme hallintoelinten kanssa muun muassa tilin-

tarkastuksen suunnitellusta laajuudesta ja ajoituksesta sekä

merkittävistä tilintarkastushavainnoista, mukaan lukien mah-

dolliset sisäisen valvonnan merkittävät puutteellisuudet, jotka

tunnistamme tilintarkastuksen aikana.

Lisäksi annamme hallintoelimille vahvistuksen siitä, että

olemme noudattaneet riippumattomuutta koskevia relevant-

teja eettisiä vaatimuksia, ja kommunikoimme niiden kanssa

kaikista suhteista ja muista seikoista, joiden voi kohtuudella

ajatella vaikuttavan riippumattomuuteemme, ja soveltuvissa

tapauksissa niihin liittyvistä varotoimista.

Päätämme, mitkä hallintoelinten kanssa kommunikoiduista

seikoista olivat merkittävimpiä tarkasteltavana olevan tilikauden

tilintarkastuksessa ja näin ollen ovat tilintarkastuksen kannalta

keskeisiä. Kuvaamme kyseiset seikat tilintarkastuskertomuk-

sessa, paitsi jos säädös tai määräys estää kyseisen seikan

julkistamisen tai kun äärimmäisen harvinaisissa tapauksissa

toteamme, ettei kyseisestä seikasta viestitä tilintarkastusker-

tomuksessa, koska siitä aiheutuvien epäedullisten vaikutusten

voisi kohtuudella odottaa olevan suuremmat kuin tällaisesta

viestinnästä koituva yleinen etu.

Muut raportointivelvoitteet

Tilintarkastustoimeksiantoa koskevat tiedot

Olemme toimineet yhtiökokouksen valitsemana tilintarkasta-

jana 30.3.2021 alkaen yhtäjaksoisesti 4 vuotta.

Muu informaatio

Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat muusta informaatiosta.

Muu informaatio käsittää toimintakertomuksen ja vuosiker-

tomukseen sisältyvän informaation, mutta se ei sisällä tilin-

päätöstä eikä sitä koskevaa tilintarkastuskertomustamme.

Olemme saaneet toimintakertomuksen käyttöömme ennen

tämän tilintarkastuskertomuksen antamispäivää, ja odotamme

saavamme vuosikertomuksen käyttöömme kyseisen päivän

jälkeen. Tilinpäätöstä koskeva lausuntomme ei kata muuta

informaatiota.

Velvollisuutenamme on lukea edellä yksilöity muu informaa-

tio tilinpäätöksen tilintarkastuksen yhteydessä ja tätä tehdes-

sämme arvioida, onko muu informaatio olennaisesti ristiriidassa

tilinpäätöksen tai tilintarkastusta suoritettaessa hankkimamme

tietämyksen kanssa tai vaikuttaako se muutoin olevan olen-

naisesti virheellistä. Toimintakertomuksen osalta velvollisuu-

tenamme on lisäksi arvioida, onko toimintakertomus laadittu

noudattaen siihen sovellettavia säännöksiä lukuun ottamatta

niitä kestävyysraporttia koskevia tietoja, joista säädetään kir-

janpitolain 7 luvussa ja kestävyysraportointistandardeissa.

Lausuntonamme esitämme, että toimintakertomuksen

ja tilinpäätöksen tiedot ovat yhdenmukaisia ja että toiminta-

kertomus on laadittu noudattaen siihen sovellettavia sään-

nöksiä. Lausuntomme eivät kata niitä kestävyysraporttia

koskevia tietoja, joista säädetään kirjanpitolain 7 luvussa ja

kestävyysraportointistandardeissa.

Jos teemme ennen tilintarkastuskertomuksen antamispäi-

vää käyttöömme saamaamme muuhun informaatioon kohdis-

tamamme työn perusteella johtopäätöksen, että kyseisessä

muussa informaatiossa on olennainen virheellisyys, meidän on

raportoitava tästä seikasta. Meillä ei ole tämän asian suhteen

raportoitavaa.

Muut lakiin perustuvat lausunnot

Velvollisuutenamme on antaa suorittamamme tilintarkastuk-

sen perusteella lausunto maakaasumarkkinalain 13:64 §:n

edellyttämistä seikoista.

Eriytettyjen maakaasuliiketoimintojen tuloslaskelmat, taseet

ja niiden lisätiedot on laadittu maakaasumarkkinalain ja sen

nojalla annettujen säännösten ja määräysten mukaisesti.

