Sjóvá-Almennar
tryggingar hf.
Ársreikningur samstæðunnar árið 2021
Kringlunni 5, 103 Reykjavík Kt. 650909-1270
_________________________________________________________________________________________________________
3
6
10
11
12
13
14
Óendurskoðuð fylgiskjöl
42
43
44
51
56
Selected Financial Information .........................................................
.....................................................................
Skýringar ..............................................................................................................................................................
Eiginfjáryfirlit .........................................................................................................................................................
Efnisyfirlit
Skýrsla og yfirlýsing stjórnar og forstjóra ..............................................................................................................
Áritun óháðs endurskoðanda ...............................................................................................................................
Rekstrarreikningur og yfirlit um heildarafkomu ......................................................................................................
Efnahagsreikningur ..............................................................................................................................................
Sjóðstreymisyfirlit .................................................................................................................................................
Ófjárhagslegar upplýsingar ...................................................................................................................................
Ársfjórðungayfirlit ..................................................................................................................................................
Stjórnarháttayfirlýsing ............................................................................................................................................
Viðauki við skýringu 26 .........................................................................................................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
2
Skýrsla og yfirlýsing stjórnar og forstjóra
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. („félagið" "samstæðan" eða „Sjóvá") fyrir árið 2021 er gerður í
samræmi við alþjóðlega reikningsskilastaðla (IFRS) eins og þeir hafa verið staðfestir af Evrópusambandinu.
Aðalstarfsemi félagsins felst í vátryggingarekstri og fjárfestingarstarfsemi. Samstæðuársreikningurinn hefur að geyma
ársreikning félagsins og dótturfélaga þess sem vísað er til í heild sinni sem „samstæðunnar“.
Rekstur og fjárhagsleg staða 2021
Sjóvá er alhliða tryggingafélag með starfsemi á Íslandi á sviði skaða- og líftrygginga. Sterk ímynd og staða félagsins á
vátryggingamarkaði var staðfest þegar niðurstöður íslensku ánægjuvogarinnar sýndu að Sjóvá er efst tryggingafélaga í
Íslensku ánægjuvoginni á árinu 2021, fimmta árið í röð. Ánægja viðskiptavina helst í hendur við ánægju starfsfólks en
starfsánægja mældist á árinu 2021 með því hæsta sem mælist hjá íslenskum fyrirtækjum. Stefna félagsins er að vera
þjónustufyrirtæki í fremstu röð og áhersla lögð á að þjónusta viðskiptavini á þeirra forsendum og eftir þeim leiðum sem
hentar þeim best.
Tryggingavernd félagsins náði í lok árs 2021 til um 79.800 einstaklinga og 8.300 fyrirtækja.
Meðalfjöldi starfsmanna umreiknaður í heilsársstörf var 189 (2020: 187). Karlar eru 52% starfsmanna en konur 48%,
sömu hlutföll eiga við um starfsmenn í stjórnendastöðum.
Hagnaður samstæðunnar 2021 var 9.570 millj. kr. (2020: 5.320). Í árslok 2021 námu eignir samstæðunnar 67.856
millj. kr. (2020: 59.261), skuldir 43.518 millj. kr. (2020: 37.898) og eigið fé 24.339 millj. kr. (2020: 21.364).
Eiginfjárhlutfall samstæðunnar var 35,9% í árslok (2020: 36,0%), gjaldþolshlutfall nam 1,71 í árslok fyrir fyrirhugaða
arðgreiðslu og endurkaup (2020: 1,91) en 1,41 eftir fyrirhugaða arðgreiðslu og tilkynnt endurkaup.
Rekstrarniðurstaða ársins 2021 endurspeglar sterkan grunnrekstur félagsins sem og afar hagstæða þróun á
eignamörkuðum á árinu.
Afkoma af vátryggingarekstri fyrir skatta nam á árinu 2021 2.517 millj.kr. (2020: 1.968). Eigin iðgjöld námu 22.928 millj.
kr. á árinu 2021 og jukust um 15,7% á milli ára en þess ber að geta að á árinu 2020 felldi félagið niður bifreiðaiðgjöld
einstaklinga í maí um sem nemur 650 millj.kr. Eigin tjón námu 16.307 millj.kr. á árinu 2021 (2020; 14.223) og jukust
um 14,6%. Samsett hlutfall var 90,9% á árinu 2021 samanborið við 92,0% árið 2020.
Afkoma af fjárfestingastarfsemi fyrir skatta nam á árinu 2021 7.830 millj.kr. (2020: 3.960). Afkoman er töluvert umfram
væntingar sem skýrist af góðri afkomu af safni skráðra og óskráðra hlutabréfa en þróun á eignamörkuðum var afar
hagstæð á árinu. Fjárfestingatekjur námu 8.384 millj.kr. á árínu 2021 (2020: 5.274) og ávöxtun af fjárfestingaeignum í
stýringu var 18,5% á árinu (2020: 13,2%).
Stjórn félagsins leggur til að greiddur verði arður sem nemur kr. 3,14 á hlut fyrir rekstrarárið 2021 eða um 3.850
millj.kr. Arðgreiðslustefna félagsins miðar við að greiða að lágmarki 50% af hagnaði hvers árs til hluthafa í formi arðs,
að því gefnu að gjaldþol sé innan gjaldþolsviðmiða stjórnar sem er á bilinu 1,4-1,7. Gjaldþol eftir fyrirhugaða
arðgreiðslu og tilkynnt endurkaup er 1,41. Fjárhagslegur styrkur félagsins er mikill líkt og ársreikningur félagsins sýnir.
Eiginfjárhlutfall eftir fyrirhugaða arðgreiðslu er 30,2% og fjárhagsstaða félagsins áfram traust og félagið eftir sem áður
fært um að standa þétt við bakið á viðskiptavinum og mæta ófyrirséðum áföllum í rekstri.
Samfélagsleg ábyrgð
Það er yfirlýst stefna félagsins að starfa í sátt við samfélagið og umhverfið og talið að samfélagslega ábyrgur rekstur
skili sér í aukinni arðsemi til framtíðar. Samkvæmt UFS mati Reitunar, sem gerir grein fyrir hvernig fyrirtæki standa
frammi fyrir áhættum sem snúa að umhverfis- og félagsþáttum og stjórnarháttum, fær Sjóvá 75 í einkunn af 100
mögulegum og er fyrir ofan meðaltal útgefenda sem farið hafa í gegnum sambærilega greiningu. Sjóvá fékk hæstu
einkunn á markaði fyrir félagsþáttinn sem mælir meðal annars vinnuumhverfi, velferð starfsmanna og viðskiptaánægju.
Sjóvá hefur um árabil verið aðalbakhjarl Slysavarnarfélagsins Landsbjargar og hluti af Ólympíufjölskyldu ÍSÍ frá
upphafi. Leitast er við að þeir fjármunir sem varið er til góðgerðarmála styðji við hlutverk og stefnu Sjóvár. Á árinu
2021 var samstarfssamningur við Landsbjörgu endurnýjaður til 5 ára og markmiðið að halda áfram nánu samstarfi
beggja aðila á sviði slysavarna, standa að metnaðarfullum forvarnarverkefnum og stuðla þannig í sameiningu að
bættu öryggi almennings og ferðamanna um allt land. Í ljósi góðrar rekstrarafkomu á árinu 2021 var ákveðið að styrkja
Landsbjörgu jafnframt um 142,5 millj. kr. til smíða á þremur nýjum björgunarskipum samtakanna en með tilkomu nýrra
björgunarskipa verður bylting í viðbragðstíma og aðbúnaði fyrir áhafnir og skjólstæðinga sem skiptir miklu máli fyrir
öryggi sjófarenda og samfélagið allt.
Áhættustýring
Áhættustýring er eitt af lykilsviðum Sjóvá en félagið hefur komið á samhæfðri áhættustýringu sem nær til allra
rekstrarþátta félagsins og sett sér áhættustefnu sem lýsir umgjörð áhættustýringar. Áhættustefnan nær til allra
áhættuþátta sem krafist er í lögum og reglugerð um vátryggingastarfsemi.
_________________________________________________________________________________________________________
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
3
_________________________________________________________________________________________________________
Samþykktir, stjórn og hlutafé
Virkur
eignarhluti
15,0%
9,9%
8,9%
8,8%
8,5%
6,9%
3,8%
3,6%
3,1%
2,5%
Skýrsla og yfirlýsing stjórnar og forstjóra frh.:
Sjóvá hefur komið upp verklagi sem tryggir að stjórnendur og starfsmenn fái þjálfun í að þekkja áhættur sem geta haft
áhrif á rekstur, viðskiptavini og vátryggða. Þetta verklag segir jafnframt til um hvernig skuli tilkynna, skrá, meta, mæla
stýra og/eða milda þær áhættur sem um ræðir. Frekari upplýsingar um áhættustýringu er að finna í
stjórnarháttayfirlýsingu Sjóvá og skýringum 29-36.
Stjórn félagsins er skipuð fimm stjórnarmönnum og tveimur til vara. Aðalfundur félagsins kýs stjórn og skal kjörtímabil
hennar vera til næsta aðalfundar.
Varamenn í stjórn eru Erna Gísladóttir og Garðar Gíslason.
Stjórn félagsins skipa: Björgólfur Jóhannsson formaður, Hildur Árnadóttir, Guðmundur Örn Gunnarsson, Ingi Jóhann
Guðmundsson og Ingunn Agnes Kro.
Á aðalfundinum var einnig samþykkt að lækka hlutafé félagsins um 2 millj. hluti til jöfnunar eigin hluta á grundvelli
ákvæða laga nr. 2/1995 um hlutafélög. Hlutafé félagsins lækkaði þar með úr 1.336 millj. kr. í 1.334 millj. kr.
Hlutafé félagsins er í einum flokki sem skráður er á Nasdaq Iceland. Allir hlutir njóta sömu réttinda.
Á aðalfundi félagsins 12. mars 2021 var samþykkt heimild til stjórnar til kaupa eigin bréfa með framkvæmd
endurkaupaáætlunar. Endurkaupin máttu að hámarki nema 133,4 millj. hlutum. Félagið keypti 41,5 millj. eigin hluti á
árinu fyrir 1.442 millj. kr. Þar af keypti félagið 6,5 millj. hluti á árinu á grundvelli fyrri heimildar sem samþykkt var á
aðalfundi 2020. Kaup Sjóvá á eigin bréfum eru í samræmi við eiginfjárstefnu félagsins. Tilgangur endurkaupanna er
að lækka útgefið hlutafé.
Hlutafé samkvæmt efnahagsreikningi eftir hlutafjárlækkanir og kaup eigin hluta er því 1.228 millj. kr.
Á hluthafafundi Sjóvá þann 19. október 2021 var samþykkt að lækka hlutafé félagsins um kr. 66,5 millj.kr. að nafnverði
eða úr 1.334 millj. kr. í 1.267 millj.kr. að nafnverði. Greiðsla til hluthafa fór fram 24. nóvember 2021 þegar lögboðnum
skilyrðum fyrir hlutafjárlækkuninni var fullnægt og nam 2.500 millj.kr. Tilgangur hlutafjárlækkunarinnar var að laga
fjármagnsskipan félagsins að gjaldþolsviðmiðum stjórnar. Stjórn hefur sett þau viðmið að gjaldþolshlutfallið sé á bilinu
1,4-1,7 en var þann 30. júní 2021 1,79,meðal annars þar sem ekki var greiddur arður til hluthafa á árinu 2020 í ljósi
tilmæla eftirlitsaðila á þeim tíma.
Stjórnarkjör skal fara fram sem hlutfallskosning milli einstaklinga. Fyrstu fjögur stjórnarsætin skulu skipa þeir tveir
karlar og þær tvær konur sem fá flest atkvæði við kjörið. Sá einstaklingur, karl eða kona, sem næst kemur á eftir
fyrrgreindum fjórum stjórnarmönnum að atkvæðamagni, skal teljast réttkjörinn sem fimmti stjórnarmaðurinn. Skulu
varamenn vera sá karl og sú kona sem fá flest atkvæði við kjörið. Félagið uppfyllir kröfur um kynjahlutfall í stjórn en
hana skipa tvær konur og þrír karlar.
Samþykki hluthafafundar þarf til hækkunar og lækkunar hlutafjár og þarf til sama magn atkvæða og til breytinga á
samþykktum. Verði hlutafé félagsins hækkað skulu hluthafar hafa forgangsrétt að öllum nýjum hlutum í hlutfalli við
skrásetta hlutafjáreign sína eins og kveðið er á um í lögum á hverjum tíma.
Í árslok 2021 voru hluthafar 1.295 en þeir voru 934 í ársbyrjun og fjölgaði því um 361 á árinu. 51,3% hluta eru í eigu
lífeyrissjóða, 36,0% í eigu einstaklinga og fyrirtækja, 6,9% í eigu innlendra verðbréfasjóða, 2,3% í eigu
fjármálafyrirtækja, 3,1% eigin hlutir og 0,4% í eigu erlendra verðbréfasjóða. Tíu stærstu hluthafar í árslok og
hlutfallsleg eign þeirra er eftirfarandi:
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
4
_________________________________________________________________________________________________________
Covid-19
Stjórnarhættir
Annað
Ófjárhagsleg upplýsingagjöf
Yfirlýsing stjórnar og forstjóra
Ófjárhagslegar upplýsingar sem nauðsynlegar eru til að leggja mat á þróun, umfang, stöðu og áhrif félagsins í
tengslum við umhverfismál, félagsmál og stjórnarhætti, sem og stefnu félagsins í mannréttindamálum, mútu- og
spillingamálum eru birtar í viðauka.
Hermann Björnsson
Í stjórn:
Björgólfur Jóhannsson stjórnarformaður
Samkvæmt bestu vitneskju er það álit okkar að samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. gefi glögga
mynd af rekstrarafkomu samstæðunnar á árinu 2021, eignum, skuldum og fjárhagsstöðu hennar þann 31. desember
2021. Jafnframt er það álit okkar að samstæðuársreikningurinn og skýrsla stjórnar og forstjóra geymi glöggt yfirlit um
þróun og árangur í rekstri samstæðunnar, stöðu hennar í árslok og lýsi helstu áhættuþáttum sem samstæðan býr við.
Stjórn og forstjóri Sjóvár hafa í dag farið yfir samstæðuársreikning félagsins fyrir árið 2021 og staðfesta hann með
undirritun sinni. Stjórn og forstjóri leggja til við aðalfund félagsins að samþykkja ársreikninginn.
Reykjavík, 10. febrúar 2022
Forstjóri:
Í endurtryggingasamningum eigna-, ökutækja-, hópslysa-, líf- og heilsutrygginga auk hluta ábyrgðartrygginga eru
ákvæði um að báðir aðilar geti sagt samningum upp ef veruleg breyting verður á eignarhaldi eða yfirráðum mótaðilans.
Hildur Árnadóttir, varaformaður
Guðmundur Örn Gunnarsson
Ingi Jóhann Guðmundsson
Ingunn Agnes Kro
Stjórn Sjóvár hefur sett sér starfsreglur og er þar leitast við að fylgja „Leiðbeiningum um stjórnarhætti fyrirtækja"
útgefnum af Viðskiptaráði Íslands, Nasdaq Iceland og Samtökum atvinnulífsins. Tilnefningarnefnd Sjóvár tók til starfa í
október 2018 og er hlutverk hennar að tilnefna einstaklinga til stjórnarsetu í félaginu. Í samræmi við ofangreindar
leiðbeiningar um góða stjórnarhætti og lög um ársreikninga hefur stjórn félagsins útbúið stjórnarháttayfirlýsingu sem
fylgir með ársreikningnum og er birt á heimasíðu félagsins. Helstu þættir í árangursmati stjórnar eru tíundaðir í
stjórnarháttayfirlýsingunni.
Covid-19 heimsfaraldurinn hafði óveruleg áhrif á rekstur félagsins á árinu 2021 líkt og á árinu 2020. Aðgerðir
stjórnenda hafa miðað að því að tryggja rekstrarsamfellu þannig að sem minnst truflun verði á þjónustu við
viðskiptavini sem og að tryggja öryggi starfsmanna og viðskiptavina sem kjósa að koma í útibú okkar. Góð reynsla er
komin á rekstur félagsins við breyttar aðstæður, áfram verður náið fylgst með framvindu heimsfaraldursins og
reksturinn aðlagaður að fyrirmælum stjórnvalda hverju sinni. Fjárfestingastefna félagsins er óbreytt, lausafjárstaða er
sterk sem og eiginfjárstaða félagsins sem er mjög sterk.
Skýrsla og yfirlýsing stjórnar og forstjóra frh.:
Í tengslum við gerð ársreiknings hefur félagið komið á innra eftirliti og stýrir áhættu með viðeigandi starfaaðgreiningu
og vel skilgreindum ábyrgðarsviðum. Ferlar eru til staðar til að tryggja eftirlit með tekjuskráningu, rekstrarkostnaði og
öðrum þáttum sem hafa áhrif á ársreikning félagsins.
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
5
_________________________________________________________________________________________________________
Til stjórnar og hluthafa Sjóvá-Almennra trygginga hf.
Áritun um endurskoðun samstæðuársreikningsins
Áritun óháðs endurskoðanda
Við höfum endurskoðað samstæðuársreikning Sjóvá-Almennra trygginga hf. („samstæðan“) fyrir árið 2021.
Samstæðuársreikningurinn hefur að geyma rekstrarreikning og yfirlit um heildarafkomu, efnahagsreikning,
eiginfjáryfirlit, sjóðstreymisyfirlit, upplýsingar um mikilvægar reikningsskilaaðferðir og aðrar skýringar.
Það er álit okkar að samstæðuársreikningurinn gefi glögga mynd af fjárhagsstöðu samstæðunnar 31. desember 2021
og afkomu samstæðunnar og breytingu á handbæru fé á árinu 2021, í samræmi við alþjóðlega reikningsskilastaðla
eins og þeir hafa verið staðfestir af Evrópusambandinu og viðbótarkröfur sem koma fram í íslenskum lögum og reglum
um ársreikninga skráðra félaga.
Lykilþættir endurskoðunar eru þeir þættir, sem samkvæmt faglegu mati okkar, höfðu mest vægi við endurskoðun
samstæðuársreikningsins. Við gefum ekki sérstakt álit á einstökum lykilþáttum en tókum á þeim við endurskoðun á
samstæðuársreikningnum í heild og við ákvörðun um álit okkar á honum.
Við vorum kjörin endurskoðendur á aðalfundi félagsins þann 15. mars 2018 og höfum verið endurskoðendur félagsins
samfellt síðan þá.
Viðbrögð í endurskoðuninni
Álit
Grundvöllur álits
Lykilþættir endurskoðunar
Lykilþáttur
Álitið er í samræmi við skýrslu okkar til endurskoðunarnefndar og stjórnar.
Við endurskoðuðum í samræmi við alþjóðlega endurskoðunarstaðla. Ábyrgð okkar samkvæmt stöðlunum er lýst
frekar í kaflanum Ábyrgð endurskoðanda á endurskoðun samstæðuársreikningsins í árituninni. Við erum óháð
félaginu í samræmi við gildandi siðareglur fyrir endurskoðendur. Við teljum að við höfum aflað nægilegra og viðeigandi
endurskoðunargagna til að byggja álit okkar á.
Mat tjónaskuldar
Tjónaskuld nam 22.449 milljónum króna í árslok 2021
og er hún 52% skulda samstæðunnar. Tjónaskuld er
skuldbinding vegna tilkynntra og orðinna en ótilkynntra
tjóna. Vísað er til skýringar 41 um reikningsskilaaðferðir
og skýringar 26 um fjárhagsupplýsingar.
Mat stjórnenda á áætluðum óuppgerðum tjónum, hvort
sem þau hafa verið tilkynnt samstæðunni eða ekki, er
lykilþáttur við endurskoðun vegna hárrar eðlislægrar
áhættu við mat á væntum framtíðargreiðslum vegna
orðinna tjóna. Það getur tekið nokkur ár að gera upp
tjón og endanlegur kostnaður getur ráðist af þáttum sem
eru óþekktir í árslok 2021 eða er ekki á færi
samstæðunnar að stjórna. Mat tjóna sem hafa orðið, en
hafa ekki verið tilkynnt til samstæðunnar, eru háð mestri
óvissu.
Mat tjóna er háð þeim gögnum sem liggja fyrir og þeim
forsendum sem byggt er á við matið. Breytist forsendur
getur það haft veruleg áhrif á fjárhæð tjónaskuldarinnar.
Endurskoðunaraðgerðir okkar miðuðu að því að leggja
mat á þær forsendur sem stjórnendur nota við útreikning á
tjónaskuld samstæðunnar. Í þeirri vinnu fólst meðal annars:
• Mat og prófanir á völdum eftirlitsþáttum með aðskilnaði
starfa við skráningu tjóna, ákvörðun um bótaskyldu og
greiðslu tjónabóta, ásamt eftirliti stjórnenda með greiðslu
tjónabóta.
• Mat á virkni upplýsingakerfis sem notað er við
tjónaskráningu og flutningi upplýsinga milli tjónakerfis og
fjárhagskerfis.
• Úrtaksprófanir á óuppgerðum tilkynntum tjónum í árslok
til að staðfesta tilvist og að mat tjóna sé viðeigandi, ásamt
því að staðfesta réttmæti greiðslna á tjónum.
• Staðfesting með úrtaki á heild og nákvæmni gagna sem
notuð eru við útreikning á tjónaskuld.
• Aðstoð tryggingastærðfræðinga okkar við sjálfstæðan
útreikning á tjónaskuldinni, ásamt mati á aðferðum og
forsendum stjórnenda samstæðunnar við mat
tjónaskuldarinnar og hvort bókfærð fjárhæð hennar sé
viðeigandi.
Samkvæmt bestu vitund okkar og skilningi lýsum við yfir að við höfum ekki veitt neina óheimila þjónustu samkvæmt 1.
mgr. 5. gr. reglugerðar Evrópuþingsins og ráðsins nr. 537/2014 og við erum óháð samstæðunni við endurskoðunina.
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
6
_________________________________________________________________________________________________________
Aðrar upplýsingar í ársskýrslu
Ábyrgð stjórnar og forstjóra á samstæðuársreikningnum
Tilvist og mat á verðbréfum
Bókfært verð verðbréfa nam 56.898 milljónum króna og
er 84% af bókfærðum eignum samstæðunnar í árslok
2021. Vísað er til skýringar 41 um reikningsskilaaðferðir
og skýringa 19, 20 og 21 um fjárhagsupplýsingar.
Samstæðan á og stjórnar safni verðbréfa til að mæta
skuldbindingum vegna ógreiddra tjóna. Samstæðan
setur sér fjárfestingastefnu þar sem meðal annars er
fjallað um samsetningu verðbréfa og hversu mikla
áhættu heimilt er að taka. Verðbréfin eru að jafnaði í
vörslu banka. Þar sem verðbréf eru verulegur hluti af
eignum samstæðunnar þá er það lykilþáttur í
endurskoðun okkar að staðfesta að verðbréfin séu til og
í eigu samstæðunnar.
Verðbréfin eru færð á gangvirði og er meirihluti þeirra
skráður á virkum markaði og hægt að nálgast
upplýsingar um markaðsvirði bréfanna. Nokkur óvissa
getur verið um matið, sérstaklega á skráðum
verðbréfum þegar viðskipti eru strjál og á óskráðum
verðbréfum
, sem samtals eru metin á 7.509 milljónir
k
róna. Við mat á þessum verðbréfum þurfa stjórnendur
að gefa sér forsendur um ýmsa þætti sem hafa áhrif á
matið. Þess vegna er mat skráðra verðbréfa þar sem
viðskipti eru strjál og óskráðra verðbréfa lykilþáttur í
endurskoðun okkar.
Endurskoðunaraðgerðir okkar miðuðu að því að staðfesta
eignarhald samstæðunnar á verðbréfum í árslok og leggja
mat á forsendur sem stjórnendur nota við útreikning á
verðmæti þeirra. Í þeirri vinnu fólst meðal annars að:
• Staðfesta tilvist og eignarhald verðbréfa í árslok með
utanaðkomandi staðfestingum.
• Staðfesta gengi á meirihluta skráðra verðbréfa með
aðstoð gagnaveitna og upplýsingum frá sjóðstjórum
óskráðra verðbréfasjóða.
• Meta aðferðir og útreikninga stjórnenda samstæðunnar á
verðmæti óskráðra verðbréfa með aðstoð verðmats
sérfræðinga okkar.
• Staðfesta með aðstoð verðmatssérfræðinga að fjáreignir
flokkist rétt í gangvirðisstig í skýringu 19.
Stjórn og forstjóri bera ábyrgð á öðrum upplýsingum. Aðrar upplýsingar eru ársskýrsla að undanskildum
samstæðuársreikningi og áritun okkar á hann. Álit okkar á samstæðuársreikningnum nær ekki til annarra upplýsinga
og við staðfestum þær ekki á neinn hátt.
Í tengslum við endurskoðun okkar á samstæðuársreikningnum ber okkur að lesa aðrar upplýsingar í ársskýrslu þegar
þær liggja fyrir og meta hvort þær séu í verulegu ósamræmi við samstæðuársreikninginn eða aðra þekkingu sem við
höfum aflað okkur við endurskoðunina eða virðast verulega rangar. Ef við, á grundvelli vinnu okkar, ályktum að
verulegar rangfærslur séu í öðrum upplýsingum ber okkur að skýra frá því. Ársskýrslan liggur ekki fyrir við áritun okkar
á samstæðuársreikninginn en við munum fá hana afhenta til yfirferðar áður en hún verður gefin út.
Stjórn og forstjóri eru ábyrg fyrir gerð og glöggri framsetningu samstæðuársreikningsins í samræmi við alþjóðlega
reikningsskilastaðla eins og þeir hafa verið staðfestir af Evrópusambandinu og viðbótarkröfur sem koma fram í
íslenskum lögum og reglum um ársreikninga skráðra félaga og fyrir því innra eftirliti sem þau telja nauðsynlegt til að
gera þeim kleift að setja fram samstæðuársreikning sem er án verulegra annmarka, hvort sem er vegna sviksemi eða
mistaka.
Við gerð samstæðuársreikningsins ber stjórn og forstjóra að leggja mat á rekstrarhæfi samstæðunnar og upplýsa, eftir
því sem við á, um þætti er varða rekstrarhæfi og miða grundvöll reikningsskilanna við áframhaldandi rekstrarhæfi,
nema þau ætli annað hvort að leysa samstæðuna upp eða hætta starfsemi hennar, eða hafa engan annan raunhæfan
kost en að gera það.
Stjórn og forstjóri skulu hafa eftirlit með gerð og framsetningu samstæðuárs
reikningsins.
Áritun óháðs endurskoðanda, frh.:
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
7
_________________________________________________________________________________________________________
Ábyrgð endurskoðanda á endurskoðun samstæðuársreikningsins
•
•
•
•
•
•
Við upplýsum stjórn og endurskoðunarnefnd meðal annars um áætlað umfang og tímasetningar endurskoðunarinnar
og veruleg atriði sem upp kunna að koma í endurskoðun okkar, þar á meðal verulega annmarka á innra eftirliti.
Við lýsum því einnig yfir við stjórn og endurskoðunarnefnd að við höfum uppfyllt skyldur siðareglna um óhæði og
upplýsum um tengsl eða önnur atriði sem gætu mögulega talist hafa áhrif á óhæði okkar og þegar við á, til hvaða
varnaraðgerða við höfum gripið.
Af þeim atriðum sem við höfum upplýst stjórn og endurskoðunarnefnd um, leggjum við mat á hvaða þættir höfðu
mesta þýðingu við endurskoðun samstæðuársreikningsins og eru því lykilþættir endurskoðunarinnar. Við lýsum
þessum þáttum í áritun okkar nema lög og reglur útiloki að upplýst sé um þá eða, við einstakar mjög sjaldgæfar
kringumstæður, þegar við metum að ekki skuli upplýsa um lykilþátt þar sem neikvæðar afleiðingar þess eru taldar
vega þyngra en almennir hagsmunir af birtingu slíkra upplýsinga.
Áritun óháðs endurskoðanda, frh.:
Markmið okkar eru að öðlast hæfilega vissu um hvort samstæðuársreikningurinn í heild sé án verulegra annmarka,
hvort sem er vegna sviksemi eða mistaka, og að gefa út áritun endurskoðanda sem inniheldur álit okkar. Í hæfilegri
vissu felst áreiðanleiki en ekki trygging fyrir því að endurskoðun í samræmi við alþjóðlega endurskoðunarstaðla muni
alltaf leiða í ljós verulega annmarka ef þeir eru fyrir hendi. Annmarkar geta komið fram vegna sviksemi eða mistaka og
eru taldir verulegir ef þeir einir og sér eða samanlagt gætu haft áhrif á efnahagslegar ákvarðanir sem notendur
samstæðuársreikningsins taka á grundvelli hans.
Metum við framsetningu, uppbyggingu og innihald samstæðuársreikningsins í heild, að meðtöldum skýringum,
og hvort samstæðuársreikningurinn gefi glögga mynd af undirliggjandi viðskiptum og atburðum.
Öflum við nægilegra og viðeigandi endurskoðunargagna varðandi fjárhagslegar upplýsingar eininga innan
samstæðunnar til að geta gefið álit á samstæðuársreikningnum. Við erum ábyrg fyrir skipulagi, eftirliti og
framkvæmd endurskoðunar samstæðunnar og berum óskipta ábyrgð á áritun okkar.
Við endurskoðun í samræmi við alþjóðlega endurskoðunarstaðla beitum við ávallt faglegri dómgreind og viðhöfum
faglega gagnrýni. Að auki:
Greinum við og metum hættu á verulegri skekkju í samstæðuársreikningnum, hvort sem er vegna sviksemi
eða mistaka, skipuleggjum og framkvæmum endurskoðunaraðgerðir til að bregðast við þeirri hættu og öflum
endurskoðunargagna sem eru nægjanleg og viðeigandi til að byggja álit okkar á. Hættan á að uppgötva ekki
verulega skekkju vegna sviksemi er meiri en að uppgötva ekki skekkju vegna mistaka, þar sem sviksemi getur
falið í sér samsæri, fölsun, að einhverju sé viljandi sleppt, villandi framsetningu eða að farið sé framhjá innra
eftirliti.
Öflum við skilnings á innra eftirliti, sem varðar endurskoðunina, til að skipuleggja viðeigandi
endurskoðunaraðgerðir, en ekki til að veita álit á virkni innra eftirlits samstæðunnar.
Metum við hvort reikningsskilaaðferðir og reikningshaldslegt mat stjórnenda og tengdar skýringar séu
viðeigandi.
