iso4217:EUR iso4217:HUF iso4217:EUR xbrli:shares 5299007X731QR7Y5GG21 2021-01-01 2021-12-31 5299007X731QR7Y5GG21 2022-01-01 2022-12-31 5299007X731QR7Y5GG21 2021-12-31 5299007X731QR7Y5GG21 2022-12-31 5299007X731QR7Y5GG21 2020-12-31 5299007X731QR7Y5GG21 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 5299007X731QR7Y5GG21 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 5299007X731QR7Y5GG21 2020-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 5299007X731QR7Y5GG21 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfSharebasedPaymentsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfSharebasedPaymentsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfSharebasedPaymentsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfSharebasedPaymentsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfSharebasedPaymentsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 5299007X731QR7Y5GG21 2020-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 5299007X731QR7Y5GG21 2021-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 5299007X731QR7Y5GG21 2022-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 5299007X731QR7Y5GG21 2020-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Éves jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Éves jelentés
ENEFI Vagyonkezelő
Nyrt.-ről és leányvállalatairól
a 2022. december 31-én végződő üzleti évre az Európai Unió
által befogadott Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási
Standardok (IFRS) szerint
1
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Éves jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Általános információk
Igazgatóság tagjai
Soós Csaba, Igazgatóság elnöke, 2016.12.30-tól
Bálint László, Igazgatósági tag, 2016.12.30-tól
Virág Ferenc, Igazgatósági tag, 2019.04.30-tól
Dr. Paksi Piroska, Igazgatósági tag, 2021.07.09-től -2022.02.14-ig
Tendli Krisztina Igazgatósági tag, 2022.09.12-től - 2023.03.19-ig
Felügyelő bizottság tagjai
Kerekes Imre, Felügyelő bizottság elnöke, 2017.09.26-tól
Dr. Bakacsi Gyula, Felügyelő bizottsági tag, 2016.12.30-tól
Dr. Siska Miklós László, Felügyelő bizottsági tag, 2016.12.30-tól
Társaság elérhetőségei
1031 Budapest Nánási út 23779/8/E/24 hrsz., (Nánási út 5-7.) 2022.12.27-től
Telefon: +36 1 631-3784
Fax: +36 1 631-3785
Web: www.enefi.hu
Könyvvizsgáló
Dr. Lakatos László Péter (Könyvvizsgálói engedélyszáma: 007102)
UNIKONTO Számvitelkutatási Kft.
1093 Budapest, Fővám tér 8. 3. em. 317/3.
Kamarai regisztrációs száma: 001724
2
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Éves jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Tartalom
A pénzügyi kimutatásokban szereplő rövidítések magyarázata........................................................... 7
I. Az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. bemutatása..................................................................................... 8
II. Számviteli politika változásai és a pénzügyi kimutatások napján még hatályba nem lépett IFRS-
ek és IFRIC-ek várható hatása, korábbi alkalmazások......................................................................... 10
IGAZGATÓSÁGI ÜZLETI JELENTÉS ......................................................................................................... 12
KONSZOLIDÁLT PÉNZÜGYI KIMUTATÁSOK.......................................................................................... 34
Konszolidált átfogó eredménykimutatás............................................................................................. 35
Konszolidált mérleg .............................................................................................................................. 36
Konszolidált saját tőke változás kimutatása........................................................................................ 38
Konszolidált Cash flow kimutatás ........................................................................................................ 39
1.
2.
3.
Számviteli politika meghatározó elemei, a pénzügyi kimutatások elkészítésének alapja. 41
Kritikus számviteli döntések és a becslési bizonytalanságok fő forrásai............................ 69
Az átfogó eredménykimutatáshoz kapcsolódó kiegészítő megjegyzések.......................... 71
Értékesítés árbevétele...................................................................................................... 71
Anyagjellegű ráfordítások ................................................................................................ 72
Személyi jellegű ráfordítások ........................................................................................... 73
Egyéb bevételek/ ráfordítások (-) .................................................................................... 74
Pénzügyi műveletek bevételei/ ráfordításai (-) ............................................................... 75
Jövedelemadó................................................................................................................... 76
Időszaki egyéb átfogó jövedelem..................................................................................... 78
Egy részvényre jutó eredmény (EPS) és EBITDA számítás............................................... 78
A mérleghez kapcsolódó kiegészítő megjegyzések ............................................................. 80
3.1
3.2
3.3
3.4
3.5
3.6
3.7
3.8
4.
4.1 Immateriális javak .................................................................................................................. 80
4.2 Tárgyi eszközök....................................................................................................................... 80
4.3 Koncessziós eszközökből származó követelések ................................................................... 81
4.4 Készletek ................................................................................................................................. 82
4.5 Vevők....................................................................................................................................... 82
4.6 Eredménnyel szemben valós értéken értékelt értékpapírok................................................ 83
4.7 Nyereségadó követelés .......................................................................................................... 84
4.8 Egyéb rövid lejáratú követelések........................................................................................... 84
4.9
Aktív időbeli elhatárolások............................................................................................... 85
4.10 Értékesítésre tartott eszközök.......................................................................................... 86
4.11 Pénzeszközök és egyenértékesek..................................................................................... 86
3
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Éves jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
4.12 Jegyzett tőke ..................................................................................................................... 86
4.13 Tőketartalék...................................................................................................................... 87
4.14 Felhalmozott átváltási tartalék ........................................................................................ 88
4.15 Részvényalapú juttatások tartaléka..................................................................................... 88
4.16 Saját részvények ............................................................................................................... 88
4.17 Nem kontrolláló érdekeltségek........................................................................................ 89
4.18 Hitelek ............................................................................................................................... 89
4.19 Céltartalékok..................................................................................................................... 90
4.20 Egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek ............................................................................ 91
4.21 Szállítók ............................................................................................................................. 91
4.22 Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek............................................................................... 91
4.23 Passzív időbeli elhatárolások ........................................................................................... 92
4.24 Várható hitelezési veszteség ............................................................................................ 92
4.25 Pénzügyi eszközök valós érték hierarchiája..................................................................... 93
Egyéb közzétételek a konszolidált beszámolóhoz............................................................... 95
5
5.1
5.2
5.3
5.4
5.5
5.6
5.7
5.8
5.9
Módosítás az eredménykimutatás felépítésében ........................................................... 95
Kapcsolt felekkel folytatott tranzakciók .......................................................................... 95
Szegmens információk...................................................................................................... 97
Pénzügyi és piaci kockázatok kezelése............................................................................. 99
Folyamatban lévő perek, függő követelések, függő kötelezettségek........................... 104
A beszámolási időszakot követő lényeges események ................................................. 106
Más gazdálkodó egységben lévő érdekeltségek miatti közzétételek........................... 107
Könyvvizsgálóval kapcsolatos közzétételek................................................................... 107
Számviteli szolgáltatóval kapcsolatos közzétételek ...................................................... 108
5.10 Nyilatkozatok.................................................................................................................. 108
5.11 A pénzügyi kimutatások jóváhagyása............................................................................ 108
Egyedi pénzügyi kimutatások............................................................................................................. 109
Egyedi átfogó eredménykimutatás.................................................................................................... 110
Egyedi mérleg...................................................................................................................................... 111
Egyedi cash flow-kimutatás................................................................................................................ 112
Egyedi saját tőke változás kimutatás................................................................................................. 113
I. A számviteli politikák meghatározó elemei, a pénzügyi kimutatások elkészítésének alapja....... 114
II. A pénzügyi kimutatások elkészítésekor alkalmazott lényeges becslések és a bizonytalanságok
egyéb forrásai ..................................................................................................................................... 136
III.
Az átfogó eredménykimutatáshoz kapcsolódó kiegészítő megjegyzések............................ 138
4
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Éves jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
Árbevétel............................................................................................................................. 138
Közvetlen ráfordítások ....................................................................................................... 139
Anyagjellegű ráfordítások .................................................................................................. 139
Személyi jellegű ráfordítások ............................................................................................. 139
Igénybevett szolgáltatások................................................................................................. 140
Egyéb bevételek és ráfordítások ........................................................................................ 140
Pénzügyi műveletek ráfordítása (bevétele)....................................................................... 141
Jövedelemadó ráfordítás.................................................................................................... 143
A mérleghez kapcsolódó kiegészítő megjegyzések ............................................................... 145
Immateriális eszközök ........................................................................................................ 145
Tárgyi eszközök................................................................................................................... 145
Részesedések leányvállalatokban, társult vállalatokban és közös szerveződésekben .... 146
Koncessziós eszközök.......................................................................................................... 148
Halasztott adó eszközök és kötelezettségek...................................................................... 148
Vevőkövetelések................................................................................................................. 151
Vásárolt részvények............................................................................................................ 152
Egyéb követelések .............................................................................................................. 152
Jövedelemadó követelések ................................................................................................ 154
Aktív időbeli elhatárolások................................................................................................. 154
Pénzeszközök és egyenértékeseik...................................................................................... 155
Jegyzett tőke ....................................................................................................................... 155
Tőketartalékok (ázsió) ........................................................................................................ 157
Saját részvények ................................................................................................................. 157
Részvény alapú kifizetések tartaléka................................................................................. 157
Egy részvényre jutó eredmény (EPS) számítása................................................................. 158
Céltartalékok....................................................................................................................... 158
Hosszú lejáratú lízingkötelezettség.................................................................................... 158
Egyéb hosszú lejáratú kötelezettség.................................................................................. 158
Rövid lejáratú hitelek ......................................................................................................... 159
Rövid lejáratú lízingkötelezettség ...................................................................................... 159
Passzív időbeli elhatárolások ............................................................................................. 160
Szerződéses kötelezettségek.............................................................................................. 161
Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek................................................................................. 161
IV.
9.
10.
11.
12.
13.
14.
15.
16.
17.
18.
19.
20.
21.
22.
23.
24.
25.
26.
27.
28.
29.
30.
31.
32.
V. Egyéb közzétételek ..................................................................................................................... 162
33.
Kapcsolt felekkel kapcsolatos közzétételek....................................................................... 162
5
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Éves jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
34.
35.
36.
37.
38.
39.
40.
41.
Érzékenységi vizsgálat ........................................................................................................ 167
Saját tőke megfeleltetési tábla .......................................................................................... 170
Függő kötelezettségek és függő követelések .................................................................... 172
Mérlegfordulónap utáni események: általános közzétételek........................................... 172
Jelentősebb gazdasági események..................................................................................... 175
Peres ügyek......................................................................................................................... 175
Osztalék az Társaság tulajdonosainak................................................................................ 177
A pénzügyi kimutatások közzétételre engedélyezése....................................................... 177
Az éves jelentés 177 oldalból áll
6
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Éves jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A pénzügyi kimutatásokban szereplő rövidítések magyarázata
IAS
Nemzetközi Számviteli Standardok
IFRS
Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardok
Értelmezések a Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardokhoz
Egyéb átfogó eredménnyel szemben valós értéken értékelt
A nyereséggel/veszteséggel szemben valós értéken értékelt
Vezető működési döntéshozó
IFRIC/SIC
FVTOCI
FVTPL
CDO
EPS
Egy részvényre jutó eredmény
AB
Audit Bizottság
ECL
Várható hitelezési veszteség
EBITDA
Kamat, értékcsökkenés és adózás előtti eredmény
A zárójelben szereplő számok negatív értéket jelölnek a pénzügyi kimutatásokban!
7
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Éves jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
I. Az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. bemutatása
Az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. (korábbi nevén: E-Star Alternatív Nyrt., RFV Nyrt., ENEFI
Energiahatékonysági Nyrt.) („ENEFI”, illetve „Társaság”), mely a vállalatcsoport („Csoport”)
anyavállalata, Magyarországon bejegyzett vállalkozás. Székhelye 2022.12.27-ig a 1039 Budapest,
Pünkösdfürdő u. 52. 4. emelet 413. ajtó volt, a Társaság székhelye aktuálisan a 1031 Budapest Nánási
út 23779/8/E/24 hrsz., (Nánási út 5-7.) cím alatt található.
A Társaság jogelődje (RFV Nyrt.) 2000. június 29-én azzal a céllal jött létre, hogy leendő ügyfelei részére
megtakarításból megtérülő – elsősorban energetikai – beruházásokat hajtson végre, melyek hosszú
távú üzemeltetés mellett hatékonyan szolgáltatnak energiát ügyfelei részére. A 2019-ben
megfogalmazott stratégia következtében a Társaság új szegmensek felé nyitott, így az alaptevékenység
mellett egyre jelentősebb a vagyonkezelési és turisztikai tevékenység.
A Társaság tulajdonosi szerkezete a 2022. december 31-i állapot szerint:
Tulajdoni hányad (%) *
Tulajdonos
2022.12.31
9,71%
2021.12.31
9,71%
Saját részvény
Kapcsolt vállalkozás
Kerekes Imre
Soós Csaba
Közkézhányad
Összesen
17,02%
3,29%
30,69%
39,28%
100%
17,02%
3,29%
30,69%
39,28%
100%
*Tulajdoni hányad: valamennyi Társaság által kibocsátott részvényre vetítve függetlenül attól, hogy ahhoz társul-e szavazati
jog vagy bevezetésre került-e a tőzsdére.
Konszolidációba bevont Társaságok
Közvetlen anyavállalatnak az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. minősül, így ő készíti el az IFRS szerinti
konszolidált pénzügyi kimutatásokat. A következő Társaságok kerülnek bevonásra a konszolidáció
során:
2022.12.31
2021.12.31
Részesedés
mértéke
Szavaza Részesedé Szavaza
Név
Ország
ti jog
s mértéke ti jog
EETEK Limited
Ciprus
Magyarország
Magyarország
Románia
100,00% 100,00%
49,00% 70,00%
100,00% 100,00%
100,00% 100,00%
99,50% 99,50%
99.99% 99.99%
100,00% 100,00%
49,00% 70,00%
100,00% 100,00%
100,00% 100,00%
99,50% 99,50%
99.99% 99.99%
RFV Józsefváros Kft.
ENEFI Projekttársaság Kft.
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala SRL
Termoenergy SRL
Románia
SC Faapritek SA
Románia
8
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Éves jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
E-Star Alternative Energy SA
E-Star Energy Generation SA
Ski43 Program Nonprofit Kft.
Síaréna Kft.
Románia
Románia
99.99% 99.99%
99.99% 99.99%
100,00% 100,00%
100,00% 100,00%
99.99% 99.99%
99.99% 99.99%
100,00% 100,00%
100,00% 100,00%
Magyarország
Magyarország
A Csoportba tartozó felszámolás alatt álló Társaságok, amelyek nem kerültek bevonásra a
konszolidációba, mivel a felszámolás miatt nincs meg a kontroll felettük:
2022
Részesedés
mértéke
2021
Szavazati
jog
Részesedés Szavazati
mértéke
Név
Ország
jog
E-Star Mures Energy SA
„felszámolás alatt”
Románia
99,99%
99,99%
99,99%
99,99%
Mivel konszolidálásra nem kerülhet az E-Star Mures Energy SA „felszámolás alatt”, ezért a vele
szemben keletkező Anyavállalati követelés pozíció úgy jelenik meg, mintha harmadik féllel szemben
lenne (vagyis nem lehet kiszűrni).
Az Anyavállalat jegyzett tőkéje 166 061 090 Ft, amely 11 150 000 db egyenként 10 Ft névértékű
törzsrészvényből és 5 456 109 db egyenként 10 Ft névértékű elsőbbségi részvényből áll.
Az elsőbbségi részvények átalakítható-osztalékelsőbbségi részvények, melyek szavazati joggal nem
bírnak. Más részvényfajtába és részvényosztályba tartozó részvényeknél 5%-kal kedvezőbb mértékben
jogosítanak osztalékra, amennyiben az osztalékfizetés törvényi feltételei fennállnak. Az átalakítható-
osztalékelsőbbségi részvények a tulajdonosának döntése alapján, egy az egy arányban A sorozatú,
egyenként 10,- Ft névértékű, dematerializált törzsrészvénnyé alakíthatóak át.
A pénzügyi kimutatások prezentálásának pénzneme, pontossága
A Csoport funkcionális pénzneme a magyar forint. A pénzügyi kimutatások forintban készültek
(prezentálás pénzneme) és ha más jelölés nem szerepel, az adatok ezer forintban (eFt) szerepelnek.
A Csoport szempontjából lényeges idegen pénznem az euró és a román lej. A két deviza árfolyama a
beszámolási időszakban a következő volt (egy pénzegység/forint, MNB árfolyamok):
2022
2021
Pénznem
Euró (EUR)
Román lej (RON)
Amerikai dollár (USD)
záró
400,25
80,88
átlag
391,33
79,37
záró
369
74,56
325,71
átlag
358,52
72,85
375,68
373,12
303,29
9
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Éves jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
II. Számviteli politika változásai és a pénzügyi kimutatások napján még hatályba nem lépett IFRS-
ek és IFRIC-ek várható hatása, korábbi alkalmazások
A Csoport önkéntesen nem változtatta meg 2021-ben alkalmazott számviteli politikáit 2022-re. Ez alól
kivételt képeznek az új standardok bevezetésével és a korábban nem létező tevékenységekkel
kapcsolatos számviteli politikák alkalmazása.
Az alábbiakban részletezzük a fordulónapot követően hatályba lépő IFRS-ek és IFRC-ek változásainak
hatását a Csoport pénzügyi kimutatásaira. A fordulónapon ismert, folyamatban levő IFRS-ek és IFRIC-
ek változásainak várható hatását részleteiben nem elemezzük, mivel azok nincsenek jelentős hatással
a pénzügyi kimutatásokra és azok elhagyása nincs hatással a beszámolót felhasználók döntéseire.
A jelen beszámolási időszaktól hatályba lépő, az IASB által közzétett és az EU által elfogadott új és
módosított standardok és értelmezések:
IFRS 3 “Üzleti kombinációk”; IAS 16 “Ingatlanok, gépek és berendezések”; IAS 37 “Céltartalékok,
függő kötelezettségek és függő követelések” standardok módosításai – Éves fejlesztések (hatályba
lépett 2022. január 1-jével, illetve az azt követően kezdődő beszámolási időszakokban),
Az IASB által kibocsátott és az EU által elfogadott, de még nem hatályos új és módosított standardok
és értelmezések
Ezen pénzügyi kimutatások jóváhagyásának időpontjában a következő, az IASB által kibocsátott és az
EU által elfogadott standardok, valamint meglévő standardok és értelmezések módosításai kerültek
közzétételre hatályba lépés nélkül:
IAS 1 „Pénzügyi kimutatások prezentálása” standard módosításai – A rövid és hosszú lejáratú
kötelezettségek osztályozása (hatályba lép a 2023. január 1-jével, illetve az azt követően kezdődő
beszámolási időszakokban),
IFRS Practice Statement 2: A számviteli politikák közzététele. (hatályba lép a 2023. január 1-jével,
illetve az azt követően kezdődő beszámolási időszakokban),
IFRS 17 “Biztosítási szerződések” standard, beleértve az IFRS 17 standard módosításait (hatályba
lép a 2023. január 1-jével, illetve az azt követően kezdődő beszámolási időszakokban), IAS 8
„Számviteli politikák, a számviteli becslések változásai és hibák”: Számviteli becslésben
bekövetkező változások. (hatályba lép a 2023. január 1-jével, illetve az azt követően kezdődő
beszámolási időszakokban),
IAS 12 „Jövedelemadók”: Egyetlen tranzakcióból eredő eszközökhöz és kötelezettségekhez
kapcsolódó halasztott adó (hatályba lép a 2023. január 1-jével, illetve az azt követően kezdődő
beszámolási időszakokban),
IAS 8 „Számviteli politikák, a számviteli becslések változásai és hibák”: Számviteli becslésben
bekövetkező változások. (hatályba lép a 2023. január 1-jével, illetve az azt követően kezdődő
beszámolási időszakokban).
10
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Éves jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A Csoport nem alkalmazza ezeket az új standardokat és a meglévő standardok módosításait a hatályos
időpontok előtt. A Csoport úgy véli, hogy a jelen standardok elfogadása és a meglévő standardok
módosítása nem lesz jelentős hatással a Csoport pénzügyi kimutatásaira a kezdeti alkalmazás
időszakában.
Az IASB által kibocsátott és az EU által nem elfogadott standardok és értelmezések
Az EU által elfogadott IFRS-ek jelenleg nem különböznek jelentősen a Nemzetközi Számviteli Standard
Testület (IASB) által elfogadott rendeletektől, kivéve az alábbi új standardokat, a meglévő standardok
módosításait és új értelmezéseket, amelyeket az EU-ban még nem fogadtak be a pénzügyi kimutatások
közzétételének napjával:
IFRS 10 ”Konszolidált pénzügyi kimutatások” és IAS 28 “Társult vállalkozásokban és közös
vállalkozásokban lévő befektetések” standardok módosításai – Eszközök eladása, illetve átadása
a befektető és annak társult vagy közös vezetésű vállalkozása között (a hatálybalépés időpontját
bizonytalan időre elhalasztották, amíg a kutatási projekt konklúzióra jut a tőkemódszerrel
kapcsolatban).
IFRS 14 Hatósági árszabályozásból eredő elhatárolások. A Standard egy átmeneti Standard, mely
az IFRS első alkalmazóinak ad árszabályozásokra vonatkozó útmutatást. Az IASB a kész
Standardot 2022. évben publikálta. Az Európai Bizottság nem javasolja a Standard EU-ban
történő jóváhagyását, az érintettek alacsony száma miatt.
Ezek a módosítások, új standardok és értelmezések implementációja nem befolyásolná számottevően
a Csoport pénzügyi kimutatásait.
11
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőség jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
IGAZGATÓSÁGI ÜZLETI JELENTÉS
a Társaság ügyvezetéséről, a Társaság vagyoni helyzetéről és üzletpolitikájáról, valamint a Társaság
2022. december 31-i éves pénzügyi kimutatásaihoz
Az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. és az ENEFI Csoport üzleti és vezetőségi jelentése
A jelentés célja, hogy az éves beszámoló adatainak értékelésével úgy mutassa be az ENEFI
Vagyonkezelő Nyrt. (továbbiakban: „Társaság” vagy „Vállalkozó” vagy „ENEFI” vagy „Kibocsátó”
vagyoni, pénzügyi, jövedelmi helyzetét, az üzletmenetet, a vállalkozó tevékenysége során felmerülő
főbb kockázatokkal és bizonytalanságokkal együtt, hogy ezekről - a múltbeli tény - és a várható
jövőbeni adatok alapján - a tényleges körülményeknek megfelelő, megbízható és valós képet adjon.
I.
ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. anyavállalatra vonatkozó információk:
1. A Társaság alapadatai, jegyzett tőke összetétele:
A Társaságra vonatkozó alapinformációk
Cégnév:
A társaság angol neve:
Székhely:
Fióktelepe:
Adószám:
ENEFI Vagyonkezelő Nyrt.
ENEFI Asset Management Plc.
1031 Budapest, Nánási út 23779/8/E/24.
8413 Eplény, Veszprémi u. 66. A. ép.
13719069-2-41
Székhely országa:
Telefonszám:
Fax:
Irányadó jog:
Tőzsdei bevezetés:
Magyarország
06-1- 279-3550
06-1- 279-3551
magyar
Budapesti Értéktőzsde
Varsói Értéktőzsde
Működési forma:
nyilvánosan működő részvénytársaság
Társaság jogelődjei, cégformájában bekövetkezett változások
A Társaság korlátolt felelősségű társaságként jött létre, majd zártkörűen működő részvénytársasággá
és ezt követően nyilvánosan működő részvénytársasággá alakult át az alábbiak szerint:
Regionális Fejlesztési Vállalat Korlátolt Felelősségű Társaság
Alakulás dátuma:
Bejegyzés dátuma:
Megszűnés dátuma:
2000.05.17.
2000.06.29.
2006.06.12.
Regionális Fejlesztési Vállalat zártkörűen működő Részvénytársaság
Bejegyzés dátuma: 2006.06.12.
RFV Regionális Fejlesztési, Beruházó, Termelő és Szolgáltató Nyilvánosan Működő Részvénytársaság
Változás időpontja: 2007.03.12.
12
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A részvények Budapesti értéktőzsdére történő bevezetésére 2007. május 29-én került sor.
E-STAR Alternatív Energiaszolgáltató Nyrt.
Változás időpontja:
Bejegyzés kelte:
2011.02.17.
2011.03.04.
ENEFI Energiahatékonysági Nyrt.
Változás időpontja:
Bejegyzés kelte:
2013.12.09.
2013.12.17.
ENEFI Vagyonkezelő Nyrt.
A változás időpontja: 2019/11/29
Bejegyzés kelte: 2020/01/09 Közzétéve: 2020/01/14
A Társaság működésének időtartama
A Társaság határozatlan időtartamra alakult.
A Társaság alaptőkéje
A részvénytársaság alaptőkéje: 166.061.090,- Ft (azaz százhatvanhatmillió-hatvanegyezer-kilencven forint).
A Társaság részvényei
Az alaptőke 11.150.000 db 10,- Ft névértékű névre szóló, dematerializált, törzsrészvényből (A sorozat)
valamint 5.456.109 db 10,- Ft névértékű névre szóló, dematerializált, átalakítható-osztalékelsőbbségi
részvényből (H sorozat) áll. Társaság által kibocsátott részvények száma így összesen: 16.606.109 db.
Alaptőke összetétele, jelentős részvényesek a fordulónapon:
Névérték
(Ft/db)
Kibocsátott
darabszám
Össznévérték
(Ft)
Részvénysorozat (BÉT)
ISIN
TÖRZSRÉSZVÉNY
HU0000089198
HU0000173737
10
10
11.150.000
5.456.109
111.500.000,-
54.561.090,-
Átalakítható
osztalékelsőbbségi részvény
Alaptőke nagysága
-
-
16.606.109
166.061.090,-
A részvényekhez a jogszabályban, valamint a Társaság alapszabályában meghatározott jogok és
kötelezettséget társulnak.
2. A jegyzett tőkét megtestesítő kibocsátott részesedések átruházása:
A részvények átruházására vonatkozó szabályokat a Ptk. a tőkepiaci törvény, valamint a Társaság
alapszabálya határozza meg. A Társaság alapszabálya a törvénytől eltérő rendelkezést nem tartalmaz,
korlátozást nem ír elő.
3. Különleges irányítási jogokat megtestesítő kibocsátott részesedés:
A Társaság ilyen részesedéseket nem bocsátott ki.
13
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
4. Munkavállalói részvényesi rendszer által előírt irányítási mechanizmus, amelyben az irányítási
jogokat nem közvetlenül a munkavállalók gyakorolják:
A Társaság nem rendelkezik ilyen részvényesi rendszerrel.
5. Szavazati jogok korlátozása
Az Igazgatóság felhívására a részvénykönyvbe bejegyzett részvényes (letétkezelő, részvényesi
meghatalmazott, közös tulajdonban álló részvény esetén a közös képviselő) haladéktalanul nyilatkozni
köteles arról, hogy tényleges tulajdonosként mekkora mértékű befolyással rendelkezik a társaságban.
Amennyiben a részvényes a felhívásnak nem tesz eleget az előírt határidőn belül a szavazati joga
felfüggesztésre kerül mindaddig, míg a tájékoztatási kötelezettségének eleget nem tesz.
A Társaság alapszabálya, egyéb szabályzatai a törvénytől eltérő további rendelkezéseket a szavazati jog
korlátozása tekintetében nem tartalmaz. Az átalakítható-osztalékelsőbbségi részvény szavazati joggal
nem bír.
6. Tulajdonosok közötti megállapodás:
A Társaságnak nincs tudomása tulajdonosok közötti olyan megállapodásról, amely a kibocsátott
részesedések, illetve a szavazati jogok átruházásának korlátozását eredményezheti.
7. A vezető tisztségviselők kinevezésére és elmozdítására, valamint az alapszabály módosítására
vonatkozó szabályok:
A Társaság legfőbb szerve a közgyűlés, a határozatokat a leadott szavazatok egyszerű többségével
hozza meg, kivéve, ha jogszabály vagy felhatalmazása alapján az alapszabály, illetőleg a társaság
működésére kötelezően alkalmazandó tőzsdei szabályzat magasabb szavazati arányt tesz kötelezővé.
8. A vezető tisztségviselők hatásköre, különösen a részvénykibocsátásra és -visszavásárlásra
vonatkozó jogkörök:
A Társaság alapszabálya alapján:
„7. Az Igazgatóság jogosult a társaság nevének, székhelyének (telephely, fióktelep),
tevékenységi körének (a főtevékenység kivételével) módosításával kapcsolatos döntések
meghozatalára és ezzel összefüggésben az alapszabály módosítására.”
A közgyűlés felhatalmazhatja az Igazgatóságot a Társaság alaptőkéjének felemelésére és az ezzel
kapcsolatos döntések meghozatalára.
„VI/1. A közgyűlés felhatalmazza az Igazgatóságot az átalakítható-osztalékelsőbbségi részvények
törzsrészvénnyé történő átalakításával kapcsolatos valamennyi döntés meghozatalára. A
felhatalmazás kiterjed az alapszabály átalakítással kapcsolatos módosítására és valamennyi
kapcsolódó, egyébként közgyűlési határkörbe tartozó döntések meghozatalára. A felhatalmazás
valamennyi, társaság által kibocsátásra kerülő átalakítható-osztalékelsőbbségi részvény részben vagy
egészben, egy vagy több döntés keretében történő törzsrészvénnyé való egy az egy arányú
átalakítására kiterjed időbeli korlát nélkül.”
9. Megállapodás nyilvános vételi ajánlat esetére:
Nincs a Társaság részvételével kötött olyan lényeges megállapodás, amely egy nyilvános vételi
ajánlatot követően a Társaság irányításában bekövetkezett változás miatt lép hatályba, módosul vagy
szűnik meg.
14
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
10. Társaság és munkavállalója közötti megállapodás:
Nincs a Társaság és vezető tisztségviselője, illetve munkavállalója között olyan megállapodás, amely
kártalanítást ír elő arra az esetre, ha a vezető tisztségviselő lemond, vagy a munkavállaló felmond, ha
a vezető tisztségviselő vagy a munkavállaló jogviszonyát jogellenesen megszüntetik, vagy a jogviszony
nyilvános vételi ajánlat miatt szűnik meg.
11. A Társaság Igazgatósága:
Igazgatósági tag neve
Soós Csaba
Virág Ferenc
Beosztása
Igazgatóság elnöke
Igazgatósági tag
Igazgatósági tag
Bálint László
A Társaság ügyvezető szerve az Igazgatóság, amely jogait és kötelezettségeit, feladatait testületként
gyakorolja a Ptk. és egyéb vonatkozó jogszabályok rendelkezései szerint. Az Igazgatóság feladat- és
hatáskörébe tartozik mindazon döntés meghozatala, amely törvény vagy az alapszabály felhatalmazása
alapján nem tartozik a közgyűlés vagy más szerv hatáskörébe. Az Igazgatóság működését, feladat- és
hatáskörét a Ptk. és az Igazgatóság ügyrendje szabályozza.
Az Igazgatóság tagjait a közgyűlés választja meg határozott vagy határozatlan időtartamra. A közgyűlés
felhatalmazása alapján az Igazgatóság jogosult a döntések előkészítése érdekében bizottságok,
tanácsadó, illetőleg egyéb testületek működésének engedélyezésére.
12. A Társaság Felügyelő Bizottsága:
A Társaság Felügyelő Bizottsága rendszeresen tájékozódik a Társaságban bekövetkezett jelentős
eseményekről, részt vesz a beszámoló-készítés és – ellenőrzés folyamatában, majd elfogadja azt és
erről jelentést készít. A Felügyelő Bizottság tagjai:
FB tag neve
Beosztása
FB tag
FB tag
Siska Miklós László
Bakacsi Gyula
Kerekes Imre
FB tag
A Felügyelő Bizottság a gazdasági társaság legfőbb szerve számára ellenőrzi a Társaság ügyvezetését.
E körben a vezető tisztségviselőktől felvilágosítást kérhet, a Társaság könyveit, iratait megvizsgálhatja.
A Felügyelő Bizottság három fős testületként jár el, tagjai közül választ elnököt.
A Felügyelő Bizottság feladat- és hatáskörére, szervezetére és működésére a Ptk. rendelkezései és
ügyrendje megfelelően irányadóak. A Felügyelő Bizottság tagjainak megbízatása határozatlan
időtartamra szól.
13. A Társaság Audit Bizottsága:
A részvénytársaságnál háromtagú Audit Bizottság működik.
AB tag neve
Beosztása
AB tag
AB tag
Siska Miklós László
Bakacsi Gyula
Kerekes Imre
AB tag
15
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Az Audit Bizottság feladat- és hatáskörébe tartozik mindaz, amit törvény, illetőleg felhatalmazása
alapján a létesítő okirat a hatáskörébe utal. Az Audit Bizottság elnökét tagjai közül választja,
határozatait egyszerű szótöbbséggel hozza.
14. A Társaság könyvvizsgálója:
A Társaság választott könyvvizsgálójának feladata, hogy gondoskodjon a számviteli törvényben
meghatározott könyvvizsgálat elvégzéséről, és ennek során mindenekelőtt annak megállapításáról,
hogy a gazdasági társaság számviteli törvény szerinti beszámolója megfelel-e a jogszabályoknak,
továbbá megbízható és valós képet ad-e a Társaság vagyoni-, pénzügyi és jövedelmi helyzetéről,
működésének eredményéről.
Név:
Székhelye:
Cégjegyzékszáma:
Kamarai nyilvántartási szám:
A könyvvizsgálatért személyében felelős:
Név:
Lakcíme:
Anyja neve:
Könyvvizsgálói engedélyszáma:
UNIKONTO Számvitelkutatási Kft.
1092 Budapest, Fővám tér 8. 3. em. 317/3.
Cg.01-09-073167
001724
Dr. Lakatos László Péter
1022 Budapest, Szpáhi utca 31.
Gubi Mária Terézia
007102II.
16
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
II.
Konszolidálásba bevont társaságokra vonatkozó információk:
Az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. konszolidációs körébe a következő leányvállalatok tartoznak jelenleg:
Tulajdoni
hányad
közvetlen és
közvetett (%)
Szavazati
jog (%)
A társaság neve
Ország/Székhely
Alaptőke
Ski43 Program Nonprofit
Zrt..
Magyarország
1039 Budapest, Nánási út 23779/8/E/24. hrsz.
1
2
3
4
5 000 000 HUF
3 000 000 HUF
3 000 000 HUF
3 000 000 HUF
100%
100%
49%
100%
100%
70%
Magyarország
1039 Budapest, Nánási út 23779/8/E/24. hrsz.
ENEFI Projekttársaság Kft.
RFV Józsefváros Szolgáltató Magyarország
Kft.
1138 Budapest, Nánási út 23779/8/E/24. hrsz.
Síaréna Korlátolt Feleősségű Magyarország
Társaság
100%
100%
8413 Eplény, Veszprémi utca 68/A.
Románia
5
6
Termoenergy SRL
Gyergyószentmiklós, Szabadság tér 14
(Gheorgheni, p-ța Libertății nr.14)
6 960 RON
99.50%
100%
99.50%
100%
Románia
E-STAR Centrul de
Dezvoltare Regionala SRL
Gyergyószentmiklós , Szabadság tér 14
(Gheorgheni, p-ța Libertății nr.14)
525 410 RON
Románia
E-STAR Energy Generation
srl
Zilah, Nicolae Titulescu utca, 4 szám, II
emelet, 5. szoba (Zalău, Str. Nicolae
Titulescu, nr. 4, Etaj 2, Ap. camera 5)
7
90 000 RON
99.99%
99.99%
Románia
E-STAR Alternative Energy
srl
8
9
Gyergyószentmiklós, Szabadság tér 14
(Gheorgheni, p-ța Libertății nr.14)
90 000 RON
90 000 RON
99.99%
99.99%
99.99%
99.99%
Románia
SC Faapritek srl
Gyergyószentmiklós , Szabadság tér 14
(Gheorgheni, p-ța Libertății nr.14)
Ciprus
1 Arch. Makariou III
Mitsi Building 3, 2nd Floor, Flat/Office 201
1065 Nicosia
10 EETEK Limited
1 000 000 EUR
100%
100%
A Csoportba tartozó, felszámolás alatt álló társaságok, amelyek nem kerültek bevonásra a
konszolidációba:
Részesedés
mértéke
Név
Ország/Székhely
Alaptőke
Szavazati jog
Románia
Marosvásárhely, Forradalom utca 1
(Tg. Mureș str. Revolutiei nr.1)
E-Star Mures Energy SA
„felszámolás alatt”
90.000 RON
99,99%
99,99%
17
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
III.
1. Üzletmenet üzleti környezete, fejlődése, a Társaság teljesítménye, illetve helyzetének
átfogó elemzése, a Társaság üzletpolitikája:
A Kibocsátó rövid története
A Társaság jogelődjét Regionális Fejlesztési Kft. néven négy magyar magánszemély alapította 2000-
ben. Az alapítók egy ESCO típusú (Energy Service Co., azaz energetikai megtakarítással foglalkozó)
céget kívántak létrehozni. Kezdetben a Társaság egyik fő tevékenysége a mai napig árbevételt biztosító
költséghatékony villamos energia-szolgáltatás volt. A Társaság folyamatos tanácsadást biztosított
ügyfelei számára arra vonatkozóan, hogy azok a területileg illetékes áramszolgáltatótól a számukra
legkedvezőbb tarifa-csomagot tudják kiválasztani. A szolgáltatás keretében az áramot a Társaság
vásárolta meg, majd a korábbinál kedvezőbb áron adta tovább ügyfeleinek. A megtakarított
költségtömegen az ügyfél és a Társaság osztozott a kettőjük között létrejött hosszú távú szerződés
alapján. 2008. január 1-től azonban megnyílt a szabad árampiac, ami azt jelenti, hogy a gazdaság
szereplői szabadon választhatják meg áramszolgáltatójukat, és egyedileg határozhatják meg a
szolgáltatás kondícióit. A Társaság is alkalmazkodik a megváltozott körülményekhez, és több árampiaci
kereskedővel tárgyal, partnereit összefogva, együttesen lép fel, hogy a lehető legjobb feltételeket tudja
elérni. A Társaság másik fő tevékenysége az alapítástól kezdődően a közvilágítás fényáram-
szabályozása volt. Ezután 2004-től a Társaság a fűtéskorszerűsítést és hőszolgáltatást, mint üzletágat
is felvette a termékpalettájára. A Társaság ügyfeleinek jelentős része önkormányzat és önkormányzati
intézmény, de található volt az ügyfelek között állami intézmény, egyházi intézmény, társasházak és
magánvállalkozások is. A Társaság 2006. június 12. napján alakult át zártkörűen működő
részvénytársasággá, majd 2007. március 12-én a Cégbíróság bejegyezte a „zártkörűen működő
részvénytársaság” társasági forma „nyilvánosan működő részvénytársaság” társasági formára
változását. A Társaság részvényeinek Budapesti Értéktőzsdére történő bevezetésére 2007. május 29-
én került sor.
A Társaság ezt követően nemzetközi terjeszkedésbe kezdett elsőként Románia, majd Lengyelország
területén. A Kibocsátó részvényei 2011.03.22-én bevezetésre kerültek a Varsói Értéktőzsdére. A
Kibocsátó 2012 -ben csődeljárás alá került, amely a hitelezőkkel történt egyezségkötéssel sikeresen
lezárult. A Társaság az önkormányzatok szerződésszegő magatartása következtében romániai
szerződéseit kénytelen volt idő előtt felmondani. A Társaság 2016-ban értékesítette lengyel
operációját, romániai jelenléte pedig a megszűnt szerződésekből eredő igényeinek érvényesítésére
szűkült. A Társaság tényleges működése jelenleg Magyarország területére korlátozódik, Romániában a
megszűnt szerződéseivel kapcsolatos jogi eljárások vannak folyamatban.
A Tárasság 2016-ban közzétette stratégiai céljait, melyben a magyarországi és romániai projektek
értékesítésére, működésének leépítésére, saját részvények vásárlására fókuszált.
18
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
2017-ben a Társaság értékesítette az Enerin Kft.-nek a tőlük korábban vásárolt közvilágítási projekteket
az eredetileg kalkulált hozamelvárás mellett. Sikeres tranzakció következtében a Társaság közvilágítási
üzletága teljesen megszűnt.
A Kibocsátó 2019. júniusában fogadta el a jelenleg is hatályos Stratégiát, amellyel ismét növekedési
pályára kívánja állítani a Társaságot, az abban foglaltak szerint.
A Társaság üzleti környezete
A budapesti székhelyű Cégcsoport Magyarországon, és Romániában jelen lévő vállalkozásból áll,
melynek tagvállalatai fő tevékenységként hőtermeléssel és szolgáltatással, és vagyonkezelésbe vont
vagyonelemek pillérekre osztott gazdasági tevékenységével foglalkoznak.
Az ENEFI Romániában működő projektet már nem üzemeltet, követeléseit bírósági úton érvényesíti.
Üzleti tevékenység bemutatása tevékenységi körönként
Pillérek szerinti bontás (mit jelentenek a pillérek)
A Társaság 2019. évben az üzleti tevékenység kiterjesztéséről döntött és a kiterjesztendő
tevékenységére, a későbbiek folyamán aktiválandó újabb gazdálkodási területek felosztásaként,
“PILLÉREKET” fogalmazott meg. Vagyonkezelési tevékenységet határozott el, amely lehetővé teszi a
már folytatott üzleti tevékenység vitelét (Energiahatékonyság), valamint a múltban keletkeztetett
peres eljárások folytatását az “ALAPPILLÉREK” fogalomkörben, “REÁLGAZDASÁGI PILLÉREKET” állított
a ‘pénzügy’, ‘turisztika’, ‘ingatlan’ és ‘élelmiszeripar’ fókuszaként, valamint a “TŐKEPIACI PILLÉREK”
kategóriába sorolta készpénz-egyenértékes eszközeit és befektetéseit, valamint megszerzendő
tőkepiaci eszközeit.
Az üzleti tevékenysége mindezek alapján a következőképpen alakult a 2022. évében:
A. ALAPPILLÉREK
1. PEREK
A Társaság folytatta peres eljárásit, amelyeknek viteléről (eseményeiről) közzétételeiben adott számot.
2. ENERGIAHATÉKONYSÁG
a.) Energiahatékonyság (Hőszolgáltatás fűtéskorszerűsítéssel)
Tevékenység kezdete: 2000.
19
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Bemutatás
Az önkormányzatok, állami intézmények sokszor elavult fűtési rendszerekkel, pazarlóan oldják meg
intézményeik fűtését. Ezen túlmenően az elavult rendszerek fenntartása egyre nehezebben, egyre
nagyobb karbantartási költségekkel oldható csak meg, a berendezések esetleges meghibásodása
jelentős – és nem tervezett – beruházással járhat. A beruházás a szűkös önkormányzati gazdálkodás
miatt esetleg csak hitelfelvétellel, a hitelfelvételi képesség további rontásával valósulhat meg. Az
ügyfelek épületeinek egyedi felmérését és az ügyfelekkel történő előzetes igényfelmérést követően a
Társaság ezen üzletágában olyan ajánlati csomagot készít, amely javaslatot tartalmaz a hőszolgáltatás
hosszú távon, magasabb színvonalon történő megoldásához. Szerződéskötést követően a Társaság
saját beruházásban, az ügyfél saját forrásai bevonása nélkül elvégzi a felmérés során elkészített,
hatástanulmányban vállalt, energetikai korszerűsítést, majd a korszerű energetikai rendszeren végzi
hosszú távon (10-25 éven keresztül) a hőszolgáltatást, mely magában foglalja az üzemeltetési és
karbantartási feladatok ellátását is. A korszerűsítés egyedi igényektől függően magában foglalhatja a
kazáncserét, a hő felhasználás szabályozhatóvá, és mérhetővé alakítását (fűtési rendszerek
többkörössé alakítása, termosztátok felszerelése, hőszivattyú beépítése stb.). A Társaság a
hőszolgáltatás biztosításához szükséges további tényezőket (pl.: kazánház bérlet, villamosenergia, víz
stb.) részben az ügyfelektől szerzi be. A berendezéseket a Társaság többnyire világcégek hazai
képviselőitől (pl. kazánok esetében ezek a cégek jellemzően a Viessmann, Buderus, Hoval stb.) szerzi
be, akik általában a kivitelezést is végzik. Az eszközök karbantartására a Társaság szintén hosszú távú
szerződést köt egy-egy helyi alvállalkozóval. A korszerűsítés – azonos feltételek mellett – jelentős, akár
40-50%-os energiaköltség megtakarítást eredményez. A hőszolgáltatás biztosítása érdekében Társaság
általában gáztüzelésű berendezéseket alkalmaz. Az eddigi közvetlen „gázszolgáltató – önkormányzat”
kapcsolat helyett „gázszolgáltató (gázkereskedő) – Társaság” viszonylatban Társaság vásárolja a gázt
és hőt szolgáltat az ügyfelek részére. Az ügyfél – miközben a fűtési rendszer korszerűsödik –
alacsonyabb költség mellett veszi igénybe a hőszolgáltatást. Az ügyfél alap vagy szolgáltatási díjat, és
ezen felül fogyasztásával arányos, előre rögzített képletnek megfelelő díjat fizet. A Társaság a
hőszolgáltatás egységárát a területi közüzemi gázszolgáltató által kiszámlázott gázárhoz igazítja.
A Társaság az elmúlt években új hőszolgáltatási szerződést nem kötött. A meglévő szerződések
befejezésének gyakorlati kifutása függ a szerződéses jogviszonyok folytatásától vagy megszűnésétől, a
szerződéses partnerek szerződések befejezésével, folytatásával, illetve formai eljárásaival
kapcsolatosan tanúsított magatartásától.
A Társaság kapcsolt vállalkozása (RFV Józsefváros Kft.) jelenleg jogvitában áll a vele szerződéses
viszonyban álló józsefvárosi önkormányzattal továbbá Belső Pesti Tankerülettel, tekintettel arra,
hogy a felek között eltérő jogi álláspont van a szerződés lejáratának időpontjával kapcsolatosan. A
fentieken túl a megrendelők fizetési kötelezettségeiknek nem tesznek eleget a szerződésekben
foglalt előírások szerint. A fentiekre tekintettel fennáll a kockázata annak, hogy megállapodás
hiányában a felek közti jogvita bírósági eljárások megindítására kényszeríti a társaságot, jogos
igényeinek érvényesítése érdekében.
20
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Főbb piacok az energiahatékonysággal kapcsolatban (Az ENEFI földrajzi hatóköre)
• Az ENEFI Nyrt. kezdetben Magyarországon valósított meg sikeres hőszolgáltatási, közvilágítási és
konyhatechnológiai beruházásokat, döntően az önkormányzati szférában.
• A térségünkben is megváltozó gazdasági és társadalmi elvárások miatt egyre nagyobbá vált a
Társaság által kínált megoldásokra az igény, ami lehetővé tette a hazánkban megerősödő és
referenciákat szerző Társaság régiós terjeszkedését is.
• Mivel térségünkben az önkormányzatok még inkább alulfinanszírozottak, a közintézmények
fűtéstechnológiája még inkább elavult, így jelentősebb megtakarítások érhetőek el, ezért az ENEFI
figyelme 2010-től növekvő mértékben fordult a környező országok, elsősorban Románia felé, majd
2011-től Lengyelország felé.
A Társaság értékesítette 2016-ban lengyelországi operációját, működő projektet Romániában sem
üzemeltet már a Kibocsátó, így működési területe Magyarország területére korlátozódott.
2017. 01. 01-től a Kibocsátónak kizárólag Magyarországról származott bevétele, a hőszolgáltatási
üzletágból, közvilágítási és konyhatechnológiai üzletága jelenleg nincs.
A csoport egészének legfontosabb energiahatékonyság szolgáltatásai
A csoport egészének legfontosabb energiahatékonyság szolgáltatásai a következők:
― hatékony hő- és távhőszolgáltatás, fenntartható primer energiaforrásokra alapozva
― energiaellátó- és átalakító berendezések modernizációja, és hatékonyság kiaknázása
c.) MAHART projekt
Szerzés időpontja: 2019.12.20
Bemutatás
2019.12.08.-án a Kibocsátó tájékoztatta befektetőit arról, hogy Kibocsátó elnyerte a MAHART Magyar
Hajózási Zrt. által „Fix LNG – CNG töltőlétesítmények beszerzése” tárgyban (EKR001321472019) kiírt,
cca. 1,5 milliárd forint értékű nyílt gyorsított közbeszerzési eljárást.
A szerződés alapján ENEFI feladata az Európában is egyedi komplex töltőállomás:
- koncepciótervének,
- elvi engedélyes,
- engedélyes és
- kiviteli terveinek elkészítése,
- a tervek engedélyező hatóságokhoz történő benyújtása,
- az engedélyeztetési eljárások lefolytatása
- a tervek alapján az egyedi eszközök beszerzése
21
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
- illetve legyártása/legyárttatása és
- egységes rendszerré illesztése, valamint
- teljes körű kivitelezése,
- a komplex létesítmény üzembehelyezése
- az üzembehelyezéshez szükséges teljes körű dokumentáció elkészítése,
- a gyártásban részt vevő személyzet képzése, oktatása.
Tekintettel arra, hogy a MAHART jelenleg is jelentős összegű tartozást halmozott fel a társasággal
szemben, a felek közti érdemi tárgyalások pedig elakadtak, fennáll a kockázata annak, hogy
megállapodás hiányában a felek közti jogvita bírósági eljárások megindítására kényszeríti a
társaságot, jogos igényeinek érvényesítése érdekében.
B. REAÁLGAZDASÁGI PILLÉREK
1. PÉNZÜGY
Nincs kitettség
2. TURISZTIKA
SÍARÉNA Kft. - eplényi sípálya üzemeltetője
Szerzés időpontja: 2020.01.09.
Tulajdon formája: 100 százalékos üzletrész, teljes konszolidáció
Bemutatás
A Síaréna Kft. az ENEFI Nyrt. tulajdonában működő társaság. Fő tevékenysége az eplényi sípálya
üzemeltetése. A pálya üzemeltetés során a következő üzletágakban tevékenykedik:
sípálya és sífelvonó üzemeltetés (síbérlet értékesítés)
sífelszerelés kölcsönzés
síoktatás
vendéglátás (étkeztetés)
A folyamatos fejlesztések, beruházások révén az eplényi Síaréna Magyarország legnagyobb és
legmodernebb síközpontja. Több, mint 7 kilométer sípálya található Eplényben, melyek jelentős része
(4 km) kék jelölésű szakaszokból áll. A kék pályák sötétedés után is használhatók a pályavilágításnak
köszönhetően. A pályák hóbiztosságáról a hógyártó rendszer gondoskodik. Nagy teljesítményű
szivattyúk szállítják az összesen több, mint 17 000 köbméter befogadó képességű víztározók vizét a
sípályákra, ahol a Síaréna 51 hóágyúja ezt hóvá alakítja. A rendszer teljes hógyártó teljesítménye 600
22
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
köbméter/óra. Ez az óriási hógyártó teljesítmény teszi lehetővé az átlagosan 90-100 napos
síszezonokat. A Síarénában két ülőlift, három csákányos felvonó és három oktatólift gondoskodik a
síelők felszállításáról. Az éhes és szomjas vendégeket összesen hat helyen szolgáljuk ki, ezek között van
étterem, pizzéria, kemencés büfé és panoráma bár is.