Muut lausumat

Puollamme tilinpäätöksen vahvistamista. Hallituksen esitys

taseen osoittaman voiton käyttämisestä on osakeyhtiölain

mukainen. Puollamme vastuuvapauden myöntämistä emo-

yhtiön hallituksen jäsenille sekä toimitusjohtajalle tarkastamal-

tamme tilikaudelta.

Helsingissä 13. helmikuuta 2025

KPMG Oy Ab

Leenakaisa Winberg

KHT

182

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Olemme suorittaneet rajoitetun varmuuden antavan toimeksi-

annon, jonka kohteena on Neste Oyj:n (y-tunnus 1852302-9)

toimintakertomukseen sisältyvä kirjanpitolain 7 luvun mukai-

nen konsernin kestävyysraportti tilikaudelta 1.1.–31.12.2024.

Lausunto

Suorittamiemme toimenpiteiden ja hankkimamme evidenssin

perusteella tietoomme ei ole tullut seikkaa, joka antaisi meille

syyn uskoa, että konsernin kestävyysraportissa ei ole kaikilta

olennaisilta osiltaan noudatettu

1) kirjanpitolain 7 luvussa säädettyjä vaatimuksia ja kestä-

vyysraportointistandardeja (ESRS);

2) kestävää sijoittamista helpottavasta kehyksestä ja ase-

tuksen (EU) 2019/2088 muuttamisesta annetun Euroo-

pan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) 2020/852

artiklassa 8 säädettyjä vaatimuksia (EU-taksonomia).

Edellä kohta 1 käsittää myös prosessin, jolla Neste Oyj on yksi-

löinyt tiedot kestävyysraportointistandardien mukaista rapor-

toimista varten (kaksinkertainen olennaisuusanalyysi), sekä

tietojen merkitsemisen kirjanpitolain 7 luvun 22 §:ssä tarkoite-

tulla tavalla.

Lausuntomme ei kata kirjanpitolain 7 luvun 22 § 1 mom. 2

kohdan mukaista konsernin kestävyysraportin merkitsemistä

digitaalisilla XBRL-kestävyystunnisteilla, koska kestävyysra-

portointiyritysten ei ole ollut mahdollista noudattaa kyseistä

säännöstä ESEF-asetuksen tai muun Euroopan unionin lain-

säädännön puuttumisen vuoksi.

Lausunnon perustelut

Olemme suorittaneet konsernin kestävyysraportin varmenta-

misen rajoitetun varmuuden antavana toimeksiantona nou-

dattaen Suomessa noudatettavaa hyvää varmennustapaa ja

kansainvälistä varmennustoimeksiantostandardia ISAE 3000

(uudistettu) ”Muut varmennustoimeksiannot kuin mennyttä

aikaa koskevaan taloudelliseen informaatioon kohdistuva tilin-

tarkastus tai yleisluontoinen tarkastus”.

Tämän standardin mukaisia velvollisuuksiamme kuva-

taan tarkemmin kohdassa Konsernikestävyystarkastajan

velvollisuudet.

Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme

perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa

evidenssiä.

Muu seikka

Haluamme kiinnittää huomiota siihen, että Neste Oyj:n kir-

janpitolain 7 luvun mukainen konsernin kestävyysraportti

on laadittu ja varmennettu ensimmäistä kertaa tilikaudelta

1.1.–31.12.2024. Lausuntomme ei kata konsernin kestä-

vyysraportissa esitettyjä vertailutietoja. Lausuntoamme ei ole

mukautettu tämän seikan osalta.

Konsernikestävyystarkastajan

riippumattomuus ja laadunhallinta

Olemme riippumattomia emoyhtiöstä ja konserniyrityksistä nii-

den Suomessa noudatettavien eettisten vaatimusten mukai-

sesti, jotka koskevat suorittamaamme toimeksiantoa ja

olemme täyttäneet muut näiden vaatimusten mukaiset eetti-

set velvollisuutemme.

Konsernikestävyystarkastaja soveltaa kansainvälistä laa-

dunhallintastandardia ISQM 1, jonka mukaan kestävyystarkas-

tusyhteisön on suunniteltava, otettava käyttöön ja pidettävä

toiminnassa laadunhallintajärjestelmä, mukaan lukien eettisten

vaatimusten, ammatillisten standardien sekä sovellettavien

säädöksiin ja määräyksiin perustuvien vaatimusten noudatta-

mista koskevat toimintaperiaatteet tai menettelytavat.