Ályktum við um hvort notkun stjórnar og forstjóra á forsendu reikningsskilanna um rekstrarhæfi sé viðeigandi
og metum, á grundvelli endurskoðunarinnar, hvort aðstæður séu til staðar sem valdið gætu verulegum vafa um
rekstrarhæfi samstæðunnar. Ef við teljum að verulegur vafi leiki á rekstrarhæfi ber okkur, í áritun okkar, að
vekja sérstaka athygli á viðeigandi skýringum samstæðuársreikningsins eða, ef slíkar skýringar eru
ófullnægjandi, að víkja frá fyrirvaralausri áritun. Niðurstaða okkar byggir á endurskoðunargögnum sem aflað er
fram að dagsetningu áritunar okkar. Samt sem áður geta atburðir eða aðstæður í framtíðinni gert samstæðuna
órekstrarhæfa.
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
8
_________________________________________________________________________________________________________
Áritun vegna sameiginlegs rafræns skýrslusniðs (ESEF reglur)
KPMG ehf.
Sigríður Soffía Sigurðardóttir
Sæmundur Valdimarsson
Stjórn og forstjóri eru ábyrg fyrir gerð samstæðuársreikningsins í samræmi við lög um upplýsingaskyldu útgefenda
verðbréfa og flöggunarskyldu nr. 20/2021. Í því felst meðal annars að útbúa samstæðuársreikninginn á XHTML formi í
samræmi við ákvæði reglugerðar ESB 2019/815, um sameiginleg rafræn skýrslusnið.
Ábyrgð okkar er að afla hæfilegrar vissu, byggt á gögnum sem við höfum aflað, um hvort samstæðuársreikningurinn
sé í öllum meginatriðum gerður í samræmi við ESEF reglur og gefa út áritun með áliti okkar. Eðli, tímasetning og
umfang vinnunnar byggja á mati endurskoðandans, þar á meðal mati á hættunni á að vikið sé í verulegum atriðum frá
kröfum sem fram koma í ESEF reglunum, hvort sem er vegna sviksemi eða mistaka.
Það er álit okkar að samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. fyrir árið 2021 með skráarheitið
[213800R3IXBON2LBEI63-2021-12-31] sé í öllum meginatriðum gerður í samræmi við ESEF reglur.
Staðfesting vegna annarra ákvæða laga
Í samræmi við ákvæði 2. mgr. 104 gr. laga nr. 3/2006 um ársreikninga staðfestum við samkvæmt okkar bestu vitund
að í skýrslu stjórnar sem fylgir þessum samstæðuársreikningi eru veittar þær upplýsingar sem þar ber að veita í
samræmi við lög um ársreikninga og koma ekki fram í skýringum.
Sigríður Soffía Sigurðardóttir, endurskoðandi, ber ábyrgð á endurskoðun samstæðuársreikningsins og þessari áritun.
Reykjavík, 10. febrúar 2022
Áritun óháðs endurskoðanda, frh.:
Í tengslum við endurskoðun okkar á samstæðuársreikningi Sjóvá-Almennra trygginga hf. framkvæmdum við aðgerðir
til að geta gefið álit á því hvort samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. fyrir árið 2021 með skráarheitið
[213800R3IXBON2LBEI63-2021-12-31] hafi í öllum meginatriðum verið gerður í samræmi við lög um
upplýsingaskyldu útgefenda verðbréfa og flöggunarskyldu nr. 20/2021 um sameiginleg rafræn skýrslusnið í samræmi
við reglugerð ESB 2019/815 sem inniheldur skilyrði sem tengjast gerð samstæðuársreikningsins á XHTML formi og
iXBRL merkingum.
Áritun og staðfesting vegna annarra ákvæða laga og reglna
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
9
_________________________________________________________________________________________________________
Skýr. 2021 2020
23.952.628 20.831.290
1.024.858)( 1.014.584)(
7 22.927.769 19.816.706
496.659 475.778
7.887.528 4.798.578
8 8.384.187 5.274.357
117.415 101.427
124.184 116.175
241.599 217.602
31.553.555 25.308.665
16.555.963)( 14.719.626)(
249.061 496.325
Eigin tjón 9 16.306.902)( 14.223.301)(
99.080 677.988)(
10
4.998.430)( 4.479.092)(
21.206.252)( 19.380.381)(
10.347.303 5.928.285
13 777.695)( 608.298)(
9.569.608 5.319.986
Skipting hagnaðar
9.569.608 5.319.986
14 7,34 3,98
Skýringar á blaðsíðum 14 til 41 eru óaðskiljanlegur hluti af ársreikningnum.
Hluthafar móðurfélagsins ........................................................................
Grunnhagnaður og þynntur hagnaður á hlut ...........................................
Hluti endurtryggjenda í tjónum ársins .....................................................
Rekstrarkostnaður ..................................................................................
Heildargjöld ........................................................................................................................................
Hagnaður fyrir tekjuskatt .....................................................................................................
Tekjuskattur ............................................................................................
Hagnaður og heildarhagnaður ársins ...............................................................................................
Tæknilegar vaxta- og gengisbreytingar vátryggingaskuldar ...................
Tjón ársins ..............................................................................................
Rekstrarreikningur og yfirlit um heildarafkomu ársins 2021
Iðgjöld ársins ..........................................................................................
Hluti endurtryggjenda í iðgjöldum ársins ................................................
Eigin iðgjöld
Fjármunatekjur ............................................................................................
Gangvirðisbreytingar fjáreigna ................................................................
Fjárfestingatekjur
Umboðslaun ...........................................................................................
Aðrar tekjur .............................................................................................
Aðrar tekjur
Heildartekjur ................................................................................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
10
A
llar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
Skýr. 2021
2020
Eignir
15 477.635 492.656
16 1.292.373 275.970
17 243.578 243.578
18 352 1.200
27 2.392 2.522
19-20 50.836.062 43.782.883
21 6.062.149 5.305.346
22 934.997 1.268.767
23 6.911.977 6.728.055
1.094.896 1.160.223
67.856.411 59.261.201
Eigið fé
24 1.227.796 1.334.106
24 2.274.856 6.110.625
24 6.722.578 732.834
14.113.559 13.185.993
24.338.788 21.363.559
Skuldir
26 33.341.268
29.866.524
21 6.062.149 5.305.346
24
16 1.321.270 288.904
799.589 604.195
28 1.993.346 1.832.673
43.517.623 37.897.642
67.856.411 59.261.201
Skýringar á blaðsíðum 14 til 41 eru óaðskiljanlegur hluti af ársreikningnum.
Viðskiptakröfur og aðrar kröfur .......................................................................
Eigið fé og skuldir samtals
Skuldir samtals
Leiguskuldir ....................................................................................................
Endurtryggingaeignir ......................................................................................
Yfirverðsreikningur hlutafjár ...........................................................................
Viðskiptaskuldir og aðrar skammtímaskuldir .................................................
Óráðstafað eigið fé .........................................................................................
Handbært fé ...................................................................................................
Eigið fé samtals
Hlutafé ............................................................................................................
Vátryggingaskuld ...........................................................................................
Líftryggingaskuld með fjárfestingaáhættu líftryggingataka .............................
Eignir samtals
Skattar til greiðslu ..........................................................................................
Bundið eigið fé ...............................................................................................
Fjárfestingar með fjárfestingaáhættu líftryggingataka ....................................
Efnahagsreikningur 31. desember 2021
Viðskiptavild ..................................................................................................
Verðbréf .........................................................................................................
Rekstrarfjármunir ...........................................................................................
Óefnislegar eignir ...........................................................................................
Skatteign ........................................................................................................
Leigueignir .....................................................................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
11
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
Yfirverðs-
reikningur Bundið Óráðstafað Eigið fé
Skýr. Hlutafé hlutafjár eigið fé eigið fé samtals
24 1.334.106 6.110.625 732.834 13.185.993 21.363.559
2.652.298)( 2.652.298)(
39.821)( 1.402.259)( 1.442.081)(
66.489)( 2.433.510)( 2.500.000)(
9.569.608 9.569.608
5.891.903 5.891.903)(
97.841 97.841)(
1.227.796 2.274.856 6.722.578 14.113.559 24.338.788
24 1.346.607 6.348.500 990.758 7.608.083 16.293.948
12.501)( 237.874)( 250.375)(
5.319.986 5.319.986
257.983)( 257.983
59 59)(
1.334.106 6.110.625 732.834 13.185.993 21.363.559
Skýringar á blaðsíðum 14 til 41 eru óaðskiljanlegur hluti af ársreikningnum.
Hagnaður og heildarhagnaður ársins ...
Eiginfjáryfirlit árið 2021
Eigið fé 1.1.2021 ..................................
Bundið eigið fé vegna dótturfélaga ......
Kaup á eigin hlutum .............................
Bundið eigið fé vegna verðbréfa ..........
Arður 1,99 kr. á hlut .............................
Lækkun hlutafjár ..................................
Bundið eigið fé vegna verðbréfa ..........
Eigið fé 31.12.2021 ..............................
Eigið fé 31.12.2020 ..............................
Eigið fé 1.1.2020 ..................................
Kaup á eigin hlutum .............................
Hagnaður og heildarhagnaður ársins ...
Bundið eigið fé vegna dótturfélaga ......
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
12
A
llar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
Skýr. 2021 2020
9.569.608 5.319.986
Rekstrarliðir sem hafa ekki áhrif á handbært fé:
496.659)( 479.566)(
7.887.528)( 4.798.578)(
15,16 172.336 221.613
18 848 1.035
15 449 0
1.359.054 264.490
Breytingar á rekstrartengdum eignum og skuldum:
130.131)( 4.672.616)(
130 312
333.770 148.716
183.922)( 265.461)(
3.474.744 2.267.483
960.263 846.499
4.454.854 1.675.067)(
1.507.892 2.731.937
604.195)( 556.409)(
6.717.605 764.951
15 54.125)( 179.639)(
3.914 0
Fjárfestingahreyfingar 50.211)( 179.639)(
2.652.298)( 0
1.442.081)( 250.375)(
2.500.000)( 0
141.529)( 147.955)(
Fjármögnunarhreyfingar 6.735.908)( 398.330)(
68.514)( 186.982
3.187 3.788
1.160.223 969.453
1.094.896 1.160.223
Skýringar á blaðsíðum 14 til 41 eru óaðskiljanlegur hluti af ársreikningnum.
Sjóðstreymisyfirlit ársins 2021
Afskriftir óefnislegra eigna ..................................................................
Hagnaður og heildarhagnaður ársins ......................................................
Afskriftir rekstrarfjármuna og leigueigna .............................................
Rekstrarhreyfingar:
Gangvirðisbreyting fjáreigna ...............................................................
Fjármunatekjur í rekstri ......................................................................
Lækkun hlutafjár .....................................................................................
Handbært fé í árslok ...........................................................................................
Greiddur tekjuskattur og sérstakur fjársýsluskattur .................................
Handbært fé í ársbyrjun ...........................................................................................
Fjármögnunarhreyfingar:
Greiddur arður til hluthafa .......................................................................
Kaup á eigin hlutum ................................................................................
Breyting á handbæru fé ..............................................................................
Áhrif gengisbreytinga á handbært fé..............................................................................
Söluverð rekstrarfjármuna .......................................................................
Afborganir af leiguskuldum .....................................................................
Fjárfesting í rekstrarfjármunum ...............................................................
Fjárfestingahreyfingar:
Söluhagnaður rekstrarfjármuna ..........................................................
Endurtryggingaeignir, breyting ...........................................................
Viðskiptakröfur, breyting .....................................................................
Vátryggingaskuld, breyting .................................................................
Verðbréf, breyting ...............................................................................
Skatteign, breyting ..............................................................................
Viðskiptaskuldir og aðrar skammtímaskuldir, breyting .......................
Breytingar á rekstrartengdum eignum og skuldum
Handbært fé frá rekstri
Innborgaðar fjármunatekjur .....................................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
13
A
llar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
a. Yfirlýsing um að alþjóðlegum reikningsskilastöðlum sé fylgt
b. Grundvöllur matsaðferða
c. Rekstrarhæfi
d. Starfrækslugjaldmiðill og framsetningargjaldmiðill
3. Reikningshaldslegt mat og ákvarðanir
Skýringar
1. Félagið
Sjóvá-Almennar tryggingar hf. („félagið“, „samstæðan“ eða „Sjóvá“ ) er hlutafélag með starfsstöðvar sínar á
Íslandi og eru höfuðstöðvar þess í Kringlunni 5 í Reykjavík. Samstæðuársreikningur félagsins fyrir árið
2021 hefur að geyma ársreikning þess og dótturfélaga, sem vísað er til í heild sem „samstæðunnar“.
Aðalstarfsemi félagsins felst í vátryggingarekstri og fjárfestingastarfsemi.
2. Grundvöllur reikningsskilanna
Ársreikningurinn er gerður í samræmi við alþjóðlega reikningsskilastaðla (IFRS) eins og þeir hafa verið
staðfestir af Evrópusambandinu.
Stjórn Sjóvá-Almennra trygginga hf. staðfesti ársreikninginn þann 10. febrúar 2022.
Gerð ársreikningsins í samræmi við alþjóðlega reikningsskilastaðla krefst þess að stjórnendur taki
ákvarðanir, meti og gefi sér forsendur sem hafa áhrif á beitingu reikningsskilaaðferða og birtar fjárhæðir
eigna, skulda, tekna og gjalda. Endanlegar fjárhæðir kunna að verða frábrugðnar þessu mati.
Reglulega er farið yfir mat og forsendur. Breytingar á reikningshaldslegu mati eru færðar á því tímabili sem
breytingin á sér stað og þeim framtíðartímabilum sem breytingarnar hafa áhrif á.
Yfirlit um mikilvægar reikningsskilaaðferðir samstæðunnar er að finna í skýringu 41.
Ársreikningur samstæðunnar er gerður á grundvelli kostnaðarverðs, að því undanskildu að verðbréf eru
færð á gangvirði.
Stjórnendur hafa lagt mat á rekstrarhæfi samstæðunnar og telja hana hafa styrk til áframhaldandi starfsemi.
Samstæðureikningurinn hefur því verið gerður á grundvelli áframhaldandi starfsemi. Niðurstöður athugunar
á greiðsluhæfi félagsins gefa til kynna að félagið hafi yfir að ráða nægu fjármagni til að styðja við
áframhaldandi rekstur.
Ársreikningurinn er birtur í íslenskum krónum, sem er starfrækslugjaldmiðill félagsins. Allar fjárhæðir eru
birtar í þúsundum nema annað sé tekið fram.
Stjórnendur hafa gefið sér forsendur og lagt mat á þá liði sem hafa veruleg áhrif á reikningsskil
samstæðunnar, sjá skýringu 19 um gangvirði fjáreigna og skýringu 26 um vátryggingaskuld.
Gangvirði er verð sem fengist við sölu eignar eða yrði greitt við yfirfærslu skuldar í hefðbundnum viðskiptum
á matsdegi.
Fjáreignum og fjárskuldum er skipt í sérstaka flokka. Flokkunin hefur áhrif á hvernig viðeigandi
fjármálagerningur er metinn. Þeir flokkar sem fjáreignir og fjárskuldir félagsins tilheyra og matsgrundvöllur
þeirra er eftirfarandi:
Mat á gangvirði fjáreigna
• Fjáreignir tilgreindar á gangvirði eru færðar á gangvirði gegnum rekstrarreikning.
• Kröfur eru færðar á afskrifuðu kostnaðarverði. Það er mat stjórnenda að gangvirðið sé ekki verulega
frábrugðið því verði.
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
14
A
llar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
3. Reikningshaldslegt mat og ákvarðanir; frh.:
Lykilþættir í óvissu á mati
a. Endanleg fjárhæð tjónabóta
b. Ákvörðun á gangvirði fjármálagerninga
c. Ákvörðun virðisrýrnunar fjáreigna
4. Breytingar á reikningsskilaaðferðum og framsetningu
Skýringar, frh.:
Við gerð ársreikningsins var beitt sömu reikningsskilaaðferðum og var beitt árið 2020.
Niðurfærsluþörf fjáreigna sem færðar eru á afskrifuðu kostnaðarverði er metin. Mat stjórnenda á virðisrýrnun
byggir á upplýsingum um vænt sjóðsflæði af viðkomandi eign. Við mat á væntu sjóðsflæði, meta
stjórnendur fjárhagslega stöðu mótaðila og vænt virði undirliggjandi trygginga. Breytingar á forsendum geta
haft áhrif á bókfært virði fjármálagerninga.
Verðbréf samstæðunnar eru metin á gangvirði í efnahagsreikningi. Skráð gengi er til fyrir meirihluta
þessara eigna. Mat á gangvirði óskráðra verðbréfa byggir á viðurkenndum aðferðum.
Mat á gangvirði tekur mið af markaðsaðstæðum og þeim upplýsingum sem eru til staðar um viðkomandi
fjáreign á matsdegi. Í einhverjum tilfellum er byggt á hlutlægu mati sem getur verið háð óvissu.
Mat á endanlegri fjárhæð vænts tjónskostnaðar samstæðunnar vegna gerðra vátryggingasamninga er
mikilvægasta reikningshaldslega mat samstæðunnar. Við mat á skuldbindingunni þarf að taka tillit til margra
þátta sem háðir eru óvissu og hafa áhrif á endanlegan tjónskostnað. Meðal þessara óvissuþátta eru
áætlanir um tjónafjölda, fjárhæð meðaltjóns, ytri aðstæður og þróun verðlags.
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
15
A
llar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
5. Starfsþáttayfirlit
Árið 2021
Skaða- Líf- Fjárfestinga-
tryggingar tryggingar starfsemi Samtals
21.460.195 2.492.433 0 23.952.628
609.108)( 415.750)( 0 1.024.858)(
200.810 21.898 8.161.479 8.384.187
114.803 126.796 0 241.599
21.166.700 2.225.377 8.161.479 31.553.555
15.630.559)( 925.404)( 0 16.555.963)(
10.135)( 259.196 0 249.061
0 0 99.080 99.080
4.045.569)( 522.176)( 430.685)( 4.998.430)(
1.480.436 1.036.993 7.829.874 10.347.303
777.695)(
9.569.608
Árið 2020
Skaða- Líf- Fjárfestinga-
tryggingar tryggingar starfsemi Samtals
18.604.227 2.227.063 0 20.831.290
648.441)( 366.142)( 0 1.014.584)(
156.148 18.951 5.099.258 5.274.357
110.429 107.173 0 217.602
18.222.363 1.987.044 5.099.258 25.308.665
13.955.305)( 764.321)( 0 14.719.626)(
331.177 165.148 0 496.325
0 0 677.988)( 677.988)(
3.603.408)( 414.886)( 460.797)( 4.479.092)(
994.827 972.984 3.960.472 5.928.284
608.298)(
5.319.986
Fjárfestingar starfsþáttarins skaðatrygginga eru 180 millj. kr. og afskriftir 89 millj. kr. Viðbætur við
leigueignir á árinu voru 3 millj. kr. og afskriftir 133 millj. kr.
Hluti endurtryggjenda í iðgjöldum ársins .........
Skýringar, frh.:
Starfsþáttayfirlit er birt eftir eðli rekstrar og byggir það á skipulagi og innri upplýsingagjöf til lykilstjórnenda
samstæðunnar. Annars vegar horfa stjórnendur á skiptingu í megin starfsþætti en hins vegar er horft á
skiptingu eftir flokkum tryggingagreina í skaðatryggingarekstri. Rekstrarafkoma starfsþáttar tekur til liða
sem heyra beint undir ákveðna starfsþætti og til þeirra liða sem hægt er að skipta milli starfsþátta á
rökrænan hátt.
Fjárfestingatekjur af vátryggingarekstri eru reiknaðar af þeim hluta vátryggingaskuldar viðkomandi greinar
sem ekki er núvirtur. Við útreikning er miðað við væntan líftíma skuldarinnar og ávöxtun ríkisskuldabréfa.
Rekstrarstarfsþættir
Iðgjöld ársins ...................................................
Hagnaður og heildarhagnaður ársins ............................................................
Fjárfestingatekjur .............................................
Aðrar tekjur ......................................................
Heildartekjur starfsþátta ....................................................................................
Tjón ársins .......................................................
Hluti endurtryggjenda í tjónum ársins ..............
Rekstrarkostnaður ...........................................
Tæknilegar vaxta- og gengisbreytingar
Rekstrarafkoma starfsþátta ....................................................................................
Tekjuskattur .....................................................
Fjárfestingar starfsþáttarins skaðatrygginga eru 54 millj. kr. og afskriftir 65 millj. kr. Viðbætur við
leigueignir á árinu voru 1.069 millj. kr. og afskriftir 107 millj. kr.
Rekstrarafkoma starfsþátta ....................................................................................
Rekstrarstarfsþættir
Heildartekjur starfsþátta ....................................................................................
Tjón ársins .......................................................
Hluti endurtryggjenda í tjónum ársins ..............
Rekstrarkostnaður ...........................................
Aðrar tekjur ......................................................
Fjárfestingatekjur .............................................
vátryggingaskuldar ..........................................
Tæknilegar vaxta- og gengisbreytingar
Samstæðunni er skipt upp í þrjá rekstrarstarfsþætti: Skaðatryggingarekstur, líftryggingarekstur og
fjárfestingastarfsemi.
vátryggingaskuldar ..........................................
Tekjuskattur .....................................................
Hagnaður og heildarhagnaður ársins ............................................................
Iðgjöld ársins ...................................................
Hluti endurtryggjenda í iðgjöldum ársins .........
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
16
A
llar fjárhæðir eru í þúsundum króna
6. Tekjur og gjöld af skaðatryggingum
Árið 2021
Eigna-
tryggingar
Sjó, flug &
farm-
tryggingar
Lögbundnar
ökutækja-
tryggingar
Frjálsar
ökutækja-
tryggingar
Ábyrgðar-
tryggingar
Alm. slysa
og sjúkra-
tryggingar
Atvinnu-
slysa-
tryggingar
Sjúkra-
kostnaðar-
tryggingar
Erlendar
endur-
tryggingar
Samtals
4.843.359 794.186 8.614.331 4.023.890 1.309.596 967.175 885.342 22.316 0 21.460.195
2.450.307)( 542.646)( 7.013.419)( 3.027.246)( 920.246)( 886.105)( 794.974)( 4.888 503)( 15.630.559)(
935.052)( 122.953)( 1.580.290)( 832.756)( 233.544)( 181.020)( 154.499)( 4.717)( 728)( 4.045.559)(
223.846)( 166.136)( 56.334)( 9.485)( 133.808)( 2.540)( 12.423)( 0 0 604.571)(
65.724 9.444 124.138 53.122 21.405 4.575 13.813 8.710 0 300.930
1.299.878 28.105)( 88.426 207.525 43.402 97.914)( 62.742)( 31.196 1.231)( 1.480.436
Árið 2020*
Eigna-
tryggingar
Sjó, flug &
farm-
tryggingar
Lögbundnar
ökutækja-
tryggingar
Frjálsar
ökutækja-
tryggingar
Ábyrgðar-
tryggingar
Alm. slysa
og sjúkra-
tryggingar
Atvinnu-
slysa-
tryggingar
Sjúkra-
kostnaðar-
tryggingar
Erlendar
endur-
tryggingar
Samtals
4.380.760 659.400 7.249.755 3.245.459 1.212.877 919.577 916.436 19.963 0 18.604.227
2.924.698)( 280.764)( 6.107.874)( 2.322.545)( 964.190)( 572.156)( 786.857)( 11.686)( 15.465 13.955.305)(
878.889)( 96.425)( 1.381.835)( 715.155)( 207.260)( 173.801)( 145.306)( 4.095)( 643)( 3.603.408)(
41.031)( 128.925)( 29.206)( 12.342)( 97.837)( 2.512)( 10.808 0 0 301.044)(
56.726 8.311 99.784 43.087 17.454 12.352 12.462 182 0 250.358
592.868 161.597 169.377)( 238.505 38.956)( 183.461 7.544 4.365 14.822 994.827
* Samanburðarfjárhæðum hefur verið breytt til samræmis við framsetningu á árinu 2021.
Rekstrarkostnaður ................................
Iðgjöld ársins ........................................
Tjón ársins ............................................
Til endurtryggjenda ...............................
Fjárfestingatekjur og aðrar tekjur ..........
Hagnaður (tap) af tryggingastarfsemi
Skýringar, frh.:
Skaðatryggingar félagsins greinast þannig:
Iðgjöld ársins ........................................
Tjón ársins ............................................
Rekstrarkostnaður ................................
Til endurtryggjenda ...............................
Fjárfestingatekjur og aðrar tekjur ..........
Hagnaður (tap) af tryggingastarfsemi
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021 17 Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
7. Eigin iðgjöld
2021 2020
Eigin iðgjöld greinast þannig:
25.848.693 22.265.366
933.127)( 703.419)(
962.938)( 730.656)(
1.034.393)( 1.031.154)(
9.535 16.570
22.927.769 19.816.706
8. Fjárfestingatekjur
Fjárfestingatekjur greinast þannig:
2021 2020
2.517 7.224
378.391 361.952
128.970 105.258
13.219)( 1.345
496.659 475.778
7.887.528 4.798.578
8.384.187 5.274.357
9. Eigin tjón
Eigin tjón greinast þannig:
2021 2020
14.065.298
13.814.367
586.091)( 580.358)(
2.490.665 905.259
337.030 84.033
16.306.902 14.223.301
10. Rekstrarkostnaður
Rekstrarkostnaður greinist þannig:
2021 2020*
2.955.841
2.699.636
1.869.405 1.556.808
173.184 222.648
4.998.430 4.479.092
* Samanburðarfjárhæðum hefur verið breytt til samræmis við framsetningu á árinu 2021
Skýringar, frh.:
Bókfærð tjón ................................................................................................................
Breyting á iðgjaldaskuld ..............................................................................................
Hluti endurtryggjenda ..................................................................................................
Bókfærð iðgjöld ...........................................................................................................
Vildarafsláttur...............................................................................................................
Fjármunatekjur í rekstrarreikningi innifela vexti af fjáreignum sem metnar eru á afskrifuðu kostnaðarverði og
arðgreiðslur. Gangvirðisbreytingar verðbréfa samanstanda af söluhagnaði/(sölutapi) verðbréfa,
gangvirðisbreytingum og vaxtatekjum af verðbréfum.
Breyting á hluta endurtryggjenda í iðgjaldaskuld .........................................................
Breyting á tjónaskuld....................................................................................................
Vaxtatekjur af viðskiptakröfum ....................................................................................
Eigin iðgjöld .................................................................................................................
Vaxtatekjur af handbæru fé .........................................................................................
Gangvirðisbreyting verðbréfa ......................................................................................
Fjármunatekjur ............................................................................................................
Hluti endurtryggjenda ..................................................................................................
Fenginn arður ..............................................................................................................
Skrifstofu og stjórnunarkostnaður ...............................................................................
Laun og launatengd gjöld ............................................................................................
Afskriftir rekstrarfjármuna ............................................................................................
Breyting á hluta endurtryggjenda í tjónaskuld .............................................................
Fjárfestingatekjur .........................................................................................................
Eigin tjón .....................................................................................................................
Rekstrarkostnaður .......................................................................................................
Gengismunur ...............................................................................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
18
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
11. Laun og launatengd gjöld
2021 2020
Laun og launatengd gjöld greinast þannig:
2.273.428
2.114.183
335.618 308.485
168.986 163.819
152.184 141.891
132.279 109.737
3.062.495 2.838.115
189 187
12. End
urskoðunarkostnaður
2021 2020
Endurskoðunarkostnaður greinist þannig:
19.179 18.698
3.357 2.783
852 634
23.388 22.115
13. Tekjuskattur
2021 2020
Tekjuskattur greinist þannig:
801.572 604.196
24.007)( 3.790
130 312
777.695 608.298
Virkur tekjuskattur:
2021 2020
10.347.303 5.928.285
20,0% 2.069.461 20,0% 1.185.657
0,9% 92.213 0,8% 47.118
13,2% )( 1.364.804)( 10,6% )( 627.964)(
0,2% )( 19.175)( 0,1% 3.487
7,5%
777.695
10,3%
608.298
14. Hagnaður á hlut
2021 2020
9.569.608 5.319.986
1.303.415 1.337.231
7,34 3,98
Skýringar, frh.:
Frestaður tekjuskattur .................................................................................................
Áhrif sérstaks fjársýsluskatts ..........................................
Laun og launatengd gjöld ............................................................................................
Lífeyrisiðgjöld ..............................................................................................................
Tekjuskattur til greiðslu ...............................................................................................
Annar starfsmannakostnaður ......................................................................................
Aðrir liðir .........................................................................
Tryggingagjald .............................................................................................................
Laun ............................................................................................................................
gildandi skatthlutfalli .......................................................
Kostnaður vegna endurskoðunarfélags .......................................................................
Tekjuskattur samkvæmt
Meðalfjöldi hluta á árinu ..............................................................................................
Hagnaður- og heildarhagnaður ársins .........................................................................
Hagnaður á hlut er reiknaður með því að deila í hagnað með meðalfjölda hluta á árinu.
Fjársýsluskattur ...........................................................................................................
Tekjuskattur samtals ...................................................................................................
Virkur tekjuskattur ..........................................................
Meðalfjöldi starfsmanna á árinu umreiknaður í heilsársstörf .......................................
KPMG ehf. önnur aðkeypt þjónusta ............................................................................
Óskattskyld (gjöld)/tekjur tengdar hlutabréfum ...............
KPMG ehf. vegna endurskoðunar ...............................................................................
52% starfsmanna eru karlar og 48% konur. Konur eru 48% stjórnenda og karlar 52%.
Hagnaður fyrir tekjuskatt ................................................
Grunnhagnaður á hlut .................................................................................................
Þynntur hagnaður á hlut er sá sami og grunnhagnaður á hlut þar sem félagið hefur hvorki gert
kaupréttarsamninga né breytanlega lánasamninga.
Leiðrétt frá fyrra ári ......................................................................................................
KPMG önnur endurskoðunartengd þjónusta ...............................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
19
A
llar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
15. Rekstrarfjármunir Innréttingar,
Rekstrarfjármunir greinast þannig: tæki og
Fasteignir bifreiðar Samtals
226.526 624.174 850.700
0 179.639 179.639
0 123.400)( 123.400)(
226.526 680.413 906.939
0 54.125 54.125
0 7.000)( 7.000)(
226.526 727.538 954.064
55.033 393.337 448.370
0 123.089)( 123.089)(
5.644 83.358 89.002
60.677 353.606 414.283
2.893)( 2.893)(
5.644 59.396 65.040
66.321 410.109 476.430
171.493 230.837 402.330
165.849 326.807 492.656
160.205 317.429 477.635
2 - 4% 15 - 33%
16. Leigueignir og leiguskuldir
Fasteignir Bifreiðar Samtals
390.780 4.677 395.457
0 3.405 3.405
9.617 102 9.719
129.471)( 3.140)( 132.611)(
270.926 5.044 275.970
1.069.470 0 1.069.470
54.045 184 54.229
105.103)( 2.193)( 107.296)(
1.289.338 3.035 1.292.373
2021 2020
288.904 404.818
1.056.684 3.405
62.982 17.366
141.529)( 147.955)(
54.229 11.270
1.321.270 288.904
158.011 140.349
1.163.259 148.555
1.321.270 288.904
Afskrift færð út ......................................................................................