A téli vendégforgalom a szezonok hosszától függően, valahol 40 és 60 ezer fő között alakul. Ez a
regisztrált jegyváltók száma, amely nem tartalmazza a jelentős számú kísérői létszámot. Az oktatás és
a kölcsönzés egy dinamikusan fejlődő üzletág. Ennek az a magyarázata, hogy az emelkedő életszínvonal
mellett egyre többen engedhetik meg maguknak a síelést, tehát a piac nő. Ezt elősegítendő a már két
éve futó “tanulj meg síelni” kampányunkat télen és nyáron futtatjuk a médiában. Terveink szerint
tovább fejlesztjük az oktatásra rendelkezésre álló kapacitást (felvonó, terület, bérelhető eszközök), így
ezzel a manőverrel még jobban ki lehet kapacitálni a hétköznapokat. Az elmúlt szezon azonban a
mostoha időjárásnak, a közel tízszeresére dráguló villamos energiának és a fizetőképes kereslet
csökkenésének következtében nagy visszaesést mutat a látogatók tekintetében (is).
A létesítmény négy évszakosan üzemel. Általában a síszezon záró hétvégéje a libegő szezon kezdete,
amely egészen novemberig tart, biztosítva az egész éves működést. A libegőt látogató turisták száma
évről évre nagy mértékben növekedik. Függetlenül a négy évszakos működéstől, alapvetően a főszezon
a december, január, február hónapokból és a március első feléből állhat (időjárás függően). A főszezon
négy évszakra történő kiterjesztésén dolgozik a Társaság. A tervek szerint a tavaszi, nyári, őszi időszakra
olyan attrakciót kell létrehozni, ami akár 200-250 ezer embert vonzhat a síszezonon kívüli időszakban.
Az egész éves működés serkentő hatással van az alkalmazotti létszámra is. Minél nagyobb az állandó
személyzet, annál stabilabb a folyamatok működése.
A dinamikus fejlődés és a nagy publicitás révén évről évre bővül támogatóink köre.
A sípálya rendszerint ad helyszínt nagyszabású eseményeknek.
A rendezvények és a különlegességnek számító hógyártó tevékenység miatt rendkívül jelentős
jelenlétünk van az országos médiákban.
Bővebb információk honlapunkon találhatók: http://siarena.hu/
3. INGATLAN
Nincs kitettség
4. ÉLELMISZER(IPAR)
Nincs kitettség
23
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
C. TŐKEPIACI PILLÉR
A Társaság a tőkepiaci tevékenysége során tőkepiaci befektetési instrumentumok kereskedésével
foglalkozik nyereség realizálása érdekében.
A Kibocsátó jelenlegi üzleti környezete
A budapesti székhelyű Cégcsoport Magyarországon, és Romániában jelen lévő vállalkozásból áll
jelenleg. Árbevétel tekintetében jelenleg is a korábban kötött hosszú távú hőszolgáltatási szerződések
játszanak fontos szerepet. A Tőkeemelés révén megkezdett új tevékenységeket 2020-ban kezdte meg.
A Kibocsátó működése és fő tevékenységei (2022. évben)
2022.év
A Kibocsátó tevékenysége a 2022. év teljes egészében a vagyonkezelésként meghirdetett stratégiába
illeszkedő, Pillérekre osztott vagyonkezelési struktúrán alapult. A Kibocsátó folytatta hőszolgáltatás
üzletágát, amely ESCO jellegű bevételeket biztosít, az állomány tovább csökkent. A Társaság kapcsolt
vállalkozása (RFV Józsefváros Kft.) jelenleg jogvitában áll a vele szerződéses viszonyban álló józsefvárosi
önkormányzattal továbbá Belső Pesti Tankerülettel, tekintettel arra, hogy a felek között eltérő jogi
álláspont van a szerződés lejáratának időpontjával kapcsolatosan. A fentieken túl a megrendelők
fizetési kötelezettségeiknek nem tesznek eleget a szerződésekben foglalt előírások szerint. A fentiekre
tekintettel fennáll a kockázata annak, hogy megállapodás hiányában a felek közti jogvita bírósági
eljárások megindítására kényszeríti a társaságot, jogos igényeinek érvényesítése érdekében.
A vagyonkezelési üzletág Pilléreiben található vagyonelemek jelentős része kikerült a csoportból.
A Kibocsátó 2019. júniusában fogadta el a jelenleg is hatályos Stratégiát, mellyel ismét növekedési
pályára kívánja állítani a Kibocsátót, az abban foglaltak szerint.
A Kibocsátó új Stratégiája szerint a Kibocsátó fő tevékenységét a vagyonkezelés felé kívánja
elmozdítani.
Ennek alapja jelenleg a Kibocsátó által eszközölt tevékenységek a hőszolgáltatás, a Síaréna Kft.
működtetése, tőkepiaci ügyletek bonyolítása, valamint a peres eljárások vitele. A 2022. év
vonatkozásában az alábbiak kerülnek bemutatásra:
A Síaréna Kft. Sípálya üzemeltetéséből származó árbevétele a 2022. évben jelentősen csökkent az előző
évi árbevételhez képest, a 2021-es 694 millió forintos érték 2022-ben 366 millió forintra esett. A
jelentős, cirka 53 százalékos csökkenés okai a következők voltak:
- A téli üzemeltetés teljes időszaka alatt a Sípálya átfogó vízhiánnyal szembesült. A management
igyekezett a vízhiányt a természetes forrásoktól eltérő úton biztosítani, de ez csak részleges területi
üzemeltetést tudott eredményezni. A kevesebb pálya nyitvatartás okán, a látogatói létszám is
érdemben csökkent.
- A nyári nyitva tartás iránti érdeklődés nagy mértékben csökkent, köszönhetően a kialakult háború
(orosz-ukrán) miatti kereslet csökkenés miatt.
24
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
- 2022. decemberében áremelést kellett végrehajtani az energiaárak ugrásszerű emelkedése miatt,
ami szintén kihatott a látogatói létszám csökkenésére.
A Síaréna vezetése látva a 2022. év elejétől jelentkező folytatólagos problémákat a nemzetközi és a
hazai gazdasági, mentális, szociális környezetben, folytatta a működés reorganizálását és a
megváltozott helyzethez való alkalmazkodást. 2022-ben is meghatározó átszervezéseket és
folyamatokat indított el a management, amely törekvések 2023-ban is folytatódnak.
2021. novemberében az Enefi Vagyonkezelő Nyrt. nyilvánosságra hozta, a „világ leghosszabb
vizicsúszda” üzleti és megvalósítási tervét, amelyben részletezte a projekt várható megtérülését és az
Enefi Vagyonkezelő Nyrt. legnagyobb vagyonelemeként igazságügyi szakértővel értékeltette a projekt
értékét. A projekt engedélyezési tervezési fázisa lezárult, azonban a beruházási költségek, üzemeltetési
költségek és a keresleti viszonyok jelenlegi helyzetre (COVID, háború, energiaárak elszabadulása,
infláció stb.) visszavezethető bizonytalansága okán a kivitelezés megkezdésével kapcsolatos
feladatokat a társaság bizonytalan időre felfüggesztette.
Az Enefi Vagyonkezelő Nyrt. megkezdte tőkepiaci tevékenységét, amely keretében tőkepiaci
instrumentumokat vásárolt és adott el a 2022. évben.
A Társaság főbb erőforrásai
Humán erőforrás
ENEFI Nyrt. közvetlen munkavállalói létszám átlagosan 2022. évben 20 fő (RFV, SKI43, román és magyar
ENEFI operáció)
Síaréna Kft. munkavállalói létszám: átlagosan 2022. évben 22 fő
Pénzügyi erőforrás
1. Saját pénzeszköz folytatólagos tevékenységből
2. Saját pénzeszköz passzív állománya
3. Hitel
4. Befektetett eszközök készpénzegyenértéke [pl. saját részvény értékesítési korlátjaival (likviditás, jog,
stb.)]
5. Pernyertesség pénzmegtérülése
A Társaság az operáció finanszírozását a bevételeiből fedezni tudja. Új projektek indítása esetén kellő
körültekintéssel, kockázatok mérlegelésével jár el. Az ügyfélkör (önkormányzatok és intézményeik)
magukban hordozzák a nem fizetés kockázatának lehetőségét. Pillanatnyilag a teljes magyarországi
operáció banki finanszírozás igénybevétele nélkül történik. Amennyiben az újonnan indított projektek
tőkeigénye meghaladja a rendelkezésre álló forrás állományt a Társaságnak szüksége lehet külső
finanszírozásra.
Kockázati tényezők
A kockázati tényezők részletes ismertetését a Társaság korábban közzétett H1 2022 jelentése
49. old. – 56. old.) tartalmazza, mely az alábbi helyen elérhető:
https://bet.hu/newkibdata/128783114/ENEFI%2022H1%20riportHU_0922.pdf
25
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Éves beszámoló időszakában elért eredmény és kilátások
A Társaság a 2022. évben a vagyonkezelés elemei alkották az árbevétel legnagyobb részét, kiegészülve
az ESCO alapú szolgáltatásokkal:
2022.12.31
783 562
(844 238)
(353 771)
267 527
(89 527)
68 771
-
2021.12.31
1 091 211
(794 968)
(522 555)
154 916
(113 596)
(58 707)
19 363
Árbevétel
Anyag jellegű ráfordítások
Személyi jellegű ráfordítások
Egyéb bevételek/ ráfordítások (-)
Értékcsökkenési leírás
Pénzügyi műveletek bevételei/ ráfordításai (-)
Részesedés társult vállalkozások eredményéből
Társult vállalkozás értékesítésének eredménye
Goodwill értékvesztés
-
-
53 263
(335 406)
(506 479)
(24 398)
(530 877)
Adózás előtti eredmény
Jövedelemadó
Tárgyévi eredmény
(167 676)
(8 115)
(175 791)
Anyavállalati részvényesek részesedése az
eredményből
(179 191)
3 400
(530 775)
(102)
Külső tulajdonosok részesedése az eredményből
Külföldi tevékenységek devizaátszámításakor
felmerült árfolyam-különbözetek
20 032
20 032
15 078
15 078
Időszaki egyéb átfogó jövedelem összesen
Időszaki összes átfogó jövedelem
Anyavállalati részvényesek részesedése
Külső tulajdonosok részesedése
Egy részvényre jutó eredmény (HUF)
Alap egy részvényre jutó eredmény
Higított egy részvényre jutó eredmény
EBITDA
(155 759)
(159 308)
3 548
(515 799)
(515 697)
(102)
(12,36)
(11,87)
(146 920)
(37,79)
(35,83)
(334 176)
A Siaréna Kft. sípálya üzemeltetésből származó árbevétele cirka 53 százalékkal csökkent. A csökkenést
némileg ellensúlyozza a megkezdett reorganizációs tevékenység és a munkaerő költségek alacsonyabb
mértéke.
Az árbevétel analitikáját a tevékenység tekintetében az alábbi táblázat mutatja:
2022. üzleti év
348 900
2021. üzleti év
270 718
Hő értékesítés
Egyéb tevékenységek bevételei
Bérbeadás bevétele
13 006
8 501
42 242
108 840
26
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
9 036
694 116
MAHART projekt árbevétele
Sípálya üzemeltetés
Összesen
13 189
366 225
783 562
1 091 211
Az árbevétel kizárólag a Csoport főtevékenységéhez kapcsolható hozamokat tartalmazza.
A Csoport bevétele saját maga által előállított hő értékesítéséből, másnak üzemeltetett eszközök
hozadékából, egy projekt kivitelezéséből, bérbeadásból, és a Síaréna működtetéséből adódik.
A hőértékesítés árbevétel növekedésének alapvető oka, a közüzemi díjak emelkedése, amely a
ráfordítások növekedésével is járt.
Az árbevétel elszámolásakor – az időbeli elhatárolások elszámolását leszámítva – a kiszámlázásokat
lehetett követni, mivel a szolgáltatások jellege olyan, hogy nem teszi szükségessé a további időszakok
közötti korrekciót. A más számára üzemeltetett eszközök esetében a jövőbeli cash flowk-ból kiindulva
határozta meg a Csoport az implicit kamatláb módszerével a bevételt. Ezek a vagyoni elemek az IFRIC
12 hatálya alatt vannak.
A Csoport a MAHART megbízásából – egy közbeszerzési eljárásban elnyert pályázat alapján –
töltőállomást hoz létre. A töltőállomás felépítése a megrendelő iránymutatása alapján történik, a
létrehozott teljesítményt (töltőállomás) a megrendelő kontrollálja. Ezért a bevételt ennél a projektnél
arányosan (adott idő alatt) kell elszámolni.
Tekintettel arra, hogy a MAHART jelenleg is jelentős összegű tartozást halmozott fel a társasággal
szemben, a felek közti érdemi tárgyalások pedig elakadtak, fennáll a kockázata annak, hogy
megállapodás hiányában a felek közti jogvita bírósági eljárások megindítására kényszeríti a társaságot,
jogos igényeinek érvényesítése érdekében.
A teljesítési fokot (PTC) a Csoport a tervezett és a tényleges költségek arányában határozza meg. Ebben
az időszakban arra a következtetésre jutott a Csoport, hogy nem állnak fenn azok a feltételek, amely
alapján a megállapodott árbevétel elszámolására sor kerülhessen. A Csoport csak akkora bevételt
számolt el, amelynek megtérülését erősen valószínűsíti, illetve amely tételek a ráfordítások között
megjelennek. A Csoport az időszak során nem mutatott ki bruttó eredményt a projekten (az elszámolt
árbevétel és anyagjellegű ráfordítás egyenlege nulla). A Csoport a várható veszteségekre céltartalékot
képzett.
Lényeges, az eredményt nem a működés árbevételeként módosító tételek:
Pénzügyi eszközök értékvesztése, azok visszaírása
2022. üzleti év 2021. üzleti év
Vevőkövetelések értékvesztése és visszaírása
Egyéb követelésekre elszámolt értékvesztés visszaírása
Várható hitelezési veszteség és azok visszaírása
39 640
8 400
2 394
(82 105)
-
6 589
27
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Összesen
50 434
(75 516)
A pénzügyi eredmény a következő módon alakult a fenti tételek következtében:
2022. üzleti év
2021. üzleti év
16 809
18 337
50 434
68 771
Kamatok, kamatjellegű és egyéb tételek
Értékvesztések és azok visszaírása
Összesen, nettósítva
(75 516)
(58 707)
Jövőbeni kilátások:
A Csoport fejlődésének lehetőségét a közeljövőben az alábbiakban látja:
Újabb vagyonelemek megszerzése az ENEFI Nyrt. vagyonkezelési stratégiájának megfelelően. A
vagyonelemek közvetlen értékteremtése, bevételi potenciálja, illetve osztalékágon jelentkező
potenciális pénzáram lehetőségeként. A vagyonelemek megszerzésére irányuló elképzeléseket a
jelenben hátráltatja a kialakult nemzetközi és hazai kedvezőtlen gazdasági környezet. A Társaság ezért
a megfelelő megfontoltsággal jár el.
A Síaréna Kft. üzleti modelljének 12 hónapos jellegű szezonális változása a jelenlegi alapvetően téli
szezon jellegről. A meghirdetett „világ leghosszabb vízi csúszdája” projektre való felkészülés
megkezdődött, de a végrehajtás még nem indult el.
Egyedileg megvalósítható projekt lehetőségek a Társaság felsővezetésének szellemi potenciáljaként.
A Társaság további perek nyertességét várja a közétett peres eljárások eredményeként.
Miközben az elmúlt két esztendőben többször bizonyítottá vált, hogy a folyamatban lévő
perek térülése valódi potenciál.
A teljesítmény mérésének mennyiségi és minőségi mutatói, illetve jelzői
A cégcsoport szintű mutatószámokat 2022. december 31-i állapot szerint az alábbi táblázat tartalmazza.
Mutatószám megnevezése
2022. december 31.
46,05 %
2021. december 31.
41,18 %
Befektetett eszközök aránya (befektetett
eszközök/mérlegfőösszeg)
Eladósodottsági ráta
(kötelezettségek/Forrás)
17,35 %
-21,4 %
26,05 %
-46,41 %
Árbevétel arányos jövedelmezőség
(adózás előtti eredmény/értékesítés
nettó árbevétele)
28
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Saját tőke arányos jövedelmezőség
(adózás előtti eredmény/saját tőke)
-5,47 %
311,37 %
193,93 %
-15,71 %
236,55 %
40,86 %
Likviditási mutató I. (forgóeszközök/rövid
lejáratú kötelezettségek)
Likviditási gyorsráta (pénzeszközök/rövid
lejáratú kötelezettségek)
Az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. egyedi szintű mutatószámai 2022. december 31-i állapot szerint az alábbi
táblázat tartalmazza:
Mutatószám megnevezése
2022. december 31.
64,57 %
2021. december 31.
57,00 %
Befektetett eszközök aránya (befektetett
eszközök/mérlegfőösszeg)
Eladósodottsági ráta
(kötelezettségek/Forrás)
56,23 %
-165,10 %
-20,98 %
68,44 %
52,79 %
-185,97 %
-18,41 %
88,20 %
8,55 %
Árbevétel arányos jövedelmezőség
(adózás előtti eredmény/értékesítés
nettó árbevétele)
Saját tőke arányos jövedelmezőség
(adózás előtti eredmény/saját tőke)
Likviditási mutató I.
(forgóeszközök/rövid lejáratú
kötelezettségek)
Likviditási gyorsráta (pénzeszközök/rövid
lejáratú kötelezettségek)
32,42 %
Társaság konszolidált vagyoni helyzetének részletes ismertetése
A Társaság konszolidált vagyoni helyzetének részletes ismertetése a jelen jelentéssel együtt
előterjesztett éves beszámolója, cégcsoport szinten pedig éves konszolidált beszámolója tartalmazza.
29
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
1. A 2022. év jelentősebb gazdasági eseményei, értékelése
Az ENEFI 2022. évben történt jelentősebb gazdasági eseményeit részletesen bemutatta tárgyévi
közleményeiben.
A Társaság felhívja a figyelmet arra, hogy nyilvános tőzsdei társaságként, valamennyi, ENEFI-vel
kapcsolatos jelentős eseményt közlemény formában nyilvánosságra hoz, mely megtalálható
honlapján (www.e-star.hu, www.enefi.hu), illetőleg a Budapesti Értéktőzsde Zrt. (www.bet.hu)
valamint az MNB által üzemeltetett honlapon is (www.kozzetetelek.hu).
2. A mérleg fordulónapja után bekövetkezett lényeges események, különösen jelentős folyamatok:
Az ENEFI 2023. évben történt jelentősebb gazdasági eseményeit részletesen bemutatta tárgyévi
közleményeiben.
A Társaság felhívja a figyelmet arra, hogy nyilvános tőzsdei társaságként, valamennyi, E-Starral
kapcsolatos jelentős eseményt közlemény formában nyilvánosságra hoz, mely megtalálható honlapján
(www.e-star.hu, www.enefi.hu), illetőleg a Budapesti Értéktőzsde Zrt. (www.bet.hu) valamint az MNB
által üzemeltetett honlapon is (www.kozzetetelek.hu).
3. A várható fejlődés (a gazdasági környezet ismert és várható fejlődése, a belső döntések várható
hatása függvényében):
A vállalatcsoport a közeljövőt a korábban közzétett stratégiai célkitűzései teljesítésének szenteli.
4. A kutatás és a kísérleti fejlesztés területe:
A vállalatcsoport a 2022. évben ilyen tevékenységet nem végzett és a jövőben sem tervez végezni.
5. A telephelyek:
A vállalatcsoport a 2022. évben új telephelyet, fióktelepet nem hozott létre.
6. Foglalkoztatáspolitika:
A vállalatcsoport foglalkoztatáspolitikája szerint központját „tudásközpontú” szemléletben működteti
jellemzően magas képzett szellemi állomány foglalkoztatásával. A vállalatcsoport által működése során
elvégzett beruházásokhoz szükséges szakembereket alvállalkozói szerződés keretében veszi igénybe.
A csoport a Síaréna Kft. tulajdonjogának megszerzésével, a Síarénára jellemző foglalkoztatás politikával
rendelkezik, amely irányelve az állandó létszám és az idény jellegű szezonális foglalkoztatás kialakult
rendje.
7. Környezetvédelem:
A vállalatcsoport üzleti és operatív működése során is kiemelt figyelmet fordít a környezetvédelemre.
A vállalatcsoport korábbi fő üzleti tevékenysége az energetikai beruházásokkal megvalósuló korszerű
energiaszolgáltatás, mely azon túl, hogy a vállalatcsoport bevételi forrását képezte jelentős mértékű
szennyeződéstől, energiafelhasználástól óvta meg a környezetet. A vállalatcsoport korábbi működése
során is folyamatosan kereste a megújuló energiák felhasználásának és hasznosíthatóságának
lehetőségét. Az energiatakarékosság és ezáltal a környezet fokozott védelme a vállalatcsoport alapvető
üzleti célja és üzletpolitikája.
30
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
8. Pénzügyi instrumentumok hasznosítása:
A Társaságnak 2022. évi gazdálkodása során a stratégiájának Tőkepiac pilléreként az alábbi pozíciókkal
rendelkezett:
A Csoport a szabad pénzeszközeinek egy részét tőzsdei papírokba fektette. A részvényekkel a cél a
rövid távú nyereség elérése, ezért azokat a csoport az FVTPL kategóriába sorolta.
Megnevezés
Nyitó érték
Értékpapír beszerzés
Értékpapír eladás
Időszak végi valós érték különbözet
Könyv szerinti érték
2022.12.31
251 933
292 142
(495 329)
(14 234)
34 512
2021.12.31
-
248 149
-
3 784
251 933
A Csoport a valós értéket a tőzsdei árak alapján határozta meg.
9. Kockázatkezelési politika és a fedezeti ügylet politika:
A Társaság esetleges devizaárfolyamból eredő kockázatait pénz és devizapiaci ügyletekkel hárítja el.
Tárgyévben ilyen ügyletek lebonyolítására nem került sor.
10. Ár-, hitel-, kamat-, likviditás- és cash-flow kockázatok:
A Társaság működését befolyásoló kockázatok fentebb bemutatásra kerültek hivatkozással.
31
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
IV.
Igazgatóság jelentése a Társaság 2022. évre vonatkozó egyedi és konszolidált beszámolójához:
Az Igazgatóság elkészítette és elfogadta az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. 2022. évre vonatkozó IFRS szerint
elkészített konszolidált és egyedi éves beszámolóját is.
A Társaság javasolja részvényeseinek, hogy az Igazgatóság, Felügyelő Bizottság és Könyvvizsgáló
beszámolóra vonatkozó jelentésének ismeretében fogadja el a 2022. évre vonatkozó IFRS szerint
elkészített konszolidált éves beszámolót
3 712 111 e Ft
(155 759) e Ft
tárgyévi eszköz összesen összeggel,
időszaki összes átfogó jövedelemmel
valamint az egyedi éves beszámolót
7 252 353 e Ft
(666 071) e Ft
tárgyévi eszköz összesen összeggel,
teljes átfogó eredménnyel
Az Igazgatóság felhívja tisztelt részvényesei figyelmét arra, hogy jelen jelentés elválaszthatatlan részét
képezi a Társaság egyedi ás konszolidált éves beszámolója, kéri, hogy beszámoló elfogadásáról szóló
döntésüket a beszámoló (ideértve azok kiegészítő mellékletét és kapcsolódó jegyzeteket is) alapos
ismeretében hozzák meg.
A Társaság Igazgatósága továbbra sem javasolja a Közgyűlés részére osztalék kifizetéséről szóló
döntést.
A Társaság Igazgatósága elkészítette és elfogadta idei évben is a jogszabályi rendelkezés alapján a
Budapesti Értéktőzsde részére benyújtandó felelős vállalatirányítási jelentését, melyet a Felügyelő
Bizottság és a közgyűlés elé terjesztett.
32
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Üzleti és vezetőségi jelentés a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
V.
Vállalatirányítási nyilatkozat:
Az anyavállalaton kívül a konszolidálásba bevont egyetlen vállalkozás átruházható értékpapírjai sem
forognak az Európai Gazdasági Térség valamely államának szabályozott piacán.
A Társaság vállalatirányítási nyilatkozatát az egyedi üzleti jelentése tartalmazza.
Kibocsátói nyilatkozat
Az alkalmazott számviteli előírások alapján, a legjobb tudásunk szerint elkészített Konszolidált pénzügyi
kimutatások, valamint a egyedi pénzügyi kimutatások valós és megbízható képet adnak az ENEFI
Vagyonkezelő Nyrt. és a konszolidációba bevont vállalkozásai eszközeiről, kötelezettségeiről, pénzügyi
helyzetéről, valamint eredményéről, a konszolidációba bevont vállalkozások helyzetéről, fejlődéséről
és teljesítményéről, ismertetve a főbb kockázatokat és bizonytalansági tényezőket.
Társaság nyilatkozik, hogy a vezetőségi jelentés megbízható képet ad a kibocsátó helyzetéről,
fejlődéséről és teljesítményéről, ismertetve a főbb kockázatokat és bizonytalansági tényezőket.
Budapest, 2023. április 6.
Soós Csaba, Bálint László, Virág Ferenc
Igazgatósági tagok
ENEFI Vagyonkezelő Nyrt
33
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
ENEFI Vagyonkezelő Nyrt.
KONSZOLIDÁLT PÉNZÜGYI KIMUTATÁSOK
a 2022. december 31-én végződő évre
az Európai Unió által befogadott
Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardok (IFRS)
szerint
34
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Konszolidált átfogó eredménykimutatás
Megjegyzés
2022.12.31
783 562
(844 238)
(353 771)
267 527
(89 527)
68 771
-
2021.12.31
1 091 211
(794 968)
(522 555)
154 916
(113 596)
(58 707)
19 363
Árbevétel
(3.1)
(3.2)
(3.3)
(3.4)
(4.1-4.2)
(3.5)
Anyag jellegű ráfordítások
Személyi jellegű ráfordítások
Egyéb bevételek/ ráfordítások (-)
Értékcsökkenési leírás
Pénzügyi műveletek bevételei/ ráfordításai (-)
Részesedés társult vállalkozások eredményéből
Társult vállalkozás értékesítésének eredménye
Goodwill értékvesztés
Adózás előtti eredmény
Jövedelemadó
-
-
53 263
(335 406)
(506 479)
(24 398)
(530 877)
(167 676)
(8 115)
(175 791)
(3.6)
Tárgyévi eredmény
Anyavállalati részvényesek részesedése az
eredményből
Külső tulajdonosok részesedése az
eredményből
Külföldi tevékenységek devizaátszámításakor
felmerült árfolyam-különbözetek
(179 339)
3 548
(530 775)
(102)
(4.17)
(3.7)
20 032
15 078
Időszaki egyéb átfogó jövedelem összesen
20 032
15 078
Időszaki összes átfogó jövedelem
Anyavállalati részvényesek részesedése
Külső tulajdonosok részesedése
Egy részvényre jutó eredmény (HUF)
Alap egy részvényre jutó eredmény
Higított egy részvényre jutó eredmény
EBITDA
(155 759)
(159 307)
3 548
(515 799)
(515 697)
(102)
(3.8)
(3.8)
(3.8)
(12,36)
(11,87)
(146 920)
(37,79)
(35,83)
(334 176)
Az átfogó eredménykimutatás a tételeket előjelhelyesen tartalmazza!
A kiegészítő megjegyzések a pénzügyi kimutatások szerves részét képezik.
A zárójeles hivatkozások a pénzügyi kimutatások 3-4. fejezeteire utalnak.
35
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Konszolidált mérleg
Konszolidált mérleg - Eszközök
Immateriális javak
Megjegyzés
(4.1)
2022.12.31
31 346
2021.12.31
32 433
Tárgyi eszközök
(4.2)
1 626 076
1 662 819
Koncessziós eszközökből származó hosszú
lejáratú követelések
(4.3)
52 160
1 709 582
55 737
99 845
1 795 097
158 000
Befektetett eszközök összesen
Koncessziós eszközökből származó rövid
lejáratú követelések
(4.3)
Készletek
Vevők
(4.4)
(4.5)
6 135
164 853
16 248
247 188
Eredménnyel szemben valós értéken értékelt
értékpapírok
(4.6)
34 512
251 933
Nyereségadó követelés
(4.7)
(4.8)
(4.9)
(4.10)
(4.11)
31 123
431 448
31 483
11 069
949 791
11 066
476 268
443 012
2 564 575
4 359 672
Egyéb rövid lejáratú követelések
Aktív időbeli elhatárolások
Értékesítésre tartott eszközök
Pénzeszközök és egyenértékesei
Forgóeszközök összesen
Eszközök összesen
-
1 247 238
2 002 529
3 712 111
Saját tőke és kötelezettségek
Jegyzett tőke
Tőketartalék
Felhalmozott átváltási tartalék
Részvény alapú juttatások tartaléka
Saját részvények
Megjegyzés
(4.12)
2022.12.31
166 061
4 698 538
86 591
2021.12.31
166 061
4 698 538
66 559
(4.13)
(4.14)
(4.15)
(4.16)
65 520
65 520
(1 405 717)
(588 334)
3 022 659
45 475
3 068 134
0
(1 405 717)
(408 995)
3 181 966
41 927
3 223 893
50 757
Eredménytartalék
Az anyavállalat tulajdonosaira jutó saját tőke
Nem ellenőrző részesedések
Saját tőke összesen
Hosszú lejáratú hitelek
Egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek
Hosszú lejáratú kötelezettségek összesen
(4.17)
(4.18)
(4.20)
840
840
849
51 606
folytatás a következő oldalon
A kiegészítő megjegyzések a pénzügyi kimutatások szerves részét képezik.
A zárójeles hivatkozások a pénzügyi kimutatások 3-4. fejezeteire utalnak.
36
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
folytatás az előző oldalról
Saját tőke és kötelezettségek
Céltartalékok
Rövid lejáratú hitelek
Megjegyzés
(4.19)
2022.12.31
216 715
42 785
2021.12.31
0
(4.18)
34 252
-
Vevőktől kapott előleg
-
Szállítói kötelezettség
(4.21)
(4.22)
(4.23)
105 850
97 333
180 454
643 137
643 977
3 712 111
260 879
596 591
192 451
1 084 173
1 135 779
4 359 672
Egyéb rövid lejáratú kötelezettség
Passzív időbeli elhatárolások
Rövid lejáratú kötelezettség összesen
Kötelezettségek összesen
Tőke és források összesen
A kiegészítő megjegyzések a pénzügyi kimutatások szerves részét képezik.
A zárójeles hivatkozások a pénzügyi kimutatások 3-4. fejezeteire utalnak.
37
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Konszolidált saját tőke változás kimutatása
Részvényala
pú
kifizetések
tartaléka
Az anyavállalat
részvényeseire
jutó saját tőke részesedések
Nem
ellenőrző
Tőke és
tartalékok
összesen
Jegyzett
tőke
Átváltási
tartalékok
Saját
részvények
Eredmény-
tartalék
Tartalékok
2020. december 31.
166 061
23 966 743
51 481
-
65 520
4 596 719
32 424
-
42 029
-
4 638 748
32 424
Előző évi módosítások hatása (2020. üzleti év)
Tőketartalék átvezetése eredménytartalékba
Saját részvény vásárlás
-
-
-
-
32 424
19 268 205
(931 480)
(530 775)
(408 995)
(179 339)
(588 334)
-
(19 268 205)
-
-
-
(931 480)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
(931 480)
(515 799)
3 223 893
(155 759)
3 068 134
Teljes átfogó eredmény 2021. év
2021.december 31.
-
166 061
-
-
4 698 538
-
15 078
66 559
20 032
86 591
-
65 520
-
(515 697)
3 181 966
(159 307)
3 022 659
(102)
41 927
3 548
45 475
(1 405 717)
-
Teljes átfogó eredmény 2022. év
2022.december 31.
166 061
4 698 538
65 520
(1 405 717)
A saját tőke változás kimutatás a tételeket előjelhelyesen tartalmazza!
A kiegészítő megjegyzések a pénzügyi kimutatások szerves részét képezi
38
(474 237)
(19 178 849)
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Konszolidált Cash flow kimutatás
Megjegyzések 2022.12.31 2021.12.31
Működési cash flow
Adózás előtti eredmény
Kamatráfordítás, nettó
(3.5)
6 620
3 989
Pénzmozgással nem járó tételek
Értékcsökkenés
Értékvesztés és visszaírás
Tárgyi eszköz értékesítés eredménye
Nem realizált árfolyamnyereség/veszteség
Koncessziós eszközökből származó követelések változása
FVTPL értékpapírok átértékelése
(4.1-4.2)
(3.5)
(3.4)
(3.5)
(4.3)
89 527
(316 947)
(119 528)
64 080
150 241
14 234
113 596
82 105
(40 250)
26 808
166 931
(3 785)
(3.5)
Társult vállalkozás időszaki eredménye
-
(19 363)
Várható hitelezési veszteség
Goodwill értékvesztés
Kamatbevétel
Céltartalékok változása
Pénzmozgással nem járó tételek összesen
(3.5)
(2 394)
-
(61 399)
216 715
34 529
(107)
335 406
(1 805)
-
(3.5)
(3.4)
659 537
Fizetett nyereségadó
Fizetett kamat
(28 169)
(6 620)
(13 775)
(3 989)
Korrigált tárgyévi eredmény
(161 316)
139 283
Működőtőke változásai
Vevő és egyéb követelések változása
Elhatárolások változása
Készletek változása
(4.5)
(4.9 ; 4.23)
(4.4)
(32 415)
10 113
27 165
8 356
Szállítók és egyéb kötelezettségek változása
Működési tevékenységből származó cash flow
(4.21-4.22)
(653 729)
(692 535)
311 391
253 952
Befektetési tevékenységből származó cash flow
Kapott kamat
61 399
1 805
Immateriális javak, tárgyi eszközök beszerzésével
kapcsolatos kifizetések
(4.1-4.2)
Immateriális javak, tárgyi eszközök értékesítésének
bevétele
936 846
955 000
Társult vállalkozásban részesedés megszerzése
Adott kölcsön visszafizetése
Értékpapírok értékesítése - vásárlása
-
166 276
-
(4.8)
(4.6)
460 681
Befektetési tevékenységből származó cash flow
folytatás a következő oldalon
39
(167 676)
(506 479)
144 812
(232 243)
(123 018)
(126 784)
203 187
(248 148)
1 539 095
748 149
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
folytatás az előző oldalról
Pénzügyi műveletekből származó cash flow
Saját részvény értékesítés/vásárlás
Hitelek változásai (felvétel-visszafizetés)
Kapott kölcsön visszafizetése
-
(42 224)
-
(931 480)
(27 497)
(25 338)
(4.20)
(4.22)
Finanszírozási tevékenységből származó cash flow
Pénzeszközök állományváltozása
804 336
17 786
Devizás pénzeszközök átértékelése
(3.5)
(3.5)
13
(315)
Várható hitelezési veszteség elszámolása pénzeszközön
(123)
-
Pénzeszközök állományváltozása
Pénz és pénz egyenértékes a pénzügyi év elején
Pénz és pénz egyenértékes a pénzügyi év végén
804 226
443 012
1 247 238
17 471
425 541
443 012
(4.11)
(4.11)
A cash flow-kimutatás a tételeket előjelhelyesen tartalmazza!
A kiegészítő megjegyzések a pénzügyi kimutatások szerves részét képezik.
A zárójeles hivatkozások a pénzügyi kimutatások 3-4. fejezeteire utalnak.
40
(42 224)
(984 315)
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
1. Számviteli politika meghatározó elemei, a pénzügyi kimutatások elkészítésének alapja
Nyilatkozat az IFRS-eknek való megfelelésről
A pénzügyi kimutatások az IFRS-ekkel összhangban készültek. A menedzsment kijelenti, hogy a Csoport
maradéktalanul alkalmazta az IFRS-ekben/IAS-okban és IFRIC-ekben/SIC-ekben szereplő szabályokat,
ahogyan azokat az Európai Unió befogadta. A vezetőség e nyilatkozatát felelőssége tudatában tette
meg.
A pénzügyi kimutatások tartalma
E pénzügyi kimutatások az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt., mint anyavállalat és a konszolidálásba bevont
vállalkozásainak (együttesen: Csoport) vagyonát, teljesítményét és pénzügyi helyzetét mutatják be. A
Csoport pénzügyi kimutatásait az Anyavállalat menedzsmentje készíti el, illetve hagyja jóvá és
gondoskodik annak közzétételéről. A Csoport a pénzügyi kimutatásait közzéteszi a www.enefi.hu
weboldalon is.
A pénzügyi kimutatások elkészítésének alapja, az alkalmazott szabályrendszer és a mögöttes
feltételezések, értékelési filozófia
A pénzügyi kimutatások az International Accounting Standard Board (IASB) által megalkotott
International Financial Reporting Standard (IFRS) alapján készültek. Az IFRS-eket úgy alkalmazta a
Csoport, ahogyan azokat az Európai Unió befogadta.
Az Anyavállalat menedzsmentje megállapította, hogy a vállalkozás folytatásának követelménye
teljesül, vagyis semmiféle olyan jel nincsen, amely arra utalna, hogy a Csoport a működését belátható
időn belül – legalább egy éven belül – megszünteti vagy lényegesen csökkenti.
Ez a pénzügyi kimutatás – a cash flow kimutatás kivételével – naturál szemléletben készült, vagyis a
tényleges gazdasági esemény a döntő a megjelenítésnél és nem a pénzmozgás.
A Csoport általában a múltbeli bekerülési érték alapján értékeli eszközeit, kivéve azokat a helyzeteket,
amelynél az IFRS-ek alapján az adott elemet valós értéken kell értékelni. A pénzügyi kimutatásokban a
bizonyos pénzügyi eszközöket kellett valós értéken értékelni.
A pénzügyi kimutatások prezentálása
A Csoport az ellenőrzése alatt álló vállalkozásokról és az anyavállalatról együttesen konszolidált
pénzügyi kimutatásokat tesz közzé (továbbiakban: pénzügyi kimutatások). A Csoport pénzügyi
kimutatásai a következőket foglalja magában (részek):
konszolidált mérleg;
konszolidált átfogó eredménykimutatás;
konszolidált saját tőke-változás kimutatás;
konszolidált cash-flow kimutatás;
kiegészítő megjegyzések a konszolidált pénzügyi kimutatásokhoz
41
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A prezentálással kapcsolatos lényegesebb döntések
A Csoport úgy döntött, hogy az átfogó eredménykimutatást egy önálló kimutatásban szerepelteti, úgy,
hogy az egyéb átfogó eredményhez kapcsolódó tételeket azonos kimutatásban, az időszak nettó
nyeresége (vesztesége) után jeleníti meg.
Egyéb átfogó eredménynek tekintjük azokat a tételeket, amelyek a nettó eszközöket (vagyis az
eszközök és kötelezettségek különbségét) növelik vagy csökkentik és ezt a csökkenést sem eszközzel,
sem kötelezettséggel, sem az eredménnyel szemben nem szabad elszámolni, hanem közvetlenül a
saját tőke egy elemét változtatják. Nem minősül – többek között – egyéb átfogó eredménynek az a
tőketranzakció, amely a rendelkezésre bocsátott tőkét változtatja meg.
A Csoport az IFRS szerinti konszolidált pénzügyi kimutatását legutóbbi alkalommal a 2022-es üzleti évre
készítette el, a 2021-es összehasonlító adatokkal.
A Csoport a 2021. év végi teljes pénzügyi kimutatásokhoz képest a mérleg és eredménykimutatás
szerkezetén részben változtatott.
Az eredménykimutatásban megszűntetésre kerültek a közvetlen költség, a közvetlen költséghez
kapcsolódóan a bruttó eredmény, valamint az igénybe vett szolgáltatás sorok. A közvetlen költség és
az igénybe vett szolgáltatás 2022.01.01-től összevontan az anyagköltségekkel egyetlen soron, az
anyagjellegű ráfordítások között szerepel, mely prezentálás a tartalomnak megfelel.
A konszolidált pénzügyi kimutatásokat magyar forintban teszi közzé a Csoport. Ez a prezentálás
pénzneme. A konszolidált pénzügyi kimutatások egy naptári évet fognak át. A konszolidált pénzügyi
kimutatások fordulónapja minden évben a naptári év utolsó napja, december 31.
A Csoport a tőzsdei előírásoknak megfelelően félévente készít évközi pénzügyi kimutatásokat. Az
évközi pénzügyi kimutatásokra az IAS 34 szabályait kell alkalmazni, azok nem tartalmaznak minden IAS
1 által megkövetelt közzétételt, illetve az adatokat tömörített formában tartalmazzák.
A konszolidált pénzügyi kimutatások egy összehasonlító adatot tartalmaznak, kivéve, ha egy időszakot
újra meg kellett állapítani vagy számviteli politikát kellett változtatni. Ebben a helyzetben a Csoport
bemutatja az összehasonlító időszak nyitó mérlegértékeit is. Ilyen közzétételre 2022-ben nem került
sor.
Abban a helyzetben, ha a prezentálás érdekében szükségessé válik az, hogy egy tételt átsoroljanak egy
másik kategóriába (például új pénzügyi kimutatás sor miatt), akkor az előző évi adatokat úgy korrigálja
a Csoport, hogy az összehasonlíthatóság megvalósuljon.
A pénzügyi kimutatások közzétételéről az ENEFI Nyrt. menedzsmentje gondoskodik, a vonatkozó
szabályok (jogszabályok, tőzsdei rend) szerint.
A Csoport a pénzügyi kimutatásaiban a kiegészítő megjegyzésekben a működési szegmensekkel
kapcsolatos információkat is közzé kell tegyen. A működési szegmensek meghatározása az Igazgatósági
tagok stratégiai elvárásainak megfelelően történik.
A pénzügyi kimutatások kiegészítő megjegyzéseiben nem szerepelő, de az IFRS-ek szerint kötelezően
előírt közzétételek értéke vagy nulla vagy nem értelmezhető vagy elhagyása nem befolyásolja
jelentősen a pénzügyi kimutatások alapján levonható következtetéseket.
42
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A konszolidált pénzügyi kimutatások elkészítésének az alapja
A konszolidált pénzügyi kimutatások az Európai Unió által is elfogadott Nemzetközi Pénzügyi
Beszámolási Standardok („IFRS”) alapján kerültek összeállításra. Ezen Nemzetközi Pénzügyi
Beszámolási Standardok („IFRS”) tartalmazzák: az Európai Unió által befogadott, a Nemzetközi
Számviteli Standardügyi Tanács („IASB”) által kiadott standardokat, valamint a Nemzetközi Számviteli
Standardügyi Bizottság („IASC”) által kiadott Nemzetközi Számviteli Standardokat („IAS”). Tartalmazzák
továbbá, az Európai Közösségek Bizottsága által jóváhagyott Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási
Standardok Értelmezési Bizottság („IFRS Interpretation Committee”) és az Állandó Értelmezési Tanács
(„SIC”) értelmezéseit.
A konszolidáció alapja
A konszolidált pénzügyi kimutatások az Anyavállalat és az Anyavállalat által közvetlenül, vagy
közvetetten kontrollált gazdálkodók (a Csoport leányvállalatai) pénzügyi kimutatásait (értékeit)
tartalmazzák. A 2014. január 1-jétől kezdődő üzleti évtől a kontroll fogalmat az IFRS 10 standard
fogalmazza meg. E standard szerint, a befektető akkor rendelkezik kontrollal a befektetést élvező cég
felett, amennyiben jogosult ez utóbbi által megtermelt, változó természetű pozitív hozamra, illetve
viseli a negatív hozam következményeit és képes döntéseivel (hatalmával) a működést irányítani, így e
hozamokat befolyásolni. Az irányítási képesség, így a kontroll is jogokból fakad.
A kontrollt elsősorban tulajdonosi részesedés, más tulajdonosokkal kötött megállapodás, vagy egyedi
piaci helyzet (pl. monopolhelyzet) folytán lehet elérni. E pénzügyi kimutatásban szereplő vállalkozások
felett az anyavállalat a kontrollt tulajdonosi részesedése folytán vagy szavazati jogán keresztül érte el.
A kontroll fogalmát korábban máshogyan definiálták az IFRS-ek (lásd korábbi IAS 27). A menedzsment
– ahogy az IFRS 10 standard hatályba lépése előtti vizsgálatai is mutatták – arra a következtetésre
jutott, hogy a szabályozás megváltozása nem vezetett a csoportszerkezet átalakulásához, mivel a
kontrollt keletkeztető jogok megléte és a szavazati jogok többsége egybeesik, így továbbra is a
szavazati jog az irányadó indikátor. Az év folyamán megszerzett, illetve eladott leányvállalatok
bevételeit, illetve ráfordításait a konszolidált átfogó eredmény-kimutatás tartalmazza a megszerzés
tényleges dátumától az eladás tényleges dátumáig. A leányvállalatok teljes átfogó eredménye a
Csoport és a nem kontrolláló részesedések tulajdonosait illetik meg. Az átfogó eredmény összegét
akkor is hozzá kell rendeli a nem kontrolláló érdekeltséghez, ha az negatív lesz.
Szükség esetén a leányvállalatok pénzügyi kimutatásai módosításra kerülnek, annak érdekében, hogy
számviteli politikáik megfeleljenek a Csoport többi tagja által alkalmazott számviteli politikáknak.
A konszolidáció időpontjában teljeskörűen kiszűrésre kerülnek a csoporton belüli tranzakciók,
egyenlegek, bevételek és ráfordítások, akkor is, ha a létrejövő eredmény egy eszköz értékében jelenik
meg.
Az év folyamán megszerzett, illetve eladott kapcsolt vállalkozások bevételeit, illetve ráfordításait a
konszolidált átfogó eredmény-kimutatás tartalmazza a megszerzés tényleges dátumától az eladás
tényleges dátumáig. A kapcsolt vállalkozások teljes átfogó jövedelme a Csoport és a nem-ellenőrző
részesedések tulajdonosait illetik még abban az esetben is, ha ezzel a nem-ellenőrző részesedések
egyenlege negatív lesz.
A Cégcsoportba tartozó egyes társaságok egységes számviteli politikát alkalmaznak.
43
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Üzleti kombinációk
Üzleti kombinációnak minősül az a helyzet, amikor a Csoport egy új társaság fölött kontrollt szerez és
az akvizíció célja a felvásárolt üzleti tevékenységének a megszerzése volt és nem csak a felvásárolt
gazdálkodó eszközeinek megszerzésére irányult a tranzakció. A kontroll megszerzését attól a naptól
kell megállapítani, amely nappal a leányvállalattá minősítéshez szükséges bármely helyzet teljesült (pl.:
amikortól a leányvállalat által birtokolt eszközök fölött a kontrollt a Csoport Anyavállalata
gyakorolhatja, a belőle származó bevételekre a Csoport válik jogosulttá stb.).
A felvásárló az a gazdálkodó egység, amely a felvásárolt felett ellenőrzést szerez. Amennyiben nem
egyértelmű, hogy melyik fél a felvásárolt, akkor az alábbi ismérvek alapján kell meghatározni:
Egy olyan üzleti kombináció során, amely elsődlegesen pénzeszközök vagy más eszközök átadásával
vagy kötelezettségek átvállalásával jön létre, a felvásárló általában az a gazdálkodó egység, amely a
pénzeszközöket vagy más eszközöket átadja, vagy amely a kötelezettségeket átvállalja.
Egy olyan üzleti kombináció során, amely elsődlegesen tőkerészesedések cseréjén keresztül valósul
meg, a felvásárló általában a tőkerészesedéseket kibocsátó gazdálkodó egység. A fordított akvizíciónak
nevezett üzleti kombinációk esetében, a felvásárolt a kibocsátó gazdálkodó egység. Más releváns
tényeket és körülményeket is mérlegelni kell a felvásárló azonosításához, mint a relatív szavazati jogok,
fennálló kisebbségi részesedés, irányító testületének összetétele, felsővezetés összetétele, illetve
tőkerészesedések cseréjének feltételei.
A felvásárló rendszerint az az egyesülő gazdálkodó egység, amelynek viszonylagos mérete (például
eszközökben, bevételekben vagy eredményben mérve) lényegesen nagyobb, mint a másik egyesülő
gazdálkodó egységé vagy gazdálkodó egységeké.
Kettőnél több gazdálkodó egységet érintő üzleti kombináció során a felvásárló meghatározásának ki
kell terjednie egyebek között annak mérlegelésére, hogy az egyesülő gazdálkodó egységek közül melyik
kezdeményezte a kombinációt, valamint mekkora az egyesülő gazdálkodó egységek relatív mérete.
Az üzletek megszerzései a felvásárlási módszerrel kerülnek elszámolásra. Az üzleti kombináció
keretében átadott ellentételezés valós értéken értékelendő, amely a Csoport által átadott eszközök
megszerzésekor érvényes valós értékének, a Csoport által a felvásárolt korábbi tulajdonosai felé
fennálló kötelezettségeknek, valamint azon Csoport által kibocsátott tőkerészesedéseknek az összegei,
amelyek a felvásároltban lévő ellenőrzés megszerzésének fejében kerültek kibocsátásra. A
felvásárlásokkal kapcsolatos költségek elszámolása az eredményben történik azok felmerülésekor.
A felvásárlás időpontjában, a megszerzett azonosítható eszközök és vállalt kötelezettségek a valós
értékükön értékelendők.
Ha egy üzleti kombináció első elszámolása még nem zárult le annak a beszámolási időszaknak a végén,
amely során az üzleti kombináció végbement, akkor a Csoport átmeneti becsült összegeket számol el
azokra a tételekre, amelyek elszámolása még nem történt meg. Ezeket a becsült összegeket a Csoport
az elszámolási időszak során (lásd fentebb) korrigálja, vagy további eszközöket, illetve
kötelezettségeket számol el, annak érdekében, hogy az összegekben tükröződjenek a felvásárlás
napján fennálló tényekre és körülményekre vonatkozóan megszerzett új információk is, amelyek – ha
44
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
ismertek lettek volna – befolyásolták volna, hogy milyen összegek kerülnek elszámolásra a felvásárlás
napján. Az ilyen módosítások nem minősülnek hibának.
A goodwill az átadott ellenérték, a felvásároltban lévő bármely korábbi nem-ellenőrző részesedés és a
felvásárló által korábban tartott tőkeérdekeltségek (ha volt ilyen) könyv szerinti értékének a
beazonosítható eszközök és vállalt kötelezettségek megszerzéskori nettó értékén felüli többleteként
értékelendő. Abban az esetben, ha az azonosítható eszközök és vállalt kötelezettségek megszerzéskori
nettó értéke meghaladja a kifizetett ellenértéket, a felvásároltban lévő bármely korábbi nem-ellenőrző
részesedés és a felvásárló által korábban tartott érdekeltség (ha volt ilyen) összegét, a többlet az
eredményben kerül elszámolásra, mint előnyös vételi üzlet nyeresége. (Ilyen helyzetben a számítást
legalább kétszer el kell végezni.)