Hallituksen ja toimitusjohtajan

velvollisuudet

Neste Oyj:n hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat:

• konsernin kestävyysraportista sekä sen laatimisesta ja

esittämisestä kirjanpitolain 7 luvussa säädetyn mukaisesti,

mukaan lukien kestävyysraportointistandardeissa

määritelty prosessi, jolla on yksilöity tiedot

kestävyysraportointistandardien mukaista raportointia

varten ja tietojen merkitseminen kirjanpitolain 7 luvun

22 §:ssä tarkoitetulla tavalla, sekä

• siitä, että konsernin kestävyysraportissa on noudatettu

kestävää sijoittamista helpottavasta kehyksestä ja

asetuksen (EU) 2019/2088 muuttamisesta annetun

Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU)

2020/852 artiklassa 8 säädettyjä vaatimuksia;

• sellaisesta sisäisestä valvonnasta, jonka ne

katsovat tarpeelliseksi voidakseen laatia konsernin

kestävyysraportin, jossa ei ole väärinkäytöksestä tai

virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä.

Kestävyysraportin varmennuskertomus

Neste Oyj:n yhtiökokoukselle

Luontaiset rajoitukset kestävyysraportin

laatimisessa

Kestävyysraportin laatiminen edellyttää yhtiöltä olennaisuus-

arviointia relevanttien raportoitavien seikkojen tunnistami-

seksi. Tähän sisältyy merkittävästi johdon harkintaa ja valin-

toja. Kestävyysraportoinnille on myös luonteenomaista, että

tämäntyyppisten tietojen raportointiin liittyy estimaatteja ja

olettamuksia sekä mittaus- ja arviointiepävarmuutta. Lisäksi

raportoidessaan tulevaisuuteen suuntautuvia tietoja Yhtiön

on esitettävä mahdollisia tulevaisuuden tapahtumia koske-

vat oletukset ja kerrottava yhtiön mahdollisista tulevista toi-

mista näihin tapahtumiin liittyen. Todellinen lopputulos saattaa

olla erilainen, koska ennustetut tapahtumat eivät aina toteudu

odotetulla tavalla.

Konsernikestävyystarkastajan

velvollisuudet

Velvollisuutemme on suorittaa varmennustoimeksianto saa-

daksemme rajoitetun varmuuden siitä, onko konsernin kestä-

vyysraportissa väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olen-

naista virheellisyyttä, sekä antaa rajoitetun varmuuden antava

varmennuskertomus, joka sisältää lausuntomme. Virheelli-

syyksiä voi aiheutua väärinkäytöksestä tai virheestä, ja niiden

katsotaan olevan olennaisia, jos niiden yksin tai yhdessä voisi

kohtuudella odottaa vaikuttavan päätöksiin, joita käyttäjät

tekevät konsernin kestävyysraportin perusteella.

183

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Kansainvälisen varmennustoimeksiantostandardin ISAE 3000

(uudistettu) noudattamiseen kuuluu, että käytämme ammatillista

harkintaa ja säilytämme ammatillisen skeptisyyden koko toimek-

siannon ajan. Lisäksi:

• Tunnistamme ja arvioimme väärinkäytöksestä tai

virheestä johtuvat konsernin kestävyysraportin olennaisen

virheellisyyden riskit, ja muodostamme käsityksen

toimeksiannon kannalta relevantista sisäisestä valvonnasta

pystyäksemme suunnittelemaan olosuhteisiin nähden

asianmukaiset varmennustoimenpiteet, mutta emme siinä

tarkoituksessa, että pystyisimme antamaan lausunnon

emoyhtiön tai konsernin sisäisen valvonnan tehokkuudesta.

• Suunnittelemme ja suoritamme näihin riskeihin vastaavia

varmennustoimenpiteitä hankkiaksemme lausuntomme

perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa

evidenssiä. Riski siitä, että väärinkäytöksestä johtuva

olennainen virheellisyys jää havaitsematta, on suurempi

kuin riski siitä, että virheestä johtuva olennainen virheellisyys

jää havaitsematta, sillä väärinkäytökseen voi liittyä

yhteistoimintaa, väärentämistä, tietojen tahallista esittämättä

jättämistä tai virheellisten tietojen esittämistä taikka sisäisen

valvonnan sivuuttamista.