Bókfært verð 31.12.2021 ......................................................................
Leigueignir greinast þannig frá upphafi til loka tímabilsins:
Viðbót á árinu .......................................................................................
Afskrifað samtals 31.12.2020 ...............................................................
Heildarverð 31.12.2021 ........................................................................
Selt og aflagt á árinu ............................................................................
Viðbót á árinu .......................................................................................
Afskrifað 1.1.2020 ................................................................................
Heildarverð 31.12.2020 ........................................................................
Leigueignir 31.12.2020 .........................................................................
Viðbætur við leigueignir ........................................................................
Afskrifað á árinu ...................................................................................
Hækkun vegna vísitölubindingar leigugreiðslna ...................................
Leigueignir 31.12.2021 .........................................................................
Leiguskuldir 1.1. ..........................................................................................................
Viðbætur á árinu ..........................................................................................................
Vaxtagjöld ....................................................................................................................
Leiguskuldir greinast þannig frá upphafi til loka tímabilsins: .......................................
Skýringar, frh.:
Heildarverð 1.1.2020 ............................................................................
Selt og aflagt á árinu ............................................................................
Afskriftahlutföll ......................................................................................
Bókfært verð 1.1.2020 ..........................................................................
Afskrift færð út ......................................................................................
Afskrifað á árinu ...................................................................................
Samstæðan leigir húsnæði til afnota í rekstri sínum. Leigusamningur vegna höfuðstöðva félagsins er til ársins
2032.
Leigueignir 1.1.2020 .............................................................................
Viðbætur við leigueignir ........................................................................
Hækkun vegna vísitölubindingar leigugreiðslna ...................................
Afskrifað á árinu ...................................................................................
Afborganir innan árs ....................................................................................................
Afborganir síðar ...........................................................................................................
Samtals .......................................................................................................................
Greiddar leiguskuldir ...................................................................................................
Hækkun vegna vísitölubindingar leigugreiðslna ..........................................................
Leiguskuldir 31.12. ......................................................................................................
Afskrifað á árinu ...................................................................................
Afskrifað samtals 31.12.2021 ...............................................................
Fasteignamat fasteigna í árslok 2021 nam 294 millj. kr. (2020: 290). Vátryggingarverðmæti fasteigna nam 578
millj. kr. (2020: 513). Vátryggingaverðmæti annarra rekstrarfjármuna er 1.208 millj. kr. (2020: 1.177).
Bókfært verð 31.12.2020 ......................................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
20
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
16. Leigueignir og leiguskuldir, frh.:
17. Viðskiptavild
18. Óefnislegar eignir
Hugbúnaður og afskriftir hans greinast þannig:
2021 2020
5.717 5.717
5.717 5.717
4.517)( 3.482)(
848)( 1.035)(
5.365)( 4.517)(
352 1.200
20-50%
19. Fjáreignir
2021
Fjáreignir Lán og
á gangvirði kröfur Samtals Gangvirði
50.836.062 50.836.062 50.836.062
63.543
63.543 63.543
6.299.301 6.299.301 6.299.301
1.094.896 1.094.896 1.094.896
50.836.062 7.457.740 58.293.802 58.293.802
2020
43.782.883 0 43.782.883 43.782.883
0 85.743
85.743 85.743
0 5.910.999 5.910.999 5.910.999
0 1.160.223 1.160.223 1.160.223
43.782.883 7.156.965 50.939.848 50.939.848
Það er álit stjórnenda samstæðunnar að bókfært verð fjáreigna sem flokkast sem lán og kröfur endurspegli
gangvirði þeirra.
Verðbréf ..........................................................................
Verðbréf ..........................................................................
Fjáreignir samtals 31.12 .................................................
Endurtryggingaeignir ......................................................
Fjáreignir samtals 31.12 .................................................
Handbært fé ...................................................................
Endurtryggingaeignir ......................................................
Viðskiptakröfur og aðrar kröfur .......................................
Viðskiptavild samstæðunnar að fjárhæð 244 millj. kr. er vegna kaupa á líftryggingarekstri hennar. Í árslok 2021
var framkvæmt árlegt virðispróf á viðskiptavildinni sem miðast við samþykktar rekstraráætlanir og afvaxtað
framtíðarsjóðstreymi. Framtíðarvirði er byggt á 1% raunvexti, sem miðast við langtímamarkmið samstæðunnar í
tengslum við rekstur þessarar einingar. Niðurstaða prófsins var að ekki væri þörf á að færa niður bókfært
verðmæti hennar.
Skýringar, frh.:
Virðisrýrnunarpróf fyrir fjárskapandi einingar sem fela í sér viðskiptavild:
Aðrir samningar sem ekki falla undir IFRS 16 eru ótímabundnir með gagnkvæmum uppsagnarfresti. Ekki er færð
skuldbinding vegna þessara samninga þar sem óverulegur kostnaður felst í uppsögn þeirra. Gjöld vegna
þessara samninga í rekstrarreikningi eru 15 millj. kr. (2020: 19).
Heildarverð 31.12. .......................................................................................................
Afskrifað alls 1.1. .........................................................................................................
Afskrifað á árinu ..........................................................................................................
Heildarverð 1.1. ...........................................................................................................
Eftirfarandi tafla sýnir flokkun fjáreigna ásamt gangvirði þeirra:
Afskrifað alls 31.12. .....................................................................................................
Bókfært verð 31.12 ......................................................................................................
Handbært fé ...................................................................
Afskriftahlutföll ....................................................................................................................................
Viðskiptakröfur og aðrar kröfur .......................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
21
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
19. Fjáreignir, frh.:
Stig 1 Stig 2 Stig 3 Samtals
2021
43.327.435 4.050.505 3.458.122 50.836.062
37.722.717 2.839.880 3.220.286 43.782.883
Breytingar sem falla undir stig 3 á árinu eru eftirfarandi: 2021 2020
3.220.286 2.623.533
12.323 500.805
335.385)( 6.071)(
819.023)( 0
1.379.921 102.019
3.458.122 3.220.286
20. Verðbréf
Verðbréf á gangvirði greinast þannig: 2021 2020*
Skuldabréf:
13.770.448 12.489.685
5.705.909 5.761.986
10.857.428 8.859.172
30.333.785 27.110.843
Hlutdeildarskírteini:
741.945 718.043
1.255.186 1.244.264
500.541 408.785
228.201 386.726
2.725.873 2.757.818
Hlutabréf:
14.758.855 11.838.766
3.016.928 1.774.884
17.775.783 13.613.650
Önnur verðbréf:
621 300.572
621 300.572
50.836.062 43.782.883
* Samanburðarfjárhæðum hefur verið breytt til samræmis við framsetningu á árinu 2021
Staða 31.12. ................................................................................................................
Óskráð .........................................................................................................................
Laust fé .......................................................................................................................
2020
Önnur verðbréf samtals ...............................................................................................
Önnur skuldabréf .........................................................................................................
Ríkistryggð verðbréf ....................................................................................................
Sértryggð skuldabréf ...................................................................................................
Hlutabréfasjóðir ...........................................................................................................
Aðrir sjóðir ...................................................................................................................
Skuldabréfasjóðir með ríkisbréfum ..............................................................................
Hlutabréf samtals ........................................................................................................
Skráð í kauphöll ..........................................................................................................
Aðrir skuldabréfasjóðir ................................................................................................
Fjáreignir á gangvirði ......................................................
Verðbréf 31.12 .............................................................................................................
Skýringar, frh.:
Staða 1.1. ....................................................................................................................
Skuldabréf samtals ......................................................................................................
Matsbreyting ................................................................................................................
Keypt ...........................................................................................................................
Hlutdeildarskírteini samtals .........................................................................................
Flutt á milli stiga ..........................................................................................................
Stig 1: Gangvirðið byggir á skráðum verðum á virkum markaði fyrir samskonar eignir.
Selt/afborganir .............................................................................................................
Stig 2: Gangvirðismatið byggir ekki á skráðum verðum á virkum markaði (stig 1) heldur á upplýsingum sem eru
sannreynanlegar fyrir eignina annað hvort beint (t.d. verð) eða óbeint (t.d. afleiddar af verðum). Í stig 2 eru
færðar fjáreignir þar sem ekki er virkur markaður. Matið á eignunum ákvarðast af nýlegum viðskiptum ótengdra
aðila eða kauptilboðum frá ótengdum aðilum. Einnig er stuðst við gangvirði annarra sambærilegra fjáreigna.
Stig 3: Gangvirðismatið byggir á mikilvægum upplýsingum öðrum en markaðsupplýsingum. Við mat á
fjáreignum sem falla undir stig 3 eru notuð gögn eins og verðmat frá rekstraraðilum fjárfestinga- og
fagfjárfestasjóða, söluréttur eða verðmat félagsins byggt á afkomu eða samanburði við sambærilegar fjáreignir.
Taflan hér á eftir sýnir fjáreignir færðar á gangvirði eftir verðmatsaðferð:
Fjáreignir á gangvirði ......................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
22
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
21. Fjárfestingar með fjárfestingaáhættu líftryggingataka
Fjárfestingar með fjárfestingaáhættu líftryggingataka greinast þannig:
2021 2020
5.305.346 4.539.047
244.089 267.229
370.573)( 378.203)(
883.287 877.273
6.062.149 5.305.346
22. Endurtryggingaeignir
Endurtryggingaeignir greinast þannig: 2021 2020
Hluti endurtryggjenda í vátryggingaskuld:
198.102 172.641
673.353 1.010.383
871.455 1.183.024
63.543 85.743
934.998 1.268.767
23. Viðskiptakröfur og aðrar kröfur
Viðskiptakröfur og aðrar kröfur greinast þannig: 2021 2020
6.669.674 6.282.484
247.901 509.227
364.775 307.829
7.086 8.814
377.459)( 380.300)(
6.911.977 6.728.055
24. Eigið fé
Hlutafé
Arðgreiðslur
Yfirverð
Bundið eigið fé
Tjónaskuld ...................................................................................................................
Endurgreidd söfnun .....................................................................................................
Samkvæmt lögum um ársreikninga skal félagið binda óinnleystan hagnað af matsbreytingum á fjáreignum sem
tilgreindar hafa verið á gangvirði gegnum rekstur og færa á sérstakan gangvirðisreikning meðal eigin fjár sem
óheimilt er að úthluta sem arði, að teknu tilliti til skattaáhrifa eftir því sem við á. Samkvæmt sömu lögum skal
félagið binda hlutdeild í hagnaði dótturfélags umfram móttekinn arð.
Hluti endurtryggjenda í vátryggingaskuld samtals .......................................................
Staða í ársbyrjun .........................................................................................................
Innborguð söfnun ........................................................................................................
Ávöxtun fjárfestinga .....................................................................................................
Staða í árslok 31.12 ....................................................................................................
Skýringar, frh.:
Endurtryggingaeignir 31.12 .........................................................................................
Yfirverðsreikningur hlutafjár sýnir það sem hluthafar félagsins hafa greitt umfram nafnverð hlutafjár sem félagið
hefur selt. Samkvæmt lögum um hlutafélög skal félagið binda 25% af nafnverði hlutafjár í lögbundinn varasjóð,
sem ekki má nota til að greiða hluthöfum arð. Yfirverði umfram 25% af nafnverði hlutafjár getur félagið ráðstafað.
Afdreginn fjármagnstekjuskattur ..................................................................................
Viðskiptakröfur og aðrar kröfur 31.12............................................................................
Viðskiptakröfur tengdar vátryggingastarfsemi ...............................................................
Arðgreiðslur til hluthafa eru færðar til lækkunar á eigin fé þegar þær hafa verið samþykktar á aðalfundi.
Samkvæmt lögum um hlutafélög nr. 2/1995 má úthluta sem arði hagnaði samkvæmt samþykktum ársreikningi
síðasta árs, yfirfærðum hagnaði frá fyrri árum og frjálsum sjóðum. Hins vegar takmarkar gjaldþol þær fjárhæðir
sem félagið getur greitt sem arð til hluthafa sinna.
Aðrar kröfur ...................................................................................................................
Heildarhlutafé félagsins samkvæmt samþykktum þess er 1.267.617 þús. kr. í árslok 2021 og var lækkað um
68.341 þús.kr. á árinu. Allt hlutafé er greitt að fullu. Eitt atkvæði fylgir hverjum einnar krónu hlut í félaginu.
Félagið á eigin hlutabréf að nafnverði 39.821 þús. kr. sem færð eru til lækkunar á eigin fé.
Sölulaun í dreifingu og fyrirframgreiddur kostnaður ....................................................
Fjárfestingar með fjárfestingaráhættu líftryggingataka eru fjáreignir í eigu samstæðunnar sem vátryggingatakar í
sparnaðarlíftryggingum hafa valið og bera fjárfestingaáhættu af samkvæmt skilmálum sparnaðarlíftrygginga.
Sparnaðarlíftrygging samanstendur af líftryggingu og sparnaði. Iðgjald líftryggingarinnar fer lækkandi eftir því
sem sparnaður eykst og fellur niður þegar fjárhæð sparnaðar verður hærri en tilgreind líftryggingarfjárhæð.
Eignastýringu verðbréfasafna sem falla undir sparnaðarlíftryggingu er úthýst til Henderson Global Investors og
Íslandsbanka.
Krafa á endurtryggjendur .............................................................................................
Virðisrýrnun viðskiptakrafna ..........................................................................................
Iðgjaldaskuld ...............................................................................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
23
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
24. Eigið fé, frh.:
Óráðstafað eigið fé
Bundið eigið fé greinist á eftirfarandi hátt
2021
725.768 7.067 732.834
6.076.870 0 6.076.870
184.967)( 0 184.967)(
0
97.841 97.841
6.617.671 104.908 6.722.578
2020
983.751 7.008 990.758
334.962)( 0 334.962)(
76.979 0 76.979
0
59 59
725.768 7.067 732.834
25. Gjaldþol 2021 2020
24.672.441 21.769.615
14.398.033 11.423.700
1,71 1,91
1,41 1,67
4.998.440 4.345.027
4,94 5,01
4,07 4,40
634.401 570.123
1.891.127 1.669.947
7.087.794 6.125.209
10.567.974 7.654.964
1.115.273 1.091.178
6.007.869)( 5.069.934)(
15.288.699 12.041.486
888.866 794.131
1.779.532)( 1.411.918)(
14.398.033 11.423.700
26. Vátryggingaskuld
Vátryggingaskuld greinist þannig: 2021 2020
Vátryggingaskuld (heild):
22.448.907 20.115.545
1.065.191 1.006.967
596.281 476.060
9.230.889 8.267.952
33.341.268 29.866.524
Hluti endurtryggjenda:
673.353 1.010.383
198.102 172.641
871.455 1.183.024
Breyting á óinnleystri matsbreytingu fjármálagerninga .........................
Tjónaskuld ...................................................................................................................
Markaðsáhætta ...........................................................................................................
Aðlögun vegna frestaðra skatta ...................................................................................
Gjaldþolshlutfall fyrir fyrirhugaða arðgreiðslu og tilkynnt endurkaup ...........................
Áhættuálag ..................................................................................................................
Bundinn
hlutdeildar-
reikningur
Gjaldþolskrafa (SCR) ..................................................................................................
Gjaldþolshlutfall í samræmi við matsreglur Solvency II í árslok greinist þannig í árslok:
Skattaáhrif af óinnleystri matsbreytingu fjármálagerninga ....................
Hlutdeild í bundnum eiginfjárreikningi dótturfélaga ..............................
Staða í lok árs ......................................................................................
Samtals
Staða í upphafi árs ...............................................................................
Staða í upphafi árs ...............................................................................
Staða í lok árs ......................................................................................
Óráðstafað eigið fé er uppsafnaður hagnaður eða tap vegna starfsemi félagsins að frádregnum arðgreiðslum og
framlögum í bundið eigið fé.
Skýringar, frh.:
Óinnleyst
matsbreyting
fjármála-
gerninga
Gjaldþol .......................................................................................................................
Heilsutryggingaáhætta ................................................................................................
Mótaðilaáhætta ...........................................................................................................
Gjaldþolskrafa, (SCR) .................................................................................................
Lágmarksfjármagnshlutfall eftir fyrirhugaða arðgreiðslu og tilkynnt endurkaup ..........
Skaðatryggingaáhætta ................................................................................................
Tjónaskuld ...................................................................................................................
Gjaldþolshlutfall eftir fyrirhugaða arðgreiðslu og tilkynnt endurkaup ...........................
Vátryggingaskuld 31.12 ...............................................................................................
Lágmarksfjármagnshlutfall fyrir fyrirhugaða arðgreiðslu og tilkynnt endurkaup ..........
Fjölþættingaáhrif .........................................................................................................
Líftryggingaáhætta ......................................................................................................
Rekstraráhætta ...........................................................................................................
Lágmarksfjármagn (MCR) ...........................................................................................
Grunngjaldþolskrafa (Basic SCR) 31.12 .....................................................................
Hluti endurtryggjenda 31.12 ........................................................................................
Iðgjaldaskuld ...............................................................................................................
Vildarafsláttur ..............................................................................................................
Iðgjaldaskuld ...............................................................................................................
Breyting á óinnleystri matsbreytingu fjármálagerninga .........................
Skattaáhrif af óinnleystri matsbreytingu fjármálagerninga ....................
Hlutdeild í bundnum eiginfjárreikningi dótturfélaga ..............................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
24
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
26. Vátryggingaskuld, frh.:
2021 2020
Eigin vátryggingaskuld:
21.775.554 19.105.162
1.065.191 1.006.967
596.281 476.060
9.032.787 8.095.311
32.469.813 28.683.500
Hlutdeild
2021
endur-
Heild tryggjenda Í eigin hlut
Tjónaskuld:
21.122.512 1.010.383)( 20.112.129
99.080)( 0 99.080)(
7.342.252)( 457.113 6.885.138)(
10.028.249 156.934)( 9.871.315
253.555)( 36.850 216.705)(
58.223 58.223
23.514.097 673.353)( 22.840.745
8.267.952
172.641)(
8.095.311
962.937
25.461)(
937.476
9.230.889 198.102)( 9.032.787
Hlutdeild
endur-
2020
Heild tryggjenda Í eigin hlut
Tjónaskuld:
19.539.265
1.094.416)(
18.444.849
677.988 677.988
7.481.912)( 434.528
( 7.047.384)
8.718.275
243.108)(
8.475.167
397.366)( 107.387)( ( 504.753)
66.262 66.263
21.122.512
1.010.383)(
20.112.129
7.537.296
156.079)(
7.381.217
730.656 16.562)(
714.094
8.267.952
172.641)(
8.095.311
Iðgjaldaskuld í upphafi árs ...................................................................
Eigin vátryggingaskuld 31.12 ......................................................................................
Tæknilegar vaxta- og gengisbreytingar vátryggingaskuldar .................
Iðgjaldaskuld:
Iðgjaldaskuld í árslok ............................................................................
Iðgjaldaskuld:
Skýringar, frh.:
Breyting tjónaskuldar vegna tjóna ársins ..............................................
Breyting tjónaskuldar vegna tjóna fyrri ára ...........................................
Tjónaskuld ásamt áhættuálagi í upphafi árs .......................................
Tjónaskuld ásamt áhættuálagi í árslok ................................................
Breyting tjónaskuldar vegna tjóna ársins ..............................................
Tjónaskuld ...................................................................................................................
Tæknilegar vaxta- og gengisbreytingar vátryggingaskuldar .................
Vildarafsláttur ..............................................................................................................
Iðgjaldaskuld ...............................................................................................................
Áhættuálag ..................................................................................................................
Breyting á árinu ....................................................................................
Iðgjaldaskuld í árslok ............................................................................
Breyting á árinu ....................................................................................
Breyting á áhættuálagi .........................................................................
Breyting á áhættuálagi .........................................................................
Breyting tjónaskuldar vegna tjóna fyrri ára ...........................................
Greidd tjón á árinu vegna eldri ára .......................................................
Iðgjaldaskuld í upphafi árs ...................................................................
Þróun vátryggingaskuldar á árinu greinist þannig:
Greidd tjón á árinu vegna eldri ára .......................................................
Tjónaskuld ásamt áhættuálagi í upphafi árs .......................................
Tjónaskuld ásamt áhættuálagi í árslok ................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
25
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
26. Vátryggingaskuld, frh.:
Þróun tjónaskuldar á árinu 2021, tjón ársins:
Hlutdeild
endur-
Heild tryggjenda Í eigin hlut
6.723.046 128.977)( 6.594.069
10.028.249 156.934)( 9.871.315
253.555)( 36.850 216.705)(
58.223 0 58.223
16.555.963 ( 249.061) 16.306.902
Heildartjónagreiðslur ársins greinast þannig:
6.723.046 128.977)( 6.594.069
7.342.252 457.113)( 6.885.139
14.065.298 586.091)( 13.479.207
Þróun tjónaskuldar á árinu 2020, tjón ársins:
Hlutdeild
endur-
Heild tryggjenda Í eigin hlut
6.332.454 145.830)( 6.186.624
8.718.275 243.108)( 8.475.167
397.366)( 107.387)( 504.753)(
66.262
66.262
14.719.626
496.325)( 14.223.300
Heildartjónagreiðslur ársins greinast þannig:
6.332.454 145.830)( 6.231.473
7.481.912 434.528)(
7.002.535
13.814.366
580.358)( 13.234.008
Áhætta tengd vátryggingum er háð mörgum þáttum.
Tjónaskuld vegna tilkynntra tjóna er áætlun fyrir þeim tjónum sem tilkynnt hafa verið til félagsins að frádregnu
því sem þegar hefur verið greitt vegna þessara tjóna. Áætlanir eru gerðar fyrir hvert tjón miðað við þá vitneskju
sem fyrir hendi er um tjónsatvik þegar tjón er tilkynnt og breytingar gerðar ef nýjar upplýsingar berast um einstök
tjón. Tjónaáætlanir eru yfirfarnar reglulega og endurmetnar eftir atvikum. Meðaltjónsfjárhæð í viðkomandi
vátryggingagrein er notuð til að áætla tjónskostnað ef ekki liggja fyrir betri upplýsingar til þess að áætla
tjónskostnaðinn.
Iðgjaldaskuld er sá hluti iðgjalda vegna tekinnar vátryggingaáhættu sem tilheyrir næsta reikningsári.
Mat á tjónaskuld byggir á matsreglum samkvæmt Solvency II gjaldþolsreglum. Aðferðin byggir á því að meta
vænt gildi eða meðaltal (líkindafræðilegt vegið meðaltal) á núvirtu greiðsluflæði fyrir núverandi skuldbindingar.
Við útreikning á væntu gildi er tekið tillit til markaðs- og tryggingafræðilegra upplýsinga sem eru til staðar á þeim
tíma sem matið á sér stað. Við útreikning á tjónaskuld er safninu skipt upp í einsleita áhættuhópa (e.
homogenous risk groups) og tjónaskuldin metin fyrir hvern hóp fyrir sig. Vænt gildi tjónaskuldarinnar er kallað
besta mat (e. best estimate).
Áhættuálag (e. risk margin) er mat á fjármagnskostnaði við að leggja til eigið fé til jafns við þá gjaldþolskröfu
sem nauðsynleg er til að standa undir vátryggingaskuldbindingum félagsins á uppgjörstíma þeirra.
Hluti tjónaskuldar er áætlun fyrir orðnum en ótilkynntum tjónum og viðbótarkostnaði vegna tjóna sem ekki eru að
fullu komin fram. Mat á tjónskostnaði vegna þessa þáttar er unnið ársfjórðungslega og byggist á tjónareynslu og
framkomnum áður ótilkynntum tjónum á síðastliðnum 15 árum.
Tjónaskuld vegna tjóna sem urðu á árinu ...........................................
Tjón ársins ............................................................................................
Greitt vegna tjóna sem urðu á árinu .....................................................
Greitt vegna tjóna fyrri ára ....................................................................
Tjón ársins ............................................................................................
Tjónaskuld vegna tjóna sem urðu á árinu ...........................................
Vátryggingaskuld er samtala besta mats á skuldbindingum vegna gerðra vátryggingasamninga og
samanstendur af tjónaskuld, áhættuálagi, iðgjaldaskuld og vildarafslætti sbr. XIV. kafla í lögum nr. 100/2016 um
vátryggingastarfsemi. Tjónaskuld er mat á fjárhagslegri skuldbindingu sem hvílir á samstæðunni vegna
ógreiddra tjóna í heild, það er tilkynntra tjóna og orðinna en ótilkynntra tjóna í árslok. Notaðar eru
tölfræðiaðferðir við að áætla endanlegan kostnað vegna orðinna tjóna.
Breyting tjónaskuldar vegna tjóna fyrri ára ...........................................
Greitt vegna tjóna sem urðu á árinu .....................................................
Breyting á áhættuálagi .........................................................................
Greitt vegna tjóna sem urðu á árinu .....................................................
Greitt vegna tjóna sem urðu á árinu .....................................................
Greitt vegna tjóna fyrri ára ....................................................................
Bókfærð tjón .........................................................................................
Í viðauka á bls. 42 má sjá þróun tjónaskuldar í skaðatryggingum hjá samstæðunni á undanliðnum 10 árum og
stöðu hennar í árslok 2021.
Breyting á áhættuálagi .........................................................................
Breyting tjónaskuldar vegna tjóna fyrri ára ...........................................
Bókfærð tjón .........................................................................................
Skýringar, frh.:
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
26
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
27. Skatteign
Skatteign greinist þannig: 2021 2020
2.522 2.834
777.695)( 604.493)(
0 15)(
777.564 604.196
2.392 2.522
Skatteign greinist á eftirtalda liði: 2021 2020
12.325)( 10.004)(
9.659 13.621
5.058 1.094)(
2.392 2.522
28. Viðskiptaskuldir og aðrar skammtímaskuldir
Viðskiptaskuldir og aðrar skuldir greinast þannig: 2021 2020
737.987 698.566
77.132 81.550
684.292 606.543
493.935 446.014
1.993.346 1.832.673
Opinber gjöld af iðgjöldum ..........................................................................................
Viðskiptakröfur ............................................................................................................
Skýringar, frh.:
Skattur til greiðslu ........................................................................................................
Aðrir efnahagsliðir .......................................................................................................
Skatteign 31.12. ..........................................................................................................
Rekstrarfjármunir .........................................................................................................
Tekjuskattur ársins ......................................................................................................
Leiðrétting fyrra árs .....................................................................................................
Viðskiptaskuldir og aðrar skammtímaskuldir 31.12 .....................................................
Skatteign 1.1. ..............................................................................................................
Skatteign 31.12. ..........................................................................................................
Aðrar skuldir ................................................................................................................
Skuldir við endurtryggjendur ........................................................................................
Viðskiptaskuldir ...........................................................................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
27
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
Áhættustýring
29. Yfirlit
30. Vátryggingaáhætta
Forsendu-
breytingar
2021 2020
+/- 1%
1.488.000 1.405.000
+/- 1%
149.000 134.000
+/- 10%
1.659.000 1.496.000
+/- 1%
213.000 185.000
- rekstraráhætta (skýring 35)
Í skýringum 29-36 er gerð grein fyrir þeim áhættuþáttum sem félagið skilgreinir í stefnu um áhættustýringu.
Markmið áhættustýringar samkvæmt stefnu er að skilgreina, mæla og stýra þeim þáttum sem falla undir stefnuna.
Stefna áhættustýringar, áhættumælikvarðar og aðferðir eru yfirfarnar reglulega til að mæta kröfum um
áhættustýringu. Samkvæmt XVI. kafla laga nr. 100/2016 um vátryggingastarfssemi þarf staða eigin fjár (og
annarra viðurkenndra gjaldþolsliða) að vera næg til að mæta gjaldþolskröfu þó félagið verði fyrir áföllum. Stjórn
Sjóvá hefur sett félaginu viðmið að gjaldþolshlutfall skuli vera á bilinu 1,4-1,7.
Stjórnir félaga samstæðunnar setja einnig fjárfestingarstefnu félaganna þar sem markmið um dreifingu eigna
samkvæmt eignaflokkum eru skilgreind. Eftirfylgni með samsetningu eignasafnsins og hlítni við fjárfestingarstefnu
fellur undir áhættustýringu og eru frávik frá stefnu vöktuð.
Starfsmenn Sjóvá vinna útreikning á gjaldþolskröfu Solvency II og eigið áhættu- og gjaldþolsmat í samvinnu við
stjórn. Í eigin áhættu- og gjaldþolsmati (e. ORSA) er tilgreind helsta áhætta sem félagið stendur frammi fyrir sem
er ekki hluti af staðlaðri formúlu útreiknings á gjaldþolskröfum samkvæmt Solvency II. Árlega er skýrsla um eigið
áhættu- og gjaldþolsmat send Fjármálaeftirliti Seðlabanka Íslands til umsagnar.
Eftirfarandi eru helstu áhættuþættir samkvæmt stefnu um áhættustýringu (sjá nánar í skýringum 30-36):
Við verðlagningu á vátryggingum er líkindareikningi beitt og stendur félagið frammi fyrir þeirri áhættu að
tjónafjárhæðir verði að meðaltali hærri en áætlað var, alvarleiki þeirra eða tíðni verði meiri eða að stórtjón verði
fleiri en ráð var fyrir gert. Vátryggðir atburðir eru ófyrirséðir og rauntíðni og endanlegar fjárhæðir tjóna geta verið
frábrugðnar áætlunum sem reiknaðar eru á grundvelli tölfræðilegra aðferða.
Samstæðan hefur mótað stefnu um gerð vátryggingasamninga þar sem lögð er áhersla á fjölbreytileika
samþykktrar vátryggingaáhættu og að hver og einn flokkur feli í sér fleiri áhættuflokka til að draga úr óvissu
áætlaðrar niðurstöðu og umfangi áhættu.
- mótaðilaáhætta (skýring 31)
Skýringar, frh.:
- vátryggingaáhætta (skýring 30)
Afkoma samstæðunnar er næm fyrir eftirfarandi þáttum vátryggingaáhættu og sýnir taflan áhrif á afkomu
samstæðunnar eftir skatta.
- lausafjáráhætta (skýring 32)
- markaðsáhætta (skýring 33)
- gjaldmiðlaáhætta (skýring 34)
- eiginfjáráhætta (skýring 36)
Vátryggingaáhætta er hætta á að fjárhagslegt tap verði vegna þess að verðlagning eða vátryggingaskuld sé metin
með ófullnægjandi hætti. Í útreikningi á gjaldþolskröfu er vátryggingaáhættu skipt í skaðatryggingaáhættu,
heilsutryggingaáhættu og líftryggingaáhættu.