Az olyan nem-ellenőrző részesedések, amelyek tulajdonosi részesedést jelentenek, és tulajdonosuknak
jogot biztosítanak a gazdasági egység nettó eszközeinek arányos részére annak felszámolása esetén,
akár valós értéken, a felvásárolt mérleg-fordulónapi nettó eszközeinek az arányában kerül
megjelenítésre és értékelésére. A Csoport nem alkalmazza az NCI valós értéken történő értékelését.
Ha egy üzleti kombináció kezdeti elszámolása nem teljes annak a beszámolási időszaknak a végén,
amelynek során a kombináció történt, a felvásárlónak saját pénzügyi kimutatásaiban ideiglenes
összegeket kell szerepeltetnie azokra a tételekre, amelyekre az elszámolás nem teljes. Az értékelési
időszak folyamán a felvásárlónak visszamenőlegesen módosítania kell – az akvizíció időpontjára
vonatkozóan – a megjelenített ideiglenes összegeket, hogy tükrözze az akvizíció időpontjában fennálló
tényekre és körülményekre vonatkozó új információkat, amelyek – amennyiben ismertek lettek volna
– hatással lettek volna az abban az időpontban megjelenített összegek értékelésére. Az értékelési
időszak folyamán a felvásárlónak meg kell jelenítenie további eszközöket vagy kötelezettségeket is, ha
az akvizíció időpontjában fennálló tényekre és körülményekre vonatkozó új információkat szerzett be,
amelyek – amennyiben ismertek lettek volna – azoknak az eszközöknek és kötelezettségeknek abban
az időpontban történő megjelenítését eredményezték volna. Az értékelési időszak véget ér, amint a
felvásárló megkapja az akvizíció időpontjában fennálló tényekre és körülményekre vonatkozó, általa
keresett információkat vagy megtudja, hogy további információ nem szerezhető be. Ugyanakkor az
értékelési időszak nem haladhatja meg az akvizíció időpontjától számított egy évet.
Az értékelési időszak az akvizíció időpontját követő azon időszak, amelynek során a felvásárló az üzleti
kombinációt illetően megjelenített ideiglenes összegeket módosíthatja.
A függő ellenérték valós értékében bekövetkező, értékelési időszaki kiigazításnak nem minősülő
változás későbbi elszámolása a függő ellenérték besorolásán múlik. A saját tőkeként besorolt függő
ellenérték nem kerülhet átértékelésre a későbbi beszámolási időpontokban és a későbbi rendezése a
saját tőkén belül kerül elszámolásra. A követelésként vagy kötelezettségként besorolt függő ellenérték
a későbbi beszámolási időpontokban az IFRS 9, illetve, ha az alkalmazható, az IAS 37 Céltartalékok,
függő kötelezettségek és függő követelések standardnak megfelelően átértékelendők, a kapcsolódó
nyereség vagy veszteség pedig a nettó eredményben elszámolandó.
Ha egy üzleti kombináció több lépésben valósul meg, a Csoport által a felvásároltban korábban tartott
tőkerészesedések a felvásárlás napján (vagyis amikor a Csoport megszerzi az ellenőrzés jogát) valós
értékre értékelendők, az esetlegesen felmerülő nyereség vagy veszteség pedig az eredményben kerül
45
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
elszámolásra. A felvásároltban a felvásárlás napját megelőzően birtokolt részesedésből eredő azon
összegek, amelyek korábban az egyéb átfogó eredményben kerültek elszámolásra, abban az esetben
sorolhatóak át az eredménybe, ha a részesedés elidegenítése esetén ez lenne a megfelelő számviteli
kezelés.
A Csoport nem vett részt üzleti kombinációban 2022-ben.
Goodwill
A megszerzett leányvállalatért adott ellenérték (ellenőrzés költsége) és a megszerzett nettó eszközök
különbözete goodwillként, kerül megjelenítésre, amely nem amortizálható immateriális eszköz. Ezt a
goodwillt pénztermelő egységhez (CGU) rendeli a Csoport és minden évben teszteli, hogy megállapítsa,
nem értékvesztett-e a goodwill. A goodwill értékvesztési tesztje során a CGU megtérülő értékét kell a
CGU könyv szerinti értékéhez viszonyítani. Ha a megtérülő érték kisebb, mint a CGU könyv szerinti
értéke, akkor – hacsak nincs egyértelműen sérült eszköz – elsőként a goodwillt kell leírni. A goodwillt
később visszaírni nem lehet.
Az olyan pénztermelő egységek esetében, amelyekhez goodwill tartozik, az értékvesztés vizsgálata
legalább évente megtörténik, vagy ennél gyakrabban, abban az esetben, ha a jelek arra utalnak, hogy
értékvesztés állhat fenn. Amennyiben a pénztermelő egység megtérülő értéke alacsonyabb, mint a
nyilvántartási értéke, az értékvesztést először az egységhez rendelt goodwill nyilvántartási értékéhez
kerül hozzárendelésre (csökkentve azt), majd pedig a pénztermelő egység egyéb eszközeihez az
eszközök nyilvántartási értékeinek aránya alapján. Bármely a goodwillel kapcsolatos értékvesztés
közvetlenül az eredményben kerül elszámolásra a nettó eredmény terhelésével. A goodwillel
kapcsolatban elszámolt értékvesztés a későbbi időszakokban nem kerülhet visszaírásra.
A releváns pénztermelő egységek értékesítésekor a goodwillt a Csoport kivezeti, így figyelembe veszi
az értékesítésen realizált eredmény meghatározásakor.
A Csoport társult vállalkozás felvásárláskor felmerült goodwillre vonatkozó számviteli politikája az
alábbi kiegészítő megjegyzésben kerül részletesebb kifejtésre.
Befektetések társult vállalkozásokban
Társult vállalkozásnak számít az olyan vállalkozás, amelyben a Csoport mértékadó befolyással bír, és
amely nem minősül sem leányvállalatnak, sem közös szerveződésnek. A mértékadó befolyás egyik erős
jele az, ha a befektető a befektetés tárgyát képező gazdálkodó pénzügyi és működési politikájával
kapcsolatos döntéseiben való szavazata a 20%-ot közvetve vagy közvetlenül meghaladja. Egyéb úton
is elérhetőek a mértékadó befolyáshoz vezető helyzetek (pl. Igazgatóságban való garantált lényeges
részvétel stb.).
A társult vállalkozások átfogó eredményét, eszközeit és kötelezettségeit a konszolidált pénzügyi
kimutatások az equity-módszerrel jelenítik meg, kivéve akkor, ha a befektetések értékesítésre
tartottként besoroltak, amely esetben az elszámolás az IFRS 5 Értékesítésre tartott befektetett
eszközök és megszűnt tevékenységek standard alapján történik. Az Equity-módszer értelmében a
konszolidált mérlegben a társult vállalkozásban meglévő befektetést kezdetben bekerülési értéken
jeleníti meg, majd kiigazításra kerül a Csoportnak a társult vállalkozás eredményében és átfogó
eredményében való részesedésnek megfelelően. Amennyiben a társult vállalkozás veszteségeinek
46
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Csoportra eső része meghaladja a Csoport társult vállalkozásban lévő érdekeltségét (beleértve
valamennyi hosszú távú érdekeltséget, amely a Csoportnak a társult vállalkozásban lévő nettó
befektetésének része), a Csoport megszünteti a további veszteségekből való részesedés elszámolását.
Az addicionális veszteségek csak annyiban kerülnek elszámolásra, amennyiben a Csoportnak ez jogi
vagy vélelmezett kötelezettsége, vagy ha a Csoport kifizetéseket hajtott végre a társult vállalkozás
érdekében.
Az akvizíció költségeinek a felvásárlás napján megjelenített társult vállalkozás eszközeinek,
kötelezettségeinek és függő kötelezettségeinek nettó valós értékéből a Csoportra jutó részesedés
értékét meghaladó többlete goodwillként kerül elszámolásra és a befektetett eszköz nyilvántartási
értékének részét képezi, nem külön soron. Az eszközök, kötelezettségek és függő kötelezettségek nettó
valós értékéből a Csoportra jutó részesedés felvásárlás költségeit meghaladó többlete közvetlenül az
eredményben kerül elszámolásra.
A valós érték módosításokat a menedzsment végzi el a bekerüléstől számított 12 hónapon belül. A
valós érték módosítások tovagyűrűző hatását a konszolidált pénzügyi kimutatásokban értelemszerű
módosításokon keresztül kell megjeleníteni.
A társult vállalkozások értékvesztésének meghatározása során a Csoport az IAS 36-ban leírt értékelési
módszert alkalmazza. A részesedés teljes könyv szerinti értéke (beleértve a goodwillt is) értékvesztés
szempontjából egy egyedi eszközként kerül tesztelésre az IAS 36 Eszközök értékvesztése standardnak
megfelelő módszertannal, melynek megfelelően a megtérülési érték (a használati érték és az
értékesítési költségekkel csökkentett valós érték közül a magasabb érték) a könyv szerinti értékkel
kerül összehasonlításra. Bármely elszámolt ilyen veszteség a befektetés könyv szerinti értékét
csökkenti. Az értékvesztés bármely visszaírása az IAS 36-nak megfelelően történik a befektetés későbbi
megtérülési értékének mértékéig, de a részesedéssel együtt kimutatott goodwillt nem lehet visszaírni.
Egy társult vállalkozásban lévő részesedés értékesítése esetén, ha az a jelentős befolyás elvesztéséhez
vezet, a megmaradt befektetések az értékesítés napján érvényes valós értékükön értékelendők, mint
az IFRS 9 szerint egy pénzügyi eszköz kezdeti megjelenítésekor figyelembe vett valós érték. Bármely a
társult vállalkozásban megmaradt részesedésre jutó könyv szerinti érték és valós érték közötti
különbözet az érdekeltség eladásából származó nyereség vagy veszteség meghatározásakor
figyelembevételre kerül. Továbbá, a Csoport a korábban a társult vállalkozással kapcsolatban az átfogó
eredményben elszámolt összegeket azonos alapon számolja el azzal a módszerrel, amely akkor lenne
szükséges, ha a társult vállalkozás közvetlenül kivezetné a kapcsolódó eszközöket és kötelezettségeket.
Így, egy társult vállalkozásra vonatkozó veszteség, illetve nyereség összegét, amely korábban az egyéb
átfogó eredménybe került és az eredménybe kerülne átvezetésre a kapcsolódó eszközök vagy
kötelezettségek kivezetésekor, a Csoport a saját tőkéből az eredménybe csoportosítja át (mint
átsorolási módosítás), amint a társult vállalkozásban lévő jelentős befolyását elveszíti.
Abban az esetben, ha a Csoport a társult vállalkozással folytat tranzakciót, az ebből a tranzakcióból
származó eredmény a Csoport konszolidált pénzügyi kimutatásaiban csupán a társult vállalkozásban a
Csoporthoz nem köthető arányáig jeleníthető meg. A követelések és kötelezettségek kiszűrésére nem
kerül sor. Abban a helyzetben, ha társult vállalkozás részére a befektető olyan hitelt nyújt, ami csak
bizonyos helyzetben (a távoli jövőben) visszafizetendő, azt a befektetések értékével együtt jeleníti meg
és az átértékelés során a különbözetet az egyéb átfogó eredményben rögzíti.
47
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A tárgyidőszakban már nem volt társult vállalkozása a Csoportnak.
Működési szegmensek jellemzői
A működési szegmens a gazdálkodó egység olyan komponense:
(a)
amely bevételekkel és ráfordításokkal (beleértve az ugyanazon gazdálkodó egység más
komponenseivel folytatott ügyletekhez kapcsolódó bevételeket és ráfordításokat is) járó üzleti
tevékenységet folytat,
(b)
amelynek működési eredményeit a gazdálkodó egység legfőbb működési döntéshozója
rendszeresen felülvizsgálja annak érdekében, hogy döntést hozzon a szegmenshez rendelendő
forrásokról, és hogy értékelje annak teljesítményét, valamint
(c)
2022. évben a Csoport új működési szegmenseket azonosított, melyek jellemzői az alábbiak:
Energiaszektor
amelyre vonatkozóan egyedi pénzügyi információ áll rendelkezésre.
A Csoportnak a jelenben folyamatos bevételei származnak a korábbiakban felépített
energiahatékonysági üzletág viteléből. Ezek a bevételek alkalmasak arra, hogy pozitív cashflow-t
eredményezzenek, tehát az ENEFI éves rendes tevékenysége során a bevételi oldalból származó és
befolyó bevételek összes értéke, meghaladja a kiadási oldalon jelentkező összes, készpénz-
egyenértékes elköltésével járó költségtételt.
Reál szegmens
Vállalati és ingatlan befektetések. A reálgazdaság gazdálkodó szervezeteinek a közvetlen és közvetett
birtoklása révén szerzett reálgazdasági kitettség.
2022. évben a reál szegmensen belül a turisztika területén tevékenykedő egyik leányvállalat a Síaréna
Kft. tevékenysége, valamint a földterületek értékesítésének eredménye került kimutatásra ebben a
szegmensben.
2021. évben bérbeadott ingatlannal is rendelkezett a Csoport, a bérbeadásból származó eredményt is
ebben a szegmensben jelenítette meg.
A reál szegmensnek jelenleg négy ága van, ezek a pénzügy, turisztika, ingatlan és élelmiszeripar. Ezen
ágak rövid jellemzői az alábbiak:
1.
Pénzügy
Alapvetően kisebbségi részesedések szerzése az alábbi tevékenységet folytató társaságokban: bank,
biztosító, befektetési bank (szolgáltató). Meghatározott szerepkörrel rendelkező profilú gazdálkodó
szervezetek részesedésének a megszerzése a cél, amely meghatározott profil az informatika területére
koncentrálódik.
2.
Turisztika
48
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A turisztika és vendéglátás területén olyan potenciálok felkutatása, amik elsősorban egyediséggel
rendelkeznek. Az egyediség azt jelenti, hogy nem az általános Magyarország területén alkalmazott
turisztikai és vendéglátási egységek és szolgáltatások létrehozására, megszerzésére fókuszál a
Társaság, hanem olyan egyedi projektekre, amelyek hiánypótló, élményt kínáló, még nem létező, vagy
nem elég hatékonyan működtetett vendégváráson alapulnak.
3.
Ingatlan
Az ENEFI vezetősége nélkülözhetetlennek látja az ingatlanbefektetések meglétét egy felelősen
kialakított beruházási és befektetési stratégia részeként. Az ingatlan érték hosszú távon is biztos
alapokat jelent, függetlenül attól, hogy mi történik a világ, és benne Magyarország gazdaságával.
4.
Élelmiszeripar
Az ember egyik alapvető szükséglete az étel, étkezés, ezért a fejlett élelmiszeripar nélkülözhetetlen
része a mai reálgazdaságnak. A Csoport szeretne kitettséggel rendelkezni az ipar területén is, mint a
reálgazdaság meghatározó részében, egyben reprezentálni, hogy a reálgazdaság minden területét
számon tartja, mint befektetési potenciál.
Tőkepiaci szegmens
Pénzegyenértékes alapú befektetések, tőkepiaci termékek, eszközök. Az értékteremtés egyik alapvető
eleme, hogy a reálszférába történő befektetések mellett legyenek olyan tőkepiaci befektetések,
melyektől a Csoport folyamatos bevételt remél az árfolyamnyereségek és osztalékfizetések pénzárama
révén.
Külföldi pénznemek
A külföldi pénznem a gazdálkodó egység funkcionális pénznemétől eltérő pénznem.
A pénzügyi kimutatások forintban készültek.
A Csoporthoz tartozó valamennyi gazdálkodó pénzügyi kimutatásának elkészítésekor az adott
gazdálkodó funkcionális pénznemétől eltérő pénznemben (külföldi pénznem) végrehajtott tranzakciók
a tranzakció napján érvényes azonnali átváltási árfolyamon kerülnek elszámolásra. A külföldi
pénznemben denominált monetáris tételek minden egyes beszámolási időszak végén átváltásra
kerülnek az akkor érvényes átváltási árfolyamon. Külföldi pénznemben kifejezett bekerülési értéken
értékelt nem monetáris tételek nem kerülnek átváltásra.
Az árfolyam-különbözetek az eredményben kerülnek elszámolásra abban az időszakban, amikor
felmerülnek, kivéve:
egyes devizakockázatok fedezetére vonatkozó tranzakciókkal kapcsolatos árfolyam-
különbözetek; továbbá
olyan külföldi érdekeltségtől kapott vagy számára fizetendő monetáris tételre vonatkozó
árfolyam-különbözetek, amelyekkel kapcsolatban a rendezést nem tervezik és a közeljövőben
nem is valószínű (amely ezáltal egy külföldi érdekeltségbe történő nettó befektetés részeként
49
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
értelmezhető), és amelyek kezdetben az egyéb átfogó eredményben kerülnek elszámolásra,
majd a monetáris tételek rendezésekor átvezetésre kerülnek a saját tőkéből az eredménybe.
A konszolidált pénzügyi kimutatások céljából a Csoport magyarországi és külföldi érdekeltségeinek
eszközei és kötelezettségei magyar forintban kerülnek kimutatásra a beszámolási időszak végén
érvényes átváltási árfolyam figyelembevételével. A bevételek és ráfordítások átváltása az adott időszak
átlagos átváltási árfolyamán történik, kivéve akkor, ha az adott időszakban jelentős az átváltási
árfolyam fluktuációja, amely esetben az átszámítás a tranzakciók napján érvényes átváltási
árfolyamokon történik. Az esetlegesen felmerülő árfolyam-különbözetek az egyéb átfogó
eredményben kerülnek elszámolásra, és a saját tőkében halmozódnak (a nem ellenőrző
részesedésekhez hozzárendelve, ha az megfelelő).
Külföldi tevékenység értékesítése (tehát vagy egy külföldi tevékenységben a Csoport által birtokolt
teljes érdekeltség értékesítése, vagy egy külföldi tevékenységet magában foglaló kapcsolt vállalkozás
ellenőrzés elvesztését eredményező, vagy egy külföldi tevékenységet magában foglaló közös vezetésű
vállalkozás feletti közös ellenőrzés megszűnését eredményező, vagy egy külföldi tevékenységet
magában foglaló társult vállalkozás feletti jelentős befolyás megszűnését eredményező értékesítés)
esetén az adott tevékenység kapcsán a Csoport tulajdonosainak tulajdonítható összes halmozott
árfolyam-különbözet átsorolásra kerül az eredménybe.
Továbbá, egy kapcsolt vállalkozás részleges értékesítése esetén, amely nem eredményezi a Csoport
kapcsolt vállalkozás feletti ellenőrzésének elvesztését, az adott tevékenység kapcsán a Csoportnak
tulajdonítható összes halmozott árfolyamkülönbözet átsorolásra kerül az eredménybe. Minden egyéb
részleges értékesítés esetén (azaz társult vállalkozások, illetve közös szerveződések olyan értékesítése
esetében, amely nem eredményezi a Csoport jelentős befolyásának, illetve közös ellenőrzésének
elvesztését) a halmozott árfolyamkülönbözetek arányos része átsorolásra kerül az eredménybe.
Külföldi érdekeltség felvásárlásából származó goodwill és az azonosított eszközökön és
kötelezettségeken végrehajtott valós érték korrekciók a külföldi érdekeltség eszközeiként és
kötelezettségeiként kerülnek elszámolásra, és valamennyi beszámolási időszak végén az aktuális
záróárfolyamon kerülnek átszámításra. A felmerülő árfolyamkülönbözetek elszámolása az egyéb
átfogó eredményben történik.
Funkcionális pénznem:
Az egyes leányvállalatok funkcionális pénzneme az egyes országok pénznemével egyezik, mert a
leányvállalatoknál az árbevétel jelentős része saját országuk szerinti devizában kerül kiszámlázásra.
A konszolidált eredménykimutatáshoz kapcsolódó számviteli politikák
Az eredménykimutatásban megszüntetésre kerültek a közvetlen költség, a közvetlen költséghez
kapcsolódóan a bruttó eredmény, valamint az igénybe vett szolgáltatás sorok. A közvetlen költség és
az igénybe vett szolgáltatás 2022.01.01-től összevontan az anyagköltségekkel egyetlen soron, az
anyagjellegű ráfordítások között szerepel.
Árbevétel elszámolása
50
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
IFRS 15, Vevőszerződésekből származó árbevétel elszámolása – (kibocsátva 2014 májusában; az IASB
által hatályos a 2018. január 1-én vagy azt követően kezdődő üzleti évekre. Az EU befogadta a
standardot). Az új standard bevezette azt az alapvető irányelvet, hogy árbevétel akkor kerül
elszámolásra, amikor a javakat vagy szolgáltatásokat átadják a vevőnek a megállapodott áron. Minden
elkülöníthető kapcsolt árut vagy szolgáltatást egyedien kell elszámolni és minden kedvezményt a
szerződés megfelelő elemeire kell osztani. Amikor az ellenérték változik, a minimum értéket akkor
lehet elszámolni, amikor a visszatérítés valószínűsége nem tartalmaz jelentős kockázatot. A
vevőszerződés megszerzése során felmerült költségeket aktiválni kell és a szerződés időtartama alatt
úgy amortizálni, ahogy a kapcsolódó hasznokat a Csoport megszerzi.
Az IFRS 15 standardot a Csoport 2018. január 1-jével kezdődően alkalmazza a pénzügyi kimutatásaiban.
Az új standard bevezetése nincs hatással a Csoport árbevételének elszámolására, ugyanis a szerződés
elemei a szerződéskötéskor egyértelműen elkülöníthetőek, egyenként minősíthetőek. Ebből
következően a számszaki adatok a módosítás következtében nem változtak.
A Csoport árbevételeit akkor számolja el, ha a szerződéseknek megfelelően teljesített vevői részére és
a követelés pénzügyi rendezése (az árbevétel elszámolásakor) valószínű.
Az árbevételbe a Csoport kizárólag a főtevékenységből származó közvetlen hozamokat sorolja. Az eseti
tevékenységek ellenértékeit a Csoport az egyéb tételek között jeleníti meg.
A Csoport fő tevékenysége hőenergia előállítása és annak értékesítése, valamit a Síaréna
működtetéséből származó bevétel és a vagyonkezelés során kiadott ingatlanok árbevétele, valamint
speciális eszközök kivitelezése (töltőállomás). Havi rendszerességgel kerülnek számlázásra és
elszámolásra az árbevételhez kapcsolódó tételek. A Csoportnak ezenkívül érdemi bevétele az IFRIC 12
alapján elszámolt, egyedi szerződésekhez kapcsolódó szolgáltatási díjak. Ezeken kívül egyéb bérleti
díjakat és mérnöki szolgáltatásosokat tartalmaz az árbevétel.
A Csoport rendelkezik egy olyan szerződéssel is, amely keretében egy projektet hajt végre, amely több
időszakon keresztül húzódik. Ezt a projektet adott időtartamon keresztül számolja el, azzal, hogy akkor
kezd el árbevételt és ebből származó nyereséget kimutatni, ha a kimenet és a realizálhatóság
megítélhető (1. lépés), azonban az esetleges veszteségeket megjeleníti.
Az osztalék és kamatbevételeket az IFRS 9 általános szabályai szerint számolja el a Csoport.
51
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A működéshez kapcsolódó ráfordítások
2022.01.01-től megszűntetésre kerültek a közvetlen költség, a közvetlen költséghez kapcsolódóan a
bruttó eredmény, valamint az igénybe vett szolgáltatás sorok. A közvetlen költség és az igénybe vett
szolgáltatás 2022.01.01-től összevontan az anyagköltségekkel egyetlen soron, az anyagjellegű
ráfordítások között szerepel.
Anyagjellegű ráfordítások: a Csoport a szolgáltató tevékenysége során a szolgáltatásnyújtás
érdekében felmerült anyagjellegű költségeket sorolja ide, amely tartalmazza a vásárolt és
felhasznált anyagok értékét, az igénybe vett szolgáltatások és egyéb szolgáltatások, valamint
közvetített szolgáltatások értékét.
Személyi jellegű ráfordítások: a munkavállalókhoz és vezető tisztségviselőkhöz kapcsolódó
bérköltségeket, személyi jellegű egyéb kifizetéseket, valamint a bérjárulékokat tartalmazza.
Értékcsökkenési leírás: a gépek, felszerelések, berendezések, immateriális javak, valamint
használati jogi eszközök értékcsökkenhető összegének szisztematikus elosztása az eszköz
hasznos élettartamára.
Egyéb bevételek és egyéb ráfordítások
Az egyéb bevételek között jeleníti meg a Csoport az árbevételként nem besorolható értékesítések
ellenértékét és minden olyan bevételt, amelyet nem lehet pénzügyi bevételnek vagy az egyéb átfogó
eredményt növelő témának tekinteni. Az egyéb ráfordítások azok a ráfordítások, amelyek a
működéshez közvetve kapcsolódnak és nem minősülnek pénzügyi ráfordításnak vagy nem az egyéb
átfogó eredményt csökkentik. Az egyéb bevételeket és az egyéb ráfordításokat nettó módon jeleníti
meg a Csoport az eredménykimutatásában.
Pénzügyi bevételek és pénzügyi ráfordítások
A kamatbevételeket időarányosan kell elszámolni, az osztalékbevételeket pedig akkor szabad
kimutatni, ha az osztalékról az azt folyósító társaság legfőbb szerve érvényesen döntött. A
kamatráfordításokat az effektív kamatláb módszer segítségével kell kiszámítani és a pénzügyi
ráfordítások kategóriába sorolni. A Csoport a devizás tételek árfolyamkülönbözetét (ha az IAS 21
Átváltási árfolyamok hatásai standard alapján nem az egyéb átfogó eredmény része) a pénzügyi
eredményben jeleníti meg. A pénzügyi eredményt nettó módon jeleníti meg a Csoport az
eredménykimutatásában.
Nettósítás
A Csoport a pénzügyi kimutatásokban – az IFRS tételes előírásain túlmenően – akkor jeleníti meg egy
tranzakció hatását nettó módon, ha az a tranzakció természete az ilyen kimutatást megköveteli és az
üzleti tevékenység szempontjából az adott tétel nem releváns (pl. használt eszköz értékesítés az üzleti
tevékenységen kívül).
Adófizetési kötelezettség
A jövedelemadó-ráfordítást a fizetendő és a halasztott adó összege alkotja.
52
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Tárgyévi adó
A fizetendő adó összege a tárgyévben realizált adóköteles nyereségtől függ. Az adóköteles nyereség
nem azonos a konszolidált átfogó eredmény-kimutatásban szereplő nyereséggel, mert nem tartalmaz
olyan bevételi és ráfordítási tételeket, amelyek más években adókötelesek vagy levonhatók, és kizár
olyan tételeket is, amelyek sohasem adókötelesek vagy levonhatók. A Csoport fizetendő adóval
kapcsolatos kötelezettsége a beszámolási időszak végéig már elfogadott vagy lényegében elfogadott
adókulcsok alapján kerül meghatározásra. Tárgyévben a Csoport a magyarországi Társaságok esetén
9%-os, romániai Társaságok esetén 16%-os társasági adókulcsot alkalmaz. Magyarországon az
iparűzési adó kulcsa 2%.
Halasztott adó
Halasztott adó elszámolására a konszolidált pénzügyi kimutatásokban szereplő eszközök és
kötelezettségek nyilvántartási értéke és az adóköteles eredmény kiszámításához használt adóalapok
közötti átmeneti eltérések esetén kerül sor. Halasztott adókötelezettség minden adóköteles átmeneti
eltérés tekintetében elszámolásra kerül. A halasztott adóeszközök minden levonható átmeneti eltérés
tekintetében elszámolásra kerülnek abban a mértékben, amennyiben várhatóan rendelkezésre áll
majd olyan adóköteles nyereség, amellyel szemben felhasználhatók a levonható átmeneti eltérések.
Nem kerülnek elszámolásra ilyen halasztott adó eszközök és kötelezettségek, amennyiben az átmeneti
eltérés goodwillból vagy egyéb eszközök és kötelezettségek kezdeti elszámolásából (kivéve az üzleti
kombinációt) származik egy olyan tranzakcióval kapcsolatban, amely sem az átfogó eredményre, sem
a számviteli eredményre nincs hatással.
Kapcsolt vállalkozásokba, társult vállalkozásokba, és közös vezetésű vállalatokba történő befektetéssel
kapcsolatos adóköteles átmeneti eltérések tekintetében halasztott adó kötelezettség kerül
elszámolásra, kivéve, ha a Csoport ellenőrizni tudja az átmeneti eltérés visszafordulását, és
valószínűsíthető, hogy nem kerül sor az átmeneti eltérés megfordulására az előre látható jövőben. Az
ilyen befektetésekkel és érdekeltségekkel kapcsolatos levonható átmeneti eltérésekből származó
halasztott adó eszközök csak abban az esetben kerülnek elszámolásra, ha valószínűsíthetően elegendő
adóköteles nyereség áll rendelkezésre, amelyekkel szemben felhasználhatók az átmeneti eltérésekből
származó előnyök, és amennyiben az átmeneti eltérések visszafordulására sor kerül az előrelátható
jövőben.
A halasztott adó eszközök nyilvántartási értéke minden beszámolási időszak végén felülvizsgálásra
kerül, és olyan mértékben kell csökkenteni, amennyiben már nem valószínűsíthető, hogy elegendő
nyereség fog rendelkezésre állni az eszköz értékének teljes vagy részleges visszanyerésére.
A halasztott adó eszközöket és adókötelezettségeket a kötelezettség kiegyenlítésekor vagy az eszköz
realizálásakor várhatóan érvényes adókulcsok szerint kell mérni, azon adókulcsok és adótörvények
alapján, amelyeket már elfogadtak vagy lényegében elfogadtak a beszámolási időszak végéig. A
halasztott adó eszközök és adókötelezettségek értékelése tükrözi a Csoport eszközei és kötelezettségei
nyilvántartási értékének visszanyerésére vagy rendezésére vonatkozó elvárásainak adózási
következményeit a beszámolási időszak végén.
53
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Tárgyidőszaki fizetendő és halasztott adó
A fizetendő és halasztott adó ráfordításként vagy bevételként az eredményben kerül elszámolásra,
kivéve, ha olyan tételhez kapcsolódik, amely az átfogó eredményben vagy közvetlenül a saját tőkében
kerül elszámolásra, mivel ezekben az esetekben a tárgyidőszaki fizetendő és halasztott adó is rendre
az egyéb átfogó eredményben, vagy közvetlenül a saját tőkében kerül elszámolásra. Amikor a
tárgyidőszaki fizetendő és halasztott adó egy üzleti kombináció kezdeti elszámolásából ered, akkor az
üzleti kombinációk elszámolása az adóhatást is magában foglalja.
Egy részvényre jutó eredmény (EPS)
A részvényenkénti eredményt úgy számítjuk ki, hogy a Csoport részvényeseire jutó éves eredményt
elosztjuk az adott évben forgalomban lévő törzsrészvények súlyozott átlagos számával. A higított
részvényenkénti eredményt a törzsrészvények mellett a hígulást okozó részvényopciók súlyozott
átlagos számának figyelembevételével (ha van ilyen) számítjuk ki.
EBITDA alkalmazás és annak fogalma
Bár az IFRS nem használja az EBITDA fogalmát, a Csoport úgy döntött, hogy ezt a gyakran használt
mutatószámot is alkalmazza, tekintettel a széleskörben jellemző iparági gyakorlatra, illetve arra, hogy
a Csoport meggyőződése, hogy az érték közlése a pénzügyi kimutatások felhasználói számára hasznos,
információtartalommal bír.
Az értelmezhetőség érdekében a számítás módját az alábbiakban rögzítjük:
+/-
-/+
-/+
Adózás előtti eredmény
X/(X)
(X)/X
(X)/X
X/(X)
Pénzügyi bevételek és ráfordítások eliminálása
Értékcsökkenés és amortizáció eliminálása
EBITDA
54
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A mérleghez kapcsolódó számviteli politikák, az eszközök és kötelezettségek megjelenítése
és értékelése
A mérlegben a rövid lejáratú kötelezettségeken belül a vevőktől kapott előleg külön soron került
kimutatásra. Ehhez a mérlegsorhoz kapcsolódó összegeket 2021. 12. 31-én még az egyéb rövid lejáratú
kötelezettségek közé sorolta a Csoport.
Ingatlanok, gépek és berendezések
Árutermeléshez, szolgáltatásnyújtáshoz vagy adminisztratív célokból használt telkek és épületek
értékcsökkenéssel és esetleges értékvesztéssel csökkentett bekerülési értékükön kerülnek kimutatásra
a konszolidált mérlegben.
A termelést vagy szolgáltatásnyújtást, illetve adminisztratív célt szolgáló beruházás alatt álló ingatlanok
értékelése értékvesztéssel csökkentett bekerülési értéken történik. A bekerülési érték tartalmazza a
megbízási díjakat, illetve, minősített eszközök esetében, a Csoport számviteli politikájának
megfelelően aktivált hitelfelvételi költségeket. Ezen ingatlanok akkor kerülnek besorolásra az
ingatlanok, gépek és berendezések megfelelő kategóriáiba, amikor elkészülnek és készen állnak a
rendeltetésszerű használatra. Hasonlóan a többi tárgyi eszközhöz, az ilyen eszközök esetében is akkor
kerül sor értékcsökkenés elszámolására, amikor az eszköz a tervezett célra vonatkozóan készen áll a
rendeltetésszerű használatra.
A berendezések értékelése halmozott értékcsökkenéssel és értékvesztéssel csökkentett bekerülési
értéken történik.
Az értékcsökkenési leírás elszámolása a lineáris módszer alkalmazásával történik az eszköz becsült
hasznos élettartama alatt, mégpedig az eszköz (kivéve a földterületek és a folyamatban lévő
beruházások) maradványértékkel csökkentett bekerülési értékének leírásával. A becsült hasznos
élettartamok, a maradványértékek, és az értékcsökkenés elszámolási módszerei minden egyes
beszámolási időszak végén felülvizsgálatra kerülnek, és a becslések bármely változásának hatása a
jövőre nézve kerül figyelembevételre.
Az ingatlanok, gépek, berendezések értékesítése esetén, illetve, amikor az eszköz használatából már
várhatóan nem fog jövőbeni gazdasági haszon realizálódni, kivezetésre kerülnek. Ingatlanok, gépek
vagy berendezések értékesítésén vagy kivezetésén realizált nyereség vagy veszteség összege az
értékesítés ellenértéke és az eszköz nyilvántartási értéke közötti különbségként kerül meghatározásra,
és az eredményben kerül elszámolásra.
Eszközök jellemző hasznos élettartalma:
Épületek
Építmények 10 év
Gépek, berendezések 3-5 év
Járművek 5 év
50 év
55
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Immateriális javak
Beszerzett immateriális javak
A külön beszerzett, véges hasznos élettartammal rendelkező immateriális javakat a halmozott
amortizációval és halmozott értékvesztéssel csökkentett bekerülési értéken kell nyilvántartani. Az
amortizációt lineáris módszerrel kell elszámolni az eszköz becsült hasznos élettartama alatt. A becsült
hasznos élettartam és az amortizációs módszer minden beszámolási időszak végén felülvizsgálatra
kerül, és a becslések bármely változásának hatása a jövőre nézve kerül figyelembevételre. Azon
immateriális javak esetében, amelyek nem rendelkeznek véges hasznos élettartammal, a halmozott
értékvesztéssel csökkentett bekerülési értéken kerülnek nyilvántartásra.
Üzleti kombináció keretében megszerzett immateriális javak
Az üzleti kombináció keretében megszerzett és a goodwilltől külön elszámolt immateriális javak kezdeti
megjelenítése a felvásárlás napján érvényes valós értéken történik (ez minősül bekerülési értéknek).
A kezdeti megjelenítést követően az üzleti kombináció során megszerzett immateriális javakat a
halmozott amortizációval és értékvesztéssel csökkentett bekerülési értéken tartják nyilván, a külön
beszerzett immateriális javaknak megfelelő módon.
Immateriális javak kivezetése
Egy immateriális jószág kivezetésre kerül annak eladásakor, illetve, ha a jövőben már nem várható
belőle származó gazdasági haszon. Az immateriális javak kivezetésekor keletkező nyereség vagy
veszteség, amelynek értéke a nettó eladási érték, illetve a bekerülési érték különbözeteként
határozható meg, az eredményben kerül elszámolásra, amikor az eszköz kivezetésre kerül.
Tárgyi eszközök és immateriális javak értékvesztése a goodwill kivételével
A Csoport eszközeit értékvesztés szempontjából minden évben teszteli. A tesztelés két lépésből áll.
Első lépésként megvizsgálja, hogy vannak-e olyan jelek, amelyek arra utalnak, hogy az adott eszközök
értékvesztettek. A következő jelek utalhatnak arra, hogy egy adott eszköz értékvesztett:
.
.
.
.
sérülés;
bevételek visszaesése;
piaci viszonyok kedvezőtlen változása, a kereslet visszaesése;
piaci kamatlábak emelkedése
Abban a helyzetben, ha jel mutatkozik arra, hogy egy eszköz értékvesztett, el kell végezni azt a
számítást, amely segítségével megállapítható az eszköz megtérülő értéke (második lépés). A megtérülő
érték az eszköz értékesítési költségekkel csökkentett valós értéke és a folyamatos használatból
származó cash-flow jelenértéke közül a nagyobbik. Az értékesítési költségeket – pontosabb becslések
hiányában – 10%-ban kell megállapítani. Ha nem lehet megállapítani egy eszközcsoport használati
értékét, mert önállóan nem termel cash-flow-t (nem hasznosítható), akkor a tesztelést pénztermelő
egységre nézve (CGU) kell elszámolni. Amennyiben a használati értéket csak CGU-ra nézve lehetett
megállapítani és értékvesztést kellett elszámolni, az értékvesztést a következők szerint kell felosztani:
.
.
elsőként a sérült eszközöket kell csökkenteni;
második lépésként a goodwillt kell csökkenteni;
56
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
.
harmadik lépésként a tárgyi eszközökre (PPE) és az immateriális eszközökre kell felosztani az
fennmaradó értékvesztést az értékvesztés előtti könyv szerinti értékük arányában.
Egyik eszköz értéke sem csökkenhet az egyedi értékesítési költségekkel csökkentett valós értéke alá. A
határozatlan hasznos élettartamú és a még fel nem használható immateriális javak legalább évente és
az eszköz értékvesztésére utaló jelek felmerülése esetén vizsgálatra kerülnek értékvesztés
szempontjából.
A megtérülő érték az értékesítési költséggel csökkentett valós érték és a használati érték közül a
magasabb összeg. A használati érték felmérése során a becsült jövőbeli cash-flow-k a jelenértékükre
egy olyan adózás-előtti diszkontrátával kerülnek diszkontálásra, amely tükrözi az idő pénzben kifejezett
értékével kapcsolatos aktuális piaci megítélést és a konkrétan arra az eszközre vonatkozó
kockázatokat, amelyhez köthető jövőbeli cash-flow-k korrekciójára még nem került sor.
Amennyiben egy eszköz (vagy pénztermelő egység) becsült megtérülési értéke alacsonyabb, mint a
nyilvántartási értéke, akkor az eszköz (vagy pénztermelő egység) nyilvántartási értékét a megtérülő
értékre kell csökkenteni. A Csoport az értékvesztést azonnal az eredményben számolja el.
Egy értékvesztési veszteség utólagos visszaírása esetén az eszköz (vagy pénztermelő egység)
nyilvántartási értéke a felülvizsgált becsült megtérülési értékre kerül megnövelésre, de olyan módon,
hogy a megnövelt nyilvántartási érték nem haladhatja meg azt a nyilvántartási értéket, amely akkor
lett volna érvényes, ha a korábbi években nem került volna sor értékvesztés elszámolására az eszközzel
(vagy pénztermelő egységgel) kapcsolatban. Az értékvesztés visszaírása közvetlenül az eredményben
kerül elszámolásra.
Lízing ügyletek
Egy szerződés lízingszerződésnek minősül, vagy lízinget tartalmaz, ha ez a szerződés egy meghatározott
időszakra vonatkozóan átadja a mögöttes eszköz használatának jogát díjfizetés ellenében. Ekkor a
lízingbevevő jogosult az eszköz használatából eredő hasznot beszedni és a használatára vonatkozóan
jogosult döntéseket hozni. A lízingre való áttéréskor nem kellett megvizsgálni, hogy egy 2019. január
1. előtt hatályos szerződés teljesíti-e a lízing fogalmát. Ha egy szerződés korábban lízingszerződés volt
(legyen az operatív vagy pénzügyi), az IFRS 16 szabályait ezekre a lízingekre alkalmazni kell, ha nem
volt egy szerződés korábban lízing, akkor az az IFRS 16 hatálybalépése után sem lesz az.
A Csoport a lízing azonosítására az IFRS 16 Standard B. függelék B31. pontja szerinti folyamatábrát
alkalmazza:
57
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Egy autóbérléssel kapcsolatos bérleti szerződés minősül lízingszerződésnek a Csoportban, melyet az
Anyavállalat a Síaréna Kft.-től, mint leányvállalatától bérel. A lízinghez kapcsolódó tételek a
konszolidálás során eliminálásra kerültek.
Ha a Csoport valamely szerződés tekintetében az IFRS 16 szerint lízingbe vevőnek minősül, akkor a
rövid futamidejű (kevesebb, mint 12 hónap), valamint a kisértékű mögöttes eszközökre vonatkozó
lízingekre nem alkalmazza a Standard általános szabályait, hanem a lízingdíjakat az eredmény terhére
számolja el, szétosztva.
Használati jog eszköz értékelése
A Csoport a lízing keretében hasznosított eszközeit használati jog eszközként mutatja ki a mérlegben.
A használati jog eszközeit a költségmodell szerint értékeli, az értékcsökkenés elszámolása során
elsősorban a szerződéses időtartamból indul ki. A használati jog eszközöket a Csoport az IAS 36
58
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
szabályai szerint teszteli értékvesztésre. A használati jog eszközöket a gazdálkodó azzal az
eszközcsoporttal együtt mutatja ki, amelybe a mögöttes eszköz tartozik. A használati jog eszközöket a
kiegészítő megjegyzésekben különíti el.
A lízingbeadónak a lízingeket vagy operatív lízingnek, vagy pénzügyi lízingnek kell minősítenie.
A Csoport a lízing futamidejét a lízing fel nem mondható időszakaként határozza meg, a következő
időszakokkal együtt:
• lízinghosszabbítási opció által lefedett időszakok, ha a lízingbe vevő észszerűen biztos abban,
hogy lehívja az opciót; és
• lízingmegszüntetési opció által lefedett időszakok, ha a lízingbe vevő észszerűen biztos abban,
hogy nem hívja le az opciót.
A Csoportnak, mint lízingbevevőnek újra kell értékelnie, hogy észszerűen biztos-e abban, hogy lehívja
a hosszabbítási opciót, vagy hogy nem hívja le a megszüntetési opciót, amint olyan jelentős esemény
vagy a körülmények olyan jelentős változása következik be, amely:
• a lízingbevevő ellenőrzése alatt áll; és
• befolyásolja azt, hogy a lízingbevevő észszerűen biztos-e abban, hogy lehívja a lízingfutamidő
általa történő meghatározásakor előzőleg figyelembe nem vett opciót, vagy hogy nem hívja le a
lízingfutamidő meghatározásában előzőleg szereplő opciót.
A Csoportnak, mint lízingbevevőnek a lízingfutamidőt felül kell vizsgálnia, ha megváltozik a lízing fel
nem mondható időszaka. A lízing fel nem mondható időszaka megváltozik például, ha:
• a lízingbevevő a lízingfutamidő gazdálkodó egység szerint történt meghatározásakor, előzőleg
figyelembe nem vett opciót hív le;
• a lízingbevevő nem hívja le a lízingfutamidő gazdálkodó egység szerinti meghatározásában
előzőleg szereplő opciót;
• egy esemény következtében a lízingbevevőt szerződés kötelezi a lízingfutamidő gazdálkodó
egység által történt meghatározásakor előzőleg figyelembe nem vett opció lehívására; vagy
• egy esemény következtében a lízingbevevő számára szerződés tiltja a lízingfutamidő gazdálkodó
egység szerinti meghatározásában előzőleg szereplő opció lehívását.
A lízingbevevőnek a használati jog eszköz értékcsökkenésének elszámolásakor az IAS 16 Ingatlanok,
gépek és berendezések standard értékcsökkenéssel kapcsolatos követelményeit kell alkalmaznia, ha a
mögöttes eszköz egyébként tárgyi eszköz.
Ha a lízing keretében a mögöttes eszköz tulajdonjoga a lízingfutamidő végén a lízingbevevőre száll,
vagy ha a használati jog eszköz bekerülési értéke azt tükrözi, hogy a lízingbevevő le fogja hívni a vételi
opciót, akkor a lízingbevevőnek a használati jog eszköz értékcsökkenését a kezdőnaptól a mögöttes
eszköz hasznos élettartamának végéig kell elszámolnia. Ellenkező esetben a lízingbevevőnek a
használati jog eszköz értékcsökkenését a kezdőnaptól a használati jog eszköz hasznos élettartamának
vége és a lízingfutamidő vége közül a korábbi időpontig kell elszámolnia.
59
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Lízingtartozás értékelése
A lízingbevevőnek a kezdőnapon a lízingkötelezettséget az addig a napig ki nem fizetett lízingdíjak
jelenértékeként kell értékelnie. A lízingdíjakat az implicit lízingkamatlábbal kell diszkontálni,
amennyiben az könnyen meghatározható. Ha ez a kamatláb nehezen meghatározható, a
lízingbevevőnek a járulékos lízingbevevői kamatlábat kell használnia.
Megjelenítés a lízingbe adónál
A lízingbeadónak a kezdőnapon a pénzügyi lízing keretében tartott eszközöket a mérlegből ki kell
vezetnie, és a lízingdíjakra vonatkozó követeléseket kell bemutatnia a lízingből származó cash flow-k
jelenértékén (nettó befektetés a lízingben).
A pénzügyi lízingbeadásból származó cash flow-k jelenértékét lízingbefektetésként jeleníti meg a
Csoport. A jelenértékszámítás során a lízingbevételhez kapcsolódó inkrementális kamatlábat használja
a Csoport. A lízingkövetelésre a várható hitelezési veszteséget (ECL) az egyszerűsített módszer alapján
határozza meg a Csoport.
A lízingbeadónak az operatív lízingből származó lízingdíjakat vagy lineáris módszerrel, vagy más
szisztematikus módszerrel kell megjelenítenie az eredménykimutatásban, akként, hogy a lízingbe adott
eszközt továbbra is megjeleníti a mérlegben és értékcsökkenti.
A Csoport akkor tekinti pénzügyi lízingnek bármely konstrukciót (lízingbeadóként), amennyiben
• a mögöttes eszközt a lízing futamidejének a végén átruházza a lízingbevevőre;
• olyan joga a lízingbevevőnek, amely alapján a mögöttes eszköz tulajdonjogát a futamidő végén
megszerezheti és e jog lehívása kellően valószínű;
• a lízing futamideje (a bizonyított kiterjesztési időszakokkal együtt) meghaladja a mögöttes
eszköz hátralévő gazdasági élettartamának háromnegyedét;
• a lízingdíjak jelenértékének összessége eléri a mögöttes eszköz valós értékének 90%-át;
• a lízinghez tartozó mögöttes eszköz speciális.
Abban az esetben, ha a lízing futamideje határozatlan, a futamidőt a kikényszeríthető időszak becslése
alapján kell meghatározni.
Szolgáltatási koncessziós megállapodások (IFRIC 12)
A Csoport a közszférából magánszférába irányuló (public-to-private) szolgáltatási koncessziós
megállapodások számviteli elszámolásai során az alábbiakban ismertettek szerint jár el.
Az IFRIC 12 értelmezésben megfogalmazott előírások kerülnek alkalmazásra, amennyiben a
közszférából magánszférába irányuló (public-to-private) szolgáltatási koncessziós megállapodás
esetében teljesülnek azon feltételek, hogy:
(a) az átengedő ellenőrzi vagy szabályozza, hogy az infrastruktúrával mely szolgáltatásokat, kinek és
milyen áron kell nyújtania az üzemeltetőnek; valamint
60
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
(b) a megállapodás időtartamának végén az átengedő ellenőrzi – tulajdonjog, kedvezményezetti
jogosultságok révén vagy más módon – az infrastruktúrához kapcsolódó valamennyi jelentős
maradványérdekeltséget.
Az ilyen típusú szerződéses megállapodások feltételei szerint az üzemeltető szolgáltatásnyújtóként
tevékenykedik. Az üzemeltető felépíti vagy fejleszti a közszolgáltatás nyújtására használt
infrastruktúrát (építési vagy fejlesztési szolgáltatások), és meghatározott ideig üzemelteti és
karbantartja ezt az infrastruktúrát (üzemeltetési szolgáltatások).
Amennyiben az egyes közszféra szereplőivel megkötött szerződések megfelelnek a fenti feltételeknek,
akkor abban az esetben a szerződés tárgyát képező infrastruktúrák nem kerülnek kimutatásra a
Csoport könyveiben, mint ingatlanok, gépek vagy berendezések.
Az ilyen típusú szerződések esetében a Csoport által elvégzett építési vagy fejlesztési szolgáltatások, a
szerződésben meghatározott, kapott vagy követelhető ellenértékének valós értékén kerülnek
megjelenítésre a beszámolóban. A szerződésben foglalt ellenérték pénzügyi eszközként vagy
immateriális eszközként kerülhet megjelenítésre.
Pénzügyi eszközként kerülnek megjelenítésre a Csoport által elvégzett építési vagy fejlesztési
szolgáltatások, amennyiben a szerződés alapján a Csoportnak feltétlen szerződéses joga van arra, hogy
a fejlesztési vagy építési szolgáltatásokért az átengedőtől (Önkormányzat) vagy annak utasítására
pénzeszközt kapjon; továbbá az átengedőnek nincs, vagy igen csekély lehetősége van a fizetés
elkerülésére, mivel a megállapodás törvényesen végrehajtható. A Csoportnak akkor van joga
pénzeszközt kapni, ha az átengedő szerződéses garanciát vállal arra, hogy a Csoport részére
meghatározott vagy meghatározható összegeket fizet, vagy kifizeti a közszolgáltatás igénybevevőitől
kapott és a szerződésben meghatározott vagy meghatározható összegek közötti különbözetet.
Immateriális eszközként kerülnek megjelenítésre a Csoport által elvégzett építési vagy fejlesztési
szolgáltatások, amennyiben a szerződés alapján a Csoport jogot (engedélyt) szerez arra, hogy díjat
vethessen ki a közszolgáltatás igénybevevőire. Ebben az esetben a megállapodáshoz rendelhető
hitelfelvételi költségek, a megállapodás építési, megvalósítási szakaszában aktiválásra kerülnek.