Kuvaus suoritetuista toimenpiteistä

Rajoitetun varmuuden antavassa toimeksiannossa suoritettavat

toimenpiteet poikkeavat luonteeltaan ja ajoitukseltaan kohtuul-

lisen varmuuden antavan toimeksiannon toimenpiteistä, ja ovat

niitä suppeampia. Valittavien varmennustoimenpiteiden luonne,

ajoitus ja laajuus perustuvat ammatilliseen harkintaan sisältäen

arvioinnin väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvasta olennai-

sen virheellisyyden riskistä. Tämän vuoksi rajoitetun varmuuden

antavassa toimeksiannossa saatava varmuuden taso on huo-

mattavasti alempi kuin varmuus, joka saataisiin suorittamalla

kohtuullisen varmuuden antava toimeksianto.

Toimenpiteemme sisälsivät mm. seuraavaa:

• Haastattelimme kestävyystietojen laatimisesta ja

kokoamisesta vastaavia henkilöitä.

• Perehdyimme kestävyystietojen keräämiseen ja

yhdistelemiseen liittyviin keskeisiin prosesseihin haastatteluin.

• Tutustuimme kestävyysraportilla esitettyjen tietojen kannalta

olennaisiin sisäisiin ohjeistuksiin ja toimintaperiaatteisiin.

• Perehdyimme yhtiön laatimaan taustadokumentaatioon

ja asiakirjoihin soveltuvin osin ja arvioimme tukevatko ne

kestävyysraporttiin sisältyvää informaatiota.

• Suoritimme toimipaikkavierailuja valituilla toimipaikoilla.

• Kaksinkertaisen olennaisuuden määrittämistä

koskevan prosessin osalta haastattelimme prosessista

vastaavia henkilöitä ja perehdyimme kaksinkertaisesta

olennaisuusarvioinnista laadittuun prosessikuvaukseen ja

muuhun dokumentaatioon sekä taustaaineistoon.

• EU-taksonomiatietojen osalta haastattelimme

taksonomiatietojen raportoinnin kannalta avainasemassa

olevia henkilöitä selvittääksemme miten taksonomiakelpoiset

ja taksonomian mukaiset toiminnot on tunnistettu,

hankimme haastatteluja tukevaa evidenssiä ja täsmäytimme

raportoidut EU-taksonomiatiedot taustalaskemiin ja

soveltuvin osin raportointijärjestelmiin.

• Arvioimme ESRS kestävyysraportointistandardien

raportointia koskevien periaatteiden soveltamista

kestävyystietojen esittämisessä.

Helsingissä 13. helmikuuta 2025

KPMG OY AB

Kestävyystarkastusyhteisö

Leenakaisa Winberg

KRT

184

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Tietoa sijoittajille

Tietoa sijoittajille 185

Avainluvut 2024 187

185

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Nesteen osakkeet on listattu Nasdaq Helsingissä kaupankäyntitunnuksella

NESTE. Yhtiöllä oli vuoden 2024 lopussa 187 413 (148 094) osakkeenomistajaa.

Tietoa sijoittajille

Yhtiökokous

Neste Oyj:n varsinainen yhtiökokous järjestetään tiistaina

25.3.2025 kello 10.30 Messukeskuksen Kokoussiivessä,

osoitteessa Rautatieläisenkatu 3, Helsinki. Kokoukseen

ilmoittautuneiden vastaanottaminen ja äänestyslippujen

jakaminen aloitetaan kello 8.30. Yhtiökokoukseen osal-

listuvan osakkeenomistajan tulee ilmoittautua viimeis-

tään 17.3.2025 klo 16.00 joko

• Neste Oyj:n internetsivuilla www.neste.com

noudattaen siellä annettuja ohjeita;

• puhelimitse numeroon 020 770 6862 (maanantaista

perjantaihin klo 9.00-16.00);

• kirjeitse osoitteeseen Neste Oyj, yhtiökokous, PL 95,

00095 NESTE.

Mahdolliset valtakirjat pyydetään toimittamaan ilmoittau-

tumisen yhteydessä siten, että ne ovat perillä viimeistään

17.3.2025 klo 16.00.

Hallitus ehdottaa varsinaiselle yhtiökokoukselle, että

vuodelta 2024 vahvistetun taseen perusteella makse-

taan varsinaista osinkoa 0,20 euroa osakkeelta. Osinko

maksetaan yhdessä erässä.

