259400Z9C99U5B36R274 2020-12-31 ifrs-full:CapitalReserveMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:CapitalReserveMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 2019-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 2019-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 2019-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 2019-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 2019-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 ifrs-full:SharePremiumMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 ifrs-full:SharePremiumMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 259400Z9C99U5B36R274 2019-12-31 259400Z9C99U5B36R274 2020-12-31 259400Z9C99U5B36R274 2019-01-01 2019-12-31 259400Z9C99U5B36R274 2020-01-01 2020-12-31 iso4217:PLN iso4217:PLN xbrli:shares

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe

Grupy Kapitałowej Grupa Azoty

za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2020 roku

przygotowane zgodnie z Międzynarodowymi Standardami

Sprawozdawczości Finansowej,

które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską

‎

Spis treści

Skonsolidowany rachunek zysków i strat oraz inne całkowite dochody

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym za okres zakończony 31 grudnia 2020

Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym za okres zakończony 31 grudnia 2019

Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

Informacja dodatkowa do skonsolidowanego sprawozdania finansowego

1. Informacje ogólne

1.1. Opis organizacji Grupy

1.2. Skład Grupy

1.3. Opis zmian w organizacji Grupy

1.4. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Jednostki Dominującej

2. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości

2.1. Oświadczenie o zgodności

2.2. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości oraz prezentacji danych

2.3. Podstawa wyceny

2.4. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

2.5. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach

2.6. Założenie kontynuacji działalności gospodarczej

2.7. Zasady konsolidacji

2.7.1. Jednostki zależne

2.7.2. Jednostki stowarzyszone oraz wspólne przedsięwzięcia

2.7.3. Procedury konsolidacyjne

2.7.4. Połączenie jednostek gospodarczych

2.7.5. Nabycie udziałów niekontrolujących

2.7.6. Ujęcie prawa oraz zobowiązań do odkupu akcji spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS od akcjonariuszy niekontrolujących

2.7.7. Utrata kontroli

2.8. Waluty obce

3. Noty objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Sprawozdawczość segmentów działalności

Nota 1 Przychody z umów z klientami

Nota 2 Koszty działalności operacyjnej

Nota 2.1 Koszt wytworzenia/nabycia sprzedanych produktów, towarów i materiałów

Nota 2.2 Koszty świadczeń pracowniczych

Nota 2.3 Uzgodnienie kosztów leasingu

Nota 3 Pozostałe przychody operacyjne

Nota 4 Pozostałe koszty operacyjne

Nota 5 Przychody finansowe

Nota 6 Koszty finansowe

Nota 7 Podatek dochodowy

Nota 7.1 Podatek dochodowy wykazywany w rachunku zysków i strat

Nota 7.2 Efektywna stopa podatkowa

Nota 7.3 Podatek dochodowy wykazany w innych całkowitych dochodach

Nota 7.4 Aktywa oraz rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Nota 7.5 Zmiana różnic przejściowych

Zmiana różnic przejściowych

Nota 7.6 Nieujęte aktywa/rezerwa z tytułu odroczonego podatku

Nota 8 Działalność zaniechana

Nota 9 Zysk na jedną akcję

Nota 10 Rzeczowe aktywa trwałe

Nota 11 Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

Nota 12 Nieruchomości inwestycyjne

Nota 13 Wartości niematerialne

Nota 13.1 Wartość firmy

Nota 14 Aktywa finansowe

Nota 14.1 Udziały i akcje

Nota 14.2 Pozostałe aktywa finansowe

Nota 15 Zapasy

Nota 16 Prawa majątkowe

Nota 16.1 Prawa do emisji CO₂

Nota 17 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Nota 17.1 Rozliczenia międzyokresowe kosztów

Nota 18 Środki pieniężne

Nota 19 Pozostałe aktywa

Nota 20 Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży

Nota 21 Kapitał własny

Nota 21.1 Kapitał zakładowy

Nota 21.2 Kapitał z emisji akcji powyżej wartość nominalną

Nota 21.3 Kapitał z wyceny transakcji zabezpieczających

Nota 21.4 Kapitał udziałowców niesprawujących kontroli

Nota 21.5 Nabycie udziałów niekontrolujących

Nota 21.6 Zobowiązanie do odkupu akcji spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS od akcjonariuszy niekontrolujących

Nota 21.7 Ujęcie zobowiązania do przyszłego wykupu akcji akcjonariuszy niekontrolujących spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS w celu umorzenia wraz z mechanizmem stabilizacji rentowności

Nota 21.8 Dywidenda

Nota 22 Zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek

Nota 23 Zobowiązania z tytułu leasingu

Nota 24 Pozostałe zobowiązania finansowe

Nota 25 Zmiana zobowiązań wynikających z działalności finansowej

Nota 26 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych

Nota 27 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Nota 27.1 Rozliczenia międzyokresowe kosztów

Nota 28 Rezerwy

Nota 29 Dotacje

Nota 30 Instrumenty finansowe

Nota 30.1 Zarządzanie kapitałami

Nota 30.2 Kategorie instrumentów finansowych

Nota 30.3 Zarządzanie ryzykiem finansowym

Nota 30.3.1 Ryzyko kredytowe

Nota 30.3.2 Ryzyko płynności

Nota 30.3.3 Ryzyko rynkowe

Nota 30.4 Wartość godziwa instrumentów finansowych

Nota 30.5 Instrumenty pochodne

Nota 30.6 Rachunkowość zabezpieczeń

Nota 31 Zobowiązania, aktywa warunkowe oraz poręczenia i gwarancje

Nota 32 Transakcje z podmiotami powiązanymi

Nota 33 Zobowiązania inwestycyjne

Nota 34 Noty objaśniające do sprawozdania z przepływów pieniężnych

Nota 35 Zdarzenia po dniu bilansowym

Nota 36 Informacja o skutkach pandemii choroby zakaźnej COVID-19

‎

Skonsolidowany rachunek zysków i strat oraz inne całkowite dochody

(w tys. zł, za wyjątkiem zysku netto na jedną akcję)

Skonsolidowany rachunek zysków i strat oraz inne całkowite dochody należy analizować łącznie

z notami objaśniającymi stanowiącymi integralną część skonsolidowanego rocznego sprawozdania finansowego

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

(w tys. zł)

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie

z notami objaśniającymi stanowiącymi integralną część skonsolidowanego rocznego sprawozdania finansowego

‎

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej (kontynuacja)

(w tys. zł)

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie

z notami objaśniającymi stanowiącymi integralną część skonsolidowanego rocznego sprawozdania finansowego

 

Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym za okres zakończony 31 grudnia 2020 roku

(w tys. zł)

‎

Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym za okres zakończony 31 grudnia 2019 roku

(w tys. zł)

Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym należy analizować łącznie

z notami objaśniającymi stanowiącymi integralną część skonsolidowanego rocznego sprawozdania finansowego

 

 

Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

(w tys. zł)

*zgodnie z opisem w punkcie 2.2 c

Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych należy analizować łącznie

z notami objaśniającymi stanowiącymi integralną część skonsolidowanego rocznego sprawozdania finansowego

Informacja dodatkowa do skonsolidowanego sprawozdania finansowego

1.Informacje ogólne

1.1. Opis organizacji Grupy

Grupa Kapitałowa Grupa Azoty Spółka Akcyjna (dalej: Grupa Azoty, Grupa Kapitałowa, Grupa) składa się ze spółki Grupa Azoty Spółka Akcyjna (dalej „Jednostka Dominująca”) i jej spółek zależnych.

Spółka Grupa Azoty Spółka Akcyjna jest Jednostką Dominującą najwyższego szczebla.

Miejsce prowadzenia działalności Jednostki Dominującej znajduje się w Tarnowie.

Siedziba Jednostki Dominującej mieści się w Tarnowie.

Adres siedziby Jednostki Dominującej to ul. Eugeniusza Kwiatkowskiego 8, 33-100 Tarnów.

Krajem rejestracji Jednostki Dominującej jest Polska.

Forma prawna Jednostki Dominującej to Spółka Akcyjna.

Miejscami prowadzenia działalności spółek Grupy Azoty są miasta będące siedzibami spółek wchodzących w jej skład.

 

Jednostka Dominująca została wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000075450 w dniu 28 grudnia 2001 roku na mocy postanowienia Sądu Rejonowego dla Krakowa - Śródmieścia w Krakowie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego z dnia 28 grudnia 2001 roku. Jednostce Dominującej nadano numer statystyczny REGON 850002268.

Od dnia 22 kwietnia 2013 roku Jednostka Dominująca działa pod nazwą Grupa Azoty Spółka Akcyjna (nazwa skrócona Grupa Azoty S.A.). W 2020 roku nie wystąpiła zmiana nazwy.

Podstawowym przedmiotem działalności Grupy Azoty jest w szczególności:

przetwarzanie produktów azotowych,

produkcja i sprzedaż nawozów,

produkcja i sprzedaż wyrobów z tworzyw sztucznych,

produkcja i sprzedaż alkoholi oxo,

produkcja i sprzedaż bieli tytanowej,

produkcja i sprzedaż melaminy,

wydobycie siarki i przetwórstwo produktów pochodzenia siarkowego.

 

Czas trwania Jednostki Dominującej oraz jednostek wchodzących w skład Grupy Azoty jest nieoznaczony.

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe, sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”), które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską („MSSF UE”) zostało zatwierdzone przez Zarząd Jednostki Dominującej do publikacji dnia 12 kwietnia 2021 roku.