Amennyiben a Csoport által elvégzett építési vagy fejlesztési szolgáltatások ellenértékét részben
pénzügyi eszközzel, részben immateriális eszközzel fizetik meg, akkor abban az esetben a kapott
ellenérték minden komponense elkülönítetten kerül elszámolásra.
A Csoportnak olyan koncessziói vannak, amelyek a pénzügyi eszköz modellnek felelnek meg.
Amennyiben a Csoportnak az átvett vagy megvalósított infrastruktúrával kapcsolatban szerződésben
foglalt karbantartásra, vagy helyreállításra vonatkozó szerződéses kötelmei állnak fenn, akkor ezen
kötelezettségek szerepeltetésre kerülnek a pénzügyi kimutatásokban a beszámoló készítés
időpontjában becsült összeg értékén (ahogyan azt az IAS 37 előírja).
A kapacitás kiterjesztéseket az IFRS 15 standard szabályai alapján kell elszámolni.
Az IFRS 16 szabályai nem alkalmazhatóak azokra a helyzetekre, amelyekre az IFRIC 12 hatályos.
61
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Hitelfelvételi költségekkel kapcsolatos politika
Az IAS 23 szabályainak megfelelően a Csoport aktiválja a hitelfelvétel költségeit, ha minősített
eszközhöz hasznosítja a hitelt. A dedikált hitelek esetében (ha egy konkrét célhoz rendelik a hitelt), a
hitel effektív kamatlábának segítségével kell meghatározni az aktiválandó összeget. Általános célú
hitelek esetében az aktiválási rátát meg kell állapítani. Az aktiválási ráta az általános célú hitelek
effektív kamatlábának a kifizetés ideje óta eltelt idővel, vagy ha az később van, akkor az aktiválás
megkezdésének ideje óta eltelt idővel és a kifizetés összegével súlyozott átlaga.
A következő esetekben kell egy eszközt (projektet) minősített eszköznek (projektnek) tekinteni:
ha beruházási szerződésről van szó;
ha olyan eszközről van szó, amelynek megépítése, elkészítése tovább tart, mint fél év
(függetlenül attól, hogy a Társaság vagy külső felek hozzák létre az eszközt).
megítélés során nem számít, hogy az adott eszköznek mekkora az értéke.
A hitelfelvételi költségek aktiválását akkor kell megkezdeni, ha az eszköz megszerzésére, a projekt
megvalósítására visszavonhatatlan elkötelezettség van vagy az valószínűsíthető. Egy eszköz esetében
ez általában az eszköz megrendelése, illetve egy projekt esetében a fizikai munkálatok megkezdése,
vagy ha a tervezési munkát is a Csoport végzi, akkor az engedélyezési eljárás alá vont terv
elkészítésének a megkezdése.
Fel kell függeszteni a hitelfelvételi költségek aktiválását, ha a munkálatok a technológiailag indokolt
időnél hosszabb időre félbeszakadnak. A projekt előrehaladtát, azt, hogy a technológiailag indokoltnál
hosszabb leállás nem történt a projekt műszaki vezetője igazolja.
Be kell fejezni a hitelfelvételi költségek aktiválását, ha az eszköz elkészült, a projekttel kapcsolatos
(fizikai) munkálatokat befejezték, vagy ha az korábban van, a projekt kapcsán létrehozott eszköz
használatban van, használatát engedélyezték.
Állami támogatások
Az állami támogatásokat nem lehet elszámolni mindaddig, amíg nincs elfogadható bizonyíték arra
vonatkozóan, hogy a Csoport meg fog felelni a támogatás elnyeréséhez szükséges feltételeknek, és a
támogatást folyósítani fogják.
Az állami támogatások az eredményben azokban az időszakokban kerülnek bevételként elszámolásra,
amelyben a Csoport ráfordításként számolja el azokat a kapcsolódó kiadásokat, amelyeket a támogatás
hivatott ellentételezni. Konkrétan azon állami támogatások esetében, melyek elsődleges feltétele az,
hogy a Csoport befektetett eszközöket vásároljon, hozzon létre, vagy más módon szerezzen, halasztott
bevételként kerülnek elszámolásra a konszolidált pénzügyi helyzet kimutatásban, és a kapcsolódó
eszköz hasznos élettartama alatt szisztematikus és ésszerű módon kerülnek elszámolásra az
eredményben.
A korábban felmerült kiadások megtérítésére, vagy a Csoportnak jövőbeni vonatkozó költségek nélkül
nyújtott azonnali pénzügyi támogatás céljával adott állami támogatások az eredményben kerülnek
elszámolásra abban az időszakban, amikor folyósíthatóvá válnak.
62
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Készletek
A készleteket a bekerülési érték és a nettó realizálható érték közül az alacsonyabb értéken kell
nyilvántartani. A készletek záró állományának a meghatározására a FIFO elv alapján kerül sor. A nettó
realizálható érték a készletek összes befejezési és értékesítési költséggel csökkentett becsült eladási
árát jelenti.
Céltartalékok
Céltartalékként csak olyan meglévő kötelezettséget szabad megjeleníteni, amely múltbéli eseményen
alapszik, csak összege és ütemezése bizonytalan. Nem lehet olyan kötelezettségre céltartalékot
elszámolni, amely nem jelenben fennálló jogi vagy vélelmezett kötelemmel függ össze.
Ha egy kötelezettség létezése nem dönthető el egyértelműen, akkor csak abban az esetben szabad
céltartalékot megjeleníteni, ha inkább valószínű a céltartalék létezése, mint nem (valószínű kötelem).
Amennyiben ennél kisebb a valószínűség, akkor függő kötelezettséget kell közzétenni (lehetséges
kötelem). Ezt a mérlegben megjeleníteni nem szabad, hanem a kiegészítő megjegyzésekben kell
bemutatni az alakulását.
A céltartalékokat a kötelezettségek között kell szerepeltetni és föl kell osztani hosszú és rövid távú
kötelezettségekre. Ha a pénz időértéke egy céltartalék kapcsán jelentősnek minősül (mert azt sokára
kell megfizetni), akkor a várható cash-flowkat diszkontálni kell. A pénz időértékét akkor kell jelentősnek
tekinteni, ha 3 év múlva vagy annál később is jelentkeznek cash-flowk.
A céltartalékok között jellemzően a következő témák szerepelnek:
peres ügyek kapcsán fizetendő kártérítések;
kártalanítás, kompenzáció megállapodás alapján;
eszköz leszerelési kötelezettségek;
végkielégítések, átszervezések miatti költségek.
Amennyiben egy adott témához valószínűség rendelhető, akkor a kötelezettség nominális (nem
diszkontált) értékét a fizetendő összeg maximuma és a valószínűség szorzata adja.
Ha egy olyan szerződést kötött a Csoport, amelyből származó költségek meghaladják az abból
származó bevételeket, akkor a szerződés nem teljesítésének jogkövetkezményének és a szerződés
teljesítéséből származó veszteségek közül a kisebbre képezhető céltartalék.
Átszervezésre (pl. végkielégítés) akkor szabad céltartalékot képezni, ha az átszervezésről formális terv
van, amelyet jóváhagytak és azt az érintettek körével közölték. Csak a megszüntetett tevékenységekkel
összefüggő költségekre képezhető céltartalék. A folytatandó tevékenységekkel kapcsolatos tételekre
nem (pl.: átképzés, áthelyezés költségei).
Nem szabad céltartalékot képezni:
jövőbeli működési veszteségekre;
„biztonsági céllal”, jövőbeli nem látható veszteségek fedezetére;
leírásokra (pl. követelések, készletek leírására).
63
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Munkavállalói juttatások
A Csoport túlnyomórészt rövid távú munkavállalói juttatásokat biztosít munkavállalóinak. Ezeket akkor
számolja el a Csoport az eredmény terhére, ha azok megszolgálttá válnak.
A munkavállalói jutalmakat, bónuszokat és egyéb, hasonló természetű tételeket akkor kell a mérlegben
megjeleníteni, ha kötelezettséghez vezetnek, vagyis
ha szerződéses feltételhez vannak kötve, és e szerződéses feltétel bekövetkezett (pl.: az adott
árbevétel szintet elérték); ekkor nem a szerződéses feltétel bekövetkezésének megállapításának
időszakában kell elszámolni a tételt, hanem amikor a feltétel teljesült.
ha nem szerződéses feltétel, hanem vezetői döntés keletkeztet ilyen tételt, akkor azt e döntés a
Csoport által ismertté válásakor szabad kimutatni (vélelmezett kötelem).
A Csoport kizárólag meghatározott hozzájárulási nyugdíjprogramban vesz részt, amelyet a kifizetett
munkabérrel összefüggésben kell megállapítani, így annak elszámolása a munkabérrel együtt történik.
A Csoport olyan jogi környezetben dolgozik, ahol a munkavállalókat fizetett szabadság illeti meg.
Amennyiben a Csoportnál van olyan jogi lehetőség vagy munkavállalói – munkáltatói megállapodás,
hogy a ki nem vett szabadságot tovább lehet vinni a következő évekre, akkor az év végén
felhalmozódott, ki nem vett szabadságra kötelezettséget kell képezni, a munkavállalói juttatások
egyidejű terhelésével.
Részvény alapú kifizetések
Amennyiben a Csoport a munkavállalóinak vagy választott tisztségviselőinek a tevékenységükre
tekintettel részvényt vagy annak árához kapcsolódó juttatást biztosít részvényalapú juttatásként kell
elszámolni.
A Csoportnak jelenleg csak tőkeinstrumentumban teljesített részvényalapú juttatása van. A juttatások
valós értékét meg kell határozni és amennyiben ehhez megszolgálási feltétel kapcsolódik, akkor a
megszolgálási feltétel teljesítésével arányosan kell azt elszámolni az eredménnyel szemben akként,
hogy egyidejűleg megjelenítenek a saját tőke elemei között egy elkülönített tartalékot (IFRS 2 tartalék).
Ha nem kapcsolódik feltétel a juttatáshoz (pl. munkába töltendő további időszak, eredménycél) akkor
azt azonnal ráfordításként kell megjeleníteni, időszakok közötti megosztás nélkül.
A külön megjelenített tartalékot (IFRS 2 tartalék) akkor kell megszüntetni, amikor a részvényeket
kibocsátották vagy – ha opciót tartalmazott a juttatás – az lejárt, kimerült.
Mivel a Csoportnak nincsenek egyéb részvény alapú juttatási programjai, azokra számviteli politikát
nem alkot.
Pénzügyi instrumentumok
Az IFRS 9 “Pénzügyi instrumentumok” (kibocsátva 2014. júliusában; hatályos a 2018. január 1-én vagy
azután kezdődő üzleti évekre.). Az új számviteli standard főbb jellemzői az alábbiak:
64
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A pénzügyi eszközök három értékelési kategóriába sorolandók: bekerülést követően amortizált
költségen értékelendők, bekerülést követően valós értéken értékelendők az egyéb átfogó
jövedelemmel szemben (FVOCI), illetve bekerülést követően valós értéken értékelendők az
eredménykimutatással szemben (FVPL).
Az IFRS 9 új modellt vezet be az értékvesztés megjelenítésére - a várható hitelezési veszteség
(expected credit loss = ECL) modelljét. Három lépcsős megközelítést alkalmaz, amelynek alapját
a pénzügyi eszközök hitelminőségének az első bekerülés után bekövetkezett változásai alkotják.
Az új szabályok a gyakorlatban azt jelentik, hogy a gazdálkodó egység köteles 12 havi ECL-nek
megfelelő azonnali veszteséget szerepeltetni az egyéb értékvesztéssel nem érintett pénzügyi
eszközök kezdeti megjelenítésekor (vevőkövetelés esetében pedig teljes ECL-t kell bemutatnia).
Amennyiben a hitelkockázat számottevően emelkedett, az értékvesztés meghatározása a teljes
ECL, nem pedig a 12 hónapos ECL használatával történik. A modell operatív egyszerűsítéseket is
tartalmaz a lízingek és vevőkövetelések esetében.
A fedezeti (hedge) elszámolásra vonatkozó előírások úgy módosultak, hogy az elszámolás jobban
összhangban legyen a társaságok kockázatkezelésével. A standard lehetőséget ad a gazdálkodó
egységek számára, hogy válasszanak az IFRS 9 fedezeti elszámolásra vonatkozó előírásainak
alkalmazása és az IAS 39 további, minden fedezeti elszámolásra vonatkozó alkalmazása között,
mivel a standard jelenleg nem kezeli a makró fedezeti elszámolás kérdéseit. A Csoport a fedezeti
elszámolásra vonatkozó szabályokat nem alkalmazza.
Az IFRS 9 standardot a Csoport 2018. január 1-jével kezdődően alkalmazza a pénzügyi kimutatásaiban.
Az új standard bevezetéséből adódóan kizárólag a vevőkövetelésekre elszámolt értékvesztés változott,
azonban ez sem gyakorolt jelentős hatást a beszámolóra.
Pénzügyi eszközök
Besorolás
A Csoport a pénzügyi eszközöket a kapcsolódó, 2018. január elseje óta érvényben lévő jogszabályi
változásokkal összhangban az alábbi kategóriákba sorolja:
valós értéken (az egyéb összevont jövedelemmel [OCI], vagy eredménykimutatással szemben)
nyilvántartásba vett, és
amortizált bekerülési értéken nyilvántartásba vett eszközök csoportjába.
A megszerzett tőkeinstrumentumokat, ha azok nem kereskedési célúak, az egyéb átfogó eredménnyel
szemben valós értéken értékelt kategóriába sorolja a Csoport. Az adósságinstrumentumoknál a
választott értékelési metódus a vállalkozás üzleti modelljének függvénye a pénzügyi eszközök és az
azokhoz kapcsolódó pénzáramlások kezelése alapján határozandó meg.
Megjelenítés és értékelés
Pénzügyi eszköz vásárlása vagy értékesítése a tranzakció teljesítésének napján kerül elszámolásra,
vagyis azon a napon, amelyen a Csoport kötelezettséget vállal az eszköz megvásárlására vagy
értékesítésére. A befektetések kezdetben a tranzakciós költségekkel növelt valós értéken kerülnek
65
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
megjelenítésre minden olyan pénzügyi eszköz esetében, amely nem eredménnyel szemben valós
értéken van nyilvántartva. Pénzügyi eszközök kivezetésére akkor kerül sor, amikor a Csoportnak az
adott tételből származó cash-flow-ra való joga lejárt vagy átruházásra került, és a Csoport egyben
átruházta a tulajdonláshoz kapcsolódó lényeges kockázatokat és hasznokat is.
Pénzügyi instrumentumok nettósítása
A pénzügyi eszközök és kötelezettségek akkor kerülnek nettósításra és a mérlegben nettó összegként
kimutatásra, ha a megjelenített összegek nettó elszámolása jogilag megengedett és a Csoport az
összegeket nettó módon kívánja rendezni vagy egyidejűleg kívánja az eszközt realizálni és a
kötelezettséget rendezni.
Pénzügyi eszközök értékvesztése
Amortizált bekerülési értéken nyilvántartott eszközök
Az IFRS 9 egy három szakaszra tagolt értékvesztés modellt vezet be, amely a követelés minőségének
változásához köti az értékvesztés mértékét:
12 havi várható hitelezési veszteség: Teljesítő (Kezdeti megjelenítés)
Élettartam alatt várható hitelezési veszteség: Alulteljesítő (Jelentős romlás a hitelminőségben
a kezdeti megjelenítés óta)
Élettartam alatt várható hitelezési veszteség: Nemteljesítő (tényleges hitelezési veszteség
felmerült)
„Hitelezési veszteség” a standard alapján a szerződéses pénzáramok és a várható pénzáramok
jelenértékének különbözete (az eredeti effektív kamatlábbal diszkontálva). A „várható hitelezési
veszteség” a várhatóan felmerülő veszteségek súlyozott átlaga. A várható veszteség becslése során a
Csoport figyelembe vesz minden rendelkezésre álló információt – legyen az a Csoporton belül elérhető,
vagy külső, illetve múltbeli tapasztalat vagy jövőbe tekintő előrejelzés.
A hitelezési kockázat becslése során a Csoport a belső kockázatelemzési politikájának megfelelő
fizetésképtelenség („default event”) definíciót alkalmazza és a becslés során a fizetés és nemfizetés
valószínűségét, valamint a pénzáramok várható időbeliségét is meghatározza.
A vevőkövetelésekre a Csoport az egyszerűsített módszert alkalmazza. Az egyszerűsített módszerben
úgynevezett veszteségrátákat határoz meg, amelyet a múltbeli tapasztalatokból vezet le és azt
korrigálja a jövőbeli várakozásokkal. A jelenlegi becslés a következő rátákat tartalmazza:
Késés (napban)
Nem késett
1-180
Veszteségráta
1,00%
5,00%
181-365
10,00%
365-nél több
100,00%
A Csoport él az IFRS 9 által biztosított gyakorlati könnyítésekkel. Ezek a következők:
66
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A jelentős finanszírozási komponenst nem tartalmazó vevőkövetelésekre és szerződéses
eszközökre a 12 havi várható hitelezési veszteség helyett a Csoport a megjelenítéskor az
élettartam alatt várható hitelezési veszteséget számolja el.
A jelentős finanszírozási komponenst tartalmazó vevőkövetelések, szerződéses eszközök és
lízing követelések esetén a Csoport választása szerint szintén az élettartam alatt várható
hitelezési veszteséget számolja el megjelenítéskor.
Az azonos kockázatú vevőkövetelések esetén a fenti becslést a Csoport csoportosan végzi el.
A Csoport esetén a várható hitelezési veszteségek, így a képzett értékvesztés nem tekinthető
jelentősnek.
Pénzügyi eszközök kivezetése
A Csoport egy adott pénzügyi eszközt csak akkor vezet ki a könyveiből, ha az eszközből származó
pénzáramokra vonatkozó szerződéses jogok közgazdasági értelemben megszűnnek (pl elévülnek),
illetve, ha a Csoport a pénzügyi eszközt, valamint az eszköz birtoklásából eredő lényegében összes
kockázatot és hasznot egy másik gazdálkodóra ruházza át. Ha a Csoport a birtoklásból eredő
lényegében összes kockázatot és hasznot nem ruházza át, de nem is tartja meg, és továbbra is a
Csoport ellenőrzi az átadott eszközt, akkor a Csoport az eszköz kapcsán egyrészt elszámolja a
megtartott érdekeltségét, másrészt elszámol egy kapcsolódó kötelezettséget az esetlegesen fizetendő
összegekre. Ha a Csoport egy átadott pénzügyi eszköz birtoklásából eredő lényegében összes
kockázatot és hasznot megtartja, akkor a Csoport továbbra is megjeleníti az adott pénzügyi eszközt, a
kapott bevételt pedig egy fedezettel biztosított hitelként számolja el, kötelezettségként.
Egy pénzügyi eszköz teljes egészében történő kivezetése esetén, az eszközök könyv szerinti értékének
és a kapott, illetve kapható ellenérték, valamint a kumulált nyereség vagy veszteség egyéb átfogó
eredményben elszámolt és saját tőkében halmozott egyenlegei összegének különbözete az
eredményben kerül elszámolásra.
Pénzügyi kötelezettségek és tőkeinstrumentumok
Besorolás kötelezettségként vagy tőkeként
A Csoporthoz tartozó gazdálkodók által kibocsátott hitel- illetve tőkeinstrumentumok pénzügyi
kötelezettségként vagy tőkeként kerülnek besorolásra a szerződéses megállapodás tartalmának,
valamint a pénzügyi kötelezettségek és tőkeinstrumentumok definíciójának figyelembevételével.
Tőkeinstrumentumok
A tőkeinstrumentum bármely szerződés, amely egy gazdálkodó összes kötelezettségének a levonása
után a vállalkozás eszközeiben meglévő maradvány érdekeltséget testesít meg. A Csoport által
kibocsátott tőkeinstrumentumok a kapott összeg értékében számolandók el, a közvetlen kibocsátási
költségekkel csökkentve.
Amikor a Csoport visszavásárolja a saját tőkeinstrumentumait, akkor ezt közvetlenül a saját tőkében
kell elszámolnia, abból levonnia. A Csoport saját tőke instrumentumainak vásárlása, eladása,
67
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
kibocsátása és megszüntetése során nem keletkezik eredményben elszámolt nyereség vagy veszteség.
A Csoport a visszavásárolt saját részvényeket a tőkén belül, mint negatív tétel jeleníti meg a
visszavásárlás értékén, a tőkén belül külön soron.
Pénzügyi kötelezettségek
A pénzügyi kötelezettségek vagy az ‘eredménnyel szemben valós értéken értékelt’ pénzügyi
kötelezettségek (fair value through profit or loss; ‘FVTPL’), vagy az ‘egyéb pénzügyi kötelezettségek’
kategóriába kerülnek besorolásra.
Egy pénzügyi kötelezettség az FVTPL kategóriába kerül besorolásra, ha az kereskedési célú, vagy
eredménnyel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségként lett megjelölve.
Egy olyan pénzügyi kötelezettséget, amely nem minősül kereskedési célú pénzügyi kötelezettségnek,
akkor lehet eredménnyel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségként megjelölni, ha:
az ilyen besorolás megszüntet vagy jelentősen csökkent egy olyan értékelési vagy elszámolási
inkonzisztenciát, amely egyébként felmerülne; vagy
ha a pénzügyi kötelezettség egy menedzselt pénzügyi eszközökből, pénzügyi kötelezettségekből
vagy mindkettőből álló csoport részét képezi, amelynek a kezelése és teljesítményértékelése
valós érték alapon történik, a Csoport dokumentált kockázatkezelési vagy befektetési
stratégiájának megfelelően, és a csoportosításra vonatkozó belső információkat is ezen az
alapon biztosítják; vagy
egy vagy több beágyazott derivatívát tartalmazó szerződés részét képezi, és az IFRS 9 Pénzügyi
instrumentumok: Megjelenítés és értékelés standard lehetővé teszi, hogy a teljes szerződés
(eszköz vagy kötelezettség) az FVTPL kategóriába tartozóként kerüljön megjelölésre.
Az FVTPL kategóriába tartozó pénzügyi kötelezettségek valós értéken kerülnek értékelésre, és az
átértékelés során keletkező nyereség vagy veszteség az eredménnyel szemben kerül elszámolásra.
Egyéb pénzügyi kötelezettségek
Az egyéb pénzügyi kötelezettségeket (beleértve a felvett hiteleket, a szállítói és egyéb
kötelezettségeket) amortizált bekerülési értéken kell értékelni, az effektív kamatlábmódszer
alkalmazásával (a módszer az eszközöknél ismertetésre került).
Pénzügyi kötelezettségek kivezetése
A Csoport akkor és csak akkor vezet ki egy adott pénzügyi kötelezettséget a könyveiből, ha a
kötelezettség teljesítésre kerül, azt elengedik, vagy pedig lejárt. A kivezetett pénzügyi kötelezettség
könyv szerinti értékének és fizetett vagy fizetendő ellenértékek különbözetét az eredményben kell
elszámolni.
Saját részvény tranzakciók
A Csoport számos alkalommal végzett saját részvény tranzakciókat, visszavásárlásokat. A konszolidált
pénzügyi kimutatásokban ezek a tételek saját tőke csökkentő elemként szerepelnek. A Csoport ezt,
68
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
mint a saját tőke komponense jeleníti meg, a tőke csökkentést bekerülési értéken hajtja végre a
Csoport.
A cash flowhoz kapcsolódó általános számviteli politikák
A Csoport a cash flow kimutatását az operatív cash-flowig az indirekt módszerre építi. A befektetési és
a finanszírozási cash flow direkt módszerrel készül. A folyószámlahiteleket pénzeszköz
egyenértékesnek kell tekinteni, ellenkező bizonyításáig. A rövid lejáratú, a működést általában
finanszírozó hiteleket, kölcsönöket (mind adott, mind kapott) a nettó forgótőke részeként prezentálja
a Csoport. Az ezekkel kapcsolatos nem pénzmozgásos tételeket a Csoport, mint nettó forgótőke
változást jeleníti meg a cash flow kimutatásában.
2. Kritikus számviteli döntések és a becslési bizonytalanságok fő forrásai
A Csoport számviteli politikáinak alkalmazása során a vezetésnek döntéseket, becsléseket és
feltételezéseket kell tennie azon eszközök és kötelezettségek nyilvántartási értéke tekintetében,
amelyek más forrásokból nem nyilvánvalóak. A becslések és a kapcsolódó feltételezések múltbeli
tapasztalatokon és más, relevánsnak minősített tényezőkön alapulnak. A tényleges eredmények
eltérhetnek ezen becslésektől.
A becsléseket és az ezeket megalapozó feltételezéseket folyamatosan felül kell vizsgálni. A számviteli
becslések módosításait a módosítás időszakában kell elszámolni, amennyiben a módosítás kizárólag
ezt az időszakot érinti, vagy a módosítás időszakában és az azt követő időszakokban, amennyiben a
módosítás a tárgyidőszakot és a jövőbeli időszakokat is érinti.
Az alábbiakban ismertetésre kerülnek azok a kritikus döntések – a becsléseket tartalmazók kivételével,
amelyeket a Csoport meghozott a számviteli politikáinak az alkalmazása során, és amelyek a
legjelentősebb hatással voltak a pénzügyi kimutatásokban megjelenített összegekre.
Céltartalékok
A Csoport egyik projektje – a vevő fizetésképtelensége és vélt minőségi kifogásai miatt – nem
teljesedett, azonban ebből származóan lehetséges, hogy további kifizetések fogják terheli a Csoport
anyavállalatát. Ezeknek a kötelezettségeknek a meghatározása számos tényezőtől függenek és
értékelésük komplex megítélést igényel, amely a pénzügyi kimutatásokkal kapcsolatos jelentős
bizonytalanság.
Függő követelések
A Csoport számos perben felperesként vesz részt. E perek egy részében már születtek nem jogerős
döntések. Az IAS 37 megköveteli, hogy az ilyen természetű követelésekről a Csoport közzétételeiben
adjon számot és próbáljon meg számszerű adatokat is közölni. A számszerűsítés során számos esetben
jelentős becsléseket kell tenni, amely olyan bizonytalanság, ami a közzétételek szintjén – de nem a
megjelenített vagyoni elemek szintjén – mutatkozik.
69
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Tárgyi eszközök hasznos élettartama
A Csoport minden éves beszámolási időszak végén felülvizsgálja az ingatlanok, gépek és berendezések
hasznos élettartamát. A tárgyév során az igazgatótanács megállapította, hogy nem szükséges a tárgyi
eszközök hasznos élettartamát és maradványértékét változtatni.
Tárgyi eszközök és immateriális javak, valamint a koncessziós eszközök értékvesztése
A tárgyi eszközök és immateriális javak értékvesztés becslése a jövedelemtermelő egységek
realizálható értéke, tehát azok értékesítési költségekkel csökkentett valós értéke vagy használati
értéke alapján történik. A használati érték meghatározása a diszkontált várható pénzáramok alapján
történik. Ezen pénzáramok minden egyes befektetett eszköz vagy befektetés esetében a menedzsment
jövőre vonatkozó becsléseit tükrözik.
A tárgyi eszközök és immateriális javak vonatkozásában értékvesztés teszt keretében megvizsgáltuk
azt, hogy a gazdálkodó egység eszközei megtérülnek-e. Az értékvesztés teszt alapján szükségessé vált
korrekciókat a Csoport szerepelteti jelen konszolidált pénzügyi kimutatásaiban.
Adott időtartam alatt elszámolt árbevételek mérése
A Csoport egyik projektjéhez tartozó árbevétel adott időtartam alatt elszámolandó. E módszertan
komplex becsléseket és múltbeli tapasztalatot igényel, így becslése jelentős bizonytalanságot hordoz.
70
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
3. Az átfogó eredménykimutatáshoz kapcsolódó kiegészítő megjegyzések
3.1 Értékesítés árbevétele
Az árbevétel tevékenységek szerinti megoszlása a következő:
2022.12.31
2021.12.31
Bérbeadás bevétele
42 242
108 840
Egyéb tevékenységek bevételei
Hő értékesítés
MAHART projekt árbevétele
Sípálya üzemeltetés
Összesen
13 006
348 900
13 189
366 225
783 562
8 501
270 718
9 036
694 116
1 091 211
Az árbevétel kizárólag a Csoport főtevékenységéhez kapcsolható hozamokat tartalmazza.
A Csoport bevétele saját maga által előállított hő értékesítéséből, bérbeadásból, másnak üzemeltetett
eszközök hozadékából, egy projekt kivitelezéséből és a Síaréna működtetéséből adódik.
A hőértékesítés árbevétel növekedésének alapvető oka, a közüzemi díjak emelkedése, amely a
ráfordítások növekedésével is járt.
Az árbevétel elszámolásakor – az időbeli elhatárolások elszámolását leszámítva – a kiszámlázásokat
lehetett követni, mivel a szolgáltatások jellege olyan, hogy nem teszi szükségessé a további időszakok
közötti korrekciót. A más számára üzemeltetett eszközök esetében a jövőbeli cash flowk-ból kiindulva
határozta meg a Csoport az implicit kamatláb módszerével a bevételt. Ezek a vagyoni elemek az IFRIC
12 hatálya alatt vannak. Ezek a szerződések lassan lejárnak, anélkül, hogy a Csoport új – ilyen
természetű – szerződéseket kötött volna.
A Csoport a MAHART megbízásából – egy közbeszerzési eljárásban elnyert pályázat alapján –
töltőállomást hoz létre. A töltőállomás felépítése a megrendelő iránymutatása alapján történik, a
létrehozott teljesítményt (töltőállomás) a megrendelő kontrollálja. Ezért a bevételt ennél a projektnél
arányosan (adott idő alatt) kell elszámolni.
A teljesítési fokot (PTC) a Csoport a tervezett és a tényleges költségek arányában határozza meg. Ebben
az időszakban arra a következtetésre jutott a Csoport, hogy nem állnak fenn azok a feltételek, amely
alapján a megállapodott árbevétel elszámolására sor kerülhessen. A Csoport csak akkora bevételt
számolt el, amelynek megtérülését erősen valószínűsíti, illetve amely tételek a ráfordítások között
megjelennek. A Csoport az időszak során nem mutatott ki bruttó eredményt a projekten (az elszámolt
árbevétel és közvetlen ráfordítások egyenlege nulla). A Csoport a várható veszteségekre céltartalékot
képzett.
A Síaréna Kft. fő tevékenysége a sípálya üzemeltetése. Itt a bevétel elszámolása – figyelemmel a
tevékenység jellegére – a szolgáltatás nyújtásával egyidejűleg megtörténik, leszámítva a jelentéktelen
összegű utalványból származó tételeket (későbbi szolgáltatás előre fizetése).
Csoport rendelkezik egyéb sípálya üzemeltetéshez kapcsolódó költségekkel, amelyeket továbbszámláz
vevői felé. Az ilyen továbbszámlázások során a Csoport ügynökként viselkedik, ezért az ezzel
71
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
kapcsolatos költségek és bevételek nettó módon kerülnek elszámolásra az árbevétel összegében, így
kizárólag a nettó hatása (haszon) található az árbevétel összegében. A Síaréna működtetéséből
származó bevétel erősen kitett az időjárásnak. Ebben az időszakban az időjárás kedvezőtlen alakulása
vezetett a csökkenő árbevételhez.
3.2 Anyagjellegű ráfordítások
Az előző évektől eltérően ezen a soron jeleníti meg 2022-től a Csoport az összes anyagjellegű
ráfordítását. A korábban közvetlen ráfordítások és igénybe vett ráfordítások sorai összevonásra
kerültek az anyagköltségekkel. Az összehasonlító adatok újraszámításra kerültek.
Anyagköltség
Eladott áruk beszerzési értéke
Közüzemi díjak
Karbantartási anyagok
Munkaruha, védőruha
Üzemanyag felhasználás
Iroda és tisztítószer felhasználás
Vendéglátóipari költségek
Síoktatás, mint közvetített szolgáltatás
Egyéb anyagköltség
2022.12.31
(19 552)
(357 576)
(11 921)
2021.12.31
(12 890)
(288 366)
(24 035)
(4 624)
(21 219)
(2 065)
(26 740)
(7 347)
-
(15 107)
(6 074)
(64 582)
(10 993)
(3 835)
(3 061)
Összesen
(454 106)
(425 882)
Az üzleti évben az üzemanyagárak és az energiaköltségek árának jelentős emelkedése következtében
az üzemanyag felhasználás ráfordításai közel 40%-al, valamint a közüzemi díjak ráfordításai közel 23%-
al növekedtek.
A vendéglátóipari költségcsökkenés oka a kedvezőtlen időjárás miatti operáció beszűkülés, amivel a
vendéglátási ráfordítások és a síoktatási költségek is csökkentek.
Igénybe vett szolgáltatások
Bankköltség
Bérleti díjak
Biztosítási díjak
Fizetési rendszerek díjai (jutalék, tranzakciós díj)
Hatósági díjak, illetékek
Hirdetés és reklám költség
Jogi költség
Karbantartási költségek
Kommunikációs, irodai költségek
Könyvelés, könyvvizsgálat
Management díj
2022.12.31
(27 532)
(72 562)
(11 333)
(7 601)
2021.12.31
(17 580)
(54 854)
(9 913)
(1 995)
(2 008)
(21 911)
(25 676)
(72 467)
(8 584)
(40 408)
(1 594)
(435)
(2 466)
(35 263)
(41 975)
(53 750)
(12 846)
(46 505)
(814)
Postai költség
(884)
(2 115)
(11 077)
(3 539)
-
Rendezvény lebonyolítás
Tanácsadói, szakértői, ügynöki díjak
Utazási, kiküldetési költségek
(22 974)
(16 987)
72
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Üzemeltetési költségek
Egyéb igénybe vett szolgáltatások
Összesen
(57 043)
(2 827)
(390 132)
(57 966)
(13 733)
(369 085)
A bankköltségek emelkedése a nagyobb és különböző devizájú banki forgalomhoz köthető.
A bérleti díjak emelkedése az Anyavállalat székhelyváltoztatásához kapcsolódik.
A fizetési rendszerek díjai jelentősen megemelkedtek a 2021. évhez képest. Ennek oka, hogy a Síaréna
Kft-ben 2021. decemberében új fizetési rendszert vezettek be (FestiPay). A tranzakciós díjak és
jutalékok 2021. évben csak egy havi összegben szerepelnek.
A hirdetés és reklám költségek legnagyobb részben a sípályával kapcsolatban merültek fel. A 2022. évi
megnövekedett programszám, illetve a síszezonon kívüli látogatószám növekedést célzó marketing
kampányok a költségek emelkedését okozták.
A karbantartási költségek 2021. évről 2022. évre 26%-kal csökkentek. Ennek okai, hogy 2021. évben
előző időszakról áthúzódó, korábban még tovább nem számlázott karbantartási költségeket mutatott
ki a Csoport. Továbbá a Síaréna sípályái a nagyobb forgalmú 2021. évben több karbantartást
igényeltek.
A rendezvény szervezéssel kapcsolatos költségek a Síaréna Kft. által üzemeltetett Síaréna Vibe Parkhoz
kapcsolódóan merültek fel. A Covid 19 miatti járványügyi korlátozások enyhülésével a megrendezett
szabadidős programok (koncertek, sportnapok, jeles napokhoz kapcsolódó programok) száma
megnövekedett a 2021. évhez képest.
Az anyagköltségek és az igénybe vett szolgáltatások összesítését mutatja be az alábbi táblázat:
Megnevezés
2022.12.31
(454 106)
(390 132)
(844 238)
2021.12.31
(425 882)
(369 085)
(794 968)
Anyagköltség összesen
Igénybe vett szolgáltatások összesen
Mindösszesen
3.3 Személyi jellegű ráfordítások
Megnevezés
Bérek és juttatások
Bérjárulékok
Egyéb személy jellegű juttatások
Munkaerő kölcsönzés
Összesen
2022.12.31
2021.12.31
(404 826)
(43 400)
(62 459)
(11 869)
(522 555)
(246 429)
(28 130)
(40 231)
(38 981)
(353 771)
Átlagos statisztikai állományi létszám 2022. évben: 42 fő; 2021.ben: 62 fő. A személyi állomány
csökkenésével a személyi jellegű ráfordítások is csökkentek 2021. évhez képest.
73
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Ennek oka a Síaréna Kft. alacsonyabb téli árbevételéhez rendelt alacsonyabb munkaerő szükséglet,
illetve a szezonális munkaerőforrást munkaerő kölcsönzés útján biztosította a Csoport.
3.4 Egyéb bevételek/ ráfordítások (-)
Megnevezés
2022.12.31 2021.12.31
Beruházáshoz kapcsolódó korrekció
Üzemek, ingatlanok és berendezések értékesítésének nettó eredménye
Tárgyi eszközre elszámolt értékvesztés visszaírása
Egyéb bevételek
Kapott bírság, késedelmi kamat, kártérítés
Kapott támogatások
Káreseménnyel kapcsolatos bevételek
Kötelezettség elengedése
IFRIC 12 szerződésmódosítás hatása
Egyéb bevételek összesen
24 031
144 396
268 907
145
129 964
7 579
-
51 559
-
4 734
54 004
30 703
5 270
5 742
23 940
175 952
1 074
-
6 259
582 355
Céltartalék képzése várható kötelezettségekre
Fizetett bírságok, pótlékok
(216 715)
(2 096)
-
(82)
Egyéb nem nyereség jellegű adók
Egyéb ráfordítások
Behajthatatlan követelés
(30 913)
(6 066)
(23 700)
(6 930)
(5 128)
(209)
Üzemek, ingatlanok és berendezések értékesítésének nettó eredménye
Selejtezés
(24 868)
(1 220)
(8 687)
-
(9 250)
(314 828)
267 527
Káreseményekkel kapcsolatos kifizetések
Egyéb ráfordítások összesen
Összesen
-
(21 036)
154 916
Üzemek, ingatlanok és berendezések értékesítésének nettó eredménye a ráfordítások között a
szigetszentmiklósi M0 töltőállomás értékesítése miatt keletkezett, melyet 24.868 e Ft veszteséggel
értékesítette a Csoport.
Üzemek, ingatlanok és berendezések értékesítésének nettó eredménye az Anyavállalat és az E-Star
Energy Generation S.R.L. által nyereséggel értékesített zilahi telekhez kapcsolódóan 134.334 e Ft
eredményt realizált.
A tárgyi eszközre elszámolt értékvesztés visszaírása az Anyavállalat zilahi telek értékesítéséhez
kapcsolódik. A telek egészen az eladásig nulla értéken volt nyilvántartva, az értékére értékvesztés egy
korábbi üzleti évben került elszámolásra.
A Termoenergy SRL leányvállalat szintén földterületet értékesített az üzleti évben, amelyen
10.061 e Ft nyereséget ért el.
Baleset miatti kártérítés egy magánszeméllyel kapcsolatban megítélt kártérítés összegét tartalmazza.
74
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A Csoport a MAHART projekt miatt kellett céltartalékot képezzen, amelynek részleteit a 4.19 kiegészítő
megjegyzés tartalmazza.
3.5 Pénzügyi műveletek bevételei/ ráfordításai (-)
Megnevezés
2022.12.31 2021.12.31
Kamat bevétel
IFRIC 12 kamat bevétel
Kamat ráfordítás
Befektetési jegyek eladásakor realizált eredmény
Részvények eladásakor realizált eredmény
Nem realizált árfolyam differencia veszteség (-) /nyereség
Realizált árfolyam differencia veszteség (-) /nyereség
Részvények, befektetési jegyek értékelési különbözete
Határidős ügyletek eredménye
12 464
48 935
(6 620)
10 038
(23 041)
(44 870)
(87 848)
(14 234)
122 392
1 121
39 640
-
8 400
2 394
68 771
1 805
26 461
(3 989)
-
-
(11 774)
521
3 785
-
Kapott osztalék
-
(82 105)
-
Vevőkövetelések értékvesztése és visszaírása
Tárgyi eszközre elszámolt értékvesztés visszaírása
Egyéb követelésekre elszámolt értékvesztés visszaírása
Várható hitelezési veszteség és azok visszaírása
Pénzügyi műveletek bevételei/ ráfordításai (-)
-
6 589
(58 707)
A kapott osztalék soron a Csoport által birtokolt értékesítési céllal tartott részvények után kapott
osztalék került megjelenítésre.
A határidős ügyletek között a Csoport által kötött és tárgyévben lezárult FX Forward ügyletek összevont
eredményét jeleníti meg a Csoport.
A realizált árfolyamveszteség a devizás partnerek kiegyenlítésekor a forint árfolyam gyengülése miatt
realizált veszteséget, valamint a devizakészletek év közbeni átváltásain realizált veszteségeket
tartalmazza.
A várható hitelezési veszteségként elszámolt ráfordítás a vevőkövetelésekhez, pénzeszközökhöz,
koncessziós követelésekhez és egyéb nem adó jellegű követelésekhez kapcsolódik.
A jelentős finanszírozási komponenst nem tartalmazó vevőkövetelésekre megjelenítéskor az
élettartam alatt várható hitelezési veszteséget számolja el a Csoport, a számviteli politikában
meghatározott veszteség rátával számolva.
75
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
3.6 Jövedelemadó
2022.12.31
(4 505)
(3 610)
-
2021.12.31
(17 395)
(7 003)
-
Társasági adó
Helyi iparűzési adó
Halasztott adó ráfordítás (-) / bevétel
Nyereségadók összesen:
(8 115)
(24 398)
Az alkalmazott adómértékek a következők a Csoport számára gazdaságilag releváns országokban:
2022.12.31
9%
2021.12.31
Magyarország-társasági adó
Magyarország-helyi iparűzési adó
Románia-társasági adó
9%
2%
16%
2%
16%
Ciprus-társasági adó
12,5%
12,5%
A jövedelemadó értékének országonkénti megoszlását az alábbi táblázat tartalmazza:
Magyarország
(1 141 487)
(3 895)
Románia
88 774
Ciprus
298 620
Összesen
Adózás előtti eredmény
Tényleges adó
Halasztott adó (időbeli különbözetek)
Jövedelemadó értéke
(754 094)
(8 115)
-
(571)
-
(571)
(3 650)
-
(3 650)
-
(3 895)
(8 115)
A halasztott adó számítása során a Csoport az adózás szempontjából figyelembe vehető értéket
eszközönként és kötelezettségenként hasonlítja össze a könyv szerinti értékkel. Ha a különbözet
megforduló (tehát belátható időn belül az eltérés kiegyenlítődik), akkor előjelének megfelelően
halasztott adó kötelezettséget vagy eszközt vesz fel. Az eszköz felvételekor a megtérülést külön
vizsgálta a Csoport.
Mindkét évben az adó meghatározásakor a Csoport magyarországi vállalkozásai 9%-os, a romániai
vállalkozások 16%-os, a ciprusi vállalkozás 12,5%-os megfordulási kulccsal kalkuláltak, hiszen az adott
eszközök és kötelezettségek tényleges adókká olyan időszakokban válnak, amikor az adókulcs az adott
százalékban meghatározott a hatályos jogszabályban.
A Csoport úgy döntött, hogy magyarországi vállalatokra a halasztott adó eszközöket nem veszi fel a
könyvekbe, mert azok megtérülése nem bizonyítható jelenleg. Az adóköteles különbözetek összegét –
így a meg nem jelenített halasztott adó eszköz értékét is – a következő táblázat tartalmazza:
76
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Számviteli érték Adóérték
Különbözet
9 104 22 242
Immateriális javak
Tárgyi eszközök
Pénzügyi eszközök (IFRIC 12)
Értékpapírok
31 346
1 626 076
107 897
34 512
6 135
1 100 762
108 303
48 746
6 135
525 313
(406)
(14 234)
Készletek
-
Vevők
Egyéb követelések
Elhatárolások
164 853
431 448
31 483
1 247 238
216 715
42 785
840
1 129 727
1 939 590
31 483
1 247 437
-
(964 874)
(1 508 142)
-
Pénz és pénz egyenértékesek
Céltartalék képzés
Hitelek
Egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek
Vevőktől kapott előleg
Szállítói kötelezettség
Passzív elhatárolások
Egyéb rövid lejáratú kötelezettség
Veszteségelhatárolás
Összesen
(199)
216 715
42 785
840
-
-
-
-
-
-
-
-
105 850
180 454
97 334
-
105 850
180 454
97 334
10 980 450
17 028 999
(10 980 450)
(12 704 034)
4 324 965
Halasztott adó eszközök
Halasztott adó kötelezettségek
(13 468 303)
764 269
Halasztott adókötelezettség (konszolidált
nettó pozíció)
(1 143 363)
A számviteli eredményből a következő módon vezethető le az adóráfordítás:
Megnevezés
2022.12.31.
2021.12.31.
Adózási eredmény
Elméleti adó (9%-kal)
Adókorrekciók hatása társasági adóra*
Eltérő ország adókulcsa miatti korrekció
Tényleges társasági adó
Helyi iparűzési adó
39 608
3 565
(3 281)
4 221
4 505
3 610
-
(506 479)
0
0
17 395
17 395
7 003
-
Halasztott adó
Eredménykimutatásban szereplő adó
8 115
24 398
Az adóalap korrekciók közötti lényeges elemek:
értékvesztés elszámolása miatti korrekció
céltartalék képzés és feloldás hatása
számviteli és adótörvény szerint elszámolt értékcsökkenések közötti különbözet
nem a vállalkozás érdekében felmerült költségekhez kapcsolódó korrekció
elengedett, leírt követelésekkel kapcsolatos korrekció
77
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
3.7 Időszaki egyéb átfogó jövedelem
A Csoport ebbe az eredménykategóriába sorolja a külföldi leányvállalatok átváltásakor keletkező
árfolyamkülönbözetek összegét.
2022.12.31
20 032
2021.12.31
15 078
Átváltási árfolyam különbözetek
Összesen
20 032
15 078
A kialakult átváltási különbözetek az alábbi devizákhoz és földrajzi területekhez köthetőek:
2022.12.31
11 913
2021.12.31
Románia - RON
Ciprus- EUR
Összesen
685
14 393
15 078
8 118
20 032
3.8 Egy részvényre jutó eredmény (EPS) és EBITDA számítás
A Csoport EPS és EBITDA mutatója a következőképpen alakult:
Alap és higított EPS
2022.12.31
2021.12.31
(111 356 577) (329 844 419)
Tárgyévi törzs részvényesekre jutó eredmény
Súlyozott átlaggal vett részvényszám
Alap EPS (Ft/darab)
9 005 959
8 729 301
(12,36)
(37,79)
(179 191 297) (530 774 661)
Hígító hatással korrigált anyavállalati részvényesekre jutó eredmény
Súlyozott átlaggal vett higított részvényszám
15 092 068
14 815 410
Higított EPS folytatódó tevékenységekből (Ft/darab)
(11,87)
(35,83)
A hígított érték meghatározása során az eredményt korrigálni kellett az elsőbbségi részvényesekre jutó
eredményrésszel a részvény darabszámát pedig a kibocsátott elsőbbségi részvények darabszámával és
az opció miatti potenciális törzsrészvények számával.
EBITDA
A Csoport az iparági gyakorlat szerint közzéteszi az EBITDA mutatót is, ami nem IFRS-ben definiált
mérőszám. A mérőszám számítását a számviteli politikák tartalmazzák. Az EBITDA levezetése a
következő:
78
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
2022.12.31 2021.12.31
(167 676) (506 479)
Adózás előtti eredmény
Értékcsökkenési leírás
Pénzügyi bevételek és ráfordítások eliminálása
EBITDA
89 527
(68 771)
113 596
58 707
(146 920) (334 176)
79
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
4. A mérleghez kapcsolódó kiegészítő megjegyzések
4.1 Immateriális javak
Szoftver és más immateriális javak
Bruttó érték
Egyenleg 2021.12 31.-én
Beszerzés
Átváltási árfolyam miatti értékváltozás
Egyenleg 2022.12.31-én
80 248
2 119
262
82 629
Értékcsökkenés
Egyenleg 2021.12 31.-én
Évközi értékcsökkenés
(47 815)
(3 204)
Átváltási árfolyam miatti értékváltozás
Egyenleg 2022.12.31-én
(264)
(51 283)
Nettó érték
Egyenleg 2021.12 31.-én
Egyenleg 2022.12.31-én
32 433
31 346
Az immateriális javak között többségében számítógépes szoftvereket és licenc szerződéseket tart
nyilván a Csoport.
Az immateriális javak értékét az értékcsökkenési leírás elszámolása és a román leányvállalatok
eszközeinek forintra történő átszámításából adódó árfolyamkülönbözet csökkentette.
Az értékcsökkenés nyitó egyenlege az értékcsökkenés halmozott értékét mutatja.
4.2 Tárgyi eszközök
Az eszközök mozgását az alábbi táblázat szemlélteti:
Ingatlanok
és épületek berendezés berendezés
Műszaki
Egyéb
Beruházások Összesen
Bruttó értékek
Egyenleg 2021.12 31.-én
Átváltási árfolyam miatti értékváltozás
Beszerzés
1 580 888
986 200
95 555
24 702
2 687 345
1 202
71 418
420
46 054
-
-
11 941
-
-
(8 514)
-
1 622
120 899
Értékesítés miatti kivezetés
Egyenleg 2022.12.31-én
(341 047)
1 312 461
(341 047)
2 468 819
1 032 674
107 496
16 188
80
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Értékcsökkenés
Egyenleg 2021.12 31.-én
Átváltási árfolyam miatti értékváltozás
Elszámolt értékcsökkenési leírás
Értékesítés miatti kivezetés
Egyenleg 2022.12.31-én
(441 005)
(528 755)
(54 071)
(695) (1 024 526)
(645)
(48 565)
268 903
(152)
(28 795)
-
-
(8 963)
-
-
(797)
(86 323)
268 903
-
-
(221 312)
(557 702)
(63 034)
(695)
(842 743)
Nettó érték
Egyenleg 2021.12 31.-én
Egyenleg 2022.12.31-én
1 139 883
1 091 149
457 445
474 976
41 484
44 462
24 007 1 662 819
15 493 1 626 076
Átváltási árfolyam miatti értékváltozás a román leányvállalatok eszközeinek forintra történő
átszámításából származik.
Az értékesítések földterületek eladásához kapcsolódnak. Az eszközök között szerepelt egy romániai
telek, amelyet 0 értékben 100% értékvesztés mellett tartotta nyilván a Csoport. A telek értékesítése
2022. szeptemberében lezárult, az ellenérték befolyt a Csoporthoz. Az elszámolt értékvesztés
visszaírásra került.
Az értékcsökkenés nyitó egyenlege az értékcsökkenés halmozott értékét mutatja.
4.3 Koncessziós eszközökből származó követelések
A fordulónapi érték meghatározása során használt feltételezések:
2022.12.31
108 303
(406)
2021.12.31
258 543
(698)
Szolgáltatási koncessziós megállapodásokból
származó eszközök bruttó értéke
Várható hitelezési veszteség
Szolgáltatási koncessziós
megállapodásokból származó
eszközök nettó értéke
107 897
257 845
Hosszú lejáratú követelések
Rövid lejáratú követelések
52 160
55 737
99 845
158 000
A Csoport minden esetben az üzletkötés pillanatában a projektre érvényes belső diszkontrátával
(a valós érték meghatározása során használt diszkont ráták a 6% – 8%-os tartományban mozognak)
diszkontálta a jövőbeli pénzáramokat. (A táblázat a várható hitelezési veszteség értékét nem
tartalmazza.)
