Grupa Kapitałowa Żywiec S.A.

Skonsolidowane sprawozdanie

finansowe za 2022 rok

2

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

3

Skonsolidowany rachunek zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów

4

Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

5

Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

6

Informacja dodatkowa

7

Informacje ogólne

7

Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości

7

Dodatkowe noty objaśniające

21

Spis treści

3

1. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

Nota

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Aktywa trwałe

1 714 579

1 791 983

Rzeczowe aktywa trwałe

8

1 078 514

1 126 422

Prawo do użytkowania

8

101 500

112 851

Wartości niematerialne

9

334 086

347 755

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

28-31

65 351

56 131

Udziały w jednostkach stowarzyszonych

12

35 029

33 556

Należności długoterminowe z tytułu podatku dochodowego

7.7

69 675

Pochodne instrumenty finansowe

-

2 553

Pożyczki udzielone

7.10

-

2 396

Pozostałe należności długoterminowe

13

30 424

40 644

Aktywa obrotowe

894 471

789 883

Zapasy

15

166 726

141 090

Należności handlowe oraz pozostałe należności

13

691 457

631 070

Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego

13

29 462

-

Pożyczki udzielone

7.10

4 605

1 883

Pochodne instrumenty finansowe

-

12 419

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

17

2 221

3 421

Aktywa razem

2 609 050

2 581 866

Kapitał własny

291 413

205 820

Kapitał podstawowy

19

25 678

Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej

113 654

Pozostałe kapitały

20

305 292

133 760

Niepodzielony wynik finansowy i wynik finansowy roku obrotowego

( 153 211 )

( 67 272 )

Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy Spółki

291 413

205 820

Zobowiązania

2 317 637

2 376 046

Zobowiązania długoterminowe

965 315

90 076

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

21, 23

875 000

-

Zobowiązania z tytułu leasingu

73 482

82 460

Pochodne instrumenty finansowe

12 171

1 620

Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych

26

4 662

5 697

Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego

28-31

-

299

Zobowiązania krótkoterminowe

1 352 322

2 285 970

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

22, 25

103 214

1 142 811

Pochodne instrumenty finansowe

14 276

-

Zobowiązania z tytułu leasingu

22 693

16 540

Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych

27

151

191

Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego

32

-

47 565

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania

32

1 196 000

1 066 788

Rezerwy na pozostałe zobowiązania i obciążenia

33

15 988

12 075

Kapitał własny i zobowiązania, razem

2 609 050

2 581 866

4

2. SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ORAZ INNYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

Nota

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów

34, 35

3 861 550

3 467 285

Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów

36

( 2 803 318 )

( 2 200 408 )

Zysk brutto

1 058 232

1 266 877

Koszty sprzedaży

36

( 670 872 )

( 623 461 )

Koszty ogólnego zarządu

36

( 182 211 )

( 187 619 )

(Strata)/zysk z tytułu utraty wartości należności

36

( 588 )

( 1 481 )

Pozostałe koszty

37

( 30 012 )

-

Pozostałe zyski/(straty) netto

37

5 251

( 14 855 )

Zysk z działalności operacyjnej

179 800

439 461

Przychody odsetkowe

38

887

694

Koszty odsetkowe

39

( 66 043 )

( 15 895 )

Pozostałe przychody/(koszty) finansowe netto

40

13 680

62 449

Udział w zyskach/(stratach) netto jednostek stowarzyszonych rozliczanych metodą praw własności

5 272

469

Zysk przed opodatkowaniem

133 596

487 178

Podatek dochodowy

41

( 22 856 )

( 80 598 )

Zysk netto za okres

110 740

406 580

Inne całkowite dochody, które po spełnieniu określonych warunków zostaną przeklasyfikowane w kolejnych okresach do zysku/straty

( 8 364 )

28 928

Inne całkowite dochody z wyceny aktuarialnej, które nie zostaną przeklasyfikowane w kolejnych okresach do zysku/straty

1 113

556

Zyski i straty oraz inne całkowite dochody za okres

103 489

436 064

z tego:

- zysk netto przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej

110 740

406 580

- zyski i straty oraz inne całkowite dochody przypadające na akcjonariuszy jednostki dominującej

103 489

436 064

Średnia ważona liczba akcji zwykłych

43

10 271 337

Zysk przypadający na jedną akcję zwykłą (w zł)

10,78

39,58

Rozwodniony zysk na jedną akcję jest równy zyskowi na jedną akcję.

5

3. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

Pozostałe kapitały

Okres bieżący

Kapitał podstawowy

Kapitał zapasowy - ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej

Kapitał zapasowy - pozostały

Kapitał z aktualizacji wyceny zabezpieczeń

Kapitał z aktualizacji wyceny aktuarialnej

Pozostałe kapitały rezerwowe

Niepodzielony wynik finansowy i wynik finansowy roku obrotowego

Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy Spółki

Kapitał własny, razem

Stan na 1 stycznia 2022

25 678

113 654

18 808

12 191

( 4 735 )

107 496

( 67 272 )

205 820

Zysk i straty oraz inne całkowite dochody za okres sprawozdawczy

Wycena instrumentów zabezpieczających ryzyko zmiany cen surowców

-

( 8 364 )

-

( 8 364 )

Inne całkowite dochody z wyceny aktuarialnej

-

1 113

-

1 113

Zysk netto za okres sprawozdawczy

-

110 740

Zysk i straty oraz inne całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy

-

( 8 364 )

1 113

-

110 740

103 489

Efekt zabezpieczeń przeniesiony na wartość bilansową nabytych aktywów niefinansowych

-

( 17 896 )

-

( 17 896 )

Dopłaty od i wypłaty do właścicieli

Utworzenie funduszu dywidendowego

-

196 679

( 196 679 )

-

Dopłaty od i wypłaty do właścicieli ogółem

-

196 679

( 196 679 )

-

Stan na 31 grudnia 2022

25 678

113 654

18 808

( 14 069 )

( 3 622 )

304 175

( 153 211 )

291 413

Okres porównawczy

Stan na 1 stycznia 2021

25 678

113 654

18 808

5 962

-

103 690

( 105 569 )

162 223

Zysk i straty oraz inne całkowite dochody za okres sprawozdawczy

Wycena instrumentów zabezpieczających ryzyko zmiany cen surowców

-

28 928

-

28 928

Inne całkowite dochody z wyceny aktuarialnej

-

556

-

556

Zysk netto za okres sprawozdawczy

-

406 580

Zysk i straty oraz inne całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy

-

28 928

556

-

406 580

436 064

Efekt zabezpieczeń przeniesiony na wartość bilansową nabytych aktywów niefinansowych

-

( 22 699 )

-

( 22 699 )

Korekta (strat)/zysków aktuarialnych z poprzednich okresów

-

( 5 291 )

-

5 291

-

Dopłaty od i wypłaty do właścicieli

Utworzenie funduszu dywidendowego

-

107 496

( 107 496 )

-

Wypłata dywidendy

-

( 103 690 )

( 60 651 )

( 164 341 )

Wypłata zaliczki na dywidendę

-

( 205 427 )

Dopłaty od i wypłaty do właścicieli ogółem

-

3 806

( 373 574 )

( 369 768 )

Stan na 31 grudnia 2021

25 678

113 654

18 808

12 191

( 4 735 )

107 496

( 67 272 )

205 820

4. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

Nota

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

Zysk przed opodatkowaniem przypadający na akcjonariuszy Spółki

2

133 596

487 178

Korekty razem

229 761

180 062

Udział w stratach/(zyskach) netto jednostek stowarzyszonych rozliczanych metodą praw własności

( 1 474 )

334

Amortyzacja

36

195 091

188 968

Podatek dochodowy zapłacony

( 103 502 )

( 45 849 )

Wartość kontraktu na sprzedaż udziałów

7 459

4 377

Dywidendy otrzymane i odsetki

( 4 685 )

( 1 497 )

Koszty odsetkowe

39

66 043

15 895

Strata/(zysk) na sprzedaży i likwidacji środków trwałych

( 5 251 )

14 855

Odpisy aktualizujące wartość aktywów trwałych

28 861

463

Zmiana stanu zapasów

( 25 636 )

( 30 526 )

Zmiana stanu rezerw na pozostałe zobowiązania i obciążenia

3 913

( 13 451 )

Zmiana stanu należności handlowych oraz pozostałych należności

( 50 493 )

54 205

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych*

7.20

298

37

Zmiana stanu zobowiązań handlowych oraz pozostałych zobowiązań

7.20

119 216

( 7 828 )

Inne korekty

( 79 )

79

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

363 357

667 240

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych

40 749

8 855

Dywidendy otrzymane

3 798

803

Odsetki otrzymane

887

694

Inne wpływy/(wydatki) inwestycyjne

( 1 084 )

1 749

Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych

( 158 668 )

( 148 186 )

Pożyczki udzielone

-

( 2 479 )

Nabycie udziałów w jednostkach stowarzyszonych

-

( 6 000 )

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

( 114 318 )

( 144 564 )

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

Kredyty i pożyczki otrzymane

665 000

295 000

Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli

-

( 369 768 )

Spłaty kredytów i pożyczek

( 760 000 )

( 475 000 )

Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu

( 19 599 )

( 16 010 )

Odsetki zapłacone

( 62 263 )

( 14 834 )

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

( 176 862 )

( 580 612 )

Przepływy pieniężne netto, razem

72 177

( 57 936 )

Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, ekwiwalentów środków pieniężnych i kredytów bankowych w rachunku bieżącym

72 177

( 57 936 )

Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych i kredyty bankowe

w rachunku bieżącym na początek okresu

( 167 652 )

( 109 716 )

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu

2 221

3 421

Kredyt w rachunku bieżącym na koniec okresu

( 97 696 )

( 171 073 )

Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych i kredyty bankowe

w rachunku bieżącym na koniec okresu

18

( 95 475 )

( 167 652 )

* dla zachowania porównywalności danych wartość zysków/strat aktuarialnych za 2021 rok w kwocie 686 tys. złotych została zaprezentowana w zmianie stanu zobowiązań z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych.

7

INFORMACJA DODATKOWA

5. Informacje ogólne

5.1. Podstawowy przedmiot działalności Grupy Kapitałowej Żywiec S.A.

Podstawowym segmentem działalności Grupy Kapitałowej Żywiec S.A. („Grupa Kapitałowa”) jest produkcja piwa, oznaczona kodem PKD 1105 Z. Zgodnie z klasyfikacją Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie Spółka należy do branży spożywczej. Podstawowym miejscem prowadzenia działalności Grupy jest cały obszar Polski. Jednostką dominującą w Grupie Kapitałowej jest spółka Grupa Żywiec S.A. (“jednostka dominująca”, „Spółka”), z siedzibą: ul. Browarna 88, 34-300 Żywiec, Polska , zarejestrowana w Polsce, w dniu 8 czerwca 2001 roku w Krajowym Rejestrze Sądowym w Bielsku – Białej pod numerem 0000018602. Spółka może również używać skrótu „Żywiec S.A.”.

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy za 2022 rok obejmuje Spółkę i jej jednostki zależne (zwane łącznie „Grupą Kapitałową Żywiec”, „Grupą” lub „Grupą Kapitałową”) oraz udziały Spółki w jednostkach stowarzyszonych.

Bezpośrednią jednostką dominującą Grupy Żywiec S.A. jest Heineken International N.V. z siedzibą w Amsterdamie (Holandia), natomiast stroną kontrolującą najwyższego szczebla pozostaje Heineken Holding N.V. z siedzibą w Amsterdamie (Holandia). Sprawozdania finansowe dostępne są na stronie internetowej www.theheinekencompany.com.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez jednostkę dominującą oraz jednostki Grupy Kapitałowej w dającej się przewidzieć przyszłości.

Zdaniem Zarządu jednostki dominującej nie istnieją obecnie okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności przez Grupę Kapitałową.

Główne zasady rachunkowości zastosowane przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego przedstawiono poniżej. Zasady te były stosowane w sposób ciągły we wszystkich latach objętych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym.

Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej.

6. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości

6.1. Oświadczenie o zgodności z przepisami

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Żywiec S.A. za 2022 rok zostało sporządzone zgodnie z Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. z 2018, poz. 757) i przedstawia sytuację finansową Grupy Kapitałowej Żywiec S.A. na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku, wyniki jej działalności oraz przepływy pieniężne za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2022 roku i 31 grudnia 2021 roku.

6.2. Podstawa sporządzenia

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, w kształcie zatwierdzonym przez Unię Europejską (MSSF UE).

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego poza kategoriami aktywów finansowych, które ujmuje się w wartości godziwej.

Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF UE wymaga zastosowania pewnych kluczowych szacunków księgowych. Zarząd jednostki dominującej musi także podjąć szereg subiektywnych decyzji dotyczących zastosowania zasad rachunkowości Grupy. Obszary bardziej złożone lub wymagające dokonania subiektywnego osądu, jak również obszary, w których założenia i oszacowania są znaczące dla sprawozdania finansowego jako całości, zostały opisane w informacji dodatkowej do sprawozdania finansowego. Bardziej szczegółowe dane w tym zakresie zostały przedstawione w nocie 7.3.

Z dniem podpisania skonsolidowanego sprawozdania finansowego Zarząd Grupy Żywiec S.A. zatwierdza niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe.

8

6.3. Konsolidacja

6.3.1. Jednostki zależne

Jednostki zależne to wszystkie jednostki, nad którymi Grupa sprawuje kontrolę, tj., gdy z tytułu swojego zaangażowania w tę jednostkę podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe, lub gdy ma prawa do zmiennych wyników finansowych, oraz ma możliwość wywierania wpływu na wysokość tych wyników finansowych poprzez sprawowanie władzy nad tą jednostką.

Jednostki zależne podlegają pełnej konsolidacji od dnia, w którym Grupa obejmuje nad nimi kontrolę. Ich konsolidacji zaprzestaje się od dnia, w którym Grupa traci kontrolę.

Przejęcie jednostki zależnej przez Grupę jest rozliczane metodą nabycia na dzień nabycia, który jest dniem, w którym Grupa obejmuje kontrolę nad jednostką nabywaną.

Cenę przejęcia mierzy się jako wartość godziwą przekazanych aktywów, wyemitowanych instrumentów kapitałowych i zaciągniętych lub przejętych zobowiązań na dzień wymiany. Możliwe do zidentyfikowania aktywa oraz zobowiązania i zobowiązania warunkowe przejęte w ramach połączenia jednostek gospodarczych wycenia się w momencie początkowego ujęcia według wartości godziwej na dzień nabycia, bez względu na wielkość udziałów mniejszości.

Nadwyżkę sumy:

• przekazanej zapłaty

• kwoty wszelkich niekontrolujących udziałów w jednostce przejmowanej oraz,

• w przypadku połączenia jednostek realizowanego etapami, wartości godziwej na dzień przejęcia udziału w kapitale jednostki przejmowanej, należącego poprzednio do jednostki przejmującej

nad kwotą netto ustalonej na dzień przejęcia wartości możliwych do zidentyfikowania nabytych aktywów i przejętych zobowiązań wykazuje się jako wartość firmy. Jeżeli kwota netto ustalona na dzień przejęcia wartości możliwych do zidentyfikowania nabytych aktywów i przejętych zobowiązań jest niższa niż suma składników wymienionych powyżej, różnicę ujmuje się bezpośrednio w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów.

Jednostkowe sprawozdania finansowe jednostek powiązanych objętych konsolidacją zostały sporządzone z zastosowaniem jednolitych zasad rachunkowości zgodnych z MSSF UE.

Transakcje wewnątrzgrupowe, salda oraz niezrealizowane zyski z transakcji pomiędzy jednostkami Grupy podlegają wyłączeniu. Niezrealizowane straty również podlegają wyłączeniu, chyba że transakcja wykaże, że nastąpiła utrata wartości przekazanego składnika aktywów.

Wyłączeniu podlega wartość udziałów posiadanych przez jednostkę dominującą i inne jednostki objęte konsolidacją w jednostkach zależnych z tą częścią wycenionych według wartości godziwej aktywów netto jednostek zależnych, która odpowiada udziałowi jednostki dominującej i innych jednostek Grupy Kapitałowej objętych konsolidacją w jednostkach zależnych, na dzień rozpoczęcia sprawowania nad nimi kontroli.

6.3.2. Jednostki stowarzyszone

Jednostki stowarzyszone to wszystkie jednostki, na które Grupa wywiera znaczący wpływ, ale nie sprawuje nad nimi kontroli, co wiąże się zazwyczaj z udziałem w wysokości od 20% do 49% praw głosu. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych wykazuje się metodą praw własności i w początkowym ujęciu ujmuje się je według ceny nabycia.

Inwestycje Grupy w jednostkach stowarzyszonych obejmują wartość firmy ustaloną w momencie przejęcia.

Udział Grupy w zyskach lub stratach jej jednostek stowarzyszonych po dacie przejęcia ujmuje się w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów. Skumulowane zmiany po dacie nabycia korygują wartość bilansową inwestycji.

Jeżeli udział Grupy w stratach jednostki stowarzyszonej jest równy lub wyższy niż jej udział w tej jednostce stowarzyszonej, włącznie z innymi niezabezpieczonymi należnościami, wówczas Grupa nie ujmuje dalszych strat, chyba że zaciągnęła zobowiązania lub dokonała płatności w imieniu jednostki stowarzyszonej.

Niezrealizowane straty z transakcji pomiędzy Grupą a jej jednostkami stowarzyszonymi są wyłączane do wysokości udziału Grupy w tych jednostkach stowarzyszonych. Tam, gdzie to było konieczne, zasady rachunkowości jednostek stowarzyszonych zostały zmienione, aby zachować spójność z zasadami rachunkowości Grupy.

6.4. Sprawozdawczość dotycząca segmentów działalności

Od dnia 1 stycznia 2019 roku Zarząd analizuje wyniki działalności wyłącznie dla skonsolidowanej Grupy Żywiec S.A. jako całości, stąd cała skonsolidowana Grupa Żywiec S.A. stanowi jeden segment operacyjny.

Zgodnie z § 12 MSSF 8 (Kryteria łączenia) można łączyć dwa lub większą ilość segmentów operacyjnych w jeden segment operacyjny, jeżeli łączenie przebiega zgodnie z zasadą podstawową MSSF 8, segmenty wykazują podobne cechy gospodarcze oraz są podobne w każdym z poniższych aspektów:

9

• rodzaju produktów i usług;

• rodzaju procesów produkcyjnych;

• rodzaju lub grup klientów na produkty i usługi;

• metod stosowanych przy dystrybucji produktów lub świadczeniu usług oraz

• jeśli ma to zastosowanie, rodzaju środowiska regulacyjnego, na przykład obszar bankowości, ubezpieczeń lub użyteczności publicznej.

Grupa prowadzi jednorodną działalność gospodarczą a segmenty operacyjne wykazują podobieństwo cech gospodarczych.

W związku z powyższym Zarząd uznał, że Grupa w pełni spełnia powyższe zasady i że może połączyć segmenty operacyjne w jeden segment sprawozdawczy, gdyż głównymi produktami Grupy jest piwo oraz napoje alkoholowe i bezalkoholowe nie różniące się od siebie charakterystyką pomiędzy poszczególnymi segmentami. Piwo wytwarzane jest w 5 browarach posiadających niemal identyczne procesy produkcyjne. Rodzaj i grupy klientów są bardzo podobne do siebie w poszczególnych segmentach a dystrybucja produktów odbywa się w sposób jednolity.

W świetle powyższego, w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym zastosowano połączenie wszystkich segmentów operacyjnych w jeden segment sprawozdawczy podając ujawnienia wynikające z wymogów § 32-34 MSSF 8.

Szczegółowe informacje dotyczące sprawozdawczości segmentów działalności opisano w nocie 7.11 niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

6.5. Transakcje wyrażone w walutach obcych

6.5.1. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

Pozycje zawarte w sprawozdaniach finansowych poszczególnych jednostek Grupy wycenia się w walucie podstawowego środowiska gospodarczego, w którym dana jednostka prowadzi działalność („waluta funkcjonalna jednostki”). Skonsolidowane sprawozdanie finansowe prezentowane jest w polskich złotych, które są walutą funkcjonalną jednostki dominującej i jednostek zależnych oraz walutą prezentacji Grupy.

6.5.2. Transakcje i salda

Transakcje przeprowadzane w walutach obcych przeliczane są na walutę funkcjonalną przy zastosowaniu średniego kursu NBP z dnia poprzedzającego dzień zawarcia następujących transakcji:

• powstanie zobowiązania z tytułu zakupu i faktur wystawionych w walucie obcej;

• powstanie należności z tytułu sprzedaży według faktur sprzedaży wystawionych w walucie obcej;

• wpływ należności z tytułu sprzedaży na własny rachunek walutowy.

Pozostałe transakcje przeliczane są po kursie faktycznie zastosowanym (kurs sprzedaży/kupna banku – stosowany jest przy operacjach zakupu lub sprzedaży waluty w banku, kurs średni – wyceniony metodą cen przeciętnych - stosowany jest do wyceny operacji spłaty zobowiązań).

Składniki aktywów i zobowiązań pieniężnych na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego wyceniane są po obowiązującym na ten dzień średnim kursie ustalonym dla danej waluty przez NBP.

Dodatnie i ujemne różnice kursowe wynikające z rozliczania transakcji w walutach obcych oraz przeliczenia aktywów i zobowiązań pieniężnych według kursów wymiany walut na koniec roku wykazuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu.

6.6 Rzeczowe aktywa trwałe

Wszystkie rzeczowe aktywa trwałe wykazuje się według ceny nabycia (kosztu wytworzenia) pomniejszonego o umorzenie i odpisy z tytułu utraty wartości, z wyjątkiem gruntów, które wykazuje się według kosztu nabycia pomniejszonego o odpisy z tytułu utraty wartości. Cena nabycia obejmuje wydatki, które można bezpośrednio przypisać do transakcji nabycia danych pozycji.

Koszty poniesione w terminie późniejszym ujmuje się w wartości bilansowej składnika aktywów lub wykazuje, jako oddzielny składnik aktywów tylko wówczas, gdy prawdopodobne jest, że Grupa uzyska w przyszłości korzyści ekonomiczne związane z tym składnikiem aktywów, a cenę nabycia danej pozycji można zmierzyć w sposób wiarygodny.

Wszelkie pozostałe wydatki na naprawę i konserwację odnoszone są do rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów okresu obrotowego, w którym zostały poniesione.

Amortyzację oblicza się metodą liniową w celu dokonywania odpisów ceny nabycia poszczególnych składników aktywów do wartości końcowej w okresie ich ekonomicznej użyteczności:

10

•

• Grunty własne

nie są amortyzowane

• Budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej

5-50 lat

• Urządzenia techniczne i maszyny

3-30 lat

• Meble i wyposażenie wnętrz

3-5 lat

• Środki transportu

5 lat

• Opakowania zwrotne

5-15 lat

• Wyposażenie marketingowe

5 lat

• Nalewaki

5 lat

Dla celów podatkowych, spółki Grupy Kapitałowej stosują stawki amortyzacyjne określone w wykazie stawek amortyzacyjnych będącym załącznikiem do ustawy z 15 lutego 1992 roku o podatku dochodowym od osób prawnych.

Rzeczowe aktywa trwałe w budowie są wyceniane według kosztów faktycznie poniesionych.

Na dzień sporządzenia rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupa dokonuje przeglądu wartości końcowych i okresów użytkowania aktywów oraz wprowadza stosowne korekty do stosowanych stawek amortyzacyjnych.

Wartość bilansową składnika aktywów odpisuje się bezpośrednio do wartości odzyskiwalnej, jeżeli wartość bilansowa składnika aktywów jest wyższa niż szacowana wartość odzyskiwalna.

Zyski i straty ze sprzedaży ustala się przez porównanie wpływów ze sprzedaży z wartością bilansową. Następnie ujmuje się je w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów.

6.6.1. Opakowania zwrotne

Zakupione przez jednostkę dominującą opakowania zwrotne (butelki, skrzynki, kegi oraz palety) są prezentowane w bilansie jako rzeczowe aktywa trwałe w pozycji inne środki trwałe.

Grupa Żywiec S.A. dokonuje co miesiąc odpisu amortyzacyjnego wynikającego z okresu użyteczności danego składnika. Dodatkowo, na bazie danych historycznych, w każdym miesiącu tworzone są odpisy amortyzacyjne odzwierciedlające zakładaną stłuczkę produkcyjną, logistyczną oraz rynkową. Kwota odpisu amortyzacyjnego alokowana jest do wartości netto najstarszych opakowań zwrotnych w danym miesiącu rozliczeniowym. Jednocześnie amortyzacja dla opakowań objętych odpisem jest zatrzymywana.