1.2. Skład Grupy

Na dzień 31 grudnia 2020 roku Grupę Kapitałową Grupa Azoty S.A. (dalej: Grupa Azoty, Grupa Kapitałowa, Grupa) tworzyły: Grupa Azoty S.A.(dalej „Jednostka Dominująca”), spółki bezpośrednio zależne:

COMPO EXPERT Holding GmbH (dalej: COMPO EXPERT, wcześniej: Goat TopCo GmbH) – 100% posiadanych udziałów,

Grupa Azoty ATT Polymers GmbH – 100% posiadanych udziałów,

Grupa Azoty „Compounding” Sp. z o.o. (dalej: Grupa Azoty COMPOUNDING)– 100% posiadanych udziałów,

Grupa Azoty Kopalnie i Zakłady Chemiczne Siarki „Siarkopol” S.A. (dalej: Grupa Azoty SIARKOPOL) – 99,56% posiadanych akcji,

Grupa Azoty Zakłady Azotowe „Puławy” S.A. (dalej: Grupa Azoty PUŁAWY) – 95,98% posiadanych akcji,

Grupa Azoty Zakłady Azotowe Kędzierzyn S.A. (dalej: Grupa Azoty KĘDZIERZYN) – 93,48% posiadanych akcji,

Grupa Azoty Polskie Konsorcjum Chemiczne Sp. z o.o. (dalej: Grupa Azoty PKCh) – 63,27% posiadanych udziałów, 36,73% udziałów posiada Grupa Azoty KĘDZIERZYN,

Grupa Azoty Zakłady Chemiczne „Police” S.A. (dalej: Grupa Azoty POLICE) – 62,86% posiadanych akcji

Grupa Azoty „Koltar” Sp. z o.o. (dalej: Grupa Azoty KOLTAR) – 60% posiadanych udziałów, 20% udziałów posiada Grupa Azoty PUŁAWY, a 20% udziałów posiada Grupa Azoty KĘDZIERZYN,

oraz jednostki pośrednio zależne i stowarzyszone przedstawione w poniższych tabelach.

 

Spółki: Jednostka Dominująca, Grupa Azoty ATT Polymers GmbH, Grupa Azoty COMPOUNDING, Grupa Azoty SIARKOPOL, Grupa Azoty KOLTAR  konsolidowane są metodą pełną.

Grupa Azoty PUŁAWY

¹⁾Grupa Azoty POLICE posiada 7,35% udziałów spółki Prozap Sp. z o.o.

Grupa Azoty Zakłady Azotowe PUŁAWY i jej jednostki zależne o udziale powyżej 50% -  za wyjątkiem STO-ZAP Sp. z o.o. – są konsolidowane metodą pełną. Bałtycka Baza Masowa Sp. z o.o. jest konsolidowana metoda praw własności. Natomiast STO-ZAP Sp. z o.o. i Technochimserwis S.A. typu zamkniętego są wyłączone z konsolidacji ze względu na nieistotność.

Grupa Azoty POLICE

¹⁾Jednostka Dominująca posiada 30,52% akcji spółki Grupa Azoty Polyolefins S.A.

²⁾Grupa Azoty PUŁAWY posiada 78,86% udziałów spółki Prozap Sp. z o.o.

³⁾XOF oznacza walutę frank Afryki Zachodniej.

Spółki: „Kemipol” Sp. z o.o. oraz „Budchem” Sp. z o.o. są konsolidowane metodą praw własności. Pozostałe spółki Grupy Azoty POLICE są konsolidowane metodą pełną.

Grupa Azoty KĘDZIERZYN

¹⁾Grupa Azoty KOLTAR Sp. z o.o. posiada 0,783% akcji spółki ZAKSA S.A.

Wszystkie spółki Grupy Azoty KĘDZIERZYN są konsolidowane metodą pełną.

Grupa Azoty PKCh Sp. z o.o.

¹⁾Grupa Azoty Jednostka Ratownictwa Chemicznego Sp. z o.o. posiada 60% udziałów w Konsorcjum EKO TECHNOLOGIES oraz 12% udziałów spółki „EKOTAR” Sp. z o.o.

²⁾Grupa Azoty Prorem Sp. z o.o. posiada 12% udziałów spółki „EKOTAR” Sp. z o.o.

Wszystkie spółki Grupy Azoty PKCh są konsolidowane jest metoda pełną.

Grupa COMPO EXPERT Holding GmbH

COMPO EXPERT International GmbH

¹⁾ 0,000003% w kapitale posiada COMPO EXPERT GmbH

²⁾ 0,01% w kapitale posiada COMPO EXPERT GmbH

³⁾ 0,0103% w kapitale posiada COMPO EXPERT GmbH

⁴⁾ 0,000311% w kapitale posiada COMPO EXPERT GmbH

⁵⁾ 0,1% w kapitale posiada COMPO EXPERT GmbH

⁶⁾ 3,83% w kapitale posiada COMPO EXPERT GmbH

⁷⁾ 10,000024% w kapitale posiada COMPO EXPERT GmbH

Ponadto spółka COMPO EXPERT GmbH posiada udziały w:

1.3. Opis zmian w organizacji Grupy

Poniżej zaprezentowane zostały zmiany w strukturze jednostek gospodarczych, w tym w wyniku połączenia jednostek gospodarczych, przejęcia lub sprzedaży jednostek Grupy, spółki, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalności w okresie sprawozdawczym.

Wykreślenie z rejestru spółki „Infrapark Police” S.A. w likwidacji

W dniu 9 stycznia 2020 roku Sąd Rejonowy Szczecin-Centrum w Szczecinie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego dokonał wykreślenia spółki „Infrapark Police” S.A. w likwidacji z Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego. Ponieważ spółka ta nie podlegała konsolidacji, a wartość akcji spółki wynosiła zero, zdarzenie to nie miało wpływu finansowego na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy.

Rejestracja podwyższenia kapitału zakładowego Grupy Azoty POLICE

W dniu 10 stycznia 2020 roku Sąd Rejonowy Szczecin-Centrum w Szczecinie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego dokonał rejestracji podwyższenia kapitału zakładowego oraz zmian statutu Grupy Azoty POLICE. Kapitał został podwyższony z kwoty 750 000 000 zł do kwoty 1 241 757 680 zł w drodze emisji 49 175 768 akcji zwykłych na okaziciela serii C o wartości nominalnej 10,00 zł każda po cenie emisyjnej 10,20 zł/akcję.

Po zarejestrowaniu podwyższenia kapitał zakładowy Grupy Azoty POLICE wynosi 1 241 757 680 zł i dzieli się na 124 175 768 akcji o wartości nominalnej 10,00 zł każda, na co składa się:

 60 000 000 akcji serii A,

 15 000 000 akcji serii B,

 49 175 768 akcji serii C.

Ogólna liczba głosów wynikających ze wszystkich wyemitowanych akcji wynosi 124 175 768.

Grupa Azoty POLICE pozyskała kapitał w kwocie 501 592 833,60 zł. Pozyskanie wpływów z emisji akcji ma na celu wsparcie realizacji Strategii Grupy Kapitałowej na najbliższe lata, w szczególności dywersyfikację i zwiększenie rentowności przychodów oraz wzmocnienie zaangażowania w rozwój obszarów niezwiązanych z produkcją nawozową. Kluczowym zadaniem w tym zakresie jest realizacja projektu „Polimery Police”.

W wyniku udziału w ofercie publicznej akcji nowej emisji Grupy Azoty POLICE, Jednostka Dominująca nabyła 28 551 500 szt. akcji i jest właścicielem łącznej liczby 78 051 500 sztuk akcji tej spółki, co stanowi 62,86% kapitału zakładowego, podczas gdy przed emisją udział Jednostki Dominującej w kapitale zakładowym Grupy Azoty POLICE kształtował się na poziomie 66%.

Podwyższenie kapitału zakładowego Grupy Azoty Polyolefins S.A.

W dniu 24 stycznia 2020 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Grupy Azoty POLICE, a w dniu 17 lutego 2020 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki Dominującej wyraziły zgodę na objęcie przez te spółki akcji w ramach emisji za określoną przez Walne Zgromadzenie Grupy Azoty Polyolefins S.A. (dalej: Grupa Azoty POLYOLEFINS) cenę emisyjną, w drodze subskrypcji prywatnej, w rozumieniu art. 431 § 2 pkt 1 KSH, w wysokości zapewniającej utrzymanie obecnego udziału procentowego Jednostki Dominującej i Grupy Azoty POLICE w kapitale zakładowym Grupa Azoty POLYOLEFINS.

W dniu 18 lutego 2020 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Grupy Azoty POLYOLEFINS podjęło uchwałę o podwyższeniu kapitału zakładowego o kwotę 131 944 310,00 zł poprzez emisję 13 194 431 nowych akcji imiennych serii F o wartości nominalnej 10,00 zł każda. Cena emisyjna każdej akcji serii F wyniosła 47,90 zł.

Objęcie nowych akcji miało nastąpić w trybie subskrypcji prywatnej przez Grupę Azoty POLICE, która miała objąć 6 993 048 akcji za łączną cenę emisyjną 334 968 tys. zł oraz przez Jednostkę Dominującą, która miała objąć 6 201 383 akcje za łączną cenę emisyjną 297 046 tys. zł.

Umowy objęcia akcji powinny zostać zawarte i wpłaty na akcje dokonane do dnia 30 kwietnia 2020 roku.

W dniu 18 marca 2020 roku Zarząd Jednostki Dominującej podjął uchwałę o nabyciu 6 201 383 akcji Grupy Azoty POLYOLEFINS w ramach emisji akcji serii F, po cenie emisyjnej 47,90 zł za akcję (łączna cena nabycia: 297 046 245,70 zł). W celu realizacji postanowień powyżej uchwały, Zarząd wystąpił do Rady Nadzorczej o wyrażenie zgody na dokonanie powyższych czynności.

W dniu 7 kwietnia 2020 roku Rada Nadzorcza Jednostki Dominującej wyraziła stosowną zgodę na zawarcie umowy objęcia akcji spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS.

Ze względu na przesunięcia czasowe w zapotrzebowaniu na środki finansowe przez Grupę Azoty POLYOLEFINS powyższe wpłaty kapitału nie były dokonywane i w dniu 30 kwietnia 2020 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS podjęło decyzję o zmianie ww. uchwał i przesunięciu terminu opłacenia emisji akcji Grupy Azoty POLYOLEFINS do dnia 31 lipca 2020 roku. Wpłaty te zostały dokonane do dnia 21 lipca 2020 roku. W dniu 3 sierpnia 2020 roku Sąd Rejonowy Szczecin-Centrum w Szczecinie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, dokonał rejestracji podwyższenia kapitału zakładowego Grupy Azoty POLYOLEFINS z kwoty
‎ 467 339 000,00 zł do kwoty 599 283 310,00 zł. Udział procentowy w kapitale zakładowym dotychczasowych akcjonariuszy tj. Jednostki Dominującej i Grupy Azoty POLICE pozostał bez zmian, odpowiednio 47% i 53%.