Partner
Józsefváros
Érd
Dátum
2007.08.01
2015.11.01
Lejárat
2022.07.31
2024.09.30
2022.12.31
0
108 303
2021.12.31
120 502
138 041
81
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Összesen
108 303
258 543
A Csoport a koncessziós eszközök tekintetében a következő mozgásokat könyvelte el:
2022.12.31
2021.12.31
424 208
-
Nyitóegyenleg
257 845
-
IFRS 9 miatti korrekció
Becslés változás infláció miatt
Szerződés módosítás hatása
Követelés csökkenés
Várható hitelezési veszteség visszaírása
Záró
40 178
6 259
(196 678)
293
1 847
23 940
(192 491)
341
107 897
257 845
A koncessziós díjakat – a szerződés szerint – az inflációval évente módosítani kell, amelyet a Csoport
minden évben tárgyévi hatásként jelenít meg. E tételek valós értéke a könyv szerinti értéktől jelentősen
nem tér el.
A Csoport a szolgáltatási koncessziós megállapodásokból származó eszközökre 293 ezer Ft várható
hitelezési veszteséget írt vissza. A várható veszteség számításánál a Csoport a nemteljesítéskori
veszteségrátát (LGD) 45%-ban, a nemteljesítési valószínűséget (PD) pedig 6%-ban határozta meg.
4.4 Készletek
2022.12.31
2021.12.31
13 011
1 624
5 338
Nyers- és alapanyagok
Védőruha
-
-
774
Beléptető kártya
Áruk
Készletek összesen
797
6 135
839
16 248
A Síaréna Kft. által üzemeltetett Eplényben találtható sípálya komplexumhoz tartozó étterem és büfé
jellegű vendéglátó egységek üzemeltetéséhez kapcsolódnak az üzleti év végén állományban lévő
nyers- és alapanyagok.
Az áruk a vendéglátó egységek szükségletein túl egy szintén a sípályák közelében üzemeltetett bolt
árukészletét is tartalmazzák. A shopban jellemzően a síeléshez kapcsoló kiegészítők vásárlása
biztosított (síszemüveg, sapka, aláöltözők)
4.5 Vevők
2022.12.31
2021.12.31
Vevőállomány
164 853
247 188
2022.12.31
23 897
2021.12.31
193 057
45 405
6 390
Nem lejárt
0-90 nap között
91-180 nap között
181-360 nap között
99 348
33 172
571 075
3 248
82
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Éven túli lejárt
402 235
1 129 727
(965 523)
648
394 364
642 464
(393 690)
(1 587)
Bruttó vevő összesen
Elszámolt vevő értékvesztés:
ECL
Vevőállomány fordulónapon
164 853
247 188
A várható hitelezési veszteség az eredménykimutatásban a pénzügyi tevékenység ráfordításaiban kerül
feltüntetésre.
Azok a követelések, melyek fordulónappal lejártak, de – a Csoport menedzsmentjének megítélése
alapján – befolyásuk valószínűségét tekintve a Csoport nem azonosított kockázatot (illetve egyéb
eszközzel, kötelezettséggel fedezett) ott a Csoport nem élt az értékvesztés elszámolásának
lehetőségével.
Lejárt, de nem értékvesztett
követelés
2022.12.31
2021.12.31
99 385
33 172
7 023
(0)
139 580
47 945
6 390
3 076
83
0-90 nap között
91-180 nap között
181-360 nap között
Éven túli lejárt
Összesen:
57 494
Egy adott vevőkövetelés realizálhatóságának vizsgálata során a Csoport figyelembe veszi a követelés
hitelminőségében a hitelnyújtás időpontja és a beszámolási időszak vége között bekövetkezett
esetleges változásokat. A vevő számlákra minden esetben egységesen 8 nap a fizetési határidő.
A vevők mérlegértékét a várható hitelezési veszteség csökkentette. A várható hitelezési veszteség
kapcsán a vevőknél az egyszerűsített módszert alkalmazta a Csoport.
E tételek valós értéke a könyv szerinti értéktől jelentősen nem tér el.
4.6 Eredménnyel szemben valós értéken értékelt értékpapírok
A Csoport a szabad pénzeszközeinek egy részét tőzsdei papírokba fektette. A részvényekkel a cél a
rövid távú nyereség elérése, ezért azokat a csoport az FVTPL kategóriába sorolta.
Megnevezés
Nyitó érték
Értékpapír beszerzés
Értékpapír eladás
Időszak végi valós érték különbözet
Könyv szerinti érték
2022.12.31
251 933
292 142
(495 329)
(14 234)
34 512
2021.12.31
-
248 149
-
3 784
251 933
A Csoport a valós értéket a tőzsdei árak, valamint a befektetési alapok portfólió jelentései alapján
határozta meg.
83
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
4.7 Nyereségadó követelés
A nyereségadó követelés soron a Csoport a társasági és iparűzési adó adónemen keletkezett
összevontan követelés jellegű egyenlegét tartja nyilván.
2022.12.31
26 969
2021.12.31
11 666
Társasági adó követelés
Iparűzési adó követelés
4 155
(597)
Egyéb követelések összesen bruttó
31 123
11 069
4.8 Egyéb rövid lejáratú követelések
Megnevezés
2022.12.31
2021.12.31
Adott kölcsönök
Óvadékok, biztosítékok
ÁFA követelés
1 300 869
50 428
29 984
3 154
1 761 550
49 169
53 172
772
Külföldi ÁFA követelés
Perkövetelés
Szállítóknak/beruházásokra adott előleg
Egyéb követelések
338 137
213 471
3 301
75 439
346 204
5 416
NAV áfa adónemen kívüli adó követelések
Várható hitelezési veszteség (ECL)
Egyéb követelések összesen bruttó
Elszámolt értékvesztés
Egyéb követelések összesen
267
(22)
1 939 589
-
(11)
2 291 711
(1 508 141)
(1 341 920)
431 448
949 791
A Perkövetelés 2022. évi összege az E-Star CDR SRL leányvállalatnak a romániai bíróság által jogerős
ítéletében megítélt koncessziós díj követelést, valamint a teljes követelésre 2022.12.31-ig elszámolt
késedelmi kamatot tartalmazza.
Kölcsönök részletezése:
Kapcsolt kölcsön és kamata
E-Star Mures Energy SA kölcsön
E-Star Mures Energy SA kölcsön kamat
E-Star ZA Distriterm SRL
2022.12.31
954 456
345 975
82
2021.12.31
1 415 458
345 975
75
E-Star Investment Management SRL
Munkavállalónak adott kölcsön
Összesen
256
100
1 300 869
-
42
1 761 550
Az elszámolt értékvesztések az alábbi követelésekkel kapcsolatban kerültek megképzésre 2022-ben:
84
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
2022.12.31
Bruttó érték Értékvesztés/ECL Nettó érték
Adott kölcsönök
1 300 869
213 471
341 438
(1 300 687)
(207 454)
(22)
182
6 018
341 416
347 615
Szállítóknak adott előleg
Per- és egyéb követelés
Összesen
1 855 778
(1 508 163)
A nem adó jellegű követelésekre a számviteli politikának megfelelően várható hitelezési veszteség
került elszámolásra 2022. évben 22 e Ft, 2021. évben 11 e Ft értékben. A többi tételre nem lehetett
hitelezési veszteséget elszámolni.
2021. évi összehasonlító adatok:
2021.12.31
Bruttó érték Értékvesztés/ECL Nettó érték
Adott kölcsönök
1 761 509
465 869
80 855
(1 341 751)
(170)
(11)
(1 341 931)
419 758
465 699
80 844
Szállítóknak adott előleg
Per- és egyéb követelés
Összesen
2 308 232
966 301
Nem értékvesztett követelések:
2022.12.31
50 428
29 984
3 154
-
2021.12.31
49 169
53 172
772
Óvadékok
ÁFA követelés
Külföldi áfa követelés
Munkavállalónak adott kölcsön
ÁFA adónemen kívüli adó követelések
Összesen
42
-
103 155
267
83 833
Az azonos adóhatóságnál nyilvántartott adókat nettó módon jeleníti meg a Csoport. A tartozás
természetű adóegyenlegeket a kötelezettségek közé soroltuk (ha az adott cég összességében tartozik
az adóhatóságnak).
4.9 Aktív időbeli elhatárolások
2022.12.31
1 508
575
2021.12.31
Biztosítási díjak elhatárolása
Jogi költségek elhatárolása
Egyéb költségek
791
527
972
8 776
-
667
750
Tárgyi eszköz bérleti díj
Hőértékesítés bevételeinek elhatárolása
27 983
Összesen
31 483
11 066
85
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A tárgyi eszköz bérleti díjának elhatárolása soron az RFV Józsefváros Kft. által 15 évre előre kifizetett
kazánházak bérleti díját tartalmazza. A bérlet díj Budapest Főváros VIII. kerület Józsefvárosi
Önkormányzat részére lett megfizetve 2007-ben.
4.10
Értékesítésre tartott eszközök
Az értékesítésre tartott eszközök közé a tárgyi eszközök közül 2021. évben átsorolásra került a
szigetszentmiklósi LNG-CNG töltőállomás. Az eszköz értékesítésének lezárására 2022.02.07-én került
sor, értéke kivezetésre került a könyvekből.
4.11
Pénzeszközök és egyenértékesek
2022.12.31
111 320
1 115 770
3 731
12 663
3 953
(198)
1 247 238
2021.12.31
386 092
-
Banki egyenlegek
Lekötött betét
Befektetési számlák
Elektronikus pénzeszköz
Készpénz
Várható hitelezési veszteség
Pénz és pénzeszköz egyenértékes
3 587
39 669
13 740
(76)
443 012
A pénzeszközök között kizárólag az azonnal pénzzé változtatható és felhasználható egyenlegek
szerepelnek.
A Csoport a pénz és pénz egyenértékeseikre 198 ezer Ft várható hitelezési veszteséget számolt el. A
várható veszteség számításánál a Csoport a nemteljesítéskori veszteségrátát (LGD) 45%-ban, a
nemteljesítési valószínűséget (PD) pedig 0,03%-ban határozta meg. E tételek valós értéke a könyv
szerinti értéktől jelentősen nem tér el.
4.12
Jegyzett tőke
A jegyzett tőke a kibocsátott részvények névértékét tartalmazza. A jelenlegi névérték 10 forint/darab.
A tárgyidőszaki részvények mozgását a következő táblázat tartalmazza:
Jegyzett tőke névértéken
Névérték január 1-én
2022.december 31.
2021.december 31.
166 061
-
166 061
-
Év közben kibocsátott részvények névértéke
2022. december 31-én
166 061
166 061
A Csoport alaptőkéjének összetétele 2022-ben:
Kibocsátott
darabszám
11 150 000
Részvénysorozat
Névérték (Ft/db)
10
Össznévérték (Ft)
111 500 000
Törzsrészvény
86
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
10
5 456 109
54 561 090
Elsőbbségi részvény
Alaptőke nagysága
16 606 109
166 061 090
A részvényekhez kapcsolódó szavazati jogok száma 2022-ben:
Szavazati
Összes
szavazati
Kibocsátott
darabszám
jogra
jogosító
Részvényenkénti
szavazati jog
Részvénysorozat
jog
részvények
Törzsrészvény
Átalakítható osztalékelsőbbségi részvény 5 456 109
11 150 000 11 150 000
1
-
11 150 000
-
-
Összesen 16 606 109 11 150 000
1
11 150 000
Egyik részvényfajta forgalomképessége sem korlátozott.
Az átalakítható - osztalékelsőbbségi részvény a részvényesek között felosztható adózott eredményből
a más részvényfajtába és részvényosztályba tartozó részvényeknél 5%-kal kedvezőbb mértékben
jogosít osztalékra, amennyiben az osztalékfizetés törvényi feltételei fennállnak. Az átalakítható -
osztalékelsőbbségi részvény a tulajdonosának döntése alapján, egy az egy arányban A sorozatú,
egyenként 10,- Ft névértékű, dematerializált törzsrészvénnyé alakítható át. Az átalakításra vonatkozó
igényét a jogosult évente kétszer, az adott naptári év első félévének végéig és második félévének
végéig, tulajdonosi igazolás birtokában írásban jelentheti be az Igazgatóságnak akként, hogy a határidő
utolsó napjáig a bejelentésnek a társasághoz igazolható módon meg kell érkeznie. Az Igazgatóság az
adott naptári félév utolsó napját követő 30 napon belül köteles a bejelentett átalakítható -
osztalékelsőbbségi részvények törzsrészvénnyé történő átalakításáról határozni, amennyiben az adott
naptári félévben a bejelentett igények összesített mértéke eléri az 500.000 darab H sorozatú
átalakítható - osztalékelsőbbségi részvényt. Az átalakítás további részletszabályait (így különösen az
átalakítás napját) az Igazgatóság jogosult és köteles meghatározni. Részleges átalakítás esetén az
Igazgatóság előírhatja, így az átalakítás végrehajtásának feltételévé teheti az átalakítással érintett
részvények zárolását, vagy meghatározott számlaszámra vonatkozó átadását.
4.13
Tőketartalék
A tőketartalékból a veszteség miatti negatív eredménytartalék ellentételezésére 19 268 205 e Ft került
átvezetésre még 2021. évben.
2022.12.31
4 698 538
2021.12.31
23 966 743
-
Év eleji egyenleg
Tőkeemelés apportból
Átvezetés eredménytartalékba
-
-
(19 268 205)
Év végi egyenleg
4 698 538
4 698 538
A tőketartalékok értéke a részvényért a névértéken felül a Csoport rendelkezésére bocsátott összeget
tartalmazza, ezt csökkentette az eredménytartalékba átvezetett összeg.
87
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
4.14
Felhalmozott átváltási tartalék
A Csoport leányvállalatai közül vannak olyanok, amelyek nem magyar forintban, hanem román lejben
vagy euróban vezetik könyveiket.
A forintra történő átváltás során a saját tőke, illetve az eszközök és kötelezettségek átváltásakor
alkalmazott eltérő árfolyamok alkalmazása különbséget okoz. Ez a különbség évről évre változik,
halmozódik. Ezt a különbséget a Csoport külön soron mutatja be a saját tőkén belül a felhalmozott
átváltási tartalék néven.
A tartalék állományváltozását az alábbi táblázat mutatja be:
2022.december 31.
2021.december 31.
66 559
20 032
86 591
51 481
15 078
66 559
Nyitó egyenleg
Elszámolt átváltási különbözet
Záró
4.15 Részvényalapú juttatások tartaléka
A részvény alapú kifizetések tartaléka egy korábbi időszakban megszolgálttá vált részvényopció valós
értékét tartalmazza. A részvényopció 630 000 darab részvényre szól. A lehívási időszak még nem járt
le. Ebben az időszakban – mivel teljesítési kötelem már nem kapcsolódott hozzá és lehívására sem
került sor – a tartalék értéke változatlan. A tartalékot az aktuális piaci értékére nem lehetett
átértékelni. Az opció lehívására sor kerülhet, teljesítendő kapcsolódó feltétel már nincs, a lehívás a
jogosult döntése. A vételi jog gyakorlására nyitva álló opciós időszak lejáratát 2022.09.25. napjáról
2025.12.31. napjára változtatták meg a felek.
4.16 Saját részvények
A saját részvények állománya nem változott 2021-es üzleti évről 2022. üzleti évre.
A következő táblázatok mutatják be a saját részvények darabszámának és értékének alakulását:
2022.december 31. 2021.december 31.
Saját részvények darabszámának alakulása
db
4 439 041
-
db
Nyitó érték
2 144 041
2 295 000
4 439 041
2 826 041
2 295 000
531 041
Visszavásárolt saját részvények darabszáma
Részvények darabszáma időszak végén
Ebből: leányvállalatok által birtokolt részvények
ebből EETEK által birtokolt részvények
ebből Enefi Projekttársaság által birtokolt részvények
4 439 041
2 826 041
2 295 000
531 041
Saját részvények értékének alakulása
2022.december 31. 2021.december 31.
Nyitó érték
(1 405 717)
0
(474 237)
(931 480)
Visszavásárolt saját részvények bekerülési értéke
88
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Saját részvény alakulása könyv szerinti értéken
(1 405 717)
(1 405 717)
A saját részvényekből 630 000 darab részvényopció teljesítésére elkülönítésre került (lásd 23.
kiegészítő megjegyzést).
4.17 Nem kontrolláló érdekeltségek
A Csoport nem szembesült semmiféle bizonytalansággal, illetve nem kellett neki semmilyen
bonyolultabb kérdést eldöntenie, amikor azt ítélte meg, hogy a befektetései hogyan kezelendőek.
Minden vállalkozása leányvállalatnak minősül, két társaságot leszámítva 100%-os részesedéssel
rendelkezik. A nem 100%-os részesedése a Csoportnak a RFV Józsefváros Kft.-ben, illetve Termoenergy
SRL-ben van. Minden leányvállalatról (beleértve a nem 100%-os tulajdoni viszonyban lévőt is)
egyértelműen látható, hogy a kontroll az anyavállalat kezében van, hiszen mind az irányítás, mind az
operatív napi teendők, mind a változó hozadéknak való kitettség feltételek maradéktalanul és
látványosan teljesülnek. E kitétel alól kivételt képeznek a felszámolás alatt álló leányvállalatok,
amelyek bevonására – a kontroll hiánya miatt – nem kerülhet sor.
Nem kontrolláló részesedések előző évi és tárgyévi mozgástáblája:
2022.12.31
41 927
2021.12.31
42 029
Nyitó egyenleg
Részesedés a tárgyévi eredményből (veszteség) / nyereség
3 548
(102)
Év végi egyenleg
45 475
41 927
4.18 Hitelek
A Síaréna Kft. a K&H Bankkal kötött beruházási hitelszerződést 2017. és 2019. években. Mindkettő hitel
2023-ban jár le. A hiteleket forintban folyósították.
A Síaréna Kft. részére forgóeszköz finanszírozása céljából a K&H Bank Zrt. 2021. évben további
10 000 eFt kölcsönt folyósított. A kölcsön lejáratkor egy összegben esedékes, a futamidő alatt havonta
fizet kamatot. A kölcsön hitelkereten belül nyújtott kölcsön, emiatt 12 hónapra hívható le. A tartási
időszak alatt azonban a lehívási periódus kérelemre évente hosszabbítható.
A Síaréna Kft.-nek folyószámla- hitellel is rendelkezik, melyet szintén a K&H Bank Zrt. bocsátott
rendelkezésére
2022.12.31
-
2021.12.31
50 757
Hosszú lejáratú hitelek
Rövid lejáratú hitelek
Hitelek összesen
42 785
42 785
34 252
85 009
A hitelek lejárat szerinti bontását az alábbi táblázat mutatja:
89
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
1 éven belül 5 éven belül 5 éven túl
Adós
Lejárat
Kamat
2022.12.31
esedékes
esedékes
esedékes
1 havi
BUBOR+2,75%
2023.03.31 Kamatrés
Síaréna Kft.
27 510
27 510
-
-
-
1 havi
BUBOR+2,75%
2023.04.05 Kamatrés
1 havi
BUBOR+2 %
2024.08.08 Kamatrés
1 napi
Síaréna Kft.
Síaréna Kft.
10 002
10 000
10 002
-
-
-
-
Síaréna Kft.
BUBOR+2%
2024.08.08 kamatrés
5 273
5 273
-
Összesen
42 785
42 785
-
-
A hitelek állományváltozását az alábbi táblázat szemlélteti:
Hitelek
85 009
(47 497)
(7 143)
5 273
Nyitó
Tőketörlesztés
Kamatfizetés 2022.év
Hitelfelvétel
Záró
42 785
A hitelekhez nem tartozik olyan lényeges tétel, ami eltérítené az effektív kamatlábat a nominális
kamatlábtól. E tételek valós értéke a könyv szerinti értéktől jelentősen nem tér el.
4.19 Céltartalékok
A céltartalékok között a MAHART projekttel összefüggő várható fizetési kötelezettség szerepel. A
Csoport a szerződésben foglalt kötelezettségeinek eleget tett, a díj 90%-a általa kiszámlázásra is került,
azonban a MAHART a két utolsóként kibocsátott részszámlát már vitatta, azokat meg sem fizette a
Csoport részére. A Csoport álláspontja szerint a részszámlák kibocsátására szabályosan került sor, azok
az összegek a Csoportnak járnak. E részszámlákból fakadóan árbevétel elszámolására – tekintettel arra,
hogy a Csoport bizonytalannak látja annak befolyását – nem kerülhetett sor [IFRS 15.9e]. Ezzel
egyidejűleg a Csoportnak az egyik alvállalkozó felé lehetséges, hogy fizetnie kell, így a számára járó
összeg tekintetében a Csoport céltartalékot képzett.
Céltartalék változását az alábbi táblázat szemlélteti:
2022.12.31
2021.12.31
-
216 715
-
-
-
-
-
Nyitó egyenleg
Céltartalék képzése
Céltartalék felhasználása
Összesen
216 715
90
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A fenti üggyel kapcsolatban függő kötelezettség közzétételére is sor került (lásd 5.5 pont).
4.20 Egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek
2022.12.31
2021.12.31
356
347
493
840
Részletre vásárolt tárgyi eszköz
Kapott tagi kölcsön
Összesen
493
849
Az egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek állományváltozását az alábbi táblázat szemlélteti:
Egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek
Nyitó
849
(9)
-
Tőketörlesztés
Kamatfizetés 2022.év
Hitelfelvétel
Záró
-
840
4.21 Szállítók
A szállítói tartozások között kizárólag rövid időtávon belül lejáró tételek szerepelnek, amelyek nem
diszkontált értéken kerültek megjelenítésre. Az egyenleg valós értéke és könyv szerinti értéke közel
azonos.
A szállítói kötelezettség lejárati bontását az alábbi táblázatban mutatjuk be:
2022.12.31
44 837
13 095
1 374
2021.12.31
194 816
22 453
2 733
Nem lejárt
0-90 nap között
91-180 nap között
181-360 nap között
Éven túli lejárt
4 781
41 763
105 850
2 669
38 208
260 879
Szállítók összesen
E tételek valós értéke a könyv szerinti értéktől jelentősen nem tér el.
4.22 Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek
Megnevezés
MAHART szerződéses kötelezettség
MAHART előleg
2022.12.31
2021.12.31
-
157 124
355 200
59 200
91
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Bírság, késedelmi pótlék kötelezettség
Egyéb fizetendő adók
1 228
3 301
21 829
5 942
4 470
-
34 969
37 893
3 181
Fizetendő bér és járulékai
Kapott kölcsön
Ajándékutalványok
4 193
Egyéb kötelezettségek
1 363
4 031
Egyéb kötelezettségek összesen
97 333
596 591
A MAHART szerződéses kötelezettség a már megkapott, de bevételként még el nem számolható
összeget tartalmazza.
A kiadott ajándékutalványok a Síaréna által üzemeltetett sípályákra felhasználható utalványok, melyek
beváltási határidejét 2022.12.31-ről 2023.03.31-re meghosszabbították.
E tételek valós értéke a könyv szerinti értéktől jelentősen nem tér el.
4.23 Passzív időbeli elhatárolások
2022.12.31
-
2021.12.31
-
Elhatárolt árbevétel
Könyvviteli, bérszámfejtési díjak
Könyvvizsgálati díj
4 871
5 031
167 437
-
2 592
5 781
Állami támogatások elhatárolt bevételei
Jogi és szakértői díjak elhatárolása
Egyéb költség
174 996
5 650
3 115
180 454
3 433
Összesen
192 451
Az állami támogatásokat a Síaréna operációval kapcsoltban kapta a Csoport az eplényi sípálya
négyévszakos célú fejlesztésének megvalósítására, valamint snowboard- és kerékpáros pálya innovatív
fejlesztésére. A támogatásból megvásárolt eszközöket a tárgyi eszközök között tartja nyilván a Csoport.
Az értékcsökkenéssel arányosan az elhatárolt bevétel is feloldásra kerül.
4.24 Várható hitelezési veszteség
Az alábbi táblázat tartalmazza a tárgyévben elszámolt várható hitelezési veszteség értékét:
2022
2021
Képzett értékvesztés
Koncessziós követelésekre
Vevőkövetelésekre
-
-
-
-
92
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Egyéb követelésekre
Pénz és pénzeszköz egyenértékesre
Összesen
(11)
(123)
(134)
(11)
(18)
(29)
Értékvesztés visszaírása
Koncessziós követelésekre
Vevőkövetelésekre
Összesen
293
2 235
2 528
341
6 277
6 618
Pénzügyi instrumentumok várható
hitelezési vesztesége
2 394
6 589
4.25 Pénzügyi eszközök valós érték hierarchiája
Az IFRS 13 alapján a Csoport a valós értéken értékelt eszközei és kötelezettségei tekintetében, a
következetesség és az összehasonlíthatóság növelése érdekében az alábbiak szerint mutatja be a három
fokozatú értékelési szint szerinti valós érték hierarchiát:
Az eszköz vagy kötelezettség valós értékének megállapítására használt inputokat a valósérték-
hierarchián belül különböző szintekre lehet besorolni. Ezekben az esetekben a valós értéken történő
értékelés a valósérték-hierarchiának teljes egészében abba a szintjébe kerül besorolásra, amelyben a
teljes értékelés szempontjából jelentős legalacsonyabb szintű input szerepel. Annak felméréséhez,
hogy egy konkrét input mennyire jelentős a teljes értékelés szempontjából mérlegelés szükséges, amely
során figyelembe kell venni az eszközre vagy a kötelezettségre vonatkozó tényezőket.
Értékelési szint 1: olyan jegyzett, általában tőzsdei árak homogén eszközök vagy kötelezettségek aktív
piacain, amelyekhez a Csoport az értékelés időpontjában hozzáférhet.
Értékelési szint 2: a jegyzett árakon kívüli, az eszköz vagy kötelezettség vonatkozásában akár
közvetlenül, akár közvetve megfigyelhető inputokat is tartalmazó mérés.
Értékelési szint 3: az eszköz vagy a kötelezettség értékét nem közvetlenül megfigyelhető inputokat is
felhasználó mérés.
A Csoport az alábbi pénzügyi eszközöket és kötelezettségeket birtokolja:
Pénzügyi eszközök és egyenlegeik
Megnevezés
2022.12.31
2021.12.31
Értékpapírok
34 512
164 853
398 043
1 247 238
1 844 646
251 933
247 188
895 858
443 012
2 022 655
Vevőkövetelések
Egyéb követelések
Pénzeszköz és egyenértékeseik
Összesen
Pénzügyi kötelezettségek és egyenlegeik
Megnevezés
2022.12.31
42 785
2021.12.31
85 009
Banki hitelek
Szállítói tartozások
Egyéb kötelezettségek
Összesen
105 850
70 976
260 879
523 729
869 617
219 611
93
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A valós érték hierarchiában a következő módon helyezkednek el az egyes instrumentumok:
2022.12.31
2021.12.31
Megnevezés
Pénzügyi eszközök
Értékelés Értékelés Értékelés Értékelés Értékelés Értékelés
i szint 1
i szint 2
i szint 3
i szint 1
i szint 2
i szint 3
Értékpapírok
34 512
-
-
-
251 933
-
-
-
Vevőkövetelések
Egyéb követelések
Pénzeszköz és
-
-
164 853
398 043
-
-
247 188
- 1 080 522
egyenértékeseik
1 247 238
-
443 012
-
-
Összesen (eszközök)
1 281 750
-
562 896 694 945
- 1 327 710
Pénzügyi kötelezettségek
Banki hitelek
Szállítói tartozások
Egyéb kötelezettségek
Összesen (kötelezettségek)
-
-
-
-
-
-
-
-
42 785
105 850
70 976
-
-
-
-
-
-
-
-
85 009
260 879
523 729
869 617
219 611
Az első értékelési szinten lévő értékpapírok tőzsdén jegyzettek.
94
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
5 Egyéb közzétételek a konszolidált beszámolóhoz
5.1 Módosítás az eredménykimutatás felépítésében
2021-ről 2022. évre a bruttó eredmény, közvetlen költségek és igénybe vett szolgáltatások sorokat
megszüntette a Csoport. Illetve a munkaerőkölcsönzés díját az anyag jellegű ráfordítások közül
átsorolta a személyi jellegű ráfordítások közé. Az átsorolás számszaki hatásait az alábbi táblázatban
mutatjuk be:
Közvetlen és
igénybe vett
szolgáltatás
átvezetése
Közzétett
2021.12.31
Újraprezentált
2021.12.31
anyagjellegű
ráfordítások közé
Árbevétel
Közvetlen költségek
Bruttó eredmény
1 091 211
(256 495)
834 716
(169 388)
(510 686)
(380 954)
154 916
(113 596)
(58 707)
19 363
-
1 091 211
256 495
-
(794 968)
(522 555)
-
154 916
(113 596)
(58 707)
19 363
Anyag jellegű ráfordítások
Személyi jellegű ráfordítások
Igénybe vett szolgáltatások
Egyéb bevételek/ ráfordítások (-)
Értékcsökkenési leírás
Pénzügyi műveletek bevételei/ ráfordításai (-)
Részesedés társult vállalkozások eredményéből
Társult vállalkozás értékesítésének eredménye
Goodwill értékvesztés
(625 580)
(11 869)
380 954
-
-
-
-
-
-
-
53 263
(335 406)
(506 479)
53 263
(335 406)
(506 479)
Adózás előtti eredmény
5.2 Kapcsolt felekkel folytatott tranzakciók
A vállalkozás kulcsvezetői kapcsolt feleknek minősülnek. A pénzügyi kimutatások időszakában a
következő kapcsolt feleket határozta meg a Csoport menedzsmentje:
Az IG részéről:
Soós Csaba, Igazgatóság elnöke, 2016.12.30-tól
Bálint László, Igazgatósági tag, 2016.12.30-tól
Virág Ferenc, Igazgatósági tag, 2019.04.30-tól
Dr. Paksi Piroska, Igazgatósági tag, 2021.07.09-től -2022.02.14-ig
Tendli Krisztina Igazgatósági tag, 2022.09.12-től - 2023.03.19-ig
95
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Vezető tisztségviselők díjazását az alábbi táblázat mutatja be:
2022.12.31
30 425
2021.12.31
26 945
Munkabér
Tiszteletdíj
Megbízási díj
32 646
18 000
33 759
12 000
Összesen
81 071
72 704
A Csoport fenti kapcsolt felekkel a következő tranzakciókat bonyolította le 2022. évben, a következő
egyenlegek jellemzik a kapcsolatot:
Soós Csaba
Mérlegpozíció
Összeg
493
Síaréna Kft-nek adott tagi kölcsön összege
SKI 43 vevőkövetelése
255
A Csoport kapcsolt vállalkozásokkal a következő tranzakciókat bonyolította le 2022-ben, illetve a
következő kiemelt egyenlegek jellemzik a kapcsolatot (a tranzakciók árazása lénylegében piaci alapon
történt):
Pannon Fuel Kft.
Mérlegpozíció
Összeg
Vevőktől kapott előleg
207 284
E-Star Mures Energy SA „felszámolás alatt”
Mérlegpozíció
Adott kölcsönök
Összeg
1 300 431
250
Vevőkövetelés
Kapott kölcsön
2 757
Összesen
1 303 438
Eredménypozíció
Összeg
Árbevétel
377
43forfree Nonprofit Kft.
Mérlegpozíció
Összeg
Szállítói kötelezettség
2 985
Eredménypozíció
Összeg
Marketing szolgáltatás nyújtása
28 200
96
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
5.3 Szegmens információk
Az Anyavállalat tőzsdén jegyzett vállalkozás, ezért a szegmens információk közzétételére kötelezett.
A működési szegmens a gazdálkodó egység olyan alkotóeleme:
a) amely bevételekkel és kiadásokkal (ideértve az ugyanazon gazdálkodó egység más alkotóelemeivel
folytatott ügyletekhez kapcsolódó bevételeket és kiadásokat is) járó üzleti tevékenységet folytat;
b) amelynek működési eredményeit a gazdálkodó egység fő működési döntéshozója rendszeresen
felülvizsgálja annak érdekében, hogy döntést hozzon a szegmenshez rendelendő forrásokról, és
hogy értékelje teljesítményét; valamint
c) amelynek rendelkezésére állnak a vonatkozó pénzügyi információi.
A Csoport működése szempontjából stratégiai döntéseket az Igazgatóság tagjai hoznak, így a
szegmensek megállapítása szempontjából a menedzsment e pénzügyi kimutatás összeállítása során a
nekik készített kimutatásokat vette alapul.
A Csoport menedzsmentje 2022-től kezdve új üzleti szegmenseket alakított ki, az összehasonlítható
adatok az új szegmenseknek megfelelően átszámításra kerültek.
Konszolidált szegmensenkénti árbevétel és eredmény 2022.12.31-én a következő:
Reál
Tőkepiaci
Szegmenshez
nem rendelt
2022.12.31
Energiaszektor
391 633
Összesen
szegmens szegmens
375 159
-
16 770 783 562
(20 331) (844 238)
(6 078) (353 771)
27 077 267 527
(277) (89 527)
Árbevétel
Anyag jellegű ráfordítások
(538 781) (285 026)
(141 961) (205 732)
(100)
Személyi jellegű ráfordítások
-
(188 450)
(6 458)
57 335
-
428 900
(82 793)
(6 664)
-
-
Egyéb bevételek/ráfordítások nettó értéke
Értékcsökkenési leírás
-
(5 967)
-
24 067
-
68 771
-
Pénzügyi műveletek nettó bevétele/ráfordítása
Részesedés társult vállalkozás eredményéből
Adózás előtti eredmény
(426 682)
(2 734)
(429 416)
223 845
(2 594)
221 251
(6 067)
-
41 228 (167 676)
(2 787) (8 115)
38 441 (175 791)
Jövedelemadó
Tárgyévi eredmény
(6 067)
Reál
Tőkepiaci
Szegmenshez
nem rendelt
Megnevezés
Energiaszektor
Összesen
szegmens szegmens
Árbevétel külső felektől
391 633
428 556
375 159
-
-
-
16 770
3 380
783 562
431 937
Árbevétel csoporton belül
Szegmens árbevétel (szegmensek
közöttivel)
820 189
375 159
0
20 150 1 215 499
41 226 (167 676)
Szegmens eredmény (adózás előtt)
(426 682)
223 845
(6 067)
97
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Árbevételek levezetése
2022.12.31
766 792
431 937
16 770
2022.12.31
Szegmenshez rendelt árbevételek összesen
Csoporton belüli árbevételek kiszűrése
Szegmenshez nem rendelt bevételek
Eredmény levezetése
Szegmenshez rendelt eredmény
Szegmenshez nem rendelt eredmény
Összesen
(214 232)
38 441
(175 791)
Csoport összehasonlító adatai 2021.12.31-re:
Konszolidált szegmensenkénti eredménykimutatás 2021.12.31-én a következő:
Energia-
szektor
Reál
szegmens
Tőkepiaci
szegmens
Szegmenshez
nem rendelt
2021.12.31
Összesen
331 337
731 763
(313 213)
(362 404)
89 539
-
-
-
-
-
28 111
(16 498)
(12 525)
5 113
(3 526)
(36 388)
-
1 091 211
(794 968)
(522 555)
154 916
(113 596)
(58 708)
19 363
Árbevétel
Anyagjellegű ráfordítások
(465 256)
(147 626)
60 264
(41 556)
26 461
-
Személyi jellegű ráfordítások
Egyéb bevételek/ráfordítások nettó értéke
Értékcsökkenési leírás
(68 514)
(52 565)
19 363
3 785
Pénzügyi műveletek nettó bevétele/ráfordítása
Részesedés társult vállalkozás eredményéből
Társult vállalkozás értékesítésének eredménye
-
-
53 263
-
-
-
53 263
-
(335 406)
(238 175)
(5 316)
-
(335 406)
(506 479)
(24 398)
(530 877)
Goodwill értékvesztés
Adózás előtti eredmény
(236 376)
(5 794)
(242 170)
3 785
-
(35 713)
(13 288)
(49 001)
Jövedelemadó
Tárgyévi eredmény
(243 491)
3 785
Energia-
szektor
Reál
szegmens
Tőkepiaci
szegmens
Szegmenshez
nem rendelt
Megnevezés
Összesen
331 337
433 871
765 208
(236 376)
731 763
5 755
-
-
-
28 111
4 013
1 091 211
443 639
Árbevétel külső felektől
Árbevétel csoporton belül
Szegmens árbevétel (szegmensek közöttivel)
737 518
(238 175)
32 124
(35 713)
1 534 850
(506 479)
Szegmens eredmény (adózás előtt)
3 785
Árbevételek levezetése
2021.12.31
1 063 100
443 639
Szegmenshez rendelt árbevételek összesen
Csoporton belüli árbevételek kiszűrése
Szegmenshez nem rendelt bevételek
Eredmény levezetése
Szegmenshez rendelt eredmény
Szegmenshez nem rendelt eredmény
Összesen
28 111
2021.12.31
(481 876)
(49 001)
(530 877)
A Csoport mellőzi a szegmens eszközök és kötelezettségek bemutatását, mert azt a CDO-k nem követik
figyelemmel folyamatosan.
98
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
5.4 Pénzügyi és piaci kockázatok kezelése
A Csoport a rá bízott vagyon kezelése során úgy jár el, hogy a tulajdonosok számára biztosított legyen
az értékmaximalizálás. Ennek során a következő szempontokat követi:
• törekszik arra, hogy a Csoport folyamatos működése minden körülmények között biztosított
legyen;
• optimális tőke-hitel arány kialakítására törekszik akként, hogy a tőkeköltséget megfelelő szinten
tartsa.
A Csoportnak tőkeszerkezete az iparági átlagnak megfelel, számszerűen meghatározott tőke-hitel
arányt – mint célt – a Csoport nem tűzött ki. A Csoportra vonatkozó jogszabályban meghatározott
minimális jegyzett tőke elvárása 20 000 eFt. Speciális szabályozás nem vonatkozik a tőkéjének
kezelésére.
A Csoport ki van téve a piaci és a pénzügyi feltételek megváltozásából adódó kockázatoknak. Ezek a
változások befolyásolhatják az eredményeket az eszközök és a kötelezettségek értékét. A pénzügyi
kockázatkezelés célja, hogy a kockázatokat az operatív és a finanszírozási tevékenységeken keresztül
folyamatosan csökkentse.
A Csoport a következő kockázatoknak van kitéve:
•
Piaci kockázat
o
o
Devizakockázat
Kamatkockázat
•
•
Likviditási kockázat
Hitelezési kockázat
Devizakockázat
A Csoport külföldi devizában is folytat tevékenységet, ami magában hordozza a devizaárfolyamok
változásából eredő kockázatokat. A devizás ügyletek román és ciprusi leányvállalati tranzakciókon
keresztül jelennek meg. A román leányvállalatok funkcionális pénzneme a román lej, míg a ciprusi
leányvállalat az EETEK Limited funkcionális pénzneme az euró.
A Csoport árbevételének döntő hányada azonban forintban keletkezik.
A menedzsment bizonyos időközönként felülvizsgálja a devizában kötött szerződéseket és megvizsgálja
a származtatott termékeken keresztül történő kockázatkezelési lehetőségeket.
A Csoport devizában fennálló monetáris eszközeinek és monetáris kötelezettségeinek nyilvántartási
értéke a beszámolási időszak végén az alábbiak szerint alakult:
2022. december 31.
Követelések
Szállítói és egyéb kötelezettségek
Nettó pozíció
RON
4 261
589
EUR
0
(2 997)
(2 997)
HUF
86 854
163 417
250 271
4 850
99
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Érzékenység vizsgálat:
A legjellemzőbb tranzakciós devizák köre a RON és az EUR, HUF árfolyam kitettségünket ezen kettő
deviza változásainak számszerűsítésével végeztük.
Az alábbi táblázat szemlélteti a Csoport árfolyam érzékenységét 2022. december 31-re vonatkozóan
10%-os, illetve 20%-os változás esetén:
2022.12.31
Hatás a tárgyévi
Árfolyamok
eredményre
Árfolyam %-os változása
HUF/EUR
HUF/RON
90,00%
360,23
72,79
80,88
88,97
(185)
300
785
100,00%
110,00%
400,25
440,28
72,79
80,88
88,97
(485)
0
485
72,79
80,88
88,97
(785)
(300)
185
2022.12.31
Hatás a tárgyévi
eredményre
Árfolyamok
HUF/EUR
Árfolyam %-os változása
HUF/RON
80,00%
320,20
400,25
480,30
64,70
80,88
97,06
(371)
599
1 569
100,00%
120,00%
64,70
80,88
97,06
(970)
0
970
64,70
80,88
97,06
(1 569)
(599)
371
100
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Kamatlábkockázat
A kamatlábkockázat annak a kockázata, hogy bizonyos pénzügyi eszközök és kötelezettségek jövőbeni
pénzáramlásai a piaci kamatláb változásának hatására ingadoznak.
Kamatráfordítás változásának hatása az eredményre:
A kamat A kamat
A kamat 10%
1%
5%
Tárgyévi
adat
pontos
változása
esetén
pontos
pontos
változása változása
esetén esetén
(167 676) (168 104) (169 815)
Adózás előtti eredmény
Kamatráfordítás
Kamatvonzattal rendelkező kötelezettségek értéke
Banki hitelek
Átlagos kamat
Kamatváltozás
(171 954)
10 898
42 785
42 785
25,47%
64,63%
2,55%
6 620
42 785
42 785
15,47%
7 048
42 785
42 785
16,47%
6,46%
0,26%
8 759
42 785
42 785
20,47%
32,32%
1,28%
Eredmény változás
Az átlagos kamatláb 1% pontos változása 0,26%-os változást eredményezne a nettó eredményben.
Az átlagos kamatláb 5% pontos változása 1,28%-os változást eredményezne a nettó eredményben.
Az átlagos kamatláb 10% pontos változása 2,55 %-os változást eredményezne a nettó eredményben.
Kamatbevétel változásának hatása az eredményre:
A kamat A kamat
A kamat 10%
1%
5%
Tárgyévi
adat
pontos
változása
esetén
pontos
pontos
változása változása
esetén esetén
(167 676) (160 751) (155 347)
12 464 13 545 18 949
Adózás előtti eredmény
Kamatbevétel
(144 539)
29 757
Kamatvonzattal rendelkező eszközök tárgyévi
értéke
Adott kölcsönök
108 080 108 080 108 080
182 182 182
108 080
182
Koncessziós eszközökből származó követelések
Átlagos kamat
Kamatváltozás
107 897 107 897 107 897
11,532% 12,532% 17,532%
107 897
27,532%
138,7%
-13,80%
8,7%
52,0%
Eredmény változás
-4,31%
-7,35%
Az átlagos kamatláb 1% pontos változása -4,31%-os változást eredményezne a nettó eredményben.
Az átlagos kamatláb 5% pontos változása -7,35%-os változást eredményezne a nettó eredményben.
Az átlagos kamatláb 10% pontos változása -13,8 %-os változást eredményezne a nettó eredményben.
Likviditási kockázat
101
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A likviditási kockázat annak kockázata, hogy a Csoport nem lesz képes megfelelni pénzügyi
kötelezettségeinek. A likviditási kockázat kezeléséért az Igazgatóság felelős. A Csoport a likviditási
kockázat kezelését a tartalékok banki hitelkeretek és tartalékolt hitelfelvételi lehetőségek megfelelő
szinten tartásával a tervezett és tényleges cash-flow adatok folyamatos nyomon követésével, valamint
a pénzügyi eszközök és kötelezettségek lejáratainak egyeztetésével végzi.
Tárgyévi adatok:
5 éven túl vagy
1-5 év
között
Azonnal
likvid
1 éven belül
esedékes
bizonyos
helyzetekben
likvid
eFt-ban
Összesen
esedékes
Pénzeszközök és azok egyenértékesei
1 247 238
-
-
-
-
-
1 247 238
462 932
Egyéb követelések és időbeli
elhatárolások
462 932
-
Nyereségadó követelések
Vevőkövetelések
Készletek
-
-
-
31 123
164 853
6 135
-
-
-
-
-
-
31 123
164 853
6 135
Koncessziós eszközökből származó
követelések
-
55 737
52 160
-
107 897
Immateriális javak
-
-
-
-
-
31 346
31 346
1 626 076
34 512
Tárgyi eszközök
-
-
1 626 076
FVTPL értékpapírok
Pénzügyi követelések összesen
34 512
755 291
1 247 238
52 160
1 657 421
3 712 111
5 éven túl
vagy
bizonyos
helyzetekben
likvid
1 éven belül 1-5 év között
eFt-ban
Lejárt
Összesen
277 788
esedékes
esedékes
Egyéb kötelezettségek és időbeli
elhatárolások
-
277 788
-
-
Szállítói tartozások
Céltartalékok
-
-
105 850
216 715
-
-
-
-
105 850
216 715
Hitelek és egyéb hosszú lejáratú
kötelezettségek
-
42 785
840
-
43 625
Saját tőke
-
0
-
643 137
-
840
3 068 133
3 068 133
0
3 068 133
3 712 111
(0)
Pénzügyi kötelezettségek összesen
Halmozott pozíció
1 247 238
1 359 392
1 410 712
102
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
2021.évi összehasonlító adatok:
5 éven túl vagy
bizonyos
helyzetekben
likvid
1 éven belül 1-5 év között
esedékes esedékes
eFt-ban
Azonnal likvid
Összesen
Pénzeszközök és azok egyenértékesei
443 012
-
-
-
-
-
-
-
443 012
Egyéb követelések és időbeli
elhatárolások
960 857
960 857
Nyereségadó követelések
Vevőkövetelések
Készletek
-
-
-
11 069
247 188
16 248
-
-
-
11 069
247 188
16 248
-
Koncessziós eszközökből származó
követelések
-
158 000
99 845
-
257 845
Értékesítésre tartott eszközök
Immateriális javak
476 268
476 268
32 433
-
-
-
-
-
32 433
Tárgyi eszközök
-
-
1 662 819
1 662 819
251 933
FVTPL értékpapírok
251 933
2 121 563
Pénzügyi követelések összesen
443 012
Lejárt
99 845
1 695 252
4 359 672
5 éven túl vagy
bizonyos
helyzetekben
likvid
1 éven belül 1-5 év között
esedékes
eFt-ban
Összesen
esedékes
Egyéb kötelezettségek és időbeli
elhatárolások
-
-
-
789 042
260 879
34 252
-
-
-
-
-
789 042
260 879
85 858
Szállítói tartozások
Hitelek és egyéb hosszú lejáratú
kötelezettségek
51 606
Saját tőke
-
0
-
1 084 173
1 480 402
-
51 606
3 223 893
3 223 893
0
3 223 893
4 359 672
0
Pénzügyi kötelezettségek összesen
Halmozott pozíció
443 012
1 528 641
Hitelezési kockázat
A hitelezési kockázat annak a kockázatát fejezi ki, hogy az adós nem teljesíti szerződéses
kötelezettségeit, amely pedig pénzügyi veszteséget eredményez a Csoport számára.
A Csoport ügyfeleinek többsége nagy multinacionális cégek, önkormányzatok vagy önkormányzat által
irányított egységek listázott cégei vagy kapcsolt vállalkozásai.
103
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A Csoport korosított vevőállománya az alábbiak szerint alakult:
2022.12.31
23 897
2021.12.31
193 057
45 405
Nem lejárt
0-90 nap között
99 348
91-180 nap között
181-360 nap között
Éven túli lejárt
Bruttó vevő összesen
Elszámolt vevő értékvesztés:
ECL
33 172
6 390
3 248
394 364
642 464
(393 690)
(1 587)
571 075
402 235
1 129 727
(965 523)
648
Vevőállomány fordulónapon
164 853
247 188
COVID-19 vírus terjedésével kapcsolatos kockázatok
A koronavírus-járvány terjedésének megelőzésére számos korlátozó intézkedés került bevezetésre
Magyarországon is az elmúlt üzleti évek folyamán, mely korlátozások az ingatlanbérleti jogviszonyokat
is érintették. 2022. évben a korlátozások nagy része kivezetésre került.
Jelenleg sem vár jelentősebb hatást a Csoport, azonban az esetleges megbetegedések negatív hatással
lehetnek a Csoport munkafolyamataira
Orosz-ukrán háborúval kapcsolatos közzétételek
A 2022. február végén kirobbant orosz-ukrán háborúnak a Csoport üzletmenetére gyakorolt hatását a
menedzsment megvizsgálta. Ennek alapján a Csoport úgy ítéli meg, hogy közvetlen emiatti kitettsége,
valamint a háborúnak a Csoport pénzügyi helyzetére és ezáltal a pénzügyi beszámolóra vonatkozó
közvetlen, azonnali kihatása nincs. Azonban a kialakult krízisnek lehetnek olyan közvetett gazdasági
hatásai, amelyek a vállalati szektort és a lakosságot is érinthetik, és ezáltal közvetetten az ENEFI
Csoport működésére és gazdálkodására is kihatással lehetnek. A menedzsment folyamatosan
figyelemmel kíséri a helyzet alakulását.
5.5 Folyamatban lévő perek, függő követelések, függő kötelezettségek
Magyarországon folyamatban lévő perek a beszámoló elkészítésekor:
Felperes
Alperes
Pertárgy
EETEK LTD
Magyar Nemzeti Bank
Közigazgatási határozat felülvizsgálata
Romániában folyamatban lévő perek a beszámoló elkészítésekor:
Sor
sz.
Felperes
Alperes
Pertárgy
104
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
E-Star Mures Energy SA
37
tulajdonosi Letiltás érvényesítése
1.
2.
társulás tag
E-Star Mures Energy SA
E-Star Mures Energy SA
Csődvédelemi kérés
Marosvásárhely
önkormányzata
Semmiségi kérelem kamatperben hozott jogerős döntés ellen,
melyben továbbra is követeli a társaság a koncessziós
szerződésszegés miatt megítélt kártérítési összegekre számolt
késedelmi kamatokat az alábbiak szerint:
1. 6.449.584,01 lej - koncessziós díjra 2013.05.10 és
2021.05.26 közti időszakra számolt törvényes késedelmi
kamat.
2. 3.848.677,29 lej – távhőtámogatásra 2013.05.10 és
2021.05.26 közti időszakra számolt szerződéses
késedelmi kamat.
3.
3. 831.366,61 lej - távhőfogyasztásra 2013.05.10 és
2021.05.26 közti időszakra számolt szerződéses
késedelmi kamat.
4. 2.933.940,45 lej – visszatérítendő javakból álló
amortizálatlan beruházásra 2013.05.10 és 2021.05.26
közti időszakra számolt törvényes késedelmi kamat.
5. A fenti összegeken túl, a főtartozások teljes kifizetéséig
a késedelmi kamatok kiszámolása és követelése.