Co roku po zakończeniu sezonu, Spółka dokonuje oceny stanu posiadanych opakowań zwrotnych w oparciu o dane systemowe przedstawiające rotację opakowań. W wyniku tej oceny następuje weryfikacja wysokości odpisu amortyzacyjnego z tytułu stłuczki produkcyjnej, logistycznej oraz rynkowej, spisanie utraconych opakowań, a także weryfikacja zobowiązania z tytułu kaucji (dotyczącego butelek zwrotnych znajdujących się na rynku, dla których istnieje potencjalnie zobowiązanie Spółki do odbioru i zwrotu kaucji) i przychodu związanego z rozwiązaniem zobowiązania z tytułu kaucji.

6.7. Wartości niematerialne

6.7.1. Znaki towarowe i licencje

Znaki towarowe i licencje ujmuje się według kosztu historycznego, przy czym znaki towarowe zidentyfikowane w wyniku przejęcia zostały wycenione według wartości godziwej. Znaki towarowe i licencje o określonym okresie użytkowania wykazuje się w cenie nabycia pomniejszonej o umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Amortyzację oblicza się metodą liniową w celu rozłożenia kosztów znaków towarowych i licencji na szacowany okres ich użytkowania (nieprzekraczającym 20 lat). Znaki towarowe o nieokreślonym okresie użytkowania poddaje się corocznie testom pod kątem utraty wartości i ilekroć występują czynniki wskazujące, że mogła nastąpić utrata wartości znaków towarowych, dokonuje się jej odpisów.

6.7.2. Relacje z klientami

Kontrakty z klientami w wysokości 2 207 tys. złotych ujęte w innych wartościach niematerialnych zostały wycenione według wartości godziwej na dzień przejęcia spółki Browar Namysłów Sp. z o.o. Amortyzuje się je metodą liniową w okresie przyjętym dla szacowanych przepływów finansowych, które stanowiły podstawę do ich wyceny. Wartość godziwa została określona metodą MEEM (Multi-Period Excess Earnings Method), w której wyceniono ekonomiczną nadwyżkę wynikającą z tych umów z klientami przejętej spółki, których warunki handlowe były korzystniejsze niż obowiązujące standardowo w Grupie.

6.7.3. Wartość firmy

W celu przeprowadzenia corocznego testu na utratę wartości, wartość firmy jest alokowana do ośrodka generującego środki pieniężne, który czerpie korzyści z synergii wynikającej z nabycia.

11

Wartość firmy powstała na nabyciu spółki Browar Namysłów w kwocie 138 417 tys. złotych jest monitorowana w całości na poziomie Grupy Kapitałowej Żywiec jako jednego ośrodka wypracowującego środki pieniężne (OWŚP) odpowiadającego również jedynemu segmentowi operacyjnemu przed agregacją.

6.7.4. Oprogramowanie komputerów

Nabyte licencje na oprogramowanie komputerowe kapitalizuje się na podstawie kosztów poniesionych w celu nabycia i doprowadzenia określonego oprogramowania do użytkowania. Koszty te amortyzuje się przez szacowany okres ich użytkowania (3-7 lat). Koszty związane z opracowaniem i utrzymaniem oprogramowania komputerów ujmuje się w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w momencie ich poniesienia.

6.8. Utrata wartości aktywów niefinansowych

Wartość firmy i wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania nie podlegają amortyzacji, lecz są testowane pod kątem możliwej utraty wartości co roku lub częściej, jeśli zdarzenia bądź zmiany okoliczności wskazują na możliwość wystąpienia utraty wartości. Inne aktywa analizuje się pod kątem utraty wartości, ilekroć jakieś zdarzenia lub zmiany okoliczności wskazują, że wartość bilansowa może nie być odzyskiwalna. Dla potrzeb analizy utraty wartości, aktywa grupuje się identyfikując najmniejsze, możliwe do określenia zespoły aktywów generujące wpływy pieniężne, w znacznym stopniu niezależne od wpływów pieniężnych pochodzących z innych aktywów lub grup aktywów (ośrodki wypracowujące środki pieniężne - OWŚP).

Odpis z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa OWŚP przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Wartość odzyskiwalną stanowi wyższa z dwóch kwot: wartość godziwa OWŚP, pomniejszona o koszty zbycia lub wartość użytkowa. W przypadku wystąpienia utraty wartości OWSP, odpis w pierwszej kolejności alokuje się do wartości firmy przypisanej do danego OWSP, a pozostałą kwotę odpisu alokuje się proporcjonalnie do innych aktywów danego OWSP, przy czym w wyniku alokacji odpisu do poszczególnych aktywów, wartość bilansowa danego aktywa nie może spaść poniżej jego wartości godziwej pomniejszonej o koszty zbycia, wartości użytkowej (jeżeli jest możliwa do ustalenia) lub zera.

Wcześniej stwierdzona utrata wartości aktywów niefinansowych (innych niż wartość firmy) oceniana jest na każdy dzień bilansowy pod kątem występowania przesłanek wskazujących na możliwość odwrócenia dokonanego odpisu.

6.9. Aktywa finansowe

Grupa zalicza swoje aktywa finansowe do następujących kategorii:

• wyceniane według zamortyzowanego kosztu,

• wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody,

• wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy,

• instrumenty finansowe zabezpieczające.

Kwalifikacja dłużnych aktywów finansowych do odpowiedniej kategorii zależy od modelu biznesowego zarządzania aktywami finansowymi oraz od charakterystyki umownych przepływów pieniężnych dla danego składnika aktywów finansowych.

Tabela poniżej przedstawia klasyfikację instrumentów finansowych według MSSF 9 na dzień 31 grudnia 2022 roku:

12

Aktywa finansowe

Klasyfikacja według MSSF 9

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Pozostałe należności długoterminowe

Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

100 099

110 319

Pożyczki udzielone

Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

4 605

4 279

Należności handlowe oraz pozostałe należności

Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

691 457

631 070

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

2 221

3 421

Pochodne instrumenty finansowe

Instrumenty finansowe zabezpieczające

-

14 972

Zobowiązania finansowe

Klasyfikacja według MSSF 9

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania

Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

1 196 000

1 066 788

Pozostałe zobowiązania finansowe

Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

1 074 389

1 241 811

Pochodne instrumenty finansowe

Instrumenty finansowe zabezpieczające

17 369

-

Pochodne instrumenty finansowe

Zobowiązania finansowe wyceniane wg wartości godziwej przez wynik finansowy

9 078

1 620

Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu

Aktywa wyceniane po początkowym ujęciu w zamortyzowanym koszcie – są to aktywa finansowe utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, a charakterystyka umowy dotyczącej tych aktywów finansowych przewiduje powstawanie przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek.

Grupa do wyceny aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie stosuje metodę efektywnej stopy procentowej. Należności z tytułu dostaw i usług po początkowym ujęciu wycenia się w wysokości zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej, z uwzględnieniem odpisów z tytułu utraty wartości, przy czym należności z tytułu dostaw i usług z datą zapadalności poniżej 12 miesięcy od dnia powstania (tj. niezawierające elementu finansowania) i nieprzekazywane do faktoringu, nie podlegają dyskontowaniu i są wyceniane w wartości nominalnej.

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody

Aktywa wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez inne całkowite dochody – są to aktywa finansowe utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy jak i sprzedaż aktywów finansowych, a charakterystyka umowy dotyczącej tych aktywów finansowych przewiduje powstawanie przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek.

Zyski i straty na składniku aktywów finansowych stanowiącym instrument kapitałowy, dla którego zastosowano opcję wyceny do wartości godziwej przez inne całkowite dochody ujmuje się w innych całkowitych dochodach, z wyjątkiem przychodów z tytułu otrzymanych dywidend.

13

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez rachunek zysków i strat – są to wszystkie pozostałe aktywa finansowe. Zyski lub straty wynikające z wyceny składnika aktywów finansowych, kwalifikowanego jako wyceniany według wartości godziwej przez wynik finansowy, ujmuje się w wyniku finansowym w okresie, w którym powstały. Zyski lub straty wynikające z wyceny pozycji wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują również przychody z tytułu odsetek i dywidendy.

Instrumenty finansowe zabezpieczające

Instrumenty finansowe zabezpieczające - są to instrumenty pochodne, wyznaczone jako instrumenty zabezpieczające. Instrumenty finansowe zabezpieczające podlegają wycenie zgodnie z zasadami rachunkowości zabezpieczeń.

Rachunkowość zabezpieczeń

Grupa stosuje rachunkowość zabezpieczeń przepływów pieniężnych. Grupa wyznacza powiązania zabezpieczające przed ryzykiem cen towarów, obejmujące instrumenty pochodne, w szczególności towarowe kontrakty swap, zawierane na terminowym rynku aluminium. Zabezpieczeniu podlega ryzyko zmiany cen towarów w odniesieniu do przepływów pieniężnych wynikających z tytułu uprawdopodobnionych na podstawie planów produkcyjnych przyszłych zakupów puszek aluminiowych. Dla celów rachunkowości zabezpieczeń traktowane jest ono jako zabezpieczenie przepływów pieniężnych.

Przy rozpoczęciu powiązania zabezpieczającego podmiot dokumentuje relację zabezpieczającą pomiędzy instrumentem zabezpieczającym a pozycją zabezpieczaną oraz cele zarządzania ryzykiem, a także strategię wdrożenia i zarządzania transakcjami zabezpieczającymi. Ponadto Spółka dokumentuje efektywność, z jaką zastosowany instrument zabezpieczający kompensuje zmiany wartości godziwej lub wartości przepływów pieniężnych z tytułu pozycji zabezpieczanej, zarówno w chwili wyznaczania powiązania, jak i na bieżąco w późniejszych okresach.

Zabezpieczenie przepływów pieniężnych

W związku z faktem, że Grupa Żywiec S.A. kupuje od dostawców puszki aluminiowe niezbędne w procesie produkcji piwa, narażona jest na wahania ich cen. Zgodnie z polityką zarządzania ryzykiem Grupa wykorzystuje instrumenty pochodne w celu ograniczania ryzyka zmiany ceny zakupu puszek wynikających z umów z dostawcami oraz przewidywanych przepływów pieniężnych z tytułu ich dostaw. Grupa Żywiec S.A. stosuje rachunkowość zabezpieczeń i wyznacza instrumenty pochodne w powiązaniach zabezpieczających.

Pozycją zabezpieczaną jest zmienność przepływów pieniężnych związana ze zmianami ceny komponentu aluminiowego w puszkach, a pozycją zabezpieczającą transakcje zamiany cen towarów (commodity swap) zawierane na terminowym rynku aluminium. Wielkość ekspozycji określana jest na podstawie najlepszych szacunków Grupy dotyczących przyszłych zakupów puszek, wyrażonych w tonach metrycznych aluminium potrzebnych do ich produkcji.

W momencie ustanowienia rachunkowości zabezpieczeń Grupa Żywiec S.A. dokumentuje związek ekonomiczny i wskaźnik zabezpieczenia pomiędzy pozycją zabezpieczaną a instrumentem zabezpieczającym, a także cele Grupy w zakresie zarządzania ryzykiem oraz strategię ustanowienia zabezpieczenia.

Aluminium stanowi istotny wkład w procesie produkcji puszek, a formuła cenowa w umowach ich zakupu jest uzależniona od ceny aluminium na giełdzie towarowej London Metal Exchange (LME). Instrumentem zabezpieczającym są terminowe kontrakty swap na aluminium również wyceniane na giełdzie LME, w związku z czym obserwuje się bezpośrednią korelację między zmianami ceny puszek a zmianami cen kontraktów terminowych na LME i oczekuje się, że pomiędzy pozycją zabezpieczaną a instrumentem zabezpieczającym istnieje silny związek ekonomiczny, ponieważ wartość instrumentu zabezpieczającego i wartość pozycji zabezpieczanej zmienią się w przeciwnym kierunku z powodu wspólnego instrumentu bazowego.

Wskaźnik zabezpieczenia definiuje się jako relację między ilością instrumentu zabezpieczającego a ilością pozycji zabezpieczanej pod względem ich względnej wagi. Współczynnik przeliczający ilość puszek na ilość potrzebnego aluminium jest mnożnikiem używanym w formule cenowej i jest określony jako stały w umowie. Wyliczona w ten sposób ilość ton metrycznych aluminium to wartość, która ma być zabezpieczona instrumentem zabezpieczającym w stosunku 1:1.

Instrumenty pochodne są wyceniane według wartości godziwej i ujmowane w każdym sprawozdaniu finansowym i raporcie śródrocznym. Wartość godziwa terminowych kontraktów towarowych jest bieżącą wartością rynkową netto transakcji na dzień zamknięcia okresu sprawozdawczego, obliczaną w oparciu o aktualną cenę instrumentu zabezpieczającego w stosunku do ceny wynikającej z zawartej terminowej transakcji swap na aluminium, zdyskontowanej wartością pieniądza w czasie.

Zmiana wartości godziwej efektywnej części instrumentów pochodnych, które zostały wyznaczone i kwalifikują się jako zabezpieczenia przepływów pieniężnych, ujmuje się w innych całkowitych dochodach i prezentuje w kapitale rezerwowym z zabezpieczenia przepływów pieniężnych w zakresie, w jakim wymogi dotyczące stosowania rachunkowości zabezpieczeń zostały spełnione, a zabezpieczenie jest skuteczne.

Kwota rozpoznana w kapitale rezerwowym z zabezpieczenia przepływów pieniężnych koryguje początkową wartość składnika niefinansowego w momencie jego ujęcia. Kiedy instrument zabezpieczający wygasa, zostaje sprzedany, rozwiązany lub wykonany, lub kryteria rachunkowości zabezpieczeń przepływów pieniężnych nie są już spełniane, ale nadal oczekuje się, że zabezpieczana planowana transakcja wystąpi, skumulowany zysk/ strata jest niezmiennie ujmowany w kapitale rezerwowym z zabezpieczenia przepływów pieniężnych i rozpoznawany w rachunku zysku i strat w momencie zawarcia transakcji.

14

Jeżeli Grupa nie oczekuje już, że transakcja bazowa będzie miała miejsce, skumulowany niezrealizowany zysk lub stratę ujęte w kapitale rezerwowym z zabezpieczenia przepływów pieniężnych w odniesieniu do instrumentu zabezpieczającego ujmuje się niezwłocznie w rachunku zysków i strat.

Skuteczność powiązań zabezpieczających testowana jest co miesiąc. Grupa dokumentuje i ocenia efektywność, badając zdolność instrumentu zabezpieczającego do kompensowania zmian wartości godziwej pozycji zabezpieczanej. Potencjalne źródła nieefektywności mogłyby stanowić zmiany w czasie dla pozycji zabezpieczanej i jej niedopasowanie do terminów zapadalności instrumentów zabezpieczających, znaczące zmiany ryzyka kredytowego stron powiązania zabezpieczającego oraz zmiany całkowitej kwoty pozycji zabezpieczanej, na przykład, jeżeli bazowa prognoza przepływów pieniężnych nie jest wystarczająco dokładna, co mogłoby skutkować nadmiernym zabezpieczeniem. Jednak z uwagi na fakt, że Grupa Żywiec S.A. zabezpiecza mniej niż 100% ekspozycji, to takie ryzyko jest niewielkie. Na dzień 31 grudnia 2022 roku nie wystąpiły nieefektywne kontrakty.

Analiza wrażliwości na zmianę ceny aluminium

Zmiana ceny aluminium

Wpływ na kapitał z wyceny

31 grudnia 2022

31 grudnia 2021

Wzrost o 10%

16 681

16 022

Spadek o 10%

(16 681)

(16 022)

6.10 Leasing

Na początku umowy jednostka ocenia, czy dana umowa jest leasingiem, czy zawiera leasing. Umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie.

W dacie rozpoczęcia umowy Grupa ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu. Składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania wyceniany jest według kosztu, natomiast zobowiązanie z tytułu leasingu ujmowane jest w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie.

Po dacie rozpoczęcia Grupa wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania, stosując model kosztu, zobowiązanie natomiast poprzez:

a) zwiększenie wartości bilansowej w celu odzwierciedlenia odsetek od zobowiązania z tytułu leasingu,

b) zmniejszenie wartości bilansowej w celu uwzględnienia zapłaconych opłat leasingowych oraz

c) zaktualizowanie wyceny wartości bilansowej w celu uwzględnienia wszelkiej ponownej oceny lub zmiany leasingu, lub w celu uwzględnienia zaktualizowanych zasadniczo stałych opłat leasingowych.

Odsetki od zobowiązania z tytułu leasingu w każdym terminie w ciągu okresu leasingu są kwotą, w ramach której uzyskuje się stałą okresową stopę procentową w stosunku do nieuregulowanego salda zobowiązania z tytułu leasingu. Część odsetkowa kosztów finansowych obciąża zysk lub stratę bieżącego okresu.

6.11. Zapasy

Zapasy wykazuje się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia nie wyższym od ceny sprzedaży netto. Wartość rozchodu ustala się następującymi metodami dla poszczególnych grup zapasów:

• surowce, opakowania, wyroby gotowe, towary (z wyjątkiem towarów nabytych poza Grupą Heineken), półprodukty i produkty w toku – wyceniane są wg cen ewidencyjnych;

• pozostałe zapasy, towary (nabyte poza Grupą Heineken) – wyceniane są metodą „średniej ważonej”.

Koszt wytworzenia produktów gotowych i produkcji w toku obejmuje surowce, bezpośrednie koszty pracownicze, inne koszty bezpośrednie i koszty wydziałowe związane z produkcją (na podstawie normalnej zdolności produkcyjnej). Nie obejmuje on kosztów kredytowania oraz przedpłaconego podatku akcyzowego. Koszt wytworzenia obejmuje przeniesione z kapitału własnego zyski /straty z tytułu kwalifikujących się zabezpieczeń przepływów pieniężnych dotyczących zakupu surowców.

Cena sprzedaży netto jest szacowaną ceną sprzedaży możliwą do uzyskania w toku normalnej działalności, pomniejszoną o odpowiednie zmienne koszty sprzedaży.

15

6.12. Należności handlowe

Należności handlowe ujmuje się początkowo według wartości godziwej, a następnie wycenia się je według skorygowanej ceny nabycia (zamortyzowanego kosztu) metodą efektywnej stopy procentowej, pomniejszając je przy tym o odpisy z tytułu utraty wartości. Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości należności handlowych tworzy się na bazie kalkulacji strat oczekiwanych. Grupa dokonała podziału dłużników na pięć głównych kategorii wykazujących się zbliżonym profilem ryzyka. Dla kategorii nieobjętych ubezpieczeniem Grupa wylicza oczekiwane przyszłe straty z tytułu utraty wartości należności handlowych na bazie danych historycznych oraz oczekiwań makroekonomicznych. Poważne problemy finansowe dłużnika, prawdopodobieństwo, że dłużnik ogłosi bankructwo lub wystąpi o postępowanie układowe, opóźnienia w spłatach są przesłankami wskazującymi, że należności handlowe utraciły wartość. Kwota odpisu stanowi różnicę pomiędzy wartością bilansową i bieżącą wartością oczekiwanych strumieni pieniężnych zdyskontowanych według efektywnej stopy procentowej. Kwotę odpisu aktualizującego wartość należności ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu w pozycji „Strata/zysk z tytułu utraty wartości należności”. W przypadku nieściągalności należności handlowej dokonuje się jej spisania, tj. redukcji jej wartości bilansowej brutto w korespondencji z utworzonym odpisem. W przypadku późniejszej spłaty uprzednio spisanej należności jest ona ujęta w rachunku zysku i strat i innych całkowitych dochodów jako odwrócenie straty z tytułu utraty wartości. Spisania należności dokonuje się na podstawie:

• decyzji o umorzeniu komorniczym;

• postanowienia sądu o oddaleniu wniosku o ogłoszenie upadłości obejmującej likwidację majątku, gdy majątek dłużnika nie wystarcza na pokrycie kosztów postępowania lub pokrywa jedynie ich wysokość;

• postanowienia sądu o umorzeniu postępowania upadłościowego obejmującego likwidację majątku, gdy majątek dłużnika nie wystarcza na pokrycie kosztów postępowania lub pokrywa jedynie ich wysokość;

• postanowienia sądu o zakończeniu postępowania upadłościowego obejmującego likwidację majątku.

6.13. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wykazuje się w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w wartości godziwej. Na środki pieniężne i ich ekwiwalenty składają się środki pieniężne w kasie, depozyty bankowe płatne na żądanie oraz inne krótkoterminowe płynne lokaty o terminie zapadalności trzech miesięcy lub krótszym. Kredyty w rachunku bieżącym są prezentowane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako składnik krótkoterminowych kredytów, pożyczek i dłużnych papierów wartościowych w ramach zobowiązań krótkoterminowych. Dla potrzeb sprawozdania z przepływów pieniężnych kredyty w rachunku bieżącym płatne na żądanie, stanowiące integralną część zarządzania środkami pieniężnymi, prezentowane są łącznie ze środkami pieniężnymi i ich ekwiwalentami.

6.14. Kapitał podstawowy, kapitały rezerwowe i akcje własne

Kapitał podstawowy wykazuje się w wartości nominalnej akcji wyemitowanych zgodnie ze statutem i zarejestrowanych w Krajowym Rejestrze Sądowym (KRS).

Koszty dodatkowe bezpośrednio związane z emisją nowych akcji lub opcji wykazuje się w kapitale własnym jako pomniejszenie wpływów z emisji po odjęciu opodatkowania.

Pozostałe kapitały obejmują kapitał z aktualizacji wyceny instrumentów finansowych, fundusz dywidendowy oraz pozostałe kapitały zapasowe.

Pozostały kapitał zapasowy tworzy się zgodnie ze statutem jednostki dominującej z zysku zatrzymanego oraz w wyniku przeniesienia z innych kapitałów rezerwowych.

Kapitał rezerwowy z tytułu dywidendy (fundusz dywidendowy) tworzy się z dostępnych w tym celu zysków zatrzymanych na podstawie uchwały Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Grupy Żywiec S.A.

W razie nabycia przez jednostkę Grupy akcji jednostki dominującej, wchodzących w skład kapitału podstawowego (jej akcje własne), akcje te wycenia się w cenie nabycia do czasu ich umorzenia.

Na moment umorzenia akcji własnych, ich wartość nominalna pomniejsza kapitał podstawowy a nadwyżka wartości tych akcji w cenie nabycia nad ich wartością w cenie nominalnej pomniejsza kapitał zapasowy powstały wcześniej ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej.

6.15. Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

Kredyty i pożyczki ujmuje się początkowo w wartości godziwej pomniejszonej o poniesione koszty transakcji. W późniejszym okresie kredyty i pożyczki wycenia się według zamortyzowanego kosztu, natomiast różnicę pomiędzy wpływami z transakcji (pomniejszonymi o koszty transakcji) a wartością wykupu wykazuje się w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji kosztów finansowych przez okres trwania umowy kredytu i pożyczki, metodą efektywnej stopy procentowej.

Odsetki od kredytów i pożyczek długoterminowych płatne do 12 miesięcy od zakończenia okresu sprawozdawczego prezentowane są jako „Krótkoterminowe kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe”.

Pożyczki klasyfikuje się jako zobowiązania krótkoterminowe, chyba, że Grupa posiada bezwarunkowe prawo do odroczenia rozliczenia zobowiązania na okres co najmniej 12 miesięcy po zakończeniu okresu sprawozdawczego.

16

Dłużne papiery wartościowe (obligacje) wyemitowane przez Grupę Żywiec S.A. ujmowane są pierwotnie według wartości godziwej ustalonej przy zastosowaniu rynkowej stopy procentowej, następnie wyceniane są metodą skorygowanej ceny nabycia (zamortyzowanego kosztu) do czasu upływu terminu zapadalności obligacji. Obligacje wykazywane są jako zobowiązanie krótkoterminowe lub długoterminowe w zależności od terminu zapadalności.

6.16. Podatki dochodowe

Podatek dochodowy od zysku lub straty za rok obrotowy obejmuje podatek dochodowy bieżący i odroczony. Podatek dochodowy ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu, z wyjątkiem kwot dotyczących pozycji ujętych bezpośrednio w innych całkowitych dochodach lub w kapitale własnym, w którym to przypadku podatek dochodowy wykazuje się w innych całkowitych dochodach lub w kapitale własnym.