Tjónatíðni ..................................................................................................
Meðaltjón ..................................................................................................
Of-/vanmat tjónaskuldar í langtímagreinum ..............................................
Iðgjöld .......................................................................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
28
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
30. Vátryggingaáhætta, frh.:
Heild
Hlutdeild
endur-
tryggjenda
Í eigin hlut Heild
Hlutdeild
endur-
tryggjenda
Í eigin hlut
Eignatryggingar ................... 3.753.417
308.769)(
3.444.648 3.605.431
611.497)(
2.993.934
Sjó-,flug- og farmtryggingar 527.211
53.984)(
473.227 287.947
77.297)(
210.650
Lögb.ökutækjatryggingar .... 16.357.044
103.906)(
16.253.138 14.513.750
132.984)(
14.380.766
Frjálsar ökutækjatryggingar 2.522.557
0
2.522.557 1.998.601
0
1.998.601
Ábyrgðatryggingar .............. 3.660.839
20.362)(
3.640.477 3.472.816
10.156)(
3.462.660
Greiðslu- og efndavátr. ....... 3.412
0
3.412 2.195
0
2.195
Slysa-og sjúkratryggingar ... 1.795.875
0
1.795.875 1.557.413
0
1.557.413
Atvinnuslysatryggingar ........ 2.557.564
0
2.557.564 2.490.755
21.606)(
2.469.149
Sjúkrakostnaðartryggingar .. 11.458
0
11.458 19.503
0
19.503
Endurtryggingar .................. 69.136
0
69.136 69.717
0
69.717
Líftryggingar ........................ 797.637
25.086)(
772.551 741.877
30.562)(
711.315
Heilsutryggingar .................. 1.285.118
359.348)(
925.770 1.106.519
298.922)(
807.597
Samtals ...............................
33.341.268 871.455)( 32.469.813 29.866.524 1.183.024)( 28.683.500
Helstu forsendur við mat á vátryggingaskuld
2022 2021
69,3% 69,8%
19,6% 19,9%
11,1% 10,3%
100,0% 100,0%
Samtals ..........................................................................................................................
Endurtryggingaráhætta
A+ ...................................................................................................................................
A- ....................................................................................................................................
Samstæðan stýrir vátryggingaáhættu sinni meðal annars með gerð endurtryggingasamninga, þar sem hluti af
áhættutöku er færður yfir til endurtryggjenda. Endurtryggingaáhætta felst í því að endurtryggjendur greiði ekki sinn
hlut í tjónum. Oft tekur langan tíma að gera upp tjón. Á þeim tíma getur fjárhagsleg staða endurtryggjanda breyst
á þann hátt að hann verði ófær um að standa við skuldbindingar sínar. Félagið hefur sett sér stefnu um
endurtryggjendur, þar sem fram kemur að endurtryggjendur félagsins skuli hafa að lágmarki matseinkunnina A-
frá Standard & Poor's (S&P). Með þessu er leitast við að draga úr hættu á að endurtryggjendur greiði ekki sinn
hlut í tjónum. Eftirfarandi tafla sýnir skiptingu iðgjalda til endurtryggjenda í sjálfvirkum endurtryggingasamningum
miðað við flokkun S&P fyrir árið 2021 og áætlun um skiptingu fyrir árið 2022.
Taflan hér að neðan sýnir skiptingu vátryggingaskuldar eftir tryggingategundum:
31.12.2021
31.12.2020
Mat á vátryggingaskuld og þær forsendur sem notaðar eru byggja á mati stjórnenda. Þær byggja á reynslu, því að
þróun tjóna til framtíðar fylgi svipuðu mynstri og í fortíðinni, innri upplýsingum, ytri markaðsupplýsingum og
væntingum og öðrum útgefnum upplýsingum. Þetta hefur í för með sér mat tengt m.a. meðaltjónakostnaði,
verðbólgu og tjónatíðni fyrir hvert tjónsár. Forsendur eru endurskoðaðar reglulega í þeim tilgangi að tryggja
raunhæft og sanngjarnt mat.
Skýringar, frh.:
AA- .................................................................................................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
29
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
31. Mótaðilaáhætta
2021 2020
33.060.279 29.943.426
63.543 85.743
6.911.977 6.728.055
1.094.896 1.160.223
41.130.694 37.917.447
Yfirlit um hreyfingar á virðisrýrnun viðskiptakrafna og annarra krafna á árinu er eftirfarandi:
2021 2020
380.300 328.998
33.777 89.913
36.618)( 38.611)(
377.459 380.300
2021
A BBB
BB
Ekki skráð Samtals
13.638.589 4.685.704 1.345.687 13.390.299 33.060.279
934.997 934.997
247.901 6.664.076 6.911.977
1.094.896 1.094.896
14.573.586 6.028.501 1.345.687 20.054.375 42.002.149
2020
12.491.008 9.431.755 92 8.020.571 29.943.426
1.268.767 0 0 0 1.268.767
0 509.227 0 6.218.827 6.728.055
0 1.160.223 0 0 1.160.223
13.759.775 11.101.205 92 14.239.398 39.100.472
Bókfært verð fjáreigna sýnir hámarks mótaðilaáhættu. Hámarks mótaðilaáhætta á uppgjörsdegi greinist þannig:
Viðskiptakröfur og aðrar kröfur ...................
Handbært fé ...............................................
Krafa á endurtryggjendur ................................................................................................
Mótaðilaáhætta er hættan á neikvæðum áhrifum vegna versnandi stöðu mótaðila og getu hans til að standa við
fjárhagslegar skuldbindingar. Mótaðilaáhætta hefur áhrif á virði skuldabréfa sem gefin eru út af mótaðilanum
vegna breytinga á skuldabréfaálagi og einnig getur félagið orðið fyrir fjárhagslegu tapi ef mótaðili getur ekki staðið
við umsamdar skuldbindingar.
Fjáreignir ........................................................................................................................
Handbært fé ...................................................................................................................
Verðbréf .....................................................
Endurtryggingaeignir ..................................
Virðisrýrnun í upphafi árs .................................................................................................
Endanlega tapað á árinu ..................................................................................................
Virðisrýrnun hefur verið reiknuð vegna krafna sem kunna að tapast og byggir á mati stjórnenda og reynslu fyrri
ára. Það er álit stjórnenda samstæðunnar að bókfært verð viðskiptakrafna og annarra skammtímakrafna
endurspegli gangvirði þeirra.
Samtals ......................................................
Skýringar, frh.:
Viðskiptakröfur og aðrar kröfur .......................................................................................
Ítarlega er fylgst með vanskilum á iðgjöldum og staðan á viðskiptakröfum yfirfarin reglulega með mati á stöðu
einstakra viðskiptavina. Viðskiptavinir í vanskilum eru flokkaðir sem áhættusamir og geta ekki átt í frekari
viðskiptum við samstæðuna fyrr en þeir hafa greitt niður skuldir sínar. Tapaðar viðskiptakröfur samstæðunnar
hafa verið óverulegar í hlutfalli við veltu.
Verðbréf ..........................................................................................................................
Virðisrýrnun í lok árs ........................................................................................................
Verðbréf eru sett fram án verðbréfa tengdum þeim líftryggingarsamningum þar sem fjárfestingaráhættan er borin
af vátryggingataka.
Verðbréf .....................................................
Endurtryggingaeignir ..................................
Viðskiptakröfur og aðrar kröfur ...................
Handbært fé ...............................................
Gjaldfærsla ársins ............................................................................................................
Eftirfarandi tafla sýnir fjáreignir félagsins eftir alþjóðlegu lánshæfismati útgefanda þeirra:
Samtals ......................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
30
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
32. Lausafjáráhætta
Enginn
2021
0-1 ár 1-5 ár Yfir 5 ár gjalddagi Samtals
Eignir:
29.201.194 18.742.704 8.954.312 0
56.898.210
643.034 264.652 27.312 0
934.997
6.911.977 0 0 0
6.911.977
1.094.896
0 0 0
1.094.896
37.851.101 19.007.356 8.981.624 0 65.840.081
Skuldir:
10.859.675 11.669.535 984.887 0 23.514.098
9.827.170 0 0 0 9.827.170
Líftryggingaskuld með fjárfestingaáhættu
6.062.149 0 0 0 6.062.149
158.011 622.431 540.828 0 1.321.270
799.589 0 0 0 799.589
1.993.346 0 0 0 1.993.346
29.699.940 12.291.966 1.525.715 0 43.517.622
8.151.161 6.715.390 7.455.908 0 22.322.459
Enginn
2020
0-1 ár 1-5 ár Yfir 5 ár gjalddagi Samtals
Eignir:
22.995.948 10.403.373 15.688.908 0
49.088.229
845.221 377.762 45.784 0
1.268.767
6.728.055 0 0 0
6.728.055
1.160.223 0 0 0
1.160.223
31.729.447 10.781.135 15.734.692 0 58.245.274
Skuldir:
9.642.408 10.857.761 622.343 0 21.122.512
8.744.012 0 0 0 8.744.012
Líftryggingaskuld með fjárfestingaáhættu
5.305.346 0 0 0 5.305.346
140.349 148.555 0 0 288.904
604.195 0 0 0 604.195
1.832.673 0 0 0 1.832.673
26.268.984 11.006.316 622.343 0 37.897.643
5.460.463 225.181)( 15.112.349 0 20.347.632
Skattur til greiðslu ......................................
Eignir - skuldir ..............................................
Viðskiptakröfur og aðrar kröfur ...................
Skýringar, frh.:
Lausafjáráhætta er hættan á því að samstæðan geti ekki staðið við skuldbindingar sínar þegar þær gjaldfalla.
Samstæðan þarf alltaf að hafa nægjanlegt laust fé til að geta mætt ófyrirséðum aðstæðum. Hluti fjármálagerninga
samstæðunnar eru fjárfestingar í óskráðum verðbréfum sem ekki eru viðskipti með á skipulögðum mörkuðum og
almennt getur tekið nokkurn tíma að innleysa. Því gæti samstæðan staðið frammi fyrir því að geta ekki innleyst
fjárfestingar sínar, fyrir fjárhæðir nálægt gangvirði þeirra, í því skyni að mæta lausafjárþörf sinni.
Vænt sjóðsflæði eigna og skulda, er eftirfarandi:
Verðbréf .....................................................
Endurtryggingaeignir ..................................
Viðskiptaskuldir ..........................................
líftryggingataka ...........................................
Skattur til greiðslu ......................................
Leiguskuldir ................................................
Leiguskuldir ................................................
Handbært fé ...............................................
Eignir samtals ............................................
Skuldir samtals ...........................................
Til að lágmarka þessa áhættu hefur samstæðan stefnu um lágmarks handbært fé á hverjum tíma og til viðbótar er
gert ráð fyrir að skráðar fjáreignir samstæðunnar, sem eru stór hluti af heildareignum hennar, sé hægt að innleysa
með stuttum fyrirvara.
Handbært fé ...............................................
Iðgjalda- og ágóðaskuld ..............................
Tjónaskuld ...................................................
líftryggingataka ...........................................
Viðskiptakröfur og aðrar kröfur ...................
Eignir - skuldir ............................................
Endurtryggingaeignir ..................................
Verðbréf .....................................................
Eignir samtals ............................................
Skuldir samtals ...........................................
Viðskiptaskuldir ..........................................
Tjónaskuld ...................................................
Iðgjalda- og ágóðaskuld ..............................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
31
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
33. Markaðsáhætta
34. Gjaldmiðlaáhætta
Gjaldmiðlaáhætta samstæðunnar greinist þannig:
Aðrir
2021
USD EUR Gjaldmiðlar Samtals
Eignir:
115.990 180.159 1.504 297.653
484 269 134 887
5.238 41.129 1.504 47.871
121.712 221.557 3.142 346.411
Skuldir:
69.136 0 0 69.136
818 25.171 25 26.014
69.954 25.171 25 95.150
51.758 196.386 3.117 251.261
Skuldir við endurtryggjendur ...............................................
Handbært fé ........................................................................
Vátryggingaskuld ................................................................
Samtals ....................................................................................
Fjárhagsleg staða, nettó ......................................................
Samtals ....................................................................................
Endurtryggingaeignir ...........................................................
Samþjöppunaráhætta fylgir eignum sem hafa sama útgefanda. Við útreikning á gjaldþolskröfu þarf að taka tillit til
þeirrar áhættu sem fylgir því að eignir safnsins séu í bréfum útgefnum af einum útgefanda. Ef stór hluti safnsins er
gefinn út af einum útgefanda leiðir það til aukinnar gjaldþolskröfu. Það er því hvati til þess að dreifa eignum
safnsins á fleiri útgefendur. Krafa reiknast á allar eignir yfir ákveðnu útreiknuðu viðmiði nema innistæður í
bankastofnunum, ríkisstryggð skuldabréf, endurtryggingaeignir og viðskiptakröfur. Skuldabréf, hlutabréf, fasteignir
og eignir í dótturfélögum falla því undir eignir með samþjöppunaráhættu.
Vaxtaáhætta
Stærsti hluti fjáreigna samstæðunnar er vaxtaberandi og/eða næmur fyrir breytingum á vaxtastigi. Næmigreining
fyrir vaxtaáhættu sýnir hvernig breytingar á gangvirði verðbréfa sveiflast vegna breytinga á markaðsvöxtum á
reikningsskiladegi.
Fylgst er með vaxtanæmi á skuldabréfasafni samstæðunnar með því að meta áætlaðar breytingar á virði
eignasafnsins miðað við 100 punkta (1%) hliðrun á vaxtarferli og óbreytt álag skuldabréfa.
Hliðrun á vaxtaferli upp um 100 punkta í árslok hefði leitt til 1.146 millj. kr. minni hagnaðar fyrir skatta á árinu
2021 (2020: 1.210 millj. kr. minni hagnaður). Hliðrun á vaxtaferli niður um 100 punkta í árslok hefði leitt til 1.229
millj. kr. meiri hagnaðar fyrir skatta á á árinu 2021 (2020: 1.306 millj. kr. meiri hagnaður). Áhrifin á eigið fé yrðu
þau sömu og á afkomuna.
Markaðsáhætta er hættan á neikvæðum áhrifum vegna breytinga á markaðsverði verðbréfa, vaxta og erlendra
gjaldmiðla á afkomu samstæðunnar. Markmið með stýringu markaðsáhættu er að ná fram skilvirkni í eignasafninu
með tilliti til gjaldþolskröfu vegna markaðsáhættu. Undir markaðsáhættu fellur gengisáhætta, vaxtaáhætta og
gjaldmiðlaáhætta.
Verðbréf ..............................................................................
Samþjöppunaráhætta
Í efnahagsreikning félagsins eru bæði eignir og skuldir í erlendum gjaldmiðlum. Gjaldmiðlaáhætta er sú áhætta að
breytingar á gengi gjaldmiðila hafi óhagstæð áhrif á virði þess hluta eigna eða skulda samstæðunnar sem eru í
öðrum gjaldmiðlum en íslenskum krónum.
Skýringar, frh.:
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
32
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
34. Gjaldmiðlaáhætta, frh.:
2020
Eignir:
36.502 84.699 0 121.201
292 0 0 292
22.471 24.645 14.992 62.108
59.265 109.344 14.992 183.601
Skuldir:
69.717 0 0 69.717
319 5.358 25 5.702
70.036 5.358 25 75.419
10.771)( 103.986 14.967 108.182
35. Rekstraráhætta
36. Eiginfjáráhætta
37.
38.
Skilgreining tengdra aðila
2021
Tekjur
Gjöld Eignir Skuldir
187.744 21.799 0 202
3.832 3.258 1.048 0
94.989 52.638 26.972 0
84.526 47.438 24.904 0
371.091 125.133 52.924 202
Rekstraráhætta er áhætta vegna ófullnægjandi eða gallaðra kerfa, háttsemi starfsmanna eða annarra innri eða
ytri þátta sem geta leitt til fjárhagslegs taps eða verulegra rekstrartruflana. Rekstraráhætta er samsett úr nokkrum
þáttum, þ.e. stefnumótunaráhættu, áhættu sem skapast vegna upplýsingakerfa eða upplýsingaleka, lagalegrar
áhættu og orðsporsáhættu. Rekstraráhætta nær til allra rekstrareininga samstæðunnar.
Markmið samstæðunnar er að verjast rekstraráhættu til að koma í veg fyrir fjárhagslegt tjón og að orðstír félagsins
verði fyrir skaða. Þetta er gert með skilvirku stjórnskipulagi innan félagsins, skráðu verklagi, frávikaskráningum,
fræðslu og þjálfun starfsmanna og öflugu innra og ytra eftirlitskerfi. Þá er félagið með vottun samkvæmt
alþjóðlega staðlinum ISO 27001 um stjórnun upplýsingaöryggis.
Eiginfjáráhætta er hættan á að magn og gæði eiginfjár sé ekki nægilegt til þess að mæta skuldbindingum og
ófyrirséðum áföllum. Það er stefna félagsins að viðhalda sterkum eiginfjárgrunni til að stuðla að stöðugleika og
fjárhagslegum styrk til að mæta kröfum vátryggingataka, eftirlitsaðila og hagsmunaaðila. Stjórn hefur sett sér þau
viðmið að gjaldþolshlutfall samstæðunnar sé á bilinu 1,4 til 1,7. Gjaldþolshlutfall er reiknað í það minnsta
ársfjórðungslega og eigið áhættu- og gjaldþolsmat framkvæmt að minnsta kosti árlega þar sem meðal annars er
lagt mat á heildargjaldþolsþörf samstæðunnar. Nánar er fjallað um gjaldþol og gjaldþolskröfu samstæðunnar í
skýringu 25.
Möguleg skuldbinding vegna áskriftarloforða tengdum fjárfestingum er að hámarki 298 millj. kr. í árslok.
Tengdir aðilar samstæðunnar eru dótturfélög, stjórnir móðurfélags og dótturfélaga, endurskoðunarnefnd, forstjóri
og lykilstjórnendur og aðilar þeim tengdir. Félög í eigu stjórnarmanna eru einnig skilgreind sem tengdir aðilar.
Hluthafar .............................................................................
Tengd félög .........................................................................
Lykilstarfsmenn ...................................................................
Stjórn ..................................................................................
Samtals ...............................................................................
Tengdir aðilar
Skuldir við endurtryggjendur ...............................................
Skuldbindingar
Skýringar, frh.:
Fjárhagsleg staða, nettó ......................................................
Vátryggingaskuld ................................................................
Verðbréf ..............................................................................
Endurtryggingaeignir ...........................................................
Handbært fé ........................................................................
Samtals ....................................................................................
Viðskipti við tengda aðila voru gerð á sambærilegum grundvelli og viðskipti við ótengda aðila.
Viðskipti við tengda aðila og stöður í efnahagsreikningi greinast þannig:
Samtals ....................................................................................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
33
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
38.
2020
Tekjur
Gjöld Eignir Skuldir
159.783 95.473 6 0
84.706 22.824 23.202 0
3.856 211 1.172 0
82.199 21.296 20.637 0
330.544 139.804 45.017 0
Laun og
hlunnindi
Mótframlag
í lífeyrissjóð
Laun og
hlunnindi
Mótframlag í
lífeyrissjóð
9.320 1.072 7.173 825
5.985 688 6.515 749
6.590 758 3.658 421
4.750 546 4.590 528
4.750 546 3.658 421
0 0 925 106
0 0 925 106
398 46 1.318 152
0 0 385 44
55.407 13.218 53.031 9.024
159.984 22.300 102.525 17.122
39. Dótturfélög í samstæðu Hlutur Hlutur
Staðsetning 2021 2020
Ísland
100% 100%
Ísland
100% 100%
40. Kennitölur
Helstu kennitölur samstæðunnar eru eftirfarandi: 2021 2020
69,1% 70,7%
2,7% 2,0%
19,1% 19,3%
90,9% 92,0%
89,6% 91,2%
71,1% 71,8%
45,3% 31,5%
41,9% 28,3%
4,07 4,40
Arðsemi eigin fjár eftir skatta ...........................................................................................
Lágmarksfjármagnshlutfall eftir áætlaðan arð .................................................................
Hluthafar .............................................................................
Tengd félög .........................................................................
Lykilstarfsmenn ...................................................................
Stjórn ..................................................................................
Samtals ...............................................................................
Sjóvá Forvarnahúsið ehf. .....................................................
Tjónahlutfall .....................................................................................................................
Endurtryggingahlutfall ......................................................................................................
Kostnaðarhlutfall ..............................................................................................................
Samsett hlutfall (tjón+endurtryggingar+kostnaður) ..........................................................
Rekstrarhlutfall .................................................................................................................
Eigið tjónahlutfall .............................................................................................................
Arðsemi eigin fjár fyrir skatta ...........................................................................................
Sjóvá-Almennar líftryggingar hf. ...........................................
Björgólfur Jóhannsson, stjórnarformaður ............................
Hildur Árnadóttir, stjórnarm., fyrrv. stjórnarformaður ...........
Guðmundur Örn Gunnarsson, stjórnarmaður .....................
Ingi Jóhann Guðmundsson, stjórnarmaður .........................
Ingunn Agnes Kro, stjórnarmaður .......................................
Heimir V. Haraldsson, fyrrv. stjórnarmaður ........................
Hjördís E. Harðardóttir, fyrrv. stjórnarmaður .......................
Erna Gísladóttir, varam. ......................................................
Garðar Gíslason, varamaður ..............................................
Hermann Björnsson, forstjóri ..............................................
Fjórir framkvæmdastjórar (2020: þrír)* ................................
*Um er að ræða þrjá framkvæmdastjóra og kostnað vegna starfsloka eins framkvæmdastjóra á árinu 2021.
Í árslok 2021 áttu forstjóri og framkvæmdastjórar félagsins 2.174 þús. hluti í félaginu og hlutafé í Sjóvá í eigu
stjórnarmanna og tengdra félaga voru 184.370 þús. hlutir.
2020
2021
Skýringar, frh.:
Tengdir aðilar, frh.:
Laun og hlunnindi stjórnar, forstjóra og lykilstjórnenda samstæðunnar greinast þannig:
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
34
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
41. Mikilvægar reikningsskilaaðferðir
a. Grundvöllur samstæðu
(i) Dótturfélög
(ii) Viðskipti felld út við gerð samstæðureiknings
b. Erlendir gjaldmiðlar
c.
Fjármálagerningar
(i) Fjármálagerningar
(ii) Verðbréf
(iii) Viðskiptakröfur
Skýringar, frh.:
Til fjármálagerninga teljast fjárfestingar í hlutabréfum, hlutdeildarskírteinum og skuldabréfum. Viðskiptakröfur,
aðrar kröfur og handbært fé teljast sem fjáreignir. Viðskiptaskuldir og aðrar skammtímaskuldir teljast fjárskuldir.
Fjármálagerningar eru færðir á gangvirði við upphaflega skráningu í bókhald. Þegar fjármálagerningar eru ekki
metnir á gangvirði gegnum rekstrarreikning, er allur beinn viðskiptakostnaður færður til hækkunar á virði þeirra
við upphaflega skráningu í bókhald. Eftir upphaflega skráningu eru fjármálagerningar sem ekki eru afleiður
færðir með þeim hætti sem greinir hér á eftir.
Fjármálagerningar eru færðir í ársreikning þegar samstæðan gerist aðili að samningsbundnum ákvæðum
viðkomandi fjármálagerninga. Fjáreignir eru felldar út úr ársreikningi ef samningsbundinn réttur samstæðunnar
að sjóðstreymi vegna þeirra rennur út eða ef samstæðan yfirfærir fjáreignirnar til annars aðila án þess að halda
eftir yfirráðum eða því sem næst allri þeirri áhættu og ávinningi sem í eignarhaldi á þeim felst. Bókhaldsskráning
hefðbundinna kaupa og sölu á fjáreignum er gerð á viðskiptadegi, þ.e. á þeim degi sem félagið skuldbindur sig
til að kaupa eða selja eignina. Kröfur eru færðar þann dag sem þær verða til. Fjárskuldir eru felldar út úr
ársreikningi ef skuldbindingar samstæðunnar sem skilgreindar eru í samningi eru greiddar, falla úr gildi, er vísað
frá eða þeim er aflétt.
Verðbréf eru í efnahagsreikningi flokkuð sem fjáreignir á gangvirði gegnum rekstrarreikning hafi þau verið
þannig við upphaflega skráningu í bókhald. Fjáreignir eru tilgreindar á gangvirði gegnum rekstrarreikning ef
ákvarðanir um kaup og sölu byggjast á gangvirði þeirra. Beinn viðskiptakostnaður er færður í rekstrarreikning
þegar hann fellur til.
Viðskiptakröfur eru fjáreignir, aðallega vegna tryggingasamninga, sem hafa fyrirfram ákveðna gjalddaga og eru
ekki skráðar á opinberum markaði.
Dótturfélög eru þau félög þar sem samstæðan fer með yfirráð. Yfirráð grundvallast af því hvort fjárfestir hefur
ákvörðunarvald yfir fjárfestingunni, ber áhættu eða hefur réttinn til að njóta breytilegs ávinnings vegna þátttöku í
fjárfestingunni og getur með ákvörðunarvaldi haft áhrif á ávinning sinn af fjárfestingunni. Við mat á yfirráðum er
tekið tillit til mögulegs atkvæðisréttar sem þegar er nýtanlegur. Reikningsskil dótturfélaga eru innifalin í
samstæðureikningnum frá því að yfirráð nást og þar til þeim lýkur. Reikningsskilaaðferðum dótturfélaga hefur
verið breytt þegar nauðsynlegt hefur verið að laga þær að aðferðum samstæðunnar.
Viðskipti milli samstæðufélaga, stöður milli þeirra og óinnleystar tekjur og gjöld sem myndast hafa í viðskiptum
milli félaganna eru felld út við gerð samstæðureikningsins. Óinnleyst tap er fært út með sama hætti og
óinnleystur hagnaður, en aðeins að því marki að ekkert bendi til virðisrýrnunar.
Viðskipti í erlendum gjaldmiðlum eru færð í starfrækslugjaldmiðla einstakra samstæðufélaga á gengi
viðskiptadags. Peningalegar eignir og skuldir í erlendum gjaldmiðlum eru færðar miðað við gengi uppgjörsdags.
Gengismunur sem myndast við yfirfærslu í íslenskar krónur er færður í rekstrarreikning. Rekstrarkostnaður og
sala í erlendum gjaldmiðlum eru færð í starfrækslugjaldmiðil á gengi viðskiptadags.
Reikningsskilaaðferðum sem er lýst hér á eftir hefur verið beitt með samræmdum hætti fyrir öll tímabil sem
koma fram í ársreikningnum.
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
35
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
41. Mikilvægar reikningsskilaaðferðir, frh.:
c. Fjármálagerningar, frh.:
(iv) Handbært fé
(v) Afskrifað kostnaðarverð
(vi) Jöfnun
(vii) Mat á gangvirði
(viii) Virðisrýrnun fjáreigna
Ef markaður fyrir fjármálagerning er ekki virkur metur samstæðan gangvirðið á grundvelli matsaðferða, þar á
meðal geta verið nýleg viðskipti ótengdra aðila, tilvísun í gangvirði sambærilegra fjármálagerninga og núvirt
sjóðsflæði. Sú matsaðferð sem notuð er hámarkar notkun markaðsupplýsinga en takmarkar eins og hægt er
forsendur sem ekki byggjast á markaðsupplýsingum. Matið byggir einnig á öllum þeim þáttum sem
markaðsaðilar taka tillit til við verðákvarðanir og er í samræmi við viðurkenndar verðmatsaðferðir fyrir
fjármálagerninga. Breytur í matsaðferðum endurspegla á áreiðanlegan hátt væntingar á mörkuðum og mat á
þeim áhættuþáttum sem fjármálagerningurinn felur í sér.
Fjáreignir sem ekki eru metnar á gangvirði gegnum rekstrarreikning eru metnar á hverjum reikningsskiladegi til
að kanna hvort til staðar sé hlutlæg vísbending um virðisrýrnun. Fjáreign hefur rýrnað í virði ef hlutlægar
vísbendingar eru um að einn eða fleiri atburðir sem átt hafa sér stað eftir upphaflega skráningu eignarinnar
benda til þess að vænt framtíðarsjóðstreymi af eigninni verði lægra en áður var talið. Virðisrýrnun fjáreigna sem
færðar eru á afskrifuðu kostnaðarverði er mismunurinn á bókfærðu verði þeirra annars vegar og núvirtu væntu
framtíðarsjóðstreymi, miðað við upphaflega virka vexti, hins vegar.
Virðisrýrnun er bakfærð ef hægt er að tengja bakfærsluna með hlutlægum hætti atburðum sem orðið hafa eftir
að virðisrýrnunin var færð. Bakfærsla virðisrýrnunar fjáreigna sem færðar eru á afskrifuðu kostnaðarverði er
færð í rekstrarreikning. Virðisrýrnun viðskiptavildar er þó ekki bakfærð.
Skýringar, frh.:
Handbært fé samanstendur af óbundnum innstæðum hjá fjármálastofnunum og auðseljanlegum fjáreignum sem
eru á gjalddaga innan þriggja mánaða frá kaupdegi, auðveldlega er hægt að umbreyta í reiðufé og hætta á
verðbreytingum er óveruleg.
Afskrifað kostnaðarverð fjáreignar eða fjárskuldar er fjárhæðin sem fjáreignin eða fjárskuldin er metin á við
upphaflega skráningu, að frádregnum afborgunum höfuðstóls og að viðbættum eða frádregnum uppsöfnuðum
afföllum eða yfirverði sem fundið er með aðferð virkra vaxta á mismun upphaflegs verðs og
uppgreiðsluverðmætis, að frádreginni virðisrýrnun, ef við á.
Fjáreignum og fjárskuldum er jafnað saman og nettó fjárhæð færð í efnahagsreikning þegar og aðeins þegar
lagalegur réttur er til staðar um jöfnun og fyrirhugað er að gera upp með jöfnun fjáreigna og fjárskulda eða
innleysa eignir og greiða skuldir samtímis. Engum fjáreignum og fjárskuldum er jafnað saman í
efnahagsreikningi.
Gangvirði er verð á eign eða skuld í venjubundnum viðskiptum á matsdegi. Nánar tiltekið er gangvirði það verð
sem fengist við sölu eignar eða yrði greitt við yfirfærslu skuldar í hefðbundnum viðskiptum milli markaðsaðila á
matsdegi.
Samstæðan metur gangvirði fjármálagerninga samkvæmt markaðsverði á virkum markaði fyrir
fjármálagerninginn, sé hann fyrir hendi. Markaður er talinn virkur ef reglulega er fyrir hendi skráð markaðsvirði
sem endurspeglar raunveruleg og regluleg markaðsviðskipti milli ótengdra aðila. Gangvirði fjáreignar sem
tilgreind er á gangvirði gegnum rekstrarreikning er ákvarðað á grundvelli viðeigandi markaðsvirðis í lok
viðskiptadags ef það er fyrir hendi, en það er venjulega síðasta skráða viðskiptaverðið.