6. A fenti összegek inflációs rátával való frissítése
Marosvásárhely
önkormányzata
E-Star
Energy SA
Mures A kifogás a végrehajtást jóváhagyó bírósági döntésben
meghatározott, akkor még fennálló 2.413.038 lejes kártérítési
tartozást, illetve a végzésben meghatározott 3.334.712,09
lejes inflációs rátát vitatja, mivel, az előbbi értéke, a Város
álláspontja szerint, a végrehajtási kérés benyújtásakor csak
1.608.691,78 lej volt, így erre az összegre való csökkentését
kéri, míg az inflációs ráta kapcsán, annak eltörlését kéri.
4.
E-Star CDR SRL
E-Star CDR SRL
247
fogyasztó
lakossági fogyasztói szerződés szerinti díjak megfizetése
5.
6.
Gyergyószentmiklós A kártérítési perből leválasztott, amelynek tárgya az alap-
Városa
kártérítési perben megfogalmazott beruházásokra vonatkozó
kártérítés: 100.707.289 RON + annak járulékai + a teljes
leszerződött időszakra az éves belső nyereség rátájának 15%-a
Szilágy megyei Pénzügy
Beavatkozó:
Zilahi
Önkormányzat
-623 m2 terület közérdekű kisajátítási ár kifogásolása
7.
8.
ENEFI
Nyrt.
Vagyonkezelő
Magánszemélyek
Termoenergy
A felperesek kérik a Termoenergy által 2006-ban vásárolt,
2.300 négyzetméter kiterjedésű föld telekkönyvezésének
semmissé nyilvánítását, valamint a volt tulajdonos és a
Termoenergy között 2006.12.21-én létrejött adásvételi
szerződés semmissé nyilvánítását, arra hivatkozva, hogy a
105
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
hivatkozott föld kimérése szabálytalan volt, és téves, mivel a
feleperesek egyelőre telekeletlen földjére lett telekelve.
Azokból a perekből, amely esetében a Csoport bármely jogi egysége felperesi pozícióban van,
pénzbeáramlás lehetséges. Ezek a lehetséges pénzbeáramlások – hacsak nem gyakorlatilag biztosak –
függő követelésnek minősülnek. A függő követeléseket a mérlegben nem szabadott megjeleníteni, így
a nettó eszközök ezeket az értékeket nem tartalmazzák.
A fent közzétetteken kívül az alábbi függő tételeket nem azonosította a Csoport:
Random részvények értékesítéséből a vevő biztosítékként a vételár 30%-át visszatartotta. A
visszatartott összeg diszkontált jelentértéke a menedzsment becslése szerint: 27.991 e Ft.
A visszatartott vételár az IAS 37.32 pontja szerint függő követelésnek minősül. Olyan követelés,
amelyből gazdasági hasznok beáramlása várható, a követelés összege, illetve időbeli ütemezése
azonban bizonytalan.
A Csoportnak a MAHART projektből kifolyólag van olyan esetleges fizetési kötelezettsége is, amely
pénzügyi rendezése a szerződéses rendelkezések értelmében nem követelhető. A tétel 143 209 eFt
nagyságrendű. A Csoport megítélése szerint ez a tétel függő kötelezettségnek minősül, amelyet a
mérlegben megjeleníteni nem lehet. A menedzsmentnek az a véleménye, hogy a függő
kötelezettségként nyilvántartott tételek nem járnak pénzkiáramlással. Ennél részletesebb leírástól az
IAS 37.92 szabályai szerint a Csoport tartózkodik. A Csoport ezzel egyidejűleg a projektből fakadóan
rendelkezik olyan jogi értelemben vett követelésekkel, amelyeket a pénzügyi kimutatásokban nem
lehetett megjeleníteni.
5.6 A beszámolási időszakot követő lényeges események
2023.01.19: Marosvásárhely Önkormányzata korábban a bíróságon kifogással élt a kártérítési
perben az Anyavállalat részére megállapított összegek végrehajtásával szemben:
A bíróság részben helyt adva a Város kifogásának:
- Elutasította a végrehajtás város által kért felfüggesztését;
- Eltörölte a végrehajtást a 3.334.712,09 lej összegű, végrehajtó által kiszámolt inflációs rátára
vonatkozóan;
- Elrendelte az összes érvényben maradt végrehajtási okirat kijavítását akként, hogy a város
kártérítési perben hozott jogerős döntés következtében fennmaradó tartozásának összege
1.608.681.78 lej, és nem 2.656,318 lej; (vélhetően a város időközben történő teljesítésre
tekintettel),
- Eltörölte a végrehajtást jóváhagyó bírósági határozat azon részeit, mely a 3.334.712,09 lej
inflációs ráta jóváhagyására és az 1.608.681.78 lej tartozást meghaladó összegek
végrehajtására vonatkozik;
- Elutasította egyéb vonatkozásban a kifogást, mint megalapozatlan;
- Kötelezte az alperest perköltség (cca 21 ezer lej) kifizetésére.
106
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A döntés nem jogerős és nem indokolt, az indoklás kézhezvételét követően a társaság
jogorvoslattal fog élni.
2023.02.17-én Az E-Star Mures Energy SA által a koncessziós szerződésszegés miatt megítélt
kártérítési összegekre számolt késedelmi kamatokért indított kereset kapcsán a fellebbviteli
bíróságként eljáró marosvásárhelyi Ítélőtábla a késedelmi kamatok felszámítását, valamint a
kamatok inflációs rátával való frissítését elutasította. A döntés jogerős, de még nincs
indokolva.
Tendli Krisztina ügyvezetői tisztsége a Síaréna Kft-ben, valamint az Igazgatósági tagsága 2023.
03. 19. napi hatállyal megszüntetésre került.
2023.03.28-án a Szilágy megyei Pénzügy és a Zilahi önkormányzat közötti, az ENEFI
Vagyonkezelő Nyrt. mint beavatkozó részvételével folytatott per alapfokon pernyertességgel
zárult. A döntés nem jogerős és még nem indokolt.
5.7 Más gazdálkodó egységben lévő érdekeltségek miatti közzétételek
A Csoportnak leányvállalati és társult vállalkozási befektetései vannak. Az egyes kategóriákba való
besorolást a tulajdoni hányad alapján meg lehetett hozni a következő kivétellel:
felszámolás alatt lévő korábbi leányvállalatok: ezek bevonására nem kerülhet sor, mert a
kontrollt már a felszámoló gyakorolja.
A Csoportnak egyik vállalkozása kapcsán sem kell szembenéznie olyan korlátozással, amely a nettó
eszközökhöz, az eredményhez vagy a cash flow-hoz való hozzáférést érintené.
A Csoportnak nincsenek olyan konszolidált vagy nem konszolidált érdekeltségei, amelyben a kontrollt
nem a szavazati jogok alapján lehet megállapítani vagy ahol a szavazati jogok nem a kontrollhoz vezető
releváns tevékenységek irányítására szolgálnak (strukturált gazdálkodók).
A Csoport egyik tagja sem minősül befektetési társaságnak vagy ilyenben nem részesedik. Az összes
vállalkozás közzéteszi egyedi pénzügyi kimutatásait a reá vonatkozó jog szerint.
5.8 Könyvvizsgálóval kapcsolatos közzétételek
A 2000. évi C. Számviteliről szóló törvény alapján a Csoportnál kötelező a konszolidált pénzügyi
kimutatások könyvvizsgáló által auditálása. 2022. évben a könyvvizsgálatot az UNIKONTO
Számvitelkutatási Kft. látta el (1093 Budapest, Fővám tér 8. III/317.3.; adószáma: 10491252-2-43;
kamarai regisztrációs sz.: 001724).
Az UNIKONTO Számvitelkutatási Kft. részéről a könyvvizsgálói feladatok ellátásáért felelős személy:
Dr. Lakatos László Péter (könyvvizsgálói igazolvány száma: 007102).
A könyvvizsgálat éves díja a számviteli törvény alapján az Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási
Standardok (IFRS) szerint összeállított konszolidált pénzügyi kimutatások kapcsán: 3 000 eFt + áfa. A
könyvvizsgáló a jog szerinti könyvvizsgálaton kívüli tevékenységet nem végzett és végez a Csoportnál.
107
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Konszolidált pénzügyi kimutatások a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
5.9 Számviteli szolgáltatóval kapcsolatos közzétételek
A Konszolidált pénzügyi kimutatásokat Réti Hajnalka állította össze, aki regisztrált IFRS mérlegképes
könyvelő (regisztrációs száma: 202580). A mérlegképes könyvelő a Rean Hungary Kft. megbízottjaként
végezte feladatát.
5.10 Nyilatkozatok
Felhívjuk a figyelmet arra, hogy számos olyan fontos tényező van, amelynek hatására a tényleges
eredmények lényegesen eltérhetnek a jövőre vonatkozó megállapításokban foglaltaktól.
Felelősségvállaló nyilatkozat – Az alkalmazott számviteli előírások alapján a legjobb tudásunk szerint
elkészített Konszolidált pénzügyi kimutatások valós és megbízható képet adnak az ENEFI Vagyonkezelő
Nyrt. és a konszolidációba bevont vállalkozásai eszközeiről, kötelezettségeiről, pénzügyi helyzetéről,
valamint eredményéről, illetve a konszolidációba bevont vállalkozások helyzetéről, fejlődéséről és
teljesítményéről, ismertetve a főbb kockázatokat és bizonytalansági tényezőket.
5.11
A pénzügyi kimutatások jóváhagyása
Az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. 2023. április 6. napján megtartott Igazgatósági ülésén a Csoport 2022. évi
nemzetközi pénzügyi beszámolási standardok (IFRS) szerint készített konszolidált pénzügyi
kimutatásait jóváhagyta.
Budapest, 2023. április 6.
---------------------------------
Soós Csaba
----------------------------
Virág Ferenc
----------------------------
Bálint László
Igazgatóság elnöke
Igazgatósági tag
Igazgatósági tag
108
Egyedi pénzügyi kimutatások
az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt.-ről
a 2022. december 31-ével végződő üzleti évre
az IFRS-ek szerint
109
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Egyedi átfogó eredménykimutatás
a 2022. december 31-én végződött üzleti évre
2022.12.31-én
végződő év
auditált
2021.12.31-én
végződő év
auditált
Megj.
403 445
(328 232)
379 522
(241 648)
137 874
(1)
(2)
Árbevétel
Közvetlen ráfordítások
Bruttó eredmény
75 213
(5 296)
(99 025)
(171 244)
105 786
(94 566)
(8 322)
(109 133)
(183 426)
41 200
(3)
(4)
(5)
(6)
Anyagjellegű ráfordítások
Személyi jellegű ráfordítások
Igénybevett szolgáltatások
Egyéb bevételek/ ráfordítások (-)
Működési ráfordítások
(121 807)
(11 104)
(559 702)
(47 738)
(536 243)
(10)
(7)
Értékcsökkenés
Pénzügyi műveletek egyéb ráfordítása, bevétele
(665 372)
(699)
(705 788)
(1 296)
Adózás előtti eredmény
Jövedelemadó
(8)
(666 071)
(707 084)
Nettó eredmény
0
0
Egyéb átfogó eredmény
(666 071)
(707 084)
Teljes átfogó eredmény
Az átfogó eredménykimutatásban szereplő számok előjelhelyesek. A zárójel a negatív számot jelöli!
110
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Egyedi mérleg
2022. december 31. napjára
2022.12.31
auditált
2021.12.31
auditált
Megj.
1 576
1 768
Immateriális eszközök
(9)
36 648
25 950
Tárgyi eszközök
Befektetések leányvállalatban, társult vállalkozásban
Koncessziós eszközök
(10)
(11)
(12)
4 644 319
0
4 532 621
77 050
4 682 543
4 637 389
Befektetett eszközök
0
81 219
91 078
476 268
138 957
215 627
251 933
2 073 477
1 110
1 448
338 895
3 497 715
Értékesítésre tartott eszközök
Koncessziós eszközök
Vevők
Vásárolt részvények
Egyéb követelések
Jövedelemadó követelések
Aktív időbeli elhatárolások
Pénz és pénz egyenértékesek
Forgóeszközök
(12)
(14)
(15)
(16)
(17)
(18)
(19)
34 512
1 109 595
1 349
34 770
1 217 287
2 569 810
7 252 353
ESZKÖZÖK ÖSSZESEN
8 135 104
166 061
4 698 537
(382 327)
(1 373 155)
65 520
166 061
4 698 537
(382 327)
(707 084)
65 520
Jegyzett tőke
Tőketartalék (ázsió)
Saját részvények
Eredménytartalék
Részvényalapú kifizetések tartaléka
Saját tőke
(20)
(21)
(22)
(23)
3 174 636
3 840 707
500
322 205
322 705
6 314
322 205
328 519
Hosszú lejáratú lízing kötelezettség
Egyéb hosszú lejáratú kötelezettség
Hosszú lejáratú kötelezettségek
(26)
(27)
216 714
3 402 533
5 814
0
3 115 595
5 485
139 298
14 424
512 324
178 751
3 965 878
Céltartalékok
Rövid lejáratú hitelek
(25)
(28)
(29)
Rövid lejáratú lízing kötelezettség
Szállítói kötelezettség
Passzív időbeli elhatárolások
Szerződéses kötelezettségek
Egyéb rövid lejáratú kötelezettség
Rövid lejáratú kötelezettségek
19 037
8 621
59 200
43 093
(30)
(31)
(32)
3 755 012
7 252 353
8 135 104
SAJÁT TŐKE ÉS KÖTELEZETTSÉGEK ÖSSZESEN
111
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Egyedi cash flow-kimutatás
a 2022. december 31-én végződő üzleti évről
2022.12.31-én
végződő év
auditált
2021.12.31-én
végződő év
auditált
Szokásos tevékenységből származó pénzeszköz változás
(Működési cash flow)
(747 951)
58 248
(665 372)
11 103
216 714
(102 535)
(380 605)
7 164
474 109
134 788
(120 261)
(471 739)
(5 803)
117 385
71 122
Adózás előtti eredmény folytatódó tevékenységekből
Elszámolt amortizáció
(705 788)
47 738
0
Céltartalék képzés és felhasználás különbözete
Befektetett eszközök értékesítésének eredménye
Befektetett eszköz értékvesztésének eredménye
Vevőkövetések értékvesztésének eredménye
Egyéb követelések értékvesztésének eredménye
Koncessziós eszk. pénzmozgásos állományvált.
Szállítói kötelezettség változása
Egyéb rövid lejáratú kötelezettség változása
Passzív időbeli elhatárolás változása
Vevőkövetelés változása
(40 250)
383 721
(82 555)
(60 946)
167 969
(33 493)
462 403
4 825
(11 306)
(72 795)
21
Forgóeszközök változása kivéve vevők
Aktív időbeli elhatárolások változása
Fizetett, fizetendő adó
(33 322)
(699)
(1 296)
Befektetési tevékenységből származó pénzeszköz
változás (Befektetési cash flow)
826 101
931 774
Befektetett eszközök beszerzése
(21 609)
847 710
(23 226)
955 000
Befektetett eszközök eladása
Pénzügyi műveletekből származó pénzeszköz változás
(Finanszírozási cash flow)
800 242
(958 408)
Részesedés értékesítés Pannon Fuel Kft.-ben
Értékpapírvásárlás
Értékpapíreladás
Lízingkötelezettség tőkerészének törlesztése
Kölcsöntörlesztés (EETEK)
Adott kölcsön visszafizetése
Adott kölcsön
0
(79 544)
296 965
(5 814)
286 935
590 377
(288 680)
37 141
(251 933)
122 901
11 298
(928 740)
306 951
(256 026)
878 392
(31 614)
Pénzeszközök változása
Nyitó pénzeszközök és egyenértékesei
Záró pénzeszközök és egyenértékesei
-
338 895
1 217 287
878 392
307 281
338 892
(31 614)
A cash flow-ban szereplő számok előjelhelyesek. A zárójel a negatív számot jelöli.
112
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Egyedi saját tőke változás kimutatás
a 2022. december 31-én végződő időszakra
Részvényalapú
kifizetések
tartaléka
Eredmény-
tartalék
Jegyzett tőke
166 061
Tőke-tartalék
Saját részvények
(382 327)
Összesen
4 547 792
Egyenleg - 2021.01.01
23 966 744
(19 268 206)
65 520
65 520
65 520
Negatív eredménytartalék rendezése
Teljes átfogó eredmény
(19 268 206)
19 268 206
(707 084)
0
(707 084)
Egyenleg - 2021.12.31
166 061
166 061
4 698 537
(382 327)
(382 327)
(707 084)
3 840 707
Teljes átfogó eredmény
(666 071)
(666 071)
3 174 636
Egyenleg - 2022.12.31
4 698 537
(1 373 155)
A saját tőke változás kimutatásban szereplő számok előjelhelyesek. A zárójel a negatív számot jelöli.
113
I. A számviteli politikák meghatározó elemei, a pénzügyi kimutatások
elkészítésének alapja
1. A pénzügyi kimutatások elkészítésének az alapja és a vállalkozás folytatása
Nyilatkozat az IFRS-eknek való megfelelésről
A pénzügyi kimutatások az IFRS-ekkel összhangban készültek. A menedzsment kijelenti, hogy a
Társaság maradéktalanul alkalmazta az IFRS-ekben/IAS-okban és IFRIC-ekben/SIC-ekben szereplő
szabályokat, ahogyan azokat az Európai Unió befogadta. A vezetőség e nyilatkozatát felelőssége
tudatában tette meg.
A pénzügyi kimutatások tartalma
E pénzügyi kimutatások az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt., (továbbiakban Társaság) pénzügyi pozícióját,
teljesítményét és pénzügyi helyzetét mutatják be.
A pénzügyi kimutatások elkészítésének alapja; az alkalmazott szabályrendszer és a mögöttes
feltételezések, értékelési filozófia
A pénzügyi kimutatások az International Accounting Standard Board (IASB) által megalkotott
International Financial Reporting Standard (IFRS) alapján készültek. Az IFRS-eket úgy alkalmazta a
Társaság, ahogyan azokat az Európai Unió befogadta.
A Társaság menedzsmentje megállapította, hogy a vállalkozás folytatásának követelménye teljesül,
vagyis semmiféle olyan jel nincsen, amely arra utalna, hogy a Társaság a működését belátható időn
belül – legalább egy éven belül – megszünteti vagy lényegesen csökkenti.
Ez a pénzügyi kimutatás – a cash flow kimutatás kivételével – naturál szemléletben készült, vagyis a
tényleges gazdasági esemény a döntő a megjelenítésnél és nem a pénzmozgás.
A Társaság általában a múltbeli bekerülési érték alapján értékeli eszközeit, kivéve azokat a helyzeteket,
amelynél az IFRS-ek alapján az adott elemet valós értéken kell értékelni.
A Társaság először 2017-ben tett közzé az IFRS-ek alapján készülő egyedi pénzügyi kimutatásokat.
2. A Társaság
A Társaság bemutatása (működés központja, jogi forma, tulajdonosi szerkezet, alkalmazandó jog)
Az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. (korábbi nevén: E-Star Alternatív Nyrt., RFV Nyrt., ENEFI
Energiahatékonysági Nyrt.) („ENEFI”, illetve „Társaság”), mely a vállalatcsoport („Csoport”)
114
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
anyavállalata, Magyarországon bejegyzett vállalkozás. Székhelye 2022.12.27-ig a 1039 Budapest,
Pünkösdfürdő u. 52. 4. emelet 413. ajtó volt, a Társaság székhelye aktuálisan a 1031 Budapest Nánási
út 23779/8/E/24 hrsz., (Nánási út 5-7.) cím alatt található. A Társaság jogelődje (RFV Nyrt.) 2000. június
29-én azzal a céllal jött létre, hogy leendő ügyfelei részére megtakarításból megtérülő – elsősorban
energetikai – beruházásokat hajtson végre, melyek hosszú távú üzemeltetés mellett hatékonyan
szolgáltatnak energiát ügyfelei részére.
A Társaság tulajdonosi szerkezete a 2022. december 31-i állapot szerint:
Tulajdoni hányad (%)*
Tulajdonos
2022.december 31.
2021.december 31.
Saját részvény
Kapcsolt vállalkozás
Kerekes Imre
Soós Csaba
9,71%
9,71%
17,02%
3,29%
30,69%
39,28%
100%
17,02%
3,29%
30,69%
39,28%
100,00%
Közkézhányad
Összesen
*Tulajdoni hányad: valamennyi Társaság által kibocsátott részvényre vetítve függetlenül attól, hogy ahhoz társul-
e szavazati jog vagy bevezetésre került-e a tőzsdére.
A pénzügyi kimutatások prezentálásának pénzneme, pontossága
A Társaság funkcionális pénzneme a magyar forint. A pénzügyi kimutatások forintban készültek
(prezentálás pénzneme) és ha más jelölés nem szerepel, az adatok ezer forintban (eFt) szerepelnek.
A Társaság szempontjából lényeges idegen pénznem az euró és a román lej. A két deviza árfolyama a
beszámolási időszakban a következő volt (egy pénzegység/forint, MNB árfolyamok):
Pénznem
2022
2021
záró
átlag
391,33
79,37
záró
369
átlag
358,52
72,85
Euró (EUR)
400,25
80,88
Román lej (RON)
74,56
325,71
Amerikai dollár (USD)
375,68
373,12
303,29
115
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A Társaság könyvvizsgálója
A Társaság jelenlegi könyvvizsgálója az UNIKONTO Számvitelkutatási Kft. (székhely: HU 1093 Budapest,
Fővám tér 8. 3. em. 317, cégjegyszékszám: 01-10-045428). A könyvvizsgáló megbízatása 2016.
december 30. óta tart. Jelenleg a Társaság könyvvizsgálatáért személyben felelős könyvvizsgáló
Dr. Lakatos László Péter (an: Gubi Mária Terézia, igazolvány száma: 007102), megbízatása 2019. április
30.-tól tart.
A könyvvizsgáló e (egyedi) pénzügyi kimutatások könyvvizsgálatáért 2 000 eFt + Áfa könyvvizsgálati
díjat számít fel és könyvvizsgálaton és bizonyosságot nyújtó egyéb szolgáltatáson kívüli szolgáltatást
nem végez a Társaság számára.
A pénzügyi kimutatások összeállításáért személyében felelős
A Pénzügyi kimutatásokat összeállító IFRS mérlegképes könyvelő Klekler András, regisztrációs száma:
200753.
116
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
3. A számviteli politikák lényeges elemei
A pénzügyi kimutatások prezentálása
A Társaság pénzügyi kimutatásai a következőket foglalják magukba (részek):
egyedi kimutatás a pénzügyi pozícióról (továbbiakban: mérleg);
egyedi átfogó eredménykimutatás (továbbiakban: eredménykimutatás);
egyedi saját tőke-változás kimutatás;
egyedi cash-flow;
kiegészítő megjegyzések egyedi pénzügyi kimutatásokhoz.
A Társaság úgy döntött, hogy az átfogó eredménykimutatást egy önálló kimutatásban szerepelteti, úgy,
hogy az egyéb átfogó eredményhez kapcsolódó tételeket azonos kimutatásban, az időszak nettó
nyeresége (vesztesége) után jogcímenként jeleníti meg.
Egyéb átfogó eredménynek tekintjük azokat a tételeket, amelyek a nettó eszközöket (vagyis az
eszközök és kötelezettségek különbségét) növelik vagy csökkentik és ezt a csökkenést sem eszközzel,
sem kötelezettséggel, sem az eredménnyel szemben nem szabad elszámolni, hanem közvetlenül a
saját tőke egy elemét változtatják. Nem minősül – többek között – egyéb átfogó eredménynek az a
tőketranzakció, amely a rendelkezésre bocsátott tőkét változtatja meg.
A prezentálással kapcsolatos lényegesebb döntések
A Társaság az IFRS szerinti egyedi pénzügyi kimutatásait első alkalommal a 2017-es üzleti évre
készítette el, a 2015-ös és a 2016-os összehasonlító adatokkal. A pénzügyi kimutatásokat a tőzsdei
jelenlét által megkövetelt transzparencia és összehasonlíthatóság jegyében készítette el a Társaság.
A egyedi pénzügyi kimutatásokat magyar forintban teszi közzé a Társaság. Ez a prezentálás pénzneme.
A egyedi pénzügyi kimutatások egy naptári évet fognak át. A egyedi pénzügyi kimutatások fordulónapja
minden évben a naptári év utolsó napja, december 31. A Társaság a tőzsdei előírásoknak megfelelően
félévente készít évközi pénzügyi kimutatásokat. Az évközi pénzügyi kimutatásokra az IAS 34 szabályait
kell alkalmazni, azok nem tartalmaznak minden IAS 1 által megkövetelt közzétételt, illetve az adatokat
tömörített formában tartalmazzák.
A egyedi pénzügyi kimutatások egy összehasonlító adatot tartalmaznak, kivéve, ha egy időszakot újra
meg kell állapítani vagy számviteli politikát kellett változtatni. Ebben a helyzetben bemutatjuk az
összehasonlító időszak nyitó mérlegértékeit is. Ilyen közzétételre 2021-ben nem került sor.
Abban a helyzetben, ha a prezentálás érdekében szükségessé válik az, hogy egy tételt átsoroljanak egy
másik kategóriába (például új pénzügyi kimutatás sor miatt), akkor az előző évi adatokat úgy korrigálja
117
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
a Társaság, hogy az összehasonlíthatóság megvalósuljon. Ebben az időszakban ilyen átsorolásra nem
került sor.
A pénzügyi kimutatások közzétételéről az ENEFI Nyrt. menedzsmentje gondoskodik, a vonatkozó
szabályok (jogszabályok, tőzsdei rend) szerint.
A Társaság a pénzügyi kimutatásaiban a kiegészítő megjegyzésekben a működési szegmensekkel
kapcsolatos információkat is közzé kell tegyen. A működési szegmensek meghatározása az Igazgatósági
tagok stratégiai elvárásainak megfelelően történik. Az IFRS 8.4 szabályai szerint a Csoport csak a
konszolidált pénzügyi kimutatásokban jeleníti meg a szegmensek szerinti jelentését.
Az eredménykimutatáshoz kapcsolódó számviteli politikák
Árbevételek
IFRS 15, Vevőszerződésekből származó árbevétel elszámolása – (kibocsátva 2014 májusában; az IASB
által hatályos a 2018. január 1-én vagy azt követően kezdődő üzleti évekre. Az EU befogadta a
standardot). Az új standard bevezette azt az alapvető irányelvet, hogy árbevétel akkor kerül
elszámolásra, amikor a javakat vagy szolgáltatásokat átadják a vevőnek a megállapodott áron. Minden
elkülöníthető kapcsolt árut vagy szolgáltatást különállóan kell elszámolni és minden kedvezményt a
szerződés megfelelő elemeire kell osztani. Amikor az ellenérték változik, a minimum értéket akkor
lehet elszámolni, amikor a visszatérítés valószínűsége nem tartalmaz jelentős kockázatot. A
vevőszerződés megszerzése során felmerült költségeket aktiválni kell és a szerződés időtartama alatt
úgy amortizálni, ahogy a kapcsolódó hasznokat a társaság megszerzi.
Az IFRS 15 standardot a Társaság 2018. január 1-jével kezdődően alkalmazza a pénzügyi
kimutatásaiban. Az új standard bevezetése nincs hatással a Társaság árbevételének elszámolására,
ugyanis a szerződés elemei a szerződéskötéskor egyértelműen elkülöníthetőek, egyenként
minősíthetőek. Ebből következően a számszaki adatok a módosítás következtében nem változtak.
A Társaság árbevételeit akkor számolja el, ha a szerződéseknek megfelelően teljesített vevői részére
és a követelés pénzügyi rendezése (az árbevétel elszámolásakor) valószínű.
Az árbevételbe a Társaság kizárólag a főtevékenységből származó közvetlen hozamokat sorolja. Az
eseti tevékenységek ellenértékeit a Társaság az egyéb tételek között jeleníti meg.
A Társaság fő tevékenysége hőenergia előállítása és annak értékesítése, a vagyonkezelés során kiadott
ingatlanok árbevétele, valamint speciális eszközök kivitelezése (töltőállomás). Havi rendszerességgel
kerülnek számlázásra és elszámolásra az árbevételhez kapcsolódó tételek. A Társaságnak a hőenergián
kívül jelentős bevétele az IFRIC 12 alapján elszámolt, egyedi szerződésekhez kapcsolódó szolgáltatási
díjak. Ezeken kívül egyéb bérleti díjakat és mérnöki szolgáltatásokokat tartalmaz az árbevétel.
118
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A Társaság rendelkezik egy olyan szerződéssel is, amely keretében egy projektet hajt végre, amely több
időszakon keresztül húzódik. Ezt a projektet adott időtartamon keresztül számolja el, azzal, hogy akkor
kezd el árbevételt és ebből származó nyereséget kimutatni, ha a kimenet és a realizálhatóság
megítélhető (1. lépés), azonban az esetleges veszteségeket megjeleníti.
A működéshez kapcsolódó ráfordítások
A nem pénzügyi jellegű ráfordításokat a következő kategóriákba kell besorolni:
közvetlen költségek: ide az árbevételekhez közvetlenül kapcsolódó ráfordításokat kell besorolni;
közvetett költségek: a fenti kategóriába nem sorolható, egyéb bevételekhez nem kapcsolódó tételek,
amelyeket fel kell osztani
o
o
értékesítési költségek (reklám, marketing, eladásösztönzés és hasonló tételek) és
adminisztratív költségek kategóriákra.
Egyéb bevételek
Az egyéb bevételek között jeleníti meg a Társaság az árbevételként nem besorolható értékesítések
ellenértékét és minden olyan bevételt, amelyet nem lehet pénzügyi bevételnek vagy az egyéb átfogó
eredményt növelő témának tekinteni. Az egyéb ráfordítások azok a ráfordítások, amelyek a
működéshez közvetve kapcsolódnak és nem minősülnek pénzügyi ráfordításnak vagy nem az egyéb
átfogó eredményt csökkentik. Az egyéb bevételeket és az egyéb ráfordításokat nettó módon jeleníti
meg a Társaság az eredménykimutatásában.
Pénzügyi bevételek és ráfordítások
A kamatbevételeket időarányosan kell elszámolni, az osztalékbevételeket pedig akkor szabad
kimutatni, ha az osztalékról az azt folyósító társaság legfőbb szerve érvényesen döntött. A
kamatráfordításokat az effektív kamatláb módszer segítségével kell kiszámítani és a pénzügyi
ráfordítások kategóriába sorolni. A Társaság a devizás tételek árfolyamkülönbözetét (ha az IAS 21
Átváltási árfolyamok hatásai standard alapján nem az egyéb átfogó eredmény része) a pénzügyi
eredményben jeleníti meg. A pénzügyi eredményt az eredménykimutatásba nettósítva állítja be a
Társaság.
Nettósítás
A Társaság a pénzügyi kimutatásokban – az IFRS tételes előírásain túlmenően – akkor jeleníti meg egy
tranzakció hatását nettó módon, ha az a tranzakció természete az ilyen kimutatást megköveteli és az
üzleti tevékenység szempontjából az adott tétel nem releváns (pl. használt eszköz értékesítés az üzleti
tevékenységen kívül).
119
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A mérleghez kapcsolódó számviteli politikák, az eszközök és kötelezettségek megjelenítése és
értékelése
Ingatlanok, gépek és berendezések
Az ingatlanok, gépek és berendezek (PPE) közé a Társaság csak olyan eszközöket sorol, amelyek
termelési célt vagy adminisztratív célt látnak el és használatba vételüket követően legalább egy évig
hasznosítják az eszközt. Az eszközöket a cél szempontjából a vállalkozás elkülöníti [termelő és nem
termelő (egyéb) eszközökre].
Az eszköz kezdeti könyv szerinti értékébe tartozik minden olyan tétel, amely az adott eszköz
megvásárlásához vagy létrehozásához kapcsolódik, hozzávéve a hitelfelvételi költségeket (lásd
részletesen: hitelfelvételi költségekkel kapcsolatos számviteli politika).
A diszkontált kötelezettséget évről-évre növelni kell, figyelembe véve az idő múlását (a diszkont
lebontása) és a későbbi változásokat a lebontási költségek becslésében. A diszkont lebontásából
származó kötelezettség növekedését kamatráfordításként kell elszámolni.
A Társaság a komponens megközelítést alkalmazza, vagyis elsősorban a termelőeszközöknél
különválasztja a fizikailag egységes eszközön belüli azonos hasznos élettartamú főbb részeket.
A tárgyi eszközöket a költségmodell szabályai szerint kell értékelni a bekerülést követően (kezdeti
érték, csökkentve a halmozott értékcsökkenéssel és a halmozott értékvesztéssel).
Az értékcsökkenthető összeg a kezdeti bekerülési érték, csökkentve a maradványértékkel. A
maradványértéket akkor kell meghatározni, ha annak összege jelentős. A maradványérték az eszköz
használatból való kivonása után realizálható bevétellel egyezik meg, csökkentve az értékesítési
költségekkel.
Az értékcsökkenést az értékcsökkenthető összegre vetítve kell megállapítani, komponensenként. A
Társaság a gázmotorok esetén működési üzemóra, a többi eszköz esetén lineáris értékcsökkenési
módszerrel számol. A következő értékcsökkenési kulcsokat alkalmazza eszközeire:
Földterület
nem értékcsökkenthető
1 - 5%
Épületek
Erőművi berendezés 1 – 14%
Nem termelő gépek
14 – 33%
Az eszközök hasznos élettartamát elemenként felül kell vizsgálni és megállapítani, hogy a hátralévő
hasznos élettartam alatt az eszköz hasznosítható-e, illetve a maradványérték reális-e. Ha nem, akkor
az értékcsökkenthető összeget, illetve a maradványértéket a jövőre nézve módosítani kell.
A tárgyi eszköz értékét növelik azok a nagyobb (érdemi kiadást jelentő) javítási munkák, amelyek ugyan
rendszeresen, de nem évente merülnek fel. Ezeket a munkákat az adott eszköz egy komponensének
120
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
tekinteni a Társaság, a hasznos élettartamuk igazodik e beruházások következő (várható)
felmerüléséhez.
Egy tárgyi eszköz értékesítéséből származó bevételt egyéb tételként kell megjeleníteni, amelyből le kell
vonni az eszköz fennmaradó könyv szerinti értékét. A tárgyi eszköz selejtezéséből származó ráfordítást
is az egyéb tételek között kell kimutatni. Ebben az esetben nem keletkezik bevétel, csak ráfordítás.
Immateriális eszközök
A társaság az immateriális eszközök közül megállapítja, hogy léteznek-e olyanok, amelyek határozatlan
élettartamúak.
A Társaság nem végez kutatási tevékenységet, nem állít elő szoftvert vagy egyéb immateriális eszközt,
amely megfelelne megjelenítési követelményeknek. Ennek következtében jelenleg belső előállítású
immateriális javakat nem mutat ki a Társaság és nem határoz meg rájuk számviteli politikát.
Az immateriális javak kezdeti értékének meghatározása a tárgyi eszközöknél leírt módon történik.
A határozatlan élettartamú immateriális javakat értékcsökkenteni nem szabad, ehelyett minden
időszakban (vagy amikor jelzés van azonnal) értékvesztési teszt alá kell őket vonni (lásd
értékvesztések).
A többi immateriális eszköz kapcsán figyelembe kell venni, hogy van-e olyan szerződéses időtartam,
amely korlátozza e jog felhasználhatóságát. Ebben a helyzetben az értékcsökkenési időszak nem lehet
hosszabb, mint ez az időszak, azonban rövidebb lehet. Alaphelyzetben a szerződéses időszakot kell
elfogadni a hasznos élettartamnak.
A szoftverek és hasonló immateriális eszközöknél 20-33% amortizációs kulcsot kell alkalmazni. Az
immateriális eszközök bekerülést követő értékelésére egységesen a költségmodellt kell alkalmazni. Az
immateriális eszközök maradványértékét – ellenkező bizonyításáig – nullának kell tekinteni.
Lízingek
Egy szerződés lízingszerződésnek minősül, vagy lízinget tartalmaz, ha ez a szerződés egy meghatározott
időszakra vonatkozóan átadja a mögöttes eszköz használatának jogát díjfizetés ellenében. Ekkor a
lízingbe vevő jogosult az eszköz használatából eredő hasznot beszedni és a használatára vonatkozóan
jogosult döntéseket hozni. A lízingre való áttéréskor nem kellett megvizsgálni, hogy egy 2019. január
1. előtt hatályos szerződés teljesíti-e a lízing fogalmát. Ha egy szerződés korábban lízingszerződés volt
(legyen az operatív vagy pénzügyi), az IFRS 16 szabályait ezekre a lízingekre alkalmazni kell, ha nem
volt egy szerződés korábban lízing, akkor az az IFRS 16 hatálybalépése után sem lesz az.
121
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A Társaság a lízing azonosítására az IFRS 16 Standard B. függelék B31. pontja szerinti folyamatábrát
alkalmazza:
Az áttérés során egy autót és egy kazánt jelenített meg új lízingkét a Társaság.
122
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Megjelenítés a lízingbe vevőnél
A lízingbevevőnek a kezdőnapon egy használatijog-eszközt és egy lízingkötelezettséget kell
megjelenítenie.
Megjelenítési kivételek
Ha a Társaság valamely szerződés tekintetében az IFRS 16 szerint lízingbe vevőnek minősül, akkor a
rövid futamidejű (kevesebb, mint 12 hónap), valamint a kisértékű mögöttes eszközökre vonatkozó
lízingekre nem alkalmazza a Standard általános szabályait, hanem a lízingdíjakat az eredmény terhére
számolja el, szétosztva.
Használatijog-eszköz értékelése
A Társaság a lízing keretében hasznosított eszközeit használati jog eszközként mutatja ki a mérlegben.
A használati jog eszközeit a költségmodell szerint értékeli, az értékcsökkenés elszámolása során
elsősorban a szerződéses időtartamból indul ki. A használati jog eszközöket a Társaság az IAS 36
szabályai szerint teszteli értékvesztésre. A használati jog eszközöket a gazdálkodó azzal az
eszközcsoporttal együtt mutatja ki, amelybe a mögöttes eszköz tartozik. A használati jog eszközöket a
kiegészítő megjegyzésekben különíti el.
A lízingbeadónak a lízingeket vagy operatív lízingnek vagy pénzügyi lízingnek kell minősítenie.
A Társaság a lízing futamidejét a lízing fel nem mondható időszakaként határozza meg, a következő
időszakokkal együtt:
lízinghosszabbítási opció által lefedett időszakok, ha a lízingbevevő észszerűen biztos abban,
hogy lehívja az opciót; és
lízingmegszüntetési opció által lefedett időszakok, ha a lízingbevevő észszerűen biztos abban,
hogy nem hívja le az opciót.
A Társaságnak, mint lízingbevevőnek újra kell értékelnie, hogy észszerűen biztos-e abban, hogy lehívja
a hosszabbítási opciót, vagy hogy nem hívja le a megszüntetési opciót, amint olyan jelentős esemény
vagy a körülmények olyan jelentős változása következik be, amely:
a lízingbevevő ellenőrzése alatt áll; és
befolyásolja azt, hogy a lízingbevevő észszerűen biztos-e abban, hogy lehívja a lízingfutamidő
általa történő meghatározásakor előzőleg figyelembe nem vett opciót, vagy hogy nem hívja le
a lízingfutamidő meghatározásában előzőleg szereplő opciót.
A Társaságnak, mint lízingbevevőnek a lízingfutamidőt felül kell vizsgálnia, ha megváltozik a lízing fel
nem mondható időszaka. A lízing fel nem mondható időszaka megváltozik például, ha:
a lízingbevevő a lízingfutamidő gazdálkodó egység szerint történt meghatározásakor előzőleg
figyelembe nem vett opciót hív le;
123
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
a lízingbevevő nem hívja le a lízingfutamidő gazdálkodó egység szerinti meghatározásában
előzőleg szereplő opciót;
egy esemény következtében a lízingbevevőt szerződés kötelezi a lízingfutamidő gazdálkodó
egység által történő meghatározásakor előzőleg figyelembe nem vett opció lehívására; vagy
egy esemény következtében a lízingbevevő számára szerződés tiltja a lízingfutamidő
gazdálkodó egység szerinti meghatározásában előzőleg szereplő opció lehívását.
A lízingbevevőnek a használatijog-eszköz értékcsökkenésének elszámolásakor az IAS 16 Ingatlanok,
gépek és berendezések standard értékcsökkenéssel kapcsolatos követelményeit kell alkalmaznia, ha a
mögöttes eszköz egyébként tárgyi eszköz.
Ha a lízing keretében a mögöttes eszköz tulajdonjoga a lízingfutamidő végén a lízingbevevőre száll,
vagy ha a használatijog-eszköz bekerülési értéke azt tükrözi, hogy a lízingbevevő le fogja hívni a vételi
opciót, akkor a lízingbevevőnek a használatijog-eszköz értékcsökkenését a kezdőnaptól a mögöttes
eszköz hasznos élettartamának végéig kell elszámolnia. Ellenkező esetben a lízingbevevőnek a
használatijog-eszköz értékcsökkenését a kezdőnaptól a használatijog-eszköz hasznos élettartamának
vége és a lízingfutamidő vége közül a korábbi időpontig kell elszámolnia.
Lízingtartozás értékelése
A lízingbevevőnek a kezdőnapon a lízingkötelezettséget az addig a napig ki nem fizetett lízingdíjak
jelenértékeként kell értékelnie. A lízingdíjakat az implicit lízingkamatlábbal kell diszkontálni,
amennyiben az könnyen meghatározható. Ha ez a kamatláb nehezen meghatározható, a
lízingbevevőnek a járulékos lízingbevevői kamatlábat kell használnia.
Megjelenítés a lízingbe adónál
A lízingbeadónak a kezdőnapon a pénzügyi lízing keretében tartott eszközöket a mérlegből ki kell
vezetnie, és a lízingdíjakra vonatkozó követeléseket kell bemutatnia a lízingből származó cash flowk
jelenértékén (nettó befektetés a lízingben).
A pénzügyi lízingbeadásból származó cash flowk jelenértékét lízingbefektetésként jeleníti meg a
Társaság. A jelenértékszámítás során a lízingbevételhez kapcsolódó inkrementális kamatlábat
használja Társaság. A lízingkövetelésre az ECL-t az egyszerűsített módszer alapján határozza meg a
Társaság.
A lízingbeadónak az operatív lízingből származó lízingdíjakat vagy lineáris módszerrel vagy más
szisztematikus módszerrel kell megjelenítenie az eredménykimutatásban, akként, hogy a lízingbe adott
eszközt továbbra is megjeleníti a mérlegben és értékcsökkenti.
A Társaság akkor tekinti pénzügyi lízingnek bármely konstrukciót (lízingbeadóként), ha
a mögöttes eszközt a lízing futamidejének a végén átruházza a lízingbevevőre;
124
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
olyan joga van a lízingbevevőnek, amely alapján a mögöttes eszköz tulajdonjogát a futamidő
végén megszerezheti és e jog lehívása kellően valószínű;
a lízing futamideje (a bizonyított kiterjesztési időszakokkal együtt) meghaladja a mögöttes
eszköz hátralévő gazdasági élettartamának háromnegyedét;
a lízingdíjak jelenértékének összessége eléri a mögöttes eszköz valós értékének 90%-át;
a lízinghez tartozó mögöttes eszköz speciális.
Abban az esetben, ha a lízing futamideje határozatlan, a futamidőt a kikényszeríthető időszak becslése
alapján kell meghatározni.
Szolgáltatási koncessziós megállapodások (IFRIC 12)
A Társaság a közszférából magánszférába irányuló (public-to-private) szolgáltatási koncessziós
megállapodások számviteli elszámolásai során az alábbiakban ismertettek szerint jár el.
Az IFRIC 12 értelmezésben megfogalmazott előírások kerülnek alkalmazásra, amennyiben a
közszférából magánszférába irányuló (public-to-private) szolgáltatási koncessziós megállapodás
esetében teljesülnek azon feltételek, hogy:
(a) az átengedő ellenőrzi vagy szabályozza, hogy az infrastruktúrával mely szolgáltatásokat, kinek és
milyen áron kell nyújtania az üzemeltetőnek; valamint
(b) a megállapodás időtartamának végén az átengedő ellenőrzi – tulajdonjog, kedvezményezetti
jogosultságok révén vagy más módon –az infrastruktúrához kapcsolódó valamennyi jelentős
maradványérdekeltséget.
Az ilyen típusú szerződéses megállapodások feltételei szerint az üzemeltető szolgáltatásnyújtóként
tevékenykedik. Az üzemeltető felépíti vagy fejleszti a közszolgáltatás nyújtására használt
infrastruktúrát (építési vagy fejlesztési szolgáltatások), és meghatározott ideig üzemelteti és
karbantartja ezt az infrastruktúrát (üzemeltetési szolgáltatások).
Amennyiben az egyes közszféra szereplőivel megkötött szerződések megfelelnek a fenti feltételeknek,
akkor abban az esetben a szerződés tárgyát képező infrastruktúrák nem kerülnek kimutatásra a
Társaság könyveiben, mint ingatlanok, gépek vagy berendezések.
Az ilyen típusú szerződések esetében a Társaság által elvégzett építési vagy fejlesztési szolgáltatások,
a szerződésben meghatározott, kapott vagy követelhető ellenértékének valós értékén kerülnek
megjelenítésre a beszámolóban. A szerződésben foglalt ellenérték pénzügyi eszközként vagy
immateriális eszközként kerülhet megjelenítésre.
Pénzügyi eszközként kerülnek megjelenítésre a Társaság által elvégzett építési vagy fejlesztési
szolgáltatások, amennyiben a szerződés alapján a Társaságnak feltétlen szerződéses joga van arra,
hogy a fejlesztési vagy építési szolgáltatásokért az átengedőtől (Önkormányzat) vagy annak utasítására
pénzeszközt kapjon; továbbá az átengedőnek nincs, vagy igen csekély lehetősége van a fizetés
125
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
elkerülésére, mivel a megállapodás törvényesen végrehajtható. A Társaságnak akkor van joga
pénzeszközt kapni, ha az átengedő szerződéses garanciát vállal arra, hogy a Társaság részére
meghatározott vagy meghatározható összegeket fizet, vagy kifizeti a közszolgáltatás igénybevevőitől
kapott és a szerződésben meghatározott vagy meghatározható összegek közötti különbözetet.
Immateriális eszközként kerülnek megjelenítésre a Társaság által elvégzett építési vagy fejlesztési
szolgáltatások, amennyiben a szerződés alapján a Társaság jogot (engedélyt) szerez arra, hogy díjat
vethessen ki a közszolgáltatás igénybevevőire. Ebben az esetben a megállapodáshoz rendelhető
hitelfelvételi költségek, a megállapodás építési, megvalósítási szakaszában aktiválásra kerülnek.
Amennyiben a Társaság által elvégzett építési vagy fejlesztési szolgáltatások ellenértékét részben
pénzügyi eszközzel, részben immateriális eszközzel fizetik meg, akkor abban az esetben a kapott
ellenérték minden komponense elkülönítetten kerül elszámolásra.
A Társaságnak olyan koncessziói vannak, amelyek a pénzügyi eszköz modellnek felelnek meg.
Amennyiben a Társaságnak az átvett vagy megvalósított infrastruktúrával kapcsolatban szerződésben
foglalt karbantartásra, vagy helyreállításra vonatkozó szerződéses kötelmei állnak fenn, akkor ezen
kötelezettségek szerepeltetésre kerülnek a pénzügyi kimutatásokban a beszámoló készítés
időpontjában becsült összeg értékén (ahogyan azt az IAS 37 előírja).
A kapacitás kiterjesztéseket az IFRS 15 standard szabályai alapján kell elszámolni.
Az IFRS 16 szabályai nem alkalmazhatóak azokra a helyzetekre, amelyekre az IFRIC 12 hatályos.
A hitelfelvételi költségekkel kapcsolatos politika
Az IAS 23 szabályainak megfelelően a gazdálkodó egység aktiválja a hitelfelvétel költségeit, ha
minősített eszközhöz hasznosítja a hitelt. A dedikált hitelek esetében (ha egy konkrét célhoz rendelik
a hitelt), a hitel effektív kamatlábának segítségével kell meghatározni az aktiválandó összeget.
Általános célú hitelek esetében az aktiválási rátát meg kell állapítani. Az aktiválási ráta az általános célú
hitelek effektív kamatlábának a kifizetés ideje óta eltelt idővel, vagy ha az később van, akkor az
aktiválás megkezdésének ideje óta eltelt idővel és a kifizetés összegével súlyozott átlaga.
A következő esetekben kell egy eszközt (projektet) minősített eszköznek (projektnek) tekinteni:
ha beruházási szerződésről van szó;
ha olyan eszközről van szó, amelynek megépítése, elkészítése tovább tart, mint fél év (függetlenül attól,
hogy a Társaság vagy külső felek hozzák létre az eszközt).
A megítélés során nem számít, hogy az adott eszköznek mekkora az értéke.
A hitelfelvételi költségek aktiválását akkor kell megkezdeni, ha az eszköz megszerzésére, a projekt
megvalósítására visszavonhatatlan elkötelezettség van vagy az valószínűsíthető. Egy eszköz esetében
ez általában az eszköz megrendelése, illetve egy projekt esetében a fizikai munkálatok megkezdése,
vagy ha a tervezési munkát is a Társaság végzi, akkor az engedélyezési eljárás alá vont terv
elkészítésének a megkezdése.
126
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Fel kell függeszteni a hitelfelvételi költségek aktiválását, ha a munkálatok a technológiailag indokolt
időnél hosszabb időre félbeszakadnak. A projekt előrehaladtát, azt, hogy a technológiailag indokoltnál
hosszabb leállás nem történt a projekt műszaki vezetője igazolja.
Be kell fejezni a hitelfelvételi költségek aktiválását, ha az eszköz elkészült, a projekttel kapcsolatos
(fizikai) munkálatokat befejezték, vagy ha az korábban van, a projekt kapcsán létrehozott eszköz
használatban van, használatát engedélyezték.
Állami támogatások elszámolása
A támogatásokat – fő szabály szerint – bevételként számolja el a Társaság. A bevételt el kell osztani
azokra az időszakokra, amely idő alatt az eszköz használatára sor kerül. Az eredmény javára ki nem
mutatható rész a kötelezettségek között kerül megjelenítésre, mint halasztott bevétel. Az eredmény
javára elszámolandó tételt – ha megvalósítható – levonják a kapcsolódó ráfordításból. A Társaság az
ingyenesen kapott eszközöket – összhangban a fenti elvvel – kimutatja eszközei között.
Amennyiben egy támogatás a ráfordításokhoz kapcsolódik, akkor azt elsősorban a ráfordítások
csökkentésével számolják el, ha ez nem lehetséges egyéb bevételként jelenítik meg.
A támogatásokat akkor szabad elszámolni,
ha lényegében biztos, hogy a támogatáshoz kötött feltételeket a Társaság teljesíti, és
bizonyos, hogy megkapják a támogatást.
Ha a támogatást utólag vissza kell fizetni, akkor ennek világossá válásakor kötelezettséget kell
kimutatni, az eszköz értékének vagy a költség növelésével.