Osavuosikatsaukset vuonna 2025

Neste Oyj julkistaa tulostiedotteensa vuonna 2025

seuraavasti:

• Osavuosikatsaus tammi-maaliskuu 2025:

29.4.2025

• Puolivuosikatsaus tammi-kesäkuu 2025:

24.7.2025

• Osavuosikatsaus tammi-syyskuu 2025:

29.10.2025

Osavuosikatsaukset julkaistaan suomeksi ja

englanniksi. Raportit ovat saatavilla

verkkosivuillamme osoitteessa

neste.com/fi-fi/sijoittajille

Yhteystiedot

Osakesijoittajasuhteet:

Anssi Tammilehto

Johtaja, strategia, M&A ja

sijoittajasuhteet

puh. 050 458 8436

anssi.tammilehto@neste.com

Velkasijoittajat ja

pankkisuhteet:

Katariina Perkkiö

Vice President, Treasury & Risk

Management

puh. 050 458 1492

katariina.perkkio@neste.com

Yleinen sähköpostiosoite

sijoittajille:

investors@neste.com

Osingonmaksu vuonna 2025

13.3.2025

Yhtiökokouksen täsmäytyspäivä.

27.3.2025

Osingonmaksun täsmäytyspäivä.

3.4.2025

Osingon maksupäivä.

186

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Osakkeenomistajan

kokonaistuotto, %

20222021 2023 2024

++++I

Omistusrakenne 31.12.2024, %

++4+0+0+I

Nesteen osakkeiden vaihdon jakauma vuonna 2024, %

Suomen valtio 44,2 % (44,2 %)

Ulkomaiset omistajat 29,8 % (36,8 %)

Suomalaiset instituutiot 14,8 % (10,6 %)

Kotitaloudet 11,2 % (8,4 %)

Nasdaq Helsinki 69,9 % (65,8 %)

CBOE Europe 25,8 % (29,7 %)

Turquoise 4,3 % (4,1 %)

BATS Europe 0,1 % (0,3 %)

-20

-60

-40

-80

-25,4

1,1

-21,6

-58,6

Osakkeenomistajan kokonaistuotto, indeksi

Neste Stoxx Nordic

200

100

150

250

2022 2023 202420212020

Osakkeen kurssikehitys 2020–2024, EUR

2021 2022 2023 20242020

Tulos/osake, osinko/osake, EUR

20222021 2023 2024

2,31

1,54

0,82

2,46

3,04

1,52

1,87

2,88

1,20

2,5

2,0

3,0

1,5

1,0

0,5

-0,5

Tulos/osake

Vertailukelpoinen osakekohtainen tulos

Osinko/osake

2022: Varsinainen osinko 1,02 + Ylimääräinen osinko 0,50

2024: Hallituksen ehdotus yhtiökokoukselle.