Bieżąca część podatku dochodowego to przewidywana kwota podatku od dochodu do opodatkowania za dany rok, obliczona na podstawie stawek podatkowych uchwalonych na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego, wraz ze wszelkimi korektami podatku za lata poprzednie.

Podatek odroczony wyliczany jest metodą zobowiązaniową, w oparciu o przejściowe różnice pomiędzy wartością podatkową aktywów i zobowiązań a ich wartością bilansową w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym oraz straty podatkowe i ulgi inwestycyjne. Podatku odroczonego nie wykazuje się w odniesieniu do ujęcia początkowego składnika aktywów lub zobowiązania z tytułu transakcji, która nie jest połączeniem jednostek gospodarczych, i w momencie jej zawarcia nie ma wpływu ani na zysk księgowy, ani podatkowy. Wysokość podatku odroczonego ustala się na podstawie stawek (i przepisów) podatkowych, obowiązujących prawnie lub faktycznie na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego i które zgodnie z przewidywaniami będą obowiązywały w momencie realizacji aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego lub rozliczenia zobowiązań z tytułu odroczonego podatku dochodowego.

W związku z ujemnymi przejściowymi różnicami między wykazywaną w księgach rachunkowych wartością aktywów i zobowiązań a ich wartością podatkową, stratą podatkową oraz ulgami inwestycyjnymi możliwymi do odliczenia w przyszłości ustalane są aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego są ujmowane, jeżeli istnieje prawdopodobieństwo, że w przyszłości zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który umożliwi wykorzystanie różnic przejściowych, strat podatkowych oraz ulg inwestycyjnych możliwych do odliczenia w przyszłości.

Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego tworzy się w odniesieniu do dodatnich różnic przejściowych między wykazywaną w księgach rachunkowych wartością aktywów i zobowiązań a ich wartością podatkową.

Bieżące aktywa i zobowiązania z tytułu podatku dochodowego podlegają kompensacie, jeżeli istnieją egzekwowalne przepisy umożliwiające taką kompensatę oraz jednostki mają zamiar rozliczyć się w kwocie netto lub jednocześnie zrealizować składnik aktywów i rozliczyć zobowiązanie.

Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego są kompensowane ze sobą w stopniu, w jakim faktyczne aktywa i zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego mogą być rozliczone w kwocie netto, albo dotyczą tej samej spółki Grupy, albo różnych jednostek, które mogą i zamierzają rozliczać się w wartości netto.

6.17. Świadczenia pracownicze

6.17.1. Zobowiązania emerytalne

Program określonych składek jest programem emerytalnym, w ramach którego Grupa wpłaca ustalone składki do Funduszu Państwowego oraz innych Funduszy Emerytalnych. Grupa nie posiada prawnego ani zwyczajowego zobowiązania do wpłacania dodatkowych składek, jeżeli fundusz nie posiada wystarczających środków, aby wypłacić wszystkim pracownikom świadczenia nabyte przez nich w bieżącym okresie i latach poprzednich.

6.17.2. Inne zobowiązania po okresie zatrudnienia

Niektóre spółki Grupy oferują swoim emerytom świadczenia z zakresu opieki zdrowotnej po okresie zatrudnienia. Uprawnienie do tych świadczeń jest zazwyczaj zależne od tego, czy pracownik pracował w danej spółce do wieku emerytalnego oraz czy posiada minimalny wymagany okres wysługi lat. Ze względu na fakt, że koszty te są nieistotne co do wartości, odnosi się je do zysku lub straty bieżącego okresu w momencie ich poniesienia.

6.17.3. Świadczenia związane z rozwiązaniem stosunku pracy

Odprawy płatne są w momencie rozwiązania stosunku pracy przed normalną datą przejścia na emeryturę lub jeżeli pracownik przyjmie warunki dobrowolnego zwolnienia w zamian za te świadczenia. Grupa wykazuje świadczenia związane z rozwiązaniem stosunku pracy, jeżeli posiada wyraźne zobowiązanie do rozwiązania stosunku pracy z aktualnymi pracownikami zgodnie ze szczegółowym formalnym planem bez możliwości wycofania się lub do wypłacenia świadczeń z tytułu rozwiązania stosunku pracy w rezultacie złożenia oferty służącej zachęceniu pracowników do dobrowolnych zwolnień. Świadczenia zapadające w terminie powyżej 12 miesięcy po dacie zakończenia okresu sprawozdawczego są dyskontowane do wartości bieżącej.

17

6.17.4. Nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne

Rezerwy na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne, których obowiązek wypłaty wynika z art. 92 Kodeksu Pracy oraz z układów zbiorowych, tworzone są w wysokości określonej przez aktuariusza. Aktualizacja rezerwy dokonywana jest raz w roku i ujmowana w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji „Koszty ogólnego zarządu”.

Grupa przeprowadza analizy wrażliwości rezerw na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne na zmianę założeń aktuarialnych, tj. przede wszystkim na zmianę stopy dyskonta finansowego oraz zmianę planowanych wzrostów wynagrodzeń. Zdaniem Zarządu Grupy potencjalna zmiana wartości rezerw pracowniczych w związku ze zmianami założeń aktuarialnych nie jest istotna.

Od 1 stycznia 2021 roku Grupa stosuje w tym zakresie jedynie zapisy Kodeksu Pracy. Pracownikowi spełniającemu warunki uprawniające do renty z tytułu niezdolności do pracy lub emerytury, którego stosunek pracy ustał w związku z przejściem na rentę lub emeryturę, przysługuje odprawa pieniężna w wysokości jednomiesięcznego wynagrodzenia.

6.18. Rezerwy

Rezerwy (np. na koszty restrukturyzacji oraz roszczenia prawne) ujmuje się, jeżeli:

• Grupa posiada bieżące prawne lub zwyczajowe zobowiązanie wynikające z przeszłych zdarzeń;

• istnieje wysokie prawdopodobieństwo, że w celu rozliczenia tych zobowiązań konieczne będą wydatki środków Grupy, oraz

• wartość ta została oszacowana w sposób wiarygodny.

Rezerwy restrukturyzacyjne obejmują głównie odprawy pracownicze. Rezerw nie ujmuje się w odniesieniu do przyszłych strat operacyjnych.

Jeżeli występuje szereg podobnych zobowiązań, prawdopodobieństwo konieczności wydatkowania środków w celu ich rozliczenia określa się dla całej grupy podobnych zobowiązań. Rezerwę ujmuje się nawet wówczas, gdy prawdopodobieństwo wydatkowania środków w związku z jedną pozycją zawierającą się w grupie zobowiązań jest niewielkie.

Rezerwy wycenia się według wartości bieżącej kosztów oszacowanych zgodnie z najlepszą wiedzą przez Kierownictwo Grupy, których poniesienie jest niezbędne w celu rozliczenia bieżącego zobowiązania na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego. Stopa dyskonta zastosowana do ustalenia wartości bieżącej odzwierciedla aktualną ocenę rynkową wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko związane konkretnie z danym składnikiem zobowiązań.

6.19. Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania, w początkowym ujęciu wykazuje się w wartości godziwej, zaś w okresie późniejszym wykazuje się je według zamortyzowanego kosztu, stosując metodę efektywnej stopy procentowej.

Jednostka dominująca wykazuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej firmowe opakowania zwrotne (butelki, kegi, skrzynki, palety) jako rzeczowe aktywa trwałe. Równolegle prowadzona jest ewidencja księgowa rozrachunków z tytułu obrotu takimi opakowaniami, w której wydane odbiorcom firmowe opakowania zwrotne wykazywane są jako należności od odbiorców i równocześnie jako zobowiązania wobec rynku z tytułu wydanych opakowań zwrotnych.

W momencie zwrotu opakowań następuje korekta należności od odbiorców oraz zobowiązań z tytułu kaucji. W przypadku zwrotu przez klienta dużych nadwyżek opakowań zwrotnych (zwrot większy niż sprzedaż do klienta), nadwyżki te ujmowane są w rachunku zysków i start oraz innych całkowitych dochodów w pozycji pozostałe zyski/straty netto. Ponadto w każdym miesiącu jednostka dominująca tworzy odpis na przychód z tytułu kaucji, który odzwierciedla zakładaną stłuczkę rynkową.

Co roku jednostka dominująca dokonuje weryfikacji wartości zobowiązania z tytułu kaucji na bazie kalkulowanego stanu opakowań zwrotnych w rynku. Wyliczony poziom zobowiązania z tytułu kaucji porównuje się ze zobowiązaniem prezentowanym w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, uwzgledniającym odpis miesięczny na przychód z tytułu kaucji. Zobowiązanie z tytułu kaucji korygowane jest do wyliczonego poziomu, a różnica prezentowana jest w rachunku zysków i start oraz innych całkowitych dochodów.

Szczegóły dotyczące rozliczania zobowiązania wobec rynku z tytułu wydanych opakowań zwrotnych przedstawiono w nocie 36.

6.20. Ujmowanie przychodów

Przychody obejmują wartość sprzedaży produktów, towarów, materiałów i usług, bez podatku VAT, rabatów i opustów oraz po eliminacji sprzedaży wewnątrzgrupowej. Przychody ze sprzedaży ujmuje się w sposób następujący:

6.20.1. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów

Zdecydowana większość przychodów Grupy Kapitałowej Żywiec S.A. jest generowana poprzez sprzedaż produktów do klientów. Portfolio Grupy składa się przede wszystkim z piwa. Produktem jest głównie piwo wytwarzane w browarach należących do Grupy. Przychód jest rozpoznawany w chwili, kiedy kontrola nad produktem zostaje przekazana a Grupa wypełniła swoje zobowiązania do wykonania świadczenia wobec klienta. W większości przypadków, kontrola jest przekazywana w momencie dostawy produktu lub odbioru przez klienta z magazynów Grupy. Przychód rozpoznany jest na bazie ceny wyszczególnionej w kontrakcie, skorygowanej o zwroty i upusty.

18

Grupa Żywiec S.A. stosuje zróżnicowane typy upustów dla różnych grup klientów. Niektóre z udzielanych rabatów są bezwarunkowe, np. upusty gotówkowe, dyskonto za wcześniejszą płatność, czy tymczasowe upusty promocyjne. Rabaty bezwarunkowe są rozpoznawane równolegle z rozpoznaniem przychodu ze sprzedaży. Grupa udziela klientom również rabatów warunkowych. Warunki te zawarte są w umowach i obejmują wolumen oraz rabaty promocyjne. Upusty warunkowe są rozpoznawane na bazie przewidywanej realizacji warunków rabatu. Szacunek jest oparty na doświadczeniach z klientem oraz historycznych i bieżących danych o sprzedaży. Rezerwa na rabaty jest rozpoznawana na każdy dzień bilansowy na płatności dla klientów na bazie oczekiwanego i rzeczywistego zrealizowanego wolumenu.

Pozostałe rabaty obejmują opłaty za listing produktów oraz usługi marketingowe, którymi klienci obciążają Spółkę i które są ściśle powiązane z wysokością sprzedaży. Grupa Żywiec S.A. ocenia treść ekonomiczną kontraktów z odbiorcami, aby płatności dla klientów były prezentowane jako pomniejszenie przychodów.

6.20.2. Przychody ze sprzedaży usług

Przychody ze sprzedaży usług stanowią marginalną część przychodów Grupy i dotyczą głównie przychodów z pozostałych usług, jak na przykład wynajem pomieszczeń podmiotom trzecim.

6.20.3. Przychody odsetkowe

Przychody z tytułu odsetek ujmuje się stosownie do upływu czasu, metodą efektywnej stopy procentowej. Przychód odsetkowy jest naliczany od wartości bilansowej brutto dla aktywów bez utraty wartości lub od zamortyzowanego kosztu dla aktywów objętych utratą wartości.

Przychody z tytułu odsetek prezentowane są w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów jako „przychody odsetkowe” lub „pozostałe przychody”.

6.20.4. Przychody z tytułu dywidend

Przychody z tytułu dywidend ujmuje się w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozostałych przychodach w momencie ustanowienia prawa do otrzymania płatności.

6.21. Koszty

6.21.1. Koszty odsetkowe i pozostałe koszty finansowe

Koszty odsetkowe i pozostałe koszty finansowe obejmują odsetki od kredytów, ujemne różnice kursowe oraz straty na instrumentach zabezpieczających, które ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu.

6.21.2. Koszty reklamy i promocji oraz koszty rozwoju systemów

Koszty reklamy i promocji obciążają zysk lub stratę okresu, w którym zostały poniesione. Koszty prac rozwojowych i koszty rozwoju systemów obciążają zysk lub stratę okresu, w którym zostały poniesione, jeżeli nie spełniają kryteriów kapitalizacji.

6.21.3. Umowy o współpracę

Grupa zawiera umowy o współpracy z właścicielami lokali. Grupa posiada kontrolę nad korzyściami płynącymi z tych umów. Koszty umów są aktywowane i rozliczane liniowo jako pomniejszenie przychodów przez okres trwania umowy (1 do 5 lat).

6.22. Wypłata dywidendy

Płatności dywidend na rzecz akcjonariuszy jednostki dominującej ujmuje się jako zobowiązanie w sprawozdaniu finansowym Grupy w okresie, w którym nastąpiło ich zatwierdzenie przez akcjonariuszy jednostki dominującej.

6.23. Nowe standardy i interpretacje

6.23.1. Nowe standardy i interpretacje obowiązujące na dzień bilansowy

Następujące zmiany do istniejących standardów wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz zatwierdzone do stosowania w UE wchodzą w życie po raz pierwszy w sprawozdaniu finansowym Grupy za 2022 rok:

• Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” – przychody uzyskiwane przed przyjęciem składnika aktywów trwałych do użytkowania zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później),

•Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe” – umowy rodzące obciążenia – koszt wypełnienia umowy zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później),

19

• Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” – zmiany odniesień do założeń koncepcyjnych wraz ze zmianami do MSSF 3 zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później),

• Zmiany do różnych standardów „Poprawki do MSSF (cykl 2018 - 2020)” – dokonane zmiany w ramach procedury wprowadzania dorocznych poprawek do MSSF (MSSF 1, MSSF 9, MSSF 16 oraz MSR 41) ukierunkowane głównie na rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa - zatwierdzone w UE w dniu 28 czerwca 2021 r. (zmiany do MSSF 1, MSSF 9 oraz MSR 41 obowiązują w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub później. Zmiany do MSSF 16 dotyczą jedynie przykładu ilustrującego, a zatem nie podano daty jej wejścia w życie.).

Wyżej wymienione zmiany do istniejących standardów nie miały istotnego wpływu na sprawozdania finansowe Grupy za 2022 rok.

6.23.2. Nowe standardy i interpretacje wchodzące w życie po dniu bilansowym

Zatwierdzając niniejsze sprawozdanie finansowe następujące zmiany do istniejących standardów zostały wydane przez RMSR i zatwierdzone do stosowania w UE, a które wchodzą w życie w późniejszym terminie:

• MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” z późniejszymi zmianami do MSSF 17 opublikowanymi przez RMSR 25 czerwca 2020 roku - zatwierdzone w UE w dniu 19 listopada 2021 r. (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później),

• Zmiany do MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” – zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 po raz pierwszy – dane porównawcze, zatwierdzone w UE w dniu 8 września 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później),

• Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Ujawnienia na temat stosowanej polityki rachunkowej zatwierdzone w UE w dniu 2 marca 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później),

• Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” – Definicja wartości szacunkowych zatwierdzone w UE w dniu 2 marca 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później),

• Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” - Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań z pojedynczej transakcji zatwierdzone w UE w dniu 11 sierpnia 2022 r. (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później).

6.23.3. Nowe standardy i interpretacje oczekujące na zatwierdzenie do stosowania w Unii Europejskiej

MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji wydanych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych nowych standardów oraz zmian do standardów, które według stanu na dzień 31 grudnia 2022 roku nie zostały jeszcze zatwierdzone do stosowania w UE (poniższe daty wejścia w życie odnoszą się do standardów w wersji pełnej):

• Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Klasyfikacja zobowiązań jako krótkoterminowe lub długoterminowe (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później),

• Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Zobowiązania długoterminowe z kowenantami (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub później),

• Zmiany do MSSF 16 „Leasing” – Zobowiązanie z tytułu leasingu w ramach sprzedaży i leasingu zwrotnego (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub później),

• MSSF 14 „Odroczone salda z regulowanej działalności” (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub później) – Komisja Europejska postanowiła nie rozpoczynać procesu zatwierdzania tego tymczasowego standardu do stosowania na terenie UE do czasu wydania ostatecznej wersji MSSF 14,

• Zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdania finansowe” oraz MSR 28 „Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach” – Sprzedaż lub wniesienie aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem oraz późniejsze zmiany (data wejścia w życie zmian została odroczona do momentu zakończenia prac badawczych nad metodą praw własności).

Według szacunków Grupy wyżej wymienione nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Grupę na dzień bilansowy.

20

Nadal poza regulacjami zatwierdzonymi przez UE pozostaje rachunkowość zabezpieczeń portfela aktywów i zobowiązań finansowych, których zasady nie zostały zatwierdzone do stosowania w UE.

Według szacunków Grupy, zastosowanie rachunkowości zabezpieczeń portfela aktywów lub zobowiązań finansowych według MSR 39 „Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena” nie miałoby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby przyjęte do stosowania na dzień bilansowy.

21

7.1. Informacja dotycząca składu osobowego Zarządu oraz Rady Nadzorczej jednostki dominującej

Rada Nadzorcza

Soren Hagh

Przewodniczący Rady Nadzorczej

Allan James Myers

Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej do 17.10.2022

Krzysztof Jasek

Członek Rady Nadzorczej

Alle Ypma

Członek Rady Nadzorczej

John Charles Higgins

Członek Rady Nadzorczej do 17.10.2022

Roelf Duursema

Członek Rady Nadzorczej

Jan Emeryk Rościszewski

Członek Rady Nadzorczej do 24.04.2022

Elżbieta Chojna – Duch

Członek Rady Nadzorczej od 20.09.2022

Hemmo Parson

Członek Rady Nadzorczej

Zarząd

Simon Amor

Prezes Zarządu

Olga Prasał

Członek Zarządu

Tomasz Klima

Członek Zarządu

Marcin Celejowski

Członek Zarządu do 01.02.2022

Andrzej Borczyk

Członek Zarządu do 11.04.2022

Karolina Tarnawska

Członek Zarządu do 31.08.2022

W dniu 24 stycznia 2022 roku wpłynęło do Spółki oświadczenie Członka Zarządu i Dyrektora Zasobów Ludzkich Pana Andrzeja Borczyka dotyczące rezygnacji z dniem 11 kwietnia 2022 roku z funkcji Członka Zarządu.

W dniu 21 kwietnia 2022 roku wpłynęło do Spółki oświadczenie Pana Jana Emeryka Rościszewskiego dotyczące rezygnacji z funkcji Członka Rady Nadzorczej Spółki ze skutkiem na dzień 24 kwietnia 2022 roku.

W dniu 8 czerwca 2022 roku wpłynęło do Spółki oświadczenie Członka Zarządu i Dyrektora ds. Zakupów Pani Karoliny Tarnawskiej o rezygnacji z funkcji Członka Zarządu z dniem 31 sierpnia 2022 roku, w związku z zamiarem realizacji kolejnych planów zawodowych.

W dniu 29 czerwca 2022 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Grupy Żywiec S.A powołało Pana Johna Higginsa w skład Rady Nadzorczej Spółki na kolejną trzyletnią kadencję.

W dniu 20 września 2022 roku odbyło się Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Grupy Żywiec S.A. na którym w oparciu o wyniki przeprowadzonego głosowania powołano w skład Rady Nadzorczej Spółki Panią Elżbietę Chojna – Duch na okres trzyletniej kadencji.

W dniu 17 października 2022 roku wpłynęły do Spółki oświadczenia Panów Allana Jamesa Myersa oraz Johna Charlesa Higginsa dotyczące rezygnacji z funkcji Członka Rady Nadzorczej Spółki ze skutkiem na dzień złożenia oświadczeń.

7.2. Skład Grupy Kapitałowej Żywiec S.A.

Jednostką dominującą w Grupie Kapitałowej jest spółka Grupa Żywiec S.A.

Aktualna struktura organizacyjna Grupy Kapitałowej Żywiec S.A. (spółki prowadzące działalność operacyjną) oraz jednostek stowarzyszonych z Grupą Kapitałową została przedstawiona poniżej.

7. Dodatkowe noty objaśniające

22

Grupa Żywiec S.A.

Żywiec investments Holding Sp. z o.o. 100%/100%

Żywiec Sprzedaż i Dystrybucja Sp. z o.o. 100%/100%

Rolno-Spożywczy Rynek Hurtowy "Giełda Elbląska" S.A. 60,35%/43,52%

Distibev Sp. z o.o. 20%/20%

Comp Platforma Usług S.A. 49,54%/49,54%

Jednostki powiązane (konsolidacja metodą pełną)

Jednostki stowarzyszone (konsolidacja metodą praw własności)

7.3. Ważne oszacowania i osądy

Grupa dokonuje oszacowań i przyjmuje założenia dotyczące przyszłości. Istotne oszacowania i osądy omówiono poniżej.

a) Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne

Szczegóły dotyczące odpisów aktualizujących wartość rzeczowych aktywów trwałych znajdują się w nocie 8, okresu ekonomicznej użyteczności środków trwałych w nocie 6.6, wartości niematerialnych w tym znaków towarowych w nocie 9.

Test na utratę wartości firmy

Wartość firmy powstała na nabyciu spółki Browar Namysłów Sp. z o.o. wyniosła 138 417 tys. złotych i jest monitorowana w całości na poziomie Grupy Kapitałowej Żywiec jako jednego ośrodka wypracowującego środki pieniężne (OWŚP) odpowiadającego również jedynemu segmentowi operacyjnemu.

Dla okresu sprawozdawczego zakończonego 31 grudnia 2022 roku wartość odzyskiwalną OWŚP ustalono w oparciu o wartość użytkową, która została wyliczona na podstawie prognozy pięcioletnich przepływów pieniężnych i ich ekstrapolacji poza okres prognozy przy założonych długoterminowych stopach wzrostu.

Do kalkulacji użyto następujących kluczowych założeń:

23

Rok 2022

Wartości w okresie prognozy

Wartość długoterminowa po okresie prognozy

Metoda wyliczenia

Wzrost sprzedaży

wyniki historyczne oraz plan strategiczny, zakładający rozwój rynku piwa w Polsce

2%

Na poziomie najniższego zakładanego wzrostu w okresie prognozy szczegółowej. Założony wzrost nie przekracza długoterminowego wzrostu dla rynku, na którym działa Grupa

Marża EBIT

dane historyczne oraz szacunki kierownictwa Grupy.

Roczne nakłady kapitałowe

201 - 204 mln złotych

202 mln złotych

Na podstawie danych historycznych z lat 2018-2022

Stopa dyskontowa przed opodatkowaniem

9,0%

w oparciu o model CAPM dla polskiego rynku w grupie Heineken

Efektywna stopa podatkowa

19%

Rok 2021

Wartości w okresie prognozy

Wartość długoterminowa po okresie prognozy

Metoda wyliczenia

Wzrost sprzedaży

wyniki historyczne oraz plan strategiczny, zakładający rozwój rynku piwa w Polsce

2%

Na poziomie najniższego zakładanego wzrostu w okresie prognozy szczegółowej. Założony wzrost nie przekracza długoterminowego wzrostu dla rynku, na którym działa Grupa

Marża EBIT

dane historyczne oraz szacunki kierownictwa Grupy.

Roczne nakłady kapitałowe

153 - 246 mln złotych

194 mln złotych

Na podstawie danych historycznych z lat 2016-2020

Stopa dyskontowa przed opodatkowaniem

6,8%

w oparciu o model CAPM dla polskiego rynku w grupie Heineken

Efektywna stopa podatkowa

19%

W ocenie Zarządu racjonalnie możliwe zmiany kluczowych założeń nie spowodują powstania nadwyżki wartości bilansowej ośrodka wypracowującego środki pieniężne nad jego wartością odzyskiwalną.

b) Odpisy aktualizujące wartość należności

Szczegóły dotyczące odpisów aktualizujących wartość należności znajdują się w notach 13 i 14.

c) Rezerwy na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne oraz zobowiązania z tytułu kaucji

Szczegóły dotyczące rezerw na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne zaprezentowane zostały w notach 26 i 27, natomiast zmniejszenie zobowiązania z tytułu kaucji w nocie 36.

d) Podatek odroczony

Szczegóły dotyczące podatku odroczonego zaprezentowano w notach od 28 do 31.

e) Upusty i zobowiązania z tytułu rabatów

Wartość rabatów należnych klientom podlega oszacowaniu w oparciu o zrealizowaną sprzedaż i warunki handlowe ustalone z tymi klientami. Kwoty rezerw z tego tytułu wylicza się jako różnicę pomiędzy udzielonymi na fakturach upustami oraz zafakturowanymi przez klientów kwotami a wartością wynikającą z obrotów zrealizowanych z klientami i warunków handlowych, do których uprawnieni są klienci.