W dniu 16 listopada 2020 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Grupy Azoty POLYOLEFINS podjęło uchwałę o emisji nowych akcji oraz podwyższeniu kapitału zakładowego spółki o kwotę 323 684 990 zł do poziomu 922 968 300 zł. Zgodnie z postanowieniami umów nowe akcje objęte zostały przez Hyundai Engineering Co., Ltd (dalej: Hyundai) – 15 348 963 akcje, Korea Overseas Infrastructure & Urban Development Corporation (dalej: KIND) – 1 052 184 akcje oraz Grupę LOTOS S.A. (dalej: Grupa LOTOS) – 15 967 352 akcje.

Łączna suma wkładów pieniężnych wniesionych na pokrycie wszystkich akcji wynosi 594 699 600 zł. Hyundai dokonał wpłaty kwoty 73 mln USD (co stanowi równowartość 275 808 600 zł), KIND dokonał wpłaty kwoty 5 mln USD (co stanowi równowartość 18 891 000 zł), zaś Grupa LOTOS dokonała wpłaty kwoty 300 000 000 zł. Nadwyżka wartości ceny emisyjnej akcji nad ich wartością nominalną (agio) w wysokości 271 014 610 zł zostanie przeznaczona na kapitał zapasowy Grupy Azoty POLYOLEFINS.

W konsekwencji powyższych działań Grupa Azoty POLICE posiada 34,41% akcji, Jednostka Dominująca 30,52%, Grupa LOTOS 17,3%, Hyundai 16,63%, a KIND 1,14% akcji.

W dniu 27 listopada 2020 roku Sąd Rejonowy Szczecin-Centrum w Szczecinie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego dokonał rejestracji podwyższenia kapitału zakładowego spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS.

Rejestracja połączenia spółek Koncept Sp. z o.o. i Prozap Sp. z o.o.

Połączenie ww. spółek zostało zarejestrowane w Krajowym Rejestrze Sądowym w dniu 29 stycznia 2020 roku. W wyniku połączenia spółki Prozap Sp. z o.o. (spółka przejmująca) oraz Koncept Sp. z o.o. (spółka przejmowana) Grupa Azoty POLICE, w zamian za 1 023 udziały Koncept Sp. z o.o., uzyskała 131 udziałów Prozap Sp. z o.o.

Z dniem 29 stycznia 2020 roku, dotychczasowa siedziba spółki Koncept Sp. z o.o. w Policach została przekształcona w Oddział spółki Prozap Sp. z o.o. w Policach, mający status odrębnego pracodawcy.

Ponadto w spółce PROZAP Sp. z o.o. w dniu 23 czerwca 2020 roku umorzono 3 udziały po byłym pracowniku Spółki, a w dniu 3 grudnia 2020 roku Grupa Azoty PUŁAWY nabyła 7 udziałów od pozostałych wspólników.

W wyniku powyższego Grupa Azoty PUŁAWY posiada 78,86% udziałów w Prozap Sp. z o.o., a Grupa Azoty POLICE – 7,35%.

Wykup akcji spółki Grupa Azoty SIARKOPOL od akcjonariuszy mniejszościowych

W dniu 26 marca 2020 roku dokonano wpisu w księdze akcyjnej dotyczącego nabycia przez Jednostkę Dominująca 2 159 sztuk akcji w drodze odkupu zgodnie z art. 418¹ KSH.

W dniu 27 marca 2020 roku wpłynęło do Jednostki Dominującej oświadczenie o przyjęciu przez Skarb Państwa oferty odkupu 7 604 akcji pracowniczych spółki Grupa Azoty SIARKOPOL, nie nabytych przez uprawnionych pracowników spółki i ich spadkobierców. W dniu 8 maja 2020 roku protokolarnie wydano odcinek zbiorowy akcji, tym samym udział Jednostki Dominującej w kapitale zakładowym Grupy Azoty SIARKOPOL wzrósł do 99,56%.

W dniu 31 lipca 2020 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Grupy Azoty SIARKOPOL podjęło uchwałę w sprawie odkupu akcji w trybie art. 418¹ KSH. W związku z podjętą uchwałą Jednostka Dominująca odkupi 463 akcje po cenie 46,83 zł za akcję. W dniu 21 sierpnia 2020 roku Jednostka Dominująca dokonała wpłaty na odkup 463 akcji imiennych.

W ustawowym terminie akcjonariusz uprawniony w/w uchwałą do sprzedaży akcji nie złożył w spółce Grupa Azoty SIARKOPOL dokumentu akcji w celu ich sprzedaży, jak również poinformował o rezygnacji ze sprzedaży akcji.

W związku z powyższym, Grupa Azoty SIARKOPOL zwróciła Jednostce Dominującej kwotę przelaną tytułem odkupu akcji imiennych.

Zmiana nazwy Spółki Zakłady Azotowe Chorzów S.A.

W dniu 26 maja 2020 roku została zarejestrowana w Krajowym Rejestrze Sądowym zmiana nazwy firmy, pod którą działała spółka Zakłady Azotowe Chorzów S.A. na Grupa Azoty Zakłady Azotowe Chorzów S.A. (dalej: Grupa Azoty CHORZÓW).

Umorzenie udziałów w spółce Remzap Sp. z o.o.

W 2020 roku w spółce Remzap Sp. z o.o. zostało umorzonych 56 udziałów po byłych pracownikach spółki. W związku z tym procentowy udział głosów Grupy Azoty PUŁAWY na Zgromadzeniu Wspólników spółki Remzap Sp. z o.o. zwiększył się z 96,83% do 97,05%.

Rejestracja spółki COMPO EXPERT Egypt LLC

W dniu 10 sierpnia 2020 roku została zarejestrowana spółka COMPO EXPERT Egypt LLC, z kapitałem zakładowym 100 000,00 EGP, gdzie 99,9% udziałów posiada COMPO EXPERT International GmbH, a 0,1% COMPO EXPERT GmbH. Celem tej spółki jest wzmocnienie obecności na rynku egipskim i ochrona własności intelektualnej.

Likwidacja spółki Grupa Azoty „Folie” Sp. z o.o. w likwidacji

W dniu 20 listopada 2020 roku Zgromadzenie Wspólników spółki Grupa Azoty „Folie” Sp. z o.o. w likwidacji podjęło uchwały m.in. w zakresie: rozpatrzenia sprawozdania Likwidatora z działalności spółki za okres od dnia 1 stycznia 2020 roku do dnia 19 października 2020 roku (dzień poprzedzający podział między wspólników majątku pozostałego po zaspokojeniu lub zabezpieczeniu wierzycieli), rozpatrzenia sprawozdania finansowego (sprawozdanie likwidacyjne) na dzień 19 października 2020 roku (dzień poprzedzający podział między wspólników majątku pozostałego po zaspokojeniu lub zabezpieczeniu wierzycieli), zatwierdzenia oświadczenia Likwidatora spółki o wykonaniu niezbędnych czynności dotyczących likwidacji spółki, podziału majątku spółki oraz zakończenia likwidacji, rozpatrzenia sprawozdania finansowego na dzień 21 października 2020 roku (dzień zakończenia likwidacji), wyboru miejsca archiwizowania dokumentów.

W dniu 10 grudnia 2020 roku spółka Grupa Azoty „Folie” Sp. z o.o. w likwidacji została wykreślona z Krajowego Rejestru Sądowego.

Rejestracja zmiany nazwy spółki Grupa Azoty „FOSFORY” Sp. z o.o.

W dniu 15 grudnia 2020 roku została zarejestrowana zmiana nazwy spółki Gdańskie Zakłady Nawozów Fosforowych "Fosfory" Sp. z o.o. na Grupa Azoty Zakłady Fosforowe Gdańsk Sp. z o.o. Spółka używa też skrótu Grupa Azoty „FOSFORY” Sp. z o.o.

Zdarzenia po dniu bilansowym

W dniu 9 lutego 2021 roku zostały umorzone 2 udziały Prozap Sp. z o.o. po zmarłym wspólniku pracowniku spółki.

W związku z powyższym procentowy udział głosów Grupy Azoty PUŁAWY na Zgromadzeniu Wspólników spółki Prozap Sp. z o.o. zwiększył się z 80,30% na 80,39%. Udział kapitałowy nie uległ zmianie.

1.4. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Jednostki Dominującej

Zarząd

Na dzień 1 stycznia 2020 roku Zarząd funkcjonował w składzie:

 dr Wojciech Wardacki - Prezes Zarządu,

 Witold Szczypiński - Wiceprezes Zarządu,

 Mariusz Grab – Wiceprezes Zarządu,

 Tomasz Hryniewicz - Wiceprezes Zarządu,

 dr Grzegorz Kądzielawski – Wiceprezes Zarządu,

 Paweł Łapiński - Wiceprezes Zarządu,

Artur Kopeć – Członek Zarządu.

Rada Nadzorcza Spółki na posiedzeniu w dniu 22 października 2020 roku odwołała ze składu Zarządu:

 dr Wojciecha Wardackiego – Prezesa Zarządu,

 Pawła Łapińskiego – Wiceprezesa Zarządu.

Jednocześnie Rada Nadzorcza postanowiła powierzyć dotychczasowemu Wiceprezesowi Zarządu, Mariuszowi Grabowi, funkcję Prezesa Zarządu, do momentu powierzenia pełnienia tej funkcji osobie wyłonionej w wyniku wszczętego postępowania kwalifikacyjnego na Członków Zarządu Spółki. Uchwały Rady Nadzorczej dotyczące zmian w Zarządzie Spółki weszły w życie z dniem podjęcia.

W dniu 13 listopada 2020 roku Rada Nadzorcza Jednostki Dominującej powołała Tomasza Hinca

z dniem 1 grudnia 2020 roku na Członka Zarządu Spółki XI kadencji i powierzyła mu funkcję Prezesa Zarządu. W związku z powołaniem Tomasza Hinca do Zarządu i powierzeniem mu funkcji Prezesa Zarządu, funkcję tę z dniem 30 listopada 2020 roku przestał pełnić Mariusz Grab.