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
36
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
41. Mikilvægar reikningsskilaaðferðir, frh.:
d. Rekstrarfjármunir
25 - 50 ár
2 - 7 ár
e. Leigusamningar
f. Óefnislegar eignir
(i) Viðskiptavild
Aðrir rekstrarfjármunir ..................................................................................................................
Afskriftaaðferðir, nýtingartími og niðurlagsverð eru endurmetin á uppgjörsdegi og breytt ef við á.
Viðskiptavild myndaðist við kaup á dótturfélagi.
Eftir upphaflega skráningu er viðskiptavild metin á kostnaðarverði að frádreginni uppsafnaðri virðisrýrnun.
Virðispróf er framkvæmt árlega eða oftar ef atburðir eða breytingar gefa til kynna virðisrýrnun á bókfærðu verði
viðskiptavildar. Viðskiptavildinni er ráðstafað á yfirtökudegi til allra sjóðskapandi eininga samstæðunnar sem
ætlað er að njóti samlegðar af sameiningunni óháð því hvort öðrum eignum eða skuldum hefur verið ráðstafað
til þessara eininga. Hver eining sem viðskiptavild er ráðstafað til endurspeglar minnstu einingu innan
samstæðunnar þar sem fylgst er með viðskiptavildinni sem hluta af innri stjórnun.
Leiguskuldin er færð á afskrifuðu kostnaðarverði með því að nota aðferð virkra vaxta. Hún er endurmetin þegar
breyting verður á framtíðarleigugreiðslum vegna breytinga á vísitölu eða vöxtum.
Við upphaf eða breytingu á samningi sem felur í sér leiguhluta úthlutar samstæðan endurgjaldinu á sérhvern
leiguhluta á grundvelli sjálfstæðs verðs hvers hlutar fyrir sig. Fyrir leigusamninga um fasteignir hefur samstæðan
hins vegar kosið að aðgreina ekki leiguhluta frá öðrum hlutum samningsins og færir þá sem einn leigusamning.
Við upphaf samnings leggur samstæðan mat á það hvort samningur eða hluti hans feli í sér leigusamning.
Samningur er leigusamningur að hluta eða heild ef hann felur í sér rétt til yfirráða tiltekinnar eignar á tilteknu
tímabili í skiptum fyrir endurgjald.
Rekstrarfjármunir eru færðir til eignar á kostnaðarverði að frádregnum uppsöfnuðum afskriftum og virðisrýrnun.
Innifalinn er kostnaður sem rekja má beint til kaupa á eigninni.
Kostnaður við að endurnýja einstaka hluta rekstrarfjármuna er eignfærður þegar líklegt er talið að ávinningur
sem felst í eigninni muni renna til samstæðunnar og hægt er að meta kostnaðinn á áreiðanlegan hátt. Allur
annar kostnaður er gjaldfærður í rekstrarreikningi þegar til hans er stofnað.
Fasteignir .....................................................................................................................................
Afskriftir eru reiknaðar af afskrifanlegri fjárhæð, sem er kostnaðarverð að frádregnu niðurlagsverði. Afskriftir eru
reiknaðar línulega miðað við áætlaðan nýtingartíma einstakra hluta rekstrarfjármuna. Áætlaður nýtingartími
greinist þannig:
Skýringar, frh.:
Samstæðan færir leigueign og leiguskuld við upphaf leigusamnings. Leigueignin er upphaflega færð á
kostnaðarverði, sem er upphafleg fjárhæð leiguskuldarinnar að teknu tilliti til leigugreiðslna sem hafa fallið til fyrir
eða á upphafsdegi samningsins, beins kostnaðar við öflun leigueignarinnar og að frádregnum leiguílvilnunum
sem samstæðan hefur fengið.
Leigueignin er afskrifuð línulega frá upphafi til loka leigusamningsins, nema þegar eignarhald flyst yfir til
samstæðunnar í lok leigutímabilsins eða ef kostnaðarverð leigueignarinnar endurspeglar að samstæðan muni
nýta sér kauprétt í lok leigutímabilsins. Í þeim tilfellum er leigueignin afskrifuð á nýtingartíma eignarinnar, sem er
ávarðaður með sömu aðferð og notuð er fyrir aðra fastafjármuni samstæðunnar. Jafnframt er virði leigueignar
lækkað reglubundið um sem nemur virðisrýrnun hennar, ef einhver er, og leiðrétt vegna endurmats
leiguskuldarinnar.
Leiguskuld er upphaflega færð við núvirði ógreiddra leigugreiðslna á upphafsdegi leigusamningsins.
Greiðslurnar eru núvirtar með því að nota vexti sem eru ígildi lántökuvaxta samstæðunnar á samningsdegi.
Samstæðan ákvarðar vexti af nýju lánsfé með því að sækja vaxtaupplýsingar vegna ólíkra fjármögnunarleiða og
gerir tilteknar aðlaganir til að endurspegla skilmála leigusamningsins og eiginleika eignarinnar sem er leigð.
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
37
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
41. Mikilvægar reikningsskilaaðferðir, frh.:
f. Óefnislegar eignir, frh.:
(ii) Hugbúnaður
(iii) Virðisrýrnun eigna sem ekki teljast fjáreignir
g.
(i) Skilgreining tryggingasamninga
(ii) Vátryggingasamningar - flokkun
(iii) Fjárfestingar þar sem fjárfestingaráhætta er borin af líftryggingataka
Tryggingasamningar í þessum flokkir eru ábyrgðatryggingar, slysatryggingar og eignatryggingar.
Ábyrgða- og slysatryggingasamningar bæta tjón sem hinn vátryggði veldur þriðja aðila vegna afleiðinga
lögmætra aðgerða hans og bætir einnig hinum vátryggða það tjón sem hann verður fyrir í samræmi við skilmála
tryggingasamningsins.
Eignatryggingar greiða aðallega bætur til viðskiptavina samstæðunnar vegna tjóns eða taps á eignum.
Viðskiptavinir með rekstrarstöðvunartryggingu geta einnig fengið bætur vegna framlegðartaps ef tjón eigna
veldur því að eignirnar nýtast ekki í rekstri.
Líftryggingar
Þessir vátryggingasamningar taka til andláts eða ákveðinna sjúkdóma.
Iðgjöld eru færð til tekna línulega á vátryggingatímabili og bótagreiðslur eru færðar til gjalda á því tímabili sem
hinn tryggði atburður á sér stað.
Fjárfestingar með fjárfestingaráhættu líftryggingataka eru fjáreignir í eigu samstæðunnar sem vátryggingatakar
í söfnunarlíftryggingum hafa valið og bera fjárfestingaráhættu af samkvæmt skilmálum söfnunarlíftrygginga.
Líftryggingaskuld með fjárfestingaráhættu líftryggingataka er skuldbinding samstæðunnar gagnvart umræddum
líftryggingatökum að sömu fjárhæð.
Félagið gefur út samninga sem flytja vátryggingalega áhættu frá viðskiptavinum til samstæðunnar.
Hugbúnaður er eignfærður á kostnaðarverði búnaðarins ásamt kostnaði við að koma honum í notkun.
Hugbúnaður er afskrifaður miðað við áætlaðan nýtingartíma hans, sem eru 2-5 ár, undir liðnum
rekstrarkostnaður.
Viðhaldskostnaður vegna hugbúnaðar er færður undir liðinn rekstrarkostnað þegar hann fellur til.
Eignir sem hafa ótilgreindan nýtingartíma eru ekki afskrifaðar en fara árlega í virðispróf. Hvenær sem atburðir
eða breyttar aðstæður valda því að vísbendingar eru um að bókfært verð sé ekki enduheimtanlegt fara þær í
gegnum mat á virðisrýrnun. Virðisrýrnun er gjaldfærð þegar bókfært verð eignar eða fjárskapandi einingar er
hærra en endurheimtanleg fjárhæð hennar. Endurheimtanleg fjárhæð eignar eða fjárskapandi einingar er hreint
gangvirði þeirra eða nýtingarvirði, hvort sem hærra reynist. Til þess að meta virðisrýrnun er eignum skipt niður í
minnstu aðgreinanlegu hópa eigna sem mynda aðgreinanlegt sjóðstreymi. Eignir sem ekki teljast fjáreignir,
aðrar en viðskiptavild, eru metnar á hverjum uppgjörsdegi til að kanna hvort vísbendingar séu um að rýrnun hafi
minnkað eða horfið.
Vátryggingasamningar
Með vátryggingasamningi tekur vátryggjandinn að sér vátryggingaáhættu frá vátryggingataka með því að
samþykkja að bæta tjón vegna ákveðins óviss atburðar í framtíðinni.
Vátryggingaáhætta er öll áhætta, önnur en fjárhagsleg áhætta, sem flutt er frá vátryggingataka til útgefanda
vátryggingasamnings, svo sem vegna eignatjóns, slyss, sjúkdóms eða andláts.
Tryggingasamningar samstæðunnar greinast í skaðatryggingar og líftryggingar.
Skaðatryggingar
Skýringar, frh.:
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
38
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
41. Mikilvægar reikningsskilaaðferðir, frh.:
g. Vátryggingasamningar
(iv) Tjónaskuld
(v) Endurtryggingasamningar
h.
(i) Hlutafé
(ii) Arðgreiðslur
i.
j.
(i) Iðgjöld
(ii) Umboðslaun
(iii) Tjón
K.
(i) Vaxtatekjur og vaxtagjöld
Kröfur á endurtryggjendur vegna iðgjalda og tjóna eru færðar sem endurtryggingaeignir. Þar er um að ræða
kröfur vegna hlutdeildar þeirra í tjónum samkvæmt endurtryggðum vátryggingasamningum og hlutdeild í
iðgjaldaskuld. Skuldbindingar vegna endurtrygginga er hlutdeild endurtryggjenda í iðgjöldum vegna
endurtryggingasamninga sem færð eru í rekstrarreikning við endurnýjun samninganna (sjá skýringar 7 og 9).
Tekjur og gjöld af fjárfestingum
Skýringar, frh.:
Gjaldfærð tjón í rekstrarreikningi eru tjón ársins ásamt hækkun eða lækkun vegna tjóna fyrri ára. Tjónaskuld í
efnahagsreikningi er heildarfjárhæð tilkynntra óuppgerðra tjóna, auk tryggingafræðilegrar áætlunar fyrir orðnum
en ótilkynntum tjónum.
Eigið fé
Þegar samstæðan kaupir eigin hluti er kaupverðið, að meðtöldum beinum kostnaði, fært til lækkunar á eigin fé.
Arðgreiðslur til hluthafa eru færðar til lækkunar á eigin fé þegar þær eru samþykktar af hluthöfum á aðalfundi.
Skuldbindingar
Skuldbinding er færð þegar talið er að samstæðan beri lagalega eða ætlaða skuldbindingu vegna liðinna
atburða, líklegt er talið að til greiðslu komi og hægt er að meta hana á áreiðanlegan hátt. Skuldbindingar eru
metnar miðað við vænt framtíðarsjóðstreymi, sem er núvirt með vöxtum fyrir skatta, þar sem vextirnir
endurspegla mat markaðarins á tímavirði peninga hverju sinni og þá áhættu sem fylgir einstökum
skuldbindingum.
Tekjur og gjöld af vátryggingastarfsemi
Tekjufærð iðgjöld í rekstrarreikningi eru þau iðgjöld sem falla til á rekstrarárinu að viðbættum yfirfærðum
iðgjöldum frá fyrra ári, en að frádregnum iðgjöldum næsta árs, sem færast sem iðgjaldaskuld. Iðgjaldaskuld í
efnahagsreikningi er sá hluti iðgjalda vegna tekinnar vátryggingaáhættu á árinu sem tilheyrir næsta reikningsári.
Vaxtatekjur og vaxtagjöld eru færð í rekstrarreikning miðað við virka vexti. Meðal vaxtatekna eru afföll, yfirverð
og annar mismunur sem er á upphaflegu bókfærðu verði fjármálagerninga og fjárhæða á gjalddaga miðað við
virka vexti.
Vaxtatekjur og vaxtagjöld í rekstrarreikningi innifela vexti af fjáreignum og fjárskuldum sem metin eru á
afskrifuðu kostnaðarverði með aðferð virkra vaxta og vexti af handbæru fé.
Umboðslaun í rekstrarreikningi er þóknun frá endurtryggjendum.
Samstæðan metur á uppgjörsdegi hvort skráð tjónaskuld sé nægjanleg til þess að standa við áætlaðar
skuldbindingar samstæðunnar með því að meta framtíðarfjárflæði tjónaskuldarinnar. Allar breytingar á
tjónaskuldinni koma fram í rekstrarreikningi (sjá skýringu 9). Við gerð matsins er tekið tillit til áætlana vegna allra
samningsbundinna sjóðshreyfinga vegna tjóna og tjónakostnaðar.
Endurtryggingasamningar eru gerðir til að draga úr áhættu samstæðunnar. Endurtryggjendur bera ýmist ákveðið
hlutfall af bótafjárhæðum eða alla áhættuna umfram umsamda fjárhæð.
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
39
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
41. Mikilvægar reikningsskilaaðferðir, frh.:
k.
(ii) Gangvirðisbreytingar fjáreigna
(iii) Gengismunur
l.
m.
n. Hagnaður á hlut
o. Starfsþáttayfirlit
p.
Innleiðing á nýjum og endurbættum stöðlum
Við gerð ársreikningsins er beitt sömu reikningsskilaaðferðum og beitt var árið 2020. Alþjóða reikningsskilaráðið
hefur gefið út nokkra nýja staðla og túlkanir auk þess að gera breytingar á áður útgefnum stöðlum. Eftirfarandi
er umfjöllun um þá staðla, túlkanir og breytingar sem máli skipta fyrir félagið.
Rekstrarkostnaður
Rekstrarkostnaður samanstendur af launakostnaði, markaðskostnaði, upplýsingatæknikostnaði, skrifstofu- og
stjórnunarkostnaði, kostnaði við rekstur húsnæðis, afskriftum rekstrarfjármuna og öðrum kostnaði.
Tekjuskattur
Tekjuskattur af afkomu ársins samanstendur af tekjuskatti til greiðslu og frestuðum tekjuskatti. Tekjuskattur er
færður í rekstrarreikning nema að því marki sem hann varðar liði sem eru færðir beint á eigið fé eða í yfirlit um
heildarafkomu, en í þeim tilvikum er tekjuskatturinn færður á þá liði.
Tekjuskattur til greiðslu er tekjuskattur sem áætlað er að komi til greiðslu á næsta ári vegna skattskylds
hagnaðar ársins, miðað við gildandi skatthlutfall á uppgjörsdegi, auk leiðréttinga á tekjuskatti til greiðslu vegna
fyrri ára.
Frestaður tekjuskattur er færður með notkun efnahagsreikningsaðferðarinnar vegna tímabundinna mismuna á
bókfærðu verði eigna og skulda í ársreikningnum annars vegar og skattverði þeirra hins vegar. Frestaður
tekjuskattur er ekki færður vegna tímabundinna mismuna vegna upphaflegrar skráningar eigna eða skulda sem
hafa ekki áhrif á reikningshaldslega eða skattalega afkomu.
Frestaður tekjuskattur er metinn með því skatthlutfalli sem búist er við að verði lagt á tímabundna mismuni
þegar þeir snúast við, byggt á lögum sem öðlast hafa gildi með formlegum hætti eða í reynd á uppgjörsdegi.
Skatteign og tekjuskattskuldbindingu er jafnað saman þegar til staðar er lagalegur réttur til að jafna saman
tekjuskattsskuld og skatteign og þegar skattarnir munu verða lagðir á af sömu skattyfirvöldum á sama fyrirtæki,
eða á fyrirtæki sem eru samsköttuð og gert er ráð fyrir að muni greiða skatta sameiginlega.
Skatteign er einungis færð að því marki sem líklegt er talið að skattskyldur hagnaður verði til ráðstöfunar í
framtíðinni, sem unnt verður að nýta eignina á móti. Skatteign er metin á hverjum uppgjörsdegi og lækkuð að
því marki sem talið er að hún nýtist ekki.
Samstæðan birtir í ársreikningnum grunnhagnað á hlut og þynntan hagnað á hlut fyrir almenna hluti í félaginu.
Grunnhagnaður á hlut er reiknaður sem hlutfall afkomu, sem ráðstafað er til almennra hluthafa í félaginu, og
vegins meðalfjölda útistandandi almennra hluta á árinu. Þynntur hagnaður á hlut er sá sami og grunnhagnaður
á hlut þar sem félagið hefur ekki gert kaupréttarsamninga eða breytanlega lánasamninga.
Rekstrarstarfsþáttur er hluti samstæðunnar sem fæst við viðskipti og er fær um að afla tekna og stofna til gjalda
að meðtöldum tekjum og gjöldum vegna viðskipta við aðra hluta samstæðunnar.
Gangvirðisbreytingar fjárfestinga í verðbréfum samanstanda af breytingum á gangvirði þeirra.
Skýringar, frh.:
Gengismunur samanstendur af breytingum eigna og skulda í erlendum gjaldmiðlum. Nettó gengismunur er
færður í rekstrarreikning með fjármunatekjum.
Tekjur og gjöld af fjárfestingum, fhr.:
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
40
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_________________________________________________________________________________________________________
41. Mikilvægar reikningsskilaaðferðir, frh.:
p.
Skýringar, frh.:
Áhrif staðalsins á fjárhag og gjaldþol félagsins eru talin óveruleg, þrátt fyrir verulega breytingu á framsetningu á
rekstrar- og efnahagsreikningi.
Reikningsskilastaðallinn IFRS 17 Vátryggingasamningar var gefinn út árið 2017 og mun taka gildi 1. janúar
2023. Staðallinn gildir afturvirkt fyrir samanburðartímabilið sem hefst 1. janúar 2022. Staðallinn leysir af hólmi
núverandi staðal, IFRS 4. IFRS 17 tekur til allra útgefinna vátrygginga- og endurtryggingasamninga og
inniheldur meginreglur um auðkenningu þeirra samninga, mat, framsetningu og upplýsingagjöf. Í staðlinum er
nýtt líkan sem notað er við mat á tekjum af vátryggingasamningum og skuldbindingum vegna þeirra (e. General
Measurement Model). Þó mega félög, sem eru með vátryggingasamninga með vernd sem spannar minna en ár
nota einfaldari úthlutunaraðferð (e. Premium Allocation Approach) og verður sú leið farin hjá félaginu.
Vátryggingasamningar verða flokkaðir eftir áhættu og hvernig þeim er stýrt, til dæmis þeir samningar sem
tilheyra sömu vörulínu. Ennfremur skal flokka vátryggingasamninga í upphafi í óarðbæra samninga, samninga
sem líklega verða óarðbærir og svo aðra samninga sem talið er að verði arðbærir á gildistíma samnings.
IFRS 17 mun leiða til verulegra breytinga á uppsetningu á yfirliti um heildarafkomu og hvernig tekjur og gjöld af
vátryggingasamningum birtast í rekstrarreikningi. Uppsetning efnahagsreiknings breytist með tilheyrandi áhrifum
á kennitölur úr rekstri líkt og samsett hlutfall. Helstu breytingar á efnahagsreikningi félagsins eru þær að
viðskiptakröfur vegna vátryggingasamninga og iðgjaldaskuld munu að nær öllu leyti renna saman sem einn liður
undir skuldum.
Til að tryggja árangursríka innleiðingu var IFRS 17 verkefnateymi og stýrihópur stofnaður. Á árinu 2021 hefur
verkefnið verið að meta og skjalfesta áhrif og breytingar sem felast í staðlinum ásamt því að undirbúa breytingar
á fjárhagskerfum.
Innleiðing á nýjum og endurbættum stöðlum, frh.:
IFRS 9 Fjármálagerningar gildir frá og með árinu 2018 og leysir af hólmi núgildandi staðal IAS 39
Fjármálagerningar: Færsla og mat auk þess að leiða til breytinga á öðrum stöðlum, einkum IFRS 7
Fjármálagerningar: Upplýsingagjöf. Samkvæmt IFRS 9 mun flokkun fjáreigna og reikningshaldsleg meðhöndlun
þeirra einkum ráðast af viðskiptalíkani, en eðli fjármálagerninganna skiptir einnig máli. Stjórnendur telja að
staðallinn muni hafa óveruleg áhrif á reikningsskil félagsins þar sem meirihluti fjáreigna er færður á gangverði
og fellur því ekki undir nýtt virðisrýrnunarlíkan. Félagið mun nýta sér undanþágu frá innleiðingu staðalsins og
innleiða hann með IFRS 17 sem tekur gildi árið 2023.
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
41
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
_______________________________________________________________________________________________________________________
Þróun tjónaskuldar
2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 Samtals
Mat á endanlegum
8.835 8.690 8.757 10.784 10.446 11.227 13.270 13.915 14.212 15.811
9.449 8.408 9.412 11.319 10.231 11.013 13.464 14.346 14.346
8.605 8.713 9.500 11.710 10.818 11.669 13.204 14.073
8.449 8.955 9.695 11.862 10.793 11.521 13.110
8.356 8.859 9.435 11.829 11.059 11.594
8.359 8.825 9.379 11.896 11.000
8.327 8.762 9.389 11.831
8.277 8.814 9.349
8.228 8.792
8.253
Mat á uppsöfnuðum tjónum
í árslok 2021 ................................... 8.253 8.792 9.349 11.831 11.000 11.594 13.110 14.073 14.346 15.811
Uppsafnaðar tjónagreiðslur
í árslok 2021 ................................... 8.228)( 8.740)( 9.250)( 11.600)( 10.578)( 10.744)( 11.826)( 11.274)( 8.262)( 6.173)(
25 52 100 231 422 851 1.284 2.799 6.084 9.638 21.484
133
832
1.065
23.514
2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 Samtals
Mat á uppsöfnuðum tjónum í eigin hlut
í árslok 2021 ................................... 7.692 8.696 9.227 11.228 10.988 11.502 12.154 13.941 14.197 15.759
Uppsafnaðar tjónagreiðslur í eigin hlut
í árslok 2021 ................................... 7.667)( 8.644)( 9.128)( 11.041)( 10.566)( 10.712)( 11.082)( 11.142)( 8.210)( 6.173)(
Tjónaskuld í eigin hlut samtals..........
25 52 99 187 422 790 1.072 2.799 5.988 9.586 21.018
133
625
1.065
22.841
Áhættuálag ..................................................................................................................................................................................................................................
Viðauki við skýringu 26 (óendurskoðað)
- einu ári síðar ......................................
- tveimur árum síðar ............................
- þremur árum síðar ............................
- níu árum síðar ...................................
- fjórum árum síðar ..............................
- fimm árum síðar ................................
- sex árum síðar ..................................
- sjö árum síðar ...................................
- átta árum síðar ..................................
Þróun tjónaskuldar samstæðunnar í skaðatryggingum síðustu tíu ára og staða þeirra í árslok 2021 er sýnd hér á eftir.
Árin 2014 - 2021 eru reiknuð miðað við Solvency II þar sem tjónaskuldin er reiknuð sem besta mat og núvirt en eldri ár eru úr fyrri ársreikningum.
Tjónaskuld vegna eldri ára ..........................................................................................................................................................................................................
Tjónaskuld alls í árslok 2021, í eigin hlut ....................................................................................................................................................................................
Tjónaskuld vegna eldri ára ..........................................................................................................................................................................................................
Bótaskuld vegna líftrygginga .......................................................................................................................................................................................................
Tjónaskuld alls í árslok 2021 .......................................................................................................................................................................................................
Tjón, eigin hlutur (millj. kr.)
Bótaskuld vegna líftrygginga .......................................................................................................................................................................................................
Til viðbótar við framtíðarspár er þróun vátryggingaskuldar mælikvarði á getu samstæðunnar til að ákvarða endanlega tjónafjárhæð. Í fyrri töflunni
(þríhyrningnum) kemur fram hvernig heildarfjárhæð tjóna hefur þróast síðustu ár. Þá koma fram uppsafnaðar tjónagreiðslur og staða
tjónaskuldar í árslok 2021. Í neðri töflu (tjón í eigin hlut) hefur hlutdeild endurtryggjenda verið dregin frá tjónagreiðslum sem og þeirra hluti í
tjónaáætlunum.
Heildarfjárhæðir (millj. kr.)
tjónakostnaði:
- í lok tjónsárs ......................................
Áhættuálag ..................................................................................................................................................................................................................................
Tjónaskuld samtals .............................
Samstæðuársreikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. árið 2021
42
Allar fjárhæðir eru í þúsundum króna
4F 3F 2F 1F Samtals 4F 3F 2F 1F Samtals
2021 2021 2021 2021 2021 2020 2020 2020 2020 2020
6.295.406 6.279.188 5.815.149 5.562.884 23.952.628 5.455.383 5.553.184 4.539.027 5.283.696 20.831.290
272.824)( 215.174)( 251.199)( 285.661)( 1.024.858)( 221.731)( 221.451)( 250.610)( 320.792)( 1.014.584)(
6.022.582 6.064.014 5.563.950 5.277.224 22.927.769 5.233.652 5.331.733 4.288.417 4.962.904 19.816.706
69.032 62.984 49.348 41.344 222.708 30.308 29.768 41.960 73.062 175.099
83.332 28.587 83.191 46.488 241.599 89.113 31.035 48.125 49.328 217.602
6.174.946 6.155.585 5.696.489 5.365.055 23.392.076 5.353.073 5.392.536 4.378.502 5.085.294 20.209.407
4.254.057)( 4.458.062)( 4.050.722)( 3.793.122)( 16.555.963)( 3.633.491)( 3.658.670)( 3.242.114)( 4.185.351)( 14.719.626)(
135.972 3.836 41.016 68.237 249.061 50.577)( 151.019 83.805 312.078 496.325
4.118.085)( 4.454.226)( 4.009.706)( 3.724.885)( 16.306.902)( 3.684.068)( 3.507.651)( 3.158.309)( 3.873.273)( 14.223.301)(
1.414.077)( 971.822)( 1.097.907)( 1.083.940)( 4.567.745)( 1.087.925)( 896.582)( 1.006.924)( 1.026.864)( 4.018.295)(
5.532.162)( 5.426.047)( 5.107.613)( 4.808.825)( 20.874.647)(
4.771.993)( 4.404.233)( 4.165.233)( 4.900.137)( 18.241.596)(
642.784 729.538 588.876 556.231 2.517.429 581.080 988.303 213.269 185.157 1.967.812
1.848.344 1.889.309 2.713.601 1.710.226 8.161.479 2.599.583 717.212 1.812.136 29.672)( 5.099.258
24.993)( 17.462)( 106.038 35.496 99.080 68.148)( 35.793)( 228.417)( 345.631)( 677.988)(
125.718)( 107.935)( 103.310)( 93.721)( 430.685)( 56.784)( 109.896)( 117.812)( 176.305)( 460.797)(
1.697.633 1.763.912 2.716.329 1.652.001 7.829.874 2.474.651 571.523 1.465.907 551.608)( 3.960.472
2.340.417 2.493.450 3.305.205 2.208.231 10.347.303
3.055.731 1.559.826 1.679.176 366.451)( 5.928.285
143.489)( 299.499)( 191.703)( 143.004)( 777.695)( 73.846)( 294.130)( 141.537)( 98.785)( 608.298)(
2.196.927 2.193.951 3.113.502 2.065.227 9.569.608 2.981.885 1.265.696 1.537.639 465.236)( 5.319.986
67,6% 71,0% 69,7% 68,2% 69,1% 66,6% 65,9% 71,4% 79,2% 70,7%
1,3% 3,4% 2,7% 3,7% 2,7% 3,9% 1,2% 3,2% 0,1% )( 2,0%
22,5% 15,5% 18,9% 19,5% 19,1% 19,9% 16,1% 22,2% 19,4% 19,3%
91,4% 89,9% 91,2% 91,4% 90,9% 90,4% 83,2% 96,8% 98,5% 92,0%
90,3% 88,6% 90,0% 90,1% 89,6% 89,9% 82,4% 95,4% 96,6% 91,2%
41,0% 42,9% 59,3% 42,1% 45,3% 64,9% 36,0% 40,2% 9,2% )( 31,5%
38,5% 37,8% 55,8% 39,4% 41,9% 63,3% 29,2% 36,8% 11,7% )( 28,3%
1,73 1,68 2,37 1,56 7,34 2,22 0,95 1,15 0,35 )( 3,98
84.273)( 212.730)( 155.923)( ( 205.456) 658.383)( 211.244)( 66.850)( 146.227)( 7.488 416.832)(
33.341.268 34.637.626 34.312.486 33.552.843 33.341.268 29.866.524 31.086.175 31.494.353 31.739.584 29.866.524
67.856.411 69.842.338 67.501.849 63.998.688 67.856.411 59.261.201 57.519.224 56.658.098 54.630.716 59.261.201
24.338.788 25.106.094 23.256.449 20.584.609 24.338.788 21.363.559 18.381.708 17.116.013 15.578.340 21.363.559
1,41 1,68 1,79 1,70 1,41 1,67 1,83 1,56 1,43 1,67
4,07 4,78 4,47 4,46 4,07 4,40 4,24 3,93 3,65 4,40
Lágmarksfjármagnshlutfall ................................
Arðsemi eigin fjár fyrir skatta á ársgrundvelli ....
Hagnaður (tap) á hlut ........................................
Eigið fé ..............................................................
Tjónahlutfall .......................................................
Endurtryggingahlutfall .......................................
Kostnaðarhlutfall ...............................................
Samsett hlutfall ...............................................
Rekstrarhlutfall ..................................................
Arðsemi eigin fjár eftir skatta á ársgrundvelli ....
Niðurstaða endurtrygginga ................................
Vátryggingaskuld ..............................................
Heildareignir ......................................................
Gjaldþolshlutfall eftir fyrirhugaða arðgreiðslu ....
Hagnaður (tap) fyrir tekjuskatt .......................
Tekjuskattur ......................................................
Heildarhagnaður (tap) tímabilsins ..............................................................................
Heildargjöld af vátryggingarekstri .....................................................................................................................
Hagnaður af vátryggingarekstri ..........................................................................................
Fjárfestingastarfsemi
Fjárfestingatekjur af fjárfestingastarfsemi .........
Rekstrarkostnaður af fjárfestingastarfsemi .......
Hagnaður (tap) af fjárfestingastarfsemi ........
Tæknil. vaxta- og gengisbr.vátryggingask. .......
Rekstrarkostnaður af vátryggingarekstri ...........
Ársfjórðungayfirlit (óendurskoðað)
Vátryggingastarfsemi
Iðgjöld tímabilsins .............................................