24

7.4. Cel i zasady zarządzania ryzykiem finansowym

Działalność prowadzona przez Grupę naraża ją na wiele różnych rodzajów ryzyka finansowego: ryzyko rynkowe (w tym ryzyko cenowe, ryzyko stopy procentowej oraz ryzyko walutowe), ryzyko kredytowe oraz ryzyko utraty płynności. W ramach programu zarządzania ryzykiem finansowym, Grupa skupia się na monitorowaniu rynków finansowych tak, aby minimalizować potencjalne niekorzystne wpływy na wyniki finansowe Grupy.

Ryzykiem zarządza scentralizowany Dział Skarbu Grupy, realizując politykę zatwierdzoną przez Zarząd i Radę Nadzorczą. Zadaniem Działu Skarbu Grupy jest identyfikacja, ocena ryzyka i ewentualne zabezpieczenie Grupy przed zagrożeniami finansowymi, w ścisłej współpracy z jednostkami operacyjnymi.

Ryzyko rynkowe

(a) Ryzyko cenowe

Grupa nie posiada inwestycji w kapitałowe papiery wartościowe i w związku z tym nie jest narażona na ryzyko cenowe dotyczące tego typu inwestycji.

(b) Ryzyko stopy procentowej

Grupa jest narażona na ryzyko stopy procentowej w związku z częściowym finansowaniem swojej działalności kredytami bankowymi i pożyczkami. Głównym celem zarządzania ryzykiem stopy procentowej jest zabezpieczanie ponoszonych przez Grupę kosztów finansowych przed ich zwiększeniem w wyniku wzrostu rynkowych stóp procentowych. Pozycją zabezpieczaną są planowane przepływy pieniężne z tytułu płatności odsetek od wykorzystanych kredytów i pożyczek.

Możliwości zabezpieczenia przepływów pieniężnych z tytułu płatności odsetek od kredytów są rewidowane i oceniane przez Dział Skarbu Grupy w zależności od aktualnych potrzeb.

Zarówno w 2022 roku, jak i 2021 roku Grupa nie zawarła żadnego kontraktu zabezpieczającego przepływy pieniężne z tytułu odsetek.

Analiza wrażliwości na ruchy stopy procentowej:

31 grudnia 2022

31 grudnia 2021

Zadłużenie z tytułu kredytów bankowych i pożyczek na koniec okresu

978 214

1 142 811

Stopa procentowa 1M WIBOR na koniec okresu

6,93%

2,23%

Analiza wrażliwości dla wzrostu /spadku stopy procentowej

1,0%

Różnica w wysokości odsetek i wpływ na zysk przed opodatkowaniem

9 782

11 428

(c) Ryzyko walutowe

Grupa narażona jest na ryzyko walutowe z tytułu zawieranych transakcji rozliczanych w walucie obcej. W związku z tym, że spółki Grupy Kapitałowej są narażone na ryzyko kursowe związane z ich działalnością operacyjną, Dział Skarbu Grupy na bieżąco monitoruje prognozowaną ekspozycję walutową na okres najbliższych 12 miesięcy.

W związku z decyzją Rady Nadzorczej o zaprzestaniu stosowania polityki zabezpieczeń przed wahaniami kursów walutowych, zarówno na dzień 31 grudnia 2022 roku jak i na dzień 31 grudnia 2021 roku Grupa nie zawierała żadnych transakcji zabezpieczających wahania kursów walut.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku kwota 238 666 tys. złotych zobowiązań netto, tj. 81,9% aktywów netto, denominowana jest w walutach obcych.

Analiza wrażliwości na ryzyko zmiany kursów podstawowych walut:

Należności handlowe i pozostałe należności w walucie

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

- EURO (€)

221

2 488

- USD ($)

1 172

701

- GBP (£)

-

25

Zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania w walucie

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

- EURO (€)

52 781

45 221

- USD ($)

-

- GBP (£)

27

8

Kurs 31.12.2022

Osłabienie kursu PLN o 10%

€/PLN

4,6899

5,1589

$/PLN

4,4018

4,8420

£/PLN

5,2957

5,8253

Kurs 31.12.2021

Osłabienie kursu PLN o 10%

€/PLN

4,5994

5,0593

$/PLN

4,0600

4,4660

£/PLN

5,4846

6,0331

31 Grudnia 2022

€

$

£

Razem

Wartość bilansowa netto narażona na ryzyko w walucie

52 560

(1 172)

27

Wpływ na kapitał własny w PLN

(24 650)

516

(14)

(24 148)

Wpływ na zysk przed opodatkowaniem w PLN

(24 650)

516

(14)

(24 148)

31 Grudnia 2021

€

$

£

Razem

Wartość bilansowa netto narażona na ryzyko w walucie

42 733

(701)

8

Wpływ na kapitał własny w PLN

(19 653)

285

(4)

(19 372)

Wpływ na zysk przed opodatkowaniem w PLN

(19 653)

285

(4)

(19 372)

Kurs 31.12.2022

Umocnienie kursu PLN o 10%

€/PLN

4,6899

4,2209

$/PLN

4,4018

3,9616

£/PLN

5,2957

4,7661

Kurs 31.12.2021

Umocnienie kursu PLN o 10%

€/PLN

4,5994

4,1395

$/PLN

4,0600

3,6540

£/PLN

5,4846

4,9361

26

31 Grudnia 2022

€

$

£

Razem

Wartość bilansowa netto narażona na ryzyko w walucie

52 560

(1 172)

27

Wpływ na kapitał własny w PLN

24 650

(516)

14

24 148

Wpływ na zysk przed opodatkowaniem w PLN

24 650

(516)

14

24 148

31 Grudnia 2021

€

$

£

Razem

Wartość bilansowa netto narażona na ryzyko w walucie

42 733

(701)

8

Wpływ na kapitał własny w PLN

19 653

(285)

4

19 372

Wpływ na zysk przed opodatkowaniem w PLN

19 653

(285)

4

19 372

d) Ryzyko cen towarów

Ryzyko cen towarów jest związane z potencjalnym wzrostem kosztów Grupy w wyniku zmiany cen tych towarów. Celem zarządzania ryzykiem cen towarów jest kontrola ekspozycji na tego typu ryzyko w dopuszczalnych parametrach. Ryzyko cen towarów jest co do zasady ograniczane poprzez negocjowanie cen stałych w umowach z dostawcami o różnym czasie trwania.

Inną metodą ograniczania ryzyka cen towarów jest zawieranie towarowych instrumentów pochodnych. Grupa Żywiec S.A. stosuje to podejście w odniesieniu do aluminium. Grupa nie zawiera transakcji na instrumentach pochodnych w celach spekulacyjnych, a jedynie w celu realizacji własnej produkcji i sprzedaży.

Ryzyko kredytowe

Ryzyko kredytowe występujące w ramach Grupy Kapitałowej można podzielić na dwa rodzaje:

a) ryzyko kredytowe powstające w przypadku środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, pochodnych instrumentów finansowych i depozytów w bankach i instytucjach finansowych, oraz

b) ryzyko kredytowe w odniesieniu do klientów Grupy Kapitałowej poszczególnych kanałów sprzedaży: hurtowego, kanału nowoczesnego oraz eksportu, co obejmuje również nierozliczone należności i zobowiązania do zawartych transakcji.

Ryzykiem kredytowym opisanym powyżej w punkcie (a) zarządza Dział Skarbu Grupy, natomiast opisanym w punkcie (b) – Dział Zarządzania Ryzykiem Kredytowym, który ocenia wiarygodność kredytową klienta, uwzględniając jego pozycję finansową, doświadczenia z przeszłości i inne czynniki. Indywidualne limity kredytowe określa się na podstawie algorytmu i wewnętrznych zasad zatwierdzonych przez Zarząd. Wykorzystanie limitów kredytowych podlega regularnej kontroli.

Klienci Grupy, którzy pragną skorzystać z kredytu kupieckiego, poddawani są procedurom wstępnej weryfikacji. Stan należności jest na bieżąco monitorowany. Dotyczy to wszystkich kanałów sprzedaży, łącznie z eksportem. Kredyty kupieckie charakteryzują się znaczną dywersyfikacją ryzyka, jako że udzielane są dużej liczbie różnorodnych klientów. Jedną ze składowych ocen Ryzyka Kredytowego są wyliczenia potencjalnej straty należności, która może nastąpić w przyszłości. Wyliczenie to opiera się na ocenie wiarygodności kredytowej klienta oraz zmian w poziomie należności w odniesieniu do terminu wymagalności. Każdy klient poddawany jest ocenie i przypisywany do odpowiedniej kategorii ryzyka. Potencjalna strata należności jest aktualizowana co miesiąc i odzwierciedlana w księgach jako rezerwa z tytułu utraty wartości należności.

Ryzyko płynności

Zarządzanie płynnością Grupy obejmuje prognozowanie przepływów pieniężnych w powiązaniu z analizą poziomu płynnych aktywów, monitorowanie płynności Grupy oraz zapewnienie Grupie odpowiednich źródeł finansowania.

W celu zabezpieczenia płynności w krótkim i długim terminie, podmiot dominujący oraz spółki zależne Grupy zarządzają ryzykiem płynności poprzez utrzymywanie odpowiednich źródeł finansowania oraz zawieranie nowych umów kredytowych w celu zaspokojenia wydatków operacyjnych i inwestycyjnych, jak również pozwalających zachować elastyczność w doborze źródeł finansowania.

Średnioterminowe linie kredytowe w łącznej wysokości 650 000 tys. złotych są gwarantowane i dostępne w 2 bankach charakteryzujących się dobra reputacją. Grupa korzysta także z kredytów w rachunku bieżącym w wysokości wystarczającej do finansowania bieżącej działalności operacyjnej.

Grupa wykorzystuje również pożyczkę wewnątrzgrupową w wysokości 650 000 tys. złotych.

Nadwyżki środków pieniężnych generowane w podmiocie dominującym i spółkach zależnych są inwestowane i zarządzane przez Dział Skarbu Grupy.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku zobowiązania krótkoterminowe przewyższały aktywa obrotowe o 457 851 tys. złotych. Biorąc pod uwagę fakt, że Grupa dysponuje odnawialnymi liniami kredytowymi o długim terminie oraz dzięki restrykcyjnej polityce kredytowej zabezpieczającej bieżące wpływy z tytułu sprzedaży, zdaniem Zarządu na dzień 31 grudnia 2022 roku nie występuje istotne ryzyko związane z płynnością jednostki dominującej oraz Grupy. Informacje na temat dostępnych limitów kredytowych przedstawiono w nocie 24 i 25.

27

Poniższa tabela zawiera analizę zobowiązań finansowych Grupy wraz z należnymi odsetkami na podstawie pozostałego okresu do upływu umownego terminu zapadalności na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego. Kwoty przedstawione w tabeli stanowią umowne niezdyskontowane przepływy pieniężne.

poniżej 1 roku

od 1 do 2 lat

od 2 do 5 lat

Powyżej 5 lat

Na dzień 31 grudnia 2022

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

170 462

67 248

907 353

-

Zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania

1 196 000

-

Zobowiązania z tytułu leasingu

24 018

19 846

31 287

73 161

Razem

1 390 480

87 094

938 640

73 161

poniżej 1 roku

od 1 do 2 lat

od 2 do 5 lat

Powyżej 5 lat

Na dzień 31 grudnia 2021

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

1 156 382

-

Zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania

1 066 788

-

Zobowiązania z tytułu leasingu

18 726

18 674

34 144

88 824

Razem

2 241 896

18 674

34 144

88 824

7.5. Zarządzanie kapitałem

Celem Grupy w zarządzaniu kapitałem jest ochrona zdolności Grupy do kontynuowania działalności, tak aby możliwe było realizowanie zwrotu dla akcjonariuszy, a także utrzymanie optymalnej struktury kapitału w celu obniżenia jego kosztu.

Grupa monitoruje kapitał przy pomocy wskaźnika zadłużenia. Wskaźnik ten oblicza się jako stosunek zadłużenia netto do łącznej wartości kapitału. Zadłużenie netto oblicza się jako sumę kredytów (obejmujących kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe oraz zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania wykazane w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej) pomniejszoną o środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Łączną wartość kapitału oblicza się jako kapitał własny wykazany w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej plus zadłużenie netto.

Wskaźniki zadłużenia przedstawiają się następująco:

31 grudnia 2022

31 grudnia 2021

Zadłużenie ogółem* [1]

2 174 214

2 209 599

Minus: środki pieniężne i ich ekwiwalenty [2]

2 221

3 421

Zadłużenie netto [1] – [2] = [3]

2 171 993

2 206 178

Kapitał własny ogółem [4]

291 413

205 820

Kapitał ogółem [3] + [4] = [5]

2 463 406

2 411 998

Wskaźnik zadłużenia [3] / [5]

88%

91%

*kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe oraz zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej

7.6. Szacowanie wartości godziwej

Zakłada się, że wartość bilansowa pomniejszona o odpisy z tytułu utraty wartości należności i wartość bilansowa zobowiązań handlowych oraz pozostałych zobowiązań finansowych nie różni się istotnie od ich wartości godziwej.

Poniżej przedstawiono szczegóły dotyczące wartości godziwej instrumentów finansowych, dla których jest możliwe ich oszacowanie:

• środki pieniężne i ich ekwiwalenty, krótkoterminowe depozyty bankowe oraz krótkoterminowe pożyczki otrzymane; wartość bilansowa wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na szybką zapadalność tych instrumentów;

28

• należności handlowe, pozostałe należności, zobowiązania handlowe oraz rozliczenia międzyokresowe kosztów; wartość bilansowa wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na ich krótkoterminowy charakter;

• długoterminowe pożyczki otrzymane; wartość bilansowa wymienionych instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na zmienny charakter ich oprocentowania.

Wartość godziwa zobowiązań finansowych niebędących instrumentami pochodnymi, szacowana dla celów ujawnienia, jest obliczana na podstawie wartości bieżącej przyszłych przepływów pieniężnych z tytułu zwrotu kwoty głównej i zapłaty odsetek dyskontowanych z zastosowaniem rynkowej stopy procentowej na dzień sprawozdawczy.

7.7. Zobowiązania warunkowe, umowne i pozostałe zabezpieczenia

Bieżąca działalność gospodarcza Grupy związana jest z licznymi zobowiązaniami warunkowymi wynikającymi ze sporów sądowych i roszczeń publiczno-prawnych, w tym Organów Podatkowych i podmiotów prywatnych.

Władze podatkowe mogą przeprowadzić kontrolę ksiąg rachunkowych i rozliczeń podatkowych w ciągu 5 lat od zakończenia roku, w którym złożono deklaracje podatkowe i obciążyć Grupę dodatkowym wymiarem podatku wraz z karami i odsetkami.

W opinii Zarządu Grupy Żywiec S.A. jak i jej ekspertów ryzyko wypływu środków wynikających z tych zobowiązań warunkowych jest możliwe, ale nie jest prawdopodobne i dlatego nie rozpoznano rezerw na te zdarzenia. Analogiczne zdarzenia mogą skutkować aktywami warunkowymi. Istotne zobowiązania i aktywa warunkowe Grupy są opisane poniżej.

Zobowiązania podatkowe warunkowe

Podatek dochodowy od osób prawnych za rok 2013

W roku 2016 Naczelnik Śląskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Katowicach („Naczelnik ŚUCS”) wszczął wobec Spółki postępowanie kontrolne w zakresie rzetelności deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowości obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2013.

W dniu 19 września 2018 roku Spółka otrzymała Protokół badania ksiąg, z którego wynika, iż zdaniem Naczelnika ŚUCS w rozliczeniach podatkowych od osób prawnych za 2013 rok Spółka niewłaściwie ujęła:

• przychody i koszty związane z rozliczeniem opłat licencyjnych pomiędzy Spółką a Brandhouse Żywiec Sprzedaż i Dystrybucja Sp. z o.o. Sp. k.,

• koszty uzyskania przychodów związane z odpisami amortyzacyjnymi od znaków towarowych.

Grupa Żywiec S.A. skorzystała z przysługującego jej prawa do wniesienia zastrzeżeń i wyjaśnień do Protokołu.

W dniu 7 grudnia 2018 roku Spółka otrzymała Decyzję określającą zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2013 rok w wysokości 47 143 tys. złotych.

Spółka nie zgodziła się z Decyzją i wniosła odwołanie do Dyrektora Izby Administracji Skarbowej w Katowicach („Dyrektor IAS”) podtrzymując w odwołaniu argumentację podnoszoną wcześniej w zastrzeżeniach do Protokołu.

W dniu 14 lutego 2020 roku Spółka otrzymała Decyzję Dyrektora IAS utrzymującą w mocy decyzję określającą Spółce zobowiązanie podatkowe w podatku od osób prawnych za 2013 rok w wysokości 47 143 tys. złotych. Zobowiązanie wynikające z niniejszej decyzji wraz z należnymi odsetkami zostało uregulowane przez Spółkę w dniu 17 lutego 2020 roku. Spółka nie zgodziła się z Decyzją i złożyła skargę do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego.

Z uwagi na brak w osnowie Decyzji Naczelnika ŚUCS rozstrzygnięcia w zakresie wysokości podatku objętego zwolnieniem z obowiązku zapłaty Spółka zainicjowała postępowanie administracyjno-sądowe w zakresie uzupełnienia tejże Decyzji. W efekcie tych działań Naczelnik ŚUCS w dniu 28 lipca 2021 roku doręczył Spółce Decyzję uzupełniającą. W wyniku odwołania od niniejszej Decyzji uzupełniającej Spółka w dniu 4 kwietnia 2022 roku otrzymała Decyzję Dyrektora IAS utrzymującą w mocy Decyzję uzupełniającą Decyzję Naczelnika ŚUCS określającą Spółce zobowiązanie podatkowe w podatku od osób prawnych za 2013 rok w wysokości 47 143 tys. złotych. Spółka nie zgodziła się z Decyzją i złożyła skargę do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego.

W dniu 2 listopada 2022 roku Wojewódzki Sąd Administracyjny uchylił Decyzję Dyrektora IAS doręczoną w dniu 4 kwietnia 2022 roku utrzymującą w mocy Decyzję uzupełniającą Naczelnika ŚUCS określającą Spółce zobowiązanie podatkowe w podatku od osób prawnych za 2013 rok w wysokości 47 143 zł.

Z uwagi na fakt, że w orzeczeniu Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego z dnia 2 listopada 2022 roku nie została rozstrzygnięta istota sprawy oraz że nie ma rozstrzygnięcia Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w zakresie skargi Spółki na Decyzję Dyrektora IAS doręczoną Spółce w dniu 14 lutego 2020 roku, kwestia określenia zobowiązania podatkowego w podatku od osób prawnych za 2013 rok nadal nie jest ostatecznie rozstrzygnięta.

29

Podatek dochodowy od osób prawnych za rok 2011

W roku 2017 Naczelnik ŚUCS wszczął wobec Spółki kontrolę celno-skarbową w zakresie rzetelności deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowości obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2011.

W dniu 27 września 2019 roku Spółka otrzymała Wynik kontroli celno-skarbowej. Z analizy treści Wyniku kontroli wynika, iż zdaniem Naczelnika ŚUCS w rozliczeniach podatku dochodowego od osób prawnych za 2011 rok Spółka niewłaściwie ujęła:

• przychody i koszty związane z rozliczeniem opłat licencyjnych pomiędzy Spółką a Brandhouse Żywiec Sprzedaż i Dystrybucja Sp. z o.o. Sp. k.,

• koszty uzyskania przychodów związane z odpisami amortyzacyjnymi od znaków towarowych.

W oparciu o przedstawione w Wyniku kontroli wyliczenia Naczelnika ŚUCS po zakończeniu kontroli, wysokość dodatkowego zobowiązania podatkowego z tytułu wskazanych nieprawidłowości wynosi 58 912 tys. złotych z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2011.

Grupa Żywiec S.A. nie zgodziła się z Decyzją i przedstawiła Naczelnikowi ŚUCS stanowisko Spółki w odniesieniu do wyniku kontroli. Spółka nie skorzystała z prawa do złożenia korekty deklaracji podatkowych zgodnie z treścią ustaleń Wyniku kontroli.

W dniu 13 marca 2020 roku Spółka otrzymała Decyzję określającą dodatkowe zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2011 rok w wysokości 58 912 tys. złotych. Spółka nie zgodziła się z Decyzją i wniosła odwołanie do Naczelnika ŚUCS podtrzymując w odwołaniu argumentację podnoszoną w Stanowisku Spółki w odniesieniu do Wyniku kontroli.

Postępowanie odwoławcze prowadzone przez Naczelnika ŚUCS zostało zawieszone do czasu rozstrzygnięcia przez Wojewódzki Sąd Administracyjny sporu dotyczącego tego samego zagadnienia prawnego i odnoszącego się do tego samego stanu faktycznego tj. rozliczenia podatku dochodowego od osób prawnych za 2013 rok.

Podatek dochodowy od osób prawnych za rok 2012

W roku 2017 Naczelnik ŚUCS wszczął wobec Spółki kontrolę celno-skarbową w zakresie rzetelności deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowości obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2012.

W dniu 9 grudnia 2019 roku Spółka otrzymała wynik kontroli celno-skarbowej. Z analizy treści dokumentu wynika, iż zdaniem Naczelnika ŚUCS w rozliczeniu podatku dochodowego od osób prawnych za 2012 rok Spółka niewłaściwie ujęła:

• przychody i koszty związane z rozliczeniem opłat licencyjnych pomiędzy Spółką a Brandhouse Żywiec Sprzedaż i Dystrybucja Sp. z o.o. Sp. k.,

• koszty uzyskania przychodów związane z odpisami amortyzacyjnymi od znaków towarowych.

W oparciu o przedstawione w Wyniku kontroli wyliczenia Naczelnika ŚUCS po zakończeniu kontroli, wysokość dodatkowego zobowiązania podatkowego z tytułu wskazanych nieprawidłowości wynosi 52 107 tys. złotych z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2012.

Grupa Żywiec S.A. nie zgodziła się z Wynikiem kontroli i nie skorzystała z prawa do złożenia korekty deklaracji podatkowych zgodnie z treścią ustaleń Wyniku kontroli.

W dniu 28 lipca 2020 roku Spółka otrzymała decyzję określającą dodatkowe zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2012 rok w wysokości 52 014 tys. złotych. Spółka nie zgodziła się z Decyzją i wniosła odwołanie do Naczelnika ŚUCS podtrzymując w odwołaniu argumentację podnoszoną w odwołaniach od Decyzji za lata 2013 i 2011.

Postępowanie odwoławcze prowadzone przez Naczelnika ŚUCS zostało zawieszone do czasu rozstrzygnięcia przez Wojewódzki Sąd Administracyjny sporu dotyczącego tego samego zagadnienia prawnego i odnoszącego się do tego samego stanu faktycznego tj. rozliczenia podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2013.

Podatek dochodowy od osób prawnych za rok 2014

W dniu 6 grudnia 2019 roku Naczelnik ŚUCS wszczął wobec Spółki kontrolę celno-skarbową w zakresie rzetelności deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowości obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2014.

W dniu 24 marca 2021 roku Grupa Żywiec S.A. otrzymała wynik kontroli celno-skarbowej. Z analizy treści Wyniku kontroli wynika, iż zdaniem Naczelnika ŚUCS w rozliczeniach podatkowych od osób prawnych za 2014 rok Spółka niewłaściwie ujęła koszty uzyskania przychodów związane z odpisami amortyzacyjnymi od znaków towarowych. Dodatkowo Naczelnik ŚUCS w wyliczeniu zobowiązania podatkowego nie uwzględnił odliczonych przez Spółkę strat podatkowych za lata 2012-2013.

W oparciu o przedstawione w Wyniku kontroli wyliczenia Naczelnika ŚUCS po zakończeniu kontroli, wysokość dodatkowego zobowiązania podatkowego z tytułu wskazanych nieprawidłowości wynosi 89 888 tys. złotych z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2014.