Készletek
A készleteket a bekerülési érték és a nettó realizálható érték közül a kisebbiken kell megjeleníteni a
pénzügyi kimutatásokban. A készletek között meg kell különböztetni a várhatóan egy éven belül és az
egy éven túl megtérülőket. A fűtőanyagoknál feltételezni kell, hogy azok éven belül használódnak el. A
Társaság a készlet záróértékét az átlagos bekerülési költség alapján határozza meg és minden olyan
költséget hozzászámít a készlet értékéhez, amelyet a készlet szándékolt módú és helyen történő
hasznosítása megkövetel.
Értékvesztés elszámolása
A Társaság eszközeit értékvesztés szempontjából minden évben teszteli. A tesztelés két lépésből áll.
Első lépésként megvizsgálja, hogy vannak-e olyan jelek, amelyek arra utalnak, hogy az adott eszközök
értékvesztettek. A következő jelek utalhatnak arra, hogy egy adott eszköz értékvesztett:
sérülés;
bevételek visszaesése;
127
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
piaci viszonyok kedvezőtlen változása, a kereslet visszaesése;
piaci kamatlábak emelkedése.
Abban a helyzetben, ha jel mutatkozik arra, hogy egy eszköz értékvesztett, el kell végezni azt a
számítást, amely segítségével megállapítható az eszköz megtérülő értéke (második lépés). A megtérülő
érték az eszköz értékesítési költségekkel csökkentett valós értéke és a folyamatos használatból
származó cash-flow jelenértéke közül a nagyobbik.
A Társaság az értékvesztési tesztet december és február között végzi el.
Céltartalékok
Céltartalékként csak olyan meglévő kötelezettséget szabad megjeleníteni, amely múltbéli eseményen
alapszik, csak összege és ütemezése bizonytalan. Nem lehet olyan kötelezettségre céltartalékot
elszámolni, amely nem jelenben fennálló jogi vagy vélelmezett kötelemmel függ össze.
Ha egy kötelezettség létezése nem dönthető el egyértelműen, akkor csak abban az esetben szabad
céltartalékot megjeleníteni, ha inkább valószínű a céltartalék létezése, mint nem (valószínű kötelem).
Amennyiben ennél kisebb a valószínűség, akkor függő kötelezettséget kell közzétenni (lehetséges
kötelem). Ezt a mérlegben megjeleníteni nem szabad, hanem a kiegészítő megjegyzésekben kell
bemutatni az alakulását.
A céltartalékokat a kötelezettségek között kell szerepeltetni és föl kell osztani hosszú és rövid távú
kötelezettségekre. Ha a pénz időértéke egy céltartalék kapcsán jelentősnek minősül (mert azt sokára
kell megfizetni), akkor a várható cash-flowkat diszkontálni kell. A pénz időértékét akkor kell jelentősnek
tekinteni, ha 3 év múlva vagy annál később is jelentkeznek cash-flowk.
A céltartalékok között jellemzően a következő témák szerepelnek:
peres ügyek kapcsán fizetendő kártérítések;
kártalanítás, kompenzáció megállapodás alapján;
eszköz leszerelési kötelezettségek;
végkielégítések, átszervezések miatti költségek.
Amennyiben egy adott témához valószínűség rendelhető, akkor a kötelezettség nominális (nem
diszkontált) értékét a fizetendő összeg maximuma és a valószínűség szorzata adja.
Ha egy olyan szerződést kötött a Társaság, amelyből származó költségek meghaladják az abból
származó bevételeket, akkor a szerződés nem teljesítésének jogkövetkezményének és a szerződés
teljesítéséből származó veszteségek közül a kisebbre képezhető céltartalék.
Átszervezésre (pl. végkielégítés) akkor szabad céltartalékot képezni, ha az átszervezésről formális terv
van, amelyet jóváhagytak és azt az érintettek körével közölték. Csak a megszüntetett tevékenységekkel
összefüggő költségekre képezhető céltartalék. A folytatandó tevékenységekkel kapcsolatos tételekre
nem (pl.: átképzés, áthelyezés költségei).
128
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Nem szabad céltartalékot képezni:
jövőbeli működési veszteségekre;
„biztonsági céllal”, jövőbeli nem látható veszteségek fedezetére;
leírásokra (pl. követelések, készletek leírására).
Munkavállalói juttatások
A Társaság túlnyomórészt rövid távú munkavállalói juttatásokat biztosít munkavállalóinak. Ezeket
akkor számolja el a Társaság az eredmény terhére, ha azok megszolgálttá válnak.
A munkavállalói jutalmakat, bónuszokat és egyéb, hasonló természetű tételeket akkor kell a mérlegben
megjeleníteni, ha kötelezettséghez vezetnek, vagyis
ha szerződéses feltételhez vannak kötve, és e szerződéses feltétel bekövetkezett (pl.: az adott árbevétel
szintet elérték); ekkor nem a szerződéses feltétel bekövetkezésének megállapításának időszakában kell
elszámolni a tételt, hanem amikor a feltétel teljesült.
ha nem szerződéses feltétel, hanem vezetői döntés keletkeztet ilyen tételt, akkor azt e döntés Társaság
által ismertté válásakor szabad kimutatni (vélelmezett kötelem).
A Társaság kizárólag meghatározott hozzájárulási nyugdíjprogramban vesz részt, amelyet a kifizetett
munkabérrel összefüggésben kell megállapítani, így annak elszámolása a munkabérrel együtt történik.
A Társaság olyan jogi környezetben dolgozik, ahol a munkavállalókat fizetett szabadság illeti meg.
Amennyiben a Társaságnál van olyan jogi lehetőség vagy munkavállalói – munkáltatói megállapodás,
hogy a ki nem vett szabadságot tovább lehet vinni a következő évekre, akkor az év végén
felhalmozódott, ki nem vett szabadságra kötelezettséget kell képezni, a munkavállalói juttatások
egyidejű terhelésével.
Részvény alapú kifizetések
Amennyiben a Társaság a munkavállalóinak vagy választott tisztségviselőinek a tevékenységükre
tekintettel részvényt vagy annak árához kapcsolódó juttatást biztosít részvényalapú juttatásként kell
elszámolni.
A Társaságnak jelenleg csak tőkeinstrumentumban teljesített részvényalapú juttatása van. A juttatások
valós értékét meg kell határozni és amennyiben ehhez megszolgálási feltétel kapcsolódik, akkor a
megszolgálási feltétel teljesítésével arányosan kell azt elszámolni az eredménnyel szemben akként,
hogy egyidejűleg megjelenítenek a saját tőke elemei között egy elkülönített tartalékot (IFRS 2 tartalék).
Ha nem kapcsolódik feltétel a juttatáshoz (pl. munkába töltendő további időszak, eredménycél) akkor
azt azonnal ráfordításként kell megjeleníteni, időszakok közötti megosztás nélkül.
A külön megjelenített tartalékot (IFRS 2 tartalék) akkor kell megszüntetni, amikor a részvényeket
kibocsátották vagy – ha opciót tartalmazott a juttatás – az lejárt, kimerült.
129
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Mivel a Társaságnak nincsenek egyéb részvény alapú juttatási programjai, azokra számviteli politikát
nem alkot.
Pénzügyi instrumentumok
Az IFRS 9 “Pénzügyi instrumentumok” (kibocsátva 2014 júliusában; hatályos a 2018. január 1-én vagy
azután kezdődő üzleti évekre.). Az új számviteli standard főbb jellemzői az alábbiak:
• A pénzügyi eszközök három értékelési kategóriába sorolandók: bekerülést követően amortizált
költségen értékelendők, bekerülést követően valós értéken értékelendők az egyéb átfogó
jövedelemmel szemben (FVOCI), illetve bekerülést követően valós értéken értékelendők
eredménykimutatással szemben (FVPL).
• Az IFRS 9 új modellt vezet be az értékvesztés megjelenítésére - a várható hitelezési veszteség
(expected credit loss = ECL) modelljét. Három lépcsős megközelítést alkalmaz, amelynek alapját a
pénzügyi eszközök hitelminőségének az első bekerülés után bekövetkezett változásai alkotják. Az
új szabályok a gyakorlatban azt jelentik, hogy a gazdálkodó egység köteles 12 havi ECL-nek
megfelelő azonnali veszteséget szerepeltetni az egyéb értékvesztéssel nem érintett pénzügyi
eszközök kezdeti megjelenítésekor (vevőkövetelés esetében pedig teljes ECL-t kell bemutatnia).
Amennyiben a hitelkockázat számottevően emelkedett, az értékvesztés meghatározása a teljes ECL,
nem pedig a 12 hónapos ECL használatával történik. A modell operatív egyszerűsítéseket is
tartalmaz a lízingek és vevőkövetelések esetében.
• A fedezeti (hedge) elszámolásra vonatkozó előírások úgy módosultak, hogy az elszámolás jobban
összhangban legyen a társaságok kockázatkezelésével. A szabvány lehetőséget ad a gazdálkodó
egységek számára, hogy válasszanak az IFRS 9 fedezeti elszámolásra vonatkozó előírásainak
alkalmazása és az IAS 39 további, minden fedezeti elszámolásra vonatkozó alkalmazása között,
mivel a szabvány jelenleg nem kezeli a makró fedezeti elszámolás kérdéseit. A Társaság a fedezeti
elszámolásra vonatkozó szabályokat nem alkalmazza.
Az IFRS 9 standardot a Társaság 2018. január 1-jével kezdődően alkalmazza a pénzügyi kimutatásaiban.
Az új standard bevezetéséből adódóan kizárólag a vevőkövetelésekre elszámolt értékvesztés változott,
azonban ez sem gyakorolt jelentős hatást a beszámolóra.
Pénzügyi eszközök
Besorolás
A Társaság a pénzügyi eszközöket a kapcsolódó, 2018. január elseje óta érvényben lévő jogszabályi
változásokkal összhangban az alábbi kategóriákba sorolja:
• valós értéken (az egyéb összevont jövedelemmel [OCI], vagy eredménykimutatással szemben)
nyilvántartásba vett, és
130
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
• amortizált bekerülési értéken nyilvántartásba vett eszközök csoportjába.
A választott értékelési metódus a vállalkozás üzleti modelljének függvénye a pénzügyi eszközök és az
azokhoz kapcsolódó pénzáramlások kezelése alapján határozandó meg.
A Társaságnak pénzügyi eszközként csak pénzeszköze, követelése, illetve kölcsöne van. Valamennyi
pénzügyi eszközt amortizált bekerülési értéken értékeli, nincsen valós értéken értékelt pénzügyi
instrumentuma.
Megjelenítés és értékelés
Pénzügyi eszköz vásárlása vagy értékesítése a tranzakció teljesítésének napján kerül elszámolásra,
vagyis azon a napon, amelyen a Társaság kötelezettséget vállal az eszköz megvásárlására vagy
értékesítésére. A befektetések kezdetben a tranzakciós költségekkel növelt valós értéken kerülnek
megjelenítésre minden olyan pénzügyi eszköz esetében, amely nem eredménnyel szemben valós
értéken van nyilvántartva. Pénzügyi eszközök kivezetésére akkor kerül sor, amikor a Társaságnak az
adott tételből származó cash-flow-ra való joga lejárt vagy átruházásra került, és a Társaság egyben
átruházta a tulajdonláshoz kapcsolódó lényeges kockázatokat és hasznokat is.
Pénzügyi instrumentumok nettósítása
A pénzügyi eszközök és kötelezettségek akkor kerülnek nettósításra és a mérlegben nettó összegként
kimutatásra, ha a megjelenített összegek nettó elszámolása jogilag megengedett és a Társaság az
összegeket nettó módon kívánja rendezni vagy egyidejűleg kívánja az eszközt realizálni és a
kötelezettséget rendezni.
Pénzügyi eszközök értékvesztése
Amortizált bekerülési értéken nyilvántartott eszközök
Az IFRS 9 egy három szakaszra tagolt értékvesztés modellt vezet be, amely a követelés minőségének
változásához köti az értékvesztés mértékét:
HITELMINŐSÉG VÁLTOZÁSA A KEZDETI MEGJELENÍTÉS ÓTA
VÁLTOZÓ HITELEZÉSI VESZTESÉG MEGJELENÍTÉSE
12 havi várható
12 havi várható
12 havi várható
hitelezési veszteség
hitelezési veszteség
hitelezési veszteség
131
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Teljesítő
Nemteljesítő
Alulteljesítő
(Jelentős romlás a
hitelminőség-ben a
kezdeti megjelenítés óta)
(Kezdeti megjelenítés)
(Tényleges hitelezési
veszteség felmerült)
„Hitelezési veszteség” a standard alapján a szerződéses pénzáramok és a várható pénzáramok
jelenértékének különbözete (az eredeti effektív kamatlábbal diszkontálva). A „várható hitelezési
veszteség” a várhatóan felmerülő veszteségek súlyozott átlaga. A várható veszteség becslése során a
Társaság figyelembe vesz minden rendelkezésre álló információt – legyen az a társaságon belül
elérhető, vagy külső, illetve múltbeli tapasztalat vagy jövőbe tekintő előrejelzés.
A hitelezési kockázat becslése során a Társaság a belső kockázatelemzési politikájának megfelelő
fizetésképtelenség („default event”) definíciót alkalmazza és a becslés során a fizetés és nemfizetés
valószínűségét, valamint a pénzáramok várható időbeliségét is meghatározza.
A vevőkövetelésekre a Társaság az egyszerűsített módszert alkalmazza. Az egyszerűsített módszerben
úgynevezett veszteségrátákat határoz meg, amelyet a múltbeli tapasztalatokból vezet le és azt
korrigálja a jövőbeli várakozásokkal. A jelenleg becslés a következő rátákat tartalmazza:
Késés (napban)
Nem késett
1-180
Veszteségráta
1,00%
5,00%
10,00%
181-365
365-nél több
100,00%
A Társaság él az IFRS 9 által biztosított gyakorlati könnyítésekkel. Ezek a következők:
• A jelentős finanszírozási komponenst nem tartalmazó vevőkövetelésekre és szerződéses
eszközökre a 12 havi várható hitelezési veszteség helyett a Társaság az élettartam alatt várható
hitelezési veszteséget számolja el megjelenítéskor.
• A finanszírozási komponenst tartalmazó lízing követelések és IFRIC 12 hatálya alá tartozó
követelések esetén a Társaság választása szerint szintén az élettartam alatt várható hitelezési
veszteséget számolja el megjelenítéskor.
Az azonos kockázatú vevőkövetelések esetén a fenti becslést a Társaság csoportosan végzi el.
Pénzügyi eszközök kivezetése
A Társaság egy adott pénzügyi eszközt csak akkor vezet ki a könyveiből, ha az eszközből származó
pénzáramokra vonatkozó szerződéses jogok közgazdasági értelemben megszűnnek (pl. elévülnek),
illetve, ha a Társaság a pénzügyi eszközt, valamint az eszköz birtoklásából eredő lényegében összes
kockázatot és hasznot egy másik gazdálkodóra ruházza át. Ha a Társaság a birtoklásból eredő
lényegében összes kockázatot és hasznot nem ruházza át, de nem is tartja meg, és továbbra is a
Társaság ellenőrzi az átadott eszközt, akkor a Társaság az eszköz kapcsán egyrészt elszámolja a
132
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
megtartott érdekeltségét, másrészt elszámol egy kapcsolódó kötelezettséget az esetlegesen fizetendő
összegekre. Ha a Társaság egy átadott pénzügyi eszköz birtoklásából eredő lényegében összes
kockázatot és hasznot megtartja, akkor a Társaság továbbra is megjeleníti az adott pénzügyi eszközt, a
kapott bevételt pedig egy fedezettel biztosított hitelként számolja el, kötelezettségként.
Egy pénzügyi eszköz teljes egészében történő kivezetése esetén, az eszközök könyv szerinti értékének
és a kapott, illetve kapható ellenérték, valamint a kumulált nyereség vagy veszteség egyéb átfogó
eredményben elszámolt és saját tőkében halmozott egyenlegei összegének különbözete az
eredményben kerül elszámolásra.
Pénzügyi kötelezettségek és tőkeinstrumentumok
Besorolás kötelezettségként vagy tőkeként
A Társasághoz tartozó gazdálkodók által kibocsátott hitel- illetve tőkeinstrumentumok pénzügyi
kötelezettségként vagy tőkeként kerülnek besorolásra a szerződéses megállapodás tartalmának,
valamint a pénzügyi kötelezettségek és tőkeinstrumentumok definíciójának figyelembevételével.
Tőkeinstrumentumok
A tőkeinstrumentum bármely szerződés, amely egy gazdálkodó összes kötelezettségének a levonása
után a vállalkozás eszközeiben meglévő maradvány érdekeltséget testesít meg. A Társaság által
kibocsátott tőkeinstrumentumok a kapott összeg értékében számolandók el, a közvetlen kibocsátási
költségekkel csökkentve.
Amikor a Társaság visszavásárolja a saját tőkeinstrumentumait, akkor ezt közvetlenül a saját tőkében
kell elszámolnia, abból levonnia. A Társaság saját tőke instrumentumainak vásárlása, eladása,
kibocsátása és megszüntetése során nem keletkezik eredményben elszámolt nyereség vagy veszteség.
A Társaság a visszavásárolt saját részvényeket a tőkén belül, mint negatív tétel jeleníti meg a
visszavásárlás értékén, a mérleg külön során.
Pénzügyi kötelezettségek
A pénzügyi kötelezettségek vagy az „eredménnyel szemben valós értéken értékelt” pénzügyi
kötelezettségek (fair value through profit or loss; „FVTPL”), vagy az „egyéb pénzügyi kötelezettségek”
kategóriába kerülnek besorolásra.
Egy pénzügyi kötelezettség az FVTPL kategóriába kerül besorolásra, ha az kereskedési célú, vagy
eredménnyel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségként lett megjelölve.
Egy olyan pénzügyi kötelezettséget, amely nem minősül kereskedési célú pénzügyi kötelezettségnek,
akkor lehet eredménnyel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségként megjelölni, ha:
• az ilyen besorolás megszüntet vagy jelentősen csökkent egy olyan értékelési vagy elszámolási
inkonzisztenciát, amely egyébként felmerülne; vagy
133
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
• ha a pénzügyi kötelezettség egy menedzselt pénzügyi eszközökből, pénzügyi kötelezettségekből
vagy mindkettőből álló csoport részét képezi, amelynek a kezelése és teljesítményértékelése valós
érték alapon történik, a Társaság dokumentált kockázatkezelési vagy befektetési stratégiájának
megfelelően, és a csoportosításra vonatkozó belső információkat is ezen az alapon biztosítják; vagy
• egy vagy több beágyazott derivatívát tartalmazó szerződés részét képezi, és az IFRS 9 Pénzügyi
instrumentumok: Megjelenítés és értékelés standard lehetővé teszi, hogy a teljes szerződés (eszköz
vagy kötelezettség) az FVTPL kategóriába tartozóként kerüljön megjelölésre.
Az FVTPL kategóriába tartozó pénzügyi kötelezettségek valós értéken kerülnek értékelésre, és az
átértékelés során keletkező nyereség vagy veszteség az eredménnyel szemben kerül elszámolásra.
Egyéb pénzügyi kötelezettségek
Az egyéb pénzügyi kötelezettségeket (beleértve a felvett hiteleket, a szállítói és egyéb
kötelezettségeket) amortizált bekerülési értéken kell értékelni, az effektív kamatlábmódszer
alkalmazásával (a módszer az eszközöknél ismertetésre került).
Pénzügyi kötelezettségek kivezetése
A Társaság akkor és csak akkor vezet ki egy adott pénzügyi kötelezettséget a könyveiből, ha a
kötelezettség teljesítésre kerül, azt elengedik, vagy pedig lejárt. A kivezetett pénzügyi kötelezettség
könyv szerinti értékének és fizetett vagy fizetendő ellenértékek különbözetét az eredményben kell
elszámolni.
Tényleges és halasztott nyereségadó
A Társaság a Magyarországon érvényes adószabályok szerint számítja ki a tárgyévi tényleges
nyereségadót, amelyet a rövid lejáratú kötelezettségek (esetleg követelések) között jelenít meg.
Emellett megbecsüli a halasztott adót is, amely a hosszú lejáratú kötelezettségek vagy a befektetett
eszközök között szerepel. A halasztott adót a mérleg szerinti módszerrel dolgozza ki, a későbbi
kulcsváltozások hatásának figyelembevételével. A halasztott adó eszközt csak akkor mutatja ki, ha
bizonyítani lehet, hogy az adott tétel realizálható (megfordul). A halasztott adó meghatározása a
várható megforduláskor érvényes kulcson történik.
A cash flowhoz kapcsolódó általános számviteli politikák
A Társaság a cash flow kimutatását az operatív cash-flowig az indirekt módszerre építi. A befektetési
és a finanszírozási cash flow direkt módszerrel készül. A folyószámlahiteleket pénzeszköz
egyenértékesnek kell tekinteni, ellenkező bizonyításáig.
Az idegen pénznem
A Társaság a egyedi pénzügyi kimutatásait forintban prezentálja. A funkcionális pénznem az a
pénznem, amely az adott cég működését leginkább jellemzi.
134
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A döntési pontok a következők:
melyik az a deviza, amelyben az adott cég a bevételeit döntően szerzi;
mi az a pénznem, amiben az adott gazdálkodó költségei felmerülnek;
mi a finanszírozás fő devizaneme.
Ezek a szempontok fontossági sorrendben szerepelnek.
Egy adott gazdálkodó egységnek csak idegen pénznemen keletkezhet átváltási árfolyamkülönbözete.
A Társaság megosztja eszközeit és kötelezettségeit monetáris és nem monetáris eszközökre. A
monetáris elemek azok az elemek, amelyek kiegyenlítése vagy befolyása pénzmozgással jár, illetve
monetáris elemnek minősül maga a pénz. Nem minősülnek monetáris elemnek azok a követelés-
kötelezettség tartalmú tételek, amelyek nem járnak pénzmozgással (pl.: szolgáltatásokra, készletekre
adott előlegek).
Az idegen pénznemben kifejezett monetáris elemeket minden fordulónapon át kell értékelni a
fordulónapi azonnali (spot) árfolyamra. Minden gazdálkodó egység a Magyar Nemzeti Bank
fordulónapi közzé tett árfolyamát alkalmazza az átváltáskor.
135
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
II.
A pénzügyi kimutatások elkészítésekor alkalmazott lényeges
becslések és a bizonytalanságok egyéb forrásai
A Társaság számviteli politikáinak alkalmazása során a vezetésnek döntéseket, becsléseket és
feltételezéseket kell tennie azon eszközök és kötelezettségek nyilvántartási értéke tekintetében,
amelyek más forrásokból nem nyilvánvalóak. A becslések és a kapcsolódó feltételezések múltbeli
tapasztalatokon és más, relevánsnak minősített tényezőkön alapulnak. A tényleges eredmények
eltérhetnek ezen becslésektől.
A becsléseket és az ezeket megalapozó feltételezéseket folyamatosan felül kell vizsgálni. A számviteli
becslések módosításait a módosítás időszakában kell elszámolni, amennyiben a módosítás kizárólag
ezt az időszakot érinti, vagy a módosítás időszakában és az azt követő időszakokban, amennyiben a
módosítás a tárgyidőszakot és a jövőbeli időszakokat is érinti.
Az alábbiakban ismertetésre kerülnek azok a kritikus döntések – a becsléseket tartalmazók kivételével,
amelyeket a Csoport meghozott a számviteli politikáinak az alkalmazása során, és amelyek a
legjelentősebb hatással voltak a pénzügyi kimutatásokban megjelenített összegekre.
Tárgyi eszközök hasznos élettartama
A Társaság minden éves beszámolási időszak végén felülvizsgálja az ingatlanok, gépek és berendezések
hasznos élettartamát. A tárgyév során az igazgatótanács megállapította, hogy nem szükséges a tárgyi
eszközök hasznos élettartamát és maradványértékét változtatni.
Tárgyi eszközök és immateriális javak, valamint koncessziós eszközök értékvesztése
A tárgyi eszközök és immateriális javak értékvesztés becslése a jövedelemtermelő egységek
realizálható értéke, tehát azok értékesítési költségekkel csökkentett valós értéke vagy használati
értéke alapján történik. A használati érték meghatározása a diszkontált várható pénzáramok alapján
történik. Ezen pénzáramok minden egyes befektetett eszköz vagy befektetés esetében a menedzsment
jövőre vonatkozó becsléseit tükrözik.
A tárgyi eszközök és immateriális javak vonatkozásában értékvesztés teszt keretében megvizsgáltuk
azt, hogy a gazdálkodó egység eszközei megtérülnek-e. Az értékvesztés teszt alapján szükségessé vált
korrekciókat a Társaság szerepelteti jelen pénzügyi kimutatásaiban.
Megfelelő mértékű adóalapot képező nyereség realizálása, amellyel szemben a halasztott adó eszköz
érvényesíthető
Halasztott adó követelés csak akkor vehető fel, ha valószínűsíthető, hogy a Társaság a jövőbeni
tevékenysége során adóalapot képző nyereséget realizál, amellyel szemben a halasztott adó eszköz
érvényesíthető. Jelentős feltételezések szükségesek a menedzsment részéről a felvehető halasztott
136
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
adó eszközök vonatkozásában, a jövőben – az adótervezési stratégia fényében – felmerülő adóalapot
képező nyereség időpontjáról és összegéről.
Tárgyévben a Társaság konzervatív módszertant követve, kizárólag a már meglévő és leszerződött
projektek várható jövedelemtermelő képessége alapján állapította meg a felhasználható halasztott
adó eszköz várható mértékét. Ezen üzleti terv nem számol külső finanszírozással, illetve a
magyarországi operációban keletkezett készpénz beruházási célú elköltésével sem.
Leányvállatok értékelésével kapcsolatos bizonytalanság
A Társaság leányvállalatainak értékelése során jelentős bizonytalanságként jelentkezik azok megtérülő
értéke, amelynek változása értékvesztéshez vagy annak visszaírásához vezethet. Ezek az
értékvesztések és visszaírások közvetlenül érintik a nettó eredményt.
A peresített követelés értékelésével kapcsolatos bizonytalanság
A Társaság egyes követeléseivel összefüggésben – amelynek a kötelezettje a Társaság marosvásárhelyi
leányvállalata volt korábban értékvesztést számolt el, mivel a leányvállalatnak tartozó Marosvásárhelyi
Önkormányzat nem mutatott hajlandóságot a leányvállalat által nyújtott szolgáltatásból származó
követelés tételek kifizetésére. E követelésekkel összefüggésben kártérítési per indult. A perben jogerős
bírósági ítélet született, amely arra kötelezte az önkormányzatot, hogy fizesse meg a tartozást és a
kapcsolódó jogkövetkezményeket. Tekintettel arra, hogy a marosvásárhelyi leányvállalat felszámolás
alatt van, a felosztható vagyon kifizetésére speciális szabályok vonatkoznak, illetve az önkéntes fizetés
elmaradása esetén további eljárások válhatnak szükségessé. Mivel a jogerős bírósági ítélet a követelés
létezését megerősítette, szükségessé vált a követelés értékelése, azonban az értékelés során meg kell
becsülni a felosztható vagyon nagyságát, illetve számolni kell a fizetési hajlandóságból fakadó
korrekciókkal is, amely a követelés értékelésével kapcsolatosan jelentős bizonytalansághoz vezet.
137
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
III.
Az átfogó eredménykimutatáshoz kapcsolódó kiegészítő
megjegyzések
1. Árbevétel
Az árbevétel tevékenységek szerinti megoszlása a következő:
2022.12.31-én
végződő év
315 044
2021.12.31-én
végződő év
Hőértékesítés
Bérbeadás
MAHART projekt bevétele
Egyéb tevékenységek bevételei
Összesen
225 857
132 563
9 036
12 066
379 522
69 050
13 189
6 162
403 445
Az árbevétel kizárólag a vállalkozás főtevékenységéhez kapcsolható hozamokat tartalmazza.
A bérbeadás sor az IFRIC 12 hatálya alá tartozó szerződésekből származó hozamot tartalmazza.
Az árbevétel elszámolásakor – az időbeli elhatárolások elszámolását leszámítva – a kiszámlázásokat
lehetett követni, mivel a szolgáltatások jellege olyan, hogy nem teszi szükségessé a további időszakok
közötti korrekciót.
A Társaság árbevételét az IFRS 15 Vevőszerződésekből származó árbevétel elszámolása sztenderd
2018. január 1-i bevezetése nem befolyásolta, ugyanis a Társaságnak az önkormányzatok részére
bérbeadott koncessziós eszközök szolgáltatási díjából származik bevétele, amely az IFRIC 12 értelmezés
szerint kerül kimutatásra és nem fakad belőle bevételszámolási eltérés.
A Társaság a MAHART megbízásából – egy közbeszerzési eljárásban elnyert pályázat alapján –
töltőállomást hoz létre. A töltőállomás felépítése a megrendelő iránymutatása alapján történik, a
létrehozott teljesítményt (töltőállomás) a megrendelő kontrollálja. Ezért a bevételt ennél a projektnél
arányosan (adott idő alatt) kell elszámolni.
A teljesítési fokot (PTC) a Csoport a tervezett és a tényleges költségek arányában határozza meg. Ebben
az időszakban arra a következtetésre jutott a Társaság, hogy nem állnak fenn azok a feltételek, amely
alapján a megállapodott árbevétel elszámolására sor kerülhessen. A Csoport csak akkora bevételt
számolt el, amelynek megtérülését erősen valószínűsíti, illetve amely tételek a ráfordítások között
megjelennek. A Csoport az időszak során nem mutatott ki bruttó eredményt a projekten (az elszámolt
árbevétel és a közvetlen ráfordítások egyenlege nulla). A Csoport a várható veszteségekre céltartalékot
képzett.
138
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
2. Közvetlen ráfordítások
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
Továbbhárított közüzemi díjak
MAHART projekt ráfordításai
315 043
13 189
232 612
9 036
Összesen
328 232
241 648
A közvetlen ráfordítások között szerepelnek azok a ráfordítások, amelyek az árbevétellel közvetlen
kapcsolatba hozhatók. A Társaság a közvetlen ráfordítások között a MAHART projekt ráfordításai
(részleteket lásd az árbevételnél) és a továbbhárított közüzemi díjakat tartja nyilván.
3. Anyagjellegű ráfordítások
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
Irodaszer
(230)
(261)
Üzemanyag
(3 071)
(117)
(1 878)
(5 296)
(1 265)
(4 496)
(2 300)
(8 322)
Közüzemi díjak
Egyéb anyagköltség
Összesen
Az anyagjellegű ráfordítások alakulását a fenti táblázat mutatja be. Az anyagjellegű ráfordítások értéke
az előző évhez képest elsősorban az elszámolt közüzemi díjak és egyéb anyagköltségek miatt csökkent.
4. Személyi jellegű ráfordítások
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
Bérek és juttatások
Bérjárulékok
Egyéb személy jellegű juttatások
Összesen
(48 918)
(52 921)
(15 639)
(40 573)
(10 335)
(39 772)
(99 025)
(109 133)
A személyi jellegű ráfordítások értékének alakulását a fenti táblázat mutatja be. A táblázatból látható,
hogy a személyi jellegű ráfordítások értéke az előző évhez képest jelentősen nem változott.
A Társaság átlagos állományi létszáma az Igazgatósági tagokat is beleértve 2021-ben 12 fő, 2022-ben
13 fő volt.
139
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
5. Igénybevett szolgáltatások
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
Jogi költség
(23 145)
(25 251)
Üzemeltetési költségek
Bérleti díjak
(15 289)
(3 051)
(20 170)
(7 598)
Tanácsadói díjak
Bankköltség
Egyéb költségek
Biztosítási díjak
(32 471)
(14 726)
(32 478)
(5 138)
(34 189)
(2 797)
(35 520)
(5 159)
Kommunikációs költségek
Ingatlanokkal kapcsolatos költségek
Karbantartási költségek
Összesen
(2 287)
(2 643)
(21 124)
(21 535)
(171 244)
(11 983)
(38 116)
(183 426)
A Társaság igénybevett szolgáltatásainak értékét a fenti táblázat mutatja be. A fenti táblázatból
látható, hogy az igénybevett szolgáltatások értéke csekély mértékben, 12 182 ezer Ft-tal csökkent az
előző évhez képest.
6. Egyéb bevételek és ráfordítások
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
Egyéb bevételek
Tárgyi eszközök értékesítésének bevétele
Terven felüli értékcsökkenés visszaírása
Egyéb bevételek
847 711
268 907
75
990 259
0
4 688
Összesen
1 116 693
994 947
A Társaság a tárgyidőszak folyamán értékesítette az M0 autópálya mellett található, LNG/LCNG
töltőállomását, valamint a romániai Zilahban található 29 504 m2 területű telkét.
Egyéb ráfordítások
Bírságok
(560)
(95)
Egyéb adók
(25 790)
(2 571)
Értékesített tárgyi eszközök kivezetéskori
könyv szerinti értéke
Céltartalékok
Egyéb ráfordítások
Összesen
(720 307)
(216 714)
(47 536)
(1 010 907)
(105 786)
(950 009)
0
(1 146)
(953 747)
(41 200)
Egyéb bevételek és ráfordítások (nettó)
A céltartalékokat a MAHART projekttel kapcsolatban kellett képezni (lásd 25. pontot).
140
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
7. Pénzügyi műveletek ráfordítása (bevétele)
a) Kamatok
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
Kapcsolt vállalkozástól kapott kamat
Egyéb kamatbevétel
IFRIC 12 kamatbevétel
82 960
11 996
49 125
48 865
2 556
23 775
Kapcsolt vállalkozásnak fizetett kamat
IFRS 16 lízing kamat ráfordítás
Összesen
(306 815)
(515)
(163 249)
(138 857)
(745)
(64 406)
Kapcsolt vállalkozástól kapott kamat részletezése:
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala SRL
Síaréna Kft
E-Star Energy Generation SA
Ski43 Nonprofit Zrt.
Enefi Projekttársaság Kft.
Összesen
1 780
69 959
940
3 478
6 803
82 960
1 120
43 111
1 174
1 304
2 156
48 865
Kapcsolt vállalkozásnak fizetett kamat részletezése:
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
EETEK LIMITED
(306 815)
(306 815)
(133 857)
(138 857)
Összesen
b) Részesedések értékvesztése és annak visszaírása:
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
EETEK részesedés értékvesztés visszaírása
Ski43 Program Nonprofit Zrt részesedés
értékvesztés (-) / visszaírása
381 973
133 642
17 991
(270 275)
129 689
(26 621)
(490 742)
(383 721)
Síaréna Kft. részesedés értékvesztés
Összesen
141
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
c) Egyéb pénzügyi műveletek bevételei és ráfordításai:
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
Árfolyamkülönbözet
(162 041)
(11 252)
Részvények értékelési különbözete
Random részvény – árfolyamnyereség
Pannon Fuel részesedés értékesítése
Határidős ügyletek eredménye
Befektetési jegyek ért. különbözete
Részvények után kapott osztalék
Összesen
(14 234)
633
3 785
96 139
(36 640)
0
126 082
10 038
1 121
(38 401)
0
0
0
52 032
d) Várható hitelezési veszteség, illetve követelések leírása és azok visszaírása:
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
Síaréna Kft.
(689 311)
41 320
0
0
0
E-Star Mures Energy SA kölcsön köv.
értékvesztésének visszaírása
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala SRL
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala SRL –
visszaírás
(22 228)
0
287 241
16 389
74 403
(3 580)
0
(2 328)
(36 654)
0
SC Faapritek SA
E-Star Energy Generation SA
Ski43 Nonprofit Zrt.
(207 284)
Pannon Fuel Kft.
(82 291)
Vevőkövetelések értékvesztése
Pénzügyi ráfordítás – várható hitelezési
veszteség
(6 919)
3 353
Összesen
(487 741)
(140 148)
A Marosvásárhelyi Önkormányzattal szemben jogerősen pert nyert az Nyrt. egyik felszámolás alatt álló
leányvállalata, amely alapján az önkormányzatot arra kötelezték, hogy fizesse meg az elmaradt és
vitatott tartozásainak egy részét. A felszámolt leányvállalattal szembeni követelést a Társaság
korábban teljesen leírta, mivel az fizetésképtelenné vált az önkormányzat nem fizetése miatt. A
leányvállalat pernyertessége miatt a korábbi követelés – legalább részbeni – megtérülésére lehet
alappal számítani. Ebben az időszakban becslést kellett készíteni, amely alapján meg kellett határozni,
hogy mennyi térül meg a leírt követelésből. A becsléshez meg kellett határozni a még várható behajtási
költségeket, az egyébként felszámolt társaság felosztható vagyonából a Társaságra jutó részt és ezt
korrigálni kellett bizonyos bizonytalansági faktorokkal. A számítás eredménye alapján 2020-ban
676 633 eFt-ot kellett visszaírni.
142
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A megítélt kártérítés összege 9 022 980 RON volt, a teljes összeg 2022 év végéig rendezésre került.
A visszaírt követelésen felül a társaság megalapozatlannak tartja azt az ítéletet, melyben kártérítés
megfizetésére egyáltalán nem kötelezték az alperest. Ennek okán a Társaság nemzetközi
választottbírósági pert fontolgat. Ezen túlmenően, a megítélt összegek után járó késedelmi kamatok
érvényesítése tárgyában a román joggyakorlat szerint a mostani pernyertességet követően lehet újabb
pert indítani. Ennek első és másodfokon várható átfutási ideje nagyjából egy év. A peresített összeg
jelentős. Ezek az összegek a további bizonytalanság miatt nem kerültek elszámolásra.
e) Pénzügyi műveletek egyéb ráfordítása (bevétele):
2022.12.31-én
végződő év
2021.12.31-én
végződő év
Kamatok
(163 249)
(64 406)
Részesedések értékvesztése és annak visszaírása
Egyéb pénzügyi műveletek eredménye
Várható hitelezési veszteség, illetve követelések
leírása és azok visszaírása
129 689
(38 401)
(383 721)
52 032
(487 741)
(140 148)
Összesen
(559 702)
(536 243)
8. Jövedelemadó ráfordítás
A Társaság kizárólag helyi iparűzési adó ráfordítást mutat ki mindkét időszakban, mint jövedelemadó
ráfordítást. Mind az innovációs járulék, mind a társasági adó ráfordítása nulla.
A társasági adó levezetését az alábbi táblázat mutatja be:
2022.12.31
(665 372)
2021.12.31
(705 788)
Adózás előtti eredmény
Adóalap növelő tételek
1 868 680
5 586
720 307
216 714
245
7 164
901 115
17 549
1 577 864
42 209
1 391 018
0
Számviteli értékcsökkenés
Értékesített tárgyi eszközök könyv szerinti értéke
Céltartalék képzése
Bírság, késedelmi kamat
Vevői értékvesztés
2
82 291
61 214
1 130
Egyéb követelések értékvesztése
Egyéb növelő tétel
Adóalap csökkentő tételek
1 435 018
1 434 934
Adótörvény szerinti értékcsökkenés
5 698
71 315
143
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Tárgyi eszközök visszaírt terven felüli értékcsökkenése
Értékesített tárgyi eszközök számított nyilvántartási értéke
Helyi iparűzési adó
268 907
720 307
699
0
1 358 966
1 296
Értékvesztés visszaírása
Kapott osztalék
438 286
1 121
3 357
0
Adóalap
(231 710)
0
(562 858)
0
Fizetendő adó
144
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
IV. A mérleghez kapcsolódó kiegészítő megjegyzések
9. Immateriális eszközök
Az immateriális eszközök mozgását az alábbi táblázat szemlélteti:
Szellemi termékek
Összesen
Bruttó érték
1 768
196
0
2021. december 31.
1 768
196
0
Beszerzés
Állománycsökkenés
2022. december 31.
1 964
1 964
Halmozott értékcsökkenés
2021. december 31.
0
388
0
0
388
0
Tárgyévi értékcsökkenés
Állománycsökkenés
388
2022. december 31.
388
Könyv szerinti érték
2021. december 31.
2022. december 31.
1 768
1 576
1 768
1 576
10.Tárgyi eszközök
Az eszközök mozgását az alábbi táblázat szemlélteti:
Ingatlanok és
épületek
Műszaki
berendezés
Használati jog-
eszközök
Egyéb berendezés
Összesen
Bruttó érték
17 717
16 554
(17 717)
16 554
0
2021. január 1.
771 195
298 176
22 089
1 109 177
21 458
Beszerzés
2 125
0
2 779
Értékesítés
(502 125)
0
0
(519 842)
610 793
2021. december 31.
271 195
298 176
24 868
Beszerzés
0
(268 907)
2 288
19 744
0
1 669
0
21 413
(268 907)
363 299
0
Állománycsökkenés
2022. december 31.
16 554
317 920
26 537
Halmozott értékcsökkenés
2021. január 1.
17 247
5 528
(17 717)
5 058
5 518
0
272 214
292 318
15 535
597 314
31 102
Tárgyévi értékcsökkenés
23 526
153
1 895
Értékesítés miatti kivezetés
(25 856)
0
0
(43 573)
584 843
2021. december 31.
269 884
292 471
17 430
Tárgyévi értékcsökkenés
Állománycsökkenés
136
(268 907)
1 113
2 609
0
2 453
0
10 716
(268 907)
326 651
10 576
2022. december 31.
295 080
19 883
145
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Könyv szerinti érték
2021. január 1.
470
11 496
5 978
498 981
1 311
5 858
5 705
6 554
7 438
6 655
511 863
25 950
36 648
2021. december 31.
2022. december 31.
1 175
22 840
A Társaság 2020. 11. 27-én megvásárolta a szigetszentmiklósi LNG-CNG töltőállomást 500 millió Ft-ért.
Ez okozta a tárgyi eszközök 2020. évi növekedését. A Társaság a töltőállomást 2021. folyamán átsorolta
az értékesítésre tartott eszközök közé. A töltőállomás eladása 2022-ben zárul le.
A Társaság a használatijog-eszközök között egy személygépkocsi bérlésével kapcsolatos használati
jogot és annak értékcsökkenését mutatja ki.
11.Részesedések leányvállalatokban, társult vállalatokban és közös
szerveződésekben
2022.12.31
2021.12.31
RFV Józsefváros Kft
Termoenergy SRL
1 470
38 500
34 525
5 913
5 913
5 913
5 913
1 470
38 500
34 525
5 913
5 913
5 913
5 913
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala SRL
E-Star Mures Energy SA (felszámolás alatt)
E-Star Energy Generation SA
SC Faapritek SA
E-Star Alternative Energy SA
Ski43 Program Nonprofit Zrt. (korábbi nevén: E-Star
Management Zrt.)
96 500
6 384 260
761 017
96 500
6 384 260
761 017
EETEK LIMITED
Síaréna Kft.
ENEFI Projekttársaság Kft.
Összesen
52 191
52 191
7 392 115
(2 747 796)
4 644 319
7 392 115
(2 859 494)
4 532 621
Elszámolt értékvesztés
Könyv szerinti érték
A részesedésekre elszámolt értékvesztést a lenti táblázat mutatja be:
2022.12.31
2021.12.31
(38 500)
(34 525)
(5 913)
Termoenergy SRL
(38 500)
(34 525)
(5 913)
(5 913)
(5 913)
(5 913)
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala SRL
E-Star Mures Energy SA
E-Star Energy Generation SA
SC Faapritek SA
(5 913)
(5 913)
(5 913)
E-Star Alternative Energy SA
146
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Ski43 Program Nonprofit Zrt.
EETEK LIMITED
Síaréna Kft.
(96 500)
(1 793 602)
(761 017)
(96 500)
(2 175 575)
(490 742)
Összesen
(2 747 796)
(2 859 494)
A részesedések könyv szerinti értékét a lenti táblázat mutatja be:
2022.12.31
1 470
4 590 658
0
52 191
4 644 319
2021.12.31
1 470
4 208 685
268 275
52 191
RFV Józsefváros Kft.
EETEK LIMITED
Síaréna Kft.
ENEFI Projekttársaság Kft.
Összesen
4 532 621
A fenti táblázatban szereplő Társaságok mindegyike leányvállalatnak minősül. A társaság a
részesedéseit bekerülési értéken tartja nyilván, csökkentve az értékvesztéssel.
A Társaság 2020. 01. 13-án 100%-os tulajdonrészt szerzett a Síaréna Kft.-ben, a részesedés bekerülési
értéke 761 017 eFt volt. 2022-ben a Társaság vezetősége úgy döntött, hogy a részesedés teljes értékét
(az előző évi értékvesztésen felül) értékveszti.
A Társaság a tárgyév fordulónapján 381 973 ezer Ft értékvesztés visszaírást számolt el az EETEK
LIMITED részesedésére vonatkozóan. A részesedés megtérülő értékét a befektetések saját tőkéje
alapján határozta meg a Társaság.
Egyéb hosszú lejáratú követelések
2022.12.31
2021.12.31
SC Faapritek SA kölcsön
SC Faapritek SA kölcsönkamat
Összesen
15 685
10 821
26 506
15 685
10 821
26 506
SC Faapritek SA kölcsön értékvesztés
SC Faapritek SA kölcsönkamat értékvesztés
Könyv szerinti érték
(15 685)
(10 821)
0
(15 685)
(10 821)
0
A Társaság az egyéb hosszú lejáratú követelések között az SC Faapritek SA-nak adott kölcsönt és a hozzá
tartozó kamatot tartja nyilván.
147
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
12.Koncessziós eszközök
IFRIC 12 alapján kimutatott tárgyi eszközök:
2022.12.31
2021.12.31
Szolgáltatási koncessziós megállapodásokból származó befektetett
eszközök
0
77 050
Szolgáltatási koncessziós megállapodásokból származó
forgóeszközök
81 219
138 957
Összesen
81 219
216 007
A fordulónapi valós érték meghatározása során használt feltételezések:
A Csoport minden esetben az üzletkötés pillanatában a projektre érvényes belső diszkontrátával (a
valós érték meghatározása során használt diszkont ráták a 6% – 8%-os tartományban mozognak)
diszkontálta a jövőbeli pénzáramokat:
Projekt
Józsefváros
Érd
Dátum
2007.08.01
2015.11.01
Lejárat
2022.07.31
2024.09.30
2022.12.31
0
2021.12.31
120 502
96 091
81 439
Összesen
81 439
216 593
A Társaság a koncessziós eszközök tekintetében a következő mozgásokat könyvelte el:
2022.12.31.
216 007
2021.12.31.
Nyitóegyenleg
383 976
1 847
(170 271)
455
Becslés változás infláció miatt
Követelés csökkenés
Várható hitelezési veszteség
Záróegyenleg
38 123
(173 131)
220
81 219
216 007
A koncessziós díjakat – a szerződés szerint – az inflációval évente módosítani kell, amelyet a Társaság
minden évben tárgyévi hatásként jelenít meg.
A Társaság a szolgáltatási koncessziós megállapodásokból származó eszközökre 586 ezer Ft várható
hitelezési veszteséget számolt el. A várható veszteség számításánál a Társaság a nemteljesítéskori
veszteségrátát (LGD) 45%-ban, a nemteljesítési valószínűséget (PD) pedig 6%-ban határozta meg.
13.Halasztott adó eszközök és kötelezettségek
A halasztott adó számítása során a Társaság az adózás szempontjából figyelembe vehető értéket
eszközönként és kötelezettségenként hasonlítja össze a könyv szerinti értékkel. Ha a különbözet
megforduló (tehát belátható időn belül az eltérés kiegyenlítődik), akkor előjelének megfelelően
halasztott adó kötelezettséget vagy eszközt vesz fel. Az eszköz felvételekor a megtérülést külön
vizsgálta a Társaság.
148
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Mindkét évben az adó meghatározásakor 9%-os megforduláskori kulccsal kalkulált a Társaság, hiszen
az adott eszközök és kötelezettségek tényleges adókká olyan időszakokban válnak, amikor az adókulcs
9%-ban meghatározott a hatályos jogszabályban.
A Társaság úgy döntött, hogy a halasztott adó eszközöket nem veszi fel a könyvekbe, mert azok
megtérülése nem valószínű. Az adóköteles különbözetek összegét – így a meg nem jelenített halasztott
adó eszköz értékét is – a következő táblázat tartalmazza:
A 2022. évi adómérleg és átmeneti különbözetek a következők:
Számviteli érték
Adóérték
1 576
Különbözet
0
Immateriális eszközök
Tárgyi eszközök
Befektetések kapcsolt vállalkozásban
Szerződéses eszközök
Vevők
1 576
36 648
4 644 319
81 219
91 078
34 512
1 109 595
1 349
14 520
(2 747 796)
22 128
7 392 115
81 219
1 054 589
34 512
0
(963 511)
0
Vásárolt részvények
Egyéb követelések
(9 348 700)
10 458 295
1 349
0
Jövedelemadó követelések
Aktív időbeli elhatárolások
Pénz és pénz egyenértékesek
Céltartalékok
Egyéb hosszú lejáratú kötelezettség
IFRS 16 hosszú lejáratú
Rövid lejáratú hitelek
IFRS 16 rövid lejáratú lízingkötelezettség
Szállítói kötelezettség
Passzív elhatárolások
0
34 770
1 217 287
216 714
322 205
500
34 770
1 217 451
0
322 205
500
3 402 533
5 814
(164)
216 714
0
0
0
0
0
0
3 402 533
5 814
19 037
8 621
19 037
8 621
0
0
Szerződéses kötelezettségek
Egyéb rövid lejáratú kötelezettség
Veszteségelhatárolás
59 200
43 091
0
59 200
43 091
10 599 772
34 758 777
(10 599 772)
(23 428 709)
Összesen
11 330 068
23 428 709
2 108 584
Adóköteles különbözet
Halasztott adókövetelés
A halasztott adókövetelést nem jeleníti meg a Társaság, mivel jelenleg nem rendelkezik olyan
adóstratégiával, amely megalapozza a halasztott adókövetelés megtérülését. Amennyiben a
későbbiekben adóköteles nyereséget ér el a Társaság vagy pozitív adóalap-korrekciós tételek
keletkeznek, ezt az eszközt realizálni lehet.
149
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A 2021. évi adómérleg és átmeneti különbözetek a következők:
Számviteli érték
Adóérték
1 768
Különbözet
0
Immateriális eszközök
1 768
19 924
Tárgyi eszközök
25 948
6 024
0
0
Befektetési célú ingatlanok
0
0
5 023 363
26 506
0
Befektetések kapcsolt vállalkozásban
Egyéb hosszú lejáratú követelések
Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok
Társult vállalkozás (Random Capital)
Pénzügyi eszközök (IFRIC 12)
Értékesítésre tartott eszközök
Szerződéses eszközök
5 023 363
(26 506)
0
0
0
0
0
216 007
476 268
0
0
0
216 007
0
476 268
0
0
(392 416)
Vevők
Vásárolt részvények
Egyéb követelések
Jövedelemadó követelések
Aktív időbeli elhatárolások
Pénz és pénz egyenértékesek
Céltartalék
215 627
251 933
2 073 477
1 110
1 448
338 895
0
608 043
251 933
10 493 748
1 110
0
(8 420 271)
0
0
(45)
1 448
338 940
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
Egyéb hosszú lejáratú kötelezettség
IFRS 16 hosszú lejáratú
Rövid lejáratú hitelek
IFRS 16 rövid lejáratú lízingkötelezettség
Szállítói kötelezettség
322 205
6 314
3 115 595
5 485
139 298
14 424
631 989
59 087
0
322 205
6 314
3 115 595
5 485
139 298
14 424
631 989
59 087
10 980 450
32 503 997
Passzív elhatárolások
Szerződéses kötelezettségek
Egyéb rövid lejáratú kötelezettség
Veszteségelhatárolás
(10 890 450)
(19 583 756)
Összesen
12 920 241
19 583 756
1 762 538
Adóköteles különbözet
Halasztott adókövetelés
150
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
14.Vevőkövetelések
A vevőkövetelésekkel és azok értékvesztésével kapcsolatosan a következő információk relevánsak:
2022.12.31.