Hluti endurtryggj. í iðgjaldatekjum .....................
Eigin iðgjöld...............................................................................................................................
Fjárfestingatekjur af vátryggingarekstri ..................
Aðrar tekjur ...........................................................
Heildartekjur af vátryggingarekstri ...................
Tjón tímabilsins .................................................
Hluti endurtryggjenda í tjónum tímabilsins ........
Eigin tjón ............................................................................................................
Stjórnarháttayfirlýsing 2021 Sjóvá-Almennar tryggingar hf.
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 44
Stjórnarháttayfirlýsing 2021
Sjóvá-Almennar tryggingar hf.
Inngangur
Sjóvá-Almennar tryggingar hf. (Sjóvá) er hlutafélag sem stofnað var 20. júní 2009. Félagið er vátryggingafélag og starfar
samkvæmt lögum um hlutafélög nr. 2/1995
1
, lögum um vátryggingastarfsemi nr. 100/2016
2
og lögum um
vátryggingasamstæður nr. 60/2017
3
.
Í samræmi við lög um endurskoðendur nr. 94/2019
4
eru vátryggingafélög skilgreind sem einingar tengdar almannahagsmunum
og er sérstaklega kveðið á um hlutverk endurskoðunarnefnda í slíkum einingum í lögum um ársreikninga nr. 3/2006
5
.
Sjóvá samstæðan starfar á vátryggingamarkaði og er alhliða vátryggingafélag með starfsemi á Íslandi á sviði skaða- og
líftrygginga. Samkvæmt útgefnum ársreikningum var hlutdeild Sjóvár miðað við iðgjöld ársins hjá íslenskum
vátryggingafélögum í árslok 2020, um 28% í skaðatryggingum og um 34% í líf- og heilsutryggingum. Sjóvá-Almennar
líftryggingar hf. (Sjóvá líf) er dótturfélag Sjóvár og er allri daglegri starfsemi þess útvistað til móðurfélagsins.
Starfsemi Sjóvár er fjölbreytt og þjónustan yfirgripsmikil en félagið býður tryggingavernd á öllum sviðum hér á landi. Um 8.300
fyrirtæki og um 79.800 einstaklingar voru í viðskiptum í lok árs 2021. Í árslok 2021 störfuðu 192 starfsmenn hjá Sjóvá í 185
stöðugildum. Sjóvá rekur 11 útibú um landið auk höfuðstöðva í Reykjavík. Þá hefur félagið á að skipa þéttu neti umboðs- og
þjónustuaðila víðs vegar um landið og leggur kapp á að þjónusta félagsins sé öllum aðgengileg.
Sjóvá hefur verið skráð félag á Aðalmarkaði Nasdaq Iceland síðan 11. apríl 2014 og því gilda um starfsemina lög um aðgerðir
gegn markaðssvikum nr. 60/2021
6
og lög um upplýsingaskyldu útgefenda verðbréfa og flöggunarskyldu nr. 20/2021
7
og reglur
fyrir útgefendur fjármálagerninga.
Fylgni við leiðbeiningar um stjórnarhætti
Félagið fylgir reglum um stjórnarhætti sem fjallað er um í lögum um ársreikninga, lögum um hlutafélög, lögum um
vátryggingastarfsemi, reglugerð um gildistöku reglugerða ESB um vátryggingastarfsemi og vátryggingasamstæður nr.
940/2018
8
og leiðbeiningum um stjórnarhætti fyrirtækja sem tóku gildi í júlí 2021
9
og gefin eru út af Viðskiptaráði Íslands,
Nasdaq Iceland hf. og Samtökum atvinnulífsins. Stjórn félagsins endurnýjaði síðast starfsreglur sínar þann 28. apríl 2021 og
eru þær aðgengilegar á sjova.is.
Upplýsingar um brot á lögum og reglum sem viðeigandi eftirlits- eða úrskurðaraðili hefur ákvarðað
Félagið hefur enga dóma hlotið fyrir refsiverðan verknað skv. almennum hegningarlögum, samkeppnislögum, lögum um
vátryggingastarfsemi eða löggjöf um hlutafélög, einkahlutafélög, bókhald, ársreikninga, gjaldþrot eða opinber gjöld eða þeim
sérlögum sem gilda um aðila sem lúta opinberu eftirliti með vátryggingastarfsemi.
Innra eftirlit og áhættustýring
Sjóvá ltur eftirliti Fjármálaeftirlits Seðlabanka Íslands (FME) og hefur komið á samhæfðri áhættustringu sem nær til allra
rekstrarþátta félagsins og sett sér áhættustefnu sem lýsir umgjörð áhættustýringar. Áhættustefnan tekur til allra áhættuþátta
sem krafist er í lögum um vátryggingastarfsemi og reglugerð um vátryggingastarfsemi. Stefnan var síðast endurnýjuð 8.
desember 2021.
Stjórnkerfi og skipulag félagsins eru skráð í gæðakerfi þess. Leiðbeiningar fyrir starfsmenn félagsins miða að því að hver og
einn beri ábyrgð á gæðum vinnu sinnar, þjónustu félagsins og upplsingaöryggi. Innra eftirlit er innbyggt í verklagsreglur
félagsins og eru innri úttektir og áhættugreiningar framkvæmdar reglulega.
1
www.althingi.is/lagas/nuna/1995002.html
2
www.althingi.is/lagas/nuna/2016100.html
3
www.althingi.is/lagas/nuna/2017060.html
4
www.althingi.is/lagas/nuna/2019094.html
5
www.althingi.is/lagas/nuna/2006003.html
6
www.althingi.is/lagas/nuna/2021060.html
7
www.althingi.is/lagas/nuna/2021020.html
8
https://www.reglugerd.is/reglugerdir/allar/nr/940-2018
9
http://leidbeiningar.is/
Stjórnarháttayfirlýsing 2021 Sjóvá-Almennar tryggingar hf.
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 45
Félagið leggur áherslu á skra verkaskiptingu og ábyrgð. Uppbygging Sjóvár á eigin starfsemi er í samræmi við þrjár varnarlínur
innra eftirlits. Tekið hefur verið saman heildstætt yfirlit um innra eftirlit, áhættukort (e. Assurance map) sem gefur góðar
upplýsingar um umfang eftirlits á öllum innri eftirlitsþáttum og gerir mögulegt að sannreyna niðurstöður og meta eftirlitið og
umfang þess. Regluleg skrslugjöf er varðar afkomu einstakra sviða starfseminnar er mikilvægur þáttur innra eftirlits.
Mánaðarlegar skrslur um rekstrarlega afkomu og fjárfestingar, ársfjórðungslegar skýrslur um áhættustýringu, eigið áhættu-
og gjaldþolsmat sem framkvæmt er að lágmarki árlega, árleg skýrsla um gjaldþol og fjárhagslega stöðu og reglubundnar
skýrslur til eftirlitsaðila sem og aðrar reglulegar úttektir miða að því að tryggja gagnsæi í starfseminni. Þær auðvelda félaginu
einnig að uppgötva og leiðrétta hugsanlegar skekkjur, fylgjast með frávikum og sveiflum í starfseminni og gefa svigrúm til að
bregðast við ef áhættuþættir eða breytingar í rekstrarumhverfi gefa tilefni til. Framkvæmdastjórn fundar hið minnsta
mánaðarlega með áhættu- og öryggisnefnd, ársfjórðungslega er farið yfir stærstu áhættur og einstakir framkvæmdastjórar eiga
að lágmarki árlegan fund með áhættu- og öryggisnefnd um áhættur þeirra ábyrgðarsviðs, fjalla um hvernig stýringu og eftirliti
með áhættum er háttað og meta hvort það sé fullnægjandi.
Starfssvið áhættustjóra, regluvörslu, tryggingastærðfræðings og innri endurskoðanda teljast til lykilstarfssviða samkvæmt
lögum um vátryggingastarfsemi og skulu þeir einstaklingar sem þeim sinna uppfylla sérstakar kröfur um hæfi og hæfni.
Tryggingastærðfræðingur félagsins hefur reglulegt eftirlit með því að iðgjaldaskrár endurspegli raunverulega vátryggingalega
áhættu og séu í samræmi við afkomumarkmið. Tjónaskuld og endurtryggingavernd félagsins eru metnar með reglulegum hætti
og þess gætt að þær séu í samræmi við þarfir félagsins og skuldbindingar þess. Auk þessa tekur tryggingastærðfræðingur
saman árlega skýrslu fyrir stjórn félagsins um verkefni starfssviðsins, niðurstöður þeirra ásamt ábendingum.
Sjóvá hlaut árið 2014 vottun á upplýsingaöryggi samkvæmt ISO/IEC 27001 staðlinum sem staðfestir að rekstur upplýsingakerfa
félagsins sé í samræmi við kröfur staðalsins og var vottunin endurnýjuð eftir úttekt í júní 2021.
Endurskoðun ársreiknings félagsins er í höndum KPMG ehf. sem kosið var á aðalfundi árið 2018 fyrir rekstrarárin 2018-2022.
Innri endurskoðun er útvistað til Ernst & Young ehf.
Hlutverk, framtíðarsýn og vegvísar
Á árinu 2021 var áfram unnið að settum markmiðum og unnið að því að endurnýja stefnumótun og markmið félagsins til
framtíðar. Þau byggja ofan á stefnu sem mörkuð var árið 2013 og á skilgreindu hlutverki, framtíðarsýn og vegvísum Sjóvár sem
starfsfólk hefur að leiðarljósi í starfi sínu. Hlutverk Sjóvár er „Við tryggjum verðmætin í þínu lífi“. Framtíðarsnin er „Sjóvá er
tryggingafélag sem þér líður vel hjá“. Vegvísarnir eru leiðbeinandi í öllum ákvörðunum stjórnar og starfsfólks og leggja grunninn
að þeirri framtíðarsn sem unnið er að innan félagsins:
• Verum á undan
• Höfum það einfalt
• Segjum það eins og það er
• Verum til staðar
Reglur, stefnur og samfélagsleg ábyrgð
Stjórn Sjóvár samþykkti starfsreglur sínar síðast 28. apríl 2021. Reglurnar kveða meðal annars á um hæfi, verkaskiptingu og
skyldur stjórnarmanna. Reglurnar ná einnig yfir hlutverk og verksvið stjórnar og forstjóra, fyrirsvar stjórnar félagsins,
upplýsingagjöf til stjórnar, fundarsköp og fundargerðir, ákvörðunarvald og skipan undirnefnda stjórnar. Hlutverk stjórnar er að
hafa eftirlit með því að starfsemi félagsins sé í samræmi við lög og samþykktir og hafa eftirlit með bókhaldi og ráðstöfun
fjármuna félagsins. Stjórnin hefur eftirlit með árangri og skilvirkni félagsins og stuðlar að því að markmið þess náist.
Stjórn hélt sameiginlega fundi með innri og ytri endurskoðendum og endurskoðunarnefnd um innra eftirlit og áhættustýringu,
með og án viðveru starfsfólks félagsins. Mat stjórnar á eigin störfum á árinu 2021 fór fram í janúar 2022. Stjórn lagði mat á
stærð, samsetningu, verklag og starfshætti stjórnar. Starf stjórnarinnar byggir á fyrir fram samþykktri starfsáætlun og mat
stjórnin upplýsingagjöf til stjórnarinnar og aðgengi hennar að gögnum gott. Stjórnin lagði mat á störf undirnefnda stjórnar og
frammistöðu forstjóra og stjórnarformanns. Einnig var lagt mat á þróun félagsins og niðurstaðan sú að hún væri í samræmi við
langtímamarkmið stjórnar og stjórnenda.
Stefna samstæðunnar um samfélagslega ábyrgð er sem hér segir:
„Við hjá Sjóvá viljum starfa í sátt við samfélag og umhverfi. Með því að samþætta sjálfbærni og samfélagslega ábyrga
starfsemi stuðlum við að arðsemi og vexti til framtíðar til hagsbóta fyrir samfélag, viðskiptavini, starfsfólk og hluthafa.
Sjóvá leggur sitt af mörkum til að stuðla að sjálfbærni og vernd umhverfisins með því að draga úr umhverfisáhrifum
starfseminnar með markvissum aðgerðum og ábyrgri og meðvitaðri nýtingu auðlinda.
Sjóvá leggur áherslu á að veita framúrskarandi þjónustu og tryggja að þjónustan sé aðgengileg og í takt við þarfir og vilja
viðskiptavina. Starfsánægja er mikilvæg forsenda ánægðra viðskiptavina. Félagið vill með góðum starfsaðstæðum tryggja
að það sé ávallt samkeppnishæft og geti ráðið til sín framúrskarandi starfsfólk. Félagið hefur um árabil unnið markvisst að
Stjórnarháttayfirlýsing 2021 Sjóvá-Almennar tryggingar hf.
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 46
jafnréttismálum og lagt mikið upp úr því að vera í fararbroddi í málaflokknum. Stefna í jafnréttismálum byggir á
mannréttindastefnu félagsins. Félagið hefur í heiðri grundvallarmannréttindi eins og þeim er lýst í alþjóðasamningum.
Félagslegar áherslur miða að því að tryggja jöfn laun og tækifæri starfsfólks og fjölbreytni í samsetningu stjórnar,
stjórnenda og starfsfólks. Á hverju ári eru skilgreindar markvissar aðgerðir sem byggja á mannréttindastefnu félagsins.
Sjóvá leggur áherslu á að veita framúrskarandi þjónustu og að þjónustan sé aðgengileg og í takt við þarfir og vilja
viðskiptavina.
Sjóvá fylgir í hvívetna þeim lögum og reglum sem um starfsemina gilda. Leitast er við að stjórnarhættir séu í samræmi við
leiðbeiningar um stjórnarhætti og þær kröfur sem gerðar eru til félagsins sem er eftirlitsskyldur aðili og skráður í kauphöll.
Sjóvá hefur skýra stefnu um að vinna gegn hvers konar spillingu, glæpsamlegri starfsemi og peningaþvætti í öllum
viðskiptum félagsins.
Hagsældaráherslur Sjóvár snúa að hlutverki félagsins sem þjónustufyrirtækis í fremstu röð og trausts vinnuveitanda með
heilbrigðan rekstur. Nýsköpun og sífelld þróun vöru og þjónustu Sjóvár stuðla að hagsæld og árangri félagsins. Sjóvá
styður við samfélagið og félagslega grósku með forvarnastarfi, styrkjum og markvissu samstarfi.“
Sjóvá hefur verið aðili að Festu, miðstöð um samfélagsábyrgð frá árinu 2014.
Sjóvá vinnur stöðugt að því að auka samþættingu áherslna Heimsmarkmiða Sameinuðu þjóðanna um sjálfbæra þróun við
markmið í starfseminni. Tengt er við fimm heimsmarkmiðanna þ.e. markmið 3 um heilsu og vellíðan, 5 um jafnrétti kynjanna, 8
um góða atvinnu og hagvöxt, 12 um ábyrga neyslu og 13 um aðgerðir í loftslagsmálum. Í samræmi við eðli rekstrarins hefur
áhersla verið lögð á forvarnir, jafnréttismál, heilbrigðan rekstur og framþróun í samræmi við markmið 3, 5 og 8. Einnig er leitast
við að tryggja ábyrga neyslu og stuðla að umhverfisvænum lausnum samkvæmt markmiði 12 og grípa til bráðra aðgerða gegn
loftslagsbreytingum og áhrifum þeirra í samræmi við markmið 13.
Áherslur Sjóvár í forvörnum tengjast markmiði 3 um heilsu og vellíðan þar sem sett eru fram markmið um helmings fækkun
alvarlega slasaðra og dauðsfalla vegna umferðarslysa fyrir árið 2030 og markmiði 12 um ábyrga neyslu og framleiðslu um að
draga verulega úr sóun með forvörnum, minnkun úrgangs, aukinni endurvinnslu og endurnýtingu. Hjá Sjóvá hefur um árabil
verið lögð mikil áhersla á að vinna með viðskiptavinum að forvörnum, bæði einstaklingum og fyrirtækjum. Á árinu 2021 voru
haldnir morgunfundir fyrir fyrirtæki í viðskiptum um forvarna- og öryggismál og ársfundur Eldvarnabandalagsins var haldinn á
Teams. Nýtt hlaðvarp, Sjóvá spjallið, hóf göngu sína á árinu og greinar um forvarnir birtust reglulega á Vísi. SafeTravel appið
var kynnt formlega með haustinu ásamt fleiri tæknilausnum. Sjóvá tók þátt í ráðstefnu Slysavarnafélagsins Landsbjargar,
Slysavarnir 2021 og var áhersla lögð meðal annars á forvarnaverkefni um börn í innkaupakerrum. Samstarfi við Miðstöð
slysavarna barna var haldið áfram auk stuðnings við Sjóvá Kvennahlaup ÍSÍ og Landsbjörg. Sjóvá hefur um árabil verið
aðalbakhjarl Landsbjargar og vinnur þétt með samtökunum að fjölbreyttum verkefnum á sviði forvarna, öryggismála og
trygginga. Í tjónum og tjónavinnslu hefur verið leitast við að minnka sóun og stuðla að umhverfisvænum lausnum. Er það gert
með því að nýta notaða hluti sem varahluti eftir föngum og gera við framrúður í stað þess að skipta þeim út ef þess er kostur.
Leitast er við að minnka sóun sem felur í sér að viðskiptavinir hafa val um að fá bætur og nýta áfram minna skemmda og
viðgerðarhæfa muni, fremur en að þeir fari til förgunar og nýir keyptir.
Sjóvá hefur um árabil lagt áherslu á að tryggja jöfn tækifæri og jafnrétti kynja til ábyrgðar og launa í samræmi við heimsmarkmið
5 og 8. Mannréttindastefna og árleg aðgerðaáætlun eru rammi utan um framkvæmd stefnunnar. Sjóvá hefur frá árinu 2014 haft
jafnlaunavottun sem staðfestir að í félaginu er virkt jafnlaunakerfi og hefur launamunur alltaf mælst innan við 2%.
Félagið hefur sett sér umhverfisstefnu, fylgist með þróun umhverfisvísa og notkun auðlinda í rekstrinum og leitast er við að
minnka losun gróðurhúsalofttegunda. Tæpur helmingur bíla í rekstri Sjóvár eru nú raf- og tvinnbílar og markmið hefur verið sett
um að hækka hlutfall þeirra. Sjóvá hefur kolefnisjafnað eigin losun vegna aksturs og flugsamgangna í samstarfi við Kolvið frá
árinu 2015. Sjóvá endurnýjaði á árinu samstarfs- og bakhjarlssamning við Slysavarnafélagið Landsbjörgu og veitti svo í lok
ársins veglegan styrk til endurnýjunar björgunarskipaflota landsins. Er það í samræmi við heimsmarkmið 12 um að auka
viðbragðsáætlanir og viðbúnað vegna vár af völdum náttúruhamfara. Sjóvá birtir nánari upplýsingar og mælikvarða um
umhverfismál, samfélag og stjórnarhætti í samræmi við UFS (e. ESG) leiðbeiningar Nasdaq í ársskýrslu félagsins og á sjova.is.
Sjóvá gekk á árinu til samstarfs við Klappir um sjálfbærnibókhald og rýni þess.
Samþykktir félagsins, starfsreglur stjórnar Sjóvár, starfsreglur endurskoðunarnefndar, starfsreglur tilnefningarnefndar, stefna
um persónuvernd, stefna um samfélagslega ábyrgð og siðareglur Sjóvár eru aðgengilegar á sjova.is.
Stjórn
Stjórn skal samkvæmt samþykktum félagsins skipuð fimm aðalmönnum og tveimur varamönnum. Stjórnarkjör fer fram á
aðalfundi sem hlutfallskosning milli einstaklinga og skulu fyrstu fjögur stjórnarsæti skipa þeir tveir karlar og þær tvær konur sem
fá flest atkvæði við kjörið og skal sá einstaklingur sem næst kemur á eftir fyrrgreindum fjórum stjórnarmönnum teljast réttkjörinn
sem fimmti stjórnarmaðurinn. Í kjöri til varamennsku í stjórn teljast kjörin sú kona og sá karl sem flest atkvæði fá í kjörinu.
Stjórnarmenn og framkvæmdastjóri skulu fullnægja þeim hæfisskilyrðum sem sett eru í hlutafélagalögum og lögum um
vátryggingastarfsemi eftir því sem við á. Í starfsreglum stjórnar segir að leitast skuli við að meirihluta stjórnar skipi stjórnarmenn
Stjórnarháttayfirlýsing 2021 Sjóvá-Almennar tryggingar hf.
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 47
sem eru óháðir félaginu og daglegum stjórnendum þess. Úr hópi aðalmanna skal kjósa stjórnarformann og varaformann
stjórnar með einföldum meirihluta. Hlutverk tilnefningarnefndar er meðal annars að gæta að jöfnu hlutfalli kynja innan stjórnar
og leitast við að tryggja fjölbreytileika innan stjórnar. Skal hún við undirbúning og gerð tillögu að tilnefningu frambjóðenda til
stjórnarsetu m.a. líta til þess að samsetning stjórnar sé sem best í samræmi við starfsemi og stefnu félagsins og hún beri með
sér fjölbreytni og breidd í hæfni, reynslu og þekkingu.
Stefnu um fjölbreytileika er lýst í gildandi mannréttindastefnu þar sem kveðið er á um áherslur og aðgerðir í jafnréttis- og
mannréttindamálum. Markmið stefnunnar er að tryggja að mannauður félagsins verði sem best nýttur með því að stuðla að
jafnri stöðu kynja og jöfnum tækifærum einstaklinga.
Aðalmenn í stjórn Sjóvár eru Björgólfur Jóhannsson, stjórnarformaður, Hildur Árnardóttir, varaformaður, Guðmundur Örn
Gunnarsson, Ingi Jóhann Guðmundsson og Ingunn Agnes Kro. Varamenn í stjórn eru Erna Gísladóttir og Garðar Gíslason.
Stjórnin fundar að jafnaði mánaðarlega og að lágmarki 10 sinnum á ári.
Stjórn Sjóvár telur að ákvæðum leiðbeininga um stjórnarhætti er varða óhæði stjórnarmanna sé fullnægt. Þau Björgólfur,
Guðmundur Örn, Hildur og Ingunn eru óháð félaginu, daglegum stjórnendum þess og stórum hluthöfum. Ingi Jóhann er óháður
félaginu og daglegum stjórnendum þess en hann telst háður stórum hluthafa samkvæmt leiðbeiningum um stjórnarhætti þar
sem hann er eigandi og stjórnarmaður í félögum sem eiga beina og óbeina eignarhluti yfir 10% í Sjóvá.
Stjórn Sjóvár fundaði 18 sinnum á árinu 2021 og voru stjórnarfundir fullskipaðir stjórnarmönnum að tveimur fundum frátöldum
þar sem einn stjórnarmaður forfallaðist.
Björgólfur Jóhannsson, stjórnarformaður, fæddur 28. ágúst 1955, til heimilis á Seltjarnarnesi. Björgólfur var kjörinn í stjórn
Sjóvár 15. mars 2019 en steig til hliðar í nóvember 2019 tímabundið og var aftur kjörinn í stjórn 12. mars 2020 og tók þá við
stjórnarformennsku. Björgólfur er með Cand. Oecon. gráðu í viðskiptafræði frá Háskóla Íslands og löggildingarpróf í endur-
skoðun. Hann starfaði sem endurskoðandi á árunum 1985-1992. Björgólfur var fjármálastjóri Útgerðarfélags Akureyringa hf.
1992-1996, framkvæmdastjóri nýsköpunar og þróunar hjá Samherja 1996-1999, framkvæmdastjóri Síldarvinnslunnar 1999-
2006, framkvæmdastjóri Icelandic 2006-2007 og forstjóri Icelandair Group 2008-2018. Hann starfaði sem annar forstjóra Sam-
herja frá nóvember 2019 til febrúar 2021. Björgólfur var formaður stjórnar LÍÚ á árunum 2003-2008 og formaður Samtaka
atvinnulífsins 2013-2017. Í gegnum árin hefur hann setið í stjórnum margra fyrirtækja í ýmsum greinum atvinnulífsins, s.s.
Gjögri hf., Festi hf., Íslandsstofu og í stjórnstöð ferðamála fyrir SAF.
Björgólfur er óháður félaginu, daglegum stjórnendum og stórum hluthöfum félagsins.
Hildur Árnadóttir, varaformaður, fædd 4. ágúst 1966, til heimilis í Kópavogi. Hildur hefur setið í stjórn Sjóvár frá 15. mars
2019. Hún var formaður stjórnar frá nóvember 2019 til mars 2020. Hildur er með Cand. Oecon. gráðu í viðskiptafræði frá
Háskóla Íslands og lauk prófi sem löggiltur endurskoðandi. Hildur starfaði sem löggiltur endurskoðandi og eigandi hjá KPMG
1990-2004, framkvæmdastjóri fjármála hjá Bakkavör Group hf. og síðar sem ráðgjafi á skrifstofu forstjóra 2004-2014,
forstöðumaður fjárstýringar Íslandsbanka 2014-2015 og við ráðgjöf og stjórnarstörf frá 2016. Í gegnum árin hefur Hildur setið í
stjórnum margra fyrirtækja í ýmsum greinum atvinnulífsins, s.s. í stjórn Bakkavarar Group hf., Exista hf., Lýsingar hf., Skipta
hf., VÍS hf. og Viðskiptaráðs. Hún hefur jafnframt verið í endurskoðunar- og starfskjaranefndum. Hildur situr í stjórnum
Íslandsstofu, Arctic Fish Holding SA og dótturfélaga, Eldeyjar eignarhaldsfélags hf., Norðursiglingar hf., Íþöku fasteignir ehf.,
Argyron ehf. og MyPulse ehf.
Hildur er óháð félaginu, daglegum stjórnendum og stórum hluthöfum félagsins.
Guðmundur Örn Gunnarsson, fæddur 6. janúar 1963, til heimilis í Garðabæ. Guðmundur var fyrst kjörinn í stjórn Sjóvár 12.
mars 2020 og hann hefur frá 28. apríl verið stjórnarformaður dótturfélagsins Sjóvá-Almennra líftrygginga hf. Guðmundur
stundaði nám í tryggingastærðfræði og tölvunarfræði við háskólann í Kaupmannahöfn í Danmörku. Guðmundur starfaði í 23
ár hjá Tryggingamiðstöðinni m.a. sem deildarstjóri upplýsingadeildar og hafði umsjón með tölvudeild, var framkvæmdastjóri
rekstrarsviðs og framkvæmdastjóri viðskiptaþróunar. Hann var forstjóri Vátryggingafélags Íslands hf. (VÍS) og Líftryggingafé-
lags Íslands (Lífís) 2008-2011. Frá 2011-2013 sinnti Guðmundur ýmsum ráðgjafastörfum og þá aðallega við gerð viðskipta-
áætlana og gerð stefnumótunar á sviði nýsköpunar. Frá 2014 hefur hann starfað sem framkvæmdastjóri CAE Icelandair Flight
Training ehf. sem kom á fót rekstri flughermis í þjálfunarsetri Icelandair. Guðmundur hefur víðtæka reynslu af stjórnarstörfum
bæði sem almennur stjórnarmaður og stjórnarformaður. Hann er í dag stjórnarformaður hjá Vinnslustöðinni hf. og stjórnarmaður
hjá BL ehf.
Guðmundur er óháður félaginu, daglegum stjórnendum og stórum hluthöfum félagsins.
Stjórnarháttayfirlýsing 2021 Sjóvá-Almennar tryggingar hf.
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 48
Ingi Jóhann Guðmundsson, fæddur 12. janúar 1969, til heimilis í Garðabæ. Ingi Jóhann hefur setið í stjórn Sjóvár frá 28. júlí
2011. Ingi Jóhann er Cand.Oecon. í viðskiptafræði frá Háskóla Íslands og starfar sem framkvæmdastjóri Gjögurs hf. og
Kjálkanes ehf. Ingi Jóhann er stjórnarformaður í SVN eignafélagi ehf. sem á 14,54% hlut í Sjóvá, en Ingi Jóhann á óbeinan
hlut í SVN eignafélagi í gegnum Kjálkanes ehf. sem á 34,2% hlut í félaginu. Ingi á 22% eignarhlut í Kjálkanesi ehf.
Ingi telst óháður félaginu og daglegum stjórnendum þess en telst háður stórum hluthafa samkvæmt leiðbeiningum um
stjórnarhætti.
Ingunn Agnes Kro, fædd 27. mars 1982, til heimilis í Reykjavík. Ingunn var fyrst kjörin í stjórn Sjóvár 12. mars 2020. Hún er
með BA og MA í lögfræði og með MBA gráðu frá Háskóla Íslands, með málflutningsréttindi fyrir héraðsdómi og er löggiltur
verðbréfamiðlari. Ingunn starfaði hjá Skeljungi hf. á árunum 2009-2019, síðast sem framkvæmdastjóri skrifstofu- og samskipta-
sviðs, þar sem hún bar ábyrgð á samskipta-, samfélagsábyrgðar-, lögfræði-, markaðs- og mannauðsmálum, en áður sem
yfirlögfræðingur, regluvörður, ritari stjórnar og sat í framkvæmdastjórn. Hún var einnig framkvæmdastjóri Íslenska vetnisfélags-
ins ehf. (dótturfélags Skeljungs hf.) á árunum 2018-2019. Á árunum 2008-2010 var Ingunn stundakennari og síðar aðjúnkt hjá
lagadeild Háskóla Íslands þar sem hún kenndi skaðabótarétt. Ingunn er stjórnarmaður í HS Orku hf. og situr í starfskjaranefnd
félagsins. Hún er einnig stjórnarmaður hjá Iceland Seafood International hf. og formaður endurskoðunarnefndar félagsins.
Ingunn situr auk þess í stjórn Freyju, fjárfestingasjóðs. Þá situr Ingunn í stjórn Votlendissjóðs, sem er sjálfseignarstofnun sem
vinnur að því markmiði að minnka losun gróðurhúsalofttegunda.
Ingunn er óháð félaginu, daglegum stjórnendum og stórum hluthöfum félagsins.
Varamenn í stjórn
Erna Gísladóttir, fædd 5. maí 1968, til heimilis á Seltjarnarnesi. Erna sat í stjórn Sjóvár frá 20. júní 2009 lengst af sem formaður
stjórnar og síðar sem varamaður frá 15. mars 2019, en hún settist tímabundið aftur í stjórn 19. nóvember 2019-12. mars 2020.
Erna lauk B.Sc. í hagfræði frá Háskóla Íslands 1991 og MBA frá IESE í Barcelona 2004. Erna er forstjóri og í stjórn BL ehf.
Hún var forstjóri Bifreiða og landbúnaðarvéla hf. 2003-2008, var einn af eigendum þess félags og framkvæmdastjóri frá 1991.