Grupa Żywiec S.A. nie zgodziła się z Wynikiem kontroli i nie skorzystała z prawa do złożenia korekty deklaracji podatkowych zgodnie z treścią ustaleń Wyniku kontroli.

W dniu 19 stycznia 2022 roku Spółka otrzymała decyzję określającą dodatkowe zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2014 rok w wysokości 89 888 tys. złotych. Spółka nie zgodziła się z Decyzją i wniosła odwołanie do Naczelnika ŚUCS podtrzymując w odwołaniu argumentację podnoszoną w odwołaniach od Decyzji za lata 2011 i 2013.

30

Postępowanie odwoławcze prowadzone przez Naczelnika ŚUCS zostało zawieszone do czasu rozstrzygnięcia przez Wojewódzki Sąd Administracyjny sporu dotyczącego tego samego zagadnienia prawnego i odnoszącego się do tego samego stanu faktycznego tj. rozliczenia podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2013.

Podatek dochodowy od osób prawnych za rok 2015

W dniu 6 grudnia 2019 roku Naczelnik ŚUCS wszczął wobec Spółki kontrolę celno-skarbową w zakresie rzetelności deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowości obliczania i wpłacania podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2015.

W dniu 28 września 2021 roku Grupa Żywiec S.A. otrzymała wynik kontroli celno-skarbowej. Z analizy treści wyniku kontroli wynika, iż zdaniem Naczelnika ŚUCS w rozliczeniach podatkowych od osób prawnych za 2015 rok Spółka niewłaściwie ujęła koszty uzyskania przychodów związane z odpisami amortyzacyjnymi od znaków towarowych. Dodatkowo Naczelnik ŚUCS w wyliczeniu zobowiązania podatkowego nie uwzględnił odliczonych przez Spółkę strat podatkowych za lata 2012-2013.

W oparciu o przedstawione w wyniku kontroli wyliczenia Naczelnika ŚUCS po zakończeniu kontroli, wysokość dodatkowego zobowiązania podatkowego z tytułu wskazanych nieprawidłowości wynosi 85 002 tys. złotych z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2015.

Grupa Żywiec S.A. nie zgodziła się z wynikiem kontroli i nie skorzystała z prawa do złożenia korekty deklaracji podatkowych zgodnie z treścią ustaleń wyniku kontroli.

W dniu 19 lipca 2022 roku Spółka otrzymała decyzję określającą dodatkowe zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2015 rok w wysokości 85 002 tys. złotych. Spółka nie zgadza się z Decyzją i wniosła odwołanie do Naczelnika ŚUCS podtrzymując w odwołaniu argumentację podnoszoną w odwołaniach od Decyzji za lata 2011-2014.

Postępowanie odwoławcze prowadzone przez Naczelnika ŚUCS zostało zawieszone do czasu rozstrzygnięcia przez Wojewódzki Sąd Administracyjny sporu dotyczącego tego samego zagadnienia prawnego i odnoszącego się do tego samego stanu faktycznego tj. rozliczenia podatku dochodowego od osób prawnych za rok 2013.

Spółka konsekwentnie nie zgadza się z ustaleniami zawartymi w wynikach kontroli i wydanych Decyzjach. Zarząd podtrzymuje swoją opinię, że wnioski Naczelnika ŚUCS zawarte w dokumentach nie znajdują uzasadnienia na gruncie obowiązujących przepisów prawa, a także dotychczasowego orzecznictwa sądów administracyjnych dotyczącego spraw o zbliżonym stanie faktycznym i prawnym. Dodatkowo Spółka jest w posiadaniu indywidualnych interpretacji prawa podatkowego wydanych w imieniu Ministra Finansów potwierdzających zasadność podjętych przez spółkę działań.

W okresie 2011-2016 Spółka deklarowała koszty uzyskania przychodów związane z amortyzacją znaków towarowych.

Organy Skarbowe mogą również zakwestionować odliczenia związane z amortyzacją znaków towarowych zadeklarowane w 2016 roku. W takim wypadku Spółka szacuje, że maksymalna ekspozycja zobowiązań warunkowych za lata 2011-2012 oraz 2014-2016 może wynieść 342 000 tys. złotych kwoty podstawowej oraz 266 000 tys. złotych z tytułu odsetek. Spółka szacuje, że wypływ środków jest możliwy, ale nie jest prawdopodobny.

Podatek od nieruchomości za lata 2017-2021

W dniu 15 grudnia 2022 roku Spółce zostały doręczone Decyzje określające dodatkowe zobowiązanie podatkowe z tytułu podatku od nieruchomości za lata 2017-2021 i odmawiające stwierdzenia nadpłaty za lata 2017-2018 wydane przez Burmistrza Warki („Decyzje PoN”). Wysokość dodatkowego zobowiązania podatkowego wyniosła 10 216 tys. złotych. Wartość odsetek od zaległości na dzień bilansowy wynosi 3 402 tys. złotych.

Z analizy treści Decyzji PoN wynika, iż zdaniem Burmistrza Warki Spółka niewłaściwie opodatkowała szeroko pojęte zbiorniki.

Spółka nie zgodziła się z Decyzjami PoN i wniosła odwołania do Samorządowego Kolegium Odwoławczego. Zdaniem Spółki wnioski Burmistrza Warki zawarte w Decyzjach PoN nie znajdują uzasadnienia na gruncie obowiązujących przepisów prawa, a także dotychczasowego orzecznictwa sądów administracyjnych dotyczącego spraw o zbliżonym stanie faktycznym i prawnym.

Należności długoterminowe z tytułu podatku dochodowego

Zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2013 rok w wysokości 47 143 tys. złotych wynikające z Decyzji Naczelnika Śląskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Katowicach wraz z należnymi odsetkami w kwocie 22 532 tys. złotych zostało uregulowane w dniu 17 lutego 2020 roku niezwłocznie po otrzymaniu Decyzji Dyrektora Izby Administracji Skarbowej w Katowicach utrzymującej w mocy decyzję określającą Spółce zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2013 rok.

Zarząd podtrzymuje swoją opinię, że wnioski Naczelnika ŚUCS zawarte w w/w decyzjach nie znajdują uzasadnienia na gruncie obowiązujących przepisów prawa, a także dotychczasowego orzecznictwa sądów administracyjnych dotyczącego spraw o zbliżonym stanie faktycznym i prawnym. Dodatkowo spółka jest w posiadaniu indywidualnych interpretacji prawa podatkowego wydanych w imieniu Ministra Finansów

31

potwierdzających zasadność podjętych przez spółkę działań. Spółka posiada również oceny niezależnych renomowanych doradców podatkowych, zgodnie z którą prawdopodobieństwo odzyskania zapłaconego podatku wynosi powyżej 50%.

Zobowiązania administracyjne

W dniu 29 października 2020 roku Grupa Żywiec S.A. otrzymała zawiadomienie o wszczęciu przez Urząd Ochrony Konkurencji i Konsumentów z urzędu postępowania w sprawie nadmiernego opóźniania się ze spełnieniem świadczeń pieniężnych za okres czerwiec -sierpień 2020 roku. Spółka szacuje, że wysokość potencjalnej kary za opóźnienia w badanym okresie może wynieść około 5,2 mln złotych.

Spółka w dniu 2 grudnia 2020 roku przesłała do UOKiK pismo wskazujące argumenty za odstąpieniem od wymierzenia kary. W toku postępowania Spółka została kilkukrotnie wezwana przez Urząd do przedłożenia dodatkowych dokumentów oraz wyjaśnień, co uczyniła w wyznaczonych terminach. Na dzień publikacji niniejszego jednostkowego rocznego sprawozdania finansowego za 2022 rok Spółka nie otrzymała decyzji Urzędu. Zgodnie z informacją przekazaną przez Urząd decyzja ma zostać wydana do dnia 22 kwietnia 2023 roku.

Pozostałe zabezpieczenia

Na dzień 31 grudnia 2022 roku banki w imieniu spółek Grupy Kapitałowej Żywiec S.A. udzieliły następujących gwarancji i poręczeń:

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

- gwarancja bankowa na rzecz Dyrektora Izby Administracji Skarbowej stanowiąca zabezpieczenie płatności związanych z procedurą zawieszonej akcyzy

16 850

- gwarancja bankowa na rzecz Dyrektora Izby Administracji Skarbowej stanowiąca zabezpieczenie płatności związanych z organizacją loterii

90 163

110 550

Pozostałe zabezpieczenia razem

107 013

127 400

Zobowiązania umowne

Umowne zobowiązania zaciągnięte w związku z nabyciem rzeczowych aktywów trwałych wynoszą:

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

14 212 tys. złotych

10 111 tys. złotych

Umowne zobowiązania

pozabilansowe z tytułu podpisanych umów długoterminowych wynoszą na dzień 31 grudnia 2022 roku:

poniżej 1 roku

od 1 do 5 lat

powyżej 5 lat

Surowce i opakowania

1 486 807

220 000

-

Umowy sprzedażowo-marketingowe

68 591

-

Razem

1 555 398

220 000

-

7.8. Informacje o działalności zaniechanej w okresie sprawozdawczym lub przewidzianej do zaniechania w następnym okresie

W 2022 roku Grupa nie zaniechała żadnego typu działalności. W następnym okresie nie jest planowane zaniechanie żadnego typu działalności.

7.9. Poniesione nakłady inwestycyjne

W 2022 roku wartość poniesionych przez spółki Grupy Kapitałowej nakładów inwestycyjnych wyniosła 168 664 tys. złotych.

7.10. Informacje o transakcjach z jednostkami powiązanymi

Na dzień 31 grudnia 2022 roku Grupa Żywiec S.A., wraz z poszczególnymi spółkami zależnymi ujęła w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej następujące salda wynikające z transakcji z jednostkami powiązanymi:

32

Transakcje z podmiotami powiązanymi

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Należności od jednostek dominujących

Heineken International B.V. - jednostka dominująca najwyższego szczebla

97

94

wartość brutto należności

97

94

wartość netto należności

97

94

Należności od jednostek dominujących, razem

97

94

Część krótkoterminowa

97

94

Należności od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej)

1 533

5 805

wartość brutto należności

1 533

5 805

wartość netto należności

1 533

5 805

w jednostkach stowarzyszonych

144 051

139 598

wartość brutto należności

144 051

139 598

wartość netto należności

144 051

139 598

Należności od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

145 584

145 403

Część krótkoterminowa

145 584

145 403

Długoterminowe pożyczki udzielone jednostkom powiązanym

Pożyczki udzielone jednostkom powiązanym

w jednostkach stowarzyszonych

-

2 362

Odsetki od pożyczki

-

34

Długoterminowe pożyczki udzielone jednostkom powiązanym, razem

-

2 396

Krótkoterminowe pożyczki udzielone jednostkom powiązanym

Pożyczki udzielone jednostkom powiązanym

w jednostkach stowarzyszonych

4 162

1 800

Odsetki od pożyczki

443

83

Krótkoterminowe pożyczki udzielone jednostkom powiązanym, razem

4 605

1 883

Długoterminowe zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek powiązanych

Zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek dominujących

Heineken International B.V. - jednostka dominująca najwyższego szczebla

650 000

-

Długoterminowe zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek dominujących, razem

650 000

-

33

Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek powiązanych

Zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek dominujących

Heineken International B.V. - jednostka dominująca najwyższego szczebla

-

500 000

Odsetki od pożyczki

4 428

1 243

Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu pożyczek od jednostek dominujących, razem

4 428

501 243

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania wobec jednostek dominujących

Heineken International B.V. - jednostka dominująca najwyższego szczebla

7 792

5 628

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania wobec jednostek dominujących, razem

7 792

5 628

Część krótkoterminowa

7 792

5 628

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania wobec jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej)

15 070

18 252

w jednostkach stowarzyszonych

34

123

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania wobec jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

15 104

18 375

Część krótkoterminowa

15 104

18 375

W ciągu 2022 roku Grupa Żywiec S.A., wraz z poszczególnymi spółkami zależnymi ujęła w skonsolidowanym rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów następujące kwoty przychodów i kosztów wynikających z transakcji z jednostkami powiązanymi.

Transakcje z jednostkami powiązanymi

Za okres

od 01.01.2022 do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021 do 31.12.2021

PRZYCHODY

Przychody netto ze sprzedaży usług od jednostek dominujących

Heineken International B.V. - jednostka dominująca najwyższego szczebla

316

-

Przychody netto ze sprzedaży usług od jednostek dominujących, razem

316

-

Przychody netto ze sprzedaży usług od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostek dominujących)

1 224

706

w jednostkach stowarzyszonych

2 953

3 569

Przychody netto ze sprzedaży usług od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

4 177

4 275

34

Przychody netto ze sprzedaży wyrobów, towarów i materiałów od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej)

3 516

3 540

w jednostkach stowarzyszonych

335 542

332 964

Przychody netto ze sprzedaży wyrobów, towarów i materiałów od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

339 058

336 504

Przychody finansowe z tytułu odsetek od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w jednostkach stowarzyszonych

326

-

Przychody finansowe z tytułu odsetek od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

326

-

KOSZTY

Koszty licencji marki od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej)

33 841

30 928

Koszty licencji marki od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

33 841

30 928

Zakup surowców od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej)

78 052

62 800

Zakup surowców od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

78 052

62 800

Koszty usług sprzedaży i marketingu od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej)

1 691

1 720

w jednostkach stowarzyszonych

452

1 384

Koszt usług sprzedaży i marketingu od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

2 143

3 104

Koszty usług know-how od jednostek dominujących

Heineken International B.V. - jednostka dominująca najwyższego szczebla

10 835

9 724

Koszty usług know-how od jednostek dominujących, razem

10 835

9 724

Koszty usług badawczych, doradztwa technicznego i nadzoru (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej)

373

324

Koszty usług badawczych, doradztwa technicznego i nadzoru (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

373

324

35

Pozostałe koszty od jednostek dominujących

Heineken International B.V. – jednostka dominująca najwyższego szczebla

34 945

33 656

Pozostałe koszty od jednostek dominujących razem

39 945

33 656

Pozostałe koszty od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostek dominujących)

8 921

7 881

w jednostkach stowarzyszonych

2 128

1 961

Pozostałe koszty od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

11 049

9 842

Zakup towarów i półproduktów od pozostałych jednostek powiązanych (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostek dominujących)

7 547

9 073

Zakup towarów i półproduktów (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

7 547

9 073

Zakupy inwestycyjne od jednostek dominujących

Heineken International B.V. – jednostka dominująca najwyższego szczebla

131

334

Zakupy inwestycyjne od jednostek dominujących, razem

131

334

Zakupy inwestycyjne (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostek dominujących)

1 383

1 963

Zakupy inwestycyjne (z wyjątkiem jednostek dominujących), razem

1 383

1 963

Zakupy materiałów (z wyjątkiem jednostek dominujących)

w Grupie Heineken (inne spółki zależne od jednostki dominującej)

1 171

717

Zakupy materiałów (z wyjątkiem jednostek dominujących) razem

1 171

717

Koszty finansowe z tytułu odsetek od jednostek dominujących

Heineken International B.V. – jednostka dominująca najwyższego szczebla

37 130

5 365

Koszty finansowe z tytułu odsetek od jednostek dominujących, razem

37 130

5 365

Wszystkie transakcje z jednostkami powiązanymi zawierane są na warunkach nie odbiegających od warunków rynkowych.

7.11. Sprawozdawczość dotycząca segmentów działalności

Zarząd ustalił segmenty działalności, które są używane przy podejmowaniu decyzji strategicznych.

Do dnia 31 grudnia 2018 roku Zarząd analizował działalność z geograficznego punktu widzenia i uwzględniał wyniki sprzedaży w dwóch regionach Polski: północnym i południowym.

Od dnia 1 stycznia 2019 roku Zarząd analizuje wyniki działalności wyłącznie dla Grupy Żywiec S.A. jako całości, stąd cała Grupa Żywiec S.A. stanowi jeden segment operacyjny.

36

Zmiana w zakresie identyfikacji segmentów operacyjnych nie wpływa na prezentowane dotychczas dane dotyczące segmentów sprawozdawczych, gdyż w poprzednich okresach zgodnie z § 12 MSSF 8 (Kryteria łączenia) w jednostkowym sprawozdaniu finansowym połączono wszystkie segmenty operacyjne (tj. region północny i region południowy) w jeden segment sprawozdawczy.

Dla okresu porównawczego oraz dla roku finansowego zakończonego 31 grudnia 2022 roku, dokonano agregacji segmentów operacyjnych w jeden segment sprawozdawczy, ponieważ Grupa prowadzi jednorodną działalność gospodarczą a segmenty operacyjne wykazują podobieństwo cech gospodarczych.

W związku z powyższym Zarząd uznał, że Grupa w pełni spełnia powyższe zasady i tym samym może połączyć segmenty operacyjne w jeden segment sprawozdawczy, gdyż głównymi produktami Spółki jest piwo oraz napoje alkoholowe i bezalkoholowe nieróżniące się od siebie charakterystyką pomiędzy poszczególnymi segmentami. Piwo wytwarzane było w 5 browarach posiadających niemal identyczne procesy produkcyjne. Rodzaj i grupy klientów są bardzo podobne do siebie w poszczególnych segmentach a dystrybucja produktów odbywa się w sposób jednolity.

W świetle powyższego, w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za okres zakończony 31 grudnia 2022 roku zastosowano połączenie wszystkich segmentów operacyjnych w jeden segment sprawozdawczy podając ujawnienia wynikające z wymogów § 32-34 MSSF 8.

Poniżej przedstawiono ujawnienia wynikające z wymogów § 32-34 MSSF 8 na dzień 31 grudnia 2022 roku.

Informacje dotyczące produktów i usług

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

Piwo własne

3 861 550

3 467 285

RAZEM:

3 861 550

3 467 285

Informacje dotyczące obszarów geograficznych

W przypadku prezentowania informacji w podziale na segmenty geograficzne, przychód segmentu jest ustalany według kryterium lokalizacji siedziby klientów.

Przychody

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

Polska

3 786 082

3 397 178

Pozostałe kraje

75 468

70 107

RAZEM:

3 861 550

3 467 285

Wszystkie aktywa trwałe Grupy są zlokalizowane w Polsce, jedynie nieznaczna ilość opakowań zwrotnych znajduje się u klientów poza granicami kraju.

Informacje dotyczące głównych klientów

W 2022 roku Grupa osiągnęła więcej niż 10% łącznych przychodów z tytułu transakcji z zewnętrznym pojedynczym klientem uzyskując przychody od spółki Distribev Sp. z o.o. w wysokości 494 574 tys. złotych.

W 2021 roku Grupa nie osiągnęła więcej niż 10% łącznych przychodów z tytułu transakcji z zewnętrznym pojedynczym klientem.

7.12. Leasing

Od 1 stycznia 2019 roku umowy leasingowe zawarte po tej dacie są prezentowane jako prawo do użytkowania i korespondujące z nimi zobowiązania leasingowe zgodnie z MSSF 16.

Koszty wynikające z umów leasingu krótkoterminowego oraz dla leasingu środków o wartości nie przekraczającej 25 tys. złotych są ujmowane liniowo. Ponadto wszelkie zmienne opłaty leasingowe, a także opłaty serwisowe i eksploatacyjne dotyczące budynków są ujmowane w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w okresie ich poniesienia.

37

Grupa rozpoznała prawa do użytkowania w następujących klasach aktywów:

w tys. zł.

31 grudnia 2022

31 grudnia 2021

Grunty

35 829

49 172

Środki transportu

23 990

11 247

Maszyny i urządzenia

5 493

5 983

Budynki i pozostałe

36 188

46 449

Prawo do użytkowania, razem

101 500

112 851

W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku łączne koszty amortyzacji dla aktywów z tytułu prawa do użytkowania wyniosły 20 196 tys. złotych (w 2021 roku – 19 033 tys. złotych). W podziale na klasy aktywów koszty te prezentują się następująco:

w tys. zł

31 grudnia 2022

31 grudnia 2021

Grunty

834

858

Środki transportu

7 188

5 031

Maszyny i urządzenia

540

577

Budynki i pozostałe

11 634

12 567

Razem amortyzacja praw do użytkowania

20 196

19 033

w tym:

Koszty sprzedanych produktów

11 910

12 800

Koszty sprzedaży

7 727

5 609

Koszty ogólnego zarządu

559

624

Razem amortyzacja praw do użytkowania

20 196

19 033

Koszty odsetkowe z tytułu uwzględnienia zobowiązań leasingowych, wyniosły w 2022 roku 2 840 tys. złotych (w 2021 roku - 2 711 tys. złotych).

Koszty i opłaty nieuwzględnione w wycenie zobowiązań leasingowych w okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku wyniosły:

w tys. zł

31 grudnia 2022

31 grudnia 2021

Koszty związane z leasingiem krótkoterminowym

1 459

1 153

Koszty związane z leasingiem aktywów o niskiej wartości

6 217

5 011

Koszty zmienne leasingu

1 227

1 649

W 2022 roku zwiększenia aktywów z tytułu prawa do użytkowania wyniosły 24 289 tys. złotych (w 2021 roku – 46 138 tys. złotych), natomiast całkowite wypływy środków pieniężnych z tytułu leasingów wyniosły 19 599 tys. złotych (w 2021 roku – 16 010 tys. złotych).

Przyszłe wypływy pieniężne uwzględnione w wycenie zobowiązań z tytułu leasingu na dzień 31 grudnia 2022 roku wyniosły:

w tys. zł

31 grudnia 2022

31 grudnia 2021

poniżej jednego roku

24 018

18 726

od jednego do pięciu lat

51 133

52 818

powyżej pięciu lat

73 161

88 824

Razem płatności z tytułu leasingu

148 312

160 368

Na dzień 31 grudnia 2022 oraz 31 grudnia 2021 roku Grupa nie posiada zobowiązań z tytułu leasingu, wynikających z nierozpoczętych jeszcze leasingów.

38

7.13. Informacja dotycząca emisji, wykupu i spłaty dłużnych i kapitałowych papierów wartościowych

W dniu 15 grudnia 2015 roku odbyło się Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Grupy Żywiec S.A., które ustanowiło Program Emisji Obligacji średnio- i krótkoterminowych („Program”) o limicie 500 000 tys. złotych. Program został ustanowiony na czas nieokreślony. Zarząd Spółki ustalił szczegółowe warunki Programu oraz poszczególnych emisji obligacji w ramach Programu.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku Grupa Żywiec S.A. nie posiadała wyemitowanych obligacji własnych.

7.14. Informacje dotyczące wypłaconej dywidendy

W dniu 4 listopada 2021 roku działając w oparciu o art. 349 par. 1 KSH, Rada Nadzorcza Grupy Żywiec S.A. wyraziła zgodę na wypłatę zaliczki na poczet przewidywanej dywidendy za rok obrotowy 2021 w kwocie 20,00 (dwadzieścia) złotych na jedną akcję, tym samym akceptując decyzję Zarządu Spółki z dnia 29 października 2021 roku w tym przedmiocie.

Uprawnionymi do zaliczki byli akcjonariusze Spółki na dzień 9 grudnia 2021 roku. Wypłata zaliczki nastąpiła w dniu 16 grudnia 2021 roku.

W dniu 29 czerwca 2022 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Grupy Żywiec S.A., działając na podstawie art. 395 §2 pkt 2) Kodeksu spółek handlowych oraz §25 ust.1 pkt 2) Statutu Spółki podjęło uchwałę o następującym podziale zysku za rok 2021 w wysokości 402 106 tys. złotych:

• ustalono wysokość dywidendy za rok 2021 na ostateczną kwotę 20,00 złotych na jedną akcję, mając na względzie fakt, że na podstawie uchwały Zarządu Spółki z dnia 29 października 2021 roku Spółka wypłaciła akcjonariuszom kwotę 205 427 tys. złotych w ramach zaliczki na poczet przewidywanej dywidendy za rok 2021 w kwocie 20,00 złotych na jedną akcję,

• przeznaczono pozostałą część zysku za rok obrotowy 2021 w kwocie 196 679 tys. złotych na zasilenie funduszu rezerwowego przeznaczonego na wypłatę dywidendy w latach przyszłych.

Zadeklarowana i wypłacona dywidenda w przeliczeniu na jedną akcję wyniosła:

• 20 złotych w 2021 roku (za 2021 rok – zaliczka),

• 16 złotych w 2021 roku (za 2020 rok),

• 16 złotych w 2020 roku (za 2020 rok - zaliczka),

• 15 złotych w 2019 roku (za 2019 rok),

• 30 złotych w 2019 roku (za 2018 rok),

• 15 złotych w 2018 roku (za 2017 rok),

• 11 złotych w 2017 roku (za 2017 rok - zaliczka),

• 18 złotych w 2017 roku (za 2016 rok),

• 11 złotych w 2016 roku (za 2016 rok - zaliczka).