Rada Nadzorcza Spółki na posiedzeniu w dniu 4 grudnia 2020 roku, z dniem 15 grudnia 2020 roku, powołała dr hab. Filipa Grzegorczyka na Członka Zarządu Spółki XI kadencji i powierzyła mu funkcję Wiceprezesa Zarządu.

Skład Zarządu na dzień 31 grudnia 2020 roku przedstawiał się następująco:

 Tomasz Hinc - Prezes Zarządu,

 Witold Szczypiński - Wiceprezes Zarządu,

 Mariusz Grab – Wiceprezes Zarządu,

 dr hab. Filip Grzegorczyk - Wiceprezes Zarządu,

 Tomasz Hryniewicz - Wiceprezes Zarządu,

 dr Grzegorz Kądzielawski – Wiceprezes Zarządu,

 Artur Kopeć – Członek Zarządu.

Rada Nadzorcza

Na dzień 1 stycznia 2020 roku Rada Nadzorcza funkcjonowała w składzie:

 Marcin Pawlicki – Przewodniczący Rady Nadzorczej,

 Michał Gabryel – Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej,

 Zbigniew Paprocki – Sekretarz Rady Nadzorczej,

 Paweł Bielski – Członek Rady Nadzorczej,

 Piotr Czajkowski – Członek Rady Nadzorczej,

 Monika Fill – Członek Rady Nadzorczej,

 Robert Kapka – Członek Rady Nadzorczej,

 Bartłomiej Litwińczuk – Członek Rady Nadzorczej,

 Roman Romaniszyn – Członek Rady Nadzorczej.

W dniu 29 czerwca 2020 roku na mocy uchwał Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki do składu Rady Nadzorczej Spółki na XI wspólną kadencję, powołane zostały jako jej członkowie następujące osoby:

 Marcin Pawlicki – Przewodniczący Rady Nadzorczej,

 Monika Fill – Członek Rady Nadzorczej,

 Robert Kapka – Członek Rady Nadzorczej,

 Wojciech Krysztofik – Członek Rady Nadzorczej,

 Bartłomiej Litwińczuk – Członek Rady Nadzorczej,

 Michał Maziarka – Członek Rady Nadzorczej,

 Zbigniew Paprocki – Członek Rady Nadzorczej,

 Roman Romaniszyn – Członek Rady Nadzorczej.

W dniu 23 lipca 2020 roku Rada Nadzorcza wybrała Wojciecha Krysztofika na Wiceprzewodniczącego Rady Nadzorczej Spółki XI kadencji, a Zbigniewa Paprockiego na Sekretarza Rady Nadzorczej Spółki XI kadencji.

W dniu 30 listopada 2020 roku otrzymano rezygnację Marcina Pawlickiego - dotychczasowego Przewodniczącego Rady Nadzorczej Spółki - z funkcji Członka Rady Nadzorczej Spółki.

W dniu 29 grudnia 2020 roku otrzymano oświadczenie Ministra Aktywów Państwowych o powołaniu do składu Rady Nadzorczej Spółki z dniem 28 grudnia 2020 roku Marcina Mauera.

Skład Rady Nadzorczej na dzień 31 grudnia 2020 roku przedstawiał się następująco:

 Wojciech Krysztofik – Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej,

 Zbigniew Paprocki – Sekretarz Rady Nadzorczej,

 Monika Fill – Członek Rady Nadzorczej,

 Robert Kapka – Członek Rady Nadzorczej,

 Bartłomiej Litwińczuk – Członek Rady Nadzorczej,

 Michał Maziarka – Członek Rady Nadzorczej,

 Marcin Mauer - Członek Rady Nadzorczej,

 Roman Romaniszyn – Członek Rady Nadzorczej.

W dniu 8 stycznia 2021 roku uchwałą Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki w skład Rady Nadzorczej Spółki powołana została dr Magdalena Butrymowicz.

Jednocześnie Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie powołało dr Magdalenę Butrymowicz na Przewodniczącą Rady Nadzorczej Spółki XI kadencji. Uchwały weszły w życie z chwilą podjęcia.

Na dzień sporządzenia niniejszego raportu skład Rady Nadzorczej przedstawia się następująco:

 dr Magdalena Butrymowicz – Przewodnicząca Rady Nadzorczej,

 Wojciech Krysztofik – Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej,

 Zbigniew Paprocki – Sekretarz Rady Nadzorczej,

 Monika Fill – Członek Rady Nadzorczej,

 Robert Kapka – Członek Rady Nadzorczej,

 Bartłomiej Litwińczuk – Członek Rady Nadzorczej,

 Marcin Mauer - Członek Rady Nadzorczej,

 Michał Maziarka – Członek Rady Nadzorczej,

 Roman Romaniszyn – Członek Rady Nadzorczej.

Komitet Audytu Rady Nadzorczej

Komitet Audytu został powołany uchwałą Rady Nadzorczej w dniu 4 lipca 2013 roku w celu realizacji wymogów wynikających z ustawy z dnia 11 maja 2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym Dz. U. z 2017 r. (poz. 1089 z późn. zm.), usprawnienia prac Rady Nadzorczej oraz wzmocnienia kontroli nad Jednostką Dominującą i Grupą Kapitałową.

Skład Komitetu Audytu na dzień 1 stycznia 2020 roku:

 Michał Gabryel – Przewodniczący Komitetu,

 Marcin Pawlicki - Członek Komitetu,

 Paweł Bielski - Członek Komitetu.

W związku z powołaniem w dniu 29 czerwca 2020 roku, na mocy uchwał Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki do składu Rady Nadzorczej Spółki na XI wspólną kadencję, nowych osób, skład Komitetu Audytu uległ zmianie.

Skład Komitetu Audytu został ustalony w dniu 23 lipca 2020 roku:

 Marcin Pawlicki - Przewodniczący Komitetu,

 Zbigniew Paprocki - Członek Komitetu,

 Michał Maziarka - Członek Komitetu.

W związku z rezygnacją Marcina Pawlickiego z funkcji Przewodniczącego Rady Nadzorczej Spółki, Komitet Audytu przestał spełniać wymogi w zakresie minimalnego składu osobowego.

Skład Komitetu Audytu na dzień 31 grudnia 2020 roku:

Michał Maziarka - Członek Komitetu,

Zbigniew Paprocki - Członek Komitetu.

W dniu 29 grudnia 2020 roku otrzymano oświadczenie Ministra Aktywów Państwowych o powołaniu do składu Rady Nadzorczej Spółki z dniem 28 grudnia 2020 roku Marcina Mauera. W dniu 4 stycznia 2021 roku Rada Nadzorcza podjęła uchwałę o powołaniu Marcina Mauera na funkcję Przewodniczącego Komitetu Audytu.

W dniu 1 lutego 2021 Rada Nadzorcza podjęła uchwałę o uzupełnieniu składu Komitetu Audytu w skład którego powołano Monikę Fill.

Skład Komitetu Audytu na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania przedstawia się następująco:

 Marcin Mauer - Przewodniczący Komitetu,

 Monika Fill - Członek Komitetu,

 Michał Maziarka - Członek Komitetu,

 Zbigniew Paprocki - Członek Komitetu.

Kompetencje Komitetu Audytu

Komitet Audytu działał w oparciu o Regulamin Komitetu Audytu, przyjęty przez Radę Nadzorczą uchwałą z dnia 4 lipca 2013 roku. W dniu 8 marca 2021 roku Rada Nadzorcza zatwierdziła uchwałą tekst jednolity Regulaminu Komitetu Audytu przyjęty Uchwałą Komitetu Audytu Rady Nadzorczej z dnia 11 lutego 2021 roku.

Komitet realizuje głównie zadania przewidziane dla Komitetu Audytu w ustawie z dnia 1 maja 2017 roku o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz o nadzorze publicznym, Statucie Spółki oraz uchwałach Rady Nadzorczej.

Komitet Audytu jest uprawniony do żądania od Zarządu Spółki informacji, materiałów i wyjaśnień niezbędnych do wykonywania swoich zadań.

Pozostałe komitety działające w ramach Rady Nadzorczej

W ramach struktury Rady Nadzorczej zostały powołane dwa komitety, Komitet Strategii i Rozwoju oraz Komitet Nominacji i Wynagrodzeń.

Skład Komitetu Strategii i Rozwoju na dzień 31 grudnia 2020 roku przedstawiał się następująco:

 Robert Kapka – Przewodniczący Komitetu,

 Zbigniew Paprocki - Członek Komitetu,

 Wojciech Krysztofik - Członek Komitetu.

Skład Komitetu Nominacji i Wynagrodzeń na dzień 31 grudnia 2020 przedstawiał się następująco:

 Michał Maziarka - Przewodniczący Komitetu,

 Wojciech Krysztofik - Członek Komitetu,

 Roman Romaniszyn - Członek Komitetu.

W dniu 1 lutego 2021 roku Rada Nadzorcza podjęła uchwały o uzupełnieniu składów Komitetów.

W skład Komitetu Strategii i Rozwoju powołano Bartłomieja Litwińczuka, a Wojciechowi Krysztofikowi powierzono funkcję Przewodniczącego Komitetu Strategii i Rozwoju.

Skład Komitetu Strategii i Rozwoju na sporządzenia niniejszego sprawozdania przedstawia się następująco:

 Wojciech Krysztofik - Przewodniczący Komitetu,

 Zbigniew Paprocki - Członek Komitetu,

 Robert Kapka - Członek Komitetu,

 Bartłomiej Litwińczuk - Członek Komitetu.

W skład Komitetu Nominacji i Wynagrodzeń została powołana dr Magdalena Butrymowicz

Skład Komitetu Nominacji i Wynagrodzeń na sporządzenia niniejszego sprawozdania przedstawia się następująco:

 Michał Maziarka - Przewodniczący Komitetu,

 dr Magdalena Butrymowicz - Członek Komitetu,

 Wojciech Krysztofik - Członek Komitetu,

 Roman Romaniszyn - Członek Komitetu.

2. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości

2.1. Oświadczenie o zgodności

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez UE („MSSF UE”). Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania MSSF, MSSF mające zastosowanie do tego sprawozdania finansowego nie różnią się od MSSF UE.

MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”).

2.2. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości oraz prezentacji danych

Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy za rok zakończony 31 grudnia 2019 roku za wyjątkiem zmian prezentacji w sprawozdania z przepływów pieniężnych przedstawionych w podpunkcie c.

a) Zmiany w Międzynarodowych Standardach Sprawozdawczości Finansowej

Poniższe standardy, które weszły w życie w 2020 roku, nie mają istotnego wpływu na działalność i sprawozdawczość finansową Grupy:

Zmiana w MSSF 3 Połączenia jednostek 

Zmiana w MSSF 3 została opublikowana w dniu 22 października 2018 roku i ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub później.

Celem zmiany było doprecyzowanie definicji przedsięwzięcia (ang. business) i łatwiejsze odróżnienie przejęć „przedsięwzięć” od grup aktywów dla celów rozliczenia połączeń. Do standardu dodano opcjonalny „test koncentracji”, który upraszcza ocenę tego czy nabyte aktywa i działania stanowią przedsięwzięcie.

Zmiany w MSR 1 i MSR 8: Definicja określenia „istotny”

Zmiany w MSR 1 i MSR 8 zostały opublikowane w dniu 31 października 2018 roku i mają zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub później.

Celem zmian było doprecyzowanie definicji „istotności” i ułatwienie jej stosowania w praktyce.

Reforma referencyjnych stóp procentowych (stawek referencyjnych) - Zmiany w MSSF 9, MSR 39 i MSSF 7

Zmiany w MSSF 9, MSR 39 i MSSF 7 zostały opublikowane w dniu 26 września 2019 roku i mają zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub później.

Zmiany modyfikują szczegółowe wymogi rachunkowości zabezpieczeń, aby zminimalizować (wyeliminować) potencjalne skutki niepewności związanej z reformą referencyjnych (międzybankowych) stóp procentowych. Ponadto, jednostki będą zobowiązane do dodania dodatkowych ujawnień odnośnie tych powiązań zabezpieczających, na które bezpośredni wpływ ma niepewność związana z reformą.

Ponadto, od 1 czerwca 2020 roku, po przyjęciu do stosowania przez Komisję Europejską w październiku 2020 roku, Grupa stosuje Zmianę w MSSF 16 Leasing: Ulgi związane z Covid-19. Zmiana została opublikowana w dniu 28 maja 2020 roku i ma zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 czerwca 2020 roku lub później, z możliwością wcześniejszego zastosowania. Zmiana wprowadza w MSSF 16 uproszczenie, pozwalające nie ujmować modyfikacji umowy leasingu w przypadku, gdy nastąpiły np. zmiany w płatnościach związane z pandemią Covid-19.

Wdrożenie w/w standardów nie ma istotnego wpływu dla sprawozdania finansowego Grupy.

b) Nowe standardy i interpretacje

Standardy i interpretacje, które zostały wydane, ale jeszcze nie obowiązują, ponieważ nie zostały zatwierdzone przez UE, albo zostały zatwierdzone, ale Grupa nie skorzystała z ich wcześniejszego zastosowania.

W niniejszym sprawozdaniu finansowym Grupa nie zdecydowała o wcześniejszym zastosowaniu opublikowanych standardów lub interpretacji przed ich datą wejścia w życie.

Następujące standardy i interpretacje zostały wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości lub Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej, a nie weszły jeszcze w życie na dzień bilansowy:

MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe

Nowy standard został opublikowany w dniu 18 maja 2017 roku, a następnie zmieniony w dniu 25 czerwca 2020 roku i ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później. Dozwolone jest jego wcześniejsze zastosowanie (pod warunkiem równoczesnego zastosowania MSSF 15 i MSSF 9). Standard zastępuje dotychczasowe regulacje dotyczące umów ubezpieczeniowych (MSSF 4). W dniu 25 czerwca 2020 roku zmieniono również MSSF 4 – w zakresie wydłużenia okresu zwolnienia ubezpieczycieli z zastosowania MSSF 9 Instrumenty finansowe do 1 stycznia 2023 roku.

Grupa zastosuje nowy standard od 1 stycznia 2023 roku. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie jest możliwe wiarygodne oszacowanie wpływu zastosowania nowego standardu.

Zmiana w MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych: Klasyfikacja zobowiązań jako krótko- i długoterminowe

Zmiana w MSR 1 została opublikowana w dniu 23 stycznia 2020 roku, następnie zmodyfikowano w lipcu 2020 roku datę wejścia w życie i ma zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później.

Zmiana na nowo definiuje kryteria jakie muszą być spełnione, aby zobowiązanie uznać za krótkoterminowe. Zmiana może wpłynąć na zmianę prezentacji zobowiązań i ich reklasyfikację pomiędzy zobowiązaniami krótko- i długoterminowymi.

Grupa zastosuje zmieniony standard od 1 stycznia 2023 roku. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie jest możliwe wiarygodne oszacowanie wpływu zastosowania nowego standardu.

Zmiany w MSSF 3, MSR 16, MSR 37 oraz coroczne poprawki do standardów 2018-2020 (Annual improvements)

Zmiany w tych standardach zostały opublikowane w dniu 14 maja 2020 roku i mają zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później. Wśród zmian jest m.in. wprowadzenie zakazu pomniejszania kosztu wytworzenia środków trwałych o przychody ze sprzedaży produktów testowych powstałych w procesie tworzenia/uruchamiania środka trwałego.

Grupa zastosuje zmienione standardy od 1 stycznia 2022 roku. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie jest możliwe wiarygodne oszacowanie wpływu zastosowania zmienionych standardów.

Zmiany w MSSF 9, MSR 39, MSSF 7, MSSF 4 oraz MSSF 16 Reforma referencyjnych stóp procentowych (stawek referencyjnych) – Faza 2

Zmiany w tych standardach zostały opublikowane w dniu 27 sierpnia 2020 roku i uzupełniają one pierwszą fazę zmian w sprawozdawczości wynikających z reformy międzybankowych stawek referencyjnych z września 2019 roku. Zmiany mają zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2021 roku lub później. Zmiany w drugiej fazie koncentrują się na wpływie jaki będzie miało na wycenę, np. instrumentów finansowych, zobowiązań leasingowych, zastąpienie dotychczasowej stopy referencyjnej nową stopą wynikającą z reformy.

Zmiany w MSR 1 – Ujawnianie zasad (polityki) rachunkowości i MSR 8 – Definicja wartości szacunkowych

Zmiany w tych standardach zostały opublikowane w dniu 12 lutego 2021 roku i mają zastosowanie do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później. Celem tych zmian jest położenie większego nacisku na ujawnianie istotnych zasad rachunkowości oraz doprecyzowanie charakteru różnic pomiędzy zmianami wartości szacunkowych a zmianami zasad (polityki) rachunkowości.  

Grupa zastosuje zmienione standardy od 1 stycznia 2023 roku. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie jest możliwe wiarygodne oszacowanie wpływu zastosowania zmienionych standardów. 

 

MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych standardów, interpretacji oraz zmian do nich, które na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji nie zostały jeszcze przyjęte do stosowania przez kraje UE

MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe, opublikowany w dniu 18 maja 2017 roku, wraz ze zmianami z dnia 25 czerwca 2020 roku, 

Zmiana w MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych: Klasyfikacja zobowiązań jako krótko- i długoterminowe opublikowana 23 stycznia 2020 roku, wraz ze zmianami z dnia 15 lipca 2020 roku,

Zmiany w MSSF 3, MSR 16, MSR 37 oraz coroczne poprawki do standardów 2018-2020 opublikowane w dniu 14 maja 2020 roku,

Zmiany w MSR 1 - Ujawnianie zasad (polityki) rachunkowości i MSR 8 – Definicja wartości szacunkowych opublikowane w dniu 12 lutego 2021 roku.

Grupa zastosuje zmienione standardy zgodnie z datami ich obowiązywania. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie jest możliwe wiarygodne oszacowanie wpływu zastosowania zmienionych standardów.

c)Zmiany prezentacji sprawozdań

Grupa dla lepszej przejrzystości prezentacji wpływu zmian/korekt dokonała zmian prezentacji Sprawozdania z przepływów pieniężnych. Przekształcone dane porównawcze za rok 2019 przedstawiono poniżej.

Dodatkowo w sprawozdaniu z sytuacji finansowej usunięto pozycję zysk netto bieżącego okresu, która prezentowana była w kapitale własnym akcjonariuszy Jednostki Dominującej.

 

 

 

2.3. Podstawa wyceny

Skonsolidowane roczne sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, za wyjątkiem aktywów i zobowiązań wycenianych według wartości godziwej, tj.:

instrumentów pochodnych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy,

instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy,

instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez inne całkowite dochody.

2.4. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

Dane w rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym zostały podane w złotych polskich, po zaokrągleniu do pełnych tysięcy, o ile nie wskazano inaczej. Walutą funkcjonalną spółek z Grupy, za wyjątkiem spółek z nabytej Grupy COMPO EXPERT, dla których waluty funkcjonalne zostały zaprezentowane w punkcie 2.8 niniejszego sprawozdania, jest polski złoty.

2.5. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach

Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF UE wymaga od Zarządu osądów, szacunków i założeń, które mają wpływ na przyjęte zasady oraz prezentowane wartości aktywów, zobowiązań, przychodów oraz kosztów. Szacunki oraz związane z nimi założenia opierają się na doświadczeniu historycznym oraz innych czynnikach, które są uznawane za racjonalne w danych okolicznościach, a ich wyniki dają podstawę osądu, co do wartości bilansowej aktywów i zobowiązań, która nie wynika bezpośrednio z innych źródeł. Faktyczna wartość aktywów i pasywów może różnić się od wartości szacowanej.

Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta w okresie, w którym dokonano zmiany szacunku lub w okresach bieżącym i przyszłych, jeżeli dokonana zmiana szacunku dotyczy zarówno okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych.