Auk framangreinds situr hún í stjórnum BLIH hf., Egg ehf., Egg fasteigna ehf., Eldhúsvara ehf., Haga hf., Umbreytingar slhf.,
Ölmu ehf. og Hregg ehf.
Erna er óháð félaginu, daglegum stjórnendum og stórum hluthöfum félagsins.
Erna er ásamt eiginmanni sínum eigandi og stjórnarmaður í Egg ehf. Egg ehf. á 3,04% eignarhlut í Sjóvá.
Garðar Gíslason, fæddur 19. október 1966, til heimilis í Garðabæ. Hann hefur verið varamaður í stjórn Sjóvár frá 30.
september 2011. Garðar er Cand.Jur. frá Háskóla Íslands 1997. Hann hefur starfað sem lögmaður frá 2005, lengst af á LEX
lögmannsstofu, en frá 2016 á IUS lögmannsstofu. Hann var yfirlögfræðingur og síðar forstöðumaður hjá embætti
skattrannsóknarstjóra ríkisins og staðgengill skattrannsóknarstjóra frá 1997-2005. Garðar situr í stjórnum eftirfarandi félaga:
IUS lögmannsstofa ehf., Bláa Lónið Heilsuvörur ehf., Destination Blue Lagoon ehf., Eldvörp ehf., Hraunsetur ehf., Jarðvangur
ehf., Vænting ehf., Ránarborg ehf. (varamaður), Harðbakur ehf. (varamaður), Hlíðarfótur ehf., Valshjartað hf. og Kná ehf.
Garðar hefur veitt Sjóvá lögfræðilega ráðgjöf í afmörkuðum verkefnum á sviðum stjórnsýslu-, félaga- og
fjármagnsmarkaðsréttar.
Garðar er óháður félaginu, daglegum stjórnendum og stórum hluthöfum félagsins.
Stjórn Sjóvá-Almennra líftrygginga hf.
Stjórn Sjóvá-Almennra líftrygginga hf., dótturfélags Sjóvár, skipa Guðmundur Örn Gunnarsson, stjórnarformaður, Hafdís
Böðvarsdóttir, viðskiptafræðingur og Heiðrún Lind Marteinsdóttir, lögmaður. Varamenn í stjórn eru Elín Þórunn Eiríksdóttir
framkvæmdastjóri tjónasviðs og Grétar Dór Sigurðsson lögmaður. Guðmundur Örn, Hafdís, Heiðrún og Grétar teljast óháð
Sjóvá lífi, daglegum stjórnendum og stórum hluthöfum. Stjórn Sjóvár lífs átti ellefu fundi á árinu 2021.
Endurskoðunarnefnd
Endurskoðunarnefnd starfar eftir starfsreglum á grundvelli IX. kafla A í lögum um ársreikninga nr. 3/2006. 108. gr. kveður á um
skyldu eininga tengdum almannahagsmunum að starfrækja endurskoðunarnefnd. Endurskoðunarnefnd Sjóvár er skipuð
þremur nefndarmönnum sem kosnir eru af stjórn félagsins. Hlutverk nefndarinnar er einkum að hafa eftirlit með vinnuferli við
gerð reikningsskila, áhættustýringu og virkni innra eftirlits. Endurskoðunarnefndir Sjóvár og Sjóvár lífs skipa Helga Sigríður
Böðvarsdóttir formaður, Friðrik S. Halldórsson og Hildur Árnadóttir sem jafnframt situr í stjórn Sjóvár. Nefndarmenn eru óháðir
Sjóvá og Sjóvá lífi.
Endurskoðunarnefnd fundar að lágmarki ársfjórðungslega og oftar ef þurfa þykir. Nefndin átti sjö fundi árið 2021. Fundir voru
allir fullskipaðir nefndarmönnum. Að auki átti nefndin árlegan fund með stjórnum Sjóvár og Sjóvár lífs og innri og ytri
Stjórnarháttayfirlýsing 2021 Sjóvá-Almennar tryggingar hf.
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 49
endurskoðendum um áhættustýringu og innra eftirlit. Nefndin fundaði einnig með forstjóra. Helstu umfjöllunarefni nefndarinnar
voru yfirferð árshlutauppgjöra og ársreiknings, umfjöllun um áhættustringu og innra eftirlit, rýni starfsreglna, rýni verklags við
útreikning vátryggingaskuldar, rýni áhættuskýrslu, rýni ORSA ferlis, yfirferð skýrslu regluvörslu, yfirferð skýrslu
tryggingastærðfræðings, yfirferð skrslu ytri og innri endurskoðenda og eftirlit með viðbrögðum stjórnenda tengdum
athugasemdum þeirra. Endurskoðunar-nefnd endurskoðaði á árinu starfsreglur sínar, rýndi stefnu um innra eftirlit og innri
endurskoðun, kynnti sér útreikninga vátryggingaskuldar, svörun erinda og skýrsluskil til Fjármálaeftirlits Seðlabanka Íslands og
tilhögun upplýsingagjafar stjórnenda til stjórnar, kynnti sér stöðu á gerð áhættukorts (e. Assurance map), setti starfsreglur um
aukaverk endurskoðenda og lagði mat á eigin störf. Áhersla innri endurskoðenda á árinu var á sviðum fjárfestinga,
stofnstýringar, sölu og ráðgjafar, útibúa og umboða, auk árlegrar úttektar á upplýsingatækni og stjórnarháttum.
Starfskjaranefnd
Starfskjaranefnd markar starfskjarastefnu sem miðar að því að félagið sé ávallt samkeppnishæft og geti ráðið til sín
framúrskarandi starfsfólk. Starfskjarastefnan nær yfir helstu atriði í starfs- og launakjörum forstjóra, stjórnenda og starfsmanna
félagsins og skal fylgja mannréttindastefnu félagsins ásamt því að taka afstöðu til áhrifa launa á áhættutöku og -stýringu
félagsins í samráði við endurskoðunarnefnd. Starfskjarastefnu skal endurskoða árlega og skal greiða atkvæði um hana á
hverjum aðalfundi. Starfskjaranefnd er skipuð öllum stjórnarmönnum og átti nefndin tvo fundi á árinu.
Tilnefningarnefnd
Hlutverk tilnefningarnefndar er að tilnefna einstaklinga til stjórnarsetu fyrir aðalfund félagsins. Skal nefndin vinna að
hagsmunum allra hluthafa og gæta þess að einstaklingar sem tilnefndir eru búi sem heild yfir nægilegri þekkingu og reynslu til
að rækja hlutverk sitt. Nefndinni ber einnig að leggja mat á hvort frambjóðendur séu óháðir félaginu eða hluthöfum sem eiga
10% hlut í félaginu eða meira. Tilnefningarnefnd er skipuð þremur nefndarmönnum sem fyrst voru kjörnir á hluthafafundi 26.
október 2018 og síðar endurkjörnir á aðalfundi 12. mars 2020. Nefndina skipa Katrín S. Óladóttir, formaður, Jón Birgir
Guðmundsson og Vilborg Lofts. Nefndin átti 8 fundi á árinu 2021.
Fjárfestinganefnd
Í reglum stjórnar Sjóvár um fjárfestingarstarfsemi félagsins eru skrðar heimildir forstjóra til ákvarðana um fjárfestingar án fyrir
fram ákveðins samþykkis stjórnar. Fjárfestinganefnd, sem skipuð er forstjóra, framkvæmdastjóra fjármálasviðs, forstöðumanni
fjárfestinga og staðgengli forstöðumanns fjárfestinga, fer sameiginlega með fjárfestingaumboð forstjóra. Hlutverk nefndarinnar
er að hafa yfirumsjón með fjárfestingum samstæðunnar og ber nefndin ábyrgð á að rýna fjárfestingastefnu og bera undir stjórn
til samþykktar að minnsta kosti einu sinni á ári.
Áhættu- og öryggisnefnd
Hlutverk nefndarinnar er að vera stjórn félagsins til stuðnings við greiningu og stýringu á þeim áhættum sem félagið stendur
frammi fyrir. Áhættu- og öryggisnefnd hefur einnig yfirumsjón með því að unnið sé að samhæfðri áhættustýringu. Nefndin skal
hafa yfirsýn yfir virkni gæðakerfis og að öryggismál séu ávallt í takti við þarfir félagsins og uppfylli lög og reglur. Nefndin rýnir
áhættustefnu, ORSA stefnu, upplýsingaöryggisstefnu, upplýsingatæknistefnu, stefnu um útvistun, stefnu um gæði gagna og
gæða- og öryggisstefnu áður en þær eru lagðar fyrir stjórn til samþykktar. Nefndin hefur eftirlit með og tekur ákvörðun um eigin
áhættu og endurtryggingavernd félagsins að tillögu fjármálasviðs. Í nefndinni sitja forstöðumaður áhættustýringar og gæðamála
sem er formaður nefndarinnar, forstjóri og framkvæmdastjórn.
Forstjóri
Forstjóri Sjóvár er Hermann Björnsson, fæddur 15. febrúar 1963, til heimilis í Reykjavík. Forstjóri ber ábyrgð á daglegum
rekstri félagsins samkvæmt stefnu og fyrirmælum stjórnar, sbr. 2 mgr. 68 gr., hlutafélagalaga. Hermann hefur verið forstjóri
Sjóvár frá október 2011 og framkvæmdastjóri dótturfélagsins, Sjóvá-Almennra líftrygginga hf. frá því í apríl 2021. Hermann
lauk embættisprófi í lögfræði frá Háskóla Íslands árið 1990 og hóf þá störf hjá Íslandsbanka hf., fyrst í lögfræðideild og síðar
sem forstöðumaður rekstrardeildar. Árið 1999 varð Hermann forstöðumaður útibúasviðs Íslandsbanka og síðar
aðstoðarframkvæmdastjóri þess. Hermann starfaði sem aðstoðarframkvæmdastjóri viðskiptabankasviðs Kaupþings banka hf.
frá 2006 og var framkvæmdastjóri viðskiptabankasviðs Arion banka hf. frá árinu 2009. Hermann hefur á síðustu árum gegnt
fjölmörgum trúnaðarstörfum, m.a. setið í stjórnum Viðskiptaráðs, Fjölgreiðslumiðlunar ehf., Kreditkorta hf., Lífeyrissjóðs
bankamanna, líftryggingafélagsins Okkar lífs hf. og Samtaka fjármálafyrirtækja. Hann situr í fulltrúaráði Samtaka atvinnulífsins.
Hermann á 0,044% eignarhlut í félaginu.
Skipurit samstæðu
Starfsemi félagsins er skipt upp í þrjú meginsvið, þ.e. fjármál og upplýsingatækni, sölu og ráðgjöf og tjón. Áhættustýring og
gæðamál, persónuvernd, regluvarsla, fjárfestingar, endurtryggingar, mannauður, stefnumótun og viðskiptaþróun og trygginga-
og tölfræðigreining heyra beint undir forstjóra. Allri daglegri starfsemi dótturfélagsins Sjóvár lífs er útvistað til móðurfélagsins.
Framkvæmdastjórn skipa forstjóri og framkvæmdastjórar þriggja meginsviða félagsins.
Framkvæmdastjórn
Stjórnarháttayfirlýsing 2021 Sjóvá-Almennar tryggingar hf.
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 50
Framkvæmdastjórn félagsins er skipuð eftirfarandi starfsmönnum þar sem hver og einn framkvæmdastjóri ber ábyrgð á tilteknu
sviði gagnvart forstjóra. Meðlimir framkvæmdastjórnar eiga hlutafé í félaginu eins og síðar greinir en engir kaupréttarsamningar
hafa verið gerðir við stjórnendur félagsins.
Auður Daníelsdóttir, fædd 18. júní 1969, til heimilis á Seltjarnarnesi, er framkvæmdastjóri sölu og ráðgjafar. Sviðið annast
ráðgjöf, þjónustu og sölu á sviði líf- og skaðatrygginga til einstaklinga, fyrirtækja, sveitarfélaga og stofnana. Útibú og umboðsnet
félagsins tilheyrir einnig sviðinu, auk og markaðsmála og forvarna og stofnstýringar. Auður er Cand.Oecon. í viðskiptafræði frá
Háskóla Íslands 1997, og lauk diplómanámi í starfsmannastjórnun frá Háskóla Íslands 2002 og AMP stjórnendanámi frá IESE
í Barcelona 2008. Hún var framkvæmdastjóri tjónasviðs Sjóvár frá 2007-2017 en var áður starfsmannastjóri frá 2002. Auður
starfaði sem starfsmannaráðgjafi hjá PriceWaterhouseCoopers ehf. 1998-2002, sem fulltrúi í hagdeild Samskipa hf. 1997-1998
og flugfreyja hjá Flugleiðum hf. 1991-1997. Auður á 0,063% eignarhlut í félaginu.
Elín Þórunn Eiríksdóttir, fædd 15. desember 1967, til heimilis í Hafnarfirði, er framkvæmdastjóri tjónaþjónustu. Sviðið sér um
tjónaskráningu, uppgjör tjóna, bótaákvarðanir, tjónaskoðun, áætlun á tjónaskuld og lögfræðiþjónustu. Elín er Cand.Oecon. í
viðskiptafræði frá Háskóla Íslands 1993. Hún var áður framkvæmdastjóri sölu og ráðgjafar Sjóvár frá 2012 og síðar
viðskiptaþróunar og rekstrar og þróunar. Hún var framkvæmdastjóri fyrirtækjasviðs og forstöðumaður sölueininga Símans hf.
2006-2010. Elín starfaði hjá Hf. Eimskipafélagi Íslands 1997-2005 lengst af sem forstöðumaður sölueininga. Elín hefur gegnt
ýmsum trúnaðarstörfum, og hefur setið í stjórnum Valitors hf., Símans hf., Radíómiðunar ehf. og Staka Automation ehf. Elín á
0,063% eignarhlut í félaginu.
Sigríður Vala Halldórsdóttir, fædd 24. apríl 1983, til heimilis í Garðabæ, er framkvæmdastjóri fjármála og upplýsingatækni
en hún tók við því starfi í apríl 2021. Sviðið ber ábyrgð á innheimtu, reikningshaldi, upplýsingatækni og viðskiptagreind. Sigríður
Vala er með M.Sc. próf í iðnaðarverkfræði frá University of Minnesota og B.Sc. próf í iðnaðarverkfræði frá Háskóla Íslands, og
hefur auk þess lokið prófi í verðbréfaviðskiptum. Sigríður Vala var forstöðumaður hagdeildar Sjóvár árin 2016-2021 ásamt því
að sitja í fjárfestinganefnd félagsins. Sigríður Vala starfaði hjá Creditinfo árin 2015-2016 sem forstöðumaður viðskiptastýringar
og 2008-2015 í fyrirtækjaráðgjöf Íslandsbanka. Sigríður Vala situr í stjórnum HS Veitna hf. og SÝN hf.
Niðurlag
Stjórnarháttayfirlsing þessi hefur verið sett saman af stjórn Sjóvár eftir bestu vitund. Henni er ætlað að veita greinargóðar
upplsingar um stjórnarhætti félagsins til viðskiptavina, hluthafa, eftirlitsaðila og annarra hlutaðeigandi.
Staðfest af stjórn Sjóvá-Almennra trygginga hf. 19. janúar 2022
Ófjárhagslegar upplýsingar
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 51
Sjóvá og viðskiptalíkan þess
Sjóvá er hlutafélag sem stofnað var 20. júní 2009, en sögu forvera þess má rekja aftur til ársins 1918 með stofnun Sjóvátrygg-
ingafélagsins og síðar Almennra trygginga sem stofnaðar voru 1943. Þau félög sameinuðust í Sjóvá-Almennum tryggingum hf.
árið 1989. Samnefnt félag var svo stofnað á grunni þess fyrrnefnda árið 2009 og er það í daglegu tali nefnt Sjóvá.
Sjóvá samstæðan starfar á vátryggingamarkaði, er alhliða vátryggingafélag með starfsemi á Íslandi á sviði skaða- og
líftrygginga, og starfar samkvæmt lögum um vátryggingastarfsemi nr. 100/2016 og lögum um vátryggingasamstæður nr.
60/2017.
Tryggingar snúast um að takmarka áhrif áfalla á fjárhagslega afkomu einstaklinga og fyrirtækja. Sjóvá býður tryggingar á öllum
sviðum og tryggir allt frá snjalltækjum til stærstu skipa í íslenska flotanum. Um rekstur Sjóvár og annarra tryggingafélaga gildir
sértæk löggjöf og reglugerðir er varða ólíka þætti rekstursins sem er nátengdur almannahagsmunum og eftirlitsskyldur. Sjóvá
er einnig skráð á aðalmarkað Nasdaq Iceland en framantöldu fylgir rík upplýsingaskylda og krafa um gagnsæi. Samkvæmt
útgefnum ársreikningum var hlutdeild Sjóvár, miðað við iðgjöld ársins hjá íslenskum vátryggingafélögum, í árslok 2020 um 28%
í skaðatryggingum og um 34% í líf- og heilsutryggingum.
Sjóvá býr að sterkum stofni viðskiptavina sem telur um 8.300 fyrirtæki og 79.800 einstaklinga og hefur áhersla undanfarin ár
verið lögð á að bæta þjónustuna, mæta viðskiptavinum út frá þeirra þörfum og óskum um þjónustu. Einn liður í þessari vegferð
hefur verið að styrkja samtal og samskipti við viðskiptavini og byggja á vegvísum Sjóvár um að sýna frumkvæði, tala skýrt og
segja hlutina eins og þeir eru. Vildarþjónustan Stofn og endurgreiðsla iðgjalda til tjónlausra og skilvísra viðskiptavina hafa verið
aðalsmerki Sjóvár á þriðja áratug auk þess sem net útibúa og umboðsmanna svarar kalli viðskiptavina um þjónustu í
heimabyggð. Aukinn kraftur hefur verið settur í að þróa rafrænar þjónustu- og samskiptaleiðir með góðum árangri. Viðskiptavinir
kunna vel að meta þessa nálgun Sjóvár og traustið og samtalið styrkist ár frá ári.
Sterk ímynd og staða félagsins á vátryggingamarkaði var staðfest þegar niðurstöður Íslensku ánægjuvogarinnar sýndu að
Sjóvá var efst tryggingafélaga, fimmta árið í röð. Ánægja viðskiptavina helst í hendur við ánægju starfsfólks en starfsánægja
mældist á árinu 2021 með því hæsta sem mælist hjá íslenskum fyrirtækjum. Stefna félagsins er að vera þjónustufyrirtæki í
fremstu röð og áhersla lögð á að þjónusta viðskiptavini á þeirra forsendum og eftir þeim leiðum sem hentar þeim best.
Á árinu 2021 var áfram unnið að settum markmiðum og unnið að því að endurnýja stefnu og markmið félagsins til framtíðar.
Þau byggja á vel skilgreindu hlutverki, framtíðarsýn og vegvísum Sjóvár sem starfsfólk hefur að leiðarljósi í starfi sínu. Hlutverk
Sjóvár er „Við tryggjum verðmætin í þínu lífi“. Framtíðarsýnin er „Sjóvá er tryggingafélag sem þér líður vel hjá“. Vegvísarnir eru
leiðbeinandi í öllum ákvörðunum stjórnar og starfsfólks og leggja grunninn að þeirri framtíðarsýn sem unnið er að innan
félagsins:
• Verum á undan
• Höfum það einfalt
• Segjum það eins og það er
• Verum til staðar
Það er yfirlýst stefna félagsins að starfa í sátt við samfélagið og umhverfið og talið er að sjálfbær og samfélagslega ábyrgur
rekstur skili sér í aukinni arðsemi til framtíðar. Á árinu framkvæmdi Reitun UFS áhættumat á frammistöðu Sjóvá á sviði
sjálfbærni og fékk Sjóvá einkunnina B2. Samkvæmt matinu, sem gerir grein fyrir hvernig fyrirtæki standa frammi fyrir áhættum
sem snúa að umhverfis- og félagsþáttum og stjórnarháttum, fékk Sjóvá 75 stig af 100 mögulegum og mældist fyrir ofan meðaltal
innlendra útgefenda verðbréfa sem farið hafa í gegnum sambærilega greiningu. Sjóvá fékk hæstu einkunn á markaði fyrir
félagsþáttinn sem mælir meðal annars vinnuumhverfi, velferð starfsmanna og viðskiptaánægju. Matið er framkvæmt af Reitun
fyrir hönd fjárfesta á útgefendum verðbréfa sem nýta matið til að veita félögum í eignasöfnum sínum aðhald og ýta undir
framþróun á þessum sviðum.
Áhættur á sviði sjálfbærni
Helstu áhættuþættir á sviði tryggingastarfsemi og umhverfisþátta tengdum loftslagsáhættu snúa að vátryggðum áhættum og
endurtryggingum. Hjá Sjóvá fer fram eigið áhættumat ársfjórðungslega sem meðal annars felur í sér mat á loftslagsáhættu í
rekstrinum. Árlega er gengið frá samningum við endurtryggjendur og geta þessar áhættur haft áhrif á umfang og kostnað við
endurtryggingar. Stjórnir og stjórnendur auk sérfræðinga annast þetta mat fyrir reksturinn. Helstu áhættuþættir snúa að
breytingum á veðurfari og afleiddum áhættum svo sem vegna aukinnar hættu á gróðureldum, en einnig vegna afleiddra áhætta
í kjölfar skriðufalla og flóða. Við þarfagreiningu og í samningagerð við endurtryggjendur er litið til tjónareynslu í tengslum við
stóra veðuratburði og fylgst með þróun breytinga á veðurfari. Þó ekki fari fram formlegt UFS áhættumatsferli við tryggingatöku
er litið til loftslagsáhættu í áhættumati þar sem við á. Áhættumat í tengslum við endurtryggingar tekur einnig mið af
loftslagsáhættu.
Ófjárhagslegar upplýsingar
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 52
Áhætta vegna tjóna felst í neikvæðum áhrifum vegna skaða á heilsufari eða ótímabærra dauðsfalla vegna slysa, og vegna
tjóns á eignum með tilheyrandi sóun og neikvæðum umhverfisáhrifum. Forvarnir og fræðsla gegna stóru hlutverki í því að
minnka líkur á tjónum.
Áhætta vegna félagsþátta snýr að því að viðhalda góðu viðskiptasambandi við viðskiptavini og viðhalda starfsánægju og helgun
til að tryggja að félagið sé eftirsóknarverður vinnustaður. Áhættan er metin með tillitil til viðskiptavina og samfélags annars
vegar og hins vegar áhætta sem snýr að starfsfólki. Mælingar á ánægju með þjónustuna og ímynd félagsins eru grundvöllur
mats á ímynd og orðsporsáhættu. Fagleg og vel ígrunduð ráðgjöf sem tryggir viðeigandi vernd er einnig til þess fallin að byggja
undir traust viðskipti. Hvað varðar áhættu vegna starfsfólks eru reglulegar mælingar á starfsánægju og helgun starfsfólks auk
sálfélagslegs áhættumats notuð til að kortleggja áhættur og bregðast við ef þörf er á.
Áhætta vegna stjórnarhátta er hluti af rekstraráhættu félagsins sem er áhætta vegna ófullnægjandi eða gallaðra kerfa, háttsemi
starfsmanna eða annarra innri eða ytri þátta sem geta leitt til fjárhagslegs taps eða verulegra rekstrartruflana. Rekstraráhætta
er samsett úr nokkrum þáttum, þ.e. stefnumótunaráhættu, áhættu sem skapast vegna upplýsingakerfa eða upplýsingaleka,
lagalegrar áhættu og orðsporsáhættu. Rekstraráhætta nær til allra rekstrareininga samstæðunnar. Sjóvá leitast við að uppfylla
ítrustu kröfur sem gerðar eru um góða stjórnarhætti og bestu framkvæmd. Til að tryggja sem best upplýsingaöryggi og trygga
meðferð upplýsinga hefur Sjóvá fengið ISO27001 vottun um upplýsingaöryggi og eru reglubundnar úttektir, prófanir og fræðsla
þáttur í því að viðhalda henni. Stöðugt er unnið að því að meta og lágmarka áhættu vegna ógna við upplýsingaöryggi. Birting
markmiða og árangurs félagsins á UFS mælikvörðum í samræmi við UFS leiðbeiningar Nasdaq eru birt sem hluti af ársskýrslu
félagsins og þáttur í því að auka gagnsæi í starfsemi félagsins.
Stefna í sjálfbærni og samfélagsábyrgð
Félagið hefur sett sér stefnu um sjálfbærni og samfélagsábyrgð og markmið stefnunnar er að stuðla að samþættingu á
sjálfbærni og samfélagsábyrgðar í starfseminni, að starfsemin uppfylli kröfur sem til hennar eru gerðar og að Sjóvá sé í
fararbroddi á þessu sviði.
Áherslur Sjóvár í sjálfbærni og samfélagslegri ábyrgð taka mið af heimsmarkmiðum Sameinuðu þjóðanna um sjálfbæra þróun
og er stöðugt unnið að því að auka samþættingu þeirra við starfsemina. Áherslurnar taka jafnframt mið af eðli og umfangi
starfseminnar þannig að þær aðgerðir sem ráðist er í hafi sem mest jákvæð áhrif. Lögð er áhersla á eftirfarandi fimm
heimsmarkmið sem tengjast starfseminni með beinum hætti:
• Markmið nr. 3 - Heilsa og vellíðan
• Markmið nr. 5 - Jafnrétti kynjanna
• Markmið nr. 8 - Góð atvinna og hagvöxtur
• Markmið nr. 12 - Ábyrg neysla og framleiðsla
• Markmið nr. 13 - Aðgerðir í loftslagsmálum
Í samræmi við eðli rekstrarins hefur áhersla verið lögð á forvarnir, jafnréttismál, heilbrigðan rekstur og framþróun í samræmi
við markmið 3, 5 og 8. Einnig er leitast við að tryggja ábyrga neyslu og stuðla að umhverfisvænum lausnum samkvæmt
markmiði 12 og grípa til aðgerða gegn loftslagsbreytingum og áhrifum þeirra í samræmi við markmið 13. Settir hafa verið fram
lykilmælikvarðar sem, til viðbótar við aðra rekstrarmælikvarða, styðja við árangur á sviði stefnunnar.
Þær stefnur sem eru til staðar hjá félaginu og tengjast umhverfisþáttum, félagsþáttum og stjórnarháttum eru m.a. stefna um
sjálfbærni og samfélagsábyrgð, umhverfisstefna, mannréttindastefna sem felur í sér jafnréttisstefnu og stefnu um fjölbreytileika
auk stefnu gegn áreitni, siðareglur, stefna um aðgerðir gegn peningaþvætti og fjármögnun hryðjuverka, stefnur um
upplýsingaöryggi, persónuverndarstefna og starfsreglur stjórna samstæðunnar eru þær lykilstefnur og -reglur sem ætlað er að
styðja við árangur á þessum sviðum.
Áreiðanleikakönnunarferli
Sjóvá leggur áherslur á gæði og öryggi upplýsinga og hefur vottun skv. ISO27001 staðlinum um upplýsingaöryggi. Til að
tryggja að markmiðum sjálfbærni stefnu félagsins sé náð fer árlega fram rýni á markmiðum hennar og árangur lykilmælikvarða
mældur. Þá gekk Sjóvá á árinu til samninga við Klappir grænar lausnir um notkun á sjálfbærnilausn þeirra til að halda utan um
árangur aðgerða í UFS sjálfbærniskýrslu og gerð sjálfbærniuppgjörs. Gögnum í UFS skýrslu er nú safnað inn í kerfi Klappa
með sjálfvirkum hætti að stórum hluta.
Við gerð skýrslu um ófjárhagslegar upplýsingar er stuðst við UFS (e. ESG) leiðbeiningar sem Kauphallir Nasdaq á
Norðurlöndum hafa sett fram um birtingu upplýsinga um sjálfbærni; eða umhverfismál, félagsþætti og stjórnarhætti. Þessi
viðmið uppfylla ákveðna þætti hins alþjóðlega staðals, Global Reporting Initative, sem auðveldar fyrirtækjum og stofnunum að
miðla upplýsingum um samfélagsábyrgð með gagnsæjum og skýrum hætti. Ófjárhagslegar upplýsingar eru hluti af ársreikningi
félagsins sem er í heild sinni lagður fyrir endurskoðunarnefnd Sjóvár og er samþykktur af stjórn félagsins.
Nánar er gerð grein fyrir þeim aðgerðum sem gripið hefur verið til í köflunum um umhverfi, félagslega þætti og stjórnarhætti.
Ófjárhagslegar upplýsingar
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 53
Umhverfi
Stefna: Sjóvá leggur sitt af mörkum til að stuðla að sjálfbærni og vernd umhverfisins með því að draga úr umhverfisáhrifum
starfseminnar með markvissum aðgerðum og ábyrgri og meðvitaðri nýtingu auðlinda. Umhverfisáherslur miða að því að draga
úr losun gróðurhúsalofttegunda í eigin starfsemi og stuðla að minni losun með forvörnum, fræðslu og ábyrgum lausnum í
vöruframboði og þjónustu. Umhverfisstefna og markmiðasetning eru verkfæri til að ná settum markmiðum.
Sjálfbærnimarkmið Sjóvár sem snýr að umhverfisþáttum tengjast heimsmarkmiðum nr. 12 og 13.
Lykilmælikvarðar:
• Sjóvá skuldbindur sig til að draga úr losun frá starfseminni milli ára og kolefnisjafna þá losun sem óhjákvæmileg er frá
starfsemi félagsins í lok hvers árs.
• Markmið um að draga úr losun frá eigin samgöngum, flugsamgöngum og ferðum starfsfólks til og frá vinnu.
• Sjóvá stefnir að því að eigin starfsemi verði kolefnishlutlaus fyrir árið 2025.
• Sjóvá stefnir á að auka hlutfall viðskiptavina í rafrænum og pappírslausum viðskiptum og auka vefskráningu tjóna.
Árangur:
• Mikið hefur dregið úr akstri og flugsamgöngum í heimsfaraldrinum. Árið 2021 er því ekki dæmigert ef litið er til áranna
fyrir heimsfaraldurinn. Sjóvá hefur haldið samningi sínum við Kolvið óbreyttum milli ára sem felur í sér að tryggð hefur
verið meiri kolefnisbinding en sem nemur losun frá rekstrinum.
• Rekstur Sjóvá var kolefnishlutlaus á árinu 2021 þegar litið er til þess umfangs sem mælt er og innifelur eigin
samgöngur, flugsamgöngur og ferðir starfsfólks til og frá vinnu. Hann var kolefnisneikvæður sem nemur 215,2
kolefnisígildistonnum.
• Unnið var að aukinni vefskráningu tjóna og fjölgun viðskiptavina í rafrænum viðskiptum. Viðskiptavinir Sjóvá kjósa í
vaxandi mæli að skrá tjón sín sjálfir með rafrænum hætti og á árinu 2021 jókst hlutfall rafrænna tjónstilkynninga og
komu 36% tilkynninga í gegnum sjova.is. Undir lok ársins voru jafnframt um 60% viðskiptavina Sjóvá í rafrænum
viðskiptum.