7.15. Łączna wartość wynagrodzeń (łącznie z wynagrodzeniami z zysku) i nagród (w pieniądzu i w naturze), wypłaconych lub należnych osobom zarządzającym i nadzorującym jednostkę dominującą

Łączna wartość wynagrodzeń wypłaconych i należnych w 2022 roku osobom zarządzającym i nadzorującym wyniosła 7 014 tys. złotych. Wartość wynagrodzeń i nagród wypłaconych i należnych przedstawia się następująco:

Pan Simon Amor

2 588

tys. złotych

Pan Marcin Celejowski

406

tys. złotych*

Pan Andrzej Borczyk

505

tys. złotych

Pani Karolina Tarnawska

836

tys. złotych

Pani Olga Prasał

984

tys. złotych

Pan Tomasz Klima

977

tys. złotych

Pan Krzysztof Jasek

415

tys. złotych

Pani Elżbieta Chojna - Duch

0

tys. złotych**

Pan John Charles Higgins

0

tys. złotych**

Pan Allan James Myers

0

tys. złotych**

Pan Alle Ypma

116

tys. złotych

Pan Roelf Duursema

116

tys. złotych

Pan Soren Hagh

0

tys. złotych**

39

Pan Jan Emeryk Rościszewski

48

tys. złotych

Pan Hemmo Parson

23

tys. złotych

Łączna wartość wynagrodzeń wypłaconych i należnych w 2021 roku osobom zarządzającym i nadzorującym wyniosła 8 187 tys. złotych. Wartość wynagrodzeń i nagród wypłaconych i należnych przedstawia się następująco:

Pan Francois-Xavier Mahot

528

tys. złotych

Pan Simon Amor

1 585

tys. złotych

Pan Marcin Celejowski

991

tys. złotych*

Pan Andrzej Borczyk

945

tys. złotych

Pani Katarzyna Malczewska-Błaszczuk

970

tys. złotych*

Pani Karolina Tarnawska

728

tys. złotych

Pani Olga Prasał

862

tys. złotych

Pan Tomasz Klima

829

tys. złotych

Pan Allan James Myers

0

tys. złotych**

Pan Krzysztof Jasek

410

tys. złotych

Pan John Charles Higgins

0

tys. złotych**

Pan Alle Ypma

113

tys. złotych

Pan Roelf Duursema

113

tys. złotych

Pan Soren Hagh

0

tys. złotych**

Pan Jan Emeryk Rościszewski

113

tys. złotych

Pan Hemmo Parson

0

tys. złotych

* wynagrodzenie wypłacone przez spółkę zależną

** rezygnacja Członków Rady Nadzorczej z pobierania wynagrodzenia

Osoby zarządzające i nadzorujące nie otrzymują innych świadczeń poza krótkoterminowymi świadczeniami pracowniczymi.

Informacje o kosztach Pracowniczego Programu Emerytalnego dla członków Zarządu i Rady Nadzorczej ujęto w nocie 36.

7.16. Informacje o wartości niespłaconych zaliczek, kredytów, pożyczek, gwarancji, poręczeń

udzielonych członkom Zarządu i Rady Nadzorczej jednostki dominującej

Na dzień 31 grudnia 2022 roku spółki Grupy Kapitałowej nie udzieliły gwarancji, pożyczek i poręczeń członkom Zarządu i Rady Nadzorczej.

7.17. Znaczące zdarzenia dotyczące lat ubiegłych ujęte w skonsolidowanym sprawozdaniu

finansowym za bieżący okres

Nie wystąpiły znaczące zdarzenia dotyczące lat ubiegłych, które należałoby ująć w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za 2022 rok.

40

7.18. Wydarzenia po dacie bilansowej nie ujęte w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym

W dniu 26 stycznia 2023 roku odbyło się Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Grupy Żywiec S.A., na którym została podjęta uchwała w sprawie wycofania akcji Spółki z obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. oraz upoważnienia Zarządu Spółki do podjęcia czynności mających na celu wycofanie akcji Spółki z obrotu na rynku regulowanym.

W dniu 27 stycznia 2023 roku Grupa Żywiec S.A. złożyła do Komisji Nadzoru Finansowego wniosek o udzielenie zezwolenia na wycofanie akcji Spółki z obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.

7.19. Dokonane korekty istotnych błędów

W skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok 2022 nie dokonano żadnych korekt istotnych błędów dotyczących sprawozdań finansowych z poprzednich okresów. Błędy takie nie wystąpiły.

7.20. Dodatkowa informacja do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych

Wyjaśnienie niezgodności pomiędzy zmianami stanu w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz zmianami stanu w skonsolidowanym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych.

Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych - zmiana bilansowa

(1 075)

(649)

Wpływ wyceny aktuarialnej ujęty w innych całkowitych dochodach

1 373

686

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych

w skonsolidowanym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych

298

37

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania - zmiana bilansowa

129 212

10 749

Zmiana stanu zobowiązań inwestycyjnych

(9 996)

(18 577)

Zmiana stanu zobowiązań handlowych oraz pozostałych zobowiązań

w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych

119 216

(7 828)

7.21. Roszczenia wobec jednostki dominującej i jednostek zależnych

Grupa Żywiec S.A. oraz jej jednostki zależne nie posiadają istotnych zobowiązań ani roszczeń, co do których wszczęto postępowania sądowe i administracyjne z wyjątkiem sytuacji opisanej w nocie 7.7 niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

7.22. Czynniki wpływające na przyszłe wyniki Grupy Żywiec S.A.

Na działalność biznesową Grupy Żywiec S.A. wpływa pogoda oraz pozostałe czynnik takie jak m.in. kursy walut, siła nabywcza konsumentów, struktura kanałów sprzedaży, które z kolei są powiązane z sytuacją związaną z wojną na Ukrainie. Utrzymująca się wysoka inflacja oraz wzrost obciążeń podatkowych zwiększają niepewność zmiany siły nabywczej konsumentów. Dodatkowo niepewność związana z komplikującym się otoczeniem regulacyjnym oraz tempem wprowadzania nowych przepisów powoduje, że trudno jest dokładnie oszacować wyniki finansowe na kolejne miesiące.

7.23. Inne informacje, które są istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego ich zmian oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez emitenta

Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania Grupa reguluje swoje zobowiązania zgodnie z ich terminem zapadalności oraz działa przy założeniu kontynuacji działalności w dającym się przewidzieć okresie.

41

Działania wojenne na Ukrainie i wprowadzone w związku z nimi sankcje nie mają bezpośrednio istotnego wpływu na Grupę Żywiec, gdyż Grupa nie posiada istotnej ekspozycji na rynki Ukrainy, Białorusi czy Rosji. Niemniej zdarzenia te powodują dalszy wzrost kosztów działalności związanych z inflacją cen energii, surowców, opakowań czy kosztów pracy.

Zarząd Grupy Żywiec S.A. na bieżąco monitoruje sytuację związaną z wojną na Ukrainie i będzie podejmował odpowiednie działania w przypadku pojawienia się znaczących zagrożeń dla Grupy Żywiec.

42

8. Tabela ruchu rzeczowych aktywów trwałych

(wg grup rodzajowych)

grunty

budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej

urządzenia techniczne i maszyny

środki transportu

inne rzeczowe aktywa trwałe

rzeczowe aktywa trwałe w budowie

rzeczowe aktywa trwałe, razem

prawo do użytkowania

Bieżący okres

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2022

13 486

1 129 410

2 114 881

134 165

476 125

89 930

3 957 997

139 806

Umorzenie na 1 stycznia 2022

(1 202)

(743 846)

(1 596 324)

(124 009)

(359 625)

-

(2 825 006)

(26 955)

Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2022

-

(83)

(4 366)

-

(2 120)

-

(6 569)

-

Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2022

12 284

385 481

514 191

10 156

114 380

89 930

1 126 422

112 851

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2022

13 486

1 129 410

2 114 881

134 165

476 125

89 930

3 957 997

139 806

Zwiększenia

-

167 402

24 289

Transfer

-

35 218

83 289

542

71 114

(190 163)

-

Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja

(550)

(14 042)

(19 566)

(11 531)

(45 856)

(134)

(91 679)

(22 231)

Inne

-

180

(180)

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 31 grudnia 2022

12 936

1 150 586

2 178 604

123 176

501 383

67 215

4 033 900

141 684

Umorzenie na 1 stycznia 2022

(1 202)

(743 846)

(1 596 324)

(124 009)

(359 625)

-

(2 825 006)

(26 955)

Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja

-

1 506

19 252

10 537

34 648

-

65 943

6 967

Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy

-

(23 634)

(83 880)

(4 314)

(49 065)

-

(160 893)

(20 196)

Inne

-

166

240

-

102

-

508

-

Umorzenie na 31 grudnia 2022

(1 202)

(765 808)

(1 660 712)

(117 786)

(373 940)

-

(2 919 448)

(40 184)

Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2022

-

(83)

(4 366)

-

(2 120)

-

(6 569)

-

Utworzenie odpisów

-

(3 844)

(19 261)

-

(14 419)

(6 992)

(44 516)

-

Rozwiązanie odpisów

-

217

2 692

-

12 746

-

15 655

-

Inne

-

(166)

(240)

-

(102)

-

(508)

-

Skumulowane odpisy aktualizujące na 31 grudnia 2022

-

(3 876)

(21 175)

-

(3 895)

(6 992)

(35 938)

-

Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2022

11 734

380 902

496 717

5 390

123 548

60 223

1 078 514

101 500

Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2022

12 284

385 481

514 191

10 156

114 380

89 930

1 126 422

112 851

Zwiększenia

-

167 402

24 289

Transfer

-

35 218

83 289

542

71 114

(190 163)

-

Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja

(550)

(12 536)

(314)

(994)

(11 208)

(134)

(25 736)

(15 264)

Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości - utworzenie

-

(3 844)

(19 261)

-

(14 419)

(6 992)

(44 516)

-

Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości - rozwiązanie

-

217

2 692

-

12 746

-

15 655

-

Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy

-

(23 634)

(83 880)

(4 314)

(49 065)

-

(160 893)

(20 196)

Inne

-

180

(180)

Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2022

11 734

380 902

496 717

5 390

123 548

60 223

1 078 514

101 500

43

8 cd.

grunty

budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej

urządzenia techniczne i maszyny

środki transportu

inne rzeczowe aktywa trwałe

rzeczowe aktywa trwałe w budowie

rzeczowe aktywa trwałe, razem

prawo do użytkowania

Okres porównawczy

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2021

13 486

1 121 365

2 085 433

139 420

536 005

45 750

3 941 459

103 702

Umorzenie na 1 stycznia 2021

(1 202)

(723 219)

(1 541 310)

(124 406)

(402 159)

-

(2 792 296)

(16 743)

Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2021

-

(140)

(5 032)

-

(1 360)

-

(6 532)

-

Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2021

12 284

398 006

539 091

15 014

132 486

45 750

1 142 631

86 959

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2021

13 486

1 121 365

2 085 433

139 420

536 005

45 750

3 941 459

103 702

Zwiększenia

-

164 945

46 138

Transfer

-

10 247

59 388

1 153

50 287

(121 075)

-

Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja

-

(2 202)

(29 940)

(6 408)

(110 167)

(248)

(148 965)

(9 476)

Przeniesienie prawa użytkowania wieczystego gruntów

-

558

(558)

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 31 grudnia 2021

13 486

1 129 410

2 114 881

134 165

476 125

89 930

3 957 997

139 806

Umorzenie na 1 stycznia 2021

(1 202)

(723 219)

(1 541 310)

(124 406)

(402 159)

-

(2 792 296)

(16 743)

Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja

-

1 844

28 531

5 979

87 534

-

123 888

8 821

Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy

-

(22 471)

(83 119)

(5 582)

(45 000)

-

(156 172)

(19 033)

Inne

-

(426)

-

(426)

-

Umorzenie na 31 grudnia 2021

(1 202)

(743 846)

(1 596 324)

(124 009)

(359 625)

-

(2 825 006)

(26 955)

Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2021

-

(140)

(5 032)

-

(1 360)

-

(6 532)

-

Utworzenie odpisów

-

(16 330)

-

(16 330)

-

Rozwiązanie odpisów

-

57

240

-

15 570

-

15 867

-

Inne

-

426

-

426

-

Skumulowane odpisy aktualizujące na 31 grudnia 2021

-

(83)

(4 366)

-

(2 120)

-

(6 569)

-

Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2021

12 284

385 481

514 191

10 156

114 380

89 930

1 126 422

112 851

Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2021

12 284

398 006

539 091

15 014

132 486

45 750

1 142 631

86 959

Zwiększenia

-

164 945

46 138

Transfer

-

10 247

59 388

1 153

50 287

(121 075)

-

Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja

-

(358)

(1 409)

(429)

(22 633)

(248)

(25 077)

(655)

Przeniesienie prawa użytkowania wieczystego gruntów

-

558

(558)

Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości - utworzenie

-

(16 330)

-

(16 330)

-

Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości - rozwiązanie

-

57

240

-

15 570

-

15 867

-

Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy

-

(22 471)

(83 119)

(5 582)

(45 000)

-

(156 172)

(19 033)

Inne

-

Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2021

12 284

385 481

514 191

10 156

114 380

89 930

1 126 422

112 851

44

Nakłady poniesione w 2022 roku wynoszą 167 402 tys. złotych (164 945 tys. złotych - w 2021 roku) uwzględnione w wartości bilansowej rzeczowych aktywów trwałych w budowie na dzień 31 grudnia 2022 roku wynoszą 60 223 tys. złotych (89 930 tys. złotych - w 2021 roku).

Grupa Kapitałowa nie posiada rzeczowych aktywów trwałych o ograniczonym prawie użytkowania.

Odpisy aktualizujące wartość rzeczowych aktywów trwałych tworzone są na podstawie analizy poszczególnych rzeczowych aktywów trwałych biorąc pod uwagę ich przydatność technologiczną i planowane procesy restrukturyzacyjne.

Utworzenie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości w 2022 roku w kwocie 44 516 tys. złotych zostało ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów.

W związku z decyzją Zarządu Grupy Żywiec S.A. o zaniechaniu działalności w browarze w Leżajsku Grupa na 31 grudnia 2022 roku utworzyła odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych w kwocie 30 012 tys. złotych ujęty w pozycji pozostałe koszty. Grupa Żywiec S.A. szacuje, że wartość odzyskiwalna aktywów objętych odpisem wynosi 7 090 tys. złotych.

Pozostała część odpisu w kwocie 14 504 tys. złotych związana jest przede wszystkim z planowaną likwidacją opakowań zwrotnych i została ujęta w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów. Nie ma przesłanek co do utraty wartości pozostałych rzeczowych aktywów trwałych.

Wartość utworzonego odpisu w 2021 roku w kwocie 16 330 tys. złotych została ujęta w skonsolidowanym rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów.

Rozwiązanie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości w 2022 roku w kwocie 15 655 tys. złotych zostało ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów i w znaczącej części dotyczyło likwidacji opakowań. Wartość rozwiązanego odpisu w 2021 roku w kwocie 15 867 tys. złotych została ujęta w skonsolidowanym rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów.

Wykorzystanie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości poszczególnych grup rodzajowych rzeczowych aktywów trwałych wynika ze sprzedaży i likwidacji tych rzeczowych aktywów trwałych i zostało ujęte w skonsolidowanym rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji pozostałe zyski/straty netto, jako zysk/strata ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych. Wykorzystanie odpisów aktualizujących dotyczy głównie likwidacji zbędnych rzeczowych aktywów trwałych.

Grupa Kapitałowa nie posiada kredytów bankowych, które byłyby zabezpieczone rzeczowymi aktywami trwałymi.

45

9. Tabela ruchu wartości niematerialnych (wg grup rodzajowych)

znaki towarowe (produktów)

oprogramowanie komputerowe

licencje

prawa autorskie, patenty i inne przemysłowe prawa własności, prawa operacyjne i związane ze świadczeniem usług

wartości niematerialne w toku wytwarzania

inne wartości niematerialne

wartości niematerialne, razem

Bieżący okres

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2022

240 572

156 700

22 238

4

705

145 881

566 100

Umorzenie na 1 stycznia 2022

(29 784)

(147 326)

(15 016)

-

(4 979)

(197 105)

Skumulowany odpis aktualizujący na 1 stycznia 2022

(18 615)

(2 625)

-

(21 240)

Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2022

192 173

6 749

7 222

4

705

140 902

347 755

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2022

240 572

156 700

22 238

4

705

145 881

566 100

Zwiększenia

-

1 262

-

1 262

Transfer

-

501

-

(1 486)

985

-

Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja

-

(929)

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 31 grudnia 2022

240 572

157 201

22 238

4

481

145 937

566 433

Umorzenie na 1 stycznia 2022

(29 784)

(147 326)

(15 016)

-

(4 979)

(197 105)

Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy

(11 118)

(2 678)

-

(206)

(14 002)

Umorzenie na 31 grudnia 2022

(40 902)

(150 004)

(15 016)

-

(5 185)

(211 107)

Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2022

(18 615)

(2 625)

-

(21 240)

Skumulowane odpisy aktualizujące na 31 grudnia 2022

(18 615)

(2 625)

-

(21 240)

Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2022

181 055

4 572

7 222

4

481

140 752

334 086

Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2022

192 173

6 749

7 222

4

705

140 902

347 755

Zwiększenia

-

1 262

-

1 262

Zmniejszenia - sprzedaż/likwidacja

-

(929)

Transfer

-

501

-

(1 486)

985

-

Inne

-

Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy

(11 118)

(2 678)

-

(206)

(14 002)

Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2022

181 055

4 572

7 222

4

481

140 752

334 086

46

9 cd.

znaki towarowe (produktów)

oprogramowanie komputerowe

licencje

prawa autorskie, patenty i inne przemysłowe prawa własności, prawa operacyjne i związane ze świadczeniem usług

wartości niematerialne w toku wytwarzania

inne wartości niematerialne

wartości niematerialne, razem

Okres porównawczy

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2021

240 572

154 948

22 238

4

1 186

145 726

564 674

Umorzenie na 1 stycznia 2021

(19 031)

(144 546)

(15 016)

-

(4 804)

(183 397)

Skumulowany odpis aktualizujący na 1 stycznia 2021

(18 615)

(2 625)

-

(21 240)

Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2021

202 926

7 777

7 222

4

1 186

140 922

360 037

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 1 stycznia 2021

240 572

154 948

22 238

4

1 186

145 726

564 674

Zwiększenia

-

1 818

-

1 818

Transfer

-

2 144

-

(2 299)

155

-

Zmniejszenia - sprzedaż / likwidacja

-

(392)

-

(392)

Cena nabycia/koszt wytworzenia na 31 grudnia 2021

240 572

156 700

22 238

4

705

145 881

566 100

Umorzenie na 1 stycznia 2021

(19 031)

(144 546)

(15 016)

-

(4 804)

(183 397)

Zmniejszenia - sprzedaż / likwidacja

-

55

-

55

Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy

(10 753)

(2 835)

-

(175)

(13 763)

Umorzenie na 31 grudnia 2021

(29 784)

(147 326)

(15 016)

-

(4 979)

(197 105)

Skumulowane odpisy aktualizujące na 1 stycznia 2021

(18 615)

(2 625)

-

(21 240)

Skumulowane odpisy aktualizujące na 31 grudnia 2021

(18 615)

(2 625)

-

(21 240)

Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2021

192 173

6 749

7 222

4

705

140 902

347 755

Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2021

202 926

7 777

7 222

4

1 186

140 922

360 037

Zwiększenia

-

1 818

-

1 818

Zmniejszenia - sprzedaż / likwidacja

-

(337)

-

(337)

Transfer

-

2 144

-

(2 299)

155

-

Inne

-

Odpis amortyzacyjny za rok obrotowy

(10 753)

(2 835)

-

(175)

(13 763)

Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2021

192 173

6 749

7 222

4

705

140 902

347 755

47

Grupa Kapitałowa nie posiada kredytów bankowych, które byłyby zabezpieczone na wartościach niematerialnych.

Grupa Kapitałowa nie posiada wartości niematerialnych o ograniczonym prawie użytkowania.

Nakłady poniesione w 2022 roku na wartości niematerialne wynoszą 1 262 tys. złotych (w 2021 roku - 1 818 tys. złotych).

W 2022 roku i 2021 roku nie utworzono żadnych nowych odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości niematerialnych i prawnych.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku wartość bilansowa znaków towarowych wynosi 181 055 tys. złotych (na 31 grudnia 2021 roku wynosi 192 173 tys. złotych), natomiast wartość bilansowa licencji (głównie herb Habsburgów) na dzień 31 grudnia 2022 roku wynosi 7 222 tys. złotych (na 31 grudnia 2021 wynosi 7 222 tys. złotych). Zarząd Grupy Kapitałowej Żywiec S.A. przyjął okres użytkowania licencji jako nieokreślony, ponieważ, nie istnieją żadne dające się przewidzieć ograniczenia okresu, w którym można spodziewać się, że ten składnik aktywów będzie generował wpływy pieniężne netto dla Spółki. Zdaniem Zarządu, rynek piwa w Polsce będzie wykazywał tendencję wzrostową w perspektywie wielu lat i w związku z tym nie stwierdzono przesłanek utraty wartości licencji.

10

Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

koszt wytworzenia sprzedanych produktów

126 996

121 486

koszty sprzedaży

31 672

32 608

koszty ogólnego zarządu

2 225

2 078

Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów

160 893

156 172

Umowy leasingu operacyjnego, gdzie Grupa jest leasingodawcą

Na dzień 31 grudnia 2022 roku spółki Grupy Kapitałowej posiadały umowy z tytułu najmu i dzierżawy z podmiotami niepowiązanymi. Przychody z tytułu najmu i dzierżawy terenów i lokali osiągnięte przez jednostkę dominującą w 2022 roku wyniosły 3 002 tys. złotych, w 2021 roku 3 233 tys. złotych. W 2022 roku i w 2021 roku jednostki zależne nie osiągnęły przychodów z tytułu najmu i dzierżawy terenów i lokali.

11

Amortyzacja wartości niematerialnych w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

koszt wytworzenia sprzedanych produktów

70

39

koszty sprzedaży

11 253

10 890

koszty ogólnego zarządu

2 679

2 834

Amortyzacja wartości niematerialnych w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów

oraz innych całkowitych dochodów

14 002

13 763

48

12

Jednostki stowarzyszone

31 grudnia 2022

31 grudnia 2021

Nazwa jednostki

Siedziba Kraj

Metoda konsolidacji

Udział w kapitale zakładowym

Metoda konsolidacji

Udział w kapitale zakładowym

Cena nabycia wykazana wg stanu na 31.12.2022

Data objęcia kontroli lub uzyskania znaczącego wpływu

Dodatkowe informacje

Jednostki stowarzyszone

Distribev Sp. z o.o.

Polska

metoda praw własności

20%**

metoda praw własności

20%**

14 984

2015

Spółka stowarzyszona z Grupą Żywiec S.A.

Rolno-Spożywczy Rynek Hurtowy "Giełda Elbląska" S.A.

Polska

metoda praw własności

60,35%*

metoda praw własności

60,35%*

5 490

2002

Spółka stowarzyszona z Grupą Żywiec S.A.

Comp Platforma Usług S.A.

Polska

metoda praw własności

49,54%***

metoda praw własności

49,54%***

11 000

2019

Spółka stowarzyszona z Grupą Żywiec S.A.

Razem

31 474

*Grupa Żywiec S.A. posiada 43,52% głosów na Walnym Zgromadzeniu Rolno-Spożywczego Rynku Hurtowego „Giełda Elbląska” S.A.

**Grupa Żywiec S.A. posiada 20% głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki Distribev Orbico Sp. z o.o. pośrednio przez Spółkę Żywiec Investments Holding Sp. z o.o.

***Grupa Żywiec S.A. posiada 49,54% głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki Comp Platforma Usług S.A. pośrednio przez Spółkę Żywiec Investments Holding Sp. z o.o.

Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych wartość bilansowa

31 grudnia 2022

31 grudnia 2021

Stan na początek roku

33 556

27 890

Nabycie udziałów w spółce stowarzyszonej

-

6 000

Udział w (stratach)/zyskach

1 473

(334)

Stan na koniec okresu

35 029

33 556

49

Skrócone informacje finansowe jednostek stowarzyszonych

Rolno Spożywczy Rynek Hurtowy „Giełda Elbląska” S.A.