-0,12

0,17

0,20

187

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

2024 2023 Muutos,%

Tuloslaskelma

Liikevaihto, milj. euroa

20 635 22 926 -10 %

Käyttökate (EBITDA), milj. euroa

1 005 2 548 -61 %

Liikevoitto, milj. euroa

25 1 682 -99 %

Voitto ennen veroja, milj. euroa

-113 1 596 -107 %

Tilikauden voitto, milj. euroa

-95 1 436 -107 %

Vertailukelpoinen käyttökate (EBITDA), milj. euroa

1 252 3 458 -64 %

Vertailukelpoinen tilikauden voitto, milj. euroa

131 2 216 -94 %

Kannattavuus, %

Oman pääoman tuotto (ROE), %

-1,2 17,9 -107 %

"Vertailukelpoinen keskimääräisen sijoitetun pääoman tuotto

verojen jälkeen (Vertailukelpoinen ROACE), %" 2,5 23,9 -90 %

Rahoitus ja taloudellinen asema

Oma pääoma, milj. euroa

7 417 8 463 -12 %

Korollinen nettovelka, milj. euroa

4 192 2 488 68 %

Velan osuus kokonaispääomasta, %

36,1 22,7 59 %

Omavaraisuusaste, %

47,7 53,1 -10 %

Nettovelka / käyttökate, %

4,2 1,0 320 %

Liiketoiminnan nettorahavirta, milj. euroa

1 183 2 279 -48 %

Muut tunnusluvut

Sijoitettu pääoma, milj. euroa

12 564 12 532 0 %

Nettokäyttöpääoman kiertonopeus

39,4 41,0 -4 %

Investoinnit aineettomiin ja aineellisiin hyödykkeisiin sekä

osakkeisiin, milj. euroa 2 006 2 351 -15 %

Tutkimus- ja kehitysmenot, milj. euroa

86 94 -9 %

Henkilöstö keskimäärin

5 796 6 018 -4 %

Kaikkien työpaikkatapaturmien kokonaismäärä miljoonaa

työtuntia kohti (TRIF) 2,2 2,3 -4 %

Prosessiturvallisuustapahtumien lukumäärä miljoonaa työtuntia

kohti (PSER) 1,3 1,2 8 %

Osakekohtaiset tunnusluvut

Tulos / osake (EPS), euroa -0,12 1,87 -106 %

Vertailukelpoinen tulos / osake, euroa 0,17 2,88 -94 %

Oma pääoma / osake, euroa 9,65 11,02 -12 %

Rahavirta / osake, euroa 1,54 2,97 -48 %

Osinko / osake, euroa 0,20

1,20 -83 %

Osinko tuloksesta, % -162,3

64,3 -352 %

Efektiivinen osinkotuotto, % 1,6

3,7 -57 %

Osakekurssi kauden lopussa, euroa 12,13 32,21 -62 %

Keskikurssi, euroa 19,26 37,66 -49 %

Alin kurssi, euroa 10,98 28,55 -62 %

Ylin kurssi, euroa 33,60 48,50 -31 %

Osakekannan markkina-arvo kauden lopussa, milj. euroa 9 331 24 776 -62 %

Hallituksen ehdotus yhtiökokoukselle

2024 2023 Muutos,%

Kasvihuonekaasupäästöjen tunnusluvut

Kasvihuonekaasupäästöjen määrä, jonka asiakkaat vähensivät

Nesteen uusiutuvia tuotteita käyttämällä

(fossiilisiin polttoaineisiin verrattuna), miljoonaa CO

e-tonnia

12,1 11,0 10 %

Nesteen absoluuttiset CO

-päästöt scope 1 ja 2 (tuotanto)

2,7 2,8 -4 %

Myytyjen tuotteiden käyttövaiheen päästöintensiteetti (gCO

e/MJ)

54 58 -7 %

Nesteen uusiutuvilla tuotteilla elinkaaren aikana saavutettu kasvihuonekaasupäästöjen vuosittainen vähennys verrattuna fossiiliseen polttoaineeseen.

Arvo perustuu markkinasäädöksiin, joissa esitetään menetelmä ja määritetään fossiilisen dieselin kasvihuonekaasupäästöjen viitearvot.

Markkinaperusteiset scope 2 -päästöt

Myytyjen tuotteiden käyttövaiheen päästöintensiteetti lasketaan jakamalla Nesteen tuottamien ja myymien tuotteiden käytöstä aiheutuvat päästöt

(osa scope 3 -luokkaa) myydyn energian kokonaismäärällä (gCO

e/MJ).

Avainluvut 2024

188

Hallinnointi Hallituksen toimintakertomus Tilinpäätös

Olemme suorittaneet kohtuullisen varmuuden antavan toimek-

siannon, jonka kohteena on Neste Oyj:n (y-tunnus 1852302-9)

komission teknisen sääntelystandardin mukaisesti laadittu

tilinpäätös 5493009GY1X8GQ66AM14-2024-12-31-0-fi.zip

tilikaudelta 1.1.–31.12.2024.

Hallituksen ja toimitusjohtajan vastuu

Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat yhtiön toimintakertomuk-

sen ja tilinpäätöksen (ESEF-tilinpäätös) laatimisesta siten, että

ne täyttävät komission teknisen sääntelystandardin vaatimuk-

set. Tähän vastuuseen kuuluu

• laatia ESEF-tilinpäätös XHTML-muodossa komission

teknisen sääntelystandardin artiklan 3 mukaisesti

• merkitä ESEF-tilinpäätökseen sisältyvän

konsernitilinpäätöksen päälaskelmat, liitetiedot ja yhtiön

tunnistetiedot iXBRL-merkein komission teknisen

sääntelystandardin artiklan 4 mukaisesti sekä

• varmistaa ESEF-tilinpäätöksen ja tilintarkastetun

tilinpäätöksen keskinäinen yhdenmukaisuus.

• Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat myös sellaisesta

sisäisestä valvonnasta, jonka ne katsovat tarpeelliseksi

voidakseen laatia ESEF-tilinpäätöksen komission teknisen

sääntelystandardin vaatimusten mukaisesti.

Tilintarkastajan riippumattomuus ja

laadunvalvonta

Olemme riippumattomia yhtiöstä niiden Suomessa noudatet-

tavien eettisten vaatimusten mukaisesti, jotka koskevat suorit-

tamaamme toimeksiantoa ja olemme täyttäneet muut näiden

vaatimusten mukaiset eettiset velvollisuutemme.

Tilintarkastaja soveltaa kansainvälistä laadunvalvontastan-

dardia ISQM1, jonka mukaan tilintarkastusyhteisön on suun-

niteltava, otettava käyttöön ja pidettävä toiminnassa laa-

dunhallintajärjestelmä, mukaan lukien eettisten vaatimusten,

ammatillisten standardien sekä sovellettavien säädöksiin ja

määräyksiin perustuvien vaatimusten noudattamista koskevat

toimintaperiaatteet tai menettelytavat.

Tilintarkastajan velvollisuudet

Velvollisuutenamme on arvopaperimarkkinalain 7:8 § mukai-

sesti varmentaa komission teknisen sääntelystandardin

mukaisesti laadittu tilinpäätös. Annamme lausunnon siitä,

onko ESEF-tilinpäätökseen sisältyvä konsernitilinpäätös mer-

kitty olennaisilta osin komission teknisen sääntelystandardin 4

artiklan vaatimusten mukaisesti.

Velvollisuutenamme on ilmoittaa lausunnossamme, missä

laajuudessa varmennus on suoritettu. Olemme suorittaneet

kohtuullisen varmuuden antavan toimeksiannon kansainväli-

sen varmennustoimeksiantostandardin ISAE 3000 mukaisesti.

Tarkastukseen kuuluu toimenpiteitä evidenssin hankkimi-

seksi siitä,

• onko ESEF-tilinpäätökseen sisältyvät

konsernitilinpäätöksen päälaskelmat olennaisilta

osin merkitty iXBRL-merkein komission teknisen

sääntelystandardin 4. artiklan vaatimusten mukaisesti, ja

• onko ESEF-tilinpäätökseen sisältyvät

konsernitilinpäätöksen liitetiedot ja yhtiön tunnistetiedot

olennaisilta osin merkitty iXBRL-merkein komission

teknisen sääntelystandardin 4 artiklan vaatimusten

mukaisesti, ja

• ovatko ESEF-tilinpäätös ja tilintarkastettu tilinpäätös

keskenään yhdenmukaisia.

Valittujen tarkastustoimenpiteiden luonne, ajoitus ja laajuus

riippuvat tilintarkastajan harkinnasta. Tähän sisältyy sen ris-

kin arvioiminen, onko virheestä tai väärinkäytöksestä johtuvaa

olennaista poikkeamaa komission teknisen sääntelystandar-

din vaatimuksista.

Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme

perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa

tarkastusevidenssiä.

Lausunto

Arvopaperimarkkinalain 7 luvun 8 §:n mukaisena lausun-

tona esitämme, että Neste Oyj:n ESEF-tilinpäätökseen

5493009GY1X8GQ66AM14-2024-12-31-0-fi.zip sisältyvät

konsernitilinpäätöksen päälaskelmat sekä liitetiedot ja yhtiön

tunnistetiedot tilikaudelta 1.1.–31.12.2024 on olennaisilta osin

merkitty komission teknisen sääntelystandardin vaatimusten

mukaisesti.

Lausuntomme Neste Oyj:n konsernitilinpäätöksen tilintar-

kastuksesta tilikaudelta 1.1.–31.12.2024 on annettu tilintar-

kastuskertomuksellamme päivätty 13.2.2025. Tällä raportilla

emme anna konsernitilinpäätöksen tilintarkastuksesta lausun-

toa tai muuta varmennusjohtopäätöstä.

Helsingissä 27. helmikuuta 2025

KPMG OY AB

Leenakaisa Winberg

KHT

Riippumattoman tilintarkastajan raportti Neste Oyj:n ESEF-tilinpäätöksestä

Neste Oyj:n hallitukselle