2021.12.31.
Vevőállomány
91 078
215 627
2022.12.31.
2021.12.31.
Nem lejárt
13 287
59 591
23 441
140 105
71 714
5 818
3 631
386 775
608 043
1-90 nap között
91-180 nap között
181-365 nap között
Éven túli lejárt
562 869
395 401
1 054 589
Bruttó vevő összesen
Elszámolt vevő értékvesztés:
(963 511)
(392 416)
Vevőállomány fordulónapon
91 078
215 627
A nem értékvesztett vevőkövetelések korosítása a következő:
Nem értékvesztett követelések
2022.12.31.
2021.12.31.
Nem lejárt
13 154
78 880
-956
138 704
73 656
3 267
0
1-180 nap között
181-360 nap között
Éven túli lejárt
Összesen:
0
91 078
215 627
A Társaságnál a vevőkövetelésekre képzett értékvesztés az alábbiak szerint alakult:
2022.12.31.
2021.12.31.
Egyenleg január 1-jén
392 416
576 531
(5 436)
312 763
74 012
5 641
Követelésekre képzett specifikus értékvesztés
Várható hitelezési veszteség
Egyenleg december 31-én
963 511
392 416
A várható hitelezési veszteség az eredménykimutatásban a pénzügyi tevékenység ráfordításaiban kerül
feltüntetésre.
Egy adott vevőkövetelés realizálhatóságának vizsgálata során a Társaság figyelembe veszi a követelés
hitelminőségében a hitelnyújtás időpontja és a beszámolási időszak vége között bekövetkezett
esetleges változásokat. A vevő számlákra minden esetben egységesen 8 nap a fizetési határidő.
151
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
15.Vásárolt részvények
A Társaság 2022 december 31-én az alábbi vásárolt részvényekkel rendelkezett:
Könyv szerinti érték –
2022.12.31
Darab
974 917
Bekerülési érték
Épduferr Nyrt.
Összesen
48 746
48 746
34 512
34 512
A Társaság a részvényeket kereskedési céllal tartja, ezért a valós érték változások az eredménnyel szemben
kerülnek elszámolásra (FVTPL).
16.Egyéb követelések
2022.12.31
6 966 488
2 769 311
207 284
14
2021.12.31
7 268 185
2 686 350
324 000
7
Kapcsolt kölcsön
Kapcsolt kölcsönkamat
Követelés – Pannon Fuel Kft.
Egyéb adó követelések
ÁFA követelés
5 722
24 475
Egyéb követelések
55 156
190 731
10 493 748
(8 420 271)
2 073 477
Egyéb követelések összesen bruttó
Elszámolt értékvesztés
Egyéb követelések összesen
10 003 975
(8 894 380)
1 109 595
A kapcsolt kölcsönök és kölcsönkamatok részletezését a lenti táblázat mutatja:
2022.12.31
2021.12.31
Kapcsolt kölcsön
Termoenergy SRL
17 955
34 344
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala SRL
4 588 251
4 583 403
E-Star Mures Energy SA
SC Faapritek SA
E-Star Alternative Energy SA
E-Star Energy Generation SA
E-Star Energy Generation SA
Síaréna Kft.
Ski43 Program Nonprofit Zrt.
Enefi Projekttársaság Kft.
Összesen
954 456
11 808
1 396
1 415 458
11 808
1 396
64 525
45 418
511
45 418
1 274 633
17 060
55 000
6 966 488
1 024 633
35 000
52 200
7 268 185
152
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
2022.12.31
2021.12.31
Kapcsolt kölcsönkamat
Termoenergy SRL
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala SRL
E-Star Mures Energy SA
SC Faapritek SA
19 772
2 147 614
345 975
3 201
19 772
2 145 834
345 975
3 201
E-Star Alternative Energy SA
E-Star Energy Generation SA
Síaréna Kft.
Ski43 Program Nonprofit Zrt.
Enefi Projekttársaság Kft.
Összesen
4 751
4 751
128 618
103 989
4 868
10 523
2 769 311
127 679
34 030
1 390
3 718
2 686 350
Az egyéb követelések értékvesztését a lenti táblázat mutatja:
2022.12.31
2021.12.31
Kapcsolt kölcsön
Termoenergy SRL
(17 955)
(4 294 382)
(954 456)
(11 808)
(1 396)
(34 344)
(4 583 402)
(995 776)
(11 808)
(1 396)
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala SRL
E-Star Mures Energy SA
SC Faapritek SA
E-Star Alternative Energy SA
E-Star Energy Generation SA
E-Star Energy Generation SA
Ski43 Program Nonprofit Zrt.
Síaréna Kft.
(511)
(64 525)
(45 418)
(35 000)
0
(45 418)
(17 060)
(637 317)
(5 980 303)
Összesen
(5 771 669)
2022.12.31
2021.12.31
Kapcsolt kölcsönkamat
Termoenergy SRL
(19 772)
(19 772)
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala SRL
(2 147 614)
(2 145 834)
E-Star Mures Energy SA
SC Faapritek SA
(345 975)
(3 201)
(345 975)
(3 201)
E-Star Alternative Energy SA
E-Star Energy Generation SA
Ski43 Program Nonprofit Zrt.
Síaréna Kft.
(4 751)
(128 618)
(4 868)
(51 994)
(2 706 793)
(4 751)
(127 679)
(1 390)
0
Összesen
(2 648 602)
Összesen
(8 687 096)
(8 420 271)
A nullától eltérő könyv szerinti értékű egyéb követeléseket a lenti táblázat mutatja:
2022.12.31
2021.12.31
Síaréna Kft. kölcsön és kölcsönkamat
689 311
1 058 664
153
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Enefi Projekttársaság Kft. kölcsön és kölcsönkamat
E-Star Mures Energy SA kölcsön
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala SRL
Pannon Fuel – adott előleg
Leányvállalatok, volt leányvállalatok (részösszesen):
Egyéb adó követelések
65 522
0
293 869
0
1 048 702
14
55 918
419 682
0
324 000
1 858 264
7
ÁFA követelés
Biztosíték, óvadék
Szállítónak adott előleg
Egyéb követelések
5 722
51 352
1 553
2 252
1 109 595
24 475
48 836
140 214
1 681
Egyéb követelések összesen
2 073 477
Az azonos adóhatóságnál nyilvántartott adókat nettó módon jeleníti meg a Társaság. A tartozás
természetű adóegyenlegeket a kötelezettségek közé soroltuk (ha az adott cég összességében tartozik
az adóhatóságnak).
17.Jövedelemadó követelések
A jövedelemadó követelések soron a Társaság a helyi iparűzési adó követelést mutatja ki.
18.Aktív időbeli elhatárolások
Az elhatárolások részletezését az alábbi táblázat mutatja be:
2022.12.31.
2 706
2021.12.31.
1 318
Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása
Járó bevételek aktív időbeli elhatárolása
Összesen
32 064
34 770
130
1 448
A költségek aktív időbeli elhatárolásainak részletezése a következő:
2022.12.31.
2020112.31.
Biztosítási díj
Egyéb költség
Összesen
715
1 991
2 706
791
527
1 318
A járó bevételek aktív időbeli elhatárolásának részletezése a következő:
2022.12.31.
2021.12.31.
Management díj
Továbbszámlázandó gázdíj
Összesen
3 380
28 684
32 064
130
0
130
154
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
19.Pénzeszközök és egyenértékeseik
2022.12.31
1 217 037
414
2021.12.31
338 133
807
Banki egyenlegek
Készpénz
Várható hitelezési veszteség
Pénz és pénzeszköz egyenértékes
(164)
1 217 287
(45)
338 895
A pénzeszközök között kizárólag az azonnal pénzzé változtatható és felhasználható egyenlegek
szerepelnek.
A Társaság a pénz és pénz egyenértékeseikre 164 ezer Ft várható hitelezési veszteséget számolt el. A
várható veszteség számításánál a Társaság a nemteljesítéskori veszteségrátát (LGD) 45%-ban, a
nemteljesítési valószínűséget (PD) pedig 0,03%-ban határozta meg.
20.Jegyzett tőke
A jegyzett tőke a kibocsátott részvények névértékét tartalmazza. A jelenlegi névérték 10 forint/darab. A
tárgyidőszaki részvények mozgását a következő táblázat tartalmazza:
Jegyzett tőke névértéken
Névérték január 1-én
2022. december 31-én
2022.12.31.
166 061
2021.12.31.
166 061
166 061
166 061
Kibocsátott és kifizetett törzsrészvények mennyisége
2022.12.31.
2021.12.31.
Mennyiség január 1-én (db)
16 606 109
16 606 109
2022. december 31-én
16 606 109
16 606 109
A Társaság jegyzett tőkéje a 2019. november 29-i apport döntés értelmében 2020. január 9-én
megemelésre került. Ennek folytán 1 150 000 darab törzsrészvény, illetve 5 456 109 darab átalakítható
osztalékelsőbbségi részvény került kibocsátásra. A kibocsátott részvények névértéke a jegyzett tőkét
növelte.
A Társaság alaptőkéjének összetétele 2022-ben:
Kibocsátott
darabszám
Részvénysorozat:
Névérték (Ft/db)
Össznévérték (Ft)
Törzsrészvény
10
10
11.150.000
111.500.000
54 561 090
166 061 090
Elsőbbségi részvény
Alaptőke nagysága
5 456 109
16 606 109
155
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A Társaság alaptőkéjének összetétele 2021-ben:
Kibocsátott
darabszám
Részvénysorozat:
Névérték (Ft/db)
Össznévérték (Ft)
Törzsrészvény
10
10
11.150.000
111.500.000
54 561 090
166 061 090
Elsőbbségi részvény
Alaptőke nagysága
5 456 109
16 606 109
A részvényekhez kapcsolódó szavazati jogok száma 2022-ben:
Kibocsátott
darabszám
Szavazati jogra
jogosító részvények
Részvényenkénti
szavazati jog
Részvénysorozat
Összes szavazati jog
Törzsrészvény
11.150.000
5 456 109
16 606 109
11.150.000
0
1
0
1
11.150.000
0
Elsőbbségi részvény
Összesen:
11.150.000
11.150.000
A részvényekhez kapcsolódó szavazati jogok száma 2021-ben:
Kibocsátott
darabszám
Szavazati jogra
jogosító részvények
Részvényenkénti
szavazati jog
Részvénysorozat
Összes szavazati jog
Törzsrészvény
11.150.000
5 456 109
16 606 109
11.150.000
0
1
0
1
11.150.000
0
Elsőbbségi részvény
Összesen:
11.150.000
11.150.000
Egyik részvényfajta forgalomképessége sem korlátozott.
Az átalakítható-osztalékelsőbbségi részvény a részvényesek között felosztható adózott eredményből a
más részvényfajtába és részvényosztályba tartozó részvényeknél 5%-al kedvezőbb mértékben jogosít
osztalékra, amennyiben az osztalékfizetés törvényi feltételei fennállnak. Az átalakítható-
osztalékelsőbbségi részvény a tulajdonosának döntése alapján, egy az egy arányban A sorozatú,
egyenként 10,- Ft névértékű, dematerializált törzsrészvénnyé alakítható át. Az átalakításra vonatkozó
igényét a jogosult évente kétszer, az adott naptári év első félévének végéig és második félévének
végéig, tulajdonosi igazolás birtokában írásban jelentheti be az Igazgatóságnak akként, hogy a határidő
utolsó napjáig a bejelentésnek a társasághoz igazolható módon meg kell érkeznie. Az Igazgatóság az
adott naptári félév utolsó napját követő 30 napon belül köteles a bejelentett átalakítható-
osztalékelsőbbségi részvények törzsrészvénnyé történő átalakításáról határozni, amennyiben az adott
naptári félévben a bejelentett igények összesített mértéke eléri az 500.000 darab H sorozatú
156
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
átalakítható-osztalékelsőbbségi részvényt. Az átalakítás további részletszabályait (így különösen az
átalakítás napját) az Igazgatóság jogosult és köteles meghatározni. Részleges átalakítás esetén az
Igazgatóság előírhatja, így az átalakítás végrehajtásának feltételévé teheti az átalakítással érintett
részvények zárolását, vagy meghatározott számlaszámra vonatkozó átadását.
21.Tőketartalékok (ázsió)
2022.12.31.
2021.12.31.
Év eleji egyenleg
Negatív eredménytartalék megszüntetése tőketartalékból
Év végi egyenleg
4 698 537
0
4 698 537
23 966 744
(19 268 207)
4 698 537
A Társaság a 3/2021 (04.30.) számú Igazgatósági határozatában úgy határozott, hogy a Társaság a
negatív eredménytartalékot megszünteti a 2020. december 31-én rendelkezésre álló tőketartalék
felhasználásával. A tőketartalékok értéke a részvényért a névértéken felül a társaság rendelkezésére
bocsátott összeget tartalmazza.
22.Saját részvények
2022.12.31.
db
2021.12.31.
db
Saját részvények darabszámának alakulása
Nyitó érték
1 613 000
1 613 000
Visszavásárolt saját részvények darabszáma
Részvények alakulása (DB)
0
0
1 613 000
1 613 000
Saját részvények értékének alakulása
Nyitó érték
Visszavásárolt saját részvények könyv szerinti értéke
Saját részvény alakulása könyv szerinti értéken
2022.12.31.
382 327
0
2021.12.31.
382 327
0
382 327
382 327
A saját részvényekből 630 000 darab részvényopció teljesítésére elkülönítésre került (lásd következő
kiegészítő megjegyzést).
23.Részvény alapú kifizetések tartaléka
A részvény alapú kifizetések tartaléka egy korábbi időszakba megszolgálttá vált részvényopció valós
értékét tartalmazza. A részvényopció 630 000 darab részvényre szól. A lehívási időszak még nem járt
le. Ebben az időszakban – mivel teljesítési kötelem már nem kapcsolódott hozzá és lehívására sem
került sor – a tartalék értéke változatlan. A tartalékot az aktuális piaci értékére nem lehetett
átértékelni. Az opció lehívására 2022. 09. 25-ig sor kerülhet, teljesítendő kapcsolódó feltétel már nincs,
az opció lehívása a jogosult döntése.
157
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
24.Egy részvényre jutó eredmény (EPS) számítása
A Társaság úgy döntött, hogy az EPS mutatót csak a konszolidált adatok szerint prezentálja, ahogyan
arra az IAS 33.4 lehetőséget ad.
25.Céltartalékok
Céltartalék terhes
szerződésre
2021. december 31.
0
0
Rövid lejáratú céltartalékok (-)
Függőben lévő projektre képzett tartalék
Évközben feloldott céltartalék
2022. december 31.
216 714
0
216 714
A céltartalékok között a MAHART projekttel összefüggő várható fizetési kötelezettség szerepel. A
Csoport a szerződésben foglalt kötelezettségeinek eleget tett, a díj 90%-a általa kiszámlázásra is került,
azonban a MAHART a két utolsóként kibocsátott részszámlát már vitatta, azokat meg sem fizette a
Csoport részére. A Csoport álláspontja szerint a részszámlák kibocsátására szabályosan került sor, azok
az összegek a Csoportnak járnak. E részszámlákból fakadóan árbevétel elszámolására – tekintettel arra,
hogy a Csoport bizonytalannak látja annak befolyását – nem kerülhetett sor [IFRS 15.9e]. Ezzel
egyidejűleg a Csoportnak az egyik alvállalkozó felé lehetséges, hogy fizetnie kell, így a számára járó
összeg tekintetében a Csoport céltartalékot képzett.
Az ügylettel kapcsolatosan függő kötelezettség közzétételére is sor került.
26.Hosszú lejáratú lízingkötelezettség
A Társaság ezen a mérlegsoron a lízing keretében bérelt eszközök éven túl esedékes lízing
tőkekötelezettségét tartja nyilván. Erre vonatkozó egyéb információt lásd a 29.pont alatt.
27.Egyéb hosszú lejáratú kötelezettség
A Társaság 2019.06.28-án 301 283 db saját részvényt vásárolt vissza az ENEFI Projekttársaságtól és
369 977 db saját részvényt az EETEK LIMITED-től, mindkét esetben 480 Ft/részvény áron. A
részvényadásvételi szerződés értelmében a vételárat a Társaságnak 2024. 12. 31.napjáig kell a fent
említett két Társaság részére megfizetni.
Részvény
darabszáma
301 283
Vételár /
részvény
480
Kötelezettség
144 616
ENEFI Projekttársaság Kft.
EETEK LIMITED
369 977
480
177 589
Összesen
322 205
158
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
28.Rövid lejáratú hitelek
2022.12.31.
2021.12.31.
Kölcsön EETEK LIMITED-től – kölcsön 1
Kölcsön EETEK LIMITED-től – kölcsön 2
Kölcsön – Dácz Gábor
3 279 323
120 075
3 135
3 001 760
110 700
3 135
Összesen
3 402 533
3 115 595
Az EETEK LIMITED felé fennálló kölcsönök kondícióit a lenti táblázat mutatja be:
Nominális
tartozás
2022.12.31-én
Kamat
Törlesztés
gyakorisága
Dnem
mértéke
EETEK LIMITED -
kölcsön 1
EETEK LIMITED -
kölcsön 2
1 havi BUBOR +
3%
futamidő végén
futamidő végén
3 279 323
300 000
ezer Ft
EUR
kamatmentes
A EETEK LIMITED-től kapott kölcsönök 2022-es mozgásait a lenti táblázat foglalja össze:
EETEK LIMITED-től kapott kölcsön 1
Egyenleg 2022.01.01
Összeg
3 001 760
Kölcsön törlesztése
Kamat
(29 252)
306 815
Összesen
3 279 323
EETEK LIMITED-től kapott kölcsön 2
Összeg
Egyenleg 2022.01.01
Év végi átértékelési különbözet
Összesen
110 700
9 375
120 075
29.Rövid lejáratú lízingkötelezettség
2022.12.31
500
Eszközök bérleti díjából származó hosszú lejáratú kötelezettségek
Eszközök bérleti díjából származó rövid lejáratú kötelezettségek
Összesen
5 814
6 314
159
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A Társaság lízing keretében bérel egy személygépkocsit, az éven belül fizetendő lízingdíjak jelenértéke
szerepel e kötelezettség pozíción.
A lízing kötelezettségek bemutatása
A társaság a következő tényezők kapcsán jelenít meg a pénzügyi kimutatásokban módosító tételt a
lízingek miatt:
egy autó bérlése.
Az áttéréskor meghatározott inkrementális kamatláb 6% volt.
A lízingdíjak alakulását az alábbi táblázat mutatja be:
Lízingdíjak
6 000
1 éven belül
1 és 5 év között
5 éven túl
500
0
Összes lízingdíj
Meg nem szolgált kamat
Lízingdíjak jelenértéke
6 500
186
6 314
A lízingkötelezettség alakulását az alábbi táblázat mutatja be:
2022.12.31
Nyitóegyenleg
Lízingdíjcsökkenés
Összesen
11 799
(5 485)
6 314
30.Passzív időbeli elhatárolások
A mérlegsor megoszlása a következő:
2022.12.31.
2021.12.31.
14 424
Elhatárolt költségek
8 621
Összesen
8 621
14 424
A költségek passzív időbeli elhatárolásainak részletezése a következő:
2022.12.31.
2021.12.31.
1 135
Bérleti díj
0
3 750
1 201
3 600
70
Könyvvizsgálat
Könyvelési díj
Egyéb szakértői díj
Egyéb költségek
4 500
1 107
4 900
2 782
160
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Összesen
8 621
14 424
31.Szerződéses kötelezettségek
A mérlegsor megoszlása a következő:
2022.12.31.
2021.12.31.
355 200
157 124
MAHART előleg
MAHART kötelezettség
59 200
0
Összesen
59 200
512 324
32.Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek
A mérlegsor megoszlása a következő:
2022.12.31.
35 150
4 223
2021.12.31.
50 098
5 561
Általános forgalmi adó
Fizetendő munkabér
Bérjárulékok
1 665
3 190
Egyéb kötelezettségek
2 055
237
Pannon Fuel Kft-vel szembeni elszámolási előleg
0
119 665
178 751
Összesen
43 093
161
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
V.
Egyéb közzétételek
33.Kapcsolt felekkel kapcsolatos közzétételek
A vállalkozás kulcsvezetői kapcsolt feleknek minősülnek. A pénzügyi kimutatások időszakában a
következő kapcsolt feleket határozta meg a Társaság menedzsmentje:
Az IG részéről:
Soós Csaba, Igazgatóság elnöke, 2016.12.30-tól
Bálint László, Igazgatósági tag, 2016.12.30-tól
Virág Ferenc, Igazgatósági tag, 2019.04.30-tól
Dr. Paksi Piroska, Igazgatósági tag, 2021.07.09-2022.02.14
Tendli Krisztina, Igazgatósági tag, 2022.09.12-től
A fenti kapcsolt felekkel nem történt tranzakció 2021-ben és a mérlegben sincs ezen kapcsolt felekkel
szemben fordulónapi egyenleg kimutatva, leszámítva a vezető tisztségviselőknek adott juttatásokat.
Vezető tisztségviselők díjazását az alábbi táblázat mutatja be:
2022.12.31.
47 646
2021.12.31.
54 879
Bruttó bér, megbízási díj, tiszteletdíj
Összesen
47 646
54 879
A Társaság kapcsolt vállalkozásokkal a következő tranzakciókat bonyolította le 2022-ben, illetve a
következő kiemelt egyenlegek jellemzik a kapcsolatot (a tranzakciók árazása piaci alapon történt):
Összeg
EETEK LIMITED
Eredménypozíciók
Kamatráfordítás
(306 815)
Részesedés értékvesztés visszaírás bevétele
Mérlegpozíciók
381 973
Egyéb hosszú lejáratú kötelezettség
Részesedés
Részesedés értékvesztése
Rövid lejáratú hitel
(177 589)
6 384 260
(1 793 602)
(2 546 706)
(852 691)
Rövid lejáratú hitel kamata
ENEFI Projekttársaság Kft.
Eredménypozíciók
Kamatbevétel
Menedzsment díj bevétel
Mérlegpozíciók
6 804
180
Egyéb hosszú lejáratú kötelezettség
(144 616)
162
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Kölcsön követelés
Kölcsönkamat követelés
Részesedés
52 200
10 552
52 191
1 372
Vevőkövetelés
E-Star Alternative Energy SA
Mérlegpozíciók
Kölcsön követelés
1 396
(1 396)
4 751
(4 751)
5 913
Kölcsön követelés értékvesztése
Kölcsönkamat követelés
Kölcsönkamat követelés értékvesztése
Részesedés
Részesedés értékvesztése
(5 913)
E-Star CDR SRL
Eredménypozíciók
Kamatbevétel
Kölcsön követelés értékvesztés visszaírása
Menedzsment díj
1 780
287 241
(4 950)
Mérlegpozíciók
Kölcsön követelés
4 588 251
(4 294 382)
2 147 614
(2 147 614)
34 525
Kölcsön követelés értékvesztése
Kölcsönkamat követelés
Kölcsönkamat követelés értékvesztése
Részesedés
Részesedés értékvesztése
Szállítói kötelezettség
(34 525)
(5 878)
E-Star Energy Generation SA
Eredménypozíciók
Kamatbevétel
940
(940)
75 343
Kölcsön követelés értékvesztése
Kölcsön követelés értékvesztés visszaírása
Mérlegpozíciók
Kölcsön követelés
51 843
(51 843)
128 618
(128 618)
5 913
Kölcsön követelés értékvesztése
Kölcsönkamat követelés
Kölcsönkamat követelés értékvesztése
Részesedés
Részesedés értékvesztése
(5 913)
SC Faapritek SA
Mérlegpozíciók
Kölcsön követelés
Kölcsön követelés értékvesztése
Kölcsönkamat követelés
11 808
(11 808)
3 201
163
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Kölcsönkamat követelés értékvesztése
Részesedés
(3 201)
5 913
Részesedés értékvesztése
Tartósan adott kölcsön
Tartósan adott kölcsön értékvesztése
(5 913)
26 505
(26 505)
Ski43 Program Nonprofit Zrt.
Eredménypozíciók
Menedzsment díj bevétel
Kamatbevétel
80
3 478
Követelés értékvesztés
Követelés értékvesztése visszaírása
Mérlegpozíciók
(3 580)
17 991
Részesedés
Részesedés értékvesztése
Kölcsön követelés
Kölcsön követelés értékvesztése
Kölcsönkamat követelés
Kölcsönkamat követelés értékvesztése
Vevőkövetelés
96 500
(96 500)
17 060
(17 060)
4 868
(4 868)
315
Vevőkövetelés értékvesztése
(315)
E-Star Mures Energy SA
Eredménypozíciók
Kölcsön követelés értékvesztés visszaírása
41 320
Mérlegpozíciók
Kölcsön követelés
954 456
(954 456)
345 975
(345 975)
5 913
Kölcsön követelés értékvesztése
Kölcsönkamat követelés
Kölcsönkamat követelés értékvesztése
Részesedés
Részesedés értékvesztése
Vevőkövetelés
(5 913)
18 485
Vevőkövetelés értékvesztése
(18 485)
RFV Józsefváros Kft.
Eredménypozíciók
IFRIC 12 árbevétel
IFRIC 12 kamatbevétel
Menedzsment díj bevétel
Továbbszámlázott közüzemi díj
Mérlegpozíciók
13 967
37 988
3 120
230 272
Áfa kötelezettség
Részesedés
(35 150)
1 470
164
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Vevőkövetelés
64 258
Síaréna Kft.
Eredménypozíciók
Részesedés értékvesztése
Követelés értékvesztése
Kamatbevétel
(270 275)
(689 311)
69 959
Mérlegpozíciók
Részesedés
Részesedés értékvesztése
Kölcsön követelés
Kölcsönkamat követelés
Kölcsön követelés értékvesztése
Kamat értékvesztése
761 017
(761 017)
1 274 633
103 989
(637 317)
(51 995)
Termoenergy SRL
Eredménypozíciók
Részesedés értékvesztés visszaírása
Mérlegpozíciók
16 389
Kölcsön követelés
17 955
(17 955)
19 772
(19 772)
38 500
Kölcsön követelés értékvesztése
Kölcsönkamat követelés
Kölcsönkamat követelés értékvesztése
Részesedés
Részesedés értékvesztése
(38 500)
43forfree Nonprofit Kft.
Eredménypozíciók
Marketing szolgáltatás
Mérlegpozíciók
(13 967)
(445)
Szállítói kötelezettség
Még kapcsolt félnek minősülnek: - cégháló
LNG Tech Kft.
CFB Projekt Kft.
CSABA REHAB Kft.
ARX Egészségügyi Központ Kft.
Acél Manufaktúra Kft.
165
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A egyedi pénzügyi kimutatásban szerepeltetendő különleges közzétételek (IAS 27)
A Társaság, mint anyavállalat közzétesz konszolidált pénzügyi kimutatásokat. Ezeket a konszolidált
pénzügyi kimutatásokat a magyar szabályozás által megkövetelt formában teszi közzé és helyezi
letétbe.
A Társaság leányvállalatai:
2022
2021
Részesedés
mértéke
100,00%
Név
Ország
Részesedés
mértéke
Szavazati jog
Szavazati jog
EETEK LIMITED
Síaréna Kft.
Ciprus
100,00%
100,00%
49,00%
100,00%
100,00%
70,00%
100,00%
100,00%
70,00%
Magyarország
Magyarország
Magyarország
Magyarország
100,00%
49,00%
RFV Józsefváros Kft.
Ski43 Program Nonprofit Zrt.
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
ENEFI Projekttársaság Kft.
E-Star Centrul de Dezvoltare Regionala
SRL
Románia
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
Termoenergy SRL
Románia
Románia
Románia
Románia
99,50%
99,99%
99,99%
99,99%
99,50%
99,99%
99,99%
99,99%
99,50%
99,99%
99,99%
99,99%
99,50%
99,99%
99,99%
99,99%
SC Faapritek SA
E-Star Alternative Energy SA
E-Star Energy Generation SA
A Csoportba tartozó felszámolás alatt álló Társaságok, amelyek nem kerültek bevonásra a
konszolidációba, mivel kontrollt nem gyakorol fölöttük a Társaság:
2022
Részesedés
mértéke
2021
Részesedés
mértéke
Név
Ország
Szavazati
jog
Szavazati jog
E-Star Mures Energy SA
„felszámolás alatt”
Románia
99,99%
99,99%
99,99%
99,99%
A leányvállalati részesedést a Társaság a költség modell alapján kezeli.
166
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
34.Érzékenységi vizsgálat
A Társaság megállapította, hogy eredménye két pénzügyi természetű kulcsváltozótól függ lényegesen
(kamatszint, devizaárfolyam). Ezekre elvégezte az érzékenységi vizsgálatokat.
Az aktuális árfolyamokat felhasználva a következő értékekkel jellemezhető a Társaság:
2022.12.31.
1 125 825
120 075
2021.12.31.
462 239
Devizás eszközök
Devizás kötelezettségek
Nettó deviza állomány
110 700
1 005 750
351 539
A Társaságnak jelentős értékű vevő-, és kölcsönkövetelése van devizában a kapcsolt vállalkozásokkal
szemben, azonban a későbbi realizálhatóságot figyelembe véve ezek a devizás egyenlegek teljes
egészében értékvesztésre kerültek a korábbi években. Ebből következően az árfolyam-ingadozások
kockázatának elemzésekor ezekkel a devizás eszközökkel nem is számolt a Társaság. A devizakockázat
elemzése a nem értékvesztett, kapcsolt vállalkozásokkal szembeni követelések, az devizás bankok,
valamint egy kapcsolt vállalkozással szembeni euró alapú rövid lejáratú hiteltartozás alapján készült.
Ugyanezek az értékek a kamatok tekintetében a következők:
2022.12.31.
(441 517)
(223 855)
2020.12.31.
(618 345)
(87 443)
Adózás előtti eredmény - kamatráfordítás nélkül
Nettó kamatráfordítás
Adózás előtti eredmény
(665 372)
(705 788)
167
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Kamat érzékenységi vizsgálat eredménye (a kamatváltozás százalékában):
+0,5%
2022.12.31.
(441 517)
(229 937)
(671 454)
(6 082)
2020.12.31.
(618 345)
(98 306)
Adózás előtti eredmény - kamatráfordítás nélkül
Nettó kamatráfordítás
Adózás előtti eredmény
(716 651)
(10 863)
Adózás előtti eredmény változása
+1%
2022.12.31.
(441 517)
(235 403)
(676 920)
(11 548)
2020.12.31.
(618 345)
(109 205)
(727 550)
(21 762)
Adózás előtti eredmény - kamatráfordítás nélkül
Nettó kamatráfordítás
Adózás előtti eredmény
Adózás előtti eredmény változása
+3%
2022.12.31.
(441 517)
(257 284)
(698 801)
(33 429)
2020.12.31.
(618 345)
(152 808)
(771 153)
(65 365)
Adózás előtti eredmény - kamatráfordítás nélkül
Nettó kamatráfordítás
Adózás előtti eredmény
Adózás előtti eredmény változása
-0,5%
2022.12.31.
(441 517)
(218 993)
(660 510)
4 862
2020.12.31.
(618 345)
(76 493)
Adózás előtti eredmény - kamatráfordítás nélkül
Nettó kamatráfordítás
Adózás előtti eredmény
(694 838)
10 950
Adózás előtti eredmény változása
-1%
2022.12.31.
(441 517)
(213 522)
(655 039)
10 333
2020.12.31.
(618 345)
(65 604)
Adózás előtti eredmény - kamatráfordítás nélkül
Nettó kamatráfordítás
Adózás előtti eredmény
Adózás előtti eredmény változása
(683 949)
(21 839)
-3%
2022.12.31.
(441 517)
(191 641)
(633 158)
32 214
2020.12.31.
(618 345)
(20 921)
Adózás előtti eredmény - kamatráfordítás nélkül
Nettó kamatráfordítás
Adózás előtti eredmény
Adózás előtti eredmény változása
(639 266)
66 522
168
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Deviza változás érzékenységi vizsgálata (az árfolyamváltozás százalékában):
2022.12.31.
2021.12.31.
+1%
Devizás eszközök
1 137 083
121 276
1 015 807
10 057
466 861
111 807
355 054
3 515
Devizás kötelezettségek
Nettó deviza állomány
Nettó devizaállomány változása
2022.12.31.
2021.12.31.
+5%
Devizás eszközök
1 182 116
126 079
1 056 037
50 287
485 350
116 235
369 115
17 579
Devizás kötelezettségek
Nettó deviza állomány
Nettó devizaállomány változása
2022.12.31.
2021.12.31.
+10%
Devizás eszközök
1 238 407
132 083
1 106 324
100 574
508 462
121 770
386 692
35 153
Devizás kötelezettségek
Nettó deviza állomány
Nettó devizaállomány változása
2022.12.31.
2021.12.31.
-1%
Devizás eszközök
1 114 566
118 874
995 692
(10 057)
457 616
109 593
348 023
(3 516)
Devizás kötelezettségek
Nettó deviza állomány
Nettó devizaállomány változása
2022.12.31.
2021.12.31.
-5%
Devizás eszközök
1 069 533
114 071
955 462
(50 287)
439 127
105 165
333 962
(17 577)
Devizás kötelezettségek
Nettó deviza állomány
Nettó devizaállomány változása
2022.12.31.
2021.12.31.
-10%
Devizás eszközök
1 013 242
108 068
905 174
416 015
99 630
316 385
(35 154)
Devizás kötelezettségek
Nettó deviza állomány
Nettó devizaállomány változása
(100 575)
169
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
35.Saját tőke megfeleltetési tábla
A számvitelről szóló 2000. évi C. törvény 114/B § alapján az IFRS-ek szerinti éves beszámolót készítő
gazdálkodó a beszámoló fordulónapjára vonatkozóan saját tőke megfeleltetési táblát állít össze,
amelyet a kiegészítő megjegyzések részeként mutat be.
Társaságunk az alábbiakban tesz eleget ennek a bemutatási kötelezettségének:
IFRS-ek szerinti saját tőke (ami az IFRS-ek szerinti eszközök és
kötelezettségek különbözete)
3 174 636
+
-
kapott pótbefizetés IFRS-ek szerint kötelezettségként kimutatott összege
adott pótbefizetés IFRS-ek szerint eszközként kimutatott összege
tőketartalékba helyezendő átvett pénzeszköz, ha az halasztott bevétel (IFRS)
átvett eszközök értéke, ha az halasztott bevételként kerül megjelenítésre
(IFRS)
0
0
0
+
+
-
0
tőkeinstrumentumot eredményező tőkeemelés, ha azt a tulajdonosokkal
szembeni követelésként kellett kimutatni (IFRS)
0
Saját tőke (egyeztetett)
3 174 636
IFRS szerinti jegyzett tőke
166 061
Létesítő okiratban kimutatott jegyzett tőke, megegyezik a cégbíróságon
bejegyzett tőkével
166 061
Jegyzett, de be nem fizetett tőke
0
Jegyzett, de be nem fizetett tőke
0
Lekötött tartalék
0
0
0
0
Kapott pótbefizetés
Fejlesztési tartalék (adóhatással korrigálva)
Lekötött tartalék (egyeztetett)
Eredménytartalék
IFRS-ek szerinti adózott és ki nem osztott halmozott eredmény a korábbi
évekből (tárgyévi részt nem tartalmazza)
(707 084)
IFRS-ek szerint a felhalmozott eredmény javára vagy terhére elszámolt
+/- összegek
0
0
-
Adott pótbefizetés eszközként kimutatott összege
Fel nem használt fejlesztési tartalék kapcsolódó halasztott adóval
csökkentett összege (lekötött tartalék)
-
0
170
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
+
Áttérés éve előtti záró eredménytartalék, az áttérési korrekciókkal korrigálva
Eredménytartalék (egyeztetett)
0
(707 084)
(666 071)
(666 071)
Adózott eredmény
Adózott eredmény, Szt. 114/A.§ 9. pontja
Értékelési tartalék
0
Egyéb átfogó eredményben elszámolt tételek halmozott összege
0
Tőketartalék
0
3 174 636
166 061
0
Egyeztetett saját tőke
IFRS-ek szerinti jegyzett tőke
Jegyzett, de be nem fizetett tőke
Lekötött tartalék
0
Eredménytartalék
(707 084)
(666 071)
0
Adózott eredmény
Értékelési tartalék
Tőketartalék (egyeztetett)
4 381 730
Egyeztetett saját tőke (Szt. 114/B § szerint)
Jegyzett tőke
3 174 636
166 061
0
Jegyzett, de be nem fizetett tőke
Tőketartalék
4 381 730
(707 084)
0
Eredménytartalék
Lekötött tartalék
Értékelési tartalék
0
Adózott eredmény
(666 071)
Osztalékfizetésre rendelkezésre álló eredménytartalék
(Szt. 114/B (5) b. pontja szerint)
Eredménytartalék (egyeztetett)
(707 084)
(666 071)
0
Tárgyévi adózott eredmény
Befektetési célú ingatlanok értéknövekedése (adóhatással korrigálva)
Osztalékfizetésre rendelkezésre álló eredménytartalék
(1 373 155)
Osztalékfizetésre rendelkezésre álló forrás nincs.
171
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
36.Függő kötelezettségek és függő követelések
A Csoportnak a MAHART projektből kifolyólag van olyan esetleges fizetési kötelezettsége is, amely
pénzügyi rendezése a szerződéses rendelkezések értelmében nem követelhető. A tétel 143 209 eFt
nagyságrendű. A Csoport megítélése szerint ez a tétel függő kötelezettségnek minősül, amelyet a
mérlegben megjeleníteni nem lehet. A menedzsmentnek az a véleménye, hogy a függő
kötelezettségként nyilvántartott tételek nem járnak pénzkiáramlással. Ennél részletesebb leírástól az
IAS 37.92 szabályai szerint a Csoport tartózkodik. A Csoport ezzel egyidejűleg a projektből fakadóan
rendelkezik olyan jogi értelemben vett követelésekkel, amelyeket a pénzügyi kimutatásokban nem
lehetett megjeleníteni.
A Társaság, már több pert indított, amely során szerződéses követeléseinek kíván érvényt szerezni. E
perekből számos még a pénzügyi kimutatások közzétételére való engedélyezésekor még folyamatban
van, illetve nem zárult le jogerősen. A perek kapcsán megfogalmazott igény nagyságrendjéről a
kiegészítő megjegyzések 39. pontja tartalmaz részletesebb információkat. Ezeket a követeléseket, mint
függő követelés mutatja ki a Társaság. A mérlegben ezeket még nem lehetett megjeleníteni.
37.Mérlegfordulónap utáni események: általános közzétételek
A mérleg fordulónapja és a pénzügyi kimutatások közzétételre való engedélyezésének napja között a
következő lényegesebb események történtek:
1.
Társaság pernyertességével zárult másodfokon az alábbi peres eljárás:
Felperes
Alperes
Pertárgy
Megyei zilahi
jegyzőkönyvének kifogásolása.
ENEFI Vagyonkezelő Szilágy
földterület
második
lefoglalási
Nyrt.
Pénzügy
A döntés jogerős.
A bíróság a fenti döntésével jóváhagyta a Társaság kifogását a 7.602.338 lejre kiállított második
lefoglalási jegyzőkönyvet illetően, amelyet semmissé nyilvánított minden az alapján elkezdett
végrehajtási folyamattal együtt.
2.
a Társaság gyergyószentmiklósi kapcsolt vállalkozása, az E-Star CDR SRL (CDR)
pernyertességével zárult első fokon az alábbi peres eljárás:
172
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
Felperes
Alperes
Gyergyószentmiklós Városa A kártérítési perből leválasztott per,
amelynek tárgya távhőár
Pertárgy
E-Star CDR SRL
a
különbözetből származó, meg nem
valósított jövedelemre vonatkozó
447.454,13 lej + kamat, követelésről
szól.
A döntés nem jogerős.
3.
a Társaság és a Társaság gyergyószentmiklósi kapcsolt vállalkozása, az E-Star CDR SRL (CDR)
pernyertességével zárultak másodfokon az alábbi peres eljárások:
Felperes
Alperes
Pertárgy
*E-Star CDR SRL
Gyergyószentmiklós
Városa
243/13.12.2016 számú tanácshatározat
megtámadása
**ENEFI
Nyrt.
Vagyonkezelő Maros Pénzügy
A Pénzügy által Társaságunk adójogi
telephelye ellen, második adójogi
fizetésképtelenségi
állapot
megállapítására hozott jegyzőkönyv
elleni panaszunk elutasítása elleni
kifogás. Pénzügy követelése: 7.602.324
lej adókötelezettség.
*A Marosvásárhelyi Táblabíróság tárgyaláson kívül hozott és honlapján közzétett döntésével
elutasította Gyergyószentmiklós Önkormányzata fellebbezését, és ezáltal jogerőre emelkedett a
Csíkszeredai Törvényszék alapfokú döntése, amivel jóváhagyta a CDR keresetét és semmissé
nyilvánította
a
Gyergyószentmiklós Önkormányzata által hozott 243/2016.12.13 számú
tanácshatározat támadott cikkelyeit, amivel a Város nem hatályos törvényi rendelkezések alapján
kötelezte a CDR-t a szolgáltatás folytatására.
**A Román Legfelsőbb Bíróság tárgyaláson kívül hozott és honlapján közzétett döntése értelmében az
ENEFI pernyertességével végződött az a peres eljárás, amelynek tárgyát a Társaság romániai adójogi
telephelyére kirótt, 7.602.324 lejes adókötelezettség elleni kifogás képezte. A fellebbviteli bíróság
elutasította a Román Pénzügy Társaság keresetét jóváhagyó alapfokú döntés elleni fellebbezését.
173
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
A 7.6 millió lejes jogalap nélküli követelést a Pénzügy 2013-ban támasztotta a Társasággal szemben
miután nem iratkozott fel a korábbi, 2,2 millió lejes követelésével a csődeljárásba, így az elutasításra
került. Ezt követően a megalapozatlanul követelt 7,6 millió lejes követelésével sem jelentkezett be a
csődeljárásba. A Pénzügy 2013 óta több eljárásban is próbálta érvényesíteni a Társasággal szemben a
fenti összeget, melynek megalapozatlanságát most jogalap tekintetében is kimondta jogerősen a
bíróság.
4.
A Marosvásárhelyi Ítélőtábla 2021. 01. 05. napján tárgyaláson kívül hozott és honlapján
közzétett döntése értelmében, az E-Star Mures Energy SA (felszámolás alatt, „Mures”) Marosvásárhely
Önkormányzata ellen indított kártérítési per újratárgyalásban elutasította mindkettő fél fellebbezését.
Az ítélet jogerős és végrehajtható.
A fentiek következtében a Maros megyei Törvényszék által korábban meghozott döntés maradt
hatályban, mely részben hagyta jóvá az E-Star Mures Energy SA követelését és kötelezte a Várost a
következők kifizetésére: 16.074.170,33 lej (azaz 3.299.456,04 Euró) az alábbiak szerint:
1.
Beruházások amortizálatlan összege 3.527.038,56 lei és ennek megfelelő késedelmi kamat
322.895,49 lej értékben.
2.
3.
4.
Koncessziós díj 7.736.491 leji és ennek megfelelő késedelmi kamat 466.553,39 lej értékben.
Távhőtámogatás 2.656.318 lej és ennek megfelelő késedelmi kamat 498.991,60 lej értékben.
Intézményi távhő fogyasztás 707.425,64 lei és ennek megfelelő késedelmi kamat 158.456,65
lej értékben.
Továbbá 20.000 lei perköltség.
A Táraság nem ért egyet maradéktalanul a döntéssel, hiszen a beruházások amortizálatlan összegeit a
szakértői vélemények figyelembevétele mellett határozta meg 8.154.628,56 lej mértékben
keresetében, valamint a bíróság teljes egészében elutasította a mindösszesen 49.645.937 lej összegű
kártérítést és kamatait, mely a koncessziós szerződés alapján a Társaság álláspontja alapján
egyértelműen megilleti a Murest, továbbá a fenti összegek nem tartalmazzák a per megindításától
(2013) a kifizetésig járó késedelmi kamatokat a fenti összegek után.
A Társaság vizsgálja a további perorvoslatok lehetőségét, ideértve az igény esetleges nemzetközi
bíróság előtti érvényesítését is, továbbá amennyiben a Város nem tesz eleget az indokolt ítéletben
foglalt kötelezettségének kezdeményezni fogja a megítélt összeg végrehajtását.
174
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
38.Jelentősebb gazdasági események
A 2022. év jelentősebb gazdasági eseményei, értékelése:
• 2022.02.07-én a Shell Hungary Zrt. részére értékesítésre került a szigetszentmiklósi M0-as
töltőállomás. A vételár kiegyenlítésre került.
• 2022.03.30-án előszerződést kötött a Csoport a korábban 0 Ft összegre értékvesztett zilahi telekre
vonatkozóan. A vételár 1,2 millió Euro, az ügylet zárása 2022.09.02-án megtörtént.
2022.09.23-án Soós Csaba ENEFI részvényre vonatkozó vételi jog gyakorlására nyitva álló Opciós
Időszak lejáratát 2022. 09. 25. napjáról 2025. 12. 31. napjára változtatta meg az Anyavállalat
2022.11.03-án a romániai bíróság közzétett döntése értelmében a CDR leányvállalat
pernyertességével zárult másodfokon. A döntés következtében Gyergyószentmiklós Városa
köteles megfizetni koncessziós díj jogcímén 2.590.665,32 lej, míg kamat jogcímén 2017.03.08-tól
a tőkeösszeg teljes kifizetéséig számolandó késedelmi kamatot, melynek mértéke a Román
Nemzeti Bank referenciakamat +8%.
39.Peres ügyek
Magyarországon folyamatban lévő perek a beszámoló elkészítésekor:
Felperes
Alperes
Pertárgy
EETEK LTD
Magyar Nemzeti Bank
Közigazgatási határozat felülvizsgálata
Romániában folyamatban lévő perek a beszámoló elkészítésekor:
Sor sz.
Felperes
Alperes
Pertárgy
E-Star
Energy SA
Mures 37
tulajdonosi Letiltás érvényesítése
1.
társulás tag
E-Star
Energy SA
Mures
Csődvédelemi kérés
2.
3.
E-Star
Energy SA
Mures Marosvásárhely
önkormányzata
Semmiségi kérelem kamatperben hozott jogerős döntés ellen,
melyben továbbra is követeli a társaság a koncessziós
szerződésszegés miatt megítélt kártérítési összegekre számolt
késedelmi kamatokat az alábbiak szerint:
7. 6.449.584,01 lej - koncessziós díjra 2013.05.10 és 2021.05.26
közti időszakra számolt törvényes késedelmi kamat.
8. 3.848.677,29 lej – távhőtámogatásra 2013.05.10 és
2021.05.26 közti időszakra számolt szerződéses késedelmi
kamat.
9. 831.366,61 lej - távhőfogyasztásra 2013.05.10 és
2021.05.26 közti időszakra számolt szerződéses késedelmi
kamat.
175
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
10. 2.933.940,45 lej – visszatérítendő javakból álló
amortizálatlan beruházásra 2013.05.10 és 2021.05.26 közti
időszakra számolt törvényes késedelmi kamat.
11. A fenti összegeken túl, a főtartozások teljes kifizetéséig a
késedelmi kamatok kiszámolása és követelése.
12. A fenti összegek inflációs rátával való frissítése
Marosvásárhely
önkormányzata
E-Star
Energy SA
Mures
A kifogás a végrehajtást jóváhagyó bírósági döntésben
meghatározott, akkor még fennálló 2.413.038 lejes kártérítési
tartozást, illetve a végzésben meghatározott 3.334.712,09 lejes
inflációs rátát vitatja, mivel, az előbbi értéke, a Város álláspontja
szerint, a végrehajtási kérés benyújtásakor csak 1.608.691,78 lej
volt, így erre az összegre való csökkentését kéri, míg az inflációs
ráta kapcsán, annak eltörlését kéri.
4.
E-Star CDR SRL
E-Star CDR SRL
247
fogyasztó
lakossági fogyasztói szerződés szerinti díjak megfizetése
5.
6.
Gyergyószentmiklós A kártérítési perből leválasztott, amelynek tárgya az alap-
Városa
kártérítési perben megfogalmazott beruházásokra vonatkozó
kártérítés: 100.707.289 RON + annak járulékai + a teljes
leszerződött időszakra az éves belső nyereség rátájának 15%-a
Zilahi
-623 m2 terület közérdekű kisajátítási ár kifogásolása
Önkormányzat
Szilágy
megyei
Pénzügy
7.
Beavatkozó:
ENEFI
Vagyonkezelő
Nyrt.
Magánszemélyek Termoenergy
A felperesek kérik a Termoenergy által 2006-ban vásárolt, 2.300
négyzetméter kiterjedésű föld telekkönyvezésének semmissé
nyilvánítását, valamint a volt tulajdonos és a Termoenergy között
2006.12.21-én létrejött adásvételi szerződés semmissé
nyilvánítását, arra hivatkozva, hogy a hivatkozott föld kimérése
szabálytalan volt, és téves, mivel a feleperesek egyelőre
telekeletlen földjére lett telekelve.
8.
176
ENEFI VAGYONKEZELŐ NYRT.
Egyedi pénzügyi kimutatása a 2022. december 31-én végződő évre
Minden adat e Ft-ban, kivéve, ha másképp van jelölve
40.Osztalék az Társaság tulajdonosainak
A Társaság tulajdonosai részére osztalék megfizetésére és megállapítására 2022-es üzleti évhez
kapcsololódóan nem kerül sor. A menedzsment a 2022. üzleti év pénzügyi kimutatásait jóváhagyó
közgyűlésnek nem javasolhatja osztalék megállapítását.
41.A pénzügyi kimutatások közzétételre engedélyezése
A pénzügyi kimutatásokat a Társaság menedzsmentje 2023. április 6-án ebben a formában közzétételre
engedélyezte.
Budapest, 2023. 04. 06.
Az ENEFI Vagyonkezelő Nyrt. képviseletében:
______________
Soós Csaba
az Igazgatóság tagja
________________
Virág Ferenc
az Igazgatóság tagja
________________
Bálint László
az Igazgatóság tagja
177