31 grudnia 2022*

31 grudnia 2021

Aktywa

15 238

15 149

Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania

457

407

od 01.01.2022

do 31.12.2022

od 01.01.2021

do 31.12.2021

Przychody

4 847

4 336

Zysk netto

273

263

Comp Platforma Usług S.A.

31 grudnia 2022*

31 grudnia 2021

Aktywa

18 100

21 808

Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania

11 222

10 214

od 01.01.2022

do 31.12.2022

od 01.01.2021

do 31.12.2021

Przychody

6 876

8 667

Strata netto

(5 462)

(4 197)

Distribev Sp. z o.o.

31 grudnia 2022*

31 grudnia 2021

Aktywa trwałe

147 322

164 243

Aktywa obrotowe

356 060

318 872

Aktywa razem

503 382

483 115

Zobowiązania długoterminowe

21 685

36 327

Zobowiązania krótkoterminowe

361 274

341 180

Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania

391 806

382 538

od 01.04.2022

do 31.12.2022**

od 01.01.2021

do 31.12.2021

Przychody

1 406 336

1 776 621

Zysk/(strata)netto

31 516

8 893

*Dane finansowe jednostek stowarzyszonych na dzień 31 grudnia 2022 roku nie zostały jeszcze zbadane przez biegłego rewidenta.

** W 2022 roku Spółka Distribev Sp. z o.o. dokonała zmiany roku obrotowego. Obecnie rok obrotowy Spółki trwa od 1 kwietnia do 31 marca.

50

13

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Należności handlowe oraz pozostałe należności

791 556

743 785

Należności handlowe od jednostek niepowiązanych

462 435

391 517

Odpis aktualizujący wartość należności handlowych

(16 457)

(16 110)

Należności handlowe od jednostek niepowiązanych netto

445 978

375 407

Należności handlowe od jednostek powiązanych

Nota 7.10

145 681

145 497

Zaliczki na poczet usług

405

165

Zaliczki na środki trwałe w budowie

-

75

Należności budżetowe

10 423

12 022

Należności długoterminowe z tytułu podatku dochodowego*

69 675

Pozostałe należności długoterminowe i krótkoterminowe

8 930

22 507

Należności krótkoterminowe z tytułu sprzedaży środków trwałych

13 759

13 480

Należności długoterminowe z tytułu sprzedaży środków trwałych

26 813

37 507

Należności z tytułu rozliczenia upustów od zakupu

15 873

13 610

Rozliczenia międzyokresowe

54 019

53 840

Część długoterminowa

3 611

3 136

- koszty oprogramowania komputerowego

502

-

- umowy o współpracę

2 314

2 072

- koszty koncesji

681

-

- pozostałe

114

1 064

Część krótkoterminowa

50 408

50 704

- umowy o współpracę

2 774

2 452

- koszty oprogramowania komputerowego

892

320

- koszty koncesji

1 636

410

- naliczona akcyza od niesprzedanych produktów

38 646

36 544

- VAT do odliczenia w przyszłych miesiącach

-

321

- rozliczenia M-Platform

982

4 162

- pozostałe

5 478

6 495

Należności handlowe oraz pozostałe należności, razem

791 556

743 785

Część długoterminowa

100 099

112 715

Część krótkoterminowa

691 457

631 070

Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego

29 462

-

*Szczegółowa informacja na temat "Należności długoterminowych z tytułu podatku dochodowego" znajduje się w nocie 7.7 informacji dodatkowej do niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku należności handlowe od jednostek niepowiązanych w wysokości 16 457 tys. złotych (na dzień 31 grudnia 2021 roku - 16 110 tys. złotych) zostały objęte odpisem aktualizującym. Struktura czasowa tych należności przedstawia się następująco:

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

ponad 6 miesięcy

16 457

16 110

Na dzień 31 grudnia 2022 roku należności handlowe od jednostek niepowiązanych w kwocie 3 817 tys. złotych (na dzień 31 grudnia 2021 roku - 29 533 tys. złotych) były przeterminowane, ale nie stwierdzono utraty ich wartości. Należności te, przy uwzględnieniu czynnika prospektywnego, dotyczą szeregu klientów, u których nie występowało opóźnienie w płatnościach.

Na podstawie analizy nieściągalności należności odpisy aktualizujące wyceniane są indywidualnie, na podstawie dowodów na utratę wartości. Dla grupy określonych dłużników odpisy aktualizujące wyceniane są na zasadzie zbiorowej, dla których na podstawie poprzednich okresów i dokonanych analiz określane jest jaki procent należności z poszczególnych przedziałów "zalegania ze spłatą" (wiekowania) okazuje się nieściągalny. Oszacowanie tych procentów ryzyka nieściągalności dokonywane jest z uwzględnieniem kanału, kategorii ryzyka oraz etapu windykacji, na którym znajduje się dłużnik.

Analiza czasowa należności handlowych przeterminowanych, które nie utraciły wartości przedstawia się następująco:

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

do 1 miesiąca

1 448

16 151

1 do 6 miesięcy

850

7 432

ponad 6 miesięcy

1 519

5 950

Pozostałe pozycje należności handlowych i pozostałych należności nie zawierają pozycji o obniżonej wartości.

Maksymalne narażenie na ryzyko kredytowe na dzień sprawozdawczy stanowi wartość godziwą każdej kategorii należności wymienionych powyżej. Grupa nie posiada żadnych zabezpieczeń ustanowionych na należnościach.

Jakość kredytowa należności handlowych, które nie są przeterminowane i nie utraciły wartości jest dobra. Wartość tych należności w 2022 roku wynosi 442 161 tys. złotych (w 2021 roku - 345 874 tys. złotych).

Wartości bilansowe należności handlowych i pozostałych należności Grupy są wyrażone w następujących walutach:

51

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

- waluta funkcjonalna (PLN)

782 431

726 744

- EUR (€)

1 036

11 443

- dolar amerykański ($)

5 159

2 846

- pozostałe waluty

2 930

2 752

Razem

791 556

743 785

14

Odpisy aktualizujące wartość należności

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Stan na początek okresu

30 437

28 956

- utworzenie odpisów aktualizujących

2 327

2 215

- spisanie należności w ciągu roku (objętych odpisem aktualizującym)

(438)

(424)

- rozwiązanie niewykorzystanych odpisów aktualizujących

(1 301)

(310)

Stan na koniec okresu

31 025

30 437

w tym:

- odpisy aktualizujące wartość należności handlowych

16 457

16 110

- odpisy aktualizujące wartość pozostałych należności krótkoterminowych

2 568

2 327

- odpisy aktualizujące wartość pozostałych należności długoterminowych

12 000

Utworzenie odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości należności w 2022 roku w kwocie 2 327 tys. złotych zostało ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji "Strata/zysk z tytułu utraty wartości należności". Wartość utworzonego odpisu w 2021 roku w kwocie 2 215 tys. złotych została ujęta w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji "Strata/zysk z tytułu utraty wartości należności".

W 2022 roku Grupa dokonała spisania należności objętych odpisem aktualizującym w kwocie 438 tys. złotych (w 2021 roku - 424 tys. złotych).

Rozwiązanie odpisów w 2022 roku w kwocie 1 301 tys. złotych zostało ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji "Strata/zysk z tytułu utraty wartości należności". Rozwiązanie odpisów w 2021 roku w kwocie 310 tys. złotych zostało ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji "Strata/zysk z tytułu utraty wartości należności".

Na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego wartość godziwa należności handlowych oraz pozostałych należności nie różni się istotnie od ich wartości księgowej.

52

15

Zapasy

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

surowce do produkcji

18 870

14 382

opakowania

36 857

34 597

półprodukty i produkty w toku

34 772

28 743

wyroby gotowe

56 436

45 916

towary

3 554

3 932

materiały - części zamienne

16 237

13 520

Zapasy, razem

166 726

141 090

W Grupie Kapitałowej Żywiec S.A. zapasy nie stanowią zabezpieczenia zobowiązań.

Grupa spodziewa się, że materiały, które w większości stanowią części zamienne, w kwocie 16 237 tys. złotych nie zostaną wykorzystane w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego z uwagi na cykl kosztów utrzymania produkcyjnych i komercyjnych środków trwałych.

Wartość zużytych zapasów ujęta jako koszt w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów wyniosła 1 250 307 tys. złotych (w 2021 - 971 479 tys. złotych) i została ujęta w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów.

16

Odpisy aktualizujące wartość zapasów

surowce i opakowania

półprodukty i produkty w toku

wyroby gotowe

Razem

Okres bieżący

Stan na 1 stycznia 2022

7 546

-

5 559

13 105

utworzenie odpisów w okresie

3 037

198

3 936

7 171

odwrócenie odpisów w okresie

(728)

-

(728)

wykorzystanie odpisów w okresie

(4 979)

(198)

(5 648)

(10 825)

Stan na 31 grudnia 2022

4 876

-

3 847

8 723

Okres porównawczy

Stan na 1 stycznia 2021

6 557

-

1 781

8 338

utworzenie odpisów w okresie

2 844

150

7 540

10 534

wykorzystanie odpisów w okresie

(1 855)

(150)

(3 762)

(5 767)

Stan na 31 grudnia 2021

7 546

-

5 559

13 105

Utworzenie odpisów aktualizujących wartość zapasów w 2022 roku w kwocie 7 171 tys. złotych zostało zaprezentowane w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów. W 2021 roku wartość utworzonych odpisów aktualizujących wartość zapasów wyniosła 10 534 tys. złotych i została zaprezentowana w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w pozycji koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów.

W 2022 roku odwrócenie odpisów aktualizujących wartość zapasów wyniosło 728 tys. złotych, natomiast w 2021 roku nie wystąpiło odwrócenie odpisów aktualizujących wartość zapasów.

W 2022 roku wartość wykorzystanych odpisów aktualizujących wyniosła 10 825 tys. złotych. W 2021 roku wartość wykorzystanych odpisów aktualizujących wyniosła 5 767 tys. złotych.

53

17

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Środki pieniężne w banku i w kasie

2 221

3 421

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, razem

2 221

3 421

Lokaty krótkoterminowe są to środki pieniężne na rachunkach bankowych Spółek Grupy Kapitałowej lokowane w formie overnight. Jakość kredytowa środków pieniężnych jest dobra, ze względu na fakt, że są one lokowane w renomowanych bankach o wysokiej wiarygodności.

Grupa dysponuje środkami pieniężnymi o ograniczonej możliwości dysponowania w wysokości 127 tys. złotych, które otrzymała od kontrahentów korzystających z nowego sposobu płatności „split payment.”

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty lokowane są w następujących bankach:

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Bank Handlowy S.A.

440

184

MBank S.A.

8

3 158

BNP Paribas Bank Polska S.A.

2

7

Bank PEKAO S.A.

509

18

PGE DM S.A.

514

-

Środki pieniężne w drodze

748

54

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, razem

2 221

3 421

18

Dla potrzeb sprawozdania z przepływów pieniężnych w skład środków pieniężnych

i ich ekwiwalentów oraz kredytu w rachunku bieżącym wchodzą:

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

2 221

3 421

Kredyt w rachunku bieżącym

(97 696)

(171 073)

Razem netto

(95 475)

(167 652)

54

19

Kapitał podstawowy (struktura)

w tys. zł

Stan na 31 grudnia 2022 roku

Wartość nominalna jednej akcji

Seria / emisja

Rodzaj akcji

Rodzaj uprzywilejowania

Rodzaj ograniczenia praw do akcji

Liczba akcji

Wartość serii / emisji wg wartości nominalnej

Sposób pokrycia kapitału

Data rejestracji

Prawo do dywidendy (od daty)

2,50 zł

I

na okaziciela

nieuprzywilejowane

brak

2 000 000

5 000

gotówka

31.12.1990

01.01.1991

2,50 zł

II

na okaziciela

nieuprzywilejowane

brak

1 000 000

2 500

gotówka

16.09.1994

01.01.1994

2,50 zł

III

na okaziciela

nieuprzywilejowane

brak

3 406 994

8 517

gotówka

07.01.1999

01.01.1998

2,50 zł

IV

na okaziciela

nieuprzywilejowane

brak

985 692

2 465

gotówka

31.10.2000

01.01.2000

2,50 zł

V

na okaziciela

nieuprzywilejowane

brak

3 942 768

9 857

gotówka

13.11.2001

01.01.2001

umorzenie akcji własnych

(592 515)

(1 482)

05.06.2007

umorzenie akcji własnych

(306 734)

(767)

26.05.2008

umorzenie akcji własnych

(164 868)

(412)

25.06.2009

Liczba akcji razem

10 271 337

Kapitał akcyjny razem

25 678

Akcjonariusze Spółki

Głównymi akcjonariuszami Grupy Żywiec S.A. posiadającymi co najmniej 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Grupy Żywiec S.A. na dzień 31 grudnia 2022 roku byli:

- Heineken International B.V. - posiadał 10 197 879 akcji Grupy Żywiec S.A. tj. 99,28% kapitału podstawowego Spółki i takiej samej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Grupy Żywiec S.A.

W wyniku transakcji zakupu akcji przeprowadzonych w okresie od 18 października 2022 roku do 19 stycznia 2023 roku ilość akcji w posiadaniu Heineken International B.V. zwiększyła się o 3 578 916 akcji, tj. 34,84% kapitału podstawowego Spółki i takiej samej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy w porównaniu z dniem 31 grudnia 2021 roku. Na dzień przekazania niniejszego sprawozdania finansowego Heineken International B.V. posiadał 10 271 337 akcji Grupy Żywiec S.A. tj. 100% kapitału podstawowego Spółki i takiej samej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy.

55

19 cd.

Kapitał podstawowy (struktura)

w tys. zł

Stan na 31 grudnia 2021 roku

Wartość nominalna jednej akcji

Seria / emisja

Rodzaj akcji

Rodzaj uprzywilejowania

Rodzaj ograniczenia praw do akcji

Liczba akcji

Wartość serii / emisji wg wartości nominalnej

Sposób pokrycia kapitału

Data rejestracji

Prawo do dywidendy (od daty)

2,50 zł

I

na okaziciela

nieuprzywilejowane

brak

2 000 000

5 000

gotówka

31.12.1990

01.01.1991

2,50 zł

II

na okaziciela

nieuprzywilejowane

brak

1 000 000

2 500

gotówka

16.09.1994

01.01.1994

2,50 zł

III

na okaziciela

nieuprzywilejowane

brak

3 406 994

8 517

gotówka

07.01.1999

01.01.1998

2,50 zł

IV

na okaziciela

nieuprzywilejowane

brak

985 692

2 465

gotówka

31.10.2000

01.01.2000

2,50 zł

V

na okaziciela

nieuprzywilejowane

brak

3 942 768

9 857

gotówka

13.11.2001

01.01.2001

umorzenie akcji własnych

(592 515)

(1 482)

05.06.2007

umorzenie akcji własnych

(306 734)

(767)

26.05.2008

umorzenie akcji własnych

(164 868)

(412)

25.06.2009

Liczba akcji razem

10 271 337

Kapitał akcyjny razem

25 678

Akcjonariusze Spółki

Głównymi akcjonariuszami Grupy Żywiec S.A. posiadającymi co najmniej 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Grupy Żywiec S.A. na dzień 31 grudnia 2021 roku byli:

- Heineken International B.V. - posiadał 6 692 421 akcji Grupy Żywiec S.A. tj. 65,16% kapitału podstawowego Spółki i takiej samej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Grupy Żywiec S.A.

- Harbin B.V. - posiadał 3 409 660 akcji Grupy Żywiec S.A. tj. 33,19% kapitału podstawowego Spółki i takiej samej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Grupy Żywiec S.A.

56

20

Pozostałe kapitały

Kapitał z aktualizacji wyceny, w tym:

podatek odroczony

Pozostałe kapitały rezerwowe

Kapitał zapasowy - pozostały

Razem

Okres bieżący

Stan na 1 stycznia 2022

7 456

(1 748)

107 496

18 808

133 760

Wycena instrumentów finansowych

(8 364)

1 962

-

(8 364)

Inne całkowite dochody z wyceny aktuarialnej

1 113

(260)

-

1 113

Utworzenie funduszu dywidendowego

-

196 679

-

196 679

Wypłata dywidendy

-

Efekt zabezpieczeń przeniesiony na wartość bilansową nabytych aktywów niefinansowych

(17 896)

4 198

-

(17 896)

Stan na 31 grudnia 2022

(17 691)

4 152

304 175

18 808

305 292

Okres porównawczy

Stan na 1 stycznia 2021

5 962

(1 398)

103 690

18 808

128 460

Wycena instrumentów finansowych

28 928

(6 786)

-

28 928

Inne całkowite dochody z wyceny aktuarialnej

556

(130)

-

556

Utworzenie funduszu dywidendowego

-

107 496

-

107 496

Wypłata dywidendy

-

(103 690)

-

(103 690)

Efekt zabezpieczeń przeniesiony na wartość bilansową nabytych aktywów niefinansowych

(22 699)

5 325

-

(22 699)

Korekta (strat)/zysków aktuarialnych z poprzednich okresów

(5 291)

1 241

-

(5 291)

Stan na 31 grudnia 2021

7 456

(1 748)

107 496

18 808

133 760

Na dzień 31 grudnia 2022 roku Grupa Żywiec S.A. posiada kapitał w wysokości 416 378 tys. złotych (w 2021 roku - 304 175 tys. złotych), który może zostać rozdystrybuowany. Jest to fundusz dywidendowy i część niepodzielonego wyniku finansowego Grupy Żywiec S.A. za lata ubiegłe.

57

21

Długoterminowe kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

od jednostek powiązanych

650 000

-

Pożyczki

Nota 7.10

650 000

-

od pozostałych jednostek

225 000

-

Kredyty

225 000

-

Długoterminowe kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe, razem

875 000

-

Na dzień 31 grudnia 2022 roku i 31 grudnia 2021 roku nie wystąpiły zobowiązania długoterminowe z tytułu wyemitowanych dłużnych papierów wartościowych.

22

Krótkoterminowe kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

od jednostek powiązanych

4 428

501 243

Pożyczki

Nota 7.10

-

500 000

Odsetki od pożyczek

Nota 7.10

4 428

1 243

od pozostałych jednostek

98 786

641 568

Kredyty bankowe

-

470 000

Kredyt w rachunku bieżącym

97 696

171 073

Odsetki od kredytów

1 090

495

Krótkoterminowe kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe, razem

103 214

1 142 811

58

23

Długoterminowe kredyty i pożyczki

Krótkoterminowe kredyty i pożyczki

Kredyty w rachunku bieżącym

Odsetki od kredytów i pożyczek

Zobowiązania z tytułu leasingu

Razem

1 stycznia 2022 roku

-

970 000

171 073

1 738

99 000

1 241 811

zaciągnięte kredyty i pożyczki

665 000

-

665 000

spłacone kredyty i pożyczki

(760 000)

-

(760 000)

płatności z tytułu leasingu

-

(19 599)

odsetki zapłacone

-

(59 422)

(2 841)

(62 263)

Przepływy z działalności finansowej, razem

(95 000)

-

(59 422)

(22 440)

(176 862)

zmiana stanu kredytów w rachunku bieżącym

-

(73 377)

-

(73 377)

transfer z części krótko do długoterminowej

970 000

(970 000)

-

nowe leasingi

-

24 290

koszty odsetkowe

-

63 202

2 841

66 043

zakończenie leasingu

-

(7 516)

31 grudnia 2022 roku

875 000

-

97 696

5 518

96 175

1 074 389

Długoterminowe kredyty i pożyczki

Krótkoterminowe kredyty i pożyczki

Kredyty w rachunku bieżącym

Odsetki od kredytów i pożyczek

Zobowiązania z tytułu leasingu

Razem

1 stycznia 2021 roku

1 150 000

-

111 228

677

69 484

1 331 389

zaciągnięte kredyty i pożyczki

-

295 000

-

295 000

spłacone kredyty i pożyczki

(50 000)

(425 000)

-

(475 000)

płatności z tytułu leasingu

-

(16 010)

odsetki zapłacone

-

(12 123)

(2 711)

(14 834)

Przepływy z działalności finansowej, razem

(50 000)

(130 000)

-

(12 123)

(18 721)

(210 844)

zmiana stanu kredytów w rachunku bieżącym

-

59 845

-

59 845

transfer z części długo do krótkoterminowej

(1 100 000)

1 100 000

-

nowe leasingi

-

46 172

koszty odsetkowe

-

13 184

2 711

15 895

zakończenie leasingu

-

(646)

31 grudnia 2021 roku

-

970 000

171 073

1 738

99 000

1 241 811

59

24

Zobowiązania długoterminowe z tytułu kredytów i pożyczek

Stan na 31 grudnia 2022

Nazwa (firma) jednostki

Siedziba

Kwota kredytu/pożyczki wg umowy

Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty

Dostępne środki

Warunki oprocentowania

Termin spłaty

Zabezpieczenia

tys. zł

oznaczenie waluty

tys. zł

oznaczenie waluty

tys. zł

oznaczenie waluty

Heineken International B.V.

Amsterdam

400 000

PLN

400 000

PLN

-

PLN

WIBOR + marża

29.08.2025

niezabezpieczone

Heineken International B.V.

Amsterdam

100 000

PLN

100 000

PLN

-

PLN

WIBOR + marża

29.08.2025

niezabezpieczone

Heineken International B.V.

Amsterdam

150 000

PLN

150 000

PLN

-

PLN

WIBOR + marża

31.03.2025

niezabezpieczone

Bank Handlowy w Warszawie S.A.

Warszawa

300 000

PLN

50 000

PLN

250 000

PLN

WIBOR + marża

28.03.2025

niezabezpieczone

Bank PEKAO S.A.

Warszawa

350 000

PLN

175 000

PLN

175 000

PLN

WIBOR + marża

31.03.2025

niezabezpieczone

Razem

1 300 000

875 000

425 000

Stan na 31 grudnia 2021

Na dzień 31 grudnia 2021 roku Grupa nie posiadała zobowiązań długoterminowych z tytułu kredytów i pożyczek.

60

25

Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu kredytów i pożyczek

Stan na 31 grudnia 2022

Nazwa (firma) jednostki

Siedziba

Kwota kredytu/pożyczki wg umowy

Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty

Dostępne środki

Warunki oprocentowania

Termin spłaty

Zabezpieczenia

tys. zł

oznaczenie waluty

tys. zł

oznaczenie waluty

tys. zł

oznaczenie waluty

Bank Handlowy w Warszawie S.A.

Warszawa

100 000

PLN

42 752

PLN

57 248

PLN

WIBOR + marża

21.04.2023

niezabezpieczone

Bank PEKAO S.A.

Warszawa

120 000

PLN

20 583

PLN

99 417

PLN

WIBOR + marża

30.03.2023

niezabezpieczone

Bank Handlowy w Warszawie S.A.

Warszawa

70 000

PLN

34 361

PLN

35 639

PLN

WIBOR + marża

21.04.2023

niezabezpieczone

Odsetki od kredytów krótkoterminowych

5 518

Razem

290 000

103 214

192 304

Stan na 31 grudnia 2021

Nazwa (firma) jednostki

Siedziba

Kwota kredytu/pożyczki wg umowy

Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty

Dostępne środki

Warunki oprocentowania

Termin spłaty

Zabezpieczenia

tys. zł

oznaczenie waluty

tys. zł

oznaczenie waluty

tys. zł

oznaczenie waluty

Heineken International B.V.

Amsterdam

500 000

PLN

500 000

PLN

-

PLN

WIBOR + marża

31.03.2022

niezabezpieczone

Bank Handlowy w Warszawie S.A.

Warszawa

300 000

PLN

270 000

PLN

30 000

PLN

WIBOR + marża

31.03.2022

niezabezpieczone

Bank Handlowy w Warszawie S.A.

Warszawa

100 000

PLN

-

PLN

100 000

PLN

WIBOR + marża

29.04.2022

niezabezpieczone

Bank PEKAO S.A.

Warszawa

350 000

PLN

200 000

PLN

150 000

PLN

WIBOR + marża

31.05.2022

niezabezpieczone

Bank Handlowy w Warszawie S.A.

Warszawa

100 000

PLN

58 515

PLN

41 485

PLN

WIBOR + marża

22.04.2022

niezabezpieczone

Bank PEKAO S.A.

Warszawa

120 000

PLN

64 470

PLN

55 530

PLN

WIBOR + marża

31.03.2022

niezabezpieczone

Bank Handlowy w Warszawie S.A.