Główne szacunki księgowe oraz przyjęte założenia zostały przedstawione w odpowiednich notach objaśniających do sprawozdania finansowego:

szacunki i założenia dotyczące możliwości realizacji aktywów z tytułu podatku odroczonego, w szczególności w zakresie zmiany dotyczącej ujmowania aktywa z tytułu częściowego prowadzenia działalności na terenie Specjalnej Strefy Ekonomicznej, przedstawiono w nocie 7.4,

szacunki i założenia dotyczące okresów ekonomicznej użyteczności rzeczowych aktywów trwałych, prawa wieczystego użytkowania gruntów, wartości niematerialnych oraz nieruchomości inwestycyjnych przedstawiono w notach 10, 11, 12, 13,

szacunki w zakresie odpisów aktualizujących wartość rzeczowych aktywów trwałych przedstawiono w nocie 10,

szacunki w zakresie wartości odzyskiwalnych dotyczących wartości firmy oraz wartości niematerialnych o niekreślonym okresie użytkowania przedstawiono w nocie 13.1,

szacunki w zakresie utraty wartości niematerialnych dotyczących poszukiwania i oceny złóż mineralnych przedstawiono w nocie 13,

szacunki w zakresie odpisów zapasów do cen sprzedaży netto przedstawiono w nocie 15,

szacunki i założenia w zakresie odpisów aktualizujących wartość należności przedstawiono w nocie 17,

osąd dotyczący zmiany charakteru zobowiązania z zobowiązania handlowego na zobowiązanie finansowe w odniesieniu do zobowiązań rozliczanych przy pomocy faktoringu odwrotnego przedstawiono w nocie 24,

szacunki w zakresie świadczeń pracowniczych przedstawiono w nocie 26,

szacunki w zakresie utworzonych rezerw na zobowiązania przedstawiono w nocie 28.

szacunki w zakresie rozpoznanych rekompensat wynikających z ustawy o systemie rekompensat dla sektorów i podsektorów energochłonnych przedstawiono w nocie 3,

szacunki w zakresie wyceny instrumentów pochodnych przedstawiono w nocie 30.5.

Niepewność związana z rozliczeniami podatkowymi

Regulacje dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych oraz obciążeń związanych z ubezpieczeniami społecznymi podlegają częstym zmianom. Obowiązujące przepisy zawierają również niejasności, które powodują różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych, zarówno pomiędzy organami państwowymi, jak i organami państwowymi i przedsiębiorstwami.

Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności (na przykład kwestie celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i grzywien, a wszelkie dodatkowe zobowiązania podatkowe, wynikające z kontroli, muszą zostać zapłacone wraz z wysokimi odsetkami. Te warunki powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest większe niż w krajach o bardziej dojrzałym systemie podatkowym.

W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawniane w sprawozdaniach finansowych w zakresie rozliczeń podatkowych mogą się zmienić w przyszłości w wyniku decyzji organów kontrolnych.

Z dniem 15 lipca 2016 roku do ordynacji podatkowej zostały wprowadzone zmiany w celu uwzględnienia postanowień Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom („GAAR”). GAAR ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych tworzonych w celu uniknięcia zapłaty podatku w Polsce. GAAR definiuje unikanie opodatkowania, jako czynność dokonaną przede wszystkim w celu osiągnięcia korzyści podatkowej, sprzecznej w danych okolicznościach z przedmiotem i celem przepisów ustawy podatkowej. Zgodnie z GAAR taka czynność nie skutkuje osiągnięciem korzyści podatkowej, jeżeli sposób działania był sztuczny. Wszelkie występowanie (i) nieuzasadnionego dzielenia operacji, (ii) angażowania podmiotów pośredniczących mimo braku uzasadnienia ekonomicznego lub gospodarczego, (iii) elementów wzajemnie się znoszących lub kompensujących oraz (iv) inne działania o podobnym działaniu do wcześniej wspomnianych, mogą być potraktowane jako przesłanka istnienia sztucznych czynności podlegających przepisom GAAR. Nowe regulacje będą wymagać znacznie większego osądu przy ocenie skutków podatkowych poszczególnych transakcji.

Klauzulę GAAR należy stosować w odniesieniu do transakcji dokonanych po jej wejściu w życie oraz do transakcji, które zostały przeprowadzone przed wejściem w życie klauzuli GAAR, ale dla których po dacie wejścia klauzuli w życie korzyści były lub są nadal osiągane. Wdrożenie powyższych przepisów umożliwi polskim organom kontroli podatkowej kwestionowanie realizowanych przez podatników prawnych ustaleń i porozumień, takich jak restrukturyzacja i reorganizacja grupy.

Spółki Grupy ujmują i wyceniają aktywa oraz zobowiązania z tytułu bieżącego i odroczonego podatku dochodowego przy zastosowaniu wymogów MSR 12 Podatek dochodowy oraz KIMSF 23 Niepewność co do traktowania podatkowego dochodu w oparciu o ustaloną zgodnie z przepisami podstawę opodatkowania, z uwzględnieniem rozliczenia strat podatkowych i wykorzystania ulg podatkowych, jeśli występują odpowiednie okoliczności, przy zastosowaniu obowiązujących stawek podatkowych i uwzględnieniu oceny niepewności związanych z rozliczeniami podatkowymi poszczególnych spółek Grupy.

Spółki wchodzące w skład Grupy są świadome obowiązków raportowania schematów podatkowych MDR wynikających z ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 roku Ordynacja podatkowa.

Za wyjątkiem spółek COMPO EXPERT Holding GmbH, COMPO EXPERT International GmbH oraz COMPO EXPERT GmbH z siedzibami w Münster, Republika Federalna Niemiec, które tworzą podatkową grupę kapitałową dla celu rozliczania podatku dochodowego w Niemczech, w Grupie nie funkcjonują podatkowe grupy kapitałowe w rozumieniu przepisów o podatku dochodowym od osób prawnych.

Spółki wchodzące w skład Grupy podchodzą do wszystkich rozliczeń podatkowych z dużą starannością stosując zasady ostrożności, w szczególności w zakresie kwalifikacji kosztów jako koszty uzyskania przychodu oraz w zakresie odliczania podatku VAT.

Jeżeli w ocenie spółek wchodzących w skład Grupy jest prawdopodobne, że ich podejście do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych będzie zaakceptowane przez organ podatkowy, określają one dochód do opodatkowania (stratę podatkową), podstawę opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe z uwzględnieniem podejścia do opodatkowania planowanego lub zastosowanego w swoim zeznaniu podatkowym. Oceniając to prawdopodobieństwo, spółek wchodzących w skład Grupy przyjmują, że organy podatkowe uprawnione do skontrolowania i zakwestionowania sposobu traktowania podatkowego przeprowadzą taką kontrolę i będą miały dostęp do wszelkich informacji.

Jeżeli spółki wchodzące w skład Grupy stwierdzą, że nie jest prawdopodobne, że organ podatkowy zaakceptuje ich podejście do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, wówczas odzwierciedlają skutki niepewności w ujęciu księgowym podatku w okresie, w którym to ustaliły. Spółki wchodzące w skład Grupy ujmują zobowiązanie z tytułu podatku dochodowego z wykorzystaniem jednej z dwóch niżej wymienionych metod, w zależności od tego, która z nich lepiej odzwierciedla sposób, w jaki niepewność może się zmaterializować:

 dana spółka wchodząca w skład Grupy określa najbardziej prawdopodobny scenariusz – jest to pojedyncza kwota spośród możliwych wyników lub

dana spółka wchodząca w skład Grupy ujmuje wartość oczekiwaną – jest to suma kwot ważonych prawdopodobieństwem spośród możliwych wyników.

2.6. Założenie kontynuacji działalności gospodarczej

Skonsolidowane roczne sprawozdanie finansowe Grupy zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności w dającej się przewidzieć przyszłości.

Informacje dotyczące kształtowania się poziomu kapitału obrotowego oraz struktury finansowania na dzień 31 grudnia 2020 roku przedstawiono w nocie 30 Instrumenty finansowe. Informacje dotyczące wpływu pandemii choroby COVID-19 na sytuację Grupy przedstawiono w nocie 36 Informacja o skutkach pandemii choroby zakaźnej COVID-19. Biorąc pod uwagę wyżej wymienione okoliczności, Zarząd Jednostki Dominującej stwierdza, kwestie te nie wskazują na zagrożenie kontynuowania działalności przez Jednostkę Dominującą i istotne spółki zależne Grupy.

2.7. Zasady konsolidacji

2.7.1. Jednostki zależne

Jednostkami zależnymi są jednostki kontrolowane przez Jednostkę Dominującą lub jednostki zależne od Jednostki Dominującej. Kontrola ma miejsce w przypadku, gdy Jednostka Dominująca z tytułu swojego zaangażowania podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe, lub gdy ma prawa do zmiennych wyników finansowych oraz ma możliwość wywierania wpływu na wysokość tych wyników finansowych poprzez sprawowanie władzy nad jednostką zależną. Przy ocenie stopnia kontroli bierze się pod uwagę wpływ istniejących i potencjalnych praw głosu, które na dzień bilansowy mogą zostać zrealizowane lub mogą podlegać konwersji.

Jednostki zależne podlegają konsolidacji w okresie od objęcia nad nimi kontroli przez Jednostkę Dominującą do czasu jej ustania.

2.7.2. Jednostki stowarzyszone oraz wspólne przedsięwzięcia

Jednostki stowarzyszone są to jednostki, na których politykę finansową i operacyjną, Jednostka Dominująca wywiera znaczący wpływ, jednakże nie sprawuje nad nimi kontroli.

Wspólne przedsięwzięcia to ustalenia umowne, na mocy których dwie lub więcej stron podejmuje działalność gospodarczą podlegającą współkontroli.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe uwzględnia udział Grupy w skumulowanych zyskach lub stratach i innych całkowitych dochodach spółek stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach zgodnie z metodą praw własności, od momentu uzyskania znaczącego wpływu do momentu jego ustania lub przeklasyfikowania do aktywów przeznaczonych do sprzedaży.