• Niðurstöður Reitunar á umhverfisþáttum hjá Sjóvá voru 75 stig af 100 mögulegum og einkunn B2.
Frekari upplýsingar og mælikvarða um umhverfismál í samræmi við UFS (e. ESG) leiðbeiningar Nasdaq er að finna í ársskýrslu
félagsins og á sjova.is.
Félagsþættir – mannauður
Stefna: Starfsánægja er mikilvæg forsenda ánægðra viðskiptavina. Sjóvá vill með góðum starfsaðstæðum og
fyrirtækjamenningu vera eftirsóknarverður vinnustaður og geta ráðið til sín framúrskarandi starfsfólk. Sjóvá hefur um árabil
unnið markvisst að jafnréttismálum og lagt áherslu á að vera í fararbroddi í málaflokknum. Stefna okkar í jafnréttismálum byggir
á mannréttindastefnu sem miðar að því að tryggja jöfn laun og tækifæri starfsfólks og fjölbreytileika í samsetningu stjórnar,
stjórnenda og starfsfólks. Sjóvá hefur í heiðri grundvallarmannréttindi eins og þeim er lýst í alþjóðasamningum.
Sjálfbærnimarkmið Sjóvár sem snúa að félagsþáttum tengdum mannauði; starfsánægju, jafnrétti og jafnlaunastefnu, tengjast
heimsmarkmiðum nr. 5 og 8.
Lykilmælikvarðar:
• Sjóvá gerir árlega mælingu á starfsánægju og starfsaðstæðum. Markmið Sjóvár er að starfsánægja sé meðal 10%
efstu mælinga í gagnagrunni Gallup á Íslandi.
• Sjóvá gerir árlega úttekt á jafnréttismálum og er jafnlaunastefna félagsins tekin út árlega af óháðum aðilum. Sjóvá
hefur markmið um að óleiðréttur launamunur kynja sé ekki meiri en 2%.
• Sjóvá hefur markmið um að hlutföll kynja séu sem jöfnust í öllum flokkum, þ.e. starfsfólks, framkvæmdastjórnar,
stjórnendahóps, stjórna og nefnda. Meðaltal hlutfalla allra flokka sé milli 45% og 55%.
Árangur:
• Í árlegri könnun Gallup, sem framkvæmd var fyrir árið 2021, var starfsánægja starfsfólks Sjóvá með því hæsta sem
mælist hjá íslenskum fyrirtækjum og í topp 10% fyrirtækja í alþjóðlegum gagnabanka Gallup sem telur tugþúsundir
erlendra fyrirtækja.
• Á árinu 2021 mældist óútskýrður launamunur kynjanna 1,5% körlum í vil.
• Í árslok 2021 störfuðu 192 starfsmenn hjá Sjóvá í 185 stöðugildum, vítt og breitt um landið. Í lok ársins voru 48%
starfsmannahópsins konur og 52% karlar og voru 40% stjórnarmanna Sjóvár konur og 60% karlar. Þá eru konur 75%
af framkvæmdastjórn félagsins og í hópi stjórnenda félagsins eru 48% konur og 52% karlar. Í stjórn dótturfélagsins
Sjóvár Lífs eru tvær konur og einn karl. Meðaltal allra flokka í lok árs 2021 er 44% karlar og 56% konur.
• Sjóvá fékk hæstu einkunn gefna fyrir félagsþætti í greiningu Reitunar, fékk 97 stig að 100 mögulegum og einkunnina
A1 fyrir flokkinn.
Frekari upplýsingar og mælikvarða um félagsþætti í samræmi við UFS (e. ESG) leiðbeiningar Nasdaq er að finna í ársskýrslu
félagsins og á sjova.is.
Ófjárhagslegar upplýsingar
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 54
Félagsþættir – viðskiptavinir og samfélag
Stefna: Sjóvá leggur áherslu á að veita framúrskarandi þjónustu og tryggja að þjónustan sé aðgengileg og í takt við þarfir og
vilja viðskiptavina. Stefna félagsins til framtíðar miðar að því að vera þjónustufyrirtæki í fremstu röð sem byggir á ánægðum
viðskiptavinum, starfsánægju og samþættingu tækni og persónulegrar þjónustu. Nýsköpun og sífelld þróun vöru og þjónustu
Sjóvár stuðla að velsæld og árangri.
Sjóvá er ábyrgt og virkt í samfélaginu og á hverju ári eru veittir styrkir til aðila sem vinna að góðum málefnum í þágu
samfélagsins. Sjóvá kappkostar að þeir fjármunir sem fara til styrktarmála styðji við hlutverk og stefnu félagsins og þau
heimsmarkmið Sameinuðu þjóðanna sem við leggjum áherslu á. Í samræmi við hlutverk okkar styrkjum við verkefni með ríkt
forvarnagildi, forvarnir gegn slysum og tjónum eða heilsutengdar forvarnir. Sjóvá styður við samfélagið og félagslega grósku
með forvarnastarfi, styrkjum og markvissu samstarfi. Þannig stuðlum við að öruggara samfélagi og auknum lífsgæðum.
Sjálfbærnimarkmið Sjóvár sem snúa að félagsþáttum tengdum viðskiptavinum og samfélagi; þjónusta, aðgengi og ábyrgt
vöruframboð, tengjast heimsmarkmiðum nr. 3, 8, 12 og 13.
Lykilmælikvarðar:
• Gerðar eru reglulegar mælingar á ánægju viðskiptavina á einstaklings- og fyrirtækjamarkaði, tryggð þeirra og ímynd
starfseminnar.
• Haldið er úti virku forvarnastarfi og áhættumati sem hefur þann tilgang að fyrirbyggja tjón og minnka líkur á skaða.
Markmið eru um að auka forvarnir og áhættumat og byggja það starf á traustum grunni.
• Sjóvá leitast við að upplýsa viðskiptavini um kosti umhverfisvænni tjónaafgreiðslu og hefur það að markmiði að auka
hana og minnka um leið sóun.
• Markmið erum um að auka hlutfall viðskiptavina sem hafa líf- og sjúkdómatryggingar enda er það mikilvægur þáttur í
að tryggja fjárhagslega afkomu við veikindi og önnur áföll.
• Sjóvá vinnur stöðugt að því að bæta þjónustuframboð og vörur þannig að þær svari þörfum viðskiptavina. Markmið
um að setja fram 2-3 nýjungar á ári sem styðja við bætta þjónustuupplifun og að mæta þörfum samfélags og umhverfis
um nútímalegar og ábyrgar tryggingalausnir.
• Sjóvá veitir árlega styrki til aðila sem vinna að ýmsum góðum málefnum í þágu samfélagsins. Sjóvá kappkostar að
þeir fjármunir sem fari til styrktarmála styðji við hlutverk og stefnu félagsins og þau heimsmarkmið sem Sjóvá hefur
valið að vinna sérstaklega að. Í samræmi við hlutverk Sjóvá styrkjum við sérstaklega verkefni sem hafa ríkt
forvarnagildi.
Árangur:
• Félagið hlaut þá viðurkenningu að vera efst tryggingafélaga í Íslensku ánægjuvoginni árið 2021, fimmta árið í röð.
Ánægjuvogin mælir ánægju viðskiptavina á ýmsum mörkuðum, þar á meðal á tryggingamarkaði. Árangur Sjóvár í
Íslensku ánægjuvoginni byggir á markvissum aðgerðum og breyttum áherslum í þjónustu sem fela meðal annars í sér
einföldun skilaboða og aukið frumkvæði í samskiptum við viðskiptavini.
• Samkvæmt könnun Zenter í lok árs 2021 á fyrirtækjamarkaði reyndist Sjóvá vera fyrsta val fyrirtækja á Íslandi þegar
kemur að því að velja sér tryggingafélag. Í sömu könnun kom í ljós að viðskiptavinir Sjóvá á fyrirtækjamarkaði eru
tryggari en viðskiptavinir annara félaga. Að auki mældist Sjóvá með hæstu NPS-einkunn tryggingafélaga á
fyrirtækjamarkaði.
• Á árinu var hleypt af stokknum hlaðvarpinu Sjóvá spjallinu þar sem forvarnir voru meðal annars til umfjöllunar og því
fylgt eftir með reglulegum greinum um forvarnir á fréttamiðlum. Félagið styrkti útgáfu SafeTravel snjallforritsins sem
er ætlað að bæta upplýsingagjöf um aðstæður á vegum til erlendra ferðamanna og stuðla þannig að auknu öryggi.
Stöðugt er unnið að því að greina áhættur ólíkra fyrirtækja, taka út tölfræði um óhöpp og slys og fara yfir það með
viðskiptavinum okkar hvernig má koma í veg fyrir þau. Reglulega er farið í heimsóknir til fyrirtækja í viðskiptum og
forvarnir ræddar í því samhengi.
• Unnið er að því að auka hlutfall viðgerðra framrúða, nýta notaða varahluti þar sem það er hægt og vinna með
viðskiptavinum að því að lengja líftíma minna skemmdra og viðgerðarhæfra muna með það að markmiði að minnka
sóun.
• Sala á líf- og sjúkdómatryggingum gekk vel á árinu og sem og áætlanir um þéttingu verndar hjá viðskiptavinum.
• Unnið var að stefnumótun á árinu og sett fram markmið um að kynna nýjungar og bæta enn þjónustu með þarfir
viðskiptavina okkar að leiðarljósi. Á liðnu ári var Sjóvá fyrst tryggingafélaga á Íslandi til að gera mikilvægar breytingar
á kaskótryggingum ökutækja sem fela meðal annars í sér að nú eru bætt tjón á undirvögnum sem eru mikilvægur liður
í því að jafna tryggingavernd eigenda rafbíla og styðja þar með við rafvæðingu bílaflotans.
• Mitt Sjóvá vefurinn tók miklum breytingum á árinu sem miðuðu allar að því að gera vefinn notendavænni og upplýs-
ingar aðgengilegri. Markmið félagins er að einstaklingar og fyrirtæki í viðskiptum geti nálgast upplýsingar og þjónustu
með rafrænum hætti, kjósi þau það. Áframhaldandi þróun var á sjova.is með sömu áherslur að leiðarljósi, aðgengi-
legar upplýsingar um tryggingar á mannamáli.
Ófjárhagslegar upplýsingar
_____________________________________________________________________________________________________________________________
Samstæðureikningur Sjóvá-Almennra trygginga hf. 55
• Sjóvá hefur átt farsælt samstarf við Slysavarnafélagið Landsbjörgu um áratuga skeið og er aðalstyrktaraðili samtak-
anna og hefur unnið með þeim á vettvangi fjölbreyttra forvarnaverkefna, öryggismála og trygginga. Í lok árs afhenti
Sjóvá Landsbjörgu veglegan styrk upp á 142,5 milljónir króna til smíða á þremur nýjum björgunarskipum samtakanna.
Sjóvá veitir árlega styrki til fjölmargra aðila sem vinna að ýmsum góðum málefnum í þágu samfélagsins og er lögð
áhersla á að fjármunir sem fara til styrktarmála styðji við hlutverk og stefnu félagsins og þau heimsmarkmið sem lögð
er áhersla á. Sjóvá er til dæmis aðili að Ólympíufjölskyldu Íþrótta- og Ólympíusambands Íslands, styður starf Íþrótta-
sambands fatlaðra, ásamt því að styðja við hvers kyns barna- og unglingastarf íþróttafélaga um land allt.
Frekari upplýsingar og mælikvarða um félagsþætti í samræmi við UFS (e. ESG) leiðbeiningar Nasdaq er að finna í ársskýrslu
félagsins og á sjova.is.
Stjórnarhættir
Stefna: Sjóvá fylgir í hvívetna þeim lögum og reglum sem um starfsemina gilda. Leitast er við að stjórnarhættir séu í samræmi
við leiðbeiningar um stjórnarhætti og þær kröfur sem gerðar eru til félaga sem eru eftirlitsskyldir aðilar og skráð í kauphöll.
Sjóvá hefur skýra stefnu um að vinna gegn hvers konar spillingu, glæpsamlegri starfsemi og peningaþvætti í öllum viðskiptum.
Sjálfbærnimarkmið Sjóvár sem snýr að stjórnarháttum tengjast heimsmarkmiðum nr. 16 og 17.
Lykilmælikvarðar:
• Sjóvá einsetur sér að vera fyrirmyndarfyrirtæki í stjórnarháttum. Leitast verður eftir staðfestingu þess að stjórnarhættir
séu í samræmi við kröfur laga og leiðbeininga um stjórnarhætti.
• Sjóvá er vottað eftir ISO27001 staðlinum um upplýsingaöryggi enda mikilvægt í starfseminni að tryggja öryggi í
meðferð gagna. Markmið félagsins er að halda þeirri vottun.
• Sjóvá birtir árlega upplýsingar um markmið og árangur félagsins á UFS mælikvörðum í samræmi við UFS leiðbeiningar
Nasdaq og birt eru sem hluti af ársskýrslu félagsins og þáttur í því að auka gagnsæi í starfsemi félagsins.
Árangur:
• Félagið fylgir reglum um stjórnarhætti sem fjallað er um í lögum um ársreikninga, lögum um hlutafélög, lögum um
vátryggingastarfsemi og reglugerð um vátryggingastarfsemi nr. 940/2018. Stjórnarháttayfirlýsing félagsins tekur mið
af leiðbeiningum Viðskiptaráðs Íslands, Nasdaq Iceland hf. og Samtaka atvinnulífsins.
• Heildarniðurstaða UFS áhættumats Reitunar á Sjóvá var lokaeinkunn B2 og 75 punktar af 100 mögulegum. Meðaltal
íslenska markaðarins stendur í 65 punktum af 100 mögulegum. Félagið fékk 65 stig af 100 mögulegum og einkunnina
B3 fyrir stjórnarhætti í UFS mati Reitunar.
• Sjóvá hlaut árið 2014 vottun á upplýsingaöryggi samkvæmt ISO/IEC 27001 staðlinum sem staðfestir að rekstur
upplýsingakerfa félagsins sé í samræmi við kröfur staðalsins og hefur vottunin verið endurnýjuð árlega, síðast eftir
úttekt sem framkvæmd var í júní 2021.
• Sjóvá birtir upplýsingar um markmið og árangur félagsins á UFS mælikvörðum í samræmi við UFS leiðbeiningar
Nasdaq í þriðja sinn. Mælikvarðarnir eru birtir sem hluti af ársskýrslu félagsins en auk þess verður nánari umfjöllun í
samfélagsskýrslu félagsins. Samfélagsuppgjörið er nú í fyrsta sinn unnið með Klöppum grænum lausnum og gögnum
safnað í stafræna lausn þeirra til að tryggja sem best rekjanleika, gagnsæi og skilvirkni við gagnaöflun sem tengist
samfélagslegri ábyrgð. Reitun framkvæmdi einnig UFS áhættumat á Sjóvá sem birt var um mitt ár.
Frekari upplýsingar um ófjárhagslegar upplýsingar um rekstur Sjóvár, sem tekur til umhverfis, félags- og stjórnarhátta má finna
í árs- og samfélagsskýrslum félagsins fyrir árið 2021 á sjova.is.
Selected Financial Information
__________________________________________________________________________________________________________
2021 2020
23.952.628 20.831.290
1.024.858)( 1.014.584)(
22.927.769 19.816.706
496.659 475.778
7.887.528 4.798.578
8.384.187 5.274.357
117.415 101.427
124.184 116.175
241.599 217.602
31.553.555 25.308.665
16.555.963)( 14.719.626)(
249.061 496.325
Claims incurred, net of reinsurance 16.306.902)( 14.223.301)(
99.080 677.988)(
4.998.430)( 4.479.092)(
21.206.252)( 19.380.380)(
10.347.303 5.928.285
777.695)( 608.298)(
9.569.608 5.319.986
Profit attibutable to:
9.569.608 5.319.986
7,34 3,98
Basic and diluted earnings per share .....................................................
Claims incurred, reinsurers' share ..........................................................
Operating expenses ................................................................................
Total expenses ......................................................................................
Profit before income tax .......................................................................
Income tax ..............................................................................................
Comprehensive income for the year ...................................................
Shareholders of the Parent Company ....................................................
changes for technical provisions ............................................................
Technical interest rate and exchange rate
Claims incurred .......................................................................................
Consolidated Statement of Comprehensive Income
for the year ended 31 December 2021
Premiums earned ...................................................................................
Outward reinsurance premiums ..............................................................
Earned premiums, net of reinsurance
Interest and similar income .....................................................................
Net income from securities at fair value .................................................
Investment income
Reinsurance commisson ........................................................................
Other income ..........................................................................................
Other income
Total income ..........................................................................................
Selected Financial Information
57
All amounts are in ISK thousands
________________________________________________________________________________________________
2021
2020
Assets
477.635 492.656
1.292.373 275.970
243.578 243.578
352 1.200
2.392 2.522
50.836.062 43.782.883
6.062.149 5.305.346
934.997 1.268.767
6.911.977 6.728.055
1.094.896 1.160.223
67.856.411 59.261.201
Equity
1.227.796 1.334.106
2.274.856 6.110.625
6.722.578 732.834
14.113.559 13.185.993
24.338.788 21.363.559
Liabilities
33.341.268
29.866.524
Technical provision for life-assurance policies where the
6.062.149
5.305.346
1.321.270
288.904
799.589
604.195
1.993.346 1.832.673
43.517.623 37.897.642
67.856.411 59.261.201
Consolidated Statement of Financial Position
Share premium ...........................................................................................
Share capital ...............................................................................................
Restricted equity ........................................................................................
Retained earnings ......................................................................................
Total equity
Technical provision .....................................................................................
investment risk is borne by the policyholders .............................................
Tax payable ................................................................................................
Accounts payable and other liabilities ........................................................
Total liabilities
Total equty and liabilities
as at 31 December 2021
Operating assets ........................................................................................
Leased assets ............................................................................................
Lease liabilities ...........................................................................................
Accounts receivables and other receivables ..............................................
Cash and cash equivalents ........................................................................
Total assets
Investments where the investment risk is borne by the policyholders ........
Goodwill ......................................................................................................
Other intangible assets ...............................................................................
Deferred tax asset ......................................................................................
Securities ....................................................................................................
Reinsurance assets ....................................................................................
Selected Financial Information
58
All amounts are in ISK thousands
_________________________________________________________________________________________________
Segment reporting
Year 2021
Property and
non-life Life Investment
insurance insurance operation Group
21.460.195 2.492.433 0 23.952.628
609.108)( 415.750)( 0 1.024.858)(
200.810 21.898 8.161.479 8.384.187
114.803 126.796 0 241.599
21.166.700 2.225.377 8.161.479 31.553.555
15.630.559)( 925.404)( 0 16.555.963)(
10.135)( 259.196 0 249.061
0 0 99.080 99.080
4.045.569)( 522.176)( 430.685)( 4.998.430)(
1.480.436 1.036.993 7.829.874 10.347.303
777.695)(
9.569.608
Year 2020
Property and
non-life Life Investment
insurance insurance operation Group
18.604.227 2.227.063 0 20.831.290
648.441)( 366.142)( 0 1.014.584)(
156.148 18.951 5.099.258 5.274.357
110.429 107.173 0 217.602
18.222.363 1.987.044 5.099.258 25.308.665
13.955.305)( 764.321)( 0 14.719.626)(
331.177 165.148 0 496.325
0 0 677.988)( 677.988)(
3.603.408)( 414.886)( 460.797)( 4.479.092)(
994.827 972.984 3.960.472 5.928.284
608.298)(
5.319.986
Investment among the property and casualty insurance segment is ISK 180 million and depreciation ISK 89 million,
investment in lease assets is ISK 3 million and depreciation ISK 133 million.
Income tax ............................................................
Profit for the period ............................................
Premiums, earned ................................................
Outward reinsurance premiums ...........................
Investment among the property and casualty insurance segment is ISK 54 million and depreciation ISK 65 million,
investment in lease assets is ISK 1,069 million and depreciation ISK 107 million.
Profit before income tax ....................................
Segment reporting
Total income ........................................................
Claims incurred .....................................................
Claims incurred, reinsurers' share ........................
Operating expenses .............................................
Other income ........................................................
Investment income ...............................................
Insurance technical interest .................................
Profit for the period ............................................
Investment income ...............................................
Other income ........................................................
Total income ........................................................
Claims incurred .....................................................
Claims incurred, reinsurers' share ........................
Operating expenses .............................................
Profit before income tax ....................................
Income tax ............................................................
Insurance technical interest .................................
Segment reporting
Premiums, earned ................................................
Outward reinsurance premiums ...........................
Selected Financial Information
59
All amounts are in ISK thousands
Income and expense from Property and Non-life insurance
Year 2021
Property
insurance
Marine
insurance
Compuslory
motor
insurance
Other motor
insurance
General
liability
insurance
Income
protection
insurance
Workers'
compens.
insurance
Medical
expense
insurance
Re -
insurance
Total
4.843.359 794.186 8.614.331 4.023.890 1.309.596 967.175 885.342 22.316 0 21.460.195
2.450.307)( 542.646)( 7.013.419)( 3.027.246)( 920.246)( 886.105)( 794.974)( 4.888 503)( 15.630.559)(
935.052)( 122.953)( 1.580.290)( 832.756)( 233.544)( 181.020)( 154.499)( 4.717)( 728)( 4.045.559)(
223.846)( 166.136)( 56.334)( 9.485)( 133.808)( 2.540)( 12.423)( 0 0 604.571)(
65.724 9.444 124.138 53.122 21.405 4.575 13.813 8.710 0 300.930
1.299.878 28.105)( 88.426 207.525 43.402 97.914)( 62.742)( 31.196 1.231)( 1.480.436
Year 2020
Property
insurance
Marine
insurance
Compuslory
motor
insurance
Other motor
insurance
General
liability
insurance
Income
protection
insurance
Workers'
compens.
insurance
Medical
expense
insurance
Re -
insurance
Total
4.380.760 659.400 7.249.755 3.245.459 1.212.877 919.577 916.436 19.963 0 18.604.227
2.924.698)( 280.764)( 6.107.874)( 2.322.545)( 964.190)( 572.156)( 786.857)( 11.686)( 15.465 13.955.305)(
878.889)( 96.425)( 1.381.835)( 715.155)( 207.260)( 173.801)( 145.306)( 4.095)( 643)( 3.603.408)(
41.031)( 128.925)( 29.206)( 12.342)( 97.837)( 2.512)( 10.808 0 0 301.044)(
56.726 8.311 99.784 43.087 17.454 12.352 12.462 182 0 250.358
592.868 161.597 169.377)( 238.505 38.956)( 183.461 7.544 4.365 14.822 994.827
Investment income and other income ..........
Profit (loss) from insurance .......................
Premiums earned .........................................
Claims incurred .............................................
Operating expenses .....................................
Reinsurance .................................................
Investment income and other income ..........
Profit (loss) from insurance .......................
Operating expenses .....................................
Reinsurance .................................................
Property and Casualty insurance of the Group's devides as follows:
Premiums earned .........................................
Claims incurred .............................................
Selected Financial Information 60 All amounts are in ISK thousands
Q4 Q3 Q2 Q1 Total Q4 Q3 Q2 Q1 Total
2021 2021 2021 2021 2021 2020 2020 2020 2020 2020
6.295.406 6.279.188 5.815.149 5.562.884 23.952.628 5.455.383 5.553.184 4.539.027 5.283.696 20.831.290
272.824)( 215.174)( 251.199)( 285.661)( 1.024.858)( 221.731)( 221.451)( 250.610)( 320.792)( 1.014.584)(
6.022.582 6.064.014 5.563.950 5.277.224 22.927.769 5.233.652 5.331.733 4.288.417 4.962.904 19.816.706
69.032 62.984 49.348 41.344 222.708 30.308 29.768 41.960 73.062 175.099
83.332 28.587 83.191 46.488 241.599 89.113 31.035 48.125 49.328 217.602
6.174.946 6.155.585 5.696.489 5.365.055 23.392.076 5.353.073 5.392.536 4.378.502 5.085.294 20.209.407
4.254.057)( 4.458.062)( 4.050.722)( 3.793.122)( 16.555.963)( 3.633.491)( 3.658.670)( 3.242.114)( 4.185.351)( 14.719.626)(
135.972 3.836 41.016 68.237 249.061 50.577)( 151.019 83.805 312.078 496.325
4.118.085)( 4.454.226)( 4.009.706)( 3.724.885)( 16.306.902)( 3.684.068)( 3.507.651)( 3.158.309)( 3.873.273)( 14.223.301)(
1.414.077)( 971.822)( 1.097.907)( 1.083.940)( 4.567.745)( 1.087.925)( 896.582)( 1.006.924)( 1.026.864)( 4.018.295)(
5.532.162)( 5.426.047)( 5.107.613)( 4.808.825)( 20.874.647)(
4.771.993)( 4.404.233)( 4.165.233)( 4.900.137)( 18.241.596)(
642.784 729.538 588.876 556.231 2.517.429 581.080 988.303 213.269 185.157 1.967.812
1.848.344 1.889.309 2.713.601 1.710.226 8.161.479 2.599.583 717.212 1.812.136 29.672)( 5.099.258
24.993)( 17.462)( 106.038 35.496 99.080 68.148)( 35.793)( 228.417)( 345.631)( 677.988)(
125.718)( 107.935)( 103.310)( 93.721)( 430.685)( 56.784)( 109.896)( 117.812)( 176.305)( 460.797)(
1.697.633 1.763.912 2.716.329 1.652.001 7.829.874 2.474.651 571.523 1.465.907 551.608)( 3.960.472
2.340.417 2.493.450 3.305.205 2.208.231 10.347.303
3.055.731 1.559.826 1.679.176 366.451)( 5.928.285
143.489)( 299.499)( 191.703)( 143.004)( 777.695)( 73.846)( 294.130)( 141.537)( 98.785)( 608.298)(
2.196.927 2.193.951 3.113.502 2.065.227 9.569.608 2.981.885 1.265.696 1.537.639 465.236)( 5.319.987
67,6% 71,0% 69,7% 68,2% 69,1% 66,6% 65,9% 71,4% 79,2% 70,7%
1,3% 3,4% 2,7% 3,7% 2,7% 3,9% 1,2% 3,2% 0,1% )( 2,0%
22,5% 15,5% 18,9% 19,5% 19,1% 19,9% 16,1% 22,2% 19,4% 19,3%
91,4% 89,9% 91,2% 91,4% 90,9% 90,4% 83,2% 96,8% 98,5% 92,0%
90,3% 88,6% 90,0% 90,1% 89,6% 89,9% 82,4% 95,4% 96,6% 91,2%
41,0% 42,9% 59,3% 42,1% 45,3% 64,9% 36,0% 40,2% 9,2% )( 31,5%
38,5% 37,8% 55,8% 39,4% 41,9% 63,3% 29,2% 36,8% 11,7% )( 28,3%
1,73 1,68 2,37 0,00 7,34 2,22 0,95 1,15 0,35 )( 3,98
84.273)( 212.730)( 155.923)( ( 205.456) 658.383)( 211.244)( 66.850)( 146.227)( 7.488 416.832)(
33.341.268 34.637.626 34.312.486 33.552.843 33.341.268 29.866.524 31.086.175 31.494.353 31.739.584 29.866.524
67.856.411 69.842.338 67.501.849 63.998.688 67.856.411 59.261.201 57.519.224 56.658.098 54.630.716 59.261.201
24.338.788 25.106.094 23.256.449 20.584.609 24.338.788 21.363.559 18.381.708 17.116.013 15.578.340 21.363.559
1,41 1,68 1,79 1,70 1,41 1,67 1,83 1,56 1,43 1,67
4,07 4,78 4,47 4,46 4,07 4,40 4,24 3,93 3,65 4,40
Earned premiums, net of reinsurance................
Quarterly Statements (unaudited)
Insurance operations
Premiums earned .............................................
Outward reinsurance premiums .......................
Result of reinsurance .......................................
Operating expenses of investment operations .
Investm. income from insurance operations .........
Other income ...................................................
Total income from insurance operations ........
Claims incurred ................................................
Claims incurred, reinsurers' share ...................
Claims incurred, net of reinsurance ............................................................................................................
Operating expenses of insurance operations ...
Total cost from insurance operations ...............
Profit from insurance operations ..........................................................................................
Investment operations
Investment income from investm. operations ..
Insurance technical interest .............................
Minimum capital ratio .......................................
Profit (loss) from investment operations .....
Profit (loss) before income tax ......................
Income tax ........................................................
Comprehensive income (loss) for the period..............................................................................
Claims ratio ......................................................
Reinsurance ratio .............................................
Cost ratio ..........................................................
Combined ratio ...............................................
Return on equity bef. tax on an annual basis ...
Earnings per share ...........................................
Equity ...............................................................
Operating ratio .................................................
Return on equity after tax on an annual basis ..
Technical provision ..........................................
Total assets ......................................................
Solvency ratio SII after proposed dividend .......
Selected Financial Information 61 All amounts are in ISK thousands
213800R3IXBON2LBEI632021-01-012021-12-31213800R3IXBON2LBEI632020-01-012020-12-31213800R3IXBON2LBEI632021-12-31213800R3IXBON2LBEI632020-12-31213800R3IXBON2LBEI632020-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember213800R3IXBON2LBEI632021-01-012021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember213800R3IXBON2LBEI632021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember213800R3IXBON2LBEI632020-12-31ifrs-full:SharePremiumMember213800R3IXBON2LBEI632021-01-012021-12-31ifrs-full:SharePremiumMember213800R3IXBON2LBEI632021-12-31ifrs-full:SharePremiumMember213800R3IXBON2LBEI632020-12-31ifrs-full:OtherReservesMember213800R3IXBON2LBEI632021-01-012021-12-31ifrs-full:OtherReservesMember213800R3IXBON2LBEI632021-12-31ifrs-full:OtherReservesMember213800R3IXBON2LBEI632020-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember213800R3IXBON2LBEI632021-01-012021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember213800R3IXBON2LBEI632021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember213800R3IXBON2LBEI632019-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember213800R3IXBON2LBEI632020-01-012020-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember213800R3IXBON2LBEI632019-12-31ifrs-full:SharePremiumMember213800R3IXBON2LBEI632020-01-012020-12-31ifrs-full:SharePremiumMember213800R3IXBON2LBEI632019-12-31ifrs-full:OtherReservesMember213800R3IXBON2LBEI632020-01-012020-12-31ifrs-full:OtherReservesMember213800R3IXBON2LBEI632019-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember213800R3IXBON2LBEI632020-01-012020-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember213800R3IXBON2LBEI632019-12-31iso4217:ISKiso4217:ISKxbrli:shares