Warszawa

70 000

PLN

48 088

PLN

21 912

PLN

WIBOR + marża

22.04.2022

niezabezpieczone

Odsetki od kredytów krótkoterminowych

1 738

Razem

1 540 000

1 142 811

398 927

Efektywna stopa procentowa nie różni się istotnie od nominalnej stopy procentowej.

61

26

Zobowiązania długoterminowe z tytułu świadczeń

emerytalnych i nagród jubileuszowych

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Stan na początek okresu

5 697

6 327

rozwiązanie (z tytułu)

(1 035)

(630)

- aktualizacja szacunków

(1 035)

(630)

Stan zobowiązań długoterminowych z tytułu świadczeń

emerytalnych i nagród jubileuszowych na koniec okresu, w tym:

4 662

5 697

Zobowiązania długoterminowe z tytułu świadczeń emerytalnych

4 662

5 697

27

Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu świadczeń emerytalnych

i nagród jubileuszowych

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Stan na początek okresu

191

210

zwiększenia (z tytułu)

217

410

- aktualizacja szacunków

2

1

- pozostałe

215

409

wykorzystanie (z tytułu)

(215)

(409)

- wypłata odpraw emerytalnych

(215)

(409)

Rozwiązanie

(42)

(20)

- aktualizacja szacunków

(42)

(20)

Stan zobowiązań krótkoterminowych z tytułu świadczeń emerytalnych

i nagród jubileuszowych na koniec okresu, w tym:

151

191

Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu świadczeń emerytalnych

151

191

Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych

Okres bieżący

Ogółem zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych

Nagrody jubileuszowe

Świadczenia emerytalne i rentowe

Stan na 1 stycznia 2022

5 888

-

5 888

Koszty bieżącego zatrudnienia

307

-

307

Koszt odsetek

205

-

205

(Zyski)/straty aktuarialne

(1 372)

-

(1 372)

Świadczenia wypłacone

(215)

-

(215)

Stan na 31 grudnia 2022

4 813

-

4 813

Zobowiązania długoterminowe

4 662

-

4 662

Zobowiązania krótkoterminowe

151

-

151

Okres porównawczy

Ogółem zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych i nagród jubileuszowych

Nagrody jubileuszowe

Świadczenia emerytalne i rentowe

Stan na 1 stycznia 2021

6 537

Koszty bieżącego zatrudnienia

359

-

359

Koszt odsetek

88

-

88

Straty/(zyski) aktuarialne

(687)

-

(687)

Świadczenia wypłacone

(409)

-

(409)

Stan na 31 grudnia 2021

5 888

-

5 888

Zobowiązania długoterminowe

5 697

-

5 697

Zobowiązania krótkoterminowe

191

-

191

62

Kwoty ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodach przedstawiają się następująco:

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

Koszty bieżącego zatrudnienia

307

359

Koszt odsetkowy

205

88

(Zyski)/straty aktuarialne netto ujęte w trakcie roku

(1 372)

(687)

Ogółem, ujęte w kosztach świadczeń pracowniczych

(860)

(240)

Główne przyjęte założenia aktuarialne

2022

2021

Stopa dyskonta

6,70%

3,40%

Tablice śmiertelności

pttz2021

pttz2020

Średni zakładany roczny wzrost podstaw kalkulacji odpraw emerytalno- rentowych w okresie 10 lat

5,40%

4,30%

Średni ważony współczynnik mobilności pracowniczej

5,52%

5,92%

Średni pozostały okres zatrudnienia (w latach)

11,63

11,58

Analiza wrażliwości wyników wyceny na dzień 31 grudnia 2022 roku na zmianę podstawowych założeń aktuarialnych (dane w złotych)

Tytuł rezerwy

Stopa dyskonta finansowego

Planowane wzrosty podstaw

Zmiana mobilności

- 0.5 pp.

+ 0.5 pp.

- 0.5 pp.

+ 0.5 pp.

- 0.5 pp.

+ 0.5 pp.

Odprawy emerytalne

4 480 910

4 028 668

4 014 750

4 516 728

4 442 240

4 062 285

Odprawy rentowe

595 805

541 780

541 185

599 208

595 230

542 108

Rezerwy łącznie

5 076 715

4 570 448

4 555 935

5 115 936

5 037 470

4 604 393

Analiza wrażliwości wyników wyceny na dzień 31 grudnia 2021 roku na zmianę podstawowych założeń aktuarialnych (dane w złotych)

Tytuł rezerwy

Stopa dyskonta finansowego

Planowane wzrosty podstaw

Zmiana mobilności

- 0.5 pp.

+ 0.5 pp.

- 0.5 pp.

+ 0.5 pp.

- 0.5 pp.

+ 0.5 pp.

Odprawy emerytalne

5 557 751

4 919 573

4 908 372

5 594 810

5 501 809

4 967 158

Odprawy rentowe

703 552

626 300

626 302

706 656

702 104

627 341

Rezerwy łącznie

6 261 303

5 545 873

5 534 674

6 301 466

6 203 913

5 594 499

63

28

Odroczony podatek dochodowy:

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

(117 535)

(122 740)

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

182 886

178 871

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego netto:

65 351

56 131

Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego:

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego

-

(299)

Razem zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego

-

(299)

Podatek dochodowy odroczony - aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego netto

65 351

55 832

29

Zmiany stanu odroczonego podatku dochodowego przedstawiają się w sposób następujący:

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Stan na początek okresu

(55 832)

(47 535)

Inne całkowite dochody - wycena instrumentu finansowego

(6 160)

1 461

Inne całkowite dochody - wycena aktuarialna

260

130

(Uznanie)/obciążenie wyniku finansowego

(3 619)

(9 888)

Stan na koniec okresu

(65 351)

(55 832)

64

30

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu odroczonego podatku dochodowego w trakcie okresu sprawozdawczego przedstawia się w sposób następujący:

Przyśpieszona amortyzacja podatkowa i ulgi inwestycyjne

Leasing

Wartości niematerialne i prawne

Pozostałe

Razem

Okres bieżący

Stan na 1 stycznia 2022

63 194

18 219

35 635

5 991

123 039

Obciążenie/(uznanie) wyniku finansowego

2 509

(615)

(2 139)

901

656

Inne całkowite dochody - wycena instrumentu finansowego

-

(6 160)

Stan na 31 grudnia 2022

65 703

17 604

33 496

732

117 535

Okres porównawczy

Stan na 1 stycznia 2021

66 028

13 300

37 703

6 880

123 911

Obciążenie/(uznanie) wyniku finansowego

(2 834)

4 919

(2 068)

(2 350)

(2 333)

Inne całkowite dochody - wycena instrumentu finansowego

-

1 461

Stan na 31 grudnia 2021

63 194

18 219

35 635

5 991

123 039

31

Zmiana stanu aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego w trakcie okresu sprawozdawczego przedstawia się w sposób następujący:

Rezerwy, świadczenia emerytalne i nagrody jubileuszowe

Odpisy aktualizujące wartość rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych

Rozliczenia międzyokresowe bierne

Straty podatkowe

Opakowania

Odpisy aktualizujące wartość należności

Leasing

Niewypłacone wynagrodzenia i świadczenia oraz ZUS

Pozostałe

Razem

Okres bieżący

Stan na 1 stycznia 2022

3 414

8 651

87 493

24 069

25 244

5 124

18 809

543

5 524

178 871

(Obciążenie)/uznanie wyniku finansowego

798

5 483

(4 610)

-

3 985

75

(536)

(10)

(910)

4 275

Inne całkowite dochody - wycena aktuarialna

(260)

-

(260)

Stan na 31 grudnia 2022

3 952

14 134

82 883

24 069

29 229

5 199

18 273

533

4 614

182 886

Okres porównawczy

Stan na 1 stycznia 2021

6 093

8 644

86 930

24 091

21 979

4 927

13 202

538

5 042

171 446

(Obciążenie)/uznanie wyniku finansowego

(2 549)

7

563

(22)

3 265

197

5 607

5

482

7 555

Inne całkowite dochody - wycena aktuarialna

(130)

-

(130)

Stan na 31 grudnia 2021

3 414

8 651

87 493

24 069

25 244

5 124

18 809

543

5 524

178 871

65

32

31 Grudnia 2022

31 Grudnia 2021

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania

1 196 000

1 066 788

Zobowiązania handlowe wobec jednostek niepowiązanych

510 456

403 577

Zobowiązania handlowe wobec jednostek powiązanych

Nota 7.10

22 896

24 003

Zobowiązania z tytułu akcyzy

62 719

36 109

Pozostałe zobowiązania budżetowe

34 339

13 686

Zobowiązania z tytułu kaucji

143 263

129 126

Pozostałe zobowiązania i zobowiązania inwestycyjne

46 018

36 289

Rozliczenia międzyokresowe (bierne)

376 309

423 998

- krótkoterminowe

376 309

423 998

- audyt i usługi konsultingowe

18

30

- ścieki, ochrona środowiska

2 586

1 962

- inne usługi obce

424

1 260

- koszty promocji i marketingu

286 408

329 808

- nagrody i płace

65 798

62 152

- niewykorzystane urlopy

6 090

5 211

- energia, paliwa i telefony

8 038

4 372

- pozostałe rozliczenia międzyokresowe kosztów

6 947

19 203

Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania, razem

1 196 000

1 066 788

Część krótkoterminowa

1 196 000

1 066 788

Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego

-

47 565

Informacje dotyczące zmniejszenia zobowiązań z tytułu kaucji wobec rynku przedstawiono w nocie 36.

Wartość godziwa zobowiązań nie różni się istotnie od wartości bilansowej.

66

33

Rezerwy krótkoterminowe na pozostałe zobowiązania i obciążenia

Rezerwa krótkoterminowa

na restrukturyzację zatrudnienia

Okres bieżący

Stan na 1 stycznia 2022

12 075

Ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów

15 848

- Utworzenie dodatkowych rezerw

16 573

- Rozwiązanie niewykorzystanych rezerw

(725)

Rezerwy wykorzystane w ciągu roku

(11 935)

Stan na 31 grudnia 2022

15 988

Okres porównawczy

Stan na 1 stycznia 2021

25 526

Ujęte w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów

15 847

- Utworzenie dodatkowych rezerw

17 189

- Rozwiązanie niewykorzystanych rezerw

(1 342)

Rezerwy wykorzystane w ciągu roku

(29 298)

Stan na 31 grudnia 2021

12 075

Rezerwa na restrukturyzację

Rezerwa na koszty restrukturyzacji w Grupie Kapitałowej Żywiec S.A. została utworzona przede wszystkim w związku z optymalizacją procesów i struktury zatrudnienia w obszarze sprzedaży, produkcji i logistyki oraz działów wsparcia - w znacznej mierze jako kontynuacja programów zainicjowanych w latach ubiegłych.

Redukcje zatrudnienia w Grupie Kapitałowej Żywiec S.A. wynikają z postępującej optymalizacji organizacji pracy w browarach, dalszego korzystania z outsourcingu usług, upraszczania struktur organizacyjnych zakładów oraz postępów w automatyzacji procesów łańcucha dostaw, organizacji sprzedaży oraz technicznego wsparcia sprzedaży.

W grudniu 2021 roku Zarząd przedstawił Związkom Zawodowym plan na 2022 rok (Program Redukcji 2022), a w lutym 2022 roku jego aktualizację. W czwartym kwartale roku zwiększony został poziom rezerw restrukturyzacyjnych w związku z podpisanymi porozumieniami w tym zakresie.

W ciągu kolejnych miesięcy 2022 roku rezerwy zawiązane na Program Redukcji 2022 były korygowane o faktycznie przysługujące indywidualnym pracownikom kwoty odpraw.

67

34

Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów

(struktura rzeczowa - rodzaje działalności)

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

przychody ze sprzedaży wyrobów, towarów i materiałów w tym:

3 854 303

3 460 211

- od jednostek powiązanych

Nota 7.10

339 058

336 504

- od jednostek niepowiązanych

3 515 245

3 123 707

przychody ze sprzedaży usług, w tym:

7 247

7 074

- od jednostek powiązanych

Nota 7.10

4 493

4 275

- od jednostek niepowiązanych

2 754

2 799

Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, razem

3 861 550

3 467 285

35

Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów (struktura terytorialna)

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

kraj, w tym:

3 786 082

3 397 178

- od jednostek powiązanych

338 494

336 533

- od jednostek niepowiązanych

3 447 588

3 060 645

eksport, w tym:

75 468

70 107

- od jednostek powiązanych

5 057

4 246

- od jednostek niepowiązanych

70 411

65 861

Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, razem

3 861 550

3 467 285

68

36

Koszty według rodzaju

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

zużycie materiałów podstawowych

1 239 324

954 640

zużycie materiałów pomocniczych

29 393

22 753

usługi transportowe

173 018

137 195

usługi sprzedaży i marketingu

218 412

200 629

zużycie energii

106 439

58 029

remonty

49 987

51 136

wynagrodzenia i świadczenia

308 529

294 610

amortyzacja

195 091

188 968

podatek akcyzowy*

1 129 988

862 970

inne koszty

216 058

239 547

Koszty według rodzaju, razem

3 666 239

3 010 477

zmiana stanu zapasów produktów i półproduktów

(18 410)

(5 914)

koszty sprzedaży (wielkość ujemna)

(670 872)

(623 461)

koszty ogólnego zarządu (wielkość ujemna)

(182 211)

(187 619)

(Strata)/zysk z tytułu utraty wartości należności

(588)

(1 481)

Koszt wytworzenia sprzedanych produktów

2 794 158

2 192 002

Wartość sprzedanych towarów i materiałów

9 160

8 406

Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów

2 803 318

2 200 408

*Szczegółowa informacja dotycząca zwrotu nadpłaconego podatku akcyzowego znajduje się w nocie 40. niniejszego sprawozdania.

Inne koszty

Zmniejszenie zobowiązania wobec rynku z tytułu wydanych opakowań zwrotnych

(27 001)

(29 596)

Koszty pozostałych usług obcych

139 613

156 798

Koszty utworzenia i rozwiązania odpisów aktualizujących wartość rzeczowych aktywów

trwałych i wartości niematerialnych ujęty w koszcie wytworzenia sprzedanych produktów

(1 151)

463

Koszty podatków i opłat

46 266

61 209

Koszty licencji

33 841

30 928

Inne

24 490

19 745

Razem

216 058

239 547

W kosztach wynagrodzeń zawarte są składki na Pracowniczy Program Emerytalny w kwocie 8 093 tys. złotych w 2022 roku oraz w kwocie 7 722 tys. złotych w 2021 roku.

Dla członków Zarządu i Rady Nadzorczej składka na Pracowniczy Program Emerytalny wyniosła 64 tys. złotych w 2022 roku i 117 tys. złotych w 2021 roku.

Zmniejszenie zobowiązania wobec rynku z tytułu wydanych opakowań zwrotnych jest wyliczane w oparciu o szacunki Grupy Kapitałowej Żywiec S.A.

Grupa Żywiec S.A. do wyliczenia zmniejszenia zobowiązania wobec rynku z tytułu wydanych opakowań zwrotnych dokonuje szacunków w oparciu o raport niezwróconych opakowań przez klientów.

37

Pozostałe zyski/(straty) netto

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

Zysk/(strata) na sprzedaży i likwidacji rzeczowych aktywów trwałych

5 251

(14 855)

Pozostałe zyski/(straty) netto, razem

5 251

(14 855)

Pozostałe koszty

Pozostałe koszty operacyjne - odpis aktualizujący wartość rzeczowych aktywów trwałych*

(30 012)

-

Pozostałe koszty, razem

(30 012)

-

*Szczegółowa informacja dotycząca odpisu rzeczowych aktywów trwałych znajduje się w nocie 8. niniejszego sprawozdania finansowego.

69

38

Przychody odsetkowe

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

- odsetki od lokat krótkoterminowych

327

118

- pozostałe odsetki

560

576

Przychody odsetkowe, razem

887

694

39

Koszty odsetkowe

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

- od kredytów i pożyczek

(63 202)

(13 063)

- odsetki pozostałe

(2 841)

(2 832)

Koszty odsetkowe, razem

(66 043)

(15 895)

40

Pozostałe przychody/(koszty) finansowe netto

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

- wycena instrumentu finansowego

380

(78)

- różnice kursowe netto

(7 396)

(6 585)

- wycena kontraktu na sprzedaż udziałów*

(7 459)

(4 377)

- zwrot odsetek z tytułu nadpłaty w podatku akcyzowym**

24 860

75 074

- pozostałe

3 295

(1 585)

Pozostałe przychody/(koszty) finansowe, razem

13 680

62 449

* Na mocy umowy zawartej w dniu 30 czerwca 2020 roku między United Beverages, Żywiec Investments Holding Sp. z o.o. oraz Grupą Żywiec S.A., Grupa Żywiec wystawiła na rzecz United Beverages kontrakt na sprzedaż 20% udziałów w Distribev Orbico Sp. z o.o., w wyniku którego Grupa Żywiec S.A. w zamian za posiadane udziały otrzyma w piątą rocznicę umowy płatność 20 000 tys. złotych pomniejszoną o sumę otrzymanych w tym okresie dywidend, o ile w tym okresie suma otrzymanych przez Grupę Żywiec S.A. dywidend nie osiągnie 19 000 tys. złotych, co warunkowałoby natychmiastową realizację kontraktu z ceną wykonania 1 000 tys. złotych. Spółka wyceniła ten kontrakt, a jednocześnie wygasły inne podpisane w tym zakresie dotychczasowe umowy, a wynik na ich wycenach został ujęty w pozostałych kosztach/przychodach finansowych.

Na dzień 31 grudnia 2022 roku koszt w wysokości 7 459 tys. złotych stanowi aktualizację wartości wyceny kontraktu przeprowadzonej na dzień 31 grudnia 2022 roku (na 31 grudnia 2021 wynosiła 4 377 tys. złotych).

** Zgodnie z wyrokiem Europejskiego Trybunału Sprawiedliwości („ETS”) sprawa C30/17 Naczelny Sąd Administracyjny („NSA”) potwierdził, że wpływ cukru/syropu smakowego dodawanego do piw smakowych po fermentacji powinien być wyłączony z podstawy opodatkowania podatkiem akcyzowym.

Do momentu orzeczenia ETS Spółka uiszczała podatek akcyzowy od piw smakowych uwzględniając w podstawie opodatkowania wpływ dodatków smakowych co skutkowało zawyżeniem podstawy opodatkowania. W ocenie Spółki stanowisko wyrażone w obu wyrokach miało zastosowanie do wszystkich piw smakowych i na tej podstawie złożyła wnioski o stwierdzenie oraz zwrot nadpłaconego podatku akcyzowego za lata 2007-2018 w kwocie podstawowej 163 000 tys. złotych.

W okresie czerwiec - grudzień 2021 roku Grupa Żywiec S.A. otrzymała zwrot nadpłaconego podatku akcyzowego za lata 2007 - 2018 w łącznej kwocie 237 721 tys. złotych, z czego 162 647 tys. złotych pomniejszyło koszt podatku akcyzowego, natomiast kwota odsetek w wysokości 75 074 tys. złotych została zaprezentowana jako pozostały przychód finansowy. W 2022 roku Grupa Żywiec S.A. otrzymała dodatkowo zwrot odsetek od nadpłaconego podatku akcyzowego za lata 2007 - 2018 w łącznej kwocie 24 860 tys. złotych, który został zaprezentowany jako pozostały przychód finansowy.

Na mocy umowy z dnia 21 grudnia 2020 roku VAN PUR S.A. złożył Grupie Żywiec S.A. nieodwołalną, ważną sześć lat, warunkową ofertę nabycia wszystkich praw własności intelektualnej obejmującej między innymi znaki towarowe wynikające z marek "Kuflowe", "Braniewo", "Jasne, że Pełne" oraz domeny internetowe za cenę opcji kupna marek równą 100 000 tys. złotych skorygowaną o rzeczywistą wartość rynkową marek. Grupa Żywiec S.A. może wykonać opcję kupna marek pod warunkiem, że nie wykonała opcji kupna udziałów.

Na mocy umowy z dnia 21 grudnia 2020 roku VAN PUR S.A złożył Grupie Żywiec S.A. nieodwołalną, ważną sześć lat, warunkową ofertę nabycia wszystkich udziałów Browaru Braniewo Sp. z o.o za cenę opcji kupna udziałów równą 170 000 tys. złotych skorygowaną o rzeczywistą wartość rynkową udziałów. Grupa Żywiec S.A. może wykonać opcję kupna udziałów pod warunkiem, że nie wykonała opcji kupna marek.

Warunek wykonania obu opcji pozostaje poza kontrolą Grupy Żywiec S.A. i dlatego nie zostały one wycenione i odzwierciedlone w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.

70

41

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów

22 856

80 598

część bieżąca

26 475

90 486

część odroczona

(3 619)

(9 888)

Poniżej przedstawiono liczbowe uzgodnienie obciążenia podatkowego i iloczynu wyniku finansowego brutto i stosowanej stawki podatkowej.

Za okres

od 01.01.2022

do 31.12.2022

Za okres

od 01.01.2021

do 31.12.2021

Zysk przed opodatkowaniem

133 596

487 178

Podatek według stawki 19%

25 384

92 564

Przychód niepodlegający opodatkowaniu (wypłata z zysku spółki stowarzyszonej)

(722)

(153)

Koszty nie stanowiące kosztów uzyskania przychodu

3 320

2 707

Udział w stratach/(zyskach) netto jednostek stowarzyszonych rozliczanych metodą praw własności

(280)

63

Przychody niepodatkowe

(4 810)

(14 362)

Pozostałe

(36)

(221)

Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów

22 856

80 598

42

Kapitał rezerwowy z tytułu aktualizacji wyceny zabezpieczeń ryzyka zmiany cen surowców

2022

2021

Stan na 1 stycznia

12 191

5 962

Kapitał rezerwowy z tytułu aktualizacji wyceny zabezpieczeń ryzyka zmiany cen surowców

15 050

7 360

Podatek odroczony

(2 859)

(1 398)

Zysk/(strata) z tytułu zmian w wartości godziwej instrumentów zabezpieczających w okresie

(10 326)

35 714

Podatek wynikający ze zmian wartości godziwej ujęty w innych całkowitych dochodach

1 962

(6 786)

Zyski/(straty) rozpoznane w wartości pozycji zabezpieczanych

(22 094)

(28 024)

Podatek wynikający z zysków/(strat) rozpoznanych w wartości pozycji zabezpieczanych ujęty w innych całkowitych dochodach

4 198

5 325

Stan na 31 grudnia

(14 069)

12 191

Wszystkie dotychczas wykorzystywane w Spółce zabezpieczenia pozostają w ciągłej relacji ekonomicznej do zabezpieczanych pozycji z uwagi na bezpośredni związek ich wyceny z wartościami pozycji zabezpieczanych, czyli cenami surowca (aluminium) używanego do produkcji opakowań/puszek. Spółka ocenia, iż pozostają one efektywne.

71

43

Średnia ważona liczba akcji zwykłych

Okres bieżący

Średnia ważona liczba akcji za 2022 rok wynosi 10 271 337.

Średnia ważona liczba akcji za okres od 1 stycznia 2022 roku do 31 grudnia 2022 roku i od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 roku została obliczona, jako średnia liczba wyemitowanych akcji nie skupionych przez Spółkę ważona liczbą dni, w których te akcje występowały w ciągu roku obrotowego.

Zysk przypadający na jedną akcję zwykłą został obliczony jako iloraz wyniku netto za ostatnie 12 miesięcy i średnioważonej liczby akcji.

Liczba dni dla poszczególnych stanów akcji w okresie I 2022 - XII 2022

Liczba akcji w poszczególnych okresach

Waga

Średnioważona liczba akcji zwykłych

1

2

3

4 = 2*3

365

10 271 337

365/365=1

10 271 337

365

10 271 337

Rozwodniony zysk na jedną akcję jest równy zyskowi na jedną akcję.

Okres porównawczy

Średnia ważona liczba akcji za 2021 rok wyniosła 10 271 337.

Zysk przypadający na jedną akcję zwykłą został obliczony jako iloraz wyniku netto za ostatnie 12 miesięcy i średnioważonej liczby akcji.

Liczba dni dla poszczególnych stanów akcji w okresie I 2021 - XII 2021

Liczba akcji w poszczególnych okresach

Waga

Średnioważona liczba akcji zwykłych

1

2

3

4 = 2*3

365

10 271 337

365/365=1

10 271 337

365

10 271 337

Rozwodniony zysk na jedną akcję jest równy zyskowi na jedną akcję.