W przypadku, gdy udział Grupy w stratach podmiotu stowarzyszonego przewyższa wartość bilansową inwestycji, przyjmuje się, iż udział w skumulowanych zyskach lub stratach i innych całkowitych dochodach spółek stowarzyszonych wynosi zero, zaś pozostałe straty są rozpoznawane przez Grupę Kapitałową do wysokości ewentualnych zaciągniętych zobowiązań.

2.7.3.Procedury konsolidacyjne

W celu sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego stosuje się następujące procedury konsolidacyjne:

wyłączenie na dzień nabycia wartości księgowej inwestycji Jednostki Dominującej w każdej z jednostek zależnych oraz tej części kapitału własnego jednostek zależnych, która odpowiada udziałowi Jednostki Dominującej,

określenie udziałów niesprawujących kontroli w kapitale własnym jednostek zależnych oraz w wyniku finansowym konsolidowanych jednostek zależnych za dany okres sprawozdawczy,

wyłączenie rozrachunków wewnętrznych pomiędzy jednostkami Grupy,

wyłączenie wszelkich niezrealizowanych zysków powstałych na transakcjach w obrębie Grupy,

wyłączenie niezrealizowanych strat powstałych na transakcjach w obrębie Grupy, ale wyłącznie w przypadku, gdy nie występują przesłanki wskazujące na utratę wartości,

wyłączenie przychodów oraz kosztów związanych z transakcjami wewnątrz Grupy,

eliminację skutków innych transakcji, które zachodzą w ramach Grupy i nie mają wpływu na podmioty zewnętrzne.

2.7.4. Połączenie jednostek gospodarczych

Połączenia jednostek są rozliczane metodą nabycia na dzień nabycia, który jest dniem, w którym Grupa obejmuje kontrolę nad jednostką nabywaną. Grupa ujmuje wartość firmy na dzień nabycia jako wartość godziwą przekazanej zapłaty:

powiększoną o ujętą wartość udziałów niekontrolujących w jednostce przejmowanej;

powiększoną o wartość godziwą dotychczas posiadanych kapitałów w jednostce nabywanej, jeśli połączenie odbywa się etapami;

pomniejszoną o ujętą wartość netto (wartość godziwą) nabytych identyfikowalnych aktywów oraz przejętych zobowiązań i zobowiązań warunkowych.

 

W sytuacji, gdy różnica przybiera wartość ujemną stanowi tzw. zysk na okazyjnym nabyciu, który jest ujmowany w rachunku zysków i strat bieżącego okresu na dzień przejęcia w pozycji pozostałe przychody operacyjne.

Wartość godziwa przekazanej zapłaty nie zawiera kwot związanych z rozliczeniem wcześniej istniejących powiązań. Kwoty te zasadniczo są ujmowane w rachunku zysków i strat bieżącego okresu.

Koszty związane z nabyciem, inne niż odnoszące się do emisji instrumentów dłużnych lub kapitałowych, które Grupa ponosi w związku z połączeniem jednostek rozlicza się jako koszt okresu, w którym zostały poniesione i prezentuje jako koszty zarządu.

Zapłata warunkowa jest ujmowana w wartości godziwej na dzień nabycia. Jeśli zapłata warunkowa klasyfikowana jest jako składnik kapitału własnego, nie jest ponownie wyceniana, a jej rozliczenie jest ujęte w kapitałach. W innym przypadku późniejsze zmiany wartości godziwej zapłaty warunkowej są ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu.

2.7.5. Nabycie udziałów niekontrolujących

Nabycia udziałów niekontrolujących są ujmowane jako transakcje z właścicielami, w wyniku czego przy tego rodzaju transakcjach nie jest ujmowana wartość firmy. Korekty do udziałów niekontrolujących są oparte na proporcjonalnej wartości nabywanych aktywów netto jednostki zależnej.

2.7.6.Ujęcie prawa oraz zobowiązań do odkupu akcji spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS od akcjonariuszy niekontrolujących

Szczegółowy opis uprawnień akcjonariuszy niekontrolujących spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS wynikający z przyznanej im opcji sprzedaży przedstawiono w nocie 21.6. Przyznana opcja sprzedaży stanowi obowiązek nabycia własnych instrumentów kapitałowych i jest ujmowana jako składnik zobowiązań Grupy, ze względu na możliwy przyszły obowiązek odkupienia akcji objętych opcją sprzedaży. Ze względu na fakt, że warunki udzielonej opcji sprzedaży powodują przekazanie Grupie istotnych uprawnień właścicielskich, w szczególności prawa do dywidendy poprzez pomniejszenie ceny wykonania opcji sprzedaży o kwoty dywidend wypłaconych przez spółkę Grupa Azoty POLYOLEFINS do czasu realizacji opcji sprzedaży, dlatego rozpoznane zobowiązanie jest ujmowane drugostronnie jako pomniejszenie udziału tych akcjonariuszy niekontrolujących, z uwzględnieniem zachowania aktualnej proporcji udziału w kapitale zakładowym spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS przez Jednostkę Dominującą i Grupę Azoty POLICE. Po początkowym ujęciu zobowiązania w wartości bieżącej szacowanej ceny wykonania opcji sprzedaży, zobowiązanie to jest wykazywane w wartości godziwej z odniesieniem zmian na wynik finansowy. Wartość godziwa zobowiązania z tytułu realizacji opcji sprzedaży jest szacowana jako najlepszy szacunek zdyskontowanego przyszłego rozliczenia opcji sprzedaży.

Posiadana opcja kupna akcji spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS przyznana Jednostce Dominującej oraz spółce Grupa Azoty POLICE stanowi instrument pochodny dotyczący własnego instrumentu kapitałowego z perspektywy skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy, w związku z czym podlega wyłączeniu z zakresu MSSF 9 Instrumenty finansowe i nie podlega ujęciu.

Dodatkowo, jak opisano w nocie 21.7, po pełnej spłacie finansowania dłużnego uprzywilejowanego akcjonariusze niekontrolujący spółka Grupa Azoty POLYOLEFINS uzyskają prawo do wykupu przez spółkę Grupa Azoty POLYOLEFINS pozostałych akcji nieobjętych opcjami opisanymi powyżej w celu umorzenia. Prawo to skutkuje ujęciem kwoty wniesionej przez akcjonariuszy mniejszościowych tytułem objęcia akcji nieobjętych opcjami opisanymi powyżej jako długoterminowego zobowiązania finansowego, pomniejszając tym samym udział akcjonariuszy niesprawujących kontroli.

2.7.7. Utrata kontroli

W momencie utraty kontroli, Grupa zaprzestaje ujmować aktywa i zobowiązania jednostki zależnej, udziały niekontrolujące i pozostałe składniki kapitałów związane z jednostką zależną. Ewentualna nadwyżka lub niedobór powstałe w wyniku utraty kontroli ujmowane są w rachunku zysków i strat bieżącego okresu. Jeśli Grupa zatrzymuje jakiekolwiek udziały w dotychczasowej jednostce zależnej, są one wyceniane w wartości godziwej na dzień utraty kontroli. Po początkowym ujęciu traktowane są jako inwestycje wyceniane metodą praw własności lub jako pozostałe aktywa finansowe, w zależności od poziomu utrzymanych przez Grupę wpływów na działalność tej jednostki.

2.8. Waluty obce

Transakcje wyrażone w walutach obcych są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu kursu obowiązującego w dniu zawarcia transakcji.

Na dzień bilansowy pozycje pieniężne wyrażone w walutach obcych są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu obowiązującego na ten dzień średniego kursu ogłoszonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Niepieniężne pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej ewidencjonowane według kosztu historycznego wyrażonego w walucie obcej wyceniane są według kursu obowiązującego w dniu zawarcia transakcji. Niepieniężne pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej ewidencjonowane według wartości godziwej wyrażonej w walucie obcej wyceniane są według kursu obowiązującego w dniu ustalenia wartości godziwej.

Powstałe z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są w rachunku zysków i strat w pozycji przychodów (kosztów) finansowych, z wyjątkiem różnic powstających na przeliczeniu instrumentów kapitałowych wycenianych w wartości godziwej oraz kwalifikowanych zabezpieczeń przepływów pieniężnych, które ujmuje się jako inne całkowite dochody.

Dla potrzeb wyceny bilansowej przyjęto następujące kursy:

Aktywa i zobowiązania jednostek działających za granicą, włączając wartość firmy i korekty do wartości godziwej na dzień nabycia dokonywane przy konsolidacji, są przeliczane według średniego kursu NBP obowiązującego na koniec okresu sprawozdawczego. Przychody i koszty jednostek działających za granicą są przeliczane według średniego kursu NBP w okresie sprawozdawczym.

Różnice kursowe powstałe przy przeliczeniu są ujmowane w innych całkowitych dochodach i prezentowane jako różnice kursowe z przeliczenia sprawozdań finansowych jednostek podporządkowanych. Jeżeli Grupa nie posiada wszystkich udziałów w jednostce działającej za granicą, proporcjonalna część różnic kursowych z przeliczenia jest ujmowana w udziałach niekontrolujących. W sytuacji, gdy kontrola, znaczący wpływ lub wspólna kontrola nad jednostką działającą za granicą zostaje utracona, skumulowana wartość różnic kursowych z przeliczenia jest ujmowana w zysku lub stracie na sprzedaży tej jednostki. Jeśli Grupa wyłącza jedynie część swoich udziałów w jednostce działającej za granicą, ale utrzymuje kontrolę nad tą jednostką, odpowiednia część skumulowanej wartości jest przypisywana do udziałów niekontrolujących.

Walutami funkcjonalnymi spółek należących do Grupy COMPO EXPERT, nabytej w listopadzie 2018 roku, są waluty przedstawione w poniższej tabeli. Kursy te zostały przedstawione w odniesieniu do EUR.

 

Dane finansowe spółek Grupy COMPO EXPERT przeliczone zostały na EUR według kursów, przyjętych

w powyższej tabeli, stosowanych dla celów sprawozdawczości według MSSF w Niemczech, a następne przeliczone na PLN zgodnie z obowiązującymi kursami NBP.

3. Noty objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Sprawozdawczość segmentów działalności

Grupa identyfikuje segmenty operacyjne w oparciu o wewnętrzne raporty dotyczące tych elementów. Wyniki operacyjne każdego segmentu operacyjnego są regularnie przeglądane przez główny organ odpowiedzialny za podejmowanie decyzji operacyjnych w Grupie, który decyduje o alokacji zasobów do segmentu i ocenia jego wyniki działalności, przy czym dostępne są oddzielne informacje finansowe o każdym segmencie.

Grupa wyodrębnia następujące segmenty operacyjne:

Segment Nawozy-Agro,

Segment Tworzywa,

Segment Chemia,

Segment Energetyka,

Segment Pozostałe obejmujący pozostałą działalność, w tym usługi laboratoryjne, wynajem nieruchomości oraz inną działalność niemożliwą do przypisania do poszczególnych segmentów.

Żaden z segmentów operacyjnych Grupy nie został połączony z innym segmentem w celu stworzenia segmentów sprawozdawczych.

W segmentach operacyjnych Grupa prezentuje koszty zarządu, koszty sprzedaży oraz pozostałe przychody i koszty operacyjne przyporządkowując je do poszczególnych segmentów. Ocena wyników segmentów dokonywana jest na podstawie przychodów ze sprzedaży, EBIT oraz EBITDA. Finansowanie Grupy (łącznie z kosztami i przychodami finansowymi) oraz podatek dochodowy są monitorowane na poziomie Grupy i nie ma miejsca ich alokacja do segmentów.

Ceny transakcyjne stosowane przy transakcjach pomiędzy segmentami operacyjnymi są ustalane na zasadach rynkowych podobnie jak przy transakcjach ze stronami niepowiązanymi.

Grupa wyodrębnia następujące obszary geograficzne:

Polska,

Niemcy,

Pozostałe kraje Unii Europejskiej,

Kraje Azji,

Kraje Ameryki Południowej,

Pozostałe kraje.

Segmenty operacyjne

Grupa realizuje cele biznesowe w obszarze czterech podstawowych segmentów sprawozdawczych wydzielonych ze względu na odmienne strategie zarządzania (produkcyjna, sprzedażowa, marketingowa) przyjęte w ramach każdego segmentu.

Działalność operacyjna poszczególnych segmentów sprawozdawczych Grupy jest następująca:

Segment Nawozy-Agro obejmujący wytwarzanie lub sprzedaż następujących produktów:

oprodukty (nawożące/nawozowe) specjalistyczne (nawozy ciekłe dolistne i do fertygacji, biostymulanty, nawozy SRF i CRF do precyzyjnego nawożenia, nawozy NPK dedykowane)

onawozy wieloskładnikowe (NPK: Polifoski® i Amofoski®; NP: DAP; PK),

onawozy azotowe z siarką (stałe: siarczan amonu, siarczanoazotan amonu, siarczan mocznikowo-amonowy, saletrzak z siarką; ciekłe: RSM® - roztwór saletrzano-mocznikowy, roztwór mocznika i siarczanu amonu),

onawozy fosforowe,

oamoniak,

okwas azotowy techniczny i stężony,

ogazy techniczne;

Segment Tworzywa obejmujący wytwarzanie i sprzedaż produktów:

oKaprolaktam (półprodukt do produkcji poliamidu 6 (PA6),

otworzywa inżynieryjne naturalne (PA 6, POM - poliacetal),

otworzywa modyfikowane na bazie PA6 i innych tworzyw inżynieryjnych (POM, PA66, PPC- polipropylen, PPH, PBT- politeraftalan butylenu),

owyroby z tworzyw (rurki z PA, rurki z PE, osłonki poliamidowe);

ospółka Grupa Azoty Polyolefins

Segment Chemia obejmujący wytwarzanie i sprzedaż produktów:

omelamina,

oprodukty OXO (alkohole OXO, plastyfikatory),

osiarka

obiel tytanowa,

osiarczan żelaza,

oroztwory na bazie mocznika i amoniaku;

Segment Energetyka obejmuje działalność związaną z wytwarzaniem mediów energetycznych (energia elektryczna, energia cieplna, woda, powietrze technologiczne i pomiarowe, azot) na potrzeby instalacji chemicznych jak również, w mniejszym zakresie na odsprzedaż odbiorcom zewnętrznym, głównie energii elektrycznej. Segment w ramach swojej działalności obejmuje również zakup gazu ziemnego i jego dystrybucję na potrzeby technologiczne;

Segment Pozostałe obejmujący pozostałą działalność:

oCentrum Badawcze

ousługi laboratoryjne,

oWytwórnię katalizatorów (katalizator żelazowo-chromowy, katalizatory miedziowe, katalizatory żelazowe),

owynajem nieruchomości oraz

oinną działalność nieprzypisaną do poszczególnych segmentów.

Informacje odnośnie wyników każdego segmentu sprawozdawczego przedstawiono poniżej. Podstawową miarą efektywności każdego segmentu sprawozdawczego są przychody ze sprzedaży, EBIT i EBITDA.

Raz na miesiąc Zarząd Grupy dokonuje przeglądu wewnętrznych raportów każdego wyodrębnionego segmentu.

W 2020 roku Grupa na potrzeby wewnętrzne operuje informacją zarządczą skupioną wokół następujących segmentów zarządczych:

Nawozy azotowe

Nawozy wieloskładnikowe

Tworzywa (PA)

Polimery (PP)

OXO

Melamina

Pigmenty

Chemia

Wydobywczy

Energetyka

Pozostałe

Powyższa struktura odzwierciedla obszary biznesowe zarządzane z perspektywy kluczowych spółek wchodzących w skład Grupy. Identyfikacja ww. obszarów została zrealizowana w oparciu o główne obszary podstawowego biznesu pozwalające – poprzez dywersyfikacje portfela produktowego minimalizować ryzyka rynkowe i cykli koniunkturalnych a tym samym maksymalizować wynik i przepływy finansowe. Podział ten został dokonany w oparciu o następujące parametry:

docelowy rynek sprzedaży (segment B2B bądź B2C) w tym w odniesieniu do branż i klientów,

charakter produktu i jego finalnego przeznaczenia (konsumpcja bądź dalsze przetworzenie),

specyfika produkcji i ciągów produkcyjnych w tym wydłużenia łańcucha wartości.

Na potrzeby segmentów sprawozdawczych Grupa dokonała agregacji segmentów operacyjnych opierając się na przesłankach biznesowych oraz formalnych.

Przesłanki biznesowe (handlowe i produkcyjne)

Nawozy-Agro agregacja nawozów azotowych i nawozów wieloskładnikowych,

Przesłanki:

owspólna polityka handlowa (cenowa, marketingowa) dedykowana na rynek dla produktów opartych na pierwiastkach azot (N), siarka (S), fosfor (P), sól potasowa (K) oraz ich mieszaninach,

ozarządzanie grupowym procesem produkcji z perspektywy wykorzystania kluczowych półproduktów (amoniak/mocznik),

Tworzywa - wykorzystanie pełnego łańcucha wartości w ciągu Benzen/Fenol - Kaprolaktam – Poliamid realizowanego przez poszczególne spółki Grupy,

Chemia - agregacja obszarów Melamina, Chemia, Pigmenty, OXO, Wydobywczy (siarka) jako półprodukty do szerokiego zastosowania w branży chemicznej celem dalszego przetworzenia na produkty finalne,

Energetyka – podobna specyfika produkcji, produktu i jego przeznaczenia w poszczególnych spółkach Grupy.

Przesłanki formalne (wytyczne standardu MSSF 8)

Tworzywa – agregacja segmentu Tworzywa (PA) oraz Polimery (PP)

Chemia - agregacja chemicznej części działalności tj. Melamina, Chemia, Pigmenty, OXO, Wydobywczy (siarka) również z uwagi na brak spełnienia progów ilościowych wskazanych wymogami standardu przez każdy z wymienionych segmentów operacyjnych z osobna,

Energetyka - jako segment wsparcia o znaczących parametrach ilościowych.

Pozostałe przesłanki:

Segment Pozostałe stanowiący element wsparcia działań głównego biznesu i/lub skupiający się na niekluczowych obszarach biznesu.

Ujęcie zmiany prezentacji spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS z segmentu Pozostałe do segmentu Tworzyw

Działalność spółki Grupa Azoty POLYOLEFINS została przeniesiona z segmentu Pozostałe do segmentu Tworzyw ze względu na znaczący wzrost zaawansowania projektu „Polimery Police”. Decyzja została podjęta ze względu na znaczący wzrost aktywów – stanowiący powyżej 10% sumy ogółem aktywów Grupy Azoty. Agregacja z segmentem Tworzyw nastąpiła zgodnie z MSSF 8 w zakresie przesłanek o docelowym rynku sprzedaży, w tym odniesieniu do branż i klientów oraz charakteru produktu i jego finalnego przeznaczenia.

 

Przychody, koszty i wynik finansowy w podziale na segmenty operacyjne za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2020 roku

*Wynik EBIT liczony jest jako zysk (strata) z działalności operacyjnej, prezentowany (prezentowana) w rachunku zysków i strat po korekcie o zysk z tytułu okazyjnego nabycia.

**Wynik EBITDA liczony jest jako zysk (strata) z działalności operacyjnej powiększony o amortyzację po korekcie o zysk z tytułu okazyjnego nabycia.

‎

Przychody, koszty i wynik finansowy w podziale na segmenty operacyjne za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2019 roku (przekształcone*)

* Zgodnie z informacją opisaną w nocie Sprawozdawczość segmentów działalności

**Wynik EBIT liczony jest jako zysk (strata) z działalności operacyjnej, prezentowany (prezentowana) w rachunku zysków i strat po korekcie o zysk z tytułu okazyjnego nabycia.

***Wynik EBITDA liczony jest jako zysk (strata) z działalności operacyjnej powiększony o amortyzację po korekcie o zysk z tytułu okazyjnego nabycia.

 

Aktywa i zobowiązania segmentów

na dzień 31 grudnia 2020 roku

 

na dzień 31 grudnia 2019 roku (przekształcone *)

* zgodnie z informacją opisaną w nocie Sprawozdawczość segmentów działalności
‎

Pozostałe informacje o segmentach

za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2020 roku

 

za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2019 roku (przekształcone*)

*zgodnie z informacją opisaną w nocie Sprawozdawczość segmentów działalności